2

Fiducia, instituie progresist

aprilie - iunie

Florin andor Director Direcia Juridic Intesa Sanpaolo Bank Implementarea fiduciei n practica bancar. Modaliti i conlucrare instituional Av. Eugen Constantin Iordchescu Partener coordonator SCA Iordchescu, Udrescu & Associaii Regimul compensrii bilaterale (netting) n Romnia n contextul tranzaciilor cu instrumente financiare derivate Av. asociat Andreea Toma Gide Loyrette Nouel Leroy i Asociaii S.C.A. Stabilizarea sistemelor bancare: aspecte juridice privind mecanismul bncii-punte i transferul n proprietate public temporar n legislaia Regatului Unit al Marii Britanii Adrian Dorel Dumitrescu Consilier juridic Direcia Juridic Banca Naional a Romniei Jurisprudena Uniunii Europene referitoare la calculul indemnizaiei de concediu de odihn i transpunerea principiilor formulate de ctre Curtea de Justiie a Uniunii Europene n contractul colectiv de munc ncheiat la nivelul Bncii Naionale a Romniei Bianca Dana Scorea Consilier juridic principal Direcia Resurse Umane Banca Naional a Romniei

Caietele juridice ale Bncii Naionale a Romniei

Colectivul de redacie: Coordonator: Editor: Membri: Foto:

Bogdan STNESCU, Consilier al Viceguvernatorului Isabelle CHELARIU, Consilier juridic Daniela BODA, Consilier juridic Nicoleta PDUREANU, Referent Carmen MAZILU, Referent de specialitate

CUPRINS
EDITORIAL Pg. 5
Florin andor Fiducia - Instituie progresist

COLOCVIILE JURIDICE ALE BNCII NAIONALE A ROMNIEI Pg. 13

Isabelle Chelariu - Instrumente juridice de restructurare i relansare a companiilor din Romnia - subiect tratat n cadrul Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei - Ediia a VI-a Isabelle Chelariu - Fiducia - instituie de drept civil cu impact asupra mediului financiar bancar, subiect tratat n cadrul Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei- Ediia a VII-a Av. Eugen Constantin Iordchescu - Implementarea fiduciei n practica bancar. Modaliti i conlucrare instituional

Pg. 16

Pg. 18

ARTICOLE Av. Andreea Toma, Av.Cristina Togan Pg. 24 Pg. 33

- Regimul compensrii bilaterale(netting) n Romnia n contextul tranzaciilor cu instrumente financiare derivate Violeta ieica - Proceduri i modaliti de executare silit a creanelor fiscale

CERCETRI JURIDICE Pg. 42

Adrian Dorel Dumitrescu Stabilizarea sistemelor bancare: - aspecte juridice privind mecanismul bncii-punte i transferul n proprietate public temporar n legislaia Regatului Unit al Marii Britanii

JURISPRUDEN Pg. 46
Bianca Dana Scorea - Jurisprudena Uniunii Europene referitoare la calculul indemnizaiei de concediu de odihn i transpunerea principiilor formulate de ctre Curtea de Justiie a Uniunii Europene n contractul colectiv de munc ncheiat la nivelul Bncii Naionale a Romniei

REGLEMENTRI Pg. 49
Daniela Boda, Cristina Lctu - Reglementri ale Bncii Naionale a Romniei, prezentare i comentarii, publicate n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, n perioada 1.01.201231.03.2012 Daniela Boda - Reglementri europene - Directiva 2011/89/UE a Parlamentului European i a Consiliului din 16 noiembrie 2011 de modificare a Directivelor 98/78/CE, 2002/87/CE, 2006/48/CE, 2009/138/CE n ceea ce privete supravegherea suplimentar a entitilor financiare care aparin unui conglomerat financiar, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr. L326 din 08.12.2011, p.0113-0141(continuare)

Pg. 97

FIDUCIA INSTITUIE PROGRESIST

Florin andor Director Direcia Juridic Intesa Sanpaolo Bank

Introducere: n instrument necunoscut, ndelung ateptat de ctre unii dintre noi, salutat cu scepticism de ctre alii, conceptul de fiducie, inspirat de noiuneadin dreptul francez la fiducie i de instituiaanglo-american trust, a fost n sfrit introdus n legislaiaromn. Transformrile tot mai rapide din via a economic, mbrac, n anumite cazuri, forma unor spectaculoase rsturnri revoluionare care vor face s se contureze treptat ideea de progres economico-social. Dei m numr printre cei care consider c aceast instituie va fi creatoare de progres economicosocial nu exclud existenaunor stri de fapt care au funcionat i funcioneaz n continuare n societate i anume cazurile n care anumite persoane, n baza unor acte simulate, i-au nregistrat proprietile, companiile, etc. pe numele altor persoane, fie pentru a evita o oarecare expunere social, fie pentru a ascunde masa patrimonial de urmrirea creditorilor. Cu toate c strile de fapt artate mai sus sunt cunoscute n economia romneasc, introducerea fiduciei n legislaia romneasc nu s-a produs din dorinalegitimrii acestor stri de fapt, ci mai degrab datorit faptului c n decursul ultimului secol, economiile au suferit un fenomen de profund internaionalizare. Astzi, se poate spune c pentru a atrage capital strin ntr-o ar sau pentru a evita migrarea de capital, dispoziiile legislative interne trebuie s se adapteze la cerinele pieelor financiare,
1 2

care i orienteaz alegerile aplicnd abordarea cea mai eficient. Aceast preferin conduce inevitabil la o globalizare a instrumentelor legislative. Chiar dac legislaiaromneasc nu reglementa pn acum aceast instituie, fiducia/trust-ul are o larg aplicabilitate, att n sistemele de drept anglo-saxone (Marea Britanie, SUA, Canada) sub denumirea de trust, ct i n cele continentale precum Frana, Luxemburg (institutia fiduciei), Germania, Elveia sau Austria (sub denumirea de Treuhand). Instituia a fost receptat totodat i de foarte multe sisteme de drept din Africa, America de Sud sau Asia (Japonia, China, Singapore, Hong Kong etc)1 Fiducia presupune transferul temporar al unor drepturi sau a dreptului de proprietate asupra unor bunuri, prezente sau viitoare (denumite mas fiduciar), de la o persoan fizic sau juridic (numit constituitor) ctre o alt persoan (numit fiduciar), pentru ca aceasta din urm s exercite drepturile astfel transferate n interesul unui beneficiar, urmnd ca, la ncetarea fiduciei, drepturile care alctuiesc masa fiduciar n acel moment, s fie transmise de ctre fiduciar beneficiarului2. Mecanismul su este, la o prim privire, transferul temporar al dreptului de proprietate, transfer ce urmrete un scop determinat. Acest transfer intervine de regula ntr-un raport juridic constituit ntre trei persoane: constituitorul, fiduciarul i beneficiarul. Pornindu-se de la avantajele pe care le prezint institu ia trustului sau fiduciei pentru organizarea patrimoniului, instituia fiduciei s-a introdus i n Romnia n Noul Cod civil, Cartea III, Titlul IV, art.773791, n vigoare de la 1 octombrie 2011.

Asist Univ Dr Hunor Burian Fiducia n lumina Noului Cod Civil; Valerio Forti - Comparing American Trust And French Fiducie

Istoric Dei unele elemente ale fiduciei din dreptul roman au fost preluate ntr-o form adaptat de reglementrile contemporane, totui instituia fiduciei actuale i are originea n dreptul englez, care a instituit trust-ul i care a separat masa patrimonial fiduciar de patrimoniul personal al fiduciarului, ca o aplicaie a 3 teoriei sciziunii proprietii. Trustul n dreptul Anglo-American Legile fiduciare au fost dezvoltate n Evul Mediu n timpul cruciadelor, sub jurisdicia regelui Angliei. Dreptul cutumiar (common law) considera proprietatea drept o entitate indivizibil, astfel cum aceasta a fost stabilit prin dreptul Roman i versiunea continental a dreptului civil. Acolo unde prea inechitabil (i.e. nedrept) s permiicuiva cu titlu legal s i-l pstreze, reprezentantul Regelui, Lordul Cancelar avea puterea discreionar de a declara c adevaratul proprietar n echitate (i.e. n drept) era o alt persoan4. Trustul (confidence placed in a person by making that person the nominal owner of property to be used for another's benefit), n dreptul anglo-saxon a fost aplicat la nceput n rilen care se aplic sistemul juridic de common law: Anglia, Statele Unite ale Americii (excepie Luisiana), Australia, Canada (cu excepia provinciei Quebec), Singapore, Pakistan, India, Ghana, Camerun, Irlanda, Noua Zeeland, Africa de Sud, Hong Kong5. Spre deosebire de fiducie, trust-ul poate fi ncheiat n condiii mai puin riguroase, fiind necesar doar exprimarea fr echivoc a voinei constituitorului. ntruct nu este necesar acordul trustee-ul (echivalentul fiduciarului), trust-ul poate fi constituit i prin testament. n funcie de tipul de proprietate care se transfer, anumite formaliti sunt necesare nainte ca proprietatea s fie transferat valid i principiul general este c echitatea nu va perfecta un dar imperfect. Prin urmare, n cazul terenurilor, este necesar a se realiza un document, iar n cazul aciunilor , art. 182-183 din Legea Companiilor 1985 stipuleaz c, n general, o form de transfer de aciuni trebuie ndeplinit i transmis mpreun cu certificatele de ac ionar urmate de nregistrarea numelui noului proprietar n registrele companiei.

Principalele diferen e ntre Trust i fiducie: o n dreptul anglo-saxon titlul de proprietate este divizat ntre mai multe persoane, respectiv unii dein titlul legal, iar alii dein titlul echitabil, n dreptul continental se recunoate doar titlul legal; o n dreptul anglo-saxon, trustul poate fi constituit mortis-causa, n dreptul continental este un act doar inter-vivos; o n dreptul anglo-saxon trustul se poate face i printr-o declaratie unilateral de voin a constituitorului, n dreptul continental este obligatorie forma scris, de obicei prin act autentic ad validitatem. n dreptul anglosaxon, trust-ul este reglementat printr-o serie de tipuri de trust-uri specifice, care au reglementri speciale, aa cum este de exemplu6: - pentru acte caritabile - Charities Act 2006; - trusturi prevzute n reglementri privitoare la pensii, de exemplu, cu Pensions Act 1995; - trusturi pentru atragerea investiiilor , care sunt prevzute n Financial Services and Markets Act 2000 care conine , n special, prevederi prin care se asigur c investitorii au informaii complete despre produsele financiare pe care le cumpr; - Resulting trust; - Constructive trust. La Fiducie n Codul Civil Francez Dup cteva ncercari euate la mijlocul anilor '90, fiducia a revenit n legislaiafrancez. Legea (211) care a dat natere fiduciei a fost aprobat pe 19 Februarie 2007 i a creat o nou seciune n Codul Civil,Titlul XIV, Despre fiducie. Prevederile juridice se refer la definiia trustului conform Articolului 2 din Convenia de la Haga din 1 iulie 1985 i are ca obiectiv crearea unui instrument avnd la baz principalele caracteristici ale trustului american concurent7. Noul articol 2011 din Codul Civil Francez definete fiducia ca opration par laquelle un ou plusieurs constituants transferent des biens, des droits ou des surets, ou un ensemble de biens, de droits ou de surets, prsents ou futurs, a un ou plusieurs fiduciaires qui, les tenant spars de leur patrimoine propre, agissent dans un but dtermin au profit d'un ou plusieurs bnficiaires. n fapt este vorba despre un contract prin care o companie (Constituitorul) transfer bunuri sau drepturi unei alte persoane (Fiduciarul) care le va ine separat de bunurile proprii gestionnd

Asist Univ Dr Hunor Burian Fiducia n lumina Noului Cod Civil; Hansmann H, Mattei U - The Functions of Trust Law; Eliza Gota - Fiducia, o provocare a Noului Cod Civil; 6 Wikipedia org; 7 Valerio Forti op cit
.3 4 5

proprietatea n beneficiul unuia sau mai multor Beneficiari. Fiducia trebuie s respecte diverse condiii. La Fiducie poate lua natere doar prin contract, iar contractul trebuie s conin clauzele minime prevzute de lege i trebuie nregistrat la Registre National des Fiducies (un registru naional creat n acest scop) i la service des impts (serviciul francez de impozitare), n caz contrar fiducia este nul. Chiar i nainte de adoptarea legislaieiprivind fiducia, legislaia bancar i financiar francez a permis n mod indirect existena unor mecanisme similare trustului, n special n domeniul dreptului comercial, utiliznd instrumente inspirate de trustul comercial american. Aceste instrumente au fost uneori descrise ca fiducii nenominalizate, care, n afar de denumire, mai aveau n comun cu fiducia i toate caracteristicile acesteia. n ceea ce privete substana juridic, fiducia introduce concepte noi n legislaia francez. n primul rnd permite transferul temporar al proprietatii i n al doilea rnd, aduce sfritul conceptelor fundamentale ale legislaiei franceze, al ideii c patrimoniul unei persoane nu poate fi divizat astfel nct permite separarea bunurilor ntr-o entitate autonom, separat de bunurile Constituitorului8. n timp ce trust-ul anglo-saxon este utilizat ntro multitudine de scopuri, inclusiv pentru transmiterea dreptului de proprietate de la o generaie la alta, la fiducie francez prevede c o fiducie este nul dac este creat n beneficiul exclusiv al Beneficiarului. n plus, poate fi utilizat doar de ctre companii pltitoare de impozit pe profit, ceea ce nseamn c exlude persoanele fizice9. Legea francez ofer un cadru de lucru pentru a face fiduciile mai transparente i faciliteaz monitorizarea acestora. Pe lng formalitile de nregistrare, Fiduciarul poate fi doar o instituie financiar, o companie de asigurri sau orice alt organizaie corporatist supus prevederilor din Code montaire et financier (echivalentul legilor care reglementeaz activitatea bancar n Romnia). Constituitorul va trebui nregistrat n Uniunea European sau ntr-o ar cu care Frana a semnat un acord de impozitare care acord sprijin n ceea ce privete combaterea fraudelor i a evaziunii fiscale. Opiniile cu privire la beneficiile aduse de introducerea instituia fiduciei n aparatul legislativ francez sunt diverse. Unii consider c dei principiul
Antonin Staub - La fiducie: a form of French trust; Antonin Staub - op cit; Antonin Staub - op cit; 11 Asist Univ Dr Hunor Burian op cit
8 9 10

fiduciei este ludabil, noul cadru legislativ este att de restrictiv nct face noul instrument mai puin atractiv dect recurgerea la sisteme strine mai utilizate. Alii prefer nc mecanismele numeroase oferite deja de legislaia francez. Unele grupuri au raportat diverse beneficii n special cu privire la oportunitile create de fiducie n sectoarele de sindicalizare bancar, administrarea anumitor tipuri de mprumuturi i fonduri 10 i mai ales pentru securitizarea facilitilor . Legea romn Instituia trustului, sub denumirea de fiducie, este reglementat n Noul Cod Civil n Cartea III, Titlul IV, art.773-791. n noua reglementare s-a urmrit, n principal, evitarea utilizrii fiduciei n scopuri ilicite, cu referire special la splarea banilor i la evaziunea fiscal, drept pentru care modelul urmat a fost cel al legii franceze. O oarecare form a fiduciei a existat i n trecut n legislaiaromneasc sub sintagma activitifiduciare, ca una dintre activitileintrate n sfera de competenta a avocailor , prin art. 3 din Legea 51/1995. n conformitate cu art. 773 din Codul Civil: Fiducia este operaiunea juridic prin care unul sau mai muli constituitori transfer drepturi reale, drepturi de crean, garanii ori alte drepturi patrimoniale sau un ansamblu de asemenea drepturi, prezente ori viitoare, ctre unul sau mai muli fiduciari care le exercit cu un scop determinat, n folosul unuia sau mai multor beneficiari. Aceste drepturi alctuiesc o mas patrimonial autonom, distinct de celelalte drepturi i obligaii din patrimoniile fiduciarilor.Prin aceast definiie s-a preluat, ntr-o form adaptat, coninutulart. 2011 din Codul Civil francez11. Principalele caracteristici: a) Existena a trei raporturi contractuale distincte, dar care formeaz un tot unitar: transferul de drepturi, mandatul i administrarea unui patrimoniu de afectaiune; Fiduciarul, dei are atributele unui proprietar, va trebui s dea o folosin acestui drept de proprietate n conformitate cu scopul pentru care a primit el proprietatea. Astfel, fiduciarul nu va putea devia de la scopul iniiali nu se va putea bucura de utilitatea acelui bun precum un proprietar. Obiectul contractului l constituie, n principal, transferul temporar al dreptului de proprietate, transfer ce urmrete un scop determinat. Acest transfer intervine ntr-un raport juridic constituit, de regul, ntre trei

persoane: constituitorul, care transmite cu titlu de fiducie bunuri unui fiduciar, transmitere fcut n interesul unui beneficiar, acesta putnd fi nsi constituitorul sau fiduciarul. Acest raport este, aadar, contractual pentru constituitor i fiduciar, beneficiarul, atunci cnd este altul dect constituitorul, nefiind, n principiu, parte n acest contract. Situaia este oarecum atipic, deoarece dac fiduciarul poate fi considerat mandatar, prin acelai contract el primete i proprietatea bunurilor sau drepturilor ncredinate. b) Contractul de fiducie este lovit de nulitate absolut dac prin el se realizeaz o liberalitate indirect n folosul beneficiarului (art. 775); Scopul acestei interdicii este aceea ca fiducia s nu poat fi utilizat pentru a se eluda prevederile din materia legatelor i donaiilor , respectiv de a proteja rezerva succesoral. Aceasta interdicie de utilizare a fiduciei n scopul realizrii unor liberaliti reprezint una dintre principalele diferene care exist ntre fiducie i trust; din acest motiv, fiducia nu va putea fi utilizat n multe dintre cazurile n care trust-ul i gsete aplicare. c) Fiducia este stabilit prin lege sau prin contract n form autentic ca i condiie ad validitatem (art 774); Fiducia poate fi legal, stabilit prin lege, sau convenional stabilit prin contract ncheiat n form autentic, trebuie s fie expres, spre deosebire de reglementarea trust-ului din sistemul anglo-saxon, n care pentru existena acestuia este suficient consimmntul prilor (cu excepia transferurilor de terenuri) i care poate fi instituit i de ctre judector. Prevederea din legislaiaromn a fost preluat din coninutul art. 2012 din Codul civil francez, cu diferena c obligativitatea formei autentice are o aplicare mai limitat n dispoziiilelegale franceze. Este posibil ca aceast cerin prevzut de legea romn s fac mai puin atractiv instituia fiduciei din moment ce s-a ales o form chiar mai restrictiv dect legea francez. Diferena fa de reglementarea trustului este i mai mare din moment ce n cazul acestuia se solicit forma scris doar ca i condiiead probationem. d) Pentru a fi valabil, scopul contractului de fiducie trebuie s fie determinat (art.779 lit.f) astfel c menionareaacestuia e obligatorie; Aceast interdicie difer n comparaie cu trustul anglo-saxon unde nu exist asemenea limitri, motiv pentru care sfera de aplicare a trustului este mai variat. Considerm c reglementarea n aceast form este mai potrivit momentului actual, deoarece asigur protectie, n special cu privire la fraudarea drepturilor creditorilor.

n conformitate cu regulile aplicabile tuturor contractelor sau actelor juridice, obiectul fiduciei nu trebuie s fie ilicit sau imoral. Scopul incheierii contractului de fiducie trebuie sa se circumscrie scopului pentru care aceast operatiune a fost reglementat obinerea de beneficii pentru constituitori/beneficiari. Daca constituitorul ncheie un contract pentru a scoate un bun din patrimoniul su, pentru a evita urmarirea acestui bun de ctre creditori, atunci contractul nu poate produce efecte juridice, fiind fondat pe o cauz fals/imoral. e) Transferul drepturilor nu poate depi 33 ani (art.779 lit.b); La prima vedere, fiducia const ntr-un transfer al dreptului de proprietate, acest aspect innd de esena contractului. Prin intermediul contractului de fiducie, fiduciarul devine pe deplin proprietar, dobndind plenitudinea atributelor dreptului transmis. Dac decide s transmit la rndul su aceste drepturi unor teri, chiar cu titlu gratuit, considerm c acetia din urm vor fi la rndul lor deplini proprietari. Prin urmare, fiduciarul i beneficiarul nu dispun dect de un drept de creanconstnd n dreptul la restituirea bunurilor. Desigur, pentru a se evita riscurile transmiterii de ctre fiduciar ctre ter i, a drepturilor/bunurilor ncredinate i imposibilitatea restituirii acestora la momentul ncetarii contractului, prile,prin intermediul contractului, pot s nscrie n Arhiva Electronic de Garanii Reale Mobiliare, sau, dup caz, n Cartea Funciar puterile de administrare i dispoziie pecare le are fiduciarul, inclusiv eventualele interdic ii de nstrinare. f) Drepturile care se transfer alctuiesc o mas patrimonial autonom, distinct de celelalte drepturi i obligaii din patrimoniul fiduciarului (art. 773); Bunurile sau drepturile transmise fiduciarului formeaz n patrimoniul acestuia o mas distinct, care nu poate fi urmarit de creditorii fiduciarului dect pentru obligaiinscute n legtur cu gestionarea bunurilor sau drepturilor respective. Nici creditorii constituitorului nu pot urmri bunurile sau drepturile transmise prin fiducie, dect n cazul n care sunt titularii unor drepturi de garaniereal, constituite asupra bunurilor sau drepturilor respective, cu ndeplinirea corespunztoare a cerinelor legale de opozabilitate, nainte de transmiterea lor prin contractul de fiducie. g) Constituitor poate fi orice persoan fizic sau juridic care are capacitatea da a ncheia acte de dispoziie(art. 776 alin.1); Deoarece fiducia presupune transmiterea unor drepturi, constituitorul, persoan fizic, trebuie s aib capacitate de exerciiu.

n cazul constituitorilor persoanele juridice, decizia cu privire la ncheierea contractului de fiducie va trebui adoptat de ctre organele de conducere sau administrare, cu respectarea dispoziiilor statutare i legale incidente, n funcie de valoarea bunurilor i drepturilor transmise sau de identitatea beneficiarului. h) Fiduciari pot fi doar: instituiile de credit, societile de investiii i de administrare a investiiilor , societile de servicii de investiii financiare, societile de asigurare i de reasigurare, avocaii sau notarii publici (art. 776 alin. 2); Sub acest aspect fiducia difer de trust, unde orice persoan fizic sau juridic poate acionadrept trustee. O posibil controvers ar putea ns aprea cu privire la cumularea calitii de constituitor cu cea de fiduciar. Din definiia dat de art. 773 din Noul Cod Civil, rezult c fiducia presupune nstrinarea (transferul) unor drepturi de ctre constituitor ctre fiduciar. Aceeai concluzie este susinutde dispoziiile art. 780 alin. (4) din Noul Cod Civil, care se refer la necesitatea respectrii cerinelor speciale de form, atunci cnd anumite drepturi sunt transmise de ctre constituitor ctre fiduciar, precum i de prevederile referitoare la obligaiile fiduciarului n legatur cu ndeplinirea scopului fiduciei. Cu toate acestea, potrivit dispoziiilor legale generale referitoare la patrimoniile de afectaiune, transferul drepturilor i obligaii lor dintr-o mas patrimonial n alta, n cadrul aceluiai patrimoniu, nu constituie o nstrinare (art. 32 din Noul Cod Civil). S-ar putea astfel susinec ar fi posibil crearea unei mase patrimoniale de afectaiunefiduciar chiar n cadrul patrimoniului constituitorului, care ar putea cumula calitatea de fiduciar (n cazul n care ndeplinete condiiile prevzute de lege) cu cea de constituitor. Totui ne alturam susintorilor teoriei prin care se arat c nu este posibil cumularea calitii de constituitor cu cea de fiduciar, avnd n vedere condiiile care trebuie ntrunite pentru constituirea n mod valabil a unei fiducii: ncheierea unui contract, ceea ce presupune acordul de voina cel puindou persoane. i) Beneficiarul fiduciei poate fi constituitorul, fiduciarul sau o ter persoan (art.777); Att constituitorul, ct i fiduciarul, pot avea calitatea de beneficiar al fiduciei. j) Obiect al contractului de fiducie l poate constitui (art. 773) orice bun mobil sau imobil, corporal sau incorporal, prezent sau viitor, precum i
.12 13

drepturi de crean,garaniiori alte drepturi patrimoniale sau un ansamblu de asemenea drepturi; k) nregistrarea contractului de fiducie n termen de o lun la organul fiscal (art.780); Contractul de fiducie, precum i orice modificare a acestuia, inclusiv desemnarea ulterioar a beneficiarului trebuie nregistrate din punct de vedere al 12 valabilitii : o la organul fiscal competent s administreze sumele datorate de fiduciar bugetului general consolidat al statului; o la compartimentul de specialitate al autoritii administraiei publice locale competent pentru administrarea sumelor datorate bugetelor locale ale unitilor administrativ-teritoriale n raza crora se afl imobilul - n cazul n care masa patrimonial fiduciar cuprinde transferul de drepturi reale imobiliare. Obligaia nregistrrii i revine fiduciarului i trebuie realizat la ambele autoriti indicate mai sus atunci cnd masa patrimonial fiduciar cuprinde transferul de drepturi reale imobiliare. Sanciuneanerespectrii obligaieide nregistrare este nulitatea absolut a contractului de fiducie. l) Opozabilitatea fiduciei (art. 781); Fiducia este opozabil ter ilor de la data menionrii acesteia n Arhiva Electronic de Garanii Reale Mobiliare, iar pentru drepturile reale imobiliare, nscrierea se face i n Cartea Funciar. Sanciunea nerespectrii cerinei nscrierii n registrele de publicitate prevzute mai sus este inopozabilitatea fiduciei fade teri. m) Precizarea calitiifiduciarului (art. 782); Cu excepia cazurilor n care indicarea expres a calitii este interzis prin contractul de fiducie, fiduciarul acionnd n contul masei patrimoniale fiduciare poate opta ntre a face meniunea expres n acest sens sau s creeze, in relatia cu terii, aparena c este titularul si beneficiarul dreptului ce face obiectul aciuniisale13. Cnd masa patrimoniala fiduciar cuprinde drepturi a cror transmitere este supus publicitii, n registrul de publicitate fiduciarul poate solicita s se menioneze denumirea fiduciarului i calitatea n care acioneaz sau s creeze, n relaia cu terii, aparena c este titularul i beneficiarul dreptului nscris n registul de publicitate. Sanciunea nerespectrii obligaiei de precizare a calitii n care acioneaz fiduciarul, atunci cnd constituitorul sau beneficiarul o solicit, o reprezint faptul c n situaia n care actul este pgubitor pentru constituitor, se va considera c acesta a fost ncheiat de

Dumitru Bortica Despre nregistrarea fiduciei; Dumitru Bortica op cit

fiduciar n nume propriu, de unde rezult i obligaia acestuia de a despagubi integral pe constituitor pentru prejudiciile cauzate. n) Obligaia fiduciarului de a da socoteal (art.783); Acest lucru nseamn c prin contractul de fiducie, se vor prevedea intervale de timp, lsate la aprecierea pr ilor, la care fiduciarul va da socoteal beneficiarului, constituitorului sau reprezentantului acestuia, sau la cererea acestora. (art. 783 C. Civil). Aadar, legea acord posibilitatea beneficiarului constituitorului i reprezentantului acestuia ca indiferent de intervalele stipulate n contract, s formuleze oricnd o cerere fiduciarului pentru a da socoteal. Considerm c, avnd n vedere faptul ca s-au stipulat anumite intervale de timp pentru a da socoteal, n situa ia n care beneficiarul sau reprezentantul constituitorului face o cerere fiduciarului pentru a da socoteal nainte de termenele stipulate, aceste cereri trebuie s fie fcute la intervale rezonabile pentru a nu se crea divergenentre pr i. Modalitatea practic de a da socoteal, se va stabili de ctre pr i prin contract, aadar, este de preferat ca pr ile s nu se limiteze doar la a stipula intervalele de timp, ci i modalitatea concreta n care acest lucru se va realiza, mijloacele de comunicare. o) Coninutul contractului de fiducie (art. 779): a. Drepturile reale, drepturile de crean, garaniilei orice alte drepturi patrimoniale; b. Durata transferului, nu poate depi 33 ani; c. Identitatea Constituitorului; d. Identitatea Fiduciarului; e. Identitatea Beneficiarului ori cel puin regulile care permit determinarea acestuia; f. Scopul fiduciei i ntinderea puterilor de administrare i de dispoziieale fiduciarului; g. Contractul de fiducie nceteaza prin: mplinirea termenului, realizarea scopului urmrit, renunarea beneficiarului sau insolvena. Dup acceptarea beneficiarului, contractul nu mai poate fi modificat sau revocat de ctre pri ori denunat unilateral de ctre constituitor dect cu acordul beneficiarului sau, n absena acestuia, cu autorizarea instanei judectoreti. p) nlocuirea fiduciarului (art. 788): Legea prevede posibilitatea nlocuirii fiduciarului dac acesta nu i ndeplineste obligatiile sau pune n pericol interesele care i-au fost ncredinate, constituitorul sau beneficiarul putnd cere n justiie nlocuirea fiduciarului. Pn la soluionarea cererii de nlocuire,

constituitorul sau beneficiarul pot s numeasc un administrator provizoriu a crui mandat nceteaz la momentul nlocuirii fiduciarului sau n momentul respingerii cererii de nlocuire. Att numirea administratorul provizoriu, ct i noul fiduciar vor fi dispuse de instannumai cu acordul acestora. i aceste dipoziii pot creea situaii de risc sau conflictuale deoarece actele juridice ncheiate de administratorul provizoriu n perioada de soluionare a cererii nu sunt suficient reglementate prin cadrul legal existent. Efectele nlocuirii fiduciarului se produc numai dup realizarea cerinelor de nregistrare la organele fiscale prevzute de lege pentru nregistrarea contractului de fiducie. q) Efectele ncetrii contractului de fiducie (art. 791); Ca efect al ncetarii contractului de fiducie, masa patrimonial fiduciar se transfer la beneficiar, ori n absena acestuia la constituitor, ns numai dup plata datoriilor fiduciare. n al doilea rnd, se precizeaz c fiind vorba despre transferul masei patrimoniale fiduciare, acesta include nu numai drepturi, ci i datorii. Domenii de aplicare Dei forma adoptat de Noul Cod Civil nu ofer aceeai gam larg de utilizare precum institu ia trustului din dreptul anglo-american exist totui numeroase domenii n care aceast institu ie poate fi aplicat cu succes chiar n aceasta form mai protecionist . n ceea ce privete institu iile de credit, la o prima vedere se pare c introducerea fiduciei n legislatia romn aduce att avantaje, datorit faptului c sfera activit ilor i serviciilor bancare se extinde, dar i dezavantaje, deoarece fiducia ar putea fi folosit de ctre debitor pentru a ascunde masa patrimonial astfel nct creditorii s nu poat urmri bunurile acestora. mi aduc aminte despre problemele ntampinate de bnci n cazul operaiunilor sindicalizate. Datorit faptului c legea romn nu prevedea trustul/fiducia instanele tratau trustul prin apelarea la instituia mandatului i astfel fiecare banc trebuia s acorde mandat Agentului pentru nscrierea garaniilorla Arhiva Electonic de Garanii Reale Mobiliare. Odat cu intrarea in vigoare a Noului Cod Civil, mai exact prin Legea nr. 71/2011, art.164 s-au introdus prevederi referitoare la agentul de garanie, s-a rezolvat oarecum aceast problem n cazul garaniilormobiliare, dar este posibil i utilizarea fiduciei mai ales n situaia garaniilorimobiliare. Fiind o instituie nou nu exist nc practic privitoare la activitile care ar putea intra sub incidena fiduciei, dar o s artam n continuare

10

modul cum se utilizeaz fiducia i care sunt principale activiti desfurate n special n Frana, Italia, Germania etc. n primul rnd n funcie de scopul fiduciei se cunosc diferite forme14: o Fiducia-gestiune sau administare: const n aceea c fiduciarul primete n proprietate bunuri pe care se oblig s le administreze n contul fiduciantului sau al unui ter beneficiar. Aceasta este nsrcinarea pe care acesta trebuie s-o efectueze, acest serviciu incluznd obligaiade restituire la sfrit a activului fiduciar gerat fiduciantului. Mandatul fiduciarului va fi exclusiv administrarea si abia apoi transmiterea bunurilor fiduciare; o Fiducia-liberalitate: scopul este un transfer efectuat de constituitor ctre fiduciar, cu sarcina pentru acesta din urm de a transfera la sfritul unui anumit interval de timp bunurile fiduciare beneficiarului; o Fiducia-credit: este o modalitate a fiduciei gestiune, care se prezint n forma sa cea mai simpl drept transferul unui activ patrimonial catre fiduciar pentru ca acesta din urm s foloseasc acest activ fiduciar, n scopul de a mprumuta un tersau o persoan nedesemnat de ctre constituitor. Fiduciarul administreaz un activ n interesul constituitorului garantnd concomitent un mprumut prin intermediul acestui activ fiduciar; o Fiducia-garanie: se prezint drept un contract prin care un debitor transfer creditorului su proprietatea unui bun n scopul garantrii pliidatoriei sale. Debitorul este constituitor iar creditorul fiduciarul. Este posibil de imaginat o situaie n care nstrintorul fiduciar nu este debitorul, respectiv un fiduciant care urmrete garantarea datoriei altuia. Fiduciarul poate, de asemenea, s nu fie creditorul datoriei garantate. Tipuri de servici fiduciare Evoluiarapid a pieelorfinanciare i clientela din ce n ce mai orientat nspre calitate au determinat cele mai mari grupuri financiare s diversifice i s completeze propria ofert, apelnd fie la departamente interne, fie la societicontrolate sau conexe, care sunt n msur s ofere servicii specializate n domeniul fiduciei. Aciuni,prisociale, titluri Transmiterea propriet ii asupra titlurilor, aciunilor sau prilor sociale ale Clientului ctre Societatea Fiduciar prin semnarea unui contract de fiducie. Acest instrument este din ce n ce mai rspndit printre operatorii economici i financiari din Europa de Vest. Graie acestui serviciu, toate formalitile i obligaiile administrative pe care Clientul dorete s le delege sunt realizate - pe baza unor instruciuniprecise de ctre Fiduciar n nume propriu, dar n contul

clientului. n acest mod terii nu cunosc identitatea titularului efectiv al titlurilor sau prilor sociale nregistrate de ctre Societatea Fiduciar. Fiduciarul are obligaia de a garanta deplina confidenialitate cu privire la identitatea Clientului, cu excepiaautoritilorexpres autorizate, n acest sens. Evitarea succesiunii Trust-urile sunt deseori utilizate pentru a evita succesiunea. Fiduciarul distribuie activele n conformitate cu termenii trust-ului, mai degraba dect n conformitate cu termenii testamentului. Acest tip de serviciu fiduciar nu este permis de legea romn (art.775). Protecia persoanelor n vrst i a persoanelor cu dizabiliti Persoanele fizice utilizeaz trusturile pentru a se proteja n caz de dizabilitimentale sau fizice i n caz de probleme legate de vrst. n caz de infirmitate sau incapacitate a persoanei fizice, fiduciarul poate gestiona activele i s le distribuie n modul cel mai benefic. Asigurarea minorilor i a tinerilor aduli Persoanele fizice pot utiliza trusturile dac planific s lase bunuri minorilor i tinerilor aduli(este un tnr de 18 ani pregtit s administreze un patrimoniu semnificativ?). Fiduciarul administreaz trustul pn ce beneficiarul mplinete vrsta la care Constituitorul consider c este capabil s administreze bunurile. Aciunide caritate Constituitorul poate transfera bunuri ctre un trustee, poate primi venituri de la trustee i poate lsa bunurile n scop caritabil dup moarte. n principiu, acest tip de servicu fiduciar nu este permis de legea romn (art. 775). Alte beneficii Exist multe alte motive pentru a crea un trust. Exemplele de mai sus sunt printre cele mai comune, dar desigur, exist i alte servicii: o nfiinareade noi societi ; o majorri de capital i emisiuni de obligaiuni ; o adminstrarea PAD (planuri cu acionariat difuz); o gestiune fiduciar personalizat; o subscrierea de poliede asigurare. Fiscalitate i nregistrari contabile Legisla ia fiscal privitoare la fiducie se gsete n Legea nr. 571/2003 privind Codul fiscal: art. 7; art.12; art.25^1; art. 42^1; art. 115; art. 283^1; art. 296^27; art. 296^29. Tratament financiar contabil i fiscal privind contractele de fiducie.15

14

Eliza Gota op cit

11

1. Aspecte privind FIDUCIARUL: o ine evidenacontabil separat pentru masa patrimonial administrat; o trimestrial are obligaia s transmit constituitorului pe baz de decont veniturile i cheltuielile n cazul n care constituitorul este i beneficiarul; o are obligaia s determine prin expertiz tehnic veniturile din fiducie ale beneficiarului, n cazul n care beneficiarul fiduciei este diferit de constituitor; o remuneraiaproprie a fiduciarului se include n veniturile acestuia i se impoziteaz ca atare; o valoarea contabil a masei patrimoniale administrate este egal cu valoarea fiscal preluat de la constituitor; o sunt aplicabile reglementrile privind amortizarea fiscal art. 24 Cod Fiscal; pierderile fiscale nregistrate de constituitor nu se deduc la fiduciar, sunt pierderi definitive; o pierderile fiscale stabilite pentru perioada de fiducie nu pot fi deduse de beneficiar, dac beneficiarul este diferit de constituitor. 2. Aspecte privind CONSTITUITORUL i BENEFICIARUL o transferul masei patrimoniale de la constituitor persoana fizic la fiduciar nu constituie operaiune impozabil privind impozitul pe venit dac constituitorul este i beneficiarul; o transferul masei patrimoniale de la constituitor persoana juridic la fiduciar nu constituie operaiune impozabil privind impozitul pe profit dac constituitorul este i beneficiarul; o dac beneficiarul este fiduciarul sau o ter persoan, cheltuielile ocazionate de transferul masei patrimoniale de la constituitor la fiduciar sunt considerate cheltuieli nedeductibile; o dac beneficiarul fiduciei este o ter persoan (persoan fizic) veniturile obinute din fiducie sunt ncadrate la Venituri din alte surse Titlul III Cod Fiscal; o dac beneficiarul este o persoan nerezident, alta decat constituitorul, veniturile obtinute din fiducie sunt venituri impozabile n Romnia; o dac beneficiarul este constituitorul persoan nerezident veniturile sunt neimpozabile; o pierderile fiscale nregistrate la constituitor nainte de contractul de fiducie nu se deduc la fiduciar, constituie pierderi definitive; o pierderile fiscale nregistrate n timpul fiduciei reprezint pierderi definitive i nu se deduc la beneficiar.

Concluzii Principale avantaje ale fiduciei par a fi partajarea unor active ale unei persoane fizice sau juridice n cadrul aceluiai patrimoniu, fr a mai fi necesar crearea unor entiti juridice distincte pentru a beneficia de avantajele rspunderii limitate i control exercitat asupra bunurilor din Fiducie, fr a avea efectiv calitatea de proprietar. Consider c dei n practic se pot ntlni i dezavantaje, introducerea fiduciei n legislaia romneasc este un ctig real pentru bnci deoarece perioada actual este dificil iar extinderea servicilor poate fi atractiv att pentru atragerea de capital strin, ct i pentru fluidizarea capitalului autohton. Salut introducerea acestei noi instituii n dreptul romnesc care, din punctul meu de vedere, va produce progres economico - social. Exist legi noi care au rezultat ca urmare a progresului economico - social i exist progres economico-social ca urmare a introducerii unor legi noi. Consider c instituia fiduciei face parte din aceast ultim categorie.

15

Sursa: Fineco

12

Instrumente juridice de restructurare i relansare a companiilor din Romnia- subiect tratat n cadrul Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei- Ediia a VI-a
a data de 14 martie 2012 a avut loc n Sala ,,Miti Constantinescu din Palatul Bncii Naionale a Romniei, evenimentul cu tema Instrumente juridice de restructurare i relansare a companiilor din Romnia, n cadrul Ediiei a VI-a a Colocviilor juridice ale Bncii Naionalea Romniei. Lucrrile evenimentului au fost deschise de ctre Acad. Mugur Isrescu, Guvernatorul Bncii Naionalea Romniei. Domnia sa a reliefat preocuparea bncii centrale cu privire la efectele recesiunii asupra sistemului bancar i a economiei reale, precum i de gsirea de soluiide ieire ordonat din recesiune. Domnul Guvernator a artat c restructurarea companiilor este un proces extrem de complicat. Managerii unui proces de restructurare vor trebui s demonstreze o performannet superioar celor care au condus acele companii pn atunci. Apare ntrebarea n ce situaii se impune instituirea unui proces de restructurare? Sunt cu siguran muli experi printre invitaiide facare s vorbeasc despre acest lucru. Nu voi dezvolta rspunsul la aceast ntrebare, care depinde de pia, produse, clieni, furnizori, reea de aprovizionare sau de distribuie, centre de cost i de profit. n loc de aceasta, voi prefera s subliniez din nou : n materie de restructurare i relansare a companiilor, cuvntul- cheie este performana. Performana i competitivitatea. Legat de cele exprimate n discursul su, Guvernatorul Bncii Naionalea Romniei evideniaz faptul c indiferent care ar fi cauzele care impun la un moment dat restructurarea- fie c vorbim de ineficiena sistemului de management sau de neadaptarea obiectivelor i strategiilor la evoluia pieei ori la

Isabelle Chelariu Consilier juridic Direcia Juridic Banca Naional a Romniei

contextul general al mediului de afaceri- intrarea ntr- o zon de risc a societilorcomerciale poate i trebuie s fie monitorizat pentru a fi evitat o cdere definitiv iremediabil. De altfel, nici cei mai buni experi n management de criz nu vor accepta uor, sau deloc, n ciuda onorariilor atractive, s preia o companie care a depit deja un anumit prag de avarie, pentru c i-ar asuma practic o misiune imposibil. De asemenea, guvernatorul Bncii Naionale a Romniei, a ridicat problema celei mai bune abordri fa de risc, mai ales n contextul crizei, aducnd n discuie concepte macro, constant utilizate de banca central, i anume supravegherea i prudenialitatea. Am vzut cum, ncepnd cu anul 2008- cnd noi atrgeam repetat atenia asupra riscurilor asociate creditului cu buletinul piaa de consultan din Romnia a nregistrat o cerere din ce n ce mai mare de servicii de restructurare/reorganizare. n acelai timp, n avocatura de business, segmentul consultanei de criz

13

ncepea s creasc n detrimentul tranzaciilor . Nu tiu ciau fcut la acea vreme vreo legtur ntre cele dou fenomene, dar astzi sperm c principii precum supravegherea i prudenialitatea pe care banca central le predic consecvent- au o rezonanmult mai puternic n mediul de afaceri. i asta cu att mai mult cu ct astzi contextul economic nu este favorabil nici la noi, nici n Europa. Colocviile juridice ofer un bun prilej de deschidere a unei dezbateri pentru colegii juriti, dar i jurnaliti, a cror perspectiv asupra temei de astzi este una de interes specific. Domnul Guvernator al Bncii Naionale a Romniei a evideniat dimensiunea internaional a evenimentului pe tema restructurrii i relansrii companiilor, ntre invitaii de onoare fiind domnul Carlos Gila- Director TMA Europa i ali specialiti cu recunoatere naional i internaional n domeniul relansrii societilor comerciale. De asemenea, la eveniment particip personaliti care s-au remarcat prin idei inovatoare n domeniu i s-au impus prin profesionalismul demonstrat n relansarea societilor comerciale. De asemenea, domnia sa a attat c doamna SperanaMunteanu- Partener n Consultann Afaceri, KPMG Romnia i domnul Mircea BusuioceanuDirector executiv, Divizia Risc, Raiffeisen Bank, vor ncerca s rspund la ntrebarea ,,Ofierul de restructurare, util sau imperativ n procesul de restructurare? aspecte practice ale rolului ofierului de restructurare. Domnul Jurgen de Ruijter- ef departament recuperare i restructurare financiar la Banca Comercial Romn va aborda o tem de mare actualitate : Leasingul internaional, rspunsuri i consideraii generale. Tot din perspectiva industriei bancare va conferenia doamna Mirela IovuVicepreedinte CEC Bank, pe tema ,,Reorganizarea companiilor aflate n dificultate financiaroportuniti i provocri- un studiu de caz finalizat cu succes. Perspectiva internaional va fi completat de domnul Nigel Davies- Director, Grant Thornton International, prin tema ,,Tournaround Management Association i condiiile de pia n Marea Britanie. Nu mai puin important va fi intervenia reprezentantului profesiei juridice : domnul Ioan Chiper- Partener S.C.P.A. Miculiti, Chiper, Shollenbarger, Angelo, cu tema Prezentare general a cadrului legal pentru restructurarea datoriei n Romnia . Domnul Mugur Isarescu, Guvernatorul Bncii Naionale a Romniei a salutat prezena n sal a unui numr mare de specialiti, reprezentani ai sectorului administraieide stat, ai marilor societide avocatur i de insolven, ai mediului de afaceri i, desigur,

reprezentani ai comunitii bancare, de la cel mai nalt nivel. n alocuiunea sa, domnul Bogdan Olteanu, viceguvernatorul Bncii Naionalea Romniei a artat c tema Colocviului nu este nou, ci aceasta ncearc s propun azi o soluie instituional - restructurarea i eficientizarea companiilor este n Romnia- o discuie nceput acum 22 de ani. n sectorul privat nevoia i dorin a de restructurare au devenit clare o dat cu finalul epocii abundenei cnd resurselefinanciare aproape nelimitate fceau loc pe piaaproape oricui. Economia financiar a tiat costuri, a inovat sau a pierdut, dup 2008. Din pcate, prea muli actori din aceste 3 opiuni au sfrit prin a pierde, au ajuns n insolven i de acolo la lichidare. Domnul Bogdan Olteanu, Viceguvernatorul Bncii Naionale a Romniei a artat c n sectorul public restructurarea este o poveste mai veche de 2008. Logica preferinei pentru restructurare- restructurarea reuit, pstreaz mai mult valoare pentru steakholderacionari, creditori, alte persoane implicate- angajai, parteneri comerciali, dar i pentru societate, n general, n comparaie cu lichidarea. Din pcate, multe scenarii de restructurare ale acestor companii ale statului, de-a lungul timpului ne-au artat c putem descoperi i scenarii mai costisitoare dect lichidarea. Primul dintre ele- restructurarea euat, restructurarea fr sfrit, extrem de costisitoare pentru bugetul public. Pentru o restructurare de succes avem nevoie de profesionalizare. Vorbeam mai devreme n sectorul public i privat despre nevoie i despre voin , acestea trebuind s fie completate cu tiina, cu capacitatea de a duce la sfrit un astfel de proces. De asemenea, domnia sa a evideniat faptul c ne lipsesc specialitii n restructurare - n tournaround, precum i limbajul de specialitate, datorit inexistenei unei instituii n spatele acestei terminologii. Termenul de restructurare este prea ngust pentru a fi

14

echivalentul termenului de tournaround, un termen bogat n semnificaie.Ar fi extrem de util crearea unui glosar de termeni care s ne ajute s explicm mai bine ce gndim n acest domeniu. Domnul Bogdan Olteanu, Viceguvernatorul Bncii Naionale a Romniei s-a referit la asociaia profesional avnd ca tem tournaround, creat n Romania i a enumerat cteva dintre scopurile acestei asociaii : de a servi drept forum pentru schimbul de informaii,idei i cunotine din domeniul activitiide restructurare ntre profesioniti, de a promova nalte standarde de practic i metodologie avansat n domeniul revitalizrii ntreprinderilor i al managementului schimbrii, de a promova oportuniti de dezvoltare profesional, astfel ncat profesionitii si sporeasc competenele necesare, de a servi ca baz de date pentru documentare i informare. Cu alte cuvinte, se ncearc promovarea a dou elemente fundamentale: dimensiunea competenei profesionale, precum i dimensiunea etic. Este evident c avem nevoie de mai muli specialiti n acest domeniu, cel puinn dou direcii:n restructurarea sectorului privat care continu dup 2008 i va continua atta vreme ct vom fi supui unor perioade de restrite economic, n restructurarea sectorului public , aprnd astfel noiunea de management privat la stat. n ceea ce privete tournaround manager-ul, acesta este o persoan care preia o companie, o restructureaz, o eficientizeaz, o transform dintr-o companie care nu creeaz valoare ntr-o companie care creeaz valoare n beneficiul public. Cel de-al doilea element, extreme de important, este elementul dimensiunii etice i n bun msur urmare a unora dintre cauzele crizei din 2008 la nivel global. Venim astzi cu o discuie despre valorile etice ale profesiei i despre evitarea conflictelor de interese ntre cei care sunt implicai n aceste proceduri de restructurare. Dincolo de valori profesate i asumate au existat i elemente uor de ncadrat n zona conflictului de interese. Ceea ce se propune astzi este o abordare extrem de drastic din punct de vedere al eliminrii potenialelorconflicte de interese din punct de vedere al introducerii unei etici profesionale extrem de rigide i acesta este un lucru de natur s consolideze ncrederea ntre economia real i mediul consultanilor , mediul juridic, al expertizei, care vine s sprijine economia real n momentul n care are asemenea probleme. Domnul Viceguvernator l-a prezentat pe domnul Carlos Gila, un specialist de marc n domeniul expertizei n tournaround, cu o experien de 20 de ani de carier n restructurri de mic, mijlociu i mare calibru n economia spaniol, precum i cu o experien de 5 ani ca preedinte al asociaiei TMA n Spania, iar din acest an director responsabil al Asocia iei

Internaionale de Tournaround pentru zona Europei, dndu-i acestuia cuvntul. Mai jos, detaliem programul celei de a VI-a ediii ale Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei cu tema Instrumente juridice de restructurare i relansare a companiilor din Romnia. Programul Colocviului juridic al Bncii Naionale a Romniei din 14 martie 2012, cu tema Instrumente juridice de restructurare i relansare a companiilor din Romnia. Cuvnt de deschidere- Acad. Mugur Isrescu, Guvernatorul Bncii Naionalea Romniei Ce este tournaround restructuring? Carlos Gila, Preedintele TMA Europa. Ofierulde restructurare, util sau imperativ n procesul de restructurare? Sperana Munteanu, Partner consultan n afaceri, KPMG Romnia i Mircea Busuioceanu, Director executiv Divizia Risc, Raiffeisen Bank. Restructurarea International Leasing. Cteva gnduri despre tournaround Jurgen de Ruijter, ef Departament Recuperare i Restructurare Financiar, Banca Comercial Romn, Ioana Necula, Director general International Leasing. Tournaround Management Association i condiiilede pian Marea Britanie Nigel Davies, Director Grant Thornton International. Prezentare general a cadrului legal pentru restructurarea datoriei n Romnia Ioan Chiper, Partener S.C.P.A. Miculiti, Chiper, Shollenbarger, Angelo. Reorganizarea companiilor aflate n dificultate financiar- oportunitii provocri Mirela Iovu, Vicepreedinte CEC Bank. Dezbateri i concluzii nchiderea lucrrilor - Bogdan Olteanu, Viceguvernator al Bncii Naionalea Romniei.

