Sunteți pe pagina 1din 7

Managementul Riscului n Afaceri

I.2. Riscul - definiii generale


Riscul este inerent fiecrui proces sau sistem. Oricare ar fi misiunea, viziunea, scopurile, obiectivele, valorile sau standardele, riscul i managementul acestuia, este inerent n realizarea tuturor acestora. Riscul exist n esena tuturor lucrurilor. Mai mult, este un lucru fundamental uman. i asumi riscuri ori de cte ori te aventurezi n necunoscut, unde probabilitile i posibilitile nu pot fi exact determinate. Fr s contientizezi, un eveniment nesemnificativ atrage dup sine alt eveniment care declaneaz un altul i tot aa. Alteori un risc, aparent nesemnificativ, poate cauza un eveniment ce duce la o catastrof. Prin urmare, nici un sistem, nici un lucru, nici un om, i, mai ales, nici o aciune uman nu este lipsit de risc. Problema nu se pune dac s-i asumi sau nu riscuri. Ideea este ct de abil i ct de ncreztor eti n asumarea riscului potrivit pentru urmrirea scopului sau obiectivului potrivit. General i netiinific putem vorbi de mai multe feluri de ricuri. Primul este cel mai simplu. Este riscul care nu-i apartine. Este vorba de decizia pe care nu trebuie s o iei, n care nu eti obligat s te implici. Al doilea tip de risc este riscul care nu este necesar. Te angajezi ntr-un risc nenecesar cnd acionezi fr informaii suficiente sau fr s-i rezervi timp s te gndeti linitit. Al treilea tip de risc, este riscul pe care i permii s i-l asumi. Urmrind o nou pist, angajndu-te ntr-un nou proiect i explornd o nou oportunitate sunt riscuri pe care i permii s i le asumi. n aceste cazuri, costul eecului este foarte mic, n timp ce recompensa este foarte mare. Cel de al patrulea tip de risc este riscul pe care nu-i permii s i-l asumi. Consecinele greelilor sunt enorme. Nu-i poi permite s pariezi ntreaga ta via pe o singur speculaie. Cel de al cincilea tip de risc este cel pe care nu-i permii s nu i-l asumi. Costurile pot fi destul de ridicate, dar ctigurile sunt nemaipomenite i pentru acest lucru merit s-i asumi acest risc. Prin urmare urmtoarele lucruri trebuie reinute: Riscul ne afecteaz pe toi n aceeai msur. Este adevrat c exist riscuri diferite i metode de gestionare a acestora diferite. Important este s-i asumi riscul potrivit n funcie de recompens. Riscul este indisolubil legat de recompens. De aceea, riscul nu trebuie neles ca fiind ntotdeauna un element distrugtor. El poate duce la oportuniti extraordinare pentru cei care tiu cum s l foloseasc.

a) Pericolul iminent (Sabia lui Damocles)


Riscul este considerat o ameninare care poate lovi n orice moment i poate determina un dezastru, sursa de risc fiind artificial. Pericolul const n imposibilitatea de a prevedea momentul accidentului. Un exemplu pertinent ar fi percepia publicului c centralele nucleare pot provoca n orice clip catastrofe.

b) Risc invizibil (Cutia Pandorei - Slow Killers)


Riscul este o ameninare invizibil la sntatea sau bunstarea publicului . Efectele apar cu ntrziere i nu sunt de natur catastrofal. Publicul nu are acces direct la informaie, depinde de surse externe. Credibilitatea sursei de informare este crucial. Riscul este minor, ns tendina de nvinovire a celor implicai este puternic. Un exemplu ar fi conservanii, aditivii alimentari, legumele supuse ingineriei genetice etc.

c) Raportul Costuri - Beneficii (Balana Atenei)


Publicul percepe riscul ca diferena dintre ceea ce ctig i ceea ce pierde. Percepia riscului este limitat la ctiguri sau pierderi financiare. n aceste situaii funcioneaz gndirea probabilistic. Exemplul clasic ar fi jocurile de noroc.

d) Risc voluntar (Riscul de dragul riscului - Mitul lui Hercules)


Riscul este dorit i exploatat n mod activ, expunerea la risc fiind voluntar. Exist percepia c subiectul poate controla riscul cu ajutorul ndemnrii. Consecinele nu sunt necesar catastrofale. Acest lucru este evident in cazul sporturilor mai mult sau mai puin extreme.

