Memoria Anual Corporacin Lindley 2013 Declaracin de Responsabilidad.. Carta del Presidente Ejecutivo del Directorio.
I. ADN y Marco Estratgico Corporativo. Marco Estratgico Corporativo....... Misin........... Visin.......... Valores....... Modelo de Liderazgo...... Imperativos Estratgicos..... Lnea del tiempo II. Informacin General........ Denominacin........ Domicilio.......... Constitucin y Resea de la Empresa Grupo Econmico....... Capital Social......... Estructura Accionaria..... Acciones Comunes....... Acciones de Inversin...... Poltica de Inversin...... Relaciones especiales entre la Sociedad y El Estado. Poltica de Dividendos..... Dividendo Declarados en el Ejercicio Movimiento Burstil....... III. Gobierno Corporativo Directorio.......... Resea de los miembros del Directorio. Funcionamiento del Directorio... Principales Ejecutivos......
IV. Contexto Macroeconmico..... Contexto macroeconmico... Mercado de Bebidas No Alcohlicas.. V. Gestin del Negocio........ Gestin Comercial...... Ventas........ Marketing. Distribucin Secundaria. Gestin Industrial. Produccin.. Desarrollo de Infraestructura Gestin del Capital Humano.. Iniciativas de Valor Organizacin y Estructura Orgnica..
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin de la Sustentabilidad Poltica de Sustentabilidad.. Distinciones y Reconocimientos.. Programas de Responsabilidad Social
Gestin Financiera
Resultados Financieros.. Estados Financieros Auditados Dictamen de los auditores independientes.
MEMORIA ANUAL 2013
Declaracin de Responsabilidad
El presente documento contiene informacin veraz y suficiente respecto al desarrollo del negocio de Corporacin Lindley S.A. Sin perjuicio de la responsabilidad que compete al emisor, los firmantes, en su calidad de principales ejecutivos de la sociedad, se hacen responsables por su contenido conforme a los dispositivos aplicables.
Johnny Robinson Lindley Surez Presidente Ejecutivo y Gerente General
Fernando Luiz Gomes Director de Administracin y Finanzas
Augusto Rey Recavarren Director de Desarrollo de infraestructura
Carlos Vivar Ardiles Director de Capital Humano
Csar Luza Elas Director de Gobierno Corporativo
Juan Carlos Ivankovich Soto Director Comercial
Germn Ortiz Espinosa Director de Estrategia
Alexander Rosinger Blanz Director Industrial
Vernica Bonifaz Masias Directora de Asuntos Pblicos y Comunicaciones
Marcela Pez Zalazar Directora de Distribucin
Cristina Choussy Boet Directora de Marketing
Lima, Marzo 2014
MEMORIA ANUAL 2013
Carta del Presidente Ejecutivo del Directorio
Seores Accionistas:
Pongo a su consideracin para su aprobacin la Memoria del Ejercicio 2013 y los Estados Financieros Auditados de la sociedad y su subsidiaria cerrados al 31 de diciembre del 2013, debiendo comentar previamente los principales aspectos externos e internos que caracterizaron el periodo que concluye.
La economa nacional sinti los efectos econmicos derivados de la crisis mundial que mostr una recuperacin moderada, originando que el PBI nacional creciera en 5.1%, tasa menor en relacin con el ejercicio 2012 que mostr un crecimiento del 6.3% La inflacin se mantuvo dentro de los rangos previstos por el BCR y la moneda peruana cerr el 2013 en s/ 2.80, que representa un retroceso del 9.72% en la cotizacin de la moneda local, revirtiendo de esta forma la tendencia apreciatoria que haba venido mostrando en los ltimos cuatro aos; adicionalmente fue un periodo marcado por los temores respecto al comienzo de recortes de los estmulos monetarios implementados por la Reserva Federal de los Estados Unidos, situacin que afect el costo de los insumos productivos de las empresas del mercado nacional.
El crecimiento del PBI de las industrias dedicadas a la venta de productos de consumo masivo, present un crecimiento menor al del pas, creciendo sus ventas en un nivel cercano al 2.5% en un contexto de menor crecimiento del empleo e ingresos de los consumidores, el que tambin se vio afectado por el incremento de precios de algunos bienes de la canasta bsica, compitiendo as con la disponibilidad del ingreso orientado a cubrir gastos en servicios como educacin, salud, tecnologa y el pago de crditos obtenidos con anterioridad. Esta situacin afect en particular a la industria de las bebidas no alcohlicas de la que Lindley es parte, que segn estimacin de APOYO CONSULTORA decreci en el orden del 1.7%, afectada adems de los factores generales indicados, por la presencia de una estacin climtica inusualmente ms fra que en los ejercicios precedentes.
Pese a la cada general en ventas e ingresos que present la industria, Lindley alcanz un volumen de ventas de 274 millones de cajas unitarias, volumen similar al obtenido en el ejercicio precedente, obteniendo un ingreso por ventas de S/. 2,116.0 millones, 3.2% superior al registrado en el ejercicio anterior, producto de las estrategias aplicadas para mejorar el precio promedio y el mix de productos vendidos, obteniendo una utilidad de operacin de S/. 155.1 millones, 0.5% menor al obtenido en el ejercicio anterior; finalmente la utilidad neta fue negativa en S/. 72.4 millones producto principalmente del efecto cambiario comentado anteriormente.
Si bien los resultados expuestos estuvieron por debajo de los objetivos propuestos, el ao que concluye constituy una valiosa oportunidad para realizar cambios y ajustes en el sistema de gestin de la empresa necesarios para impulsar su desarrollo en funcin a los objetivos de largo plazo establecidos en su Plan Estratgico.
En esa direccin, se continuaron los esfuerzos previstos para convertir a Lindley en una empresa de clase mundial, en todos los mbitos de la gestin, entre ellos los de modernizacin productiva a travs de proyectos trascendentes como la conclusin del almacn de producto terminado totalmente automatizado en la Planta Trujillo y el inicio del proyecto de la Mega Planta Pucusana, orientada a cubrir las necesidades futuras de la demanda de Lima y ciudades del centro del pas, cuya obra civil e instalacin de maquinarias se encuentra en pleno proceso, proyectndose su puesta en marcha a fines del ejercicio 2014. Este esfuerzo de infraestructura ser complementado con el desarrollo del proyecto de Mega Almacenes a ubicarse en el Norte, Centro y Sur de la ciudad de Lima, para cuyo fin se han adquirido dos terrenos en el perodo concluido y cuyo proyecto se culminar en el ejercicio 2014.
En el mbito de la gestin del capital humano, en alineamiento con el imperativo estratgico de convertir a Lindley en un centro de atraccin del talento comprometido, se han desarrollado proyectos y programas, como el de la Universidad Lindley, orientados a capacitar al personal a todo nivel, as como captar el mejor talento humano, mereciendo destacarse que al cierre del ejercicio se ha completado el cuadro directivo con la incorporacin de profesionales del ms alto MEMORIA ANUAL 2013
nivel de formacin acadmica y experiencia en la gestin empresarial nacional e internacional, buscando paralelamente cumplir con los objetivos previstos de diversidad de gnero y rango de edad, que den continuidad a la gestin y aseguren su desarrollo en el largo plazo.
En el mbito financiero, se realiz en el mes de abril con gran xito la segunda emisin de Bonos Corporativos en el mercado internacional bajo la forma 144A/REG S por la suma de $ 260 millones, teniendo como resultado una colocacin a una tasa de 4.625% a 10 aos softbullet. Dicha emisin convoc una demanda de los inversionistas internacionales de 9.4 veces el monto de la emisin.
Lindley continu volcando preferente atencin a su pilar estratgico de Sustentabilidad, aprobando su Poltica de Sustentabilidad, que guiar las acciones relacionadas a la interaccin con todos sus grupos de inters; obteniendo el distintivo de Empresa Socialmente Responsable otorgada por la Asociacin Per 2021. De otro lado, se ubic por segundo ao consecutivo dentro de las 20 empresas mejor calificadas en reputacin, segn MERCO, mejorando igualmente su posicin en la calificacin de Empresas Socialmente Responsables y de Gobierno Corporativo, al ascender de posicin 32 a la 20.
En el mbito de Gobierno Corporativo, debemos precisar que la Junta Obligatoria Anual del 26 de marzo del 2013, aprob la inclusin del cargo de Vicepresidente del Directorio, eligiendo tambin a dos nuevos Directores Independientes, ampliando a un tercio el nmero de miembros que ostentan tal calidad. Con fecha 15 de noviembre la Junta General Extraordinaria de Accionistas acord establecer el cargo de Presidente Honorario del Directorio, el que recay en el Seor Johnny Lindley Taboada, quien ejerci la Presidencia por 25 aos; as como estableci el cargo de Presidente Ejecutivo, que recay en mi persona.
Con posterioridad al cierre del ejercicio, la empresa tuvo una irreparable prdida, al fallecer su Presidente Honorario don Johnny Lindley Taboada, promotor y artfice del crecimiento y desarrollo de la empresa, a la que dedic su vida con pasin y conviccin hasta convertirla en la organizacin lder de la industria de bebidas no alcohlicas del pas, encaminndola hacia el futuro y sentando las bases para convertirla en una empresa de clase mundial; rindiendo el Directorio y el equipo de Lindley su ms sentido homenaje y reconocimiento, al que sabemos se unen todos nuestros accionistas.
