Sunteți pe pagina 1din 5

MODELE CU ECUAII SIMULTANE

Curs 10 Econometrie SPTARU 4 dec.2013



1.Motivaie pentru studiul modelelor cu ecuaii multiple.
--Teoria economic este construit pe baza unei mulimi de relaii economice care intereseaz n acelai timp.
Economia se prezint ca un ansamblu de conexiuni directe i indirecte, inclusiv conexiuni inverse de genul:
Venituri Impozite
Preul Cantitatea cumprat
Investiii

PIB Rata dobnzii
Descrierea formal a unui proces economic nu se poate realiza numai prin intermediul unui model
Cantitatea cumprat econometric cu o singur ecuaie. Teoria economic este construit n special pe baza
unor sisteme de relaii, deci modele econometrice coninnd mai multe ecuaii.
--Politicile economice i verificarea acestora trebuie s se fac pe baza unor modele adecvate, nainte de a fi
aplicate n economia real.
Un model cu ecuaii simultane este un sistem de ecuaii prin care se poate descrie un ansamblu de
conexiuni din economie. Ecuaiile sistemului pot descrie diferite tipuri de relaii econometrice precum
relaiile de comportament, de identitate, tehnologice sau instituionale.
Ex1:
t t t
u V C + + = - relaie privind comportamentul consumatorilor
) Im (
t t t t t t
X G I C V + + + = - relaie de identitate care se refer la venit

2. Forma structural a unui model cu ecuaii simultane (MES) i forma redus a acestuia
Forma structural a unui model cu ecuaii simultane rezult din teoria economic i descrie structura unei
economii sau comportamentul unui agent economic.
Def: O ecuaie este n forma structural dac ea conine cel puin dou variabile endogene din perioada
curent.
Considerm modelul care descrie conexiunile dintre m variabile endogene sau outputuri i k variabile
exogene sau predeterminate sau inputuri.
t t t
u x B y A = + , unde n t ,..., 2 , 1 = reprezint numrul periodelor observate.
Notm
|
|
|
|
|

\
|
=
mt
t
t
y
y
y
Y
M
2
1
,
|
|
|
|
|

\
|
=
kt
t
t
x
x
x
X
M
2
1
,
|
|
|
|
|

\
|
=
mt
t
t
u
u
u
U
M
2
1

) 1 , (m
M Y reprezint vectorul variabilelor endogene
) 1 , (k
M X reprezint vectorul variabilelor exogene
) 1 , (m
M U reprezint vectorul erorilor aleatoare
) , ( , 1
) (
m m m j i ij
M a A =

este matricea coeficienilor variabilelor endogene
) , ( 1 ; 1
) (
k m k l m j jl
M b B =

este matricea coeficienilor variabilelor exogene
Un model cu ecuaii simultane n forma matriceal:
A Y + B X = U
(m,m) (m,1) (m,k) (k,1) (m,1)

Variabilele endogene se determin n cadrul sistemului.
Variabilele predeterminate se determin n afara sistemului.
n fiecare ecuaie, o variabil endogen va fi considerat ca variabil dependent i coeficientul ei este 1.
Astfel, va exista cel puin un element 1 pentru fiecare coloan a matricii A.
Avem k m m m + ) 1 ( coeficieni structurali (coeficienii din matricile A i B).
n fiecare ecuaie pot exista civa coeficieni nuli, pe baza teoriei economice.
Avem m ecuaii cu k m+ variabile.
Dac matricea A este inversabil, se obine forma redus a unui MES.
U A X B A Y
1 1
+ =
V X Y + = , unde B A
1
=
) , ( k m
M este matricea coeficienilor formei reduse iar U A V
1
= .

Forma Redus a unui MES este forma n care toate variabilele endogene din model sunt exprimate
n funcie de variabilele predeterminate din model.
Def: O ecuaie este n forma redus dac ea conine o singur variabil endogen din perioada curent.

