Sunteți pe pagina 1din 28

UNIVERSITATEA STEFAN CEL MARE, SUCEAVA,FSEAP,FB,AN II

PROIECT MODEL DE PLAN DE AFACERI


disciplina Strategii investitionale

Realizat de:Salcau Ioana Camelia


Iacob Iuliana Mihaela
Galin Daniela
Spoiala Rodica Iuliana

Iunie 2013

MODEL DE PLAN DE AFACERI


Adaptat dup Lothar Maria Willms, Calea simpl spre Planul de Afaceri

D A T E

D E

I D E N T I F I C A R E

1. Denumirea proiectului de afaceri: MOBILA.SA


2. Valoarea finanrii:1.000.000
3. Natura finanrii:
Natura finanrii afacerii
(%)

Proprie

Atras

40%

60%

4. Adresa: Str.Ana Ipatescu,Nr .12,Suceava.


Tel/fax:0230453654
E-mail:camicamelia91@yahoo.com
5. Persoan de contact:

Iacob Iuliana Mihaela

Str.Ana Ipatescu.Nr.4

Pondere n
Capital
social
%
20%

Salcau Ioana Camelia

Str.Ana Ipatesccu,Nr.4

20%

Numele

Adresa (sediul)

A. Viziune, strategie
Proiectul nostru de fezabilitate are la baza o firma cu domeniul de activitate
fabricarea si comercializarea de mobila.
Activitatea firmei consta in procurarea de materii prime,prelucrarea
acestora,obtinerea produselor finite si comecializarea acestora atat pe plan intern cat si
extern.

Produsele pe care le avem in vedere a le produce si prin vanzarea carora ne vom


dezvolta afacerea sunt:mobila pentru casa:dormitor, sufragerie, bucatarie, living,hoteluri,
biblioteci, farmacii, scoli, gradinite,etc. Produsele noastre se gasesc fie la set, fie separat,
noi sau second-hand.Vom dispune de o gama larga de produse ce va putea fi achizitionata
si pe baza de comanda.Serviciile oferite vor fi transportul la domiciliu, lucrari de montaj
si instalare, reparatii in perioada de garantie, cat si dupa expirarea garantiei,sculpturi la
domiciliu.Principalele materii prime folosite vor fi lemnul masiv si partial masiv,piele,
s.a. prelucrate in stil clasic si modern,dupa preferinta clientului.
Clientii nostri vor fi atat persoane fizice cat si juridice.Produsele se vor adresa
persoanelor in functie de venitul acestora si cerintele lor.Cat despre persoanele juridice
acestea vor fi in principal:scoli,gradinite,hoteluri,farmacii,biblioteci.
Cifra de afaceri

Anul 1
Lei

Anul 2
%

Anul 3

Lei

Lei

Mobila casa

39.000.00 65
0

52.500.0
00

70

60.900.0
00

70

Scoli,gradinite

6.000.000 10

7.500.00
0

10

8.700.00
0

10

Biblioteci

3.000.000 5

3.750.00
0

4.350.00
0

Hoteluri

6.000.000 10

6.000.00
0

6.950.00
0

Farmacii

4.200.000 7

3.000.00
0

3.480.00
0

Sculpturi

1.800.000 3

2.250.00
0

2.610.00
0

Total

60.000.00 10
0
0

75.000.0
00

10
0

87.000.0
00

100

Peste 5 ani ne propunem sa ajungem la o cifra de afaceri de 125.000.000 lei, un profit de


50.000.000 si la un numar de 350 de angajati.
Non-inclus n scop: Nu ne propunem sa producem doar mobila de lux pentru indreptarea
spre clienti cu venituri mari si excluderea celor ce nu isi pot permite achizitionarea
acestor produse.

Obiective

Obiective (Indicatori
int)

UM

Anul 1

Anul 2

Anul 3

Cifr de afaceri*

Lei

60.000.000

75.000.00
0

87.000.00
0

Profit*

Lei

24.000.000

30.000.00

34.800.00

Nr. de salariai*

Nr.

100

160

230

Puncte tari:
Produse pentru toate categoriile de venit
Inovatia consta in produsele obtinute prin reciclare si imbunatatire si
comercializate la mana a doua.
Materii prime de calitate

Angajati cu experienta in domeniu

Utilaje performante

Lipsa altor firme concurente in domeniul mobilei disponibile pentru


persoane apartinand cetegoriilor diferite de venit.
Produse noi:mobilier cu actionare electronica,biblioteci extensibile,scaune
multifunctionale,sculpturi.
Produse partial noi:fotolii extensibile,fotolii gonflabile pentru copii.

Relatii de colaborare cu furnizori renumiti.

B. Management, resurse umane, activitatea curent


B 1 .

