Academia de Studii Economice

Facultatea de Contabilitate i Informatic de Gestiune

Catedra de Contabilitate, Audit i Control de Gestiune
Anul II zi ECONOMIE GENERAL
Semestrul II.Anul universitar 2008 / 2009.
Disciplina : CONTABILITATEA AFACERILOR
Titular CURS : Conf.univ.dr.GRIGORESCU TEFAN IULIU
SUPORT DE CURS 1 i 2 din 11/ 18 februarie 2009

TEMA :
Contabilitatea i mediul afacerilor.
Sistemul informaional al contabilitaii afacerilor.

1. Definiii i delimitri conceptuale.

2. Obiectivul afacerilor.
3. Principii de baz ale contabilitii afacerilor.
4. Principii de recunoatere i evaluare n contabilitatea afacerilor.

ETAPE PROCESE INTEGRARE

CALITATIV

1.Delimitare obiective Parcurge cu atenie ncearc s nelegi

operaionale de studiu rostul i semnificaia
misiunii de nvare.
2.Note de curs. Parcurge, localizeaz, Asimileaz contient, fii
memoreaz, dezvolt atent i deschis pentru
atenia i capacitatea de comunicare i analizare.
sistematizare a
coninuturilor.
3.Rezumat i termeni Localizeaz i Pune termenii n relaii
cheie sistematizeaz. cauzale de determinare.
4.Consultare referine Dezvolt ideile de Urmrete gradual
bibliografice. baz, regsete i planul de expunere a
leag noiuni i ideilor i stilul
concepte. autorilor.
5.ntrebri i teste de Rspunde scris, Dac se cere
evaluare. ncearc s fixezi ideile verificarea, ce
prin comunicare rspunsuri poi oferi
deschis, verbal ncearc s te exprimi
expune oral ideile clar, precis i sistematic,
principale. controleaz timpul de
expunere i calitatea
ideilor.
6.Studii de caz i Urmrete implicaiile Experiena cere timp i
exerciii de consolidare. practice ale noiunilor rbdare, abilitile se

1
 nvate formeaz gradual, prin
rezolvarea corect de
teste i probleme.
7.Pregtire seminarii. Urmeaz indicaiile Implic-te consecvent i
metodice ale responsabil.
profesorului.
8.Pregtire Referat, fie de lectur, Construiete propriul
documentaie. rezumat. model de reprezentare
i sistematizare.
9.Simulare verificri, Aciuni corective de Repet, rescrie,
teste i examinarea validare a coninuturilor, redefinete, abordeaz
nelegerii adecvate a consultaii i dialog. coninuturile gradual i
coninuturilor. sistemic.

1.DEFINIII I DELIMITRI PRIVIND MEDIUL AFACERILOR.DEFINIII I

CUVINTE CHEIE

Istoria i civilizaia economic de pretutindeni graviteaz din cele

mai vechi timpuri n jurul noiunii de afacere.

Din cele mai vechi timpuri i pn astzi,oamenii au cutat s

rezolve contradicia dintre limitarea resurselor i capacitatea de a utiliza ct
mai efficient aceste resurse,fa de nevoia de a acoperi n mod unitar i stabil
nevoi nelimitate.

Dac problema esenial a teoriei economice este insuficiena

resurselor,atunci problema esenial a organizrii afacerii este necesitatea
uman de a maximiza avuia,de a garanta obinerea de avantaje sau beneficii
economice.
Afacerile economice reprezint totdeauna un subiect
incitant,eclectic, amestec de teorie i
experien,economie,contabilitate,drept,finane,sociologie,management.
Analiza problemelor legate de afaceri au generat progrese
considerabile prin contientizarea dependenei funcionale dintre resurse, a
funcionrii adecvate - sisteme organizate i modelate exemplar pe baza
capacitii umane de reflecie care permite nelegerea i aplicarea corect
a principiilor : structurile depind de organizaii,organizaiile depind de
capacitile umane, oamenii au convingeri,atitudini i responsabiliti
complexitatea afacerii depinde de nivelul de responsabilitate pe care oamenii
sunt dispui s l asume pentru a motiva obiective, scopuri i mijloace
evaluabile n bani.

Afacerile reprezint schimburi sau tranzacii de natur

economic ce pot fi explicate i evaluate din punct de vedere
juridic,comercial,administrativ sau financiar avnd ca obiect o operaie de
schimb cumprarea,vnzarea,creditarea,antrepriza.

Actele de comer sunt definite de Codul Comercial.

2
 Afacerile pot fi clasificate n 3 mari categorii :
(1) legitimarea individual a profesiei i a rspunderii celor implicai n
exercitarea schimbului comer,intermediere,reprezentare,garantare,
(2)asocierea n parteneriat a mai multor persoane - n companii,
(3)asocierea n corporaii.

2.OBIECTIVUL AFACERILOR

Obiectivul major al afacerilor este maximizarea valorii afacerii, n

sensul creterii sau a surplusului.
Maximizarea valorii ntreprinderii economice nseamn creterea averii
proprietarilor i maximizarea profitului.

Realitatea economic impune c aprecierea performanei se bazeaz pe

recunoaterea creterii valorii investiiei de capital ( inclusiv pentru tranzaciile
la burs ).

Maximizarea valorii se poate explica prin abordarea contabil sau prin

abordarea financiar.

Abordarea contabil presupune c maximizarea valorii afacerii se

reealizeaz prin prisma creterii activului net ( averea proprietarilor ) :

Rezultatul = Activ - Activ +/- Contribuia +/- Alte

Exercitiului Net Net Rambursare Creteri
La La La a Micorri
31.12.N 31.12.N 31.12. proprietarului de
N-1 capital
Propriu

Rezultatul = VENITURILE - CHELTUIELILE

Exercitiului EXERCIIULUI EXERCIIULUI
La 31.12.N 31.12.N 31.12.N

Abordarea financiar presupune evaluarea speranei de ctig prin

intermediul activelor angajate ca elemente generatoare de fluxuri de
numerar,deci profit.
DEFINIM ASTFEL :
valoarea financiar / de utilitate,
rata de actualizare,
perioada previzionat de actualizare,
valoarea rezidual
valoarea de pia

3
 ctigul pe aciune
cifra de afaceri
valoarea economic
profitabiltatea
marja profitului
Viteza de rotaie a activelor
Rentabilitatea economic
Rentabilitatea financiar
Valoarea adugat.

Valoarea just reprezint suma obinut prin schimbarea unui activ sau
decontarea unei datorii, de bun voie,ntre pri aflate n cunotin de cauz,
n cadrul unei tranzacii n care preul este determinat obiectiv.
DEFINIM :
Valoarea de utilitate
Valoarea de pia
Gestiunea activ a riscurilor financiare
Previziunea fluxurilor viitoare de numerar
Pertinena estimrilor
Estimarea prin integralitate.

3.PRINCIPII DE BAZ PENTRU INTELEGEREA CONTABILITII AFACERILOR

1. Principiul relaiei dintre ctig i risc

2. Principiul fluctuaiei valorii monetare modificarea valorii
monetare n timp.
3. Principiul pragului de semnificaie al fluxului net de
numerar fa de profitul bazat pe contabiltattea de
angajamente.
4. Dependena ctigului i a investiiei de fiscalitate
5. Concuren i competiie.
6. Eficiena pieei de capital.
7. Dependena funcional rentabilitate investiii risc.

4.PRINCIPII DE RECUNOATERE I EVALUARE N CONTABILITATEA

AFACERILOR

1. Modelul de evaluare
2. Baza de evaluare
3. Costul istoric
4. Costul current
5. Valoarea realizabil
6. Valoarea actualizat
7. Valoarea just
8. Meninerea capitalului
9. Recuperartea costului istoric

4
 10. Prudena
PARTEA I Contextul contabilitii i mediul de afaceri

Comerul i economia de pia liber presupun mobilitatea i controlul profitabilitii

tranzaciilor.Actele i faptele de comer impun necesitatea,importana i credibilitatea
msurrii contabile prin raporturile dintre eforturi i efecte.Miza afacerii este
capacitatea de control a profitului, respectiv performana.
Cea mai mare parte a activitii comerciale se produce deoarece oamenii de afaceri
(antreprenorii) vd o oportunitate de a face profit, pentru a-i spori averea. Dat fiind
natura unei economii de pia liber, cu intrri n general libere i ieiri ctre piee,
acele firme care au ieiri ridicate (profituri) vor atrage juctori noi n afacerile
economice n industrie , astfel trgnd napoi profiturile la niveluri mai sczute.
Antreprenorii care se gsesc n firme care nregistreaz ieiri sczute vor avea
tendina s ias din afacere, lsndu-i pe cei mai eficieni s rmn. Datorit
instabilitii i riscurilor au loc numeroase schimbri, creterea alterneaz cu
recesiunea, iar instabilitatea marcat a economiei mondiale, ca efect al schimbrilor
n tehnologie i a altor factori, este clar c aceia care au afaceri solicit informaii de
natur s-i ajute s mearg nainte prin mediul de afaceri nesigur. n aceast
seciune, ne vom ocupa de tipul deciziilor pe care oamenii de afaceri trebuie s le ia
i modul n care informaia contabil i poate ajuta.

Natura afacerii i deciziile n afaceri rolul contabilitii

In Enciclopedia Brittanica contabilitatea este definit ca sistem integrat

de inregistrare i raportare pentru: dezvoltarea sistematic i analiza informaiilor
despre afacerile economice ale unei organizaii.Controlul resurselor presupune
tehnici de msurare, recunoatere i evaluare.Consemnarea tranzaciilor n form
scris impune reguli i principii de clasare adecvat a datelor.

Trecerea sistematic n Registrul Jurnal i centralizarea tranzaciilor financiare este

cunoscut ca nregistrare. Atunci cnd informaiile produse, acestea sunt colectate,
dar coleciile de date devin abstracte n rapoarte (de obicei la 3 luni sau anual) fiind
destinate pentru utilizarea lor de ctre persoane din afara organizaiei.Circuitul
financiar extern destinat proteciei terilor din afara entitii este numit contabilitate
financiar. Trei rapoarte sunt generate n contabilitatea financiar: Bilanul care
presupune balana i Inventarul, care centralizeaz activele firmei, datoriile
acesteiai capitalurile proprii; Contul de rezultate, care raporteaz procedurile firmei,
cheltuielile, profitul i pierderile; i declaraia fluxurilor de numerar cash flow care
analizeaz fluxul de trezorerie. Redactarea rapoartelor (de obicei lunar) pentru
planificarea intern i luarea deciziilor este numit contabilitatea managerial. Scopul
acesteia este s furnizeze managerilor informaii de ncredere asupra costurilor
operaiunilor i standardelor cu care acele costuri pot fi comparate, pentru a-i asista
pentru proiectul bugetului.
nregistrarea valorilor monetare ale tranzaciilor din afacere.

nregistrarea: furnizeaz informaii de la conturile care sunt pregtite dar este

diferit de contabilitate. nregistrarea ofer informaii pe ambele valori curente sau
dividende ale companiei i schimbarea acesteia n valoare (datorit profitului i
pierderii), pe o perioad de timp dat. Managerii solicit asemenea informaii pentru
a examina rezultatele operaiunilor i bugetul pentru viitor; investitorii au nevoie de
deciziile luate pentru cumprarea sau vinderea garaniilor; iar cei care garanteaz
creditul o utilizeaz pentru a determina dac pot garanta un mprumut. nregistrrile
financiare au fost inute n Babilon i n Grecia i Roma antice. Metoda de
nregistrare a dublei intrri a nceput cu dezvoltarea republicilor comerciale italiene n

5
secolul al 15-lea. Revoluia industrial a stimulat rspndirea contabilitii, iar taxarea
din secolul al 20-lea i reglementrile guvernamentale au fcut-o necesar. Dou
tipuri de nregistrri continu s fie utilizate n nregistrri jurnale i registre. Ele pot
fi nregistrare de mn sau nscrise n calculator. Jurnalul conine tranzaciile zilnice
(vnzri, achiziii, etc) n timp ce registrul conine nregistrrile conturilor individuale.
n fiecare lun sunt depuse n registru declaraii de venit i balana.

n luarea deciziilor, antreprenorii trebuie s fie contieni de situaia economic

existent, att n termenii condiiilor economice generale, ct i n termenii
specificitii unei anumite piee. Pentru a rmne profitabile, afacerile trebuie s fie
contiente de condiiile unei piee particulare n care au activiti comerciale. Ei
trebuie s fie perfect contieni de costurile pe care le atrag asupra lor, precum i de
preurilor prezente i viitoare pe care se ateapt s le solicite. Cea mai mare parte a
acestei informaii trebuie s fie disponibil dac nregistrrile (cunoscute ca i
conturi) conin tranzaciile istorice n care afacerea activeaz. ntr-adevr, este dificil
s vedem cum deciziile pot fi luate efectiv, n cazul n care nregistrrile sunt
pstrate.

Luarea (realizarea) deciziei implic de obicei alegeri ntre moduri de aciune

alternative. Acestea sunt adesea subiectul constrngerilor unor tipuri variate.
Alternativele sunt apoi evaluate, iar decizia este luat. Se obinuiete s se
monitorizeze ulterior sau s se verifice decizia prezent pentru a observa dac de
fapt rezultatele sunt conforme cu ceea ce s-a ateptat. Dac nu, ntrebrile trebuie
formulate. Monitorizarea poate furniza imagini utile asupra a ceea ce a mers ru i
cum se poate remedia acel aspect.

Deciziile n afaceri pot acoperi o gam larg de lucruri diferite. Deciziile posibile
trebuie s includ:
- ct de mult se vinde un produs;
- ct de mult s ceri pentru un produs;
- dac s preiei o alt afacere;
- dac s nchizi a afacere;
- dac s investeti ntr-o anumit pies a unui echipament;
- alegerea ntre moduri alternative de a producie
- ct de mult s cheltui pe cercetare i dezvoltare;
- alte alternative.

Este important de punctat c, n general, ne putem atepta ca firmele care au grade

de risc sporite (ca medie) s obin valori mai ridicate de ieiri. Aceasta se ntmpl
pentru c investitorii vor fi de obicei pregtii s i asume riscuri mai mari dac au
posibilitatea s obin ieiri (profituri) mai mari.

Contabilitatea este un limbaj specializat de comunicare a informaiilor prelucrate -

procesul de identificare, msurare, analiz i prelucrare ce permite asumarea
competent a deciziilor, pe baza restriciilor economice, apte s deserveasc i s
protejeze interesele unei organizaii n raport cu managerii, proprietarii i potenialii
investitori, angajaii, creditorii i administraia.

Managerii modeleaz informaii pentru asistarea deciziilor i controlul activitilor,

estimarea preurilor, costurilor, a cererii, controlul poziiei de competitivitate n raport

6
cu piaa i concurena pentru garantarea creterii profitabilitii i a conservrii
capacitii de adaptare la riscuri i evenimente posibile n viitor.

Proprietarii au nevoie de informaii pentru certificarea valorii investiiilor i a marjei de

ctig pentru pstrarea atractivitii investiiei de capital.

Angajaii au nevoie de informaii pentru redundana mobilitii de adaptare a cererii i

ofertei ntre salariu, avantaje, costuri i riscuri.

Creditorii i finanatorii au nevoie de informaii pentru garantarea material a riscurilor

monetare.

Guvernul i administraiile - fiscal,statistic de trezorerie urmresc sinteza

informaiilor privind salarile, profitul, investiile, stocurile, dividendele pltite, proporia
profiturilor absorbite de taxarea fiscal.

Deciziile majore privesc materialitatea conservrii resurselor, determinarea politicilor

de gestiune pentru economisire, randament, adaptabilitatea structural la eliminarea
riscurilor. Informaiile de calitate, relevante i credibile sunt indispensabile organizrii
competitive a afacerii.Informaiile colective sunt pentru nevoi colective.Informaiile
individualizate sunt pentru nevoi particulare, individualizate.

Trebuie realizat o distincie clar ntre date i informaii.Datele sunt informaii

clasate, prelucrate, filtrate, adaptate unor scopuri i nevoi anticipate i
prestabilite.Informaiile pot fi obinute prin observare direct, dialog, comunicare.Nu
toate informaiile sunt ns evaluabile, iar unele dintre acestea conin mesaje variate
invers proporional fa de ocuren i probabilitatea utilizrii efective la raportri.

Strategia este un concept legat nemijlocit de coala afacerilor : orice interes de

motivare a aciunii corecte presupune un plan prestabilit,iar valoarea banilor i
creterea economic au sens i semnificaie prin decizii de fundamentare a
oportunitii,profitabilitii i moralitii aciunii umane.Cook (1963), Legge
(2003),Mintzberg(1994) susin cu argumente c, n domeniul afacerilor orice strategie
presupune asumarea unui plan de aciune coerent,obiective,mijloace i scopuri
legate ce susin o direcie bun,ghideaz coerena activitii pe parcursul activitii,
ca process emergent urmrind eliminarea riscurilor cu certitudini din prezent pentru
evenimente sau opiuni din viitor.

Strategia presupune un set de obiective i msuri organizaionale

Strategia este asumarea avantajului competitiv pentru referine de msurare
fa de un etalon de performan.
Strategia presupune un rspuns adecvat la contextul schimbrii mediului
pentru instabilitate i riscuri prin adaptare, pentru a susine avantajul
competitiv.
Strategia este un sistem de coeren, uniformitate i integrare sistematic a
activitilor i resurselor pentru optimizarea deciziilor.
Strategia trebuie s prevad i s defineasc contribuia economic,non-
economic, monetar i non-monetar a factorilor implicai n succesul
afacerii, s remunereze competene i s sancioneze abateri
Strategia presupune definirea arhitecturii unei construcii bazate pe
stabilitate,relevan i credibilitate organizaional.
Strategia este un vehicul funcional care permite estimarea oportunitii de
investiie pentru surplus sau ctig.
Strategia nseamn inovare,cretere,provocarea schimbrii pentru progress.

7
PLANURI ACTIUNI OBIECTIVE ACTIUNI RESURSE
Piaa Misiune Oameni
Industria Viziune Raionamente
Politica Valori Competene
Economia Context Idei
Societatea Mediu Inovaii
Tehnologia Comparaii Constrngeri
Legea Stabilitate Costuri

MISIUNEA AFACERII MISIUNEA CONTABILITATII

Scop Recunoatere i evaluare
Competitie Evaluare i prezentare conturi
Valori i obiective asumate nregistrare i tratamente credibile
Identificare context Imagine fidel n situaii financiare
CONTEXT INTERN CONTEXT EXTERN
Factori de success Concuren
Competiie Riscuri
Identificare puncte cheie Instabilitate
Scenarii Constrngeri
STRATEGIA AFACERII STRATEGIA CONTABILA

ACTIUNI PROGRAMATE RESURSE ALOCATE

BUGETE / COSTURI RAPOARTE / DECIZII

Contabilitatea se concentreaz factual pe informaii relevante.Relevana este

considerat criteriu major legat de utilitate ori pe baza calitii rezultatelor dezirabile
ce ar trebui obinute ca efect al utilitii.Relevana este centrul justificrii operaionale
a valorii atribuite resurselor controlate n msura n care prin evaluare credibil exist
certitudinea obinerii sau garantrii unui beneficiu.

O teorie necesar asupra msurrii. . .

Msurarea este un sector important vital al problemelor contabile care

vizeaz asamblarea sistemic a raporturilor cauzale dintre evaluare, tehnicile
de prelucrare a datelor de referin i semnificaia pe care o are asumarea
decizilor corecte prin calitatea raionamentelor de comunicare.

