Sunteți pe pagina 1din 20

PLAN DE AFACERI

S.C. SELENA S.A.

PLAN DE AFACERI

S.C.Selena S.A.

Istoricul firmei si activitatea sa:


S.C. Selena SA Ploiesti a fost infiintata la data de 03.03.2003 cu un capital social
integral privat de 120000 lei. Obiectul principal de activitate al societtii l reprezint
activitti specifice pentru restaurante si alimentatie public, conform codului CAEN 5530.
Pe parcursul activittii sale cofetaria detinuta de societate si-a mrit si consolidat nivelul de
clienti, gradul de utilizare a capacittii sale de deservire evolund de la 40% n anul 2003 la
aproximativ 85% n anul 2010, iar activitatea sa s-a dezvoltat cuprinzand si o gelaterie.
n prezent valoarea lunar a cifrei de afaceri aste de aproximativ 1550 lei, 25% fiind
asigurat de serviciile de catering. Cota de piat a cofetariei este de 10%, fiind sustinut de
serviciile a 58 de salariati.

Descrierea serviciilor:

Cofetaria Selena ofer un sortiment bogat de produse de cofetarie si


patiserie,sortimente de inghetata precum si bauturi deosebite, , clientii si avnd de ales
dintr-o gam larg de preparate.Mini-restaurantul Selena ofer un meniu cu mncruri si
buturi deosebite, cu specific national sau apartinnd buctriei internationale, clientii si
avnd de ales dintr-o gam larg de preparate.
Societatea este renumit pentru politica stricta de asigurare a calittii seviciilor
sale,avand in vedere si faptul ca intreaga gama de produse sunt preparate in laboratoare si
bucatariile proprii fcnd din aceasta un avantaj concurential.

Piata:

Activitatea societtii se ncadreaz n sfera alimentatiei publice, focalizndu-se pe


segmentul consumatorilor cu pretentii. Conditia esential de competitivitate ntr-un astfel de
sector o reprezint satisfacerea exigentelor clientilor printr-un meniu variat, de o calitate
ireprosabila, asigurarea unui ambient plcut n incita cofetarie , gelateriei si a mini-
restaurantului precum si promptitudinea livrrilor pentru serviciile de catering.

Solicitrile financiare:

Ca urmare a cresterii continue a cererii pentru serviciile cofetariei si a mini-


restaurantului n conditiile unei capacitti limitate, s-a hotrt deschiderea unui restaurant si
cofetarii care vine n ntmpinarea tendintelor pietei, si a maririi laboratoarelor pentru a
putea face fata comenzilor in crestere.
Pentru dezvoltarea activittii societatea consider necesar deschiderea noilor spatii
de alimentatie publica , investitie care necesit 300.000 USD. Pentru aceasta se urmreste
contractarea unui credit pe trei ani cu dobnda de 12% pe an.
mprumutul va fi garantat printr-un contract de gaj si ipoteca asupra activelor societtii.

1. Descrirea afacerii
2. Descrirea ideii de afaceri:

Prin intermediul cofetariei Selena, SC Selena SA presteaz servicii de alimentatie


public de 8 ani. n acest interval de timp, ca urmare a calittii ireprosabile a serviciilor
sale, firma cu serviciile pe care le ofera si-a cstigat un renume binemeritat si o cot de
piat confortabil. Calitatea ofertei si preturile accesibile atrag totusi un numr important
de consumatori din toata zona Neamtului. n prezent, capacitatea de deservire a cofetariei
este utilizat n proportie de 75%.

Strategia afacerii:

Pe baza cunostintelor dobndite, succeselor anterioare si tipul serviciilor oferite,


strategia viitoare a afacerii va fi una de diferentiere calitativ fat de oferta concurentei.
Cu toate c exist o serie de localuri n care se pot servii produse de patiserie si
cofetarie la preturi mai mici, special pentru atragerea si mentinerea clientilor-tint vizati de
societate, acest tip de strategie s-a dovedit a fi cel mai performant. Experienta si succesul
celor 8 ani de activitate argurmenteaz foarte bine alegerea acestei strategii.

2. Descrierea societtii:

Prezentatrea situatiei actuale:

n prezent societatea dispune de un capital social de 5200 lei, reprezentat de un


numr de 5.200 de actiuni n valoare de 1 leu/ actiune. Finantarea activittii sale se face
predominant din surse proprii, la data ntocmirii planului de afaceri structura de finantare a
activittii cuprinznd n proportie de 80% capitaluri proprii si 20% datorii curente ctre
furnizori, actionari si institutii ale statului.
La aceast dat, SC Selena SA si-a consolidat imaginea si pozitia de piat-tint,
valoarea cifrei de afaceri la sfarsitul anului 2010 ajungnd la nivelul record de aproximativ
12400 lei .

