Diplomado en especializacin IFRS / NIIF

NIC 21 EFECTOS DE LAS

VARIACIONES EN LAS
TASAS DE CAMBIO EN
MONEDA EXTRANJERA

Contenido
Seccin 1: Antecedentes
Seccin 2: Objetivos y alcance
Seccin 3: Moneda funcional
Seccin 4: Ahora le toca a Uds
Seccin 5: Metodologa para la traduccin
Seccin 6: Otros casos practicos
Seccin 7: Asuntos relacionados con la consolidacion

Seccin 1
Antecedentes

Visin general del proceso

Empresa
Argentina

Moneda
extranjera Compaa Peruana
(nuevos soles)

Moneda funcional

US
Stock
Exchange
$
Moneda de
presentacin

Moneda funcional
Moneda del entorno econmico
principal en que la entidad opera

Moneda de presentacin
Moneda en la que una entidad
presenta sus Estados Financieros

Moneda extranjera Una moneda diferente a la moneda funcional

Slide 4

Por qu surge la traduccin?

Respuesta a la necesidad de consolidar subsidiarias

operando en distintos pases.

Proporcionar informacin que sea compatible con los

efectos econmicos esperados de un cambio, en un tipo

de cambio sobre los flujos de efectivo y patrimonio de
una empresa.
Diferentes tratamientos dados en los distintos pases.

Slide 5

Un poco de historia NICs

NIC 21 (revisada en 2005) Efectos de Las Variaciones en
los Tipos de Cambio de la Moneda Extranjera

NIC 29 Informacin Financiera en Economas Hiperinflacionarias

NIC 16 Inmuebles, Maquinaria y Equipo
NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medicin

IFRIC 7 Aplicando el enfoque de reestructuracin bajo la NIC 29

Slide 6

Seccin 2
Objetivos y alcance

OBJETIVO
Prescribir como se incorporan en los EEFF de una

entidad, las transacciones en moneda extranjera y los

negocios en el extranjero y,
Como convertir los EEFF a la moneda de presentacin

elegida

OBJETIVO

Prescribe como incorporar en los EEFF de la entidad

Transacciones en moneda extranjera - Contabilidad de las
operaciones en moneda extranjera
US$
M1
M2

CxC
100
CxC
100
Diferencia de cambio

T.C.
2.00
2.50

Soles
200
250
-50

3M

1M

2M

3M

MONEDA DE
TRANSACCION

MONEDA
FUNCIONAL

MONEDA DE
REPORTE

ALCANCE
a)

Contabilizacin de las transacciones y saldos en moneda extranjera

a moneda funcional.

b)

Al convertir los resultados y la situacin financiera de los negocios en

el extranjero que se incluyan en los estados financieros de la
entidad, ya sea por consolidacin, por consolidacin proporcional o
por el mtodo de la participacin; y

c)

Al convertir los resultados y la situacin financiera de la entidad

desde su moneda funcional a moneda de presentacin.

NO SE APLICA:

Contabilidad de coberturas (NIC 39)

Presentacin en el Estado de Flujos de Efectivo (NIC 7)

11

DEFINICIONES
Moneda extranjera:
Cualquier moneda distinta a la moneda funcional de la entidad. XXX
Negocio en el extranjero:
Subsidiaria, asociada, negocio conjunto o sucursal de la entidad que
informa (cuyas actividades se desarrollan en un pas y moneda distintos
a la entidad que informa).
Tasa de cambio:
De cierre: Es el TC de contado a la fecha del balance
De contado: utilizando en las transacciones con entrega inmediata
Diferencia T.C.: Surge por la conversin de una moneda a otra
Moneda de presentacin: En la que se presentan los estados financieros

12

Seccin 3
Moneda funcional

Definicin de moneda funcional

Para US GAAP e IFRS la determinacin de la moneda
funcional es una cuestin de hecho.
Para ambos es la moneda del ambiente econmico principal
en el que opera la entidad pero su determinacin es
diferente.

Slide 14

MONEDA FUNCIONAL
Es la moneda del entorno econmico principal en la
que opera la entidad, que normalmente es aquel en
el que se genera y emplea el efectivo

15

MONEDA FUNCIONAL

CRITERIOS PRIMARIOS

CRITERIOS SECUNDARIOS

CRITERIO COMPLEMENTARIO
NEGOCIO EN EL EXTRANJERO

NIC 21

MONEDA FUNCIONAL

APENDICE A (6) INDICADORES

NO ESTABLECE JERARQUIA

GRAN IMPORTANCIA AL
CRITERIO D ELA GERENCIA

US GAAP
FAS 52

Determinacin de la moneda funcional US GAAP

El FAS 52 incluye en su Apndice A una lista de

factores a ser considerados en la determinacin de
la moneda funcional de una entidad.

