Sunteți pe pagina 1din 25

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

Camera Auditorilor Financiari din Romania

CURS DE PREGTIRE PROFESIONAL 2012


Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


CUPRINS
1. Rolul i conceptul planificrii activitilor de audit
2. Obiectivele planificrii n misiunile de audit
3. Normalizarea planificrii n auditul financiar
4. Activiti de preplanificare - preliminare n auditul financiar
5. Activiti de planificare n auditul financiar
5.1. Scopul activitilor de planificare
5.2. Activiti de cunoaterea clientului i evaluarea riscurilor
5.3. Evaluarea riscului inerent
5.4. Stabilirea pragului de semnificaie
5.5. Efectuarea procedurilor analitice preliminare
5.6. Realizarea sumarului evalurii riscului i ntocmirea planului de
eantionare
5.7. Evaluarea soldurilor iniiale
5.8. Alte activiti de planificare
5.9. ntocmirea Strategiei generale de audit, baz pentru Acordul
de planificare a auditului
6. Strategia general de audit / memorandum exemplificare
Anexe
Materiale ajuttoare
Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

1. Rolul i conceptul planificrii activitilor de audit


Rolul planificrii

realizarea unei misiuni de audit financiar eficient i eficace;

Conceptul planificrii misiunii de audit

proces continuu care ncepe imediat dup acceptarea misiunii de audit i continu pan la finalizarea
acesteia (ISA 300 Explicaia A2).

2. Obiectivele planificrii n misiunile de audit


Obiectivul general al activitilor de planificare n audit
minimizarea riscului de audit.

Obiectivul general vizat de auditor


misiune de audit eficace (pct.4 ISA 300).

Obiective definite n Ghidul privind Auditul Calitii (GAC), Seciunea B1/1 [3


[1 ]

Tatiana Dnescu Proceduri i tehnici de audit financiar, Editura Irecson, 2007, Bucureti, pag. 16.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


3. Normalizarea planificrii n auditul financiar
Norme de referin n planificarea unui audit
Manualul de Standarde Internaionale de Audit i Control Audit Financiar, Editura Irecson, 2009,
prin ISA 300 - Planificarea unui audit al situaiilor financiare, pag. 266-278;
Ghidul privind Auditul Calitii, Seciunile B1 la B12, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag.39-68;
Cod Etic al Profesionitilor Contabili, prin Seciunea 290 Independen misiuni de asigurare,
IFAC CAFR, Editura Irecson, 2008, Bucureti.
ISA 300 Planificarea unui audit al situaiilor financiare :
prezint
9 cerine;
17 explicaii pentru nelegerea acestor cerine.
structurate pe 5 problematici:
Implicarea membrilor cheie ai echipei misiunii;
Activiti preliminare misiunii;
Activiti de planificare;
Documentaie;
Considerente suplimentare privind misiunile de audit iniiale.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Ghidul privind Auditul Calitii ( GAC):
ofer asisten profesional n documentarea procesului de planificare i prezentarea
structurat n dosarul de audit a probelor de audit i documentelor planificrii prin:
Seciunea B1 Obiectivele planificrii, concluzii, aprobare i lista de verificare
Seciunea B2 Acceptarea desemnrii i a redesemnrii
Seciunea B3 Cunoaterea clientului i evaluarea riscurilor

Seciunea B4 Evaluarea riscului inerent


Seciunea B5 Pragul de semnificaie
Seciunea B6 Revizuirea analitic preliminar

Seciunea B7 Sumarul evalurii riscului i planul de eantionare


Seciunea B8 Solduri iniiale
Seciunea B9 Acordul de planificare a auditului

Seciunea B10 Lista de verificare permanent a informaiilor


Seciunea B11 Agenda de lucru a ntlnirilor pentru planificare
Seciunea B12 Conturile anului precedent

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Alte standarde de audit care conin:
cerine pentru planificarea unei misiuni de audit:

ISA 200 Obiective generale ale auditorului independent i desfurarea unui


audit n conformitate cu Standardele Internaionale de Audit;
ISA 210 Convenirea asupra termenilor misiunilor de audit;
ISA 220 Controlul calitii pentru un audit al situaiilor financiare;
ISA 230 Documentaia de audit;
ISA 240 Responsabilitatea auditorului privind frauda i eroarea;
ISA 250 Luarea n considerare a legii i reglementrilor ntr-un audit al situaiilor financiare;
ISA 315 Identificarea i evaluarea riscurilor de denaturare semnificativ prin nelegerea
entitii i a mediului su;
ISA 320 Pragul de semnificaie n planificarea i desfurarea unui audit;
ISA 330 Rspunsul auditorului la riscurile evaluate;
ISA 510 Misiuni de audit iniiale solduri iniiale;
ISA 520 Proceduri analitice;
ISA 550 Pri afiliate;
ISA 570 Principiul continuitii activitii;
ISA 600 Considerente speciale auditurile situaiilor financiare ale grupului
(inclusiv activitatea auditorilor componentelor);
ISA 610 Utilizarea activitii auditorilor externi, etc.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


4. Activiti de preplanificare - preliminare n auditul financiar
Etapele procesul de planificare a unui audit al situaiilor financiare:
Etapa de preplanificare;
Etapa de planificare propriu-zis.
Scopul activitilor de preplanificare:
Obinerea unei nelegeri privind natura misiunii;
Evaluarea implicaiilor termenilor misiunii;
Dovedirea (prin probe de audit) ndeplinirii cerinelor ISA.
Activiti care urmeaz lurii deciziei de acceptare a unui client:
ntocmirea i transmiterea scrisorii de misiune;
Stabilirea i formalizarea acordul cu clientul - fac obiectul ISA 210 Convenirea asupra termenilor
misiunilor de audit;
Luarea deciziei de constituire a echipei misiunii.
Documentarea activitilor de preplanificare, n special prin:
Seciunea B2/1 la7 din GAC[8];
Seciunea B9/2 din GAC.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

5. Activiti de planificare n auditul financiar


5.1. Scopul activitilor de planificare
de a ntocmi documentele eseniale ale planificrii:
strategia general de audit
planul de audit

5.2. Activiti de cunoaterea clientului i evaluarea riscurilor


Scopul:
obinerea unei nelegeri suficiente despre entitate, mediul su, controalele interne;
identificare i evaluare a riscul de denaturare semnificativ cauzat de erori i/sau fraude;
elaborarea i efectuarea procedurilor de audit suplimentare conform ISA315.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Activitile de cunoaterea clientului i evaluarea riscurilor se efectueaz structurat pe 5 componente
informative:
Cadrul de reglementare i ali factori externi;
Natura entitii;
Obiective, strategii i riscuri aferente afacerii;
Evaluarea i revizuirea performanei financiare a clientului;
Mediul de control i monitorizarea controalelor.
Documentarea activitilor de cunoaterea clientului i evaluarea riscurilor:

Seciunea B 3/1-2 Seciunea C1 i Seciunea B9/2 din GAC. [26]


Extinderea activitilor pentru cea de-a 5-a component informativ (Mediul de control i
monitorizarea controalelor) revizuirea controlului intern al clientului:
potrivit obiectivelor prevzute n Seciunea C1/2 din GAC[27].
Scopul:

evaluarea riscului de control (stabilirea factorului de risc de control) i argumentarea acestuia.


[27]

ICAS - CAFR, Seciunea C1 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag.70.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

Exemple de activiti de revizuire a controlului intern, potrivit ISA315:


chestionarea responsabililor din entitatea client i evaluarea preliminar a mediului
controlului intern;
identificarea procedurilor de control intern aplicate de client pentru angajarea, nregistrarea,
procesarea i raportarea n situaiile financiare a tranzaciilor, evenimentelor care au avut loc;

identificarea documentelor ntocmite n cadrul fluxului informaional al fiecrui ciclu contabil


(graficul circulaiei documentelor);
testarea controalelor declarate de responsabilii proceselor din entitate (testare care trebuie
efectuat anual, inclusiv dac auditorul n etapa de planificare consider c nu are ncredere n
controlul intern adoptat i aplicat de client), etc.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.3. Evaluarea riscului inerent
Riscul inerent reprezint:
susceptibilitatea ca un sold de cont sau clas de tranzacii s fie denaturat semnificativ [ 28].

