Sunteți pe pagina 1din 14

3. SURSELE DE VENIT ALE ECONOMIEI VIRTUALE 3.1.

Tipuri de afaceri n economia virtual Cel mai rspndit tip de afacere care utilizeaz ciberspaiul ca mediu este comerul virtual (e-commerce). Acesta include toate tranzaciile comerciale care se desfoar online. Aceste tranzacii se refer la bunuri tangibile (piese pentru calculator, cri, discuri, telefoane mobile etc.) sau intangibile (fiiere care conin programe de calcul, texte sau multimedia). Ele pot avea loc ntre ageni economici (B2B, business to business), ntre ageni economici (retailers) i clieni individuali (B2C, business to consumer), sau chiar ntre persoane particulare (C2C, consumer to consumer), de regul prin intermediul unui sit care intermediaz tranzacia, oferind informaii asupra cererii im ofertei i organiznd, eventual licitaii (de exemplu, e-Bay). Succesul economic al unor ntreprinderi de comer virtual a fost spectaculos. Cnd Jeff Bezos a lansat amazon.com ca cea mai mare librrie virtual din lume, puini au crezut n succesul afacerii. n doar cinci ani, Jeff Bezos a ajuns al doilea din lume ca avere, dup Bill Gates. Se afirm deseori c tranzacia online elimin intermedierea, ea oferind posibilitatea unui contact direct, chiar dac virtual, ntre prile interesate. Nu mai exist magazine de desfacere, comerciani care s preia marfa de la productor, pentru a o vinde cu bucata. n realitate, ns, ntre productor i beneficiar exist multe verigi de legtur. Nenumrate situri intermediare ofer productorilor liste care conin profiluri de poteniali cumprtori, iar consumatorilor, o informaie agregat privind posibilitile de achiziie de la diferite firme. Astfel, pentru cumprarea biletului de avion, clientul nu se conecteaz direct la situl unei anumite companii, ci recurge la un sit intermediar, ca expedia.com, pentru a putea compara ofertele diverselor companii. La fel se petrec lucrurile la cumprarea unei cri: aceasta este rareori achiziionat de la situl editurii, ci mai ales prin intermediul unui portal ca amazon.com, care ofer informaia global i sistematizat despre majoritatea apariiilor editoriale. Intermedierea tranzaciilor online are drept efect personalizarea preurilor. Cunoaterea exact a profilului clientului, a tranzaciilor anterioare pe care acesta le-a efectuat poate conduce, la limit, la un pre unic pentru fiecare cumprtor. Acest lucru este facilitat i de plata online, care permite diferenieri orict de mici. Spre deosebire de ncasarea tangibil a banilor, care impune rotunjiri,

fracionarea online a preului poate fi deosebit de fin, prin efectuarea de micro-payments. Conform legislaiei n vigoare, diferenierea preului nu este, ns, posibil la anumite produse ca igrile sau crile, al cror pre trebuie s fie acelai, indiferent de locul i modul n care se efectueaz tranzacia. Un alt gen de afacere virtual este oferta accesului la o baz de date sau de cunotine. Un exemplu la ndemn este Enciclopedia Britannica, o surs respectabil de informaie i cunoatere. Pn la mijlocul anilor 1990, ea era vndut sub forma unui raft de douzeci de volume, elegant imprimate. Apoi, a devenit disponibil pe compact-disc iar, din 1999, i n variant online. La nceput, accesul a fost liber, apoi a devenit restricionat. Alte baze de cunotine specializate, ca revistele IEEE sau baza de asisten juridic Lexis, au fost mereu oferite contra cost. Modalitile de formare a preurilor sunt foarte difereniate. Astfel, uneori se percepe o plat fix pentru accesul la coninut. Sistemul poate fi abonamentul pe o anumit perioad, cu discount n funcie de durata acesteia. Alternativ, se folosete sistemul pay-per-view, similar cu cel oferit de companiile de cablu TV. Baza de cunotine Northern Light, intensiv utilizat de studenii americani, percepe fie un abonament, fie un pre pentru fecare articol consultat. O tax suplimentar poate fi perceput dac se dorete efectuarea unei copii i transferul ei ctre client. Dezvoltarea conceptului Web 2.0, bazat pe colaborarea voluntar, a condus la constituirea unor vaste baze de cunotine, cu acces gratuit, cum este enciclopedia wikipedia, la care oricine poate modifica sau mbogi un articol. Deocamdat, astfel de surse de informaie i cunoatere sunt privite cu destul nencredere, deoarece le lipsete girul unei instituii care s-i fi ctigat, n timp, autoritatea. O a treia categorie de afaceri include mediile de informare online sub forma ziarelor i revistelor virtuale (e-zines) sau a posturilor de radio i televiziune care pot fi recepionate prin Internet. Astzi, majoritatea ziarelor i revistelor tiprite au i variante online, la care accesul este gratuit. Editorii sunt pui n faa unei dileme: consultarea revistelor pe web face ca, evident, vnzrile tirajului tiprit s se reduc; pe de alt parte, veniturile din publicitatea oferit online pot fi considerabile. Soluiile sunt difereniate. Unele reviste ofer spre consultare online doar numerele anterioare celui curent; la altele, cum ar fi, de pild, respectabila revist de cultur The Atlantic Monthly, coninutul tiprit este parial diferit de cel expus pe web. Acesta din urm nu este neaprat mai srac, el

