Autores: Gabriel Carneiro Grebinski e Delci Grapgia dal Vesco TEMTICA: Contabilidade Internacional.

AS ALTERAES NA CONTABILIZAO DO LEASING FINANCEIRO FRENTE A CONVERGNCIA PARA NORMAS INTERNACIONAIS DE CONTABILIDADE

1. INTRODUO A discusso acerca da harmonizao das normas de contabilidade tornou-se intensa ao fim da dcada de 90 do sculo passado. A crise das economias japonesa, asitica, russa e recentemente americana, despertou a ateno dos organismos internacionais para o fato de que a contabilidade tem caractersticas particulares em cada pas, tornando os demonstrativos incomparveis, no atendendo as necessidades de globalizao do capital. Neste sentido, os rgos internacionais de estudo e regulamentao iniciaram processo de convergncia as normas contbeis mundiais. Um dos organismos que vem demonstrando a necessria harmonizao entre as normas o International Acoounting Standards Committee (IASB), que vem emitindo vrios pronunciamentos sobre o assunto, sempre com o intuito de promover de forma global a aceitao e o cumprimento dessas novas regras. Esse processo de internacionalizao das normas j foi iniciado no Brasil com a publicao da Lei 11.638/2007. Como j observado, a diferena entre as formas de contabilizao nacionais e aquelas internacionalmente aceita devem ser reduzidas e padronizadas. Desta forma, mudar o tratamento contbil das operaes h tantos anos vigentes no pas um processo que demanda estudo, divulgao e regulamentao. As lacunas deixadas pela legislao requerem normas de contabilidade adequadas. Para isso, Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) foi criado e est regularmente emitindo entendimentos e normas tcnicas para que a contabilidade brasileira avance rumo padronizao. Dentre as modificaes de entendimento, destaca-se a contabilizao do Leasing Financeiro, mais conhecido no pas como Arrendamento Mercantil. Este aspecto, entretanto, uma das grandes mudanas contbeis advindas da adequao a norma internacional. Neste trabalho, explana-se sobre este assunto em virtude das mudanas trazidas pela contabilidade internacional. Neste contexto de busca pela harmonizao contbil, verificam-se no Brasil empresas controladas por grupos internacionais, que alm de mantm as demonstraes contbeis exigidas pela legislao brasileira, mas que tambm elaboram demonstraes que atendem aos seus controladores, aplicadas s determinaes destes. Neste sentido, a padronizao da contabilidade internacional tornaria nicas as demonstraes contbeis e tambm as interpretaes geradas. Desta forma, convm observar que so oportunas as pesquisas especficas sobre a contabilidade internacional, e no caso deste, o Leasing Financeiro. O estudo auxilia na transparncia e divulgao do conhecimento acerca dos temas contbeis, pois o IFRS tema atual e relevante para o conhecimento dos usurios da informao contbil. Vrias so as novas formas de negociao surgem com o passar dos anos e a contabilidade deve manter-se adequada para melhor evidenciar os fenmenos patrimoniais. A adaptao da contabilidade para que torne as demonstraes contbeis mais prximas realidade de forma que o usurio da informao tenha mais solidez durante a anlise. O contexto desenhado leva a seguinte questo: As alteraes contbeis provenientes da convergncia para as normas internacionais melhoram a evidencia do Leasing Financeiro?

