Practicile de contabilitate creativ privind performana entitilor

Lector univ. dr. Irina PCAN

Contul de profit i pierdere ofer investitorilor i creditorilor informaii necesare previziunii valorilor, calendarului i capacitii ntreprinderii de a genera fluxuri de trezorerie. Libertatea de alegere a politicilor contabile de ctre managementul companiei este una dintre principalele limite informaionale ale CPP. Politicile contabile includ principiile, metodele, bazele de calcul,conveniile, practicile i regulile adoptate de o entitate pentru ntocmirea i prezentarea situaiilor financiare.

Profesionitii arat c cele mai ntlnite tehnici ale managementului rezultatelor sunt: -subevaluarea provizioanelor, -neconstituirea provizioanelor pt returnarea bunurilor sau creane ndoielnice, -capitalizarea agresiv a costurilor, -folosirea unor condiii optimiste de amortizare, -majorarea cheltuielilor n anii buni i a veniturilor n anii ri, -vnzarea creanelor, -rscumprarea aciunilor firmei pentru a majora rezultatul pe aciune, -schimbri n politicile i practicile contabile (schimbri n estimri, evaluarea stocurilor, capitalizare), -nregistrri fictive, etc. -crearea de documente false: facturi, ordine de cumprare, documente de expediere, -includerea unor elemente n cadrul stocurilor care n realitate nu exist, -inerea de registre-jurnal false, -scanarea i schimbarea documentelor legale, etc.

Impactul practicilor de contabilitate creativ referitoare la IC i IN asupra performanei entitilor

Putem distinge mai multe politici i opiuni contabile care pot influena rezultatul prezentat n CPP: 1)Tratamentul cheltuielilor de dezvoltare; 2) Politica de reevaluare; 3) Politica de amortizare; 4) Politica de depreciere; 5) Capitalizarea cheltuielilor ulterioare; 6) Capitalizarea dobnzilor.

1) Politica de capitalizare a cheltuielilor de dezvoltare

Posibiliti de contabilitate creativ: Decizia de a capitaliza sau nu cheltuielile ocazionate de dezvoltare; Momentul capitalizrii nu este lipsit de subiectivitate; Momentul virrii cheltuielilor capitalizate n CPP i valoarea acestora; Valoarea cheltuielilor capitalizate; Amortizarea cheltuielilor capitalizate.

1. a) Distincia ntre cheltuieli de cercetare i cheltuieli de dezvoltar

Cheltuieli de cercetare sau cheltuieli de dezvoltare?

Exist probabilitatea obinerii de beneficii economice viitoare?
NU DA

Incertitudini privind finalizarea proiectului

Cheltuieli de cercetare

Cheltuieli de dezvoltare
Cheltuielile de dezvoltare se vor vira din Bilan n Contul de profit i pierdere
Afecteaz Bilanul

Afecteaz Contul de profit i pierdere

Exemplu

O SC care estimeaz c va obine o cifr de afaceri de 2.000.000 u.m. In fiecare dintre anii N N+4 dezvolt un proiect special ce necesit cheltuieli de 800.000 u.m. Chelt. i veniturile proiectului sunt estimate astfel:
N: chelt. dezv. 400.000 u.m. N+1: chelt. dezv. 300.000 u.m. N+2: chelt. dezv. 100.000 u.m. N+3: venituri din proiect 600.000 u.m. N+4: venituri din proiect 600.000 u.m.

SC poate alege unul dintre urmtoarele tratamente:

A. Capitalizarea i amortizarea chelt. de dezv. n anii N+3 i N+4; B. Capitaliz. CD n anul N i virarea CD n Contul de profit i pierdere (CPP) ca urmare a apariiei unor incertitudini privind finalizarea proiectului, la sf. anului N+1; C. Acelai tratament ca n varianta B, dar la sf. anului N+2, n condiiile dispariiei incertitudinilor privind finalizarea proiectului, se reactiveaz CD; D. ncadrarea tuturor chelt. n categoria cercetare i nscrierea lor n CPP pe msura angajrii.

N+1

N+2

N+3

N+4

Cifra de afaceri + Venituri din proiect - Cheltuieli privind amortizarea = Rezultat contabil
Cifra de afaceri + Venituri din proiect -Cheltuieli privind amortizarea = Rezultat contabil Cifra de afaceri + Venituri din proiect - Cheltuieli de dezvoltare = Rezultat contabil

2.00 0 2.00 0
2.00 0 2.00 0 2.00 0 2.00 0 2.00 0

2.00 2.000 2.000 2.000 0 - + 600 + 600 - - 400 - 400 - 2.000 2.200 2.200 2.00 0
2.00 2.000 2.000 2.000 0 - + 600 + 600 - -100 -700 1.900 2.600 2.600 1.30 0 2.00 2.000 2.000 2.000 0 - + 600 + 600 - +700 - 400 - 400 -700 2.700 2.200 2.200 1.30 0 2.00 2.000 2.000 2.000 0 - + 600 + 600

Cifra de afaceri + Venituri din proiect

1a) Distincia ntre cheltuieli de cercetare i cheltuieli de dezvoltare

O SC realizeaz un program informatic. Cheltuielile sunt distribuite astfel: -01.08.N 31.12.N: --pt studiul prealabil 18.000 um, --pt analiza funcional 20.000 um, --pt analiza organic 2.000 um; 01.01.N+1 30.04.N+1: --pt analiza organic 22.000 um, --pt programare 34.000 um, --pt teste 8.000 um, --pt ntocmirea documentaiei necesare utilizatorului 4.000 um, --pt formarea personalului 12.000 um.

