Sunteți pe pagina 1din 15

TEMA 8. MANAGEMENTUL CAPITALULUI BANCAR 8.1. Capitalul bancar: definitie, structura 8.2. Capitalul propriu 8.3.

Capitalul mprumutat 8.4. Acordurile de la Basel privind capitalul bancar 8.5. Gradul de suficien a capitalului bancar 8.1. Capitalul bancar: definitie, structura Capitalul bancar reprezint resursele bneti aflate la dispoziia bncilor, cu care ea opereaz pentru a-i exercita funcia de finanare. Stabilirea valorii capitalului bancar se poate face n trei modaliti: -la valoarea contabil, ca diferen ntre totalul activelor i pasive, ca o mrime folosit pentru raportare; -la valoarea de pia, folosind cursul aciunilor aflate n circulaie, multiplicat cu numrul acestora; -la valoarea nominal a aciunilor. Politica de management a capitalului va cuprinde cel puin urmtoarele componente: a) procesul de planificare a capitalului, innd cont de previziunile cu privire la nivelul riscurilor asumate de banc, sursele ce pot fi utilizate pentru majorarea capitalului, politica aferent dividendelor, etc.; b) modalitile de conformare a bncii pe viitor cerinelor de capital n vederea atenurii riscurilor aferente activitii bancare; c) testele de stres n scopul identificrii punctelor slabe sau a vulnerabilitilor poteniale privind poziiile capitalului bncii n condiii imprevizibile care vor include riscurile de credit, valutar, ratei dobnzii, etc. i planuri de gestionare a capitalului, lund n consideraie diferite scenarii de stress asupra capitalului pentru situaiile neprevzute; d) procesul de raportare intern care s asigure conducerea bncii cu informaii adecvate de msurare, estimare i raportare a mrimii, compoziiei i calitii capitalului. Capitalul bncii comerciale ndeplinete cteva funcii vitale n asigurarea bunei funcionri i a viabilitii pe termen lung a bncii.
1)

primul prin

rnd,

capitalul pierderilor

este

un

amortizor (i pentru

mpotriva care nu

riscului s-au

de

faliment

absorbia

neateptate

constituit

provizioane), pierderi ce pot crea bncii probleme semnificative dac n-ar exista acest tampon sub form de capital.

2)

n al doilea rnd, capitalul creeaz bncii cadrul funcional prin furnizarea fondurilor

necesare pentru autorizare, organizare i nzestrare operaional. Nu se poate deschide o banc fr a dispune de un capital minim crui valoare variaz de la ar la ar. Astfel, capitalul este surs de acoperire a valorii imobilelor, echipamentului, mobilierului i a tuturor celorlalte condiii necesare bunei funcionri a bncii, cheltuieli ce trebuiesc fcute nainte ca banca s-i nceap efectiv activitatea. Mai mult, mrimea capitalului permite bncii s asigure att finanarea dezvoltrii sale, extinderea reelei operative, ct i implementarea unor noi servicii, programe i amenajri. Aa cum arat experiena, bncile bine capitalizate au avut posibilitatea s in pasul cu modernizarea sau s se afirme ca pionieri n domeniul inovrilor financiare, asigurndu-i un loc distinct pe piaa serviciilor bancare.
3)

n al treilea rnd, capitalul (prin dimensiunea lui) promoveaz ncrederea public

n banc i asigur creditorii, inclusiv pe furnizorii principali de resurse, depozitarii, de tria potenialului su financiar. Este, totodat, i o asigurare c ciclul normal al vieii economice nu va afecta prea mult posibilitatea bncii de a-i ajuta clienii exact atunci cnd acetia au mai mare nevoie, i anume n perioade de recesiune. Cu ct este mai mare banca cu att ponderea capitalului propriu n total resurse utilizate este mai mic. Cuantumul resurselor atrase demonstreaz ncrederea clientelei i bunvoina ei de a coopera cu banca respectiv. Astfel, dac o banc dispune de un capital propriu suficient de mare pentru a asigura ncrederea clientelei, ea poate atrage de pe piaa financiar un volum mai mare de resurse suplimentare, i invers, cu ct banca are un capital mai mic, cu att accesul ei la resurse nprumutate este mai limitat
4)