Definitivamente el ao 2013 ha sido de profunda significacin en la historia de Corporacin Lindley, al haberse sentado las bases para su desarrollo futuro, a nivel de infraestructura fabril, desarrollo comercial, relacionamiento con sus pblicos de inters, pero sobre todo, por haberse consolidado y cohesionado a su equipo humano, para llevarla hacia su anhelado destino. Siento cada vez ms prxima la oportunidad de que Lindley se consagre a nivel mundial como una empresa referente en su clase, no por casualidad o por una coyuntura favorable, sino fundamentalmente como producto de un proceso planificado y ejecutado por nuestro equipo humano, en el que consideramos a nuestros accionistas, directores, colaboradores y proveedores , as como, a nuestros clientes y consumidores que con su preferencia nos permiten construir ese futuro, que los convierte en los verdaderos dueos del destino empresarial.
JOHNNY LINDLEY SUAREZ PRESIDENTE EJECUTIVO
MEMORIA ANUAL 2013
I. ADN y Marco Estratgico Corporativo
MEMORIA ANUAL 2013
Marco Estratgico Corporativo
MEMORIA ANUAL 2013
Lnea del Tiempo
MEMORIA ANUAL 2013
II. Informacin General
MEMORIA ANUAL 2013
Denominacin La denominacin social es Corporacin Lindley S.A. Domicilio Su domicilio se encuentra ubicado en el Jirn Cajamarca No. 371, distrito del Rmac, Lima. Central telefnica No. 319-4000. Constitucin y Resea de la Empresa Jos R. Lindley e Hijos S.A. se constituy por escritura pblica del 3 de noviembre de 1928, asumiendo las actividades que desarrollaba Fbrica de Aguas Gaseosas La Santa Rosa de Jos R. Lindley e Hijos S.A., establecida en 1910.
Posteriormente, se constituyeron sociedades vinculadas econmicamente: (i) Inmobiliaria Lintab S.A., el 22 de febrero de 1960, dedicada a negocios inmobiliarios; (ii) Frutos del Pas S.A., el 25 de mayo de 1973, dedicada a la fabricacin y comercializacin de jugos, nctares y pulpas de fruta; y, (iii) Distribucin, Transporte y Almacenaje S.A. (Distral S.A.), el 1 de febrero de 1957, dedicada a la distribucin y transporte de bebidas carbonatadas, jugos y nctares de fruta.
Por Junta Accionistas del 4 de diciembre de 1996, Inmobiliaria Lintab S.A., mediante un proceso de reorganizacin societaria, absorbi por fusin a las sociedades: (i) Jos R. Lindley e Hijos S.A.; (ii) Frutos del Pas S.A.; (iii) Distral S.A. y (iv) la rama escindida de la actividad industrial de Sabores Per S.A.; continuando las actividades que venan realizando dichas sociedades, cambiando su razn social por Corporacin Jos R. Lindley S.A.
Corporacin Jos R. Lindley S.A. (CJRL) en el ao 1999 celebra sendos acuerdos comerciales con The Coca Cola Company ingresando a formar parte del sistema mundial de Coca-Cola. As el mercado de bebidas en el Per era atendido por Embotelladora Latinoamericana S.A. (ELSA) y por CJRL, coyuntura que generaba ineficiencias operativas al competir por llegar a los mismos clientes por idnticos canales, lo que motiv que CJRL en el ao 2004 adquiera el 81.73% del capital social de la Sociedad de Cartera del Pacfico (SOCAP) y un porcentaje de las acciones de inversin de ELSA por el precio total de US$ 129.9 millones. SOCAP era titular del 80.72% de las acciones comunes representativas del capital social de ELSA.
Corporacin Jos R. Lindley S.A. por Junta de Accionistas del 19 de setiembre de 2005, acord absorber por fusin a las sociedades: (i) ELSA; (ii) EPSA; (iii) SOCAP; y, (iv) SIJRL. Como resultado del proceso de fusin, aument su patrimonio neto en S/. 203,629,000 equivalente a la participacin minoritaria adquirida.
Al adquirir el control accionarial de ELSA, rpidamente se concretan sinergias que optimizaron el uso de los recursos, mejorando la performance comercial del sistema y haciendo ms slida su posicin competitiva. Se mantuvo el crecimiento de la economa pero con signos ms visibles sobre el sector real como en el consumo y la demanda interna. Esta optimizacin por las sinergias se ve reflejada en ms de 50 proyectos de ahorro y mejoras operativas, con reducciones superiores a los US$13mm anuales.
En bsqueda de mayores eficiencias y ahorros operativos, se reestructura el sistema de produccin, con la instalacin de nuevas lneas para abastecer los incrementos de demanda en las plantas de Lima y Callao. Estas eficiencias operativas condujeron al cierre de las plantas de la sierra central e Ica consolidando la produccin en las plantas de Lima para abastecer los mercados de Lima, Sierra Central e Ica.
Corporacin Lindley celebr en el ao 2010, su primer centenario de fructfera existencia. Un siglo marcado por el compromiso con el pas, que renueva, con todos los peruanos, la industria, sus accionistas y colaboradores a nivel nacional. Desde 1910, en que inici sus operaciones en el jirn Cajamarca del distrito del Rmac, ha contribuido a forjar la identidad de millones de peruanos con su producto Inca Kola, creado en 1935; y que desde 1999, junto a The Coca-Cola MEMORIA ANUAL 2013
Company, ha sabido conservar como una de las marcas ms reconocidas del pas y smbolo indiscutible de la peruanidad.
El centenario fue motivo para renovar su imagen corporativa, buscando llegar de manera directa y amigable a los peruanos; cambia su denominacin a Corporacin Lindley S.A.
Durante la celebracin del centenario, se recibi el reconocimiento del gobierno del Per a travs del Seor Presidente Constitucional de la Repblica, del Presidente del Congreso y del Alcalde de la Municipalidad Metropolitana de Lima, de los Presidentes Regionales de Arequipa, Cusco, Loreto y La Libertad, y de los alcaldes provinciales de Arequipa, Cusco, Iquitos (Maynas), Trujillo, Moche y Tiabaya.
En noviembre del 2011 se logr el financiamiento de su plan de inversiones y la reestructuracin del pasivo financiero a travs de la exitosa emisin y colocacin de Bonos Regla 144-A de la Security Exchange Comissin (SEC) de New York por US$ 320 millones atrayendo el inters de inversionistas de Amrica Latina, Estados Unidos, Europa y Asia.
En ao 2012, se puso plenamente en operacin la mega Planta Trujillo, ubicada en el Distrito de Moche de dicha ciudad, levantada en un terreno de aproximadamente 20 Has, que represent una inversin total total de $ 125 millones . Los activos industriales instalados poseen los estndares ms altos de calidad, productividad, y automatizacin, con tecnologa de punta
En Abril del 2013, se realiza una nueva operacin de financiamiento internacional, mediante la emisin de bonos del tipo 144/REG S estructurada por los bancos JP Moran y CITIBANK, por la suma de $ 260 millones a una tasa de 4.625% a 10 aos, que concit una demanda por los inversionistas internacionales largamente superior a la emisin. Grupo Econmico El grupo econmico est conformado por las siguientes empresas: CORPORACION LINDLEY S.A. y EMBOTELLADORA LA SELVA S.A. Capital Social El capital social es de S/. 580'981,459 representado en la misma cantidad de Acciones Comunes de un valor nominal de S/. 1.00 cada una
Estructura Accionaria Accionistas comunes Ms de 50% 1
308,673,764 53.13% Entre 5% y 50% 1
223,774,704 38.52% Menos de 5% 380
48,532,991 8.35%
580,981,459 100.00% Accionistas de Inversin Menor al 1% 2754 27.9% Entre 1% y el 5% 11 23.8% Entre 5% y el 10% 1 9.7% Mayor al 10% 3 38.6% 2769 100.0%
MEMORIA ANUAL 2013
Acciones Comunes
La estructura accionaria se encuentra distribuida de la siguiente manera:
La sociedad tiene 382 accionistas titulares de acciones comunes con derecho a voto.
Accionistas comunes
Ms de 50% 1
308,673,764 53.13% Entre 5% y 50% 1
223,774,704 38.52% Menos de 5% 380
48,532,991 8.35%
580,981,459 100.00%
Acciones de Inversin
Al 31 de diciembre de 2013, existen tres titulares de acciones de inversin con ms con ms del 5% de la cuenta acciones de inversin y son los siguientes:
PERU BEVERAGE LIMITED SRL
14.6% 10,505,327 FRATELLI INVESTMENTS LIMITED
12.1% 8,742,822 MEDITERRANEO FONDO DE INVERSION PRIVADO
11.8% 8,500,838 INMOBILIARIA Y CONSTRUCTORA VISTA VOLCAN LTDA 9.7% 7,000,000
Poltica de Inversin Anualmente, se evala las necesidades de inversin en activos fijos en funcin de la estrategia comercial y de las necesidades del desarrollo de las actividades sociales y son sometidas a la aprobacin del Directorio. En el ao 2013, se invirti un total de US$ 181 millones en activo fijo.
SERIE A 223,774,704 S/. 1.00 SERIE B 329,870,528 S/. 1.00 SERIE C 27,336,227 S/. 1.00 TOTAL CAPITAL 580,981,459 S/. 1.00 TIPO DE ACCION NUMERO DE ACCIONES VALOR NOMINAL POR ACCION MEMORIA ANUAL 2013
Relaciones especiales entre la Sociedad y el Estado Embotelladora La Selva S.A. sociedad subsidiaria ntegramente de propiedad de Corporacin Lindley S.A. establecida en la Regin de Loreto, cuenta con beneficios y exoneraciones tributarias otorgadas por ley para el desarrollo de la zona de la Selva.
