Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
pe marginea abisului
I. Introducere
Pe 13 septembrie 2011, cu ocazia unei vizite oficiale ntr-o serie de ri scandinave, Vlad Filat - premierul de atunci al Republicii Moldova - a inut un discurs n faa oamenilor de afaceri suedezi reunii n Forumul Economic Moldo-Suedez. n discursul su, primul ministru
moldovean a recitat toi factorii care ar trebui s fac din Moldova o destinaie atractiv
pentru investiii strine: cot unic sczut pe profitul firmelor, proximitatea geografic de
piaa european i cea a CSI, costul sczut al forei de munc, regim vamal preferenial cu
UE etc. Cireaa de pe tort ns a venit la final, cnd premierul a dezvluit avantajul-cheie deinut de Republica Moldova vizavi de Romnia sau de Ucraina: acela c n Moldova
orice investitor poate s l contacteze direct i personal pentru a rezolva orice problem, n
timp ce n rile vecine sus-menionate acelai investitor ar ntmpina dificulti n a avea
vreo ntrevedere cu factorii politici de decizie. Aplauzele rzlee care au ntmpinat finalul
alocuiunii au reflectat nedumerirea audienei suedeze vizavi de acest ultim punct: de ce ar
trebui un investitor s apeleze la prim-ministru pentru a-i rezolva problemele ntr-o economie occidental, european, n care dup cum tocmai li se explicase era pe punctul
de a se instaura ireversibil domnia legii? Ar fi nelept pentru un investitor sa i lege succesul afacerii de soarta politic a unui individ? Ce s-ar ntmpla cu afacerea unui investitor
perceput ca fiind prea apropiat de un prim-ministru sau preedinte al rii gazd, n cazul
n care ultimul ar pierde alegerile sau ar fi acuzat de acte de corupie?
Declaraia politicianului moldovean la acel forum era cel mai probabil o ncercare n bun
credina de a asigura potenialii investitori c acetia ar avea ntotdeauna acces la o prghie
important mpotriva corupiei sau birocraiei excesive endemice n Moldova i n regiune.
Ea venea ns pe fondul unor realiti mpmntenite n economiile regionale, unde era
de la sine neles c orice afacere important trebuia s beneficieze de protecie politic de
la cele mai nalte niveluri dac ar fi s aib o ans de supravieuire. i dac sub Vladimir
Voronin statul eliminase mafioii mruni care operau n negura tranziiei post-sovietice i
a etatizat corupia pe o vertical puternic politic, schimbarea guvernului comunist dup
opt ani de dominaie politic i economic a acestuia a deschis porile unei reaezri ale
sferelor de influen economic pe calapodul noilor realiti politice.
Pentru muli din alegtorii moldoveni i partenerii occidentali de dezvoltare ai Moldovei,
schimbrile politice din 2009 promiteau o revitalizare a economiei osificat de tip centra-
unor noi fraude, i adoptarea unor msuri eficiente anticorupie. Pe data de 30 ianuarie
2015 guvernul Romniei a trimis o scrisoare premierului Pavel Filip prin care a reiterat
expres aceste condiii, iar guvernul Republicii Moldova i-a declarat disponibilitatea de a
accelera implementarea lor.
nicipiului Orhei.
