PROIECTE COMUNITARE

PLAN DE AFACERI
lapte.

A. DATE DE IDENTIFICARE A SOCIETII COMERCIALE

1. Numele complet al societii comerciale:

S.C. MILKA S.R.L.

2. Coordonatele ntreprinderii :
- Sediul social: Str. Crian, Nr. 80, Drobeta Turnu - Severin, jud.Mehedini, tel.0252-350468
- Sectii de productie: Comuna Dnceu,jud.Mehedini, 0252 - 312654
3. Numr de nregistrare
- la Oficiul Registrului Comerului: J35/3522/05.12.2003
- Codul Fiscal:R893745
4. Forma juridic de constituire :
- societate cu rspundere limitat
5. Domeniul de activitate al intreprinderii:
Activitati
Procesarea laptelui i distribuia produselor lactate

Cod CAEN
1551

6. Natura capitalul social: romn, 100% privat

7. Valoarea capitalului social: 40.500.000 Lei
8. Asociai:
Asociai
Persoane fizice:
1. Avram George
2. Mihai Laura
3. Crivac Marius
4. Crivac Maria

Adresa completa si telefonul

Nationalitate Ponderi
n
capitalul
social (%)
Str. Teilor, Nr. 12, Dr. Tr. Romana
45
Severin, jud. Mehedini, tel:
0788654256
Str. Crian, Nr. 40, Dr. Tr. Romana
25
Severin, jud. Mehedini, tel:
0788698523
Str. Cicero, Nr. 20, Dr. Tr. Romana
20
Severin, jud. Mehedini, tel:
0788874562
Str. Cicero, Nr. 20, Dr. Tr. Romana
10
Severin, jud. Mehedini, tel:
0788635214

9. Conturi bancare deschise la: Banca Comercial Romn, sucursala Dr. Tr. Severin, tel: 0252
365289, cont n lei: 125421236441

B. CONDUCEREA SI PERSONALUL SOCIETATII

1. Conducerea societatii :
Functia

Nume

Prenume

Studii

Director general
Contabil
ef Producie

Avram
Udrea
Crivac

George
Nicolae
Marius

Economist
Economist
Inginer

Anul angajarii
in intreprindere
2003
2003
2003

2. Personalul actual al ntreprinderii:

2.1 Numar total de salariati:
Numarul total de angajati

13

Din care:
Cu contract de munca pe Cu contract de colaborare
perioada nedeterminata
sau alte forme de angajare
temporara
13
-

Sistemul informaional va fi unul informal, informaiile circulnd n ambele sensuri, att de la

directorul general ctre subordonai, ct i de la acetia ctre director. Acest sistem informaional este cel
mai potrivit pentru firma noastr ntruct informaiile circul rapid, permind luarea msurilor corective
n timp util.
2.2

Structura de personal existenta la data cererii de finantare:

Activiti
Numr de salariai
Conducere
3
Producie
6
ntreinere i reparaii
1
Aprovizionare i desfacere
3
Total
13
Necesarul de personal pentru primul an de activitate este de 13 salariai. Pentru cei care vor lucra
n producie calificarea se va realize la locul de munc.Salariatul rspunztor cu ntreinerea i repararea
utilajelor va fi trimis la specializare la firma productoare a utilajelor de producie.
Personalul rspunztor cu aprovizionarea va trebui s fie posesor de carnet de conducere categoria C.
Angajaii vor fi pltii la nivelul industriei la care se vor aduga prime n funcie de rezultatele
firmei pentru a fi motivai s obin rezultate superioare n munc.
Fora de munc va fi recrutat din rndul omerilor existeni n comuna Dnceu, jud. Mehedini.

