Sunteți pe pagina 1din 36

2

Lista abrevierilor

BNMBanca Naional a Moldovei;
BC Banc Comercial;
S.A. Societate pe Aciuni;
PSProiect de specialitate.


















3

CUPRINS
INTRODUCERE......................................................................................................4-5
1. FUNDAMENTAREA TEORETIC I METODOLOGIC A
CONCEPTULUI DE LICHIDITATE BANCAR.................................................6

1.1 Conceptul, rolul i funciile lichiditii bancare..............................................6-8
1.2 Principiile i gestionarea lichiditii bancare.................................................8-11
1.3 Aspecte metodologice privind analiza gestiunii lichiditii bancare.........11-18

2. ANALIZA GESTIUNII LICHIDITAII BANCARE N
BC MOLDINDCONBANK S.A...........................................................................19

2.1 Analiza principiilor lichiditii bancare pentru BC Moldindconbank S.A.
n perioada anilor 2009- 2011........................................................................19-20
2.2 Determinarea principalilor indicatori de apreciere a lichiditii bancare a
BC Moldindconbank S.A. pentru perioada anilor 2009- 2011.............20-23
2.3 Determinarea indicatorilor din pasivul bilanier cu incidena asupra
lichiditii bancare a BC Moldindconbank S.A. pentru perioada anilor
2009-2011.........................................................................................................23-26
2.4 Calculul indicelui de lichiditate prin metodele de msurare a riscului de
lichiditate la BC Moldindconbank S.A. pentru anii 2009- 2011..........26-29
2.5 Analiza comparativ a principiilor de lichiditate BC Moldindconbank
S.A., BC ,, EuroCreditBank S.A. i sistemul bancar moldovenesc.........29-33

REZUMAT...........................................................................................................34-35

BIBLIOGRAFIE.......................................................................................................36

ANEXE.......................................................................................................................37
4

INTRODUCERE
Importana proiectului:Datorit rolului crucial pe care bncile l dein n cadrul
sectorului financiar, acest proiect se concentreaz n mod specific asupra sectorului
bancar, ca segment indispensabil al ansamblului economic, fr de care economia
modern nu-i poate exercita rolul i funciile, fiecare ar, i implicit i Republica
Moldova, fiind interesat n crearea unui sistem bancar solid, care s permit
asigurarea unui cadru organizatoric corespunztor extinderii relaiilor bneti din
economie. Sistemele bancare stabile sunt acelea capabile s-i menin eficiena n
situaii neprevzute i s genereze stimulente i informaii credibile tuturor
participanilor financiari.
Economia de pia nu poate funciona fr bnci profitabile, bine consolidate, astfel
c odat cu relansarea economiei i mbuntirea mediului de afaceri din Moldova,
sistemul bancar a cunoscut o dezvoltare accelerat - mult mai accentuat dect a
celorlalte sectoare economice - att din punct de vedere cantitativ, ct mai ales din
punct de vedere calitativ. n contextul provocrilor induse de globalizare,
internaionalizarea activitii bancare, ca o consecin a diminurii barierelor
comerciale dintre ri i a deschiderii pieelor financiare pentru investitorii strini, nu
poate fi realizat fr existena unui sistem bancar performant, care s fac fa
concurenei acerbe dintre rile lumii.
De aceea eforturile conducerii Bncii i munca asidu depus de ntregul colectiv
pentru crearea i implementarea produselor i serviciilor de nalt calitate a generat
succesul i numele de prestigiu de care se bucur astzi BC Moldindconbank S.A.
Subiectul i obiectul lucrrii este determinat de analiza indicatorilor de lichiditate a
bncilor comerciale din Republica Moldova, analiza limitndu-se n special asupra
lichiditii bancare aBC,,Moldindconbank S.A.pe parcursul anilor 2009-
2011(trimestrul III), i efectuarea analizei comparative privind principiile lichiditii
acestia cu BC ,,EuroCreditBank S.A.
Scopul lucrrii: n baza analizei indicatorilor de lichiditate a BC ,,Moldindconbak
S.A. formularea soluiilor de optimizare a lichiditii bncii examinate i evaluarea
impactului acestor recomandri asupra strategiilor de dezvoltare a bncilor.
5

Metodologia cercetrii s-a bazat pe utilizarea urmtoarelor metode:
Metoda analizei n dinamic n scopul determinrii evoluiei indicatorilor de
lichiditate pe parcursul perioadelor financiare supuse analizei;
Metoda analizei factoriale n scopul determinrii msurii n care factorii
enumerai au influenat modificarea lichiditii bancare a bncii analizate.
Baza informaional.n procesul de calcul al tuturor indicatorilor au fost utilizate
datele Bilanurilor Contabile i a Rapoartelor privind rezultatele financiare ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009- 2011 (trimestrul III).
Structura lucrrii este prezentat n corespundere cu obiectivele preconizate i
ordinea realizrii cercetrilor tiinifice. Proiectul de specialitate cuprinde:
introducere, dou capitole: I capitol se intituleaz Fundamentarea teoretic i
metodologic a conceptului de lichiditate bancar, care reflect aspectele teoretice
privind lichiditatea bancar, principiile ei, politica de gestionare,i criteriile de
evaluare a lichiditiila bncile comerciale din Republica Moldova, iar al II-lea
capitol: Analiza gestiunii lichiditii bancare n BC Moldindconbank S.A..n
cadrul acestui capitol sunt calculate i analizai principalii indicatori de lichiditatela
BC Moldindconbank S.A., iar la finalul capitlolui, se face analiza comparativ a
principiilor lichiditii la BC Moldindconbank S.A. i BC EuroCreditBank
S.A.cu sistemul bancar al Republicii Moldova.
PS mai include rezumat, concluzii, literatura selectiv studiat (bibliografia) i
anexele.








6

Capitolul1.FUNDAMENTAREA TEORETIC I METODOLOGIC A
CONCEPTULUI DE LICHIDITATE BANCAR

1.1. Conceptul,rolul i funciile lichiditii bancare
Lichiditatea este o proprietate general a activelor i exprim capacitatea acestora de
a fi transformate rapid i cu o cheltuial minim n moned lichid (numerar sau
disponibil n contul curent).
Lichiditatea bancar este mai degrab o problem de gestiune a pasivelor i activelor
bancare care au grade diferite de lichiditate. Lichiditatea exprim capacitatea unei
bnci de a-i finana operaiile curente.
Riscul de lichiditate, pentru o banc, exprim probabilitatea pierderii acestei
capaciti de finanare.
Unul dintre cele mai importante aspecte ale managmentului oricrei bnci const n
asigurarea unei lichiditi adecvate. O banc este considerat c are lichiditate dac
are acces imediat,la costuri rezonabile, la fondurile necesare.Aceasta nseamn c
banca fie dispune de sumele respective,fie le poate procura prin mprumuturi sau
vnzare de active.
Toate instituiile bancare se angajeaz n operaiuni de intermediere, atrgnd resurse
pe termen scurt i plasnd aceste resurse pe termen lung.n consecin, se vor afla
ntr-o potenial poziie de nonlichiditate.Aceast potenial lips de lichiditate
trebuie prevzut, necesarul de lichiditate trebuie estimat, iar pentru a avea necesarul
de lichiditate, la timpul potrivit i la nivelul dorit, trebuie dezvoltat o strategie
corespunztoare.
Managementul unei instituii financiare, pe lng o planificare i anticipare atent a
schimbrilor n cadrul depozitelor i creditelor, ca i n cadrul profitului, poate
controla substanial propria lichiditate.Managementul poate stabili o politic privind
deinerea unui volum mai mare sau mai mic de lichiditi n funcie de necesarul
anticipat de fonduri, de aversiunea fa de risc, de factorii de risc i de alte
considerente.n crearea unei asemenea strategii managerii trebuie s ia n considerare
i cuplul lichiditate profitabilitate.Astfel, o banc poate minimiza lichiditatea prin
7