Varianta I: Managerii apreciaz c proiectul are anse mari de reuit la mijlocul analizei funcionale. Varianta II: Managerii apreciaz c proiectul are anse mari de reuit la sfritul analizei funcionale.

Varianta I: Costul de producie al programului este format din: 10.000 (analiza funcional) + 24.000 (analiza organic) + 34.000 (programare) + 8.000 (teste) + 4.000 (ntocmirea documentaiei) = 80000 N: Incidena asupra rezultatului : 18.000 (studiul prealabil) + 10.000 (analiza funcional) = 28.000 um N+1: Incidena asupra rezultatului = 12.000 um (formarea personalului) Varianta II: Costul de producie al programului este format din: 24.000 (analiza organic) + 34.000 (programare) + 8.000 (teste) + 4.000 (ntocmirea documentaiei) = 70.000 um N: Incidena asupra rezultatului : 18.000 (studiul prealabil) + 20.000 (analiza funcional) = 38.000 um N+1: Incidena asupra rezultatului = 12.000 um (formarea personalului)

ntr-un studiu, profesionistul contabil a prezentat informaiile financiare aferente unei firme, n dou moduri: 1. cu capitalizarea cheltuielilor de dezvoltare; 2. cu nregistrarea cheltuielilor de dezvoltare n contul de profit i pierdere. Informaiile financiare au fost prezentate la dou eantioane de analiti bancari, ca i cnd ar fi vorba despre dou firme diferite. Acestora li s-au pus mai multe ntrebri privind acordul de contractare a unui mprumut, iar rspunsurile au fost urmtoarele:

Ch. dezv. capitalizate

Nu se acord linie de credit Rata medie a dobnzii 25% 12,556%

Ch. dezv. = =Ch.curente

57% 12,974%

Se acord mprumut de 2 mil. $

Rata medie a dobnzii pentru 2 mil. $ Societatea preferat Se acord mprumut de 3 mil. $ Riscul mediu de nerambursare

50%
13,165% 62,2% 61,4% 23,5%

30%
13,474% 11,1% 27,3% 46,2%

Concluzie: Societatea care a capitalizat cheltuielile de dezvoltare a obinut rspunsuri mai favorabile.

O SC demareaz n N-1 un proiect special n valoare de 14.000 um. La aceast dat managementul SC are o atitudine optimist privind ansele de realizare a proiectului de dezvoltare i prin urmare aceste cheltuieli se capitalizeaz, amortizndu-se n urmtorii 5 ani, ncepnd cu anul N.

Varianta I: n anul N+1 se dorete diminuarea rezultatului i prin urmare, cheltuielile de dezvoltare se vireaz din bilan n contul de profit i pierdere, invocndu-se nesigurana obinerii beneficiilor. Varianta II: n anul N+1 se amortizeaz cheltuielile de dezvoltare, iar viziunea managementului privind acest obiectiv nu se modific.

Influena hotrrii managementului n Contul de profit i pierdere

Exerciiul N+1 Atitudine optimist Indicatori (metoda capitalizrii) Venituri din exploatare 40.000 Consumuri de la teri 26.000 Cheltuieli cu amortizarea imobilizrilor 2.800* necorporale (Cheltuieli cu amortizarea cheltuielilor de dezvoltare) Cheltuieli de dezvoltare reintegrate n rezultat Alte cheltuieli de exploatare 800 Rezultatul exerciiului 10.400 Exerciiul N+1 Atitudine pesimist (metoda rezultatului) 40.000 26.000 -

11.200** 800 10.400

*2.800 = 14.000 um/5 ani; **11.200 = 14.000 um 2.800 um

Influena hotrrii managementului n Bilan

Exerciiul

N+1
Atitudine optimist (metoda capitalizrii

N+1
Atitudine pesimist (metoda rezultatului)

Influena n bilan (valoarea net contabil)

11.200

*2.800 = 14.000 um/5 ani; **11.200 = 14.000 um 2.800 um

1. b) Delimitarea cheltuielilor comune mai multor proiecte

O SC dezvolt n anul N 2 proiecte A i B. Cheltuieli angajate:

Cheltuieli directe 450.000 u.m. pentru A i 150.000 u.m. pentru B; Chelt. indirecte raional ataabile proiectului 150.000 u.m. pentru A i 50.000 u.m. pentru B; Chelt. comune celor 2 proiecte 150.000 u.m.

Proiectul A: anse mari de reuit => capitalizarea chelt. aferente; proiectul B: incertitudini.

Modul de mprire a chelt.comune:

Varianta 1: n cote egale; Varianta 2: chelt.comune recunoscute integral n

Influena Proiectului B asupra CPP

Informaiii Cheltuieli directe Cheltuieli indirecte Cheltuieli comune Efectul asupra rezultatului

Varianta 1 150.000 50.000 75.000 - 275.000

Varianta 2 150.000 50.000 150.000 - 350.000

2. Reevaluarea activelor imobilizate

Entitile procedeaz la reevaluarea IC existente la sfritul exerciiului financiar, astfel nct acestea s fie prezentate n contabilitate la valoarea just. Valoarea just se determin de profesioniti calificai n evaluare.