C. DESCRIEREA ACTIVITATII ACTUALE A INTREPRINDERII

1.Introducere

Acest plan de afaceri este realizat de ctre S.C. MILKA S.R.L din localitatea Dnceu, jud.
Mehedini, n vederea desfurrii unor activiti viitoare de producere, prelucrare i desfacere a laptelui
i a produselor lactate.
Obiectivul este obinerea unei finanri de 1.750.014.000 Lei pentru investiii destinate
achiziionrii de utilaje i echipamente i pentru popularea unei ferme, credit pentru finanarea IMM
urilor.
Societatea poate asigura prin efort propriu 992.250.000 Lei prin intermediul asociailor.
Finanarea este destinat achiziionrii de utilaje i echipamente necesare dotrii i punerii n
funciune a atelierului de prelucrare a laptelui din localitatea Dnceu, precum i a populrii unui grajd cu
bovine.
Perspectiva firmei este dat de afacerea de producere, prelucrare i comercializare a laptelui.
Pentru afacerea n domeniul producerii i comercializrii laptelui, firma a apelat la un studiu de
pia, n urma cruia a fundamentat decizia investirii n acest domeniu.
Avnd n vedere evoluia pieei lactatelor, a forei de munc, societatea, n urma analizelor i
studiilor economice, consider de real importan valorificarea superioar a laptelui.
n acest domeniu de activitate orientarea spre mediul rural i prelucrarea superioar a laptelui
genereazefecte economice positive att pentru societate ct i pentru zona vizat.
Cu achiziiile de noi utilaje societatea dorete s prelucreze laptele pentru a obine diverse
sortimente de brnzeturi, iaurturi, etc.
2.Obiectivele i valorile principale ale societii
Pentru nceput firma se va focaliza pe piaa din Mehedini.Motivaia acestei orientri este distana
redus de la fabric.
Obiectivele stabilite se refer la:
- realizarea n primul an a unei cifre de afaceri de 55.809.217.268 lei;
- creterea anual a unei cifre de afaceri cu 35%;
- atingerea n anul 2005 a unei cote de pia de 30% la nivelul judeului Mehedini; i
ptrunderea pe alte piee, n special n judeele nvecinate;
- creterea numrului de salariai la 25la sfritul anului 2005;
- mbuntirea continu a calitii produselor.
Punctele forte care ne determin s credem c vom avea success sunt:
cunotiinele despre pia;
tehnologia performant utilizat;
capitalul disponibil;
capacitatea de munc.
3.Produsele si serviciile oferite de:
Produsele oferite de S.C MILKA S.R.L sunt:
- lapte 2.2% grsime, pasteurizat i ambalat la pungi de 1 litru;
- lapte cu cacao n pungi de polietilen;
- lapte cu arom de vanilie n pungi de polietilen;
- brnz;
- smntn;
- tineret bovin.
Produsele vor fi vndute en gros prin livrare la client cu mijloacele auto din dotare.Toate
produsele se caracterizeaz prin calitatea superioar i preul sczut. Preurile vor fi stabilite n funcie de
costuri, concureni i o marj acceptabil de profit.
Politica firmei este de a oferi produsele la un pre mai mic dect al concurenei cu
2-3% pentru atragerea clienilor.

4.Principalii furnizori de materii prime i materiale

Furnizori
Ferma proprie i productori individuali
Reatex S.R.L.
Aroma S.R.L.
Sevpack S.R.L.

Materii prime i materiale

lapte
reactivi alimentari
substane aromate, esene
ambalaje

Echipamentele de condiionare a laptelui n fermele de vaci cu lapte Nova 1000 i cele dou
mulgtoare de lapte vor fi achiziionate e la S.C. Will Tech S.R.L.
5.Descrierea procesului tehnologic :
Procesul tehnologic tehnologic de obinere a produselor este:
- laptele de consum pasteurizat din laptele crud, prin tratare termic se obine lapte
fr bacterii vii, pasteurizat. Prin separarea laptelui se poate obine lapte cu un coninut
de grsime reglat dup cerina clientelei sau tehnologia de fabricaie;
- lapte cu cacao sau aromatizat adugnd n laptele degresat pasteurizat, prenclzit,
diferite materiale sub form de pulberi sau granule ( cacao, zahr, arome ) i efectund o
agitare continu obinem produse foarte agreate de copii;
- smntna frica crud obinut dup separarea laptelui se regleaz la un coninut de
grsime de 12 25%, se pasteurizeaz din nou la temperature de 95 grade Celsius, se
rcete la temperature la care se adaug culturile i se ambaleaz sau nu;
- brnzeturi i cauri laptele pregtit pentru procesare se introduce n vana de ca, unde
pe lng adugarea culturilor se completeaz srurile calcarice cu clorura de calciu.
Dup dozarea culturilor n aproximativ 1,5 h, laptele se coaguleaz n toat masa lui, n
acest timp este interzis micarea laptelui. Coagul se taie apoi la mrimea dorit. Dac
dorim s obinem brnz dulce, se elimin zerul din vana de ca, iar coagul se introduce
n crucioare de brnz n vederea eliminrii totale a zerului
D. PIAA ACTUAL A SOCIETII
Dat fiind faptul c societatea este nou nfiinat se poate vorbi numai despre o pia potenial
pentru produsele acesteia.
Obiectivele majore ale afacerii dorite s fie derulat de ctre firm sunt:
- satisfacerea cererii de consum de lapte de calitate pe piaa zonal la preuri ct mai mici;
- realizarea de produse superioare din punctual de vedere al raportului calitate pre;
- cucerirea pieei zonale;
- realizarea unor profituri substaniale i unui nivel bun de rentabilitate financiar.

1.Clientii:
Clienii firmei vor fi agenii economici mici care desfac produse alimentare cu amnuntul,
cofetriilor patiseriilor i restaurantelor.

