Ausis March 16, 3er 2a 08010 Barcelona

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cric@pangea.org www.opcions.org

EDITORIAL
Cada vez que comenzamos la investigacin para un nuevo nmero de Opcions
Direccin nos encontramos ante un mar de nuevos conocimientos, situaciones, relaciones,
Montse Peiron problemticas Una telaraa en la que nos sumergimos para tratar de elaborar
Redaccin unos contenidos que, sin ignorar la complejidad de lo que nos rodea, puedan ser
Isabel Atela, Montse Peiron,
lvaro Porro sencillos, prcticos y amenos. Es apasionante pero no es fcil. Siempre encon-
Colaboraciones tramos que haran falta el triple de pginas, que las problemticas o propuestas
Observatorio de la Deuda en la se pueden describir slo a medias Este nmero dedicado a un tema tan
Globalizacin (David Llistar, Jess
Carrin), Jorge Riechmann complejo e importante como la banca es un buen ejemplo.
Correccin Sin embargo, a veces ocurre que un golpe de realidad tangible ilumina lo que
Pablo Elordui, Concha Gonzlez es realmente significativo y te ayuda a simplificar. Los casos que describimos a
Diseo grfico continuacin vienen a ilustrar claramente mucho de lo que hemos intentado
Muntsa Busquets, Pep Sans
explicar en la ms extensa de lo normal seccin central.
Maquetacin
Ex-Libris, s.c.c.l.
Port Mail es una empresa de insercin laboral que quiere empezar a distribuir
Fotografa
productos ecolgicos y de comercio justo en la Comunidad Valenciana. Para ello
Betty Navarro, Laia Navarro, necesita un vehculo, equipos informticos, etc., y por tanto tiene que pedir un
Lily Gallamini.
prstamo de 170.000 euros (el 70% de la inversin). La banca convencional
Ilustraciones
Muntsa Busquets
considera que las empresas de insercin son de alto riesgo, por lo cual le pedira
un aval de unos 850.000 euros imposible presentarlo; los consumidores cons-
Impresin
Gramagraf s.c.c.l. cientes valencianos se tendrn que esperar.
El Banco de Sabadell tena en el 2003 un activo de ms de 30.000 millones de
Depsito Legal: B-18353-2002 euros y quiso comprar el Banco Atlntico, que vala 1.500 millones. Pidi un
ISSN: 1579-9395 prstamo? No! Hizo tres emisiones de acciones destinadas a financiar la opera-
Impreso en papel reciclado cin. Resultado: los inversores espaoles le proporcionaron 1.300 millones que
jams tendr que devolver. Quizs alguno de los prejubilados de resultas de la
Os agradecemos que, si reproducs de
absorcin es valenciano y le gustara comprar productos ecolgicos.
la forma que sea cualquier parte de la
revista, citis la procedencia. Afortunadamente no se tendr que esperar demasiado: un banco tico
(Triodos Bank) ha valorado positivamente la rentabilidad social de Port Mail, le
Esta revista tambin se publica en cataln. ha dado un prstamo y ha creado un depsito a plazo para que quien quiera
avale parte del prstamo con sus ahorros.

2 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

 SUMARIO

Opciones
Para tener en cuenta. La banca 4
Qu entidad escogemos? 19
CONSUMAN, SEORES, CONSUMAN
Herramientas
Finanzas alternativas y 23
rentabilidad social

Ideas
Liberemos los libros 26

Trampas
Malas noticias: langostinos baratos28
Miradas
Sobre la importancia de lo 30
invisible. La mirada de Jorge
Riechmann

* El anuncio dice (en cataln): Vas vestido igual que ayer?

Recursos de consumo
consciente
Restaurantes y catering
Fundaci Futur, Ssamo 2
Productos ecolgicos
Biospace, Lasao 31
Medios de transporte
Espai Bici 31
Cooperacin y economa solidaria
Ar 9
Fundaci Un Sol Mn 31
Inversiones ticas
Maderas Nobles de la Sierra
de Segura
11
Revistas y guas
Parrac 9

Un libro apasionado y
prctico para reducir
Uno de estos dos anuncios no es autntico, ha sido trucado por unos agentes nuestra huella ecolgica
y crear un mundo ms
contrapublicitarios. Cul diras que es? humano, cada da, desde
casa. De Jim Merkel. Se
puede comprar en la
Fundacin Terra (93 304
02 20, www.terra.org).
Cartas a Opcions Revista OPCIONS
Enviadlas a: Ausis March 16, 3r 2a 08010 Barcelona

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 3

 A TENER EN CUENTA
La banca tiene un papel central en nuestro mundo. Son realmente pocas las
personas o empresas que no tienen ningn trato con ella; la quiebra de un banco
afectara a mucha gente. Mediante los prstamos la banca hace posible (o no) que
se lleven a cabo proyectos de todo tipo.Y es la gran promotora de la expansin
de la economa financiera, a la vez que una de sus principales protagonistas.
La actividad de la banca, por lo tanto, tiene un montn de repercusiones sobre
el mundo. En este estudio se muestra que el signo de estas repercusiones vara
en funcin del tipo de entidad bancaria. Especialmente interesante para los
consumidores conscientes es la banca tica, que antepone los intereses sociales
y medioambientales a los econmicos. En Espaa slo hay una entidad y est a
punto de abrirse otra.

4 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

L as entidades bancarias ofrecen varios
servicios al pblico en general:
Guardar nuestro dinero, ya sea duran-
te un tiempo ms o menos largo (dep-
sitos a plazo) o para disponer de l
siempre que queramos (cuentas a la
vista). Mientras no lo retiramos dispo-
nen de l para su actividad, y a cambio
nos dan un inters.
Maneras de disponer del dinero (caje-
ros, tarjetas, cheques, acceso por inter-
net...).
Domiciliar cobros y pagos (nmina,
facturas, recibos, impuestos, telepeaje...).
Financiacin: dejarnos dinero va prs-
tamos, hipotecas o tarjetas de crdito.A
cambio nos cobran un inters.
Gestionar inversiones. Los bancos
gestionan fondos de inversin y de
pensiones a travs de los cuales inverti-
mos nuestros ahorros.
Muchas entidades ofrecen tambin se-
guros y otros servicios como gestin de
viajes, venta de entradas, etc.
La actividad de la banca consiste bsi-
camente en darnos estos servicios y en
invertir (en empresas, fincas, mercados
financieros, etc.). En general las entida-
des se estructuran en grupos empresa-
riales que incluyen empresas de tasacin
de viviendas, de inversin en la industria,
de anlisis financieros, de gestin de gran-
des patrimonios, etc.
Los ingresos de la banca provienen
principalmente de tres caminos:
Intereses. Los que cobra por los prs-
tamos son ms altos que los que paga
por los depsitos. Son la principal fuen-
te de ingresos.
Comisiones: Precio que cobra por los
servicios que da.
Rendimiento de las inversiones propias.
Esta fuente toma cada vez ms impor-
tancia, especialmente entre las grandes
entidades.
La grfica muestra los ingresos y bene-
ficios de la banca espaola en el 2003.
TIPOS DE ENTIDADES BANCARIAS
Bancos: Son empresas con forma de
sociedad annima y por lo tanto perte-
EL DINERO BANCARIO
T tienes 1.000 euros y los pones en
necen a los accionistas.En Espaa hay 87. una cuenta. El banco est obligado a
Cajas de ahorros: No pertenecen a quedarse 20* (para garantizar un mni-
nadie, estn regidas por una Asamblea mo de liquidez) y puede usar los otros
General (ver la p. 12). Son 46 y captan 980 para lo que quiera, por ejemplo
ms de la mitad del ahorro espaol. para darme un prstamo. As, entre
Banca cooperativa o cooperativas t y yo tenemos ahora 1.980 euros;
de crdito: Son entidades creadas por se dice que se han generado 980 euros
colectivos laborales que pertenecen a los en dinero bancario.
socios de la cooperativa. En Espaa hay
Esto funciona as porque se sabe que
77 cooperativas de crdito agrcolas o
los clientes no querrn retirar el dine-
cajas rurales, cuatro cajas profesionales y
ro todos a la vez. Por esto en Argentina
dos cajas populares, formadas a partir de
se impidi sacar dinero de los bancos
cooperativas de trabajo diversas.
Banca tica: Subconjunto de entidades (el corralito) cuando todo el mundo
bancarias con formas jurdicas diversas quera retirarlos debido a la crisis.
que tienen en comn que el criterio
* Suponiendo que el denominado coefi-
primero que rige su actividad es apor-
tar bienestar social y sostenibilidad ciente de caja sea del 2%.
ambiental. Las primeras experiencias de
banca tica nacieron en los aos 80 y
hoy existen varias en todo el mundo.
En Espaa hay una y est a punto de
abrirse otra (ver la pg. 20).
Usaremos la expresin banca conven-
cional para referirnos a la banca excepto
la denominada tica. La expresin gran
banca hace referencia a las entidades ms
grandes y poderosas (BSCH, BBVA, La
Caixa, Caja Madrid, Banco Popular, Banco
de Sabadell, etc.).
INGRESOS Y BENEFICIOS DE LA BANCA EN EL AO 2003
18% 14%
14%
6.096 20% 3.761
19% 393
6.740 4.893 244 9%
20.424 17.573 2.113
62% 67% 77%
Bancos Cajas de ahorros Banca cooperativa
Comisiones Rendimiento de las inversiones Intereses
Total ingresos Beneficios Nmero de entidades
Bancos 33.260 5.149 87
Cajas de ahorros 26.227 3.766 46
Banca cooperativa 2.750 439 77
Cifras en millones de euros.
Fuente: Elaboracin propia a partir de los informes anuales de Asociacin Espaola de Banca,
Confederacin Espaola de Cajas de Ahorros y Unin Nacional de Cooperativas de Crdito.
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 5
LOS PUNTOS CALIENTES DE LA BANCA
1 QU TIPO DE ECONOMA POTENCIAMOS
Con el dinero que le confiamos la banca
participa en las actividades de las empre-
sas productivas, que pueden ser cues-
tionables desde un punto de vista ecol-
gico o social.
Tambin lo usa para invertir, por ejem-
plo en la economa casino.
A travs de los fondos de inversin y de
pensiones financiamos y nos benefi-
ciamos de un modelo econmico injus-
to e insostenible, incluso si invertimos
en los fondos ticos.
OPCIONES DE CONSUMO +INFO
Preguntemos a las entidades bancarias si Pg. 8
tienen algn criterio para discriminar las
actividades econmicas que financian. El contexto
Por norma general, las cajas pequeas y (p. 16)
las cooperativas apoyan a la economa
productiva local y participan en menor grado Seccin
en la economa casino. Herramientas
La banca tica selecciona las actividades con (p. 23)
que colabora en funcin del valor ecolgi-
co o social que aportan.
No pongamos dinero en fondos de inver-
sin y de pensiones. El mundo de la econo-
ma social nos ofrece posibilidades para
invertir que favorecen una sociedad ms
igualitaria.

7 QU ENTIDAD ESCOGEMOS?
Cuando nos hacemos clien-
tes de un banco le aporta-
mos mucho dinero que es
fundamental para su viabi-
lidad. Si no nos pregun-
tamos por su poltica po-
demos estar apoyando
actividades que nos pare-
cen negativas.
Cuando con nuestro consu-
mo apoyamos formas posi-
tivas de hacer economa
contribuimos a hacer reali-
dad otros mundos posi-
bles.
OPCIONES DE CONSUMO +INFO
Si nos hacemos clientes de enti- Pg. 19
dades pequeas, cooperativas
o ticas ayudamos a hacer
posible una economa ms a la
medida de todos y dejamos de
colaborar con la gran banca,
una de las principales prota-
gonistas de la generacin de
toda clase de injusticias.

6 LO QUE NO NOS EXPLICAN

A travs de la publicidad
la banca nos esconde infor-
macin y nos induce a
continuar alimentando un
modelo econmico y de
consumo nada halagador.
OPCIONES DE CONSUMO +INFO 5 BANCA Y PODER
Consumamos menos, Pg. 15
La banca es uno de los esta-
endeudmonos tan po-
mentos ms poderosos de nues-
co como podamos.
tra sociedad, y aun as no tiene
Busquemos las entida-
un funcionamiento transparen-
des menos abusivas.
te ni democrtico. Esto es muy
Para asesoramiento y
peligroso para la sociedad.
reclamaciones:
ADICAE, 93 342 50 44,
www.adicae.net.

