Ministerul Educaiei al Republicii Moldova Universitatea de Stat din Moldova Facultatea tiine Economice Catedra Finane i Bnci

RAPORT
privind efectuarea practicii de producie la
SOCIETATEA CU RSPUNDERE LIMITAT IANUS

Prenumele, numele studentului: Lopotenco Ana Grupa: FB1053

Conductor tiinific Prenumele, numele: Ganea Victoria

Chiinu, 2014

CUPRINS
Introducere Capitolul I: Caracteristica general a ntreprinderii. 1.1.Forma organizatorico-juridic a ntreprinderii; amplasarea i adresa juridic. 1.2.Istoria fondrii ntreprinderii. 1.3.Structura organizatoric i de conducere a ntreprinderii. 1.4.Prezentarea domeniilor de activitate i produselor ntreprinderii. 1.5.Resursele de munc ale ntreprinderii. Capitolul II: Baza juridic i normativ de activitate a ntreprinderii Capitolul III: Starea financiar a ntreprinderii 3.1. Starea patrimonial a ntreprinderii. 3.2. Mijloacele fixe a ntreprinderii. 3.3. Activele nemateriale a ntreprinderii. 3.4.Activele curente a ntreprinderii. 3.5. Sursele de finanare a ntreprinderii. 3.6. Veniturile ntreprinderii. 3.7. Cheltuielile ntreprinderii. 3.8.Rezultatele financiare ale activitii i rentabilitatea ntreprinderii. 3.9. Analiza profitabilitii ntreprinderii. 3.10. Analiza fluxului mijloacelor bneti a ntreprinderii. Capitolul IV: Managementul financiar al ntreprinderii 4.1.Subiecii activitii financiare a ntreprinderii. 4.2.Relaiile financiare ale ntreprinderii. 4.3.Impunerea fiscal. 4.4.Analiza politicii de pre a ntreprinderii. 4.5.Organizarea desfacerii produciei. 4.6.Gestiunea riscurilor la ntreprindere. 4.7.Analiza politicii de credit a ntreprinderii i a posibilitilor de contractare a creditelor. 4.8.Politica investiional a ntreprinderii. 4.9.Politica de dividente la ntreprindere. 4.10. Prognozarea i planificarea financiar a ntreprinderii. 4.11. Analiza financiar i controlul financiar. Bibliografie Anexe

INTRODUCERE
Societatea cu rspundere limitat Ianus a fost creat pe calea reorganizrii ntreprindrii Cooperiste Ianus la data de 11.12.2000, nregistrat cu nr. i codul fiscal 1003600113285, are statut de persoan juridic i este succesoare al tuturor drepturilor patrimoniale i obligaii ale ntreprinderii Cooperatiste Ianus. Adresa juridic a companiei este bulevardul tefan cel Mare i Sfnt strada Ismail (pasajul pietonal subteran), or. Chiinu, Republica Moldova. n prezent capitalul statutar al ntreprinderii este de 1790 000 lei. Activitile de baz ale ntreprinderii se rezum la dou direcii principale de activitate: Prestarea serviciilor de construcii, care este strns legat de colaborarea cu instituiile administraiei publice locale. Compania data execut diverse lucrri de construcii n baza contactelor pe care le ncheie cu administaia public local. Activitatea de comer (produse alimentare, buturi alcoolice, articole de tutun, mrfuri industriale i electro-casnice, i ntrunete activitatea unei cafenele ce se afl n pasajul de trecere subteran din intersecia strzii Ismail i bulevardului tefan cel Mare i Sfnt). Activitatea comercial a ntreprinderii se desfoar n incinta centrului comercial, situat n trecerea subteran la intersecia bulevardului tefan cel Mare i Sfnt i a strzii Ismail. Centrul Comercial Ianus este amenajat cu magazine de produse alimentare, electro-casnice i marfuri industriale. De asemenea, pe teritoriul centrului activeaz un restaurant, o cafenea-bar i un ir de magazine de produse alimentare i de uz casnic. La amenajarea magazinelor i a localurilor de alimentaie publica au fost folosite cele mai performante materiale de finisare. Spaiile comerciale sunt dotate cu utilaj specializat pentru desfurarea activitatii sale i o deservire la nivel nalt a clienilor. n ramura construciei, SRLIanus opereaz i acord atenia primordial obiectelor bugetare din diferite sectoare, precum Direcia Educaie, Tineret i Sport din sectoarele Centru, Rcani, Ciocana i Buiucani, Direcia Construcii Capitale a Primariei oraului Chiinu, Direcia Transport Public i Ci Comunicaie. antierul de construcie al SRLIanus este amplasat pe strada Uzinelor 14, or.Chiinu. Forma de contabilitate utilizat la ntreprinderea SRLIanus este aplicat prin metoda de calcul.

CAPITOLUL I: CARACTERISTICA GENERAL A NTREPRINDERII. 1.1. Forma organizatorico-juridic a ntreprinderii; amplasarea i adresa juridic.
Societatea IANUS S.R.L. este nregistrat la Camera nregistarrii de Stat pe lng Ministerul Justiiei al Republicii Moldova cu numrul de identificare de stat i codul fiscal 1003600113285 la data nregistrrii 11.12.2000 cu adresa juridic bd. tefan cel Mare i Sfnt Izmail (Pasajul pietonal subteran), or. Chiinu, Republica Moldova. Certificatul de nregistrare i licena sunt anexate la acest raport (Anexa 1 i 2). Denumirea complet a Societii: Societatea cu Rspundere Limitat IANUS. Denumirea prescurtat: IANUS S.R.L, denumit in continuare Societate. Societatea IANUS S.R.L. este una cu form organizatorico-juridic de societate cu rspundere limitat. Societatea poart rspundere pentru obligaiile sale numai n limetele patrimoniului su. Societatea nu poart rspundere pentru obligaiile Asociatului. Asociatul Societii poart rspundere pentru obligaiile Societii numai n limetele cotelor lor depuse la capitalul social.asociatul, care nu i-a depus integral cotele, poart rspundere pentru obligaiile Societii i cu partea nedepus a cotelor respective. Societatea obine drepturile de persoan juridic din data nregistrrii de stat in modul stabilit. Societatea dispunde de bilan autonom i conturi n bnci, are tampil cu denumirea sa i imaginea emblemei. Societatea se creeaz pe termen nelimitat.

1.2.

Istoria fondrii ntreprinderii

Societatea IANUS S.R.L. este creat pe calea transformrii al ntreprinderii Cooperatiste IANUS, nregistrat la Camera nregistrrii de Stat pe lng Ministerul Justi iei al Republicii Moldova cu nr.103010196 din 02.10.1992 i este succesoare a tuturor drepturilor patrimoniale i obligaii al ntreprinderii Cooperatiste IANUS. La data constituirii Societii Capitalul social a fost format pe contul aporturilor depuse de ctre Asociaii-fondatori (aporturile depuse de ctre Asociaii-fondatori sunt indicate n Statutul ntreprinderii (Anexa 3)) i a constituit 55000 lei moldoveneti. Capitalul social poate fi completat pe contul beneficiuli restant la dispoziia Societii dup achitarea plilor n buget sau pe contul noilor cote de participare.

Capitalul social poate fi micorat pe contul micorrii valorii certificatelor de cot sau pe contul rscumprrii de ctre Societate a certificatului de cot a Asociatului retras din componena ei, cu anularea ulterioar a acestui certificate. Societatea creeaz fondul de rezerv n marimea de 15% din Capitalul social. Fondul de rezerv se creeaz prin prelevri anuale din benificiu pn se atinge cuantulul prevzut. Mrimea prelevrilor anuale este stabilit de ctre Adunarea General a Asocia ilor, dar nu se poate constitui mai puin de 5% din suma beneficiului net. Asociaii pot depune cote suplimentare la aport pentru acoperirea pierderilor suportate de Societate sau n cazul n care temporar snt necesare asemenea cote. Cota suplimentar nu majoreaz aportul Asociatului la Capitalul social. Plata cotelor suplimentare se efectueaz proporional cu aporturile la Capitalul social. Decizia privind depunerea cotelor suplimentare i valoarea acestora este adoptat de Adunarea General prin votul anonim a Asociailor; cu privire la modul i termenele de depunere cu majoritatea de din voturile Asociailor.

