Contabilitate aprofundat.

Partea a IV-a

Contabilitate aprofundat.Partea a IV-a................................................................................................1 Contabilitate aprofundat.Partea a IV-a................................................................................................2 ..............................................................................................................................................................2 Capitolul 1 : OBIECTIVUL RAPORTRII FINANCIARE CU SCOP GENERAL.............9 Capitolul 3: CARACTERISTICILE CALITATIVE ALE INFORMAIILOR FINANCIARE UTILE....................................................................................................................13 Capitolul 4: CADRUL GENERAL DIN 1989- Textul prescurtat..................................................18 IFRS 1Standarde internaionale de raportare financiara 1- Adoptarea pentru prima data a standardelor internaionale de raportare financiara...........................................................................29 IFRS 2- Plata pe baza de aciuni.........................................................................................................34 IFRS 3-Combinari de ntreprinderi.....................................................................................................39 IFRS 4- Contracte de asigurri............................................................................................................47 IFRS 5- Activele imobilizate deinute pentru vnzare i activiti ntrerupte.....................................49 IFRS 6- Explorarea i evaluarea resurselor minerale..........................................................................54 IFRS 7 Instrumente financiare: informaii de furnizat........................................................................56 STANDARDELE INTERNAIONALE DE CONTABILITATE (IAS_URILE).............................58 Prezentarea situaiilor financiare (IAS 1)............................................................................................59 IFRS 8 Segmente de activitate............................................................................................................61 IFRS 9 Instrumente financiare............................................................................................................63 IAS 2 Stocuri.......................................................................................................................................66 IAS 7 SITUAIILE FLUXURILOR DE TREZARERIE...................................................................72

Contabilitate aprofundat.Partea a IV-a

Consiliul pentru Standarde Internaionale de Contabilitate (IASB) , cu sediul la Londra, a nceput operaiunile n 2001. IASB s-a artat hotrt s elaboreze, n interesul publicului , un set unic de standarde de contabilitate de nalt calitate, globale, care solicit informaii transparente i comparabile pentru raportrile financiare pentru obiective generale. n scopul atingerii acestui obiectiv, IASB coopereaz cu ali normalizatori pentru realizarea convergenei standardelor de contabilitate din ntreaga lume. Membrii IASB au o pregtire profesional foarte larg i au responsabiliti de legtur n ntreaga lume. IASB este ales, supervizat i finanat de ctre Fundaia IFRS ( anterior denumit Fundaia Comitetului pentru Standarde Internaionale de Contabilitate (IASC) ). Sprijinul financiar este primit din partea marilor firme de contabilitate, a instituiilor financiare particulare i a companiilor industriale din ntreaga lume, a bncilor centrale i de dezvoltare i a altor organizaii internaionale i profesionale. Douzeci i doi de administratori sunt responsabili cu supravegherea activitilor Fundaiei IFRS i ale IASB. Responsabilitile administratorilor includ nominalizarea membrilor IASB, ai Consiliului Consultativ pentru IFRS i ai Comitetului pentru Interpretarea IFRS ; supravegherea i monitorizarea eficienei IASB i aderarea la procedurile sale stabilite i la procedurile consultative; stabilirea i meninerea angajamentelor corespunztoare de finanare; aprobarea bugetului pentru Fundaia IASC; i responsabilitatea pentru modificrile regulamentului. Administratorii sunt persoane individuale care, ca grup, creeaz un echilibru al experienelor profesionale, incluznd auditori, pe cei care ntocmesc situaiile financiare, utilizatorii, cadrele universitare i ali oficiali care servesc interesul public. Administratorii sunt nominalizai astfel nct ase s fie din Asia/Oceania, ase din Europa, ase din America de Nord, unul din Africa, unul din America de Sud i ali doi din orice alt zon, astfel nct s se menin echilibrul geografic. 2

Constituia Fundaiei IFRS prevede ca administratorii s revizuiasc angajamentele constituionale o dat la cinci ani. Administratorii au efectuat o analiz i o revizuire complet a Constituiei n iunie 2005, iar Constituia revizuit a intrat n vigoare la 1 iulie 2005. n 2008, administratorii au nceput urmtoarea revizuire, prima etap punnd accent pe crearea unei legturi formale cu autoritile publice pentru a spori rspunderea public i pe analizarea dimensiunii i componenei IASB. Administratorii au finalizat prima etap a examinrii n ianuarie 2009 i au emis o Constituie zuit care a intrat n vigoare de la 1 februarie 2009. Modificrile includeau extinderea numrului de membrii IASB de la paisprezece l saisprezece, selecionai n funcie de originea geografic, pn la 1 iule 2012, prevznd opiunea de a include pn la trei ptrimi dintre membri. Constituia revizuit stabilete o legtur cu noul Consiliu de monitorizare pentru a asigura asumarea rspunderii publice. Restul procesului de examinare a fost finalizat n ianuarie 2010, atunci cnd Constituia a fost revizuit suplimentar, intrnd n vigoare de la 1 martie 2010. Printre modificrile introduse de Constituia din 2010 se numr redenumirea Fundaiei IASC ca Fundaie IFRS, a Comitetului pentru Interpretarea Standardelor de Raportare Financiar (IFRIC) drept Comitetul pentru Interpretarea IFRS i a Consiliului Consultativ pentru Standarde (SAC) drept Consiliul Consultativ pentru IFRS. Alte modificri cuprindeau obiectivele revizuite ale organizaiei i prevederea specific de a desemna Administratori din Africa i America de Sud IASB este format de la 1 octombrie 2010 din cincisprezece membri individuali (toi fiind cu norm ntreag ) i deine autoritatea complet de a elabora i de a urmrii agenda tehnic de normalizare contabil. Principalele calificri pentru a deveni membru IASB sunt competena profesional i experien practic. Administratorii trebuie s selecteze membrii astfel nct IASB , ca grup, s cuprind cea mai bun combinaie disponibil de experien tehnic i experien n domeniul afacerilor internaionale i al pieei, precum i pentru a se asigura c IASB nu este dominat de nici un interes specific, geografic sau de alctuire. De asemenea, se ateapt ca n cadrul IASB s existe o combinaie potrivit de experiene practice recente printre auditori, cei care ntocmesc situaiile financiare, utilizatori i cadre universitare. Se preconizeaz, de asemenea, ca IASB, n urma consultrilor cu Administratorii, s stabileasc i s menin legtura cu normalizatorii naionali i cu alte organisme oficiale care se ocup de normalizare, pentru a promova convergena standardelor naionale i a IFRS-urilor. Publicarea unui standard, a unui proiect de expunere sau a unei Interpretri finale IFRIC necesit aprobarea a nou dintre cei cincisprezece membri ai IASB. Pentru selecia membrilor IASB s-au fixat un numr de 8 criterii, i anume: 1. Competen tehnic i cunotine demonstrate de contabilitate i raportare financiar; 2. Capacitatea de analiz; 3. Abiliti de comunicare; 4. Adoptarea de decizii judicioase; 5. Cunoaterea mediului de raportare financiar; 6. Abilitate de a lucra ntr-o atmosfer colegial; 7. Integritatea, obiectivitatea i disciplina; 8. Angajamentul fa de misiunea Fundaiei IFRS i de interesul public. Comitetul pentru Interpretarea IFRS este format din 14 membri votani, numii de Administratori pentru mandate de trei ani, care pot fi renoite . n plus, Administratorii vor numi un membru al IASB, Directorul tehnic sau un alt membru superior din personalul IASB, sau o alt persoan corespunztoare calificat, la preedinia Comitetului. Preedintele are dreptul s ia 3

cuvntul privind problemele tehnice analizate, dar nu are drept de vot. Dac este necesar, Administratorii i vor numi ca observatori , fr drept de vot, pe reprezentanii organizaiilor de reglementare, care vor avea dreptul s participe i s ia cuvntul la ntruniri. n prezent, Organizaia Internaional a Comisiilor pentru Valori Mobiliare (IOSCO) i Comisia European sunt observatori fr drept de vot. Aprobarea unei Interpretri n stadiul de proiect sau final va trebui s nu nregistreze mai mult de patru voturi mpotriv. Fiecare membru va avea un singur vot. Interpretarea este naintat ctre IASB spre aprobare. Aprobarea de ctre IASB necesit votul favorabil din parteaa cel puin nou membri ai IASB. Aprobarea Inetrilor este emis de ctre IASB Consiliul Consultativ pentru IFRS este format din aproximativ 50 de membri i se reunete de cel puin trei ori pe an. Este un forum la care pot participa organizaii i persoane individuale care dein un interes n raportarea financiar internaional, de diferite formaii geografice i funcionale. Obiectivul Consiliului este de a consilia IASB asupra deciziilor de pe agent i a prioritilor activitii sale, de a informa IASB asupra opiniilor membrilor Consiliului cu privire la proiectele majore de normalizare i de a oferi consultan n alte domenii pentru IASB sau Administratori. Preedintele Consiliului este numit de ctre Administratori i nu poate fi un membru al IASB sau al personalului IASB. Preedintele este invitat s fie prezent i s participe la reuniunile Administratorilor. Personalul tehnic al IASB IASB este sprijinit de un personal tehnic ce activeaz la Londra. Acesta este condus de preedintele IASB. La 1 ianuarie 2011, personalul tehnic includea persoane din Australia, BosniaHeregovina, Canada, China, Frana, Germania, Ghana, Islanda, Irlanda, Italia, Japonia, Coreea, Malaiezia, Mexic, Olanda, Noua Zeeland, Portugalia, Africa de Sud, Spania, Marea Britanie i Statele Unite. Procesul de normalizare al IASB cuprinde ase stadii, Administratorii avnd ocazia s asigure conformitatea cu diverse puncte pe parcursul procesului, i anume: 1. Etapa 1: Stabilirea agendei; 2. Etapa 2: Planificarea unui proiect; 3. Etapa 3: Elaborarea i publicarea unui document de discuii; 4. Etapa 4: Elaborarea i publicarea unui proiect de expunere; 5. Etapa 5: Elaborarea i publicarea unui IFRS; 6. Etapa 6: Proceduri ulterioare emiterii unui IFRS. Termenul de Standard Internaional de Raportare Financiara (IFRS) include : 1. IFRS-uri 2. Interpretrile IFRIC 3. IAS-uri 4. Interpretri SIC In unele cazuri, standardele permit diverse tratamente pentru anumite tranzacii si evenimente. In cazuri limitate, un tratament este identificat drept tratament de baza, iar in alte cazuri el este identificat drept tratament alternativ permis

 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9.

Standarde Internaionale de Raportare Financiar IFRS 1 Adoptarea pentru prima dat a Standardelor Internaionale de Raportare Financiar; IFRS 2 Plata pe baz de aciuni; IFRS 3 Combinri de ntreprinderi; IFRS 4 Contracte de asigurare; IFRS 5 Active imobilizate deinute n vederea vnzrii i activiti ntrerupte; IFRS 6 Explorarea i evaluarea resurselor minerale; IFRS 7 Instrumente financiare: informaii de furnizat; IFRS 8 Segmente de activitate. IFRS 9 Instrumente financiare.

Standarde Internaionale de Contabilitate (29 IAS-uri) 1. IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare; 2. IAS 2 Stocuri; 3. IAS 7 Situaiile fluxurilor de trezorerie; 4. IAS 8 Politici contabile, modificri ale estimrilor contabile i erori; 5. IAS 10 Evenimente ulterioare prioadei de raportare; 6. IAS 11 Contracte de construcie; 7. IAS 12 Impozitul pe profit; 8. IAS 16 Imobilizri corporale; 9. IAS 17 Contracte de leasing; 10. IAS 18 Venituri; 11. IAS 19 Beneficiile angajailor; 12. IAS 20 Contabilitatea subveniilor guvernamentale i prezentarea informaiilor legate de asistena guvernamental; 13. IAS 21 Efectele variaiei cursurilor de schimb valutar; 14. IAS 23 Costurile ndatorrii; 15. IAS 24 Prezentarea informaiilor privind prile afiliate; 16. IAS 26 Contabilizarea i raportarea planurilor de pensii; 17. IAS 27 Situaii financiare consolidate i individuale; 18. IAS 28 Investiii n entitile asociate; 19. IAS 29 Raportarea financiar n economiile hiperinflaioniste; 20. IAS 31 Interese n asocierile n participaie; 21. IAS 32 Instrumente financiare: prezentare; 22. IAS 33 Rezultatul pe aciune; 23. IAS 34 Raportarea financiar interimar; 24. IAS 36 Deprecierea activelor; 25. IAS 37 Provizioane, datorii contingente i active contingente; 26. IAS 38 Imobilizri necorporale; 27. IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare; 28. IAS 40 Investiii imobiliare; 29. IAS 41 Agricultura. 1. 2. 3. Interpretri IFRIC (=16 IFRIC-uri) IFRIC 1 Modificri ale datoriilor existente din dezafectare, restaurare i de natur similar; IFRIC 2 Aciunile membrilor n entiti de tip cooperatist i instrumente similare; IFRIC 4 Determinarea msurii n care un angajament conine un contract de leasing;

4. IFRIC 5 Drepturi la interese din fonduri de dezafectare, de restaurare i reabilitare a mediului; 5. IFRIC 6 Datorii care decurg din participarea pe o pia specific- Deeuri ale echipamentelor electrice i electronice; 6. IFRIC 7 Aplicarea metodei retratrii conform IAS 29 Raportarea financiar n economiile hiperinflaioniste; 7. IFRIC 10 Raportarea financiar interimar i deprecierea; 8. IFRIC 12 Angajamente de concesiune a serviciilor. 9 - IFRIC 13 Programe de fidelizare a cliemilor; 10 - IFRIC 14 IAS19 Limita unui activ privind beneficiul determinat, dispoziiile minime de finanare i interaciunea lor; 11 - IFRIC 15 Acorduri privind construcia proprietilor imobiliare; 12 - IFRIC 16 Acoperirea mpotriva riscurilor a investi iei nete ntr o operaiune din strintate; 13 - IFRIC 17 Distribuiri de active nemonetare ctre proprietari; 14- IFRIC 18 Transferul de active de la clieni; 15- IFRIC 19 Stingerea datoriilor financiare cu instrumente de capitaluri proprii.

Interpretri SIC (10 SIC-uri) SIC 7 Introducerea monedei euro; SIC 10 Asistena guvernamental Absena corelaiilor specifice activitilor de exploatare; SIC 12 Consolidare Entiti cu scop special; SIC 13 Entiti controlate n comun Contribuii nemonetare ale asociailor; SIC 15 Leasing operaional Stimulente; SIC 25 Impozitul pe profit Modificri ale statutului fiscal al unei entiti sau al acionarilor si; 7. SIC 27 Evaluarea fondului economic al tranzaciilor care implic forma legal a unui contract de leasing; 8. SIC 29 Angajamente de concesiune a serviciilor: Prezentare informaiilor; 9. SIC 31 Venituri Tranzacii barter care presupun servicii de publicitate; 10. SIC 32 Imobilizri necorporale Costuri asociate crerii de website-uri 1. 2. 3. 4. 5. 6. IFRS-urile sunt elaborate printr-un: sistem formal al procedurii stabilite i pe baza consultrilor internaionale largi care implica: Contabili; analiti financiari; ali utilizatori ai situaiilor financiare ; - comunitatea de afaceri, - bursele de valori, - autoritatile de reglementare si legiferare - universitare - alte persoane sau organizaii interesate din ntreaga lume IASB (Consiliul pentru Standarde Internaionale responsabilitatea de a elabora standarde de contabilitate. 6 de Contabilitate) are unica

Si-a nceput activitatea in aprilie 2001, cnd IASC (C omitetul pentru Standarde Internaionale de Contabilitate) nfiinat n 1973 devine IASB. Pna in ianuarie 2006, IASB a revizuit 30 din cele 34 de standarde internaionale de contabilitate ramase de la organismul sau predecesor i a retras alte cinci. De asemenea, din cele 32 de interpretri elaborate de fostul Comitet Permanent pentru Interpretri, IFRIC (Comitetul pentru Interpretarea Standardelor Internaionale de Raportare Financiar) cu care a fost nlocuit n 2002- a retras 22 interpretri rmnand 10.Procesul continu In anul 2011 erau n funciune 9 IFRS-uri complet noi i 15 interpretri IFRIC. Ca atare, cnd vorbim de Standarde Internaionale de Raportare Financiar avem in vedere: 9 IFRS-uri; 15 IFRIC-uri; 29 IAS-uri ; 10 SIC-uri. Referenialul contabil internaional cuprinde pe lng pachetul flexibil de standarde i interpretri i un cadru contabil conceptal cunoscut sub numele de Cadrul general conceptal pentru raportarea financiar.

Cadrul general conceptual al IASB

IASB elaboreaz un Cadru general conceptual pentru raportarea financiar. Prima ediie a Cadrului general conceptual a fost emis n septembrie 2010, nlocuind Cadrul general pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare elaborat de organismul predecesor IASB-ului. Acest Cadru general conceptual ajut IASB n: a) elaborarea de noi IFRS-uri i revizuirea IFRS-urilor existente: b) Promovarea armonizrii reglrilor, a standardelor de contabilitate i a procedurilor de prezentare a situaiilor financiare prin furnizarea unei baze de reducere a numrului alternativelor de tratamente contabile permise de IFRS-uri. n plus, Cadrul general conceptual mai poate fi de folos: S asiste organismele de normalizare n procesul de elaborare a standardelor naionale; Celor care ntocmesc situaii financiare , n aplicarea IFRS-urilor i n abordarea unor teme care nu fac nc obiectul unui IFRS; Auditorilor, n formarea unei opinii referitoare la conformitatea situaiilor financiare cu IFRS-urile; Utilizatorilor de situaii financiare, n interpretarea informaiilor cuprinse n situaiile financiare ntocmite n conformitate cu IFRS-urile; Celor interesai n activitatea IASB , furnizndu-le informaii despre abordarea formulrii standardelor de contabilitate. Consiliul pentru Standarde Internaionale de Contabilitate (IASB) desfoar n mod curent procesul de actualizare a cadrului su general conceptual. Acest proiect privind cadrul general se desfoar n etape. Odat ce un capitol este finalizat, punctele relevante din Cadrul general pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare care a fost publicat n 1989 sunt nlocuite. 7

Cnd proiectul privind cadrul general conceptual este finalizat, Consiliul va avea un singur document, complet i cuprinztor, intitulat Cadrul general conceptual pentru raportarea financiar. Versiunea actual a Cadrului general conceptual pentru raportarea financiar a fost emis de IASB n septembrie 2010. Aceasta a nlocuit Cadrul general pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare. Cadrul general conceptual stabilete conceptele care stau la baza ntocmirii i prezentrii situaiilor financiare pentru utilizatorii externi. Consiliul consider c situaiile financiare ntocmite pentru a furniza informaii utile pentru luarea deciziilor economice rspund nevoilor comune ale majoritii utilizatorilor. Aproape toi utilizatorii iau decizii care se ncadreaz n unul sau altul din urmatoarele 8 tipuri: 1. a hotar cnd s cumpere,s pstreze sau sa vnd o investitie n capitalurile proprii; 2. a evalua capacitatea de gestionare sau rspunderea conducerii; 3. a evalua capacitatea entitii de a-i plti i de a oferi alte beneficii angajatilor sai; 4. a evalua garania pe care entitatea o poate oferi pentru creditele ce i-au fost acordate; 5. a determina politicile fiscale; 6. a determina profitul si dividentele care pot fi distribuite; 7. a elabora si utiliza date statistice privind venitul national; 8. a reglementa activitile entitilor. Situaiile financiare sunt , de regul, ntocmite conform modelului contabil bazat pe costul istoric recuperabil i pe conceptul de meninere a capitalului financiar nominal. modele i concepte ar putea fi mai bine adaptate pentru a putea satisface obiectivul de a furniza informaii utile n luarea deciziilor economice, dar la ora actual Consiliul IASB apreciaz c nu exist un consens n favoarea unei modificri. Cadrul general conceptual urmeaz s cuprind patru capitole, i anume: Capitolul 1: Obiectivul raportrii financiare cu scop general; Capitolul 2: Entitatea raportoare ( urmeaz s fie adugat); Capitolul 3: Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile; Capitolul 4: Cadrul general din 1989: textul pstrat. Acest cadru general nu constituie un standard international de contabilitate i prin urmare nu definete standardele privind evaluarea sau prezentarea unor elemente de evaluare sau informare. Prevederile acestui cadru general nu primeaz n faa standardelor internaionale. S-ar putea ca ntr-un numr limitat de cazuri s existe un conflict ntre acest cadru general i standarde; n aceast situaie cel care primeaz este standardul. n perspectiv se apreciaz ca aceste conflicte vor fi din ce n ce mai puine. Cadrul general va fi i el periodic revizuit. Standardele nu arat cum s faci, pornind de la reflectarea n documente a tranzaciei trecnd la reflectarea n conturi continund cu prelucrrile n conturi, ci ele precizeaz ce informaii trebuie s se reflecte n situaiile financiare, ce trebuie recunoscut n situaiile financiare, cum trebuie fcut evaluarea i sub ce forma trebuie s se regseasc n situaiile financiare. Uneori sunt considerate ca valabile mai multe tratamente. n aceste condiii un tratament este considerat de baz iar celelalte alternativ permise. Tendina este ca numrul tratamentelor alternativ permise s fie redus. Din 2005 n UE ntreprinderile cotate sunt obligate s ntocmeasc situaiile financiare consolidate potrivit standardelor internationale. 8

Cadrul general se refera la situaiile financiare cu scop general denumite situaii financiare, inclusiv situaii financiare consolidate. Aceste situaii financiare sunt ntocmite i prezentate cel puin anual i se adreseaz unei sfere largi de utilizatori. Situaiile financiare constituie o parte a procesului de raportare financiar

Capitolul 1 : OBIECTIVUL RAPORTRII FINANCIARE CU SCOP GENERAL Introducere Obiectivul, utilitatea i limitele raportrii financiare cu scop general Informaii privind resursele economice ale unei entiti raportoare, privind preteniile ridicate fa de entitate i privind modificrile resurselor i preteniilor Resurse economice i pretenii Modificri ale resurselor economice i preteniilor Performana financiar reflectat de contabilitatea de angajamente, Pperformana financiar reflectat de fluxurile de trezorerie anterioare; Modificri ale resurselor economice i preteniilor care nu rezult din performana financiar. n Introducerea la Capitolul 1 se precizeaz c obiectivul raportrii financiare cu scop general constituie baza Cadrului general conceptual. Celelelte aspecte ale Cadrului general conceptual- conceptul de entitate raportoare, caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile i constrngerile acestora, elementele situaiilor financiare, recunoaterea, evaluarea, prezentarea i descrierea - decurg n mod logic din obiectiv. Obiectivul, utilitatea i limitrile raportrii financiare cu scop general Obiectivul raportrii financiare cu scop general este acela de a oferi in- formaii financiare cu privire la entitatea raportoare care s fie utile pentru investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali credi -tori n deciziile pe care acetia le iau cu privire la oferirea de resurse entitii. Respectivele decizii implic achiziionarea, vnzarea sau deinerea instrumentelor de capitaluri proprii i de datorii, i furnizarea sau decontarea mprumuturilor sau altor forme de credit. Deciziile luate de investitorii existeni i poteniali privind achiziiona- rea, vnzarea sau deinerea instrumentelor de capitaluri proprii i de datorii depind de rentabilitile pe care acetia le 9

ateapt de la o investiie n respectivele instrumente, de exemplu, plile de dividente, principal i dobnzi sau creterile preurilor de pia. n mod similar, deciziile luate de mprumuttorii existeni i poteniali i de ali creditori privind furnizarea sau decontarea mprumuturilor sau altor forme de credit depind de plile de principal i de dobnzi sau de alte rentabiliti ateptate de acetia. Ateptrile investitorilor, mprumuttorilor i altor creditori privind rentabilitile depind de evalurile pe care acetia le fac privind valoarea, momentul apariiei i incertotudinile privind (perspectivelor pentru) intrrile nete de numerar pentru entitate. n consecin, investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali creditori au nevoie de informaii pentru a-i ajuta s evalueze perspectivele privind intrrile nete de numerar pentru o entitate. Pentru a evalua perspectivele unei entiti privind intrrile nete de numerar, investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali creditori au nevoie de informaii privind resursele entitii, preteniile fa de entitate, i de informaii referitoare la ct de eficient i eficace i ndeplinesc consiliul de administraie i conducerea entitii responsabilitile de utilizare a resurselor entitii. Exemplele de astfel de responsabiliti includ protejarea resurselor entitii de efectele nefavorabile ale factorilor economici precum modificrile preului i cele tehnologice i certitudinea c entitatea respect legile, reglementrile i prevederile contractuale aplicabile. Informaiile privind ndeplinirea de ctre conducere a responsabilitilor sale sunt, de asemenea, utile pentru deciziile luate de ctre investitorii existeni, mprumuttori i ali creditori care au dreptul de a vota sau de a influena n alt fel aciunile conducerii. O mare parte a investitor existeni i poteniali, a mprumuttorilor i a altor creditori nu pot solicita entitilor raportoare s le ofere informaiile direct lor i trebuie s se bazeze pe raportoarele financiare cu scop general pentru o mare parte din informaiile financiare care le sunt necesare. n consecin, ei sunt utilizatorii principali ctre care sunt direcionate rapoartele financiare cu scop general. Totui, rapoartele financiare cu scop general nu ofer i nu pot oferi toate informaiile de care au nevoie investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali creditori. Utilizatorii trebuie s analizeze informaiile pertinente din alte surse, de exemplu, condiiile i ateptrile economice generale, evenimentele politice i climatul politic i prognozele industriale i privind compania. Rapoartele financiare cu scop general nu sunt menite s indice valoarea unei entiti raportoare; n schimb, ele ofer informaii care s ajute investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali creditori s estimeze valoarea entitii raportoare. Utilizatorii principali viduali au nevoi i dorine informaionale diferite i, posibil, aflate n conflict. Consiliul, n elaborarea standardelor de raportoare financiar, va cuta s prevad setul de informaii care s ntruneasc nevoile unui numr maxim de utilizatori principali. Totui, axarea pe nevoile informaionale comune nu trebuie s mpiedice entitatea raportoare s includ informaii suplimentare care sunt deosebit de utile pentru o anumit subcatecorie a utilizatorilor principali. Conducerea entitii raportoare este, de asemenea, interesat de informaiile financiare ale entitii. Totui, conducerea nu trebuie s se bazeze pe rapoartele financiarecu scop general deoarece este capabil s obin intern informaiile financiare necesare. Alte pri, cum ar fi organele de reglementare i membrii publicului, n afar de investitorii existeni i poteniali, mprumuttorii i ali creditori , pot, de asemenea, s considere utile rapoartele financiare cu scop general. n orice caz, obiectivul primordial al acestor rapoarte nu sunt aceste alte grupuri. ntr-o mare msur, rapoartele financiare se funamenteaz mai degrab pe estimri, raionamente i modele dect pe reprezentri exacte. Cadrul general conceptual stabilete conceptele care stau la baza acestor estimri, raionamente i modele. Conceptele sunt scopul pe care se strduiesc s l ating Consiliul i cei care ntocmesc rapoartele financiare. Aa cum se ntmpl 10

n cazul celor mai multe scopuri, este puin probabil ca viziunea Cadrului general conceptual privind raportarea financiar s fie realizat n ntregime, cel puin pe termen scurt, deoarece este nevoie de timp pentru a nelege, accepta i implementa noi modaliti de analiz a tranzaciilor i a altor evenimente. Cu toate acestea, stabilirea unui scop ctre care s se tind este esenial pentru ca raportarea financiar s evolueze astfel nct s-i simplifice utilitatea. Informaii privind resursele economice ale unei entiti raportoare, privind preteniile ridicate fa de entitate privind modificrile resurselor i preteniilor Rapoartele financiare cu scop general ofer informaii privind poziia financiar a unei entti raportoare, informaii care se refer la resursele economice i la preteniile fa de entitatea raportoare. Rapoartele financiare ofer, de asemenea, informaii privind efectele tranzaciilor i ale altor evenimente care modific resursele economice i preteniile asupra entitii raportoare. Ambele tipuri de informaii ofer date utile pentru deciziile de furnizare de resurse ctre o entitate. Resurse economice i pretenii Informaiile privind natura i valorile resurselor economice i preteniilor fa de o entitate raportoare pot ajuta utilizatorii s identifice punctele forte i vulnerabilitile financiare ale entitii raportoare. Aceste informaii pot ajuta utilizatorii s evalueze lichiditatea i solvabilitatea entitii raportoare, nevoia sa de finanare suplimentar i probabilitatea ca entitatea s aib succes n obinerea finanrii. Informaiile privind prioritile i dispoziiile de plat aferente preteniilor existente ajut utilizatorii s prognozeze modul n care vor fi distribuite fluxurile viitoare de trezorerie ntre cei care au pretenii fa de entitatea raportoare. Diferitele tipuri de resurse economice influeneaz diferit modul n care utilizatorii evalueaz perspectivele entitii raportoare de a obine fluxuri de trezorerie viitoare. Unele fluxuri de trezorerie viitoare rezult direct din resursele economice existente, cum ar fi conturile de creane. Alte fluxuri de trezorerie rezult din utilizarea n comun a ctorva resurse pentru a produce i comercializa bunuri i servicii pentru clieni. Dei aceste fluxuri de trezorerie nu pot fi corelate cu resurse economice individuale (sau cu pretenii), utilizatorii rapoartelor financiare trebuie s cunoasc natura i valoarea resur- selor disponibile pentru utilizarea n activitatea entitii raportoare. Modificri ale resurselor economice i preteniilor Modificrile resurselor economice i preteniilor fa de o entitate raportoare rezult din performana financiar a respectivei entitii i din alte evenimente sau tranzacii, cum ar fi emiterea de instrumente de capitaluri proprii sau de datorie. Pentru a evalua corespunztor perspectivele entitii raportoare de a primi fluxuri de trezorerie viitoare, utilizatorii trebuie s poat distinge ntre aceste dou tipuri de modificri. Informaiile privind performana financiar a entitii raportoare ajut utilizatorii s neleag rentabilitatea pe care entitatea a generat-o pentru resursele sale economice. Informaiile privind rentabilitatea generat de entitate ofer indicii referitoare la ct de bine i-a ndeplinit conducerea responsabilitile privind utilizarea eficient i eficace a resurselor entitii raportoare. Informaiile privind variabilitatea i componentele acestei rentabiliti sunt, de asemenea, importante, n special pentru evaluarea incertitudinii privind fluxurile de trezorerie viitoare. Informaiile privind performana financiar anterioar a entitii raportoare i modul n care conducerea i-a ndeplinit responsablitile sunt, de obicei, utile pentru previzionarea rentabilitilor viitoare obinute de entitate pentru resursele sale economice. 11

Performana financiar reflectat de contabilitatea de angajamente Contabilitatea de angajamente ilustreaz efectele tranzaciilor i ale altor evenimente i circumstane asupra resurselor economice i asupra preteniilor fa de o entitate raportoare n perioadele n care respectivele efecte se produc, chiar dac ncasrile i plile aferente de numerar au loc ntr-o perioad diferit. Acest aspect este important deoarece informaiile privind resursele economice i preteniile fa de o entitate raportoare, precum i modificrile resurselor sale economice i preteniile fa de entitate n decursul unei perioade ofer o baz mai solid pentru evaluarea performanei trecute i viitoare a entitii dect informaiile care se refer numai la ncasrile i plile de numerar n decursul respectivei perioade. Informaiile privind performana financiar a unei entiti raportoare n decursul unei perioade, reflectate de modificrile resurselor sale economice i preteniilor fa de entitate care au alte cauze dect obinerea de resurse suplimentare direct de la investitori i creditori sunt utile pentru evaluarea capacitii trecute i viitoare a entitii de a genera intrri nete de numerar. Aceste informaii prezint msura n care entitatea raportoare i-a suplimentat resursele economice disponibile, i astfel capacitatea de a genera intrri nete de numerar mai degrab prin activitatea sa dect prin obinerea de resurse suplimentare direct de la investitori i creditori. Informaiile privind performana financiar a entitii raportoare n cursul unei perioade pot indica msura n care evenimente cum sunt modificrile preurilor pieei sau ale ratelor dobnzii au condus la creteri sau reduceri ale resurselor entitii i ale preteniilor fa de entitate, afectnd astfel capacitatea entitii de a genera intrri nete de numerar. Performana financiar reflectat de fluxurile de trezorerie anterioare Informaiile privind fluxurile de trezorerie ale entitii raportoare n decursul unei perioade ajut utilizatorii s evalueze capacitatea entitii de a genera viitoare intrri nete de numerar. Acestea prezint modul n care entitatea raportoare obine i cheltuiete numerarul, inclusiv informaii privind mprumuturile i rambursarea datoriilor, privind dividendele pltite n numerar sau alte distribuiri de numerar ctre investitori, precum i ali factori care ar putea afecta lichiditatea sau solvabilitatea entitii. Informaiile privind fluxurile de trezorerie ajut utilizatorii s neleag activitile unei entiti raportoare s evalueze activitile de finanare i de investiii ale acesteia, s i evalueze lichiditatea sau solvabilitatea i s interpreteze alte informaii privind performana financiar. Modificri ale resurselor economice i preteniilor care nu rezult din performana financiar Resursele economice i preteniile fa de o entitate raportoare se pot, de asemenea, modifica i din alte motive dect performana financiar, cum ar fi emiterea unor aciuni suplimentare. Informaiile privind acest tip de modificri sunt necesare pentru a oferi utilizatorilor o imagine complet a motivelor pentru care resursele economice i preteniile fa de entitatea raportoare s-au modificat, precum i a consecinelor respectivelor modificri asupra performanei financiare viitoare.