1.1 Objetivo Geral Analisar as formas de tratamento do Leasing Financeiro frente s mudanas na legislao contbil brasileira. 1.2 Objetivos Especficos Em especfico, para anlise da contabilizao do Leasing Financeiro, os objetivos do estudo so: Pesquisar a forma de tratamento do Leasing Financeiro segundo a lei 6.404/1976; Analisar o tratamento internacional divulgado pelo IASB; Destacar a mudanas contidas na Lei 11.638/2007 e as regulamentaes emitidas pelo CPC; Expor os pontos relevantes das novas regulamentaes. 1.5 Delimitao da Pesquisa A pesquisa limitou-se a explorao dos textos referentes ao tratamento do Leasing segundo a Lei 6404/76 antes da sua alterao, seguida pelo levantamento do tratamento conforme as normas internacionais emitidas pelo IFRS e finalizando com a explorao das alteraes promovidas pela Lei 11.638/2007. Portanto, delimitou-se a explorao do assunto e analisar os pontos divergentes normativos e legislativos. 2. DESENVOLVIMENTO Segue conceituao do leasing e suas particularidades tanto em relao ao tratamento legislativo nacional como internacional bem como pesquisa sobre as alteraes promovidas nos ltimos anos no Brasil. 2.1 Conceito de Leasing No mercado globalizado em que nos encontramos hoje em dia de suma importncia para as empresas que possam refletir credibilidade e capacidade de honrar seus compromissos junto a seus credores para que assim possam adquirir recursos financeiros junto a estes. Nessa inteno estas empresas se preocupam em no transmitir, atravs de suas demonstraes financeiras, alto grau de endividamento. Durante bom tempo uma forma das empresas conseguirem isso foi com os arrendamentos mercantis (leasings). Conhecido amplamente no Brasil como Arrendamento Mercantil, esta forma de financiamento tem provocado muita discusso mundo a fora sobre sua forma de tratamento contbil. Para Groppelli e Nickbakht (2006, p.263), o Leasing pode ser descrito como: Um arrendamento um contrato legal entre duas partes, o arrendador que possui o ativo, e o arrendatrio, que usa o ativo. O arrendador concede ao arrendatrio o direito de usar o ativo por um prazo especfico. Em troca, o arrendatrio paga certa quantia por esse aluguel, durante o perodo de arrendamento. Subdividida em modalidades, o Leasing vem demonstrando formas de contabilizao diferentes entre vrios pases. Ainda segundo discusso mundo a fora sobre sua forma de tratamento contbil. Para melhor evidenciao do problema procurou-se diferenciar as duas modalidades de leasing (arrendamento mercantil): operacional e financeiro. O tratamento contbil na maioria dos pases segue esta classificao. Basicamente, caracteriza-se da seguinte forma: Leasing Operacional (Arrendamento Financeiro Operacional): A empresa arrendadora transfere ao arrendatrio apenas o direito de uso do bem arrendado, por determinado perodo de tempo. No final desse perodo, a arrendatrio devolve o bem arrendadora. Esse perodo de tempo determinado pela assinatura de um contrato, o qual no recebe a devida contabilizao na empresa arrendatrio como reconhecimento da obrigao de pagamento. O bem faz parte do patrimnio da arrendadora. A empresa arrendatrio apenas faz a contabilizao dos pagamentos das parcelas contratadas, debitando despesa em contra partida com uma conta de

