Curs 5 : ELIMINAREA TRANZACTIILOR RECIPROCE , A REZULTATELOR INTERNE SI A TITLURILOR

In situaiile financiare consolidate va trebui sa regasim doar efectele tranzaciilor efectuate de catre societatile din grup cu celelalte entitati din afara grupului .In conturile individuale au fost contabilizate si tranzactiile cu societatile din grup,acestea ins trebuie eliminate n cadrul procesului de consolidare din conturile consolidate . Eliminrile care se efectueaz , astfel incat situaiile financiare consolidate s ofere o imagine fidela a situatiei financiare si a performantelor grupului, vizeaz: -conturile reciproce (eliminri ce nu au consecin asupra rezultatului consolidat); -rezultatele interne (eliminri de au influen asupra rezultatului consolidat); -titlurile deinute de societatea consolidant.

5.1.Eliminarea conturilor reciproce

Aceast eliminare vizeaz att creanele i datoriile reciproce (clieni-furnizori, efecte de primitefecte de plat, mprumuturi acordate-mprumuturi primite), ct i veniturile i cheltuielile reciproce (venituri din vnzarea mrfurilor, cheltuielile privind mrfurile, venituri din dobnzicheltuieli privind dobnzile). La eliminarea conturilor reciproce, trebuie s in cont de urmtoarele reguli: a)conturilor reciproce generate de tranzaciile efectuate ntre societile consolidate prin integrare global se elimin n totalitate; b)conturilor reciproce generate de operaiile efectuate ntre o societate consolidat prin integrare global i alta consolidat prin integrare proporional se elimin n limita procentajului de integrare a societii controlate n comun de societatea-mam; c)conturile reciproce generate de tranzaciile efectuate ntre dou societi consolidate prin integrare proporional sunr eliminate inndu-se cont cel mai mic procentaj pe care-l deine societatea-mam n cele dou participaii; d)deoarece punerea n echivalen nu presupune cumulul conturilor, societile consolidate prin aceast metod nu sunt vizate n procesul de eliminare a conturilor reciproce. e)eliminarea conturilor reciproce nu are nici o influen asupra rezultatului i, n consecin, aceasta nu genereaz impozite amnate. Exemple practice Se prezint urmtoarea structur de grup:
60% SM 40% A B C 30%

Procentaj de control al SM Tipul de control Societatea A: 60% Control exclusiv Societatea B1: 40% Control conjugat (comun) 2 Societatea C : 25% Influen semnificativ

Metoda de consolidare Integrare global Integrare proporional Punere n echivalen

n cursul exerciiului N, ntre ele patru societi au avut loc urmtoarele tranzacii: Exemplul 1 Societatea SM a vndut mrfuri societii A la preul de vnzare 5.000 um, costul de achiziie al acestor mrfuri fiind de 4.500 um. Societatea A a vndut mrfurile unei alte societi din afara grupului la preul de 6.000 um. Pn la sfritul anului, societatea A a pltit societii SM 30% din datoria generat de achiziionarea mrfurilor. Tranzacia dintre cele dou societi genereat att conturi reciproce de venituri i cheltuieli (venituri din vnzarea mrfurilor-cheltuieli privind mrfurile), ct i conturi reciproce de creane i datorii (clieni-furnizori). Deoarece societatea A este consolidat de SM prin integrare global, eliminarea conturilor reciproce se va efectua pentru ntreaga valoare. -eliminarea veniturilor i cheltuielilor reciproce: 707 Venituri din vnzarea = 607 Cheltuieli privind mrfurilor mrfurile -eliminarea creanelor i datoriilor reciproce: 401 Furnizori = 411 Clieni

5.000

3.500

Exemplul 2 Societatea A facturat societii SM chirii n valoare de 10.000 um. Pn la sfritul anului N, societatea A a ncasat contravaloarea chiriilor facturate. -eliminarea veniturilor i cheltuielilor reciproce: 706 Venituri din redevene, = 612 Cheltuieli cu locaii de gestiune i chirii redevenele, locaiile de gestiune i chiriile

10.000

Exemplul 3 Societatea B a acordat societii A un mprumut pe doi ani n valoare de 10.000 um. Pentru mprumutul acordat, societatea B a ncasat dobnzi n valoare de 1.000 um.

