BLANQUEO DE CAPITALES

1. INTRODUCCIN.Nace a raz de convenios internacionales sobre el Trfico Ilcito de Droga;

as se tiene la primera convencin en 1961, la segunda en 1971 y la tercera
y ltima (hasta ahora) que por haberse realizado en Viena; recibe el nombre
de la Convencin de Viena; esta es importante en tanto aqu por primera

vez, se introduce:
La Decisin de tipificar y sancionar el delito
El Replanteamiento de la poltica internacional antidroga

Adems se convierte en un Instrumento que define medidas, exclusivamente

de poltica penal
Introduce la criminalizacin del lavado de dinero, proveniente o derivado del
TID.

El narcotrfico es una actividad econmica de corte y estructura

empresarial y Hay que neutralizarlo, mediante mecanismos que afecten su
capacidad de inversin.

2. CONCEPTO.El blanqueo de capitales (tambin conocido como lavado de dinero o lavado de

capitales) es el conjunto de mecanismos o procedimientos orientados a dar
apariencia de legitimidad o legalidad a bienes o activos de origen delictivo, es una
actividad ilegal que consiste en disimular el origen de fondos procedentes de
actividades ilcitas o de naturaleza criminal. Las actividades delictivas ms
habituales que precisan del blanqueo de capitales son la prostitucin, el
narcotrfico, el trfico ilegal de armas, el terrorismo y en general cualquier otro
sistema basado en el fraude o la extorsin. En ocasiones, tambin se incluye en la
lista a la evasin de impuestos, aunque no es exactamente el mismo caso, ya que
el dinero que se defrauda al fisco normalmente procede de actividades legales.

El Grupo de Accin Financiera Internacional (GAFI), organismo internacional

formado en 1989 por el Grupo de los 7 pases ms industrializados, para aunar
esfuerzos internacionales contra el lavado de dinero, considera como blanqueo de
capitales la conversin o transferencia de propiedad, a sabiendas de que deriva de
un delito criminal, con el propsito de esconder o disfrazar su procedencia ilegal o
ayudar a cualquier persona involucrada en la comisin del delito a evadir las
consecuencias legales de su accin.

El lavado de dinero, en general, involucra la ubicacin de fondos en el sistema

financiero, la estructuracin de transacciones para disfrazar el origen, propiedad y
ubicacin de los fondos, y la integracin de los fondos en la sociedad en la forma
de bienes que tienen la apariencia de legitimidad.

En el Per Tambin conocido como lavado o blanqueo de dinero, es un delito que

est tipificado en nuestro cdigo penal y que el 26 de junio de 2002 se promulg
con el nombre de Ley Penal contra el Lavado de Activos (Ley 27765), luego fue
modificada mediante el decreto legislativo N 1106 en abril de 2012.

O sea, lavar dinero es hacer que toda la plata que entra a las arcas de una
persona o empresa (persona natural o persona jurdica) de manera ilegal logre ser
colocada en otro lugar (otras empresas, por ejemplo) y aparezca como dinero lcito
o permitido para introducir ese dinero (que siempre son miles o millones) en el
sistema financiero sin que nadie se d cuenta.

3. FASES DEL BLANQUEO DE CAPITALES

Atendiendo a la clasificacin que hace el GAFI o Grupo de Accin Financiera
Internacional (en ingls FATF), que es el organismo ms relevante en la lucha
contra el blanqueo de capitales, podemos distinguir tres fases en el ciclo del
lavado de dinero:

3.1.

Fase inicial o de colocacin

Esta primera fase, que normalmente se lleva a cabo cerca del lugar en donde se
comenten las acciones delictivas, consiste en introducir en el sistema financiero el
dinero obtenido con la actividad ilcita. Esto se realiza de muy diversas maneras,
aunque el denominador comn es que el capital ilcito se fracciona en cantidades
menores, que se van introduciendo al sistema bancario poco a poco.

La forma ms sencilla de blanqueo de capitales es tan simple como ir depositando

importes pequeos en mltiples cuentas bancarias. Al tratarse de movimientos
poco relevantes, estos normalmente no levantarn las sospechas de las entidades
bancarias, ya que se trata de cantidades que se encuentran muy por debajo del
lmite a partir del cual el banco tiene obligacin de reportar o verificar el origen de
los fondos.

Otra manera habitual de lavar dinero es mediante la compra de instrumentos

financieros como cheques de caja u rdenes de pago (money orders), las cuales
se pueden adquirir pagando en efectivo, a veces incluso en oficinas de correos o
en tiendas. Estos documentos despus se depositan en bancos situados en
pases alejados del origen del negocio ilcito.