12

Capitolul 3: CARACTERISTICILE CALITATIVE ALE INFORMAIILOR FINANCIARE UTILE INTRODUCERE CARACTERISTICILE CALITATIVE ALE INFORMAIILOR FINANCIARE UTILE Caracteristicile calitative fundamentale Relevan,Prag de semnificaie,Reprezentare exact, Aplicarea caracteristicilor calitative fundamentale, Caracteristici calitative amplificatoare, Comparabilitate, Verificabilitate, Oportunitate. Inteligibilitate, Aplicarea caracteristicilor calitative amplificatoare CONSTRNGERI CE IN DE COST ASUPRA RAPORTRII FINANCIARE UTILE Introducere Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile discutate n acest capitol ajut la identificarea tipurilor de informaii care pot fi utile pentru investitorii existeni i poteniali , mprumuttori i ali creditori n deciziile pe care actia le iau cu privire la entitatea raportoare pe baza rapoartelor financiare ale acesteia (informaii financiare). Rapoartele financiare ofer informaii privind resursele economice ale entitii raportoare, preteniile fa de entitatea raportoare i efectele tranzaciilor i ale altor evenimente i condiiile care modific aceste resurse i pretenii. (Aceste informaii sunt menionate n Cadrul general conceptual drept informaii privind fenomenele economice). Unele rapoarte financiare includ, de asemenea , materiale explicative privind ateptrile i strategiile conducerii pentru entitatea raportoare, precum i alte tipuri de informaii cu caracter previzional. Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile se aplic informaiilor financiare oferite n situaiile financiare, precum i informaiilor financiare oferite prin alte modaliti. Costul, care este o constngere general asupra capacitii entitii raportoare de a oferi informaii financiare utile, se aplic n mod similar. Totui, consideraiile avute n vedere n aplicarea caracteristicilor calitative i a constrngerilor aferente costului pot fi diferite pentru diverse tipuri de informaii. De exemplu, aplicarea lor n cazul informaiilor cu caracter previzional poate fi diferit de aplicarea lor 13

informaiilor privind resursele economice existente i preteniile fa de entitate i modificrilor acestor resurse i pretenii. Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile Pentru ca informaiile financiare s fie utile, ele trebuie s fie relevante i s reprezinte exact ceea ce i propune s reprezinte. Utilitatea informaiilor financiare este amplificat dac acestea sunt : comparabile , verificabile, oportune i inteligibile. Caracteristicile calitative fundamentale Caracteristicile calitative fundamentale sunt: 1. 1. relevana i reprezentarea exact

Relevana. Informaiile financiare relevante sunt cele care au capacitatea de a genera o diferen n deciziile luate de ctre utilizatori. Informaiile pot avea capacitatea de a genera o diferen n luarea unei decizii chiar dac unii utilizatori aleg s nu profite de aceste informaii sau dac le cunosc deja din alte surse. Informaiile financiare au capacitatea de a genera o diferen n luarea unor decizii dac au valoare predictiv, valoare de confirmare sau ambele. Informaiile financiare au valoare predictiv dac pot fi utilizate ca intrri n procesele aplicate de utilizatori pentru a previziona rezultate viitoare. Pentru a avea valoare predictiv , informaiile financiare nu trebuie s reprezinte o prerviziune sau o prognoz . Informaiile financiare cu valoare predictiv sunt folosite de utilizatori pentru realizarea propriilor lor predicii. Informaiile financiare au valoare de confirmare dac ofer feedback privind ( confirm sau modific) evaluri anterioare. Valoarea predictiv i valoarea de confirmare a informaiilor financiare sunt n strns legtur. Informaiile care au o valoare predictiv au adesea i valoare de confirmare. De exemplu , informaiile privind venitul pentru anul curent, care pot fi utilizate ca baz pentru prognozarea veniturilor n anii viitori , pot fi, de asemenea comparate cu previziunile pentru anul curent realizate n anii anteriori. Rezultatele acestor comparaii pot ajuta utilizatorii s corecteze i s mbunteasc procesele utilizate pentru realizarea previziunilor anterioare. Prag de semnificaie Informaiile sunt semnificative dac omiterea sau prezentarea lor eronat ar putea influena deciziile pe care utilizatorii le iau pe baza informaiilor financiare privind o anumit entitate raportoare. Cu alte cuvinte, pragul de semnificaie este un aspect al relevanei specific unei entiti bazat pe natura sau magnitudinea, sau pe ambele, elementelor la care se refer informaiile n contextul raportului financiar al unei entiti individuale. n consecin, Consiliul nu poate specifica un prag cantitativ pentru semnificaie i nu poate determina ce ar putea fi semnificativ ntr-o anumit situaie.

14

Reprezentarea exact Rapoartele financiare reprezint fenomenele economice n cuvinte i cifre. Pentru a fi utile, informaiile financiare nu trebuie numai s reprezinte fenomenele relevante, ci trebuie i s reprezinte exact fenomenele pe care i propune s le reprezinte. Pentru a fi o reprezentare exact perfect, o descriere trebuie s aib trei caracteristici. Aceasta trebuie s fie complet, neutr i fr erori. Bineneles, perfeciunea este atins rareori sau chiar niciodat. Obiectivul Consiliului este maximizarea calitilor de mai sus n msura n care acest lucru este posibil. O descriere complet include toate informaiile necesare pentru ca un utilizator s neleag fenomenul descris, inclusiv toate descrierile i explicaiile necesare. De exemplu, o descriere complet a activelor grupului include, cel puin, o descriere a naturii activelor grupului, o descriere numeric a tuturor activelor grupului i o descriere a ceea ce reprezint descrierea numeric ( de exemplu, costul iniial, costul ajustat sau valoarea just). Pentru unele elemente, o descriere complet poate s impun explicaii privind faptele semnificative referitoare la calitatea i natura elementelor, factorilor i circumstanelor care ar putea s le afecteze calitatea i natura, i procesul utilizat pentru a determina descrierile numerice. O descriere neutr este una care nu suport influene n selecia i prezentarea informaiilor financiare. O descriere neutr nu este denaturat, ponderat, accentuat, neaccentuat sau manipulat n alt fel pentru a crete probabilitatea ca informaiile financiare s fie primite favorabil sau nefavorabil de ctre utilizatori Informaii neutre nu nseamn informaii fr scop sau fr influen asupra comportamentului. Din contr, informaiile financiare relevante sunt, prin definiie, cele care au capacitatea de a genera o diferen n deciziile luate de ctre utilizatori. Reprezentarea exact nu nseamn exactitudine sub toate aspectele. Fr erori nseamn c nu exist erori sau omisiuni n descrierea fenomenelor, iar procesul utilizat pentru a genera informaiile raportate a fost selectat i aplicat fr erori n cadrul procesului. n acest context, fr erori nu nseamn perfect exact sub toate aspectele. De exemplu, nu se poate determina dac o estimare a unui pre sau a unei valori ce nu poate fi observat() este exact sau inexact. Totui, o reprezentare a respectivei estimri poate fi exact dac valoarea este descris clar i precis ca fiind o estimare, dac sunt explicate natura i limitele procesului de estimare i dac nu au fost fcute erori n selectarea i aplicarea unui proces adecvat pentru elaborarea estimrii. Dintr-o reprzentare exact, n sine, nu rezult neaprat informaii utile. De exemplu, o entitate raportoare poate primi imobilizri corporale printr-o subvenie guvernamental. n mod evident, a raporta c o entitate a dobndit un activ fr a suporta un cost ar reprezenta exact costul pentru entitate, dar aceast informaie probabil c nu ar fi foarte util. Un exemplu ceva mai subtil este cel al unei estimri a sumei prin care ar trebui ajustat valoarea contabil a unui activ pentru a reflecta deprecierea n valoarea activului. Respectiva estimare poate fi o reprezentare exact dac entitatea raportoare a aplicat corespunztor un proces adecvat, dac a descris corespunztor estimarea i a explicat orice incertitudini care afecteaz semnificativ estimarea. Totui, dac nivelul de incertitudine al unei astfel de estimri este suficient de ridicat, respectiva estimare nu va fi deosebit de util. Cu alte cuvinte, relevana reprezentrii exacte a activului este ndoielnic. Dac nu exist o reprezentare alternativ mai exact, este posibil ca respectiva estimare s ofere cele mai bune informaii disponibile. Aplicarea caracteristicilor calitative fundamentale. Pentru a fi utile, informaiile trebuie s fie att relevante, ct i reprezentate exact. Nici o reprezentare exact a unui fenomen irelevant, i nici o repre-zentare inexact a unui fenomen relevant nu ajut utilizatorii n luarea unor decizii bune. Cel mai eficient i eficace proces de aplicare a caracteristicilor cali-tative fundamentale este, de obicei, aa cum este prezentat mai jos ( sub rezerva efectelor caracteristicilor amplificatoare i a 15

consrtngerii costului, care nu sunt luate n considerare n acest exemplu). n primul rnd, se identific un fenomen economic care are potenialul de a fi folositor utilizatorilor informaiilor financiare ale entitii raportoare. n al doilea rnd, se identific tipul de informaii cu privire la respectivul fenomen care ar fi cele mai relevante dac ar fi disponibile i dac ar putea fi reprezentate exact. n al treilea rnd, se determin dac informaiile sunt disponibile i pot fi reprezentate exact. Dac aceste condiii sunt ndeplinite, procesul de ntrunire a caracteristicilor calitative fundamentale se ncheie la acest punct. Dac nu, procesul este repetat pentru urmtoarea categorie de informaie relevant. Caracteristici calitative amplificatoare Comparabilitatea, verificabilitatea, oportunitatea i inteligibilitatea sunt caracteristici calitative care amplific utilitatea informaiilor relevante i reprezentate exact. Caracteristicile calitative amplificatoare pot ajuta n alegerea unei modaliti din dou alternative care trebuie utilizat pentru a descrie un fenomen, dac se consider c ambele sunt la fel de relevante i exact reprezentate. Comparabilitate Deciziile utilizatorilor presupun alegerea ntre alternative, de exemplu, vnzarea sau pstrarea unei investiii sau investirea ntr-o entitate raportoare sau alta. n consecin, informaiile privind o entitate raportoare sunt mult mai utile dac pot fi comparate cu informaii similare despre alte entiti i cu informaii similare despre aceeai entitate aferente unei alte perioade sau date. Comparabilitatea este una din caracteristicile calitative care permite utilizatorilor s identifice i s neleag similitudinile i diferenele dintre elemente. Spre deosebire de celelalte caracteristici calitative, comparabilitatea nu se refer la un singur element. O comparaie necesit cel puin dou elemente. Consecvena, dei ine de comparabilitate, nu este identic cu aceasta. Consecvena se refer la utilizarea acelorai metode pentru aceleai elemente, fie de la o perioad la alta n cadrul unei entiti rapor- toare, fie ntr-o singur perioad pentru entiti diferite. Compara-bilitatea este scopul; consecvena ajut la atingerea acestui scop. Comparabilitatea nu este uniformitate. Pentru ca informaiile s fie comparabile, aspectele similare trebuie s fie prezentate similar, iar aspectele diferite trebuie s fie prezentate diferit. Comparabilitatea informaiilor financiare nu este amplificat dac aspectele diferite sunt fcute s par similare, i nici dac aspectele similare sunt fcute s par diferite. Este posibil s se obin un anumit grad de comparabilitate prin satisfacerea caracteristicilor calitative fundamentale. O reprezentare exact a unui fenomen economic relevant trebuie, n mod firesc, s aib un anumit grad de comparabilitate cu o reprezentare exact a unui fenomen economic relevant similar al unei alte entiti raportoare. Dei un fenomen economic unic poate fi reprezentat exact n multiple moduri, permiterea unor metode contabile alternative pentru acelai fenomen economic diminueaz comparabilitatea. Verificabilitate Verificabilitatea ajut n asigurarea utilizatorilor c informaiile reprezint exact fenomenele economice pe care i propun s le reprezinte. Prin verificabilitate se nelege c diferii observatori independeni i n cunotiin de cauz ar putea ajunge la un consens, dar nu neaprat la un acord total, c o anumit descriere este o reprezentare exact. Pentru a fi verificabile, informaiile cuantificate nu trebuie s fie o singur estimare punctual. Un interval de valori posibile i probabilitile aferente acestora pot fi, de asemenea, verificate. Verificarea poate fi direct sau indirect. Verificarea direct se refer la verificarea unei valori sau a altor reprezentri prin observare direct, de exemplu, prin numrarea banilor. Verificarea indirect se refer la verificarea intrrilor pentru un model, o formul sau o alt tehnic i la recalcularea rezultatelor prin utilizarea aceleiai metodologii. Un exemplu l reprezint 16

verificarea valorilor contabile ale stocurilor prin verificarea intrrilor( cantiti i costuri) i prin recalcularea stocurilor finale prin utilizarae acelorai ipoteze privind fluxul costurilor ( de exemplu, utilizarea metodei primul intrat- primul ieit). Se poate s nu fie posibil s se verifice unele explicaii i informaii cu caracter previzional pn ntr-o perioad viitoare sau chiar deloc. Pentru a ajuta utilizatorii s decid dac doresc s utilizeze respectivele informaii, ar fi, n mod normal, necesar s se prezinte ipotezele fundamentale, metodele de compilare a informaiilor i ali factori i circumstane care susin informaiile. Oportunitate Oportunitatea nseamn c informaiile sunt disponibile pentru factorii decizionali n timp util pentru a le influena deciziile. n general, cu ct sunt mai vechi informaiile, cu att sunt mai puin utile. Totui, unele informaii pot s rmn oportune mult timp dup finalul perioadei de raportoare deoarece, de exemplu, unii utilizatori ar putea fi nevoii s identifice i s aprecieze tendinele. Inteligibilitate Clasificarea, caracterizarea i prezentarea n mod clar i concis a informaiilor le fac pe acestea inteligibile. Unele fenomene sunt inerent complexe i nu pot fi transformate n fenomene uor de neles. Excluderea informaiilor privind aceste fenomene din rapoartele financiare ar putea face informaiile din respectivele rapoarte financiare mai uor de neles. Totui respectivele rapoarte ar putea fi incomplete i prin urmare, potenial neltoare. Rapoartele financiare sunt ntocmite pentru utilizatorii care dispun de cunotine suficiente privind activitile de afaceri i economice i care studiaz i analizeaz informaiile cu atenia cuvenit. Este posibil ca, uneori, chiar i utilizatorii bine informai i ateni s fie nevoii s solicite ajutorul unui consilier pentru a nelege informaiile privind fenomenele economice complexe. Aplicarea caracteristicilor calitative amplificatoare Caracteristicile calitative amplificatoare trebuie maximizate n msura n care acest lucru este posibil. Totui, caracteristicile calitative amplificatoare, fie individual, fie n grup, nu pot face informaiile utile dac respectivele informaii sunt irelevante sau nu sunt reprezentate exact. Aplicarea caracteristicilor calitative amplificatoare este un proces interactiv care nu are o ordine prestabilit. Uneori, este posibil s fie necesar ca una dintre caracteristicile calitative amplificatoare s fie diminuat pentru a maximiza una din celelalte caracteristici calitative. De exemplu, este posibil s fie justificat o reducere temporar a comparabilitii ca rezultat al aplicrii prospective a unui nou standard de raportare financiar pentru a mbunti relevana sau reprezentarea exact pe termen lung. Prezentrile adecvate pot compensa parial lipsa comparabilitii. Constrngeri ce in de cost asupra raportrii financiare utile Costul este o constrngere general ce acioneaz asupra informaiilor ce pot fi oferite de raportarea financiar. Raportarea informaiilor financiare impune costuri, i este important ca aceste costuri s fie justificate de beneficiile raportrii respectivelor informaii. Exist cteva tipuri de costuri i beneficii care trebuie avute n vedere. Furnizorii de informaii financiare i canalizeaz cea mai mare parte a efortului nspre colectarea, procesarea, verificarea i diseminarea informaiilor financiare, dar n ultim instan aceste costuri sunt suportate de utilizatori sub forma rentabilitilor reduse. Utilizatorii informaiilor financiare suport i costurile aferente analizrii i interpretrii informaiilor oferite. Dac informaiile necesare nu sunt oferite, utilizatorii suport costuri suplimentare pentru a obine respectivele informaii din alt parte sau pentru a le estima. Raportarea informaiilor financiare relevante i care reprezint exact ceea ce i propun s repreznite ajut utilizatorii s ia decizii cu mai mult ncredere. Aceasta duce la o funcionare mai eficient a pieelor de capital i la un cost mai redus al capitalului pentru economie , ca ntreg. Un 17

investitor individual, un mprumuttor sau un alt creditor primete beneficii i din luarea unor decizii mai informate. (continuare n slide-ul urmtor). Cu toate acestea, nu este posibil ca rapoartele financiare cu scop general s ofere toate informaiile pe care le consider relevante fiecare utilizator. n aplicarea constrngerii ce ine de cost, Consiliul apreciaz dac este posibil ca beneficiile raportrii unui anumit tip de informaii s justifice costurile suportate pentru oferirea i utilizarea respectivelor informaii. Atunci cnd aplic constrngerea ce ine de cost n elaborarea unui standard propus de raportare financiar, consiliul ncearc s obin informaii de la furnizorii de informaii financiare, de la utilizatori, auditori, mediul academic i alte pri cu privire la natura i cantitatea preconizat a beneficiilor i costurilor implificate de respectivul standard. n cele de mai multe cazuri, evalurile se bazeaz pe o combinaie a informaiilor cantitative i calitative. Din cauza subiectivitii inerente, evalurile diverselor persoane privind costurile i beneficiile raportrii unor anumite elemente de informaii financiare vor diferi. Prin urmare, Consiliul ncearc s aib n vedere costurile i beneficiile n relaie cu raportarea financiar n general, i nu numai n releie cu entitile raportoare individuale. Aceasta nu nseamn c evaluarea costurilor i beneficiilor justific ntotdeauna existena acelorai dispoziii de raportare pentru toate entitile. Este posibil ca diferenele s fie adecvate din cauza dimensiunilor diferite ale entitilor, a modalitilor diferite( publice sau private) de obinere a capitalului, a nevoilor diferiilor utilizatori sau a altor factori.

Capitolul 4: CADRUL GENERAL DIN 1989- Textul prescurtat

Textul pstrat din Cadrul general pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare( 1989) nu a fost modificat pentru a reflecta modificrile fcute prin IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare (revizuit n 2007). Textul pstrat va fi, de asemenea, actualizat dup ce Consiliul va analiza elementele financiare i bazele lor de evaluare. IPOTEZE DE BAZ Continuitatea activitii Situaiile financiare sunt ntocmite, de regul, pornind de la ipoteza c o entitate i va continua activitatea i n viitorul previzibil. Astfel, se presupune c entitatea nu are intenia i nici nevoia de a lichida sau de a-i reduce n mod semnificativ activitatea; dac o astfel de intenie sau nevoie exist, ar putea fi nevoie ca situaiile financiare s fie intocmite pe o baz diferit de evaluare i, n acest caz, trebuie indicat baza utilizat. ELEMENTELE SITUALOR FINANCIARE Situaiile financiare descriu rezultatele financiare ale tranzaciilor i ale altor evenimente, grupndu-le n categorii cuprinztoare conform caracteristicilor economice. Aceste categorii largi sunt numite elementele situaiilor financiare. Evenimentele direct legate de evaluarea poziiei financiare din bilan sunt activele, datoriile i capitalurile proprii. Elementele direct legate de evaluarea performanei n situaia veniturilor i cheltuielilor sunt veniturile i cheltuielile. Situaia modificrilor poziiei financiare reflect, de 18

obicei, elementele din sitaia veniturilor i cheltuieli i modificrile elementelor din bilan; n consecin, prezentul Cadru general conceptual nu identific elementele specifice acestei situaii. Prezentarea acestor elemente n bilan i n situaia veniturilor i cheltuielilor implic un proces de subclasificare. De exemplu, activele i datoriile pot fi clasificate dup natura sau funcia lor n activitatea entitii, cu scopul de a prezenta informaii n cea mai folositoare manier pentru utilizatori pentru a-i fundamenta decizii economice. Poziia financiar Elemeentele direct legate de evaluarea poziiei financiare sunt activele, datoriile i capitalurile proprii. Acestea sunt definite dup cum urmeaz: (a) Un activ este o resurs controlat de entitate ca rezultat al unor evenimente trecute i din care se preconizeaz c vor decurge beneficii economice viitoare pentru entitate. (b) O datorie este o obligaie actual a entitii, rezultat din evenimente trecute, a crei decontare se ateapt s determine o ieire de resurse ncorpornd beneficii economice din entitate. (c) Capitalurile proprii reprezint interesul rezidual n activele unei entiti dup deducerea tuturor datoriilor sale. Definiiile unui activ i a unei datorii identific toate caracteristicile eseniale ale acestora, dar nu ncearc s specifice criteriile ce trebuie ndeplinite nainte de a fi recunoscute n bilan. Astfel, definiiile includ i elemente care nu sunt recunoscute drept active sau datorii n bilan deoarece nu satisfac criteriile de recunoatere . n special, fluxurile de beneficii economice viitoare , dinspre sau ctre entitate, trebuie s fie suficient de sigur c ndeplinesc ctiteriile de probabilitate nainte de a recunoate un activ sau o datorie. La stabilirea momentului n care un element corespunde definiiei unui activ, unei datorii sau capitalurilor proprii, trebuie acordat atenie fondului i realitii economice ale acestuia, i nu numai formei sale juridice. Astfel, de exemplu, n cazul contractelor de leasing financiar, fondul i realitatea economic reprezint faptul c locatarul obine beneficiile economice ale utilizrii bunului contractat pe cea mai mare parte a duratei de utilizare a acestuia n schimbul obligaiei de a plti pentru acest drept o sum aproximativ egel cu valoarea just a activului i dobnda aferent. Din acest motiv, leasingul financiar d natere unor elemente ce satisfac definiiile unui activ i a unei datorii, i care sunt recunoscute, n consecin, n bilanul locatarului. Bilanurile elaborate conform IFRS-urilor actuale pot include i elemente care nu satisfac definiia unui activ sau a unei datorii i nici nu sunt prezentate ca parte a capitalurilor proprii. Definiiile prezentate vor sta totui la baza revizuirilor viitoare ale IFRS-urilor, precum i la baza elaborrii unor noi IFRS-uri. Active Beneficiile economice viitoare ncorporate ntr-un activ reprezint potenialul de a contribui, direct sau indirect, la fluxul de numerar i de echivalente de numerar ctre entitate. Acest potenial poate fi unul productiv, fcnd parte din activitile de exploatare ale entitii. De asemenea, se poate transforma n numerar sau echivalente de numerar sau poate avea capacitatea de a reduce ieirile de numerar, cum ar fi un proces alternativ de producie care micoreaz costurile. De obicei, o entitate i utilizeaz activele pentru a produce bunuri sau pentru a presta servicii capabile s satisfac dorinele sau necesitile clienilor, datorit faptului c aceste bunuri sau servicii pot satisface aceste dorine sau necesiti, clienii sunt dispui s plteasc pentru a le obine, contribuind astfel la fluxul de trezorerie al entitii. Numerarul n sine confer un avantaj entitii datorit faptului c permite controlul celorlalte resurse. Beneficiile economice viitoare ncorporate ntr-un activ pot intra n entitate n mai multe moduri. De exemplu, un activ poate fi: a) utilizat separat sau mpreun cu alte active pentru prestarea de servicii sau producia de bunuri destinate vnzrii de ctre entitate; b) schimbat pentru alte active; 19

c) Utilizat pentru decontarea unei datorii; d) Distribuit proprietarilor entitii. Multe active , de exemplu, imobilizrile corporale au o form fizic. Cu toate acestea, forma fizic nu este esenial pentru existenta unui activ; de aceea, brevetele i drepturile de autor sunt active dac se ateapt s genereze beneficii economice viitoare entitii i dac sunt controlate de aceasta . Multe active , de exemplu. Creanele i proprietile imobiliare sunt asociate cu drepturi legale inclusiv cu dreptul de proprietate. Cu toate acestea dreptul de proprietate nu este esenial pentru determinarea existentei unui activ; astfel , de exemplu, o proprietate imobiliar deinut n baza unui contract de leasing este un activ n cazul n care entitatea controleaz beneficiile oferite de proprietatea respectiv. Dei capacitatea unei entiti de a controla beneficiile este de obicei rezultatul drepturilor legale, un element poate satisface definiia unui activ chiar i fr a exista un control legal. De exemplu, know how-ului obinut dintr-o activitate de dezvoltare poate satisface definiia unui activ atunci cnd entitatea controleaz beneficiile acestui know how inndu-l secret. Activele unei entiti rezult din tranzacii sau din alte eveni- mente anterioare. n mod normal, entitile obin activele prin cumprare sau producerea acestora, dar i alte tranzacii sau evenimente pot genera active; exemple pot fi proprietile primite de entitate de la guvern ca parte a unui program de ncurajare a creeterii economice ntr-o regiune i de desco-perire a rezervelor minerale. Tranzaciile sau evenimentele ce sunt ateptate n viitor nu genereaz prin ele nsele active; de aceea , de exemplu, intenia de a cumpra un bun nu cores- punde, prin ea nsi, definiiei unui activ. Exist o legtur strns ntre cheltuielile suportate i generarea de active, dar nu este neaprat necesar ca cele dou s coincid. De aceea, n momentul n care o entitate suport o cheltuial, aceasta poate nsemna c se urmrete obinerea de beneficii economice viitoare, dar nu este o dovad concludent c a fost obinut un element care cores- punde definiiei unui activ. Similar, absena unei cheltuieli aferente nu exclude posibi- litatea ca un element s satisfac definiia unui activ care poate fi recunoscut n bilan; de exemplu elementele care au fost donate unei entiti pot satisface definiia unui activ. 2.Datorii O caracteristica esenial a unei datorii este faptul c entitatea are o obligaie actual.O obligaie reprezint o datorie sau o responsabilitate de a aciona ntr-un anumit fel. Legea poate impune respectarea obligaiilor aprute drept consecin a unui contract sau a unei dispoziii legale. Acesta este cazul n mod normal, de exemplu, cu sumele ce trebuie pltite pentru bunuri i servicii primite. De asemenea, obligaiile apar i din activitatea normal, din cutume i din dorina de a menine bune relaii de afaceri sau de a se comporta ntr-o maniera echitabil. Dac, de exemplu, o entitate decide, ca parte a politicii sale, s remedieze defeciunile produselor sale chiar i dup ce perioada de garanie expirat, sumele ce se ateapt s fie cheltuite n legtur cu bunurile deja vndute reprezint datorii. Trebuie fcut distincia ntre o obligaie actual i un angajament viitor. Decizia conducerii unei entiti de a dobndi active n viitor nu reprezint, prin ea nsi, o obligaie actual. n mod normal, obligaia apare numai n momentul livrrii activului sau n momentul n care entitatea are un acord irevocabil de a dobndi activul. n cazul din urm, natura irevocabil a acordului nseamn c urmrile economice ale neonorrii obligaiei, de exemplu, din cauza existenei unei penalizri substaniale, aduc entitatea aproape n imposibilitatea de a mpiedica fluxul resurselor ctre o alt parte. 20