No se establece ninguna jerarqua en estos

indicadores.

Otorga gran importancia al criterio de la Gerencia.

SEC Moneda en que se expresan y liquidan

la mayora de transacciones
Slide 18

Determinacin de la moneda funcional - NIIF

La

NIC 21 provee una lista de indicadores

primarios, secundarios y complementarios a ser
considerados en la determinacin de la moneda
funcional de una entidad.

Prioriza los indicadores primarios cuando la

moneda funcional no es obvia.

Slide 19

SFAS 52 - Indicadores para la

determinacin de la moneda funcional

1) Indicadores
del flujo de
caja

2) Precios de
venta

3) Mercado

Moneda local

Moneda de la Matriz

Flujos de caja de los activos y pasivos

de la Subsidiaria son principalmente
en moneda local y no impactan
directamente en los flujos de caja de
la Matriz.

Flujos de caja de los activos y

pasivos de la Subsidiaria tienen
impacto en el corto plazo sobre los
flujos de caja de la Matriz y estn
disponibles para su remesa a la
Matriz.

Los precios de venta de los productos

de la Subsidiaria no son sensibles a
fluctuaciones en los tipos de cambio,
siendo por el contrario determinados
en funcin de la competencia local y
regulaciones
gubernamentales
locales.
Existe un mercado local para los
productos vendidos por la subsidiaria
aunque existan exportaciones a otros
pases.

Los precios de venta son sensibles a

las fluctuaciones de los tipos de
cambio a corto plazo. Por ejemplo,
los precios estn afectados por la
competencia mundial o precios
internacionales.
Las ventas son realizadas en el pas
de origen de la Matriz o los contratos
de venta son efectuados en la
moneda de sta.
Slide 20

SFAS 52 - Indicadores para la determinacin de

la moneda funcional

4) Desembolsos

Moneda local

Moneda de la Matriz

Costos de materia prima,

mano de obra y otros
costos incluidos en los
productos o servicios son
principalmente
costos
locales, an cuando haya
importaciones de otros
pases.

Los costos de mano de obra, materiales y otros

costos para los productos o servicios son
principalmente
costo
de
componentes
obtenidos del pas de origen de la Matriz.

El financiamiento proviene principalmente de la

Matriz o concertados en su moneda; o los fondos
generados por la Subsidiaria no son suficientes
para pagar sus obligaciones sin que la Matriz
provea de fondos adicionales.

El
financiamiento
principalmente
es
en
moneda local y los fondos
5) Indicadores de generados por la Subsidiaria
son suficientes como para
financiamiento
pagar
las
obligaciones (*) La remesa de fondos adicionales de la Matriz
existentes o las esperadas para fines de expansin, no es un factor porque se
en el curso normal.
espera que las operaciones ampliadas sern
suficientes para cubrir el financiamiento adicional.

Slide 21

SFAS 52 - Indicadores para la determinacin

de la moneda funcional

Moneda local
Bajo
volumen
de
transacciones
entre
6) Transacciones y afiliadas y no existe
acuerdos
una relacin estrecha
intercompaas
entre las operaciones
de la Subsidiaria local
y la Matriz.

Moneda de la matriz
Alto volumen de transacciones con afiliadas y
existe una relacin estrecha con las
operaciones de la matriz. Adicionalmente, la
moneda de la Matriz podra ser la moneda
funcional si la subsidiaria es una entidad
tenedora
de
inversiones
(holding),
obligaciones, etc., que podran haber sido
llevados en los libros de la Matriz u otra
afiliada.

Slide 22

NIC 21 Moneda funcional Factores Primarios

1. Factores a considerar:

Con frecuencia ser la moneda en la

que los precios de venta estn
denominados. Sin embargo, el
nfasis est dado en la
determinacin.

a. La moneda
- Que influye principalmente en los precios de venta de bienes y
servicios; y
- Del pas cuyas fuerzas competitivas y regulaciones determinan
los precios de venta de bienes y servicios.

b. La moneda que principalmente influye en los costos de la mano de

obra, de los materiales y de otros costos de producir bienes y
servicios.
Slide 23

MONEDA FUNCIONAL DE UN NEGOCIO EN EL

EXTRANJERO (N.E.)
Tomando en cuenta los siguientes factores, se determinar si esta
moneda funcional es la misma que la de la entidad a la que informa:

Son una extensin

Cierto grado de autonoma

Proporcin alta o baja de las actividades del negocio en el

extranjero

Flujos de efectivo afectan y pueden ser remitidos

Flujos de efectivo suficientes para atender las obligaciones por

deudas actuales y esperadas.