poate conine articole special intite ctre cititorii virtuali. Revistele care apar exclusiv n format electronic au avut dificulti mari n privina perceperii de abonamente. Una dintre cele mai bune, Slate, a fost nevoit s renune la plat, recurgnd la subvenionarea de ctre Microsoft, suplimentat cu venituri din publicitate. Salon, un webzine cotat la burs, recurge la o form mixt: cititorul are de ales ntre plata accesului sau condiionarea acestuia de urmrirea unui spot publicitar. Nerve ofer spre consultare o parte din coninut, rezervnd restul pentru accesul cu plat. La fel procedeaz compania de televiziune CNN. Accesul la situl CNN-News este gratuit, dar urmrirea actualitilor pe msur ce acestea se ntmpl, prin sistemul CNN-Pipeline este condiionat de efectuarea unei pli. Multe situri media i asociaz un magazin virtual, prin care efectueaz comer electronic cu obiecte legate de coninutul sitului respectiv (mbrcminte inscripionat, diverse accesorii etc.). Informaia atrage clientela, iar aceasta este direcionat ctre tranzaciile electronice, care contribuie la realizarea de venitur. Jocurile online reprezint o surs important de venituri, avnd n vedere fenomenul de adicie. Trebuie achiziionat nti pachetul de baz, apoi opiunile suplimentare, pe msur ce apar, iar o tax lunar se percepe adiional, pentru dreptul de participare. Siturile cu jocuri online care demonstreaz succesul la public pot fi strni interesul unor firme cu posibiliti mari, aa cum s-a ntmplat cu Gamesville, achiziionat de Yahoo la un pre considerabil. Oferta de servicii online este vast, unele dintre acestea fiind, cel puin aparent, gratuite. Astfel, poi beneficia de servicii de pot electronic de calitate yahoo, gmail fr a plti. n realitate, nregistrarea nsi, prin informaiile pe care clientul este obligat s le furnizeze despre sine, reprezint o surs de venit pentru furnizorul de servicii. Acesta poate folosi bazele de date astfel constituite pentru viitoare studii de marketing, pentru publicitate, sau le poate pune la dispoziie, contra cost, altor beneficiari. Strategia Google este interesant i a strnit controverse. Serviciul este gratuit, dar toate e-mailurile sunt monitorizate, astfel nct anumite cuvinte din coninutul lor declaneaz automat apariia unor reclame. De exemplu, dac se menioneaz n coresponden un anumit ora, apar reclame ale hotelurilor i restaurantelor de acolo. Dac se face referin la o convorbire telefonic, apar reclame de telefoane mobile etc. Compania Google a fost acuzat de

