Sunteți pe pagina 1din 17

COMISIA NAIONAL A PIEEI FINANCIARE HOTRRE cu privire la aprobarea Regulamentului privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea

profesionist pe piaa valorilor mobiliare nr. 53/12 din 31.10.2008


Monitorul Oficial nr.3-6/1 din 16.01.2009

***
NREGISTRAT: Ministrul justiiei ___________ Vitalie Prlog nr.632 din 30 decembrie 2008

ntru executarea Legii nr.249-XVI din 22 noiembrie 2007 Pentru modificarea i completarea Legii nr.199-XIV din 18 noiembrie 1998 cu privire la piaa valorilor mobiliare (Monitorul Oficial al Republicii Moldova, 2008, nr.37-39, art.100), n temeiul art.1 alin.(1), art.8 lit.b), art.20 alin.(1), art.21 alin.(1), art.22 alin.(1) i alin.(2) din Legea nr.192-XIV din 12 noiembrie 1998 Privind Comisia Naional a Pieei Financiare (republicat n Monitorul Oficial al Republicii Moldova, 2007, nr.117-126), art.52 alin.(6) din Legea nr.199-XIV din 18 noiembrie 1998 Cu privire la piaa valorilor mobiliare (republicat n Monitorul Oficial al Republicii Moldova, 2008, nr.183-185, art.655), Legii nr.451-XV din 30 iulie 2001 Privind reglementarea prin liceniere a activitii de ntreprinztor (Monitorul Oficial al Republicii Moldova, 2001, nr.108-109, art.836) i n scopul reglementrii procedurii de acordare a licenelor pentru activitatea pe piaa valorilor mobiliare, Comisia Naional a Pieei Financiare HOTRTE: 1. Se aprob Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare. 2. Se abrog Hotrrea Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr.12/1 din 28 octombrie 1999 Cu privire la aprobarea Regulamentului privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea pe piaa valorilor mobiliare. 3. Controlul asupra executrii prezentei Hotrri se pune n sarcina Departamentului valori mobiliare a Comisiei Naionale a Pieei Financiare.
PREEDINTELE COMISIEI NAIONALE A PIEEI FINANCIARE Chiinu, 31 octombrie 2008. Nr.53/12. Mihail CIBOTARU

REGULAMENTUL privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare Capitolul I DISPOZIII GENERALE 1. Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare (n continuare Regulament) este elaborat n baza Legii privind reglementarea prin liceniere a activitii de ntreprinztor nr.451-XV din 30 iulie

2001, Legii cu privire la piaa valorilor mobiliare nr.199-XIV din 18 noiembrie 1998 (n continuare Legii) i altor acte normative care reglementeaz piaa valorilor mobiliare. 2. Prezentul Regulament stabilete condiiile de acordare, suspendare i retragere a licenelor pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare. 3. Acordarea de licene se efectueaz n scopul asigurrii controlului de stat asupra activitii participanilor profesioniti la piaa valorilor mobiliare (n continuare participant profesionist) i protejrii intereselor investitorilor. 4. Participanii profesioniti, cu excepia bncilor, estimatorilor de valori mobiliare i a activelor ce se refer la ele i emitenilor care in registrul deintorilor de valori mobiliare de sine stttor, desfoar activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare ca fiind exclusiv. Capitolul II ACORDAREA DE LICENE PENTRU DESFURAREA ACTIVITII PROFESIONISTE PE PIAA VALORILOR MOBILIARE 5. Desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare se admite numai n baza licenei, eliberate de ctre Comisia Naional a Pieei Financiare (n continuare Comisia Naional) persoanelor juridice sub forma juridic de organizare de societi pe aciuni. 6. Bncile, activitatea crora este reglementat de Legea instituiilor financiare, obin de la Comisia Naional licen pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare conform prezentului Regulament, la prezentarea licenei Bncii Naionale a Moldovei. 7. Comisia Naional acord licen pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare, n temeiul creia pot fi desfurate urmtoarele activiti de baz i conexe: a) activitatea de brokeraj de baz cu activitatea conex de consulting investiional; b) activitatea de dealer de baz cu activiti conexe de brokeraj, de underwriting i consulting investiional; c) activitatea de administrare fiduciar a investiiilor de baz cu activitatea conex de consulting investiional; d) activitatea de inere a registrului de baz cu activitatea conex de consulting; e) activitatea de depozitare de baz cu activitatea conex de consulting; f) activitatea bursier pe piaa valorilor mobiliare de baz cu activiti conexe de clearing i decontare i de consulting; g) activitatea depozitarului central de valori mobiliare acord titularului ei dreptul de a desfura activitile de depozitare, de clearing i decontare, de inere a registrului ca activiti de baz i activitatea de consulting ca activitate conex; h) activitatea de estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele de baz cu activitatea conex de consulting; i) activitatea de consulting investiional; j) activitatea de fond de investiii. O persoan juridic poate s dein o singur licen pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare. Capitolul III CERINE UNICE FA DE ACTIVITATEA PARTICIPANILOR PROFESIONITI LA PIAA VALORILOR MOBILIARE 8. Comisia Naional stabilete cerine unice fa de modul de desfurare a activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare care snt obligatorii pentru participanii profesioniti. 9. Normativele privind suficiena capitalului propriu minim al participanilor profesioniti i normativele fondului de garanie, precum i fondul de risc al participanilor Depozitarului central de valori mobiliare, se stabilesc prin anexe la prezentul Regulament i pot fi modificate. 10. Participanii profesioniti snt obligai s dispun de dou persoane cu funcii de rspundere, inclusiv conductorul (administratorul) i o persoan care poate exercita atribuiile acestuia n lipsa lui, ce dein certificate de calificare eliberate de ctre Comisia Naional.

