DREPT BANCAR

Titlul I Evoluia legislaiei bancare in Romnia Capitolul I Prima lege bancar din Romnia Seciunea 1. Circumstanele adoptrii primei legi bancare Dezbaterile purtate de-a lungul primelor decenii ale secolului al XX-lea privind necesitatea reglementrii domeniului bancar in Romnia s-au concretizat n adoptarea primei legi bancare in anul 1934. Legea nr. 70 din 8 mai 1934 pentru organizarea i reglementarea comerului de banc1 a fost emis pe fondul disputelor doctrinare2 privind, in principal, urmtoarele: - necesitatea definirii operaiunilor bancare i delimitrii acestora n cadrul categoriei largi a operaiunilor comerciale; - utilitatea clasificrii operaiunilor bancare; - obligativitatea reglementrii unor proceduri de autorizare i control a activitii bancare; - necesitatea aplicrii principiilor de rentabilitate, lichiditate i siguran n plasarea de ctre bncile private a capitalurilor; - reglementarea funcionrii unui Consiliu bancar cu atribuii n materia autorizrii bncilor; - controlul expunerilor unei bnci fa de un singur debitor; - necesitatea reglementrii unor forme de protecie a drepturilor deponenilor .a. Seciunea a 2-a. Prezentarea general a dispoziiilor primei legi bancare Legea nr. 70/1934 a fost structurat in cinci titluri cu urmtorul coninut: Titlul I, conceput s trateze dispoziiuni generale, reglementa in principal: - definirea conceptului de ntreprindere de banc3; - monopolul societilor bancare asupra exercitrii comerului de banc; - definirea conceptului de societate bancar4; - autorizarea special a exercitrii comerului de banc de ctre Consiliul Superior Bancar; - aplicabilitatea dispoziiilor codului de comer n completarea legislaiei bancare. Titlul al II-lea trata procedurile de constituire i administrare a societilor bancare reglementnd: - constituirea societilor bancare prin act autentic; - aprobarea actului constitutiv i statutelor de ctre Consiliul Superior Bancar; - nregistrarea n Registrul societilor bancare; - faptul c termenul banc nu poate fi ntrebuinat dect de firma social a unei ntreprinderi bancare legalmente autorizat i constituit; - nivelul minim al capitalului societilor bancare; - reguli de constituire a fondului de rezerv, destinat s acopere eventualele pierderi din operaiunile bncii;
Legea a fost promulgat prin Decretul nr. 1275/1934 (M. Of. nr. 105 din 8 mai 1934). n aplicarea actului normativ a fost emis Regulamentul de aplicare din 26 septembrie 1934. Legea a fost completat de Legea nr. 590/1945 i republicat n M. Of. nr. 230 din 9 octombrie 1945. A fost abrogat de Decretul-lege nr. 149/1990. 2 Vezi Titlul III, Capitolul I, Doctrina bancar interbelic, din prezenta lucrare. 3 Orice ntreprindere comercial al crei obiect principal este acela de a svri orice fel de operaiuni asupra sumelor de bani n numerar, asupra creditelor, asupra efectelor de comer, asupra diferitelor valori negociabile, precum i orice alte operaiuni n legtur cu acestea. 4 Orice societate comercial nscris n registrul societilor bancare. 2
1

- conducerea i administrarea bncilor; - responsabilitatea directorilor i administratorilor; - limitarea creditelor acordate fondatorilor, administratorilor, directorilor i cenzorilor bncii, precum i rudelor acestora pn la al patrulea grad; - obligativitatea publicrii bilanului anual n Monitorul Oficial; - obligativitatea depunerii de rapoarte lunare la Banca Naional a Romniei. Titlul al III-lea reglementa operaiunile de banc, cuprinznd norme referitoare la: - definirea operaiunilor de banc5; - clasificarea operaiunilor de banc n operaiuni de banc ordinare i operaiuni de banc care necesit o autorizare expres din partea Consiliului Superior Bancar6. - limitarea efecturii unor operaiuni: - totalul depunerilor primite de o banc nu putea depi de apte ori valoarea capitalului social plus rezervele; - totalul obligaiunilor contractate de o banc nu putea depi de 10 ori valoarea capitalului social plus rezervele; - acordarea de credite fr garanii reale aceluiai client nu putea depi 10 procente din valoarea capitalului social plus rezervele. - operaiuni interzise bncilor: (i) de a cumpra i vinde mrfuri pe cont propriu7; (ii) achiziia de imobile pe cont propriu afar de acelea necesare exerciiului comerului sau de banc sau uzului personalului bncii, precum i afar de imobilele dobndite n executarea creanelor bncii8; (iii) achiziia n nume propriu de titluri productoare de dividende pentru un total mai mare de 25% din valoarea capitalului social plus rezervele; (iv) participarea n alte ntreprinderi, indiferent de natur, cu un capital mai mare de 25% din valoarea capitalului social plus rezervele; (v) achiziia propriilor aciuni pe cont propriu9; (vi) acordarea de credite garantate cu propriile aciuni; (vii) constituirea de gaj asupra propriilor aciuni pentru datoriile bncii; (viii) primirea de depozite n numerar sau titluri, cnd patrimoniul bncii se afl n stare de ncetare de pli sau pasivul ntrecea activul. (ix) aplicarea legii bancare asupra operaiunilor de credit pe termen scurt10; (x) obligativitatea constituirii de rezerve n numerar i o rezerv uor lichidabil constnd din titluri de Stat, sau garantate de Stat, efecte de comer sau warante scontabile la Banca Naional a Romniei. Titlul al IV-lea trata supravegherea i controlul comerului de banc, reglementnd n principal: - constituirea i funcionarea pe lng BNR a Consiliului Superior Bancar11; - constituirea unui Secretariat general pe lng Consiliul Superior Bancar; Dispoziiile finale i tranzitorii care formau obiectul Titlului al V-lea al actului normativ reglementau:
Orice operaiune juridic asupra sumelor de bani n numerar, asupra creditelor, asupra efectelor de comer i asupra valorilor negociabile, romne sau strine, svrite de o ntreprindere bancar. 6 Operaiunile de banc care necesitau autorizare erau urmtoarele: 1. Eliberarea de livrete de economie la purttor sau nominative, dar pltibile la purttor; 2. Emiterea de bonuri de cas la purttor sau nominative, dar pltibile la purttor; 3. Emiterea de titluri de obligaiuni; 4. Primirea de depozite spre fructificare pe termen sau la vedere; 5. Emiterea de cecuri circulare sau de cecuri de cltorie. 7 Se except cumprarea acelor mrfuri care au fost dobndite n executarea creanelor bncii i care vor fi vndute n cel mai scurt timp posibil, precum i primirea n depozit a mrfurilor en gros ale clienilor si sau chiar ale persoanelor strine, n magazii anume destinate. 8 Se exceptau imobilele cumprate pentru nmagazinarea mrfurilor a cror depozitare este permis de legea bancar. 9 Se except rscumprarea de aciuni proprii n vederea reducerii capitalului social, hot rt de adunarea general extraordinar a acionarilor. 10 Prin credit pe termen scurt se nelege orice fel de operaiune de mprumut de sume de bani, al crei termen nu este mai lung de ase luni. n ce privete creditele acordate agricultorilor, aceste se socotesc a fi pe termen scurt cnd scadena lor nu trece de un an de la acordarea mprumutului. 11 Consiliul era compus din: Guvernatorul BNR, un delegat desemnat dintre administratorii BNR, un delegat al Ministerului de Finane, un delegat al Ministerului de Justiie, un delegat al Uniunii Camerelor de comer i industrie, un delegat al Uniunii Camerelor de agricultur, Profesorul de moned, credit i bnci de la Academia de nalte Studii Comerciale din Bucureti; patru delegai ai Asociaiunii Bncilor Romne, din care unul va fi desemnat de gruparea bncilor mici. 3
5

- anumite excepii de la aplicarea legii bancare, cum ar fi: (i) casele de schimb sau zarafiile care i limiteaz comerul numai la operaiuni de schimb de orice fel de monede; (ii) ntreprinderile comerciale care au de obiect principal al comerului lor exclusiv acordarea de mprumuturi pe gaj, mai puin casele de mprumut pe gaj al agricultorilor i industriailor12; - reguli privind fuziunea a dou sau mai multe societi bancare; - reguli privind falimentul i lichidarea societilor bancare; - sanciuni pentru nclcarea dispoziiilor legislaiei bancare. Capitolul II Legislaia bancar romneasc ntre abrogarea Legii nr. 70/1934 i adoptarea primei legi bancare postdecembriste Seciunea 1. Decizii politice n materie bancar n anul 1990 Este interesant de observat c ntre primele decizii luate de factorii politici la nceputul anului 1990 a fost aceea de abrogare a Legii nr. 70/1934 pentru organizarea i reglementarea comerului de banc prin Decretul-lege nr. 149/199013 emis de Consiliul Provizoriu de Uniune Naional. S-au meninut n vigoare prevederile Decretului nr. 124/1970 privind organizarea i funcionarea Bncii Naionale a Republicii Socialiste Romnia14, care atribuiau competene Bncii Naionale inclusiv n materia elaborrii i controlului normelor de derulare a operaiunilor bancare. Prin H.G. nr. 65/199115 Banca Naional a fost mputernicit s organizeze Bursa de valori ca societate pe aciuni n condiiile Legii nr. 31/1990 privind societile comerciale: Obiectul de activitate al Bursei de valori din Bucureti va fi crearea condiiilor de funcionare i implementare a pieei secundare de capital, n cadrul mai larg al pieei de capital din Romnia. Istoria avea ns s demonstreze c ritmul lent al privatizrii i restructurrii economiei nu va permite funcionarea pieei bursiere n Romnia muli ani de la aceast iniiativ a constituirii Bursei de Valori Bucureti. S-a trecut la nlocuirea conducerii BNR, prin H.G. nr. 995/199016 fiind eliberat din funcia de guvernator al Bncii Naionale a Romniei domnului Decebal Urdea, iar prin H.G. nr. 996/199017 fiind numit n aceeai funcie Domnul Isrescu Constantin-Mugurel. Alte hotrri de guvern aveau s nlocuiasc, treptat, componena organelor de conducere ale bncilor de stat existente n anul 199018. Pe de alt parte, Parlamentul Romniei a adoptat n noiembrie 1990 Legea nr. 31/1990 privind societile comerciale i Legea nr. 26/1990 privind registrul comerului, iar n decembrie 1990 Codul comercial al Romniei, ca drept comun n materie comercial. Prin Legea nr. 24/1990 fost ratificat Acordul de nfiinare a Bncii Europene pentru Reconstrucie i Dezvoltare 19 semnat la Paris la data de 29 mai 1990. Prin H.G. nr. 231/1991 au fost nfiinate regiile autonome Monetria Statului i Imprimeria Bncii Naionale a Romniei20, n conformitate cu prevederile Legii nr. 15/1990 privind reorganizarea unitilor economice de stat ca
Acestea erau supuse supravegherii i controlului Consiliului Superior Bancar, iar caselor de schimb i celor de mprumut pe gaj le era interzis utilizarea n coninutul firmei a cuvntului banc. 13 M. Of. nr. 66 din 12 mai 990. 14 B. Of. nr. 23 din 18 martie 1970. 15 M. Of. nr. 20 din 28 ianuarie 1991. 16 M. Of. nr. 106 din 15 septembrie 1990. 17 Ibidem. 18 Prin H.G. nr. 11/1990 (M. Of. nr. 2 din 5 ianuarie 1990) se numete prim-vicepreedintele Bncii de Investiii, prin H.G. nr. 14/1990 (M. Of. nr. 2 din 5 ianuarie 1990), se numete vicepreedintele Bncii Romne de Comer Exterior, prin H.G. nr. 10/1990 se numete preedintele Bncii pentru Agricultur i Industrie Alimentar .a. 19 M. Of. nr. 116 din 25 octombrie 1990. 20 M. Of. nr. 87 din 23 aprilie 1991. 4
12

regii autonome i societi comerciale. O decizie important a constat n adoptarea H.G. nr. 534/1990 21 privind majorarea fondurilor proprii ale bncilor cu scopul trecerii activitii acestora la o economie bazat pe mecanismele pieei i practicii bancare internaionale. Fondul statutar al Bncii Naionale a Romniei, al Bncii pentru Agricultur i Industrie Alimentar, Bncii de Investiii i Bncii Romne de Comer Exterior a fost majorat cu 75%. Prin H.G. nr. 574/199022 s-a aprobat transferul n gestiunea instituiilor financiar-bancare din Municipiul Bucureti a cldirilor, altor mijloace fixe i obiecte de inventar din patrimoniul ntreprinderii de Administraie a Cldirilor din subordinea Direciei generale de producie i prestaii din cadrul Ministerului Economiei Naionale. Seciunea a 2-a. Constituiri de noi entiti bancare Pentru o perioad de un an, n intervalul mai 1990 - mai 1991, deciziile n materia nfiinrii de entiti bancare, transformrii bncilor motenite din perioada comunist, modificrilor la nivelul conducerii BNR, reglementrilor n materie valutar au fost luate de principiu prin hotrri de guvern23. ntre deciziile de nfiinare de societi bancare se rein: - H.G. nr. 679/1990 privind aprobarea nfiinrii Bncii pentru Mica Industrie i Libera Iniiativ. Banca a fost constituit ca o societate pe aciuni, cu caracter privat, dobndind personalitate juridic pe baza autorizaiei de funcionare emise de Banca Naional a Romniei i a nregistrrii la Ministerul Finanelor; - H.G. nr. 698/1990 privind nfiinarea sucursalei Bncii Franco-Romne din Romnia. Sucursala a fost autorizat s efectueze mpreun cu Banca Romn de Comer Exterior, cu sucursalele externe ale unor bnci strine stabilite n Romnia, precum i cu persoane fizice i juridice rezidente n strintate operaiuni bancare, specifice bncilor comerciale; - H.G. nr. 986/1990 privind autorizarea efecturii unor operaiuni bancare pe teritoriul Romniei a reglementat faptul c sucursalele din Romnia ale bncilor Manufacturers Hanover Trust Company - New York, Frankfurt Bukarest Bank AG - Frankfurt/Main, Socit Gnrale - Paris i MISR Romanian Bank - Cairo au dreptul s efectueze n Romnia operaiuni bancare cu persoane fizice i juridice romne, cu persoane fizice i juridice rezidente n Romnia, precum i cu persoane fizice strine care se afl temporar n Romnia; - H.G. nr. 992/1990 a aprobat nfiinarea Bncii de credit cooperatist ca o societate privat pe aciuni; - H.G. nr. 1011/1990 a reglementat reorganizarea B.N.R. i nfiinarea Bncii Comerciale Romne; - H.G. nr. 1059/1990 a aprobat nfiinarea Bncii Comerciale Ion iriac - S.A ca societate anonim pe aciuni, supus legislaiei n vigoare n Romnia i autorizat s efectueze toate operaiunile bancare specifice unei bnci comerciale. - H.G. nr. 1178/1990 a aprobat nfiinarea Bncii Romne pentru Dezvoltare - S.A. prin preluarea activului i pasivului de la Banca de Investiii, care se desfiineaz. Obiectul principal de activitate al bncii era constituit de efectuarea de servicii bancare pentru executarea proiectelor de investiii economice i financiare ale statului, potrivit conveniei ncheiate cu Ministerul Finanelor, care se realizeaz integral sau parial din fonduri de la buget i din mprumuturi n valut de la bncile de dezvoltare i de la instituiile financiare internaionale i de creditarea activitii de producie, investiii, comerciale i de prestri de servicii, desfurat de regii autonome, societi comerciale, societi mixte, uniti cooperatiste, organizaii obteti, asociaii familiale, de alte persoane juridice, precum i de persoane fizice; - H.G. nr. 1196/1990 privind nfiinarea Bncii Agricole - S.A. ca societate comercial pe aciuni, la aceeai dat fiind desfiinat Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar; - H.G. nr. 1195/1990 privind organizarea Bncii Comerciale Romne - S.A. Banca Comercial Romn i-a nceput activitatea la 1 decembrie 1990, activul i pasivul fiind preluate de la Banca Naional a Romniei; - H.G. nr. 1356/1990 privind nfiinarea Bncii Romne de Comer Exterior - S.A. prin preluarea activului i pasivului Bncii Romne de Comer Exterior, cu excepia operaiunilor care nu sunt specifice unei bnci comerciale i care pn la data prezentei au fost efectuate din dispoziia sau n numele statului;
M. Of. nr. 73 din 17 mai 1990. M. Of. nr. 75 din 24 aprilie 1992. 23 D.D. aguna, Drept bancar i valutar, Tipografia Universitii Bucureti, 1991, p. 67 i urm.
21 22

- H.G. nr. 189/1991 privind aprobarea nfiinrii Bncii de Export-Import a Romniei (Romanian Eximbank) .a., avnd ca obiect de activitate asigurarea creditelor pentru operaiuni de export sau import, asigurarea investiiilor din i n strintate i alte operaiuni bancare specifice. Seciunea a 3-a. Decizii de politic valutar La nceputul anilor 1990 Romnia se confrunta cu lipsa convertibilitii valutare, avnd n vedere faptul c persoanelor fizice de regul le era interzis deinerea de valut, iar societi comerciale private nu existau. Privind n urm dup 17 ani, se observ o inerie n relaxarea regimului valutar, convertibilitatea total a leului ajungnd s fie atins abia la momentul integrrii Romniei n Uniunea European. n perioada 1990-1991 au fost adoptate n domeniul valutar att hotrri de guvern cu aplicabilitate general, ct i hotrri de guvern adresate specific unora din bncile de stat. ncadrat n prima categorie, H.G. nr. 61/199024 privind acordarea de faciliti cetenilor romni care dobndesc sume n valut a permis cetenilor romni care dobndesc sume n valut cu titlu de succesiuni, pensii, donaii, despgubiri, ajutoare i altele asemenea s le utilizeze integral n valut i/sau s le pstreze n conturi deschise la unitile Bncii Naionale a Romniei sau la Banca Romn de Comer Exterior, fr a fi necesar justificarea provenienei valutei. Prin H.G. nr. 470/1990 privind reorganizarea activitii de arbitrajare n cadrul Bncii Romne de Comer Exterior, BRCE a fost autorizat s efectueze tranzacii de arbitrajare i de hedging pe pieele internaionale valutare a depozitelor pe termen scurt i a capitalurilor, la vedere i la termen, n scopul obinerii de beneficii n valut. Prin H.G. nr. 446/199025 s-a aprobat efectuarea de operaiuni de ncasri i pli n valut, angajarea i acordarea de credite n valut de ctre Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar (BAIA) specifice profilului su de activitate. Banca era autorizat s efectueze n plus, fa de atribuiile reglementate anterior: - operaiuni de ncasri i pli privind activitatea de comer exterior; - cumprarea i vnzarea n ar i n strintate de valute efective, efecte de comer, precum i titluri i obligaiuni strine; - dreptul de a ncheia aranjamente de comer cu bnci i instituii strine; - deschiderea de conturi n valut persoanelor fizice i juridice i administrarea disponibilitilor n valut; - angajarea i acordarea de credite n valut pe termen scurt, mijlociu i lung pentru activitatea de producie, prelucrare, comercializare, prestri de servicii, precum i pentru obiective sau aciuni de investiii, inclusiv pentru vrsminte de capital n valut la constituirea societilor mixte; - emiterea i acceptarea de garanii pentru credite sau alte angajamente de plat n valut, cu solicitarea din partea beneficiarilor a dovezilor corespunztoare privind desfacerea la export a mrfurilor; - emiterea de efecte de comer n valut i acceptarea de efecte de comer emise asupra sa; - avalizarea i girarea efectelor de comer n valut emise de teri; - ncheierea de aranjamente de corespondent cu bnci i instituii financiare strine.

Capitolul III Legea bancar nr. 33/1991 Seciunea 1. Contextul adoptrii primei legi bancare postdecembriste Venind n ntmpinarea necesitilor unei incipiente economii de pia, ncepnd cu data de 3 mai 1991 a intrat n vigoare Legea nr. 33/1991 privind activitatea bancar26. Adoptarea Legilor nr. 33/1991 i nr. 34/1991 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei a reprezentat demararea
M. Of. nr. 13 din 20 ianuarie 1990. M. Of. nr. 61 din 7 mai 1990. 26 Actul a fost publicat n M. Of. nr. 70 din 3 aprilie 1991 i abrogat de Legea nr. 58/1998 la data de 22 aprilie 1998.
24 25

primei etape a reformei bancare care a asigurat n principal: - structurarea sistemului bancar pe dou paliere; - desprinderea din atribuiile BNR a celor specifice bncilor comerciale; - dezvoltarea noilor funcii ale bncii centrale (reglementare, autorizare, politica valutar, politica monetar etc.); - nfiinarea de bnci comerciale. Aadar, reorganizarea sistemului bancar i de credit din Romnia n temeiul Legii nr. 33/1991 s-a ntemeiat pe principiul de degrevare total a bncii centrale de activitatea operativ, care trebuie lsat exclusiv pe seama bncilor comerciale. Aceast separare a dou activiti eseniale emisiunea bneasc i creditarea curent nu poate fi privit numai prin prisma implicaiilor funcionale, deoarece nseamn o reaezare a nsi politicii monetare pe baze economice. Faptul c BNR a fost implicat n acordarea de credite pe termen scurt unitilor economice s-a dovedit inutil, mai mult a nsemnat o deturnare de la adevratele sale atribuii. Reorganizat drept banc a bncilor, banca central poate s recepioneze corespunztor semnalele fenomenelor monetare i s adopte msurile cerute de economia naional27. Privit din perspectiva anului 1991, refacerea economic a Romniei avea s depind n mare msur de atragerea capitalurilor strine, materializate n investiii durabile n toate ramurile, inclusiv n sistemul bancar, prin multiplicarea i diversificarea bncilor comerciale. Indiferent de rigorile de autorizare, prezena bncilor strine n Romnia i contribuia lor direct prin intrri de fonduri constituia o necesitate obiectiv. Caracterul imperativ al procesului de modernizare era evident n toate domeniile, n special n sectorul serviciilor i cu precdere pe linia celor specific monetare, nepotrivite pentru funcionarea eficient a unei economii de pia. Reglementarea activitii bancare a avut n vedere faptul c atragerea partenerilor externi nu se poate limita la o simpl asisten financiar, ci presupune i asisten tehnic de specialitate, menit s urgenteze asimilarea i n ara noastr a operaiunilor monetare i bancare moderne. Deschiderea accesului bncilor strine care vor s investeasc n Romnia s-a impus ca o necesitate la nceputul anilor 1990, de modul cum se concep i stabilesc condiiile de colaborare a capitalului strin cu cel romnesc, avnduse n vedere att garaniile oferite investitorilor strini, ct i protejarea intereselor naionale depinznd 28 succesul relaiilor de colaborare. La momentul 1991 era deja evident rolul esenial al bncilor comerciale n finanarea activitilor agenilor economici. Realitatea romneasc n domeniu, la nceputul perioadei de tranziie, beneficia de o structur bancar modest, vdit insuficient parcurgerii cu succes a perioadei de tranziie la economia de pia29. Saltul decisiv spre economia de pia declanat de liberalizarea preurilor, ncepnd cu 1 noiembrie 1990, trebuia conceput n condiiile meninerii echilibrului financiar intern i extern. Acesta putea fi asigurat numai printr-o politic realist n domeniile monetar, valutar, fiscal, bugetar i de credit. n anul 1991 a fost declanat reforma bancar, financiar i n domeniul fiscalitii. Transformarea Bncii Naionale a Romniei n banc central, formarea reelei de bnci comerciale, bnci specializate i societi financiare, au constituit premisele ca, la scurt timp dup adoptarea unei noi legislaii bancare, s se poat promova o autentic politic monetar i de credit30. Seciunea a 2-a. Prezentarea general a dispoziiilor actului normativ n primul capitol consacrat principiilor generale, noua lege bancar a stabilit faptul c activitatea bancar n Romnia se desfoar prin Banca Naional a Romniei i prin societi bancare constituite ca societi comerciale i
D.D. aguna, Drept bancar i valutar, Tipografia Universitii Bucureti, 1991, p. 66 i urm. Ibidem, p. 67. 29 La momentul decembrie 1990, actorii pe piaa bancar romneasc erau Banca Romn de Dezvoltare, Banca Comercial Romn, Banca Agricol, Banca Romn de Comer Exterior, Bankcoop, Mind-Banc, Banca pentru tineret, Banca Comercial Ion iriac. 30 n opera citat, Profesorul D.D. aguna sublinia faptul c: Spre a rspunde imenselor cerine ale unei grele perioade de reconstrucie care revin sistemului financiar-bancar, nu este de ajuns ca el s fie reorganizat i dezvoltat pn acolo nct s dispun de suficiente componente. Problema esenial este, dac i se va permite s funcioneze pe criterii economice sau se va ncerca pe diferite ci subordonarea activitii sale unor aa zise raiuni de stat. Pericolul nu este de neglijat, avnd n vedere i experiena altora n domeniu. 7
27 28

condiionat de obinerea autorizaiei specifice din partea BNR i se caracterizeaz BNR ca banc central de emisiune31. S-a meninut interdicia cuprins i n prima lege bancar emis n Romnia n legtur cu utilizarea de ctre orice firm sau agent economic care nu are autorizaie de funcionare ca societate bancar sau personalului acestora unei denumiri, o form de publicitate, precum i orice expresie care ar putea s sugereze ideea c este o societate bancar. Legea nr. 33/1991 prezint n mod distinct regimul societilor comerciale bancare, persoane juridice romne, de regimul sucursalelor i reprezentanelor bncilor strine. Referitor la societile bancare romne se rein n principal urmtoarele aspecte: constituirea cu respectarea prevederilor Legii nr. 31/1990 privind societile comerciale; interdicia constituirii sub form de societi cu rspundere limitat; - existena unor reglementri speciale privind acordarea i retragerea autorizaiilor de funcionare; - condiii speciale referitoare la capitalul social32; - societatea bancar va trebui s se identifice n mod clar, n toate actele ei oficiale, printr-un minimum de date; - reguli speciale privind fuziunea, dizolvarea, lichidarea sau falimentul societilor bancare; - interzicerea practicilor neconcureniale. nfiinarea, funcionarea i lichidarea filialelor din Romnia ale societilor bancare, persoane juridice strine, erau supuse regimului Legii nr. 31/1990 privind societile comerciale, iar exercitarea profesiunii bancare i operaiunile de banc ale filialelor i sucursalelor erau supuse autorizrii Bncii Naionale a Romniei. n ceea ce privete activitatea bancar, Legea nr. 33/1991 a reglementat att activitile permise bncilor, ct i activitile interzise. ntre activitile permise, legea reglementa: - atragerea de depozite; - acordarea de credite; - operaiuni cu active monetare33; - operaiuni cu titluri de valoare34; - operaiuni i activiti conexe, ntre care: operaiuni valutare; operaiuni cu metale preioase, cu obiecte confecionate din acestea i cu alte valori cu grad mare de lichiditate; plasamentul, subscrierea, gestionarea, pstrarea i comerul cu titluri; consulting bancar; garanii; mandatari; alte activiti legale care pot fi asumate pe cont propriu sau n contul clienilor. Societile bancare puteau fi autorizate s atrag de la persoane juridice i fizice, n vederea pstrrii i fructificrii, depozite la vedere i la termen, n cont, cu numerar i cu titluri. Depozitele puteau fi purttoare de dobnd. n scopul protejrii drepturilor deponenilor, Capitolul IV a reglementat posibilitatea constituirii, pe baza autorizrii i sub supravegherea BNR, de fonduri pentru asigurarea depozitelor constituite la societile bancare de persoanele fizice. n vederea compensrii i decontrii globale a creanelor reciproce ale societilor bancare, se prevedea posibilitatea nfiinrii de case de compensaii interbancare, conform dispoziiilor Legii nr. 31/1990 i a autorizaiei BNR. La acordarea creditelor, societile bancare aveau obligaia de a verifica credibilitatea solicitanilor pentru rambursarea lor la scaden. n acest scop, acestea pot cere solicitanilor garantarea mprumutului cu bunuri mobile i imobile35.
Pe de alt parte, BNR era singurul agent al statului nsrcinat cu supravegherea tranzaciilor valutare efectuate de societile bancare. Capitalul social subscris trebuia vrsat integral, n form bneasc, n termen de pn la doi ani de la data constituirii societii bancare. 33 Societile bancare pot cumpra, vinde, ine n custodie i administra active monetare, pot executa transferuri, operaiuni de clearing i alte operaiuni de virament, pe cont propriu sau n contul terilor. 34 Conform art. 23, societile bancare pot primi titluri n gaj sau n pstrare. Aceste titluri nu pot fi gajate de societatea bancar primitoare, iar aceasta nu poate exercita dreptul de vot aferent respectivelor titluri. 35 Legea definea creditul pe termen scurt drept orice fel de operaiune de mprumut de sume de bani pe o durat ce nu depete 12 luni; mprumuturile a cror durat de rambursare este ntre un an i cinci ani sunt credite pe termen mediu, iar cele care depesc durata de cinci ani 8
31 32

Operaiuni interzise societilor bancare erau urmtoarele: - angajarea n tranzacii cu bunuri mobile i imobile, cu excepia tranzaciilor cu imobile necesare desfurrii activitii societii bancare i pentru folosina salariailor, precum i a tranzaciilor cu bunuri mobile i imobile n executarea creanelor; - achiziionarea propriilor aciuni sau gajarea lor n contul datoriilor bncii, cu excepia activitilor de rscumprare a aciunilor proprii n vederea reducerii capitalului social, cu autorizarea prealabil din partea Bncii Naionale a Romniei; - acordarea de mprumuturi clienilor, condiionat de vnzarea sau cumprarea aciunilor bncii; - primirea de depozite, titluri sau alte valori, cnd societatea bancar se afl n stare de ncetare de pli; - angajarea n operaiuni de depozit, dac majoritatea depozitelor provin de la angajaii bncii, cu excepia operaiunilor fondurilor de plasament i alte operaiuni financiare bazate pe principiul mutualitii; - alte operaiuni i activiti interzise specificate ca atare n autorizaiile de funcionare. Legea mai prevede obligaia constituirii fondurilor de rezerve i posibilitatea constituirii de fonduri de risc, precum i alte fonduri. n Capitolul al III-lea, Legea bancar din 1991 stabilete anumite limite n activitatea bncilor, respectiv: - participarea unei societi bancare la societi comerciale cu obiect nebancar nu putea depi 20% din capitalul societii respective; - mprumuturile acordate unui singur debitor36 nu puteau depi, cumulate, 20% din capitalul i rezervele societii bancare. Referitor la situaiile financiare, Legea bancar din 1991 reglementa: - obligativitatea prezentrii ctre BNR de situaii financiare lunare; - obligaia de a permite BNR examinarea evidenelor, conturilor i operaiunilor, exclusiv pentru ndeplinirea scopurilor supravegherii bancare; - publicarea bilanului i a contului de profit i pierderi conform prevederilor Legii nr. 31/1990 privind societile comerciale i reglementrilor specifice emise de Banca Naional a Romniei; Legea bancar mai cuprindea dispoziii referitoare la personalul societilor bancare, rspunderea acionarilor, cenzorilor i conductorilor bncii, secretul profesional n activitatea bancar, contravenii i sanciuni, posibilitatea organizrii unei asociaii profesionale a bncilor. Legea bancar din 1991 abrog expres Decretul nr. 160 din 7 mai 1986 privind nfiinarea, organizarea i funcionarea Consiliului Financiar-Bancar37. Consiliul Financiar-Bancar fusese nfiinat de autoritile comuniste ca organ de lucru n subordinea Consiliului de Minitri, cu atribuii n: - coordonarea activitii tuturor organelor financiar-bancare; - rspundere fa de modul n care se realizeaz politica financiar-bancar a statului la nivelul ntregii economii; - aplicarea cu fermitate n economie a mecanismului economico-financiar, nfptuirea autogestiunii economicofinanciare a unitilor socialiste, soluionarea operativ a problemelor financiare etc; - organizarea i coordonarea ntregii activiti de control financiar-bancar a organelor de specialitate; - coordonarea activitii de finanare i creditare, folosirea eficient a prghiilor financiare; - analizarea fenomenelor i tendinelor ce apar n domeniul financiar, monetar i valutar; - analizarea relaiilor financiare i valutare cu alte ri .a. Eliminarea acestui organism a nsemnat un element suplimentar n consacrarea Bncii Naionale a Romniei ca autoritate autonom cu rol de banc central, autoritate de reglementare n domeniul monetar i valutar, de supraveghere i control a activitii bancare, astfel cum era solicitat de economia de pia n formare.

sunt credite pe termen lung. Operaiunile de creditare i acordarea de garanii trebuiau consemnate n documente contractuale din care s rezulte clar toi termenii i toate condiiile respectivelor tranzacii. 36 Se consider un singur debitor orice persoan sau grup de persoane fizice sau juridice care sunt legate economic ntre ele. mprumuturile acordate debitorilor aflai n relaii speciale cu societatea bancar sau personalul acesteia, inclusiv familiale, erau permise numai n condiiile reglementrilor emise de Banca Naional a Romniei. 37 B. Of. nr. 27 din 9 mai 1986. 9

Capitolul IV Legea bancar nr. 58/1998 Seciunea 1. Contextul adoptrii Legii bancare din 1998 Legea bancar din 1998 a fost emis pe fondul crizei sistemului bancar romnesc provocate de falimentele bancare din perioada 1997-1998 i avnd n vedere, totodat, necesitatea adaptrii ntr-o mai mare msur a legislaiei naionale la standardele Uniunii Europene n perspectiva unei viitoare aderri. S-a urmrit creterea autoritii Bncii Naionale a Romniei, ca instituie de supraveghere a sistemului bancar, astfel nct s se poat dispune msurile necesare asigurrii stabilitii sistemului, precum i protecia clienilor bncilor, n general, i a depuntorilor, n special. Legea nr. 58/1998 a impus o ntrire a capacitii de supraveghere prudenial a Bncii Naionale a Romniei n paralel cu perfecionarea cadrului de reglementare a activitii bancare. S-a urmrit, totodat, ncurajarea procesului de economisire i creterea ncrederii deponenilor i investitorilor fa de sistemul bancar romnesc. Legea nr. 58/1998 a fost fundamentat pe principiile consacrate de Legea nr. 33/1991 i legislaia bancar adoptat n temeiul acesteia. Cu toate acestea, se remarc o structurare mai detaliat a instituiilor, cu preluarea anumitor aspecte ale standardelor Uniunii Europene. ntre elementele de noutate introduse de prevederile Legii nr. 58/1998 fa de reglementrile Legii nr. 33/1991 se remarc urmtoarele: - definirea unor termeni fundamentali pentru evitarea posibilelor diferene de interpretare a unor concepte38; - detalierea condiiilor generale de autorizare a bncilor, cu precizarea cauzelor de respingere i/sau retragere a autorizaiei; - introducerea unor dispoziii referitoare la cerinele de baz n materia prudenei bancare; - reglementarea auditului extern independent obligatoriu; - obligativitatea consolidrii situaiilor financiare ale bncilor; - introducerea unor restricii i incompatibiliti n exercitarea mandatului de administrator i cenzor n materie bancar; - reglementarea conflictului de interese n cazul administratorilor unei bnci; - reglementarea expres a caracterului de titlu executoriu a contractelor de credit ncheiate de o banc, n calitate de creditor; - procedura instituirii msurilor de supraveghere i de administrare special a bncilor. Legea nr. 58/1998 a fost modificat de o succesiune de acte normative39, ntre care se impune analizarea dispoziiilor Legii nr. 485/2003. Seciunea a 2-a. Amendamente ale Legii nr. 58/1998 realizate prin adoptarea Legii nr. 485/2003 Prin Programul Naional de Aderare a Romniei la Uniunea European, Statul Romn i-a asumat obligaia de a asigura armonizarea legislaiei bancare naionale cu legislaia comunitar. Amendamentele legislative n cauz ar fi trebuit adoptate n cursul anului 2002. Modificrile legislative au urmrit, n principal, implementarea acelor prevederi care se circumscriu sferei de
Legiuitorul a decis s defineasc dup model european concepte precum banc, filial, afiliat a unei bnci, depozit, credit, conductorii bncii, acionar semnificativ, grup de persoane care acioneaz mpreun, societate aflat sub control efectiv, capital, fonduri proprii, documentaie de credit, expunere, supraveghere prudenial bancar .a. 39 Legea nr. 58/1998 a fost modificat si completat n principal de O.U.G. nr. 24/1999, O.U.G. nr. 56/2000, O.U.G. nr. 137/2001, Legea nr. 414/2002, Legea nr. 485/2003, O.G. nr. 29/2004, Legea nr. 116/2004, O.G. nr. 10/2004, Legea nr. 278/2004, Legea nr. 443/2004, Legea nr. 131/2006, Legea nr. 343/2006. Actul normativ a fost republicat si a intrat n vigoare la 27 ianuarie 2005 n temeiul Legii nr. 443/2004. Legea a fost abrogat de O.U.G. nr. 99/2006 la data de 1 ianuarie 2007. 10
38

aplicare a Legii nr. 58/1998 din urmtoarele acte comunitare: - Directiva nr. 10/1996 cu privire la recunoaterea de ctre autoritile competente a acordurilor de compensare bilaterale; - Directiva nr. 12/2000 cu privire la constituirea i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit; - Directiva nr. 28/2000 de amendare a Directivei nr. 12/2000; - Directiva nr. 46/2000 cu privire la constituirea, desfurarea activitii i supravegherea prudenial a activitii instituiilor emitente de moned electronic; - Directiva nr. 24/2001 cu privire la reorganizarea i lichidarea instituiilor de credit. n urma analizrii elementelor de noutate introduse de Legea nr. 485/2003 se observ faptul c anumite prevederi au urmrit armonizarea legislaiei naionale cu cea comunitar, n timp ce alte dispoziii au fost adoptate n vederea mbuntirii reglementrilor cuprinse n textul iniial al Legii nr. 58/1998. ntre elementele de noutate care se ncadreaz n prima categorie se rein: - stabilirea sferei noiunii de instituie de credit i limitarea formelor de constituire a acestora n contextul legislativ actual; - ncadrarea n categoria instituiilor de credit a instituiilor emitente de moned electronic i reglementarea regimului de constituire i funcionare a acestora; - definirea terminologiei necesare pentru implementarea prevederilor comunitare i realizrii unei supravegheri pe o baz consolidat40; - crearea cadrului legal pentru asigurarea dreptului la libera stabilire i libera prestare de servicii de ctre instituiile de credit din statele membre, pe principiul autorizaiei unice recunoscute n cadrul Comunitii, precum i pentru implementarea principiului supravegherii instituiilor de credit de ctre autoritatea competent din statul de origine, cu precizarea c dispoziiile respective vor intra n vigoare ncepnd cu data aderrii; - stabilirea activitilor care pot fi desfurate de instituiile de credit pe baza recunoaterii mutuale, cu precizarea c bncile, persoane juridice romne, vor putea desfura activitile de leasing financiar n mod direct, ncepnd cu data aderrii, n condiiile prevzute prin reglementrile Bncii Naionale a Romniei; - posibilitatea extinderii, de la data aderrii, a principiului recunoaterii mutuale pentru activitile respective i asupra instituiilor financiare filiale ale unei instituii de credit autorizate ntr-un stat membru, cu condiia includerii filialei respective n supravegherea pe baz consolidat i ndeplinirii de ctre aceasta a unor condiii stricte; aceste prevederi se aplic i n cazul instituiilor financiare cu sediul n Romnia, filiale ale unor bnci persoane juridice romne; - introducerea de competene pentru Banca Naional a Romniei privind supravegherea pe o baz consolidat; - stabilirea principiilor pe baza crora se determin autoritatea competent s realizeze supravegherea pe o baz consolidat, n cazurile n care autoriti competente din diferite state membre pot avea concomitent responsabiliti n acest sens (conflict de competen); - pstrarea de ctre Banca Naional a Romniei, ca autoritate competent a statului gazd, a responsabilitilor n materie de supraveghere a lichiditii i cele de politic monetar cu privire la sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit din statele membre; - introducerea de prevederi privind recunoaterea acordurilor de compensare bilateral41 de ctre Banca Naional a Romniei pentru anumite categorii de operaiuni i, n acest context, introducerea unei dispoziii cu caracter general potrivit creia deschiderea procedurii de reorganizare, faliment sau a unei alte asemenea proceduri asupra uneia dintre prile contractante nu va afecta valabilitatea unor astfel de acorduri; - modificarea nivelului de la care o persoan devine acionar semnificativ42; - stabilirea nivelurilor ulterioare pentru care este necesar notificarea inteniei de achiziionare a unei participaii i nlocuirea procedurii de aprobare prealabil cu cea de notificare; - modificarea limitei raportat la fondurile proprii ale bncii pe care aceasta o poate investi n entiti nefinanciare
Cu titlu de exemplu se pot meniona conceptele de instituie financiar, societate-mam, autoritate competent, moned electronic, capital iniial, stat membru, stat membru de origine, stat membru gazd, holding financiar, societate prestatoare de servicii auxiliare sau conexe .a. 41 Traducere a conceptului internaional de netting. 42 Pragul anterior reglementat la 5% a fost majorat la 10% din capitalul social. 11
40

i a limitei globale pentru investiiile de aceast natur ale unei bnci43; - introducerea de prevederi referitoare la colaborarea Bncii Naionale a Romniei cu autoritile competente din statele membre i la cerinele de notificare a acestora i/sau a Comisiei Europene; - prevederi referitoare la procedurile i legislaia aplicabil n cazul lichidrii bncilor, persoane juridice romne (n alte cazuri dect falimentul), care desfoar activitate i n alte state membre, cu aplicabilitate de la data aderrii; - cerinele de raportare la Banca Naional a Romniei de ctre auditorul financiar a unor fapte i acte de care acesta a luat cunotin n exercitarea atribuiilor sale. Prevederi semnificative prin care s-a urmrit o mbuntire a textului legii sau completarea acestuia, pentru rezolvarea unor probleme insuficient reglementate n spiritul legislaiei i practicii europene: - reglementarea regimului bncilor a cror autorizaie a fost retras (n alte situaii dect la cerere, n caz de faliment ori fuziune/divizare), prin introducerea de prevederi privind obligativitatea dizolvrii i lichidrii acestora i a unui capitol privind lichidarea; - restructurarea i completarea seciunii referitoare la administrarea special, n vederea clarificrii atribuiilor administratorului special i completarea cazurilor n care poate fi dispus aceast msur cu situaia n care banca nu mai are niciun administrator i niciun conductor; - introducerea de prevederi care s asigure cadrul legal corespunztor pentru emiterea de ctre Banca Naional a Romniei a reglementrilor privind controlul intern, n concordan cu principiile elaborate n acest domeniu de Comitetul de la Basel44; - completarea dispoziiilor referitoare la secretul profesional; - crearea cadrului necesar realizrii unei supravegheri pe o baz consolidat de ctre autoritatea competent i corelarea cu alte acte normative45; - revizuirea surselor de majorare a capitalului social al bncilor i a capitalului de dotare al sucursalelor instituiilor de credit strine; - prevederi privind condiiile pentru deschiderea de ctre bncile, persoane juridice romne, a unor sucursale n strintate, inclusiv pe teritoriul statelor membre (n acest ultim caz, cu aplicare de la data aderrii); - stabilirea unor categorii de investiii ale bncilor care sunt supuse aprobrii prealabile a Bncii Naionale a Romniei, n concordan cu cerinele Comitetului de la Basel; - aplicarea prevederilor referitoare la obligativitatea vnzrii aciunilor deinute la banc i n cazul acionarilor semnificativi al cror drept de vot este suspendat de ctre Banca Naional a Romniei ca sanciune aplicabil acestora i aplicarea n mod corespunztor a procedurii de anulare i vnzare de ctre banc a acestor aciuni n cazul n care deintorii nu le-au nstrinat n termenul prevzut de lege; - introducerea de prevederi potrivit crora acionarii bncii, chiar minoritari, care nu au dreptul de vot suspendat, s poat ine o adunare general i s ia orice decizii de competena acesteia, cu majoritatea voturilor lor; - reformularea i completarea prevederilor Capitolului X, n scopul asigurrii cadrului legal necesar pentru asigurarea implementrii Principiilor fundamentale ale organizrii i funcionrii sistemelor de pli, emise de Comitetul de la Basel; - introducerea la finalul fiecrui capitol al legii a unui articol prin care sunt stabilite dispoziiile din fiecare capitol aplicabile sucursalelor instituiilor de credit strine care funcioneaz n Romnia; - introducerea de sanciuni pentru persoanele juridice ori alte entiti care desfoar activiti de atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public; - introducerea de prevederi prin care Banca Naional a Romniei este mputernicit s determine dac o activitate reprezint atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public, activitate bancar, activitate de emitere de moned electronic sau o activitate de atragere i/sau administrare a unor sume de bani rezultate din asocierea n vederea economisirii i acordrii de credite ntr-un sistem colectiv, decizia Bncii Naionale a Romniei n aceste
De la 50% la 60% din fondurile sale proprii. S-a avut n vedere separarea conducerii la nivelul consiliului de administraie de condu cerea executiv sau meninerea conductorilor ca membri n consiliul de administraie (caz n care a fost impus cerina ca administratorii care nu sunt i conductori s constituie majoritatea), obligativitatea constituirii comitetului de audit i a comitetului de administrare ariscurilor, cerina ca unul dintre administratorii bncii, care nu este i conductor, s aib cunotine temeinice n domeniul contabilitii .a. 45 Referitoare la colectarea creanelor bugetare, splarea banilor, combaterea actelor de terorism, a faptelor de corupie .a. 12
43 44

cazuri fiind obligatorie pentru prile interesate. Capitolul V Legislaia bancar postaderare Seciunea 1. Cadrul legislativ comunitar n materia serviciilor financiare n vigoare la 1 ianuarie 2007 Integrarea Romniei n Uniunea European a obligat la armonizarea cadrului legislativ i de reglementare naional la dispoziiile acquis-ului comunitar, aflat ntr-un proces continuu de revizuire i adaptare la evoluiile i cerinele pieei. n sectorul serviciilor financiare, evoluii legislative recente nregistrate la nivelul Uniunii Europene au fost reprezentate de adoptarea i publicarea la data de 30 iunie 2006 a Directivei nr. 2006/48/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit i a Directivei nr. 2006/49/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind adecvarea capitalului firmelor de investiii i instituiilor de credit. Directivele menionate au fost destinate transpunerii la nivel comunitar a prevederilor referitoare la noile cerine de capital agreate la nivelul Comitetul de la Basel pentru Supraveghere Bancar i cunoscute pe plan internaional sub denumirea de Noul Acord de Capital Basel II. Obiectivul enunat a fost realizat la nivelul Uniunii Europene prin reconfigurarea Directivei 2000/12/CE privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit (devenit Directiva 2006/48/CE) i a Directivei 93/6/EEC privind adecvarea capitalului firmelor de investiii i instituiilor de credit (devenit Directiva 2006/49/CE). n privina cerinelor de capital, noile directive comunitare sunt aplicabile att instituiilor de credit, ct i firmelor de investiii din Uniunea European. Noul Acord de Capital Basel II a fost gndit s nlocuiasc Acordul Basel I ale crui reguli s-au dovedit n timp inadecvate n materia cuantificrii riscului de credit, nemaifiind aliniate la cele mai bune practici aplicate de instituiile de credit n procesul de management al riscurilor. Prin alinierea cerinelor de capital ct mai aproape de propriile estimri ale instituiilor de credit, Noul Acord Basel II a fost destinat s reduc diferenele ntre cerinele de capital reglementat i cele de capital economic. Prevederile comunitare au la baz trei piloni implementai prin Acordul Basel II, respectiv: 1. cerinele minime de capital (Pilonul I); 2. revizuirea de ctre supraveghetor a procesului intern al instituiei de credit de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri (Pilonul II); 3. cerinele de publicitate pentru instituiile de credit (Pilonul III). Potrivit noilor prevederi comunitare n materia adecvrii capitalului, instituiile de credit au obligaia de a evalua adecvarea capitalului pe plan intern, n baza propriei metodologii de management al riscurilor, iar autoritatea de supraveghere trebuie s analizeze dac evaluarea intern a adecvrii capitalului instituiilor de credit este corespunztoare profilului de risc general i strategiilor de afaceri ale acestora. ntre aspectele de care trebuie s in seama att instituiile de credit, ct i supraveghetorii se numr i riscurile care nu sunt acoperite prin cerinele de capital abordate n cadrul Pilonului I. Noul cadru impune instituiilor de credit s fac publice informaii referitoare la: - parametrii-cheie ai profilului de afaceri; - expunerile la risc i - managementul riscurilor. Termenul n care noile directive comunitare trebuiau transpuse n legislaia naional a fiecrui stat membru a fost convenit s fie 1 ianuarie 2007. Integrarea Romniei n Uniunea European ncepnd cu aceeai dat a obligat la alinierea legislaiei naionale la noile cerine ale cadrului legislativ i de reglementare aplicabil att instituiilor de credit, ct i firmelor de investiii,
13

ncepnd cu aceeai dat46. Seciunea a 2-a. Armonizarea legislaiei naionale n principiu, att legislaia primar constnd n noua lege bancar, ct i legislaia secundar constnd n regulamente i norme care vor fi emise pentru aplicarea acesteia ar fi trebuit s fie adoptate i publicate n Monitorul Oficial al Romniei astfel nct, pn cel trziu la sfritul anului 2006, s poat fi realizat i procedura de prenotificare la Comisia European a ntregului cadru legislativ adoptat. Aspectele de natur tehnic urmeaz s fie reglementate prin legislaia secundar emis n aplicarea legii. Pentru unitate de tratament i evitarea arbitrajului de reglementare, precum i pentru a rspunde angajamentelor asumate n cadrul ntlnirilor tehnice avute de partea romn cu reprezentanii Comisiei Europene, legislaia secundar care vizeaz dispoziiile din lege aplicabile att instituiilor de credit, ct i societilor de servicii de investiii financiare va fi emis n comun de Banca Naional a Romniei i Comisia Naional a Valorilor Mobiliare47. Din evalurile efectuate n comisiile parlamentare de specialitate a rezultat faptul c n cazul promovrii noilor reglementri bancare sub forma unei legi, termenul solicitat de Comisia European nu ar fi fost respectat. Pentru a se evita declanarea fa de Romnia a procedurii de sancionare de ctre Comisia European chiar de la nceputul dobndirii calitii de stat membru al Uniunii Europene, s-a decis promovarea normelor bancare sub forma unei ordonane de urgen, fiind adoptat, n consecin, O.U.G. nr. 99/200648. Pn la adoptarea O.U.G. nr. 99/2006, legislaia naional aplicabil instituiilor de credit era dispersat n mai multe acte normative49. Noul act normativ privind instituiile de credit i adecvarea capitalului i-a propus s asigure, la nivel de principiu, transpunerea noilor directive comunitare att pentru instituiile de credit, ct i pentru societile de servicii de investiii financiare i, n acelai timp, s reuneasc prevederile legislaiei aferente instituiilor de credit ntr-un singur act normativ. O.U.G. nr. 99/2006 a fost structurat n dispoziii cu caracter general (Partea I), aplicabile tuturor categoriilor de instituii de credit, i prevederi cu caracter special (Partea a II-a), aplicabile fiecrei categorii de instituii de credit reglementate n dreptul romnesc i sistemelor de pli. Aspecte legate de incidena dispoziiilor legii asupra societilor de servicii de investiii financiare, aflate sub supravegherea Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare, au fost dezvoltate ntr-un capitol distinct. Seciunea a 3-a. Prezentarea general a dispoziiilor O.U.G. nr. 99/2006 Actul normativ50 a fost structurat n trei pri, respectiv: Partea I, Dispoziii comune aplicabile instituiilor de credit; Partea a II-a, Dispoziii specifice i Partea a III-a, Infraciuni i dispoziii tranzitorii i finale. Partea I reglementeaz cadrul general al desfurrii activitii instituiilor de credit i este structurat n trei titluri. n cadrul Titlului I sunt cuprinse dispoziii privind domeniul de aplicare al ordonanei i noiunile utilizate, cerinele minime de acces la activitatea specific unei instituii de credit i de desfurare a activitii i aspecte legate de autorizarea instituiilor de credit.
Nerespectarea obligaiilor ar fi avut drept efect declanarea unei proceduri de sancionare de ctre Comisia European. Cu aplicare de la data de 1 ianuarie 2007, a fost emis n ultimele zile ale anului 2006 Regulamentul B.N.R. nr. 10/2006 privind notificarea sucursalelor instituiilor de credit i a prestrii de servicii n mod direct (M. Of. nr. 1044 din 29 decembrie 2006). 48 O.U.G. nr. 99/2006 a fost aprobat de Legea nr. 227/2007 (M. Of. nr. 480 din 18 iulie 2007). 49 Legea nr. 58/1998 privind activitatea bancar, republicat (M. Of. nr. 78 din 24 ianuarie 2005), O.U.G. nr. 97/2000 privind organizaiile cooperatiste de credit (M. Of. nr. 330 din 14 iulie 2000), aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 200/2002; Legea nr. 541/2002 privind economisirea i creditarea n sistem colectiv pentru domeniul locativ (M. Of. nr. 733 din 8 octombrie 2002); Legea nr. 33/2006 privind bncile de credit ipotecar (M. Of. nr. 200 din 3 martie 2006) .a. 50 Vezi nota de fundamentare la Ordonana de urgen a Guvernului privind instituiile de credit i adecvarea capitalului. 14
46 47