1.3.

Structura organizatoric i de conducere a ntreprinderii

Schema 1.3.1.

Adunarea General
Organul executiv Directorul Comisia de cenzori sau cenzorul
Organigrama conducerii ntreprinderii Surs: elaborat de autor

Organele de conducere ale SRL Ianus sunt: 1. Adunarea General a Acionarilor (24 acionari) De competena exclusiv a adunrii generale este: a) Modificarea Statutului, majorarea sau diminuarea Capitalului social; b) Aprobarea raportului i bilanului anual, repartizarea beneficiului; c) Alegerea i revocarea Directorului; d) Alegerea i revocarea Cenzorului; e) Aprobarea modului de remunerare a muncii i a salariilor tarifare ale Directorului i Cenzorului; f) Excluderea Asociatului din Societate; g) Aprobarea contractelor ncheiate pe sume ce depesc de 5 ori Capitalul social, precum i a contractelor ncheiate ntre Societate i Asociaii ei; h) Aprobarea deciziilor cu privire la rspunderea material a Directorului i Cenzorului; i) Organizarea i lichidarea Societii. La aprobarea deciziilor n cadrul adunrii generale sau fr convocarea ei, Asociaii posed numrul de voturi proporional cu valoarea certificatelor de cot, conform principiului: un procent din capitalul social - un vot. Deciziile n orice probleme se adopt cu majoritatea simpl de voturi, cu excepia problemelor expuse, mai sus, n subpunctele a), b), f), i). Pentru adoptarea deciziei privind aceste probleme se cere o majoritate de din numrul total de voturi al Asociailor. Dac numrul Asociailor e mai mic de 3 i aporturile acestora snt egale, problema va fi adoptat numai cu acordul tuturor Asociailor Societii. Asociatul nu are drept de vot la examinarea problemei cu privire la tragerea sa la rspundere i acceptarea contractului su ncheiat cu Societatea. Adunrile pot fi anuale i extraordinare. Adunrile anuale se convoac n modul stabilit de legislaie. Adunrile extraordinare pot fi convocate la cererea: - Directorului, dac aceasta o cer interesele Societii n ansamblu; - Cenzorului; - Asociailor care posed n ansamblu mai mult de 10% de voturi.

Dac n decurs a 8 zile Directorul n-a ndeplinit cerina dat, Asociaii sunt n drept s convoace singuri Adunarea. n cazurile n care e imposibil convocarea operativ a Adunrii pentru soluionarea problemelor urgente, privind activitatea Societii, precum i n alte cazuri, stabilite n documentele interne ale Societii, se admite adoptarea hotrrilor prin metoda chestionrii Asociailor n modul stabilit de legislaie. Decizia prin metoda chestionrii se consider adoptat, dac mpotriva ei nu s-a pronunat nici unul dintre Asociai. n celelalte cazuri, privind convocarea Adunrii i includerii pe ordinea de zi a unor sau altor probleme, Asociaii se conduc de legislaia n vigoare. Descrierea mai detaliat a adunrii generale este prezentat n statutul anexat la raport. 2. Organul executiv Directorul Activitatea curent a Societii este condus de Director. Directorul acestei ntreprinderi este domnul Serghei Nikitin, nscut n 1964, care este i fondatorul principal al ntreprinderii. Domnul Nikitin a absolvit Universitatea Tehnic din Moldova, facultatea de Arhitectur i Urbanism din oraul Chiinu n anul 1986. ntre anii 1986-1990 a activat n calitate de maistru, maistru-superior i conductor de antier n cadrul ntreprinderii Injdostroi. ntre 1990-1996 este angajat n calitate de conductor de antier, iar mai apoi ef al sectorului de construcii al SRL Ianus. Din 1996 este director al SRL Ianus. A fost desemnat Businessman al anului 2004. Funciile de baz ale Directorului: a) Organizeaz activitatea Societii; inerea evidenei contabile i a lucrrilor de secretariat; angajarea lucrtorilor la Societate i eliberarea lor din funcie; b) ncheie tranzacii n numele Societii; c) Este n drept s acioneze, fr procura, n numele Societii, cu condiia s respecte prevederile statutului i s execute hotrrile adunrii; d) ntocmete darea de seam i bilanul anual i le prezint adunrii; e) Organizeaz executarea hotrrilor adunrii; f) Soluioneaz alte probleme privind activitatea Societaii, cu excepia celor ce in nemijlocit de competena adunrii. 3. Comisia de Cenzori sau Cenzorul. Conform Statutului SRL Ianus, Cenzorul are anumite drepturi i obligaii.

Drepturile Cenzorului sunt: a) S efectuieze controlul asupra activitii Societii din iniiativ proprie; b) S cear de la funcionarii Societii prezentarea tuturor materialelor necesare i a explicaiilor personale; c) S participle la vot consultativ la edinele organului executiv. Obligaiunile Cenzorului sunt: a) S verifice darea de seam i bilanul anual al Societii, precum i bilanul de lichidarea, s raporteze privind revizia efectuat, pe care o anexeaz la darea de seam anual; b) S controleze activitatea Societii prin decizia adunrii sau la cererea cel puin a unuia dintre asociai; c) Transmite adunrii materialele cu rezultatele controlului efectuat; d) S nu divulge secretele comeciale privind activitatea Societii, e) S cear convocarea extraordinar a Adunrii, dac sunt n pericol interesele eseniale ale Societii sau au fost descoperite nclcri grave comise de funcionarii Societii. Numele i prenumele funcionarilor principali este anexat la raport (Anexa 4).

Schema 1.3.2.
Administraia 1.contabil-ef 2.contabiladjunct 3.contabil-casier 4.inspector-cadre 5.inspector sectorul municipal Magazin comercial 1.ef de magazin 2.merciolog 3.vnztor 4.servitoare

Director SRL "Ianus"

Centru comercial 1.director 2.directoradjunct 3.normator 4.expeditor

Cafenea 1.administrator principal 2.administrator 3.ef de producere 4.barmen 5.chelner 6.buctar 7.conditer

Secia de construcii 1.ef de sector 2.maistru 3.electrician-montaj 4.sudor 5.tencuitor-zugrav 6.betonist 7.dulgher 8.pietrar 9.ofer 10.muncitor

Pasaj 1.vnztor 2.cacier 3.hamal 4.lctu

Structura organizatoric a SRL Ianus Surs: elaborat de autor

1.4.

Domeniile de activitate i produsele ntreprinderii

Societatea este creat pentru desfurarea activitii orientate spre obinerea beneficiului. Pentru ai realiza sarcinile asumate Societatea desfoar urmtoarele genuri de activitate: 1. Restaurante, baruri i cantine; 2. Comer cu ridicata i cu amnuntul a produselor agricole, alimentare, buturilor i produselor din tutun; 3. Comer cu ridicata i cu amnuntul al mrfurilor de larg consum; 4. Lucrrile de construie-montaj, de reconstrucie, de reparaie capital, de consolidare, de modernizare i de restaurare pentru toate categoriile de constucii, inclusiv reelelor tehnico-edilitare; 5. Comer cu ridicata i cu amnuntul al materialelor de construcie, articolelor de fierrie, utilajului de apeduct i de nclzire, al materialelor auxiliare; 6. Comer cu ridicata i cu amnuntul n magazine nespecializate; 7. Lucrri de montare i reparare a conductelor de ap, canalizare i staiilor de curare. Societatea dat posed autorizaii de desfaurare a acestor activiti: 1) Autorizaie de funcionare a unitilor de comer i alimentaie public, care permite comercializarea urmtoarelor grupuri de mrfuri: produse alimentare (cu excepia produselor de origine animalier); mrfuri nealimentare; alimentaie public; producie alcoolic (pentru cafenele); producie alcoolic n ambalaj de fabric (pentru secia comercial de 25 m2); articole din tutun. Condiii speciale menionate: Respectarea strict a programului de lucru stabilit, asortimentul aprobat, tehnologiei preprrii bucatelor i articolelor, regulilor de baz ale comerului i celor sanitare. Meninerea nivelului categoriei conferite. Lucrtorii care nemijlocit prepar, comercializeaz, servesc producia posed studii speciale. Este interzis dup ora 21:00 poluarea fonic peste normele sanitare stabilite n ntreprinderile amplasate n blocuri locative sau la distan de cel puin 50 metri de la ele. Respectarea Legii privind protecia consumatorului. 2) Autorizaie sanitar de funcionare pentru prestri servicii alimentaie public (Anexa 5).