bancos ou caixa, por exemplo, como se faz com um aluguel. Caso esse contrato venha a ser quebrado, no afeta em nada o patrimnio da empresa arrendatrio, 5 nem recebe referente contabilizao. Esta operao em sua essncia tratada como um aluguel. Leasing Financeiro (Arrendamento Mercantil Financeiro): A empresa arrendadora transfere o arrendatrio todos os riscos e benefcios do uso do bem arrendado, por um perodo de tempo contratado geralmente equivalente vida til do bem. Esse mesmo contrato prev a transferncia da propriedade do bem ao fim do perodo acordado a arrendatrio, por um valor "residual" significativamente inferior ao valor do bem arrendado. Nessa negociao, aconselha-se que a empresa arrendatrio registre o bem em seu patrimnio como um ativo e, a obrigao de pagamento das parcelas acordadas como um passivo. Os pagamentos das parcelas tambm so registrados na contabilidade do arrendatrio rateando-se o valor pago em amortizao do principal e despesa de juros e, na arrendadora como receita. Em sua essncia esta operao tratada como um financiamento. 2.2 O Leasing Financeiro segundo 6.404/76 As empresas conseguiam obter financiamentos para alguns de seus ativos sem realizar o devido registro das obrigaes de pagamento dos mesmos no seu passivo. Isso, consequentemente, diminua a relao ativo x passivo da empresa, diminuindo assim seu grau de endividamento. Ainda, tratando esta operao como arrendamento mercantil operacional (leasing operacional) as empresas conseguiam postergar o reconhecimento das despesas e, assim, impactar positivamente as demonstraes contbeis da mesma. Desta forma a empresa conseguia obter maiores financiamentos a custos e taxas de juros menores. Esta situao chamou a ateno de autoridades reguladoras da profisso contbil no mundo todo quanto ao nvel de exigncia de divulgao de financiamentos dessa natureza, tendo em vista a credibilidade e representao fiel das demonstraes contbeis dessas empresas. A legislao em vigor at ento (6.099/1974) somente demonstrava o tratamento tributrio do arrendamento mercantil, mas faltavam normas regulamentares do CFC, que ainda no abrangiam e nem padronizavam as operaes de arrendamento de ativos que se espalharam pelo pas. de consenso que uma empresa que apresente uma situao similar descrita anteriormente no seja retratada fielmente em suas demonstraes a realidade da situao patrimonial. Dessa forma, organizaes mundiais como o IASB e, no Brasil, o Banco Central do Brasil (Bacen), a CVM e CPC, passaram a demonstrar uma maior preocupao com esta situao, vindo a criar leis e pronunciamentos referentes ao arrendamento mercantil. 2.3 O IAS 17 Os Internacional Accounting Standards so padres internacionais de contabilidade emitidos pelo rgo denominado Internacional Accounting Standards Board, conhecido pela sigla IASB. Em 1982 foi lanado o IAS 17, Accounting for Leases, que foi revisado em 1997 e mudou seu nome para IAS 17, Leases, tornou-se referencia para o tratamento de operaes com Leasing. Neste pronunciamento, j estava segregada a operao de arrendamento mercantil em operacional e financeira. De acordo com Niyama (2005) a interpretao do IAS 17 de que se a operao caracterizar compra de bem para o ativo imobilizado, desta forma ser contabilizado no ativo, e a contrapartida lanada no passivo. Ainda segundo o autor, o IAS menciona pr-requisitos para classificao do arrendamento mercantil como financeiro, tais elas: Previso de transferncia de propriedade para arrendatrio; Clusula contratual que permite compra por valor significativamente inferior ao valor de mercado (valor residual); O prazo de contratao do arrendamento cobre a maior parte da vida econmica estimada do bem arrendado; O valor presente dos pagamentos representa, substancialmente, o valor de