6 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

 2 SOBRE PRSTAMOS Y DESIGUALDADES
Dentro de la banca convencional, quien tiene OPCIONES DE CONSUMO +INFO
ms solvencia lo tiene ms fcil para recibir un La economa social y local Pg. 11
prstamo. Esto hace desaprovechar el potencial da prstamos a proyectos que
de una sociedad y perpeta y acenta las no tienen una solvencia previa. Seccin
desigualdades sociales. La banca tica admite avales Herramientas
no econmicos. (p. 23)
Algunas entidades bancarias
ofrecen microcrditos a pro-
yectos que no pueden presen-
tar avales.

3 BENEFICIOS: PARA QU? PARA QUIN?

Si el objetivo principal de una
actividad es generar cuanto
ms beneficios mejor no se
tienen en cuenta las reper-
cusiones negativas que se
puedan causar sobre terce-
ros.
En una sociedad annima
(como los bancos), quien tiene
ms capital se lleva ms
proporcin de los beneficios.
OPCIONES DE CONSUMO +INFO
Las cajas destinan una Pg. 12
parte de los beneficios a
obra social. Sin embargo, en
su actividad diaria tambin
se rigen por la maximiza-
cin de beneficios.
La banca cooperativa prio-
riza la voluntad de dar un
servicio a la medida de los
socios, por esto en gene-
ral genera menos benefi-
cios que bancos y cajas.
En la banca tica el obje-
tivo principal es apoyar a
actividades con valor ecoso-
cial. En general se generan
menos beneficios que en
la banca convencional.

4 TRANSPARENCIA REAL DE LA BANCA

Pese a que la banca da la
OPCIONES DE CONSUMO +INFO imagen de institucin seria
La cuota de poder de Pg. 14 y transparente, no podemos
las entidades peque- conocer muchos de los aspec-
as es muy inferior a tos de su actividad que como
la de la gran banca. consumidores conscientes
nos interesan.
La banca es la principal
cmplice de la existencia de
los parasos fiscales.
OPCIONES DE CONSUMO +INFO
En general la banca Pg. 13
tica nos permite cono-
cer mucho ms sobre
los proyectos que finan-
cia que la banca conven-
cional.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 7

 LOS PUNTOS CALIENTES DE LA BANCA

1 QU TIPO DE ECONOMA POTENCIAMOS

COMO USUARIOS DE LA BANCA

El dinero que depositamos en cuentas

corrientes, libretas, depsitos, etc. pasa a
formar parte de la gran bolsa de dinero de
que disponen las entidades bancarias. Con
este dinero la banca participa en la econo-
ma productiva,es decir,en las actividades
de las empresas, de dos maneras: como
acreedora (da prstamos a las empresas para
que lleven a cabo sus actividades) y como
inversora (tiene acciones de las empre-
sas; esto proporciona a las empresas capi-
tal y a la banca ingresos en forma de divi-
dendos o de revalorizaciones).

Los prstamos que

generan la deuda
externa ayudan mucho
ms al Norte que al Sur
Por otra parte, con nuestro dinero la
banca tambin invierte en los mercados
financieros (bolsa, divisas, inmuebles...) y
participa en la economa casino (opera-
ciones especulativas a corto plazo que
generan grandes rendimientos). En el apar-
tado El Contexto (p. 16) explicamos las
repercusiones negativas que tiene este tipo
de economa.
El consumo consciente nos lleva a cues-
tionarnos cules son las actividades a las que
nuestro banco aporta capital y de las que
obtiene un rendimiento econmico.Puesto
que mucha de la actividad de la banca
convencional no es conocida (ver la p. 13)
slo podemos hacer una distincin gen-
rica en funcin del tipo de entidad (ver la
tabla siguiente). La banca tica s que se
diferencia precisamente por el tipo de
economa que potencia.
DEUDA EXTERNA PRIVADA
La banca tiene una participacin impor-
tante en la deuda externa de los pases del
Sur. En el caso de Espaa se estima que la
deuda privada (lo que el Sur adeuda a
la banca privada) es de 12.000 millones
de euros, mientras que la deuda pblica (lo
que se adeuda al Estado) es ligeramente
inferior: 11.500 millones de euros.1
1
Observatorio de la Deuda en la Globalizacin:
Informe sobre la deuda externa en el Estado espaol.
Icaria Ed., 2004.

TIPO DE BANCA Y MODELO ECONMICO

BANCA TICA
Slo financia actividades que considera que
aportan un valor ecolgico o social positivo,
siempre y cuando sean rentables.
En general no compra acciones de empresas
que coticen en bolsa.
GRAN BANCA
El nico criterio para decidir si da un prstamo
o si participa en una empresa es que le aporte
rendimiento econmico.
Slo invierte a largo plazo en grandes empresas
(nunca pymes).
Es generadora y beneficiaria de deuda externa
en pases del Sur.
Participa en los llamados project finance (ver el
recuadro de la pgina siguiente).
CAJAS PEQUEAS Y BANCA COOPERATIVA
Por norma general estn ms vinculadas al
territorio de origen. A la hora de dar prsta-
mos o de comprar acciones de empresas el
criterio de rentabilidad econmica se combi-
na con la vocacin de apoyar a la economa
local.
Las inversiones en empresas tienen menos
peso entre sus ingresos que en el caso de la
gran banca.

En general no participa en mercados especu- Es una de las principales promotoras y jugado- Por razn de escala quizs participan en menor
lativos: bolsa, divisas, etc. ras de la economa casino. grado en la economa casino, pero no tienen
ninguna normativa ni compromiso al respecto.

8 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

PERPETUAR UN MODELO INSOSTENIBLE
Hasta hace pocos aos, los proyectos para proveer a la poblacin de infraestruc-
turas para servicios bsicos como energa, agua o transporte eran desarrollados
por empresas pblicas. Desde principios de los 90 participan cada vez ms empre-
sas privadas, tanto en la construccin como en la financiacin y la explotacin.
Estos proyectos se financian mediante los llamados project finance (acuerdos
entre gobiernos, banca y empresas).
Muchos de estos proyectos se llevan a cabo en pases del Sur y responden a la
voluntad de aplicar el modelo energtico y de desarrollo que rige en el mundo occi-
dental. Cada vez ms voces alertan que este modelo es insostenible (porque sobre-
explota los recursos naturales) e injusto (porque se aplica sin tener en cuenta la
opinin de muchas personas a quienes afecta y perjudica). La banca privada genera deuda externa
Un ejemplo: el BBVA financia un 11'5% (150 millones de euros) de los costes del mediante varias frmulas, que tienen en
proyecto OCP (Oleoducto de Crudo Pesado), un oleoducto que atraviesa Ecuador comn que quien se beneficia del dinero
pasando por una Reserva de la Biosfera. Repsol-YPF es una de las tres empresas prestado por la banca son multinacionales
que lo desarrollan, y para hacerlo se ha apropiado de la Reserva y de la gente que del Norte (ya sea porque desarrollan
vive en ella.2 Posee un 26% de la empresa propietaria del proyecto, OCP Ltd., con
o explotan el proyecto que la banca ha finan-
ciado o porque el objetivo del prstamo es
sede en Islas Caimn (ver el recuadro de la p. 13). El otro banco espaol involu-
directamente expandir su negocio al pas
crado es Caja Madrid, que presta un 4% del dinero.
receptor del prstamo) y quien acaba devol-
En respuesta a las denuncias sociales por la inconveniencia de estos proyectos
viendo el prstamo es este Estado receptor.
la gran banca redact en el 2003 los Principios de Ecuador,3 por los cuales se
Los prstamos que generan la deuda exter-
comprometi a financiar slo proyectos de los que se hayan valorado los impac- na ayudan mucho ms al Norte que al Sur:
tos sociales y ecolgicos. Un ao ms tarde la organizacin Banktrack public un El Norte se enriquece gracias a los nego-
informe que demuestra que varios proyectos que incumplen claramente estos cios que hace en el Sur y a los intereses
Principios son financiados por bancos signatarios.4 que el Sur le paga por la deuda externa.
El Sur se empobrece porque las empre-
2
www.accionecologica.org. Hay un informe detallado sobre los impactos medioambientales sas del Norte se apropian de sus recur-
y sociales en www.debtwatch.org/cast/docs/observatoris/maria-mv16.pdf. sos naturales y dificultan un desarrollo
3
www.equator-principles.com. econmico y social propio.Adems, los
4
Banktrack: Principles, profits or just PR?, junio 2004. Disponible en www banktrack.org/file- estados destinan a devolver la deuda
admin/user_upload/documents/0_BT_own_publications/PPP_report_0406_final.pdf. dinero que podran destinar a mejorar las
condiciones de vida de los ciudadanos.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 9