3) Autorizaie sanitar de funcionare pentru prestri servicii comer (Anexa 6). 4) Autorizaie sanitar de funcionare a WC public (Anexa7). Deintorul autorizaiei sanitare de funcionare este obligat: S respecte Regulile i normativele sanitaro-epidemiologice nr.10-XVI din 03.02.09 Legea privind Supravegherea de Stat a Sntii publice. S solicite Serviciul sanitaro-epidemiologic de stat territorial vizarea autorizaiei sanitare la expirarea termenului de valabilitate. S anune imediat orice modificare n structura unitii economice la data autorizaiei. 1.5.

Resursele de munc ale ntreprinderii

SRLIanus angajeaz lucrtorii n baza contractului individual de munc, conform Legii salarizrii Republicii Moldova Nr.847-XV din 14.02.2002. Modelul contractului individual de munca este anexat la acest raport (Anexa 8). n contract se specific prile contractante, genul contractului, durata aciunii contractului, termenul perioadei de prob, obligaiile salariatului i a angajatorului, condiiile de ncdrare, condiiile de munc, mrimea salariului stabilit, durata concediului etc. La momentul ncdrrii a angajatului n procesul de munc se semneaz ordinul (dispoziie) de ncdrare, n care se specific numele i prenumele angajatului, termenul de ncercare (specificare), dac se necesit, durata ncadrrii n procesul de munc, secia unde va activa, categoria personalului, profesia i funcia, categoria de ncdrare, clasa de retribuire, retribuia tarifar i numrul matricol, sporul la retribuie- felul i mrimea, durata zilei de munc, a sptmnii de munc- n caz de program redus. n acest ordin se mai specific daca angajatul potenial a luat cunotin de condiiile de munc i dac concluziile controlului medical permit acceptarea acestuia la postul de munc. Ordinul se semneaz att de conductor ct i de angajat. Modelul acestui ordin este anexat la acest raport (Anexa 9). Conform contractului individual de munc, angajatul are dreptul la concediu. Durata i tipul concediului se stabilete n conformitate cu legislaia n vigoare. Concediul se acord salariatului anual timp de 28 de zile lucrtoare. Exist posibilitatea de a obine i concediul suplimentar. Pentru a obine un concediu, salariatul prezinta cererea la secia Resurse Umane i semneaz ordinul de acordare a concediului. Model al ordinului de acordare a concediului este anexat la prezentul raport (Anexa 10). n acest ordin se menioneaz numele i prenumele angajatului, secia n care i desfoar actrivitatea, sectorul, categoria personalului, profesia i funcia,categoria i retribuia tarifar,

numrul matricolei. Se indic perioada pentru care se acord concediul, data semnrii ordinului i semnturile angajatului, efului seciei unde este angajat acesta, precum i a conductorului, se indic drepturile bneti ai angajatului. n momentul angajrii la serviciu, angajatul urmeaz s semneze i un contract de rspundere material integral. Acest contract se ncheie n cazul cnd funcia angajatorului presupune o rspundere material. n acest contract se specific prile contractante, funcia angajatorului, rspunderea material a angajatorului i obligaiile acestuia, obligaiile administraiei SRLIanus, ct i lmuri la anumite situaii, adic: - n cazul n care se vor constata sustrageri sau perisabiliti supranorm de valori, precum i n situia degradrii valorilor din vina angajatului, acesta, n conformitate cu legislaia n vigoare, poart rspundere material n faa administraiei pentru pagubele pricinuite, n limitele acestora. - angajatul nu poart rspundere material pentru prejudiciile datorate unor cazuri de for major sau altor pierderi de valori neimputabile. - valabilitatea contractului este pentru ntreaga perioad de activitate a angajatului n unitate. - contractul se ntocmete n dou exemplare, unul din ele pstrndu-se la administraie, iar altul la angajat. n cazul de transfer al angajatului la alt munc, se ntocmete ordinul de transfer la alt munc, n care se specific numele i prenumele angajatului, data transferrii acestuia, locul de munc precedent i nou, atelierul sau secia precedent i nou, sectorul, categoria personal, profesia i funcia, categoria de ncdrare, retribuia tarifar precedent i nou, numarul matricolei, spor, retribuie n procente, semnturile efului seciei precum i durata zilei de munc n caz de program redus, baza transferului i semnturile conductorului i a angajatului. Stabilitatea resurselor umane este un compartiment semnificativ al analizei, care reflect gradul de stabilitatea salariailor ntr-o anumit perioad de timp. Factorul principal care influeneaz stabilitatea este micarea personalului, care n funcie de cauzele generatoare poate fi denumit ca circulaie sau fluctuaie. Astfel, circulaia reprezint micrile personalului att sub forma intrrilor ct i a ieirilor din ntreprindere indiferent de motive. Pentru a putea fi mai uor analizat, ntocmim un tabel:

Tabel 1.5.1. Micrile personalului la ntreprindere, angajai Luna anului de gestiune 2013 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 Ianuarie Februarie Martie Aprilie Mai Iunie Iulie August Septembrie Octombrie Noiembrie Decembrie Total: 4 4 2 7 2 11 4 1 2 6 5 6 54 Numrul de salariailor intrai 0 3 10 5 5 7 3 8 6 7 4 5 60 Numrul de salariailor Ieii

Surs: elaborat de autor n baza raportului statistic 1C Micarea personalului i a locurilor de munc existente. n vederea aprecierii circulaiei se calculeaz urmtorii coeficieni: 1) Coeficientul circulaiei la intrare: Ci= Ni/Na=60/114=0,53 Unde: Ci coeficientul circulaiei la intrare Ni numrul persoanelor intrate n societate n perioada analizat, prin transfer, angajri Na numrul de angajai n perioada analizat 2) Coeficientul circulaiei la plecare: Cp=Np/Na=54/114=0,47 Unde: Cp coeficientul circulaiei la plecare Np numrul persoanelor ieite n societate n perioada analizat, prin transfer, concediere, trecere n omaj, demisie, pensionare, plecare n armat, deces Na numrul de angajai n perioada analizat 3) Coeficientul circulaiei totale: C= Ci + Cp =0,53+0,47=1 (3) (2) (1)

