Tabel. 2.1.

3 Analiza structurii activelor prin metoda ratelor

Formula de
Indicatori

2011

2012

2013

calcul

Abaterea (+,- )
2013-2012

2013-2011

Active TL
Total Activ

0,0108

0,0104

0,1737

+0,1633

+0,1629

2.Rata activelor curente

Active curente
Total Activ

0,9892

0,9896

0,8263

-0,1633

-0,1629

3. Raportul dintre
activele curente i
imobilizate
4. Rata patrimoniului cu
destinaie de producie

Active curente
Active TL

0,9187

0,9503

0,476

-0,9527

-87,11

MF +SMM
Total Activ

0.15

0,52

0,60

+0,08

+0,45

5. Rata compoziiei
tehnice a activelor

Mijloace fixe
Active curente

0,01194

0,01198

0,1759

+0,16392

+0,16396

6. Coeficientul de
rennoire a mij. fixe

MF intrate
MF ( sf )

0,47

0,93

+0,46

Mijloace bn .
Total activ

0,0001

0,01

0,0006

-0,0094

+0,0005

1.Rata imobilizrilor

7. Rata activelor perfect

lichide

Tabel 2.1.4. Evoluia n dinamic a patrimoniului net

Indicatori

2011

2012

Abaterea (+,-), lei

2013-2012
2013-2011

2013

Abaterea, %
2013- 2013-2011
2012

1.Activ total
2.Datorii pe
termen scurt
3. Datorii pe
termen lung
Patrimoniul net
AT-(DTS+DTL)

28 135 725

53 237 535

66 043 100

+12 805 565

+37 907 375

+24,05

+134,73

5 444 220

18 111 129

21 050 908

+2 939 779

+15 606 688

+16,23

+286,66

112 154

14 183 519

15 788 636

+1 605 117

+15 676 482

+11,32

+13 977,64

22 579 351

20 942 887

29 203 556

+8 260 669

+6 624 205

+39,44

+29,34

Tabel 2.2.3. Structura surselor de finanare

Indicatori

Formula de
calcul
Cap Propriu
Tot Pasive

1.Coeficientul de
autonomie

2011

2012

2013

Abaterea (+,-)
2013-2012 2013-2011

0,80

0,39

0,44

+0,05

-0,36

2.Coeficientul de atragere
a surselor mprumutate

Datorii Tot
Tot Pasive

0,20

0,61

0,56

-0,05

+0,36

3.Coeficientul corelaiei
ntre sursele mprumutate
i proprii
4.Rata solvabilitii
generale

Datorii Tot
Cap Propriu 0,029

1,54

1,26

-0,28

+1,231

Tot Pasive
Datorii Tot

5,06

1,65

1,79

+0,14

-3,27

5.Rata general de
acoperire a capitalului
propriu

Tot Pasive
Cap Propriu

1,25

2,54

2,26

+1,72

+1,01

Tabel 2.2.4. Aprecierea gradului de stabilitate a surselor de finanare i a gradului de

ndatorare pe termen lung
Formula de
Indicatori
1.Rata stabilitii financiare

calcul
2011
Capital perm
Total Pasiv 0,81

Abaterea (+,-), lei

2013-2012 2013-2011

2012

2013

0,66

0,68

+0,02

-0,13

2. Rata de ndatorare pe TL
fa de capitalul permanent

Datorii TL
Capital perm 0,005

0,40

0,35

-0,05

+0,345

3. Rata de autofinanare a
capitalului permanent

Capital pr
Capital perm 0,995

0,60

0,65

+0,05

-0,345

4. Coeficientul de levier
financiar

Datorii TL
Capital pr

0,005

0,68

0,54

-0,14

+0,535

5. Rata de ndatorare pe TL
fa de capitalul social

Datorii TL
Cap social

20,77

2 626,58

2 923,82

+297,24

+2 903,05

6. Rata de acoperire a
datoriilor pe TL cu capitalul
social

Cap social
Datorii TL

0,048

0,000 38

0,000 34

-0,000 04

-0,04766

Tabel 2.3.1. Analiza gestiunii financiare

Formula de

2011

2012

2013

Indicatori
1.Numrul de rotaii a activelor tot.

calcul
VV

val . Active

1,59

1,50

0,91

-0,59

-0,68

2.Rata nzestrrii VV cu active

val Active
VV

0,63

0,67

1,09

+0,42

+0,46

365 : Nr rot (A)

229,56

243,33

401,10

+157,77

+101,54

VV

val . MF

134,91

126,57

10,66

-115,91

-124,25

2,71

2,88

34,24

+31,36

+31,53

1,61

1,51

1,02

-0,49

-0,59

226,71

241,72

357,84

+116,12

+131,13

3. Viteza de rotaie a activelor, zile

4.1Numarul de rotaii a mijloacelor
fixe
4.2. Durata de rotaie a mijloacelor
fixe, zile
5.1Numarul de rotaii a activelor
curente

365
Nr rot (MF )
VV

val AC

Abaterea (+,-), lei

2013-2012 2013-2011

5.2.Durata de rotaie a activelor

curente, zile

365
Nr rot ( AC)

5.1.1 Numrul de rotaii a SMM

365
Dur rot ( SMM) 5,91

3,74

1,34

-2,4

-4,57

5.2.1 Durata de rotaie a SMM

SMM365
Costul Vinz

97,66

273,13

+175,47

+211,39

61,74

Tabel 2.3.3. Analiza necesarului fondului de rulment

Indicatori
1.Fondul de rulment net
2.1 Durata medie de
rotaie a SMM
2.2 Durata medie de
incasare a creantelor pe TS
2.3 Durata medie de
achitare a DTS
2.4 Durata cilului financiar
2.5Volumul vnzrilor
3. Necesarul fondului de
rulment

Formula de calcul
CP+DTL-AIm

Stoc SMM
Cost vnz

2012
34 572 041

2013
33 526 365

Abaterea (+,-)
-1 045 676

97,66

273,13

+175,47

CTS
n credit
Vnz

34,26

62,69

+28,43

.
Ch

DTS

4,42

3,68

-0,74

127,5
61 007 193

332,14
54 550 981

+204,64
-6 456 212

21 310 731,8

49 639 890,4

28 329 158,6

r2.1+r2.2+r2.3
(r010 Raport p/p)
Dur cicl finVV
365

Excedent (deficit) de FR

NFR-FR

+13 261 309,2

-16 113 525,4

-29 374 834,6

Tabel 2.4.5. Analiza ratelor profitabilitii, %

Formula de
Indicatori
1.Rentabilitatea vnzrilor

calcul
Pb
100
VV

2.Rentabilitatea economic

Pimp

val . Act

2.1 Rentabilitatea activelor

*100%

2.2 Rentabilitatea activelor

cu destinaie de producie

Pnet
+ AC

MF

Abaterea (+,-)
2013-2012 2013-2011

2011

2012

2013

48,47

-4,26

29,35

+25,09

-19,12

72,10

-3,98

15,78

+19,76

-56,32

71,26

-3,94

14,54

18,48

-56,72

89,85

-7,44

33,16

+40,6

-56,69

89,40

-8,05

20,75

+28,8

-68,65

*100%

3.Rentabilitatea financiar
3.1Rent Capitalului Propriu

Pnet
100
CapPr

(dup profitul net)

3.2 Rentabilitatea
capitalului permanent

Pnet
CapPerm *1
00%