INTRODUCCIN

En nuestro pas el tema de la inflacin ha sido, posiblemente, el tema ms

discutido en cualquiera de los congresos realizados en estas ltimas dcadas. La
inflacin como fenmeno de alcance mundial, depende de las polticas
macroeconmicas ejecutadas por los gobiernos a fin de minimizarla o eliminarla,
siendo esto como proceso, un factor que ha estado presente con la economa
Venezolana desde hace aproximadamente 30 aos, en la consecuente
caracterstica del alza de los precios y la prdida del valor monetario.

Dichos efectos han originado un desplazamiento del ingreso dentro de los

diferentes grupos de la poblacin, durante este proceso inflacionario se ve
reflejado un movimiento lo cual hace que los deudores se beneficien a costa de los
acreedores debido a la disminucin de las tasas reales de inters; la prdida del
poder adquisitivo de la moneda; debido a todos estos factores es que los
venezolanos se sienten agobiados con los precios excesivos en los productos, y
se observa una disminucin del nivel de bienestar social.

De acuerdo a la Reforma Fiscal de la Ley de Impuesto sobre la Renta (LISLR) del

30 de diciembre del 2015 publicada en Gaceta Oficial (G.O) Nro. 6.210 modifica el
enunciado del art. 173, el cual pasa a ser el art. 171 y extiende la exclusin del
sistema de Ajuste por Inflacin (API) a los sujetos pasivos calificados como
especiales por la Administracin Tributaria. Ya la LISR del 2014 estableca en su
art. 173 la exclusin expresa a las entidades financieras y de seguros del sistema
de Ajuste por Inflacin (API). Empezar por considerar ahora los efectos ocurridos
por la eliminacin del reajuste por inflacin tales como: la determinacin del
enriquecimiento neto de manera semejante en la recaudacin del impuesto sobre
la renta

DESARROLLO
Eliminacin del Reajuste Por Inflacin
En Gaceta Oficial de la Repblica Bolivariana de Venezuela Extraordinario
N6.152 de fecha 18 de noviembre de 2014, fue publicado el Decreto N1.435,
mediante el cual se dict el Decreto con Rango, Valor y Fuerza de Ley de Reforma
de la Ley de Impuesto Sobre la Renta, que reform la Ley de Impuesto sobre la
Renta del 16 de febrero de 2007.
La reforma legislativa abarc aspectos, como las exenciones, deducciones, el
ajuste por inflacin, el traslado de prdidas fiscales y la tributacin para personas
naturales.
En el caso del ajuste por inflacin, la nueva Ley en su Artculo 173 excluy de este
sistema a los contribuyentes que realicen actividades bancarias, financieras y de
seguros; mientras que el Artculo 195 establece que la Administracin Tributaria
dictar las normas que regulen los asientos contables que debern efectuar los
contribuyentes que realicen actividades bancarias y de seguros, sin mencionar a
las financieras, lo que, en nuestro criterio, podra generar dudas en cuanto al
mbito de aplicacin de la exclusin.
Para determinar quines calificaran como sujetos de aplicacin de la mencionada
exclusin, en el caso de las actividades bancarias y financieras, se podra, en
principio. acudir a la Ley de Instituciones del Sector Bancario, segn la cual
forman parte del sector bancario, pblico o privado, segn corresponda, las
sociedades de garantas recprocas, fondos nacionales de garantas recprocas,
casas de cambio y los operadores cambiarios fronterizos, as como las personas
naturales y jurdicas que prestan sus servicios financieros auxiliares, los cuales se
denominan como instituciones no bancarias, constituidas por las compaas

emisoras o administradoras de tarjetas de crdito, dbito, pre pagadas y dems

tarjetas de financiamiento o pago electrnico.

En el caso de la actividad aseguradora, podra acudirse a la Ley de la Actividad

Aseguradora que alude a las empresas de seguros, las de reaseguros, las
sociedades de corretaje de seguros y las de reaseguros, las oficinas de
representacin o sucursales de empresas de reaseguros extranjeras, las
sucursales de sociedades de corretaje de reaseguros del exterior, las asociaciones
cooperativas que realicen operaciones de seguro, las empresas que se dediquen
a la medicina prepagada, y, las empresas cuyo objeto sea el financiamiento de
primas de seguro.
Respecto al impacto de esta reforma, para el Sector Bancario es considerable, por
cuanto el ejercicio de su actividad de intermediacin financiera, que consiste en la
captacin de fondos bajo cualquier modalidad y su colocacin en crditos o en
inversiones en ttulos valores emitidos o avalados por la Nacin o empresas del
Estado, conlleva a que su posicin monetaria sea activa, es decir, sus activos
monetarios (efectivo, cartera de crdito, cartera de inversiones en bolvares
fuertes) son generalmente superiores a sus pasivos monetarios; y, en una
economa inflacionaria los activos monetarios pierden valor, por lo que el resultado
del ajuste por inflacin se traduce en una prdida, que se reconoce en la
conciliacin fiscal de la renta, como una partida deducible que disminuye el
enriquecimiento neto gravable, por ende el gasto de impuesto sobre la renta.
En la actividad aseguradora, se observa, de conformidad con la Ley de la
Actividad Aseguradora, quienes la ejercen estn obligados a constituir, representar
y mantener reservas tcnicas (pasivos monetarios) en los trminos de dicha Ley;
es decir, deben mantener activos aptos para representar las reservas tcnicas en
los siguientes porcentajes: no ms del 30% en depsitos bancarios (activo

