Cap. VI.

Credite complexe destinate clienilor corporate Alturi de produsele de finanare pe termen scurt, mediu i lung, cu caracter general, prezentate anterior, bncile pot oferi clienilor corporate i anumite produse de creditare cu caracter complex cum sunt urm toarele: a) creditul sindicalizat b) creditul multiprodus c) creditul multivalut d)credite specifice programelor de finanare naionale i internaionale (Credite pentru angajare omeri, credite agricole, credite aferente programelor PHARE, BERD etc.)

6.1.

Creditul sindicalizat

Creditul sindicalizat reprezint creditul acordat de dou sau mai multe bnci

(sindicat) n baza unui contract de credit ncheiat de acestea cu mprumutatul, prin care se stabilesc condiiile i termenul pentru care se acord creditul. Astfel, operaiunea de sindicalizare poate fi definit prin constituirea unui grup de b nci (denumit sindicat sau consoriu), fr personalitate juridic, pe baza unui document sau a unui set de documente asupra crora s-a convenit de comun acord.
Acordarea de ctre banc de credite sindicalizate pentru proiecte de investi ii de anvergur ce necesit finanri de mare valoare are la baz prudena bancar, ca principiu fundamental ce caracterizeaz ntreaga activitate a unei bnci. Implicarea unei bnci n finanarea prin credite sindicalizate vizeaz obinerea de venituri din dobnzi i comisioane n condi ii de risc minim, susinerea financiar a unor proiecte derulate de obicei de companii de interes na ional, concomitent cu c tigarea de ctre banc a unui renume n sistemul bancar naional i internaional.

n general, motivele de ansamblu pentru care bncile, n calitate de creditori, iniiaz astfel de tranzacii sunt: a) diversificarea portofoliului de active;
b) ntrirea legturilor cu celelalte bnci din sindicat i cu mprumutatul;
c) mic orarea riscului de credit, innd cont i de riscul de ar al

mprumutatului; d) scadena creditului; e) c tigurile bncii (marja, comisionul de participare, comisionul de neutilizare). 1

n cazul n care un client corporate apeleaz la credite sindicalizate procedura de acordare a acestora presupune implicarea unor pri contractuale specifice:

1)

agentul - reprezint banca din sindicatul bancar ce ndepline te

rolul de coordonare a angajrii creditului, precum i a derulrii acestuia, din momentul ncheierii contractului de credit i pn la recuperarea integral a acestuia, precum i a dobnzilor, comisioanelor i a oric ror alte creane ale bncilor din sindicat. 2) aranjorul - reprezint banca mandatat de mprumutat s

organizeze sindicatul bancar, avnd rolul de a face demersurile necesare atragerii de bnci interesate, de a negocia n numele mprumutatului termenele i condi iile finanrii i clauzele contractului de credit sindicalizat i de a organiza ceremonia de semnare a

Contractului de credit sindicalizat. 3) consultantul juridic - poate fi o casa de avocatur sau departamentul juridic intern al bncii Agent, dup caz. Pentru a putea beneficia de credite sindicalizate, mprumutatul va trebui s respecte anumite condiii precedente, stipulate in mod expres in contractul de credit, referitoare in principal la:
a) prezentarea unei copii certificate a Hot rrii Adunrii Generale a Acionarilor mprumutatului, sau dup caz, a organului competent s aprobe tranzacia de credit sindicalizat i garan iile aferente i mputernicirea persoanelor autorizate s angajeze societatea (copia specimenelor de semntur a acestora);

b) prezentarea unei copii a Certificatului Unic de nregistrare a mprumutatului la Registrul Comerului; c) ntocmirea tuturor documentelor financiare solicitate de Agent, n numele bncilor participante la sindicalizare; d) Constituirea garaniilor aferente creditului prin ncheierea de