Regimul instituiilor de credit persoane juridice romne, al instituiilor de credit i al instituiilor financiare din alte state membre care desfoar activitate n Romnia i, respectiv, al instituiilor de credit din state tere care desfoar activitate n Romnia au fost abordate n capitole distincte. S-a urmrit evidenierea diferenei de tratament dintre instituiile de credit din spaiul european, care beneficiaz de dreptul de stabilire i libera prestare de servicii pe teritoriul Romniei, i sucursalele instituiilor de credit din alte state, care sunt supuse cerinelor de natur prudenial prevzute de lege i de reglementrile emise de Banca Naional a Romniei n aceleai condiii ca i instituiile de credit autohtone. Reglementarea regimului instituiilor de credit din statele membre ale Uniunii Europene reflect preluarea principiului paaportului unic pentru desfurarea de activiti prin intermediul unei sucursale sau n mod direct, precum i a principiului realizrii supravegherii prudeniale de ctre autoritatea competent din statul membru de origine. n ceea ce privete regimul instituiilor financiare din statele membre ale Uniunii Europene, acestora le este aplicabil principiul paaportului unic pentru activitile permise instituiilor de credit, cu excepia atragerii de depozite, dac ndeplinesc condiiile prevzute de legea bancar. De asemenea, sunt reglementate condiiile de desfurare a activitii instituiilor de credit, persoane juridice romne, n afara teritoriului Romniei. Pentru instituiile de credit persoane juridice romne, ordonana prevede, prin derogare de la legea societilor comerciale, interdicia constituirii prin subscripie public. S-a considerat c, n practic, subscripia public s-a dovedit inadecvat pentru aceast categorie de instituii la care existena unui acionariat puternic i nedispersat constituie o premis a continurii desfurrii activitii. n ceea ce privete activitile permise instituiilor de credit, noile prevederi permit desfurarea activitii de leasing financiar n mod direct, dar limiteaz nivelul total al veniturilor obinute din activitile din domeniul nefinanciar la 10% din veniturile aferente activitii financiare. Un alt element de noutate l reprezint posibilitatea de transformare a unei entiti juridice n instituie de credit, cu respectarea tuturor condiiilor prevzute pentru autorizare. n Titlul II din Partea I a Ordonanei nr. 99/2006 sunt abordate cerinele de natur operaional viznd urmtoarele aspecte principale: - organizare i conducere; - secretul profesional n domeniul bancar i relaia cu clientela; - cerinele pentru acoperirea riscurilor - raportrile financiare i auditul; - cerine de publicitate pentru instituiile de credit. n materia organizrii i conducerii, n continuarea implementrii principiilor de conducere corporatist n legislaia comercial general din Romnia, s-a urmrit i o armonizare terminologic, termenul de conductor al unei instituii de credit fiind nlocuit cu cel de director. La capitolul cuprinznd cerinele de acoperire a riscurilor au fost reglementate: - principiul conform cruia nivelul de aplicare pentru cerinele prudeniale se stabilete prin reglementri; - riscurile pentru acoperirea crora instituiile de credit trebuie s dispun de un nivel minim al fonduri proprii, n msura i condiiile prevzute prin reglementri; - pentru riscul de credit sunt prevzute abordrile ce pot fi utilizate de instituiile de credit pentru calculul cerinelor de capital, cu precizarea c metodologia de determinare i condiiile n care acestea pot fi folosite se stabilesc prin reglementri specifice; - pentru riscurile de pia, metodele de determinare a cerinelor de capital pentru acoperirea riscului de poziie, a riscului de decontare/livrare, a riscului de contrapartid, a riscului valutar i a riscului de marf se stabilesc prin reglementri; - pentru riscul operaional sunt prevzute abordrile ce pot fi utilizate de instituiile de credit pentru calculul cerinelor de capital, cu precizarea c metodologia de determinare i condiiile n care acestea pot fi folosite sunt stabilite prin reglementri; - procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri51;
n conformitate cu noile reglementri, instituiile de credit trebuie s dispun de strategii i procese interne de evaluare i meninere n permanen a nivelului, structurii i distribuiei capitalului care, din perspectiva instituiilor de credit, sunt considerate adecvate pentru acope15
51

Capitolul referitor la cerinele de publicitate instituie obligaia pentru instituiile de credit de a face publice date i informaii referitoare la activitatea desfurat, n condiiile prevzute prin reglementrile speciale. n Titlul III al Prii I sunt abordate aspecte legate de supravegherea prudenial a instituiilor de credit, persoane juridice romne, inclusiv supravegherea pe baz consolidat, supravegherea instituiilor de credit din alte state membre care desfoar activitate n Romnia, supravegherea sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit din state tere. Capitole distincte sunt destinate reglementrii aspectelor legate de schimbul de informaii dintre autoriti i secretul profesional, cerinelor de publicitate crora le este supus Banca Naional a Romniei, msurilor de supraveghere i sanciunilor, procedurilor speciale (supravegherea special, administrarea special, lichidarea instituiilor de credit) i cilor de contestare a actelor emise de Banca Naional a Romniei. n materia supravegherii exercitate de Banca Naional a Romniei se observ introducerea de prevederi legate de competena de a verifica cadrul de administrare, strategiile, procesele i mecanismele implementate de fiecare instituie de credit i de a realiza propria evaluare a riscurilor la care instituia de credit este sau poate fi expus, cu posibilitatea formulrii de recomandri pentru mbuntirea cadrului de administrare, strategiile, procesele i mecanismele implementate. De asemenea, sunt introduse prevederi mai detaliate referitoare la supravegherea pe baz consolidat, cu accent pe cooperarea cu alte autoriti competente, n special cu referire la competenele Bncii Naionale a Romniei n procesul de aprobare a modelelor interne utilizate la nivelul unui grup bancar pentru calculul cerinelor de capital. Referitor la cerinele de publicitate pentru Banca Naional a Romniei (i implicit pentru Comisia Naional a Valorilor Mobiliare) a fost reglementat obligaia de a face publice informaii precum: - textul actelor normative; - instruciunile i precizrile din domeniul prudenial; - modul de exercitare a opiunilor naionale prevzute de legislaia comunitar n domeniu; - criteriile generale de evaluare i metodologiile utilizate n procesul de supraveghere; - datele statistice agregate privind aspectele principale ale aplicrii cadrului legal i de reglementare n domeniul prudenial .a. n materia schimbului de informaii dintre autoriti i secretul profesional, s-au transpus n legislaia naional prevederile relevante din Directiva 2006/48/CE. S-a decis reorganizarea reglementrilor referitoare la msurile de supraveghere i sanciuni, cu sublinierea laturii preventive a aciunilor Bncii Naionale a Romniei. Partea a II-a a O.U.G. nr. 99/2006 reglementeaz n titluri distincte specificul fiecrei categorii de instituii de credit i aspecte legate de sistemele de pli52. Noul act normativ nu a modificat pe fond regimul conferit de reglementrile n vigoare n Romnia la sfritul anului 2006 categoriilor specifice de instituii de credit. Cu toate acestea, se pot consemna anumite elemente de noutate i modificri. Referitor la bncile de economisire i creditare n domeniul locativ: - au fost eliminate prevederi referitoare la impunerea unei anumite structuri a acionariatului majoritar i minoritar al unei bnci de economisire i creditare n domeniul locativ i - a fost modificat denumirea generic a acestor instituii de credit din case de economii pentru domeniu locativ n bnci de economisire i creditare n domeniul locativ. Cu privire la organizaiile cooperatiste de credit: - cadrul legislativ aplicabil a fost n ntregime restructurat, fr a se aduce atingere principiilor de organizare i funcionare a reelelor cooperatiste constituite din cooperative de credit afiliate la o cas central; - au fost eliminate prevederile redundante sau neconforme n raport cu dispoziiile din partea general a ordonanei de urgen; - au fost fcute aplicabile organizaiilor cooperatiste de credit dispoziiile Legii nr. 31/1990 privind societile comerciale aferente societilor pe aciuni, pentru a se evita o repetare nejustificat la nivelul legislaiei a unor
rirea tuturor riscurilor la care acestea sunt sau pot fi expuse. 52 Titlul I: Bnci, Titlul II: Bnci de economisire i creditare n domeniul locativ, Titlul III: Bnci de credit ipotecar, Titlul IV: Instituii emitente de moned electronic, Titlul V: Organizaii cooperatiste de credit i Titlul VI: Sisteme de pli. 16

prevederi care nu difer fa de cele aplicabile societilor comerciale53; - a fost eliminat interdicia de utilizare n denumire a noiunii de banc, aceste instituii putnd utiliza denumirea de banc cooperatist; - s-a prevzut posibilitatea desfurrii de activiti n afara teritoriului Romniei, conform principiului comunitar al dreptului de stabilire i libera prestare de servicii, n condiiile n care aceasta poate fi realizat doar de ansamblul constituit din casa central i cooperativele de credit afiliate; - a fost revizuit procedura de autorizare, n sensul renunrii la autorizarea n trei etape; - au fost flexibilizate prevederile privind raza teritorial de operare a unei cooperative de credit cu posibilitatea cuprinderii unor localiti din judee diferite, numrul minim de cooperative din reea i cele privind condiiile de acordare a calitii de membru cooperator, locul de munc situat n raza teritorial a cooperativei de credit fiind n acest sens suficient; - din considerente de incompatibilitate, a fost prevzut interdicia deinerii de ctre o persoan a calitii de administrator sau director la casa central concomitent cu calitatea de administrator sau director la o cooperativ de credit; - pentru cooperativele de credit cu mai puin de 5000 de membrii cooperatori s-a prevzut posibilitatea asigurrii conducerii operative a activitii numai de ctre un director (posibilitate permis de directiva comunitar); - au fost reconsiderate atribuiile de supraveghere ale casei centrale i au fost eliminate acele prevederi care deleag casei centrale atribuii prevzute de directiv n sarcina autoritii de supraveghere (cum ar fi aprobarea constituirii unei cooperative de credit, aprobarea conductorilor, decizia de a impune supravegherea sau administrarea special etc.). n seciunea destinat sistemelor de pli au fost preluate prevederile n vigoare existente n Legea nr. 58/1998 privind activitatea bancar, republicat, cu modificrile i completrile ulterioare. n Partea a III-a au fost cuprinse dispoziiile tranzitorii i finale, care trateaz, ca element de noutate, aspecte cum ar fi: - regimul cererilor de autorizare depuse de instituii de credit din state membre, nesoluionate la data intrrii n vigoare a legii; - regimul instituiilor de credit din state membre care la data intrrii n vigoare a legii desfoar activitatea n Romnia printr-o sucursal; - clarificarea prevederilor referitoare la posibilitatea asocierii instituiilor de credit n una sau mai multe asociaii profesionale.

n mod concret, s-au avut n vedere constituirea, nmatricularea, coninutul actelor constitutive i modificarea acestora, convocarea i funcionarea adunrii generale, atribuiile i rspunderile administratorilor i directorilor, fuziunea, divizarea, dizolvarea, sanciuni. 17
53

Titlul II Sistemul bancar romnesc Capitolul I Evoluia sistemului bancar romnesc Seciunea 1. Constituirea Bncii Naionale a Romniei Prin discursul susinut n Camer n 10 ianuarie 1861, I.C. Brtianu a concluzionat c att timp ct nu vom avea o banc naional, nu vor dispare crizele financiare din ar54. n intervalul 1860-1880 au fost formulate numeroase proiecte n legtur cu nfiinarea unei bnci centrale de emisiune, de la proiectul de lege publicat n 1861 de Manolachi Costachi Epureanu, Preedinte al Consiliului de Minitri i Ministru al Finanelor, la iniiativele unor bancheri strini de a nfiina o banc naional de scont sau o banc de scont i circulaie, pn la proiectul ministerului de finane condus de P. Mavrogheni de a nfiina o banc de scont i circulaie fr participaia statului. n 1880 guvernul condus de C. Brtianu a depus n Camera proiectul de constituire a unei bnci naionale cu rol de sprijin al economiei naionale. Discuiile pro i contra oportunitii nfiinrii bncii centrale au fost foarte aprinse, aducndu-se argumente i propuneri privind tipul de capital, existena unui monopol asupra emisiunii monetare etc.55. n Romnia, Banca Naional a fost nfiinat ca banc central dup modelul Bncii Naionale a Belgiei, crend premisele dezvoltrii unui sistem bancar modern. Statutul de funcionare al Bncii Naionale a fost aprobat de ctre Parlamentul Principatelor Unite la 17 aprilie 1880, fiind astfel creat unul din pilonii statului romn modern. Beneficiind la nfiinare de un capital social n valoare de 30 milioane lei, din care numai 10 milioane capital de stat, Banca Naional i-a desfurat iniial activitatea ntr-un mic spaiu aparinnd Creditului Funciar Rural. n 1882 a fost nceput proiectarea sediului palatului BNR de ctre o echip de arhiteci francezi renumii n epoc. Mutarea n sediu a fost definitivat abia n 1890, costurile lucrrii emblematice i pe msura importanei instituiei depind 2,5 milioane lei. Seciunea a 2-a. Operaiuni derulate de Banca Naional a Romniei pn n 1945 n perioada imediat ulterioar nfiinrii, principalele operaiuni derulate de BNR au constat n emisiune monetar i credit de scont. n perioada 1880-1890, instrumentele monetare au avut la baz aur, argint i monede de hrtie constnd n bilete ipotecare. Creditul de scont a fost promovat n special n domeniul agricol. Dezvoltarea operaiunilor de scont n general a fost impulsionat i de tiprirea de ctre BNR a unor formulare-tip de cambii i bilete la ordin, menite s suplineasc lipsa de experien romneasc n sectorul efectelor de comer. n 1890 s-a decis trecerea la monometalism aur, avnd n vedere i devalorizarea masiv a monedei naionale56. n decembrie 1900, statul a decis retragerea participaiilor n BNR datorit efectelor crizei economice din 1899 i imposibilitii asanrii financiare din surse interne. Banca Naional a devenit o banc particular care beneficia de privilegiul emisiunii monetare, privilegiu prelungit iniial pn n 1920, iar ulterior pn n 1930. Pn la momentul de criz din 1907, BNR a beneficiat de o conjunctur economic favorabil care a avut drept efect creterea portofoliului de scont i a permis extinderea n ar prin deschiderea de agenii. Datorit izbucnirii Primului Rzboi Mondial, n noiembrie 1916 Banca Naional a fost evacuat mutndu-i sediul la Iai, iar tezaurul bncii transferat n Rusia sub paza i garania Guvernului rus.
54 V. Slvescu, Istoria Bncii Naionale a Romniei (1880-1924), Ed. Cultural Naional, Bucureti, 1925, citat de A. Pintea, G. Ruscanu, op. cit., p. 58. 55 Ibidem, p. 60. 56 V. Slvescu, Istoria Bncii Naionale a Romniei (1880-1924), Ed. Culturala Naional, Bucureti, 1925, p. 33 i urm. 18

La 1 decembrie 1918 Banca Naional a revenit la Bucureti, devenind principalul sprijin al Statului Romn n refacerea economiei distruse de rzboi i n unificarea circulaiei monetare. n 1925 a avut loc o reorganizare a Bncii Naionale i s-a decis, n principal, prelungirea privilegiului de emisiune monetar pentru o alt perioad de 30 de ani, majorarea capitalului social de la 30 la 100 de milioane de lei i contribuia statului la majorarea respectiv de capital. Treptat a fost lrgit i sfera funciilor bncii, pe lng emisiunea monetar fiind atribuit i controlul activitii bancare, controlul circulaiei devizelor, elaborarea politicii monetare i financiare. Seciunea a 3-a. Sistemul bancar romnesc n perioada 1945-1989 Dup anul 1945 s-a trecut la etatizarea sistemului bancar, proces derulat n dou etape: n anul 1946 s-a preluat controlului asupra Consiliului de Administraie al Bncii Naionale, iar n anul 1948 s-a trecut la aplicarea deciziei de dizolvare i lichidare a majoritii bncilor i instituiilor de credit private. Dup anul 1947 sistemul bancar a suferit transformri radicale odat cu trecerea la economia de comand. Prin Decretul nr. 197/1948 s-a decis ca toate bncile s fie lichidate, cu excepia Casei Naionale de Economii i Cecuri Potale i a Casei de Depuneri i Consemnaiuni. Ulterior, au fost nfiinate Banca de Investiii 57, Banca Romn de Comer Exterior i Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar58. Sistemul centralizat limita orice form de concuren ntre bnci, permind acestora funcionarea n cadrul unor linii directoare foarte stricte. Numrul produselor i serviciilor bancare era, de asemenea, foarte limitat, iar resursele erau procurate n principal de la Banca Naional printr-un mecanism automat, ceea ce nltur orice form de preocupare cu privire la constituirea i meninerea lichiditilor. n ceea ce privete BNR, n 1970 a fost emis Decretul nr. 124 pentru organizarea i funcionarea Bncii Naionale a Republicii Socialiste Romnia. Actul normativ menine subordonarea fa de Consiliul de Minitri i consacr urmtoarele atribuii principale: - monopolul emisiunii monetare, potrivit hotrrii Consiliului de Minitri; - organizarea i coordonarea circulaiei bneti; - coordonarea activitii de credit i decontri n economie; - elaborarea proiectelor planurilor de credite i de cas pe economie mpreun cu Comitetul de Stat al Planificrii, Ministerul Finanelor i bncile specializate n vederea prezentrii Consiliului de Minitri; - organizarea i realizarea execuiei de cas bugetar; - derularea de operaiuni de depozitare, creditare, decontri i alte operaiuni n contul organizaiilor socialiste; - creditarea bncilor specializate; - stabilirea i publicarea cursului oficial al valutelor strine, organizarea i efectuarea de operaiuni valutare; - derularea de operaiuni cu metalele preioase; - participarea la elaborarea balanei de pli externe i la urmrirea realizrii acesteia; - reprezentarea Statului Romn la conveniile externe n probleme financiare, de pli i de credite; - participarea la organizaii sau reuniuni internaionale cu caracter financiar, bancar i monetar; - colaborarea cu instituii de specialitate din ar i strintate n probleme bancare; - elaborarea pe baza i n vederea aplicrii legii, n colaborare cu bncile specializate, de norme privind creditarea, decontrile, operaiunile de cas, controlul utilizrii fondului de salarii i celelalte operaiuni bancare, obligatorii pentru organizaiile socialiste; - exercitarea controlului asupra respectrii disciplinei operaiunilor bancare.

Capitolul II
57 58

Decretul nr. 228/1948. B.A.I.A i B.R.C.E. au fost nfiinate n 1968. 19

Sistemul bancar romnesc actual Seciunea 1. Sistemul bancar romnesc dup 1989 La nceputul anilor 1990 n Romnia funciona un sistem bancar de tip monobanc, alctuit din Banca Naional a Romniei i patru bnci specializate: - Banca Romn de Comer Exterior; - Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar; - Banca de Investiii; - Casa de Economii i Consemnaiuni. Sistemul bancar organizat pe un singur nivel a intrat ntr-o ampl restructurare pentru a corespunde deciziei de transformare a economiei de comand n economie de pia. Astfel, s-a trecut la structurarea sistemului bancar pe dou nivele, un palier fiind ocupat de Banca Naional a Romniei, banca central de emisiune, iar pe cel de al doilea palier situndu-se bncile comerciale. Noul statut al Bncii Naionale a Romniei a reglementat atribuiile acesteia n domeniile stabilirii i conducerii politicii monetare i de credit, autorizarea, reglementarea i supravegherea activitii societilor bancare. Al doilea palier a fost destinat bncilor comerciale care beneficiaz n temeiul legii bancare de dreptul de a desfura o gam larg de operaiuni, cu respectarea normelor stabilite de Banca Naional a Romniei n domeniul reglementrii i supravegherii. n procesul de reform bancar derulat n perioada 1990-2006 se pot distinge mai multe etape59, dup cum urmeaz: - prima etap s-a derulat n perioada 1990-1996; - a doua etap n perioada 1997-2000; - a treia etap n perioada 2001-2004; - a patra etap n perioada 2005- 2006. n intervalul 1990-1996 s-au pus bazele sistemului bancar pe dou niveluri, specific economiei de pia. Au fost emise acte legislative eseniale, ntre care Legea societilor comerciale, Legea bancar, Legea privind Statutul Bncii Naionale a Romniei i Legea privind privatizarea societilor bancare la care statul este acionar. Se observ triplarea numrului bncilor comerciale concomitent cu creterea reelei teritoriale i cu diversificarea operaiunilor societilor bancare cu capital de stat. Capitalul privat, capitalul cooperatist i cel mixt i-au fcut tot mai mult simit prezena, n paralel cu continuarea procesului de integrare a sucursalelor bncilor strine n activitatea bancar autohton. Ritmul reformelor nu a respectat ateptrile, la nivelul anului 1997 poziia deinut de proprietatea de stat n ansamblul sectorului bancar fiind nc dominant, cu toate c BNR a autorizat, aproape n exclusivitate, numai nfiinarea de noi bnci private, cu capital romnesc sau strin. Sistemul bancar se caracteriza printr-o concentrare la nivelul principalelor patru bnci de stat, respectiv Banca Agricol, Banca Comercial Romn (BCR), Banca Romn de Comer Exterior (Bancorex) i Banca Romn pentru Dezvoltare (BRD), fenomen ce ncerca s fie contrabalansat de autorizarea noilor bnci private. Se remarc orientarea prioritar a bncilor cu capital de stat ctre finanarea sectorului public, a bncilor cu capital privat romnesc ctre creditarea agenilor economici privai autohtoni, n timp ce bncile strine au susinut activitatea marilor companii strine prezente n Romnia. Cu scopul asigurrii unei baze economice sntoase a sistemului bancar i a funcionrii sale pe criterii competitive, BNR a anunat i practicat o politic de autorizare prudent, favorabil nfiinrii unui numr relativ mic de bnci puternice, cu capital solid60. n acest sens, BNR a hotrt, nc din anul 1992, ca nivelul minim al capitalului social necesar autorizrii unei bnci comerciale s fie cel puin egal cu cel prevzut de standardele europene 5 milioane ECU/euro. Aceleai
Etapizarea evoluiei sistemului bancar romnesc n perioada postdecembrist a fost pre zentat de Guvernatorul BNR, domnul Mugur Isrescu, n cadrul prezentrii susinute cu ocazia FINFAIR 2003 cu tema Romnia: Sistemul bancar prezent i viitor, www.bnr.ro, Prezentri i interviuri, 4 iunie 2003. 60 Romnia: Sistemul bancar prezent i viitor. Prezentare susinut de domnul Mugur Isrescu, Guvernatorul BNR, la FINFAIR-2003, www.bnr.ro. 20
59

standarde au fost avute n vedere i la stabilirea cerinelor de autorizare referitoare la calitatea managerilor i a acionarilor principali ai unei bnci. Tot n ncercarea de a evita nfiinarea de bnci neviabile, BNR a introdus ncepnd cu anul 1995 restricii referitoare la posibilitatea participrii companiilor cu capital de stat n calitate de acionar la constituirea unor societi bancare. BNR a avut n vedere creterea eficienei activitii de supraveghere a instituiilor de credit, verificarea gradului de respectare a indicatorilor prudeniali i adoptarea msurilor de prevenire a deteriorrii situaiei financiare a bncilor. Intervalul 1990-1996 a demonstrat faptul c disfuncionalitile de ordin structural ale economiei unui stat n convergen cu un cadru de reglementare i supraveghere prudenial bancar aflat n formare pot afecta n mod profund sntatea unui sistem bancar, istoria nregistrnd falimente bancare celebre. Situaia a fost favorizat i de carenele grave ale legislaiei generale din Romnia, meninut vdit n favoarea debitorului, cu interminabile i complicate proceduri de executare silit, lipsa unor sisteme de publicitate a creditelor i garaniilor i cu false accente n materia ocrotirii dreptului de proprietate i a proprietarului. Pe de alt parte, este de observat i abordarea de ctre bncile comerciale a situaiei economice generale caracterizate de instabilitatea preurilor de consum, flucturile masive n materia dobnzilor i a cursului de schimb prin decizia de a acorda prioritate plasamentelor n titluri de stat i n specularea diferenelor de curs valutar n defavoarea creditrii propriu-zise a economiei. S-a observat efectul nociv al interveniei factorului politic, care din incompeten, considerente pur electorale i din dorina de a favoriza anumite acumulri de capital n procesul privatizrii i restructurrii economice, a decis acordarea de credite prefereniale i finanarea distorsionat a economiei. Este de remarcat faptul c prin acordul stand-by ncheiat pentru perioada 1994-1995 autoritile romne i-au asumat obligaia fa de Fondul Monetar Internaional de a privatiza dou societi bancare cu capital majoritar de stat n termen de un an, obligaie nclcat, ca de attea ori n perioada de tranziie, motivat de protejarea intereselor financiare ale guvernanilor. n intervalul 1997-2000, n plan politic au aprut semne de schimbarea a atitudinii fa de rolul sistemului bancar i finanarea general a economiei. Preocuprile BNR au fost centrate pe completarea i amendarea legislaiei bancare prin alinierea acesteia la standardele europene. Totodat, a iniiat un proces de asanare i consolidare a sistemului bancar impus de criza bancar din anii 1998-199961. Creditul preferenial, acumulat cu deosebire la Bancorex i Banca Agricol, a fost declarat credit neperformant. A fost nuanat poziia BNR, ncercndu-se s se evite criza de sistem, inclusiv prin activarea ca i creditor de ultim instan. Direciile de aciune pentru continuarea reformei bancare au fost definite de dou evenimente majore, respectiv criza bancar din anii 1998-1999 i invitaia adresat Romniei la Helsinki n 1999 de a ncepe negocierile de aderare la Uniunea European. n acest context, din 1999 BNR a demarat un program de restructurare a sistemului bancar cu scopul prevenirii riscului sistemic, care a vizat pe lng rezolvarea situaiei bncilor-problem, mbuntirea calitii supravegherii prudeniale. S-a introdus un sistem de rating bancar i avertizare timpurie, mbuntirea cadrului legislativ, cu accent pe reglementarea conduitei prudeniale n sectorul bancar, creterea exigenei n sancionarea bncilor, meninerea unei politici prudente de autorizare a unor noi bnci62. Principala ameninare la adresa viabilitii sistemului bancar o reprezenta, la momentul 1998, funcionarea defectuoas a unor bnci de mari dimensiuni, cu capital de stat, respectiv Bancorex i Banca Agricol. S-a decis preluarea de la aceste bnci a creditelor neperformante i a activelor extrabilaniere din aceeai categorie, prin decizia de nfiinare, la nceputul anului 1999, a Ageniei de Valorificare a Activelor Bancare (AVAB). n prima parte a etapei cuprins ntre anii 2000-2004 bncile comerciale au continuat atitudinea blamat de public de reticen fa de creditarea economiei, pe fondul devansrii ritmului restructurrii economiei reale de ritmul
Armonizarea legislaiei bancare la cerinele comunitare, prezentarea domnului Florin Georgescu, Prim-viceguvernator BNR, la ed. a VII-a a Forumului bancar romn, www.bnr.ro. 62 Strategia 2025. Dezvoltarea durabil a sectorului financiar-bancar al Romniei n perioada 2005-2025. Finanarea marilor proiecte, prezentarea domnului Mugur Isrescu, Guvernatorul BNR, la Sesiunea Final privind Strategia de Dezvoltare Durabil a Romniei Orizont 2025, www.bnr.ro. 21
61

restructurrii sistemului bancar. Reticena bncilor a fost considerat i o reacie la volumul mare de credite neperformante acumulat pn n 1998 i ca o sancionare, totodat, a ritmului lent al reformelor. S-a remarcat consolidarea funciei BNR de supraveghere prudenial prin amendarea cadrului normativ. A fost supus aprobrii Parlamentului un nou pachet legislativ n materie bancar, respectiv Legea bancar nr. 58/1998, Legea privind statutul BNR nr. 101/1998, Legea privind falimentul bancar nr. 83/1998. S-a urmrit mbuntirea cadrului normativ al unei supravegheri eficiente, asigurarea creterii exigenei n autorizarea conductorilor, administratorilor i acionarilor bncilor comerciale, introducerea cerinelor de ordin calitativ pentru acionarii semnificativi. Se remarc anumite mbuntiri de ordin procedural n domeniul falimentului bancar, inclusiv n privina proteciei deponenilor. Deschiderea negocierilor cu Uniunea European a presupus intensificarea procesului de armonizare legislativ cu directivele comunitare i cu principiile Comitetului de la Basel, care a permis ulterior alinierea legislaiei bancare romneti la standardele europene63. BRD, Bancpost i Banca Agricol au fost privatizate prin preluarea pachetului majoritar de aciuni de ctre instituii financiare strine cu reputaie, iar capitalul strin a ajuns s dein poziia dominant pe piaa bancar romneasc. Dup ce ani de zile bncile s-au orientat numai spre clienii corporatiti, ncepnd cu 2002-2003 s-a produs o explozie a creditului de consum, urmat la scurt timp de creditul imobiliar i ipotecar, segmentul de retail ncepnd s se apropie de poziia pe care o ocup n ri cu sisteme bancare dezvoltate. La nivelul anului 2006 i n prag de aderare la Uniunea European, dezvoltarea sistemului bancar romnesc s-a ncadrat n tendina general de regionalizare i globalizare care a dominat economia mondial n ultimele decenii64. Capitalul strin prezent pe piaa bancar romneasc provine cu precdere din rile Uniunii Europene, pe de o parte, contribuind la procesul de integrare a economiei romneti n ansamblu65, iar, pe de alt parte, suportnd influenele fenomenelor derulate n sistemul financiar european. Pe piaa bancar se observ urmtoarele tendine principale: - un proces de concentrare bancar prin achiziii i fuziuni, cum ar fi, cu titlu de exemplu, fuziunea HVB Bank Romnia S.A. iniial cu Banca Ion iriac si ulterior cu UNICREDIT Bank, rezultnd banca Unicredit iriac; - o tendin de specializare, cum ar fi finanarea IMM-urilor, creditarea n domeniul locativ, creditarea achiziiei de autoturisme, credite pentru consum etc.; - introducerea de ctre bncile cu capital strin a unor practici bancare moderne; - se remarc depirea practicilor axate pe instrumente de plat pe suport de hrtie i recurgerea la instrumente procesate electronic; - dezvoltarea serviciilor de e-banking, e-finance i selfbanking; - modernizarea Sistemului Electronic de Pli (SEP); - diversificarea continu a gamei de produse oferite clienilor, fie prin deschiderea de filiale cu un profil distinct, fie prin oferirea de produse noi. O preocupare la finele anului 2007 a constat, intre altele, n implementarea la nivel naional a Strategiei europene n domeniul serviciilor bancare de retail66. Cartea verde privind serviciile financiare de retail n Piaa Intern reprezint un document prin care Comisia European a stabilit obiectivele generale ale politicii n domeniu si msurile necesar a fi ntreprinse pentru a permite consumatorilor s beneficieze de avantajele oferite de o piaa financiar unic si integrat. Situaia sectorului bancar romnesc la sfritul anului 2007 a fost sintetizata in raportul intitulat Bilanul evoluiei sistemului bancar la un an de la aderarea la Uniunea Europeana67. Raportul detaliaz, intre altele, stadiul
Stadiul pregtirii pentru aplicarea reglementrilor Basel II n sistemul bancar romnesc, prezentarea prim-viceguvernatorului BNR, dl. Florin Georgescu, cu prilejul Forumului Bancar FINMEDIA Managementul riscului n perspectiva Basel II ed. a III-a, www.bnr.ro. 64 Sistemul bancar i integrarea european, prezentarea domnului Cristian Popa, viceguvernator BNR, www.bnr.ro. 65 Retail banking, Banca viitorului ntr-o Europ largit. Strategii pentru inovaie i cre tere expozeul domnului Mugur Isrescu, Guvernator BNR, la cea de a V-a ediie a Conferinei Europene de Retail Banking, www.bnr.ro. 66 BASEL II Redefinirea strategiilor, prezentarea prim-viceguvernatorului BNR , dl. Florin Georgescu, cu prilejul ediiei a VII-a a Conferinei organizata la 2 octombrie 2007 de FINMEDIA si Institutul Bancar Romn cu tema Retail banking, www.bnr.ro. 67 Raport prezentat de dl. Florin Georgescu, prim-viceguvernator BNR, Forumul Bancar Roman, Bucureti, 28 noiembrie 2007, 22
63

implementrii Basel II si principalele caracteristici ale activitii bancare in anul 2007, cu urmtoarele constatri: - creterea concurenei pe piaa autohton - creterea atractivitii i diversificrii produselor bancare - extinderea reelei bancare - posibilitatea intervenirii unor transformri prin noi fuziuni i achiziii pe segmentul bncilor de dimensiune medie i mic datorit intensificrii competiiei i creterii costurilor meninerii pe pia. O mare provocare rmne accesul bncilor comerciale n mediul rural, unde se concentreaz aproape jumtate din populaia Romniei i, pe lng transferurile muncitorilor sezonieri romni, este esenial de intit derularea fondurile europene. La sfritul anului 2007 deineau uniti n mediul rural un numr de 14 bnci. Trimestru al III-lea al anului 2008 a fost caracterizat de declanarea unei crize financiare la nivel mondial, cu falimente si preluri spectaculoase. In unele cazuri s-a observat naionalizarea unor instituii financiare si de credit. Primele efecte in Romnia au fost observate asupra cursului de schimb, caracterizat de o slbire a leului in raport de euro si dolarul SUA, precum si in nsprirea regulilor de creditare. Din asigurrile date in mod susinut, pn la sfritul lunii octombrie 2008, de ctre conducerea BNR, rezult faptul c sistemul bancar romnesc ar fi suficient de solid astfel nct s nu fie confruntat cu falimente sau crize de lichiditate. Din Raportul anual al BNR pe anul 2009 rezulta faptul ca in Romania impactul crizei s-a manifestat in mare masura indirect. Raportul semnaleaza absenta asa-ziselor active toxice din portofoliile bancilor multumita masurilor prudentiale adoptate in mod constant de BNR si limitarea ofertelor institutiilor de credit la produse bancare traditionale. Efectele crizei mondiale au transmis un impact negativ prin restrangerea pietelor de export romanesc, reducerea posibilitatilor de finantare a institutiilor de credit romanesti de catre bancile-mama, scaderea investitiilor straine, presiuni asupra cursului de schimb, scaderea valorii activelor imobiliare utilizare drept garantii bancare. In contextul crizei BNR a fost preocupata de mentinerea stabilitatii sistemului bancar si a adoptat masuri de crestere a ratei solvabilitatii. In anul 2009 BNR a elaborat impreuna cu Ministerul Finantelor Publice un Plan strategic de actiune in sectorul bancar destinat luarii masurilor necesare pentru a se putea evita necesitatea recurgerii la interventia publica pentru rezolvarea unor eventuale crize ale bancilor din Romania. In dezvoltarea planului respectiv, in martie 2009 a fost semnat la Viena cu sprijinul FMI un Gentlemens agreement intre BNR si bancile-mama ale principalelor 9 institutii de credit cu actionariat strain din Romania. In iulie 2010 a fost semnat un nou acord Basel, respectiv Basel III, document care impune noi standarde referitor la managementul riscurilor, asigurarea transparentei in domeniul bancar si la problematicile bancilor cu importanta sistemica. In mod concret, se are in vedere cresterea standardelor in materia adecvarii capitalurilor, a cerintelor de lichiditate dar si in materia gestionarii efectului de levier produs de crizele financiare.