Presupunem c societatea B este controlat de societatea SM mpreun cu un al asociat (acionar) care deine la rndul su 40% din capitalul societii B. 2 Societatea C este controlat exclusiv de un alt asociat (acionar).

Deoarece este vorba de o tranzacie efectuat ntre o societate consolidat prin integrare global (A) i o societate consolidat prin integrare proporional (B), contrurile reciproce se vor elimina proprional cu procentajul de interes pe care-l are societatea SM n societatea B (40%). -eliminarea veniturilor i cheltuielilor reciproce: 763 Venituri din creane = 666 Cheltuieli cu dobnzile imobilizate -eliminarea creanelor i datoriilor reciproce: 167 Alte mprumuturi i = 2675 mprumuturi acordate datorii asimilate pe termen lung

400

4.000

Exemplul 4 n cursul exerciiului N, societatea A facturat chirii societii C n valoare de 2.000 um. Pn la sfritul anului, societatea C nu i-a achidat datoria fa de societatea A. Deoarece societatea C este consolidat prin punere n echivalen, n cadrul procesului de consolidare nu rezult conturi reciproce. Astfel, pentru aceast tranzacie nu se pune problema eliminrii conturilor reciproce. 6.2.Eliminarea rezultatelor interne Rezultatele interne generate de tranzaciile dintre societile din cadrul unui grup sunt meninute la determinarea rezultatului consolidat atunci cnd sunt confirmate de tranzacii efectuate cu alte societi exterioare grupului. Astfel, rezultatele interne nerealizate, trebuie s fie eliminate, atunci cnd acestea sunt considerate semnificative. Pragul de semnificaie reinut pentru eliminarea rezultatelor interne nerealizate se stabilete de fiecare grup n parte i se prezint n notele explicative la situaiile financiare consolidate. La eliminarea rezultatelor interne nerealizate, trebuie s in cont de urmtoarele reguli: a)rezultatele interne neralizate generate de tranzaciile efectuate ntre dou societi consolidate prin integrare global se elimin n totalitate; b)rezultatele interne neralizate generate de tranzaciile efectuate ntre o societate consolidat prin integrare global i o alt societate consolidat prin integrare proporional sunt eliminate n limita procentajului de integrare al societii controlate n comun de ctre societatea-mam; c)rezultatele interne nerealizate generate de tranzaciiile efectuate de ntre dou societi consolidate prin integrare proporional sunt eliminate innduse de cel mai mic procentaj pe care-l deine societatea-mam n cele dou participaii; d)dac sunt semnificative, rezultatele interne nerealizate generate de tranzaciile efectuate ntre o societate consolidat prin punere n echivalen i alt societate consolidat prin integrare global, integrare proporional sau punere n echivalen trebuie s fie eliminate. Asfel, rezultatele interne nerealizate generate de tranzaciile dintre o societate consolidat prin punere n echivalen i o societate consolidat prin integrare global se elimin n limita procentajului de interes deinut de societatea-mam n cadrul societii consolidat prin punere n echivalen. De asemenea, rezultatele interne generate de tranzaciile efectuate de o societate consolidat prin punere n echivalen i o societate consolidat prin integrre proporinal sau punere n

echivalen se elimin n limita produsului procentajelor deinute de societatea-mam n cele dou societi. e)eliminarea rezultatelor interne presupune nregistrarea de impozite amnate. Eliminrile ce au consecin asupra rezultatului consolidat vizeaz dividendele, rezultatul aferent stocurilor finale i iniiale, rezultatul generat de vnzarea imobilizrilor, ajustrile pentru deprecierea titlurilor i creanelor. a)Eliminarea dividendelor Dividendele primite/de primit de societatea-mam de la o alt societate din cadrul grupului trebuie s fie eliminate, deoarece ele corespund unor rezultate care au fost luate n calcul la determinarea rezultatului consolidat din exerciiile anterioare. Exemplul 5 Pe data de 1.07.N, societatea SM a ncasat dividende de la societatea A n valoare de 10.000 um. Precizm c dividendele ncasate de societatea SM de la societatea A se efectueaz pentru ntreaga valoare. -nregistrare la nivelul bilanului: 121 Profit sau pierdere SM