Factori generali de risc


Ci decideni, attea opinii. De aceea o list complet cu cei mai importani factori generali de risc, indiferent de afacere, nu se poate alctui. Totui, elementele comune ar fi:

Factori de natur tehnologic: Dezvoltarea sistemelor software Tehnicile de comunicare Creterea cunotinelor tehnologice la cumprtori Factori de natur uman: Cunotinele Responsabilitatea Factori ce vizeaz mediul: Nevoile mereu crescnde de protejare a mediului Cunotinele cumprtorilor despre importana mediului Contiina investitorilor Factori de ordin autoritar: Legislaia sntii i siguranei populaiei Influena campaniilor media Factori politici: EU-Membrii i restul Europei Diferenele dintre partidele politice Diferena dintre politicile de guvernare a diferitelor state Factori organizaionali: Schimbrile continue n structura organizaiilor Rspunsul rapid la schimbare Factori de ordin legal: Compliana cu cele mai noi legi n vigoare Demonstrarea complianei Balansarea diferitelor cerine pentru satisfacerea tuturor nevoilor Factori economici: Schimbrile de standard reflectate n puterea de cumprare Moda, trenduri, preferine Legturi ntre sport, media i activiti de relaxare

I.3. Factori de risc ntr-o afacere


Riscul n afaceri implic de asemenea o multitudine de factori interni. De aceea cei mai importani factori interni n gestionarea riscurilor ntr-o afacere sunt legai de raporturile financiare, procesul de decizie, structura i procesele unei organizaii, comunicarea, resursele materiale i umane, atenia asupra consumatorului, comunicarea intern-extern, legislaia i mediul:

Implicaiile financiare:
Cifra afacerii Analiza cifrei afacerii Interpretarea analizei Procesul de luare a deciziilor: Calitatea deciziilor: cum se iau deciziile Balansarea deciziilor bune cu cele care produc beneficii ori limiteaza i previn pierderile Definirea deciziilor n termeni de decizii care provoac pierderi sau decizii care mpiedic atingerea obiectivelor a) Relevana deciziilor b) Prioritatea deciziilor c) Temporizarea deciziilor incluznd amnarea sau renunarea la ele d) Cntrirea deciziilor e) Proces i structur: Cum sunt gestionate riscurile Cum este integrat riscul n procesul de management Ce se face pentru gestionarea riscurilor

Identificarea de responsabiliti specifice fiecrui individ Mecanismul de feedback Procesul comunicrii n cele 2 sensuri (angajat/manager)

f) Resurse materiale i umane:


Cine i ce face Cine sunt cei care conduc i sunt direct implicai Riscul inerent angajrii Procesul de recrutare de personal i iniiativele pentru motivare Proceduri de concediere Legislaia muncii Securitatea muncii

