ANALIZA COMPANIEI

S.C. OMV PETROM S.A.

PROIECT REALIZAT DE: TRIFU ANDREEA

MIHAI LEONARD
TUDORACHE ANDREEA
NUTA DRAGOS
GRUPA:

644

Date generale despre societatea OMV-PETROM SA

COD CAEN: 061

TIPUL DE ACTIVITATE: extractia petrolului brut
COD UNIC DE INREGISTRARE:

RO1590082

NR. REGISTRUL COMERTULUI:

J40/8302/1997

ANUL INFIINTARI:
ADRESA:

1993

Strada Coralilor nr.22, sector 1, Bucuresti

COD POSTAL: 13329

PRODUSE/SERVICII:

Exploatarea,productia si rafinarea gazelor naturale si a petrolului

Furnizarea gazelor naturale catre utilizatorii finali, care sunt client industriali sau
comerciali, termocentrale etc.
Producerea de combustibil pentru avioane
Producerea a 4 tipuri de carburanti: benzina, benzina top premium, euro diesel si
top euro diesel
Producerea unei game de 15 tipuri de lubrifianti de la uleiuri multigrid sau
monograd la uleiuri hidraulice sau de transmisie

Capitolul I: Analiza Cheltuielilor

=milioane RON=

sursa:www.bvb.ro

NR. INDICATORI
CRT

SIMBOL
INDICATOR

2011

2012

2013

1
2
3
4

CA
A
MF
VI=MF-I+E

16565,465
2084,33
20529,025
16039,525

19122,51
1935,83
24991,75
20767,26

18087,52
2238,87
27232,04
22932,56

I
E
cc=A/MF

4824,49
334,99
10,15%

4513,69
399,20
7.78%

4902,94
603,460
8.22%

Ns

22052

20508

19016

Cs
sac=Cs/Ncs
Wca=CA/Nsc
cs=Cs/CA

1800,14
0,0816
0,7512
(75,12%)
0,1086

2037,83
0,0993
0,93280
(93,28%)
0,1065

2030,44
0,1067
0,9511
(95,11%)
0,1122

AC

7816,033
2637,25

4619,24
3210,93

4431,19
1786,21

pcd

16,33%

9,8%

9,6%

kc=/AC * 100

33,72%

69,51%

40,30%

Sd= * pcd
Ca1000 lei

430,66
125,8

314,67
101,2

171,4761
123,70

Cs1000 lei

108,6

106,4

112,1

Cd1000 lei

25,9

16,6

9,4

5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16

17
18

19
20

Cifra de afaceri
Amortizarea
Mijloacele fixe
Valoarea de intrare a
mijloacelor fixe
Intrari de mijloace fixe
Iesiri e mijloace fixe
Cota medie de
amortizare
Numarul mediu de
salariati
Cheltuielile salariale
Salariul mediu anual
Productivitatea medie
anuala a muncii
Cheltuieli salariale la 1
leu cifra de afaceri
Active circulante
Imprumuturi purtatoare
de dobanzi
Procentul mediu de
dobanda
Cota medie de
acoperire a activelor
circulante prin credite
contractate
Suma dobanzilor
Cheltuielile cu
amortizarea la 1000 lei
CA
Cheltuielile cu salariile
la 1000 lei CA
Cheltuielile cu
dobanzile la 1000 lei
CA

Pentru perioada 2011-2012

1.1

Analiza cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei Cifra de Afaceri

CA1000 lei =A/CA * 1000=MF*cc/CA * 1000=(VI+I-E)* cc/CA * 1000

Modelul de analiza:
CA1000 lei

1.Ca

2.1.1 VI
2.A

2.1 MF

2.1.2. I

2.2 cc

2.1.3 E

CA1000 lei = A2013/CA2013 * 1000 A2012/CA2012 * 1000

CA1000 lei = 101,2 125,8 =
CA1000 lei = -24,6 milioane lei
1.Influenta modificarii Cifrei de Afaceri asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de
afaceri:
CAca1000 lei = A2012/CA2013 * 1000 A2012/CA2012 * 1000
CAca1000 lei = 109,05 125,8 =
CAca1000 lei = -16,75 milioane lei
2.Influenta modificarii amortizarii asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAa1000 lei = A2013/CA2013 * 1000 A2012/CA2013 * 1000=
CAa1000 lei = 101,2 109,05 =
CAa1000 lei = -7,85 milioane lei
2.1 Influenta modificarii mijloacelor fixe asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei
cifra de afaceri:
CAmf1000 lei = [(MF2013-MF2012)*cc2012/CA2013] * 1000=
CAmf1000 lei = [(24881,75-20529,025) * 0,1015/19112,51] * 1000=
CAmf1000 lei = (4352,725 * 0,1015/19112,51) * 1000=