Printre clieni se numr i supermarketurile care asigur desfacerea unor cantiti mari din
produsele noastre.
Apreciem c clienii vor cumpra cel puin o dat pe sptmn unul din produsele firmei.
Clienii vor fi atrai de calitatea produselor, caracteristicile funcionale, preul la care se
comercializeaz acestea, precum i de caracteristicile estetice ale acestora.
Preconizm c printre clienii firmei se vor numra i unitile bugetare: cantine, spitale, coli,
uniti militare de pe raza judeului Mehedini.Acestea au o cerere relativ constant i cumpr produse n
cantiti mari.
2. Sistemul de distribuie:
Distribuia produselor firmei se realizeaz prin vnzare en gros ctre clieni, cu mijloacele auto
existente n dotarea firmei. Aceast modalitate de desfacere va atrage costuri de de 702.000.000 lei pe an
incluzndu se aici combustibilul, cheltuielile de ntreinere i reparaii, cheltuielile cu asigurrile.
3. Promovarea
Avnd n vedere c S.C MILKA S.R..L este nou pe pia, pentru a se face cunoscut i pentru a-i
face cunoscute produsele oferite, este necesar promovarea.
Promovarea se va realiza prin:
- brouri;
- postere;
- inscripionarea mainilor care asigur distribuia produselor;
- reclame n ziarele i la posturile de radio locale;
- realizarea unei pagini de prezentare a firmei pe Internet;
- participarea la trguri i expoziii.
Promovarea se va face i indirect prin ambalaj, al crui design a fost creat atractiv n acest scop.
Pentru aceste modaliti de promovare se va utiliza un buget de 60.000.000 lei n primul an de
activitate, iar n urmtorii ani firma se bazeaz pe faptul c este deja cunoscut i nu va mai investi att de
mult n promovare.
4.Preul
Preul produselor noastre va fi:
laptele pasteurizat
laptele cu arome
smntna
brnza

13.500
15.500
75.000
65.000

lei/litru
lei/litru
lei/litru
lei/litru

5. Segmentul de pia
Segmentul de pia se adreseaz persoanelor de toate vrstele, cu venituri medii sau mici, care
domiciliaz n judeul Mehedini i n judeele nvecinate, respective Cara Severin, Gorj, Dolj.
Frecvena cumprrii produselor este mare, ritmul n care se consum fiind sptmnal i de cele
mai multe ori zilnic.
Piaa creia se adreseaz are o tendin de cretere lent,dar constant.Avnd n vedere nivelul mare
al omajului din judeele n care produsele noastre vor fi vndute, clienii au tendina de a se orienta spre
produsele mai ieftine.
6.Concurena

Principalii concureni ai firmei sunt:

Nr.crt.
1
2
3
4

Denumire firm
Aurora
Ecolact
Prolact
Latte

Produse oferite
Produse similare cu ale noastre
Produse similare cu ale noastre
Produse similare cu ale noastre
Produse similare cu ale noastre

Pondere pe pia (%)

40
20
22
18

Strategiile concurenilor se ndreapt n special spre clienii de mari dimensiuni cum sunt
supermarketurile i marile magazine alimentare.
Preurile la care i vnd produsele sunt cu 2-3% mai mari dect ale noastre datorit cheltuielilor
mari de distribuie.
Distribuia produselor concurenilor se realizeaz de ctre acetia prin livrare direct la clieni i i
promoveaz produsele prin intermediul panourilor publicitare i al reclamei n ziarele i la posturile radio
i TV locale.
Punctele tari ale concurenilor sunt reprezentate de fora lor financiar i larga reea de
distribuie.Punctele slabe ar fi c nu cunosc bine piaa i se adreseaz n special marilor magazine.
Considerm c intrarea noastr pe pia nu va produce schimbri majore n strategiile concurenilor.
Calitatea produselor concurenilor este similar cu a produselor oferite de noi.Considerm c n
acest domeniu, al produselor lactate, clienii nu au o mare fidelitate
fa de o firm sau alta astfel nct, prin preurile practicate, acetia vor fi ncurajai s cumpere produsele
noastre.
Avantajele noastre fa de concureni constau n flexibilitatea reelei noastre de distribuie, preurile
produselor noastre, cunoaterii bune a pieei i a faptului c ne vom orienta i ctre micile magazine
alimentare.
E. PREZENTAREA PROIECTULUI INVESTIIONAL
1.Descrierea proiectului
Prezentul plan a fost ntocmit n vederea obinerii unui credit bancar destinat populrii unei ferme i
pentru achiziionarea de utilaje n vederea prelucrrii i comercializrii laptelui. Se are n vedere
achiziionarea a 13 utilaje.
Astfel, se dorete achiziionarea unui sistem pentru recepionarea laptelui i a unei instalaii de
pasteurizat. De asemenea se dorete achiziionarea unor tancuri de lapte izolate termic, separator,
omogenizator, dezagregator, o van de ca, crucior de ca, van de saramurare, camer frigorific,
agitator, instalaie de ambalare.
Activitatea pe care vrem s o dezvoltm are ca scop prelucrarea superioar a laptelui pe care l vom
colecta de la fermele din zon sau de la cresctorii individuali.
Prin realizarea acestui proiect se creaz o unitate de producie modern care va absorbi o parte din
fora de munc tnr i calificat, aceast unitate fiind foarte important pentru zon.
Necesarul de resurse pentru achiziionarea echipamenteor i utilajelor ce permit desfurarea n
condiii normale a procesului de producie este de 2.742.264.000 lei, repartizat pe surse definanare astfel:
participarea firmei 36,18%, adic 992.250.000 lei pentru:
1. amenajare cldire + amenajare grajd = 769.500.000 lei
2. 10 ha teren arabil = 121.500.000 lei
3. 5 ha pune = 40.500.000 lei
4. cheltuieli de nregistrare = 20.250.000 lei
5. alte cheltuieli = 40.500.000 lei