3. Estimarea parametrilor unui MES
Se aplic MCMMP formei reduse a MES i se obin coeficienii formei reduse, deci coeficienii din matricea
B A
1
=
) , ( k m
M .
Pentru c doar forma structural are semnificaie economic, nseamn c ne intereseaz coeficienii
structurali (cei din matricile A i B).
Pentru a determina cei k m m m + ) 1 ( coeficieni structurali din cei k m coeficieni ai formei
reduse este nevoie de restricii suplimentare. Se ajunge astfel la o problem de identificare.

Ex2: Un model clasic al echilibrului de pia
Modelul cererii i ofertei pentru un anumit produs
- ecuaia cererii:
t t
C
t
u P Q
1 1 0
+ + =
- ecuaia ofertei:
t t
O
t
u P Q
2 1 0
+ + =
- condiia de echilibru:
t
O
t
C
t
Q Q Q = =
Aceste ecuaii sunt structurale, adic ele deriv din teorie i fiecare descrie un aspect particular al economiei.
Varabilele pre i cantitate se influeneaz reciproc. Exist o relaie de simultaneitate ntre P i Q. Din cauza
dependenei simultane dintre P i Q, variailele P i
1
u din prima ecuaie i variailele P i
2
u din a doua
ecuaie, nu pot fi independente. Astfel, nu este ndeplinit o ipotez a modelului classic de regresie
liniar, cea de necorelare ntre variabilele explicative i erorile aleatoare.
Din condiia de echilibru obinem relaia:
t t t t
u P u P
2 1 0 1 1 0
+ + = + +
De aici obinem preul de echilibru astfel:
) ( ) ( ) (
1 2 0 0 1 1 t t t
u u P + =
1 1
1 2
1 1
0 0

=
t t
t
u u
P . Notnd
1 1
0 0
0

= i
1 1
1 2

=
t t
t
u u
v obinem
t t
v P + =
0
.
Dac nlocuim
t t
v P + =
0
n ecuaia cererii (sau a ofertei), obinem cantitatea de echilibru:
t
t t
t t t
u
u u
u P Q
1
1 1
1 2
1
1 1
0 0
1 0 1 1 0
+

+ = + + =




t t
w Q + =
1
, unde
1 1
1 0 0 1
1

= i
1 1
1 1 2 1

=
t t
t
u u
w
Forma redus:
t t
v P + =
0


t t
w Q + =
1

0
) ( =
t
P E
1
) ( =
t
Q E
Folosind datele dintr-un eantion, notm mediile obinute cu P i Q . Rezult dou ecuaii
1 1
0 0
0

= = P i
1 1
1 0 0 1
1

= = Q .
Modelul nostru de cerere i ofert conine 4 coeficieni structurali:
1 0 1 0
, , , . Aceti 4 coeficieni
structurali necunoscui nu pot fi estimai numai din cei 2 coeficieni ai formei reduse. Pentru a estima 4
necunoscute trebuie s avem 4 ecuaii independente. Avnd doar seriile de date pentru P i Q i nicio alt
informaie, nu avem nicio garanie c estimm ecuaia cererii sau ecuaia ofertei.

3. Problema Identificrii unui MES const n posibilitatea determinrii coeficienilor structurali din
coeficienii formei reduse. Reamintin c modelul are semnificaie economic numai n forma structural.
Etapa de identificare a unui MES trebuie s precead etapa de estimare a parametrilor modelului.
Aceast operaie presupune estimarea celor k m m m + ) 1 ( coeficieni structurali din cei k m
coeficieni ai formei reduse. tim c m este numrul variabilelor endogene.
Exist trei cazuri.
Cazul 1. n matricile A i B, numrul coeficienilor nuli este ) 1 ( = m m .
n acest caz sistemul este unic determinat. Se obin estimatori unici pentru coeficienii structurali.
Cazul 2. n matricile A i B, numrul coeficienilor nuli este ) 1 ( > m m .
Exist mai multe ecuaii dect necunoscute. Sistemul este supraidentificat.
Se obin estimatori multipli pentru coeficienii structurali.
Cazul 3. n matricile A i B, numrul coeficienilor nuli este ) 1 ( < m m .
Exist mai puine ecuaii dect necunoscute. Sistemul este neidentificat.

n practic pentru determinarea identificrii sistemului se studiaz fiecare ecuaie n parte. Se aplic o
regul de numrare a variabilelor absente dintr-o ecuaie.
Notm cu

k numrul de variabile (endogene i predeterminate) cate lipsesc din ecuaia analizat.