Poltica de Dividendos La Sociedad aprob en la Junta Obligatoria Anual celebrada el 26 de marzo del 2013, la siguiente Poltica de Dividendos:
Distribuir dividendos en efectivo o en acciones de propia emisin, producto de capitalizacin de utilidades de libre disposicin, siempre que las necesidades de inversin y financiamiento del ao hayan sido cubiertas sin afectar el plan de inversiones, asegurando el cumplimiento de los compromisos y obligaciones financieras aceptadas por las entidades bancarias con el mercado de capitales
Dividendos declarados en el ejercicio La Junta Obligatoria Anual en su sesin del 26 de marzo del 2013, acord distribuir utilidades, otorgando un dividendo de s/ 0.08 por accin comn y por accin de inversin, fijndose como fecha de registro el 16 de abril del 2013 y como fecha de entrega de los dividendos el 26 de abril del 2013, mantenindose el saldo de las utilidades en la cuenta de resultados acumulados.
Movimiento Burstil Las acciones de inversin de la empresa que se cotizan en la Bolsa de Valores de Lima tuvieron una rentabilidad favorable durante el ejercicio 2013, segn el reporte que se muestra a continuacin:
MEMORIA ANUAL 2013
III. Gobierno Corporativo
MEMORIA ANUAL 2013
Directorio
La Junta Obligatoria Anual del 26 de marzo del 2013 estableci en 09 el nmero de Directores Titulares y 3 Directores Alternos que reemplazan a los directores designados por los accionistas Clase A. El Directorio puede estar conformado por un nmero entre 7 y 9 miembros y son elegidos cada ao en la Junta Obligatoria Anual de Accionistas. La Junta General Obligatoria del 26 de marzo del 2103, tom el acuerdo de ampliar el nmero de directores independientes designados por la Sociedad a un nmero de tres miembros, siguiendo las buenas prcticas de gobierno corporativo, los mismos que han sido elegidos teniendo en cuenta su trayectoria profesional, honorabilidad, e independencia. Igualmente, la referida Junta General aprob la modificacin parcial de Estatutos, ampliando el texto del primer prrafo del art 36 del Estatuto, a efectos que la sociedad contara con un Vicepresidente, con las mismas facultades que el Presidente a fin de suplirlo en su ausencia. La Junta General Extraordinaria de fecha 08 de abril del 2013 aprob la operacin de financiamiento en el mercado de capitales internacional hasta por la suma de $ US $ 260 millones para atender necesidades de inversiones de capital y otros requerimientos corporativos La Junta General Extraordinaria del 15 de noviembre del 2013, estableci el cargo de Presidente Ejecutivo y de Presidente Honorario, recayendo el primer nombramiento en el Sr. Johnny Lindley Suarez y el segundo en el Sr. Johnny Lindley Taboada. El Directorio en el ejercicio que se informa qued constituido de la siguiente manera:
Nombre
Cargo Johnny Lindley Taboada, Peruano Presidente Honorario Johnny Robinson Lindley Surez, Peruano Presidente Ejecutivo (desde 8.11.13) Gerente General Csar Emilio Rodrguez Larran Salinas, Peruano Director Independiente Luis Alfredo Arredondo Lindley, Peruano Director Leslie Pierce Diez Canseco, Peruano Director Independiente Luis Carranza Ugarte, Peruano Director Independiente
John Murphy, Irlands Director Alfredo Rivera, Hondureo Director Xiemar Zaraza, Mexicano Director Francisco Crespo Bentez Director (hasta el 26.03.13) Jos Luis Carmona Director (hasta el 26.03.13) Martn Franzini Acosta, Argentino Director Alterno Gerardo Beramendi Rosconi, Uruguayo Director Alterno MEMORIA ANUAL 2013
Roberto Chvez Teuber, Chileno Director Alterno
Resea de los miembros del Directorio Johnny Lindley Taboada. Presidente del Directorio desde octubre del ao 1989 y Director por las acciones Clase B y C. Es administrador de negocios graduado de la Escuela Superior de Administracin de Negocios (ESAN). Johnny Lindley Surez. Director desde marzo del 2004 por las acciones Clase B y C, Gerente General desde enero del 2007 y Presidente Ejecutivo a partir del 15 de noviembre de 2013. Es Bachiller en Administracin de Empresas con especializacin en Marketing de Bentley College (USA). Csar Emilio Rodrguez Larran Salinas. Director desde 1997 por las acciones Clase B y C. Es abogado de la Pontificia Universidad Catlica del Per. Destacado empresario e integra diversos directorios de empresas nacionales e internacionales. Luis Alfredo Arredondo Lindley. Asesor desde enero del 2001 y Director desde marzo del 2005 por las acciones Clase B y C. Adicionalmente, ocupa cargos gerenciales en diversas empresas nacionales. Es Bachiller en Arte de St. Marys University of San Antonio, Texas (EE.UU.). Leslie Pierce Diez Canseco. Ha sido Gerente General de la multinacional de alimentos ALICORP, Ex Vice Ministro de Comercio del Per. Es Director para diversas compaas nacionales e internacionales. Luis Carranza Ugarte. Doctor en Economa por la Universidad de Minnesota, EEUU. Ha desempeado diversos cargos gerenciales para organismos internacionales. Ha sido Ministro de Economa y Finanzas del Per entre los aos 2006.2009. John Murphy. Presidente de la Divisin de Latinoamrica de The Coca Cola Company ( SLBU). Ha sido auditor interno internacional entre otras posiciones como Vice-presidente de Estrategia en la indicada Corporacin. Alfredo Rivera 18 aos de servicio en The Coca Cola Company. Gerente General Coca-Cola Mxico desde septiembre 2006. Antes de unirse a la compaa ha trabajado en embotelladores independientes en Honduras y El Salvador por 13 aos. Xiemar Zaraza Lpez. Es Presidente de Coca-Cola Brasil. Cuenta con el Grado de Administrador de Empresas en University of Chicago (EE.UU.) y Maestra en la misma institucin. Con posterioridad al cierre del ejercicio, la empresa tuvo la irreparable prdida de su Presidente Honorario Seor Johnny Lindley Taboada, que ejerci la Presidencia por ms de 25 aos y que fuera artfice del desarrollo de la marca Inca Kola y el crecimiento de la sociedad hasta convertirla en una de las empresas de alimentos ms pujantes del pas. Principales ejecutivos En el ao 2013 la empresa concluy el proceso de redefinicin de su estructura organizacional a nivel de la Alta Direccin, recomendada e implementada el ao anterior por la Consultora internacional Bain & Co, a fin de impulsar su conversin en una empresa de clase mundial. Para MEMORIA ANUAL 2013
fortalecer la estructura directiva, se incorporaron profesionales del ms alto nivel acadmico y experiencia de gestin, mejorando igualmente los ndices de edad y equidad de gnero. El proceso concluido en el 2013 comprendi la adopcin de las siguientes decisiones: Creacin de la Direccin de Distribucin, con el objeto de fortalecer la estrategia y gestin hacia el mercado, con nfasis especial en la atencin de los puntos de venta y canales de comercializacin; Ampliacin del rol de la Direccin de Asuntos Institucionales, convirtiendo la misma en la Direccin de Asuntos Pblicos y Comunicaciones (PAC); igualmente la Direccin de Planeamiento Estratgico, se renombr como Direccin de Estrategia; Nombramiento de Marcela Pez (Argentina) en la nueva Direccin de Distribucin; Cristina Choussy (El Salvador) en la Direccin de Marketing; Alexander Rosinger en la Direccin Industrial (Venezuela) y Juan Carlos Ivancovich (Per) en la Direccin Comercial y Vernica Bonifaz en la Direccin de Asuntos Pblicos y Comunicaciones (PAC) La empresa lament sentidamente la temprana partida hacia la eternidad de su Director de Marketing Seor Hugo Fuentes Liendo, quien falleciera en pleno ejercicio de su actividad profesional, rindindole un homenaje por el esfuerzo, dedicacin y entrega que dej en su paso por la Direccin de Marketing, reconociendo su calidad profesional y humana. Resea de los principales ejecutivos
Gerencia General
Estrategia
Peruano Director desde Marzo del 2004 Gerentes General desde Enero de 2007 Bachiller en Administracin de Empresas con especializacin en Marketing de Bentley College (USA)
Cesar Luza Peruano Padre de 3 hijos. Relaciones Industriales en la Universidad Pacfico. Cuenta con 38 aos de servicio en la compaa. Gobierno Corporativo Peruano Padre de 2 hijos. Administrador de la Universidad Pacfico. MBA en University of Virginia. Ingres en Agosto de 2012 a la compaa. Experiencia en McKinsey durante 1 ao y en A.T Kerney durante 6 aos
Johnny Lindley Germn Ortiz MEMORIA ANUAL 2013
Fernando Gomes Brasilero Padre de 2 hijos Cuenta con 20 aos de servicio en TCCC. Hace 4 aos se encuentra destacado en la operacin de Corporacin Lindley.
