Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
OMFP 3055 / 2009 pentru aprobarea Reglementrilor contabile conforme cu directivele europene,
publicat n M.O., partea I, nr. 766 bis din 10.11.2009
8
precum i despre efectul modificrii preurilor asupra ntreprinderii pot fi, de asemenea,
oferite sub forma informaiilor suplimentare.
2.2. Utilizatorii informaiilor financiar-contabile
Utilizatorii de informaii financiar-contabile includ managerii, investitorii prezeni i
poteniali, personalul angajat, creditorii, furnizorii i ali creditori comerciali, clienii,
analitii financiari, guvernul i instituiile acestuia, precum i publicul. Acetia folosesc
situaiile financiare pentru a-i satisface o parte din diversele lor necesiti de informaii,
astfel:
Responsabilitatea principal de a ntocmi i de a prezenta situaiile financiare ale
ntreprinderii revine conducerii. Managerii ntreprinderilor sunt interesai i de
informaiile cuprinse n situaiile financiare, chiar dac au acces la informaii financiare
i de gestiune suplimentare, care ajut la nfptuirea proceselor de planificare, luare a
deciziilor i de control. Conducerea are capacitatea de a determina forma i coninutul
unor astfel de informaii suplimentare pentru a satisface propriile necesiti.
n acest sens, la nivelul ntreprinderii, analiza financiar trebuie s se desfoare
continuu. Obiectul prioritar al managerilor este acela de a avea un control permanent
asupra activitii financiare a societii comerciale, n vederea meninerii ntr-un
echilibru permanent, a firmei. Informaiile furnizate de analiza financiar trebuie s stea
la baza fundamentrii deciziilor operative, curente i deciziilor strategice viitoare privind
urmtoarele traiectorii de urmat de ctre ntreprindere, i anume: expansiunea sau
restrngerea portofoliului de afaceri, evoluia unor stri financiare precum, serviciul
datoriei, lichiditatea i solvabilitatea financiar, autonomia i independena financiar,
n coridoarele de siguran financiar care previn riscul de faliment al firmei i asigur
securitatea financiar a ntreprinderii. n acest sens managerii i asum riscul de
intrare a firmei n incapacitate de plat ca urmare a unui management financiar i
general defectuos practicat pe parcursul administrrii afacerilor.
Investitorii. Obiectivul investitorilor pe piaa de capital este de a specula preul
aciunilor cumprate i de a obine dividende cel puin egale cu dobnda acordat de
bnci pentru sumele depuse sub form de depozite pe diferite termene. Astfel
investitorii au nevoie de informaii financiare pentru a decide dac trebuie s cumpere,
s pstreze sau s vnd aciunile pe care le dein la firma respectiv. Acionarii sunt
interesai i de informaiile care le permit s evalueze capacitatea ntreprinderii de a
plti dividende. Ofertanii de capital i consultanii lor sunt preocupai de riscul inerent
al tranzaciilor i de beneficiul adus de investiiile lor. n acelai timp investitorii i
asum riscul pierderii capitalului angajat n afacerea respectiv.
Angajaii. Personalul angajat i grupurile lor reprezentative (sindicate etc.) sunt
interesate de informaii privind stabilitatea i profitabilitatea ntreprinderilor la care
lucreaz. Acetia sunt interesai i de informaiile care le permit s evalueze
capacitatea ntreprinderii de a oferi remuneraii, pensii i alte avantaje, precum i
oportuniti profesionale. Personalul angajat i asum riscul pierderii locurilor de
munc.
Creditorii financiari. Creditorii financiari sunt interesai de informaiile care le
permit s determine dac mprumuturile acordate i dobnzile aferente vor fi
rambursate la scaden. Bncile sunt creditorii care finaneaz n principal activitatea
economic a unei firme. Fondurile sunt puse la dispoziia investitorilor n forme variate
i multiple. Creditorii financiari - bancari sunt interesai de informaiile care le permit s
determine dac mprumuturile acordate i dobnzile aferente vor fi rambursate la
scaden. n acest sens politica i strategia financiar a bncilor, i anume de evitare a
10
- bilanul n form de cont (format bilateral, sau orizontal) care faciliteaz o analiz
de tip financiar-funcional";
- bilanul tip-list", orientat spre o analiz de tip lichiditate-solvabilitate".
