Legea NR 411 Din 2004 Privind Fondurile de Pensii Administrate Privat

Parlamentul Romniei
Fisa act
+ Pus n aplicare
Norm nr. 4/2007</
Norm nr. 17/2007</
Norm nr. 1/2008</
Norm nr. 3/2008</
Norm nr. 2/2008</
Norm nr. 4/2008</
Norm nr. 13/2008</
Norm nr. 20/2008</
Norm nr. 24/2008</
Norm nr. 7/2009</
Procedur 2009</
Norm nr. 3/2009</
Norm nr. 12/2009</
Norm nr. 22/2008</
Norm nr. 19/2008</
Norm nr. 11/2007</
Norm nr. 7/2007</
Norm nr. 5/2009</
Norm nr. 13/2012</
Norm nr. 7/2008</
Norm nr. 3/2013</
Norm nr. 3/2012</
Norm nr. 1/2013</
Va fi pus n aplicare
Norm nr. 11/2011</
+ A se vedea
Norm nr. 17/2007</
Norm nr. 1/2008</
Norm nr. 3/2008</
Norm nr. 2/2008</
Norm nr. 5/2008</
Norm nr. 4/2008</
Norm nr. 7/2008</
Norm nr. 13/2008</
Norm nr. 19/2008</
Norm nr. 20/2008</
Norm nr. 22/2008</
Lege nr. 411/2004

din 18/10/2004
Legea nr. 411/2004 privind fondurile de pensii administrate privat

Publicat in MOF nr. 1033 09/11/2004
Versiune consolidata in 28/01/2007
Republicare 1 MOF nr. 482 18/07/2007
Versiune consolidata la data de 01/02/2014
Nu mai exista amendamente consemnate pn la data de 24/02/2014.
Textele actelor actualizate sunt reproduceri neoficiale ale unor acte ce au suferit numeroase
modificri de-a lungul timpului, dar care nu au fost republicate n Monitorul Oficial. La astfel de
texte nu se va face referire n nici un document oficial ele avnd numai un caracter informativ.
Indaco Systems nu i asum rspunderea pentru consecinele juridice generate de folosirea
acestor acte.
Aplicaia Lege4 a fost actualizat pn la data de: 24/02/2014.
Norm nr. 24/2008</

Norm nr. 3/2009</
Norm nr. 7/2009</
Procedur 2009</
Norm nr. 5/2009</
Iniiativ legislativ
2009</
Norm nr. 11/2009</
Norm nr. 12/2009</
Norm nr. 1/2010</
Norm 2011</
Norm nr. 9/2011</
Lege nr. 294/2011</
Norm nr. 11/2011</
Lege nr. 6/2013</
Lege nr. 340/2013</
___________
Text actualizat la data de 01.02.2014. Actul include modificrile din urmtoarele acte:
- O.U.G. nr. 112/2007 publicat n Monitorul Oficial, Partea I nr. 710 din 22/10/2007.
- Legea nr. 201/2008 publicat n Monitorul Oficial, Partea I nr. 728 din 28/10/2008.
- O.U.G. nr. 98/2011 publicat n Monitorul Oficial, Partea I nr. 827 din 22/11/2011.
___________
Pus n aplicare prin:
- Norma nr. 11/2007 publicat n Monitorul Oficial, Partea I nr. 288 din 02/05/2007.
- Procedur publicat n Monitorul Oficial, Partea I nr. 264 din 22/04/2009.
CAPITOLUL I
Dispoziii generale
Art. 1. - (1) Prezenta lege reglementeaz:
a) nfiinarea, organizarea i funcionarea sistemului fondurilor de pensii administrate privat;
b) organizarea i funcionarea administratorilor fondurilor de pensii administrate privat, precum i coordonarea activitii altor entiti implicate n acest
domeniu.
(2) Scopul sistemului fondurilor de pensii administrate privat este asigurarea unei pensii private, distinct i care suplimenteaz pensia acordat de sistemul
public, pe baza colectrii i investirii, n interesul participanilor, a unei pri din contribuia individual de asigurri sociale.
Art. 2. - (1) n nelesul prezentei legi, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii:
1. active ale unui fond de pensii administrat privat - instrumente financiare, inclusiv instrumente financiare derivate, precum i numerar, rezultate ca urmare
a investirii activelor personale ale participanilor;
2. activ personal - suma acumulat n contul unui participant, egal cu numrul de uniti de fond deinute de acesta, nmulite cu valoarea la zi a unei uniti
de fond;
3. activ net total al fondului de pensii administrat privat la o anumit dat - valoarea care se obine prin deducerea valorii obligaiilor fondului din valoarea
activelor acestuia la acea dat;
4. act individual de aderare - un nscris prin care o persoan i manifest actul de voin de a fi parte la contractul de societate civil i la prospectul
schemei de pensii private;
5. acionar semnificativ - persoana fizic, persoana juridic sau grupul de persoane fizice i/sau juridice care acioneaz mpreun i care dein direct sau
indirect o participaie de cel puin 10% din capitalul social al unei societi comerciale sau din drepturile de vot ori o participaie care permite exercitarea unei
influene semnificative asupra lurii deciziilor n adunarea general sau n consiliul de administraie, dup caz;
6. administrare special - exercitarea responsabilitii fiduciare de ctre administratorul special, pe o perioad determinat, asupra activelor fondului de
pensii, n scopul limitrii pierderilor pentru protejarea drepturilor cuvenite participanilor i beneficiarilor;
7. administrator special - persoan juridic autorizat s administreze un fond de pensii administrat privat, desemnat sau selectat de Comisia de
Supraveghere a Sistemului de Pensii Private, i care se subrog n drepturile i obligaiile administratorului pentru o perioad determinat;
8. administrator - societatea comercial pe aciuni constituit n conformitate cu dispoziiile legislaiei n vigoare i cu prevederile prezentei legi, denumit
societate de pensii, care are ca obiect exclusiv de activitate administrarea fondurilor de pensii i, opional, furnizarea de pensii private;
9. agent de marketing al fondului de pensii - persoana fizic sau juridic mandatat de administrator s obin acordul de aderare a participanilor;
10. beneficiar - motenitorul participantului, definit conform prevederilor Codului civil;
11. beneficii colaterale - orice avantaje, precum faciliti bneti sau cadouri, altele dect cele care rezult din calitatea de participant sau de beneficiar al
unei pensii private;
12. Comisia de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private, denumit n continuare Comisia - autoritatea administrativ autonom, cu personalitate
juridic, aflat sub controlul Parlamentului Romniei, potrivit prevederilor Ordonanei de urgen a Guvernului nr. 50/2005 privind nfiinarea, organizarea i
funcionarea Comisiei de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 313/2005;
13. Consiliul de Supraveghere Special - consiliul constituit din dou sau mai multe persoane, n funcie de numrul de participani la un fond de pensii
administrat privat, care fac parte din personalul de specialitate al Comisiei i care asist i supervizeaz activitatea administratorului, pentru limitarea riscurilor
i asigurarea redresrii fondului de pensii;
14. contract de administrare - contractul ncheiat ntre administrator i participant, care are ca obiect administrarea fondului de pensii;
15. contract de depozitare - contractul ncheiat ntre administrator, ca reprezentant al fondului de pensii administrat privat n relaiile cu terii, i depozitar,
avnd ca obiect depozitarea activelor financiare ale fondului de pensii;
16. contribuii - sumele pltite de participani i/sau n numele acestora la un fond de pensii administrat privat;
17. depozitar - instituia de credit din Romnia, autorizat de Banca Naional a Romniei, n conformitate cu legislaia bancar, ori sucursala din Romnia a
unei instituii de credit, autorizat ntr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, avizat de Comisie pentru activitatea
de depozitare, potrivit legii, creia i sunt ncredinate spre pstrare, n condiii de siguran, toate activele fiecrui fond de pensii administrat privat;
18. fond de pensii administrat privat, denumit n continuare fond de pensii - fondul constituit prin contract de societate civil, ncheiat ntre participani, n
conformitate cu prevederile Codului civil referitoare la societatea civil particular i cu dispoziiile prezentei legi;
19. fond de garantare a pensiilor - fondul nfiinat din contribuii ale administratorilor i ale furnizorilor de pensii, avnd scopul de a proteja drepturile
participanilor i ale beneficiarilor, dup caz, dobndite n cadrul sistemului de pensii administrate privat, reglementat i supravegheat de Comisie;
20. instituie de colectare - instituia care are ca atribuie legal colectarea contribuiilor individuale de asigurri sociale, respectiv Agenia Naional de
Administrare Fiscal.
___________
Punctul 20. a fost modificat prin punctul 1. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
21. instituie de eviden - instituia care are ca atribuie legal evidena asigurailor din sistemul public de pensii, respectiv Casa Naional de Pensii Publice
i casele de pensii sectoriale;
___________
Punctul 21. a fost modificat prin alineatul din Ordonan de urgen nr. 98/2011 ncepnd cu 22.11.2011.
22. instrumente financiare nseamn:
a) valori mobiliare;
b) titluri de participare la organismele de plasament colectiv;
c) instrumente ale pieei monetare, inclusiv titluri de stat cu scaden mai mic de un an i certificate de depozit;
d) contracte futures financiare, inclusiv contracte similare cu decontare final n fonduri;
e) contracte forward pe rata dobnzii;
f) swap-uri pe rata dobnzii, pe curs de schimb i pe aciuni;
g) opiuni pe orice instrument financiar prevzut la lit. a)-d), inclusiv contracte similare cu decontare final n fonduri; aceast categorie include i opiuni pe
curs de schimb i pe rata dobnzii;
h) orice alt instrument admis la tranzacionare pe o pia reglementat ntr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European sau pentru care s-a fcut o cerere de admitere la tranzacionare pe o astfel de pia;
23. instrumente financiare derivate - instrumentele definite la pct. 22 lit. d) i g), combinaii ale acestora, precum i alte instrumente calificate astfel, potrivit
legii, prin reglementri ale Comisiei Naionale de Valori Mobiliare;
24. participant - persoana care contribuie sau/i n numele creia s-au pltit contribuii la un fond de pensii i care are un drept viitor la o pensie privat;
25. pensie privat - suma pltit periodic participantului sau beneficiarului, n mod suplimentar i distinct de cea furnizat de sistemul public;
26. pltitor - persoana fizic sau juridic care, dup caz, reine i vireaz contribuia individual de asigurri sociale;
27. pondere zilnic a unui fond - raportul dintre activul net total al fondului i suma activelor nete ale tuturor fondurilor calculate n ziua respectiv;
28. ponderea medie a unui fond pe o anumit perioad - media aritmetic a ponderilor zilnice ale fondului pe perioada respectiv;
29. prospect al schemei de pensii private - documentul care cuprinde termenii contractului de administrare i ai schemei de pensii;
30. provizion tehnic - un volum adecvat de active corespunztor angajamentelor financiare rezultate din portofoliul de investiii care acoper riscurile
biometrice i pe cele privind investiiile;
31. rat de rentabilitate a unui fond de pensii - logaritm natural din raportul dintre valoarea unitii de fond din ultima zi lucrtoare a perioadei i valoarea
unitii de fond din ultima zi lucrtoare ce precede perioada respectiv; randamentul zilnic al unui fond de pensii reprezint diferena dintre valoarea unitii de
fond din ziua respectiv i valoarea unitii de fond din ziua precedent, totul raportat la valoarea unitii de fond din ziua precedent;
32. rat medie ponderat de rentabilitate a tuturor fondurilor - suma produselor dintre rata de rentabilitate a fiecrui fond pe o perioad i ponderea medie a
fondului n totalul fondurilor de pensii pe aceeai perioad;
33. riscuri biometrice - riscurile legate de deces, invaliditate i longevitate;
34. schem de pensii private - un sistem de termene, condiii i reguli pe baza crora administratorul investete activele fondului de pensii n scopul
dobndirii de ctre participani a unei pensii private;
35. stat membru de origine - statul membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, n care administratorul i are sediul social i
principala structur administrativ sau, dac nu are un sediu social, locul unde se afl principala sa structur administrativ;
36. stat membru gazd - statul membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, a crui legislaie social i de munc relevant n
domeniul schemelor de pensii private este aplicabil relaiei dintre angajator i participani;
37. stat ter - orice alt stat care nu este stat membru al Uniunii Europene sau nu aparine Spaiului Economic European;
38. valoarea unitii de fond - raportul dintre valoarea activului net al fondului de pensii la o anumit dat i numrul total de uniti ale fondului la aceeai
dat.
(2) Persoana afiliat, n raport cu o persoan fizic sau juridic, numit prima entitate, reprezint:
a) un acionar sau un grup de acionari care deine mai mult de 10% din aciunile emise de prima entitate ori care, dei deine un procent mai mic, poate
influena, direct sau indirect, deciziile luate de prima entitate;
b) orice entitate n care prima entitate deine, direct sau indirect, mai mult de 10% din aciunile emise ori n care, dei deine un procent mai mic, poate
influena, direct sau indirect, deciziile luate de respectiva entitate;
c) orice alt entitate n care un acionar deine, direct sau indirect, mai mult de 30% din aciunile emise i n acelai timp deine, direct sau indirect, mai mult
de 30% din totalul aciunilor emise de prima entitate;
d) orice persoan care poate determina, direct sau indirect, deciziile primei entiti;
e) orice membru al consiliului de administraie sau al altui organ de conducere ori de supraveghere al respectivei entiti;
f) soul/soia sau o rud pn la gradul al treilea ori un afin pn la gradul al doilea, inclusiv, al oricrei persoane prevzute la lit. a)-e).
CAPITOLUL II
Fondul de pensii
Art. 3. - Resursele financiare ale fondului de pensii se constituie din:
a) contribuiile nete convertite n uniti de fond;
b) drepturile cuvenite beneficiarilor i nerevendicate n termenul general de prescripie;
c) dobnzile i penalitile de ntrziere aferente contribuiilor nevirate n termen;
d) sumele provenite din investirea veniturilor prevzute la lit. a)-c).
Art. 4. - Cheltuielile de administrare sunt suportate de administrator.
Art. 5. - (1) Un fond de pensii trebuie s aib minimum 50.000 de participani i se constituie prin contract de societate civil.
(2) Numrul minim de participani prevzut la alin. (1) trebuie realizat n perioada primilor 3 ani de la data constituirii fondului de pensii.
Art. 6. - (1) Toi participanii i beneficiarii la un fond de pensii au aceleai drepturi i obligaii i li se aplic un tratament nediscriminatoriu.
(2) Participanii i beneficiarii la un fond de pensii au dreptul la egalitate de tratament i n cazul schimbrii locului de munc, domiciliului sau reedinei ntro alt ar, stat membru al Uniunii Europene ori stat aparinnd Spaiului Economic European.
(3) n cazul schimbrii locului de munc, domiciliului sau reedinei ntr-o alt ar, participanii pot opta ntre a plti n continuare contribuiile la un fond de
pensii din Romnia sau a plti contribuii la un alt fond de pensii aflat pe teritoriul rii respective, dac aceasta nu contravine legislaiei acestei ri.
(4) Nicio persoan care dorete s devin participant nu poate fi supus unui tratament discriminatoriu i nu i se poate refuza calitatea de participant, dac
aceasta este eligibil.
(5) n aplicarea prezentei legi este interzis orice discriminare direct sau indirect dup criteriul de sex, n special cu privire la aria de aplicare i condiiile
schemelor de pensii private, contribuii i beneficii.
Art. 7. - (1) Denumirea fondului de pensii conine sintagma fond de pensii administrat privat.
(2) Denumirea fondului de pensii nu trebuie s induc n eroare participanii, potenialii participani sau alte persoane.
Art. 8. - Un fond de pensii nu poate fi declarat n stare de faliment.
Art. 9. - (1) Fondul de pensii este reprezentat n raporturile cu terii, inclusiv n faa instanelor judectoreti, numai de ctre administratorul acestuia.
(2) Aciunile i cererile introduse la instanele judectoreti competente, n legtur cu administrarea fondului de pensii, sunt scutite de orice fel de taxe.
(3) Sediul fondului de pensii va fi acelai cu cel al administratorului.
Art. 10. - Coninutul contractului-cadru de societate civil prin care se constituie un fond de pensii, precum i modalitile de modificare a acestuia se
stabilesc prin normele Comisiei.
+ Punere n aplicare Art. 10. prin Norm 4/2007 :CAPITOLUL II 1 Procedura de modificare a contractului de societate
SECIUNEA 1 Dispoziii generale
Art. 71. - Contractul de societate poate fi modificat cu ndeplinirea procedurii prevzute n prezenta norm, care cuprinde dou etape:
a) obinerea avizului prealabil de modificare a contractului de societate, emis n baza cererii i a documentelor depuse de administratorul care solicit
modificarea;
b) obinerea avizului definitiv de modificare a contractului de societate, dup obinerea consimmntului participanilor, conform art. 7 7.
Art. 72. - Modificarea contractului de societate se poate face la propunerea administratorului sau a majoritii participanilor la fondul respectiv, dac n
contractul de societate nu este prevzut altfel.
SECIUNEA a 2-a Procedura de avizare prealabil a modificrii contractului de societate
Art. 73. - Pentru a obine avizul prealabil de modificare a contractului de societate, administratorul depune la Autoritate o cerere de avizare prealabil a
modificrii acestuia, nsoit de urmtoarele documente:
a) nota de fundamentare a administratorului i modificrile propuse de ctre acesta sau de ctre participanii la fondul de pensii, conform art. 7 2, evideniate
comparativ, semnate i tampilate de reprezentantul legal al administratorului;
b) proiectul actului adiional la contractul de societate;
c) dovada plii taxei de avizare a modificrii contractului de societate.
Art. 74. - (1) Autoritatea hotrte cu privire la cererea de avizare prealabil n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la nregistrarea ultimului
document aferent cererii, transmis de ctre solicitant.
(2) Orice solicitare a Autoritii privind informaii suplimentare sau modificarea documentelor prezentate iniial ntrerupe termenul prevzut la alin. (1), un nou
termen ncepnd s curg de la data depunerii respectivelor informaii sau modificri, depunere care nu poate fi fcut mai trziu de 30 de zile calendaristice
de la data solicitrii Autoritii, sub sanciunea respingerii cererii.
(3) n situaia n care documentele depuse sunt incomplete, ilizibile sau se constat depunerea acestora ntr-o form necorespunztoare, precum i n cazul
lipsei unor documente se solicit completarea sau nlocuirea acestora, dup caz.
Art. 75. - (1) Nendeplinirea sau ndeplinirea necorespunztoare a uneia dintre condiiile prevzute n prezenta norm atrage respingerea cererii de avizare
prealabil a modificrii contractului de societate.
(2) Avizul prealabil sau decizia de respingere, scris i motivat, se comunic solicitantului n termen de maximum 5 zile lucrtoare de la adoptare.
(3) n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la data comunicrii acesteia, decizia de respingere poate fi contestat n conformitate cu legislaia
privind contenciosul administrativ.
Art. 76. - O nou cerere de avizare prealabil a modificrii contractului de societate poate fi adresat Autoritii numai dup ce au fost remediate deficienele
care au constituit motivele de respingere a cererii iniiale.
SECIUNEA a 3-a Procedura de obinere a consimmntului participanilor cu privire la modificarea contractului de societate
Art. 77. - (1) Pentru modificarea contractului de societate este necesar obinerea consimmntului participanilor la respectivul fond de pensii administrat
privat.
(2) n vederea obinerii consimmntului participanilor cu privire la modificarea contractului de societate, administratorul fondului de pensii administrat privat
procedeaz, n termen de 10 zile lucrtoare de la data comunicrii avizului prealabil, la publicitatea operaiunii, dup cum urmeaz:
a) publicarea pe pagina de internet proprie a notei de fundamentare prevzute la art. 7 3 i a proiectului de act adiional la contractul de societate al fondului de
pensii administrat privat, avizat n prealabil de ctre Autoritate;
b) transmiterea documentelor prevzute la lit. a), n scris, prin servicii potale, la ultima adres de coresponden comunicat acestuia, ctre participanii la
fondul de pensii administrat privat, cu meniunea c exprimarea voinei proprii trebuie s se realizeze n termen de maximum 20 de zile lucrtoare de la
transmiterea documentelor respective;
c) publicarea de ctre administrator, n cel puin dou cotidiene de circulaie naional, pe o perioad de cel puin 3 zile consecutive, a unui anun prin care
face cunoscut postarea notei de fundamentare i a proiectului de act adiional la contractul de societate al fondului de pensii administrat privat pe pagina
proprie de internet.
(3) Participanii i pot exprima voina n mod expres, n scris, n termenul prevzut la alin. (2) lit. b).
(4) Participanii care nu i manifest voina n termenul prevzut la alin. (2) lit. b) se consider c i-au dat consimmntul n mod tacit.
Art. 78. - (1) n termen de maximum 40 de zile lucrtoare de la data avizului prealabil, dar nu mai devreme de cea de-a 35 a zi lucrtoare de la data obinerii
acestuia, administratorul ntocmete un raport referitor la ndeplinirea obligaiilor privind obinerea consimmntului participanilor, raport n care se
menioneaz i numrul celor care i-au exprimat dezacordul cu privire la modificarea contractului de societate.
(2) Dac n urma ntocmirii raportului prevzut la alin. (1) se constat c nu s-a obinut consimmntul, expres sau tacit, al participanilor, administratorul
public pe pagina de internet proprie un anun prin care se aduce la cunotina participanilor faptul c modificarea contractului de societate nu mai are loc i
notific Autoritatea n acest sens.
(3) Dac n urma ntocmirii raportului prevzut la alin. (1) se constat c s-a obinut consimmntul, expres sau tacit, al participanilor, n ziua lucrtoare
urmtoare, administratorul public pe pagina de internet proprie un anun prin care se aduce la cunotina participanilor c s-a obinut consimmntul privind
modificarea contractului de societate, precum i actul adiional la contractul de societate, cu meniunea c acesta intr n vigoare dup obinerea avizului
definitiv al Autoritii.
SECIUNEA a 4-a Procedura de avizare definitiv a modificrii contractului de societate
Art. 79. - Autoritatea hotrte cu privire la avizarea definitiv a modificrii contractului de societate, n baza cererii de avizare definitiv depuse de
administrator.
Art. 710. - Cererea se depune nsoit de raportul prevzut la art. 7 8 alin. (1) i de actul adiional la contractul de societate, n original.
Art. 711. - (1) Autoritatea hotrte cu privire la cererea de avizare definitiv a modificrii contractului de societate, n termen de maximum 30 de zile
calendaristice de la nregistrarea ultimului document aferent cererii, transmis de ctre solicitant.
(2) Orice solicitare a Autoritii privind informaii suplimentare sau modificarea documentelor prezentate iniial ntrerupe termenul prevzut la alin. (1), un nou
de la data solicitrii Autoritii, sub sanciunea respingerii cererii.
(3) n situaia n care documentele depuse sunt incomplete, ilizibile sau se constat depunerea acestora ntr-o form necorespunztoare, precum i n cazul
lipsei unor documente se solicit completarea ori nlocuirea acestora, dup caz.
Art. 712. - (1) Nendeplinirea sau ndeplinirea necorespunztoare a uneia dintre condiiile prevzute n prezenta norm atrage respingerea cererii de avizare
definitiv a modificrii contractului de societate.
(2) Avizul definitiv sau decizia de respingere, scris i motivat, se comunic solicitantului n termen de maximum 5 zile lucrtoare de la adoptare.
(3) Decizia de respingere poate fi contestat n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la data comunicrii ei, n conformitate cu legislaia privind
contenciosul administrativ.
+ Punere n aplicare CAPITOLUL II prin Norm 4/2007 :
Art. 2. - Fondul de pensii administrat privat se nfiineaz n scopul punerii n practic a unei scheme de pensii private al crei prospect a fost autorizat de
Comisie.
Art. 3. - Fondurile de pensii administrate privat pot funciona pe teritoriul Romniei numai pe baza deciziei de autorizare emise de Comisie.
CAPITOLUL II nfiinarea fondului de pensii administrat privat
SECIUNEA 1 Dispoziii generale
Art. 5. - (1) Iniiativa constituirii unui fond de pensii administrat privat aparine fondatorilor acestuia, care trebuie s aib calitatea de participani.
(2) Numrul fondatorilor necesar constituirii unui fond de pensii administrat privat este de minimum 5 (cinci) persoane fizice, care vor semna n acest sens un
contract de societate civil.
Art. 6. - (1) Membrii fondatori vor semna un contract de administrare cu un administrator de fond de pensii administrat privat, denumit n continuare
administrator, contract prin care fondul de pensii administrat privat i nsuete schema de pensii private al crei prospect a fost autorizat de Comisie.
(2) Pentru a avea calitatea de participani, membrii fondatori trebuie s ndeplineasc toate condiiile prevzute n Lege i n normele emise n aplicarea
acesteia.
(3) Prin contractul de administrare, membrii fondatori ai fondului de pensii mputernicesc administratorul s reprezinte fondul de pensii administrat privat n
raporturile cu terii, inclusiv n faa instanelor judectoreti.
SECIUNEA a 2-a Coninutul minim al contractului de societate civil