6. TOTAL = 992.250.000 lei

participarea bncii finanatoare va fi e 63,82%, adic 1.750.014.000 lei i are urmtoarea
destinaie:
7. investiii productive:
- echipamente de coniionare a laptelui n fermele de vaci cu lapte Nova 1000
+ cinci mulgtoare de lapte = 441.014.000 lei
- 90 vaci pentru populare ferm = 1.020.000.000 lei
- furgonet + tractor = 170.000.000 lei
8. investiii comerciale: autoutilitar cu instalaie frigorific = 119.000.000 lei
9. TOTAL = 1.750.014.000 lei

Acordarea finanrii solicitate pentru achiziionarea de utilaje duce la realizarea investiiilor

propuse, implicit a planului de afacere prezentat, crend n cadrul societii un circuit economic complex,
capabil sa i asigure materia prim, s produc i s vnd produse competitive att din punct de vedere
al calitii ct i al preului.
2.Capacitatea de producie
Capacitatea de producie s-a determinat avnd n vedere urmtoarele aspecte:
- o linie de fabricaie automat;
- capacitatea minim este capacitatea teoretic;
- regimul de lucru este de 8 ore pe schimb;
- numrul de schimburi este de unul pe zi n primii doi ani de previziune, urmnd ca din
anul trei s se treac la dou schimburi a cte 6 ore;
- numrul de zile lucrtoare este de 7 zile pe sptmn;
- fondul de timp anual = 8 ore*7 zile *52 sptmni =2912 ore/an.
3.Produsele prevzute a se realiza n urma implementrii proiectului
Estimarea produciei fizice de lapte:

Nr. crt
1
2
3
4
5
6
7

CANTITATE (MII LITRI) - 2004

Specificaie
Trim. I
Trim. II
Lapte
75
80
Lapte cu arome
15
25
Smntn
1.7
2.5
Brnz
20
25
TOTAL
111.7
177.5
Capacitate
Grad de utilizare

Trim. III
85
30
3.4
35
228.4

Trim. IV
90
35
4
40
289

F.PREVIZIUNE FINANCIAR
Efectuarea analizei financiare a societii are la baz urmtoarele premise:
afacerea are caracter de continuitate;
capacitatea afacerii de a genera profit n perioada de prognoz.

TOTAL
230
105
11.6
120
466.6
520
89.7%

Posibilitatea efecturii analizei financiare presupune evoluia normal a activitii de exploatare.

Vom presupune urmtoarele particulariti:
perioada de prognoz este de cinci ani i corespunde unui an de graie pentru restituirea
creditului i patru ani, perioada de acordare a creditului, precum i duratelor de desfurare a
noilor contracte de patru ani cu posibiliti de prelungire;
lansarea i derularea afacerii n domeniul producerii, prelucrrii i comercializrii laptelui,
cu ajutorul unui credit;
pe perioada de prognoz nu vor avea loc mriri de capital social prin aportul asociailor;
nu vor avea loc contractri suplimentare de credite pe termen mediu i lung;
fluxurile activitii excepionale sunt reduse i se vor neglija.
1.Estimarea veniturilor
Pentru estimarea veniturilor ne bazm pe urmtoarele considerente:
- veniturile obinute din vnzarea produselor lactate au cea mai mare pondere n veniturile
de exploatare, constituind venituri ale activitii de baz;
- nu vor exista venituri din subvenii;
- se vor avea n vedere concluziile reieite din capitolele anterioare;
- veniturile financiare i excepionale sunt aleatoare, au un nivel redus i se vor neglija.
EXPLICATII