CAmf1000 lei = +23,11 milioane lei

2.1.1. Influenta modificarii valorii de intrare a mijloacelor fixe asupra cheltuielilor
cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAvi1000 lei = [(Vi2013-Vi2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAvi1000 lei = [(20767,26-16039,54) * 0,1015/19112,51] * 1000=
CAvi1000 lei = (4127,735 * 0,1015/19112,51) * 1000=
CAvi1000 lei = +25,1 milioane lei
2.1.2.Influenta modificarii intrarilor de mijloace fixe asupra cheltuielilor cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAi1000 lei = [(I2013-I2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAi1000 lei = [(4513,69-4824,49) * 0,1015/19112,51] * 1000=
CAi1000 lei = (-310,8 * 0,1015/19112,51) * 1000=
CAi1000 lei = -1,65 milioane lei
2.1.3 Influenta modificarii iesirilor de mijloace fixe asupra cheltuielilor cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAe1000 lei = [(E2013-E2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAe1000 lei = [(399,2-334,99) 0,1015/19112,51] * 1000=
CAe1000 lei = (64,24* 0,1015/19112,51) * 1000=
CAe1000 lei = +0,35 milioane lei
2.2 Influenta cotei medii de amortizare asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei
cifra de afaceri:
CAcc1000 lei = [MF2013 * (cc2013 - cc2012)]/CA2013 * 1000=
CAcc1000 lei = [24881,75 * (0,0788-0,105)/19112,51] * 1000=
CAcc1000 lei = (24881,75 * 0,0237/19112,51) * 1000=
CAcc1000 lei = -30,96 milioane lei

INTERPRETARE:
La nivelul societatii, se remarca o reducere a cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de
afaceri cu 24,6 milioane lei in perioada curenta fata de perioada de baza. Aceasta s-a datorat in
principal, modificarii cifrei de afaceri in sensul cresterii acesteia cu 15,37% fapt ce a generat
diminuarea cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 16,65 milioane lei. De
asemenea, reducerea amortizarii a contribuit prin scaderea acestora, la diminuarea cheltuielilor
cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 7,85 milioane lei. Astfel putem afirma ca atat
modificarea cifrei de afaceri, cat si a amortizarii exercita o influenta favorabila la nivelul
companiei, crescandu-I eficienta.
Micsorarea amortizarii cu 7,13% s-a datorat cresterii valorii mijloacelor fixe cu 4352,725
milioane lei, fapt ce a determinat cresterea cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri
cu 23,11 milioane lei.In acest sens, elementele componente ale mijloacelor fixe au avut acelasi
impact asupra modificarii cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri astfel, valoarea
de intrare exercita o influenta nefavorabila,iar valoarea intrarilor si a iesirilor una favorabila.
La reducerea amortizarii au contribuit si modificarea, in sensul diminuarii a cotei medii de
amortizare cu 2,37%, ceea ce a provocat micsorarea cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra
de afaceri cu 30,96 milioane lei.

1.2

Analiza cheltuielilor salariale

Cs=Ncs * sca = Ncs * CA/ Ncs * Cs/CA = Ncs * Wca * cs

Modelul de analiza:
Cs

1. Ncs
2. sca

2.1 Wca

I Wca > I sca

2.2 cs

Cs = Cs 2013 Cs 2012 = 2037,83-1800,14 =

Cs = 237,69 milioane lei

1.Influenta modificarii numarului mediu de salariati asupra cheltuielilor salariale.

CsNcs = (Ncs2013- Ncs2012) * sca2012 =

CsNcs = (20508-22052) * 0,0816 =
CsNcs = -125,9904 milioane lei
2.Influenta modificarii salariului mediu annual asupra cheltuielilor salariale:
Cssca = Ncs2013 * (sca2013 - sca2012) =
Cssca = 20508 * (0,0993 0,0816) =
Cssca = 20508 * 0,0177 =
Cssca = +363,69 milioane lei
2.1 Influenta modificarii productivitatii medii anuale a muncii asupra cheltuielilor
salariale
CsWca = Ncs2013 * (Wca2013 - Wca2012) * cs =
CsWca = 20508 * (0,9328 0,7512) * 0,1086 =
CsWca = 20508 * 0,1816 * 0,1086 =
CsWca = +404,45 milioane lei
2.2 Influenta modificarii salariale la 1 leu cifra de afaceri asupra cheltuielilor salariale:
Cscs = Ncs2013 * Wca2013 * (cs2013 - cs2012) =
Cscs = 20508 * 0,9328 * (0,1065 0,1086) =
Cscs = 20508 * 0,9328 * 0,0021 =
Cscs = -40,77 milioane lei
INTERPRETARE:
Se remarca cresterea cheltuielilor salariale cu 237,69 milioane lei in perioada curenta fata de
perioada de baza. Acest fapt a avut un impact nefavorabil la nivelul companiei, scazandu-I
eficienta. La aceasta au contribuit, reducerea numarului mediu de salariati cu 1544, provocand
reducerea cheltuielilor salariale cu aproximativ 126 milioane lei. De asemenea influenta
modificarii salariului mediu anual, in sensul cresterii cu 0,0177 milioane lei a determinat
cresterea cheltuielilor salariale cu 363,68 milioane lei.
Productivitatea medie anuala prin majorarea sa cu 0,1816, a generat cresterea cheltuielilor
salariale cu 404,45 milioane lei. De asemenea, cheltuielile salariale la 1 leu cifra de afaceri, prin

modificarea lor, in sensul descresterii cu 0,0021 milioane lei, a provocat diminuarea cheltuielilor
salariale cu 40,77 milioane lei.
1.3

