UNIVERSITATEA STEFAN CEL MARE- SUCEAVA

Facultatea de Stiinte Economice si Administratie Publica

MASTER

APLICATIA
DE
ANALIZA FINANCIARA

Disciplina,
Informatica pentru profesionistul contabil

Student,
XY
CAFEC anul 1

2017
INTRODUCERE

Analiza situatiilor financiare este arta de a analiza si interpreta situatiile financiare. Unul dintre obiectivele majore ale
situatiilor financiare este de "a intelege cifrele" sau de a "descifra sensul cifrelor" adica de a angaja instrumentele de a
financiara ca un ajutor in intelegerea datelor financiare raportate si de a folosi ulterior aceasta putere de a intelegere p
a conduce mai bine o afacere. Se pot dezvolta diverse masuri analitice pentru a descrie relatiile semnificative si a extr
informatia din sutuatiile financiare.

In concluzie, luarea de decizii n cunostinta de cauza este adevaratul scop al analizei situatiilor financiare.

Indiferent de utilizatorul informatiei, fie persoana respectiva este un potential investitor, fie un potential creditor, sau
dintre angajatii analisti ai corporatiei supuse analizei, obiectivul final este acelasi - furnizarea/asigurarea unei baze ca
sa ajute la luarea de decizii in mod rational.

Decizii precum cea de a aproviziona sau de a lichida un stoc, a acorda sau nu un mpumut sau a alege intre a continua
aceleasi metode sau a trece la noi proceduri depind de rezultatul unei analize financiare competente. Tipul deciziei av
in vedere va fi principalul scop determinant al obiectului analizei.

Un alt obiectiv comun al analizei situatiior financiare este formarea unei baze rezonabile pentru a putea prognoza viit
Numeroase instrumente si tehnici ale analizei financiare pot fi utilizate pentru a realiza o apreciere corecta a conditiilo
viitoare ale firmei, bazata pe analiza conditiilor sale financiare prezente si din trecut si pe cea mai buna estimare posib
viitoarelor situatii economice ce ar putea interveni
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
sc cafec

Note cont de profit si pierdere 2013 2014 2015 2016

Cifra de afaceri neta 37,674,549 32,014,288 32,794,922 32,933,220
Alte venituri din exploatare 396,868 420,062 479,323 467,823

Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0 0 0 0

Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0 0 0 0
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -26,800,703 -22,932,023 -23,299,851 -21,881,607
Cheltuieli cu personalul -1,793,157 -1,821,377 -1,836,183 -1,944,776
Cheltuieli cu amortizarea -3,097,341 -3,292,658 -4,156,885 -3,725,996
Alte cheltuieli de exploatare -3,749,911 -3,099,723 -2,956,476 -2,800,774
EBITDA 5,727,646 4,581,227 5,181,735 6,773,886
Profitul sau pierderea din exploatare 2,630,305 1,288,569 1,024,850 3,047,890
Profitul sau pierderea financiara -1,940,907 -1,070,809 -732,692 -488,453
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0 -72,745 -12,146 -757

Profitul sau pierderea bruta 689,398 145,015 280,012 2,558,680

Impozitul pe profit -110,304 -34,842 -46,745 -409,510
Profitul sau pierderea net(a) 579,094 110,173 233,267 2,149,170
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
sc cafec
Note cont de profit si pierdere

RON 2013 2014 2015

Cifra de afaceri neta 37,674,549 32,014,288 32,794,922
Venituri din vanzarea produselor finite si semifabricatelor 0 0 0
Venituri din vanzarea marfurilor 26,360 26,798 10,961
Venituri din servicii prestate 37,579,490 31,931,125 32,738,628
Reduceri comerciale acordate 0 0 0
Venituri din vanzarea produselor reziduale 2,269 1,088 589
Venituri din studii, cercetari si activitati diverse 65,740 54,314 43,249
Venituri din redevente, locatii de gestiune si chirii 690 963 1,495
Venituri din subventii de exploatare aferente cifrei de afaceri 0 0 0

RON 2013 2014 2015

Alte venituri din exploatare 396,868 420,062 479,323
Venituri din donatii primate 350 363 308
Venituri din vanzarea activelor si alte operatii de capital 35687 15601 216
Venituri din subventii pentru investitii 179364 180830 202738
Venituri din despagubiri, amenzi si penalitati 4841 4650 2306
Venituri diverse 176626 218618 273755

RON 2013 2014 2015

Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0 0 0
Venituri aferente costului productiei in curs de executie 0 0 0

RON 2013 2014 2015

Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0 0 0
Venituri din productia de imobilizari corporale 0 0 0
Venituri din productia de imobilizari necorporale 0 0 0
RON 2013 2014 2015
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -26,800,703 -22,932,023 -23,299,851
Cheltuieli cu materiile prime 0 0 0
Cheltuieli cu materialele consumabile -95,915 -80,627 -80,791
Venituri din subventii de exploatare pentru materii prime si materiale consumabile 0 0 0
Cheltuieli privind materialele de natura obiectelor de inventar si materiale nestocate -26,494,368 -22,624,577 -23,005,582
Cheltuieli privind marfurile, animalele si pasarile -18,793 -22,236 -11,734
Cheltuieli privind ambalajele -97 -49 -20
Cheltuieli privind energia si apa -191,530 -204,534 -201,724
Venituri din subventii de exploatare pentru alte costuri externe 0 0 0
Reduceri comerciale primite 0 0 0

RON 2013 2014 2015

Cheltuieli cu personalul -1,793,157 -1,821,377 -1,836,183
Cheltuieli cu salariile personalului si tichetele de masa acordate salariatilor -1,415,161 -1,439,246 -1,436,990
Cheltuieli privind asigurarile si protectia sociala -377,996 -382,131 -399,193
Cheltuieli cu primele reprezentand participarea personalului la profit 0 0 0
Cheltuieli cu remunerarea in instrumente de capitaluri proprii 0 0 0
Venituri din subventii de exploatare pentru plata personalului, asigurari si protectie sociala 0 0 0