Decontarea unei obligaii actuale implic ,de obicei, renunarea entitii la anumite resurse care ncorporeaz beneficii economice n scopul satisfacerii preteniilor celeilalte pri. Decontarea unei obligaii actuale se poate face n mai multe moduri, de exemplu, prin: a) plata n numerar; b) transferul altor active; c) prestarea de servicii; d) nlocuirea respectivei obligaii cu alt obligaie; sau e) conversia obligaiei n capitaluri proprii; O obligaie poate fi stins i prin alte mijloace , cum ar fi renunarea de ctre creditor la drepturile sale. Datoriile rezult din tranzacii sau evenimente anterioare . De exemplu, achiziia de bunuri sau utilizarea serviciilor d natere unor datorii comerciale (n afara cazului n care se face plata n avans sau se pltete n momentul livrrii), iar primirea unui credit de la banc d natere unei obligaii de rambursare a creditului. De exemplu, o entitate poate recunoate drept datorii reducerile viitoare pe baza cumprrilor anuale fcute de clieni;n acest caz, vnzarea bunurilor din perioada anterioar este tranzacia care genereaz datoria respectiv. Unele entiti consider datoriile cu grad mare de estimare drept provizioane. n anumite ari asemenea provizioane nu sunt privite ca datorii deoarece conceptul de datorie este definit mai restrns n aa fel nct s includ doar sumele ce pot fi stabilite fr s fie necesar s se fac estimri. Definiia prezentat este bazat pe o abordare mai cuprinztoare. Astfel, cnd un provizion implic o obligaie actual i satisface restul cerinelor definiiei , aceasta este o datorie chiar dac suma trebuie s fie estimat. Exemplele din aceast categorie se refer la provizioanele pentru pli ce trebuie fcute pentru garaniile existente i la provizioanele pentru acoperirea obligaiilor privind pensiile. 3.Capitaluri proprii Dei capitalurile proprii sunt definite ca un ca un interes rezidual al acionarilor, diversele lor componente pot fi prezentate pe linii separate de bilan. De exemplu, ntr-o entitate cu personalitate juridic, contribuiile acionarilor, rezultatele reportate, rezervele care reprezint distribuirea rezultatului reportat i rezervele care reprezint ajustri pentru meninerea capitalului pot fi prezentate separat. Asemenea clasificri pot fi relevante pentru utilizatorii situaiilor financiare n procesul de luare a deciziilor atunci cnd exista restricii legale sau de alt natur privind capacitatea entitii de a distribui sau de a utiliza ntr-un alt mod capitalurile sale proprii. De asemenea, poate fi reflectat faptul c prile care au participaii n capitalurile proprii ale entitii au drepturi diferite cu privire la primirea dividendelor sau la rambursarea capitalurilor proprii. Constituirea rezervelor este prevzut uneori de statut sau de alte acte normative n scopul asigurrii unei msuri suplimentare de protecie mpotriva efectelor pierderilor pentru entitate i creditorii acesteia. Pot fi constituite alte rezerve dac legislaiafiscal naional asigur scutirea sau reducerea impozitului atunci cnd se fac transferuri ctre astfel de rezerve Existena i mrimea unor asemenea rezerve legale, statutare i fiscale constituie o informaie care poate fi relevant pentru utilizatori n luarea deciziilor. Transferurile ctre asemenea rezerve sunt mai degrab alocri ale rezultatului reportat dect cheltuieli. Valoarea la care capitalurile proprii sunt nregistrate n bilan depinde de evaluarea activelor i datoriilor. n mod normal, valoarea agregat a capitalurilor proprii nu poate corespunde dect din ntmplare cu valoarea de piaa agregat a aciunilor entitii sau cu suma care ar putea fi obinut 21

din vnzarea pe buci a activului net sau a entitii n ntregime, presupunnd continuitatea activitii. Activitile comerciale, industriale i de afaceri sunt, de multe ori, realizate sub forma entitilor cu asociat unic, a parteneriatelor, a trusturilor, precum i a diferitelor tipuri de entiti cu capital de stat. Cadrul legal i de reglementare pentru astfel de entiti este adesea diferit de cel care se aplic n cazul entitilor corporative. De exemplu, pot exista unele restricii n ceea ce privete repartizarea sumelor incluse n capitalurile proprii ctre proprietari sau ctre ali beneficiari. Totui, definiia capitalurilor proprii, precum i alte aspecte ale prezentului Cadru general conceptual referitoare la capitalurile proprii sun valabile i pentru astfel de entiti. Performan Profitul este frecvent utilizat ca o msur a performanei sau ca baz de referin pentru ali indicatori , cum ar fi rentabilitatea investiiei sau rezultatul pe aciune. Veniturile i cheltuielile constituie elemente direct legate de evaluarea profitului. Recunoaterea i evaluarea veniturilor i cheltuielilor i deci ale profitului depind parial de conceptele de capital i de meninere a capitalului, concepte utilizate de entiti n elaborarea situaiilor financiare. Elementele de venituri i cheltuieli sunt definite dup cum urmeaz: a) Veniturile sunt majorri ale beneficiilor economice n cursul perioadei contabile sub forma intrrilor de active sau a mririi valorii activelor sau a diminurii datoriilor care au drept rezultat creteri ale capitalurilor proprii, altele dect cele legate de contribuii ale participaiilor la capitalurilor proprii. b) Cheltuielile constituie diminuri ale beneficiilor economice nregistrate pe parcursul perioadei contabile sub form de ieiri sau scderi ale valorii activelor sau creteri ale datoriilor, care se concretizeaz n reduceri ale capitalurilor proprii, altele dect cele rezultate din distribuirea acestora ctre acionari. Definiiile veniturilor i cheltuielilor identific toate caracteristicile eseniale ale acestora, dar nu ncearc s specifice criteriile care trebuie ndeplinite nainte de a fi recunoscute n situaia veniturilor i cheltuielilor Veniturile i cheltuielile se pot regsi n Situaia veniturilor i cheltuielilor n diferite moduri, astfel nct s furnizeze informaiile relevante pentru procesul decizional. De exemplu, se folosete adesea distincia ntre acele elemente de venituri i cheltuieli care sunt rezultatul activitilor curente ale entitii i cele care nu sunt rezultatul acestor activiti. Aceast distincie se realizeaz plecndu-se de la prezumia c sursa unui element este relevant n procesul de evaluare a capacitii entitii de a genera n viitor numerar sau echivalente de numerar; de exemplu, activiti ntmpltoare, cum ar fi cedarea unei investiii pe termen lung, nu pot aprea n mod curent. Atunci cnd se face distincia dintre elemente n acest mod, este necesar analiza naturii i activitii entitii. Elementele care pentru unele entiti sunt rezultatul unor activiti curente pot reprezenta, n cazul altor entiti, activiti neobinuite. De asemenea, distincia dintre elementele de venituri i cheltuieli i combinarea acestora n diferite moduri permit entitii s i prezinte n mod variat performanele. Aceste clasificri prezint diferite grade de cuprindere. De exemplu, situaia veniturilor i cheltuielilor poate include marja brut, profitul sau pierderea din activitile curente nainte de impozitare, profitul sau pierderea din activitile curente dup impozitare i profitul sau pierderea. Venit

22

Definiia venitului include att veniturile, ct i ctigurile. Termenul de venituri se refer la acele venituri care apar n cursul desfurrii de ctre o entitate a activitii sale curente, termenul fiind regsit i sub alte denumiri, precum vnzri, onorarii, dobnzi, dividende , redevene i chirii. Ctigurile reprezint alte elemente care corespund definiiei veniturilor i pot aprea sau nu ca rezultat al activitii curente a entitii. Ctigurile reprezint creteri ale beneficiilor economice, i din acest punct de vedere nu difer ca natur de venituri. Prin urmare , n prezentul Cadru general conceptual ctigurile nu sunt privite ca elemente separate. Ctigurile includ, de exemplu, sumele rezultate n urma cedrii activelor imobilizate. Definiia veniturilor include totodat i ctigurile nerealizate ;de exemplu, cele rezultate din reevaluarea titlurilor de plasament i cele rezultate din creterea valorii contabile a activelor imobilizate. Atunci cnd sunt recunoscute n situaia veniturilor i cheltuielilor, ctigurile sunt prezentate, de obicei, separat, deoarece cunoaterea existenei acestora este important pentru luarea deciziilor economice. Ctigurile sunt prezentate, de regul, la valoarea net, exclusiv cheltuielile aferente. Veniturile pot fi utilizate pentru achiziionarea de active sau pentru creterea valorii diferitelor tipuri de active; exemple de astfel de active includ numerarul, creanele, bunurile i serviciile primite n schimbul bunurilor i serviciilor furnizate. Veniturile pot rezulta, de asemenea, din decontarea datoriilor. De exemplu, o entitate i poate furniza bunuri i servicii unui creditor n scopul decontrii unei datorii legate de un credit n derulare.

Cheltuieli Definiia cheltuielilor include pierderile , precum i acele cheltuieli care apar n procesul desfurrii activitilor curente ale entitii. De exemplu, cheltuielile care apar n cursul activitilor curente ale entitii includ costul vnzrilor, salariile i amortizarea. Ele se regsesc , de obicei , sub forma ieirilor sau scderii valorii activelor , cum ar fi numerarul sau echivalentele de numerar, stocurile i imobilizrile corporale. Pierderile reprezint alte elemente care corespund definiiei cheltuielilor i pot aparea sau nu ca rezultat al activitii curente a entitii.Pierderile reprezint diminuri ale beneficiilor economice i din acest punct de vedere nu difer ca natur de alte tipuri de cheltuieli. Prin urmare, n prezentul Cadru general conceptual ele nu sunt privite ca elemente separate. n categoria pierderilor sunt incluse , de exemplu, cele rezultate din dezastre cum ar fi inundaiile sau incendii le, precum i cele rezultate din cedarea activelor imobilizate. De asemenea, definiia cheltuielilor include i pierderile nerealizate, cum ar fi cele rezultate din creterea cursului de schimb valutar n cazul unor mprumuturi pe care entitatea le-a contractat n valut. Atunci cnd sunt recunoscute n situaia veniturilor i cheltuielilor, pierderile sunt prezentate, de obicei, separat deoarece cunoaterea existenei acestora este important pentru luarea deciziilor economice. Pierderile sunt prezentate, de regul, la valoarea net, exclusiv veniturile aferente. Ajustri pentru meninerea capitalului Reevaluarea sau ajustarea valorii activelor i datoriilor determin creteri sau diminuri ale capitalurilor proprii. Dei aceste creteri sau diminuri corespund definiiei veniturilor i 23

cheltuielilor , ele nu sunt incluse n situaia veniturilor i cheltuielilor pe baza anumitor concepte legate de meninerea capitalului . n schimb, ele sunt incluse n capitalurile proprii, ca ajustri pentru meninerea capitalului sau ca rezerve din reevaluare. Recunoaterea elementelor din situaiile financiare Recunoaterea este procesul ncorporrii n bilan sau n situaia veniturilor i cheltuielilor a unui element care corespunde definiiei unui element care ndeplinete criteriile de recunoatere stabilite n Cadrul general conceptual. Acest proces implic descrierea n cuvinte a respectivului element i asocierea unei anumite sume, precum i includerea respectivei sume n bilan sau n situaia veniturilor i cheltuielilor. Elementele care ndeplinesc criteriile de recunoatere trebuie s fie recunoscute n bilan sau n situaia veniturilor i cheltuielilor. Nerecunoaterea acestor elemente nu este rectificat prin prezentarea politicilor de contabilitate folosite, i nici prin note sau materiale explicative. Toate elementele care satisfac criteriile de recunoastere trebuie prezentate n bilan sau contul de profit i pierdere. Nerecunoaterea acestor elemente nu poate fi corectat nici prin prezentarea politicilor contabile folosite nici prin note i informaii suplimentare. Un element care corespunde definiiei unei structuri a situaiilor financiare trebuie recunoscut n cazul n care: a) este probabil ca orice beneficiu economic viitor asociat elementului s intre sau s ias n sau din entitate; i b) elementul are un cost sau o valoare care se poate evalua cu suficient fiabilitate. n procesul de evaluare a ndeplinirii sau neideplinirii criteriilor de recunoatere n situaiile financiare trebuie acordat atenie consideraiilor legate de pragul de semnificaie discutate n Capitolul 3 Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile. Interdependena elementelor const n aceea c , n cazul n care un element corespunde definiiei i ndeplinete criteriile de recunoatere pentru un anumit element, de exemplu, un aciv, se impune automat recunoaterea unei alte structuri. De exemplu un activ impune automat recunoaterea unui alt element, de exemplu, venituri sau datorii. n procesul de evaluare a ndeplinirii sau nendeplinirii criteriilor de recunoatere n siruaiile financiare trebuie acordat atenie consideraiilor legate de pragul de semnificaie discutate n capitolul 3 Caracteristicile calitative ale informaiilor financiare utile. Interdependena elementelor const n aceea c, n cazul n care un element corespunde definiiei i ndeplinete criteriile de recunoatere pentru un anumit element, de exemplu,un activ, se impune automat recunoaterea unui alt element, de exemplu, venituri sau datorii. Probabilitatea realizrii unor beneficii economice viitoare Conceptul de probabilitate este utilizat n cadrul criteriilor de recunoatere pentru a face referire la gradul de incertitudine cu care beneficiile economice viitoare asociate unui activ sau unei datorii vor fi generate ctre i de ctre entitate. Acest concept este impus de incertitudinea care caracterizeaz mediul n care i desfoar activitatea orice entitate. Evaluarea gradului de incertitudine legat de beneficiile economice viitoare se face pe baza probelor disponibile n momentul ntocmirii situaiilor financiare. De exemplu, cnd ncasarea unei creane a entitii este probabil, n absena oricrei probe care s demonstreze contrariul, se justific recunoaterea creanei ca un aciv. n cazul unei diversiti mari a creanelor, totui, va fi considerat normal probabilitatea apariiei unor creane nencasate; prin urmare, reducerea preconizat a beneficiului economic va fi nregistrat drept cheltuial. 24

Fiabilitatea evalurii A doua condiie pe care un element trebuie s o ndeplineasc pentru a fi recunoscut este ca acesta s aib un cost sau o valoare ce poate fi evaluat() n mod fiabil. n multe cazuri, trebuie s se estimeze costul sau valoarea ; utilizarea estimrilor rezonabile este o parte esenial a ntocmirii situaiilor financiare i nu le submineaz fiabilitatea. n cazul n care totui nu poate fi realizat o estimare rezonabil, elementul nu va fi recunoscut n bilan sau n situaia veniturilor i cheltuieloilor. De exemplu, ncasrile preconizate n urma unui proces n instan pot corespunde definiiei activelor i veniturilor, precum i criteriului de recunoatere a probabilitii ; totui, dac nu este posibil evaluarea fiabil a preteniei, aceasta nu trebuie s fie nregistrat ca active sau ca venituri; totui, existena unei pretenii va fi prezentat n note, n materielul explicativ sau n tabelele suplimentare. Un element care, la un anumit moment , nu mai corespunde criteriilor de recunoatere stabilite poate fi recunoscut mai trziu ca urmare a unor circumstane sau evenimente ulterioare. Un element care are caractersticile eseniale ale unui element al situaiilor financiare, dar care nu ndeplinete criteriile de recunoatere poate fi totui prezentat n note, n materiale explicative sau n tabele suplimentare. Acest procedeu este adecvat n cazul n care cunoaterea existenei acestui element este considerat drept relevant pentru evaluarea poziiei financiare a entitii, a performanei sale financiare sau a modificrilor poziiei sale financiare de ctre utilizatorii situaiilor financiare.

Recunoaterea activelor Un activ este recunoscut n bilan n momentul n care este probabil realizarea unui beneficiu economic viitor de ctre entitate i activul are un cost sau o valoare care poate fi evaluat() fiabil. Un activ nu este recunoscut n bilan atunci cnd cheltuiala suportat este improbabil s genereze beneficii economice pentru entitate n afara perioadei contabile actuale.n schimb , o astfel de tranzacie va avea ca efect recunoaterea unei cheltuieli n situaia veniturilor i cheltuielilor. Acest tratament nu nseamn nici c intenia conducerii cu privire la scopul pentru care sau suportat cheltuielile a fost alta dect obinerea unui beneficiu economic pentru entitate,nici c managementul a fost deficitar. Singura implicaie este aceea c probabilitatea obinerii de avantaje economice ntr-o perioad contabil ulterioar este insuficient pentru a justifica recunoaterea unui activ. Recunoaterea datoriilor O datorie este recunoscuta n bilan cnd este probabil c o ieire de resurse ncorpornd beneficii economice va rezulta din decontarea unei obligaii actuale i c valoarea la care se va realiza aceast decontare poate fi evaluat n mod fiabil.n practic obligaiile din contracte n care nu sunt respectate n mod proporional de fiecare parte ( de exemplu, . Datoriile pentru stocurile comandate ,dar care nu s-au primit nc) nu sunt, n general, recunoscute ca datorii n situaiile 25

financiare. Totui ,astfel de obligaii pot corespunde definiiei datoriilor i , n cazul n care criteriile de recunoatere sunt ndeplinite n respectivele circumstane ,acestea pot fi recunoscute. n astfel de circumstane, recunoaterea datoriilor implic si recunoaterea activelor sau cheltuielilor aferente. Recunoasterea veniturilor Venitul este recunoscut la nivelul situaiei veniturilor i cheltuielilor atunci cnd se poate evalua n mod fiabil o cretere a beneficiilor economice viitoare legate de o cretere a unui activ sau de o scdere a unei datorii . De fapt, aceasta nseamn c recunoaterea veniturilor se realizeaz simultan cu recunoaterea creterii de active sau reducerii datoriilor ( de exemplu, creterea net a activelor, rezultat din vnzarea produselor sau serviciilor, sau descreterea datoriilor ca rezultat al anulrii unei datorii). Procedurile adoptate n practic n mod normal pentru recunoaterea veniturilor de exemplu, dispoziia ca veniturile s fie realizate, constituie aplicaii ale criteriilor de recunoatere prezentate n acest Cadru general conceptual.Astfel de proceduri au ca obiectiv, n general, limitarea recunoaterii ca venituri la acele elemente care pot fi evaluate fiabil i care prezint un grad suficient de certitudine. Recunoaterea cheltuielilor Cheltuielile sunt recunoscute la nivelul veniturilor i cheltuielilor atunci cnd se poate evalua n mod fiabil o diminuare a beneficiilor economice viitoare legate de o diminuare a unui activ sau de cretere a unei datorii. De fapt, aceasta nseamn c recunoaterea cheltuielilor are loc simultan cu recunoaterea creterii datoriilor sau reducerii activelor( de exemplu, drepturile salariale angajate sau amortizarea echipamentelor). Cheltuielile sunt recunoscute n situaia veniturilor i cheltuielilor pe baza asocierii directe ntre costurile suportate i obinerea elementelor specifice de venit. Acest proces, cunoscut sub numele de corelare a costurilor cu veniturile, implic recunoaterea simultan sau combinat a veniturilor i a cheltuielilor care rezult direct i concomitent din aceleai tranzacii sau alte evenimente; de exemplu, diversele componente ale cheluielilor care contribuie la determinarea costului bunurilor vndute sunt recunoscute n acelai timp cu venitul generat din vnzarea bunurilor. Totui, aplicarea conceptului de corelare conform prezentului Cadru general conceptual nu permite recunoaterea elementelor dintr-un bilan care nu corespund definiiei activelor sau datoriilor. Atunci cnd se ateapt s se obin beneficii economice n decursul mai multor perioade contabilei cnd asocierea acestora cu veniturile poate fi determinat doar vag sau indirect, cheluielile sunt recunoscute n situaia veniturilor i cheltuililor pe baza unei proceduri de repartizare sistematic i raional. Aceast modalitate este deseori necesar n procesul recunoaterii cheltuielilor asociate cu utilizarea unor active cum ar fi imobilizrile corporale, fondul comercial, licenele i mrcile comerciale ; n astfel de cazuri, cheltuiala este denumit depreciere ortizare. Aceste proceduri de repartizare au drept scop recunoaterea cheltuielilor n cadrul perioadelod contabile n care se consum sau dispar beneficiile economice asociate acestor elemente. O cheltuial este recunoscut imediat n situaia veniturilor i cheltuielilor atunci cnd un cost nu genereaz niciun beneficiu economic viitor sau atunci cnd, i msura n care , viitoarele beneficii economice nu corespund sau nceteaz s mai corespund criteriilor de recunoatere n bilan ca un activ. O cheltuial este, de asemenea, recunoscut n situaia veniturilor i cheltuielilor 26

n acele cazuri n care este suportat o datorie fr recunoaterea unui activ, cum ar fi cazul n care datoria apare ca urmare a garaniei unui produs Evaluarea elementelor din situatiile financiare Evaluarea este procesul prin care se determina valorile monetare la care elementele situaiilor financiare vor fi recunoscute n bilan i n situaia veniturilor i cheltuielilor.Aceasta presupune alegerea unei anumite baze de evaluare. Diverse baze de evaluare sunt utilizate n situaiile financiare n diverse combinaii i grade de utilizare. Ele cuprind urmtoarele elemente: costul istoric Activele sunt nregistrate la suma n numerar sau echivalent de numerar pltit sau la valoarea just a contraprestaiei oferite pentru a le dobndi, n momentul achiziionrii. Datoriile sunt nregistrate la valoarea ncasrilor obinute n schimbul obligaiei sau, n anumite mprejurri (de exemplu, n cazul impozitului pe profit), la valoarea ce se ateapt s fie pltit n numerar sau echivalente de numerar pentru a stinge datoriile n cursul normal al activitii. costul curent Activele sunt contabilizate la suma n numerar sau echivalente de numerar care ar trebui pltit dac acelai activ sau unul asemntor ar fi dobndit n prezent. Datoriile sunt contabilizate la suma neactualizat n numerar sau echivalente de numerar necesar pentru a deconta n prezent obligaia. valoarea realizabil( de decontare ) Activele sunt nregistrate la suma n numerar sau echivalente de numerar care poate fi obinut n prezent prin vnzarea normal a activelor. Datoriile sunt nregistrate la valoarea lor de decontare; aceasta reprezint sumele neactualizat n numerar sau echivalente de numerar care ateapt s fie pltite pentru a deconta datoriile n cursul normal al activitii. valoarea actualizat Activele sunt nregistrate la valoarea actualizat a viitoarelor intrri nete de numerar care urmeaz s fie generate n cursul normal a activitii ntreprinderii. Datoriile sunt nregistrate la valoarea actualizat a viitoarelor ieiri nete de numerar care urmeaz a fi necesare pentru decontarea datoriilor n cursului normal al activitii. Baza de evaluare cel mai frecvent adoptat de entiti n elaborarea situaiilor financiare este costul istoric. Acesta este de obicei combinat cu alte baze de evaluare. De exemplu, stocurile sunt de obicei nregistrate la cea mai mic valoare dintre cost i valoarea realizabil net, titlurile tranzacionabile pot fi nregistrate la valoarea de pia, iar datoriile privind pensiile, la valoarea lor actualizat. Mai mult, unele entiti utilizeaz costul curent ca rspuns la incapacitatea modelului contabil bazat pe costul istoric de a rezolva problemele legate de efectul modificrii preurilor activelor nemonetare. Concepte de capital i de meninere a capitalului Concepte de capital In elaborarea situaiilor financiare, conceptul financiar al capitalului esteadoptat de majoritatea entitilor. Conform conceptului financiar al capitalului, cum ar fi cel al banilor investii sau al puterii de cumprare investite, capitalul este sinonim cu activele nete sau capitalurile proprii ale entitii. 27

Conform unui concept fizic al capitalului , cum ar fi capacitatea de exploatare, capitalul reprezint capacitatea de producie a entitii, exprimat de exemplu n uniti de producie pe zi. Selectarea de ctre o entitate a celui mai potrivit concept privind capitalul trebuie s fac n funcie de necesitile utilizatorilor situaiilor financiare. Astfel, trebuie adoptat conceptul financiar al capitalului n cazul n care utilizatorii situaiilor financiare sunt preocupai n primul rnd de meninerea capitalului nominal investit sau a puterii de cumprare a capitalului investit. Daca ns principala preocupare a utilizatorilor o reprezint capacitatea de exploatare a entitii, trebuie utilizat conceptul fizic al capitalului . Conceptul ales indica obiectivul urmrit n determinarea profitului dei pot aprea anumite dificulti de evaluare la punerea n practic a conceptului. Concepte de meninere a capitalului i de determinare a profitului Conceptele privind capitalul conduc la apariia urmtoarelor concepte de mentinere a capitalului i anume: a) meninerea capitalului financiar Conform acestui concept profitul se obine doar dac valoarea financiar (monetar) a activelor nete la sfritul perioadei este mai mare dect valoarea financiar (monetar) a activelor nete de la nceputul perioadei dup excluderea oricror distribuiri ctre proprietari i a oricror contribuii din partea proprietarilor n timpul perioadei analizate. Meninerea capitalului financiar poate fi evaluat att n uniti monetare nominale ct i n uniti de putere de cumprare constant. b) meninerea capitalului fizic Conform acestui concept, profitul se obine doar atunci cnd capacitatea fizic productiv (sau capacitatea de exploatare) a entitii (sau resursele, respectiv fondurile necesare atingerii acestei capacitti) la sfritul perioadei este mai mare dect capacitatea fizic productiv la nceputul perioadei, dup excluderea oricror distribuiri ctre proprietari i a oricror contribuii din partea proprietarilor n timpul perioadei analizate. Conceptul de meninere a capitalului ia n considerare modul n care o entitate definete capitalul pe care dorete s-l menin. Acesta asigur legtura ntre conceptele de capital i de profit, deoarece ofer punctul de referin fr de care profitul nu poate fi evaluat; este o condiie esenial pentru distincia ntre rentabilitatea entitii i rambursarea capitalului su; doar intrrile de active suplimentare celor necesare pentru meninerea capitalului pot fi considerate profit i deci rentabilitate a capitalului. Astfel, profitul este valoarea rezidual care rmne dup ce cheltuielile ( inclusiv ajustrile pentru meninerea capitalului, acolo unde este cazul) au fost deduse din venituri. Dac cheltuielile depesc veniturile, valoarea rezidual este o pierdere. Conceptul de meninere a capitalului fizic impune adoptarea costului curent ca baz de evaluare. Conceptul de meninere a capitalului financiar nu impune totui folosirea unei anumite baze de evaluare. Selectarea bazei n cadrul acestui concept depinde de tipul capitalului financiar pe care entitatea dorete s-l menin. Principala diferen ntre cele dou concepte referitoare la meninerea capitalului este dat de tratamentul efectelor variaiei preurilor activelor i datoriilor entitii. n termeni generali, o entitate i-a meninut capitalul dac la sfritul perioadei are un capital egal cu cel de la nceputul perioadei. Orice valoare n plus fa de cea necesar pentru a menine capitalul la nivelul de la nceputul perioadei este considerat profit. Conform conceptului de meninere a capitalului financiar, unde capitalul este definit n termenii unitilor monetare nominale, profitul reprezint creterea capitalului monetar nominal de-a 28

lungul perioadei. Astfel, creterile de preuri ale activelor, de-a lungul perioadei, cunoscute sub numele de ctiguri din deinerea de active, reprezint profit din punct de vedere conceptual. Ele pot s nu fie recunoscute n acest fel pn n momentul n care activele sunt cedate printr-o tranzacie de schimb. Atunci cnd conceptul de meninere a capitalului financiar este definit n termenii unitilor de putere constant de cumprare, profitul reprezint creterea puterii de cumprare determinat n cursul perioadei. Astfel, doar acea parte a creterii preurilor activelor care depesc creterea nivelului general al preurilor este considerat profit. Restul creterii reprezint o ajustare pentru meninerea capitalului i, ca atare, reprezint o parte a capitalurilor proprii. Conform conceptului deninere a capitalului fizic, unde capitalul este definit n termenii capacitii productive fizice, profitul reprezint creterea acelui capital de-a lungul perioadei. Toate modificrile de preuri care afecteaz activele i datoriile entitii sunt privite ca modificri ale evalurii capacitii productive fizice a acesteia; astfel, ele sunt tratate ca ajustri de meninere a capitalului fac parte din capitalurile proprii, i nu ca profit. Alegerea bazelor de evaluare i a conceptului de meninere a capitalului determin modelul contabil utilizat pentru elaborarea situaiilor financiare. Diversele modele contabile prezint grade diferite de relevan i de fiabilitate i, ca i n alte domenii, conducerea trebuie s caute un echilibru ntre relevan i fiabilitate. Prezentul Cadru general conceptual se aplic unei game de modele contabile i ofer recomandri pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare elaborate conform modelului ales. n prezent, Consiliul nu are intenia de a prescrie un anumit model, n afar de cazuri excepionale ca, de exemplu, pentru acele entiti care raporteaz n moneda unei economii hiperinflaioniste. Totui, n perspectiva evoluiilor pe plan mondial, aceast intenie va fi revizuit.