Seciunea a 2-a. Perspective n dezvoltarea sistemului bancar romnesc Din prezentrile68 conducerii BNR referitor la perspectivele sistemului bancar romnesc, rezult anumite previziuni ale evoluiilor ateptate n perioada 2007-2014. ntre direciile previzibile de evoluie n materie bancar se pot presupune: - reducerea substanial a costurilor cu intermedierea bancar legate de transferurile de pli, odat cu introducerea Sistemului Electronic de Pli (SEP), pentru ca acestea s se apropie n timp de nivelul costurilor din Uniunea European; - reducerea de cteva ori pe unitate de plat a costului plilor de mare valoare; - reducerea costurilor de intermediere a depozitelor populaiei, avnd n vedere faptul c substaniala contribuie a
www.bnr.ro. 68 Evoluia sistemului bancar romnesc, prezentarea prim-viceguvernatorului BNR, dl. Florin Georgescu, cu prilejul forumului Banking on Romania, organizat de Financial Times Business i The Banker; Forumul Bancar Romn, Convergena la zona Euro, prezentarea guvernatorului BNR, dl. Mugur Isrescu; Perspectivele sistemului bancar dup aderarea Romniei la Uniunea European, prezentarea primviceguvernatorului BNR, dl. Florin Georgescu; Recent Macroeconomic & Banking System Developments, prezentarea guvernatorului BNR, dl. Mugur Isrescu, cu ocazia ntlnirii Asociaiei Romne a Bncilor, www.bnr.ro. 23

bncilor comerciale pentru nfiinarea i funcionarea Fondului de garantare a depozitelor n sistemul bancar va permite ridicarea plafoanelor de garantare pn la nivelul celui european; - reducerea rezervelor minime obligatorii; - creterea concurenei n domeniul bancar; - apariiei de noi produse bancare; - ngustarea marjelor de dobnd sub presiunea accenturii concurenei n sistemul bancar. Pe de alt parte, ca orice stat membru al Uniunii Europene, Romnia are obligaia de a asigura compatibilitatea legislaiei sale interne, inclusiv a statutului bncii centrale naionale, cu Constituia i cu Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale (SEBC) i al Bncii Centrale Europene (BCE). n dispoziiile Art. I30 i urm. din Tratatul de aderare semnat de Romnia sunt reiterate dispoziiile generale comunitare referitoare la Banca Central European69, Eurosistem i Sistemul European al Bncilor Centrale i relaia acestora cu bncile centrale naionale. Banca Central European i bncile centrale naionale ale statelor membre a cror moned este euro constituie Eurosistemul. n prezent, Romnia nu face parte din Eurosistem i nu particip la conducerea politicii monetare a Uniunii. Banca Central European i bncile centrale naionale ale statelor membre, inclusiv Banca Naional a Romniei, formeaz Sistemul European al Bncilor Centrale. Sistemul European al Bncilor Centrale este condus de Consiliul Guvernatorilor i Comitetul Executiv, organele de decizie ale Bncii Centrale Europene70, iar statutul acestuia este definit de Protocolul privind Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale i al Bncii Centrale Europene. Obiectivul principal al SEBC este de a menine stabilitatea preurilor i, fr a aduce atingere obiectivului enunat, SEBC ndeplinete i urmtoarele atribuii: - sprijin politicile economice generale n cadrul Uniunii pentru a contribui la realizarea obiectivelor acesteia; - ntreprinde orice alt misiune de banc central, n conformitate cu dispoziiile legale aplicabile71. Statele membre a cror moned nu este euro, precum i bncile lor centrale, cum este cazul Romniei i BNR, i pstreaz competenele n domeniul monetar pn la aderarea la Eurosistem. Cu tot contextul economic dificil, Romania menine intenia de adoptare a monedei unice europene. In ceea ce privesc perspectivele sistemului bancar romnesc in contextul crizei financiare mondiale, Guvernatorul BNR, dl. Mugur Isrescu a previzionat72 un impact relativ limitat datorit urmtoarelor elemente principale: - caracteristicilor mediului financiar din Romnia - msurilor de ordin prudenial, de politic monetar i de ntrire a stabilitii financiare adoptate de-a lungul timpului de ctre Banca Naional.

ntre trsturile principale ale BCE se rein urmtoarele: - este o instituie care beneficiaz de personalitate juridic; - este independent n exercitarea atribuiilor i n administrarea finanelor sale; - BCE este singura abilitat s autorizeze emisiunea de moned euro. Banca Central European i bncile centrale naionale pot emite bancnote euro. Bancnotele emise de Banca Central European i de bncile centrale naionale sunt singurele care circul legal n Uniune. Statele membre pot emite moned metalic euro, sub rezerva aprobrii de ctre Banca Central European a volumului emisiunii. Fr a aduce atingere atribuiilor BCE, prin legi sau legi-cadru europene se pot stabili msurile necesare pentru utilizarea euro ca moned unic. Legile sau legile-cadru menionate se adopt dup consultarea prealabil a BCE; - adopt msurile necesare ndeplinirii misiunilor sale; - este consultat i poate emite avize asupra oricrui proiect de act al Uniunii, precum i asupra oricrui proiect de reglementare la nivel naional n domeniile n care are atribuii. 70 Organele de decizie ale Bncii Centrale Europene, compunerea acestora i condiiile de funcionare sunt definite n articolele III-382 III-383, precum i n Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale i al Bncii Centrale Europene. 71 Partea III din Tratat, Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale i Statutul Bncii Centrale Europene. 72 Probleme ale convergenei reale in drumul spre euro, prezentare susinuta cu ocazia sesiunii organizate de Academia Romna cu tema Strategia de adoptare a euro si criza financiara mondiala la data de 2 octombrie 2008.
69

24

Titlul III Banca Naional a Romniei Capitolul I Prezentare general Seciunea 1. Reglementare i natur juridic Temeiul legal principal de reglementare a organizrii, funcionrii i atribuiilor Bncii Naionale a Romniei este Legea nr. 312/2004, lege care reglementeaz Statutul BNR. Legea nr. 312/2004 a fost adoptat n contextul angajamentelor asumate de Guvernul Romniei i de Banca Naional a Romniei n temeiul Documentului de Poziie la Capitolul 11 Uniunea Economic i Monetar ca, pn cel trziu la data de 31 decembrie 2004, s modifice Legea nr. 101/1998 privind Statutul BNR n vederea armonizrii cu prevederile cuprinse n: a) Tratatul privind nfiinarea Comunitii Europene; b) Protocolul privind Statutul Sistemului European al Bncii Centrale i al Bncii Centrale Europene, precum i c) prevederile celorlalte reglementri comunitare privind activitatea bncilor centrale din statele membre ale Uniunii Europene. n contextul negocierilor pentru aderarea Romniei la Uniunea European, transpunerea acquis-lui comunitar privind politica monetar i a cursului de schimb a implicat alinierea Statutului Bncii Naionale a Romniei la respectivele prevederi. La momentul elaborrii proiectului Legii nr. 312/2004 s-a urmrit i respectarea angajamentelor asumate prin documentele de negociere la alte capitole aferente domeniului bancar (cum ar fi, cu titlu de exemplu, acquis-ul comunitar aferent sistemelor de pli), precum i armonizarea cu alte reglementri naionale n materie bancar (cum ar fi Legea bancar i Codul fiscal n vigoare la acea dat). Proiectul Legii nr. 312/2004 a fost elaborat de un grup comun de lucru alctuit din reprezentani ai Ministerului Finanelor Publice i Bncii Naionale a Romniei i a fost transmis spre analiz Comisiei Europene i Bncii Centrale Europene. Observaiile i recomandrile celor dou instituii europene au fost avute n vedere la elaborarea formei finale a proiectului adoptat n final drept Legea nr. 312/2004 care, ntre altele, avea s abroge Legea din 1998 privind Statutul BNR. Principalele modificri i completri aduse de noua lege privind Statutul BNR, astfel cum au fost subliniate i n expunerea de motive prezentat la adoptarea actului normativ, au avut n vedere: a) Statuarea unicitii obiectivului fundamental i ntrirea independenei funcionale a bncii centrale, prin: - definirea clar a obiectivului fundamental al Bncii Naionale a Romniei ca fiind asigurarea i meninerea stabilitii preurilor; - stipularea faptului c sprijinirea de ctre BNR a politicii economice generale a statului se face fr prejudicierea obiectivului su fundamental; - stipularea urmririi meninerii rezervelor internaionale la un nivel adecvat tranzaciilor externe ale Romniei ca atribuie exclusiv a Bncii Naionale a Romniei. b) Consolidarea independenei instituionale a bncii centrale, att prin definirea statutului Bncii Naionale a Romniei ca instituie public independent, ct i prin menionarea independenei sale fa de autoritile publice sau fa de orice alt instituie sau autoritate n ndeplinirea atribuiilor ce i revin prin Statut. c) Asigurarea independenei bncii centrale, prin urmtoarele prevederi: - aplicarea mandatului de ase ani pentru toi membrii Consiliului de Administraie al BNR, inclusiv pentru cei numii n locurile rmase vacante ca urmare a descompletrii Consiliului de Administraie; - stipularea posibilitii revocrii din funcie a unui membru al Consiliului de Administraie doar dac acesta nceteaz s ndeplineasc condiiile necesare pentru exercitarea atribuiilor sale sau dac se face vinovat de abateri grave; - introducerea posibilitii atacrii n justiie a hotrrii de revocare din funcie a membrilor Consiliului de Administraie al Bncii Naionale a Romniei; - extinderea prevederilor legate de conflictul de interese asupra tuturor membrilor Consiliului de Administraie i ai
25

conducerii executive a BNR, precum i trimiterea la regimul incompatibilitilor i conflictelor de interese prevzute de lege; - extinderea obligaiilor de confidenialitate ale membrilor Consiliului de Administraie i ale angajailor BNR i dup ncetarea activitii lor n cadrul bncii. d) Interzicerea oricrei posibiliti de finanare direct de ctre banca central a instituiilor publice i eliminarea accesului privilegiat al instituiilor publice la resursele instituiilor financiare, prin: - interzicerea achiziionrii de pe piaa primar de ctre Banca Naional a Romniei a creanelor asupra statului, autoritilor publice centrale i locale, regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i altor societi cu capital majoritar de stat; - interzicerea creditrii pe descoperit de cont sau a oricrui alt tip de creditare de ctre Banca Naional a Romniei a statului, autoritilor publice centrale i locale, regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i a altor societi cu capital majoritar de stat; - eliminarea posibilitii acordrii de mprumuturi de ctre BNR, pe baz de convenii ncheiate cu Ministerul Finanelor Publice, pentru acoperirea decalajului temporar dintre ncasrile i plile din contul curent general al Trezoreriei statului; - limitarea la piaa secundar a cumprrilor, vnzrilor i efecturii altor tranzacii avnd ca obiect bonurile de tezaur i obligaiunile; - eliminarea oricrei referiri la posibilitatea utilizrii transferurilor de titluri de stat n cadrul sistemului de acoperire a pierderilor din bilan. n ceea ce privete natura juridic, Banca Naional a Romniei este reglementat drept banc central a Romniei, instituie public independent care beneficiaz de personalitate juridic. Sediul central a fost stabilit n Municipiul Bucureti, la nivelul anului 2008 fiind operabile i 19 sucursale, att n Municipiul Bucureti, ct i n alte localiti din ar73. n concordan cu prevederile aplicabile Bncii Centrale Europene i bncilor centrale contemporane n general, Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei a determinat nc din primele articole atribuiile principale i obiectivul fundamental. Obiectivul fundamental declarat al Bncii Naionale a Romniei este asigurarea i meninerea stabilitii preurilor. n plus, Banca Naional a Romniei are rolul de a sprijini politica economic general a Statului Romn, fr prejudicierea ndeplinirii obiectivului su fundamental. n art. 2 din Statutul BNR sunt reglementate principalele atribuii ale Bncii Naionale a Romniei, respectiv: - elaborarea i aplicarea politicii monetare i a politicii de curs de schimb; - autorizarea, reglementarea i supravegherea prudenial a instituiilor de credit, promovarea i monitorizarea bunei funcionri a sistemelor de pli pentru asigurarea stabilitii financiare; - emiterea bancnotelor i a monedelor ca mijloace legale de plat pe teritoriul Romniei; - stabilirea regimului valutar i supravegherea respectrii acestuia; - administrarea rezervelor internaionale ale Romniei. Din modul de reglementare i coninutul de ansamblu al Legii nr. 312/2004 se observ faptul c legislaia aplicabil BNR i confer acesteia o multitudine de atribuii, ntre care unele sunt considerate atribuii principale. Pentru exemplificarea altor atribuii care nu se ncadreaz n categoria atribuiilor principale putem avea n vedere: dispoziiile art. 3 alin. (4), care reglementeaz faptul c pentru necesitile proprii, Banca Naional a Romniei elaboreaz studii i analize privind moneda, cursul de schimb, creditul i operaiunile sistemelor de pli i ale instituiilor de credit sau prevederile art. 3 alin. (2) referitor la avizul obligatoriu al BNR n legtur cu orice proiect de act normativ al autoritilor publice centrale, care privete domeniile n care Banca Naional a Romniei are atribuii etc. Seciunea a 2-a. Independena Bncii Naionale a Romniei
73

www.bnr.ro reeaua teritorial a BNR. 26

Una din problemele viu disputate de-a lungul timpului, att de teoreticieni, ct i de practicieni, este independena bncii centrale74. n abordarea acestei problematici se poate porni de la definirea conceptului de independen prin stabilirea coordonatelor i dimensiunilor ce definesc gradul de independen al bncii centrale. n utilizarea conceptului de independen nu se are n vedere caracterul absolut al acesteia, deoarece o banc central nu poate aciona ca stat n stat; avem n vedere n fapt o independen relativ, iar dup anumite opinii ar trebui chiar nlocuit noiunea de independen cu aceea de autonomie75. Indiferent de coninutul semantic al noiunilor de independen i autonomie, ceea ce este important n definirea gradului de independen al unei bnci centrale este stabilirea coordonatelor majore prin ale cror dimensiuni acesta se definete. Aceast problematic a fost amplu dezbtut, inclusiv cu ocazia elaborrii Raportului Delors asupra Uniunii Economice i Monetare Europene, ajungndu-se la concluzia c pentru definirea gradului de independen a bncilor centrale76 este necesar considerarea urmtoarelor coordonate majore ale acestuia: a) independena instituional; b) independena operaional; c) independena membrilor organului de conducere al bncii centrale i a organului nsui; d) independena financiar. Independena instituional are n vedere, pe de o parte, relaia de subordonare a bncii centrale, fie fa de guvern, fie fa de parlament. n practic nu sunt reglementate bnci centrale total subordonate guvernului, dar nici total independente. n funcie de criteriul subordonrii n doctrin s-a propus clasificarea bncilor centrale pe patru nivele. Cu titlu de exemplu, dup unele opinii, Banca Franei i Banca Angliei ar fi cel mai mult subordonate fa de guvern, n categoria a doua fiind plasat Banca Belgiei, n categoria a treia Banca Japoniei i Federal Reseave din S.U.A. 77, iar printre cele mai independente, Banca Elveiei i Bundesbank (Banca central a Germaniei). Bineneles c aceast clasificare, ca oricare alta, are un anumit grad de subiectivitate i argumente pro i contra pot fi aduse n legtur cu includerea unei bnci ntr-o anumit categorie78. Pe de alt parte, independena instituional poate fi corelat cu obiectivele statutare ale fiecrei bnci centrale, constatndu-se n acest sens creterea gradului de independen odat cu claritatea obiectivelor79. Independena operaional const n gradul de libertate al bncii centrale, att n formularea politicii monetare, ct i n implementarea acesteia prin folosirea liber a instrumentelor specifice. Astfel, n cazul Bncii Angliei aceasta face propuneri guvernului privind politica monetar, acionnd mai mult ca un organ de specialitate al acestuia. n implementarea politicii monetare, spre exemplu, Banca Angliei nu poate decide singur asupra modului de folosire a unor instrumente specifice, cum este cazul rezervelor obligatorii cnd, pentru modificarea ratei acestora, este necesar aprobarea guvernului, lucru care nu este necesar n cazul Bundesbank. De asemenea, s-a constatat c acolo unde banca central se bucur de un grad mai mare de independen operaional, inflaia are cote mai sczute, ntre cele dou aspecte existnd un raport invers proporional (cu ct crete gradul de independen al bncii centrale cu att scade i inflaia). Un alt element al independenei operaionale este i limitarea sau interzicerea prin lege a finanrii de ctre banca central a deficitului bugetar i exemplele pot continua.
Pentru argumentri n dreptul comparat privind necesitatea independenei unei bnci centrale vezi M.M. Nsouli, Recherche sur les critres dune banque centrale moderne, L.G.D.J., 2003, p. 206 i urm. 75 D.D. aguna, C.F. Donoaica, Drept bancar i valutar, Ed. Proarcadia, Bucureti, p. 63. 76 M.M. Nsouli, op. cit., la p. 213 i urm., prezint sintetic mai multe categorii de criterii de definire a gradului de independenta, respectiv: Le regroupement de Cukierman; Le regroupement du Conseil conomique et social franais; Le regroupement des critres destins a vrifier la compatibilit des statuts des banques centrales nationales avec le trait de Maastricht; Le regroupement de F. Papadia et C. Santini analysant lindpendance de la BCE. 77 Pentru specificul nfiinrii i independenei Federal Reserve Banks n SUA, a se vedea D. Blanche, Le droit bancaire des Etats-Unis, RB Edition, 2006, p. 30. 78 D.D. aguna, C.F. Donoaica, op. cit, p. 64. 79 Obiectivele enunate de-a lungul timpului au fost diferite: n cazul Bncii Angliei asigurarea bunstrii naiunii; n cazul Bncii Franei reglarea monedei i creditului; n cazul Bncii Belgiei statutul nu prevede niciun obiectiv; Bundesbank are prevzut drept obiectiv asigurarea stabilitii monedei naionale. 27
74

Independena membrilor organului de conducere al bncii centrale i a organului nsui cuprinde dou aspecte. Un prim aspect se refer la modul de numire a membrilor din conducerea bncii, numire care se poate face de guvern, de preedintele rii sau de parlament. Al doilea aspect se refer la numirea, sau nu, de ctre guvern a unui membru al su n consiliul de administraie al bncii, care n unele cazuri are un drept de veto n luarea deciziilor. Independena financiar se refer la independena bncii centrale n stabilirea propriului buget, condiie esenial pentru realizarea dimensiunilor celorlalte coordonate. Una din problemele centrale la momentul reglementrii Sistemului European al Bncilor Centrale a fost organizarea acestuia pe principiile federalismului care s reuneasc o instituie central, Banca Central European, i bncile centrale naionale. n acest sens, s-a decis ca Banca Central European s se bucure de o larg independen fa de guvernele naionale i fa de autoritile comunitare. Problema independenei Bncii Naionale s-a pus nc de la 1880, considerndu-se ca o problem cheie pentru buna funcionare a viitoarei autoriti de emisiune. Prin Legea nr. 34/1991, de aprobare a statutului Bncii Naionale a Romniei postdecembriste, s-a creat un nou cadru juridic de funcionare a acestei instituii. nc din 1991, din punct de vedere instituional, BNR a fost reglementat ca o instituie independent fa de guvern, cu obligaia guvernatorului, ca n numele consiliului de administraie, s prezinte anual parlamentului rapoarte cu privire la situaia monetar i a creditului. O alt problem interesant, care se pune n privina independenei instituionale i care a fost ridicat, n cazul BNR, nc de la 1880, este aceea a naturii proprietii capitalului acestei instituii. Dac la 1880, dup cum s-a artat n seciunile anterioare, s-a ales soluia unei participri mixte, de stat i private, la formarea capitalului Bncii Naionale, dup 1990 s-a optat pentru un capital integral de stat. Se observ, de asemenea, faptul c, dac la 1880 Banca Naional s-a format ca o societate pe aciuni, ceea ce a fcut posibil mai trziu, n anul 1901, vnzarea cotei deinute de stat, n legile postdecembriste privind Statutul BNR banca central a fost definit ca organ al statului, iar n prezent instituie public independent. n aceste condiii, o eventual modificare a naturii proprietii capitalului BNR presupune, mai nti, schimbarea naturii juridice. n privina independenei operaionale, Banca Naional se bucur de o larg independen n formularea politicii monetare, bineneles aceasta n cadrul politicii economice i financiare a statului. n conformitate cu dispoziiile art. 5 din Legea nr. 312/2004, BNR deine atribuia promovrii politicii monetare n cadrul creia utilizeaz n mod direct, fr mijlocirea guvernului, proceduri i instrumente specifice pentru operaiuni de pia monetar i de creditare a instituiilor de credit, precum i mecanismul rezervelor minime obligatorii. Dac prima lege postdecembrist privind Statutul BNR a avut n vedere doar limitarea accesului bugetului de stat la resursele Bncii Naionale, cu menionarea limitelor anuale i globale ale mprumuturilor pe care Banca Naional le putea acorda statului, n prezent Legea nr. 312/2004 interzice finanarea direct de ctre banca central a instituiilor publice i a eliminat accesul privilegiat al instituiilor publice la resursele instituiilor financiare80. Independena membrilor consiliului de administraie este asigurat, pe de o parte, fa de guvern, prin alegerea acestora de ctre parlament, iar, pe de alt parte, din punct de vedere politic, prin numirea lor pe o perioad predeterminat i prin interzicerea de a deine funcia de parlamentar sau o alt funcie n administraia de stat sau justiie. Astfel, consiliul de administraie a Bncii Naionale nu poate include niciun reprezentant al guvernului i deci hotrrile sale nu pot fi cenzurate de guvern. n domeniul financiar, Banca Naional, dei instituie public, dispune de un buget finanat din surse proprii, care se aprob de consiliul de administraie al BNR, ceea ce-i asigur autonomia necesar ndeplinirii funciilor sale81. n temeiul art. 48 din Statut, Banca Naional a Romniei este mputernicit s emit reglementrile necesare pentru a pune n aplicare i a impune respectarea prevederilor legale. Reglementrile Bncii Naionale a Romniei au caracter obligatoriu pentru toate persoanele juridice, att publice,
n art. 6 se interzice achiziionarea de pe piaa primar de ctre Banca Naional a Romniei a creanelor asupra statului, autoritilor publice centrale i locale regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i altor societi cu capital majoritar de stat. n temeiul art. 7 din Statut se interzice creditarea pe descoperit de cont sau a oricrui alt tip de creditare de ctre Banca Naional a Romniei a statului, autoritilor publice centrale i locale, regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i a altor societi cu capital majoritar de stat. 81 Art. 41 din Statut prevede faptul c bugetul anual de venituri i cheltuieli se aprob de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei i se verific, n execuie, conform practicilor i procedurilor controlului i auditului intern. n conformitate cu prevederile art. 43, Banca Naional a Romniei vireaz la bugetul statului o cot de 80% din veniturile nete rezultate. 28
80

ct i private, pentru entitile fr personalitate juridic, precum i pentru persoanele fizice i pot fi emise sub urmtoarele forme: regulamente, ordine, norme si circulare. Avnd n vedere argumentele expuse, se poate concluziona n sensul c, din punct de vedere al independenei, Banca Naional a Romniei poate fi considerat drept o banc central cu un grad sporit de independen, n acord cu legislaia european aplicabil n materie. Seciunea a 3-a. Colaborarea cu alte autoriti Ca principiu general, Statutul BNR interzice att Bncii Naionale a Romniei, ct i membrilor organelor sale de conducere solicitarea sau primirea de instruciuni din partea autoritilor publice sau orice alt instituie sau autoritate n exercitarea atribuiilor conferite de lege. Dac autoritile i instituiile publice nu pot da instruciuni BNR n exercitarea atribuiilor legale ale acesteia, acestea, n schimb, au obligaia de a solicita, anterior supunerii spre adoptare a oricrui proiect de act normativ al autoritilor publice centrale, care privete domeniile n care Banca Naional a Romniei are atribuii, emiterea de ctre BNR a unui aviz prealabil care urmeaz s fie transmis autoritii solicitante n termen de cel mult 30 de zile de la solicitare. BNR nu are niciun fel de relaie de subordonare fa de Guvernul Romniei i rspunde numai n faa Parlamentului. Cu Guvernul, BNR are relaii de colaborare, un exemplu specific fiind colaborarea constant ntre BNR i Ministerul Finanelor n vederea stabilirii indicatorilor macroeconomici n baza crora se elaboreaz proiectul anual de buget. n temeiul art. 30 din Statut, n situaia n care exist pericolul diminurii rezervelor internaionale, pn la un nivel care ar periclita tranzaciile internaionale ale statului, precum i n cazul n care diminuarea deja s-a produs, Banca Naional a Romniei prezint Guvernului i Parlamentului un raport privind situaia rezervelor internaionale i cauzele care au condus sau care pot conduce la o astfel de reducere. Raportul va conine recomandrile Bncii Naionale a Romniei privind politicile guvernamentale macroeconomice necesare pentru prentmpinarea sau remedierea situaiei. Raporturile Ministerului Finanelor Publice82 cu BNR se deruleaz, de regul, pe baza unor convenii specifice, cum ar fi cele referitoare la: - funcionarea contului curent general al Trezoreriei Statului i nregistrarea operaiunilor n respectivul cont83; - activitatea Bncii Naionale a Romniei n calitate de agent al statului n stabilirea instituiilor de credit eligibile a primi depozite ale Trezoreriei Statului84; - derularea de operaiuni cu titluri de stat85; - posibilitatea ministrului finanelor i a unui secretar de stat din ministerul finanelor de a participa fr drept de vot la edinele Consiliului de administraie al BNR86; - avizul consultativ al ministerului finanelor n legtur cu diferite aspecte contabile ale BNR87 .a. Autoritatea n faa creia rspunde Banca Naional a Romniei este Parlamentul Romniei, n principal sub aspectul prezentrii raportului anual al BNR i avnd n vedere numirea i revocarea membrilor Consiliului de administraie al BNR. Dispoziiile art. 33 din Statut reglementeaz att numirea n funcie, ct i revocarea membrilor Consiliului de administraie al BNR, respectiv: - membrii Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei, cu nominalizarea conducerii executive, sunt numii de Parlament, la propunerea comisiilor permanente de specialitate ale celor dou Camere i - revocarea din funcie a oricrui membru al consiliului de administraie se face de ctre Parlament, la propunerea
n prezent organizat sub titulatura de Ministerul Economiei i Finanelor. Art. 27 din Statut. 84 Art. 28 din Statut. 85 Art. 29 din Statut. 86 Art. 33 din Statut. 87 Art. 40 din Statut.
82 83

29

comun a comisiilor permanente de specialitate ale celor dou Camere, dac respectivul membru fie nceteaz s ndeplineasc condiiile necesare pentru exercitarea atribuiilor sale, fie se face vinovat de abateri grave. Din mputernicirea Parlamentului, Banca Naional a Romniei poate participa la organizaii internaionale cu caracter financiar, bancar, monetar sau de pli i poate s devin membru al acestora88. n temeiul art. 35 din Statut, Guvernatorul BNR are obligaia de a prezenta Parlamentului, n numele Consiliului de administraie, pn la data de 30 iunie a anului urmtor, raportul anual al Bncii Naionale a Romniei, care cuprinde activitile Bncii Naionale a Romniei, situaiile financiare anuale i raportul de audit. Raportul se dezbate, fr a fi supus votului, n edina comun a celor dou Camere. Pentru a pune bazele i pentru a facilita o supraveghere eficient la nivel naional a instituiilor de credit, a societilor de servicii de investiii financiare i a societilor de asigurri, Banca Naional a Romniei poate ncheia acorduri scrise de coordonare i cooperare cu Comisia Naional a Valorilor Mobiliare i Comisia de Supraveghere a Asigurrilor. Un astfel de exemplu de cooperare este semnarea protocolului tripartit ntre Banca Naional a Romniei, Comisia Naional a Valorilor Mobiliare i Comisia de Supraveghere a Asigurrilor pentru cooperare n vederea promovrii stabilitii sistemului financiar n ansamblu i pe componentele sale. Documentul a fost semnat pentru o durata nedeterminat n data de 10 martie 2006 i modificat prin actul adiional nr. 1/14.12.2006. Cele trei autoriti au convenit, n baza principiului cooperrii reciproce cu privire la problemele de interes comun, asupra stabilirii unui cadru de colaborare prin schimb de informaii i n orice alt mod agreat de pri, n scopul promovrii stabilitii sistemului financiar, n ansamblu i pe componentele sale, cu respectarea condiiilor stipulate prin legile speciale. Protocolul a fost semnat avnd n vedere urmtoarele motivaii principale: n ultimii ani, sistemul financiar, n ansamblul su, a devenit mult mai dinamic i complex, determinnd ntreptrunderi la nivel instituional, operaional i al produselor oferite clienilor, fapt ce se manifest cu precdere n cadrul conglomeratelor financiare, respectiv al grupurilor de instituii bazate pe legturi de natur organizatoric i economic, care opereaz concomitent n mai multe piee ale sistemului; Autoritile responsabile cu autorizarea, reglementarea, supravegherea i controlul pieelor componente ale sistemului financiar trebuie s conlucreze pentru a asigura transparena, stabilitatea i integritatea sistemului i a pieelor sale componente, precum i respectarea cadrului legal aplicabil sistemului financiar; Colaborarea trebuie concentrat cu precdere asupra problemelor care deriv din ntreptrunderea ce s-a produs la nivel instituional, operaional i al produselor financiare, cu scopul de a preveni suprapuneri ale activitilor de supraveghere, de a completa golurile de supraveghere din anumite arii ale sistemului neacoperite de niciuna dintre autoriti, ct i de a stabili aciuni concertate de supraveghere. Protocolul stabilete ntlniri tripartite trimestriale la nivelul conducerii celor trei autoriti i are ca scop: - stabilirea politicilor i strategiilor n domeniile de interes comun; - evaluarea activitii comitetelor tehnice tripartite nfiinate n baza acestui Protocol; - medierea divergenelor de opinie cu privire la aspectele rmase nesoluionate n cadrul ntlnirilor la nivelul comitetelor tehnice; - stabilirea direciilor de aciune pe problemele de interes comun n domenii precum: pregtirea specialitilor, diseminarea informaiilor ctre mijloacele de informare public, creterea nivelului de educare a publicului n domeniul financiar; - aprobarea procedurii de lucru referitoare la asigurarea schimbului de informaii cu caracter urgent i confidenial. n scopul eficientizrii cooperrii pentru ndeplinirea n cele mai bune condiii a obiectivelor comune, autoritile convin nfiinarea a cinci comitete tehnice specializate, cu caracter permanent, dup cum urmeaz: - Comitetul Stabilitate Financiar; - Comitetul Supraveghere i Control; - Comitetul Reglementare; - Comitetul Sisteme de Pli; - Comitetul Statistici Financiare. Comitetele tehnice sunt constituite din reprezentani ai celor trei autoriti, conducerea edinelor urmnd a fi
88

Art. 4 din Statut. 30

asigurat prin rotaie. Organizarea i funcionarea comitetelor tehnice se realizeaz n baza unor regulamente interne, elaborate n termen de 30 de zile de la constituirea acestora i aprobate de conducerea celor trei autoriti. ntlnirile tripartite la nivelul comitetelor tehnice urmresc: - identificarea problemelor de interes comun i a modalitilor de soluionare a acestora; - punerea n aplicare a politicilor i strategiilor comune stabilite la nivel de conducere a autoritilor, precum i a hotrrilor conducerilor celor trei autoriti; - stabilirea modalitilor pentru schimbul de informaii pe fiecare dintre domeniile de interes i realizarea efectiv a acestuia ntre cele trei autoriti, precum i n relaia cu alte instituii, cum ar fi: Ministerul Finanelor Publice, Ministerul Administraiei i Internelor, Curtea de Conturi, Oficiul Naional de Prevenire i Combatere a Splrii Banilor sau autoriti similare din state membre ale Uniunii Europene i alte state. Legislaia secundar elaborat de una dintre autoriti, incident domeniilor de interes comun, va putea fi discutat, n stadiul de proiect, n cadrul comitetelor tehnice corespunztoare. Seciunea a 4-a. Cooperarea internaional i schimbul de informaii Legea nr. 312/2004 reglementeaz n art. 4 condiiile generale n care BNR poate derula raporturile de cooperare internaional. Se observ faptul c raporturile de cooperare internaional n care poate fi implicat BNR sunt supuse, de regul, unor condiionri: - mputernicirea BNR de ctre Parlamentul Romniei de a participa la raporturi de cooperare internaional; - respectarea dispoziiilor specifice din Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale i al Bncii Centrale Europene n derularea respectivelor raporturi. Cu respectarea condiionrilor legale, Banca Naional a Romniei poate: - s participe la organizaii internaionale cu caracter financiar, bancar, monetar sau de pli, inclusiv s devin membru al acestora; - s participe, n nume propriu sau n numele statului romn, la tratative i negocieri externe n probleme financiare, monetare, de curs de schimb i de pli, precum i n domeniul autorizrii, reglementrii i supravegherii prudeniale a instituiilor de credit; - s exercite drepturi i s ndeplineasc obligaii care revin Romniei, n calitate de membru al Fondului Monetar Internaional, inclusiv utilizarea facilitilor acestei instituii de finanare pe termen mediu i lung, pentru nevoile balanei de pli i consolidarea rezervelor internaionale ale rii; - s negocieze i s ncheie acorduri, convenii sau alte nelegeri privind mprumuturi pe termen scurt i alte operaiuni financiar-bancare cu instituii financiare internaionale, bnci centrale, societi bancare i nebancare, cu condiia rambursrii acestora n termen de 1 an; - s ncheie, n nume propriu sau n numele Statului Romn, acorduri de decontare i de pli sau orice alte convenii de decontare i de pli cu instituii publice sau private care i au sediul n strintate. Pentru ndeplinirea angajamentelor rezultate din acorduri, tratate, convenii la care Romnia este parte, Banca Naional a Romniei colaboreaz cu autoritile din ar i din strintate prin furnizarea de informaii i adoptarea de msuri permise de legea de organizare. Referitor la schimbul de informaii, n art. 3 din Statut sunt stabilite urmtoarele principii: (i) n scopul aplicrii prevederilor din legislaia privind activitatea bancar, referitoare la colaborarea cu autoritile competente din statele membre ale Uniunii Europene, Banca Naional a Romniei asigur condiiile necesare pentru realizarea schimbului de informaii cu aceste autoriti; (ii) informaiile furnizate autoritilor competente din statele membre trebuie s respecte cerinele specifice referitoare la secretul profesional; (iii) Banca Naional a Romniei poate ncheia acorduri de colaborare care se refer la schimbul de informaii i cu autoritile competente din tere ri sau cu alte autoriti sau organisme din tere ri, n condiiile n care informaiile furnizate sunt supuse cerinelor specifice referitoare la pstrarea secretului profesional; (iv) schimbul de informaii trebuie s fie circumscris exclusiv scopului ndeplinirii sarcinilor care le revin autoritilor i organismelor respective n domeniul supravegherii;
31

(v) informaiile primite de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritii competente de la care au fost obinute i numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obinut. Instituiile i autoritile publice au obligaia s furnizeze Bncii Naionale a Romniei informaiile pe care le consider necesare sau care sunt solicitate de aceasta, n scopul realizrii unei supravegheri eficiente i al ndeplinirii obiectivului fundamental i atribuiilor Bncii Naionale a Romniei. Schimbul de informaii n care se implic BNR se asigur n principal pentru atingerea urmtoarelor obiective: - exercitarea funciei de supraveghere; - ntrirea stabilitii financiare i pstrrii integritii sistemului financiar; - exercitarea competenelor Bncii Naionale a Romniei n domeniul autorizrii, reglementrii i supravegherii prudeniale a instituiilor de credit; - exercitarea competenelor BNR n legtur cu ndeplinirea atribuiilor care revin autoritilor monetare, bncilor centrale sau organismelor cu funcii similare, precum i altor autoriti publice responsabile cu monitorizarea sistemelor de pli; - asigurarea funcionrii corespunztoare a sistemelor de pli. Aadar, Banca Naional a Romniei asigur schimbul de informaii n exercitarea funciei de supraveghere i numai n raport de anumite persoane expres prevzute de lege, respectiv: - autoritile responsabile cu supravegherea altor instituii financiare i a societilor de asigurri i autoritile responsabile cu supravegherea pieelor financiare din Romnia i din statele membre; - organismele i instituiile, din Romnia i din statele membre, implicate n falimentul i lichidarea instituiilor de credit, precum i n alte proceduri similare; - persoanele din Romnia i din statele membre, responsabile cu realizarea auditului financiar al instituiilor de credit i al altor instituii financiare; - organismele care administreaz scheme de garantare a depozitelor din Romnia i din statele membre. n plus, Banca Naional a Romniei poate colabora, inclusiv prin schimb de informaii, cu autoriti din Romnia i din statele membre, responsabile cu: (i) supravegherea instituiilor sau organismelor implicate n falimentul i lichidarea instituiilor de credit i n alte proceduri similare; (ii) supravegherea persoanelor care realizeaz auditul financiar al instituiilor de credit, al societilor de servicii de investiii financiare, al societilor de asigurri i al altor instituii financiare. Legea nr. 312/2004 prevede i anumite cerine minime care trebuie respectate n procesul schimbului de informaii prevzut: - informaiile trebuie utilizate de ctre aceste autoriti, exclusiv n scopul ndeplinirii sarcinilor de supraveghere; - informaiile primite sunt supuse cerinelor referitoare la pstrarea secretului profesional; - informaiile primite de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritii competente de la care au fost obinute i numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obinut. n scopul ntririi stabilitii financiare i pstrrii integritii sistemului financiar, Banca Naional a Romniei poate s colaboreze prin realizarea schimbului de informaii cu autoritile sau organismele cu competene legale n domeniul depistrii i investigrii nclcrilor legislaiei privind societile comerciale. n acest caz, schimbul de informaii se va realiza cu respectarea urmtoarelor cerine minime: - informaiile vor fi utilizate de ctre aceste autoriti exclusiv n scopul ndeplinirii atribuiilor; - informaiile primite sunt supuse cerinelor referitoare la pstrarea secretului profesional, prevzute la art. 52 din Statut; - informaiile primite de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritii competente de la care au fost obinute i numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obinut. n scopul asigurrii funcionrii corespunztoare a sistemelor de pli, Banca Naional a Romniei poate transmite informaii de natura secretului profesional caselor de compensare sau altor structuri similare n vederea asigurrii serviciilor de compensare i decontare pentru orice pia din Romnia sau dintr-un stat membru. Informaiile primite de Banca Naional a Romniei de la autoritile competente din statele membre pot fi furnizate caselor de compensare sau altor structuri similare numai cu acordul expres al autoritilor competente de la care au fost obinute.
32

Schimbul de informaii cu entiti din tere ri realizeaz numai n condiii de reciprocitate. Capitolul II Atribuiile Bncii Naionale a Romniei n capitolul anterior am menionat dispoziiile art. 2 din Statutul BNR, articol care reglementeaz urmtoarele atribuii principale: - elaborarea i aplicarea politicii monetare i a politicii de curs de schimb; - autorizarea, reglementarea i supravegherea prudenial a instituiilor de credit, promovarea i monitorizarea bunei funcionri a sistemelor de pli pentru asigurarea stabilitii financiare; - emiterea bancnotelor i a monedelor ca mijloace legale de plat pe teritoriul Romniei; - stabilirea regimului valutar i supravegherea respectrii acestuia; - administrarea rezervelor internaionale ale Romniei. Avnd n vedere concluziile formulate n materie n doctrina bancar contemporan89, se observ faptul c unele din atribuiile enumerate constituie totodat funcii fundamentale i tradiionale ale unei bnci centrale. ntre atribuiile bncilor centrale care au constituit funcii fundamentale i tradiionale s-au regsit n mod constant: a) emisiunea monetar b) refinanarea instituiilor de credit c) elaborarea i aplicarea politicii monetare i d) reglementarea sistemelor de pli. Funciile caracterizate ca fiind fundamentale prin Tratatul asupra Uniunii Europene din 1992 se refer la: 1. emisiunea monetar 2. definirea i aplicarea politicii monetare 3. gestionarea rezervelor de schimb ale statului i 4. buna funcionare i securitatea sistemelor de plat. Vom realiza n continuare o scurt prezentare a principalelor atribuii ale BNR astfel cum au fost reglementate n legea n vigoare privind Statutul BNR i de reglementrile secundare emise n materie. Seciunea 1. Emisiunea monetar Emisiunea monetar a fost considerat n mod tradiional un privilegiu aparinnd statelor care pot decide acordarea acestuia unei singure sau mai multor entiti 90. n cazul anumitor state s-a decis constituirea unei bnci creia s i se acorde privilegiul emisiunii 91, n timp ce n alte cazuri, la un moment dat, statul a decis acordarea privilegiului unei bnci pn la acel moment simpl banca comercial92. n timp, emisiunea monetar devine una dintre funciile tradiionale ale bncilor centrale ale statelor. Unele bnci centrale au deinut nc de la nfiinare privilegiul exclusiv asupra emisiunii monetare, n timp ce n cazul altor bnci centrale emisiunea monetar nu a fost un privilegiu exclusiv, ci a fost exercitat mpreun cu alte bnci private93.
89 A. Choinel, Le systm bancaire & financier, n Revue Banque, dition 2002, p. 76; M.M. Nsouli, Recherche sur les critres dune banque centrale moderne. tude comparative entre la Banque du Liban, La Banque de France et la Banque Centrale Europenne, L.G.D.J., Montchrestien, 2003, Bibliothque de droit priv, tome 397, p. 123 i urm. 90 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, la p. 29 i urm., arat faptul c Banca Angliei a fost nfiinat n 1694 cu obiectivul iniial de a strnge banii necesari pentru rzboiul cu Louis al XIV-lea. Aceasta a fost nvestit cu o personalitate juridic i i s-a interzis angajarea n comerul general. Dei Actul Bncii Angliei din 1696 nu oferea n mod specific Bncii Angliei statutul de banc emitent, n doctrina britanic se reine c ar exista dovezi n sensul c aceasta a desfurat aceste activiti nc de la nceput. 91 Acesta a fost i cazul Romniei. La 1880, Banca Naional a fost constituit n vederea acordrii privilegiului emisiunii monetare. 92 Banque de France, de exemplu, nu a fost constituit cu rol de banc central care s beneficieze de privilegiul emisiunii monetare. Iniial a fost o simpl banc comercial, care, ntre altele, emitea bilete de banc. n mod treptat, Banque de France obine privilegiul exclusiv al emisiunii de bilete de banc pe teritoriul Parisului, iar din 1848 pe ntreg teritoriul francez. 93 Pe parcursul secolelor XVIII i XIX, n legtur cu opiunea acordrii de ctre state a emisiunii monetare s-au conturat 2 abordri: ntr-o 33

Se observ, aadar, de-a lungul istoriei faptul c funcia de emisiune monetar, ca funcie tradiional a bncii centrale a unui stat, se poate exercita n condiii de exclusivitate sau neexclusivitate, n mod temporar sau definitiv94. nc de la nfiinare, n anul 188095, Banca Naional a Romniei a beneficiat de privilegiul emisiunii monetare. Dac iniial acest privilegiu a fost acordat pentru perioade determinate i prelungit succesiv, motivat i de aspectul c BNR, anterior naionalizrii, a funcionat ca banc cu capital majoritar sau integral privat privilegiat, odat cu naionalizarea, a fost consacrat calitatea BNR de unic instituie autorizat s emit nsemne monetare, sub form de bancnote i monede, ca mijloace legale de plat pe teritoriul Romniei. Acest principiu a fost meninut i dup anul 1990, n dispoziiile Legilor nr. 34/1991, nr. 101/1998, precum i n legea n vigoare privind Statutul BNR. Emisiunea monetar const din urmtoarele operaiuni: 1. crearea semnelor bneti (tiprirea biletelor i baterea monedelor); 2. stocarea de ctre emitent a semnelor bneti; 3. punerea n circulaie de ctre emitent a semnelor bneti create n acest sens (a numerarului) i 4. retragerea acestora din circulaie. Pentru a putea vorbi de emisiunea monetar trebuie, n principiu, ca toate operaiunile menionate mai sus s fie realizate n mod cumulativ. Astfel, simpla tiprire i stocare a banilor nu reprezint emisiune monetar, iar punerea n circulaie a acestora nu se poate realiza dac etapele precedente nu au fost parcurse. Retragerea banilor din circulaie are ns efect direct asupra emisiunii monetare, fr ca aceast operaiune s fie condiionat de stocarea i distrugerea banilor. n vorbirea curent, emisiunea monetar este confundat cu emisiunea bneasc, ns din punct de vedere al teoriei monetare i al coninutului noiunilor de moned i bani, aceste dou noiuni sunt distincte. Emisiunea bneasc cuprinde, pe lng emisiunea monetar (crearea banilor efectivi) i crearea banilor de cont (scripturali). n aceeai Lege nr. 312/2004 au fost reglementate urmtoarele principii referitoare la nsemnele monetare: (i) n prezent, n Romnia, moneda naional este leul, iar subdiviziunea acestuia este banul96. Bancnotele i monedele emise i neretrase din circulaie de ctre Banca Naional a Romniei reprezint nsemne monetare care trebuie acceptate la valoarea nominal pentru plata tuturor obligaiilor publice i private, fiind mijloacele legale de plat pe teritoriul Romniei; (ii) Banca Naional a Romniei este singura n drept s stabileasc valoarea nominal, dimensiunile, greutatea, desenul i alte caracteristici tehnice ale bancnotelor i monedelor; (iii) bancnotele poart semntura guvernatorului Bncii Naionale a Romniei i a casierului central. Falsificarea sau contrafacerea bancnotelor i monedelor se pedepsete conform legii i nu sunt aplicabile acestora dispoziiile legale privitoare la titlurile la purttor pierdute sau furate. Grafica bancnotelor i a monedelor este protejat prin nregistrarea la Oficiul de Stat pentru Invenii i Mrci din Romnia, reproducerea color a acestora, la scara 1/1, parial sau integral, n orice scop, fiind posibil numai cu acordul prealabil, scris, al Bncii Naionale a Romniei. Referitor la programul de emisiune monetar, Banca Naional a Romniei elaboreaz programul de emisiune a bancnotelor i monedelor, astfel nct s se asigure necesarul de numerar, n strict concordan cu nevoile reale ale circulaiei bneti. Suma total a bancnotelor i monedelor n circulaie, care exclude rezerva de numerar, se evideniaz ca element de pasiv n contabilitatea Bncii Naionale a Romniei. Banca Naional a Romniei are urmtoarele drepturi i obligaii n legtur cu emisiunea, punerea n circulaie i schimbarea nsemnelor monetare: - asigur tiprirea bancnotelor i baterea monedelor; - ia msuri pentru pstrarea n siguran a bancnotelor i monedelor care nu sunt puse n circulaie, precum i pentru custodia i distrugerea, cnd aceasta este necesar, a matrielor, cernelurilor i a bancnotelor i monedelor retrase din
prim abordare, mbriat de state ca Frana, Anglia i Germania, s-a preferat evitarea constituirii unui monopol asupra emisiunii monetare i s-a preferat acordarea dreptului de a bate moneda mai multor entiti bancare. 94 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers Modern Banking Law, Oxford University Press, 2006, p. 29. 95 Privilegiul a fost acordat Bncii Naionale, conform art. 4 din Legea din 17 aprilie 1880 de la nfiinare a acesteia, pe o perioad iniial de 20 de ani, ulterior termenul fiind extins. 96 Se preconizeaz ca aderarea la UEM s se produc n perioada 2012-2014, n final, Romnia renunnd la moneda naional n favoarea monedei unice europene, Euro. n temeiul dispoziiilor art. 137 al. (2) din Constituia Romniei n condiiile aderrii la Uniunea European, prin lege organic se poate recunoate circulaia i nlocuirea monedei naionale cu aceea a Uniunii Europene. 34

circulaie; - distribuie emisiunea monetar realizat; - administreaz rezerva de numerar sub form de bancnote i monede; - retrage din circulaie i asigur distrugerea bancnotelor i monedelor uzate sau necorespunztoare; - asigur nlocuirea nsemnelor monetare retrase din circulaie cu bancnote i/sau cu monede noi; - nlocuiete, fr taxe i comisioane, bancnotele i monedele emise i neretrase din circulaie97; - poate hotr anularea sau retragerea din circulaie a oricror bancnote sau monede care au fost emise i, n locul acestora, punerea n circulaie a altor tipuri de nsemne monetare. Modalitatea i perioada de preschimbare se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, i n cel puin dou cotidiane de circulaie naional. La expirarea perioadei de preschimbare, bancnotele i monedele retrase din circulaie nu mai pot fi utilizate pentru plata obligaiilor publice i private. Trebuie reinut ns faptul c la nivelul Uniunii Europene, n prezent, privilegiul exclusiv de emitere a biletelor de banc este atribuit Bncii Centrale Europene i moneda unic este euro, care a nlocuit devizele naionale n acele state care fac parte din Eurosistem. Fa de situaia actual, la nivelul Uniunii Europene cel puin, a fost modificat cu totul discursul relativ la rolul monedei ca simbol al suveranitii statului i al unitii naionale.

