Sunteți pe pagina 1din 12

CAPITOLUL I

ELEMENTE FUNDAMENTALE ALE


DIAGNOSTICULUI NTREPRINDERII

1.1. Definirea noiunii de diagnostic


Termenul de diagnostic apare n domeniul microeconomic ca o metod de cunoatere al
crei obiect este cercetarea caracteristicilor eseniale i funcionale ale ntreprinderii, cu scopul de a
identifica punctele forte (generate de oportunitile mediului economic) i punctele slabe (riscuri
datorate mediului economic.
n literatura de specialitate pot fi ntlnite o varietate de abordri privind definirea noiunii
de diagnostic.
Astfel, diagnosticul poate fi abordat, pe de o parte, ca faz a muncii managerului n
exercitarea sarcinilor de control-evaluare ce i revin, situaie n care acesta are un caracter
individual, fiind operativ i referindu-se cel mai adesea la elemente ale activitii curente. Pe de alt
parte diagnosticul poate fi utilizat pentru examinarea unei problematici complexe, ca o metod de
sine stttoare.
Analiza diagnostic asigur investigarea firmei i a componentelor sale structurale i
procesuale, cu ajutorul unui instrumentar specific n vederea identificrii principalelor puncte forte
i puncte slabe, reprezentnd aadar, o prim etap n cunoaterea strii de fapt a unei ntreprinderi
i stabilirea msurilor i recomandrilor necesare corectrii deficienelor i redresrii sau ameliorrii
performanelor ntreprinderii.

1.2. Necesitatea, obiectivele i trsturile diagnosticului


Cazurile n care apare necesitatea efecturii unui diagnostic pot fi mprite n dou mari
categorii, respectiv:
ntreprinderea se gsete n dificultate, caz n care scopul diagnosticului const n
identificarea i remedierea disfuncionalitilor ntreprinderii i prin aceasta a
lmuririi cauzelor care au condus la aceast stare;
situaia ntreprinderii este bun, scopul diagnosticului fiind acela de identificare a
posibilitilor de mbuntire a performanelor i alegerea celor mai adecvate
strategii de dezvoltare a ntreprinderii.
Diagnosticul, de un real ajutor n cunoaterea situaiei economico-financiare, furnizeaz
informaiile necesare aprecierii situaiei trecute i prezente i care constituie totodat o baz pentru
estimrile viitoare, ajutnd conducerea ntreprinderii s determine aciunile ce trebuie desfurate n
viitor.
Caracterizarea strii interne a ntreprinderii nseamn relevarea performanelor obinute i
decelarea dificultilor existente ntr-un domeniu sau altul al activitii sale.
Operaia de diagnosticare se poate face la nivelul unei probleme specifice sau pe ansamblul
politicii economico-financiare, n situaii de normalitate i n situaii de alert (cnd se manifest
1

