STUDIU DE CAZ PRIVIND TRANZACTIILE REGLEMENTATE

DE IFRS 3

CHIRILA FLORIAN COSMIN

Stagiu An I Expert Contabil

CECCAR Bucuresti
2014

CUPRINS

1. Notiuni teoretice privind IFRS 3

a. Indentificarea cumparatorului...

b. Estimarea costului unei combinri de ntreprinderi..

c. Alocarea costului combinrii de ntreprinderi...

d. Fondul comercial ...

e. Contabilizarea operatiunilor privind achizitia de intreprinder.

2. Studiu de caz..

10

1. NOTIUNI TEORETICE PRIVIND IFRS 3

Combinarea de ntreprinderi reprezint reunirea unor ntreprinderi distincte ntr-o singur
entitate economic, care ulterior va efectua raportri financiare.
Modalitile concrete prin care se realizeaz combinarea de ntreprinderi sunt urmtoarele:

cumprarea de ctre o ntreprindere a capitalurilor proprii ale altei ntreprinderi;

achiziionarea activului net, integral sau parial, al unei alte ntreprinderi;

asumarea datoriilor altei ntreprinderi.
Tratamentul contabil pentru combinrileTratamentul contabil pentru combinrile de
ntreprinderi este prezentat n cadrul standardului internaional de raportare financiar IFRS 3
Combinrile de ntreprinderi, care se aplic de la 1 aprilie 2004, sub forma SFAS 141, i
nlocuiete standardul internaional de ontabilitate IAS 22.
Acest standard de raportare financiar abordeaz urmtoarele aspecte:
metoda de contabilizare a combinrilor de ntreprinderi;
evaluarea iniial a activelor dobndite i a datoriilor asumate i identificabile la
valoarea just;
recunoaterea datoriilor pentru ncheierea sau reducerea activitii;
tratamentul diferenei pozitive dintre interesul cumprtorului din valoarea just
a activului net identificabil dobndit prin combinare i costul combinrii;
contabilitatea fondului comercial i activelor necorporale dobndite prin
combinare.
Standardul internaional de raportare financiar IFRS 3 stabilete o singur metod de
contabilizare a combinrilor de ntreprinderi, adic metoda achiziiei. Aceast metoda ia n
considerare combinarea de ntreprinderi din perspectiva cumprtorului (dobnditorului), care
obine controlul asupra activului net i a activitii altei ntreprinderi denumit entitate cumprat
(achiziionat).
Aplicarea metodei achiziiei pentru contabilizarea combinrilor de ntreprinderi presupune
parcurgerea urmtoarelor etape:
a) identificarea unui cumprtor (dobnditor);
b) estimarea costului combinrii de ntreprinderi;
3

c) alocarea costului combinrii de ntreprinderi activelor achiziionate i datoriilor

contingente asumate n momentul achiziiei.
a. Identificarea cumprtorului (dobnditorului)
Cumprtorul (dobnditorul) este entitatea participant la combinarea de ntreprinderi care
obine controlul asupra celorlalte entiti participante.
Controlul reprezint puterea de a conduce politicile financiare i operaionale (de
exploatare) ale unei alte ntreprinderi sau activiti cu scop lucrativ, astfel nct s se obin
avantaje (profit) din aceasta.
Identificarea cumprtorului este esenial n msura n care evaluarea activelor i datoriilor
la valoarea just se aplic numai n conturile cumprtorului i numai la activele i datoriile
ntreprinderii achiziionate. ntr-adevr, metoda achiziiei este pus n aplicare lund n considerare
punctul de vedere al cumprtorului. Acesta cumpr active nete i contabilizeaz activele
achiziionate, datoriile i datoriile eventuale asumate, inclusiv cele ce nu erau nregistrate nainte de
ctre ntreprinderea achiziionat. Evaluarea activelor i datoriilor cumprtorului nu este afectat
de operaie.
Atunci cnd apar dificulti pentru identificarea cumprtorului, realizarea totui a
identificrii presupune luarea n cont a urmtoarelor situaii:
(i) valoarea just a uneia dintre entiti este n mod evident mai mare dect a celeilalte:
entitatea care are valoarea just mai mare este probabil cumprtorul;
(ii) gruparea este remunerat n disponibiliti, n alte active sau prin schimb de instrumente
de capitaluri proprii: entitatea care remite aceste elemente de remunerare este probabil
cumprtorul;
(iii) una dintre entitile care este parte la grupare are puterea de a numi echipa conductoare
a entitii rezultate din grupare: aceast entitate este probabil cumprtorul;
(iv) dac gruparea este remunerat prin emisiune de instrumente de capitaluri proprii,
entitatea care emite instrumentele este probabil cumprtorul, cu excepia cazului de achiziie
invers.
Identificarea cumprtorului n cazul unei achiziii inverse se face innd cont c acesta este
ntreprinderea juridic controlat, din moment ce el are puterea de a conduce politicile financiare i
4