Seciunea a 2-a. Definirea i aplicarea politicii monetare i de curs de schimb n doctrin au fost reinute mai multe definiii ale politicii monetare. Politica monetar n viziunea profesorului C. Kiriescu const n ansamblul de msuri monetare luate de stat i banca central pentru realizarea echilibrului dintre masa banilor n circulaie i nevoile de bani ale economiei, sau pentru influenarea ntr-un anumit sens a conjuncturii economice. n definiia dat de profesorul D. Hyman, politica monetar const n aciunile ntreprinse de banca central n sensul influenrii masei monetare sau a ratelor dobnzii n ncercarea de a stabiliza economia98. Autoritatea care joac rolul principal n cadrul politicii monetare este banca central. Acest rol depinde de gradul de independen al bncii centrale fa de puterea executiv. n cazul Bncii Naionale a Romniei care se bucur de independen n stabilirea politicii monetare, acesta este stabilit i condus n cadrul politicii economice i financiare a statului. Principalele instrumente prin care bncile centrale acioneaz n conducerea politicii monetare sunt, n principal, operaiunile pe piaa liber, mecanismele de creditare a instituiilor de credit i rezervele bancare obligatorii99. 1. Operaiunile de pia monetar Operaiunile de pia monetar (open market) sunt operaiuni executate la iniiativa bncii centrale, ce implic anumite tranzacii specifice. Referitor la operaiunile de pia monetar, Statutul BNR interzice Bncii Naionale a Romniei achiziionarea de pe piaa primar a creanelor asupra statului, autoritilor publice centrale i locale, regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i altor societi cu capital majoritar de stat, precum i, ncepnd cu data aderrii Romniei la Uniunea European, a creanelor asupra altor organisme i companii de drept public din statele membre. Statutul permite BNR efectuarea unor operaiuni specifice pe piaa secundar.
Banca Naional a Romniei poate refuza nlocuirea bancnotelor i a monedelor care prezint deformri, sunt ilizibile sau dac lipsete mai mult de 40% din suprafaa lor. Aceste nsemne monetare vor fi retrase din circulaie i distruse, fr acordarea de compensaii deintorilor, exceptnd cazurile speciale menionate n regulamentele proprii. Banca Naional a Romniei nu poate fi obligat s acorde compensaii pentru bancnotele sau monedele care au fost pierdute, furate, distruse, contrafcute sau falsificate. 98 D.D. aguna, C.F. Donoaica, Drept bancar i valutar, p. 51. 99 M.M. Nsouli, op. cit., p. 181 i urm. 35
97

n completarea dispoziiilor generale din Statutul BNR, Regulamentul BNR nr. 1/2000 privind operaiunile de pia monetar efectuate de Banca Naional a Romniei i facilitile permanente acordate de aceasta participanilor eligibili (contrapartidelor eligibile), astfel cum a fost completat i modificat ulterior, constituie temeiul legal principal de reglementare n materia operaiunilor de pia monetar efectuate de BNR100. Operaiunile de pia monetar se desfoar ntre BNR i participanii eligibili (contrapartidele eligibile). Calitatea de participani eligibili o ndeplinesc anumite entiti care ndeplinesc anumite condiii specifice. Entitile, persoane juridice romne i/sau sucursalele din Romnia ale bncilor, persoane juridice strine trebuie s fie autorizate n una din urmtoarele forme: - bnci; - bnci de credit ipotecar; - case centrale ale cooperativelor de credit; - case de economii pentru domeniul locativ. Condiiile specifice care trebuie s fie ndeplinite de entitile menionate se numesc criterii de eligibilitate, care sunt diferite n funcie de naionalitatea persoanei, respectiv: a) n cazul bncilor, al bncilor de credit ipotecar, al caselor centrale ale cooperativelor de credit i al caselor de economii pentru domeniul locativ, persoane juridice romne, constituirea de rezerve minime obligatorii i ncadrarea n prevederile reglementrilor Bncii Naionale a Romniei privind indicatorii de solvabilitate; b) n cazul sucursalelor din Romnia ale bncilor, persoane juridice strine, constituirea de rezerve minime obligatorii i certificarea, cel puin anual, de ctre autoritatea de supraveghere bancar din ara de origine a ncadrrii bncii strine de care aparin n prevederile reglementrilor de pruden bancar n vigoare n ara respectiv. Pentru participarea la operaiunile de pia monetar derulate de BNR care implic tranzacii cu titluri de stat i/sau certificate de depozit, participanii eligibili trebuie s aib calitatea de participant la sistemul de depozitare i decontare SaFIR101. Operaiunile de pia monetar reglementate de Regulamentul BNR nr. 1/2000 sunt urmtoarele: 1. cumprri/vnzri reversibile repo/reverse repo de active eligibile pentru tranzacionare; 2. acordare de credite colateralizate cu active eligibile pentru garantare; 3. vnzri/cumprri de active eligibile pentru tranzacionare; 4. emitere de certificate de depozit; 5. swap valutar; 6. atragere de depozite. Categoria activelor eligibile pentru tranzacionare i pentru garantare include titlurile de stat, precum i alte categorii de active eligibile negociabile, stabilite n baza unei hotrri a Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei. ncepnd cu data aderrii Romniei la Eurosistem, sfera de cuprindere a activelor eligibile pentru garantarea creditelor acordate de Banca Naional a Romniei se va extinde i la categoriile de active eligibile definite de Banca Central European. Activele eligibile pentru tranzacionare i pentru garantare trebuie s ndeplineasc urmtoarele condiii, n mod cumulativ, dup caz: a) s fie n proprietatea bncii prezentatoare; b) s nu fie gajate sau sechestrate; c) s aib o scaden ulterioar scadenei operaiunii efectuate; d) s aib cupoane scadente ulterior scadenei operaiunii efectuate; e) s nu fie emise de banca prezentatoare. Cumprrile reversibile (repo) de active eligibile pentru tranzacionare (pensiuni) sunt tranzacii reversibile n cadrul crora, n scopul injectrii de lichiditate, Banca Naional a Romniei cumpr de la bnci active eligibile pentru tranzacionare, cu angajamentul acestora de a rscumpra respectivele active la o dat ulterioar i la un pre stabilit la data ncheierii tranzaciei. Vnzrile reversibile (reverse repo) de active eligibile pentru tranzacionare (pensiuni) sunt tranzacii reversibile
Publicat n M. Of. nr. 142 din 5 aprilie 2000, completat i modificat de Circulara BNR nr. 3/2004 i Regulamentul BNR nr. 7/2007. Republicat in M. Of. nr. 84 din 1 februarie 2008. 101 Vezi Partea a III-a, Titlul III, din prezenta lucrare referitoare la sistemele de pli i decontare. 36
100

n cadrul crora, n scopul absorbiei de lichiditate, Banca Naional a Romniei vinde bncilor active eligibile pentru tranzacionare, angajndu-se s rscumpere respectivele active la o dat ulterioar i la un pre stabilit la data ncheierii tranzaciei. Acordarea de credite colateralizate cu active eligibile pentru garantare reprezint tot o categorie de tranzacii reversibile, n cadrul crora, n scopul injectrii de lichiditate, Banca Naional a Romniei acord credite bncilor, acestea pstrnd proprietatea asupra activelor eligibile aduse n garanie. Vnzrile/cumprrile de active eligibile pentru tranzacionare sunt tranzacii n cadrul crora, n scopul absorbiei/injectrii de lichiditate, Banca Naional a Romniei vinde/cumpr active eligibile pentru tranzacionare i care implic transferul proprietii asupra activelor eligibile respective de la vnztor la cumprtor, realizat prin mecanismul livrare contra plat. Emiterea de certificate de depozit reprezint o tranzacie n cadrul creia, n scopul absorbiei de lichiditate, Banca Naional a Romniei vinde bncilor certificate de depozit. Certificatele de depozit emise de Banca Naional a Romniei reprezint obligaii ale acesteia fa de deintorii respectivelor instrumente. Certificatele sunt negociabile i se emit de ctre Banca Naional a Romniei n form dematerializat. Certificatele de depozit sunt emise cu discont i sunt rscumprate la scaden la valoarea nominal. Diferena dintre valoarea la care sunt emise i valoarea nominal reprezint dobnda aferent sumei pltite de ctre deintor la scaden, la o rat a dobnzii convenit ntre pri. Swap-ul valutar const n dou tranzacii simultane, ncheiate cu aceeai contrapartid, prin care Banca Naional a Romniei: - cumpr la vedere valut convertibil contra lei, n scopul injectrii de lichiditate, i vinde la o dat ulterioar aceeai sum n valut convertibil contra lei; sau - vinde la vedere valut convertibil contra lei, n scopul absorbiei de lichiditate, i cumpr la o dat ulterioar aceeai sum n valut convertibil contra lei. Atragerea de depozite reprezint o tranzacie cu scadena prestabilit, n cadrul creia, n scopul absorbiei de lichiditate, Banca Naional a Romniei atrage depozite de la bncile participani eligibili. Scadena operaiunilor de pia monetar nu poate fi mai mare de 90 de zile calendaristice, cu excepia celor care presupun emiterea de certificate de depozit, pentru care scadena maxim este de un an. Operaiunile de pia monetar se pot desfura pe baz de licitaie sau pe baz bilateral. Banca Naional a Romniei poate desfura licitaii la rat fix sau la rat variabil. Procedura licitaiei se execut n patru etape operaionale, i anume: - anunarea licitaiei; - transmiterea de ctre bnci a ofertelor de participare la licitaie; - alocarea sumelor; - anunarea rezultatelor licitaiei. Banca Naional a Romniei poate sista necondiionat, unilateral i fr preaviz orice operaiune n derulare reglementat de prezentul regulament, n cazuri de nerespectare de ctre bnci a obligaiilor legale, a celor contractuale, dac este cazul, sau de nclcare a prevederilor Regulamentului BNR nr. 1/2000. n cazul nerespectrii de ctre unele bnci a obligaiilor menionate, Banca Naional a Romniei poate decide suspendarea temporar sau definitiv a participrii acestora la operaiunile monetare desfurate de Banca Naional a Romniei. n cazul n care, prin nerespectarea de ctre bnci a obligaiilor menionate mai sus sunt afectate obiectivele de politic monetar a Bncii Naionale a Romniei, aceasta va aplica sanciuni specifice n conformitate cu prevederile legii bancare. n situaia n care, la scaden, banca mprumutat nu a rambursat integral creditul acordat i/sau nu a pltit integral dobnda aferent, pentru sumele nencasate Banca Naional a Romniei va proceda la executarea garaniilor. 2. Acordarea de credite instituiilor de credit n ceea ce privete operaiunile de creditare, Banca Naional a Romniei poate acorda credite instituiilor de credit eligibile. Se interzice Bncii Naionale a Romniei creditarea pe descoperit de cont sau orice alt tip de creditare a Statului
37

Romn, autoritilor publice centrale i locale, regiilor autonome, societilor naionale, companiilor naionale i altor societi cu capital majoritar de stat, cu excepia instituiilor de credit cu capital majoritar de stat. ncepnd cu 1 ianuarie 2007 interdicia menionat mai sus a fost extins i la creditarea pe descoperit de cont sau orice alt tip de creditare a altor organisme guvernate de legea public i companii publice din statele membre ale Uniunii Europene. Temeiul legal principal n legtur cu creditarea instituiilor de credit este Regulamentul BNR nr. 1/2000, astfel cum a fost modificat i completat ulterior, regulament care reglementeaz, pe lng operaiunile de pia monetar, i facilitile permanente acordate de BNR participanilor eligibili (contrapartidelor eligibile). Facilitile permanente se prezint sub dou forme: a) facilitatea de creditare (posibilitatea ca Banca Naional a Romniei s ofere bncilor credit overnight) i b) facilitatea de depozit (posibilitatea ca Banca Naional a Romniei s accepte depozite overnight de la bnci). Facilitile permanente se pot acorda BNR bncilor i la care acestea au acces din proprie iniiativ. Pentru a obine lichiditate pe termen foarte scurt, bncile pot apela la facilitatea de creditare (credit lombard) acordat de Banca Naional a Romniei. Bncile pot avea acces la creditul lombard pe baza unei cereri scrise adresate Bncii Naionale a Romniei Direcia operaiuni de pia, semnat de persoanele autorizate i purtnd tampila instituiei, care va cuprinde cel puin urmtoarele elemente: - elementele de identificare a bncii; - suma solicitat; - tipul i valoarea garaniilor. Pn la sfritul zilei bancare lucrtoare Banca Naional a Romniei are obligaia s notifice bncilor solicitante decizia luat asupra cererilor acestora. Principalele caracteristici ale creditului lombard sunt urmtoarele: 1. se acord de Direcia operaiuni de pia din cadrul Bncii Naionale a Romniei; 2. acordarea este condiionat de colateralizarea acestuia cu active eligibile pentru garantare. Valoarea garaniilor aduse de banca solicitant trebuie s acopere n proporie de 100% creditul i dobnda aferent i trebuie constituite pn la momentul acordrii acestui credit; 3. perioada de acordare este overnight; 4. nivelul ratei dobnzii pentru creditul lombard (rata lombard) este stabilit de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei n conformitate cu obiectivele de politic monetar i reprezint, de regul, nivelul maxim al ratei dobnzii practicate n sistemul bancar; 5. rata lombard este anunat n avans de Banca Naional a Romniei; 6. Banca Naional a Romniei poate modifica rata dobnzii n orice moment, cu efect asupra creditelor lombard acordate ncepnd cu urmtoarea zi bancar lucrtoare; 7. dobnda la creditul lombard se pltete odat cu rambursarea creditului. 8. n cazul n care scadena creditului este o zi bancar nelucrtoare, rambursarea are loc n urmtoarea zi bancar lucrtoare; n cazuri excepionale, Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei poate limita sau suspenda accesul bncilor la creditul lombard. n temeiul art. 26 din Statut, pentru asigurarea protejrii contra riscului sistemic, n vederea ndeplinirii atribuiei Bncii Naionale a Romniei privind asigurarea stabilitii financiare, n mod excepional i numai de la caz la caz, Banca Naional a Romniei poate acorda instituiilor de credit i alte credite, negarantate sau garantate cu alte active dect cele prevzute la art. 19 din Statut ca active eligibile. n scopul valorificrii excesului de lichiditate, bncile pot constitui depozite la Banca Naional a Romniei. Bncile eligibile pot avea acces la facilitatea de depozit pus la dispoziie de Banca Naional a Romniei pe baza unei cereri scrise adresate Direciei operaiuni de pia, semnat de persoanele autorizate i purtnd tampila instituiei, care va cuprinde cel puin urmtoarele elemente: - elementele de identificare a bncii; - suma ce se solicit a fi depus. Pn la sfritul zilei bancare lucrtoare Banca Naional a Romniei are obligaia s notifice bncilor solicitante decizia luata n legtur cu cererilor acestora.
38

Principalele caracteristici ale facilitii de depozit sunt urmtoarele: 1. perioada de acceptare a depozitelor de ctre Banca Naional a Romniei este overnight; 2. depozitele acceptate sunt remunerate la o rat fix a dobnzii; 3. nivelul ratei dobnzii este stabilit de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei n conformitate cu obiectivele sale de politic monetar. 4. rata dobnzii este anunat n avans de Banca Naional a Romniei; 5. Banca Naional a Romniei poate modifica rata dobnzii n orice moment, cu efect asupra depozitelor acceptate ncepnd cu urmtoarea zi bancar lucrtoare; 6. dobnda la depozite se pltete la scadena depozitului. n cazuri excepionale, Consiliul de administraie al BNR poate suspenda accesul bncilor la facilitatea de depozit. 3. Mecanismul rezervelor minime obligatorii Rezervele minime obligatorii sunt disponibiliti bneti n lei i n valut, care aparin bncilor, persoane juridice romne, sucursalelor din Romnia ale bncilor, persoane juridice strine, precum i caselor centrale ale cooperativelor de credit i sunt pstrate n conturi deschise la Banca Naional a Romniei. Temeiul legal principal este reprezentat de prevederile Regulamentului BNR nr. 6/2002 privind regimul rezervelor minime obligatorii, astfel cum a fost completat i modificat ulterior102. Baza de calcul a rezervelor minime obligatorii se constituie din mijloace bneti n lei i n valut, care reprezint obligaii ale bncilor i caselor centrale ale cooperativelor de credit care rezult din acceptarea depozitelor i a altor fonduri din partea publicului. Din baza de calcul se excepteaz: a) mijloacele bneti atrase de la Banca Naional a Romniei; b) mijloacele bneti atrase de la bnci, case centrale ale cooperativelor de credit, cooperative de credit afiliate la o cas central a cooperativelor de credit, care, la rndul lor, sunt obligate s constituie rezerve minime obligatorii la Banca Naional a Romniei; c) capitalurile proprii ale entitilor n cauz calculate n conformitate cu reglementrile Bncii Naionale a Romniei. Bncile i casele centrale ale cooperativelor de credit sunt obligate s menin n conturile deschise la Banca Naional a Romniei nivelul prevzut al rezervelor minime obligatorii ca medie zilnic pe durata perioadei de aplicare. Perioada de aplicare o constituie intervalul cuprins ntre data de 24 a lunii curente i data de 23 a lunii urmtoare. Pentru deficitul de rezerve minime obligatorii se calculeaz i se percepe o dobnd penalizatoare pe durata perioadei de aplicare aferente. Ratele rezervelor minime obligatorii se stabilesc de Banca Naional a Romniei n funcie de obiectivele sale de politic monetar i se comunic prin circular. Modificarea ratelor rezervelor minime obligatorii se comunic prin circular, cu cel puin 7 zile nainte de nceperea perioadei de aplicare. Constituie nclcri ale disciplinei bancare i se sancioneaz conform prevederilor legii bancare n materie: - neraportarea repetat sau raportarea eronat a bazei de calcul i a datelor necesare pentru calcularea ratei medii a dobnzilor la vedere; - modificarea unor operaiuni contabile i/sau a unor raportri statistice, n scopul vdit de a diminua nivelul prevzut al rezervelor minime obligatorii, dac faptele nu sunt svrite n astfel de condiii nct s constituie, potrivit legii penale, infraciuni. Pentru resursele n valut, rezervele minime obligatorii se constituie numai n valut. La rezervele minime obligatorii, Banca Naional a Romniei pltete dobnzi calculate cel puin la nivelul ratei dobnzii medii la depunerile la vedere practicate de instituiile de credit. Pentru nendeplinirea cerinelor privind nivelul rezervelor minime obligatorii se calculeaz i se percep dobnzi penalizatoare la nivelul stabilit de BNR. 4. Politica valutar i de curs de schimb
102

Publicat in M.Of. nr. 566 din 01/08/2002, modificat de Regulamentul BNR nr. 1/2011 si Regulamentul BNR nr. 4/2012. 39

Banca Naional a Romniei elaboreaz i aplic politica de curs de schimb, iar n acest sens aceasta este abilitat: - s elaboreze balana de pli i alte lucrri privind poziia investiional internaional a rii; - s stabileasc cursurile de schimb pentru operaiunile proprii pe piaa valutar, s calculeze i s publice cursurile medii pentru evidena statistic; - s pstreze i s administreze rezervele internaionale ale statului. Banca Naional a Romniei este abilitat s elaboreze reglementri privind monitorizarea i controlul tranzaciilor valutare pe teritoriul Romniei i s emit autorizaii pentru operaiuni valutare de capital, tranzacii pe pieele valutare i alte operaiuni specifice. Reglementrile Bncii Naionale a Romniei n materie valutar se refer n principal la urmtoarele: - autorizarea i retragerea autorizaiei, precum i supravegherea persoanelor care au obinut autorizaia de a efectua tranzacii valutare; - stabilirea de plafoane i alte limite pentru deinerea de active externe i operaiuni cu acestea, pentru persoane juridice i fizice; - stabilirea plafonului i a condiiilor ndatorrii externe a persoanelor juridice i fizice care intr sub incidena regimului valutar. Pentru monitorizarea tranzaciilor valutare, persoanele juridice autorizate s desfoare operaiuni valutare au obligaia s raporteze Bncii Naionale a Romniei anumite informaii asupra tranzaciilor efectuate, prin documente ale cror form i coninut se stabilesc de ctre BNR. Regimul actual al efecturii operaiunilor valutare este reglementat n principal de Regulamentul BNR nr. 4/2005, astfel cum a fost completat i modificat de actele emise in materie de Banca Naional a Romniei103. n categoria operaiunilor valutare se includ ncasrile, plile, compensrile, transferurile, creditrile, precum i orice tranzacii exprimate n valute i care se pot efectua prin transfer bancar, n numerar, cu instrumente de plat sau prin orice alte modaliti de plat practicate de instituiile de credit n funcie de natura operaiunii respective. Prin valut, conform prevederilor Regulamentului nr. 4/2005, se nelege moneda naional a altui stat, moneda unei uniuni monetare a unor state, precum i monedele compuse, cum ar fi drepturile speciale de tragere (DST). Valutele care sunt menionate n lista cursurilor de schimb ale pieei valutare, comunicat de Banca Naional a Romniei, sunt considerate valute cotate. Operaiunile valutare pot fi clasificate n mai multe categorii: - operaiuni valutare ntre rezideni i nerezideni; - operaiuni valutare curente; - operaiuni valutare de capital; - operaiuni valutare ntre rezideni. n temeiul regulamentului valutar, n categoria de rezident se ncadreaz: - persoanele fizice ceteni romni, ceteni strini i apatrizi, cu domiciliul n Romnia, atestat cu documente de identitate emise conform legii; - persoanele juridice i orice alte entiti, cu sediul n Romnia, precum i persoanele fizice, ceteni romni, ceteni strini i apatrizi, cu domiciliul/reedina n Romnia, care sunt autorizate i/sau nregistrate s desfoare activiti economice pe teritoriul Romniei, n mod independent, n condiiile prevzute de reglementrile legale n vigoare; - sucursalele, ageniile, reprezentanele, birourile persoanelor juridice strine, precum i ale oricror altor entiti strine, nregistrate i/sau autorizate s funcioneze n Romnia; - ambasadele, consulatele i alte reprezentane i misiuni permanente ale Romniei n strintate. n categoria nerezidenilor se ncadreaz: - persoanele fizice, att ceteni strini, ct i ceteni romni i apatrizi, cu domiciliul n strintate, atestat cu documente de identitate emise conform legii; - persoanele juridice i orice alte entiti, cu sediul n strintate, precum i persoanele fizice, ceteni strini, ceteni romni i apatrizi, cu domiciliul n strintate, care sunt autorizate i/sau nregistrate s desfoare activiti economice n strintate, n mod independent, n condiiile prevzute de reglementrile legale n vigoare;
Regulamentul BNR nr. 4/2005 a fost publicat in M. Of. nr. 297 din 8 aprilie 2005. Urmare a multiplelor completri si modificri, a fost republicat in M. Of. nr. 616 din 6 septembrie 2007. 40
103

- sucursalele, ageniile, reprezentanele, birourile persoanelor juridice romne, precum i ale oricror altor entiti romne, nregistrate i/sau autorizate s funcioneze n strintate; - ambasadele, consulatele i alte reprezentane i misiuni permanente ale altor state n Romnia, precum i organizaiile internaionale sau reprezentanele unor astfel de organizaii care funcioneaz n Romnia. Principiile generale privind operaiunile valutare n Romnia sunt urmtoarele: - operaiunile valutare curente i de capital sunt prevzute ntr-un Nomenclator care constituie Anexa nr. 1 la Regulamentul nr. 4/2005; - operaiunile valutare curente i de capital se efectueaz, de regul, n mod liber ntre rezideni i nerezideni, n valut i n lei; - eventualele excepii de la efectuarea liber a operaiunilor valutare se stabilesc prin norme de Banca Naional a Romniei; - plile, ncasrile, transferurile i orice alte asemenea operaiuni ntre rezideni, care fac obiectul comerului cu bunuri i servicii, se realizeaz n lei, cu excepia operaiunilor prevzute n Anexa nr. 2 la Regulamentul nr. 4/2005 Categorii de rezideni care pot efectua operaiuni n valut, care se pot efectua i n valut; - operaiunile ntre rezideni, care nu fac obiectul comerului cu bunuri i servicii, pot fi efectuate n mod liber fie n lei, fie n valut; - operaiunile menionate la pct. 5 anterior i cele listate n Anexa nr. 2 la Regulament se pot efectua i n valut numai pe baza acordului de voin al prilor; - nerezidenii au dreptul s dobndeasc, s dein i s utilizeze active financiare exprimate n valut i n moneda naional (leu). Sumele n moneda naional (leu) i n valute cotate, deinute de nerezideni, pot fi convertite prin intermediul pieei valutare; - nerezidenii pot deschide i menine conturi n valut i lei la instituii de credit i pot repatria i pot transfera activele financiare deinute; - rezidenii au dreptul s dobndeasc, s dein i s utilizeze active financiare exprimate n valut; sumele n moneda naional (leu) i n valute cotate, deinute de rezideni, pot fi convertite prin intermediul pieei valutare; - rezidenii pot deschide conturi n valut i n lei la instituii de credit i la alte instituii asimilate acestora. n situaiile n care fluxuri de capital pe termen scurt de o amploare deosebit exercit presiuni puternice asupra pieei valutare i provoac perturbri grave n aplicarea politicii monetare i a cursului de schimb, avnd ca efect, n special, variaii semnificative ale lichiditii interne, Banca Naional a Romniei poate lua msuri de salvgardare privind micrile de capital cu respectarea urmtoarelor condiii: - perioada de aplicare a msurilor de salvgardare nu poate depi 6 luni; - msurile de salvgardare menionate trebuie notificate Comisiei Europene. n aplicarea Regulamentului nr. 4/2005, Banca Naional a Romniei a elaborat norme privind: - funcionarea pieei valutare interbancare; - efectuarea operaiunilor de schimb valutar; - autorizarea operaiunilor valutare; - importul i exportul fizic de instrumente de plat sub form de numerar; - msurile de salvgardare care pot fi luate ca urmare a liberalizrii operaiunilor valutare de capital. Nomenclatorul operaiunilor valutare anexat Regulamentului nr. 4/2005 realizeaz o clasificare a operaiunilor valutare corespunztor naturii economice a activelor i pasivelor la care acestea se refer, operaiuni denominate fie n lei, fie n valut. Ca regul general, operaiunile valutare prevzute n Nomenclator se interpreteaz ntr-un sens larg, astfel nct s acopere, dup caz, i fr a se limita la: - ncheierea i derularea tranzaciilor, precum i transferurile decurgnd din acestea; - toate tehnicile financiare disponibile pe pia pentru realizarea unei anumite operaiuni tranzacii la vedere (spot), tranzacii cu instrumente financiare derivate (forward, options, swap, futures), deschiderea conturilor i plasarea fondurilor n conturi; - lichidarea sau cesionarea activelor dobndite n urma investiiilor efectuate ori a altor operaiuni, repatrierea profiturilor rezultate sau utilizarea acestora; - rambursarea creditelor i mprumuturilor.
41

Nomenclatorul listeaz categoriile de operaiuni curente104 efectuate ntre rezident i nerezideni, categoriile de operaiuni de capital105 derulate ntre acetia, precum i definiii necesare n vederea interpretrii i aplicrii legislaiei valutare. Seciunea a 3-a. Asigurarea unei funcionri a sistemelor de pli Banca Naional a Romniei monitorizeaz sistemele de pli, inclusiv instrumentele de plat, n scopul asigurrii securitii i eficienei acestora i pentru a evita riscul sistemic. Pentru ndeplinirea acestei atribuii, Banca Naional a Romniei deine urmtoarele competene: - stabilete msurile necesare n materia monitorizrii sistemelor de pli; - pune n aplicare msurile stabilite; - urmrete implementarea acestora; - reglementeaz, autorizeaz i supravegheaz sistemele de pli; - poate reglementa instrumentele de plat. Banca Naional a Romniei reglementeaz, autorizeaz i supravegheaz administratorii sistemelor de pli i poate emite reglementri privind instrumentele de plat utilizate n cadrul acestor sisteme. Banca Naional a Romniei poate asigura servicii de compensare, depozitare, decontare i plat prin intermediul conturilor deschise n evidenele sale. ncepnd cu data aderrii Romniei la Uniunea European, Banca Naional a Romniei are dreptul, pe cont propriu ori n numele i pe contul statului, s participe la aranjamente de compensare, depozitare, decontare i plat sau la alte contracte avnd acest scop, ncheiate cu instituii centrale sau cu organizaii colective de specialitate, publice i private, avnd sediul n strintate. Pentru prevenirea i limitarea riscurilor de plat i credit, Banca Naional a Romniei poate presta servicii de colectare i difuzare, la cerere, contra cost, conform reglementrilor proprii, de date i informaii privind incidentele de pli i riscurile de creditare n sistemul instituiilor de credit, n condiii de asigurare a secretului bancar. Banca Naional a Romniei deschide i opereaz conturi ale instituiilor de credit, ale Trezoreriei Statului, ale caselor de compensare i ale altor entiti, rezidente i nerezidente, stabilite prin reglementri ale Bncii Naionale a Romniei i efectueaz decontarea final, irevocabil i necondiionat, a transferurilor de fonduri n conturile titularilor. Pentru toate operaiunile efectuate n conturile deschise n evidenele sale, cu excepia conturilor avnd ca titulari Comisia European i organisme financiare internaionale, Banca Naional a Romniei stabilete i ncaseaz comisioane. Seciunea a 4-a. Supravegherea prudenial a instituiilor de credit Supravegherea prudenial bancar este o activitate desfurat de autoritatea de supraveghere bancar asupra entitilor componente ale sistemului bancar care const n urmrirea modului n care acestea respect reglementrile prin care sunt statuate cerinele prudeniale care asigura:
a) tranzacii de comer internaional cu bunuri i servicii i alte asemenea tranzacii care presupun o contraprestaie imediat, inclusiv operaiunile efectuate n scopul acoperirii riscurilor rezultate din tranzaciile de comer internaional; b) alte operaiuni care nu sunt de natura operaiunilor valutare de capital; c) repatrierea veniturilor nete sub form de dividende, dobnzi, chirii i altele asemenea provenind din operaiuni valutare curente i de capital; d) remiteri de sume pentru acoperirea cheltuielilor curente ce decurg din obligaii legale de ntreinere a membrilor familiei so, soie, copii ori alte persoane aflate n ntreinere; e) cheltuielile care nu sunt de natura operaiunilor valutare de capital, fcute de rezideni n strintate n scop educaional sau religios, de recreere, vacan, sport, afaceri, vizite la rude sau la prieteni, misiuni, ntlniri, conferine, ngrijirea sntii i altele asemenea. 105 n categoriile principale de operaiuni de capital se includ urmtoarele: investiiile directe, investiiile imobiliare, operaiuni cu instrumente financiare tranzacionate n mod curent pe piaa de capital, operaiuni cu instrumente financiare tranzacionate n mod curent pe piaa monetar, operaiuni cu uniti ale organismelor de plasament colectiv, credite legate de comerul internaional la care particip un rezident, credite i mprumuturi financiare, garanii, operaiuni n conturi curente, operaiuni n conturi de depozit, transferuri aferente derulrii contractelor de asigurare, transferuri de capital cu caracter personal, import i export fizic de active financiare. 42
104

a) aplicarea unei politici i practici bancare prudente n interesul bncii i a clienilor acesteia i b) credibilitatea sistemului bancar i c) viabilitatea sistemului bancar n ansamblu106. Banca Naional a Romniei are competena exclusiv de autorizare a instituiilor de credit i rspunde de supravegherea prudenial a instituiilor de credit pe care le-a autorizat s opereze n Romnia, n conformitate cu prevederile legii bancare. Astfel, supravegherea prudenial se deruleaz pe ntreaga perioad cuprins ntre acordarea autorizaiei de funcionare i pierderea autorizaiei prin orice mod, instituiile de credit constituind subiect pasiv al raportului juridic de supraveghere. Pentru asigurarea funcionrii i viabilitii sistemului bancar, Banca Naional a Romniei este mputernicit: - s emit reglementri, s ia msuri pentru impunerea respectrii acestora i s aplice sanciunile legale n cazurile de nerespectare; - s controleze i s verifice, pe baza raportrilor primite i prin inspecii la faa locului, registrele, conturile i orice alte documente ale instituiilor de credit autorizate, pe care le consider necesare. Membrii Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei i personalul acesteia, nsrcinai s exercite atribuii de supraveghere prudenial, nu rspund civil sau penal, dup caz, dac instanele judectoreti constat ndeplinirea sau omisiunea ndeplinirii de ctre aceste persoane, cu bun-credin i fr neglijen, a oricrui act sau fapt n legtur cu exercitarea, n condiiile legii, a atribuiilor de supraveghere prudenial. n plus, cheltuielile de judecat ocazionate de procedurile judiciare iniiate mpotriva membrilor Consiliului de administraie al BNR se suport de Banca Naional a Romniei. Personalului cu atribuii de supraveghere i este interzis participarea n cadrul comisiilor de expertiz, precum i la orice alte aciuni de verificare care excedeaz atribuiile i competenele conferite acestuia prin lege. Supravegherea prudenial desfurat de Banca Naional a Romniei se realizeaz n diverse forme i n diferite momente care marcheaz existena instituiilor de credit107, cum ar fi: - prin reglementarea normelor cu caracter prudenial privind cerinele pentru autorizare i desfurarea activitii; - la constituire, prin analizarea documentaiei depuse de fondatori, n cadrul procedurii de autorizare i prin acordarea autorizaiei de funcionare; - pe tot parcursul existenei unei bnci, prin analizarea raportrilor periodice i prin aciuni la faa locului de verificare a respectrii normelor de prudenialitate; - prin aprobarea fuziunii i divizrii instituiilor de credit; - prin aplicarea, dac este cazul, de sanciuni i msuri; - prin exercitarea calitii de organ de jurisdicie n domeniul bancar; - prin participarea nemijlocit la aciuni de supraveghere special; - prin analizarea i luarea de hotrri n cazul supravegherii speciale, al administrrii speciale i al retragerii autorizaiei de funcionare; - prin exercitarea drepturilor conferite de lege n cadrul procedurii de reorganizare judiciar i faliment al instituiilor de credit; - prin participarea la conducerea unor instituii legate nemijlocit de activitatea instituiilor de credit. Pentru asigurarea funcionrii i viabilitii sistemului bancar, Banca Naional a Romniei este abilitat s emit reglementri. Avnd n vedere scopul urmrit de legiuitor i rolul atribuit instituiei, aceste reglementri trebuie s instituie norme cu caracter prudenial, care s se refere la o varietate de aspecte legate de activitatea instituiilor de credit. Avnd n vedere caracterul unitar n domeniul supravegherii prudeniale acordat Bncii Naionale a Romniei, care este, n acelai timp, autoritate de reglementare, de autorizare i de supraveghere pe tot parcursul existenei unei instituii de credit, trebuie subliniat faptul c att din punct de vedere legislativ, ct i practic autoritatea n domeniu desfoar o aciune cu caracter prudenial atunci cnd analizeaz i se pronun cu privire la autorizarea unei instituii de credit. n cazul fuziunii i divizrii bncilor, autoritatea de supraveghere prudenial este chemat s-i afirme rolul su n dou momente distincte:
106 107

I. Silberstein, Aspecte juridice n relaia dintre banca central i bncile comerciale, n R.R.D.A. nr. 2/2003, p. 55. Idem, Controlul administrativ i supravegherea bancar, Ed. Rosetti, Bucureti, 2005, p. 60 i urm. 43

(i) aprobarea prealabil pentru fuziune sau divizare i (ii) autorizaia de funcionare a noilor instituii de credit rezultate n urma fiecreia din cele dou tipuri de operaiuni. De altfel, banca central i-a ndeplinit i sub aspectul reglementrii n materie rolul su de autoritate de supraveghere, elabornd norme specifice pentru asemenea operaiuni juridice privind fuziunea i divizarea bncilor. De la momentul acordrii autorizaiei i pn la retragerea autorizaiei, orice instituie de credit se afl sub supravegherea prudenial a Bncii Naionale a Romniei. Supravegherea se realizeaz att prin raportrile periodice pe care instituiile de credit trebuie s le transmit, n conformitate cu reglementrile n domeniu, ct i prin inspeciile pe care personalul de specialitate al bncii centrale le desfoar la sediul instituiei de credit i la sediile secundare ale acesteia. Autoritatea de supraveghere prudenial este competent n determinarea obiectivelor i frecvenei rapoartelor care s reflecte gradul de variabilitate a activitilor i s permit acesteia s analizeze ce se ntmpl la nivelul bncii, att n supravegherea pe o singur baz, ct i n cea pe baze consolidate i la nivelul sistemului bancar, n ansamblu. Aceasta trebuie s se asigure c fiecare banc i menine registrele contabile n conformitate cu standardele de politic i practic contabil, pentru a oglindi realitatea asupra condiiei financiare i a profitabilitii bncii. Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei hotrte msurile n domeniul autorizrii i supravegherii prudeniale a bncilor, avnd dreptul s emit autorizaii bncilor i, n mod similar, s le retrag, s hotrasc instituirea msurilor de supraveghere special i de administrare special, s analizeze rapoartele fcute n cadrul acestor proceduri de ctre persoanele abilitate conform legii i s dispun continuarea sau ncetarea acestor msuri, trecerea de la o msur la alta, precum i introducerea aciunii de declanare a procedurii reorganizrii judiciare i a falimentului unei instituii de credit. Banca Naional a Romniei poate hotr i msuri de instituire a supravegherii speciale i de administrare special a bncilor, supravegherea special fiind adus la ndeplinire de specialitii din cadrul Bncii Naionale a Romniei, iar administrarea special de ctre un administrator special desemnat de Banca Naional a Romniei. Supravegherea prudenial a instituiilor de credit este realizat de ctre Banca Naional a Romniei prin intermediul persoanelor anume mputernicite de conducerea executiv a instituiei. Consiliul de administraie are rolul hotrtor n activitatea de supraveghere bancar. Rezultatele aciunilor de supraveghere pot conduce Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei la introducerea bncii ntr-una din msurile cu caracter special pe care legea le-a dat n sarcina sa. n ceea ce privete procedura falimentului, aceasta se deschide pe baza unei cereri introduse de ctre instituia de credit debitoare sau de creditorii acesteia ori de Banca Naional a Romniei. Banca Naional a Romniei poate fi n situaia de a declana ea nsi o asemenea procedur n calitatea de creditor al instituiei de credit al crei faliment se pornete, dar, ceea ce i este specific, reprezint declanarea procedurii n calitatea sa de autoritate de supraveghere prudenial. Banca Naional a Romniei se afl n relaii speciale cu unele instituii a cror menire se realizeaz ca urmare a rolului acestora cu privire la instituiile de credit. Seciunea a 5-a. Operaiuni pe contul statului i cu titluri de stat Banca Naional a Romniei ine n evidenele sale contul curent general al Trezoreriei Statului, deschis pe numele Ministerului Economiei i Finanelor. Funcionarea contului curent general al Trezoreriei Statului i nregistrarea operaiunilor n acest cont se stabilesc prin convenii ncheiate ntre Banca Naional a Romniei i Ministerul Finanelor Publice. n relaia cu Trezoreria Statului, Banca Naional a Romniei deruleaz urmtoarele operaiuni principale: - primete ncasrile pentru contul curent general al Trezoreriei Statului i efectueaz plile n limita disponibilitilor existente n acest cont; - percepe comisioane la decontarea operaiunilor prin contul curent general al Trezoreriei Statului, deschis n evidenele sale, i pltete dobnzi la disponibilitile din acest cont; - poate aciona ca agent al statului n stabilirea instituiilor de credit eligibile a primi depozite ale Trezoreriei Statului, n condiii care se stabilesc mpreun cu Ministerul Economiei i Finanelor.
44

n materia operaiunilor cu titluri de stat, trebuie reinut de la nceput principiul general conform cruia Banca Naional a Romniei nu poate achiziiona titluri de stat de pe piaa primar. n baza conveniilor ncheiate n prealabil cu Ministerul Economiei i Finanelor i n conformitate cu reglementrile proprii, Banca Naional a Romniei poate aciona, cu perceperea unui comision, ca agent pe contul statului, n ceea ce privete: - plasarea ctre teri a emisiunilor de titluri de stat i alte instrumente negociabile de ndatorare ale statului romn; - exercitarea funciilor de agent de nregistrare, depozitare i transfer al titlurilor de stat; - plata capitalului, dobnzilor, comisioanelor i a spezelor aferente; - executarea decontrilor n contul curent general al Trezoreriei Statului; - orice alte operaiuni n conformitate cu obiectivul fundamental i atribuiile bncii centrale; - efectuarea de pli aferente poziiei de agent al statului prin conturi deschise n evidenele sale, inclusiv a celor aferente serviciului datoriei emitenilor i altor costuri de tranzacionare i operare. mprumuturile statului pe baz de titluri de stat se efectueaz n temeiul dispoziiilor prevzute n convenii specifice ncheiate ntre Banca Naional a Romniei i Ministerul Economiei i Finanelor, convenii care detaliaz cel puin urmtoarele aspecte: - valoarea mprumutului; - data scadenei; - rata dobnzii; - modul de calcul al dobnzii pe toat durata creditului; - costurile serviciului datoriei; - date privind titlurile de stat negociabile, emise pentru fiecare mprumut. n temeiul dispoziiilor art. 29 i 48 din Statut, ale Ordinului ministrului finanelor publice nr. 1.408/2005 i ale Conveniei Ministerului Finanelor Publice Bncii Naionale a Romniei nr. 184.575/13 din 23 septembrie 2005, BNR a emis Regulamentul nr. 11/2005 privind piaa primar a titlurilor de stat administrat de Banca Naional a Romniei108 care are drept obiect principal de reglementare: a) termenii i procedurile privind plasarea prin Banca Naional a Romniei a titlurilor de stat emise de Ministerul Finanelor Publice n form dematerializat, n moned naional sau n valut, pe piaa intern; b) condiiile privind accesul participanilor pe piaa primar n calitate de dealeri primari; c) drepturile i obligaiile ce revin dealerilor primari, precum i orice alte condiii, modaliti, proceduri cu privire la organizarea i derularea activitii pe aceast pia. Participani pe piaa primar a titlurilor de stat n calitate de dealeri primari pot fi: (i) instituii de credit autorizate de Banca Naional a Romniei; (ii) societi de servicii de investiii financiare autorizate de Comisia Naional a Valorilor Mobiliare; (iii) instituiile echivalente celor menionate mai sus autorizate n statele membre ale Uniunii Europene i/sau n celelalte state aparinnd Spaiului Economic European. Persoanele fizice i persoanele juridice, rezidente sau nerezidente, care nu au calitatea de instituie de credit sau societate de investiii financiare autorizat, pot s desfoare operaiuni pe piaa primar a titlurilor de stat numai prin intermediul unui dealer primar. Regulamentul BNR nr. 11/2005 mai reglementeaz: - condiii de acces la piaa primar a titlurilor de stat pentru dealerii primari; - procedura de plasare a titlurilor de stat pe piaa primar; - monitorizarea respectrii prevederilor Regulamentului BNR nr. 11/2005; - regimul sancionator. Tot n temeiul art. 29 i 48 din Statutul BNR, al Ordinului ministrului finanelor publice nr. 1.408/2005 i al Conveniei Ministerului Finanelor Publice Bncii Naionale a Romniei nr. 184.575/13 din 23 septembrie 2005, BNR a emis i Regulamentul nr. 12/2005 privind piaa secundar a titlurilor de stat administrat de Banca Naional a Romniei, act normativ care stabilete: - regulile privind organizarea i funcionarea pieei secundare a titlurilor de stat, administrat de Banca Naional a
Publicat in M. Of. nr. 882 din 30 septembrie 2005. In aplicarea regulamentului in cauz, BNR a emis Norma nr. 13/2005, completat si modificat de Normele BNR nr. 5/2006 si 23/2006. 45
108

Romniei; - criteriile de acces pentru participani; - msurile necesare funcionrii n mod regulat i transparent a pieei respective. Regulamentul BNR nr. 12/2005 i normele emise n aplicarea acestuia detaliaz: - condiiile i procedurile de acces/admitere, excludere i suspendare a participanilor la i de la tranzacionare; - condiiile i procedurile de tranzacionare, precum i obligaiile participanilor i ale emitentului; - procedurile privind modul de determinare i publicare a preurilor i a cotaiilor, tipurile de contracte i operaiuni permise, standardele contractuale; - msurile necesare funcionrii n mod regulat i ordonat, inclusiv sub aspect tehnic, a pieei i modalitatea de verificare a respectrii regulilor acesteia; - modul de administrare i diseminare ctre public a informaiilor privind emitentul, emisiunile tranzacionate i serviciile de acces al participanilor pe piaa reglementat; - obligaiile administratorului de pia i ale custozilor cu privire la stabilirea mecanismelor de securitate i control al sistemelor informatice, pentru protecia drepturilor deintorilor cu privire la titlurile de stat i a informaiilor confideniale; - modul de asigurare a siguranei datelor i informaiilor stocate, a fiierelor i bazelor de date, inclusiv n situaia unor calamiti naturale, dezastre i altor evenimente deosebite. Pe piaa secundar administrat de Banca Naional a Romniei pot participa direct intermediarii pieei secundare i alte entiti care pot efectua operaiuni cu titluri de stat exclusiv n nume i pe cont propriu. Pot participa la piaa secundar administrat de Banca Naional a Romniei, n calitate de intermediari: (i) dealerii primari; (ii) instituiile de credit autorizate de Banca Naional, altele dect cele care au calitate de dealeri primari; (iii) societile de servicii de investiii financiare autorizate de Comisia Naional a Valorilor Mobiliare, altele dect cele care au calitate de dealeri primari; (iv) instituiile echivalente celor prevzute la poziiile 2 i 3 menionate, autorizate n statele membre ale Uniunii Europene i/sau n celelalte state aparinnd Spaiului Economic European. Regulamentul BNR nr. 12/2005 mai reglementeaz: - condiii de acces la piaa secundar a titlurilor de stat pentru dealerii primari; - procedura de derulare a operaiunilor specifice pe piaa secundar; - regimul sancionator. Seciunea a 6-a. Administrarea rezervelor internaionale Cu respectarea regulilor generale privind lichiditatea i riscul specific activelor externe, BNR stabilete i menine rezerve internaionale, n astfel de condiii nct s poat determina periodic mrimea lor exact. Rezervele internaionale sunt alctuite cumulativ ori selectiv din urmtoarele elemente: 1. aur deinut n tezaur n ar sau depozitat n strintate; 2. active externe, sub form de bancnote i monede sau disponibil n conturi la bnci sau la alte instituii financiare n strintate, exprimate n acele monede i deinute n acele ri, pe care le stabilete Banca Naional a Romniei; 3. orice alte active de rezerv, recunoscute pe plan internaional, inclusiv dreptul de a efectua cumprri de la Fondul Monetar Internaional n cadrul tranei de rezerv, precum i deinerile de drepturi speciale de tragere; 4. cambii, cecuri, bilete la ordin, precum i obligaiuni i alte valori mobiliare, negociabile sau nu, emise sau garantate de persoane juridice nerezidente, clasificate n primele categorii de ctre ageniile de apreciere a riscurilor, recunoscute pe plan internaional, exprimate i pltibile n valut n locuri acceptabile pentru Banca Naional a Romniei; 5. bonuri de tezaur, obligaiuni i alte titluri de stat, emise sau garantate de guverne strine sau de instituii financiare interguvernamentale, negociabile sau nu, exprimate i pltibile n valut n locuri acceptabile pentru Banca Naional a Romniei. Banca Naional a Romniei este autoritatea care are obligaia de a urmri meninerea rezervelor internaionale la un nivel adecvat tranzaciilor externe ale Romniei. Dac exist pericolul diminurii rezervelor internaionale, pn
46

la un nivel care ar periclita tranzaciile internaionale ale statului, precum i n cazul n care diminuarea s-a produs, Banca Naional a Romniei va prezenta Guvernului i Parlamentului un raport privind situaia rezervelor internaionale i cauzele care au condus sau care pot conduce la o astfel de reducere. Raportul trebuie s conin recomandrile Bncii Naionale a Romniei privind politicile guvernamentale macroeconomice necesare pentru prentmpinarea sau remedierea situaiei. n procedura de administrare a rezervelor internaionale, Banca Naional a Romniei stabilete condiiile necesare efecturii operaiunilor specifice, respectiv: - s cumpere, s vnd i s efectueze alte tranzacii cu lingouri i monede din aur i cu alte metale preioase; - s cumpere, s vnd i s efectueze alte tranzacii cu valute; - s cumpere, s vnd i s efectueze alte tranzacii pe piaa secundar cu bonuri de tezaur, obligaiuni i alte titluri emise sau garantate de guverne strine sau de organizaii financiare interguvernamentale; - s cumpere, s vnd i s efectueze alte tranzacii cu valori mobiliare emise sau garantate de bnci centrale, de instituii financiare internaionale, de societi bancare i nebancare; - s deschid i s menin conturi la alte bnci centrale i autoriti monetare, societi bancare i la instituii financiare internaionale; - s deschid, s in conturi i s efectueze operaiuni de corespondent pentru instituii financiare internaionale, bnci centrale i autoriti monetare, societi financiare i bancare, organizaii financiare interguvernamentale din strintate, precum i pentru guverne strine i ageniile lor. Capitolul III Conducerea i administrarea Bncii Naionale a Romniei Seciunea 1. Prezentare general Banca Naional a Romniei este condus att de organe de conducere individuale, ct i colective109. Conducerea executiv a Bncii Naionale a Romniei, n cadrul Comitetului de Politic Monetar i a Comitetului de Supraveghere, se exercit n prezent de ctre: 1. guvernator; 2. prim-viceguvernator i 3. de cei doi viceguvernatori. Condiiile de exercitare a competenelor sunt stabilite prin regulamentul intern al BNR, aprobat de Consiliul de administraie. Activitatea Consiliului de administraie este reglementat de prevederile Legii nr. 312/2004 i de regulamentele Bncii Naionale a Romniei. n prezent, n cadrul BNR sunt organizate 18 direcii aflate n subordinea guvernatorului i viceguvernatorilor110. n legtur cu membrii consiliului de administraie al BNR, Legea nr. 312/2004 reglementeaz anumite incompatibiliti i conflicte de interese, respectiv: - membrii consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei nu pot fi deputai ori senatori sau membri ai unui partid politic i nu pot face parte din autoritatea judectoreasc sau din administraia public; - ncepnd cu data aderrii Romniei la Eurosistem, membrii Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei, implicai n exercitarea atribuiilor legate de Sistemul European al Bncilor Centrale, nu pot avea alte funcii care se pot afla n conflict de interese cu obligaiile ce le revin, n calitate de membri ai consiliului; - membrii consiliului de administraie i salariaii cu funcii de conducere ai Bncii Naionale a Romniei sunt supui regimului incompatibilitilor i conflictelor de interese prevzut de lege; - membrii consiliului de administraie trebuie sa se dedice exclusiv exercitrii atribuiilor lor, cu posibilitatea desfurrii de activiti didactice i de cercetare tiinific.
Pentru o analiz comparat a organizrii bncilor centrale din state unitare cu cele din state federale, inclusiv cazul particular al Bncii Centrale Europene, a se vedea M.M. Nsouli, Recherche sur les critres dune banque centrale moderne, L.G.D.J., 2003, p. 79 i urm. 110 Vezi www.bnr.ro. organizare organigram. 47
109