Unde: C coeficientul circulaiei totale Ci coeficientul circulaiei la intrare Cp coeficientul circulaiei la plecare Fluctuaia resurselor umane de munc reprezint un indicator ce reflect micarea personalului doar sub forma ieirilor. Acesta poart un caracter negativ, deoarece ieirile au loc n mare parte ca urmare a concidierii personalului din motive proprii sau pentru nclcarea prevederilor contractelor de munc. Astfel, coeficientul de fluctuaie a resurselor umane se determin urmtoare formul: Cf=Ns1+ Ns2/Ns=(60+0)/114=0,53 Unde: Cf coeficient de fluctuaii Ns1 - salariai ieii din motive proprii Ns2 - salariai care au ieit nclcnd contractul de munc. Analiza stabilitii resurselor umane se face pe fiecare indicator de circulaie i fluctuaie separat, inndu-se cont de nivelul i sensul modificrii acestora n dinamic. Formele de salarizare la ntreprindere i dinamica salariului n cadrul ntreprinderii S.R.L. IANUS sunt angajai 112 de salariai repartizai pe mai multe secii. Astfel, n cadrul Aparatului Administrativ sunt angajai 12 persoane, a cror salariu de funcie lunar variaz de la 700 la 6500 lei, n cadrul Sectorului de construcie sunt angajai 31 de persoane, a cror salariu de funcie lunar variaz de la 1400 la 2500 lei, n cadrul Centrului comercial funcioneaz 69 de lucrtori, inclusiv n Cafenea 36 salariai cu salariul lunar de funcie de la 1400 lei pn la 1800 lei, n Magazinul Comercial 14 salariai cu salariul lunar de funcie de la 1400 lei pn la 1800 lei , n Trecerea subteran 19 salariai cu salariul de funcie lunar de la 700 lei pn la 1400 lei. Funcionarii S.R.L.IANUS sunt remunerai n dependen de numrul de zile i de ore lucrate, iar cei din cadrul Cafenelei sunt remunerai n dependen de venitul obinut pe parcursul zilei, n mrime de 2% din acesta. Dinamica salariului la ntreprindere este influenata de catre Hotrrile Guvernului, adic conducerea S.R.L.IANUS se bazeaz pe schimbrile survenite n cadrul legislaiei i remunereaz personalul la norma minim de 1400 lei. Aceste schimbri n dinamica salariilor este influenat n urma schimbrilor i adaugerilor survenite de la Guvern, n baza ordinului nr.152 din 19 februarie 2004, astfel nct din data de 1 septembrie 2007 sunt nregistrai prezentele tarife de remunerare a salariailor. Tot prin Hotrrile Guvernului, angajai prin cumul (4)

sunt remunerai cu un salariu n sum de 450 lei norma minim, care reprezint 50% din norma minim de salarizare lunar. Lista personalului dup funciile ocupate i salariul primit n cadrul acestui an de gestiune este nregistrat n urmtorul tabel: Tabel 1.5.2. Salariul tarifar al angajailor, lei Denumirea funciei 1. Directorul SRL Ianus 2. Contabil-ef 3. Contabil-adjunct 4. Contabil-casier 5. Contabil 6. Inspector cadre 7. Inspector securitii muncii 8. Injiner 9. Servitoare prin cumul 1. ef de antier 2. ef de baz 3. Maistru 4. Tencuitor-zugrav 5. Tencuitor-placator 6. Betonist 7. Dulgher 8. ofer 9. Muncitor auxiliar 10. Sudor 1. Director 2. Director-adjunct 3. Merciolog Cafenea 1. ef de producere 2. Administrator 3. Barmen 4. Chelner 5. Bactar 6. Conditer 7. Ajutor de buctar 8. Spltor vase Magazinul comercial 1. ef de magazin 2. Merciolog 3. Vnzator 4. Servitoare Trecerea subteran Salariul de funcie (tarifar) lei 6500 3000 2000 2000 900 1400 700 1600 700 2000 1800 1800 1400 1400 1400 1400 1400 1400 1400 6000 2700 1800

2500 1800 1400 1400 1400 1400 1400 1400

1800 1800 1400 1400

Continuarea Tabel 1.5.2. 1. Expeditor 1400 2. Vnzator 1400 3. Casier 1400 4. Hamal 1400 5. Lacatu prin cumul 700 6. Deridicator 1400 7. Tehnic-sanitar prin cumul 700 8. Electrictomontator 1400 Surs:elaborat de autor Observm c n funcie de activitate a personalului din activitatea de baz a ntreprinderii, sunt funcionari i muncitori. Numrul muncitorilor la ntreprinderea S.R.L.IANUS este mai mare dect numrul funcionarilor, ceea ce se apreciaz pozitiv. Mrimea salariului angajailor depinde i de vechimea de munc a salariailor i de gradul mediul de calificare a acestora, de numrul de ore i zile lucrate, de calitatea muncii.

CAPITOLUL II: BAZA JURIDIC I NORMATIV DE ACTIVITATE A NTREPRINDERII

Documentele de baz care reglementeaz activitatea ntreprinderii SRLIanus servesc: 1.Monitorul Oficial al Republicii Moldova care este publicaia oficial a statului , n care se public actele prevzute de Constituie, legi, hotrri, moiuni, decrete, ordonanele de urgen, acte normative i alte acte menionate de legea de 17ccumulate17 i funcionare a Monitorului Oficial. 2.Modului Fiscal al Republicii Moldova reprezint totalitatea impozitelor i taxelor, a principiilor, formelor i metodelor de stabilire, modificare i anulare a acestora, prevzute de prezentul cod, precum i totalitatea 17ccumul ce asigur achitarea lor. a) Codul Fiscal, conine 9 titluri: Titlul 1 Dispoziii generale n vigoare din 01.01.1998 Titlul 2 Impozitul pe venit n vigoare din 01.01.1998 Titlul 3 Taxa pe valoarea adugat n vigoare din 01.07.1998 Titlul 4 Accizele n vigoare din 01.01.2001 Titlul 5 Administrarea fiscal n vigoare din 01.07.2002 Titlul 6 Impozitul pe bunurile imobiliare n vigoare din 01.01.2001 Titlul 7 Taxele locale n vigoare din 01.01.2005 Titlul 8 Taxele pentru resursele naturale n vigoare din 01.01.2006 Titlul 9 Taxele rutiere n vigoare din 01.01.2007 b) alte acte legislative adoptate n conformitate cu Codul Fiscal, cum ar fi: - Codul Vamal; - Legea Bugetului pentru anul corespunztor; - Instruciuni elaborate n baza titlurilor Codului Fiscal; - Regulamente; - Decrete ale Preedintelui RM; - Hotrri ale Guvernului i altele. 3.Codul muncii care conine drepturile minime 17ccumulate 17 angajailor. Peste acesta se suprapune Contractul Colectiv de Munc la Nivel Naional (CCM), Contractul Colectiv la Nivel de Ramur (CCMR), Contractul Colectiv de Munc la Nivel de Unitate (CCMU) i, n final, Contractul Individual de Munc (CIM)...a

n baza acestor acte normative S.R.L.IANUS activeaz pe piaa Republicii Moldova mai mult de 22 ani i se bucur de succese remarcabile n toate genurile de activitate pe care la timp reuete s le autorizeze sau s obin licene, nectnd faptul 18ccum parcursul activitii se confrunt cu mari obstacole n fiecare din domeniile pe care le desfasoar.

CAPITOLUL III: STAREA FINANCIAR A NTREPRINDERII 3.1. Starea patrimonial a ntreprinderii

Analiza economico-financiar a situaiei patrimoniale a ntreprinderii const n efectuarea unui studiu complet privind eficiena activitii acesteia la un moment dat i este necesar conducerii ntreprinderii pentru a lua decizii, precum i pentru evaluarea rezultatelor lor. n vederea aprecierii situaiei patrimoniale se studiaz mrimea i evoluia resurselor economice, reflectate n activul bilanului contabil. La aceast etap iniial de analiz pot fi calculate att abaterile absolute, ct i, ct i indicii relativi, adic ritmul sau sporul creterii activelor disponibile fa de perioada precedent. n calitate de surs informaional pentru analiza situaiei patrimoniale servete bilanul contabil (forma nr.1) i raportul despre profit i pierdere (forma nr.2). Pentru studierea structurii patrimoniului ntreprinderii pe larg se folosete o astfel de examinare a informaiei din rapoarte financiare ca analiza pe vertical. Aceast metod cuprinde calcularea ponderii fiecrui element component n totalul activelor. Tabel 3.1.1. Analiza structurii patrimoniului S.R.L. IANUS pentru anii 2012-2013, lei