Peruana Madre de 1 hija. Abogada de la Universidad de Lima Master en Responsabilidad Social Corporativa en London Metropolitan University. Ingres en Julio del 2013 a la compaa. Experiencia en Talismn Energy (4 Aos) y en el Estudio Olaechea (8aos) Vernica Bonifaz
Carlos Vivar Capital Humano Peruano Licenciado en Relaciones Industriales en la USMP MBA - Gerens Cuenta con 10 aos de servicio en la compaa. Experiencia en Frito Lay (9 aos) Finanzas, Administracin y Sistemas Marcela Pez Distribucin Argentina Ingeniera Industrial de la Universidad Nacional de Cuyo, Mendoza, Argentina. MBA en la UADE Universidad Argentina de la Empresa . Ingres a la compaa en Agosto del 2013. Experiencia en FEMSA (15 aos) Asuntos Pblicos Cristina Choussy Salvadorea Madre de 3 hijos Economista MBA en Georgetown University Ingres a la compaa en septiembre del 2013. Experiencia en TCCC (7 aos) y en Unilever (4aos) Marketing Alexander Rosinger Industrial Venezolano Padre de 3 hijos Ingeniero de Cerveza y Tecnologas de Bebidas de la Universidad Tecnolgica de Munich, Freising, Alemania. Ingres a la compaa en Enero del 2013 Experiencia en Heineken (4 aos) FEMSA (3 aos). MEMORIA ANUAL 2013
Funcionamiento del Directorio El Directorio sesion en 13 oportunidades, segn la programacin anual previamente establecida y en caso, requerimientos de carcter extraordinario de la sociedad. El Comit del Directorio de Auditora Interna realiz 03 sesiones, en las que se trataron aspectos relacionados con la auditora, el control interno y aspectos relacionados con el Cdigo de Conducta.
Juan Carlos Ivankovich Comercial
Peruano Padre de 2 hijos Administrador de la Universidad Catlica de Arequipa. MBA, Thunderbird, The Garvin School of International Management and Instituto Tecnolgico de Estudios Superiores de Monterrey. Ingres en Noviembre del 2013 a la compaa. Experiencia en TCCC (6 aos) y en Sab Miller (10 aos) Peruano Padre de 3 hijos. Ingeniero Elctrico Mecnico de la UNI PAD - Programa de Direccin en Manufactura - Universidad de Piura Cuenta con 21 aos de servicio en la compaa. Desarrollo de Infraestructura Agusto Rey MEMORIA ANUAL 2013
IV. Contexto Macroeconmico
MEMORIA ANUAL 2013
Contexto macroeconmico Inflacin La inflacin del 2013 cerr en 2.7%, +0.1pp ms que el ao anterior aunque dentro del rango meta fijado por el Banco Central de Reserva del Per (entre 1% y 3%). Al interior del pas, hay ciudades que experimentaron tasas de inflacin anual ms altas que la registrada en Lima. Son los casos de Cusco, Arequipa y Puno, donde los precios se elevaron 5.96%, 5% y 4.03%, respectivamente. Se espera que el 2014 la inflacin se ubique dentro del rango meta alrededor de 2.0 por ciento1. Tipo de Cambio La moneda peruana cerr el 2013 en S/ 2.80 que representa un retroceso del 9.72%, sufriendo su primera cada en cuatro aos, en un perodo marcado por los temores respecto al comienzo de los recortes de los estmulos monetarios implementados por la Reserva Federal de Estados Unidos.2 El efecto de la devaluacin del Tipo de Cambio para Corp. Lindley impact en los resultados del 2013 ya que el 51% de los costos de produccin estn afectos a dicha variacin, as como el nivel de deuda y los gastos financieros por exposicin cambiaria. Corp. Lindley estima que el tipo de cambio promedio del 2014 ser S/ 2.88. Con el objetivo de mantener o estar por debajo de dicho valor se planea tomar las coberturas necesarias para cubrir los gastos operativos y financieros. PBI y Consumo Interno La produccin nacional registr una expansin cercana al 5.1% durante el 2013, tasa menor en relacin a la del 2012 (6,3%) aunque una de las ms altas en la regin. La desaceleracin en el crecimiento del PBI se explica por la reduccin del crecimiento de inversin privada en sectores agropecuario, construccin y comercio. Por otro lado, el BCR estima que en el 2014, el PBI mostrar un mayor crecimiento al reportar una expansin de 6.0%, (ver cuadro 1) gracias a un contexto de menor incertidumbre en el entorno nacional, una mejora de los volmenes de exportacin y el inicio de operaciones de varios proyectos del sector minero. El ratio de inversin del Per, que mide la participacin de la inversin total en la economa nacional, habra sido el ms alto entre las principales economas de la regin en 2013, segn proyecciones del Fondo Monetario Internacional y del BCR). Se estima que la inversin total respecto al Producto Bruto Interno de Per fue de 27,8%, nivel superior al de Chile (25,7%), Mxico (24,2%), Colombia (23,7%) y Brasil (19,2%). El PBI per capita a nivel de paridad de compra ha sido el de mayor expansin en los ltimos doce aos en la regin, creciendo del 2006 de $ 6,410 al 2013 a $ 11,149 (ver cuadro 2)
1
Reporte Inflacin Diciembre 2013. Panorama actual y proyecciones Macroeconmicas 2013-1. Banco Central de Reserva, Per
En la distribucin de los Niveles socio-econmicos, las condiciones de la poblacin muestran una mejora sostenida pues ya ms de la mitad (55.1%) de los 3.8 millones de hogares ubicados en las ciudades con ms de 200 mil habitantes se encuentra dentro de la clase media y alta. As como los ndices de pobreza siguen disminuyendo ao a ao, en los ltimos seis aos, el porcentaje de hogares en situacin de pobreza disminuy de 49.1% a 25.8%, (ver cuadro 3) Cuadro # 3
Fuente: Banco Mundial A pesar de la mejora en sus ingresos, el consumidor limeo ha ido cambiando el destino de su ingreso adicional principalmente hacia rubros como Vestimenta, Alimentacin, Educacin y Ahorro (ver cuadro 4). Aunque el 59% ha incrementado su gasto en Alimentacin, el destino de dicho ingreso slo el 13% lo destin a bebidas no alcohlicas (Ver cuadro 5) Cuadro # 4
49.1 42.4 37.3 33.5 30.8 27.8 25.8 0 10 20 30 40 50 60 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Evolucion Indice de Pobreza del Peru Indice Pobreza % 8% 10% 18% 19% 23% 29% 49% 59% 60% Otros Crditos Cuidado personal Ocio / Diversin Articulos aseo personal Ahorro / Inversin Mejorar Educacin Mejorar Alimentacin Vestimenta /Calzado Distribucin del Ingreso Adicional MEMORIA ANUAL 2013
Fuente: Consumidor Tradicional vs Cambio Econmico 2013 CCR Cuadro # 5
Fuente: Consumidor Tradicional vs Cambio Econmico 2013 CCR
Contexto Internacional La economa mundial mantiene una recuperacin moderada. Se estima un crecimiento mundial de 2.9 por ciento para 2013 y una recuperacin para 2014 (3.6 por ciento). Esta proyeccin asume que los mercados financieros se corregirn ordenadamente frente a la reduccin del estmulo monetario de la Reserva Federal de los Estados Unidos, as como que las economas emergentes ms grandes mantendran tasas similares al 2013. 3
El mercado de bebidas no alcohlicas Segn el Estudio preparado por APOYO Consultora sobre el mercado de bienes de consumo masivo al cierre del 2013, el mercado de bebidas no alcohlicas gener ingresos por cerca de US$1 400 millones a precios mayoristas, aproximadamente. Este mercado se encuentra concentrado en pocas empresas de gran escala a nivel nacional. Las principales categoras del rubro son gaseosas, que representan cerca del 60% del volumen de produccin del sector; agua embotellada (21%), jugos y refrescos (13%) y bebidas rehidratantes (5%). 4
Las lneas de mayor penetracin actualmente son gaseosas y agua sin gas. En Lima, tres de cada cuatro hogares consumen gaseosas al menos una vez al mes, y dos de cada tres consumen agua embotellada sin gas. Por otro lado, menos de la mitad de los hogares consume bebidas rehidratantes al menos una vez al mes y un poco ms de la mitad hace lo propio con jugos envasados. Las lneas de menor penetracin (jugos envasados y bebidas rehidratantes) son las que presentan mejores perspectivas de crecimiento en el mediano plazo debido a las nuevas tendencias del consumidor y al espacio que an tienen para crecer en nuevos segmentos. Sin embargo, estas categoras tambin muestran un comportamiento ms voltil y son ms sensibles ante recortes del gasto de los hogares.
3 Reporte Inflacin Diciembre 2013. Panorama actual y proyecciones Macroeconmicas 2013-15 BCR 4 Estudio de la Industria de Consumo Masivo. APOYO Consultoria. Enero 2014
A pesar de su alta penetracin, la categora de gaseosas an tiene un importante espacio para crecer entre quienes la consumen. A nivel nacional, el consumo per cpita es algo menor a 60 litros al ao, muy por debajo de otros pases de la regin como Argentina (131 lt.) o Chile (121 lt.). Esta cifra es an menor en provincias, donde el consumo per cpita es alrededor de 40 litros anuales. En el ejercicio que se informa, la situacin macro econmica del pas y en particular de la industria habra cado alrededor de 2% luego de crecer 4,2% el ao anterior. Este resultado se explica principalmente por la desaceleracin del gasto de los hogares, las bajas temperaturas registradas durante el ao, incrementos de precios (3,5% ms altos que el ao anterior).
Clima El clima en el 2013 fue un factor negativo para la industria de bebidas que tiene una importante correlacin con las ventas de dicha categora. En Lima, la temperatura media anual fue de 19.2 C, -1.1C inferior al 2012 y fue la menor temperatura en promedio de los ltimos aos (Ver Cuadro #6). Las Provincias tambin se vieron afectadas por las bajas temperaturas (Regin Norte 18.7C, -1.7C vs 2012 y Regin Sur 13.9C, -1.0C vs 2012) Nuestras proyecciones para el 2014 estiman que las temperaturas regresarn a sus niveles normales.