disfuncionaliti majore). Astfel, efectuarea unei analize diagnostic nu este motivat doar n situaia
n care ntreprinderea se confrunt cu dificulti ci i atunci cnd ntreprinderea are o bun stare de
sntate
Prin intermediul diagnosticului o firm poate s-i identifice propriile-i puteri i slbiciuni,
n raport cu mijloacele de care dispune, precum i cu oportunitile ivite i ameninrile la adresa ei.
Astfel, conducerea ntreprinderii are posibilitatea de a gsi soluii de rezolvare a problemelor sau de
optimizare a activitii.
n contextul unor disfuncionaliti observate analiza caut s depisteze cauzele care au
determinat aceste fenomene (gestiune proast a activitii, resurse ineficiente); n cunotin de
cauz firma poate stabili msurile de redresare. Dac analiza se face n condiii de prosperitate a
firmei, rezultatele obinute ajut la stabilirea realist a obiectivului de dezvoltare i a cilor pentru
atingerea lui.
Obiectivele diagnosticului sunt deosebit de complexe, complexitate ce decurge din
varietatea poziiilor ocupate de cei ce-l realizeaz, precum i datorit diversitii de puncte de
vedere i obiective pe care i le propun.
Sintetiznd, motivaia diagnosticului, indiferent de poziia celui care-l efectueaz, o
constituie:
- cunoaterea i nelegerea strii de sntate a ntreprinderii;
- informarea partenerilor sociali cu privire la starea ntreprinderii, performanele,
eficiena utilizrii resurselor;
- stabilirea factorilor cheie ai dezvoltrii ntreprinderii i a corelaiilor dintre acetia;
- stabilirea msurilor de redresare sau de ameliorare a performanelor;
- identificarea i nelegerea contextului concurenial n care opereaz ntreprinderea;
- fundamentarea direciilor strategice de dezvoltare ntr-un mediu concurenial dinamic.
n final, diagnosticul ntreprinderii trebuie s aib n vedere, n principal: identificarea
punctelor tari i a punctelor slabe ale ntreprinderii; identificarea oportunitilor i incertitudinilor
mediului extern al ntreprinderii.
Analiza diagnostic poate fi caracterizat, n principal, prin urmtoarele trsturi:
- caracterul post-operativ: aprecierea situaiilor analizate se face prin compararea
rezultatelor obinute cu obiectivele previzionate pentru aceeai perioad, cu valorile normale ale
funcionrii sistemului (bugete, programe, previziuni), cu nivelul mediu al sectorului de activitate,
cu rezultatele nregistrate n anii precedeni;
- abordarea cauzal a fenomenelor i proceselor economice care alctuiesc obiectul
diagnosticului; esena analizei diagnostic const tocmai n concentrarea asupra identificrii i
evalurii relaiilor cauz-efect aflate la baza simptomelor pozitive i negative;
- caracterul anticipativ asigurat de recomandrile cu care se ncheie studiul de
diagnosticare i a cror aplicare practic s asigure redresarea sau ameliorarea performanelor;
- complexitatea analizei diagnostic, fundamentat att pe complexitatea domeniului
investigat ct i aspectele multiple abordate n cadrul acesteia (juridice, tehnice, economice,
financiare, etc.).
- rigurozitatea i obiectivitatea sunt caracteristici cu nsemntate pragmatic ridicat; o
posibil neglijare a unor aspecte pozitive sau negative eseniale pentru domeniul analizat mpreun
cu cauzele reale asociate acestora este n msur s altereze iremediabil utilitatea diagnosticului i
chiar s contribuie la amplificarea disfuncionalitilor constatate.

1.3. Tipologia analizei diagnostic


Analiza diagnostic poate avea grade diferite de detaliere, se poate referi la perioade
diferite, urmrind finaliti diferite, realizarea unei analize de tip diagnostic fiind recomandat
funcie de scopurile i obiectivele pe care le urmrete atunci cnd:
se dorete o analiz profund a unui anumit domeniu evideniindu-se deficienele
de funcionare i cauzele acestora (puncte slabe), avantajele competitive ale
ntreprinderii (puncte forte), riscurile la care este supus ntreprinderea i
oportunitile oferite de mediul n care-i desfoar activitatea;
se impune fundamentarea i elaborarea unor strategii globale sau pariale;
se impune privatizarea firmei, evideniindu-se critic situaia economico-financiar a
acesteia;
se dorete restructurarea firmei;
se elaboreaz planuri de afaceri;
se elaboreaz studii de fezabilitate;
evaluarea ntreprinderii, analiza diagnostic fiind necesar ca baz pentru aplicarea
metodelor de evaluare,
cunoaterea situaiei reale dintr-o ntreprindere aflat ntr-un moment de criz i
estimarea impactului unor modificri din ntreprindere;
acordarea unui mprumut bancar important sau a unei subvenii bugetare.
Literatura de specialitate evideniaz o varietate de diagnosticri delimitate dup diverse
criterii, fiecare dintre acestea caracterizate prin trsturi specifice, cel mai important i cuprinztor
considernd c este gradul de detaliere a analizei diagnostic. Funcie de acesta se poate elabora:
diagnosticul global: se refer la firm n ansamblul su i urmrete analiza
principalelor funcii ale ntreprinderii (juridic, comercial, tehnic-operaional, de
personal, financiar-patrimonial);
diagnosticul special (parial): vizeaz analiza n detaliu a uneia sau mai multor
componente procesuale ale ntreprinderii (diagnostic financiar, diagnostic
comercial, diagnostic juridic); urmrete depistarea cauzal a punctelor forte i
slabe particularizate pe domenii distincte.
Dup coninutul i problematica abordat, diagnosticul poate fi:
diagnostic economic;
diagnostic financiar;
diagnostic strategic.
Un alt criteriu important i anume cel al obiectivelor urmrite, face deosebirea ntre:
diagnosticarea de sntate: compar performanele realizate la un moment dat cu
obiectivele prestabilite i cu nivelul rezultatelor obinute ntr-o perioad anterioar,
evideniind astfel starea de sntate a firmei.
diagnosticare de ambian: vizeaz analiza firmei n calitate de subsistem al unor
macrosisteme, concentrndu-se preponderent pe interfaa dintre firma investigat i
alte componente ale macrosistemului i cu mediul ambiant;