monetario), no menos del 40% en ttulos valores avalados o garantizados por la

Repblica (activo monetario) y no ms del 30% en predios urbanos edificados
(activo no monetario), lo cual conlleva a que su posicin monetaria sea pasiva, por
lo que el resultado del ajuste por inflacin se traduce en una ganancia, que se
reconoce en la conciliacin fiscal de la renta, como una partida gravable que
aumenta el enriquecimiento neto gravable y el gasto de impuesto sobre la renta.

EFECTOS EN LA DECLARACIN DE RENTAS:

Esta Reforma Fiscal tendr efectos en la exclusin del Ajuste por Inflacin a los
fines del Impuesto sobre la Renta.
En la exclusin del enriquecimiento neto considerado para la presentacin de
Declaraciones Estimadas para el 2016.
Eliminacin de la correccin monetaria o de la distorsin de la inflacin sobre la
base imponible del impuesto sobre la renta.
Degradacin del clculo de la renta imponible a valores histricos deformados por
la inflacin.
La inflacin deforma la base imponible del Impuesto sobre la Renta cuando es
medida sobre valores histricos, induce al gravamen de ganancias inexistentes, y
oculta beneficios.
Asimismo, el Presidente anunci la eliminacin del ajuste por inflacin que
utilizaban algunos contribuyentes de gran capital, ya que se haba constituido en
un mecanismo de disminucin injustificada para el pago de impuestos.
De este modo, se cambi la base disponible del ingreso declarado sobre la
ganancia real y no sobre lo que se oculta contablemente "para que no haya ms

evasin fiscal y le paguen al pas los impuestos que tienen que pagarle para los
planes sociales del pueblo".
Revel que con base en el ajuste por inflacin, los empresarios de grandes
recursos econmicos "en vez de pagar el 34% que le corresponda terminaban
pagando slo un 1%", rechaz.
No obstante, el Mandatario nacional indic que se incrementar la alcuota
mxima que cancelan los sectores de gran capital de 34% a 40%, para garantizar
un mayo nivel de los ingresos lquidos que sern invertidos en el desarrollo social
de la nacin, en materia de salud, educacin, vivienda, agricultura, ciencia,
tecnologa, cultura y energa.
El presidente afirm que esta reforma tiene como objetivo fortalecer el sistema
financiero y optimizar los procesos de recaudacin del Servicio Integrado de
Administracin Aduanera y Tributaria (Seniat), que en 2015 cerr con un
cumplimiento de 230%, sobre la meta establecida.
"Cobrarle ms tributos a los que ms ganan para poder darle ms al que ms
necesita es la ley del socialismo", destac.
La reforma parcial a la Ley del ISLR forma parte de las cinco leyes habilitantes que
firm el jefe de Estado el 30 de diciembre de 2015, para asegurar los bolvares y
las divisas convertibles en dlares que se requieren para impulsar el desarrollo de
la economa en el 2016
Determinacin del Enriquecimiento Neto

El ajuste por inflacin es un elemento constitutivo de la base imponible a efectos

de determinar el ISLR del contribuyente, este ajuste no es ms que, segn sea el
caso, el reconocimiento de la prdida o ganancia monetaria por la exposicin a la
inflacin. En Venezuela la determinacin del ISLR se realiza considerando los
valores nominales o histricos de los ingresos, costos y deducciones permitidas en