11. Conductorul (administratorul) participantului profesionist, conductorul filialei (reprezentanei) acestuia i persoanele, care vor exercita atribuiile n lipsa acestora, trebuie s dispun de studii superioare n domeniul economic sau juridic i s aib o experien de lucru n aceste domenii de cel puin 2 ani i s se bucure de o reputaie bun. 12. Contabilul-ef al participantului profesionist i persoana, care va exercita atribuiile n lipsa acestuia, trebuie s dispun de studii superioare financiar-economice i s aib o experien de lucru pe specialitate de cel puin 2 ani. 13. n afar de persoanele specificate n punctul 10, participantul profesionist este obligat s dispun n statele sale de cel puin doi specialiti cu certificat de calificare, eliberat de ctre Comisia Naional. 14. Angajaii cu certificat de calificare pot activa numai ntr-o singur societate cu rol de participant profesionist. 15. Prin derogare de la prevederile punctelor 10 i 13 se stabilete, c emitenii ce dein de sine stttor registrul deintorilor de valori mobiliare snt obligai s dispun n statele lor de cel puin un specialist cu certificat de calificare eliberat de ctre Comisia Naional. 16. Pentru a primi copiile legalizate ale licenei pentru filiale i reprezentane, participantul profesionist trebuie s dispun de cel puin o persoan cu funcie de rspundere i un specialist cu certificat de calificare eliberat de Comisia Naional, care vor activa n cadrul filialei (reprezentanei) respective, precum i de ncpere operaional, tehnic de calcul i reguli interne de activitate. 17. Participantul profesionist este obligat s informeze n termen de 10 zile Comisia Naional referitor la modificrile efectuate n lista specialitilor care dein certificate de calificare. Capitolul IV MODUL DE ELIBERARE A LICENEI 18. Licena pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare este eliberat n baza cererii pentru eliberarea licenei (n continuare cerere). 19. n cazul n care activitatea pentru care este solicitat licena va fi practicat i de ctre filialele i/sau reprezentanele teritoriale, solicitantul de licen, pentru a primi copiile legalizate ale licenei, indic acest fapt n cerere. 20. Cererea-model cuprinde informaia stabilit de prezentul Regulament (Anexa nr.1). 21. Cererea se va ntocmi n limba de stat pe blancheta organizaiei, care intenioneaz s desfoare activitate profesionist pe piaa valorilor mobiliare, conform art.3 alin.(9) din Legea privind societile pe aciuni, se va semna de conductor, se va autentifica prin tampila organizaiei i se va indica numrul de nregistrare i data de ieire. 22. Pentru primirea licenei privind desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare, solicitantul de licen anexeaz la cerere: a) copia certificatului de nregistrare a ntreprinderii la Camera nregistrrii de Stat; b) extrasul din Registrul de stat al persoanelor juridice; c) copia statutului, n dou exemplare, cu toate modificrile i completrile nregistrate la data prezentrii documentelor. n statutul solicitantului de licen, cu excepia bncilor i altor instituii financiare, va fi indicat activitatea de baz pentru care se solicit licena; d) documentul ce confirm alegerea sau numirea organului executiv al solicitantului de licen; e) bilanul contabil i darea de seam cu privire la rezultatele financiare, ntocmite la ultima dat de gestiune, confirmate de expertiza de audit. n cazul n care persoana juridic a fost constituit nainte de data stabilit pentru ntocmirea drilor de seam financiare, se prezint bilanul contabil intermediar, confirmat de comisia de cenzori; f) documentele bancare i alte documente, care confirm formarea de ctre persoana juridic respectiv a capitalului propriu minim i a fondului de garanie;

g) copiile certificatelor de calificare ale conductorilor (managerului) i specialitilor solicitantului de licen, eliberate de ctre Comisia Naional i copiile carnetelor de munc cu nscrierile respective; h) cazierul judiciar al conductorului (administratorului) solicitantului de licen, precum i adjunctului acestuia, eliberat cu cel mult 60 de zile calendaristice pn la data depunerii cererii pentru eliberarea licenei; i) lista persoanelor afiliate ale solicitantului de licen, ntocmit conform prevederilor legislaiei n vigoare; j) informaia privind deinerea de ctre solicitantul de licen individual sau mpreun cu persoanele sale afiliate, direct sau indirect, a cotei de 5% i mai mult n capitalul social al altor participani profesioniti; k) documentele care confirm existena condiiilor necesare pentru realizarea activitii respective (cerine fa de ncperi, echipament i nzestrarea cu tehnic electronic de calcul); l) confirmarea privind dispunerea de programul soft care corespunde cerinelor stabilite de legislaie i de actele normative ale Comisiei Naionale fa de modul de inere a registrului deintorilor de valori mobiliare nominative de ctre registrator i deintorul nominal; m) regulile interne de activitate i regulile privind modul i condiiile crerii i utilizrii fondului de garanie; n) copia licenei Bncii Naionale a Moldovei (pentru bnci i alte instituii financiare); o) procedurile i msurile de control intern ndreptate spre prevenirea i combaterea splrii banilor i finanrii actelor de terorism; p) copia bonului de plat a taxei pentru eliberarea licenei n mrimea stabilit de legislaie; q) copia contractului cu auditul independent; r) alte documente prevzute de lege i prezentul Regulament n dependen de particularitile activitii liceniate. Documentele specificate la lit.a) i c) se prezint n copii legalizate notarial. Semnatarul cererii poart rspundere pentru veridicitatea informaiei expuse n cerere i documentele anexate. 23. Documentele prezentate pentru primirea licenei se nregistreaz n Direcia secretariat a Comisiei Naionale. 24. Cererea nu se accept n cazul n care: a) aceasta a fost semnat de ctre o persoan care nu are atribuiile respective; b) documentele snt perfectate cu nclcarea cerinelor prezentului Regulament i nerespectarea cerinelor legislaiei cu privire la piaa valorilor mobiliare. 25. Despre neacceptarea cererii solicitantul de licen este informat n scris, cu cel puin 5 zile nainte de expirarea termenului de examinare a cererii, indicndu-se temeiurile. 26. Dup nlturarea cauzelor ce au servit temei pentru neacceptarea cererii, solicitantul de licen poate prezenta o nou cerere, care se examineaz n modul i termenul stabilit n pct.27. 27. Termenul de examinare a cererii nu va depi 30 de zile calendaristice de la data depunerii acesteia cu toate documentele necesare anexate la ea. 28. Licena se elibereaz dup publicarea hotrrii Comisiei Naionale n Monitorul Oficial al Republicii Moldova, pe formularul tipizat al licenei, conform legislaiei n vigoare. Formularele de licen snt documente de strict eviden. Formularele tipizate au serie i numerotare continu. 29. Licena se semneaz de ctre preedintele Comisiei Naionale, iar n lipsa lui de ctre vicepreedinte i se autentific prin tampila Comisiei Naionale. 30. La eliberarea licenei, pe unul din exemplarele statutului prezentat de ctre participantul profesionist, care apoi i se restituie, se imprim tampila Comisiei Naionale "LICENA A FOST PRIMIT" cu indicarea activitii de baz, numrului, datei eliberrii i termenului de valabilitate a licenei. Pe acelai exemplar al statutului se indic informaia privind copiile legalizate ale licenei, eliberate persoanei n cauz.