diagnosticare de criz: efectuat n cadrul firmelor aflate n dificultate, viznd o


examinare global a situaiei i performanelor acestora sau potenialul acestora de
a face fa viitorului dnd soluii cu privire la capacitatea de redresare a acestora.
diagnosticare de evaluare: are n vedere stabilirea gradului de realizare a
obiectivelor i furnizarea informaiilor necesare previzionrii obiectivelor viitoare;
poate fi considerat i o sintez a tuturor tipurilor enumerate anterior.
Dup nivelul de decizie managerial, pentru a servi n mod eficient la formularea judecilor de
valoare i la fundamentarea strategiei ntreprinderii, diagnosticul poate fi particularizat pe diverse
trepte de interes managerial, astfel:
diagnostic al rezultatelor;
diagnostic al aciunilor tactice;;
diagnostic al strategiei ntreprinderii;
diagnosticul resurselor;
diagnosticul politicilor ntreprinderii.

1.4. Metodologia de diagnoz a firmei

1.
2.
3.
4.
5.

Etapa I : Pregtirea diagnosticrii necesit abordarea urmtoarelor aspecte:


Stabilirea obiectivelor studiului.
Stabilirea echipei care realizeaz studiul.
Definirea sarcinilor, competenelor i a responsabilitilor fiecrui membru din echipa de
diagnosticare.
Precizarea unor termene intermediare i finale pentru realizarea studiului.
Precizarea resurselor.

Etapa a II-a: Documentarea preliminar.


Reprezint faza de culegere de informaii, fiind necesare n principal 3 categorii de informaii:
1. Caracteristicile tipologice ale organizaiei (prezentarea general a organizaiei pentru care se
realizeaz studiul): denumire, form juridic, obiect de activitate, scurt istoric, furnizori,
clieni, descrierea fluxului tehnologic, caracteristici ale relaiilor cu organismele financiarbancare, etc.
2. Situaia economico-financiar : evideniat prin 2 categorii de indicatori:
cantitativi (de volum), care pot fi:
de eforturi (ex. Nr. de salariai, cheltuieli totale i pe categorii, active imobilizate).
de efecte (ex. Cifra de afaceri, producie, rezultatul exerciiului).
calitativi (de eficien) : se determin ca raport ntre un indicator cantitativ de
efecte i unul de eforturi sau invers:
a. Eficien = Efect / Efort (maximizarea efectului n folosirea resurselor) se mai
numete i Eficacitate;
b. Eficien = Efort / Efect (minimizarea resurselor utilizate pentru obinerea
efectului) se mai numete i Economicitate.