n al patrulea rnd, capitalul servete ca un regulator al creterii bncii, care

acioneaz n sensul de a asigura o cretere individual a fiecrei bnci, n ritmuri care pot fi susinute pe termen lung. Se promoveaz astfel o cerin fireasc a organelor de reglementare bancar i respectiv a celor care asigur att supravegherea bancar, ct i a partenerilor din piaa de capital, ca dimensiunea capitalului bncii n dezvoltare s se alinieze cu creterea operaiunilor active, mai precis cu nivelul riscurilor ce se angajeaz prin sporul de activitate propus. Pe msura dezvoltrii bncii, au loc modificri ale capitalului ce se efectueaz att din nevoia de meninere a imaginii de banc solid, fie din necesiti strategice ale bncii ce vizeaz o cretere a prezenei sale pe diverse piee, fie n vederea ncadrrii n limitele unor reglementri n domeniu. Capitalul bancar are urmatoarea structura: - Capital propriu (resurse proprii) - Capital mprumutat (resurse atrase)

CAPITAL PROPRIU
aparine bncii cu drept de proprietate nu necesit rambursare este extempural (nu are termeni de scaden) se utilizeaz pentru finanarea proiectelor de lunga durat i necesiti proprii ale analiza bilanului bncii bncii nu genereaz costuri sub form de dobnzi este pltibil prin dividende 8.2. Capitalul propriu

CAPITAL MPRUMUTAT
Nu aparine bncii cu drept de proprietate, se afl doar n custodia ei Are termeni de scaden Necesit rambursare n funcie de termenul de scaden Finaneaz proiecte de scurt durat Este pltibil cu dobnzi Este relativ mai puin costisitor

Putem desemna doua elemente majore ale capitalului propriu aportul acionarilor bncii, element parvenit din exterior, i capital realizat prin sedimentarea profiturilor anilor precedeni i a celui din anul n curs de gestiune, fiind un element de creaie intern a bncii. Sursa externa Aciuni simple Aciuni privilegiate Surplus de capital, realizat Sursa intern Fonduri obligatorii Fonduri neobligatorii din Beneficiul nerepartizat

emisiunea aciunilor simple i a celor privilegiate Elementele capitalului propriu, formate prin atragerea mijloacelor financiare din exterior sunt: Aciuni simple sau ordinare snt aciunile ce dau dreptul participrii acionarilor la formarea capitalului, aduc venit n form de divident, dau dreptul la vot la adunarea acionarilor. Mrimea dividendului nu se fixeaz i depinde de beneficiul realizat de banc n anul curent. n conformitate cu Articolul 14 al Legii privind Societile pe Aciuni1, aciunea ordinar confer proprietarului ei: (1) dreptul la un vot n adunarea general a acionarilor; (2) dreptul de a primi o cota-parte din dividende;
(3) o parte din bunurile societii n cazul lichidrii acesteia.

Legea Privind societile pe aciuni N 1134-XIII, 2 aprilie 1997(Monitorul Oficial N 38-39, 12 iunie 1997)

ns, drepturile patrimoniale ale proprietarilor de aciuni ordinare pot fi realizate numai dup satisfacerea tuturor drepturilor patrimoniale ale proprietarilor de aciuni prefereniale. Nu exist nici o obligaiune de a achita dividende aferente aciunilor ordinare Aciunile privilegiate sau prefereniale se caracterizeaz prin faptul c dividendul este stabilit i nu depinde de beneficiu. Posesorii aciunilor date au faciliti n caz de faliment, au dreptul la naintarea reclamaiilor fa de banc. Ele pot fi: nelimitate, ce nu au termen de stingere; convertibile, ce conin meniuni despre schimbarea lor contra unui anumit numr de aciuni simple pe o perioad determinat; cu termen nelimitat, ce se cumpr dup o dat determinat avizat preliminar. Ele, ca obiect de investigaie, beneficiaz de un risc mai mic i un nivel mediu a dividendelor, de aceia, n conformitate cu Legea privind Societile pe Aciuni, o aciune prefereniala nu da drept de vot proprietarului ei, ns, confer proprietarului ei drepturi suplimentare fa de proprietarul aciunii ordinare referitor la ordinea primirii dividendelor i la cuantumul dividendelor; i la ordinea primirii unei pri din bunurile societii care se distribuie n cazul lichidarii ei. Surplusul de capital se formeaz n proces de plasament att al aciunilor simple, ct i a celor privelegiate ca diferena dintre preul de emisiune a lor i valoare nominal, indicat n prospectul de emisiune. Elementele capitalului propriu, formate pe parcursul activitii bncii n urma realizrii unei activiti profitabile sunt: Fondurile, care reprezint pri de profit net, stocate la decizia acionarilor bncii sau prin urmare a aciunii unor acte de reglementare, fiind condiionate spre utilizare de anumite scopuri. Astfel de fonduri pot fi obligatorii, formate la cerina unor acte normative sau neobligatorii, lsate la discreia acionarilor. Printe fondurile obligatorii menionm:
-