Msurarea contabil se concentreaz pe sinergia sistemic dintre obiecte, subiecte,

obiective, evenimente i rezultate.

Principiile sunt funcional dependente de atitudinea, motivaia i responsabilitatea

uman care are misiunea de a rezolva probleme, iar utilizatorii i productorii de
informaii au un rol major n msurarea proceselor de cuantificare.n termeni de
modelare, prin convenie nominalismul monetar presupune c n raport cu perioada,
substana monetar este stabil ca etalon de referin.Aprecierea monetar,

8
respectiv deprecierea sunt procese ce pot fi msurate pornind de la referinta
stabilitii unei valori etalon n raport cu timpul.

Estimarea i msurarea prudent a valorii costurilor istorice este totdeauna n

competiie cu utilitatea, relevana i credibilitatea costurilor de oportunitate, bazate
pe valori reale de nlocuire.

Finalitatea comunicrii . . .

Un sistem de comunicare consist din transferul mesajelor ntre sursa de

origine i receptor.Obiectivul mesajului este influenarea calitativ a aciunii la
receptor.
Transferul de mesaje este efectuat prin transmiterea de date i informaii - semnale
i decodarea de semnale la destinaie.

Valoarea informaiilor . . .

Contabilitatea urmrete cea mai dreapt proporie dintre adevrata informaie,

adevratul utilizator, adevrata cantitate i adevratul timp toate raportate la
adevratul cel mai mic cost sau cea mai mic valoare dintre cost i valoarea
just.Compromisul utilitii ce conserv n timp puterea de cumprare a banilor remit
n cauz obiectivitatea i relevana calculelor de optimizare cel mai bun raport
dintre cantitate, coninut, acuratee i viteza transferului de date prin raportarea
costurilor la randament i utilitate cu efecte monetare verificabile n timp i
spaiu.Referina utilitii este considerat marja dintre beneficii i costuri.
Valoarea informaiilor poate fi brut sau net, perfect, imperfect, operaional,
just, pn n momentul asumrii efective a deciziei.

Procesul de elaborare, control i asumare a deciziei n contextul strategiei

contabile, prin politici i opiuni contabile

Orice process de administrare managerial a resurselor se bazeaz pe

necesitatea unui sistem de conturi, strategia contabil fiind un process de
aplicare a raionamentului professional pentru msurare adecvat.
Scopul strategiei contabile include informarea financiar,garantarea
credibilitii,relevanei i valorii predictive probante a informaiilor calitative necesare
fundamentrii corecte a deciziilor.
Scopul strategiei contabile este un process de alegere a alternativelor pentru
comparaii fa de un referenial construit oportunitatea investiiilor i a costurilor,
raportul cost-beneficiu.
Strategia contabil presupune asistarea competent a deciziilor.
Strategia presupune identificare, msurare, acumulare, analiz, pregtire,
interpretare i comunicare de informaii financiare pentru planificare,analiz i
control.

Planificare Identificarea obiectivelor Alegere alternative

Alternative i soluii de
aciune
Prelucrare date pentru
soluii alternative
Selectarea alternativelor
pe baza opiunilor
determinate de evoluia
real a evenimentelor

9
 Implementare decizii
Control, audit, verificare Comparaii pentru Msurare i corecie
contabil detectarea abaterilor
Rezolvarea divergenelor
Testarea calitativ de
soluii corective pentru
mbuntirea activitii
Adaptabilitate structural
Redundan, sinergie,
control, feed back

Maximizarea capacitii de control a fluxurilor viitoare de trezorerie este esenial dac

ntreprinderea identific oportuniti poteniale de investiie.

Procesul de administrare managerial a informaiilor contabilitii impune ( 1)

planificare pe termen scurt sau pe termen lung, ( 2) control compararea
permanent a performanelor actuale cu planurile anticipate i cu eventualele
deviaii, care impun eventualitatea aciunilor corective, ( 3 ) organizare definirea
riguroas a responsabilitilor, a raporturilor de autoritate pentru remunerarea
competenelor i sancionarea abaterilor, coordonarea activitilor, ( 4) motivarea
aciunilor, armonizarea obiectivelor organizaiei cu interesele i expectana
participanilor

Capital Noi aporturi Decizii Proiecte Ctig

manageriale Alternative Monetar
Dividende Acionari Interese Plasamente
Creane Vnzri Marja profit Costuri
Titluri Pia Speculaii Schimb
Efecte Efort Conversie Consum
Dobnzi Credite Investiii Randament
Credite Investiii Active Beneficii
Taxe Surplus Investiii Datorii

Decizii Politica de Garanii Obiective Orizont global

strategice dividende materiale
Decizii Politica de Flux de Lichiditate Eficien pe
Operaionale finanare trezorerie pia
Decizii Politica de Controlul Beneficiu Randament de
operaionale investiii activelor exploatare
Plasamente Ctig Dobnzi
Dividende
Participaii Control Dezvoltare
corporativ

Mediul economic este instabil i marcat de procese i evenimente care necesit

abordarea i modelarea evenimentelor n condiii de risc i incertitudine.
Integrarea economic i monetar, asimilarea principiilor mecanismului ratei de
schimb, dezvoltarea pieei de capital, deschiderea spaiului european pentru
oportuniti de investiie, emergena speculativ a inovaiilor legate de utilizarea
instrumentelor financiare ntr-un spaiu cu granie fluente, dar cu nivele difereniate
de apreciere a randamentului opiunilor :

NCASRI PLI

10
Numerar i echivalente de numerar de la Numerar i echivalente de numerar ctre
clieni teri, furnizori, salariai
Dobnzi i dividende din plasamente i Dividende distribuite acionarilor
investiii
Noi aporturi i depuneri de capital Dobnzi pltite ctre bnci

Decizii i control Finanare

Rata dobnzii i a creditului
Rata cursului valutar
Curs de schimb pentru aciunile cotate
Oferta public de titluri

Oportuniti de investiie
Nivelul impozitelor
Rata medie de rentabilitate
Costul resurselor
Concurena

Strategia de normalizare contabil IASC/IASB : ntre adaptare i mbuntire /

ameliorare / revizuire posibile scenarii de convergen.

n 1995 IASC a realizat o nelegere cu IOSCO Organizaia Internaional a

Comisiilor de Valori Mobiliare.IASC se angaja s produc un set de 31standarde
relevante, IOSCO urma s recomande ca operatorii de pe pieele financiare s
accepte situaiile financiare prelucrate dup reguli commune.IASC a finalizat
proiectul n 1999, IOSCO a criticat dur 14 standarde.

ncepnd cu 2001, noul IASB are 2 sarcini majore : (1) costruirea unui set de
standarde de calitate, acceptabile i aplicabile ca o platform stabil (2) cadru comun
de referin pentru convergena standardelor naionale cu cele internaionale.

Conform propunerii IASB, Consiliul UE accept prin reglementare ca de la 1.01.2005

toate companiile cotate pe piee financiare s aplice setul de 34 standarde
internaionale.Gestiunea schimbrii a impus acceptarea unei perioade de 21 luni de
calm tehnic.Concomitent cu mbuntirea standardelor existente s-au aplicat
pentru prima dat standarde noi de raportare financiar ( IFRS).
Noul proiect de mbuntire privete IAS 1, 2, 8, 10, 16, 17, 21, 24, 27, 28, 31, 33,
40.

ncepnd cu 1999 Consiliul UE lucreaz la armionizarea PASF Planul de Aciune

pentru Servicii Financiare urmrind armonizarea serviciilor pe pieele financiare
integrate ( juridic, contabilitate, informare financiar, operaii, piee, audit.)
Obiective : reglementarea statutului societilor, lupta mpotriva splrii de capitaluri,
evaluarea instrumentelor financiare la valoare just, utilizarea i conversia IFRS,
revizuirea i modernizarea Directivelor europene, informarea prin prospecte, abuzul
de pia, serviciile de investiii i plasamente, oferta public de aciuni, independena
controlulului legal, prioritile auditului, armonizarea dreptului aplicabil societilor,
fuziunile transfrontaliere, transferul sediului social, transparena informrii financiare,
fondurile de pensii.

Implementarea IFRS se poate face prin reglementare comun, prin acceptarea

juridic, politic i de control a noului cadru IFRS, armonizarea pentru o baz fiscal
comun.Cadrul juridic vizeaz modernizarea Directivelor, cadrul politic vizeaz
acceptarea unui Comitet de reglementare asupra regulilor contabile, cadrul tehnic

11
vizeaz acceptarea tratamentelor comune pentru informarea i raportarea financiare,
cadrul de control vizeaz urmrirea conformitii n aplicarea IFRS.Comitetul tehnic
de reglementare i grupul consultative au adoptat proceduri publice de consultare a
statelor membre viznd rolul, metodele, i implicaiile de garantare public a calitii
dialogului cu normalizatorii contabili naionali .

Evaluarea tehnic, adoptarea, decizia de aplicabilitate, traducerea i publicarea au

generat necesitatea Standardelor Comitetului European de Securitate a
Reglementrilor care vizeaz principii legate de punerea n aplicare a IFRS, instane
competente, tehnici pentru mecanismul de control, limitarea mandatului, coordonarea
procedurilor, certificarea practicilor.

Rolul, mijloacele,funciile i finalitatea contabilitii pentru afaceri

Contabilitatea se refer la pregatirea informaiei economice care va fi util acelora

direct (cteodat indirect) conectai cu organizaia. Informaia furnizat trebuie s fie
util n evaluarea att a performanei (realizrii) acelor care conduc organizaia, ct i
performanei i poziiei organizaiei respective. Odat ce prile interesate au fcut
asemenea evaluri, vor fi n poziia s ia mai multe decizii economice documentate
referitoare la organizaie.
Aceast viziune a contabilitii, ca un ajutor al realizrii deciziei economice a fost din
ce n ce mai mult acceptat n ultimii ani. Asociaia Contabil American a adoptat
aceast perspectiv cnd a definit contabilitatea ca fiind procesul de identificare,
msurare i comunicare a informaiei economice pentru a permite judeci i decizii
n cunotin de cauz, de ctre utilizatorii informaiei.Dei aceasta este numai una
din cele foarte multe definiii publicate ale contabilitii, este citat pe larg n textele
contabile deoarece accentueaz scopul primar al contabilitii, ca furniznd informaii
care ajut utilizatorii s ia decizii.

Aceast important aciune de luare a deciziilor este una care trebuie constant avut
n vedere. Muli oameni, inclusiv cei care lucreaz n contabilitate, consider
contabilitatea ca referindu-se la obinerea declaraiilor de venit pregtite lunar sau
anual. n timp ce aceasta poate descrie ce fac unii contabili, nu descrie scopul
contabilitii. Din pcate, unele texte din contabilitate nu accentueaz ideea
contabilitii ca nefiind sau netrebuind s fie desfurat doar pentru ea nsi. Nu
trebuie pierdut imaginea obiectivului lurii (realizrii) deciziei informaiei contabile.

Investitorii, protecia intereselor economice i utilizatorii informaiei financiare

Deci, contabilitatea exist pentru a furniza informaii prilor interesate pentru a putea
lua decizii, aa c putem ntreba: Cine sunt aceste pri interesate? i Pentru ce fel
de decizii se solicit informaii contabile?
Figura 1.1 arat grupurile importante de oameni care au un interes ntr-o organizaie.
Figura respectiv se refer la un sector de afaceri privat, dar modificrile minore n
titlurile participanilor ar face-o la fel de relevant pentru oricare organizaie spre
exemplu, un departament guvernamental, un compartiment local al autoritii
guvernamentale, o organizaie de caritate, industria naionalizat, coala sau
colegiul.

Referitor la exemple ale afacerilor private, putem identifica tipuri de decizii de care
fiecare dintre participani are nevoie s o ia (realizeze) n legtur cu organizaia i
informaiile solicitate. Acetia sunt: proprietari, guvern, management, clieni, furnizori
de bunuri i servicii, mprumuttori, patroni, competitori i grupuri de lobby.

12
Proprietarii afacerii i deintorii de capital

Acetia se ocup de dou tipuri de decizii:

- decizii referitoare la investiii;

- decizii de administrare.

Deciziile referitoare la investiii se refer n primul rnd la creterea bunstrii

proprietarilor. Aceia care conduc o afacere, de obicei fac acest lucru pentru a-i
crete bunstarea. Astfel, proprietarii vor dori s evalueze limita pn la care
afacerea a generat beneficii financiare (profituri, etc), precum i previziunile viitoare
probabile ale afacerii. De asemenea, ei vor dori evaluarea gradului de risc asociat
afacerii respective.

Informatiile privind riscurile asociate si profit vor fi folositoare acestora in situatia in

care vor decide sa vanda sau sa isi pastreze partea lor dintr-o afacere.

Proprietar Management
Concurenti i

AFACERE
Creditori CAPITAL Angajati
PROFIT

Clienti
Guvernul i
administraia
Furnizori de Grupuri de
bunuri si investitori
servicii

In afaceri mai mari, proprietarii tind sa nu exercite un control zilnic asupra activitatilor
din cadrul afacerii respective, desemnand in schimb manageri (administratori) care
sa conduca afacerea in numele lor. Desi se presupune ca managerii sa conduca
afacerea in modul indicat de proprietar, se intampla de multe ori ca managerii sa aiba
libertate de actiune asupra modului in care sunt utilizate resursele afacerii ceea ce
poate duce la un potential conflinct intre manageri si porprietari. Acest potential
conflict creeaza printre proprietari nevoia de a primi de la mangeri informatii contabile
cu privire la modul in care au fost folosite resursele afacerii. Aceste informatii pot fi
folosite de catre proprietari printre altele, si ca baza pentru premierea sau
concedierea managerilor.

13
Guvernul

Guvernul poate solicita informatii despre o afacere din diverse motive incluzand
impozitarea, masuri de reglementare, managementul economic sau contractele
guvernamentale.

Impozitarea

Afacerile sunt impozitate pe baza profiturilor contabile; Guvernul ca gestionar al

veniturilor interne are nevoie de informatii de spre fiecare afacere pentru a decide
gradul de impozitare al fiecareia.

Masuri de reglementare

Guvernul poate avea nevoie de informatii despre afaceri pentru scopuri de

reglementare. De exemplu, informatiile legate de cheltuieli si profituri pot fi solicitate
pentru a decide daca politicile de promovare a unei concurente mai mari sunt
implementate sau sunt necesare.

Managementul economic

Guvernul poate folosi informatiile contabile referitioare la afaceri ca sprijin in

managementul general al unei economii. De exemplu, informatiile contabile pot fi
folositoare atunci cand se decide acordarea unui sprijin guvernamental pentru
afacerile dintr-o anumita ramura industriala.

Contractele guvernamentale

Guvernul poate incredinta contracte pornind de la principiul costurilor suplimentare

implicate (cheltuielile cu aprovizionarea de bunuri si servicii plus factorul de profit) si
de aceea va fi interesat de costurile aferente bunurilor si serviciilor prestate de
furnizor. Aceasta abordare este adesea utilizata atunci cand sunt incredintate
contracte guvernamentale privind contractele de aparare. Totodata guvernul va fi
interesat sa determine daca furnizori fac profituri uriase de pe urma afacerilor cu
statul.

Managementul

Managementul unei afaceri reprezinta grupul de utilizatori care au cea mai mare
nevoie de informatii contabile. De aceea ei solicita informatii previzionare pentru a
putea evalua potentialul rezultatul al implementarii anumitor politici pentru a
determina daca respectivele politici sunt fezabile.

Informatiile previzionare sunt de asemenea folositoare pentru identificarea viitoarelor

probleme si a oportunitatilor afacerii. Pot incerca sa se asigure daca rezultatele
actuale ale afacerii coincid cu rezultatele planificate anterior. De aceea
managementul solicita informatii privind performanta curenta a afacerii pentru a
determina gradul de abatere de la nivelul de performanta propus initial.

Datorita faptului ca managerii trebuie sa planifice si sa controleze fiecare aspect al

afacerii, acestia solicita informatii detaliate despre o gama larga de probleme.

14
 Despre contabilitate : contabilitate pentru controlul resurselor versus
contabilitate pentru controlul tranzaciilor

Nu este usor sa se dea o definitie concisa a contabilitatii de vreme ce cuvantul are o

larga aplicabilitate in cadrul diverselor afaceri.

Asociatia Americana de Contabilitate defineste contabilitatea astfel:

procesul de identificare, masurare si comunicare a informatiilor economice care sa

permita decizii si judecati documentate a celor ce utilizeaza informatiile respective.

Aceasta definitie este un bun punct de plecare. Haideti sa vedem care sunt cuvintele
cheie in definitia de mai sus:

- Aceasta definitie sugereaza faptul ca contabilitatea se refera la furnizarea de

informatii catre alte persoane. Informatiile contabile reprezinta informatii
economice ele sunt legate de activitati economice si financiare a unei afaceri sau
organizatii.

- Informatiile contabile trebuie sa fie identificate si masurate. Acest luccru se

realizeaza printr-un set de conturi, bazat pe un sistem contabil cunoscut ca dubla
evidenta contabila. Sistemul contabil identifica si inregistreaza tranzactiile
contabile.

- Masurarea informatiilor contabile nu este un proces liniar. El implica o serie de

aprecieri asupra avantajelor sau obligatiilor pe care le presupune o anumita
afacere. Masurarea informatiilor contabile are in vedere si calcularea cu precizie a
profitului sau pierderilor inregistrate de o afacere intr-o anumita perioada de timp.
Dupa cum vom vedea, masurarea informatiilor contabile presupune adeseori o
judecata subiectiva pentru a putea ajunge la o concluzie.

- Definitia data contabilitatii identifica totodata si nevoia ca informatiile contabile

sa fie comunicate. Modul in care se realizeza aceasta comunicare poate
varia. Exista cateva forme de comunicare contabila (de exemplu: rapoartele
contabile anuale sau raportele contabile de management) fiecare servind unui
anumit scop. Nevoia de comunicare este despre a intelege cine are nevoie
de informatiile contabile si ce trebuie respectivele persoane sa stie.

Informatile contabile sunt comunicate prin folosirea declaratiilor financiare.

Despre scopul declaratiilor financiare

Exista doua scopuri majore ale declaratiilor financiare:

1. Pentru a raporta situatia financiara a unei entitati (afacere, organizatie)

15
 2. Pentru a identifica,evalua i compara performana economic, cum a evoluat
entitatea din punct de vedere financiar intr-o anumita perioada de timp
(perioada contabila).

Cel mai intalnit mod de masurare a performantei este profitul.

Este important de inteles faptul ca declaratiile financiare se pot referi la situatii

trecute sau viitoare.

Responsabilitatea

Majoritatea organizatiilor poarta o responsabilitate externa intr-un fel pentru actiunile

si activitatile pe care le desfasoara. Ele vor furniza rapoarte despre activitatea lor
care vor reflecta obiectivele si persoanele fata de care poarta anumite
responsabilitati

Tabelul de mai jos prezint exemple ale diferitelor tipuri de organizaii i modul n
care contabilitatea se refer la diferitele obiective organizaionale:

Organizaia Obiective Contabilizat de (exemple)

Compania privat sau - realizarea profitului - acionari

public - realizarea bunstrii - ali deintori (ex:
angajai, clieni,
furnizori)

Aciuni caritabile (ex: - realizarea - comisionari

Salvai copiii) obiectivelor caritabili
caritabile - donatori
- maximizarea
timpului necesar
activitilor

Autoriti locale (ex: - furnizarea - electoratul local

Consiliul Local Leeds) serviciilor locale - departamente
- repartizarea optim guvernamentale
a cheltuielilor
bugetare

- furnizarea
Servicii publice serviciilor publice - minitrii
(ex:transport, sntate) adesea solicitate - consumator
(ex: Serviciul Naional prin lege)

16
de Sntate, nchisoarea) - servicii de calitate
i ncredere nalte

Agenii cvasi
guvernamentale - reglementarea sau
(ex: Registrul de iniierea unor aciuni - minitrii
Protejare a Informaiilor, publice - consumator
Consiliul Scoian de Arte)

Toate organizaiile menionate mai sus au roluri semnificative n societate, avnd mai
muli deintori pentru care sunt contabilizate.