Structura actual a cifrei de afaceri lunare este urmtoarea:

Structura lunar a Procent Valoare lunar Numr mediu de


cifrei de afaceri (lei) clienti (zilnic)
Catering 25% 262 154
Servicii directe n in- 75% 108.750 460
cinta cofetarie-gelateriei
si a mini-restaurantului
Total 100% 370.750 614
500

400

300
catering
200
servicii directe
100

0
procent valoare nr mediu
lunara de clienti

Cei 154 de clienti ce sunt deserviti zilnic de sectorul Catering sunt generati de
comenzile a 11 companii, iar cei 460 de clienti directi ai cofetariei,gelateriei si mini-
restaurantului se traduc ntr-un numr mediu zilnic de 4 clienti/mas (la o capacitate a
cofetariei de 10 mese aproximativ 40 locuri,scaune bar-15 si mese gelaterie-10-
aproximativ 20 locuri si mini-restaurant 10 mese).

3.Descrierea produselor si serviciilor:

Obiectivul unittii este de a satisface pe deplin exigentele clientilor, avnd n


vedere c preocuparea oamenilor pentru preparate sntoase si curate este n crestere n
ultimii ani conform studiilor de piat efectuate de Agentiea de monitorizare a tendintelor
de consum n anul 2006.

Produse si servicii:

Cofetaria ,gelateria si minirestaurantul au reusit s atrag si s satisfac pretentiile


unor noi clienti prin varietatea produselor de patiserie si cofetarie, a sortumentelor de
inghetata si buturi disponibile,dar si prin diversitatea sortimentelor culinare. Actuala
structur a ofertei poate fi urmrit n tabelul urmtor:

TIP Nr. aprox. de sortimente Pondere n CA total


Produse de patiserie si cofetarie 150 50%
si gelaterie
Specialitti culinare 70 30%
Bauturi 70 20%

produse
specialitati
bauturi

Se constat o crestere a interesului consumatorilor fat de specialittile de


patiserie si cofetarie internationale, n special fat de cele italienesti, frantuzesti si
nemtesti. Cu exceptia specialitatilor frantuzesti, firma dispune la ora actual de personal
specializat pentru a satisface pe deplin aceste tendinte de consum.

Servicii oferite:
Sunt dou feluri de deservire a consumatorilor:
3. n mod direct la una din mesele din cadrul cofetariei si gelateriei sau a
minirestaurantului
4. prin livrarea la domiciliu sau la biroul clientului a preparatelor comandate prin
telefon sau fax.

4. Localizarea restaurantelor:

Cofetaria Selena dispune de un vad comercial deosebit, fiind amplasat n


centru,vizavi de Banca Comerciala Romana , la parterul unui bloc de locuinte.
Amplasamentul viitoarei locatii pentru cofetarie si restaurant va fi in vecinatatea Primariei
Roman.

5. Descrirea mediului n care evolueaz afacerea:

Serviciile de alimentatie public au fost si vor fi ntotdeauna o afacere permisiv si


permeabil, deci usor de imitat si deschis competitiei sustinute. Prin urmare si riscul de
faliment este destul de mare.
n acest gen de activitate influentele generate de sistemul politic, politicile
macroeconomice si sistemul juridic nu au o important major. Ceea ce conteaz cel mai
mult sunt abilittile managementului de a anticipa si percepe tendintele pietei, de a
satisface dorintele clientilor si de ai fideliza.
Dup o bun perioad de timp n care a existat o preferint general pentru genurile
de fast-food,si consumul de produse de patisetrie si cofetarie la domiciliu, se constat o
tendint de reconsiderare a localurilor clasice si de bun gust.

II. Planul de marketing

n concordan cu rezultatele cercetrii de pia efectuate, clienii-int au din ce


n ce mai puin timp i abiliti s pregateasca pentru ei masa si produse de patiserie sau de
cofetarie, preocuprile lor ndreptndu-se n general ctre viaa social i realizarea
profesional. Societatea Selena i propune s rspund eficace acestor tendine ale
persoanelor ce doresc s serveasc produse de casa cu renume international,traditionale
si de cea mai buna calitate.

5. Descrierea pieei:

n cadrul sectorului teriar serviciile de alimentaie public ocup locul 14 la nivel


naional, vnzrile anuale fiind de aproximativ 9.500 lei (potrivit unui studiu publicat n
Buletinul Static nr. 7/ 2006). n aceste condiii, activitatea serviciilor din
restaurante,cofetarii,patiserii private reprezint cca. 90% din totalul activittii de
alimentatie public.
Conform cercetrii de pia comandate de societatea Selena romnii cheltuiesc n
medie 10% din venituri pentru a lua masa n oras. Potrivit statisticilor oficiale, acest
procent a nregistrat o evoluie fluctuant n ultimii 4 ani. n anul 2006 veniturile din
activitatea restaurantelor au crescut n termeni reali, ajungnd la 3% din veniturile
sectorului tertiar. Aceasta tendint este explicat de un raport ntocmit de Agentia de
monitorizare a tendintelor de consum ca fiind efectul schimbrii stilului de viat,
climatului economic si cresterea variettii ofertei existente pe piat.
Anual se deschid n medie de 2-3 restaurante, 90% fiind localizate n zone usor accesibile
ale municipiului. Aceste activitti se dezvolt n special n zone bune, n apropierea
centrelor de afaceri/ spatilor de birouri, calitatea ofertei scznd n general odata cu
deprtarea de zona central.

