Universidade

de Vigo

Modelos economtricos

Anlisis y diseo
 Un ejemplo de problema
economtrico Universidade
de Vigo

Si tenemos una fbrica de hacer tornillos mecanizada, que

produce 1000 tornillos por hora con 10 kg. de acero, cuya
funcin de produccin es:
y = 1000 min { x 1 , x 2 }
donde x1 indica la cantidad de acero en kilogramos y x2 el
nmero de horas que las mquinas estn trabajando.
Podramos plantearnos las siguientes cuestiones
Es vlida esta relacin funcional en la mayora de las empresas?,
si la funcin es vlida, debe estar siempre multiplicado por 1000, o
cambiara segn el sector?
Aqu intervendra la Econometra haciendo uso de informacin
muestral y sugiriendo respuestas a las anteriores preguntas.
Componentes del anlisis
economtrico Universidade
de Vigo

ANLISIS
ECONOMTRICO
Metodologa de anlisis Universidade
de Vigo

APLICACIONES

INTERPRETACIN
RESULTADOS

CONSTRUCCIN
DEL MODELO

ANLISIS DE
DATOS
Proceso de construccin del modelo
economtrico Universidade
de Vigo

Consiste en Obtencin de una Valoracin Decidir si la

determinar la forma estructura que de la estructura es
matemtica de la cuantifique la calidad aceptable desde la
relacin entre relacin anterior y del teora y los datos
variables. que se adapte a los modelo.
datos.

Validacin
ESTIMACIN
Identificacin EVALUACIN
CONTRASTE Cumplir
objetivos

Interpretar los
Comprobacin de resultados para
las hiptesis determinar los
tericas con los objetivos.
datos
 Especificacin Universidade
de Vigo

Proceso
Se deben seleccionar
1. Variables que 1. ELEGIR
VARIABLES
incluimos en el
modelo
2. Relaciones que 5. REVISAR Y
2.
ESTABLECER
MEJORAR LAS
debemos establecer
RELACIONES
HIPTESIS
CAUSALES

3. Parmetros que
queremos determinar
4. Hiptesis o
suposiciones bsicas 4. ELEGIR LAS 3. PREPARAR
FORMAS LOS DATOS
RELEVANTES RELEVANTES
 Fabrica de tornillos Universidade
de Vigo

En el ejemplo de la fbrica de hacer tornillos mecanizada, las variables que

intervienen son:
Nmero de tornillos por hora (y)

la cantidad de acero en kilogramos (X1)

el nmero de horas que las mquinas estn trabajando (X2).

La funcin viene dada por: = 1000 1 , 2

El objetivo es comprobar la validez de dicha funcin para las empresas.

Las hiptesis podran ser:

Comprobar que realmente el Nmero de tornillos por hora depende de la cantidad

de acero en kilogramos y del nmero de horas que las mquinas estn trabajando
Comprobar que la funcin es de cuello de botella

comprobar que el valor 1000 se verifica para todas las empresas

Ejercicio 1.0
Inferencia en modelos economtricos Universidade
de Vigo

Teora

Se debe decidir el
ESTIMACIN mtodo y combinar un
proceso reiterativo de
teora y datos

INFERENCIA Datos

Comprobacin
de ideas
TEST DE
HIPTESIS

Test de
diagnstico
Evaluacin: Caractersticas Universidade
de Vigo

Buscar equilibrio entre

Realismo
Manejabilidad
Que sea lo mas
Se ajuste a los
sencillo posible
datos y las
suposiciones se
verifiquen

REALISTA MANEJABLE
Evaluacin: Datos Universidade
de Vigo

PROBLEMAS
CON
SOLUCIN
Validacin Universidade
de Vigo

Comprobar que el modelo es aceptable tanto desde el

punto de vista
Econmico: Verifica restricciones de la teora econmica o
de la empresa
Estadstico: Verifica las suposiciones relacionadas con cada
uno de los elementos del modelo
Para ello se hace uso de dos instrumentos fundamentales
1. Anlisis de residuos para verificar suposiciones
2. Contrastes postmuestrales
Cumplir los objetivos del modelo Universidade
de Vigo