contracte de garanie ntre mprumutat sau garant i sindicatul bancar sau Agentul desemnat de sindicatul bancar i asigurarea publicit ii acestora (de ex.: garanie real mobiliar asupra soldului creditor al conturilor curente bancare, cesiune a creanelor din ncasrile aferente contractelor de export, garanie real mobiliar asupra bunurilor mobile, ipotec, fidejusiune etc).
e) n cazul cesiunii creanelor din ncasrile aferente contractelor de export, s prezinte, la solicitarea Agentului, copii ale contractelor de export ncheiate cu
beneficiarii si externi, precum i dovada notificrii acestora sau declaraia de

acceptare dat de ace tia conform legii, cu privire la virarea contravalorii livrrilor realizate de mprumutat, direct n contul colector.
f) financiar. prezentarea unei copii a autorizaiei obinut de mprumutat de la BNR cu privire la efectuarea operaiunilor valutare aferente contractului de credit

g) prezentarea unei opinii legale a consultantului juridic cu privire la respectarea de ctre mprumutat a Condiiilor Precedente stabilite n contractul de credit.
h) prezentarea unei situaii reale, complete i corecte a tuturor sarcinilor care greveaz patrimoniul propriu, la momentul semnrii documentaiei de credit;

i) mprumutatul are obligaia de a comunica Agentului, ca reprezentant al bncilor, orice modificri survenite sau alte evenimente care ar putea constitui impedimente n asigurarea bunei derulri a creditului.
j) declaraia mprumutatului referitor la faptul c , la momentul semnrii documentaiei, nu exist nici un eveniment de culp dintre cele prevzute n contractul de credit; de asemenea, mprumutatul este obligat s notifice/declare orice eveniment ulterior care ar putea constitui un caz de neplat sau de neonorare a

oricrora dintre obligaiile sale, conform contractului. Caracteristicile creditelor sindicalizate se pot clasifica drept generale, respectiv specifice. 1. Caracteristicile generale se refer la urmtoarele: a) dac o companie solicit o finanare prin intermediul unui credit sindicalizat, aceasta mandateaz una sau mai multe b nci de renume n domeniul creditelor sindicalizate pentru a ndeplini calitatea de Aranjor al sindicalizrii, n scopul atragerii unor fonduri mari pentru finan area obiectivelor propuse, prin constituirea unui sindicat de b nci. Aranjorul va lansa invitaia de participare la creditul sindicalizat bncilor cu care acesta se afl n relaii de colaborare i va negocia cu b ncile selectate i cu solicitantul creditului, condi iile de creditare i clauzele Contractului de credit sindicalizat. b) derularea i monitorizarea creditului sindicalizat sunt atribu ii ale Agentului, acesta fiind o banc numit de Aranjor i acceptat de mprumutat, care poate fi sau nu i banca creditoare, dup caz, agentul avnd dreptul s participe la creditul sindicalizat. Aranjorul poate ndeplini i rolul de Agent. 2. Caracteristicile specifice se refer la urmtoarele:

a) tranzacia ntre bnci i mprumutat presupune ca fiecare banc s- i asume riscul de credit fa de mprumutat, bncile Agent i Aranjor avnd anumite responsabiliti, n limita sumei subscrise; b) bncile intr n sindicat n aceia i termeni i condi ii identice, dar nu neaprat n sume egale;
c) odat acceptai termenii i condiiile comune, o banc din sindicat nu i pierde dreptul individual de a ac iona n judecat mprumutatul n cazul nclcrii unor obligaii asumate de acesta conform documenta iei de credit semnate;

d) operaiunea de sindicalizare are loc atunci cnd obiectivul finanat sau riscul asumat reclam fonduri importante, care dep esc, la un moment dat, capacitatea de finanare a unei bnci sau implic riscuri majore; e) existena unei documentaii unice, standard;

f) documentaia de credit este ntocmit i verificat de un consultant juridic angajat de Aranjor n acest scop, care asigur consultana legal pe toat durata de derulare a creditului. Elementele definitorii ale unei faciliti de credit sindicalizat
a) Categorii de mprumutai: persoane juridice rezidente (societi comerciale cu capital integral de stat, regii autonome, institu ii guvernamentale, societi comerciale cu capital privat sau mixt) i persoane juridice nerezidente.