Toate acestea necesit sisteme de management financiar pentru a le permite

realizarea informaiei contabile.

Cum ajut informaia contabil ca afacerea s devin contabilizat

Dup cum s-a spus n definiia introductiv, contabilitatea este n esen un proces
informaional care urmrete cteva scopuri:

- s furnizeze nregistrri ale activelor deinute, sume datorate altora i bani

investii;
- s furnizeze rapoarte care arat poziia financiar a unei organizaii i
profitabilitatea operaiunilor acesteia;
- s ajute managementul s conduc organizaia;
- s furnizeze un mod de msurare a eficacitii organizaiei (i a prilor
separate i managementului);
- s ajute deintorii s monitorizeze activitile i performanele organizaiei.
- permite potenialilor investitori sau fondatori s evalueze organizaia i s ia
decizii.

Sunt muli poteniali utilizatori ai informaiei contabile, inclusiv acionari, creditori,

clieni, furnizori, departamente guvernamentale (ex: Venituri Interne), angajai i
organizaiile acestora i societatea n ansamblu. Oricine este interesat realizarea i
activitile unei organizaii este tradiional denumit deintor de bani sau proprieti.

Pentru ca o afacere sau organizaie s comunice rezultatele acesteia i poziia ctre

deintorii de bani sau proprieti, este nevoie de un limbaj neles de toat lumea.
Din acest motiv, contabilitatea a ajuns s fie denumit limbajul afacerii.

Exist dou tipuri vaste de informaie contabil:

1. Conturi financiare: ndreptate ctre utilizatori externi ai informaiei contabile;

2. Conturi manageriale: destinate mai mult utilizatorilor interni ai informaiei
contabile.

Dei exist o diferen n tipul informaiei prezentate n conturile financiare i

manageriale, obiectivul principal este acelai satisfacerea nevoilor de informaie ale

17
utilizatorilor. Aceste nevoi pot fi descrise n termenii urmtoarelor obiective
informaionale totale:

- Culegerea culegerea n termeni monetari a informaiei referitoare la

tranzaciile care au rezultat din operaiunile afacerii respective;

- nregistrarea i clasificarea nregistrarea i clasificare informaiei ntr-o

form permanent i logic. Acest aspect se refer n general la nregistrri

- Centralizarea centralizarea informaiei pentru a produce declaraii i

rapoarte care vor fi utile diferiilor utilizatori ai informaiei contabile att
externi ct i interni.

- Interpretarea i comunicarea interpretarea i comunicarea realizrii

afacerii ctre management i deintori;

- Previziunea i planificarea previziunea i planificarea operaiunilor viitoare

ale afacerii prin furnizarea managementului de evaluri ale viabilitii
operaiunilor propuse. Instrumentul cheie de previzionare i planificare este
Bugetul.

Procesul prin care informaia contabil este culeas, raportat, interpretat i

valorificat se numete Management financiar. Lund n considerare o afacere
comercial ca cea mai comun structur organizaional, obiectivele cheie ale
managementului financiar ar fi:

- s creeze bunstare afacerii;

- s genereze bani;
- s furnizeze o recuperare a investiiei, lund n calcul riscurile pe care
afacerea respectiv i le ia, precum i resursele investite.

n pregtirea informaiei contabile, trebuie s se aib n vedere asigurarea faptului c

informaia prezint o viziune clar i adevrat a realizrii afacerii i poziiei acesteia.
Pentru a impune ordine n ceea ce este o sarcin subiectiv, contabilitatea a adoptat
anumite convenii i concepte care trebuie aplicate n pregtirea conturilor.

Pentru conturile financiare, reglementarea sau controlul ale cror tip de informaie
este pregtit i prezentat, merg mult mai departe. Regatului Unit i companiilor
internaionale li se solicit conformarea cu o palet lrgit de Standarde Contabile,
care definesc modul n care tranzaciile afacerii sunt cunoscute i raportate. Acestea
sunt aplicate de afacerea respectiv prin intermediul Politicilor Contabile.

Principalele declaraii financiar contabile

Scopul declaraiilor financiar contabile este n principal acela de a indica poziia

financiar a afacerii la un moment particular n timp i de a arta cum a fost realizat
acea afacere ntr-o anumit perioad.

Cele trei declaraii financiar contabile care ajut la ndeplinirea acestui obiectiv sunt:

1. contul de profit i pierdere pentru perioada raportat;

2. balana financiar pentru afacerea respectiv la sfritul perioadei raportate;
3. declaraia cash flow pentru perioada raportat.

18
Balana financiar arat la un anumit punct ce resurse sunt deinute de afacere
(active) i ce datoreaz altora (datorii). Arat de asemenea ct de mult s-a investit
n afacere i care au fost sursele investiiei financiare.

Este adeseori util de a gndi o balan financiar ca fiind snap shot a afacerii o
imagine a poziiei financiare a afacerii la un anumit punct. n timp ce aceasta este o
imagine util de a o avea, oricnd are loc o tranzacie contabil, imaginea snap
shot se va fi schimbat.

n contrast, contul de profit i pierdere furnizeaz o perspectiv pe o perioad de

timp mai lung. Dac balana financiar este digital snap shot al afacerii, atunci
imaginm contul de profit i pierdere ca DVD-ul activitii afacerii. Povestea
tranzaciilor financiare care au avut loc ntr-o anumit perioad i (cel mai
important) care a fost rezultatul final al acelor tranzacii.

Nu este surprinztor, contul de profit i pierdere msoar profitul.

Ce este profitul?

Profitul este cantitatea prin care ncasrile din vnzri (cunoscute de asemenea ca
cifr de afaceri sau venit) depete cheltuielile (sau costurile) pentru perioada
msurat.

Concepte contabile i convenii

n realizarea declaraiilor contabile, indiferent c sunt conturi financiare externe sau

conturi manageriale interne, un obiectiv clar trebuie s fie faptul c respectivele
conturi reflect substana real a afacerii, precum i rezultatele operaiunilor
acesteia.

Teoria contabil a dezvoltat conceptul de viziune adevrat i real. Viziunea

adevrat i real se aplic pentru asigurarea i evaluarea conturilor, dac acestea
reflect ntr-adevr activitile afacerii.

Pentru susinerea aplicrii viziunii adevrate i clare, contabilitatea a adoptat

anumite concepte i convenii care ajut la asigurarea faptului c informaia contabil
este prezentat exact i consistent.

Convenii contabile

Cea mai ntlnit convenie este convenia istoric de cost. Aceasta solicit ca
tranzaciile s fie nregistrate la preul existent n acel timp, i pentru active s fie
valorizate la costul original.

Sub prevederile conveniei istorice de cost, nici un cont nu este luat din preurile
schimbtoare din economie.

Celelalte convenii pe care le vei ntlni ntr-un set de conturi pot fi centralizate dup
cum urmeaz:

19
Msurare monetar

Contabilii nu contabilizeaz informaii dac nu sunt cuantificate n termeni monetari.

Informaiile care nu sunt contabilizate (doar dac cineva pltete ceva pentru ele)
includ lucruri ca ndemnarea forei de lucru, moralul, locul frunta pe pia,
recunoaterea mrcii, calitatea managementului, etc.

Entitatea separat

Aceast convenie caut s asigure faptul c tranzaciile private i altele referitoare la

deintorii afacerii sunt desprite din tranzaciile care se refer la afacere.

Realizarea

Cu aceast convenie, conturile recunosc tranzacii (i orice profit derivat din ele) la
punctul vnzrii sau transferului proprietii legale. Spre exemplu, o companie care
face o vnzare ctre un client poate recunoate acea vnzare cnd tranzacia este
legal la stadiu de contract. Plata efectiv datorat de client nu trebuie s
depeasc cteva sptmni (sau luni) dac clientului i s-au stabilit anumite
termene de creditare.

Materialitatea (importana)

Este o convenie important. Dup cum putem vedea din aplicarea standardelor i
politicilor contabile, pregtirea conturilor implic un grad nalt de nelegere
(judecat). Unde deciziile se solicit despre caracterul potrivit al unei judeci
contabile particulare, convenia materialitate sugereaz c aceasta trebuie s fie un
rezultat, dac judecata este important sau material pentru un utilizator al
conturilor. Conceptul de materialitate este un rezultat important pentru auditorii
conturilor financiare.

Concepte contabile

Patru concepte contabile importante cuprind pregtirea oricrui set de conturi:

Continuitatea activitii contabilii presupun, dac nu exist dovezi contrare, c o

companie nu va falimenta. Aceasta are implicaii importante pentru valorizarea
activelor i datoriilor.

Consistena tranzaciile i metodele de valorizare sunt tratate n acelai mod de la

un an la altul, de la o perioad la alta. Utilizatorii conturilor, pot astfel s fac mai
multe comparaii relevante ale realizrilor financiare de la un an la altul. Acolo unde
politicile contabile se schimb, companiilor li se solicit s dezvluie acest fapt i s
explice impactul oricrei schimbri.

Prudena profiturile nu sunt recunoscute pn cnd vnzarea nu se ncheie. n

plus, o viziune prudent se ia n considerare pentru problemele viitoare i costurile
afacerii (sunt furnizate pentru conturi imediat ce exist o ans real ca acele costuri
s apar).

Ajustarea (sporirea)

Venitul trebuie ajustat potrivit cu cheltuieli unei anumite perioade contabile.

20
Caracteristicile cheie ale unei informaii contabile

Exist o prere comun c, nainte de a fi privit ca util n satisfacerea nevoilor

grupurilor variate de utilizatori, informaia contabil trebuie s satisfac urmtoarele
criterii:

nelegerea aceasta implic expresia, cu claritate a informaiei contabile n aa fel

nct s fie inteligibil pentru utilizatori care se presupune c n general au o putere
de nelegere a afacerii i activitilor economice.

Relevana aceasta implic c pentru a fi util, informaia contabil trebuie s asiste

un utilizator s formeze, confirme sau eventual s corecteze de obicei n contextul
lurii deciziei (ex: trebuie s investesc, s mprumut bani acestei afaceri?trebuie s
muncesc pentru aceast afacere?)

Consistena aceasta implic tratarea efectiv a rezultatelor similare i aplicarea

politicilor contabile.

Comparabilitatea aceasta implic abilitatea utilizatorilor de a fi capabili s

compare companii similare n aceleai grup industrial i s compare realizrile n
timp. Cea mai mare parte a muncii care merge nspre stabilirea standardelor
contabile se deruleaz n jurul necesitii de comparabilitate.

ncrederea (solvabilitatea) aceasta implic faptul ca informaia contabil care este

prezentat s fie adevrat, exact, complet (nimic semnificativ s nu lipseasc) i
capabil de a fi verificat (ex: de un potenial investitor).

Obiectivitatea aceasta implic faptul ca informaia contabil s fie pregtir i

raportat ntr-un mod neutru. Cu alte cuvinte, nu este ndreptat nspre un grup
particular de utilizatori sau investiii (titluri/ drepturi de proprietate).

n termeni de nelegere a obiectivelor unei afaceri sau altei organizaii, exist dou
viziuni tradiionale:

1. Conceptul acionarului
2. Conceptul deintorului de bani sau proprieti

Conceptul acionarului maximizarea profitului (bogiei) acionarului

n teoria contabil i financiar, se presupune c obiectivul unei afaceri este de a

maximiza valoarea unei companii. Pe scurt, aceasta nseamn c managerii trebuie
s genereze ct mai mult profit pentru acionari. Avnd acest obiectiv, orice decizie
financiar i investiional care este ateptat s mbunteasc valoarea prii
(mizei) acionarului dintr-o afacere este acceptabil. Pe scurt, obiectivul pentru
managerii care conduc o afacere trebuie s fie maximizarea profitului, att pe termen
scurt, ct i lung.

Conceptul deintorului de bani sau proprieti o gam larg de

obiective

n ultimii ani, afacerea a beneficiat de o gam larg de obiective. Acestea includ

obiectivul tradiional al maximizrii profitului (n alte cuvinte conceptul nu a fost

21
abandonat). Totui, ele includ obiective referitoare la rentabilitatea pe aciune,
protecia mediului i multe altele.

Un motiv important pentru creterea adoptrii Conceptului deintorului de bani sau

proprieti n punerea bazei unei afaceri este recunoaterea faptului c afacerile sunt
afectate de mediul nconjurtor n care opereaz. Afacerile vin adesea n contact cu
clienii, furnizorii, ageniile guvernamentale, familiile angajailor, grupurilor de
interese. Deciziile luate n cadrul unei faceri sunt de natur s afecteze una sau mai
multe din aceste grupuri ale deintorilor de bani sau proprieti . Cteva exemple
sunt date mai jos:

Decizia n afacere
Schimbarea biroului de conducere de la Londra n ara Galilor

Cum sunt afectai deintorii de bani sau proprieti

- angajaii n Londra: potenial opoziie; temeri fa de familie; locuina;
schimbarea standardelor de via.
- angajai noi n ara Galilor: oportuniti de afaceri; pregtire profesional.
- clieni: impact asupra costurilor de aprovizionare; pierdere n activitatea de
comer pentru furnizorii cu sediul n Londra.
- agenii guvernamentale: agenii de dezvoltare regional; agenii furnizoare de
alte avantaje; agenii de pregtire a personalului.
- alte grupuri: impact asupra mediului n ara Galilor (ex: traficul).

Conceptul deintorului de bani sau proprieti sugereaz c managerii unei afaceri

trebuie s ia n consideraie responsabilitile lor ctre alte grupuri nu doar grupul
deintorilor de bani sau proprieti cnd se ia decizia. Conceptul sugereaz c
afacerea poate benefica semnificativ de colaborarea cu grupurile deintorilor de bani
sau proprieti, ncorpornd nevoile acestora n procesul de luare a deciziilor.
Exemple de obiective ale afacerii care ncorporeaz conceptul deintorului de
bani sau proprieti

British Telecom

Obiectivul este de a ajunge n inima societii informaionale o lume bogat a

comunicaiilor n care fiecare, indiferent de cultur, etnie, clas, credin sau educaie
are acces la beneficiile informaiei i tehnologiei comunicaiilor (ICT)

n termeni practici, aceasta nseamn c suntem hotri s facem o afacere n

sensul c:
- maximizeaz beneficiile ICT pentru indivizi;
- contribuie la comunitile n care opereaz;
- minimizeaz orice impact advers pe care l-ar putea avea asupra mediului
(vecintilor);
- nseamn dezvoltarea afacerii ntr-un mod care s conving clienii s
cumpere de la noi, investitorii s ne susin, cei mai bine pregtii oameni s
lucreze pentru noi i comunitile s ne aib n jurul lor.

Marks & Spencer

Dac ar trebui s spunem n ce credem ntr-o singur propoziie, aceasta ar fi:

comunicaiile mbuntite ajut la crearea unei lumi mai bune. Angajamentul nostru

22
ctre societate nu este nou. Am tiut ntotdeauna c , asemntor cu furnizarea
produselor potrivite, o afacere de retail (vnzare cu amnuntul) are nevoie de
sprijinul comunitilor sntoase i de un mediu nconjurtor de calitate.
ncepnd din anii 1930, Marks & Spencer a fost implicat activ n mbuntirea
calitii vieii unei game largi de comuniti. Am ncercat ntotdeauna s avem o
contribuie activ la nevoile deintorului de bani sau proprieti notri, ca angajai,
clieni, investitori, furnizori, parteneri sau vecini. Intrnd n secolul 21, angajamentul
nostru rmne la fel de puternic ca totdeauna, dar lumea se schimb. Afacerea
devine global, societatea mai divers, iar mediul nconjurtor este sub o ameninare
din ce n ce mai mare. Companiile trebuie s ia n considerare modul n care aciunile
acestora au impact asupra unui set din ce n ce mai mare de probleme.
Sperm s s devenim cel mai de ncredere retail-er oriunde facem comer
demonstrnd un sim clar al responsabilitii sociale i consistenei n luarea deciziilor
noastre i a comportamentului.

GlaxoSmithKline

Aceast companie este unul din liderii mondiali din industria farmaceutic. Obiectivul
global este de mbuntire a calitii vieii umane prin posibilitatea oferit oamenilor
de a face mai mult, de a se simi mai bine i de a tri mai mult. Strategia GSK este
de a deveni liderul incontestabil n aceast industrie nu doar n termeni ai mrimii,
dar i n modul cum utilizeaz aceast mrime pentru ndeplinirea misiunii sale. Prin
intermediul funciei ndeplinite de Global Community Partnerships i Corporate
Donations Commitee, GSK sprijin organizaiile ale cror obiective reflect misiunea
acesteia de mbuntire a calitii vieii umane.

Utilizatorii conturilor

Este uor de presupus c singurii utilizatori ai informaiei contabile sunt acionarii

din moment ce exist o cerin a regulii unei companii ca acionarii s primeasc
periodic declaraii contabile. Totui, n realitate exist muli utilizatori ai conturilor.
Tabelul de mai jos centralizeaz principalele grupuri de utilizatori i furnizeaz
exemple din zonele lor de interes n conturi:

Investitori interesai de/ Utilizarea informaiei contabile

Investitorii iau n considerare riscul i amortizarea n legtur cu investiiile acestora.

Ei solicit informaii pentru a decide dac trebuie s continue s investeasc ntr-o
afacere. Acetia trebuie de asemenea s evalueze dac o afacere va fi capabil s
genereze dividende i s msoare performana managementului afacerii, n
ansamblu. Informaia contabil esenial pentru un investitor este astfel:

- informaii referitoare la creterea vnzrilor, volume;

- profitabilitate (marj de profit, nivel total al profitului);
- investiia (cantitile investite, active deinute);
- valoarea afacerii (preul pe unitate);
- informaii comparative ale competitorilor.

mprumuttori

23
Bnci i acionari care mprumut bani unei afaceri solicitnd informaii care le ajut
s determine dac mprumuturile i dobnzile vor fi pltite la timp. Informaia
contabil esenial pentru mprumuttori este:
- cash flow-ul;
- garania activelor pentru care mprumutul se acord (este garantat);
- investiii solicitate n afacerea respectiv.

Creditori

Furnizorii i creditorii comercial solicit informaii care i ajut s neleag i s

evalueze lichiditatea pe termen scurt a unei afaceri. Este capabil afacerea s
plteasc datorii pe termen scurt cnd aceasta este scadent? Creditorii vor cuta
informaia n:
- cash flow;
- managementul capitalului lucrativ;
- politica de pli.

Debitori

Clienii i debitorii comerciali solicit informaii despre capacitatea afacerii de a

supravieui i prospera. Fiind clieni ai produselor unei companii, acetia au un
interes pe termen lung n gama de produse a companiei i serviciile acesteia. Ei pot
fi chiar dependeni de afacerea respectiv pentru anumite produse i servicii. Clientul
va fi imediat interesat de:
- creterea vnzrilor;
- dezvoltarea unui nou produs;
- investiii n afacere (ex: capacitatea de producie).