M A N A G E M E N T ,

MANAGEMENT
Nume i prenume
Galin Daniela
Ionescu Andreea
Spoiala Iuliana
Mihai Maria
Grigore Silviu
Ungureanu Dan
Popescu Ana

R E S U R S E

Funcia
Director general
Director adjunct
Director
comercial
Director
marketing
Director
economic
Director resurse
umane
Manager

U M A N E

Studii/Specializri
FB,FSEAP,USV
CIG,FSEAPUSV
AF,FSEAP,USV
Ai,FSEAP,USV
FB,FSEAP,USV
FB,SEAP,USV
MNG,FSEAP,USV

PERSONAL
Detaliere pe activiti
Activitatea
Management
Productie
Comercializare
Transport
Reparatii si imbunatatiri
Sculptura
TOTAL

Numr de salariai
7
38
10
15
20
10
100

B2. ACTIVITTEA CURENT


1. Produsele/serviciile actuale :
Produs
Mobila casa
Scoli,gradinite
Biblioteca
Farmacii
Hoteluri
Sculptura

Pondere n vnzrile
totale%
65
10
5
5
10
5

2. Descrierea sumar a procesului tehnologic* (Tehnologii folosite):


Procesul de fabricaie cuprinde urmtoarele procese tehnologice:
uscarea lemnului
debitarea lemnului masiv i a semifabricatelor superioare,
prelucrarea mecanic a elementelor debitate,
obinerea reperelor complexe prin ncleiere (rame, cadre, panouri complexe),
prelucrarea reperelor complexe,
pregtirea n vederea finisrii,
finisarea,
montarea,
ambalarea, depozitarea i expediia.

Fabricarea produselor se realizeaza la sediul din Scheia,iar comercializarea produselor si


preluarea comenzilor se realizeaza la sediul cu adresa Str.Ana Ipatesccu,Nr.4
3. Graficul de realizare a activitilor:
Activitate
Obtinerea documentelor necesare deschiderii
firmei
Cautarea unui sediu si semnarea contractului
de inchiriere.
Aprovizionarea cu materii prime si materiale
Angajarea personalului
Ultimele verificari inaintea inceperii
activitatii
Inceperea activitatii propriu-zise

Luna 1
X

Durata de implementare
Luna 2
Luna 3

Luna 4

X
X
X
X
X

C. Analiza pieei
C1. PIAA ACTUAL
1. Clieni poteniali* (Poteniali beneficiari):
Anii N, N+1, N+2
Vnzri
preconizate pe
(principalii) clieni
(lei)

Clieni

(Grupe de) produse/servicii, lei


2013

2014

2015

1.persoane fizice

mobila

mobila

mobila

2.scoli,gradinite

mobila

mobila

mobila

3.farmacii

mobila

mobila

mobila

4.biblioteci

mobila

mobila

mobila

5.hoteluri

mobila

mobila

mobila

Total pia vizat

Lei
15.000.0
00
7.000.00
0
6.000.00
0
4.000.00
0
7.000.00
0
39.000.0
00

%
65
10
5
5
10
100%

2. Principalii concureni :

Produs/serviciu oferit
pieei
1
2
3

Mobila dormitor
Comert cu mobila
accesorii
Mobila dormitoare,
biblioteci,bucatarie,nopti
ere

Firm concurent
Marinaden.SRL

Ponderea pe
pia( %)
15

DORIMOB.SRL

17

Global Design Srl

25

Denumirea firmei/ firmelor

Avantajul nostru principal este fabricarea si comercilizarea produselor la preturi mai


avantajoase decat concurenta si comercializarea produselor reciclate si imbunatatite.
C2. DATE PRIVIND PIAA I PROMOVAREA NOULUI PRODUS/SERVICIU:
1
Metode de promovare:INTERNET,pliante,panouri publicitare,fluturasi,mass-media.am
identificat nevoile clientilor bazandu-ne pe necesitatea produselor fabricate de noi avand in
vedere ca sunt produse de uz casnic,indispensabile.
2
Avantajele noilor produse sunt pretul,calitatea,reparatiile post-vanzare,lucrari de
calitate,comoditatea privind achizitionarea produselor(comenzi si transport la domiciliu) si
realizarea serviciilor.

3. Cum se va realiza desfacerea produselor:


Desfacerea produselor se va realiza la sediul nostru,precum si transportul si lucrarile la
domiciliu.

4. Activiti de promovare a vnzrilor :


Internet,Publicitate,Mass-media, Lansare oficial, Pliante, Panouri,Brouri, Plata in rate.