RON 2013 2014 2015

Cheltuieli cu amortizarea -3,097,341 -3,292,658 -4,156,885
Cheltuieli de exploatare privind amortizarea imobilizarilor -3,086,665 -3,224,440 -3,490,330
Cheltuieli de exploatare privind ajustarile pentru deprecierea imobilizarilor 0 0 -6,514
Venituri din ajustari pentru deprecierea imobilizarilor 0 0 0
Pierderi din creante si debitori diversi -2,868 0 -1,144
Cheltuieli de exploatare privind ajustarile pentru deprecierea activelor circulante -8,790 -70,047 -666,642
Venituri din creante reactivate si debitori diversi 55 0 0
Venituri din ajustari pentru deprecierea activelor circulante 927 1,829 7,745
RON 2013 2014 2015
Alte cheltuieli de exploatare -3,749,911 -3,099,723 -2,956,476
Cheltuieli cu intretinerea si reparatiile -2,303,395 -1,955,719 -1,688,529
Cheltuieli cu redeventele, locatiile de gestiune si chiriile -65,056 -46,194 -98,179
Cheltuieli cu primele de asigurare -4,154 -6,935 -6,492
Cheltuieli cu studiile si cercetarile -58,696 -39,795 -20,279
Cheltuieli cu colaboratorii -16,248 -7,138 -2,508
Cheltuieli privind comisioanele si onorariile -334 -400 -100
Cheltuieli de protocol, reclama si publicitate -5,580 -6,705 -2,542
Cheltuieli cu transportul de bunuri si personal -10,455 -10,007 -12,509
Cheltuieli cu deplasari, detasari si transferari -130,211 -65,329 -62,743
Cheltuieli postale si taxe de telecomunicatii -71,062 -79,667 -86,519
Cheltuieli cu serviciile bancare si asimilate -6,699 -9,652 -12,439
Alte cheltuieli cu serviciile executate de terti -668,975 -641,300 -670,684
Venituri din subventii de exploatare pentru alte cheltuieli operationale 0 0 0
Cheltuieli cu alte impozite, taxe si varsaminte asimilate -171,888 -122,520 -110,795
Cheltuieli privind activele cedate si alte operatii de capital -32,648 -33,035 -31,819
Despagubiri, amenzi si penalitati -10,716 -46,381 -48,142
Cheltuieli cu protectia mediului inconjurator 0 0 0
Cheltuieli diverse -112,061 -148,229 -149,550
Cheltuieli de exploatare privind provizioanele -130,668 -21,643 -10,910
Venituri din provizioane 48,935 140,926 58,263
 0 0

RON 2010 2011 2012

Profitul sau pierderea financiara -1,940,907 -1,070,809 -732,692
Venituri din imobilizari financiare 36,550 40,839 45,962
Venituri din dobanzi 388,902 211,240 57,169
Venituri din diferente de curs valutar 118,277 58,979 1,144,766
Venituri din investitii financiare cedate 0 0 0
Venituri din sconturi obtinute 5 28 113
Alte venituri financiare 7,552 3 0
Cheltuieli financiare privind amortizarile si ajustarile pentru pierdere de valoare 0 0 0
Venituri financiare din ajustari pentru pierdere de valoare 0 0 0
Cheltuieli privind dobanzile -746,198 -519,023 -399,055
Venituri din subventii de exploatare pentru dobanda datorata 0 0 0
Cheltuieli din diferente de curs valutar -1,743,761 -860,963 -1,581,642
Cheltuieli privind investitiile financiare cedate 0 0 0
Cheltuieli privind sconturile acordate 0 0 0
Alte cheltuieli financiare -2,234 -1,912 -5

RON 2010 2011 2012

Impozitul pe profit -110,304 -34,842 -46,745
Cheltuieli cu impozitul pe profit -110,304 -34,842 -46,745
Cheltuieli cu impozitul pe venit si cu alte impozite care nu apar in elementele de mai sus - - -

RON 2010 2011 2012

Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0 -72,745 -12,146
Venituri din subventii pentru evenimente extraordinare si altele similare 0 0 0
Cheltuieli privind calamitatile si alte evenimente extraordinare 0 -72,745 -12,146
 2016
32,933,220
0
33,706
32,863,070
0
26
34,712
1,706
0

2016
467,823
248
58531
233034
2396
173614

2016
0
0

2016
0
0
0
 2016
-21,881,607
0
-82,923
0
-21,574,548
-34,424
-6
-189,721
0
15

2016
-1,944,776
-1,474,193
-470,583
0
0
0

2016
-3,725,996
-3,805,182
0
0
0
0
0
79,186
 2016
-2,800,774
-1,492,219
-112,958
-5,640
-7,867
-2,854
-84
-3,993
-13,831
-77,829
-76,586
-4,953
-662,596
0
-170,986
-21,042
-75,347
0
-72,000
0
11
 0

2013
-488,453
112,847
125,918
1,424,597
0
146
0
0
0
-444,541
0
-1,707,420
0
0
0

2013
-409,510
-409,510
-

2013
-757
0
-757
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
Bilant contabil
sc cafec
BILANT LA FINALUL PERIOADEI (RON) 2013 2014 2015 2016
ACTIVE
Active imobilizate 41,022,550 40,826,002 47,136,054 45,937,440
Imobilizari corporale 39,881,435 39,701,313 46,021,353 44,703,055
Imobilizari necorporale 507,708 491,123 439,849 552,142
Imobilizari financiare 633,407 633,566 674,852 682,243
Active circulante 7,728,342 7,359,574 7,292,330 9,389,255
Stocuri 59,027 53,510 39,279 44,432
Creante 4,986,846 5,304,153 5,956,248 3,873,062
Investitii pe termen scurt 0 0 61,230 3,738,884
Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679 7,092 22,624
Casa si conturi la banci 2,660,262 1,954,232 1,228,481 1,710,253
TOTAL ACTIVE 48,750,892 48,185,576 54,428,384 55,326,695