mercado do bem arrendando; Os ativos arrendados tm natureza especializada, ou seja, devem ser utilizadas pelo arrendatrio sem modificaes significativas. O IAS 17 tambm faz meno operao referida como Sale and Lease back transactions. Esta operao uma espcie de contrato de arrendamento mercantil financeiro, pelo qual a pessoa jurdica vende bens do seu ativo imobilizado a uma empresa de arrendamento mercantil e, simultaneamente, os arrenda de volta com a opo de compra exercitvel aps o termino do contrato. Destaca-se que nesse tipo de operao no h qualquer circulao fsica dos bens, que permanecem sendo utilizados no estabelecimento do fornecedor/arrendatrio da mesma forma em que foram anteriormente destinados. Sobre esta operao, conclui Niyama (2005, p. 61): Tanto as normas internacionais do IASB como as norte-americanas do FASB preconizam que o lucro comercial na venda do bem (pelo vendedorarrendatrio ao comprador arrendador) seja diferido e amortizado proporcionalmente com o encargo financeiro do leasing, tratando as duas operaes (venda-comercial e leasing-financeiro) conjuntamente como uma nica operao. Esta operao tem especialmente dois objetivos centrais para as empresas: possibilidade de reduo de imobilizado em excesso e/ou; obter recursos financeiros para capital de giro. 2.4 A Lei 11.6338/2007 e o Pronunciamento Tcnico do CPC No Brasil encontramos divergncia entre a legislao fiscal e as Normas e Princpios Brasileiros de Contabilidade. A legislao fiscal permite que o arrendamento mercantil financeiro (leasing financeiro) seja tratado como aluguel, tanto no arrendatrio como na arrendadora. Assim o bem destinado a arrendamento passou a ser contabilizado no ativo da arrendadora, em conta especfica, e considerados como custo/despesa operacional da pessoa jurdica arrendatrio as contraprestaes pagas arrendadora por fora do contrato de arrendamento. Em defesa da essncia da teoria contbil, o Conselho Federal de Contabilidade (CFC) editou a Resoluo n. 921/01, NBC T 10-2, determinando a contabilizao do leasing com caractersticas financeiras como financiamento, seguindo parmetros similares aos do IASB. Apesar disso, por no possuir autoridade substantiva ou poder legal sobre as empresas, a resoluo apenas destina-se classe de profissionais contbeis. Contudo, em trs de outubro de 2008 a Coordenadoria Tcnica do Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) tornou pblica a aprovao do Pronunciamento Tcnico CPC 06 Operaes de Arrendamento Mercantil. Este pronunciamento, elaborado a partir do IAS 17, tem por objetivo estabelecer, tanto para arrendatrios como arrendadores, polticas contbeis e divulgaes apropriadas a aplicar em relao a arrendamentos mercantis. Os critrios para reconhecimento e mensurao do arrendamento mercantil financeiro seguiram os critrios adotados pelo IAS 17, em funo das alteraes na lei das Sociedades por Aes. A lei, seguindo as normas internacionais, passa a incluir os bens cujo controle, cujos riscos e cujos benefcios passem entidade. Assim, se houver situao em que tais bens passem ao controle da entidade, e cujos riscos e benefcios passem a pertencer a ela, devero ser incorporados ao seu ativo imobilizado, ainda que juridicamente no pertencente a ela. Tendo em vista o exposto, em suma, conclui-se que na busca pelo registro das operaes de leasing financeiro os pensadores da rea contbil levam em conta a "essncia sobre a forma", uma nova filosofia contbil para o Brasil. Observando estas mudanas, Gelbecke, Iudcibus e Martins (2009) explanam como sero encaradas as operaes. Segundo os autores, as operaes de arrendamento mercantil financeiro que tenham essas caractersticas passaro a ser contabilizadas como operaes de compra pelo arrendatrio, com registro, no ativo, do valor original da transao, a ser depreciado pela sua vida til econmica. A contrapartida ser o registro no passivo da dvida, sendo esta atualizada com base nas taxas de juros implcitos na contratao e se for preciso, atualizada pelo ndice de

reajuste contratado. Estas correes sero enquadradas como despesas financeiras e as prestaes peridicas uma liquidao do passivo. 3. METODOLOGIA A pesquisa cientfica necessita de procedimentos metodolgicos para garantir sua validade. Segue ento a metodologia segundo objetivo, procedimentos e abordagem. Quanto aos procedimentos de coleta dos dados utilizou-se da pesquisa documental, afim de que os dados legislativos e normativos contbeis contribussem para a concluso do assunto em questo e finalmente, a abordagem foi qualitativa, indicando os pontos relevantes. 3.1 Pesquisa quanto aos objetivos A pesquisa quanto aos seus objetivos mostrou-se exploratria que segundo Beuren (2008, p.81) explorar um assunto significa reunir mais conhecimento e incorporar caractersticas inditas, bem como buscar novas dimenses at ento no conhecidas. Portanto, esta necessidade de explorar as caractersticas especficas do assunto que definiu o tipo de pesquisa. 3.2 Pesquisa quanto aos procedimentos Quanto aos procedimentos, a pesquisa bibliogrfica, valendo-se das normas e legislaes contbeis disponveis. Sobre o estudo de caso, explica Cervo e Bervian (1983, p.55): explica um problema a partir de referencias tericos publicados em documentos. Pode ser realizada independentemente ou como parte da pesquisa descritiva ou experimental. Ambos os casos buscam conhecer e analisar as contribuies culturais ou cientficas do passado existentes sobre um determinado assunto, tema ou problema. O estudo bibliogrfico aprofunda os conhecimentos e uma forma de especializar-se em determinado escopo. 3.3 Pesquisa quanto abordagem Por fim, a abordagem da pesquisa. Segundo Andrade (1997, p. 110), mtodo de abordagem o conjunto de procedimentos utilizados na investigao de fenmenos ou no caminho para chegar-se verdade. Seguindo este pensando, conclui-se que a pesquisa qualitativa, abordando a relevncia das alteraes contbeis acerca do Leasing Financeiro, deixando de enfatizar os dados estatsticos. Sobre abordagem qualitativa, Gressler (2003) afirma que essa abordagem utilizada quando se busca descrever a complexidade de determinado problema, no envolvendo manipulao de variveis e estudos experimentais. Os princpios lgicos de abordagem so essencialmente racionais. 3.4 Limitaes da Pesquisa Os resultados da pesquisa ficam limitadas ao tema pesquisado, tendo como limite as alteraes legislativas propostas para este assunto e no podem ser considerados integralmente para outras mudanas que visam a convergncia contabilidade internacional. 4. ANLISE DOS DADOS No Brasil, apesar de o CFC concordar com estes organismos, o conselho no tem fora de regulamentao, limitando-se a emitir uma Resoluo em favor da idia, mas contrapondo-se a legislao fiscal que segue uma idia adversa, na qual se tem o tratamento do leasing financeiro como aluguel e, conseqente registro do bem arrendado no patrimnio da arrendadora. Isso acaba levando os profissionais contbeis a terem que manter dois sistemas contbeis, um para atender aos scios e acionistas, e outro para atender o fisco. Como as instrues do IAS 17 e do CPC 06 retornam a expresso de vida til econmica, este conceito muito amplo. Na prtica, a contabilidade brasileira adota os