Cheltuieli pentru promovarea


produselor/serviciilor pe

Anul 1

Anul 2

Anul 3

categorii de cheltuieli (lei)


Internet,Mass-media
Panouri,pliante,brosuri
Lansare oficiala
Total cheltuieli

1.000
500
1.500
3.000

500
400
0
900

600
350
0
950

D. Analiza costurilor de operare

Materie
prim/servi
ciu
Echipamen
te

Spaii

Furnizori
Lemn
PAL
PFL
MDF
FIERASTRAIE CIRCULARE
LEMNUS.SA
COMBINATE PENTRU LEMN
MOBILEX.SA
COMBINATE SEPARATE
DAN.SA
ACCESORII COMBINATE
ACCESORII.SRL
MAXINTERMEDIA
VELUX
INTERSPACE

3. Impactul asupra mediului*:


Activitatea de productie nu este poluanta.impactul asupra mediului este resimtit doar prin faptul
ca materia prima folosita este lemnul.

4.Cheltuieli anuale de productie


Cheltuieli de producie directe
Materii prime
Materiale auxiliare
Manoper direct (salarii + taxe i contribuii sociale)
Energie, alte utiliti
Subansamble
Servicii sau lucrri subcontractate

Suma
20.000.000
7.000.000
3.000.000
4.000.000
1.000.000
600.000

Alte cheltuieli directe


Cheltuieli de producie indirecte (max. 30% din total cheltuieli).
Administraie / Management
Cheltuieli de Birou / Secretariat
Cheltuieli de Transport
Cheltuieli de Paz
Cheltuieli de protecia muncii i a mediului
Alte chetuieli indirecte
TOTAL

400.000
1.000.000
1.000.000
500.000
200.000
200.000
100.000
40.000.000

5. Venituri anuale preconizate :


Vnzri la capacitatea maxim
Mobila casa
Biblioteca
Farmacie
Scoli,gradinite
Hoteluri
Sculpturi
TOTAL

Suma (lei)
3.900.000
300.000
300.000
600.000
600.000
300.000
60.000.000

E. Investiii necesare
1. Volumul investiiei totale necesare i ealonarea pe anii de realizare
Mii Lei
Durata de realizare

Investiia total

Anul 1
Anul 2
Anul 3

Ealonarea investiiilor
anuale
3.600.000
45.000.000
52.200.000

2. Descrierea investiiei propuse n contextul procesului tehnologic descris anterior


Obiectul investiiei
Achizitie cladire
Utilaje
Publicitate
TOTAL :

Furnizor
Intermedia
Lemnus.SA
-

Valoarea estimat
40.000
20.000
10.000
70.000

Durata de amortizare
(ani)
4
2
1
7
9

F. Proiecii financiare
Plan de finanare a investiiei:
Credite bancare
Capital propriu
Alte surse
TOTAL

Suma
500.000
400.000
100.000
1.000.000

%
50
40
10
100

ANEXE OPIONALE, CARE AR TREBUI S SE REGSEASC NTR-UN


PLAN COMPLET DE AFACERI.
n cadrul planului de afaceri este recomandabil s se prezinte:
Proiecii financiare ale Fluxului de Numerar (Mii Lei).
AN
2013
Fluxuri de
24.000.
ncasrile n numerar din
numerar
000
vnzarea de bunuri i
din
prestarea de servicii
activiti de ncasrile n numerar
21.000.
exploatare
000
provenite din redevene,
onorarii, comisioane i alte
venituri
15.000.
plile n numerar ctre
000
furnizorii de bunuri i
servicii
11.000.
plile n numerar ctre i
000
n numele angajailor
7.000.0
plile n numerar sau
000
restituiri de impozit pe
profit
Fluxuri de
3.000.0
plile n numerar pentru
numerar
00
achiziionarea de terenuri i
din
mijloace fixe, active
activiti de
necorporale i alte active pe
investiii
termen lung

2014
15.000.
000

2015
19.000.
000

26.000.
000

50.0
00.0
00

56.000

54.0
00

44.000
985.00
0

99.0
00
150.
000

456.00
0

546.
000

10

ncasrile de numerar din


vnzarea de terenuri i
cldiri, instalaii i
echipamente, active
necorporale i alte active
pe termen lung
plile n numerar pentru
achiziia de instrumente de
capital propriu i de crean
ale altor ntreprinderi
ncasrile n numerar din
vnzarea de instrumente de
capital propriu i de crean
ale altor ntreprinderi
avansurile n numerar i
mprumuturile efectuate
ctre alte pri
ncasrile n numerar din
rambursarea avansurilor i
mprumuturilor efectuate
ctre alte pri
Fluxuri de
veniturile n numerar din
numerar
emisiunea de aciuni i alte
din
instrumente de capital
activiti de
propriu
finanare
plile n numerar ctre
acionari pentru a
achiziiona sau a
rscumpra aciunile
ntreprinderii
veniturile n numerar din
emisiunea de obligaiuni,
credite, ipoteci i alte
mprumuturi
rambursrile n numerar ale
unor sume mprumutate
plile n numerar ale
locatarului pentru reducerea
obligaiilor legate de o
operaiune de leasing
financiar
Fluxuri de numerar total