Seciunea a 2-a. Consiliul de administraie Consiliul de administraie111 este alctuit n prezent din 9 membri alei de Parlamentul Romniei la propunerea comisiilor permanente de specialitate ale celor dou Camere. Numirile se fac pe o perioad de 5 ani, cu posibilitatea rennoirii mandatului. Dintre cei 9 membri amintii, 4 aparin direct structurii executive permanente a BNR (guvernatorul i cei trei viceguvernatori, dintre care unul este prim-viceguvernator), ceilali 5 membri nefiind salariai ai BNR112. Calitatea de membru al Consiliului de administraie al BNR este incompatibil cu cea de parlamentar sau membru al unui partid politic. De asemenea, membrii Consiliului de administraie al BNR nu pot face parte din autoritatea judectoreasc sau din administraia public. Legea nr. 312/2004 a avut n vedere asigurarea unei stabiliti n funcie a membrilor Consiliului de administraie al BNR pe durata mandatului acestora, cu nlturarea, pe ct posibil, a influenelor politice sau de alt natur. n acest sens, au fost prevzute n mod strict condiiile de ocupare a locurilor vacante i de schimbare din funcie. Numirile, retragerile i revocrile din funcie ale membrilor Consiliului de Administraie al Bncii Naionale a Romniei se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I. Referitor la situaia descompletrii consiliului de administraie, completarea locurilor vacante se face pe funcia respectiv, cu respectarea prevederilor aplicabile numirii n funcie113. Revocarea din funcie a oricrui membru al consiliului de administraie se face de ctre Parlament, la propunerea comun a comisiilor permanente de specialitate ale celor dou Camere ale Parlamentului, n una din urmtoarele circumstane: (i) dac persoana nceteaz s ndeplineasc condiiile necesare pentru exercitarea atribuiilor de membru al Consiliului de administraie al BNR sau (ii) dac persoana n cauz se face vinovat de abateri grave. Pentru nlturarea eventualelor posibile speculaii i interpretri, Legea nr. 312/2004 reglementeaz expres faptul c niciun membru al Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei nu poate fi schimbat din funcie din alte motive sau prin alt procedur dect cea menionat mai sus. Revocarea din funcie se decide prin hotrre a Parlamentului. Hotrrea de revocare din funcie a membrilor Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei poate fi atacat la nalta Curte de Casaie i Justiie, n termen de 15 zile de la publicarea acesteia n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I. Principalele atribuii ale Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei sunt reglementate de dispoziiile art. 33 din Legea nr. 312/2004. n temeiul dispoziiilor legale invocate, acesta hotrte: - politicile n domeniul monetar i al cursului de schimb, urmrind aducerea la ndeplinire a acestora; - msurile n domeniul autorizrii, reglementrii i supravegherii prudeniale a instituiilor de credit i monitorizrii sistemelor de pli pe care le-a autorizat; - direciile principale n conducerea operaiunilor i rspunderile ce revin personalului Bncii Naionale a Romniei; - organizarea intern, indemnizaiile, salariile i alte drepturi bneti ale personalului; - atribuiile i componena Comitetului de Politic Monetar, Comitetului de Supraveghere, Comitetului de Administrare a Rezervelor Internaionale i Comitetului de Audit, care funcioneaz n cadrul Bncii Naionale a
Consiliul de administraie al BNR numit prin Hotrrea Parlamentului Romniei nr. 16 din 28.09.2004, este alctuit din: Guvernator Academician Mugur Isrescu, Prim-viceguvernator Prof. univ. dr. Florin Georgescu, Viceguvernator Dr. Eugen Dijmrescu, Viceguvernator Dr. Cristian Popa, Membru Prof. univ. dr. Silviu Cerna, Membru Maria Ene, Membru Dr. Agnes Nagy, Membru Dr. Napoleon Pop, Membru Prof. univ. dr. Virgiliu Stoenescu. 112 Aceast structur a Consiliului de administraie a fost introdus dup 1990. Structura n perioada comunist era stabilit prin Decretul nr. 124/1970 al Consiliului de Stat, devenit Legea nr. 21/1970, care a abrogat Decretul nr. 403/1965, acte normative care stabileau urmtoarea structur a Consiliul de administraie: a) guvernatorul, primul vicepreedinte i vicepreedinii bncii; b) directorii i ali conductori ai unor compartimente organizatorice ale bncii i ai unor uniti din subordinea acesteia, precum i specialiti cu experien ndelungat i nalt calificare din cadrul bncii sau din afara acesteia; c) un delegat al sindicatelor, desemnat de Uniunea General a Sindicatelor din Romnia. 113 Art. 33 alin. (3) i (4) din Statut. 48
111

Romniei; - delegarea temporar a competenelor sale ctre conducerea executiv, atunci cnd situaii speciale pot impune aceast soluie. Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei hotrte msurile n domeniul autorizrii i supravegherii prudeniale a bncilor, avnd dreptul: - s emit autorizaii bncilor i, n mod similar, s le retrag; - s hotrasc instituirea msurilor de supraveghere special i de administrare special; - s analizeze rapoartele fcute n cadrul acestor proceduri de ctre persoanele abilitate conform legii i s dispun continuarea sau ncetarea acestor msuri, trecerea de la o msur la alta, precum i - introducerea aciunii de declanare a procedurii reorganizrii judiciare i a falimentului unei instituii de credit. Supravegherea prudenial a instituiilor de credit este realizat de ctre Banca Naional a Romniei prin intermediul persoanelor anume mputernicite de conducerea executiv a instituiei, Consiliul de administraie avnd un rol hotrtor n activitatea de supraveghere bancar. Consiliul de administraie al BNR acioneaz i ca organism jurisdicional n temeiul art. 275-277 din Legea bancar. Consiliul de administraie are obligaia de a se pronuna prin hotrre motivat n termen de 30 de zile de la data primirii oricrei contestri privind actele adoptate de Banca Naional a Romniei conform dispoziiilor legii bancare cu privire la o instituie de credit, inclusiv, cu titlu de exemplu, cele privind: a) administratorii; b) directorii; c) persoanele desemnate s asigure conducerea compartimentelor sau a sucursalelor instituiei de credit; d) acte cu privire la acionarii instituiei de credit. Contestaiile asupra actelor emise de BNR trebuie nregistrate de persoanele interesate la Consiliul de Administraie n termen de 15 zile de la comunicare. Hotrrea consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei poate fi atacat la nalta Curte de Casaie i Justiie, n termen de 15 zile de la comunicare. Banca Naional a Romniei este singura autoritate n msur s se pronune asupra considerentelor de oportunitate, a evalurilor i analizelor calitative care stau la baza emiterii actelor sale. n cazul contestrii n instan a actelor Bncii Naionale a Romniei, instana judectoreasc se poate pronuna exclusiv asupra legalitii actelor respective. Persoanele interesate se pot adresa Consiliului de administraie i n cazul refuzului nejustificat al Bncii Naionale a Romniei de a se pronuna, n termenele prevzute de lege, cu privire la o cerere de autorizare care cuprinde toate datele i informaiile cerute potrivit prevederilor legale n vigoare. Trebuie subliniat faptul c, pn la adoptarea unei hotrri de ctre Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei urmare primirii unei contestaii sau pn la pronunarea unei hotrri definitive i irevocabile de ctre instana judectoreasc, dup caz, executarea actelor emise de Banca Naional a Romniei nu se suspend. Seciunea a 3-a. Guvernatorul Bncii Naionale a Romniei Gestiunea zilnic a BNR este atributul guvernatorului114. n conformitate cu organigrama publicat drept valabil la data de 1 iulie 2007, n subordinea guvernatorului BNR funcioneaz Comitetul de politic monetar, Comitetul de supraveghere i Comitetul de administrare a rezervelor internaionale i i desfoar activitatea Cancelaria BNR i viceguvernatorii, inclusiv prim-viceguvernatorul. ntre atribuiile guvernatorului BNR reglementate de Legea nr. 312/2004 se rein: 1. dispune msuri pentru executarea dispoziiilor legale; 2. dispune masuri pentru executarea hotrrilor consiliului de administraie, precum i a altor reglementri privind Banca Naional a Romniei; 3. numete n funcie personalul din aparatul central al Bncii Naionale a Romniei i pe directorii sucursalelor i ai ageniilor; 4. reprezint Banca Naional a Romniei n relaiile cu terii, semnnd, direct sau prin persoane mputernicite de el, toate tratatele sau conveniile ncheiate;
Pentru o analiz comparativ a atribuiilor i specificului activitii guvernatorului/preedintelui de banc central, inclusiv Banca Central European, a se vedea M.M. Nsouli, op. cit., p. 81 i urm. 49
114

5. n numele consiliului de administraie, prezint Parlamentului, pn la data de 30 iunie a anului urmtor, raportul anual al Bncii Naionale a Romniei. Guvernatorul, care este i Preedintele Consiliului de administraie, poate delega prim-viceguvernatorului i viceguvernatorilor unele dintre atribuiile sale, n condiiile stabilite de consiliul de administraie. n cazul absenei sau imposibilitii guvernatorului de a aciona, acesta va fi suplinit de prim-viceguvernator. Actele emise de guvernator sunt: a) ordine i b) decizii. Raportul anual al Bncii Naionale a Romniei cuprinde: (i) activitile Bncii Naionale a Romniei; (ii) situaiile financiare anuale; (iii) raportul de audit. Raportul se dezbate, fr a fi supus votului, n edina comun a celor dou Camere ale Parlamentului. Seciunea a 4-a. Funcionarea Bncii Naionale a Romniei Banca Naional funcioneaza cu un capital propriu deinut integral de Statul Romn; n vederea protejrii acestuia i acoperirii eventualelor pierderi, banca are obligaia s constituie i s menin rezerve statutare. Rezervele statutare se majoreaz anual cu o parte a profitului net anual conform urmtoarelor reguli stabilite n art. 43 din Statut: 1. Banca Naional a Romniei vireaz lunar la bugetul statului o cot de 80% din veniturile nete rezultate dup deducerea urmtoarelor elemente: a) cheltuielile aferente exerciiului financiar, inclusiv cheltuielile cu provizioanele de risc de credit; b) pierderea exerciiilor precedente rmas neacoperit. 2. Banca Naional a Romniei poate constitui provizioane de risc de credit, cu avizul consultativ al Ministerului Finanelor Publice. BNR poate constitui provizioane suplimentare fa de provizioanele de risc de credit menionate, dar acestea se vor suporta din profitul net rmas dup scderea sumelor prevzute la pct. 1 anterior; 3. Profitul rmas dup aplicarea prevederilor regulilor de la pct. 1 i 2 menionate se repartizeaz pe destinaii, n urmtoarea ordine de prioritate: a) pentru rezervele statutare repartizri de pn la 60%; b) pentru constituirea surselor proprii de finanare repartizri de pn la 30%; c) pentru fondul de participare a salariailor la profit un procent de pn la 10%; d) sumele eventual rmase dup repartizrile efectuate conform lit. (a) - (c) sunt alocate pentru destinaiile care se stabilesc de ctre Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei. n cazul n care, ntr-un exerciiu financiar, Banca Naional a Romniei nregistreaz pierderi, acestea se acoper din sursele disponibile, n urmtoarea ordine de prioritate: (i) contul special de reevaluare; (ii) rezervele statutare. Seciunea a 5-a. Auditarea situaiilor financiare anuale n temeiul dispoziiilor art. 36 din Statut, situaiile financiare anuale ale Bncii Naionale a Romniei sunt supuse auditrii de ctre auditori financiari, persoane juridice autorizate de Camera Auditorilor Financiari din Romnia, selectai de ctre consiliul de administraie, pe baz de licitaie. Raportul auditorului financiar mpreun cu opinia se prezint Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei i se public mpreun cu situaiile financiare anuale. Situaiile financiare ale Bncii Naionale a Romniei se ntocmesc conform principiilor i regulilor contabile prevzute de standardele internaionale de contabilitate, aplicabile bncilor centrale, recunoscute de Banca Central
50

European i trebuie s cuprind: 1. bilanul; 2. contul de profit i pierdere; 3. notele explicative. Situaiile financiare anuale ale Bncii Naionale a Romniei trebuie s ofere o imagine fidel a poziiei financiare i a performanei financiare pentru respectivul exerciiu financiar. Modelele situaiilor financiare anuale sunt elaborate de Banca Naional a Romniei, cu avizul consultativ al Ministerului Finanelor Publice. Operaiunile comerciale efectuate de Banca Naional a Romniei, care se reflect n bugetul de venituri i cheltuieli i n situaiile financiare anuale, sunt supuse controlului ulterior al Curii de Conturi115.

Titlul IV Instituiile de credit Capitolul I Prezentare general Seciunea 1. Reglementare i natur juridic Temeiul legal principal de reglementare a instituiilor de credit este O.U.G. nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului astfel cum a fost completat i modificat de Legea nr. 227/2007 pentru aprobare O.U.G. nr. 99/2006, precum si de urmatoarele acte normative: O.U.G. nr. 25/2009, O.U.G. nr. 26/2010,O.G. 13/2011 si O.G. nr. 1/2012 . n prezent, O.U.G. nr. 99/2006 astfel cum a fost completata si modificata reprezint Legea bancar n vigoare. n temeiul art. 7 pct. 10 din Legea bancar, prin instituie de credit se nelege acea entitate a crei activitate const n atragerea de depozite sau de alte fonduri rambursabile de la public i n acordarea de credite n cont propriu. Conceptul de instituie de credit i are originea n dreptul comunitar, n prima Directiva bancar din 12 decembrie 1977 ale crei dispoziii au fost reluate n Directiva cu nr. 2000/12/CE. Concepia european nu a fost

115

Art. 47 alin. (2). 51

preluat n mod identic de toate statele europene. n legea francez116, de exemplu, instituia de credit117 este reglementat drept o instituie a crei activitate const n primirea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public, acordarea de credite pe cont propriu i punerea la dispoziie i gestionarea mijloacelor de plat. n dreptul englez, conceptul comun nu este cel de instituie de credit, ci de banc, definiia bncii n common law118 fiind instituie angajat n comerul de banc. Cum anterior Banking Act din 1979 Parlamentul nu determinase coninutul comerului de banc, rmnea la latitudinea instanelor s determine, n caz de divergen, dac o activitate reprezint sau nu comer de banc sau dac o anumit entitate este sau nu o banc119. n temeiul art. 3 din Legea bancar, instituiile de credit, persoane juridice romne, se pot constitui i funciona n una din urmtoarele forme120: 1. bnci; 2. organizaii cooperatiste de credit; 3. bnci de economisire i creditare n domeniul locativ; 4. bnci de credit ipotecar. Bncile121 sunt instituii de credit cu vocaie universal, care pot desfura oricare dintre activitile permise instituiilor de credit, astfel cum acestea sunt reglementate n Seciunea 1.2. a Capitolului II din Titlul I, Partea I din O.U.G. nr. 99/2006. Bncile, persoane juridice romne, se constituie sub form juridic de societate pe aciuni n conformitate cu legislaia comercial i cu respectarea dispoziiilor Legii bancare. Se interzice bncilor, persoane juridice romne, utilizarea unei denumiri care este specific unei alte categorii de instituii de credit reglementate de Legea bancar. Bncilor li se aplic n totalitate dispoziiile cu caracter general aplicabile instituiilor de credit potrivit Legii bancare. Bncile de economisire i creditare n domeniul locativ122, persoane juridice romne, sunt instituii de credit specializate n finanarea pe termen lung a domeniului locativ, al cror obiect principal de activitate const n economisirea i creditarea n sistem colectiv pentru domeniul locativ. n lipsa unei dispoziii exprese contrare, dispoziiile cu caracter general aplicabile instituiilor de credit potrivit Legii bancare se aplic n mod corespunztor i bncilor de economisire i creditare n domeniul locativ. Bncile de credit ipotecar123, persoane juridice romne, sunt instituii de credit specializate, al cror obiect principal de activitate l constituie desfurarea cu titlu profesional a activitii de acordare de credite ipotecare pentru investiii imobiliare i atragerea de fonduri rambursabile de la public prin emisiune de obligaiuni ipotecare. Cu excepia activitii de atragere de depozite, bncile de credit ipotecar pot desfura n limita autorizaiei acordate activitile permise instituiilor de credit prevzute la art. 18 din Legea bancar, n condiiile n care acestea susin activitatea de acordare de credite ipotecare i emisiune de obligaiuni ipotecare.
C. Gavalda, J. Stoufflet, Droit bancaire, Litec, 2005, la p. 27, se arat faptul c definiia legal a instituiei de credit n dreptul francez se bazeaz n mod esenial pe natura activitii prestate, forma de constituire i obinuin n exercitarea activitilor. Astfel, n viziunea autorilor este necesar ndeplinirea cel puin a unei activiti din cele trei menionate de Codul monetar i financiar ca activitate bancar (atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile, acordarea de credite i gestionarea mijloacelor de plat), calitatea de persoan juridic a entitii i obinuina n derularea operaiunilor (exercitarea cu titlu de profesiune obinuit). n plus, se consider c dei legea francez nu exprim acest aspect, nu au calitatea de instituie de credit dect ntreprinderile care ndeplinesc operaiuni bancare pe cont propriu. Cei care acioneaz ca simpli mandatari sau colaboratori ai altcuiva nu intr n cmpul definiiei legale, cu excepia anumitor intermediari care se bucur de un statut legal special. 117 Pentru clasificrile instituiilor de credit din legislaia francez, a se vedea: J.-L. Rives-Lange, M. Contamine-Raynaud, Droit Bancaire, Dalloz, 1995, p. 37 i urm.; S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF, 2003, p. 42 i urm. 118 R. Cranston, Principles of banking law, Oxford University Press, 1997, p. 4, citeaz din cazul considerat a introduce cea mai autorizat caracterizare a activitii bancare n common law. n United Dominions Trust Ltd. v. Kirkwood, n 1966, sunt enumerate trsturile care trebuie sa se regseasc n activitatea bancar: acceptarea de sume n depozit din partea clienilor, onorarea de cecuri ale clienilor i operarea de conturi curente. 119 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, p. 68. 120 In varianta initiala din anul 2006 in categoria institutiilor de credit erau incluse si institutiile emitente de moneda electronica. 121 Art. 285 i urm. din Legea bancar. 122 Art. 288 i urm. din Legea bancar. 123 Art. 318 i urm. din Legea bancar. 52
116

Bncile de credit ipotecar, persoane juridice romne, se constituie sub form juridic de societate pe aciuni n conformitate cu legislaia aplicabil societilor comerciale i cu respectarea dispoziiilor Legii bancare. Denumirea unei bnci de credit ipotecar trebuie s includ sintagma banc de credit ipotecar sau sintagma banc ipotecar. Dispoziiile cu caracter general aplicabile instituiilor de credit potrivit O.U.G. nr. 99/2006 se aplic n mod corespunztor i bncilor de credit ipotecar. Prin cooperativ de credit124 se nelege instituia de credit constituit ca o asociaie autonom de persoane fizice unite voluntar n scopul ndeplinirii nevoilor i aspiraiilor lor comune de ordin economic, social i cultural, a crei activitate se desfoar, cu precdere, pe principiul ntrajutorrii membrilor cooperatori. Legea bancar permite constituirea sub denumirea de cas central a cooperativelor de credit (sau cas central), a unei instituii de credit rezultate din asocierea mai multor cooperative de credit, n scopul gestionrii intereselor lor comune, urmririi centralizate a respectrii dispoziiilor legale i a reglementrilor-cadru, aplicabile tuturor cooperativelor de credit afiliate, prin exercitarea supravegherii i a controlului administrativ, tehnic i financiar asupra organizrii i funcionrii acestora. Cooperativele de credit, persoane juridice romne i casele centrale, persoane juridice romne, ale cooperativelor de credit la care acestea sunt afiliate, sunt denumite generic, n Legea bancar, organizaii cooperatiste de credit. Dispoziiile cu caracter general cuprinse n Partea I a O.U.G. nr. 99/2006 se aplic n totalitate caselor centrale i, dac nu se dispune n mod contrar n Titlul V din actul normativ menionat, se aplic i cooperativelor de credit afiliate la casele centrale. n legislaia bancar comunitar i n Legea bancar romn se face distincie ntre instituie de credit-mam la nivelul unui stat membru i la nivelul Uniunii Europene. n situaia n care o instituie de credit autorizat ntr-un stat membru, care nu este ea nsi o filial125 a unei alte instituii de credit autorizate n acelai stat membru sau o filial a unei societi financiare holding126 nfiinate n acelai stat membru, deine ca filial o instituie de credit sau o instituie financiar127 sau deine o participaie ntr-o astfel de entitate, se ncadreaz n categoria de instituie de credit-mam la nivelul unui stat membru128. Astfel, cu aplicare la Romnia, n situaia n care o instituie de credit autorizat n Romnia, care nu este ea nsi o filial a unei alte instituii de credit autorizate n Romnia sau o filial a unei societi financiare holding nfiinate n Romnia, deine ca filial o instituie de credit sau o instituie financiar sau deine o participaie ntr-o astfel de entitate, se ncadreaz n categoria de instituie de credit-mam la nivelul Romniei. O instituie de credit-mam la nivelul unui stat membru, care nu este o filial a unei instituii de credit autorizate n oricare dintre statele membre sau o filial a unei societi financiare holding nfiinate n oricare dintre statele membre, se ncadreaz n categoria de instituie de credit-mam la nivelul Uniunii Europene. Referitor la instituiile de credit, Legea bancar reglementeaz129, n principal: 1. condiiile de acces la activitatea bancar; 2. condiiile de desfurare a activitii bancare pe teritoriul Romniei; 3. supravegherea prudenial a instituiilor de credit. Instituiile de credit crora li se aplic dispoziiile Legii bancare sunt urmtoarele: a) instituiile de credit, persoane juridice romne, inclusiv sucursalele din strintate ale acestora; b) instituiile de credit din alte state membre, n ceea ce privete activitatea acestora desfurat n Romnia; c) instituiile de credit din state tere, n ceea ce privete activitatea acestora desfurat n Romnia. Nu beneficiaz de regimul instituiilor de credit: - bncile centrale din statele membre; - instituiile financiare permanent excluse de la aplicarea Directivei nr. 2006/48/CE a Parlamentului European i a Consiliului privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit, prevzute la art. 2 al
Art. 333 i urm. din Legea bancar. Prin filial, n temeiul legii bancare, se nelege o entitate aflat n relaie cu o societate-mam, n una din urmtoarele situaiile menionate n art. 7 pct. 19. 126 Art. 7 pct. 21 din Legea bancar. 127 Art. 7 pct. 14 din Legea bancar. 128 Art. 7 pct. 11, 13 din Legea bancar. 129 Art. 1 din Legea bancar. 53
124 125

acestei Directive130. n temeiul art. 4 din Legea bancar, cu privire la reglementarea, autorizarea i supravegherea prudenial a instituiilor de credit, autoritatea competent este Banca Naional a Romniei. n legtur cu activitatea instituiilor de credit, Banca Naional a Romniei este abilitat s determine dac o activitate reprezint ori nu: - atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public; - activitate bancar; - activitate de atragere i/sau gestionare de sume de bani provenite din contribuiile membrilor unor grupuri de persoane constituite n vederea acumulrii de fonduri colective i acordrii de credite/mprumuturi din fondurile astfel acumulate pentru achiziionarea de bunuri i/sau servicii de ctre membrii acestora. Este esenial de reinut faptul c determinarea naturii unei activiti astfel cum a fost exprimat de Banca Naional a Romniei este obligatorie pentru prile interesate131. n ceea ce privete raportul instituie de credit operaiuni bancare, n doctrin au fost realizate analize referitoare la ntrebarea dac o instituie de credit are sau nu obligaia de a desfura concomitent activitatea de atragere de depozite i alte fonduri i acordarea de credite. n doctrina francez 132 s-a concluzionat n sensul c o instituie de credit nu are obligaia s exercite concomitent activitile bancare (definite de legea francez ca atragere de depozite i alte fonduri rambursabile, acordarea de credite i gestionarea mijloacelor de plat), n timp ce autori ai unor studii de drept bancar comunitar au concluzionat n sens contrar. Seciunea a 2-a. Monopolul bancar n art. 5 i 6 din Legea bancar sunt reglementate dou mari categorii de interdicii care genereaz un adevrat monopol bancar cu privire la anumite activiti i anumite aspecte de identificare n activitate133. Astfel, referitor la efectuarea anumitor activiti, se interzice oricrei persoane fizice, juridice sau entitate fr personalitate juridic, care nu este o instituie de credit, s se angajeze n oricare din urmtoarele activiti: a) atragere de depozite sau de alte fonduri rambursabile de la public; b) ntr-o activitate de atragere i/sau gestionare de sume de bani provenite din contribuiile membrilor unor grupuri de persoane constituite n vederea acumulrii de fonduri colective i acordrii de credite/mprumuturi din fondurile astfel acumulate pentru achiziionarea de bunuri i/sau servicii de ctre membrii acestora. Pe cale de excepie, interdicia menionat nu se aplic n cazul atragerii de depozite sau alte fonduri rambursabile de catre persoane care nu au calitate de institutie de credit n urmtoarele situaii: - de ctre un stat membru ori de ctre administraiile regionale sau autoritile administraiei publice locale ale unui stat membru; - de ctre organisme publice internaionale la care particip unul sau mai multe state membre; - n cazuri expres prevzute de legislaia romneasc sau de legislaia comunitar, cu condiia ca aceste activiti s fie reglementate i supravegheate corespunztor, n scopul protejrii deponenilor i investitorilor. O emisiune de obligaiuni sau alte instrumente financiare similare, care nu se adreseaz exclusiv investitorilor calificai134, este considerat atragere de fonduri rambursabile de la public dac este ndeplinit cel puin una din
Cu titlu de exemplu, dispoziiile invocate nu se aplic, dup caz, bncilor centrale, oficiilor de cecuri potale, La Caisse des Dpts et Consignations din Frana, Kreditanstalt fr Wiederaufban din Germania sau National Savings Bank din U.K. 131 Art. 5 alin. (5) din Legea bancar. 132 Pentru opinii i analize n dreptul francez, a se vedea C. Gavalda, J. Stoufflet, n op. cit., p. 27. Pentru abordarea specific dreptului englez asupra monopolului bancar, a se vedea E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, p. 78. 133 C. Gavalda, J. Stoufflet, n op. cit., p. 34. 134 n temeiul art. 2 alin. (1) pct. 15 din Legea nr. 297/2004 privind piaa de capital, in categoria de investitor calificat se ncadreaza, dupa caz:
130

a) entiti autorizate s opereze pe piee financiare, precum instituiile de credit, societile de servicii de investiii financiare, alte instituii financiare autorizate i reglementate, societile de asigurri, organismele de plasament colectiv, societile de administrare a investiiilor, fondurile de pensii, precum i alte entiti ce nu sunt autorizate ori reglementate i al cror unic obiect de activitate este investiia n valori mobiliare;b) autoriti ale administraiei publice centrale i locale, instituii de credit centrale, organisme internaionale i regionale, precum: Fondul Monetar Internaional, Banca Central European, Banca European de Investiii sau alte organisme similare;c) entiti legale care ndeplinesc dou din

54

urmtoarele condiii: 1. constituie activitatea exclusiv sau activitatea principal a emitentului; 2. emitentul desfoar cu titlu profesional activitate de acordare de credite sau una ori mai multe din activitile prevzute la art. 18 alin. (1) lit. (c) (l) din O.U.G. nr. 99/2006. n ceea ce privete utilizarea unor elemente de identificare, n temeiul art. 6 se interzice n principiu oricrei persoane, alta dect o instituie de credit autorizat, ca n legtur cu o activitate, un produs sau un serviciu s utilizeze oricare din urmtoarele denumiri sau derivate ori traduceri ale respectivelor denumiri: - banc; - organizaie cooperatist de credit; - cooperativ de credit; - casa central a cooperativelor de credit - banc cooperatist; - banc central cooperatist; - banc ipotecar/banc de credit ipotecar; - banc de economisire i creditare n domeniul locativ. Pe cale de excepie, se permite utilizarea denumirilor menionate n cazul n care respectiva utilizare: (i) este stabilit sau recunoscut prin lege sau printr-un acord internaional, sau (ii) cnd, din contextul in care este utilizata denumirea, rezult nendoielnic c nu este vorba despre desfurarea unei activiti bancare.

Capitolul II Autorizarea instituiilor de credit Seciunea 1. Cerine generale de autorizare Autorizarea instituiilor de credit nu este o procedur reglementat unitar n statele Uniunii Europene. Dac legislaia bancar comunitar oblig la parcurgerea formalitilor de autorizare i prevede modaliti de recunoatere mutual a autorizrilor, n legislaiile naionale sunt prevzute proceduri diferite. Astfel, n Marea Britanie, activarea n sectorul bancar este condiionat de autorizarea de ctre Financial Services Authority n ceea ce privete acceptarea depozitelor din partea publicului. Autorizarea este condiionat de ndeplinirea cerinelor de capital i alte aspecte de pruden bancar135. n Frana,136 Codul monetar i financiar reglementeaz autorizarea prealabil a instituiilor de credit de ctre Comitetul instituiilor de credit i al instituiilor de investiii, cu autoritatea de apreciere asupra coninutului cererii de autorizare i ndeplinirii condiiilor legale. Exigenele sistemului bancar german n materia supravegherii bancare s-au structurat nc de la sfritul secolului al XIX-lea. n 1899, de exemplu, erau deja impuse cerine de capital propriu n materia bncilor ipotecare. ncepnd cu adoptarea Legii bancare din 1961 se observ o centralizare a supravegherii activitii bancare la nivel federal,
urmtoarele trei criterii:1. numr mediu de angajai pe perioada unui exerciiu financiar mai mare de 250;2. active totale n valoare mai mare de echivalentul sumei de 43.000.000 euro;3. cifra de afaceri anual net mai mare de echivalentul sumei de 50.000.000 euro;d) anumite persoane fizice, subiect al recunoaterii reciproce. C.N.V.M. poate decide s autorizeze persoane fizice rezidente n Romnia, care solicit n mod expres s fie considerate ca investitori calificai, dac aceste persoane ndeplinesc cel puin dou din urmtoarele criterii:1. investitorul a efectuat tranzacii de o mrime semnificativ pe o pia reglementat cu o frecven medie de cel puin 10 tranzacii pe trimestru n ultimele patru trimestre calendaristice;2. valoarea portofoliului de valori mobiliare al unui investitor depete 500.000 euro;3. investitorul a lucrat sau lucreaz n sectorul financiar cel puin de un an, avnd o poziie care necesit cunotine privind investiiile n valori mobiliare;e) anumite societi mici i mijlocii, subiect al recunoaterii reciproce. C.N.V.M. poate decide s autorizeze societi mici i mijlocii cu sediul n Romnia, care solicit n mod expres s fie considerate investitori calificai. n nelesul prezentei legi, societi mici i mijlocii sunt acele societi comerciale care, n conformitate cu ultimele situaii financiare raportate, nu ndeplinesc dou din cele trei criterii prevzute la lit. c).
135

E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, p. 28 i urm.; J. Wadsley, G. Penn, The law relating to domestic banking, London Sweet & Maxwell 2000, p. 16. 136 S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF, 2003, p. 75 i urm. 55

procedura autorizrii fiind de competena Bundesaufsichtsamt fr das Kreditwesen (Federal Banking Supervisory Office)137. n Statele Unite ale Americii, efect al dual banking system, este permis alegerea autoritii de reglementare i control, bncile putnd s opteze ntre posibilitatea de a se autoriza la nivel statal (state chartered bank) sau la nivel federal (national bank). Procedurile sunt diferite, autorizaia ca national bank fiind acordat de The Office of the Comptroller of the Currency138. Evoluii legislative recente nregistrate la nivelul Uniunii Europene au fost reprezentate de adoptarea i publicarea la data de 30 iunie 2006 a Directivei nr. 2006/48/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit i a Directivei nr. 2006/49/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind adecvarea capitalului firmelor de investiii i instituiilor de credit. Directivele menionate au fost destinate transpunerii la nivel comunitar a prevederilor referitoare la noile cerine de capital agreate la nivelul Comitetul de la Basel pentru Supraveghere Bancar i cunoscute pe plan internaional sub denumirea de Noul Acord de Capital Basel II. Transpunerea respectiv a fost realizat la nivelul Uniunii Europene prin reconfigurarea Directivei 2000/12/CE privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit (devenit Directiva 2006/48/CE) i a Directivei 93/6/EEC privind adecvarea capitalului firmelor de investiii i instituiilor de credit (devenit Directiva 2006/49/CE). Reglementarea regimului instituiilor de credit din statele membre ale Uniunii Europene reflect preluarea principiului paaportului unic pentru desfurarea de activiti prin intermediul unei sucursale sau n mod direct, precum i a principiului realizrii supravegherii prudeniale de ctre autoritatea competent din statul membru de origine. n ceea ce privete regimul instituiilor financiare din statele membre ale Uniunii Europene, acestora le este aplicabil principiul paaportului unic pentru activitile permise instituiilor de credit, cu excepia atragerii de depozite, dac ndeplinesc condiiile prevzute de Legea bancar. De asemenea, sunt reglementate condiiile de desfurare a activitii instituiilor de credit, persoane juridice romne, n afara teritoriului Romniei. n privina cerinelor de capital, noile directive comunitare sunt aplicabile att instituiilor de credit, ct i firmelor de investiii din Uniunea European. n vederea desfurrii activitii n Romnia, fiecare instituie de credit trebuie s dispun de o autorizaie specific acordat de Banca Naional a Romniei. Temeiul legal principal este constituit de prevederile art. 10 i urm. din O.U.G. nr. 99/2006, emis cu respectarea dispoziiilor comunitare menionate mai sus, i Regulamentul BNR nr. 11/2007139. n continuarea dispoziiilor Legii bancare i pentru aplicarea acestora, Banca Naional a Romniei stabilete prin reglementri proprii i are obligaia s notifice Comisiei Europene condiiile n care poate acorda autorizaia i documentaia care trebuie s nsoeasc cererea pentru obinerea autorizaiei140. Legea bancar stabilete anumite principii generale n legtur cu autorizarea instituiilor de credit, persoane juridice romne: A. Principii generale referitoare la fondurile proprii i capitalul social141: - Banca Naional a Romniei nu poate acorda autorizaie unei instituii de credit, dac aceasta nu dispune de fonduri proprii distincte sau de un nivel al capitalului iniial cel puin egal cu nivelul minim stabilit prin reglementri;
J.P. Krahnen and R.H. Schmidt, The German Financial System, Oxford University Press, 2004, p. 300 i urm. D. Blanche, Le droit bancaire des Etats-Unis, RB Edition, 2006, p. 105 i urm. 139 Regulamentul nr. 11/2007 privind autorizarea instituiilor de credit persoane juridice romne i a sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit din state tere, publicata in M. Of. nr. 837 din 6 decembrie 2007, completat si modificat de Regulamentele BNR nr. 1, 4, 15 si 17 din 2009 si Regulamentul BNR nr. 7/2011. 140 Regulamentul nr. 11/2007 reglementeaz n mod distinct documentaia de autorizare a bncilor, a bncilor de credit ipotecar, a instituiilor emitente de moned electronic altele dect bncile, a caselor de economii pentru domeniul locativ precum i a sucursalelor instituiilor de credit din state tere. 141 Regulamentul BNR nr. 13/2006 (M. Of. nr. 1033bis din 27 decembrie 2006) astfel cum a fost completat si modificat prin Regulamentele BNR nr. 10 si 29 din 2009, Regulamentele BNR 21 si 23 din 2010 si Regulamentul BNR nr. 19 din 2011, reglementeaz cerinele minime de capital pentru instituiile de credit i firmele de investiii. Regulamentul nr. 18/2006 reglementeaz fondurile proprii ale instituiilor de credit si firmelor de investiii; republicat la 05.05. 2011, cu modificari si completari ulterioare. 56
137 138

- la constituirea unei instituii de credit, persoan juridic romn, capitalul iniial este reprezentat de capitalul social, cu excepia cazurilor n care instituia de credit care se constituie este rezultat dintr-un proces de reorganizare prin fuziune sau divizare; - capitalul social al unei instituii de credit, persoan juridic romn, trebuie vrsat integral la momentul subscrierii, inclusiv n cazul majorrii acestuia, aporturile n natur nefiind permise. La constituire, aporturile la capitalul social trebuie s fie vrsate ntr-un cont deschis la o instituie de credit. Acest cont este blocat pn la nmatricularea instituiei de credit, persoan juridic romn, n registrul comerului. B. Principii generale referitoare la aciunile instituiei de credit: - aciunile unei instituii de credit, persoan juridic romn, pot fi numai nominative; - n actele lor constitutive, instituiile de credit, persoane juridice romne, nu vor putea stabili excepii de la principiul potrivit cruia o aciune d dreptul la un singur vot. C. Principii generale referitoare la acionari i conductori: - Banca Naional a Romniei trebuie s fie informat cu privire la identitatea acionarilor sau a membrilor, persoane fizice sau juridice, care urmeaz s dein direct sau indirect participaii calificate 142 la instituia de credit, i cu privire la valoarea acestor participaii; - Banca Naional a Romniei acord autorizaie numai dac este ncredinat c, din perspectiva necesitii asigurrii unui management prudent i sntos al instituiei de credit, calitatea persoanelor respective este adecvat; - conducerea operativ a activitii unei instituii de credit trebuie s fie asigurat de cel puin dou persoane, care trebuie s aib reputaie i experien adecvate pentru exercitarea responsabilitilor ncredinate. D. Principii generale referitoare la sediul instituiei de credit: - instituia de credit trebuie s desfoare efectiv i cu preponderen pe teritoriul Romniei activitatea pentru care a fost autorizat; - sediul social i, dup caz, sediul real al instituiei de credit, persoan juridic romn, trebuie s fie situate pe teritoriul Romniei; - sediul real reprezint locaia n care se situeaz centrul de conducere i de gestiune a activitii statutare, n cazul n care acesta nu este situat la sediul social. E. Principii generale referitoare la planul de activitate: - orice cerere de autorizare a unei instituii de credit trebuie s fie nsoit de un plan de activitate; - planul de activitate trebuie s cuprind cel puin tipurile de activiti propuse a fi desfurate i structura organizatoric a instituiei de credit; - din planul de activitate trebuie s rezulte capacitatea instituiei de credit de a-i realiza obiectivele propuse n condiii compatibile cu regulile unei practici bancare prudente i sntoase. Instituiile de credit persoane juridice romne i sucursalele instituiilor de credit persoane juridice strine care i desfoar activitatea n Romnia potrivit dispoziiilor Legii bancare se evideniaz n registrul instituiilor de credit. Registrul instituiilor de credit143 se ine de Banca Naional a Romniei n sistem computerizat i este permanent accesibil publicului la sediul central al Bncii Naionale a Romniei Direcia secretariat, la sucursalele Bncii Naionale a Romniei i pe site-ul Bncii Naionale a Romniei. Seciunea a 2-a. Acordarea autorizaiei instituiilor de credit, persoane juridice romne Instituiile de credit, persoane juridice romne, se pot constitui i pot funciona numai pe baza autorizaiei specifice emise de Banca Naional a Romniei. n ceea ce privete forma de constituire, aceasta este distinct n funcie de categoria instituiei de credit. Ca regul general, nu se permite instituiilor de credit s fie constituite prin subscripie public. n temeiul Legii bancare, Banca Naional a Romniei deine capacitatea de a decide dac acord autorizaia sau
n temeiul art. 7 pct. 17 din Legea bancar, prin participaie calificat se nelege o participaie direct sau indirect ntr-o entitate, care reprezint 10% sau mai mult din capitalul ori din drepturile de vot ale entitii sau care face posibil exercitarea unei influene semnificative asupra administrrii entitii respective. 143 Prin Regulamentul nr. 1/2007 (M. Of. nr. 119 din 16 februarie 2007), Banca Naional a Romniei a reglementat registrul instituiilor de credit. 57
142

respinge cererea de autorizare, avnd n vedere, pe lng legalitatea documentaiei depuse, urmtoarele criterii: a) instituia de credit poate asigura desfurarea unei activiti n condiii de siguran i de respectare a cerinelor unei administrri prudente i sntoase; b) activitatea desfurat s asigure protejarea intereselor deponenilor i ale altor creditori, precum i buna funcionare a sistemului bancar; c) este necesar respectarea dispoziiile Legii bancare i a reglementrilor emise n aplicarea acesteia. Anterior autorizrii unei instituii de credit, persoan juridic romn, Banca Naional a Romniei are obligaia de a parcurge anumite proceduri de consultare cu autoritile competente relevante din statele membre i cu Comisia Naional a Valorilor Mobiliare. Banca Naional a Romniei are obligaia s se consulte cu autoritile competente ale unui alt stat membru implicat, dac instituia de credit, persoan juridic romn, care solicit autorizarea, se afl n una din urmtoarele situaii: - este o filial a unei instituii de credit autorizate n statul membru respectiv; - este o filial a societii-mam a unei instituii de credit autorizate n statul membru respectiv; - este controlat de aceleai persoane care controleaz o instituie de credit autorizate n statul membru respectiv. Banca Naional a Romniei se consult cu Comisia Naional a Valorilor Mobiliare sau cu Comisia de Supraveghere a Asigurrilor, respectiv cu autoritatea responsabil cu supravegherea societilor de asigurare sau a firmelor de investiii dintr-un alt stat membru implicat, dac instituia de credit, persoan juridic romn: - este o filial a unei societi de asigurare, a unei societi de servicii de investiii financiare sau a unei firme de investiii autorizate ntr-un alt stat membru; - instituia de credit, persoan juridic romn, este o filial a societii-mam a unei societi de asigurare, a unei societi de servicii de investiii financiare sau a unei firme de investiii autorizate ntr-un alt stat membru; - instituia de credit, persoan juridic romn, este controlat de aceeai persoan care controleaz o societate de asigurare, o societate de servicii de investiii financiare sau o firm de investiii autorizat ntr-un alt stat membru. Autoritile menionate trebuie s fie consultate n mod special n contextul evalurii calitii acionarilor/membrilor instituiei de credit, persoan juridic romn, i a reputaiei i experienei persoanelor implicate n administrarea i/sau conducerea unei alte entiti din cadrul aceluiai grup, crora urmeaz s li se ncredineze responsabiliti n administrarea i/sau conducerea operativ a instituiei de credit, persoan juridic romn. Procedura autorizrii unei instituii de credit cuprinde dou etape principale: 1. aprobarea constituirii144 i 2. acordarea autorizaiei de funcionare. Parcurgerea celor dou etape menionate trebuie s se ncadreze n urmtorul grafic de timp: - n termen de cel mult 4 luni de la primirea unei cereri de autorizare a unei instituii de credit, Banca Naional a Romniei decide i comunic n scris solicitantului hotrrea sa n sensul aprobrii constituirii instituiei de credit sau n sensul respingerii cererii145; - instituia de credit este obligat ca, n termen de maxim 2 luni de la comunicarea aprobrii de constituire, pentru obinerea autorizaiei de funcionare, s prezinte Bncii Naionale a Romniei documentele care atest constituirea legal a instituiei de credit146;
Formalitile de constituire n societate comercial conform dispoziiilor Legii nr. 31/1991 privind societile comerciale se vor efectua numai dup obinerea autorizaiei de constituire de la B.N.R. 145 Cererea de autorizare se nainteaz B.N.R. nsoit de documentaie specific privind mputernicirea dat de fondatori; - actul constitutiv; documente care dovedesc ndeplinirea condiiilor cerute fondatorilor, acionarilor semnificativi, conductorilor, administratorilor neconductori i persoane care au legturi stricte cu instituia de credit; studiul de fezabilitate. 146 Documentaia necesar pentru autorizarea funcionrii este diferit n funcie de aspectul c au intervenit sau nu modificri fa de aprobarea constituirii. n cazul n care nu au intervenit modificri fa de aprobarea constituirii se vor depune: actul constitutiv n forma cerut de lege; confirmarea vrsrii capitalului social de fiecare din acionari; dovezi privind cotele acionarilor semnificativi, privind auditorii; dovada nmatriculrii la Registrul Comerului; comunicare privind existena unor reglementri proprii cu privire la desfurarea activitii. n cazul n care au intervenit modificri fa de aprobarea constituirii se va depune: ntreaga documentaie solicitat la eliberarea autorizaiei de constituire cu modificrile aprute; pentru noii fondatori, acionari semnificativi, conductori, administratori neconductori, declaraii de nsuire a studiului de fezabilitate i a obiectivelor; documentaie specific cu privire la auditorul financiar; n cazul deschiderii 58
144