Cuadro # 6
Fuente: CIIFEN (Centro Internacional para Investigacin del Fenmeno del Nio)
MEMORIA ANUAL 2013
Azcar El azcar que representa la cuarta parte de los costos variables de la compaa, present el 2013 un nivel de precios decreciente, debido a un incremento en la produccin mundial; estimndose para el 2013/2014 un supervit de 4 a 5 MM Tons que genera, una tendencia a la baja debido a la mayor disponibilidad del insumo en algunos pases entre los que destacan Brasil, Tailandia, y la India. MEMORIA ANUAL 2013
V. Gestin del Negocio
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin Comercial
Ventas La industria de consumo masivo en el ao 2013 tuvo un desempeo discreto por el menor crecimiento del empleo e ingresos de los consumidores, compitiendo estos ingresos con otras necesidades de los consumidores, en particular los gastos de educacin, salud y alimentacin, situacin a la que no fue ajena la industria de bebidas no alcohlicas. Adicionalmente a ello el clima no fue favorable para el consumo de las bebidas no alcohlicas y a nivel de los costos stos se incrementaron como consecuencia de la elevacin del tipo de cambio que afect el costo de los principales insumos productivos. Los resultados en volumen de cajas unitarias Se mantuvo en el mismo nivel que el ao anterior, alcanzando un nmero de 274 millones de cajas unitarias Volumen de Ventas en Millones de Cajas Unitarias
A nivel de las regiones y canales de distribucin, se observa que el mercado que present la mejor performance en relacin con el ao anterior fue el de Lima Moderno que creci en un 7.7% vs el mercado del Norte del Per que present un decrecimiento del orden de 3.6%.
Volumen de ventas por regin en C.U. 274 274 2012 2013 - 50,000,000 100,000,000 150,000,000 200,000,000 250,000,000 300,000,000 2012 2013 0.0% -1.8% -3.6% 1% 2.4% 7.7% MEMORIA ANUAL 2013
A nivel de ingresos por ventas se obtuvo un mejor ingreso de 4.37% respecto del ao anterior, como consecuencia de una eficiente captura de valor con incrementos en el precio promedio y una mejor composicin del mix de productos
Ingreso por Ventas en Millones de S/.
Volumen de ventas por categora
El portafolio de categoras se ha venido fortaleciendo con el desarrollo y ampliacin de las categoras de nuevos productos, como se observa del crecimiento de los productos hidrotnicos isotnicos que crecen en el orden el 8.8%. Es importante tambin el crecimiento de las aguas en sus distintas presentaciones, mantenindose la categora de gaseosas como la ms importante del portafolio
El planeamiento de la gestin comercial para el ejercicio se enfoc en el desarrollo de planes para alcanzar los siguientes objetivos:
Fortalecimiento del liderazgo en gaseosas: Mediante el desarrollo de planes que optimizaran la ejecucin en forma segmentada, reforzaran la plataforma de los formatos retornables, buscando objetivos de penetracin y frecuencia. Igualmente los planes se enfocaron en fortalecer la posicin presentando propuestas para los formatos de multiserve a nivel de las marcas lderes y el desarrollo de nuevas opciones en las marcas de Sabores
Desarrollo de nuevas bebidas: Innovar a travs de la marca frugos a nivel de empaques y sabores, capturar participacin en las marcas Powerade y Aquarius y mejorando el valor de la marca San Luis, mediante el lanzamiento de nuevos empaques.
Crecimiento en empaques personales: Incrementar el nmero de transacciones mediante la expansin de los formatos de entrada, mediante la expansin de la cobertura en distintas regiones del pas y mejorando las coberturas en los formatos de medio litro.
Alineamiento de la arquitectura del portafolio: Afinar la distribucin segmentada en funcin a la dinmica del mercado, mejorando la ejecucin con el apoyo de nuevas herramientas tecnolgicas y la productividad del equipo de trabajo.
Inversin en infraestructura: Consolidar los esfuerzos realizados el ao anterior en la dotacin de infraestructura en el punto de venta, con la dotacin de activos en el punto de venta, como exhibidores y neveras, as como el stock de envases requerido para que el PDV impulse la dinmica comercial de los formatos en envases retornable.
Se detalla a continuacin el resultado de participacin y las acciones de mercado realizadas a nivel de cada categora de productos de los portafolios realizados en el periodo que permitieron mantener el liderazgo de Lindley y la captura de valor en el mercado.
Categora Gaseosas Producto de las acciones realizadas en el mercado, se increment el share de participacin a nivel nacional en 1.3 puntos porcentuales. Ao 2012 2013 Total Pas 68.3% 69.6% Lima 69.8% 71.0% Lima 69.8% 71.0% Norte 61.9% 63.1% Piura 50.1% 51.8% Chiclayo 51.5% 55.6% Trujillo 74.3% 74.9% Sur 62.7% 64.4% Arequipa 61.7% 62.4% Cusco 65.5% 66.3% Ica 61.3% 66.8% MEMORIA ANUAL 2013
Entre las principales acciones de marketing desarrolladas en el periodo se mencionan las siguientes
Names Realizada por Coca-Cola bajo el nombre Names siguiendo los exitosos resultados de una campaa por la marca en otros pases, consign en las botellas de CC 500 ml PET los nombres ms comunes del Per en sus etiquetas, considerndose un total de 144 nombres distintos, a partir de informacin procesada con datos de RENIEC. La campaa tuvo un alcance nacional y tuvo como pblico objetivo primario a la poblacin joven buscando una conexin emocional y tuvo un tiempo de duracin de dos meses y medio, logrndose incrementos de venta superiores al 20% respecto de similares periodos de venta
Semanas de Locura La promocin consisti en juntar 3 tapas/chapas amarillas de los envases retornables de Coca-Cola del formato Retornables MS, Ik, FT y SP para luego colocarlas en un sobre con los datos del participante y depositarlas en los lugares autorizados. Esta campaa tuvo alcance a nivel nacional y se premi de manera diaria durante los meses de ejecucin (Mayo a Agosto).
Lanzamiento de Fanta Kola Inglesa Ingresa al portafolio de Fanta una nueva versin ms dinmica y juvenil con el lanzamiento de Fanta Kola Inglesa, el objetivo de este lanzamiento fue ampliar la opcin de sabores y tuvo alcance a nivel nacional a travs de los canales tradicional y moderno. Las ventas fueron +22% superior que Kola Inglesa en el mismo periodo de tiempo de 2013 y 2012.
Plant Bottle Coca-Cola Company trabaj con socios estratgicos para desarrollar un proceso de fabricacin de botellas plsticas de 500ml. PET que contengan una mezcla de material tradicional con hasta un 30% de materiales de origen vegetal y as lograr empaques ms ecolgicos. La campaa tuvo foco en el canal moderno con alcance en Lima.
3000 ml. 3000 ml.
Lanzamiento de nuevos formatos Lanzamiento de los formatos 192 y 400ml GRB y el formato 1.5ml GRB en el Norte para los productos Coca Cola, Incakola, Sprite y Fanta en el sur del pas.
Categora Jugos y Nctares
La participacin de mercado se increment en 2.3% producto de las acciones de marketing desarrolladas, en especial con el desarrollo de nuevos empaques y sabores. Este crecimiento en la participacin y ratificacin del liderazgo de la empresa en la categora alcanzo su mejor performance en la ciudad de Lima. Ao 2012 2013 Total Pas 49.6% 52.1% Lima 51.0% 54.9% Lima 51.0% 54.9% Norte 28.4% 28.5% Piura 28.3% 26.5% Chiclayo 39.1% 36.6% Trujillo 22.1% 24.6% Sur 65.2% 51.7% Arequipa 63.9% 36.7% Cusco 60.9% 58.6% Ica 74.8% 66.7% La marca Frugos present su nuevo producto: Frugos Sabores Caseros - Limonada Se busc la diferenciacin y destacar del resto de los jugos, ofrecer un jugo con atributos caseros con una experiencia indulgente diferente reforzando la conexin emocional de la marca y del sabor de las cosas hechas en casa y mostrando pulpa/gajos como el diferencial intrnseco.
MEMORIA ANUAL 2013
Categora Aguas En la categora aguas, la marca San Luis ratific su liderazgo, incrementando su participacin en 0.6 puntos porcentuales, una participacin uniforme en todo el territorio nacional.
Ao 2012 2013 Total Pas 40.5% 41.0% Lima 40.2% 40.6% Lima 40.2% 40.6% Norte 41.1% 44.4% Piura 32.5% 35.6% Chiclayo 38.0% 43.3% Trujillo 48.1% 52.4% Sur 42.5% 41.8% Arequipa 48.1% 49.1% Cusco 49.9% 43.8% Ica 21.4% 25.6%
San Luis present su nuevo producto San Luis 750ml. Tapa Zeller La campaa Tapa Zeller o Tapa Sportcap busc destacar a travs de la innovacin con un formato que cumpla el rol de value, a un precio competitivo en la botella de 750ml.
MEMORIA ANUAL 2013
Bebidas Isotnicas Hidrotnicas
Las acciones realizadas el ao anterior impulsaron el crecimiento de la categora de bebidas isotnicas hidrotnicas, permitiendo incrementar el share de participacin de las marcas Powerade y On.