COMO INVERSORES
Desde hace varios aos la banca ha hecho
una gran promocin de los fondos de
inversin y de pensiones, y hoy es habi-
tual haber puesto dinero en ellos. Como
gestora de los fondos, la banca decide c-
mo jugar con la inmensa cantidad de dine-
ro que depositamos entre todos. Aunque
podamos saber en qu empresas, sectores
o productos estamos jugando en cada
momento, tenemos poco o ningn control
sobre el modelo de sociedad que po-
Invirtiendo en fondos
de inversin y de
pensiones alimentamos
la economa casino
tenciamos y del que nos beneficiamos al
participar en estos fondos. Por ejemplo
podemos estar participando en la deuda
externa, si el fondo juega con ttulos de
deuda pblica de algn pas del Sur.Y, en
cualquier caso, seguro que alimentamos la
economa casino (ver la p. 17).
De la inquietud de algunos inversores
por controlar en qu actividades participan
surgieron los llamados fondos ticos. En
general funcionan de acuerdo con crite-
rios excluyentes: garantizan que no inver-
10 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
LOS PUNTOS CALIENTES DE LA BANCA
ESTO SON INVERSIONES TICAS???
Un estudio de ESADE5 consult a cules de las empresas del IBEX356 no va a parar
nuestro dinero al contratar los fondos ticos que ofrece la banca espaola. De los
nueve fondos estudiados, cuatro no saban o no declaraban qu empresas queda-
ban excluidas de la inversin, dos excluan slo una y los tres restantes excluan 8,
17 y 22. Esta discrepancia se daba pese al hecho de que los criterios definitorios de
todos los fondos eran bastante similares. Muchas de las empresas que reciben ms
dinero de los fondos ticos espaoles y europeos son de una tica sobradamente
cuestionable: Telefnica, Iberdrola, Endesa (ver Opcions n. 10 p. 24), GlaxoSmithKline
(Opcions n. 9 p. 14), Siemens (Opcions n. 3 p. 11), la petrolera BP (Opcions n. 3 p. 24),
Inditex (ver www.ropalimpia.org/inditex.htm) o HSBC (uno de los principales conglo-
merados bancarios del mundo).
Los fondos ticos que ofrece la banca convencional se enmarcan dentro de lo
que se llama Responsabilidad Social Corporativa. Es la respuesta que se da mayo-
ritariamente desde las grandes empresas a las reclamaciones sociales de justicia
y respeto por el planeta y, por ahora, consiste ms en una herramienta de marke-
ting o de lavado de imagen que en un cuestionamiento genuino y una reorienta-
cin efectiva de las actividades propias.
5
Laura Albareda: Observatorio de los fondos de inversin ticos, ecolgicos y solidarios en
Espaa. Instituto Persona, Empresa y Sociedad - ESADE, 2001. Disponible en
prensa. esade.es/esade/documentos/estudios/IPES.pdf.
6
Las 35 empresas que se toman como referencia para estudiar la evolucin de la bolsa
espaola.
timos en empresas de ciertos sectores (arma- vaga y lo que se excluye es poco, de mane-
mento, tabaco, energa nuclear...) o con ra que en realidad no hay mucha diferen-
ciertos comportamientos (experimenta- cia entre invertir en un fondo tico y uno
cin con animales, contaminacin, explo- de normal (ver el recuadro).
tacin laboral...). Pero estos criterios de Tambin existen los fondos denomina-
exclusin estn definidos de manera muy dos solidarios, que dan una pequea parte
de la comisin por la gestin del fondo a
entidades de inters social. Pero no nos
dicen nada sobre el inters social de lo
que se financia con el capital invertido.
En los fondos de inversin de la banca
tica los criterios de exclusin estn bien
definidos y son ms restrictivos,pero por el
momento en Espaa no ofrece ninguno.
As, si no queremos ser cmplices y
beneficiarios de actividades que desco-
nocemos y de la economa casino lo
mejor que podemos hacer es no poner
dinero en ningn fondo; especialmen-
te en los de pensiones, porque en este
caso cedemos el dinero a la economa
casino durante mucho ms tiempo.
Fuera del mundo bancario y dentro de
la economa social s que encontramos
alternativas que nos permiten conocer las
formas de hacer economa en que inver-
timos, que estn gobernadas por principios
de igualdad social y/o sostenibilidad. En
la seccin Herramientas (p.23) podis encon-
trar ms informacin.
2 SOBRE PRSTAMOS Y DESIGUALDADES
Cuando vamos a pedir dinero, las entida- Esto se da por ejemplo dentro del mundo del Sur y cada vez ms en el Norte
des bancarias exigen que les ofrezcamos una de las cooperativas de trabajo o el de (bastantes cajas y algunos bancos los
garanta de que se lo devolveremos: un las pymes, con las sociedades de garanta ofrecen). Los microcrditos tienen un
contrato de trabajo, patrimonio, demos- recproca.9 efecto social emancipador mayor que las
tracin de solvencia As, a igualdad de Slo el aval tcnico. Toda entidad tradicionales ayudas a fondo perdido,
perspectivas de viabilidad es ms probable acreedora se asegura de la viabilidad y en general la confianza en quien los
que se financien proyectos que tengan tcnica de un proyecto antes de conce- pide y la cantidad que se le presta crecen
detrs un patrimonio o solvencia (es decir: derle un prstamo, pero en algunos casos con el tiempo.
se presta al que demuestra que menos lo no se pide ms que esto. Por ejemplo, un Programas pblicos especficos.
necesita), en lugar de valorar sobre todo 52% de los crditos que da la Banca Algunas administraciones ofrecen a travs
si el prstamo puede significar una opor- Popolare Etica (la entidad italiana de de la banca convencional avales a proyec-
tunidad para poner en marcha alguna banca tica) slo tienen un aval tcni- tos que cumplan ciertas condiciones, o
iniciativa buena para la sociedad. Esta din- co.10 Esta frmula permiti financiar incluso crditos sin aval o a bajo inters.11
mica hace desaprovechar el potencial por ejemplo algunos sectores de la agri-
de una sociedad y perpeta y acenta cultura ecolgica cuando todava no 7
El Pas, suplemento Negocios, 1 de agosto del
las desigualdades sociales. podan presentar las garantas que exige 2004.
Dentro del mundo empresarial pasa lo la banca convencional. 8
Nuria del Ro: Rescata tu dinero.Talasa, 2003.
9
mismo: las pymes, las empresas que propor- Microcrditos. Son prstamos por 91 445 14 00, www.cesgar.es (existen delegacio-
cionan ms puestos de trabajo, son las que cantidades no muy grandes que se dan nes en todas las comunidades).
10
FETS: La banca tica. Mucho ms que dinero. Icaria
lo tienen ms difcil para obtener prsta- a proyectos avalados por un apoyo ed. 2002.
mos, sobre todo por parte de la gran banca; comunitario al promotor del proyecto. 11
900 190 092, www.ipyme.es. www.ico.es.
por esto han aparecido algunas entidades Esta frmula se usa mucho en pases Administraciones locales y autonmicas.
que se dedican a ayudarles a encontrar
financiacin (ver a continuacin). En
cambio, los bancos se pelean por finan-
ciar operaciones dentro de los hedge funds,
unos fondos de inversin restringidos a
los inversores de grandes capitales, alta-
ARBOLES
mente especulativos y protagonistas de una inversin
crisis como la asitica que dej sin traba-
jo a diez millones de personas.7 ecolgica
PRSTAMOS CON OTROS tica
CRITERIOS
Hay varias frmulas genricas orientadas
rentable
a proporcionar medios econmicos a perso-
nas o proyectos que puedan presentar pocos
o ningn aval;8 en la seccin Herramientas
(p. 23) damos una lista de iniciativas
concretas. En general se aplican a la finan-
ciacin de proyectos empresariales pero
no a la compra de bienes o de vivienda (en
este ltimo caso slo podemos recurrir a
la omnipresente hipoteca).
Ahorro de proximidad: Entidades
bancarias fundadas por comunidades loca-
les con el objetivo de proporcionarse
servicios bancarios a s mismas. Esta fue
la razn de ser de las cajas de ahorros y
de la banca cooperativa en sus orgenes. MADERAS NOBLES DE LA SIERRA DE SEGURA
Redes de apoyo mutuo: Organizarse
unas cuantas entidades o empresas de 967 435 907 central@maderasnobles.net
forma que todas se ayudan mutuamen- 902 530 393 www.maderasnobles.net
te en las necesidades de financiacin.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 11


3 BENEFICIOS: PARA QU? PARA QUIN?
La tabla siguiente muestra la finalidad y el destino de los beneficios en los diferentes tipos de entidades bancarias. En la grfica de la
pgina 5 se puede ver la magnitud de los beneficios en cada uno.
LOS BENEFICIOS DE LAS ENTIDADES BANCARIAS*
PARA QU?
Bancos Son sociedades annimas y por lo tanto
una finalidad principal de la generacin
de beneficios es ofrecer a los accionis-
tas un valor de las acciones lo ms eleva-
do posible. Por esto la poltica de la empre-
sa se reduce esencialmente a ms
ingresos, menos gastos sin tener en
cuenta otras consideraciones. En el ao
2003 los bancos ms grandes obtuvie-
ron beneficios superiores a los 2.000
millones de euros cada uno.
Cajas de ahorros Cuando se fundaron, la finalidad de las
cajas de ahorros era ayudar al desarro-
llo de la sociedad local en que se inser-
taban. Hoy lo que queda de ese origen es
el hecho de que una parte de los bene-
ficios se tiene que destinar a obra social.
Con respecto a su actividad, se guan
bsicamente (sobre todo las mayores)
por el principio de maximizacin de los
beneficios igual que los bancos.
Banca cooperativa El objetivo principal de las cooperativas
de crdito, que aparecieron a partir de
los aos 60 , es el mismo que el de las cajas
de ahorros en sus orgenes: apoyar a la
economa local. Puesto que el criterio de
rentabilidad econmica se combina con
la vocacin de proporcionar servicios
bancarios a la medida de los socios, en
general los beneficios son muy inferiores
a los de los bancos y cajas. Por ejemplo
suelen cobrar menos comisiones, porque
les interesa ms facilitar el acceso a los
servicios por parte de los socios que maxi-
mizar los ingresos.
Banca tica Las entidades de banca tica priorizan la
aportacin de valor a la sociedad o al
medio. En general los beneficios son infe-
riores a los de la banca convencional.
*
Todas las entidades estn obligadas a destinar una parte de los beneficios a pagar impuestos y una parte a fondo de reserva.
12
Asociacin de Usuarios de Bancos, Cajas, Seguros y Productos financieros.
13
Confederacin Espaola de Cajas de Ahorros.
12 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
QUIN DECIDE
La Junta General de Accionistas aprue-
ba qu parte de los beneficios se repar-
te entre los accionistas y qu se hace
con el resto (renovacin de la red de ofici-
nas, nuevas inversiones, etc.). Esta Junta
se gobierna por el principio una accin
un voto, y por lo tanto tiene ms poder
de decisin quien ms acciones tiene.
La Asamblea General aprueba qu parte
de los beneficios se destina a obra social
y qu se hace con el resto. Forman parte
de la asamblea fundadores, administra-
ciones locales y autonmicas, trabaja-
dores y clientes, y la voz y el voto de
cada uno est establecido en los esta-
tutos de cada entidad. Segn ADICAE,12
la participacin de los clientes es pura-
mente formal.
El gobierno est en manos de la Asamblea
de Socios, formada por promotores,
trabajadores y/o clientes. Si bien dentro
del mundo cooperativo se tiene presen-
te el principio un socio un voto, cada
entidad puede establecer en los estatu-
tos el poder de decisin de cada socio,
que puede variar por ejemplo en funcin
del cargo que ocupe. Algunas entidades
han introducido la posibilidad de que se
pueda comprar ms de un ttulo de socio
y por lo tanto tener ms votos en la
Asamblea; esta frmula es una aproxi-
macin a la de las sociedades annimas.
El gobierno de las entidades de banca
tica depende de la forma jurdica que
tengan (sociedad annima, cooperativa,
fundacin, etc.).
LOS PUNTOS CALIENTES DE LA BANCA
PARA QUIN?
Quien tiene ms acciones de los bancos,
es decir quien les ha aportado ms capi-
tal, recibir una porcin ms grande de
los beneficios en forma de dividendos.
Se dice que las cajas son entidades sin
nimo de lucro en el sentido de que no
tienen accionistas que esperen sacar un
provecho monetario. La grfica en el
recuadro (p. siguiente) muestra a qu se
dedic la obra social en el 2003. Por
trmino medio se le destin un 28% de
los beneficios (1.043 millones de euros),13
pero este porcentaje vara mucho entre
entidades.
Las cajas cooperativas tienen que desti-
nar por ley una parte de los beneficios
a educacin y promocin de la econo-
ma cooperativa. Con el resto se hace lo
que decida la Asamblea.
Las decisiones sobre qu hacer con los
beneficios se toman de acuerdo con
los mismos criterios ecosociales que
rigen toda la actividad de la banca tica.
SOBRE EL VALOR SOCIAL
DE LAS CAJAS DE AHORROS
Las cajas de ahorros se originaron
hace doscientos aos con el objetivo
de canalizar el ahorro popular hacia
inversiones que repercutieran en el
bienestar de la comunidad local, espe-
cialmente en reas rurales. Lo que
ms les diferencia actualmente de los
bancos es que son las entidades con
que ms trabajan las administracio-
nes locales y autonmicas y las pymes,
que estn menos internacionalizadas
y las ms pequeas continan vincu-
ladas a su territorio de origen, y que
destinan parte de los beneficios a obra
social (si bien algunos bancos tambin
estn empezando a hacerlo porque es
una buena herramienta de marketing).
El papel social de las cajas hoy es
objeto de debate. Para algunos el apoyo
a las pymes y a las comunidades aut-
nomas y el trabajo que hacen a travs
de la obra social es muy importante.
Para otros esta obra social tiene un
carcter demasiado cultural-recrea-
tivo y sera ms valioso que aplica-
ran criterios sociales en su actividad
habitual (prstamos, inversiones, etc.).
Con todo, son vistas como entidades
ms prximas al ciudadano y menos
agresivas que los bancos, y se les confa
ms de la mitad del ahorro espaol.
EN QU CONSISTE
LA OBRA SOCIAL
PROPORCIN DE DINERO QUE SE DESTIN A
CADA UNO DE LOS CONCEPTOS EN EL 2003
(media de todas las cajas de ahorros)
Cultura y tiempo libre
Asistencia social
46%
y sanitaria
Educacin e investigacin
9% Patrimonio
27% histrico-artstico
18%
y natural
Fuente: Confederacin Espaola de Cajas
de Ahorros: Cajas de Ahorros. Memoria de
la Obra Social 2003
4 TRANSPARENCIA REAL
DE LA BANCA
La actividad de todas las entidades banca- el principal cmplice del fraude, el blan-
rias est controlada por el Estado,y cada ao queo de dinero y la evasin fiscal de las
publican los datos econmicos que es obli- grandes empresas y de ella misma.Todo esto
gatorio declarar para tener garantas sobre origina desigualdades e injusticias socia-
su solvencia y robustez. Esto es as por el les de una magnitud escandalosa (ver el
papel central que ocupan en el sosteni- recuadro).
miento de toda la economa. Pese a esta La opacidad imposibilita conocer las
imagen de transparencia, sin embargo, hay consecuencias de la actividad bancaria en
muchas cosas que es importante que la el mundo; la transparencia es impres-
sociedad conozca y que no se hacen pbli- cindible para que los usuarios podamos
cas, como por ejemplo muchas de las cosas escoger con suficientes elementos de juicio
que nos hemos planteado en este estudio. qu modelo de sociedad potenciamos. La
La consecuencia extrema de la opacidad banca tica en general es ms transparente.
propia de la banca y de la economa en Por ejemplo, nos explica en qu consisten
general es la existencia de los parasos muchos de los proyectos que financia, cosa
fiscales. Estableciendo filiales o sucursa- impensable dentro de la banca conven-
les en estos pases, la banca se convierte en cional.
PARASOS FISCALES
En los Pases y Territorios No Cooperantes (as es como se denominan oficial-
mente los parasos fiscales) no hay partidos polticos, no hay ningn control sobre
las actividades bancarias y no se tienen que pagar impuestos. El paraso fiscal
preferido por la banca espaola son las Islas Caimn.
Algunas consecuencias de la existencia de los parasos fiscales son:
Las grandes empresas y las grandes
fortunas encuentran la manera de evadir
muchos impuestos. Estas evasiones
hacen que el Estado deje de disponer
cada ao de unos cuantos billones.
Proporciona una herramienta de chan-
taje para las grandes empresas, que
consiguen condiciones favorables de
los gobiernos bajo la amenaza de irse
a alguno de estos parasos.
Algunos pases del Sur que quieren
convertirse en parasos estn en una
carrera por rebajar impuestos, con lo cual
se autogeneran dependencia de capitales lejanos y desequilibrios y dificultades
para las empresas locales.
Favorece la prctica de toda clase de actividades mafiosas como el trfico de
armas, de drogas o de personas (nadie te pide de donde has sacado el dinero
que ingresas).
En todo el mundo hay movimientos ciudadanos y de juristas que denuncian esta
realidad y reclaman que sea abolida, pero entre las instituciones no hay ninguna
voluntad poltica de hacerlo.14
14
www.attac.org/es.
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 13
 LOS PUNTOS CALIENTES DE LA BANCA