2. Reevaluarea activelor imobilizate

Decizia de a reevalua imobilizrile nu este inocent. Reevaluarea poate reprezenta ncercarea firmelor de a majora capitalurile proprii i capacitatea de ndatorare. Reevaluarea poate avea efecte pe termen mediu i lung, prin creterea cheltuielilor cu amortizarea aferent activelor reevaluate. Entitile sunt tentate s reevalueze doar activele pentru care se constat plusuri de valoare sau imobilizrile neamortizabile (ex: terenurile), pentru a obine majorarea valorii activelor. Noiunea de grup de imobilizri corporale este suficient de imprecis pt a putea fi interpretat n funcie de interesele managerilor. Societile pot solicita evaluri din partea mai multor echipe de profesioniti, rezervndu-i dreptul de a o folosi pe cea care sprijin imaginea dorit.

2. Reevaluarea activelor imobilizate

Exemplu

SC deine imobilizri corporale la un cost de achiziie de 200.000 u.m., valoarea amortizat 120.000 u.m. La nceputul anului N, managerii decid s nregistreze imobilizrile corporale la valoarea lor actual, de 400.000 u.m. Operaia genereaz creterea valorii nete contabile cu 320.000 u.m. i a capitalurilor proprii cu 320.000 lei.

Activ Imob.corporale (val.brute) - Amortizarea imob.corporale = Val.net a imob.corporale Active circulante Total activ Pasiv Capital social Rezerve din reevaluare Rezultat reportat Rezultatul exerciiului Total capitaluri proprii Datorii Total Pasiv

nainte de reevaluare 200.000 (120.000) 80.000 300.000 380.000 nainte de reevaluare 400.000 0 (600.000) 100.000 (100.000) 480.000 380.000

Dup reevaluare 520.000 (120.000) 400.000 300.000 700.000 Dup reevaluare 400.000 320.000 (600.000) 100.000 220.000 480.000 700.000

Exemplu:
SC reevalueaz un utilaj care nainte de reevaluare are valoarea net de 80.000 um, la valoarea actual de 400.000 um, cu o durat de utilitate de 5 ani din momentul reevalurii. Pentru amortizarea imobilizrii se folosete metoda liniar. Influena reevalurii asupra CPP
SC nu reevalueaz utilajul
Valoarea net a utilajului Cheltuieli privind amortizare anual (pentru fiecare din cei 5 ani) 80.000 um 16.000um

SC reevalueaz utilajul
400.000 um 80.000 um

Surplusul din reevaluare inclus n rezerva din reevaluare este capitalizat prin transferul direct n rezerve (contul 1065 Rezerve reprezentnd surplusul realizat din rezerve din reevaluare), atunci cnd acest surplus reprezint un ctig realizat. n sensul prezentelor reglementri ctigul se consider realizat la scoaterea din eviden a activului pentru care s-a constituit rezerva din reevaluare. Cu toate acestea, o parte din ctig poate fi realizat pe msur ce activul este folosit de entitate. n acest caz, valoarea rezervei transferate este diferena dintre amortizarea calculat pe baza valorii contabile reevaluate i valoarea amortizrii calculate pe baza costului iniial al activului.

Exemplu:

Fiecare dintre societile A, B i C achiziioneaz la nceputul anului N un utilaj n valoare de 200.000 u.m. Toate cele 3 SC au estimat o durat de utilizare de 10 ani i o valoare rezidual nul. La 01.01.N+3, SC B i C reevalueaz utilajul, la 280.000 u.m. La 01.01.N+5, SC C reevalueaz utilajul stabilind o valoare de 300.000 u.m. La nceputul anului N+6, cele 3 SC vnd utilajul la acelai pre: 300.000 u.m.

Bilan 31.12.N+2 Imob.corp. la cost de achiziie - Amortizarea pn la 31.12.N+2 = Valoare net

SC A 200.000 -60.000 140.000

SC B 200.000 -60.000 140.000

SC C 200.00 0 -60.000 140.00 0 280.00 0 -80.000 200.00 0 300.00 0 -60.000 240.00 0

31.12.N+4 Imob.reevaluate la 01.01.N+3 -Amortizarea N+3 i N+4 = Valoare net

140.000 -40.000 100.000

280.000 -80.000 200.000

31.12.N+5 Imob.reevaluate la 01.01.N+5 - Amortizarea N+5 = Valoare net

100.000 -20.000 80.000

200.000 -40.000 160.000

31.12.N+6

Efect net asupra rezultatului Venituri din vnzarea imobilizrilor Cheltuieli cu active cedate

SC A 300.00 0 -80.000

SC B 300.00 0 160.00 0 140.00 0 180.00 0

SC C 300.000 240.000

Rezultat din vnzare Total cheltuieli cu amortizarea

220.00 0 120.00 0

60.000 200.000 140.000

Efectul net asupra rezultatului

100.00 -40.000 0

O SC deine un utilaj achiziionat la 01.01.N pentru suma de 2.400 um. Durata de via util = 10 ani. La 31.12.N+2, utilajul se reevalueaz, valoarea just fiind de 4.800 um. Efectul reevalurii utilajului asupra Cap. proprii la 31.12.N+2
Indicatori Echipamente tehnologice (valoare net) Alte active Datorii Capitaluri proprii SC NU reevalueaz utilajul 1.680 2.340 1.824 2.196 SC reevalueaz utilajul 4.800 2.340 1.824 5.316

La 31.12.N+3 se decide vnzarea utilajului la preul de vnzare de 4.320 um.