b) Scopul pentru care este contractat creditul l reprezint finanarea unor obiective sau proiecte economice care necesit resurse de valori mari i presupun eforturi financiare deosebite din partea unei singure b nci. Obiectivele ncheierii unei tranzacii de sindicalizare pot fi: acoperirea nevoilor financiare ale mprumutatului; finanarea proiectelor de investiii; finanarea activelor; finanarea achiziiilor; finanarea deficitului balanei de pli. structura i dimensiunea nevoilor de finanare ale companiei;

d) Valoarea creditului, care depinde de o serie de factori: -

capacitatea de rambursare a mprumutatului i resursele pentru rambursare; modalitatea de tragere a creditului; calitatea garaniilor;

lichiditatea pieei.

e) Perioada de rambursare a creditului: - pe termen scurt: cu durata de rambursare sub 12 luni;

- pe termen mediu: cu durata de rambursare cuprins ntre 1 an i 5 ani;

- pe termen lung: cu durata de rambursare peste 5 ani. Perioada de rambursare a creditului sindicalizat depinde de factori cum sunt: scopul creditului, structura de cash-flow, structura tragerilor i a rambursrilor, analiza datoriilor subordonate. e) Preul, reprezint c tigul bncilor participante (marja peste LIBOR/EURIBOR, nivelul comisioanelor i taxelor). El se stabile te pe baza unor indicatori de performan. Stabilirea preului creditului sindicalizat este cel mai important aspect pentru realizarea cu succes a tranzaciei, pentru c bncile invitate s realizeze subscrierea vor participa n sindicat dac preul creditului le asigur o rentabilitate pe msura riscului asumat. Stabilirea mrimii marjei se efectueaz n funcie de condiiile specifice ale fiecrui contract, standingul i bonitatea mprumutatului, pe baza criteriilor stabilite de bncile participante, n limita unor valori minime i maxime.
Preul depinde de: tipul mprumutatului, ratingul companiei (cu ct ratingul este mai bun cu att pre ul pltit de mprumutat va fi mai mic), lichiditatea pieei de capital, apetitul acesteia pentru finan area prin credite sindicalizate, comparativ cu alte tranzacii asemntoare, precum i comparativ cu piaa obligaiunilor, nivelul marjei de dobnd perceput peste LIBOR/EURIBOR, nivelul comisioanelor percepute. Pre ul trebuie stabilit, astfel nct s fie satisfctor att pentru bncile participante, ct i pentru mprumutat.

Volatilitatea preului unui credit sindicalizat depinde de: a) Tranzaciile similare din piaa creditelor sindicalizate; b) C tigurile comparabile obinute pe piaa de obligaiuni; c) Posibilitile de investire n alte instrumente, ca de exemplu instrumentele financiare derivate.
f) Resursele de acoperire a creditului de ctre banc - banca poate participa n cadrul sindicatului bancar, fie cu surse proprii, fie cu surse atrase. Din acest motiv, este foarte important ca banca s- i fundamenteze decizia de participare pornind de la

analiza randamentului tranzaciei de sindicalizare, astfel nct acest randament sa fie superior costului capitalului atras. g) Numrul bncilor implicate n sindicat - implicarea mai multor

bnci n sindicatul bancar asigur atragerea de resurse financiare de valoare mare n scopul finanrii necesitilor clientului, precum i dispersarea i limitarea riscurilor n activitatea de creditare. h) Ratingul mprumutatului precum i istoricul creditelor

sindicalizate derulate de mprumutat. Se are in vedere pozi ia mprumutatului pe piaa creditelor sindicalizate, disponibilitatea bncilor de a participa la acoperirea necesitilor lui financiare.
i) Calitatea mprumutatului, care depinde de o serie de factori: calitatea

managementului, ratingul, poziia sa n cadrul economiei, sectorul n care i desf oar activitatea, calitatea produciei, structura bilanului, tendina i ciclicitatea sectorului n care i desf oar activitatea, structura proprietii, perspectivele pe termen lung ale mprumutatului. Totodat , n stabilirea strategiei de sindicalizare se va ine cont i de structura datoriilor mprumutatului (dac are emise obligaiuni, dac

are n derulare alte produse de tip credit), apetitul pie ei pentru clientul respectiv, atractivitatea tranzaciei - preul i structura. Documentaia care st la baza creditului sindicalizat const n: - Scrisoarea de mandat (Mandate Letter), prin care se face numirea Aranjorului, de ctre mprumutat;
- Scrisoarea de comision (Fee Letter) care se va semna de mprumutat i