Art. 7. - Contractul de societate civil va avea urmtorul coninut minim:
1. prile contractante;
2. denumirea fondului de pensii administrat privat;
3. fundamentarea legal a constituirii fondului de pensii administrat privat;
4. durata fondului de pensii administrat privat;
5. obiectivele fondului de pensii administrat privat;
6. drepturile i obligaiile prilor;
7. limitele mandatului acordat fondatorilor;
8. unitatea de fond - definiia, descrierea, valoarea iniial;
9. fora major - definire;
10. clauze privind ncetarea contractului n condiiile prevzute de Codul civil i de Lege, proceduri i modaliti de protecie a participanilor n asemenea
cazuri;
11. dispoziii din care s rezulte c participanii devin parte contractual prin semnarea actului individual de aderare.
CAPITOLUL III
Autorizarea shemei de pensii private i a fondului de pensii
Art. 11. - (1) Prospectul schemei de pensii private este elaborat i propus de administrator.
(2) Fiecare prospect al schemei de pensii private propus de administrator trebuie s obin autorizarea Comisiei.
(3) Prospectul schemei de pensii private poate fi modificat numai cu avizul prealabil al Comisiei.
(4) Pentru a obine autorizarea primului prospect al schemei de pensii private, societatea de pensii depune la Comisie o cerere, odat cu cererea de
autorizare de administrare, prospectul schemei de pensii private, inclusiv proiectul contractului de depozitare i proiectul de contract de societate civil.
(5) Autorizarea primului prospect al schemei de pensii private se realizeaz odat cu autorizarea de administrare a fondului de pensii.
(6) Procedura de autorizare i modificare a prospectului schemei de pensii private este prevzut n normele Comisiei.
(7) Administratorul procedeaz la publicitatea prospectului schemei de pensii private numai dup autorizarea acestuia, sub sanciunea retragerii autorizaiei
de administrare.
+ Punere n aplicare Art. 11. prin Norm 7/2007 :
Art. 2. - Prospectul schemei de pensii private este elaborat de ctre administrator i se adreseaz participanilor la un fond de pensii administrat privat,
denumit n continuare fond de pensii.
Art. 31. - (1) Administratorul unui fond de pensii elaboreaz i supune autorizrii Comisiei prospectul schemei de pensii private, cu urmtoarele componente:
a) prospectul detaliat al schemei de pensii private;
b) prospectul simplificat al schemei de pensii private.
(2) Prospectul detaliat i prospectul simplificat reprezint pri integrante ale prospectului schemei de pensii private.
(3) Prospectul simplificat este oferit n mod gratuit potenialilor participani la semnarea actului individual de aderare. Prospectul detaliat este pus la dispoziia
participanilor sau a potenialilor participani, la cerere, n mod gratuit.
CAPITOLUL II Coninutul prospectului
Art. 4. - Prospectul detaliat conine cel puin urmtoarele informaii:

1. Prima parte a prospectului detaliat prezint informaii/date de identificare ale fondului de pensii, ale administratorului, depozitarului i auditorului acestuia:
a) informaii despre fondul de pensii:
(i) denumirea fondului de pensii;
(ii) gradul de risc al fondului de pensii;
(iii) numrul i data deciziei de autorizare a fondului de pensii;
(iv) codul de nscriere n Registrul Comisiei;
(v) data publicrii i republicrii prospectului, informaie care se completeaz dup obinerea autorizaiei, respectiv dup obinerea avizului de modificare a
prospectului;
(vi) numrul i data ultimului aviz de modificare a prospectului;
b) informaii despre administrator:
(i) denumirea administratorului;
(ii) datele de contact: adres, telefon, fax, pagin de internet;
(iii) codul unic de nregistrare;
(iv) numrul de nregistrare la Oficiul Naional al Registrului Comerului;
(v) numrul i data deciziei de autorizare a administratorului;
(vi) codul de nscriere n Registrul Comisiei;
(vii) capitalul social subscris i vrsat;
(viii) structura acionariatului: nume/denumire acionar, procent deineri n capitalul social al administratorului;
(ix) informaii despre structura organelor statutare de conducere ale administratorului, respectiv consiliu de administraie, directori sau consiliu de
supraveghere, directorat/conductori, dup caz;
c) informaii despre depozitar:
(i) denumirea depozitarului;
(ii) codul unic de nregistrare;
(iii) numrul i data avizului Comisiei;
(v) pagina de internet;
d) informaii despre auditorul financiar:
(i) denumirea auditorului;
e) fraza: Autoritatea competent n domeniul reglementrii i supravegherii sistemului de pensii private din Romnia este Comisia de Supraveghere a
Sistemului de Pensii Private.
2. A doua parte a prospectului detaliat cuprinde principiile schemei de pensii private i ale politicii de investiii, modul de administrare a fondului de pensii,
precum i drepturile i obligaiile prilor prevzute n contractul de administrare:
a) definiiile termenilor utilizai, n mod special ale termenilor care definesc politica de investiii, instrumentele financiare i riscurile investiiilor etc., conform
prevederilor legale n vigoare;
b) obiectivele fondului de pensii;

c) condiiile de eligibilitate, modalitatea de aderare i de dobndire a calitii de participant la un fond de pensii, potrivit prevederilor legale n vigoare;
d) frazele:
(i) Aderarea la un fond de pensii este o opiune individual, oferirea oricrui fel de beneficii colaterale fiind interzis.;
(ii) Administratorul nu poate refuza semnarea actului individual de aderare niciunei persoane care are dreptul de a participa la fondul de pensii.;
(iii) Toi participanii la un fond de pensii au aceleai drepturi i obligaii i li se aplic un tratament nediscriminatoriu.;
e) drepturile participantului:
(i) dreptul la o pensie privat sau la plata activului personal net de la data ndeplinirii condiiilor de pensionare pentru limit de vrst n sistemul public;
(ii) dreptul de proprietate asupra activului personal;
(iii) dreptul de a fi informat n conformitate cu prevederile legale;
(iv) dreptul de a se transfera la un alt fond de pensii administrate privat;
(v) orice alte drepturi rezultate din prevederile Legii, ale normelor emise de Comisie i ale prospectului;
f) obligaiile participantului:
(i) s comunice administratorului i angajatorului orice modificare a datelor sale personale i s transmit documentele doveditoare, n termen de 30 de zile
calendaristice de la producerea acestora;
(ii) s depun la sediul administratorului documentele necesare pentru deschiderea dreptului la pensie privat;
(iii) orice alte obligaii rezultate din prevederile Legii, ale normelor emise de Comisie i ale prospectului;
g) informaii privind politica de investiii:
(i) strategia de investire a activelor, n raport cu natura i durata obligaiilor;
(ii) structura portofoliului aferent gradului de risc al fondului, cu precizarea limitelor investiionale;
(iii) pieele financiare pe care investete administratorul;
(iv) riscurile asociate structurii de portofoliu propuse;
(v) metodele de evaluare a riscurilor investiionale;
(vi) metoda de revizuire a principiilor de investiii;
h) menionarea n mod obligatoriu a frazelor:
(i) Performanele anterioare nu reprezint o garanie a realizrilor viitoare.;
(ii) Activele i pasivele fondului de pensii administrat privat sunt organizate, evideniate i administrate distinct, separat de celelalte fonduri de pensii
facultative pe care le gestioneaz acelai administrator i de contabilitatea proprie a administratorului, fr posibilitatea transferului ntre fonduri sau ntre
fonduri i administrator.;
(iii) Suma total cuvenit pentru pensia privat nu poate fi mai mic dect valoarea contribuiilor pltite diminuate cu penalitile de transfer i comisioanele
legale.;
(iv) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu reprezint o garanie pentru realizarea obiectivelor investiionale ale fondului
de pensii.;
(v) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu implic n niciun fel aprobarea, evaluarea sau garantarea de ctre Comisie a
calitii plasamentului n instrumente financiare.;
i) alte elemente pe care administratorul le consider necesare;
j) regimul fiscal al operaiunilor fondului de pensii;
k) procedura de calcul al valorii activului net i al valorii unitare a activului net cu meniunea c aceste proceduri sunt n conformitate cu normele Comisiei,
precum i modalitatea i frecvena publicrii acestor valori;
l) procedura de calcul al ratei de rentabilitate a fondului de pensii, cu meniunea c aceast procedur este n conformitate cu normele Comisiei, precum i
modalitatea i termenele publicrii acestei valori;
m) caracteristici ale contului individual al participanilor, cu menionarea n mod obligatoriu a textului: Participantul este proprietarul activului personal din
contul su. Activul personal nu poate face obiectul unei executri silite sau al unei tranzacii, sub sanciunea nulitii actelor respective. Activul personal nu
poate fi gajat sau cesionat, nu poate fi folosit pentru acordarea de credite sau pentru a garanta credite, sub sanciunea nulitii.;
n) procedura de convertire a contribuiilor n uniti de fond;
o) nivelul comisionului de administrare suportat din contribuii i din activul net, precum i cuantumul taxei de audit;
p) resursele financiare ale fondului de pensii;
q) procedura de transfer la un alt fond de pensii i valoarea penalitilor, dup caz, n conformitate cu prevederile legale n vigoare privind transferul la un alt
fond de pensii;
r) administratorul are obligaia:
(i) s constituie provizioanele tehnice potrivit Legii;
(ii) s asigure separarea activelor fondului de pensii de activele sale i de activele altor fonduri aflate n administrare;
s) obligaiile de informare ale administratorului fa de participant:
(i) tipurile de informri;
(ii) periodicitatea i modalitatea de informare;
(iii) informaiile gratuite i contra cost pe care le poate obine participantul;
) procedura de modificare a prospectului;
t) modalitatea de plat a activului personal al participanilor n caz de invaliditate i n caz de deces, precum i condiiile cumulative pe care trebuie s le
ndeplineasc participantul, potrivit legii, pentru a obine o pensie privat. Se menioneaz prevederea din Lege potrivit creia se va adopta o lege special
privind organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Comisie;
) informaii referitoare la prelucrarea datelor cu caracter personal.
3. A treia parte a prospectului detaliat cuprinde meniunea c pe pagina de internet a administratorului pot fi consultate contractul de administrare i contractul
de societate civil, administratorul avnd obligaia publicrii acestora pe pagina proprie de internet.
Art. 41. - Prospectul simplificat al fondului de pensii conine urmtoarele:
1. Prima parte a prospectului prezint informaii/date de identificare ale fondului de pensii, ale administratorului, depozitarului i ale auditorului acestuia:
(iv) numrul i data ultimului aviz de modificare a prospectului;
(iii) numrul de nregistrare la Oficiul Naional al Registrului Comerului;
(iv) datele de contact: adres, telefon, fax, pagin de internet;
(ii) numrul i data avizului Comisiei;

2. A doua parte a prospectului cuprinde principiile schemei de pensii private i ale politicii de investiii:
a) definiiile termenilor specifici utilizai, n mod special ale celor necesari participanilor pentru nelegerea sistemului de pensii administrate privat: activ net,
activ personal, act individual de aderare, contribuia, unitatea de fond, legea care reglementeaz sistemul de pensii administrate privat etc., conform
b) condiiile de eligibilitate, modalitatea de aderare i de dobndire a calitii de participant la un fond de pensii, conform prevederilor legale n vigoare;
c) frazele:
(i) Aderarea la un fond de pensii este o opiune individual, oferirea oricrui fel de beneficiu colateral fiind interzis.;
(iii) Toi participanii la un fond de pensii au aceleai drepturi i obligaii i li se aplic un tratament nediscriminatoriu;
d) drepturile participantului:
(iii) dreptul de a fi informat conform prevederilor legale;
e) obligaiile participantului:
f) informaii privind politica de investiii:
(ii) structura portofoliului aferent gradului de risc al fondului, cu precizarea categoriilor de active;
g) menionarea n mod obligatoriu a frazelor:
(ii) Suma total cuvenit pentru pensia privat nu poate fi mai mic dect valoarea contribuiilor pltite diminuate cu penalitile de transfer i comisioanele
legale.;
(iii) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu reprezint o garanie pentru realizarea obiectivelor investiionale ale fondului de
pensii.;
h) meniunea c procedurile de calcul al valorii activului net i al valorii unitii de fond sunt n conformitate cu normele Comisiei, frecvena publicrii acestor
valori, precum i meniunea c participantul poate verifica n orice moment evoluia activului personal net;
i) meniunea c procedura de calcul al ratei de rentabilitate a fondului de pensii este n conformitate cu normele Comisiei, precum i modalitatea i termenele
publicrii acestei valori;
j) caracteristici ale contului individual al participanilor, cu menionarea n mod obligatoriu a textului: Participantul este proprietarul activului personal din
k) procedura de convertire a contribuiilor n uniti de fond;
l) nivelul comisionului de administrare suportat din contribuii i din activul net, precum i cuantumul taxei de audit;
m) procedura de transfer la un alt fond de pensii i valoarea penalitilor, dup caz;
n) modalitatea de plat a activului personal al participantului n caz de invaliditate i n caz de deces. Se va meniona prevederea din lege potrivit creia se va
adopta o lege special privind organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Comisie;
o) obligaiile de informare ale administratorului fa de participant:
p) procedura de modificare a prospectului schemei de pensii i de informare a participanilor;
q) sintagma: Prospectul schemei de pensii private se pune la dispoziia participantului n mod gratuit la sediul administratorului sau se consult accesnd
pagina de internet precizat n prospectul simplificat.
CAPITOLUL III Autorizarea prospectului
SECIUNEA 1 Condiii generale
Art. 5. - Pentru a administra un fond de pensii, administratorul elaboreaz i supune spre autorizare Comisiei prospectul schemei de pensii private.
Art. 6. - Administratorul trebuie s obin autorizarea prospectului pentru fondul de pensii administrat privat pe care intenioneaz s l administreze.
Art. 7. - (1) Decizia de autorizare a prospectului se elibereaz n baza unei cereri al crei model este prevzut n anexa nr. 2.
(2) Cererea, nsoit de documentaia complet, se depune i se nregistreaz la Comisie odat cu cererea de autorizare ca administrator de fonduri de pensii
administrat privat, de ctre reprezentantul legal al societii de pensii.
Art. 8. - Cererea pentru autorizarea prospectului schemei de pensii private este nsoit de urmtoarele documente:
a) schema de pensii private, n baza creia se elaboreaz prospectul, ntocmit n conformitate cu prevederile legii;
b) prospectul schemei de pensii private, n forma n care va fi distribuit potenialilor participani, ntocmit n conformitate cu prevederile art. 3 1 alin. (1);
c) proiectul contractului de administrare, ntocmit n conformitate cu modelul contractului-cadru prevzut n anexa nr. 1;
d) proiectul contractului de depozitare;
e) proiectul contractului de societate civil;
f) mputernicire semnat i tampilat de ctre reprezentantul legal al societii de pensii, prin care acesta deleag una sau mai multe persoane pentru a
reprezenta societatea n relaia cu Comisia;
g) dovada plii taxei de autorizare a prospectului schemei de pensii private.
SECIUNEA a 2-a Procedura de autorizare a prospectului
Art. 9. - (1) Autorizarea prospectului se realizeaz n cadrul procesului de autorizare a societii de pensii ca administrator.
(2) Comisia hotrte cu privire la autorizarea prospectului, n termen de 30 de zile calendaristice de la nregistrarea dosarului complet al solicitantului.
(3) Decizia de autorizare a prospectului se comunic n termen de 5 zile calendaristice de la adoptarea acesteia.
(4) Orice solicitare a Comisiei privind informaii suplimentare sau modificarea documentelor prezentate iniial ntrerupe termenul prevzut la alin. (2), un nou
de la data solicitrii Comisiei, sub sanciunea respingerii cererii.