vnzarea activelor lichide i investirea fondurilor astfel obinute pe termen lung n
scopul maximizrii profitului (banca se bazeaz pe faptul c va obine din
mprumuturi lichiditatea necesar acoperirii nevoilor aprute n mod
neateptat).Acest fapt atrage ns un risc crescut, pe de o parte, cel de lips de
lichiditate ntr-un moment crucial pentru banc i, pe de o alt parte, riscul ratei
dobnzii asociat investiiilor pe termen lung.
Invers, banca poate maximiza riscul de lichiditate prin deinerea unei pri importante
a activelor n active lichide, dar profitabilitatea va fi substanial afectat.De aceea,
pentru a derula un bun management al lichiditii, trebuie evaulai toi factorii care
influeneaz att riscul,ct i profitabilitatea bncii.
Asigurarea lichiditii constituie una dintre procuprile permanente incluse n
managementul global al unei instituii financiar- bancare. Obligativitatea meninerii
unei lichiditi corespunztoare rezid din importana satisfacerii necesitilor de
finanare neateptate la costuri acceptabile ca urmare a solicitrilor clienilor de a
efectua pli ce conduc la ieiri de fonduri n afara sistemului instituiei financiar -
bancare respective.
n activitatea practic, atingerea i meninerea optimului de lichiditate e o adevarat
art a managementului bancar, a crei valoare e confirmat numai de practic,
avndu-se n vedere nenumratele implicaii generate de o fluctuaie a nivelului de
lichiditate att asupra profitabilitii instituiei, ct i asupra celorlalte riscuri conexe
activitii financiar - bancare.
La baza definiiei se afl principalele funcii ale lichiditii bancare:
asigurarea desfurrii n condiii normale a activitii bancare prin
reasigurarea clienilor bncii privind suficiena fondurilor disponibile;
asigurarea abilitii de ndeplinire a angajamentelor asumate de banc,
indiferent de modul n care sunt returnate bncii activele plasate pe baza surselor
atrase de la clientel;
evitarea lichiditii fortae a anumitor active cu un grad ridicat de lichiditate, ca
urmare a necesitilor de asigurare de fonduri pe termen foarte scurt. n general aceste
8

operaiuni la care bncile pot recurge, n cazuri speciale sunt generatoare de pierderi
ale valorii activelor vndute;
asigurarea independenei instituiei fa de fondurile volatile la rate de dobnd
ridicate pe care piaa interbancar le-ar percepe n cazul apariiei unei sincope n
asigurarea lichiditii bncii. n acest sens este necesar consolidarea fondurilor atrase
de la clienii nebancari i diversificarea structurii maturitii resurselor n funcie de
scadenele plasamentelor;
evitarea utilizrii fondurilor oferitede creditorii de ultima instan precum
banca central. Accesarea acestor credite conduce inevitabil la deteriorarea imaginii
publice a instituiei respective cu efecte negative asupra activitii de ansamblu a
bncii respective.
1.2. Principiile i gestionarea lichiditii bancare
Exist dou principiia lichiditii bancare stabilite n Regulamentul cu privire la
lichiditatea bncii.
1.2.1. Principiul I- lichiditatea pe tremen lung
Indicatorul lichiditii pe termen lung a unei bnci care reprezint raportul dintre:
suma activelor bncii n form de:
credite acordate bncilor cu termenul rmas pn la rambursare 2 ani i mai
mult;
credite i pli cu avans acordate clienilor cu termenul rmas pn la
rambursare 2 ani i mai mult;
leasing financiar cu termenul rmas pn la rambursare 2 ani i mai mult;
cote de participare n capitalul agenilor economici (inclusiv a bncilor);
valori mobiliare investiionale cu termenul rmas pn la scaden 2 ani i mai
mult;
mijloace fixe;
minus reducerile pentru pierderi la active; amortizarea mijloacelor fixe i rezervele
pentru reevaluare a activelor menionate mai sus,
i suma urmatoarelor resurse financiare:
9

capitalul normativ total, determinat n conformitate cu Regulamentul cu privire
la suficiena capitalului ponderat la risc;
pasivele obinute de la bnci i pasivele obinute de la clieni (excluznd
depozitele de economii ale persoanelor fizice) cu termenul rmas pn la rambursare
2 ani i mai mult;
50% ale pasivelor obinute de la bnci i ale pasivelor obinute de la clieni
(excluznd depozitele de economii ale persoanelor fizice) cu termenul rmas pn la
rambursare de la 1 pn la 2 ani;
10% ale pasivelor la vedere obinute de la clieni (excluznd depozitele de
economii ale persoanelor fizice);
depozitele de economii ale persoanelor fizice cu termenul rmas pn la
rambursare 2 ani i mai mult;
60% ale depozitelor de economii ale persoanelor fizice cu termenul rmas pn
la rambursare de la 1 pn la 2 ani;
30% ale depozitelor de economii ale persoanelor fizice la vedere i cu termenul
rmas pn la rambursare de pn la 1 an;
obligaiuni n circulaie i alte valori mobiliare emise de banc cu termenul
rmas pn la scaden 2 ani i mai mult;
50% ale obligaiunilor n circulaie i altor valori mobiliare emise de banc cu
termenul rmas pn la scaden de pn la 2 ani;
60% ale rezervelor pentru pensiile lucrtorilor bncii;
nu trebuie sa fie mai mare dect 1.
1.2.2. Principiul II- lichiditatea curent
Indicatorul lichiditii curente a unei bnci care reprezint raportul dintre:
suma activelor unei banci, n forma de:
numerar i metale preioase,
depozite la Banca Naional a Moldovei,
valori mobiliare lichide,
10

mijloace interbancare nete curente (plasrile n alte bnci se includ n calculul
activelor lichide numai n cazul n care aceste mijloace nu sunt grevate cu sarcini
i sunt libere de interdicii)
isuma activelor totale ale bilanului(excluznd reducerile pentru pierderi la active),
nu trebuie s fie mai mic de 20%.
1.2.3. Politica de gestionare a lichiditii
Bncile vor dispune de o politic adecvat de gestionare a lichiditii care include
proceduri si instruciuni interne privind evaluarea, monitorizarea i meninerea
permanent a unui nivel suficient de lichiditate, dar nu mai mic dect coeficientul
lichiditii stabilit n Regulamentul cu privire la lichiditatea bncii.
Politica de gestionare a lichiditii va cuprinde cel puin urmtoarele componente:
sisteme informaionale adecvate privind evaluarea, monitorizarea i raportarea
nivelului de lichiditate;
teste de stres n scopul identificrii punctelor slabe sau vulnerabilitilor poteniale
privind nivelul de lichiditate ale bncii n condiii imprevizibile;
planuri de gestionare a diferitelor scenarii de stres asupra lichiditii pentru situaii
imprevizibile;
controlul privind gestionarea lichiditii.
Procedurile i instruciunile interne privind sistemele informaionale trebuie s
asigure ca nivelul lichiditii bncii se evalueaza i se examineaz n timp util de
ctre conducerea bncii n vederea lurii deciziilor corespunztoare privind
gestionarea lichiditii. Astfel de sisteme trebuie s aib capaciti de a calcula
poziiile lichiditii n toate valutele cu care opereaz banca, fluxurile viitoare de
mijloace bneti, precum i s fie flexibile pentru adaptarea acestora diverselor
situaii imprevizibile ce pot aprea.
Procedurile i instruciunile interne privind testele de stres trebuie s asigure
efectuarea periodic a testelor de stres i s cuprind o varietate de scenarii pe termen
scurt, mediu i lung, innd cont de situaiile specifice bncii i la nivel de pia, n
baza crora se analizeaz vulnerabilitile bncii aferente poziiei lichiditii, se
determin efectele negative poteniale i cile de soluionare a acestora. Aceste
11