Aranjorul mandatat; Oferta de participare la operaiunea de sindicalizare care se ntocme te de Aranjorul mandatat i se transmite poten ialelor bnci participante. Memorandumul de Informare, ntocmit de Aranjor n colaborare cu mprumutatul i transmis bncilor care i-au exprimat acordul de principiu privind participarea la sindicalizare, dup ce n prealabil acestea au semnat o Scrisoare de confidenialitate.
Scrisoarea de angajament (Commitment Letter) - pe baza c reia se realizeaz subscrierea bncilor interesate de participarea la creditul sindicalizat
- Proiectul contractului de credit si al contractului de garanie a creditului

ntocmit de Aranjor mpreun cu consultantul juridic. Clauzele contractuale ale

acestora se supun negocierii, urmnd ca varianta final a acestora s se semneze de ctre pri. Pn n momentul semnrii contractului de credit, fiecare dintre b ncile participante i rezerv dreptul de a renuna la implicarea sa n cadrul creditului sindicalizat. Structura veniturilor obinute din operaiunea de sindicalizare include comisioane i dobnzi. Comisioanele percepute n cadrul operaiunii de sindicalizare sunt urmtoarele: Comisionul de aranjor, calculat ca procent flat din valoarea total a creditului, este pltit Aranjorului pentru ndeplinirea atribuiilor sale.
Comisionul de agent, calculat ca sum absolut, pltibil anual, n funcie de numrul de bnci creditoare, este pltit Agentului pentru ndeplinirea atribuiilor sale. Comisionul de participare (facilitate) este stabilit de ctre Aranjor pentru fiecare poziie din sindicatul bancar (co-arranger, lead-manager, banca participanta).

Comisionul de neutilizare- se ncaseaz de ctre bncile din sindicat proporional cu cota deinut din valoarea total a creditului i este pl tibil fie lunar, fie la o dat convenit prin contractul de credit. Comisionul de risc - calculat n raport cu riscul de credit, riscul de ar i riscul valutar asumat. Cuantumul comisioanelor ncasate de fiecare banc este stabilit n funcie de rolul asumat de acestea n cadrul sindicatului.
Dobnda aplicat creditelor sindicalizate se calculeaz la o rat variabil, periodic actualizat, specific pieei internaionale. Ea este stabilit prin contractul de credit, la valoarea sumelor utilizate din credit, de la data efectu rii primei trageri i pn la rambursarea integral a creditului. n cazul n care prin contractul de credit se prevede o perioad de graie, dobnda se va calcula i pentru aceast perioad, dar va fi pltibil dup expirarea perioadei de graie.
Pe toata durata derulrii creditului, Agentul va urmri ncasarea de la

mprumutat, n contul de colectare, a sumelor datorate de acesta pentru plata ratelor de credit, a dobnzilor i comisioanelor aferente creditului, distribuind ctre toi membrii sindicatului partea din credit, dobnzi i comisioane ce li se cuvine, proporional cu cota de participare a fiec ruia la valoarea total a creditului, i cu rolul asumat de fiecare banc . 7

Avantajele operaiunii de sindicalizare constau n: 1. capacitatea de finanare de proiecte de anvergur; 2. dispersia riscului de credit; 3. flexibilitate i adaptabilitate la cerinele clienilor dat de: a) diversitatea maturitilor acceptate (ntre 6 luni si 25 de ani);

b) mrimea unei tranzacii individuale (de obicei ntre 20 milioane EUR si 15 miliarde EUR); c) schema tragerilor (posibilitatea tragerilor revolving); d) valuta de denominare (credite denominate ntr-o singur valut sau credite sindicalizate multi-valutare); e) schema rambursrilor (pe tran e sau o singur dat);

f) varietatea destinaiilor creditului (capital de lucru, finan ri de proiecte, finanri de achiziii); g) aplicarea unei dobnzi flotante (LIBOR/ EURIBOR) la care se adaug o marj stabilit n limita unor valori minime i maxime.