Include [29]:
riscul inerent general (RIG);
riscul inerent specific (RIS).
SCOPUL
stabilirea factorului de risc inerent utilizat la calcularea dimensiunii minime a eantionului.

Activitile de evaluare a RIG i RIS i de stabilire a factorului de risc inerent includ:


evaluarea RIG
stabilirea nivelului de risc la elementele predefinite a 4 componente:
Elemente manageriale;
Mediul contabil;
Mediul operaional;
Aspecte de audit.
[28]

[29]

ICAS - CAFR, Seciunea B4 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 56.
ICAS - CAFR, Seciunea B4 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 56.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


menionarea nivelul de risc asociat fiecrui element predefinit (din cadrul celor 4
componente), dintre cele 5 nivele de risc prevzut n GAC.
1 foarte sczut;
2 sczut;
3 mediu;
4 ridicat;
5 foarte ridicat.
Evaluarea RIS:
stabilirea nivelului de risc pentru fiecare domeniu auditabil (Seciunea D la R) pe baza a
6 elementele predefinite (I1 la I6);
menionarea nivelul care l asociaz fiecrui element predefinit (I1 la I6), dintre cele 5
nivele de risc prevzut n GAC.
Stabilirea factorului de risc inerent - pe baza nivelului de risc stabilit pentru RIG i RIS, prin
utilizarea unei matrici de risc prevzut n GAC.
Documentarea activitilor de evaluare a RIG i RIS:
Seciunea B 4/1-2 i Seciunea B9/3 din GAC. [30]:

[30]

ICAS - CAFR, Seciunea B3 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 56-57 i 65

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

5.4. Stabilirea pragului de semnificaie


Conceptul de prag de semnificaie
n contextul Cadrului de raportare financiar (CRF) i al auditului (ISA 320), prin:
ceea ce se considera c denaturrile, omisiunile sunt semnificative;
considerarea limitei semnificaiei aplicnd judeci, raionamente (cu privire la pragul de
semnificaie).

determinarea pragului de semnificaie de ctre auditor (pct. 4 ISA 320):


ine de judecata profesional a auditorului;
depinde de percepia auditorului cu privire la nevoile de informaii financiare a
utilizatorilor de situaii financiare (SF).
Scopul:

fundamentarea deciziei de stabilire a dimensiunii minime a eantioanelor;


evaluarea rezultatelor testelor de audit.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

Activitile de stabilire a nivelului pragului de semnificaie (ISA 200, ISA 320):


implic raionament profesional i pe flexibilitate;
se realizeaz pe mai multe trepte;
implic identificarea reperelor asupra crora se aplic anumite procente predefinite;
de regul, se utilizeaz o metod predefinit care folosete:
3 tipuri de repere:
profit naintea impozitrii;
cifra de afaceri;
active brute.
analiza comparativ a realizrilor exerciiului auditat.
Documentarea activitilor de stabilire a nivelului pragului de semnificaie:
Seciunea B5/1 din GAC. [31]

[31]

ICAS - CAFR, Seciunea B5 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 58

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.5. Efectuarea procedurilor analitice preliminare
Procedurile analitice (ISA 520):
diligene de efectuat pentru colectarea de probe de audit;
Scopul:
oferirea unei nelegeri suficient despre client;
asistarea auditorul n evaluarea riscului de denaturare semnificativ.
Activitile de revizuire analitic preliminar a riscului inerent (ISA 520)
analizarea a variaiilor neobinuite:
a soldurilor, rulajelor conturilor cu valori semnificative;
a evenimentelor semnificative petrecute n perioada analizat.
Documentarea activitilor de revizuire analitic preliminar a riscului inerent:
Seciunea B 6/1 din GAC [32] ;
Seciunea B9/3 din GAC [33] .