(5) n situaia n care documentele depuse sunt incomplete, ilizibile sau se constat depunerea acestora ntr-o form necorespunztoare, precum i lipsa unor
documente, se solicit completarea sau nlocuirea lor, dup caz.
Art. 10. - (1) Nendeplinirea uneia dintre condiiile prevzute n prezenta norm duce la respingerea cererii pentru autorizarea prospectului.
(2) Decizia de respingere, scris i motivat, se comunic solicitantului n termen de 5 zile calendaristice de la adoptarea acesteia.
(3) Decizia de respingere poate fi contestat n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la data comunicrii ei, n conformitate cu legislaia n vigoare
Art. 18. - (1) Prospectul schemei de pensii private este pus n mod obligatoriu la dispoziia participanilor, gratuit, la sediul social i la sediile secundare
autorizate ale administratorului.
(2) Prospectul schemei de pensii private se public n mod obligatoriu pe pagina de internet a administratorului.
ANEXA Nr. 1 la norm
CONTRACTUL-CADRU DE ADMINISTRARE
- model Prezentul contract se ncheie ntre:
Societatea de Administrare a Fondului de Pensii ............................................, (denumirea) cu sediul n ..............................................., persoana juridic
romn, nregistrat la Oficiul Naional al Registrului Comerului sub nr. .........................................., cod unic de nregistrare ..................................., cod
IBAN .............................................................., deschis la ..............................................., nr. i data deciziei de autorizare ca administrator emise de Comisia de
Supraveghere a Sistemului de Pensii Private, denumit n continuare Comisia, ...................................................., cod de nscriere n Registrul
Comisiei ...................................., reprezentat legal prin ..........................................................................., (numele, prenumele, C.I./B.I. seria ...... nr. ......) n
calitate
de
.................................................,
denumit
n
continuare
......................,
i
participanii
(numele
.................................,
prenumele ..................................., cetean ........................, cu domiciliul n ..............................., C.I./B.I. seria ....... nr. ...................,
CNP .....................................).
Obiectul contractului
Art. 1. - (1) Obiectul prezentului contract l constituie administrarea fondului de pensii .....................................................
(2) Prin administrare, n sensul prezentului contract, prile neleg:
.................................................................................................................................................
(3) Participantul la fondul de pensii mputernicete administratorul n vederea realizrii obiectului prezentului contract.
(4) Principiile schemei de pensii private sunt:
..................................................................................................................................................
(5) Administratorul fondului de pensii este obligat s respecte eventualele limitri ce ar decurge din prevederile prezentului contract.
Durata contractului
Art. 2. - Durata prezentului contract este de ...................................................................................................
Preul contractului
Art. 3. - Preul contractului; modaliti de plat ......................................................................................................
Art. 4. - Pentru administrarea fondului de pensii, administratorul va reine un comision de administrare care se compune dintr-o cot de .........% aplicat la
contribuiile pltite de ctre participant, nainte de convertirea acestora n uniti de fond, i o cot de ......% pe lun aplicat la activul net total al fondului de
pensii.
Art. 5. - Metoda de calcul i de percepere a comisioanelor este ...................................................................................... .
Obligaiile administratorului fondului de pensii
Art. 6. - Obligaiile administratorului fondului de pensii sunt:

........................................................................................................................................................
Art. 7. - n vederea ducerii la ndeplinire a obligaiilor ce i revin, administratorul fondului de pensii va aciona numai n interesul participanilor la fondul de
pensii i va lua toate msurile necesare pentru prevenirea, nlturarea, limitarea pierderilor, precum i pentru exercitarea i ncasarea drepturilor cuvenite
aferente activelor din portofoliul administrat.
Art. 8. - Evidenele administratorului fondului de pensii referitoare la participani, contribuii, investiii i pensii administrate
privat ....................................................................................................................................................
Art. 9. - Procedurile privind soluionarea sesizrilor i reclamaiilor, precum i modalitile de remediere a deficienelor.............................................
Art. 10. - Administratorul fondului de pensii va comunica participanilor la fondul de pensii orice informaie cerut de acetia i avnd legtur cu obiectul
prezentului contract, conform Legii nr. 411/2004 privind fondurile de pensii administrate privat, republicat, cu modificrile i completrile ulterioare.
Drepturile participanilor
Art. 11. - Drepturile participanilor la fondul de pensii sunt:
...........................................................................................................................................................
Obligaiile participanilor
Art. 12. - Obligaiile participanilor la fondul de pensii sunt:
...............................................................................................................................................
Rspunderea prilor
Art. 13. - Administratorul fondului de pensii rspunde pentru orice prejudiciu produs participanilor prin:
a) nclcarea actelor normative i/sau a reglementrilor legale n vigoare;
b) dol;
c) neexecutarea sau executarea defectuoas a obligaiilor asumate prin prezentul contract.
Depozitarea
Art. 14. - Administratorul fondului de pensii este mputernicit prin prezentul act s ncheie un contract cu o societate de depozitare avizat de Comisie, care s
fie responsabil pentru pstrarea n siguran a tuturor activelor fondului de pensii, precum i pentru ndeplinirea tuturor celorlalte obligaii legale n legtur
cu activitatea de depozitare.
Auditul
Art. 15. - Administratorul fondului de pensii este mputernicit prin prezentul act s ncheie un contract cu persoane fizice sau juridice, persoane active, avizate
de Comisie, membre ale Camerei Auditorilor Financiari din Romnia, care s fie responsabile pentru auditarea situaiilor financiar-contabile ale fondului de
pensii, precum i pentru ndeplinirea tuturor celorlalte obligaii legale n legtur cu activitatea de audit.
Art. 16. - Modalitile de control exercitate de ctre auditori
...............................................................................................................................................
Fora major
Art. 17. - Fora major nltur rspunderea, dac este comunicat n termen de ...... zile de la data apariiei i demonstrat n termen
de ........................................ zile de la data apariiei.
Modificarea contractului
Art. 18. - Modificarea prezentului contract se va face prin act adiional, intrarea n vigoare a modificrilor contractului urmnd a se realiza conform prevederilor
legale n vigoare.
Rezilierea contractului
Art. 19. - (1) Prezentul contract nceteaz de plin drept i fr intervenia instanei de judecat n cazurile prevzute de lege i de reglementrile legale n
vigoare privind pe oricare dintre pri.

(2) Transferul activelor aferente conturilor individuale ale participanilor se va realiza conform prevederilor legale.
Litigii
Art. 20. - (1) Modul de rezolvare a litigiilor...........................................................................................
(2) Instana competent este .......................... .
ANEXA Nr. 2 la norm
DATELE DE IDENTIFICARE
CERERE PENTRU AUTORIZAREA PROSPECTULUI SCHEMEI
ALE SOLICITANTULUI
DE PENSII PRIVATE
1. Denumirea fondului de pensii administrat privat: .......................................................
...........................................................................................................
2. Denumirea solicitantului - administrator al fondului de pensii: ........................................
3. Reprezentantul legal: ..........................................

....................................
(numele, prenumele i funcia)

(numrul de telefon)
4. Persoana de contact: ...........................................

....................................

(numrul de telefon)
5. Certificatul de nregistrare al administratorului fondului de pensii la Oficiul Naional al Registrului

Comerului: .................................................................................................
(seria, numrul i data emiterii)
6. Codul unic de nregistrare al administratorului fondului de pensii la Oficiul Naional al Registrului
Comerului: ................................................................................................ .
Prezenta cerere este nsoit de opisul documentelor anexate i de un numr de ................. documente,
totaliznd un numr de .................................. file.
Semntura reprezentantului legal .......................
Data ..................................
tampila administratorului
False declaraii sau omisiuni intenionate ale unor fapte pot constitui nclcri ale legii penale.
Art. 12. - (1) Coninutul schemei de pensii private se stabilete prin normele Comisiei i cuprinde n mod obligatoriu cel puin urmtoarele elemente:
a) denumirea i sediul administratorului;
b) condiiile de eligibilitate a participanilor pentru aderarea la schema de pensii private;
c) modalitatea de mprire ntre participani a sumelor rezultate din investirea activelor;
d) principiile investiionale ale schemei de pensii private;
e) riscurile financiare, tehnice i de alt natur implicate de schema de pensii private;
f) natura i distribuia riscurilor prevzute la lit. e);
g) dreptul exclusiv de proprietate al participanilor la schema de pensii private asupra sumei existente n conturile individuale;
h) condiiile nceperii i plii prestaiilor private;
i) condiiile de acordare a prestaiilor private n caz de invaliditate;
j) nivelurile maxime ale comisioanelor suportate de fondul de pensii, defalcate pe categorii de comisioane;
k) periodicitatea i procedura de raportare a informaiilor ctre participani;
l) condiiile i procedurile de ncetare a participrii i de transfer la un alt fond de pensii administrat privat.
(2) Coninutul schemei de pensii private poate cuprinde orice alte elemente considerate necesare de Comisie.
+ Punere n aplicare Art. 12. prin Norm 7/2007 :ANEXA Nr. 1 la norm
calitate
de
.................................................,
denumit
n
continuare
......................,
i
participanii
(numele
.................................,
CNP .....................................).
.................................................................................................................................................
..................................................................................................................................................
Durata contractului
Preul contractului
pensii.
........................................................................................................................................................
privat ....................................................................................................................................................
...........................................................................................................................................................
...............................................................................................................................................
Rspunderea prilor
b) dol;
Depozitarea
Auditul
...............................................................................................................................................
Fora major
legale n vigoare.
Litigii

CAPITOLUL II Coninutul prospectului
Art. 4. - Prospectul detaliat conine cel puin urmtoarele informaii:
1. Prima parte a prospectului detaliat prezint informaii/date de identificare ale fondului de pensii, ale administratorului, depozitarului i auditorului acestuia:
(v) data publicrii i republicrii prospectului, informaie care se completeaz dup obinerea autorizaiei, respectiv dup obinerea avizului de modificare a
prospectului;
(vi) numrul i data ultimului aviz de modificare a prospectului;
(ii) datele de contact: adres, telefon, fax, pagin de internet;
(iii) codul unic de nregistrare;
(iv) numrul de nregistrare la Oficiul Naional al Registrului Comerului;
(vi) codul de nscriere n Registrul Comisiei;
(vii) capitalul social subscris i vrsat;
(viii) structura acionariatului: nume/denumire acionar, procent deineri n capitalul social al administratorului;
(ix) informaii despre structura organelor statutare de conducere ale administratorului, respectiv consiliu de administraie, directori sau consiliu de
supraveghere, directorat/conductori, dup caz;
2. A doua parte a prospectului detaliat cuprinde principiile schemei de pensii private i ale politicii de investiii, modul de administrare a fondului de pensii,
precum i drepturile i obligaiile prilor prevzute n contractul de administrare:

a) definiiile termenilor utilizai, n mod special ale termenilor care definesc politica de investiii, instrumentele financiare i riscurile investiiilor etc., conform
b) obiectivele fondului de pensii;
c) condiiile de eligibilitate, modalitatea de aderare i de dobndire a calitii de participant la un fond de pensii, potrivit prevederilor legale n vigoare;
d) frazele:
(i) Aderarea la un fond de pensii este o opiune individual, oferirea oricrui fel de beneficii colaterale fiind interzis.;
(iii) Toi participanii la un fond de pensii au aceleai drepturi i obligaii i li se aplic un tratament nediscriminatoriu.;
e) drepturile participantului:
(iii) dreptul de a fi informat n conformitate cu prevederile legale;
f) obligaiile participantului:
g) informaii privind politica de investiii:
(ii) structura portofoliului aferent gradului de risc al fondului, cu precizarea limitelor investiionale;
(v) metodele de evaluare a riscurilor investiionale;
(vi) metoda de revizuire a principiilor de investiii;
h) menionarea n mod obligatoriu a frazelor:
(ii) Activele i pasivele fondului de pensii administrat privat sunt organizate, evideniate i administrate distinct, separat de celelalte fonduri de pensii
facultative pe care le gestioneaz acelai administrator i de contabilitatea proprie a administratorului, fr posibilitatea transferului ntre fonduri sau ntre
fonduri i administrator.;
(iii) Suma total cuvenit pentru pensia privat nu poate fi mai mic dect valoarea contribuiilor pltite diminuate cu penalitile de transfer i comisioanele
legale.;
(iv) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu reprezint o garanie pentru realizarea obiectivelor investiionale ale fondului
de pensii.;
(v) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu implic n niciun fel aprobarea, evaluarea sau garantarea de ctre Comisie a
calitii plasamentului n instrumente financiare.;
i) alte elemente pe care administratorul le consider necesare;
j) regimul fiscal al operaiunilor fondului de pensii;

k) procedura de calcul al valorii activului net i al valorii unitare a activului net cu meniunea c aceste proceduri sunt n conformitate cu normele Comisiei,
precum i modalitatea i frecvena publicrii acestor valori;
l) procedura de calcul al ratei de rentabilitate a fondului de pensii, cu meniunea c aceast procedur este n conformitate cu normele Comisiei, precum i
modalitatea i termenele publicrii acestei valori;
m) caracteristici ale contului individual al participanilor, cu menionarea n mod obligatoriu a textului: Participantul este proprietarul activului personal din
n) procedura de convertire a contribuiilor n uniti de fond;
o) nivelul comisionului de administrare suportat din contribuii i din activul net, precum i cuantumul taxei de audit;
p) resursele financiare ale fondului de pensii;
q) procedura de transfer la un alt fond de pensii i valoarea penalitilor, dup caz, n conformitate cu prevederile legale n vigoare privind transferul la un alt
fond de pensii;
r) administratorul are obligaia:
(i) s constituie provizioanele tehnice potrivit Legii;
(ii) s asigure separarea activelor fondului de pensii de activele sale i de activele altor fonduri aflate n administrare;
s) obligaiile de informare ale administratorului fa de participant:
) procedura de modificare a prospectului;
t) modalitatea de plat a activului personal al participanilor n caz de invaliditate i n caz de deces, precum i condiiile cumulative pe care trebuie s le
ndeplineasc participantul, potrivit legii, pentru a obine o pensie privat. Se menioneaz prevederea din Lege potrivit creia se va adopta o lege special
privind organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Comisie;
) informaii referitoare la prelucrarea datelor cu caracter personal.
3. A treia parte a prospectului detaliat cuprinde meniunea c pe pagina de internet a administratorului pot fi consultate contractul de administrare i contractul
de societate civil, administratorul avnd obligaia publicrii acestora pe pagina proprie de internet.
Art. 41. - Prospectul simplificat al fondului de pensii conine urmtoarele:
1. Prima parte a prospectului prezint informaii/date de identificare ale fondului de pensii, ale administratorului, depozitarului i ale auditorului acestuia:
(iv) numrul i data ultimului aviz de modificare a prospectului;
(iii) numrul de nregistrare la Oficiul Naional al Registrului Comerului;
(iv) datele de contact: adres, telefon, fax, pagin de internet;

2. A doua parte a prospectului cuprinde principiile schemei de pensii private i ale politicii de investiii:
a) definiiile termenilor specifici utilizai, n mod special ale celor necesari participanilor pentru nelegerea sistemului de pensii administrate privat: activ net,
activ personal, act individual de aderare, contribuia, unitatea de fond, legea care reglementeaz sistemul de pensii administrate privat etc., conform
b) condiiile de eligibilitate, modalitatea de aderare i de dobndire a calitii de participant la un fond de pensii, conform prevederilor legale n vigoare;
c) frazele:
(i) Aderarea la un fond de pensii este o opiune individual, oferirea oricrui fel de beneficiu colateral fiind interzis.;
(iii) Toi participanii la un fond de pensii au aceleai drepturi i obligaii i li se aplic un tratament nediscriminatoriu;
d) drepturile participantului:
(iii) dreptul de a fi informat conform prevederilor legale;
e) obligaiile participantului:
f) informaii privind politica de investiii:
(ii) structura portofoliului aferent gradului de risc al fondului, cu precizarea categoriilor de active;
g) menionarea n mod obligatoriu a frazelor:
(ii) Suma total cuvenit pentru pensia privat nu poate fi mai mic dect valoarea contribuiilor pltite diminuate cu penalitile de transfer i comisioanele
legale.;
(iii) Autorizarea de ctre Comisie a prospectului schemei de pensii private nu reprezint o garanie pentru realizarea obiectivelor investiionale ale fondului de
pensii.;
h) meniunea c procedurile de calcul al valorii activului net i al valorii unitii de fond sunt n conformitate cu normele Comisiei, frecvena publicrii acestor
valori, precum i meniunea c participantul poate verifica n orice moment evoluia activului personal net;
i) meniunea c procedura de calcul al ratei de rentabilitate a fondului de pensii este n conformitate cu normele Comisiei, precum i modalitatea i termenele
publicrii acestei valori;
j) caracteristici ale contului individual al participanilor, cu menionarea n mod obligatoriu a textului: Participantul este proprietarul activului personal din
k) procedura de convertire a contribuiilor n uniti de fond;
l) nivelul comisionului de administrare suportat din contribuii i din activul net, precum i cuantumul taxei de audit;
m) procedura de transfer la un alt fond de pensii i valoarea penalitilor, dup caz;
n) modalitatea de plat a activului personal al participantului n caz de invaliditate i n caz de deces. Se va meniona prevederea din lege potrivit creia se va
adopta o lege special privind organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Comisie;
o) obligaiile de informare ale administratorului fa de participant:
p) procedura de modificare a prospectului schemei de pensii i de informare a participanilor;
q) sintagma: Prospectul schemei de pensii private se pune la dispoziia participantului n mod gratuit la sediul administratorului sau se consult accesnd
pagina de internet precizat n prospectul simplificat.
Art. 13. - Modelul contractului-cadru de administrare se stabilete prin normele Comisiei i conine n mod obligatoriu urmtoarele elemente:
a) prile contractante;
b) principiile schemei de pensii private;
c) principalele drepturi i obligaii ale prilor contractante i modalitatea de aplicare;
d) modul de administrare a fondului de pensii;
e) modalitile de control al administratorului, exercitate de ctre auditori;
f) obligaiile de informare ale administratorului fa de participani i autoriti;
g) evidenele administratorului referitoare la participani, contribuii, investiii i pensii private;
h) modalitile specifice de constatare, reclamare i remediere a deficienelor;
i) rspunderea contractual a prilor, incluznd i sanciunile ce pot fi aplicate;
j) durata contractului de administrare, modalitile de modificare i ncetare a contractului de administrare;
k) informaii privind depozitarul fondului de pensii.
calitate
de
.................................................,
denumit
n
continuare
......................,
i
participanii
(numele
.................................,
CNP .....................................).
.................................................................................................................................................
..................................................................................................................................................
Durata contractului
Preul contractului
pensii.
........................................................................................................................................................
privat ....................................................................................................................................................
...........................................................................................................................................................
...............................................................................................................................................
Rspunderea prilor
b) dol;
Depozitarea
Auditul
...............................................................................................................................................
Fora major
legale n vigoare.
Litigii
Art. 14. - Auditorul i depozitarul i pltesc fiecare taxa de avizare.
Art. 15. - (1) Modificarea prospectului schemei de pensii private se face de ctre administrator, cu avizul Comisiei i cu informarea ulterioar a
participanilor.
(2) Procedura de modificare a prospectului schemei de pensii private va fi stabilit prin normele Comisiei.
___________
Pus n aplicare prin Norm nr. 7/2008 ncepnd cu 01.01.2013.