Indicatorii care reflect situaia economico-financiar se preiau din documentele


contabile ale organizaiei (bilan, CPP contul de profit i pierdere, anexe la bilan). Situaia
economico-financiar a organizaiei trebuie evideniat pe o perioad de 2-3 ani, astfel nct s
poata fi realizat o analiz n dinamic a indicatorilor economico-financiari.
3. Situaia managerial: necesit prezentarea sistemului de management prin prisma celor 4
componente ale sale:
Sistemul organizatoric:
a. Prezentarea sistemului categorial de obiective
b. Descrierea funciunilor i activitilor realizate n cadrul organizaiei
c. Prezentarea numrului de niveluri ierarhice
d. Descrierea principalelor tipuri de relaii organizatorice
e. Prezentarea ponderilor ierarhice medii
f. Prezentarea documentelor organizatorice (Regulamentul de Organizare i Funcionare, fie de
post, anexe la contractele individuale de munc, contractele colective de munc, organigrama)
g. Prezentarea structurii informale a ntreprinderii.
Sistemul decizional:
a. Succinta caracterizare a decidenilor individuali i de grup:
Decidentul = persoana sau grupul de persoane care, n virtutea sarcinilor,
atribuiilor, competenelor i responsabilitilor circumscrise
postului adopta o decizie ntr-o situaie dat.
Decidentul individual = orice manager din cadrul organizaiei, indiferent de
ealonul ierarhic la care este poziionat.
Decidenii de grup = reprezentai n principal prin organismele participative de
management (AGA, Consiliul de administraie, Comitetul director)
b. Prezentarea listei cu deciziile adoptate de ctre decideni.
c. Estimarea influenei structurii informale asupra calitii i structurii deciziilor.
Sistemul informational:
a. Prezentarea informaiilor i situaiilor informaionale vehiculate n cadrul organizaiei
b. Descrierea fluxurilor i circuitelor informaionale i reprezentarea grafic a acestora
c. Prezentarea procedurilor informaionale i a mijloacelor de tratare a informaiei
d. Identificarea i descrierea deficienelor informaionale.
Sistemul metodologico-managerial:
a. Prezentarea metodelor, sistemelor i tehnicilor de management utilizate
b. Descrierea scenariului metodologic de utilizare a acestora.

Etapa a III-a: Identificarea simptomelor semnificative


1. Analiza viabilitii economice
2. Analiza viabilitii manageriale
3. Identificarea simptomelor semnificative.
CAPITOLUL II

Domeniile analizei diagnostic


Diagnosticul reprezint o investigare a aspectelor economice, tehnice, sociologice, juridice i
manageriale, finalizat prin formularea recomandrilor pentru valorificarea punctelor forte i
oportunitilor i pentru reducerea efectelor negative ale punctelor slabe ale ntreprinderii.
Reieind din necesarul de culegere a informaiilor, prezentm n continuare cei mai relevani
indicatori, pe domenii de activitate:
Domeniul financiar
Analiza indicatorilor economico-financiari trebuie s se fac din trei perspective:
static, care are scopul s caracterizeze situaia economico-financiar curent a
ntreprinderii i s depisteze cauzele determinante a punctelor forte i slabe a
domeniului cercetat;
dinamic, urmrindu-se evidenierea variaiilor de cretere sau descretere urmrite de
la an la an, evideniindu-se cauzele care le-au generat i influienele viitoare;
comparativ, are scopul de a compara rezultatele obinute cu diferite norme, standarde
de performan, media pe ramur (industrie) i cu ntreprinderile concurente, pentru
a pune n eviden performanele sau incompetenele ntreprinderii.
Pentru obinerea informaiei relevante diagnosticului financiar, se recomand s se calculeze:
I) Indicatori de profitabilitate:
- profitul brut exprim capacitatea ntreprinderii de a obine profit. Se calculeaz ca diferena
dintre volumul vnzrilor nete (venitul din vnzri) i costul vnzrilor:
profitul net arat nivelul profitului care poate fi folosit pentru dezvoltarea ntreprinderii i
stimularea ntreprinderii;
- marja profitului (venituri din vnzri costurile variabile ale produselor vndute) msoar marja
pentru acoperirea costurilor fixe i asigurarea unui profit;
- randamentul activelor totale (profit brut/total active * 100%)
- randamentul capitalului depus de acionari (profit net/capital total al acionarilor * 100%)
msoar rata profitului fa de capitalul propriu al acionarilor.