Acest fenomen s-a ntmplat imediat dup scandalul Laundromat, n care timp de patru
ani (2010-2014) s-au folosit ca justificare contracte comerciale fictive sau executarea unor
hotrri judectoreti referitoare la datorii imaginare ntre societi comerciale create anume cu scopul splrii de bani i transferurilor de fonduri ctre companii offshore pentru a
ajuta diverse entiti din Federaia Rus s spele circa 20 miliarde de dolari.4
Pentru cei ce au pus la cale i executat devalizarea celor trei bnci menionate mai sus,
ntregul episod a venit la pachet cu un bonus geopolitic: profitnd de faptul c ilegalitile
au ieit la iveal sub un regim politic declarat pro-occidental, diveri formatori de opinie
au asociat jaful secolului (cum incidentul a ajuns s fie numit) cu vectorul politic pro-european. Operaiunea a reuit: Barometrul Opiniei Publice din noiembrie 2015 a indicat o
reaezare masiv a preferinelor electoratului n favoarea partidelor anti-europene, pe fondul unei culpabilizri aproape universale a principalilor politicieni din partidele declarate
pro-occidentale.5
Dup dispariia fondurilor, instituirea administrrii speciale i apoi lichidarea celor trei
bnci afectate, autoritile din Moldova, instituiile financiare internaionale i partenerii
de dezvoltare au fost constrni s caute soluii pentru a reduce riscurile repetrii unei
astfel de situaii. Prioritatea FMI i una din condiiile cheie pentru ncheierea unui acord
de creditare cu Republica Moldova a devenit aadar reglementarea situaiei din sectorul
bancar. n paralel, Alex Kremer, director de ar al Bncii Mondiale pentru Moldova, a
susinut c fr clarificarea vulnerabilitilor nici Banca Mondial nu va relua acordarea
sprijinului bugetar destinat Republicii Moldova.6 Nici finanrile din partea UE nu vor fi
deblocate pn la un acord cu FMI, conform informaiilor vehiculate n mediul public. Iar
n lipsa unor relaii stabile cu FMI, Banca Mondial i cu UE, donatorii mai mici, la rndul
lor vor ezita s deblocheze finanrile. (Acesta este de altfel i unul din motivele principale
datorit crora n ultimii trei ani Republica Moldova nu a iniiat discuii asupra nici unui
nou proiect major de infrastructur sau de dezvoltare a sectorului privat cu bncile de dezvoltare (BERD, BEI), iar proiectele existente se mic extrem de lent ca de exemplu proiectul BEI Livada Moldovei n valoare de aproximativ 120 milioane de euro a fost amnat
n repetate rnduri).
n acest context, n toamna anului trecut trei din cele mai mari bnci din Moldova au fost
obligate s accepte ca firme strine s efectueze audituri diagnostice. Firmele internaionale
de audit Mazars, KPMG i Deloitte & Touche au fost cele alese pentru a completa auditu4. Iurie Sdua, Ion Preaca, Roman Anin, Mihai Munteanu, Paul Radu, Miranda Patrucic, Victor Ilie, Arta Giga, Vladimir Kostic
Spltoria ruseasc: Moscova Riga via Chiinu, RISE Moldova, 22 August 2014, Chiinu
5. Barometrul Opiniei Publice, Noiembrie 2015, Institutul de Politici Publice, Chiinu
6. Alex Kremer Moldova: adio 2015 i salut 2016!, The World Bank, 23 Decembrie 2015, Chiinu
BNM, ns ulterior aceasta cota a fost diminuat la 1%). n aceeai zi, BNM-ul a retras i
confirmarea a doi administratori (vicepreedini ai Comitetului de conducere) ai Moldinconbank. BNM am mai dispus i de alte msuri corective, cum ar fi retragerea confirmrilor a trei administratori din cadrul consiliului bncii Moldova-Agroindbank, impunerea
alegerilor unei noi componene a consiliului bncii, i avertismente emise la adresa membrilor comitetului de conducere.