24

DETERMINACION
DE MONEDA FUNCIONAL
Indicadores primarios
- Moneda del pas que influye en los precios de venta

S/.

- Moneda del pas cuyas fuerzas competitivas y regulaciones

determinen fundamentalmente los precios de venta

S/.

- Moneda que influye en costos (mano de obra, materiales y

otros) para producir los bienes o suministrar los servicios.

S/.
US$

Indicadores secundarios
- Moneda de financiamiento

US$

- Moneda en que se mantienen los excedentes de efectivo

US$

Indicadores adicionales
(a) actividades de la Subsidiaria son extensin de la Matriz?
no existe alta autonoma?

(b) transacciones con la Matriz son una proporcin alta?

(c) flujos de efectivo de la Subsidiaria afectan directamente a

los flujos de efectivo de la Matriz, y estn disponibles para su

S/No
25

Indicadores de moneda funcional Resumen

El nfasis es en el entorno econmico primario La moneda que

principalmente influye en los precios de venta y costos. Tambin
considerar la moneda usada para financiamiento y retencin de
ingresos provenientes de operaciones.

Si es aplicable, considerar el grado de autonoma.

Jerarqua: Prioridad al prrafo 9, antes de considerar los indicadores

de los prrafos 10 y 11. Estos han sido diseados para proporcionar
evidencia adicional. Uso del juicio profesional es necesario.

En una industria pueden existir entidades que pueden tener monedas

funcionales diferentes. Industria minera.

Determinacin de Moneda funcional

Preguntas que una entidad se debe formular para determinar su
moneda funcional, tomando como referencia los factores primarios
son las siguientes:
El precio de venta de su producto y/o servicio esta influenciado
por:
Regulaciones del pas
Competencia: Local o internacional
Demanda global del producto y/o servicio
Suministro global del producto y/o servicio.

El precio del producto y/o servicio denominado en una moneda

distinta a la del pas local es igual o diferente del precio del mismo
producto y/o servicio en otros pases?
27

Moneda funcional Caso 1

Cul es la moneda funcional?
Compaa A comercializa equipos de cmputo al menudeo (retail) en el Per.
Tiene la siguiente informacin:

a. Todas las ventas estn denominadas y son pagadas en nuevos soles.

b. La competencia dentro del Per es intensa.
c. La mano de obra y otros costos est influenciada por el nuevo sol
(70%)
d. Los equipos de cmputo son adquiridos a un productor en los Estados
Unidos, cuyos precios estn denominados en dlares (30%).

Slide 28

Moneda funcional indicadores

secundarios

Otros factores (si de los primarios no hay conclusin clara):

La moneda en que se generan los fondos de las actividades de

financiacin.

La moneda en que se mantienen los importes cobrados por las actividades

de operacin.

Factores adicionales (anlisis de si la matriz y la subsidiaria tienen la

misma moneda funcional):

Grado de autonoma de la entidad que reporta.

Proporcin alta o baja de sus transacciones con la matriz.

Si sus flujos de caja de la subsidiaria afectan directamente a los de la

matriz y estn disponibles para su remesa.

Si sus flujos de caja son suficientes para atender las operaciones de la

subsidiaria.
Slide 29

Moneda funcional Caso 2

Matriz (India):

Matriz

Holding

Patrimonio y deuda financiada en rupias

Gerencia experimentada

Subsidiaria (Rusia):

Subsidiaria

Duea de una inversin en activos

Financiamiento del Holding

Ingresos se remesan al Holding

No tiene una gerencia activa

Slide 30

Indicadores de moneda funcional Resumen

El nfasis es en el entorno econmico primario La moneda que

principalmente influye en los precios de venta y costos. Tambin
considerar la moneda usada para financiamiento y retencin de
ingresos provenientes de operaciones.

Si es aplicable, considerar el grado de autonoma.

Jerarqua: Prioridad al prrafo 9, antes de considerar los indicadores

de los prrafos 10 y 11. Estos han sido diseados para proporcionar

evidencia adicional. Uso del juicio profesional es necesario.

En una industria pueden existir entidades que pueden tener monedas

funcionales diferentes. Industria minera.

Cuidado debe tambin tenerse en cuenta de las compaas holding y

compaas financieras de un Grupo.
Slide 31

Seccin 4

Ahora le toca a
ustedes
Ejercicio 1:
Ejercicio 2:
Ejercicio 3:
Ejercicio 4:

Compaa Tesoreria del Grupo

Holding intermedio
Holding intermedio
US GAAP vs. IFRS

Ejercicio 1 Moneda funcional

Holding (operativa)
- Yen
Tesorera ?