de exploatare ale societii sale mam, pe plan juridic, pentru a obine avantaje din activitile sale.
O achiziie invers este realizat, n mod frecvent, pentru a obine de o manier indirect o cotare pe
o pia sau un alt avantaj reglementar ca, de exemplu, utilizarea unei licene. Achiziia invers
implic adesea entiti de mrimi diferite, emitentul aciunilor putnd fi o entitate mai mic, dar
deja cotat pe o pia sau deintoare a unei licene.
Atunci cnd o entitate nou este creat pentru a primi, n contrapartida unei emisiuni de
aciuni, titlurile sau activitile a dou entiti grupate, cumprtorul este n acest caz, n mod
obligatoriu, una dintre entitile care se grupeaz i care exista n prealabil i nu noua entitate creat
pentru a opera combinarea.
Data achiziiei, care este i data intrrii n perimetrul de consolidare, este data la care
controlul unei atari entiti este transferat cumprtorului.
b. Estimarea costului unei combinri de ntreprinderi
Costul unei combinri de ntreprinderi reprezint de fapt costul achiziiei. Acesta este
compus din urmtoarele elemente:
valoarea just a activelor cedate cumprtorului, a datoriilor asumate i a
instrumentelor de capital emise de cumprtor n schimbul obinerii controlului
asupra entitilor achiziionate;
costurile directe atribuite combinrii de ntreprinderi.
Activele cedate i datoriile asumate de cumprtor sunt evaluate la valoarea just. Dac
tranzacia este remunerat prin emisiune de aciuni, acestea sunt evaluate la preul de pia la data
schimbului.
Costurile direct atribuibile achiziiei includ onorariile pltite contabililor, evaluatorilor,
consultanilor juridici. Costurile administrative (cum ar fi cele ale departamentului de achiziii) i
celelalte costuri care nu pot fi atribuite direct achiziiei sunt costuri ale perioadei. Costurile
ocazionate de emisiunea de aciuni sunt contabilizate conform IAS 32 (adic sunt deduse din
capitalurile proprii), iar costurile legate de emisiunea de instrumente de datorie afecteaz valoarea
datoriei (conform IAS 29).
n anumite cazuri prevederile contractuale presupun o contraprestaie suplimentar n
funcie de anumite evenimente ulterioare. Valoarea acesteia afecteaz costul de achiziie la data
5

gruprii dac este probabil a fi suportat i dac poate fi evaluat fiabil (standardul revizuit impune
recunoaterea unei datorii evaluate la valoarea just pentru contraprestaia contingent; ajustrile
ulterioare ale acestei datorii vor afecta n majoritatea situaiilor contul de profit i pierdere). Dac
evenimentele ulterioare nu au loc sau valoarea contraprestaiei trebuie modificat, costul de
achiziie va fi ajustat.
Uneori cumprtorul se angajeaz s plteasc sume suplimentare dac titlurile emise
(aciuni sau obligaiuni) pierd din valoare. n acest caz, sumele pltite suplimentar sunt imputate
primei de capital nregistrat cu ocazia emisiunii aciunilor sau afecteaz valoarea datoriei (n cazul
titlurilor de datorie).
Valoarea just a datoriilor asumate de ctre cumprtor este stabilit n momentul
combinrii (la data obinerii controlului).
c. Alocarea costului combinrii de ntreprinderi activelor achiziionate i datoriilor
contingente asumate n momentul achiziiei
Cumprtorul (dobnditorul) recunoate activele, datoriile i datoriile contingente
(dependente de evenimente viitoare) ale ntreprinderii achiziionate numai dac la data achiziiei
acestea ndeplinesc urmtoarele criterii:
un activ, altul dect o imobilizare necorporal, este recunoscut dac este probabil ca
acesta s genereze beneficii viitoare pentru cumprtor, iar valoarea just a activului
poate fi msurat n mod credibil;
datorie, alta dect o datorie contingent, este recunoscut dac este probabil o ieire
de resurse pentru stingerea datoriei, iar valoarea just a datoriei poate fi msurat n
mod credibil;
un activ contingent sau o datorie contingent sunt recunoscute dac valoarea just a
acestora poate fi msurat n mod credibil.
Evaluarea activelor achiziionate i datoriilor identificabile, cu ocazia alocrii costului de
achiziie, se face astfel:
activele necorporale la valoarea estimat;
terenurile i cldirile:

la valoarea de pia (dac urmeaz a fi utilizate);

6

la valoarea realizabil (dac urmeaz s fie vndute);

utilajele i echipamentele:

la valoarea de pia (dac urmeaz a fi utilizate pe termen lung);

la valoarea minim dintre costul de nlocuire i valoarearealizabil

net (dac urmeaz a fi utilizate temporar);

la valoarea realizabil net (dac urmeaz s fie vndute);

titlurile de valoare comercializabile la valoarea just;

titlurile de valoare necomercializabile la valori estimate;
stocurile de materii prime la costul de nlocuire;
stocurile de produse finite i producia n curs de execuie la preulde vnzare, minus
costul de desfacere, plus profitul estimat;
clienii la valoarea actualizat a sumelor de primit;
cheltuielile de nchidere la valoarea actualizat a sumelor de rambursat;
datoriile la valoarea actualizat a sumelor de rambursat pentru a lichida datoria.
Cumprtorul nu trebuie s recunoasc, n momentul achiziiei, provizioane pentru pierderi
viitoare sau pentru cheltuieli cu restructurrile anticipate s se produc dup data achiziiei, acestea
fiind tratate drept cheltuieli ulterioare combinrii de ntreprinderi.

d. Fondul comercial
Fondul comercial reprezint diferena dintre costul de achiziie i valoarea just a prii din
activul net achiziionat de cumprtor.
Contabilizarea n activ se realizeaz la nivelul total al excedentului, chiar dac unele dintre
componentele acestui excedent (numit goodwill) nu constituie prin ele nsele active. ntr-adevr,
fondul comercial, care este msurat ca o mrime rezidual, cuprinde elemente caracterizate astfel:
a) unele dintre ele constituie nucleul fondului comercial (core goodwill sau adevratul
excedent): este vorba despre acel goodwill al ntreprinderii achiziionate luat separat i sinergiile
ateptate ntre ntreprinderea achiziionat i cumprtor, altele dect cele ce trebuie s fie luate n
cont cu ocazia evalurii unor imobilizri necorporale identificabile; fondul comercial (adevratul
goodwill) al ntreprinderii achiziionate luate separat cuprinde, dac este cazul, activele necorporale

achiziionate ce nu ndeplinesc criteriile de identificare n imobilizri necorporale separat de

goodwill, capital uman etc.
b) alte elemente se regsesc n goodwill datorit modului su de calcul, fr ca acest lucru s
reprezinte din punct de vedere conceptual fond comercial: pre de cumprare supraevaluat (caz
puin frecvent) sau active i datorii care nu ar fi constatate la valoarea lor just cu ocazia
identificrii lor separate n bilanul consolidat (de exemplu, activele i datoriile de impozit amnat
sau datorii legate de avantajele personalului) n timp ce preul pltit ine cont de valoarea just a
activelor i datoriilor respective.
Dup contabilizarea iniial, fondul comercial pozitiv nu trebuie amortizat, potrivit IFRS 3.
n schimb, el trebuie s fac obiectul unui test de depreciere nainte de sfritul exerciiului de
achiziie, apoi unor teste anuale sau mai frecvente, n cazul unor indicii privind pierderea de
valoare.
O.M.F.P. 3055 precizeaz c fondul comercial apare, de regul, la consolidare i reprezint
diferena dintre costul de achiziie i valoarea la data tranzaciei, a prii din activele nete
achiziionate de ctre o entitate. n cazul n care fondul comercial este tratat ca un activ, ca urmare a
achiziiei de ctre o entitate a aciunilor altei entiti, se au n vedere urmtoarele prevederi:
fondul comercial se amortizeaz, de regul, n cadrul unei perioade de maximum
cinci ani;
totui, entitile pot s amortizeze fondul comercial n mod sistematic ntr-o perioad
de peste cinci ani, cu condiia ca aceast perioad s nu depeasc durata de
utilizare economic a activului i s fie prezentat i justificat n notele explicative.
n cazul n care fondul comercial achiziionat de ctre o entitate este prezentat n bilan la
imobilizri necorporale, atunci perioada aleas pentru amortizarea acestuia i motivele pentru care a
fost aleas acea perioad trebuie s fie prezentate n notele explicative.