5 BANCA Y PODER
La banca es un estamento con mucho
poder por su propia naturaleza: todo el
mundo depende de ella. El posiciona-
miento que ha tomado en nuestra socie-
dad la ha llevado a tener un control muy
grande sobre otros estamentos clave.
MUNDO EMPRESARIAL
Si tradicionalmente las grandes empresas han
necesitado a la banca como principal finan-
ciadora de sus operaciones, hoy obtienen
cada vez ms capital a travs de los merca-
dos financieros.As, el poder que la gran
banca tiene sobre las empresas en cuanto
que acreedora est mutando en poder en
cuanto que principal dominadora de estos
mercados, que de hecho hoy determinan
el acontecer de toda la economa mundial.
En el apartado El Contexto (p. 16) lo expli-
camos con ms detalle.
Por otro lado, la gran banca participa en
el accionariado y en los rganos directivos
de las principales multinacionales de secto-
res estratgicos (energa, transporte, etc.).
MEDIOS DE COMUNICACIN
Controlar los medios de comunicacin
quiere decir decidir qu visin del mundo
se da a los ciudadanos. La banca (o, para
ser precisos, la gran banca) ejerce este
control principalmente por tres vas:
Aporta mucho dinero a los medios a
travs de la publicidad.
Participa en la propiedad de los conglo-
merados mediticos.
Presta dinero para las operaciones de gran
envergadura (como la fusin de Canal
Satlite Digital y Va Digital que hizo
el grupo PRISA) sabiendo que la deuda
contrada por los medios los deja en sus
manos por mucho tiempo.
MUNDO POLTICO
La intervencin en el mundo poltico, y
por lo tanto la influencia sobre los gobier-
nos, se consigue gracias a varias herra-
mientas entre las que podemos destacar:
Financiacin de los partidos pol-
ticos. El Tribunal de Cuentas anuncia
cada ao que los partidos deben mucho
dinero a la banca; quizs sta no lo recla-
ma porque a cambio obtiene influencia
poltica y docilidad de los partidos.
Grupos de presin. El peso de los
lobbies bancarios es significativo sobre
todo a escala internacional, en particu-
lar en las negociaciones del Acuerdo
General sobre Comercio de Servicios,
el rgano de la Organizacin Mundial del
Comercio que se encarga de regular las
actividades de la banca. Lo que consigue
la gran banca con esta intervencin es
poder expandirse por todo el mundo sin
restricciones (por ejemplo, el BSCH y
el BBVA se han convertido en el primer
y tercer banco de Amrica Latina respec-
tivamente).
Vnculos personales. Las relaciones
personales dentro de las cpulas de poder
facilitan desde amiguismo en el nombra-
miento de cargos hasta favores personales.
Hay tres factores que agrandan an ms
la cuota de poder de la gran banca: la
opacidad (ver la p. 13), la gran concen-
tracin empresarial y la grandsima magni-
tud de los beneficios anuales.
Este poder permite a los bancos saltar-
se las reglas del juego que establecen las leyes
con mucha impunidad. Por ejemplo, el
descubrimiento de que el BBVA haba
estado financiando ilegalmente campaas
polticas en Amrica Latina slo tuvo como
consecuencia que el principal miembro
del Consejo de Administracin dimitiera.
La cotizacin del banco en la bolsa no
baj, mas bien al contrario: se reforz su
imagen de poder y solvencia.

PRESENCIA DE LA BANCA EN LAS PRINCIPALES EMPRESAS ESPAOLAS1

BBVA La Caixa Caja Madrid Caixa Catalunya BBK
Abertis2 2105% 569%
Presidente, 3 consejeros de 14 1 consejero de 14

Endesa 5% 501%
1 consejero de 13

Gas Natural 347% 3450% 303% 3%

Presidente, 1 vicepresidente de 1,
4 consejeros de 13

Iberia 748% 993%

1 consejero de 9 1 vicepresidente

Repsol YPF 561% 1412% 163%

1 vicepresidente de 3, Presidente, 1 vicepresidente de 3,
1 consejero de 9 1 consejero de 9

Telefnica 609% 503%

1 vicepresidente de 2, 1 vicepresidente de 2,
3 consejeros de 15 1 consejero de 15

Otras Gamesa 1705%, Iberdrola Inmobiliaria Colonial 4790%, Port Aventura Indra 10%, Sogecable CAF 20%, Iberdrola
822%, Sogecable 4%, 4304%, Panrico 30%, Aguas de Barcelona 5%, NH Hoteles 5% 75%
Cesce 2308%, Caprabo 20%, Edicions 62 8581%

1
Las empresas que aparecen en negrita estn relacionadas con la industria militar. Participaciones del BSCH (no figura en la tabla por razones de espacio): Elerco
(885%), Cepsa (3227%), Auna (2349%), Unin Fenosa (2302%), Ono (2084%), Antena 3 (10%), Cesce.
2
Empresa catalana de autopistas, aparcamientos, espacios logsticos, infraestructuras de telecomunicaciones y aeropuertos.

14 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

 EXIGIMOS RESPONSABILIDADES
Durante los ltimos veinte aos varios movimientos sociales han denunciado a las instituciones financieras internacionales
y, ms recientemente, a la banca privada por su responsabilidad en las injusticias que se dan en el mundo. Actualmente diver-
sas de las organizaciones que siguen la pista a las actividades de la banca y su influencia sobre la sociedad y el medio se agru-
pan en la red Banktrack.15
En enero del 2003 redactaron la Declaracin de Collevecchio, que pide a la gran banca que se comprometa a actuar de
acuerdo con seis principios: sostenibilidad, transparencia, no causar perjuicios (aplicando por ejemplo el principio de precau-
cin), asumir responsabilidades, escuchar la voz de todos los afectados por su actividad y potenciar polticas de comercio mundial
sostenibles e igualitarias.15
15
www.banktrack.org.

6 LO QUE NO NOS EXPLICAN

A travs de la publicidad de sus servicios,
la banca se nos presenta como una enti-
dad benefactora gracias a la cual pode-
mos hacer realidad muchos sueos y tener
cada vez ms bienes y dinero. En realidad
las condiciones ventajosas lo son mucho
ms para ella que para nosotros, y en no
pocas ocasiones se aprovecha de nuestro
desconocimiento e indefensin para hacer-
nos tomar decisiones que si no nos escon-
diera informacin no tomaramos.
Los prstamos no son ningn favor.
Los prstamos nos permiten hacer algo
que sin el dinero no podramos hacer, pero
la banca no nos lo presta (la misma pala-
bra prstamo es engaosa) sino que nos
lo vende; el precio son los intereses que
pagaremos. Al banco le interesa dejar-
nos cuanto ms dinero mejor, y tambin
le interesa que tardemos en devolverlo:
con frmulas como compre ahora y pague
dentro de un ao acabamos dndole mucho
ms dinero que si devolvemos el prsta-
mo tan pronto como podamos.
nas. Con la Cuenta Tarifa Plana, Banesto
se asegura que cada ao le daremos como
mnimo 72 en concepto de comisiones.
ADICAE explica que si negociamos
con el director o un comercial de la sucur-
sal muchas veces obtenemos una rebaja
sustancial o una anulacin de las comi-
siones.
Se gestiona bien el dinero que
invertimos? Aos despus de poner los
ahorros en fondos de inversin, muchos
ciudadanos descubren que el rendimien-
to es muy inferior al soado o incluso que
parte de los ahorros ha desaparecido, inclu-
so en pocas en que la bolsa sube. Los
movimientos que la banca hace con nues-
tro dinero pueden estar ms orientados a
beneficiar a los conglomerados empresa-
riales que tiene detrs que a maximizar el
rendimiento que obtenemos nosotros.
Induccin al consumo. La banca hace una
publicidad muy agresiva de los prstamos
PARA ASESORAMIENTO
Y RECLAMACIONES
ADICAE, Asoc. de Usuarios de Bancos,
Cajas, Seguros y Productos financieros
976 39 00 60
www.adicae.net
Tiene delegaciones en varias ciudades.
al consumo,que resultan ser los que tienen
intereses ms altos.Tambin nos ofrece toda
clase de regalos a cambio de contratarle
tal servicio o tal otro; son objetos en gene-
ral de baja calidad que le cuestan mucho
menos que todo el dinero que le aportare-
mos, y que solemos aceptar aunque no los
necesitemos. Con las tarjetas de crdito
nos induce a endeudarnos.Todo esto ampli-
fica la locura consumista actual, adems
de los beneficios bancarios.
16
Revista Usuarios,ADICAE, otoo 2004.

Comisiones sorpresa y arbitrarias. SEGURO QUE QUEREMOS MS INTERESES?