DATELE DE IDENTIFICARE ALE SOLICITANTULUI CERERE PENTRU AVIZAREA MODIFICRII PROSPECTULUI SCHEMEI DE PENSII PRIVATE
1.
Denumirea
fondului
de
pensii
administrat
privat:
........................................................................................................................
........................................................................................................................
2.
Denumirea
solicitantului
administrator
al
fondului
de
pensii:
........................................................................................................................
3. Reprezentantul legal: ......................................... ......................................... (numele, prenumele i funcia) (numrul de telefon)
4. Persoana de contact: .......................................... ........................................ (numele, prenumele i funcia) (numrul de telefon)
5.
Certificatul
de
nregistrare
al
administratorului
fondului
de
pensii
la
Oficiul
Naional
al
Registrului
Comerului:
........................................................................................................................
6.
Codul
unic
de
nregistrare
al
administratorului
fondului
de
pensii
la
Oficiul
Naional
al
Registrului
Comerului:
........................................................................................................................
7.
Numrul
deciziei
de
autorizare
ca
administrator
al
fondului
de
pensii
administrat
privat,
emis
de
Comisie
........................................................................................................................
(numrul
i
data
emiterii)
8.
Numrul
deciziei
de
autorizare
a
prospectului
schemei
de
pensii
private,
emis
de
Comisie
...........................
........................................................................................................................
(numrul
i
data
emiterii)
Prezenta cerere este nsoit de opisul documentelor anexate i de un numr de .............................. documente, totaliznd un numr de ........................ file.
Semntura
reprezentantului
legal
..................................
tampila
administratorului
Data
............................................
False
declaraii
sau
omisiuni
intenionate
ale
unor
fapte
pot
constitui
nclcri
ale
legii
penale.
Art. 19. - (1) Prospectul modificat se public cu respectarea normei privind informaiile coninute n materiale publicitare referitoare la fondurile de pensii
administrate privat i administratorii acestora.
(2) Prospectul se republic integral, pe pagina de internet a administratorului, dup fiecare modificare avizat de Comisie, n termen de 5 zile lucrtoare de la
comunicarea avizului de ctre Comisie.
(3) Republicarea prospectului se anun cel puin ntr-un cotidian naional, n termen de 5 zile lucrtoare de la comunicarea avizului de ctre Comisie.
CAPITOLUL IV Procedura de modificare a prospectului
Art. 11. - Modificarea prospectului schemei de pensii private se face cu aplicarea procedurii prevzute n prezenta norm.
Art. 12. - Administratorul trebuie s obin avizul Comisiei pentru propunerile de modificare a prospectului, n conformitate cu procedura prevzut n prezenta
norm.
Art. 13. - (1) Avizul de modificare a prospectului schemei de pensii private se emite n baza unei cereri pentru avizarea modificrii prospectului, al crei model
este prevzut n anexa nr. 3.
(2) Cererea, nsoit de documentaia complet, se depune i se nregistreaz la Comisie de ctre administratorul care intenioneaz s modifice prospectul.
Art. 14. - Cererea pentru avizarea modificrii prospectului este nsoit de urmtoarele documente:
a) nota de fundamentare a administratorului i modificrile propuse, evideniate comparativ, semnate i tampilate de reprezentantul legal al administratorului;
b) forma final a prospectului schemei de pensii private, ce urmeaz a fi publicat n cazul obinerii avizului Comisiei pentru modificarea prospectului;
c) dovada plii taxei pentru avizarea modificrii prospectului schemei de pensii private.
Art. 15. - (1) Comisia hotrte cu privire la emiterea avizului de modificare a prospectului, n termen de 30 de zile calendaristice de la nregistrarea dosarului
complet al solicitantului.
(2) Orice solicitare a Comisiei privind informaii suplimentare sau modificarea documentelor prezentate iniial ntrerupe termenul prevzut la alin. (1), un nou
de la data solicitrii Comisiei, sub sanciunea respingerii cererii.
documente, se solicit completarea sau nlocuirea acestora, dup caz.
Art. 16. - (1) Nendeplinirea uneia dintre condiiile prevzute n prezenta norm duce la respingerea cererii de eliberare a avizului pentru modificarea
prospectului.
(2) Decizia de respingere, scris i motivat, se comunic solicitantului n termen de 5 zile calendaristice de la adoptarea acesteia.
(3) Decizia de respingere poate fi contestat n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la data comunicrii ei, n conformitate cu legislaia n vigoare
Art. 17. - O nou cerere de eliberare a avizului pentru modificarea prospectului poate fi adresat Comisiei numai dup ce au fost remediate deficienele care
au constituit motivele de respingere a cererii iniiale.
Art. 171. - (1) Contractul de administrare poate fi modificat numai cu avizul Comisiei.
(2) Dac n urma modificrilor aduse contractului de administrare se modific i prevederi ale prospectului schemei de pensii private, cererea de avizare a
modificrii contractului de administrare se depune la Comisie concomitent cu cererea de avizare a modificrii prospectului.
(3) Cererea de avizare a modificrii contractului de administrare se depune nsoit de:
a) nota de fundamentare a administratorului i modificrile propuse, evideniate comparativ, semnate i tampilate de reprezentantul legal al administratorului;
b) contractul de administrare n forma modificat i actul adiional la contractul de administrare, dup caz.
(4) Comisia avizeaz modificarea contractului de administrare, n termen de 30 de zile calendaristice de la nregistrarea dosarului complet al solicitantului.
Art. 16. - (1) Comisia retrage autorizaia administratorului de administrare a fondului de pensii, dac se dovedete c au fost nclcate regulile unui prospect
al schemei de pensii private, dispoziiile prezentei legi sau ale normelor Comisiei.
(2) De la data retragerii autorizaiei de administrare a administratorului se aplic prevederile privind administrarea special.
(3) Administratorul poate ataca decizia de retragere a autorizaiei de administrare a fondului de pensii la instana judectoreasc competent, n
conformitate cu prevederile Legii contenciosului administrativ nr. 554/2004, cu modificrile ulterioare.
Art. 17. - (1) Fondul de pensii trebuie autorizat de Comisie, dup autorizarea administratorilor i a prospectului schemei de pensii private.
(2) Autorizaia se elibereaz pe baza unei cereri formulate de administrator, la care se anexeaz urmtoarele documente:
a) contractul de societate civil de constituire a fondului de pensii;
b) actele individuale de aderare la contractul de societate civil prin care se nfiineaz fondul de pensii i la prospectul schemei de pensii private;
c) alte documente i informaii potrivit cerinelor prevzute n normele Comisiei.
+ Punere n aplicare Art. 17. prin Norm 4/2007 :SECIUNEA 1 Condiii de autorizare
Art. 8. - n vederea autorizrii fondului de pensii administrat privat, acesta trebuie s ndeplineasc cumulativ, la momentul depunerii cererii de autorizare,
condiiile prevzute de Lege, precum i urmtoarele:
a) s fie constituit prin contract de societate civil, contract ce va respecta prevederile prezentei norme privind coninutul minim;
b) administratorul s fie autorizat de Comisie sau de autoriti similare dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European;
c) administratorul s aib prospectul schemei de pensii private autorizat de Comisie, n condiiile Legii i ale normelor emise n aplicarea acesteia;
d) depozitarul activelor fondului de pensii administrat privat s fie avizat de Comisie, n condiiile Legii i ale normelor emise n aplicarea acesteia;
e) auditorul financiar al fondului de pensii administrat privat s fie avizat de Comisie, n condiiile Legii i ale normelor emise n aplicarea acesteia;
f) membrii fondatori ai fondului de pensii administrat privat s ndeplineasc condiiile prevzute de Lege i de normele emise n aplicarea acesteia pentru a fi
participani.
SECIUNEA
a
2-a
Documentaia
necesar
pentru
obinerea
autorizrii
fondului
de
pensii administrat privat
Art. 9. - Decizia de autorizare a fondului de pensii administrat privat se elibereaz n baza unei cereri pentru autorizarea fondului de pensii administrat privat,
ntocmit de ctre administrator conform anexei la prezenta norm.
Art. 10. - Cererea de autorizare a fondului de pensii administrat privat se depune la Comisie, nsoit de documentele prevzute de Lege, precum i de
urmtoarele:
a) procur special i autentic sau, dup caz, delegaie avocaial, prin care solicitantul mputernicete una ori mai multe persoane pentru a reprezenta
administratorul n relaia cu Comisia pe parcursul instrumentrii cererii de autorizare a fondului de pensii administrat privat;
b) documentul care atest autorizarea ca administrator de fonduri de pensii, eliberat de ctre autoriti similare dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau
aparinnd Spaiului Economic European, dup caz;
c) contractul de administrare ncheiat ntre administrator i fondul de pensii administrat privat, n copie;
d) contractul ncheiat ntre administratorul fondului i depozitar, contract ncheiat sub condiia autorizrii fondului de pensii administrat privat i care va intra n
vigoare la data autorizrii acestuia, n copie;
e) contractul ncheiat ntre administratorul fondului i auditorul financiar, contract ncheiat sub condiia autorizrii fondului de pensii administrat privat i care va
intra n vigoare la data autorizrii acestuia, n copie.
Art. 15. - Toate documentele depuse la Comisie n scopul obinerii autorizrii fondului de pensii administrat privat vor fi numerotate i semnate, pentru
conformitate, de ctre reprezentanii legali ai solicitantului i vor fi nsoite de un opis n care acestea vor fi menionate.
ANEX*) la norm
*) Anexa este reprodus n facsimil.
Pagina 1/1
DATE DE IDENTIFICARE ALE FONDULUI

CERERE PENTRU AUTORIZAREA FONDULUI
DE PENSII ADMINISTRAT PRIVAT
DE PENSII ADMINISTRAT PRIVAT
1. Denumirea fondului: ......................................................................

2. Denumirea administratorului solicitant: ..................................................
3. mputernicit: ...........................................
.............................

(numrul de telefon)
4. Persoana de contact: ....................................

.............................

(numrul de telefon)
5. Certificat de nregistrare al administratorului eliberat de ctre Oficiul Naional al
Registrului Comerului: ..................................................................
(seria, numrul i data emiterii)
6. Cod unic de nregistrare al administratorului la Oficiul Naional al Registrul Comerului:
..........................................................................................
7. Decizia de autorizare de administrare emis de ctre Comisie sau de ctre autoriti
similare dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European: ................................................................................
(numrul i data emiterii)
8. Decizia de autorizare a prospectului schemei de pensii private emis de ctre Comisie:
..........................................................................................
(numrul i data emiterii)
Semntura mputernicit: ..............................