31. Al doilea exemplar al statutului se pstreaz la Comisia Naional pe parcursul ntregii perioade de valabilitate a licenei. 32. Licenele se acord pentru un termen de 5 ani, i la expirarea termenului de valabilitate, licena devine nul. Mrimea taxei pentru eliberarea licenei este de 2500 lei. Taxa pentru eliberarea licenei se transfer pe contul Comisiei Naionale. 33. Datele privind participantul profesionist care a primit licena se introduc n Registrul de stat al licenelor eliberate, suspendate i retrase, inerea cruia se efectueaz de ctre Comisia Naional. 34. Participantul profesionist care a obinut licen, este obligat, n termen de 30 de zile de la data publicrii hotrrii Comisiei Naionale privind eliberarea licenei, s instaleze pe cldirea n care se afl sediul, filiala sau reprezentana acestuia un panou cu denumirea sa. 35. n cazul n care participantul profesionist intenioneaz s desfoare activitatea de baz indicat n licen dup expirarea termenului ei de valabilitate, acesta este obligat s obin o nou licen n modul stabilit de lege i prezentul Regulament. Pentru primirea licenei participantul profesionist va depune la Comisia Naional documentele prevzute n prezentul Regulament cu cel puin 60 de zile nainte de expirarea termenului de valabilitate a licenei respective. O nou licen se elibereaz nu mai devreme de ultima zi lucrtoare pentru care a fost valabil licena precedent. 36. Participantul profesionist care a obinut licena respectiv nu este n drept s transmit licena sau copia acesteia altei persoane. 37. n cazul deteriorrii sau pierderii licenei, participantul profesionist este obligat n termen de 10 zile lucrtoare s depun la Comisia Naional o cerere pentru obinerea duplicatului licenei. n cazul n care licena este deteriorat, la cerere se anexeaz licena deteriorat. n cazul n care licena a fost pierdut, participantul profesionist va publica un anun despre pierderea licenei n Monitorul Oficial al Republicii Moldova. 38. Comisia Naional, n termen de 5 zile lucrtoare de la data recepionrii cererii respective, elibereaz participantului profesionist duplicatul licenei, cu nscrierea meniunii "Duplicat". 39. Dac participantul profesionist i schimb denumirea i modific alte date ce se conin n licen, el este obligat, n termen de 10 zile lucrtoare, s depun la Comisia Naional o cerere de reperfectare a licenei, mpreun cu originalul licenei care necesit reperfectare i documentele (sau copiile de pe acestea, autentificate n modul stabilit) ce confirm modificrile datelor n cauz. 40. Comisia Naional, n termen de 10 zile lucrtoare de la data depunerii cererii i a documentelor respective, va elibera licena reperfectat pe un formular nou, innd cont de modificrile indicate n cerere, precum i copiile necesare de pe aceast licen. 41. n cazul n care nu se respect termenul de prezentare a documentelor pentru reperfectarea licenei, persoanelor cu funcii de rspundere ale deintorului de licen li se vor aplica sanciuni conform legislaiei n vigoare. Admiterea repetat a acestor nclcri va servi temei pentru suspendarea i/sau retragerea licenei. 42. Termenul de valabilitate a duplicatului licenei sau a licenei reperfectate nu poate depi termenul indicat n licena deteriorat, pierdut sau cea precedent. 43. Taxa pentru eliberarea duplicatului licenei, a licenei reperfectate i a copiei legalizate a licenei se stabilete n proporie de 10 la sut din taxa pentru licen. 44. La lichidarea activitii participantului profesionist, licena primit de ctre acesta i pierde puterea juridic i se remite Comisiei Naionale pn la momentul excluderii participantului profesionist din Registrul participanilor profesioniti. 45. n caz de lichidare a filialei sau a altei subdiviziuni a participantului profesionist, care activa n baza copiei legalizate a licenei respective, participantul profesionist este obligat, n termen de 7 zile lucrtoare de la data lichidrii, s expedieze Comisiei Naionale o ntiinare scris.

46. Procedura lichidrii participantului profesionist, a activitii lui pe piaa valorilor mobiliare, se efectueaz n conformitate cu prezentul Regulament i alte acte normative n vigoare. Capitolul V PARTICULARITILE ACORDRII LICENELOR DUP ACTIVITATEA DE BAZ Seciunea 1 Activitatea de brokeraj de baz cu activitatea conex de consulting investiional 47. La primirea licenei pentru activitatea de brokeraj de baz cu activitatea conex de consulting investiional, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: 1) procedurile interne pentru desfurarea activitii de baz i conexe, care prevd i: a) modul de deschidere i inere a conturilor clienilor, inclusiv descrierea procedurii de efectuare a controlului intern necesar; b) modul de verificare periodic de ctre persoana cu funcii de rspundere a corectitudinii inerii conturilor clienilor; c) modul de examinare i aprobare n scris a tuturor tranzaciilor de ctre persoana cu funcii de rspundere; d) modul de examinare a adresrilor clienilor; e) modul de verificare a autenticitii semnturilor clienilor pe certificatele i procurile pentru transmiterea valorilor mobiliare, precum i constatarea faptelor de grevare cu obligaiuni a valorilor mobiliare indicate; f) modul de efectuare a operaiilor cu mijloace bneti, valorile mobiliare, inclusiv cu extrasele din registru i procurile pentru transmiterea valorilor mobiliare, care snt necesare pentru efectuarea decontrilor la tranzacii i la recepionarea dispoziiilor (ordinelor) clienilor; g) modul de prestare a serviciilor de consulting investiional i consulting; h) modul de inere a registrului clienilor deintorilor nominali de valori mobiliare; 2) contractul-tip de servicii de brokeraj i de consulting investiional. Seciunea 2 Activitatea de dealer de baz cu dreptul de a desfura activiti conexe: de brokeraj, de underwriting i de consulting investiional 48. La primirea licenei pentru activitatea de dealer de baz cu dreptul de a desfura activiti conexe: de brokeraj, de underwriting i de consulting investiional, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: 1) regulile interne pentru activitile de baz i conexe care prevd i: a) modul de aprobare a deciziilor de tranzacionare a valorilor mobiliare; b) modul de examinare i aprobare n scris a tuturor tranzaciilor de ctre persoana cu funcii de rspundere; c) modul de examinare a adresrilor clienilor; e) modul de inere a registrelor; f) modul de inere a evidenei adecvate a documentelor care servesc drept baz pentru efectuarea operaiunilor cu valorile mobiliare i mijloacele bneti; 2) procedurile privind prestarea serviciilor de underwriting i de consulting investiional; 3) contractul-tip de prestare a serviciilor de brokeraj, underwriting i de consulting investiional. Seciunea 3 Activitatea de inere a registrului de baz cu activitatea conex de consulting 49. Licena pentru activitatea de inere a registrului poate fi eliberat: a) registratorului pentru inerea registrelor deintorilor de valori mobiliare a emitenilor;