15

Fiducia- instituie de drept civil cu impact asupra mediului financiar - bancar, subiect tratat n cadrul Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei - Ediia a VII-a
a data de 4 iulie 2012 a avut loc n Sala ,,Miti Constantinescu din Palatul Bncii Naionale a Romniei evenimentul cu tema ,,Fiducia- instituie de drept civil cu impact asupra mediului financiar-bancar, Ediia a VII-a a Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei. Lucrrile evenimentului au fost deschise de ctre domnul Bogdan Olteanu, Viceguvernator al Bncii Naionale a Romniei, care a urat bun venit oaspeilor evenimentului- reprezentani ai autoritilor publice, ai mediului de afaceri din Romnia, ai caselor importante de avocatur, precum i specialitilor n materie juridic prezeni laacest eveniment, de interes bancar, dar i de interes public general. Domnia sa a artat faptul c tema Colocviului este o continuare a unei vechi dezbateri asupra Noului Cod Civil, lansate de Banca Naional a Romniei alturi de alte institu ii ale statului, subliniind importanadeosebit a participrii i la acest eveniment, a reprezentantului Ministerului Justiiei, n persoana domnului Secretar de stat, judector Ovidiu Puura. Tema fiduciei este de interes pentru bancheri, dar i pentru mediul de afaceri. ,,Azi, fiducia este gndit ca o instituiecontractual. Exist premisele, n reglementarea Codului civil ca fiducia s devin i pentru anumite instane, un mecanism legal, aa cum exist n Statele Unite ale Americii- unde instituia fiduciei este unul din principalele instrumente de combatere a conflictului de interese n exercitarea funcieipublice.
Isabelle Chelariu Consilier juridic Direcia Juridic Banca Naional a Romniei

n continuare, m voi referi, pe scurt, asupra unora dintre prezentrile susinute n cadrul evenimentului, acestea putnd fi citite pe larg n paginile Nr. 2/2012 i Nr. 3/2012 ale Revistei ,,Caietele juridice ale Bncii Naionalea Romniei. * Salutm prezena la eveniment a domnul Av. Mihai David, care, n prezentarea sa intitulat ,,Experimentul european al fiduciei realiti i perspective' a fcut o ampl analiza, dintr-o perspectiv comparatist, a mai multor chestiuni punctuale, legate de regimul juridic al fiduciei n reglementarea Noului Cod civil. Domnia sa a pus n discuie probleme legate de natura masei fiduciare, respectiv legate de obiectul transmisiunii realizate prin contractul de fiducie. De asemenea, autorul si-a concentrat ateniaasupra raportului dintre fiducie i la fel de recenta instituie a administrrii bunurilor altuia. Aceast paralel, arat autorul prezentrii, ,,va fi prilejuit de analiza unora dintre consecinele juridice produse, pe parcursul executrii contractului de fiducie, cu privire la fiduciar, respectiv la beneficiar. Domnul Av. Mihai David i-a ncheiat prezentarea abordnd problematica opozabilitii fiduciei i referindu-se la delimitarea fiduciei fa de mecanisme juridice cu care prezint similitudini, respectiv prin prezentarea mai multor aplicaiipractice ale fiduciei n dreptul comparat. Instituiafiduciei a fost tratat i din perspectiv fiscal, graieprezentrii intitulate ,,Modul de implementare n legislaia fiscal a instituiei fiduciei, fcute de ctre

16

un reprezentant de seam a Ministerului Finanelor Publice - domnul Ciprian Badea, Secretar General. Acesta a tratat instituia fiduciei din punct de vedere fiscal, referindu-se la modul de impunere pe categorii de subiecti de drept din punct de vedere fiscal. n alocuiunea sa intitulat ,,Fiducia- instituie progresist, domnul Florin andor, Director al Direciei Juridice din Intesa Sanpaolo Bank, face o prezentare, din perspectiva bancherului, artnd c ,,dei se numr printre cei care consider c aceast instituieva fi creatoare de progres economicosocial nu exclude existenaunor stri de fapt care au funcionati funcioneazn continuare n societate i anume cazurile n care anumite persoane, n baza unor acte simulate, iau nregistrat proprietile, companiile, etc. pe numele altor persoane, fie pentru a evita o oarecare expunere social, fie pentru a ascunde masa patrimonial de urmrirea creditorilor. Autorul subliniaz c ,,pentru a atrage capital strin ntr-o ar sau pentru a evita migrarea de capital, dispoziiile legislative interne trebuie s se adapteze la cerinelepieelorfinanciare, care i orienteaz alegerile aplicnd abordarea cea mai eficient. Aceast preferin conduce inevitabil la o globalizare a instrumentelor legislative. Domnul Av. Eugen Constantin Iordchescu, partener coordonator SCA Iordchescu, Udrescu & Associaii, n prezentarea sa,,Implementarea fiduciei n practica bancar. Modaliti i conlucrare instituional, arat c ,,apropiat ca finalitate juridico-economic de vehiculul juridic al trust-ului consacrat n sistemul britanic/american de common law, instituia fiduciei reprezint un instrument juridic integrat n activitatea practicienilor din dreptul civil, comercial i bancar i extrem de prezent n raporturile comerciale internaionale, adoptat deja de multe state europene, precum Frana, Germania, Marea Britanie, Elveia,Luxemburg sau Austria. Cele dou caracteristici inedite ale acesteia, respectiv transferul limitat i temporar al proprietii precum i posibilitatea izolrii unor bunuri n cadrul unui patrimoniu de afectaciune autonom, reprezint premisa aplicaiilor practice ale mecanismului fiduciei la care vom asista n viitor. n cadrul prezentrii sale, domnia sa prezint fiducia n reglementare actual, urmat de implicaiile acestui mecanism juridic din prisma dreptului civil, comercial, bancar i fiscal, pentru a continua cu prezentarea principalelor forme sub care se prezint contractul de fiducie i a ncheia cu trasarea principalelor direciide conlucrare instituionalpe care le vedem decisive n implementarea fiduciei n practica bancar. *

Mai jos, detaliem programul celei de a VII-a ediii ale Colocviilor juridice ale Bncii Naionale a Romniei cu tema ,,Fiducia- instituie de drept civil cu impact asupra mediului financiar-bancar. Programul Colocviului juridic al Bncii Naionale a Romniei din 4 iulie 2012, cu tema ,,Fiducia - instituie de drept civil cu impact asupra mediului financiar-bancar, Ediia a VII-a. Cuvnt de deschidere - Acad. Mugur Isrescu, Guvernatorul Bncii Naionalea Romniei. Discurs - Domnul Bogdan Olteanu, Viceguvernator, Banca Naionala Romniei. Instituia juridic a fiduciei n accepiunea noului Cod civil-Ovidiu Puura, secretar de stat, Ministerul Justiiei. Fiducia. Comparaii . Delimitri. CategoriiCezar Guu, avocat partener, Botin&Asociaii. Fiducia, din perspectiva practicianului-Anca Piperea, Director, Direcia Juridic, UniCredit Tiriac Bank SA. Experimentul european al fiduciei. Realiti i perspective-Mihai David, Asistent univ., Facultatea de Drept, UBB, Cluj-Napoca. Modul de implementare al fiduciei n dreptul fiscal-Ciprian Badea, Secretar general, Ministerul FinanelorPublice. Fiducia-instituie de drept progresist-Florin andor , Director, Direcia Juridic, Intesa Sanpaolo Bank. Implementarea fiduciei n practica bancar. Modalitii conlucrare instituionalConstantin Eugen Iordachescu, Avocat, senior partner SCPA Iordchescu, Udrescu i Asociaii . Fiducia-instrument de garantie. Elemente de drept comparat-Cristina Togan, Avocat, Gide Loyrette Nouel - Leroy i AsociaiiSCA. Dezbateri i concluzii. nchiderea lucr rilor -Bogdan Olteanu, Viceguvernator al Bncii Naionalea Romniei.

17

Implementarea fiduciei n practica bancar. Modaliti i conlucrare instituional

Av. Eugen Constantin Iordchescu Partener coordonator SCA Iordchescu, Udrescu & Associaii

Rezumat: Apropriat ca finalitate juridicoeconomic de vehiculul juridic al trust-ului consacrat n sistemul britanic/american de common law, institutia fiduciei reprezint un instrument juridic integrat n activitatea practicienilor din dreptul civil, comercial i bancar i extrem de prezent n raporturile comerciale internaionale, adoptat deja de multe state europene, precum Frana, Germania, Marea Britanie, Elveia, Luxemburg sau Austria. Cele dou caracteristici inedite ale acesteia, respectiv transferul limitat i temporar al proprietii precum i posibilitatea izolrii unor bunuri n cadrul unui patrimoniu de afectaiune autonom, reprezint

premisa aplicaiilorpractice ale mecanismului fiduciei la care vom asista n viitor. n cadrul acestei prezentri ne propunem s realizm (i) o succint prezentare a fiduciei n reglementare actual, urmat de (ii) implicaiile acestui mecanism juridic din prisma dreptului civil, comercial, bancar i fiscal, pentru a continua cu (iii) prezentarea principalelor forme sub care se prezint contracul de fiducie i a ncheia cu (iv) trasarea principalelor direcii de conlucrare instituionalpe care le vedem decisive n implementarea fiduciei n practica bancar. Cuvinte-cheie: fiducia, fiduciar, constituitor, beneficiar, fiducia-garantie, fiducia-gestiune.

odul civil intrat n vigoare n anul 2011 a optat pentru introducerea n dreptul privat romn a unui mecanism juridic care nu a fost strin dreptului civil continental nc de la nceputurile acestuia, mai precis, nc din perioada de apogeu a dreptului roman. Este vorba despre fiducie, ca instrument juridic multivalent, care, oarecum ntmpltor, czuse n disgraie la momentul istoric al RevoluieiFranceze. Fr a detalia excesiv chestiunile de ordin istoric, dorim s subliniem doar faptul c nu este nicidecum vorba despre o instituiejuridic complet nou care, prin urmare, ar prezenta un risc consistent de incompatibilitate cu ambientul juridic clasic ntr-o ar de drept civil continental precum Romnia (nu trebuie omis faptul c, spre exemplu Legea nr. 51/1995 a profesiei de avocat a cuprins i cuprinde n prezent referiri la activitile fiduciare desfurate de avocai).

Precizri introductive

Fiducia i are aadar sorgintea n acelai sistem de drept privat de origine roman care a generat i inspirat legislaii succesive de drept civil pe ntregul continent european. Fiducia a intrat ntr-un con de umbr pentru o perioad de timp scurt la scar istoric (de la 1804 pn n prezent), iar explicaia, ca de multe ori n istorie, e oarecum bizar i mult mai puinspectaculoas dect ne-am fi ateptat. Astfel, Codul civil Napoleon de la 1804, transpus ulterior (1864 '65) aproape integral n dreptul civil romn, a interzis expres ca urmare a unei opiuni politice de ruptur fa de l'ancien rgime substitui ile fideicomisare, care i neau de dreptul succesoral. Pentru c fiducia era uzual asociat n practic cu substituiile fideicomisare s-a ajuns la interpretarea lax atipic pentru dreptul civil a unui text de interdicie, n sensul c acesta ar viza i mecanismul juridic asupra cruia ne-am fixat astzi atenia. Interpretarea extensiv la care am fcut referire a fost preluat tale quale n dreptul romn odat cu

18

legislaia civil de inspiraie napoleonian. Aadar, fiducia nu a fost niciun moment interzis n dreptul privat romn, iar regula cunoscut n dreptul privat e aceea c e permis tot ceea ce nu e interzis de lege. Din postura de victim colateral a Codului civil Napoleon preluat n Codul civil romn care s-a aflat n vigoare pn n anul 2011 fiducia a revenit la statutul de instituie juridic de maxim actualitate n plan european, fapt care nu a putut fi ignorat nici de ctre legiuitorul romn. Revenirea nu a fost att de abrupt pe cum am fi tentai s ne imaginm. Astfel, n dreptul francez, din care a fost de altfel inspirat actuala reglementare romn a fiduciei, au fost n permanen voci care au susinut faptul c n realitate aceast instituie nu a fost niciodat abolit, prin urmare utilizarea ei este perfect legitim i licit. Mai mult, au existat spee concrete n care mecanisme similare fiduciei, chiar dac sub alte denumiri, au fost utilizate n dreptul civil continental. n fine, proiectele legislative de reintroducere a unei reglementri legale a fiduciei au nceput s i fac apariia n state europene de muli ani, iar consecina prezent este c state precum Frana sau Germania forele economice aflate la crma Uniunii Europene cunosc o reglementare a fiduciei sau a unor mecanisme m a i m u l t s a u m a i p u i n a p r o p i a t e ( e . g . Treuhandverhltnis - prescurtat Treuhand, n dreptul german). Revenirea fiduciei n actualitate se explic i prin concursul, respectiv presiunea exercitat asupra dreptului privat continental de ctre sistemul britanic/american de common law, care cunoate vehiculul juridic al trust-ului. Puterea economic a Statelor Unite ale Americii a determinat ntr-o anumit msur i preluarea anumitor modele juridice specifice sistemului de drept privat anglo-american, iar trust-ul este omniprezent n viaajuridic de peste ocean. Fr a detalia, deoarece nu face obiectul acestei prezentri, ne mrginim la a preciza c, departe de a se identifica perfect cu fiducia, trust-ul britanic, respectiv american, se apropie foarte mult, ca finalitate juridico-economic de ceea ce nelegemprin fiducie. ncheiem aceast succint introducere cu concluzia c prin reglementarea legal a instituiei pe care o abordm Romnia nu face dect s urmeze exemplul unor alte state europene, precum Frana, Germania, Marea Britanie, Elveia, Luxemburg sau Austria, punnd la dispoziia practicienilor din dreptul civil, comercial i bancar reglementarea legal a unui instrument juridic extrem de prezent n raporturile comerciale n plan internaional. n continuare, vom structura aceast prezentare pornind de la (i) o succint prezentare a fiduciei n reglementare actual, urmat de (ii) implicaiileacestui mecanism juridic din prisma dreptului civil, comercial, bancar i fiscal, pentru a continua cu (iii) prezentarea principalelor forme sub care se prezint contracul de fiducie i a ncheia cu (iv) trasarea principalelor direcii de conlucrare instituionalpe care le vedem decisive n implementarea fiduciei n practica bancar.

(i) Ce este fiducia? Facem din nceput precizarea c nu ne propunem s intrm n prea multe detalii juridice legate de fiducie, dorind s insistm asupra valenelorei economice. Pornind chiar de la definiia legal (art. 773 C.civ.) putem nelege fiducia ca operaiune juridic prin care constituitorul transfer cu titlu temporar drepturi patrimoniale (e.g. proprietatea mobiliar/imobiliar, creane, garanii) ctre fiduciar, care devine titularul acestora pe durata derulrii fiduciei i care le exercit n scopul stabilit de pri, urmnd s le transmit beneficiarului la ncetarea raporturilor specifice fiduciei. Aadar, actuala reglementare admite c fiducia poate izvor fie din lege, fie din contract. Din perspectiva activitilor bancare intereseaz n mod evident fiducia de sorginte contractual. Precizm c oricum, pn n prezent, nu exist legi speciale posterioare noului cod civil care s reglementeze fiducii legale. Bncile au astfel posibilitatea de a ncheia contracte de fiducie n cadrul crora s i asume calitatea de fiduciar, beneficiind de transmisiunea temporar a unor drepturi patrimoniale, fie n scop de gestiune, fie n scop de garanie,dup cum vom detalia la momentul potrivit. Chiar dac beneficiarul nu este de principiu parte n contractul de fiducie, nimic nu oprete prile s stabileasc faptul c una din ele va cumula i calitatea de beneficiar. Iat, spre exemplu, ipoteza unui mprumut bancar garantat cu o fiducie asupra unui imobil (teren i construcie)aparinndclientului mprumutat. Banca va dobndi pe durata derulrii contractului de mprumut calitatea de fiduciar iar, pentru ipoteza n care clientul nu achit integral creditul, calitatea de beneficiar, urmnd a pstra proprietatea imobilului n contul creditului neachitat, fr a recurge la executarea silit. n legtur cu specificul contractului de fiducie se impun cteva succinte observaii relevante din perspectiva implementrii acesteia n practica bancar. a) Contracul de fiducie este unul solemn, fiind necesar a fi ncheiat n form autentic, aadar va presupune concursul notarului public. Din aceast perspectiv, cu riscul de a anticipa, considerm util un viitor demers n sensul ncheierii unui protocol de colaborare cu Uniunea Naionala Notarilor Publici din Romnia, care s stabileasc elementele eseniale ale contractelor de fiducie standardizate pe care bncile le vor propune clienilor , pentru a evita reticena notarilor publici n a autentifica acte juridice care nu au fost redactate de ei. b) Contractul de fiducie este un contract oneros, permind bncii ca, alturi de garaniile furnizate n acest mod, s fie remunerat pentru activit ile ntreprinse n calitate de fiduciar. c) Contractul de fiducie se va nscrie n Arhiva Electronic de Garan ii Reale Mobiliare pentru opozabilitatea fa de teri. Acest aspect este esenial pentru c doar n acest mod bncile i vor putea asigura prioritatea cu privire la drepturile transmise lor prin intermediul fiduciei.

19

De asemenea, n msura n care fiducia presupune i transmiterea temporar a proprietii imobiliare sau a unor alte drepturi reale imobiliare (e.g. ipoteca) opozabilitatea transmisiunii fa de tere persoane va fi condiionat de nscrierea n cartea funciar. Formalitile de publicitate legal, n prezent intens uzitate n activitatea bancar, nu vor putea fi neglijate nici n ceea ce privete contractul de fiducie. d) Contractul de fiducie va trebui s cuprind anumite meniuni exprese cu privire la elemente stabilite prin lege. Aceste meniuni exprese prezint relevan deoarece lipsa lor este sancionat de lege cu nulitatea absolut. Astfel, vor trebui cuprinse n nscrisul constatator precizri clare cu privire la: (I) drepturile patrimoniale transferate; (II) durata transferului; (III) identitatea constituitorului; (IV) identitatea fiduciarului; (V) identitatea beneficiarului sau modul de determinare a acestuia; (VI) scopul fiduciei (e.g. garantarea unui credit bancar); (VII) ntinderea puterilor de administrare i de dispoziie ale fiduciarului. e) Contractul de fiducie poate fi ncheiat, n calitate de fiduciar, doar de ctre cei crora legea le confer aceast posibilitate. Abilitarea legal n acest sens este conferit de art. 776 (2) i instituiilor de credit. Desigur, alturi de aceast abilitare generic trebuie avut n vedere i capacitatea de folosin specializat a instituiilor bancare, care trebuie s permit ncheierea valabil a diferitelor variante de contract de fiducie1. f) Contractul de fiducie poate s se ntind pe o durat de maxim 33 de ani. Desigur c prilevor putea s l rennoiasc dup mplinirea termenului, dar nu vor putea stipula din nceput o durat mai mare de eficacitate a contractului. g) Contractul de fiducie va trebui s fie nregistrat fiscal. Aceast cerin o vom detalia la momentul oportun.

(ii) Implicaiile fiduciei n dreptului civil, comercial, bancar i fiscal

ntinderea acestei prezentri nu ne permite o foarte mare detaliere a consecinelor fiduciei din perspectiva dreptului privat, respectiv a celui fiscal. De aceea, ne vom opri asupra chestiunilor pe care le considerm eseniale, propunndu-ne ca observaiile noastre, departe de a fi exhaustive, s strneasc interesul i s reprezinte punctul de nceput al unor discuiiviitoare. A. Implicaii n dreptul privat. Ne vom preocupa, n principal, de consecinele contractului de fiducie n raporturile dintre constituitor i fiduciar.

a) Efectul translativ caracteristic La ncheierea contractului de fiducie are loc transmisiunea cu titlu particular a unuia sau mai multor drepturi patrimoniale de la constituitor la fiduciar. Acestea pot fi att drepturi reale (mobiliare sau imobiliare), ct i drepturi de crean, respectiv garanii (de exemplu, ipoteci sau chiar creane care fuseser anterior cesionate constituitorului cu titlu de garanie). Prin efectul transmisiunii astfel realizate, fiduciarul devine titularul exclusiv al drepturilor respective. Odat ieite din patrimoniul constituitorului, acesta nu va mai putea exercita drepturile menionate pe ntreaga durat a existenei fiduciei. Singurul n msur s se prevaleze de aceste drepturi va fi fiduciarul. Prin natura ei, fiducia aduce totui anumite limitri drepturilor transmise fiduciarului. Astfel, dei fiduciarul devine proprietar, respectiv titular al altor drepturi, proprietatea fiduciar nu poate fi confundat cu proprietatea de drept comun. Mai precis, fiduciarul va avea nu att drepturi, n sensul civil al termenului, ct anumite prerogative, pe care este inut s le exercite pentru atingerea scopului n considerarea cruia a fost constituit fiducia. Misiunea fiduciar (de exemplu, gestiune, garanie etc.) va trebui tot timpul avut n vedere de ctre fiduciar, care nu poate exercita n mod arbitrar dreptul de proprietate fiduciar. n rezumat, proprietatea fiduciar confer exclusivitate, dar este doar temporar i nu este absolut. Pe lng limitele presupuse de natura operaiunii juridice n sine, prile pot aduce limitri suplimentare prin contractul de fiducie. Astfel, ele pot stabili, de exemplu, c dei fiduciarul dobndete, cu titlu de garanie, proprietatea asupra unui imobil-cldire, constituitorul va pstra pe durata executrii contractului dreptul (de exemplu, de uz) de a locui n cldirea respectiv. De asemenea, pe cale convenional,prilepot aduce limitri cu privire la sfera actelor care pot fi ncheiate de fiduciar n exercitarea drepturilor transmise. n lipsa oricrei restricii,fiduciarul poate ncheia acte de conservare, de administrare sau de dispoziie,fr a avea nevoie de acordul constituitorului sau al beneficiarului. Printr-o clauz stabilit de pri, se poate restrnge cmpul de aciune al fiduciarului, permindu-i-se acestuia ncheierea exclusiv a actelor de conservare sau conservare i administrare. Astfel de restricii nu trebuie s fie excesive, deoarece ntr-o astfel de ipotez pot duce la recalificarea contractului (de exemplu, n contract de mandat). Avnd n vedere tcerea legii n legtur cu acest aspect, va fi extrem de important pentru fiduciar reglementarea prin contract a modului de suportare a riscurilor n ipoteza n care i se transmite acestuia

1 nc nu a fost adoptat o lege special care s completeze prevederile art 18 i art 20 din Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit (i anume prevederile referitoare la activitilece pot fi desfurate de instituiilede credit) cu activitilefiduciare Acestea din urm s-ar putea ncadra n urmtoarele activitideja reglementate: - art.18 alin. 1 lit. j): administrare de portofolii i consultanlegat de acestea; - art.18 alin. 1 lit. k): custodie i administrare de instrumente financiare; art.18 alin. 1 lit. r): orice alte activitisau servicii, n msura n care acestea se circumscriu domeniului financiar, cu respectarea prevederilor legale speciale care reglementeaz respectivele activiti,dac este cazul; - art.20 pct. b): operaiunide administrare a patrimoniului constnd din bunuri mobile i/sau imobile aflate n proprietatea acestora (a instituiilorde credit s n ), dar neafectate desfurrii activitilorfinanciare ncheierea unui contract de fiducie are ca o consecinesenialtransferul dreptului de proprietate asupra bunurilor fiduciare ctre fiduciar, aadar considerm c operaiunilefiduciare pot fi subsumate acestui text de lege

20

proprietatea mobiliar sau imobiliar. n lipsa unui text expres care s regleze problema, s-ar putea susine, pornind de la regula de principiu din NCC1, c fiduciarul, n calitate de proprietar, va prelua i riscurile bunurilor odat cu predarea lor de ctre constituitor (art. 1274 NCC). Pentru a evita o astfel de situaie ale crei consecinenefaste e posibil s fie acoperite doar n parte de ctre o eventual asigurare este recomandabil ca n contractul de fiducie s se stabileasc n mod expres c riscurile bunurilor rmn la constituitor pe ntreaga durat de executare a contractului. De asemenea, avnd n vedere caracterul oneros al transferului fcut ctre fiduciar, n raporturile dintre acesta din urm i constituitor vor fi aplicabile conform reglementrii NCC prevederile din materia contractului de vnzare cu privire la obligaiile (de exemplu, predare conform, garaniede eviciunesau de vicii ascunse etc.) vnztorului fade cumprtor. b) Scindarea patrimoniului fiduciarului Fiducia determin un al doilea efect esenial n patrimoniul fiduciarului: scindarea acestuia, prin crearea unei mase patrimoniale distincte: masa fiduciar. Naterea masei fiduciare, distincte de restul patrimoniului fiduciarului, este important din mai multe puncte de vedere. Mai nti, ea faciliteaz ncheierea de ctre fiduciar inclusiv a actelor de dispoziiejuridic: bunurile dobndite n schimbul celor nstrinate vor intra n aceeai mas fiduciar. n al doilea rnd, ea l ferete pe fiduciar de suportarea obligaiilor nscute n legtur cu bunurile obiect al fiduciei. n concluzie, n raporturile dintre constituitor i fiduciar, prin ncheierea contractului de fiducie are loc un transfer de drepturi patrimoniale n cadrul unei mase patrimoniale distincte nscut n patrimoniul fiduciarului. Fiduciarul dobndete puteri depline i exclusive, care trebuiesc menionate,dup cum am mai artat, sub sanciunea nulitii absolute, n cuprinsul contractului (art. 779, lit. f). Orice limitri aduse sferei actelor de administrare sau dispoziie pe care le poate efectua fiduciarul trebuie, de asemenea, stabilite prin contract. Subliniem c, chiar n msura limitrii prin contract a exerciiului drepturilor conferite fiduciarului, constituitorul nu poate interfera pe durata contractului cu modul de exercitare a acestora. Constituitorul poate doar s cear socoteal n legtur cu modul de ndeplinire a obligaiei de gestiune care i revine fiduciarului, nicidecum ns nu va putea decide n legtur cu modul concret de exercitare a drepturilor transmise. c) Efectele fa de ceilali creditori ai constituitorului Dintre ter ii fa de contractul de fiducie intereseaz cu precdere situaia creditorilor clientului, care are rolul de constituitor. Creditorii menionainu vor putea urmri bunurile din masa patrimonial fiduciar dect n msura n care dein garanii reale
1

asupra bunurilor fiduciare nscrise anterior constituirii fiduciei sau n situaia cnd creanele acestora s-au nscut n legtur cu bunurile fiduciare pe parcursul derulrii contractului de fiducie. B. Implicaii n dreptul fiscal. Avnd n vedere c presupune unul sau mai multe transferuri de valori patrimoniale, contractul de fiducie prezint relevan i din punct de vedere fiscal. Codul fiscal conine o serie de reguli aplicabile contractului de fiducie fr a exista nc normele de aplicare. Astfel: n cazul contractelor de fiducie, ncheiate conform dispozitiilor Codului civil, n care constituitorul are si calitatea de beneficiar, se aplica urmatoarele reguli: a) transferul masei patrimoniale fiduciare de la constituitor catre fiduciar nu este transfer impozabil n ntelesul prezentului titlu; b) fiduciarul va conduce o evidenta contabila separata pentru masa patrimoniala fiduciara si va transmite trimestrial catre constituitor, pe baza de decont, veniturile si cheltuielile rezultate din administrarea patrimoniului conform contractului; c) valoarea fiscala a activelor cuprinse n masa patrimoniala fiduciara, preluata de fiduciar, este egala cu valoarea fiscala pe care acestea au avut-o la constituitor; d) amortizarea fiscala pentru orice activ amortizabil prevazut n masa patrimoniala fiduciara se determina n continuare n conformitate cu regulile care s-ar fi aplicat la persoana care a transferat activul, daca transferul nu ar fi avut loc. n cazul contractelor de fiducie, ncheiate conform dispozitiilor Codului civil, n care calitatea de beneficiar o are fiduciarul sau o terta persoana, cheltuielile nregistrate din transferul masei patrimoniale fiduciare de la constituitor catre fiduciar sunt considerate cheltuieli nedeductibile. Trebuie ns subliniat faptul c, n prezent nu este reglementat expres problema transferului masei patrimoniale fiduciare de la fiduciar la beneficiar (inclusiv ipoteza n care beneficiar este tocmai fiduciarul). De asemenea, nu sunt reglementate expres obligaiile fiscale ale fiduciarului cu privire la evidena contabil i decont astfel cum sunt reglementate, de exemplu, n cazul asocierilor n participaiune, iar dispozi iile art. 780, alin. 1 i alin.2 Cod civil nu sunt corelate cu normele procesual fiscale n sensul ca instituie o sanc iune de drept civil (nulitatea absoluta a contractului de fiducie) pentru nendeplinirea unei obliga ii fiscale (obliga ia de declarare a contractului). (iii) Principalele forme pe care le mbrac contracul de fiducie Fr a beneficia de o reglementare expres n Codul civil, ns pornind de la tradiia i practica deja existent n rile care au (re)introdus reglementarea legal a fiduciei, considerm c dou ar fi aplicaiile esenialeale acestui contract: fiducia-garanie i fiduciagestiune.

NCC-Noul Cod Civil.

21

a) Fiducia-garanie Dup cum rezult din cele prezentate anterior, unul dintre avantajele pe care le aduce aceast instituie este posibilitatea partajrii unor active ale fiduciarului, instituindu-se o segmentare a patrimoniului n dou sau mai multe mase patrimoniale distincte. Divizarea patrimoniului prin crearea mai multor mase patrimoniale are ca efect i scindarea creditorilor, deoarece acetia nu vor putea urmri dect bunurile n legtur cu care s-a nscut dreptul lor de crean(art. 786). Acesta e unul din motivele pentru care, n rile n care conceptul a fost reglementat mai devreme, fiducia a luat o mai mare amploare n domeniul bancar, deoarece, n ceea ce privete finanrile de exemplu, utilizarea acestui instrument a redus exponeni al expunerea i riscul instituiilorcreditoare. De exemplu, n cazul insolvenei societii debitoare, bunurile fiduciare nu sunt afectate, banca neintrnd n concurs cu ali creditori. De asemenea, din momentul transferului proprietii de la constituitor ctre fiduciar, creditorii personali ai constituitorului nu mai pot executa silit aceste bunuri, cu excepia cazului n care dein o garanie real asupra bunurilor n discuie a crei opozabilitate s fi fost dobndit anterior constituirii fiduciei sau n situaia n care au obinut o hotrre judectoreasc de desfiinare sau de constatare a inopozabilitiicontractului de fiducie. n cazul fiduciei-garanie, debitorul transfer creditorului su un bun n scopul garantrii rambursrii mprumutului acordat. Debitorul este constituitorul, iar creditorul, fiduciarul. Menionm c nu este necesar ca debitorul-mprumutat s ntruneasc i calitatea de constituitor, aceasta putnd fi deinut i de un ter, similar cu situaia terului constituitor al unei garanii reale. De asemenea, instituia financiar creditoare poate s fie doar beneficiarul fiduciei, iar calitatea de fiduciar s fie deinutde altcineva. n oricare dintre ipotezele mai sus menionate, fiduciarul primete un bun cu titlu de fiducie pe care l va deinen proprietate pentru garantarea unei datorii, bun pe care acesta urmeaz s-l transfere beneficiarului menionat n cadrul contractului de fiducie la finele perioadei contractuale. Constituitorul (debitorul) va fi i beneficiarul fiduciei, ns transmiterea bunului de ctre fiduciar la finalizarea contractului de fiducie va fi condiionat de achitarea de ctre debitor a tuturor obligaiilorrezultate din contractul de credit a crui executare s-a garantat prin instituirea fiduciei. Nendeplinirea acestei condiii
2

va atrage, la finalul contractului de fiducie dobndirea n proprietate n mod definitiv a bunului adus drept garanie de ctre creditorul obligaiei garantate care poate s fie chiar fiduciarul, n cazul n care acesta ntrunete i calitatea de creditor, sau poate s fie un ter,n ipoteza n care creditorul este o entitate distinct fa de persoana fiduciarului. Aadar, creditorul obligaieigarantate va fi la rndul su beneficiar, pentru ipoteza neachitrii la scaden. O problem important care decurge din aceast utilizare a fiduciei, respectiv cea cu titlu de garanie vizeaz cheltuielile legate de ntreinerea, impozitul, i asigurarea bunurilor aduse drept garanie,cheltuieli care pot fi reglementate n cadrul contractului de fiducie ca revenind exclusiv constituitorului. De asemenea, se impune a fi analizat ntr-un context similar situaia eventualelor litigii privitoare la bunurile transferate fiduciei. n fine, subliniem c dac valoarea bunului excede valoarea obligaiilorgarantate ale debitorului, iar acesta nu i achit datoriile, este evident c debitorulconstituitor nu va putea fi inut pentru mai mult dect datoreaz, aspect care va determina plata unei sume de bani de ctre creditorul-fiduciar, dup achitarea datoriilor fiduciare, reprezentnd diferen a dintre valoarea bunului adus drept garanien masa fiduciar i respectiv valoarea obligaiilordebitorului decurgnd din contractul de credit. b) Fiducia ncheiat n scop de gestiune n esen , prin constituirea unei fiduciigestiune2, constituitorul i separ o parte a patrimoniului n scopul de a-i asigura venituri constante pe o anumit perioad de timp din administrarea/gestiunea unor active excluse, cel puin temporar, din sfera dreptului de gaj general al creditorilor. S-a exprimat opinia3 potrivit creia fiduciagestiune se va remarca n primul rnd n domeniul

Revista Romn de Drept Privat nr 2/2010 - Ctlin R Tripon, Fiducia, rezultat al interferenei celor dou mari sisteme de drept: dreptul civil continental i dreptul anglosaxon Conceptul, clasificarea, evoluia i condiiile de validitate ale fiduciei pg 172 ; 3 Ctlin R Tripon, op. cit., pg 171

22

investiiilor financiare, deoarece va asigura reducerea costurilor aferente dezvoltrii acestor investiii. De asemenea, considerm c acest tip de contract poate fi utilizat cu succes i n domeniul imobiliar, context n care constituitorul procedeaz la externalizarea gestionrii unor active imobiliare ctre fiduciar. Prevederile contractuale pot limita activitatea fiduciarului doar la funci ile de administrare i conservare sau pot s presupun inclusiv posibilitatea valorificrii acelor active. Ca atare, fiducia-gestiune va reprezenta un veritabil instrument de management al activelor, avnd n vedere scopul final al legiuitorului de a oferi subiecilor de drept civil o nou modalitate juridic de gestionare a drepturilor lor. n acest sens, fiducia ar putea fi utilizat4 ca instrument de cooperare ntre societi comerciale, ntre instituii financiar-bancare sau, pur i simplu, sub forma unui cont fiduciar, care va permite constituitorului s depun fonduri destinate unui anumit scop. Fiduciarul va putea face toate demersurile n vederea ndeplinirii scopului mai sus menionat pentru care a fost constituit contul fiduciar pltind din acest cont toate spezele aferente realizrii finalitiimenionate. Desigur c, n msura n care desfurarea administrrii de ctre fiduciar ar presupune derularea unor activiticare nu sunt expres autorizate n obiectul su de activitate, acesta va putea proceda, cu condiia menionrii exprese a acestui aspect n contractul de fiducie, la contractarea de servicii specializate pentru realizarea efectiv scopului contractului de fiducie. Acest tip de delegare nu ar contraveni caracterului intuitu personae al contractului de fiducie, deoarece prestarea efectiv a serviciilor nu este de esena contractului de fiducie atta vreme ct pe de o parte, s-a obinut acordul constituitorului prin contract, iar pe de alt parte administrarea efectiv i rspunderea contractual ar reveni tot fiduciarului. Fiind vorba despre o mas patrimonial distinct, implicaiile sunt foarte mari n relaiile de afaceri: va avea contabilitate separat, va fi impozitat i taxat separat, creditorii nu vor putea urmri dect activele din masa patrimonial fiduciar, rspunderea fiduciarului va fi limitat la acel patrimoniu, iar rspunderea constitutorului pentru celelalte afaceri ale sale nu va putea atinge patrimoniul afectat fiduciei. Pe parcursul derulrii contractului de fiducie se pot face pli ctre beneficiar, reprezentnd profiturile generate n urma administrrii bunurilor, atta vreme ct acest aspect este reglementat n mod expres n cadrul contractului.
4 5

(iv) Conlucrare instituional n implementarea fiduciei n practica bancar Avnd n vedere caracterul de noutate al acestei instituii n practica bancar, pentru asigurarea unei tranziii ct mai eficiente, colaborarea dintre instituiile crora le revin principalele responsabiliti n procesul de implementare este esenial. La nivel de instituii, actorii principali n acest proces, sunt Banca Naionala Romniei (BNR), AsociaiaRomn a Bncilor (ARB), Ministerul Justiie i, Ministerul Finanel or Publice, Uniunea Naional a Notarilor Publici din Romnia (UNNPR), Arhiva Electronic de Garani i Reale Mobiliare (A.E.G.R.M.) i Ageni a Nai onal de Cadastru i Publicitate Imobiliar (ANCPI). Aceast colaborare s-ar putea concretiza n principal prin elaborarea de proiecte legislative, respectiv prin identificarea unor proceduri standard, agreate de toate instituiile implicate. Procedurile avute n vedere ar urma s asigure att stabilirea unei tipologii a fiduciei i a regimului aplicabil n mod corespunztor, ct i armonizarea reglementrii actuale n materie (din C. Civ.) cu prevederile legilor speciale: legea societilor comerciale, legea pieeide capital, legea insolvenei. Aa cum am artat i mai sus, scopul5 este un element determinant al contractului, deoarece limiteaz exercitarea de ctre fiduciar a puterilor de administrare i dispoziie asupra patrimoniului fiduciar, ca atare, identificarea unei tipologii a instituiei i a regulilor aplicabile diferitelor moduri de utilizare ale acesteia va asigura i un control eficace asupra efectelor pe care fiducia le va produce. n ceea ce privete armonizarea reglementrii cu prevederile legilor speciale amintite mai sus, ea este necesar, deoarece, n caz contrar, importul instituieinu va produce efectele scontate, existnd riscul bulversrii ariilor din dreptul privat cu care fiducia va interaciona (drept societar, drept bursier, procedura insolvenei, etc.).
Surse bibliografice 1 F. Barrire, Fiducie, Rp Dr Civ Dalloz 2 A. Cercles, Utilisations bancaires de la fiducie, Banque et Droit, nr 15/1991 3 Dan Chiric, Fiducia n Noul Cod Civil Noile Coduri ale Romniei, Studii i Cercetri Juridice Ed UJ Bucureti 2011 4 Ioan Popa, Contractul de fiducie reglementat de Noul Cod Civil - Revista Romn de Drept Privat nr 2/2011 5 Lavinia Tec, Aplicaii ale fiduciei n dreptul afacerilor n lumina Noului Cod Civil - Noile Coduri ale Romniei, Studii i Cercetri Juridice Ed UJ Bucureti 2011 6 Ctlin R. Tripon, Fiducia, rezultat al interferenei celor doua mari sisteme de drept: dreptul civil continental i dreptul anglo-saxon. Conceptul, clasificarea, evolutia i condiiile de validitate ale fiduciei - Revista Romn de Drept Privat nr 2/2010 F Zenati-Castaing, Th. Revet, Les biens, ed PUF, Paris, 2008

Revista Romn de Drept Privat nr 2/2011 Ioan Popa, Contractul de fiducie reglementat de Noul Cod Civil pg 22; Noile Coduri ale Romniei, Studii i Cercetri Juridice UJ Bucureti 2011- Lavinia Tec, Aplicaii ale fiduciei n dreptul afacerilor n lumina Noului Cod Civil, pg 209

23

Regimul compensrii bilaterale (netting) n Romnia n contextul tranzaciilor cu instrumente financiare derivate

Andreea Toma, Avocat Asociat Cristina Togan, Avocat Colaborator Gide Loyrette Nouel Leroy i Asociaii S.C.A.

Rezumat: ncepnd cu anul 2004 Romnia a demarat procesul de adaptare a legislaiei naionale la cerinele pieelor financiare pe care se deruleaz tranzacii cu instrumente financiare derivate. Astfel, Romnia a adoptat prevederi legale care recunosc valabilitatea i aplicabilitatea (i) compensrii bilaterale n contextul insolvenei, precum i (ii) a clauzelor de compensare cu exigibilitate imediat din contractele de garaniefinanciar. Anumite probleme se impun ns a fi analizate i regndite n contextul tranzaciilor cu instrumente financiare derivate avnd contrapri rom ne, i anume (i) incertitudinile legislative legate de tratamentul e fondul derulrii la scar larg pe pieele financiare internaionale a tranzaciilor cu instrumente financiare derivate i a beneficiilor decurgnd din efectele compensrii cu exigibilitate imediat, Romnia a adoptat prevederi legale care recunosc valabilitatea i aplicabilitatea compensrii bilaterale n contextul insolven ei. Astfel, directivele Uniunii Europene relevante n domeniul pieelorde capital, n mod special

drepturilor de denunare i compensare n contextul insolvenei,(ii) inconsecvenan tratamentul drepturilor de denunare i compensare n etapa premergtoare insolvenei i (iii) excluderea societilor comerciale, altele dect instituiile financiare, din domeniul de aplicare al Ordonanei Guvernului nr. 9/2004 privind unele contracte de garaniefinanciar. Cuvinte-cheie : instrumente financiare derivate, garanie financiar, compensare bilateral, clauze de compensare cu exigibilitate imediat, drept de denunare, insolven.

Directiva 2002/47/CE din 6 iunie 2002 privind contractele de garanie financiar (" Directiva Colateral")1, Directiva 98/26/CE din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare2, Directiva 2001/24/CE din 4 aprilie 2001 privind reorganizarea i lichidarea instituiilor de credit, precum i Directiva 2004/39/CE din 21 aprilie 2004 privind pie ele instrumentelor financiare("Directiva MIFID")3 au fost

1 Directiva 2002/47/CE din 6 iunie 2002 privind contractele de garanie financiar, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 168 din data de 27 06 2002, a fost modificat prin Directiva 2009/44/CE din 6 mai 2009 ("Directiva de Modificare"), publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 146 din data de 10 06 2009; 2 Directiva 98/26/CE din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de plii de decontare a titlurilor de valoare, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 166 din data de 11 06 1998 a fost modificat prin Directiva 2010/78/UE din 24 noiembrie 2010, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 331 din data de 15 12 2010 i prin Directiva 2009/44/CE din 6 mai 2009 ("Directiva de Modificare"), publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 146 din data de 10 06 2009; 3 Directiva 2004/39/CE din 21 aprilie 2004 privind pieele instrumentelor financiare, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 145 din data de 30 04 2004 a fost modificata prin Directiva 2006/31/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 5 aprilie 2006, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 114 din data de 27 04 2006, Directiva 2007/44/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 5 septembrie 2007, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 247 din data de 21 09 2007, Directiva 2008/10/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 11 martie 2008, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 76 din data de 19 03 2008 i Directiva 2010/78/UE a Parlamentului European i a Consiliului din 24 noiembrie 2010, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr L 170 din data de 30 06 2011

24

transpuse n legislaia romn prin Legea nr. 222/2004 pentru aprobarea Ordonanei Guvernului nr. 9/2004 privind unele contracte de garaniefinanciar, Legea nr. 253/2004 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i n sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare, astfel cum a fost modificat, Legea nr. 278/2004 pentru aprobarea Ordonanei Guvernului nr. 10/2004 privind procedura reorganizrii judiciare i a falimentului instituiilor de credit i respectiv prin Legea nr. 297/2004 privind piaa de capital, astfel cum a fost modificat, Regulamentul Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 1/2006 privind emitenii i operaiunile cu valori mobiliare, astfel cum a fost modificat, Regulamentul Comisiei Na ionale a Valorilor Mobiliare nr. 2/2006 privind pie ele reglementate i sistemele alternative de tranzacionare, astfel cum a fost modificat, Regulamentul Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 31/2006 de completare a reglementrilor Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare n vederea implementrii unor prevederi ale directivelor europene, astfel cum a fost modificat, Regulamentul Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 32/2006 privind serviciile de investiii financiare, astfel cum a fost modificat, Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului, astfel cum a fost modificat. Din multiplele aspecte reglementate de actele legislative menionate, ne-am propus s prezentm n sintez beneficiile compensrii cu exigibilitate imediat, astfel cum sunt acestea subliniate la nivel internai onal, n special prin eforturile asociaie i internaionale International Swaps and Derivatives Association (ISDA)4 i ale membrilor si, dar i aria de cuprindere i limitrile aduse acestor concepte de reglementarea actual n dreptul romn a compensrii cu exigibilitate imediat i a garaniilorfinanciare. 1. Compensarea cu exigibilitate imediat concept i beneficii Majoritatea documentelor utilizate ca suport al tranzaciilor cu instrumente financiare derivate sunt redactate sub forma unor contracte- cadru sau acorduri

master de netting (ca de exemplu Contractul Cadru ISDA), conform crora prile ncheie o serie de tranzacii, iar la momentul exigibilitii anticipate, calculeaz expunerea net dintre pri n urma acestor tranzacii. Compensarea cu exigibilitate imediat n cazul tranzaciilorcu instrumente financiare realizate pe pieele la bun nelegere sau over-the-counter (OTC) const n posibilitatea unei pri la un contract- cadru privind tranzacii cu instrumente financiare derivate OTC de a compensa prin metoda cotrii la piavalorile tuturor tranzaciilor realizate, conform contractuluicadru, n cazul n care acestea nceteaz nainte de termen ca urmare a culpei co-contractantului sau a altor evenimente specifice. Acest mecanism permite ambelor pris gestioneze riscul asociat respectivelor tranzacii pe o baz net. Din aceasta perspectiv, compensarea cu exigibilitate imediat este un instrument indispensabil i eficient pentru gestionarea i limitarea riscului. Astfel, se poate considera c operaiunea de compensare cu exigibilitate imediat este mijlocul principal de limitare a riscului de credit asociat tranzaciilorcu instrumente financiare derivate OTC. ntr-o recent coresponden cu autoritile romane5, ISDA arta c beneficiile compensrii cu exigibilitate imediat sunt reducerea riscului i reducerea costurilor. "Reducerea riscului are o dubl conotaie: reducerea riscului de credit i, pe cale de consecin, reducerea riscului sistemic. Prin reducerea riscului de credit la nivelul fiecrei articulaii a reelei relaiilor dintre participanii la pia, compensarea cu exigibilitate imediat are i un important efect benefic asupra riscului sistemic. Recunoscnd importana compensrii cu exigibilitate imediat, bncile centrale ale grupului G10 i bncile centrale ale altor jurisdicii, printre care i Romnia, pot permite, cu respectarea cerin elor pruden iale, recunoaterea compensrii pentru scopurile cerinelor de adecvare a capitalului i expunerilor mari (ceea ce ar determina reduceri ale costurilor). Compensarea cu exigibilitate imediat s-a dovedit a fi extrem de util n limitarea impactului actualei crize economice mondiale asupra tuturor participanilor la pia (riscul de credit n cazul

4 ISDA(International Swaps and Derivatives Association) este o asociaieinternaional carei reprezint pe principalii participani activin sectorul instrumentelor financiare derivate negociate pe pieelela buna nelegere,o activitate care include swap-uri, opiunii contracte forward pe rata dobnzii, cursul de schimb, mrfuri, credit i aciuni,precum i produse similare cum ar fi operaiunicap, collar, floor i swaption ISDA are n prezent mai mult de 830 de instituiimembre din 58 de ride pe cinci continente Mai mult de jumtate din numrul total de membri se situeaz n Uniunea European i rilevecine i o parte semnificativ a celorlalimembri este reprezentat de participaniactivi pe piaa financiar european n calitate de intermediari, furnizori de servicii sau utilizatori finali de derivative Una dintre principalele misiuni ale ISDA, nc de la nfiinareasa, n 1985, este promovarea unui mediu legislativ sigur pentru derularea tranzaciilor transfrontaliere prin intermediul reformei legislative Mai multe informaii pot fi obinute la: www isda org; 5 Mai multe informaiipot fi obinutela : http://www2 isda org/attachment/MzM4MQ= =/RO_ISDA_Ltr_NBR_Oct10 pdf

25

insolveneiunui co-contractant n cadrul unei tranzacii cu instrumente financiare derivate fiind redus la o suma net datorat ntre pri sau chiar la zero atunci cnd, pentru acoperirea expunerii nete, au fost transferate garaniifinanciare)". Subliniind necesitatea crerii unui cadrul legal eficient n Romnia n ceea ce privete compensarea cu exigibilitate imediat, ISDA men ioneaz printre beneficii: "(i) un efect de reducere a costurilor aferente operaiunilor cu instrumente financiare derivate, n beneficiul clienilor romni care folosesc operaiunile cu instrumente financiare derivate n scopul protejrii fa de riscul de activitate (n scop de hedging); (ii) avantajul competitiv al unor cerine diminuate privind adecvarea capitalului instituiilor financiare romneti; (iii) predictibilitatea regimului juridic aplicabil i, n general, un mediu legislativ mai sigur (care este un factor valoros n atragerea investiiilor strine); (iv) ncurajarea unei utilizri pe scar mai larg a instrumentelor financiare derivate permind mediului de afaceri din Romnia s se protejeze mpotriva riscurilor prin operaiunide hedging n cea mai eficient i sigur manier, n interesul ntregii economii, precum i faptul c (v) aplicabilitatea clauzei de compensare cu exigibilitate imediat poate fi de natur s ncurajeze folosirea pe scar mai larg a contractelorcadru/acordurilor master n Romnia, ceea ce ar permite, pe lng compensarea cu exigibilitate imediat, crearea unei baze contractuale mai stabile i mai previzibile pentru stabilirea unor relaii contractuale de lung durat i construirea unui mediu legal sigur care s favorizeze inovaia la nivelul produselor (cum ar fi tranzacionarea certificatelor de emisii/carbon folosind anexa ISDA specific emisiilor)". 2. Principalele acte normative care reglementeaz netting-ul n Romnia Efectele netting-ului n contextul insolvenei sunt menionate ntr-o succesiune de acte normative, ncepnd cu OrdonanaGuvernului nr. 10/2004 privind

procedura reorganizrii judiciare i a falimentului instituiilor de credit6 , n cuprinsul creia a fost inclus conceptul de compensare bilateral i Ordonana Guvernului nr. 9/2004 privind unele contracte de garanie financiar7 prin introducerea conceptului de clauza de compensare cu exigibilitate imediat n privinacontractelor de garaniefinanciar. ntruct prevederile Ordonanei Guvernuluinr. 10/2004 se aplica falimentului instituiilor de credit i entitil or autorizate supuse administrrii speciale crora Comisia Naional a Valorilor Mobiliare le-a retras autorizaia, iar pe de alta parte, Ordonana Guvernului nr. 9/2004 vizeaz exclusiv contrapri eligibile, au fost necesare noi modificri n legislaia intern astfel nct compensarea bilateral s devin general aplicabil n contextul insolvenei. Aceste modificri au fost introduse n anul 2006 odat cu intrarea n vigoare a Legii nr. 85/2006 privind procedura 8 insolvenei ("Legea insolvenei"), lrgindu-se astfel sfera persoanelor n privina crora se poate aplica regimul compensrii bilaterale. Aceste trei acte normative (de altfel, singurele care reglementeaz problematica netting- ului n Romnia) includ prevederi privind compensarea bilateral n contextul deschiderii procedurii insolvenei mpotriva contraprii romne. n ceea ce privete posibilitatea compensrii cu exigibilitate imediat n afara procedurii insolvenei, menionm c aceasta este reglementat exclusiv de ctre Ordonana Guvernului nr. 9/2004 fiind, aadar, recunoscut numai n ceea ce privete contractele de garaniefinanciar ncheiate ntre contraprieligibile. 2.1. Netting-ul conform Legii insolvenei Legea insolvenei reprezint cadrul general aplicabil procedurilor de insolven deschise mpotriva mai multor categorii de persoane ntre care societile comerciale, societile cooperative, comercianii persoane fizice, societile agricole i grupurile de interes economic. Terminologia utilizat de Legea insolvenei n

6 OrdonanaGuvernului nr 10/2004 privind procedura reorganizrii judiciare i a falimentului instituiilorde credit, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 84/ 30 01 2004 a fost modificat prin Legea nr 278/2004, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 579/30 06 2004, Ordonanade urgena Guvernului nr 37/2010, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 278/28 04 2010 i Ordonana Guvernului nr 13/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 607/29 08 2011; 7 OrdonanaGuvernului nr 9/2004 privind unele contracte de garaniefinanciar, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 78/30 01 2004 a fost modificat prin Legea nr 222/2004, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 508/07 06 2004, Legea nr 71/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 409/10 06 2011 i OrdonanaGuvernului nr 13/2011 publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 607/29 08 2011; 8 Legea nr 85/2006 privind procedura insolvenei, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 359/ 21 04 2006 a fost modificat prin Ordonana de urgen a Guvernului nr 86/2006, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 944/22 11 2006, Ordonanade urgena Guvernului nr 173/2008, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 792/26 11 2008, Legea nr 25/2010, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 145/05 03 2010, Legea nr 169/2010, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 505/ 21 07 2010 i Legea nr 177/2010, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 672/ 04 10 2010

26

privina netting-ului cuprinde conceptele de operaiune de compensare bilateral i acord de compensare bilateral. Astfel, conform art. 3 pct. 33 din Legea insolvene i, opera iunea de compensare bilateral (netting) presupune realizarea, n legtur cu unul sau mai multe contracte financiare calificate9, a uneia sau a mai multora dintre urmtoarele operaiuni: a) ncetarea unui contract financiar calificat i/sau accelerarea oricrei pli sau ndepliniri a unei obligaii ori realizri a unui drept n baza unuia sau a mai multor contracte financiare calificate avnd ca temei un acord de compensare bilateral (netting); b) calcularea sau estimarea unei valori de compensare, valori de pia, valori de lichidare ori valori de nlocuire a oricreia dintre obligaiile sau drepturile la care se refer lit. a); c) conversia ntr-o singur moned a oricrei valori, calculat potrivit lit. b); d) compensarea, pn la obinerea unei sume nete (off-set), a oricror valori calculate potrivit lit. b) i convertite potrivit prevederilor lit. c). Totodat, conform art. 3 pct. 34 din Legea insolvenei, prin acord de compensare bilateral (acord de netting) se nelege: a) orice nelegere sau clauz n cadrul unui contract financiar calificat dintre dou pri, prin care se prevede un netting al unor pli ori o ndeplinire a unor obligaii sau o realizare a unor drepturi prezente ori viitoare rezultnd din sau avnd legtur cu unul ori mai multe contracte financiare calificate ("acord master de netting"); b) orice acord master de netting ntre dou pri, prin care se prevede netting-ul ntre dou sau mai multe acorduri master de netting ("acord master-master de netting"); c) orice nelegere de garantare subsecvent ori n legtur cu unul sau mai multe acorduri master de netting. Validitatea i aplicabilitatea compensrii bilaterale fa de cocontractantul insolvent n ceea ce prive te contractele financiare calificate este recunoscut de art. 51 din Legea insolvenei n conformitate cu care (1) Orice transfer, ndeplinire a unei obligaii, exercitare a unui drept, act sau fapt realizat n temeiul unor contracte financiare calificate, precum i orice

acord de compensare bilateral sunt valabile, pot fi executate i/sau opuse unui cocontractant insolvent ori unui garant insolvent al unui cocontractant, fiind recunoscute ca baz de nscriere a creanei n procedurile prevzute de prezenta lege. (2) Singura obligaie, dac exist n cuprinsul contractului, ca urmare a realizrii unui netting n condiiile prevzute de un contract financiar calificat, a unei pri la contract va fi aceea de a presta (echivalentul) obligaia (suma de plat sau obligaie de a face) net rezultat n urma netting-ului ctre cocontractantul su. (3) Singurul drept, dac exist n cuprinsul contractului, ca urmare a realizrii unui netting n condiiile prevzute de un contract financiar calificat, a unei pri la contract va fi acela de a primi (echivalentul) dreptul (suma de plat sau obligaie de a face) net care rezult n urma netting-ului de la cocontractantul su. (4) Nici o atribuie conferit prin prezenta lege unui organ care aplic procedura insolvenei nu va mpiedica ncetarea contractului financiar calificat i/sau accelerarea ndeplinirii obligaiilor de plat ori ndeplinirii obligaiilor de a face sau a realizrii unui drept n baza unuia ori a mai multor contracte financiare calificate, avnd ca temei un acord de netting, aceste puteri fiind limitate la suma net rezultat n urma aplicrii acordului de netting. (5) Cu excepia dovedirii inteniei frauduloase a debitorului n sensul art. 80 alin. (1) lit. g), nici un lichidator sau, dup caz, nici o instan judectoreasc nu poate mpiedica, cere anularea ori decide desfacerea unor operaiuni cu instrumente financiare derivate, inclusiv ducerea la ndeplinire a unui acord de netting, realizate n baza unui contract financiar calificat". 2.2. Netting-ul conform Ordonanei Guvernului nr. 10/2004 La rndul su, Ordonana Guvernului nr. 10/2004 recunoate valabilitatea i aplicabilitatea compensrii bilaterale fa de instituiile de credit i financiare insolvente n ceea ce privete contractele privind tranzacii cu instrumente financiare derivate ncheiate pe pieele reglementate (sau asimilate) i pe pieelela bun nelegere. Astfel, conform art. 2 alin 1 lit (i) din Ordonana Guvernului nr. 10/2004, contractul de compensare bilateral este oricare dintre urmtoarele:

9 Conform art 3 pct 31 din Legea Insolvenei,prin contract financiar calificat se nelege orice contract avnd ca obiect operaiuni cu instrumente financiare derivate realizate pe pieele reglementate, pieele asimilate sau pieele la buna nelegere, astfel cum sunt acestea reglementate

27

1. orice contract sau clauz cuprins ntr-un contract ncheiat ntre instituia de credit debitoare i orice alt entitate, inclusiv persoane fizice, avnd ca obiect operaiuni cu instrumente financiare derivate realizate pe pieele reglementate, pieele asimilate sau prin pieele la buna nelegere, prin care se stipuleaz compensarea unor obligaii de plat sau obligaii de a face, prezente sau viitoare, decurgnd din sau avnd legtur cu unul sau mai multe astfel de contracte, inclusiv orice garanie accesorie ori avnd legtur cu acestea; sau 2. orice contract sau clauz, de natura celor prevzute la pct. 1, prin care se stipuleaz compensarea unor obligaii de plat sau obligaii de a face, prezente sau viitoare, decurgnd din unul sau mai multe contracte de compensare bilateral, inclusiv orice garanie accesorie ori avnd legtur cu acestea, n temeiul crora compensarea bilateral contractual se poate realiza prin una sau mai multe dintre urmtoarele modaliti: a) stingerea i/sau devansarea scadenei oricrei obligaii de plat sau obligaii de a face decurgnd din unul sau mai multe contracte din categoria celor prevzute mai sus; b) calcularea sau estimarea unei valori de compensare, valori de pia, valori de lichidare ori valori de nlocuire a oricrei obligaii care a fost stins sau a crei scaden a fost devansat potrivit prevederilor lit. a); c) conversia ntr-o singur moned a oricrei valori calculate potrivit prevederilor lit. b); d) compensarea, pn la obinerea unei sume nete, a oricror valori calculate potrivit prevederilor lit. b), aa cum au fost convertite potrivit prevederilor lit. c), iar conform art. 61 din Ordonana Guvernului nr. 10/2004: (1) Orice contract de compensare bilateral, astfel cum este prevzut la art. 2 lit. i), ncheiat de instituia de credit debitoare este valabil i poate fi executat i/sau este opozabil acesteia, debitorului sau oricrui garant al acestuia, conform condiiilor rezultnd din nelegerea prilor, i nu va putea fi suspendat, anulat ori limitat n orice alt mod printr-un act al organelor care aplic procedura reorganizrii judiciare i a falimentului. (2) Singura obligaie care poate fi datorat, respectiv pretins a fi executat n contul averii instituiei de credit debitoare, n baza unui contract de compensare bilateral, este aceea de a executa,

respectiv de a pretinde s fie executat, obligaia net rezultat din compensarea realizat n baza contractului de compensare, obligaie care poate consta n plata unei sume nete i/sau n executarea unei obligaii de a face. (3) Nici o atribuie conferit prin prezenta ordonan organelor care aplic procedura nu va avea ca efect nlturarea aplicrii contractului de compensare bilateral prin stingerea i/sau devansarea scadenei, n baza contractului, a obligaiilor de plat sau obligaiilor de a face decurgnd din unul sau mai multe contracte din categoria celor prevzute la art. 2 lit. i) pct. 1 i 2, aceste atribuii putnd fi exercitate numai asupra sumei nete care rezult din aplicarea contractului de compensare bilateral. (4) n sensul prezentului articol, un contract de compensare bilateral i toate contractele care fac obiectul acestuia vor fi considerate un singur contract i, n acest sens, cu excepia cazurilor n care se dovedete intenia frauduloas a prilor, organele care aplic procedura nu vor putea mpiedica, cere anularea ori decide desfacerea, dup caz, a operaiunilor cu instrumente financiare derivate, realizate n baza contractelor care fac obiectul unui contract de compensare bilateral, pe motiv c aceste operaiuni instituie un tratament preferenial n favoarea unor creditori n perioada de 180 de zile anterioar datei deschiderii procedurii. (5) Nici o procedur de urgen nu poate fi utilizat pentru a limita, a ntrzia sau a suspenda executarea unui contract de compensare bilateral potrivit prezentului articol. 2.3. Netting-ul conform Ordonanei Guvernului nr. 9/2004 Principiile Directivei Colateral au fost transpuse n dreptul romn n cadrul Ordonanei Guvernului nr. 9/2004, recunoscndu-se valabilitatea clauzei de compensare cu exigibilitate imediat n ceea ce privete contractele de garanie financiar, att n cadrul ct i n afara procedurilor insolvenei. Domeniul de aplicare ratione materiae al Ordonanei Guvernului nr. 9/2004 cuprinde contractele de garanie financiar, definite drept contracte cu sau fr transfer de proprietate avnd drept obiect garantarea obligaiilor financiare (mai exact, obligaiicare constau n plata unei sume de bani i/sau transmiterea proprietii asupra unor instrumente financiare), fie c acestea au sau nu la baz un contract- cadru/acord master sau clauze i condiii generale.Acordarea de garanii financiare, care

28

pot consta n sume de bani, instrumente financiare i/sau creane private, n temeiul unui contract de garanie financiar este considerat o modalitate suplimentar prin care participanii la pia limiteaz riscul lor de credit asociat tranzaciilor cu instrumente financiare derivate i, astfel, limiteaz riscul sistemic. n ceea ce privete domeniul de aplicare ratione personae, Ordonana Guvernului nr. 9/2004 se aplic numai n cazul n care att beneficiarul, ct i furnizorul garanieifinanciare aparinoricreia dintre urmtoarele categorii: a) o autoritate public, cu excepia entitilor care beneficiaz de garania statului i care nu se afl sub incidena prevederilor lit. b)-d), inclusiv: 1. entitile din sectorul public din Romnia i din statele membre care au atribuii sau rol n gestionarea datoriei publice; i 2. entitile din sectorul public din Romnia i din statele membre autorizate s dein conturi pentru clieni; b) o banc central, Banca Central European, Banca Reglementelor Internaionale, o banc de dezvoltare multilateral, Fondul Monetar Internaional i Banca European de Investiii; c) o instituie financiar supus supravegherii prudeniale, inclusiv: 1. o instituie de credit, astfel cum a fost definit n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006, aprobat, cu modificri i completri, prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare; 2. o firm de investiii, astfel cum a fost definit n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006, aprobat, cu modificri i completri, prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare; 3. o instituie financiar, astfel cum a fost definit n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006, aprobat, cu modificri i completri, prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare; 4. o societate comercial de asigurare, de asigurare - reasigurare i de reasigurare, precum i intermediari n asigurri, astfel cum au fost definii aceti termeni n Legea nr. 32/2000 privind activitatea de asigurare i supravegherea asigurrilor, cu modificrile i completrile ulterioare; 5. un organism de plasament colectiv n valori mobiliare, astfel cum acesta a fost definit n Legea nr. 297/2004 privind piaa de capital, cu modificrile i completrile ulterioare;

6. o societate de administrare a investiiilor, astfel cum aceasta a fost definit n Legea nr. 297/2004, cu modificrile i completrile ulterioare; d) o contraparte central, un agent de decontare sau o cas de compensaie, astfel cum acestea sunt definite de lege, i o persoan juridic ori o alt entitate fr personalitate juridic, cu excepia persoanelor fizice, care acioneaz n numele ori pe seama uneia sau mai multor persoane care includ orice deintor de obligaiuni ori de alte titluri de mprumut sau orice alt instituie dintre cele definite n prezentul articol. Conform art. 2 alin 1 lit. c) din Ordonana Guvernului nr. 9/2004, o clauz de compensare cu exigibilitate imediat este acea clauz cuprins ntr-un contract de garanie financiar ori ntr-un alt contract care conine i clauze referitoare la garania financiar sau, n absena unei asemenea clauze, orice dispoziie legal n conformitate cu care, ca efect al compensrii ori n alt mod, la apariia unei cauze care determin executarea garaniei se realizeaz, alternativ sau cumulativ, urmtoarele: 1. obligaiile prilor devin imediat exigibile i sunt exprimate printr-o obligaie de plat a unei sume de bani reprezentnd valoarea obligaiilor prilor, calculat la acel moment, sau se sting i sunt nlocuite printr-o obligaie de plat a unei astfel de sume; 2. stabilirea datoriilor reciproce ale prilor n temeiul acestor obligaii, inclusiv atunci cnd furnizorul garaniei este altul dect obligatul principal, urmnd ca partea care datoreaz valoarea cea mai mare s plteasc celeilalte pri suma net egal cu diferena acestor datorii. Totodat, conform art. 9 din Ordonan a Guvernului nr. 9/2004, clauza de compensare cu exigibilitate imediat i produce efectele, conform prevederilor contractuale: a) indiferent de nceperea sau de continuarea unor msuri de reorganizare ori a unei proceduri de lichidare cu privire la furnizorul i/sau la beneficiarul garaniei financiare; b) fr a ine seama de orice cesiune, sechestru, poprire, alt msur de indisponibilizare, judiciar sau de alt natur, precum i de orice alt form de nstrinare a drepturilor respective ori cu privire la aceste drepturi. Mai mult, conform art. 11 din Ordonana Guvernului nr. 9/2004, nu pot fi declarate nule, anulabile sau lipsite de efecte contractele de garanie financiar,

29

precum i punerea la dispoziie a garaniilor financiare n baza unui asemenea contract numai pe motiv c acestea au fost ncheiate sau garaniile financiare au fost puse la dispoziie n urmtoarele condiii: a) n ziua nceperii msurii de reorganizare sau procedurii de lichidare mpotriva furnizorului garaniei sau a debitorului obligaiei financiare garantate, dar naintea pronunrii deciziei sau ordinului prin care a nceput aceast msur/procedur; b) n cursul unei perioade de timp determinate, anterioar datei nceperii msurii de reorganizare sau procedurii de lichidare mpotriva furnizorului garaniei financiare sau a debitorului obligaiei financiare garantate, perioad stabilit potrivit dispoziiilor legale care reglementeaz aceste msuri/proceduri n raport cu aceast dat ori n raport cu momentul pronunrii oricrei decizii sau ordin ori al ntreprinderii oricrui act n legtur cu o astfel de msur sau procedur ori n cursul acestora. Ca i metode de executare, Ordonana Guvernului nr. 9/2004 prevede urmtoarele modalit i prin care beneficiarul garaniei financiare o poate executa la apariia unei cauze care determin executarea garaniei pus la dispoziie n temeiul unui contract de garanie financiar: a) n cazul sumelor de bani, prin compensarea acestora cu valoarea obligaiilor financiare garantate sau prin reinerea sumelor respective drept plat a acestor obligaii; b) n cazul instrumentelor financiare i al creanelor private, prin vnzarea sau nsuirea acestora, prin compensarea valorii lor cu valoarea obligaiilor financiare garantate ori prin reinerea instrumentelor respective drept plat a acestor obligaii. 3. Netting-ul i garaniile financiare n Romnia - aspecte problematice i clarificri necesare Astfel cum am artat, compensarea cu exigibilitate imediat se dorete a fi recunoscut i pus n aplicare indiferent de iniierea i derularea msurilor de reorganizare sau faliment mpotriva cocontractanilorromni. Cu toate acestea, se impun a fi menionate anumite aspecte care, ca efect al necorelrilor legislative sau al unui domeniu de aplicare restrns confer nc incertitudini participanilor la pia i experilor n domeniul juridic.

3.1. Compensarea bilateral (netting) a) Aspecte privind insolvena (I) Necorelri n interiorul Legii insolvenei Romnia a adoptat prevederi legale care recunosc valabilitatea i aplicabilitatea compensrii bilaterale n contextul insolvenei (articolul 51 al Legii insolvenei i articolul 61 al Ordonanei Guvernului nr. 10/2004). Aceste prevederi definesc drepturile i obligaiileprilorn legtur cu compensarea bilateral (netting) i ofer protecieparticipanilorla tranzaciicu instrumente financiare derivate n contextul deschiderii procedurii insolvenei,prin faptul c recunoate metoda de denunare a tranzaciilor n curs i calculare a unei singure expuneri nete n conformitate cu clauzele de compensare cu exigibilitate imediat. Cu toate acestea, articolul 86 din Legea insolvenei interzice n mod expres prevederile contractuale privind denunareacontractului exclusiv pe 10 motivul nceperii procedurii insolvenei . Faptul c nu exist o excludere expres din domeniul de aplicare al acestui articol pentru clauzele de denunare incluse n contractele financiare calificate (i.e. clauzele de compensare cu exigibilitate imediat), aa cum ar fi fost firesc avnd n vedere principiile enumerate n art. 51 din Legea insolvenei, este de natur s induc nesiguran printre participanii la pia. Aceasta deoarece dreptul prii solvabile de denunare a contractului din motivul deschiderii procedurii insolvene i este o practic standard utilizat pe piaa tranzaciilor cu instrumente financiare derivate, al crei scop primordial este de a oferi protecie creditorului solvabil fa de poteniala depreciere a preteniilor sale mpotriva cocontractantului insolvent. (ii) Necorelri ntre Legea insolveneii Codul civil Mai mult, trebuie s avem n vedere n acest context i nou introdusele prevederi ale art. 1417 i 1418 din Codul civil11, n conformitate cu care debitorul decade din beneficiul termenului dac se afl n stare de insolvabilitate sau, dup caz, de insolven declarat n condiiile legii, cu consecina c obligaia devine de ndat exigibil. Tot Codul civil stipuleaz c starea de insolvabilitate rezult din inferioritatea activului patrimonial ce poate fi supus, potrivit legii, executrii silite, fa de valoarea total a datoriilor exigibile. Pe lng faptul c definiia insolvenei, astfel cum este menionatn Codul civil nu se suprapune exact cu cea inclus n Legea insolvenei, n conformitate cu

30

care insolvena este acea stare a patrimoniului debitorului care se caracterizeaz prin insuficienta fondurilor bneti disponibile pentru plata datoriilor certe, lichide i exigibile, o alt necorelare ne-a atras atenia n acest context. Este vorba de cea dintre prevederea care declar nule orice clauze contractuale privind denunarea contractelor n curs pe motivul deschiderii procedurii insolvenei (art. 86 din Legea insolvenei) i cea din Codul civil (art. 1417 coroborat cu art. 1418 din Codul civil) privind scadenaanticipat a obligaiilordebitorului insolvent. Din pcate nu exist la ora actual nicio instruc iune sau regul de interpretare privind corelaia dintre cele dou texte legale. Totui, Codul civil prin Legea de punere n aplicare nr. 71/2011 menioneaz expres c, la data intrrii n vigoare a Codului civil, orice alte dispoziii contrare se abrog, chiar dac acestea sunt cuprinse n legi speciale. n perspectiv, este interesant de urmrit modalitatea n care va fi tratat n practic interaciunea dintre cele dou prevederi din Legea insolvenei i Codul civil menionate mai sus. Aceasta, ca i alte clarificri vor putea face obiectul unor amendamente la actuala legislaie sau vor putea fi incorporate n demersul legislativ privind elaborarea Codului 12 insolvenei . b) Aspecte privind fazele premergtoare insolvenei Un alt aspect problematic n contextul analizat l reprezint prevederile privind concordatul preventiv13, care permit, n anumite condiii, suspendarea procedurilor de executare mpotriva debitorului i chiar amnarea cu pn la 18 luni a scadenei contractelor n curs de derulare14. Lund n considerare derogarea legal de care beneficiaz compensarea contractelor financiare

calificate n cadrul legal mult mai strict al procedurii insolvenei, o derogare similar s-ar impune i n faza premergtoare insolvenei. Dinacest motiv, consideram c o exceptare specific n ceea ce privete contractele de compensare i netting de la suspendarea temporar a dreptului de denunaretrebuie analizat i implementat n viitor. O abordare similar ar trebui luat n considerare i n ceea ce privete contractele de compensare i netting n contextul administrrii speciale a unei instituiide credit. Astfel, Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului15 stipuleaz c activitatea unei instituii de credit supus administrrii speciale poate face obiectul anumitor limitri i/sau restricii privind furnizarea anumitor servicii financiare16 (de exemplu, re-negocierea creanelori/sau stabilirea unei noi scadenea acestora). Cu toate acestea, Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 prevede c, dac prin adoptarea msurilor de restructurare creditorii unei instituii de credit supuse administrrii speciale se afl ntr-o situaie mai puin favorabil dect cea n care s-ar fi aflat dac aceste msuri nu ar fi fost implementate i instituia de credit ar fi intrat direct n lichidare, avnd n vedere valoarea estimativ care ar putea fi obinutde creditori n ipoteza unui faliment, acetia se vor putea adresa instanei competente pentru acoperirea prejudiciului cauzat. Avnd n vedere recunoaterea netting- ului n ipoteza falimentului, cu att mai mult s-ar impune recunoa terea expres a acestuia i n etapele premergtoare falimentului unei instituiide credit. Prin urmare, s-ar impune o derogare specific n ceea ce privete contractele de compensare i netting n contextul administrrii speciale a unei instituiide credit.

Conform art 86 alin 1 din Legea insolvenei, Orice clauze contractuale de desfiinare a contractelor n derulare pentru motivul deschiderii procedurii sunt nule; Codul Civil a fost adoptat prin Legea nr 287/2009, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 511/ 24 07 2009 i pus n aplicare prin Legea nr 71/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 409/10 06 2011 i Regulamentul nr 15/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 694/ 30 09 2011; 12 Proiectul de elaborare a Codului insolveneiface parte din proiectul Reforma sistemului judiciar, durata sa de implementare fiind estimat la 17 luni Codul insolveneiva fi un corpus de norme, dar i un corpus de explicaii fundamentate pe jurisprudena instanelor interne i a Curii de Justiie a Comunitilor Europene, pe bunele practici n domeniu, se arat n documentul de pres al Ministerului Justiiei Mai multe informaii potfi obinutela: http://www avocatnet ro/content/articles/id_26619/MJ-pregatesteCodul-insolventei html#ixzz1opHn20QF; 13 Legea nr 381/2009 privind introducerea concordatului preventiv i mandatului ad-hoc publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 870/14 12 2009; 14 Conform articolului 28 i urmtoarele din Legea nr 381/2009, concordatul preventiv poate fi omologat de judectorul-sindic, devenind astfel opozabil tuturor creditorilor nesemnatari i suspendnd toate procedurile de executare silit iniiate mpotriva debitorului Mai mult, n anumite condiii, judectorul-sindic poate s acorde debitorului o perioad de graiede pn la 18 luni, care ar putea avea un impact negativ asupra compensrii cu succes a preteniilor ; 15 Ordonanade urgena Guvernului nr 99/2006 privind instituiilede credit i adecvarea capitalului, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 1027/ 27 12 2006, a fost modificat prin Legea nr 227/2007, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 480/18 07 2007, Ordonanade urgen a Guvernului nr 215/2008, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 847/16 12 2008, Ordonana de urgen a Guvernului nr 25/2009, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 179/ 23 03 2009, Ordonanade urgena Guvernului nr 26/2010, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 208/01 04 2010, Legea nr 71/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 409/10 06 2011, Ordonanade urgena Guvernului nr 13/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 607/29 08 2011, Legea nr 287/2011, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 894/16 12 2011, Ordonanade urgena Guvernului nr 1/2012 publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr 41/18 01 2012
10 11

31

3.2. Garaniilefinanciare Astfel cum am artat, domeniul de aplicare ratione materiae al OrdonaneiGuvernului nr. 9/2004 se refer la contractele de garanie financiar prin care se garanteaz obligaii financiare, fie c acestea au sau nu la baz un contract- cadru/acord master sau clauze i condiiigenerale. n ceea ce privete domeniul de aplicare ratione personae, Romnia a aplicat aa-numita opiune de excludere a societilor comerciale (n limba englez: corporate opt-out) permis de Articolul 1 (3) al Directivei Colateral. Astfel, contractele ncheiate cu societi comerciale cu sediul n Romnia, altele dect instituiile financiare, nu pot beneficia de contracte de garanie financiar. Explicaia Guvernului Romniei, exprimat n linii generale n Nota de Fundamentare publicat n momentul adoptrii OrdonaneiGuvernului

nr. 9/2004, arat c, inter alia, excepia a fost aplicat pentru c o astfel de abordare creeaz un echilibru ntre eficien a pie ei i interesele i siguran a partici17 panilor . Cu toate acestea, experienaglobal cu privire la contractele de garanie financiar arat c posibilitatea ncheierii de contracte de garan ie financiar cu contrapri societi comerciale, altele dect instituiile financiare, limiteaz n mod semnificativ riscul de credit i riscul sistemic n sistemul financiar. Din acest motiv considerm c acest aspect ar trebui reanalizat din perspectiva extinderii domeniului de aplicare ratione personae al Ordonanei Guvernuluinr. 9/2004 n sensul includerii n acesta a oricrei societi comerciale, alta dect o instituiefinanciar, n cazul n care contrapartea acesteia este un profesionist de pe piaafinanciar.

16 Conform art 2407 din Ordonana de urgen a Guvernului nr 99/2006 "Banca Naional a Romniei poate stabili anumite limite i/sau condiii privind activitatea i administrarea instituiei de credit aflate n administrare special i poate restriciona n totalitate sau parial furnizarea de ctre aceasta a anumitor servicii financiare", iar conform art 24011alin 5 din Ordonanade urgena Guvernului nr 99/2006 "Msurile de redresare care pot fi luate de administratorul special pot include urmtoarele: a) negocierea creanelor instituiei de credit i/sau stabilirea unei noi scadene a acestora; b) suspendarea atragerii de depozite i/sau a acordrii de credite; c) reducerea sau restructurarea activitilor neprofitabile, inclusiv prin nchiderea de sucursale; d) reducerea cheltuielilor, inclusiv prin redimensionarea schemei de personal; e) mbuntirea cadrului de administrare a strategiilor, proceselor i mecanismelor implementate n cadrul instituiei de credit; f) reevaluarea necesarului de provizioane sau a tratamentului expunerilor instituiei de credit n raport cu riscurile asumate; g) reducerea riscurilor aferente operaiunilor, produselor i/sau ale sistemelor instituiei de credit; h) orice alte msuri care pot fi luate de ctre consiliul de administraie i directori, respectiv de ctre consiliul de supraveghere i directorat, potrivit legii; i) ncetarea activitilor frauduloase i a abuzurilor de orice natur ale persoanelor aflate n relaii speciale cu instituia de credit; j) introducerea de aciuni pentru anularea actelor frauduloase, ncheiate anterior de ctre instituia de credit, inclusiv a acelor contracte n care obligaiile asumate de ctre instituia de credit sunt disproporionate n raport cu prestaia la care s-a obligat cealalt parte contractant; k) sesizarea organelor competente, n cazul n care exist indicii cu privire la svrirea de infraciuni; 17 Nota de Fundamentare respectiv poate fi gsit la http://www gov ro/nota-de-fundamentare-o-g-nr-9-22-01-2004__l1a82947 html.

32

Proceduri i modaliti de executare silit a creanelor fiscale

Violeta ieica Consilier juridic Sucursala Regional Bucureti a Bncii Naionale a Romniei

Rezumat: Executarea silit a crean elor bugetare prevzut de Codul de procedur fiscal din Romnia, consfin ete ntietatea executrii silite fiscale, fa de alte forme de executri silite declanate potrivit procedurii de drept comun sau a altor proceduri speciale. n literatura de specialitate s-a artat c, realiznd o privire comparativ ntre executarea silit a crean elor fiscale i executarea silit de drept comun, ceea ce este specific primei este faptul c aceast ultim 1. Consideratii Generale ctul normativ care reglementeaz executarea silit a crean elor fiscale este Codul de procedur fiscal adoptat prin Ordonan a Guvernului nr. 92/2003, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 941/29.12.2003, aprobat, cu modificrile i completrile ulterioare prin Legea nr. 174/2004, rectificat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 532/14.06.2004, republicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 513/31.06.2007, cu modificrile i completrile ulterioare. Actele normative anterioare care au reglementat aceast institu ie au fost: Ordonan a Guvernului nr.61/2002 privind colectarea crean elor bugetare i Ordonan a Guvernului nr.11/1996 privind executarea crean elor bugetare. Prevederile Codului de procedur fiscal se completeaz cu cele ale Codului de procedur civil, n msura n care acesta nu dispune altfel.

faz a procedurii fiscale este pornit i se desfoar de ctre organele administrative fiscale fr ncuviin area altor organe de stat, n temeiul faptului c titlurile de crean fiscale devin titluri executorii de drept, nemaifiind cerut nvestirea lor cu formul executorie. Cuvinte-cheie: titlu de crean;crean fiscal; titlu executoriu; executare silit.

Codul de procedur fiscal conine dispoziii privitoare la creanele fiscale, la modul de stabilire a impozitelor, taxelor, contribuiilor i a altor sume datorate bugetului consolidat, la termenele de plat, scadena opernd la expirarea termenelor prevzute de Codul fiscal sau de alte legi care le reglementeaz, precum i un capitol substanial privind stingerea creanelor fiscale prin executare silit. Potrivit prevederilor Codului de procedur fiscal, organele fiscale care administreaz creanelefiscale sunt abilitate s duc la ndeplinire msurile asigurtorii i s efectueze procedura de executare silit. Astfel, n situa ia n care contribuabilii nu i-au executat obliga iile fiscale la data la care acestea au devenit exigibile, ia natere la aceast dat dreptul statului de a trece la executarea silit a crean elor fiscale. Datorit caracterului executoriu al titlului de crean fiscal, procedura de executare silit desfurat de organele financiare nu este precedat de o

33

alt procedur cu caracter judiciar. n activitatea i practica financiar-bugetar sunt utilizate conceptele de crean bugetar i crean fiscal, fr o delimitare conceptual clar ntre aceti doi termeni, ceea ce genereaz interpretri diferite, ambiguit i i neclarit i. 2. Titlul de crean n sensul juridic cel mai larg, crean a definete: ,, dreptul creditorului de a pretinde de la debitor s dea, s fac sau s nu fac ceva; act care stabilete acest drept. Actul juridic prin care se constat i se stabilete ntinderea obliga iilor fiscale ce revine unui anumit contribuabil este titlul de crean fiscal. Potrivit art. 21 Cod procedur fiscal ,,creanele fiscale reprezint drepturi patrimoniale care potrivit legii, rezult din raporturile de drept material fiscal . A. Crean ele fiscale: - dreptul la perceperea impozitelor i taxelor, contribu iilor i a altor sume care constituie venituri ale bugetului general consolidat, dreptul la rambursarea taxei pe valoare adaugat, dreptul la restituirea impozitelor, taxelor contribu iilor i a altor sume care constituie venituri ale bugetului, denumite crean e fiscale principale; - dreptul la perceperea dobnzilor i penalit ilor de ntrziere denumite crean e fiscale accesorii; Creanele fiscale cuprind (art. 22 Cod Procedur Fiscal): - obliga ia de a declara bunurile, veniturile impozabile sau dup caz impozitele taxele, contribu iile i alte sume datorate bugetului general; - obliga ia de a calcula i de a nregistra n evidenele contabile fiscale, impozitele, taxele, contribu iile i alte sume datorate bugetului general; - obliga ia de a plti la termenele legale impozitele, taxele, etc; - obliga ia de a plti dobnzi i penalit i de ntrziere aferente taxelor i contribu iilor i altor sume datorate bugetului. Dreptul la crean a fiscal i obliga ia fiscal corelativ, se nasc, dac legea nu prevede altfel, n momentul n care se constituie baza de impunere care le genereaz. Concomitent se nate dreptul organului fiscal de a stabili i determina obliga ia fiscal datorat. Crean ele fiscale se sting prin ncasare, compensare, executare silit, scutire, anulare, prescrip ie i prin alte modalita i prevzute de lege. n conformitate cu prevederile Codului de procedur

fiscal organele fiscale sunt: ,,statul, unit ile administrative teritoriale sau,dup caz, subdiviziunile administrativ- teritoriale ale municipiilor, definite potrivit Legii administraiei publice locale nr.215/2001, republicat, cu modificrile i completrile ulterioare (). Conform art. 16 alin. 3 din Codul de procedur fiscal ,,statul este reprezentat de Ministerul Finanelor Publice prin Agenia Naional de Administrare Fiscal i unit ile sale subordonate cu personalitate juridic() unit ile sale teritoriale, precum i compartimentele de specialitate ale autoritilor administra iei publice locale. B. Crean e bugetare sunt: crean ele care provin din obliga ia contribuabililor de plat a impozitelor, taxelor, precum i a altor obliga ii nefiscale datorate bugetului general consolidat al statului ori bugetelor locale se numesc crean e bugetare. Crean ele bugetare cuprind: - Obliga ii ctre bugetul general consolidat al statului ori bugetele locale provenite din impozite i taxe, amenzi, cheltuieli judiciare, imputa ii despgubiri ori alte obliga ii bugetare; - Obliga iile reprezentnd contribu iile de asigurri sociale, contribu ia pentru asigurri sociale de sanatate, contribu ia de asigurri pentru somaj, etc; - Sumele pltite n contul beneficiarilor de credite interne i externe garantate de stat sau de credite externe contractate de stat i submprumutate de ctre Ministerul Finan elor Publice, n calitate de garant sau mprumutant, reprezentand rate de capital, dobnzi, comisioane i alte costuri, precum i comisioanele datorate i achitate la fondul de risc i accesoriile aferente, etc; - alte crean e bugetare. Analiznd cele dou defini ii date titlurilor de crean , n opinia specialitilor acetia consider c, vechea terminologie de titlu de crean bugetar era mai corect dect cea de titlu de crean fiscal utilizat n legisla ia n vigoare. n privin a naturii juridice a titlurilor de crean fiscal, n literatura juridic de specialitate, s-au conturat dou mari opinii: - conform doctrinei de drept financiar, se sus ine c titlul de crean fiscal, este un act de impunere i are natura juridic a unui act unilateral de drept financiar public; - conform doctrinei de drept administrativ, se sus ine c titlul de crean este un act administrativ. innd cont de legtura dintre dreptul administrativ i dreptul finanelor publice i avnd n vedere faptul c

34

titlul de crean fiscal se bucur de o mare parte din caracteristicile actelor de drept administrativ, se apreciaz c titlul de crean fiscal are natura juridic: - a unui act administrativ n privin a formei, deoarece manifestarea unilateral de voin are loc n cadrul activit ii executive, de organizare a executrii legii i de executare n concret a acesteia, provenind de la persoane calificate, n sensul de organe ale statului specializate n activitatea financiar sau de alte persoane mputernicite, potrivit legii; - a unui act de drept al finanelor publice, chiar de drept fiscal, n privin a con inutului. Astfel rezult c titlurile de crean fiscal au o natur juridic mixt de act administrativ-fiscal . Titlul de crean fiscal este un act juridic declarativ de drepturi i obliga ii fiscale, efectele sale vor avea caracter retroactiv, sumele reprezentnd impozite sau taxe urmnd a fi calculate inclusiv pe perioada anterioar emiterii titlului de crean fiscal, din momentul n care contribuabilul a ob inut venitul sau a dobndit bunul n legatur cu care exist obliga ii fiscale. Prin emiterea sau confirmarea titlului de ctre organele competente se constat dreptul statului de a ncasa sumele de bani datorate bugetului de stat i obliga ia, n acest sens, ce revine contribuabilului. De men ionat este faptul c modificarea titlului de crean atrage modificrile titlului executoriu n mod corespunztor. Legal, titlul de crean fiscal este caracterizat ca fiind ,,actul prin care se constat i se individualizeaz crean a fiscal att a impozitelor i taxelor, ct i a contribu iilor, amenzilor i altor sume de bani ce reprezint venituri publice, ntocmite de organele de specialitate sau de persoanele mputernicite, potrivit legii. 3.Titlul executoriu Titlul de creandevine titlu executoriu la data la care crean a fiscal este scadent prin ajungerea la termenul de plat prevzut de lege sau stabilit de organul competent ori n alt mod prevzut de lege. ,,Executarea silit a creanelor fiscale se efectueaz n temeiul unui titlu executoriu emis de ctre organul de executare competent n a crui raz teritorial i are domiciliul fiscal debitorul sau al unui nscris care, potrivit legii, constituie titlu executoriu''(art.141 Cod procedur fiscal). n prezent, n afara hotrrilor judectoreti exist o gam foarte larg de titluri executorii reglementate prin legi speciale, aceast diversitate fiind

determinat, n principal, de necesitatea valorificrii diferitelor categorii de crean e. Principalul titlu executoriu este reprezentat de hotrrea judectoreasc pronunatn procesele civile, comerciale, de contencios administrativ, n materie de creaie intelectual i de proprietate industrial, n materie de expropriere, n procesele penale i care vizeaz i asupra unor pretenii civile (despgubiri, cheltuieli de judecat). n privina hotrrilor judectore ti strine, condiiile de recunoatere i executare sunt reglementate de Legea nr. 105/1992 cu privire la reglementarea raporturilor de drept internaionalprivat, care reprezint cadrul general, iar, ca urmare a aderrii Romniei la Uniunea European, pe plan intern i produce efecte i legislaia comunitar secundar n materie reprezentat de Regulamentul Consiliului Uniunii Europene nr. 44/2001 privind competena judiciar, recunoaterea i executarea hotrrilor n materie civil i comercial, de Regulamentul Parlamentului i Consiliului Uniunii Europene nr. 805/2004 privind crearea unui titlu executoriu european pentru creanele necontestate, de Regulamentul Consiliului Uniunii Europene nr. 2201/2003 privind competen a, recunoa terea i executarea hotrrilor judectore ti n materie matrimonial i n materia rspunderii printeti i de Regulamentul Consiliului Uniunii Europene nr. 4/2009 privind competena, legea aplicabil, recunoaterea i executarea hotrrilor i cooperarea n materie de obligaiide ntreinere. n categoria altor titluri executorii, n afara hotrrilor judectoreti, sunt incluse urmtoarele: titlurile executorii privind creanele fiscale, actele autentificate de notarul public, contractul de credit, inclusiv contractul de garanie real sau personal ncheiate de o instituiede credit, actele de sancionaren materia contraveniilor , cambia, cecul i biletul la ordin, contractul de leasing, ncheierea/hotrrea de expedient privind nelegerea prilor asupra plii n materia somaiei de plat sau a combaterii ntrzierii executrii obligaiilor de plat rezultate din contracte comerciale, ordonanade plat devenit irevocabil, titlul executoriu potrivit Legii nr. 146/1997 privind taxele judiciare de timbru, hotrrile CuriiEuropene a Drepturilor Omului, contractul de garaniereal mobiliar, decizia sau, dup caz, dispoziia de aprobare a restituirii n natur a imobilului, contractul de asisten juridic, contractele de credit i garaniile reale i personale, constituite n scopul garantrii creditelor acordate de instituiile financiare nebancare, hotrrea Consiliului de mediere

35

de aplicare a sanciuniiamenzii disciplinare, facturile de energie electric, titlurile executorii emise de Comisia European sau de Consiliul Uniunii Europene etc. Titlul executoriu emis de organele de executare competente, va con ine, pe lng elementele prevzute Codul de procedur fiscal, cu modificrile i completrile ulterioare, urmtoarele: codul de identificare fiscal; domiciliul fiscal al acestuia, precum i orice alte date de identificare; cuantumul i natura sumelor datorate i neachitate; temeiul legal al puterii executorii a titlului. Potrivit art.141 alin.1 din Codul de procedur fiscal ,,n titlul executoriu emis, potrivit legii, de organul de executare competent n a crui raz teritorial i are domiciliul fiscal debitorul, se nscriu toate creanele fiscale neachitate la scaden , reprezentnd impozite, taxe, contribuii i alte venituri ale bugetului general consolidat, precum i accesoriile aferente acestora, stabilite n condiiile legii. Cu excepia cazului n care prin lege se prevede c un nscris constituie titlu executoriu, niciun titlu executoriu nu se poate emite n absena unui titlu de crean n baza cruia se stabilesc, n condiiile legii, creane fiscale principale sau accesorii .n cazul n care autorit ile administra iei publice locale transmit titluri executorii privind venituri proprii, spre executare silit organelor fiscale din subordinea Ageniei Naionale de Administrare Fiscal, sumele astfel realizate se fac venit la bugetul de stat. n cazul n care prin titlul executoriu sunt prevzute, dup caz, dobnzi, penalit i de ntrziere, penalit i sau alte sume, fr s fi fost stabilit cuantumul acestora, ele vor fi calculate de ctre organul de executare i consemnate ntr-un proces-verbal care constituie titlu executoriu. 4. Condiiile pentru nceperea executrii silite a creanelorfiscale Se impune ideea c, pentru a se putea trece la executarea silit a creanelor bugetare, trebuie ndeplinite urmtoarele condi ii: s existe titlul de crean bugetar crean a bugetar s fie exigibil, dreptul statului de a ncepe executarea silit s nu se fi prescris. Executarea silit se poate ntinde asupra tuturor veniturilor i bunurilor proprietate a debitorului, urmribile potrivit legii, iar valorificarea acestora se efectueaz numai n msura necesar pentru realizarea creanelorfiscale i a cheltuielilor de executare. Potrivit art.145 din Codul de procedur fiscal, executarea silit ncepe prin comunicarea unei somaii, nsoitde un exemplar al titlului executoriu, n care i se

notific debitorului c are obliga ia s efectueze plata sumelor datorate n termen de 15 zile, iar n caz contrar nu se stinge debitul, se continu msurile de executare silit. Soma ia cuprinde urmtoarele elementele: numrul dosarului de executare; suma pentru care se ncepe executarea silit; termenul n care cel somat urmeaz s plteasc suma prevzut n titlul executoriu, precum i indicarea consecinelornerespectrii acesteia. Somaia este obligatorie i trebuie comunicat debitorului astfel: prin pot, la domiciliul sau la sediul debitorului, dup caz, cu scrisoare recomandat cu confirmare de primire; prin executorii bugetari, potrivit dispozi iilor Codului de procedur civil privind comunicarea citaiilor i a altor acte de procedur; prin prezentarea celui somat i primirea somaiei de ctre acesta sub semntur, ca urmare a ntiinrii prin alte mijloace, cum sunt fax, telefon, e-mail, dac se asigur transmiterea textului actului i confirmarea primirii acestuia. Dovada comunicrii somaiei trebuie s fie nscris imediat n evidenele organului de executare, urmnd a fi pstrat la dosarul de executare. n toate actele de executare silit trebuie s se indice titlul executoriu i s se arate natura i cuantumul debitului ce face obiectul executrii. n cadrul procedurii de executare silit se pot folosi succesiv sau concomitent modalitile de executare silit. Executarea silit se desfoar pn la stingerea creanelorfiscale nscrise n titlul executoriu, inclusiv a dobnzilor, penalitilor de ntrziere ori a altor sume, datorate sau acordate potrivit legii prin acesta, precum i a cheltuielilor de executare. 5. Modaliti de executarea silit a creanelorfiscale Alegerea formei concrete de executare este la latitudinea organului de executare care desigur, va aprecia asupra celei mai rapide i mai puin costisitoare modalitide recuperare a datoriilor ctre buget. Astfel, executare silit se poate efectua, potrivit prevederilor Codului de procedur fiscal, asupra: a) Bunurilor mobile ale debitorului. Este forma de executare silit indirect care se realizeaz prin urmrirea i valorificarea oricror bunuri mobile pe care debitorul le deine n proprietate. Executarea silit a bunurilor mobile se face prin sechestrarea i valorificarea acestora chiar dac acestea se afl la un ter. Nu se va proceda la sechestrarea bunurilor dac prin valorificarea acestora nu s-ar putea acoperi decat cheltuielile executrii silite. Valorificarea bunurilor se realizeaz fie prin vnzare, fie potrivit nelegerii

36

prilor , fie prin vnzare la licitaie. b) Bunurilor imobile ale debitorului. Se realizeaz prin vnzarea bunurilor aflate n proprietatea debitorului, fiind o modalitate mult mai complex de executare silit. Sechestrul aplicat asupra bunurilor imobile de ctre executorul fiscal constituie ipotec legal, care confer creditorului fiscal n raport cu ali creditori aceleai drepturi ca i dreptul la ipotec, n sensul prevederilor dreptului comun. De reinut este faptul c nu poate fi supus executrii silite spaiulminim de locuit de debitor i familia sa, stabilit n conformitate cu normele legale n vigoare. Aceast dispoziienu este aplicabil n cazurile n care executarea silit se face pentru stingerea crean elor fiscale rezultate din svrirea de infraciuni. Pentru asigurarea ncasrii creanelor fiscale organele de executare silit abilitate pot institui msuri asigurtorii prin care se vor indisponibiliza bunurile. Executarea silit imobiliar se ntinde de drept i asupra bunurilor accesorii bunului imobil prevzut de Codul Civil. Bunurile accesorii nu pot fi urmrite dect odat cu imobilul. c) Altor bunuri - art. 157 Cod procedur fiscal vizeaz executarea silit a fructelor neculese i a recoltelor prinse de rdcini, care sunt ale debitorului, i care se efectueaz potrivit regulilor aplicabile executrii silite a bunurilor imobile, iar pe de alt parte, executarea silit a ansamblurilor de bunuri. d) Sumelor ce se cuvin debitorilor (executarea silit prin poprire). Poprirea ca form de executare silit prezint o serie de avantaje practice, care o fac preferabil altor forme de executare, astfel poprirea se relizeaz printr-o procedur simpl, reduce considerabil riscurile de nencasare a sumei datorate (comparativ cu celelalte forme de executare silit, iar reaua - credin poate interveni mai greu). Poprirea presupune de regul, existena a trei raporturi juridice: - raportul juridic dintre organul fiscal i contribuabil, din care ia natere creanafiscal; - raportul juridic dintre debitorul urmrit i terul poprit care se caracterizeaz prin faptul c terul este dator fade debitorul urmrit; - raportul juridic dintre creditorul urmrit i terul poprit prin care cel din urm trebuie s plteasc sumele datorate debitorului, n limitele acoperirii creaneipentru care s-a nfiinatpoprirea. Art. 149 din Codul de procedur fiscal, reglementnd executarea silit a sumelor ce se cuvin debitorilor, stabilete c sunt supuse executrii silite

prin poprire orice sume urmribile reprezentnd venituri i disponibiliti bneti n lei i n valut, titluri de valoare sau alte bunuri mobile necorporale, deinute i/sau datorate, cu orice titlu, debitorului de ctre tere persoane sau pe care acetia le vor datora i/sau deinen viitor n temeiul unor raporturi juridice existente. nfiinarea popririi asupra veniturilor deinute sau datorate unui debitor fiscal de ctre un ter, se face prin comunicarea ctre terul debitor a unei adrese de nfiinare a popririi, prin care se comunic valoarea creanei fiscale i titlurile executorii din care rezult creana fiscal respectiv. Dup nfiinarea popririi, terulpoprit este obligat: - s plteasca, de ndat sau dup data la care creana devine exigibil, or ganului fiscal, suma reinut i cuvenit, n contul indicat de organul de executare; - s indisponibilizeze bunurile mobile necorporale poprite, ntiinnd despre aceasta, organul de executare. 6. Suspendarea, ntreruperea sau ncetarea executrii silite a) Suspendarea const, n oprirea temporar a executrii i poate intervenii n urmtoarele situaii (art.148 Cod procedur fiscal): -cnd suspendarea a fost dispus de instanasau de creditor, n condiiilelegii; -la data comunicrii aprobrii nlesnirii la plat, n condiiilelegii; - suspendarea se poate dispune pe o perioad de cel mult 6 luni n cazuri excepionale i doar o singur dat pentru acelai debitor, prin Hotrre a Guvernului. De menionateste faptul c odat cu cererea de suspendare, debitorul indic bunurile libere de orice sarcini oferite n vederea sechestrrii, sau alte garanii prevzute de lege, la nivelul sumei pentru care s-a nceput executarea silit. Suspendarea nu se aplic n cazul n care valoarea bunurilor deja sechestrate de creditorul fiscal acoper valoarea creaneipentru care s-a nceput executarea silit prin poprire. b) ntreruperea executrii silite reprezint o cauz obiectiv de oprire a acestei executri. Executarea silit se ntrerupe n cazurile prevzute expres de lege. Executarea silit nu se ntrerupe pe perioada n care un contribuabil este declarat insolvabil. c) Executarea silit nceteaz dac: 1) s-au stins integral obligaiile fiscale prevzute n titlul executoriu, inclusiv obligaiilede plat accesorii, cheltuielile de executare i orice alte sume

37

stabilite n sarcina debitorului; 2) a fost desfiinat titlul executoriu i n alte cazuri expres prevzute de lege. De asemenea, Codul de procedur fiscal stabilete i alte modalitide stingere a creanelor fiscale, i anume: insolvabilitatea, deschiderea procedurii insolvenei, anularea creanelor fiscale. Msurile de executare silit aplicate se ridic prin decizie ntocmit n cel mult 2 zile de la data la care a ncetat executarea silit, de ctre organul de executare. n cazul n care popririle nfiinate de organul de executare genereaz imposibilitatea debitorului de ai continua activitatea economic, cu consecinesociale deosebite, creditorul fiscal poate dispune, la cererea debitorului i innd seama de motivele invocate de acesta, fie suspendarea temporar total, fie suspendarea temporar parial a executrii silite prin poprire. Suspendarea se poate dispune pentru o perioada de cel mult 6 luni de la data comunicrii ctre banc sau alt ter poprit a suspendrii popririi de ctre organul fiscal. 7. Prescriptia dreptului de a cere executarea silit a creantelor fiscale n ceea ce privete legea aplicabil prescrip iei extinctive, subliniez faptul c, n dreptul nostru, prescrip ia extinctiv este o chestiune de fond, iar nu de procedur, astfel nct legea aplicabil prescrip iei este legea care guverneaz fondul dreptului, iar nu lex fori. Aceast solu ie prevzut, de altfel, n art. 147 din Legea nr. 105/1992 privitoare la raporturile de drept interna ional privat (,,Prescrip ia extinctiv a dreptului la ac iune este supus legii care se aplic dreptului subiectiv nsui) este men inut i de dispozi iile art. 2633 din Noul Cod civil. Prin urmare, n func ie de natura dreptului subiectiv civil primar, legea aplicabil prescrip iei poate fi, dup caz, lex personalis, lex contractus, lex loci delicti commissi, lex loci laesionis, lex rei sitae, etc.). n afara prescrip iei de drept material, n legisla ia fiscal este reglementat i prescrip ia de drept procesual fiscal i anume prescrip ia dreptului de a cere executarea silit a titlurilor executorii emise pentru crean ele fiscale scadente i neachitate de bun voie. Astfel, dreptul statului de a executa silit titlul de crean fiscal avnd ca obiect patrimonial sumele datorate bugetului de stat se stinge prin prescrip ie, dac nu a fost exercitat n termenul prevzut de lege. mplinirea termenului de prescrip ie a obliga iei fiscale duce la

stingerea dreptului statului de a urmri ncasarea veniturilor bugetare. Sediul reglementrii prescrip iei extinctive n dreptul procesual fiscal l regsim tot n dispozi iile Codului de procedur fiscal, n art.131-135. Prescrip ia extinctiv n materie contraven ional, respectiv prescrip ia executrii sanc iunilor contraven ionale reprezint acea cauz care nltur rspunderea contravenional, ca urmare a nesancionrii contravenientului n termenul stabilit de lege. Prescrip ia extinctiv n materia dreptului fiscal reprezint stingerea dreptului subiectiv fiscal, respectiv a crean ei fiscale de orice fel, din cauza nevalorificrii lui n termenul prevzut de lege. Sediul reglementrii l regsim n Codul de procedur fiscal care dezbate n dou capitole distincte: prescrip ia dreptului de a stabili obliga ii fiscale i prescrip ia dreptului de a cere executarea silit. O particularitate a prescrip iei extinctive n aceast ramur a dreptului, care se cere a fi subliniat, este aceea c dei termenul general de prescrip ie este de 3 ani, acest termen n materie fiscal este de 5 ani, cu excep ia cazurilor n care se dispune altfel (legea dispune altfel, de exemplu, n caz de infrac iuni fiscale, evaziunea fiscal, cnd termenul este de 10 ani). Potrivit art.131 Cod procedur fiscal, dreptul organului fiscal de a porni executarea silit a crean elor fiscale reprezentnd impozite i taxe se prescrie n termen de 5 ani; termenul curge de la data de 1 ianuarie a anului urmtor celui n care a luat natere acest drept. Prin urmare, organul fiscal este n imposibilitatea de a mai urmri i de a executa silit bunurile i veniturile contribuabilului debitor dac s-au scurs cei 5 ani de la momentul n care a fost stabilit crean a fiscal. Cu titlu de exemplu privind calculul termenului de prescrip ie, o amend aplicat n luna iunie 2007 se prescrie n ianuarie 2013, termenul socotindu-se ncepnd cu luna ianuarie 2008. De re inut ns c dac contribuabilul achit datoria dup ce s-a mplinit termenul de prescrip ie, sumele de bani nu se restituie. Teoretic, n cazul n care nu se achit, spre exemplu, o amend contraven ional n termen de 5 ani, organul fiscal nu mai are dreptul s pretind plata acesteia i, deci, s treac la executarea silit prin poprire asupra veniturilor sau vnzarea unor bunuri apar innd debitorului. n cazul n care totui organul de executare ar trece la executarea silit a unor crean e fiscale prescrise, contribuabilul poate recurge la contesta ia la executare pe cale judecatoreasc, invocnd n fa a instan ei de judecat prescrip ia.