Analiza cheltuielilor salariale la 1000 lei Cifra de Afaceri

Cs1000 lei = Cs/CA * 1000 = sca /Wca * 1000

Modelul de analiza:
Cs1000 lei

1.Wca
2. sca

Cs1000 lei = sca2013 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2012 * 1000 = 106,4 108,6 =
Cs1000 lei = -2,2 milioane lei
1.Influenta modificarii productivitatii medii a munci asupra cheltuielilor salariale la 1000 lei
cifra de afaceri:
Cs1000 leiWca = sca2012 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2012 * 1000 =
Cs1000 leiWca = 87,4 108,6 =
Cs1000 leiWca = -21,2 milioane lei
2.Influenta modificarii salariului mediu anual asupra cheltuielilor salariale la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cs1000 leisca = sca2013 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2013 * 1000 =
Cs1000 leisca = 106,4 87,4 =
Cs1000 leisca = +19 milioane lei
INTERPRETARE:
La nivelul intreprinderii se remarca o diminuare a cheltuielilor cu salariile la 1000 lei cifra de
afaceri cu 2,2 milioane lei. Aceasta reducere a fost provocata de cresterea productivitatii medii
anuale cu 0,1816 si a cresterii salariului mediu anual cu 0,0177 milioane lei.
Cresterea productivitatii mediei anuale a determinat reducerea cheltuielilor cu salariile la 1000 de
lei cifra de afaceri cu 21,2 milioane lei, iar salariul mediu anual a provocat o crestere a acestora
cu 19 milioane lei.

1.4

Analiza cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei Cifra de Afaceri

Cd1000 lei = Sd/CA * 1000 = [(AC * kc * pcd)/1002]/CA * 1000

Modelul de analiza:
Cd1000 lei

1. CA
2 Sd

2.1 AC
2.2 kc
2.3 pcd

Cd1000 lei = Sd2013/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2012 * 1000 = 16,6 25,9 =

Cd1000 lei = -9,3 milioane lei
1.Influenta modificarii cifrei de afaceri asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leiCA = Sd2012/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2012 * 1000 = 22,5 25,9 =
Cd1000 leiCA = -3,4 milioane lei
2.Influenta modificarii sumei dobanzilor asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leiSd = Sd2013/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2013 * 1000 =16,6 22,5 =
Cd1000 leiSd = -5,9 milioane lei
2.1 Influenta modificarii activelor circulante asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei
cifra de afaceri:
Cd1000 leiAC =[((AC2013-AC2012)* kc2012 * pcd2012))/1002]/CA2012 * 1000 =
Cd1000 leiAC = (-3196,79 * 0,3372 * 0,1633)/19112,51 * 1000 =
Cd1000 leiAC = -9,2 milioane lei

2.2 Influenta modificarii cotei medii de participare a creditelor la acoperirea activelor

circulante asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri:
Cd1000 leikc =[AC2013 * (kc2013 - kc2012) * pcd2012/1002]/CA2012 * 1000 =

 Cd1000 leikc =(4619,24 * 0,3579 * 0,1633)/19112,51 * 1000 =

Cd1000 leikc = +14,1 milioane lei
2.3 Influenta modificarii procentului dobanzilor asupra cheltuielilor la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leipc = [AC2013 * kc2013 * (pcd2013 - pcd2012)/1002]/CA2012 * 1000 =
Cd1000 leipc = (4619,24 * 0,6951 * 0,0653)/19112,51 * 1000 =
Cd1000 leipc = -10,8 milioane lei
INTERPRETARE:
Societatea inregistreaza o reducere a cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 9,3
milioane lei. Aceasta s-a datorat in prima faza modificarii cifrei de afaceri cu 15,37% si a sumei
dobanzilor cu 115,69 milioane lei. Aceasta crestere a cifrei de afaceri a generat micsorarea
cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 3,4 milioane lei. Simultan suma
dobanzilor a contribuit la diminuarea cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 5,9
milioane lei. In acest sens, relevante sunt si influentele exercitate de elementele componente ale
sumei dobanzilor si anume:activele circulante care prin reducerea lor cu 3196,79 milioane lei a
determinat scaderea cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 9,2 milioane lei;cota
de acoperire a activelor circulante din creditele contractate a crescut cu 35,79 % , fapt ce a
condus la majorarea cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 14,8 milioane
lei;procentul mediu de dobanda a scazut cu 6,53 %, fapt ce a determinat micsorarea cheltuielilor
cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 10,8 milioane lei.