Incidena cesiunii asupra rezultatului n cele dou situaii
Situaia n care Venituri i cheltuieli legate de echipamentul operaia de cesiune tehnologic nu este reevaluat V. din vnzarea activelor i alte operaii de capital 4.320 Ch. privind activele cedate i alte operaii (1.440) Rezultatul din cesiune Cheltuieli privind amortizarea 2.880 (960) Situaia n care echipamentul tehnologic este reevaluat 4.320 (4.114) 206 (686)

Incidena asupra rezultatului

1.920

(480)

3. Politica de amortizare
a)

b)
c)

Durata de amortizare; Metoda de amortizare; Valoarea rezidual.

3. Politica de amortizare
a)

b)
c)

Durata de amortizare; Metoda de amortizare; Valoarea rezidual.

Revizuirea metodei sau a duratei de amortizare ori a valorii reziduale

Principiul permanenei metodelor; Exist excepii: de exemplu: OMF 3055/2009: O modificare semnificativ a condiiilor de utilizare sau nvechirea unei imobilizri corporale poate justifica revizuirea duratei de amortizare (pct. 110 alin 4)

3. Politica de amortizare

Presupunem c managementul urmrete creterea rezultatelor din anii imediat urmtori achiziiei IC (ntr-o manier agresiv). Prin stabilirea duratelor de via prea mari sau a valorilor reziduale prea ridicate, cheltuielile cu amortizarea sunt subevaluate.

3. Politica de amortizare

Ameliorarea rezultatelor ulterior achiziiei IC, se obine prin diminuarea duratelor de via sau prin majorarea valorii reziduale a IC. n consecin, n primii ani de utilizare a activului, cheltuielile cu amortizarea vor fi supraevaluate.

3. Politica de amortizare

n concluzie, atunci cnd se compar performanele mai multor ntreprinderi, fie se pornete de la premisa c duratele de amortizare sunt comparabile i atunci se compar rezultatele curente sau cele de exploatare, fie se face abstracie de amortizri, comparndu-se excedentele brute de exploatare (EBE).

a) Schimbarea duratei de amortizare

SC A i SC B dein cte un mijloc fix achiziionat cu 120.000 um. Cele dou mijloace fixe sunt identice i sunt utilizate n aceleai condiii. SC A amortizeaz mijlocul fix n doi ani, iar SC B amortizeaz mijlocul fix n trei ani.

a) Schimbarea duratei de amortizare

SC A CA An 1 900.000 An 2 900.000 700.000 60.000 140.000 An 3 900.000 700.000 0 200.000 Total 2.700.000 2.100.000 120.000 480.000

Alte cheltuieli de exploatare 700.000 Celtuieli privind amortizarea 60.000 Rezultat din exploatare SC B CA 900.000 140.000

900.000 700.000 40.000 160.000

900.000 700.000 40.000 160.000

2.700.000 2.100.000 120.000 480.000

Alte cheltuieli de exploatare 700.000

Cheltuieli privind amortizarea

Rezultat din exploatare

40.000 160.000

3. a) Schimbarea duratei de amortizare

O SC dezvolt un proiect special astfel: n anul N: cheltuieli de dezvoltare = 500.000 um n anul N+1: cheltuieli de dezvoltare = 400.000 um n anul N+2: cheltuieli de dezvoltare = 100.000 um. n anul N+3: Venituri = 600.000um n anul N+4: Venituri = 500.000 um n anul N+5: Venituri = 300.000 um n anul N+6: Venituri = 200.000 um n anul N+7: Venituri = 100.000 um Cheltuielile de dezvoltare se amortizeaz ncepnd cu anul N+3, n 5 ani. n data de 31.12.N+4 s-a decis c perioada de exploatare se va reduce cu un an.

Incidena modificrii perioadei de amortizare asupra rezultatului

N +3 Venituri din proiect Cheltuieli privind amortizarea Influena asupra rezultatului Venituri din proiect Cheltuieli privind amortizarea Influena asupra rezultatului 600.000 -200.000 400.000 600.000 -200.000 400.000 N+4 500.000 300.000 500.000 300.000 N+5 300.000 0 300.000 100.000 N+6 200.000 -300.000 -100.000 200.000 -200.000 0 N+7 100.000 0 100.000 100.000 -200.000 -100.000

-200.000 -300.000

Incidena pstrrii perioadei de amortizare asupra rezultatului: -200.000 -200.000

3. a) Durata de amortizare
SC A i B dein fiecare un utilaj achiziionat cu 120.000 u.m. Cele 2 utilaje sunt identice i utilizate n aceleai condiii. SC A amortizeaz utilajul n funcie de numrul de uniti de producie pe care sper s le obin prin folosirea acestuia: 5.000 piese n primul an, 4.000 piese n al 2-lea an, 1.000 piese n al 3-lea an. SC B amortizeaz utilajul prin metoda liniar, pe o perioad de 3 ani. CPP ale celor 2 SC se prezint astfel:

Societatea A Cifra de afaceri - Consumuri de la teri - Chelt. de personal

Anul 1 900.00 0 400.00

Anul 2 900.00 0 400.00

Anul 3 900.00 0 400.00

Total 2.700.00 0 1.200.00

- Chelt. privind amortizarea

0
300.00 0 60.000

0
300.00 0 48.000 152.00 0 Anul 2 900.00 0 400.00

0
300.00 0 12.000 188.00 0 Anul 3 900.00 0 400.00 Total

0
900.000 120.000

= Rezultat din exploatare

140.00 0

480.000

Societatea B Cifra de afaceri - Consumuri de la teri - Chelt. de personal

Anul 1 900.00 0 400.00

2.700.00 0 1.200.00

3. b) Metoda de amortizare
SC A i B dein fiecare un utilaj achiziionat cu 120.000 u.m. Cele 2 utilaje sunt identice i utilizate n aceleai condiii, pe o perioad de 3 ani. SC A utilizeaz metoda liniar, iar SC B metoda degresiv. CPP ale celor 2 SC se prezint astfel:

Societatea A Cifra de afaceri

Anul 1

Anul 2

Anul 3 900.000

Total 2.700.00

900.000 900.000

- Consumuri de la teri
- Chelt. de personal - Chelt. privind amortizarea

400.000 400.000
300.000 300.000 40.000 40.000

400.000
300.000 40.000

0
1.200.00 0 900.000 120.000

= Rezultat din exploatare Societatea B Cifra de afaceri - Consumuri de la teri - Chelt. de personal

160.000 160.000 Anul 1 Anul 2

160.000 Anul 3 900.000 400.000 300.000

480.000 Total 2.700.00 0 1.200.00

900.000 900.000 400.000 400.000 300.000 300.000

- Chelt. privind amortizarea

60.000

30.000

30.000

0
900.000

3. b) Schimbarea metodei de amortizare

O SC a achiziionat n decembrie N-1 un mijloc fix n valoare de 120.000 um, durata de utilizare fiind de 8 ani. Pentru amortizarea mijlocului fix se alege metoda de amortizare degresiv . La 31.12.N+1 se reconsider metoda de amortizare i se opteaz pentru metoda liniar.

Evoluia cheltuielilor privind amortizarea

An Amortizare degresiv An N 30.000 An N+1 22.500 An N+2 16.875 An N+3 12.656 An N+4 11.992 An N+5 11.992 An N+6 11.992 An N+7 11.993 Amortizare cumulat 120.000 Amortizar e liniar 30.000 30.000 10.000 10.000 10.000 10.000 10.000 10.000 120.000

3. b) Schimbarea metodei de amortizare

SC A i SC B utilizeaz dou utilaje identice n valoare de 1.800 um, pe care l amortizeaz n 3 ani prin dou metode diferite: n cadrul SC A, cheltuielile privind amortizarea sunt de 3/6 din valoarea utilajului n anul I, de 2/6 din valoarea utilajului n anul II, de 1/6 din valoarea utilajului n anul III. SC B practic amortizarea liniar.

Influena metodei diferite de amortizare asupra rezultatului

SC A CA Alte cheltuieli de exploatare Cheltuieli privind amortizarea Rezultat din exploatare Excedent brut din exploatare SC B CA Alte cheltuieli de exploatare An I 2.000 1.200 900 710 800 An I 2.000 1.200 An II 2.000 1.200 600 740 800 An II 2.000 1.200 An III 2.000 1.200 300 770 800 An III 2.000 1.200 Total 6.000 3.600 1.800 2.220 800 Total 6.000 3.600

Cheltuieli privind amortizarea

Rezultat din exploatare Excedent brut din exploatare

600
740 800

600
740 800

600
740 800

1.800
2.220 800

Concluzii

Utiliznd o alt metod de amortizare, SC A d imaginea unei ntreprinderi al crei rezultat se amelioreaz de la an la an, n timp ce SC B d impresia unei ntreprinderi ale crei performane stagneaz. n realitate, aa cum demonstreaz i Rezultatul brut din exploatare, performanele celor dou ntreprinderi sunt identice i constante.

3. c) Valoarea rezidual

SC A i B dein fiecare un utilaj achiziionat cu 120.000 u.m. Cele 2 utilaje sunt identice i utilizate n aceleai condiii. Ambele societi amortizeaz utilajul pe o perioad de 3 ani, prin metoda liniar. Valorile reziduale sunt ns estimate diferit: zero la SC A i 15.000 u.m. la SC B.

CPP ale celor 2 SC, pe cei 3 ani de utilizare, se prezint astfel:

Societatea A Cifra de afaceri - Consumuri de la teri - Chelt. de personal - Chelt. privind amortizarea = Rezultat din exploatare Societatea B Cifra de afaceri - Consumuri de la teri Anul 1 900.000 400.000 300.000 40.000 160.000 Anul 1 900.000 400.000 Anul 2 900.000 400.000 300.000 40.000 160.000 Anul 2 900.000 400.000 Anul 3 900.000 400.000 300.000 40.000 160.000 Anul 3 900.000 400.000 Total 2.700.000 1.200.000 900.000 120.000 480.000 Total 2.700.000 1.200.000

- Chelt. de personal
- Chelt. privind amortizarea - Alte cheltuieli = Rezultat din exploatare

300.000
35.000 165.000

300.000
35.000 165.000

300.000
35.000 15.000 150.000

900.000
105.000 15.000 480.000

c) Schimbarea valorii reziduale

La nceputul exerciiului N, s-a achiziionat un mijloc fix, n valoare de 120.000 um, pentru care s-au estimat o durat de utilizare de 5 ani i o valoare rezidual de 15.000 um. Metoda de amortizare reinut a fost cea liniar. La sfritul exerciiului N+2 s-a estimat c valoarea rezidual va fi nul.

c) Schimbarea valorii reziduale

An

N N+1 N+2 N+3 N+4

Cheltuieli privind amortizarea Valoarea rezidual Schimbarea valorii = 15.000 um reziduale 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 21.000 28.500 21.000 28.500

Durata de utilitate a unui utilaj cumprat la nceputul anului N, la costul de 120.000 um i amortizat liniar, a fost fixat iniial la 5 ani. n urma unor expertize tehnice realizate la sfritul exerciiului N, s-a decis prelungirea duratei de utilizare cu nc 2 ani. Amortizarea anului N: 24.000 u.m. Val.net contabil la sf.anului N: 96.000 u.m. Chelt.cu amortizarea anului N nu sunt revizuite. ncepnd cu N+1, chelt.anual cu amortizarea va fi: 96.000 : 6 ani = 16.000 u.m. => se diminueaz chelt. cu amortizarea i se majoreaz rezultatul contabil al exerciiilor viitoare.