IFRS 1Standarde internaionale de raportare financiara 1- Adoptarea pentru prima data a standardelor internaionale de raportare financiara

Acest IFRS nlocuiete SIC 8 Aplicarea pentru prima data a IAS-urilor, ca baza primara pentru contabilitate. IASB a elaborat acest IFRS din urmtoarele cauze: unele aspecte ale cerinei SIC 8- pentru aplicarea retroactiva completa au produs costuri care au depit beneficiile probabile pentru utilizatorii situaiilor financiare. SIC 8 putea cere unei entiti care adopta pentru prima data IAS-urile sa aplice 2 versiuni diferite ale unui standard daca versiunea noua a fost introdusa in cursul perioadelor acoperite de primele sale situaii financiare ntocmite conform IAS-urilor si noua versiune interzicea aplicarea retroactiva. SIC 8 nu clarifica daca o entitate care aplica pentru prima data IAS-uri sa foloseasc nelegerea ulterioara n aplicarea retroactiva a deciziilor de recunoatere si evaluare au existat unele dubii referitoare la modul in care SIC 8 a interacionat cu anumite prevederi tranzitorii ale unor standarde individuale. IFRS 1 se aplic atunci cnd o entitate adopta pentru prima data IFRS-uri, prin intermediul unei declaraii explicite i fr rezerve n conformitate cu IFRS-urile. 29

n general, acest IFRS solicit unei entiti s se conformeze cu fiecare IFRS n vigoare la data raportrii pentru primele sale situaii financiare IFRS. n particular, IFRS-ul solicit unei entiti s fac urmtoarele operaiuni n bilanul IFRS de deschidere pe care l ntocmete ca un punct de plecare pentru contabilitatea conform cu IFRS-urile i anume: s recunoasc toate activele i datoriile a cror recunoatere e cerut de IFRS-uri; sa nu recunoasc elemente drept active sau datorii dac IFRS-urile nu permit aceast recunoatere; s reclasifice elementele care au fost recunoscute conform principiilor contabile general acceptate anterioare ca un tip de activ , datorie sau component de capitaluri proprii, dar care sunt un tip diferit de activ, datorie sau component a capitalurilor proprii conform IFRS-urilor; i aplicarea IFRS-urilor n evaluarea tuturor activelor i datoriilor recunoscute. Acest IFRS permite scutiri limitate de a ndeplini aceasta cerina n domenii specifice, unde costul conformitii cu ele ar putea depai beneficiile utilizatorilor situaiilor financiare. El interzice aplicarea retroactiva a IFRS-urilor n anumite domenii, n particular acolo unde aplicarea retroactiv ar necesita evaluri fcute de conducere asupra condiiilor din trecut, dup ce forma de finalizare a unei anumite tranzacii este deja cunoscut. Acest IFRS solicit descrieri care s arate cum a afectat trecerea de la principiile contabile general acceptate anterioare la IFRS-uri : -poziia financiara raportata a entitati; -performana financiar; -fluxurile de trezorerie In concluzie, obiectivul acestui IFRS este s asigure c primele situaii financiare IFRS ale unei entiti i raportrile sale financiare interimare pentru partea din perioada acoperit de acele situaii financiare conin informaii de nalt calitate care: sunt transparente pentru utilizatori i comparabile pentru toate perioadele prezentate; asigur un punct de plecare adecvat pentru o contabilitate conform cu Standardele Internaionale de Raportare Financiar; pot fi generate cu un cost care nu depete beneficiile utilizatorilor. Potrivit acestui standard, o entitate trebuie s pregteasc un bilan IFRS de deschidere la data tranziiei la IFRS-uri. Acesta este punctul de ncepere a contabilitii sale conform cu IFRSurile. Ex: Data de raportare pentru primele situaii financiare IFRS ale entitati A este 31 dec.2008. Entitatea A decide s prezinte n acele situaii financiare informaii comparative doar pentru un an. Deci, data trecerii sale la IFRS-uri este nceputul activitii la 1 ian.2007 sau echivalent, nchiderea activitatii la 31 dec. 2006. Entitatea A a prezentat situaiile financiare conform principiilor contabile general acceptate anterioare n fiecare an la 31 decembrie, inclusiv la 31 decembrie 2008. Aplicarea cerinelor Entitatea A trebuie s aplice IFRS-uril n vigoare pentru perioada care se sfrete la 31 decembrie 2008 n: a) ntocmirea bilanului IFRS de deschidere la 1 ianuarie 2007; i b) ntocmirea i prezentarea bilanului pentru 31 dec.2008,( inclusiv valorile comparative pentru anul 2007),contul de profit si pierdere, situaia modificrilor capitalurilor proprii i situaia 30

fluxurilor de trezorerie pentru anul n curs pn la 31 dec. 2008 ( inclusiv valorile comparative pentru 2007) i prezentarea informaiilor ( inclusiv informaiile comparative pentru 2007) Dac un IFRS nou nu este nc obligatoriu, dar permite aplicarea anticipat, entitii A i se permite, dar nu i se solicit s aplice acel IFRS n primele sale situaii financiare IFRS. O entitate va utiliza aceleai politici contabile pentru Bilanul contabil de deschidere IFRS precum i pentru toate perioadele prezentate n primele situaii financiare IFRS. Respectivele politici contabile vor fi conforme cu toate IFRS-urile n vigoare la data de raportare pentru primele sale situaii financiare conforme cu IFRS. Aplicarea pas cu pas a IFRS 1 presupune: 1. Identificarea datei i primelor situaii financiare conform IFRS; 2. Identificarea diferenelor dintre politicile contabile aplicate i cele potrivit IFRS i selectarea politicilor ce trebuie aplicate conform IFRS, 3. Stabilirea excepiilor ce se vor aplica; 4. ntocmirea bilanului de deschidere de trecere la IFRS; 5. Prezentarea situaiilor financiare prevzute de IFRS. ntreprinderile vor trebui s ntocmeasc un bilan de deschidere la data trecerii la IFRS, bilan ce reprezint punctul de plecare pentru contabilizarea ulterioar n conformitate cu referenialul internaional. Data trecerii la IFRS reprezint nceputul primei perioade pentru care se prezint informaii comparative n conformitate cu IFRS. n vederea intocmirii bilanului de deschidere: Activele i datoriile nerecunoscute potrivit referenialului aplicat anterior, dar care ndeplinesc condiiile de recunoatere precizate n normele IAS/IFRS vor trebui incluse n bilanul de deschidere; Activele i datoriile recunoscute anterior dar care nu ndeplinesc criteriile de recunoatere trebuie s fie derecunoscute (eliminate din bilan); Activele, datoriile i capitalurile proprii trebuie s fie clasificate, evaluate i prezentate potrivit cerinelor IFRS; Retratrile efectuate vor afecta, cu unele excepii, capitalurile proprii. Se poate folosi contul 1172 Rezultatul reportat din adoptarea pentru prima dat a IFRS, cont folosit n practica din Romnia. Primele situaii financiare sunt ntocmite folosind politici contabile n conformitate cu standardele n vigoare la data de raportare ( data de nchidere a bilanului), politici ce sunt aplicate retrospectiv pentru bilanul de deschidere i toate perioadele prezentate n situaiile financiare. Principiul de baz al IFRS 1 vizeaz aplicarea retrospectiv a standardelor internaionale n vigoare la data bilanului de nchidere de la care sunt permise anumite excepii opionale i sunt impuse cteva oblgatorii. Excepii opionale de la aplicarea retrospectiv Scopul acestor excepii este de a simplifica sarcina ntreprinderilor, dei nici aplicarea acestor excepii nu este ntotdeauna facil. Excepia 1. Combinri de ntreprinderi. Potrivit principiului stipulat de norm, ntreprinderile ar trebui s aplice retrospectiv IFRS 3 Combinri de ntreprinderi. Prin aplicarea excepiei, informaiile referitoare la combinrile de ntreprinderi care au fost recunoscute nainte de 31

data trecerii la IFRS nu trebuie s fie retratate. Dac ntreprinderile aleg s retrateze informaiile referitoare la o combinare de ntreprinderi anterioar trecerii la IFRS, toate combinrile care au avut loc ulterior sunt retratate. Excepia 2 .Valoarea just considerat drept cost prezumat. Pin aplicarea acestei excepii, ntreprinderile nu trebuie s reconstituie informaii din trecut pentru determinarea costului. Valoarea just la data trecerii la IFRS este considerat cost prezumat i reprezint punctul de plecare pentru determinarea amortizrilor i pierderilor din deprecieri viitoare. ntreprinderile care aplic aceast excepie nu sunt obligate s aplice tratamentul alternativ al IAS 16. Excepia 3. Beneficiile angajailor. Potrivit IAS 19 Beneficiile angajailor, planurile de pensii sunt clasificate n dou categorii: planuri cu contribuii determinate i planuri cu beneficii determinate. Pentru acestea din urm regulile de contabilizare sunt mult mai complexe, provizioanele pentru planurile de pensii cu beneficii determinate sun evaluate pe baza a numeroase prezumii actuariale. Pe termen lung, ctigurile i pierderile se pot compensa. Prin urmare, IAS 19 nu solicit recunoaterea lor imediat. Potrivit IAS 19, ctigurile i pierderile cumulate la sfritul perioadei de raportare anterioare ce depesc 10% din maximul dintre obligaia privind beneficiile determinate i valoarea just a activelor planului (coridorul) sunt amnate i recunoscute n perioadele viitoare pe durata medie de serviciu rmas a salariailor participani la plan. Ctigurile i pierderile ce nu depesc coridorul nu sunt recunoscute. IFRS 1 permite ntreprinderii s aplice prospectiv abordarea coridor i s recunoasc toate ctigurile i pierderile actuariale cumulate pn la data trecerii la IFRS. Dac o ntreprindere alege s aplice aceast excepie facultativ, atunci ea trebuie aplicat pentru toate planurile de pensii. Excepia 4: Diferene din conversie cumulate. Potrivit IAS 21, anumite diferene de curs valutar sunt recunoscute n capitalurile proprii. IFRS 1 scutete ntreprinderile care adopt prima dat IFRS s determine retrospectiv diferenele din conversie, iar diferenele nregistrate potrivit reglementrilor anterioare sunt anulate la data trecerii la IFRS. Excepia 5: Instrumente financiare compuse. Potrivit IAS 32, instrumentele financiare compuse sunt scindate n componenta de datorie i de capitaluri proprii, pe baza condiiilor existente la recunoaterea iniial. IFRS 1 permite ntreprinderilor s nu identifice separat cele dou elemente dac elementul de datorie nu mai exist la data trecerii la IFRS ( deoarece aplicarea retrospectiv ar nsemna practic identificarea a dou elemente de capitaluri proprii). Excepia 6: Activele i datoriile filialelor, ntreprinderilor asociate i asocierilor n participaie. O societate mam poate adopta IFRS la o dat diferit de filialele sale. Cnd societatea mam aplic IFRS naintea unei filiale, aceasta din urm poate evalua activele i datoriile fie la valorile incluse n situaiile consolidate, fie la valori determinate n conformitate cu IFRS 1 la data trecerii la IFRS. Dac societatea mam aplic IFRS la o dat ulterioar, n bilanul consolidat activele i datoriile sunt evaluate la valorile contabile din conturile filialei. O opiune similar este disponibil i ntreprinderilor asociate sau asocierilor n participaie care aplic pentru prima dat IFRS la o dat anterioar sau ulterioar societii mam. SLIDE 139 Excepia 7. Desemnarea instrumentelor financiare recunoscute anterior. IAS 39 permite ca un instrument financiar s fie desemnat la recunoaterea iniial ca datorie sau activ financiar evaluat la valoarea just, cu recunoaterea de valoare n contul de profit i pierdere. IFRS 1 permite ca aceast desemnare s poat fi fcut la data trecerii la IFRS. De asemenea, activele financiare pot fi clasificate ca disponibile pentru vnzare la data trecerii la IFRS. Excepia 8. Tranzaciile cu plata pe baz de aciuni. Standardul IFRS 2 Pli pe baz de aciuni conine prevederi referitoare la tratamentul contabil al emisiunilor de aciuni sau opiuni pe aciuni ctre salariai sau alte pri care furnizeaz bunuri i servicii ntreprinderii. ntreprinderile sunt ncurajat e, fr a fi obligate, s aplice prevederile IFRS 2 Pli pe baz de aciuni instrumentelor de capital acordate nainte de 7 noiembrie 2002 i celor acordate dup 7 noiembrie 2002 care devin legitime nainte de data trecerii la IFRS sau la 1 ianuarie 2005. n acest caz,o 32

ntreprindere poate aplica IFRS 2 doar dac a publicat anterior valoarea just a instrumentelor emise, determinat la data evalurii. ntreprinderile nu sunt obligate s retrateze informaia comparativ pentru perioadele anterioare datei de 7 noiembrie 2002 pentru datoriile rezultate din tranzaciile pe baz de aciuni ( pentru care se aplic prevederile IFRS 2). SLIDE 140 Excepia 9. Contractele de asigurare. Un asigurator poate alege s aplice prevederile tranzitorii ale IFRS 4 Contracte de asigurare, ce presupune o aplicare prospectiv a normei ncepnd cu ianuarie 2005. Excepia 10. Modificrile n valoarea provizionului pentru dezafectare inclus n costul imobilizrilor corporale. O ntreprindere care aplic pentru prima dat IFRS nu trebuie s aplice retrospectiv prevederile IFRIC 1 pentru modificrile n valoarea provizionului pentru dezafectare care au avut loc nainte de data trecerii la IFRS. Excepia 11. Aranjamente contractuale care conin contracte de locaie. O ntreprindere poate aplica prevederile tranzitorii ale IFRIC 4 Determinarea dac un aranjament conine un contract de leasing, adic poate analiza dac aranjamentele existente conin un contract de locaie la data trecerii la IFRS. Excepia 12. Evaluarea activelor i datoriilor financiare la valoarea just. O ntreprindere poate aplica prevederile IFRS 1 fie prospectiv pentru tranzaciile ncheiate dup 25 octombrie 2002 fie prospectiv pentru tranzaciile ncheiate dup 1 ianuarie 2004. Excepii de la aplicarea retroactiv a altor IFRS-uri : IFRS 1 interzice aplicarea retroactiv a unor aspecte din alte IFRS-uri legate de : 1. Derecunoaterea activelor financiare i a datoriilor financiare; 2. Contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor; 3. Estimri; 4. Activele clasificate ca deinute pentru vnzare i pentru activiti ntrerupte.

1. Derecunoaterea activelor financiare i a datoriilor financiare; Activele i datoriile financiare vor fi recunoscute i evaluate n bilanul de deschidere n conformitate cu prevederile versiunii IAS 39 n vigoare la data de raportare. Ca excepie de la principiul general, activele i datoriile care au fost derecunoscute nainte de data trecerii la IFRS nu sunt recunoscute n bilanul de deschidere. 1. Contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor; O ntreprindere care aplic pentru prima dat IFRS trebuie s evalueze toate instrumentele financiare derivate la valoarea just la data trecerii la IFRS i s elimine eventuale ctiguri sau pierderi referitoare la acestea care au fost amnate anterior. Cel care adopt pentru prima dat IFRS trebuie s analizeze dac relaiile de acoperire ndeplinesc criteriile IAS 39 ( legate n principal de desemnare, documentaie i eficien) pentru aplicarea regulilor specifice contabilitii de acoperire a valorii juste mpotriva riscurilor ratei dobnzii . Dac aceste condiii nu sunt ndeplinite, atunci se aplic prevederile IAS referitoare la ntreruperea contabilitii de acoperire mpotriva riscului de rat a dobnzii. Desemnarea unei relaii de acoperire nu se poate face retrospectiv. 3. Estimri. IFRS 1 interzice utilizarea nelegerii ulterioare a unui eveniment pentru corectarea estimrilor, dect n cazul unei erori. Estimrile anterioare sunt corectate doar dac nu au fost fcute n conformitate cu IFRS i trebuie s reflecte condiiile existente la data trecerii la IFRS 33

Conform IFRS- urilor, estimrile unei entiti la data trecerii la IFRS-uri vor fi compatibile cu estimrile fcute pentru aceai dat conform principiilor contabile general acceptate (GAAP) anterioare ( dup ajustrile care vor reflecta orice diferene din politicile contabile), n afar de cazul cnd exist o dovad obiectiv c aceste estimri au fost greite. De exemplu S presupunem c data trecerii unei entiti la IFRS-uri este 1 ianuarie 2008, iar noile informaii din data de 15 iulie 2008 impun revizuirea unei estimri fcute conform principiilor contabile general acceptate (GAAP) anterioare la 31 decembrie 2007. Entitatea nu trebuie s reflecte aceste noi informaii n bilanul IFRS de deschidere ( n afar de cazul cnd estimrile necesit ajustri pentru orice diferene ale politicilor contabile sau exist o dovad obiectiv c estimrile au fost greite). n schimb, entitatea trebuie s reflecte aceste noi informaii n contul su de profit i pierdere pentru anul care se ncheie la 31 dec. 2008. 1. Activele clasificate ca deinute pentru vnzare i pentru activiti ntrerupte. IFRS 5 Active imobilizate deinute pentru vnzare i activiti ntrerupte solicit aplicarea sa prospectiv activelor imobilizate ( sau grupurilor destinate cedrii) care ntrunesc criteriile de a fi clasificate ca deinute pentru vnzare i pentru activiti care ntrunesc criteriile de a fi clasificate drept ntrerupte dup data intrrii n vigoare a IFRS 5. O entitate cu data trecerii la IFRS-uri nainte de 1 ianuarie 2005 trebuie s aplice prevederile tranzitorii ale IFRS 5. O entitate cu data trecerii la IFRS-uri la sau dup 1 ianuarie 2005 va aplica IFRS 5 retroactiv.

IFRS 2- Plata pe baza de aciuni

Motive pentru emiterea IFRS-ului Entitile acorda adesea aciuni sau opiuni de aciuni angajailor sau altor pari. Planurile de aciuni sau de opiuni pe aciuni sunt o caracteristic obinuit a modului de remunerare a angajailor , nu numai pentru directori i cadrele superioare, ci i pentru muli ali angajai. Unele entiti lanseaz emisiuni de aciuni sau opiuni pe aciuni pentru a-i plti pe unii furnizori ca cei de servicii profesionale. Pn la momentul emiterii acestui IFRS, nu exista un standard care s acopere recunoaterea i evaluarea acestor tranzacii. Au aprut, de aceea, ngrijorri cu privire la acest gol, avnd n vedere preponderena crescnd n multe ari a tranzaciilor cu plata pe baza de aciuni. Caracteristicile principale ale IFRS 2 Acest IFRS cere ca o entitate s recunoasc tranzaciile cu plata pe baza de aciuni n situaiile sale financiare, inclusiv tranzaciile cu angajaii sau alte pari care vor fi decontate n numerar, alte active sau instrument de capitaluri proprii ale entitii. Nu exista excepii la acest IFRS, altele dect pentru tranzaciile pentru care se aplic alte Standarde. ( continuare pe slide 139). 34

Acest IFRS stabilete principiile de evaluare i cerinele specifice pentru 3 tipuri de tranzacii cu plata pe baza de aciuni: tranzacii cu plata pe baza de aciuni cu decontare n instrumente de capitaluri proprii ale entitii, n care entitatea primete bunuri sau servicii drept contravaloare pentru instrumentele sale de capitaluri proprii (inclusiv aciuni sau opiuni pe aciuni) tranzacii cu plata pe baz de aciuni cu decontare n numerar, n care entitatea achiziioneaz bunurile sau serviciile angajnd datorii ctre furnizorul acelor bunuri sau servicii pentru sume bazate pe preul (sau valoarea) aciunilor sau altor instrumente de capitaluri proprii ale entitii; i tranzacii n care entitatea primete sau achiziioneaz bunuri sau servicii, i termenii acordului permit fie entitii, fie furnizorului acelor bunuri sau servicii alegerea modului de decontare: fie n numerar, fie prin emiterea unor instrumente de capitaluri proprii.( continuare pe slide 140). Pentru tranzaciile cu plata pe baza de aciuni cu decontare n instrumente de capitaluri proprii ale entitati, acest IFRS cere ca o entitate s evalueze bunurile sau serviciile primite i creterea aferent n capitalurile proprii direct, la valoarea just[1] a bunurilor sau serviciilor primite, cu excepia cazului cnd aceast valoare just nu poate fi estimata credibil. Dac entitatea nu poate estima credibil valoarea just a bunurilor sau serviciilor primite, entitii i se cere s evalueze valoarea acestora i creterea corespunztoare n capitalurile proprii indirect, n raport cu valoarea just a instrumentelor de capitaluri proprii acordate. In plus, pentru tranzaciile cu angajaii si alte persoane care presteaz servicii similare, entitii i se cere s evalueze valoarea justa a instrumentelor de capitaluri proprii acordate, deoarece n general, nu e posibil s se estimeze n mod credibil valoarea just a serviciilor primite din partea angajailor. Valoarea justa a instrumentelor de capitaluri proprii acordate este evaluat la data acordrii. Pentru tranzaciile cu alte pari dect angajaii (i acele persoane care presteaz servicii similare) exist o prezumie care poate fi rsturnat, conform creia valoarea justa a bunurilor sau serviciilor primite poate fi estimata n mod credibil Acea valoare just este evaluat la data la care entitatea obine bunurile sau partenerul presteaz serviciile.n cazuri rare, dac prezumia este rsturnat, tranzacia este evaluat prin raportare la valoarea just a instrumentelor de capiteluri proprii acordate, evaluate la data la care entitatea obine bunurile sau partenerul presteaz serviciile. [1] Valoare justa=suma pentru care ar putea fi tranzacionat un activ sau deconta o datorie intre pari interesate, in cunostinta de cauza, in cadrul unor tranzacii obiective ( continuare din slide 140). Pentru bunuri sau servicii evaluate prin raportarea la o valoarea justa a instrumentelor de capitaluri proprii acordate, IFRS 2 specific faptul ca acele condiii pentru intrarea n drepturi, altele dect condiiile de piaa nu sunt luate n consideraie la estimarea valorii juste a aciunilor sau opiunilor la data relevant a evalurii. In schimb, condiiile pentru intrarea n drepturi sunt luate in considerare prin ajustarea numrului de instrumente de capitaluri proprii, incluse n evaluarea valorii tranzaciei, astfel nct , in cele din urm, valoarea recunoscuta pentru bunurile sau serviciile primite drept contraprestaie pentru instrumentele de capitaluri proprii acordate se bazeaz pe numrul de instrumente de capitaluri proprii care, n cele din urm, au intrat n drepturi. De aici, pe o baz cumulativ, nici o valoare nu este recunoscut pentru bunurile sau serviciile primite dac instrumentele de capitaluri proprii acordate nu intr n drepturi datorit neindeplinirii condiiei pentru intrarea n drepturi (alta dect condiia de piaa). 35

Acest IFRS cere ca valoarea justa a instrumentelor de capitaluri proprii acordate s se bazeze pe preuri de pia, dac sunt disponibile, i s ia n considerare termenii i condiiile pe baza crora acele instrumente de capitaluri proprii au fost acordate. n absena preurilor de pia, valoarea justa este estimat utiliznd o tehnic de evaluare pentru a aprecia care ar fi fost preul acelor instrumente de capitaluri proprii la data evalurii ntr-o tranzacie cu pre determinat obiectiv, ntre pri interesate i n cunotin de cauz ( continuare pe slide 142). Acest IFRS stabilete, de asemenea, cerine n cazul n care termenii i condiiile unei opiuni sau aciuni acordate se modific ( de exemplu, preul opiunii se modific), sau dac instrumentele acordate sunt anulate, rscumprate sau nlocuite cu alt acordare de instrumente de capitaluri proprii. De exemplu, indiferent de orice modificare, anulare sau decontare a unei acordri de instrumente de capitaluri proprii ctre angajai, IFRS-ul cere n general ca entitatea s recunoasc cel puin serviciile primite, evaluate la valoarea just la data acordrii a instrumentelor de capitaluri proprii acordate. Pentru tranzaciile cu plata pe baz de aciuni cu decontare n numerar, acest IFRS cere unei entiti s evalueze bunurile sau serviciile achiziionate i datoriile angajate la valoarea just a datoriei. Pn n momentul decontrii datoriei, entitii i se cere s reevalueze valoarea just a datoriei la fiecare dat de raportare i la data decontrii, iar orice modificri ale valorii s fie recunoscute n contul de profit i pierdere al perioadei. Pentru tranzacii cu plata pe baz de aciuni n care termenii acordului permit fie entitii, fie furnizorului de bunuri sau servicii alegerea modului de decontare fie n numerar, fie prin emiterea unor instrumente de capitaluri proprii, entitii i se cere s contabilizeze acea tranzacie sau componentele acelei tranzacii ca o tranzacie cu plata pe baz de aciuni cu decontare n numerar dac, i n msura n care, entitatea a angajat o datorie de a deconta n numerar (sau cu alte active), sau ca o tranzacie cu pata n aciuni cu decontare n instrumente de capitaluri proprii ale entitii dac, i n msura n care, nu a fost angajat nici o astfel de datorie.

IFRS 2 prescrie diferite cerine de prezentare a informaiilor pentru a permite utilizatorilor situaiilor financiare s neleag: a) Natura i dimensiunile acordurilor de plat pe baz de aciuni care au existat n timpul perioadei; b) Modul n care a fost determinat valoarea just a bunurilor sau serviciilor primite sau valoarea just a instrumentelor de capitaluri proprii acormate n timpul perioadei; c) Efectul tranzaciilor cu plata pe baz de aciuni asupra profitului sau pierderii entitii aferente perioadei i asupra poziiei sale financiare. Dac o entitate acord tuturor deintorilor unei clase particulare de instrumente de capitaluri proprii dreptul de a achiziiona instrumente de capitaluri proprii suplimentare ale entitii la un pre care este mai mic dect valoarea just a acelor instrumente de capitaluri proprii i un angajat primete un astfel de drept deoarece este deintorul instrumentelor de capitaluri proprii din acea clas particular, acordarea sau exercitarea acelui drept nu face obiectul cerinelor acestui IFRS. IFRS 2 se aplic tranzaciilor cu plata pe baz de aciuni n care entitatea achiziioneaz sau primete bunuri sau servicii. Bunurile includ stocuri, consumabile, imobilizri corporale, imobilizri necorporale i alte active nefinanciare. Cu toate acestea, o entitate nu va aplica acest IFRS tranzaciilor n care entitatea achiziioneaz entitatea achiziioneaz bunuri ca parte a activelor nete achiziionate ntr-o combinare de ntreprinderi la care se aplic IFRS 3 Combinri de ntreprinderi . De aici, instrumentele de capitaluri proprii emise ntr-o combinare de ntreprinderi n schimbul 36

controlului asupra entitii dobndite nu intr n aplicabilitatea IFRS 2. Cu toate acestea, instrumentele de capitaluri proprii acordate angajailor entitii, dobndite n calitatea lor de angajai ( de exemplu, n scimbul activitii neintrerupte) intr n aria de aplicabilitate a IFRS 2 . n mod similar, anularea, nlocuirea sau alt modificare a acordurilor cu plata pe baz de aciuni datorit unei combinri de ntreprinderi sau altei restructurri a capitalurilor proprii va fi contabilizat n conformitate cu IFRS 2. Recunoatere O entitate va recunoate bunurile sau serviciile primite sau achiziionate ntr-o tranzacie cu plata pe baz de aciuni atunci cnd obine bunurile sau cnd serviciile sunt prestate. Entitatea va recunoate o cretere corespunztore a capitalurilor proprii dac bunurile sau serviciile au fost primite ntr-o tranzacie cu plata pe baz de aciuni cu decontarea n instrumente de capitaluri proprii ale entitii, sau o datorie dac bunurile sau serviciile au fost achiziionate ntr-o tranzacie cu plata pe baz de aciuni cu decontare n numerar. Atunci cnd bunurile sau serviciile primite sau achiziionate ntr-o tranzacie cu plata pe baz de aciuni nu se calific pentru recunoaterea ca active, acestea vor fi recunoscute drept cheltuieli. Exemplul 1. O entitate acord 100 e opiuni pe aciuni fiecruia dintre cei 500 de angajai. Fiecare acordare este condiionat de faptul c angajatul va munci pentru entitate n urmtorii trei ani. Entitatea estimeaz c valoarea just a fiecrei opiuni pe aciuni este de 15 u.m. Aplicarea cerinelor Dac toate ateptrile sunt ndeplinite, entitatea recunoate urmtoarele valori pe parcursul perioadei pentru satisfacerea condiiilor de intrare n drepturi, pentru serviciile primite drept contravaloare a opiunilor pe aciuni.

Anul Calcul 1

Cheltuieli cuCheltuieli remunerarea cumulative cu pentru perioad remunerarea 50000 opiuni x 80%x15200.000 200.000 u.m.x !/3 (50.000 opiunix 80% x 15200.000 u.m.x 2/3 )- 200.000 u.m. (50.000 opiuni x 80% x200.000 15 u.m. X 3/3) 400.000 u.m. 400.000

600.000

Aplicaia 2. Societatea A acord unui angajat dreptul s aleag fie 1000 de aciunifantom( adic dreptul de a ncasa numerar n echivalena a 1000 de aciuni) fie 1200 de aciuni. Acordarea este condiionat de efectuarea a trei ani de serviciu. Dac angajatul alege alternativa aciunilor , aciunile trebuie pstrate spre administrare timp de trei ani dup data intrrii n drepturi. 37

La data acordului preul pe aciune al entitii este de 50 lei/ aciune. La sfritul anului 1 preul pe aciune este de 52 lei, la sfritul anului 2 de 55 lei, iar la sfritul anului 3 de 60 lei/ aciune. Nu se preconizeaz s se plteasc dividente n urmtorii trei ani. Dup ce se iau n considerare efectele restriciilor legate de transferul ulterior intrrii n drepturi, entitatea estimeaz c valoarea just la data acordrii echivalentului n aciuni este de 48 lei/ aciune. La sfritul celor trei ani , angajatul alege: Scenariul 1: Alternativa n numerar; Scenariul 2: Alternativa n capitaluri proprii. Rezolvare: La data evalurii - valoarea just a alternativei de decontare n capitaluri proprii este de 57.600 lei ( 1200 aciuni x 48 lei/ aciune= 57.600 lei) - valoare just a alternativei de decontare n numerar este de 50.000 lei ( 1.000 aciuni x 50 lei / aciune = 50.000 lei) - Valoarea just a componentei de capitaluri proprii este de 7.600 lei ( diferena dintre valoarea just a instrumentului financiar compus ( 57.600 lei) i valoarea just a alternativei decontrii n numerar ( 50.000 lei). 7.600 lei : 3 ani = 2.533 lei pe an Cheltuielile generate de plata pe baz de aciuni vor fi recunoscute pe msura prestrii serviciilor de ctre salariai. Pe parcursul celor trei ani nregistrrile ce trebuie efectuate, indiferent de alternativa aleas sunt: Exerciiul financiar N: 17.333 Cheltuieli aferente plilor pe = Datorii fa de angajai 17.333 baz de aciuni( datorii) 2.533 Cheltuieli aferente plilor pe = Rezerve de valoare just 2.533 baz de aciuni ( capitaluri proprii) Exerciiul financiar N + 1: 19.333 Cheltuieli aferente plilor pe = Datorii fa de angajai baz de aciuni( datorii) 2.533 Cheltuieli aferente plilor pe = Rezerve de valoare just baz de aciuni ( capitaluri proprii) Unde: 19.333 = 1000 aciuni x 55 lei/ aciune x 2/3 17.333 = 19.333 lei 19.333 2.533

Exerciiul financiar N + 2: 23.334 Cheltuieli aferente plilor pe = Datorii fa de angajai 23.334 baz de aciuni( datorii) 2.533 Cheltuieli aferente plilor pe = Rezerve de valoare just 2.533 baz de aciuni ( capitaluri proprii) Unde: 23.334 = 1000 aciuni x 60 lei/ aciune x 3/3 17.333 19.333 = 23.334 lei nregistrarea efectuat la sfritul celui de-al treilea an , n situaia n care angajaii aleg decontarea n numerar presupune derecunoaterea datoriei nregistrat pe parcursul celor trei ani concomitent cu diminuarea trezoreriei 60.000 Datoriile fa de angajai = Conturi la bnci n lei 60.000 nregistrarea efectuat la sfritul celui de-al treilea an , n situaia n care angajaii aleg decontarea n instrumente de capitaluri proprii ale entitii, presupune derecunoaterea datoriei nregistrat pe parcursul celor trei ani concomitent cu creterea capitalurilor proprii 60.000 Datoriile fa de angajai = % 38

Capital subscris vrsat Prime de emisiune

valoarea nominal diferena

IFRS 3-Combinari de ntreprinderi

Acest standard nlocuiete standardul 22 (anulat). De asemenea, IFRS 3 nlocuiete urmtoarele interpretri: SIC- 9 Combinri de ntreprinderi - Clasificarea fie ca achiziii fie ca uniuni de interese SIC -22 Combinri de ntreprinderi - Ajustarea ulterioar a valorilor juste i a fondului comercial raportate iniial SIC- 28 Combinri de ntreprinderi - data schimbului si valoarea justa a instrumentelor de capitaluri proprii Motivele pentru emiterea IFRS sunt urmtoarele: IAS 22 permitea doua metode diferite de contabilizare a combinrilor de ntreprinderi: - metoda punerii in comun de interese; -metoda achiziiei . Dei n conformitate cu IAS 22, metoda punerii n comun de interese era permis doar n cazul combinrilor de ntreprinderi ce se ncadrau n categoria uniunilor de interese, s-a artat de 39

ctre analiti financiari si de ctre ali utilizatori ai situaiilor financiare c utilizarea a doua metode de contabilizare diferite pentru tranzacii n mare parte similare, afecteaz comparabilitatea situaiilor financiare. Alii au argumentat ca utilizarea a mai mult de o metod de contabilizare pentru astfel de tranzacii creeaz interese n structurarea tranzaciilor din punct de vedere contabil pentru a ajunge la rezultatul dorit, mai ales avnd n vedere faptul c cele doua metode de contabilizare dau rezultate destul de diferite. Aceti factori combinai cu interzicerea metodei punerii n comun de interese n Australia, Canada si SUA au fcut Consiliul pentru Standarde Internaionale de Contabilitate (IASB) s ncerce s determine dac, avnd n vedere c doar un numr redus de combinri de ntreprinderi puteau fi contabilizate folosindu-se metoda punerii n comun de interese n conformitate cu IAS 22, ar fi avantajos ca standardele internaionale s preia modelul australian i nord american i s interzic de asemenea aceast metod. Tratamentul contabil al combinrilor de ntreprinderi era diferit de la o jurisdicie la alta i n alte privine. Printre acestea contabilizarea fondului comercial i a imobilizrilor necorporale dobndite n cadrul unei combinri de ntreprinderi, tratamentul contabil folosit n situaiile n care proporia deinuta de dobnditor din valoarea justa a activelor nete identificabile obinute depete costul aferent combinrii de ntreprinderi, precum i recunoaterea datoriilor rezultate din terminarea sau reducerea activitii entiti dobndite. n plus, IAS 22 coninea o opiune n modul de aplicare a metodei achiziiei: activelor identificabile dobndite i datoriile asumate puteau fi evaluate iniial folosindu-se fie un tratament contabil de baz, fie un tratament contabil alternativ permis. prin tratamentul contabil de baz, activele identificabile dobndite i datoriilor asumate erau evaluate iniial ca o combinaie de valori juste (n limita participaiei obinute de dobnditor) i valori contabile dinainte de achiziie (n limita participaiei minoritare). prin tratamentul contabil alternativ permis, activele identificabile dobndite si datoriile asumate erau evaluate iniial la valoarea just la data achiziiei. Consiliul a ajuns la concluzia c, dac se permite ca tranzacii similare s fie contabilizate prin metode alternative, utilitatea informaiilor oferite utilizatorilor de situaii financiare este afectat ntruct se diminueaz att comparabilitatea ct i credibilitatea acestora. Prin urmare a fost emis IFRS 3, in vederea unificrii pe plan internaional a contabilizrii combinaiilor de ntreprinderi, n ceea ce privete: metoda contabil folosit pentru combinrile de ntreprinderi; evaluarea iniiala a activelor identificabile dobndite i a datoriilor i datoriilor contigente asumate ntr-o combinare de ntreprinderi; recunoaterea datoriilor n vederea terminrii sau reducerii activitii entitii dobndite; tratamentul contabil folosit pentru orice surplus obinut n situaiile n care proporia determinat de dobnditor din valoarea justa a activelor nete identificabile dobndite depete costul aferent combinrii de ntreprinderi; i contabilizarea fondului comercial i a imobilizrilor necorporale dobndite n urma unei combinri de ntreprinderi Caracteristicile principale ale IFRS 3 sunt: 1 .solicita ca toate combinrile de ntreprinderi care intra sub incidena sa s fie contabilizate folosindu-se metoda achiziiei 40