nclcarea secretului corespondenei, dar a argumentat c nu urmrete semnificaia mesajelor, ci doar identific acele cuvinte cheie care se preteaz asocierii unor reclame. Numeroase firme virtuale ofer expertiz n diferite domenii, sub forma textelor, a fiierelor multimedia sau a programelor de calcul. Astfel, sunt oferite: programe aplicative pentru proiectarea unor sisteme tehnice (Design Master, QFD Capture); modaliti de optimizarea a asigurrilor de sntate (Healtheon); asisten pentru efectuarea investiiilor la burs (Wizetrade) .a.m.d. Veniturile sunt realizate, ca i n situaiile examinate mai sus, prin plat direct, prin abonament, prin valorificarea informaiei obinute la nregistrare, prin publicitate etc. Ca modalitate suplimentar, se livreaz gratuit un program cu performane reduse (demo) urmnd ca, pentru obinerea variantei complete, clientul s plteasc. Uneori, programul complet poate fi livrat gratuit pe o durat limitat (shareware). La expirarea termenul, n caz c nu se achit preul, programul devine automat inutilizabil. 3.2. ntreprinderile virtuale i speculaia bursier O caracteristic izbitoare a noii economii, ndeosebi la nceputurile ei, a fost capacitatea firmelor de a obine ctiguri considerabile, n condiiile n care balana dintre venituri i cheltuieli era negativ. S-a afirmat chiar c metodele tradiionale ale contabilitii duble, principiile general acceptate de evaluare financiar (GAAP, Generally Accepted Accounting Procedures) ar fi depite ntr-o economie a cunoaterii, care mizeaz cu curaj pe viitor. Explicaia fenomenului ine de speculaia bursier. Noutatea economiei electronice a atras interesul investitorilor, care s-au grbit s cumpere aciuni, pentru a nu pierde ocazia de a se mbogi. La aceasta a contribuit disponibilitatea de lichiditi i cultura riscului, specific societii americane. O ntreprindere bazat pe cunoatere pornete de la o anumit expertiz, pe care o prezint sub forma unui sit web. O dat nregistrat n calitate de companie, ea este denumit un start-up. La acest stadiu, ea este doar o societate cu rspundere limitat, un SRL. Pentru a deveni societate pe aciuni, este nevoie s strneasc interesul unei bnci de investiii. La mijlocul anilor 1990, asemenea bnci erau dornice s scoat pe piaa de capital ct mai numeroase noi ntreprinderi. Dac banca este interesat de proiectul firmei, considernd c acesta constituie un potenial pentru ctiguri viitoare, ea va susine

transformarea firmei n societate pe aciuni, chiar n condiiile n care aceasta nu face (nc) profit. Banca lanseaz, pentru firma care trece din condiia de societate cu rspundere limitat n societate pe aciuni, un IPO (Initial Public Offer). Banca este aceea care decide cte aciuni vor rmne n posesia membrilor firmei i cte vor fi scoase la vnzare. Acestea din urm sunt cumprate de banc la un pre convenit cu reprezentanii firmei. Acum, banca este cea care le pune n vnzare, folosind metoda licitaiei olandeze (Dutch Auction). Se pornete nu de la un pre minim, ci de la unul maxim, numit preul de rezervare. Astfel, presupunnd un caz concret, n care 100 de aciuni au fost cumprate de banc la preul de 10 USD bucata, banca le va pune n vnzare la preul ipotetic de 90 USD pe aciune. Cei care vor neaprat s-i rezerve aciuni, vor accepta acest pre, fr a-l plti ns pe loc. Presupunem, de exemplu, c 20 de aciuni au fost rezervate la preul de 90 USD fiecare. Urmeaz licitarea celor 80 rmase la un pre mai mic, fie acesta 60 USD pe aciune. La acest pre, se vor rezerva, s zicem, 30 de aciuni. S preupunem, n fine, c restul de 50 de aciuni vor fi achiziionate cu 40 USD. Acesta este preul final, valabil pentru toi. Cei care au rezervat aciuni la 90 USD, respectiv la 70 USD, pltesc tot 40 USD. Ei i-au asumat riscul de plti mai mult, n cazul n care preul n-ar fi sczut n cursul licitaiei. Ca urmare, raportul dintre preul la care banca a vndut aciunile i cel la care le-a achiziionat este de 4:1. Acest raport este important pentru ntreprindere, deoarece arat ct este ea de dinamic i de competitiv. Ctigul de 300 % nu este doar al bncii, deorece i aciunile rmase n posesia membrilor firmei au crescut, la rndul lor. Adoptarea metodei licitaiei inverse (olandeze) are drept scop evitarea corupiei. n condiiile n care s-ar porni de la un pre mic, bncile, care au ntotdeauna clieni preferai, i-ar anuna pe acetia de scoaterea aciunilor pe pia, ascunznd acest lucru altora. Asemenea tentative sunt descurajate prin faptul c licitaia pornete de la un pre iniial ridicat. Fenomenul de cretere spectaculoas a valorii aciunilor ntreprinderilor virtuale, nregistrat ntre 1995 i 2000 a fost numit bula de spun a ntreprinderilor virtuale (dotcom bubble). S-au cutat numeroase explicaii ale acestui fenomen, dar ele au fost gsite ndeosebi dup ce, n primvara anului 2000, bula s-a spart i valoarea aciunilor a sczut dramatic. Prima cauz a fost identificat n exuberana investitorilor, care au cutat s profite ct mai repede de perioada de cretere. Se tie, c n cazul unor dezechilibre majore ale pieii, profiturile realizate prin speculaie pot fi impresionante. O a doua cauz