l) Comunicarea:
Definiia riscului trebuie s fie neleas de toi membrii unei companii Elementele riscului s fie bine definite Inelegerea reciproc a prilor implicate Definirea mesajului m) Comunicarea mesajului n) Comunicarea cu media o) Mesajul transmis consumatorilor, furnizorilor i acionarilor Managementul riscului se definete drept gestionarea evenimentelor incerte n scopul succesului. Managementul riscului are drept caracteristic totalitatea metodelor i mijloacelor prin care este gestionat riscul n scopul ndeplinirii obiectivelor descrise n cadrul evenimentului tehnic, social, uman sau politic de analizat, avnd incertitudinea ca baz major a factorilor de risc. Cuvntul cheie al managementului riscului este sistematic[6], deoarece numai o abordare extrem de riguroas, constant i aprofundat la toate nivelurile de desfurare ale evenimentului de analizat, poate avea ca rezultat un control absolut i eficient asupra acestuia i reducerea factorilor de risc. O afacere performant nseamn o investiie ntr-un proiect performant, cu activiti previzibile i planificate. Se are n vedere c o structur organizatoric de succes desfoar o activitate prin proiecte, aceeasta fiind singura soluie de existen n cadrul sistemului economic concurenial globalizat cu activiti avnd un grad nalt de imprevizibilitate[7]. n acest caz, investiia trebuie fcut cu parteneri care au activiti previzibile pe o pia previzibil, cu evaluarea i minimizarea riscurilor. Managementul riscului necesit utilizarea i sintetizarea informaiilor din mai multe domenii precum: economic, tehnic, juridic, politic, psiho-social. La baza managementul riscului stau trei elemente fundamentale: evaluarea riscurilor, planificarea rspunsului la factorii de risc, monitorizarea i controlul riscurilor. Dintr-un alt punct de vedere procesul managementului de risc include patru pai[8]: evaluare, control, transfer i minimizarea sau limitarea pierderilor. Evaluarea riscurilor - Cutarea sistematic a factorilor de risc n interiorul evenimentului de realizat. Planificarea rspunsului la factorii de risc - Identificarea fiecrui risc n funcie de tipul i gradul su de gravitate pentru evenimentul analizat i gsirea unei strategii adecvate de rspuns pentru fiecare caz n parte. Strategiile de rspuns conin schimbri n ceea ce privete responsabilitile n cadrul evenimentului, a cilor de comunicare ntre elementele componente, a modificrii scopurilor evenimentului sau a specificaiilor ce intervin asupra rezultelor finale stabilite. Monitorizarea i controlul riscurilor - Implementarea strategiilor de rspuns i monitorizarea efectelor pe care aceste schimbri le pot aduce n cadrul evenimentului analizat. Strategiile de control ale riscului trebuie ns ajustate n funcie de efectele pe care le produc, avnd grij ca toate prile implicate n derularea evenimentului s fie de acord cu aceste modificri.

Riscul nu trebuie neles ca fiind un element distrugtor. Riscul poate conduce la oportuniti extraordinare pentru cei care tiu cum s l foloseasc. Scopul este de a cunoate riscul i a-l folosi pentru succesul nostru. Soluia nu este evitarea complet a riscului, care de altfel este imposibil, ci evitarea riscurilor care nu pot fi nelese, cotrolate i monitorizarea si utilizarea riscurilor rmase n scopul succesului. Existena riscurilor a condus la dezvoltarea structurilor care se ocup cu managementul riscului[9]. Progresul omenirii nu ar fi fost posibil dac riscul ar fi fost evitat. Evitarea riscurilor este o cale sigur ctre eec. Un risc mai mare poate conduce la un ctig mai mare. Afacerile de valoare se concentreaz pe un ctig de calitate prin evaluarea corect i tot mai sofisticat a raportului dintre risc i ctig. Primul pas n dezvoltarea celei mai bune strategii este evaluarea corect a mediului de afaceri. Utiliznd metode cantitative i calitative, evaluarea include att examinarea riscurilor financiare ct i a celor operaionale[10]. Controlul riscului ncepe cu un management strategic de calitate. Managementul riscului este parte integrant a managementului unei afaceri, o funcie de conducere, cu alte cuvinte. De aceea, controlul riscului ncepe cu alegeri i decizii manageriale bine informate. Ce ar trebui s fac un manager general? Care ar fii punctul de plecare al aciunii acestuia? Schema ar trebui s coin urmtoarele: S creeze un plan de strategie adaptabil S fac alegeri informate S decid asupra investiiilor de afaceri i asupra dezvoltrii afacerii S mputerniceasc angajaii S conceap, s implementeze i s mbunteasc toate procesele afacerii S evalueze i s controleze riscul S msoare i s monitorizeze performana. Deci, factorul de risc este valoarea incremental concretizat n a avea un plan strategic flexibil, care ia n calcul alegerile contiente de consecine, deciziile fcute de oameni mputernicii, prin procese n continu mbuntire, avnd ca suport sisteme excelente de informaii. Multe organizaii consider c pot delega factorul de risc. Este la fel de sigur c i un top management poate s-i asume responsabilitatea riscului.