106 Rezerve SM

10.000

-nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: 7611 Venituri din aciunile deinute la entitile afiliate = 121 Rezultat SM 10.000

Not: Contul 121 Rezultat SM se utilizeaz pentru a reflecta nregistrrile la nivelul contului de profit i pierdere, fr ca acesta s apar n situaiile financiare consolidate. Exemplul 6 Pe data de 1.07.N, societatea SM a ncasat dividende de la societatea B n valoare de 5.000 um. Deoarece suma ncasat de societatea SM sub form de dividende reprezint numai partea ce-i revine acesteia din rezultatul societii B, eliminarea se va efectua pentru ntreaga valoare, dei societatea B este consolidat prin integrare proporional. -nregistrare la nivelul bilanului: 121 Profit sau pierdere SM

106 Rezerve SM

5.000

-nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: 763 Venituri din interese de = 121 Rezultat SM participare b)Eliminarea rezultatelor interne aferente stocurilor

5.000

Stocurile, care provin din vnzrile efectuate ntre societile din cadrul grupului, incorporeaz profiturile/pierderile realizate cu ocazia acestor vnzri. Aceste profituri/pierderi trebuie s fie eliminate din stoc prin intermediul rezultatelor sau rezervelor societii care a efectuat vnzarea. Exemplul 7 Societatea SM a vndut mrfuri societii A la preul de vnzare de 10.000 um. Costul de achiziie al acestora a fost de 8.500 um. Pn la sfritul anului, aceste mrfuri nu au fost vndute de societatea A unei alte societi din cadrul grupului. Profitul intern aferent stocului final de 1.500 um este nerealizat deoarece nu a fost confirmat de o tranzacie cu o alt societate din afara grupului. n consecin, acesta se elimin prin diminuarea rezultatului societii SM n contrapartid cu diminuarea valorii stocurilor n conturile consolidate. Deoarece societatea A este consolidat de societatea SM prin integrare global, rezultatul intern se va elimina pentru ntreaga valoare. Eliminarea a rezultatului intern aferent stocului final: -nregistrare la nivelul bilanului: 121 Profit sau pierdere SM 371 Mrfuri

1.500

-nregistrare la nivelul contului de profit i pierdere: 707 Venituri din vnzarea mrfurilor = % 121 Rezultat SM 607 Cheltuieli privind mrfurile

10.000 1.500 8.500

Exemplul 8 La sfritul exerciiului N, societatea B a vndut societii SM un utilaj la preul de vnzare de 10.000 um. Utilajulului la societatea B a fost de 20.000 um, iar amortizarea cumulat a acestuia, n momentul vnzrii, a fost de 12.000 um. Din vnzarea utilajului, societatea B a obinut un profit de 2.000 um (preul de vnzare -valoarea neamortizat). Deoarece este vorba de un profit intern, acesta se va elimina, dar proporional cu procentajul socitii SM n societatea B (40%). nregistrri contabile de eliminare a profitului intern generat de vnzarea utilajului: -nregistrare la nivelul bilanului: 121 Profit i pierdere B

2131 Echipamente tehnologice (Utilaje)

800

-nregistrare la nivelul contului de profit i pierdere: 7583 Venituri din cedarea activelor i = % alte operaii de capital 6583 Cheltuieli privind activele cedate i alte operaii de capital 121 Rezultat B

4.000 3.200

800

Exemplul 9 Societatea SM a vndut societii C produse finite la preul de vnzare de 10.000 um. Costul de producie al produselor finite vndute a fost de 9.000 um. Pn la sfritul anului N, societatea C nu a vndut dect 40% din produsele cumprate de la societatea SM. Deoarece societatea C este consolidat prin metoda punerii n echivalen, stocul acestei societi nu este integrat n conturile consolidate. n consecin, profitul intern se elimin n contrapartid cu nregistrarea unui venit n avans. Valoarea profitului intern care se elimin este de 180 um(1.000 umx60%30%). Eliminarea profitului intern: -nregistrare la nivelul bilanului: 121 Profit sau pierdere SM