tampila
Data: ................................................
FALSE DECLARAII SAU OMISIUNI INTENIONATE ALE UNOR FAPTE
POT CONSTITUI NCLCRI ALE LEGII PENALE
Art. 18. - (1) Comisia poate solicita administratorului alte documente i informaii, n termen de 30 de zile calendaristice de la data nregistrrii cererii de
autorizare a fondului de pensii.
(2) Comisia poate verifica orice aspect legat de cererea de autorizare a fondului de pensii, fiind ndreptit:
a) s se adreseze autoritilor competente;
b) s solicite documente i informaii din alte surse.
Art. 11. - (1) Comisia verific dac sunt ntrunite condiiile prevzute n Lege i n prezenta norm i procedeaz, n termen de 30 de zile calendaristice, la
aprobarea sau la respingerea motivat a autorizrii fondului de pensii administrat privat.
(2) Decizia de aprobare a cererii de autorizare a fondului de pensii administrat privat se comunic administratorului n termen de 5 zile calendaristice de la
data adoptrii acesteia de Comisie.
Art. 12. - (1) Orice solicitare a Comisiei de informaii suplimentare sau de modificare a documentelor prezentate iniial ntrerupe termenul prevzut la art. 11,
un nou termen ncepnd s curg de la data depunerii respectivelor informaii sau modificri, depunere care nu poate fi fcut mai trziu de 30 de zile de la
data solicitrii Comisiei, sub sanciunea respingerii cererii.
documente, acestea sunt returnate solicitantului spre completare sau nlocuire, dup caz.
Art. 19. - Comisia verific dac sunt ntrunite condiiile de ctre membrii fondului de pensii pentru a fi participant conform prezentei legi, avizeaz contractul
de societate civil i procedeaz, n termen de 30 de zile calendaristice de la data primirii ultimului set de documente i informaii de la administrator, la
aprobarea sau la respingerea motivat a autorizrii fondului de pensii.
Art. 20. - (1) Comisia respinge cererea de autorizare a fondului de pensii, dac documentaia prezentat:
a) rmne incomplet i dup expirarea termenului de 30 de zile calendaristice de la solicitarea unor informaii sau documente suplimentare;
b) nu este ntocmit n conformitate cu dispoziiile legale n vigoare;
c) conine clauze care pot prejudicia interesele participanilor sau nu le protejeaz n mod corespunztor.
(2) Decizia de respingere a cererii de autorizare a fondului de pensii, scris i motivat, se comunic administratorului n termen de 5 zile calendaristice de
la adoptarea acesteia.
+ Punere n aplicare Art. 20. prin Norm 4/2007 :Art. 13. - (1) Comisia respinge cererea de autorizare a fondului de pensii administrat privat, n
condiiile prevzute de Lege.
(2) Decizia de respingere a cererii de autorizare a fondului de pensii administrat privat, scris i motivat, se comunic n termen de 5 zile calendaristice de la
data adoptrii acesteia.
(3) Decizia de respingere poate fi contestat n termen de maximum 30 de zile de la data comunicrii ei, n conformitate cu legislaia n vigoare privind
contenciosul administrativ.
Art. 14. - O nou cerere de autorizare poate fi adresat Comisiei numai dac au fost remediate deficienele care au constituit motivele de respingere a cererii
iniiale.
Art. 21. - (1) n cazul n care se constat scderea numrului de participani i meninerea acestuia sub minimul legal, timp de un trimestru, Comisia retrage,
prin decizie, autorizaia unui fond de pensii.
(2) Decizia de retragere a autorizaiei fondului de pensii, scris i motivat, se comunic administratorului n termen de 5 zile calendaristice de la adoptarea
acesteia.
(3) Administratorul este obligat s nceteze orice activitate aferent fondului de pensii, de la data lurii la cunotin despre retragerea autorizaiei acestuia.
(4) De la data la care Comisia retrage autorizaia unui fond de pensii se aplic prevederile referitoare la administrarea special.
Art. 22. - (1) Decizia de respingere a cererii de autorizare a fondului de pensii sau de retragere a autorizaiei, dup caz, poate fi atacat la instana de
contencios administrativ competent, potrivit legii.
(2) n termen de 10 zile calendaristice de la data rmnerii definitive a deciziei menionate la alin. (1) prin necontestarea acesteia ori prin expirarea perioadei
de contestare sau, dup caz, de la data rmnerii definitive i irevocabile a hotrrii judectoreti prin care s-a respins contestaia, Comisia public anunul
privind retragerea autorizaiei n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a, precum i n dou cotidiene centrale.
CAPITOLUL IV
Investiiile fondului de pensii
Art. 23. - (1) Comisia verific ndeplinirea obligaiei administratorilor de investire prudenial a activelor fondurilor de pensii administrate privat, cu
respectarea, n principal, a urmtoarelor reguli:
a) investirea n interesul participanilor i beneficiarilor, iar n cazul unui conflict potenial de interese, administratorul care gestioneaz activele fondurilor de
pensii administrate privat trebuie s adopte msuri ca investirea s se fac numai n interesul acestora;
b) investirea ntr-un mod care s asigure securitatea, calitatea, lichiditatea i profitabilitatea lor, iar cele deinute pentru acoperirea fondului de garantare i a
provizioanelor tehnice se investesc, de asemenea, ntr-un mod adecvat naturii i duratei drepturilor cuvenite participanilor i beneficiarilor;
c) investirea s se efectueze preponderent n instrumente tranzacionate pe o pia reglementat, astfel cum este definit n Legea nr. 297/2004 privind
piaa de capital, cu modificrile i completrile ulterioare; investiiile n instrumente care nu sunt tranzacionate pe o pia reglementat trebuie s nu
depeasc niveluri prudeniale;
d) investiiile n instrumente financiare derivate sunt permise doar n msura n care contribuie la scderea riscurilor investiiei sau faciliteaz gestionarea
eficient a portofoliului;
e) activele se diversific n mod corespunztor, astfel nct s se evite dependena excesiv de un anumit activ, emitent sau grup de societi comerciale i
concentrri de riscuri pe ansamblul activelor.
(2) Comisia poate decide s nu aplice cerinele prevzute la alin. (1) lit. c) i e) pentru investiiile n titluri de stat.
Art. 24. - (1) Administratorul elaboreaz o declaraie privind politica de investiii, n form scris. Declaraia privind politica de investiii conine:
a) strategia de investire a activelor, n raport cu natura i durata obligaiilor;
b) metodele de evaluare a riscurilor investiionale;
c) procedurile de management al riscului;
d) metoda de revizuire a principiilor de investiii;
e) persoanele responsabile de luarea deciziilor i realizarea investiiilor, precum i procedurile pentru luarea deciziilor.
(2) Administratorul revizuiete i completeaz declaraia privind politica de investiii ori de cte ori intervine o schimbare important n politica de investiii
sau cel puin o dat la 3 ani, cu acordul Comisiei, informnd participanii cu privire la noua politic investiional.
Art. 25. - (1) Cu respectarea dispoziiilor art. 23, administratorul investete n:
a) instrumente ale pieei monetare, inclusiv conturi i depozite n lei la o banc, persoan juridic romn, sau la o sucursal a unei instituii de credit strine
autorizate s funcioneze pe teritoriul Romniei i care nu se afl n procedura de supraveghere special ori administrare special sau a crei autorizaie nu
este retras, fr s depeasc un procent mai mare de 20% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
b) titluri de stat emise de Ministerul Economiei i Finanelor din Romnia, de state membre ale Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European, n procent de pn la 70% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
c) obligaiuni i alte valori mobiliare emise de autoritile administraiei publice locale din Romnia sau din statele membre ale Uniunii Europene ori
aparinnd Spaiului Economic European, n procent de pn la 30% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
d) valori mobiliare tranzacionate pe piee reglementate i supravegheate din Romnia, statele membre ale Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului
Economic European, n procent de pn la 50% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
e) titluri de stat i alte valori mobiliare, emise de state tere, n procent de pn la 15% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
f) obligaiuni i alte valori mobiliare, tranzacionate pe piee reglementate i supravegheate, emise de autoritile administraiei publice locale din state tere,
n procent de pn la 10% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
g) obligaiuni i alte valori mobiliare ale organismelor strine neguvernamentale, dac aceste instrumente sunt cotate la burse de valori autorizate i dac
ndeplinesc cerinele de rating, n procent de pn la 5% din valoarea total a activelor fondului de pensii;
h) titluri de participare, emise de organisme de plasament colectiv n valori mobiliare din Romnia sau din alte ri, n procent de pn la 5% din valoarea
total a activelor fondului de pensii;
i) alte forme de investiii prevzute de normele Comisiei.
(2) Investiiile prevzute la alin. (1), dup caz, sunt efectuate n conformitate cu reglementrile Bncii Naionale a Romniei privind operaiunile valutare.
(3) Comisia poate modifica, temporar, procentul maxim al activelor, care poate fi investit n categoriile de active prevzute la alin. (1), i va emite norme n
acest scop.
(4) n funcie de natura emitentului de instrumente financiare n care administratorul poate investi, procentele maxime admise sunt:
a) 5% din activele unui fond de pensii pot fi investite ntr-o singur societate comercial sau n fiecare categorie de active ale acesteia, fr a depi n total
5%;
b) 10% din activele unui fond de pensii pot fi investite n activele unui grup de emiteni i persoanele afiliate lor.
Art. 26. - Investiiile activelor fondurilor de pensii administrate privat i rezultatele investirii sunt scutite de impozit.
Art. 27. - (1) Administratorul exercit, n numele participanilor, dreptul de vot n adunrile generale ale acionarilor societilor comerciale n al cror capital
social au fost investite activele fondului de pensii.
(2) Votul este exercitat exclusiv n interesul participanilor i al beneficiarilor la fondul de pensii.
Art. 28. - (1) Activele fondului de pensii nu pot fi investite n:
a) active care, potrivit legii, nu pot fi nstrinate;
b) active a cror evaluare este incert, precum i antichiti, lucrri de art, autovehicule i altele asemenea;
c) bunuri imobiliare;
d) aciuni, obligaiuni i alte valori mobiliare emise de administrator;
e) orice alte active stabilite prin normele Comisiei.
(2) Activele fondului de pensii nu pot fi nstrinate:
a) administratorului sau auditorului;
b) depozitarului;
c) administratorului special;
d) membrilor Consiliului Comisiei i personalului Comisiei;
e) persoanelor afiliate entitilor prevzute la lit. a)-d);
f) oricror alte persoane sau entiti prevzute prin normele Comisiei.
(3) Activele fondului de pensii nu pot constitui garanii i nu pot fi utilizate pentru acordarea de credite, sub sanciunea nulitii absolute a actelor prin care se
constituie garania sau se acord creditul.
Art. 29. - (1) Comisia calculeaz i public lunar pe site-ul propriu urmtoarele informaii:
a) rata medie ponderat de rentabilitate a tuturor fondurilor de pensii private pentru ultimele 24 de luni;
b) rata de rentabilitate a fiecrui fond de pensii private pentru ultimele 24 de luni;
c) rata de rentabilitate minim a tuturor fondurilor de pensii, stabilit de Comisie.
(2) n cazul n care rata de rentabilitate a unui fond de pensii private este mai mic dect rata de rentabilitate minim a tuturor fondurilor de pensii din
Romnia pentru 4 trimestre consecutive, Comisia retrage autorizaia de administrare a administratorului respectiv, aplicnd procedura privind administrarea
special.
___________
___________
Pus n aplicare prin Norm nr. 11/2011 ncepnd cu 09.09.2013 pn la 09.09.2015.
CAPITOLUL V
Participani
Art. 30. - (1) Persoanele n vrst de pn la 35 de ani, care sunt asigurate potrivit prevederilor art. 5 alin. (1) din Legea nr. 19/2000 privind sistemul public
de pensii i alte drepturi de asigurri sociale, cu modificrile i completrile ulterioare, i care contribuie la sistemul public de pensii, trebuie s adere la un
fond de pensii.
(2) Persoanele, altele dect cele prevzute la alin. (1), n vrst de pn la 45 de ani, care sunt deja asigurate i contribuie la sistemul public de pensii, pot
adera la un fond de pensii.
Art. 31. - O persoan nu poate fi participant, n acelai timp, la mai multe fonduri de pensii reglementate de prezenta lege i poate avea un singur cont la
fondul de pensii al crui participant este, cu excepia persoanelor prevzute la art. 38.
Art. 32. - (1) O persoan devine participant la un fond de pensii prin semnarea unui act de aderare individual, din proprie iniiativ sau n urma repartizrii
sale de ctre instituia de eviden.
(2) La semnarea actului de aderare participanii sunt informai asupra condiiilor schemei de pensii private, mai ales n ceea ce privete: drepturile i
obligaiile prilor implicate n schema de pensii private, riscurile financiare, tehnice i de alt natur, precum i despre natura i distribuia acestor riscuri.
(3) Este interzis delegarea sau reprezentarea pentru semnarea actului de aderare.
(4) Comisia aprob actul-cadru de aderare al fiecrui fond de pensii, precum i modificrile acestuia, dac sunt ntrunite condiiile legale, n termen de 10
zile lucrtoare de la momentul solicitrii.
(5) Administratorul transmite Comisiei, n format electronic, copii ale actelor individuale de aderare.
___________
Alineatul (5) a fost modificat prin punctul 2. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 33. - (1) Persoana care nu a aderat la un fond de pensii n termen de 4 luni de la data la care este obligat prin efectul legii este repartizat aleatoriu la
un fond de pensii de ctre instituia de eviden.
(2) Repartizarea aleatorie a persoanelor se efectueaz n cote egale pentru fiecare fond de pensii administrat privat, la data la care se face repartizarea.
___________
Alineatul (2) a fost modificat prin alineatul din Lege nr. 241/2010 ncepnd cu 13.12.2010.
(3) Instituia de eviden notific, n termen de 5 zile lucrtoare de la nregistrarea n Registrul participanilor, n format electronic, fiecrui administrator n
parte lista coninnd datele de identificare a persoanelor repartizate aleatoriu la fondul de pensii administrat de ctre acesta.
___________
(4) Fiecare administrator informeaz, n scris, n termen de 30 de zile de la notificare, participanii care au fost repartizai aleatoriu, la fondul aflat n
administrarea sa, de ctre instituia de eviden cu privire la denumirea fondului de pensii administrat privat i a administratorului acestuia.
___________
Alineatul (4) a fost introdus prin punctul 4. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 34. - (1) Registrul participanilor se constituie i se actualizeaz de ctre instituia de eviden.
(2) Stabilirea i modificarea structurii Registrului participanilor se fac pe baza unui protocol ncheiat ntre instituia de eviden i Comisie.
___________
(3) n vederea actualizrii Registrului participanilor, administratorul transmite lunar instituiei de eviden informaiile cuprinse n actele individuale de
aderare, precum i orice alte informaii necesare actualizrii Registrului participanilor.
___________
Alineatul (3) a fost introdus prin punctul 6. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 35. - (1) Dup aderare sau repartizare, participanii sunt obligai s contribuie la un fond de pensii i nu se pot retrage din sistemul fondurilor de pensii
administrate privat pe toat perioada pentru care datoreaz contribuia de asigurri sociale la sistemul public de pensii, pn la deschiderea dreptului la
pensia privat.
(2) Fac excepie de la prevederile alin. (1) perioadele pentru care nu exist obligaia de plat a contribuiei de asigurri sociale n sistemul public.
(3) n situaia n care un participant nceteaz s contribuie, acesta rmne participant cu drepturi depline la fondul de pensii.
(4) Drepturile participantului pot fi transferate n alte ri n care acesta are domiciliul sau reedina, n condiiile reglementate prin acordurile i conveniile
internaionale la care Romnia este parte, n moneda rilor respective sau ntr-o alt moned asupra creia s-a convenit.
Art. 36. - Participantul al crui activ personal net nu este suficient pentru acordarea unei pensii private minime stabilite prin normele Comisiei primete o
plat unic sau pli ealonate n rate pe o durat de maximum 5 ani, la cerere.
Art. 37. - De la data pensionrii de invaliditate pentru afeciuni care nu mai permit reluarea activitii, definite potrivit Legii nr. 19/2000 privind sistemul public
de pensii i alte drepturi de asigurri sociale, cu modificrile i completrile ulterioare, participantul poate obine:
a) o plat unic sau pli ealonate n rate pe o durat de maximum 5 ani, dac activul su personal net, ca urmare a perioadei reduse de contribuie, nu
este suficient pentru acordarea unei pensii private minime stabilite prin normele Comisiei;
b) o pensie privat, dac activul su personal net este suficient.
___________
Art. 38. - (1) n cazul decesului unui participant nainte de deschiderea dreptului la pensia privat, beneficiarilor li se deschide cte un cont la ultimul fond de
pensii la care a contribuit participantul decedat, n care se transfer activele cuvenite fiecruia.
(2) Drepturile beneficiarilor prevzui la alin. (1) sunt aceleai cu cele ale participanilor la acel fond de pensii.
(3) Beneficiarul are dreptul, dup caz, la:
a) cumularea conturilor la un singur fond de pensii, dac are calitatea de participant la un alt fond de pensii;
b) plata unic sau pli ealonate n rate pe o durat de maximum 5 ani, fr a datora penaliti, dac nu are calitatea de participant.
(4) Plata drepturilor beneficiarului se face n termen de 10 zile lucrtoare de la data solicitrii acestora.
___________
Art. 39. - (1) n situaia n care un participant dorete s adere la alt fond de pensii, acesta este obligat s i notifice n scris administratorului fondului de
pensii de la care se transfer, cu 30 de zile calendaristice nainte de aderarea efectiv la noul fond de pensii, i s i trimit acestuia o copie de pe noul act de
aderare.
(2) Calitatea de participant la vechiul fond de pensii nceteaz la data la care se realizeaz transferul de disponibiliti, iar calitatea de participant la noul
fond de pensii ncepe la aceeai dat.
Art. 40. - (1) Transferul de disponibiliti are loc n prima zi lucrtoare dup expirarea termenului prevzut la art. 39 alin. (1) i cuprinde activul personal net
existent n contul participantului la acea dat, diminuat cu penalitatea de transfer, dup caz.
(2) Administratorul vechiului fond de pensii informeaz noul administrator despre contribuiile participantului, despre transferurile de disponibiliti efectuate
n numele su, precum i despre contribuiile acestuia la fondurile de pensii al cror participant a fost anterior, existente la data informrii.
Art. 41. - Comisia emite norme cu privire la:
a) evidena participanilor la fondul de pensii;
b) transferul participanilor ntre fondurile de pensii administrate privat;
___________
Litera b) a fost modificat prin punctul 7. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
c) modelul actului-cadru de aderare i procedura de modificare a acestuia;
d) procedura de repartizare aleatorie;
e) informarea privind repartizarea;
f) procedura de plat i de eviden a plii contribuiilor;
g) evidena i declaraia de plat referitoare la valoarea activelor participantului sau ale beneficiarului;
h) suma necesar pentru obinerea unei pensii private minime;
i) orice alte aspecte pe care le consider necesare.
CAPITOLUL VI
Contribuia la fondul de pensii
Art. 42. - (1) Contribuia la fondul de pensii este parte din contribuia individual de asigurri sociale datorat la sistemul public de pensii.
(2) Contribuia la fondul de pensii se deduce din veniturile brute lunare care reprezint baz de calcul pentru contribuia individual de asigurri sociale,
mpreun i n aceeai modalitate de calcul cu contribuia obligatorie datorat conform Legii nr. 19/2000, cu modificrile i completrile ulterioare.
___________
(3) Contribuia la fondul de pensii se constituie i se vireaz mpreun i n aceleai condiii stabilite prin Legea nr. 19/2000, cu modificrile i completrile
ulterioare, pentru contribuia individual de asigurri sociale.
___________
(4) Participantul care a fost detaat n alt ar are dreptul la continuarea plii contribuiilor la fondul de pensii din Romnia, pe toat durata detarii.
(5) n situaia continurii plii contribuiilor la un fond de pensii dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European,
lucrtorul detaat n Romnia i angajatorul acestuia, dup caz, vor fi exonerai de obligaia de a contribui la un fond de pensii din Romnia.
Art. 43. - (1) Baza de calcul, reinerea i termenele de plat a contribuiei la fondul de pensii sunt aceleai cu cele stabilite pentru contribuia de asigurri
sociale.
(2) Din momentul nceperii activitii de colectare, cota de contribuie la fondul de pensii este de 2% din baza de calcul, stabilit potrivit art. 42 alin. (2).
___________
(3) n termen de 8 ani de la nceperea activitii de colectare, cota de contribuie la fondul de pensii se majoreaz la 6%, cu o cretere de 0,5 puncte
procentuale pe an, ncepnd cu data de 1 ianuarie a fiecrui an.
___________
Alineatul (3) a fost derogat prin alineatul din Ordonan de urgen nr. 4/2009 ncepnd cu 16.02.2009.
Art. 431. - (1) Instituia de eviden calculeaz, pentru fiecare participant, cuantumul contribuiei datorate fondului de pensii, lund n considerare baza de
calcul a contribuiei individuale de asigurri sociale nscris n declaraia privind evidena nominal a asigurailor i a obligaiilor de plat ctre bugetul
asigurrilor sociale de stat sau, dup caz, n declaraia de asigurare la sistemul public de pensii.
(2) Instituia de eviden ntocmete liste nominale de viramente, distinct, pentru fiecare fond de pensii, liste n care sunt nregistrai participanii i cuantumul
contribuiei datorate de ctre acetia.
(3) Listele prevzute la alin. (2) se transmit fondurilor de pensii de ctre instituia de eviden, pn cel trziu n data de 20 a lunii urmtoare celei de
depunere a declaraiei prevzute la alin. (1).
(4) n situaia n care instituia de eviden constat c declaraia prevzut la alin. (1) nu a fost depus n termenul legal, participanii pentru care nu s-a
efectuat declararea sunt nscrii n listele nominale de viramente, care se transmit fondurilor de pensii fr a se completa rubrica referitoare la cuantumul
contribuiei.
(5) Declaraiile depuse peste termenul legal sunt prelucrate de ctre instituia de eviden la urmtorul termen prevzut la alin. (3), n funcie de data
depunerii acestor declaraii, participanii fiind nscrii n listele nominale de viramente i/sau cu sume restante, dup caz.
(6) n termenul prevzut la alin. (3), instituia de eviden transmite instituiei de colectare situaia, pe pltitori, persoane juridice i persoane fizice care au
calitatea de angajator sau entiti asimilate angajatorului, a sumelor datorate cu titlu de contribuie de asigurri sociale, astfel cum au fost declarate, n
vederea verificrii plilor efectuate.
(7) Instituia de eviden rspunde de ntocmirea, actualizarea i pstrarea evidenei privind contribuiile la fondurile de pensii, pe fiecare participant.
(8) n vederea realizrii evidenei contribuiei la fondurile de pensii, precum i pentru asigurarea corelrii coninutului propriilor baze de date, instituia de
eviden i instituia de colectare i transmit reciproc informaiile referitoare la sumele reprezentnd contribuia de asigurri sociale, declarate i, respectiv,
pltite.
___________
Art. 431. a fost introdus prin punctul 10. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 44. - (1) Lunar, pn cel trziu n data de 20 a lunii urmtoare celei de depunere a declaraiilor prevzute la art. 43 1 alin. (1), instituia de eviden
vireaz de la bugetul asigurrilor sociale de stat suma reprezentnd contribuiile la fondurile de pensii, pentru fiecare fond de pensii n parte.
(2) Virarea contribuiilor pentru fondurile de pensii se realizeaz de ctre instituia de eviden prin diminuarea conturilor de venituri ale bugetului asigurrilor
sociale de stat, pe baza informaiilor cuprinse n listele nominale de viramente, ntocmite separat, pentru fiecare fond de pensii.
(3) Pentru situaiile prevzute la art. 431 alin. (4) nu se efectueaz viramente pentru fondurile de pensii.
(4) n cazul persoanelor asigurate la sistemul public de pensii pe baz de declaraie de asigurare, contribuia pentru fondurile de pensii se vireaz numai
pentru luna/lunile pentru care, conform legii, se realizeaz stagiu de cotizare.
(5) n orice situaie n care intervin elemente care conduc la modificarea unor date sau sume privind contribuiile pentru fondurile de pensii, inclusiv n
cazurile depunerii unor declaraii nominale rectificative la sistemul public de pensii, instituia de eviden procedeaz la regularizarea acestora n termen de
maximum 6 luni de la data constatrii situaiilor.
___________
Pus n aplicare prin Procedur din 06/02/2009 ncepnd cu 22.04.2009.
(6) Procedura de regularizare prevzut la alin. (5) se stabilete prin ordin comun al ministrului muncii, familiei i egalitii de anse i al ministrului
economiei i finanelor.
___________
Pus n aplicare prin Procedur din 06/02/2009 ncepnd cu 22.04.2009.
___________
Art. 44. a fost modificat prin punctul 11. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 45. - (1) n cazul neachitrii la termen a contribuiei de asigurri sociale, instituia de colectare procedeaz la stabilirea cuantumului datorat i la
aplicarea modalitilor de executare silit i a celorlalte modaliti de stingere a debitelor, conform dispoziiilor legale privind colectarea creanelor bugetare.
(2) Majorrile de ntrziere datorate pentru neplata la termen a contribuiei de asigurri sociale se fac venit la bugetul asigurrilor sociale de stat.
___________
Art. 46. - (1) Comisia, cu avizul instituiei de eviden i al instituiei de colectare, emite norme privind:
a) modalitatea de efectuare a plii contribuiilor ctre fondurile de pensii;
b) modalitatea transmiterii informaiilor legale;
c) operaiunile care trebuie efectuate de instituia de eviden, de instituia de colectare sau de alte persoane, n cazul ntrzierii plii contribuiilor, n caz de
neplat a acestora, precum i pentru remedierea erorilor aprute;
d) activitatea instituiei de eviden i a instituiei de colectare, n vederea protejrii intereselor participanilor i ale beneficiarilor;
e) orice alte aspecte considerate necesare.
(2) Comisia, mpreun cu instituia de eviden i cu instituia de colectare, poate propune msuri privind mbuntirea activitii acestora.
CAPITOLUL VII
Conturile participanilor
Art. 47. - (1) Fiecare participant are un cont individual.
(2) Contribuiile i transferurile de disponibiliti ale participantului, precum i accesoriile aferente acestora se vireaz n contul su individual.
Art. 48. - (1) Participantul este proprietarul activului personal din contul su.
(2) Activul personal nu poate face obiectul unei executri silite sau al unei tranzacii, sub sanciunea nulitii actelor respective.
(3) Activul personal nu poate fi cesionat sau gajat, sub sanciunea nulitii actelor respective.
Art. 49. - Contribuiile i transferul de lichiditi bneti la un fond de pensii se convertesc n uniti de fond n maximum dou zile lucrtoare de la data
ncasrii acestora.
Art. 50. - La data intrrii n vigoare a prezentei legi, valoarea unitii de fond este de 10 lei.
Art. 51. - (1) Valoarea activelor nete i valoarea unitii de fond ale unui fond de pensii se calculeaz att de ctre administrator, ct i de depozitar n
fiecare zi lucrtoare i se comunic Comisiei n aceeai zi.
(2) n situaia n care exist neconcordane ntre administrator i depozitar privind valoarea activului net i a unitii de fond, valorile corecte sunt convenite
de ctre administrator i depozitar pe baza reglementrilor Comisiei.
(3) Valorile corecte stabilite conform prevederilor alin. (2), cauzele neconcordanelor i modul de soluionare se comunic Comisiei n ziua calendaristic
urmtoare.
(4) Valoarea activelor nete i valoarea unitii de fond ale unui fond de pensii private sunt supuse, anual, auditrii de ctre un auditor financiar, membru al
Camerei Auditorilor Financiari din Romnia, avizat de Comisie, care nu poate fi persoan afiliat angajatorului, administratorului sau depozitarului.
(5) Sunt exceptai de la cerina deinerii calitii de membru al Camerei Auditorilor Financiari din Romnia auditorii care sunt stabilii ntr-un stat membru al
Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European i exercit activiti profesionale n Romnia n contextul prestrii de servicii.
(6) Auditorii care au fost autorizai, avizai ori supui unei proceduri similare n vederea funcionrii ca auditor pe piaa pensiilor ntr-un stat membru al Uniunii
Europene sau aparinnd Spaiului Economic European sunt exceptai de la cerina avizrii de ctre Comisie.
Art. 52. - (1) Administratorul unui fond de pensii care a primit contribuii pe o perioad de cel puin 24 de luni calculeaz, n ultima zi lucrtoare a fiecrui
trimestru, rata de rentabilitate a fondului de pensii pentru ultimele 24 de luni i o comunic n aceeai zi Comisiei.
(2) Rata medie ponderat de rentabilitate a tuturor fondurilor de pensii se calculeaz i se public trimestrial de Comisie.
Art. 53. - Comisia atenioneaz trimestrial administratorul n situaia n care rata de rentabilitate a fondului de pensii administrat este mai mic dect rata de
rentabilitate minim a tuturor fondurilor de pensii.
a) metoda de convertire a activelor personale n uniti de cont;
b) metodologia de calcul al valorii activului net al fondului de pensii;
c) metodologia de calcul al valorii unitii de cont i procedura de rotunjire;
d) metodologia de calcul i de raportare a indicatorilor de rentabilitate ai fondului de pensii;
e) revizuirea valorii unitii de cont prevzute la art. 50;
f) metodologia de stabilire a valorilor corecte n situaiile prevzute la art. 51 alin. (2).