Pentru perioada 2012-2013

2.1 Analiza cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei Cifra de Afaceri

CA1000 lei =A/CA * 1000=MF*cc/CA * 1000=(VI+I-E)* cc/CA * 1000

Modelul de analiza:
CA1000 lei

1.Ca

2.1.1 VI
2.A

2.1 MF
2.2 cc

2.1.2. I
2.1.3 E

CA1000 lei = A2013/CA2013 * 1000 A2012/CA2012 * 1000

CA1000 lei = 2238,87/18087,52 * 1000 1935,83/19122,51 * 1000
CA1000 lei = 123,7 101,2 =
CA1000 lei = +22,5 milioane lei
1.Influenta modificarii Cifrei de Afaceri asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de
afaceri:
CAca1000 lei = A2012/CA2013 * 1000 A2012/CA2012 * 1000
CAca1000 lei = 1935,83/18087,52 * 1000 101,2 = 107-101,2=
CAca1000 lei = +5,8 milioane lei
2.Influenta modificarii amortizarii asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAa1000 lei = A2013/CA2013 * 1000 A2012/CA2013 * 1000=
CAa1000 lei = 123,70 107 =
CAa1000 lei = +16,70 milioane lei
2.1 Influenta modificarii mijloacelor fixe asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei
cifra de afaceri:
CAmf1000 lei = [(MF2013-MF2012)*cc2012/CA2013] * 1000=
CAmf1000 lei = [(27232,04-24881,75) * 0,0778/18087,52] * 1000=
CAmf1000 lei = (2350,29 * 0,0778/18087,52) * 1000=
CAmf1000 lei = +10,1 milioane lei

2.1.1. Influenta modificarii valorii de intrare a mijloacelor fixe asupra cheltuielilor

cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAvi1000 lei = [(Vi2013-Vi2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAvi1000 lei = [(22932,56-20767,26) * 0,0778/18087,52] * 1000=
CAvi1000 lei = (2165,3 * 0,0778/18087,52)* 1000=

CAvi1000 lei = +9,3 milioane lei

2.1.2.Influenta modificarii intrarilor de mijloace fixe asupra cheltuielilor cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAi1000 lei = [(I2013-I2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAi1000 lei = [(4902,94-4513,69) * 0,0778/18087,52] * 1000=
CAi1000 lei = (389,25 * 0,0778/18087,52) * 1000=
CAi1000 lei = +1,6 milioane lei
2.1.3 Influenta modificarii iesirilor de mijloace fixe asupra cheltuielilor cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri:
CAe1000 lei = [(E2013-E2012) * cc2012/CA2013] * 1000=
CAe1000 lei = [(-603,46-399,2) * 0,0778/18087,52] * 1000=
CAe1000 lei = (204,26* 0,0778/18087,52) * 1000=
CAe1000 lei = -0,8 milioane lei
2.2 Influenta cotei medii de amortizare asupra cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei
cifra de afaceri:
CAcc1000 lei = [MF2013 * (cc2013 - cc2012)]/CA2013 * 1000=
CAcc1000 lei = [27232,04 * (0,0822-0,0788)/18087,52] * 1000=
CAcc1000 lei = (27232,04 * 0,004/18087,52) * 1000=
CAcc1000 lei = + 6 milioane lei

INTERPRETARE:
Se remarca o crestere a cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 22,5 milioane
lei. Aceasta majorare se datoreaza in principal diminuarii cifrei de afaceri cu 5,42% si a cresterii
cheltuielilor cu amortizarea cu 15,65%.

Scaderea cifrei de afaceri cu 1034,99 milioane lei a influentat nefavorabil compania scazandu-i
eficienta si totodata majorand cheltuielile cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 5,8
milioane lei.
In ceea ce priveste cheltuielile cu amortizarea se remarca o crestere a acestora cu 15,65% ceea ce
determina si o majorare a cheltuielilor cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 16,7
milioane lei. Aceasta modificare a amortizarilor a fost influentata atat de cresterea valorii
mijloacelor fixe cu 2350,29 milioane lei, cat si de cea a cotei medii de amortizare cu 0,004
milioane lei.
Ca urmare a modificarii valorii mijloacelor fixe, cheltuielile cu amortizarea la 1000 lei cifra de
afaceri au crescut cu 10,1 milioane lei. Majorarea valorii mijloacelor fixe a fost datorata cresterii
valorii de intrare a mijloacelor fixe cu 2165,3 milioane lei(a determinat o crestere a cheltuielilor
cu amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri de 9,3 milioane lei), a intrarilor cu 389,25 milioane
lei(a dus o majorare a cheltuielilor la 1000 lei cifra de afaceri de 1,6 milioane lei) si a iesirilor de
mijloace fixe cu 204,26 milioane lei(a exercitat o influenta favorabila diminuand cheltuielile cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri cu 0,8 milioane lei).
Ca urmare a modificarii in sensul cresterii a cotei medii de amortizare cu 5,65%, cheltuielile cu
amortizarea la 1000 lei cifra de afaceri au crescut cu 6 milioane lei.
2.2