Banca Naional a Romniei decide cu privire la autorizarea funcionrii unei instituii de credit n termen de cel mult 4 luni de la data primirii documentelor care atest constituirea legal a instituiei de credit. n cazul respingerii unei cereri de autorizare, hotrrea BNR trebuie s cuprind i motivele care au stat la baza acesteia. n procesul de analiz a unei cereri de autorizare, Banca Naional a Romniei poate solicita orice informaie i documente suplimentare, dac cele prezentate sunt incomplete sau insuficiente pentru evaluarea respectrii condiiilor prevzute pentru acordarea autorizaiei. Autorizaia acordat este valabil pe o perioad nedeterminat i nu poate fi transferat unei alte entiti. Instituiile de credit autorizate sunt nregistrate n registrul inut de Banca Naional a Romniei. Banca Naional a Romniei are obligaia de a notifica Comisiei Europene orice autorizaie acordat, pentru ca denumirea instituiei de credit s fie inclus n lista instituiilor de credit ntocmit i actualizat de Comisia European, care se public n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene. In Regulamentul nr. 11/2007 emis pentru detalierea dispoziiilor Legii bancare n materia autorizrii instituiilor de credit sunt reglementate urmtoarele categorii de cerine: A. Cu privire la denumirea instituiei de credit: - n principiu trebuie s fie n romn; - pe cale de excepie, se permite utilizarea unei denumiri ntr-o limb strin n cazul filialelor persoanelor juridice strine care preiau n denumirea lor, n tot sau n parte, denumirea societii-mam. B. Cu privire la obiectul de activitate: - n obiectul de activitate autorizat al unei bnci vor fi incluse doar activitile pentru care este fundamentat n mod corespunztor n planul de activitate capacitatea bncii de a le desfura; - serviciile de investiii i activitile de investiii pe baze profesionale pot fi prestate de o banc autorizat de Banca Naional a Romniei dup nscrierea n Registrul CNVM, potrivit reglementrilor emise de CNVM. C. Cu privire la incompatibiliti, nu pot deine calitatea de acionar, administrator,director, membru al consiliului de supraveghere, membru al directoratului sau auditor financiar al unei instituii de credit ori director al unui compartiment sau al unei sucursale ori a altui sediu secundar al acesteia persoanele aflate n una din urmtoarele situaii: a) persoanele suspecte de sau sancionate pe plan intern i/sau internaional pentru svrirea de acte de terorism sau asimilate acestora; b) persoanele care au fost condamnate pentru infraciuni de corupie, splare de bani, infraciuni contra patrimoniului, abuz n serviciu, luare sau dare de mit, fals i uz de fals, deturnare de fonduri, evaziune fiscal, primire de foloase necuvenite, trafic de influen, mrturie mincinoas, infraciuni prevzute de legislaia special in domeniul financiar-bancar ori alte fapte de natur s conduc la concluzia c nu sunt create premisele necesare pentru asigurarea unei administrri sntoase i prudente a bncii. D. Condiii referitoare la acionariat147: a) s dispun de o situaie financiar care s le permit onorarea obligaiilor patrimoniale i achiziionarea participaiei la capitalul social al instituiei de credit i care s asigure premisele pentru susinerea financiar a instituiei de credit n cazul n care situaia financiar a acesteia se deterioreaz; b) participaia la capitalul social al instituiei de credit trebuie s provin din surse proprii i s nu reprezinte sume mprumutate ori puse la dispoziie, indiferent cu ce titlu, de alte persoane, cu excepia sumelor puse la dispoziie unei filiale de ctre societatea-mam, din sursele proprii ale acesteia; c) trebuie s dispun de venituri personale neafectate ndeplinirii obligaiilor lor patrimoniale, care, prin nivelul lor anual, s justifice n mod corespunztor proveniena fondurilor destinate participaiei la capitalul social al instituiei de credit i care s aib caracter de continuitate; d) la evaluarea calitii acionarilor, pot fi luate n considerare informaii legate de activitatea, reputaia i, dup caz, integritatea moral a acestor persoane, precum i de orice alte circumstane, considerndu-se n acest sens c prezint relevan situaiile n care: - nu se poate stabili proveniena fondurilor ce vor fi utilizate pentru obinerea participaiei la capitalul social al
sediilor secundare, acte specifice ce privesc nregistrarea la Registrul Comerului a sediului secundar, date de contact, date privind persoanele desemnate s asigure conducerea sediului secundar. 147 Acionarii pot fi direci, indireci si semnificativi, conform definiiilor cuprinse in Regulamentul nr. 11/2007. 59

instituiei de credit sau justificarea prezentat nu este suficient pentru a determina dac sunt ndeplinite cerinele prevzute de lege i de Regulament; - din informaiile furnizate de persoanele respective nu rezult n mod clar natura activitii desfurate de acestea i n cazul persoanelor juridice identitatea persoanelor care dein controlul direct sau indirect asupra acestora, nepermind astfel realizarea unei supravegheri eficiente; - informaiile disponibile referitoare la activitatea persoanelor, la tranzaciile desfurate de acestea ori la influena de orice natur politic, economic, familial, personal la care sunt supuse persoanele respective conduc la concluzia c exist posibilitatea ca banca s nu i desfoare activitatea n conformitate cu prevederile legii i cu cerinele unei practici bancare prudente i sntoase; - persoanele respective sau persoanele din grupul din care fac parte au fcut n ultimii 10 ani obiectul unor anchete sau proceduri administrative ori judiciare care s-au ncheiat cu sanciuni sau interdicii ori fac n prezent obiectul unor asemenea anchete sau proceduri; - persoana respectiv se afl, sau s-a aflat in ultimii 10 ani, in conflict cu o autoritate de reglementare sau supraveghere ori cu o alt autoritate public din Romnia sau din strintate, a fost sancionat sau i s-a refuzat o autorizaie de ctre o asemenea autoritate; - acionarii semnificativi nu sunt supravegheai n mod adecvat de autoritatea competent din ara de origine, inclusiv n ceea ce privete supravegherea pe baz consolidat148; Nu pot dobndi calitatea de acionar urmtoarele persoane: a) persoanele juridice ori alte entiti nregistrate n state cu care Romnia nu ntreine relaii diplomatice sau n jurisdicii care nu instituie obligativitatea organizrii i inerii contabilitii i/sau publicrii situaiilor financiare, inerii registrelor comerciale i/sau care permit pstrarea anonimatului n ceea ce privete identitatea acionarilor/asociailor i administratorilor; b) persoanele care justific sursa fondurilor prin venituri obinute din activiti desfurate n statele sau jurisdiciile prevzute la lit. a); c) persoanele sau grupurile de persoane care acioneaz mpreun, care controleaz una sau mai multe instituii de credit i care vor exercita control asupra bncii, persoan juridic romn, ce urmeaz a se constitui, n condiiile n care banca i respectivele instituii de credit nu vor face obiectul unei supravegheri pe baz consolidat din partea unei autoriti. E. Condiii cerute conductorilor: - ntr-o formul general, normele BNR solicit existena unei caliti adecvate pentru ndeplinirea responsabilitilor specifice ncredinate; - ntr-o formul sintetic, exigenele legale se refer la necesitatea prezentrii de diplome de studii, experien profesional i vechime; - evaluarea se va face de BNR inndu-se seama de la caz la caz de criterii precizate - cel puin unul dintre directori trebuie sa ateste cunoaterea limbii romne. In mod suplimentar fata de condiiile generale expuse mai sus, Regulamentul nr. 11/2007 detaliaz condiii specifice referitoare la autorizarea: - bncilor de economisire si creditare in domeniul locativ - bncilor de credit ipotecar - organizaiilor cooperatiste de credit - a caselor centrale si a cooperativelor de credit afiliate - sucursalelor instituiilor de credit din state tere. Seciunea a 3-a. Respingerea cererii de autorizare Legea bancar reglementeaz explicit situaiile n care Banca Naional a Romniei are dreptul s resping o cerere
148

Regulament nr. 2/2008 publicat in M. Of. nr. 69 din 29 ianuarie 2008 reglementeaz modalitile de evaluare a adecvrii cadrului de supraveghere din statul ter de origine i verificarea echivalenei supravegherii exercitate de autoritile competente din state tere cu cea guvernat de principiile prevzute n O.U.G. nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului 60

de autorizare depus de o instituie de credit, persoan juridic romn, cu precizarea expres a faptului c necesitile economice ale pieei nu pot constitui, n nicio situaie, un criteriu de evaluare a unei cereri de autorizare sau un motiv de respingere a acesteia. O cerere de autorizare se respinge n urmtoarele situaii: 1. documentaia prezentat este incomplet sau nu este ntocmit n conformitate cu dispoziiile legale n vigoare; 2. instituia de credit nu dispune de fonduri proprii separate sau capitalul iniial se situeaz sub nivelul minim stabilit de Banca Naional a Romniei; 3. forma juridic este alta dect cea prevzut pentru categoria instituiei de credit care se intenioneaz a fi constituit; 4. din evaluarea planului de activitate prezentat rezult c instituia de credit nu poate asigura realizarea obiectivelor propuse n condiiile respectrii cerinelor cuprinse n Legea bancar i n reglementrile aplicabile; 5. conducerea operativ a activitii instituiei de credit nu este asigurat de cel puin dou persoane sau Banca Naional a Romniei nu este satisfcut de calitatea persoanelor respective, ntruct reputaia sau experiena profesional a acestora nu este adecvat naturii, volumului i complexitii activitii instituiei de credit sau nu corespunde necesitii asigurrii unui management prudent i sntos; 6. calitatea acionarilor/membrilor instituiei de credit sau distribuia capitalului ntre acetia nu corespunde cerinelor prevzute n Legea bancar i n reglementrile emise n baza acesteia; 7. legturile strnse dintre instituia de credit i alte persoane fizice sau juridice ori dispoziiile legale, msurile de natur administrativ din jurisdicia unui stat ter ce guverneaz una sau mai multe persoane fizice sau juridice cu care instituia de credit are legturi strnse sau dificulti n aplicarea acestor dispoziii sau msuri sunt de natur s mpiedice exercitarea eficient a supravegherii prudeniale; 8. nainte de obinerea aprobrii de constituire, fondatorii au fcut comunicri publice cu privire la funcionarea instituiei de credit; 9. nu sunt respectate alte condiii imperative prevzute de lege sau de reglementrile emise n aplicarea acesteia. Seciunea a 4-a. Pierderea autorizaiei instituiei de credit Odat autorizat, o instituie de credit, persoan juridic romn, poate s piard respectiva autorizaie prin: 1. retragerea autorizaiei de ctre BNR; 2. renunarea la autorizaie de ctre acionarii sau membrii instituiei de credit; 3. ncetarea de drept a valabilitii autorizaiei. Banca Naional a Romniei poate retrage autorizaia acordat unei instituii de credit n urmtoarele situaii: - instituia de credit nu i-a nceput activitatea pentru care a fost autorizat n termen de 1 an de la data acordrii autorizaiei sau a ncetat s mai desfoare activitatea de mai mult de 6 luni; - autorizaia a fost obinut pe baza unor informaii false sau prin orice alt mijloc ilegal; - instituia de credit nu mai ndeplinete condiiile care au stat la baza acordrii autorizaiei; - instituia de credit nu mai posed suficiente fonduri proprii sau exist elemente care conduc la concluzia c ntrun termen scurt instituia de credit nu i va mai putea ndeplini obligaiile fa de deponeni sau ali creditori i, n special, nu mai poate garanta sigurana fondurilor/instrumentelor financiare care i-au fost ncredinate; - ca sanciune. Hotrrea Bncii Naionale a Romniei de retragere a autorizaiei se comunic n scris instituiei de credit, mpreun cu motivele care au stat la baza hotrrii, i se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a, i n cel puin n dou cotidiene de circulaie naional. Hotrrea de retragere a autorizaiei produce efecte de la data publicrii ei n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a sau de la o dat ulterioar, specificat n hotrrea respectiv. Acionarii sau membrii instituiei de credit pot oricnd renuna la autorizaie, hotrnd dizolvarea i lichidarea instituiei de credit. Lichidarea la iniiativa acionarilor sau a membrilor este permis numai n cazul n care instituia de credit nu se afl n vreuna din situaiile de insolven prevzute de lege pentru declanarea falimentului. n situaia lichidrii la iniiativa acionarilor sau membrilor, instituia de credit are obligaia s comunice Bncii Naionale a Romniei cel puin urmtoarele documente:
61

- hotrrea adunrii generale a acionarilor, respectiv, a membrilor privind dizolvarea i lichidarea instituiei de credit; - un plan de lichidare a activului i de stingere a pasivului, care s asigure plata integral a creanelor deponenilor i ale altor creditori. Pe baza evalurii planului de lichidare, Banca Naional a Romniei poate confirma instituiei de credit ncetarea valabilitii autorizaiei. Autorizaia unei instituii de credit i nceteaz de drept valabilitatea n urmtoarele situaii: - a avut loc o fuziune sau o divizare a instituiei de credit n urma creia aceasta i nceteaz existena; - a avut loc o transformare a instituiei de credit n alt categorie de instituie de credit; - s-a pronunat o hotrre de declanare a procedurii falimentului instituiei de credit. ncetarea valabilitii autorizaiei unei instituii de credit se public de ctre Banca Naional a Romniei n Monitorul Oficial al Romniei, Partea a IV-a, i n cel puin dou cotidiene de circulaie naional. Retragerea autorizaiei unei instituii de credit i, dup caz, ncetarea valabilitii acesteia se notific de ndat Comisiei Europene i autoritilor competente din statele membre gazd. Ca urmare a retragerii autorizaiei sau ca urmare a ncetrii valabilitii autorizaiei, instituia de credit intr n lichidare, cu excepia urmtoarelor cazuri: - instituia de credit se afl n vreuna dintre situaiile de insolven prevzute de legislaia privind falimentul instituiilor de credit; - acionarii sau membrii instituiei renun la autorizaie, hotrnd dizolvarea i lichidarea instituiei de credit149. De la data intrrii n vigoare a hotrrii de retragere a autorizaiei, respectiv a ncetrii valabilitii autorizaiei, instituia de credit poate desfura exclusiv activiti strict legate de lichidare. Seciunea a 5-a. Regimul instituiilor de credit din alte state membre Instituiile de credit autorizate i supravegheate de autoritatea competent dintr-un alt stat membru150 pot desfura n Romnia activitile permise prevzute la art. 18 alin. (1) lit. (a) (n) din Legea bancar, prin nfiinarea de sucursale151 sau prin furnizarea de servicii n mod direct, dac: (i) activitile respective se regsesc n autorizaia acordat de autoritatea competent din statul de origine i (ii) se asigur respectarea legislaiei romneti adoptate n scopul protejrii interesului general. Pentru nfiinarea unei sucursale de ctre o instituie de credit dintr-un stat membru nu este necesar obinerea unei autorizaii din partea Bncii Naionale a Romniei i nici asigurarea unui capital de dotare la nivelul sucursalei. Supravegherea sucursalei se realizeaz potrivit dispoziiilor cuprinse n Capitolul III i V din Titlul III, Partea I din O.U.G. nr. 99/2006. Banca Naional a Romniei efectueaz nregistrarea n registrul instituiilor de credit a sucursalelor menionate pe baza unei notificri152 specifice. Furnizarea de servicii n mod direct de ctre o instituie de credit autorizat i supravegheat ntr-un alt stat membru
n conformitate cu art. 40 din Legea bancar, lichidarea la iniiativa acionarilor sau a membrilor este permis numai n cazul n care instituia de credit nu se afl n vreuna din situaiile de insolven prevzute de lege pentru declanarea falimentului. Instituia de credit are obligaia s comunice BNR hotrrea privind dizolvarea i lichidarea instituiei de credit, nsoit cel puin de un plan de lichidare a activului i de stingere a pasivului, care s asigure plata integral a creanelor deponenilor i ale altor creditori. 150 Art. 45 i urm. din Legea bancar. 151 Toate sucursalele nfiinate pe teritoriul Romniei de ctre o instituie de credit cu sediul n alt stat membru sunt considerate o singur sucursal. 152 n temeiul art. 48 din Legea bancar, o instituie de credit autorizat i supravegheat ntr-un alt stat membru poate nfiina o sucursal n Romnia pe baza unei notificri transmise Bncii Naionale a Romniei de ctre autoritatea competent din statul membru de origine. nainte de nceperea activitii, n termen de 2 luni de la primirea notificrii, Banca Naional a Romniei trebuie s comunice instituiei de credit n cauz, dac este cazul, lista actelor normative din Romnia, adoptate n scopul protejrii interesului general, care reglementeaz condiii specifice n care anumite activiti pot fi desfurate. Notificarea de nfiinare trebuie s fie nsoit de urmtoarele date i informaii: a) un program de activitate al sucursalei, incluznd cel puin tipurile de activiti care urmeaz s fie desfurate de aceasta i structura organizatoric a sucursalei; b) adresa sediului sucursalei de unde pot fi obinute documente; c) identitatea persoanelor responsabile cu conducerea operativ a activitii sucursalei; d) nivelul fondurilor proprii i suma cerinelor de capital ale instituiei de credit. 62
149

poate fi realizat pe baza notificrii transmise Bncii Naionale a Romniei de ctre autoritatea competent din statul membru de origine, cuprinznd activitile pe care instituia de credit intenioneaz s le desfoare n Romnia. Respectiva instituie de credit poate utiliza pe teritoriul Romniei denumirea pe care o utilizeaz i n statul membru de origine. Dac exist pericolul unor confuzii, n scopul asigurrii unei clarificri corespunztoare, Banca Naional a Romniei poate solicita ca denumirea s fie nsoit de o meniune explicativ. Sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit din alte state membre le sunt aplicabile: - dispoziiile privind secretul profesional n domeniul bancar; - dispoziiile privind deschiderea contului curent la Banca Naional a Romniei; - dispoziiile privitoare la elementele de identificare a instituiei de credit; - reglementrile Bncii Naionale a Romniei n materia supravegherii lichiditii instituiilor de credit; - reglementrile n domeniul statistic i cel al politicii monetare emise de Banca Naional a Romniei. Sucursalele instituiilor de credit din alte state membre au obligaia s publice n limba romn documentele contabile ale instituiei de credit de care aparin153, ntocmite i auditate conform legislaiei din statul membru de origine. Acestea, de principiu, nu sunt obligate s publice situaii financiare anuale referitoare la activitatea proprie. Cu toate acestea, acestor sucursale li se poate solicita s publice anumite date i informaii legate de activitatea proprie, conform reglementrilor specifice emise n domeniu n Romnia. Instituiile de credit din alte state membre au obligaia s notifice Bncii Naionale a Romniei potrivit reglementrile emise de aceasta. Reprezentanele sunt obligate s-i limiteze activitatea la acte de deschiderea de reprezentane n Romnia cercetare a pieei, de reprezentare i de publicitate i nu pot efectua niciun fel de activiti supuse dispoziiilor Legii bancare romne. Dac Banca Naional a Romniei constat c o instituie de credit din alt stat membru, care are o sucursal sau furnizeaz servicii n mod direct n Romnia, nu respect dispoziiile legale adoptate n Romnia n legtur cu care este competent Banca Naional a Romniei, aceasta nu poate interveni direct, ci are dreptul, ntr-o prim faz, s solicite instituiei de credit n cauz s ia msuri de remediere a situaiei, stabilind i termenul de remediere a acesteia. Dac instituia de credit n cauz nu ntreprinde msurile necesare pentru conformare, Banca Naional a Romniei informeaz n consecin autoritatea competent din statul membru de origine n vederea dispunerii de ctre aceasta a msurilor considerate corespunztoare. Dac instituia de credit persist n nclcarea legislaiei romneti n vigoare, Banca Naional a Romniei, dup informarea autoritii competente din statul membru de origine, poate dispune msurile corespunztoare pentru a preveni sau sanciona faptele de nclcare a dispoziiilor legale i, dac este cazul, pentru mpiedicarea instituiei de credit n culp de a iniia noi tranzacii pe teritoriul Romniei. n situaia n care Banca Naional a Romniei este informat de autoritatea competent din statul membru de origine asupra faptului c autorizaia unei instituii de credit care desfoar activitate pe teritoriul Romniei a fost retras sau i-a ncetat valabilitatea n orice alt mod, Banca Naional a Romniei ntreprinde msurile necesare pentru a mpiedica instituia de credit n cauz s mai iniieze noi tranzacii pe teritoriul Romniei i pentru a asigura protejarea interesului deponenilor i al altor creditori. Seciunea a 6-a. Regimul instituiilor de credit din state tere Instituiile de credit avnd sediul social n state tere pot desfura activiti n Romnia numai dac sunt ndeplinite n mod cumulativ urmtoarele condiii: (i) activitatea se desfoar prin nfiinarea unei sucursale; (ii) sucursala este autorizat de Banca Naional a Romniei; (iii) autoritatea competent din statul de origine nu se opune nfiinrii sucursalei n Romnia; (iv) sunt respectate dispoziiile Legii bancare romne i ale reglementrilor emise n aplicarea acesteia. Activitile ce pot fi desfurate prin intermediul sucursalei din Romnia sunt prevzute n autorizaia acordat de Banca Naional a Romniei i nu pot excede obiectului de activitate al instituiei de credit, autorizat de autoritatea
Situaiile-financiare anuale, situaiile financiare anuale consolidate, raportul administratorilor, raportul consolidat al administratorilor, opiniile persoanelor responsabile pentru auditarea situaiilor financiare anuale i a situaiilor financiare anuale consolidate. 63
153

competent din statul ter de origine. Activitatea sucursalei din Romnia este supus supravegherii prudeniale a Bncii Naionale a Romniei. Sucursala nfiinat n Romnia poate utiliza denumirea instituiei de credit utilizat n statul ter de origine. Dac exist pericolul unor confuzii, n scopul asigurrii unei clarificri corespunztoare, Banca Naional a Romniei poate solicita ca aceast denumire s fie nsoit de o meniune explicativ. Atribuii ale BNR n legtur cu autorizarea sucursalei din Romnia a unei instituii de credit dintr-un stat ter: - BNR acord autorizaie sucursalei din Romnia a unei instituii de credit dintr-un stat ter numai dac este ncredinat c: - respectiva instituie de credit poate asigura desfurarea activitii pe teritoriul Romniei n condiii de siguran i cu respectarea cerinelor unei administrri prudente i sntoase i - sunt asigurate condiii adecvate pentru realizarea supravegherii. - BNR are obligaia de a notifica Comisiei Europene i Comitetului Bancar European orice autorizaie acordat unei sucursale a unei instituii de credit cu sediul ntr-un stat ter; - la evaluarea calitii instituiei de credit din statul ter se au n vedere criteriile de evaluare a persoanelor care dein participaii calificate la respectiva instituie de credit, precum i cel puin urmtoarele: nivelul fondurilor proprii, al cerinelor de capital i lichiditatea instituiei de credit. Capitalul iniial al sucursalei se asigur prin punerea la dispoziia acesteia, n form bneasc, a capitalului de dotare de ctre instituia de credit din statul ter, la nivelul prevzut prin reglementrile Bncii Naionale a Romniei, care nu poate fi mai mic dect echivalentul n lei a 5 milioane euro. Instituia de credit din statul ter trebuie s desemneze cel puin dou persoane care s asigure conducerea operativ a activitii sucursalei din Romnia i care sunt mputernicite s angajeze legal n Romnia instituia de credit. Aceste persoane trebuie s dispun de reputaie i experien adecvate pentru exercitarea responsabilitilor ncredinate. Orice modificri semnificative la nivelul acionariatului instituiei de credit din statul ter sau al persoanelor aflate n legturi strnse cu aceasta, inclusiv cele decurgnd dintr-un proces de fuziune sau de divizare n care este implicat instituia de credit din statul ter, implic o nou evaluare din partea Bncii Naionale a Romniei, putnd atrage retragerea autorizaiei acordate sucursalei din Romnia, dac nu mai sunt ndeplinite condiiile care au stat la baza autorizrii acesteia. Autorizaia acordat unei sucursale a unei instituii de credit dintr-un stat ter poate fi retras de Banca Naional a Romniei n condiiile generale prevzute la art. 39 din Legea bancar. Autorizaia sucursalei unei instituii de credit dintr-un stat ter i nceteaz valabilitatea n urmtoarele situaii: - instituia de credit i nceteaz existena; - n urma unor procese de reorganizare, activitatea sucursalei din Romnia este preluat de o alt instituie de credit sau de o sucursal din Romnia a unei instituii de credit dintr-un alt stat membru sau dintr-un stat ter; - autorizaia acordat instituiei de credit este retras de autoritatea competent din statul de origine sau i nceteaz valabilitatea n orice mod; - s-a pronunat o hotrre de deschidere a procedurii falimentului instituiei de credit sau o alt procedur care implic lichidarea acesteia. Hotrrea de dizolvare i lichidare nu produce efecte dect dup confirmarea de ctre Banca Naional a Romniei a ncetrii valabilitii autorizaiei, care se comunic instituiei de credit n cauz. Sucursalele instituiilor de credit din state tere trebuie s publice n limba romn documentele contabile ale instituiei de credit de care aparin situaiile financiare anuale, situaiile financiare anuale consolidate, raportul administratorilor, raportul consolidat al administratorilor, opiniile persoanelor responsabile cu auditarea situaiilor financiare anuale i a situaiilor financiare anuale consolidate ntocmite i auditate conform legislaiei din statul ter. Dac cerinele din statul ter cu privire la ntocmirea documentelor contabile sunt conforme sau echivalente cu cele aplicabile n Romnia, sucursala din Romnia a instituiei de credit din statul ter respectiv nu este obligat s publice situaiile financiare anuale referitoare la activitatea proprie, dac, n condiii de reciprocitate, instituiile de credit din statele membre beneficiaz de acelai tratament n statul ter respectiv. Acestor sucursale li se poate solicita s publice anumite date i informaii legate de activitatea proprie, conform reglementrilor specifice emise n domeniu. Banca Naional a Romniei poate excepta de la aplicarea unor cerine prudeniale sucursalele instituiilor de
64

credit din unele state tere, dac n urma evalurii efectuate se constat c n statul ter de origine exist un cadru de reglementare prudenial echivalent celui stabilit prin Legea bancar romn i prin reglementrile emise n aplicarea acesteia i c autoritatea competent din acest stat exercit o supraveghere adecvat a instituiei de credit, inclusiv n ceea ce privete activitatea sucursalei din Romnia. Regimul de exceptare menionat poate fi aplicat numai n condiii de reciprocitate i fr ca prin acesta s se instituie un tratament mai favorabil dect cel prevzut pentru instituiile de credit din alte state membre care desfoar activitate n Romnia. Instituiile de credit din state tere au obligaia de a notifica Bncii Naionale a Romniei deschiderea de reprezentane n Romnia, cu respectarea condiiilor generale n materie. Activitatea reprezentanelor trebuie s se limiteze la cercetarea pieei, reprezentare i publicitate. De la prevederile menionate se derog numai n situaia n care prin acordurile ncheiate la nivelul Uniunii Europene cu state tere este prevzut un alt regim n privina instituiilor de credit din aceste state care desfoar activitate n statele membre. Seciunea a 7-a. Desfurarea activitii n afara teritoriului Romniei Instituiile de credit autorizate i supravegheate de Banca Naional a Romniei pot desfura activiti n alte state membre sau state tere, cu respectarea unor condiii speciale. n statele membre, instituiile de credit autorizate i supravegheate de Banca Naional a Romniei pot desfura activitile prevzute la art. 18 alin. (1) lit. (a) (n), prin nfiinarea de sucursale sau prin prestarea de servicii n mod direct, fr a fi necesar autorizarea lor de ctre autoritatea competent din statul membru gazd, dac activitile respective se regsesc n autorizaia acordat de Banca Naional a Romniei. Instituia de credit, persoan juridic romn, care intenioneaz s nfiineze o sucursal ntr-un alt stat membru, trebuie s transmit Bncii Naionale a Romniei o notificare n acest sens, nsoit de urmtoarele date i informaii: - statul membru pe teritoriul cruia urmeaz s fie nfiinat sucursala; - un program de activitate al sucursalei, incluznd cel puin tipurile de activiti care urmeaz s fie desfurate de aceasta i structura organizatoric a sucursalei; - adresa sediului sucursalei de unde pot fi obinute documente; - identitatea persoanelor desemnate s asigure conducerea operativ a sucursalei i informaii privind reputaia i experiena profesional a acestora. n termen de 3 luni de la primirea notificrii, Banca Naional a Romniei are obligaia s transmit autoritii competente din statul membru gazd informaiile primite, cu excepia cazului n care, avnd n vedere activitile ce urmeaz s fie desfurate de sucursal, are motive s considere c structura administrativ sau situaia financiar a instituiei de credit sunt inadecvate. n cazul din urm, BNR poate s se opun nfiinrii sucursalei, refuznd, n consecin, s transmit informaii ctre autoritatea competent din statul membru gazd. Sucursala poate s nceap activitatea de la data la care instituiei de credit, persoan juridic romn, i se comunic de ctre autoritatea competent din statul membru gazd, dac este cazul, condiiile n care, n scopul protejrii interesului general, activitile pot fi desfurate n statul membru gazd sau, n lipsa unei asemenea comunicri, la expirarea unui termen de 2 luni de la primirea de ctre autoritatea competent respectiv a informaiilor comunicate de Banca Naional a Romniei. Instituia de credit, persoan juridic romn, care intenioneaz s presteze pentru prima dat servicii n mod direct ntr-un alt stat membru, are, de asemenea, obligaia de a notifica acest lucru Bncii Naionale a Romniei. Instituia de credit, persoan juridic romn, poate s presteze servicii n mod direct ntr-un alt stat membru din momentul efecturii notificrii ctre BNR. Instituia de credit, persoan juridic romn, care desfoar activitate pe teritoriul altui stat membru este supus dispoziiilor legale n vigoare n statul membru gazd, adoptate n scopul protejrii interesului general i msurilor sau sanciunilor dispuse de autoritile statului membru respectiv, astfel de msuri putnd s includ interzicerea desfurrii de ctre instituia de credit n culp a oricror activiti viitoare pe teritoriul statului membru gazd. Spre deosebire de situaia descris mai sus, instituiile de credit, persoane juridice romne, pot desfura activitile
65

prevzute n autorizaia acordat de Banca Naional a Romniei pe teritoriul unui stat ter, exclusiv prin nfiinarea unei sucursale. nfiinarea unei sucursale ntr-un stat ter este supus aprobrii prealabile a Bncii Naionale a Romniei, conform reglementrilor emise de aceasta. Banca Naional a Romniei poate respinge cererea de aprobare a nfiinrii sucursalei dac, pe baza informaiilor deinute i a documentaiei prezentate de instituia de credit, persoan juridic romn, consider c: - instituia de credit nu dispune de un management adecvat sau de o situaie financiar corespunztoare, n raport cu activitatea propus a fi desfurat prin intermediul sucursalei; - cadrul legislativ existent n statul ter i/sau modul de aplicare a acestuia mpiedic exercitarea de ctre Banca Naional a Romniei a funciilor sale de supraveghere; - instituia de credit nregistreaz o evoluie necorespunztoare a indicatorilor de pruden bancar sau nu ndeplinete alte cerine stabilite prin Legea bancar sau prin reglementrile emise n aplicarea acesteia.

Capitolul III Cerine operaionale Seciunea 1. Principii generale Legea bancar reglementeaz n art. 101-108 anumite principii generale n legtur cu desfurarea activitii de ctre instituiile de credit: A. Principii referitoare la activitatea bancar propriu-zis: - n activitatea lor, instituiile de credit se supun reglementrilor i msurilor adoptate de Banca Naional a Romniei n exercitarea atribuiilor sale prevzute de Statut; - instituiile de credit trebuie s-i organizeze ntreaga activitate n conformitate cu regulile unei practici bancare prudente i sntoase, cu cerinele legii i ale reglementrilor emise n aplicarea acesteia; - instituiile de credit se constituie i funcioneaz n condiiile prevzute de legislaia aplicabil societilor comerciale i cu respectarea dispoziiilor legii bancare; - nainte de nceperea activitii, fiecare instituie de credit are obligaia de a deschide cont curent la Banca Naional a Romniei. B. Principii generale privind actele constitutive: - n toate actele sale oficiale, instituia de credit se identific printr-un minim de date, cu menionarea numrului i datei de nmatriculare n registrul instituiilor de credit; - actele constitutive i reglementrile interne trebuie s stabileasc cadrul de administrare al instituiei de credit, procesele de identificare, administrare, monitorizare i raportare a riscurilor i mecanismele de control intern ale acesteia, n conformitate cu legislaia aplicabil societilor comerciale i cu respectarea dispoziiilor Legii bancare i ale reglementrilor emise n aplicarea acesteia; - actul constitutiv i reglementrile interne ale instituiei de credit se transmit Bncii Naionale a Romniei. C. Principii generale referitoare la organele de conducere: - Consiliul de administraie i directorii instituiei de credit au competenele i atribuiile prevzute de legislaia aplicabil societilor comerciale i sunt responsabili de aducerea la ndeplinire a tuturor cerinelor prevzute de Legea bancar i de reglementrile emise n aplicarea acesteia; - conducerea operativ a activitii instituiei de credit se deleag de ctre consiliul de administraie la cel puin 2 directori, n conformitate cu legislaia aplicabil societilor comerciale, directorii respectivi avnd obligaia de a exercita exclusiv funcia pentru care au fost numii; - persoanele fizice154 desemnate s exercite responsabiliti de administrare i de conducere operativ a unei instituii de credit trebuie s dispun de reputaie i experien adecvate naturii, extinderii i complexitii activitii instituiei de credit i responsabilitilor ncredinate. Fiecare dintre persoanele menionate trebuie s
154

n cazul instituiilor de credit, responsabilitile de administrare pot fi exercitate numai de persoane fizice. 66

fie aprobat de Banca Naional a Romniei nainte de nceperea exercitrii responsabilitilor; - membrii consiliului de administraie trebuie s dispun, la nivel colectiv, de calificare i competen adecvate pentru a fi n msur s se pronune n deplin cunotin de cauz cu privire la toate aspectele legate de activitatea desfurat de instituia de credit, asupra crora trebuie s decid potrivit competenelor lor. Cu privire la principiile generale enunate, Banca Naional a Romniei are autoritatea de a analiza i decide: - n ce msur sunt respectate condiiile minime prevzute n Legea bancar i reglementrile emise n aplicarea acesteia; - de a evalua toate circumstanele i informaiile legate de activitatea, reputaia, integritatea moral i de experiena membrilor organelor de conducere; - de a decide dac, att la nivel individual, ct i la nivel colectiv, cerinele prevzute de lege sunt ndeplinite. Referitor la membrii consiliului de administraie ai unei instituii de credit, trebuie reinut faptul c, n afara condiiilor prevzute de legislaia n vigoare referitoare la administratorii unei societi comerciale, o persoan nu poate fi aleas n consiliul de administraie al unei instituii de credit, iar dac a fost aleas, decade din mandatul su, n urmtoarele, situaii: - persoana ndeplinete o alt funcie n cadrul instituiei de credit n cauz, cu excepia cazului n care este i director al acesteia; - n ultimii 5 ani, persoanei i s-a retras de ctre autoritatea de supraveghere aprobarea de a administra sau conduce o instituie de credit, o instituie financiar sau o societate de asigurare/reasigurare sau o alt entitate care desfoar activitate n sectorul financiar ori a fost nlocuit din funcia exercitat n astfel de entiti din motive care i pot fi imputate; - i este interzis, printr-o dispoziie legal, o hotrre judectoreasc sau o decizie a unei alte autoriti, s administreze sau s conduc o instituie de credit, o instituie financiar sau o societate de asigurare/reasigurare sau o alt entitate care desfoar activitate n sectorul financiar ori s desfoare activitate ntr-unul dintre domeniile specifice acestor entiti. n plus, dispoziiile legale referitoare la situaiile de incompatibilitate i interdiciile prevzute pentru administratori se aplic, n mod corespunztor, i directorilor care nu sunt membri ai Consiliului de administraie. Seciunea a 2-a. Secretul profesional n domeniul bancar i relaia cu clientela n nelesul Legii bancare155, calitatea de client al unei instituii de credit este dobndit de orice persoan care se gsete n una din urmtoarele situaii: - a negociat o tranzacie cu instituia de credit, indiferent dac tranzacia a fost sau nu finalizat, n exercitarea activitilor permise instituiilor de credit sau - beneficiaz sau a beneficiat de serviciile instituiei de credit. ntre principalele obligaii de confidenialitate n relaia instituit de credit client reglementate de Legea bancar156 se rein: a) instituia de credit este obligat s pstreze confidenialitatea asupra tuturor faptelor, datelor i informaiilor referitoare la activitatea desfurat, precum i asupra oricrui fapt, dat sau informaie, aflate la dispoziia sa, care privesc persoana, proprietatea, activitatea, afacerea, relaiile personale sau de afaceri ale clienilor ori informaii referitoare la conturile clienilor (solduri, rulaje, operaiuni derulate), la serviciile prestate sau la contractele ncheiate cu clienii; b) orice membru al Consiliului de administraie al unei instituii de credit, directorii, angajaii acesteia i orice persoan care, sub o form sau alta, particip la administrarea, conducerea ori activitatea instituiei de credit au obligaia s pstreze confidenialitatea asupra oricrui fapt, date sau informaii ale clienilor de care au luat cunotin n cursul exercitrii responsabilitilor lor n legtur cu instituia de credit. Persoanele menionate nu au dreptul de a folosi sau de a dezvlui nici n timpul activitii i nici dup ncetarea acesteia, fapte sau date care, dac ar deveni
155 156

Art. 111 alin. (2) din Legea bancar. Art. 111, 112, 116, 117, 118 din Legea bancar. 67

publice, ar duna intereselor ori prestigiului unei instituii de credit sau ale unui client al acesteia157; c) persoanele abilitate s solicite i/sau s primeasc informaii de natura secretului bancar sunt obligate s pstreze confidenialitatea acestora i le pot utiliza numai n scopul pentru care le-au solicitat sau le-au fost furnizate, potrivit legii; d) personalul instituiei de credit nu poate utiliza n folos personal sau n folosul altuia, direct ori indirect, informaii confideniale de natura celor prevzute la art. 111, pe care le deine sau de care a luat cunotin n orice mod; e) instituiile de credit trebuie s asigure identificarea n mod corespunztor a clientelei; f) se interzice oferirea de servicii care implic deschiderea i operarea de conturi sau nchirierea de casele de siguran ctre persoane anonime; g) instituiile de credit pot derula tranzacii cu clienii doar pe baze contractuale, acionnd ntr-o manier prudent i cu respectarea legislaiei specifice n domeniul proteciei consumatorului158. Obligaia de pstrare a secretului profesional n domeniul bancar astfel cum a fost detaliat mai sus nu poate fi opus unei autoriti competente n exercitarea atribuiilor de supraveghere. Prin derogare de la principiul confidenialitii informaiilor clienilor, Legea bancar reglementeaz condiiile n care instituiile de credit pot decide, n cazuri justificate, furnizarea de informaii, precum i cazuri n care acestea sunt obligate s furnizeze informaii de natura secretului bancar159. Informaii de natura secretului bancar pot fi furnizate, n msura n care acestea sunt justificate de scopul pentru care sunt cerute ori furnizate, n urmtoarele situaii: - la solicitarea titularului de cont sau a motenitorilor acestuia, inclusiv a reprezentanilor legali i/sau statutari ori cu acordul expres al acestora; - n cazurile n care instituia de credit justific un interes legitim; - la solicitarea scris a altor autoriti sau instituii ori din oficiu, dac prin lege special aceste autoriti sau instituii sunt ndrituite, n scopul ndeplinirii atribuiilor lor specifice, s solicite i/sau s primeasc astfel de informaii i sunt identificate clar informaiile care pot fi furnizate de ctre instituiile de credit n acest scop160; - la solicitarea scris a soului titularului de cont, atunci cnd face dovada c a introdus n instan o cerere de mprire a bunurilor comune, sau la solicitarea instanei; - la solicitarea instanei, n scopul soluionrii diferitelor cauze deduse judecii. Instituiile de credit sunt obligate s furnizeze informaii de natura secretului bancar, cu respectarea cumulativ a urmtoarelor condiii: (i) dup nceperea urmririi penale mpotriva unui client; (ii) la solicitarea scris a autoritii competente, care poate fi, dup caz: procurorul, instana judectoreasc, organul de cercetare penal, cu autorizarea procurorului. Nu se consider nclcri ale obligaiei de pstrare a secretului bancar: - furnizarea de date agregate, astfel nct identitatea i informaiile privind activitatea fiecrui client nu pot fi identificate; - furnizarea de date structurilor constituite sub forma centralei riscurilor bancare, centralei incidentelor de plat sau fondului de garantare a depozitelor; - furnizarea de date auditorului financiar al instituiei de credit; - furnizarea de informaii la cererea instituiilor de credit corespondente, dac aceste informaii au legtur cu operaiunile derulate prin conturile de corespondent; - furnizarea de date i informaii entitilor aparinnd grupului din care face parte instituia de credit, necesare
Obligaiile menionate se aplic i persoanelor care obin informaii de natura celor artate, din rapoarte ori alte documente ale instituiei de credit. 158 n temeiul dispoziiilor art. 117 din Legea bancar, documentele contractuale trebuie s fie redactate astfel nct s permit clienilor nelegerea tuturor termenilor i condiiilor contractuale, n special a prestaiilor la care acetia se oblig potrivit contractului ncheiat. Instituiile de credit nu pot pretinde clientului dobnzi, penaliti, comisioane ori alte costuri i speze bancare, dac plata acestora nu este stipulat n contract. 159 Art. 114, 115 din Legea bancar. 160 n cererea scris adresat instituiei de credit n aceast circumstan, trebuie s se precizeze temeiul legal al solicitrii de informaii, identitatea clientului la care se refer informaiile confideniale care se solicit, categoria informaiilor solicitate i scopul pentru care se solicit acestea. 68
157

pentru organizarea supravegherii pe baz consolidat i pentru combaterea splrii banilor i a finanrii terorismului.

69

Titlul V Prezentarea general a operaiunilor bancare Capitolul I Conceptul de operaiune bancar Din analiza legislaiei bancare romne se observ o inconsecven n utilizarea conceptelor de activitate bancar i operaiune bancar. Pentru justificarea anumitor ncadrri juridice i concluzii considerm relevant parcurgerea reglementrii conceptelor n cauz n Legea nr. 58/1998 privind activitatea bancar (n prezent abrogat), O.U.G. nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului (Legea bancar n vigoare ncepnd cu 1 ianuarie 2007), precum i n legislaia specific european, n principal Directiva nr. 2006/48/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit i Directiva nr. 2006/49/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind adecvarea capitalului firmelor de investiii i instituiilor de credit. Seciunea 1. Analiza terminologiei utilizate n redactarea Legii nr. 58/1998 Pentru nceput, trebuie remarcat faptul c n temeiul Legii bancare nr. 58/1998, n art. 3 activitatea bancar era definit drept atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public i acordarea de credite n cont propriu. Pe de alt parte, art. 11 din acelai act normativ lista activitile care pot fi desfurate de o banc, list care enumer la primele dou poziii ceea ce art. 3 definete drept activitate bancar i continu cu o enumerare fr pretenia abordrii unor criterii. n ncheierea art. 11, Legea nr. 58/1998 statua c bncile pot desfura i alte activiti permise de legislaia n vigoare, cum ar fi: depozitarea activelor fondurilor de investiii i societilor de investiii (...) operaiuni cu metale i pietre preioase i obiecte confecionate din acestea, operaiuni n mandat, servicii de procesare de date, administrare de baze de date ori alte asemenea servicii pentru teri, participare la capitalul social al altor entiti. Modalitatea de reglementare a art. 11 coroborat cu art. 3 argumenta n temeiul Legii nr. 58/1998 o prim concluzie n sensul c bncile pot fi autorizate s desfoare o gam larg de activiti care se pot mpri, pentru nceput n activiti bancare i alte activiti (care nu se ncadreaz n definiia activitilor bancare), ntre care unele sunt numite operaiuni, altele servicii. Pe lng activiti bancare i alte activiti supuse autorizrii, n temeiul alin. (4) al aceluiai art. 11, bncile pot presta i servicii auxiliare sau conexe legate de activitile desfurate, cum ar fi deinerea i administrarea de bunuri, i pot efectua orice alte activiti ori operaiuni necesare pentru realizarea obiectului de activitate autorizat, fr a fi necesar includerea lor n autorizaia acordat. Pe de alt parte, se observ n cuprinsul anumitor articole, n special cele dedicate recunoaterii mutuale n domeniul bancar n statele membre UE, o mprire a activitilor permise bncilor n activiti bancare menionate n opoziie cu activiti financiare sau de natur financiar: - art. 64 alin. (2) prevedea faptul c bncile, persoane juridice romne, vor putea desfura activitate bancar i alte activiti financiare n strintate, n limita autorizaiei acordate de Banca Naional a Romniei, numai prin intermediul unei sucursale; - conform art. 66, Bncile, persoane juridice romne, care intenioneaz s desfoare pentru prima dat activitate bancar i alte activiti financiare n mod direct ntr-un stat membru, vor notifica acest lucru Bncii Naionale a Romniei; - art. 157 alin. (1) din Legea nr. 58/1998 fcea referire la faptul c art. 11 alin. (1) din acelai act normativ cuprinde dispoziii care privesc activiti bancare i alte activiti de natur financiar. Avnd n vedere dispoziiile legale menionate, activitile permise bncilor pot fi clasificate dup cum urmeaz: 1. activiti supuse autorizrii, clasificabile n: a) activiti bancare;
70

b) activiti financiare161; c) activiti de natur financiar. 2. activiti care nu trebuie incluse n autorizaie, clasificabile n: a) servicii auxiliare sau conexe legate de activitile desfurate; b) activiti sau operaiuni necesare pentru realizarea obiectului de activitate autorizat. Conform dispoziiilor art. 1, activitatea bancar se poate desfura numai de instituii de credit, indiferent de forma de organizare a acestora162. Articolul 12 stabilete caracterul limitativ al enumerrilor din art. 11 menionat anterior. Pentru a nltura orice echivoc, acelai art. 12 enumer i anumite activiti (ntre care unele sunt numite operaiuni, care la rndul lor, pe cale de excepie, n art. 13 prevd existena unor operaiuni necesare desfurrii activitii) interzise bncilor n mod expres: - operaiuni cu bunuri mobile i imobile, cu excepia celor prevzute la art. 13163; - gajarea propriilor aciuni n contul datoriilor bncii; - acordarea de credite sau furnizarea altor servicii clienilor, condiionat de vnzarea sau cumprarea aciunilor bncii; - acordarea de credite garantate cu aciunile emise de banc; - primirea de depozite, titluri sau alte valori, cnd banca se afl n ncetare de pli; - acordarea de credite condiionat de acceptarea de ctre client de alte servicii care nu au legtur cu operaiunea de creditare respectiv. Avnd n vedere dispoziiile art. 3, 11 i 12 putem concluziona n sensul c activitatea bancar nu se confund cu activitile care pot fi desfurate de bnci, n sensul c bncile pot desfura o multitudine de activiti, astfel cum se menioneaz n art. 11 i cu limitrile din art. 12 i 13, dar din multitudinea de activiti numai atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile i acordarea de credite reprezint activitate bancar. Astfel, ntre activitile bancare i activitile permise bncilor sau activitile care pot fi desfurate de bnci exist o relaie parte-ntreg. Activitile bancare se pot desfura exclusiv de ctre instituiile de credit, pe baza autorizaiei emise de BNR, n timp ce celelalte activiti permise bncilor, pe de o parte, nu sunt toate supuse autorizrii, iar, pe de alt parte, pot fi efectuate i de ctre alte entiti dect instituiile de credit. n plus, art. 3 pct. 20 face referire la conceptul de activitate principal a unei instituii de credit; actul normativ ns nu ofer suficiente elemente pentru a fi n msur s determinm criteriile dup care anumite activiti ale unei bnci sunt considerate principale n raport de altele. Din analiza textului legal, rezult, pe de alt parte, utilizarea n multe circumstane a termenului de operaiune, cum ar fi: - n art. 25 se reglementeaz, ntre altele, faptul c BNR poate retrage autorizaia acordat unei bnci dac banca nu a nceput operaiunile pentru care a fost autorizat, n termen de un an de la primirea autorizaiei; - art. 63 face referire la operaiunile i condiiile n care Banca Naional a Romniei recunoate diminuarea riscului de credit; - art. 79 reglementeaz obligativitatea consemnrii n documentele contractuale din care s rezulte, ntre altele, toate operaiunile de credit i garanie ale bncilor; - art. 80 menioneaz faptul c dispoziiile art. 79 alin. (1) se aplic n cazul tuturor operaiunilor i tranzaciilor bncii; - art. 100 lit. e) face referire, ntre altele, la posibilitatea BNR de a decide, n anumite condiii, limitarea
Definiia instituiei financiare consemnat n art. 3 al Legii bancare numete activitile permise bncilor i listate la art. 11 al. 1 lit. (b) la (l) drept activiti financiare. 162 Bnci, organizaii cooperatiste de credit, instituii emitente de moned electronic i case de economii pentru domeniul locativ sau alte forme reglementate prin legi speciale cu respectarea Legii nr. 58/1998. 163 Art. 13. Bncile pot desfura urmtoarele operaiuni cu bunuri mobile i imobile: a) operaiuni necesare desfurrii activitii, potrivit prezentei legi; b) operaiuni cu bunuri mobile i imobile destinate perfecionrii pregtirii profesionale a salariailor, organizrii unor spaii de odihn i recreere sau asigurrii de locuine pentru salariai i familiile acestora; c) nchiriere de bunuri mobile i imobile ctre tere pri, cu condiia ca valoarea bunurilor mobile i imobile nchiriate s nu depeasc 5% din fondurile proprii ale bncii i ca totalul veniturilor obinute din aceste operaiuni s nu depeasc 5% din totalul veniturilor bncii, mai puin veniturile obinute din aceste operaiuni; aceste niveluri pot fi depite n cazuri bine justificate, numai cu aprobarea Bncii Naionale a Romniei; d) operaiuni cu bunuri mobile i imobile dobndite ca urmare a executrii silite a creanelor bncii. 71
161

operaiunilor bncii; - n art. 157 alin. (2) se reglementeaz interdicia reprezentanelor de a efectua vreun fel de operaiuni supuse legii bancare .a. Astfel, se observ i n multe cazuri suprapuneri i/sau inadvertene terminologice, ntre care menionm urmtoarele exemple: a) Legea bancar reglementeaz activitatea bancar, inclusiv conform titlului, dar operaiuni bancare conform art. 157 alin. (2), art. 80; b) autorizaia specific activitii permise unei bnci conform pct. 11 al art. 3 i operaiuni conform art. 25, art. 100 lit. e); c) art. 7, 10, 25 fac referire la activitatea de atragere de depozite; d) art. 3 face referire la activitatea de creditare, iar art. 12, 79 la operaiunile de credit; e) n conformitate cu dispoziiile art. 109 alin. (3), BNR este mputernicit s determine dac o activitate reprezint sau nu atragere de depozite [], activitate bancar etc.; f) art. 113 lit. d) cuprinde dispoziii referitoare la limitarea i/sau suspendarea pe o anumit perioad a unor activiti i operaiuni bancare .a. n concluzie, din tehnica de reglementare putem considera c activitatea bancar164 i operaiunea bancar n temeiul Legii nr. 58/1998 sunt dou noiuni care au acelai coninut, respectiv atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile i acordarea de credite n cont propriu, n timp ce alte activiti permise bncilor, respectiv diversele operaiuni se refer, prin excludere, la ceea ce permite Legea bancar i nu reprezint activitate bancar165. Seciunea a 2-a. Analiza terminologiei utilizate n redactarea O.U.G. nr. 99/2006 Legislaia bancar in vigoare menine aceeai definiie a activitii bancare, reglementat la art. 7 alin. (1) pct. 1 drept atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public i acordarea de credite n cont propriu. Cu privire la alte referiri la activitatea bancar se pot reine dispoziiile cuprinse n: - art. 1 alin. (1) care descrie domeniul de aplicare a Legii bancare n sensul c Prezenta ordonan de urgen reglementeaz condiiile de acces la activitatea bancar i de desfurare a acesteia pe teritoriul Romniei; - art. 5 alin. (5) n care se reglementeaz faptul c Banca Naional a Romniei este abilitat s determine dac o activitate reprezint ori nu atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public, activitate bancar ...; Capitolul II intitulat Cerine minime de acces i de desfurare a activitii care reglementeaz n Seciunea 1. Subseciunea 1.2 Activitile permise instituiilor de credit prin listarea unor game variate de activiti ntre care sunt menionate la primele dou poziii ceea ce este definit n art. 7 al. (1) pct. 1 drept activitate bancar. Modalitatea de reglementare166 general argumenteaz i n temeiul O.U.G. nr 99/2006 o prim concluzie n sensul c instituiile de credit pot fi autorizate s desfoare o gam larg de activiti care se pot mpri, pentru nceput, n activiti bancare (atragere de fonduri i acordare de credite) i alte activiti permise instituiilor de credit. Activitile permise instituiilor de credit sunt enumerate n art. 18 al.(1). Legea bancar clarific i modul de interpretare a listei de activiti prezentat n art. 18 al. (1). n conformitate cu al. (3) al art. 18 se reglementeaz expres faptul c dispoziiile alin. (1) al art. 18 se interpreteaz i se aplic astfel nct activitile enumerate s acopere orice posibile operaiuni, tranzacii, produse i servicii care se nscriu n sfera activitilor nominalizate sau pot fi asimilate acestora, inclusiv serviciile auxiliare acestor activiti. n concluzie, lista enunat de art. 18 al. (1) are caracter limitativ ca i categorii generale de activiti, dar se permite o interpretare i ncadrare larg, n funcie de necesiti, pentru a permite instituiilor de credit s desfoare orice operaiuni necesare cu condiia ca:
Pentru un punct de vedere care mparte activitatea bancar n activitate bancar pro priu-zis i operaiuni care exced limitele activitii bancare propriu-zise, a se vedea V. Andronache, I. Bunescu, Aspecte ale activitii bancare dup recentele modificri operate n textul legii bancare nr. 58/1998 prin Legea 485/2003, n R.D.C. nr. 2/2004, p. 94 i urm. 165 O interpretare similar este realizat de C.A. Gheorghe, n lucrarea Drept bancar, Ed. C.H. Beck, Bucureti, 2006, p. 37, 95 i urm., n care, fr a analiza n mod special raportul activitate/operaiune, utilizeaz n mod alternativ cei doi termeni raportat la acelai concept. 166 Se observ, n general, o continuare a modalitii de reglementare din Legea nr. 58/1998, la rndul sau avnd la baz directivele europene relevante n materie. 72
164