300.00
0

999.00
0

299.
000

450.00
0

45.000

540.
000

25.000

564.00
0

150.
000

390.00
0

24.000

2.200

569.00
0

45.0
00.0
00
650.
000

4.232.0
00

4.322.5
55

456.
000

32.000

45.000

485.
222

21.000

125.000

520.000

950.000

456.222

496.000

94.000

456.222

450.000

842.000.00
0

780.000.00
0

820.000
.000

11

Numerar la nceputul perioadei


Numerar la finele perioadei

322.000.00
0
520.000.00
0

280.000.00
0
500.000.00
0

420.000
.000
400.000
.000

proiecii financiare integrate ale Bilanului, Contului de Profit i Pierdere i ale


Fluxului de Numerar
(modelul Bncii Europene pentru Reconstrucie i Dezvoltare, BERD, realizat n
conformitate cu normele contabile IAS International Accounting Standards)
BILAN SIMPLIFICAT
Mii Lei

Proiecii
2013
2014

2015

ACTIVE
Active circulante
Numerar existent la nceputul perioadei
Numerar generat de activitatea de exploatare
Creane
Stocuri
Alte active circulante
Total Active Circulante
Active fixe nete (inclusiv financiare i
necorporale)
Total Active Fixe
TOTAL ACTIVE
CAPITAL I DATORII
Datorii Curente
Descoperit de cont la nceputul perioadei
Credite pe termen scurt
Furnizori
Alte datorii
Total Datorii Curente
Datorii pe Termen Lung
Credite pe termen lung
Total Credite pe Termen Lung
Alte Datorii pe Termen Lung i Provizioane
TOTAL DATORII
CAPITALURI
Capital social
Profit repartizat n cursul anului
Profituri repartizate n anii anteriori

322.000.0 280.000.0
541100
88800 420.000.000
265500
86500
55500000
56800
86900
65000000
566600
5500
46420000
55600
55500
12000000
445500 4555600
15400000
4580000 4560000
4444500 48566600

452000,0
34900000,0

55000
65500
20300
24500
32100

64500
56500
20000
54400
20000

5800
56900
22200
23500
65800

36500
35600
78900
652200

65500
35200
65500
954600

95500
65500
66600
785400

566600
654500
665400

965500
550200
555200

569800
468800
546800

12

TOTAL CAPITALURI
TOTAL CAPITALURI I DATORII

16015000 20000500
25054625
0 45687900

19854560
56256500

CONT DE PROFIT I PIERDERE


Mii Lei

Proiecii
N
N+1

N+2

VNZRI
Interne
Export
Total Vnzri
Costuri i Cheltuieli
Costul Bunurilor Vndute

4565550 4589
0 6500 4566900
4444
4555700 00 455500
4557
7478900 800 4444800

Materii prime i materiale

455800

Combustibili i energie

565600

Servicii subcontractate

200000

Altele

230000

Salarii, prime i contribuii

356600

Costul Total al Bunurilor Vndute

2300000

Costuri Administrative i de Desfacere


Amortizare

2455600

Amortizare total
Venituri / Costuri nete din dobnzi

4545
00 489900
4589
900 55900
4556
600 998500
7888
0 889900
8877
70 555500
5490
0 9566600
5866
600 565600

5600
2400000 000 5400000
4558
00 414400
1555
466600 00 11100

Total venituri / costuri nete din dobnzi

154400

Total Costuri de Exploatare


Profit / Pierdere din Activitatea
Extraordinar
Total Profit / Pierdere Extraordinar
VENIT NET NAINTE DE IMPOZITARE

450000 00 459800
250000 4556 4569852

13

IMPOZITUL PE PROFIT

5640000

PROFIT NET

1000566
00

Dividende Pltite
PROFIT REPARTIZAT

4569900
4890000
0

5800
200
00
00
2500
0050 8500006
0
200
4850
0000 9500000
4569
9900 5699800

SITUAIE SIMPLIFICAT A FLUXULUI DE NUMERAR


Mii Lei

Proiec
ii
N N+1 N+2

SURSE
Din Activitatea de Exploatare
Profituri repartizate
Amortizare
Numerar din Activitatea de Exploatare
Numerar din Activitatea Financiar
Profit din Activitatea Financiar
Numerar din Alte Surse
Numerar din Vnzarea de Active
Injecii de Capital
TOTAL SURSE
UTILIZRI
Activiti de investiii
Investiii totale
Din activiti financiare
Pierdere din Activitatea Financiar
Creteri ale Capitalul de Lucru