Indicatori

2012

2013

Abaterea absolut

Ritmul creterii 20132012,% 20132012, lei 1,23 0,02 1,21 7,19 52,96 7,17 1,38 66,67 1,36 20132012,%

lei

lei

20132012, lei 392756 1038 391718

1.Active pe termen lung 1.1.Active nemateriale

5462304 88,87 1960 0,03

5855060 90,1 2998 5852062 0,05 90,05

1.2.Active material pe termen 5460344 88,84 lung

Continuare Tabel 3.1.1. 1.3. Active 20 financiare termen lung 1.4.Alte active pe termen lung 2.Active curente 2.1.Stocuri materiale 2.2. Creane pe termen scurt 2.3. Investiii pe termen scurt 2.4. Mijloace bneti 2.5. Alte active curente Total activ (1+2) 447791 70332 3076 7,29 1,14 0,05 384185 93246 3627 5,91 1,43 0,06 (63606) 22914 551 351849 (1,38) 0,29 0,01 0 (14,20) (18,93) 32,58 17,91 5,72 25,44 20,00 0 de mrfuri 684325 i 163126 11,13 2,65 643418 162360 9,90 2,50 (40907) (1,23) (766) (0,15) (5,98) (0,47) (11,05) (5,66) pe -

6146629 100

6498478 100

Sursa: Elaborat de autor n baza Raportului financiar al SRL Ianus Concluzie: n urma efecturii analizei structurii activelor la SRL Ianus pe parcursul anilor 2012-2013, putem constata o cretere, de la anul precedent la anul de gestiune, a activelor pe termen lung, semnalnd o abatere pozitiv de 1,23% ceea ce este un factor pozitiv pentru ntreprindere, constituind o surs rezerv i mrind gradul de lichiditate a firmei. ns situaia activelor curente este cu totul diferit, semnalnd o abatere negativ de -1,23%, ceea ce se apreciaz negativ, ntru ct anume aceast cifr echilibreaz situaia activelor. Tot aici se observ c n anul 2013 scade cifra stocurilor de mrfuri i materiale, scad creanele pe termen scurt, ceea ce este foarte ru pentru ntreprindere, meninnd-o doar n stare de existen i semnalnd luarea noilor msuri pentru schimbarea situaiei de fa. Pentru studierea structurii patrimoniului se utilizeaz pe larg metoda ratelor. n acest scop se calculeaz i se interpreteaz un ir de rate, care caracterizeaz structura patrimoniului dup diverse criterii. Pentru studierea patrimoniului prin metoda ratelor vom avea nevoi de urmtorii indicatori: Tabel 3.1.2. Indicatori Active pe termen lung, lei 2012 5462304 2013 5855060

Continuare Tabel 3.1.2. Mijloace fixe la valoarea de bilan, lei Active curente, lei Valoarea mijloacelor fixe intrate n cursul perioadei de gestiune, lei Valoarea de inventar a mijloacelor fixe la sfritul perioadei de gestiune, lei Uzura mijloacelor fixe calculat n cursul perioadei de gestiune, lei Alte active ce au adus venituri, lei, inclusiv: a) Active financiare b) Alte active pe termen lung c) Alte active curente 3076 3627 335256,76 303598,52 335584,608 5248317,16 3377246,25 684325 16053,44 5555758,77 643418 7768,42

Total Surs: elaborat de autor

10213846,1

17617547,9

Tabel 3.1.3. Analiza ratelor de structur a patrimoniului S.R.L.IANUS pentru anii 2012-2013 Indicatori 1.Rata imobilizrilor 2. Rata patrimoniului cu destinaie de producie 3.Rata compoziiei tehnice a activelor 4,94 8,63 0,58 0,88 Algoritmul de calcul 2012 0,89 2013 0,9

Continuare Tabel 3.1.3. 4. Coeficientul de rennoire a mijloacelor fixe 5. Rata medie de acumulare a uzurii mijloacelor fixe 6. Rata activelor perfect lichide 7. Rata activelor ce au adus venituri Surs: elaborat de autor n baza Raportului financiar al SRLIanus Concluzie: Calculul coeficienilor structurii patrimoniului permite constatarea urmtoarelor concluzii. Structura patrimoniului se caracterizeaz prin rata ridicat de imobilizare a activelor, 89%. Rata sporit a patrimoniului cu destinaie de producie atest situaia pozitiv a structurii activelor. Astfel, din totalul activelor controlate de ntreprindere la sfritul anului 88% pot fi folosite direct n activitatea operaional. Creterea acestei rate cu 30% se apreciaz pozitiv, fiindc contribuie la sporirea volumului activitii. Comparnd coeficientul de rennoire a mijloacelor fixe cu rata medie de acumulare a uzurii putem constata faptul c ntreprinderea a folosit o parte din resursele proprii de finanare destinate rennoirii mijloacelor fixe pentru alte scopuri, deoarece coeficientul de rennoire a mijloacelor fixe < rata medie de acumulare a uzurii. Conducerea ntreprinderii trebuie sa i-a msuri referitor la rennoirea mijloacelor fixe pentru compensarea procesului de nvechire, uzur 0,58 0,88 0,01 0,01 1 0,06 0,05 0,001

i scoaterea din funciune a mijloacelor fixe. Rata activelor perfect lichide a rmas constant, ns aceast situaie poate cauza dificulti privind achitarea datoriilor curente. O importan deosebit prezint i analiza patrimoniului net al ntreprinderii. Patrimoniul net se definete ca valoare a activelor, diminuat cu mrimea datoriilor (pe termen lung i scurt). n conformitate cu aceast, modalitate, valoarea patrimoniului net se calculeaz n felul urmtor: Patrimoniul net = Total active (Datorii pe termen lung + Datorii pe termen scurt) Tabel 3.1.4. Calculul patrimoniului net al S.R.L.IANUS pentru anii 2012-2013, lei Indicatori 2012 2013 Abaterea absolut (+/-) Total active Datorii pe termen lung Datorii pe termen scurt Patrimoniul net 6146629 5180931 965698 6498478 5513280 985198 351849 332349 19500 Influena asupra patrimoniului net 351849 332349 X

Sursa: Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS Concluzie: n urma calculelor efectuate putem constata o tendin de cretere a patrimoniului net n sum de 19500 lei, aceast cretere a avut loc datorit majorrii activelor cu 351849 lei. Datoriile pe termen scurt s-au majorat cu 332349 lei, deci sub influena acestui indicator patrimoniul net a scazut n aceeai msur. Datorii pe termen lung ntreprinderea nu are, ceea ce se apreciaz pozitiv. Observm c la sfritul perioadei de gestiune entitatea dispune de un patrimoniu net de 985198 lei, apariia valorii pozitive a patrimoniului net confirm o stare stabil la ntreprindere , adic dispune de active formate pe surse proprii, iar activitatea nu este finan at din surse mprumutate.

Tabel 3.1.5. Analiza ratelor de rotaie a activelor, lei Indicatori 1. Rata de rotaie a creanelor Metoda de calcul VV/Creane 2012 24,08 2013 23,53 Abaterea absolut (0,55)

Continuare Tabel 3.1.5. 2. Durata de rotaie a creanelor 3.Rata de rotaie a stocurilor de mrfuri i materiale 4. Durata de rotaie a stocurilor de mrfuri i materiale 5.Rata de rotaie a activelor totale Surs: elaborat de autor n baza Raportului financiar al SRL Ianus Concluzie: n urma calculelor efectuate n tabelul 3.1.5. putem constata ca SRL Ianus are o perioad medie de ncasare a creanelor de 15,16 zile n anul precedent i de 15,51 zile n anul de gestiune, deci a avut loc o cretere nesemnificativ, 0,35, a duratei de ncasare a creanelor. Rata de rotaie a stocurilor de mrfuri i materiale a sczut cu 9,43 n anul precedent fa de anul de gestiune, deci utilizarea stocurilor de mrfuri i materiale a sczut. Rata de rotaie a activelor totale este de 1,75 de ori n anul precedent i de 1,39 de ori n anul de gestiune, aa dar observm o scdere a rotaiei activelor totale cu 0,36. VV/AT 1,75 1,39 (0,36) 365zile/RSMM 8,13 10,28 2,15 CV/SMM 44,92 35,49 (9,43) 365zile/RCreanelor 15,16 15,51 0,35

3.2.