(i) operaiunile s se nscrie n sfera activitilor nominalizate sau (ii) operaiunile s poat fi asimilate unor activiti din cele listate. n plus, prin dispoziiile art. 20 i art. 21 lit. (c) lista de activiti permise enumerate i circumscrise n art. 18 al. (1) i (3) este completat printr-o categorie suplimentar care reunete alte activiti autorizabile. Aceste activiti sunt autorizabile de Banca Naional dac se ncadreaz n urmtoarele criterii: 1. au drept obiect oricare din urmtoarele: a) operaiuni nefinanciare n mandat sau de comision (...); b) operaiuni de administrare a patrimoniului constnd din bunuri mobile i/sau imobile aflate n proprietatea acestora, dar neafectate desfurrii activitilor financiare; c) prestarea de servicii clientelei proprii care, dei nu sunt conexe activitii desfurate, reprezint o prelungire a operaiunilor bancare; d) operaiuni de nchiriere a unor bunuri dobndite de instituiile de credit n urma executrii creanelor. 2. trebuie s fie compatibile cu cerinele activitii bancare, n special cu cele referitoare la meninerea bunei reputaii a instituiei de credit i protejarea intereselor deponenilor, i 3. nivelul total al veniturilor obinute de instituia de credit din activitile respective s nu depeasc 10% din veniturile obinute din activitile prevzute la art. 18. O ultim suplimentare a listei de activiti permise instituiilor de credit este realizat de dispoziiile art. 21 lit. (a) i (b) care reglementeaz, pe cale de excepie, operaiunile desfurate de instituiile de credit cu bunuri mobile i imobile. Conform temeiului menionat, instituiile de credit pot desfura urmtoarele activiti in materie: a) operaiuni care sunt necesare desfurrii n condiii adecvate a activitilor pentru care instituia de credit a fost autorizat, i n msura n care bunurile respective sunt necesare n acest scop; b) operaiuni care au ca obiect bunuri mobile i imobile avnd urmtoarele destinaii speciale: perfecionarea pregtirii profesionale a salariailor; organizarea unor spaii de odihn i recreere; asigurarea de locuine pentru salariai i familiile acestora. Pentru a nchide sfera de reglementare a activitilor permise instituiilor de credit, prin dispoziiile art. 22, O.U.G. nr. 99/2006 stabilete faptul c instituiile de credit nu pot desfura alte activiti n afara celor permise potrivit ordonanei de urgen. Pentru situaia n care pot interveni inadvertene de interpretare a textului legal cu privire la ncadrarea unei activiti ntr-o anumit categorie, O.U.G. nr. 99/2006 reglementeaz expres la art. 5 alin. (5) faptul c ncadrarea unei activiti n oricare din categoriile activitate permis, activitate bancar, activitate de atragere de depozite etc. este lsat la latitudinea exclusiv a BNR, a crei hotrre n cauz este obligatorie pentru prile interesate. n ceea ce privete terminologia utilizat, se observ, asemntor vechii reglementri, utilizarea n legtur cu activitile permise bncilor alturi de noiunea de activitate i concepte de operaiune, produse i servicii. Chiar n listarea de la art. 18 alin. (1) sunt enumerate, ca tipuri de activiti, activitatea de creditare, dar i operaiuni cu metale preioase sau operaiuni de pli. n art. 20 al. (1) lit. (c) se face referire la servicii care dei nu sunt conexe activitii desfurate, reprezint o prelungire a operaiunilor bancare. Mai mult, conform dispoziiilor art. 22 alin. (2) lit. (b) i (c), acordarea de credite i atragerea de depozite sunt ncadrate n categoria de operaiuni. n concluzie, avnd n vedere dispoziiile art. 18, 20, 21 putem concluziona, c i n cazul legii bancare anterioare, n sensul c activitatea bancar nu se confund cu activitile care pot fi desfurate de instituiile de credit, n sensul c acestea pot desfura o multitudine de activiti astfel cum se menioneaz n art. 18 i cu circumscrierile din art. 20 i 21, dar din multitudinea de activiti numai atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile i acordarea de credite reprezint activitate bancar. Astfel, ntre activitile bancare i activitile permise instituiilor de credit sau activitile care pot fi desfurate de instituiile de credit exist o relaie parte-ntreg. Activitile bancare se pot desfura exclusiv de ctre instituiile de credit, pe baza autorizaiei emise de BNR, n timp ce celelalte activiti permise acestora, pe de o parte, nu sunt toate supuse autorizrii, iar, pe de alt parte, pot fi efectuate i de ctre alte entiti dect instituiile de credit. n ceea ce privete raportul activitate/operaiune, din tehnica de reglementare putem considera c activitatea bancar i operaiunea bancar n temeiul O.U.G. nr. 99/2006 sunt dou noiuni care au acelai coninut, respectiv atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile i acordarea de credite n cont propriu, n timp ce alte activiti permise bncilor, respectiv diversele operaiuni se refer, prin excludere, la ceea ce permite legea
73

bancar i nu reprezint activitate bancar. Cu privire la conceptele de produse i servicii, se observ c, de regul, termenul de produs este utilizat n legtur cu forme concrete de manifestare a unor operaiuni sau activiti167, n timp ce serviciile sunt reglementate ca auxiliare sau prelungiri ale operaiunilor bancare168.

Capitolul II Coninutul activitii/operaiunii bancare i propuneri de clasificare Seciunea 1. Coninutul activitii/operaiunii bancare Referitor la activitatea bancar, este important de determinat n ce msur fiecare din componentele cuprinse n definiie reprezint n sine activiti bancare sau activitatea bancar const numai n efectuarea n mod cumulativ a celor dou tipuri de activiti, respectiv atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile i acordarea de credite n cont propriu. Cu privire la acest aspect, profesorul Ion Turcu a concluzionat n articolul intitulat Realizarea pieei bancare unice europene prin directivele Consiliului169 n sensul urmtor: Articolul I al Directivei definete instituia bancar ca o ntreprindere a crei activitate const n primirea de la public de depozite sau alte fonduri rambursabile i acordarea de credite n cont propriu. Dei definiia cuprinde ambele activiti bancare, este totui suficient ca o instituie s posede vocaia de a le exercita pe amndou, chiar dac n fapt ea exercit numai una dintre aceste activiti170. Referitor la acelai aspect, n lucrarea Droit bancaire europen, Blanche Sousi-Roubi, profesor la Facultatea de drept a Universitii Jean-Moulin171 a interpretat n felul urmtor noiunea de instituie de credit: n termenii art. 1 al Directivei, trebuie s nelegem prin instituie de credit: o ntreprindere a crei activitate const n primirea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public i acordarea de credite pe cont propriu. Definiia cuprinde dou elemente cumulative: primirea de depozite i acordarea de credite. O ntreprindere pentru a fi calificat drept instituie de credit n sens comunitar trebuie s rspund la aceast dubl condiie. Aceast precizare este esenial cci o instituie care nu ar avea drept activitate dect primirea de depozite fr acordarea de credite sau, invers, numai acordarea de credite fr primirea de depozite (utiliznd propriile sale resurse) nu ar putea fi definit ca o instituie de credit n sens comunitar. Autoarea avertizeaz asupra faptului c pentru o prere contrar, n sensul c este de ajuns pentru a rspunde la aceast definiie ca o ntreprindere s aib vocaia statutar de a realiza cele dou tipuri de activiti, chiar dac n fapt nu exercit dect una din ele, poate fi consultat P. Clarotti, autor recomandat de faptul c este considerat unul din prinii Primei Directive Bancare i a altor reglementri privind instituiile de credit. Legislaia francez, de exemplu, nu a preluat la niciun moment 172 ntocmai textul reglementrilor comunitare, respectiv dubla condiionare a atragerii de depozite i alte fonduri rambursabile i acordarea de credite. Legiuitorul francez a reglementat n Codul monetar i financiar art. L 511-1 o concepie mai larg, calificnd operaiunile bancare dup natura acestora n trei categorii: atragerea de depozite, acordare de credite i punerea la dispoziie i gestionarea de mijloace de plat173. Celelalte activiti permise bncilor care nu constituie operaiune bancar n sensul textului
Produse bancare n sensul de tipuri de depozite sau credite personalizate de fiecare banc. Prestarea de servicii clientelei proprii care, dei nu sunt conexe activitii desfurate, reprezint o prelungire a operaiunilor bancare, conform art. 20 alin. (1) lit. c) sau serviciile menionate de art. 18 alin. (3) din O.U.G. nr. 99/2006. 169 Articol publicat n R.D.C. nr. 6/1999, p. 18 i urm. 170 Este interesant de observat faptul c legea bancar francez consider drept activitate bancar o sum de trei operaiuni: primirea de fonduri de la public, acordarea de credite i punerea la dispoziia clientelei a mijloacelor de plat i gestiunea acestora. Profesorul Turcu atenioneaz asupra importanei cunoaterii acestui aspect n perspectiva aderrii Romniei la UE I. Turcu, op. cit. 171 B. Sousi-Roubi, profesor la Facultatea de drept a Universitii Jean-Moulin (Lyon 3), Dalloz, 1995, p. 63. 172 Avem n vedere n principal urmtoarele acte normative: prima directiv de coordonare bancar (Directiva 77/780/CEE); a doua directiv de coordonare bancar ( Directiva 89/646/CEE); Directiva privind accesul la activitate i desfurarea activitii de ctre instituiile de credit (Directiva 2006/48/CE). 173 C. Gavalda, J. Stoufflet, Droit bancaire, Litec, 2005, p. 17 i urm. 74
167 168

enunat sunt denumite n doctrina francez operaiuni accesorii174. Tot cu titlu de exemplu, n sistemul englez se observ lipsa unei preocupri doctrinare n sensul de a defini i include n categorii activitile permise bncilor. Anumii autori subliniaz faptul c modul de reglementare a operaiunilor derulate de bnci n directivele comunitare nu reflect specificul britanic, ci este realizat dup modelul german al bncii universale175. Pe de alt parte, n doctrina bancar menionat nu se structureaz lucrrile de specialitate de o manier care s reuneasc toate activitile permise bncilor n cadrul aceluiai titlu, acestea fiind prezentate n titluri i pri diferite ale lucrrilor176. Pentru a identifica intenia cu care n evoluia recent a legislaiei bancare romneti au fost preluate principiile europene, se impune analizarea att dispoziiilor fostei legi bancare Legii nr. 58/1998, ct i reglementrile n vigoare conform O.U.G. nr. 99/2006. Din analiza dispoziiilor Legii nr. 58/1998 se observ urmtoarele: a) n art. 3 activitatea bancar era definit drept atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public i acordarea de credite n cont propriu: - se observ reglementarea a dou activiti distincte; - reglementarea este realizat n mod explicit i indubitabil cumulativ; - dac s-ar fi dorit s se fac distincie ntre vocaia de a exercita o activitate i desfurarea efectiv a respectivei activiti era simplu pentru legiuitorul comunitar i ulterior romn s introduc o dubl conjuncie i/sau; b) n art. 25 se reglementa, ntre altele, faptul c BNR poate retrage autorizaia acordat unei bnci dac banca nu i-a exercitat, de mai mult de ase luni, activitatea de acceptare de depozite; - dac ar fi fost posibil ca o banc s decid c are vocaia general de a primi depozite, dar are alegere s nu ndeplineasc efectiv respectiva activitate, atunci ar fi trebuit s nu constituie o situaie de retragere a autorizaiei decizia bncii ca, la un moment dat, s renune la activitatea de atragere de depozite; - este reglementat n mod distinct, la lit. g), situaia n care banca pericliteaz interesele deponenilor, ceea ce nseamn c simpla sistare a activitii de atragere de depozite, fr generarea altor neajunsuri, are drept efect pierderea de ctre entitatea respectiv a autorizaiei; - conform art. 7 i art. 10, activitatea de atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public poate fi desfurat exclusiv de instituii de credit; - reglementarea expres a acestui monopol n desfurarea activitii bancare face nc o data diferena ntre o instituie de credit i orice alt entitate care acord credite sau orice alte activiti financiare; c) n plus, art. 3 pct. 2 definete instituia financiar drept o entitate, alta dect o instituie de credit, al crei obiect principal de activitate const n dobndirea de participaii sau n efectuarea uneia sau mai multora dintre activitile financiare prevzute la art. 11 alin. (1) lit. (b) (l); per a contrario, dac o entitate desfoar activiti financiare i nu desfoar activiti de atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public, aceasta nu poate fi considerat instituie de credit. Din analiza dispoziiilor O.U.G. nr. 99/2006 reies urmtoarele aspecte principale: a) n conformitate cu dispoziiile art. 7 alin. (1) pct. 1, prin activitate bancar se nelege atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public i acordarea de credite n cont propriu; avnd n vedere tehnica de reglementare, ne meninem consideraiile expuse anterior fa de dispoziiile similare din Legea nr. 58/1998, respectiv: - se observ reglementarea a dou activiti distincte; - reglementarea este realizat n mod explicit i indubitabil cumulativ; - dac s-ar fi dorit s se fac distincie ntre vocaia de a exercita o activitate i desfurarea efectiv a respectivei activiti era simplu pentru legiuitorul comunitar i ulterior romn s introduc o dubl conjuncie i/sau. b) conform dispoziiilor art. 22 alin. (2) lit. c), instituiile de credit nu se pot angaja n operaiuni cum ar fi: atragerea de depozite sau de alte fonduri rambursabile, titluri sau alte valori, de la public, cnd instituia de credit se afl n stare de insolven;
S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF, 2003, p. 34 i urm. E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Ellingers Modern Banking Law, O.U.P., 2006, p. 57. 176 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, op. cit.; R. Cranston, Principles of banking law, O.U.P., 1997; A. Laidlaw, G. Roberts, Law relating to banking services, The Chartered Institute of Bankers 1990; J. Wadsley, G. Penn, The law relating to domestic banking, London, Sweet & Maxwell, 2000. 75
174 175

c) n conformitate cu art. 5 alin. (1), se interzice oricrei persoane fizice, juridice sau entitate fr personalitate juridic, ce nu este instituie de credit, s se angajeze ntr-o activitate de atragere de depozite sau de alte fonduri rambursabile de la public (). Pe cale de consecin i continund interpretarea dispoziiilor legii bancare anterioare, considerm ntemeiat i ne raliem concluziei autoarei franceze citate n sensul c o entitate care nu desfoar n mod efectiv ambele componente ale activitii bancare nu poate fi considerat instituie de credit. In ceea ce priveste serviciile de plata, Directiva Parlamentului European i a Consiliului nr.2007/64 privind serviciile de plat n cadrul pieei interne, de modificare a directivelor 97/7/CE, 2002/65/CE, 2005/60/CE i 2006/48/CE i de abrogare a Directivei 97/5/CE a fost transpusa in legislatia nationala prin O.U.G. nr. 113/2009 privind serviciile de plata177. n concluzie, avnd n vedere posibilitile oferite de tehnica de reglementare i doctrina romneasc de tradiie n domeniul bancar, vom utiliza n continuare cu precdere conceptul de operaiuni bancare pentru a desemna activitile de atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public i activitatea de acordare de credite n cont propriu, n opoziie cu operaiunile nebancare (financiare i de natur financiar). Operaiunile bancare mpreun cu cele nebancare alctuiesc ceea ce legea reglementeaz sub titulatura de activiti permise instituiilor de credit. Seciunea a 2-a. Criterii de clasificare a operaiunilor bancare Vom prezenta n continuare o serie de criterii de clasificare a activitilor permise instituiilor de credit, astfel cum rezult din interpretarea legislaiei i din doctrina bancar: 1. Dup criteriul necesitii autorizrii: A. Activiti supuse autorizrii, care la rndul lor se mpart n: 1. activiti bancare: - atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public; - acordarea de credite n nume propriu. 2. activiti n legtur cu servicii de investiii financiare: listate n O.U.G. nr. 99/2006 la art. 18 alin. (1) lit. g), h), i), j) i k). 3. activiti compatibile cu cerinele activitii bancare: - listate la art. 20 alin. (1) i condiionate de aspectul ca nivelul total al veniturilor obinute din astfel de activiti s nu depeasc 10% din veniturile obinute de o instituie de credit din activitile prevzute la art. 18 alin. (1). 4. alte activiti permise bncilor: prevzute la art. 18 alin. (1) lit. (c) - (f) i (l) (r). B. Activiti care nu sunt supuse autorizrii. 2. Dup criteriul autoritii care emite autorizarea
177

Principalele aspecte ce fac obiectul reglementrii vizeaz: reglementarea serviciilor de plata vizate (remiterea de bani, plata facturilor, emiterea de card-uri, comerul electronic, indiferent dac plata se realizeaz din disponibiliti ori din credit); reglementarea cadrului de organizare si functionare a instituiilor de plat (persoane juridice, altele dect instituiile de credit, autorizate de Banca Naional a Romniei pentru a presta servicii de plat) echivalena de tratament n reglementarea instituiilor de plat ( indiferent dac presteaz exclusiv servicii de plat ori desfoar n paralel i alte activiti); aplicarea principiului paaportului european accesul nediscriminatoriu la sistemele de pli transparena condiiilor i a cerinelor n materie de informare a utilizatorilor cu privire la serviciile de plat drepturile i obligaiile prilor privind prestarea i utilizarea serviciilor de plat termenul de executare al unui ordin de plat s.a.

76

n conformitate cu dispoziiile art. 22 alin. (1), instituiile de credit nu pot desfura alte activiti n afara celor permise de O.U.G. nr. 99/2006. De regul, activitile permise instituiilor de credit sunt supuse autorizrii de ctre Banca Naional a Romniei. Pe cale de excepie, se observ cteva situaii n care anumite activiti/operaiuni nu trebuie autorizate, cum ar fi operaiunile cu bunuri mobile i imobile, cu respectarea dispoziiilor art. 21 i art. 20 alin. (2) i (3). Pe de alt parte, n cazul anumitor activiti, n mod suplimentar sau independent de autorizarea Bncii Naionale a Romniei, anumite activiti sunt supuse unor autorizri, aprobri sau avize specifice n temeiul unor legi speciale. Legea bancar reglementeaz faptul c respectivele activiti pot fi desfurate de instituiile de credit numai dup obinerea autorizrilor, aprobrilor sau avizelor specifice. 3. Dup criteriul expunerii Prin expunere legislaia bancar n vigoare nelege orice risc al unei bnci, efectiv sau potenial, care trebuie evideniat n bilan i/sau n afara bilanului. Activitile permise bncilor care determin apariia unor astfel de riscuri sunt n principal: - acordarea de credite; - investiii n aciuni i alte valori mobiliare; - alte participaii de natura imobilizrilor financiare; - scontul sau avalul efectelor de comer; - emiterea de garanii; - acreditive deschise sau confirmate .a. 4. Dup criteriul funciilor ndeplinite de activitile permise bncilor Dup criteriul funciilor ndeplinite de activitile permise bncilor, acestea se pot mpri n urmtoarele categorii: I. operaiuni de banc pasive, de atragere a resurselor financiare: - atragerea de depozite; - operaiuni cu certificate de depozit. II. operaiuni de banc active, de fructificare a resurselor deinute de instituia de credit: operaiuni de creditare, incluznd, cu titlu de exemplu, credite de consum, credite ipotecare, factoring, finanarea tranzaciilor comerciale .a. III. operaiuni conexe, care dezvolt prin eliminare ceea ce nu reprezint activitate bancar propriu-zis i se pot clasifica n: 1. operaiuni de cas: - emiterea i administrarea mijloacelor de plat; - operaiuni de pli. 2. operaiuni cu titluri de credit i alte valori: - tranzacionare n cont propriu i/sau pe contul clienilor cu instrumente ale pieei monetare, valut, instrumente financiare derivate, valori mobiliare, alte instrumente financiare transferabile, metale i pietre preioase; - custodie i administrare de instrumente financiare; - intermediere pe pia interbancar. 3. operaiuni pe pia de capital: - participarea la emisiunea de valori mobiliare; - servicii legate de valori mobiliare; - administrarea de portofolii i consultan legat de valori mobiliare. 4. operaiuni de leasing financiar; 5. operaiuni de asisten a clienilor n tranzacii comerciale complexe: - servicii de consultan cu privire la structura capitalului, strategia de afaceri, fuziuni i achiziii, alte servicii de consultan; - emiterea de garanii i asumarea de angajamente. 6. alte operaiuni conexe: - operaiuni nefinanciare; - operaiuni de administrare a patrimoniului; - servicii de furnizare de date; - nchiriere de casete de siguran etc.
77

Supunem ateniei faptul c ncadrarea unor operaiuni n categoria operaiunilor conexe nu trebuia interpretat n sensul unei importane mai sczute a acestora. Acestea nu reprezint operaiuni bancare n sens restrns i nu caracterizeaz n mod exclusiv instituiile de credit, ns, dup cum o demonstreaz practica actual i conform meniunilor doctrinei178, anumite operaiuni conexe pot forma principala activitate ca surs de venit a unor bnci, ceea ce a avut drept rezultat o anumit specializare a instituiilor de credit.

178

C. Predoiu, Consideraii privind noiunile de activitate bancar i credit bancar, n R.R.D.A. nr. 6/2003, p. 31 i urm. 78

Titlul VI Operaiuni constnd n acceptarea de depozite i alte fonduri rambursabile din partea publicului

Capitolul I Prezentarea general a depozitului bancar Seciunea 1. Concept i natur juridic Conceptul de depozit provine din termenul latin depositum, care desemna ceva depus spre pstrare. Ulterior, prin depozit bancar s-a neles ncredinarea unei bnci spre pstrare sau fructificare de hrtii de valoare, bani sau obiecte preioase ncredinate, deponentul avnd dreptul retragerii lor n orice moment sau la un termen prestabilit, iar banca pe acela de a le folosi pentru necesitile activitii sale179. Spre deosebire de legislaiile bancare anterioare, O.U.G. nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului nu cuprinde o definiie a conceptului de depozit bancar. Anterior intrrii n vigoare a O.U.G. 99/2006, n art. 3 pct. 6 din Legea bancar nr. 58/1998 depozitul bancar era definit drept o sum de bani ncredinat n urmtoarele condiii: - s fie rambursat n totalitate, cu sau fr dobnd sau orice alte faciliti, la cerere sau la un termen convenit de ctre deponent cu depozitarul; - s nu se refere la transmiterea proprietii, la furnizarea de servicii, sau la acordarea de garanii. S-a considerat n doctrin c cel de-al doilea alineat a fost formulat defectuos, deoarece inducea concluzia c se delimiteaz sumele primite de la banc cu titlu de depozit de sumele primite cu alt titlu: preul unui bun sau serviciu, gajul asupra unor fonduri, sumele primite cu titlu de consemnare, cele primite cu destinaie precis de a fi virate etc.180. Legea nr. 58/1998 reglementa n Capitolul II, intitulat Activiti permise bncilor, la art. 11 lit. a), operaiunea de atragere de depozite, n mod diferit fa de formulrile anterioare, respectiv acceptarea de depozite conform Legii nr. 33/1991 i operaiuni de depozite la vedere i la termen, n cont, cu numerar i cu titluri n temeiul Legii nr. 70/134. n prezent, O.U.G. nr. 99/2006 ncadreaz atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public n categoria activitii bancare181, cu precizarea c Banca Naional a Romniei este abilitat s determine n ce msur o anumit activitate reprezint sau nu atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public182, fr menionarea vreunor criterii de definire i clasificare. Legea bancar actual mai reglementeaz expres faptul c determinarea naturii unei activiti de ctre Banca Naional a Romniei are caracter obligatoriu pentru prile interesate. Noul Cod Civil consacra o definitie depozitului bancar la art. 2.191 si art. 2.192. Prin prisma reglementarii mentionate, depozitul bancar este de doua categorii: a) depozit de fonduri si b) depozit de titluri. In temeiul dispozitiilor cuprinse in Codul Civil, Depozitul de fonduri este caracterizat de urmatoarele elemente: - dreptul de proprietate al institutiei de credit asupra sumelor atrase sub forma de depozit - incidenta principiului nominalismului monetar care obliga institutia de credit sa restituie la scadenta aceeasi cantitate monetara, de aceeasi specie - reglementarea modului de determinare a scadentei unui depozit de fonduri care poate fi: (i) la termen
Definiii citate de C.A. Gheorghe n Drept bancar, Ed. C.H. Beck, Bucureti, 2006, p. 113. I. Turcu, Drept bancar, vol. III, Ed. Lumina Lex, Bucureti, 1999, p. 12, citat de C.A. Gheorghe n Drept bancar, Ed. C.H. Beck, Bucureti, 2006, p. 113. 181 Art. 7 pct. 1 i art. 18 din O.U.G. nr. 99/2006. 182 Art. 5 alin. (5) din O.U.G. nr. 99/2006. 79
179 180

(ii) la cererea deponentului, conditionat de formularea unui preaviz (termenul de preaviz putand fi stabilit contractual sau, in lipsa unei prevederi contractuale, conform uzantelor) - reglementarea locului de efectuare a depunerilor/retragerilor sumelor depuse (ca regula, la sediul institutiei de credit, prin stipulatie contrara in alt loc convenit de parti) - instituirea obligatiei de informare gratuita a clientului de catre institutia de credit cu privire la operatiunile efectuate in conturile clientului (ca regula, lunar, in conditiile si modalitatile convenite de parti, daca clientul nu solicita altfel). In cazul depozitului de titluri, in temeiul dispozitiilor Codului civil, in mod evident, institutia de credit nu dobandeste proprietatea acestora ci un drept de administrare. Executarea obligatiilor care revin institutiei de credit in administrarea titlurilor trebuie sa se realizeze cu prudenta si diligenta, fiind considerata nescrisa orice clauza contractuala prin care institutia de credit este exonerata de raspundere pentru neexecutarea obligatiilor mentionate cu prudenta si diligenta. In virtutea calitatii de administrator al titlurilor, institutia de credit are dreptul la urmatoarele sume de bani: rambursarea de catre client a cheltuielilor efectuate pentru operatiunile necesare plata de catre client a unei remuneratii pentru activitatea de administrare (nivelul remunaratiei poate fi stabilit conventional de catre parti, iar in lipsa unei prevederi contractuale poate fi determinat conform uzantelor). O definiie legal a depozitului bancar de fonduri este cuprinsa si in art. 2 din Ordonana nr. 39/1996 privind nfiinarea i funcionarea Fondului de garantare a depozitelor n sistemul bancar. Astfel, prin prisma acestei reglementri specifice, prin depozit bancar se nelege orice sold creditor, inclusiv dobnda datorat, aflate ntr-un cont bancar de orice tip, inclusiv cont comun, ori din situaii tranzitorii provenind din operaiuni bancare i pe care o instituie de credit l datoreaz titularului de cont, n conformitate cu condiiile legale i contractuale aplicabile, precum i orice datorie a instituiei de credit evideniat printr-un certificat emis de aceasta, cu excepia obligaiunilor cumprate de organismele de plasament colectiv183. Din reglementarea enunat se observ faptul c sub titulatura general de depozit legea special a definit att depozitul bancar propriu-zis, ct i alte fonduri rambursabile de ctre banc la un moment dat provenind din dobnzi, sume provenind din alte operaiuni dect depozite propriu-zise, certificate de depozit nominative. Se constata, astfel, ca depozitul bancar se prezint n continuare in legislatia romaneasca drept un contract real care genereaza o operaiune bancar pasiv. n legtur cu scopul atragerii resurse bneti au fost dezvoltate de-a lungul timpului n doctrin dou concepii opuse, respectiv: (i) scopul atragerii resurselor populaiei este constituirea disponibilitilor necesare pentru efectuarea operaiunilor active, de acordare de credite184, i (ii) finalitatea depozitelor este constituirea unui capital fr ntrebuinare. Opinia dominant concluzioneaz n sensul c depozitele constituie o surs a creditului, atragerea de depozite fiind calificat drept act de comer distinct de depozitul i mprumutul civil prin faptul c n timp ce creditorul civil mprumut propriul capital, bancherul mprumut banii altuia, pe care el i pstreaz i i fructific cu mijloace specifice. Ca o consecin a acestei realiti, legislaia bancar a interzis n mod expres, n toate reglementrile, primirea de depozite, titluri sau alte valori, cnd banca se afl n ncetare de pli. Depozitele bancare de fonduri au o dubl valen: pe de o parte, constituie obligaii ale bncii fa de depuntor, iar, pe de alt parte, reprezint creane ale depuntorului fa de banc i mijloace de plat la dispoziia acestuia. Cu privire la natura juridic a operaiunii, doctrina francez185 a dezvoltat, in timp, variate teorii ntre care se rein: - aprecierea depozitului bancar drept o varietate a depozitului de drept civil n temeiul cruia bancherul devine proprietarul sumelor atrase de la client i trebuie s restituie echivalentul, i nu obiectul identic primit n depozit sau - considerarea depozitului bancar drept un mprumut de consumaie n care clientul mprumut bncii o sum de
Definiie preluat din Directiva 94/19/CE privind sistemele de garantare a depozitelor. I. Turcu, Operaiuni i contracte bancare. Introducere n teoria i practica dreptului bancar, Ed. Lumina Lex, Bucureti, 1995, citat de C.A. Gheorghe, n Drept bancar, Ed. C.H. Beck, Bucureti, 2006, p. 113 i urm. 185 J.-L. Rives-Lange, M. Contamine-Raynaud, Droit bancaire, Dalloz, 1995, p. 267. 80
183 184

bani, iar banca restituie echivalentul bunurilor mprumutate. Fr a se insista n legtur cu argumentele teoriilor avansate cu privire la operaiunea de atragere de depozite, doctrina francez actual concluzioneaz n sensul c trebuie avut n vedere soldul creditor al conturilor deinute de client la instituia de credit. Banca deine sumele primite n depozit pe contul clientului, poate dispune de sumele respective i are obligaia s restituie sume echivalente n condiiile contractuale agreate. Obligaia de a restitui sumele atrase poate fi: 1. la vedere; 2. afectat de un termen; 3. condiionat de o notificare. Restituirea propriu-zis este susceptibil de mai multe modaliti: 1. remiterea sumelor ctre client; 2. executarea unor ordine de plat conform instruciunilor clientului. n doctrina anglo-saxon186 atragerea de fonduri din partea publicului este privit drept esena activitii bancare i, totodat, cel mai elementar serviciu pe care o banc l poate oferi clienilor. De regul se opteaz pentru prezentarea alturat i uneori comparativ a depozitului la termen cu depozitul n cont curent, fr o preocupare special n sensul prezentrii unitare, exhaustive, a operaiunilor bancare pasive. Doctrina britanic187 apreciaz faptul c depozitul la termen este potrivit fructificrii de fonduri pe termen lung. n mod similar cu doctrina francez, depozitele bancare la termen se consider restituibile dup scurgerea unei perioade de timp sau cu o notificare prealabil. Pentru existena depozitului la termen este necesar depunerea unor fonduri de ctre client spre pstrare de ctre banc. Spre deosebire de depozitul la termen, depozitul n cont curent privete o datorie mai complex a bncii fa de client, care nu const neaprat ntr-o sum depus cu titlu de depozit. Depozitul n cont curent este privit i de doctrina britanic drept un instrument elementar n raporturile banc client, care permite clientului s dein anumite sume n siguran, dar, totodat, s ncaseze sume i s efectueze pli. n ceea ce privete categoria de alte fonduri rambursabile atrase de la public, legea bancar nu definete nici acest concept. Cu toate acestea, din anumite reglementri rezult anumite exemple de astfel de fonduri. Astfel, n art. 5 alin. (3) din O.U.G. nr. 99/2006 se reglementeaz situaia general n care o emisiune de obligaiuni sau alte instrumente financiare similare este considerat atragere de fonduri rambursabile de la public. n temeiul legii, pentru a se ncadra n categoria menionat, o emisiune de obligaiuni trebuie s ndeplineasc cel puin una din urmtoarele condiii: 1. constituie activitatea exclusiv sau principal a emitentului; 2. emitentul desfoar cu titlu profesional activitate de acordare de credite sau una ori mai multe din activitile prevzute la art. 18 alin. (1) lit. c)-l). Principiul general nu se aplic i, pe cale de consecin, nu se ncadreaz n categoria atragerii de fonduri din partea publicului emisiunea de obligaiuni care se adreseaz exclusiv investitorilor calificai. Seciunea a 2-a. Instrumente de constituire a depozitelor Cu privire la caracteristicile contractului de depozit bancar i efectele acestuia n doctrina bancar au fost formulate diferite teorii188. De regul, se concluzioneaz n sensul c suntem n prezena unui contract real n temeiul cruia: 1. deponentul dobndete un drept de crean asupra sumelor depuse n banc; 2. sumele depuse n banc devin proprietatea bncii depozitare189 i una din modalitile de constituire a resurselor bncii; 3. banca depozitar are obligaia de a restitui o sum echivalent cu cea atras i, de regul, o remuneraie190.
R. Cranston, Principles of banking law, Clarendon Press-Oxford, 1997, p. 170. J. Wadsley, G. Penn, The law relating to domestic banking, Sweet & Maxwell, London, 2000, p. 254. 188 C. Gavalda, J. Stoufflet, Droit bancaire, Litec, 2005, p. 164 i urm. 189 S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF, 2003, p. 242 i urm. 190 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.A. Hooley, Ellingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, p. 204.
186 187

81

n doctrina francez191 se consider conturile de depozit a fi dreptul comun n materia conturilor bancare. Alturi de contul de depozit se remarc existena unor reguli specifice aplicabile contului curent, contului cu pluralitate de titulari i pluralitii de conturi aparinnd aceluiai titular. n doctrina britanic se face distincie ntre contul de depozit i contul curent. Deoarece, n timp, pe piaa bancar s-a impus remunerarea i a sumelor deinute n conturi curente, diferenele ntre instrumente se reduc, cu observaia c nc nu exist o practic unitar nici n materia plii de dobnd la contul curent i nici referitor la comisioanele practicate la retragerea de fonduri din contul curent. Legislaia romn face referire n mod distinct la depozitul la termen, depozitul n cont curent i la certificatele de depozit, ca modaliti de atragere de fonduri de ctre instituiile de credit. Depozitele i certificatele de depozit sunt privite i pe piaa bancar romneasc drept produse de economisire tradiionale care ofer clienilor posibilitatea de a plasa bani pe perioade de timp prestabilite. Att depozitele, ct i certificatele de depozit beneficiaz, de regul, de garania Fondului de Garantare a Depozitelor n Sistemul Bancar. Termenele cele mai frecvente propuse de ctre instituiile de credit sunt de 1 lun, 3 luni, 6 luni i 12 luni i, de regul, cu ct perioada este mai extins, cu att rata dobnzii acordat de banc este mai mare. Principala diferen ntre depozitul bancar i certificatul de depozit const n principal n faptul c depozitul este condiionat de deschiderea unui cont curent. Aceast rigoare ofer ns i beneficii suplimentare, produsul putnd fi adaptat la cerinele clientului, cum ar fi: - prelungirea automat, care permite rennoirea automat la scaden, fr s fie necesar prezena clientului la banc; - capitalizarea dobnzii, care permite modificarea valorii contractului ca efect al rennoirii depozitului la scaden. Noua valoare a contractului de depozit va fi egal cu suma depus iniial, la care se adaug dobnda aferent vechiului contract operaie denumit capitalizare. n acest mod, dobnda va genera la rndul ei dobnd, schema repetndu-se la fiecare rennoire. Certificatele de depozit sunt caracterizate de alte tipuri de avantaje. Este atractiv pentru clieni aspectul c cele mai multe bnci permit rscumprarea certificatelor nainte de scaden, fr a percepe penalizri. n acest caz, dobnda bonificat se calculeaz pentru perioada scurs de la momentul cumprrii i pn la momentul vnzrii certificatului. Constituirea unui depozit nu este, n general, condiionat de plata unui comision, dar este condiionat de deschiderea unui cont curent, ceea ce poate conduce ulterior la apariia unor comisioane. Orice astfel de costuri se achit o singur dat, iar orice nou depozit constituit la acea banc se face fr costuri suplimentare. n ceea ce privete funcionarea contului de depozit, unele bnci, n mod suplimentar, introduc i un comision de administrare, n timp ce altele asigur funcionarea gratuit a contului curent. Cu privire la retragerea de numerar, piaa bancar este unitar n sensul perceperii unui comision de retragere, uneori substanial. Astfel, n unele cazuri, cum ar fi depozitele pe termen scurt, exist riscul ca dobnda bonificat s fie uneori mai mic dect comisionul de retragere. ntre conturile de depozit, cele mai atractive pentru deponeni sunt conturile de economii, cu condiia ca acetia s i impun o economisire regulat ntr-o perioad de timp predeterminat. Conturile de economii permit oricnd depunerea unor sume suplimentare, iar, astfel, sumele se acumuleaz n acelai cont i sunt uor de gestionat. Fa de alternativa constituirii unor noi i distincte depozite la termen ori de cte ori clientul dispune de sume n plus, contul de economii este o soluie mult mai comod i mai eficient. n prezent, exist i pe piaa romneasc o diversitate foarte mare de conturi de economii, de la programe pentru minori, pentru vacan sau pentru achiziionarea unui autoturism i pn la produse destinate exclusiv pensionarilor sau studenilor. Dobnzile la conturile de economii se prezint n ofertele bncilor n dou variante principale: a) fie se aplic la disponibilul existent un singur procent de dobnd; b) fie rata dobnzii difer n funcie de sumele economisite i crete pe msur ce se depun mai muli bani n cont. Ca regul general, dobnda se pltete lunar i se adaug la disponibilul existent n cont. Posibilitatea de a putea efectua retrageri fr penalizri sau cu penalizri minore are o influen semnificativ asupra dobnzilor la depozite. De regul, retragerea intempestiv a sumelor depuse la termen atrage automat o
191

F. Dekeuwer-Defossez, Droit bancaire, Dalloz, 1995, p. 34. 82

penalizare n contraponderea creia se ofer o dobnd mai mare. Conturile de economii care permit facilitate de retragere fr notificare au asociate rate mai mici de dobnd, accesul rapid la bani avnd un cost distinct. Dar dac se renun la aceast opiune, sumele economisite sunt remunerate n condiii mult mai avantajoase. Seciunea a 3-a. Clasificarea depozitelor n legislaia n vigoare Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului nu menioneaz o clasificare a depozitelor192. Dupa cum a fost mentionat la Sectiunea 1 din prezentul Capitol, Noul Cod Civil face distinctie intre depozitul de fonduri si depozitul de titluri. Clasificri ale depozitelor sunt realizate si n Ordonana Guvernului nr. 39/1996 care, prin prisma mecanismelor de garantare, face distincie ntre urmtoarele tipuri de depozite: a) depozit garantat b) depozit negarantat i c) depozit indisponibil. Un depozit bancar este considerat garantat n interpretarea legii speciale dac restituirea depozitului este garantat de Fondul de Garantare a Depozitelor n Sistemul Bancar pn la concurena plafonului de garantare. Un depozit bancar este negarantat dac restituirea acestuia nu este garantat de Fond. Un astfel de depozit bancar urmeaz s fie recuperat din averea instituiei de credit declarate n stare de faliment n procedura de insolven. Un depozit este ncadrat de legea special n categoria depozitelor indisponibile n situaia n care este un depozit datorat i pltibil, care nu a fost onorat de o instituie de credit pn la data deschiderii procedurii insolvenei instituiei de credit. Diferite acte emise de BNR au prevazut pe parcursul timpului o abordare sistematic avnd ca reper ncadrarea depozitelor n categoria pasivelor bilaniere. In prezent, prin Regulamentul BNR nr. 31/2011193 privind raportarea de date i informaii statistice la Banca Naional a Romniei Depozitele n accepiunea legislaiei mentionate sunt categorii de pasive bilaniere194 care se pot prezenta n urmtoarele forme: a) depozite overnight b) depozite la termen c) depozite rambursabile dupa notificare d) imprumuturi din operatiuni repo e) alte depozite. Depozitele overnight sunt depozite convertibile n numerar i/sau transferabile la cerere prin cec, ordin bancar, debitare sau prin mijloace similare, fr ntrzieri, restricii sau penaliti semnificative. Depozitele transferabile sunt acele depozite din categoria depozite overnight care sunt direct transferabile, la cerere, pentru efectuarea de pli ctre agenii economici prin mijloace de plat folosite n mod obinuit, fr ntrzieri, restricii sau penalizri semnificative. Depozitele transferabile nu includ depozitele care pot fi folosite numai pentru retrageri de numerar i/sau depozitele ale cror fonduri care pot fi retrase sau transferate numai prin intermediul unui alt cont al aceluiai proprietar. Depozitele la termen sunt depozite netransferabile care nu pot fi transformate n numerar nainte de un termen fix prestabilit sau care pot fi transformate n numerar nainte de termenul convenit numai dac deintorul pltete anumite penaliti. Depozitele rambursabile dup notificare sunt depozite netransferabile, fr termen, care nu pot fi transformate n numerar dect dup expirarea unei perioade notificate; nainte de expirarea perioadei notificate transformarea n
Legea bancar nr. 33/1991 meniona n art. 18 mai multe categorii de depozite, i anume: depozite purttoare de dobnd n opoziie cu cele neremunerate cu dobnd; depozite la vedere i la termen; depozite n cont, cu numerar i cu titluri. Actul normativ prezint depozitul bancar drept o activitate care const n atragerea resurselor bneti de la persoane juridice i fizice, n vederea pstrrii i fructificrii lor. 193 Regulamentul BNR nr. 31/2011 a fost publicat in M.Of. Partea I nr. 67 din 27.01.2012. 194 Pasivele bilaniere includ, pe lng depozite, aciunile sau unitile fondurilor de pia monetar, titlurile de valoare negociabile emise altele dect aciunile, capitalul i rezervele i alte pasive. 83
192

numerar nu este posibil sau este posibil numai cu plata unor penaliti. mprumuturile din operaiuni repo sunt reprezentate de contrapartida numerarului primit n schimbul titlurilor de valoare vndute de agenii raportori la un anumit pre, cu angajamentul ferm de rscumprare a acelorai titluri de valoare (sau a unor titluri de valoare similare) la un pre ferm i la o dat ulterioar prestabilit. Alte depozite includ mprumuturile atrase de instituiile financiare monetare, disponibilul din conturile curente ale clientelei, depozitele colaterale i depozitele garanii. Capitolul II Regimul juridic al garantrii depozitelor constituite n sistemul bancar Evoluia sistemelor bancare a demonstrat faptul c, indiferent de existena i natura unor eventuale norme de pruden bancar, este posibil ca n anumite conjuncturi anumite instituii de credit s falimenteze. ntr-o astfel de situaie, una din problemele de interes nu numai pentru acionarii bncii n cauz, dar i pentru societate n general este legat de recuperarea depozitelor constituite de persoanele fizice i juridice la instituia n cauz. Pentru a evita situaia n care deponenii pierd economiile depuse n bnci, n cadrul sistemelor bancare s-au constituit anumite mecanisme de protecie a depozitelor bancare. n Statele Unite ale Americii, de exemplu, sunt reglementate urmtoarele categorii de msuri pentru a asigura stabilitatea financiar a bncii i, n cazuri neprevzute, i posibilitatea de a rambursa depozitele atrase 195: - meninerea unui anumit nivel de fonduri proprii; - restricii privind derularea activitii de creditare; - restricii privind derularea altor operaiuni bancare care au n vedere activitatea bncilor de investiii i remunerarea depozitelor; - reglementri referitor la raporturile cu Federal Reserve. La nivelul Uniunii Europene196 una din primele directive emise n comun de Parlamentul European i Consiliu conform principiilor impuse de Tratatul de la Maastricht a fost Directiva nr. 94/19/CE privind sistemele de garantare a depozitelor. n Romnia, sistemul de garantare a depozitelor a fost reglementat ncepnd cu anul 1996, adresndu-se iniial numai depozitelor constituite de persoanele fizice. Ulterior, treptat, legislaia naional n materia garantrii depozitelor a fost aliniat la principiile comunitare. Seciunea 1. Natura juridic a Fondului de Garantare a Depozitelor n Sistemul Bancar Necesitatea introducerii n legislaie a unor sisteme obligatorii de garantare a fondurilor atrase de instituiile de credit din partea publicului a fost semnalat n toate marile sisteme de drept specifice statelor cu economii funcionale. Astfel, n legislaia britanic, de exemplu, prin Legea bancar din 1987 a fost instituit obligativitatea contribuiei de ctre toate instituiile de credit la constituirea rezervelor unui fond de garantare a depozitelor197. Pe plan european, actul normativ care a stat i la baza reglementrilor din legislaia romn este Directiva nr. 19 a Parlamentului European i a Consiliului din 30 mai 1994, cu modificrile ulterioare. Directiva 19/94 CE a impus dou principii fundamentale, i anume198: a) participarea obligatorie a instituiilor de credit autorizate n statele UE la sistemul de garantare a depozitelor impus de statul care a autorizat activitatea de atragere de depozite; b) un sistem de garantare a depozitelor instituit de un stat membru acoper i depozitele sucursalelor deschise de instituiile de credit autorizate n statul membru respectiv n alte state membre.
D. Blache, Le droit bancaire des tats-Unis, RB Edition, 2006, p. 232 i urm. B. Sousi-Roubi, Droit bancaire europen, Dalloz, 1995, p. 226 i urm. 197 J. Wadsley, G. Penn, The law relating to domestic banking, second edition, Sweet&Maxwell, London, 2000, p. 31. 198 B. Sousi-Roubi, Droit bancaire europen, Dalloz 1995, p. 229.
195 196