Rolul managerului:
Rolul managerului este critic n dezvoltarea managementului de risc pentru beneficiile organizaiei. Cele 8 elemente principale ale managemetului de risc: Strategia de risc Planificarea riscurilor (aciunea) Fluxul informaional Trainning i proces educativ privind riscul Procesul (structura) de risc nregistrarea i stocarea informaiilor privitoare la cazurile anterioare Gestionarea riscului Asigurarea riscului (Audit i complian)

I.4.Clasificarea riscurilor ntr-o afacere


Riscul este un partener normal i de nedesprit al oricrei activiti avnd efecte directe i puternice asupra rezultatelor activitii respective. Orice activitate are un anumit grad de risc. n fiecare zi structura organizatoric din care facem parte este abordat direct sau indirect de diverse riscuri. Totodat i noi ca persoane fizice, sntem supui la diverse riscuri. Trim ntr-o lume a riscurilor. Aceste riscuri se refer la bunurile care snt la dispoziia noastr, la partenerii cu care lucrm, la mediul n care lucrm. Implementarea unui sistem de management al riscului devine prin urmare un important obiectiv pentru orice structur organizatoric ct i pentru o persoan fizic.

Putem oare contracara efectele negative ale unor asemenea evenimente aleatoare care apar fie ca vrem sau nu, fie c ne place sau nu? Probabil c nu n ntregime, dar cu siguran le putem atenua. Riscurile apar n cadrul tuturor activitilor socio-economice, pentru fiecare dintre acestea mbrcnd forme particulare, n funcie de tipul, modul de manifestare i mrimea acestora. Clasificare general a riscurilor[11]: - Mai mult sau mai puin cunoscute - Mai mult sau mai puin grave - Mai uor sau mai greu de evitat O structurare pe tipuri de riscuri[12], se refer la identificarea tipului riscurilor n funcie de modul lor de producere. i astfel avem: Riscuri pure - consecine ale unor evenimente accidentale ce nu pot fi prevzute (uragane, cutremure, incendii, inundaii, rzboaie, atentate etc.) Riscuri speculative - ce sunt legate de deciziile ce se iau n cadrul unei companii, sau n cadrul unui proiect de investiii, fiind evenimente cu o mare probabilitate de apariie, depinznd n mare msur i de o serie de factori externi ce influeneaz aceste procese.

In funcie de mrimea i evoluia riscurilor:


Macroriscuri -ce sunt rezultatul evoluiei sau conducerii ntr-un anumit sens a unei instituii, structuri organizatorice sau al unui proiect. Microriscuri - care sunt determinate de ctre factori specifici sectorului de activitate a instituiei, structuri organizatorice i/sau de insuficienta corelare ntre particularitile activitii instituiei, structuri organizatorice sau a proiectului i limitele impuse de cadrul general al proiectului.

I.5. Managementul riscului la nivelul firmei

Analiza riscului la nivelul unei entiti economice este foarte important pentru managementul ntreprinderii, deoarece sprijin managerii n procesul de adoptare a strategiei de risc, i avertizeaz n legtur cu deteriorarea climatului de afaceri i reprezint suportul de baz n adoptarea i implementarea unor strategii de intervenie n situaii critice. Managementul riscului la nivelul unui agent economic reprezint procesul de gestionare a expunerii la risc a unei ntreprinderi sau activiti, presupunnd adoptarea de msuri eficiente care s minimizeze consecinele materializrii riscului. Managementul riscului are drept scop reducerea vulnerabilitii firmei la schimbrile nefavorabile ale mediului n care activeaz, n vederea realizrii obiectivelor stabilite cu eficien maxim.