Se concluy en el periodo con el planeamiento comercial para el lanzamiento de PWD 500 con nueva frmula, envase y lnea grfica, la misma que fue lanzada en el mes de enero del siguiente ao. En la categora de Energizantes se mantuvo la estrategia de la marca Burn, la que continu participando en el mercado mediante la presencia focalizada en el canal moderno supermercados y tiendas de conveniencia. Negocios Internacionales Las operaciones de comercio exterior siguieron el nivel ascendente que vienen mostrando en forma sostenida, obtenindose un crecimiento importante en la comercializacin de pulpas, que alcanzaron un ingreso de US$ 7.530 millones, mostrando un crecimiento del orden del 21% vs el ao anterior, impulsado bsicamente por la mayor exportacin de pulpas de mango, que crecieron en 130% respecto del ao anterior, lo que permiti que la empresa alcance el liderazgo en esta categora. Igualmente, la empresa se ubic en el tercer lugar en la exportacin de pulpas de maracuy con un 16% del mercado total de exportaciones en pulpas En producto terminado Inca Kola se export en US$ 1.418 millones en lnea con el ao anterior, ocupando el segundo lugar en exportaciones de la categora con un 27% de participacin de mercado
Expresado en miles de dlares Ao 2012 2013 Total Pas 22.3% 26.9% Lima 20.3% 25.2% Lima 20.3% 25.2% Norte 19.8% 23.8% Piura 10.8% 14.1% Chiclayo 24.2% 29.2% Trujillo 22.8% 27.7% Sur 52.6% 51.1% Arequipa 65.9% 54.9% Cusco 44.6% 49.0% Ica 52.4% 51.6% 3,174 4,143 5,698 5,834 7,530 0 2,000,000 4,000,000 6,000,000 8,000,000 2009 2010 2011 2012 2013 Exportacin de Pulpas Participacin de Mercado Nacional y Regional en el Mercado de Bebidas Isotnicas MEMORIA ANUAL 2013
Distribucin Secundaria Lindley consider prioritario mejorar los estndares de gestin de la distribucin a los puntos de venta de los productos de su portafolio. Para el efecto, cre en el ao 2013 la Direccin de Distribucin, con el objeto de centralizar y alinear los procesos relacionados. El objetivo es optimizar el modelo de gestin, asegurando un nivel de operaciones de clase mundial, sea que sta se realicen en forma directa o mediante un sistema de distribucin tercerizada, operando en ambos casos dentro de los manuales de claridad establecidos, as como asegurando que las operaciones sean sustentables. En caso que la operacin sea prestada por terceros, los centros de distribucin deben convertirse en verdaderos Socios Estratgicos, dada la importancia de los mismos en la cadena de valor de la empresa.
Dentro de los principales programas realizados, se consider:
Incorporacin de nuevos socios estratgicos: Para la distribucin alineados a las necesidades del negocio, buscando incrementar el nivel de servicio ofrecido a los clientes minoristas.
Implementacin de un programa de mejora de la flota de transporte: Habindose incorporando un nmero de 146 camiones en sustitucin de la flota existente.
Implementacion de Tecnologa RoadNet: Tiene como objetivo incrementar los procesos de planificacin y seguimiento de la distribucin secundaria. RoadNet es un software que se viene utilizando con xito en el Sistema Coca-Cola y consta de un conjunto de herramientas inteligentes para la optimizacin estratgica y tctica de transportes, permitiendo maximizar la utilizacin de flota. Reduccin de costos y de tiempos de entrega, incremento en nivel de servicio a clientes y mayor eficiencia en operaciones de distribucin y transporte son sus principales aportes.
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin Industrial Produccin El ao 2013, Corporacin Lindley continu realizando importantes inversiones en sus diferentes plantas a nivel nacional con el objeto de incrementar la seguridad de los colaboradores, mejorar la calidad de sus productos y ampliar la capacidad de produccin, lo que est permitiendo cubrir la exigente y preferente demanda del mercado de nuestros productos. Las inversiones en modernizacin y aumento de capacidad de las lneas de produccin, e infraestructura en almacenes, cumplen con estrictas regulaciones internacionales. As tambin las unidades de produccin no solo cumplen con todas las normas legales nacionales y locales, sino que tambin estn certificadas bajo las normas internacionales OHSAS 18000 (Seguridad y Salud Ocupacional), ISO 9001 (Calidad), ISO 14001 (Ambiente) y FSSC 22000 (Inocuidad), as como los exigentes y rigurosos requisitos internos de The Coca-Cola Company. En la construccin de unidades nuevas, iniciadas a partir del desarrollo de la Mega Planta Trujillo, se est aplicando la norma LEED (Construccin Sostenible). Dentro del enfoque de mejora continua, durante el ao 2013 se han desarrollado e implementado 18 Proyectos de Mejora de Calidad utilizando la Tcnica Japonesa de 7 Pasos para resolver problemas, 6 de estos proyectos tuvieron como objetivo reducir los reclamos de clientes y consumidores, logrando alcanzarse la meta anual establecida del indicador de reclamos de clientes y consumidores. Asimismo, el Proyecto "Reduccin de Incidencias de carbonatacin baja en el proceso de envasado de la Lnea 1 60VR - Planta Arequipa", desarrollado con dicha metodologa, fue declarado ganador del Reconocimiento a la Gestin de Proyectos de Mejora 2013 en la categora Produccin, por el Comit de Gestin de Calidad de la Sociedad Nacional de Industrias. Con el fin de optimizar la gestin de calidad de los proveedores, se ha modificado el proceso de Homologacin de Proveedores para la calidad e inocuidad, incrementando el nivel de profundidad y la frecuencia de las auditoras realizadas, incluyendo inspecciones inopinadas de los lotes de producto almacenado en las instalaciones del proveedor. A continuacin se detalla los principales proyectos desarrollados en las plantas existentes: Trujillo Concluida la construccin de la megaplanta de produccin en Trujillo, destinada a la atencin del mercado del Norte del Per, se inici la construccin de un almacn de producto terminado, totalmente automatizado, nico en su gnero a nivel de la Divisin Sur de Coca Cola. Dicho almacn trabaja bajo un sistema WMS (Warehouse Management System) que se encarga de procesar en forma automatizada todos los procesos, como la generacin de rdenes de produccin, almacenamiento y despacho de producto, Picking de carga para distribucin detallista. Para dicho fin cuenta con 22 equipos LGV. (Vehculos Guiados por Laser) 2 envolvedoras ,1 Robot layer Picker ,13 transpaletas elctricas y sistema de voice picking, y una estructura mecnica (Racks), que permite almacenar 18,000 Pallets de producto y envases. Este sistema permitir a la Corporacin reducir sus costos de operacin en la atencin al mercado de Trujillo y a las ciudades del norte del pas, evitar errores, asegurar la correcta rotacin del producto en el almacn, evitar las mermas, y mejorar el nivel de servicio a los clientes. El valor total del sistema es de US$ 17 MM.
MEMORIA ANUAL 2013
Zrate Adecuacin de todos los almacenes de insumos y productos terminados (Nuevas lozas, reforzamiento de estructuras, coberturas laterales y techos) a las nuevas exigencias de DIGESA e INDECI. Instalacin y puesta en servicio de Racks a 5 niveles en el almacn de productos terminados en la lnea Krones. Montaje de una nueva lnea de Tetra Pak. Arequipa Montaje y puesta en marcha de una lnea de embotellado de PET de 140 vlvulas y una capacidad de produccin de 50,000 bph. Montaje y puesta en marcha de una lnea de Bidones de 20 litros de 200 BPH Montaje y puesta en marcha de una lnea de llenado de BIB para agua de 20 litros Adecuacin de almacenes para los nuevos flujos de insumos y producto y requerimientos de seguridad. Adecuacin de la infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI Cusco Nueva empacadora para la lnea 1 y dosificacin de nitrgeno para el llenado de agua sin gas. Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI Iquitos Cambio total de la Sub-estacin elctrica (Transformadores, celdas de carga y tableros de distribucin). Techado de zona de equipos auxiliares. Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI Cambio de 2 sopladoras y compresores para botellas de PET.
MEMORIA ANUAL 2013
Rmac Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI Callao Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI. Instalacin del Nuevo sistema de limpieza y desinfeccin ECA, que permite ahorro de agua, energa y optimizar tiempos de saneado de lneas. Almacn Pacfico Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de INDECI Huacho Instalacin de un equipo recuperador de aromas de frutas y nuevo almacn de Frutas Adecuacin de infraestructura para los nuevos requerimientos de DIGESA e INDECI
Desarrollo de infraestructura Con el objeto de asegurar la atencin futura de la demanda, se viene ejecutando un plan de mediano plazo para dotar a la empresa de la infraestructura industrial y logstica requerida. Dentro de los proyectos ejecutados en el ao 2013 cuya relacin se detalla a continuacin, el de mayor magnitud y que constituye el esfuerzo de mayor relevancia en la historia de la compaa es el desarrollo de la planta Pucusana, que se comentar con mayor detalle en un siguiente apartado
Principales proyectos Implementados Planta Estatus Mega planta Pucusana Pucusana Avanzado segn lo consignado en prrafo siguiente. En proceso de construccin al 35 %, y se recepcion el 70 % de las maquinarias de produccin. Almacn Inteligente Trujillo Se concluy con el montaje y puesta en marcha del almacn Inteligente y los finales de lnea. Ampliacin de capacidad de produccin de agua San Luis Trujillo Se increment en 50 % la capacidad de produccin para agua San Luis Recuperacin de agua de Nano Filtracin, Trujillo Este proyecto contribuy a la reduccin del ratio de agua hasta 1.85 L/L agua. Ampliacin de planta de bebida Trujillo Se ha adquirido un Multimix adicional para incrementar 2 sabores ms en simultneo, en la preparacin de bebida. Ampliacin del andn de carga Trujillo Se ha comenzado la ampliacin del techado del Anden de Carga para atender la nueva demanda de carga T1 y T2, con el almacn automatizado. Planta de Tratamiento de Agua Iquitos Cambio total de la Planta de Tratamiento de Agua con un incremento de la capacidad a 50 m3/h y reduccin del rea ocupada.