Fondul (capitalul) de rezerv, format de ctre banc ca societate pe aciuni sub incidena legii Cu privire la societile pe aciuni prin defalcarea anual a 5% din profit net pn la constituirea a 15% din capitalul social, dac statutul bncii nu prevede altceva. Acest fond poate fi utilizat numai n cazul insuficienei de profit i este destinat acoperirii pierderilor bncii i/sau plata dobnzilor la obligaiunile plasate de banc. Mijloacele acestui fond sunt plasate doar n active cu lichiditate nalt.

Fondul de risc, destinat acoperirii pierderilor, survenite ca urmare a implicrii bncii n unele activiti specifice cu un grad nalt de risc. Fondul de amortizare sau fondul de reevaluare a mijloacelor fixe, destinat compensrii uzurii mijloacelor fixe, fiind utilizat pentru renovarea sau nlocuirea lor.

Fondurile neobligatorii sunt:


-

Fondul de stimulare i remunerare a personalului, destinat achitrii primelor i altor suplimente ce sunt n afara salariilor angajailor bncii, Fonduri cu destinaie special, formate de banc la decizia Adunrii Generale a Acionarilor.

Beneficiul nerepartizat reprezint suma beneficiului acumulat ce rmne n posesia bncii dup repartizarea profitului realizat n cadrul exerciiului de gestiune. Volumul beneficiului nerepartizat depinde de mrimea dividendelor, achitate acionarilor din profitul net, rmas dup impozitare i de cotele defalcate n diverse fonduri. Utilizarea beneficiului nerepatrizat este necondiionat de anumite scopuri, ca n cazul fondurilor, rmnnd la discreia managementului bancar. El poate fi destribuit n cadrul expansiunei activitii bancare la deschiderea de noi filiale i reprezentane, pentru implimeentarea unor produse i servicii noi sau a unor tehnologii performante. Asupra volumului i structurii capitalului propriu al bncii influieneaz o serie de factori: Factori exogeni
1.

Reglementrile BNM privind nivelul minim al capitalului necesar pentru autorizarea i Reglementrile BNM privind gradul de adecvare a capitalului prin care se stabilete la Gradul de dezvoltare a pieii financiare, de care depinde diversitatea instrumentelor Situaia economic n arealul de funcionare a bncii. Relaia dintre volumul capitalului i

funcionarea societilor bancare (n prezent mnivelul minim este stabilit la 50 milioane lei ).
2.

minimum 12% a raportului dintre fondurile proprii i activele ponderate n funcie de risc 3.
4.

financiare, pe care le poate utiliza banca pentru a-i majora capitalul situaia economic este direct : cu ct este mai evident evoluia pozitiv a indicatorii macroeconomici, cu att este mai productiv activitatea bncii, genernd capital propriu intern i stimulnd interesul acionarilor bncii de a investi n ea. Factori endogeni

1) Profiturile perioadei curente ce se repartizeaz n fonduri prin decizia proprietarilor bncii n

cadrul Adunrii Generale a Acionarilor. Astfel, volumul profiturilor anuale, rmase la dispoziia bncii este n relaie indirect cu vorina acionarilor de a incasa dividendele.
2) Pierderile perioadei curente ce se suport din fondurile proprii (n special din cel de

rezerv) determinate din repartizrile profitului perioadelor anterioare.