Cada entidad puede fijar libremente el
importe y los conceptos por los que cobra
comisin (excepto en algunos casos puntua-
les regulados por el Banco de Espaa).Segn
un estudio de ADICAE,16 ltimamente hay
un incremento en el importe y la arbitra-
riedad de las comisiones;por ejemplo,CAM
o Bancaja cobran 2 por hacer un ingre-
so a la cuenta propia desde una sucursal
diferente de la de origen,y el Banco Popular
cobra 0'30 por usar los cajeros fuera del
horario de atencin al pblico de las ofici-
Hoy, el reclamo por excelencia es la posibilidad de ganar ms dinero; lo ms habi-
tual es perseguir esta zanahoria sin ver lo que ocurre alrededor. Querer ms inte-
rs por nuestro dinero puede ser a primera vista comprensible, y adems servi-
ra para distribuir al menos un poco los enormes beneficios de la banca. A los
consumidores conscientes, sin embargo, nos importa el origen del dinero que
ganamos, y presionar para sacar rendimiento de las operaciones financieras poten-
cia todava ms un modelo econmico nada halagador. Alternativas ms positi-
vas que nos permiten tener ms dinero o mejor dicho, gastar menos son consu-
mir menos, endeudarnos tan poco como podamos y buscar las entidades menos
abusivas con respecto a comisiones y ms alejadas de la economa casino.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 15

 EL CONTEXTO
La economa financiera
El mundo es un casino?
La desregulacin y
expansin de la economa
financiera internacional ha
dado lugar a un marco que
propicia una economa
casino que hace perder
calidad de vida a la
mayora de habitantes del
planeta, tanto del Sur
como del Norte. Los
ahorros de muchos
ciudadanos financian la
apropiacin del patrimonio
global por parte de unas
cuantas grandes
multinacionales, cegados
unos y otros por el mito
omnipresente del
enriquecimiento ilimitado.
16 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
l trmino economa financiera nos puede
Ehacer pensar en algo muy alejado de
nuestra vida de cada da (estas pginas del
peridico que siempre me salto). No
obstante, tiene mucho que ver: por qu
me quedo hasta tarde en el trabajo sin osar
ni proponer que me paguen las horas extras?
Por qu este piso tan pequeo y oscuro me
cuesta tantsimo dinero? Por qu he perdi-
do la mitad de lo que puse en el fondo de
inversin que mi banquero me aconsej?
En este artculo mostramos cmo las
tendencias econmicas actuales afectan
negativamente muchas esferas de nuestro
mundo. Recomendamos que leis prime-
ro el glosario que hay en la pgina de al lado.
LA ECONOMA FINANCIERA TOMA
PROTAGONISMO
El rumbo de la economa mundial est
cada vez ms marcado por lo que pasa en
el mundo de la economa financiera y
menos por la marcha de la economa
productiva.Los factores que ms han deter-
minado esta evolucin son:
Desregulacin y globalizacin En
1944,en la Conferencia de Bretton Woods,
se fijaron las normas que regiran el siste-
ma financiero internacional en las prxi-
mas dcadas: el dlar sera la moneda de
referencia, se estableceran unos valores
de cambio entre cada moneda y el dlar, la
emisin de moneda tendra que tener una
correspondencia en oro y los bancos centra-
les de cada pas controlaran los movimientos
de capitales en el sistema financiero.Estados
Unidos aprovech esta situacin privile-
giada (todo el mundo tena inters en tener
dlares) para saltarse las reglas del juego:
emiti dlares indiscriminadamente, con
los que financi su expansin mundial
(reconstruccin de la posguerra europea,
compra de empresas y gobiernos por todo
el mundo, etc.). En 1971, cuando la canti-
dad de dlares en circulacin ya era seis
veces mayor que las reservas norteamericanas
de oro,EE.UU.aboli oficialmente la regla
de la correspondencia en oro.As se abri
la puerta al juego sin reglas, norma que
se ha ido consolidando desde entonces.
Hoy las reglas que se pusieron en Bretton
Woods ya no son vigentes; se van elimi-
nando las barreras administrativas y fiscales
a los movimientos de capitales entre pases
y entre mercados1 y no hay un lmite para
la creacin de dinero financiero.
Por otra parte, los adelantos tecnol-
gicos en informtica y telecomunica-
ciones han permitido que el escenario de
los mercados sea una red planetaria antes
impensable en tiempo y espacio. Todo
esto hace que el sistema financiero sea el
sector globalizado por excelencia.
Popularizacin En los ltimos dece-
nios se ha promovido la participacin de
los ciudadanos en los mercados financie-
ros a travs de fondos de inversin y de
pensiones: se ha borrado la imagen de ries-
go y sofisticacin de la bolsa (por ejem-
plo se habla de ella en los noticiarios con
total normalidad, como si tuviramos que
ser expertos), se ha alarmado sobre el futu-
ro incierto del sistema pblico de pensio-
nes (y se ha empezado a desmantelar), se
han impulsado los fondos de pensiones
con incentivos fiscales (en el 2004 han
desgravado el triple que una cuenta vivien-
da), la publicidad y la variedad hace que
los productos financieros sean cada vez
ms atractivos... Este capitalismo popu-
lar (como se le ha llamado) ha permiti-
do incrementar enormemente el volumen
de capital que se mueve por el mercado
financiero. En 1985 los espaoles haban
confiado 859 millones de euros a los fondos,
en el 2004 cerca de 300.000 millones.2
1
Por ejemplo,el gobierno espaol ha hecho pbli-
co un borrador del nuevo reglamento para los
fondos que propone reducir los impedimentos para
que el dinero de los pequeos inversores pueda ir
a los productores financieros de ms riesgo y otor-
gar total libertad de movimientos a los grandes
inversores (El Pas, 25 de octubre del 2004).
2
Asociacin de Instituciones de Inversin Colectiva
y Fondos de Pensiones.
EL ABC DE LA ECONOMA FINANCIERA

Economa financiera Gestin de los recursos financieros de un sistema econmico, entendiendo por recursos o productos financieros el dinero (mone-
da o divisa) y otros productos convertibles en dinero como acciones o deuda pblica. Se dice que los productos financieros son dinero financiero
porque se usan como depsito de valor y moneda de cambio. Por ejemplo, la compra de una empresa se puede pagar con acciones de otra.

Mercado financiero o bolsa o mercado de capitales Aquel en el que la mercanca son productos financieros.

Valor de los productos financieros En el mercado financiero el valor de un producto (su cotizacin) viene dado por el precio que un comprador y un
vendedor convengan, de acuerdo con la percepcin o la confianza que tengan en este producto. Esta percepcin vara con factores tan diversos como
las noticias relacionadas con el producto (por ejemplo si se ha dicho que una empresa va muy bien se tender a convenir en un precio ms alto por sus
acciones), el resultado de las elecciones en un determinado pas o incluso el estado de nimo de los negociadores (por ejemplo por el hecho que tal
equipo haya ganado o perdido una final). As, el valor de los productos financieros sube y baja constantemente.

Invertir Comprar un producto financiero. Se puede comprar porque se necesita (por ejemplo un banco puede necesitar libras esterlinas para ofrecer a
los clientes) o se desea (se puede querer ser accionista de una empresa). Pero la mayora de inversiones tienen el nico objetivo de obtener un beneficio:
se compra un producto porque se especula que dentro de un tiempo tendr un valor ms alto y se podr vender ganando un margen con la operacin.

Burbuja financiera Como lo que interesa a los inversores es que el valor de los productos financieros suba, los movimientos que hacen marcan una
tendencia al alza de estos valores (el secretario de Hacienda del gobierno de Bush padre lo describi as: si los productos fueran oro o petrleo, a este
fenmeno se le llamara inflacin; pero como son acciones se llama creacin de riqueza).3 Por esto los valores financieros se van alejando de los reales.
En 1980 los productos financieros de todo el mundo tenan un valor igual al del PIB mundial; en 2000 valan cuatro veces ms. En Espaa las cotiza-
ciones en la bolsa durante el 2004 subieron un 18% y el PIB un 2'6%.4

Cada Por el motivo que sea puede ocurrir que los inversores pierdan la confianza en un producto, es decir: dejen de creer que dentro de un tiem-
po valdr ms que ahora. Entonces se lo venden para no perder dinero ms adelante. Si la desconfianza se contagia a muchos inversores y todos
se lo venden, la cotizacin del producto cae muy deprisa; y, cuanto ms cae, ms desconfianza se genera. Los inversores que vendan el producto
cuando ya vale menos que lo que pagaron perdern dinero. Una cada puede hacer que el valor burstil de una empresa (el precio que se ha paga-
do por la ltima accin que se ha vendido multiplicado por el nmero de acciones que ha emitido) se divida por dos, diez, cien... en un solo da. No
obstante, el nmero de trabajadores, maquinaria etc. que tiene no habr variado.

Crack, crisis Si la desconfianza se generaliza a muchos productos o mercados se puede producir una crisis importante. Por ejemplo, en octubre del
87 los valores de la bolsa de Nueva York cayeron en un 22'6% en un solo da; en consecuencia, los dos meses siguientes los inversores perdieron un
billn de dlares.3 O la crisis asitica del 97-98, que se extendi a varios pases y dej sin trabajo a 10 millones de personas.

Economa casino El 50% de las operaciones en los mercados financieros mundiales (el 75% en la bolsa de Nueva York) corresponde a hedge funds.5
Son fondos de inversin de alto riesgo: hacen compras y ventas muy rpidas y por sumas muy elevadas, lo cual genera oscilaciones en el valor de los
productos que los gestores del fondo aprovechan para obtener beneficios.
Este uso generalizado de los mercados financieros se denomina economa casino. No genera riqueza real ni financia la economa productiva, slo
sirve para que los inversores ms hbiles acumulen beneficios; con sus operaciones especulativas pueden provocar o amplificar crisis que perjudican
seriamente a mucha gente.

Banca Es la gran protagonista de la economa financiera. Manipula los mercados financieros y promueve la economa casino.

3
David C. Korten: Cuando las transnacionales gobiernan el mundo. Editorial Cuatro Vientos, 1998.
4
Comisin Nacional del Mercado de Valores y Ministerio de Economa. El PIB es un indicador de la actividad econmica productiva.
5
El Pas, 1 de agosto del 2004.

CMO AFECTA A NUESTRA VIDA
Transformacin del mundo empre-
sarial Entre las empresas (las mayores y las
que compiten con ellas) han cambiado las
prioridades: hay que dedicar ms atencin
que nunca a la tesorera (gestionar los pagos,
cobros e inversiones de manera que se maxi-
mice el rendimiento del dinero), hay que
preocuparse por la imagen (porque los
mercados financieros funcionan a base de
percepciones y expectativas), se tiene que
adoptar el ritmo del mundo financiero (en
el que domina el corto plazo y las oportu-
nidades fugaces) y se tienen que presentar
resultados econmicos espectaculares.Esto
hace acentuar todava ms la presin para
recortar costes que ya impone la feroz
competencia actual, y por lo tanto empu-
ja aun ms hacia ajustes salariales, despidos
masivos, deslocalizacin, no aplicar medi-
das reales de sostenibilidad, presionar a los
proveedores...Esta tendencia pone en desven-
taja a las empresas que slo tienen recursos
para dedicarse a producir y vender. Con
respecto a los ingresos,cada vez tienen ms
peso los procedentes de inversiones.
La vivienda, un producto finan-
ciero!?? Muchos servicios bsicos se
han privatizado en los ltimos decenios:
energa, comunicaciones, transporte, aten-
cin sanitaria, agua...As, la provisin de
estos servicios pasa a estar en manos de
empresas que funcionan segn el mode-
lo que acabamos de describir. Lo mismo
pasa con las pensiones, y con la vivienda:
si los precios suben tan exageradamente es
sobre todo porque la vivienda se ha conver-
tido en uno de los productos con los que
se mercadea con el objetivo nico de obte-
ner un rendimiento, ya sea directamente
o a travs de fondos de inversin. En el ao
1999 el precio medio de la vivienda era
el cudruple que el salario medio, en el
2002 era seis veces mayor.6
Apropiacin planetaria La emisin de
moneda y de dinero bancario (ver el recua-
dro de la p. 5) ha estado siempre contro-
lada por un Banco Central para evitar que
el emisor obtenga recursos ilimitados a
partir de la nada. En cambio, no hay lmi-
te para la generacin de dinero financie-
6
J. M. Naredo y O. Carpintero: El balance nacional
de la economa espaola (1984-2000). Funcas, 2002.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 17