Mijloacele fixe a ntreprinderii

Mijloacele fixe reprezint active materiale, preul unitar al crora depete plafonul stabilit de 24ccumulate24,planificate pentru utilizare mai mult de peste un an n activitatea de producie, comercial i n alte activiti, executarea lucrrilor, prestarea serviciilor, sau snt destinate nchirierii sau pentru scopuri administrative. Achiziionarea mijloacelor fixe la ntreprindere poate fi pe calea construciei, procurrii contra plat de la alte persoane fizice i juridice, unele obiecte pot fi primite cu titlu gratuit, de la fondatori sub form de aport n capitalul statutar, trecute la ntrri n rezultatul stabilirii plusurilor de mijloace fixe n urma inventarierii, achiziionrii prin schimb etc. Actualmente este pstrat modul tradiional de reflectare a intrrilor mainilor, utilajelor, construciilor i a altor obiecte din grupa mijloacelor fixe.

Momentul includerii n componena mijloacelor fixe este considerat data punerii n funciune a obiectului. De la aceast dat ncepe calcularea uzurii mijloacelor fixe. Document ul de baz a punerii n funciune a obiectului este procesul-verbal de primire-predare a mijloacelor fixe. Pentru evidena mijloacelor fixe este destinat contul 123 Mijloace fixe. n urma analizei descifrrii contului 123 la SRL Ianus Mijloace fixe pe doi ani precedeni, adica anul 2012, 2013, putem constata c ntreprinderea posed o varietate de mijloace fixe: automobile pentru construcii, betoniere, vagoane, cntare utilizate att n activitate de construcii, ct i la cea de comer; tehnic de calcul, adic calculatoare, printer, telefoane; alte maini i utilaje, adica aparate de cas, cuptor, combin frigorific, safeu, aparat BD-3, condiionere, ventilatoare etc. Aceste mijloace fixe sunt repartizate dup felul i mrimea coeficientului de uzur determinat anual la nceputul anului de gestiune. Analiznd aceti doi ani de funcionare a mijloacelor fixe, observm c utilizarea mijloacelor fixe are loc ntr-un mod eficient, fr efectuarea crora reparaii i nlocuiri, ceea ce acioneaz pozitiv asupra ntregii activiti economico-finaciare a ntreprinderii. Descifrarea contului 123 Mijloace fixe al ntreprinderii pentru ultimii doi ani este anexat la prezentul raport (Anexa 11). Pentru analiza strii funcionale, n practica economic a ntreprinderii SRLIanus se utilizeaz urmtorii doi indicatori: 1. coeficientul uzurii 25ccumulate, care reflectcota mijloacelor fixe complet uzate Kua = Uac / MF la sfritul perioadei = 357111,79/5248317,16=0,07 (5) Unde: Kua- coeficientul uzurii acumulate Uac uzura acumulat MF la sfritul perioadei mijloacele fixe la sfritul perioadei 2. coeficientul utilitii mijloacelor fixe, care este opusul coeficientului uzurii acumulate, reflect cota mijloacelor fixe utile n totalul acestora. Kutil = 1- Kua = 1- 0,07 =0,93 Unde: Kutil coeficientul utilitii mijloacelor fixe (6)

Kua coeficientul uzurii 26ccumulate Observm c coeficientul utilitii mijloacelor fixe are o valoare mai mare dect coeficientul uzurii accumulate, adica Kutil > Kua, ceea ce se apreaciaz pozitiv. Eficiena mijloacelor fixe mai poate fi determinat prin intermediul indicatorului

nzestrarea muncii cu mijloace fixe, care reflect ci lei de mijloace fixe revine la un muncitor. mmf = MF / Nm Unde: mmf nzestrarea muncii cu mijloace fixe MF mijloace fixe Nm numrul muncitorilor mmf2012 = 3377246,25/114= 29624,9671 mmf2013 = 5555758,77/114= 48734,7261 Observm c comparativ cu anul precedent de gestiune, indicatorul nzestrrii muncii cu mijloace fixe crete n anul de gestiune curent, ceea ce permite la sporirea productivitii muncii prin utilizarea muncii mult mai automatizate i mai puin cele manuale. (7)

3.3.

Activele nemateriale a ntreprinderii

Active nemateriale active nebneti care nu mbrac o form material, snt controlate de ntreprindere i utilizate mai mult de un an n activitile de producie, comercial sau n alte genuri de activitate, precum i n scopuri administrative sau snt destinate transmiterii n folosin (n arend) persoanelor juridice i/sau fizice. Activele nemateriale nu au o form material i nu reprezint careva obiecte. SRL Ianus dispunde de urmtoarele active nemateriale: 1) Cheltuieli de organizare cheltuieli aferente crerii ntreprinderii (elaborarea statutului, confecionarea tampilei, achitarea taxelor de stat prevzute de legislaia n vigoare ect.). 2) Licen dreptul ntocmit juridic pentru practicarea serviciilor permise conform listei anexate la licen. 3) Drepturile de folosire a activelor materiale pe termen lung cu destinaie productiv.

4) Autorizaii de funcionare a unitilor comerciale de comer i alimentaie public. Prin aceste autorizaii SRL Ianus obinerea dreptul de comercializare a urmtoarelor grupuri de mrfuri: producie alcoolic (pentru cafenele); producie alcoolic n ambalaj de fabric (pentru secia comercial de 25 m2); articole din tutun Tabel 3.3.1 Ponderea activelor nemateriale, lei Indicatori 2012 2013 Abaterea absolut (+/-) Active nemateriale Active pe termen lung Total activ Ponderea activelor nemateriale n Active pe termen lung,% Ponderea Activ,% Surs: elaborat de autor n baza Raportului financiar al SRL Ianus Concluzie: Conform calculelor efectuate n tabelul de mai sus putem constata o pondere nesemnificativ a activelor nemateriale att n Active pe termen lung (0,04 n anul precedent i 0,05 n anul de gestiune), ct i n Total Activ (0,03 n anul precedent i 0,05 n anul de gestiune). Amortizarea activelor nemateriale Amortizarea se calculeaz pentru toate activele nemateriale primite spre utilizare, n afara celor n curs de execuie, precum i a celor capabile s aduc ntreprinderii avantaj economic (profit) n cursul unei perioade nelimitate. Calcularea amortizrii ncepe din luna care urmeaz dup luna intrrii i primirii spre utilizare a activului nematerial i nceteaz din luna care urmeaz dup luna ieirii activului. Unele active nemateriale necesit o anumit pregtire pentru utilizare. Astfel, utilizarea dreptului de folosire a mainilor, utilajului i cldirilor, precum i a unor obiecte ale proprietii intelectuale este imposibil n momentul procurrii lui. Prin urmare, momentul procurrii unor astfel de active (conform documentelor de intrare a acestora) nu coincide cu momentul nceperii activelor nemateriale n Total 0,03 0,05 0,02 1960 5462304 6146629 0,04 2998 5855060 6498478 0,05 1038 392756 351849 0,01

utilizrii lor. Dat fiind acest fapt, calcularea amortizrii activelor nemateriale ncepe din luna care urmeaz dup luna primirii lor spre utilizare. Pentru calcularea amortizrii activelor nemateriale SRL Ianus folosete trei metode de calcul: liniar (uniform), dup numrul unitilor de produse fabricate (volumul serviciilor) si prin metoda soldului degresiv. Societatea i-a ales singur metodele de calculare a amortizrii. Aceste metode sunt aplicate consecutiv de la o perioad de gestiune la alta, dac nu se preconizeaz modificri n schema obinerii profitului din utilizarea activului respectiv. La alegerea metodei de calculare a amortizrii activelor ne materiale n cadrul SRL Ianus, n afar de schema de consum a calitilor utile ale acestora n cursul duratei de utilizare, s-a luat n considerare natura economic i destinaia activului respectiv. Astfel, pentru cheltuielile de organizare s-a aleas metoda liniar (uniform) de calculare a amortizrii. ns pentru drepturile de folosire a activelor materiale pe termen lung cu destinaie productiv, cum ar fi mainile, utilajul sau mijloacele de transport, la latitudinea ntreprinderii amortizarea se calculeaz dup numrul unitilor de produse fabricate (volumul serviciilor) sau prin metoda soldului degresiv. Prin urmare, la alegerea metodei de calculare a amortizrii unui activ nematerial concret entitatea economic folosete o abordare individual pentru fiecare activ ne material.