MEMORIA ANUAL 2013
Proyecto Pucusana Dentro del Plan de Infraestructura de Mediano Plazo, se consider la necesidad de construir en Lima una mega planta para atender al mercado de Lima y ciudades cercanas, para lo cual se adquiri en el ao 2009 un terreno de 66 Ha en el distrito de Pucusana, a 60 Km al sur de Lima. Durante el ao 2011 y 2012 se hizo el saneamiento legal del terreno y se concluy con el diseo de ingeniera del proyecto, inicindose la construccin en el ao 2013. El diseo de esta planta recoge los criterios de Compaa de Alimentos definidos a nivel mundial por la Compaa Coca-Cola, lo que permitir envasar productos tanto carbonatados, como sensibles no carbonatados. Esta Mega planta incorpora la ltima tecnologa existente en el mundo, con procesos totalmente automatizados, lo que permitir que los productos envasados cumplan rigurosamente las normas de calidad de la compaa y que se obtengan costos competitivos. En esta primera etapa se estara instalando 7 lneas de envasado, 3 para Vidrio Retornable y 4 para envases plsticos PET. Se espera que la planta est en capacidad de entregar productos envasados a fines del ao 2014.
Centros de Distribucin En lnea con la necesidad de asegurar el abastecimiento al mercado y consecuente con la poltica del desarrollo de mega plantas, la compaa decidi centralizar en 3 mega centros de distribucin la atencin de sus productos para el mercado de Lima, con oportunidad y en las cantidades que las variaciones de demanda lo requieran; los mismos que se ha previsto estn ubicados en el sur, este y norte de Lima. En el ao 2013, se ha adquirido los terrenos para el desarrollo de los mega almacenes en el sur y este; el primero ubicado en el distrito de Villa El Salvador con una extensin de 6 Ha y el segundo en el distrito de Huachipa, prximo a la carretera Ramiro Prial, de una extensin de 8 Has, habindose iniciado los procesos de saneamiento fsico legal y de habilitacin urbana. En paralelo, se ha iniciado el anteproyecto de la infraestructura a considerar para la operacin como Centros de Distribucin. Se tiene estimado iniciar la construccin de estos dos proyectos a finales del ao 2014.
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin del Capital Humano
El ao 2013 fue clave en el camino a consolidar el nuevo modelo de gestin de Capital Humano, basado en la misin de la Direccin: Habilitar a nuestra gente y desarrollar capacidades organizacionales para convertir a Corporacin Lindley en una empresa de clase mundial. Dicho modelo orienta la gestin de Capital Humano a un enfoque de procesos 100% alineados con la estrategia de la compaa y orientados a las necesidades de nuestros clientes internos.
En base a ese Modelo se alinearon los procesos con roles de CH, quedando claramente definidas las figuras especialistas y generalistas: el rol del Especialista de CH alinea la estrategia del negocio con los programas de CH, mientras que el rol del Generalista de CH fortalece la contribucin en alianza con el Management de la organizacin.
Iniciativas de valor
En esa lnea, las iniciativas de valor se han desarrollado sobre la base de los cuatro Imperativos Estratgicos de Capital Humano: Cultura y Liderazgo de Alto Desempeo Talento de Clase Mundial Capacidades Organizacionales para el Crecimiento El mejor lugar para trabajar
Los principales aportes y logros de la Direccin de Capital Humano durante el ao 2013, se enumeran a continuacin:
Cultura y Liderazgo de Alto Desempeo: 1. Rediseo del Proceso de Gestin del Desempeo e implementacin del PMP Performance Management Process, basado en cuatro premisas: El diseo y lanzamiento de un proceso de definicin anual de objetivos, alineado al Plan de Negocios. El rediseo del modelo de Evaluacin del Desempeo, alinendolo a la gestin integral de talento y desarrollo. La implementacin de Success Factors como el sistema integral para soportar todo el proceso PMP. Entrenamiento a los lderes de la compaa para desarrollar sus habilidades para la ejecucin exitosa del proceso integral de Gestin del Desempeo. MEMORIA ANUAL 2013
2. Construccin de las bases para desarrollar una cultura de reconocimiento en la compaa, enfocada en mejorar el desempeo de la organizacin, reforzar los valores e instaurar una cultura ganadora. Para ello desplegamos entrenamientos a los lderes y activamos los primeros programas de lo que ser, en el futuro, la Plataforma de Reconocimiento de la compaa.
3. Estructura y organizacin, por primera vez, del LAF Leadership Aligment Frum, como un espacio de alineamiento e integracin entre los principales ejecutivos (directores y gerentes) de la compaa.
Talento de clase mundial: 1) Implementacin de un nuevo proceso de Gestin del Talento denominado TMR Talent Management Review, bajo las siguientes premisas: Contar con las personas adecuadas, en el lugar correcto y en el momento preciso. Desarrollar al talento interno y comenzar a desarrollar movimientos horizontales inter-reas. Preparar un PDI (Plan de Desarrollo Individual) para todo el equipo gerencial, con foco en las personas con alto potencial.
2) Puesta en marcha del programa Trainee Lindley para captar nuevo talento. Para ello se realiz una convocatoria en las principales universidades, obteniendo 500 candidatos interesados; de los cuales, a travs de assesments centers y entrevistas por competencias, seleccionando 11 jvenes profesionales que fueron integrados a proyectos especficos en las direcciones Comercial, Marketing, Estrategia e Industrial.
3) Implementacin y activacin del programa de Desarrollo de Capacidades para comenzar a entrenar a la gente que pasar a la nueva planta Pucusana, a fin de que puedan operar las nuevas lneas con tecnologa de ltima generacin.
Capacidades organizacionales para el crecimiento: 1) Activacin de las tres primeras Escuelas Lindley, las cuales constituyen el cimiento sobre el cual se constituir la Universidad Corporativa Lindley: MEMORIA ANUAL 2013
Escuela de Liderazgo: Dirigida a Gerentes. Se dict el programa Siete Hbitos de la Gente Altamente Efectiva de Franklin Covey. Escuela de Gestin: Dirigida a Gerentes y Jefes. Se impartieron programas como Gestin de Proyectos, Pensamiento Estratgico, Gestin del Desempeo, entre otros. Escuela de Gestin Comercial: Dirigida a Gerentes y Jefes del rea Comercial. Se dictaron programas de Poder Positivo e Influencia, Negociacin, entre otros. Todas estas actividades permitieron incrementar significativamente las horas hombre de entrenamiento a nuestros lderes:
2) Implementacin de una estrategia integral de relaciones laborales, la cual permiti cerrar cuatro procesos de negociacin colectiva en tiempo record (siete reuniones en promedio), suscribiendo convenios por dos aos. 3) Implementacin del programa Juntos Hacemos Seguridad para comenzar a construir las bases de una cultura efectiva de seguridad y salud ocupacional.
El mejor lugar para trabajar: 1. Gestin del Clima Organizacional desde diferentes dimensiones segmentadas de acuerdo al objetivo: Efectividad de la Organizacin: a travs de la Encuesta Hay Group (para empleados) y una encuesta propia (para obreros). Life Balance: a travs de la Encuesta EFR Empresa Familiarmente Responsable. MEMORIA ANUAL 2013
Benchmarking y Posicionamiento: a travs de la Encuesta GPTW.
2. Organizacin de sesiones de trabajo con el equipo directivo para disear un nuevo planteamiento para transmitir la cultura y los valores; haciendo posible que se vivan plenamente. Al mismo tiempo, alineando las bases de lo que ser la Marca Empleador, que ayudar en la atraccin y fidelizacin de talento.
Organizacin y estructura orgnica
Merece destacarse especialmente tambin los esfuerzos realizados por la empresa, para mejorar los estndares de competitividad del equipo de direccin, completando la nmina con la incorporacin de nuevos profesionales de alto nivel acadmico y vasta experiencia en mercados nacionales e internacionales, contribuyndose tambin a una gestin ms eficiente de la diversidad de gnero y un mejor balance de la estructura organizacional por grupos etarios, como se detalla en los cuadros que se muestran a continuacin:
Evolucin del equipo de lderes MEMORIA ANUAL 2013
Diversidad de Gnero (mujeres 2013 Vs. 2012)
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin de la sustentabilidad
Poltica de sustentabilidad Uno de los imperativos estratgicos de la Organizacin, declaracin que precisa los medios de los que se har uso para llegar a la Visin, es el de la Sustentabilidad del Negocio, entendida como el ejercicio de una ciudadana responsable que busque un crecimiento sustentable. Respondiendo a dicho propsito el Directorio aprob la Poltica Sustentabilidad, que defini los ejes de sostenibilidad de Corporacin Lindley S.A, La creacin de valor econmico, social y ambiental, desarrollando las comunidades donde operamos, promoviendo un estilo de vida saludable y respetando el medio ambiente. La identificacin de nuestros grupos de inters y consideracin de sus expectativas en nuestra toma de decisiones. El cumplimiento de los principios y materias fundamentales de la Norma Internacional ISO 26000 Gua sobre Responsabilidad Social, el marco estratgico de Corporacin Lindley y los requisitos de sostenibilidad de Coca-Cola y otras normas aceptadas por nuestra empresa.
Su alcance comprende a todos los colaboradores, proveedores, contratistas y distribuidores. Dicha Poltica de Sustentabilidad ha sido construida en base a:
Reporte de Sostenibilidad 2010 de Corporacin Lindley Poltica del Sistema Integrado de Gestin de Corporacin Lindley La Norma Tcnica Peruana NTP 26000: 2010 Gua de Responsabilidad Social Norma SA 8000 de Social Accountability International. Plataforma de Sustentabilidad del Sistema Coca-Cola.