e. Contabilizarea operatiunilor privind achizitia de intreprinderi

Combinarea de ntreprinderi se realizeaz n principal prin metoda achiziiei. n consecin,
n cadrul acestui subcapitol se va trata contabilizarea operaiunilor privind achiziia de ntreprinderi.

nregistrarea n contabilitate a acestor operaiuni se face difereniat, n funcie de forma de achiziie,

care poate fi: prin cumprarea activelor i asumarea datorilor; prin cumprarea de aciuni ale
filialei; prin emiterea de aciuni pentru activul net.
1. n cazul achiziiei prin cumprarea activelor i asumarea datoriilor, nregistrrile n
contabilitate sunt urmtoarele:
cumprarea activelor identificabile, achitate prin contul de la banc:
Active identificabile = 512 Conturi curente la bnci
asumarea datoriilor identificabile:

2071 Fond comercial pozitiv = % Conturi din clasa 4 Datorii identificabile

462x Interesul minoritar
2. n cazul achiziiei prin cumprarea de aciuni ale filialei, nregistrrile n contabilitate sunt
urmtoarele:
nregistrarea costului de achiziie a aciunilor cumprate:
261 Titluri de participare = 512 Conturi curente la bnci
nregistrarea fondului comercial pozitiv, ulterior achiziiei:

2071 Fond comercial pozitiv = 261 Titluri de participare

3. n cazul achiziiei prin emiterea de aciuni pentru activul net,nregistrrile n contabilitate
sunt urmtoarele:
nregistrarea emiterii de aciuni:
456 Decontri cu asociaii privind = 1012 Capital subscris vrsat capitalul

 nregistrarea aportului la capitalul social majorat:

Active identificabile = 456 Decontri cu asociaii privind capitalul
asumarea datoriilor identificabile:

2071 Fond comercial pozitiv = Conturi din clasa 4 Datorii identificabile

10

2. STUDIU DE CAZ
La 01.09.2013 societatea ALFA a achiziionat 75% din aciunile societii BETA la un cost
de 600.000 lei. La data achiziiei, bilanul societilor ALFA i BETA, se prezint astfel:
Elemente

Societatea

Societatea

Societatea

ALFA

BETA

BETA

-valori istorice-

-valori juste-

Imobilizri necorporale

108.000

152.000

292.000

Imobilizri corporale

200.000

74.000

70.000

1.000.000

40.000

380.000

330.000

278.000

100.000

300.000

300.000

28.000

180.000

100.000

100.000

TOTAL ACTIV

1.588.000

996.000

1.106.000

Capitaluri proprii

800.000

580.000

640.000

Provizioane pentru riscuri i cheltuieli

188.000

10.000

66.000

6.000

600.000

400.000

400.000

1.588.000

996.000

1.106.000

Alte imobilizri
Stocuri
Creane comercial
Creane de impozit amnat
Disponibil

Datorii de impozit amnat

Alte datorii
TOTAL CAPITALURI PROPRII

Pentru aceast achiziie ALFA a angajat urmtoarele cheltuieli:

onorariile pentru auditarea situaiilor financiare ale societii BETA 80.000 lei

onorariile juridice de achiziie 70.000 lei

onorariile consilierilor 100.000 lei

11

Analiza comparativ a valorilor prezentate evideniaz c evaluarea n valoare just

modific sensibil valoarea elementelor nscrise n bilan. Drept consecin, datoriile de impozit
amnat nu mai exist i, mai mult, se recunosc creane de impozit amnat.
Aa cum am precizat n partea teoretic, metoda achiziiei implic parcurgerea urmtoarelor
etape :
1. identificare cumprtorului
2. determinarea costului gruprii
3. alocarea costului gruprii ntre activele i datoriile achiziionate (inclusiv datoriile
contingente) la data gruprii.