2. solicit s fie identificat dobnditorul pentru toate combinrile de ntreprinderi care intr n aria sa de aplicabilitate. Dobnditorul este entitatea participant la combinare care dobndete controlul asupra celorlalte entiti sau ntreprinderi participante la combinare. 3. solicit dobnditorulului s evalueze costul combinrii de ntreprinderi ca suma a: valorilor juste, la data transferului, a activelor transferate, a datoriilor contractate sau asumate i a instrumentelor de capitaluri proprii emise de dobnditor n schimbul controlului asupra entiti dobndite; la care se adaug orice costuri direct atribuibile combinrii. 4. solicit dobnditorului s recunoasc n situaiile sale financiare, separat, la data achiziiei, activele identificabile ale entitii dobndite, datoriile i datoriile contingente ale entitii dobndite care satisfac urmtoarele criterii de recunoatere la data respectiv, indiferent dac au fost sau nu nregistrate anterior n situaiile financiare ale entitii dobndite: n cazul unui activ, altul dect o imobilizare necorporal, este probabil ca toate beneficiile economice ulterioare aferente s se transfere dobnditorului, iar valoarea sa just poate fi evaluat credibil; n cazul unei datorii, alta dect o datorie contingent, este probabil ca un flux de resurse ce ncorporeaz beneficii economice s fie necesar pentru acoperirea obligaiei create, iar valoarea sa just poate fi evaluat credibil;i n cazul unui imobilizri necorporale sau al unei datorii contingente, valoarea sa just poate fi evaluat credibil. 5.solicit ca activele identificabile, datoriile i datoriile contingente care satisfac criteriile de recunoatere sus menionate s fie evaluate iniial de ctre dobnditor la valoarea lor just la data achiziiei, fr a ine seama de participaia minoritar rezultat. 6. solicit ca fondul comercial dobndit ca rezultat al unei combinri de ntreprinderi s fie recunoscut de ctre dobnditor ca activ, ncepnd de la data achiziiei i s fie evaluat iniial ca surplusul de cost aferent combinrii de ntreprinderi i proporia deinut de dobnditor din valoarea just net a activelor identificabile, datoriilor i datoriilor contingente ale entitii dobndite, recunoscute n conformitate cu punctul 4 de mai sus. 7. interzice amortizarea fondului comercial dobndit ntr-o combinare de ntreprinderi i, n schimb, solicit testarea deprecierii fondului comercial anual sau chiar mai frecvent, dac anumite evenimente sau schimbri n circumstane indica posibilitatea ca activul s fie depreciat, n conformitate cu IAS 36 Deprecierea activelor. 8. solicit ca dobnditorul s reanalizeze identificarea i reevaluarea activelor, datoriilor i datoriilor contingente identificabile ale unitii dobndite, precum i evaluarea costului aferent combinrii de ntreprinderi, dac proporia deinut de dobnditor din valoarea just net a elementelor contabile recunoscute n conformitate cu punctul 4 de mai sus depete costul aferent combinrii de ntreprinderi.Orice surplus rmas dup reanalizare trebuie recunoscut imediat de dobnditor n contul de Profit i Pierdere 9. solicit prezentarea informaiilor care permit utilizatorilor situaiilor financiare ale unei entiti s evalueze natura i efectul final al: combinrilor de ntreprinderi care au avut loc n timpul perioadei respective; combinrilor de ntreprinderi care au avut loc dup data bilanului, dar nainte de data la care se autorizeaz emiterea situaiilor financiare; i anumitor combinri de ntreprinderi care au luat fiina anterior. 10. solicit prezentarea informaiilor care permit utilizarea situaiilor financiare ale unei entiti s evalueze modificrile survenite n valoarea contabil a fondului comercial pe parcursul perioadei respective.

41

Metoda de contabilizare. n conformitate cu IFRS 3 ,toate combinrile de ntreprinderi care intr sub incidena sa se vor contabiliza folosindu-se metoda Achiziiei. n conformitate cu IAS 22, combinrile de ntreprinderi Puteau fi contabilizate folosindu-se una dintre urmtoarele dou metode: metoda punerii n comun de interese pentru combinrile clasificate ca uniuni de interese i metoda achiziiei pentru combinrile clasificate ca achiziii. O uniune de interese este o combinare de ntreprinderi n care acionarii ntreprinderilor participante la combinare i reunesc controlul asupra ansamblului activelor nete i operaiunilor, cu scopul de a partaja riscurile i beneficiile generate de entitatea rezultant, astfel nct nici una din pri nu poate fi identificat drept dobnditor. ntr-o uniune de interese nu exist nici o recunoatere a nici unui nou fond comercial sau fond comercial negativ. Obiectiv Obiectivul Ifrs 3 este de a prescrie tratamentul contabil urmat de entitile care devin parte a unor combinri de ntreprinderi. n special, acesta precizeaz c toate combinrile de ntreprinderi trebuie contabilizate folosindu-se metoda achiziiei. n acest sens, dobnditorul este obligat s recunoasc activele identificabile, datoriile i datoriile contingente ale entitii dobndite la valoarea just a acestora ladata achiziiei, precum i fondul comercial, care ulterior trebuie supus testrii pentru depreciere i nu se amortizeaz. Cu excepia cazurilor menionate mai jos, IFRS 3 se aplic n toate cazurile combinrilor de ntrprinderi. Excepiile se refer la: a) n cazul combinrilor de ntreprinderi n care entiti sau ntreprinderi individuale sunt reunite pentru a forma asocieri n patrticipaie. b) n cazul combinrilor de ntreprinderi ntre entiti sau ntreprinderi aflate sub control comun. c) n cazul combinrilor de ntreprinderi ce includ dou sau mai multe entiti mutuale. d) n cazul combinrilor de ntreprinderi n care entiti sau ntreprinderi individuale fuzioneaz ntr-o singur entitate raportoare doar pe baz de contract, fr transfer de proprietate ( de exemplu, combinri n care entiti individuale fuzioneaz doar pe baz de contract pentru a forma o corporaie cotat dual la burs). Identificarea unei combinri de ntreprinderi. O combinare de ntreprinderi reprezint fuzionarea unor entiti individuale ntr-o singur entitate raportoare. n aproape toate cazurile de combinri de ntreprinderi, una dintre entiti, dobnditorul, obine controlul asupra unuia sau mai multor ntreprinderi, entitile dobndite. Dac o entitate obine controlul asupra uneia sau mai multor entiti care nu sunt ntreprinderi, rezultatul acestei fuziuni nu reprezint o combinare de ntreprinderi. Atunci cnd o entitate dobndete o grupare de active sau active nete care nu constituie o ntreprindere, entitatea respectiv va aloca cte o parte din costul gruprii de active activelor i datoriilor individuale identificabile pe baza valorilor juste relative ale acestora la data achiziiei. O combinare de ntreprinderi poate fi structurat ntr-o varietate de moduri din motive juridice, fiscale sau din alte motive. Aceasta poate presupune cumprarea de ctre o entitate a capitalurilor proprii ale altei entiti, cumprarea totalitii activelor nete ale unei alte entiti, asumarea datoriilor unei alte entiti sau cumprarea unei pri din activele nete ale unei alte entiti care mpreun formeaz una sau mai multe ntreprinderi. Combinarea se poate efectua prin emiterea de aciuni, prin transfer de numerar, echivalent de numerar sau alte active, sau printr-o combinaie a acestor metode. Tranzacia poate avea loc ntre acionarii entitilor care particip la combinare sau 42

ntre o entitate i acionarii celeilalte entiti. n urma combinrii se poate nfiina o entitate nou care s controleze entitile combinate sau activele nete transferate, sau poate avea loc restructurarea uneia sau mai multora dintre entitile care particip la combinare. O combinare de ntreprinderi poate avea ca efect o relaie de tip societate mam filial, n care dobnditorul este societatea mam, iar entitatea dobndit devine o filial a dobnditorului. n aceast situaie dobnditorul va aplica IFRA 3 n situaiile sale consolidate. Acesta va include interesul su n entitatea dobndit n situaiile sale financiare individuale pe care le ntocmete ca investiie ntr-o filial. O combinare de ntreprinderi poate implica cumprarea activelor nete, inclusiv fondul comercial, dac exist, ale unei alte entiti, mai degrab dect cumprarea capitalurilor proprii ale acelei entiti. O astfel de combinare nu are ca rezultat o relaie de tip societate mam filial. Aplicarea metodei achiziiei include urmtoarele etape: a) Identificarea dobnditorului; b) Evaluarea costului aferent combinrii de ntreprinderi; c) Alocarea, la data achiziiei, a costului combinrii de ntreprinderi n activele dobndite i n datoriile i datoriile contigente asumate. Identificarea dobnditorului n cazul tuturor combinrilor de ntreprinderi se va identifica dobnditorul. Dobnditorul se definete ca entitatea participant la combinare ce obine controlul asupra celorlalte entiti sau ntreprinderi ce particip la combinare. Deoarece prin metoda achiziiei o combinare de ntreprinderi este privit din perspectiva dobnditorului, se presupune c una din prile implicate n tranzacie poate fi identifivat ca dobnditor. Controlul reprezint autoritatea de a guverna politicile financiare i operaionaleale unei entiti sau ntreprinderi n vederea obinerii de beneficii din activitile acesteia. Se va presupune c o entitate ce particip la combinare a obinut controlul asupra alteia atunci cnd controleaz mai mult de jumtate din voturile celei de-a doua entiti, cu excepia cazului n care se demonstreaz c deinerea acestora nu constituie drept de control. Chiar dac una dintre entitile ce particip la combinare nu controleaz mai mult de jumtate din voturile celei de-a doua entiti, se consider c cea dinti a obinut controlul asupra celei de-a doua dac, n urma combinrii, cea dinti obine: Controlul a mai mult de jumtate din voturile celei de-a doua entiti, n virtutea unor acorduri cu ali investitori; sau Autoritatea de a guverna strategiile financiare i operaionale ale celei de-a doua entiti n virtutea unui statut sau a unui acord; sau Autoritatea de a numi sau de a nltura din funcie majoritatea membrilor consiliului de administraie sau ai unei autoriti de guvernare echivalentea celei de a doua entiti; sau Autoritatea de a exprima majoritatea voturilor la ntrunirile consiliului de administraie sau ale unei autoriti de guvernare echivalente a celei de-a doua entiti. Dei uneori poate fi dificil sse identifice dobnditorul, de obicei exist anumite indicii c aacesta exist. De exemplu: a) Dac valoarea just a uneia dintre entiti este semnificativ mai mare dect a celeilalte entiti ce face parte din combinare, entitatea a crei valoare just este mai mare este probabil dobnditorul; b) Dac o combinare de ntreprinderi este efectuat printr-un schimb de aciuni comune cu drept de vot contra numerar sau alte active, entitatea care renun la numerar sau la alte active este probabil dobnditorul; i 43

c) Dac o combinare de ntreprinderi are ca rezultat posibilitatea conducerii unei entiti de a domina alegerea membrilor conducerii pentru entitatea rezultat din combinare, entitatea dominant este probabil dobnditorul. Costul unei combinri de ntreprinderi. Dobnditorul va evalua costul aferent combinrii de ntreprinderi ca sum agregat: A valorilor juste, la data transferului, ale activelor date, datoriilor contractate sau asumate i instrumentelor de capitaluri proprii emise de dobnditor n schimbul obinerii controlului asupra entitii dobndite; i A tuturor costurilor atribuibile direct combinrii de ntreprinde Data achiziiei reprezint data la care dobnditorul preia efectiv controlul entitii dobndite. Cnd acest lucru se realizeaz prin intermediul unei singure tranzacii de schimb, data transferului coincide cu data achiziiei. Totui, o combinare de ntreprinderi poate cuprinde mai multe tranzacii de schimb, de exemplu, atunci cnd combinarea se realizeaz n urma cumprrii de aciuni n mai multe trane. n acest caz: Costul aferent combinrii este reprezentat de costul agregat al tranzaciilor individuale;i Data transferului reprezint data la care are loc fiecare tranzacie de schimb( adic data la care este nregistrat fiecare investiie individual n situaiile financiare ale dobnditorului), n timp ce data achiziiei reprezint data la care dobnditorul preia controlul entitii dobndite. Alocarea costului aferent unei combinri de ntreprinderi activelor dobndite i datoriilor i datoriilor contingente asumate.La data achiziiei, dobnditorul va atribui cost aferent combinrii de ntreprinderi prin recunoaterea activelor, datoriilor i datoriilor contingente identificabile ale entitii dobndite care ndeplinesc criteriile de recunoatere la valoarea just la data respectiv, cu excepia imobilizrilor necorporale ce sunt clasificate ca disponibile pentru vnzare potrivit IFRS 5 Active imobilizate deinute pentru vnzare i activiti ntrerupte care vor fi recunoscute la valoarea just minus costurile aferente vnzrii. La data achiziiei, dobnditorul: Va recunoate fondul comercial dobndit n contextul combinrii de ntreprinderi ca activ; i Va evalua iniial respectivul fond comercial la cost, respectiv surplusul de cost aferent combinrii de ntreprinderi peste interesul dobnditorului din valoarea just net a activelor, a datoriilor i a datoriilor contingente identificabile recunoscute. Aplicaie: La data de 1 septembrie N Societatea A a achiziionat 70% din aciunile Societii B la preul de 5 lei/ aciune vrsat n numerar. Capitalul social al Societii B este divizat n 10.000 aciuni cu o valoare nomonal de 2 lei/ aciune. La data achiziiei bilanurile celor dou societi sunt urmtoarele: Bilan ntocmit la data de 01 septembrie N Elemente Active imobilizate corporale Stocuri Creane comerciale Soc.A Soc.B 150000 10000 45000 10000 86000 15000 44

Disponibiliti Total active Capital social Rezerve Provizioane pentru riscuri i cheltuieli Datorii comerciale Total capitaluri proprii i datorii

72000 353000 100000 75000 8000

5000 60000 20000 15000 5000

170000 20000 353000 60000

Achiziia Soc.B genereaz evaluri ale elementelor acesteia, valorile juste stabilite fiind urmtoarele: Imobilizri corporale...................................................35.000 lei Stocuri...........................................................................9.000 lei Provizionul pentru riscuri i cheltuieli............................5.500 lei Pentru celelalte elemente, valorile juste coicid cu valorile contabile Pentru calculul impozitului amnat se va lua n considerare o cot de 16% 1.Calculul activului net la valoarea just al Soc. B

Elemente Imobilizri corporale Stocuri Creane comerciale Disponibiliti Activ de impozit amnat aferen stocurilor(1000x16%) Activ de impozit amnat aferent provizionului pentru riscuri (500x 16%) Provizioane pentru riscuri i cheltuieli Datorii comerciale Datorie cu impozitul amnat aferent impbilizrilor Corporale (5000x 16%) Active nete la valoarea just

Lei 35000 9000 15000 5000 160 80 (5500) (20000) 800 37.940

2. Calculul fondului comercial generat de combinare Cost de achiziie a titlurilor( 10.000x70%x5 ).............35.000 lei (-) Partea lui A n activul net n valoare just al lui B ( 70% x 37.940)..................................................26.558 lei 45

----------------------------------------------------------------------------------= Fond comercial ( diferena de achiziie)....................8.442 lei 3.Calculul intereselor minoritare: Interes minoritar = 30% x 37.940 = 11.382 lei 4. Reflectarea contabil a achiziiei titlurilor n contabilitatea Soc.A Titluri de participare = Disponibil 35.000 35.000 Reflectarea modificrilor determinate de evaluarea la valoarea just a activelor i datoriilor preluate de Soc A ( impozitul amnat va fi reflectat pe o baz net ( 160+80-800= 560 lei), respectiv Datorie net cu impozitul amnat) 5.000 Imobilizri corporale = % Stocuri 1.000 Provizioane pentru riscuri i cheltieli 500 Datorie cu impozitul amnat 560 Titluri de participare (5.0001.000500-560)x70% 2.058 Interes minoritar (5.000-1.000-500-560)x30% 882 Recunoaterea fondului comercial 8.442 Fond comercial = Titluri de participare 8.442 Eliminri de natur patrimonial % = % 20.000 Capital social B Titluri de participare 24.500 15.000 Rezerve B Interes minoritar 10.500 (11382-882 sau 30%x 35000) Foaie de lucru privind ntocmirea bilanului consolidat la 01 sept.N Elemente Soc.A Soc.B Bilan Eliminri Bilan agregat consolidat 8.442 8442 150000 30000 180000 5000 185000 35000 -35000 10000 55000 -1000 15000 101000 5000 42000 54000 101000 42000 390442 100000 75.000

Fond comercial Active imobilizate corporale Titluri de participare 35000 Stocuri 45000 Creane comerciale 86000 Disponibiliti Total activ Capital social Rezerve 37000

353000 60000 413000 -22558 100000 20000 120000 -20000 75000 15000 90000 -15000 46

Interes minoritar Prov.pt. riscuri i cheltiieli Datorii cu impozitul amnat Datorii comerciale Total pasiv

8000

5000

13000

11382 500 560

11382 13500 560 190000 390442

170000 20000 190000 353000 60000 413000 -22558

IFRS 4- Contracte de asigurri

Motivele pentru emiterea IFRS-ului sunt: -este primul IFRS care se ocupa de contractele de asigurare -practicile contabile referitoare la contractele de asigurri au fost diverse si, adesea, au diferit de practicile din alte sectoare. IASB a emis acest IFRS pentru a face mbuntiri limitate ale contabilitii contractelor de asigurare pn ce Consiliul finalizeaz a doua faz a proiectului sau privind contractele de asigurri precum i pentru a cere oricrei entiti care emite contracte de asigurri (asigurator) s prezinte informaii despre acele contracte. Acest IFRS este punctul de plecare pentru faza a doua a acestui proiect. Consiliul i-a asumat obligaia de a finaliza faza a doua fr ntrziere dup investigarea tuturor chestiunilor conceptuale i practice relevante i ncheierea ntregului proces. Caracteristicile principale ale IFRS-ului sunt: IFRS-ul se aplic tuturor contractelor de asigurare( inclusiv celor de reasigurare) pe care le emite o entitate, precum i contractelor de reasigurare pe care aceasta le deine, cu excepia contractelor specifice acoperite de alte IFRS-uri. Nu se aplic altor active i datorii ale asigurtorului ca : activele financiare i datoriile financiare care intr n aria de aplicabilitate a IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere si evaluare.In plus nu se adreseaz contabilizrii de ctre deinatorii de polie. Scutete, temporar, un asigurtor ( n timpul fazei nti al acestui proiect) de unele cerine ale altor IFRS-uri, inclusiv de cerina de a lua n considerare Cadrul general atunci cnd selecteaz politicile contabile pentru contractele de asigurri. Totui, IFRS-ul: interzice crearea unor rezerve pentru despgubiri posibile n cadrul unor contracte care nu sunt n vigoare la data raportrii (cum ar fi rezervele pentru catastrofe i cele de egalizare). cere un test privind adecvarea datoriilor de asigurare recunoscute n situaiile financiare i un test privind deprecierea pentru activele de reasigurare. cere asigurtorului s menin datoriile de asigurare n bilan pn cnd acestea sunt achitate sau anulate, sau pn cnd expir i se prezint datoriile de asigurare fr a le compensa cu activele de reasigurare aferente IFRS-ul permite unui asigurtor s i schimbe politicile contabile privind contractele de asigurare doar dac, drept rezultat, situaiile sale financiare prezint informaii care sunt mai relevante i nu mai puin credibile, sau care sunt mai credibile i nu mai puin relevante. 47

In special, un asigurtor nu poate introduce nici una dintre practicile urmtoare, dei el poate continua utilizarea unor politici contabile care s le implice, i anume s evalueze datoriile de asigurare pe o baz neactualizat s evalueze drepturile contractuale ale comisioanelor viitoare pentru managementul investiiilor la o valoare care s depeasc valoarea lor just, rezultat n urma comparrii cu comisioanele curente percepute de ali participani de pe pia pentru servicii similare, s foloseasc politici contabile neuniforme pentru datoriile de asigurare ale filialelor SLIDE 191 IFRS-ul permite introducerea unei politici contabile care s implice reevaluarea complet a datoriilor clasificate ca datorii de asigurri n fiecare perioad, pentru a reflecta ratele de dobnd curente pe pia (i, dac asiguratorul alege, alte estimri i ipoteze curente). Fr aceasta permisiune, unui asigurtor i s-ar fi cerut s implementeze modificarea politicilor contabile pentru toate datoriile similare Un asigurtor nu are nevoie s modifice toate politicile sale contabile pentru contractele de asigurare pentru a elimina prudena excesiv. Cu toate acestea, dac un asigurtor evalueaz deja contractele sale de asigurri cu suficient pruden, el nu trebuie s manifeste prudent suplimentar. Exista o presupunere nefondat potrivit creia situaiile financiare ale unui asigurtor vor deveni mai puin relevante i mai puin credibile dac el implementeaz o politic contabil care s reflecte marjele de investiii viitoare n evaluarea contractelor de asigurare. SLIDE 192 Atunci cnd un asigurtor i schimb politicile sale contabile referitoare la datoriile de asigurare, el poate s reclasifice unele sau toate activele sale financiare la valoarea just prin intermediul contului de Profit si Pierdere. IFRS-ul a. clarific faptul ca un asigurtor nu are nevoie s justifice n mod separat la valoarea just un instrument derivat ncorporat, dac instrumentul derivat ncorporat este conform cu definiia unui contract de asigurare. b. solicita unui asigurtor s separe (cu alte cuvinte, sa contabilizeze in mod separat) componentele de depozit ale unor contracte de asigurri pentru a se evita astfel omiterea unor active si datorii din bilanul sau contabil. c.clarific aplicabilitatea practicii cunoscute sub numele de contabilitate colaterala. d.permite o prezentare detaliata a contractelor de asigurare obinute n urma unei combinri de ntreprinderi sau a unui transfer de portofoliu. e. trateaz aspectele limitate ale caracteristicilor de participare discreionar, existente n contractele de asigurare sau n instrumentele financiare. SLIDE 193 IFRS solicita o prezentare pentru a ajuta utilizatorii s neleag: a. sumele din situaiile financiare ale asigurtorilor care provin din contractele de asigurare, b. sumele, planificarea i incertitudinea fluxurilor viitoare de trezorerie rezultate din contractele de asigurare.

48

IFRS 5- Activele imobilizate deinute pentru vnzare i activiti ntrerupte

Acest standard stabilete cerinele pentru clasificarea, evaluarea i prezentarea activelor imobilizate deinute pentru vnzare i nlocuiete IAS 35- Activitatii ntrerupte In al doilea rnd, armonizarea standardelor contabile la nivel internaional este unul dintre obiectivele primordiale ale IASB. n atingerea acestui obiectiv, una dintre strategiile adoptate de Consiliu a fost de a ncheia un memorandum de nelegerea cu Consiliul Standardelor de Contabilitate Financiara din SUA (FASB), memorandum care declar aderarea celor doua consilii la armonizare. Ca rezultat al acestei nelegeri, consiliile au nceput un proiect comun pe termen scurt avnd drept obiectiv reducerea diferenelor ntre IFRS-uri si US GAAP, capabile a fi armonizate intr-un timp relativ scurt i care pot fi rezolvate n afara unor proiecte mari. n al treilea rnd unul dintre aspectele acestui proiect presupune ca fiecare dintre cele dou consilii s analizeze standardele recente ale celeilalte pri n scopul adoptrii celor mai bune soluii contabile. Necesitatea conceperii IFRS ului a rezultat din analiza IASB efectuat asupra Declaraiei nr.144 a FASB Contabilitatea deprecierii sau cedrii activelor cu durat lung de via (SFAS 144/2001) n al patrulea rnd SFAS 144 se refer la urmtoarele trei domenii: (i) deprecierea activelor imobilizate pe termen lung deinute pentru a fi utilizate; (ii) clasificarea, evaluarea i prezentarea activelor deinute pentru vnzare; (iii) clasificarea i prezentarea activitilor ntrerupte. Deprecierea activelor pe termen lung deinute pentru a fi utilizate este un domeniu n care exist diferene majore ntre IFRS-uri i USGAAP-uri, ele neputnd fi rezolvate n timp scurt. Armonizarea celor doua domenii s-a considerat a fi mai facil n contextul proiectelor pe termen scurt. n al aselea rnd IFRS 5 ndeplinete, ntr-o msur considerabil, cerinele SFAS 144 n ceea ce privete : activele deinute pentru vnzare, momentul de clasificare a activitilor ca ntrerupte i prezentarea de astfel de activiti. Caracteristicile principale ale IFRS 5: IFRS ul adopta denumirea de deinute pentru vnzare; introduce conceptul de grup destinat cedrii ca fiind acel grup de active imobilizate n curs de a fi cedate, prin vnzare sau alt modalitate, ca grup, printr-o singur tranzacie, precum i pasivele directe legate de activele ce urmeaz a fi cedate n cadrul acestei tranzacii; 49

 stipuleaz faptul c activele sau grupurile destinate cedrii catalogate ca deinute pentru vnzare sunt nregistrate la valoarea cea mai mic dintre valoarea contabil i valoarea just, din care se scad cheltuielile de vnzare; Stipuleaz faptul c un activ deinut pentru vnzare sau aparinnd unui grup destinat cedrii nu este supus amortizrii Stipuleaz c un activ deinut pentru vnzare, precum i activele i pasivele incluse de un grup destinat cedrii deinut pentru vnzare sunt prezentate separat n bilanul contabil propriu-zis; 6) IFRS 5 nlocuiete prevederile IAS 35-Activiti ntrerupte cu urmtoarele cerine: modificarea momentului clasificrii unei activitii ca fiind ntrerupt. IAS 35 consider o activitatea ca fiind ntrerupt (a) ncepnd cu momentul n care entitatea ncheie un acord de vnzare pe care nu-l poate revoca sau (b) atunci cnd Consiliul de Administraie aprob i anun un plan oficial de cedare de active. IFRS-ul clasific o activitate drept ntrerupt n momentul n care aceasta ndeplinete criteriile deinerii pentru vnzare sau atunci cnd firma a cedat activul n cauz. meniunea c rezultatele activitilor ntrerupte trebuie reflectate separat n contul de Profit si Pierdere interzicerea clasificrii retroactive a unei activiti drept ntrerupt, atunci cnd criteriile de clasificare nu sunt ndeplinite dect dup data bilanului contabil. Obiectiv. Obiectivul acestui IFRS este de a descrie contabilizarea activelor deinute pentru vnzare, precum i prezentarea activitilor ntrerupte. n special, IFRS-ul se refer la urmtoarele cerine: 1. activele care ntrunesc condiiile pentru a fi catalogate drept active deinute pentru vnzare trebuie evaluate la valoarea cea mai mic dintre valoarea contabil i valoarea just minus costurile de vnzare, precum i ntreruperea nregistrrii depreierii acestor active; i 2. activele care ntrunesc condiiile pentru a fi catalogate drept active deinute pentru vnzare trebuie prezentate n mod separat n bilan, iar rezultatele activitilor ntrerupte trebuie prezentate n mod separat n bilan, iar rezultatele activitilor ntrerupte trebuie s fie prezentate separat n contul de profit i pierdere. Arie de aplicabilitate. Cerinele de clasificare i prezentare impuse de IFRS-5 se aplic tuturor activelor imobilizate i tuturor grupurilor destinate cedrii ale unei entiti. Cerinele de evaluare ale acestui IFRS tuturor activelor imobilizate i tuturor grupurilor destinate cedrii, cu excepia: (a) activelor de natura impozitelor amnate (IAS 12 Impozitul pe profit); (b) active de natura beneficiilor angajailor (IAS 19 Beneficiile angajailor); (c) active financiare (care fac obiectul IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare); (d) active care sunt contabilizate n conformitate cu modelul valorii juste n IAS 40 Investiii imobiliare;(e) active imobilizate evaluate la valoarea actual minus costurile estimate la momentul vnzrii n conformitate cu IAS 41 Agricultura. (f) drepturi contractuale decurgnd din contractele de asigurri, aa cum sunt ele definite n IFRS 4 Contracte de asigurri. Arie de aplicare (continuare) Activele clasificate drept active imobilizate n conformitate cu IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare nu vor fi reclasificate n active circulante pn nu vor ndeplini criteriile pentru a fi clasificate drept deinute pentru vnzare n conformitate cu acest IFRS. Activele aparinnd unei anumite categorii pe care o entitate economic le-ar considera active imobilizate achiziionate exclusiv cu intenia de a fi revndute nu vor fi clasificate drept active 50

circulante, cu excepia cazului n care ele ndeplinesc acele criterii de ncadrare n active deinute pentru vnzare conform acestui IFRS Arie de aplicare (continuare) n anumite cazuri o entitate poate ceda un grup de active, ceea ce ar putea conduce la stingerea unor datorii conexe n cadrul unei singure tranzacii. Un asemenea grup de cedare poate genera un grup de uniti generatoare de numerar, un element unic generator de numerar sau o component a unui element generator de numerar. Grupul poate include orice active sau datorii ale unei entiti, inclusiv active circulante, datorii curente sau active scutite de la cerinele de evaluare ale acestui IFRS. Dac un activ imobilizat n cadrul ariei de evaluare a acestui IFRS se aplic asupra ntregului grup, astfel nct ntregul grup este evaluat la valoarea cea mai mic dintre valoarea contabil i valoarea just minus costurile de vnzare. Exemplu: Societatea A intenioneaz s cedeze un spaiu de depozitare, motiv pentru care a nceput s caute cumprtori. Situaia a) Spaiul de depozitare este liber i gata n orice moment pentru vnzare. Deoarece activul este disponibil pentru o vnzare imediat iar conducerea entitii are capacitatea de a transfera acest activ n starea sa actual ctre cumprtori el va fi clasificat n bilan ca activ disponibil pentru vnzare. Situaia b) Spaiul de depozitare nu este liber. Societatea comercial a nceput deja transferul mrfurilor n noul depozit.Este foarte probabil ca eliberarea depozitului s se realizeze pn la gsirea unui potenial cumprtor avnd n vedere c transferul mrfurilor se poate realiza ntr-o singur zi. Deoarece este foarte probabil ca eliberarea depozitului s se realizeze ntr-un termen foarte scurt se consider c activul este disponibil pentru vnzarea imediat. (continuare n slide 192). (continuare din slide 191). Situaia c) Spaiul de depozitare nu este liber. n depozit sunt stocate foarte multe obiecte fragile al cror transfer ntr-un alt depozit necesit o perioad mare de timp de peste un an. Chiar dac ntreprinderea intenioneaz s vnd cldirea, intervalul mare de timp necesar pentru realizarea transferului de mrfuri, de peste un an, scoate n eviden faptul c spaiul de depozitare nu este disponibil pentru o vnzare imediat. Situaia d) Spaiul de depozitare nu este liber. Societatea va continua s foloseasc depozitul pn cnd va fi finalizat noul depozit. ntrzierea n cedarea spaiului de depozitare nu este disponibil pentru o vnzare imediat. Prin urmare activul continu s fie prezentat n bilan n cadrul imobilizrilor corporale. (continuare n slide 193). (continuare din slide 192). Situaia e) Spaiul de depozitare nu este liber. Mrfurile depozitate sunt cu grad ridicat de toxicitate. Din neglijen anumite produse au provocat pagube asupra mediului nconjurtor spaiului de depozitare. ntreprinderea este condiionat n cedarea activului de ctre autoritatea local pentru remedierea pagubelor produse mediului. Deoarece spaiul de depozitare nu poate fi cedat pn la terminarea lucrrilor de remediere, ntrzierea transferului de proprietate impus de factori externi ( adinistraia local) n condiiile n care nu esist un angajament ferm de cumprare, demonstreaz faptul c proprietatea nu este disponibil pentru o vnzare imediat. Situaia f) Spaiul de depozitare nu este liber. Mrfurile depozitate sunt cu grad ridicat de toxicitate. Din neglijen anumite produse au provocat pagube asupra mediului nconjurtor spaiului de depozitare. ntreprinderea a gsit un potenial cumprtor care este dispus s preia depozitul n starea n care se gsete i s remedieze pagubele produse. (continuare n slide 194). 51