568860
45000
59800058850
00
045000
12000
078900
0
4587007800
25000
00
00
0
860000
45000
055500
0
45985
5
4500045680
950000
00
0
9800045550
59900
0
0
500006
59352
5200
0000

1000004599944505
45047800
5
4445551500045000
0
00
00
90000002400
0
00 7850

14

TOTAL UTILIZRI
SURPLUSUL / DEFICITUL ANUAL DE
NUMERAR
SURPLUS/DEFICIT CUMULAT

666500 98500
000
0000540
0750004589
458900
00
90
5400000459945966
458045880 4580

Variante de proiect de investitii pentru punerea n practic a ideii de afaceri

Pentru realizarea obiectivului de investiii firma nou constituit supune analizei 4


variante de investiii ce se caracterizeaz prin urmtorii indicatori tehnico- economici:
Nr.crt.
1.

2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.

Indicatori
It
An 1
An 2
An 3
qh
Qh
Ch
D
d
Ph
Pt

UM

Varianta 2 Varianta 3

Lei

Varianta
1
1.000.000

700.000

1.800.000

Lei
Lei
Lei
Bucti
Lei
Lei
Ani
Ani
Lei
Lei

300.000
500.000
200.000
4.000
900.000
300.000
12
3
600.000
7.200.000

300.000
400.000
3.500
750.000
200.000
11
3
550.000
6.050.000

700.000
500.000
600.000
12.000
1.600.000
700.000
13
3
900.000
11.700.000

1.Investitia specific :
a) in functie de capacitatea de productie:
It

s= qh

15

1.000.000lei
250lei
s1= 4.000lei
investiti/bucata
700.000lei
200lei investiti/bucata
s2=
3.500lei
1.800.000lei
150lei investiti/bucata
s3 =
12.000lei

b) in functie de valoarea productiei:


It

s = Qh
s1 =

1.000.000lei
1.11lei
900.000lei
investiti/1leu productie obtinuta

700.000lei
0.93lei investiti/1leu productie obtinuta
750.000lei
1.800.000lei
1.125lei

s 3 = 1.600.000lei
investiti/1leu productie obtinuta

s2=

2. Termenul de recuperare a investitiei :


It
Ph
1.000.000lei
1,67ani
T1=
600.000lei
700.000lei
1,27 ani
T2=
550.000lei

T=

1.800.000lei
2ani
T3= 900.000lei

3. Coeficientul de eficient economic e

e1=

Ph
It

600.000
0,6lei profit/1leu investit
1.000.000

550.000
0,785lei profit/1leu investit
700.000
900.000
0.5lei profit/1leu investit
e3=
1.800.000
e2=

4. Cheltuieli echivalente/ recalculate


K I t Ch D

K1= 1.000.000lei 300.000lei 12ani 4.600.000lei efort total

16

K2= 700.000lei 200.000lei 11ani 9.900.000lei efort total


K3=1.800.000lei 700.000lei 13ani 32.500.000lei efort total
5. Cheltuieli specifice
a.in functie de capacitatea de productie:
k

K
qh D

4.600.000lei
4.600.000lei

95,83lei efort total/bucata


4.000buc 12ani
48.000buc

k1=
k2=

9.900.000lei
9.900.000lei

257,14lei efort total/bucata


3.500buc 11ani
38.500buc

k3=

32.500.000lei
32.500.000lei

208,33lei efort total/bucata


12.000buc 13ani
156.000buc

b.in functie de valoarea productiei:


K
Qh D
4.600.000lei
4.600.000lei

0,425lei efort total/1leu productie obtinuta


k1=
900.000lei 12ani 10.800.000lei
k'

k2=
k3=

9.900.000lei
9.900.000lei

1,2lei efort total/1leu productie obtinuta


750.000lei 11ani 8.250.000lei
32.500.000lei
32.500.000lei

1,56lei
1.600.000lei 13ani 20.800.000lei

efort

total/1leu

productie

obtinuta

6. Randamentul economic al investitiei :


P
R t 1
It

R1=

7.200.000lei
1 7,2lei 1 6,2lei
1.000.000lei
profit total/1leu investit

R2=

6.050.000lei
1 8,64lei 1 7,64lei profit total/1leu investit
700.000lei

R3=

11.700.000lei
1 6,5lei 1 5,5lei profit total/1leu investit
1.800.000lei
17

Indicatorii imobilizrilor, k=0,5


1. Mrimea imobilizrilor totale :
d

M i I h (d h k )
h 1

M1=300.000(3-1+0,5) + 500.000(3-2+0,5) + 200.000(3-3+0,5) = 750.000 + 750.000 +


100.000=1.600.000lei imobilizari totale
M2=300.000(3-1+0,5) + 400.000(3-3+0,5) = 750.000 + 200.000 = 950.000lei imobilizari
totale
M3= 700.000(3-1+0,5) + 500.000(3-2+0,5) + 600.000(3-3+0,5) = 1.750.000 +
750.000+300.000 = 2.800.000lei imobilizari totale
2.Imobilizarea specific:
a. in functie de capacitatea de productie :