Analiza cheltuielilor salariale

Cs=Ncs * sca = Ncs * CA/ Ncs * Cs/CA = Ncs * Wca * cs

Modelul de analiza:
Cs

1. Ncs
2. sca

2.1 Wca

I Wca > I sca

2.2 cs

Cs = Cs 2013 Cs 2012 = 2030,44-2037,83=

Cs = -7,39 milioane lei
1.Influenta modificarii numarului mediu de salariati asupra cheltuielilor salariale.
CsNcs = (Ncs2013- Ncs2012) * sca2012 =
CsNcs = (19016-20508) * 0,0993=
CsNcs = -148,15 milioane lei

2.Influenta modificarii salariului mediu annual asupra cheltuielilor salariale:

Cssca = Ncs2013 * (sca2013 - sca2012) =
Cssca = 19016 * (0,1067 0,0993) =
Cssca = 19016 * 0,0074 =
Cssca = +140,71 milioane lei
2.1 Influenta modificarii productivitatii medii anuale a muncii asupra cheltuielilor
salariale
CsWca = Ncs2013 * (Wca2013 - Wca2012) * cs =
CsWca = 19016 * (0,9511-0,9328) * 0,1065 =
CsWca = 19016 * 0,0183 * 0,1065 =
CsWca = +37,0612 milioane lei
2.2 Influenta modificarii salariale la 1 leu cifra de afaceri asupra cheltuielilor salariale:
Cscs = Ncs2013 * Wca2013 * (cs2013 - cs2012) =
Cscs = 19016 * 0,9511 * (0,1122 0,1065) =
Cscs = 19016 * 0,9511 * 0,0057 =
Cscs = +103,09 milioane lei
INTERPRETARE:
Se remarca o diminuare a cheltuielilor salariale cu 7,39 milioane lei in perioada curenta fata de
perioada de baza. Aceasta s-a datorat modificarii in sensul descresterii a numarului mediu de
salariati cu 1492 si majorarii salariului mediu anual cu 0,0074 milioane lei.
Ca urmare a reducerii numarului mediu de salariati cu 7,28%, cheltuielile salariale au scazut cu
148,15 milioane lei, exercitand o influenta favorabila si implicit o crestere a eficientei.
Majorarea salariului anual mediu cu 0,0074 milioane lei, a determinat cresterea cheltuielilor
salariale cu 140,71 milioane lei. Modificarea salariului annual s-a datorat cresterii productivitatii
anuale cu 1,96%(a determinat o crestere a cheltuielilor salariale de 37,0612 miliaone lei) si a
cresterii cheltuielilor salariale la 1 leu cifra de afaceri cu 5,35%(a provocat majorarea
cheltuielilor salariale cu 103,9 milioane lei). Aceste cresteri exercita o influenta favorabila.

2.3

Analiza cheltuielilor salariale la 1000 lei Cifra de Afaceri

Cs1000 lei = Cs/CA * 1000 = sca /Wca * 1000

Modelul de analiza:
1.Wca

Cs1000 lei

2. sca

Cs1000 lei = sca2013 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2012 * 1000 = 112,1 106,4 =
Cs1000 lei = +5,7 milioane lei
1.Influenta modificarii productivitatii medii a munci asupra cheltuielilor salariale la 1000 lei
cifra de afaceri:
Cs1000 leiWca = sca2012 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2012 * 1000 =
Cs1000 leiWca = 104,4 106,4 =
Cs1000 leiWca = -2 milioane lei
2.Influenta modificarii salariului mediu anual asupra cheltuielilor salariale la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cs1000 leisca = sca2013 /Wca2013 * 1000 - sca2012 /Wca2013 * 1000 =
Cs1000 leisca = 112,1 104,4
Cs1000 leisca = +7,7 milioane lei
INTERPRETARE:
Se remarca o crestere a cheltuielilor la 1000 lei cifra de afaceri cu 5,7 milioane lei. Aceasta s-a
datorat influentei modificarii productivitatii medii anuale(care a avut un impact favorabil
determinand reducerea cheltuielilor salariale la 1000 lei cifra de afaceri cu 2 milioane lei) si
simultan a salariului mediu anual (care a exercitat o influenta nefavorabila cheltuielilor salariale
la 1000 lei cifra de afaceri crescand cu 7,7 milioane lei).