Condiia de ordin pentru identificare (este o condiie necesar dar nu i suficient)
Cazul 1. Dac ) 1 ( =

m m k , adic numrul variabilelor absente din ecuaie este egal cu numrul


variabilelor endogene minus 1, atunci ecuaia este exact (corect) identificat.
Cazul 2. Dac ) 1 ( >

m m k , adic numrul variabilelor absente din ecuaie este mai mare dect
numrul variabilelor endogene minus 1, atunci ecuaia este supraidentificat.
Cazul 3. Dac ) 1 ( <

m m k , adic numrul variabilelor absente din ecuaie este mai mic dect
numrul variabilelor endogene minus 1, atunci ecuaia este neidentificat.
Un model care are toate ecuaiile exact identificate este un model exact (corect) identificat. Este
unic determinat.
Un model care conine cel puin o ecuaie neidentificat este un model neidentificat.
Un model care nu conine nicio ecuaie neidentificat, dar conine cel puin o ecuaie
supraidentificat este numit model supraidentificat.

Ex3:

+ + + =
+ + + + =


2 3 2 1 1 0 2
1 2 3 1 2 2 1 0 1
t
t
u x b y b b y
u x a x a y a a y

Variabile endogene:
2 1
, y y 2 = m 1 1 = m
Variabile predeterminate:
3 2 1
, , x x x
Analizm ecuaia1: lipsete
3
x 1
*
1
= k 1
*
1
= m k ec.1 este exact identificat.
Analizm ecuaia2: lipsesc
2 1
, x x 2
*
2
= k 1
*
2
= m k ec.2 este supraidentificat.
Modelul este supraidentificat
Ex4:

+ + + =
+ + + + + =


2 3 2 1 1 0 2
1 3 4 2 3 1 2 2 1 0 1
t
t
u x b y b b y
u x a x a x a y a a y

Variabile endogene:
2 1
, y y 2 = m 1 1 = m
Variabile predeterminate:
3 2 1
, , x x x
Analizm ecuaia1: nu lipsete nicio var. 0
*
1
= k 1
*
1
< m k ec.1 este neidentificat.
Analizm ecuaia2: lipsesc
2 1
, x x 2
*
2
= k 1
*
2
= m k ec.2 este supraidentificat.
Modelul este neidentificat


4. Metode de estimare a parametrilor unui MES

Dac modelul structural este recursiv, adic forma structural coincide cu forma redus, se poate
aplica metoda celor mai mici ptrate sau metoda verosimilitii maxime fiecrei ecuaii a modelului.

Metoda regresiei indirecte se folosete pentru MES exact identificate
Fiecare ecuaie din forma redus a unui model unic determinat se estimeaz prin MCMMP.
Coeficienii structurali pot fi estimai n mod unic din coeficienii formei reduse.
Se obin estimatori consisteni cnd volumul eantionului este mare.

Metoda celor mai mici ptrate n dou faze (Two-Stage Least Squares) (TSLS sau 2SLS)
Aceast metod poate fi aplicat pentru estimarea modelelor unic identificate sau supraidentificate.
Faza I.
1.Pentru fiecare variabil endogen a modelului se construiete o regresie n raport cu toate variabilele
predeterminate ale modelului.
2.Se estimeaz parametrii prin metoda celor mai mici ptrate.
3.Se calculeaz valorile ajustate ale variabilelor endogene. (
m
y y y ,..., ,
2 1
)
Faza II.
1.n ecuaiile structurale ale modelului n care variabilele endogene apar ca exogene (n partea dreapt a
semnului =), se vor introduce valorile estimate n faza I, adic valorile ajustate
m
y y y ,..., ,
2 1
.
2.Se aplic MCMMP pentru estimarea ecuaiilor structurale n care au fost introduse valorile ajustate.

n cazul n care modelul structural este nonidentificabil nu este posibil estimarea parametrilor i se
recurge la o respecificare a acestuia.