(continuare din slide 193).Deoarece spaiul spaiul de depozitare poate fi cedat n starea n care se gsete iar ntreprinderea a gsit un cumprtor dispus s achiziioneze spaiul de depozitare, acest activ va fi prezentat distinct n bilan ca activ disponibil pentru vnzare. Situaia g) Spaiul de depozitare a fost clasificat la sfritul anului N ca disponibil pentru vnzare. n cursul anului N+1, condiiile de pia, existente la data clasificrii activului ca deinut pentru vnzare, se deterioreaz iar societatea, dei a solicitat n mod activ, nu a primit nici o ofert rezonabil de cumprare, fiind nevoit s reduc preul. Deoarece spaiul de depozitare a fost promovat n mod activ pe pia la un pre rezonabil, chiar dac nu a fost vndut n termen de un an de la data prezentrii ca disponibil pentru vnzare, societatea va putea s-l clasifice n continuare la sfritul anului N+1 ca disponibil pentru vnzare. (continuare n slide 195). (continuare din slide 194). Situaia h). Spaiul e depozitare a fost clasificat anului N ca disponibil pentru vnzare. n cursul anului N+1 societatea nu a reuit s vnd activul deoarece condiiile de pia existente la data clasificrii activului ca deinut pentru vnzare s-au deteriorat. Deoarece societatea a estimat o ameliorare a condiiilor de pia nu a redus preul de vnzare la preul pieei , astfel nct activul este recunoscut la o valoare mai mare dect valoarea sa just la data respectiv. Neaplicarea unei reduceri de pre demonstreaz faptul c activul nu este disponibil pentru o vnzare imediat. n plus IFRS 5 solicit ca activele clasificateca disponibile pentru vnzare s fie promovate la un pre care s corespund valorii sale juste curente. Un activ imobilizat sau un grup destinat cedrii care este prezentat ca deinut pentru vnzare trebuie evaluat la cea mai mic valoare dintre valoarea contabil i valoarea just minus costurile de vnzare. Aceast evaluare este valabil i pentru activele clasificate ca deinute pentru vnzare, achiziionate n cadrul unei combinri de ntreprinderi, dei toate celelalte active i datorii achiziionate n cadrul unei combinri de ntreprinderi sunt evaluate la valoarea just. Activele clasificate ca disponibile pentru vnzare nu se mai amortizeaz. Atunci cnd se ateapt ca vnzarea s intervin ntr-o perioad mai mare de un an costurile privind vnzarea trebuie actualizate. Creterea valorii actuale a costurilor privind vnzarea care apare ca urmare a trecerii timpului trebuie s fie prezentat n contul de profit i pierderi drept cost de finanare. n cazul n care la o evaluare ulterioar valoarea just minus costurile vnzrii a crescut, entitatea nu poate relua o depreciere mai mare dect cea nregistrat pentru actul respectiv. Exemplul 2. Societatea A la 31 decembrie N deine o cldire pe care intenioneaz s o cedeze. Cldirea este liber i societatea a ntreprins aciuni pentru gsirea unui cumprtor. Societatea clasific cldirea la data bilanului ca disponibil pentru vnzare. Valoarea de intrare a cldirii este de 100.000 lei iar amortizarea cumulat 20.000 lei. Situaia a) La data bilanului societatea stabilete valoarea just a cldirii la 120.000 lei. Costurile estimate pentru organizarea licitaiei de vnzare sunt estimate la 5.000 lei iar cheltuielile de cadastru la 3.000 lei. Valoarea contabil = valoarea de intrare amortizarea cumulat 80.000 = 100.000 20.000 Valoarea just costurile vnzrii = 120.000 (5.000+ 3.000) =112.000 lei Minim = valoarea contabil = 80.000 lei Clasificarea activului ca disponibil pentru vnzare: 80.000 Cldiri/active disponibile = Cldiri/ Imobilizri pentru vnzare corporale 52 100.000

20.000 Amortizarea cldirilor Situaia b) La data bilanului societatea stabilete valoarea just a cldirii la 82.000 lei. Costurile estimate pentru organizarea licitaiei de vnzare sunt estimate la 5.000 lei iar cheltuielile de cadastru la 3.000 lei. Valoarea contabil = valoarea de intrare amortizarea cumulat 80.000 = 100.000 20.000 Valoarea just costurile vnzrii = 82.000 (5.000+ 3.000) =74.000 lei Minim : Valoarea just costurile vnzrii = 74.000 lei Cldirea este depreciat pentru suma de 6.000 lei (80.000 74.000) Cldirea va fi prezentat distinct n bilan ca activ pentru vnzare fiind evaluat la 74.000 lei, sum care reprezint valoarea just minus costurile vnzrii

Clasificarea activului ca disponibil pentru vnzare: 74.000 Cldiri/active disponibile = Cldiri/ Imobilizri 100.000 pentru vnzare corporale 20.000 Amortizarea cldirilor 6.000 Cheltuiel privind deprecierea cldirii Situaia c) Activul prezentat la situaia b) nu a fost vndut pn la sfritul exerciiului financiar N+1. La aceast dat societatea estimeaz valoarea just la 90.000 lei iar costurile vnzrii sunt estimate n anul N+1 la suma de 7.800 lei Valoarea contabil la 31 decembrie N+1 = 74.000 lei. Valoarea just costurile vnzrii = 90.000 7.800 = 82.000 lei Valoarea contabil< Valoarea just costurile vnzrii Activul nu mai este depreciat. Pierderea din depreciere recunoscut la sfritul anului precedent va fi reluat. O entitate va recunoate un ctig din orice cretere ulterioar a valorii juste minus costurile vnzrii, dar fr a depii pierderea din depreciere care a fost recunoscut anterior fie n conformitate cu acest IFRS, fie anterior, n conformitate cu IAS 36 Deprecierea activelor 6000 Cldiri/ Active disponibile = Venituri din reluarea 6.000 pentru vnzare deprecierii cldirii Cldirea va fi prezentat distinct n bilan ca activ disponibil pentru vnzare fiind evaluat la 80.000 lei, sum care reprezint valoarea contabil pe care cldirea ar fi avut-o dac nu ar fi fost depreciat. Situaia d) La data bilanului societatea stabilete valoarea just a cldirii la 82.000 lei.Se estimeaz c vnzarea cldirii se va realiza peste un an. Rata de actualizare este 10%. Costurile estimate a fi suportate peste un an cu organizarea licitaiei de vnzare sunt de 7.000 lei iar cele privind cheltuielile de cadastru de 4.000 lei Valoarea contabil = valoarea de intrare - amortizarea cumulat = 100.000 20.000 = 80.000 lei; Valoarea just - conturile vnzrii actualizate = 82.000 (7.000 + 4.000): ( 1 + 0.1) = 72.000 lei; Minim = valoarea just costurile vnzrii actualizate = 72.000 lei Cldirea este depreciat pentru suma de 8.000 lei (80.000 72.000) Clasificarea activului ca disponibil pentru vnzare: 72.000 Cldiri/active disponibile = Cldiri/ Imobilizri 53 100.000

pentru vnzare corporale 20.000 Amortizarea cldirilor 8.000 Cheltuiel privind deprecierea cldirii Activele care au fost reevaluate n conformitate cu IAS 16 i IAS 38 ar trebui tratate ca i cum naintea clasificrii ca deinute pentru vnzare nu ar fi fost reevaluate. Alocarea unei pierderi unui grup destinat cedrii se aplic mai nti fondului comercial i apoi pe baz de prorat activelor imobilizate ale ntreprinderii.

IFRS 6- Explorarea i evaluarea resurselor minerale

Motivele pentru emiterea acestui IFRS sunt urmtoarele: Pn n prezent, nu a existat nici un IFRS care s se refere n mod special la contabilitatea acestor activiti, iar ele sunt excluse din aria de aplicabilitate a IAS 38- Imobilizri necorporale In plus, drepturile privind mineralele si resursele minerale, cum sunt petrolul, gazele minerale i resursele similare neregenerative sunt excluse din aria de aplicabilitate a IAS 16Imobilizri corporale. Astfel, o entitate trebuia s-i stabileasc politica contabil pentru explorarea i evaluarea resurselor minerale n conformitate cu IAS 8-Politici contabile- modificri n estimrile contabile i erori Exista preri diferite privind modul n care trebuie contabilizate, n conformitate cu IFRSurile, cheltuielile privind explorarea i evaluarea. 3. Practicile contabile privind explorarea i evaluarea activelor, impuse prin cerinele altor organisme de normalizare sunt variate i adesea difer de practicile privind cheltuielile din alte sectoare ce ar putea fi considerate analoage (Ex: practicile contabile pentru costurile cu cercetarea i dezvoltarea, n conformitate cu IAS 38). 4. Cheltuielile cu explorarea i evaluarea sunt importante pentru entitile angajate n activiti extractive. 5. Un numr mare de entiti care au cheltuieli de explorarea i de evaluare i ntocmesc situaiile lor financiare n conformitate cu IFRS-urile i se ateapt ca i mai multe s fac acest lucru ncepnd cu anul 2005. Organizaia predecesoare Consiliului, IASC, a nfiinat in 1998 un Comitet Consultativ care s efectueze lucrrile iniiale privind contabilitatea i raportarea financiar pentru entitile angajate n activiti extractive. In noiembrie 2000, Comitetul Consultativ a publicat o Lucrare de concluzii: Industrii extractive n iulie 2001, Consiliul a anunat c va redemara proiectul atunci cnd timpul i va permite acest lucru. Consiliul a recunoscut importana contabilizrii ntr-o modalitate general a activitilor extractive, dar a decis n septembrie 2002 c nu sunt fezabile ncheierea analizei detaliate necesare pentru acest proiect, obinerea informaiilor corespunztoare de la membri i desfurarea procesului normal, la timp, pentru implementarea modificrilor nainte de 2005, cnd multe entiti adopt IFRS-urile.

54

Obiectivele Consiliului pentru aceast faz a proiectului su privind activitile extractive sunt urmtoarele: s efectueze mbuntiri limitate ale practicilor contabile privind cheltuielile de explorare i evaluare, fr a solicita modificri majore, ce ar putea fi anulate cnd Consiliul va ntreprinde o revizuire comprehensiv a politicilor contabile utilizate de entitile angajate n explorarea i evaluarea resurselor minerale. s specifice mprejurrile n care entitile care recunosc active de explorare i evaluare trebuie s testeze aceste active pentru depreciere, n conformitate cu IAS 36 Deprecierea activelor s solicite entitilor angajate n explorarea i evaluarea resurselor minerale s prezinte informaii despre activele de explorare i evaluare, nivelul la care aceste active sunt evaluate pentru depreciere i orice pierderi din depreciere recunoscute. Caracteristicile principale ale IFRS : IFRS-ul permite unei entiti s elaboreze politici contabile pentru activele de explorare i evaluare fr s ia n considerare n mod special paragrafele 11-12 ale IAS 8. Aadar, o entitate care adopta IFRS 6 poate s continue s utilizeze politicile contabile ce se aplicau nainte de adoptarea IFRS-ului. Aceasta include continuarea utilizrii practicilor de recunoatere i evaluare care fac parte din acele politici contabile. solicit entitilor care recunosc active de explorare i evaluare s efectueze un test de depreciere pentru aceste active atunci cnd faptele i mprejurrile sugereaz c valoarea contabil a activelor ar putea depi valoarea lor recuperabil. nu recunoate deprecierea conform IAS 36, dar evalueaz deprecierea conform acelui Standard odat ce deprecierea este identificat Obiectivul acestui IFRS este de a specifica modul de raportare financiar pentru explorarea i evaluarea resurselor minerale. n special, IFRS-ul solicit: mbuntiri limitate ale practicilor contabile existente pentru cheltuielile de explorare i evaluare. entitilor care recunosc active de explorare i evaluare s testeze aceste active pentru depreciere n conformitate cu acest IFRS i s evalueze orice depreciere conformitate cu IAS 36 Deprecierea activelor. Prezentarea informaiilor care identific i explic valorile din situaiile financiare ale entitii care provin din explorarea i evaluarea resurselor minerale i ajut utilizatorii acelor situaii financiare s neleag valorile, momentul producerii lor i certitudinea fluxurilor viitoare de trezorerie din orice active de explorare i evaluare recunoscute. Arie de aplicabilitate O entitate va aplica IFRS ul cheltuielilor cu explorrile i evalurile care sunt angajate. IFRS-ul nu abordeaz alte aspecte ale contabilitii entitilor implicate n explorarea i evaluarea resurselor minerale. O entitate nu va aplica IFRS-ul cheltuielilor angajate: nainte de explorarea i evaluarea resurselor minerale, cum sunt cheluielile ce au avut loc nainte de momentul n care entitatea a obinut dreptul legal de a explora o anumit zon; 55

 Dup ce sunt demonstrabile fezabilitatea tehnic i viabilitatea comercial a extragerii unor resurse minerale.

IFRS 7 Instrumente financiare: informaii de furnizat

Motive pentru emiterea IFRS-ului. n ultimii ani au evoluat tehnicile utilizate de ctre entiti pentru evaluarea i gestionarea expunerilor la riscurile ce provin din instrumentele financiare i aufost acceptate noi concepte i abordri de gestionare a riscului. n plus, multe iniiative din sectorul public i din cel privat au propus mbuntiri ale cadrului general al prezentrilor de informaii privind riscurile ce provin din instrumentele financiare. IASB consider c utilizatorii situaiilor financiare au nevoie de informaii privind expunerea unei entiti la riscuri i privind modul n care sunt gestionate respectivele riscuri. Acest tip de informaii poate influena evaluarea unui utilizator cu privire la poziia financiar i performana financiar a unei entiti, sau cu privire la valoarea, momentul de realizare i incertitudinea viitoarelor sale fluxuri de trezorerie. O mai mare transparen privind aceste riscuri permite utilizatorilor s realizeze raionamente mai informate cu privire la riscuri i rentabilitate. n consecin, Consiliul a decis c era necesar revizuirea i extinderea prezentrilor de informaii din IAS 30 Informaii prezentate n situaiile financiare ale bncilor i ale instituiilor financiare similare i din IAS 32 Instrumente financiare: prezentare i descriere. Ca parte a acestei revizuiri, Consiliul a eliminat prezentrile duble de informaii i a simplificat prezentrile de informaii privind concentrarea riscului, riscul de credit, riscul de lichiditate i riscul de pia din IAS 32. Principalele caracteristici ale IFRS-ului IFRS 7 se aplic tuturor riscurilor ce provin din toate investiiile financiare, cu excepia acelor instrumente prezentate n IAS 30 i IAS 32. IFRS-ul se aplic tuturor entitilor, inclusiv entitilor care dein puine instrumente financiare ( de exemplu, un productor ale crui singure instrumente financiare sunt creanele i datoriile) i celor care dein multe instrumente financiare 56

( de exemplu, o instituie financiar ale crei active i datorii sunt n principal instrumente financiare). Totui, cantitatea de informaii de furnizat depinde de msura n care entitatea utilizeaz instrumente financiare i de expunerea acesteia la risc. IFRS-ul solicit informaii de furnizat privind: importana instrumentelor financiare pentru poziia i performana financiar a unei entiti. Aceste prezentri de informaii ncorporeaz o mare parte din cerinele ce se regseau anterior n IAS32. informaii calitative i cantitative privind expunerea la riscurile provenind din instrumentele financiare, inclusiv prezentrile minime de informaii specifice privind riscul de credit, riscul de lichiditate i riscul de pia. Informaiile calitative de furnizat descriu obiectivele conducerii, politicile i procesele de gestionare a riscurilor. Prezentrile cantitative de informaii ofer informaii privind msura n care entitatea este expus la risc, pe baza informaiilor oferite intern personalului-cheie de conducere ale entitii. mpreun, aceste prezentri de informaii ofer o imagine de ansamblu a modului n care entitatea utilizeaz instrumente financiare i a expunerilor la riscuri pe care acestea le genereaz. IFRS-ul include n Anexa B un ghid de aplicare obligatoriu care explic modul de aplicare a cerinelor din acest IFRS. IFRS-ul este nsoit de un Ghid de implementare care nu este obligatoriu i care descrie modul n care o entitate poate oferi prezentrile de informaii cerute de acest IFRS. IFRS-ul nlocuiete IAS 30 i cerinele de prezentare de informaii din IAS 32. Cerinele de descriere din IAS 32 rmn nemodificate. IFRS-ul va intra n vigoare pentru perioade anuale cu ncepere de l ianuarie 2007. Este ncurajat aplicarea nainte de aceast dat. Obiectivul IFRS-ului Obiectivul acestui IFRS este de a solicita entitilor s ofere n situaiile lor financiare prezentri de informaii care s permit utilizatorilor s evalueze: importana instrumentelor financiare pentru poziia i performana financiar a entitii; i natura i amploarea riscurilor ce provin din instrumentele financiare la care este expus entitatea n decursul perioadei i la data raportrii, precum i modul n care entitatea gestioneaz acele riscuri. Principiile din acest IFRS completeaz principiile de recunoatere, evaluare i prezentare a activelor financiare i datoriilor financiare din IAS 32 Instrumente financiare: prezentare i IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare. Arie de aplicabilitate Acest IFRS va fi aplicat d ctre toate entitile tuturor tipurilor de instrumente financiare, cu excepia: acelor interese n filiale, entiti asociate i asocieri n participaie care sunt contabilizate n conformitate cu IAS 27 Situaii financiare consolidate i individuale, IAS 28 Investiii n entitile asociate sau IAS 31 Interese n asocierile n participaie. Totui, n unele cazuri, IAS 27; IAS 28 sau IAS 31 permit unei entiti s contabilizeze un interes ntr-o filial, entitate asociat sau asociere n participaie n conformitate cu IAS 39; n aceste cazuri, entitile vor aplica, n plus fa de cerinele de prezentare a informaiilor din acest IFRS, i cerinele de prezentare din IAS 27, IAS 28 sau IAS 31. Entitile vor aplica, de asemenea, acest IFRS tuturor instrumentelor derivate aferente intereselor n filiale, entiti asociate sau asocieri n participaie, cu excepia cazului n care instrumentul derivat respect definiia unui instrument de capitaluri proprii din IAS 32.

57

 drepturilor i obligaiilor angajatorului ce provin din planuri de beneficii pentru angajai la care se aplic IAS 19 Beneficiile angajailor. contractelor pentru contraprestaii contingente ntr-o combinare de ntreprinderi (a se vedea IFRS 3 Combinri de ntreprinderi).Aceast excepie se aplic numai dobnditorului. contractelor de asigurri, aa cum sunt definite n IFRS 4 Contracte de asigurri. Totui, acest IFRS se aplic instrumentelor derivate care sunt ncorporate n contractele de asigurri dac IAS 39 solicit entitii s contabilizeze aceste instrumente separat. Mai mult, un emitent va aplica acest IFRS contractelor de garanii financiare dac emitentul aplic IAS 39 n recunoaterea i evaluarea contractelor, dar va aplica IFRS 4 dac emitentul alege, n conformitate cu IFRS 4, i s aplice IFRS 4 n recunoaterea i evaluarea acestora. instrumentelor financiare, contractelor i obligaiilor din cadrul tranzaciilor cu plata pe baz de aciuni la care se aplic IFRS 2 Plata pe baz de aciuni, cu sigura excepie c acest IFRS se aplic acelor contracte care intr n aria de aplicabilitate a IAS 39. Acest IFRS se aplic instrumentelor financiare recunoscute i nerecunoscute. Instrumentele financiare recunoscute includ active financiare i datorii financiare care se afl n aria de aplicabilitate a IAS 39. Instrumentele financiare nerecunoscute includ unele instrumente financiare care, chiar dac sunt n afara ariei de aplicabilitate a IAS 39, intr n aria de aplicabilitate a acestui IFRS ( cum ar fi unele angajamente de mprumut). Acest IFRS se aplic contractelor de cumprare sau vnzare a unui element nefinanciar care intr n aria de aplicabilitate a IAS 39.

STANDARDELE INTERNAIONALE DE CONTABILITATE (IAS_URILE)

STANDARDELE INTERNAIONALE DE CONTABILITATE (IAS_URILE) Standardele Internaionale de Contabilitate n vigoare n 2007 sunt: IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare; IAS 2 Stocuri; IAS 7 Situaiile fluxurilor de trezorerie; IAS 8 Politici contabile, modificri n estimrile contabile i erori; IAS 10 Evenimente ulterioare datei bilanului; IAS 11 Contracte de construcii; IAS 12 Impozitul pe profit; IAS 14 Raportarea pe segmente; IAS 16 Imobilizri corporale; IAS 17 Contracte de leasing; IAS 18 Venituri; IAS 19 Beneficiile angajailor; IAS 20 Contabilitatea subveniilor guvernamentale i prezentarea informaiilor legate de asistena guvernamental; IAS 21 Efectele variaiei cursurilor de schimb valutar; IAS 23 Costurile ndatorrii; IAS 24 Prezentarea informaiilor privind prile afiliate; IAS 26 Contabilizarea i raportarea planurilor de pensii; IAS 27 Situaii financiare consolidate i individuale; 58

IAS 28 Investiii n entitile asociate; IAS 29 Raportarea financiar n economiile hiperinflaioniste; IAS 31 Interese n asocierile n participaie; IAS 32 Instrumente financiare: prezentare; IAS 33 Rezultatul pe aciune; IAS 34 Raportarea financiar interimar; IAS 36 Deprecierea activelor; IAS 37 Provizioane, datorii contigente i active contingente; IAS 38 Imobilizri necorporale; IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare; IAS 40 Investiii imobiliare; IAS 41 Agricultura.

Prezentarea situaiilor financiare (IAS 1)

IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare nlocuiete IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare ( revizuit n 1997) i a nceput s fie aplicat pentru perioade anuale care au nceput la sau dup 1 ianuarie 2005.El include amendamentele rezultate din IFRS-urile noi i amendate pn la 31 decembrie 2005. IASB a pus la punct IAS 1 revizuit ca parte din proiectul su de a aduce mbuntiri la IASuri. Proiectul a fost nceput n urma ntrebrilor i criticilor asupra Standardelor, critici i ntrebri venite din partea organelor de reglementare de valori mobiliare, a contabililor profesioniti i a altor pri interesate. Obiectivele proiectului au fost de a reduce sau de a elimina alternativele, redundanele i conflictele din cadrul Standardelor, de a se ocupa de cteva aspecte privind convergena i de a face alte mbuntiri. Pentru IAS 1, principalele obiective au fost: s ofere un cadru n care entitatea s evalueze cum s prezinte corect efectele tranzaciilor i ale altor evenimente, i s evalueze dac rezultatul respectrii cerinei unui Standard sau a unei Interpretri induce ntr-att de mult n eroare nct nu ofer o prezentare fidel; s i bazeze criteriul de clasificare a datoriilor n curente i necurente doar pe condiiile existente la data bilanului; s interzic prezentarea articolelor de venituri i cheltuieli ca fiind elemente extraordinare; s specifice prezentri privind raionamentele pe care le-a fcut conducerea n aplicarea politicilor contabile ale entitii, n afar de cele care implic estimri care au cel mai semnificativ efect asupra sumelor recunoscute n situaiile financiare; i 59

 s specifice prezentri despre sursele- cheie de incertitudini privind estimarea la data bilanului, care prezint un risc semnificativ de a cauza o ajustare semnificativ asupra sumelor reportate ale activelor i datoriilor n urmtorul exerciiu financiar. Principalele modificri fa de versiunea anterioar a IAS 1 sunt descrise mai jos. Prezentarea fidel i abateri de la IFRS-uri Standardul include ndrumri privind sensul expresiei prezentare fidel i accentueaz faptul c aplicarea IFRS-urilor este preconizat a avea drept rezultat situaii financiare care s aib o prezentare fidel. Standardul cere unei entiti ca n situaii extrem de rare, n care conducerea conchide c respectarea unei cerine dintr-un Standard sau dintr-o Interpretare ar induce ntr-att de mult n eroare nct ar intra n conflict cu obiectivele situaiilor financiare stabilite n Cadrul general pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare, s nu respecte acea cerin, cu excepia momentului n care nerespectarea este interzis de ctre cadrul de reglementare relevant. n oricare dintre cazuri, entitii i se cere s fac raportri specifice. Clasificarea activelor i datoriilor Standardul cere unei entiti s prezinte activele i datoriile n ordinea lichiditii doar atunci cnd o prezentare n funcie de lichiditate ofer informaii care sunt credibile i mai relevante dect o prezentare ce grupeaz activele i datoriile n curente i imobilizate. Standardul cere ca o datorie deinut n principal n scopul de a fi tranzacionat s fie clasificat ca fiind curent. Standardul cere ca datorie financiar care are scaden dup dousprezece luni de la data bilanului sau pentru care entitatea nu are un drept necondiionat de a amna stingerea sa pentru cel puin nc dousprezece luni dup data bilanului s fie clasificat ca fiind datorie curent. Clasificarea aceasta este cerut chiar dac este ncheiat un acord de refinanare sau de reprogramare a plilor pe termen lung dup data bilanului i nainte de autorizarea emiterii situaiilor financiare. (Un asemenea acord s-ar califica pentru raportare ca fiind un eveniment care nu conduce la ajustarea situaiilor financiare dup data bilanului n conformitate cu IAS 10 Evenimente ulterioare datei bilanului). Totui, aceast cerin nu afecteaz clasificarea unei datorii ca fiind necurent atunci cnd entitatea are, conform condiiilor unei faciliti de mprumut existente, posibilitatea de refinanare sau reportare a obligaiilor sale pentru o perioad de cel puin dousprezece luni de la data bilanului. n unele cazuri, o datorie financiar pe termen lung este pltibil la cerere deoarece entitatea a nclcat o condiie a acordului su de mprumut la data bilanului sau nainte de acesta. Standardul cere ca acea datorie s fie clasificat ca fiind curent la data bilanului chiar dac dup data bilanului i nainte ca emiterea situaiilor financiare s fie autorizat, creditorul a fost de acord s nu cear plata n urma nclcrii. (Un asemenea acord s-ar califica pentru raportare ca fiind un eveniment care nu conduce la ajustarea situaiilor financiare dup data bilanului n conformitate cu IAS 10 Evenimente ulterioare datei bilanului.) Totui, datoria trebuie clasificat ca fiind necurent dac creditorul a fost de acord pn la data bilanului s acorde o perioad de graie care s se ncheie la cel puin dousprezece luni dup data bilanului. n acest context, o perioad de graie este o perioad n care entitatea poate rectifica nclcarea acordului i n timpul creia creditorul nu poate s cear restituirea imediat a mprumutului. 60

IFRS 8 Segmente de activitate

Este aplicabil situaiilor financiare ncepnd cu 01 ianuarie 2009, putnd fi adoptat i naintea acestei date. Odat cu aplicarea lui IFRS 8, raportarea pe segmente conform cu prevederile IFRS i US GAAP SFAS 131 vor fi convergente, cu mici excepii. IFRS 8 va extinde n mod semnificativ cerinele pentru informaia segmenial la datele de raportare interimar. Identificarea segmentelor. IFRS 8 cere ca segmentele de activitate s fie identificate pe baza rapoartelor interne referitoare la prile componente ale ntreprinderii, revizuite n mod regulat de persoana de conducere decident, n scopul alocrii resurselor spre segmentul aferent i evalurii performanei sale.(continuare232). IAS 14 cerea ntreprinderii s identifice dou seturi de segmente ( de activitate i geografic), folosind o abordare de risc i beneficiu. Sistemul intern de raportare financiar ctre personalul de conducere cheie al ntreprinderii servete doar ca un punct de plecare n identificarea acestor segmente. IFRS 8 prevede c o component a ntreprinderii care vinde n principal sau n exlusivitate ctre alte segmente operaionale , joac rolul de segment de raportare dac ntreprinderea este organizat n acest mod. ( de continuat).