Vanzari de
marfuri
Venituri din
vnzarea produse
sau servicii
Cifra de afaceri
(1+2)
Alte venituri din
exploatare
Total venituri
din exploatare
(3+4)

N+1
0

N+2
0

N+3
0

N+4
0

11.161.843.454

15.068.488.662

21.095.884.127

30.589.031.985

45.883.547.977

11.161.843.454

15.068.488.662

21.095.884.127

30.589.031.985

45.883.547.977

0
11.161.843.454

0
15.068.488.662

0
21.095.884.127

0
30.589.031.985

0
45.883.547.977

2.Estimarea cheltuielilor
n estimarea cheltuielilor firma se bazeaz pe aceleai considerente ca i n cazul estimrii veniturilor.

Costuri de Exploatare Anuale pentru perioada N - N+4

DETALIERE
I. Costuri de productie
(Directe)
Costul marfurilor vandute
Materii prime, materiale
consumabile, obiecte de
inventar
Energie electrica si termica
Salarii direct productive
Asigurari sociale
II. Costuri indirecte
variabile
Servicii de reparatii si
intretinere
Alte servicii executate de
terti
Reclama si publicitate
III. Costuri indirecte fixe
Amortizare indirect
productiva
Costuri salariale personal
indirect productiv
Taxe postale si de
telecomunicatii
Servicii bancare
Taxe si impozite indirecte
TOTAL CHELTUIELI
DE
EXPLOATARE(I+II+III)

N+1

N+2

7.817.894.941
0

10.374.647.771
0

14.297.426.223
0

20.426.773.507 30.230.919.631
0
0

6.250.632.334
669.710.607
650.400.000
247.152.000

8.438.353.651
904.109.320
747.960.000
284.224.800

11.813.695.111
1.265.753.048
882.592.800
335.385.264

17.129.857.911
1.835.341.919
1.059.111.360
402.462.317

25.694.786.867
2.753.012.879
1.292.115.859
491.004.026

1.399.421.214

1.874.218.639

2.602.126.095

3.746.247.238

5.586.878.595

781.329.042

1.054.794.206

1.476.711.889

2.141.232.239

3.211.848.358

558.092.173
60.000.000
416.900.000

753.424.433
66.000.000
487.295.000

1.054.794.206
70.620.000
584.191.600

1.529.451.599
75.563.400
712.094.700

2.294.177.399
80.852.838
889.411.523

414.000.000

484.380.000

581.256.000

709.132.320

886.415.400

2.400.000

2.400.000
0

N+3

2.400.000
0

N+4

2.400.000
0

500.000

515.000

535.600

9.634.216.156

12.736.161.410

17.483.743.918

0
562.380

2.400.000
0
596.123

24.885.115.445 36.707.209.749

3. Estimarea contului de profit i pierdere

Contul de Rezultat Anual pentru Perioada N - N+4

EXPLICATII

N+1

N+2

N+3

N+4

1.
2.
3.
4
5
6

7
8
9
10
11
12

13
14
15
16
17
18
19
20
21

Vanzari de marfuri
Venituri din
vnzarea produse
sau servicii
Cifra de afaceri
(1+2)
Alte venituri din
exploatare
Total venituri din
exploatare (3+4)
Costul marfurilor
vandute
Cheltuieli cu
materiile prime,
materiale, energie,
combustibil
Lucrari si servicii
executate de terti
Impozite si
varsaminte
asimilate
Cheltuieli cu
remuneratiile
personalului
Cheltuielile
societatii cu
contributiile sociale
Total cheltuieli cu
personalul (10+11)
Cheltuieli cu
amortizari si
provizioane din
exploatare
Total cheltuieli din
exploatare
(6+7+8+9+12+13)
Rezultat din
exploatare (5-14)
Venituri financiare
Cheltuieli
financiare
Rezultat financiar
(16-17)
Rezultat curent al
exercitiului
(15+18)
Venituri totale
(5+16)
Cheltuieli totale