Ex5: Modelul static al lui Keynes


t t t
u V C + + = relaie de comportament a consumatorilor
t t t
I C V + = relaie de identitate economic

Variabile endogene: ,
t t
V C 2 = m 1 1 = m
Variabile predeterminate:


t
I
Analizm ecuaia1: lipsete
t
I 1
*
1
= k 1
*
1
= m k ec.1 este exact identificat.
Modelul este corect (exact) identificat.

Pentru estimarea modelului putem folosi:
1. metoda regresiei indirecte aplicat ecuaiilor modelului sub form redus;
2. metoda celor mai mici ptrate n dou faze (TSLS).

1. Metoda regresiei indirecte
t t t
t t t
I C V
u V C
+ =
+ + =

t t t t
u I C C + + + = ) (
t t t
u I C + + = ) 1 (

=
1 1 1
t
t t
u
I C

t t t
I C V + =
t t t t
u I V V + + + =
t t t
u I V + + = ) 1 (
t t t
u I V

=
1
1
1
1
1


Facem urmtoarele notaii:

=
1
0

=
1
1

=
1
1
2


=
1
t
t
u
w

Cu aceste notaii modelul n form redus devine:

+ + =
+ + =


2 0
1 0
t t t
t t t
w I V
w I C



Din

=
1
1
2

2
1
1

= . Din

=
1
0

2
0
0
) 1 (

= =
2. Metoda celor mai mici ptrate n dou faze
Faza I:
1. Pentru variabila endogen
t
V se construiete o regresie n raport cu toate variabilele predeterminate ale
modelului (
t
I ):
t t t
w bI a V + + =
2.Se aplic MCMMP
3.Se calculeaz valorile ajustate:
t t
I b a V

+ =
Faza II:
1.n prima ecuaie structural a modelului, n care variabila endogen apare n partea dreapt a semnului =,
se vor introduce valorile estimate n faza I, adic valorile ajustate
t
V

.
2.Se aplic MCMMP pentru estimarea ecuaiei structurale n care au fost introduse valorile ajustate.
Va fi estimat consumul n funcie de variabila
t
V

, estimat n prima faz.



t
t
t
u V C + + =


Dup aplicarea MCMMP vom obine: t
t
V C

+ =



Ex6: Modelul dinamic al lui Keynes


1 1 0 t t t
u V C + + = relaie de comportament a consumatorilor
t t t t
u V V I
2 1 2 1 0
+ + + =

relaie de comportament privind politica investiional, cu caracter dinamic

t t t t
G I C V + + = relaie de identitate economic

Variabile endogene: , ,
t t t
V I C 3 = m 2 1 = m
Variabile predeterminate:

,
1 t t
G V


Analizm ecuaia1: lipsesc , ,
1 t t t
G V I

3
*
1
= k 1
*
1
> m k ec.1 este supraidentificat.
Analizm ecuaia2: lipsesc ,
t t
G C 2
*
2
= k 1
*
2
= m k ec.2 este exact identificat.
Modelul este supraidentificat. Nu putem folosi metoda regresiei indirecte.

Pentru estimarea modelului vom folosi metoda celor mai mici ptrate n dou faze (TSLS).
Faza 1:
1. Pentru variabila endogen
t
V se construiete o regresie n raport cu toate variabilele predeterminate ale
modelului ( ,
1 t t
G V

):
t t t t
w G a V a a V + + + =
2 1 1 0

2.Se aplic MCMMP
3.Se calculeaz valorile ajustate:
t t t
G a V a a V
2 1 1 0

+ + =


Faza 2:
1.n primele dou ecuaiile structurale ale modelului, variabila endogen
t
V , care apare n partea dreapt a
semnului =, se vor introduce valorile estimate n faza I, adic valorile ajustate
t
V

.
2.Se aplic MCMMP pentru estimarea ecuaiilor structurale n care au fost introduse valorile ajustate.

1 1 0 t t t
u V C + + =
t t t t
u V V I
2 1 2 1 0

+ + + =


Dup aplicarea MCMMP vom obine:
t t
V C

1 0
+ =
1 2 1 0


+ + =
t t t
V V I