 EL CONTEXTO
ro.Las grandes empresas que pueden emitir
acciones obtienen de los ciudadanos un
capital que no tienen que devolver, cosa
que les permite ahorrarse algunos prsta-
mos.7 As, estn en ventaja frente a las
empresas que tienen que devolver las deudas
y que tienen como nica fuente de ingre-
sos la produccin y venta de bienes o servi-
cios. En consecuencia, el primer grupo de
empresas est comprando al segundo y
expandindose aceleradamente.
Con estos recursos que obtienen gratui-
tamente (a cambio de una participacin en
los beneficios) y que se revalorizan cons-
tantemente las grandes empresas estn
comprando el patrimonio planetario
(empresas, inmuebles, espacios naturales,
materias primas, servicios bsicos que se
privatizan tanto en el Norte como en el
Sur, etc.). En palabras del economista Jos
Manuel Naredo, nunca el capital transnacio-
nal hegemnico haba conseguido manejar tanto
dinero ajeno para negocios propios.8
Crisis: todos pagamos el pato De
una crisis salen perjudicados los inverso-
res que pierden dinero (los mejor infor-
mados son los primeros en huir y sin prdi-
das) y todos los ciudadanos de los pases
afectados. En Mxico la crisis del 94 hizo
doblar el paro y caer los salarios en un 30%.
Diez millones de personas de varios pases
asiticos perdieron el trabajo debido a la
crisis del 97-98.Y es el dinero pblico el que
pala las consecuencias, ya sea de los esta-
dos afectados o de las instituciones inter-
nacionales (Fondo Monetario Internacional,
etc.).Es necesario remarcar,sin embargo,que
las ayudas de estas ltimas se dan a discre-
cin, en funcin de los intereses que tenga
el gran capital en la economa que ha cado.
Incontrolable La dimensin y el dina-
mismo del mercado financiero hace que
18 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
LA MEJOR FORMA DE GARANTIZARTE UNA
BUENA JUBILACIN: QUEDARTE SIN TRABAJO
Como los medios de comunicacin alertaban que el sistema pblico de pensiones
estaba en peligro, un empleado de una empresa mediana puso los ahorros en un
fondo de pensiones. Para hacer rendir el dinero del fondo, el banco gestor opt
por comprar un 10% de las acciones de una multinacional. Con este dinero la
multinacional compr la empresa donde trabajaba nuestro amigo.
Dos aos despus, los beneficios de la multinacional proporcionaron a los accio-
nistas un rendimiento del 7%, pero el banco necesitaba rendimientos mayores
para garantizar que podra pagar los intereses prometidos a nuestro amigo cuan-
do se jubilara. Por esto forz a la multinacional (era el accionista mayoritario) a
tomar un paquete de medidas de reduccin de costes que inclua cerrar la fbri-
ca donde trabajaba nuestro amigo y abrir una en China. Cosa que le permitira,
adems, ser ms bien valorada en los mercados financieros.
sea difcil controlarlo, y de hecho no hay los mercados han reaccionado de tal manera.
ninguna institucin con competencias ni S que hay una componente aleatoria o
capacidad para hacerlo. Aun as, las insti- incierta en estas reacciones,pero los merca-
tuciones financieras internacionales invi- dos no son tan impersonales como se nos
tan (obligan) a los pases del Sur a abrir- presentan; la banca juega en ellos un papel
se a un mercado financiero en el que no cada vez ms decisivo. El 60% de las opera-
hay unas reglas de juego que les garanti- ciones de alto riesgo en la bolsa de Nueva
cen que no saldrn escaldados. York est en manos de cuatro bancos.9
EL PAPEL DE LA BANCA Promover Es la principal promotora de
Jugar Los fabulosos beneficios que gene- la participacin ciudadana en los merca-
ra y la gran bolsa de dinero que deposi- dos financieros a travs de los fondos de
tamos forman una masa de capital con la inversin y de pensiones, que gestiona ella
cual puede invertir a placer y hacer las misma. Como gestora de estos fondos no
operaciones ms especulativas, que requie- es neutral sino que a menudo antepone sus
ren disponer de grandes sumas de dinero. intereses a los de los inversores.
Con los recursos que SE PUEDE CORREGIR?
Muchas voces reclaman que se regule la
obtienen gratuitamente economa financiera para que deje de tener
las grandes empresas las caractersticas negativas que hemos visto.
Algunos piden una nueva conferencia de
estn comprando el Bretton Woods, otros proponen la Tasa
patrimonio planetario Tobin: una tasa que se tendra que pagar
por todas las transacciones y desincentiva-
Manipular Cada grupo bancario est ra los movimientos especulativos a corto
formato por una multitud de gestoras de plazo, generara ms control y transparen-
fondos, bancos de inversin, empresas de cia y dirigira recursos billonarios hacia un
anlisis e informacin financiera, inmobi- fondo de carcter social. Las expectativas
liarias,etc.Este entramado proporciona una de xito, sin embargo, son muy exiguas
situacin privilegiada que permite, por dada la carencia de voluntad poltica y el
ejemplo, hacer ms o menos atractiva la predominio que tienen hoy los enormes
inversin en una empresa afn al grupo intereses privados sobre los pblicos.10
segn la conveniencia de cada momento.
7
Ver la editorial de este nmero.
Decidir La gran concentracin que se 8
J. M. Naredo: Claves de la globalizacin financiera y
da en el sector bancario hace que el control la presente crisis internacional. En Sustentabilidad
de los mercados financieros est de hecho y Globalizacin, Germania 2003.
9
El Pas, 1 de agosto del 2004.
en manos de muy pocas entidades. En 10
ATTAC,movimiento internacional por el control
ocasiones se dice que ante un determina- democrtico de los mercados financieros.
do acontecimiento poltico o econmico www.attac.org/es.
 7 QU ENTIDAD ESCOGEMOS?
Elegir entre entidades bancarias en funcin
del modelo de sociedad que potencian no
es sencillo.
La banca tica sabemos que slo se
involucra en actividades que considere
que aportan un valor social, ecolgico o
cultural positivo. En el caso de la banca
convencional la toma de decisiones no
se basa en ningn criterio ecosocial. Sin
embargo s que hay diversidad de talantes
(desde la gran banca hasta una pequea
caja) que marcan diferencias en las din-
micas que se imprimen a la sociedad.
Al margen de su actividad regular,muchas
entidades de banca convencional tienen
algunas iniciativas con valor social aadi-
do. Hay bsicamente tres vas:
Los denominados instrumentos (libre-
tas, cuentas, depsitos...) ticos. Cada
ao la entidad destina una cantidad igual
al dinero que se ha puesto en dichas
cuentas a dar prstamos en condiciones
ventajosas a proyectos de economa social
(puede destinar menos dinero si no tiene
suficientes solicitudes de prstamo).
Los denominados instrumentos soli-
darios: el dinero depositado se gestiona
igual que el de cualquier otra cuenta,
pero el cliente cede una parte de los inte-
reses a un fondo que se dedica a subven-
cionar actividades de carcter social.
Obra social: la entidad destina a ella
cierta parte de los beneficios. Dentro de
la obra social se puede dedicar una parte
a apoyar a la economa social (por ejem-
plo, hoy muchas cajas de ahorros ofrecen te su actividad regular, cosa que desgra-
microcrditos a personas que estn exclui- ciadamente es difcil de objetivar.Las opcio-
das de los prstamos convencionales). nes ms interesantes seran las que tienden
a construir un tejido financiero alternati-
En el caso de los instrumentos ticos vo que funcione segn parmetros ms
el rendimiento del dinero proviene de ac- amplios que el beneficio econmico.
tividades que se consideran positivas para Hoy por hoy esto lo encontramos prin-
la sociedad. En cambio, los instrumentos cipalmente en la banca tica y tambin
solidarios y la obra social pueden subven- fuera del sector bancario, en el mundo de
cionar cosas muy interesantes, pero no las finanzas alternativas: una serie
sabemos nada sobre el modelo econmi- de iniciativas que ofrecen un subconjun-
co del que se han obtenido los fondos. to de servicios bancarios (en concreto la
Por esto los primeros son ms interesan- posibilidad de invertir y de pedir prsta-
tes desde el punto de vista del consumo mos) a la economa social. En la seccin
consciente. Herramientas (p. 23) encontraris un direc-
De todos modos estas iniciativas pueden torio actualizado.
ser muy marginales respecto a la actividad En la tabla de la pgina siguiente hay
regular de la entidad, y en algunos casos una breve fotografa de algunas entida-
pueden responder a un lavado de concien- des bancarias que pueden ayudarnos a
cia o de imagen. Desde Opcions creemos conocerlas algo ms. En el texto habla-
que el factor a tener ms en cuenta a la mos de las que tienen alguna caractersti-
hora de elegir entre entidades tendra que ca que nos parece en alguna medida inte-
ser el modelo social que potencian median- resante.
EL SECTOR BANCARIO ESPAOL
La banca es uno de los sectores ms fuertes de la economa espaola, y tiene
mucho peso en la banca internacional; el primer banco espaol, el BSCH, est
entre los 15 primeros del mundo y ha protagonizado una de las primeras fusiones
bancarias internacionales.
Segn los expertos, el mercado bancario espaol est maduro, lo que quiere
decir que las entidades tienen que competir duramente para captar nuevos clien-
tes. Y es verdad que cambiar de banco se nos hace una montaa (porque implica
hacer muchos trmites); veamos si nos puede merecer la pena.
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 19
 PERFIL DE LAS ENTIDADES BANCARIAS
Marca Empresa De donde es Propiedad Trabajadores Activo 20031 Beneficios 2003 Sucursales
(miles de euros) (miles de euros)

Banc de Sabadell Sabadell 148% La Caixa, resto 9.600 30.511.552 234.895 1.153 en Espaa, 4 en
54.000 accionistas el extranjero (EE.UU.,
Francia, Portugal y
Reino Unido)

BBVA Bilbao Ms de un milln 86.200 287.150.000 2.227.000 3.371 en Espaa,

de accionistas (31.000 en 3.353 en Amrica
Espaa) Latina, 200 en el
resto del mundo

Bilbao Bizkaia Kutxa Bilbao 2.235 15.354.693 211.456 248 en Vizcaya, 82 en

7 comunidades aut-
nomas (sobre todo
Cantabria y Madrid)

Caixa Catalunya Barcelona 5.500 31.554.168 213.368 732 en Catalua,

264 en el resto
Espaa, 1 en Francia

Caja de Ingenieros Barcelona 67.000 socios. No 191 805.173 1.616 5 en Barcelona, 2 en

revela si hay socios Madrid, 2 en Sevilla
mayoritarios (ms del
5%)

Caixa Popular Paterna 105 cooperativas y 240 422.177 4.415 46 en la provincia de

(Valencia) 177 trabajadores de Valencia
la entidad

Colonya Caixa de Pollena 70 217.536 1.100 13 en Mallorca,

Pollena (Mallorca) 2 en Menorca
y 1 en Eivissa

La Caixa Barcelona 24.340 116.107.130 998.661 4.735 en Espaa, 49

en Francia, 24 en
Andorra, 1 en Mnaco
y 1 en Suiza

Triodos Bank Holanda 38% varias entidades 170 962.203 3.027 4 (Holanda, Blgica,
financieras (ninguna Reino Unido y
con ms del 7%), resto Espaa)
8.350 accionistas

1
El activo es el conjunto de propiedades de una empresa (las que tiene y las que se le deben).
Fuente: Informes anuales y webs de las entidades.

BANCA TICA
Triodos Bank
Triodos Bank se fund en Holanda en
1980. Fue uno de los pioneros en banca
tica en Europa y hoy tiene ms de 100.000
clientes.
De los 2.918 proyectos o empresas a los que
concedi prstamos en el 2003 (467.000
en total),el 45% eran de tipo cultural,el 32%
medioambientales (energas renovables,
agricultura ecolgica, bicis...), el 20% de
economa social y el 3% de cooperacin con
el Sur. No da prstamos al consumo ni
hipotecas para vivienda.
Tambin ofrece (en Espaa aun no) varios
fondos de inversin. La mayora invierten
en empresas de sectores ecosociales excep-
to dos que incluyen empresas convencio-
nales que cotizan en bolsa.Tiene un rea
de investigacin que recopila y analiza infor-
macin sobre estas empresas para seleccio-
nar las que se considera ms positivas. En
otoo del 2003 se decidi dejar de excluir
de estos fondos empresas automovilsticas
y explotadoras de yacimientos de petrleo
y gas,lo cual caus controversia entre algu-
nos clientes.
Dentro de la empresa el salario ms alto
no puede ser ms de cinco veces superior
al ms bajo.
La sucursal espaola abri en septiembre
del 2004.Ofrece los servicios bancarios usua-
les excepto tarjetas y fondos de inversin.Se
puede operar por telfono,internet o correo
postal.Para ingresar o retirar dinero en efec-
tivo se tiene que tener una cuenta en algu-
na otra entidad y mover los fondos va trans-
ferencias, cheques o domiciliaciones.

20 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

 LAS ENTIDADES BANCARIAS Y LOS PUNTOS CALIENTES
Contacto Tipo Algunos rasgos del talante Destino de los Filiales en parasos Lobbies
beneficios 2003 fiscales

902 323 777 Banco (gran banca) Es la quinta entidad bancaria en volumen Dividendos 56%, 4 en Islas Caimn, 3
www.sabadellatlantico.com de activos de Espaa (despus de la reservas 44% en Andorra
absorcin del Banco Atlntico). No aplica
ningn criterio ecosocial en su actividad.