[32]
[33]

ICAS - CAFR, Seciunea B6 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 59
ICAS - CAFR, Seciunea B9 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 65

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

- implic identificarea i

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.6. Realizarea sumarului evalurii riscului i ntocmirea planului de eantionare
Scopul:
calcularea a dimensiunii eantioanelor.
Activitile succesive necesare calculrii dimensiunii eantioanelor:
stabilirea domeniului auditabil;

Exemplu - Cazul identificrii unui domeniul auditabil (Proba de audit B7):


Pentru auditarea situaiilor financiare ale SC CRIS SA la 31.12 anul N, auditorul stabilete
domeniile auditabile, dintre care un domeniul auditabil este soldul contului Contul 462
Creditori diveri n valoare de 2.500.000 lei.
preluarea (din Seciunea B5/1) a nivelului stabilit pentru pragul de semnificaie, pentru fiecare
domeniu auditabil selectat;
Exemplu - Cazul stabilirii nivelului pragului de semnificaie (Proba de audit B7):
Potrivit activitilor efectuate pentru calcularea i documentarea pragului de semnificaie la SC
CRIS SA, pentru anul N, auditorul a stabilit un prag de semnificaie de 10.000 lei, aplicabil
domeniilor auditabile, dintre care un domeniul auditabil este soldul contului Contul 462
Creditori diveri.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


stabilirea factorului de risc inerent [34];
Exemplu - Cazul stabilirii factorul de risc inerent (Proba de audit B7):
Pentru afirmaiile din soldul Contului 462 Creditori diveri al SC CRIS SA la 31.12.anul N,
auditorul stabilete un factor de risc inerent de 2,5, avnd n vedere evaluarea riscul inerent pentru
nivelul Mediu i riscul inerent specific pentru nivelul Sczut.
aplicarea de teste asupra controalelor interne (potrivit Seciunii C) pentru a argumenta factorul
de risc de control

Exemplu - Cazul stabilirii factorul de risc de control(Proba de audit B7):


Dac aprecierea auditorului n privina controlului intern al SC CRIS SA pentru o afirmaie a
unui domeniului auditabil (Creditori diveri) este c acesta este:
nerelevant va acorda factorului de risc de control nota 1Risc ridicat;
relevant va acorda factorului de risc de control nota 5 Risc sczut.

[34]

ICAS - CAFR, Seciunea B7 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 60

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


aprecierea cu note de la 1 la 3 a relevanei acordate revizuirii analitice;
Exemplu - Cazul evalurii relevanei revizuirii analitice (Proba de audit B7):
Dac auditorul consider rezultatul procedurilor analitice aplicate la SC CRIS SA:
nerelevat, pentru afirmaia aferent contului contabil selectat (Creditori diveri), nu va
afecta dimensiunea eantionului acordnd factorului de risc de control nota 1;
ca avnd o anumit relevan, pentru afirmaia contului contabil selectat (Creditori diveri),
va micora dimensiunea eantionului acordnd factorului de risc de control nota 2;
relevat, pentru afirmaia aferent contului contabil selectat (Creditori diveri), va micora
dimensiunea eantionului acordnd factorului de risc de control nota 3.
calcularea dimensiunii minime a eantionului prin mprirea succesiv a valorii populaiei din
conturile selectate (solduri, rulaje) la:
pragul de semnificaie;
factorul de risc inerent;
factorul de risc de control;
nota acordat relevanei revizuirii analitice.
Exemplu - Cazul dimensiunii eantionului (Proba de audit B7): Anexa 1

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Lipsa eantionului - impune prezentarea motivelor acestei aprecieri.
Exemplu - Cazul lipsei de eantion (Proba de audit B7): Anexa 2
Variante ale dimensiunii eantionului:
n funcie de obiectivele de audit vizate.
Exemplu Cazul unor variante pentru dimensiunea eantionului (Proba de audit B7): Anexa 3
Documentarea activitilor de sumarizare a riscurilor i calculare a dimensiunii eantioanelor:
Seciunea B7/1 la 2 din GAC. [35]

Exemplu Calcularea planului de eantionare (Proba de audit B7):Anexa 4

[35]

ICAS - CAFR, Seciunea B7 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 60-61.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.7. Evaluarea soldurilor iniiale
Scopul:

descoperirea denaturrilor semnificative din soldurile iniiale ale conturilor;


identificarea neconformitilor cu cerinele cadrului de raportare financiar.