38

n practic, ns, de cele mai multe ori, apar situa ii care ntrerup curgerea termenului de prescrip ie, astfel nct calculul termenului se reia de la momentul n care intervine situa ia respectiv. O astfel de situa ie care ntrerupe termenul de prescrip ie i care este prevzut n Codul de procedur fiscal este, de regul, ini ierea de ctre organul fiscal a unui act de executaresoma ie, titlu executoriu, poprire, sechestru, vnzare la licita ie etc. Practic, ori de cte ori organul fiscal emite orice act de executare, termenul de prescrip ie, aa cum am artat, se ntrerupe i ncepe s curg un nou termen de prescrip ie. Aadar, numai n situa ia n care organul de executare manifest pasivitate exist ansa" de a opera prescrip ia. O alt situa ie apreciat de legiuitor ca fiind o cauz de ntrerupere a executrii este cea n care nsui contribuabilul ii achit par ial obliga ia (impozit, taxa sau amend contraven ional) stabilit de organul fiscal ori recunoate n orice alt mod datoria pe care o are. De asemenea, i n acest caz un nou termen de prescrip ie ncepe s curg de la data n care s-a ndeplinit actul respectiv - plata obliga iei par iale sau recunoa terea datoriei. Organele fiscale care administreaz crean e fiscale sunt abilitate s duc la ndeplinire msurile asiguratorii i s efectueze procedura de executare silit. 8. Competena n cadrul executrii silite a creanelor fiscale ,,Pentru efectuarea procedurii de executare silit este competent organul de executare n a crui raz teritorial se gsesc bunurile urmribile, coordonarea ntregii executri revenind organului de executare n a crui raz teritorial i are domiciliul fiscal debitorul sau organul de executare competent. (art.136 alin. 5 Cod procedur fiscal). n cazul n care executarea silit se face prin poprire, aplicarea msurii de executare silit se face de ctre organul de executare coordonator. Procedura fiscal stabilete c orice persoan interesat, care demonstreaz c are un interes, poate face contestaiendreptat mpotriva msurilor de executare silit, oricrei modaliti a executrii silite poprire, decontare bancar, executare silit asupra bunurilor mobile sau a celor imobile, a fiecarui act de executare silit efectuat de organele de executare competente, refuzul organului de executare silit de a ndeplini un act de executare, n conditiile legii, dar i mpotriva titlurilor executorii. Asemeni prevederilor dreptului comun i n cazul contestaieila executarea silit exercitat conform

Codului de procedur fiscal, dup obiectul contestaiei, acesta poate fi o contestaiela executarea propriu-zis (se contest orice acte de executare sau chiar executarea silit n ntregime), o contestaie la titlulprin care se contest chiar titlul executoriu n temeiul cruia a fost pornit executarea. Materia contestaiei la executare o gsim reglementat n art.172-174 din Codul de procedur fiscal, care poate fi folosit de persoanele interesate mpotriva titlului executoriu de asemeni ca i n procedura civil de persoanele interesate atunci cnd organele de executare fiscal se abat de la propriile reguli ale Codului de procedur fiscal. Textul art.172 alin.3 Codul de procedur fiscal face precizarea c aceast form de contestaiese refer la acele titluri care nu sunt pronunate de instane judectoreti sau de organe cu activitate jurisdicional, ci la titluri emise doar n condiii speciale ale codului fiscal (Legea nr.571/2003 cu modificrile i completrile ulterioare) i ale celui de procedur fiscal (Ordonana Guvernului nr.92/2003, cu modificrile i completrile ulterioare). Art.173 alin.2 stiplueaz c, contestaiapoate fi introdus i de o terpersoan care pretinde un drept real de proprietate sau un alt drept real asupra bunului, contestaiaputnd fi introdus cel mai trziu n termen de 15 zile dup efectuarea executrii. Reglementnd contestaia la executare n materie fiscal, norma special i gsete aplicabilitatea potrivit principiului ,,specialia generalibus derogant. Dispoziiiledin procedura civil sunt aplicabile n completare, acolo unde legea special (Ordonana Guvernului nr. 92/2003, cu modificrile i completrile ulterioare) nu cuprinde prevederi speciale de soluionare

39

a contestaieila executare. Contestaiapoate fi naintat de ctre debitorul urmrit, creditorul urmritor, terul poprit, n cazul popririi sau orice alt persoan vtmat prin aplicarea acestei proceduri, se judec n procedur de urgen.Natura i calificarea contestaieila executare depinde de modul n care titularul nelege s se foloseasc de acest mijloc procedural, ns, n principal, se urmrete anularea unor acte sau msuri de executare vizate ca nelegale, dei n unele ipostaze poate fi calificat ca un mijloc procedural mixt. n toate cazurile are fizionomia unei ci de atac pentru c, uznd de ea, contestatorul urmrete desfiin area unei hotrri judectoreti sau alt act jurisdic ional, respectiv desfiinareaunor msuri execuionale. Avnd n vedere titlul executoriu, pe de o parte, i analiznd contestaia la executare, pe de alt parte, dac discutm de calificarea ei ca o cale de atac, trebuie avut n vedere c n cile de atac se vizeaz soluia pe fond ce urmeaz a fi pronunat, adic dezlegarea raportului juridic de drept material, sunt aduse n discuie problemele legate de modul de soluionare al pricinii, iar procedural, acte i msuri care au dus la elaborarea hotrrii. Contestaiala executare este o cale incidental care trebuie s se distaneze de litigiul propriu-zis. Ea privete exclusiv exercitarea, iar atenia trebuie ndreptat ntr-acolo nct s nu se aduc atingere caracterului de lucru judecat al titlului executoriu, oricare ar fi acesta. Prin contestaia la executare se urmrete un alt obiect i anume regularitatea actelor de urmrire silit, nicidecum legalitatea i temeinicia soluiei pronunate de instane asupra fondului. Aprrile privind fondul sunt admise atunci cnd titlul executoriu nu este emis de o instan judectoreasc. n materie fiscal, chiar exist o dispoziieclar n ce privete terulcontestator care invoc un drept real asupra bunului pus sub urmrire -art.173, alin.3 Cod procedur fiscal, care ofer posibilitatea atacrii fondului i readucerii lui n discuie, n sensul c cel deal treilea poate s-i realizeze dreptul pe calea unei cereri separate, potrivit dreptului comun. Aici exist posibilitatea clarificrii potrivit dreptului material i nu al celui procesual care privete executarea silit n sine. Cadrul procesual al contestaieila executare nu este unul ntre prile procesului, pentru c pot figura i terii, acetia promovnd contestaia la executare atunci cnd justific un interes.

9. Diferene ntre titlu de creanta i titlu executoriu Exist, conform dispozi iilor legale i a jurispruden ei, o diferen de regim juridic care se refer la procedura de contestare, temeiul legal al acesteia i bineneles instana competent material. Din interpretarea prevederilor Codului de procedur fiscal rezult c un act administrativ fiscal a crui crean fiscal a ajuns scadent, dobndete statutul unui titlu executoriu avnd un regim juridic distinct de cel al actului administrativ fiscal. Prin urmare: dac titlul de crean i orice act administrativ fiscal, pot fi contestate la organul fiscal competent potrivit regulilor stabilite prin art.205 i urm. din Codul de procedur fiscal, titlul executoriu poate fi contestat urmnd procedura stabilit prin art. 172 din acelai act normativ, instan a competent material s judece contestaia fiind judectoria, ca instan de executare; Este incotestabil faptul c atunci cnd titlul de crean devine titlu executoriu i este pus n executare, contesta ia la executare va avea ca obiect numai aspectele formale ale executrii, inclusiv titlul executoriu, fr ns a se putea antama fondul acestuia, care reprezint de altfel fondul titlului de crean fiscal i care putea fi analizat numai n procedura special reglementat de Codul de procedur fiscal. Deci, actul administrativ fiscal i titlul executoriu sunt dou acte juridice distincte i cu regimuri juridice diferite. Este adevrat c titlul de crean , i orice alt act administrativ fiscal, poate fi contestat la organul fiscal competent potrivit regulilor de la art.205 i urm. Codul de procedur fiscal, dar aceast procedur nu este aplicabil i n ceea ce privete contestarea executrii titlurilor executorii. Cnd titlul de crean devine titlu executoriu i este pus n executare, contesta ia la executare va avea ca obiect numai aspectele formale ale executrii, inclusiv titlul executoriu, fr ns a se putea antama fondul acestuia, care reprezint, de altfel, fondul titlului de crean fiscal i care putea fi analizat numai n procedura special reglementat de Codul de procedur fiscal. 10. Aspectele executrii silite a creanelor fiscale n unele ri europene Aplicarea procedurilor de executare silit difer de la o ar la alta n func ie de experien a practicat, evaluarea riscurilor, etc.

40

n Olanda, contribuabili achit voluntar obliga iile n propor ie de 95 % ceea ce face ca executarea silit s se aplice numai n cazul a 5 % din crean ele bugetare. Executarea silit se face prin poprirea conturilor bancare i a ter ilor, dar i prin sechestrarea bunurilor mobile i imobile. Pentru contribuabili buni platnici, care ntmpltor nu-i achit obliga iile bugetare, executarea silit se concretizeaz n msuri mai blnde, iar pentru contribuabili ru platnici care nu i achit n mod repetat obliga iile bugetare, executarea silit mbrac forme extrem de severe. n procesul executrii silite nu exist etapa confirmrii primirii soma iei, ntruct prin lege, aceasta se consider a fi primit de debitor. Asfel, debitorul n aprarea sa trebuie s dovedeasc neprimirea soma iei. Pentru constrngerea contribuabililor care nu pltesc la timp obliga iile, sau pentru stimularea celui care se conformeaz voluntar, administra ia fiscal a emis reglementri specifice care se refer la: - disconturi pentru cei care pltesc obliga iile bugetare la timp sau n avans; - obligativitatea de plat lunar i nu trimestrial; - perceperea de dobnzi asupra sumelor datorate i pl ilor cu ntrziere; n Polonia administra ia fiscal colecteaz i execut silit crean ele fiscale, att ale bugetului de stat i ale bugetelor asigurrilor sociale, ct i ale bugetelor locale. Este semnificativ faptul c n aceast ar executarea silit este privit ca o nfrngere att pentru contribuabili, pentru c nu au fost capabili s-i plteasc la timp obliga iile bugetare, ct i pentru administra ia fiscal care nu a reuit s-l ajute pe contribuabil s administreze cu eficacitate obliga iile bugetare i s le plteasc la timp. Principalele modalit i de executare silit n Polonia sunt: poprirea i sechestrul bunurilor care se face prin aplicarea unei tampile pe bunurile ce fac obiectul sechestrului, iar proprietarul nu le poate nstrina. De asemenea exist o list a contribuabililor care nu au pltit la timp toate taxele i care este editat automat de sistemul informatic. Astfel, contribuabilului restan ier i se trimite ntiin are de plat, iar dac n termen de 7 zile nu pltete, departamentul de eviden emite un titlu executoriu, pe care l transmite serviciului de executri silite. n Ungaria executarea silit se face prin fie prin poprirea conturilor (prin ncasarea n numerar), fie prin sechestrarea bunurilor mobile i imobile, dispus prin

hotrre a autorit ilor fiscale, n cazul datoriilor ce depesc cca. 2000 de euro; re inerea unei sume de natura T.V.A. de rambursat; obliga ia de plat a altor persoane; valorificarea bunurilor sechestrate prin licitatie sau fr licita ie. Frana a adus n administraia fiscal experimentul celor 19 poli de executare creat ca rspuns pe linie organizatoric la problemele concrete identificate n cadrul activit ilor de colectare. Scopul nfiin rii polilor de executare este solu ionarea rapid a dosarului de executare silit, fie n sensul de realizare a crean ei, fie n sensul constatrii c nu se mai poate face nimic pentru recuperarea acestei crean e i trecerea ei n stare de insolvabilitate. Principiul polului de executare este de a separa obliga ia curent de obliga ia aflat n executare silit pentru contribuabilii dificili. n cadrul experimentului s-a stabilit c restituirea dosarului la administra ia fiscal se face la finalizarea sa, prin ncasarea crean ei sau prin trecerea acesteia ca insolvabil. 11. Scurte concluzii Izvorul crean ei fiscale va fi ntotdeauna legea sau actul normativ cu valoare de lege ce instituie i reglementeaz un venit al bugetului de stat. Prin lege se stabilesc categoriile de persoane fizice sau juridice ce datoreaz bugetului de stat venitul respectiv. Beneficiar a crean ei fiscale este ntreaga societate, dei calitatea de creditor o are statul. Scopul instituirii unilaterale de ctre stat a acestei obliga ii fiind realizarea veniturilor bugetului de stat, deci a fondului general de dezvoltare a societ ii, aceasta avnd, n final, calitatea de beneficiar a sumelor ce fac obiectul crean ei fiscale, fiind, n prezent, unica form n care statele moderne percep veniturile datorate bugetului de stat.

41

Stabilizarea sistemelor bancare: aspecte juridice privind mecanismul bncii - punte i transferul n proprietate public temporar n legislaia Regatului Unit al Marii Britanii
Rezumat: n ultimii ani, n contextul crizei financiare, jurisdiciile europene au adoptat anumite msuri cu caracter de noutate n legtur cu restructurarea instituiilor de credit, avnd ca scop consolidarea cadrului juridic privind interven ia timpurie i de soluionare a situaiei instituiilor de credit n dificultate, n concordan cu cele mai bune practici internaionale. Una dintre cele mai importante msuri de restructurare pe care diverse legislaii europene le pun n prezent la ndemna autoritilor I. Scurt istoric

Adrian Dorel Dumitrescu Consilier juridic-Direcia Juridic Banca Naional a Romniei

competente l constituie mecanismul bncii-punte. Expunerea de mai jos i propune s nfieze unele dintre aspectele eseniale de natur juridic care sunt reglementate n legislaia britanic privind banca-punte i care au devenit ulterior puncte de referinpentru alte reglementri europene n materie. Cuvinte-cheie: restructurare bancar; banc-punte; transfer n proprietate public. nfiinareaa 32 de bnci-punte n care au fost plasate 114 bnci cu active nsumnd circa 90 miliarde de dolari. II. Noiuneade banc-punte n legislaia Regatului Unit n Regatul Unit, The Banking Act adoptat n 2009 (denumit n continuare Actul) a instituit un regim special de soluionare a situaiei instituiilor de credit aflate n dificultate financiar. Regimul special de soluionare este format din msurile de stabilizare, procedura insolveneibancare i procedura administrrii bancare (speciale). Cele trei msuri de stabilizare sunt (i) transferul ctre un achizitor din sectorul privat, (ii) transferul ctre o banc-punte i (iii) transferul n proprietate public temporar (seciunea1 din Act). Prezentul studiu are ca obiect prezentarea unor aspecte n legtur cu a doua msur de stabilizare, respectiv transferul ctre o banc-punte. Potrivit seciunii 12 din Act, transferul ctre o banc-punte reprezint transferul total sau parialal unei instituii de credit ctre o companie deinut integral de Banca Angliei.

oiunea de banc-punte a aprut n Statele Unite prin Competitive Equality Banking Act, adoptat n anul 1987, care a pus acest instrument la dispoziia Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) pentru soluionareaacelor situaiin care achiziionarean timp util a unei instituii de credit n dificultate nu putea fi realizat din cauza lipsei de oferte din partea unor cumprtori din sectorul privat. Prin mecanismul bncii-punte se realizeaz transferul activelor i pasivelor de la instituia de credit n dificultate financiar ctre o instituie de credit nou, nfiinat n acest scop de ctre FDIC i care, avnd prin excelenun caracter temporar, funcioneaz pn n momentul vnzrii sale ctre un tercumprtor din sectorul privat, la o dat ulterioar. Acest fapt conduce la furnizarea nentrerupt a serviciilor bancare pentru clien i, acordndu-se FDIC suficient timp pentru a evalua i a oferi banca spre vnzare. n perioada 1987-1994 FDIC a folosit acest instrument de stabilizare n 10 situaii,prin

42

III.1.Condiii 1.1.Condiii generale Actul arat c orice msur de stabilizare poate fi adoptat n privinaunei instituiide credit, numai n cazul n care Financial Services Authority (FSA) apreciaz c sunt ndeplinite urmtoarele condiii: (i) instituiade credit nu mai ndeplinete sau este posibil s nu mai ndeplineasc condiiile prevzute la seciunea 41 alin.1 din Financial Services and Markets Act 20001; (ii) este rezonabil s se considere c nu vor fi luate msurile necesare de ctre banc sau n privinabncii, astfel nct institu ia de credit s ndeplineasc condiiilemenionateanterior. 1.2. Condiii speciale Banca Angliei poate lua o msur de stabilizare, inclusiv de transfer ctre o banc-punte, numai dac apreciaz c, avnd n vedere interesul public, luarea msurii este necesar pentru: (i) stabilitatea sistemului financiar al Regatului Unit; (ii) meninerea ncrederii publicului n stabilitatea sistemului bancar; sau (iii) protecia deponenilor . nainte de a decide cu privire la ndeplinirea primei condiii, Banca Angliei trebuie sa consulte FSA si Trezoreria (seciunea8 din Act). 2. Procedura transferului de active i pasive ctre banca-punte. n scopul realizrii transferului, Banca Angliei emite una sau mai multe decizii de transfer de proprietate (active i pasive). Din interpretarea seciunii 34 din Act, rezult c transferul produce efecte n virtutea deciziei Bncii Angliei, fr ncheierea vreunui contract ntre banca-punte i instituia de credit de la care se transfer activele i pasivele (transfer administrativ). Transferul activelor i pasivelor produce efecte n ciuda oricrei restricii care are rezulta din contract, lege sau n orice alt mod, inclusiv o condiiede consimmnt. Potrivit seciunii 37 din Act, o autorizaie n legtur cu orice activ sau pasiv transferat prin decizia de transfer de proprietate va continua s aib efect n ciuda transferului. Prin autorizaie se nelege permisiunea, aprobarea sau orice alt document permisiv n legtur cu orice activ sau pasiv transferat. Decizia de transfer de active i pasive poate prevedea c banca-punte (transferee) s fie considerat, pentru orice scop avnd legtur cu transferul, ca fiind aceeai persoan cu instituia de credit de la care se transfer (transferor). Decizia de transfer poate prevedea, de asemenea, ca contractele ncheiate de instituia de la care se transfer s fie considerate ca
1

fiind ncheiate de banca-punte, precum i faptul c procedurile judiciare referitoare la orice activ sau pasiv transferat s fie continuate n relaie cu banca-punte (seciunea36 din Act). O alt dispoziieare ca scop prevenirea aplicrii clauzelor contractuale referitoare la cazurile de nerespectare a obligaiilor(events of default). Clauza de event of default este definit ca fiind acea prevedere dintr-un contract conform creia, n cazul producerii unui eveniment sau a unei situaiispecificate, contractul este considerat terminat, modificat sau nlocuit, ori se nate dreptul de a solicita terminarea, modificarea sau nlocuirea contractului, sau o sum de bani devine datorat sau nceteaz s mai fie datorat etc. Ca atare, decizia Bncii Angliei de transfer de active i pasive poate prevedea n mod expres c decizia de transfer nu va fi luat n considerare n aprecierea faptului dac o clauz de default este aplicabil sau nu (seciunea38 din Act). 3. Obligaiide notificare si raportare ndat dup emiterea deciziei de transfer, Banca Angliei transmite o copie a deciziei ctre instituia de credit n cauz, Trezorerie i FSA. De asemenea, ndat dup emitere, Banca Angliei public o copie pe pagina sa de internet i n dou ziare alese de Banca Angliei pentru a maximiza probabilitatea ca decizia s ajung la cunotina persoanelor posibil sa fie afectate. Trezoreria transmite Parlamentului o copie dup decizia primit (seciunea41 din Act). Banca Angliei trebuie s raporteze ctre The Chancellor of the Exchequer despre activitile bnciipunte. Primul raport trebuie ntocmit imediat dup ncheierea unui an de la data transferului, apoi cte un raport dup ncheierea fiecrui an. The Chancellor of the Exchequer trebuie s depun o copie dup fiecare raport la Parlament (seciunea80). 4. Regimul bncii reziduale Prin banc rezidual se nelege instituia de credit a crei activitate a fost transferat, total sau parial, ctre o banc-punte, conform seciunii12 alin.2 din Act. Banca rezidual are obligaia ca, n schimbul unei contraprestaii rezonabile, s furnizeze acele servicii i faciliti care sunt necesare pentru a permite bnciipunte s desfoare n mod efectiv activitatea care i-a fost transferat (seciunile63 i 64 din Act). Ulterior transferului unei pria activitiictre o banc-punte, banca rezidual intr n procedura administrrii bancare speciale. n acest scop, Banca Angliei adreseaz instanei o cerere pentru pronunarea

Condiiile respective se refer la statutul juridic, sediul, persoane aflate n relaii speciale cu instituia de credit, resurse adecvate, reputaia

43

hotrrii de instituire a procedurii de administrare bancar. Cererea poate fi formulat dac Banca Angliei apreciaz c banca rezidual este sau este probabil c va fi n incapacitate de a-i plti datoriile ca urmare a deciziei de transfer de active si pasive ctre banca punte (seciunile136, 142 i 143 din Act). Prin hotrrea judectoreasc (ordinul) de instituire a procedurii de administrare bancar special, instana desemneaz o persoan ca administrator al bncii reziduale. Numai persoana care are calitatea de practician n insolven este eligibil pentru a fi desemnat ca administrator al bncii reziduale (seciunea141 din Act). Administratorul bancar are ca obiectiv prioritar s asigure c banca rezidual furnizeaz serviciile i facilitile care suntnecesare, n opinia Bncii Angliei, pentru ca banca-punte s i poat desfura n mod efectiv activitatea. Administratorul bancar trebuie s rspund la orice solicitare din partea Bncii Angliei de a ncheia un contract prin care banca rezidual s furnizeze servicii i facilit i ctre banca-punte (seciunea138 alin.4 din Act). Obligaiade ndeplinire a obiectivului prioritar al administrrii bancare nceteaz n momentul n care Banca Angliei transmite administratorului special o notificare despre faptul c banca rezidual nu mai este necesar bncii-punte, denumit Notificare de ndeplinire a Obiectivului 1 (seciunea 139 alin.1 din Act). Pn n momentul n care Banca Angliei transmite notificarea de ndeplinire a obiectivului prioritar, administratorului bancar i revine obligaiade a furniza Bncii Angliei informaiile solicitate de aceasta i s i acorde accesul la evidenele bncii reziduale. De asemenea, administratorul trebuie s furnizeze informaii i s asigure accesul la evidene la solicitarea bncii-punte. n plus, administratorul bancar are obligaia de a informa banca-punte i de a-i da posibilitatea de a participa la orice discuie dintre administratorul bancar i alt persoan care are, sau ar putea avea, efecte cu privire la ndeplinirea obiectivului prioritar. Al doilea obiectiv al administratorului bancar l reprezint administrarea normal a bncii reziduale (seciunea 137 din Act), urmrind fie s salveze banca rezidual as a going concern, fie s obin pentru creditorii bncii reziduale un rezultat mai bun dect s-ar fi obinutdac banca rezidual ar fi intrat n lichidare. n cazul n care are loc un transfer de active i pasive de la banca-punte la o alt persoan, Banca Angliei poate impune obligaiade a furniza serviciile i facilitile necesare ctre aceast persoan (seciunea 65). n cazul unui transfer de aciuni emise de banca-

punte, Banca Angliei poate impune bncii-punte obligaiade asigura continuitate (seciunea68 din Act). 5. Vnzarea bncii-punte 5.1. Transferul aciunilor bncii-punte Banca Angliei poate emite una sau mai multe decizii de transfer de aciuni ale bncii-punte. n cazul n care Banca Angliei a dispus transferul de aciuni ale bnciipunte ctre o companie deinutn integralitate de Banca Angliei, de Trezorerie sau de o persoan desemnat de Trezorerie, Banca Angliei poate decide retransferarea aciunilor ctre banca-punte iniial (seciunea 31 din Act). 5.2. Transferul de active i pasive Banca Angliei poate emite una sau multe decizii de transfer de active i pasive de la banca-punte. Anterior adoptrii unei astfel de decizii, Banca Angliei trebuie s consulte FSA i Trezoreria (seciunea 43 din Act). n acest caz, Banca Angliei poate dispune retransferarea activelor i pasivelor numai dac transferul s-a realizat ctre o companie deinut n integralitate de Banca Angliei, de Trezorerie sau de ctre o persoan desemnat de Trezorerie (seciunea44 alin.3 din Act). rar 6. Transferul n proprietate public tempo-

Trezoreria poate lua msura de stabilizare constnd n transferul n proprietate public temporar a unei instituii de credit, numai dac apreciaz c: (i) luarea msurii este necesar pentru a ndeprta sau a reduce o ameninare serioas la adresa stabilitii sistemului financiar al Regatului Unit; (ii) luarea msurii este necesar pentru protejarea interesului public, n cazul n care Trezoreria a furnizat asisten financiar instituiei de credit respective, cu scopul de a ndeprta sau a reduce o ameninare serioas la adresa stabilitii sistemului financiar al Regatului Unit. nainte de a decide cu privire la ndeplinirea acestor condiii, Trezoreria trebuie sa consulte Banca Angliei i FSA (seciunea9 din Act). n scopul realizrii transferului Trezoreria emite unul sau mai multe ordine de transfer de aciuni ctre o persoan desemnat de Trezorerie, sau ctre o companie deinutn ntregime de Trezorerie (seciunea 13 din Act). Transferul se produce n virtutea ordinului Bncii Angliei, fr ncheierea vreunui contract i prin derogare de la orice restricie care are rezulta din contract, lege sau n orice alt mod, inclusiv o condiiede consimmnt. Ordinul de transfer de aciunipoate prevedea ca entitatea ctre care au fost transferate aciunile s fie considerat - pentru orice scop avnd legtur cu transferul - ca fiind aceeai persoan cu persoana de la

44

care s-au transferat aciunile. Ordinul de transfer de aciunipoate prevedea, de asemenea, ca acele contracte ncheiate de persoana de la care se transfer s fie considerate ca fiind ncheiate de entitatea care le-a dobndit, precum i faptul c procedurile juridice referitoare la orice activ sau pasiv transferat s fie continuate n relaie cu noul proprietar al aciunilor (seciunea 18 din Act). Ordinul de transfer de aciuni poate prevedea ntreruperea listrii aciunilor . Prin ordinul de transfer Trezoreria poate dispune ncetarea sau modificarea contractului unui director al instituiei de credit, sau poate numi un director (seciunea 20 din Act). Ordinul de transfer de aciuni poate prevedea c transferul de aciuniproduce efecte fr necesitatea unei nregistrri, poate s confere dreptul noului proprietar sa fie nregistrat cu privire la aciunile transferate, respectiv poate solicita unei persoane s efectueze o nregistrare (seciunea21). ndat dup emiterea ordinului de transfer de aciuni, Trezoreria transmite o copie a ordinului catre instituia de credit n cauz, Banca Angliei i FSA. De asemenea, ndat dup emitere, Trezoreria public o copie pe pagina sa de internet i n doua ziare alese de Trezorerie, pentru a maximiza probabilitatea ca decizia s ajung la cunotina persoanelor posibil s fie afectate (seciunea25 din Act). Trezoreria trebuie sa depun la Parlament un

raport despre activitatea bncii. Primul raport trebuie ntocmit imediat dup ncheierea unui an de la data transferului de aciuni, apoi cte un raport dup ncheierea fiecrui an. Obligaia de transmitere a rapoartelor catre Parlament continu s existe pn n momentul n care nici o aciune emis de instituia de credit nu mai este deinut de persoana desemnat de Trezorerie sau de ctre o companie deinutn ntregime de Trezorerie (seciunea81). Trezoreria poate emite unul sau mai multe ordine de transfer de aciuni de la primul dobnditor ctre un al doilea dobnditor. Ordinul de transfer secundar poate avea ca obiect aciuniemise de instituia de credit nainte de emiterea ordinului original de transfer i transferate prin ordinul original de transfer, sau aciuni emise de instituia de credit dup emiterea ordinului original de transfer. Ordinul de transfer secundar nu poate transfera aciunile ctre instituia de credit care le-a emis (seciunea28 din Act). Trezoreria poate emite unul sau mai multe ordine de transfer de proprietate, prin care s fie transferate activele si pasivele instituiei de credit cu privire la care a fost aplicat msura transferului n proprietate public temporar (seciunea 45). Ulterior transferului de active i pasive, instituia de credit rezidual intr n procedura administrrii bancare speciale (seciunea152 alin.2 din Act).

45

Jurisprudena Uniunii Europene referitoare la calculul indemnizaiei de concediu de odihn i transpunerea principiilor formulate de ctre Curtea de Justiie a Uniunii Europene n contractul colectiv de munc ncheiat la nivelul Bncii Naionale a Romniei
Rezumat: Afirmndu-se nc o dat prin rolul su activ de garant al interpretrii i aplicrii uniforme a dreptului Uniunii Europene, Curtea de Justiie a Uniunii Europene, n hotrrile referitoare la cauzele C-155/10, Williams i alii/British Airways plc, C - 471/08 Parviainen i C - 194/08 Gassmayr identific principiile n baza crora se calculeaz cuantumul indemnizaieide concediu de odihn ce se cuvine unui salariat pe perioada concediului de odihn anual.

Bianca Dana Scorea Consilier juridic principal Direcia Resurse Umane Banca Naional a Romniei

Banca Naional aRomniei a transpus n Contractul colectiv de munc pentru perioada 1.03.201228.02.2013, n definiia sporurilor permanente de la art. 10 din contractul colectiv, principiile statuate de ctre Curtea de Justiie a Uniunii Europene n jurisprudena sa, modificnd astfel, n beneficiul salariailor , modalitatea de calcul a indemnizaiei de concediu de odihn. Cuvinte-cheie: calcul indemnizaiei de concediu de odihn, sporuri permanente.

I. Hotrrea din 15 septembrie 2011, Cauza C-155/10, Williams i alii/British Airways plc nul trecut Curtea de Justiie a Uniunii Europene de la Luxemburg, prin Hotrrea din 15 septembrie 2011, Cauza C-155/10, Williams i alii/British Airways plc1, afirmndu-se nc o dat prin rolul su activ de garant al interpretrii i aplicrii uniforme a dreptului Uniunii Europene, conferit de art. 267 TFUE (Tratatul privind funcionarea Uniunii Europene), a statuat asupra principiilor n baza crora se calculeaz cuantumul indemnizaieide concediu de odihn care se cuvine unui salariat pe perioada concediului de odihn anual. n cauza menionat, doamna Williams, pilot de linie, angajat a companiei British Airways, a contestat calculul indemnizaieide concediu de odihn,

efectuat numai in nd cont de salariul de baz, considernd c indemnizaia de concediu de odihn trebuie s se bazeze pe ntreaga remuneraie, inclusiv prime. Potrivit prevederilor din contractul colectiv de munc aplicabil salariailor companiei British Airways, salariul piloilor de linie era compus din 3 elemente: 1) salariul de baz; 2) un spor pentru timpul petrecut n zbor, de 10 lire sterline pe or de zbor programat, reprezentnd venit n totalitate impozabil; 3) un spor pentru timpul petrecut n afara bazei de 2,73 lire sterline pe or, din care numai 18% este considerat venit impozabil n timp ce 82% este considerat ca fiind pltit pentru acoperirea cheltuielilor ocazionate de timpul pe care piloiierau obligais-l petreac n afara bazei. Instana de trimitere, Curtea Suprem a Marii Britanii, a suspendat judecarea cauzei i a solicitat Curii

http://curia europa eu/

46

de Justiie precizri referitoare la indicaii pe care dreptul european le d cu privire la calculul indemnizaieide concediu de odihn pentru un pilot de linie. A mai precizat c timpul de zbor al unui pilot depinde de rut i de planul zborurilor i este, n mod normal, de 15 zile pe lun. n hotrrea n analiz Curtea de Justiie a afirmat c, n cuprinsul art. 7 din Directiva 2003/88/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 4 noiembrie 2003 privind unele aspecte ale organizrii timpului de munc2 nu se ofer nicio indicaieexpres cu privire la calculul indemnizaiei de concediu dar expresia concediu anual pltit trebuie interpretat n sensul c pe durata concediului anual remuneraia salariatului trebuie meninut.Scopul pliiconcediului de odihn este acela de a pune salariatul ntr-o situaie comparabil cu perioadele de munc. De asemenea, a afirmat c atunci cnd salariul este alctuit pe lng salariul de baz i din alte elemente constitutive este necesar o analiz mai detaliat. n acest sens a stabilit c fac parte n mod obligatoriu din indemnizaiade concediu anual i compensaiilepentru orice inconveniente legate, n mod intrinsec, de executarea sarcinilor care revin lucrtorului potrivit contractului su de munc (n cazul prezentat sporul pentru timpul petrecut n zbor). Dimpotriv, nu fac parte din indemnizaia de concediu, primele i sumele acordate pentru compensarea unor cheltuieli intervenite cu ocazia executrii sarcinilor care i revin lucrtorului
2 3

n baza contractului individual de munc (n cazul prezentat, sumele acordate piloilorpentru compensarea cheltuielilor legate de timpul petrecut n afara bazei). II. Jurisprudena anterioar a Curii de Justiie a Uniunii Europene cu privire la indemnizaiade concediu de odihn n legtur cu subiectul menionat, ntr-o jurispruden anterioar (Hotrrea din 1 iulie 2010, Parviainen, C-471/08, Hotrrea din 1 iulie 2010, Gassmayr, C-194/08)3, Curtea de Justiie a precizat c indemnizaia de concediu trebuie s cuprind toate elementele aferente statutului personal i ale calificrilor profesionale ale salariatului. Curtea de Justiie asubliniat c judectorul naionalare sarcina s aprecieze dac elementele care compun remuneraiaglobal a unui lucrtor corespund criteriilor menionate. Amintim c deciziile Curii de Justiie sunt obligatorii i pentru celelalte instane naionale din statele membre chemate s soluioneze probleme similare. III. Indemnizaia de concediu de odihn n legislaiaromneasc Referitor la concordan a dintre legisla ia romneasc i principiile enunate de Curtea de Justiie n jurisprudena sa se pot face o serie de precizri.

Publicat n JO L 299, 18 11 2003, p 9-19; http://curia europa eu/

47

Art.150 din Legea 53/2003 privind Codul Muncii, republicat, stabilete un prag minimal pentru calculul indemnizaieide concediu: aceasta nu poate fi mai mic dect salariul de baz, indemnizaiile si sporurile cu caracter permanent cuvenite pentru perioada respectiv. Legiuitorul romn stabilete i modalitatea de calcul a indemnizaieide concediu, aceasta reprezentnd media zilnic a drepturilor salariale (salariul de baz, indemnizaiile si sporurile cu caracter permanent) din ultimele 3 luni anterioare celei n care s-a efectuat concediul, multiplicat cu numrul de zile de concediu. Observm c legiuitorul nu definete sporurile permanente preciznd c acestea sunt prevzute n contractul individual de munc al salariatului. n acest sens considerm c, soluia adoptat de legiuitor de a lsa la latitudinea negocierii individuale dintre angajator i salariat stabilirea sporurilor permanente limiteaz dreptul salariailor dea beneficia pe perioada de concediu de odihn de o indemnizaiede concediu de odihn la nivelul remuneraiei pe care salariatul o primete pe parcursul desfurrii activitii. I V. Tr a n s p u n e r e a p r i n c i p i i l o r d i n jurisprudena Uniunii Europene referitoare la calcul indemnizaiei concediului de odihn n contractul colectiv de munc ncheiat la nivelul Bncii Naionalea Romniei Banca Naionala Romniei a fost receptiv la jurisprudena Curiide Justiie a Uniunii Europene i a transpus principiile statuate de aceasta n Contractul colectiv de munc pentru perioada 1.03.201228.02.2013, ncheiat n urma negocierii purtate de ctre Banca Naionala Romniei reprezentat de comisia de negociere cu reprezentaniialei ai salariailor . Astfel a fost modificat, n beneficiul salariailor , modalitatea de calcul a indemnizaiei concediului de odihn, ntruct art. 10 din contractul colectiv de munc menionat definete, n concordan cu principiile menionate, sporurile permanente: Elementele salariale aferente experienei i calificrilor profesionale ale salariatului (spor de vechime n munc, spor de doctorat) i compensaiile pentru inconvenientele legate n mod intrinsec de executarea i natura sarcinilor care revin salariatului potrivit contractului su de munc (ex: spor pentru lucru n timpul nopii, etc.) indiferent de modul de calcul, orar sau lunar. Salariailor Bncii Naionale a Romnei li se asigur n acest fel, pe perioada concediului de odihn anual o indemnizaie de concediu de odihn comparabil cu venitul pentru perioada n care acetia i desfoar activitatea. Precizm c n contractul colectiv de munc anterior nu erau definite sporurile permanente, iar n

calcul concediului de odihn erau luate numai elemente aferente experienei, statutului i calificrilor profesionale ale salariatului, precum sporul de vechime, indemnizaia de conducere i sporul pentru titlul de doctor. n acest fel, pentru salariaiicare beneficiau i de alte sporuri, venitul obinut pe perioada concediului de odihn (indemnizaia de concediu de odihn) era inferioar venitului obinut pe perioada desfurrii activitii. V. Concluzii Potrivit principiilor stabilite n Hotrrile Curii de Justiie a Uniunii Europene (cauza C-155/10, Williams i alii/British Airways plc, cauza C-471/08 Parviainen i cauza C-194/08 Gassmayr) considerm c, din calculul indemnizaiei de concediu de odihn fac parte n mod obligatoriu salariul de baz, elementele salariale aferente statutului personal i calificrilor profesionale al salariatului, compensaiile pentru orice inconveniente legate, n mod intrinsec, de executarea sarcinilor care revin salariatului potrivit contractului su de munc. Dimpotriv, potrivit afirmaiei Curii de Justiie a Uniunii Europene, se exclud din calculul indemnizaiei concediului de odihn primele i sumele acordate pentru compensarea unor cheltuieli intervenite cu ocazia derulrii raportului de munc. De asemenea, este de dorit ca legiuitorul romn s reformuleze prevederile din Codul muncii referitoare la stabilirea sporurilor permanente, prin definirea prin lege a acestora i astfel s transpun ntocmai n legislaia romneasc principiile statuate de ctre Curtea de Justi ie a Uniunii Europene n jurispruden a sa referitoare la calculul indemnizaiei concediului de odihn.

48

Reglementri ale Bncii Naionale a Romniei, prezentare i comentarii,

publicate n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, n perioada 1.01.2012-31.03.2012
Material realizat de Daniela Boda i Cristina Lctu Consilieri Juridici - Direcia Juridic, a Bancii Naionale a Romniei Rezumat: Materialul cuprinde prezentarea, pe scurt, a reglementrilor relevante emise de Banca Naional Romniei n perioada 1 ianuarie 2012 31 martie 2012. Cuvinte-cheie: regulamente, Banca Naional a Romniei, Centrala Incidentelor de Pli, Centrala Riscului de Credit. Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 1/9.01.2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 49/20.01.2012 a data de 20.01.2012 a fost publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, n r. 4 9 , R e g u l a m e n t u l p r i v i n d organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli(CIP). Obiectul Regulamentului l constituie organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli(CIP) pentru gestionarea informaieispecifice incidentelor de pli. Actul normativ definete incidentul de plat i situaiile care determin incidentul de plat major i cuprinde dispoziiireferitoare la: - Structura bazei de date a Centralei Incidentelor de Pli(CIP)i accesarea acesteia. - Regimul informaiei privind incidentele de pli; transmiterea i nregistrarea informaiei privind incidentele de pl i; interdici a bancar; suspendarea/reluarea/anularea nregistrrilor privind incidentele de plidin baza de date a CIP; organizarea i gestionarea informaiei privind incidentele de pli nregistrate n baza de date a CIP; difuzarea de ctre CIP a informaieiprivind incidentele de pli. - Corectarea informaiilor eronate care nu au fost nregistrate n baza de date a CIP, respectiv corectarea erorilor pentru informaiile nregistrate n baza de date a CIP.

Daniela Boda Consilier Juridic - Direcia Juridic Banca Naional a Romniei

- Rspunderea persoanelor declarante pentru veridicitatea i integritatea informaiei privind incidentele de pli,transmis la CIP, precum i regimul sancionator . Ca element de noutate, trebuie semnalat faptul c regulamentul nu mai conin e nicio prevedere referitoare la modalitatea de transmitere i nscriere n Fiierul Naional de Incidente de Pli a informaiei privind pierderea, furtul, distrugerea sau anularea instrumentelor. Prin noul regulament, Banca Naional a Romniei a redus cuantumul amenzilor aplicate instituiilorde credit care au declarat cu ntrziere sau nu au declarat incidentele de pli ctre CIP i/sau nu le-au notificat ctre client, amenzile fiind cuprinse ntre 500 lei i 2000 lei. Instituiilede credit care au eliberat formulare de cec titularilor de cont aflain interdiciebancar, vor fi sancionate cu amend de 2.500 lei. Prin comparaie, Regulamentul nr.1/2001 prevedea amenzi cuprinse ntre 500 lei i 5000 lei, iar pentru instituiilede credit care au eliberat formulare de cec titularilor de cont aflai n interdiciebancar era prevzut o amend de 5000 lei. Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr.1/2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli a intrat n vigoare la 6 februarie 2012. ncepnd cu aceast dat se abrog Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr.1/2001 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr.120 din 9 martie 2001. Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 1/09.01.2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I nr. 49 din 20.01.2012

49

Avnd n vedere prevederile art. 2 alin. (2) lit. b), ale art. 22 alin (1), ale art. 24 i 49 din Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei, n conformitate cu prevederile Legii nr. 58/1934 asupra cambie i biletului la ordin, cu modificrile i completrile ulterioare, i ale Legii nr. 59/1934 asupra cecului, cu modificrile i completrile ulterioare, n temeiul art. 48 din Legea nr. 312/2004, Banca Naional a Romniei emite prezentul regulament: CAPITOLUL I Dispoziii generale SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare i definiii Art. 1. - (1) Obiectul prezentului regulament l constituie organizarea i func ionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli, denumit n continuare CIP. (2) CIP gestioneaz informa ia specific incidentelor de pli, pentru interesul public, inclusiv pentru scopurile specifice utilizatorilor. Art. 2. - Pentru scopurile prezentului regulament: 1. Incidentul de plat este nendeplinirea ntocmai i la timp a obligaiilor titularilor de cont n timpul procesului de decontare a instrumentului de plat, obligaii rezultate prin efectul legii, a cror nendeplinire este adus la cunotina CIP de ctre persoanele declarante. 2. Incidentul de plat major este incidentul de plat determinat de nregistrarea uneia din urmtoarele situaii: a) n cazul cecului: a1) cec refuzat la plat pentru c a fost emis fr autorizarea trasului; a2) cec refuzat la plat din lips total de disponibil, n cazul prezentrii la plat nainte de expirarea termenului de prezentare; a3) cec refuzat la plat din lips parial de disponibil, n cazul prezentrii la plat nainte de expirarea termenului de prezentare; a4) cec refuzat la plat pentru c a fost emis cu dat fals; a5) cec refuzat la plat pentru c a fost emis de un trgtor aflat n interdiciebancar; b) n cazul biletului la ordin i al cambiei: b1) bilet la ordin/cambie cu scaden la vedere refuzat() la plat din lips total de disponibil, n cazul

prezentrii la plat n termen; b2) bilet la ordin/cambie cu scaden la vedere refuzat() la plat din lips parialde disponibil, n cazul prezentrii la plat n termen; b3) bilet la ordin/cambie cu scaden la un anume timp de la vedere, la un anume timp de la data emiterii sau la o dat fix refuzat() la plat din lips total de disponibil, n cazul prezentrii la plat la termen; b4) bilet la ordin/cambie cu scaden la un anume timp de la vedere, la un anume timp de la data emiterii sau la o dat fix refuzat() la plat din lips parial de disponibil, n cazul prezentrii la plat la termen. 3. Instrumentul de plat este oricare din urmtoarele mijloace de plat: cec, cambie, bilet la ordin. 4. Interdicia bancar este regimul impus de ctre o instituie de credit tras unui titular de cont prin care se interzice acestuia emiterea de cecuri pe o perioad de un an, ca urmare a unui incident de plat major produs cu cec. 5. Obligatul la plat este persoana fizic sau juridic, rezident ori nerezident, care prin emiterea/acceptarea unui instrument de plat este inuts onoreze obligaia asumat; obligatul la plat pentru cec este trgtorul, pentru cambie este trasul acceptant, iar pentru bilet la ordin este subscriitorul. 6. Persoanele declarante la CIP sunt: - instituiile de credit - persoane juridice romne, pentru toate informaiile privind incidentele de pli produse de ctre proprii titulari de cont sau de cei din unitilelor teritoriale; - sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit strine, pentru toate informaiile privind incidentele de pli produse de ctre proprii titulari de cont. 7. Persoana acreditat este angajatul autorizat de conducerea persoanei declarante s transmit la i s recepioneze de la CIPinformaii privind incidentele de pli. 8. Persoanele cu risc sunt persoanele fizice sau juridice, rezidente ori nerezidente, care au fost nscrise n Fiierul Naional al Persoanelor cu Risc, ca urmare a nregistrrii pe numele lor a unuia sau mai multor incidente de plat majore. 9. Utilizatori sunt persoanele declarante, Banca Naionala Romniei, Parchetul de pe lng nalta Curte de Casaie i Justiie i Ministerul Administraiei i Internelor cu unitile lor teritoriale, instanele judectoreti, alte instituii ale statului cu atribuii de supraveghere i control; persoanele fizice i alte persoane juridice, rezidente sau nerezidente, prin intermediul instituiilorde credit, n condiiilelegii.

50

SECIUNEA a 2-a Structura bazei de date a CIP i accesarea acesteia Art. 3. - CIP organizeaz i gestioneaz baza de date care cuprinde: a) Fiierul Naional de Incidente de Pli, denumit n continuare FNIP, este un fiier de interes general ce conine incidente de pli cu cecuri, cambii, bilete la ordin i care este structurat astfel: a1) Fiierul Naionalde Cecuri (FNC); a2) Fiierul Naionalde Cambii (FNCb); a3) Fiierul Naio nal de Bilete la Ordin (FNBO); b) Fiierul Naional al Persoanelor cu Risc, denumit n continuare FNPR, conine incidentele de plimajore nregistrate pe numele unei persoane fizice sau juridice, rezidente ori nerezidente, i este alimentat automat de FNIP. Art. 4. - (1) n vederea accesrii bazei de date, persoanele declarante au obligaia s desemneze maximum 5 persoane acreditate la CIP. n acest scop, trebuie s completeze i s actualizeze formularul "Fia de acreditare la CIP a persoanelor autorizate s transmit i s recepioneze informaii privind incidentele de pli"conform anexei nr. 1. Aceast fi va fi ntocmit n dou exemplare, avnd acelai con inut, cu urmtoarele destinaii: a) exemplarul 1 - se transmite n regim confidenial direciei din Banca Naional a Romniei care coordoneaz activitatea CIP; b) exemplarul 2 - se pstreaz pentru evidenele proprii. (2) Accesarea sistemului informatic al CIP de ctre persoanele acreditate la CIP se face pe baz de nume atribuit de Banca Naionala Romniei. (3) Accesarea bazei de date a CIP de ctre persoanele declarante se poate face zilnic. CAPITOLUL II Regimul informaiei privind incidentele de pli SECIUNEA 1 Transmiterea i nregistrarea informaiei privind incidentele de pli Art. 5. - Persoanele declarante sunt obligate s raporteze la CIP, la termenele i n condiiile prevzute de prezentul regulament, informaiile privind incidentele de pli. Art. 6. - Fluxul informaional privind transmiterea, nregistrarea, organizarea i difuzarea informaieiprivind incidentele de plieste prezentat n

anexa nr. 2 "Fluxul informaional al Centralei Incidentelor de Pli". Art. 7. - (1) n scopul ndeplinirii obligaiei prevzute la art. 5, persoana declarant trebuie s transmit la CIP, n format electronic prin Reeaua de comunicaiiinterbancar, informaiaprivind incidentele de pli. (2) n cazul n care instituia de credit tras, a trasului acceptant sau a subscriitorului a decis refuzul la plat al cecului, cambiei ori biletului la ordin, persoana declarant are obligaia ca, cel trziu n ziua bancar urmtoare zilei refuzului, s transmit la CIP refuzurile la plat pentru cecuri, cambii i bilete la ordin. Transmiterea acestor informaii se realizeaz prin utilizarea "Formularului de raportare a refuzurilor bancare cu cecuri" (F3A), a "Formularului de raportare a refuzurilor bancare cu cambii" (F3B) sau a "Formularului de raportare a refuzurilor bancare cu bilete la ordin" (F3C), dup caz. Coninutul acestor formulare i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 3. Art. 8. - Banca Naional a Romniei va asigura, la sediul su central, condiiile tehnice care s permit nregistrarea, gestionarea i difuzarea, cu operativitate, fr alterri, pe suport electronic, a informaiilorprivind incidentele de pli. Art. 9. - (1) nregistrarea informaiein baza de date a CIP poate fi efectuat dac informaiatransmis de ctre o persoan declarant respect standardele de con inut i modul de completare a formularelor prevzute n prezentul regulament. (2) Dup nregistrarea informaiei n baza de date a CIP, persoana declarant poate prelua, prin intermediul aplicaiei CIP, "Cererea de nscriere a refuzului bancar privind cecul" (3A), "Cererea de nscriere a refuzului bancar privind cambia" (3B) sau "Cererea de nscriere a refuzului bancar privind biletul la ordin" (3C), dup caz. Instituiade credit are obligaias pun la dispoziia fiecrui client cererile care conin informaiile nscrise pe numele/denumirea sa, cel trziu n ziua urmtoarea nscrierii la CIP a refuzului. Coninutulacestor formulare este prezentat n anexa nr.3. SECIUNEA a 2-a Interdicia bancar Art. 10. - n cazul nregistrrii n baza de date a CIP a unui incident de plat major cu cec care genereaz interdicie bancar, instituia de credit este obligat s notifice titularului de cont declararea acestuia n interdicie bancar cu scopul de a preveni producerea unor noi incidente de plii pentru a sancionatitularul

51

de cont care a generat incidentul n circuitul bancar. Pentru notificarea clientului cu privire la declararea interdiciei bancare, instituia de credit va adresa titularului de cont o "Somaie", conform anexei nr. 4. Aceasta va cuprinde interdicia de a emite cecuri pe o perioad de un an ncepnd cu data nregistrrii la CIP a incidentului de plat major, precum i obligaia de a restitui, de ndat, instituiei de credit (instituiilor de credit) al crei (cror) client este formularele de cec aflate n posesia sa i/sau a mandatarilor si. Somaiava putea fi transmis titularului de cont cel trziu n ziua bancar urmtoare zilei nscrierii la CIP a refuzului. SECIUNEA a 3-a Suspendarea/Reluarea/Anularea nregistrrilor privind incidentele de pli din baza de date a CIP Art. 11. - (1) Suspendarea interdiciei bancare nregistrat n baza de date a CIP se face de ctre persoanele declarante, n baza unei hotrri judectore ti executorii, prin care se dispune suspendarea interdiciei. (2) nregistrarea suspendrii interdiciei bancare se realizeaz pentru fiecare incident de plat major cu cec prin utilizarea "Formularului de suspendare/reluare a interdiciei bancare" (F5). Coninutulacestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 5. (3) nregistrarea suspendrii interdiciei bancare se face de ctre persoana declarant cel trziu n ziua urmtoare datei prezentrii de ctre client a unei hotrri judectoreti prin care se dispune suspendarea acesteia. Persoana declarant nu este inutresponsabil pentru nepunerea n executare a hotrrilor judectoreti care nu i-au fost comunicate. Art. 12. - (1) n momentul n care persoana declarant a luat cunotin de ncetarea suspendrii ca urmare a respingerii cererii de anulare a interdiciei bancare, printr-o hotrre judectoreasc executorie, interdiciai reia cursul pn la mplinirea perioadei de un an, socotindu-se i timpul scurs nainte de suspendare. (2) Reluarea interdiciei bancare se realizeaz pentru fiecare incident de plat major cu cec a crei perioad de interdicie bancar a fost suspendat anterior prin utilizarea formularului F5. (3) nregistrarea relurii interdicieibancare se face de ctre persoana declarant cel trziu n ziua urmtoare datei prezentrii de ctre client a unei hotrri judectoreti prin care se dispune respingerea cererii de anulare a interdiciei bancare. Persoana declarant nu este inutresponsabil pentru nepunerea n executare a hotrrilor judectoreti care nu i-au fost comunicate.

Art. 13. - (1) Anularea nregistrrilor privind incidentele de plidin baza de date a CIP se poate face de ctre persoanele declarante, n baza unei hotrri judectoreti executorii, prin care se dispune anularea acestora. (2) Anularea incidentelor de pli cu cecuri, cambii sau bilete la ordin din baza de date a CIP se realizeaz prin utilizarea "Formularului de anulare a nregistrrilor din baza de date a CIP" (F6). (3) Anularea nregistrrilor privind incidentele de pli din baza de date a CIP se efectueaz de ctre persoana declarant cel trziu n ziua urmtoare datei prezentrii de ctre client a hotrrii judectoreti executorii, prin care se dispune anularea acestora. Coninutulacestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 6. Persoana declarant nu este inut responsabil pentru nepunerea n executare a hotrrilor judectoreti care nu i-au fost comunicate. Art. 14. - Dup nregistrarea informaiein baza de date a CIP, persoana declarant poate prelua, prin i n t e r m e d i u l a p l i c a i e i C I P, " C e r e r e a d e suspendare/reluare a interdiciei bancare" (5), "Cererea de anulare a incidentului de plat privind cecul" (6A), "Cererea de anulare a incidentului de plat privind cambia" (6B) sau "Cererea de anulare a incidentului de plat privind biletul la ordin" (6C), dup caz. Instituiade credit are obligaia s pun la dispoziia fiecrui client cererile care conin informaii nscrise pe numele/denumirea sa, cel trziu n ziua urmtoare nscrierii la CIP a cererii de suspendare/reluare a interdicieibancare sau a cererii de anulare a incidentului de plat cu cec, cambie ori bilet la ordin. Coninutul acestor formulare este prezentat n anexele nr. 5 i 6. Art. 15. - CIP nu poate anula, suspenda/relua sau modifica nregistrrile privind incidentele de pli transmise de ctre persoanele declarante. SECIUNEA a 4-a Organizarea i gestionarea informaiei privind incidentele de pli nregistrate n baza de date a CIP Art. 16. - (1) CIP asigur nregistrarea informaiilor privind incidentele de pli raportate de ctre persoanele declarante i prelucrarea acestor informaii n scopul obinerii de date agregate necesare utilizatorilor. (2) FNIP este gestionat conform necesitilor proprii ale CIP, astfel nct s poat evidenia operativ informaiileprivind: a) identificarea titularilor de cont; b) refuzul la plat al cecurilor, cambiilor sau biletelor la ordin.