6. Segmentul de piat urmrit:

Servicile actuale ale firmei se adreseaz urmtorului tip de clienti:


-adulti peste 26 ani, persoane ocupate, cu un nivel al salariului de minimum 300
USD/lunar cu locuinta sau biroul amplasat n zona centrala a municipiului Roman;
Pentru cofetaria si restaurantul ce se intentioneaz a fi deschis segmentul-tint va fi
reprezentat de:
-adulti peste 26 ani, persoane ocupate, cu un nivel al salariului de minimum 300
USD/lunar cu locuinta sau biroul amplasat n zona de sud a orasului dar si a celor care
sunt in trecere prin Municipiul Roman in vecinatate fiin Gara Roman.

7. Trendul pietei:

Att previziunile pe termen scurt, ct si cele pe termen lung indic un trend


cresctor al acestei activitti, n direct corelatie cu evolutia previzionat a economiei
nationale. Acelati studiu publicat de agentia de monitorizare a tendintelor de consum
arat c, persoanele cu venit cel putin mediu vor fi nevoite s serveasc masa n oras din
ce n ce mai des.

8. Concurenta si alte influente:

Concurenta poate fi apreciat ca fiind foarte intens n acest domeniu, la nivelul


municipiului activnd peste 20 unitati. Din acest motiv S.C. Selena S.A. ncearc s se
diferentieze si vine cu o oferta ct mai variabil la preturi accesibile, pstrnd standardele
de calitate cu care si-a cstigat un segment cu piat bine definit.

Restaurantele ce sunt percepute n mod direct drept concurenti pentru Selena sunt
prezentate n tabelul de mai jos:

Concurent Capacitate CA lunar Calitate Preturi Amplasament Distanta


(locuri) estimat lei aproximativa
fat de
amplasament
(KM.)
Restaurant 60 100 Similar Similare Inferior 2.5
Mariko Inn
Restaurant 100 170 Similar Similare Inferior 2.6
Royal
Restaurant 40 120 Inferioara Superioare Superior 1
Parc
Restaurant 200 300 Similara Inferioare Inferior 0.5
Casa
Romascana
Restaurant 80 140 Similar Superioare Inferior 1.5
Onix

Din punct de vedere al serviciilor oferite, o pondere tot mai mare n concurent o
au firmele de catering specializate exclusiv pe servicii de livrare a comenzilor la
domiciliu sau la birou. Acest tip de activitate a nregistrat n ultimii 2 ani o crestere de
20%, existnd la ora actual pe piat aproximativ 18- 20 concurenti directi.
Numrul persoanelor care servesc masa n oras este n crestere de la an la an. Pe
aceast piat factorii-cheie i constituie amplasamentul, calitatea produselor, servicilor
dar si preturile practicate.

4. Strategia de marketing:

S.C. Selena S.A. isi propune s-si dubleze cota de piat detinut, prin deschiderea
unui nou restaurant si a unei noi cofetarii n sudul Romanului.
n plus conducerea societtii va adapta meniul la cerintele variate ce vin din
partea consumatorilor strini. n prima faz sau ales produse specifice buctriilor
frantuzesti, italiensti si asiatice.
Dac acest proiect va avea succesul scontat, se va lua n calcul deschiderea unui
al treilea restauran.
Politica de pret:

Politica de pret nu se va modifica, practicndu-se n continuare un adaos


comercial acceptabil. Meniul pentru 2 persoane (incluznd felul 1, felul 2, desert si
bautur) va costa, n medie 30 lei.
Costurile materiale corespondente vor fi de aproximativ 20 lei, avnd urmtoarea
structur:

Carne 2.7lei Pine 0.15 lei


Cartofi 0.75lei Butur 7.5 lei
Zarzavat 0.25lei Desert 1.5 lei

9. alte ingrediente ( ulei, sare, condimente,) 0.15


Pentru comenzile de livrare la domiciliu sau la birou, pretul unui meniu pentru o
persoan se va mentine n jur de 10 lei incluznd transportul. Costul unui astfel de meniu
este de aproximativ 6,5 lei, din care costul alimentelor-1.5 lei (pentru o distant medie de
5 km.)

Strategia de distributie:

Se va mentine strategia adoptat pn n prezent, strategie ce si-a dovedit


eficienta. n continuare se va acorda o important deosebit satisfacerii cu promptitudine
a cererilor de livrare la domiciliu sau la birouri a preparatelor solicitate.
Pentru noul restaurant si noua cofetarie se vor achizitiona 3 autovehicule. Se
doreste c durata maxim de distributie a comenzii s fie de 20 minute din momentul n
care autoturismul pleac de la restaurant. n cazul unor aglomerri se va recurge la
folosirea masinilor personale a doi angajati ce vor avea aceast sarcin complementar n
situatiile de fort major.