Procesul de gestionare a riscului presupune:


- cunoaterea, pe ct posibil, a tuturor factorilor care pot influena negativ desfurarea activitii; - estimarea gravitii consecinelor materializrii riscului; - identificarea i implementarea unor msuri de prevenire i protecie mpotriva riscului; - transferul efectelor ce nu pot fi gestionate de firm la societi specializate n gestiunea riscurilor; - adoptarea de msuri eficiente de reducere sau eliminare a pierderilor n cazul materializrii riscului; - urmrirea msurii n care firma a reuit s gestioneze riscurile i revizuirea strategiei n acest domeniu dac acest lucru se impune. Managementul riscului presupune stabilirea de ctre manager a limitelor ntre care este dispus s-i asume riscul i impactul acestuia asupra rentabilitii ntreprinderii (atitudinea firmei fa de risc), nivelul concret de risc la care este expus activitatea firmei i adoptarea unor msuri de eliminare sau de reducere a riscului n vederea optimizrii rezultatelor. Exist o strns legtur ntre rezultatele obinute de ctre o firm i modul n care sistemul de management este capabil s gestioneze eficient riscul prin msurile adoptate. n acest sens, tehnicile i instrumentele de management al riscului elaborate trebuie s permit: - msurarea riscului, determinarea structurii sale i a gradului de expunere a activitii;

- estimarea probabilitii de materializare a riscului; - controlul riscului prin monitorizarea permanent a evoluiei nregistrate de nivelul i structura riscului i luarea msurilor pentru adaptarea firmei la condiiile concrete. Msurarea riscului presupune, de fapt, msurarea efectelor sau pagubelor care se estimeaz a se produce n cazul materializrii acestuia. Mrimea riscului se poate determina cu ajutorul unor indicatori cantitativi sau calitativi, care trebuie s reflecte influena fenomenelor negative asupra activitii analizate. Pe aceasta baz, ntreprinztorul trebuie s adopte acele decizii care s minimizeze efectele riscului asupra activitii firmei. Controlul riscului presupune adoptarea unor decizii menite s reduc efectele riscului asupra activitii economice. Implementarea politicii de control al riscului presupune un anumit cost, care cuprinde trei elemente componente: - cheltuieli pentru prevenirea i protecia mpotriva riscului; - cheltuieli de transfer al efectelor riscului asupra terilor (primele de asigurare pltite societilor specializate de asigurare); - pierderile pe care le suport firma, indiferent de mijloacele sau deciziile adoptate.

Elaborarea strategiei de risc la nivelul firmei


n construcia unei strategii de risc, managementul firmei trebuie s aib n vedere evaluarea corect a riscului i adoptarea unor msuri adecvate de diminuare i prevenire a efectelor negative ale materializrii sale. Identificarea riscurilor presupune stabilirea acelor categorii de riscuri pe care decidenii estimeaz c se pot produce i a evenimentelor care pot fi provocate n cazul materializrii acestora. Analiza riscurilor urmrete stabilirea cauzelor i factorilor generatori ai fiecrui tip de risc identificat i evaluarea consecinelor ce se vor produce n cazul materializrii acestuia. Determinarea probabilitilor de materializare a factorilor de risc presupune asocierea fiecrui eveniment identificat a probabilitii de a se manifesta. n funcie de evenimentele care se estimeaz cu au cele mai mari anse de a se materializa, managementul firmei i poate concentra atenia pe acei factori de risc care pot provoca cele mai mari pierderi financiare. Alegerea unor msuri care s asigure o protecie corespunztoare cu un nivel minim al costurilor este o sarcin dificil, avnd n vedere numrul mare de alternative pe care decidentul le are la dispoziie i de gradul ridicat de subiectivism implicat n procesul decizional. n alegerea unei modaliti de protecie mpotriva riscului intervin, de cele mai multe ori, criterii subiective, care reflect percepia i atitudinea managerilor fa de risc. Msurile de protecie mpotriva riscului ce pot fi adoptate de ctre firme sunt diverse i pot fi clasificate dup numeroase criterii. Astfel, dup frecvena de apariie a factorilor de risc i gravitatea lor, msurile de protecie se pot grupa n patru categorii: - evitarea riscului; - transferul riscului (asigurarea); - asumarea riscului; - prevenirea riscului.