3) Decizia proprietarilor bncii de a majora capitalul n vederea realizrii unor obiective

strategice, ce se fructific prin noi emisiuni de aciuni. 8.3. Capitalul mprumutat Capitalul mprumutat reprezint resursele atrase, adic acele resurse care nu sunt proprii bncii. n functie de caracteristicile acestora pot fi grupate in:
A) Resurse depozit; sunt acele resurse pe care banca le poate avea in portofoliul ei,

dintre acestea amintim:


-

conturile de disponibilitati ale agentilor economici, persoanelor fizice, institutiilor financiare si publice, ale bncilor i trezoreriei statului reprezint resursa cea mai ieftin pentru banc. Prin aceste conturi se deruleaz toate ncasrile i plile, prin virament i n numerar n contul i n numele titularului de cont.

Posesorii pot dispune n orice moment de sumele existente n sold, sunt bonificate n procente mici de ctre banc. Aceasta resurs se ncadreaz n categoria pasivelor cu volatilitate ridicata, banca putnd dispune temporar n limita unui sold mediu permanent (sold care ramne n contul clientilor). Aceste solduri permanente sunt folosite de banc fie pentru fructificare, prin acordare de credite pe termen foarte scurt, fie ca surse de lichiditati. Daca clientii au putere economic mare, sumele vehiculate prin aceste conturi sunt mari, iar soldul mediu permanent va fi mare, deci o resurs ieftin de care banca poate profita. Pentru atragerea acestori clienti, bncile trebuie s reduc comisioanele aferente operatiunilor facute din aceste conturi i s creasc calitatea serviciilor oferite acestor clieni.
-

depozitele de economii la vedere sunt depozite ale persoanelor fizice si juridice, cu grad ridicat de lichiditate pentru posesorii lor, de aceea banca bonific dobnzi mici.

Utilizarea acestora ca resurse de creditare se face cu precautie de ctre banc, deoarece aceste depozite au un grad ridicat de volatilitate.

Pentru a le utiliza pe perioade mai mari de timp, unele banci impun clienilor si s fie anulate cu cteva zile nainte n cazul n care se solicit retragerea unor sume mai mari. Acest tip de depozit constituie o resursa ieftin pentru bnci.
-

depozitele de economii la termen ale persoanelor fizice i juridice cu maturitate la 30 zile, 90 zile, 180 zile, 1 an, sunt bonificate de banc la dobnda pieei. Pentru a stimula depuntorii s opteze pentru perioade de maturitate mare, banca bonific mai mult pentru termene mai mari.

Retragerea acestor depozite de catre deponeni nainte de termen atrage bonificarea dobnzii la vedere de ctre banc.
B) Resurse nondepozit: sunt acele resurse pe care banca le poate procura n situatii

dificile, cum ar fi lipsa de lichiditi:


-

mprumuturi de la Banca National - credite de refinanare;

Refinanarea societilor bancare de catre Banca Naional este o operaiune de creditare pe termen scurt, de regul de maxim 90 zile calendaristice, cu excepia cazurilor n care Consiliul de Administraie al B.N.M. decide un alt termen. Creditele de refinanare ce se pot acorda de B.N.M. n calitate de mprumutator de ultima instan a societtilor bancare sunt: creditul structural, creditul de licitaie, creditul special i creditul lombard (overdraft). Creditul structural, este o form de refinanare prin care o societate bancar trage succesiv sume n cadrul unui plafon stabilit de B.N.M. pe perioad de acordare. Creditul de licitaie reprezint principala forma de refinanare acordat de B.N.M. societilor bancare. Creditul se acord pe o durat de cel mult 15 zile calendaristice i este garantat cu titluri de stat si hrtii de valoare acceptate de B.N.M. Rata dobnzii se determin n cadrul edintei de licitaie la care iau parte societile bancare solicitante plecnd de la nivelul de pornire stabilit de B.N.M. Creditul special este o form excepional de refinanare acordat de B.N.M. societilor bancare aflate n criz de lichiditate. Creditul se acorda pe o perioad de maxim 30 zile i este garantat cu titluri de stat, acordarea creditului este condiionat de existena unui program de redresare financiar agreat de B.N.M. Nivelul ratei dobnzii se stabileste de B.N.M. Creditul lombard (overdraft) este o form de finanare ce se acord peste noapte societilor bancare pentru asigurarea plilor zilnice a acestora. Nivelul creditului lombard este determinat de soldul debitor nregistrat la nchiderea zilei n contul curent al bncii deschis la B.N.M. 8.4. Acordurile de la Basel privind capitalul bancar