CAPITOLUL VIII
Administratorul
Art. 55. - (1) Poate administra un fond de pensii societatea comercial pe aciuni constituit n conformitate cu dispoziiile legislaiei n vigoare i cu
prevederile prezentei legi, care are obiect exclusiv de activitate administrarea fondurilor de pensii.
(2) Un administrator poate administra n Romnia un singur fond de pensii.
(3) De la data aderrii Romniei la Uniunea European, poate fi administrator, n sensul prezentei legi, orice entitate autorizat pentru aceast activitate ntrun alt stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European.
(4) Administratorii care au fost autorizai, avizai ori supui unei proceduri similare n vederea funcionrii ca administrator de scheme de pensii private ntrun stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European sunt exceptai de la cerina autorizrii de ctre Comisie.
(5) De la data aderrii Romniei la Uniunea European, administratorii autorizai n Romnia pot primi contribuii de la participani i angajatori dintr-un alt
stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European.
(6) De la data aderrii Romniei la Uniunea European, persoanele care ndeplinesc condiiile pentru a deveni participani la scheme de pensii private i
angajatorii din Romnia pot vira contribuii ctre fonduri de pensii administrate de administratori autorizai ntr-un alt stat membru al Uniunii Europene sau
aparinnd Spaiului Economic European.
(7) Administratorul din Romnia care intenioneaz s accepte contribuii de la un participant dintr-un alt stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd
Spaiului Economic European trebuie autorizat n prealabil de Comisie.
(8) Administratorul prevzut la alin. (7) notific intenia sa Comisiei, indicnd statul membru gazd, numele participantului i principalele caracteristici ale
schemei de pensii private.
(9) Comisia, notificat conform alin. (8), dac nu are motive s considere c structura administrativ sau situaia financiar a administratorului ori reputaia i
calificrile profesionale sau experiena persoanelor din conducerea acestuia sunt incompatibile cu activitile propuse n statul membru gazd, comunic
autoritii competente din acest stat, n termen de 3 luni de la primire, toate informaiile prevzute la alin. (8) i aduce aceasta la cunotin administratorului.
(10) nainte ca un administrator dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European s nceap s administreze o
schem de pensii private cu participani din Romnia, Comisia comunic autoritii competente din statul membru de origine, n termen de dou luni de la
primirea informaiilor prevzute la alin. (8), cerinele stabilite de legislaia romn privind pensiile administrate privat, n conformitate cu care trebuie gestionat
schema de pensii private cu participani din Romnia, spre transmitere administratorului interesat.
(11) La primirea informaiilor prevzute la alin. (10) sau dac nu primete nicio notificare din partea autoritii competente a statului membru de origine la
expirarea perioadei prevzute la alin. (10), administratorul poate ncepe s administreze schema de pensii private cu participani din Romnia, n conformitate
cu cerinele stabilite de legislaia romn privind pensiile administrate privat.
(12) Administratorul dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European care administreaz o schem de pensii private
cu participani din Romnia va respecta cerinele de furnizare de informaii stabilite de Comisie, potrivit prevederilor prezentei legi.
(13) Comisia informeaz autoritatea competent din statul membru de origine asupra oricror modificri semnificative survenite cu privire la cerinele
legislaiei romne privind pensiile administrate privat.
(14) Comisia supravegheaz permanent administratorul dintr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European care
administreaz o schem de pensii private cu participani din Romnia, urmrind respectarea, n activitile acestuia, a cerinelor stabilite de legislaia romn
privind pensiile administrate privat i a cerinelor de furnizare de informaii, prevzute la alin. (12).
(15) n cazul n care, n urma supravegherii, se constat nclcri ale acestor cerine n activitatea administratorului, Comisia notific fr ntrziere
autoritatea competent din statul membru de origine.
(16) Comisia, n colaborare cu autoritatea competent din statul membru gazd, adopt msurile necesare pentru a asigura c administratorul din Romnia
pune capt nclcrii cerinelor stabilite de legislaia social i de munc relevant n domeniul schemelor de pensii private din statul membru gazd.
(17) Dac, n ciuda msurilor luate de autoritatea competent din statul membru de origine al administratorului sau pentru c asemenea msuri nu au fost
adoptate n statul membru de origine, administratorul continu s ncalce legislaia romn privind pensiile administrate privat, Comisia poate, dup ce
informeaz autoritatea competent din statul membru de origine, s ia msurile necesare pentru a preveni sau sanciona alte nclcri, inclusiv, dac este
strict necesar, prin interdicia aplicat administratorului de a desfura activiti n contul participanilor n Romnia.
(18) Comisia poate solicita autoritii competente din statul membru de origine al administratorului s decid asupra separrii activelor i pasivelor
corespunztoare activitii desfurate n Romnia de celelalte active i pasive.
(19) La solicitarea autoritii competente din statul membru gazd, Comisia cere administratorului din Romnia s separe activele i pasivele
corespunztoare activitii desfurate n statul gazd de celelalte active i pasive.
Art. 56. - (1) Denumirea administratorului conine sintagma fond de pensii.
(2) Sintagma prevzut la alin. (1) se utilizeaz numai n denumirea administratorilor care dein o autorizaie de administrare n conformitate cu prezenta
lege.
Art. 57. - (1) Activitatea de administrare a unui fond de pensii cuprinde urmtoarele:
a) administrarea i investirea activelor fondului de pensii;
b) convertirea contribuiilor n uniti de fond;
c) plata drepturilor cuvenite participanilor i beneficiarilor, conform legii;
d) calculul zilnic al activului net al fondului de pensii i al unitii de fond;
e) evidena conturilor individuale i actualizarea acestora, precum i furnizarea documentelor privind participarea, notificarea, informarea periodic sau
transferul;
f) gestionarea operaiunilor zilnice ale fondului de pensii;
g) dispunerea efecturii plilor datorate entitilor implicate i Comisiei;
h) mandatarea i monitorizarea agenilor de marketing ai fondului de pensii;
i) gestionarea relaiilor cu instituiile implicate;
j) elaborarea, prezentarea, depunerea, publicarea i distribuirea ctre Comisie i participani a situaiilor financiare i a rapoartelor prevzute de prezenta
lege;
k) gestionarea, pstrarea i arhivarea documentelor privind fondul de pensii, participanii i beneficiarii si;
l) alte activiti prevzute n normele Comisiei.
(2) Activele i pasivele fiecrui fond de pensii administrat privat sunt organizate, evideniate i administrate distinct, separat de celelalte fonduri de pensii
facultative pe care le gestioneaz acelai administrator i de contabilitatea proprie administratorului, fr posibilitatea transferului ntre fonduri sau ntre fonduri
i administrator.
(3) Toate activele i pasivele corespunztoare activitii de administrare a fondurilor de pensii sunt restricionate, gestionate i organizate separat de alte
activiti ale administratorului, fr posibilitatea de transfer.
(4) Activele i pasivele restricionate, gestionate i organizate separat, prevzute la alin. (3), sunt limitate la operaiunile legate de fondurile de pensii i
activiti conexe.
(5) Contabilitatea operaiunilor ce decurg din aplicarea prevederilor prezentei legi se efectueaz n conformitate cu reglementrile contabile n vigoare.
(6) Comisia elaboreaz i emite norme i reglementri n domeniul contabilitii i n domeniul arhivrii, pentru domeniul supravegheat de acesta, cu avizul
Ministerului Economiei i Finanelor.
Art. 58. - (1) Administratorul nu poate delega rspunderea privind administrarea fondului de pensii.
(2) ncredinarea executrii anumitor obligaii ctre un ter nu l exonereaz de rspundere pe administrator.
Art. 59. - (1) Capitalul social al administratorului nu poate fi constituit i nici majorat prin subscripie public.
(2) Aciunile administratorului sunt nominative, nu pot fi transformate n aciuni la purttor i nu pot fi aciuni prefereniale.
(3) Actul constitutiv al administratorului trebuie s prevad c acionarii nu pot beneficia de drepturi prefereniale sau de alte privilegii i c este interzis
limitarea drepturilor sau impunerea de obligaii suplimentare.
Art. 60. - (1) Capitalul social minim necesar pentru administrarea unui fond de pensii este echivalentul n lei, calculat la cursul de schimb al Bncii Naionale
a Romniei la data constituirii, al sumei de 4 milioane euro.
(2) Capitalul social al administratorului este subscris i vrsat integral, exclusiv n numerar, la momentul constituirii acestuia.
(3) Capitalul social al administratorului nu poate fi constituit i nici majorat prin subscripie public, nu poate proveni din mprumuturi sau credite i nu poate
fi grevat de sarcini.
(4) La constituire, aportul de capital trebuie vrsat ntr-un cont deschis la o banc, persoan juridic romn, sau la o sucursal a unei bnci strine
autorizate s funcioneze pe teritoriul Romniei.
Art. 61. - (1) Administratorul este obligat s notifice Comisiei, fr ntrziere, orice reducere a capitalului social sub valoarea minim. Capitalul social nu are
voie s scad cu mai mult de 20% din valoarea minim.
(2) n situaia prevzut la alin. (1), administratorul este obligat la rentregirea capitalului social n termenul precizat de Comisie, care nu poate fi mai mic de
3 luni, nici mai mare de 6 luni.
Art. 62. - (1) O persoan fizic sau juridic poate fi acionar la un singur administrator.
(2) Participaia cumulat a persoanelor fizice nu poate depi 5% din capitalul social al administratorului.
(3) Calitatea acionarilor trebuie s rspund nevoii garantrii unei gestiuni prudente i sntoase a fondului de pensii i s permit realizarea unei
supravegheri eficiente, n scopul protejrii intereselor participanilor i ale beneficiarilor.
(4) Acionarii administratorului trebuie s ndeplineasc cel puin urmtoarele condiii:
a) s dispun de o situaie financiar stabil, apt s susin entitatea n caz de necesitate;
b) s justifice n mod satisfctor proveniena fondurilor destinate participaiei la capitalul social;
c) s furnizeze toate informaiile necesare pentru identificarea relaiilor de afiliere cu alte persoane;
d) s fi funcionat, n cazul acionarilor persoane juridice, minimum 3 ani, cu excepia celor rezultate n urma fuziunii sau a divizrii unei alte persoane
juridice care, nainte de fuziune sau divizare, a funcionat minimum 3 ani.
Art. 63. - (1) Tranzaciile cu aciunile unui administrator sunt supuse aprobrii prealabile a Comisiei, sub sanciunea nulitii.
(2) Comisia aprob tranzacionarea aciunilor ntr-un termen de 30 de zile calendaristice de la nregistrarea cererii, dac persoana care intenioneaz s
achiziioneze sau s tranzacioneze aciuni ndeplinete condiiile prevzute de prezenta lege pentru acionarii unui administrator.
(3) Prin excepie de la prevederile alin. (1), n cazul tranzacionrii aciunilor efectuate de ctre un acionar al respectivului administrator care nu devine n
acest fel acionar semnificativ, cumprtorul este obligat s ntiineze Comisia n termen de 14 zile lucrtoare de la data ncheierii tranzaciei.
Art. 64. - (1) Consiliul de administraie decide asupra politicii de investiii i asupra politicii financiare a fondului de pensii, precum i asupra oricror alte
atribuii prevzute n regulamentul de organizare i funcionare avizat de Comisie i prevzut n legislaia n vigoare privind societile comerciale.
(2) Administratorii, directorii, respectiv membrii consiliului de supraveghere sau ai directoratului, dup caz, trebuie s ndeplineasc condiiile cerute de
legislaia privind societile comerciale, precum i urmtoarele condiii:
a) s fie absolveni ai unei instituii de nvmnt superior;
b) s aib experien profesional de cel puin 3 ani n domeniul financiar, bancar sau de asigurri;
c) s aib onorabilitatea necesar pentru funcia pe care urmeaz s o ndeplineasc.
___________
Alineatul (2) a fost modificat prin alineatul din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
(3) Cel puin o treime din numrul membrilor consiliului de administraie trebuie s fie liceniai n tiine economice sau juridice.
(4) Administratorii, directorii, respectiv membrii consiliului de supraveghere sau ai directoratului, dup caz, trebuie s aib conduit moral i profesional
corespunztoare funciei i s ndeplineasc cel puin urmtoarele cerine:
a) s nu fi fost sancionai de ctre autoriti romne sau strine din domeniul financiar cu interdicia de a desfura activiti n sistemul financiar sau, la
data depunerii cererii de autorizare, cu interdicia temporar de a desfura astfel de activiti;
b) s nu fi deinut funcia de administrator al unei societi comerciale romne sau strine, aflat n curs de reorganizare judiciar sau declarat n stare de
faliment, n ultimii 2 ani anteriori declanrii procedurii falimentului;
c) s nu fi fcut parte din conducerea unei societi care nu i-a respectat obligaiile materiale i financiare fa de teri la momentul ncetrii activitii
societii respective;
d) s nu aib cazier judiciar i fiscal.
___________
Art. 65. - (1) Administratorii, directorii, respectiv membrii consiliului de supraveghere sau ai directoratului, dup caz, al unui administrator nu pot fi membri n
consiliul de administraie:
a) al altor administratori sau persoanelor afiliate acestora;
b) al depozitarului fondului sau persoanelor afiliate acestuia.
___________
(2) Interdicia prevzut la alin. (1) se aplic i persoanelor care au raporturi de munc, comerciale sau alte raporturi similare cu entitile prevzute la alin.
(1).
Art. 66. - (1) Administratorul are n structura sa organizatoric o direcie de audit intern i o direcie distinct responsabil cu analiza oportunitilor
investiionale i plasarea activelor n conformitate cu strategia stabilit de consiliul de administraie.
(2) Administratorul este obligat s pstreze documentele i evidenele referitoare la fondurile de pensii, n conformitate cu prevederile legale privind
arhivarea i cu normele Comisiei.
___________
Art. 67. - (1) Activele financiare proprii ale administratorului nu pot fi utilizate pentru:
a) acordarea de mprumuturi sau garanii;
b) garantarea de mprumuturi sau credite, inclusiv emiterea de obligaiuni care depesc cumulat 10% din valoarea capitalului social;
c) tranzacionarea sau dobndirea n orice alt mod de aciuni, de alte valori mobiliare sau drepturi n orice alt entitate, cu excepia situaiei prevzute la art.
68.
(2) De la data aderrii Romniei la Uniunea European administratorii pot desemna:
a) pentru conservarea activelor lor, depozitari stabilii n alt stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European i autorizai
corespunztor pentru aceast activitate;
b) pentru gestionarea portofoliilor lor de investiii, gestionari de investiii stabilii n alt stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European i autorizai corespunztor pentru aceast activitate.
(3) La solicitarea autoritii competente din statul de origine al administratorului, Comisia poate interzice depozitarului din Romnia s dispun liber de
activele fondului de pensii.
Art. 68. - (1) Administratorul poate dobndi o parte sau tot capitalul social al altui administrator numai cu aprobarea prealabil a Comisiei i cu respectarea
legislaiei din domeniul concurenei.
(2) Comisia respinge solicitarea prevzut la alin. (1) atunci cnd:
a) nu este n interesul participanilor;
b) unul sau ambii administratori nu mai ndeplinesc cerinele legale.
Art. 69. - (1) Administratorii pot s organizeze o asociaie profesional care s le reprezinte interesele colective fa de autoritile publice, s studieze
problemele de interes comun, s promoveze cooperarea, s informeze membrii asociaiei i publicul i s organizeze servicii de interes comun.
(2) Asociaia profesional a administratorilor colaboreaz cu Comisia i poate adera la asociaiile internaionale de profil.
Art. 70. - Comisia emite norme privind:
a) contractul-cadru de administrare;
b) atribuiile principale ale consiliului de administraie;
c) cerinele pe care trebuie s le ndeplineasc administratorii, directorii, respectiv membrii consiliului de supraveghere sau ai directoratului ale
administratorului;
___________
Litera c) a fost modificat prin alineatul din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
d) cerinele privind capitalul social minim i metodologia de notificare i rentregire a acestuia;
e) tranzaciile privind capitalul social al administratorului;
f) cerinele privind calitatea acionarilor i condiiile pe care trebuie s le ndeplineasc acetia;
g) organizarea i conducerea contabil a fondului de pensii, precum i situaiile financiare care se ntocmesc de administrator, cu avizul Ministerului
Economiei i Finanelor;
h) arhivarea.
CAPITOLUL IX
Autorizarea administratorilor
Art. 71. - (1) Administratorul nu poate fi nmatriculat la registrul comerului fr autorizaia de constituire emis de Comisie.
(2) Dup nmatriculare, administratorul trebuie s obin o autorizaie de administrare, eliberat de Comisie n condiiile prezentei legi.
(3) n caz de fuziune sau de divizare a administratorilor, noii administratori reiau procedura de autorizare prevzut la art. 72.
Art. 72. - (1) Administratorul adreseaz Comisiei cererile pentru autorizare de constituire i autorizare de administrare.
(2) Cererea pentru autorizarea de constituire este nsoit de urmtoarele documente:
a) proiectul actului constitutiv;
b) dovada c fondatorii dein resursele financiare necesare vrsrii capitalului social, precum i proveniena acestora;
c) cazierele judiciare i cazierele fiscale ale fondatorilor;
d) documente privind fondatorii, cu informaii referitoare la statutul lor juridic, eventuala lor calitate de persoane afiliate, precum i natura legturilor dintre ei;
e) documente din care s reias situaia financiar a fondatorilor n ultimii 3 ani, auditate de un auditor financiar;
f) declaraia pe propria rspundere a fondatorilor, a candidailor pentru consiliul de administraie i comitetul de direcie, care s cuprind toate deinerile
individuale i deinerile n legtur cu alte persoane implicate n orice societate comercial i care reprezint cel puin 5% din capitalul social sau din drepturile
de vot;
g) documente privind candidaii pentru consiliul de administraie i comitetul de direcie, dup caz, curriculum vitae datat i semnat, care s specifice
calificarea i experiena profesional, copia actului de identitate, copia diplomei de studii, un plan organizatoric i financiar pentru urmtorii 5 ani,
documentaia referitoare la depozitarul fondului de pensii;
h) cazierele judiciare i fiscale ale candidailor pentru consiliul de administraie i comitetul de direcie, dac este cazul;
i) proiectul regulamentului de organizare i funcionare a societii de pensii;
j) dovada vrsrii integrale i n form bneasc a capitalului social;
k) dovada plii taxei pentru cererea de autorizare de constituire.
Art. 73. - (1) Comisia poate solicita fondatorilor, n termen de 30 de zile calendaristice de la primirea cererii pentru autorizare de constituire, documente i
informaii suplimentare, pe care acetia trebuie s le furnizeze n maximum 30 de zile calendaristice de la data primirii solicitrii.
(2) Comisia poate verifica orice aspect legat de cererea pentru autorizare de constituire, fiind ndreptit s se adreseze autoritilor competente i s
obin de la acestea orice documente i informaii pe care le consider relevante.
Art. 74. - Comisia analizeaz cererea pentru autorizare de constituire i procedeaz, n termen de 30 de zile calendaristice de la data primirii ultimului set de
documente i informaii, la aprobarea sau la respingerea cererii prin decizie scris i motivat.
Art. 75. - Comisia aprob cererea pentru autorizare de constituire dac constat c sunt ndeplinite, cumulativ, urmtoarele condiii:
a) proiectul actului constitutiv i planul organizatoric i financiar pentru urmtorii 5 ani garanteaz gestiunea corect i prudent a fondului de pensii;
b) fondatorii nu au datorii ctre bugetul de stat, bugetul asigurrilor sociale de stat, bugetele locale i bugetele fondurilor speciale;
c) calitatea acionarilor i a membrilor propui de consiliul de administraie i comitetul de direcie garanteaz gestiunea corect i prudent a fondului de
pensii;
d) fondatorii, membrii propui pentru consiliul de administraie i comitetul de direcie nu sunt n procedur de reorganizare judiciar sau de faliment i nu au
contribuit, direct sau indirect, la falimentul unor persoane juridice, dup caz, i nu au fost implicai n niciun fel de scandaluri financiare;
e) membrii propui pentru consiliul de administraie i comitetul de direcie au onorabilitatea, pregtirea i experiena profesional necesare funciei pe care
urmeaz s o ndeplineasc;
f) denumirea administratorului nu este de natur s induc n eroare participanii, potenialii participani sau alte persoane;
g) fondatorii fac dovada vrsrii integrale i n form bneasc a capitalului social;
h) se face dovada achitrii taxei pentru cererea de autorizare de constituire.
Art. 76. - (1) Comisia respinge cererea pentru autorizare de constituire n urmtoarele situaii:
a) documentaia prezentat rmne incomplet sau nu este ntocmit n conformitate cu dispoziiile legale n vigoare;
b) nendeplinirea uneia dintre condiile prevzute la art. 75;
c) exist posibilitatea ca administrarea s nu respecte principiile prudeniale prevzute n prezenta lege i n normele Comisiei.
(2) Comisia informeaz fondatorii despre respingerea motivat a cererii, n termen de 5 zile lucrtoare de la decizia de respingere a acesteia.
Art. 77. - (1) Fondatorii nregistreaz societatea la Oficiul Naional al Registrului Comerului n termen de 30 de zile calendaristice de la primirea deciziei de
autorizare de constituire.
(2) Depirea termenului prevzut la alin. (1) duce la pierderea valabilitii autorizaiei de constituire.
(3) Autorizaia de constituire a unei societi de pensii nu garanteaz i obinerea autorizaiei de administrare.
Art. 78. - (1) Administratorul trebuie s obin autorizaie de administrare a fondurilor de pensii administrate privat de la Comisie.
(2) n vederea obinerii autorizaiei de administrare, societatea de pensii depune la Comisie o cerere nsoit de urmtoarele documente:
a) certificatul de nmatriculare la Oficiul Naional al Registrului Comerului;
b) dovada vrsrii sau a rentregirii capitalului social, dup caz;
c) proiectul contractului de depozitare;
d) proiectul de contract de societate civil;
e) declaraia privind politica de investiii;
f) planul de afaceri pe 3 ani;
g) proiectul prospectului schemei de pensii;
h) dovada plii taxei pentru cererea de autorizare de administrare;
i) orice alte documente i informaii suplimentare prevzute n normele Comisiei.
(3) Comisia poate solicita societii de pensii, n termen de 30 de zile calendaristice de la primirea cererii pentru autorizare, documente i informaii
suplimentare, pe care aceasta trebuie s le furnizeze n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la data primirii solicitrii.
(4) Comisia analizeaz cererea pentru autorizaie de administrare i, n termen de 30 de zile calendaristice de la data primirii ultimului set de documente i
informaii, procedeaz la aprobarea sau la respingerea cererii prin decizie scris i motivat.
Art. 79. - Decizia de respingere a autorizrii de constituire ori de administrare sau decizia de retragere a autorizaiei de administrare, scris i motivat, se
comunic n ziua lucrtoare urmtoare adoptrii acesteia, dar nu mai trziu de 5 zile calendaristice de la adoptarea acesteia, i poate fi atacat la instana
judectoreasc competent, n conformitate cu prevederile Legii nr. 554/2004, cu modificrile ulterioare.
Art. 80. - (1) Modificarea coninutului documentelor care au stat la baza autorizaiei de administrare trebuie aprobat prealabil de Comisie, cu excepia
cazului n care o astfel de modificare este n afara controlului administratorului.
(2) Comisia analizeaz modificrile n conformitate cu prevederile art. 75 i aprob sau respinge modificrile solicitate. Decizia se comunic potrivit
prevederilor art. 79.
Art. 81. - (1) Comisia retrage autorizaia de administrare a administratorului, n una dintre urmtoarele situaii:
a) nerespectarea prevederilor art. 62, art. 64 alin. (2) i (3), art. 65, art. 66 alin. (1) i ale art. 80 alin. (1);
b) rentabilitatea fondului de pensii s-a situat sub rentabilitatea minim a tuturor fondurilor de pensii din Romnia n 4 trimestre consecutive;
c) neexecutarea sau executarea necorespunztoare a obligaiilor care rezult din prezenta lege, din normele Comisiei sau din prospectul schemei de pensii
private;
d) administratorul nu a nceput operaiunile pentru care a fost autorizat, n termen de un an de la primirea autorizaiei, sau nu i-a exercitat de mai mult de 6
luni activitatea de administrare;
e) acionarii au decis lichidarea, fuziunea sau divizarea administratorului;
f) administratorul se afl n incapacitate de plat;
g) administratorul nu mai ndeplinete condiiile de funcionare;
h) administratorul nu asigur aprarea corespunztoare a intereselor participanilor i beneficiarilor;
i) administratorul nu a stabilit provizioane tehnice suficiente privind ntreaga activitate sau nu are suficiente active pentru a acoperi provizioanele tehnice;
j) n cazul desfurrii activitii n condiiile prevzute la art. 55 alin. (5), atunci cnd administratorul nu respect cerinele stabilite de legislaia social i de
munc relevant n domeniul schemelor de pensii private din statul membru gazd;
k) orice alte situaii prevzute n normele Comisiei.
(2) Decizia de retragere a autorizaiei de administrare, scris i motivat, se comunic n termen de 5 zile lucrtoare de la data adoptrii acesteia.
(3) Procedura de retragere a autorizaiei de administrare se stabilete prin normele Comisiei.
(4) n termen de 10 zile calendaristice de la data rmnerii definitive a deciziei menionate la alin. (2), prin necontestarea acesteia ori prin expirarea
perioadei de contestare sau, dup caz, de la data rmnerii definitive i irevocabile a hotrrii judectoreti prin care s-a respins contestaia, Comisia public
anunul privind retragerea autorizaiei n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a, precum i n dou cotidiene centrale.
Art. 82. - (1) n cazul n care Comisia procedeaz la retragerea autorizaiei de administrare, administratorul este obligat s prezinte Comisiei situaia
financiar a fondului de pensii la data retragerii, auditat de un auditor financiar.
(2) n cazul n care decizia de retragere a autorizaiei de administrare rmne definitiv, Comisia hotrte instituirea administrrii speciale.
Art. 83. - Decizia de respingere a autorizrii de constituire, de administrare sau de retragere a autorizaiei de administrare poate fi atacat la instana de
contencios administrativ competent s soluioneze asemenea cauze, potrivit prevederilor art. 22.
a) coninutul documentelor prevzute la art. 72;
b) metodologia de autorizare a constituirii, precum i de autorizare a administrrii i de retragere a autorizaiei de administrare a administratorului;
c) reglementarea situaiei fondului de pensii, n cazul retragerii autorizaiei de administrare a administratorului.
CAPITOLUL X
Veniturile administratorului
___________
___________
Art. 85. - Veniturile administratorului se constituie din:
a) comision de administrare;
b) penaliti de transfer;
c) tarife pentru servicii la cerere, furnizate potrivit art. 113 alin. (5).
Art. 86. - (1) Comisionul de administrare se constituie prin:
a) deducerea unui cuantum din contribuiile pltite, dar nu mai mult de 2,5%, cu condiia ca aceast deducere s fie fcut nainte de convertirea
contribuiilor n uniti de fond;
b) deducerea unui procent din activul net total al fondului de pensii administrat privat, dar nu mai mult de 0,05% pe lun, stabilit prin prospectul schemei de
pensii private.
(2) Penalitatea de transfer reprezint suma suportat de participant n cazul n care transferul la alt administrator se realizeaz mai devreme de 2 ani de la
aderarea la fondul de pensii precedent, limita maxim a acesteia fiind stabilit prin normele Comisiei.
(3) Administratorul utilizeaz aceeai metod de calcul i de percepere a comisioanelor pentru toi participanii la acelai fond de pensii.
(4) Abrogat prin punctul 13. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
(5) Se excepteaz de la plata comisionului prevzut la alin. (1) lit. a) urmtoarele:
a) transferul de disponibiliti n cazul aderrii participantului la un alt fond de pensii;
b) drepturile cuvenite beneficiarilor care au calitatea de participant;
c) accesoriile aferente contribuiilor.
(6) Comisionul de administrare stabilit n contractul de administrare poate fi redus prin decizie a administratorului.
Art. 87. - Cuantumul tarifului pentru serviciu la cerere nu poate depi costul efectiv al punerii la dispoziie a informaiilor.
a) calculul i plata comisioanelor de administrare;
b) procedura de stabilire a tarifului pentru serviciu la cerere.
CAPITOLUL XI
Supravegherea special
Art. 89. - Supravegherea special are drept scop aplicarea unor msuri suplimentare pentru limitarea riscurilor i asigurarea redresrii fondului de pensii n
vederea protejrii intereselor participanilor i ale beneficiarilor, n situaia n care se constat deficiene n urma controalelor efectuate de Comisie i care nu
sunt situaii de natur a institui administrarea special.
Art. 90. - Instituirea supravegherii speciale, precum i desemnarea Consiliului de supraveghere special se fac de ctre Comisie.
Art. 91. - Comisia notific administratorilor, n termen de 5 zile de la luarea deciziei, instituirea supravegherii speciale, mpreun cu documentele privind
motivele i procedura de contestare.
Art. 92. - Membrii Consiliului de supraveghere special au acces la toate documentele i evidenele fondului de pensii i ale administratorului, fiind obligai
s pstreze confidenialitatea informaiilor.
Art. 93. - Consiliul de supraveghere special nu se substituie organelor de conducere ale administratorului.
Art. 94. - Consiliul de supraveghere special asist i supervizeaz activitatea administratorului referitoare la fondul de pensii.
Art. 95. - (1) Consiliul de supraveghere special are urmtoarele atribuii:
a) analizeaz situaia financiar a fondului de pensii i a administratorului i prezint Comisiei rapoarte periodice despre aceasta;
b) urmrete modul n care administratorul aplic msurile de remediere a deficienelor constatate n actele de control ntocmite de organele de control ale
Comisiei;
c) urmrete realizarea planului de remediere a deficienelor sau de redresare financiar a fondului de pensii, propus de administrator;
d) suspend sau desfiineaz actele de decizie ale administratorului, contrare reglementrilor prudeniale sau care determin deteriorarea situaiei
financiare a fondului de pensii;
e) propune Comisiei aplicarea de sanciuni n situaia n care administratorul nu respect msurile dispuse de Consiliul de supraveghere special;
f) alte atribuii stabilite de Comisie.
(2) n perioada exercitrii supravegherii speciale, Consiliul de supraveghere special avizeaz deciziile adoptate de organele de conducere ale
administratorului.
___________