Angajai

Angajaii (i organizaiile care i reprezint ex: sindicatele) solicit informaii despre

stabilitatea i profitabilitatea continu a afacerii. Ei sunt foarte interesai de
informaiile referitoare perspectivele sectorului slujbelor i ntreinerea fondurilor de
pensii i beneficiilor pensionrii. Ei sunt de asemenea interesai de beneficiile
managementului de vrf! Angajaii vor cuta astfel informaii despre:
- venitul i creterea profitului;
- nivelul investiiei n afaceri;
- informaia general referitoare la slujbe (fora de munc) angajai, salarii i
costuri salariale);
- statutul i valoarea unor planuri ale companiei referitoare la pensii / nivelurile
contribuiei la sistemul de pensii.

Guvern

Exist mai multe agenii guvernamentale i departamente care sunt interesate de

informaia contabil. Spre exemplu, Veniturile Interioare au nevoie de informaii
referitoare la profitabilitatea afacerii pentru a percepe i colecta taxele.
Administraia vamal i fiscal are nevoie de informaia contabil pentru a verifica
recuperarea TVA-ului; autoritile locale guvernamentale au nevoie de informaii
similare pentru a percepe taxele locale i dobnzile. Diferitele agenii(ex: Comisia
pentru Concuren i Agenia de Mediu) au nevoie de informaii pentru a susine
deciziile referitoare la preluri i donaii.

24
Analiti

Analitii investiionali reprezint un grup important de utilizatori n special pentru

companiile cotate la burs. Ei solicit informaii financiare foarte detaliate pentru a
analiza performana competitiv a unei afaceri i domeniul acesteia. Cea mai mare
parte din aceste informaii este furnizat prin deschiderea (accesul la) informaiilor
contabile detaliate care sunt solicitate de ctre autoriti cum ar fi Bursa londonez.
Totui, informaia contabil suplimentar este de obicei furnizat analitilor via
briefing-urile informale ale companiilor i interviuri.

Publicul larg

Grupurile interesate, formate din grupuri variate de indivizi care au un interes specific
n activitile i performana afacerilor. Acestea vor solicita, de asemenea, informaia
contabil.

Partea a II a NTOCMIREA I PREZENTAREA SITUAIILOR FINANCIARE

Situaiile financiare sunt ansamblul documentelor de sintez care se

ntocmesc cu ocazia nchiderii exerciiului financiar.

Scopul situaiilor financiare este acela de a oferi o reprezentare financiar

structurat referitoare la poziia financiar i tranzaciile realizate de ntreprindere. Ca
atare, situaiile financiare
- trebuie s se furnizeze o informare despre poziia financiar, performanele i
fluxurile de trezorerie ale unei ntreprinderi,
- au scopul de a arta rezultatele gestiunii realizate de conducerea
ntreprinderii, inclusiv asupra modului n care aceasta a utilizat resursele care i-au
fost ncredinate.
- trebuie s furnizeze informaii care s permit utilizatorilor efectuarea de
previziuni asupra fluxurilor de trezorerie viitoare, n special referitoare la
scadena (secvena) i probabilitatea lor.

n acest sens, informaiile vizeaz:

- activele controlate de ntreprindere, adic resursele generatoare de
fluxuri de trezorerie viitoare;
- datoriile ntreprinderii, adic pasivele externe ce trebuie s se gseasc la
originea plilor;
- capitalurile proprii, ca interes rezidual al proprietarilor n activele
controlate de ntreprindere;
- rezultatul net al ntreprinderii i, ntr-o accepie mai larg, performana sa
economic, redate prin reflectarea evoluiei capitalurilor proprii (activului net),
evoluie din care sunt excluse efectele operaiilor efectuate de ntreprindere
direct cu proprietarii si;
- fluxurile de trezorerie trecute, ce se pot constitui n baz pentru
determinarea fluxurilor de trezorerie viitoare.

Situaiile financiare includ urmtoarele componente:

bilanul ;

25
 contul de profit i pierdere;
o situaie care s arate:
fie toate variaiile capitalurilor proprii;
fie schimbrile n capitalurile proprii, cu excepia celor ce provin din
tranzaciile de capital cu proprietarii i distribuirile n favoarea acestora;
tabloul fluxurilor de trezorerie;
politicile contabile i notele explicative.

Dincolo de aceste situaii financiare, ntreprinderile sunt ncurajate s

furnizeze
notele de vedere critice ale conducerii, prin descrierea i explicarea trsturilor
principale ale performanelor financiare i poziiei financiare, precum i
incertitudinile principale cu care acestea se confrunt. Un atare raport trebuie
s includ:
- factorii principali i influenele ce determin performanele, inclusiv a
schimbrilor de mediu n care opereaz ntreprinderea, a rspunsului
acesteia la astfel de schimbri i efecte, a politicii ei n materie de
investiii pentru a menine i crete performanele din care, n mod
distinct, se cuvine s se prezinte politica referitoare la dividende;
- sursele lor de finanare a ntreprinderii, a politicii sale referitoare la rata
ndatorrii i a politicilor conducerii, n materie de risc;
- soliditii ntreprinderii i resurselor acesteia, elemente a cror
expresie valoric nu este reflectat de bilan, n conformitate cu
referenialul contabil internaional.
situaii adiionale, precum rapoartele referitoare la mediu i situaii privind
valoarea adugat. ntreprinderile sunt ncurajate s prezinte astfel de situaii
adiionale, n msura n care factorii de conducere consider c ele ajut
utilizatorii n luarea deciziilor lor economice.

Referitor la structura i coninutul situaiilor financiare propriu-zise, norma

IAS l prevede o list minimal de rubrici. Informaiile complementare situaiilor
financiare propriu-zise fac obiectul notelor explicative,
n cadrul situaiilor financiare, fiecare component trebuie s fie identificat
n mod clar. n acest sens, este necesar s se pun n eviden urmtoarele
identificri:
- numele ntreprinderii sau orice alt indicaie echivalent;
- dac este vorba despre conturi individuale sau despre conturi consolidate;
- n privina bilanului, data la care a fost ntocmit, iar n cazul contului de
profit i pierdere, tabloului variaiilor capitalurilor proprii i tabloului fluxurilor
de trezorerie, perioada acoperit" de aceste situaii;
- moneda n care sunt prezentate situaiile financiare;
- exprimarea n mii, milioane sau ntr-o alt unitate de msur, dac aceast
opiune a fost adoptat.

Perioada de raportare. n mod normal, situaiile financiare sunt ntocmite

pentru o perioad de un an. Totui, din motive practice, unele ntreprinderi prefer s
raporteze pentru o perioad de 52 de sptmni. Norma IAS l nu interzice aceast
practic, dar situaiile financiare ce rezult dintr-o astfel de uzan nu trebuie s fie
semnificativ diferite de cele prezentate pentru o perioad de un an. n acest caz
ntreprinderile trebuie s menioneze n situaiile financiare:
- motivul pentru care a fost aleas o perioad diferit de un an;
- faptul c fluxurile exerciiului precedent (relevate prin contul de profit i
pierdere, tabloul variaiilor capitalurilor proprii, tabloul fluxurilor de
trezorerie i notele explicative) nu sunt comparabile.

26
 Termenul de ntocmire. Utilitatea situaiilor financiare este deteriorat dac
ele nu sunt disponibile utilizatorilor n limita unei perioade rezonabile, dup data
bilanului. Cu ct sunt ntocmite i publicate mai trziu, cu att utilitatea lor se reduce.
Un termen maxim de 6 luni constituie o limit normal.

1. BILANUL CONTABIL

Modelului global de bilan se prezint astfel:

A. Active imobilizate
I. Imobilizri necorporale
II. Imobilizri corporale
III. Imobilizri financiare
B. Active circulante
I. Stocuri
II. Creane (Sumele ce trebuie s fie ncasate dup o perioad mai mare de
un an trebuie s fie prezentate separat pentru fiecare element)
III. Investiii financiare pe termen scurt
IV. Casa i conturi la bnci
C. Cheltuieli n avans
D. Datorii ce trebuie pltite ntr-o perioad de un an
E. Active circulante nete, respectiv datorii curente nete (B+C-D-I)
F. Total active minus datorii curente (A+E)
G. Datorii ce trebuie pltite ntr-o perioad mai mare de un an
H. Provizioane pentru riscuri i cheltuieli
I. Venituri n avans
J. Capital i rezerve
I.Capital
II. Prime de capital
III. Rezerve din reevaluare
IV. Rezerve
V. Rezultatul reportat
VI. Rezultatul exerciiului

Directiva a IV-a:
- las posibilitatea nscrierii creanei privind capitalul subscris i nevrsat naintea
elementelor de activ imobilizat (activ fictiv) sau ca un element component al
activului circulant (n spe, al creanelor),
- nscrie cheltuielile de constituire n a doua rubric a bilanului, naintea elementelor de
activ imobilizat, acceptndu-se judecata c astfel de cheltuieli reprezint un
element de activ fictiv, necesitatea capitalizrii lor fiind o opiune de probat.
- reunete sub acelai element cheltuielile n avans i veniturile de primit,
considerndu-le, n virtutea aciunii postulatului (principiului) independenei
exerciiilor, conturi de regularizare. Acest element poate s fie prezentat fie n
cadrul unei rubrici distincte n structura creanelor, fie la cheltuieli n avans.
- reunete sub acelai element cheltuielile de pltit i veniturile n avans,
considerndu-le conturi de regularizare, n virtutea aciunii postulatului
(principiului) mai sus menionat. Acest element poate s fie prezentat fie n
cadrul unei rubrici distincte, n structura rubricilor de datorii (D i/sau G) fie la
rubrica I (venituri n avans).
- prezint ca un post distinct al provizioanelor pentru riscuri i cheltuieli (H)
provizioanele pentru impozite amnate, considerndu-le o categorie distinct de
datorii care rspund particularitilor definiiei provizioanelor

n conformitate cu norma internaional IAS l, structura i coninutul bilanului

27
trebuie s realizeze distincia dintre elementele curente i cele necurente.
n funcie de natura activitii sale, fiecare ntreprindere care aplic referenialul
internaional trebuie s decid dac este util s efectueze distincia dintre elementele
curente i necurente ale bilanului su, att pentru datorii, ct i pentru active. Atunci
cnd o astfel de distincie nu este efectuat, activele i datoriile sunt clasificate, n
principiu, n funcie de lichiditatea/exigibilitatea lor.
ntreprinderile trebuie s menioneze n situaiile financiare partea sub un an
a activelor i datoriilor, pentru toate rubricile care conin att elemente pe termen scurt,
ct i elemente pe termen lung.
Activele curente i necurente
Activele curente ale bilanului cuprind:
- elemente destinate s fie realizate, sau deinute pentru a fi vndute sau
consumate, n cadrul ciclului normal de exploatare al ntreprinderii; sau
- elementele destinate, n principal, pentru a fi negociate pe diferite piee
sau deinute ntr-o perspectiv de termen scurt, ntreprinderea
ateptndu-se s le realizeze n maximum un an de la data nchiderii
exerciiului; sau
- lichiditile sau cvasilichiditile, dac utilizarea acestora nu este supus
restriciilor.
Elemente necurente includ att imobilizrile corporale i necorporale, ct i
activele de exploatare i financiare pe termen lung.

Activele curente se refer, n special, la stocuri i creane-clieni, care sunt

vndute, consumate sau realizate n cadrul ciclului normal de exploatare, chiar i atunci
cnd nu se preconizeaz ca ele s fie realizate n urmtoarele dousprezece luni dup
nchiderea exerciiului.
Titlurile negociabile pe piee sunt active curente, dac este prevzut
realizarea lor n urmtoarele dousprezece luni care succed datei nchiderii
exerciiului, n caz contrar ele fiind considerate active necurente.

Datorii curente i necurente

O datorie constituie un element curent al bilanului, atunci cnd trebuie s fie
rambursat:
- fie n cadrul ciclului normal de exploatare al ntreprinderii;
- fie la o scaden n cadrul urmtoarelor dousprezece luni care
succed datei nchiderii exerciiului.
Toate celelalte datorii sunt datorii necurente.
Unele datorii curente, precum datoriile comerciale, cele legate de relaiile cu
salariaii sau de alte costuri operaionale, fac parte din necesarul n fond de rulment
utilizat n ciclul normal de exploatare al ntreprinderii. Astfel de elemente, ca i n
cazul activelor, sunt clasificate n categoria curente", chiar dac ele trebuie s fie
rambursate peste o perioad mai mare de un an.
Alte datorii curente nu sunt rambursate n cadrul ciclului normal de
exploatare, dar trebuie s fie decontate n urmtoarele dousprezece luni, care
succed datei nchiderii exerciiului. Este cazul, de exemplu, al prii rambursabile pe
termen scurt din mprumuturile purttoare de dobnzi, al creditelor bancare pe
termen scurt, dividendelor de pltit, impozitelor asupra beneficiilor de pltit i altor
creditori necomerciali.
Datoriile purttoare de dobnzi, care genereaz o finanare pe termen lung a
necesarului n fond de rulment, sunt elemente necurente ale datoriilor, pentru partea
lor scadent la o dat superioar unui an.
O ntreprindere trebuie s continue s ncadreze datoriile sale pe termen lung
purttoare de dobnzi n categoria datoriilor necurente, chiar dac ele trebuie s
fie decontate n urmtoarele dousprezece luni care se succed datei nchiderii

28
exerciiului, n situaia n care:
- este vorba despre datorii care, n momentul contractrii lor, erau datorii pe
termen lung;
- ntreprinderea n cauz intenioneaz s refinaneze aceste datorii, printr-o
datorie pe termen lung;
- aceast intenie este confirmat de existena unui contract de
refinanare sau de reealonare a scadenelor, ncheiat nainte ca situaiile
financiare s fi fost aprobate.

Mrimea datoriilor pe termen scurt clasificate n categoria datoriilor

necurente, n virtutea regulii expuse anterior, este indicat n notele explicative,
concomitent cu informaiile care justific aceast prezentare.
Un mprumut poate s fie supus unor condiii a cror nerespectare de ctre
debitor autorizeaz creditorul s solicite plata integral a datoriei, n orice moment.
n acest caz, datoria este considerat necurent, atunci cnd sunt ndeplinite
urmtoarele dou condiii:
- creditorul a acceptat s nu recurg la utilizarea clauzei de exigibilitate
imediat;
- este puin probabil ca debitorul s fie din nou n imposibilitatea de a
face fa condiiilor mprumutului, n cursul urmtoarelor dousprezece
luni care se succed datei nchiderii exerciiului.

Norma IAS l nu prescrie ordinea sau formatul n care elementele trebuie

s fie prezentate i las ntreprinderilor posibilitatea de a proceda la alegeri.

2. CONTUL DE PROFIT I PIERDERE

Directiva a IV-a a prevzut patru scheme de prezentare a contului de profit i
pierdere. Particularitile economice, financiare, juridice i culturale ale fiecrei ri
europene au fcut ca normalizatorii i ntreprinderile s opteze pentru modelul
care corespunde cel mai bine solicitrilor informaionale ale utilizatorilor.
Cele patru scheme (modele) deriv din combinarea uneia dintre cele dou
forme de prezentare, forma list i forma tabelar sau cont, cu una dintre cele dou
logici de structurare a cheltuielilor, structura dup originea sau natura cheltuielilor i
structura dup destinaia sau funciile acestora.
Modelul structurrii cheltuielilor dup natur se preteaz, n mod adecvat,
necesitilor ntreprinderilor mici i mijlocii. ns, n Romnia s-a generalizat structura
dup natur la nivelul tuturor agenilor, structura dup funcii regsindu-se ntr-o not
explicativ.
Modelul promovat prin reglementrile OMF 94/2001 cuprinde i
elemente de gndire i de practic internaional:
- se abandoneaz clasificarea curent - excepional" i se impune
clasificarea ordinar - extraordinar".
- rubrica final rezultatul pe aciune" (de baz i diluat) - este o opiune
care vizeaz doar ntreprinderile circumscrise n perimetrul pieelor
financiare.

Structura contului de profit i pierdere regsit n reglementrile OMF

94/2001 prezint urmtoarea schem general:
I. Venituri din exploatare
I. Cheltuieli de exploatare
II. Rezultatul din exploatare (I-II)
III. Venituri financiare
IV. Cheltuieli financiare
V. Rezultatul financiar (IV - V)
VI. Rezultatul curent ( rezultatul ordinar) (I+IV-II-V)

29
 VII. Venituri extraordinare
VIII. Cheltuieli extraordinare
IX. Rezultatul extraordinar (VIII-IX)
X. Venituri totale (I+IV+VIII)
XI. Cheltuieli totale (II+V+IX)
XII. Rezultatul brut (XI-XII)
XIII. Impozitul pe profit
XIV. Rezultatul net al exerciiului financiar
XV. Rezultatul pe aciune

n conformitate cu norma internaional IAS l, contul de profit i pierdere trebuie

s menioneze cel puin urmtoarele posturi:
1. veniturile din activiti ordinare;
2. rezultatul exploatrii;
3. cheltuielile financiare;
4. cota-parte n rezultatul net al ntreprinderilor asociate i cele de tip joint-venture
contabilizat pe baza metodei punerii n echivalen;
5. cheltuielile privind impozitul pe profit;
6. profitul sau pierderea din activiti ordinare;
7. elemente extraordinare;
8. interesele minoritare; i
9. rezultatul net al exerciiului.
O ntreprindere trebuie s prezinte n contul su de profit i pierdere sau n
notele explicative o clasificare a cheltuielilor dup natur sau dup funcie,
ntreprinderile sunt ncurajate prin norma IAS l s recurg la o asemenea analiz direct
n contul de profit i pierdere.

Analiza dup natur a cheltuielilor este mai simpl dect analiza dup funcii,
deoarece ea nu necesit o afectare a cheltuielilor dup natura diferitelor funcii ale
ntreprinderii. O astfel de analiz convine mai ales ntreprinderilor mici.
Clasificarea dup natur pentru activitatea de exploatare:
1. Cifra de afaceri

1. Alte venituri din exploatare

2. Variaia stocurilor de produse finite i producie n curs

3. Materii prime i furnituri consumate
4. Cheltuieli de personal
5. Cheltuieli cu amortizrile
6. Alte cheltuieli de exploatare
7. Total cheltuieli de exploatare
8. Beneficiul din exploatare
Variaia stocului de produse i lucrri n cursul perioadei reprezint o ajustare
a cheltuielilor de producie, pentru a reflecta faptul c fie producia a condus la
creterea nivelului stocurilor, fie vnzrile mai mari dect producia au redus nivelul
stocurilor.

Analiza dup funcii a cheltuielilor, numit metoda costului vnzrilor",

presupune clasificarea cheltuielilor pe trei funcii, ca parte a costului vnzrilor, a
activitilor de distribuire sau administrative. Aceast clasificare ofer informaii mai
relevante, dar implic, uneori, alegeri arbitrare, n repartizarea cheltuielilor. n
aplicarea ei, judecata profesional joac un rol important.