Primul Acord de la Basel Acordul de la Basel privind fondurile proprii ale bncilor, adoptat n 1988, a avut ca origine preocuprile guvernatorilor bncilor centrale din rile membre ale grupului G10 (care reunete n fapt 11 ri puternic industrializate: Belgia, Canada, Elveia, Frana, Germania, Italia, Japonia, Marea Britanie, Olanda, Suedia i SUA), care au constatat c datorit creterii concurenei ntre marile bnci, nivelul fondurilor proprii ale acestora atinsese un nivel sczut, considerat periculos pentru gradul lor de solvabilitate. Acordul din 1988 vizeaz o gestiune prudent a capitalurilor de aa manier nct acestea s poat face fa eventualelor pierderi. Primul Acord impune marilor bnci internaionale din rile membre G 10 s dein fonduri proprii de cel puin 8% n raport cu activele ponderate dup gradul lor de risc. Sunt definite dou mari categorii care constituie fondurile proprii (fp):
prima are n vedere fondurile proprii de baz (fb) numit i tier I care trebuie s reprezinte

minimum 50% din fondurile proprii cerute pentru acoperirea riscului de credit asumat.
a doua vizeaz resursele suplimentare interne i externe de care dispune banca. Aceast

categorie include fonduri proprii complementare (fc) sau tier II i supracomplementare (fsc). Determinarea fondurilor proprii ale bncii se realizeaz astfel: fp = fb + fc + fsc Fondurile proprii de baz includ: capitalul social i asimilat (aciuni comune, aciuni prefereniale, certificate de investiii) cs, profitul nedistribuit al exerciiului i rezervele consolidate rp , din care sunt deduse aciunile proprii deinute i partea de capital subscris i nevrsat ap. fb = cs + rp - ap

Fondurile proprii complementare sunt luate n calcul la determinarea fondurilor proprii doar n limita a maximum 100% din fondurile proprii de baz i sunt grupate pe dou nivele: a) nivelul I care include titluri hibride pe durat nedeterminat, provizione, rezerve din reevaluare i b) nivelul II care include elemente de datorie a cror durat iniial este mai mare de 5 ani, n fapt datoria subordonat. Trebuie precizat c pentru ultimii 5 ani pn la scaden se aplic o reducere de 20% pe an pentru aceast datorie. De exemplu, dac

avem obligaiuni emise de banc pe 10 ani, reducerea se va aplica ncepnd cu anul al aselea pn n anul al zecelea inclusiv. Contribuia esenial pe care o aduce primul acord de la Basel, devenit efectiv n 1992, este aceea a unui capital minim definit n funcie de riscuri, din perspectiva solvabilitii. Textul acordului de la Basel a fost aplicat n UE sub denumirea de norma de solvabilitate european. De la adoptarea acordului n 1988, numit i norma Cooke, dup numele iniiatorului ei, putem distinge doua faze: 1988 1993: abordarea standard i rigid; dup 1993: introducerea disciplinei de pia i a modelelor interne ca variabile ale acordului. Fondurile proprii de baz trebuie s reprezinte 4% din riscurile ponderate, iar activele bilaniere sunt repartizate n patru categorii de riscuri : 0%, 20%, 50%, 100%. Activele extrabilaniere trebuie convertite n echivalent credit, apoi inserate n categoria de risc adecvat. Procent minim de capital cerut unei bnci n funcie de creditele acordate: Procent de capital minim 0% 1.6% 4% 8% Entitate guverne OCDE bnci OCDE i guverne non OCDE mprumuturi ipotecare bnci i ntreprinderi Acordul a fost amendat n 1996 pentru a corespunde noilor realiti legate de inovaiile financiare. Este introdus principiul imobilizrii capitalului pentru a face fa riscurilor de pierdere din operaiuni de pe pieele financiare. Reglementarea reprezint un domeniu n continu evoluie, care se adapteaz noilor realiti ale economiei globale. Adecvarea capitalului bancar Conform cerinelor acordului de la Basel, bncile trebuie s calculeze doi indicatori de solvabilitate n funcie de tipul de capital. Fondurile proprii de baz sau tier I au ca principal funcie absorbia pierderilor bncii fr ca aceasta s fie confruntat cu ncetarea activitii. Fondurile complementare asigur o protecie mai sczut deponenilor deoarece ele au ca principal funcie absorbia pierderilor n situaia ncetrii activitii bncii. n vederea bunei desfurri a activitii bncii n funcie de tipul de capital se determin doi indicatori de adecvare ai capitalurilor proprii (indicatori de solvabilitate):

1.