Subsidiaria 1
- Pula
Subsidiaria 4
- US$

Subsidiaria 2
Yen

Subsidiaria 3

Subsidiaria 5
- Won Coreano
Slide 33

Ejercicio 2 Moneda funcional

Holding (operativa)
- US$
IHC?
Subsidiaria
- US$
Subsidiaria
- Reais

Subsidiaria
US$
Subsidiaria
HK$

Subsidiaria
- Reais

Slide 34

Ejercicio 3 Moneda funcional

Holding (operativa)
- US$
IHC?

Subsidiaria
Reais - BR

Subsidiaria
RMB - CN

Subsidiaria
US$

Subsidiaria
US$

Subsidiaria
- HK$

Slide 35

Ejercicio 4 Moneda funcional

Antecedentes

La empresa ABC es subsidiaria de una empresa

estadounidense (la Matriz tiene moneda funcional
US$).

ABC importa vehculos de la planta de su Matriz.

ABC comercializa los vehculos en el mercado local.

Los ingresos han crecido en los ltimos aos en
promedio de 10% anual.

Las ventas se facturan en US$ y los precios se fijan

sobre la base de la oferta y demanda local.

Slide 36

Ejercicio 4 Moneda funcional

Antecedentes (Cont)

ABC tiene deudas de corto plazo con bancos locales en

US$.

ABC tiene financiamiento de corto y largo plazo con la

Matriz en US$.

Habitualmente la Matriz provee de fondos a ABC para

necesidades de capital de trabajo.

Los excedentes de efectivo se mantienen en US$.

ABC reporta peridicamente sus resultados a Matriz. La

Matriz ha designado un gerente que ejerce el mximo rol
ejecutivo de ABC.
Slide 37

Ejercicio 4 Moneda funcional

(IFRS vs. USGAAP)

Antecedentes (cont)
Los costos de ABC son principalmente los siguientes (excepto por la
importacin de vehculos stos se pagan a proveedores locales):

Participacin
Importacin de vehculos
Costos de importacin
Regalas a casa matriz
Costos laborales
Gastos de ventas
Gastos de administracin

50%
11%
8%
8%
14%
9%
100%

Moneda que
predomina en el
pago
US$
US$
US$
Nuevo sol
Nuevo sol
Nuevo sol

Slide 38

Ejercicio 4 Moneda funcional (solucin)

ANALISIS PARA NIC 21
Indicadores primarios
- Moneda del pas que influye en los precios de venta
- Moneda del pas cuyas fuerzas competitivas y regulaciones determinen
fundamentalmente los precios de venta
- Moneda que influye en costos (mano de obra, materiales y otros) para producir los
bienes o suministrar los servicios.
Indicadores secundarios
- Moneda de financiamiento
- Moneda en que se mantienen los excedentes de efectivo
Indicadores adicionales
(a) actividades de la Subsidiaria son extensin de la Matriz? no existe alta autonoma?
(b) transacciones con la Matriz son una proporcin alta?
(c) flujos de efectivo de la Subsidiaria afectan directamente a los flujos de efectivo de la
Matriz, y estn disponibles para su remesa?
(d) los flujos de efectivo de la Subsidiaria son suficientes para atender sus obligaciones,
en el curso normal de la actividad, sin que la Matriz deba poner fondos a su disposicin?

S/.
S/.
S/.
US$
US$
US$
S
S
S/No
No

Slide 39

Cambio en la moneda funcional

Holdco

La entidad inversionista Holdco no tiene

operaciones.
Su moneda funcional es la de la subsidiaria.

Subsidiaria
RMB

Cundo cambiara la moneda funcional de Holdco?

Slide 40

Cambio en la moneda funcional

Holdco

Subsidiaria - RMB

Subsidiaria HK$

Slide 41

Seccin 5
Metodologa para la
traduccin

Recapitulemos
Tipos de cambio aplicables
Reconocimiento inicial

Medicin posterior ( ala fecha

de cierre del perodo)

Partidas no
monetarias llevados
al costo

Tipo de cambio spot

de la fecha de
transaccin

Tipo de cambio spot de la

fecha de transaccin

Partidas nomonetarios a valor

razonable

Tipo de cambio spot

de la fecha de
transaccin

Tipo de cambio a la fecha

de revaluacin

Partidas monetarias

Tipo de cambio de la
fecha de transaccin

Tipo de cambio de cierre

del balance general

* Por razones prcticas se puede usar el tipo de cambio promedio si se aproxima al tipo de cambio actual.
Slide 43