scenarii trebuie permanent actualizate, lund n consideraie att factorii interni
(specifici bncii), ct i cei externi (ce in de pia).
Planurile de gestionare a diferitor scenarii de stres asupra lichiditii pentru situaii
imprevizibile trebuie s cuprind:
diverse opiuni pentru a crea o imagine clara despre msurile disponibile privind
gestionarea lichiditii n situaii imprevizibile;
proceduri interne care permit conducerii bncii de a lua decizii oportune i bine
argumentate, de a aplica prompt i eficient msurile respective n situaii
imprevizibile.
n procesul de planificare pentru situaii imprevizibile conducerea bncii va tine cont
de rezultatele testelor de stres.
Controlul privind dirijarea lichiditii trebuie s prevad revizuirile independente
regulate i evalurile eficienei dirijrii lichiditii. Aceasta include verificarea
faptului dac personalul bncii activeazn conformitate cu procedurile i
instruciunile stabilite i dac acestea asigur ndeplinirea obiectivelor stabilite. n
cazul acestor revizuiri i evaluri trebuie, de asemenea, s se in cont de orice
schimbare semnificativ ce poate afecta eficiena controalelor.
1.3. Aspecte metodologice privind analiza gestiunii lichiditii bancare
Lichiditatea unui activ financiar are o exprimare calitativ, deoarece se raporteaz la
posibilitatea de transformare n moned, n timp ce lichiditatea bancar poate fi
msurat printr-un ansamblu de indicatori, care ofer o evoluie a gradului de
lichiditate i a calitii gestiunii lichiditii bancare.
Calculul indicatorilor de lichiditate presupune n prealabil clasificarea activelor,
pasivelor i a elementelor extrabilaniere n funcie de scaden i ulterior,
actualizarea periodic a structurii scadenelor.
n analiza lichiditii bancare utilizm urmtorii indicatori:
poziia lichiditii
Acest indicator a aprut din practica gestiunii de trezorerie i este folosit ca indicator
de fundamentare a acesteia i a acoperirii nevoilor de lichiditate pe termen scurt.
12

Poziia lichiditii se calculeaz pe zile (pentru sptmana urmtoare), pe sptmni
(pentru luna urmtoare) i pe luni (pentru anul curent).
Poziia lichiditii = Active lichide Pasive imediate(1.1)
unde,
activele lichide = moneda bncii centrale + plasamente scadente de ncasat;
pasive imediate = depozite volatile + imprumuturi scadente de rambursat.
Optimizarea poziiei lichiditii bancare presupune echilibrarea celor dou elemente
principale: activele lichide i pasivele imediate i deci obinerea unei poziii nule.
Acest fapt este impus de gestiunea riscului i de maximizarea rentabilitii bancare.
Valoarea acestui indicator poate fi:
negativ atunci activele lichide sunt insuficiente pentru onorarea integral a
obligaiilor imediate. n aceast situaie trebuie s se recurg la surse de lichiditate
pentru acoperirea acestui deficit. Deficitul poate fi acoperit fie prin mprumuturi la
banca central (pentru nevoi sezoniere), prin apelarea la mprumuturile interbancare
(rezervele mprumutate), prin lichidarea nainte de termen a unor active din portofoliu
(eventual cuplat cu o operaie de restructurare a acesteia), fie prin titularizarea unor
credite.
pozitiv atunci resursele lichide de care dispune banca depesc necesarul su
pentru perioada corespunztoare. Situaia este de apreciat, dar nu trebuie neglijat
aspectul mrimii acestui excedent de lichiditate. Mrimea excedentului admisibil se
poate folosi ca o norm intern de gestiune. Aceasta deoarece elementele n baza
crora s-au fcut calculele sunt mrimi anticipate i nu certe i deci este bine ca banca
s aib o rezerv, minim de lichiditate. Pe de alt parte, activele lichide sunt cel mai
prost plasament bancar n termeni de rentabilitate i nivelul lor trebuie minimizat.
necesarul de lichiditate(NL)
Necesarul de lichiditate poate fi calculcat sub dou aspecte:
1) cererea de lichiditate;
2) oferta de lichiditate.
Cererea de lichiditate poate fi condiionat de:
necesitatea rambursrii depozitelor scadente;
13

necesitatea i cererea de acordare a creditelor;
necesitatea de achitare a datoriilor interbancare;
necesitatea de onorare a obligaiunilor curente scadente fa de parteneri;
necesitatea fa de acionari (plata dividendelor) i de stat (plata impozitelor).
Oferta de lichiditate poate fi condiionat de:
atragerea de depozite;
nacasarea creditelor scadente;
procurarea de mijloace bneti pe piaa interbancar;
ncasri din vnzarea serviciilor bancare .a.
NL = Oferta de lichiditate Cererea de lichiditate(1.2)
Valoarea acestui indicator poate fi:
pozitiv atunci banca se confrunt cu un exces de lichiditate, ceea ce determin
managerii s caute modaliti ct mai convenabile de plasare a acestor mijloace.
negativ atunci se confrunt cu deficit de lichiditate, managerii bncii trebuie s
indentifice posibilitile de atragere a resurselor cu cele mai mici costuri.
egal cu zero operaiunile pasive i active ale bncii sunt perfect echilibrate (situaie
foarte rar).
principiile lichiditii bancare
Cunoatem dou principii a lichiditii bancare:
1) principiul Ial lichiditii prevede ca suma activelor bncii cu termen de
rambursare mai mare de 2 ani s nu depaeasc suma resurselor ei financiare.

1 (1.3)
2) principiul IIal lichiditii prevede ca lichiditatea curent exprimat prin
raportul active lichide i total active.