30
 Pentru activitatea de exploatare, norma IAS l furnizeaz urmtorul exemplu:
1. Cifra de afaceri
1. Costul vnzrilor
2. Marja brut
3. Alte venituri din exploatare
4. Costurile de distribuire
5. Cheltuielile administrative
6. Alte cheltuieli de exploatare
7. Beneficiul din exploatare

Alegerea modelului de analiz, ntre metoda cheltuielilor dup natur i cea a

costului vnzrilor, depinde att de factori istorici sau legai de sectorul de activitate,
ct i de natura organizaiei. Ambele metode permit furnizarea de informaii despre
modul n care cheltuielile variaz n funcie de nivelul vnzrilor sau produciei
exerciiului. Cum fiecare dintre ele este avantajoas n contextul diferitelor tipuri de
ntreprinderi, norma IAS l solicit o alegere pe criteriul varianta care prezint cel mai
sincer elementele performanelor ntreprinderii.
Indiferent care este prezentarea aleas - dup natur sau dup funcii, n anexa
la norma IAS l sunt exemplificate posturile care urmeaz beneficiului din exploatare:

Beneficiul din exploatare

Cheltuielile financiare
Veniturile din participaii1
Beneficiul nainte impozitrii
Impozit asupra beneficiilor
Beneficiul dup impozitare
Interesele minoritare2
Beneficiul (pierderea) net() din activiti ordinare
Elemente extraordinare
Beneficiul net al exerciiului
1
n conturile consolidate: partea n rezultatul societilor puse n echivalen.
2
element care apare n conturile consolidate.

ntreprinderea care aplic norme contabile internaionale trebuie s prezinte,

fie n contul de profit i pierdere (dup beneficiul net al exerciiului), fie n notele
explicative, mrimea dividendului (sau dividendelor) pe aciune votat(e) sau
propus(e) n numele exerciiului la care se refer situaiile financiare.
Cnd anumite venituri sau cheltuieli prezint o mrime, o natur sau o
influen, astfel nct menionarea lor devine util pentru explicarea performanelor
ntreprinderii n cursul exerciiului, natura i valoarea acestor elemente trebuie s fie
menionate separat. Norma IAS 8 exemplific o serie de circumstane ce pot genera
elemente de acest tip:
- deprecierile de stocuri sau de imobilizri corporale;
- o restructurare a activitilor unei ntreprinderi i reluarea oricror
provizioane privind costurile restructurrii;
- cesiunile de imobilizri corporale;
- cesiunile de plasamente pe termen lung;
- opririle (abandonurile) de activiti;
- rezolvrile privind litigiile;
- alte reluri de provizioane.

3. SITUAIA VARIAIILOR CAPITALURILOR PROPRII

O ntreprindere trebuie s prezinte o situaie a variaiei capitalurilor proprii care s

conin:

31
 - profitul sau pierderea perioadei;
- fiecare element de venit i cheltuial care (ca urmare a prevederilor unui
Standard sau interpretare) este recunoscut direct n capitalul propriu i totalul
acestor elemente;
- totalul cheltuielilor i veniturilor perioadei (calculat ca sum a elementelor
prezentate mai sus) prezentnd separat sumele atribuibile societii mam i
minoritarilor;
- efectele schimbrilor de politic contabil i coreciilor de erori potrivit IAS 8.

De asemenea, fac obiectul publicrii n situaia variaiei capitalurilor proprii, fie n

anexe:
- suma tranzaciilor cu acionarii prezentnd separat distribuiile ctre acetia;
- soldul rezultatului nedistribuit la nceputul i la sfritul perioadei precum i
modificrile n cursul perioadei;
- reconciliere ntre valoarea contabil a fiecrei clase de capitaluri proprii,
prime de capital i fiecrei rezerve la nceputul i la sfritul perioadei,
prezentnd distinct fiecare modificare.
Deci, variaia capitalurilor proprii este determinat de variaia
(creterea/diminuarea) activelor i datoriilor.
Variaia capitalurilor proprii este, de asemenea, explicat prin:
creterile/diminurile de active sau datorii care nu afecteaz rezultatul perioadei
ca, de exemplu:
- n cazul reevalurilor de imobilizri corporale sau necorporale este afectat
rezerva din reevaluare;
- pentru evaluarea activelor disponibile pentru vnzare sau a unor
instrumente de acoperire a fluxului de trezorerie la valoarea just, plusul
sau minusul de valoare afecteaz o rezerv;
- diferenele de conversie (tratamentul contabil al acestora este descris de
IAS 21)
tranzaciile cu proprietarii care acioneaz n calitate de proprietari (emisiuni de noi
aciuni);
achiziionarea propriilor aciuni;
distribuirile ctre proprietari;
contracte ce vor fi decontate prin cedarea sau primirea unor sume fixe de
instrumente de capitaluri proprii n schimbul unei sume fixe de bani sau alt activ
financiar (contracte forward, opiuni pe aciuni proprii);
efectul schimbrilor de politici contabile sau al corectrii de erori (n conformitate
cu IAS 8);
componenta de capitaluri a unui instrument compus.

4. TABLOUL FLUXURILOR DE TREZORERIE

Bilanul prezint soldul lichiditilor i echivalentelor de lichiditi ale

ntreprinderii la sfritul perioadei. Prin examinarea bilanurilor referitoare la dou
perioade consecutive, se poate preciza dac lichiditile i echivalentele de lichiditi
au crescut sau au sczut n cursul perioadei. ns, bilanul nu indic de ce soldurile
acestora au variat pe parcursul exerciiului. Contul de profit i pierdere prezint
informaii de tipul veniturilor, cheltuielilor i rezultatelor degajate de diferitele activiti -
chei privind sursele i utilizrile lichiditilor i echivalentelor de lichiditi, dar nici
aceast situaie financiar nu explic de ce elementele respective au crescut sau au
sczut. Mai mult, nu de puine ori n spatele unor profituri semnificative, contul de
profit i pierdere poate ascunde grave probleme de trezorerie ale ntreprinderii.
Tabloul fluxurilor de trezorerie prezint astfel de fluxuri, cunoscute sub
numele de ncasri i pli, n cursul perioadei. Altfel spus, el arat de unde au venit

32
lichiditile i cum au fost ele cheltuite, explicnd astfel cauzele variaiei lor.
Tabloul fluxurilor de trezorerie servete urmtoarelor scopuri:
1. permite previziunea fluxurilor de trezorerie viitoare.
2. permite evaluarea deciziilor conducerii.
3. permite determinarea capacitii ntreprinderii de a plti dividende
acionarilor, de a rambursa mprumuturile primite de la creditori i de a
plti dobnzile cuvenite acestora.
4. arat relaia ntre rezultatul net i fluxurile de trezorerie ale ntreprinderii.

Obiectivul normei IAS 7 Situaiile fluxurilor de numerar este de a trasa

politicile de ntocmire, de prezentare i de publicare aferente acestei situaii
financiare.
Indiferent care este activitatea principal generatoare de venituri, ntreprinderile
au nevoie de elemente de trezorerie pentru a-i conduce activitile, a-i achita
obligaiile i pentru a asigura o rentabilitate pentru investitorii lor.

Lichiditile (cash) se refer la fondurile disponibile i la depozitele la vedere.

Fluxurile de trezorerie (cash-flows) desemneaz ansamblul intrrilor i ieirilor
de lichiditi i de echivalente de lichiditi.
Fluxurile de trezorerie nu cuprind micrile ntre elementele care
constituie lichiditi sau echivalente de lichiditi, pentru c ele fac parte din
gestiunea trezoreriei ntreprinderii
Gestiunea trezoreriei cuprinde plasamentul excedentelor de lichiditi i
echivalente de lichiditi.
Echivalentele de lichiditi sunt plasamente pe termen scurt, foarte lichide,
convertibile cu uurin ntr-o mrime determinat de lichiditi i care sunt supuse la un
risc neglijabil de schimbare a valorii.
Titlurile care reprezint participaii sunt excluse din echivalentele de lichiditi.
Fac excepie aciunile privilegiate achiziionate cu puin timp naintea scadenei lor i
care au o dat de rambursare determinat.
Dac mprumuturile bancare sunt, n principiu, elemente ale activitilor de
finanare, mprumuturile pe termen scurt rambursabile la vedere, acordate prin conturile
curente, sunt incluse, n unele ri, n categoria lichiditilor i echivalentelor de lichiditi.

A. Prezentarea tabloului fluxurilor de trezorerie

Tabloul fluxurilor de trezorerie trebuie s prezinte fluxurile de trezorerie ale
exerciiului clasificate n activiti de exploatare, de investiii i de finanare.
Unele tranzacii pot s includ fluxuri de trezorerie care sunt clasificate n mai
multe activiti. De exemplu, n cazul rambursrii unui mprumut prin ieiri de trezorerie,
plata se refer att la dobnzi, ct i la capitalul mprumutat. Partea corespunztoare
dobnzilor poate s fie clasificat n activitile de exploatare, n timp ce partea
corespunztoare capitalului mprumutat este clasificat n activitile de finanare.

1. Fluxurile de trezorerie generate de activitile de exploatare

Fluxurile de trezorerie generate de activitile de exploatare sunt, n mod
esenial, consecina principalelor activiti generatoare de venituri ale ntreprinderii i, ca
urmare, ele rezult din tranzaciile i alte elemente care concur la formarea rezultatului
net.
Din aceast categorie fac parte:
- ncasrile care decurg din vnzarea de bunuri i prestarea de servicii;
- ncasrile care provin din redevene, onorarii, comisioane i din alte venituri;
- plile privind datoriile fa de furnizorii de bunuri i de servicii;
- plile n favoarea salariailor i n contul acestora;
- ncasrile i plile relative la prime i calamiti, la anuiti i la alte prestaii
legate de poliele de asigurare, n cazul unei instituii de asigurri;

33
 - plile i rambursrile de impozite asupra profitului, cu condiia ca ele s nu
poat fi n mod specific asociate activitilor de finanare i de investiii.
Unele tranzacii, precum cesiunea unei imobilizri de tipul instalaiilor de
producie, pot s genereze un plus sau un minus de valoare, care afecteaz rezultatul
net. Totui, fluxurile de trezorerie legate de astfel de tranzacii nu aparin exploatrii,
deoarece operaiile n cauz intr sub incidena activitilor de investiii.
O ntreprindere poate s dein titluri n scopuri comerciale, caz n care acestea
sunt asemntoare stocurilor achiziionate pentru a fi revndute. Ca atare, fluxurile de
trezorerie care provin din achiziia de titluri deinute n scopuri comerciale sunt incluse n
categoria activitilor de exploatare.

2. Fluxuri de trezorerie generate de activitile de investiii

Norma IAS 7 arat c fluxurile care rezult din activitile de investiii indic n
ce msur plile au fost efectuate pentru achiziia de active destinate s genereze
venituri i fluxuri de trezorerie viitoare.
Fluxurile de trezorerie generate de activitile de investiii ofer informaii
privind maniera n care ntreprinderea i asigur perenitatea i creterea. Ele se refer
la:
- pli efectuate pentru achiziia de imobilizri corporale i necorporale, precum
i a altor active pe termen lung, inclusiv cheltuielile de dezvoltare capitalizate
i plile implicate de imobilizrile produse de ntreprindere pentru sine;
- ncasri care decurg din vnzarea de imobilizri corporale i necorporale,
precum i a altor active pe termen lung;
- pli efectuate pentru achiziia de titluri de participare i de titluri de crean
emise de sau de la alte ntreprinderi, precum i plile efectuate pentru
achiziia de participaii la ntreprinderile de tip joint-venture (altele dect plile
efectuate pentru instrumente considerate ca fiind echivalente de lichiditi sau
deinute n scopuri comerciale);
- ncasri relative la vnzarea de titluri de participare i de titluri de crean
emise sau provenite de la alte ntreprinderi, precum i ncasri relative la
vnzarea de participaii n ntreprinderile de tip joint-venture (altele dect
ncasrile generate de instrumente considerate ca fiind echivalente de
lichiditi sau deinute n scopuri comerciale);
- avansurile de trezorerie i mprumuturile acordate terilor (altele dect
avansurile i mprumuturile acordate de o instituie financiar, care aparin
fluxurilor generate de activitile de exploatare, pentru astfel de entiti);
- ncasri care decurg din rambursarea avansurilor de trezorerie i
mprumuturilor acordate terilor (altele dect avansurile i mprumuturile
acordate de o instituie financiar); etc.

3. Fluxuri de trezorerie generate de activitile de finanare

Activitile de finanare sunt acele activiti care antreneaz schimbri n mrimea
i structura capitalurilor proprii i mprumutate ale ntreprinderii.
Prezentarea separat a acestor fluxuri n tabloul de trezorerie este dat de
posibilitatea utilizrii lor n previziunea sumelor pe care acionarii i creditorii de capitaluri
le vor retrage din fondurile (capitalurile) viitoare. Micrile de trezorerie generate de
activitile de finanare se refer la:
- ncasri din emisiunea de aciuni i de alte instrumente de capitaluri proprii;
- vrsmintele efectuate acionarilor pentru achiziia sau rscumprarea
aciunilor ntreprinderii;
- ncasri din emisiunea de mprumuturi obligatare, bancare, de bilete de
trezorerie, de mprumuturi ipotecare i de alte mprumuturi pe termen scurt sau
lung;
- rambursarea sub form de lichiditi a sumelor mprumutate;
- vrsminte efectuate de locatar pentru reducerea soldului datoriei referitoare

34
 la un contract de locaie-finanare.

B. Metodele de prezentare a fluxurilor de trezorerie referitoare la

activitile de exploatare
O ntreprindere trebuie s prezinte fluxurile de trezorerie, aferente activitilor
de exploatare, fcnd apel fie la
- metoda direct, conform creia informaiile furnizate se refer la ncasri i pli n
mrimile lor brute;
- metoda indirect, conform creia rezultatul este corectat pentru a ine cont de:
- influena operaiilor care nu au un caracter monetar;
- elementele de venituri i cheltuieli asociate fluxurilor de trezorerie care
vizeaz activitile de investiii sau de finanare;
- influena variaiilor elementelor necesarului n fond de rulment asupra
trezoreriei.

Pentru nelegerea variaiei elementelor necesarului n fond de rulment, se

pleac de la urmtoarea relaie de calcul:

Necesarul de fond de rulment = Active de exploatare - Pasive de exploatare

Activele de exploatare cuprind stocuri, creane-clieni i conturi asimilate, alte

creane din exploatare i, prin asimilare, cheltuielile n avans.
Pasivele de exploatare cuprind datoriile fa de furnizori i conturile asimilate,
alte datorii din exploatare i, prin asimilare, cel puin parial, veniturile n avans.
Norma IAS 7 ncurajeaz ntreprinderile s prezinte informaiile privind fluxurile
de trezorerie generate de activitile de exploatare prin metoda direct. Aceast metod
utilizeaz numai informaii de tip fluxuri de trezorerie (ncasri i pli), informaii ce pot
s fie utile pentru estimarea fluxurilor de trezorerie viitoare

Metoda direct de prezentare a fluxurilor de trezorerie aferente activitilor de

exploatare:
+ ncasri generate de relaiile cu clienii
+ ncasri care provin din redevene, onorarii i alte venituri
- Pli n favoarea furnizorilor
- Pli n favoarea i n numele personalului
- Dobnzi i dividende pltite1
- Pli TVA
+Alte ncasri generate de exploatare
- Alte pli generate de exploatare
- Pli privind impozitul asupra beneficiilor2
Elemente extraordinare
=Fluxul net de trezorerie din activiti de exploatare
1
ar putea fi incluse n categoria activitilor de finanare.
2
ar putea fi repartizate ntre activitile de exploatare, cele de investiii i cele de
finanare.

Metoda indirect const n ntocmirea unui tablou de reconciliere a rezultatului

net naintea impozitrii i a elementelor extraordinare cu fluxul net de trezorerie din
activitile de exploatare. O prezentare tip, n acord cu norma IAS 7, a procedurii
dezvoltate prin metoda indirect, este prezentat n tabelul de mai jos.

35
 +/- Rezultatul naintea impozitrii i a elementelor extraordinare
Eliminarea veniturilor i cheltuielilor fr inciden asupra trezoreriei
+Cheltuieli privind amortizrile i provizioanele
- Venituri din amortizri i provizioane
Eliminarea veniturilor i cheltuielilor nelegate de exploatare
Rezultatul din cesiunea imobilizrilor
Rezultatul din cesiunea titlurilor de plasament
+Cheltuielile privind dobnzile
- Venituri din dobnzi i dividende
- Subvenii pentru investiii virate la venituri

= Rezultatul din exploatare naintea variaiei necesarului n fond de rulment

Variaia stocurilor
Variaia conturilor-clieni i a altor creane de exploatare
Variaia cheltuielilor n avans
Variaia conturilor furnizori i a altor datorii din exploatare
Variaia veniturilor n avans (din exploatare)
Alte prelucrri care presupun informaii de tip ncasri i pli
- Dobnzi i dividende pltite 1
- Pli privind impozitele asupra beneficiilor 2
Elemente extraordinare
=Fluxul net de trezorerie relativ la activitile de exploatare
1
ar putea fi incluse, de asemenea, n categoria activitilor de finanare.
2
ar putea fi repartizate ntre activitile de exploatare, cele de investiii i cele de
finanare.

Explicaii preliminare nelegerii metodei indirecte:

1. cheltuielile eliminate sunt luate cu semnul plus, iar veniturile eliminate, cu semnul
minus, deoarece n calculul rezultatului (n contextul contului de profit i pierdere) ele
au fost luate cu semnul minus, respectiv semnul plus.
2. rezultatul din cesiune este un venit net sau o cheltuial net i urmeaz linia de
eliminare expus la 1
3. n cazul variaiei elementelor necesarului n fond de rulment se folosete urm-
toarea logic:
- n cazul unui element de activ, creterea are o influen negativ asupra
trezoreriei, n timp ce o micorare, o influen pozitiv;
- n cazul unui element de pasiv, judecile sunt diametral opuse.

Cu toate c norma IAS 7 recomand utilizarea metodei directe, mai ales

pentru satisfacerea necesitilor informaionale ale investitorilor (care pot
proceda, astfel, la estimarea fluxurilor viitoare de trezorerie i, a dividendelor pe
care ar putea s le ncaseze n exerciiile viitoare), multe ntreprinderi prefer
folosirea metodei indirecte, datorit concordanei ei cu o contabilitate de
angajamente.