CAPITAL SI DATORII
Capital si rezerve 30,596,221 30,396,462 30,467,261 32,407,588
Capital 9,498,971 9,513,946 9,456,656 9,951,274
Prime de capital si actiuni proprii 0 0 0 0
Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491 15,859,248 15,834,464
Rezerve 4,513,588 4,831,852 4,918,090 4,472,680
Profitul sau pierderea exercitiului financiar 579,094 110,173 233,267 2,149,170
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 10,919,470 10,284,050 13,906,196 13,339,521
Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 10,783,388 10,618,036 10,010,812 9,106,581
Subventii pentru investitii 136,082 -333,986 3,895,384 4,232,940
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada de pana la un an 7,235,201 7,505,064 10,054,927 9,579,586
Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 2,783,833 3,375,476 5,099,319 3,448,976
Imprumuturi pe termen scurt 0 342,394 0 0
Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 4,263,413 3,718,512 4,933,660 6,119,572
Provizioane 187,955 68,682 21,948 11,038
TOTAL CAPITAL SI DATORII 48,750,892 48,185,576 54,428,384 55,326,695

RON 2013 2014 2015 2016

Imobilizari corporale 39,881,435 39,701,313 46,021,353 44,703,055
Terenuri si constructii 26,449,786 25,147,441 29,840,217 29,681,148
Instalatii tehnice si masini 30,150,268 31,909,717 36,247,356 38,224,907
Alte instalatii, utilaje si mobilier 365,233 626,968 1,466,797 1,818,665
Imobilizari corporale in curs de executie 4,287,669 6,173,837 6,040,917 5,123,907
Avansuri acordate pentru imobilizari corporale 710,444 759,736 355,276 353,235
Amortizare cumulata imobilizari corporale -22,081,965 -24,916,386 -27,929,210 -30,498,807
Ajustari de valoare pentru deprecierea imobilizarilor corporale 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Imobilizari necorporale 507,708 491,123 439,849 552,142
Concesiuni, brevete, licente, marci comerciale, drepturi si active similare 44,567 50,390 702 702
Cheltuieli de dezvoltare 0 0 0 0
Cheltuieli de constituire 63,685 63,685 63,685 63,685
Alte imobilizari necorporale 363,773 464,611 631,972 742,619
Imobilizari necorporale in curs de executie 427,453 383,974 268,674 348,092
Avansuri acordate pentru imobilizari necorporale 0 0 0 0
Fond comercial 0 0 0 0
Amortizare cumulata imobilizari necorporale -391,770 -471,537 -525,184 -602,956
Ajustari pentru deprecierea imobilizarilor necorporale 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Imobilizari financiare 633,407 633,566 674,852 682,243
Actiuni detinute la entitatile afiliate 632,640 632,640 670,249 676,025
Interese de particicipare 258 258 258 258
Alte titluri imobilizate 0 0 0 0
Sume datorate de entitatile afiliate 0 0 0 0
Obligatiuni emise de terti 0 0 0 0
Creante legate de interesele de participare 0 0 0 0
Imprumuturi acordate pe termen lung 0 0 0 0
Alte creante imobilizate 509 668 4,345 5,960
Ajustari pentru pierderea de valoare a imobilizarilor financiare 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

STOCURI 59,027 53,510 39,279 44,432
Materii prime si materiale consumabile 68,315 60,776 47,609 50,788
Productia in curs de executie 0 0 0 0
Semifabricate 0 0 0 0
Produse finite 0 0 0 0
Marfuri 0 0 0 0
Avansuri pentru cumprri de stocuri 2 253 253 253
Ajustari pentru deprecierea stocurilor -9,290 -7,519 -8,583 -6,609

RON 2013 2014 2015 2016

Creante 4,986,846 5,304,153 5,956,248 3,873,062
Creante comerciale 4,158,489 4,701,820 6,086,655 4,163,783
Ajustari pentru deprecierea creantelor - clienti -2,303 -72,295 -599,860 -672,023
Sume de incasat de la entitati legate 18,451 5,568 5,568 63,871
Decontari cu actionarii privind capitalul 0 0 0 0
Ajustari pentru deprecierea creantelor in cadrul grupului si actionari 0 0 0 0
Creante in legatura cu personalul 281 360 185 3,630
Impozit pe profit de incasat 319,928 331,228 174,245 116,913
Alte creante in legatura cu bugetul de stat 133,728 92,613 72,818 7,827
Debitori diversi 224,486 197,480 285,448 115,814
Ajustari pentru deprecierea creantelor - debitori diversi -12,094 -12,083 -141,732 -12,215
Dobanzi de incasat 28,417 1,142 533 353
Furnizori - debitori pentru prestari de servicii 28,526 16,190 449 455
Subventii de incasat 0 0 59,134 79,368
Operatii in curs de clarificare 88,937 42,130 12,805 5,286

RON 2013 2014 2015 2016

Investitii pe termen scurt 0 0 61,230 3,738,884
Investitii pe termen scurt 0 0 61,230 3,738,884
Ajustari pentru pierderea de valoare a investitiilor pe termen scurt 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679 7,092 22,624
Cheltuieli inregistrate in avans 22,207 47,679 7,092 22,624

RON 2013 2014 2015 2016

Casa si conturi la banci 2,660,262 1,954,232 1,228,481 1,710,253
Conturi curente la banci 2,650,762 1,946,554 1,221,261 1,706,994
Casa si echivalente numerar 9,495 7,657 7,205 1,921
Avansuri de trezorerie 5 21 15 1,338