Identificarea cumprtorului
IFRS 3 pleac de la premisa c n orice grupare de ntreprinderi exist un cumprtor, adic
o entitate care obine contrulul asupra celeilalte entiti. n cazul nostru cumprtorul se identific
cu societatea ALFA.

Calculul costului de achiziie

Costul de achiziie este suma agregat a valorilor juste ale activelor a valorilor juste ale
activelor cedate, datoriilor asumate i instrumentelor de capital emise de ctre cumprtor n
schimbul controlului plus orice costuri direct atribuibile gruprii.
Costurile direct atribuibile achiziiei includ onorariile pltile contabililor, evaluatorilor,
consultanilor juridici. Costurile administrative (cum ar fi cele ale departamentului de achiziii) i
celelalte costuri care nu pot fi atribuite direct achiziiei sunt cheltuieli ale perioadei.

12

Costul de achiziie al societii BETA:

Element

Valoare (lei)

Preul de achiziie

600.000

Onorariul auditorului

80.000

Onorarii juridice

75.000

Onorariile consilierilor

100.000

TOTAL

855.000

Alocarea costului de achiziiei activelor i datoriilor achiziionate

La data achiziiei, cumprtorul va aloca costul gruprii asupra valorilor juste ale activelor,
datoriilor i datoriilor contingente identificabile. IFRS 3 interzice cumprtorului s recunoasc la
data gruprii o datorie pentru pierderi viitoare i alte costuri estimate a fi suportate.
Activul net contabil la data achiziiei, evaluat la valoare just, este:
valoarea total a activelor

1.106.000

provizioane pentru riscuri i cheltuieli

alte datori

66.000
400.000
640.000

La data achiziiei societatea ALFA recunoate n situaiile sale individuale aciunile

societii BETA ca active financiare i sunt contabilizate la cost, nregistrarea fiind:
261

Aciuni deinute la entitile afiliate

5121

600.000

Conturi la bnci n lei

Tratamentul contabil al diferenei din achiziie

Fondul comercial se determin ca diferen ntre costul de achiziie al titlurilor i cota parte
ce revine cumprtorului n valoarea just a activelor, datoriilor i datoriilor eventuale achiziionate,
astfel:
13

Societatea ALFA a pltit 855.000 lei pentru a obine 75% din activul net contabil al
societii BETA, ceea ce reprezint
75% x 640.000 = 480.000 lei
Diferena ntre costul de achiziie i cota parte n valoarea just a activului net al societii
BETA (855.000 480.000 = 375.000 lei) reprezint un fond comercial i se nscrie n activul
bilanului consolidat al grupului ALFA.

Pentru ntocmirea bilanului consolidat n momentul achiziiei se procedeaz astfel:

preluarea posturilor din bilanul societii ALFA

1.588.000

1.588.000

108.000 Imobilizri necorporale

Capitaluri proprii

800.000

200.000 Imobilizri corporale

Provizioane pentru riscuri i cheltuieli

188.000

Alte datorii

600.000

1.000.000 Alte imobilizri

100.000 Creane comerciale
180.000 Disponibil

preluarea posturilor din bilanul ajustat al societii BETA

1.106.000

292.000 Imobilizri necorporale

70.000 Imobilizri corporale

1.106.000

Capitaluri proprii
Provizioane

pentru

640.000
riscuri

66.000

cheltuieli
38.000 Alte imobilizri

Alte datorii

278.000 Stocuri
300.000 Creane comerciale
28.000 Creane de impozit amnate
100.000 Disponibil

14

400.000

partajul capitalurilor proprii ajustate ale societii BETA ntre societatea-mam i

minoritari:
Elemente

Valoare

Capitaluri proprii

75% - partea ce
revine societii
ALFA
480.000

640.000

25% - partea ce
revine minoritarilor
160.000

Partea ce revine societii-mam se elimin n contrapartid cu titlurile BETA deinute de

societatea ALFA. Deoarece costul de achiziie al titlurilor BETA este mai mare dect cota-parte din
activul net al societii evaluat la valoarea just achiziionat de ALFA, n bilanul consolidat este
recunoscut o imobilizare necorporal, fondul comercial.