902 22 44 66 Banco (gran banca) Es la segunda entidad bancaria espaola. Dividendos 55%, 12 en Islas Caimn, 11 IIF2, ICC,
www.bbva.es No aplica ningn criterio ecosocial en su reservas 45% en Panam, 5 en Global
actividad. Andorra, 3 en Islas Compact
del Canal, 2 en
Antillas Holandesas,
1 en Gibraltar y 1 en
Suiza

94 401 70 00 Caja de ahorros No aplica ningn criterio ecosocial en su Reservas 70%, obra Ninguna
www.bbk.es grande actividad. Tiene una cierto vnculo con la social 30%
provincia de Vizcaya. Ofrece un depsito
tico y solidario

902 42 55 42
www.caixacatalunya.es
Caja de ahorros Es la sptima entidad bancaria espaola. No Reservas 73%, obra 1 en Islas Caimn
grande (gran banca) aplica ningn criterio ecosocial en su activi- social 27%
dad. Ha impulsado los microcrditos a
proyectos de economa social como parte de
la obra social de las cajas de ahorros

93 268 29 29 Cooperativa de No aplica ningn criterio ecosocial en su Retribuciones a los Ninguna

www.caja-ingenieros.com crdito. Se pueden actividad socios 57%, reservas
comprar ttulos simi- 38%, promocin del
lares a acciones cooperativismo 5%

96 131 82 82 Cooperativa de Est muy ligada a las cooperativas de Reservas 50%, retri- Ninguna
www.caixapopular.es crdito trabajo de la provincia de Valencia buciones a los socios
40%, promocin del
cooperativismo 9%

971 71 35 73 Caja de ahorros Es la caja de ahorros ms pequea. Reservas 70%, obra Ninguna
www.colonya.es pequea Tiene una vocacin local muy marcada. social 30%
Ofrece una libreta y una cuenta ticas y
solidarias. Tiene intencin de convertirse
en una entidad de banca tica

902 300 303 Caja de ahorros Es la tercera entidad bancaria espaola. Reservas 82%, obra 8 en Andorra, 3 en IIF2, ICC
www.lacaixa.es muy grande (gran No aplica ningn criterio ecosocial en su social 18% Islas Caimn, 2 en
banca) actividad Mnaco, 1 en Suiza

902 360 940 Sociedad annima Slo financia proyectos y empresas que Dividendos 75%, Ninguna
www.triodos.es de banca tica aportan valor ecolgico, social o cultural reservas 25%
positivo

2
IIF es el Instituto de Finanzas Internacionales, el principal grupo de presin bancario del mundo.

En los escasos meses de vida ha finan-
ciado una cincuentena de proyectos como
por ejemplo una mini-central hidro-
elctrica, un programa de insercin de
discapacitados o una escuela de pedago-
ga libre.
Agencia Fiare
Esta entidad tiene previsto abrir en Bilbao
dentro de pocos meses.En principio funcio-
nar como una agencia de Banca Popolare
Etica, la banca tica italiana, pero ser
propiedad de la Fundacin Fiare. Ini-
cialmente ofrecer un subconjunto de los
servicios bancarios habituales. Tiene la
intencin de irse consolidando en toda
Espaa con el apoyo de redes locales de
economa social interesadas en potenciar
alternativas financieras ticas, y pasar a ser
una cooperativa de crdito independien-
te en 4-6 aos.
La Fundacin Fiare (Fundacin Inver-
sin y Ahorro Responsable) se fund en
2003 con el objetivo de dar una respues-
ta a la creciente demanda de ahorrar e
invertir de acuerdo con criterios ticos.
Ha formado una asociacin con OikoCredit
(ver la seccin Herramientas, en la p. 23)
para facilitar las inversiones en proyectos
sociales en pases del Sur. Actualmente
tiene 62 socios, la mayora entidades cris-
tianas.
BANCA CONVENCIONAL
BBK
Bilbao Bizkaia Kutxa es una caja de ahorros
grande (la decimosexta entidad espaola).
Est consolidada enVizcaya pero tiene sucur-

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 21

 sales en siete comunidades. Tiene partici-
pacin en tres de las grandes empresas indus-
triales espaolas (ver la tabla de la p. 14).
Ofrece un depsito que es a la vez
tico y solidario. La fundacin BBK
Solidarioa destina los fondos de las impo-
siciones a dar microcrditos sin aval
econmico a personas en situacin de
exclusin. Estos depsitos slo se pueden
abrir en Vizcaya y Cantabria porque el
comit tico que selecciona los benefi-
ciarios est formado por el tejido asocia-
tivo de estas zonas. El saldo medio en
2004 fue de 9'5 millones de euros y se
dieron prstamos por valor de 4'15 millo-
nes. Por otro lado el 50% de los intere-
ses de los depsitos van a un fondo de
solidaridad, al cual BBK aporta el doble
del total proveniente de la clientela. A
finales de 2004 haba 169.577 euros.
Caixa Catalunya
La Caixa dEstalvis de Catalunya es la spti-
ma entidad bancaria espaola.Tiene parti-
cipacin en tres de las grandes empresas
industriales espaolas (ver la tabla de la p.14).
Ha sido una de las principales impulso-
ras de los microcrditos para la integra-
22 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
cin social de colectivos desfavorecidos,
que hoy muchas cajas incluyen en su obra
social.Lo ha hecho a travs de la Fundacin
Un Solo Mundo,que fund en 2000 como
parte de su obra social; hoy es una de las
entidades con ms experiencia en este
campo. Trabaja conjuntamente con una
red de entidades relacionadas de una u otra
forma con la insercin laboral (ayunta-
mientos, organismos pblicos laborales,
ongs, sindicatos...). Hasta hoy ha dado 343
microcrditos por un importe total de 3'5
millones de euros, que han ayudado a crear
700 puestos de trabajo.
Caixa Popular
Es una cooperativa de crdito valenciana.
Los socios son 105 cooperativas de traba-
jo de diferentes sectores de la economa
valenciana (muebles, juguetes, vidrio, textil,
consumo, enseanza, etc.) y 177 de los
trabajadores de la propia caja. Su actividad
est muy ligada a la economa local y en
particular al sector cooperativo.
Tiene una libreta y un depsito solida-
rios: el cliente dona el 50% de los intere-
ses a un fondo que gestiona Enclau, una
red de ongs valencianas que tiene por
objetivo financiar proyectos de economa
social. Caixa Popular dona al fondo un
1% del saldo medio anual de estas cuen-
tas solidarias.
Colonya Caixa de Pollena
Es una caja de ahorros que se fund en
Pollena (Mallorca) en 1880. La persona-
lidad de la caja est muy marcada por su
fundador, que promovi muchos proyec-
tos de emancipacin y modernizacin del
pueblo (como la Institucin Libre de
Enseanza, que funcion como escuela
hasta 1936). La entidad tuvo slo la ofici-
na de Pollena hasta 1960 (hoy tiene 13
en Baleares). Su clientela natural es la
economa local y la proximidad le permi-
te adaptar los prstamos a las posibilidades
de los clientes.
Desde el 2000 ofrece una libreta y una
cuenta ticas y solidarias: Colonya desti-
na una cantidad igual al saldo anual a prs-
tamos a proyectos de economa social, y
los impositores donan la mitad de los inte-
reses a un fondo para subvenciones. La
evaluacin de las solicitudes de prstamo
o subvencin se hace conjuntamente con
la Fundacin Deixalles y Critas.Todos los
receptores han sido hasta ahora ONGs
porque no se ha recibido ninguna solici-
tud de proyecto empresarial.A finales de
2003 se haban abierto 1.000 libretas o
cuentas ticas, se haban dado 5.444 euros
en subvenciones y 638.905 euros en prs-
tamos.
Colonya Caixa de Pollena tiene la
intencin de ir evolucionando de mane-
ra que toda su actividad se rija por los
principios de la banca tica.
Algunas fuentes de informacin
que hemos consultado
Profesionales (Francesc Padilla, Soledad Miln,
Joaquim Monells), expertos (Andrea Baranes,
Arcadi Oliveres, David Llistar, Jos Manuel
Naredo, Nria Almiron, Nuria del Ro, Oriol
Amat, Ramn Fernndez Durn, Ricardo Garca
Zaldvar), centros de investigacin
(Observatorio de la Deuda en la Globalizacin-
Ctedra UNESCO de la UPC, Observatorio de los
Fondos de inversin ticos, ecolgicos y solida-
rios en Espaa), organizaciones gremiales
(Unin Nacional de Cooperativas de Crdito),
organizaciones sociales (Asociacin de
Usuarios de Bancos, Cajas, Seguros y Productos
financieros, Attac, Banktrack, Campagna per la
Riforma della Banca Mondiale, Centre for
Research on Multinational Corporations, Coop
57, Finanament tic i Solidari, GATSwatch,
OikoCredit), revistas (Usuarios, The Ethical
Consumer), varios libros y las que aparecen
referenciadas como notas al pie.
 e n t as
i Mira, he invertido unos
Herram
ahorros en financiar este
proyecto
Para
Finanzas alternativas y rentabilidad
ir d social
e compras
El tejido de finanzas Las finanzas alternativas son un conjun-
to de iniciativas que tratan de tejer alter-
alternativas proporciona nativas a las entidades bancarias a la hora
vas para que los ahorros de invertir dinero o de pedir prsta-
mos. Estas iniciativas comparten la volun-
de gente que quiere tad de potenciar un modelo de sociedad
favorecer la economa ms regido por la cooperacin y menos
por el inters econmico propio.
social lleguen a proyectos Las preguntas y respuestas que encon-
de economa social. traris a continuacin describen los rasgos
de estas propuestas. En la tabla de la pgi-
El objetivo comn de na siguiente recogemos datos prcticos de
todos los participantes las que funcionan en Espaa, pero en este
espacio no podemos reflejar la diversidad
es conseguir una mejor y los matices de cada una: por eso, si estis
calidad de vida para todos interesados en participar, os proporcio-
namos los contactos para que os infor-
los miembros de una mis.
sociedad.
Cul es el objetivo de estas inicia-
tivas?
Hay proyectos que necesitan recursos
econmicos para desarrollarse, y la banca
convencional no se los ofrece. Algunas
personas consideran que estos proyectos
aportarn beneficios a la sociedad y quie-
ren, y pueden, prestarles sus ahorros. El
mundo de las finanzas alternativas preten-
de establecer un puente entre ambas partes.
Adems de la gestin financiera, muchas
iniciativas se preocupan de difundir, aseso-
rar y formar para la economa social y las
PARA MS INFORMACIN: finanzas alternativas.
RUFAS Red de tiles Financieros Alternativos. Quienes estn detrs de estas Cualquier persona o entidad.
91 532 61 81, rufas@reasnet.com, www.reas.net. iniciativas?
Nuria del Ro: Rescata tu dinero. Talasa, 2003
FETS: La banca tica. Mucho ms que dinero. Normalmente son organizaciones forma-
Icaria ed., 2002 das por personas que consideran que es
REAS Red de redes de Economa Alternativa valioso aportar este servicio a nuestra socie-
y Solidaria. 948 136 140,
secretaria@reasnet.com, www.reas.net.
dad. Es frecuente que al menos una parte
Red Enclau (Comunidad Valenciana). del trabajo se haga en base a trabajo volun-
www.enclau.org tario (no remunerado).
Quin decide cmo se gestionan los
recursos?
Una o ms comisiones evalan tanto la
viabilidad econmica de los proyectos,como
el valor social o ecolgico que aportan.Los
informes de estas comisiones se someten a
la aprobacin de una junta rectora o una
asamblea de socios en la que participan los
inversores y a veces los prestatarios.La trans-
parencia es clave: todos los participantes
estn informados siempre de dnde ha sali-
do el dinero y a qu se destinar.
Se devuelven los prstamos?
En la gran mayora de los casos, s. El ndi-
ce de impagados es similar al de la banca.
Si el proyecto que recibe los prstamos
tiene dificultades para hacer los pagos, se
suelen negociar aplazamientos. En caso de
que se denote una carencia de inters para
la devolucin del prstamo se pueden
tomar acciones legales.
En que mbito funcionan?
Son iniciativas de mbito local. Los parti-
cipantes suelen contactar por conocimiento
personal o por el boca a oreja.Los proyec-
tos que se financian suelen ser de peque-
a envergadura y las organizaciones finan-
cieras tambin, si bien hay algunas (como
Coop 57 u Oikocredit) con un volumen
considerable de capital prestado.
CMO SE PUEDE INVERTIR
Quin puede participar como in-
versor?
Puedo decidir qu se hace con mis
ahorros?
En algunos casos las inversiones se desti-
nan a un proyecto concreto. Otras veces
van a un fondo comn que alimenta a
todos los prstamos.En todo caso los inver-
sores saben qu se financia.
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 23
 Recibir unos intereses por el dine-
ro que presto?
Normalmente, s. Pero no se persigue el
rendimiento econmico (en muchos casos
el inters es igual al IPC)1. El aspecto ms
importante de estas iniciativas es su renta-
bilidad social: las actividades que finan-
ciamos aportan algo ms de bienestar a
nuestra sociedad.
Puedo recuperar el dinero en cual-
quier momento?
Generalmente s y sin costes. En algunos
casos si se retira antes del plazo pactado se
pierde parte de los intereses.
Slo puedo colaborar con estas
iniciativas aportando dinero?
Puedes participar en las asambleas y compar-
tir el trabajo, puesto que es habitual que al
menos una parte del trabajo se haga volun-
tariamente. Disponer de tus ahorros es al
mismo tiempo un privilegio, una respon-
sabilidad y una oportunidad.
CMO SE PUEDE PEDIR DINERO
Quin puede pedir un prstamo?
La mayora de iniciativas se dirigen a enti-
dades o empresas que tienen proyectos de
economa social.Ya sea por el perfil del
prestatario/s (personas en situacin de
exclusin social, en paro, etc.) o de la acti-
vidad propuesta (cooperativas, actividades
ecolgicas, empresas de insercin).
Qu garantas tengo que presentar?
El primer requisito es que sea un proyec-
to viable.Esto se valora en base a cuestiones
tcnicas y a la responsabilidad de los soli-
citantes. Si se piden avales econmicos se
buscan frmulas como por ejemplo que
se presenten entre un grupo de personas.
Qu inters tendr que pagar por
el prstamo?
En general suele ser el IPC.En algunos casos
algo ms para cubrir los gastos de gestin o
para mantener un fondo de garanta.
1
IPC: ndice de Precios al Consumo. Un inters
igual al IPC quiere decir que al recuperar el dine-
ro tendremos el mismo poder adquisitivo que en
el momento de prestarlo.