Modul general de prezentare a tabloului fluxurilor de trezorerie este

sugerat de urmtoarea schem:

Fluxurile de trezorerie relative la activitile de exploatare

Indiferent c se utilizeaz metoda direct sau indirect, informaia final este:
..
..
I. Fluxul net de trezorerie din activiti de exploatare

36
 Fluxurile de trezorerie relative la activitile de investiii
ntreprinderile folosesc numai informaii de tip ncasri i pli 1.
.
.
II.Fluxul net de trezorerie din activiti de investiii
Fluxurile de trezorerie relative la activitile de finanare
ntreprinderile folosesc numai informaii de tip ncasri i pli 1.
.
.
III. Fluxul net de trezorerie din activiti de finanare
IV. Variaia net a lichiditilor i echivalentelor de lichiditi
V.Efectul variaiilor cursurilor monedelor strine
VI. Lichiditile i echivalentele de lichiditi la nceputul exerciiului (conform bilanului)
VII Lichiditile i echivalentele de lichiditi la nchiderea exerciiului (VI + IV + V)

Exemple:
1. Dispunei de urmtoarele informaii: ncasri de la clieni 200.000 lei; pli
ctre furnizori 15.000 lei; pli ctre angajai 2.500 lei; dobnzi pltite legate de
activitatea de exploatare 100 lei; impozit pe profit pltit 6.000 lei; pli privind: achiziii
de terenuri 100.000 lei; achiziii instalaii 400.000 lei; ncasri din vnzarea
echipamentelor 50.000 lei; dividende ncasate 120.000 lei; venituri din emisiunea de
capital social ncasate 7.000 lei; ncasri din mprumuturi pe termen lung 1.500 lei.
Conform IAS 7, care sunt mrimile fluxurilor de numerar din activiti de exploatare,
investiii i finanare?
Rezolvare:
Flux exploatare Flux investiii Flux finanare
+ ncasri de la clieni - pli achiziii terenuri + venituri din emisiuni de
200.000 100.000 capital 7.000
- pli ctre furnizori 15.000 - pli achiziii instalaii + ncasri din mprumuturi
400.000 pe termen lung 1.500
- pli ctre angajai 2.500 + ncasarea din vnzarea
echipamentelor 50.000
- dobnzi pltite legate de + dividende ncasate 120.000
exploatare 100
- impozit pe profit pltit
6.000
= +176.400 lei = -330.000 lei = + 8.500 lei

2. Dispunei de urmtoarele informaii: profit naintea impozitrii 25.000 lei;

cheltuieli cu amortizarea 1.700 lei; pierderi din diferene de curs valutar 1.200 lei;
venituri din investiii financiare 3.600 lei; clieni: sold iniial 4.000 lei sold final 4.600
lei; stocuri: sold iniial 7.00 lei sold final 1.500 lei; furnizori: sold iniial 4.666 lei sold
final 3.500 lei; dobnzi pltite legate de exploatare 1.200 lei; dobnzi pltite legate de
exploatare 1.200 lei; impozit pe profit pltit 1.400 lei; asigurare ncasat 200 lei.
Conform IAS 7, care este mrimea fluxului de numerar din activitatea de exploatare?
Rezolvare:
Profit naintea impozitrii 25.000
+ cheltuieli cu amortizarea + 1.700
+ pierderi din diferene de curs valutar + 1.200
- venituri din investiii financiare - 3.600
- creterea creanelor clieni - 600
+ descreterea stocurilor + 5.500
- descreterea furnizorilor - 1.100
- dobnzi pltite - 1.200

37
 - impozit pe profit pltit - 1.400
+ asigurare ncasat +200
= Flux de numerar provenit din activitatea +25.70
de exploatare 0

3. Dispunei de urmtoarele informaii: profit nainte de impozitare 33.500 lei;

cheltuieli cu amortizarea 750 lei; clieni: sold iniial 2.000 lei sold final 600 lei; stocuri:
sold iniial 3.000 lei sold final 3.900 lei; furnizori: sold iniial 6.000 lei sold final 8.400
lei; impozit pe profit pltit 300 lei. Cheltuielile cu dobnda au fost de 1.000 lei, din care
425 lei au fost pltii n timpul perioadei. Ali 250 lei legai de cheltuielile cu dobnda ale
perioadei precedente au fost de asemenea pltii n timpul perioadei. 350 lei au fost
ncasai din emisiunea de capital i ali 325 lei din mprumuturi pe termen lung. Au fost
efectuate pli pentru achiziia unui teren n valoare de 2.550 lei i s-au ncasat 2.300
lei din vnzarea unei instalaii. Conform IAS 7 care sunt mrimile fluxurilor de
exploatare, investiii i finanare generate de aceste operaiuni?
Rezolvare:
Flux exploatare Flux investiii Flux finanare
+ profit nainte de impozitare - pli achiziii terenuri + ncasri din emisiuni de
33.500 2.550 capital 350
+ cheltuieli cu amortizarea + ncasri din vnzri + ncasri din mprumuturi pe
750 instalaii 2.300 termen lung 325
+ diminuarea creanelor
clieni 1.400
- creterea stocurilor 900
+ creterea datoriilor furnizori
2.400
- impozit pe profit pltit 300
+ cheltuielile cu dobnda
1.000
- dobnda pltit 425
- dobnda aferent perioadei
trecute pltit 250
= + 37.175 lei = - 250 = + 675

4. Care este mrimea ajustrii valorii imobilizrilor corporale i necorporale,

cunoscndu-se urmtoarele elemente: cheltuieli cu despgubiri, donaii i active
cedate 5.000 lei; venituri din vnzarea activelor i alte operaii de capital 7.000 lei;
venituri din ajustri pentru deprecierea activelor circulante 8.000 lei; venituri din
creane reactivate 2.000 lei; venituri din ajustri pentru deprecierea imobilizrilor
financiare 5.000 lei; venituri din ajustri pentru deprecierea imobilizrilor corporale 800
lei; cheltuieli cu amortizarea imobilizrilor 2.000 lei.
Rezolvare:
Ajustarea = cheltuieli venituri = 2.000 800 = 1.200 lei.

5 ANEXELE LA SITUAIILE FINANCIARE

Anexele, n calitatea lor de componente ale situaiilor financiare, cuprind

descrieri narative sau analize mai detaliate ale informaiilor aprute n bilan, n CPP,
n variaia capitalurilor proprii i n situaia fluxurilor de trezorerie, precum i informaii
suplimentare cum ar fi, de exemplu, drepturile i angajamentele eventuale. Ele
cuprind, de asemenea, informaiile pe care le impun sau pe care le sugereaz
celelalte IAS/IFRS precum i orice alt informaie necesar pentru a asigura
reprezentarea fidel.
Astfel, rolul anexelor (politici contabile i note explicative) este de a:

38
 - prezenta informaii cu privire la referenialul reinut pentru ntocmirea
situaiilor financiare i la metodele contabile specifice alese i aplicate
tranzaciilor i evenimentelor importante;
- indica informaiile impuse de IAS/IFRS i care nu apar n alt parte;
- furniza informaii suplimentare care nu-s prezentate n alt parte, dar care
sunt necesare la asigurarea unei imagini fidele.
Anexele trebuie s fac obiectul unei prezentri sistematice. Astfel, la fiecare
post de bilan, de CPP sau de situaie a fluxurilor de trezorerie trebuie s existe o
trimitere explicit la notele explicative.
Pentru ca utilizatorii s poat nelege mai uor situaiile financiare i pentru a
le putea compara cu situaiile altor ntreprinderi, anexele trebuie prezentate n
urmtoarea, n mod normal, ordine:
- o declaraie de conformitate cu IAS/IFRS;
- enunarea regulilor de evaluare i a metodelor contabile aplicate;
- informaii suplimentare cu privire la elementele din structura celorlalte
componente ale situaiilor financiare, cu respectarea ordinii de apariie a
fiecrui post i a fiecrei componente;
- alte informaii, printre care:
- eventualiti, angajamente i alte infirmaii financiare;
- informaii nefinanciare.
n anumite situaii, poate fi necesar o modificare a ordinii n care sunt tratate
elementele specifice din anexe. Se exemplu, informaiile cu privire la ratele
dobnzilor i la ajustrile valorilor juste pot fi grupate cu informaiile despre
scadenele instrumentelor financiare, dei primele se refer la CPP, iar cele din urm
la bilan.
Informaiile cu privire la referenialul contabil reinut i la metodele contabile
folosite pot fi prezentate ca o component distinct a situaiilor financiare - politici
contabile.
n afar de metodele contabile specifice utilizate n situaiile financiare, este
important ca utilizatorii s fie informai cu privire la bazele de evaluare reinute (cost
istoric, cost actual, valoare realizabil, valoare just sau valoare actualizat). Atunci
cnd se utilizeaz mai multe baze de evaluare (de exemplu, cnd unele imobilizri
sunt reevaluate) este suficient s se indice categoriile de active i de datorii crora li
se aplic fiecare baz de evaluare reinut.
Pentru a decide dac trebuie s indice sau nu o metod contabil specific,
conducerea trebui s aprecieze dac informaia respectiv ajut utilizatorii s
neleag mai bine manierea n care sunt reflectate tranzaciile i evenimentele i n
care se comunic situaia financiar. Metodele contabile a cror prezentare poate fi
avut n vedere de ctre o ntreprindere sunt cele referitoare la (lista nu-i limitativ):
- contabilizarea veniturilor din activitile curente;
- principiile de consolidare, inclusiv a filialelor sau co-ntreprinderilor strine;
- combinrile de ntreprinderi;
- co-ntreprinderi;
- contabilizarea i amortizare imobilizrilor corporale i a celor necorporale;
- includerea sau nu n valoarea activelor a costurilor ndatorrii sau a altor
cheltuieli;
- contractele de construcii;
- investiiile imobiliare;
- instrumentele financiare i plasamente;
- contractele de leasing;
- cheltuielile de cercetare i dezvoltare;
- stocurile;
- impozitele, inclusiv impozitele amnate;
- provizioanele;
- costurile avantajelor acordate personalului;

39
 - conversia din alte devize i operaiunile de acoperire a riscurilor;
- definirea sectoarelor de activitate i a sectoarelor geografice, precum i
regulile de repartizare a costurilor ntre sectoare;
- definirea trezoreriei i a echivalentelor de trezorerie;
- contabilitatea de inflaie;
- subveniile publice.
Alte IAS/IFRS impun n mod explicit prezentarea altor metode contabile
folosite n diverse domenii.
Fiecare ntreprindere i cunoate activitatea i este n msur s-i dea
seama care sunt metodele pe care utilizatorii le vor prezentate n anexe. De
exemplu, ne ateptm ca orice ntreprindere din sectorul privat s indice maniera de
contabilizare a impozitului pe profit, inclusiv a impozitelor amnate i a creanelor de
impozit. De asemenea, atunci cnd o ntreprindere i desfoar o bun parte a
activitii sale n strintate sau are un volum important de tranzacii n devize, este
de ateptat s indice metoda de contabilizare a diferenelor de curs valutar, precum
i metodele folosite pentru acoperirea riscului de curs valutar. n situaiile financiare
consolidate este indicat metoda folosit pentru stabilirea fondului comercial i a
intereselor minoritare.
Prezentarea unei metode contabile poate fi important chiar dac valorile
aferente exerciiului curent i exerciiilor anterioare nu sunt semnificative.
De asemenea, este important s se prezinte metodele contabile care nu se
regsesc n IAS/IFRS, dar reinute i aplicate de ctre ntreprindere.
ntreprinderea mai trebuie s ofere i informaiile urmtoare, dac nu au fost
prezentate n alt parte:
- adresa i forma juridic a ntreprinderii, ara n care este nregistrat i
adresa sediului social (sau a sediului principal, dac apar diferene);
- o descriere a naturii operaiunilor ntreprinderii i a principalelor activiti ale
acesteia;
- numele societii mam i a celui al societii consolidante din grup;
- numrul angajailor la sfritul exerciiului i efectivul mediu din cursul
exerciiului.

6. ELEMENTE PRIVIND REGULILE GENERALE DE RESPECTAT N NTOCMIREA

SITUAIILOR FINANCIARE

Situaiile financiare trebuie s prezinte imaginea fidel a strii financiare, a

performanelor i a fluxurilor de trezorerie ale unei ntreprinderi.
Obinerea imaginii fidele impune:
- alegerea i aplicarea metodelor contabile conforme cu IAS/IFRS;
- prezentarea de informaii inclusiv asupra metodelor contabile folosite, astfel
nct informarea s fie relevant, credibil, comparabil i inteligibil;
- furnizarea de detalii suplimentare atunci cnd informaiile impuse de
IAS/IFRS nu sunt suficiente pentru a permite utilizatorilor s neleag
efectele tranzaciilor i evenimentelor specifice asupra situaiei ntreprinderii
i asupra performanelor sale.
Aplicarea corect a IAS/IFRS, nsoit, atunci cnd este necesar, de
prezentarea de informaii suplimentare conduce, n aproape toate circumstanele, la
obinerea de situaii financiare care dau o astfel de situaie fidel.
O ntreprindere ale crei situaii financiare sunt conforme cu IAS/IFRS trebuie
s arate n mod explicit i fr rezerve acest lucru. Se consider c situaiile
financiare nu sunt conforme cu IAS/IFRS dac nu respect dispoziiile din fiecare
norm i din fiecare interpretare aplicabile.

40
 Tratamentele contabile care nu sunt proprii IAS/IFRS nu pot fi corectate nici
prin indicarea metodelor contabile utilizate i nici prin prezentarea de informaii n
anexe. n cazul extrem de rar n care conducerea unei ntreprinderi consider c
respectarea dispoziiilor unei norme ar conduce la o imagine nereal a situaiei sale
i c imaginea fidel impune ignorarea dispoziiei respective, ntreprinderea trebuie
s informeze n anex despre:
- faptul c organul de conducere al ntreprinderii consider c situaiile
financiare ofer o imagine fidel a strii financiare, a performanelor i a
fluxurilor de trezorerie;
- faptul c ntreprinderea respect toate IAS/IFRS, cu excepia dispoziiei
ignorate tocmai pentru a obine imaginea fidel;
- norma de la respectarea creia ntreprinderea face derogare, inclusiv
motivele acestei derogri i tratamentul reinut n locul acestei reguli;
- efectul financiar al acestei derogri asupra rezultatului net al ntreprinderii,
asupra activelor, datoriilor, capitalurilor sale proprii i asupra fluxurilor de
trezorerie.
Dac o norm contabil internaional este aplicat nainte de intrarea ei n
vigoare, atunci acest lucru trebuie menionat n anexe.
Atunci cnd pentru tratarea unui eveniment nu exist dispoziii specifice n
IAS/IFRS, conducerea ntreprinderii trebuie s gseasc metode contabile prin
aplicarea crora utilizatorilor s li se ofere informaii care s aib urmtoarele caliti:
- relevan n luarea deciziilor de ctre utilizatori;
- credibile, adic s fie complete, prudente, neutre, s reflecte realitatea mai
degrab dect aparena juridic i s reprezinte fidel situaia ntreprinderii.
Pentru a stabili aceste metode suplimentare, conducerea ntreprinderii trebuie
s ia n considerare:
- dispoziiile i comentariile din IAS/IFRS care trateaz probleme similare sau
care au legtur cu situaia n cauz;
- definiiile i criteriile de contabilizare, de evaluare i de recunoatere a
activelor, datoriilor, veniturilor i cheltuielilor, aa cum sunt acestea enunate
n Cadrul general;
- poziiile oficiale ale altor organisme normalizatoare, precum i practicile
admise n sectorul respectiv, dar numai n msura n care acestea sunt
coerente cu elementele prezentate mai sus.
Cu ocazia ntocmirii situaiilor financiare, conducerea trebuie s evalueze
capacitatea ntreprinderii de a-i continua activitatea. Situaiile financiare trebuie
ntocmite avnd n vedere continuitatea activitii, cu excepia cazului n care
conducerea nu are alt soluie realist dect lichidarea ntreprinderii sau ncetarea
activitii acesteia. Atunci cnd, cu ocazia acestei evaluri, conducerea ia cunotin
de incertitudini semnificative legate de evenimente sau de condiii susceptibile s
pun la ndoial de o manier serioas capacitatea ntreprinderii de a-i continua
activitatea, toate aceste incertitudini trebuie prezentate n anex.
Dac situaiile financiare nu sunt ntocmite pe baza unei continuiti a
activitii, acest lucru trebuie indicat n mod explicit, alturi de motivele pentru care se
consider c nu se mai asigur continuitatea activitii.
Pentru a evalua dac ipoteza continuitii activitii se confirm, conducerea
ea n considerare toate informaiile de care dispune despre un viitor previzibil, care
trebuie s se ntind pe cel puin 12 luni de la nchiderea exerciiului (fr s se
limiteze la acest interval).Conducerea trebuie s aib n vedere tot felul de factori
relativi la rentabilitatea actual i viitoare, la termenele de rambursare a datoriilor
sale i la alte surse poteniale de finanare, nainte de a se convinge de caracterul
justificat al reinerii ipotezei de continuitate.
ntreprinderea ntocmete situaiile financiare pe baza contabilitii de
angajamente, cu excepia informaiilor referitoare la fluxurile de trezorerie. Conform
acestui principiu, tranzaciile i evenimentele sunt contabilizate n momentul

41
producerii lor, regsindu-se n situaiile financiare ale exerciiului corespunztor i nu
la data la care au loc fluxurile de trezorerie aferente. Cheltuielile apar n CPP pe
baza unei relaii directe ntre costurile suportate i veniturile generate (conectarea
veniturilor cu cheltuielile). Totui, aceast conectare a veniturilor cu cheltuielile nu
trebuie s permit contabilizarea n bilan a unor elemente care nu satisfac definiiile
activelor i datoriilor.
Prezentarea i clasificarea posturilor n situaiile financiare trebuie s fie
aceleai de la un exerciiu la altul, cu urmtoarele excepii:
- o schimbare este justificat de apariia unei schimbri importante a naturii
activitilor ntreprinderii sau de faptul c, n urma examinrii situaiilor
actuale, s-a ajuns la concluzia c o nou prezentare ar fi mai bun;
- schimbarea este impus de o nou IAS/IFRS sau SIC/IFRIC.
Orice element semnificativ trebuie s fac obiectul unei prezentri distincte
n situaiile financiare. Dimpotriv, elementele care, luate individual, nu sunt
nesemnificative ca importan sau ca mrime nu trebuie prezentate ca posturi
distincte, ci sunt regrupate mpreun cu alte elemente similare ca natur sau ca
funcie. Totui, un element nesemnificativ din punct de vedere al mrimii sale poate
face obiectul unei prezentri separate n anex. n acest context, reamintim c o
informaie este semnificativ dac neprezentarea ei ar putea influena deciziile
economice luate pe baza situaiilor financiare. Pragul de semnificaie (importana
relativ) depinde de mrimea i de natura elementului n cauz, judecat n
circumstanele particulare ale omisiunii sale. Pentru a decide dac un elemente este
sau nu semnificativ, natura i mrimea lui trebuie evaluate mpreun. n funcie de
circumstane, factorul determinant este fie natura, fie mrimea. De exemplu, activele
izolate de aceeai natur i cu aceeai funcie sunt ntotdeauna regrupate, chiar
dac valorile lor individuale sunt importante. Dimpotriv, elementele importante, dar
denatur i funcii diferite trebuie avute n vedere individual.
Un lucru important i care se reia n introducerea la fiecare IAS/IFRS este
faptul c pragul de semnificaie face ca respectarea ntocmai a IAS/IFRS s nu fie
necesar pentru elementele nesemnificative.
Activele i datoriile nu trebuie compensate dect dac aceast compensare
este autorizat de ctre o norm specific. Elementele de venituri i de cheltuieli pot
fi compensate doar dac se ndeplinesc urmtoarele condiii:
- exist o IAS/IFRS care autorizeaz sau impune acest lucru;
- profiturile, pierderile i cheltuielile apar n urma unor evenimente sau
tranzacii identice sau similare i nu sunt semnificative; n acest caz, ele
sunt prezentate de o manier grupat.
Faptul c n bilan apare valoarea net a activelor (valoarea de intrare -
amortizri deprecieri de alt natur) nu este considerat o compensare, deoarece
deprecierile nu sunt datorii.