b) emitentului valorilor mobiliare pentru inerea de sine stttoare a registrului deintorilor de valori mobiliare. Emitentul indic n cerere faptul c va desfura activitatea de inere de sine stttoare a registrului deintorilor de valori mobiliare plasate. 50. La primirea licenei pentru activitatea de inere a registrului de baz cu activitatea conex de consulting, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: a) regulile de lucru cu clientul, care cuprind lista, modul i termenele de executare a operaiunilor, termenul i modul de prezentare a rspunsurilor la cereri i alte cerine fa de perfectarea documentelor. Regulile trebuie s fie accesibile pentru client; b) regulile de circulaie a documentelor i de eviden intern a operaiunilor. Aceste reguli trebuie s conin formele documentelor interne, obligaiile persoanelor oficiale privind termenele de examinare, pstrare a documentelor i asigurarea controlului asupra executrii lor; c) regulile controlului intern pentru asigurarea integritii datelor i confidenialitii informaiei, destinate uzului intern de ctre angajaii deintorului registrului (care conin informaia privind modul de nregistrare, pstrare i arhivare a documentelor; privind accesibilitatea la arhivele respective; privind formele de pstrare a arhivelor fiierelor electronice ale datelor; privind stabilirea parolelor la folosirea programului de inere a registrului; privind modul de verificare a datelor introduse n programul de inere a registrului; privind modul de restabilire a datelor n cazul dispariiei lor; privind msurile antiincendiare etc.); d) instruciunile privind funciile personalului, care dezvluie detaliat obligaiile i rspunderea angajailor registratorului; e) lista angajailor registratorului, care au acces la registru. n lista respectiv nu pot fi inclui angajaii registratorului, care, concomitent, snt angajai la emitentul deservit sau dac snt rude ale persoanelor cu funcie de rspundere ale emitentului; f) lista serviciilor i taxelor; g) documentele ce confirm pstrarea copiilor informaiei din registru pe fiier electronic; h) contractul-tip de inere a registrului; i) regulile cu privire la prestarea serviciilor de consulting. Solicitantului de licen pentru activitatea de inere a registrului i se recomand s deschid filiale (reprezentane) n zona de nord i/sau de sud a republicii cu amplasarea acestora n localitile unde densitatea persoanelor pentru care ine conturi de eviden n registrele sale este maximal. Seciunea 4 Activitatea de depozitare de baz cu activitatea conex de consulting 51. La primirea licenei pentru activitatea de depozitare de baz cu activitatea conex de consulting, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: 1) regulile interne pentru activitatea de baz i activitatea conex; 2) contractul-tip de prestare a serviciilor de depozitare. Seciunea 5 Activitatea Depozitarului central de valori mobiliare 52. Licena pentru activitatea Depozitarului central de valori mobiliare (n continuare DCVM) acord titularului ei dreptul de a desfura activitile de depozitare, de clearing i decontare, de inere a registrului ca activiti de baz i activitatea de consulting ca activitate conex. 53. La primirea licenei pentru activitatea DCVM, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: a) regulile i procedurile de organizare i desfurare a activitii DCVM; b) regulile interne pentru activitile de baz i activitatea conex;

c) procedura nchiderii i deschiderii conturilor depozitare investitorilor individuali; d) regulile interne privind formarea i utilizarea fondului de risc al participanilor depozitarului; e) msurile privind micorarea riscurilor n activitatea de clearing i decontare; f) regulile privind stabilirea mrimii comisioanelor i tarifelor percepute pentru serviciile DCVM; g) contractul-tip de prestare a serviciilor de depozitare; h) contractul-tip de prestare a serviciilor de inere a registrului deintorilor de valori mobiliare; i) lista angajailor, soii, rudele i afinii lor pn la gradul II, deinerea de ctre acetia a cotelor n capitalul social al DCVM i din alte valori mobiliare ale participanilor profesioniti; j) regulile privind prestarea serviciilor de consulting. Seciunea 6 Activitatea bursier pe piaa valorilor mobiliare de baz cu activiti conexe de clearing i decontare, de consulting 54. La primirea licenei pentru activitatea bursier pe piaa valorilor mobiliare de baz cu activiti conexe de clearing i decontare, de consulting, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: a) regulile bursiere care stabilesc condiiile i procedurile prevzute de Lege; b) procedurile privind calcularea mrimii i modul de percepere a defalcrilor n contul Bursei de valori din tranzaciile bursiere i a altor pli achitate pentru serviciile prestate de burs; c) regulile interne pentru activitatea de baz i activitile conexe. Seciunea 7 Activitatea de estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele de baz cu activitatea conex de consulting 55. La primirea licenei pentru activitatea de estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele ca activitate de baz cu activitatea conex de consulting, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: a) regulile interne privind prestarea serviciilor de estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele; b) regulile interne privind prestarea serviciilor de consulting; c) contractul-tip de prestare a serviciilor de estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele. Seciunea 8 Activitatea de consulting investiional ca activitate de baz 56. La primirea licenei pentru activitatea de consulting investiional ca activitate de baz, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale: a) regulile interne privind prestarea serviciilor de consulting investiional i consulting; b) modul de inere a evidenei materialelor i a sursei de informare utilizate; c) contractul-model privind prestarea serviciilor de consulting investiional i consulting. Seciunea 9 Activitatea de administrare fiduciara a investiiilor ca activitate de baz cu activitatea conexa de consulting investiional 57. La primirea licenei pentru activitatea de administrare fiduciar a investiiilor ca activitate de baz cu activitatea conexa de consulting investiional, suplimentar la documentele indicate n pct.22, solicitantul de licen va prezenta Comisiei Naionale:

1) contractul tip de administrare fiduciar a investiiilor clientului; 2) regulile interne de activitate a solicitantului de licen, care prevd urmtoarele: a) modul de deschidere i inere a conturilor clienilor, inclusiv descrierea procedurii de efectuare a controlului intern necesar; b) modul de verificare periodic de ctre persoana cu funcii de rspundere a corectitudinii inerii conturilor clienilor; c) modul de examinare i aprobare n scris a tuturor tranzaciilor de ctre persoana cu funcii de rspundere; d) procedura lurii deciziilor investiionale; e) modul de prezentare fondatorului contractului i beneficiarului a drilor de seam privind executarea contractului; f) modul de determinare a cuantumului remuneraiei pentru administrarea fiduciar a investiiilor; g) modul de efectuare a operaiunilor cu mijloace bneti i valori mobiliare; h) modul de examinare a adresrilor clienilor. Seciunea 10 Activitatea de fond de investiii ca activitate de baz 58. La primirea licenei pentru activitatea fondurilor de investiii, solicitantul de licen, suplimentar la documentele indicate n pct.22, trebuie s prezinte regulamentele fondului de investiii, stabilite n legislaia care reglementeaz activitatea acestuia. Fondul de investiii i ncepe activitatea sa numai dup ncheierea contractelor cu administratorul fiduciar al investiiilor, depozitarul, registratorul i auditorul. Capitolul VI RESPINGEREA CERERII DE ELIBERARE A LICENEI 59. Comisia Naional este n drept s adopte hotrrea cu privire la respingerea cererii de eliberare a licenei pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare. Hotrrea cu privire la respingerea cererii de eliberare a licenei se adopt n termen de cel mult 30 de zile calendaristice, din data prezentrii ultimului document anexat la cerere cu indicarea motivului. 60. Motive pentru respingerea cererii de a elibera licena snt: a) existena n documentele prezentate a datelor eronate sau falsificate; b) neprezentarea tuturor documentelor, indicate n prezentul Regulament; c) necorespunderea documentelor prezentate cerinelor legislaiei n vigoare, prezentului Regulament i altor acte normative ale Comisiei Naionale; d) necorespunderea solicitantului cerinelor prevzute la art.53 alin.(3) din Lege; e) lipsa unui sistem de eviden i raportare intern, care ar corespunde cerinelor stabilite de Comisia Naional i Ministerul Finanelor; f) lipsa procedurilor i msurilor de control intern pentru asigurarea prevenirii i combaterii splrii banilor i finanrii actelor de terorism; g) depistarea n procesul licenierii a unor fapte de nclcare de ctre solicitantul de licen a cerinelor legislaiei cu privire la piaa valorilor mobiliare i actelor normative ale Comisiei Naionale. 61. n cazul adoptrii de ctre Comisia Naional a hotrrii cu privire la respingerea cererii de a elibera licena, Comisia Naional, n termen de 3 zile lucrtoare de la data publicrii hotrrii n Monitorul Oficial al Republicii Moldova, va remite documentele prezentate solicitantului de licen. 62. Refuzul de eliberare a licenei nu mpiedic depunerea repetat de ctre aceeai persoan a cererii pentru eliberarea licenei dup nlturarea motivelor care au servit drept temei pentru refuz, cu excepia cazurilor cnd cererea de eliberare a licenei a fost respins din motivul prevzut n pct.60 lit.a). n cazul dat, o nou cerere de eliberare a licenei se poate depune nu mai

devreme de expirarea a 6 luni de la data adoptrii hotrrii cu privire la respingerea cererii precedente. Capitolul VII SUSPENDAREA LICENEI 63. Motive pentru suspendarea aciunii licenei snt: a) participantul profesionist a nclcat prevederile legislaiei cu privire la piaa valorilor mobiliare i a actelor normative ale Comisiei Naionale stabilite pentru desfurarea activitii liceniate; b) nerespectarea de ctre participantul profesionist a cerinelor stabilite de ctre Comisia Naional fa de mrimea capitalului propriu minim i a fondului de garanie; c) neprezentarea, n termenul stabilit, a ntiinrii privind modificarea datelor specificate n documentele anexate la cererea de eliberare a licenei; d) nerespectarea termenelor stabilite de Comisia Naional pentru nlturarea nclcrilor depistate; e) nclcarea termenelor, modului i formelor stabilite de legislaie pentru dezvluirea informaiei, inclusiv includerea n drile de seam prezentate Comisiei Naionale a unor informaii eronate sau incomplete; f) opunerea efecturii controalelor asupra activitii participantului profesionist i/sau eschivarea de la prezentarea informaiei i a documentelor solicitate n cadrul controlului; g) micorarea numrului de angajai ce necesit n mod obligatoriu s dispun de atestatul de calificare cu dreptul de a activa pe piaa valorilor mobiliare; h) cererea liceniatului de a suspenda temporar aciunea licenei, cu indicarea cauzei i a deciziei organului mputernicit de a lua astfel de decizie; i) nerespectarea prevederilor legislaiei privind prevenirea i combaterea splrii banilor i finanrii actelor de terorism. 64. Termenul de suspendare a aciunii licenei se stabilete prin hotrrea Comisiei Naionale, dar nu poate depi 6 luni. Termenul de valabilitate a licenei nu se prelungete pe perioada de suspendare a acesteia. 65. Suspendarea aciunii licenei la cererea solicitantului de licen nu se consider msur de sancionare fa de solicitant. 66. n cazul comiterii repetate a nclcrilor care au servit drept motiv pentru suspendarea aciunii licenei, licena se retrage. 67. Dup adoptarea hotrrii cu privire la suspendarea licenei, Comisia Naional introduce nscrierea respectiv n Registrul de stat al licenelor eliberate, suspendate i retrase. Capitolul VIII CONSECINELE ADOPTRII HOTRRII CU PRIVIRE LA SUSPENDAREA LICENEI 68. Suspendarea aciunii licenei duce la interzicerea temporar de a desfura activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare pn la adoptarea de ctre Comisia Naional a hotrrii cu privire la reluarea valabilitii aciunii licenei sau cu privire la retragerea licenei. 69. Participantul profesionist, aciunea licenei cruia a fost suspendat, este obligat s ntreprind toate msurile necesare pentru asigurarea proteciei intereselor clienilor si i altor persoane, drepturile crora pot fi lezate prin suspendarea aciunii licenei. 70. Participantul profesionist fa de care a fost adoptat hotrrea cu privire la suspendarea aciunii licenei este obligat, n termenul stabilit n hotrre, s nlture nclcarea i consecinele ei i s prezinte Comisiei Naionale darea de seam n form scris. 71. n baza drii de seam prezentate, Comisia Naional este n drept: 1) s adopte hotrrea cu privire la reluarea valabilitii licenei; 2) s adopte hotrrea cu privire la efectuarea controlului executrii msurilor, indicate n hotrre;