Se entiende que los estados financieros deben expresarse en

moneda funcional antes de ser traducidos a otra moneda

NIC 21

Traduccin

Empresa X
EEFF en otra moneda
Libros en su MF

Empresa Y
Libros en moneda
diferente a la MF

EEFF en la moneda
funcional
Remedici
n
Slide 44

Redicin de EEFF bajo IFRS

(NIC 21)
NIC 21, p34:

Cuando la entidad lleve sus registros y libros contables en una moneda

diferente de su moneda funcional, y proceda a elaborar sus EEFF,
convertir todos los importes a la moneda funcional, de acuerdo con lo
establecido en los prrafos 20 a 26. Como resultado de lo anterior, se
obtendrn los mismos importes, en trminos de moneda funcional, que
se hubieran obtenido si las partidas se hubieran registrado
originalmente en dicha moneda funcional. Por ejemplo, las partidas
monetarias se convertirn a la moneda funcional utilizando las tasas de
cambio de cierre, y las partidas no monetarias, que se valoren al costo
histrico, se convertirn utilizando la tasa de cambio correspondiente a
la fecha de la transaccin que origin su reconocimiento.
Slide 45

Remedicin

Registros contables S/.

Moneda funcional US$

Remedir los EEFF como si

las transacciones hubieran sido contabilizadas
originalmente en la moneda funcional

Slide 46

Remedicin de los EEFF bajo IFRS

Balance general
Activos y pasivos monetarios
Activos y pasivos no monetarios

Cuentas del Patrimonio

Tipo de cambio de cierre

Tipo de cambio fecha transaccin

NO PRECISA

Estado de ganancias y prdidas

Ingresos y gastos

Tipo de cambio fecha transaccin (*)

Resultado por remedicin

Prdida o ganancia resultante

Se reconoce en el EGyP

Estado de flujos de efectivo

Todos los movimientos

Tipo de cambio fecha transaccin

(*) Puede ser reemplazado con TC promedio, si TC no han

variado significativamente
Slide 47

Procedimiento de remedicin
Balance general
Partidas monetarias

Tipo de cambio de cierre

Partidas no monetarias y sus

Impactos en el EGyP:

Inventarios llevados al costo

Valores patrimonial llevados al costo
Gastos pagados por adelantado
Activo fijo y su depreciacin acumulada
Goodwill y otros activos intangibles
Ingresos diferidos
Acciones comunes
Acciones preferentes llevadas al valor de
emisin

Prdidas o ganancias
resultantes de la remedicin

Tipo de cambio fecha transaccin

Impactos en el EGyP
Costo de ventas
Depreciacin del IME
Amortizacin de intangibles
Amortizacin de cargos diferidos

Se reconoce en el EGyP

Slide 48

Remedicin
Caso especial
Existencias Principio de costo valor de mercado (VM) el menor.

Se requiere que la comparacin de costo VM el menor se haga en

la moneda funcional. Por lo tanto podra generarse lo siguiente:
Que surja una provisin por exceso del costo sobre el VM en la
moneda funcional.
Que se revierta la provisin por exceso del costo sobre el VM
registrado en los libros debido a que en la MF tal exceso no existe.

Slide 49

Ejemplo: Remedicin en existencias

Ejemplo remedicin en existencias

Cantidad
Item A
Item B
Item C

20
30
25

Fecha de compra

Costo
unitario
S/.
12
15
9

TC fecha
de
compra

S/.
Item A
Item B
Item C

Octubre de 2008
Agosto de 2008
Diciembre de 08

Costo
total
S/.
240
450
225
915
Costo
unitario
remedido

US$
4.00
3.80
5.00

3.00
3.95
1.80
8.75

Valor mercado
unitario
S/.
14
13
10

Costo
total
remedido

US$
60.00
118.42
45.00
223.42

Provisin
requerida
S/.
(60)
(60)

Valor de
mercado
unitario

US$

Provisin
requerida

US$
2.80
2.60
2.00

(4.00)
(40.42)
(44.42)
Slide 50

Traduccin a moneda de presentacin

Comparacin con US GAAP
Activos y pasivos de cada
balance presentado
Cuentas del
patrimonio
Ingresos y gastos de cada
EGyP presentado
Prdidas o ganancias
resultantes de la traduccin

Tipo de cambio cierre de cada balance

IFRS: la entidad debe adoptar una
poltica (fecha de cierre o histrico)
US GAAP: Tipo de cambio histrico

Tipo de cambio fecha transaccin (*)

Se registra en el patrimonio

CTA
** En economas no
hiperinflacionarias

(*) Puede ser reemplazado con TC

promedio, si TC no han variado
significativamente
Slide 51

Cambio de
Moneda funcional
Cuando se produzca un cambio de moneda funcional en la entidad, esta

aplicar los procedimientos de conversin que sean aplicables a la nueva

moneda funcional de forma prospectiva desde la fecha del cambio.