4. Deprecierea activelor imobilizate

Aparent, valoarea contabil a imobilizrilor este obiectiv, deoarece, la data intrrii acestora n ntreprindere, ea a fost validat de pia. ns, de-a lungul timpului, valoarea de intrare trebuie corectat cu amortizrile deja nregistrate, iar n determinarea amortizrii intervin o serie de variabile. n aceste condiii, ntreprinderile au obligaia de a nregistra pierderile de valoare de fiecare dat cnd valoarea contabil a unui activ este mai mare dect valoarea sa recuperabil.

4. Deprecierea activelor imobilizate

Valoarea contabil se determin n funcie de valoarea de intrare din care se deduce amortizarea cumulat i pierderile de valoare. Valoarea recuperabil este valoarea cea mai mare dintre preul net de vnzare al activului i valoarea sa de utilitate. Preul net de vnzare este suma care poate fi obinut din vnzarea unui activ, cu ocazia unei tranzacii, n condiii de concuren normal, ntre pri bine informate i care i dau acordul, sum din care sunt deduse costurile de vnzare. Valoarea de utilitate este o valoare actualizat, obinut prin estimarea fluxurilor de trezorerie viitoare ateptate din utilizarea continu a unui activ i din cesiunea sa la sfritul duratei sale de utilitate. Fluxurile de trezorerie viitoare se estimeaz cu ajutorul ratei de actualizare: 1 / (1 + Ra) n . (Rata de actualizare se exprim n procente.)

4. Deprecierea activelor imobilizate

Valoarea recuperabil este departe de a fi o valoare obiectiv, fiind teren favorabil pentru creativitate. Dei este mai tangibil dect valoarea de utilitate, preul net de vnzare necesit estimri, iar caracterul optimist sau pesimist al estimrilor i va pune amprenta asupra mrimii preului net de vnzare i implicit, asupra valorii recuperabile.

4. Deprecierea activelor imobilizate

La 31.12.N, IC ale unei SC aveau o valoare contabil de 16.000 um. SC a angajat 2 evaluatori pt a determina valoarea de pia a acestora. Evaluatorii au prezentat urmtoarele valori: Evaluator A 11.500 um Evaluator B 15.700 um

La 31.12.N+1, aceleai imobilizri au fost evaluate astfel: Evaluator A

11.700 um

Evaluator B
15.200 um

Dei au tendine diferite, ambele rezultate sunt considerate reale, iar societatea are posibilitatea s aleag, n fiecare an, evaluarea care o conduce ct mai aproape de valoarea recuperabil dorit.

IC aparinnd unei SC prezint urmtoarele valori: -- valoarea contabil - 14.500 um; -- valoarea de pia - 15.000 um; -- cheltuielile ocazionate de ieirea din evidena contabil a IC sunt estimate la 400 um, de ctre specialistul A i la 600 um, de ctre specialistul B; -- valoarea de utilitate este de 14.000 um. Fiecare dintre estimri conduce la valori recuperabile diferite: 14.600 um (specialistul A), respectiv 14.400 um (specialistul B).

Indicatori Valoare contabil

Specialistul A 14.500

Specialistul B 14.500

Valoare de pia
Valoarea de utilitate Valoarea recuperabil Deprecierea IC nreg. n contab.

14.600 (15.000 400)

14.000 14.600 0

14.400 (15.000 600)

14.000 14.400 100

Se observ c evaluarea mai optimist realizat de ctre specialisul A permite ntreprinderii s evite diminuarea rezultatului prin nregistrarea unei pierderi de valoare.

4. Deprecierea activelor imobilizate

SC deine o instalaie achiziionat la 31.12.N-1 la costul de .30.000 lei. Durata de utilitate a fost estimat, n momentul achiziiei, la 4 ani, iar metoda de amortizare aleas a fost cea liniar. La 31.12.N-1 specialitii entitii prezint 2 puncte de vedere diferite privind fluxurile de trezorerie generate de utilizarea i ieirea instalaiei, conform tabelului urmtor:
Anul Varianta 1 Varianta 2 N 6.700 6.700 N+1 6.700 6.900 N+2 6.700 7.100 N+3 6.700 7.500 Total 26.800 28.200

Rata la care se actualizeaz fluxurile de trezorerie este de 10%. Pp. c exist o pia activ pe care instalaia poate fi tranzacionat. Preul de vnzare ar fi de 22.000 u.m. Cheltuieli determinate de ieire: 700 u.m. Pre net de vnzare = 22.000 700 = 21.300 u.m. Val. contabil net la 31.12.N = 22.500 u.m.

Val. de utilitate i, n consecin, val. recuperabil vor fi diferite, n funcie de varianta reinut pentru proiectarea fluxurilor de trezorerie: Varianta 1: val.de utilitate = 6.700/1,1 + 6.700/1,12 + 6.700/1,13 + 6.700/1,14 = 21.238; val.recuperabil = 21.300; Varianta 2: val.de utilitate = 6.700/1,1 + 6.900/1,12 + 7.100/1,13 + 7.500/1,14 = 22.250; val.recuperabil = 22.250. Comparnd val.contabil cu val.recuperabil se constat c doar n varianta 1 este necesar contabilizarea unei deprecieri.