7. SITUAII FINANCIARE INTERIMARE

IAS 34 Raportarea financiar interimar ncurajeaz entitile ale cror

titluri de valoare sunt tranzacionate pe o pia financiar s publice rapoarte
financiare interimare. Aceste situaii financiare trebuie ntocmite pentru o perioad de
cel mult ase luni de la nchiderea exerciiului precedent i este necesar publicarea
lor, cel mai trziu n 60 de zile de la data aleas pentru raportare. Nu este obligatoriu
ca aceste raportri s fie neaprat conforme cu toate IAS/IFRS, aa cum, de
exemplu, este cazul pentru situaiile financiare anuale. Vedem c perioada
interimar reprezint o perioad de raportare mai scurt dect durata exerciiului.
Scopul raportrii interimare este de a actualiza informaiile aprute n ultimul
set de situaii financiare anuale; n consecin, raportul interimar se concentreaz
asupra noilor activiti, evenimente i circumstane i nu reia neaprat informaiile

42
raportate anterior. Raportul financiar interimar cuprinde fie un set complet de situaii
financiare (aa cum se arat n IAS 1), fie un set condensat de situaii financiare.
Componentele minime ale unui raport financiar interimar sunt:
- bilanul condensat;
- contul de profit i pierdere condensat;
- situaia condensat a variaiei capitalurilor proprii;
- situaia condensat a fluxurilor de trezorerie;
- o selecie de note explicative.
n cazul n care o entitate opteaz pentru situaii financiare condensate, atunci
aceste situaii vor cuprinde cel puin toate titlurile i subtotalurile care au fost incluse
n cele mai recente situaii financiare anuale publicate.
n notele la situaiile financiare interimare trebuie prezentate cel puin
urmtoare informaii (dac sunt semnificative):
- o declaraie din care s reias normele contabile care au fost respectate la
ntocmirea raportului interimar;
- explicaii cu privire la periodicitatea i ciclicitatea operaiunilor reflectate n
situaiile interimare;
- natura i valoarea acelor elemente care afecteaz activele, datoriile,
capitalurile proprii, rezultatul net sau fluxurile de trezorerie i care sunt
neobinuite prin natura, mrimea sau efectele lor;
- natura i mrimea modificrilor n estimrile raportate n perioadele
interimare precedente, n msura n care sunt semnificative;
- emisiuni, rscumprri i rambursri de aciuni i de titluri de crean;
- dividende pltite;
- veniturile i rezultatele pe segmente de activitate ori pe segmente
geografice, n funcie de criteriul reinut de ntreprindere ca segment de
raportare primar;
- evenimentele semnificative ulterioare sfritului perioadei interimare i care
nu au aprut n raportul interimar;
- efectul modificrilor survenite n structura entitii n perioada interimar,
inclusiv n urma unor combinri de ntreprinderi, cedri de filiale i de
investiii pe termen lung, restructurri i activiti abandonate;
- efectul modificrilor n angajamentele i drepturile eventuale aprute dup
ultima nchidere.
Rapoartele financiare interimare vor include informaii sup cum urmeaz:
- bilanul la sfritul perioadei interimare curente i bilanul comparativ de la
sfritul exerciiului financiar imediat precedent;
- contul de profit i pierdere al perioadei interimare curente i contul de profit
i pierdere cumulat pentru exerciiul financiar cumulat pn la zi, mpreun
cu conturile de profit i pierdere ale perioadelor comparabile din exerciiul
imediat precedent;
- situaia modificrii capitalurilor proprii, cumulat pe exerciiul curent pn la
zi, mpreun cu situaia aferent perioadei comparative a exerciiului
precedent;
- situaia fluxurilor de trezorerie cumulat de la nceputul anului pn la
sfritul perioadei interimare, mpreun cu situaia pe perioada comparativ
a exerciiului precedent.
Firmele cotate la burs public rapoarte interimare la fiecare trimestru.

8 MODIFICAREA POLITICILOR CONTABILE I CORECTAREA ERORILOR

EFECTE ASUPRA SITUAIILOR FINANCIARE

IAS 8 Metode contabile, modificri de estimri contabile i erori este o

norm al crei obiectiv este stabilirea criteriilor de selecie i de schimbare a
metodelor (politicilor) contabile, a regulilor de respectat n cazul schimbrii de

43
metode contabile, a schimbrilor n estimrile contabile i n cazul corectrii erorilor.
n acest context, prin metode (politici) contabile nelegem principiile, bazele,
conveniile, regulile i practicile specifice aplicate de ctre o organizaie cu ocazia
ntocmirii i prezentrii situaiilor sale financiare. Metodele contabile nu trebuie
schimbate dect dac aceast schimbare ndeplinete una din condiiile urmtoare:
- schimbarea este impus de ctre o norm sau de ctre o interpretare dintre
cele emise de IASC/IASB;
- schimbarea are drept rezultat situaii financiare n care informaia este mai
credibil i mai relevant.
Nu se consider schimbare de metod contabil aplicarea unei metode noi la
evenimente i tranzacii noi, adic evenimente care sunt substanial diferite de cele
anterioare sau care nainte erau nesemnificative.
Regula general stabilit de IAS 8 este c o schimbare de metod are efect
retrospectiv, adic evenimentele i tranzaciile sunt prezentate ca i cum noua
metod s-ar aplica din totdeauna.
Aceast aplicare retrospectiv nu este necesar dac determinarea efectului
schimbrii de metod este impracticabil (nu se poate stabili efectul acesteia, n
ciuda eforturilor ntreprinderii n acest sens). Ajustrile aferente efectului pe care
schimbarea de metod l are asupra informaiilor din exerciiile precedente se includ
n soldul iniial al capitalurilor proprii aferent primei perioade prezentate. Dac se
efectueaz modificri ale politicilor contabile i dac acestea au efecte semnificative
asupra perioadei curente sau asupra altei perioade, atunci ntreprinderea trebuie s
prezinte n anex urmtoarele informaii:
- norma care a generat schimbrile;
- natura schimbrii de metod contabil;
- descrierea dispoziiilor tranzitorii ale normei care a impus schimbarea;
- valoarea ajustrii pe fiecare post implicat, precum i efectul asupra
rezultatului pe aciune, pentru perioada n curs i pentru perioadele
precedente.
Exemple de modificri ale politicilor contabile:
- modificarea metodelor de calcul al costului bunurilor produse (includere sau
nu a dobnzilor n valoarea de intrare);
- modificarea metodei de evaluare a stocurilor la ieire;
- schimbarea metodei de evaluare ulterioar a imobilizrilor (de la modelul
costului la modelul reevalurii).
O surs important de exemple privind schimbrile de metode contabile o
reprezint aplicarea de ctre grupurile europene a IAS/IFRS ncepnd cu 1.01.2005.
Situaiile financiare pe 2005 (conforme cu IAS/IFRS) cuprind coloana de cifre
comparative pe 2004 (an n care se aplicau normele vechi). Aceast din urm
coloan de cifre nu poate fi preluat din situaiile financiare oficiale pe 2004, ci
trebuie retratat astfel nct s se asigure trecerea de la normele vechi la IAS/IFRS.
De exemplu, contul de profit i pierdere consolidat al unei ntreprinderi se prezint,
pentru 2005, cu dou coloane de sume: 2005 i 2004 retratat n funcie de
schimbrile impuse de IAS/IFRS. Dac prelum, din situaiile financiare pe 2004,
coloana oficial pe 2004, conform cu normele aplicabile n acest din urm exerciiu,
obinem urmtoarea situaie:

n activitatea ntreprinderii apar n mod inevitabil unele incertitudini, ceea ce

face ca numeroase elemente ale situaiilor financiare s nu poat fi evaluate cu
precizie, ele fcnd obiectul unor estimri. O estimare contabil implic judeci
bazate pe cele mai recente informaii disponibile; de exemplu pot fi necesare estimri
n ceea ce privete urmtoarele elemente:
- creanele a cror recuperare este ndoielnic;
- nvechirea stocurilor;
- valoarea just a activelor i a datoriilor financiare;

44
 - durata de utilizare sau ritmul ateptat de consum al avantajelor economice
pe care le procur un activ imobilizat;
- obligaiile privind garaniile acordate.

Recurgerea la estimri rezonabile este o parte component a ntocmirii

situaiilor financiare i nu afecteaz credibilitatea acestora. n cazul schimbrii
circumstanelor pe care s-a bazat efectuarea unei estimri ori ca urmare a apariiei
unor noi informaii poate fi necesar i schimbarea estimrii respective. Prin definiie,
schimbarea unei estimri nu afecteaz exerciiile anterioare i nu este considerat o
corectare de eroare. Astfel, schimbarea de estimare produce efecte asupra
exerciiului n curs i, eventual, asupra exerciiilor viitoare. Cu toate acestea, n
msura n care o schimbare de estimare contabil d natere la variaii ale activelor
i ale datoriilor sau se refer la un element de capitaluri proprii, ea trebuie
nregistrat prin ajustarea valorii contabile a activului, datoriei sau elementului de
capitaluri proprii corespunztor, la momentul apariiei schimbrii. Dac cnd este
dificil de fcut distincia ntre schimbarea de metod i schimbarea de estimare,
atunci schimbarea respectiv este considerat o schimbare de estimare. Evident c,
n anexe, este necesar s se ofere informai cu privire la efectul valoric al
schimbrilor de estimri asupra rezultatului exerciiului n curs i s se arate dac
acestea vor avea efecte asupra exerciiilor viitoare.
Cu ocazia contabilizrii, evalurii, prezentrii sau furnizrii informaiei
contabile pot aprea erori. Se tie c situaiile financiare nu pot fi considerate
conforme cu IAS/IFRS atunci cnd conin erori semnificative sau erori
nesemnificative comise intenionat pentru a se manipula informaia financiar. Erorile
poteniale aprute n cursul perioadei i descoperite n aceeai perioad sunt
corectate naintea autorizrii spre publicare a situaiilor financiare. Regula general
este c entitatea trebuie s corecteze de o manier retrospectiv erorile
semnificative aprute ntr-o perioad anterioar i s prezinte aceste corecii n
primele situaii financiare complete publicate dup descoperirea erorilor respective.
Corectarea se realizeaz astfel:
- prin retratarea valorilor comparative ale perioadei sau perioadelor anterioare
prezentate i n cursul crora au aprut erorile sau
- dac eroarea a intervenit naintea primei perioade prezentate n situaiile
financiare, prin corectarea soldurilor iniiale ale activelor, datoriilor i capitalurilor
proprii ale acestei prime perioade.
Acest tratament (corectarea retrospectiv) se aplic mereu, mai puin n cazul
n care este impracticabil determinarea efectelor specifice asupra perioadei creia i
revine eroarea.
Apariia i corectarea erorilor oblig firma s prezinte n anexe informaii
privind:
- natura erorii din perioada anterioar;
- valoarea coreciei pe fiecare post de situaii financiare i efectul asupra
rezultatului pe aciune;
- valoarea aferent coreciei pentru nceputul primei perioade prezentate n
situaiile financiare;
- faptul c tratamentul retrospectiv este impracticabil pentru perioadele
anterioare, dac este cazul.

9. REZULTATUL PE ACIUNE

IAS 33 Rezultatul pe aciune stabilete regulile de calcul i de prezentare a

rezultatului pe aciune n situaiile financiare ale entitilor ale cror aciuni sunt, sau
vor fi, tranzacionate pe pia, ct i ale altor entiti care doresc s prezinte informaii
despre sumele pe aciune. Cnd se ntocmesc situaii financiare consolidate, atunci
informaiile trebuie s fie prezentate doar pe baza informaiilor consolidate, avnd n

45
vedere c acestea sunt informaiile de care sunt interesai utilizatorii n primul rnd.
Indicatorul rezultat pe aciune ofer utilizatorilor informaii despre rentabilitatea
investiiilor lor n societatea respectiv. Punerea n eviden a relaiei dintre
rezultatele unei ntreprinderi pe parcursul unui an i numrul aciunilor existente n
acel an reprezint o metod des folosit de ctre analiti financiari i de ctre
investitori pentru a msura profitabilitatea unei societi. Prin stabilirea metodelor de
determinare a numrtorului i a numitorului, IAS 33 urmrete mbuntirea
comparabilitii acestui indicator ntre anii anteriori i ntre diferite entiti. n acest
standard se stabilesc dou mrimi privind rezultatul pe aciune:
- rezultatul de baz pe aciune - Rba;
- rezultatul diluat pe aciune - Rda.
Rezultatul de baz pe aciune - Rba se calculeaz mprind profitul sau
pierderea net (Rn) aferent exerciiului i care se poate atribui aciunilor obinuite,
la media ponderat a aciunilor obinuite/comune1 (Mpaoc) aflate n circulaie n
exerciiul respectiv.
Rba= Rn/ Mpac
Rezultatul net luat n considerare este profitul sau pierderea dup deducerea
impozitului i a dividendelor prefereniale2. n cele mai multe cazuri, aciunile sunt
incluse n media ponderat a numrului de aciuni de la data la care se poate primi
contraprestaia. Media ponderat a aciunilor comune n circulaie n exerciiul
respectiv reflect faptul c valoarea capitalului acionarilor poate varia pe parcursul
perioadei, ca rezultat al unui numr mai mare sau mai mic de aciuni n circulaie la
diferite momente. Mpaoc se obine plecnd de la numrul de aciuni comune n
circulaie la nceputul perioadei, ajustat cu numrul de aciuni comune rscumprate
sau emise pe parcursul perioadei, multiplicat cu un factor de ponderare-timp3.
1
Aciunea obinuit sau comun este un instrument de capital, subordonat tuturor
celorlalte clase de instrumente de capital. Aceasta exclude, n mod normal, aciunile
prefereniale.
2
Clasificarea unui instrument financiar n bilanul emitentului (ca datorie financiar
ori instrument de capitaluri proprii) este guvernat de substana economic a
tranzaciei, mai degrab dect forma sa juridic. Dac o aciune preferenial trebuie
s fie rscumprat obligatoriu de ctre emitent pentru o sum fix sau determinabil,
la o dat viitoare fix sau determinabil, ori dac aceast aciune d dreptul
deintorului s cear emitentului s rscumpere aciunea la o dat anume sau dup
aceast dat, pentru o sum fix sau determinabil, atunci instrumentul satisface
definiia unei datorii financiare i este clasificat ca atare. O aciune preferenial care
nu stabilete n mod explicit o asemenea obligaie contractual, o poate stabili
indirect, prin termenii i condiiile sale. De exemplu, o aciune preferenial care nu
trebuie s fie rscumprat obligatoriu sau la opiunea deintorului, poate avea un
dividend prioritar stipulat n contract, n aa fel nct, n viitorul previzibil,
rentabilitatea dividendului s fie prevzut a fi att de mare nct emitentul va fi
obligat din punct de vedere economic s rscumpere instrumentul. n aceste situaii,
clasificarea ca datorie financiar este mai potrivit dect clasificarea ca instrument de
capitaluri proprii, deoarece emitentul are puine posibiliti, sau chiar deloc, de evitare
a rscumprrii instrumentului. Similar, dac un instrument financiar, etichetat ca
fiind aciune, ofer deintorului o opiune de a cere rscumprarea dup apariia unui
eveniment viitor cu o probabilitate de apariie foarte ridicat, clasificarea ca datorie
financiar n momentul recunoaterii iniiale reflect substana economic a
instrumentului.
3
Factorul de ponderare a timpului este egal cu numrul de zile n care aciunile
respective s-au aflat n circulaie, ca o cot din numrul total de zile ale perioadei. De
reinut c, n multe situaii, se accept o aproximare convenabil a acestei medii

46
 Aciunile prefereniale pot face obiectul unei oferte publice de rscumprare
lansat de ntreprindere. Diferena dintre valoarea just a contrapartidei vrsate
acionarilor prefereniali i valoarea contabil a aciunilor prefereniale respective
reprezint un ctig al acionarilor respectivi i o reducere a rezultatului nedistribuit
de ctre entitate. Aceast diferen se scade din rezultatul net al exerciiului, cu
ocazia stabilirii rezultatului atribuibil deintorilor de aciuni obinuite. De asemenea,
o ntreprindere poate declana anticipat conversia aciunilor prefereniale n aciuni
obinuite , prin modificarea condiiilor de conversie n favoarea acionarilor
prefereniali. Partea cu care valoarea just a aciunilor obinuite astfel emise
depete valoarea just a aciunilor obinuite care s-ar fi emis n condiiile iniiale
trebuie i ea sczut din rezultatul net atunci cnd se stabilete rezultatul atribuibil
aciunilor obinuite. Dimpotriv, orice excedent al valorii aciunilor prefereniale
constatat peste valoarea just a contraprestaiei la care ar fi obligat firma cu ocazia
conversiei trebuie adugat la rezultatul atribuit aciunilor obinuite.
n ceea ce privete numrul de aciuni care se ia n considerare la numitorul
formulei de calcul al Rba, includerea acestora este valabil ncepnd cu data la care
ia natere dreptul firmei de a cere contrapartida aferent aportului; de exemplu:
- aciunile obinuite emise n numerar sunt incluse la data la care trezoreria
este exigibil;
- aciunile obinuite emise ca urmare a reinvestirii dividendelor se includ la
data deciziei de reinvestire;
- aciunile obinuite rezultate ca urmare a conversiei unor datorii financiare
(inclusiv dobnda aferent acestora) se includ ncepnd cu data la care se
ntrerupe calculul dobnzii;
- aciunile obinuite rezultate ca urmare a conversiei unor datorii altele dect
cele financiare se includ ncepnd cu data la care se consider c s-a
realizat decontarea (data la care datoria se consider stins);
- aciunile obinuite rezultate ca urmare a unor aporturi n natur se includ
ncepnd cu data la care se contabilizeaz dobndirea bunurilor.
Aciunile a cror emisiune este condiionat nu se iau n calcul dect
ncepnd cu data la care sunt ndeplinite condiiile de emisiune.
Mpaoc aferent perioadei curente i perioadelor precedente prezentate n
situaiile financiare trebuie ajustat pentru a ine seama de efectele evenimentelor
(altele dect conversia efectiv a aciunilor poteniale) care au avut ca efect
modificarea numrului de aciuni, fr sa aib un corespondent n active efective.
Astfel de evenimente sunt:
- emisiunea de aciuni gratuite prin conversia altor structuri de capitaluri
proprii;
- apariia unui element gratuit n orice alt emisiune de aciuni, cum ar fi
elementul gratuit din emisiunea de drepturi n favoarea acionarilor
existeni;
- apariia de aciuni suplimentare prin fracionarea aciunilor existente la un
moment dat; preferenial care nu trebuie s fie rscumprat obligatoriu
sau la opiunea deintorului, poate avea un dividend prioritar stipulat n
contract, n aa fel nct, n viitorul previzibil, rentabilitatea dividendului s
fie prevzut a fi att de mare nct emitentul va fi obligat din punct de
vedere economic s rscumpere instrumentul. n aceste situaii,
clasificarea ca datorie financiar este mai potrivit dect clasificarea ca
instrument de capitaluri proprii, deoarece emitentul are puine posibiliti,
sau chiar deloc, de evitare a rscumprrii instrumentului. Similar, dac un
instrument financiar, etichetat ca fiind aciune, ofer deintorului o opiune

ponderate.