Promovarea si relatiile publice:

Bugetul previzionat ce va fi alocat promovrii n primul an de previziune este de


fapt de aproximativ 2600 lei si cuprinde:

Valoare Detalii
Tip de promovare ( lei)
Aparitia in revista de specialitate 500 -periodic, pe toat durata anului
si cotidiene

Radio si tv local 1500 -posturile X,Y,Z


-n primele 3 luni dup
inaugurarea noului restaurant
Pliante cu ofert de produse; 600 -realizare la Tipografia Copiex;
fluturasi -livrate la domiciliu sau la
birourilor firmelor

Compania de promovare si programul de relatii publice vor fi conduse n mod direct de


domnul Irinel Poenaru, ce a desfturat timp de 5 ani o activitate similar pentru
cunoscutul restaurant Select din Bucuresti.
Cu ocazia deschiderii noului restaurant si a cofetariei vor fi lansate comunicate de
pres ctre toate mass-media interesate de eveniment. S-au finalizat discutiile privitoare
la desfsurarea unor emisiuni pe teme gastronomice ale postului CNS n spatiul viitorului
restaurant (societatea ce detine acest post de televiziune este actionar al S.C. Selena SA).
Se vor face oferte pentru gzduirea la pret ce va fi stabilit ulterior a unor ntruniri,
reuniuni, de afaceri, evenimente la care va avea acces si presa.

Amenajrile necesare:

Noul restaurant si cofetaria vor fi deschise n zona centrala a orasului, ntr-un


imobil pentru care s-a pltit deja un avans de aproximativ 11% (14.000 USD).
Imobilul n care se va materializa proiectul de inventie necesit unele renovri,
mbunttiri si amenajri. Pentru aceasta se vor efectua lucrri de consolidare a structurii
de rezistent si reparatiile necesare. O atentie special va fi acordat utilittiilor,
finisajelor superioare si elementelor de decor- geam termopan, lambriuri din lemn
pretios, iluminat indirect, instalatie de climatizare, si altele.
Incinta va cuprinde o sal de mese (27 mese), un spatiu pentru separeuri (3 mese),
garderob, vestiare pentru angajati, grupuri sanitare, buctrie, depozit pentru restaurant
si sala vitrinelor pentru preparatele de patiserie si cofetarie si birourile.

Restaurantul va beneficia de toate dotrile necesare: mobilier, utilaje de buctrie,


vesel.
Valoarea total a amenajrilor si dotrilor va fi de 190.000 USD:
-amenajri- 100.000 USD (conform devizului de cheltuieli anticipate);
-dotri materiale- 90.000 USD (conform preturilor pietei si selectiilor de ofert).
Pentru realizarea amenajrilor vor fi necesare dou luni fiind angajata firma
specializata.
Cercetarea de piat:

S.C. Selena SA a solicitat o cercetare de piat firmei specializate din Roman


pentru a identifica imaginea restaurantului n piat si situatia general a pietei-tint.
Cercetarea s-a realizat pe un esantion reprezentativ de 1.000 de subiecti. Rezultatele
acestui sondaj se prezint astfel:
- 65% dintre subiecti iau masa cel putin de 4 ori/ sptmn la restaurante de
clas similar;
- 7% declar c iau n mod frecvent masa si consuma produsele firmei Selena
- 15% prefer restaurantele luxoase;
- 25% prefer serviciile de livrare a produselor la domiciliu/ birou;
- 45% au auzit de serviciile prestate de Selena, dar nu au servit masa la aceasta
(60% sunt din zona de sud a municipiului);
- 15% nu au auzit de cofetaria Selena ( numai 40% din acestia sunt din zona de
sud a Ploiestiului) ;
10. 40% declar c au fost cel putin o dat clienti ai cofetariei,gelateriei sau
minirestaurantului;
- 60% consider rezonabil sau atrgator raportul calitate/ pret pe care operatorul
de interviu l-a descris;
- conform declaratiilor lor, subiectii chestionati cheltuiesc n medie 10% din
veniturile lunare pentru a lua masa n oras;
- 75% cred c vor apela mai des la serviciile restaurantelor si a celor de patiserie
si cofetarie in locul pregatirii si consumului lor la domiciliu n noul an.

5. Identificarea si analiza riscurilor:

Elemente de risc ce ar putea afecta evolutia activittii societtii sunt:

Calitatea conducerii- pentru aceasta se estimeaz un risc sczut.


Justificarea acestui nivel de risc este dat de respectarea angajamentelor asumate pn n
prezent, preocuparea permanent pentru mentinerea si dezvoltarea relatiilor de afaceri si
portofoliul de clienti, experient profesional, structur organizatoric bun si capacitatea
mare de influentare.

Dinamica industriei- prezint un risc mediu n lumina previziunilor favorabile la nivel


macroeconomic, trendului cresctor al pietei, pozitiei concurentiale avantajoase, strategiei
realiste, corect dimensionate si directionate. Un element de risc important l constituie
totusi intentia unor lanturi de restaurante de renume international de a-si extinde prezenta
n apropierea celor dou restaurante ale de S.C. Selena S.A.

Situatia financiar-prezint de asemenea un risc moderat, fiind caracterizat de: dublarea


cifrei de afaceri, lichiditatea imediat peste 0.26, indicatori de rentabilitate pozitivi si grad
de ndatorare previzionat n jurul valorii admisibile-50% n proportie de aproximativ 80%
datoriile curente ale firmei sunt ctre actionarii si, ca urmare a repartizrii profiturilor
anilor de previziune. n cazul unor presiuni asupra trezoreriei se poate diminua programul
de distribuire de dividende n anii de rambursare a mprumutului.