const n faptul c managementul superior, n loc s fie pltit cu salarii consistente, a fost recompensat prin opiuni de cumprare a aciunilor din firma la care lucrau, la un pre avantajos (stock options). Strategia avea n vedere, pe de o parte, evitarea impozitelor mari pe venit i, pe de alt parte, cointeresarea managerilor la prosperitatea organizaiei. Acetia urmau s fie mai implicai i mai dedicai n eficientizarea firmei, avnd n vedere c, n felul acesta, valoarea aciunilor proprii ar fi crescut. Comportamentul lor a fost, ns, cu totul altul. Ei au aplicat metode mai puin ortodoxe de control financiar, astfel nct firma s par atractiv pentru investitori, cu toate c, n realitate, era ubred. S-a pretins chiar c, vechile metode de eviden contabil, datnd din secolul al XVI-lea, cnd au fost inventate de Luca Pacioli, erau depite i nu se potriveau cu societatea informaional. n locul lor, au fost propuse evaluri de tip EBITDA (earnings before interest, taxes, depreciation and amortization), prin care se raportau ctiguri, fr a se scdea dobnzile, impozitele cota de depreciere i de amortizare. Falimentele spectaculoase ale unor firme ca Enron i Worldcom au artat pericolul unor asemenea manevre. O a treia cauz a fost evaluarea excesiv de optimist a activelor intangibile ale ntreprinderilor din noua economie, efectuat de firme de consultan ca Anderson care, ntre timp, s-au compromis prin lips de deontologie profesional. Msuri de precauie severe au fost luate de SEC (Security Equity Commission), la nivelul guvernului federal. Astzi, s-a revenit la procedurile GAAP de control financiar riguros, bazate pe metodele consacrate i verificate n timp. Au rezistat acele firme virtuale a cror ofert de informaie i cunoatere a fost de calitate, ele ajungnd, ncepnd din 2003 s realizeze profituri pozitive. Criza a fost una de cretere, astzi dezvoltarea economiei virtuale este una sustenabil (durabil). 3.3. Impozitarea ntreprinderilor virtuale 3.3.1. Tipuri de impozite i relevana lor pentru economia virtual Guvernele impoziteaz orice activitate, altfel n-ar avea statul din ce tri. Peste tot, profitul ntreprinderilor este impozitat, ca i veniturile persoanelor fizice. Un alt impozit important este taxa pe valoarea adugat (TVA), practicat n rile Uniunii Europene i nu numai. n Statele Unite, n loc de TVA, se practic impozitul pe vnzri i cel pe consum (sales tax i consumption tax). Taxa pe valoarea adugat este de trei tipuri, n funcie de deducerile acceptate, cel mai rspndit fiind tipul consum. Calculul TVA, n cazul tipului