mi

m1=

Mi
qh

1.600.000lei
400lei imobilizari/bucata
4.000bucati

950.000lei
271,42lei imobilizari/bucata
3.500bucati
2.800.000lei
233,33lei imobilizari/bucata
m3=
12.000bucati

m2=

b.in functie de valoarea productiei

mi'

Mi
Qh

m1=

1.600.000lei
1,78lei imobilizari/ 1 leu productie obinut
900.000lei

m2=

950.000lei
1,27lei imobilizari/ 1 leu productie obinut
750.000lei

18

m3=

2.800.000lei
1,75lei imobilizari/ 1 leu productie obinut
1.600.000lei

3.Imobilizarea medie anual


M
ma i
di
ma1=

1.600.000lei
533.333,33lei imobilizari/an
3ani

ma2=

950.000lei
316.666,67lei imobilizari/an
3ani

ma3=

2.800.000lei
933.333,33lei imobilizari/an
3ani

5.Pierderi din imobilizri/ efectul economic al imobilizrilor Ei M i e


E1=1.600.000lei 0,6lei 960.000lei pierderi din imobilizri
E2= 950.000lei 0,785lei 745.750lei pierderi din imobilizri
E3= 2.800.000lei 0,5lei 1.400.000lei pierderi din imobilizri
6. Efectul economic specific al imobilizrilor
Ei
qh
960.000lei
240lei pierderi/bucat
1=
4.000bucati

a.

2 =

745.750lei
213,071lei pierderi/bucat
3.500bucati

3 =

1.400.000lei
116,67lei pierderi/bucat
12.000bucati

19

'
b.

Ei
Qh

1 =

960.000lei
1,07lei pierderi/1leu producie obinut
900.000lei

2 =

745.750lei
0,99lei pierderi/1leu producie obinut
750.000lei

3 =

1.400.000lei
0.875lei pierderi/1leu producie obinut
1.600.000lei

c.

"

Ei
I t

960.000lei
0,96lei pierderi/1leu investit
1.000.000lei
745.750lei
1,065lei pierderi/1leu investit
2 =
700.000lei
1.400.000lei
0,78lei pierderi/1leu investit
3 =
1.800.000lei

1=

Nr. crt.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.

Indicatori
Mi
mi
ma
Ei

'
i

Var. 1
1277600
0,42
540400
54.04
80.46%
0.80
0.96

Var. 2
847400
1,709
637600
91,085%
141.25%
2.28
1.065%

Var. 3
3856200
1
3000
0.16%
0.14%
1
0.78%

Criteriul
MIN
MIN
MIN
MIN
MIN
MIN
MIN

Indicatorii Bancii Mondiale


1.Angajamentul de capital
dD

K ta I h C h
h 1

dD
1
Kh
; K h Ih Ch
h
1 a h 1 1 a h

2.Raportul dintre veniturile totale actualizate i costurile totale actualizate, precum i diferena absolut
dintre veniturile totale actualizate i costurile totale actualizate.

20

ra

dD
Vta
1
, unde Vta Vh
K ta
1 a h
h 1

540.400 mii lei


0.42
1.277.600 mii lei
1.448.250 mii lei
r2
1,709
847.400mii lei
3859200 mii lei
r3
1
3856200 mii lei
r1

AN ta Vta K ta
ANta = 540.400 1.277.600 = -1.277.600 mii lei
ANta = 1.448.250 847.400= 600.850 mii lei
ANta = 3859200 3856200 = 3000 mii lei
3.Venitul net total actualizat
dD

h 1

1 a h

VN ta VN h

, VN h Vh K h

4.Indicele de profitabilitate

VN ta
100
It
540.400
k1
100 54,04%
1.000.000
637600
k2
100 91,085%
700000
3000
k3
100 0.16%
1.800.000
VN ta
k'
100
I ta
540400
k '1
100 80,46%
241.800 325000 104800
637600
k '2
100 141,25%
241.800 209600
3000
k '3
100 0,14%
1450800 455000 262000
k

ka

VN ta
1
I ta

k ' a1

540400
1 0,80%
241.800 325000 104800

k a2

1.721,64
1 2,28
357,14 398,6

21

k ' a3

3000
1 1%
1450800 455000 262000

5.Rata intern de rentabilitate

RIR a min a max a min

VN ta
VN ta VN ta

Var. 1
a = 24% VNta = 540400 mii lei
a = 29% VNta = 364800 mii lei
a = 34% VNta = 197100 mii lei
a = 39% VNta = 81900 mii lei
a = 44% VNta = 3900 mii lei