Modelul bilateral de bilan a fost asimilat mai ales n ri ale Europei continentale
unde accentul se pune pe gestiunea pe termen lung, activele i pasivele fiind dispuse
n ordinea cresctoare a lichiditii i respectiv exigibilitii lor.
Al doilea model de bilan, i anume bilanul tip-list" este agreat n Marea Britanie
i n ri unde sistemul contabil britanic a avut o mare influen. Acesta prezint
activele n ordinea cresctoare a lichiditii lor, datoriile n ordinea descresctoare a
exigibilitii lor i se finalizeaz cu capitalurile proprii.
Spre deosebire de multe ri europene, n SUA i n Canada, firmele i prezint
activele i datoriile n ordinea descresctoare a lichiditii i respectiv a exigibilitii lor.
n ara noastr primul model de bilan a fost cel orizontal, consacrat de legea
contabilitii i regulamentul de aplicare al acesteia la nceputul anilor '90. Un
asemenea bilan privilegia o analiz pe orizontal a situaiei financiare a firmei aducnd
n centrul ateniei indicatorii specifici echilibrului financiar (fond de rulment, necesar de
fond de rulment, trezoreria net).
Un al doilea model de bilan contabil este cel impus prin OMFP nr. 94 din 20
februarie 2001 privind "Reglementrile contabile armonizate cu Directiva a IV-a a
Comunitilor Economice Europene i cu Standardele Internaionale de Contabilitate".2
Acest act normativ impune n rndul firmelor mari care intr n aria de aplicabilitate al
acestuia, un model vertical de bilan.
Modelul de bilan prevzut de OMFP 1752 din 17.11.20053 respectiv OMFP 3055
/ 20094 consacr pentru firmele romneti bilanul tip-list".
Dei departe de a fi un bilan financiar, considerm c acest model de bilan
rspunde mai bine exigenelor analizei i gestiunii financiare. Iat cteva argumente:
- bilanul n aceast form vine n sprijinul ntocmirii Tabloului fluxurilor de
trezorerie". Variaia trezoreriei nete se poate determina prin compararea fluxurilor de
ncasri i pli generate de cele trei cicluri de activiti desfurate de firm
(exploatare, investiii i de finanare). Determinarea fluxurilor de ncasri i pli este
uurat de variaia creanelor i datoriilor n funcie de scadente;
- n centrul ateniei este adus ciclul de exploatare i contribuia acestuia la
realizarea echilibrului financiar global al firmei. ntr-adevr, gsim n structura bilanului
postul "Active circulante, respectiv datorii curente nete" care nu reprezint altceva
dect fondul de rulment. Modelul vertical de bilan deschide perspectiva analizei
echilibrului financiar n dinamic, pe baza ratelor de rotaie a elementelor care
alctuiesc necesarul de fond de rulment (rotaia stocurilor, rotaia creanelor - clieni,
rotaia datoriilor - furnizori).
Structura bilanului conform OMFP 3055/2009 se prezint astfel:
A. Active imobilizate
I. Imobilizri necorporale
1. Cheltuieli de constituire
2. Cheltuieli de dezvoltare
2
OMFP 94 din 29.01.2001 pentru aprobarea Reglementrilor contabile armonizate cu Directiva a IV-a a
Comunitilor Economice Europene i cu Standardele Internaionale de Contabilitate, publicat n M.O.
nr. 85 din 20.02.2001.
3
OMFP 1752 din 17.11.2005 pentru aprobarea reglementrilor contabile conforme cu directivele
europene, publicat n M.O., partea I, nr. 1080 din 30.11.2005.
4
OMFP nr. 3055 / 2009 pentru aprobarea Reglementrilor contabile conforme cu directivele europene,
publicat n M.O., partea I, nr. 766 bis din 10.11.2009
12
I. Stocuri
II. Creane
(Sumele care urmeaz s fie ncasate dup o perioad mai mare de un an trebuie
prezentate separat pentru fiecare element.)