Nici la Victoriabank lucrurile nu stau prea bine din punctul de vedere a transparenei
acionariatului sau a problemelor bgate sub pre. In 2015, Banca European pentru
Reconstrucii i Dezvoltare (BERD) a ncercat s i majoreze cota pe care o deinea n
Victoriabank de la 15.06% la peste 50% - ns tentativa a fost blocat de Ministerul Economiei din motive obscure, ceea ce a strnit nemulumirea partenerilor de dezvoltare ai
Moldovei.12 Intrarea BERD pe piaa bancar din Moldova n calitate de acionar majoritar
ar fi ridicat standardele de guvernan corporativ i transparen, i ar fi diminuat unele
din practicile de facto anticoncureniale prezente pe piaa bancar. Bancherul romn Ionu
Ptrhu membru al board-ului Victoriabank a declarat recent c n opinia sa, primele
patru-cinci bnci din Republica Moldova (care includ cele 3 bnci sus-menionate) sunt
dominate de acelai grupde interese. n acelai interviu, dnsul a adugat c nu ar fi exclus
c n cadrul bncii Victoriabank s se ntmple lucruri stranii, n contextul n care boardul acesteia este efectiv nefuncional deoarece doar patru din membri au primit aprobarea
BNM (n timp ce ali trei nu au depus nc documentele aferente la BNM), iar acetia nu
cunosc situaia operaional i financiar a bncii.13
Think-tankul moldovean Expert-Grup a propus recent un plan de consolidare pentru sectorul bancar14 format din apte msuri urgente care ar trebui
sa fie implementate de ctre autoritile naionale de reglementare i bncile comerciale din Republica Moldova, i care ar duce la ntrirea BNM i
mbuntirea administraiei i guvernanei corporative n sectorul privat:
1. ntrirea independenei BNM - aciuni ce trebuie s vizeze eliminarea prghiilor
prin care anumite cercuri de interese politice sau private pot pune presiuni asupra bncii
centrale.
2. Fortificarea monitorizrii supravegherii bancare diminuarea factorului uman n
procesul de monitorizare i reglementare prin implementarea soluiilor informaionale,
sporirea capacitii BNM n a identifica i contracara activitile concertate, si nsprirea
12. Mold-street: Guvernul RM, ACUZAT de actiuni deliberate si cinice. Cum ministrul Economiei a blocat tranzactia de preluare a
Victoriabank de catre BERD News.md, 10 August 2015, Chiinu
13. Eugen tirbu Membru CA Victoriabank arunc bomba: Nu exclud c n banc sunt probleme, Today.md, 25 martie 2016,
Chiinu
14. Adrian Lupuor, Dumitru Pintea, Cum restabilim de urgenta increderea in banci? Plan de actiuni pentru asanarea sectorului
bancar moldovenesc propus pentru anii 2016-2017 Expert-Grup, Chiinu
sanciunilor penale pentru abuzul de pia i alte nclcri din partea bncilor comerciale.
3. Sporirea transparenei acionarilor din sistemul bancar - instituirea unui mecanism clar de evaluare a calibrului acionarilor pentru a nu permite deinerea aciunilor
bancare de ctre persoane dubioase. n acest sens, aciunile trebuie s vizeze implementarea i instituionalizarea testului fit-and-proper (standarde minime de integritate i
transparen) i facilitarea schimbului de informaii cu statele de reedin a acionarilor
finali ai bncilor.
4. mbuntirea guvernane corporative n bnci - att msuri motivaionale, printre
care elaborarea i promovarea unui Cod general de Guvernan Corporativ, elaborarea
i publicarea anual a rapoartelor privind transparena gestionrii riscurilor i promovarea unor standarde etice i profesionale pentru funcionarii din cadrul bncilor, ct i
msuri coercitive, cum ar fi nsprirea sanciunilor pentru guvernarea improprie.
5. Responsabilizarea managerilor bancari - dezvoltarea principiului verificrii duble
(four eye approach), dar i implementarea mecanismului de bail-in, n care acionarii
sub obligai s acopere din sursele proprii pierderile i orice alte consecine ale management-ului defectuos. n lista de aciuni mai intr i sporirea independenei membrilor Consiliilor de administraie care verific activitatea managerilor bancari i nsprirea
sanciunilor pentru administrarea necorespunztoare a bncilor
6. De-offshorizarea sectorului bancar - interzicerea oricror interaciuni dintre
bnci i companiile din regiunile care nu respect standardele de transparen, precum
i armonizarea deplin a legislaiei autohtone cu prevederile UE n domeniul splrii
banilor.