61

 IAS 14 limita segmentele de raportare la cele care obin majoritatea veniturilor din vnzri ctre tere pri i nu solicita ca diferitele stagii ale unei ntreprinderi integrate pe vertical s fie identificate ca segmente separate. Msurarea informaiei segmeniale IFRS 8 solicit ca suma raportat pentru fiecare element al segmentului s fie valoarea raportat persoanei de conducere decidente n scopul alocrii resurselor spre segmentul aferent i evalurii performanelor sale. IAS 14 cerea ca informaia segmenial s fie pregtit n conformitate cu politicile contabile adoptate pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare consolidate. IFRS 8 , n contrast cu IAS 14, nu definete veniturile segmeniale, cleltuielile segmeniale, rezultatul pe segment, activele i datoriile pe segment, ci doar cere o explicaie referitoare la modul de evaluare a profitului sau pierderii pe segment, activelor i datoriilor pe segment. Consecina utilizrii practicilor de raportare intern este o mai mare discreie n determinarea a ceea ce se include n profitul sau pierderea segmenial. Prezentarea. Nou aprute sunt informaiile referitoare la modul n care identific segmentele de activitate i tipurile de produse i servicii pe fiecare segment generatoare de venituri. Principiu de baz. IFRS 8 are ca principiu de baz prezentarea de informaii de ctre ntreprindere pentru a permite utilizatorilor situaiilor financiare s evalueze natura i efectele financiare ale diferitelor activiti n care aceasta este angajat i ale mediului economic n care opereaz. Segmente de activitate. IFRS 8 definete segmentele de activitate astfel: o Segmentele n care se desfoar activiti din care se obin venituri i se efectueaz cheltuieli, inclusiv cele legate de tranzacii cu alte componente ale aceleiai ntreprinderi; o Segmentele ale cror rezultate din exploatare sunt revizuite cu regularitate de ctre persoana de conducere decident n scopul adoptrii dew msuri referitoare la resuresle ce pot fi alocate segmentului i pentru estimarea performanei acestuia; o Pentru care informaia intern este disponibil. Segmente raportabile. Informaia segmenial este solicitat s fie prezentat pentru fiecare segment de activitate care ndeplinete urmtoarele puncte de plecare cantitative: o Venitul raportat, provenit de la clieni externi, dar i ntre segmente sau transferuri, este cel puin 10% din veniturile totale ale ntreprinderii; o Mrimea absolut a profitului sau pierderii raportate este cel puin 10% din maximul, n valoare absolut, dintre profitul total raportat al tuturor segmentelor raportabile care nu au raportat pierdere i pierderea total a tuturor segmentelor raportabile care au raportat pierdere. o Activele sale sunt cel puin 10% din activele totale ale tuturor segmentelor. Dac totalul veniturilor raportate de ctre segmentele de activitate reprezint mai puin de 75% din totalul veniturilor ntreprinderii, segmentele de activitate adiionale trebuie identificate ca i segmente raportabile, pn cnd cel puin 75% din veniturile totale este inclus n segmentele raportabile. 62

FRS 8 are un ghid detaliat despre momentul n care segmentele de activitate pot fi combinate pentru a crea un segment raportabil. Acest ghid este consecvent cu criteriile de agregare prevzute n IAS 14.

IFRS 9 Instrumente financiare

Versiunea actual, extins i modificat, a IFRS 9 Instrumente financiare a fost emis n octombrie 2010, ea nlocuind versiunea din noiembrie 2009. Data intrrii n vigoare a acestei versiuni a fost stabilit pentru 1 ianuarie 2013. Motivele emiterii IFRS-ului 1. IASB a motenit de la organismul precedent, IASC, IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare care expunea dispoziiile pentru recunoaterea i evaluarea activelor financiare, a datoriilor financiare i a anumitor contracte pentru cumprarea sau vnzarea elementelor nefinanciare. Muli utilizatori ai situaiilor financiare i alte pri interesate au comunicat IASB c dispoziiile din IAS 39 sunt greu de neles, aplicat i interpretat. Acetia au solicitat Consiliului s elaboreze un nou standard de raportare financiar pentru instrumentele financiare care s fie bazat pe principii i care s fie mai puin complex. IASB a modificat IAS 39 de mai multe ori, adugnd ndrumri i eliminnd inconsecvenele interne fr a reanaliza semnificativ raportarea pentru instrumentele financiare. 2. n anul 2005 IASB i FASB ( Consiliul pentru Standarde de Contabilitate Financiar au fixat un obiectiv pe termen lung viznd mbuntirea i simplificarea raportrii pentru instrumentele financiare. Aceast activitate a avut drept rezultat publicarea, n martie 2008, a unui document de discuii intitulat Reducerea complexitii n raportarea privind instrumentele financiare. 63

Punnd accentul pe evaluarea instrumentelor financiare i pe contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor, lucrarea a identificat mai multe abordri posibile pentru mbuntirea i simplificarea contabilitii pentru instrumentele financiare. Reaciile la aceast lucrare au indicat susinerea pentru o schimbare semnificativ a dispoziiilor pentru o schimbare semnificativ a dispoziiilor pentru raportarea privind instrumentele financiare. n noiembrie 2008, IASB a introdus acest proiect pe ordinea de zi i, n decembrie 2008, FASB l-a adugat i el. 3. n aprilie 2009, drept rspuns la opiniile primite cu privire la activitatea desfurat n contextul crizei financiare i n urma concluziilor liderilor G20 i a recomandrilor organismelor internaionale precum Consiliul pentru Stabilitate Financiar, IASB a anunat un program accelerat pentru nlocuirea IAS 39. Drept rezultat, n iulie 2009, IASB a publicat un proiect de expunere : Instrumente financiare: clasificare i evaluare, urmat de primele capitole din IFRS 9 Instrumente financiare, n noiembrie 2009. Abordarea Consiliului cu privire la nlocuirea IAS 39. 4. Consiliul intenioneaz ca, n cele din urm, IFRS 9 s nlocuiasc n totalitate IAS 39. Totui, ca rspuns la solicitrile venite de la prile interesate cu privire la necesitatea de a mbunti rapid contabilizarea instrumentelor financiare, Consiliul a mprit proiectul de a nlopcui IAS 39 n trei etape principale. De ndat ce consiliul finalizeaz o etap, va elimina prile relevante din IAS 39 i va elabora capitole n IFRS 9 care s nlocuiasc prevederile din IAS 39. 5. Cele trei etape principale ale proiectului de a nlocui IAS 39 sunt: a) Etapa 1: Vlasificarea i evaluarea activelor financiare i datoriilor financiare; b) Etapa 2: Metodologia deprecierii; c) Etapa 3: Contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor. Etapa 1: Vlasificarea i evaluarea activelor financiare i datoriilor financiare; n noiembrie 2009, Consiliul a emis capitolele din IFRS referitoare la clasificarea i evaluarea activelor financiare. Aceste capitole prevd ca toate activele financiare s fie clasificate n baza modelului de afaceri al entitii pentru gestionarea activelor financiare i caracteristicilor fluxurilor de trezorerie contractuale ale activului financiar. Activele sunt evaluate iniial la valoarea just plus, n cazul unui activ financiar care nu este la valoarea just prin profit sau pierdere, costurile tranzaciilor speciale. Activele sunt evaluate ulterior la costul amiortizat sau la valoarea just. n octombrie 2010, Consiliul a adugat n IFRS 9 dispoziii privind clasificarea i evaluarea datoriilor financiare. Majoritatea dispoziiilor din IAS 39 privind clasificarea i evaluarea datoriilor financiare au fost transferate fr modificri n IFRS 9. Conform IAS 39, majoritatea datoriilor au fost evaluate ulterior la cost amortizat sau bifurcate ntre un instrument-gazd care este evaluat la cost amortizat i un instrument derivat ncorporat care este evaluat la valoarea just. Datoriile care sunt deinute n vederea tranzacionrii (inclusiv datoriile derivate) au fost evaluate la valoarea just. Dei IASB a propus iniial o abordare simetric pentru activele financiare i datoriile financiare n cadrul proiectului de expunere publicat n 2009, Consiliul a decis s pstreze majoritatea dispoziiilor din IAS 39 pentru clasificarea i evaluarea datoriilor financiare deoarece membrii au declarat Consiliului c acestea funcionau bine n practic. Consecvent cu obiectivul su de a nlocui n ntregime IAS 39 IASB a transferat aceste dispoziii din IAS 39 n IFRS 9. Etapa 2: Metodologia deprecierii n iunie 2009, Consiliul a publicat o Solicitare de informaii privind fezabilitatea unui model de pierdere preconizat pentru deprecierea activelor financiare. Aceasta reprezint baza pentru un proiect de expunere, Instrumente financiare: cost amortizat i depreciere, publicat n noiembrie 2009. Consiliul a creat, de asemenea , un panel de experi n domeniul creditului i riscului pentru a analiza i a oferi consultan cu privire la aspectele operaionale care rezult dintr-o abordare a fluxului de trezorerie preconizat. 64

Consiliul dezbate din nou propunerilproiectul de expunere pentru a discta comentariile primite de la respondeni i sugestiile primite din partea panelului consultativ al experilor i alte activiti de promovare. Etapa 3: Contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor. Consiliul analizeaz modalitatea de mbuntire i simplificare a dispoziiilor din IAS 39 cu privire la contabilitatea de acoperire mpotriva riscurilor. Se preconizeaz c va publica propuneri pentru o nou abordare detaliat nainte de finele anului 2010. n conformitate cu dispoziiile din IFRS 9 pentru investiiile n instrumente de capital necotate (i activele derivate aferente acestor instrumente), excepia de la evaluarea la valoarea just a fost eliminat pentru datoriile aferente instrumentelor derivate care sunt legate de i trebuie decontate prin furnizarea unui instrument de capital necotat. Conform IAS 39, dac aceste instrumente derivate nu puteau fi evaluate n mod fiabil, ele trebuiau evaluate la cost. IFRS 9 prevede ca acestea s fie evaluate la valoarea just. Dispoziiile privind opiunea de valoare just pentru datoriile financiare au fost modificate pentru a trata riscul propriu de credit. Aceste mbuntiri sunt rspunsul la informaiile constatate primite de la utilizatorii situaiilor financiare i de la alte pri conform crora efectele modificrilor n riscul de credital datoriei nu trebuie s afecteze profitul sau pierderea, cu excepia cazului n care datoria este deinut n vederea tranzacionrii. mbuntirile au fost urmate de propunerile publicate n mai 2010 n proiectul de expunere Opiunea valorii juste pentru datoriile financiare. Pe lng cele trei etape descrise n slide-urile precedente, Consiliul a publicat n martie 2009 un proiect de expunere intitulat Derecunoatere (modificri propuse la IAS 39 i IFRS 7 Instrumente financiare: informaii de furnizat). Totui, n iunie 2010, Consiliul i-a revizuit strategia i planul de activitate i a decis s pstreze dispoziiile existente din IAS 39 pentru derecunoaterea activelor financiare i a datoriilor financiare i s finalizeze dispoziiile de prezentare mbuntite. Noile dispoziii au fost emise n octombrie 2010 drept modificare la IFRS 7 i data lor de intrare n vigoare a fost 1 iulie 2011. La finele lunii octombrie 2010, dispoziiile din IAS 39 referitoare la derecunoaterea activelor financiare i a datoriilor financiare au fost tranferate fr modificri n IFRS 9. Consiliul i FASB se angajeaz s sporeasc comparabilitatea la nivel internaional n contabilizarea instrumentelor financiare. Totui, aceste eforturi au fost complicate din cauza programelor temporale diferite ale proiectelor create pentru a rspunde respectivelor grupuri de pri interesate. n mai 2010, FASB a publicat o propunere de Actualizare la Standardele Contabile (ASU- Accounting Standards Update) referitoare la contabilizarea instrumentelor financiare i care cuprindea propuneri pentru un nou standard detaliat privind instrumentele financiare, inclusiv propuneri referitoare la clasificarea i evaluarea activelor financiare i datoriilor financiare , la metodologia deprecierii i contabilitatea de acoperire a riscurilor. Termenul -limit de comentarii la propunerea de Actualizare la Standardele Contabile a fost data de 30 septembrie 2010 i FASB a nceput s dezbat din nou aceste propuneri. Consiliul a solicitat membrilor si s transmit opiniile lor ctre FASB cu privire la propunerile din proiectul de expunere al FASB, deoarece acesta este un proiect comun care are scopul de a spori comparabilitatea la nivel internaional. Opiniile primite de la membrii IFRS vor fi utile FASB n procesul de reanalizare a propunerilor sale. n plus, dup ce FASB i va reanaliza propunerile, Consiliul va utiliza aceste informaii pentru a stabili etapele (dac exist) care ar trebui parcurse pentru a reconcilia diferenele rmase ntre IFRS-uri i US GAAP-uri. Toate modificrile posibile survenite n urma acestei comparaii vor fi supuse procedurilor normale stabilite de ctre Consiliu. n concluzie, obiectivul IFRS 9 Instrumente financiare este acela de stabilire a principiilor pentru raportarea financiar a activelor financiare i datoriilor financiare care vor prezenta informaiile relevante i utile utilizatorilor situaiilor financiare pentru evaluarea sumelor, plasrii n timp i incertitudinii fluxurilor de trezorerie viitoare ale entitii. 65

Entitatea care aplic IFRS 9 trebuie s aplice acest standard pentru toate activele din domeniul de aplicare a IAS 39 Instrumente financiare: recunoatere i evaluare. Recunoatere iniial. O entitate trebuie s recunoasc un activ financiar sau o datorie financiar in situaia poziiei sale financiare atunci cnd, i numai atunci cnd , entitatea devine o parte a prevederilor contractuale ale instrumentului. Cnd o entitate recunoate pentru prima dat un activ financiar sau o datorie financiar, ea trebuie s-l clasifice i s-l evalueze conform cu prevederile din IFRS 9.

IAS 2 Stocuri
IAS 2 Stocuri . IASB a elaborat acest standard IAS 2 revizuit ca parte a proiectului su de mbuntire a Standardelor Internaionale de Contabilitate. Proiectul a fost ntreprins n lumina ntrebrilor i criticilor ridicate n legtur cu Standardele de ctre organismele de reglementare a valorilor mobiliare, profenionitii contabili i alte pri interesate. Obiectivele proiectului au vizat reducerea sau eliminarea alternativelor, redundanelor i conflictelor din cadrul standardelor, tratarea unor probleme de convergen i efectuarea altor mbuntiri. Pentru IAS 2, principalul obiectiv al IASB a fost o revizuire limitat, n vederea reducerii altenativelor pentru evaluarea stocurilor. IASB nu a reanalizat abordarea fundamental de contabilizare a stocurilor cuprins n IAS 2 ( revizuit n 1993) El trebuie aplicat perioadelor anuale cu ncepere de la 1 ianuarie 2005. Obiectivul IAS 2. Obiectivul acestui standard este acela de a descrie tratamentul contabil pentru scopuri. O problem fundamental n contabilizarea stocurilor o constituie valoarea costului ce urmeaz a fi recunoscut drept activ i reportat pn cnd veniturile aferente sunt recunoscute. Acest Standard furnizeaz recomandri referitoare la determinarea costului i la recunoaterea ulterioar drept cheltuial, incluznd orice diminuare a valorii pn la valoarea realizabil net. 66

DE asemenea, Standardul furnizeaz recomandri cu privire la formulele de determinare a costului care sunt utilizate la calcularea costurilor stocurilor. Arie de aplicabilitate. Acest Standard se aplic tuturor stocurilor, cu excepia: a) Produciei n curs de execuie n cadrul contractelor de construcie, incluznd i contractele de prestri de servicii direct legate de acestea.Aceste active fac obiectul IAS 11 Contracte de construcii. b) Instrumentelor financiare. Se aplic IFRS 7. c) Activelor biologice legate de activitatea agricol i de producia agricol n momentul recoltrii. Se aplic IAS 41 Agricultura. Acest Standard nu se aplic la evaluarea stocurilor deinute de : a) Productorii de produse agricole i forestiere, producie agricol dup recoltare i minereuri i alte produse minerale, n msura n care acestea sunt evaluate la valoarea realizabil net n conformitate cu practicile bine stabilite din acele sectoare de activitate. Cnd astfel de stocuri sunt evaluate la valoarea realizabil net, modificrile acelei valori sunt recunoscute n profitul sau pierderea perioadei n care are loc modificarea. b) Intermediari brokeri de la bursa de mrfuri care i evalueaz stocurile la valoarea just minus costurile de vnzare. Cnd astfel de stocuri sunt msurate la valoarea just minus costurile de vnzare, modificrile n valoarea just minus costurile de vnzare sunt recunoscute n profitul sau pierderea perioadei n care are loc modificarea. Stocurile la care s-a fcut referire n slide 166 punctul a) sunt evaluate, n anumite faze ale produciei, la valoarea realizabil net. Aceste cazuri apar, de exemplu, atunci cnd recoltele au fost culese sau minereurile au fost extrase, iar vnzarea este asigurat printr-un contract la termen sau garanie guvernamental, sau atunci cnd exist o pia activ, iar riscul de a rmne cu producia nevndut este neglijabil. Aceste categorii de stocuri sunt exceptate doar de la cerinele de evaluare din acest Standard. Intermediarii brokeri sun cei care cumpr sau vnd bunuri pentru alii sau n contul lor propriu. Stocurile la care se face referire n slide 166. punctu b) sun dobndite, n principal, n scopul vnzrii n viitorul apropiat i genereaz un profit din fluctuaiile de pre sau din marja intermediarilor brokeri. Cnd aceste stocuri sunt evaluate la valoarea just minus costurile de vnzare, ele sunt exceptate doar de la cerinele de evaluare din acest Standard. Definiii. Urmtorii termeni sunt folosii n acest Standard cu sensurile: 1. Stocurile sunt active: (a) Deinute pentru a fi vndute pe parcursul desfurrii normale a activitii; (b) n curs de producie n vederea vnzrii n aceleai condiii ca mai sus; sau (c) Sub form de materii prime, materiale i alte consumabile ce urmeaz a fi folosite n procesul de producie sau pentru prestarea de servicii. 2. Valoarea realizabil net este preul de vnzare estimat, ce ar putea fi obinut pe parcursul desfurrii normale a activitii, mai puin costurile estimate pentru finalizarea bunului i costurile estimate necesare vnzrii. 3. Valoarea just este suma pentru care ar putea fi tranzacionat un activ sau decontat o datorie, ntre pri interesate, n cunotin de cauz, n cadrul unei tranzacii desfurate n condiii obiective. Valoarea realizabil net se refer la suma net pe care o entitate se ateapt s o realizeze din vnzarea de stocuri pe parcursul desfurrii normale a activitii. Valoarea just reflect suma pentru care acelai stoc ar putea fi schimbat pe pia, ntre cumprtori i vnztori interesai i n cunotin de cauz. Prima este o valoare specific entitii; a doua nu este. Valoarea realizabil net pentru stocuri poate s nu fie egal cu valoarea just minus costurile de vnzare. 67

Stocurile includ bunurile cumprate i deinute cu scopul revnzrii, cum sunt mrfurile achiziionate de un detailist n vederea revnzrii sau terenurile i alte proprieti imobiliare deinute cu scopul de a fi revndute. Stocurile includ, de asemenea, produsele finite sau producia aflat n curs de execuie de ctre entitate, precum i materialele i alte consumabile destinate utilizrii n procesul de producie. n cazul unui prestator de servicii, stocurile includ costul serviciilor pentru care entitatea nu a recunoscut nc venitul aferent ( cf. IAS 18 Venituri). Evaluarea stocurilor. Stocurile trebuie evaluate la valoarea cea mai mic dintre cost i valoarea realizabil net. Costul stocurilor. Costul stocurilor trebuie s cuprind toate costurile aferente achiziiei i prelucrrii, precum i alte costuri suportate pentru a aduce stocurile n forma i n locul n care se gsesc n prezent. Costuri de achiziie. Costurile de achiziie a stocurilor cuprind preul de cumprare, taxele de import i alte taxe ( cu excepia acelora pe care entitatea le poate recupera de la autoritile fiscale), costurile de transport, manipulare i alte costuri care pot fi atribuite direct achiziiei de produse finite, materiale i servicii. Reducerile comerciale, rabaturile i alte elemente similare sunt deduse pentru a determina costurile de achiziie. Costuri de prelucrare. Costurile de prelucrare a stocurilor includ costurile directe aferente unitilor produse , cum ar fi costurile cu manopera direct. De asemenea, ele includ i alocarea sistematic a regiei de producie, fix i variabil, generat de transformarea materialelor n produse finite. Regia fix de producie const n acele costuri indirecte de producie care rmn relativ constante, indiferent de volumul produciei, cum sunt: amortizarea, ntreinerea seciilor i utilajelor, precum i costurile cu conducerea i administrarea seciilor. Regia variabil de producie const n acele costuri indirecte de producie care variaz direct proporional sau aproape direct proporional cu volumul produciei, cum sunt materiile prime i fora de munc indirect. Alocarea regiei fixe de producie asupra costurilor de prelucrare se face pe baza capacitii normale de producie. Capacitatea normal de producie este producia estimat a fi obinut , n medie, de-a lungul unui anumit numr de perioade sau sezoane, n condiii normale, avnd n vedere i pierderea de capacitate rezultat din ntreinerea planificat a echipamentului. (continuare n slide 172) ( continuare din slide 171). Dac se consider c nivelul actual de producie aproximeaz capacitatea normal, aceasta poate fi folosit drept capacitate normal. Valoarea regiei fixe alocate fiecrei uniti produse nu se majoreaz ca urmare a obinerii unei producii sczute sau a neutilizrii unor active. Regia nealocat este recunoscut drept cheltuial n perioada n care a aprut. n exerciiile n care se nregistreaz o producie neobinuit de mare, valoarea regiei fixe alocate fiecrei unitii produse este diminuat, astfel nct stocurile s nu fie evaluate la o valoare mai mare dect costul lor. Regia variabil este alocat fiecrei uniti produse pe baza folosirii reale a facilitilor productive. UN proces de producie poate duce la obinerea simultan a mai multor produse. Este cazul produselor cuplate sau cazul n care un produs este principal i altul este un produs secundar. Atunci cnd costurile de prelucrare nu se pot identifica distinct, pentru fiecare produs n parte, acestea se aloc pe baza unei metode raionale, aplicate cu consecven. ( continuare n slide 173). ( continuare din slide 172). Alocarea se poate baza, de exemplu, pe valoarea de vnzare relativ pe fiecare produs, fie n stadiul de producie n care produsele devin identificabile, fie n momentul finalizrii procesului de producie. Prin natura lor, majoritatea produselor secundare au o valoare nesemnificativ. n aceste cazuri, ele sunt adesea evaluate la valoarea realizabil net i aceast valoare se deduce din costul produsului principal. Ca urmare, valoarea contabil a produsului principal nu difer n mod semnificativ fa de costul su. Alte costuri Alte costuri se includ n costul stocurilor numai n msura n care reprezint costuri suportate pentru a aduce stocurile n forma i locul n care se gsesc n prezent. De exemplu, 68

poate fi adecvat includerea n costurile stocurilor a regiilor generale sau a costului proiectrii produselor destinate anumitor clieni. Exemple de costuri care nu trebuie incluse n costul stocurilor, ci sunt recunoscute drept cheltuieli ale perioadei n care au survenit: a) Pierderi de materiale, manoper sau alte costuri de producie nregistrate peste limtele normal admise; b) Cheltuieli de depozitare, cu excepia cazurilor n care astfel de costuri sunt necesare n procesul de producie, anterior treceri ntr-o nou faz de fabricaie; c) Regii generale de administraie care nu particip la aducerea stocurilor n forma i locul n care se gsesc n prezent; i d) Costuri de desfacere. O entitate poate achiziiona stocuri n condiii de decontare amnat. Cnd acordul conine efectiv un element de finanare, acel element, de exemplu, o diferen ntre preul de cumprare n condiii normale de creditare i suma pltit, este recunoscut ca o cheltuial cu dobnda de-a lungul perioadei de finanare. Exemplu Aprovizonri cu mrfuri de 112.000 lei cu plata peste un an. Pe piaa financi dobnda care se practic este de 12%. Valoarea actualizat este de 112000 : (1+0,12) = 100000 % = Furnizori 112000 Mrfuri 100000 Cheltuieli cu dobnzile 12000 Costul stocurilor unui prestator de servicii. n msura n care prestatorii de servicii au stocuri, ei le evalueaz la costurile de producie. Aceste costuri constau, n primul rnd, din manoper i din alte costuri legate de personalul direct angajat n furnizarea serviciilor, inclusiv personalul nsrcinat cu supravegherea, precum i din regiile corespunztoare. Costurile cu personalul angajat n activitatea de desfacere i administraie nu se includ, ci sunt recunoscute drept cheltuieli n perioada n care au loc. Costul stocurilor unui prestator de servicii nu include marjele de profit sau regiile neatribuibile, care sunt adesea facturate la preurile impuse de prestatorii de servicii. Costul produciei agricole recoltate din activele biologice. Conform IAS 41 Agricultura stocurile compuse din producia agricol pe care o entitate a recoltat-o din activele sale biologice sunt msurate, la momentul recunoaterii iniiale, la valorile juste, mai puin costurile estimate la punctul de vnzare la momentul recoltrii. Acesta este costul stocurilor la acea dat de aplicare a acestui Standard. Tehnici de msurare a costurilor. Diversele tehnici de msurare a costurilor stocurilor, cum sunt metoda costului standard sau metoda preului cu amnuntul, pot fi folosite pentru simplificare, dac se consider c rezultatele acestor metode aproximeaz costul. Costul standard ia n considerare nivelurile normale ale materialelor i consumabilelor, manoperei, eficienei i capacitii de producie. Aceste niveluri trebuie revizuite periodic i ajustate, dac este necesar, n funcie de condiiile actuale. Metoda preului cu amnuntul este adesea folosit n comerul cu amnuntul pentru a msura costul stocurilor de articole numeroase i cu micare rapid, care au marje similare i pentru care nu este practic s se foloseasc alt metod de determinare a costului. Costul stocurilor este calculat prin deducerea valorii marjei brute din preul de vnzare al stocurilor. Procentajul marjei brute utilizat ia n considerare stocurile al cror pre a fost redus sub preul de vnzare iniial. Adesea este utilizat un procent mediu pentru fiecare departament de vnzare cu amnuntul. 69

Formul de determinare a costului. Costul acelor stocuri care nu sunt de obicei fungibile i al acelor bunuri sau servicii produse i destinate unor comenzi distincte va fi determinat prin identificarea specific a costurilor individuale. Identificarea specific a costului presupune atribuirea costurilor specifice elementelor identificabile ale stocurilor. Acest tratament contabil este adecvat pentru acele elemente care fac obiectul unei co9menzi distincte, indiferent dac au fost cumprate sau produse. Totui, identificarea specific nu poate fi folosit n cazurile n care stocurile cuprind un numr mare de elemente care sunt, de regul, fungibile. n aceste cazuri, metoda care permite selectarea acelor elemente ce rmn n stoc ar putea fi folosit pentru obinerea unor efecte dorite asupra profitului sau pierderii. Costul stocurilor ,care sunt de obicei fungibile, trebuie determinat cu ajutorul formulei primul intrat- primul ieit(FIFO) sau a costului mediu ponderat.O entitate va folosi aceeai formul de determinare a costului pentru toate stocurile de natur i utilizare similar pentru entitate. Pentru stocurile de natur sau utilizare diferite, pot fi justificate formule diferite de determinare a costului. De exemplu, stocurile utilizate ntr-un segment de afaceri pot avea pentru entitate o utilizare diferit fa de acelai tip de stocuri utilizate ntr-un alt segment de afaceri. Cu toate acestea,o diferen n ceea ce privete localizarea geografic a stocurilor ( sau reglementrile fiscale respective), prin ea nsi , nu este suficient pentru a justifica utilizarea de formule diferite de determinare a costurilor. Formula FIFO presupune ca primele elemente cumprate sunt cele care se i vnd primele i, prin urmare, elementele care rmn n stoc la sfritul perioadei sunt cele care au fost cumprate sau produse cel mai recent. Formula costului mediu ponderat calculeaz costul fiecrui element pe baza mediei ponderate a costurilor elementelor similare aflate n stoc la nceputul perioadei i a costului elementelor similare produse sau cumprate n timpul perioadei. Media poate fi calculat periodic sau dup recepia fiecrui transport, n funcie de circumstanele n care se gsete entitatea. Valoarea realizabil net. Costul stocurilor nu este recuperabil, dac acele stocuri au suferit deteriorri, au fost uzate moral integral sau parial, sau preurile lor de vnzare s-au diminuat. Costul stocurilor este, de asemenea, nerecuperabil i n condiiile n care au crescut costurile estimate pentru finalizare sau costurile estimate necesare pentru a efectua vnzarea. Practica diminurii valorii stocurilor sub cost, pn la valoarea realizabil net, este consecvent cu principiul conform cruia activele nu trebuie reflectate n bilan la o valoare mai mare dect valoarea care se poate obine prin utilizarea sau vnzarea lor. De obicei, stocurile sunt diminuate pn la valoarea realizabil net, element cu element. Uneori ns poate fi mai adecvat s se grupeze elementele similare sau conexe. Acesta poate fi cazul unor elemente de stoc care aparin aceleiai game de produse, care au scopuri sau utilizri similare, care sunt produse i comercializate n aceeai zon geografic i care nu pot , practic, s fie evaluate distinct fa de alte elemente din acea gam de produse. Nu este adecvat s se nregistreze stocurile pe baza unei clasificri, de exemplu, produse finite, sau stocurile dintr-un anumit sector sau o anumit zon geografic. n general, prestatorii de servicii cumuleaz costurile n funcie de fiecare serviciu pentru care va fi stabilit un pre de vnzare distinct. De aceea, fiecare dintre aceste servicii va fi tratat ca un element separat. (continuare din slide 181).Estimarea valorii realizabile nete se bazeaz pe cele mai credibile dovezi n momentul n care are loc estimarea valorii stocurilor care se ateapt a fi realizat. Aceste estimri iau n considerare fluctuaiile de pre i cost care sunt direct legate de evenimente ce au intervenit dup terminarea perioadei, n msura n care aceste evenimente confirm condiiile existente la sfritul perioadei. Estimarea valorii realizabile nete ia n considerare, de asemenea, scopul pentru care stocurile sunt deinute. De exemplu, valoarea realizabil net a stocurilor care urmeaz s fie livrate n baza unor contracte ferme pentru vnzarea de bunuri sau prestarea de servicii este preul stabilit 70

contractual. n situaia n care cantitatea contractat este mai mic dect cantitatea deinut, valoarea realizabil net a surplusului se va determina pornind de la preurile generale de vnzare practicate pe pia. Provizioanele pot aprea din contractele ferme de vnzare, peste stocurile deinute, sau din contractele ferme de cumprare. Asemenea provizioane vor fi tratate conform IAS 37 Provizioane, datorii contigente i active contingente. continuare din slide 182) Valoarea materialelor i consumabilelor folosite n producie nu este diminuat sub cost dac se estimeaz c produsele finite n care urmeaz s se ncorporeze vor fi vndute pentru un pre mai mare sau egal cu costul lor. Totui, dac se estimeaz c acel cost al produselor finite va depi valoarea realizabil net, atunci i costul materialelor aferente se diminueaz pn la valoarea realizabil net. n aceste cazuri, costul de nlocuire a materialelor poate fi cea mai adecvat msur a valorii realizabile nete. Pentru fiecare perioad ulterioar se efectueaz o nou evaluare a valorii realizabile nete. Dac acele condiii care au determinat decizia de a diminua valoarea stocului pn la valoarea realizabil net au ncetat s mai existe sau cnd exist o eviden clar n valoarea net realizabil din cauza schimbrii circumstanelor economice, valoarea de intrare este stornat ( adic stornarea este limitat la valoarea nregistrrii originale), astfel nct noua valoare contabil a stocului s fie egal cu cea mai mic valoare dintre valoarea de intrare i valoarea realizabil net revizuit. Aceasta se ntmpl, de exemplu, cnd un produs din stoc, care este nregistrat la valoarea realizabil net pentru c preul su de vnzare a sczut, este nc n stoc ntr-o perioad ulterioar, iar preul su de vnzare crete. Recunoaterea drept cheltuial. Atunci cnd mrfurile sunt vndute, valoarea contabil a stocurilor va fi recunoscut ca o cheltuial n perioada n care a fost recunoscut venitul corespunztor. Valoarea oricrei diminuri a valorii stocurilor pn la valoarea realizabil net i toate pierderile destocuri vor fi recunoscute drept cheltuial n perioada n care are loc diminuarea sau pierderea. Valoarea oricrei stornri a diminurii valorii stocurilor ca urmare a unei creteri a valorii realizabile nete va fi recunoscut ca o reducere a cheltuielii cu stocurile n perioada n care stornarea a avut loc. Unele stocuri pot fi alocate altor conturi de active, de exemplu, un stoc folosit drept component pentru o imobilizare corporal construit n regie proprie. Astfel de stocuri ncorporate ntr-un alt activ sunt recunoscute drept cheltuieli pe parcursul duratei de via util a acelui activ. Prezentarea informaiilor. Situaiile financiare vor prezenta urmtoarele informaii: a) Politicile contabile adoptate la evaluarea stocurilor, inclusiv formulele folosite pentru determinarea costului; b) Valoarea contabil total a stocurilor i valoarea contabil a categoriilor de stocuri, grupate ntr-un mod adecvat entitii; c) Valoarea contabil a stocurilor nregistrate la valoarea just minus costurile de vnzare; d) Valoarea stocurilor recunoscut drept cheltuial pe parcursul perioadei; e) Valoarea oricrei diminuri a valorii stocurilor recunoscut drept cheltuial n cursul perioadei; f) Valoarea oricrei stornri a oricrei diminuri de valoare care este recunoscut ca o cheltuial a perioadei; g) Circumstanele sau evenimentele care au condus la stornarea unei diminuri a valorii stocurilor; h) Valoarea contabil a stocurilor gajate n contul datoriilor.