RIR1 24% 44% 24%

81900
24% 20% 0, 43%
81900 3900

Var. 2
a = 24% VNta =637.600 mii lei
a = 29% VNta = 409950 mii lei
a = 34% VNta = 256600 mii lei
a = 39% VNta = 149600 mii lei
a = 44% VNta = -23150 mii lei
RIR2 24% 44% 24%

149600
24% 20% 0,865 42,3%
149600 23150

Var. 3
a = 24% VNta =3000 mii lei
a = 29% VNta = - 480000 mii lei
RIR3 24% 29% 24%

3000
24% 5% 0,74 24,003%
3000 480000

6.Cursul de revenire net actualizat (Testul Bruno)

CRNA

K ta lei
VN ta valuta

1 euro = 4,5lei
VAR. 1
VNta = 540400mii lei 2.431.800 mii euro
1277600 mii lei
CRNA
0,525lei / 1 euro
2431800 mii euro
VAR. 2
VNta = 637600 mii lei VNta = 2.869.200 mii euro
847.400 mii lei
CRNA
0,295 lei / 1 euro
2.869.200 mii euro

22

VAR. 3
VNta = 3000 mii lei 13500 mii euro
3856200mii lei
CRNA
285,64lei / 1 euro
13500 mii euro

Calculul indicatorilor metodologie Bncii Mondiale pentru P1


H

Ih

Ch

Kh

1/(1+0,24)^h Kha

Vh

Vha

VNh

300000

300000

0.806

241800

500000

0 500000

0.65

325000

3
4
5

200000
0
0

0 200000
300000 300000
300000 300000

0.524
0.423
0.341

104800
0
126900 900000
102300 900000

0
380700
306900

VNha1
-241800 194891
-325000 211250
1048000 -54915
600000 253800
600000 204600

23

6
7
8
9
10
11
12
13
14

0
0
0
0
0
0
0
0
0

15

300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000

300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000
300000

Total

1/(1+0,29)^h VNha2 1/(1+0,34)^h


0.775 232500
0.746
0.601 180300
0.557
0.466 139800
0.416
0.361 216600
0.31
0.28 168000
0.231
0.217 130200
0.173
0.168 100800
0.132
0.13
78000
0.096
0.101
60600
0.072
0.078
46800
0.053
0.061
36600
0.04
0.047
28200
0.03
0.036
21600
0.022
0.028
16800
0.017
0.022
13200
0.012
364800

0.275
0.222
0.179
0.144
0.116
0.094
0.076
0.061
0.049
0.04

82500
66600
53700
43200
34800
28200
22800
18300
14700
12000
1277600

900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000

247500
199800
161100
129600
104400
84600
68400
54900
44100
36000
1818000

600000 165000
600000 133200
600000 107400
600000 86400
600000 69600
600000 56400
600000 45600
600000 36600
600000 29400
600000 24000
540400

VNha3 1/(1+0,39)^h VNha4


1/(1+0,44)^h VNha5
223800
0.719
-215700
0.694 208200
167100
0.517
-155700
0.482 144600
124800
0.371
-111300
0.335 100500
186000
0.268
160800
0.232 139200
138600
0.193
115800
0.161
96600
103800
0.139
83400
0.112
67200
79200
0.1
60000
0.078
46800
57600
0.075
45000
0.054
32400
43200
0.052
31200
0.037
22200
31800
0.037
22200
0.026
15600
24000
0.027
16200
0.018
10800
18000
0.019
11400
0.012
7200
13200
0.014
8400
0.009
5400
10200
0.01
6000
0.006
3600
7200
0.007
4200
0.004
2400
197100
81900
-3900