2.4

Analiza cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei Cifra de Afaceri

Cd1000 lei = Sd/CA * 1000 = [(AC * kc * pcd)/1002]/CA * 1000

Modelul de analiza:
Cd1000 lei

1. CA
2 Sd

2.1 AC
2.2 kc
2.3 pcd

Cd1000 lei = Sd2013/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2012 * 1000 = 171,4761/18087,52 * 1000

314,67/19122,51 = 9,4 16,6 =
Cd1000 lei = -7,2 milioane lei
1.Influenta modificarii cifrei de afaceri asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leiCA = Sd2012/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2012 * 1000 = 314,67/18087,52 * 1000 16,6 =
Cd1000 leiCA = +0,9 milioane lei
2.Influenta modificarii sumei dobanzilor asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leiSd = Sd2013/CA2013 * 1000 - Sd2012/CA2013 * 1000 = 9,4 17,5 =
Cd1000 leiSd = -8,1 milioane lei
2.1 Influenta modificarii activelor circulante asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei
cifra de afaceri:
Cd1000 leiAC =[((AC2013-AC2012)* kc2012 * pcd2012))/1002]/CA2012 * 1000 =
Cd1000 leiAC = [(4431,19-4619,24) * 0,6951 * 0,098]/18087,52 * 1000 =
Cd1000 leiAC = (-188,05 * 0,6951 * 0,098)/18087,52 * 1000 =
Cd1000 leiAC = -0,7 milioane lei
2.2 Influenta modificarii cotei medii de participare a creditelor la acoperirea activelor
circulante asupra cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri:
Cd1000 leikc =[AC2013 * (kc2013 - kc2012) * pcd2012/1002]/CA2012 * 1000 =
Cd1000 leikc =[4431,19 * (40,3%-69,51%) * 9,8%/1002]/18087,52 * 1000 =

 Cd1000 leikc = (4431,19 * 29,21% *9,8%/1002)/18087,52 * 1000 =

Cd1000 leikc = -7 milioane lei
2.3 Influenta modificarii procentului dobanzilor asupra cheltuielilor la 1000 lei cifra de
afaceri:
Cd1000 leipc = [AC2013 * kc2013 * (pcd2013 - pcd2012)/1002]/CA2012 * 1000 =
Cd1000 leipc = [4431,19 * 40,3% * (9,6%-9,8%)/1002]/18087,52 * 1000 =
Cd1000 leipc = (4431,19 * 40,3% * 0,2%)/1002/18087,52 * 1000 =
Cd1000 leipc = -0,4 milioane lei
INTERPRETARE:
Se remarca o diminuare a cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 7,2 milioane
lei, acest lucru avand un impact favorabil asupra companiei sporindu-i eficienta. La aceasta au
contribuit in proportii egale modificarea factorilor de influenta.
Primul factor analizat este cifra de afaceri care prin diminuarea sa cu 5,42%, a determinat
cresterea cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 0,9 milioane lei.
Ca urmare a reducerii sumei dobanzilor cu 54,49%, cheltuielile cu dobanzile la 1000 lei cifra de
afaceri a inregistrat o scadere de 8,1 milioane lei. In acest sens, au contribuit : valoarea activelor
circulante care prin reducerea ei cu 188,05 milioane lei a determinat descresterea cheltuielilor cu
dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 0,7 milioane lei si diminuarea cotei de acoperire a
activelor circulante din creditele contractate cu 29,21 milioane lei a condus la reducerea
cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 7 milioane lei. De asemenea, modificarea
procentului dobanzilor in sensul diminuarii cu 0,2% exercita, ca si ceilalti factori, o influenta
favorabila si conduce la reducerea cheltuielilor cu dobanzile la 1000 lei cifra de afaceri cu 0,4
milioane lei.

Capitolul II- Analiza rentabilitatii firmei

1. Analiza ratei rentabilitatii comerciale

INDICATOR
Cifra de afaceri
Profit net

2011
16183,68
3.729,78

2012
19122,51
3850.61

1.1) Analiza ratei rentabilitatii comerciale in perioada 2011- 2012

2013
18087,52
4839.33

Model de analiza: Rc=

Pr
CA *100=

qp qc
qp

*100

Rc = Rc1 Rc0 = 20,13%- 23,04%= -2,91 %

Rc0 =

3729,78
16183,68

3850,61
Rc1= 19122,51

* 100 = 23,04%

*100 = 20,13%

Se remarca o reducere a rentabilitatii comerciale cu 2.91% in 2012 fata de 2011.