47
 de a cere rscumprarea dup apariia unui eveniment viitor cu o
probabilitate de apariie foarte ridicat, clasificarea ca datorie financiar n
momentul recunoaterii iniiale reflect substana economic a
instrumentului.
- diminuarea numrului de aciuni prin gruparea mai multor aciuni existente
ntr-o singur aciune.
Toate aceste modificri trebuie considerate ca i cum ar fi avut loc la
nceputul primului exerciiu pentru care se prezint informaii comparative, indiferent
de data la care devin efective.
Uneori, societile atrag capital suplimentar pe parcursul anului, sub forma
unei emisiuni de drepturi de subscriere, prin emiterea de aciuni ctre acionarii
existeni pe o baz proporional cu ceea ce ei dein deja. Drepturile de subscriere
pot fi oferite la preul curent al pieei sau la un pre mai mic (cu prim). Aceast prim
poate fi privit ca un stimulent oferit acionarilor: acetia pot participa la o emisiune
de aciune prin subscrierea de aciuni pe care le pot plti la un pre mai mic dect
valoarea lor just.
Aciunile obinuite/comune emise ca parte a preului de cumprare n cazul
unei regrupri de ntreprinderi prin metoda achiziiei, se includ n media ponderat a
numrului de aciuni la data achiziiei, deoarece cumprtorul include n contul su
de profit i pierdere rezultatele operaiunilor efectuate de societatea achiziionat
ncepnd de la data achiziiei.
Rezultatul diluat pe aciune se calculeaz plecnd de la elementele valabile
pentru stabilirea rezultatului de baz pe aciune; aceste elemente (rezultatul atribuit
acionarilor obinuii i numrul de aciuni n circulaie) sunt ajustate pentru a se ine
seama de influena tuturor aciunilor comune poteniale diluante, aflate n circulaie.
Astfel, rezultatul net aferent exerciiului, corespunztor aciunilor comune, se mrete
cu valoarea dup impozitare a dividendelor i dobnzilor recunoscute n acel
exerciiu, aferent aciunilor comune poteniale diluante i se mai ajusteaz n funcie
de orice alte modificri ale veniturilor sau cheltuielilor exerciiului. n acelai timp,
media ponderat a aciunilor n circulaie este majorat cu media ponderat a
aciunilor obinuite care ar fi putut s se afle n circulaie n ipoteza c s-ar fi efectuat
conversia tuturor aciunilor poteniale cu efect diluant.
n ceea ce privete acest al doilea termen al formulei, trebuie precizat c IAS
33 impune regula potrivit creia aciunile obinuite poteniale diluante au fost
convertite n aciuni obinuite la nceputul exerciiului sau la data emisiunii lor, dac
aceast dat este ulterioar nceperii exerciiului4.
Aciunile poteniale trebuie luate n calcul la determinarea Rda doar dac au
efect diluant, adic doar dac au ca efect o reducere a rezultatului pe aciune. Astfel,
n calculul Rda se ignor aciunile poteniale cu efect antidiluant, adic acele aciuni
poteniale care ar conduce la un Rda mai mare dect Rba. Atunci cnd se stabilete
efectul diluant sau antidiluant al unor aciuni poteniale este necesar o analiz
individual a fiecrei surse de aciuni poteniale i nu trebuie considerate global toate
tipurile de aciunile poteniale. Astfel, pentru a maximiza diluarea rezultatului pe
aciune, fiecare emisiune sau serie de aciuni poteniale diluante este luat n

4
n acest context, aciunile poteniale sunt ponderate n funcie de perioada n care s-
au aflat n circulaie. Aciunile poteniale care au fost anulate sau care au fost lsate s
expire n cursul perioadei nu sunt luate n considerare n calculul rezultatului diluat pe
aciune dect pentru perioada n care au fost efectiv n circulaie. De asemenea,
aciunile poteniale care au fost convertite n aciuni propriu-zise n cursul exerciiului
sunt luate n considerare doar pentru perioada de la nceputul exerciiului pn la data
conversiei ncepnd cu aceast dat, ele sunt luate n calcul la stabilirea rezultatului
de baz pe aciune.

48
considerare de o manier secvenial, de la cea mai diluant, pn la cea mai puin
diluant.
Rba i Rda se gsesc n contul de profit i pierdere (pentru toate exerciiile
prezentate) separat pentru activitile pe care ntreprinderea are intenia s le
continue, pe de o parte, i pentru activitile abandonate, pe de alt parte, pentru
fiecare categorie de aciuni obinuite. Rba i Rda apar distinct, chiar dac sunt egale
i indiferent de semnul cu care apar (dup cum este vorba de profit sau de pierdere).
n anexe se vor prezenta informaii privind:
- valorile care apar la numrtorul fraciilor prin care se calculeaz Ra, cu
precizarea modului n care s-a trecut de la suma aferent Rba la suma
aferent Rda, pe fiecare surs de aciuni poteniale;
- numrul de aciuni folosit la numrtor, cu precizarea modului n care s-a
trecut de la suma aferent Rba la suma aferent Rda, pe fiecare surs de
aciuni poteniale;
- instrumentele care ar putea dilua rezultatul pe aciune n viitor, dar care nu
au fost luate nc n considerare pentru c efectul lor imediat este
antidiluant;
- descriere a tranzaciilor cu aciuni obinuite sau cu instrumente purttoare
de aciuni poteniale aprute dup data nchiderii i care ar fi modificat de o
manier semnificativ numrul de aciuni obinuite sau poteniale, dac ar
fi avut loc nainte de nchidere.

10. IMPLICAII ALE VARIAIEI CURSURILOR DE SCHIMB VALUTAR ASUPRA

SITUAIILOR FINANCIARE

IAS 21 Efectele variaiei cursurilor de schimb valutar identific trei situaii

de conversie ntr-o moned a unor tranzacii exprimate n alt moned:
- conversia tranzaciilor n devize i a soldurilor aprute ca urmare a acestor
tranzacii;
- conversia veniturilor/cheltuielilor, a activelor i a datoriilor aferente
activitilor n
- strintate i care se includ n situaiile financiare ale unei organizaii care
ntocmete situaii financiare consolidate prin integrare global, integrare
proporional i punere n echivalen;
- conversia rezultatelor, a activelor i a datoriilor unei entiti ntr-o moned de
prezentare.

n contextul tranzaciilor n monede diferite este necesar s se defineasc

moneda de prezentare, moneda local i moneda funcional. Astfel, moneda de
prezentare este moneda n care se ntocmesc situaiile financiare (de exemplu,
moneda de prezentare pentru grupul Renault este euro). Moneda local reprezint
moneda n care se deruleaz efectiv tranzaciile unei entiti i n care se
nregistreaz aceste tranzacii n contabilitatea curent a entitii respective (de
exemplu, moneda local pentru Automobile Dacia este leul). Moneda funcional
este moneda specific mediului principal n care funcioneaz entitatea (nu
ntotdeauna moneda funcional este i moneda local, chiar dac acest lucru se
ntmpl foarte frecvent). Pentru lmurirea coninutului noiunii de moned
funcional, IAS 21 precizeaz c mediul economic principal n care opereaz o
entitate este cel n care entitatea respectiv genereaz trezorerie i consum
trezorerie. Factorii de avut n vedere pentru a stabili care este moneda funcional
sunt:
- este funcional moneda care influeneaz n principal preurile de vnzare
ale bunurilor i serviciilor (adeseori este vorba de moneda n care se
exprim preurile i, eventual, n care se fac decontrile) i, n acelai timp,

49
 moneda rii ale crei fore concureniale i ale crei reglementri determin
n mod esenial preurile de vnzare ale bunurilor i serviciilor;
- este funcional moneda care influeneaz n mod hotrtor costurile cu
manopera, cu materialele i alte costuri privind cumprarea de bunuri i
servicii;
- poate fi funcional moneda n care sunt exprimate resursele atrase prin
activitile de finanare (emisiunea de instrumente de capitaluri proprii sau
de datorii);
- poate fi funcional moneda n care sunt pstrate n mod obinuit intrrile de
bani provenite din activitile de exploatare.
Este foarte important de vzut dac moneda funcional a unei activiti din
strintate este aceeai cu moneda de prezentare n situaiile financiare 5. Pentru a
stabili acest lucru, se au n vedere criterii precum:
- dac activitatea din strintate reprezint o extensie a activitii entitii 6
care prezint situaii financiare sau, dimpotriv, dac activitatea din
strintate are un grad de autonomie important;
- dac tranzaciile cu entitatea raportoare au o pondere mare sau, dimpotriv,
au o pondere redus n totalul afacerilor realizate de activitatea din
strintate;
- dac fluxurile de trezorerie generate de activitatea din strintate afecteaz
direct fluxurile de trezorerie ale entitii raportoare i sunt sau nu disponibile
imediat pentru a fi transferate acesteia din urm;
- dac fluxurile de trezorerie generate de activitatea din strintate i sunt
suficiente sau nu acesteia pentru a face fa datoriilor, fr ca entitatea
raportoare s intervin cu fonduri suplimentare.
n cazul n care diversele criterii reinute nu conduc la o soluie evident,
conducerea aplic raionamentul profesional i stabilete moneda funcional care s
reprezinte cel mai fidel efectele economice ale tranzaciilor i evenimentelor
specifice. n orice caz, odat aleas, moneda funcional nu poate fi modificat dect
dac se schimb condiiile n care se deruleaz evenimentele i tranzaciile avute n
vedere la stabilirea ei. n caz de schimbare a monedei funcionale ale reinut de o
entitate, aceasta aplic procedurile de conversie pentru noua moned funcional de
o manier prospectiv, adic nu se retrateaz situaiile financiare ale exerciiilor
precedente.

Contabilizarea tranzaciilor n moned strin

O tranzacie n valut (n moned strin) este o tranzacie exprimat sau
decontat n valut i care apare ca urmare a unor evenimente precum:
- vnzare sau cumprare de bunuri/servicii cu preurile exprimate n
valut;
- acordare/primire de credite exprimate n valut;
- dobndire prin orice mijloace de active sau asumare de datorii
exprimate n moned strin.
O astfel de tranzacie n moned strin trebuie nregistrat, la data apariiei
ei, la cursul de schimb valabil pentru data la care are loc tranzacia24. Din motive de
simplificare, este posibil folosirea unui curs aproximativ, de exemplu, un curs mediu
al perioadei pentru toate tranzaciile n valut aferente perioadei respective.

5
O activitate n strintate este o entitate (filial, ntreprindere asociat, co-ntreprindere, sucursal)
care ntocmete situaii financiare i ale crei tranzacii se deruleaz n alt ar sau n alt moned
dect specifice entitii raportoare
6
Un astfel de caz ar fi atunci cnd activitatea din strintate nu face dect s vnd
bunuri primite de la entitatea raportoare i s-i transmit acesteia ncasrile astfel
realizate.

50
 n ceea ce privete evaluarea la nchidere a elementelor de bilan aprute ca
urmare a tranzaciilor n valut, IAS 21 face distincie ntre elemente monetare i
elemente nemonetare. Prin elemente monetare trebuie s nelegem banii deinui
de ntreprindere precum i activele (creanele) i datoriile care trebuie decontate ntr-
o cantitate de uniti monetare determinat sau determinabil. Elemente nemonetare
sunt toate celelalte. Din punct de vedere al conversiei la data nchiderii, regulile
stabilite de IAS 21 sunt urmtoarele:
- elementele monetare exprimate n valut se convertesc utiliznd cursul de
nchidere (cursul din ultima zi a exerciiului pentru care se ntocmesc
situaii financiare);
- elementele nemonetare exprimate n devize i care sunt evaluate la costul
istoric se convertesc la cursul de schimb de la data tranzaciei de pe urma
creia au aprut;
- elementele nemonetare exprimate n devize i care sunt evaluate la
valoarea just, trebuie convertite la cursul de schimb de la data la care a
fost determinat valoarea just respectiv.
Diferenele de curs valutar aprute ca urmare a decontrii elementelor
monetare exprimate n devize ori ca urmare a conversiei acestora la cursuri diferite
de cele reinute la contabilizarea iniial ori la o ajustare ulterioar se contabilizeaz
la veniturile i cheltuielile perioadei n cursul creia au aprut. n acelai timp,
diferenele de curs valutar generate de un element monetar care face parte din
investiia net ntr-o activitate din strintate se nregistreaz iniial la capitalurile
proprii, de unde se vor transfera la rezultatul exerciiului n care se va ceda investiia
n activitatea din strintate respectiv.

Conversia situaiilor financiare ale activitilor din strintate

Situaiile financiare ale unei entiti a crei moned funcional nu este
aceeai cu moneda de prezentare vor fi convertite n aceast moned de prezentare
utiliznd procedurile urmtoare:
- activele i datoriile din fiecare bilan prezentat (inclusiv cele care apar cu titlu
comparativ) se convertesc la cursul de nchidere valabil pentru fiecare
bilan;
- veniturile i cheltuielile din fiecare cont de profit i pierdere (inclusiv cele
care apar cu titlu comparativ) se convertesc la cursul de schimb n vigoare
la data tranzaciilor care le-au generat (pentru simplificare, este permis
utilizarea unui curs mediu al perioadei, cu excepia cazurilor n care
fluctuaiile cursului de schimb sunt foarte importante);
- toate diferenele de curs valutar aprute cu ocazia acestor conversii se
regsesc pe o poziie distinct n bilan, la capitaluri proprii; aceste diferene
de conversie vor fi transferate la rezultatul exerciiului n care se cedeaz
participaia de pe urma conversiei creia a aprut diferena respectiv.

11. EVENIMENTE APRUTE DUP DATA NCHIDERII

n viaa organizaiei evenimentele aprute dup data reinut pentru

prezentarea situaiilor financiare pot avea efecte asupra prezentrii informaiei pe
exerciiul ncheiat. IAS 10 Evenimente ulterioare datei bilanului stabilete regulile
principale n funcie de care se iau n considerare efectele acestor evenimente. IAS
10 are drept obiectiv stabilirea urmtoarelor elemente:
- momentul n care o entitate trebuie s-i ajusteze situaiile financiare pentru
evenimente ulterioare datei bilanului;
- informaiile pe care o entitate trebuie s le prezinte referitoare la data la care
situaiile financiare sunt autorizate pentru publicare, precum i la
evenimentele ulterioare datei bilanului.

51
 De asemenea, IAS 10 solicit ca o entitate s nu i ntocmeasc situaiile
financiare pe baza principiului continuitii activitii atunci cnd evenimentele
ulterioare datei bilanului indic faptul c acest principiu nu mai este valabil n cazul
entitii respective.

Evenimentele ulterioare datei bilanului sunt acele evenimente, att

favorabile ct i nefavorabile, care au loc ntre data bilanului i data la care situaiile
financiare sunt autorizate pentru publicare. Sunt identificate dou tipuri de
evenimente ulterioare datei bilanului:
- evenimente care confirm sau infirm unele condiii/circumstane existente
la data bilanului (evenimente ulterioare datei bilanului care necesit
ajustare);
- evenimente care indic circumstane ce au aprut ulterior datei bilanului
(evenimente ulterioare datei bilanului care nu necesit ajustare).
Evenimentele la care face referire IAS 10 sunt cele aprute dup data de
nchidere, dar nainte de data aprobrii spre publicare a situaiilor financiare de ctre
consiliul de administraie.
Organizaia este obligat s ajusteze sumele recunoscute n situaiile
financiare pentru a reflecta evenimentele ulterioare datei bilanului care
confirm/infirm estimri fcute la data bilanului. Printre evenimentele de acest tip
avem:
- soluionarea la un moment ulterior datei bilanului a unui litigiu, care
confirm c entitatea avea o obligaie la data bilanului;
- obinerea ulterior datei bilanului a unor informaii care indic faptul c
anumite elemente de activ trebuiau depreciate la data bilanului (de
exemplu, falimentul unui client, survenit ulterior datei bilanului, dar care
confirm existena la data bilanului a unei pierderi aferente creanei fa de
clientul respectiv, i care astfel necesit ajustare la data bilanului sau
vnzarea stocurilor ulterior datei bilanului poate fi o prob a valorii
realizabile nete de la data bilanului);
- descoperirea de fraude sau erori ce arat ca situaiile financiare sunt
incorecte;
- determinarea, ulterioar datei bilanului, a costului unor active achiziionate
nainte de data bilanului, pentru care costul de achiziie nu a putut fi determinat cu
suficient exactitate pn la data bilanului.
Printre evenimentele aprute dup data bilanului i care nu necesit ajustare
gsim:
- scderea valorii de pia a participaiilor n intervalul de timp dintre data
bilanului i data la care situaiile financiare sunt autorizate pentru publicare;
entitatea nu va ajusta valoarea investiiilor prezentate n bilan deoarece
scderea valorii de pia nu se refer la condiiile n care s-au fcut
investiiile la data bilanului, ci reflect circumstane ce au aprut n perioada
urmtoare.
- dac dividendele deintorilor de instrumente de capital sunt declarate dup
data bilanului, o entitate nu trebuie s recunoasc acele dividende ca
datorie la data bilanului;
- evoluia spectaculoas cursului de schimb valutar dup data nchiderii.
- modificri neobinuit de mari n preurile activelor;
- modificri ale cotelor de impozitare sau ale legislaiei fiscale care au un
impact semnificativ asupra creanelor sau datoriilor privind impozitul amnat
sau pe cel curent (IAS 12);
- oferirea de garanii semnificative;
- implicarea n combinarea de ntreprinderi sau nstrinarea unei filiale
importante;
- anunarea unui plan de ntrerupere a unei activiti;

52
 - achiziionri sau cedri majore de active sau exproprierea de ctre guvern a
unor active importante;
- distrugerea unei secii de producie n urma unui incendiu / cutremur
survenit ulterior datei bilanului;
- anunarea sau nceperea implementrii unei restructurri majore (IAS 37);
- tranzacii importante sau poteniale cu aciunile entitii;
- nceperea unui litigiu major generat n exclusivitate de evenimentele
ulterioare datei bilanului.
O entitate nu trebuie s-i ntocmeasc situaiile financiare pe baza
principiului continuitii activitii dac managementul determin dup data bilanului:
- fie c intenioneaz din proprie iniiativ s lichideze entitatea sau s
nceteze activitatea acesteia,
- fie c este forat s recurg la una din aceste dou soluii pentru c nu are
nici o alt variant realist n afara acestora.
Entitatea trebuie s prezinte data la care situaiile financiare au fost autorizate
pentru publicare, precum i cine a dat aceast autorizare. Comunicarea acestei date
este foarte important pentru utilizatorii situaiilor financiare, pentru c ea indic i
faptul c evenimentele ulterioare acestei date nu sunt reflectate n respectivele
situaii financiare. n cazul n care entitatea primete dup data bilanului informaii
despre circumstane care existau la data bilanului, va trebui sa actualizeze
prezentarea acestor circumstane n situaiile financiare conform noilor informaii. n
cazul n care evenimentele ulterioare datei bilanului care nu necesit ajustare au o
importan semnificativ, neprezentarea lor ar putea afecta capacitatea utilizatorilor
situaiilor financiare de a face evaluri i de a lua decizii corecte pe baza acestor
situaii.
O entitate trebuie s prezinte urmtoarele informaii pentru fiecare categorie
semnificativ de evenimente ulterioare datei bilanului care nu necesit ajustare:
- natura evenimentului; i
- o estimare a efectului financiar sau o declaraie conform creia o astfel de
estimare nu poate s fie fcut.
Exemple de evenimente ulterioare datei bilanului care nu necesit ajustare,
ce pot avea o asemenea importan nct neprezentarea lor ar afecta capacitatea
utilizatorilor de situaii financiare de a face evaluri sau de a lua decizii:
- modificri neobinuit de mari n preurile activelor sau n cursurile de schimb
valutar;
- modificri ale ratelor de impozitare sau ale legislaiei fiscale care au un
impact semnificativ asupra creanelor sau datoriilor privind impozitul amnat
sau pe cel curent (IAS 12);
- emiterea de garanii semnificative;
- combinarea de societi (fuziuni/achiziii) sau nstrinarea unei filiale
importante;
- anunarea unui plan de ntrerupere a unei activiti;
- achiziionri sau cedri majore de active sau exproprierea de ctre guvern a
unor active importante;
- distrugerea unei secii de producie n urma unui incendiu / cutremur
survenit ulterior datei bilanului;
- anunarea sau nceperea implementrii unei restructurri majore (IAS 37);
- tranzacii importante sau poteniale cu aciunile entitii;
- nceperea unui litigiu major generat n exclusivitate de evenimentele
ulterioare datei bilanului.

53