52

Utilizacin de una moneda de presentacin

distinta a la moneda funcional (de M2 a M3)
Conversin a Moneda de Presentacin
Activos y Pasivos:

Al Tipo de cambio de cierre del ESF presentado (incluyendo los

comparativos)
Ingresos y Gastos:
Al Tipo de cambio de la Fecha de Transaccin (incluyendo los
comparativos)
Diferencia de Conversin:
Las diferencias resultantes se reconocern como una partida separada
del Patrimonio

53

Utilizacin de una moneda de presentacin

distinta a la moneda funcional (de M2 a M3)
Cuando la moneda funcional corresponde a una economa
hiperinflacionaria se convertirn a una moneda de presentacin
utilizando los siguientes procedimientos:
(a) Todos las partidas incluyendo las comparativas al tipo de cambio
de cierre, excepto
(b) Cuando sean convertidas a una moneda no hiperinflacionaria en
cuyo caso las cifras comparativas sern las que fueron
presentadas como importes corrientes de dicho ao, dentro de los
EEFF precedentes

54

Utilizacin de una moneda de presentacin

distinta a la moneda funcional (de M2 a M3)
Cuando la moneda funcional corresponda a una economa hiperinflacionaria,
se deber:
1. Reexpresar los EEFF siguiendo a la NIC 29
2. Aplicar las pautas sealadas en el prrafo anterior
Excepto:
Las cifras comparativas en caso correspondan a una economa no
inflacionaria o
Cuando la economa deja de ser hiperinflacionaria y se deja de
reexpresar los EEFF, utilizar los valores ajustados por inflacin como
costos histricos para la conversin a moneda de presentacin.

(prrafo 43)
55

Conversin de un negocio en el extranjero

Cuando se conviertan a una moneda de presentacin los resultados y
la situacin financiera de un negocio en el extranjero como paso previo
a la inclusin de la entidad que informa, ya sea mediante la
consolidacin, consolidacin proporcional o utilizando el mtodo de
participacin se aplicar los pasos siguientes:

Aplicacin de los criterios de consolidacin sealados en la NIC 27

y NIC 31, excepto

Las diferencias de cambio originadas entre activos y pasivos

intragrupos, por tener monedas diferentes, en cuyo caso debera
afectar a resultados o en el Otro resultado integral y se acumular
en un componente separado del patrimonio hasta su disposicin.

Cuando la entidad efecte la disposicin parcial o total de un

negocio en el extranjero, en caso de existir diferencias de cambio
sern reconocidas en los resultados en la misma fecha en que sean
reconocidos los resultados por la disposicin de la inversin
extranjera.
56

Seccin 6
Otros casos prcticos

Ejercicio 1: Compaa con inversin en el extranjero

Ejercicio 2: Conversin de moneda local a moneda funcional

Caso 1

- Compaa con inversin en el extranjero

La empresa A tiene una participacin del 45% en una empresa B.

La moneda funcional de la empresa A es el nuevo sol mientras que la moneda
funcional de la empresa B es el dlar.
La empresa A reconoce la inversin en los estados financieros separados bajo el
mtodo de participacin patrimonial.
Se pide calcular la ganancia o prdida de traslacin.
Patrimonio neto al 31.12.2008
Resultado del ejercicio
Patrimonio neto al 31.12.2009
Tipo de cambio al 31.12 2008
Tipo de cambio promedio 2009
Tipo de cambio al 31.12.2009

U$ 2,000,000
U$ 500,000
U$ 2,500,000
U$ 3.10
U$ 3.00
U$ 2.90
58

Caso 1

- Compaa con inversin en el extranjero

Calculo de la inversin registrada en A

Saldo al
31.12.2008
S/.2,790,000
Ms utilidad
Ao 2009

S/. 675,000

Saldo al
31.12.2009

S/. 3,262,500

US $ 2,000,000 *45% = US $ 900,000

al t.c. S/. 3.10 = 2,790,000
US $ 500,000 *45% = US $ 225,000
al t.c. S/. 3.00 = 675,000
US $ 2,500,000 *45% = US $1,125,000
al t.c. S/. 2.90 = S/. 3,262,500

Perdida por traslacion S/, 202,500

59

Caso 1 - Compaa con inversin en el

extranjero (Cont.)
Calculo de la diferencia por traslacin:
Patrimonio al inicio al t.c. cierre

US $ 900,000 a S/. 2.90

S/.
2,610,000

Patrimonio al inicio al t.c. inicial

US $ 900,000 a S/. 3.10

2,790,000

Diferencia
Diferencia entre utilidad
calculada al t.c. cierre y
Diferencia por traslacin

(180,000)
US $ 225,000 *(2.90-3.00)

(22,500)

(202.500)

60

Caso 1 - Compaa con inversin en el

extranjero (Cont.)
Asientos contables en A:
Inversin
Ingreso por participacin
patrimonial

S/. 675,000
S/.675,000

Por el reconocimiento de la utilidad de B

Prdida por traslacin (cuenta patrimonial)

Inversin

S/. 202,500
S/. 202,500

Por el reconocimiento de la prdida por traslacin de la inversin

en moneda extranjera.