RON 2013 2014 2015 2016

Capital 9,498,971 9,513,946 9,456,656 9,951,274
Capital subscris varsat 9,443,170 9,443,170 9,443,170 9,443,170
Capital subscris nevarsat 0 0 0 0
Patrimoniul regiei 55,801 70,776 13,486 508,104

RON 2013 2014 2015 2016

Prime de capital si actiuni proprii 0 0 0 0
Prime de capital - - - -
Actiuni proprii - - - -
Ctiguri legate de instrumentele de capitaluri proprii - - - -
Pierderi legate de instrumentele de capitaluri proprii - - - -

RON 2013 2014 2015 2016

Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491 15,859,248 15,834,464
Rezerve din reevaluare 16,004,568 15,940,491 15,859,248 15,834,464

RON 2013 2014 2015 2016

Rezerve 4,513,588 4,831,852 4,918,090 4,472,680
Rezerve legale 477,080 482,289 494,619 0
Repartizarea profitului -540,326 -5,209 -12,330 0
Rezerve statutare sau contractuale 0 0 0 0
Rezultat reportat 507,684 0 0 0
Rezerve reprezentand surplusul realizat din rezerve din reevaluare 294,357 354,172 408,788 431,608
Alte rezerve 3,774,793 4,000,600 4,027,013 4,041,072

RON 2013 2014 2015 2016

Profit sau pierderea exercitiului financiar 579,094 110,173 233,267 2,149,170
Profit sau pierdere 579,094 110,173 233,267 2,149,170

RON 2013 2014 2015 2016

Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 10,783,388 10,618,036 10,010,812 9,106,581
Credite bancare pe termen lung 10,742,882 10,579,737 9,970,410 8,979,144
Dobanzi aferente creditelor bancare pe termen lung 0 0 0 95,767
Imprumuturi din emisiuni de obligatiuni 0 0 0 0
Dobanzi aferente imprumuturilor din emisiuni de obligatiuni 0 0 0 0
Imprumuturi din cadrul grupului 0 0 0 0
Dobanzi aferente imprumuturilor din cadrul grupului 0 0 0 0
Alte imprumuturi si datorii asimilate (leasing financiar) 40,506 38,299 40,402 31,670
Dobanzi aferente altor imprumuturi si datorii aismilate 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Subventii pentru investitii 136,082 -333,986 3,895,384 4,232,940
Subventii guvernamentale pentru investitii 556,425 472,474 3,895,384 4,232,940
Imprumuturi nerambursabile cu caracter de subventii pentru investitii -147,348 -156,744 0 0
Donatii pentru investitii -3,492 -3,224 0 0
Plusuri de inventar de natura imobilizarilor -11 -9 0 0
Alte sume primite cu caracter de subventii pentru investitii -269,492 -646,483 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 2,783,833 3,375,476 5,099,319 3,448,976
Datorii comerciale 1,363,883 1,808,411 2,145,938 364,002
Furnizori de imobilizari 1,112,736 1,354,781 2,159,273 946,698
Sume de platit catre entitati legate 0 0 0 0
Dividende de plata 16,317 20,190 18,658 20,608
Decontari cu actionarii privind capitalul 0 0 0 0
Clienti-creditori 728 104 3,662 6,649
Datorii in legatura cu personalul 70,639 56,750 71,193 49,398
Impozit pe profit de plata 0 0 0 0
Alte datorii in legatura cu bugetul de stat 91,584 78,502 470,887 324,288
Venituri inregistrate in avans 109,781 41,883 139,316 103,891
Creditori diversi 18,165 14,855 90,392 1,633,442
Operatii in curs de clarificare 0 0 0 0
Dobanzi de plata 0 0 0 0
Alte datorii 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Imprumuturi pe termen scurt 0 342,394 0 0
Credite bancare pe termen scurt 0 342,394 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 4,263,413 3,718,512 4,933,660 6,119,572
Credite bancare 4,048,397 3,646,378 4,845,298 6,119,572
Dobanzi aferente creditelor bancare 215,016 72,134 88,362 0
Imprumuturi din emisiuni de obligatiuni 0 0 0 0
Dobanzi aferente imprumuturilor din emisiuni de obligatiuni 0 0 0 0
Imprumuturi din cadrul grupului 0 0 0 0
Dobanzi aferente imprumuturilor din cadrul grupului 0 0 0 0
Alte imprumuturi si datorii asimilate 0 0 0 0
Dobanzi aferente altor imprumuturi si datorii asimilate 0 0 0 0

RON 2013 2014 2015 2016

Provizioane 187,955 68,682 21,948 11,038
Provizioane pentru litigii 78,135 53,551 4,072 4,072
Provizioane pentru garantii acordate clientilor 0 0 0 0
Provizioane pentru restructurare 0 0 0 0
Provizioane pentru dezafectare imobilizari corporale 0 0 0 0
Alte provizoane 109,820 15,131 17,876 6,966
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA

SITUATIA FLUXURILOR DE NUMERAR [RON]

sc cafec
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE EXPLOATARE 2013 2014 2015
Profitul sau pierderea bruta 137,760 145,011 280,012
Ajustari pentru:
Cheltuieli cu amortizarea 3,097,341 3,292,658 4,156,885
Pierdere/(Profit) din cedarea activelor imobilizate 35,687 15,601 216
Pierdere/(Profit) din cedarea investitiilor financiare 0 0 0
Venituri din subventii pentru investitii 179,364 180,830 202,738
Majorarea/(Reducerea) provizioanelor -81,733 119,283 47,353
Venituri din investitiii financiare 1,812 1,907 5
Pierdere/profit din diferente de curs de schimb in perioada 762 802 436,876
Venituri financiare 388,902 -211,267 -57,281
Cheltuieli financiare -746,198 -519,023 -399,055
Rezultat extraordinar 69,108 72,745 12,146
Profit din activitatea de exploatare inainte de modificarea capitalului circulant 4,122,424 4,339,394 5,009,829
Reducerea/(Majorarea) creantelor comerciale si altor creante din exploatare -340,813 -358,751 -800,528
Reducerea/(Majorarea) stocurilor -4,517 -5,517 -14,231
Majorarea/(Reducerea) datoriilor comerciale si altor datorii din exploatare 562,088 591,672 1,723,957
Flux de numerar din activitatea de exploatare 4,348,940 4,577,832 5,947,488
Dobanzi platite -628,810 -661,905 -382,827
Impozit pe profit platit 110,304 34,842 46,745
Flux de numerar inainte de evenimente extraordinare 3,646,724 3,838,657 5,564,661
Rezultat extraordinar -69,108 -72,745 -12,146
Numerar net din activitatea de exploatare 3,577,615 3,765,911 5,552,514
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE INVESTITII 2013 2014 2015
Plati pentru achizitionarea de imobilizari corporale si necorporale -4,407,762 -4,639,749 -6,694,418
(Plati)/Incasari referitoare la active financiare si investitii pe termen scurt -151 -159 -653,581
Venituri din investitii financiare -1,812 -1,907 -5
Incasari din vanzarea de imobilizari corporale si necorporale 35,687 15,601 216
Incasari din imobilizari financiare cedate 0 0 0
Dobanzi incasate 388,902 211,240 57,169
NUMERAR NET DIN ACTIVITATEA DE INVESTITII -4,168,314 -4,387,699 -7,290,011
FLUXURI DE NUMERAR DIN ACTIVITATEA DE FINANTARE 2013 2014 2015
Incasari din majorarea capitalului social
Variatia subventiilor pentru investitii 179,364 180,830 202,738
Variatia imprumuturilor pe termen scurt 325,274 342,394 -342,394
Variatia creditelor bancare pe termen lung -536,905 -565,163 589,592
Variatia imprumuturilor din emisiunea de obligatiuni
Variatia altor datorii pe termen lung
Plata datoriilor aferente leasing-ului financiar
Dividende platite si alte (iesiri)/intrari de numerar cu privire la capital -253,556 -266,901 -104,710
(Pierdere)/Profit din diferente de curs de schimb in perioada - net -761,885 -801,984 -436,876
NUMERAR NET DIN ACTIVITATEA DE FINANTARE -80,028 -84,240 1,011,745

CRESTERE/(REDUCERE) NETA A NUMERARULUI SI ECHIVALENTELOR DE NUMER -670,727 -706,028 -725,751

NUMERAR SI ECHIVALENTE NUMERAR LA INCEPUTUL PERIOADEI 2,527,249 2,660,262 1,954,233
NUMERAR SI ECHIVALENTE NUMERAR LA SFARSITUL PERIOADEI 1,856,521 1,954,233 1,228,482
 2016
2,558,681

3,725,996
58,531
0
233,034
11
0
282,823
-126,063
-444,541
757
6,605,300
1,999,354
5,153
-1,650,201
6,949,297
-437,136
409,510
5,987,878
-757
5,987,121
 2016
-3,030,042
-3,133,979
0
58,531
0
125,918
-5,979,393
2016