CAPITOLUL XII
Administrarea special
Art. 96. - (1) Administrarea special are drept scop exercitarea responsabilitii fiduciare de a pstra valoarea activelor fondurilor de pensii i de a limita
pierderile n vederea protejrii drepturilor cuvenite participanilor i beneficiarilor.
(2) Administrarea special se instituie n cazul suspendrii sau retragerii autorizaiei de administrare, precum i n cazul retragerii autorizaiei fondului de
pensii.
Art. 97. - n ziua lucrtoare urmtoare datei adoptrii deciziei de suspendare sau de retragere a autorizaiei de administrare ori a autorizaiei fondului de
pensii, Comisia notific administratorul cu privire la suspendarea sau retragerea autorizaiei i solicit oferte celorlali administratori autorizai pentru
administrarea fondurilor de pensii, pentru preluarea n administrare temporar a fondurilor de pensii i a prospectelor schemei de pensii private.
Art. 98. - (1) n termen de 5 zile calendaristice de la data notificrii, administratorii transmit ofertele de administrare temporar.
(2) n termen de 5 zile calendaristice de la expirarea termenului prevzut la alin. (1), Comisia selecteaz administratorii dintre ofertele primite.
(3) Principalele criterii de selecie a ofertelor constau n performana administratorilor, politica investiional i nivelul cheltuielilor legate de administrare.
Art. 99. - (1) Administratorul selectat potrivit prevederilor art. 98 alin. (2) preia n administrare activele fondurilor de pensii.
(2) n cazul n care administratorii nu transmit oferte, Comisia desemneaz un administrator special pentru administrarea temporar a fondului de pensii
respectiv, dup expirarea termenului prevzut la art. 98 alin. (1), dintre administratorii autorizai.
(3) n ziua lucrtoare urmtoare desemnrii administratorului special, Comisia anun public participanii fondului de pensii respectiv despre necesitatea de
a adera la un alt fond de pensii, n termen de 90 de zile calendaristice.
Art. 100. - Dup efectuarea repartizrii, Comisia notific administratorul special desemnat cu privire la noul administrator al fondului de pensii ales de
participant, la care trebuie transferat activul personal al acestuia ntr-un termen de 30 de zile calendaristice de la notificare.
Art. 101. - Administratorul special desemnat administreaz activele fondurilor de pensii, inclusiv contribuiile primite n aceast perioad ntr-un termen de
pn la 12 luni, n vederea transferrii activelor personale la administratorul ales.
Art. 102. - n situaia n care, la sfritul termenului prevzut la art. 99 alin. (3), participanii nu au ales un alt fond de pensii, Comisia i repartizeaz la ali
administratori, n termen de 30 de zile calendaristice, lund n considerare criteriile prevzute la art. 98 alin. (3).
Art. 103. - (1) Msura de instituire a administrrii speciale sau de desemnare a administratorului special poate fi contestat la instana de contencios
administrativ competent, potrivit legii.
(2) Anunul privind instituirea sau revocarea administrrii speciale, precum i administratorul special desemnat se public de Comisie n Monitorul Oficial al
Romniei, Partea a IV-a, i n dou cotidiene centrale.
a) criteriile de selectare i condiiile pe care trebuie s le ndeplineasc administratorul special;
b) atribuiile administratorului special;
c) procedura de administrare a fondului de pensii pn la data rmnerii definitive i irevocabile a hotrrii instanei de contencios administrativ competente.
___________
CAPITOLUL XIII
Auditorul financiar
Art. 105. - (1) Situaiile financiar-contabile ale oricrei entiti supuse autorizrii, supravegherii i controlului Comisiei, conform prevederilor prezentei legi,
vor fi auditate de persoane fizice sau juridice, persoane active, membre ale Camerei Auditorilor Financiari din Romnia.
(2) Modul de aplicare a prevederilor prezentului capitol se va stabili n baza unui protocol ncheiat ntre Comisie i Camera Auditorilor Financiari din
Romnia.
Art. 106. - Auditorul financiar ntocmete un raport de audit financiar, n conformitate cu standardele de audit i cu normele profesionale emise de Camera
Auditorilor Financiari din Romnia.
Art. 107. - n termen de 30 de zile calendaristice de la pierderea calitii de membru activ al unui auditor financiar, Camera Auditorilor Financiari din
Romnia informeaz Comisia despre aceasta.
Art. 108. - (1) Cheltuielile privind activitatea de audit financiar a administratorului se suport de ctre acesta.
(2) Cheltuielile privind activitatea de audit financiar a fondului de pensii sunt cheltuieli de exploatare, care se suport din fondul respectiv.
(3) Raportul de audit financiar al fondului de pensii nu poate fi ntocmit de acelai auditor financiar mai mult de 5 ani consecutivi.
Art. 109. - (1) Auditorul financiar nu poate delega rspunderea privind activitatea specific.
(2) ncredinarea executrii anumitor obligaii ctre un ter nu exonereaz de rspundere auditorul financiar.
Art. 110. - Pentru deficienele semnificative constatate n activitatea profesional desfurat de un auditor financiar n legtur cu entiti supuse
autorizrii, controlului i supravegherii Comisiei, aceasta va sesiza Camera Auditorilor Financiari din Romnia i va solicita adoptarea msurilor
corespunztoare, potrivit reglementrilor n vigoare.
___________
CAPITOLUL XIV
Obligaii de transparen
Art. 111. - (1) Administratorul public cel mai trziu la data de 31 mai a fiecrui an un raport anual cu informaii corecte i complete despre activitatea
desfurat n anul calendaristic precedent.
(2) Administratorul pune raportul anual la dispoziia oricrei persoane care solicit dobndirea calitii de participant.
(3) Anual, administratorul pune raportul la dispoziia Comisiei i a oricrui participant la un fond de pensii.
(4) Raportul anual conine urmtoarele informaii cu privire la administrator i la fondul de pensii administrate privat pe care le administreaz:
a) componena consiliului de administraie i, dac este cazul, a comitetului de direcie;
b) numele acionarilor care dein mai mult de 5% din totalul aciunilor i procentul deinut de acetia din totalul aciunilor;
c) denumirea i sediul depozitarului;
d) informaii cu privire la situaia financiar a fondului de pensii;
e) orice alte informaii cerute de normele Comisiei.
Art. 112. - (1) Administratorul transmite lunar Comisiei un raport privind investiiile fiecrui fond de pensii.
(2) Comisia elaboreaz raportul-cadru care trebuie s conin cel puin:

a) structura portofoliului de investiii din perioada de raportare;
b) procentul activelor unui fond de pensii investit ntr-o singur societate comercial sau n fiecare clas de active ale acesteia;
c) procentul activelor unui fond de pensii investit, n cazul activelor unui singur emitent;
d) modul de transmitere i publicare a acestuia.
(3) Comisia poate s solicite administratorilor, membrilor consiliilor de administraie ale acestora i altor manageri sau directori ori persoane nsrcinate cu
controlul acestora s furnizeze informaii privind toate aspectele activitii sau s le pun la dispoziie toate documentele.
(4) Comisia poate controla relaiile dintre administratori i ali administratori sau societi comerciale, atunci cnd administratorul transfer atribuii acestora
din urm, care influeneaz situaia financiar a administratorului ori care sunt relevante pentru o supraveghere eficient.
(5) Comisia poate obine periodic declaraia privind politica de investiii, conturile i rapoartele anuale, precum i toate documentele necesare supravegherii.
Acestea pot include documente cum ar fi:
a) rapoarte interne intermediare;
b) evaluri actuariale i previziuni detaliate;
c) studii privind activele i pasivele;
d) dovezi ale respectrii principiilor politicii de investiii;
e) dovezi ale plii contribuiilor conform planificrii;
f) rapoarte ale persoanelor responsabile cu auditul conturilor anuale.
(6) Comisia poate efectua inspecii la faa locului la sediul administratorului i, dac este cazul, cu privire la funciile externalizate, pentru a verifica dac
activitile se deruleaz n conformitate cu normele de control.
Art. 113. - (1) Administratorul informeaz anual, n scris, fiecare participant, la ultima adres comunicat, despre activul personal, respectiv numrul de
uniti de fond i valoarea acestora, precum i despre situaia administratorului.
(2) Administratorul este obligat s transmit participantului i beneficiarului sau, dup caz, reprezentanilor acestora, n termen de 10 zile calendaristice,
orice informaie relevant privind schimbarea regulilor schemei de pensii private.
(3) Administratorul pune, la cerere, la dispoziia participanilor i beneficiarilor sau, dup caz, a reprezentanilor acestora declaraia privind politica de
investiii prevzut la art. 78 alin. (2) lit. e), conturile i rapoartele anuale.
(4) Fiecare participant sau beneficiar primete, de asemenea, la cerere, informaii detaliate i de substan privind: riscul investiiei, gama de opiuni de
investiii, dac este cazul, portofoliul existent de investiii, precum i informaii privind expunerea la risc i costurile legate de investiii.
(5) n cazul n care participantul sau beneficiarul solicit, pe lng informrile la care are dreptul potrivit alin. (1)-(4), informaii suplimentare privind
participarea sa la un fond de pensii, administratorul este obligat, contra cost, s-i ofere aceste informaii.
(6) Tariful serviciului prevzut la alin. (5) se stabilete anual de Comisie.
(7) n cazul n care un participant la o schem de pensii private din Romnia i schimb locul de munc, domiciliul sau reedina ntr-un alt stat membru al
Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, administratorul i va comunica, n scris, informaii adecvate referitoare la drepturile sale de
pensie privat i opiunile sale posibile n acest caz.
Art. 114. - (1) Administratorul este obligat s elaboreze i s transmit Comisiei pn la data de 15 aprilie un raport anual, care ofer o imagine real i
corect a fondurilor de pensii administrate, care s cuprind:
a) situaiile activelor i pasivelor, ale veniturilor i cheltuielilor pentru fiecare fond de pensii;
b) contul de profit i pierdere privind activitatea proprie;
c) situaia comisioanelor pltite pentru depozitar, administrator i alte situaii privind cheltuielile solicitate de Comisie;
d) numrul de participani la fiecare schem de pensii administrate privat;
e) alte informaii solicitate de Comisie.

(2) Raportul anual prevzut la alin. (1) va fi aprobat de un auditor avizat de Comisie, care va prezenta inclusiv concluzii privind respectarea strategiei
investiionale prezentate de administrator. Prevederile art. 51 alin. (6) se aplic n mod corespunztor.
(3) Informaiile cuprinse n raportul anual prevzut la alin. (1) trebuie s fie coerente, complete i clar prezentate.
___________
CAPITOLUL XV
Marketingul fondurilor de pensii
Art. 115. - (1) Activitatea de marketing a fondului de pensii este condus de administrator.
(2) Obinerea acordului de aderare se face de ctre administrator sau ageni de marketing.
(3) Administratorul este rspunztor pentru recrutarea, instruirea, monitorizarea i plata agenilor de marketing.
Art. 116. - (1) Agentul de marketing este persoana juridic sau, dup caz, persoana fizic ce i desfoar activitatea n acest scop, n temeiul autorizaiei
sau avizului, dup caz, emis/emis de ctre Comisie.
___________
(2) Agentul de marketing are urmtoarele atribuii:
a) prezint potenialului participant aspectele relevante ale fondului de pensii;
b) obine acordul de aderare a participantului la fondul de pensii;
c) transmite administratorului actul de aderare semnat de participant, n original, n termen de 5 zile calendaristice de la semnarea acestuia.
(3) Activitatea agentului de marketing se desfoar pe baz de comision suportat de administrator.
Art. 117. - (1) Administratorului, agenilor de marketing i persoanelor afiliate acestora le este interzis:
a) s transmit informaii false, neltoare sau care pot crea o impresie fals despre fondul de pensii i administratorul acestuia;
b) s fac afirmaii sau previziuni despre evoluia unui fond de pensii altfel dect n forma i modul prevzute n normele Comisiei;
c) s ofere beneficii colaterale n scopul de a convinge o persoan s adere la un fond de pensii sau s rmn participant la acesta;
d) s acorde foloase pentru facilitarea aderrii potenialilor participani.
(2) n situaia n care materialele publicitare sunt susceptibile s induc n eroare, Comisia poate interzice publicarea i distribuirea acestora i oblig la
publicarea rectificrii n termen de 7 zile lucrtoare de la notificare.
a) activitatea de marketing a fondurilor de pensii, inclusiv procedura de autorizare sau avizare, dup caz, a agenilor de marketing;
___________
Litera a) a fost modificat prin punctul 15. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
b) rspunderea administratorului n relaia cu agenii de marketing.