Un canal relativamente reciente es servirse ciertos sistemas de pago y monedas

virtuales utilizadas en Internet. Normalmente no es necesaria la identificacin del
cliente para abrir una cuenta de moneda virtual y su compra-venta se produce
mediante cambistas de diferentes pases. Esto hace muy difcil rastrear las
transacciones, ya que son en gran parte annimas y se producen a travs de
diferentes intermediarios.

Un mtodo ms sofisticado que suelen emplear las bandas mafiosas para el

blanqueo de capitales, consiste la utilizacin de negocios tapadera. Estos

normalmente pertenecen a sectores en los cuales se maneja gran cantidad de

dinero en efectivo, como el pequeo comercio, la hostelera (bares y restaurantes)
o la construccin. Declarando unos importes de ventas superiores a las que se
producen realmente y pagando a proveedores en efectivo, sin factura, resulta
sencillo inyectar dinero negro en el negocio. Este se mezclar con los ingresos
legtimos procedentes de las ventas reales. Los negocios tapadera pueden
pertenecer a la propia organizacin mafiosa o, en otros casos, ser subcontratados
a terceros a cambio de una comisin. Este tipo de fraude es enormemente difcil
de detectar, ya que es casi imposible controlar las pequeas ventas en efectivo
que se producen en una tienda o un restaurante. A no ser que el negocio declare
unos beneficios muy por encima de los normales, raras veces levantar
sospechas.

3.2.

Fase de difuminacin o estratificacin

Una vez que el dinero negro se ha colocado en el sistema financiero, comienza la

segunda fase del proceso de blanqueo de capitales. El objetivo de la misma es
difuminar cualquier relacin de los fondos con su fuente de origen. Para ello los
blanqueadores realizan numerosas transferencias a travs de cuentas situadas
en diversos puntos del globo, compran y venden productos de inversin o realizan
transacciones comerciales ficticias, valindose de facturas falsas y empresas
situadas en parasos fiscales, constituidas para tal fin.

Con estas tcnicas es sumamente complejo seguir el rastro del dinero, el cual se
pierde entre una maraa de movimientos bancarios y transacciones que se
reparten a lo largo y ancho del globo. Obtener informacin de gran variedad de
bancos y jurisdicciones, algunas con un nivel de opacidad importante, se convierte
en una tarea casi imposible.

3.3.

Fase de integracin

Tras haber difuminado cualquier relacin del dinero con su origen y fuente de
obtencin, se pasa a la ltima fase del blanqueo de capitales, llamada de
integracin. Es cuando los fondos obtenidos con la actividad ilcita vuelven a su
propietario y entran de nuevo en la economa real. Existen diferentes medios para
realizar esta integracin: mediante la inversin en negocios legtimos, a travs de
la adquisicin de propiedad inmobiliaria o mediante la adquisicin de bienes de
lujo u objetos de arte, entre otros. El sector inmobiliario es especialmente atractivo,
ya que permite una especulacin muy lucrativa y en general est muy vinculado al
poder local, lo que facilita a los delincuentes la creacin de lazos estrechos con la
poltica. Para ganarse el respeto de la comunidad tampoco es infrecuente que
realicen obras benficas o participen en proyectos sociales.

4. ETAPAS DEL BLANQUEO DE CAPITALES

El blanqueo de dinero busca a travs de una serie de transacciones hacer
aparecer como fondos provenientes de actividades legales, aquellos que tuvieron
su origen en actividades delictivas. Aunque el lavado de dinero es un proceso
diverso y a veces complejo, bsicamente involucra tres pasos independientes que
pueden suceder simultneamente:

a) Ubicacin: La primera y ms vulnerable etapa del lavado de dinero es la

ubicacin. El objetivo es ingresar los fondos ilegales al sistema financiero sin
llamar la atencin de las instituciones financieras. Las tcnicas de ubicacin
incluyen los depsitos estructurados de fondos por sumas determinadas, con el fin
de evadir las obligaciones de informacin o la mezcla de depsitos de fondos y
empresas ilegales. Un ejemplo de ello puede incluir: dividir grandes sumas de
efectivo en sumas ms pequeas menos visibles, las que son depositadas
directamente en una cuenta bancaria, mediante el depsito de un cheque de
reembolso de un paquete de vacaciones cancelado o de una pliza de seguros, o
adquiriendo una serie de instrumentos monetarios (p.ej., cheques de caja) que son
cobrados o depositados en otra ciudad o institucin financiera.