Fond comercial = 855.000 75% x 640.000 = 375.000 lei

Aciuni deinute la entitile afiliate

855.000

Capitaluri proprii

480.000

Fond comercial

375.000

Partea din activul net n valori juste al societii BETA ce revine minoritarilor va fi
prezentat la interese minoritare n capitalurile proprii consolidate.

Capitaluri proprii

Interese minoritare alte capitaluri proprii 160.000

n consecin, achiziia societii BETA se regsete n bilanul consolidat al grupului

ALFA astfel:

15

Elemente

Fond comercial
Imobilizri necorporale
Imobilizri corporale
Alte imobilizri
Stocuri
Creane comercial
Creane de impozit amnat
Disponibil
TOTAL ACTIV
Capitaluri proprii
Interese minoritare
Provizioane pentru riscuri i cheltuieli
Alte datorii
TOTAL CAPITALURI PROPRII

Societatea
ALFA

Societatea
BETA

108.000
200.000
1.000.000
100.000
180.000
1.588.000
800.000

292.000
70.000
38.000
278.000
300.000
28.000
100.000
1.106.000
640.000

188.000
600.000
1.588.000

66.000
400.000
1.106.000

Bilan
consolidat
dup
operaia de
grupare
375.000
400.000
2.700.000
180.050
278.000
400.000
28.000
280.000
2.214.000
800.000
160.000
254.000
1.000.000
2.214.000

SCENARIUL FOND COMERCIAL NEGATIV

n vederea exemplificrii unei situaii care, prin combinare de ntreprinderi rezult un fond
comercial negativ, am considerat ipoteza c societatea ALFA a achiziionat, la data de 01.09.2013,
cele 75% din aciunile societii BETA la un cost de 400.000 lei fr alte cheltuieli suplimentare.
i n acest caz titlurile BETA sunt contabilizate n bilanul ALFA la cost:
261

Aciuni deinute la entitile afiliate

5121

400.000

Conturi la bnci n lei

Activele, datoriile i capitalurile proprii ale societii BETA sunt preluate n bilanul
consolidat.
16

Fondul comercial se determin astfel:

Capitaluri proprii BETA: 64.000 x 75%=

480.000

(-) Costul de achiziie al titlurilor BETA

400.000

(=) Fond comercial negativ

80.000

Partajul capitalurilor proprii ale societii BETA:

Elemente

Valoare

Capitaluri proprii

75% - partea ce
revine societii
ALFA
480.000

640.000

25% - partea ce
revine minoritarilor
160.000

Eliminarea titlurilor BETA n contrapartid cu partea ce i revine societii ALFA din capitalurile
proprii ale societii achiziionate i recunoaterea fondului comercial negativ ca venit:
Capitaluri proprii

480.000

Aciuni deinute la entitile afiliate

400.000

Venit din fond comercial negativ

80.000

Recunoaterea intereselor minoritare:

Capitaluri proprii

Interese minoritare alte capitaluri proprii 160.000

17

BIBLIOGRAFIE

1. TOMA, Marin, Initiere in auditul situatiilor financiare, Ed. CECCAR, Bucuresti, 2009
2. RISTEA, Mihai, DUMITRU, Corina, Cotabilitatea aprofundata, http://www.bibliotecadigitala.ase.ro
3. OMFP nr. 3055/2009
4. Standardul International de Raportare Financiara IFRS 3
5. Girbin, M.M., Bunea, .(2008), Sinteze, studii de caz i teste gril privind aplicarea IAS
(revizuite)-IFRS, vol. 3, Editura CECCAR, Bucureti 5. Legea nr. 31/1990 privind
societile comerciale
6. http://anale.feaa.uaic.ro/anale/resurse/07_Scortescu_FI__Metode_de_contabilizare_a_combi
narilor_de_afaceri.pdf
7. www.ectap.ro/articole/111.pdf
8. www.ectap.ro/articole/52.pdf
9. www.iasb.org

18