consum, se efectueaz folosind metoda creditului. Fiecare furnizor pltitor de TVA calculeaz mai nti suma tuturor taxelor ncasate pe bunurile sau serviciile pe care le-a livrat. Apoi, calculeaz suma tuturor taxelor pe care le-a pltit pe bunurile sau serviciile pe care le-a achiziionat. Ceea ce pltete el este diferena dintre suma taxelor colectate i suma celor achitate de el. Pn la urm, consumatorul final este cel care pltete efectiv TVA, deoarece toi cei aflai naintea lui, n lanul de producie-distribuie, sunt creditai. Prima ar care a adoptat TVA a fost Frana, n 1954. TVA a constituit o mare mbuntire fa de forma anterioar de impozit pe cifra de afaceri, care fcea ca unul i acelai produs s fie impozitat n mod repetat, la fiecare etap a produciei i distribuiei sale. Germania Federal a adoptat sistemul n 1968, fiind urmat de toate celelalte state europene i de unele ri din America de Sud, Asia i Africa. Dintre statele aflate n componena SUA, Michigan utilizeaz TVA din 1975. rile membre ale Uniunii Europene utilizeaz TVA dup un model elaborat la nivelul uniunii. Valoarea TVA difer, ns, de la o ar la alta, ntre 16% i 25%. n comerul internaional, exist dou modaliti de prelevare a TVA: n ara de origine a produsului, respectiv n ara de destinaie, unde produsul este livrat. Conform principiului originii, locul unde se afl furnizorul conteaz, ceea ce nseamn c produsele sale sunt impozitate la fel ca orice alt produs intern, indiferent de destinaia lui final. Exporturile sunt impozitate, conform jurisdiciei interne, n timp ce importurile nu sunt impozitate deloc. Principiul destinaiei funcioneaz invers: TVA se percepe doar n ara unde produsul este livrat. Ca urmare, diferenele semnificative de TVA dintre state pot influena legturile lor comerciale. Economia virtual, n sensul ei cel mai cuprinztor, pune probleme majore legate de impozitare. Prima const din faptul c, n conformitate cu reglementrile actuale, pentru a fi impozitat, o ntreprindere trebuie s aibe un sediu fix, bine precizat, numit PE (Permanent Establishment). Or, multe dintre ntreprinderile virtuale nu au un loc fix, identificabil din punct de vedere geografic. n SUA, unde economia virtual a decolat n for, n perioada 1995-2000, s-a decis ca aceasta s nu fie impozitat altfel dect prin impozitul pe profit. n 1998, s-a promulgat legea privind neimpozitarea economiei virtuale, Internet Tax Freedom Act, care elimin, dintr-un foc, dificultile legate de prelevarea impozitelor. George W. Bush, n campania sa electoral din 2000, a promis prelungirea acestei reglementri i un moratoriu a fost instituit asupra impozitrii economiei virtuale

pn n 2003. Pe msur ce economia virtual s-a maturizat, au nceput proteste mpotriva tratrii ei prefereniale. Au cerut-o, n numele echitabilitii (fairness), ntreprinderile tradiionale; au cerut-o instituiile guvernamentale, atunci cnd au sesizat pierderile pe care statul le sufer prin neimpozitare. OECD (Organizaia pentru Cooperare Economic i Dezvoltare), n urma unei conferine ministeriale la nivel nalt, a stabilit, prin Convenia de la Ottawa, cadrul i condiiile de impozitare ale economiei virtuale, bazate pe neutralitate, eficien, siguran, simplitate, echitabilitate i flexibilitate. Reglementarea propus i aplicat de Uniunea European este conform cu directivele elaborate la Ottawa. Problema sediului (PE), condiie necesar a impozitrii, poate fi rezolvat n dou moduri. n cazul comerului virtual cu bunuri tangibile, se poate declara ca sediu depozitul (warehouse) unde aceste bunuri sunt pstrate, n vederea expedierii la comand (este cazul lui amazon.com, al crui depozit principal se afl la Seattle, n statul Washington). Alternativ, societatea comercial de curierat, care face distribuia produselor poate asuma rolul de sediu pentru ntreprinderea distribuitoare. n cazul economiei care vehiculeaz bunuri intangibile programe de calcul, diverse fiiere multimedia -, OECD stipuleaz explicit, prin Convenia de la Ottawa, c o adres de web n spaiul virtual nu poate constitui un sediu fix (PE). Se poate declara ns ca sediu, locul geografic unde funcioneaz serverul care gzduiete situl web al ntreprinderii virtuale. O dat sediul declarat, impozitarea este posibil, dar n-are sens dac nu exist mijloace de verificare a achitrii impozitelor. n plus, dac cheltuielile administrative de verificare depesc valoarea previzional a impozitului prelevat, nu are sens ca ntreprinderea s fie impozitat. Verificarea se poate realiza prin auditarea firmei productoare, n cazul cnd se aplic principiul originii n prelevarea TVA, sau atunci cnd furnizorul i consumatorul sunt supui acelorai reglementri privind impozitarea (se afl, de exemplu, n acelai stat). Dac ntreprinderea comercializeaz bunuri tangibile, verificarea inventarului i coroborarea cu documentele financiar-contabile este suficient. Cazul n care economia virtual vehiculeaz bunuri intangibile este cu deosebire dificil, cci verificarea inventarului nu spune nimic n privina livrrilor efectuate (acelai fiier poate fi transmis ctre un mare numr de beneficiari). n aceste condiii, este necesar o verificare a nregistrrilor electronice privind tranzaciile efectuate de furnizor, care, chiar dac au fost terse, pot fi reconstituite de ctre persoane avizate n metodele high-tech. Din