II) Analiza rentabilitii ntreprinderii

Rentabilitatea - reprezint un indicator al eficienei, care exprim capacitatea ntreprinderii


de a ctiga profit. Rentabilitatea se determin ca raportul dintre efectele economice i financiare
obinute de ntreprindere i eforturile depuse pentru obinerea acestora.
Rentabilitatea activelor - reflect capacitatea ntreprinderii de a utiliza activele totale n
vederea obinerii profitului. Acest indicator caracterizeaz mrimea profitului obinut pentru fiecare
leu investit n active.
Rentabilitatea financiar - reflect capacitatea ntreprinderii de a utiliza capitalul propriu n
vederea obinerii profitului, prin ea nelegem capacitatea ntreprinderii de a-i mbogi
proprietarii".
Rentabilitatea comercial - msoara eficiena activitii desfurate de ntreprindere pe
perioada unui exerciiu financiar prin prisma valorificrii activitii de baz. Practic, arat raportul
dintre dou efecte.
III) Indicatori de lichiditate (capacitatea de onorare a obligaiunilor pe termen scurt)
Lichiditate - se refer la proprietatea elementelor patrimoniale de a se transforma n bani,
adic trebuie s existe un raport ntre elementele de activ n sensul c se poate stabili ct din
valoarea activului se afl sub form lichid n conturile de disponibiliti bneti i ct pot s devin
lichide imediat ( stocurile, creanele ).
a) Lichiditatea general este indicatorul care msoar capacitatea ntreprinderii, la un moment
dat, de a-i acoperi datoriile pe termen scurt prin valorificarea tuturor activelor curente ale
ntreprinderii.
b) Lichiditatea intermediar - reprezint un caz particular al lichiditii curente, condiionat de
faptul excluderii din componena activelor lichide a stocurilor de mrfuri i materiale, precum i a
altor active curente.
c) Lichiditatea imediat - caracterizeaz cota datoriilor pe termen scurt care ntreprinderea este
capabil s achite imediat utiliznd numai mijloacele bneti disponibile la moment.
IV) Indicatori de solvabilitate (exprima masura n care ntreprinderea finanteaza activele din
sursele proprii i gradul de acoperire a riscului de credit).
a) Rata solvabilitii patrimoniale (Rsp) se calculeaz ca raport ntre capitalul propriu i suma
dintre acesta i datoriile totale:
b) Rata solvabilitii generale (Rsg) se determin ca raport ntre activele totale i datoriile totale.
7

c) Rata autonomiei financiare exprim independena financiar a ntreprinderii.

V) Indicatori privind imobilizrile de capital:


a) indicile mrimii stocurilor de produse finite msoar nivelul stocurilor de produse finite n
raport cu venitul din vnzri. Se compar cu media industriei.
b) perioada medie de recuperare a creanelor msoar durata medie n zile de recuperare a
banilor din vnzri.
c) valoarea facturilor emise i nencasate arat datoriile clienilor fa de ntreprindere.
d) gradul de ndatorare arat proporia n care ntreprinderea este finanat din alte surse
(mprumuturi) dect din fondurile proprii.

Domeniul comercial se culeg date i informaii referitor la:


- nivelul produciei livrate i al stocurilor de produse finite i de materii prime;
- gradul de dezvoltare a marketingului pentru furnizarea de informaii ct mai complete privind
clienii, concurenii, distibuitorii i furnizorii;
- folosirea metodelor de previziune n domeniul vnzrilor;
- studierea corespunztoare a nevoilor consumatorilor nainte de proiectarea i fabricarea unui nou
produs;
- necesitatea de a-i lrgi sau restrnge activitatea, de a intra sau ie i de pe anumite segmente de
pia;
- elaborarea de studii comparative ntre orientrile ntreprinderii i ale principalilor concureni,
privind calitatea produselor, preul de vnzare, reeaua de distribuie, formele de promovare;
- suficiena fondurilor prevzute pentru activitile de marketing;
- orientarea ntreprinderii privind alegerea raional a furnizorilor;
- folosirea celor mai adecvate forme de depozitare i aprovizionare a locurilor de munc cu materii
prime;
- elaborarea de studii privind posibilitatea de reducere a cheltuielilor de transport pentru materii
prime;
- cota de pia a ntreprinderii i a principalilor concureni;
- intrarea unor noi concureni pe pieele unde acioneaz ntreprinderea.
Domeniul produciei se culeg date i informaii referitor la:
- gradul de ndeplinire a planului produciei fizice;
- gradul de utilizare a capacitii de producie;
- corelarea capacitilor de producie cu cererea;
- principalele posibiliti de cretere a gradului de folosire a capacitilor de producie;
- nivelul stocurilor de producie neterminat;
- eficacitatea formelor de organizare a produciei n diferite secii i ateliere;
- gradul de organizare a activitilor de ntreinere, reparaii, gospodrire energetic i de asigurare
cu scule i aparate de control;
8

- situaia utilajelor i echipamentelor, n funcie de vechimea lor;


- indicarea strii de uzur fizic i moral a utilajelor i a echipamentelor de baz;
- prezentarea concis a principalelor tehnologii de fabricaie folosite;
- eficiena sistemului de control al calitii produselor;
- aplicarea n cadrul unitii economice a gestiunii calitii;
- existena unor programe de mbuntire a calitii i de realizare a indicatorilor calitii.
Domenul resurse umane se culeg date i informaii referitor la:
- numrul i structura personalului;
- gradul de utilizare a timpului de munc;
- absenteismul;
- dimensiunea deficitului sau excedentului de salariai, pe total i structur, n raport cu necesitile
reale ale ntreprinderii;
- indicatorii fluctuaiei i micrii forei de munc;
- respectarea concordanei ntre categoria medie a lucrrilor i nivelul mediu al calificrii
muncitorilor;
- existena unor cursuri de calificare;
- raionalitatea activitii de selecie a personalului;
- existena unui program de promovare a personalului;
- calitatea condiiilor de munc n birouri, secii i ateliere.
Domeniul cercetare dezvoltare se culeg date i informaii referitor la:
- ponderea produselor noi i modernizate n total producie;
- ponderea produciei fabricate cu tehnologii noi sau modernizate;
- numr de invenii inovaii i raionalizri propuse i aplicate;
- nivelul de calificare a personalului implicat n activitile de cercetare proiectare;
- suficiena informaiilor i resurselor financiare pentru desfurarea eficient a activitilor de
cercetare-proiectare;
- gradul de infornare a ntreprinderii asupra licenelor, patentelor i mrcilor comerciale existente n
industria n care activeaz;
- nivelul tehnic, tehnologic i ntroducerea noilor tehnologii n firemele concurente.
Domeniul managerial
Funciile managementului se culeg date i informaii referitor la:
Previziune
- misiunea, scopurile i obiectivele ntreprinderii;
- strategia ntreprinderii;
- rezultatele unor studii de prognoz n domeniul economic, tehnologic, social, politic;
- punctele forte i slabe ale concurenilor;
- folosirea unor metode i tehnici specifice previziunii;
- folosirea metodelor i tipurilor de planuri;
- orizontul de planificare;
- gradul de realizare al planurilor.
9

Organizare
- gradul de structurare a sarcinilor, atribuiilor, responsabilitilor i competenelor pe posturi,
funcii i compartimente;
- actualitatea regulamentului de organizare i funcionare, a descrierilor de funcii i posturi;
- organizarea i asigurarea locurilor de munc cu reursele i instrumentarul necesar.
Antrenarea (motivarea personalului)
- stilul de management practicat;
- principiile i complexitatea sistemului de recompense;
- nivelul moralului managerilor i executanilor;
- nivelul de motivare a personalului;
- metodele i tehnicile folosite pentru motivarea personalului;
- frecvena conflictelor interpersonale;
- climatul social-psihologic n colectivul de munc al ntreprinderii.
Control-evaluare
- sistemul de control financiar;
- sistemul de control al vnzrilor;
- sistemul de control al stocurilor;
- sistemul de control al calitii produselor/serviciilor;
- sistemul de control al costurilor de producie;
- controlul realizrii strategiei;
- sistemul de control al activitii ntreprinderii (realizarea obiectivelor, planurilor, sarcinilor de
munc, rezultatelor aciunilor promoionale, etc.)