472 Venituri nregistrate n avans

180

-nregistrare la nivelul contului de profit i pierdere: 701 Venituri din vnzarea = % produselor finite (10.000 x 711 Venituri aferente 60%x30%) costurilor stocurilor de produse (9.000x60%x30%) 121 Rezultat SM

1.800 1.620

180

Eliminarea ajustrilor pentru pierderea de valoare a titlurilor i a ajustrilor pentru deprecierea creanelor Dac o societate consolidat obine pierderi semnificative, valoarea de pia a titlurilor acestei societi scade. n consecin, n conturile individuale ale societilor care dein aceste titluri, se contabilizeaz ajustri pentru pierderea de valoare acestora. Deoarece n cadrul procesului de consolidare societatea care deine titlurile preia cota parte ce-i revine din pierderile societii consolidate (societii la care se dein titlurile), ajustarea pentru pierderea de valoare a titlurilor trebuie s fie eliminat. n plus, aceste ajustri nu mai sunt justificate, datorit eliminrii titlurilor pentru care s-au constituit.

Exemplul 10 n exerciiul N-1, societatea SM a achiziionat 80% din capitalul societii F la preul de 8.000 um. La 31.12.N, capitalurile proprii ale societii F sunt urmtoarele: -capital: 10.000 um; -rezerve: 1.000 um; -rezultatul exerciiului: 3.000 um (pierdere). Deoarece societatea F are dificulti financiare, valoarea pe pia a acestor titluri a sczut. n consecin, n conturile individuale ale societii SM, s-a nregistrat o ajustare de 200 um. In cadrul procesului de consolidare, titlurile deinute de SM la F se elimin, ajustarea pentru pierderea de valoare a titlurilor nu se mai justificat, n consecin, aceasta trebuie s fie eliminat. Eliminare a ajustrii pierderea de valoare a titlurilor: -nregistrare la nivelul bilanului: 2961 Ajustri pentru pierderea de = 121 Profit sau pierdere valoare a aciunilor deinute la SM entitile afiliate -nregistrare la nivelul contului de profit i pierdere: 121 Rezultat SM = 6863 Cheltuieli financiare privind ajustrile pentru pierderea de valoare a imobilizrilor financiare Exemplul 11 La 31.12.N, o crean clieni, n valoare de de 10.000 um, pe care o are societatea SM fa de societatea P a fost ajustat pentru ntreaga valoare. Societatea SM deine 30% din capitalul societii P, societate pe care o controleaz n comun cu un alt asociat. Deoarece societatea P este consolidat de societatea SM prin integrare proporional, ajustarea pentru deprecierea clienilor va fi eliminat proporional cu procentajul de interes (30%). Eliminarea ajustrii pentru deprecierea creanei clieni: -nregistrarea la nivelul bilanului: 491 Ajustri pentru deprecierea creanelor-clieni

200

200

= 121 Profit sau pierdere SM

3.000

-nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere: 121 Rezultat SM = 6814 Cheltuieli de exploatare privind ajustrile pentru deprecierea activelor circulante