pcate, costul controlului poate depi, n asemenea situaii, veniturile obinute prin impozitare. Dac se aplic principiul destinaiei, informaia privind plata TVA trebuie obinut din evidena achiziiilor online. Trasabilitatea tranzaciilor este asigurat, n principiu, de ctre bnci, dar noile tehnologii legate de banii electronici (electronic cash) fac dificil o asemenea verificare. Pe de alt parte, verificarea tranzaciilor prin inspectarea calculatoarelor personale ale posibililor clieni este fastidioas. Ne gsim n aceei situaie, n care costurile administrative de verificare depesc veniturile pe care statul le-ar putea preleva. La nivelul actual al tehnologiei, dei legislaia prevede (explicit, n cadrul Uniunii Europene) impozitarea bunurilor intangibile, punerea n practic a unui sistem de control este nc ineficient. 3.3.2. Impozitarea comerului virtual cu bunuri tangibile n cazul comerului virtual cu bunuri tangibile, verificarea achitrii impozitelor este posibil i aplicabil n mod eficient. Modalitile de verificare sunt importante, deoarece ele influeneaz comportamentul firmelor i ai beneficiarilor individuali n privina participrii la economia virtual. Dac se aplic principiul originii, verificarea se face prin auditarea sediului ntreprinderii furnizoare, n statul n care aceasta este nregistrat. n acest caz, nu exist diferene fa de comerul tradiional. Atunci cnd se adopt principul destinaiei n colectarea TVA, exist trei opiuni privind verificarea achitrii impozitului. n primul caz, furnizorul calculeaz, reine i pltete impozitul pe tranzacie, n conformitate cu legislaia din statul n care se afl beneficiarul. Acest lucru presupune nregistrarea firmei n statul de destinaie, ceea ce nu este ntotdeauna pe placul furnizorilor. Este posibil, ns, ca furnizorul s calculeze doar TVA, urmnd ca firma de curierat, care funcioneaz n ara de destinaie, s preleveze taxa de la consumatorii finali i s o predea autoritilor din ara unde acetia locuiesc. Dezavantajul pentru furnizor este c el trebuie s cunoasc detaliile legislative din toate statele n care are beneficiari, iar, pentru firma de curierat, implic sarcini suplimentare. Varianta a treia const n delegarea ntregii responsabilitii privind TVA firmei de curierat. Rezult, n acest caz, o diferen ntre preul afiat pe situl furnizorului i cel prelevat la livrarea produsului, diferen care rmne necunoscut consumatorului final.