Activitile de efectuat (ISA 510, ISA 710) vor include:


obinerea unei copii a situaiilor financiare ale anul anterior i analizarea acestora;
Exemplu - Cazul solduri de deschidere - Bilan (Proba de audit B 8/1.2): Anexa 5
obinerea unor copii a balanei de verificare cu soldurile iniiale a anului N i a anului N-1;
efectuarea de verificri asupra soldurilor de nchidere ale perioadei anterioare;
examinarea dac au fost soluionate toate problemele sesizate n perioada anterioar sau curent;
revizuirea documentelor de lucru de lucru ale auditorului anterior, dac este posibil;
analizarea cifrelor corespondente;
revizuirea dosarului de audit din anul precedent;
efectuarea de teste prin care s se obin o asigurare rezonabil c soldurile iniiale sunt lipsite
de denaturri semnificative, etc.
Documentarea activitilor:
Seciunea B8/1 din GAC. [36]

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.8. Alte activiti de planificare
Scopul:
de a oferi suportul documentar necesar:
unei verificri finale;
ntocmirii i urmririi realizrii agendei de lucru a ntlnirilor;
documentrii asupra conturilor anului precedent.

Activitile de efectuat vor include:


ntocmirea i urmrirea Listei de verificare permanent a informaiilor;
ntocmirea i realizarea agendei de lucru a ntlnirilor;
documentarea asupra conturilor anului precedent.
Documentarea activitilor:
Seciunea B10/1 din GAC [37];
Seciunea B11/1 la 2 din GAC [38];
Seciunea B12 din GAC [39].
[37]

ICAS - CAFR, Seciunea B10 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 66.

[38]

ICAS - CAFR, Seciunea B11 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 67-68.

[39]

ICAS - CAFR, Seciunea B12 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag. 10.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


5.9. ntocmirea Strategiei generale de audit, baz pentru Acordul de planificare a auditului
Strategia general de audit constituie:
rezultatul activitilor de preplanificare i planificare;
cadrul general al planificrii
baza pentru planificarea procedurilor de fond, a comunicrilor.
Scopul:
stabilirea unui Plan de audit adecvat;
uurarea ntocmirii dosarului de audit;
selectarea adecvat a membrilor echipei misiunii;
asigurarea cadrului de referin n evaluarea ulterioar a membrilor echipei misiunii;
oferirea indiciilor necesare selectrii, verificrii locaiilor, a segmentelor de activitate a clientului;
uurarea coordonrii, gestionrii, supravegherii i revizuirii, etc.

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Activitile necesare configurrii Strategiei generale de audit:
cunoaterea domeniului de activitate al clientului:
cunoaterea factorilor semnificativi, a rezultatelor activitilor preliminare misiunii, ct i a
cunotinelor dobndite n alte misiuni de audit, ndeosebi aspectele referitoare la:
fraud:
planul de eantionare:
denaturri semnificative asupra situaiilor financiare identificate n perioadele anterioare;
experiena anilor anteriori, cunotinele auditorilor mai experimentai;
alte elemente de referin, etc.
stabilirea natura, plasarea n timp i amploarea resurselor care vor fi utilizate n misiunea de audit:
stabilirea membrilor echipei misiunii;
repartizarea activitilor de audit ntre membrii echipei misiunii;
nominalizarea auditorilor cu experiena adecvat pentru domeniile auditabile
evaluate cu riscuri mai ridicate;
proiectarea bugetului misiunii.
Documentarea activitilor:
Seciunea B9/1 la 3 din GAC. [40]

[40]

ICAS - CAFR, Seciunea B9 Ghidul privind Auditul Calitii, Editura Irecson, 2010, Bucureti, pag.63 i 65

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE


Elemente ale Strategiei generale de audit (potrivit Modelului exemplificativ al Strategiei generale de
audit):

elemente care particularizeaz caracteristicile misiunii:

elemente care rezulta din agenda ntlnirilor cu clientul;

elemente care rezulta din agenda ntlnirilor cu ali auditori ai componentelor:

elemente referitoare la termene limit pentru transmiterea ctre auditor a informaiilor:

elemente care rezulta din agenda ntlnirilor cu echipa misiunii:

6. Strategia general de audit / memorandum Anexa 6


Anexe
Materiale ajuttoare

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012

PLANIFICAREA UNUI AUDIT AL SITUAIILOR FINANCIARE

V mulumesc!

Prof. univ. dr. Tatiana DNESCU, iunie 2012