3.000

5.3.Eliminarea titlurilor Consolidarea presupune eliminarea titlurilor deinute de societatea consolidant n contrapartid cu partea ce-i revine acesteia din activul net al societii consolidate evaluat la valoarea just existent n momentul dobndirii titlurilor. n cazul consolidrii prin integrare global, eliminarea titlurilor este precedat de partajul capitalurilor proprii ale filialei n partea care revine societii-mam i partea care revine intereselor care nu controleaz. Acest partaj se realizeaz n funcie de procentajul de interes pe care-l deine societatea-mam la filial. n cazul consolodrii pe baza cumulului conturilor, partajul capitalurilor i eliminarea titlurilor se efectueaz de fiecare dat, n cadrul procesului de consolidare. Exemplul 12 Societatea SM deine 60% din titlurile societii F, titluri pe care le-a achiziionat la data constituirii acesteia. Costul de achiziie al titlurilor este de 1.200 um. La 31.12.N, capitalurile proprii ale societii F sunt urmtoarele: -capital: 2.000 um; -rezerve: 1.000 um; -rezultatul exerciiului: 500 um. -partajul activului net al societii F n partea ce revine societii SM i partea care revine intereselor care nu controleaz: Partea ce revine Capitaluri proprii Partea ce revine Total intereselor care nu (activul net contabil) SM (60%) controleaz (40%) Capital 2.000 1.200 800 Rezerve 1.000 600 400 Profit sau pirdere 500 300 200 Total 3.500 2.100 1.400 -eliminarea titlurilor F: 3.500 % = % 2.000 101 Capital F 261 Aciuni deinute la entitile 1.000 106 Rezerve F afiliate (Titluri F) 500 121 Profit sau 106 Rezerve consolidate pirdere F 121 Rezultat consolidat 108 Interese care nu controleaz3

3.500 1.200 600 300 1.400

Interesele care nu controleaz reprezint un post bilanier care apare n bilanul consolidat numai n cazul integrrii globale.

-partajul rezultatului societii F n partea care revine acionarilor societii-mam i partea care revine intereselor care nu controleaz: % = 121 Rezultat F 500 121 Rezultat-partea ce revine acionarilor SM 300 121 Rezultat-partea ce revine intereselor care 200 nu controleaz Exemplul 13 Societatea SM deine 40% din titlurile societii B, societate pe care o controleaz n comun mpreun cu un alt asociat. Aceste titluri ce au fost achiziionate n momentul nfiinrii societii B la costul de achiziie de 300 um. La 31.12.N, capitalurile proprii ale societii B sunt urmtoarele: -capital: 1.000 um; -rezerve: 300 um; -rezultatul exerciiului: 600 um. -determinarea cotei pri ce-i revine societii SM din capitalurile proprii (activul net) al societii B um Partea ce revine Capitaluri proprii Total societii SM (40%) Capital B 1.000 400 Rezerve B 300 120 Profit sau pirdere B 600 240 Total capitaluri proprii 1.900 760 n cadrul procesului de consolidare, are loc cumulul cotei pri ce revine societii SM din capitalurile proprii ale societii B. De asemenea, titlurile B deinute de societatea SM se elimin n contrapartid cu cota parte ce-i revine societii SM din capitalurile proprii ale societii B existente n momentul achiziiei titlurilor. -eliminarea titlurilor B: 760 % 400 101 Capital/B 120 106 Rezerve/B 240 121 Profit sau pierdere/B

% 263 Interese de participare (Titluri B) 106 Rezerve consolidate 121 Rezultat consolidat

760 400 120 240

-nregistrarea la nivelul contului de profit i pierdere a rezultatului B ce revine acionarilor socetii SM: 121 Rezultat- partea ce revine = 121 Rezultat/B 120 acionarilor societii SM

Exemplul 14 Societatea SM deine 20% din titlurile societii C, titluri ce au fost achiziionate n momentul nfiinrii societii C la costul de achiziie de 200 um. Societatea SM exercit o influen semnificativ asupra societii C. La 31.12.N, capitalurile proprii ale societii C sunt urmtoarele: -capital: 1.000 um; -rezerve: 1.000 um; -rezultatul exerciiului: 200 um. a)consolidarea pe baza cumulului conturilor -determinarea cotei pri ce-i revine societii SM din activul net al societii C Capitaluri proprii (activul net) Capital C Rezerve C Profit sau pierdere C Total capitaluri proprii Total 1.000 1.000 200 2.200 Partea ce revine societii SM (20%) 200 200 40 440

Deoarece societatea C este consolidat prin metoda punerii n echivalen, titlurile C deinute de societatea SM vor fi efaluate, la sfritul exerciiului N, la o valoare egal cu cota parte ce -i revine societii SM din capitalurile proprii ale societii C (440 um). -nregistrarea la nivelul bilanului: 264 Titluri puse n = % echivalen 263 Interese de participare (Titluri C) 106 Rezerve consolidate 121 Rezultat consolidat (rezultat SM)