Efectul diferenelor de TVA dintre state aparinnd unei piee unice, cum sunt statele din Uniunea European, poate fi neles pe baza unor calcule simple. Fie dou state, 1 i 2, cu preuri pi i TVA ti diferite (i=1,2) i fie preul de transport de la o ar la alta. Presupunnd c se aplic, n ambele state, principiul destinaiei n prelevarea TVA, cumprtorul din ara 1 va plti p1 +t1 , dac achiziioneaz produsul din economia intern, i p2 + t1 + , dac-l achiziioneaz prin import din ara 2. Similar, cumprtorul din ara 2 va plti p2 + t2 , dac achiziioneaz un produs autohton, i p1 + t2 + , dac achiziioneaz un produs importat din ara 1. Ca urmare, condiia ca un consumator s prefere produsul autohton, considernd c el are aceeai calitate ca i cel strin, este: p1 < p2 + , respectiv p2 < p1 +. Alegerea consumatorului nu depinde de valoarea diferit a TVA din cele dou ri, ct vreme ele respect, amndou, principiul destinaiei n prelevarea TVA. Presupunnd, acum, c ambele state aplic principiul originii n prelevarea TVA, lucrurile se schimb. Preul pltit de consumatorul de produse autohtone este p1 +t1 , n ara 1 i, respectiv, p2 + t2 , n ara 2. Dac dorete un produs din import, consumatorul din ara 1 pltete p2 + t2 + , respectiv consumatorul din ara 2 pltete p1 +t1 + . Alegerea va fi fcut n conformitate cu inegalitile: p1 +t1 < p2 + t2 + , respectiv p2 + t2 < p1 +t1 + . n acest caz, opiunile depind de diferenele ntre valorile TVA din cele dou ri, ceea ce arat c impozitarea la destinaie este preferabil. Presupunem acum c cele dou ri aplic principii diferite: n ara 1 se aplic principiul destinaiei, iar, n ara 2, principiul originii. Cumprtorul din ara 1 va prefera produsul din import dac: p2 + t1 + < p1 +t1 , adic p1 > p2 + . La rndul su, cumprtorul din ara 2, va prefera produsul din import, de calitate echivalent, dac: p1 + < p2 + t2 , adic p1 < p2 + t2 . Ne aflm n situaia interesant, n care este convenabil transferul reciproc de produse ntre dou state doar datorit diferenelor de TVA dintre ele. ntr-adevr, condiia necesar ca fiecare comsumator dintr-o ar s cumpere din cealalt i reciproc este:

p2 + < p2 + t2 , adic < t2 / 2, respectiv costul transportului s nu depeasc jumtate din valoarea TVA din ara care aplic principiul originii n colectarea TVA. Este explicaia matematic a situaiei din anecdota cu doi oferi de TIR, care se ntlnesc pe o osea european. Unul transport roii din Spania n Olanda, cellalt, tot roii, din Olanda n Spania. Situaia examinat n acest ultim caz este interesant dac o corelm cu legislaia Uniunii Europene privind impozitarea comerului de tip B2C. Reglementarea Consiliului Europei (EC) 792/2002 prevede ca e-furnizorii din Uniunea European s fie impozitai la origine, n timp ce aceia care nu fac parte din Uniunea European s fie impozitai la destinaie, dac export n EU. De fapt, impozitul pltit la origine de firmele EU care exportau n afara EU era zero, n felul acesta fiind avantajai exportatorii din Uniunea European fa de cei din afara ei. n urma criticilor aduse ndeosebi de partenerii americani i de WTO (World Trade Organization), privind discriminarea firmelor din afara EU, s-a modificat legislaia, astfel nct principiul impozitrii la destinaie s fie aplicat n mod consecvent. 3.3.3. Contribuia economiei virtuale la bunstarea general Problema dac economia virtual trebuie impozitat i, n caz afirmativ, dac trebuie s fie impozitat preferenial fa de economia tradiional trebuie examinat n funcie de efectele sale asupra bunstrii generale ale societii. Pentru claritatea analizei, preuspunem c avem de a face cu dou ri, una fiind productoare de bunuri tangibile, alta, consumatoare. Se aplic, pentru impozitare, principiul destinaiei, iar valoarea TVA pentru unitatea de produs este t. Firmele productoare au costul marginal c, pre care include i costul transportului en gros ctre unitile de distribuie din ara de destinaie. Firmele exportatoare pot s-i vnd marfa prin diverse magazine, supermarket-uri sau mall-uri, sau s utilizeze comerul virtual de bunuri tangibile. n acest din urm caz, livrarea se face de ctre o firm de curierat din ara importatoare, iar costul livrrii unitii de produs este constant i egal cu . n absena comerului virtual, curba cererii (demand) q(x) se intersecteaz cu preul de pia c + t , rezultnd cantitatea xM de produse livrate, adic mrimea pieii de desfacere prin comerul tradiional (fig. 1). De ndat ce firmele productoare propun achiziionarea online, Curba cererii se deplaseaz spre dreapta,