84

n Statele Unite ale Americii un sistem de protecie a depozitelor constituite de micii investitori a fost reglementat nc din anii 1930, n 1933 fiind nfiinat Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC)199. n prezent, n temeiul Federal Deposit Insurance Act 2005 i Deposit Insurance Reform Conforming Amendments Act 2005, n 2006 a fost realizat o reform legislativ n materie avnd drept efect, ntre altele, crearea unui fond unic de garantare a depozitelor sub titulatura Deposit Insurance Fund. Dac situaia o impune, FDIC poate lua, dup caz una din urmtoarele msuri: - restituirea depozitelor; - transferul depozitelor la o alta banc. n Frana, n temeiul art. L 312-4 din Codul monetar i financiar, instituiile de credit autorizate n Frana au obligaia s adere la un fond de garantare a depozitelor200 care are obligaia s indemnizeze deponenii n situaia indisponibilizrii unor depozite sau alte fonduri rambursabile atrase de instituii de credit. n Romnia, Fondul de Garantare a Depozitelor n Sistemul Bancar (numit n continuare Fondul) a fost constituit ca persoan juridic de drept public, cu sediul n Bucureti, n temeiul O.G. nr. 39/1996201. Schema de garantare a depozitelor constituie un instrument de sprijin indirect al supravegherii bancare, fiind destinat asigurrii stabilitii sistemului financiar-bancar din Romnia i ajutnd la creterea ncrederii publicului n acesta. Legislaia de constituire atribuie Fondului urmtoarele scopuri: - garantarea depozitelor constituite la instituiile de credit autorizate i efectuarea plilor sub forma compensaiilor ctre persoane fizice, persoane juridice ori entiti fr personalitate juridic, potrivit condiiilor i limitelor stabilite de legislaia specific; i - desfurarea activitii, n cazul desemnrii ca administrator special, administrator interimar ori ca lichidator al instituiilor de credit. Pentru scopurile Fondului, legislaia specific face distincie ntre conceptul general de depozit i conceptele de depozit garantat i depozit negarantat. Se ncadreaz, astfel, n categoria general de depozit orice sold creditor, inclusiv dobnda datorat, aflate ntr-un cont bancar de orice tip, ori care este rezultatul unor situaii tranzitorii provenind din operaiuni bancare i pe care o instituie de credit l datoreaz titularului de cont, precum i orice datorie a instituiei de credit evideniat printr-un certificat emis de aceasta, cu excepia obligaiunilor cumprate de organismele de plasament colectiv. Se observ din definiie faptul c legiuitorul a avut n vedere n scopul garantrii restituirii att depozitele bancare propriu-zise, ct i alte fonduri rambursabile asimilabile n caracteristicile conceptului de sold creditor. Fondul este administrat de un consiliu de administraie format din 7 membri, numii pentru un mandat de 3 ani, care poate fi rennoit. Conducerea operativ a Fondului este asigurat de directorul numit de Consiliul de administraie. Fondul este membru al celor dou mari organizaii internaionale din domeniu, respectiv: - din 2003 al Forumului European al Asigurtorilor de Depozite (European Forum of Deposit Insurers) i - din 2005 al Asociaiei Internaionale a Asigurtorilor de Depozite (International Association of Deposit Insurer). Seciunea a 2-a. Conducerea Fondului Organizarea i funcionarea Fondului au fost stabilite prin statut propriu202 aprobat de Consiliul de Administraie al Bncii Naionale a Romniei, la propunerea Consiliului de Administraie al Fondului, cu avizul consultativ al Asociaiei Romne a Bncilor.
D. Blanche, op. cit, p. 17. S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF, 2003, p. 100. 201 Republicat dup modificri i completri succesive la 25 februarie 2002. Principalele acte de modificare i completare ulterioare sunt Codul fiscal, Legea nr. 178/2004, Rectificarea publicat n M. Of. nr. 844 din 15 septembrie 2004, Legea nr. 238/2005, O.U.G. nr. 23/2006, Legea nr. 280/2006. Republicata pentru a doua oara in M.Of. nr. 587/19.08.2010. 202 Publicat n M. Of. nr. 844 din 15 septembrie 2004, completat i modificat de Regulamentul BNR nr. 1/2005 pentru modificarea i completarea Statutului Fondului de Garantare a Depozitelor n Sistemul Bancar i a unor reglementri emise de acesta (M. Of. nr. 120 din 8 februarie 2006) i Regulamentul BNR nr. 4/2006 pentru modificarea i completarea Statutului Fondului de garantare a depozitelor n sistemul bancar i a unor reglementri emise de acesta (M. Of. nr. 874 din 25 octombrie 2006). 85
199 200

Organele de administrare i de conducere executiv203 ale Fondului sunt: a) Consiliul de administraie; b) Directorul i Directorul Economic. Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei examineaz i aprob: - statutul Fondului i reglementrile elaborate de acesta n aplicarea legii; - structura organizatoric i de personal; - politica salarial; - bugetul de venituri i cheltuieli; - majorarea contribuiilor anuale; - suspendarea i reluarea plii contribuiilor anuale; - stabilirea contribuiilor speciale, nivelul acestora i termenul de plat; - propunerile cu privire la efectuarea mprumuturilor, inclusiv prin emiterea de titluri de valoare de ctre Fond; Atribuiile generale ale Consiliului de administraie al Fondului privesc: a) analizarea, avizarea i propunerea Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei a documentelor menionate mai sus; b) analizarea i aprobarea urmtoarelor: - numirea i eliberarea din funcie a directorului general i a adjuncilor acestuia; - modalitile, plafoanele maxime, termenele i condiiile de plasare, n scopul fructificrii resurselor financiare disponibile ale Fondului, precum i rapoartele referitoare la operaiunile de investire a resurselor financiare ale acestuia; - desemnarea Fondului ca administrator interimar ori ca lichidator la instituiile de credit; - contractarea cu persoane fizice i juridice, romne sau strine, de servicii privind activitatea de lichidare, servicii de asisten i consultan de specialitate; - cererile de ofert i ofertele instituiilor de credit, n cazul tranzaciilor privind achiziionarea de active i asumarea de pasive, conform reglementrilor legale privind procedura falimentului instituiilor de credit; - rapoartele ntocmite de Fond, n calitate de lichidator sau de administrator interimar, conform prevederilor legale; - raportul cu privire la selectarea auditorilor financiari; - sistemul de control intern, inclusiv auditul intern; - implicaiile asupra Fondului ale hotrrii judectoreti privind nceperea procedurii falimentului i stabilirea msurilor de luat, pe baza propunerilor directorului general, cu privire la modalitile de lichidare a instituiilor de credit declarate n stare de faliment, respectiv cu privire la plata compensaiilor ctre deponeni; - solicitrile Fondului cu privire la primirea de la Banca Naional a Romniei i de la instituiile de credit participante a documentelor i informaiilor necesare funcionrii n bune condiii a acestuia. Atribuiile Preedintelui Consiliului de administraie al Fondului privesc, n principal, urmtoarele activiti: - stabilete ordinea de zi i convoac Consiliul de administraie al Fondului n conformitate cu prevederile legii; - conduce lucrrile edinelor Consiliului de administraie al Fondului; - solicit directorului sau, n lipsa acestuia, nlocuitorului su prezentarea materialelor ce constituie obiectul ordinii de zi; - numete un membru al Consiliului de administraie al Fondului, care l nlocuiete n cazul imposibilitii temporare de participare; - face propuneri de numire n funcie pentru directorul general i adjuncii acestuia; - semneaz contractele de munc cu membrii conducerii executive i le stabilete salariile de ncadrare, precum i indemnizaiile respective; - acord prime i alte stimulente conducerii executive i aprob propunerile de premiere a personalului, prezentate de directorul general; - asigur prezentarea la Consiliul de administraie al Fondului a bugetului de venituri i cheltuieli, a situaiilor financiare anuale, a raportului anual de activitate, precum i a propunerii privind alocarea profitului Fondului; - controleaz activitatea directorului; - asigur ducerea la ndeplinire a hotrrilor Consiliului de administraie al Fondului i informarea acestuia asupra
203

Art. 5 din Statutul Fondului. 86

modului de realizare a hotrrilor; - exercit orice alte sarcini n aplicarea prevederilor legale sau stabilite de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei ori de Consiliul de administraie al Fondului. Preedintele Consiliului de administraie al Fondului propune spre aprobare Consiliului de administraie al Fondului msurile ce se impun pentru ducerea la ndeplinire a sarcinilor trasate de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei. Directorul Fondului conduce operativ activitatea curent a acestuia, asigur ndeplinirea hotrrilor Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei i ale Consiliului de administraie al Fondului i informeaz asupra modului de realizare a acestora. ntre atribuiile Directorului Fondului se rein urmtoarele: - reprezint Fondul n raporturile cu terii; - propune Consiliului de administraie al Fondului spre avizare, respectiv spre aprobare, documentele prevzute la art. 4 i 8204; - asigur plasarea resurselor financiare ale Fondului potrivit hotrrilor Consiliului de administraie al Fondului; - asigur efectuarea investiiilor prevzute n bugetul de venituri i cheltuieli aprobat; - asigur publicarea listei instituiilor de credit ai cror clieni beneficiaz de garantarea rambursrii depozitelor i a modificrilor ulterioare ale acesteia; - asigur luarea msurilor i ndeplinirea tuturor procedurilor necesare pentru efectuarea plilor prevzute de lege, n cazul indisponibilizrii depozitelor; - monitorizeaz i supravegheaz activitatea Fondului de administrare i lichidare la instituii de credit; - asigur organizarea i exercitarea controlului intern i a auditului intern, n conformitate cu normele emise de Fond; - ndeplinete orice alte atribuii date n aplicarea prevederilor legale ori stabilite n sarcina sa de Consiliul de administraie al Fondului. Numirea i eliberarea din funcie a membrilor conducerii executive se aprob de ctre Consiliul de administraie al Fondului, la propunerea Preedintelui acestuia. n vederea ndeplinirii atribuiilor Fondului i pentru punerea n aplicare i respectarea prevederilor legislaiei referitoare la activitatea Fondului, conducerea executiv a acestuia elaboreaz reglementri proprii. Proiectele de regulamente i de norme se analizeaz i se avizeaz de Consiliul de administraie al Fondului i se supun aprobrii Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei. Seciunea a 3-a. Garantarea depozitelor i activitatea de lichidare Fondul garanteaz depozitele deinute de rezideni i nerezideni, n lei sau n valut convertibil, inclusiv dobnda datorat. n cazul n care pentru o instituie de credit s-a deschis procedura falimentului, Fondul pltete compensaii205 deponenilor garantai ai acelei instituii n limita plafonului de garantare206, indiferent de moneda de constituire a depozitului ori de numrul depozitelor. n cadrul categoriei depozitelor apreciate n sens larg se observ c restituirea unora de ctre Fond este garantat207, n timp ce a altora nu este garantat208. Depozitul datorat i pltibil care nu a fost restituit de ctre o instituie de credit pn la data deschiderii procedurii
ntre documentele invocate se numr statutul Fondului i reglementrile elaborate de acesta n aplicarea legii, structura organizatoric i de personal, politica salarial, bugetul de venituri i cheltuieli al Fondului, majorarea contribuiilor anuale, propunerile cu privire la efectuarea mprumuturilor Fondului, raportul anual de activitate i situaiile financiare anuale, strategia anual privind expunerea Fondului .a. 205 Suma depozitului garantat care, n cazul indisponibilitii, se pltete de ctre Fond deponentului garantat se numete compensaie. Compensaia se pltete pn la concurena obligaiei totale a unei instituii de credit fa de deponentul garantat, dar nu mai mult de limita maxim a plafonului de garantare, indiferent de moned, numrul sau mrimea depozitelor garantate, deschise la o instituie de credit. 206 Prin plafon de garantare se nelege nivelul maxim al garantrii per deponent, stabilit conform legii. Acesta a fost modificat anual, ajungnd n prezent la 50.000 euro. 207 Reprezint depozite garantate acele depozite a cror restituire este garantat de Fond pn la concurena plafonului de garantare. 208 Depozitul a crui restituire nu este garantat de Fond. 87
204

falimentului acesteia se ncadreaz n categoria depozitelor indisponibile, data indisponibilizrii depozitelor fiind data deschiderii procedurii falimentului instituiei de credit debitoare209. Plata compensaiilor se face n termen de 3 luni de la data deschiderii procedurii insolvenei instituiei de credit. Fondul poate plti compensaii i dup acest termen, dar nu mai trziu de 3 ani de la data nceperii efecturii plilor. Pn n prezent, Fondul a efectuat pli de compensaii pentru despgubirea deponenilor la mai multe bnci care au intrat n faliment ncepnd cu anul 1999, primele compensaii fiind pltite n anul 1999 pentru deponenii persoane fizice ai Bncii Albina. n 2005, plafonul de garantare pe deponent garantat a fost egal cu echivalentul n lei a sumei de 10.000 euro, n 2006 a crescut la 15.000 euro, plafonul fiind majorat la 20.000 euro ncepnd cu 1 ianuarie 2007, cu respectarea legislaiei comunitare in materie. Instituiile de credit sunt obligate s comunice deponenilor informaii specifice referitoare la: - schema de garantare, n special n legtur cu tipurile de depozite garantate i cele excluse de la plata compensaiilor (depozite negarantate); - nivelul plafonului de garantare; - modul de calcul al compensaiei; - documentele, condiiile i formalitile ce trebuie ndeplinite pentru a beneficia de compensaiile pltite de ctre Fond; - intervalul de timp n care pot fi pltite compensaiile pentru depozitele garantate. n contextul crizei financiare internaionale din toamna anului 2008, n diferite state s-a decis fie creterea plafonului de garantare pana la 50.000 euro sau chiar 100.000 euro, fie declararea garantrii depozitelor n mod integral de ctre fondurile naionale de garantare. n Romnia, ncepnd cu data de 15 octombrie 2008 a fost majorat plafonul de garantare pe deponent garantat i pe instituie de credit la echivalentul n lei al sumei de 50.000 euro, iar incepnd cu 1 ianuarie 2011 la echivalentul in lei al sumei de 100.000 de euro. Seciunea a 4-a. Resursele financiare ale Fondului Resursele financiare ale Fondului sunt reprezentate de: a) contribuiile iniiale, anuale, inclusiv contribuiile majorate i speciale ale instituiilor de credit; b) ncasrile din recuperarea creanelor Fondului; c) mprumuturi: - de la instituii de credit, de la societi financiare i de la alte instituii, cu excepia Bncii Naionale a Romniei;
Anumite depozite au fost menionate expres n legislaia special ca depozite negarantate, respectiv: - Depozite plasate de ctre persoanele aflate n relaii speciale cu instituia de credit n faliment, respectiv: administratorii, inclusiv conductorii, directorii, cenzorii, auditorii independeni, acionarii semnificativi, deponenii cu statut similar n cadrul altor societi din acelai grup, familiile persoanelor fizice de mai sus soii, precum i rudele i afinii de gradul nti, persoanele tere care acioneaz n numele deponenilor menionai, precum i societile din acelai grup; - Depozite ale persoanelor fizice i juridice, inclusiv entiti fr personalitate juridic care au obinut, pe baz individual, rate de dobnd i concesii financiare care au contribuit la agravarea situaiei financiare a instituiei de credit; - Depozite ale instituiilor de credit, inclusiv cele provenind din fondurile proprii ale acestora; - Depozite ale instituiilor financiare; - Depozite ale societilor de asigurare-reasigurare, inclusiv intermediarii n asigurri; - Depozite ale organismelor de plasament colectiv, precum fonduri mutuale, societi de investiii; - Depozite ale fondurilor de pensii; - Depozite ale autoritilor publice centrale i locale; - Depozite ale regiilor autonome, companiilor naionale, societilor naionale, societilor comerciale, altele dect microntreprinderile, ntreprinderile mici i mijlocii; - Depozite nenominative; - Depozite colaterale, reprezentnd garanii constituite pentru operaiunile care au fost desfurate de deponent cu instituia de credit declarat n stare de faliment; - Datorii de natur obligatar, precum i obligaii care izvorsc din accepte proprii i bilete la ordin emise de instituia de credit; - Depozite rezultate din tranzacii pentru care au fost pronunate hotrri judectoreti definitive de condamnare pentru infraciunea de splare de bani. 88
209

- mprumuturi obligatare, prin emisiune de titluri de valoare ale Fondului. d) alte resurse donaii, sponsorizri, asisten financiar; e) venituri din investirea resurselor financiare disponibile; f) alte venituri, stabilite conform legii. Resursele financiare ale Fondului pot fi investite n instrumente specifice ntre care: titluri de stat; titluri garantate de stat; depozite la termen; certificate de depozit; alte instrumente financiare ale instituiilor de credit n condiiile respectrii strategiei de plasamente aprobate de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei210. ncepnd cu 1 ianuarie 2007, Fondul beneficiaz de posibilitatea de a recurge la plasamente i n titluri de stat emise de statele membre ale Uniunii Europene, titluri emise de bncile centrale ale acestora, precum i n titluri emise de Trezoreria Statelor Unite ale Americii.

Seciunea a 5-a. Activitatea Fondului n calitate de lichidator Activitatea Fondului n calitate de lichidator211 se circumscrie ndeplinirii atribuiilor prevzute de legislaia insolvenei instituiilor de credit, printre care se numr: - inventarierea bunurilor; - ntocmirea rapoartelor asupra cauzelor i mprejurrilor care au dus la starea de insolven, cu menionarea persoanelor crora le-ar fi imputabil; - ntocmirea rapoartelor lunare asupra evoluiei procedurii insolvenei, respectiv asupra stadiului ndeplinirii atribuiilor ca lichidator; - ntocmirea listelor cu deponenii care au beneficiat de garantarea Fondului; - examinarea creanelor asupra bncilor n faliment; - aplicarea procedurilor prevzute de lege n vederea recuperrii creanelor de la debitori, vnzarea de bunuri i alte active ale bncilor, distribuiri de sume ctre creditorii bncilor n faliment, inclusiv ctre Fond; - iniierea i derularea de aciuni n instan pentru recuperarea creanelor de la debitorii bncilor, inclusiv de aciuni penale pentru recuperarea prejudiciilor determinate din operaiuni bancare cu caracter fraudulos, n principal prin deturnarea fondurilor din conturile deschise n lei i n valut; - reprezentarea i aprarea intereselor legitime n instan n cauzele civile i penale. Seciunea a 6-a. Lista instituiilor de credit ale cror deponeni beneficiaz de garantarea rambursrii depozitelor Conducerea executiv deine atribuia de elaborare a reglementrilor proprii sub form de regulamente, norme, ordine, circulare si comunicate. Reglementrile elaborate de Fond se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I. Lista instituiilor de credit ai cror deponeni beneficiaz de garantarea rambursrii depozitelor este comunicat periodic de Fond prin intermediul unui Comunicat. Comunicatul212 este una din categoriile de reglementri emise de Fond n vederea ndeplinirii atribuiilor sale i pentru punerea n aplicare i respectarea prevederilor legislaiei referitoare la activitatea Fondului. Proiectele de regulamente i de norme se analizeaz i se avizeaz de Consiliul de administraie al Fondului i se supun aprobrii Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei. Regulamentele i normele aprobate trebuie semnate de preedintele Consiliului de administraie al Fondului. Celelalte reglementri se aprob de Consiliul de administraie al Fondului i se semneaz de directorul general al acestuia.
Strategia de plasament are ca obiective principale minimizarea riscurilor i lichiditatea plasamentelor, iar ca obiectiv complementar randamentul acestora. 211 n anul 2002, Fondul a dobndit calitatea de lichidator judiciar la dou bnci n faliment, respectiv la Banca Romn de Scont ncepnd cu data de 16 aprilie 2002 i la Banca Turco-Romn ncepnd cu data de 3 iulie 2002. 212 Art. 23 din Ordinul F.G.D. nr. 4/2004 privind Statutul acestuia. 89
210

n ianuarie 2007 a fost emis Comunicatul nr. 1/2007 prin care Fondul a adus la cunotin publicului lista instituiilor de credit ai cror deponeni beneficiaz de garantarea rambursrii depozitelor constituite la acestea, n condiiile i n limitele prevzute de Ordonana Guvernului nr. 39/1996. Comunicatul face referire i la aplicarea concret a principiilor bancare n materia garantrii depozitelor n UE, informnd n legtur cu faptul c ncepnd cu 1 ianuarie 2007, depozitele persoanelor fizice i persoanelor juridice la una dintre sucursalele instituiilor de credit cu sediul n statele membre ale UE vor fi garantate de schema de garantare din ara n care i are sediul instituia de credit-mam a sucursalei respective, cu precizarea listei sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit cu sediul n rile membre ale Uniunii Europene la nceputul anului 2007. n cazul falimentului uneia dintre instituiile de credit menionate, deponenii garantai urmeaz s fie despgubii de schema de garantare din ara de origine a instituiei de credit-mam. Prin Comunicatul nr. 2/2008 publicat in Monitorul Oficial, Partea I nr. 618 din 22.08.2008 a fost publicata o alta lista a instituiilor de credit participante la Fondul de garantare a depozitelor n sistemul bancar ai cror deponeni beneficiaz de garantarea rambursrii depozitelor constituite la acestea. In prezent aceste informatii fac obiectul Comunicatului nr. 1/2011 publicat in M.Of. Partea I nr. 35 din 14.01.2011.

90

Titlul VII Operaiuni de creditare Capitolul I Prezentarea general a creditului bancar Seciunea 1. Concept i natur juridic Termenul credit213 provine din latinescul creditum, credere, care nseamn a crede, a se ncrede sau a se avea ncredere. Aceast origine a conceptului de credit avea s transfere n nelesul consacrat de epoca modern acel element psihologic necesar derulrii operaiunii de mprumut, respectiv ncrederea. Din analiza Legii bancare romne rezult faptul c activitatea de creditare reprezint una din formele de manifestare a activitii bancare principale, alturi de atragerea de depozite i alte fonduri rambursabile. Legea bancar actual nu conine insa o definiie a activitatii de creditare sau a contractului de credit214. Ca si in cazul altor activitati bancare, Noul Cod Civil a realizat la art. 2.193 2.195 o minima codificare caracterizata de urmatoarele aspecte principale: - nu este definit creditul in general ci doar o forma particulara a acestuia, facilitatea de credit - modalitatea de reglementare a facilitatii de credit ridica serioase intrebari in legatura cu posibilitatea exercitarii in mod discretionar de catre banca a dreptului de denuntarea unilaterala a contractului de facilitate de credit215. Din punct de vedere al instrumentului contractual, creditul const de principiu ntr-un contract prin care banca se oblig s avanseze clientului su o sum de bani, iar acesta din urm se oblig la rndul su s restituie bancherului suma i s plteasc o dobnd i alte cheltuieli n legtur cu respectiva sum. n ce privete natura juridic a contractului de deschidere de credit, n doctrin au fost exprimate opinii, uneori divergente, nc de la nceputul secolului trecut. Doctrina comercial216 a dezbtut natura juridic a contractului de credit, fiind avansate mai multe opinii n ncercarea de a se realiza o ncadrare ntr-o instituie de drept. Unii autori au concluzionat chiar c suntem n prezena unui contract nenumit, o combinaie a practicii, (...) care mprumut trsturi de la mai multe instituii juridice existente. Astfel, deschiderea de credit simpl a fost asimilat cu un mprumut n care banca i ia obligaia de a ine o
D.D. aguna, Drept financiar i fiscal, Tratat, Ed. Eminescu, Bucureti, 2000, p. 193. n Legea bancar anterioar, Legea nr. 58/1998, exista o astfel de definiie n art. 3 lit. g). Actul normativ menionat specifica faptul c prin credit se nelege orice angajament de plat a unei sume de bani n schimbul dreptului la rambursarea sumei pltite, precum i plata unei dobnzi sau a altor cheltuieli legate de aceast sum sau orice prelungire a scadenei unei datorii i orice angajament de achiziionare a unui titlu care ncorporeaz o crean sau a unui alt drept la plata unei sume de bani. Prima ipotez din teza I a art. 3 lit. g) din Legea nr. 58/1998 avea n vedere forma clasic de deschidere de credit simpl, care const n esen n avansul unor sume pe o durat determinat n schimbul plii de ctre mprumutat a unei dobnzi. A doua ipotez prevzut n prima tez a textului, respectiv prelungirea scadenei unei datorii, nu putea avea n vedere dect situaia n care creditul a fost deja acordat clientului debitor i scadena acestuia este prelungit, cu acordul bncii. Era vorba, n fapt, de modificarea uneia dintre condiiile n care a fost acordat creditul, respectiv data la care urmeaz s fie executat obligaia de rambursare sau plata dobnzilor i a cheltuielilor, de aceea, aceast ipotez se subsumeaz de fapt celei n care creditul se acord prin avansul unei sume de bani. Teza a doua a textului analizat prevedea o ipotez diferit, respectiv aceea n care banca are obligaia de a achiziiona un titlu care ncorporeaz un drept de crean sau un alt drept la plata unei sume mai mari. Ipoteza avut n vedere de text era, de fapt, aceea a scontului, form clasic i tradiional de credit. Titlurile despre care se face vorbire pot fi cambii, bilete la ordin sau alte hrtii de valoare care prin efectul legii ncorporeaz un drept de crean mpotriva emitentului. Banca cesioneaz (sconteaz) aceste titluri nainte de scadena lor, de aceea operaiunea apare ca o finanare, ca o creditare a cedentului. Pentru c prin scont banca face un serviciu cedentului pltindu-i creana nainte de scaden, din valoarea creanei reprezentat de titlu banca deduce o tax de scont, care are aici rolul economic de pre al mprumutului. 215 Vezi analiza realizata de L. Bercea in lucrarea colectiva Noile Coduri ale Romaniei Studii si cercetari juridice, Ed. Universul Juridic, Bucuresti, 2011, pg. 340 si urm. 216 I.L. Georgescu, C. Vivante, citai de C. Predoiu, Consideraii privind activitatea bancar i credit bancar, n R.R.D.A. nr. 6/2003, p. 27 i urm. 91
213

214

sum de bani la dispoziia unei persoane. n cazul creditului confirmat, datorit interveniei beneficiarului, s-ar susine ntr-o prim opinie c ar fi vorba de un contract de fideiusiune, ntr-o a doua opinie c suntem n prezena unui mandat sau comision, ntr-o a treia opinie c ar fi o stipulaie pentru altul, iar dup o a patra prere c ar fi o delegaie. Doctrina a retinut in general217 caracterul nenumit al contractului de credit, o creaie a practicii care mprumut trsturi de la mai multe instituii juridice existente. Condiiile i efectelor descrise de diversele prevederi legale aplicabile in materie confer contractului de credit un caracter consensual, sinalagmatic, neformal i oneros. n doctrin s-a supus analizei n ce msur contractul de credit este un contract consensual sau un contract real. Concluzionm n sensul considerrii contractului de credit drept un contract consensual, deoarece ncheierea valabil se realizeaz prin simplul efect al acordului de voin al prilor, i nu condiionat de punerea la dispoziia solicitantului a sumelor de bani. Contractul de credit este un contract sinalagmatic218, observndu-se, pe de o parte, obligaia bncii de a avansa suma de bani convenit, precum i obligaia corelativ a mprumutatului de a restitui respectiva sum, la care se adaug dobnzi i alte costuri constnd n speze i comisioane bancare. La rndul su, clientul are dreptul, odat convenia ncheiat, la primirea sumei de bani n condiiile stabilite n contract i obligaia esenial de a rambursa creditul. Corelativ, el are obligaia de a plti dobnda i cheltuielile legate de transferul sumei de bani n conturile sale. Caracterul neformal al contractului de credit rezult din lipsa unor reglementri oblignd la ncheierea acestuia cu respectarea vreunor condiii de form. Cu toate acestea, n practic se observ c institutiile de credit adopt un format relativ comun pe tipuri de contracte, de la prevederile cruia deroga cu titlu de excepie i n mic msur. Caracterul oneros al creditului este evident, in orice contract de credit exitand determinat un cost al acestuia. Problema centrala a unei institutii de credit la acordarea unui credit consta in limitarea riscului. In acest sens se remarca o preocupare constanta in reglementarea masurilor care sa aiba drept rezultat limitarea riscului de credit, preocupare cu atat mai evidenta in conditiile crizei economice actuale219. n concluzie, activitatea de creditare, cu toate c nu beneficiaz de o definire legal, rmne, conform doctrinei i practicii, una din formele principale de manifestare a activitii bancare. n cadrul activitii/operaiunilor bancare, activitatea de creditare constituie o operaiune bancar activ, supus autorizrii i supravegherii BNR, operaiune prin care sunt fructificate resursele financiare deinute i/sau atrase de instituiile de credit. Seciunea a 2-a. Formele creditului bancar Pe parcursul evoluiei relaiilor economice, creditul bancar a ajuns s se prezinte sub multiple forme care se pot clasifica dup criterii diverse220. Astfel, n funcie de complexitatea i valoarea tranzaciei, contractul de credit se poate materializa ntr-o scrisoare angajament cu coninut nenegociabil, care face trimitere la standardele bncii sau ntr-un document amplu, negociabil n important msur,. Coninutul i analiza clauzelor unui contract de credit bancar impun o analiz amnunit, care excede ns obiectul lucrrii, motiv pentru care nu deschidem aici discuia asupra acestora. Doctrina anglo-saxon actual propune o clasificare a creditelor n funcie de accesul la credit al mprumutatului. Astfel, creditul analizat drept avans de fonduri, credit facilities n limbajul specific, se poate acorda, de principiu: 1. la termen; 2. overdraft221;
I. Turcu, Operaiuni i contracte bancare, Ed. Lumina Lex, Bucureti, 1995, p. 94 i urm. I.L. Georgescu, n op. cit., preciza: n aceast din urm privin, sunt dou opinii. Cea dinti crede c la ncheierea contractului, ambele pri se oblig, bancherul s pun sumele la dispoziia acreditatului, iar acesta s le foloseasc, s le ramburseze i s plteasc dobnda. A doua opinie susine c la data ncheierii contractului numai bancherul se oblig, iar beneficiarul are facultatea numai de a folosi creditul. Noul cod comercial romn accept prima opinie (...). 219 n materia limitrii riscului de credit la creditele destinate persoanelor fizice in prezent este in vigoare Regulamentul BNR nr. 24/2011 care reglementeaz condiiile minime de acordare i derulare a creditelor destinate persoanelor fizice n scopul meninerii stabilitii financiare. 220 C. Predoiu, op. cit., p. 27 i urm. 221 E.P. Ellinger, E. Lomnicka, R.J.A. Hooley, Elingers modern banking law, Oxford University Press, 2006, p. 690. 92
217 218

3. revolving; 4. multiple option facility222. Se recurge la creditul la termen n situaia n care solicitantul are nevoie de o anumit sum de bani pentru atingerea unui scop determinat, urmnd ca mprumutul s fie rambursat n conformitate cu un program convenit de pri. Rambursarea se poate realiza prin plata unor sume egale la intervale regulate de timp pn la restituirea complet a mprumutului dobnzilor i celorlalte costuri sau prin plata mai multor rate din care ultima n sum considerabil mai mare223 sau prin restituire integral la scaden224. n funcie de termenul pentru care a fost acordat, creditul la termen poate fi acordat de instituiile de credit: - pe termen scurt, cu scaden pn n 12 luni, cunoscut n sistemul anglo-saxon drept bridging finance, working capital sau trade finance; - pe termen mediu, cu scadena ntre 1 i 5 ani, cunoscut n limbajul de specialitate drept working capital sau capital expenditure; - pe termen lung, cu scadena mai mare de 5 ani, respectiv project finance. Creditul overdraft este considerat un instrument conceput s permit accesul societilor comerciale la fondurile necesare desfurrii activitii curente. n mod concret, banca permite clientului accesul la fonduri n limita unui plafon maxim, banca avnd ns dreptul s solicite restituirea integral la simpla cerere, chiar i n lipsa unei culpe a clientului. Acordarea creditului overdraft presupune semnarea, de regul, a unei documentaii reduse la standardele bncii respective, cu asumarea de ctre banc a promisiunii de a nu solicita restituirea creditului fr motive temeinice, chiar dac, teoretic, rambursarea se poate solicita oricnd225. Dac se opteaz pentru categoria revolving facilities, solicitantul obine acces la o sum maxim agregat pus la dispoziie de ctre banc pentru o perioad determinat de timp. Pe ntreaga durat de acordare a revolving facility, debitorul poate att s efectueze trageri din plafonul prestabilit, dar i s ramburseze simultan cu tragerile pri din sumele mprumutate. Aadar, tragerile i restituirile se pot efectua succesiv, pe toat durata acordrii creditului, cu condiia ca plafonul facilitii de credit s nu fie depit. Multiple option facility este o categorie de credit sindicalizat utilizat n mod deosebit n deceniul opt al secolului XX. Scopul creditului era acela de a oferi societilor comerciale posibilitatea de acces la fonduri n cadrul unui singur instrument contractual. Acordarea unui multiple option facility se realiza n dou etape: a) ntr-o prim etap se recurgea la un revolving facility acordat de un grup de bnci226. n mod suplimentar angajamentului bncilor, n cadrul revolving facility, se punea la dispoziia mprumutatului posibilitatea de face apel la o a doua etap; b) n cea de a doua etap un alt grup de bnci227, incluznd uneori o parte din mprumuttorii iniiali, ofer posibiliti alternative de utilizare a creditului iniial. Este de remarcat faptul c n cadrul celei de a doua etape mprumuttorii ofer opiuni care pot fi mai avantajoase sau mai oneroase la un moment dat dect revolving facility initial, debitorul putnd opta ntre a continua utilizarea revolving facility conform termenilor iniiali sau recurgerea la alternativa oferit de tender panel. Doctrina francez contemporan228 observ multitudinea de posibiliti de clasificare a operaiunilor de creditare
D. Adams, Corporate Finance: Banking And Capital Markets; Jordans 2000, p. 21. Balloon repayment D. Adams. 224 Bullet repayment D. Adams. 225 Creditul overdraft este definit si in legislaia bancara romneasca, mai precis in Norma B.N.R. nr. 14/2006 privind statistica ratelor dobnzii practicate de instituiile de credit: caracteristicile generale ale creditului acordat pe descoperit de cont (overdraft) sunt: - limita maxim a sumelor trase - perioada maxim de timp pe parcursul creia titularul contului poate utiliza aceast facilitate - posibilitatea tragerii sumelor fr notificarea n prealabil a instituiei de credit - inexistena unei maturiti definite. 226 Numite syndicate of banks, de unde noiunea de credit sindicalizat. Pentru descrierea mecanismului creditului sindicalizat, a se vedea D. Adams, op. cit., p. 28. 227 Numite tender panel. 228 J.-L. Rives-Lange, M. Contamine-Raynaud, Droit Bancaire, Dalloz, 1995, p. 377. 93
222 223

i propune urmtoarele criterii de clasificare considerate principale: 1. durata creditului; 2. funcia economic; 3. garaniile ataate; 4. facilitile de mobilizare, 5. tehnica juridic implicat n operaiune; 6. tehnica de acordare a creditului. n funcie de durat, creditul se poate clasifica n credit pe termen scurt, termen mediu i termen lung. Spre deosebire de dreptul anglo-saxon, n dreptul francez sunt indicate durate diferite de creditare, astfel: - creditul pe termen scurt poate avea o durat de pn la doi ani; - creditul pe termen mediu se acord pentru o perioad cuprins ntre doi i cinci ani; - creditul pe termen lung se consider c nu poate depi treizeci de ani. Avnd n vedere funcia economic, creditele se pot clasifica n finanarea creanelor imobilizate, finanarea resurselor de rulaj, credite acordate persoanelor fizice, credite de consumaie .a. n practica bancar se pune accentul pe utilizarea fondurilor mprumutate cu respectarea destinaiei prestabilite de prile implicate n raportul de creditare. Deturnarea fondurilor de la destinaia convenit ndreptete bancherul s solicite intempestiv restituirea creditului acordat. ntre categoriile de credit se pot reine finanarea stocurilor ntreprinderii, finanarea exporturilor, finanarea achiziiilor imobiliare. n funcie de garaniile constituite, se disting n principal credite beneficiind de garanii reale i credite negarantate real (garanii personale sau lipsa garaniei). Doctrina bancar francez229 consider scontul drept prima operaiune susceptibil de mobilizare a creanei. Din sfera scontului, posibilitatea de mobilizare a creanei a trecut cu timpul n sectorul mprumutului dnd natere efectelor de comer scontabile. Se observ n evoluia legislativ prevederile legale edictate n intervalul 1967-1988 privind mobilizarea creditului pe termen mediu i a creditului ipotecar, respectiv cesiunea de crean prin emiterea de titluri de ctre bnci. Tehnica juridic utilizat pentru derularea operaiunilor de credit, la rndul su influenat de tehnica bancar, a determinat apariia unor diferene importante ntre instrumentele care stau la baza diferitelor tipuri de credite. Unii autori francezi230 mpart creditele n funcie de existena sau nu a unei mobilizri de creane231. n categoria creditelor care presupun mobilizarea de creane se rein scontul, mobilizarea creanelor comerciale232, factoringul i avansurile asupra pieei233. n categoria creditelor care nu presupun mobilizarea unor creane se ncadreaz n principal mprumutul de fonduri, deschiderea de credit simpl, leasingul, creditul prin semntur i alte forme specific reglementate n dreptul francez234. Seciunea a 3-a. Activitatea de creditare n legislaia bancar romneasc Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 nu i-a propus s realizeze o clasificare a activitilor de creditare235. Se poate observa menionarea ctorva categorii de credite cu titlu de exemplu, n art. 18 alin. (1) lit. (b), la
Ibidem, p. 380. Pentru alte criterii utilizate de autori francezi pentru clasificarea creditelor, a se vedea C. Gavalda, J. Stoufflet, Droit bancaire, Litec, 2005, p. 231 i urm. 231 S. Piedelivre, Droit bancaire, PUF 2003, p. 321 i urm. 232 Mobilizarea creanelor comerciale n dreptul francez este reglementat n prezent n Codul monetar i financiar sub forma Le Bordereau de cession des crances commerciales i Le crdit de mobilisation des crances commerciales(CMCC). 233 Credite ale cror condiii de rambursare depind de anumii indicatori ai pieei la care sunt raportate. 234 Ibidem, p. 378, exemplific cu urmtoarele forme: les prts pargne-logement i les prts crdit diffr. 235 Legea bancar din 1998 nu i-a propus explicit prezentarea unei clasificri i/sau rea lizarea unei enumerri limitative a tipurilor de credite, dar din definiia creditului rezult faptul c, n funcie de coninut, creditul putea fi apreciat drept mprumut de fonduri, prelungirea scadenei unei datorii sau scont. Utiliznd criteriul destinaiei fondurilor, Legea nr. 58/1998 lista, cu titlu de exemplu, creditul de consum, 94
229 230

seciunea rezervat listrii activitilor permise instituiilor de credite: - credite de consum; - credite ipotecare; - factoring236; - finanarea tranzaciilor comerciale; - forfetare237. Chiar n textul art. 18 din O.U.G. nr. 99/2006 se face referire la faptul c respectivele categorii de credite sunt menionate doar cu titlu de exemplu, ntre altele, iar leasingul financiar este menionat la o liter distinct. Asemntor legii bancare anterioare i dup modelul directivelor comunitare emise n materie, menionarea tipurilor de activiti de creditare este exemplificativ, dup criteriul destinaiei fondurilor. n aplicarea prevederilor generale cuprinse n legea bancar n vigoare, Banca Naional a Romniei a emis nc din anul 1994 norme specifice referitor la clasificarea creditelor i constituirea provizioanelor specifice de risc de credit. n prezent, n materie sunt incidente n principal prevederile Regulamentului BNR nr. 3/2009, care are drept obiect de reglementare clasificarea creditelor i plasamentelor, precum i constituirea, regularizarea i utilizarea provizioanelor specifice de risc de credit. n cazul instituiilor de credit se au in vedere: a) clasificarea creditelor acordate debitorilor din afara sectorului instituiilor de credit; b) clasificarea creditelor acordate altor instituii de credit i a plasamentelor constituite la acestea; c) determinarea necesarului de provizioane specifice de risc de credit; d) constituirea, regularizarea i utilizarea provizioanelor specifice de risc de credit. Evaluarea performanei financiare a clientelei se realizeaz potrivit normelor interne ale fiecrei bnci, pe baz de punctaj atribuit unor factori cantitativi i calitativi. Factorii cantitativi au n vedere n principal indicatorii de lichiditate, solvabilitate, risc i profitabilitate. Factorii calitativi analizeaz aspectele legate de modul de administrare a clientului, calitatea acionariatului, garaniile primite (altele dect cele care sunt acceptate la diminuarea expunerii fa de debitor) i condiiile de pia n care entitatea i desfoar activitatea. Evaluarea performanei financiare a unui debitor, persoan fizic, se realizeaz potrivit criteriilor stabilite de instituiile de credit prin norme interne, pornindu-se de la procedura de clasificare a clientelei pe categorii de risc de nerambursare, elaborat de acestea. O alt clasificare a creditelor se realizeaz din punct de vedere al cerinei privind constituirea de provizioane specifice de risc de credit, respectiv: a) credite care nu fac obiectul constituirii de provizioane specifice de risc de credit; b) credite care fac obiectul constituirii de provizioane specifice de risc de credit. n funcie de structurarea creditelor, acestea se pot mpri n: 1. principal; 2. dobnd. Expunerile din credite nregistrate fa de debitorii din afara sectorului instituiilor de credit se clasific n urmtoarele categorii:
creditul ipotecar, finanarea tranzaciilor comerciale, operaiunea de factoring, scontarea i forfetarea. 236 n anul 1988 a fost adoptat la Ottawa Convenia asupra factoringului internaional, document n care factoringul a fost definit drept un contract ncheiat ntre dou pri (numite vnztor i factor) prin care vnztorul cesioneaz factorului toate creanele rezultate din contracte de vnzare de bunuri i prestri servicii pe care acestea le au cu diveri parteneri (altele dect cele pentru consum personal sau casnic) i notific debitorii privind aceast cesiune. n legislaia romn factoringul a fost definit n 1997 n O.U.G. nr. 10/1997 cu privire la diminuarea blocajului financiar i a pierderilor din economie. Actul normativ menionat a fost abrogat de Legea nr. 469/2002 privind unele msuri pentru ntrirea disciplinei contractuale, intre timp abrogata la randul sau. n temeiul dispozitiilor BNR publicate sub denumirea Reglementari contabile conforme cu directivele europene in M.Of. 930bis din 28.12.2011 si aprobate prin Ordinul BNR nr. 27/211, factoringul este o operaiune prin care clientul, denumit aderent, transfer proprietatea creanelor (facturilor) sale comerciale instituiei, denumit factor, aceasta avnd obligaia, conform contractului ncheiat, de a asigura ncasarea creanelor aderentului. Instituia, pe baza documentelor primite, pltete valoarea nominal a creanelor, mai puin agio (taxa de scont si comisioanele aferente), fie imediat, fie la scadena acestora sau la scadena contractual stabilit cu aderenii. 237 n temeiul dispozitiilor BNR publicate sub denumirea Reglementari contabile conforme cu directivele europene in M.Of. 930bis din 28.12.2011 si aprobate prin Ordinul BNR nr. 27/211, forfetarea reprezint cumprarea, fr recurs asupra oricrui deintor anterior, a unor creane scadente la termen, ca rezultat al livrrii de bunuri sau prestrilor de servicii. 95

a) standard; b) n observaie; c) substandard; d) ndoielnic; e) pierdere. Expunerile din credite nregistrate de instituiile de credit fa de alte instituii de credit se clasific numai n categoria "standard" sau "pierdere". O clasificare a creditelor este realizata in legislatia bancara si prin prisma tehnicilor de raportare de date si informatii statistice la Banca Nationala a Romaniei in temeiul Regulamentului BNR nr. 31/2011. Din perspectiva statistica, creditele sunt considerate fonduri date cu mprumut clienilor. Categoriile de credit mentionate in regulament, fara ca respectiva enumerare sa aiba caracter limitativ, cuprind: a) credite acordate gospodriilor populaiei i instituiilor fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei, defalcate n: - credite pentru consum - credite pentru locuine - credite pentru dezvoltarea afacerilor - credite pentru alte scopuri b) creane aferente crilor de credit c) credite rennoibile automat (revolving)238 d) credite acordate pe descoperit de cont (overdrafts)239 e) credite sindicalizate f) leasing financiar acordat terilor240 g) titluri de valoare nenegociabile h) credite negociate i) creane subordonate sub form de depozite sau credite j) creane n cadrul operaiunilor reverse repo sau de mprumut de titluri de valoare garantate cu numerar.

238 Creditele rennoibile automat includ sumele obinute printr-o linie de credit i nerambursate si au urmtoarele caracteristici: 1. debitorul poate utiliza sau retrage fonduri ntr-o limit de credit anterior aprobat, fr a notifica n prealabil creditorul; 2. valoarea creditului disponibil poate crete i descrete pe msur ce fondurile sunt mprumutate i rambursate; 3. creditul poate fi utilizat n mod repetat; 4. nu exist obligaia rambursrii regulate a fondurilor. O linie de credit se constituie printr-un acord ntre creditor i debitor, care permite debitorului s ia avansuri, pe parcursul unei perioade definite i ntr-o anumit limit i s le ramburseze oricnd nainte de o dat stabilit. 239 Descoperitul de cont reprezint un sold debitor al unui cont curent. Att creditele rennoibile automat, ct i creditele acordate pe descoperit de cont exclud creditele acordate prin intermediul cardurilor de credit. 240 Leasingul financiar reprezint un contract prin care proprietarul unui bun de folosin ndelungat ("locatorul/finanatorul") mprumut acest activ unui ter ("utilizatorul") pentru mare parte sau chiar pentru ntreaga durat de via economic a activului n schimbul unor rate regulate care corespund preului bunului, la care se adaug o dobnd. Utilizatorul se presupune c n fapt beneficiaz de toate avantajele care decurg din folosirea bunului i suport toate costurile i riscurile asociate proprietii. 96