20% (1.4)



pasivele nete
14

Aceast grup de indicatori are trei componente distincte ce pot fi calculate n baza
acelorai date:
1) pasivele nete simple se calculeaz pentru fiecare perioad ca diferen intre
pasivele i activele cu aceeai scaden. Acestea arat pentru fiecare perioad msura
n care activele scadente acoper obligaiile scadente. Pentru pasivele nete pozitive,
banca trebuie s gseasc surse suplimentare de acoperire a obligaiilor scadente. O
observaie de reinut este aceea c suma absolut a pasivelor nete este egal cu zero
(pentru c total active = total pasive).
GAP-ul de lichiditate se determin pentru fiecare scaden t ca diferen ntre
pasivele exigibile la scadena t i activele lichide la scadena t.
GAP = Pt - At (1.5)
unde :
GAP pasive nete simple aferente scadenei t;
At active cu scadena t;
Pt pasive cu scadena t.
Pasive nete simple = Pasive scadente Active scadente (1.6)
2) pasivele nete cumulate se calculeaz ca diferen intre pasivele i activele
cumulate corespunztoare fiecrei perioade. Pasivele nete cumulate sunt folosite
pentru a semnala perioade de maxim lichiditate.
Pasive nete cumulate = Pasive cumulate Active cumulate(1.7)
3) indicele lichiditii se calculeaz pe baza acelorai date, prin raportarea
pasivelor i activelor din fiecare perioad. Pasivele/activele din fiecare perioad sunt
ponderate fie cu numrul mediu de zile corespunztor fiecrei perioade, fie cu
numrul curent al grupei de scadene respective. Valoarea indicelui depinde doar de
mrimea pasivelor/activelor corespunztoare fiecrei perioade, iar sistemul de
ponderare folosit nu poate schimba valoarea supra sau subunitar a raportului. O
ponderare proporional cu numul mediu de zile corespunztor fiecrei scadene va
da un rezultat mai precis.
pasive ponderate
IL=
active ponderate

(1.8)
15

Fa de 1 valoarea indicatorului exprim transformarea de scadene practicat global
de banc:
dac indicele de lichiditate este egal cu 1, vom spune c activele i pasivele
bncii sunt perfect corelate pe fiecare scaden. n acest caz nu se poate vorbi despre
un risc de lichididate. Remarcm totui c aceast situaie este doar una teoretic,
deoarece este imposibil ca, la nivelul unei bnci, fiecare resurs atras s fie alocat
exact pe aceeai maturitate i sum. Pentru 1 sau valori foarte apropiate de 1 banca nu
face practic transformare de scadene;
dac indicele de lichiditate este subunitar, se remarc o predominan a
utilizrilor asupra resurselor i, n acest caz, banca trebuie s se preocupe de gsirea
de soluii pentru a-i finana excedentul de lichiditate. Pentru valori subunitare
transformarea se face din pasive pe termen scurt n active pe termen lung. Este o
situaie tipic ce avantajeaz banca atunci cnd curba dobnzilor este cresctoare;
situaia n care indicele de lichiditate este supraunitar corespunde unui surplus
de resurse ale bncii, deci unui deficit de lichiditate. Pentru valori supraunitare
transformarea practicat este prin pasive pe termen lung n active pe termen scurt. n
acest caz nu exist risc de lichiditate pentru c activele i ating scadena naintea
surselor care le-au finanat. Din punctul de vedere al rentabilitii plasamentelor o
astfel de structur nu este avantajoas decat pentru scurtele perioade de timp cnd
rata dobnzii pe termen scurt este mai mare decat cea pe termen lung.
Coeficientul fondurilor proprii i al resurselor permanente se calculeaz ca raport
ntre resursele pe termen lung ale bncii i utilizrile pe termen lung (mai mare de 5
ani) i urmrete s mpiedice o finanare a plasamentelor pe termen lung din resurse
pe termen scurt. Acest raport trebuie s fie de cel puin 60% pentru bncile din
Uniunea European.
Rezerva minim obligatorieeste suma pe care fiecare banc este obligat s o
pstreze la banca central n contul deschis la aceasta. Se dimensioneaz prin
aplicarea cotei sau ratei rezervei minime obligatorii stabilit de ctre banca central,
la volumul depozitelor atrase de fiecare banc. Aceast obligativitate are un aspect
16

prudenial legat de asigurarea unei lichiditi minime bncilor pentru a face fa
solicitrilor de retragere a depozitelor.
n analiza indicatorilor din pasivul bilanier cu incidena asupra lichiditii
bancare,determinm urmtorii indicatori:
poziia lichiditii curente (coeficientul pasivelor foarte lichide).
Acest indicator evalueaz lichiditatea curent a bncii, i anume capacitatea bncii de
a-i onora obligaiile curente. Acest indicator se calculeaz:
PLC =


(1.9)
Active Curente includ: mijloace bneti n numerar, mijloace bneti datorate de
bnci, mijloace bnci datorate de BNM,obligaiile.
Pasive Curente se calculeaz ca suma dintre depozitele fr dobnd(conturi curente),
depozite la termen cu scaden mai mic de 1 an,HV vndute cu rscumprare
ulterioar i mprumut overnight.
Fa de 1 valoarea indicatorului poate fi:
supraunitar,atunci banca nregistreaz un exces de mijloace lichide, poziia
lichiditii fiind una favorabil;
subunitar , atunci banca va nregistra o insuficien de mijloace lichide i prin
urmare se confrunt cu problema deficit de lichiditate.
pondereadepozitului de baz, se calculeaz prin raportarea valorii depozitde
baz la total active.
Depozit de baz, de regul, sunt constituite din suma tuturor depozitelor la termen i
depozitelor curente la care soldurile se menin relativ constant n valori considerabile.

(1.10)
Pentru lichiditatea bncii este bine ca acest indicator s fie n cretere.
componena depozitelorreprezint raportul dintre depozite curente idepozite
la termen. Acest raport denot stabilitatea resurselor financiareale bncii. Scderea
valorii acestui indicator indic stabilitatea ridicat a depozitului conducnd n acest fel
la micorarea necesitii bncii n mijloace lichide.
17

Componena depozitelor =


(1.11)
Privitor la componena depozitelor bancare este bine ca ponderea depozitelor curente
n total depozite la termen s fie mai mic.Este evident faptul c cu ct depozitele la
termen sunt mai mari cu att este mai bine pentru poziia lichiditii bancare.
poziia investiiilor (investiiile sensibile la rata dobnzii) se determin ca raport
dintre activele sensibile la rata dobnzii i pasivele sensibile la rata dobnzii.
GAP =

(1.12)
Activele sensibile la rata dobnzii includ: credite acordate clienilor, valorile
mobiliare de stat, hrtiile de valoare investiionale.
Pasivele sensibile la rata dobnzii include: depozite la termen, mprumuturi
interbancare, cambia bancare emise .a.
Creterea GAP-lui presupune c banca are acoperiri din lichiditi, inclusiv i n cazul
n care rata dobnzii este n cretere, situaia favorabil presupune ca GAP-ul s
depeasc unitatea sau cel puin s fie egal cu 1.
Pentru lichiditatea bancar este benefic creterea acestui indicator, ceea ce ar
semnifica c banca are acoperiri din lichiditi, inclusiv i n cazul n care rata
dobnzii este n cretere.
Metodele de msurare a riscului de lichiditate difer prin modul de calcul al indicelui
de lichiditate, ele avnd n comun graficul de rate scadente.
Graficul de rate scadente este un tabel care clasific activele i pasivele dup durata
rmas pn la scadena final.
Calculul indicelui de lichiditate se poate face prin trei metode:
1)metoda decalajelor succesive const n calculul pentru fiecare clas de scaden a
unui decalaj ca diferen ntre active i pasive, decalajul reprezentnd un indicator de
volum, durat i scaden specific fiecrei clase. Calculul pune n eviden
discordanele de scaden, respectiv ieirile masive de fonduri la care banca trebuie s
fac fa perioad dup perioad.
18

2)metoda declajului cumulat, graficul de scaden este cumulat pe clase de scaden,
calculul activelor i pasivelor cu aceeai scaden se face cumulat, iar decalajele
rezultate sunt de asemenea cumulate pe ntreg orizontul de timp luat n calcul.
3)metoda numerelor, const n ponderarea activelor i pasivelor fiecrei clase de
scaden cu numrul mediu de zile al fiecrei clase (tabelul 3). Apoi se calculeaz
raportul:
pasive ponderate / active ponderate (1.13)
n scopul meninerii credibilitii fa de clieni i comunitatea financiar, bncile
trebuie s probeze n permanen un grad corespunztor de lichiditate. Pentru a
rspunde obiectivului de lichiditate, gestionarea intrrilor i a ieirilor de fonduri
trebuie realizat n aa fel ncat s existe n permanen suficiente lichiditi la nivelul
instituiei bancare.