Fonduri _ proprii _ de _ baza (tierI ) 4% Expunerea _ la _ risc Fonduri _ proprii _ totale(tierI + tierII anumite _ deduceri) 8% Expunere _ la _ risc

(13.3.3)

2.

(13.3.4)

Determinarea fondurilor proprii n vederea calculuilui indicilor de adecvare presupune anumite ajustri. n plus, acordul de la Basel vorbete i de un al treilea tip de capital numit tier III reprezentat de datoria subordonat pe termen scurt. Tier III poate fi utilizat ca o protecie contra pierderilor cauzate de riscul de pia dac tier I i tier II sunt insuficiente. Calculul expunerii la risc are n vedere operaiunile bilaniere i pe cele extrabilaniere. n cazul operaiunilor bilaniere expunerile pe fiecare linie de activ depind de coeficienii de risc asociai definii de la 0% la 100%. Pentru operaiunile desfurate n afara bilanului (scrisori de garanie, contracte swap, etc.) expunerile extrabilaniere sunt convertite mai nti n echivalent-credit prin multiplicarea cu un factor care ine seama de riscul inerent al acestor activiti. La sumele astfel calculate se aplic coeficientul de risc aferent operaiunilor bilaniere. Acordul de la Basel stabilete o serie de standarde ce trebuie ndeplinite pentru capitalurile complementare (tier II): pentru a fi luat n calcului indicatorilor de solvabilitate, tier II nu poate depi cu mai mult de 100% tier I;

la rndul su lower tier II nu poate depi 50% din tier I.

Etapele trecerii la Basel II Primul Acord, nc n vigoare i-a dovedit limitele la scurt timp de la aplicarea sa n practic, aa nct n iunie 1999 Comitetul de la Basel a lansat prima faz a consultrilor n vederea elaborrii unui nou acord privind capitalul bancar. n ianuarie 2001 a fost lansat al doilea document privind noul acord, iar etapa de consultri a fost ncheiat n 31 mai 2001. Comitetul de la Basel a publicat n octombrie 2002 un studiu de impact iar n noiembrie 2002 au fost demarate consultri cu Comisia European privind elaborarea unui proiect de directiv european care s nlocuiasc Capital Adequacy Directive (CAD I) din 1993. Pe 29 aprilie 2003 a fost publicat cel de-al treilea document consultativ al Comitetului de la Basel. Calendarul aplicrii noului acord vizeaz i publicarea textului acordului, care s-a produs n prima parte a anului 2004. n acelai timp a fost elaborat un poiect al unei noi directive

europene care privete adecvarea capitalului instituiilor de credit. Motivaia noii directive (CAD III) rezult din expunerea de motive din 14 iulie 2004 a Comisiei Europene privind revizuirea directivelor 2000/12/CE i 93/6/CEE. Documentul scote n eviden o serie de lacune ale reglementrilor anterioare: 1. metodele de estimare brute ale riscului de credit pot conduce la o apreciere rudimentar a acestuia; 2. posibilitile de arbitraj ale fondurilor proprii ca urmare a inovaiilor financiare; 3. directivele existente nu permit luarea n calcul a tehnicilor de atenuare efective ale riscurilor; 4. caracterul incomplet al riscurilor acoperite i mai ales riscurile operaionale care nu fac obiect al cerinelor de fonduri proprii n cadrul directivelor existente; 5. autoritile de control nu sunt obligate s evalueze profilul de risc real al instituiilor de credit; 6. absena obligaiilor de cooperare prudenial; 7. lipsa unor informaii adecvate datorit inexistenei de prevederi n textul directivelor n vigoare privind disciplina de pia; 8. lipsa de suplee a cadrului reglementar. Basel III Acordul, denumit Basel III, a fost agreat de 27 de reglementatori, in orasul Basel din Elvetia, pe 12 septembrie 2010. Aceste reglementari vor fi introduse pe agenda de reforme financiare globale care va fi pusa in discutie la summit-ul G20 de la Seoul, in noiembrie 2010. Noile reguli vor fi puse in practica intre 2015 si 2018. Basel III apare ca un document intitulat 'Cadrul International pentru Masurarea, Standardizarea si Monitorizarea Riscului de Lichiditate' si un Cadru Global de Reglementare pentru Banci si un Sistem Bancar mai Solid - noi reglementari petru adecvarea capitalului institutiilor bancare. Reglementarile, adoptate de catre grupul G20, reprezinta punctul central al reformei financiare globale pentru prevenirea aparitiei in viitor a crizelor bancare. Prevederile noului acord vor fi implementate gradual incepand din 2011, urmand ca, pana la finalului anului 2018, sa fie implementate complet, pentru a acorda bancilor suficient timp pentru a constitui capitalul suplimentar. Conform initiatorilor noului acord, Basel III incearca sa imbine supravegherea micro si macro-prudentiala, fiind, in acelasi timp, un cadru de management al riscului la nivel de banca (preluat din Basel I si Basel II) si un cadru de management al riscului sistemic, la nivel de sistem bancar.