6.2. Creditul multiprodus

Creditul multiprodus reprezint o form de creditare care ofer posibilitatea clienilor, persoane juridice, care apeleaz la aceast modalitate de finanare ca, n limita unui plafon stabilit, s realizeze trageri i rambursri multiple, care vor rentregi plafonul aprobat, prin accesarea mai multor produse de creditare specifice.

Prin intermediul creditului multiprodus, un client corporate poate accesa n limita plafonului aprobat urmtoarele produse de creditare specifice: a) linie de credit b) credite pe obiect: credite pentru finanarea cheltuielilor i stocurilor temporare; credite pentru produse cu ciclu lung de fabricaie; credite pentru finanarea produciei pentru export; credite pentru instrumente de plat; credite pentru faciliti de cont; credite pentru descoperit de cont

c) eliberare de scrisori de garanie bancar, contragaranie bancar, avalizare efecte de comer d) deschidere acreditive din creditele aprobate.

Volumul facilitii de credit multiprodus se determin n funcie de solicitarea i cash-flow-ul clientului.

Ulterior semnrii contractului de facilitate de credit multiprodus, tragerile sub forma liniilor de credit, credite pe obiect, emiterea scrisorilor de garan ie bancar sau de contragaranie bancar, avalizarea titlurilor de credit sau deschiderea de acreditive din creditele aprobate se efectueaz numai n baza unor simple cereri de utilizare, de eliberare, de avalizare sau deschidere acreditiv
Facilitile de credit multiprodus se acord n lei sau n valut(EUR sau USD). Termenul de rambursare al facilitii de credit multiprodus este de maxim 36 luni. n cadrul acesteia, creditele acordate nu pot dep i perioada de creditare

maxim aferent fiecrui tip de credit.

Termenul de valabilitate al produselor acordate n baza facilitii de credit multiprodus se poate prelungi fr a dep i, ns, termenul de valabilitate al facilitii

Scadena final a facilitii o reprezint ultima zi lucrtoare a perioadei pentru care a fost acordat, rambursarea efectundu-se n rat unic. Facilitatea de credit multiprodus poate fi prelungit , la cererea clienilor, pe noi perioade de valabilitate, pe baz de act adiional, dac sunt ndeplinite condiiile avute n vedere la acordare.
Avantajele aduse de apelul la creditul multiprodus constau n urmtoarele:

- este un produs operativ, clientul putnd accesa o varietate de produse bancare, n baza unui singur plafon aprobat iniial; se reduc cheltuielile efectuate de client cu nregistrarea garaniilor aferente facilitii (garaniile se ntocmesc pentru ntregul plafon al facilitii, nefiind necesar refacerea acestora odat cu fiecare tragere); este un produs de creditare suplu i flexibil, care se adapteaz necesitilor clienilor; - posibilitatea de negociere a dobnzilor. Garaniile acceptate de banc pentru garantarea creditului multiprodus pot fi urmtoarele sau o combinaie a acestora: Garanii reale imobiliare:
- privilegiul; - ipoteca;

Garanii reale mobiliare: - depozit bancar (cash colateral), certificate de depozit;

- titlurile la ordin i titlurile nominative; - aciunile; - cesiunea de crean; - echipamente, instalaii etc.; - planul de afaceri; - fondul de comer; Garanii personale: - scrisori de garanie bancar; - avalizarea titlurilor de credit n favoarea bncii; - garanii de companie sau firm; - garanii emise de fonduri de garantare; - fidejusiunea/ cauiunea; - garanii emise de statul romn sau autorit ile administraiei publice locale; - asigurare de risc financiar de neplat; Alte garanii.
Documentaia necesar obinerii facilitii de credit multiprodus include:

- cererea de credite, semnat de persoanele autorizate s reprezinte legal societatea - documente care atest situaia economico-financiar a societii (bilan, contul de profit i pierdere, balan e de verificare). Banca va solicita, dup caz, raportul auditorilor firmei sau certificarea bilan ului conform reglementrilor legale n vigoare fluxul de lichiditi (cash flow) i bugetul de venituri i cheltuieli aferent perioadei pentru care se solicit facilitatea de credit multiprodus - Acordul de consultare la Centrala Riscurilor Bancare
- Certificat de atestare fiscal (la prima solicitare de credit i cel puin o dat

pe an) - lista garaniilor propuse, inclusiv acte de proprietate a bunurilor Hotrrea organului competent potrivit actelor constitutive i

legii, cu privire la contractarea i garantarea facilit ii de credit multiprodus; n cazul societilor pe aciuni, se va solicita i nscrierea la registrul comer ului i avansarea spre publicare n Monitorul Oficial Partea a IV-a a hot rrii adunrii generale de contractare a facilitii de credit multiprodus 10

- Orice alte documente necesare solicitate de banc Costurile implicate de utilizarea acestui produs includ pe lng dobnd i un numr de comisioane dup cum urmeaz: - comision pentru ntocmirea i analiza documentaiei de credit; - comision de gestiune a facilitii de credit multiprodus; comision de gestiune pentru creditele facilit i de cont, creditele descoperit de cont i creditele pentru instrumente de plat , acordate n baza facilitii de credit multiprodus; comision de eliberare a scrisorilor de garan ie bancar/ contragaranie bancar i de avalizare a titlurilor de credit; - comision pentru acreditive; - comision de rambursare anticipat. La aceste comisioane se pot aduga i alte costuri privind evaluarea garaniilor i constituirea acestora.
Comisioanele se stabilesc ca sum fix la care se adaug TVA sau ca procent raportat la valoarea aprobat a creditului, la sold sau la partea neutilizat a plafonului de credit i pot diferi substanial n funcie de valuta n care se acord creditul.

6.3. Creditul multivalut

Creditul multivalut reprezint o modalitate de finanare prin care, n limita unui plafon, stabilit prin ncheierea contractului de facilitate de credit multivalut exprimat ntr-o singur moned de acordare, mprumutatul poate s realizeze trageri sub forma unor linii de credit exprimate n lei sau valut (EUR sau USD) n cadrul crora are posibilitatea s efectueze zilnic utilizri i rambursri multiple, automat

Beneficiarii acestor credite pot fi persoanele juridice care desf oar activiti de comer exterior n proporie de minimum 50% din cifra de afaceri sau din volumul aprovizionrilor.
Destinaia creditului multivalut o constituie finanarea de ansamblu a activitii curente de aprovizionare, producie, desfacere, prestri servicii, precum i a unor subactiviti, proiecte, contracte, etc. care prin natura lor se desf oar i se evideniaz distinct. Prin accesarea acestei facilit i de credit pot fi efectuate pl i pentru activiti care privesc sau au leg tur cu activitatea curent (inclusiv rambursri de credite, pli de dobnzi i comisioane, pli ctre buget, constituire de depozite colaterale etc.), cu excepia plilor pentru investiii