1.2.) Analiza ratei rentabilitatii comerciale in perioada 2012- 2013
Model de analiza : Rc =

Pr
CA *100=

qp qc
qp

*100

Rc = Rc1 Rc0 = 26,75% - 20,13%= 6,62%

3850,61
Rc0= 19122,51

Rc1 =

*100 = 20,13%

4839,33
18.087,52

* 100 = 26,75%

INTERPRETARE:
Se remarca o crestere a rentabilitatii comerciale in 2012 fata de 2013 de 6,62%.
2.Analiza rentabilitatii resurselor consummate
Indicator
Cifra de afaceri neta
Ch din exploatare
Profit aferent CA

2011

2012

2013

22.613,65

19.122,51

18.087,52

11898,58
10715,07

14198,7
4923,81

13001,03
5086,49

2.1 Analiza rentabilitatii resurselor consumate in perioada 2011- 2012

Model analiza: Rrc =

Pr
Ch

* 100 =

qp qc
qc

* 100

Rrc = Rrc1 Rrc0 = 34,67%- 90,35%= - 55,68%

Rrc0 =

10715,07
11898,58

Rrc1 =

4923,81
14198,7

* 100 = 90,35%

* 100 = 34,67%

INTERPRETARE:
Se remarca o reducere a rentabilitatii resurselor consumate cu 55,68% in 2012 fata de 2011.
2.2. Analiza rentabilitatii resurselor consumate in perioada 2012- 2013
Model analiza: Rrc =

Pr
Ch

* 100 =

qp qc
qc

* 100

Rrc = Rrc1 Rrc0 = 39,12%- 34,67%= +4,45%

Rrc0 =

4923,81
14198,7

Rrc1 =

5086,49
13001,03

* 100 = 34,67%

* 100 = 39,12%

INTERPRETARE:
Se remarca o crestere a rentabilitatii resurselor consummate in 2013fata de 2012 cu 4,45% .

3.1. Analiza renatbilitatii financiare in perioada 2011- 2012

Indicator
VT
Pn
At
Kpr
Rf
VT/AT
AT/Kpr
Pn/VT

2011
23049,28
3.758,62
36.488,44
21.076,61
17,83
0,63
1,73
0,16

2012
26446,89
3.946,10
38.144,62
23.405,34
16,85
0,69
1,62
0,14

2013
19150,89
4.839,33
38.894,77
26.164,75
18,49
0,49
1,48
0,25

Model analiza : Rf =

Pn
Kpr

* 100 =

VT
AT

AT
Kpr

Pn
VT

* 100

Rf = Rf1 Rf0 = 16,85% - 17,83% = -0,98%

Rf0 = 17,83%
Rf1 = 16,85%
1)Influenta modificarii variatiei activului total

Rf VT
AT

VT1
=( AT1

VT0
AT0
- AT0 )* Kpr0

Pn0
- VT0 *100 =1,66 %

2)Influenta modificarii multiplicatorului Kpr

Rf AT
Kpr

VT1
AT1 AT0
Pn0

= AT1 *( Kpr1 Kpr0 )* VT0 *100 = -1,21 %

3)Influenta modificarii Pn la 1 leu VT

Rf Pn
VT

VT1
AT1
Pn1 Pn0

= AT1 * Kpr1 *( VT1 VT0 *100 = -1,43%

INTERPRETARE:
Se remarca o reducere a rentabilitatii financiare in 2012 fata de 2011 cu 0.98% lucru general de
modificarea in sensul majorarii intr-un ritm mai rapid a capitalurilor proprii decat cel al
profitului, lucru ce poate fi cauzat de cresterea altor elemente de capital precum rezervele din
reevluare.
La aceasta diminuare au contribuit si elementele de influenta, astfel:
-

modificarea variatiei activului total a determinat o crestere a rentabilitatii financiare de

1.66% in 2012 fata de 2011 avand astfel o influenta favorabila asupra companiei
modificarea multiplicatorului Kpr a avut o influenta negative asupra firmei, el generand
o reducere a rentabilitatii financiare cu 1.21% in 2012 fata de 2011
modificarea profitului net la 1 leu venituri totale a influentat nefavorabil firma acest
indicator producand o diminuare semnificativa a rentabiliatii financiare cu 1.43% in
2012 fata de 2011

3.2. Analiza renatbilitatii financiare in perioada 2012- 2013

Rf = Rf1 Rf0 = 18,49% - 16,85% = 1,64%
Rf0 = 16,85%
Rf1 = 18,49%
1)Influenta modificarii variatiei activului total

Rf VT
AT

VT1
=( AT1

VT0
AT0
- AT0 )* Kpr0

Pn0
- VT0 *100= - 4,53%

2)Influenta modificarii multiplicatorului Kpr

Rf AT
Kpr

VT1
AT1 AT0
Pn0

= AT1 *( Kpr1 Kpr0 )* VT0 *100 = - 0,96%

3)Influenta modificarii profit net la 1 leu venit total

Rf Pn
VT

VT1
AT1
Pn1 Pn0

= AT1 * Kpr1 *( VT1 VT0 *100 = 7,13%

INTERPRETARE:
Se remarca o crestere a rentabilitatii financiare in 2012 fata de 2011 cu 1,64%lucru general de
modificarea in sensul majorarii intr-un ritm mai rapid a profitului decat cel al capitalurilor
proprii .La aceasta diminuare au contribuit si elementele de influenta, astfel:
-

modificarea variatiei activului total a determinat o reducere a rentabilitatii financiare de