III. Investiii pe termen scurt
IV. Casa i conturi la bnci
C. Cheltuieli n avans
D. Datorii: sumele care trebuie pltite ntr-o perioad de pn la un an
E. Active circulante nete/datorii curente nete
F. Total active minus datorii curente
12
G. Datorii: sumele care trebuie pltite ntr-o perioad mai mare de un an
H. Provizioane
I. Venituri n avans
J. Capital i rezerve
I. Capital subscris (prezentndu-se separat capitalul vrsat i capitalul nevrsat)
II. Prime de capital
III. Rezerve din reevaluare
IV. Rezerve
V. Profitul sau pierderea reportat()
VI. Profitul sau pierderea exerciiului financiar
A. ACTIVELE IMOBILIZATE
Activele imobilizate sunt reprezentate de acele valori patrimoniale, mobile sau
imobile, corporale sau necorporale, achiziionate sau produse de ntreprindere care
sunt destinate s serveasc o perioad ndelungat activitatea ntreprinderii.
Din punct de vedere financiar sunt elemente stabile, care se uzeaz i se
nlocuiesc lent i a cror depreciere este reflectat prin amortizare. Participnd la mai
multe cicluri de exploatare, activele imobilizate i transmit valoarea n mod treptat
asupra bunurilor, lucrrilor i serviciilor la a cror obinere au participat.
La rndul lor, activele imobilizate sunt formate din:
imobilizri necorporale sau intangibile;
imobilizri corporale;
imobilizri financiare.
a) IMOBILIZRILE NECORPORALE se caracterizeaz prin faptul c nu se
concretizeaz n bunuri materiale, fiind deinute pentru utilizare n procesul de producie
sau furnizare de bunuri sau servicii, pentru a fi nchiriat terilor sau pentru scopuri
administrative.
Conform reglementrilor internaionale (IFRS), un activ necorporal este un activ
nemonetar, identificabil:
fr substan fizic,
15
16
18
20
aciunile achiziionate;
obligaiunile emise i rscumprate;
obligaiunile achiziionate;
alte titluri de plasament achiziionate n vederea realizrii unui profit ntr-un
termen scurt.
23
24
Ca mrime, capitalul social este egal cu suma valorii nominale a aciunilor sau
prilor sociale aflate n circulaie. Acesta poate fi subscris nevrsat i subscris vrsat.
Pe durata existenei unei societi comerciale capitalul social se poate modifica n
sensul creterii sau reducerii acestuia.
Creterea capitalului social poate avea loc prin:
aport nou n numerar;
aport nou n natur;
ncorporarea primelor legate de capital;
ncorporarea rezervelor;
absorbie sau fuziune;
transformarea obligaiunilor n aciuni;
transformarea datoriilor n aciuni.
Reducerea capitalului social se poate realiza prin:
reducerea numrului de aciuni sau reducerea valorii nominale a aciunilor
ca urmare a retragerii unor acionari;
reducerea valorii nominale a aciunilor;
rscumprarea aciunilor proprii i anularea lor;
scutirea total sau parial a acionarilor de vrsmintele datorate;
restituirea ctre acionari a unei cote-pri din aporturi, proporional cu
reducerea capitalului social i calculat egal pentru fiecare aciune;
acoperirea pierderilor contabile din anii precedeni.
b) Primele legate de capital reprezint excedentul dintre valoarea de
emisiune, respectiv valoarea bunurilor primite ca aport i valoarea nominal a aciunilor
sau a prilor sociale acordate.
Primele legate de capital pot mbrca urmtoarele forme:
prime de emisiune;
prime de fuziune;
prime de aport;
prime de conversie a obligaiunilor n aciuni.
c) Rezervele din reevaluare reprezint diferena (pozitiv sau negativ) dintre
valoarea actual (mai mare sau mai mic) i valoarea nregistrat n contabilitate (mai
mic sau mai mare) a activului reevaluat.