3) s adopte hotrrea cu privire la retragerea licenei. Comisia Naional examineaz i adopt hotrrea respectiv n 5 zile lucrtoare dup prezentarea de ctre participantul profesionist a drii de seam menionate n punctul 70 al prezentului Regulament. Capitolul IX RETRAGEREA LICENEI 72. Licena se retrage n urmtoarele cazuri: a) retragerea licenei este solicitat benevol de participantul profesionist n baza cererii depuse de ctre conductorul acestuia; b) nu au fost nlturate, n termenele stabilite de Comisia Naional, nclcrile i consecinele acestora care au servit drept temei pentru adoptarea hotrrii cu privire la suspendarea aciunii licenei; c) licena a fost obinut n baza unor informaii neveridice, oferite de solicitant; d) au fost comise nclcri grave i/sau repetate ale prevederilor Legii sau ale actelor normative ale Comisiei Naionale; e) titularul de licen a desfurat, n mod ilicit, alte activiti; f) filiala i/sau reprezentana titularului de licen a desfurat activitatea liceniat fr copia autorizat a licenei; g) titularul de licen se reorganizeaz sau se lichideaz; h) titularul de licen a fost declarat insolvabil prin hotrre a instanei de judecat; i) titularul de licen nu i-a nceput activitatea n termen de un an de la data eliberrii licenei; j) a fost retras licena bncii (pentru instituiile financiare); k) efectuarea tranzaciilor interzise de legislaie; l) manipularea pe piaa valorilor mobiliare. 73. n cazul cnd licena se retrage conform pct.71 lit.a), la cerere vor fi anexate urmtoarele documente: a) copia publicaiei n Monitorul Oficial al Republicii Moldova privind ncetarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare i naintarea preteniilor fa de participantul profesionist; b) confirmarea privind lipsa preteniilor din partea clienilor participantului profesionist; c) confirmarea privind rezilierea contractelor ncheiate i neexecutate anterior; d) originalul licenei eliberate anterior; e) registratorii independeni suplimentar vor prezenta informaia privind transmiterea registrelor emitenilor, cu care au avut ncheiate contracte de inere a registrului, i a documentelor legate de inerea acestora, altor registratori independeni, iar deintorii nominali vor prezenta informaia privind lipsa deinerii de valori mobiliare n deinere nominal ale fotilor clieni. 74. Dup intrarea n vigoare a hotrrii privind retragerea licenei, Comisia Naional introduce nscrierile respective n Registrul de stat al licenelor eliberate, suspendate i retrase. Capitolul X CONSECINELE ADOPTRII HOTRRII CU PRIVIRE LA RETRAGEREA LICENEI 75. Retragerea licenei duce la interzicerea de a desfura activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare din data publicrii n Monitorul Oficial al Republicii Moldova a Hotrrii Comisiei Naionale. 76. Participantul profesionist, fa de care a fost adoptat hotrrea cu privire la retragerea licenei, este obligat: a) s nceteze imediat desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare;

b) s remit licena Comisiei Naionale n termen de dou zile de la data adoptrii de ctre Comisia Naional a hotrrii cu privire la retragerea licenei; c) s ntreprind toate msurile necesare ntru asigurarea proteciei drepturilor clienilor si i a altor persoane, drepturile crora pot fi lezate prin retragerea licenei. 77. De la data intrrii n vigoare a hotrrii Comisiei Naionale de retragere forat a licenei de baz, participantul profesionist nu este n drept s se angajeze n alte activiti pe piaa valorilor mobiliare, fiind obligat s-i nstrineze activele n termen ct mai restrns (n cazul lichidrii participantului profesionist) i s-i onoreze obligaiile fa de clieni si. 78. n cazul retragerii licenei pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare la cererea titularului de licen, persoana respectiv este n drept s depun o cerere de eliberare a unei noi licene numai dup expirarea termenului de un an dup retragerea licenei cu condiia c au fost onorate toate obligaiile fa de clieni si. 79. Hotrrea Comisiei Naionale privind radierea titularului de licen din Registrul participanilor profesioniti se adopt dup confirmarea stingerii de ctre acesta a tuturor obligaiilor contractuale, asumate n cadrul prestrii serviciilor n domeniul pieei valorilor mobiliare. 80. n cazul retragerii licenei de ctre Comisia Naional, cu excepia cazurilor n care retragerea licenei i, respectiv, lichidarea participantului profesionist sau a activitii lui profesioniste pe piaa valorilor mobiliare are loc benevol, Comisia Naional va iniia procedura de lichidare a participantului profesionist sau a activitii lui profesioniste pe piaa valorilor mobiliare, n corespundere cu actele legislative i normative n vigoare. 81. Suspendarea i retragerea licenelor eliberate instituiilor financiare se efectueaz de Comisia Naional cu informarea ulterioar a Bncii Naionale a Moldovei. 82. n cazul n care titularul de licen pentru desfurarea activitii de inere a registrului nu ntreprinde msuri de conformare a activitii sale n termenul stabilit de Comisia Naional, retragerea licenei se efectueaz expres, fr suspendarea prealabil a aciunii licenei. 83. Hotrrea Comisiei Naionale privind suspendarea aciunii sau retragerea licenei participantului profesionist poate fi atacat n instana de judecat. Contestarea sau aciunea n instana de judecat nu suspend executarea hotrrii Comisiei Naionale pn la soluionarea definitiv a cauzei de ctre instana de judecat.
Anexa nr.1 la Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare CERERE de primire a licenei pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare _______________________________________________________________________________________
(denumirea genului de activitate de baz)

_______________________________________________________________________________________ 1. Denumirea complet a solicitantului ________________________________________________________ 2. Sediul solicitantului, numrul de telefon, fax __________________________________________________ _______________________________________________________________________________________
(n cazul n care activitatea pentru care este solicitat licena va fi practicat n mai multe subdiviziuni teritoriale (filiale i/sau reprezentane), solicitantul indic i sediul acestora)

3. Data i numrul nregistrrii de stat, codul fiscal ______________________________________________ 4. Mrimea capitalului social ________________________________________________________________ 5. Persoanele ce dein mai mult de 5 la sut din capitalul social al solicitantului: Denumirea (numele i prenumele) persoanei Cota parte n capitalul social, %

6. Lista persoanelor afiliate ale solicitantului: Denumirea (numele i prenumele) Descrierea legturii de afiliere

7. Componena consiliului societii: Numele i prenumele Numrul i data adoptrii Funcia n componena Studiile i locul Numrul i data membrului hotrrii despre alegerea consiliului de munc n eliberrii atestatului consiliului n funcie ultimii cinci ani de calificare de ctre CNPF A B C D E

8. Componena organului executiv: Numele i prenumele membrului organului executiv A Numrul i data adoptrii Funcia n componena Studiile i locul hotrrii despre alegerea organului executiv de munc n (numirea) n funcie ultimii cinci ani B C D Numrul i data eliberrii atestatului de calificare al CNPF E

9. Lista specialitilor obligai s dein atestate de calificare cu dreptul de a activa pe piaa valorilor mobiliare. Numele i prenumele Numrul i data adoptrii Funcia deinut specialistului hotrrii privind desemnarea (alegerea) n funcie A B C Funciile de Numrul i data serviciu de baz eliberrii atestatului de calificare al CNPF D E

10. Solicitantul ____________________________________________________________________________


(este, nu este)

membru al organizaiei de autoreglementare__________________________________________________________.