3.4.

Activele curente a ntreprinderii

Activele curente (circulante) sunt bunuri i valori care particip la un singur circuit economic, fiind deinute pe termen scurt (mai mic de un an) de ctre societate. Aceast categorie de active este important pentru finanarea curent a activitii unei companii. SRL Ianus dispunde de urmtoarele active curente: Stocuri de mrfuri i materiale Creane pe termen scurt Mijloace bneti Alte active curente Tabel 3.4.1. Evoluia valorii i structurii activelor curente a SRL Ianus pentru perioada anilor 2012 2013, lei

Indicatori 2.Active curente 2.1.Stocuri materiale 2.2. Creane pe termen scurt 2.3. Investiii pe termen scurt 2.4. Mijloace bneti 2.5. Alte active curente de mrfuri

2012

2013

Abaterea absolut (+/-)

% 11,13 2,65

% 9,90 2,50

684325 i 163126

643418 162360

(40907) (1,23) (766) (0,15)

447791 70332 3076

7,29 1,14 0,05

384185 93246 3627

5,91 1,43 0,06

(63606) 22914 551

(1,38) 0,29 0,01

Sursa:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS Concluzie: n urma calculelor efectuate n tabelul de mai sus putem constata o scdere a activelor curente n anul precedent fa de anul de gestiune. Aceast micorare a fost condiionat att de micorarea stocurilor de mrfuri i materiale cu 0,15%, ct i de micorarea creanelor pe termen scurt. Asupra activelor curente au avut o influen pozitiv creterea mijloacelor bneti, cu 0,29% n anul 2012 fa de anul 2013, i certerea altor active curente cu 0,01% n anul precedent fa de anul de gestiune. Lipsa investiiilor pe termen scurt poate fi apreciat att negativ, deoarece ntreprinderea nu-i investete banii. Investind bani Societatea ar putea asigura noi surse de generare de profituri. Ct i pozitiv, ntruct nu vor crete riscurile de pe urma lipsei de lichiditi. Pentru analiza echilibrului financiar, ce presupune asigurarea echilibrului ntre anumite categorii ale elementelor patrimoniale i sursele de finanare ale acestora, se calculeaz i se interpreteaz mrimea fondului de rulment net. Fondul net de rulment al ntreprinderii Fondul de rulment reprezint excedentul de resurse financiare care se degaj n urma acoperirii activelor permanente din resursele permanente i care sunt folosite pentru finanarea activelor curente.

Fondul de rulment net (FRN) poate fi calculat prin dou metode : 1) FRN =AC DTS Unde: FRN- fondul de rulment net AC active curente DTS datorii pe termen scurt 2) FRN=(CP + DTL) ATL Unde: FRN- fondul de rulment net CP- capital propriu DTL- datorii pe termen lung ATL active pe termn lung RMCP=FRN/CP Unde: RMCP- rata de manevrare a capitalului propriu FRN- fondul de rulment net CP- capital propriu Tabel 3.4.2. Calculul fondului de rulment net al SRL Ianus pentru perioada anilor 2012 2013, lei Nr. Indicatori La finele anului, lei 2012 1 2 3 4 5 6 7 8 9 Active curente Datorii pe termen scurt Fond de rulment net (rd.1-rd.2) Capital propriu Datorii pe termen lung Capital permanent (rd.4+rd.5) Active pe termen lung Fond de rulment net (rd.6-rd.7) Rata de manevrare a capitalului propriu, (rd.3 : rd.4) 684325 5180931 (4496606) 965698 965698 5462304 (4496606) (4,66) 2013 643418 5513280 (4869862) 985198 985198 5855060 (4869862) (4,94) Abaterea absolut (40907) 332349 (373256) 19500 19500 392756 (373256) (0,28) X Influena factorului -40907 +332349 -373256 +19500 +19500 +392756 -373256 (10) (9) (8)

Surs:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS Concluzie: Conform calculelor efectuate n tabelul de mai sus putem constata ca att la finele anului 2012 ct i la finele anului 2013 ntreprinderea dispunde de un fond net de rulment negativ. De asemenea se constat o tendin de scdere a indicatorului, acesta denot faptul c entitatea economic desfoar o activitate neeficient. Influen negativ asupra fondului net de rulment au avut-o scderea activelor curente i creterea datoriilor pe termen scurt. Totodat majorarea capitalului permanent a contribuit la creterea absolut a indicatorului rezultativ cu 19500 lei. n acelai timp creterea activelor pe termen lung a influenat negativ asupra fondului de rulment net, acesta reducndu-se cu 392756 lei. SRL Ianus duce o politic moderat, ce const n stabilirea unui fond de rulment la nivelul activitii minime, astfel nct acesta acoper doar necesarul de active curente permanente, iar activele curente fluctuante (temporare) sunt finanate din datorii pe termen scurt. Rata de rentabilitate a activelor curente Indicatorul rentabilitii activelor circulante se calculeaz dup urmtoarea formul: RAC=PN/AC*100% Unde: RAC - rentabilitatea activelor curente PN profit net AC active curente RAC2012 = 9652/684325*100% = 1,41% RAC2013 = 19500/643418*100% = 3,03% Analiznd calculul rentabilitii n baza profitului net putem concluziona faptul c la 100 lei active circulante i revine 1,41 lei profit n anul 2012 i respectiv 3,03 lei profit n anul 2013 . Politica de finanare a activelor curente SRL Ianus dispunde de dou tipuri de active circulante: active circulante temporare (variabile) i active circulante permanente. Activele circulante temporare sunt folosite pentru (11)

finanarea activului curent net (mai mic de un an) ce include: stocuri, creane, mijloace bneti. Pe cnd activele circulante permanente entitatea le folosete pentru activ imobilizat net (mai mare de un an) ce include: imobilizri corporale, imobilizri necorporale, imobilizri financiare. n cadrul SRL Ianus exist urmtoarele surse de finanare a activelor circulante: a) Surse mprumutate: credit furnizor cumprrile nu sunt pltite imediat, astfel ntreprinderea beneficiaz de acest credit, n cazul aprovizionrii de la furnizori apare un decalaj ntre data recepiei i cea a plii materialilor, timp n care ntreprinderea folosete nite resurse bneti, ce nu-i aparin (contravaloarea materialelor) i care se cuvin ntreprinderii furnizoare. creditul comercial - este vorba de creditul pe care-l acord furnizorul pentru perioada de la livrarea mrfii pn la ncasarea contravalorii lor. datoriile calculate (datorii fa de stat, salariai, asigurri sociale) ce reprezint o modalitate de credit pe termen scurt reflectnd sume datorate i neachitate la ti mp care cuprind n structura sa urmtoarele elemente: salarii datorate personalului, impozite datorate statului; sarcini sociale asupra salariului, dividende de pltit acionarilor. creditele bancare pe termen scurt b) Surse proprii se refer n primul rnd, la profitul net, care este repartizat n proporii raionale, ntre plata dividendelor i fondul de dezvoltare economic. La momentul actual SRLIanus nu poate folosi fondul net de rulment ca surs de finanare, deoarece acesta este negativ, adic nu exist surplus de active curente asupra pasivelor pe termen scurt. Politica de credit a ntreprinderii Politica de credit a ntreprinderii este format din 4 elemente: perioada de credit, reducerile oferite pentru o plat rapid, standardele de credit i politica de ncasri. Creditul bancar este creditul acordat de ctre bncile comerciale ntreprinderilor sub form bneasc, este rambursabil i purttor de dobnd. Modaliti tehnice de creditare a activitii SRL Ianus sunt multiple:

a) Credite pentru cheltuilei curente. Ce se acord pentru finanarea stocurilor de materii prime i materiale, energie, combustibil , necesare finalizrii i realizrii produselor i marfurilor. Termen de acordare max. 180 zile b) Credit pentru obiecte de investiii: se acord pentru achiziionarea de maini i utilaje destinate lucrrilor de construcie. Credit comercial este creditul pe care i-l acord ntreprinztorii la vnzarea mrfurilor sub forma amnrii plilor. Pentru SRL Ianus el este acordat de ctre furnizor ntreprinderii.