61

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional
Operaciones del ejercicio 2001
1.2.3.4.5.6.-

1
2
3

Peruana S.A. inicia actividades el 1/1/01 y realiza durante el primer

ejercicio econmico las siguientes operaciones:
01/01/01 se aportan 100,000 soles y se compra un inmueble al contado cuyo
costo es 56,000 soles
31/01/01 Se compran dlares con el saldo de caja
31/03/01 Se compran 1.000 unidades del Producto A a crdito, el costo
unitario asciende a 70 soles.
30/06/01 Se venden 700 unidades a 100 soles por unidad al contado y se
paga a proveedores. Se pagan gastos por 10,000 soles
31/12/01 Cierre del ejercicio econmico. La tasacin del inmueble efectuado
por un tasador profesional es 60,000 soles. El valor de mercado o compra del
Producto A es de 75 soles por unidad.
Operaciones del ejercicio 2002
31/03/02 Se vende el resto del stock a 120 soles por unidad a crdito con vto.
30/6/2
30/06/02 se compra 1,000 unidades del Producto A a 80 soles. Asimismo,
Se pagan gastos por 12,000 soles en dicho mes
30/09/02 Se vende al contado 500 unidades a 100soles cada una.
62

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional (Cont.)
Tipos de cambio
01/01/2001
31/01/2001
31/03/2001
31/06/2001
31/12/2001
Promedio
31/03/2002
30/06/2002
30/09/2002
31/12/2002
Promedio

1.000
1.010
1.025
1.030
1.040
1.020
1.050
1.060
1.070
1.100
1.070
63

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional (Cont.)
PERUANA S.A.
ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA

ACTIVO

31/12/2001 31/12/2002

Soles

Soles

CAJA

35,209

31,073

EXISTENCIAS

21,000

40,000

ACTIVOS FIJOS

56,000

56,000

112,209

127,073

100,000

100,000

TOTAL DE ACTIVO
PASIVO
DEUDAS COMERCIALES
CAPITAL

RESULTADOS ACUMULADOS
RESULTADO DEL EJERCICIO
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

12,209
12,209

14,864

112,209

127,073
64

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional (Cont.)
ESTADO DE RESULTADOS INTEGRALES

VENTAS

31/12/2001

31/12/2002

Soles

Soles

70,000

86,000

49,000 -

61,000

21,000

25,000

10,000 -

12,000

RESULTADO OPERATIVO

11,000

13,000

DIFERENCIA DE CAMBIO

1,209

1,864

12,209

14,864

COSTO DE VENTAS

MARGEN BRUTO
GASTOS

RESULTADO DEL EJERCICIO

65

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional
ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA
ACTIVO

31/12/2001

31/12/2001

31/12/2002

31/12/2002

Soles

US$

Soles

US$

DISPONIBLE

35,209

1.040

33,855

31,073

1.100

28,248

EXISTENCIAS

21,000

1.025

20,488

40,000

1.060

37,736

ACTIVO FIJO

56,000

1.000

56,000

56,000

1.000

56,000

110,343

127,073

100,000

100,000

TOTAL DE ACTIVO

112,209

121,984

PASIVO
DEUDAS COMERCIALES CAPITAL

100,000

1.000

RESULTADOS ACUMULADOS
RESULTADO DEL EJERCICIO
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

1.000

12,209
12,209
112,209

x Dif

10,343

14,864

110,343

127,073

100,000
10,343

x Dif

11,641
121,984

66

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional
ESTADO DE RESULTADOS
INTEGRALES