(dac da, atunci se indic denumirea organizaiei i data intrrii n ea)

11. Solicitantul se oblig: a) s prezinte C.N.P.F., n termen de cel puin 10 zile, informaii privind modificarea datelor, ce se conin n prezenta cerere i documentele anexate la ea; b) s nu angajeze la serviciu n calitate de persoane oficiale i specialiti persoane ce nu corespund prevederilor legislaiei cu privire la piaa valorilor mobiliare i cu antecedente penale; c) s prezinte licena la cererea contragenilor solicitantului i altor persoane interesate. 12. Declaraie: Subsemnatul confirm c: a) informaiile incluse n aceast cerere i anexele ei corespund realitii; b) persoanele cu funcii de rspundere i specialitii solicitantului corespund cerinelor legislaiei cu privire la piaa valorilor mobiliare (art.52 i art.53 din Legea nr.199-XIV din 18 noiembrie 1998 "Cu privire la piaa valorilor mobiliare"). Conductorul organizaiei L.. _______________
(semntura)

_________________________
(numele i prenumele)

"____"________________20__

Se anexeaz urmtoarele documente semnate de solicitant: a) copia certificatului de nregistrare a ntreprinderii la Camera nregistrrii de Stat; b) extrasul din Registrul de stat al persoanelor juridice; c) copia statutului n dou exemplare cu toate modificrile i completrile nregistrate la data prezentrii documentelor. n statutul solicitantului de licen, cu excepia bncilor i a altor instituii financiare, va fi indicat activitatea de baz pentru care se solicit licena; d) procesul-verbal ce confirm alegerea organului executiv al solicitantului de licen; e) bilanul contabil i darea de seam cu privire la rezultatele financiare ntocmite la ultima dat de gestiune confirmate de expertiza de audit. n cazul n care persoana juridic a fost constituit nainte de data stabilit pentru ntocmirea drilor de seam financiare se prezint bilanul contabil intermediar, confirmat de comisia de cenzori; f) documentele bancare i alte documente, care confirm formarea de ctre persoana juridic dat a capitalului propriu minim i a fondului de garanie; g) copiile atestatelor de calificare ale conductorilor (managerului) i specialitilor organizaiei solicitante de licen, eliberate de ctre Comisia Naional i copiile carnetelor de munc cu nscrierile respective; h) cazierul judiciar al conductorului (administratorului) solicitantului de licen, precum i adjunctului acestuia, eliberat cu cel mult 60 de zile calendaristice pn la data depunerii cererii pentru eliberarea licenei; i) lista persoanelor afiliate ale solicitantului de licen, ntocmit conform prevederilor legislaiei n vigoare; ) informaia privind deinerea de ctre solicitantul de licen individual sau mpreun cu persoanele sale afiliate, direct sau indirect a cotei de 5% i mai mult n capitalul social al altor participani profesioniti; j) documentele care confirm existena condiiilor necesare pentru realizarea activitii respective (cerine fa de ncpere, echipament i nzestrarea cu tehnic electronic de calcul); k) confirmarea privind dispunerea de programul soft care corespunde cerinelor stabilite de legislaie i de actele normative ale Comisiei Naionale, fa de modul de inere a registrului deintorilor de valori mobiliare nominative de ctre registrator i deintorul nominal; l) regulile interne de activitate i regulile privind modul i condiiile crerii i utilizrii fondului de garanie; m) copia licenei Bncii Naionale a Moldovei (pentru bnci i alte instituii financiare); n) procedurile i msurile de control intern ndreptate spre prevenirea i combaterea splrii banilor i finanrii actelor de terorism; o) copia bonului de plat a taxei pentru eliberarea licenei n mrimea stabilit de legislaie; p) copia contractului cu auditul independent; q) informaia privind corespunderea exigenelor stabilite de legislaia cu privire la piaa valorilor mobiliare fa de persoanele cu funcii de rspundere i angajaii solicitantului de licen; r) alte documente prevzute de lege i prezentul Regulament n dependen de particularitile activitii liceniate. Documentele specificate n subpunctele a) i c) se prezint n copii legalizate notarial. Semnatarul cererii poart rspundere pentru veridicitatea informaiei expuse n cerere i documentele anexate.

Anexa nr.2 la Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare Cerinele minime fa de ncperi, echipament i nzestrarea cu tehnic electronic de calcul pentru activitatea participanilor profesioniti pe piaa valorilor mobiliare I. Cerinele minime fa de ncperi i echipament pentru participanii profesioniti ce desfoar activiti de baz de brokeraj, de dealer, de administrare fiduciar a investiiilor i fonduri de investiii mutuale sau pe intervale 1. Participantul profesionist ce desfoar activiti de baz de brokeraj, de dealer, de administrare fiduciar a investiiilor i fonduri de investiii mutuale sau pe intervale trebuie s dispun de ncpere cu suprafaa operaional minim de 30 m2 i s asigure accesul liber al clienilor pentru obinerea informaiei necesare. ncperile pot fi amplasate n urmtoarele obiecte: a) cldiri ce nu snt case de locuit; b) cldiri ce snt case de locuit, n acest caz n mod obligatoriu ncperile oficiului urmeaz: - s fie excluse din fondul locativ; - s fie plasate la primul etaj; - s dispun de intrare separat; - s fie izolate de ncperile de locuit.