52

(3) FNPR este gestionat conform necesitilor proprii ale CIP, astfel nct s poat evidenia operativ informaiileprivind: a) incidentele de plimajore; b) persoanele fizice sau juridice, rezidente ori nerezidente, aflate n interdicie bancar de a emite cecuri. Art. 17. - Informaiile privind incidentele de plisunt meninuten baza de date a CIP pe o perioad de 7 ani de la data nscrierii. SECIUNEA a 5-a Difuzarea de ctre CIP a informaiei privind incidentele de pli Art. 18. - Fluxul difuzrii informaiei privind incidentele de plideinutede CIP ctre utilizatori este prezentat n anexa nr. 2 "Fluxul informaional al Centralei Incidentelor de Pli." Art. 19. - CIP poate difuza informaiaconinut n baza sa de date din proprie iniiativ sau la cererea utilizatorilor. Art. 20. - (1) CIP difuzeaz din proprie iniiativ persoanelor declarante informaii despre incidentele de pli nregistrate n baza de date, n conformitate cu prevederile prezentului regulament. (2) n situaiaprevzut la art. 11, CIP va pune la dispoziie,pe suport electronic, n aceeai zi bancar, tuturor persoanelor declarante "Notificarea CIP privind interdicia bancar" (F7) prin care li se comunic acestora declararea de ctre o persoan declarant a titularului de cont n interdicie bancar de a emite cecuri. Coninutul acestui formular este prezentat n anexa nr. 7. (3) Persoanele declarante au obligaia ca, cel trziu n ziua urmtoare primirii notificrii CIP, s distribuie informaia privind interdicia bancar de a emite cecuri n propriul sistem intrabancar, n scopul evitrii producerii riscului ca respectivul client s genereze un nou incident de plat asupra unui cont al su. (4) Instituia de credit sau unitatea teritorial a instituiei de credit unde respectiva persoan fizic ori juridic, rezident sau nerezident, are cont deschis va face demersuri pentru recuperarea n cel mai scurt timp a tuturor formularelor de cec eliberate acesteia, n scopul evitrii riscului ca respectiva persoan s nu mai produc noi incidente de pliprin utilizarea acestora. (5) n situaiileprevzute la art. 12 i 13, CIP va pune la dispoziie pe suport electronic, n aceeai zi bancar, tuturor persoanelor declarante "Notificarea CIP privind suspendarea/reluarea interdiciei bancare" (F8) prin care li se comunic suspendarea/reluarea

interdiciei respective pentru titularul de cont din notificarea CIP. Con inutul acestui formular este prezentat n anexa nr. 8. Persoanele declarante au obligaia ca, cel trziu n ziua urmtoare primirii notificrii CIP, s distribuie aceast informaie n propriul sistem intrabancar. (6) n situaiileprevzute la art. 14 i 26, pentru anularea nregistrrilor privind incidentele majore de plat cu cec care genereaz interdicie bancar, CIP va pune la dispoziie, pe suport electronic, n aceeai zi bancar tuturor persoanelor declarante formularul F7. Persoanele declarante au obligaia ca, cel trziu n ziua urmtoare primirii notificrii CIP, s distribuie aceast informaien propriul sistem intrabancar. Art. 21. - (1) CIP difuzeaz la cerere persoanelor declarante informaii despre incidentele de plinregistrate n baza de date. (2) Persoanele declarante pot solicita CIP, pentru propriile sucursale, acordarea dreptului de consultare a bazei de date. Conectarea sucursalelor se realizeaz prin intermediul sediului lor central, pe baz de nume atribuit de Banca Naionala Romniei. (3) n situaia n care persoanele declarante nu au sucursale, acestea pot solicita acordarea dreptului de consultare a bazei de date a CIP pentru o unitate teritorial din fiecare jude. Conectarea unit ilor teritoriale se realizeaz prin intermediul sediului lor central, pe baz de nume atribuit de Banca Naional a Romniei. (4) n situaia n care o sucursal a persoanei declarante sau o unitate teritorial pierde aceast calitate, persoana declarant are obligai a s solicite CIP retragerea dreptului de consultare a bazei de date pentru aceste entiti. (5) Persoanele declarante i entitile lor prevzute la alin. (2) i (3) pot solicita informaiidin baza de date a CIP, n nume propriu sau n numele clientului, prin "Formularul de consultare" (F9) i "Cererea de consultare" (9). Coninutulacestor formulare i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 9. (6) Cererea de consultare aferent solicitrii de informaii se pune la dispoziia clientului, respectiv persoanei mputernicite de acesta, dup caz, de ctre instituiade credit creia i se adreseaz. Art. 22. - (1) Instituiile de credit vor acorda clienilordreptul de a emite cecuri n care ele figureaz ca instituiede credit tras, pe baza unei analize a riscurilor pe care le implic aceast operaiune. n acest sens, instituiade credit are obligaias consulte baza de date i informaia obinut astfel nct aceasta s fie utilizat pentru diminuarea riscurilor. (2) Pentru diminuarea riscului n utilizarea instrumentelor de plat, instituiilede credit vor pune la

53

dispoziia clienilor informaiile cu privire la utilizarea acestora, n conformitate cu legile i reglementrile aplicabile. Art. 23. - Directorul direcieicare coordoneaz activitatea CIP poate dispune sistarea difuzrii informaieiprivind incidentele de plat deinutede CIP, n cazul n care accesul la aceasta s-a fcut de ctre persoane neautorizate. CAPITOLUL III Corectarea erorilor SECIUNEA 1 Corectarea informaiilor eronate care nu au fost nregistrate n baza de date a CIP Art. 24. - (1) CIP transmite persoanelor declarante, pe suport electronic, n aceeai zi bancar, pentru informaiilecare nu au respectat prevederile art. 9 alin. (1), n scopul nregistrrii n baza de date a CIP "Formularul lista erorilor privind raportarea informaiei referitoare la incidentele de pli" (F10). Coninutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 10. (2) Corectarea acestor erori se realizeaz prin utilizarea formularelor F3A, F3B, F3C, F5, F6, F9 i F11. SECIUNEA a 2-a Corectarea erorilor pentru informaiile nregistrate n baza de date a CIP Art. 25. - (1) n cazul n care persoana declarant sesizeaz erori n privina informaiilor transmise i care au fost nscrise n baza de date a CIP, poate solicita corectarea acestora prin utilizarea "Formularului de rectificare a informaiilor nregistrate n baza de date a CIP" (F11). Coninutulacestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 11. (2) Informaiile ce pot fi rectificate sunt prezentate n anexa nr. 12 "Lista informa iilor nregistrate n baza de date a CIP ce pot fi rectificate". (3) Persoana declarant poate prelua prin intermediul aplicai ei CIP cererile 3A, 3B, 3C, corectate. Instituia de credit are obligaia s pun la dispoziiafiecrui client cererile ce l vizeaz, cel trziu n ziua urmtoare transmiterii la CIP a formularului F11. Art. 26. - Anularea nregistrrilor privind incidentele de plidin baza de date a CIP se poate face de ctre persoanele declarante, din proprie iniiativ,ca urmare a unei erori a instituieide credit, prin utilizarea formularului F6. Persoana declarant poate prelua, prin intermediul aplicaieiCIP, cererea 6A, 6B sau 6C, dup

caz. Instituiade credit are obligaias pun la dispoziia fiecrui client cererile care l vizeaz, cel trziu n ziua urmtoare transmiterii la CIP a cererilor de anulare a incidentului de plat cu cec, cambie sau bilet la ordin.Coninutul acestor formulare este prezentat n anexa nr. 6. CAPITOLUL IV Rspundere i sanciuni Art. 27. - Persoanele declarante rspund pentru veridicitatea i integritatea informaiei privind incidentele de pli,transmis la CIP. Art. 28. - CIP actualizeaz baza de date proprie cu cecurile autorizate de Banca Naional a Romniei pentru a fi puse n circulaie. Art. 29. n cazul n care persoana declarant anuleaz ntr-o lun calendaristic ntre 1 i 5 incidente de plat transmise anterior la CIP, ca urmare a unei erori, aceasta va suporta o amend de 500 lei. Pentru fiecare nou interval cuprins ntre 1 i 5 incidente de plat anulate n aceeai lun calendaristic, ca urmare a unei erori, se va aplica o amend de 500 lei. Art. 30. - (1) Instituiile de credit care au declarat cu ntrziere sau nu au declarat incidentele de pli ctre CIP, n condiiile prevzute la art. 7 i/sau nu le-au notificat ctre client, n condiiileprevzute la art. 9 alin. (2), art. 10, 14, 25 i 26, se sancioneazcu amend cuprins ntre 500 lei i 2.000 lei pentru fiecare caz, dup cum urmeaz: a) pn la 10 zile lucrtoare bancare inclusiv 500 lei; b) ntre 11 zile lucrtoare bancare i 30 zile lucrtoare bancare, inclusiv - 1.000 lei; c) peste 30 zile lucrtoare bancare - 2.000 lei. (2) Sanciuneaprevzut la alin. (1) se aplic, n aceleai condiii, i instituiilor de credit care distribuie cu ntrziere sau nu distribuie n propriul sistem intrabancar notificarea CIP privind interdicia bancar ori notificarea CIP privind suspendarea/reluarea interdicieibancare prevzute la art. 20 alin. (3). (3) Instituiile de credit care nu au pus n executare hotrrile judectoreti executorii care le-au fost comunicate i prevzute la art. 11-13 se sancioneaz cu amend de 500 lei pentru fiecare hotrre judectoreasc executorie care nu a fost pus n executare. Art. 31. - Instituiile de credit care au eliberat formulare de cec titularilor de cont aflai n interdicie bancar vor fi sancionatecu amend de 2.500 lei. Art. 32. - n cazul n care instituiilede credit nu au notificat CIP anularea unui incident de plat declarat anterior la Banca Naional a Romniei din vina lor

54

exclusiv, sustrgndu-se astfel de la plata amenzii prevzute la art. 29, vor fi sancionatecu amend de 500 lei. Art. 33. - Banca Naional a Romniei poate modifica cuantumul amenzilor prevzute n prezenta seciune. Art. 34. - (1) nclcrile prevederilor art. 29 se constat lunar de ctre direcia din cadrul Bncii Naionalea Romniei care coordoneaz activitatea CIP, n conformitate cu informaiile nregistrate n baza de date a acestuia. (2) nclcrile prevederilor art. 30-32 se constat de ctre persoanele din cadrul Direciei supraveghere, anume mputernicite de Consiliul de administraieal Bncii Naionalea Romniei. (3) Sanciunile se aplic prin ordin emis de ctre guvernator, prim-viceguvernator s au viceguvernatori. Amenzile se fac venit la bugetul de stat. CAPITOLUL V Alte dispoziii Art. 35. - Documentele care conin informaii privind incidentele de pli raportate la i primite de la CIP se arhiveaz de ctre persoanele declarante pe o perioad de 7 ani. Art. 36. - (1) Pentru serviciile de informare prestate de CIP se percepe fiecrei instituii de credit conectate la Reeaua de comunicaii interbancar un comision lunar n sum de 1.800 lei. (2) Comisionul perceput va fi proporional cu numrul de zile lucrtoare de la care instituiade credit a avut accesul la informaiile CIP, n luna pentru care se percepe comisionul. (3) n situaian care unei instituiide credit i se retrage autorizaia de funcionare de ctre Banca Naional a Romniei, comisionul perceput va fi proporional cu numrul de zile lucrtoare din ultima lun n care a funcionatca instituiede credit. (4) Comisionul prevzut la alin. (1) va fi ncasat de Banca Naional a Romniei n ultima zi bancar a lunii. Art. 37. - Banca Naional a Romniei poate modifica nivelul comisionului prevzut la art. 36. Art. 38. - Sumele provenite din comisioane sunt folosite de Banca Naional a Romniei pentru acoperirea cheltuielilor de funcionare i dezvoltare a CIP. Art. 39. - Persoanele declarante au obligaias furnizeze CIP orice informaie solicitat de aceasta n scopul desfurrii propriei activiti.

CAPITOLUL VI Dispoziii finale Art. 40. - Anexele nr. 1-12*) fac parte integrant din prezentul regulament. *) Anexele nr. 1-12 se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 49 bis, care se poate achiziionade la Centrul pentru relaiicu publicul al Regiei Autonome "Monitorul Oficial", Bucureti, os. Panduri nr. 1. Art. 41. - (1) Prezentul regulament se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, i intr n vigoare la data de 6 februarie 2012. (2) La data intrrii n vigoare a prezentului regulament se abrog Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 1/2001 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Incidentelor de Pli, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 120 din 9 martie 2001, cu modificrile i completrile ulterioare, Preedintele Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei, Mugur Constantin Isrescu Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 2/9.01.2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I nr. 49/20.01.2012 La data de 20.01.2012, a fost publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 49, Regulamentul Bncii Naionale a Romniei privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit. Obiectul Regulamentului l constituie organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit (CRC) pentru gestionarea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri, pentru scopurile specifice ale utilizatorilor, n condiiile pstrrii secretului profesional. Actul normativ definete informaia de risc de credit i operaiunile prin care persoanele declarante se expun la risc i cuprinde dispoziiireferitoare la: - Structura bazei de date a Centralei Riscului de Credit i accesarea acesteia. - Regimul informaiei de risc de credit i al informaiei despre fraudele cu carduri; transmiterea i nregistrarea informaieide risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri; organizarea i gestionarea

55

informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri; difuzarea informaiei de risc de credit i a informaieidespre fraudele cu carduri. - Corectarea informaiei transmise eronat la CRC n perioada de raportare, respectiv corectarea informaieinregistrate n baza de date a CRC. - Procedura de conciliere n cazul n care persoana recenzat contest corectitudinea unor date nregistrate n baza de date a CRC pe numele su. Rspunderea persoanelor declarante pentru veridicitatea i integritatea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri transmise la CRC precum i regimul sancionator . - Caracterul confidenial al informaiilor de risc de credit transmise la i primite la CRC. Regulamentul instituie n sarcina instituiilor financiare nebancare obligaia de raportare la CRC, n termen de cel mult 6 luni de la data eliberrii de ctre Banca Naionala Romniei a documentului care atest nscrierea acestora n Registrul special. Aceeai obligaie incumb instituiilor emitente de moned electronic i instituiilor de plat, cu deosebirea c termenul de 6 luni curge, n acest caz, de la data la care Banca Naional a Romniei constat c acestea nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare. Instituiile financiare nebancare nscrise n Registrul special care au calitatea de persoane declarante la CRC, la data intrrii n vigoare a prezentului regulament, i ca urmare a autorizrii ca institu ii de plat/institu ii emitente de moned electronic sunt radiate din Registrul special i menin calitatea de persoane declarante la CRC pn n luna cnd Banca Naional a Romniei constat c nu mai nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare. Instituiile financiare nebancare radiate din Registrul special i pierd calitatea de persoane declarante la CRC, ncepnd cu luna n care s-a efectuat radierea. n ceea ce privete instituiile emitente de moned electronic i instituiile de plat, acestea i pierd calitatea de persoane declarante la CRC ncepnd cu luna n care nu mai nregistreaz un nivel semnificativ al activitiide creditare. Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr.2/2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit a intrat n vigoare la 1 februarie 2012. ncepnd cu aceast dat se abrog Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr.1/2004 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscurilor Bancare, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr.739 din 16 august 2004.

Regulamentul nr. 2/09.01.2012 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 49/20.01.2012 Avnd n vedere prevederile art. 2 alin. (2) lit. b), ale art. 3 alin. (6), ale art. 24, ale art. 25 alin. (2) i ale art. 49 din Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei, prevederile art. 46 din Legea nr. 93/2009 privind instituiile financiare nebancare, cu modificrile i completrile ulterioare, prevederile art. 631 din Ordonana de urgen a Guvernului nr. 113/2009 privind serviciile de plat, aprobat, cu modificri prin Legea nr. 197/2010, cu modificrile i completrile ulterioare, i prevederile art. 63 din Legea nr. 127/2011 privind activitatea de emitere de moned electronic, n temeiul dispoziiilor art. 48 din Legea nr. 312/2004, al Legii nr. 93/2009, cu modificrile i completrile ulterioare, ale art. 186 alin. (1) din Ordonana de urgen a Guvernului nr. 113/2009 privind serviciile de plat, aprobat, cu modificri, prin Legea nr. 197/2010, cu modificrile i completrile ulterioare, i al Legii nr. 127/2011, Banca Naional a Romniei emite prezentul regulament. CAPITOLUL I Dispoziii generale SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare i definiii Art. 1. - (1) Obiectul prezentului regulament l constituie organizarea i funcionareala Banca Naional a Romniei a Centralei Riscului de Credit, denumit n continuare CRC. (2) CRC gestioneaz informaiade risc de credit i informaiadespre fraudele cu carduri pentru scopurile specifice ale utilizatorilor, n condi iile pstrrii secretului profesional. (3) CRC particip la schimbul transfrontalier de i n f o r m a i i n c o n f o r m i t a t e c u p r e v e d e r i l e Memorandumului de nelegere privind schimbul de informaiintre registrele de credit naionale,n vederea transmiterii acestora ctre persoanele declarante, ncheiat de Banca Naional a Romniei cu autoritile competente n materie din statele membre. Art. 2. - Pentru scopurile prezentului regulament: 1. Informaiade risc de credit cuprinde datele de identificare ale unui debitor, persoan fizic sau persoan juridic nonbancar, i operaiunile n lei i n valut prin care persoanele declarante se expun la risc

56

fa de acel debitor. Informaia de risc de credit este informaia care se raporteaz de ctre persoanele declarante, se prelucreaz i se difuzeaz de ctre CRC. Operaiunileprin care persoanele declarante se expun la risc sunt: a) acordarea de credite; b) asumarea de angajamente de ctre persoana declarant, n numele debitorului, fa de o persoan fizic, o persoan juridic, alta dect persoanele declarante, sau fa de o instituie de credit/instituie financiar din strintate; c) asumarea de angajamente de ctre persoana declarant, n numele debitorului, fa de alt persoan declarant care funcioneazpe teritoriul Romniei. 2. Informaia despre fraudele cu carduri este informaia raportat de ctre persoana declarant cu privire la nclcarea prevederilor contractuale de ctre posesorii de card de debit i/sau de credit, care ndeplinete condiiile prevzute de lege pentru a fi calificat drept fraud, suma aferent fraudei nefiind nregistrat la restane n evidenele persoanei declarante. 3. Riscul individual este suma valorilor operaiunilor prevzute la pct. 1 raportat la CRC de o persoan declarant pentru un debitor, persoan fizic sau persoan juridic nonbancar, cu condiia s fie egal ori mai mare dect limita de raportare. Riscul individual reprezint expunerea unei persoane declarante fa de un debitor i se determin de ctre persoana declarant. Pentru calculul riscului individual se iau n considerare att operaiunile desfurate de debitor n nume propriu, ct i cele desfurate mpreun cu alte persoane fizice i/sau juridice, care formeaz un grup de clieniaflain legtur/un singur debitor. Componenagrupului de persoane fizice i/sau juridice care formeaz un grup de clieni aflai n legtur/un singur debitor, denumit n continuare grup, se raporteaz la CRC. La stabilirea sferei de cuprindere a grupului, persoanele declarante vor avea n vedere urmtoarele: a) criteriile prevzute n legislaian vigoare cu privire la expunerile mari, pentru includerea persoanelor fizice i/sau juridice n categoria grup de clieniaflain legtur/un singur debitor, dup caz; b) persoana declarant s nregistreze expunere fade cel puinuna dintre persoanele din grup. 4. Persoana recenzat este persoana fizic sau persoana juridic nonbancar, nscris n baza de date a CRC ca urmare a raportrii acesteia de ctre persoana declarant. 5. Riscul global este suma riscurilor individuale raportate de toate persoanele declarante pentru acelai debitor, mai puin valoarea operaiunilor n lei i n valut prevzute la art. 2 pct. 1 lit. c). Riscul global

reprezint expunerea tuturor persoanelor declarante din Romnia fa de un singur debitor i se determin de CRC. 6. Persoanele declarante la CRC sunt: - instituiilede credit, persoane juridice romne, pentru toate informaiile de risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitile lor teritoriale din Romnia; - sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit strine, pentru toate informaiilede risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitilelor teritoriale; - instituiile financiare nebancare, persoane juridice romne, nscrise n Registrul special, pentru toate informaiilede risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitile lor teritoriale din Romnia; - sucursalele din Romnia ale instituiilor financiare strine nscrise n Registrul special, pentru toate informaiilede risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitile lor teritoriale din Romnia; - instituiile emitente de moned electronic, persoane juridice romne, care nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare, potrivit Regulamentului Bncii Naionalea Romniei nr. 8/2011 privind instituiile de moned electronic, pentru toate informaiile de risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitile lor teritoriale din Romnia; - instituiilede plat, persoane juridice romne, care nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare, potrivit Regulamentului Bncii Naionale a Romniei nr. 21/2009 privind instituiile de plat, cu modificrile i completrile ulterioare, pentru toate informaiile de risc de credit i informaiile despre fraudele cu carduri colectate din unitile lor teritoriale din Romnia. Sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit din alte state membre vor comunica n scris direciei care coordoneaz activitatea CRC opiunea de raportare a informa iei referitoare la ncadrarea debitorilor. 7. Persoana acreditat este angajatul autorizat de conducerea persoanei declarante s transmit la i s recepioneze de la CRC informaii de risc de credit i informaiidespre fraudele cu carduri. 8. Perioada de raportare este intervalul cuprins ntre datele de 1 i 17 ale lunii n care se raporteaz informaia de risc de credit aferent lunii anterioare. Perioada de raportare se ncheie la data de 17 la ora 17,00; fiecare persoan declarant are obligaia s efectueze prima raportare cel trziu n penultima zi a perioadei de raportare.

57

n cazul n care data de 17 nu este o zi bancar, perioada de raportare se ncheie n urmtoarea zi bancar la ora 17.00. 9. Utilizatori sunt persoanele declarante i Banca Naionala Romniei. Art. 3. - (1) Limita de raportare, n funcie de care persoanele declarante transmit la CRC riscul individual al unui debitor, este de minimum 20.000 (dou zeci de mii) lei. (2) Suma reprezentnd limita de raportare poate fi modificat de ctre Banca Naional a Romniei. SECIUNEA a 2-a Structura bazei de date a CRC i accesarea acesteia Art. 4. - CRC organizeaz i gestioneaz o baz de date care cuprinde: a) Fiierul central al creditelor (FCC), care conine informaiile de risc de credit raportate de persoanele declarante, prelucrate i difuzate de ctre CRC n vederea valorificrii de ctre utilizatori n condiiilepstrrii secretului profesional; b) Fiierul creditelor restante (FCR), care este alimentat lunar de FCC cu informaii de risc de credit referitoare la debitori i la creditele restante ale acestora fade toate persoanele declarante din Romnia; c) Fiierul grupurilor (FG), care este alimentat lunar de FCC cu informaiidespre grupuri; d) Fiierul fraudelor cu carduri (FFC), care conineinformaiidespre fraudele cu carduri comise de posesorii de carduri de debit i/sau de credit. Art. 5. - (1) n vederea accesrii bazei de date, persoanele declarante au obligaia s desemneze maximum 5 persoane acreditate la CRC. n acest scop, trebuie s completeze i s actualizeze formularul "Fi de acreditare la CRC a persoanelor autorizate s transmit i s recepionezeinformaiide risc de credit i informaii despre fraudele cu carduri" (F1), conform anexei nr. 1. Aceast fi va fi ntocmit n dou exemplare avnd acelai coninut, cu urmtoarele destinaii: - exemplarul 1 se transmite n regim confidenial direciei din Banca Naional a Romniei care coordoneaz activitatea CRC; - exemplarul 2 se pstreaz pentru evidenele proprii. (2) Accesarea sistemului informatic al CRC de ctre persoanele acreditate la CRC se face pe baz de nume atribuit de Banca Naionala Romniei. CAPITOLUL II Regimul informaiei de risc de credit i al informaiei despre fraudele cu carduri

SECIUNEA 1 Transmiterea i nregistrarea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri Art. 6. - Persoanele declarante sunt obligate s raporteze la CRC, la termenele i n condiiileprevzute n prezentul regulament, informaia de risc de credit pentru fiecare debitor care ndeplinete condiia de a fi raportat, respectiv s fi nregistrat fa de acesta un risc individual, precum i informaia despre fraudele cu carduri constatate. Art. 7. - (1) Instituiilefinanciare nebancare au obligaiade raportare la CRC, n termen de cel mult 6 luni de la data eliberrii de ctre Banca Naionala Romniei a documentului care atest nscrierea acestora n Registrul special. (2) Instituiileemitente de moned electronic i instituiile de plat au obligaia de raportare la CRC, n termen de cel mult 6 luni de la data la care Banca Naional a Romniei constat c acestea nregistreaz un nivel semnificativ al activitiide creditare. (3) Instituiile financiare nebancare nscrise n Registrul special care au calitatea de persoane declarante la CRC, la data intrrii n vigoare a prezentului regulament, i ca urmare a autorizrii ca instituii de plat/instituii emitente de moned electronic sunt radiate din Registrul special i menin calitatea de persoane declarante la CRC pn n luna cnd Banca Naionala Romniei constat c nu mai nregistreaz un nivel semnificativ al activitiide creditare. Art. 8. - (1) Instituiile financiare nebancare radiate din Registrul special i pierd calitatea de persoane declarante la CRC, ncepnd cu luna n care s-a efectuat radierea. (2) Instituiileemitente de moned electronic i instituiile de plat i pierd calitatea de persoane declarante la CRC ncepnd cu luna n care nu mai nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare. Art. 9. - Fluxul informaional privind transmiterea, nregistrarea, organizarea i difuzarea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri este prezentat n anexa nr. 11 "Fluxul informaionalal CRC". Art. 10. - n scopul ndeplinirii obligaiei prevzute la art. 6, persoana declarant trebuie s transmit la CRC, lunar, n format electronic prin Reeaua de comunicaii interbancar, n perioada de raportare, informaia de risc de credit, folosind n mod obligatoriu urmtoarele proceduri: 1. Procedura de raportare a debitorilor trebuie utilizat n cazul raportrii pentru prima dat la CRC a

58

unui debitor de ctre respectiva persoan declarant sau n cazul n care datele de identificare ale unor debitori raportaianterior de ctre aceeai persoan declarant au suferit modificri. Transmiterea informaiei de risc de credit prin aceast procedur se realizeaz prin utilizarea "Formularului de raportare a debitorilor" (F2 A) i a "Formularului de raportare a fuziunilor/divizrilor" (F2 C). Coninutul acestor formulare i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 2. 2. Procedura de raportare a grupurilor trebuie utilizat n cazul raportrii pentru prima dat la CRC a unui grup de ctre persoana declarant sau n cazul n care datele despre grupul raportat anterior de ctre aceeai persoan declarant au suferit modificri. Transmiterea informaiei de risc de credit prin aceast procedur se realizeaz prin utilizarea "Formularului de raportare a grupurilor" (F2 B). Coni nutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 2. 3. Procedura de raportare a riscurilor individuale trebuie utilizat n cazul n care debitorul ndeplinete condiia de a fi raportat. Transmiterea informaiei de risc de credit prin aceast procedur se face utilizndu-se "Formularul de raportare a riscurilor individuale" (F3 A). Coni nutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 3. 4. Procedura de tergere a riscurilor trebuie utilizat n cazul n care un risc raportat anterior nu mai este nregistrat n evidenele persoanei declarante i debitorul respectiv ndeplinete condiiade a fi raportat la CRC. ter gerea informaiei de risc de credit prin aceast procedur se face utilizndu-se formularul F3 A. 5. Procedura de tergere a unui debitor trebuie utilizat n cazul n care un debitor nu mai ndeplinete condiia de a fi raportat de ctre persoana declarant. ter gerea informaieide risc de credit se face utiliznduse formularul F2 A. 6. Procedura de tergere a unui grup trebuie utilizat n cazul n care grupul nu mai exist n evidenele persoanei declarante. ter gerea informaiei de risc de credit se face utilizndu-se formularul F2 B. Art. 11. - Informaiade risc de credit raportat la CRC este cea nscris n evidenele persoanei declarante n ultima zi a lunii pentru care se face raportarea. Art. 12. - Fraudele cu carduri se raporteaz de ctre persoana declarant n momentul constatrii acestora, astfel: 1. Raportarea fraudelor cu carduri se efectueaz de ctre persoana declarant care constat producerea unei fraude cu un card de debit sau de credit de ctre posesorul acestuia. Transmiterea informaiei se realizeaz prin utilizarea "Formularului de raportare a

fraudelor cu carduri" (F3 B). Coninutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 3. 2. ter gerea unei fraude cu card se efectueaz de ctre persoana declarant n situaia n care constat c informaia transmis este eronat; transmiterea acestei informaii se realizeaz prin utilizarea formularului "Sesizare de corecie"(F8). Con inutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 8. Art. 13. - Banca Naional a Romniei va asigura, la sediul su central, condiiile tehnice care s permit nregistrarea, gestionarea i difuzarea cu operativitate, fr alterri, pe suport electronic a informaiilor de risc de credit i a informaiilor privind fraudele cu carduri. Art. 14. - (1) nregistrarea n FCC poate fi efectuat dac informaia de risc de credit transmis de ctre o persoan declarant ndeplinete cumulativ urmtoarele condiiide validare: a) respect standardele de coninut i modul de completare a formularelor prevzute n prezentul regulament; b) este n concordan cu informaia de risc de credit cuprins n raportrile anterioare, conform criteriilor stabilite de CRC n acest sens. (2) nregistrarea n FFC poate fi efectuat dac informaiaprivind fraudele cu carduri transmis de ctre o persoan declarant respect standardele de coninuti modul de completare a formularului prevzut n prezentul regulament. Art. 15. - CRC nu poate modifica din proprie iniiativ informaia de risc de credit i/sau informaia despre fraudele cu carduri transmis de ctre persoanele declarante. SECIUNEA a 2-a Organizarea i gestionarea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri Art. 16. - (1) CRC asigur nregistrarea informaiilor raportate de persoanele declarante i prelucrarea acestor informaiin scopul obineriide date agregate necesare utilizatorilor. (2) FCC este gestionat conform necesitilor proprii ale CRC, astfel nct s poat evidenia operativ informaiileprivind: - identificarea debitorilor i evidenierea, dup caz, a situaiilor speciale, conform Legii nr. 85/2006 privind procedura insolven ei, cu modificrile i completrile ulterioare; - riscurile individuale i caracteristicile acestora;

59

- riscurile globale i caracteristicile acestora. Informaiile de risc de credit nscrise n FCC vor fi actualizate lunar. (3) FCR este gestionat conform necesitilor proprii ale CRC, astfel nct s poat evideniaoperativ informa iile privind abaterile de la graficele de rambursare a creditelor, nregistrate de debitori fa de toate persoanele declarante din Romnia. (4) FG este gestionat conform necesitilor proprii ale CRC, astfel nct s poat evidenia informaiile despre grupurile de persoane fizice i/sau juridice. (5) FFC este gestionat conform necesitilor proprii ale CRC, astfel nct s poat evidenia informaiile despre fraudele cu carduri comise de ctre posesorii acestora. Art. 17. - Informaiile de risc de credit i informaiiledespre fraudele cu carduri sunt meninuten FCR i FFC pe o perioad de 7 ani de la data nscrierii. SECIUNEA a 3-a Difuzarea informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri Art. 18. - Fluxul difuzrii informaieide risc de credit i a informaieidespre fraudele cu carduri deinute de CRC ctre utilizatori este prezentat n anexa nr. 11 "Fluxul informaionalal CRC". Art. 19. - CRC poate difuza informaia coninut nbaza sa de date din proprie iniiativ saula cerere. Art. 20. - (1) CRC transmite lunar fiecrei persoane declarante, din proprie iniiativ, informaia referitoare la riscul global pentru debitorii raportai de aceasta n luna respectiv, la fraudele cu carduri, precum i informaii despre incidentele de pli ale persoanelor recenzate, utiliznd formularul "Situaiariscului global privind persoanele recenzate" (F4 A), i informaia referitoare la grupurile raportate de persoana declarant n luna respectiv, utiliznd formularul "Situaia grupurilor" (F4 C). Coninutulacestor formulare i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 4. (2) Informaia despre incidentele de pli este preluat din baza de date a Centralei Incidentelor de Pli. Art. 21. - (1) CRC transmite, la cerere, persoanei declarante, informaii referitoare la creditele restante pe ultimii 7 ani, evideniate n FCR, pentru oricare debitor raportat de ctre aceasta n luna respectiv, utiliznd formularul "Situaia creditelor restante" (F4 B). Coninutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 4.

(2) Situa ia creditelor restante include i informaii referitoare la riscul global, la fraudele cu carduri, precum i informaii despre incidentele de pli ale debitorilor. Art. 22. - CRC transmite, la cerere, oricrei persoane declarante informaii referitoarela fraudele cu carduri, eviden iate n FFC, utiliznd formularul "Situaiafraudelor cu carduri" (F4 D). Coninutulacestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 4. Art. 23. - (1) Persoanele declarante pot solicita CRC, pentru propriile sucursale, acordarea dreptului de consultare a bazei de date. Conectarea sucursalelor se realizeaz prin intermediul sediului lor central, pe baz de nume atribuit de Banca Naionala Romniei. (2) n situaia n care persoanele declarante nu au sucursale, acestea pot solicita acordarea dreptului de consultare a bazei de date a CRC pentru o unitate teritorial din fiecare jude. Conectarea unit ilor teritoriale se realizeaz prin intermediul sediului lor central, pe baz de nume atribuit de Banca Naional a Romniei. (3) n situaia n care o sucursal a persoanei declarante sau o unitate teritorial pierde aceast calitate, persoana declarant are obligaia s solicite CRC retragerea dreptului de consultare a bazei de date pentru aceste entiti. Art. 24. - (1) Persoanele declarante pot consulta baza de date a CRC, n vederea obinerii informaiei de risc de credit referitoare la orice persoan fizic sau juridic nonbancar, cu condiia s aib acordul scris al persoanei respective, respectnd condiiilelegale. (2) n cazul n care informaia de risc de credit pentru care persoana declarant consult baza de date se refer la un debitor raportat de aceasta n ultima perioad de raportare ncheiat i/sau n cazul n care aceasta se refer la fraude cu carduri, nu este necesar acordul persoanei recenzate. (3) Datele ce pot fi consultate de persoana declarant sunt: - datele referitoare la riscul global nregistrat n FCC n ultima lun, pe numele persoanei recenzate; - datele referitoare la riscul global i creditele restante nregistrate fade toate persoanele declarante n cel mult ultimii 7 ani, de aceeai persoan recenzat; - datele referitoare la fraudele cu carduri n cel mult ultimii 7 ani; i/sau - datele referitoare la situa ia grupurilor raportate de fiecare persoan declarant, respectiv riscul global i suma restant aferente grupurilor pentru ultima lun ncheiat. (4) Datele referitoare la riscul global nregistrat pe numele persoanei recenzate, precum i cele

60

referitoare la creditele restante includ i informaii despre fraudele cu carduri i despre incidentele de pli ale acesteia. (5) Formularele folosite pentru consultarea bazei de date a CRC sunt urmtoarele: a) "Acord de consultare a bazei de date a CRC" (F5). Formularul F5 se ntocmete n 3 exemplare, avnd acelai coninut,cu urmtoarele destinaii: - exemplarul 1: rmne n posesia persoanei care a dat acordul; - exemplarul 2: se depune la unitatea teritorial a persoanei declarante care a primit acordul i se arhiveaz de ctre aceasta; - exemplarul 3: se transmite la sediul social al persoanei declarante (sau sucursalei/unitiiteritoriale a persoanei declarante care are drept de acces la baza de date - n cazul n care aceasta face consultarea) n ziua emiterii acordului. Coni nutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 5. b) "Cerere de consultare a bazei de date a CRC" (F6). Coni nutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 6. (6) Difuzarea de ctre CRC a informaieide risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri se face n termen de cel mult o zi bancar de la data primirii cererii de consultare a bazei de date a CRC. Art. 25. - Persoana declarant este obligat s remit, la cerere, oricrei persoane pe care a raportat-o la sau despre care a primit informaii de la CRC informaiile de risc de credit i cele despre fraudele cu carduri referitoare la persoana respectiv. Art. 26. - Directorul direcieide specialitate din cadrul Bncii Naionale a Romniei care coordoneaz activitatea CRC poate dispune sistarea difuzrii informaiei de risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri deinute de CRC, n cazul n care accesul la aceasta s-a fcut de ctre persoane neautorizate. CAPITOLUL III Corectarea erorilor SECIUNEA 1 Corectarea informaiei transmise eronat la CRC n perioada de raportare Art. 27. - (1) Corectarea informaiei derisc de credit transmise, care nu a ndeplinit cel puinuna dintre condiiile prevzute la art. 14 alin. (1), i completarea informaiei de risc de credit transmise se pot face n perioada de raportare (prin retransmisie) prin utilizarea

formularelor F2 A, F2 B i F3 A: a) ca urmare a sesizrii de ctre CRC a erorilor, aceasta va transmite persoanei declarante, n cel mult o zi bancar de la data primirii oricrei raportri, formularul "Lista erorilor privind informaiade risc de credit" (F7). Con inutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 7; b) ca urmare a sesizrii de ctre persoana declarant a erorilor i omisiunilor proprii. (2) Persoana declarant care sesizeaz erori n informaiade risc de credit transmis n cadrul perioadei de raportare este obligat s transmit la CRC, n aceast perioad, informai a de risc de credit corectat. Corectarea acestor erori se poate efectua i prin utilizarea formularului F8. (3) n cazul n care persoana declarant nu efectueaz coreciile n perioada de raportare, CRC va nscrie n FCC numai informaia de risc de credit care ndeplinete condiiile prevzute la art. 14 alin. (1) i va completa pe baza datelor anterioare informaiade risc de credit omis. SECIUNEA a 2-a Corectarea informaiei nregistrate n baza de date a CRC Art. 28. - Corectarea erorilor transmise prin formularele F2 A, F2 B, F2 C, F3 A i F3 B care constituie o raportare anterioar se poate face de ctre persoana declarant prin utilizarea formularului F8, astfel: a) din iniiativaunei persoane recenzate, atunci cnd aceasta constat existenaunor date eronate care au fost nregistrate pe numele su ca urmare a raportrii lor de ctre persoana declarant pe care persoana recenzat a identificat-o ca fiind sursa erorii; b) din iniiativa persoanei declarante, atunci cnd aceasta constat existena unor date eronate nregistrate n baza de date a CRC, ca urmare a raportrii pe care a efectuat-o. Art. 29. - CRC poate proceda pe baza unei "Sesizri de corecie"transmise de o persoan declarant pe suport hrtie, nsoit de documente doveditoare, n situaian care se impune, la trecerea informaiilorde pe un cod numeric personal pe altul, cu condiiaca eroarea s provin de la autoritilecompetente pentru atribuirea codurilor numerice personale. Art. 30. - (1) n cazul n care informaiade risc de credit coninut n formularul F8 ndeplinete condiiile prevzute la art. 14 alin. (1), CRC efectueaz nregistrarea acesteia n cel mult o zi bancar de la data primirii sesizrii. (2) n cazul n care informaia de risc de credit coninutn formularul F8 nu ndeplinete cel puinuna dintre condiiile prevzute la art. 14 alin. (1), CRC nu

61

efectueaz nregistrarea acesteia. Art. 31. - Informaia de risc de credit corect, transmis la CRC prin formularul F8, este cea nscris n evidenele persoanei declarante n ultima zi a lunii la care se refer. SECIUNEA a 3-a Procedura de conciliere Art. 32. - (1) Persoana recenzat care contest corectitudinea unor date nregistrate n baza de date a CRC pe numele su, fr a cunoate persoana declarant - surs a erorii, poate solicita persoanei declarante care ia remis informaia de risc de credit i/sau informaia despre fraudele cu carduri declanarea procedurii de conciliere n cel mult o zi lucrtoare de la consultarea bazei de date a CRC. (2) O informaie poate fi supus procedurii de conciliere o singur dat de ctre persoana recenzat. Art. 33. - Etapele procedurii de conciliere sunt urmtoarele: - etapa 1: emiterea formularului "Cerere de conciliere" (F9) de ctre persoana recenzat i acceptarea cererii de ctre persoana declarant. Coninutul acestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 9. Formularul F9 se ntocmete n 3 exemplare, avnd acelai coninut,cu urmtoarele destinaii: - exemplarul 1 rmne n posesia persoanei care a emis cererea; - exemplarul 2 se depune la unitatea teritorial a persoanei declarante care ini iaz procedura de conciliere i se arhiveaz de ctre aceasta; - exemplarul 3 se transmite la sediul central al persoanei declarante; - etapa a 2-a: transmiterea la CRC de ctre persoana declarant a coninutului formularului F9 n cel mult o zi lucrtoare de la data acceptrii acesteia; - etapa a 3-a: transmiterea de ctre CRC a informaiei de risc de credit i/sau a informaiei despre fraudele cu carduri, coninut n formularul F9, ctre persoana declarant care a raportat-o; - etapa a 4-a: verificarea de ctre persoana declarant a informaiei de risc de credit i/sau a informaiei despre fraudele cu carduri supuse concilierii; - etapa a 5-a: transmiterea rezultatului verificrii de ctre persoana declarant n termen de maximum dou zile lucrtoare de la primirea de la CRC a informaieide risc de credit i/sau a informaieidespre fraudele cu carduri supuse concilierii. n cazul n care verificarea a evideniat existenaunei informaiieronate de risc de credit i/sau a unei informaii eronate despre fraudele cu carduri

raportate anterior, persoana declarant transmite rezultatul verificrii i corecteaz erorile prin emiterea formularului F8; - etapa a 6-a: transmiterea de ctre CRC persoanei declarante care a ini iat concilierea a rezultatului verificrii informaiei de risc de credit. Persoana declarant este obligat s pun la dispoziia persoanei recenzate rezultatul n maximum o zi lucrtoare de la data primirii acestuia de la CRC. CAPITOLUL IV Rspundere i sanciuni Art. 34. - Persoanele declarante rspund pentru veridicitatea i integritatea informaieide risc de credit i a informaiei despre fraudele cu carduri transmise la CRC. Art. 35. - (1) Nerespectarea prevederilor prezentului regulament se sancioneaz cu amend astfel: a) neraportarea lunar de ctre persoanele declarante la CRC a informaieide risc de credit i/sau a informaiei pentru determinarea limitei de raportare, dup caz, se sancioneazcu amend de 5.000 lei; b) netransmiterea de ctre persoanele declarante a rezultatului verificrii informaiei de risc de credit i/sau a informaieidespre fraudele cu carduri coninute n formularul F9, n cadrul termenului prevzut la art. 33 etapa a 5-a primul paragraf, se sancioneaz cu amend de 500 lei/zi de ntrziere, dar nu mai mult de 2.000 lei; c) netransmiterea de ctre persoanele declarante a datelor de identificare suplimentare pe care le dein referitoare la debitorii implicai n schimbul transfrontalier/a confirmrii c nu deinastfel de date n termen de maximum dou zile lucrtoare de la primirea solicitrii de la CRC se sancioneaz cu amend de 500 lei/zi de ntrziere, dar nu mai mult de 2.000 lei; d) netransmiterea de ctre persoanele declarante la CRC a informaiei de risc de credit referitoare la debitorii care ndeplinesc condiia de a fi raportai i netransmiterea informaii lor referitoare la grupuri, precum i transmiterea informaiei de risc de credit eronate, existent n baza de date a CRC, se sancioneaz cu amend de 500 lei dac se identific 20 debitori n e r a p o r t a i / g r u p u r i n e r a p o r t a t e , r e s p e c t i v raportai/raportateeronat; se adaug la suma menionat cte 25 lei pentru fiecare debitor sau grup neraportat, precum i pentru cei raportai eronat identificai peste numrul de 20; informaia eronat de risc de credit, n sensul prezentului capitol, se refer la codul de identificare a debitorului, codul situaiei speciale, creditul reealonat, suma datorat utilizat i neutilizat, suma restant, codul serviciului datoriei, data scadenei, ncadrarea debitorului i componenagrupurilor;

62

e) consultarea de ctre persoanele declarante a informaiilor de risc de credit fr acordul persoanei la care se refer informaiilerespective se sancioneazcu amend de la 500 lei la 1.000 lei. (2) Constatarea svririi faptelor prevzute la alin. (1) lit. a)-c) se face de ctre direciade specialitate din cadrul Bncii Naionale a Romniei care coordoneaz activitatea CRC. (3) Constatarea svririi faptelor prevzute la alin. (1) lit. d)-e) se face de ctre persoanele din cadrul Direciei supraveghere, anume mputernicite de Consiliul de administraie al Bncii Naionale a Romniei. Art. 36. - Banca Naional a Romniei poate modifica cuantumul amenzilor prevzute n prezenta seciune. Art. 37. - Sanciunilese aplic prin ordin emis de ctre guvernator, prim-viceguvernator sau viceguvernatori. Amenzile se fac venit la bugetul de stat. CAPITOLUL V Alte dispoziii Art. 38. - Documentele care conin informaia de risc de credit i informaiadespre fraudele cu carduri raportat la i primit de la CRC se arhiveaz pe o perioad de 7 ani la persoanele declarante. Art. 39. - Pentru serviciile de informare prestate de CRC se percepe fiecrei persoane declarante un comision lunar compus dup cum urmeaz: a) comision calculat n funcie de numrul de debitori din baza de date a CRC n luna curent: - 1.800 (o mie opt sute) lei pentru persoanele declarante care au mai puin de 500 debitori intrai n baza de date a CRC n luna curent i pentru care aceasta pune la dispoziieformularul F4 A; - 2.300 (dou mii trei sute) lei pentru persoanele declarante care au ntre 500 i 1.000 debitori intrai n baza de date a CRC n luna curent i pentru care aceasta pune la dispoziieformularul F4 A; - 2.500 (dou mii cinci sute) lei pentru persoanele declarante care au peste 1.000 debitori intrai n baza de date a CRC n luna curent i pentru care aceasta pune la dispoziieformularul F4 A; b) comision calculat n funcie de numrul de consultri efectuate cu acordul debitorilor poteniali: - 100 (o sut) lei pentru persoanele declarante care au efectuat consultri pentru toi debitorii noi crora li s-au acordat credite n luna curent; - 200 (dou sute) lei pentru persoanele declarante care au efectuat consultri pentru cel puin 50% din debitorii noi crora li s-au acordat credite n luna curent;

- 300 (trei sute) lei pentru persoanele declarante care au efectuat consultri pentru mai puin de 50% din debitorii noi crora li s-au acordat credite n luna curent. Art. 40. - Pentru instituiile financiare nebancare nscrise n Registrul special, instituiile emitente de moned electronic i instituiile de plat care nregistreaz un nivel semnificativ al activitii de creditare, comisionul lunar se reinedin contul instituiei de credit ce funcioneaz pe teritoriul Romniei, la care instituiilenominalizate au contul deschis, al crei nume va fi comunicat direcieide specialitate din cadrul Bncii Naionalea Romniei care coordoneaz activitatea CRC. Art. 41. - Banca Naional a Romniei poate modifica nivelul comisionului prevzut la art. 39. Art. 42. - Sumele provenite din comisioane sunt folosite de Banca Na ional a Romniei pentru acoperirea cheltuielilor de funcionare i dezvoltare a CRC. Art. 43. - (1) Persoanele declarante au obligaia s furnizeze CRC orice informaiesolicitat de aceasta n scopul desfurrii propriei activiti. (2) Pentru scopurile de analiz ale Bncii Naionale aRomniei, persoanele declarante raporteaz lunar clasa de rating n care au fost ncadrate creditele/angajamentele acordate debitorilor i probabilitatea de nerambursare, prin utilizarea formularului F3 A. (3) Pentru determinarea sumei reprezentnd limita de raportare, persoanele declarante au obligaias raporteze semestrial, pentru lunile decembrie i iunie, la CRC, informaiiledespre creditele i/sau angajamentele nscrise n evidenelepersoanei declarante n ultima zi a lunii pentru care se face raportarea. Persoanele declarante vor raporta aceste informaii n perioada de raportare din luna februarie pentru luna decembrie i n perioada de raportare din luna august pentru luna iunie. Transmiterea informaiilorse realizeaz prin utilizarea formularului "Credite acordate i angajamente asumate n numele debitorilor persoane fizice i persoane juridice nonbancare" (F10). Coninutulacestui formular i modul de completare sunt prezentate n anexa nr. 10. Art. 44. - Informaiilede risc de credit transmise la i primite de la CRC au caracter confidenial. Art. 45. - CRC nu i asum nicio responsabilitate n cazul valorificrii, cu nclcarea prevederilor legale, a informaiei de risc de credit i a informa iei despre fraudele cu carduri de ctre persoanele declarante. Art. 46. - (1) Lichidatorul desemnat de tribunal pentru gestionarea instituieide credit aflate n proces de lichidare judiciar este obligat s transmit lunar la CRC informaiile derisc de credit referitoare la debitorii care ndeplinesc condi ia de raportare, cu respectarea prevederilor prezentului regulament. Lichidatorul

63

transmite informaiile de risc de credit n format electronic sau pe suport hrtie. (2) CRC nu are obligaia de a transmite lichidatorului desemnat informaiile din formularul F4A. CAPITOLUL VI Dispoziii finale Art. 47. - Anexele nr. 1-11*) fac parte integrant din prezentul regulament. ___________ *) Anexele nr. 1-11 se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 49 bis, care se poate achiziiona de la Centrul pentru relaii cu publicul al Regiei Autonome "Monitorul Oficial", Bucureti, os. Panduri nr. 1. Art. 48. - (1) Prezentul regulament se public n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, i intr n vigoare la data de 1 februarie 2012. (2) La data intrrii n vigoare a prezentului regulament se abrog Regulamentul Bncii Naionalea Romniei nr. 4/2004 privind organizarea i funcionarea la Banca Naional a Romniei a Centralei Riscurilor Bancare, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 739 din 16 august 2004, cu modificrile i completrile ulterioare. Preedintele Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei, Mugur Constantin Isrescu Regulamentul nr. 31/29.12.2011 privind raportarea de date i informaii statistice la Banca Naional a Romniei Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 67/27.01.2012 La data de 27.01.2012 a fost publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I nr. 67, Regulamentul nr. 31/2011 privind raportarea de date i informaiistatistice la Banca Naionala Romniei. Obiectul Regulamentului l constituie reglementarea raportrilor de date i informaii privind statistica monetar i financiar, balana de pli i datoria privat extern a Romniei, pe termen mediu i lung. Regulamentul nr.31/2011 este structurat n patru titluri, respectiv: Titlul I - Raportri de date i informaiiprivind statistica monetar i financiar, balana de pli i datoria privat extern a Romniei pe termen mediu i lung;

Titlul II - Raportarea de date n scopul monitorizrii tranzaciilor de pe piaa monetar/valutar; Titlul III - Raportarea de date i informaii n scopul monitorizrii activitiide pli; Titlul IV Sanciunii dispoziiifinale. Titlul I stabilete obligaiile de raportare la Banca Naional a Romniei a datelor i informaiilor statistice privind: - bilanul monetar al instituiilor financiare monetare; - ratele dobnzii practicate de instituiile financiare monetare; - activele i pasivele bilaniere ale instituiilorfinanciare nebancare; - activele i pasivele fondurilor de investiii; - balanade pli; - operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung; - structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilornebancari, neguvernamentali. Titlul II stabilete structura i modul de raportare a: - tranzaciilor efectuate pe piaa valutar interbancar; - operaiunilor de atragere i plasare de depozite efectuate pe piaamonetar interbancar; - tranzac iilor cu instrumente financiare derivate avnd ca suport rata dobnzii (forward rate agreements, swap-uri pe rata dobnzii i opiuni pe rata dobnzii) efectuate pe pieela buna nelegere; - tranzaciilor cu opiuni avnd ca suport cursul de schimb al monedei naionale i swap-urilor valutare pe rata dobnzii efectuate pe piee la buna nelegere. Titlul III stabilete structura i modul de raportare a datelor i informaiilor statistice privind plile, operaiunile cu instrumente de plat i cele cu instrumente financiare i se aplic instituiilor de credit persoane juridice romne, sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit persoane juridice strine, institu iilor de plat persoane juridice romne i sucursalelor din Romnia ale instituiilorde plat strine nscrise n Registrul instituiilor de plat inut de Banca Naional a Romniei, instituiilor emitente de moned electronic persoane juridice romne, sucursalelor din Romnia ale instituiilor emitente de moned electronic, precum i Trezoreriei Statului, Companiei Naionale "Pota Romn" - S.A., administratorilor de sisteme de pli i administratorilor de sisteme de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare, precum i depozitarilor centrali i contraprilorcentrale

64

pentru activitatea lor n legtur cu sistemele de decontare cu instrumente financiare. Regulamentul nr.31/2011 privind raportarea de date i informaii statistice la Banca Naional a Romniei a intrat n vigoare la 27 aprilie 2012. Regulamentul nr. 31/29.12.2011 privind raportarea de date i informaii statistice la Banca Naional a Romniei Publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 67/27.01.2012 Avnd n vedere prevederile art. 49 din Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei, ale art. 101 din Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului, aprobat, cu modificri i completri, prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare, ale art. 24 din Legea nr. 93/2009 privind instituiile financiare nebancare, cu modificrile i completrile ulterioare, ale Ordonanei de urgen a Guvernului nr. 113/2009 privind serviciile de plat, aprobat, cu modificri, prin Legea nr. 197/2010, cu modificrile i completrile ulterioare, i ale Legii nr. 127/2011 privind activitatea de emitere de moned electronic, n temeiul art. 48 din Legea nr. 312/2004, Banca Naional a Romniei emite prezentul regulament. TITLUL I Raportri de date i informaii privind statistica monetar i financiar, balana de pli i datoria privat extern a Romniei pe termen mediu i lung CAPITOLUL I Dispoziii generale SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 1. - Prezentul titlu stabilete, n cap. II-VIII, obligaiilede raportare la Banca Naionala Romniei a datelor i informaiilorstatistice privind: bilanul monetar al instituiilor financiare monetare; ratele dobnzii practicate de instituiile financiare monetare; activele i pasivele bilaniere ale instituiilorfinanciare nebancare; activele i pasivele fondurilor de investiii; - balanade pli;

- operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung; - structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilornebancari, neguvernamentali. SECIUNEA a 2-a Rezidena Art. 2. - n nelesulprezentului titlu, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) rezideni: a1) persoane fizice - ceteni romni, ceteni strini i apatrizi, cu domiciliul n Romnia atestat cu documente de identitate emise conform legii; a2) persoane juridice i orice alte entiti cu sediul n Romnia, precum i persoane fizice, ceteni romni, ceteni strini i apatrizi cu domiciliul n Romnia, care sunt autorizate i/sau nregistrate s desfoare activiti economice pe teritoriul Romniei, n mod independent, n condi iile prevzute de reglementrile legale n vigoare; a3) sucursale, agenii, reprezentane, birouri aparinnd persoanelor juridice strine sau altor entiti strine, nregistrate i/sau autorizate s funcioneze n Romnia; a4) ambasade, consulate i alte reprezentanei misiuni permanente ale Romniei n strintate; b) nerezideni: b1) persoane fizice - ceteni strini, ceteni romni i apatrizi, cu domiciliul n strintate atestat cu documente de identitate emise conform legii; b2) persoane juridice i orice alte entiti cu sediul n strintate, precum i persoane fizice, ceteni strini, ceteni romni i apatrizi, cu domiciliul n strintate, care sunt autorizate i/sau nregistrate s desfoare activiti economice n strintate, n mod independent, n condiiile prevzute de reglementrile legale n vigoare; b3) sucursale, agenii, reprezentane, birouri i orice alte entiti ale persoanelor juridice romne sau altor entiti romne, nregistrate i/sau autorizate s funcionezen strintate; b4) ambasade, consulate i alte reprezentanei misiuni permanente ale altor state n Romnia, precum i organizaii internaionale sau reprezentane ale unor astfel de organizaiicare funcioneazn Romnia. SECIUNEA a 3-a Sectoare instituionale Art. 3. - (1) n nelesul prezentului titlu, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) unitiinstituionale- unitieconomice care

65

au capacitatea de a deinebunuri i active, de a subscrie angajamente, de a exercita activiti economice i de a realiza, n nume propriu, operaiicu alte uniti; b) cvasisocieti- unitidistincte, productori de bunuri i/sau servicii destinate pieei,care se bucur de autonomie de decizie i care se caracterizeaz prin faptul c dispun de contabilitate complet, potrivit legii, dar nu au personalitate juridic; c) sector instituional - ansamblu de uniti instituionale grupate n funcie de comportamentul lor economic, innd cont de categoria de productori din care fac parte i/sau de natura activitilor i funciilor lor principale. (2) Standardele privind clasificarea sectoarelor instituionale sunt definite n Regulamentul (CE) nr. 2.223/96 al Consiliului din 25 iunie 1996 privind Sistemul european de conturi naionale i regionale din Comunitate (SEC 95), publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene seria L nr. 310/1996. Art. 4. - n nelesulprezentului titlu, sectoarele institu ionale prezentate mai jos au urmtoarele semnificaii: a) societi nefinanciare (S11) - uniti cu personalitate juridic i cvasisocieti a cror activitate principal const n producerea de bunuri i/sau servicii nefinanciare pentru pia; acest sector instituional cuprinde: regii autonome, companii naionale,societi naionale, societi comerciale cu capital public sau privat, societicooperatiste, societiagricole, instituii fr scop lucrativ aflate n serviciul societilo r nefinanciare (asociaii patronale, asociaii ale meteugarilor) i alte asemenea; b) instituii financiare monetare - cuprinde urmtoarele sectoare instituionale: b1) banca central (S121) - cuprinde Banca Naional a Romniei, Banca Central European, precum i celelalte bnci centrale naionale; b2) alte instituii financiare monetare (S122) cuprinde instituii de credit, alte instituii financiare monetare i fonduri de piamonetar; b2.1) instituii de credit - are semnificaia prevzut la art. 7 alin. (1) pct. 10 din Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006 privind instituiile de credit i adecvarea capitalului, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare; b2.2) alte instituii financiare monetare cuprinde: 1. alte instituii financiare a cror activitate const n: (i) atragerea de depozite i/sau de substitute apropiate pentru depozite de la acele entiticare nu sunt instituiifinanciare monetare; (ii) acordarea de credite i/sau efectuarea de

investiii n titluri de valoare, pe cont propriu, cel puin din punct de vedere economic; 2. instituii emitente de moned electronic a cror activitate principal const n furnizarea de servicii de intermediere financiar sub forma emiterii de moned electronic; b2.3) fonduri de pia monetar -organisme de plasament colectiv care ndeplinesc toate criteriile urmtoare: a) urmresc obiectivul de investiiide meninere a principalului fondului i de oferire a unui randament corespunztor ratei dobnzii instrumentelor de pia monetar; b) investesc n instrumente de pia monetar care ndeplinesc criteriile pentru instrumente de pia monetar prevzute n Directiva 2009/65/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 13 iulie 2009 de coordonare a actelor cu putere de lege i a actelor administrative privind organismele de plasament colectiv n valori mobiliare (OPCVM) sau n depozite constituite la instituii de credit ori, n mod alternativ, asigur evaluarea n condiiiechivalente a lichiditiii a valorii portofoliului n care investesc; c) se asigur c instrumentele de piamonetar n care investesc sunt de nalt calitate, astfel cum este aceasta determinat de societatea de administrare. Calitatea unui instrument de pia monetar este apreciat, printre altele, n baza urmtorilor factori: - calitatea creditului instrumentului de pia monetar; - natura categoriei de active reprezentate de instrumentul de piamonetar; - pentru instrumentele financiare structurate, riscul operaionali de contrapartid inerent n tranzacia financiar structurat; - profilul de lichiditate; d) se asigur c portofoliul lor are o scaden medie ponderat (weighted average maturity, WAM) de cel mult 6 luni i o durat de via medie ponderat (weighted average life, WAL) de cel mult 12 luni; e) furnizeaz zilnic valoarea activului net (net asset value, NAV) i un calcul al preului aciunilor/unitilor lor i ofer zilnic posibilitatea subscrierii i rscumprrii de aciuni/uniti; f) limiteaz investiiile n titluri de valoare la cele cu o scadenrezidual pn la data de rscumprare legal (legal redemption date) mai mic de sau egal cu 2 ani, cu condiiaca timpul rmas pn la urmtoarea dat de revizuire a ratei dobnzii (interest rate reset date) s fie mai mic de sau egal cu 397 de zile, dat la care titlurile de valoare cu rat variabil ar trebui revizuite la o rat sau un index a/al pieeimonetare; g) limiteaz investiiile n alte organisme de plasament colectiv la cele care respect definiia

66

fondurilor de piamonetar; h) nu i asum riscuri directe sau indirecte fa de titluri de participaiesau materii prime, inclusiv prin instrumente derivate, i utilizeaz instrumente derivate numai n conformitate cu strategia de investiiipe piaa monetar a fondului. Instrumentele derivate care genereaz un risc valutar pot fi utilizate numai pentru acoperirea riscului (hedging). Investiiile n titluri de valoare n alte monede dect moneda de baz sunt permise, cu condiia ca riscul valutar s fie acoperit n ntregime; i) au fie o NAV fluctuant, fie o NAV constant. Specificaii pentru criteriile de identificare ale fondurilor de piamonetar: (a) instrumentul de pia monetar este considerat ca avnd o nalt calitate a creditului dac i sa acordat unul dintre cele mai nalte dou ratinguri de credit pe termen scurt disponibile de ctre fiecare ageniede rating de credit recunoscut care a acordat un rating instrumentului sau, dac instrumentul nu are rating, este apreciat a avea o calitate echivalent n temeiul procesului intern de rating al societii de administrare. Atunci cnd o agenie de rating de credit recunoscut i mparte cel mai nalt rating pe termen scurt n dou categorii, aceste dou categorii sunt considerate o categorie unic i, prin urmare, cel mai nalt rating disponibil; (b) cu titlu de excepiede la cerinaprevzut la lit. (a), fondul de pia monetar poate deine emisiuni suverane a cror calitate se ncadreaz cel puin n categoria investiii, "emisiune suveran" nsemnnd instrumente de piamonetar emise sau garantate de o autoritate central, regional sau local ori de o banc central dintr-un stat membru, de Banca Central European, de Uniunea European sau de Banca European de Investiii; (c) la calcularea WAL pentru titluri de valoare, inclusiv instrumente financiare structurate, calcularea scadenei se bazeaz pe scadena rezidual pn la rscumprarea legal a instrumentelor. Cu toate acestea, atunci cnd un instrument financiar include o opiune put, data exercitrii opiuniiput poate fi utilizat n locul scadenei reziduale legale numai dac toate condiiile urmtoare sunt ndeplinite permanent: - opiuneaput poate fi exercitat n mod liber de societatea de administrare la data de exercitare a acesteia; - preul de exercitare al opiunii put rmne apropiat de valoarea preconizat a instrumentului la urmtoarea dat de exercitare; - strategia de investiii a fondurilor de pia monetar presupune c exist o probabilitate ridicat ca opiunea s fie exercitat la urmtoarea dat de

exercitare; (d) la calcularea WAL i WAM se ia n considerare impactul instrumentelor financiare derivate, al depozitelor i al tehnicilor de administrare eficient de portofoliu; (e) scadenamedie ponderat (weighted average maturity, WAM) - un indicator al intervalului mediu de timp pn la scadenatuturor titlurilor de valoare suport din fond, ponderate pentru a reflecta deinerile relative din fiecare instrument, presupunnd c scadena unui instrument cu rat variabil este mai degrab intervalul de timp rmas pn la urmtoarea revizuire a ratei dobnzii la rata pieeimonetare, i nu intervalul de timp rmas pn la data la care principalul titlului de valoare trebuie rambursat. n practic, WAM se utilizeaz pentru a determina sensibilitatea unui fond de piamonetar la variaiileratelor dobnzilor de pe piaamonetar; (f) durata de via medie ponderat (weighted average life, WAL) - media ponderat a scadenei reziduale a fiecrui titlu de valoare deinut ntr -un fond, reprezentnd intervalul de timp pn la data la care principalul este rambursat n ntregime, fr a ine cont de dobnd i fr discont. Spre deosebire de calcularea WAM, calcularea WAL pentru titlurile de valoare cu rat variabil i pentru instrumentele financiare structurate nu permite utilizarea datelor de revizuire a ratei dobnzii i utilizeaz n schimb doar scadena final declarat a titlului de valoare. WAL se utilizeaz pentru a determina riscul de credit, acesta fiind cu att mai ridicat cu ct este amnat mai mult rambursarea principalului. De asemenea, WAL se utilizeaz pentru limitarea riscului de lichiditate; (g) instrumente de piamonetar - instrumente tranzacionate n mod normal pe piaa monetar, care sunt lichide i care au o valoare ce poate fi stabilit cu exactitate n orice moment; (h) societate de administrare - o societate a crei activitate obinuit const n administrarea portofoliului unui fond de piamonetar. Lista fondurilor de piamonetar rezidente este publicat de Banca Na ional a Romniei. Lista instituiilorfinanciare monetare din Uniunea European este publicat de Banca Central European; c) aliintermediari financiari (S123) - uniticu personalitate juridic i cvasisocieti financiare a cror funcie principal const n furnizarea de servicii de intermediere financiar, exclusiv cele furnizate de instituiilefinanciare monetare; acest sector instituional cuprinde, fr a fi limitativ: fonduri de investiii, altele dect fondurile de pia monetar (fonduri deschise de investiii, societi de investiii i altele asemenea), societi vehicule investiionale, instituii financiare nebancare, societi de servicii de investiii financiare;

67

case de compensare cu funcie de contraparte central. Lista fondurilor de investiiii lista societilorvehicule investiionaledin Uniunea European sunt publicate de Banca Central European; d) auxiliari financiari (S124) - uniti cu personalitate juridic i cvasisocietifinanciare a cror funcie principal const n exercitarea de activiti financiare auxiliare; acest sector instituional cuprinde: societi de registru, case de schimb valutar, burse de valori, case de compensare fr funcia de contraparte central, societide administrare a fondurilor de pensii private, societi de administrare a investiiilor , brokeri de asigurri, brokeri de credite i aliauxiliari financiari a cror activitate este asociat cu intermedierea financiar; e) societi de asigurare i fonduri de pensii (S125) - uniticu personalitate juridic i cvasisocieti financiare a cror funcieprincipal const n furnizarea de servicii de intermediere financiar rezultate din reciprocitatea riscurilor; acest sector institu ional cuprinde: societide asigurare, societide reasigurare, grupuri financiare de asigurare, fonduri de pensii private sau administrate privat i altele asemenea. f) administraia public (S13) - acest sector instituional cuprinde: administraia central, administraiilelocale, administraiilestatelor federale i administraiilesistemelor de asigurri sociale; f1) administraia central (S1311) organismele centrale a cror competense ntinde pe tot teritoriul rii,cu excepiaadministraiilorsistemelor de asigurri sociale; informaiile referitoare la activele i pasivele autoritilor publice se includ n acest sector instituional; f2) administraiile statelor federale (S1312) administraiile care, n calitate de uniti instituionale distincte, exercit anumite funcii de administraie la nivel inferior celui al administraiei centra le i superior celui al unitilor instituionale publice locale, cu excepiaadministraiilorsistemelor de asigurri sociale ale administrailor statelor federale. n Uniunea European administraiiale statelor federale au Austria, Germania, Portugalia i Spania; f3) administraiile locale (S1313) - administraiilepublice a cror competense ntinde numai pe o unitate administrativ local, cu excepia instituiilor teritoriale ale administraiilor sistemelor de asigurri sociale; f4) administraiile sistemelor de asigurri sociale (S1314) - cuprind autoritilecare administreaz sistemele de asigurri sociale (sistemul public de pensii i alte drepturi de asigurri sociale, sistemul asigurrilor pentru omaj, sistemul asigurrilor sociale de sntate, sistemul asigurrilor pentru accidente de munc i boli profesionale i altele asemenea), precum i instituiile

teritoriale din subordinea acestora, indiferent de modul de finanare; g) gospodriile populaiei (S14) - persoane fizice sau grupuri de persoane fizice consumatoare de bunuri i servicii ce folosesc aceeai locuin,utilizeaz n comun o parte sau totalitatea veniturilor i a patrimoniului, consum n colectiv bunuri i servicii i, eventual, produc bunuri i/sau servicii nefinanciare exclusiv pentru consumul lor final; acest sector instituionalcuprinde, de asemenea, asociaiilefamiliale i persoanele fizice care desfoar activitieconomice n mod independent, asociaiile de persoane fr personalitate juridic (altele dect cvasisocietile) care sunt productori de bunuri i/sau servicii pentru pia, instituiilefr scop lucrativ i fr personalitate juridic aflate n serviciul gospodriilor populaiei, persoanele instituionalizate (n mnstiri, uniti de asisten social i altele asemenea); h) instituii fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei (S15) - uniti cu personalitate juridic ce servesc gospodriile populaiei, furniznd bunuri i/sau servicii nedestinate pieei; acest sector instituional cuprinde: sindicate, grupuri profesionale, societi tiinifice, asociaii de consumatori, biserici i comunit i religioase, cluburi sociale, recreative, culturale i sportive, organizaii de caritate, asociaii i fundaiide binefacere finanateprin transferuri voluntare (n numerar sau n natur), provenite de la alte entiti,i altele asemenea. SECIUNEA a 4-a Categorii de instrumente Art. 5. - Standardele pentru clasificarea categoriilor de instrumente ce constituie activele i pasivele unitilorinstituionalesunt definite n Sistemul european de conturi naionalei regionale n Comunitate (SEC 95). Art. 6. - n nelesulprezentului titlu, categoriile de active prezentate mai jos au urmtoarele semnificaii: a) numerar - deineri de bancnote i monede metalice n moned naional i alte monede aflate n circulaiecare sunt folosite n mod obinuit la efectuarea plilor; b) credite - fonduri date cu mprumut clienilor , exclusiv depozite plasate i titluri de valoare negociabile; aceast categorie include, fr a se limita la acestea, urmtoarele elemente de activ: b1) credite acordate gospodriilor populaiei i instituiilor fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei,defalcate n: b1.1) credite pentru consum: credite acordate pentru finanarea n special a consumului personal de bunuri i servicii (automobile, mobil, aparatur

68

electrocasnic, electronic, petrecerea vacanelori alte asemenea bunuri i servicii). Creditul pentru consum acordat ntreprinztorilor persoane fizice/asociaiilorde persoane fr personalitate juridic se include n aceast categorie dac mprumutul este utilizat cu preponderenpentru consumul personal; b1.2) credite pentru locuine: credite acordate n scopul investirii n locuine pentru utilizare proprie sau pentru nchiriere, inclusiv n scopul construirii sau n scopul renovrii locuinelor . Acestea cuprind credite garantate cu proprietirezidenialecare sunt folosite n scopul achiziionrii de locuine, precum i alte credite pentru achiziionareade locuineefectuate pe baza unei garaniipersonale sau a altor forme de active. Creditele pentru locuine acordate ntreprinztorilor persoane fizice/asociaiilorde persoane fr personalitate juridic sunt cuprinse n aceast categorie, cu excepiacazului n care locuina este utilizat cu preponderen pentru dezvoltarea afacerilor, caz n care se raporteaz n categoria credite pentru dezvoltarea afacerilor; b1.3) credite pentru dezvoltarea afacerilor: credite acordate asociaiilor familiale i ntreprinztorilor persoane fizice, altele dect cele nregistrate n categoriile credite pentru consum i credite pentru locuine; b1.4) credite pentru alte scopuri: credite acordate gospodriilor populaiei i instituiilor fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei,altele dect creditele pentru consum, creditele pentru locuine i creditele pentru dezvoltarea afacerilor. Creditele pentru refinanare acordate gospodriilor populaiei i instituiilor fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei se ncadreaz n categoria n care este ncadrat creditul refinanat; b2) creaneaferente crilorde credit. n sensul prezentului titlu, aceast categorie cuprinde creditele acordate gospodriilor populaiei i societilor nefinanciare fie prin intermediul cardurilor cu debit amnat (i anume carduri pentru credite de oportunitate, astfel cum sunt definite mai jos), fie prin intermediul cardurilor de credit (i anume carduri pentru credite de oportunitate i pentru credite extinse). Creanele aferente crilor de credit sunt nregistrate n conturi de card speciale i, prin urmare, nu sunt evideniate n conturilecurente sau cele cu facilitate de descoperit de cont. Creditul de oportunitate este definit ca fiind creditul acordat cu o dobnd de 0 % n perioada dintre data tranzaciei (tranzaciilor) de plat efectuate cu cardul pe parcursul unui ciclu de facturare i data la care soldurile debitoare din cadrul acestui ciclu de facturare specific devin exigibile. Creditul extins este definit ca fiind creditul acordat dup data (datele) nchiderii ciclului (ciclurilor)

de facturare anterior (anterioare), adic sumele debitelor din conturile de card care nu au fost decontate atunci cnd acest lucru a fost posibil pentru prima dat, pentru care se percep rate ale dobnzii sau rate ale dobnzii ierarhizate de regul mai mari de 0 %. Deseori, trebuie pltite rate minime lunare pentru rambursarea, cel puin parial, a creditului extins. Contrapartida acestui credit este entitatea responsabil n final de rambursarea sumelor neachitate n conformitate cu acordul contractual, care coincide cu titularul cardului, n cazul cardurilor pentru uz personal, dar nu i n cazul cardurilor utilizate de societilecomerciale; b3) credite rennoibile automat (revolving) i credite acordate pe descoperit de cont (overdrafts). Toate creditele rennoibile automat au urmtoarele caracteristici: 1. debitorul poate utiliza sau retrage fonduri ntr-o limit de credit anterior aprobat, fr a notifica n prealabil creditorul; 2. valoarea creditului disponibil poate crete i descrete pe msur ce fondurile sunt mprumutate i rambursate; 3. creditul poate fi utilizat n mod repetat; 4. nu exist obligaia rambursrii regulate a fondurilor. Creditele rennoibile automat includ sumele obinute printr-o linie de credit i nerambursate nc (sumele neachitate). O linie de credit este un acord ntre un creditor i un debitor, care permite debitorului s ia avansuri, pe parcursul unei perioade definite i ntr-o anumit limit i s le ramburseze oricnd nainte de o dat stabilit. Sumele disponibile printr-o linie de credit care nu au fost trase sau care au fost deja rambursate nu trebuie ncadrate la niciuna dintre categoriile de bilan. Descoperitul de cont reprezint un sold debitor al unui cont curent. Att creditele rennoibile automat, ct i creditele acordate pe descoperit de cont exclud creditele acordate prin intermediul cardurilor de credit. Suma total datorat de ctre debitor trebuie raportat, indiferent dac aceasta se ncadreaz sau nu n limita convenit n prealabil ntre creditor i debitor cu privire la valoarea i/sau perioada maxim a creditului; b4) credite sindicalizate (contracte de credit individuale, la care particip mai multe instituii n calitate de creditori). Creditele sindicalizate acoper numai cazurile n care debitorul tie, din contractul de credit, c acesta este acordat de mai muli creditori. n scopuri statistice, numai sumele acordate efectiv de creditori (nu neaprat liniile de credit n totalitate) sunt considerate credite sindicalizate. Creditul sindicalizat este de obicei aranjat i coordonat de o instituie (deseori denumit manager principal) i este de fapt acordat de diferiiiparticipanila

69

sindicat. Toi participanii, inclusiv instituia manager principal, raporteaz partea lor din creditul acordat debitorului (adic nu fa de institu ia manager principal) la activele bilaniere; b5) leasing financiar acordat terilor . Leasingul financiar reprezint un contract prin care proprietarul unui bun de folosin ndelungat ("locatorul/finanatorul") mprumut acest activ unui ter ("utilizatorul") pentru mare parte sau chiar pentru ntreaga durat de via economic a activului n schimbul unor rate regulate care corespund preului bunului, la care se adaug o dobnd. Utilizatorul se presupune c n fapt beneficiaz de toate avantajele care decurg din folosirea bunului i suport toate costurile i riscurile asociate proprietii. n scopuri statistice, leasingul financiar este considerat ca fiind un credit acordat de locator/finanatorutilizatorului (care permite utilizatorului s achizii oneze bunul de folosin ndelungat). Activele (bunurile de folosin ndelungat) care au fost mprumutate utilizatorului nu se nregistreaz n bilanulcreditorului; b6) titluri de valoare nenegociabile. Titlurile de valoare, altele dect aciunilei alte titluri de participaiecare nu sunt negociabile i care nu pot fi tranzacionatepe piee le secundare. A se vedea i categoria credite negociate; b7) credite negociate. Creditele care au devenit de facto negociabile sunt clasificate la postul de active credite, cu condiia ca, n continuare, s se materializeze ntr-un singur document i sunt, de regul, tranzacionatenumai ocazional; b8) creanesubordonate sub form de depozite sau credite. Creanele subordonate sunt instrumente care confer un drept de crean subsidiar asupra instituiei emitente, care poate fi exercitat numai dup realizarea tuturor celorlalte drepturi de crean careau un grad de prioritate mai nalt (de exemplu, depozite/credite), atribuindu-le anumite caracteristici ale instrumentului aciunii alte titluri de participaie.n scopuri statistice, creanele subordonate se clasific fie la instrumentul credite, fie la instrumentul titluri de valoare, altele dect aciunileconform naturii instrumentului financiar; b9) creanen cadrul operaiunilorreverse repo sau de mprumut de titluri de valoare garantate cu numerar. n acest post se nregistreaz contrapartida numerarului achitat n schimbul titlurilor de valoare achiziionate sau contrapartida numerarului achitat n cazul mprumutului de titluri de valoare garantat cu numerar. Creditele se clasific, n funcie de durata iniial,astfel: - credite cu durata iniialmai mic sau egal cu

un an, inclusiv; - credite cu durata iniial mai marede un an i mai mic sau egal cu 5 ani, inclusiv; - credite cu durata iniialmai mare de 5 ani. c) depozite overnight - depozite convertibile n numerar i/sau transferabile la cerere prin cec, ordin de plat, debitare sau prin mijloace similare, fr ntrzieri, restriciisau penalitisemnificative. Depozitele overnight includ, fr a fi limitative, urmtoarele elemente de activ: c1) conturi curente, purttoare sau nu de dobnd; c2) depozite la vedere, purttoare sau nu de dobnd; c3) cecuri de cltorie deinute; d) depozite la termen - depozite netransferabile, care nu pot fi transformate n numerar nainte de un termen fix prestabilit sau care pot fi transformate n numerar nainte de termenul convenit numai cu plata unor penaliti. Aceast categorie include, fr a fi limitativ, urmtoarele elemente de activ: d1) depozite la termen plasate la instituii de credit; d2) certificate de depozit, carnete i librete de economii emise de instituiide credit. Categoria depozite la termen se clasific, n funciede durata iniial,astfel: - depozite la termen cu durata iniialde pn la un an inclusiv; - depozite la termen cu durata iniial cuprins ntre un an i 2 ani inclusiv; - depozite la termen cu durata iniialmai mare de 2 ani. Depozitele rennoibile automat la scaden trebuie s fie clasificate n funcie de scadena cea mai apropiat n timp; e) alte depozite - depozite plasate, altele dect depozitele overnight i depozitele la termen. Aceast categorie include, fr a fi limitativ, urmtoarele elemente de activ: e1) depozite colaterale; e2) depozite garaniii altele asemenea; Categoria alte depozite se clasific, n funciede durata iniiala contractului n baza cruia se constituie depozitul, astfel: - alte depozite cu durata iniialde pn la un an inclusiv; - alte depozite cu durata iniial cuprins ntre un an i 2 ani inclusiv; - alte depozite cu durata iniial maimare de 2 ani; f) titluri de valoare, altele dect aciunile- titluri de valoare, altele dect aciunile sau alte titluri de participaie, care sunt negociabile i tranzacionate n

70

mod obinuit pe pieele secundare sau care pot fi compensate pe pia i care nu confer deintorului niciun drept de proprietate asupra instituieiemitente. n aceast categorie se includ: f1) titluri de valoare care confer deintorului dreptul necondiionatla un venit fix sau determinat prin contract sub form de pli de cupoane i/sau a unei sume fixe stabilite la o anumit dat (sau date) ori ncepnd de la o dat stabilit la momentul emisiunii; f2) credite negociabile acordate care au fost restructurate ntr-un numr mare de titluri identice i care pot fi tranzacionate pe pieele secundare (a se vedea i categoria b7); f3) creanesubordonate sub form de titluri de crean(a se vedea, de asemenea, categoria b8). Titlurile de valoare mprumutate n cadrul operaiunilor de mprumut de titluri de valoare sau vndute n cadrul unui contract de report rmn nregistrate n bilanul proprietarului iniial (i nu sunt nregistrate n bilanul achizitorului temporar) atunci cnd exist un angajament ferm de rscumprare a titlurilor (nu doar opiuneade a face acest lucru). Atunci cnd achizitorul temporar vinde titlurile de valoare primite, aceast vnzare trebuie s fie nregistrat ca tranzacie cu titluri de valoare simpl i trebuie evideniat n bilanul achizitorului temporar ca o poziienegativ n portofoliul de titluri de valoare. Titlurile de valoare, altele dect aciunile, se clasific, n funciede scadenala emisiune, astfel: - titluri de valoare negociabile cu scadena la emisiune de pn la un an inclusiv; - titluri de valoare negociabile cu scadena la emisiune cuprins ntre un an i 2 ani inclusiv; - titluri de valoare negociabile cu scadena la emisiune mai mare de 2 ani; g) aciuni/uniti de fond ale fondurilor de pia monetar - titluri de participare emise de fondurile de piamonetar care, n funciede modul de constituire a acestora, pot fi aciuni(n cazul societilorde investiii) sau uniti de fond (n cazul fondurilor de investiii). Fondurile de pia monetar sunt definite la art. 4 lit. b2.3); h) aciuni/uniti de fond ale fondurilor de investiii - titluri de participare emise de fondurile de investiii, altele dect fondurile de pia monetar care, n funcie de modul de constituire a acestora, pot fi aciuni (n cazulsocietilor de investiii) sau uniti de fond (n cazul fondurilor de investiii). Fondurile de investiii, altele dect fondurile de pia monetar, sunt definite la art. 37; i) aciunii alte titluri de participaie- titluri de valoare care reprezint drepturi de proprietate asupra societilor sau cvasisocietilor . Aceste titluri de valoare confer, n general, deintorilor dreptul la o

parte din beneficiile societii sau cvasisocietii i la o parte din fondurile proprii, n cazul lichidrii societii. Aciunile i alte participaii de capital se mpart n urmtoarele elemente de activ: i1) aciuni cotate - aciuni cu preuri cotate la o burs de valori recunoscut sau pe un alt tip de pia secundar; i2) aciuninecotate - aciunicare nu sunt cotate la o burs de valori recunoscut sau pe un alt tip de pia secundar; i3) alte titluri de participaie - toate formele de participaii n societi i cvasisocieti, care nu sunt de natura aciunilor; j) instrumente financiare derivate - instrumente financiare derivate deinuten portofoliu i nregistrate n activul bilanier la valoarea de pia brut pozitiv. n conformitate cu standardele statistice internaionale actuale, instrumentele financiare derivate care au o valoare de pia,n principiu, trebuie s fie nregistrate n bilan.Instrumentele derivate au o valoare de piacnd sunt negociate pe pieeleorganizate, adic la burs, sau n cazurile n care pot fi compensate periodic n afara pieelor reglementate (over-the-counter, denumite n continuare OTC). n cadrul acestui post trebuie raportate urmtoarele instrumente financiare derivate: opiuni negociabile sau pe pieeleOTC, warante, futures (numai dac acestea au o valoare de pia, deoarece sunt negociabile sau pot fi compensate) i swapuri (numai dac acestea au o valoare de pia deoarece sunt negociabile sau pot fi compensate). Instrumentele financiare derivate nregistrate n bilan trebuie nregistrate la valoarea de pia a acestora, adic la preul curent al pieei sau la un echivalent apropiat (valoarea just). Warante (sau bonuri de subscriere) sunt opiuni negociabile care dau deintoruluidreptul de a cumpra de la emitor(de obicei o societate) un anumit numr de aciuni sau obligaiuni, n condiii specificate i pe parcursul unei perioade de timp determinate; k) active fixe - active nefinanciare, corporale i necorporale, destinate unei folosiri repetate pentru o perioad mai mare de un an. n aceast categorie se includ terenuri i cldiri, precum i echipamente, software i alte elemente de infrastructur; l) credite comerciale i avansuri acordate creanece rezult din acordarea direct a creditelor ctre cumprtori, n cadrul operaiunilor cu bunuri i/sau servicii i din avansurile acordate pentru lucrrile n curs de execuiesau comandate, care pot fi asociate cu astfel de operaiuni; aceast subcategorie include, fr a fi limitativ, creanelecomerciale, abonamentele pltite n avans, chiriile pltite n avans i altele asemenea; m) alte sume de primit - creane ce rezult din

71

decalajul de timp ntre momentul n care are loc operaiunea de repartiie sau operaiunea financiar pe piaa secundar i momentul efecturii plii corespunztoare; se includ i creanele ce rezult din veniturile ce urmeaz a fi ncasate; acest post include, fr a fi limitativ, venituri de primit, chiria acumulat pentru cldiri, sume de ncasat care nu au legtur cu activitatea principal i altele asemenea; n) alte active - active neincluse n alte categorii de activ; este o categorie rezidual n care se includ: - sume de primit n curs de lmurire (solduri debitoare deinute n bilan care nu sunt reinute n numele clientului, dar care au totui legturi cu fondurile clienilor); - sume n tranzit; - alte active. Art. 7. - n n elesul prezentului titlu, categoriile de pasive prevzute mai jos au urmtoarele semnificaii: a) depozite - sume datorate de instituiile de credit creditorilor (altele dect cele care provin din emisiunea de titluri de valoare negociabile). Titlurile de valoare nenegociabile emise de instituiilede credit sunt incluse n categoria depozite. Titlurile de valoare nenegociabile care devin negociabile vor fi reclasificate ca titluri de creanemise. Categoria depozite cuprinde: a1) depozite overnight - depozitele convertibile n numerar i/sau transferabile la cerere prin cec, ordin bancar, debitare sau prin mijloace similare, fr ntrzieri, restriciisau penalitisemnificative. Aceast poziieinclude: - solduri (purttoare sau nepurttoare de dobnd) care pot fi convertite imediat n numerar, la cerere sau pn la ncheierea activitiin ziua urmtoare celei n care a fost fcut cererea, fr restricii sau penalitisemnificative, dar care nu sunt transferabile; - solduri (purttoare sau nepurttoare de dobnd) reprezentnd sume prepltite n contextul monedei electronice "pe suport material" (de tip hardware) sau al monedei electronice de tip software (de exemplu, carduri prepltite); - credite de rambursat pn la ncheierea activitii n ziua urmtoare celei n care s-a acordat creditul; a1.1) depozite transferabile - depozite din categoria depozitelor overnight; depozitele transferabile sunt acele depozite care sunt direct transferabile la cerere pentru efectuarea de pli ctre operatorii economici prin mijloace de plat folosite n mod obinuit, precum transfer credit i debitare direct, posibil i prin card de credit sau card de debit, tranzacii cu moned electronic, cecuri, sau prin mijloace similare, fr ntrzieri, restric ii sau penalizri semnificative. Depozitele transferabile nu includ

depozitele care pot fi folosite numai pentru retrageri de numerar i/sau depozitele ale cror fonduri pot fi retrase sau transferate numai prin intermediul unui alt cont al aceluiai proprietar; a2) depozite la termen - depozite netransferabile care nu pot fi transformate n numerar nainte de un termen fix prestabilit sau care pot fi transformate n numerar nainte de termenul convenit numai dac deintorul plte te penaliti. Sunt incluse, de asemenea, depozite de economii cu dobnd reglementat pentru care criteriul legat de scaden nu este important (clasificat la intervalul de scadenpeste 2 ani). Produsele financiare care sunt rennoite automat la scaden trebuie s fie clasificate n funcie de scadena cea mai apropiat n timp. Dei depozitele la termen pot prezenta posibilitatea de a fi rambursate nainte de termen n urma unei notificri prealabile sau pot fi rambursate la cerere sub rezerva plii unor penaliti, aceste caracteristici nu sunt considerate importante din punctul de vedere al clasificrii. Depozitele la termen se clasific, n funcie de scadenainiial,astfel: - depozite cu scadena iniial de pn la un an inclusiv; - depozite cu scadenainiialcuprins ntre un an i 2 ani inclusiv; - depozite cu scadena iniial mai mare de 2 ani; a3) depozite rambursabile dup notificare depozite netransferabile, fr termen, care nu pot fi transformate n numerar dect dup expirarea unei perioade notificate; nainte de expirarea perioadei notificate transformarea n numerar nu este posibil sau este posibil numai cu plata unor penaliti. Acestea includ depozite care, dei din punct de vedere legal pot s fie lichidate la cerere, sunt supuse unor penalizri i restric ii n conformitate cu practicile na ionale (clasificate la intervalul pn la 3 luni inclusiv) i conturi de investiii fr perioad notificat sau scaden convenit, dar care prevd condi ii de retragere restrictive (clasificate la intervalul peste 3 luni). Depozitele rambursabile dup notificare se clasific, n funciede perioada notificat, astfel: - depozite rambursabile dup notificare la cel mult 3 luni de la notificare; - depozite rambursabile dup notificare la mai mult de 3 luni i mai puinde 2 ani de la notificare; - depozite rambursabile dup notificare la mai mult de 2 ani de la notificare; a4) mprumuturi din operaiuni repo contrapartida numerarului primit n schimbul titlurilor de valoare vndute de ageniiraportori la un anumit pre, cu angajamentul ferm de rscumprare a acelorai titluri de valoare (sau a unor titluri de valoare similare) la un

72

pre ferm i la o dat ulterioar prestabilit. Sumele primite de agenii raportori n schimbul titlurilor de valoare transferate unui ter("achizitor temporar") sunt clasificate la "contracte de report" dac exist un angajament ferm de rscumprare a titlurilor de valoare, iar nu doar opiunea de a face acest lucru. Aceasta nseamn c ageniiraportori pstreaz toate riscurile i beneficiile asociate titlurilor de valoare suport al operaiunii, pe parcursul desf urrii acesteia. Urmtoarele variante de operaiuni de tip repo sunt clasificate la "contracte de report": - sume primite n schimbul titlurilor de valoare transferate temporar unui ter sub forma unor mprumuturi de titluri de valoare garantate cu numerar; - sume primite n schimbul titlurilor de valoare transferate temporar unui tersub forma unui contract de vnzare/rscumprare (sale/buy-back). Titlurile de valoare suport al operaiunilor de tip repo se nregistreaz conform regulii de la postul de activ "Titluri de valoare, altele dect aciun ile". Operaiunile care implic transferul temporar de aur, garantate cu numerar, se regsesc, de asemenea, incluse la acest post. Categoria depozite include i mprumuturile primite (inclusiv mprumuturile subordonate) de ctre institu iile financiare monetare, disponibilul din conturile curente ale clientelei, depozitele colaterale i depozitele garanii; b) titluri de crean emise - titluri de valoare emise, altele dect ac iunile sau alte titluri de participaie, care sunt, n mod obinuit, instrumente negociabile i tranzacionate pe pieele secundare sau care pot fi compensate pe pia i care nu confer deintorului vreun drept de proprietate asupra instituieiemitente; instrumentele nenegociabile emise, care, ulterior, devin negociabile, vor fi reclasificate ca titluri de creanemise. n aceast categorie de pasive se includ: - titluri de valoare care confer deintorului dreptul necondiionat la un venit fix ori stabilit contractual sub forma plii de cupoane i/sau a unei sume fixe stabilite la o anumit dat (sau date) ori ncepnd de la o dat stabilit la momentul emisiunii; - mprumuturile subordonate primite pe baza titlurilor de creanemise; - instrumente hibride; sunt instrumente negociabile cu elemente combinate de datorii i instrumente derivate, incluznd: (i) titluri de crean negociabile care conin instrumente derivate ca parte integrant a acestora; (ii) instrumente negociabile a cror valoare de rscumprare i/sau al cror cupon este/sunt legat/legate de evoluia unui activ suport de referin,

de preulactivului sau de un alt indicator de referinpe toat durata instrumentului. Titlurile de creanemise se clasific, n funcie de maturitatea la emitere, astfel: - titluri de crean cu maturitatea la emitere de pn la un an inclusiv; - titluri de creancu maturitatea la emitere ntre un an i 2 ani inclusiv; - titluri de creancu maturitatea la emitere mai mare de 2 ani; c) capital i rezerve - sumele aferente emisiunii de titluri de capital ctre acionari sau ali proprietari, conferind deintorului drepturi de proprietate i, n general, dreptul asupra unei pri din profituri i asupra unei pri din fondurile proprii n caz de lichidare. De asemenea, sunt incluse fondurile provenite din profiturile nerepartizate sau fondurile pstrate n anticiparea unor eventuale pli i obligaii viitoare. n aceast categorie de pasive se includ: c1) capital propriu: c1.1) capital social; c1.2) profit (+)/pierdere (-): include att rezultatul exerciiului curent, ct i rezultatul reportat (profit nerepartizat sau pierdere neacoperit); c1.3) alte fonduri (prime legate de capital, rezerve i altele); c2) capital suplimentar: c2.1) provizioane, din care: se vor evidenia provizioanele pentru riscul de credit; c2.2) alte fonduri (fondul special constituit de casele de economii pentru domeniul locativ, rezervele din reevaluarea patrimoniului, aciuni prefereniale cumulative pe durate determinate i alte asemenea elemente); d) instrumente financiare derivate - instrumente financiare derivate deinuten portofoliu i nregistrate n pasivul bilanierla valoarea de piabrut negativ; a se vedea i definiia instrumentelor financiare derivate din categoriile de active, prevzut la art. 6 lit. j); e) credite comerciale i avansuri primite mprumuturi ce rezult din primirea direct a creditelor de la furnizori n cadrul operaiunilor cu bunuri i/sau servicii i din avansurile primite pentru lucrrile n curs de execuiesau comandate, care pot fi asociate cu astfel de operaiuni; n aceast categorie de pasive se includ, fr a fi limitativ, veniturile nregistrate n avans, chiriile primite n avans pentru cldirile nchiriate, creditele furnizor primite i altele asemenea; f) alte sume de pltit - datorii ce rezult din decalajul de timp ntre momentul n care are loc operaiunea de repartiie sau operaiunea financiar pe piaa secundar i momentul efecturii plii corespunztoare. n aceast categorie de pasive se

73

includ, fr a fi limitativ: - sume de pltit care nu au legtur cu activitatea principal (sume datorate furnizorilor, impozite, salarii, contribuiisociale); - sume care reprezint obligaii fa de teri (pensii, dividende); - sume nete de pltit n cadrul decontrilor ulterioare ale tranzaciilor cu titluri de valoare i altele asemenea; g) alte pasive - pasive neincluse n alte categorii de pasiv; este o categorie rezidual n care se includ: - sume de pltit n curs de lmurire; - sume n tranzit; - alte pasive neincluse n alte categorii de pasiv. CAPITOLUL II Bilanul monetar al instituiilor financiare monetare SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 8. - Prevederile prezentului capitol definesc mecanismele de raportare potrivit prevederilor Regulamentului (CE) nr. 25/2009 al Bncii Centrale Europene din 19 decembrie 2008 privind bilanul sectorului instituii financiare monetare (Reformare) (BCE/2008/32), cu modificrile i completrile ulterioare, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene seria L nr. 15 din 20 ianuarie 2009, denumit n continuare Regulamentul BCE/2008/32, i se aplic instituiilorde credit rezidente, precum i societilorde investiiiautoadministrate i societilorde administrare a investiiilor care administreaz fonduri de pia monetar rezidente. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 9. - n nelesul prezentului capitol, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) societi de investiii autoadministrate i societi de administrare a investiiilor - societi de investiiiautoadministrate i societide administrare a investiiilornfiinatepotrivit Legii nr. 297/2004 privind piaa de capital, cu modificrile i completrile ulterioare; b) bilan monetar - sinteza statistic a tuturor categoriilor bilanierede activ i pasiv existente n sold la sfritul lunii de raportare, clasificate i detaliate astfel nct s permit calcularea agregatelor monetare i a contrapartidelor acestora; c) instrumente financiare nenegociabile instrumente financiare care nu pot fi negociate deoarece

exist restric ii n privin a transferului legal al proprietii asupra lor sau, dei din punct de vedere tehnic pot fi negociabile, nu pot fi tranzacionatedatorit abseneiunei pieeorganizate; d) scaden iniial/scaden la emisiune durata determinat de existen a unui instrument financiar nainte de care acesta nu poate fi rambursat (de exemplu, titlurile de crean)sau nainte de care poate fi rambursat numai n condiiile plii anumitor penaliti (de exemplu, anumite tipuri de depozite); e) perioada notificat - intervalul de timp dintre momentul n care deintorul notific intenia sa de a rambursa instrumentul i data la care deintorul are ncuviinareas l transforme n numerar, fr plata unor penaliti. Instrumentele financiare sunt clasificate n funcie de perioada notificat numai dac nu exist o scadenstabilit; f) reducere - diminuarea direct a valorii contabile a unui credit n bilan, ca urmare a deprecierii sale; g) securitizare - are semnificaia prevzut n Regulamentul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 18/16/2010 privind tratamentul riscului de credit aferent expunerilor securitizate i poziiilor din securitizare, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 17/73/2010, cu modificrile i completrile ulterioare; h) securitizare tradiional - are semnificaia prevzut n Regulamentul Bncii Naionalea Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 18/16/2010 privind tratamentul riscului de credit aferent expunerilor securitizate i poziiilor din securitizare, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 17/73/2010, cu modificrile i completrile ulterioare; i) securitizare sintetic - are semnificaia prevzut n Regulamentul Bncii Naionalea Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 18/16/2010 privind tratamentul riscului de credit aferent expunerilor securitizate i poziiilor din securitizare, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 17/73/2010, cu modificrile i completrile ulterioare; j) societate vehicul investiional - o entitate constituit, potrivit dreptului naional sau dreptului comunitar, n baza unuia dintre urmtoarele temeiuri: (i) dreptul contractelor, ca fond comun administrat de societide administrare; (ii) dreptul fondurilor deschise de investiii; (iii) dreptul societilorcomerciale, ca societate pe aciunisau cu rspundere limitat; (iv) oricare alt mecanism similar, i a crei activitate principal ndeplinete cumulativ urmtoarele criterii:

74

- intenioneazs efectueze sau efectueaz una sau mai multe operaiunide securitizare i este protejat de riscul de faliment sau de orice alt situaie de nendeplinire a obligaiilorde ctre iniiator; - emite sau intenioneaz s emit titluri de valoare, uniti de fond de securitizare, alte titluri de crean i/sau instrumente financiare derivate i/sau deine din punct de vedere juridic sau economic ori poate deine active suport pentru emiterea de titluri de valoare, uniti de fond de securitizare, alte titluri de creani/sau instrumente financiare derivate, care sunt oferite spre vnzare ctre public sau vndute pe baz de plasamente private; k) cedarea creditului - transferul economic al unui credit sau al unui cumul de credite de la instituiade credit raportoare ctre un cesionar, realizat fie prin transferul proprietii,fie prin cote de participaie; l) achiziionarea creditului - transferul economic al unui credit sau al unui cumul de credite de la un cedent ctre instituiade credit raportoare, realizat fie prin transferul propriet ii, fie prin cote de participaie; m) prestator - o instituie financiar monetar care administreaz creditele care stau la baza unei securitizri zilnice din perspectiva colectrii principalului i a dobnzii de la debitori, care sunt apoi transmise ctre investitorii din schema de securitizare; n) derecunoatere - eliminarea unui credit sau a unei pria acestuia din soldurile raportate; o) scadenarezidual - durata rmas de scurs a instrumentului financiar pn la rambursare; p) revizuirea ratei dobnzii - modificarea ratei dobnzii unui credit care este prevzut n contractul de creditare existent. Creditele supuse revizuirii ratei dobnzii includ, printre altele, credite cu rate ale dobnzii revizuite periodic n conformitate cu evoluia unui index (de exemplu, Euribor), credite cu rate ale dobnzii revizuite continuu (rate variabile) i credite cu rate revizuibile potrivit deciziei instituieide credit; q) numrul de conturi cu acces prin internet/computer personal ata ate depozitelor overnight transferabile - numrul de conturi ataate depozitelor overnight transferabile existente la instituia de credit raportoare pe care titularul de cont le poate accesa i utiliza electronic, prin intermediul aplicaiilor bancare, prin internet sau prin PC, utiliznd un produs informatic dedicat sau linii de telecomunicaiededicate efecturii plilor . Depozitele overnight transferabile cu acces bancar prin telefon sau telefon mobil nu sunt incluse, cu excepiacazului n care, de asemenea, pot fi accesate prin internet sau prin intermediul aplicaiilor bancare (prin internet sau prin PC); r) credite garantate cu garaniireale imobiliare - creditele nsoitede garaniidefinite n conformitate cu

Regulamentul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 19/24/2006 privind tehnicile de diminuare a riscului de credit utilizate de instituiile de credit i firmele de investiii, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 16/113/2006, cu modificrile i completrile ulterioare; s) credite neperformante - valoarea total a creditelor care nu au fost pltite la scaden sau care au fost identificate n orice alt fel ca fiind compromise parialsau total. Creditele neperformante se identific n conformitate cu prevederile art. 160 privind starea de nerambursare din Regulamentul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 15/20/2006 privind tratamentul riscului de credit pentru instituiilede credit i firmele de investiiipotrivit abordrii bazate pe modele interne de rating, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 12/109/2006, cu modificrile i completrile ulterioare; ) credite restante - creanecomerciale, valori de recuperat, credite acordate inclusiv pe baza valorilor primite n pensiune, nerambursate la scaden,precum i soldurile debitoare neautorizate (overdraft) ale conturilor curente, creane din dobnzi nencasate la scaden evideniate n conturile de creane restante i ndoielnice. SECIUNEA a 3-a Dispoziii specifice Art. 10. - (1) Tabelul Categorii de instrumente din anexa nr. II, partea 2 la Regulamentul BCE/2008/32 cuprinde o descriere detaliat a categoriilor de instrumente pe care bncile centrale naionale le transpun n categorii aplicabile la nivel naional. Definiiilese raporteaz la Sistemul european de conturi naionalei regionale din Comunitate (SEC 95). (2) Activele bilaniereale instituiilorfinanciare monetare se clasific n urmtoarele categorii, definite la art. 6: numerar, credite (include i categoriile depozite overnight, depozite la termen i alte depozite), titluri de valoare, altele dect aciunile,aciuni/uniti de fond ale fondurilor de pia monetar, aciuni i alte titluri de participaie (include i categoria aciuni/unitide fond ale fondurilor de investiii), active fixe i alte active (include i categoriile: instrumente financiare derivate, credite comerciale i avansuri i alte sume de primit). (3) Pasivele bilaniere ale instituiilor de credit se clasific n urmtoarele categorii, definite la art. 7: depozite, titluri de crean emise,capital i rezerve, alte pasive (include i categoriile: instrumente financiare derivate, credite comerciale i avansuri primite i alte sume de pltit).