4,53% in 2013 fata de 2012 avand astfel o influenta nefavorabila asupra companiei
modificarea multiplicatorului capitalurilor proprii a avut o influenta negativa asupra
firmei, el generand o reducere a rentabilitatii financiare cu 0,96% in 2013 fata de 2012
modificarea profitului net la 1 leu venituri totale a influentat favorabil firma acest
indicator producand o crestere semnificativa a rentabiliatii financiare cu 7,13% in 2013
fata de 2012

4. Analiza rentabilitatii economice

INDICATORI
Cifra de Afaceri
Activ total
Active imobilizate
Active circulante
Rentabilitate comerciala
CA/AI randam act imo
CA/AC vitz de rot a act circ
Profit net
Profit net/active total

2011
16183,68
36.488,44
31.021,51
5.466,93
23,04%
0.5216
2.96
3.758,62
0.103

2012
19122,51
38.144,62
32.719,05
4.619,24
20,13%
0.5844
4.13
0.10345

2013
18087,52
38.894,77
34.460,48
4.431,19
26,75%
0.5248
4.0819
3.946,10
4.839,33
0.1244

4.1. Analiza rentabilitatii economice pentru perioada 2011-2012

Rc
Re=

Pr
AT

* 100=

1
1
+
CA CA
AI AC

* 100

Re = Re1 Re0 = 10.345%- 10.3 = +0.045%

Re0 = 10.3
Re1 = 10.345%
1.Infuenta modificarii randamentului activelor imobilizate
Rc 0

R e CA
AI

1
1
+
CA1 CA 0
AI 1 AC 0

Rc 0
* 100+

1
1
+
CA 0 CA 0
AI 0 AC 0

* 100=

Re-Re0= 11.3%-

10.3 %= +1 %
2.Influenta modificarii vitezei de rotatie a activelor circulante
Rc 0

ReCA
AC

1
1
+
CA1 CA1
AI 1 AC 1

Rc 0
* 100+

1
1
+
CA 1 CA 0
AI 1 AC 0

11.3%=+0.5%
3.Influenta modificarii rentabiliatatii comerciale

* 100=

Re-Re= 11.8%-

ReRc

= Re1-Re=10.345%-11.8%= -1.455%

Se remarca o crestere a rentabilitatii economice de 0.045% in anul 2012 fata de 2011. Acest lucru
a fost datorat influentei modificarilor factorilor de influenta, astfel:
-cresterea randamentului imobilizarilor a condus la majorarea rentabilitatii economice cu 1%,
exercitand astfel o influenta favorabila
-majoararea vitezei de rotatie a activelor ciruculante de la 2.96 la 4.13 a generat modificarea in
sensul cresterii a rentabilitatii economice cu 0.5%, exercitand astfel o influenta favorabila
-diminuarea rentabiltatii comerciale cu 2.91% a exercitat o influenta negative, aceasta reducand
rentabilitatea economica cu 1.455 puncte procentuale.
4.2. Analiza rentabilitatii economice pentru perioada 2012-2013
Pr
AT

Re=

* 100=

Rc
1
1
+
CA CA
AI AC

* 100

Re = Re1 Re0 = 12.44%- 10.3 45 = +2.095%

Re1= 12.44
Re0 = 10.345%
1.Infuenta modificarii randamentului activelor imobilizate
Rc 0

ReCA
AI

1
1
+
CA 1 CA 0
AI 1 AC 0

Rc 0
* 100+

1
1
+
CA 0 CA 0
AI 0 AC 0

* 100=

Re-Re0= 9.37%-

10.345%= - 0.975%
2.Influenta modificarii vitezei de rotatie a activelor circulante

ReCA

0.01%

AC

Rc 0
1
1
+
CA 1 CA 1
AI 1 AC 1

* 100+

Rc 0
1
1
+
CA1 CA 0
AI 1 AC 0

* 100=

Re-Re= 9.36%-9.37%= -

3.Influenta modificarii rentabiliatatii comerciale

ReRc

= Re1-Re= 12.44%-9.36%= +3.08%

Se remarca o crestere a rentabilitatii economice de 2.095% in anul 2013 fata de 2012. Acest lucru
a fost datorat influentei modificarilor factorilor de influenta, astfel:
-diminuarea randamentului imobilizarilor a condus la reducerea rentabilitatii economice cu
0.975%, exercitand astfel o influenta nefavorabila
-micsorarea vitezei de rotatie a activelor ciruculante de la 4.13 la 4.0819 a generat modificarea in
sensul reducerii a rentabilitatii economice cu 0.01%, exercitand astfel o influenta nefavorabila
-cresterea rentabiltatii comerciale cu 6.62% a exercitat o influenta pozitiva semnificativa, aceasta
majorand rentabilitatea economica cu 3.08 puncte procentuale.