Puncte tari Puncte slabe


- experient n domeniu; -lipsa spatiilor de parcare proprii;
- imagine foarte bun pe piat; -suprasolicitarea personalului de deservire;
- echip de conducere experimentat ti unit; -imposibilitatea de a prelua comenzi mici de
- amplasament favorabil al restaurantelor; deservire la mai putin de dou zile pn la data
- strategie de marketing eficient; livrrii;
- servicii variate si de calitate; -capacitate insuficient de deservire n orele de
- raport pret/ calitate favorabil; vrf (prnz);
- relatii strnse cu un important post TV -traficul aglomerat al zonelor de amplasare;

Oportunitti Amenintari
--crestere macroeconomic prognozat; - extinderea unor lanturi de restaurante cu
- program de lucru ncrcat pentru persoanele
renume international;
din segmentul tint;
- cadrul legislativ favorabil pentru IMM; - deschiderea unor restaurante similare n cadrul
- utilizarea la scar tot mai larg a internetului centrelor de afaceri;
(comenzi pentru e-mail);
- construirea unui centru de afaceri n apropierea
noului restaurant.
6. Analiza SWOT

11. Planul operational

Activittile de marketing si promovare vor fi conduse de domnul Anton Popescu,


actualul director al societtii, care s-a ocupat si de lansarea primei cofetarii si
minirestaurant. Rspndirea pliantelor si fluturasilor va ncepe cu 2 sptmni nainte de
deschiderea cofetariei si a restaurantului, iar reclama n pres si radio va fi difuzat
incepand cu saptamana inaugurrii.
Utilajele de buctrie vor fi achizitionate de la S.C. Practic SRL care n
urma unei selectii de ofert (5 ofertanti) a produs cel mai bun raport calitate/pret pentru
dotarea cofetariei si restaurantului la capacitatile planificate.
In ceea ce priveste serviciile de catering, modul de derulare a procesului va fi:
Orele:
08.00 10.30 primirea comenzilor pentru preparate primite n ziua respectiv
10.30 12.30 pregtirea comenzilor primite
12.30 13.30 distribuirea comenzilor ( la domiciliu/ birou)
Astfel, se va evita supraaglomerarea buctriei n intervalul de vrf (12.30
15.00) cnd cofetaria si restaurantul vor trebui s fac fat consumatorilor directi. Pentru
livrarea comenzilor n afara restaurantului, serviciile acestora vor fi contractate n
prealabil. n cazul unor solicitri neasteptate din partea unor clienti permanenti sau de
volum importanti vor fi disponibile 2 masini ale angajatilor n afara celor 3 autovehicule
deja repartizate pentru distributie si aprovizionare.
Programul de functionare se va desftura ntre orele 10.00 22.00, comenzile
pentru buctari care vor lucra n 2 schimburi (3 buctari pe schimb), cu program
individual de 6 ore pe zi,la cofetarie aprovizionarea facandu-se de la laboratoarele din
centrul orasului.
Structura personalului ce va deservii noua locatie, precum si nivelul de salarizare
aferent se prezint astfel:

Numr Salariul individual net


Pozitie Lei
ef cofetarie-restaurant 1 100
Resposabil aprovizionare 1 900
Buctari 6 800
Gestionari 2 800
Chelneri 6 700
Soferi 5 670
Garderobier 1 670
Personal de curtenie 2 670
oferi-distribuitori 3 800

Dupa finalizarea investitiei se va avea in vedere si incheierea politei de asigurare pentru


noua locatie a cofetariei si restaurantului ca si la prima locatie.

IV. Managementul afacerii

12. Descrierea echipei manageriale:

Conducerea operativ a societtii este asigurat de o echip echilibrat si bine


nchegat, cu experient.Singurul nou membru al echipei este doamna Alina Petrescu
ce va ocupa pozitia de sef al noului restaurant. Componenta acestei echipe se prezint
astfel:

a).Anton Popescu (40 ani)- director general ocup aceast functie nc din anul
2003. De profesie economist (absolvent al faculttii de Management al ASE Bucuresti)
are o experient de aproximativ 15 ani in alimentatie public.

b). Sorin Poescu (32 ani)- director economic, ocup de 2 ani aceast pozitie n
cadrul societtii. A absolvit Facultatea de Finante-Contabilitate din cadrul facultatii
Pitesti si este membru CECCAR de 6 ani. Dispune de o experient de 8 ani n domeniul
su de activitate.
c).Marcu Silviu (36 ani)- director de marketing, detinnd aceast functie de la
nfiintarea societtii Absolvent al Faculttii de Comert din cadrul ASE Bucuresti, are o
experient n domeniu de 12 ani.
d).Dobre Daniel (36 ani)- responsabil cofetarie, angajat pe aceast pozitie de
aproape 2 ani. A absolvit Facultatea de Management si are o experient profesional de 4
ani.
e). Alina Petrescu (34 ani)- viitor responsabil al restaurantului, ce va fi angajat
de societate imediat ce vor ncepe lucrrile de investitie. Doamna Petrescu a terminat
Liceul Economic nr.5 si e licentiat a Fculttii de Economie General.A lucrat timp de 5
ani ca administrator al unui bar renumit.