19


Capitolul 2. ANALIZA GESTIUNII LICHIDITII BANCARE
N BCMOLDINDCONBANKS.A.

Pe fonul crizei economice mondiale, anul 2009 a reprezentatpentru sistemul bancar al
Republicii Moldova o perioad marcat de provocri i riscuri majore. n ciuda
situaiei economice dificile, BC MoldindconbankS.A. i-a meninut poziia de
frunte n rndul bncilor comerciale din Republica Moldova, a depit cu succes
riscurile de diminuare a capitalului i cele valutare i a acumulat o rezerv
considerabil de lichiditi.
Rezultatele obinute n anul 2010, conform Standardelor Internaionale de Raportare
Financiar, demonstreaz c modul n care Banca i desfoar activitatea, cu
responsabilitate, pruden i grij fa de clieni, este unul de succes.
Astfel, pentru a cunoate impactul pe care l-a avut influena crizei asupra gestiunii
lichiditii bancare,vom ncepe determinarea i analiza indicatorilor de aprecierea a
acesteia pentru BCMoldindconbankS.A.pentru perioada anilor 2009- 2011.
2.1.Analiza principiilor lichiditii bancare pentru BC MoldindconbankS.A.
n perioada anilor 20092011
Lichiditatea reprezint capacitatea bncii de a asigura n orice moment onorarea
angajamentelor sale i se calculeaz dup doua principii stabilite n Regulamentul cu
privire la lichiditatea bncii din 8 august 1997 al Bncii Naionale a Moldovei.
Principiul I prevede ca suma activelor Bncii cu termenul de rambursare mai mult de
doi ani sa nu depeasc suma resurselor ei financiare.

1 (1.14)
Principiul II prevede ca lichiditatea curenta, exprimat ca coeficient al activelor
lichide la activele totale, sa nu fie mai mica dect 20%.

*100% 20% (1.15)






20

Tabelul 2.1.1.
CALCULULPRINCIPIILOR LICHIDITII BANCARE LA BC MOLDINDCONBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
Active lichide,lei 1.503.320 1.839.581 1.710.502
Active pe TL,lei 561.420 960.079 1.396.592
Active totale,lei 4.555.345 5.116.243 6.015.721
Pasive cu termen de
rambursare >2ani,lei
815.032 1.158.812 1.818.014

0,69 0,83 0,77

,% 33,00 35,96 28,43


Sursa:Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale BC
,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

Concluzie: n baza calculelor efectuate constatez faptul c valorile ambilor indicatori
corespund cu prevederile legislaiei n vigoare.
Referitor la principiul I al lichiditii (K11) se observ c fa de anul 2009,n 2010
a crescut semnificativ de la 0,69 la 0,83.Aceast majorare este determinat de
creterea ATL cu 398.659lei.Pe cnd n anul 2011,i anume trimestrul III, n
comparaie cu 2010 acesta s-a diminuat,din cuaza majorrii att a ATL ct i a
volumului de resurse financiare cu scadena >2ani.Astfel cu aa tendine banca poate
s nu-i fac griji n privina depirii limitei impuse de legislaie.
Principiul II al lichiditii (K220%) pentru anul 2010 a nregistrat o cretere cu 2,96
puncte procentuale fa de anul 2009.Aceast majorare se explic prin creterea
activelor lichide cu 336.261 lei. ns n anul 2011,trimestrul III, acest indicator s-a
diminuat semnificativ cu 7,53 puncte procentuale comparativ cu anul 2010,cauza ar fi
reducerea activelor lichide cu 120.079 lei.

2.2. Determinarea principalilor indicatori de apreciere a lichiditii bancare
aBC MoldindconbankS.A. pentru perioada anilor 20092011

Poziia monetar
PM=


=

(1.16)

21

Tabelul 2.2.1.
CALCULUL POZIIEI MONETARE LA BCMOLDINDCONBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
1)Active lichide,lei 1.503.320 1.839.581 1.710.502
2)TA,lei 4.555.345 5.116.243 6.015.721
PM 0,33 0,36 0,28
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011(trim.III).[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

n baza tabelului de mai sus am elaborat figura 2.2.1. ce reflect ,,Evoluia poziiei
monetare a BC,,Moldindconbank S.A.n perioada anilor 2009-2011 (trimestrul III).

Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.2.1. [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.
Fig.2.1. Evoluia poziiei monetare la BC ,,Moldindconbank S.A. n perioada
anilor 2009-2011 (trimestrul III).

Concluzie: La nivelul bncii analizate, poziia monetar n dinamic nregistreaz o
cretere n anii 2009-2010,apoi o descretere n anii 2010- 2011 (trimestrul III),ceea
ce condiioneaz n primul caz o poziie de lichiditate puternic pentru banc ceea ce
nu putem spune pentru cazul doi,ns majorarea poziiei monetare din primul caz
duce la diminuarea rentabilitiibncii respective.

Coeficientul fondurilor imobilizateexprimponderea fondurilor imobilizate n
total active.
KFI =

(1.17)
Tabelul 2.2.2.
0
0.1
0.2
0.3
0.4
2009 2010 2011(trim.III)
0.33
0.36
0.28
PM
22

CALCULUL COEFICIENTULUI FONDURILOR IMOBLIZATE LA BC,,MOLINDCONBANKS.A.






Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011(trim.III).[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.


Pentru o vizualizare mai clar a ,,Evoluiei coeficientului fondurilor imobilizate la
BC,,Moldindconbank S.A., pe parcursul anilor 2009-2011(trimestrul III)am
elaborat fig.2.2.2.


Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.2.2.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.
Fig.2.2. Evoluiacoeficientului fondurilor imobilizate la BC ,,Moldindconbank
S.A. pe parcursul anilor 2009-2011(trimestrul III).

Concluzie: Analiza n dinamic a coeficientul fondurilor imobilizate arat cn anul
2010,comparativ cu anul 2009,acesta s-a redus cu 1,74 puncte procentuale,fapt ce
determin o cretere a lichiditii i o diminuare a profitabilitii a bncii
respective.Pe cnd n anul 2011, trimestrul III, coeficientul s-a majorat considerabil
cu 7,03 puncte procentuale. Aceast cretere ne vorbete despre aspiraia bncii de a-
i maximiza profitul chiar i fiind contient de faptul cmicorarea lichiditilor sale,
v-a conduce nemijlocit la creterea riscului de lichiditate i implicit, va crete
probabilitatea ca banca s nu-i poat onora obligaiunile sale la un anumit moment,
ceea ce va obliga BC ,,Moldindconbank S.A. s caute posibiliti de atragere a
50.00%
55.00%
60.00%
65.00%
2009 2010 2011(trim.III)
58.89%
57.15%
64.18%
Coeficientul fondurilor imobilizate
Indicatori 2009 2010 2011
1)Credite,lei 2.533.626 2.791.537 3.810.617
2)Alte imobilizri, lei 149.266 132.536 50.511
3)TA,lei 4.555.345 5.116.243 6.015,.721
KFI ,% 58,89 57,15 64,18
23

resurselor la costuri ct mai mici i n timp oportun, ceea ce nu ntotdeauna este uor
de realizat.
2.3 Determinarea indicatorilor din pasivul bilanier cu incidena asupra
lichiditii bancare a BC,,Moldindconbank S.A. pentru perioada anilor 2009-
2011

Ponderea depozitelor de baz

=


(1.18)
Depozit de baz = (depozie la termen;depozite curente)(1.19)

Tabelul 2.3.2.
CALCULUL INDICATORULUI,,

PENTRU BC,,MOLDINDCONBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
1)

,lei 3.552.265 3.822.971 4.380.157


2)TA,lei 4.555.345 5.116.243 6.015.721

,% 0,78 0,75 0,73


Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

n baza tabelului de mai sus am elaborat fig. 2.3.2. ce reflect ,,Evoluia
indicatorului,,

la BC ,,Moldindconbank S.A.pentru perioada anilor 2009-2011


(trimestrul III).


Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.3.2.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

Fig.2.3. Reprezentarea grafic a evoluiei indicatorului ,,

la BC
,,Moldindconbank S.A. pe parcursul anilor 2009-2011(trimestrul III).
0.78%
0.75%
0.73%
0.70%
0.72%
0.74%
0.76%
0.78%
0.80%
2009 2010 2011(trim.III)
Ponderea Db
24

Concluzie: Din calculele efectuate n tabel i datele reprezentate pe grafic observm
faptul c la banca n cauzponderea depozitelor de baz nregistreaz o descretere n
anii 2009-2011 (trimestrul III).Pentru lichiditatea bncii nu este benefic.

Componena depozitelor =


(1.20)

Tabelul 2.3.3.
CALCULUL COMPONENEI DEPOZITELOR LA BC,,MOLDINDCONBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
1)D.curente, lei 340.908 330.592 417.436
2)D.la termen, lei 3.211.357 3.492.379 3.962.721
Comp.depozit. 0,106 0,095 0,105
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale BC
,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011(trim.III). [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

,,Evoluia indicatorului ,,Componena depozitelor la BC ,,Moldindconbank S.A.pe
parcursul anilor 2009-2011(trimestrul III) este reprezentat n fig.2.3.3.


Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.3.3. [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.
Fig.2.4. Evoluiaindicatorului ,,Componena depozitelorla BC
,,Moldindconbank S.A. pe parcursul anilor 2009-2011 (trim.III).

Concluzie: Privitor la componena depozitelor bancare este bine ca ponderea
depozitelor curente n total depozite la termen s fie ct mai mic.Este evident faptul
c cu ct depozitele la termen sunt mai mari cu att este mai bine pentru poziia
lichiditii bancare,n cazul dat se respect acest fapt. n dinamic se observ o
descretere n anul 2010, din cauza reducerii depozitelor curente cu 10.316 lei.
0.08
0.09
0.1
0.11
2009 2010 2011(trim.III)
0.106
0.095
0.105
Comp. Depozit.
25


Poziia investiiilor(investiiile sensibile la rata dobnzii)

GAP =

(1.21)

Tabelul 2.3.4.
CALCULULINDICATORULUI ,,GAPPENTRUBC,,MOLDINDCONBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
1)A sensib.la Rd , lei 3.544.620 4.023.678 5.156.547
2) P sensib. la Rd, lei 3.563.431 3.810.708 4.307.115
GAP 0,99 1,06 1,20
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2011(trim.III). [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.

n baza rezultatelor obinute n tabelul de mai sus am elaborat graficul ce reflect
fluctuaiile indicatorului GAP n perioada 2009-trim. III 2011 reprezentate n fig.
2.3.4.

Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.3.4. [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/balance of payments>.
Fig.2.5. Evoluia indicatorului ,,GAPpentruBC ,,Moldindconbank S.A.

Concluzie:Analiznd figura de mai sus constatm c n perioada 2009-2011,
trimestrul III, situaia ce ine de poziia investiiilor a fost una favorabil. Acesta
indicator nregistreaz pe parcursul perioadei analizate o cretere, ceea ce este benefic
pentru lichiditatea bancar. Aceasta semnific ceea c banca are acoperiri din
lichiditi, inclusiv, i n cazul n care rata dobnzii este n ceretere.

0
0.5
1
1.5
2009 2010 (trim.III) 2011
0.99
1.06
1.2
GAP
26

2.4. Calucul indicelui de lichiditate prin metodele de msurare a riscului de
lichiditate la BC,,MoldindconbankS.A.pentru anii 2009-2011

Calculul indicelui de lichiditate se poate face prin trei metode:
I) metoda decalajelor succesive
Tabelul 2.4.1.
GRAFICDESCADENI CALCULULDECALAJELORSUCCESIVE
(LEI)

Perioada
2009 2010
Active Pasive Acoperire Active Pasive Acoperire
D<1lun 1.695.764 1.216.786 +478.978 1.769.471 1.250.455 +519.016
1l.<D<3l. 318.840 806.288 -487.448 451.020 629.492 -178.472
3l.<D<1an 1.179.715 1.743.292 -563.577 847.712 2.070.777 -1.223.065
1an<D<5ani 801.651 203.358 +98.293 1.509.264 469.535 +1.039.729
D>5ani 110.467 67.013 +43.454 94.244 62.796 +31.448
Scaden
nedefinit
448.908 518.608 -69.700 444.532 633.188 -188.656
4.555.345 4.555.345 5.116.243 5.116.243
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din noteexplicativela rapoartele financiare ale BC
,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2010. [online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/>.

Concluzie: Astfel n anul 2009, banca dispune de resurse suplimentare pentru luna ce
urmeaz n sum de 478.978 lei pentru a satisface ieirile din fonduri.
n 2010 banca dispune de un excedent de lichiditate pentru luna ce urmeaz n sum
de 519.016 lei.ns pentru urmtoarele 3 luni pn la 1 an banca trebuie s gseasc
resurse suplimentare n sum de 1.401.537 lei pentru a satisface ieirile de
fonduri.Apoi situaia devine favorabil pentru urmtorii 5 ani deoarece se obine un
delacaj pozitiv de 1.071.177 lei.




II) metoda declajului cumulat
Tabelul 2.4.2.
GRAFICDE SCADENI CALCULUL DECALAJELOR CUMULATE
(LEI)
27


Perioada
2009 2010
Active Pasive Acoperire Active Pasive Acoperire
D<1lun 1.695.764 1.216.786 +478.978 1.769.471 1.250.455 +519.016
1l.<D<3l. +318.840=
2.014.604
+806.288=
2.023.074
-8.470 +451.020=
2.220.491
+629.492=
1.879.947
+340.544
3l.<D
<1an
+1.179.715=
3.194.319
+1.743.292
=3.766.366
-572.047 +847.712=
3.068.203
+2.070.777=
3.950.724
-882.521
1an<D
<5ani
+801.651=
3.995.970
+203.358=
3.969.724
+26,246 +1.509.264
=4,577,467
+469.535=
4.420.259
+157.208
D>5ani +110.467=
4.106.437
+67.013=
4.036.737
+69.700 +94.244=
4.671.711
+62.796=
4.483.055
+188.656
Scaden
nedefinit
+448.908=
4.555.345
+518.608=
4.555.345
0 +444.532=
5.116.243
+633.188=
5.116.243
0
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din note explicative la rapoartele financiare ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anii 2009-2010.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/>.