71

IAS 7 SITUAIILE FLUXURILOR DE TREZARERIE

Obiectiv i Arie de aplicare. Informaiile referitoare la fluxurile de trezorerie ale unei entiti sunt utile utilizatorilor de situaii financiare, punndu-le la dispoziie o baz de evaluare a capacitii entitii de a genera numerar i echivalent de numerar, i a nevoilor sale de a utiliza acele fluxuri de trezorerie. Deciziile economice luate de ctre utilizatori impun o evaluare a capacitii unei entiti de a genera numerar i echivalente de numerar, precum i a momentului i siguranei concretizrii acestora. Obiectivul acestui Standard este acela de a impune furnizarea de informaii cu privire la istoricul micrilor de numerar i de echivalente de numerar ale unei entiti, prin intermediul situaiei fluxurilor de trezorerie, clasificnd flexurile de trezorerie din timpul perioadei n fluxuri din activiti de exploatare, investiie i finanare. O entitate va ntocmi o situaie a fluxurilor de trezorerie n conformitate cu cerinele IAS 7 i o va prezenta ca parte integrant a situaiilor sale financiare, pentru fiecare perioad pentru care sunt prezentate situaiile financiare. Utilizatorii situaiilor financiare ale unei entiti sunt interesai de modul n care entitatea genereaz i folosete numerarul i echivalentele de numerar. Acest lucru se ntlnete indiferent de natura activitilor entitii i chiar dac numerarul poate fi privit ca produs al entitii, aa cum ar fi cazul unei instituii financiare. Entitile au nevoie numerar n esen, din aceleai motive, ori ct ar 72

fi de diferite principalele lor activiti productoare de venituri. Acestea au nevoie de numerar pentru a-i desfura activitile, a-i plti obligaiile i pentru a asigura rentabilitatea investitorilor. n consecin, acest Standard cere tuturor entitilor s prezinte o situaie a fluxurilor de trezorerie. Beneficii ale informaiilor referitoare la fluxurile de trezorerie. Atunci cnd este utilizat mpreun cu restul situaiilor financiare, situaia fluxurilor de trezorerie furnizeaz informaii care permit utilizatorilor s evalueze modificrile n activele nete ale unei entiti, structura sa financiar ( inclusiv lichiditatea i solvabilitatea sa), precum i capacitatea ntreprinderii de a influena valoarea i momentul de apariie a fluxurilor de trezorerie, n vederea adaptrii la circumstanele i oportunitile n continu schimbare. Informaiile referitoare la fluxurile de trezorerie sunt folositoare la stabilirea capacitii unei entiti de a genera numerar i echivalente de numerar i dau posibilitatea utilizatorilor s dezvolte modele de evaluare i comparare a valorii actualizate a fluxurilor de trezorerie viitoare ale diferitelor entiti. De asemenea, aceste informaii sporesc gradul de comparabilitate al raportrii rezultatelor din exploatare ntre diferite entiti, deoarece elimin efectele utilizrii unor tratamente contabile diferite pentru aceleai tranzacii i evenimente. Definiii. Numerarul cuprinde disponibilitile bneti i depozitele la vedere. Echivalentele de numerar sunt investiiile financiare pe termen scurt, extrem de lichide, care sunt uor convertibile n sume cunoscute de numerar i care sunt supuse unui risc nesemnificativ de schimbare a valorii. Fluxurile de trezorerie sunt intrrile sau ieirile de numerar i echivalente de numerar. Activitile de exploatare sunt principalele activiti productoare de venit ale entitilor, precum i ale aciviti care nu sunt activiti de investiie sau finanare. Activitile de investiie constau n achiziionarea i cedarea de active imobilizate i de alte investiii care nu sunt incluse n echivalentele de numerar. Activitile de finanare sunt activiti care au ca efect modificri ale dimensiunii i compoziiei capitalurilor proprii i datoriile entitii. Numerar i echivalente de numerar. Echivalentele de numerar sunt deinute, mai degrab, n scopul ndeplinirii angajamentelor n numerar pe termen scurt, dect pentru investiii sau n ale scopuri. Pentru a califica un plasament drept echivalent de numerar, acesta trebuie s fie uor convertibil ntr-o sum prestabilit de numerar, acesta trebuie s fie uor convertibil ntr-o sum prestabilit de numerar i s fie supus unui risc nesemnificativ de schimbare a valorii. Prin urmare, o investiie este n mod normal calificat drept echivalent de numerar doar atunci cnd are o scaden mic de, s zicem, trei luni sau mai puin de la data achiziiei. Investiiile n capitaluri proprii nu sunt considerate echivalente de numerar, cu excepia cazului n care sunt, n fondul lor economic, echivalente de numerar, de exemplu, n cazul aciunilor prefereniale achiziionate n cursul unei perioade scurte naintea scadenei lor i cu o dat de rscumprare specificat. n general mprumuturile bancare sunt considerate activiti de finanare. Totui, n anumite ri, descoperirile de cont care sunt rambursabile la vedere fac parte integrant din gestiunea numerarului unei entiti. n aceste circumstane, descoperirile de cont sunt considerate ca o component a numerarului i echivalentelor de numerar. O caracteristic a acestor aranjamente bancare este faptul c soldul bancar fluctueaz, deseori, ntre pozitiv i negativ. Fluxurile de trezorerie exclud micrile ntre elemente care constituie numerar sau echivalente de numerar, deoarece aceste componente fac parte din gestiunea numerarului unei entiti, i nu din activitile de exploatare, investiie i finanare. Gestiunea numerarului presupune plasarea excedentului de numerar n echivalente de numerar. Prezentarea unei situaii a fluxurilor de trezorerie. 73

Situaia fluxurilor de trezorerie va prezenta fluxurile de trezorerie din cursul unei perioade, clasificate n activiti de exploatare, investiie i finanare. O entitate prezint fluxurile sale de trezorerie din activitile de exploatare, investiie i finanare ntr-o manier care corespunde cel mai bine activitii sale. Clasificarea pe activiti furnizeaz informaii ce permit utilizatorilor s stabileasc impactul respectivelor activiti asupra poziiei financiare a entitii, precum i valoarea numerarului i a echivalentelor de numerar. Aceste informaii pot fi folosite, de asemenea, pentru a evalua relaiile ce apar ntre activitile respective. O singur tranzacie poate include fluxuri de trezorerie care sunt clasificate diferit. De exemplu, cnd rambursarea n numerar a unui mprumut include att dobnda, ct i capitalul mprumutat, elementul dobnd poate fi clasificat drept activitate de exploatare, iar elementul de capital, drept activitate de finanare. Activiti de exploatare. Valoarea fluxurilor de trezorerie ce provin din activiti de exploatare este un indicator-cheie al msurii n care activitile entitii au generat suficiente fluxuri de trezorerie pentru a rambursa mprumuturile, a menine capacitatea de funcionare a entitii, a plti dividende i a face noi investiii, fr a recurge la surse externe de finanare. Informaiile cu privire la componentele specifice ale istoricului fluxurilor de trezorerie din exploatare, mpreun cu alte informaii, sunt folositoare n prognozarea viitoarelor fluxuri de trezoreriedin exploatare. Fluxurile de trezorerie provenite din activiti de exploatare sunt derivate, n primul rnd, din principalele activiti productoare de venit ale entitii. Prin urmare, ele rezult, n general, din tranzacuiile i alte evenimente care intr n determinarea profitului sau a pierderii. Exemple de fluxuri de trezorerie provenite din activiti de exploatare sunt: Continuare n slide 195) a) Intrrile de numerar din vnzarea de bunuri i prestarea de servicii; b) Intrrile de numerar provenite din redevene, onorarii, comisioane i alte venituri; c) Plile de numerar efectuate ctre furnizorii de bunuri i prestatorii de servicii; d) Plile de numerar efectuate ctre i n numele angajailor; e) ncasrile i plile n numerar ale unei entiti de asigurare pentru prime i daune, anuiti i alte beneficii generate de poliele de asigurare; f) Plile n numerar sau restituiri ale impozitelor pe profit, cu excepia cazului n care ele pot fi identificate n mod specific cu activitile de investiie i finanare; g) ncasrile i plile n numerar provenite din contracte ncheiate n scopuri de plasament sau tranzacionare. Anumite tranzacii, cum ar fi vnzarea unei instalaii de producie, pot da natere unui ctig sau unei pierderi, care este inclus() n determinarea profitului sau a pierderii. Cu toate acestea, fluxurile de trezorerie aferente acestor tranzacii sunt fluxuri de trezorerie provenite din activiti de investiie. O entitate poate deine valori mobiliare i titluri de credit pentru scopuri de tranzacionare sau plasament, caz n care sunt similare stocurilor de mrfuri achiziionate special pentru a fi revndute. Prin urmare, fluxurile de trezorerie generate de cumprarea i vnzarea titlurilor de tranzacionare i plasament sunt clasificate drept activiti de exploatare. n mod similar, avansurile n numerar i creditele acordate de instituiile financiare sunt de obicei, clasificate drept activiti de exploatare, din moment ce se refer la principala activitate productoare de venit a respectivei entiti. Activiti de investiie. Prezentarea separat a fluxurilor de trezorerie provenite din activiti de investiie este important deoarece fluxurile de trezorerie reprezint msura n care cheltuielile au servit obinerii de resurse menite a genera viitoare venituri i fluxuri de trezorerie. Exemple de fluxuri de trezorerie provenite din activiti de investiie sunt: 74

a) Plile n numerar pentru achiziionarea de imobilizri corporale, necorporale i alte active imobilizate. Aceste pli le includ i pe acelea care se refer la costurile de dezvoltare capitalizate i la contrucia , n regie proprie, a imobilizrilor corporale; b) ncasrile n numerar din vnzarea de imobilizri corporale, necorporale i alte active imobilizate; c) Plile n numerar pentru achiziia de instrumente de capitaluri proprii sau de datorie ale altor entiti de interese n asocierile n participaie (altele dect plile pentru aceste instrumente considerate a fi echivalente de numerar sau acelea pstrate n scopuri de plasament i de tranzacionare); d) ncasrile n numerar din vnzarea de instrumente de capitaluri proprii sau de datorie ale altor entiti i de interese n asocierile n participaie (altele dect ncasrile pentru acele instrumente considerate a fi echivalente de numerar sau acelea pstrate n scopuri de plasament i de tranzacionare); e) Avansurile n numerar i mprumuturile efectuate ctre alte pri ( altele dect avansurile i mprumuturile efectuate de o instituie financiar). f) ncasrile n numerar din rambursarea avansurilor i mprumuturilor efectuate ctre alte pri ( altele dect avansurile i mprumuturile unei instituii financiare); g) Plile n numerar aferente contractelor futures, forward, de opiuni i swap, n afara cazului cnd acestea sunt deinute n scopuri de plasament sau de tranzacionare sau cnd plile sunt clasificate ca fiind activiti de finanare; i h) ncasrile n numerar aferente contractelor futures, forward, de opiuni i swap, n afara cazului cnd acestea sunt deinute n scopuri de plasament sau de tranzacionare sau cnd plile sunt clasificate ca fiind activiti de finanare; i Activiti de finanare. Prezentarea separat a fluxurilor de trezorerie provenite din activiti de finanare este important deoarece este util n previzionarea fluxurilor de trezorerie viitoare ateptate de ctre finanatorii entitii. Exemple de fluxuri de trezorerie provenite din activiti de finanare sunt: a) ncasrile n numerar provenite din emisiunea de aciuni sau alte instrumente de capital; b) Plile n numerar efectuate ctre proprietari pentru a achiziiona sau rscumpra aciunile entitii; c) ncasrile n numerar provenite din emisiunea titlurilor de crean, a mprumuturilor, obligaiunilor, ipotecilor i a altor mprumuturi pe termen scurt sau lung; d) Rambursrile n numerar ale unor sume mprumutate; i e) Plile n numerar efectuate de locatar pentru reducerea obligaiilor aferente unui contract de leasing financiar; Raportarea fluxurilor de trezorerie din activiti de exploatare. O entitate va raporta fluxurile de trezorerie din activiti de exploatare folosind una din urmtoarele dou metode: a) Metoda direct, prin care sunt prezentate clasele principale de pli i ncasri brute n numerar; sau b) Metoda indirect, prin care profitul sau pierderea este ajustat() cu efectele tranzaciilor ce nu au natur monetar, amnrile sau angajamentele de pli sau ncasri n numerar din exploatare, trecute sau viitoare, i elementele de venituri i cheltuieli asociate cu fluxurile de trezorerie din investiii sau finanri. Entitile sunt ncurajate s raporteze fluxurile de trezorerie obinute din activiti de exploatare folosind metoda direct. Metoda direct furnizeaz informaii care sunt folositoare n estimarea fluxurilor de trezorerie viitoare i care nu sunt disponibile prin metoda indirect. Pe baza 75

metodei directe, informaiile privind clasele principale de pli i ncasri brute n numerar pot fi obinute fie: a) din nregistrrile contabile ale entitii; fie b) Prin ajustarea vnzrilor, a costului vnzrilor ( dobnzi i alte venituri similare i cheltuieli cu dobnda i alte cheltuieli similare pentru instituii financiare) i a altor elemente n contul de profit i pierdere cu: i Modificrile pe parcursul perioadei ale stocurilor i ale creanelor i datoriilor din exploatare; ii ale elemente nemonetare; i Iii alte elemente pentru care efectele numerarului sunt fluxurile de trezorerie din investiii sau finanare.

Prin metoda indirect , fluxul de trezorerie net din activiti de exploatare este determinat prin ajustarea profitului sau a pierderii cu efectele: a) Modificrilor survenite, pe parcursul perioadei n stocuri i n creanele i datoriile din exploatare; b) Elementelor nemonetare cum ar fi amortizarea, provizioanele, impozitele amnate, pierderile i ctigurile asociate valutelor, profiturilor nerepartizate ale ntreprinderilor asociate i interesele minoritare; i c) Tuturor celorlalte elemente pentru care efectele n numerar sunt fluxurile de trezorerie din investiii i finanare. Alternativ, fluxul de trezorerie net din activitile de exploatare poate fi prezentat folosind metoda indirect, prin evidenierea veniturilor i cheltuielilor prezentate n contul de profit i pierdere i a modificrilor de pe parcursul perioadei survenite n valoarea stocurilor i a creanelor i datoriilor din exploatare. Raportarea fluxurilor de trezorerie din activiti de investiie i finanare. Entitile vor raporta separat clasele principale de ncasri i pli brute n numerar provenite din activiti de investiie i finanare, fcndu-se excepie n msura n care fluxurile de trezorerie sunt raportate pe o baz net. Din Contul de Profit i pierdere al Soc. Com. A , ncheiat la 31 dec. 2007 rezult urmtoarele date: Venituri din vnzri de mrfuri Costul mrfurilor vndute Marja brut Venituri din cedarea activelor imobilizate Cheltuieli privind activele imobilizate cedate Alte cheltuieli de exploatare Rezultatul brut 5760 (4032) 1728 116 86 (606) 1152

76

Alte cheltuieli de exploatare sunt alctuite din: Cheluieli cu amortizarea imobilizrilor.....................172 Pierderi din creane..................................................... 68 Cheltuieli cu salariile.................................................. 202 Amenzi pltite.............................................................. 164 Total 606

Din bilanul contabil ntocmit la 31 dec. 2007 reinem: Explicaii Stocuri Creane Furnizori 31.12.2007 31.12.2006 768 1244 806 672 1128 662

Fluxul de numerar- metoda indirect Rezultatul brut + Cheltuieli cu amortizarea - Profit din vnzarea activelor imobilizate Variaia stocurilor ( Si - Sf ) Variaia creanelor ( Si - Sf) Variaia furnizorilor ( Si Sf ) Cash flow din activitatea de exploatare 1152 172 (30) (96) (116) 144 1226

Fluxul de numerar din activitatea de exploatare- metoda direct ncasri de la clieni (Si+ Ven Vz Pierderi din creane Sf) 77 5576

Pli ctre furnizori( Si + Achiziii Sf ) Pli ctre salariai Alte pli Cach flow din activitatea de exploatare

(3984) (202) (164) 1226

Raportarea fluxurilor de trezorerie pe o baz net. Fluxurile de trezorerie provenite din urmtoarele activiti de exploatare, investiie i finanare pot fi raportate pe o baz net: a) Plile i ncasrile n numerar efectuate n numele clienilor, atunci cnd fluxurile de trezorerie reflect, mai degrab, activitile clientului dect pe acelea ale entitii; i b) Plile i ncasrile n numerar pentru elementele pentru care rulajul este rapid, sumele sunt mari, iar termenul de scaden este scurt. Exemle de pli i ncasri n numerar la care s-a fcut referire n paragraful (a) sunt: Acceptarea i rambursarea depozitelor la vedere ale unei bnci; Fondurile deinute pentru clieni de ctre o entitate de investiii; i Chiriile ncasate n numele proprietarilor de proprieti imobiliare i pltite acestora. Exemple de ncasri i pli de numerar la care s- a fcut referire n paragraful (b) sunt avansurile pentru rambursarea: Valorilor capitalului aferent clienilor care folosesc cri de credit; Achiziii i cedri de investiii; i Altor mprumuturi pe termen scurt, de exemplu, acelea care au un termen de scaden de trei luni sau mai puin. Fluxurile de numerar provenite din fiecare dintre urmtoarele activiti ale unei instituii financiare pot fi raportate pe o baz net: a) ncasrile i plile de numerar pentru acceptarea i rambursarea depozitelor cu o dat fix de scaden; b) Plasarea depozitelor la i retragerea acestora de la alte instituii financiare; i c) Avansurile n numerar i mprumuturile acordate clienilor, precum i rambursarea acestor avansuri i mprumuturi. Fluxuri de trezorerie n valut. Fluxurile de trezorerie provenite din tranzaciile efectuate n valut vor fi nregistrate n moneda funcional a unei entiti prin aplicarea cursului de schimb dintre moneda funcional i valut, asupra valorii n valut, la data fluxului de trezorerie. Fluxurile de trezorerie ale unei sucursale din strintate vor fi convertite la cursul de schimb dintre moneda funcional i valut, la data fluxului de trezorerie. Fluxurile de trezorerie exprimate n valut sunt raportate ntr-o manier conform cu IAS 21 Efectele variaiei cursurilor de schimb valutar. Aceasta permite utilizarea unui curs de schimb ce aproximeaz cursul curent. De exemplu, la nregistrarea tranzaciilor n valut sau pentru convertirea fluxurilor de trezorerie ale unei sucursale din strintate se poate folosi, pentru o perioad, un curs 78

de schimb mediu ponderat. Cu toate acestea, IAS 21 nu permite folosirea cursului de schimb de la data bilanului atunci cnd se convertesc fluxurile de trezorerie ale unei sucursale din strintate. Profitul i pierderile nerealizate ce provin din variaia cursurilor de schimb valutar nu sunt fluxuri de trezorerie. Totui, efectul variaiei cursului de schimb valutar asupra numerarului i echivalentelor de numerar deinute sau datorate n valut este raportat n situaia fluxului de trezorerie pentru a reconcilia numerarul i echivalentele de numerar la nceputul i la sfritul perioadei. Aceast valoare este prezentat separat de fluxurile de trezorerie provenite din activiti de exploatare, investiie, finanare i include diferenele, dac exist, ale acestor fluxuri de trezorerie care au fost raportate la cursul de schimb de la sfritul perioadei. Exemplu: Societatea X are ca obiect al explatrii de baz importul i exportul de utilaje agricole. La inceputul anului N soldul contului bancar n euro era de 45600 , curs valutar 1=3,56 lei. n cursul anului se ncaseaz de la clieni externi 512600, curs valutar 1=3,60 lei. Se pltesc furnizorilor externi 492000 , curs valutar 1=3,65 lei. Cursul valutar la 31.12.N este de 1=3,70 lei. Sold final n euro: 45600+ 512600-492000 = 66200 x 3,70 = 244940 lei Sold final n lei: 45600x3,56 + 512600x 3,60 492000x 3,65 = 162336 + 1845360 1795800 = 211896. Diferena decurs valutar nerealizat: 244940 211896 = 33044 lei

Extras din situaia fluxurilor de numerar: ncasri Pli Cash flow Diferen de curs valutar Flux de trezorerie (Flux de trezorerie= Sf-Si ; 244940 162336 = 82604) 1845360 1795800 49560 33044 82604

Dobnzi i dividende. Fluxurile de trezorerie din dobnzi i dividende ncasate sau pltite vor fi prezentate separat. Fiecare dintre acestea va fi clasificat ntr-o manier consecvent de la o perioad la alta, ca fiind generat fie de activiti de exploatare, fie de investiie sau finanare. Valoarea total a dobnzilor pltite de-a lungul unei perioade este prezentat n situaia fluxului de trezorerie indiferent dac a fost recunoscut drept cheltuial n contul de profit i pierdere sau capitalizat n conformitate cu tratamentul alternativ permis de IAS 23 Costurile ndatorrii. Att dobnda pltit, ct i dobnda i dividendele ncasate sunt clasificate de instituiile financiare de obicei drept fluxuri de trezorerie din exploatare. Totui, nu exist un consens privind clasificarea acestor fluxuri de trezorerie de ctre alte entiti. Att dobnda pltit, ct i dobnda i 79

dividendele ncasate pot fi clasificate drept fluxuri de trezorerie din exploatare, deoarece intr n determinarea profitului sau a pierderii. Alternativ, dobnda pltit i dobnda i dividendele ncasate pot fi clasificate drept fluxuri de trezorerie din finanare i, respectiv, din investiie, deoarece ele reprezint costuri ale atragerii surselor de finanare sau a rentabilitii investiiilor. Dividentele pltite pot fi clasificate drept fluxuri de trezorerie din finanare, deoarece reprezint costuri ale atragerii resurselor de finanare. Alternativ, dividendele pltite pot fi clasificate drept component a fluxului de trezorerie din activiti de exploatare pentru a ajuta utilizatorii s determine capacitatea unei entiti de a plti dividende din fluxurile de trezorerie de exploatare. Impozitul pe profit. Fluxurile de trezorerie provenite din impozitul pe profit vor fi prezentate separat i vor fi clasificate drept fluxuri de trezorerie din activiti de exploatare, cu excepia situaiei n care ele pot fi alocate n mod specific activitilor de finanare i investiie. Impozitele pe profit sunt generate n urma tranzaciilor care dau natere unor fluxuri de trezorerie clasificate n situaia fluxurilor de trezorerie ca activiti de exploatare, investiie i finaare. n timp ce cheltuielile cu impozitul pot fi alocate fr dificultate activitilor de investiie i finanare, fluxurile de trezorerie aferente impozitelor respective sunt, adesea, imposibil de alocat i pot aprea ntr-o perioad diferit de cea a fluxurilor de trezorerie aferente tranzaciei de baz. Prin urmare, impozitele pltite sunt clasificate, de obicei drept fluxuri de trezorerie din activiti de exploatare. Totui, atunci cnd este posibil identificarea fluxurilor de trezorerie din impozite i alocarea lui unei tranzacii individuale care d natere unor fluxuri de trezorerie clasificate drept activiti de investiie sau finanare, fluxul de trezorerie din impozite va fi clasificat m mod corespunztor ca activitate de investiie sau finanare. Atunci cnd fluxurile de trezorerie din impozite sunt aferente mai multor clase de activiti, este prezentat valoarea total a impozitelor pltite.

Investiii n filiale, entti asociate i asocieri n participaie. Atunci cnd se contabilizeaz o investiie ntr-o entitate asociat sau filial pe baza metodei punerii n echivalen sau a metodei costului, investitorul limiteaz informaiile raportate n situaia fluxurilor de trezorerie la acele fluxuri de trezorerie generate ntre el i ntreprinderea n care s-a investit, de exemplu, la dividende i avansuri. O entitate care prezint interesul su ntr-o entitate controlat n comun folosind consolidarea proporional, va include n situaia consolidat a fluxurilor de trezorerie ponderea aferent ei din fluxurile de trezorerie ale entitii controlate n comun. O entitate care prezint un asemenea interes folosind metoda punerii n echivalen include n situaia fluxurilor de trezorerie, fluxurile de trezorerie generate de investiia sa n entitatea controlat n comun, precum i repartizrile i alte vrsminte sau ncasri aprute ntre aceasta i entitatea controlat n comun. Achiziionarea i cedarea filialelor i a altor uniti de afaceri. Fluxurile de trezorerie globale provenite din achiziiile i din cedrile de filiale i alte uniti de afaceri vor fi prezentate separat i clasificate drept activiti de investiie. Entitile vor prezenta cumulativ, n cursul perioadei, fiecare dintre urmtoarele aspecte, att n ceea ce privete achiziiile, ct i nstrinrile filialelor sau ale altor uniti de afaceri: a) Contraprestaia total aferent achiziiei sau cedrii; b) Ponderea din contraprentaia aferent achiziiei sau cedrii, primit sub forma numerarului i a echivalentelor de numerar; c) Valoarea numerarului i a echivalentelor de numerar din filiala sau unitatea achiziionat sau cedat; i 80

d) Valoarea rezumat pe fiecare categorie principal a activelor i datoriilor din filiala sau unitatea de afaceri care a fost achiziionat sau cedat, altele dect numerarul sau echivalentele de numerar. Prezentarea separat a efectelor fluxurilor de trezorerie generate n urma achiziiei sau cedrii de filiale i alte uniti de afaceri, ca elemente rnduri distincte, mpreun cu prezentarea separat a valorii activelor i obligaiilor achiziionate sau nstrinate, ajut la distingerea fluxurilor de trezorerie respective de fluxurile de trezorerie provenite din alte acticiti de exploatare, investiie i finanare. Efectele fluxurilor de trezorerie ale nstrinrilor nu sunt deduse din acelea ale achiziiilor. Valoarea cumulat a numerarului pltit sau ncasat drept contraprestaie a achiziiilor sau vnzrilor este raportat n situaia fluxurilor de trezorerie, dup deducerea numerarului i a echivalentelor de numerar achiziionate sau cedate. Tranzacii nemonetare. Tranzaciile de natur investiional i de finanare care nu necesit ntrebuinarea numerarului sau a echivalentelor de numerar vor fi excluse din situaia fluxului de trezorerie. Astfel de tranzacii vor fi prezentate n alt parte a situaiilor financiare intrun mod care s furnizeze toate informaiile relevante cu privire la aceste activiti de investiie i finanare. O mare parte a activitilor de investiie i finanare nu au un impact direct asupra fluxurilor de trezorerie curente, cu toate c ele afecteaz structura capitalului i a activelor unei entiti. Exluderea tranzaciilor nemonetare din situaia fluxului de trezorerie este consecvent cu obiectivul unei situaii a fluxului de trezorerie, deoarece aceste elemente nu implic fluxuri de trezorerie n perioada curent. Exemple de tranzacii nemonetare sunt: a) Achiziionarea de active fie prin asumarea direct a obligaiilor aferente, fie prin intermediul unui leasing financiar; b) Achiziionarea unei entiti prin intermediul emiterii de aciuni; i c) Convertirea datoriilor n capital. d) Componente ale numerarului i ale echivalentelor de numerar. e) O entitate va evidenia componentele numerarului i ale echivalentelor de numerar i va prezenta o reconciliere a sumelor din situaia fluxurilor sale de trezorerie cu elementele echivalente raportate n bilan. f) Avnd, n vedere diversitatea practicilor de gestiune a numerarului i a practicilor bancare utilizate n lume i pentru a respecta IAS 1 Prezentarea situaiilor financiare, o entitate va indica politica adoptat n determinarea componentelor numerarului i ale echivalentelor de numerar. g) Efectul oricrei modificri n politica de determinare a componentelor numerarului i echivalentelor de numerar, de exemplu, o modificare n clasificarea instumentelor financiare anterior considerate ca fcnd parte din portofoliul de investiii ale entitii, este raportat n conformitate cu IAS 8 Politici contabile, modificri n estimrile contabile i erori. Prezentarea separat a fluxurilor de trezorerie care reprezint creteri ale capacitii de exploatare i fluxurilor de trezorerie necesare meninerii capacitii de exploatare este folositoare, oferind posibilitatea utilizatorilor s determine dac entitatea investete n mod adecvat pentru mentinerea capacitii sale de exploatare. O entitate care nu investete n mod adecvat n meninerea capacitii sale de exploatare. O entitate care nu investete n mod adecvat n meninerea capacitii sale de exploatare poate prejudicia profitabilitatea sa pe viitor pentru lichiditatea curent i repartizrile ctre acionari. 81

Prezentarea pe segmente a fluxurilor de trezorerie ofer utilizatorilor posibilitatea de a obine o nelegere mai bun a relaiilor dintre fluxurile de trezorerie ale societii, per ansamblu, i acelea ale prilor sale componente, pe de o parte, i gradul de disponibilitate i variabilitatea a fluxurilor de trezorerie pe segmente, pe de alt parte.

82