11.161.843.454

15.068.488.662

21.095.884.127

30.589.031.985 45.883.547.977

11.161.843.454

15.068.488.662

21.095.884.127

30.589.031.985 45.883.547.977

11.161.843.454

15.068.488.662

6.920.342.941

9.342.462.971

1.401.821.214

1.876.618.639

500.000

515.000

0
21.095.884.127

18.965.199.830 28.444.799.746

2.604.526.095

3.748.647.238

535.600

562.380

596.123

1.934.445.859

1.303.792.800

1.572.975.360

361.152.000

417.604.800

495.441.264

597.730.637

1.516.564.800

1.799.234.064

2.170.705.997

9.634.216.156
1.527.627.298

12.736.161.410

17.483.743.918

2.332.327.252

3.612.140.209

13.079.448.159

1.098.960.000

30.589.031.985 45.883.547.977

950.400.000

1.311.552.000

5.589.278.595

735.089.426

2.669.535.286

24.885.115.445 36.707.209.749
5.703.916.539 9.176.338.227
0
0

525.004.200

464.847.469

333.596.419

202.345.369

71.094.319

-525.004.200

-464.847.469

-333.596.419

-202.345.369

-71.094.319

1.002.623.098

1.867.479.783

3.278.543.790

5.501.571.170

9.105.243.909

11.161.843.454
10.159.220.356

15.068.488.662
13.201.008.879

21.095.884.127
17.817.340.337

30.589.031.985 45.883.547.977
25.087.460.814 36.778.304.068

22
23
24

(14+17)
Rezultatul brut
(15+18)
Impozit pe profit
Rezultat net (2223)

1.002.623.098
250.655.774

1.867.479.783
466.869.946

3.278.543.790
819.635.948

5.501.571.170 9.105.243.909
1.375.392.793 2.276.310.977

751.967.323

1.400.609.838

2.458.907.843

4.126.178.378

6.828.932.932

4. Bilanul contabil previzionat

Bilan Previzionat pentru perioada N - N+4

Anul
Pozitia
ACTIVE
Active fixe
Active brute
Amortizari aferente
ACTIVE FIXE
NETE
Active curente
Stocuri
Creante-clienti
Alte active curente
Numerar utilizabil
TOTAL ACTIVE
CURENTE
TOTAL ACTIVE

N+1

N+2

N+3

N+4

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0
0
0
0
171.559.498
140.954.063
155.049.469
173.725.882
153.287.543
60.045.824
317.146.641
444.005.297
643.807.681
965.711.521
2.602.031.776 3.204.704.444 5.173.346.225 8.782.481.517 15.097.674.994
2.833.637.098 3.662.805.148 5.722.400.991 9.600.015.080 16.216.674.057
2.833.637.098 3.662.805.148 5.722.400.991 9.600.015.080 16.216.674.057

PASIVE
Capital
Capital social
81.000.000
81.000.000
Rezultatul exercitiului 751.967.323 1.400.609.838
- Repartizarea
profitului la
dividende
0
0
- Repartizarea
profitului la rezerve/
acop. pierd. ant.
751.967.323 1.400.609.838
Rezerve
751.967.323 2.152.577.161
TOTAL CAPITAL
832.967.323 2.233.577.161
Datorii pe termen
mediu si lung
Datorii strainatate
0
0
Datorii in tara
1.750.014.000 1.312.510.500
TOTAL DATORII PE 1.750.014.000 1.312.510.500
TERMEN MEDIU SI

81.000.000
81.000.000
2.458.907.843 4.126.178.378
0

81.000.000
6.828.932.932
0

2.458.907.843 4.126.178.378 6.828.932.932

4.611.485.004 8.737.663.382 15.566.596.313
4.692.485.004 8.818.663.382 15.647.596.313
0
875.007.000
875.007.000

0
437.503.500
437.503.500

0
0
0

LUNG
Pasive curente
Furnizori si conturi
asimilate
Impozit pe profit
Dividende datorate
Alte pasive curente
TOTAL PASIVE
CURENTE
TOTAL PASIVE
Verificare

0
250.655.774
0
0

0
466.869.946
0
0

0
0
0
819.635.948 1.375.392.793 2.276.310.977
0
0
0
0
0
0

250.655.774
466.869.946
819.635.948 1.375.392.793 2.276.310.977
2.833.637.098 3.662.805.148 5.722.400.991 9.600.015.080 16.216.674.057
0
0
0
0
0

5.Proiecia fluxului de numerar pentru anul I lunar i apoi pe urmtorii 4 ani

Flux de Numerar Lunar pentru Anul N

EXPLICATII
1) Fluxul de
numerar din
exploatare
Profitul/pierderea
activitii de
exploatare
+ Cheltuiala cu
amortizarea i
provizioanele n
exerciiul curent
- Impozitul pe
profit platit
Variaia
Necesarului de fond
de rulment (NFR)
2) Fluxul de
numerar din
activitatea de
investiii
- Achiziiile de
imobilizri
3) Fluxul de
numerar din
activitatea
financiar
+ Creterea
creditelor pe termen
lung i scurt