7. Sporirea capacitii bncilor de a absorbi pierderi - revizuirea indicatorilor
prudeniali conform prevederilor Basel III, delimitarea unor cerine i mai stringente
pentru bncile sistemice n raport cu bncile mici i majorarea plafonului de garantare a
depozitelor bancare.
Sectorul bancar rmne deci extrem de vulnerabil n faa provocrilor situaiei actuale, iar
eforturile necesare pentru ntrirea acestuia nc nu au nceput din plin. Guvernul a bifat
ns cel puin nc un pas important n direcia corect pe data de 11 martie 2016, n urma
unui concurs deschis, bancherul Sergiu Cioclea a fost numit guvernatorul Bncii Naionale
a Moldovei pentru un mandat de 7 ani efectiv 11 aprilie 2016. Noul guvernator este perceput ca un tehnocrat competent n materie de finane cu un CV impresionant, iar numirea
sa pare s satisfac una din cerinele cheie ale partenerilor de dezvoltare. Rmne ns de
vzut dac va exista voin politic de a implementa reformele necesare fortificrii sectorului bancar, i de a gestiona poteniala criz de magnitudine nc incert care se contureaz
titorul american Zbigniew Piotr Grot plngerea sa fiind nregistrat pe 21 martie 2016.18
Partea trist este c de cele mai multe ori, aceste dispute (care au pus Republica Moldova
n faa solicitrilor de daune n valoare cumulativ de zeci de milioane de euro) ar fi putut fi
soluionate rapid i mult mai ieftin dac ar fi existat disponibilitatea autoritilor la dialog
cu investitorii afectai la etapa incipient a problemelor semnalate, nainte ca acestea s se
transforme ntr-un litigiu de proporii.
Principalele probleme care afecteaz mediul de afaceri n Republica Moldova sunt n general corupia judiciar i oficial, birocraia sufocant, i lipsa anumitor componente a
unei legislaii moderne pentru afaceri. Eforturile guvernului n acest context au dat pn
n momentul de fa rezultate mixte. Pe de o parte, acesta dovedete o deschidere impresionant pentru dialog cu organizaiile care reprezint mediul de afaceri n special cu
Camera American de Comer, Asociaia Businessului European, i Asociaia Investitorilor
Strini. Aceste schimburi de idei au loc fie ca parte a platformelor de dialog public-privat
finanate n mare parte de donatorii externi (ca de exemplu Consiliul Economic de pe lng
Prim Ministru, secretariatul creia este finanat de BERD, Consiliul Consultativ pe lng
Serviciul Vamal, cel de pe lng Serviciul Fiscal, (finanate de USAID)), fie n diverse grupuri de lucru n cadrul Ministerului Economiei, sau chiar n audierile publice n Parlament
ce in de diverse legi. Iar atunci cnd o problem devine endemic, guvernul a artat c
poate lua aciune ca de exemplu recenta decizie referitoare la suspendarea pentru trei
luni a majoritii controalelor de stat pn ce acest proces va fi optimizat, luat pe fondul
suspiciunilor de corupie ce planau asupra acestora.19
Rezistena din interiorul sistemului la schimbri ns rmne o problem fie c vorbim
de susceptibilitatea excesiv administratorilor ageniilor de reglementare la factorul politic, la corupia funcionarilor de rnd, sau la inabilitatea personalului acestora s neleag
rolul ageniei n contextul unei economii funcionale de pia.
Recomandri principale:
Crearea unei agenii speciale nepolitizat care s se ocupe exclusiv de asistena
post-investiional a investitorilor strini. n trecut, acest proces era executat haotic, i
sub jurisdicia duplicativ a mai multor entiti guvernamentale unele susceptibile la
presiuni politice (MIEPO, Consiliul Economic al Prim-Ministrului, Echipa de Atragere
a Investiiilor etc.)