Msuri de gestionare a riscului


Msurile de gestionare a riscului ce pot fi aplicate de un agent economic cunosc o varietate deosebit, alegerea unei astfel de msuri depinznd att de natura riscului, ct i de resursele de care dispune firma la un moment dat i de scopul urmrit. Pentru managementul riscului, decidenii pot adopta urmtoarele msuri mai importante: - evitarea riscului; - asigurarea mpotriva riscului; - restructurarea activitii; - diversificarea activitii; - dezinvestirea; - maximizarea profitului pe termen scurt.

a) Evitarea riscului
Aceast msur este adoptat de un numr mare de firme i presupune monitorizarea permanent a condiiilor economice de pe anumite piee, sectoare, activiti etc., firma evitnd, astfel, s investeasc n acele domenii caracterizate printr-un grad ridicat de risc. Adoptarea unei politici de evitare a activitilor caracterizate de un grad ridicat de risc, fr a lua n considerare i oportunitile de afaceri, este nefavorabil pentru ntreprindere, ntruct aceasta pierde oportunitatea de a investi n domenii cu eficien ridicat. O multitudine de manageri este dispus sa accepte nivele ridicate ale riscului, dar cu sperana obinerii unor profituri mari pe termene scurte de timp. n fond, firmele rezist n afaceri att ct timp ct i asum riscuri, cu condiia s le identifice i s le gestioneze eficient, pentru a nu pune n pericol supravieuirea firmei pe pia i pentru a obine profituri ct mai ridicate.

b)Asigurarea mpotriva riscului


O alt alternativ de protecie mpotriva riscului este asigurarea. Companiile de asigurare accept s asigure numai riscurile cu caracter pur, accidental, ntmpltor, a cror materializare nu poate fi prevzut dinainte, att ca intensitate, ct i ca moment. n schimbul prelurii totale sau pariale a riscului de la agenii economici, firmele de asigurare solicit o prim de asigurare, a crei valoare este cu ct mai mare cu ct riscul este mai mare. Agenii economici apeleaz la aceast tehnic atunci cnd se confrunt cu riscuri provocate de variabile de mediu pe care nu le pot controla sau pentru care gradul de control este foarte mic

c)Restructurarea activitii
Presupune preocuparea permanent a firmei pentru monitorizarea constant a climatului de afaceri, n scopul anticiprii evenimentelor care ar putea deteriora mediul n care evolueaz compania. n funcie de natura fenomenelor negative estimate a se produce, managerii pot stabili msuri de restructurare i adaptare a activitii la noile condiii manifestate pe pia. O form de punere n aplicare a acestei tehnici este alegerea unei forme juridice de organizare adecvate i flexibile, precum asocierea cu o alt firm i crearea unei companii mixte, n scopul mpririi riscurilor, sau, atunci cnd nivelul riscului este foarte ridicat, acordarea de licene altor companii, ntruct nu necesit investiii foarte mari, dar poate aduce beneficii importante. De asemenea, reducerea riscului se poate realiza prin patentarea produselor i tehnologiilor create de ctre ntreprindere i prin meninerea unui control strict asupra acestora, ceea ce i asigur firmei n cauz un avans tehnologic important fa de concuren. Utilizarea unui numr ct mai mare de furnizori, diversificarea clientelei i a nomenclatorului de produse pot reduce substanial riscul. Diversificarea nomenclatorului de produse permite, de asemenea, diminuarea riscului vnzrilor, prin ptrunderea pe noi segmente de pia i prin atragerea, astfel, a noi categorii de clieni.

d)Diversificarea activitii
De multe ori, aceast tehnic se aplic odat cu restructurarea activitii i are n vedere reducerea riscului prin integrarea pe orizontal sau pe vertical a ntreprinderii sau chiar prin dezvoltarea unor activiti complet diferite. n urma unor astfel de msuri, se pot gestiona mult mai bine riscurile, prin distribuirea lor pe sectoare de activitate diverse, innd seama c acestea sunt expuse unor grade diferite de risc.