1. Predecir ocurrencias futuras

2. Explicar relaciones entre varias variables o establecer leyes
empricas.
3. Cuantificar la influencia de una o varias variables sobre
otra.
4. Aislar la influencia de una variable que podra confundir
los resultados.
5. Descubrir comportamientos extraos o atpicos y valorar su
influencia.
6. Tomar decisiones viendo consecuencias de distintas
acciones.
ETC.....
Elementos de los modelos
economtricos Universidade
de Vigo

VARIABLES

CONSTANTES

MODELO
PARMETROS

ECUACIONES
Suposiciones
Funcin de coste lineal Universidade
de Vigo

Coste Total
Cos te
C +p x
C 0 i i

Precio del
bien i p
i
Coste
fijo C Coste marginal ( pi )
0
Cantidad del bien i ( x i )
Ejemplos de Elementos de los
modelos economtricos Universidade
de Vigo

MODELO VARIABLES CyX

C = C0 + pi xi CONSTANTES Ninguna

ESTRUCTURA PARMETROS C0 y pi
ECUACIONES Lineal
Relacin entre salarios y
productividad: Planteamiento Universidade
de Vigo

Consideremos la relacin entre las primas salariales

por hora en trminos reales (Y) y la productividad en
forma de ndice (X). Puesto que se espera que la prima
salarial real y la productividad estn relacionadas, se
puede utilizar un modelo sencillo apoyndonos en dos
suposiciones.
Relacin entre salarios y
productividad: Modelo1 Universidade
de Vigo

S1: La prima salarial aumenta de forma proporcional

al ndice de productividad.
S2: Aunque el ndice de productividad sea nulo, puede
existir un mnimo de prima salarial

Y t = b0 + b1X t ; b1 > 0 (a priori )

Ejemplos de Elementos de los
modelos economtricos Universidade
de Vigo

MODELO VARIABLES YyX

Y t = b0 + b1X t ;
CONSTANTES Ninguna
ESTRUCTURA PARMETROS b 0 y bi

ECUACIONES Lineal
Relacin entre salarios y
productividad: Modelo1a Universidade
de Vigo

S1: La prima salarial aumenta de forma proporcional

al ndice de productividad.
S2: Existe una prima salarial mnima para un ndice
de productividad nulo que es de 30000 pts, prefijada
en ese sector, bien por el gobierno, sindicatos, pacto
social, etc...

Y t = 30 + b1 X t ; b1 > 0 (a priori )
Relacin entre salarios y
productividad: Modelo2 Universidade
de Vigo

S1':la elasticidad prima salarial-productividad es

constante.
S2: Aunque el ndice de productividad sea nulo, puede
existir un mnimo de prima salarial

lnY = ln b0 + b1 lnX
t t
Relacin entre salarios y
productividad: Modelo3 Universidade
de Vigo

S1: La prima salarial aumenta de forma

proporcional al ndice de productividad.
S2: Aunque el ndice de productividad sea nulo,
puede existir un mnimo de prima salarial

Y t = b 0 + b 1 X t+ e t t =1...T

Ejercicio 1.1
 Clasificacin segn el tipo de
variables Universidade
de Vigo

Observables YyX
No Observables e
Endgenas Y
De control
Exgenas X
Libres

Corrientes YyX
Retardadas

Determinsticas X
Aleatorias Yye
 Relacin entre salarios y
productividad: Modelo4 Universidade
de Vigo

S3. Cuanto mayor sea la proporcin de salario

mnimo (St), mayor es la prima salarial.
S4. Un aumento en la prima salarial, anima a los
trabajadores a conseguir otro aumento en el perodo
siguiente.
Observable Observable Corriente
Observable Observable Corriente Retardada Endgena
Corriente Corriente Exgena de Aleatoria
Predeterminada
Endgena Exgena libre control No observable
Aleatoria Aleatoria Aleatoria
Determinstica