13. Organizarea afacerii:

Organizarea afacerii este una mixt n care, plecnd de la o organizare de


responsabilitti, se ajunge la organizarea pe produs respectiv pe cele dou locatii-
cofetarie-restaurant.
Conducerea operativ este asigurat de cei 5 membrii ai echipei manageriale
aflati n directa subordonare a directorului general.
Activitatea celor dou sedii de prestare de servicii de alimentatie publica este
direct supravegheat de cei doi sefi care au n subordine cte 29 de angajati. Pentru noua
investitie se va recurge la aceeati structur a personalului, numrul salariatilor si
caracteristicile necesare angajrii permitnd atingerea volumului de activitate
previzionat.

Politica de management a resurselor umane:


Programul de recrutare si verificare a personalului se va derula conform
precizrilor din planul operational. Recrutarea personalului se va executa prin colaborare
cu o firma de recrutare si plasare a fortei de munc.
ntregul personal va fi angajat cu carte de munc, remunerarea sa se face prin
salariu fix si se vor mai acorda prime cu ocazia anumitor evenimente sau obtinerii unor
rezultate deosebite. Evolutia salarial si primele se vor corela cu rezultatele individuale
ale fiecrui angajat.
Politica societtii de management a resurselor umane presupune programe de
pregtire comun a angajatilor, mai ales din perioada de acomodare si verificare a
persoanelor nou angajate.

V. Necesarul de finantare
14. Destinatia fondurilor:
Pentru realizarea proiectului de investitii specificat societatea indentific un
necesar de finantare de 300.000 USD, suma care se argumenteaz astfel:

Alocri fonduri Suma USD


-achizitie imobil cu destinatia cofetarie- restaurant, din 124.000
care:
-Teren (300 mp; 80 USD/mp) 24.000
-Constructie (250 mp; 400 USD/mp) 100.000
-amenajri 110.000
-utilaje de buctrie si mobilier 55.000
-autoturisme pentru livrri (3) 25.000
Total necesar 314.000
Acoperit de surse proprii 14.000
Necesar de finantare 300.000

15. Modul de finantare:

Se intentioneaz ca necesarul de finantare astfel obtinut s fie acoperit prin


obtinerea unui credit din partea unei institutii specializate. Previziunile financiare s-au
fcut sub premisele obtinerii unui mprumut pe termen lung de 300.000 USD, a crui
rambunsare se va face n 3 ani prin rate egale si dobnd calculat la sold. Rata dobnzii
creditului n valut ce a fost utilizat n proiectiile financiare este de 12%.

16. Momentul finantrii:

Datorit timpului scurt n care se va efectua investitia, creditul se va trage ntr-un


singur an, mai exact n primul trimestru al anului 2011, dup cum urmeaz;
a. 313.5 lei n luna ianuarie
b. 313.5 lei - n luna februarie
c. 228 lei n luna martie
17. Beneficiului finantatorului:

Pentru suma mprumutat (300.000 USD) institutia creditoare va primi o


dobnd la sold de 12% pe an. Conform programului de rambursare a mprumutului,
pn la momentul recuperrii totale a sumelor avansate, finantatorul va ncasa o dobnd
total de 176.13 mii lei .
n plus, SC Selena SA va garanta mprumutul primit printr-un contract de gaj si
ipoteca asupra activelor societtii. Evaluarea acestor active dovedeste c garantia
constituit va fi suficient de acoperitoare.

VI. Planul financiar

18. Diagnosticul financiar al perioadei anterioare prin sistemul ratelor:


n corcondant cu studiile financiare ale intervalului 2009 2011, sinteza
indicatorilor de apreciere a evolutiei afacerii pe perioada anterioar este prezentat n
tabelul urmtor:

Denumire indicator 2008 2009 2010


INDICATORI DE LICHIDARE
Lichiditate global (Active circulante/Pasive 0.48 0.64 1.47
curente)
Lichiditate imediat (Disponibilitti/Pasive 0.27 0.23 0.78
curente)
INDICATORI DE SOLVABILITATE
Rata datoriilor (Total datorii/Total active) 0.50 0.49 0.19
Rata de solvabilitate (datorii financiare/
Capital Propriu)
Rata de acoperire a capitalului propriu 0.98 0.96 0.23
(Total datorii/Capital Propriu)
Rata de acoperire a datoriilor
(Rezultat net+Amortizare+Dobnzi/Rata
de rambursare
INDICATORI DE GESTIUNE
Viteza de rotatie a activelor circulante prin 27 38 34
cifra de afaceri (Active circulante x 365 zile/
Cifra de afaceri); zile
Viteza de rotatie a stocurilor 7 13 10
(Stocuri x 365 zile/Cifra de afaceri); zile
Viteza de rotatie a creantelor 27 26 22
(Creante x 365 zile/Cifra de afaceri din
vnzri fr incasare inedit); zile
Viteza de rotatie a furnizorilor (Furnizori 6.4 5.7 6.1
x 365 zile/Cumprri pe credit); zile
INDICATORI DE RENTABILITATE 2012 2011 2010
Marjea profitului de exploatoare 22.96 26.25 22.8
(Rezultat de exploatoare x 100/ Cifra de 4
afaceri);%
Marjea profitului net 16.64 18.94 16.5
(Rezultat net x 100/ Cifra de afaceri);% 1
Rentabilitatea capitalului propriu 105.52 111.72 61.5
(Rezultat net x 100/Capital propriu);% 2
Rentabilitatea activelor totale 73.45 78.24 68.9
(Rezultat brut + dobnzi) x 100/Total active; % 3