24

Calculul indicatorilor metodologie Bncii Mondiale pentru P2


H

Ih

Ch

Kh

1/(1+0,24)^h Kha

Vh

Vha

VNh

1
2

300000

300000

0.806
0.65

241800
0

0
0

3
4
5

400000

400000
200000
200000

0.524
0.423
0.341

209600
84600
68200

0
317250
255750

200000
200000

750000
750000

300000
400000
550000
550000

VNha1
241800
0
209600
232650
187550

25

6
7
8
9
10
11
12
13
14
Total

200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000

1/(1+0,29)^h VNha2

200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000
200000

0.275
0.222
0.179
0.144
0.116
0.094
0.076
0.061
0.049
3.96

1/(1+0,34)^h VNha3

0.775 -232500
0.601
0

0.746 -223800
0.557
0

55000
44400
35800
28800
23200
18800
15200
12200
9800
847400

750000
750000
750000
750000
750000
750000
750000
750000
750000

206250
166500
134250
108000
87000
70500
57000
45750
36750
1448250

1/(1+0,39)^h VNha4

550000
550000
550000
550000
550000
550000
550000
550000
550000

1/(1+0,44)^h Vnha5

0.719 -215700
0.517
0

0.694
0.482

0.416 -166400
0.371 -148400
0.31 170500
0.268 147400
0.231 127050
0.193 106150
0.173
0.139
95150
76450
0.132
0.1
72600
55000
0.096
0.075
52800
41250
0.072
0.052
39600
28600
0.053
0.037
29150
20350
0.04
0.027
22000
14850
0.03
0.019
16500
10450
0.022
0.014
12100
7700
0.017
0.01
9350
5500
0 256600
409950
149600
Calculul indicatorilor metodologie Bncii Mondiale pentru P3

0.335
0.232
0.161
0.112
0.078
0.054
0.037
0.026
0.018
0.012
0.009
0.006
0.004

0.466 -186400
0.361 198550
0.28 154000
0.217 119350
0.168
92400
0.13
71500
0.101
55550
0.078
42900
0.061
33550
0.047
25850
0.036
19800
0.028
15400

Ih
1 1800000
2 700000
3 500000
4
5
6
7

Ch

Kh

700000
700000
700000
700000

1800000
700000
500000
700000
700000
700000
700000

1/(1+0,24)^h Kha

151250
122100
98450
79200
63800
51700
41800
33550
26950
637600

Vh

0.806 1450800
0.65 455000
0.524 262000
0.423 296100 1600000
0.341 238700 1600000
0.275 192500 1600000
0.222 155400 1600000

Vha

298900
0
134000
127600
88550
61600
42900
29700
20350
14300
9900
6600
4950
3300
-23150

VNh

VNha1

0 1800000 1450800
0 -700000 -455000
0 -500000 -262000
676800 900000 380700
545600 900000 306900
440000 900000 247500
355200 900000 199800

26

8
9
10
11
12
13
14
16
17

700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000

700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000
700000

0.179
0.144
0.116
0.094
0.076
0.061
0.049
0.4
0.032

125300
100800
81200
65800
53200
42700
34300
280000
22400

1600000
1600000
1600000
1600000
1600000
1600000
1600000
1600000
1600000

286400
230400
185600
150400
121600
97600
78400
640000
51200

900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000
900000

1/(1+0,29)^h VNha2
-

0.775 1395000
0.601 -420700
0.466 -233000
0.361 324900
0.28 252000
0.217 195300
0.168 151200
0.13
117000
0.101
90900
0.078
70200
0.061
54900
0.047
42300
0.036
32400
0.028
25200
0.219 197100
0.017
15300
-480000

Evidenierea variantei optime de proiect

Nr. crt.

Indicatori
statici

Var. 1

Var. 2

Var. 3

Criteriul

27

161100
129600
104400
84600
68400
54900
44100
360000
28800
3000

8.
9.
10.
11.
12.
13.
14.
15.

s
s
T
e
K
k
k
R

250
1.11
1.67
0.6
4600000
95.83
0.425
6.2

200
0.93
1.27
0.785
9900000
257.14
1.2
7.64

150
1.125
2
0.5
32500000
208.33
1.56
5.5

MIN
MIN
MIN
MAX
MIN
MIN
MIN
MAX

Nr. crt.

Indicatorii
imobilizarilor
Mi
mi
mi
ma
Ei

'
i

Var. 1

Var. 2

Var. 3

Criteriul

1600000
400
1.78
533333.33
960000
240
1.07
0.96

950000
271.42
1.27
316666.67
745750
213.071
0.99
1.065%

2800000
233.33
1.75
933333.33
1400000
116.67
0.875
0.78%

MIN

Indicatorii
BM
Kta
ra
ANta = VNta
K
k
k
RIR
CRNA

Var. 1

Var. 2

Var. 3

Criteriul

1277600
0,42
540400
54.04
80.46%
0.80
43%
0.525

847400
1,709
637600
91,085%
141.25%
2.28
42.3%
0.295

3856200
1
3000
0.16%
0.14%
1
24.003%
285.64

MIN
MAX
MAX
MAX
MAX
MAX
MAX
MIN

16.
17.
18.
19.
20.
21.
22.
23.
Nr. crt.
24.
25.
26.
27.
28.
29.
30.
31.

MIN
MIN
MIN
MIN
MIN
MIN

n urma calculrii indicatorilor de eficien economic a investiiilor precizai,


varianta optim de proiect este P2.

28