31/12/2001

31/12/01

Soles
VENTAS
COSTO DE VENTAS
MARGEN BRUTO
GASTOS

31/12/02

US$

Soles

US$

70,000

1.030

67,961

86,000

81,015

- 49,000

1.025

- 47,805

- 61,000

- 58,224

20,156

25,000

22,791

12,000

- 11,320

13,000

11,471

21,000
- 10,000

RESULTADO OPERATIVO

11,000

DIFERENCIA DE CAMBIO
RESULTADO POR
CONVERSION

1,209

RESULTADO DEL EJERCICIO

31/12/02

1.020

10,353

1,864
x Dif

12,209

- 9,803

- 10
10,343

x Dif
14,864

170
11,641

67

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional
Estado de situacin financiera
1.- Caja T/C cierre 35.209/1,040
2.- Existencias - T/C origen 31.3.01 300 x 70 c/u = 21.000/1,025 = 20,488
3.- Activo fijo T/C origen 1.1.01 56.000/1 = 56.000
4.- Pasivos T/C cierre
5.- Capital T/C origen 1.1.1 = 100.000/1 = 100.000
6.- Por diferencia determino el Resultado del ejercicio = 10.343

Estado de resultados
1.- Ventas
Fechas
30/06/2001

Cantidad

P. Unitario
700

100

Soles
70,000

TC

Dolares

1.030

67,961

2.- Costo de venta

Inventario Inicial
Compras
Inventario Final
Costo de venta

1,000

70

70,000

1.025
-

68,293
20,488
47,805

3.- Gastos T/C transaccin 10.000/1,03 = 9.708

68

Caso 2 Moneda local a Moneda

Funcional
Estado de situacin financiera
1.- Caja T/C cierre 1,1
2.- Existencias T/C origen 30.6.02 -500 x S/.80 = 40.000/1,06 = 37,735
3.- Activo fijo idem ejercicio econmico anterior
4.- Capital idem ejercicio econmico anterior
5.- Resultados ejercicio por diferencia
Estado de resultados
1.- Ventas
Fechas

Cantidad

P. Unitario

Soles

TC

Dolares

31-mar

300

120

36,000

1.050

34,286

30-sep

500

100

50,000
86,000

1.070

46,729
81,015

2.- Costo de venta

Inventario Inicial
Compras
Inventario Final
Costo de venta

20,488
1,000

80

80,000

1.060
-

75,472
37,736
58,224

3.- Gastos = T/C transaccin 30.6 = 12.000/1,06 = 11.320

69

REVELACIONES
1. El monto de las "diferencias de cambio" que se incluyan en los

Resultados del perodo,

2. La Diferencia de Conversin" que se incluyan en el Patrimonio,

presentando una reconciliacin del monto de dichas diferencias de

cambio al inicio y cierre del perodo,
3. Cuando la Moneda de Presentacin sea diferente a la Moneda

Funcional indicando:
a) cul es la Moneda Funcional,
b) la razn para utilizar diferente Moneda en Presentacin
4.

Cuando se produjo un cambio en la Moneda Funcional y la razn

del cambio
70

REVELACIONES
5. Si se presenta EF en una Moneda diferente a su Moneda Funcional,

dichos EF calificarn como conformes a NIC solo si han cumplido

con todas las Normas e Interpretacin que le son aplicables,
incluyendo el mtodo de Conversin.
6. Si se presenta EF u otra Informacin Financiera en una Moneda

diferente a su Moneda Funcional y a su Moneda de Presentacin,

sin cumplir con 5:
a) debe sealarlos como Informacin complementaria
b) revelar la Moneda en que se presenta, la Moneda Funcional y el
Mtodo de Conversin

71

Seccin 7
Asuntos
relacionados con
consolidacin

Estados financieros consolidados

procedimiento general

Determinar la moneda funcional de cada entidad dentro del Grupo.

2
3

Registrar todas las transacciones de cada entidad en su moneda

funcional.
Preparar toda la informacin necesaria para fines de consolidacin
en la moneda funcional de cada entidad (cuando sea aplicable
incluir el goodwill y el ajuste a valor razonable como parte de los
activos de la entidad).

Si la moneda de presentacin del Grupo es diferente, traducir toda la

informacin a la moneda de presentacin.

Efectuar los ajustes de consolidacin y preparar los estados

financieros consolidados.

Slide 73

Reciclaje del CTA Disposicin y

disposiciones parciales
Disposicin de una operacin extranjera
En caso de una (disposicin parcial de una subsidiaria, habr una
transferencia del CTA al estado integral de ganancias y prdidas en otros
ingresos integrales y no a ganancias y prdidas.

ANTES

DESPUES

CTA*

Subsidiaria
Subsidiaria

Asociada
NIC 39

Ajustar 100%
Ajustar 100%

Asociada
Asociada

Asociada
NIC 39

Proporcional
Ajustar 100%

*Cumulative translation adjustment = diferencia acumulada por traduccin

El monto total reciclado ser diferente si la diferencia acumulada por
traduccin fue puesta en cero bajo NIIF 1
Slide 74

Gracias!