b) Ocultamiento: La segunda etapa del proceso de lavado de dinero es el

ocultamiento, que implica la movilizacin de fondos en todo el sistema financiero,
a menudo en una compleja serie de transacciones para crear confusin y
complicar el rastreo documental. Ejemplos de ocultamiento incluyen el cambio de
instrumentos monetarios por sumas ms pequeas, o la transferencia de fondos a
travs de varias cuentas en una o ms instituciones financieras.
c) Integracin: El objetivo final del proceso de lavado de dinero es la integracin.
Una vez que los fondos estn en el sistema financiero, y aislados a travs de la
etapa de ocultamiento, el paso de integracin es utilizado para crear la apariencia
de legalidad a travs de ms transacciones. Estas transacciones protegen an
ms al delincuente de la conexin registrada hacia los fondos, brindando una
explicacin plausible acerca de la fuente del dinero. Como ejemplos de estos
casos puede mencionarse la compra y venta de inmuebles, los ttulos valores de
inversin, fideicomisos extranjeros, u otros activos.
Dnde se lleva a cabo el blanqueo de capitales
Tradicionalmente la comunidad internacional ha venido considerando a los
parasos fiscales como principales responsables del lavado de activos. Pero es
esto cierto? En parte s y en parte no. Si bien es de dominio pblico que la
legislacin de muchas jurisdicciones offshore tradicionalmente ha favorecido este
tipo de actividades delictivas, las cosas han cambiado bastante en los ltimos
aos. Lejos quedan ya los tiempos en los que se poda acudir con un maletn lleno
de billetes a un banco offshore y depositar el dinero sin mayores preguntas.

Las entidades bancarias situadas en parasos fiscales, aplican exactamente las

mismas polticas contra el lavado de dinero como el resto de los bancos. La
mayora de las jurisdicciones offshore han restringido el uso de las acciones al
portador y firmado tratados de asistencia mutua en temas legales con otros
pases. Son los llamados "mutual legal assistance treaties" o MLAT. Estos
acuerdos contemplan el intercambio de informacin en todos los casos de delitos
graves, como terrorismo o narcotrfico. No suelen sin embargo considerar a la

evasin fiscal un delito grave, por lo que normalmente no est cubierta por estos
tratados.

Es cierto que se sigue permitiendo el uso de accionistas o directores fiduciarios

(nominees) que ayudan a ocultar la identidad de los propietarios reales de las
empresas; pero esto tambin es legal en pases como Estados Unidos o el Reino
Unido, respetables miembros de la OCDE. Es ms, el propio GAFI reconoce que
el lavado de dinero se produce prcticamente en cualquier lugar del mundo. De
hecho, el blanqueo de capitales que se lleva a cabo en las jurisdicciones offshore,
probablemente se explique ms bien por su condicin de importantes centros
financieros que su propia condicin de parasos fiscales.

Como sostiene el GAFI, el blanqueo de capitales no slo existe en los centros

financieros offshore, sino tambin en los grandes centros bancarios y de negocios
mundiales. La enorme cantidad de transacciones que se producen en estas urbes
financieras hace que las transacciones resulten mucho ms discretas y desde
luego menos sospechosas a ojos de las autoridades que otras, en las que
intervienen parasos fiscales.

Pero no slo los grandes centros financieros sirven de lavandera a los

delincuentes, tambin muchos negocios y por supuesto mercados inmobiliarios de
todo el mundo. As, por mencionar un ejemplo, son ms que notorios los casos de
blanqueo de capitales en la Costa del Sol espaola. El afincamiento de mafiosos
de toda Europa, que invertan en bienes inmobiliarios, hizo que el sector subiera
como la espuma. Todo ello con el aplauso de los ciudadanos que celebraban la
creacin de miles de puestos de trabajo creados por la construccin y las
autoridades locales que miraban para otro lado, mientras se llenaban los bolsillos.
El que est libre de culpa que tire la primera piedra

El lavado de dinero, como se ha visto a lo largo del presente artculo, es un

fenmeno sumamente complejo. La dificultad de discernir negocios legtimos de
los que no lo son, los intereses econmicos que hay en juego y la compra de
conciencias por parte de los delincuentes lo convierten en uno de los delitos ms
difciles de controlar y erradicar.

Qu medidas tomar? Debe eliminarse el secreto bancario y cualquier medida

de proteccin de la privacidad en nombre de la lucha contra el blanqueo de
capitales? Dnde acaba el combate contra la delincuencia y empieza la intrusin
en la vida privada y la intimidad de las personas? Existen opiniones para todos los
gustos y el debate entre detractores y defensores de ambas es cada vez ms
intenso. Lo cierto es que el dinero negro sigue fluyendo y cada da encuentra
nuevas y sofisticadas vas para introducirse en nuestro sistema econmico.