Concluzie:Conform datelor din tabel se observ c n anul 2009, nivelul i data
apariiei nevoii maxime de lichiditi v-a fi peste 1 an.Decalajul cumulat maxim este
de 572.047 lei, aceast nevoie de finanare se va manifesta n decursul urmtorului
an.
n 2010, nivelul i data apariiei nevoii maxime de lichiditi v-a fi peste 1 an.
Decalajul cumulat maxim este de 882.521 lei, aceast nevoie de finanare se va
manifesta n decursul urmtorului an.









III) metoda numerelor
Tabelul 2.4.3.
GRAFICDE SCADENAI CALCULULINDICELUIDE LICHIDITATEPRIN METODA NUMERELOR
(LEI)
28

Anul 2009:
Perioada Pasive Active Ponderea
durata/an
(zile)
Pasive
ponderate
Active
ponderate
D<1lun 1.216.786 1.695.764 0,04 48.671,44 67.830,56
1l.<D<3l. 806.288 318.840 0,16 129.006,08 51.014,04
3l.<D<1an 1.743.292 1.179.715 0,625 1.089.557,5 737.321,88
1an<D<5a
ni
203.358 801.651 0,6 122.014,8 480.990,6
D>5ani 67.013 110.467 7,5 502.597,5 828.502,5
Scaden
nedefinit
518.608 448.908 - - -
Total 4.555.345 4.555.345 1.891.847,32 2.165.659,58
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din note explicative la rapoartele financiare ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anul 2009.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil: <http://www.micb.md/>.
Indicele de lichiditate:
IL=1.891.847,32/2.165.659,58=0,87%

Tabelul 2.4.4.
GRAFIC DE SCADENA I CALCULUL INDICELUI DE LICHIDITATE PRIN METODA
NUMERELOR(LEI)
Anul 2010:
Perioada Pasive Active Ponderea
durata/an
(zile)
Pasive
ponderate
Active
ponderate
D<1lun 1.250.455 1.769.471 0,04 50.018,2 70.778,84
1l.<D<3l. 629.492 451.020 0,16 100.718,72 72.163,2
3l.<D<1an 2.070.777 847.712 0,625 1.294.235,63 529.820
1an<D<5ani 469.535 1.509.264 0,6 281.721 905.558,4
D>5ani 62.796 94.244 7,5 470.970 706.830
Scaden
nedefinit
633.188 444.532 - - -
Total 5.116.243 5.116.243 2.197.663,55 2.285.150,44
Sursa: Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din note explicative la rapoartele financiare ale
BC ,,Moldindconbank S.A. pe anul 2010.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil: <http://www.micb.md/>.

Indicele de lichiditate:
IL=2.197.663,55/2.285.150,44= 0,96%
Concluzie: Valoarea optim a acestui indicator este 1 sau 100%.n cazul dat,pentru
ambii ani,putem aprecia c banca are o lichiditate adecvat,cu posibilitatea de
mbuntire.
29


,,2.5. Analiza comparativ a principiilor lichiditii BC ,,Moldindconbank S.A.,
BC,,EurocreditbankS.A. i a sistemului bancar moldovenesc

n continuare voiexamina nivelulprincipiilor lichiditii bancare la
BC,,EuroCreditBankS.A.nregistrat de-a lungul anilor 2009-2011 (trimestrul III).n
baza datelor din Bilanul Contabil vom construi un tabel analitic i vom interpreta
rezultatele obinute.
Tabelul 2.5.1.
CALCULUL PRINCIPIILOR LICHIDITII BANCARE LA BC ,,EUROCREDITBANKS.A.
Indicatori 2009 2010 2011
Active lichide,lei 173.183 127.029 272.736
Active pe TL,lei 77.864 126.546 120.604
Active totale,lei 280.192 307.922 437.617
Pasive cu termen de
rambursare >2ani,lei
154.611 165.629 186.839

0,50 0,76 0,65

,% 61,81 41,25 48,61


Sursa:Elaborat de autor n baza calculelor efectuate pe seama datelor din bilanurile contabile ale
BC ,,EuroCreditBank S.A. pe anii 2009-2011.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.ecb.md/balance of payments>.


Concluzie:n baza calculelor efectuate se observ faptul c valorile ambilor indicatori
corespund cu prevederile legislaiei n vigoare.
Privitor la principiul I al lichiditii (K11) se observ c fa de anul 2009,n 2010 a
crescut semnificativ de la 0,50 la 0,76.Aceast majorare este determinat de
cretereaATL cu 48.682lei.Pe cnd n anul 2011, trimestrul III,n comparaie cu 2010
acesta s-a diminuat,din cauza reducerii ATL i majorarea volumului de resurse
financiare cu scadena >2ani.
Principiul II al lichiditii (K220%) pentru anul 2010 a nregistrat o reducere
considerabil cu 20,56 puncte procentuale fa de anul 2009.Aceast diminuare se
explic prin reducerea activelor lichide cu 46,154lei.n anul 2011(trimestrul III) acest
indicator s-a majorat esenial cu 31,36 puncte procentuale comparativ cu anul
2010,cauza ar fi creterea apreciabil a activelor lichide cu 145,707lei.
30

Efectuarea analizei comparative se face pentru a se putea scoate n eviden
punctele forte i slabe ale instituiilor financiare supuse analizei n paralel. Analiza
comparativ este dificil de realizat deoarece este greu, iar uneori chiar imposibil de
identificat dou bnci ce prezint aproximativ aceleai caracteristici (mizeaz pe
strategii comune de activitate, opereaz cu volume identice de active, au aceleai
segmente de pia etc). n cazul nostru, cele dou bnci (BC ,,Moldindconbank S.A.
i BC ,,EuroCreditBank S.A.) nu se aseamn deloc, nici dup valoarea activelor
deinute i nici dup activitile promovate (BC ,,Moldindconbank S.A. autorizaie
de categoria,,C; BC ,,EuroCreditBank S.A. autorizaie de categoria ,,B ). ns,
este de menionat faptul c n mod premeditat, pentru analiz au fost alese aceste
dou bnci, anume pentru a se scoate n eviden strategiile bancare diferite ale celor
dou bnci.Pentru a ne convinge care strategie e mai bine de aplicat n practica
bancar, vom compara nivelul principiilor lichiditii bancare nregistrate de cele
dou bnci, cu media acelorai indicatori pe sistemul bancar al Republicii Moldova.
n acest scop vom ntocmi urmtoarele tabele analitice:
Tabelul 2.5.2.
NIVELUL PRINCIPIILOR LICHIDITII BANCARE NREGISTRATE DE BC,,MOLDINDCONBANK
S.A. I BC ,,EUROCREDITBANK S.A. N PERIOADA 2009-2011
Sursa: Elaborat de autor n baza datelor tabelelor nr. 2.1.1.i 2.5.1.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.ecb.md , www.micb.md>.







Tabelul 2.5.3.
VALOAREA MEDIE ANUAL A PRINCIPIILOR LICHIDITII BANCARE PE SISTEMUL BANCAR AL
REPUBLICII MOLDIVA N PERIOADA 2009-2011
BC ,,Moldindconbank S.A. BC ,,EuroCreditBank S.A.
Anul/I ndicatori


31.12.2009 0,69 33,00 0,50 61,81
31.12.2010 0,83 35,96 0,76 41,25
30.09.2011 0,77 28,43 0,65 48,61
31


Anul
I ndicatori


31.12.2009 0,60 38,27
31.12.2010 0,67 34,18
30.09.2011 0,68 31,67
Sursa: Elaborat de autor n baza indicatorilor financiari pe sistemul bancar al Republicii Moldova publicai de ctre
Banca Naional a Moldovei.[online]. [citat 01decembrie 2011]. Disponibil: <http://www.bnm.md/>.


n continuare voi reprezenta grafic ,,Evoluia Principiului I i a Principiului II la BC
,,Moldindconbank S.A., BC ,,EuroCreditBank S.A. i media anual a indicatorului
pe sistemul bancar al Republicii Moldova pe parcursul anilor 2009-2011(trimestrul
III).


Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.5.2.i 2.5.3.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.ecb.md , www.micb.md, www.bnm.md>.
Fig.2.6.Reprezentarea grafic a evoluiei Principiului I la
BC ,,Moldindconbank S.A.,BC ,,EuroCreditBank S.A. i media anual a
indicatorului pe sistemul bancar al Republicii Moldova pe parcursul anilor
2009-2011.

0.4
0.5
0.6
0.7
0.8
0.9
2009 2010 2011(trim.III)
K1,BC Moldindconbak SA K1,BC EuroCreditBank SA K1,Media SB
32


Sursa: Elaborat de autor n baza tabelului 2.5.2.i 2.5.3.[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.ecb.md , www.micb.md,www.bnm.md>.
Fig.2.7. Reprezentarea grafic a evoluiei Principiului II la
BC ,,Moldindconbank S.A., BC ,,EuroCreditBank S.A. i media anual a
indicatorului pe sistemul bancar al Republicii Moldova pe parcursul anilor
2009-2011.

Concluzie:n baza rezultatelor obinute se observ faptul c valorile ambilor
indicatori corespund cu prevederile stabilite n Regulamentul cu privire la lichiditatea
bncii al Bncii Naionale a Moldovei.
n ceea ce privete nivelul lichiditii pe termen lung,BC ,,Moldindconbank S.A.,pe
parcursul la toi cei trei ani, nregistreaz o valoare superioar valorii medii a
indicatorului pe sistemul bancar al Republicii Moldova ,pe cnd la
BC,,EuroCreditBank S.A. acet indicator oscileaz. Totui la acest capitol ambele
bnci corespund prevederii principiului I,i anume c suma activelor bncilor cu
termenul de rambursare mai mult de doi ani s nu depeasc suma resurselor ei
financiare.
Nu putem ns afirma acelai lucru i despre indicatorul lichiditii curente a bncilor
respective. Cele mai nalte rezultate, pe parcursul la toi cei trei ani,sunt nregistrate la
BC,,EuroCreditBank S.A.,care depesc att rezultatele obinute la BC
,,Moldindconbank S.A,ct i valoarea medie a acestui indicator pe sistemul bancar al
Republicii Moldova, cu toate c valoarea activelor BC ,,Moldindconbank S.A.
depesc de 16 ori valoarea activelor la BC ,,EuroCreditBank S.A.Privitor la
evoluia principiului II la BC ,,Moldindconbank S.A. n comparaie cu valoarea
20%
30%
40%
50%
60%
70%
2009 2010 2011(trim.III)
K2,BC Moldindconbank SA K2,BC EuroCreditBank SA K2,Media SB
33

medie a lui pe sistemul bancar al Republicii Moldova,acesta fluctueaz nregistrnd
att valori inferioare ct i superioare acestuia.
Ca moment pozitiv ambele bnci respect prevederea principiului II,i anume ca
lichiditatea curent, exprimat ca coeficient al activelor lichide la activele totale, s
nu fie mai mica dect 20%.
Astfel principalii indicatori ai lichiditii pe sistemul bancar, principiul I al lichiditii
i principiul II, potrivit datelor obinute,relev existena surselor adecvate de finanare
pentru acoperirea necesitilor anticipate sau poteniale att pe termen scurt, ct i pe
termen lung.

34

REZUMAT
Nr. Problema Recomandri/ soluii Efecte
1. Nivelul relativ sczut al
activelor lichide
1) S se recurg la surse de
lichiditate.
1) Creterea
nivelului
principiului I al
lichiditii bancare,
ceea ce va duce la
existena surselor
adecvate de
finanare pentru
acoperirea
necesitilor
anticipate sau
poteniale pe termen
scurt.
2) S seamplifice gama de
produse i servicii.
3) S apeleze la
mprumuturi de la banca
central i interbancare.


4) S lichideze nainte de
termen unele active din
portofoliu.
2) Creterea poziiei
monetare va
condiiona o poziie
de lichiditate
puternic pentru
banc.
2. Nivelul sczut al ponderii
depozitelor de baz
1) S menin depozitele la
un cost redus.
1) Volumul
mijloacelor bneti
plasate la depozite
bancare se vor
majora
semnificativ.
2) S diversifice portofoliul
de depozite la termen i a
depozitelor la vedere
3) Posibilitatea
deschiderii depozitelor pe
termeni diveri, cu
posibilitatea de
completare i de retragere
parial.
2) Gama larg a
depzitelor.
3. Probabilitatea apariiei
riscului de lichiditate
1) Efectuarea analizei
activelor i pasivelor bncii
pematuriti, analizei bazei
de resurse, analizei
indicatorilorde concentrare
i stabilitate a resurselor
atrase ale bncii,construirea
modelelor strii activelor i
pasivelor i a
lichiditii, efectuarea
1) i va putea
onora la termen
plile fa de clieni
2) Capacitatea
bncii de a lichida
poziia la momentul
oprtun i la un pre
rezonabil.

35

stress - testelor ale riscului
delichiditate cu scopul
elaborrii deciziilor n
privinagestionrii
lichiditii curente a bncii,
poziiei monetarecurente,
respectrii regimului
rezervelor obligatorii,
precumi a lichiditii
bncii pe termen mediu i
lung, optimizareai
stabilirea normativelor
limitelor necesare.

3) Meninerea
credibilitii fa de
clieni i
comunitatea
financiar.
2) S se atrag deponeni,
pltind n schimb dobnzi
mai mari dect cele
practicate pe pia.
3) S se mprumut cu
fonduri de urgen la
costuri exagerate pentru a-
i acoperi nevoile imediate
de cash.


36

BIBLIOGRAFIE

I. Acte normative

1. Banca Naional a Moldovei. Regulamentul cu privire la lichiditatea bncii:
nr.32 din 8 august 1997.
n:Monitorul Oficial al Republicii Moldova nr.64-65 din 02.10.97.

II. Lucrri tiinifice

1. Basno C., Dardac N. Management bancar. Bucureti: Editura Economic,
2002.
2. Dnil N., Anghel L.Managementul lichiditii bancare. Bucureti:
Editura Economic, 2002.
3. Grigoria C. Activitatea bancar. Chiinu, 2002.
4. Danil N., Berea A. Managementul bancar. Fundamente i orientri.
Bucureti: Editura Economic, 2000.
5. Stoica M. Management bancar. Bucureti: Editura Economic, 1999.

III. Surse statistice i de date

1. Rapoartele anuale 2009- 2011(trim. III)aleBC ,, Moldindconbank
S.A.,[online]. [citat01 decembrie 2011]. Disponibil:
<http://www.micb.md/>.
2. Rapoartele anuale 2009- 2011(trim. III) ale BC ,, EuroCreditBank S.A.,
[online]. [citat 01 decembrie 2011]. Disponibil: <http://www.micb.md / >.
3. Indicatorii financiari pe sistemul bancar al Republicii Moldova publicai de
ctre Banca Naional a Moldovei. [online]. [citat 01 decembrie 2011].
Disponibil: <http: //www.bnm.md/ >.

37