10

Concluzii
Rolul diagnosticului economico financiar n evaluarea ntreprinderii
Diagnosticul economico financiar este cel mai important diagnostic i are ca obiectiv
esenial studiul static i dinamic al activitii desfurate de ntreprindere, care s permit expertului
s-i exprime o opinie asupra rezultatelor obinute, a echilibrelor financiare referitoare la sursele de
finanare i destinaiile acestora, precum i n legtur cu randamentul capitalului investit.
Acest diagnostic se realizeaz pe baza datelor cuprinse n situaiile financiare de sintez,
ntocmite n conformitate cu reglementrile contabile n vigoare.
Bilanul contabil, ca document oficial de gestiune, trebuie s asigure imaginea clar, sincer,
fidel, complet a patrimoniului, a rezultatelor i poziiei financiare a acesteia.
n activitatea practic este recomandabil ca diagnosticul economic-financiar i aplicarea
metodelor de evaluare bazate pe profit sau flux de disponibiliti (cash-flow), ce necesit proiecii
economico-financiare, s fie realizate de acelai specialist sau grup de specialiti, tocmai pentru a
asigura convergena celor dou mari componente ale procesului de evaluare: analiz-diagnostic i
evaluare propriu-zis.
Din punct de vedere tehnic este necesar ca metodologia utilizat n diagnosticul economicofinanciar s fie practicat i n realizarea proieciilor.
Fiecare firm de consultan i construiete propria metodologia de realizare a evalurii
afacerilor, n general, i a diagnosticului economico-financiar, n special.
O meniune special trebuie fcut n legtur cu nivelul indicatorilor calculai urmare analizei
- diagnostic: cu se se compar acetia pentru a stabili dac nivelul lor este mulumitor sau mai puin
mulumitor n cazul firmei diagnosticate? Nivelul indicatorilor-etalon, de referin, cu care se
compar indicatorii calculai, este stabilit de marile firme specializate n consultan economicofinanciar (pe baza unor cercetri periodice efectuate fie n cadrul firmelor crora le asigur
eviden contabil, audit, consultan, etc., fie pe baza unor anchete periodice desfurate pe un
panel de 200 300 firme) pe perioade i zone caracteristice, pe domenii i tipuri de firme, ntr-o
activitate foarte specializat i dinamic (precum activitatea de afaceri n sine) i care se numete
elaborarea de Ghiduri de bun practic (Best Practice Guidelines). Folosind criteriile i indicatorii
din aceste ghiduri de bun practic, ale firmelor-lider din domeniu, firmele i pot compara nivelul
indicatorilor cu acestea. Aceast operaiune se numete Benchmarking i are o mare importan
pentru poziionarea firmelor ntre competitori i pentru orientarea deciziilor managementului.
Aceasta este o comparaie n plan orizontal (sincronic), cu alte firme care au aceleai condiii - de
aceeai talie (micro-ntreprinderi, ntreprinderi mici i mijlocii, ntreprinderi mari, etc.), din aceeai
zon i din acelai domeniu. n lipsa unor niveluri reale de referin, nivelul oricrui indicator
calculat este lipsit de orice relevan i utilitate.
Pe de alt parte, firmele i pot compara propriile performane dintr-un an cu performanele lor
din ali ani, realiznd astfel o comparaie n plan vertical, n timp (diacronic).
n continuare ne propunem s dezvoltm o metodologie general de diagnostic economicofinanciar i s oferim puncte de vedere cu privire la zonele de interes ce pot fi abordate n cadrul
raportului de analiz-diagnostic-evaluare a firmei.

11

12