Estimarile Comitetului de Supraveghere Bancara al Bancii Reglementelor Internationale arata ca noile reglementari vor conduce la o majorare de aproximativ sapte ori a cerintelor de capital din actiuni comune, comparativ cu prevederile Basel II. Noul acord majoreaza cerinta de capital de rang 1 de la 4 la 6% si mentine la 8% rata minima de capital. Rezerva va fi crescuta de la 2% cat este in prezent, la 4,5%. De asemenea, bancile vor trebui sa mentina o suma de conservare de 2,5% pentru a face fata unor posibile perioade de stress. Totalul capitalului de rezerva pe care va trebui sa-i aiba o banca va fi de 7% din capitalul bancii. Jean-Claude Trichet, presedintele bancii centrale europene si conducatorul comisiei, a numit acordul "o intarire fundamentala a standardelor globale de capital ". Unul dintre oficialii Asociatiei Bancherilor din Marea Britanie a spus ca "Odata ce noile reguli si cerinte vor intra in vigoare, acestea ar putea sa imbunateasca stabilitatea bancilor si a sistemului financiar". "Tranzitia este critica datorita faptului ca noile reglementari extrag bani din economie." "Consecinta [acestor reglementari] este ca, costul creditelor, pretul pe care cel ce imprumuta il plateste pentru bani imprumutati, va creste. Era banilor ieftini s-a terminat", relateaza 'The Telegraph'. Bancile europene din Germania, Spania, Portugalia, Grecia si Franta este posibil sa fie lovite cel mai puternic de aceste noi reguli, datorita fapului ca acestea, in general, sunt cel mai putin capitalizate. Mai multe banci din Europa au avertizat ca noile reguli vor ridica costurile creditelor si vor restrictiona imprumuturile, amenintand astfel redresarea economica. Bancile europene sunt mai putin capitalizate decat cele din Statele Unite si este posibil ca sa fie fortate sa obtina fonduri aditionale. Cea mai mare banca din Germania, Deutsche Bank, a anuntat deja planuri pentru vinderea de actiuni in valoare de cel putin 9,8 miliarde euro. Este de asteptat ca alte banci mari europene sa urmeze. Un profesor de la Scoala Europeana de Afaceri, citat de 'Deutsche Welle' a spus ca: "Toate aceste afirmatii a unei posibile incetiniri economice datorita noilor reguli bancare sunt exagerate. Desigur, momentul pentru o astfel de masura nu este unul ideal." In intreaga Europa, bancile au solicitat insistent ca reglementarile de la Basel, care sunt negociate de mai mult de un an de zile, sa fie unele mai usoare.