deoarece apar noi consumatori, pentru care achiionarea prin magazinele tradiionale era incomod, din cauza costului tranzaciilor (vezi capitolul 4). Tendina firmelor tradiionale de distribuie va fi ca, n condiii de cretere a cererii, s mreasc preul la nivelul qM , situat pe noua curb a cererii, pentru clientela sa, de mrime xM , considerat fidel. Rezultatul depinde de modul de impozitare a comerului virtual. Presupunnd c acesta este impozitat exact la fel ca cel tradiional (tE = 0), preul produsului comandat online va fi c + t + , acesta incluznd costul marginal, impozitul i costul livrrii prin firma de curierat. Dac acesta din urm este suficient de mare nct c + t + s depeasc qM , economia tradiional n-ar trebui s sufere perturbaii. Totui, vor exista consumatori care vor cumpra online, chiar la un pre mai ridicat, pentru a scuti deplasarea la magazin. Experiena arat, ns, c practic niciodat preul online nu este mai mare dect cel al distribuitorului tradiional, astfel nct putem presupune c c + t + < qM , adic < qM c t = pM c , unde pM este preul distribuitorului tradiional, fr TVA. n aceste condiii, prezena comerului virtual, acionnd ca un concurent pentru cel tradiional, poate determina scderea preului la nivelul c + t + , care corespunde unui segment de pia mai mare, x1 . Spunem poate, spre deosebire de ali autori (Rasmussen 2004), deoarece acetia presupun - n mod greit -, credem noi, c, dac distribuitorii tradiionali nu scad preul, toat lumea va cumpra online. n realitate, vor exista clieni la preul mai ridicat de magazin, clieni pentru care cumprtura este o distracie, pipirea prealabil a produsului, o necesitate, iar nencrederea n tranzaciile online, o prejudecat. n consecin, din figura 1, rezult creterea bunstrii datorit comerului virtual, exprimat prin: surplusul consumatorului, ctigurile firmei de curierat, veniturile din taxe i beneficiile distribuitorului tradiional, toate acestea fiind nsumate. Considerm acum cazul n care comerul virtual nu este deloc impozitat (fig. 2). Se presupune c > t , adic TVA este mai mic dect costul de livrare prin firma de curierat, dar, cu toate acestea, condiia < qM c t = pM c rmne ndeplinit. n aceste condiii, preul online va fi c + , rezultnd o cretere suplimentar a bunstrii, fa de situaia n care comerul virtual ar fi impozitat la fel ca i cel tradiional. Dac < t , comerul tradiional nu poate rezista concurenei celui virtual, deoarece distribuitorii din spaiul tangibil nu-i pot permite un pre de vnzare egal cu cel online, adic c + , mai mic dect c + t . Consecina este c toat clientela magazinelor

tradiionale, optnd pentru achiziionare online, va contribui la profiturile firmelor de curierat, care trebuie puse n balan cu creterea surplusului consumatorului (fig. 4). Pare rezonabil, deci, s se impoziteze comerul virtual, dar difereniat, adic impozitul tE s fie egal cu diferena dintre impozitul t aplicat comerului tradiional i costul livrrii prin firma de curierat, adic tE = t . Preul scade la limita posibilitilor distribuitorului tradiional (c + t), rezultnd sporirea bunstrii, n conformitate cu figura 3. S-ar prea c aceasta ar fi soluia cea mai bun, dar ea implic dificultatea c, preul de livrare nefiind acelai pentru toate produsele, ar trebui folosit un TVA difereniat. Or, aceasta ar introduce cheltuieli suplimentare pentru organizarea impozitrii. Figura 1. Creterea bunstrii prin comerul virtual, impozitat identic cu cel tradiional.

Figura 2. Creterea bunstrii prin comer virtual neimpozitat (cazul > t)

Figura 3. Creterea bunstrii prin comer virtual impozitat preferenial (tE = t )

Figura 4. Creterea bunstrii prin comer virtual neimpozitat (cazul < t)