Distinciones y Reconocimientos
Durante el ejercicio en mencin la empresa, obtuvo las siguientes distinciones y reconocimientos:
1. Distintivo Empresa Socialmente Responsable Per 2021
Dicho distintivo se obtuvo luego de un riguroso proceso de auditora a la que fue sometido su sistema de gestin de sustentabilidad, involucrando a 22 Gerencias y 31 dueos de proceso, postulndose a tal distincin como Sistema Coca-Cola, compartiendo evidencias que fueron analizadas por un mismo evaluador, consolidndose de esta manera la relacin entre la empresa franquiciadora The Coca Cola Company y su Socio Embotellador, Corporacin Lindley S.A.
2. Mejor Reputacin Merco 2013
Los resultados del Monitoreo de Reputacin Corporativa y Responsabilidad Social Empresarial 2013, que realiz el Monitor Empresarial de Reputacin Corporativa - Merco, ubicaron al Sistema Coca-Cola en el Per, Coca-Cola Servicios de Per y Corporacin Lindley, en los puestos 9 y 15 respectivamente, dentro del ranking de las 100 empresas con mejor reputacin corporativa en el pas. Igualmente, en la categora de Empresas Socialmente Responsables y Buen Gobierno Corporativo, Lindley mejor su posicin ubicndose dentro de las primeras 20 empresas del pas
MEMORIA ANUAL 2013
*Ranking de Lderes Empresariales
Ranking de Empresas Socialmente Responsables y Buen Gobierno Corporativo
3. Programa de Reconocimiento a los Proyectos de Mejora" de la S.N.I.
Anualmente el Comit de Calidad de la Sociedad Nacional de Industrias, con ocasin de la Semana de la Calidad, premia los mejores proyectos de las empresas en la mejora de procesos, obtenindose el primer puesto en la Categora Industrial con el proyecto Reduccin de incidencias de Carbonatacin baja en Lnea 1-60VR" de la Planta Rimac
Programas de Responsabilidad Social
Se detalla las principales actividades realizadas en los programas que gestiona directamente la empresa, o indirectamente a travs de instituciones que promueve, en lnea con su lineamiento estratgico
EcoEscuela
1150 Docentes beneficiados directamente con capacitaciones sobre gestin ambiental escolar Cobertura a 56 colegios de Lima, Callao, Arequipa e Iquitos. 502 Alumnos/as beneficiados directamente. 40 Instituciones Educativas formalizaron los Comits Educativos Ambientales, siendo este grupo el responsable de implementar el Programa Ecoescuela. Ms de 75 toneladas de botellas plsticas recolectadas. Ms de 10,000 alumnos sensibilizados sobre cmo adoptar buenas prcticas ambientales en la escuela y hogar de manera ldica y con mensajes sencillos y directos Se cuenta con un gua del Programa para todas las Instituciones Educativas 100% de las instituciones educativas cuentan con su diagnstico ambiental donde identificaron los problemas ambientales ms resaltantes de su colegio.
MEMORIA ANUAL 2013
Programa de Visitas a Planta
Se recibi a 23,438 visitantes en el ao 2013, siendo el 65% de los visitantes pblico escolar Se desarroll un nuevo Folleto de programa de visitas Las actividades del programa comprendieron tanto a la Planta Rmac en la ciudad de Lima, como a las Plantas de Arequipa y Trujillo, sta ltima por primera vez incorporada en el programa. Realizacin de un Concurso de Dibujo y Pintura entre el 60% de los colegios de primaria que visitaron las instalaciones, recibindose 1880 trabajos y se premi a 20 alumnos as como a sus profesores.
Escuela de Desarrollo de Negocios
El programa en mencin tiene ms de 10 aos de actividad en forma ininterrumpida y est orientado a desarrollar relaciones a largo plazo con los clientes, mediante la capacitacin en tcnicas efectivas de Administracin de Negocios y Marketing, creando una alianza de mutuo beneficio que lleve a un desarrollo del cliente y del portafolio en los puntos de El programa atendi en el ejercicio 2013 a 5800 clientes con un tiempo de capacitacin de 20400 horas, sumando desde el inicio del programa un nmero 37926 clientes con un tiempo de capacitacin de 163200 horas.
Voluntariado Ambiental - Limpieza de Playas y Riberas
El 14 de junio en el marco del Da Mundial del Ambiente se realiz una jornada de arborizacin en el Distrito de Lurn, colocndose 700 plantones Participaron 178 voluntarios entre autoridades de la Municipalidad de Lurn, comunidad y miembros del Sistema Coca-Cola.
Otros proyectos ambientales
Proyecto MINAM Reciclar para abrigar
recolectar 53,345 botellas pet, equivalentes a 1185 frazadas que abrigaron a miles de peruanos que sufrieron los efectos del friaje en Puno.
Movimiento Peruanos sin Agua Paneles Atrapanieblas
Colocacin de diez atrapa nieblas en el Distrito de Villa Mara del Triunfo, proyecto que captura agua de las nieblas mediante la instalacin de paneles con el fin de incrementar la dotacin de agua para consumo secundario y riego de cultivos en poblaciones sin servicios bsicos.
Donaciones / Navidad
Las donaciones en producto a nivel nacional ascendieron a S/75,305.06, distribuidos en distintas obras y entidades de beneficio social
Como parte del compromiso empresarial con las comunidades donde opera, se hizo la entrega de 5614 regalos a nivel nacional, distribuidos en las siguientes ciudades:
MEMORIA ANUAL 2013
Regalos distribuidos Lugar de entrega 3614 Lima (Pucusana) 500 Iquitos 500 Arequipa 600 Cusco 400 Trujillo
Asociacin Vive Bien Crecer Bien
En el ao 2013, la empresa, junto con otros importantes operadores del sector de alimentos y bebidas constituy dicha Asociacin con el objeto de promover las buenas prcticas alimenticias y hbitos de vida saludable, en especial en menores en edad escolar entre los 05 y 09 aos de edad. En el ao 2013 la Asociacin brind capacitacin a un nmero de 50 000 nios y la comunidad educativa relacionada, padres de familia y maestros, distribuidos en la zona periurbana de la ciudad de Lima, as como localidades de la selva y sierra del Per. Es propsito de esta asociacin ampliar la base de atencin a un mayor nmero de escolares, para lo cual realiza esfuerzos de obtener nuevos adherentes, que se sumen en este importante esfuerzo educativo
ASBEGA Programa Reciclar para Ayudar
El Programa que lidera la Asociacin de Bebidas Gaseosas del Per (ASBEGA), est orientado a promover la cultura del reciclaje, en particular de los envases plsticos no retornables (PET), teniendo actividad ininterrumpida desde el ao 2007. Los fondos que generan sus actividaes se destinan a la Asociacin ANIQUEM, que tiene como objetivo la rehabilitacion de nios quemados.
En el presente ejercicio el programa acopi ms de 100 tm de material plstico reciclable y realiz campaas de sensibilizacin entre los consumidores y clientes de sus socios institucionales, supermercados y centros educativos.
MEMORIA ANUAL 2013
Gestin Financiera
Resultados Financieros
El ao 2013 fue un ao de complejos desafos no slo para la Compaa, sino tambin para toda la industria de bebidas en el pas. La desaceleracin econmica y temperaturas significativamente ms fras que el ao anterior, fueron dos de los principales factores que impactaron negativamente en el consumo de nuestros productos, sobre todo en el segmento de bebidas carbonatadas. El volumen total de ventas ascendi a 274.70 millones de cajas unitarias (unos 1,560 millones de litros), representando una variacin de 0.1% respecto al ao 2012. Los ingresos por ventas superaron en 3.2% a los ingresos del ao anterior, ascendiendo a S/. 2,116.0 millones. Este incremento vino principalmente por la estrategia de recuperacin de los precios. Los costos de ventas subieron 1.5% respecto al ao 2012, creciendo a un menor ritmo que los ingresos por ventas. El incremento se explica principalmente por mayores costos de servicios provenientes de terceros, como alquileres de almacenes, los mismos que fueron compensados por menores costos de materias primas. Desde un enfoque interno, se encontraron oportunidades para mejorar las reas de logstica, ventas y distribucin, para poder afrontar los desafos de corto y mediano plazo. Es as que se realizaron inversiones para reforzar la calidad de nuestra fuerza de ventas, a travs de entrenamiento especializado y un plan mejorado de incentivos. Adicionalmente se lanzaron agresivas campaas comerciales para recuperar la tendencia positiva de volumen. Como resultado de estos gastos incrementales, el ejercicio econmico anual 2013 cerr con una utilidad operativa de S/. 155.1 millones de soles, representando una disminucin de 0.5% respecto al resultado del ao 2012. Los gastos financieros netos alcanzaron S/. 202.4 millones, de los cuales S/. 98.8 fueron utilizados principalmente para pagar el servicio de deuda en moneda extranjera. La diferencia de cambio neta dentro de los gastos financieros ascendi a S/. 114.7 millones, producto del impacto de la depreciacin de la moneda local durante el 2013 (9%) sobre la parte no coberturada de la deuda de largo plazo en moneda extranjera. Como consecuencia de los resultados operativos y financieros, la provisin para impuesto a la renta corriente y diferida lleg a S/. 30.0 millones. El resultado del ejercicio 2013 fue una prdida de S/. 72.4 millones conforme se puede observar en el estado de situacin financiera consolidado y estado de resultados presentados a continuacin:
MEMORIA ANUAL 2013
Estados financieros auditados Dictamen de los auditores independientes