440 200 200 40

-nregistrare la nivelul contului de profit i pierdere a prii cei revine societii SM din rezultatul societii C: 121 Rezultat-partea ce = revine acionarilor SM 768 Venituri finanicare (Partea din rezultatul ntreprinderilor asociate (societilor puse n echivalen) 40

n exemplele prezentate mai sus, titlurile au fost achiziionate n momentul nfiinrii societilor consolidate. n consecin, costul de achiziie al titlurilor a fost egal cu cota parte ce a revenit societii consolidante din activul net al societii consolidate existent n momentul dobndirii titlurilor. ns, de cele mai multe,n momentul achiziiei titlurilor, ntre costul de achiziie al titlurilor i cota parte pe care o reprezint acestea din activul net evaluat la valoarea just apare o diferen, care mbrac forma de fond comercial4.
4

Tratamentul contabil al fondului comercial va fi prezentat mai detaliat ntr-un alt capitol.

Exemplul 15 Pe data de 01.01.N, societatea SM a achiziionat 70% din aciunile societii F la preul de 200.000 um. n momentul achiziionrii titlurilor, valoarea just a unui teren al societii F a fost cu 10.000 um mai mare dect valoarea sa contabil.De asemenea, capitalurile proprii ale societii F, n momentul achiziiei titlurilor, au avut urmtoarele valori: -capital: 100.000 um; -rezerve: 80.000 um. n cursul exerciiului N, societatea F a obinut un rezultat (profit) n valoare de 20.000 um. Cota de impozit pe profit este de 16%. a)determinarea fondului comercial Costul de achiziie al titlurilor (a) Capitaluri proprii existente n momentul achiziionrii titlurilor Diferen de valoare aferent terenului Datorie de impozit amnat aferent diferenei de valoare a terenului (10.000x16%) Activ net evaluat la valoarea just Cota parte ce-i revine societii SM din activul net evaluat la valoarea just 188.400 x 70% (b) Fond comercial (c) = (a)-(b) um 200.000 180.000 10.000 (1.600)

188.400 131.880 68.120

Dac consolidarea se efectueaz pe baza cumulului conturilor, la 31.12.N, are loc partajul activului net al societii F n partea care revine societii SM (70%) i partea care revine intereselor care nu controleaz (30%). De asemenea, se elimin titlurile F deinute de societatea SM. -partajul activului net al societii F: Partea care Partea care revine Capitaluri proprii (activul Total revine interreselor net) societii SM care nu controleaz Capital 100.000 70.000 30.000 Rezerve 80.000 56.000 24.000 Rezultatul exerciiului 20.000 14.000 6.000 Total 200.000 140.000 60.000

-nregistrarea contabil de eliminare a titlurilor F: 278.120 % = % 100.000 101 Capital F 261 Aciuni deinute la entitile 80.000 106 Rezerve F afiliate 20.000 121 Profit sau 121 Rezultat consolidat pierdere F 108 Interese care nu controleaz 68.120 2071 Fond 44X Impozit pe profit amnat comercial pozitiv 10.000 211 Terenuri

278.120 200.000 14.000 62.520 1.600

Partajul capitalurilor proprii i eliminarea titlurilor sunt precedate de cumulul conturilor societii F la cele ale societii SM. Deoarece acest cumul se efectueaz pe baza valoarilor contabile, este necesar ca n consolidare s se evaluaze terenul la valoare ajust i s se nregistreze impozitul amnat. De asemenea, trebuie s se evidenieze fondul comercial. n plus, interesele care nu controleaz, la rndul lor, trebuie s fie evaluate la cota parte ce le revine acestora din activul net al societii F evaluat la valoarea just (30% x (200.000 um + 10.000 um 1.600 um)). -nregistrarea partajului rezultatului la nivelul contului de profit i pierdere: % = 121 Rezultat F 121 Rezultat- partea ce revine acionarilor societii SM 121 Rezultat - partea ce revine intereselor care nu controleaz

20.000 14.000 6.000