8.5. Gradul de suficien a capitalului bancar

Suficiena sau adecvarea capitalului ca msur restrictiv impus bncilor nseamn, n fapt, stabilirea convenional a mrimii capitalului funcie de anumite criterii care au fost propuse i acceptate de parteneri. Gradul de suficien a capitalului sau, n conformitate cu Acordul de la Basel, norma Cooke, se determin ca raport ntre CNT i activele ponderate la risc: GsC = CNT *100% Ar Avnd n vedere diversitatea activelor angajate i faptul c, n funcie de caracteristicile lor, ele sunt expuse n mod diferit la risc, s-a ncercat o omogenizare prin mprirea lor pe mai multe clase de risc. Astfel pentru determinarea activelor ponderate la risc Ar, toate activele bancare se separ n patru categorii mari, reeind din posibilitatea de a le pierde n urma apariiei factorilor de risc de credit (de nerambursare). Reeind din acest ordine de idei, cele mai puin riscante active sunt acele existente la banc sub form de bani n casierie sau pe cont la BNM sau sub form de bonuri de trezorerie, iar cele ma riscante sunt creditele acordate clientelei, care au o probabilitate mai mare de a nu fi rambursate. n corespundere cu aceast logic de idei, activele se pondereaz cu coieficienii de risc 0%, 20%, 50%, i 100% dup cum urmeaz: 1. Categoria 0 procente Numerar Conturile la Banca Naional inclusiv rezervele obligatorii Cambii de trezorerie Partea creditelor asigurate cu depozite bneti consemnate la banca care a acordat creditul

2. Categoria 20 procente

Numerar instrumente n proces de ncasare Hrtii de valoare de stat Creditele garantate de ctre Guvernul RM sau asigurate prin Hrtii de valoare de stat Depozitele n bncile Moldovei i ale rilor membre ale Organizaiei de Cooperare i Dezvoltare Economic 2

rile-membre ale OCDE: Australia, Austria, Belgia, Marea Britanie, Germania, Grecia, Danemarca, Irlanda,

Islanda, Spania, Italia, Canada, Luxemburg, Mexic, rile de Jos, Noua Zeeland, Norvegia, Portugalia, SUA, Turcia, Finlanda, Frana, Cehia, Elveia, Suedia, Japonia.

Plasamentele la termen mai mare de un an n bncile Moldovei i ale rilor membre ale Organizaiei de Cooperare i Dezvoltare Economic

3. Categoria 50 procente Activele asigurate prin prima ipotec rezidenial, n stare de acumulare a dobnzii Depozitele i plasrile pe termen scurt n bncile altor ri (cu excepia OCDE i Republicii Moldova) Acreditivele pentru care banca duce rspundere material n cazul neexecutrii

4. Categoria 100 procente

Teren, cldiri, utilaje Credite curente i fr dobnd Altele, nereflectate n alte categorii Trebuie s inem cont, de asemenea, de faptul c bncile sunt din ce n ce mai implicate

n operaiuni extrabilaniere, care nu presupun utilizri efective a resurselor bancare, ci numai angajamente luate de banc n favoarea terilor. Aceste angajamente ns, determin o expunere la risc a instituiei bancare. Astfel, pe baza unor coeficieni de conversie, se pot include n determinarea activelor ponderate la risc i aceste operaiuni. Se utilizeaz urmtoarele clase de risc: -

clas de risc 20%: clas de risc 50%: mai mari de un an;

- scrisori de credit comercial; - faciliti de emitere a obligaiunilor; angajamente i linii de credite

clas de risc 100%: - convenii de vnzare i rscumprare de active; garanii de credit.

Factorii calitativi care influeneaz la suficiena capitalului bancar sunt:

Gradul de eficien a managementului bncii, de care depinde volumul de beneficiu nerepartizat, ce va rmne la dispoziia bncii la sfritul exerciiului financiar. Modul de formare i estimare a profitului. Sistemul fiscal, de care depinde nivelul impozitului pe profit, respectiv volumul profitului net, rmas la dispoziia bncii. Capacitatea acionarilor de a aduce noi aporturi n proces de emisiune suplimentar i subscriere la aciuni. Capacitatea bncii de a satisface necesitile financiare actuale i cele viitoare Gradul de evoluie a pieii produselor bancare, ce determin gradul de risc, implicat activitii bancare

Bibliografie
1.

Legea instituiilor financiare nr.550-XXII din 21.07.1995 // Monitorul Oficial al Republcii Moldova. -1996. - Nr.1 din 01.01.1996. Stoica Maricica. Management bancar. Economica, Bucureti, 2000 .. . : , , 2009

2. 3.

S-ar putea să vă placă și