O analiz a indicatorilor din tabelul de mai sus este prezentat n cele ce urmeaz:

- Indicatori de lichiditate calculati pun n evident politica societtii privind


alocarea profiturilor anilor precedenti de catre actionarii si. Avnd n vedere c n primii
doi ani dividentele repartizate actionarilor constituie aprox. 80% din totalul datoriilor
curente, iar n 2010 lichiditatea general este aprox. 1.5, se poate aprecia c situatia
trezoreriei este perfect asiguratoare. n anul 2010 remarc o mbunttire a indicatorilor
de lichiditate ca urmare a limitrii procentului de acordare a dividentului n scopul
pregtirii investitiei din anul 2011.

-Indicatori de solvabilitate exprim capacitatea companiei de a-ti onora


obligatiile fat de tertii din activele sale. Rata datoriilor este favorabil (valori de sub 0.5,
culminnd cu 0.2 n 2010). Rata de acoperire a capitalului propriu arat un echilibru
permanent ntre Datoriile curente ale firmei si Capitalul propriu).

-Indicatori de gestiune demonstreaz eficacitatea administrrii resurselor stabile


si derulrii activittilor. n viteza de rotatie a activelor circulante se observ o ncetinire a
acesteia de la 13.52 rotatii pe an n 2008 la aprox. 10.74 rotatii n 2010, ca urmare a
cresterii volumului activittii. Viteza de rotatie a stocurilor prin cifra de afaceri este
foarte bun (ajungnd la 36 rotatii pe an n 2010. Compania si-a pstrat o imagine bun
n fata furnizorilor si, elibernd viteza de rotatie a furnizorilor la aprox. 60 rotatii pe an.
-Indicatori de rentabilitate exprim reusita societtii de a realiza vanzri care
depsesc costurile implicate prin obtinerea lor. Evolutia tuturor indicatorilor de
rentabilitate se caracterizeaz printr-un trend cresctor pe perioada studiat, dup cum
urmeaz:

19. Ipotezele previziunilor:

Volumul vnzrilor:
Privitor la acest element s-a estimat pentru anul 2011 o crestere de 38% a
veniturilor din vanzari fat de anul 2010, ca urmare a deschiderii noului restaurant si
cofetarie. n anul 2012 s-a previzionat o crestere a veniturilor de 100% fat de anul 2010
ca efect al dublrii capacittii de deservire (restaurantul nou este exploatat pe toat durata
anului 2011, fat de numai 6 luni n anul 2010). Pentru urmtorii doi ani (2011 si 2012)
s-a previzionat sporirea volumului activittii, anticipare bazat pe: exploatarea vadului
comercial foarte bun, alocarea de sume suplimentare pentru reclam si publicitate,
cresterea capacittii de deservire si a gradului de ocupare (de la 70% la 78%). Efectul
este reprezentat de cresterea veniturilor cu 6% n 2013 fat de 2012 si cu 5% n 2014 fat
de 2013.
Vnzrile de mrfuri reprezint 27% din cifra de afaceri total (2%- provenit din activittile
de catering si 25%- din desfsurarea activittii n incintele restaurantelor). Datorit
specificului activittii, vnzrile cu ncasare sub 30 zile reprezint 100% din valoarea cifrei
de afaceri.

Elemente de cost:
Costul mrfurilor vndute se mentin la aprox. 45% din vnzrile de marfuri si
reprezint cca. 15 % din volumul cheltuielilor de exploatare. Cheltuielile cu materiile
prime anticipate pentru perioada de previziune constituie aprox. 57% din totalul
cheltuielilor de exploatare. Nivelul costurilor indirecte ale societtii se situeaz la aprox.
11% din totalul cheltuielilor de exploatare, iar cheltuielile cu amortizrile reprezint
aprox. 2.3% din aceasta din urm.
Cheltuielile cu dobnzi s-au dimensionat n raport de programul de rambursare a
mprumutului la o rat a dobnzii de 12% pentru mprumuturile n valut. mprumutul
solicitat va fi de 300.000 USD, cu rambursare n 3 ani prin rate egale si dobnd
calculat la sold. S-a considerat o perioad de garantie de 6 luni.