la Ley, y el reconocimiento del efecto que la inflacin genera en la posicin

monetaria del contribuyente, es recogida por el denominado reajuste por inflacin
fiscal que se adiciona o sustrae a la renta determinada a valor histrico. El
resultado es lo que podemos llamar como la renta fiscal real, es decir,
considerando el efecto de la inflacin.
Para medir la inflacin, o mejor dicho, la variacin inflacionaria en un perodo
determinado, cumpliendo con el procedimiento que la Ley de ISLR estipula para el
clculo del reajuste por inflacin fiscal, es necesario conocer el valor del IPC, que
es el previsto en el texto de la Ley del ao 2007 para tales efectos. Este ndice se
sustituye por el INPC, para los ejercicios fiscales que se inicien a partir del mes de
diciembre de 2014 por efecto de la reforma que sufre la norma va Ley Habilitante.
Ante la indita e inslita omisin del Banco Central de Venezuela (BCV) de
publicar el valor del IPC y del INPC, resulta imposible cuantificar de forma objetiva
y conforme a derecho, al monto de la base imponible del ISLR, y por ende,
tampoco se puede determinar el respectivo impuesto. La base imponible del ISLR
no puede omitir el ajuste por inflacin fiscal, y tampoco se puede determinar ste
sin acatar de forma estricta a la Ley. Esta situacin tiene hoy en la absoluta
zozobra a los contribuyentes que se encuentran obligados a determinar el ISLR,
con cierre del ejercicio econmico en cualquiera de los meses siguientes al de
diciembre de 2014, que es el ltimo mes del cual se tienen datos publicados por el
BCV en esta materia

En la Recaudacin del Impuesto Sobre la Renta

Sern presentadas las declaraciones y liquidaciones impositivas del primer ao
regido por el Decreto Ley de impuesto sobre la renta, con excepcin de las
declaraciones estimadas. Es de sealar que el incremento de la recaudacin
impositiva buscado por el Ejecutivo Nacional se hace a travs del aumento de la

tasa efectiva para el universo de contribuyentes a travs de las modificaciones de

los elementos de determinacin de la base imponible o gravable con excepcin de
los bancos y actividades aseguradoras.

CONCLUSIN
En Venezuela se han creado todas las condiciones para que el fenmeno
inflacionario se torne realmente preocupante.
Un pas beneficiado por elevados ingresos externos durante varias dcadas ha
entrado en un proceso de desintegracin de su economa por va del
endeudamiento, del dficits fiscal y de la subinversin entre otros factores, que
hacen previsible un futuro a corto plazo muy lamentable.
Si bien desde hace varios aos se han venido presentando periodos en los cuales
la inflacin interanual ha sido significativa, no es sino hasta 1.989 cuando la
situacin adquiere graves matices y a pesar de los enormes esfuerzos fiscales,
monetarios y cambiarios la misma se ha mantenido por encima del 35% en
trminos reales.
No puede negarse que en Venezuela la inflacin es alta, dentro del ltimo
mandato de gobierno ejercido por el Presidente Chvez, por consiguiente, los
venezolanos han sido y continan siendo vctimas de la inflacin. Millones de
venezolanos se han empobrecido como consecuencia de los niveles a los que
sta ha llegado. Sin embargo, es necesario tener en cuenta que la inflacin no es
consecuencia de uno o dos errores cometidos por un gobierno. Ella es producto
de toda una poltica econmica, mantenida a lo largo de varios aos.
Considerando la actualidad sobre Inflacin en Venezuela, se presenta que el
efecto de las polticas econmicas anteriormente mencionadas y algunas que
pudieren tener impacto inflacionario del actual gobierno, han incidido en
dificultades para frenar la inflacin en Venezuela.

Los datos de la inflacin (aumento generalizado en los precios pagados por el

ciudadano por productos y servicios) preocupan a cualquier gobierno, sobre todo
cuando presenta cifras elevadas en comparacin con el resto de la regin y del
mundo.

Hay que tener en cuenta que al ser eliminado el API fiscal ello causar un efecto
que en nada depende del tamao del contribuyente, ni de sus ingresos. Esto
porque toda empresa, pequea, mediana, grande, o muy grande, que tenga una
posicin monetaria neta activa generar una prdida por inflacin, que al no ser
reconocida le har pagar ms impuesto del debido, pero si una de esas empresas
tiene una posicin monetaria neta pasiva generar una utilidad por inflacin, que al
no ser reconocida le har pagar menos impuesto del debido. Es decir, que el
efecto del API en la recaudacin del tributo no est supeditado al tamao de la
empresa, sino a su posicin monetaria neta. Por ello resulta absurda e inexplicable
una exclusin general del API fiscal a los SPE, con la intencin de incrementar la
recaudacin del impuesto.

FUENTES CONSULTADAS
http://gerenciaytributos.blogspot.com/
http://informe21.com/economia
http://tecno-stipendium.blogspot.com/2011/02/ajuste-por-inflacion.html
http://finanzasdigital.com/
https://niifpymes-venezuela.blogspot.com
http://www.iesseneca.net/iesseneca/IMG/pdf/Conectores_textuales.pdf

http://www.suagm.edu/umet/biblioteca/pdf/ensayo.pdf