2. Pentru asigurarea integritii informaiei ncperea trebuie s fie izolat de celelalte ncperi de serviciu sau auxiliare i s dispun de perei capitali i planeuri trainice ale podelii i tavanului, planeuri i perei interiori trainici. 3. ncperile trebuie s fie amenajate cu alarma de paz i antiincendiar. 4. ncperea destinat pentru pstrarea documentelor trebuie s fie amenajat cu safeuri i/ sau dulapuri metalice. 5. Organizaia trebuie s dispun de legtura telefonic, fax i pot electronic. 6. Participantul profesionist, care ine registrul deintorilor de valori mobiliare n baza licenei ce i ofer calitatea de deintor nominal, este obligat s respecte i cerinele stabilite n cap.II, punctele 3, 4 i 6 ale prezentei anexe. II. Cerinele minime fa de ncperi, echipament i nzestrarea cu tehnic electronic de calcul pentru participanii profesioniti ce desfoar activitile de baz de inerea registrului deintorilor de valori mobiliare, de depozitare, de depozitar central i bursier 1. ncperile (oficiile) destinate pentru inerea i pstrarea registrelor deintorilor de valori mobiliare (cu excepia ncperilor emitenilor, care in registrul deintorilor de valori mobiliare de sine stttor), evidenei depozitare, de clearing i decontare, trebuie s dispun de suprafa operaional minim de 50 m 2, (pentru filiale o suprafa operaional minim de 30 m2, pentru reprezentane 10m2), iar pentru activitatea bursier de minim 200 m2 i s asigure accesul liber al clienilor, deintorilor de valorilor mobiliare pentru obinerea informaiei necesare i pot fi amplasate n urmtoarele obiecte: a) cldiri ce nu snt case de locuit; b) cldiri care snt case de locuit, n acest caz n mod obligatoriu ncperile oficiului urmeaz: - s fie excluse din fondul locativ; - s fie plasate la primul etaj; - s dispun de intrare separat; - s fie izolate de ncperile de locuit. 2. Pentru asigurarea integritii informaiei, ncperea trebuie s corespund urmtoarelor cerine: a) s fie izolat de celelalte ncperi de serviciu sau auxiliare; b) s dispun de perei capitali i planeuri trainice ale podelei i tavanului, planeuri i perei interiori trainici; c) s se nchid cu dou ui; d) s fie ntrite golurile pentru ferestre cu grilaje, n cazul cnd ncperea este amplasat la primul etaj; e) s dispun de safeuri i dulapuri metalice pentru pstrarea documentelor; f) s dispun de mijloace antiincendiare n stare de funcionare, alarm de paz. 3. ncperile se amenajeaz cu alarm de paz i antiincendiar, innd cont de urmtoarele cerine: a) se protejeaz instalaiile de construcii ale perimetrelor ncperilor, golurilor pentru ui i ferestre, tabacherile, canalele de ventilare, racordurile termice, pereii despritori subiri i alte elemente ale ncperilor, accesibile din exterior, inclusiv cele utilate cu gratii de oel; b) alarma de paz i antiincendiar se conecteaz la pupitrul pazei departamentale, postul personalului de gard, concentratori de capacitate mic sau semnalizatoare autonome. Se admite conectarea la paznicul, meseriaul care lucreaz la domiciliu sau la o alt persoan care a ncheiat contract scris de paz a ncperii date. Locurile de gard ale tuturor acestor persoane trebuie s fie asigurate cu legtur telefonic sau radio cu departamentul orenesc, raional al afacerilor interne. 4. Sistemul alarmei de paz i antiincendiar trebuie s corespund cerinelor SNIP "Automatica antiincendiar a cldirilor i construciilor" i listei departamentale a obiectelor care se utileaz cu alarm de paz i antiincendiar i permanent se afl n stare de funcionare. 5. Pentru inerea registrului deintorilor de valori mobiliare de ctre emitent de sine stttor trebuie s fie utilizat un computer personal separat, destinat numai acestui scop, necesar pentru inerea registrului. Acest computer trebuie s satisfac urmtoarele cerine minime: configuraia minim a computerului: Pentium IV 1.6GHz (sau AMD Athlon 2000), RAM 128 Mb, HDD 20 Gb, Video 64Mb, CD R-RW. 6. Echipamentul utilizat de ctre registrator, depozitar, bursa de valori trebuie s se bazeze pe computerele cu cel puin urmtoarele configuraii minimale, independent de faptul dac se utilizeaz computere separate sau conectate la reeaua local (LAN): Pentium IV 1.6GHz (sau AMD Athlon 2000), RAM 128 Mb, HDD 20 Gb, Video 64Mb, CD R-RW. 7. Este necesar ca fiecare registrator, depozitar, burs de valori s dispun de cel puin o imprimant larg matricial specializat rapid (formatul A3) sau o imprimant laser analogic dup productivitate HP Laser Jet 4. 8. Organizaia trebuie s dispun de legtura telefonic i fax. 9. ncperile filialelor i reprezentanelor trebuie s asigure accesul liber al clienilor pentru obinerea informaiei necesare i pot fi amplasate n obiecte, care corespund criteriilor indicate n punctul 1 i s fie amenajate cu: a) safeu sau dulap metalic pentru pstrarea documentelor; b) un computer i o imprimant; c) legtur telefonic i fax.

Anexa nr.3 la Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist

pe piaa valorilor mobiliare 1. Normativele obligatorii de suficien a capitalului propriu minim pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare de baz Nr. d/o Denumirea activitii de baz Valoarea minim a capitalului propriu (lei) 400000 800000 700000 700000 300000 1000000 200000 100000 1000000 - 0,9% din valoarea activelor aflate n administrare, dar nu mai puin de 600000 lei. - 0,5% din valoarea activelor aliate n administrare, dar nu mai puin de 200000 lei

1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10.

Brokeraj Dealer inere a registrului Depozitarului central de valori mobiliare Depozitare Bursier Estimare a valorilor mobiliare i a activelor ce se refer la ele Consulting investiional Activitatea fondurilor de investiii mutuale i pe intervale Administrare fiduciar a investiiilor: - pentru fondurile de investiii mutuale i pe intervale

- pentru alte persoane dect fondurile de investiii

2. Cerinele normativului obligatoriu minim fa de capitalul propriu se stabilesc pentru toi participanii profesioniti, cu excepia bncilor i a emitenilor care in de sine stttor registrul deintorilor de valori mobiliare. 3. Patrimoniul solicitantului de licen poate fi format din: a) mijloace bneti; b) valori mobiliare lichide; c) alte active necesare pentru activitatea nemijlocit a acestuia. 4. n cazul reducerii capitalului propriu al participantului profesionist sub normativul stabilit, participantul profesionist este obligat, n termen de 2 luni, s ntreprind msurile necesare pentru conformarea acestuia normativului stabilit, cu prezentarea informaiei respective la Comisia Naional.

Anexa nr.4 la Regulamentul privind modul de acordare i retragere a licenelor pentru activitatea profesionist pe piaa valorilor mobiliare Modul de formare a fondului de garanie pentru desfurarea activitii profesioniste pe piaa valorilor mobiliare i limitarea riscului legat de operaiuni cu valorile mobiliare 1. Fondul de garanie se creeaz n scopul limitrii riscului n procesul activitii participanilor profesioniti i proteciei drepturilor i intereselor acionarilor, investitorilor i clienilor participanilor profesioniti. 2. Pentru participanii profesioniti (cu excepia bncilor, a emitenilor care in de sine stttor registrul deintorilor valorilor mobiliare i a DCVM) se stabilesc normativele obligatorii ale fondului de garanie n mrime de 30 la sut din capitalul

propriu minim stabilit de Comisia Naional. 3. Pentru DCVM se stabilete normativul obligatoriu al fondului de risc al participanilor n mrime de 500000 lei. 4. Participantul profesionist este obligat s plaseze mijloacele fondului de garanie n valori mobiliare de stat, i/sau n moned naional n depozite bancare, i/sau n certificate bancare de depozit. 5. Modul de formare i utilizare a fondului de garanie al participanilor profesioniti i fondului de risc al participanilor depozitarului se stabilesc n documentele interne de activitate a acestora. 6. n cazul necesitii utilizrii fondului de garanie, participantul profesionist se va adresa la Comisia Naional pentru a primi acordul acesteia. 7. Dac n urma utilizrii mijloacelor fondului de garanie mrimea fondului devine mai mic dect normativul stabilit, participantul profesionist aduce mrimea fondului de garanie la normativul necesar n termen de 90 de zile.