233,034
0
283,007

-96,732
-282,823
474,043

481,771
1,228,482
1,710,253
sc cafec

INDICATORI DE LICHIDITATE 2013 2014 2015 2016

Lichiditate curenta 1.07 0.98 0.73 0.98
A/B
Active circulante (A)[RON] 7,728,342 7,359,574 7,292,330 9,389,255
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7,235,201 7,505,064 10,054,927 9,579,586
Lichiditate imediata 1.06 0.97 0.72 0.98
(A-B)/C
Active circulante (A)[RON] 7,728,342 7,359,574 7,292,330 9,389,255
Stocuri (B)[RON] 59,027 53,510 39,279 44,432
Datorii pe termen scurt (C)[RON] 7,235,201 7,505,064 10,054,927 9,579,586
Lichiditate de numerar 0.26 0.26 0.12 0.18
A/B
Numerar si echivalente numerar (A)[RON] 1,856,521 1,954,233 1,228,482 1,710,253
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7,235,201 7,505,064 10,054,927 9,579,586
INDICATORI DE CAPITAL CIRCULANT 2010 2011 2012 2013
Capital circulant net [RON] 493140 196560 -2180010 -148020
A-B
Active circulante (A)[RON] 7728342 7359571 7874917 9431564
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7235202 7163011 10054927 9579584
Durata de rotatie a stocurilor [zile] 0.804 0.852 0.615 0.741
A/B*nr. zile perioada
Stocuri (A)[RON] 59027 53510 39279 44432
Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile (B 26800703 22932023 23299851 21881607
Perioada de colectare a creantelor comerciale [zile] 40.29 53.61 67.74 46.15
A/B*nr. zile perioada
Creante comerciale (A)[RON] 4,158,489 4,701,820 6,086,655 4,163,783
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,549 32,014,288 32,794,922 32,933,220
Perioada de plata a datoriilor comerciale[zile] 11.35 41,867.00 41,658.00 41,732.00
A/B*nr. zile perioada
Datorii comerciale (A)[RON] 1363883 1808411 2145938 364002
Achizitii (B)[RON] 43854762 39323963 41098467 38665790
Ciclul operational [zile] 30.00 38.00 50.00 44.00
A+B-C
Durata de rotatie a stocurilor (A) 1 1 1 1
Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) 40 54 68 46
Perioada de plata a datoriilor comerciale (C) 11 17 19 3
INDICATORI DE PROFITABILITATE SI EFICIENTA 2010 2011 2012 2013
Rata profitului din exploatare 7.0% 4.0% 3.1% 9.3%
A/B*100%
Profitul sau pierderea din exploatare (A)[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850 3,047,891
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Rata profitului brut 1.8% 0.5% 0.9% 7.8%
A/B*100%
Profitul sau pierderea bruta (B)[RON] 689,396 145,011 280,012 2,558,681
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Rata profitului net 1.43% 0.25% 0.38% 6.00%
A/B*100%
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Rentabilitatea activelor 1.1% 0.2% 0.2% 3.6%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064
Total active (B)[RON] 50,341,443 51,280,418 54,318,239 55,154,587
Viteza de rotatie a activelor imobilizate 0.908 0.748 0.723 0.740
(A/B) - anualizata
Cifra de afaceri neta (A)[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Imobilizari corporale (B)[RON] 41,471,988 42,796,159 45,328,625 44,488,638
Rentabilitatea capitalurilor proprii 1.8% 0.3% 0.4% 6.1%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064
Capitaluri proprii (B)[RON] 30,557,451 30,365,330 30,357,116 32,235,482
Rentabilitatea capitalurilor angajate 1.3% 0.2% 0.3% 4.3%
A/B*100% - anualizata
Profitul sau pierderea neta (A)[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064
Capitaluri proprii + Datorii pe termen lung (B)[RON] 43,106,243 43,775,355 44,263,312 45,575,003
INDICATORI DE PROFITABILITATE SI EFICIENTA 2010 2011 2012 2013
Rata de impozitare efectiva 21.62% 45.49% 56.03% 22.73%
A/B*100%
Impozitul pe profit (A)[RON] 149,072 65,970 156,890 581,617
Profitul sau pierderea bruta (B)[RON] 689,396 145,011 280,012 2,558,681
Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] 1,506,982 1,455,195 1,171,247 940,949
A/B
Cifra de afaceri neta (A)[RON] 37674547 32014287 32794923 32933220
Numar de angajati (B) 25 22 28 35
Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON] 71,726 82,790 65,578 55,565
A/B
Cheltuieli cu personalul (A)[RON] 1793158 1821377 1836183 1944776
Numar de angajati (B) 25 22 28 35
INDICATORI DE INDATORARE 2010 2011 2012 2013
Rata de indatorare 0.393 0.408 0.441 0.416
A/B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123 22,919,103
Total active (B)[RON] 50,341,443 51,280,418 54,318,239 55,154,587
Total datorii/Capitaluri proprii 0.647 0.689 0.789 0.711
A/B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123 22,919,103
Capitaluri proprii (B)[RON] 30,557,451 30,365,330 30,357,116 32,235,482
Rata de capitalizare 3.863 0.306 0.314 0.293
A/B
Datorii pe termen lung (A)[RON] 12,548,790 13,410,025 13,906,194 13,339,521
Datorii pe termen lung + Capitaluri proprii (B)[RON] 3,248,243 43,775,355 44,263,312 45,575,003
Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile 3.525 2.483 2.568 6.856
A/B
Profitul sau pierderea din exploatare (A)[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850 3,047,891
Cheltuieli privind dobanzile (B)[RON] 746,198 519,023 399,055 444,541
Datorie neta[RON] 17,123,730 18,960,855 22,732,641 21,208,850
A-B
Total datorii (A)[RON] 19,783,992 20,915,088 23,961,123 22,919,103
Casa si conturi la banci (B)[RON] 2,660,262 1,954,233 1,228,482 1,710,253
INDICATORI FLUXURI DE NUMERAR 2011 2012 2013
Flux de numerar de exploatare/Total datorii 0.180 0.232 0.261
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Total datorii (A)[RON] 20915088 23961123 22919103
Flux de numerar de exploatare/Datorii pe termen scurt 0.502 0.552 0.625
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Datorii pe termen scurt (B)[RON] 7505064 10054929 9579582
Flux de numerar de exploatare/Total datorii 0.281 0.399 0.449
A/B
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Datorii pe termen lung (B)[RON] 13410025 13906194 13339521
Flux de numerar de exploatare/Cifra de afaceri neta 0.118 0.169 0.182
A/B
Flux de numerarde exploatare (A)[RON] 3765911 5552514 5987121
Cifra de afaceri neta (B)[RON] 32014287 32794923 32933220
Flux de numerar de finantare/Flux de numerar de investitii 0.019 -0.139 -0.079
A/B
Flux de numerar de finantare (A)[RON] -84240 1011745 474043
Flux de numerar de investitii (B)[RON] -4387699 -7290011 -5979393
EVOLUTIA PRINCIPALILOR INDICATORI[RON] 2010 2011 2012 2013
Cifra de afaceri neta[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Profitul sau pierderea din exploatare[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850 3,047,891
Profitul sau pierderea neta[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064
Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON] - -706,028 -725,751 481,771
Active circulante[RON] 7,728,340 7,359,571 7,874,915 9,431,563
Active imobilizate[RON] 42,613,103 43,920,847 46,443,323 45,723,023
Datorii pe termen scurt [RON] 7,235,202 7,505,064 10,054,929 9,579,582
Datorii pe termen lung [RON] 12,548,790 13,410,025 13,906,194 13,339,521
 2010 2011 2012 2013
Lichiditate curenta 1.07 1.03 0.78 0.98
Lichiditate imediata 1.06 1.02 0.78 0.98
Lichiditate de numerar 0.37 0.27 0.12 0.18
 2010 2011 2012 2013
Capital circulant net [RON] 493,140 196,560 -2,180,010 -148,020