-79.463.456

-58.029.320

-45.361.650 -29.527.063

-9.733.828

10.357.664

-65.963.456

-54.654.320

-41.142.900 -24.253.625

-3.142.031

20.245.359

0 0

0 0

-6.591.797

-9.887.695

-13.500.000

-3.375.000

-4.218.750 -5.273.438

0 0

0 0

-43.750.350

-43.750.350

1.746.763.650

-43.750.350

1.750.014.000

-43.750.350 -43.750.350
0 0

- Rambursarea
creditelor pe termen
lung i scurt
+ Creterea
capitalului social
- Pli pentru
dividende
+ Venituri
financiare ncasate
- Cheltuieli
financiare pltite
Cash flow net
Lichiditi la
inceputul perioadei
Lichiditi la
sfritul perioadei

0 0

40.500.000

0 0

0 0

0 0

43.750.350
-53.484.178

43.750.350
-33.392.686

43.750.350
1.667.300.194

43.750.350
-101.779.670

43.750.350 43.750.350
-89.112.000 -73.277.413

40.500.000

1.707.800.194

1.606.020.524 1.516.908.524 1.443.631.112 1.390.146.9

1.707.800.194

1.606.020.524

1.516.908.524 1.443.631.112 1.390.146.933 1.356.754.2

7
48.558.963
61.412.967

8
98.220.652
114.930.857

9
162.780.848
184.504.115

10
257.076.600
290.023.555

11
387.996.410
432.474.799

12
553.146.154
613.191.978

TOTAL
1.296.021.976
1.527.627.298

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

-12.854.004

-16.710.205

-21.723.267

-32.946.954

-44.478.388

-60.045.824

-231.605.322

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

0
0

-43.750.350

-43.750.350

-43.750.350

-43.750.350

-43.750.350

-43.750.350

1.265.509.800

1.750.014.000

0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
4.808.613
54.470.302
119.030.498
213.326.250
344.246.060
509.395.804
1.356.754.247 1.361.562.861 1.416.033.163 1.535.063.661 1.748.389.911 2.092.635.972
1.361.562.861 1.416.033.163 1.535.063.661 1.748.389.911 2.092.635.972 2.602.031.776

0
40.500.000
0
0
525.004.200
2.561.531.776
40.500.000
2.602.031.776

Flux de Numerar Anual pentru Perioada N - N+4

EXPLICATII

N+1

N+2

N+3

N+4

1) Fluxul de numerar din

exploatare
Profitul/pierderea activitii de
exploatare
+ Cheltuiala cu amortizarea i
provizioanele n exerciiul
curent
- Impozitul pe profit platit
Variaia Necesarului de fond
de rulment (NFR)

1.296.021.976 1.505.023.637 2.739.741.699 4.248.984.161

6.823.791.295

1.527.627.298 2.332.327.252 3.612.140.209 5.703.916.539

9.176.338.227

0
0

0
600.808.234

-231.605.322

-226.495.381

-140.954.063

-218.478.797

0
0

0
0

0
0

0
0

1.265.509.800

-902.350.969

-771.099.919

-639.848.869

1.750.014.000

2) Fluxul de numerar din

activitatea de investiii
- Achiziiile de imobilizri
3) Fluxul de numerar din
activitatea financiar
+ Creterea creditelor pe
termen lung i scurt
- Rambursarea creditelor pe
termen lung i scurt
+ Creterea capitalului social
- Retragerea capitalului social
- Pli pentru dividende
+ Venituri financiare ncasate
- Cheltuieli financiare pltite
Cash flow net
Lichiditi la inceputul
perioadei
Lichiditi la sfritul
perioadei

0
40.500.000
0
0
0
525.004.200
2.561.531.776

0
0
731.444.447 1.236.453.581

437.503.500
437.503.500
437.503.500
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
464.847.469
333.596.419
202.345.369
602.672.669 1.968.641.781 3.609.135.292

40.500.000 2.602.031.776 3.204.704.444 5.173.346.225

2.602.031.776 3.204.704.444 5.173.346.225 8.782.481.517

0
2.051.081.431
-301.465.501
0
0
-508.597.819
0
437.503.500
0
0
0
0
71.094.319
6.315.193.476
8.782.481.517
15.097.674.994

6. Graficul de rambursare a mprumutului

Valoarea creditului
Durata creditului (ani)
Perioada de gratie (luni)
Rata dobnzii

1.750.014.000
5
12
30%

SINTEZA PLAN RAMBURSARE

N

N+1
N+2
N+3
N+4
Total
Rambursare
0 437.503.500 437.503.500 437.503.500 437.503.500 1.750.014.000
Dobanda
525.004.200 464.847.469 333.596.419 202.345.369 71.094.319 1.596.887.775
Anuitate
525.004.200 902.350.969 771.099.919 639.848.869 508.597.819 3.346.901.775

Plan de Rambursare Detaliat

Anul

N+1

N+2

Luna
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4

Anuitate
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
80.208.975
79.297.509
78.386.044
77.474.578
76.563.113
75.651.647
74.740.181
73.828.716
72.917.250
72.005.784
71.094.319
70.182.853
69.271.388
68.359.922
67.448.456
66.536.991
65.625.525
64.714.059
63.802.594
62.891.128
61.979.663
61.068.197
60.156.731
59.245.266
58.333.800
57.422.334
56.510.869
55.599.403