CAPITOLUL XVI
Depozitarul
Art. 119. - (1) Administratorul desemneaz un singur depozitar, cruia i ncredineaz pstrarea activelor fondului de pensii, pe baza unui contract de
depozitare, avizat n prealabil de Comisie.
(2) Depozitarul poate pstra activele mai multor fonduri de pensii, cu condiia de a evidenia operaiunile i nregistrrile fiecrui fond de pensii separat de
ale sale proprii i de cele ale celorlalte fonduri de pensii.
Art. 120. - Depozitarul nu poate deine aciuni ale administratorului sau ale oricrei entiti afiliate acestuia i nu poate avea nicio relaie de capital cu aceste
entiti.
Art. 121. - (1) Pentru desfurarea activitii de depozitare, depozitarul trebuie s dein un aviz valabil eliberat de Comisie.
(2) Pentru obinerea avizului, depozitarul depune la Comisie o cerere de avizare nsoit de documente din care s rezulte c:
a) obiectul de activitate autorizat de Banca Naional a Romniei cuprinde activitatea de depozitare a fondurilor de pensii;
b) nu se afl n procedur de supraveghere special sau de administrare special bancar;
c) nu este persoan afiliat;
d) taxa de avizare a fost pltit;
e) ndeplinete alte cerine prevzute n normele Comisiei.
(3) De la data aderrii Romniei la Uniunea European, poate fi depozitar, n sensul prezentei legi, i orice entitate autorizat n aceast calitate pe teritoriul
unui stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European. Depozitarii care au fost autorizai, avizai ori supui unei proceduri
similare n vederea funcionrii ca depozitar al activelor fondurilor de pensii ntr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European sunt exceptai de la cerina avizrii de ctre Comisie.
Art. 122. - (1) Comisia poate solicita depozitarului, n termen de 30 de zile calendaristice de la primirea cererii de avizare, documente i informaii
suplimentare, pe care acesta trebuie s le furnizeze n maximum 30 de zile calendaristice de la data primirii solicitrii.
(2) Comisia poate verifica orice aspect legat de cererea de avizare, fiind ndreptit s se adreseze autoritilor competente i s obin de la acestea orice
documente i informaii pe care le consider relevante, n condiiile legii.
Art. 123. - Comisia analizeaz cererea de avizare i procedeaz, n termen de 30 de zile calendaristice, la aprobarea sau la respingerea, prin decizie, a
acesteia.
Art. 124. - Comisia aprob cererea de avizare dac constat c sunt ndeplinite, cumulativ, condiiile de avizare.
Art. 125. - (1) Comisia respinge cererea de avizare n urmtoarele situaii:
a) documentaia prezentat este incomplet la primirea ultimului set de documente i informaii sau nu este ntocmit n conformitate cu dispoziiile legale n
vigoare;
b) nendeplinirea uneia dintre condiiile de avizare.
(2) Comisia informeaz depozitarul despre respingerea motivat a cererii, n termen de 5 zile lucrtoare de la luarea deciziei.
Art. 126. - Modificarea coninutului documentelor care au stat la baza avizrii trebuie aprobat n prealabil de Comisie, n conformitate cu procedura de
avizare.
Art. 127. - (1) Comisia retrage avizul depozitarului n una dintre urmtoarele situaii:
a) pentru aceleai motive pentru care respinge cererea de avizare;
b) avizul a fost obinut pe baza unor declaraii false sau prin orice alt mijloc ilegal;
c) neexercitarea activitii de depozitare pe o perioad de un an;
d) la cererea depozitarului respectiv;
e) acionarii au decis lichidarea, fuziunea sau divizarea depozitarului;
f) depozitarea unui fond de pensii neautorizat;
g) neexecutarea sau executarea necorespunztoare a obligaiilor care rezult din prezenta lege, din normele Comisiei sau din contractul de depozitare;
h) situaii care prejudiciaz grav interesele participanilor.
(2) Comisia informeaz depozitarul, administratorul i Banca Naional a Romniei despre retragerea motivat a avizului, n termen de 5 zile lucrtoare de
la luarea deciziei.
(3) n situaia retragerii avizului depozitarului, acesta este obligat s prezinte Comisiei raportul privind activele fondului de pensii care i-au fost ncredinate,
auditat de un auditor financiar, pe cheltuiala depozitarului.
Art. 128. - n exercitarea atribuiilor sale, depozitarul este obligat:
a) s primeasc i s pstreze n siguran nregistrrile referitoare la toate activele fondului de pensii;
b) s pstreze nregistrrile referitoare la valorile mobiliare n forma dematerializat care constituie activele fondului de pensii;
c) s calculeze i s ntiineze, n fiecare zi lucrtoare, administratorul despre valoarea net a activelor fondului de pensii;
d) s actualizeze nregistrrile n conturi;
e) s transmit administratorului informaii privind activele fondurilor de pensii administrate privat;
f) s ndeplineasc instruciunile administratorului, cu excepia cazului n care acestea sunt contrare legislaiei n vigoare, ori actele constitutive ale acestuia;
g) s transmit Comisiei informaiile i raportrile privind activele fondului de pensii, n condiiile i la termenele stabilite prin normele acesteia.
Art. 129. - Activele fondului de pensii nu pot face obiectul executrii silite a depozitarului i nici al unei tranzacii.
Art. 130. - (1) Depozitarul este responsabil fa de administrator, participani i beneficiari n privina oricrui prejudiciu suferit de acetia ca rezultat al
nendeplinirii obligaiilor sau al ndeplinirii necorespunztoare a acestora.
(2) Depozitarul nu poate fi exonerat de rspundere i rspunderea sa nu poate fi limitat prin ncredinarea obligaiilor sale unei alte entiti, sub sanciunea
nulitii actelor juridice n cauz.
(3) Comisia poate obliga administratorul s nlocuiasc depozitarul dac structura financiar i organizatoric a acestuia s-a deteriorat substanial i activele
fondului de pensii sunt puse n pericol.
Art. 131. - (1) n situaia rezilierii contractului de depozitare, administratorul notific imediat Comisiei i desemneaz un nou depozitar.
(2) nlocuirea depozitarului se face astfel nct s fie asigurat continuitatea activitii de depozitare.
(3) Fostul depozitar transmite noului depozitar, n termen de 30 de zile calendaristice de la desemnarea acestuia, activele fondului de pensii i copii de pe
documentele privind activitatea sa n legtur cu acesta.
(4) Comisia public anunul privind retragerea avizului depozitarului n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a, precum i n dou cotidiene centrale, n
termen de 5 zile lucrtoare de la luarea deciziei de retragere a avizului depozitarului.
Art. 132. - Decizia de respingere a cererii de avizare sau retragerea avizului poate fi atacat la instana de contencios administrativ competent s
soluioneze asemenea cauze, potrivit prevederilor art. 22.
Art. 133. - (1) Comisia emite norme privind criteriile de avizare i de retragere a avizului pentru depozitar, cu consultarea Bncii Naionale a Romniei.
(2) Comisia emite norme privind:
a) obligaiile depozitarului n domeniul reglementat de prezenta lege;
b) contractul-cadru de depozitare;
c) calculul i plata comisionului de depozitare.
CAPITOLUL XVII
Pensia privat
Art. 134. - (1) Participantul alege furnizorul pensiei private.
(2) Furnizorul de pensii nu poate refuza o cerere de pensie privat dac persoana ndeplinete condiiile legale.
(3) Furnizorul de pensii stabilete cuantumul pensiei private pe baza calculului actuarial i a activului personal net aflat n contul participantului.
(4) Penalitatea de transfer nu se aplic n situaia transferului de disponibiliti dintre administrator i furnizorul de pensii.
Art. 135. - (1) Participantul are dreptul la o pensie privat de la data ndeplinirii condiiilor de pensionare pentru limit de vrst n sistemul public.
(2) Suma total cuvenit pentru pensia privat nu poate fi mai mic dect valoarea contribuiilor pltite, diminuate cu penalitile de transfer i comisioanele
legale.
Art. 136. - (1) Activul personal net este folosit exclusiv pentru achiziionarea unei pensii private.
(2) Fac excepie de la prevederile alin. (1) urmtoarele categorii:
a) beneficiarii care nu au calitatea de participant;
b) persoanele pensionate de invaliditate pentru afeciuni care nu mai permit reluarea activitii, definite prin prevederile Legii nr. 19/2000, cu modificrile i
completrile ulterioare, i al cror activ personal net la data retragerii este prea mic pentru a putea primi o pensie privat;
c) persoanele al cror activ personal net la data retragerii este prea mic pentru a putea primi o pensie privat.
(3) n termen de 30 de zile calendaristice de la dovedirea ncadrrii n una dintre situaiile prevzute la alin. (2), persoana ndreptit primete o plat unic
sau pli ealonate n rate pe o durat de maximum 5 ani, la cerere.
(4) n cazul nerespectrii termenului prevzut la alin. (3), administratorul datoreaz majorri de ntrziere n acelai cuantum cu cele stabilite pentru neplata
obligaiilor bugetare.
___________
Art. 137. - (1) Pensia privat se pltete participantului, mandatarului desemnat de acesta prin procur special sau reprezentantului legal al acestuia.
(2) Cheltuielile ocazionate de plata pensiilor private se suport de ctre participant.
(3) n cazul schimbrii locului de munc, a domiciliului sau a reedinei n alt ar, stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic
European, participantul i beneficiarul pstreaz dreptul la pensia privat ctigat n cadrul schemelor de pensii private din Romnia i aceasta se pltete n
acel stat, n cuantumul rmas dup scderea tuturor taxelor i cheltuielilor aferente plii.
CAPITOLUL XVIII
Provizioane tehnice i garanii reglementate i supravegheate de Comisie
Art. 138. - (1) Administratorul trebuie s menin permanent un volum al provizioanelor tehnice corespunztor obligaiilor financiare rezultate din prospectele
schemelor de pensii private administrate.
(2) Administratorul care administreaz scheme de pensii private n care sunt prevzute msuri de protecie mpotriva riscurilor biometrice i/sau garanii cu
privire la performanele investiiilor ori un nivel stabilit al beneficiilor trebuie s calculeze i s menin provizioane tehnice pentru toate aceste scheme.
(3) Administratorul trebuie s menin permanent la nivelul fondului un nivel suficient i corespunztor de active pentru a acoperi provizioanele tehnice
privind toate schemele de pensii private administrate.
(4) Calculul provizioanelor tehnice se efectueaz anual. Calculul poate fi efectuat o dat la 3 ani, dac administratorul prezint Comisiei i/sau participanilor
un raport asupra modificrilor survenite n anii respectivi. Raportul trebuie s reflecte modificrile provizioanelor tehnice i schimbrile survenite n riscurile
acoperite.
(5) Calculul provizioanelor tehnice se efectueaz i se certific de ctre un actuar sau de un alt specialist n acest domeniu, inclusiv de ctre un auditor, n
conformitate cu legislaia naional, pe baza metodelor actuariale stabilite prin normele Comisiei i cu respectarea urmtoarelor principii:
a) nivelul minim al provizioanelor tehnice se calculeaz printr-o evaluare actuarial suficient de prudent, lundu-se n considerare toate angajamentele
pentru plata beneficiilor i a contribuiilor, aa cum reies din prospectul schemei de pensii private a fondului;
b) ratele maxime ale dobnzii utilizate se aleg n mod prudent i se determin n conformitate cu legislaia naional. Aceste rate prudente ale dobnzii se
calculeaz lundu-se n considerare randamentul activelor corespunztoare deinute de fond i randamentul viitor al investiiilor i/sau randamentele
obligaiunilor de nalt calitate ori guvernamentale;
c) tabelele biometrice folosite pentru calculul provizioanelor tehnice se bazeaz pe principii prudente, inndu-se cont de principalele caracteristici ale
grupului de participani i ale schemelor de pensii private, n special de evoluia prevzut pentru riscurile relevante;
d) metodele i baza de calcul pentru provizioanele tehnice rmn n general constante de la un exerciiu financiar la altul. Discontinuitile pot fi justificate de
schimbarea legislaiei, a condiiilor economice sau demografice pe care se bazeaz provizioanele.
(6) Comisia poate stabili cerine suplimentare pentru calcularea provizioanelor tehnice, n cazul n care consider aceast msur necesar pentru
protejarea corespunztoare a intereselor participanilor.
(7) Comisia poate permite administratorului s menin temporar active sub nivelul provizioanelor tehnice, cu condiia realizrii unui plan concret i fezabil
de acoperire a provizioanelor, n conformitate cu prevederile alin. (3). Cerinele pe care trebuie s le ndeplineasc planul de acoperire a provizioanelor se
stabilesc prin normele Comisiei.
(8) Prevederile alin. (7) nu se aplic n cazul desfurrii activitilor n condiiile prevzute la art. 55 alin. (5).
___________
Art. 139. - (1) n vederea protejrii interesului participanilor i al beneficiarilor, administratorii i furnizorii de pensii contribuie la Fondul de garantare a
pensiilor private, care se constituie n temeiul unei legi speciale.
___________
CAPITOLUL XIX
Rspunderea juridic
Art. 140. - (1) nclcarea prevederilor prezentei legi sau ale normelor emise n aplicarea acesteia atrage rspunderea civil, contravenional sau penal,
dup caz.
___________
(2) Administratorul i auditorul financiar rspund fa de participani i beneficiari, dup caz, pentru prejudiciile cauzate prin neexecutarea sau executarea
necorespunztoare a obligaiilor care le revin, cu excepia cazurilor de for major.
(3) Orice persoan care se consider vtmat ca urmare a neaplicrii sau a aplicrii necorespunztoare a prevederilor prezentei legi are dreptul de a se
adresa instanelor judectoreti competente, potrivit Legii nr. 554/2004, cu modificrile ulterioare.
Art. 141. - (1) Constituie contravenii urmtoarele fapte:
a) nerespectarea msurilor stabilite prin actele de control ale Comisiei;
b) nerespectarea prevederilor art. 6 referitoare la egalitatea de tratament a participanilor i a beneficiarilor;
c) nerespectarea unuia dintre termenele prevzute la art. 38 alin. (4), art. 63 alin. (3), art. 113 alin. (2), art. 114 alin. (1) i la art. 131 alin. (3);
d) nerespectarea prevederilor art. 61 alin. (2) referitoare la rentregirea capitalului social de ctre administrator;
e) nerespectarea prevederilor art. 65 privind interdiciile prevzute pentru membrii consiliului de administraie i ai comitetului de direcie, dup caz;
f) nerespectarea obligaiei administratorului de a furniza informaii participanilor i beneficiarilor, prevzut la art. 111;
g) nerespectarea celorlalte obligaii prevzute n cuprinsul prezentei legi, n normele emise n aplicarea acesteia, precum i n actele adoptate de Comisie.
h) nclcarea interdiciilor prevzute la art. 117.
___________
Litera h) a fost introdus prin punctul 1. din Lege nr. 187/2012 ncepnd cu 01.02.2014.
(2) Svrirea de ctre persoana fizic sau juridic a vreuneia dintre faptele prevzute la alin. (1) se sancioneaz cu:
a) avertisment scris;
b) amend contravenional;
c) anularea votului exprimat sau suspendarea temporar a dreptului de vot al acionarilor semnificativi;
d) retragerea autorizaiei sau avizului altor entiti dect administratorul, cruia i se aplic msura administrativ prevzut la art. 81;
e) restrngerea sau interzicerea dreptului administratorilor de a dispune de propriile active;
f) interzicerea, pe o perioad cuprins ntre 90 i 180 de zile, a desfurrii unor activiti reglementate de prezenta lege.
(3) Sanciunile principale prevzute la alin. (2) lit. a) sau b) pot fi aplicate cumulativ cu oricare dintre sanciunile complementare prevzute la alin. (2) lit. c)-f).
(4) Limitele amenzilor se stabilesc dup cum urmeaz:
a) ntre 0,5% i 5% din capitalul social pentru persoanele juridice;
b) ntre 1.000 lei i 100.000 lei, pentru persoanele fizice.
___________
Litera b) a fost modificat prin punctul 17. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 31.10.2008.
(5) Amenzile contravenionale aplicate potrivit prezentei legi se fac venit la bugetul de stat.
___________
(6) Comisia poate aplica sanciuni persoanelor fizice crora, n calitate de administratori, reprezentani legali sau exercitnd n drept ori n fapt funcii de
conducere sau exercitnd cu titlu profesional activiti reglementate de prezenta lege, le este imputabil respectiva contravenie.
(7) Persoanele fizice prevzute la alin. (6) sunt inute, potrivit legii, i la repararea prejudiciilor patrimoniale cauzate prin fapta constituind contravenie. Dac
fapta este imputabil mai multor persoane, acestea sunt inute solidar la repararea prejudiciului cauzat.
(8) La individualizarea sanciunii se va ine seama de circumstanele personale i reale ale svririi faptei i de conduita fptuitorului.
(9) Dac aceeai persoan a svrit mai multe contravenii, sanciunea se aplic pentru fiecare contravenie.
(10) n cazul n care la svrirea unei contravenii au participat mai multe persoane, sanciunea se va aplica fiecreia separat.
(11) Constatarea contraveniilor i aplicarea sanciunilor contravenionale se fac de ctre persoanele cu atribuii privind supravegherea i/sau controlul
respectrii dispoziiilor legale i ale reglementrilor aplicabile sistemului de pensii private din cadrul Comisiei ori de ctre personalul mputernicit n acest scop,
prin decizie a preedintelui Consiliului Comisiei.
___________
___________
Art. 142. - (1) n ceea ce privete sanciunile contravenionale, prevederile art. 141 se completeaz cu dispoziiile Ordonanei Guvernului nr. 2/2001 privind
regimul juridic al contraveniilor, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 180/2002, cu modificrile i completrile ulterioare.
(2) n ceea ce privete procedura de stabilire i constatare a contraveniilor, precum i de aplicare a sanciunilor, prevederile prezentei legi derog de la
dispoziiile Ordonanei Guvernului nr. 2/2001, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 180/2002, cu modificrile i completrile ulterioare.
___________
Alineatul (2) a fost modificat prin punctul 5. din Lege nr. 201/2008 ncepnd cu 31.10.2008.
Art. 143. - Contraveniile prevzute n prezenta lege se prescriu n termen de 3 ani de la data svririi faptei.
Art. 144. - Desfurarea fr drept a activitilor pentru care prezenta lege prevede obligaia deinerii unei autorizaii sau a unui aviz din partea Comisiei
constituie infraciune i se pedepsete cu nchisoare de la un an la 3 ani sau cu amend.
___________
Art. 144. a fost modificat prin punctul 2. din Lege nr. 187/2012 ncepnd cu 01.02.2014.
Art. 145. - (1) Constituie infraciune i se pedepsete cu nchisoare de la un an la 5 ani:
a) utilizarea contribuiei la fondul de pensii n alte scopuri dect cele prevzute de prezenta lege;
b) nerespectarea prevederilor art. 28 referitoare la nvestirea i nstrinarea activelor fondului de pensii de ctre administrator;
c) utilizarea disponibilitilor bneti ale unui participant la un fond de pensii n alte scopuri dect cele prevzute de prezenta lege;
d) administrarea sau modificarea neautorizat a schemelor de pensii private.
(2) Dac faptele prevzute la alin. (1) au produs consecine deosebit de grave, limitele speciale ale pedepsei se majoreaz cu jumtate.
___________
Art. 146. - Fapta agentului de marketing de a prezenta acte de aderare cu informaii care nu corespund realitii constituie infraciune i se pedepsete cu
nchisoare de la 3 luni la 2 ani sau cu amend.
___________
Art. 147. - Folosirea fr drept a sintagmei fond de pensii prevzut la art. 56 alin. (1) constituie infraciune i se pedepsete cu amend.
___________
Art. 148. - Cererile participanilor sau ale beneficiarilor ndreptate mpotriva administratorului, angajatorului sau Comisiei, adresate instanei n a crei raz
teritorial i are domiciliul reclamantul, sunt scutite de taxa de timbru.
CAPITOLUL XX
Dispoziii tranzitorii i finale
Art. 149. - (1) n termen de 4 luni de la acordarea autorizaiilor administratorilor, Comisia organizeaz i urmrete desfurarea i ncheierea procedurii de
alegere i aderare la fondurile de pensii de ctre participani.
(2) n termen de 30 de zile calendaristice de la ncheierea procedurii de alegere, se repartizeaz din oficiu participanii care nu i-au definit opiunea la
fondurile de pensii.
(3) Contribuiile pentru fondurile de pensii se vireaz ncepnd cu luna urmtoare celei n care s-a definitivat procedura de repartizare aleatorie prevzut la
alin. (2).
___________
Art. 1491. - Autoritile i instituiile publice furnizeaz n mod gratuit Comisiei, instituiei de eviden i instituiei de colectare, dup caz, informaiile solicitate
n scopul ndeplinirii de ctre acestea a atribuiilor care le revin potrivit prevederilor prezentei legi.
___________
Art. 1491. a fost introdus prin punctul 22. din Ordonan de urgen nr. 112/2007 ncepnd cu 22.10.2007.
Art. 150. - n termen de un an de la intrarea n vigoare a prezentei legi, Comisia va adera cu amendamente specifice la Protocolul de colaborare ncheiat
ntre Banca Naional a Romniei, Comisia de Supraveghere a Asigurrilor i Comisia Naional a Valorilor Mobiliare.
Art. 151. - n perioada pentru care au fost efectuate viramente n contul participantului la un fond de pensii, numrul lunar de puncte stabilit pentru acesta,
conform Legii nr. 19/2000, cu modificrile i completrile ulterioare, se corecteaz cu raportul dintre cota de contribuie datorat la sistemul public de pensii,
din care s-a dedus cota de contribuie aferent fondului de pensii administrat privat, i cota de contribuie de asigurri sociale stabilit prin legea bugetului
asigurrilor sociale de stat.
___________
Art. 152. - Prevederile prezentei legi se completeaz cu:
a) legislaia privind societile comerciale i concurena neloial;
b) legislaia privind societatea civil particular;
c) legislaia privind raporturile de munc;
d) legislaia privind asigurrile sociale de stat;
e) legislaia privind activitatea bancar;
f) legislaia privind tranzacionarea valorilor mobiliare;
g) legislaia privind regimul juridic al contraveniilor;
h) legislaia privind contenciosul administrativ.
Art. 153. - Toi solicitanii care au depus documentaia de autorizare a constituirii pn la termenul stabilit de Comisie i care au obinut autorizaie de
administrare ncep activitatea, inclusiv publicitatea i marketingul, la aceeai dat stabilit prin normele Comisiei.
Art. 154. - Organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Comisie se stabilesc prin lege special, n termen
de 3 ani de la intrarea n vigoare a prezentei legi.
Art. 155. - Prezenta lege intr n vigoare la data de 1 iulie 2006.
NOT:
Reproducem mai jos prevederile art. II, precum i ale meniunii privind transpunerea normelor comunitare din Legea nr. 23/2007, care nu au fost
ncorporate n forma republicat a Legii nr. 411/2004 i care se aplic n continuare ca dispoziii proprii ale Legii nr. 23/2007.
"Art. II. - n aplicarea dispoziiilor prezentei legi, n termen de 6 luni de la intrarea sa n vigoare, Comisia elaboreaz norme, care se aprob prin hotrre a
preedintelui Consiliului Comisiei i se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I.
*
Prezenta lege transpune prevederile Directivei Consiliului 98/49/CE din 29 iunie 1998 privind protecia drepturilor la pensie suplimentar ale salariailor i
persoanelor care desfoar activiti independente, care se deplaseaz n cadrul Comunitii, publicat n Jurnalul Oficial al Comunitilor Europene (JOCE)
nr. L 209 din 25 iulie 1998."

Legea NR 411 Din 2004 Privind Fondurile de Pensii Administrate Privat

Încărcat de

Informații document

Titlu original

Drepturi de autor

Formate disponibile

Partajați acest document

Partajați sau inserați document

Opțiuni de partajare

Vi se pare util acest document?

Este necorespunzător acest conținut?

Drepturi de autor:

Formate disponibile

Legea NR 411 Din 2004 Privind Fondurile de Pensii Administrate Privat

Încărcat de

Drepturi de autor:

Formate disponibile

Parlamentul Romniei

Lege nr. 411/2004

Legea nr. 411/2004 privind fondurile de pensii administrate privat

Norm nr. 24/2008</

SECIUNEA a 2-a Coninutul minim al contractului de societate civil

Art. 4. - Prospectul detaliat conine cel puin urmtoarele informaii:

b) obiectivele fondului de pensii;

(ii) numrul i data avizului Comisiei;

de la data solicitrii Comisiei, sub sanciunea respingerii cererii.

Art. 6. - Obligaiile administratorului fondului de pensii sunt:

vigoare privind pe oricare dintre pri.

CERERE PENTRU AUTORIZAREA PROSPECTULUI SCHEMEI

1. Denumirea fondului de pensii administrat privat: .......................................................

2. Denumirea solicitantului - administrator al fondului de pensii: ........................................

3. Reprezentantul legal: ..........................................

(numele, prenumele i funcia)

4. Persoana de contact: ...........................................

(numele, prenumele i funcia)

5. Certificatul de nregistrare al administratorului fondului de pensii la Oficiul Naional al Registrului

(seria, numrul i data emiterii)

6. Codul unic de nregistrare al administratorului fondului de pensii la Oficiul Naional al Registrului

Semntura reprezentantului legal .......................

Art. 20. - (1) Modul de rezolvare a litigiilor...........................................................................................

precum i drepturile i obligaiile prilor prevzute n contractul de administrare:

j) regimul fiscal al operaiunilor fondului de pensii;

(v) numrul i data deciziei de autorizare a administratorului;

3. Reprezentantul legal: ......................................... ......................................... (numele, prenumele i funcia) (numrul de telefon)

4. Persoana de contact: .......................................... ........................................ (numele, prenumele i funcia) (numrul de telefon)

DATE DE IDENTIFICARE ALE FONDULUI

DE PENSII ADMINISTRAT PRIVAT

DE PENSII ADMINISTRAT PRIVAT

1. Denumirea fondului: ......................................................................

4. Persoana de contact: ....................................

(numele, prenumele i funcia)

5. Certificat de nregistrare al administratorului eliberat de ctre Oficiul Naional al

Registrului Comerului: ..................................................................

(seria, numrul i data emiterii)

6. Cod unic de nregistrare al administratorului la Oficiul Naional al Registrul Comerului:

(numrul i data emiterii)

8. Decizia de autorizare a prospectului schemei de pensii private emis de ctre Comisie:

(numrul i data emiterii)

Semntura mputernicit: ..............................

FALSE DECLARAII SAU OMISIUNI INTENIONATE ALE UNOR FAPTE

POT CONSTITUI NCLCRI ALE LEGII PENALE

f) metodologia de stabilire a valorilor corecte n situaiile prevzute la art. 51 alin. (2).

Pus n aplicare prin Norm nr. 20/2008 ncepnd cu 08.11.2008.

(2) Comisia elaboreaz raportul-cadru care trebuie s conin cel puin:

e) alte informaii solicitate de Comisie.

b) rspunderea administratorului n relaia cu agenii de marketing.

S-ar putea să vă placă și