75

(4) Pasivele bilaniere ale fondurilor de pia monetar sunt constituite din aciuni/uniti de fond ale fondurilor de pia monetar, care reprezint titluri de participare emise de fondurile de pia monetar. n funcie de modul de constituire, titlurile de participare pot fi aciuni (n cazul societilor de investiii) sau unitide fond (n cazul fondurilor de investiii). (5) Dobnda acumulat de primit aferent creditelor se nregistreaz n categoria credite, iar dobnda acumulat de pltit aferent depozitelor se nregistreaz n categoria depozite. Art. 11. - (1) Contraprilerezidente, precum i cele nerezidente din Uniunea European ale instituiilor financiare monetare se clasific pe sectoarele instituionaledefinite la art. 4. (2) Contraprilenerezidente din afara Uniunii Europene ale institu iilor financiare monetare se clasific pe urmtoarele sectoare instituionale: a) instituii bancare - acest sector instituional cuprinde banca central i alte instituii financiare monetare; b) instituiinebancare: b1) guvernamentale - acest sector instituional cuprinde administraiipublice; b2) neguvernamentale - acest sector institu ional cuprinde: societ i nefinanciare, al i intermediari financiari, auxiliari financiari, societi de asigurare i fonduri de pensii, gospodriile populaiei, instituii fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei. Art. 12. - (1) Instituiilede credit vor evidenia separat ajustrile din reevaluare, conform structurii din anexa nr. I.2. Ajustrile din reevaluare evideniaz modificrile care se produc n cursul lunii de raportare n valoarea creditelor i a titlurilor de valoare deinute de instituiilede credit, astfel: a) ajustrile datorate modificrii soldului creditelor, ca urmare a aplicrii reducerilor, inclusiv a reducerii soldului complet al creditului (anulare), atunci cnd efectuarea acestor operaiuni este permis de reglementrile de pruden; b) ajustrile datorate modificrii preurilor la titlurile de valoare deinute n perioada de referin; n acest caz, anexa nr. I.2 va cuprinde schimbrile (ctig/pierdere) care se produc n luna de raportare n valoarea bilaniera stocului de titluri. (2) Societile de administrarea investiiilor i societile de investiii autoadministrate vor evidenia separat ajustrile din reevaluare, conform structurii din anexa nr. I.9. Ajustrile din reevaluare evideniaz modificrile care se produc n cursul lunii de raportare n valoarea titlurilor de valoare deinute de fondurile de pia monetar; anexa nr. I.9 va cuprinde schimbrile

(ctig/pierdere) care se produc n luna de raportare n valoarea bilaniera stocului de titluri. SECIUNEA a 4-a Obligaii de raportare Art. 13. - (1) Instituiile de credit rezidente raporteaz Bncii Naionale a Romniei - Direcia statistic date i informaiiprivind: a) Activele i pasivele bilaniere, conform structurii prevzute n anexa nr. I.1; b) Soldul creditelor restante, conform structurii prevzute n anexa nr. I.1A; c) Soldul creditelor acordate de instituiile de credit, conform structurii prevzute n anexa nr. I.1B; d) Soldul titlurilor de valoare, altele dect aciunile emise de societi vehicul investiional i deinute de instituiile de credit, i, respectiv, Soldul titlurilor de crean emise de instituiile de credit cu scadenala emitere de pn la 2 ani inclusiv i cu garania de recuperare la rscumprare a capitalului investit mai mic de 100%, conform structurilor prevzute n anexa nr. I.1C; e) Soldul depozitelor atrase de instituiile de credit, conform structurii prevzute n anexa nr. I.1D; f) Ajustri din reevaluare, conform structurii prevzute n anexa nr. I.2; g) Activele i pasivele bilaniere n echivalent lei, conform structurii prevzute n anexa nr. I.3; h) Securitizri i alte transferuri de credite, conform structurii prevzute n anexa nr. I.4; i) Situaia deinerilor de titluri de valoare identificabile prin cod ISIN, conform structurii prevzute n anexa nr. I.5, care cuprinde date privind titlurile identificabile prin cod ISIN de inute n portofoliu la sfritul lunii de ctre instituiade credit. (2) Datele statistice raportate Bncii Naionalea Romniei conform alin. (1) se refer la activitatea tuturor unitilor operative ale instituiilor de credit de pe teritoriul naional i se transmit lunar, n format electronic, pn cel mai trziu la data de 15 a lunii urmtoare lunii pentru care se ntocmete raportarea. n cazul n care data-limit pn la care se transmite raportarea este o zi nebancar, raportarea se transmite cel mai trziu n ultima zi bancar anterioar acesteia. (3) Instituiile de credit rezidente raporteaz Bncii Naionalea Romniei - Direciastatistic, anual, n format electronic, n termen de 45 de zile de la sfritul anului, informa ii nebilan iere, conform structurii prevzute n anexa nr. I.6. (4) Societile de administrare a investiiilor i societilede investiiiautoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionalea Romniei - Direciastatistic, separat pentru fiecare fond de pia monetar administrat i

76

cuprins n lista fondurilor de pia monetar, date privind: a) Activele i pasivele bilaniereale fondurilor de piamonetar, conform structurii prevzute n anexa nr. I.7; b) Activele i pasivele bilaniereale fondurilor de pia monetar n echivalent lei, conform structurii prevzute n anexa nr. I.8; c) Ajustri din reevaluare ale fondurilor de pia monetar, conform structurii prevzute n anexa nr. I.9; d) Situaia deinerilor de titluri de valoare identificabile prin cod ISIN, conform structurii prevzute n anexa nr. I.10, care cuprinde date privind titlurile identificabile prin cod ISIN dei nute n portofoliu la sfritul lunii de ctre fondul de pia monetar. Lista fondurilor de pia monetar este actualizat de Banca Naional a Romniei pe baza informaiilorprimite de la Comisia Naionala Valorilor Mobiliare. (5) Datele statistice raportate Bncii Naionale a Romniei conform alin. (4) se transmit lunar, n format electronic, pn cel mai trziu la data de 15 a lunii urmtoare lunii pentru care se ntocmete raportarea. n cazul n care data-limit pn la care se transmite raportarea este o zi nelucrtoare, raportarea se transmite cel mai trziu n ultima zi lucrtoare anterioar acesteia. (6) Datele raportate conform prevederilor alin. (1) i (4) au la baz informaiiledin evidenacontabil a instituiilor de credit, respectiv a fondurilor de pia monetar. Art. 14. - (1) Instituiilefinanciare monetare au obligaias retransmit datele statistice n cazul n care au loc revizuiri ale datelor contabile, reclasificri sau se constat erori n datele transmise anterior. (2) Retransmisiile vor fi nsoite de note explicative. CAPITOLUL III Ratele dobnzii practicate de instituiile financiare monetare SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 15. - Prevederile prezentului capitol definesc mecanismele de raportare potrivit prevederilor Regulamentului (CE) nr. 63/2002 al Bncii Centrale Europene din 20 decembrie 2001 privind statisticile referitoare la ratele dobnzilor practicate de instituiile financiare monetare pentru depozitele constituite de gospodrii i societinefinanciare i creditele acordate acestora (BCE/2001/18), publicat n Jurnalul Oficial al

Uniunii Europene seria L nr. 10/vol. 5 din 12 ianuarie 2002, modificat prin Regulamentul (CE) nr. 290/2009 al Bncii Centrale Europene din 31 martie 2009 (BCE/2009/7), publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene seria L nr. 94 din 8 aprilie 2009, i se aplic instituiilorde credit rezidente. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 16. - n nelesul prezentului capitol, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) rata anualizat a dobnzii (RAD) - rata dobnzii care este stabilit individual de comun acord de agentul raportor i gospodria sau societatea nefinanciar pentru un depozit ori un credit, calculat n termeni anuali i exprimat n procente pe an. RAD include toate plile n contul dobnzilor aferente depozitelor i creditelor, dar nu i alte speze care pot fi aplicabile. Disagio, definit ca diferena dintre valoarea nominal a creditului i suma primit de client, este considerat ca plat n contul dobnzii la nceputul perioadei contractuale (momentul t0) i, prin urmare, este inclus n RAD; b) rata efectiv definit n sens restrns (REDR) - rata dobnzii, calculat n termeni anuali, pentru care valoarea actual a creditului/depozitului acordat/plasat este egal cu valoarea actual a tuturor angajamentelor, altele dect spezele (depozite sau credite, pli ori rambursri, pli n contul dobnzilor), viitoare sau existente, stabilite de comun acord ntre ageniiraportori i gospodria ori societatea nefinanciar. REDR este echivalent cu componenta de rat a dobnzii din dobnda anual efectiv (DAE); c) dobnda anual efectiv (DAE) - costul total al creditului pentru consumator, exprimat ca procent anual din valoarea total a creditului. Instituiilede credit determin dobnda anual efectiv conform metodologiei prevzute n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 50/2010 privind contractele de credit pentru consumatori, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 288/2010; d) contract nou - orice acord nou ncheiat ntre o gospodrie sau o societate nefinanciar i agentul raportor. Contractele noi includ: - toate contractele financiare care specific pentru prima dat rata dobnzii pentru depozit sau pentru credit; i - toate negocierile noi ale depozitelor i creditelor existente. Prelungirile contractelor existente de depozit i de credit, care se efectueaz automat, adic fr implicarea activ a gospodriei sau a societ ii

77

nefinanciare i care nu implic o renegociere a condiiilor contractuale, inclusiv a ratei dobnzii, nu sunt considerate contracte noi; e) perioada iniial fix - perioada predeterminat la nceputul contractului n cursul creia valoarea ratei dobnzii nu se va modifica. Perioada iniial fix poate fi mai scurt sau egal cu scadena iniial a creditului. Valoarea ratei dobnzii este considerat a fi fix doar dac aceasta este stabilit la un nivel exact, de exemplu 10 %, sau ca diferenfade o rat de referin l a un anumit moment, de exemplu rata Euribor pe 6 luni plus 2 puncte procentuale ntr-o zi i ntr-un moment stabilite anterior. Dac la nceputul contractului gospodria sau societatea nefinanciar i agentul raportor convin asupra unei metode de calcul al ratei la credite, pentru o perioad determinat, de exemplu rata Euribor pe 6 luni plus 2 puncte procentuale pentru o perioad de 3 ani, aceasta nu este considerat a fi o fixare iniiala ratei, ntruct valoarea ratei dobnzii se poate modifica pe parcursul celor 3 ani. Statisticile privind ratele dobnzilor practicate de instituiile financiare monetare pentru contractele noi de creditare reflect doar rata dobnzii care este stabilit pentru perioada iniialfix la nceputul unui contract sau dup renegocierea creditului. n cazul n care, dup aceast perioad iniial fix, rata dobnzii se transform automat ntr-o rat variabil, acest lucru nu se reflect n ratele dobnzilor practicate de instituiile financiare monetare pentru contractele noi, ci doar n cele pentru solduri; f) rat variabil - rata dobnzii, supus revizuirii dobnzii n mod continuu (de exemplu, zilnic) sau la latitudinea instituieifinanciare monetare; g) credit destinat restructurrii datoriei la rate sub nivelul celor aplicate pe pia - credit pentru restructurarea datoriei, acordat debitorilor cu o situaie financiar dificil; h) expresiile "scadena iniial", "perioada notificat" i "credite neperformante" au semnificaia prevzut la art. 9. SECIUNEA a 3-a Dispoziii specifice Art. 17. - Statisticile referitoare la ratele dobnzilor practicate de institu iile de credit se determin pentru categoriile de credite definite la art. 6 lit. b) i, respectiv, pentru categoriile de depozite, definite la art. 7 lit. a) i detaliate n structurile de date din anexele nr. II.2, II.3, II.4 i II.5. Art. 18. - Statisticile referitoare la ratele dobnzilor practicate de institu iile de credit se determin pentru creditele/depozitele existente n sold,

respectiv pentru contractele noi de credite/depozite denominate n lei, euro i dolari SUA. Art. 19. - (1) Ratele dobnzii aferente soldurilor, detaliate n anexele nr. II.2 i II.3, se calculeaz pentru creditele i depozitele existente n sold la sfritul lunii pentru care se ntocmete raportarea. (2) Ratele dobnzii pentru contractele noi avnd ca obiect alte categorii de credite i depozite dect depozitele overnight, depozitele rambursabile dup notificare, creanele aferente crilorde credit, creditele rennoibile automat (revolving) i creditele acordate pe descoperit de cont (overdrafts), detaliate n anexele nr. II.4 i II.5, se calculeaz pentru contractele noi de credite acordate, respectiv pentru contractele noi de depozite atrase pe parcursul ntregii luni pentru care se ntocmete raportarea. Art. 20. - n vederea ntocmirii statisticilor privind ratele dobnzii practicate de instituiilede credit la contractele noi de credite i depozite, altele dect depozitele overnight, depozitele rambursabile dup notificare, creanele aferente crilorde credit, creditele rennoibile automat (revolving) i creditele acordate pe descoperit de cont (overdrafts), detaliate n anexele nr. II.4 i II.5, instituiilede credit aplic urmtoarele reguli: 1. n baza de calcul al ratelor dobnzii aferente contractelor noi de credite/depozite se include ntreaga valoare acordat/plasat a acestora, n cazul contractelor financiare care specific pentru prima dat rata dobnzii pentru un depozit sau pentru un credit, respectiv valoarea pentru care se renegociaz nivelul ratei dobnzii, n cazul negocierilor noi ale depozitelor sau creditelor existente. 2. n vederea defalcrii n funcie de categorii valorice a contractelor noi de credite acordate societilor nefinanciare, conform structurilor de date prevzute n anexele nr. II.4 i II.5, contractele noi de credite acordate n lei sau dolari SUA sunt evaluate n echivalent euro, pe baza cursului de schimb comunicat de Banca Naional a Romniei n ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea. 3. Creditele garantate cu garanii reale i/sau garanii personale, detaliate n anexa nr. II.5, includ volumul total de contracte noi de credite care sunt garantate prin utilizarea tehnicii proteciei finanate a creditului, definit potrivit Regulamentului Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 19/24/2006 privind tehnicile de diminuare a riscului de credit utilizate de instituiile de credit i firmele de investiii,aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare nr. 16/113/2006, cu modificrile i completrile ulterioare, i/sau garantate prin utilizarea tehnicii proteciei nefinanate a creditului, definit potrivit aceluiai regulament, astfel nct valoarea

78

garaniei reale/garaniei personale s fie mai mare sau egal cu valoarea total a creditului. n cazul n care instituiade credit raportoare aplic, n scop prudenial, un sistem diferit de abordarea standard, descris n Regulamentul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 14/19/2006 privind tratamentul riscului de credit pentru instituiile de credit i firmele de investiii potrivit abordrii standard, aprobat prin Ordinul Bncii Naionale a Romniei i al Comisiei Naionalea Valorilor Mobiliare nr. 11/108/2006, cu modificrile i completrile ulterioare, va aplica, de asemenea, acelai regim i la completarea anexei nr. II.5. Art. 21. - Instituiile de credit aplic prevederile art. 20 pct. 1 i pentru determinarea dobnzii anuale efective aferente contractelor noi privind creditele pentru consum i, respectiv, creditele pentru locuineacordate gospodriilor populaiei. Art. 22. - (1) Instituiile de credit rezidente determin, agregat la nivelul instituiei de credit, ratele dobnzii aferente creditelor i ale dobnzii aferente depozitelor existente n sold, utiliznd formula nr. 1 din anexa nr. II.1. (2) Ratele dobnzii se determin cu dou zecimale, prin rotunjire. Art. 23. - (1) Instituiile de credit rezidente determin, agregat la nivelul instituiei de credit, ratele dobnzii aferente depozitelor overnight, depozitelor rambursabile dup notificare, creditelor acordate pe descoperit de cont (overdrafts), creditelor rennoibile automat (revolving) i creanelor aferente crilor de credit utiliznd formula nr. 1 din anexa nr. II.1. (2) Ratele dobnzii se determin cu dou zecimale, prin rotunjire. Art. 24. - (1) Instituiile de credit rezidente determin, agregat la nivelul instituiei de credit, ratele dobnzii aferente contractelor noi de credite i depozite, altele dect depozitele overnight, depozitele rambursabile dup notificare, creaneleaferente crilor de credit, creditele rennoibile automat (revolving) i creditele acordate pe descoperit de cont (overdrafts), utiliznd formula nr. 4 din anexa nr. II.1. (2) Ratele dobnzii se determin cu dou zecimale, prin rotunjire. Art. 25. - (1) Instituiile de credit rezidente determin, agregat la nivelul instituiei de credit, dobnda anual efectiv aferent contractelor noi privind creditele pentru consum, respectiv creditele pentru locuine acordate gospodriilor populai ei, utiliznd formula nr. 7 din anexa nr. II.1. (2) Dobnda anual efectiv se determin cu dou zecimale, prin rotunjire.

SECIUNEA a 4-a Obligaii de raportare Art. 26. - (1) Instituiile de credit rezidente raporteaz Bncii Naionale a Romniei - Direcia statistic date i informaiiprivind ratele dobnzii, astfel: a) ratele dobnzii aferente soldurilor, conform structurii prevzute n anexa nr. II.2 "Ratele dobnzii aferente creditelor i ale dobnzii aferente depozitelor existente n sold la data de..."; b) ratele dobnzii pentru depozitele overnight, depozitele rambursabile dup notificare, creditele acordate pe descoperit de cont (overdrafts), creditele rennoibile automat (revolving) i creanele aferente crilor de credit, conform structurii prevzute n anexa nr. II.3 "Ratele dobnzii aferente depozitelor overnight, depozitelor rambursabile dup notificare, creditelor acordate pe descoperit de cont (overdrafts), creditelor rennoibile automat (revolving) i creanelor aferente crilorde credit existente n sold la data de..."; c) ratele dobnzii aferente contractelor noi de credit i depozit, altele dect depozitele overnight, depozitele rambursabile dup notificare, crean ele aferente crilor de credit, creditele rennoibile automat (revolving) i creditele acordate pe descoperit de cont (overdrafts), conform structurii prevzute n anexa nr. II.4 "Ratele dobnzii aferente contractelor noi de credit i depozit - luna..."; d) ratele dobnzii aferente contractelor noi de credit cu garaniireale i/sau garaniipersonale, conform structurii prevzute n anexa nr. II.5 "Ratele dobnzii aferente contractelor noi de credit cu garaniireale i/sau garaniipersonale - luna..."; e) dobnda anual efectiv aferent contractelor noi privind creditele pentru consum i creditele pentru locuine acordate gospodriilor populaiei, conform structurii prevzute n anexa nr. II.3, tabelul "Dobnda anual efectiv aferent contractelor noi de credit". (2) Datele raportate Bncii Naionale a Romniei - Direciastatistic conform alin. (1) se refer la activitatea tuturor unitilor operative de pe teritoriul naionalale instituiilorde credit rezidente i se transmit lunar, n format electronic, pn cel mai trziu la data de 17 a lunii urmtoare lunii pentru care se ntocmete raportarea. n cazul n care data-limit pn la care se transmite raportarea este o zi nebancar, raportarea se transmite cel mai trziu n ultima zi bancar anterioar acesteia. Art. 27. - (1) Instituiilede credit au obligaias retransmit datele statistice privind ratele dobnzii n cazul n care au loc revizuiri ale datelor contabile, reclasificri sau se constat erori n datele transmise anterior.

79

(2) Retransmisiile vor fi nsoite de note explicative. CAPITOLUL IV Statistici privind activele i pasivele bilaniere ale instituiilor financiare nebancare SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 28. - Prevederile prezentului capitol se aplic institu iilor financiare nebancare, persoane juridice romne, i sucursalelor din Romnia ale instituiilor financiare nebancare, persoane juridice strine, nscrise n Registrul general inut de Banca Naionala Romniei, denumite n continuare instituii financiare nebancare, i reglementeaz metodologia de determinare i raportare statistic la Banca Naional a Romniei a activelor i pasivelor bilaniere. Art. 29. - Termenul "instituie financiar nebancar" are semnificaiaprevzut la art. 5 lit. c) din Legea nr. 93/2009 privind institu iile financiare nebancare, cu modificrile i completrile ulterioare. SECIUNEA a 2-a Dispoziii specifice Art. 30. - Partenerii contractuali ai instituiilor financiare nebancare se clasific pe sectoarele instituionaledefinite la art. 4. Art. 31. - Activele bilaniere ale instituiilor financiare nebancare se clasific n urmtoarele categorii, definite la art. 6: numerar, credite, depozite overnight, depozite la termen, alte depozite, titluri de valoare, altele dect aciunile,aciuni/uniti de fond ale fondurilor de piamonetar, aciuni/uniti de fond ale fondurilor de investiii, aciuni i alte titluri de participaie,instrumente financiare derivate, active fixe, credite comerciale i avansuri acordate, alte sume de primit, alte active. Art. 32. - Pasivele bilaniere ale instituiilor financiare nebancare se clasific n urmtoarele categorii, definite la art. 7: titluri de crean emise, capital i rezerve, instrumente financiare derivate, credite comerciale i avansuri primite, alte sume de pltit, alte pasive, precum i n categoria mprumuturi primite, definite ca sume datorate de instituiafinanciar nebancar creditorilor (altele dect cele aferente titlurilor de creanemise). Art. 33. - n vederea clasificrii activelor i pasivelor bilaniere pe categoriile de instrumente enumerate la art. 31 i, respectiv, art. 32, instituiile financiare nebancare respect urmtoarele reguli: a) activele i pasivele bilaniereale instituiilor financiare nebancare se nregistreaz n anexa nr. III.1 n

moneda n care sunt denominate. n cazul facturilor emise de instituia financiar nebancar, elementele bilaniereconinuten factur se nregistreaz n moneda n care sunt emise facturile. De exemplu, n cazul unei facturi emise n lei pentru plata unei rate a unui credit n euro acordat unui debitor sub forma unui leasing financiar, elementele de activ din factur se nregistreaz n anexa nr. III.1 n lei, dei restul creditului existent n sold la sfritul trimestrului se nregistreaz n euro (moneda de denominare); b) n coloana F din anexa nr. III.1 se nregistreaz soldul la sfritul trimestrului al tuturor elementelor bilaniere de activ i de pasiv, la care se adaug creana ataat - pentru elementele bilaniere de activ la care se calculeaz crean ataat, respectiv datoria ataat - pentru elementele bilanierede pasiv la care se calculeaz datorie ataat; c) la categoria credite acordate se nregistreaz creditele acordate, creanele curente i restante aferente creditelor acordate i creaneleataate aferente, existente n sold la data pentru care se ntocmete raportarea; d) creditele pentru dezvoltarea afacerilor, definite la art. 6 lit. b1.3), se includ n categoria credite pentru alte scopuri; e) fiecare contract de credit se clasific pe o singur band de scaden, n funcie de durata iniial pentru care a fost ncheiat. Odat clasificat ntr-o band de scaden, mprumutul rmne pe acea band pn la rambursarea integral a acestuia, dac nu intervin modificri contractuale. Aceeai abordare se aplic i n cazul celorlalte elemente de activ i de pasiv care se detaliaz pe benzi de scaden; f) n cazul unui credit acordat sub forma leasingului financiar, rata de credit i dobnda de rambursat facturate se nregistreaz n categoria de activ credite acordate. Celelalte elemente de activ facturate, cum ar fi TVA, rata de asigurare a bunului finanat, diferenede curs valutar, comisioane i altele asemenea, se nregistreaz n categoria de activ alte sume de primit, indiferent dac la sfritul trimestrului sunt n perioada de plat sau au devenit scadente; g) cheltuielile nregistrate n avans, cum ar fi pli n avans pentru un abonament, serviciu, asigurare, comisioane pltite n avans, avansuri acordate pentru imobilizri proprii i altele asemenea, se nregistreaz n categoria de activ credite comerciale i avansuri acordate; h) bunurile achiziionate n numele clienilor , precum i bunurile recuperate de la debitori, incluse temporar n bilanul instituiei financiare nebancare raportoare, se nregistreaz la categoria de activ alte active; i) provizioanele constituite de instituia financiar nebancar raportoare, indiferent de natura lor,

80

se nregistreaz la categoria de pasiv capital i rezerve; j) mprumuturile de natura leasingului financiar primite de instituiile financiare nebancare pentru achiziionarea de bunuri mobile sau imobile necesare desfurrii activitii proprii se nregistreaz n categoria de pasiv mprumuturi primite; k) contravaloarea biletelor la ordin primite iniialca garaniede la un debitor, ncasat de instituia financiar nebancar raportoare, se nregistreaz n categoria de pasiv credite comerciale i avansuri primite; l) avansurile primite de la clieni pentru bunurile ce urmeaz s fie finanate de ctre instituia financiar nebancar raportoare se nregistreaz n categoria de pasiv credite comerciale i avansuri primite, la codul corespunztor sectorului instituional al clientului respectiv; m) sumele de bani datorate de ctre instituiile financiare nebancare furnizorilor de bunuri achiziionate pentru desfurarea activitii proprii se nregistreaz n categoria de pasiv credite comerciale i avansuri primite, dac achiziia s-a realizat printr-un credit acordat de furnizor; n) sumele de bani datorate de instituiile financiare nebancare furnizorilor de bunuri pentru tere persoane, finanate de instituiile financiare nebancare sub form de leasing financiar, se nregistreaz n categoria de pasiv alte sume de pltit; o) creditele acordate clienilor care nu au fost trase de acetia pn la sfritul trimestrului pentru care se realizeaz raportarea i care rmn n contul curent al instituiei financiare nebancare deschis la instituii de credit se nregistreaz la categoria de pasiv alte sume de pltit, la codul de rnd corespunztor sectorului instituionalal debitorului; p) diferenelede curs valutar se nregistreaz la categoriile de activ/pasiv alte sume de primit, respectiv alte sume de pltit; q) amortizarea mijloacelor fixe se nregistreaz la categoria de pasiv alte pasive; r) activele i pasivele bilaniere care nu se pot ncadra n anexa nr. III.1 n unul dintre codurile de activ (de la A1 la A68) sau pasiv (de la P1 la P46) se ncadreaz la codul A69 alte active, respectiv P47 alte pasive. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 34. - (1) Instituiile financiare nebancare nscrise n Registrul general au obligaia s raporteze trimestrial Bncii Naionale a Romniei date statistice conform structurii "Situaia activelor i pasivelor bilaniere existente n sold la data de..." prevzute n

anexa nr. III.1, care cuprinde date privind toate elementele bilaniere de activ i de pasiv la valoarea brut, existente n sold la sfritul trimestrului pentru care se ntocmete raportarea, clasificate conform categoriilor prezentate la art. 31 i 32. Valorile acestor elemente includ creanele ataate (aferente elementelor de activ) i, respectiv, datoriile ataate (aferente elementelor de pasiv). (2) Instituiile financiare nebancare grupeaz elementele de activ i de pasiv deinute n bilan la sfritul trimestrului de referin n funcie de scaden, de ara contrapartidei i de moneda n care sunt denominate, cu respectarea urmtoarelor reguli: a) creditele acordate i mprumuturile primite se repartizeaz pe 3 benzi de scaden (mai mic de un an inclusiv, ntre 1 i 5 ani inclusiv, peste 5 ani), n funciede durata iniial a contractului/conveniei al crui/crei obiect l constituie, codificate conform tabelului "Codurile atribuite coloanei Cod scaden, pe instrumente financiare i intervale de scaden" din anexa nr. III.1; b) titlurile de valoare, altele dect aciunile deinute,depozitele la termen, alte depozite i titlurile de creanemise se repartizeaz pe 3 benzi de scaden(mai mic de un an inclusiv, ntre 1 i 2 ani inclusiv, peste 2 ani), n funcie de durata iniial a contractului/conveniei de depozit, respectiv maturitatea la emitere a titlurilor, codificate conform tabelului "Codurile atribuite coloanei Cod scaden, pe instrumente financiare i intervale de scaden" din anexa nr. III.1; c) elementele bilaniere de activ i de pasiv clasificate conform art. 31 i, respectiv, 32 se nscriu n coloana B din anexa nr. III.1, astfel nct codul scadenei, aracontrapartidei i moneda n care sunt denominate s fie identificate, mpreun, n mod unic; d) fiecare element bilanier de activ i de pasiv nscris n coloana B din anexa nr. III.1 are acelai cod de rnd (nscris n coloana A) indiferent de numrul de combinaii cod scaden - cod ar contrapartid - cod moned. Astfel, un cod de rnd nscris n coloana A apare n structura de date de mai multe ori, n funcie de numrul de combina ii cod scaden - cod a r contrapartid - cod moned aferent elementului bilanier respectiv. (3) Instituiilefinanciare nebancare au obligaia s raporteze trimestrial Bncii Naionalea Romniei date statistice conform structurii "Situaiaprincipalelor active i pasive bilaniere n echivalent lei existente n sold la data de..." din anexa nr. III.2, care cuprinde date privind principalele active i pasive la valoarea brut, determinate n echivalent lei, existente n sold la sfritul trimestrului pentru care se ntocmete raportarea. Structura de date prevzut n anexa nr. III.2 se

81

elaboreaz avndu-se n vedere urmtoarele: a) elementele bilaniere exprimate n alte monede sunt transformate n echivalent lei la cursul de schimb comunicat de Banca Naional a Romniei n ultima zi bancar a trimestrului pentru care se ntocmete raportarea; b) elementele bilaniere exprimate n monede necotate de Banca Naional a Romniei sunt transformate n echivalent lei la cursul de schimb utilizat n evidenacontabil. Monedele necotate sunt incluse n tabelul nr. 2 din anexa nr. III.2, care cuprinde codul ISO al monedei respective i cursul de schimb n raport cu leul utilizat n evidenacontabil i la elaborarea anexei nr. III.2. (4) Datele structurate conform situaiilor prevzute la alin. (1) i (3) se transmit la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic n format electronic, n termen de 30 de zile calendaristice de la sfritul trimestrului pentru care se realizeaz raportarea i se refer la activitatea tuturor unitilor operative de pe teritoriul naional. Datele se transmit n formatul electronic comunicat de Banca Naionala Romniei. (5) Instituiilefinanciare nebancare au obligaia s retransmit datele statistice privind activele i pasivele bilaniere n cazul n care au loc revizuiri ale datelor contabile, reclasificri sau se constat erori n datele transmise anterior. Retransmisiile vor fi nsoite de note explicative. Art. 35. - Instituiile financiare nebancare pot consulta prin intermediul paginii web a Bncii Naionale a Romniei, www.bnr. ro, Ghidul privind raportarea statistic, ce cuprinde codurile ISO ale rilor i codurile ISO ale monedelor. CAPITOLUL V Statistici privind activele i pasivele fondurilor de investiii SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 36. - Prevederile prezentului capitol definesc mecanismele de raportare potrivit prevederilor Regulamentului (CE) nr. 958/2007 al Bncii Centrale Europene din 27 iulie 2007 privind statisticile referitoare la activele i pasivele fondurilor de investiii (BCE/2007/8), publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene seria L nr. 211 din 11 august 2007, denumit n continuare Regulamentul BCE/2007/8, i se aplic societilor de investiii autoadministrate i societilor de administrare a investiiilor care administreaz fonduri de investiiirezidente. Art. 37. - (1) Prin fond de investiiise nelege un organism de plasament colectiv care:

a) investete n active financiare i nefinanciare, n msura n care obiectivul su este investirea capitalului obinutde la public; i b) este constituit, n conformitate cu dreptul comunitar sau naional,n temeiul: (i) dreptului contractelor (ca un fond comun administrat de societilede administrare); (ii) dreptului fondurilor deschise de investiii [ca un fond deschis de investiii(unit trust) ]; (iii) dreptului societilor comerciale (ca o societate de investiii);sau (iv) oricrui alt mecanism similar. (2) Sunt incluse n definiia fondurilor de investiiiurmtoarele: a) acele organisme ale cror unitide fond sau aciunisunt la cererea deintorilorlor, rscumprate sau rambursate direct sau indirect din activele organismelor respective; i b) acele organisme care au un numr fix de aciuniemise i ai cror acionaritrebuie s cumpere sau s vnd aciunile existente atunci cnd se altur fondului sau l prsesc. (3) Nu sunt incluse n definiia fondurilor de investiiiurmtoarele: a) fondurile de pensii; b) fondurile de piamonetar. (4) n sensul definiiei fondului de investiii, termenul "public" cuprinde micii investitori, investitorii profesioniti i investitorii instituionali. SECIUNEA a 2-a Dispoziii specifice Art. 38. - (1) Partenerii contractuali rezidenii cei nerezidenidin statele membre ale Uniunii Europene ai fondurilor de investiii se clasific pe sectoare instituionale. Standardele privind clasificarea sectoarelor sunt definite n Sistemul european de conturi naionalei regionale n Comunitate (SEC 95). (2) Sectoarele instituionale sunt definite la art.4. Art. 39. - (1) Tabelul A din anexa II partea 1 la Regulamentul BCE/2007/8 ofer o descriere standard detaliat a categoriilor de instrumente ce constituie activele i pasivele fondurilor de investiii, pe care bncile centrale naionale le transpun n categorii aplicabile la nivel naional. (2) Activele bilan iere ale fondurilor de investiiise clasific n urmtoarele categorii: a) creane din depozite i credite - aceast categorie este format din fonduri acordate ca mprumut debitorilor de ctre fondurile de investiii, care nu sunt materializate n documente sau care au ca suport un

82

singur document (chiar dac acesta a devenit negociabil). Aici sunt incluse active sub forma de depozite: - depozite plasate la instituii financiare monetare: (i) depozite transferabile: depozite (n moneda naional sau n moned strin) care sunt imediat convertibile n numerar sau care sunt transferabile prin cec, ordin bancar, debitare sau alte instrumente similare, ambele fr niciun fel de restricii sau penaliti semnificative; (ii) alte depozite: toate deinerile n depozite, altele dect depozitele transferabile. Alte depozite nu pot fi utilizate pentru efectuarea de plin orice moment i nu sunt convertibile n numerar sau depozite transferabile fr niciun fel de restricii sau penaliti semnificative. Aceast subcategorie include depozitele la termen i depozitele de economii; - deineri de titluri de valoare nenegociabile: deineride titluri de valoare, altele dect aciunilei alte titluri de participaiecare nu sunt negociabile i nu pot fi tranzacionatepe pieelesecundare; - credite negociate: credite care au devenit negociabile de facto sunt clasificate la postul de activ "creane din depozite i credite", cu condiia ca acestea s fie n continuare materializate ntr-un document unic i, n general, negociate numai ocazional; - creane n temeiul contractelor de report (reverse repos): contrapartida numerarului pltit n schimbul titlurilor de valoare achiziionatede fondurile de investiii la un pre dat, cu angajamentul ferm de revnzare a acelorai titluri de valoare (sau a unor titluri de valoare similare) la un prefixat i la o dat ulterioar prestabilit. Acest post include i numerarul. Creanele din depozite i credite se defalc n urmtoarele subcategorii: a1) numerar; a2) depozite transferabile; a3) alte depozite; a4) credite acordate; b) titluri de valoare, altele dect aciunile; c) aciunii alte titluri de participaiedefalcate n urmtoarele subcategorii: c1) aciuni/unitide fond ale fondurilor de piamonetar; c2) aciuni/unitide fond ale fondurilor de investiii; c3) aciuni i alte titluri de participaie, defalcate n: c3.1) aciunicotate; c3.2) aciuninecotate; c3.3) alte titluri de participaie; d) instrumente financiare derivate;

e) active nefinanciare - aceast categorie cuprinde: - investiiin active fixe corporale (de exemplu, locuine,alte cldiri i structuri i cldiri nerezideniale) i valori (de exemplu, metale preioase);i - active nefinanciare, corporale i necorporale, care urmeaz s fie utilizate de fondul de investiiin mod repetat pentru o perioad mai lung de un an. Aici sunt incluse terenuri i cldiri ocupate de fondul de investiii, precum i echipamente, programe informatice i alte infrastructuri; f) alte active, defalcate n urmtoarele subcategorii: f1) credite comerciale i avansuri acordate; f2) alte sume de primit; f3) alte active. (3) Categoriile de active enumerate la alin. (2) lit. b), c), d) i f) sunt definite la art. 6. (4) Creana/Datoriaataat reprezint drepturile de ncasat/obliga iile de plat aferente dobnzii cuvenite/datorate i neajunse la scaden la sfritul lunii. Creana/Datoria ataat se calculeaz pentru perioada scurs de la ultima scadena dobnzii. n cazul titlurilor de valoare emise la o valoare diferit de valoarea de rscumprare (cazul titlurilor emise cu discount sau cu prim de emisiune), diferenadintre cele dou valori este considerat dobnd i se mparte uniform pe durata de viaa titlului de valoare. Creanaataat aferent depozitelor i creditelor se nregistreaz n categoria creane din depozite i credite, corespunztor instrumentului financiar pentru care se calculeaz. Creana ataat aferent titlurilor de valoare, altele dect aciunile, se nregistreaz n categoria titluri de valoare, altele dect aciunile. (5) Pasivele bilan iere ale fondurilor de investiiise clasific n urmtoarele categorii: a) credite i depozite atrase - sumele datorate de fondurile de investiii creditorilor, altele dect cele care provin din emisiunea de titluri de valoare negociabile. Acest post cuprinde: - credite: credite acordate care nu sunt materializate n documente sau care au ca suport un singur document (chiar dac acesta a devenit negociabil); - contracte de report (repo): contrapartida numerarului primit n schimbul titlurilor de valoare/aurului vndute/vndut la un pre dat, cu angajamentul ferm de rscumprare a acelorai titluri de valoare/aceluiai aur (sau a unor titluri de valoare/unui aur similare/similar) la un prefixat i la o dat ulterioar prestabilit. Sumele primite de fondurile de investiii n schimbul titlurilor de valoare/aurului transferate/transferat unui ter ("cumprtor temporar") sunt clasificate la contracte de report (repo), dac exist un

83

angajament ferm de rscumprare a titlurilor de valoare, nu doar opiuneade a face acest lucru. Aceasta nseamn c fondul de investiii pstreaz proprietatea real (economic) asupra titlurilor de valoare/aurului suport n timpul operaiunii. n aceast privin,transferul dreptului de proprietate nu este o caracteristic relevant pentru determinarea modalitii de calificare a operaiunilor de tip report (repo). n cazul n care cumprtorul temporar vinde titlurile de valoare/aurul primite/primit prin intermediul unei operaiunide report (repo), aceast vnzare trebuie s fie nregistrat ca o tranzacie simpl cu titluri de valoare/aur i nregistrat n bilanul cumprtorului temporar ca poziie negativ n portofoliul de titluri de valoare/aur. Urmtoarele 3 variante de operaiuni de tipul contractelor de report (repo) sunt toate structurate astfel nct s ndeplineasc condi iile necesare pentru calificarea lor ca mprumuturi garantate. Prin urmare, sumele primite (n schimbul titlurilor de valoare/aurului transferate/transferat temporar unui ter)sunt clasificate la contracte de report (repo): - sume primite n schimbul titlurilor de valoare/aurului transferate/transferat temporar unui ter sub forma unui contract de report (repo); - sume primite n schimbul titlurilor de valoare/aurului transferate/transferat temporar unui ter sub form de mprumuturi de obligaiuni (garantate cu numerar); - sume primite n schimbul titlurilor de valoare/aurului transferate/transferat temporar unui ter sub forma unui contract de vnzare/rscumprare. Categoria de pasive credite i depozite atrase se clasific, n funciede durata iniial,n: - credite i depozite atrase cu durata iniialmai mic sau egal cu un an, - credite i depozite atrase cu durata iniialmai mare de un an i mai mic sau egal cu 5 ani, - credite i depozite atrase cu durata iniialmai mare de 5 ani; b) aciuni/uniti de fond ale fondului de investiii - aciunile sau unitile de fond, inclusiv sub forma titlurilor de participaiela capital, emise de fondul de investiii.Acest post reprezint datoriile totale ctre acionarii fondului de investiii. De asemenea, sunt incluse i fondurile rezultate din beneficiile nedistribuite sau fondurile rezervate de ctre fondul de investiii raportor n anticiparea unor posibile pli i obligaii viitoare. Aceast categorie reprezint activul net al fondului de investiii.Aciunile/Unitile de fond ale fondului de investiiipot fi: b1) aciuni/uniti de fond nominative ale fondului de investiii nseamn aciunile/unitile de fond ale fondului de investiii n privina crora, n

conformitate cu legislaia naional, se ine un registru pentru identificarea deintorilor acestor aciuni/uniti de fond, incluznd informaii referitoare la reedina i sectorul deintorului; b2) aciuni/uniti de fond la purttor ale fondului de investiii nseamn aciunile/unitile de fond ale fondului de investiii n privina crora, n conformitate cu legislaianaional,nu se ineun registru pentru identificarea deintorilor acestor aciuni/uniti de fond sau n privinacrora se ineun registru care ns nu conine informaii referitoare la reedina i sectorul deintorului; c) instrumente financiare derivate; d) alte pasive, defalcate n urmtoarele subcategorii: d1) titluri de creanemise; d2) credite comerciale i avansuri primite; d3) alte sume de pltit; d4) alte pasive. (6) Categoriile de pasive enumerate la alin. (5) lit. c) i d) sunt definite la art. 7. (7) Datoria ataat aferent creditelor i depozitelor se nregistreaz n categoria credite i depozite atrase, iar datoria ataat aferent titlurilor de crean emise se nregistreaz n categoria titluri de creanemise. Art. 40. - n vederea clasificrii activelor fondurilor de investiii pe categoriile de instrumente specificate la art. 39 alin. (2), societilede administrare a investiiilori societilede investiiiautoadministrate respect urmtoarele reguli: a) disponibilul fondului de investiii la societatea de servicii de investi ii financiare se nregistreaz n activul fondului de investiii, categoria alte sume de primit; b) un instrument financiar clasificat n una dintre urmtoarele categorii: alte depozite, credite acordate, titluri de valoare, altele dect aciunile,credite i depozite atrase i titluri de creanemise se clasific pe o singur band de scaden, n funcie de durata iniial/scadena la emisiune. Odat clasificat ntr-o band de scadeninstrumentul financiar rmne pe acea band pn la rambursarea complet, dac nu intervin modificri contractuale; c) cheltuielile nregistrate n avans, precum i comisioanele pltite n avans se nregistreaz n categoria de activ credite comerciale i avansuri acordate; d) sumele de bani aferente valorilor mobiliare vndute i nedecontate se nregistreaz, dup caz, n categoria alte sume de primit; e) instrumentele financiare din portofoliu clasificate n una dintre urmtoarele categorii: titluri de valoare, altele dect aciunile, aciuni i alte titluri de

84

participaie, aciuni/unitide fond ale fondurilor de piamonetar, aciuni/uniti de fond ale fondurilor de investiii, instrumente financiare derivate se evalueaz potrivit reglementrilor Comisiei Naionale a Valorilor Mobiliare privind calculul activului net; f) activele nefinanciare se nregistreaz la valoarea net de amortizri; g) instrumentele financiare clasificate n una dintre urmtoarele categorii de active/pasive: depozite transferabile, alte depozite, credite, credite comerciale i avansuri acordate/primite, alte sume de primit/pltit, alte active/pasive se nregistreaz la valoarea brut. Art. 41. - Poziia de pasiv aciuni/unitide fond ale fondului de investiiise determin ca diferen ntre total active i total angajamente. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 42. - (1) Societile de administrare a investiiilor i societile de investiii autoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionale a Romniei date statistice privind activele i pasivele fondurilor de investiiipe care le administreaz conform structurii de date "Situaiaactivelor i pasivelor bilanierela data de ..." descrise n anexa nr. IV.1, care cuprinde date privind toate elementele de activ i de pasiv existente n bilanla sfritul lunii pentru care se ntocmete raportarea. Valorile acestor elemente includ creanele ataate (aferente elementelor de activ) i, respectiv, datoriile ataate (aferente elementelor de pasiv). (2) Elementele bilanierede activ i de pasiv ale fondurilor de investiii se grupeaz n funcie de scaden, de ara partenerului contractual, de sectorul institu ional al partenerului contractual (n cazul rezidenilor i nerezidenilor din rile membre ale Uniunii Europene) i de moneda n care sunt denominate, aplicnd urmtoarele reguli: a) elementele bilaniere de activ i de pasiv se grupeaz astfel nct codul de scaden,codul de aral partenerului contractual, codul sectorului instituionalal partenerului contractual (n cazul reziden ilor i nerezidenilordin rilemembre ale Uniunii Europene) i codul monedei n care sunt denominate s formeze o combinaiecare s apar o singur dat n anexa nr. IV.1 pentru fiecare cod de rnd; b) fiecare element bilanierde activ i de pasiv nscris n coloana A din anexa nr. IV.1 are acelai cod de rnd (nscris n coloana 0) pentru toate combinaiilecod scaden - cod ar - cod sector instituional - cod moned. Astfel, un cod de rnd nscris n coloana 0 poate aprea n structura de date de mai multe ori, n funciede numrul de combinaii cod scaden - cod ar - cod

sector instituional - cod moned aferente elementului bilanierrespectiv; c) partenerii contractuali ai fondurilor de investiii care sunt nerezideni din state tere nu sunt clasificai pe sectoare instituionale. Pentru acetia, coloana "Cod sector instituional"nu se completeaz. Art. 43. - (1) Societile de administrare a investiiilor i societile de investiii autoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionale a Romniei date statistice privind activele i pasivele bilaniere ale fondurilor de investiiipe care le administreaz conform structurii de date "Situaia principalelor active i pasive bilanieren echivalent lei la data de ..." descrise n anexa nr. IV.2, care cuprinde date privind principalele active i pasive la valoarea brut, determinate n echivalent lei la sfritul lunii pentru care se ntocmete raportarea. (2) Structura de date prevzut n anexa nr. IV.2 se elaboreaz avndu-se n vedere urmtoarele: a) elementele bilaniere exprimate n alte monede sunt transformate n echivalent lei la cursul de schimb comunicat de Banca Naional a Romniei n ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea; b) elementele bilaniere exprimate n monede necotate de Banca Naional a Romniei sunt transformate n echivalent lei la cursul de schimb utilizat n evidenacontabil. Monedele necotate sunt incluse n tabelul nr. 2 din anexa nr. IV.1, care cuprinde codul ISO al monedei respective i cursul de schimb n raport cu leul utilizat n evidena contabil i la elaborarea anexei nr. IV.2. Art. 44. - (1) Societile de administrare a investiiilor i societile de investiii autoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionale a Romniei date statistice privind fondurile de investiii pe care le administreaz conform structurii de date "Ajustri din reevaluare datorate variaiilor preului n luna ..." descrise n anexa nr. IV.3, care cuprinde date privind ajustrile din reevaluare datorate variaiilor preului la care activele i pasivele bilanieresunt nregistrate. (2) Ajustrile din reevaluare datorate variaiilor preului includ variaiile care au loc n timp n valoarea stocurilor de sfrit de perioad din cauza variaiilor valorii de referin la care sunt nregistrate, adic pierderile/ctigurile nregistrate. (3) Ajustrile din reevaluare datorate variaiilor preului se grupeaz n funcie de scadena, de ara partenerului contractual, de sectorul instituional al partenerului contractual (n cazul reziden ilor i nerezidenilor din rile membre ale Uniunii Europene) i de moneda n care sunt denominate elementele de activ i de pasiv la care se refer, conform regulilor de la art. 42 alin. (2).

85

Art. 45. - Societ ile de administrare a investiiilor i societile de investiii autoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionale a Romniei date statistice privind fondurile de investiii pe care le administreaz conform structurii de date "Situaia vnzrilor i rscumprrilor de aciuni/unitide fond ale fondului de investiiin luna ... " descrise n anexa nr. IV.4, ce cuprinde date privind vnzrile i, respectiv, rscumprrile de aciuni/unitide fond n echivalent lei ale fondului de investiiin perioada de referin. Art. 46. - Societilede administrare a investiiilori societile de investiii autoadministrate raporteaz lunar Bncii Naionale a Romniei date statistice privind fondurile de investiii pe care le administreaz conform structurii de date "Situaiadeinerilorde titluri de valoare identificabile prin cod ISIN la data de ..." descrise n anexa nr. IV.5, care cuprinde date privind titlurile identificabile prin cod ISIN dei nute n portofoliu la sfritul lunii de ctre fondul de investiii. Art. 47. - (1) Datele structurate conform situaiilor prevzute la art. 42-46 se transmit n format electronic la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic, n termen de 25 de zile de la sfritul lunii pentru care se realizeaz raportarea. (2) Banca Naionala Romniei comunic n timp util agenilorraportori formatul electronic i modalitatea de transmitere a datelor. (3) Fondurile de investiii au obligaia s retransmit datele statistice privind activele i pasivele n cazul n care au loc revizuiri ale datelor contabile, reclasificri sau se constat erori n datele transmise anterior. Retransmisiile vor fi nsoitede note explicative. Art. 48. - (1) Anexa nr. IV.6 cuprinde tabelele 1-4 necesare ncadrrii datelor statistice aferente fondurilor de investiii pe structurile de date solicitate prin prezentul regulament, respectiv tabelul 1 "Codurile atribuite coloanei Cod scaden , pe instrumente financiare i intervale de scaden",tabelul 2 "Codurile atribuite coloanei Cod sector instituional", tabelul 3 "Clasificarea n funcie de politica de investiii a fondurilor de investiii carenu au obligaia nregistrrii la CNVM" i tabelul 4 "Structura fondurilor de investiii din categoria Alte Organisme de Plasament Colectiv care nu au obligaianregistrrii la CNVM". (2) Societile de administrare a investiiilor i societile de investiii autoadministrate pot consulta Ghidul privind raportarea statistic prin intermediul paginii web a Bncii Naionalea Romniei, www.bnr. ro

CAPITOLUL VI Balana de pli SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 49. - Prevederile prezentului capitol se aplic rezidenilorcare desfoar operaiunide natura balanei de pli i definesc mecanismele de raportare potrivit prevederilor Regulamentului (CE) nr. 184/2005 al Parlamentului European i al Consiliului din 12 ianuarie 2005 privind statisticile comunitare ale balaneide pli, ale comeruluiinternaionalcu servicii i ale investiiilor strine directe, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene, seria L, nr. 35 din 8 februarie 2005, i prevederilor art. 5 alin. (1) din Regulamentul (CE) nr. 924/2009 al Parlamentului European i al Consiliului din 16 septembrie 2009 privind plile transfrontaliere n Comunitate i de abrogare a Regulamentului (CE) nr. 2.560/2001, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene, seria L, nr. 266 din 9 octombrie 2009. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 50. - n sensul prezentului capitol, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) balan de pli - sinteza statistic a tranzaciilor economice i financiare ale unei ricu restul lumii, pe o perioad de timp determinat, tranzacii ce se refer la bunuri, servicii, venituri, transferuri fr contraprestai e (donaii,ajutoare, cadouri i altele asemenea), precum i la creanei obligaiifinanciare; b) plat - transmiterea unei sume de bani ctre un ter: b1) n vederea achitrii parialesau totale a unui debit; b2) n situaiaacordrii unui credit sau constituirii unui alt tip de crean; b3) cu titlu de transfer fr contraprestaie; c) ncasare - primirea unei sume de bani de la un tern una dintre situaiileprevzute la lit. b); d) raportori - rezideni care au obligaia de a raporta date la Banca Naionala Romniei, n baza prezentului regulament; e) operaiuni de natura balanei de pli - tranzacii economice i financiare ntre rezideni i nerezideni de natura celor menionate la lit. a), implicnd ncasri sau pli, compensri n natur orivalorice i alte asemenea operaiuni; f) investiie direct - relaie investiional de durat ntre o entitate rezident i o entitate nerezident; de regul implic exercitarea de ctre investitor a unei influene manageriale semnificativen ntreprinderea n care a investit; sunt considerate investiii directe capitalul social vrsat i rezervele ce revin unui investitor

86

care deinecel puin10% din capitalul social subscris al unei ntreprinderi, creditele dintre acest investitor i ntreprinderea n care a investit, precum i profitul reinvestit de ctre acesta n ntreprinderea respectiv; investiiile imobiliare (investiiile n cldiri i terenuri) sunt considerate investiiidirecte; g) investiie de portofoliu - investiie n valori mobiliare de natura aciunilor , obligaiunilor i a altor titluri de natura acestora (certificate de depozit negociabile, obligaiuni cu cupon zero, obligaiuni convertibile, obligaiuni cu dobnd indexabil, bonuri de tezaur i altele asemenea), efectuat n scopul plasrii temporare de fonduri pe piaa de capital; de regul nu conduce la exercitarea de ctre deintori a unei influene manageriale asupra emitentului; n cazul aciunilor , sunt luate n considerare deinerile de sub 10% din valoarea capitalului social subscris al emitentului; h) transferuri neutre - operaiuni care implic micri n conturile Nostro sau Loro ale instituiilor de credit, fr a constitui operaiuni de natura balanei de pli,de exemplu operaiunivalutare ntre rezidenisau operaiunivalutare ntre nerezideni; i) operaiuninemonetare - operaiunide natura balaneide pli,care se desfoar fr transferarea de fonduri, n totalitate sau parial, cum ar fi bartere, compensri (netting), aranjamente de cliring i altele asemenea. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 51. - Rezidenii au obligaia de a raporta toate operaiunile de natura balanei de pli, n conformitate cu prevederile prezentului regulament. Raportrile statistice sunt obligatorii att pentru operaiunile derulate prin instituiile de credit persoane juridice romne i sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit strine (din statele membre ale Uniunii Europene, din celelalte state apar innd Spaiului Economic European, precum i din statele tere), denumite n continuare instituii de credit, ct i pentru operaiunile derulate prin instituii de credit nerezidente, prin ali intermediari financiari rezideni sau nerezideni, precum i pentru cele n relaie direct cu nerezidenii. Art. 52. - (1) La efectuarea oricrei pli ctre nerezideni,clieniirezideniai instituiilorde credit au obligaia de a completa formularul "Dispozii e/Declara ie de plat extern (DPE)", pus la dispoziie de ctre instituia de credit prin intermediul creia se efectueaz plata sau prezentat acesteia de ctre ordonatorul plii, numai pentru plata a crei valoare este egal cu ori mai mare de 50.000 euro sau echivalent

la data plii.Formularul DPE prezentat n anexa nr. V.1 se completeaz n dou exemplare, dintre care unul pentru instituia de credit i cellalt pentru ordonatorul plii.Pentru efectuarea oricrei plictre nerezidenia crei valoare este mai mic de 50.000 euro sau echivalent la data plii, instituiile de credit pot utiliza formulare potrivit cerinelorproprii. (2) n cazul unei pli ordonate prin sistem computerizat (electronic banking) sau prin alte modalitide teletransmisie a crei valoare este egal cu ori mai mare de 50.000 euro sau echivalent la data plii, clienii ordonatori au obligaia punerii la dispoziia instituiilor de credit a formularului DPE completat, n maximum 10 zile calendaristice de la efectuarea plii. (3) n cazul ridicrilor de valut n numerar din conturi deschise la instituii de credit, pentru pli ctre nerezideni, inclusiv cheltuieli pentru deplasri externe, formularul DPE se completeaz numai de ctre persoanele juridice i numai pentru sumele egale cu ori mai mari de 50.000 euro sau echivalent la data plii. (4) Pentru plile efectuate n cadrul unui acreditiv, formularul DPE se utilizeaz n calitate de declaraie de plat extern i se completeaz numai pentru plile a le cror valori sunt egale cu ori mai mari de 50.000 euro sau echivalent la data plii. Formularul DPE se va completa n maximum 15 zile calendaristice de la efectuarea plii de ctre client sau instituia de credit, n funciede procedura stabilit de comun acord, cu respectarea instruciunilorde completare. (5) n cazul plilor n lei dintre rezideni i nerezideni pe teritoriul Romniei, formularul DPE se completeaz n calitate de declaraie de plat, odat cu ordinul de plat n lei. Art. 53. - (1) Clieniirezideniai instituiilorde credit au obligaias completeze formularul "Declaraie de ncasare extern (DIE)" pentru orice ncasare de la nerezidenia crei valoare este egal cu ori mai mare de 50.000 euro sau echivalent la data ncasrii, n cel mult 10 zile calendaristice de la creditarea conturilor lor. Formularul DIE prezentat n anexa nr. V.2 se completeaz n dou exemplare, dintre care unul pentru instituiade credit i cellalt pentru client. (2) Persoanele juridice rezidente vor completa formularul DIE i n cazul depunerilor de valut n numerar la instituiilede credit, dac aceasta provine din ncasri de la nerezideni,numai pentru sumele egale cu ori mai mari de 50.000 euro sau echivalent la data depunerii. Art. 54. - Pentru echivalarea n euro a altor monede, n vederea determinrii pragului de 50.000 euro, se utilizeaz cursul de schimb al pieei valutare, comunicat de Banca Naionala Romniei, din ultima zi bancar anterioar datei ordonrii plii, respectiv creditrii contului.