La 31.12.N-1, SC deine o instalaie care a fost achiziionat n luna septembrie la costul de 30.000 um. Instalaia va fi pus n funciune la 01.01.N. Durata de utilitate este estimat la 4 ani, iar metoda de amortizare este cea liniar. La 31.12.N 1 specialitii entitii prezint fluxurile de trezorerie generate de utilizarea i ieirea din patrimoniu a instalaiei: Anul Fluxuri de trezorerie (um) N 6.700 N+1 N+2 N+3 6.700 6.700 6.700 Total 26.800

Exist 2 puncte de vedere privind rata de actualizare: cazul A rata este de 10%; cazul B rata este de 7,5%. Presupunem o pia activ, pe care instalaia poate fi tranzacionat. Preul de vnzare ar fi de 22.000 um, iar cheltuielile determinate de ieirea activului din patrimoniu ar fi de 700 um.

Cazul A Amortizare anual

31.12.N-1 30.000

N 7.500

N+1 7.500

N+2 7.500

N+3 7.500

Preul de vnzare: 22.000 700 = 21.300

Valoarea de utilitate (rata=10%)

Valoarea recuperabil

21.238
21.300

6.700/1,1 = 6.091

6.700 / 1,12 6.700 / 1,13 = 5.537 = 5.034

6.700 / 1,14 = 4.577

Cazul B Amortizare anual

Valoarea de utilitate (rata=7,5%) Valoarea recuperabil

31.12.N-1 30.000
22.440 22.440

N 7.500

N+1 7.500

N+2 7.500

N+3 7.500
6.700 / 1,0754 = 5.019

Preul de vnzare: 22.000 700 = 21.300 6.700 / 1,075 6.700 / 1,0752 6.700 / 1,0753 = 6.233 = 5.798 = 5.393

Observm c valoarea deprecierii nregistrate n cele dou cazuri este diferit: n cazul A: 8.700 um, n cazul B: 7.600 um.

Deprecierea activelor imobilizate

Atunci cnd valoarea recuperabil a unui activ izolat nu se poate estima, se determin valoarea recuperabil a unitii generatoare de trezorerie de care aparine activul respectiv. O unitate generatoare de numerar este cel mai mic grup identificabil de active care genereaz intrri de numerar n mare msur independente de intrrile de numerar generate de alte active sau grupuri de active.

Deprecierea activelor imobilizate

Aciunea de determinare a elementelor componente ale unitii generatoare de trezorerie este nsoit de aprecieri subiective. Este suficient ca din perimetrul unei uniti s se elimine un activ, pt ca datele problemei s se schimbe radical.

Exist indicii c un utilaj a pierdut din valoare. Valoarea contabil net: 40.000 um. Utilajul nu produce fluxuri de trezorerie independente de alte active, motiv pentru care trebuie determinat unitatea generatoare de trezorerie de care aparine. Exist o ofert de cumprare a activelor ce compun unitatea generatoare de trezorerie, de 140.000 um. Valoarea de utilitate a unitii generatoare de trezorerie este de 138.000 um. Cazul I Managerii consider c din aceast unitate generatoare de trezorerie mai fac parte o cldire cu valoare contabil net de 80.000 um i un teren cu valoare contabil de 30.000 um. Cazul II Contabilul consider c unitii generatoare de trezorerie analizate i este ataat i o datorie de 15.000 um.

Cazul I Valoarea net contabil a unitii generatoare de trezorerie = 40.000 + 80.000 + 30.000 = 150.000 um. Valoarea recuperabil = 140.000 um Este necesar nregistrarea unei deprecieri de 150.000 140.000 = 10.000 um. Cazul II Valoarea contabil a unitii generatoare de trezorie = 40.000 + 80.000 + 30.000 15.000 = 135.000 um. Valoarea recuperabil = 140.000 um n acest caz, dei exist indicii c utilajul s-a depreciat, unitatea generatoare de trezorerie nu s-a depreciat. Ca urmare, nu trebuie constatat o depreciere de active.

Deprecierea activelor imobilizate

O SC trebuie s determine valoarea recuperabil doar dac exist indicii ale unei pierderi de valoare potenial. Multe dintre indiciile recomandate de ctre norme au ns efecte greu de cuantificat. Din acest motiv, un eveniment extern poate fi apreciat diferit de ctre societi diferite. Unele l ignor, altele l cerceteaz. Mai mult, societile care cerceteaz evenimentul, pot cuantifica n mod diferit efectele sale.

La nceputul anului N, SC avea o crean cu urmtoarele caracteristici: valoarea nominal 1.000.000 um, rata dobnzii 9%, scadent peste 5 ani. n cursul exerciiului N, rata dobnzii pe pia a crescut. La 31.12.N, reacia managerilor este: A) Se consider c majorarea ratei dobnzii nu afecteaz semnificativ valoarea de utilitate a creanei => creana este meninut la valoarea contabil de 1.000.000 um;

B) Se consider c este probabil ca aceast cretere s afecteze rata de actualizare a creanei i s diminueze seminificativ valoarea recuperabil a creanei. Valoarea nominal este de 1.000.000 um. Valoarea de utilitate este de 968.301 um. => Pierderea de valoare este de 31.699 um (1.000.000 968.301) i se nregistreaz n contabilitate, afectnd rezultatul exerciiului.