Sinteza planului de rambursare anual este prezentat n tabelul de mai jos:

2011 - lei-
explicatie Trim. I Trim. II Trim. III Trim. IV Total
Rambursare 0 0 85.5 85.5 171
Dobnzi 17.955 25.65 24.795 22.23 90.63
Anuitti 17.955 25.65 107.73 107.73 261.63

An 2012 An 2013
342 342
63.27 22.23
405.27 364.23

Transformarea n USD a acestui program de rambursare s-a fcut la un curs


valutar de 28.500 lei pentru 1 USD si se prezint dup cum urmeaz:

2011
Explicatie Trim.I Trim. II Trim. III Trim. IV Total
Rambursare 0 0 3 3 6
Dobnzi 0,63 0,9 0.87 0.78 3.18
Anuitti 0,63 0.9 3.87 3.78 9.18

An 2012 An 2013

12 12
2.22 0.78
14.22 12.78

Activele fixe si amortizarea lor:

Societatea detine la data ntocmirii planului active fixe n valoare net de


303.1 lei (imobilul restaurantului, trei autovehicule pentru livrrile de comenzi, dotrile
buctriei si mobilier). Prin efectuarea investitiilor planificate, valoarea mijloacelor fixe
va creste cu 855 lei n anul 2011, cu 85.5 lei n anul 2012, cu 85 lei n anul 2013 si cu 50
lei n anul 2014. Sistemul de amortizare adaptat este cel liniar, cota de amortizare global
anual fiind de aproximativ 4,6% din valoarea contabil.

Stocurile:

Valoarea stocurilor este mic, avnd n vedere specificul activittii, determinnd


astfel o vitez de rotatie a acestora foarte mare. Structura lor este reprezentat de mrfuri
(53%), materii prime (20%), produse finite (10%), ambalaje (10%) si produse
consumabile (7%).
Urmare a sporirii controlului asupra calittii ingredientelor utilizate s-a anticipat
o diminuare important a volumului stocului.

Creante:

Creantele vor avea valori relativ mici si vor reprezenta n principal drepturi
nencasate de la firmele ctre care se presteaz servicii de catering. Specificul activittii
permite recuperarea creantelor de la clienti n marea majoritate a cazurilor la termene
mai mici de 30 de zile de la data facturrii.

Politica de obtinere a creditului-furnizor:

Neachitarea imediat a datoriilor ctre furnizori constituie o politic ce se va


mentine si pe viitor, avnd n vedere faptul c acestia sunt n relatie strns cu firma.

Datoriile ctre bugetul statului:

Acestea sunt reprezentate de contributia firmei si retinerile din salariile


angajatilor pentru CAS, fond de sntate, somaj, impozit pe salarii si alte contributii.
Toate aceste contibutii ale firmei se ridic la aprox. 38% din Fondul de salarii, iar
aportul salariatilor la CAS, fonduri si impozite se ridic la aprox. 30% din fondul de
salarii.

Capitalul social:

Valoarea capitalului social va rmne constant pe parcursul celor 4 ani


previzionati (5200 lei).

20. Pragramul de rentabilitate si analiza de senzitivitate:

Pentru ntreaga perioad de previziune evolutia intervalului de sigurant este


prezentat n tabelul urmtor:

Explicatii 2011 2012 2013 2014 2015


Cifra de afa- 24.004.396 38.810.000 36.898.600 38.743.530 38.743.530
ceri prognozat
Cifra de afa- 9.055.480 9.441.335 10.120.867 10.562.546 10.723.150
ceri la prag
Interval de 14.948.916 25.368.665 26.777.733 26.180.984 28.020.380
sigurant

21. Indicatori de evaluare a proiectului de investitii:

a. Determinarea Ratei interne de rentabilitate financiar (RIR):

Acest indicator a fost determinat considernd o perioad de functionare a


investitiei de 10 ani, si reprezint acea valoare a ratei de actualizare pentru care valuarea
net actualizat este nul.
n urma calculelor efectuate, rata de actualizare pentru care valoarea actualizat a
venitului net este nul, se situeaz n intervalul 41% - 42%. Conform calculelor fcute
cea mai potrivit valoare a lui RIR este de 42%.

b. Determinarea valorii actualizate nete a proiectului:

Pentru calcularea acestui indicator pentru o perioad de viat economic a


proiectului de 10 ani s-a utilizat o rat de actualizare de 19% (format din 12% - rata
medie a dobnzii la creditele n valut si 7% - factor de risc pentru proiectiile realizate).
Calculele ne conduc la un VAN de 916.81 lei prin actualizarea cashflow urilor
nete ale proiectului de investitii cu rata de mai sus.
Mentionm faptul c proiectile financiare se bazeaz pe o abordare a evolutiei
afacerii n preturi constante (cele existente la data la care s-a ntocmit prezentul plan de
afaceri).
c. Termenul de recuperare a investitiei:
Termenul de recuperare exprim intervalul de timp ncesar recuperrii capitalului
investit prin intrrile nete de trezorerie medii anuale actualizate generate de proiect.
Rezultatele ne conduc la un termen de recuperare de aprox. 6,2 ani apreciat ca
fiind bun, comparativ cu durata de viat a proiectului, ce este de cel putin 10 ani.