prazos de vida til admitidos na legislao tributria, quando deveria expressar a real vida til do bem. Esta mudana no entendimento da depreciao e a admisso da interpretao tcnica do profissional contbil acerca da vida til de determinado bem algo que muitos dos profissionais em atividade no tiveram em sua formao acadmica. Muitos dos profissionais foram formatados para serem o guarda-livros, profissional que dominava as tcnicas lgicas e procedimentos de contabilidade aceitos. A partir desta nova expresso, o profissional foi convocado a participar e interpretar as informaes que lhe so repassadas e demonstra-las da forma mais prxima possvel realidade. Seguindo a anlise e considerando-se uma viso legalista, o bem no pode ser contabilizado no ativo de uma empresa a no ser que este seja de sua propriedade. Sendo assim, de acordo com este ponto de vista, a arrendadora quem deve incluir o bem em seu patrimnio. Por outro lado, para os que defendem a essncia da operao, na viso econmica dos ativos, o arrendatrio quem deve registr-lo em seu patrimnio, pois, esta quem goza dos benefcios econmicos que com estes so adquiridos. A essncia sobre a forma adotada com o advento da convergncia as normas internacionais torna-se padro a contabilizao de bens no ativo imobilizado sem que exista a real propriedade jurdica. Esta divergncia da mensurao contbil frente propriedade jurdica ainda caso de discusso entre os estudiosos da contabilidade brasileira. Contudo, o pronunciamento tcnico emitido pelo CPC inclui estas operaes e ajusta as operaes contbeis brasileiras aos padres internacionais. Se estes padres esto corretos e se posteriormente podem mostrar-se falhos, no a questo envolvida neste estudo, mas to somente a adequao da contabilidade nacional aos padres aprovados pelas entidades normativas internacionais. 5. CONCLUSES Compete concluir que a internacionalizao das informaes contbeis fato irretratvel, tanto no Brasil como nos demais pases de economia globalizada. A universalidade da linguagem contbil possibilita aplicao de recursos estrangeiros nas empresas nacionais, e de forma semelhante a expanso das empresas brasileiras mundialmente. As alteraes podem at causar divergncias no mbito jurdico de propriedade dos bens integrantes do arrendamento mercantil, porm a essncia patrimonial do fato registrada na contabilidade descreve de forma mais completa a formao do capital da entidade. Mais importante que estas questes tcnicas e de mensurao a introduo de um novo conceito de informao contbil para os profissionais que no acompanharam a evoluo da contabilidade. Estas novas concepes introduzidas pela convergncia s normas internacionais tendem a tornar a informao contbil mais completa, contribuindo para que os usurios das informaes geradas pela contabilidade possam estar mais prximos da realidade dos fatos e retornando esta cincia para sua principal funo desde a sua criao: demonstrar os fenmenos patrimoniais. Referncias BEUREN, Ilse Maria. Como Elaborar Trabalhos Monogrficos em Contabilidade: Terico e Prtica. 3 ed. So Paulo: Atlas, 2008. CERVO, Amado Luiz; BERVIAN, Pedro Alcino. Metodologia cientfica: para uso dos estudantes universitrios. So Paulo: McGraw-Hill do Brasil, 1983. GELBCKE, Ernesto Rubens; IUDICIBUS, Sergio de; MARTINS, Eliseu. Manual de Contabilidade das Sociedades por Aes Suplemento n 1. 7 ed. 6 reimpr. So Paulo: Atlas, 2009. GROPPELLI, A.A. e NICKBAKHT, Ehsan. Administrao Financeira. 2. ed. So Paulo: Saraiva, 2006. NIYAMA, Jorge Katsumi. Contabilidade Internacional. So Paulo: Atlas, 2005. Bibliografia: http://www.crcpr.org.br