11

Plafonul maxim al facilitii de credit multivalut se determin n funcie de cash-flow-ul clientului. Termenul maxim de acordare a facilitii de credit multivalut este de 12 luni. n cadrul acestuia, liniile de credit se pot acorda pe orice perioad de timp, fr a dep i termenul maxim al facilitii de credit multivalut. Tragerile din creditul multivalut se efectueaz sub forma liniilor de credit exprimate n lei sau valut, numai n limita a 90% din valoarea plafonului facilitii. Liniile de credit se deschid n baza unor cereri de tragere i, ulterior, la solicitarea clienilor, acestea se pot modifica n baza cererilor de modificare (privind modificarea scaden ei, majorarea sau diminuarea sumelor aferente liniilor de credit, modificarea modului de utilizare a liniilor etc.). Scadena final a facilitii se stabile te n ultima zi lucr toare a perioadei pentru care a fost acordat, n rat unic. Scadenele finale ale liniilor de credit exprimate n lei sau valut , acordate n baza facilit ii de credit multivalut, nu pot dep i scadena facilitii stabilit n contract, iar prelungirea acestora va fi realizat fr a dep i scadena final a facilitii. Avantajele creditului multivalut constau n urmtoarele:
multivalut; la momentul aprobrii facilitii, clientul nu trebuie s dimensioneze liniile de credit (exprimate n lei sau valut ) acordate n baza facilitii de credit

este un produs operativ, clientul putnd efectua pl ile n moneda solicitat de partenerii de afaceri n baza unui singur plafon aprobat iniial; - permite asigurarea continuitii n desf urarea activitii curente; - permite fluidizarea plilor; permite reducerea cheltuielilor efectuate de client cu nregistrarea garaniilor aferente facilitii (garaniile se ntocmesc pentru ntregul plafon al facilitii, nefiind necesar refacerea acestora odat cu fiecare tragere); - posibilitatea de negociere a dobnzilor. Garaniile acceptate de banc pentru acest credit pot fi: a) Garanii reale imobiliare privilegiul ipoteca

b) Garanii reale mobiliare depozit bancar (cash colateral), certificate de depozit

titlurile la ordin i titlurile nominative 12

d) -

aciunile cesiunea de crean echipamente, instalaii etc. planul de afaceri fondul de comer Garanii personale scrisori de garanie bancar avalizarea titlurilor de credit n favoarea bncii garanii de companie/ firm garanii emise de fonduri de garantare fidejusiunea/ cauiunea

garanii emise de statul romn i de autorit ile administraiei publice locale asigurare de risc financiar de neplat e) Alte garanii Documentaia necesar obinerii facilitii de credit multivalut include urmtoarele elemente: - cererea de credit, semnat de persoanele autorizate s reprezinte legal societatea; - documente care atest situaia economico-financiar a societii (bilan, contul de profit i pierdere, balan e de verificare). Banca va solicita, dup caz, raportul auditorilor firmei sau certificarea bilan ului conform reglementrilor legale n vigoare; fluxul de lichiditi (cash flow) i bugetul de venituri i cheltuieli aferent perioadei pentru care se solicit facilitatea de credit multivalut; - Acordul de consultare la Centrala Riscurilor Bancare; Certificat de atestare fiscal (la prima solicitare a facilitii de credit multivalut i cel puin o dat pe an); - lista garaniilor propuse, inclusiv acte de proprietate a bunurilor; Hotrrea organului competent potrivit actelor constitutive i

legii, cu privire la contractarea i garantarea facilit ii de credit multivalut; n cazul societilor pe aciuni, se va solicita i nscrierea la registrul comer ului i avansarea spre publicare n Monitorul Oficial Partea a IV-a a hot rrii adunrii generale de contractare a facilitii de credit multivalut; 13

- orice alte documente necesare solicitate de banc; Costurile implicate de utilizarea acestui produs includ pe lng dobnd i un numr de comisioane dup cum urmeaz: - comision pentru ntocmirea i analiza documentaiei de credit; - comision de gestiune a facilitii de credit multivalut; - comision de neutilizare a facilitii de credit multivalut; - comision de administrare lunar; - comision de rambursare anticipat. La aceste comisioane se pot aduga i alte costuri privind evaluarea garaniilor i constituirea acestora.
Comisioanele se stabilesc ca sum fix la care se adaug TVA sau ca procent raportat la valoarea aprobat a creditului, la sold sau la partea neutilizat a plafonului de credit i pot diferi substanial n funcie de valuta n care se acord creditul.

14

PDF to Word