2010 2011 2012 2013

Ciclul operational [zile] 30 38 50 44
Durata de rotatie a stocurilor (A) 1 1 1 1
Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) 40 54 68 46
Perioada de plata a datoriilor comerciale (C) 11 17 19 3
 2010 2011 2012 2013
Rata profitului din exploatare 7.0% 4.0% 3.1% 9.3%
Rata profitului brut 1.8% 0.5% 0.9% 7.8%
Rata profitului net 1.4% 0.2% 0.4% 6.0%
 2010 2011 2012 2013
Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] 1,506,982 1,455,195 1,171,247 940,949
Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON] 71,726 82,790 65,578 55,565
 2010 2011 2012 2013
Rata de indatorare 0.393 0.408 0.441 0.416
Total datorii/Capitaluri proprii 0.647 0.689 0.789 0.711
Rata de capitalizare 3.863 0.306 0.314 0.293
Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile 3.525 2.483 2.568 6.856

2010 2011 2012 2013

Datorie neta[RON] 17,123,730 18,960,855 22,732,641 21,208,850
 2011 2012 2013
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] 3,765,911 5,552,514 5,987,121
Flux de numerar de investitii (B)[RON] -4,387,699 -7,290,011 -5,979,393
Flux de numerar de finantare (A)[RON] -84,240 1,011,745 474,043
Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON] -706,028 -725,751 481,771
 2010 2011 2012 2013
Cifra de afaceri neta[RON] 37,674,547 32,014,287 32,794,923 32,933,220
Profitul sau pierderea din exploatare[RON] 2,630,306 1,288,565 1,024,850 3,047,891
Profitul sau pierderea neta[RON] 540,326 79,041 123,121 1,977,064

2010 2011 2012 2013

Active circulante[RON] 7,728,340 7,359,571 7,874,915 9,431,563
Active imobilizate[RON] 42,613,103 43,920,847 46,443,323 45,723,023

2010 2011 2012 2013

Datorii pe termen scurt [RON] 7,235,202 7,505,064 10,054,929 9,579,582
Datorii pe termen lung [RON] 12,548,790 13,410,025 13,906,194 13,339,521
 1.20 1.07 1.06
1.03 1.02
1.00
0.80 0.98 0.98 2013
0.78 0.78
0.60
2014
0.37
2015
0.40 2016
0.20 0.27

0.00 0.12
0.18
2013
2014
2015
2016
Lichiditate curenta Lichiditate imediata Lichiditate de numerar

68
70

60 54
50
44 46
50
40 38
40
30
30
17 19
20
11
10 3
1 1 1 1
0
2013 2014 2015 2016
Ciclul operational [zile] Durata de rotatie a stocurilor (A)
Perioada de colectare a creantelor comerciale (B) Perioada de plata a datoriilor comerciale (C)
 9.3%
10.0%
9.0% 7.8%
8.0% 7.0%
7.0% 6.0%
6.0%
5.0% 4.0%
4.0% 3.1%
3.0% 1.8%
1.4%
2.0% 0.9%
0.5% 0.2% 0.4%
1.0%
0.0%
2013 2014 2015 2016
Rata profitului din exploatare Rata profitului brut Rata profitului net
1,506,982

1,455,195

1,171,247
1,600,000
1,400,000

940,949
1,200,000
1,000,000
800,000
600,000
82,790
71,726

65,578

55,565
400,000
200,000
0
2013 2014 2015 2016
Cifra de afaceri neta/Angajat[RON] Cheltuiala medie cu personalul per angajat [RON]
1,000,000

500,000 493,140
196,560
0
2010 2011 2012 2013-148,020
-500,000

-1,000,000

-1,500,000

-2,000,000
-2,180,010
-2,500,000

Capital circulant net [RON]

25,000,000
22,732,641
21,208,850
20,000,000
18,960,855
17,123,730
15,000,000

10,000,000

5,000,000

0
2013 2014 2015 2016

Datorie neta[RON]
 0
2013 2014 2015 2016

Datorie neta[RON]

6.856
7.000
6.000

3.863

3.525
5.000

2.568
2.483
4.000
3.000

0.789

0.711
0.689
0.647

0.441
2.000

0.416
0.408
0.393

0.314
0.306

0.293
1.000
0.000
2013 2014 2015 2016

Rata de indatorare Total datorii/Capitaluri proprii Rata de capitalizare

Rata de acoperire a cheltuielilor cu dobanzile

5,987,121
5,552,514
3,765,911

6,000,000
1,011,745

481,771
474,043
4,000,000

2,000,000

0
2011 2012 2013
-84,240

-706,028

-725,751

-2,000,000

-4,000,000

-6,000,000

-8,000,000
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] Flux de numerar de investitii (B)[RON]
Flux de numerar de finantare (A)[RON] Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON]
 -2,000,000

-706,

-725,
-8
-4,000,000

-6,000,000

-8,000,000
Flux de numerar de exploatare (A)[RON] Flux de numerar de investitii (B)[RON]
Flux de numerar de finantare (A)[RON] Crestere/(Reducere) neta a numerarului [RON]

37,674,547

32,933,220
32,794,923
32,014,287
40,000,000
35,000,000
30,000,000
25,000,000
20,000,000

3,047,891
2,630,306

1,977,064
15,000,000

1,288,565

1,024,850
540,326

123,121
10,000,000

79,041
5,000,000
0
2013 2014 2015 2016
Cifra de afaceri neta[RON] Profitul sau pierderea din exploatare[RON]
Profitul sau pierderea neta[RON]

46,443,323

45,723,023
43,920,847
42,613,103

50,000,000
45,000,000
40,000,000
35,000,000
30,000,000

9,431,563
25,000,000
7,874,915
7,728,340

7,359,571

20,000,000
15,000,000
10,000,000
5,000,000
0
2013 2014 2015 2016
Active circulante[RON] Active imobilizate[RON]
20,000,000

7,728

9,43
7,359

7,87
15,000,000
10,000,000
5,000,000
0
2013 2014 2015 2016
Active circulante[RON] Active imobilizate[RON]