Y t = b0 + b1 X t + b2 S t + b3 Y t - 1 + u t ;
b1 , b2 , b3 > 0 (a priori )
 Clasificacin segn el tipo de datos Universidade
de Vigo

Transversales:
Observaciones de varios objetos en el mismo instante de tiempo
Temporales
Observaciones de un mismo objeto en diferentes momentos de tiempo
Datos de panel
Observaciones de diferentes objetos en diferentes momentos de
tiempo
 Datos transversales Datos temporales Universidade
de Vigo
Observaciones Variables Observaciones Variables
X1 Xk X1 Xk
O1 x11 ....... xk1 O1 x11 ....... xk1
Mismo
Diferentes
objeto,

.......
.......

.......
objetos
.......

xij diferentes xij

mismo
periodos
periodo
OT x1T Datos
....... xkT OT x1T Datos
....... xkT

Datos de panel Diferentes periodos

Tipos Observaciones Variables

X1
de
Xk
O1 x11 ....... xk1
Diferentes
datos
....
xij
...
....
...

objetos
OT x1T ....... xkT
Datos
 Observables
-
No Observables Universidade
Endgenas
de Vigo

- De control
Exgenas
Variables Libres

Elementos
Corrientes
-
Retardadas
que Determinsticas
- Aleatorias
componen un
Elementos
modelo Co nstantes

Parmetros

Ecuaciones

Transversales
Datos Temporales
Ejercicio 1.2
Datos de Panel

Ecuaciones Universidade
de Vigo

Lineales
El efecto unitario de la variable independiente sobre la
dependiente es constante. La dependiente es una
combinacin lineal de las independientes
No lineales
Linealizables
El efecto unitario no es constante. Una
transformacin de la dependiente es combinacin
lineal de transformaciones de cada independiente
No linealizables
 Ecuaciones lineales Universidade
de Vigo

Son combinacin lineal de las variables

independientes

f ( Xt , q) = X't q = q0 + q1 X1 +... + qk Xk

Y
Y= a+bX

La pendiente es constante en todos

b los puntos.
Se interpreta como la derivada
a parcial de la dependiente sobre
X cada una de las independientes
 Ecuaciones no lineales Universidade
de Vigo

No son combinaciones lineales de las variables

independientes.
Y= g(X)
Y= g(X)
La pendiente vara con X y
Y
no es constante en todos los
puntos.
Los parmetros no tienen una
B(x) interpretacin directa, pues
dependen de cada forma
a funcional
X
Ecuaciones no lineales Universidade
de Vigo

Pueden ser de dos tipos

Linealizables: Cuando mediante transformaciones de las variables
se consiguen relaciones lineales en os parmetros que intervienen
g(y) = Z b ; con Z= h(X)
No linealizables: Cuando no se pueden obtener relaciones
lineales de ninguna forma
 Ejemplos de linealizables Universidade
de Vigo

Mide el cambio de y por

cada cambio porcentual
unitario de X

Logartmica Y= a +b lnX

Transformacin

Y Y
b

a lnX
X
 Ejemplos de linealizables Universidade
de Vigo

Mide la tasa de crecimiento

de y, es decir el cambio
porcentual de y por cada
unidad de cambio en X
Exponencial Y= Aebx lnY= lnA +bX

Transformacin

Y lnY
b

lnA
X
X
 Ejemplos de linealizables Universidade
de Vigo

Mide la elasticidad de y
respecto a X, es decir el cambio
porcentual de y por cada
cambio porcentual de de X
Doblelogartmica o Y= AXb lnY= lnA +blnX
potencial
Transformacin

Y lnY
b

lnA
lnX
X
Ejemplos de linealizables Universidade
de Vigo

Hiperblica Y= A+b/X

Transformacin

Y
Y
b

A
1/X
X
Ejemplos de no linealizables Universidade
de Vigo

1
Funciones logsticas: y =
+ l
1 0 e
- 1 t

X
Ejercicio 1.3