Dobanda
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
43.750.350
42.838.884
41.927.419
41.015.953
40.104.488
39.193.022
38.281.556
37.370.091
36.458.625
35.547.159
34.635.694
33.724.228
32.812.763
31.901.297
30.989.831
30.078.366
29.166.900
28.255.434
27.343.969
26.432.503
25.521.038
24.609.572
23.698.106
22.786.641
21.875.175
20.963.709
20.052.244
19.140.778

Rambursare
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625
36.458.625

Sold credit
INTRARI
1.750.014.000 1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.750.014.000
1.713.555.375
1.677.096.750
1.640.638.125
1.604.179.500
1.567.720.875
1.531.262.250
1.494.803.625
1.458.345.000
1.421.886.375
1.385.427.750
1.348.969.125
1.312.510.500
1.276.051.875
1.239.593.250
1.203.134.625
1.166.676.000
1.130.217.375
1.093.758.750
1.057.300.125
1.020.841.500
984.382.875
947.924.250
911.465.625
875.007.000
838.548.375
802.089.750
765.631.125
729.172.500

N+3

N+4

5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12

54.687.938
18.229.313
36.458.625
53.776.472
17.317.847
36.458.625
52.865.006
16.406.381
36.458.625
51.953.541
15.494.916
36.458.625
51.042.075
14.583.450
36.458.625
50.130.609
13.671.984
36.458.625
49.219.144
12.760.519
36.458.625
48.307.678
11.849.053
36.458.625
47.396.213
10.937.588
36.458.625
46.484.747
10.026.122
36.458.625
45.573.281
9.114.656
36.458.625
44.661.816
8.203.191
36.458.625
43.750.350
7.291.725
36.458.625
42.838.884
6.380.259
36.458.625
41.927.419
5.468.794
36.458.625
41.015.953
4.557.328
36.458.625
40.104.488
3.645.863
36.458.625
39.193.022
2.734.397
36.458.625
38.281.556
1.822.931
36.458.625
37.370.091
911.466
36.458.625
3.346.901.775 1.596.887.775 1.750.014.000

7. Indicatorii de apreciere a investiiei

Valoarea actualizat net

3.445.338.980
Rata intern de rentabilitate
74%
Termenul de Recuperare al Investiiei(ani)
2,21

Sinteza Indicatorilor de Analiza a Afacerii pe Perioada Previzionat

692.713.875
656.255.250
619.796.625
583.338.000
546.879.375
510.420.750
473.962.125
437.503.500
401.044.875
364.586.250
328.127.625
291.669.000
255.210.375
218.751.750
182.293.125
145.834.500
109.375.875
72.917.250
36.458.625
0

DENUMIRE
INDICATORI DE LICHIDITATE
LICHIDITATE GLOBALA
LICHIDITATEA IMEDIATA
INDICATORI DE INDATORARE
RATA DATORIILOR
RATA DE SOLVABILITATE
RATA DE ACOPERIRE A CAPITALULUI
PROPRIU (GRADUL DE INDATORARE)
RATA DE ACOPERIRE A SERVICIULUI
DATORIILOR
INDICATORI DE GESTIUNE
VITEZA DE ROTATIE A ACTIVELOR
CIRCULANTE PRIN CIFRA DE
AFACERI (zile)
VITEZA DE ROTATIE A
STOCURILOR(zile)
VITEZA DE ROTATIE A
CREANTELOR(zile)
VITEZA DE ROTATIE A
FURNIZORILOR (zile)
INDICATORI DE RENTABILITATE
MARJA PROFITULUI DE EXPLOATARE
(%)
MARJA PROFITULUI NET(%)
RENTABILITATEA CAPITALULUI
PROPRIU (%)
RENTABILITATEA ACTIVELOR
TOTALE (%)

N+1

N+2

11,30
10,38

31,38
27,46

28,17
25,25

27,92
25,54

28,50
26,53

0,71
2,10

0,39
0,59

0,19
0,19

0,08
0,05

0,04
0,00

2,40

0,64

0,23

0,09

0,04

2,43
2,07
3,62
Un astfel de Grad de
indatorare indic un risc
mare pentru Creditori

N+3

N+4

6,76 13,57

92,66

88,72

99,87

114,55

129,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

37,40

12,19

12,19

12,19

12,19

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

13,69
6,74

15,48
9,29

17,12
11,66

18,65
13,49

20,00
14,88

90,28

62,71

52,40

46,79

43,64

53,91

63,68

62,58

59,42

56,59