18. Un nou proces internaional contra Moldovei. Un investitor american cere despgubiri de milioane MoldStreet, 4 aprilie 2016,
Chiinu
19. Moratoriu de trei luni la controale, MoldStreet, 3 aprilie 2016, Chiinu
10
Instaurarea unui mecanism simplificat de rezolvare a disputelor investiionale
existente - ca de exemplu acceptarea unui non-binding advisory opinion emis de un
expert n arbitraj comercial, care sa serveasc ca baz de negocieri dintre guvern i
investitor;
Activarea i aplicarea unui mecanism transparent care s serveasc ca un registru electronic al controalelor, care ar include toate controalele planificate pentru un an
nainte (n afara celor inopinate) - iar cele inopinate sa aib un temei argumentat n
mod obiectiv;
ncurajarea metodelor alternative de rezolvare a disputelor comerciale - arbitraj
domestic i mediere pentru a minimaliza contactul mediului de afaceri cu sistemul
juridic local n forma sa actual. Crearea unui nou centru de soluionare alternativ a
disputelor (ADR Center) cu ajutorul i expertiza donatorilor strini (n trecut USAID a
fost interesat n finanarea unei astfel de iniiative);
Asigurarea funcionalitii ghieelor unice (one stop shops) care au fost deja implementate cu fondurile donatorilor externi ns care n realitate nu funcioneaz n
regim optim.
11
12
13
14
Recomandri principale:
Prioritizarea reducerii decalajului existent ntre aciunile necesare pentru implementarea eficient a Strategiei de Reformare a Sectorului Justiiei pentru anii 20112016 i a Strategiei Naionale Anticorupie pe anii 2011-2015;
Accelerarea adoptrii cadrului normativ secundar i modificarea legislaiei afectate de msurile deja adoptate;
Pentru evitarea duplicrii jurisdicionale, modificarea Legii cu privire la CNA pentru a exclude expres competenele care revin Procuraturii Anticorupie i CNI;
Adoptarea de msuri eficiente care s asigure funcionalitatea optim a sistemului
de repartizare aleatorie a dosarelor n instana de judecat;
Consultarea regular i semnificativ a societii civile n privina pachetelor legislative pe tema anticorupiei i a reformei sistemului judiciar;
Ca msur pe termen scurt i mediu, iniierea discuiilor cu partenerii de dezvoltare cu privire la aducerea unui numr de magistrai din statele UE i ataarea acestora ca observatori la edinele de judecat locale, fr drept deliberativ (o iniiativ n
acest sens a fost oferit de guvernul Olandei i luat n considerare de guvernul Leanc,
dar a fost abandonat n faa opoziiei puternice din partea Consiliului Superior al Ma31
gistraturii ).
V. Concluzii
Pe data de 30 martie 2016, Camera Deputailor din Romnia a aprobat acordul de mprumut cu Republica Moldova de 150 milioane de euro, aa cum a fost el completat de schimbul de scrisori ulterior ntre prim-ministrul Romniei i cel al Republicii Moldova. Legea
31. Galina Munteanu Primii judectori europeni vor ajunge n R. Moldova n aceast toamn Ziarul Naional, 2 septembrie 2014,
Chiinu
15
32. James Pettit: guvernul moldovean a ndeplinit multe din condiiile preliminare pentru nceperea negocierilor cu FMI Europa
Libera, 4 aprilie 2016, Chiinu
16
Despre autor
George Teodorescu lucreaz din mai 2015 ca consultant legal n
New York, cel mai recent asociat cu firma Cravath, Swaine & Moore
LLP. ntre 2009 i 2015 a fost eful biroului din Chiinu al firmei
internaionale de avocatur Vernon David & Associates, iar ntre
2007 i 2008 a fost avocat specializat pe arbitraj comercial n cadrul
firmei britanice CMS Cameron McKenna. George este admis n baroul New York, i a absolvit dreptul la Syracuse University n Statele
Unite ale Americii.