87

Art. 55. - Rspunderea pentru corectitudinea datelor i informaiilor completate n formularele DPE i DIE revine clienilor instituiilor de credit, titulari ai opera iunilor respective. Institu iile de credit au obligaia s urmreasc completarea corect a formularelor DPE i DIE de ctre clieni. Art. 56. - (1) Instituiilede credit au obligaias raporteze la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic, n formatul electronic i structura stabilite de Banca Naionala Romniei: a) datele i informaiilecuprinse n formularele DPE i DIE; raportarea se va efectua lunar, pn la data de 12 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea; b) totalitatea ncasrilor i plilorn nume i n cont propriu efectuate n raport cu nerezidenii (cu excepia schimbului valutar pentru persoane fizice efectuat prin ghieele proprii), soldurile activelor i pasivelor financiare pe termen scurt n relaie cu nerezidenii, transferurile neutre, precum i valoarea agregat a tranzaciilor , efectuate n numele i n contul clienilor , n valoare mai mic de 50.000 euro sau echivalent la data tranzaciei, n conformitate cu listele de indicatori prevzute n anexa nr. V.3; raportarea se va efectua lunar, pn la data de 20 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea. (2) Institu iile de credit au obligai a s raporteze schimbul valutar pentru persoane fizice efectuat prin ghieele proprii, n conformitate cu prevederile art. 59. (3) Instituiilede credit au obligaias notifice investiiile directe n strintate n conformitate cu prevederile art. 61. (4) Casele centrale ale cooperativelor de credit vor raporta centralizat att operaiunileproprii de natura balanei de pli, ct i pe cele ale cooperativelor din reea. Art. 57. - Datele transmise letric i electronic la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic lunar, pn la data de 20 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea, de ctre Comisia Naional a Valorilor Mobiliare, n conformitate cu anexa nr. V.4, respectiv de ctre Ministerul Finanelor Publice, n conformitate cu anexa nr. V.5, se integreaz n balanade pli. Art. 58. - Rezideniicare realizeaz operaiuni nemonetare au obligaia s raporteze letric aceste tranzacii la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic, pn la data de 20 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea, prin completarea i transmiterea anexei nr. V.6. Art. 59. - Rezidenii care efectueaz schimb valutar cu numerar i substitute de numerar pentru persoane fizice, n conformitate cu reglementrile n vigoare, au obligaia raportrii acestor tranzacii la

Banca Naional a Romniei - Direcia statistic lunar, pn la data de 10 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea, conform anexei nr. V.7; datele se transmit n formatul electronic comunicat de Banca Naionala Romniei. Art. 60. - (1) Persoanele juridice rezidente care au conturi deschise n strintate au obligaia s raporteze letric la Banca Naionala Romniei - Direcia statistic tranzaciile efectuate prin aceste conturi; raportarea se va efectua lunar, pn la data de 20 a lunii urmtoare celei pentru care se face raportarea, conform anexei nr. V.8. (2) Obligaia de raportare pentru ambasade, consulate i alte reprezentan e ale Romniei n strintate, precum i pentru entitile din strintate ce aparinpersoanelor juridice romne, fr a avea statut de rezident n strintate, revine persoanei juridice rezidente de care acestea aparin. (3) Instituiile de credit nu raporteaz n baza prezentului articol. Art. 61. - (1) Persoanele juridice i fizice rezidente care deincel puin10% din capitalul social al unei companii nerezidente sau dein entiti fr personalitate juridic (sucursale) nregistrate i/sau autorizate s funcioneze n strintate sunt considerate investitori direcin strintate i au obligaianotificrii acestei investiiidirecte la Banca Naionala Romniei Direciastatistic. (2) Notificarea investiiei se va efectua prin completarea i transmiterea letric a formularului prezentat n anexa nr. V.9, n cel mult 30 de zile calendaristice de la data dobndirii dreptului de proprietate asupra a cel puin 10% din capitalul social subscris al companiei nerezidente respective sau de la nfiinareasucursalei n strintate. CAPITOLUL VII Operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 62. - Prevederile prezentului capitol se aplic persoanelor fizice i juridice rezidente, care au ncheiat contracte cu nerezideni pentru operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung. Art. 63. - Constituie operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung, dac nu sunt operaiunide natura datoriei publice externe, urmtoarele operaiuni: a) credite i mprumuturi financiare cu termen

88

mai mare de un an, primite de rezidenide la nerezideni, constnd n finanrirambursabile pe baz contractual, cum ar fi creditul/mprumutul financiar standard, creditul sindicalizat, linia de finanare, operaiunile de leasing financiar, creditul ipotecar i de consum i altele asimilate acestora; b) credite legate de comerul internaional, cu termen mai mare de un an, primite de rezideni de la nerezideni, respectiv credite contractate n cadrul operaiunilor de comer internaional cu bunuri i servicii, inclusiv efectuarea plilor n rate, pe faze de execuie, la solicitarea furnizorilor de bunuri i servicii sau efectuarea plilorla un anumit termen de la livrarea bunului/prestarea serviciului, indiferent dac s-au emis sau nu efecte de comer, rescadenarea unor astfel de pli,precum i finanareaunor astfel de credite de ctre un ter; c) tranzacionarea primar a titlurilor de credit cu scadenala emisiune mai mare de un an (obligaiunii alte instrumente financiare cu venit fix) emise de rezideni pe o pia de capital i achiziionate de nerezideni. SECIUNEA a 2-a Obligaii de raportare Art. 64. - (1) Persoanele juridice i fizice rezidente care au ncheiat contracte cu nerezideni pentru operaiuni valutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung au obligaia s notifice operaiunile respective prin transmiterea la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic a formularului F1 "Notificare la Banca Naional a Romniei", prevzut n anexa nr. VI.1, i a formularului F2 "Scadenarultragerilor, al rambursrilor de capital i al plilorde dobnd i comisioane", prevzut n anexa nr. VI.2, n termen de 30 de zile de la data ncheierii contractului. (2) Persoanele juridice i fizice rezidente care, potrivit alin. (1), au notificat operaiuni valutare de capital au n continuare obligaia notificrii la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic a schimbrii sediului social, rezilierii contractului i a modificrii, fade notificarea iniial,a creditorului, a debitorului i a valorii creditului, pe toat durata derulrii operaiunii notificate, prin transmiterea, n termen de 15 zile, a unui formular F1 completat n mod corespunztor. Schimbarea de debitor se notific de ctre debitorul cedent, noul debitor prelund n continuare obligaiile de notificare sau de raportare n legtur cu angajamentul extern respectiv. (3) Pentru elaborarea de statistici privind datoria privat extern a Romniei, instituiilede credit (bnci, sucursale ale bncilor strine, case centrale ale

cooperativelor de credit) au obligaia s transmit trimestrial la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic, pn n data de 15 a lunii urmtoare ncheierii trimestrului, n format electronic, situaia clienilor rezidenicare deruleaz operaiunide aceast natur fr a avea numr alocat din Registrul datoriei private externe, identificator statistic atribuit de Banca Naional a Romniei n baza notificrii conform alin. (1) (situaieprevzut n anexa nr. VI.4). Art. 65. - (1) Persoanele juridice i fizice rezidente selecionate de ctre Banca Naional a Romniei, pe criterii de eantionare statistic, ca titulare de contracte privind angajamente externe reprezentative pentru evaluarea datoriei private externe a Romniei, la solicitarea letric a Bncii Naionale a Romniei Direcia statistic,au obligaias raporteze date privind derularea acestor operaiuni. Raportarea se va efectua potrivit formularului F3 "Raportare statistic privind operaiunilevalutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung", prevzut n anexa nr. VI.3. (2) Persoanele juridice i fizice rezidente menionate laalin. (1) vor notifica la Banca Naional a Romniei - Direcia statistic,n termen de 15 zile de la producerea lor, toate modificrile survenite n "Scadenarul tragerilor, al rambursrilor de capital i al plilor de dobnd i comisioane" fa de situaia notificat iniial, prin transmiterea a cte unui nou formular F2 ori de cte ori survin astfel de modificri. Art. 66. - Persoanele juridice i fizice rezidente care, la data intrrii n vigoare a prezentului regulament, se afl n curs de raportare la Banca Naional a Romniei a operaiunilor valutare de natura datoriei private externe au obligai a continurii raportrii statistice. Art. 67. - Rspunderea pentru corectitudinea datelor i informaiilor transmise revine persoanei juridice sau fizice rezidente care a contractat operaiunea de natura datoriei private externe. CAPITOLUL VIII Structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilor nebancari neguvernamentali SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 68. - Prevederile prezentului capitol se aplic instituiilorde credit, persoane juridice romne, i sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit, persoane juridice strine, i reglementeaz metodologia de determinare i raportare la Banca Naional a Romniei a statisticilor privind structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilor nebancari neguvernamentali ai instituiilorde credit.

89

SECIUNEA a 2-a Dispoziii specifice Art. 69. - (1) Categoriile de credite prevzute n anexa nr. VII sunt definite la art. 6 lit. b). (2) Categoriile de depozite prevzute n anexa nr. VII sunt definite la art. 7 lit. a). (3) Creditele i depozitele se refer la rezideni i nerezideni,astfel cum sunt definiila art. 2 (4) Sectoarele instituionalen care se clasific clienii instituiilor de credit sunt definite la art. 4. Poziia alte sectoare instituionale din anexa nr. VII include: aliintermediari financiari, auxiliari financiari, societi de asigurare i fonduri de pensii, fonduri de piamonetar i instituiifr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei. Art. 70. - n vederea ntocmirii raportrii Structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilor nebancari neguvernamentali, instituiile de credit aplic urmtoarele reguli: a) pentru fiecare indicator din anexa nr. VII se nregistreaz soldul bilanier din ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea; b) pentru credite i depozite se nregistreaz numai principalul; c) creditele i depozitele denominate n alte monede sunt transformate n echivalent lei la cursul de schimb comunicat de Banca Naional a Romniei n ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea; d) creditele curente sunt creditele aflate n derulare n ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea i care nu nregistreaz ntrzieri la plat; e) creditele restante, definite conform art. 9 lit. ), nu includ poziii extrabilaniere. Sunt considerate restante creditele care n ultima zi bancar a lunii pentru care se ntocmete raportarea nregistreaz ntrzieri la plat de cel puino zi; f) disponibilitile la vedere sunt asimilate depozitelor overnight, astfel cum sunt definite la art. 7 lit. a1); g) repartizarea pe judee a creditelor i depozitelor se realizeaz pe criteriul apartenenei teritoriale a unitiiinstituieide credit. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 71. - (1) Instituiile de credit raporteaz Bncii Naionale a Romniei date i informaii privind Structura n profil teritorial a creditelor i depozitelor clienilor nebancari neguvernamentali conform structurii prevzute n anexa nr. VII.

(2) Datele raportate Bncii Naionale a Romniei conform alin. (1) se refer la activitatea tuturor unit ilor operative de pe teritoriul na ional ale instituiilor de credit i se transmit lunar, n format electronic, pn cel mai trziu n data de 20 a lunii urmtoare lunii pentru care se ntocmete raportarea. n cazul n care data-limit pn la care se transmite raportarea este o zi nebancar, raportarea se transmite cel mai trziu n ultima zi bancar anterioar acesteia. Art. 72. - (1) Instituiilede credit au obligaias retransmit datele statistice n cazul n care au loc revizuiri ale datelor contabile, reclasificri sau se constat erori n datele transmise anterior. (2) Retransmiterile vor fi nsoite de note explicative. TITLUL II Raportarea de date n scopul monitorizrii tranzaciilor de pe piaa monetar/valutar CAPITOLUL I Raportarea de date privind tranzacii efectuate pe piaa monetar i valutar interbancar i tranzacii cu instrumente financiare derivate SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 73. - Prezentul titlu stabilete structura i modul de raportare a: a) tranzaciilor efectuate pe piaa valutar interbancar; b) operaiunilor de atragere i plasare de depozite efectuate pe piaamonetar interbancar; c) tranzac iilor cu instrumente financiare derivate avnd ca suport rata dobnzii (forward rate agreements, swap-uri pe rata dobnzii i opiuni pe rata dobnzii) efectuate pe pieela buna nelegere; d) tranzaciilorcu opiuniavnd ca suport cursul de schimb al monedei naionale i swap-urilor valutare pe rata dobnzii efectuate pe pieela buna nelegere. Art. 74. - Instituiilede credit, persoane juridice romne, i sucursalele din Romnia ale instituiilor de credit strine, denumite n continuare entitiraportoare, au obligaia de raportare a datelor prevzute la art. 73 astfel: a) entitile raportoare care acioneaz ca intermediar pe piaa valutar interbancar cu ndeplinirea condiiilor prevzute n Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 3/2005 privind funcionarea pieei valutare interbancare, cu modificrile ulterioare pentru: tranzaciile efectuate pe piaa valutar interbancar, tranzaciile cu opiuni avnd ca suport cursul de schimb al monedei naionale i swap-urile

90

valutare pe rata dobnzii efectuate pe piee la buna nelegere; b) entitile raportoare care efectueaz operaiuni pe piaa monetar interbancar cu ndeplinirea condiiilor prevzute n Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 4/1995 privind funcionarea pie ei monetare interbancare, cu modificrile i completrile ulterioare - pentru operaiunilede atragere i plasare de depozite pe piaamonetar interbancar; c) bncile, persoane juridice romne, i sucursalele din Romnia ale instituiilorde credit strine - pentru tranzaciile cu instrumente financiare derivate avnd ca suport rata dobnzii (forward rate agreements, swap-uri pe rata dobnzii i opiuni pe rata dobnzii) efectuate pe pieela buna nelegere. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 75. - Termenii i expresiile utilizate n cuprinsul prezentului titlu au urmtoarele semnificaii: a) piaa monetar interbancar - are semnificaia prevzut n Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 4/1995, cu modificrile i completrile ulterioare; b) piaavalutar interbancar - are semnificaia prevzut n Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 3/2005, cu modificrile ulterioare; c) piee la buna nelegere (over-the-counter OTC) - pieepe care se negociaz instrumente financiare derivate i care nu ndeplinesc condiiilenecesare pentru a fi ncadrate n categoria pieelororganizate i a pieelor asimilate pieelororganizate; contractele tranzacionate over-the-counter nu sunt standardizate; d) operaiunide atragere i plasare de depozite pe piaa monetar interbancar - operaiunile efectuate conform Normei Bncii Naionale a Romniei nr. 4/1995, cu modificrile i completrile ulterioare; e) tranzacii valutare, operaiuni la vedere (spot), operaiunila termen (forward), operaiuniswap au semnificaia prevzut n Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 3/2005, cu modificrile ulterioare; f) forward rate agreement (FRA) - contract ncheiat ntre dou pri avnd ca obiect plata la o dat prestabilit a unui volum de dobnd calculat n funcie de o sum noional n moned naional; volumul de dobnd reprezint diferena dintre valoarea pltit de cumprtor (rezultat prin aplicarea asupra sumei noionale a unei rate de dobnd fix convenit) i valoarea ncasat de acesta (rezultat prin aplicarea ratei dobnzii practicate pe pian acel moment); g) swap pe rata dobnzii - contract ncheiat ntre dou pri avnd ca obiect plata pe parcursul unei perioade prestabilite a unor volume de dobnd

calculate n funcie de o sum noional n moned naional;volumele de dobnd se calculeaz periodic ca diferen ntre valorile rezultate prin aplicarea asupra sumei noionale a dou rate de dobnd convenite, cel puinuna dintre acestea fiind variabil; h) opiune pe rata dobnzii - contract ncheiat ntre dou pri prin plata unei prime care i confer cumprtorului dreptul de a ncasa sau de a plti un volum de dobnd calculat n funciede o sum noional n moned naional,la o dat prestabilit (opiunede tip european) sau pe parcursul unei perioade convenite (opiunede tip american). i) cap pe rata dobnzii - contract ncheiat ntre dou pri prin plata unei prime care i confer cumprtorului dreptul de a ncasa un volum de dobnd calculat n funcie de o sum noional n moned naional,atunci cnd rata de dobnd variabil este mai mare dect rata de dobnd fix convenit; j) floor pe rata dobnzii - contract ncheiat ntre dou pri prin plata unei prime care i confer cumprtorului dreptul de a ncasa un volum de dobnd calculat n funcie de o sum noional n moned naional,atunci cnd rata de dobnd variabil este mai mic dect rata de dobnd fix convenit; k) opiune pe cursul de schimb al monedei naionale - contract ncheiat ntre dou pri prin plata unei prime, care i confer cumprtorului dreptul de a cumpra (n cazul opiunii"call") sau de a vinde (n cazul opiunii "put"), la o dat prestabilit (opiune de tip european) ori pe parcursul unei perioade convenite (opiunede tip american), o anumit sum n devize la o valoare convenit a cursului de schimb al monedei naionale; l) swap valutar pe rata dobnzii (currency swap) - contract ncheiat ntre dou priavnd ca obiect plata unor volume de dobnd calculate periodic prin aplicarea unor rate de dobnd convenite asupra a dou sume, din care una n moned naionali una n devize; contractul poate sau nu s prevad i transferul efectiv ntre pri al celor dou sume, la un curs de schimb agreat, i, respectiv, inversarea acestei operaiunila data scadeneicontractului. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 76. - Entitile raportoare au obligaia s transmit Bncii Naionale a Romniei datele/informaiile privind tranzaciile prevzute la art. 73 prin intermediul Sistemului informatic de raportare ctre Banca Naional a Romniei (SIRBNR), dup cum urmeaz: a) pentru tranzaciileefectuate pe piaavalutar interbancar - n fiecare zi bancar, pn la ora 9,15,

91

pentru tranzaciile valut contra monedei naionale din ziua bancar precedent, i pn la ora 11,00, pentru tranzaciile valut contra valut din ziua bancar precedent; b) pentru operaiunile deatragere i plasare de depozite pe piaa monetar interbancar - n fiecare zi bancar, pn la ora 17,00, pentru tranzaciile din ziua curent; c) pentru tranzaciilecu instrumente financiare derivate avnd ca suport rata dobnzii (forward rate agreements, swap-uri pe rata dobnzii i opiunipe rata dobnzii) efectuate pe piee la buna nelegere - n fiecare zi bancar, ntre orele 10,00-11,00, pentru tranzaciiledin ziua bancar precedent; d) pentru tranzacii cu opiuni avnd ca suport cursul de schimb al monedei naionale i swap-uri valutare pe rata dobnzii efectuate pe piee la buna nelegere- n fiecare zi bancar, ntre orele 10,00-11,00, pentru tranzaciiledin ziua bancar precedent. Art. 77. - Transmiterea datelor se realizeaz n format XML, conform structurii de raportare prevzute n anexele nr. VIII. 1 - VIII. 8 i regulilor de sistem stabilite i puse la dispoziiaentitilorraportoare - prin intermediul SIRBNR - de Banca Naionala Romniei. TITLUL III Raportarea de date i informaii n scopul monitorizrii activitii de pli CAPITOLUL I Raportarea de date i informaii statistice referitoare la pli, instrumente de plat, sisteme de pli, sisteme de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 78. - (1) Prezentul titlu stabilete structura i modul de raportare a datelor i informaiilorstatistice privind plile, operaiunile cu instrumente de plat i cele cu instrumente financiare i se aplic instituiilorde credit persoane juridice romne, sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit persoane juridice strine, denumite n continuare instituii de credit, instituiilor de plat persoane juridice romne i sucursalelor din Romnia ale instituiilorde plat strine nscrise n Registrul instituiilorde plat inutde Banca Naionala Romniei, denumite n continuare instituii de plat, instituiilor emitente de moned electronic persoane juridice romne, sucursalelor din Romnia ale instituiilor emitente de moned electronic, denumite n continuare institu ii emitente de moned electronic, precum i Trezoreriei Statului, Companiei Naionale "Pota Romn" - S.A., denumit n continuare Pota

Romn, administratorilor de sisteme de pli i administratorilor de sisteme de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare, precum i depozitarilor centrali i contraprilorcentrale pentru activitatea lor n legtur cu sistemele de decontare cu instrumente financiare. (2) Indicatorii raportaide instituiileprevzute la alin. (1) sunt prezentain anexele nr. IX.1-IX.3 i X. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 79. - (1) n nelesul prezentului capitol, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) aciuni - valori mobiliare care stabilesc proprietatea asupra unei pri din firm/afacere, de exemplu aciuni tranzacionabile pe burse de valori (aciuni listate sau aciuni cotate), aciuni necotate sau nelistate i alte forme de active de acest tip. Aciunile includ recipise de depozit i aciuni/prin fonduri de investiii. Uzual, aciunile sunt purttoare de venit sub forma dividendelor; b) alte instrumente financiare derivate - orice alte instrumente financiare derivate, altele dect contractele futures i contractele cu opiuni; c) alte valori mobiliare - orice alte valori mobiliare negociabile, de exemplu warantele; d) alii- aliparticipani(de exemplu, dealeri i brokeri n cazul anexei nr. IX.2); e) ali intermediari financiari - societi i cvasisocietifinanciare a cror funcieprincipal const n furnizarea de servicii de intermediere financiar (exclusiv cele furnizate de institu iile financiare monetare); f) auxiliari financiari - societii cvasisocieti financiare a cror funcieprincipal const n exercitarea de activitifinanciare auxiliare; g) banc central - o instituiecare, n baza legii, este responsabil de politica monetar a unui stat sau a unei zone specifice. Bncile centrale naionale i Banca Central European sunt considerate bnci centrale; h) clieni ai instituiilor financiare monetare care nu sunt instituii financiare monetare - persoane fizice sau juridice care nu fac parte din categoria instituiilo r financiare monetare. Aceast categorie cuprinde autoriti publice centrale, ali intermediari financiari i auxiliari financiari, societi de asigurare, fonduri de pensii, societi nefinanciare, gospodriile populaiei i instituii fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei; i) contract futures - un instrument financiar, respectiv un contract standardizat, care stabilete obligaia deintorului de a cumpra/vinde o cantitate

92

specificat dintr-un activ, care poate fi o valoare mobiliar, o valut, o marf, la un prepredeterminat la o dat viitoare; j) contract cu opiuni- un instrument financiar, respectiv un contract standardizat, care ofer deintoruluidreptul, nu obligaia,s cumpere/s vnd o cantitate specificat dintr-un activ, care poate fi o valoare mobiliar, o valut, o marf, la un pre predeterminat (pn) la o dat viitoare; k) contraparte central (CCP) - o entitate care se interpune ntre prile care au ncheiat o tranzacie, acionnd n calitate de cumprtor pentru orice vnztor i n calitate de vnztor pentru orice cumprtor pentru un set specific de contracte; l) depozitar central (CSD) - o entitate care ine i administreaz valori mobiliare sau alte active financiare, ine conturile emitenilor i asigur procesarea tranzaciilor prin nregistrri contabile. Activele pot exista fizic, n form material (dar imobilizate n/la depozitarul central) sau dematerializate, n forma nregistrrilor electronice; m) gospodriile populaiei- persoane fizice sau grupuri de persoane fizice consumatoare de bunuri i servicii, care folosesc aceeai locuin, utilizeaz n comun o parte sau totalitatea veniturilor i a patrimoniului, consum n colectiv bunuri i servicii i, eventual, produc bunuri i/sau servicii nefinanciare exclusiv pentru consumul lor final; n) institu ii de credit - institu ii avnd semnificaia prevzut n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 99/2006, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare; o) instituii emitente de moned electronic instituii avnd semnificaia prevzutla art. 4 alin. (1) lit. e) din Legea nr. 127/2011 privind activitatea de emitere de moned electronic; p) instituii fr scop lucrativ n serviciul gospodriilor populaiei- persoane juridice care servesc gospodriile populaiei, furniznd bunuri i servicii nedestinate pieei; q) instituii de plat - instituii avnd semnificaia prevzut n Ordonana de urgen a Guvernului nr. 113/2009 privind serviciile de plat, aprobat cu modificri prin Legea nr. 197/2010, cu modificrile i completrile ulterioare; r) instituii financiare monetare - instituii de credit, precum i toate celelalte instituii financiare rezidente a cror activitate const n atragerea de depozite sau substitute de depozite de la entiti, altele dect instituiile financiare monetare, i care acord credite i/sau efectueaz plasamente n instrumente financiare n cont propriu. Aceast categorie cuprinde Banca Naionala Romniei ca banc central, instituii

de credit i alte instituiifinanciare monetare (fonduri ale pieeimonetare); s) instrumente financiare derivate bazate pe active financiare (Financial derivatives) - instrumente financiare derivate bazate pe un activ, care poate fi o valoare mobiliar, o valut, o rat de dobnd etc.; t) instrumente financiare derivate bazate pe (active) mrfuri (Commodity derivatives) - instrumente financiare derivate bazate pe un activ, care poate fi un produs agricol, energie, gaz etc.; u) moned electronic - are semnifica ia prevzut la art. 4 alin. (1) lit. f) din Legea nr. 127/2011; v) naional - localizat n ara n care se afl depozitarul central/contrapartea central. Un participant direct din afara rii n care se afl depozitarul central, care are o sucursal n ara depozitarului central, va fi tratat ca participant naional. Similar, un membru compensator nregistrat n afara rii n care se afl contrapartea central, care particip la un sistem avnd contraparte central printr-o sucursal n ara n care se afl contrapartea central, trebuie tratat ca un membru compensator naional. Dac o contraparte central care este nregistrat n arax are o sucursal n aray, atunci membrii compensatori nregistrain aray trebuie tratai ca membri compensatori naionali; w) nonnaional - nelocalizat n ara n care se afl depozitarul central/contrapartea central. NOT: Un membru compensator nregistrat n afara rii,care particip ntr-un sistem avnd contraparte central printr-o sucursal n ara n care se afl contrapartea central, trebuie tratat ca un membru compensator naional. Dac o contraparte central care este nregistrat n arax are o sucursal n aray, atunci membrii compensatori nregistrain aray trebuie tratai ca membri compensatori naionali; x) obligaiuni (Bonds) - valori mobiliare de ndatorare cu maturitate mai mare de un an; y) over the counter (OTC) - o metod de tranzacionare a valorilor mobiliare care nu implic o pia reglementat sau o burs de valori, participanii tranzacionnddirect; z) repo - un angajament de a vinde o cantitate specificat dintr-un activ i de a o (re)cumpra la un pre predeterminat la o dat viitoare sau la cerere; aa) societi de asigurare i fonduri de pensii societi i cvasisocieti financiare a cror funcie principal const n furnizarea de servicii de intermediere financiar rezultate din reciprocitatea riscurilor; bb) valoare mobiliar de ndatorare - o promisiune a emitentului (mprumutatului) de a plti integral sau n mai multe rate deintorului (mprumuttorului) la o dat viitoare specificat sau la date viitoare specificate. Uzual, asemenea valori

93

mobiliare sunt purttoare de dobnd (cupon) i/sau sunt vndute cu discount, iar valoarea nominal va fi pltit la maturitate. Valorile mobiliare de ndatorare includ obligaiuni (inclusiv cele convertibile), valori mobiliare de tip "stripped" i valori mobiliare de ndatorare pe termen scurt; cc) valori mobiliare de ndatorare pe termen scurt (Short-term paper) - valori mobiliare de ndatorare cu maturitate de un an sau mai mic de un an. (2) Urmtorii termeni i expresii au semnifica iile prevzute de Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 6/2006 privind emiterea i utilizarea instrumentelor de plat electronic i relaiile dintre participaniila tranzaciilecu aceste instrumente: cardul emis de o instituie de credit, cardul emis de o instituie de plat, cardul de comerciant, cardul cobranded, cardul hibrid, codul de identificare al emitentului (Issuer Identification Number - IIN), codul personal de identificare aferent unui card (Personal Identification Number - PIN), comerciantul acceptant, deintorul, emitentul, instituia acceptant, imprinter, instrumentul de plat electronic, instrumentul de plat cu acces la distan,instrumentul de plat la distantip internet-banking, instrumentul de plat la distan tip home-banking, instrumentul de plat la distan tip mobile-banking, procesatorul, terminalele, utilizatorul. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 80. - (1) n vederea monitorizrii activitii de pli cu instrumente de plat electronic, emitenii raporteaz Bncii Naionale a Romniei - Direcia stabilitate financiar indicatorii prevzuin anexa nr. X, relevani pentru activitatea pe care o desfoar, mai puinpoziiile18, 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 32, 33, 34, 35, 36, 37, 38, 39, 44, 52, 53, 54, 55, 56, 57, 58, 59, 64, 66, 67, 68, 69, 70 i 71, care vor fi raportate de ctre instituiileacceptante. Indicatorii prevzuin anexa nr. X, avnd o frecvende raportare lunar/trimestrial, se raporteaz Bncii Naionale a Romniei trimestrial, pn cel trziu la data de 15 a lunii urmtoare trimestrului pentru care se efectueaz raportarea. n cazul indicatorilor cu frecven de raportare lunar, se raporteaz trimestrial Bncii Naionalea Romniei date aferente celor 3 luni ale trimestrului. (2) Instituiile de credit, instituiile de plat, instituiile emitente de moned electronic, Trezoreria Statului, Pota Romn i administratorii de sisteme de pli raporteaz Bncii Naionale a Romniei, anual, pn cel trziu la data de 10 mai a fiecrui an pentru anul precedent, indicatorii prevzui n anexa nr. IX.1, dup cum urmeaz:

a) instituiilede credit raporteaz indicatorii din tabelele 1 i 2; b) instituiile de plat raporteaz indicatorii relevanidin tabelele 1 i 2 n funciede natura activitii desfurate; c) instituiile emitente de moned electronic raporteaz indicatorii relevani din tabelele 1 i 2 n funciede natura activitiidesfurate; d) Po ta Romn i Trezoreria Statului raporteaz indicatorii relevani din tabelele 1 i 2 n funciede natura activitiidesfurate; e) administratorii de sisteme de pliraporteaz indicatorii din tabelele 3 i 4. (3) Administratorii de sisteme de decontare a opera iunilor cu instrumente financiare, respectiv depozitarii centrali i contraprilecentrale, au obligaia s transmit Bncii Naionale a Romniei - Direcia stabilitate financiar, anual, pn cel mai trziu la data de 10 februarie a fiecrui an pentru anul precedent, datele solicitate conform structurilor prevzute n anexele nr. IX.2 i IX.3, dup caz. (4) Termenele stabilite mai sus pot fi modificate de Banca Naional a Romniei, inclusiv la solicitarea Bncii Centrale Europene. CAPITOLUL II Raportarea de date statistice referitoare la tranzaciile efectuate prin conturile de corespondent SECIUNEA 1 Domeniul de aplicare Art. 81. - Prezentul capitol se aplic instituiilor de credit, persoane juridice romne, i sucursalelor din Romnia ale instituiilor de credit strine, denumite n continuare instituiide credit. SECIUNEA a 2-a Definiiile termenilor de baz Art. 82. - n nelesul prezentului capitol, termenii i expresiile de mai jos au urmtoarele semnificaii: a) aranjament de cont de corespondent aranjament de plat n care o instituie de credit, denumit corespondent, deschide n evidenele sale un cont pentru alt instituiede credit, denumit repondent, i furnizeaz repondentului, prin intermediul acestui cont, servicii constnd n executarea de pli i alte servicii conexe. Aranjamentele de cont de corespondent prin care instituiile de credit i furnizeaz reciproc servicii de pli i alte servicii implic utilizarea conturilor de corespondent de tip cont nostro i/sau cont

94

b) cont nostro - contul deschis n evidenele corespondentului pe numele repondentului; c) cont loro - contul deschis n evidenele corespondentului pe numele repondentului; din perspectiva repondentului acest cont este un cont "nostro"; d) credit intraday - credit acordat de ctre corespondent repondentului pe parcursul zilei de operare a respectivului corespondent, a crui rambursare trebuie s aib loc cel mai trziu la sfritul zilei de operare n care a fost acordat creditul; e) credit overdraft - credit acordat de ctre corespondent repondentului, a crui scaden estedup sfritul zilei de operare a respectivului corespondent urmtoare celei n care a fost acordat creditul, precum i credite intraday nerambursate i transformate n credite overdraft; f) credit overnight - credit acordat de ctre corespondent repondentului, a crui scaden este stabilit de ctre corespondent, dar nu mai trziu de sfritul zilei de operare a corespondentului urmtoare celei n care a fost acordat creditul; g) zi de operare - zi calendaristic pe durata creia se furnizeaz servicii de corespondent bancar, conform programului stabilit prin aranjamentul de cont de corespondent. SECIUNEA a 3-a Obligaii de raportare Art. 83. - (1) Instituiile de credit pot ncheia aranjamente de cont de corespondent n lei. (2) n cazul aranjamentelor de cont de corespondent n lei ncheiate ntre instituiile de credit participante la sistemele de pl i din Romnia, instituiilede credit care au calitatea de corespondent au obligaiaraportrii datelor statistice conform anexei nr. XI.1, individual, pe fiecare repondent. (3) n cazul aranjamentelor de cont de corespondent n lei ncheiate ntre instituii de credit participante la sistemele de pli din Romnia i instituiide credit care nu au aceast calitate, instituiile de credit participante la sistemele de pli au obligaia raportrii datelor statistice, conform anexelor nr. XI.1 i XI.2, individual, pe fiecare repondent, respectiv corespondent. (4) Raportarea datelor statistice se efectueaz trimestrial, n termen de 15 zile de la data ncheierii fiecrui trimestru. Art. 84. - Datele statistice vor fi raportate Bncii Naionale a Romniei prin intermediul Sistemului informatic de raportare - SIRBNR, cu

loro;

respectarea prevederilor Normei Bncii Naionale a Romniei nr. 15/2006 privind transmiterea indicatorilor primari prin intermediul Sistemului informatic de raportare ctre Banca Nai onal a Romniei, cu modificrile i completrile ulterioare. TITLUL IV Sanciuni i dispoziii finale Art. 85. - Nerespectarea dispoziiilor prezentului regulament atrage aplicarea msurilor i/sau a sanciunilor prevzute de Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei, de Ordonana de urgena Guvernului nr. 99/2006, aprobat cu modificri i completri prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare, de Legea nr. 93/2009, cu modificrile i completrile ulterioare, precum i de Ordonana de urgen a Guvernului nr. 113/2009, aprobat cu modificri prin Legea nr. 197/2010, cu modificrile i completrile ulterioare, i de Legea nr. 127/2011. Art. 86. - Anexele nr. I-XI fac parte integrant din prezentul regulament. Art. 87. - Banca Naional a Romniei asigur confidenialitatea datelor i informaiilor obinute n baza prezentului regulament, n conformitate cu prevederile art. 49 din Legea nr. 312/2004. Art. 88. - (1) Prezentul regulament intr n vigoare n termen de 3 luni de la data publicrii n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I. (2) La data intrrii n vigoare a prezentului regulament se abrog: a) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 10/2009 pentru aplicarea Regulamentului (CE) nr. 25/2009 al Bncii Centrale Europene din 19 decembrie 2008 privind bilanul sectorului instituii financiare monetare (reformare) (BCE/2008/32), publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 861 din 10 decembrie 2009; b) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 11/2009 pentru aplicarea Regulamentului (CE) nr. 63/2002 privind statisticile referitoare la ratele dobnzilor practicate de instituiile financiare monetare pentru depozitele constituite de gospodrii i societi nefinanciare i creditele acordate acestora (BCE/2001/18), publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 854 din 9 decembrie 2009; c) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 12/2007 privind raportarea statistic a activelor i pasivelor bilaniereale instituiilorfinanciare nebancare, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 677 din 4 octombrie 2007; d) Norma Bncii Naionale a Romniei nr.

95

26/2006 privind raportarea statistic a datelor pentru elaborarea balanei de pli, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 1.031 din 27 decembrie 2006, cu modificrile ulterioare; e) Normele Bncii Naionale a Romniei nr. 17/2002 privind raportarea statistic la Banca Naional a Romniei a operaiunilorvalutare de capital de natura datoriei private externe pe termen mediu i lung, publicate n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 700 din 25 septembrie 2002, cu modificrile ulterioare; f) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 21/2006 privind raportarea tranzaciilor cu instrumente financiare derivate avnd ca suport rata dobnzii, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 909 din 8 noiembrie 2006; g) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 13/2004 privind raportarea tranzaciilor efectuate pe piaa valutar interbancar, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 1.120 din 29 noiembrie 2004, cu modificrile i completrile ulterioare; h) art. I din Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 9/2007 pentru modificarea Normei Bncii Naionale a Romniei nr. 13/2004 privind raportarea tranzaciilorefectuate pe piaavalutar interbancar i a Normei Bncii Naionale a Romniei nr. 15/2006 privind transmiterea indicatorilor primari prin intermediul Sistemului informatic de raportare ctre Banca Naional a Romniei, publicat n Monitorul

Oficial al Romniei, Partea I, nr. 463 din 10 iulie 2007; i) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 22/2006 privind raportarea tranzaciilorcu opiuniavnd ca suport cursul de schimb al monedei naionale i a swap-urilor valutare pe rata dobnzii, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 909 din 8 noiembrie 2006; j) Norma Bncii Naionale a Romniei nr. 11/2007 privind raportarea de date i informaiistatistice referitoare la pli, sisteme de pli i sisteme de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 564 din 16 august 2007; k) Regulamentul Bncii Naionalea Romniei nr. 10/2009 privind raportarea tranzaciilorefectuate prin conturile de corespondent i abrogarea unor acte normative care impun restricii n utilizarea acestor conturi, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 454 din 1 iulie 2009; l) art. 41 din Regulamentul Bncii Naionale a Romniei nr. 6/2006 privind emiterea i utilizarea instrumentelor de plat electronic i relaiile dintre participani i la tranzac iile cu aceste instrumente, publicat n Monitorul Oficial al Romniei, Partea I, nr. 927 din 15 noiembrie 2006. p. Preedintele Consiliului de administraie al Bncii Naionale a Romniei, Florin Georgescu

96

Directiva 2011/89/UE a Parlamentului European i a Consiliului din 16 noiembrie 2011 de modificare a Directivelor 98/78/CE, 2002/87/CE, 2006/48/CE i 2009/138/CE n ceea ce privete supravegherea suplimentar a entitilor financiare care aparin unui conglomerat financiar (Text cu relevan pentru SEE) Cuvinte-cheie: Directiva, supraveghere, instituii de credit. Jurnalul Oficial al Uniunii Europene L 326,08/12/2011 p. 0113 0141
(continuare din numrul precedent al Revistei)

8. Articolul 9 se modific dup cum urmeaz: (a) alineatul (4) se nlocuiete cu urmtorul text: "(4) Statele membre se asigur c toate ntreprinderile care fac obiectul supravegherii suplimentare n temeiul articolului 5 dispun de sisteme de control intern proprii care s permit producerea tuturor datelor i informaiilor relevante n scopul supravegherii suplimentare. Statele membre solicit entitilor reglementate, la nivelul conglomeratului financiar, s pun la dispoziia autoritii lor competente n mod periodic, detalii privind structura juridic, precum i structura de conducere i organiza ional, inclusiv a tuturor entitilor reglementate, a filialelor nereglementate i a sucursalelor importante. Statele membre solicit entitilor reglementate s fac public, la nivelul conglomeratului financiar, anual, fie integral, fie prin intermediul unor referiri la informaiiechivalente, descrierea structurii lor juridice, precum i a structurii de conducere i organizaionale."; (b) se adaug urmtorul alineat: "(6) Autoritilecompetente armonizeaz aplicarea supravegherii suplimentare a mecanismelor de control intern i a proceselor de gestionare a riscurilor prevzute n prezentul articol cu procesele de supraveghere prevzute la articolul 124 din Directiva 2006/48/CE i articolul 248 din Directiva 2009/138/CE. n acest scop, AES elaboreaz, prin intermediul Comitetului comun, orientri generale comune n vederea realizrii convergenei practicilor de supraveghere n ceea ce prive te aplicarea supravegherii suplimentare a

mecanismelor de control intern i a proceselor de gestionare a riscurilor, prevzute la prezentul articol, precum i cu privire la coerena cu procesele de supraveghere prevzute la articolul 124 din Directiva 2006/48/CE i articolul 248 din Directiva 2009/138/CE. Acestea elaboreaz orientri generale comune specifice privind aplicarea prezentului articol participaii lor conglomeratelor financiare n cazul n care dreptul naional al societilor comerciale mpiedic aplicarea articolului 14 alineatul (2) din prezenta directiv. 9. Se introduce urmtorul articol: "Articolul 9b Simularea de criz (1) Statele membre pot cere coordonatorului s asigure organizarea de simulri de criz periodice i adecvate pentru conglomeratele financiare. Acestea pot solicita autoritilorcompetente n cauz s coopereze pe deplin cu coordonatorul. (2) n scopul simulrilor de criz organizate pe ntreg teritoriul Uniunii, AES pot, prin intermediul Comitetului comun i, n cooperare cu Comitetul european pentru risc sistemic, instituit prin Regulamentul (UE) nr. 1092/2010 al Parlamentului European i al Consiliului din 24 noiembrie 2010 privind supravegherea macro-prudenial la nivelul Uniunii Europene a sistemului financiar i de nfiinare a unui Comitet european pentru risc sistemic(*), s elaboreze parametri suplimentari pentru simulrile de criz, care s cuprind riscurile specifice asociate conglomeratelor financiare, n conformitate cu Regulamentul (UE) nr. 1093/2010, cu Regulamentul (UE) nr. 1094/2010 i cu Regulamentul (UE) nr. 1095/2010. Coordonatorul transmite Comitetului comun rezultatele simulrii de criz.

97

10. Articolul 10 alineatul (2) litera (b) se modific dup cum urmeaz: (a) la punctul (ii), primul paragraf se nlocuiete cu textul urmtor: "(ii) n cazul n care cel puin dou entiti reglementate care i au sediul social n Uniune au ca ntreprindere mam acelai holding financiar mixt, iar una din aceste entitia fost autorizat n statul membru n care holdingul financiar mixt i are sediul social, rolul de coordonator este exercitat de autoritatea competent din statul membru care a autorizat entitatea reglementat n cauz;"; (b) punctul (iii) se nlocuiete cu urmtorul text: "(iii) n cazul n care cel puin dou entiti reglementate care i au sediul social n Uniune au ca ntreprindere mam acelai holding financiar mixt, dar niciuna dintre aceste entitinu a fost autorizat n statul membru n care holdingul financiar mixt i are sediul social, rolul de coordonator este exercitat de autoritatea competent care a autorizat entitatea reglementat care prezint bilanul total cel mai ridicat n sectorul financiar cel mai important. 11. Articolul 11 se modific dup cum urmeaz: (a) alineatul (3) se nlocuiete cu urmtorul text: "(3) Fr a se aduce atingere posibilitiiprevzute de actele legislative ale Uniunii de a delega anumite competene i responsabiliti de supraveghere, prezena unui coordonator care are sarcini specifice privind supravegherea suplimentar a entit ilor reglementate care aparinunui conglomerat financiar nu modific cu nimic sarcinile i responsabilitile care revin autoritilor competente n temeiul normelor sectoriale."; (b) se introduc urmtoarele alineate: "(4) Cooperarea impus n cadrul prezentei seciuni i exercitarea sarcinilor enumerate la alineatele (1), (2) i (3) din prezentul articol i la articolul 12 i, condiionate de cerinele de confidenialitate i de compatibilitatea cu dreptul Uniunii, coordonarea i cooperarea corespunztoare cu autoritile de supraveghere relevante din ri tere, atunci cnd este cazul, sunt realizate prin colegii nfiinate n temeiul articolului 131a din Directiva 2006/48/CE sau al articolului 248 alineatul (2) din Directiva 2009/138/CE. Acordurile de coordonare menionate la alineatul (1) al doilea paragraf se reflect n mod separat n acordurile scrise de coordonare existente n temeiul articolului 131 din Directiva 2006/48/CE sau al articolului 248 din Directiva 2009/138/CE. Coordonatorul, n calitate de preedinte al unui colegiu nfiinat n temeiul articolului 131a din Directiva 2006/48/CE sau al articolului 248 alineatul (2) din
(*) JO L 331, 15 12 2010, p 1

Directiva 2009/138/CE, decide care dintre autoritile competente implicate particip la o reuniune sau la orice alt activitate a colegiului respectiv. 12. La articolul 12 alineatul (1) al doilea paragraf, litera (a) se nlocuiete cu urmtorul text: "(a) identificarea structurii juridice a grupului, precum ?i a structurii de conducere i organizaionale, inclusiv a tuturor entitilor reglementate, a filialelor nereglementate i a sucursalelor importante care aparin unui conglomerat financiar, a acionarilor holdingurilor calificate de la ultimul nivel al societii mam, precum i a autoritilor competente ale entitilor reglementate din cadrul grupului;". 13. La articolul 12a, se adaug urmtorul alineat: "(3) Coordonatorii pun la dispoziia Comitetului comun informaiilemenionatela articolul 9 alineatul (4) i la articolul 12 alineatul (1) al doilea paragraf litera (a). Comitetul comun pune la dispozi ia autorit ilor competente informaiiprivind structura juridic, precum i structura de conducere i organizaional a conglomeratelor financiare. 14. Se introduce urmtorul articol: "Articolul 12b Orientri generale comune (1) AES elaboreaz, prin intermediul Comitetului comun, orientri generale comune privind efectuarea evalurilor de risc ale conglomeratelor financiare de ctre autoritatea competent. Aceste orientri generale asigur, n special, c evalurile de risc con in instrumente adecvate pentru a evalua riscurile de grup cu care se confrunt conglomeratele financiare. (2) AES emit, prin intermediul Comitetului comun, orientri generale comune pentru dezvoltarea practicilor de supraveghere care s permit supravegherea suplimentar a holdingurilor financiare mixte pentru a completa n mod adecvat supravegherea unui grup n temeiul Directivei 98/78/CE i al Directivei 2009/138/CE sau, dup caz, supravegherea consolidat n temeiul Directivei 2006/48/CE. Respectivele orientri generale permit includerea tuturor riscurilor relevante n procesul de supraveghere, eliminnd totodat p o t e n i a l e l e s u p r a p u n e r i p r u d e n i a l e i d e supraveghere. 15. Articolul 18 se modific dup cum urmeaz: (a) titlul se nlocuiete cu urmtorul text: "ntreprinderi mam cu sediul ntr-o; (b) alineatul (3) se nlocuiete cu urmtorul text: "(3) Autoritile competente pot aplica alte metode care s asigure supravegherea suplimentar corespunztoare a entitilor reglementate care aparin unui conglomerat financiar. Aceste metode sunt aprobate de ctre coordonator, dup consultarea celorlalte

98

autoriticompetente relevante. Autoritilecompetente pot solicita n mod special nfiinarea unui holding financiar mixt cu sediul social n Uniune i pot aplica prezenta directiv entitilor reglementate din conglomeratul financiar condus de respectivul holding. Autoritile competente se asigur c aceste metode ndeplinesc obiectivul de supraveghere suplimentar n conformitate cu prezenta directiv i informeaz celelalte autoriticompetente implicate i Comisia. 16. Articolul 19 se nlocuiete cu urmtorul text: "Articolul 19 Cooperarea cu autoritile competente din rile tere Articolul 39 alineatele (1) i (2) din Directiva 2006/48/CE, articolul 10a din Directiva 98/78/CE i articolul 264 din Directiva 2009/138/CE se aplic mutatis mutandis n cazul negocierii de acorduri cu una sau mai multe ri tere cu privire la modalitile de exercitare a supravegherii suplimentare a entitilor reglementate care aparinunui conglomerat financiar." 17. Titlul capitolului III se nlocuiete cu urmtorul text: "ACTE DELEGATE I MSURI DE PUNERE N APLICARE". 18. Articolul 20 se nlocuiete cu urmtorul text: "Articolul 20 Competeneconferite Comisiei Comisia este mputernicit s adopte acte delegate n conformitate cu articolul 21c n ceea ce privete adaptrile tehnice care trebuie aduse prezentei directive n urmtoarele domenii: (a) formularea mai precis a definiiilor prevzute la articolul 2 pentru a lua n considerare evoluiapieelor financiare la aplicarea prezentei directive; (b) alinierea terminologiei i reformularea definiiilor din prezenta directiv n conformitate cu actele ulterioare ale Uniunii privind entitile reglementate i aspectele conexe; (c) definirea mai precis a metodelor de calcul prevzute la anexa I pentru a lua n considerare evoluia pieelorfinanciare i a tehnicilor prudeniale. Aceste msuri nu includ dispoziiile care fac obiectul competenei delegate i conferite Comisiei n ceea ce privete elementele enumerate la articolul 21a. 19. La articolul 21, alineatele (2), (3) i (5) se elimin. 20. Articolul 21a se modific dup cum urmeaz: (a) la alineatul (1) primul paragraf se adaug urmtoarea liter: "(d) articolul 6 alineatul (2) n vederea asigurrii unui format uniform (cu instruciunile)pentru raportare i a determinrii frecvenei de raportare i, dup caz, a

datelor de raportare."; (b) se introduce urmtorul alineat: "(1a) n vederea asigurrii unei aplicri consecvente a dispoziiilorde la articolele 2, 7 i 8 i din anexa II, AES elaboreaz, prin intermediul Comitetului comun, un proiect de standarde tehnice de reglementare pentru stabilirea unei formulri mai precise a definiiilor prevzute la articolul 2 i pentru a coordona dispoziiile adoptate n temeiul articolelor 7 i 8 i al anexei II. Comitetul comun prezint proiectele de standarde tehnice de reglementare Comisiei pn la 1 ianuarie 2015. Comisia este mputernicit s adopte standardele tehnice de reglementare menionatela primul paragraf n conformitate cu articolele 10-14 din Regulamentul (UE) nr. 1093/2010, din Regulamentul (UE) nr. 1094/2010 i, respectiv, din Regulamentul (UE) nr. 1095/2010."; (c) se introduce urmtorul alineat: "(3) n termen de doi ani de la adoptarea standardelor tehnice de reglementare n conformitate cu alineatul (2) litera (a), statele membre solicit un format uniform pentru raportare i determin frecvena de raportare, precum i datele pentru raportarea calculelor menionatela prezentul articol. 21. n capitolul III se introduc urmtoarele articole: "Articolul 21b Orientri generale comune AES elaboreaz, prin intermediul Comitetului comun, orientrile generale comune menionate la articolul 3 alineatul (8), articolul 7 alineatul (5), articolul 8 alineatul (5), articolul 9 alineatul (6), articolul 11 alineatul (1) al treilea paragraf, articolul 12b i articolul 21 alineatul (4) n conformitate cu procedura stabilit la articolul 56 din Regulamentul (UE) nr. 1093/2010, din Regulamentul (UE) nr. 1094/2010 i, respectiv, din Regulamentul (UE) nr. 1095/2010. Articolul 21c Exercitarea delegrii de competene (1) Competena de a adopta acte delegate este conferit Comisiei n condiiile prevzute n prezentul articol. (2) Delegarea de competenemenionatla articolul 20 se confer Comisiei pe o perioad de patru ani de la 9 decembrie 2011. Comisia prezint un raport privind delegarea de competenecel trziu cu ase luni nainte de ncheierea perioadei de patru ani. Delegarea de competene se prelungete tacit cu perioade de timp identice, cu excepia cazului n care Parlamentul European sau Consiliul se opun prelungirii respective cel trziu cu trei luni nainte de ncheierea fiecrei perioade. (3) Delegarea de competenemenionatla articolul 20 poate fi revocat oricnd de Parlamentul European

99

sau de Consiliu. O decizie de revocare pune capt delegrii de competene specificat n decizia respectiv. Decizia produce efecte din ziua care urmeaz publicrii acesteia n Jurnalul Oficial al Uniunii Europene sau de la o dat ulterioar menionat n decizie. Decizia nu aduce atingere actelor delegate care sunt deja n vigoare. (4) De ndat ce adopt un act delegat, Comisia l notific simultan Parlamentului European i Consiliului. (5) Un act delegat adoptat n temeiul articolului 20 intr n vigoare numai n cazul n care nici Parlamentul European i nici Consiliul nu au formulat obieciuni n termen de trei luni de la notificarea acestuia ctre Parlamentul European i Consiliu sau n cazul n care, nainte expirrii termenului respectiv, Parlamentul European i Consiliul au informat Comisia c nu vor formula obieciuni. Respectivul termen se prelungete cu trei luni la iniiativa Parlamentului European sau a Consiliului." 22. La articolul 30, primul paragraf se nlocuiete cu urmtorul text: "Pn la realizarea unei coordonri ulterioare a normelor sectoriale, statele membre se asigur c ntreprinderile de administrare a investi iilor se ncadreaz: (a) n sfera de aplicare a supravegherii consolidate a instituiilor de credit i a ntreprinderilor de investiii sau n sfera de aplicare a supravegherii suplimentare a ntreprinderilor de asigurare care aparin unui grup de asigurare; (b) n sfera de aplicare a supravegherii suplimentare n sensul prezentei directive, n cazul n care grupul este un conglomerat financiar; (c) n procesul de identificare n conformitate cu articolul 3 alineatul (2)." 23. Se introduce urmtorul articol: "Articolul 30a Administratorii fondurilor de investiiialternative (1) Pn la realizarea unei coordonri ulterioare a normelor sectoriale, statele membre se asigur c administratorii fondurilor de investiii alternative se ncadreaz: (a) n sfera de aplicare a supravegherii consolidate a instituiilorde credit i a ntreprinderilor de investiiisau n sfera de aplicare a supravegherii suplimentare a ntreprinderilor de asigurare care aparin unui grup de asigurare; (b) n sfera de aplicare a supravegherii suplimentare n sensul prezentei directive, n cazul n care grupul este un conglomerat financiar; precum i

(c) n procesul de identificare n conformitate cu articolul 3 alineatul (2). (2) n scopul aplicrii alineatului (1), statele membre stabilesc sau le permit autorit ilor lor competente s decid care sunt normele sectoriale (sectorul bancar, sectorul asigurrilor sau sectorul serviciilor de investiii) pe baza crora administratorii fondurilor de investiii alternative intr sub incidena supravegherii consolidate sau a supravegherii suplimentare menionate la alineatul (1) litera (a). n sensul prezentului alineat, normele sectoriale relevante privind forma i gradul de includere al instituiilor financiare se aplic mutatis mutandis administratorilor fondurilor de investiii alternative. n sensul supravegherii suplimentare menionate la alineatul (1) litera (b), administratorii fondurilor de investi ii alternative sunt trataica fcnd parte din sectorul n care se ncadreaz n conformitate cu alineatul (1) litera (a). n sensul prezentei directive, n cazul n care un administrator de fonduri de investiii alternative face parte dintr-un conglomerat financiar, toate trimiterile la entitile reglementate i la autoritile competente relevante se n eleg ca incluznd administratorii fondurilor de investi ii alternative i autorit ile competente care rspund de supravegherea administratorilor fondurilor de investiii alternative. Aceast dispoziiese aplic mutatis mutandis grupurilor menionatela alineatul (1) litera (a). 24. Anexa I se modific n conformitate cu anexa II la prezenta directiv. (continuare n numrul viitor)

100