Anlisis del Punto de equilibrio

Indica el nivel de operaciones que se requiere cubrir para todos los costos y la
rentabilidad relacionada con diversos niveles de ventas
Punto de equilibrio operativo
Es el nivel que se requiere para cubrir los costos operativos, punto en el que el EBIT = 0.
Es una tcnica analtica utilizada para estudiar la relacin que existe entre lo ingresos por
venta, los costos operativos y las utilidades.
Los costos fijos estn en funcin del tiempo no del volumen de venta y generalmente
son contractuales, por ejemplo la renta es un costo fijo.
Los costos variables cambian de manera directa con las ventas y son una funcin del
volumen, no del tiempo.
Frmulas del punto de equilibrio.

Ingresos en el Punto de equilibrio

Costos fijos ( CF )
Costos varables ( CV )
1
Ventas ( V )

IPE

( CF )
CV
1
V

Calculo del punto de equilibrio para obtener una utilidad determinada

Ingresos en el Punto de equilibrio

Costos fijos ( CF ) +Utilidad U

Costos varables ( CV )
1
Ventas ( V )

( CF )+ U
CV
1
V
Punto de equilibrio operativo mtodo Algebraico
Punto de equilibrio en unidades

Costos fijos ( CF )
Preciopor unidad ( P )Costo variable por unidad ( CV )

IPE

( CF )
PCV

Punto de equilibrio del mes de

Enero

$
3,000.00
1- $ 29.15
$ 33.56

$3,000.0
$
0
3,000.00
1-

$22,839.
0.131 74

0.869

Comprobacin de la ecuacin anterior.

Conceptos
Ingresos pronosticado
Menos: costos variables
(87%)
Utilidad Bruta
Menos costos fijos variables
Ingresos netos

$ 22,839.74
-$ 19,870.57
2,969
3,000
0

Ahora, supongamos que requiere ganar utilidades de 20,000

Aplicando frmula:
$3,000
.00

2000
0 =

$23,00
0.0

$29.
15

0.8686
5

1-

$ 23,000.0
$175,10
0.13135 4.68

$33.
1- 56
Supongamos que la empresa esta vendiendo 800 unidades, lo que me da un precio por
unidad de $41.95 y un costo por unidad de $27.262.

IPE

( CF )
PCV

PE

3000
3000
=
=204.25
41.9527.262 14.688

Unidades

Luego entonces, se tienen que vender mnimo 204.25 unidades para no perder pero
tampoco ganar.

Apalancamiento
Se deriva de la utilizacin de activos o fondos fijos para acrecentar los rendimientos para
los rendimientos para los propietarios de la empresa.
Apalancamiento operativo.
Es la existencia de costos operativos fijos, de tal modo que un cambio de las ventas
produzca ms cuantioso en los ingresos operativos (UAII)
El uso potencial de los costos operativos fijos para acrecentar los efectos de los cambios
en las ventas sobre las ganancias antes de intereses e impuestos de la empresa.
Apalancamiento Financiero
Es la capacidad de utilizacin de los cargos financieros fijos a fin de incrementar los
efectos de los cambios en las utilidades antes de intereses e impuestos e intereses (UAII)
sobre las utilidades por accin (UPA)
E la existencia de lo cotos financieros fijos, tales como intereses, cuando un cambio en
las UAII provoca un cambio ms cuantioso en las utilidades por accin.
El apalancamiento financiero empieza donde termina el apalancamiento operativo. Por
ello el apalancamiento operativo recibe el nombre del primer nivel y el apalancamiento
financiero de segundo nivel.
Anlisis del Punto de equilibrio
Indica el nivel de operaciones que se requiere cubrir para todos los costos y la
rentabilidad relacionada con diversos niveles de ventas

Punto de equilibrio operativo

Es el nivel que se requiere para cubrir los costos operativos, punto en el que el EBIT = 0.
Es una tcnica analtica utilizada para estudiar la relacin que existe entre lo ingresos por
venta, los costos operativos y las utilidades.
Los costos fijos estn en funcin del tiempo no del volumen de venta y generalmente
son contractuales, por ejemplo la renta es un costo fijo.
Los costos variables cambian de manera directa con las ventas y son una funcin del
volumen, no del tiempo.
Frmulas del punto de equilibrio.

Calculo del punto de equilibrio para obtener una utilidad determinada

Punto de equilibrio operativo mtodo Algebraico

Punto de equilibrio del mes de

Enero

Conceptos

Ahora, supongamos que requiere ganar utilidades de 20,000

Supongamos que la empresa esta vendiendo 800 unidades, lo que me da un precio por
unidad de ________________ y un costo por unidad de _________.

Luego entonces, se tienen que vender mnimo _______________ unidades para no perder
pero tampoco ganar.

Apalancamiento
Se deriva de la utilizacin de activos o fondos fijos para acrecentar los rendimientos para
los rendimientos para los propietarios de la empresa.
Apalancamiento operativo.
Es la existencia de costos operativos fijos, de tal modo que un cambio de las ventas
produzca ms cuantioso en los ingresos operativos (UAII)
El uso potencial de los costos operativos fijos para acrecentar los efectos de los cambios
en las ventas sobre las ganancias antes de intereses e impuestos de la empresa.
Apalancamiento Financiero

Es la capacidad de utilizacin de los cargos financieros fijos a fin de incrementar los

efectos de los cambios en las utilidades antes de intereses e impuestos e intereses (UAII)
sobre las utilidades por accin (UPA)
E la existencia de lo cotos financieros fijos, tales como intereses, cuando un cambio en
las UAII provoca un cambio ms cuantioso en las utilidades por accin.
El apalancamiento financiero empieza donde termina el apalancamiento operativo. Por
ello el apalancamiento operativo recibe el nombre del primer nivel y el apalancamiento
financiero de segundo nivel.
Apalancamiento Total.
Es la capacidad de utilizacin de los costos fijos, tanto financieros como de operaciones, a
fin de incrementar el efecto de los cambios en la ventas sobre las utilidades por accin
(UPA).Puede concebirse al apalancamiento total como el efecto de los costos fijos obre la
estructura operativa y financiera de la empresa.

EJERCICIO PARA ENTREGAR AL MARTES

La empresa Alma Feliz tiene vetas de 1000 artculos en un escenario estable, a un
precio de venta de $15 por pieza, tienen un costo variable de $3, y costos fijo de 3,000,
inters por 2000, y dividendos por $2,400, Impuestos al 30%, desea calcules:
a) Punto de equilibrio
b) Apalancamiento
a. GAO
b. GAF
c. GAT
c) Elabora grafica e interpreta.
d) Elabora una proyeccin de cada escenario indicando el movimiento de los costos
fijos y costos variables, de acuerdo al cambio en las ventas, sumando las
diferencias entre el punto de equilibrio y la venta de acuerdo a cada escenario. No
se cambia ni precio, ni costos.
Anlisis volumen compra y apalancamiento

Unidades vendidas
0
20000
40000
50000
60000
80000

Total de costos
variables
$
$
$
$
$
$

16,000.00
32,000.00
40,000.00
48,000.00
64,000.00

100000 $

80,000.00

Costos fijos
$ 60,000.00

Costos totales

Ingresos totales

Ingreso o prdida
de operacin

su precio $ 2