5. BLANQUEO DE CAPITALES Y DINERO NEGRO

Habitualmente, blanqueo de capitales y dinero negro son dos trminos
estrechamente relacionados. Sin embargo, esta relacin requiere alguna
matizacin, dado que no todo el dinero negro es exactamente igual. En concreto,
podemos establecer una distincin entre dos tipos de dinero negro:

a) Dinero negro procedente de actividades delictivas de muy diversa naturaleza:

trfico de drogas, contrabando de armas, prostitucin, extorsin, trabajo ilegal y,
ltimamente, terrorismo.
b) Dinero negro en el sentido de evasin fiscal. Es aquel que no ha sido declarado
a la hacienda pblica, por el motivo que sea, y en muchas ocasiones, el motivo es
simplemente la evasin de impuestos.
En el caso del dinero negro en el sentido de que se ha evadido el pago de
impuestos a la hacienda publica, pero es procedente de actividades econmicas

legales, su propietario tratar de ocultar al fisco su existencia y, para ello, intentar

gastarlo en bienes que no dejen rastro fiscal.

Sin embargo, en el dinero negro procedente de actividades ilegales, el objetivo de

su poseedor es conseguir hacer pasar por dinero obtenido legalmente, y que ese
dinero tribute y figure oficialmente como procedente de una actividad lcita. Es
precisamente esta forma de actuar en la que verdaderamente consiste el blanqueo
de capitales.

6. RIESGOS DEL BLANQUEO DE CAPITALES

El blanqueo de capitales supone distintos riesgos para un pas:
a) Riesgos sociales: Favorece indirectamente la criminalidad al permitir al
delincuente legitimar el producto del delito.
b) Riesgos econmicos: Puede producir distorsiones de los movimientos
financieros e, indirectamente, de los reales (los flujos de inversin atienden a
motivaciones de opacidad y no estrictamente econmicas).
c) Riesgos financieros: Introduce desequilibrios macroeconmicos, puesto que,
ingentes cantidades de efectivo son asignadas con criterios ajenos al binomio
rentabilidad/riesgo. Y es que, resulta frecuente que una buena parte de los activos
financieros opacos presenten rentabilidades abiertamente inferiores a otros en los
que el tenedor ha de ser preceptivamente identificado. Asimismo, daa la
integridad del sistema financiero, afectando muy negativamente a la percepcin
que la sociedad tiene de las entidades (riesgo reputacional), pero tambin, desde
un plano ms global, puede llegar a afectar a todo el sistema financiero nacional
en su conjunto.
d) Riesgos reputacionales: El despliegue de esquemas de blanqueo de capitales
utilizando a entidades financieras o no financieras y a profesionales, an sin el
conocimiento del componente delictivo de la operativa, ocasiona a stos una

importante prdida de prestigio, crdito o reputacin entre potenciales clientes, as

como entre los ya existentes.

7. LA LUCHA CONTRA EL BLANQUEO DE CAPITALES

En Espaa, es la Comisin de Blanqueo de Capitales e Infracciones Monetarias el
mximo responsable del desarrollo de la poltica preventiva y de lucha contra el
blanqueo de capitales. Esta Comisin es un rgano colegiado del que forman
parte representantes de diferentes departamentos ministeriales y Agencias, el
Ministerio Fiscal, as como de las Comunidades Autnomas.

No obstante, cada vez ms, la lucha contra el blanqueo de capitales ha cobrado

una dimensin internacional y en este sentido hay que destacar la existencia del
Grupo de Accin Financiera Internacional (GAFI). El GAFI o Financial Task Force
on Money Laundering (FAFT) es un organismo intergubernamental creado por el
G-7 en la Cumbre de Pars de 1989, si bien la Comisin Europea y otros ocho
Estados (entre ellos Espaa) se sumaron a este Grupo desde su creacin. Aunque
su objetivo inicial fue prevenir el blanqueo de capitales a nivel transnacional, dada
la enorme similitud existente con los mecanismos utilizados para prevenir la
financiacin del terrorismo, en 2001 se extendi su mandato tambin a esta
materia.
En el Per el Ministerio Pblico abri una investigacin preliminar contra Nadine
Heredia por el presunto delito de lavado de activos. Ahora el tema ha tocado fondo
y han salido a luz detalles como las compras de la primera dama.