13,906,194
13,410,025

13,339,521
12,548,790

10,054,929

9,579,582
14,000,000

7,505,064
12,000,000
7,235,202

10,000,000

8,000,000

6,000,000

4,000,000

2,000,000

0
2013 2014 2015 2016
Datorii pe termen scurt [RON] Datorii pe termen lung [RON]
APLICATIA DE ANALIZA FINANCIARA
Analiza verticala si orizontala
sc cafec
BILANT LA FINALUL PERIOADEI [RON] % 2013 2014 2015 2016
ACTIVE
Active imobilizate 84.15% 84.73% 86.60% 83.03%
Imobilizari corporale 97.22% 97.25% 97.64% 97.31%
Imobilizari necorporale 1.24% 1.20% 0.93% 1.20%
Imobilizari financiare 1.54% 1.55% 1.43% 1.49%
Active circulante 15.85% 15.27% 13.40% 16.97%
Stocuri 0.76% 0.73% 0.54% 0.47%
Creante 64.5% 72.1% 81.7% 41.2%
Investitii pe termen scurt 0.00% 0.00% 0.84% 39.82%
Cheltuieli inregistrate in avans 0.29% 0.65% 0.10% 0.24%
Casa si conturi la banci 34.4% 26.6% 16.8% 18.2%
TOTAL ACTIVE 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

CAPITAL SI DATORII 2013 2014 2015 2016

Capital si rezerve 63% 63% 56% 59%
Capital 31.05% 31.30% 31.04% 30.71%
Prime de capital si actiuni proprii 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Rezerve din reevaluare 52.31% 50.79% 52.01% 44.95%
Rezerve 14.75% 1.16% 2.47% 21.60%
Profitul sau pierderea exercitiului financiar 1.89% 108.09% 147.05% 134.05%
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 22.40% 21.34% 25.55% 24.11%
Imprumuturi si alte datorii care trebuie platite intr-o perioada mai mare de un an 98.75% 103.25% 71.99% 68.27%
Subventii pentru investitii 1.25% -3.25% 28.01% 31.73%
Datorii: Sumele care trebuie platite intr-o perioada de pana la un an 14.84% 15.58% 18.47% 17.31%
Datorii comerciale si alte datorii pe termen scurt 38.48% 44.98% 50.71% 36.00%
Imprumuturi pe termen scurt 0.00% 4.56% 0.00% 0.00%
Partea curenta de imprumuturi si datorii pe termen lung 58.93% 49.55% 49.07% 63.88%
Provizioane 2.60% 0.92% 0.22% 0.12%
TOTAL CAPITAL SI DATORII 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

ANALIZA VERTICALA
CONT DE PROFIT SI PIERDERE [RON] % 2013 2014 2015 2016
Cifra de afaceri neta 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%
Alte venituri din exploatare 1.05% 1.31% 1.46% 1.42%
Venituri aferente costului productiei tn curs de executie 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%

Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -71.14% -71.63% -71.05% -66.44%

Cheltuieli cu personalul -5% -6% -6% -6%
Cheltuieli cu amortizarea -8% -10% -13% -11%
Alte cheltuieli de exploatare -10% -10% -9% -9%
EBITDA 15% 14% 16% 21%
Profitul sau pierderea din exploatare 6.98% 4.02% 3.13% 9.25%
Profitul sau pierderea financiara -5% -3% -2% -1%
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara 0% 0% 0% 0%

Profitul sau pierderea bruta 1.83% 0.45% 0.85% 7.77%

Impozitul pe profit -0.40% -0.21% -0.48% -1.77%
Profitul sau pierderea net(a) 1.43% 0.25% 0.38% 6.00%
CONT DE PROFIT SI PIERDERE [RON] %
ANALIZA ORIZONTALA - DOAR PENTRU EVOLUTIE ANUALA

2014 2012 2013

Cifra de afaceri neta -15.02% 2.44% 0.42%

Alte venituri din exploatare 5.84% 14.11% -2.40%

Venituri aferente costului productiei in curs de executie -129.70% 390.19% -537.54%

Productia realizata de entitate pentru scopurile sale proprii si capitalizata n/a n/a n/a

Cheltuieli cu materiile prime si materialele consumabile -14.43% 1.60% -6.09%

Cheltuieli cu personalul 1.57% 0.81% 5.91%
Cheltuieli cu amortizarea 6.31% 26.25% -10.37%
Alte cheltuieli de exploatare -17.34% -4.62% -5.27%
EBITDA -20.02% 13.11% 30.73%
Profitul sau pierderea din exploatare -51.01% -20.47% 197.40%
Profitul sau pierderea financiara -44.83% -31.58% -33.33%
Profitul sau pierderea din activitatea extraordinara n/a -83.30% -93.77%

Profitul sau pierderea bruta -78.97% 93.10% 813.78%

Impozitul pe profit -55.75% 137.82% 270.72%
Profitul sau pierderea net(a) -85.37% 55.77% 1505.78%
 modifica numai campul colorat

PENTRU coperta
PENTRU introducere

PENTRU cont de profit si pierdere

PENTRU note cont de profit si pierdere

diferente bilant contabil

anul 1
anul 2
anul 3
anul 4

parola paginilor
PS parola este pentru a nu se schimba, din eroare ceva mai mult decat tre
 observatii
nume si prenume XY se modifica coperta
numele societatii sc cafec se modifica pe toate paginile
anul 1 pentru studiu 2013 se modifica pe toate paginile, inclusiv anii urm

se completeaza automat din corelatii

indice modificare an 1 1
indice modificare an 2 1
indice modificare an 3 1
indice modificare an 4 1

0 se introduce suma daca este diferenta

0
0
0

cafec
pentru a nu se schimba, din eroare ceva mai mult decat trebuie... Spor
e paginile, inclusiv anii urmatori de studiu

aca este diferenta