5. Capitalizarea cheltuielilor cu dobnzile

Referenialele contabile permit societilor s capitalizeze cheltuielile cu dobnzile aferente activelor imobilizate. Prin capitalizarea dobnzilor se evit constatatea unei cheltuieli i => se majoreaz rezultatul contabil. Dac societatea a efectuat investiii masive n cursul exerciiului financiar, impactul asupra rezultatului poate fi substanial.

5. Capitalizarea cheltuielilor cu dobnzile

n cursul exerciiului N, SC a procedat la construirea unei imobilizri. Costul de producie al imobilizrii, nainte de capitalizarea dobnzilor, este de 270.000 u.m. Cheltuielile cu dobnzile atribuibile produciei imobilizrii sunt de 30.000 u.m. Imobilizarea este dat n funciune la nceputul exerciiului N+1. Rezultatul contabil, nainte de impozitare, va fi diferit, n funcie de decizia entitii de a capitaliza sau nu cheltuielile cu dobnzile:

Contul de profit i pierdere

Dobnzile nu Dobnzile se se capitalizeaz capitalizeaz

Cifra de afaceri Venituri din producia de imobilizri Chelt. materiale i de personal Alte chelt. de exploatare
= Rezultat din exploatare Cheltuieli privind dobnzile = Rezultat contabil nainte de impozitare

1.000.000 270.000 800.000 440.000

30.000 30.000 0

1.000.000 300.000 800.000 440.000

60.000 30.000 30.000

5. Capitalizarea cheltuielilor cu dobnzile n cursul exerciiului N, SC a procedat la construirea unei imobilizri. Costul de producie al imobilizrii, nainte de capitalizarea dobnzilor, este de 270.000 u.m. Cheltuielile cu dobnzile atribuibile produciei imobilizrii sunt de 30.000 u.m. Imobilizarea este dat n funciune la nceputul exerciiului N+1. IC se amortizeaz pe o durat de 5 ani prin metoda liniar. Cazul I Nu se capitalizeaz dobnzile. Cazul II Se capitalizeaz dobnzile.

n cazul necapitalizrii dobnzilor, rezultatele (n mii um) sunt:

Informaii Rezultat din exploatare naintea amortizrii Cheltuieli privind amortizarea (270 mii um : 5 ani) Cheltuieli privind dobnzile Rezultat contabil nainte de impozitare N N+1 30 0 30 0 60 54 0 6 N+2 N+3 N+4 N+5 60 54 0 6 60 54 0 6 60 54 0 6 60 54 0 6 Total 330 270 30 30

n cazul capitalizrii dobnzilor, rezultatele (n mii um) sunt:

Informaii Rezultat din exploatare naintea amortizrii Cheltuieli privind amortizarea (300 mii um : 5 ani) Cheltuieli privind dobnzile N N+1 60 0 0 60 60 0 N+2 N+3 N+4 N+5 60 60 0 60 60 0 60 60 0 60 60 0 Total 360 300 0

Rezultat contabil nainte de impozitare

60

60

6. Capitalizarea cheltuielilor ulterioare punerii n funciune

O parte dintre IC i N ocazioneaz cheltuieli n anii ulteriori punerii n funciune. Regula general este ca astfel de cheltuieli s se adauge la valoarea contabil a imobilizrii numai atunci cnd este probabil ca societatea s beneficieze de avantaje economice viitoare mai mari dect nivelul de performan prevzut iniial. Distincia dintre cheltuielile capitalizabile i cele necapitalizabile favorizeaz deciziile creative.

6. Capitalizarea cheltuielilor ulterioare punerii n funciune

La nceputul anului N, SC a renovat faada unei cldiri.

Val.contabil a cldirii: 800.000 u.m. Amortizarea calculat pn la sfritul anului N-1: 300.000 u.m. Durata de utilizare rmas: 10 ani; Chelt.cu renovarea: 100.000 u.m.

Cazul 1. SC consider c prin renovare se asigur doar meninerea cldirii n stare normal de utilizare i, n consecin, decide imputarea integral a cheltuielilor asupra rezultatului exerciiului N. Incidena asupra rezultatelor (mii u.m.):
Informaii Chelt.cu renovarea Chelt.privind amortizarea Incidena asupra rezultatului contabil N 100 50 -150 N+1 0 50 -50 N+9 0 50 -50 Total 100 500 -600

Cazul 2. SC consider c prin renovare s-a mrit valoarea de pia a cldirii. Avnd n vedere noile oferte primite din partea unor teri interesai n cumprarea acestei cldiri, se decide capitalizarea cheltuielilor cu renovarea. Incidena asupra rezultatelor (mii u.m.):
Informaii Chelt.cu renovarea Chelt.privind amortizarea N 0 60 N+1 0 60 N+9 0 60 Total 0 600

Incidena asupra rezultatului contabil

-60

-60

-60

-600

Cazul 3. Presupunem c SC a motivat capitalizarea cheltuielilor cu renovarea, prin prelungirea duratei de utilizare a cldirii cu nc 2 ani. n anul N+8 s-a stabilit c, totui, cldirea va fi scoas din funciune la data prevzut iniial.

Incidena asupra rezultatelor (mii u.m.) este:

Informaii Chelt.cu renovarea N N+1 0 0 N+9 Total 0 0

Chelt.privind amortizarea Incidena asupra rezultatului contabil

50 -50

50 -50

100 -100

600 -600

Succes!