Explicao sobre leasing e operaes de sale and leaseback Uma transao de sale and leaseback (venda e retroarrendamento) envolve a venda, ou seja, a transferncia da propriedade legal, em seguida (ou simultaneamente) o mesmo ativo arrendado. Em outras palavras funciona como uma maneira de captar recursos. Como a venda e as prestaes do arrendamento so negociadas conjuntamente, ambos so inter-relacionados. O tratamento contbil depende da classificao do leasing. Leasing financeiro Quando a o leasing classificado como financeiro, no existiu a venda de fato, pois no foi transferido os riscos e benefcios substncias inerentes propriedade. Assim, qualquer excedente de receita da vendas sobre o valor contbil ser diferido e amortizado ao longo do prazo do arrendamento. O tratamento reflete a essncia das transaes, que uma forma de financiamento ao arrendatrio, com o ativo como garantia. O ativo e o passivo devem ser reconhecidos pelo valor justo do ativo. Leasing operacional Quando o leasing classificado como operacional, existiu a venda e consequentemente lucro/prejuzo. O lucro tem seu tratamento dependente do preo da venda em relao ao valor justo do ativo: Se a venda for estabelecida pelo valor justo. Qualquer lucro/prejuzo reconhecido imediatamente. Se o preo de venda estiver abaixo do valor justo, qualquer lucro ou prejuzo ser reconhecido imediatamente, exceto, se o prejuzo for compensado por prestaes futuras do arrendamento abaixo do mercado, sendo assim diferido e amortizado na proporo das prestaes do arrendamento, ao longo do perodo no qual o ativo est previsto ser usado. Se o preo de venda estiver acima do valor justo, o excedente acima do valor justo ser diferido e amortizado ao longo do perodo em que o ativo est previsto ser usado. Caso o valor justo do ativo seja inferior ao valor contbil, a diferena entre o valor justo e o valor contbil reconhecido como prejuzo no resultado do perodo imediatamente. Os quadros abaixo so baseados nos contidos na IAS 17 demonstra melhor a contabilizao:

Venda pelo valor justo

Valor contbil = valor justo

Valor contbil < valor justo

Valor contbil > valor justo

Lucro

Sem lucro

Reconhecimento imediato Sem lucro

Prejuzo

Sem prejuzo

Sem prejuzo

Reconhecimento imediato

Venda abaixo do valor justo

Valor contbil = valor justo

Valor contbil < valor justo

Valor contbil > valor justo*

Lucro

Sem lucro

Reconhecimento imediato Sem lucro

Prejuzo no compensado por prestaes futuras abaixo do mercado

Reconhecer imediatamente

Reconhecer imediatamente

Sem lucro

Prejuzo compensado por prestaes futuras abaixo do mercado

Diferir

Diferir

Sem lucro

Venda acima do valor justo

Valor contbil = valor justo

Valor contbil < valor justo

Valor contbil > valor justo

Lucro

Diferir o lucro

Diferir e amortizar o lucro Diferir***

excedente**

Prejuzo

Sem prejuzo

Sem prejuzo

Sem prejuzo

*O valor contbil do ativo deve ser reduzido ao valor justo. **O lucro excedente representa o excedente entre o preo de venda e o valor justo. Qualquer excedente entre o valor justo e o contbil reconhecido imediatamente ***O lucro a diferena entre o valor justo e o preo de venda. Bibliografia: http://ifrsbrasil.wordpress.com