Por otro lado, Gerald Oropeza, Martn Belaunde Lossio y hasta el expresidente
Alejandro Toledo tambin han estado envueltos en este accionar delictivo. Pero
qu es exactamente lo que hay que probar para cometer este delito?
CMO EMPIEZA UNA INVESTIGACIN PRELIMINAR DE LAVADO DE
ACTIVOS?

Una investigacin preliminar la primera etapa de un proceso penal se abre

cuando la Fiscala sospecha de la existencia de un delito. Debido a qu?
Normalmente gracias a las denuncias que recibe, aunque tambin puede hacerlo
por iniciativa propia.

Segn el abogado penalista Carlos Caro, la principal razn por la que una persona
puede ser investigada por lavado de activos es el desbalance patrimonial; es decir,
cuando una persona no puede justificar sus bienes o ingresos.

A esto se suman operaciones econmicas que tampoco pueden ser justificadas.

En el caso de Alejandro Toledo, la millonaria casa a nombre de su suegra; en el de
Nadine Heredia, el dinero en efectivo depositado en sus cuentas bancarias por
servicios profesionales.

8. INFORMALIDAD O DELITO PRECEDENTE?

Hasta abril del 2012 segn la ley 27765, para que una persona pudiese ser
investigada, procesada o condenada por este delito tena que demostrarse la
actividad ilcita, es decir, delito precedente. Sin este, no haba lavado.

Por ese motivo, si un fiscal no contaba con pruebas suficientes que demostraran
que el origen del desbalance patrimonial se encontraba en uno de los delitos
precedentes, no caba formalizar la denuncia. Eso es lo que sucedi con Nadine
Heredia en 2009.

Pero ahora rige otra legislacin. Con la publicacin del Decreto Legislativo 1106,
para investigar o procesar a alguien ya no es necesario demostrar el delito
precedente. Basta que la persona conozca o deba presumir que los fondos tienen
un origen ilcito.

Segn Caro, este requisito hace que el desbalance patrimonial sea un indicio
importante para investigar o procesar, pero no para condenar. Para que alguien
sea condenado por este delito, se tendr que vincular el desbalance directamente
con el delito precedente.

(Decreto Legislativo 1106)

Y si alguien no tiene cmo demostrar sus ingresos puede ser investigado por
este delito? Segn Caro, no es suficiente. La informalidad no es un delito en s, el

problema est si viene acompaada de delitos tributarios u otros que generen

ganancias ilcitas, seala. El fraude fiscal, por ejemplo, podra ser un delito
precedente del lavado de activos.

En declaraciones a la prensa, el abogado de Nadine Heredia, Anbal Quiroga,

seal que los pagos que recibi la primera dama por las asesoras podan
considerarse producto de una informalidad, pero no lavado de activos. Esto debido
a que la investigacin de 2009 no pudo probar el delito precedente.

9. LEVANTAMIENTO DEL SECRETO BANCARIO?

La Unidad de Investigacin Financiera (UIF), adscrita a la Superintendencia de
Banca y Seguros (SBS), es la encargada de recibir, analizar y transmitir
informacin para detectar el delito de lavado de activos.

Segn Caro, uno de los principales problemas que enfrenta es que no puede
acceder a informacin bancaria o tributaria. La Constitucin del Per solo autoriza
al juez, fiscal y al Congreso a levantar el secreto bancario.

En Estados Unidos explica Caro el rgano encargado de investigar este delito

levanta directamente el secreto bancario. Que en el Per no se pueda explica por
qu muchos casos que la UIF empieza a investigar terminan siendo archivados
por el fiscal.

Ocurre a menudo que cuando el Ministerio Pblico ordena levantar el secreto

descubre que no haba razones suficientes para abrir una investigacin. Caro
destaca que si la UIF tuviera esta facultad, podra seleccionar mejor sus casos,
ganar tiempo y eficiencia.

En 2009, una de las principales pruebas que justificaron abrir la investigacin a

Nadine Heredia fue un reporte de la UIF sobre operaciones irregulares en sus
cuentas bancarias.

Segn una investigacin periodstica, el fiscal de entonces nunca orden levantar

el secreto bancario de Heredia. Recin a partir de la nueva investigacin, esto
podra llevarse a cabo. As lo declar el fiscal Marco Crdenas, quien solicitar el
levantamiento del secreto bancario.

Segn la ley, las personas que incurren en este delito pueden ser sancionadas
hasta por 20 aos de crcel efectiva
Las empresas pueden ser objeto de sanciones que van desde multas de entre 50
UIT (S/.192,500) a 500 UIT (S/.1,925,000), hasta la clausura, suspensin de
actividades, cancelacin de licencias o disolucin