Operaiunea de reevaluare a activelor nu se efectueaz dect asupra
imobilizrilor corporale i financiare (n special terenuri, construcii, instalaii tehnice i
maini) i urmrete actualizarea preurilor de nregistrare a activelor deinute cu indicele
inflaiei, pentru protecia capitalului fizic i financiar i pentru stabilirea corect a
rezultatului exerciiului.
Diferena negativ rezultat din reevaluare reprezint o descretere fa de
valoarea contabil net.
d) Rezervele, ca parte component a capitalurilor proprii, se constituie din
profitul brut, profitul net sau alte surse.
Acest post bilanier este format din patru categorii de rezerve:
e) Rezultatul reportat reprezint fie rezultatul sau partea din rezultatul exerciiului
precedent, a crei repartizare a fost amnat de adunarea general a acionarilor, fie
pierderea din exerciiile anterioare a crei acoperire a fost amnat pentru exerciiile
urmtoare.
f) Rezultatul exerciiului reprezint diferena dintre totalul veniturilor i totalul
cheltuielilor nregistrate n cursul exerciiului financiar ncheiat.
Rezultatul exerciiului se concretizeaz n profit, cnd veniturile sunt mai mari
dect cheltuielile, sau n pierdere, cnd cheltuielile sunt mai mari dect veniturile.
g) Repartizarea profitului este un cont care grupeaz informaii referitoare la
sumele repartizate din profit n cursul anului, pe destinaii legale.
2.4. Contul de Profit i Pierdere
Contul de Profit i Pierderi detaliaz rezultatul obinut prin evidenierea veniturilor
i cheltuielilor dup natura lor, i a rezultatului exerciiului pe categorii de activiti i pe
total. Astfel, dup natura activitii, att veniturile ct i cheltuielile, precum i rezultatul
exerciiului se delimiteaz n trei grupe: din exploatare, financiare i extraordinare.
Veniturile din exploatare cuprind: cifra de afaceri (CA), veniturile aferente
produciei stocate (Vps), veniturile aferente produciei imobilizate (Vpi), precum i alte
venituri din exploatare (AVe).
Ve = CA + Vps + Vpi + AVe
Cifra de afaceri cuprinde valoarea produselor vndute, a lucrrilor executate i a
serviciilor prestate, la care se adug veniturile din vnzarea mrfurilor i cele din
subvenii pentru exploatare.
Producia stocat cuprinde variaia stocurilor de produse finite, semifabricate i
producie neterminat, la sfritul exerciiului financiar fa de nceputul acestuia.
Producia imobilizat cuprinde valoarea mijloacelor fixe realizate de ntreprindere
n regie proprie, pentru necesiti proprii. Producia stocat i producia imobilizat se
evalueaz n costuri de producie, ceea ce face ca veniturile s fie egale cu cheltuielile
aferente acestora.
Cheltuielile de exploatare cuprind: cheltuielile cu materiile prime i materialele
consumabile, cheltuielile cu energia i apa, alte cheltuieli materiale, costul mrfurilor
vndute, cheltuielile cu personalul, cheltuielile cu amortizrile i provizioanele aferente
exploatrii, cheltuielile privind prestaiile externe, cheltuielile cu alte impozite, taxe i
vrsminte asimilate, precum i alte cheltuieli de exploatare.
Prin compararea veniturilor din exploatare cu cheltuielile de exploatare se obine
rezultatul din exploatare.
Veniturile financiare includ: veniturile din interese de participare, venituri din
alte investiii financiare, venituri din dobnzi, precum i alte venituri financiare.
Cheltuielile financiare cuprind: ajustarea valorii imobilizrilor financiare,
cheltuielile privind dobnzile, precum i alte cheltuieli financiare.
Diferena dintre veniturile financiare i cheltuielile financiare ne conduce la
rezultatul financiar.
Veniturile i cheltuielile extraordinare se refer la activitile cu caracter
ntmpltor derulate n ntreprindere.
Comparativ cu vechiul format, Contul de profit i pierderi i pstreaz structura,
cu deosebirea c grupa veniturilor i a cheltuielilor excepionale a fost nlocuit cu
veniturile i cheltuielile extraordinare.
28
30