Tabelul 3.1. Evoluia valorii i structurii capitalului ntreprinderii, lei Indicatori 1.Capital propriu 1.1.Capital statutar 1.2.Rezerve 1.3.Profit nerepartizat 2.Datorii pe termen lung 2.1.Datorii financiare pe 121384 1,98 121384 1,87 0 19500 (0,11) (5,54) 0 (2,06) (5,56) (7,41) 1790000 29,12 1790000 27,54 0 0 965698 2012 % 15,71 985198 2013 % 15,16 Abaterea absolut 19500 % (0,55) Ritmul creterii 2,02 % (3,50)

(945686) (15,39) (926186) (14,25)

termen lung 2.2.Datorii calculate termen lung 3.Datorii pe termen scurt 3.1.Datorii financiare pe termen scurt 3.2.Datorii comerciale pe termen scurt 3.3.Datorii calculate pe termen scurt Total pasiv (1+2+3) Sursa:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS Concluzie: Calculele efectuate n tabelul de mai sus ne prezint structura surselor de finanare a entitii economice. Informaiile din tabelul dat demonstreaz c SRL Ianus dispune de o mrime negativ a capitalului propriu, valoarea acestuia a sczut cu 0,55% , pe seama micorrii rezervelor i a profitului nerepartizat. Tendina negativ de scdere a surselor proprii de finanare crete riscul insolvabilitii generale. Totodat observm c datoriile pe termen scurt au crescut cu 0,55% n anul de gestiune fa de anul precedent, ceea ce se apreciaz negativ. ns analiznd valorile cotelor acestor indicatori, observm c devierea cotelor datoriilor comerciale i financiare pe termen scurt este negativ, ceea ce denot un factor pozitiv pentru ntreprindere. ntreprinderea dat nu suport datorii pe termen lung . Pentru reflectarea structurii pasivelor vom calcula un ir de indicatori, care sunt prezentai n tabelul ce urmeaz. Tabel 3.2. 6146629 100 6498478 100 351849 0 5,72 X 3029952 49,29 4305799 66,26 1275847 16,97 42,11 34,43 381579 6,21 248081 3,82 (133498) (2,39) (34,99) (38,49) 1769400 28,79 959400 14,76 (810000) (14,03) (45,78) (48,73) 5180931 84,29 5513280 84,84 332349 0,55 6,41 0,65 pe -

Analiza coeficienilor structurii surselor de finanare a activelor S.R.L. IANUS pentru anii 2012 2013 Denumirea ratei /coeficientului 1. Coeficientul de autonomie (capital propriu / total pasiv) 2.Coeficientul de atragere a surselor mprumutate (total datorii / total pasiv) 3. Coeficientul corelaiei dintre sursele mprumutate i proprii (total datorii/ capital propriu) 4. Rata solvabilitii generale (total activ / total datorii) 5,36 1,19 5,60 1,18 2012 0,16 0,84 2013 0,15 0,85

Sursa:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS Concluzie: Datele din tabel atest nivelul destul de sczut al ndependenei financiare a entitii din sursele atrase. Acesta rezult din faptul c n structura pasivelor prevaleaz sursele mprumutate (datoriile pe termen scurt). Astfel coeficientul de autonomie ia valori ntre 15-16%. Dup prerea specialitilor nivelul de siguran al acestui coeficient este cel puin 0,5. Deci, putem cert meniona c entitatea este la un nivel de siguran sczut n ceea ce privete sursele de finanare. Analiznd coeficientul de corelaie dintre sursele mprumutate i cele proprii se poate de afirmat faptul c suma mijloacelor atrase revenit la un leu capital propriu este de aproximativ 5,60 lei. Punctul critic fiind de un leu. Gradul de acoperire a surselor mprumutate cu active totale de care dispunde ntreprinderea este de 1,18 cnd nivelul minim al acestuia este de 2. Deasemenea se observ o scdere a acestui coeficient de la anul precedent la cel de gestiune. La urmtoarea etap a analizei se apreciaz stabilitatea surselor de finanare i gradul de ndatorare pe termen lung. n acest scop se calculeaz i se interpreteaz urmtoarele rate: Tabel 3.3. Analiza stabilitii surselor de finanare i a gradului de ndatorare pe termen lung Denumirea coeficientului/ratei 1.Rata stabilitii financiare 0,16 0,15 Algoritmul de calcul 2012 2013

2.Rata autonomiei financiare globale 3.Rata autonomiei financiare la termen 4.Rata ndatorrii totale

0,16 1 0,84

0,15 1 0,85 0

5.Rata de ndatorare 0 pe termen lung fa de capitalul permanent Surs:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS

Concluzie: Din informaiile prezentate n tabelul de mai sus rezult c sursele de finanare a ntreprinderii se caracterizeaz printr-un grad sczut al stabilitii: capitalul mprumutat alctuiete o parte preponderent din totalul pasivelor (16%). Acest grad fiind n scdere de la anul precedent la anul de gestiune. Rata autonomiei financiare globale este de 15%, deci putem constata c 15% din patrimoniul entitii este finanat pe baza resurelor proprii. Se consider satisfctoare o rat a autonomiei financiare globale care s fie mai mare dect 1/3. Ceea ce ine de rata autonomiei finanaciare la termen , observm c acesta este de 100% , mult peste nivelul de siguran. Analiza lichiditii bilanului contabil ocup un loc central n aprecierea situaiei financiare a Societii . Importana deosebit a lichiditii decurge din natura economic a acestui indice. n cadrul echilibrului financiar capacitatea de plat, lichiditatea, solvabilitatea caracterizeaz una dintre cele mai importante condiii de existen a ntreprinderii pe pia posibilitatea de a-i onora obligaiile de plat la termenele scadente. Astfel vom analiza nivelul i evoluia coeficienilor lichiditii sub aspect static prin aplicarea analizei exprese. Tabel 3.4.3. Calculul coeficienilor lichiditii Denumirea coeficientului 1.Lichiditatea total 2.Lichiditatea intermediar Modul de calcul Active curente/Datorii pe termen scurt Mijloace bneti+Investiii pe termen scurt+Creane pe termen scurt/Datorii 2012 0,13 0,10 2013 0,12 0,09 Interval optim 1,0-2,0 >0,7

pe termen scurt 3.Lichiditatea absolut Mijloace bneti/Datorii pe termen 0,01 0,02 scurt Surs:Elaborat de autor n baza Raportului financiar al S.R.L.IANUS

>0,2

Concluzie: Din calculele efectuate n tabelul 3.4.3. rezult c SRL Ianus n decursul anului de gestiune s-a evideniat o tendin de micorare a coeficientului lichiditii totale. n particular lichiditatea total (curent) nu se ncadreaz n intervalul optim, adic ntreprinderea nu dispune de active curente suficiente pentru achitarea datoriilor pe termen scurt n sum deplin. Acest fenomen negativ se explic prin faptul c ritmul de cretere a activelor curente este mai mic dect ritmul de cretere a datoriilor pe termen scurt. Din cauza micorrii creanelor pe termen scurt n condiiile creterii datoriilor pe termen scurt, lichiditatea intermediar a sczut n anul de gestiune fa de anul precedent, ns n ambii ani acest indicator nu se afl n limitele intervalului optim. La un nivel foarte sczut, comparativ cu nivelul optim, se afl i lichiditatea absolut. Acest coeficient este cel mai dur criteriu de apreciere a lichiditii. Astfel, analiznd acest coeficient, putem meniona c entitatea economic nu are destule mijloace bneti pentru a achita datoriile pe termen scurt. Coeficientul lichiditii absolute nu se ncadreaz n intervalul optim nici in anul 2012, nici n anul 2013, chiar dac a avut loc o cretere nesemnificativ a mijoacelor bneti de 0,01.