INICIATIVAS DE FINANZAS ALTERNATIVAS EN ESPAA*

ORGANIZACIN CARACTERSTICAS PARA INVERTIR LOS AHORROS PARA PEDIR FINANCIACIN
PARTICULARES
Andaluca
Asociacin por un Inters Solidario Se financia un proyecto concreto. Se negocian en cada caso Se negocian en cada caso
Sevilla Aval: No hace falta
690 774 864
aisolidario@terra.es

Fondo de Solidaridad Paz y Aportaciones a un fondo comn. Importe: Mximo 3.000 cada mes Importe: Hasta 9.000
Esperanza Se pueden hacer donaciones a perso- Plazo: Se puede retirar el dinero avisan- Plazo: 3 aos
Granada nas que necesiten cubrir las necesi- do con antelacin Intereses: No hay. Se puede pagar una
958 522 881 dades bsicas y no hayan encontrado Intereses: No hay cuota solidaria
fondo.solpe@wanadoo.es ayuda en instituciones pblicas. Para ser socio: cuota mensual de 6 Aval: Se requiere ser avalado por un
o hacer una inversin de 6.000 socio

IDEAS Iniciativas de Economa Aportaciones a un fondo comn. Importe: No hay lmite

Alternativa y Solidaria Financia productores de pases del Sur Plazo: 2 aos de media
Crdoba que funcionen segn las normas del Intereses: IPC, 4% como mximo
957 42 90 80 Comercio Justo. Tiene cierto volumen Los inversores pasan a ser socios auto-
www.ideas.coop prestado. mticamente

La Alcanca Aportaciones a un fondo comn. Importe: Mn. 60 , mx. 1.200 . Importe: Mximo 50% del coste del
Cdiz Financia proyectos en toda Espaa y Plazo: 2 aos. Si se retira el dinero proyecto
856 21 03 91 en pases del Sur. antes no se obtienen intereses Plazo: Se negocia
www.alcancia.tk Intereses: IPC Intereses: IPC + 1 %
Los inversores pasan a ser socios auto- Aval: No hace falta
mticamente (cuota: 60 )

Aragn
Asociacin para la Financiacin Se financia un proyecto concreto. Importe: Mximo 10% del importe del Importe: Depende de las inversiones
Solidaria Junto con otras organizaciones est prstamo disponibles y de la calidad del proyecto
Zaragoza desarrollando un proyecto de finan- Plazo: Mximo 3 aos Plazo: Mximo 3 aos
976 25 99 77 zas alternativas de mayor enverga- Intereses: IPC Intereses: IPC
www.financiacionsolidaria.org dura para Aragn. Aval: No hace falta

Catalua
Coop57 Aportaciones a un fondo comn. Importe: Mnimo 300'50 Importe: Mximo 100.000
Barcelona Es una cooperativa de entidades, pero Plazo: 1 o 3 aos, renovable Plazo: Mximo 7 aos
93 268 29 49 pueden invertir tambin particulares. Intereses: Alrededor del 2% (se deci- Intereses: 4'5% por encima del inte-
www.coop57.coop Tiene bastante envergadura. de anualmente en asamblea) rs que se da a los inversores
Aval: No hace falta
Hay que ser entidad socia (cuota: 901 )

OikoCredit Catalunya
Barcelona 93 441 63 06, Matar 93
796 00 87, Girona 972 21 99 16,
Tarragona 977 22 89 55
www.pangea.org/oikocredit
Aportaciones a un fondo comn. Importe: Acciones de 200 cada una
Financia proyectos productivos en Plazo: Mnimo 1 ao
pases del Sur que escoge la asamblea Intereses: Mximo 2%
de OikoCredit Internacional, donde Los inversores pasan a ser socios auto-
hay representantes de todos los inver- mticamente
sores. Tiene bastante envergadura.

* Los datos se han actualizado en enero del 2005.

24 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005

ORGANIZACIN CARACTERSTICAS PARA INVERTIR LOS AHORROS PARA PEDIR FINANCIACIN
PARTICULARES
Extremadura
Banca tica de Badajoz Aportaciones a un fondo comn. Se negocian en cada caso. Se puede Importe: Mximo 400 la primera vez
Badajoz Se admiten donaciones. retirar el dinero avisando con un mes Plazo: Se negocia
924 27 64 44 de antelacin Intereses: No hay, en algunos casos
modeberto@tiscali.es, el IPC
Aval: No hace falta

Islas Canarias
Red Anagos Prstamos Solidarios Se financia un proyecto concreto. Importe: Depende del caso Importe: 18.000 30.000
Tenerife Financia empresas de insercin laboral. Plazo: 3 5 aos Plazo: 3 5 aos
922 62 95 18 Intereses: IPC Intereses: IPC
www.redanagos.org Aval: Hace falta una entidad avaladora

La Rioja
Economa Solidaria Riojana Se financia un proyecto concreto. Importe: Mximo 10% del importe del Importe: Mximo unos 30.000
Logroo prstamo Plazo: 3 5 aos
941 25 33 19 / 25 53 53 Plazo: 3 5 aos Intereses: IPC
ecosolidaria@conlared.com Intereses: IPC Aval: No hace falta
Los inversores pasan a ser socios auto-
mticamente (cuota: 10 )

Madrid
GAP Grupo de Apoyo a Proyectos Se financia un proyecto concreto. Importe: Mn 30 , mx. 3.000 Importe: No hay lmites
Madrid Plazo: Se pueden retirar los fondos Plazo: 1 3 aos
91 532 61 81 avisando con un mes de antelacin Intereses: IPC
www.proempleo.org/gap.htm Intereses: Normalmente, el IPC Aval: No hace falta
Los inversores pasan a ser socios auto-
mticamente
Navarra
REAS Navarra Se financia un proyecto concreto. Importe: Mn. 30 , mx. 10% del impor- Importe: Mximo 30.000
Pamplona Los proyectos que reciben financia- te del prstamo Plazo: Mximo 3 aos
948 22 53 12 cin pasan a ser socios automtica- Plazo: 3 aos. Se puede pedir devo- Intereses: IPC
secretariareasnavarra@reasnet.com mente. lucin a partir de 1 ao Aval: No hace falta pero se valora
Intereses: IPC

Pas Valenciano
Iuna S. A. Aportaciones a un fondo comn.
Paterna Iuna utiliza las aportaciones (capital
96 390 49 12 / 96 312 24 72 de los accionistas) para crear empre-
www.iuna.org sas de insercin laboral. Cada ao se
fija un valor para las acciones en funcin
de la marcha de la empresa.
Importe: Acciones de 60 cada una
Plazo: Se pueden vender las acciones
en cualquier momento en una bolsa
interna
Intereses: La revalorizacin de las
acciones

Pas Vasco
OikoCredit Euskadi Ver Catalua - OikoCredit
Bilbo
94 416 68 56
www.fiare.org/oikocredit

OTRAS FUENTES DE FINANCIACIN OTRAS FORMAS DE INVERTIR

Varias organizaciones tienen lneas de microcrdito para proyectos empresaria- Maderas Nobles de la Sierra de
les de grupos sociales especficos. Los fondos provienen de convenios con cajas Segura. Se compran rboles de una
o bancos, de subvenciones pblicas o de donaciones particulares. plantacin que se gestiona con criterios
ecolgicos y sociales, y se venden como
Para desempleados Acci Solidria contra lAtur. 93 217 02 88, www.pangea.org/accio. muy tarde a los 20 aos (cuando se
Para empresas de insercin laboral FEEDEI. 91 444 13 13, www.feedei.org. puede obtener madera). La rentabilidad
MITA. 91 367 91 61, www.mitaong.org. depende del mercado de la madera (la
Para mujeres FIDEM. 93 310 31 66, www.fidem.net estimacin es del 18%-23% anual si se
Banco Mundial de la Mujer. Madrid 91 435 47 03, Gijn 985 99 04 74, vende la madera al cabo de 20 aos). 902
www.bancomujer.org. 530 393, www.maderasnobles.net.

14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 25

 as Liberemos los libros
Ide

orma
af
Pa

ra
consumir de otr

En general acumulamos En general tenemos muchos libros que
no tienen ningn valor especial y que no
muchos libros que no nos volveremos a mirar jams. En lugar
nos interesan y que no nos de acumularlos podemos darles ms senti-
do de varias maneras:
volveremos a mirar nunca
ms. Tenemos muchas Prestarlos.
Regalarlos; un regalo no tiene porqu
formas gratificantes de estar asociado con un objeto nuevo a
posibilitar que alguna otra estrenar ni con un gasto de dinero.
Tambin podemos regalar la oportuni-
persona los pueda usar, dad de leerlos: los prestamos a quien
que adems nos ayudan a recibe el obsequio y los recuperamos
cuando los haya ledo.
ahorrar recursos y a Darlos a bibliotecas u otros locales
reducir el consumo. donde acude gente a leer (centros socia-
les, algunos cafs, albergues...).
Introducirlos en el circuito de libros de
segunda mano.
Participar en alguna iniciativa orga-
nizada de reutilizacin de libros.
BIBLIOTECA GLOBAL
Estas iniciativas organizadas tienen por
objetivo facilitar que los libros pasen de
mano en mano, de forma que ponen a
disposicin de todos una gran biblioteca
global. En Espaa funcionan dos:
Sieteleguas Ediciones edita lo que llama
Libros Errantes. En el libro mismo se
pide que lo pases a otra persona, y hay
unas pginas para que cada lector ponga
sus datos; as se puede guardar registro
del caminoque va haciendo cada libro.
Este registro tambin se puede hacer a
travs de la web www.sieteleguas.es.
El bookcrossing (intercambiar libros).
Consiste en dejar libros en espacios
pblicos (liberarlos) para que alguien
los pueda coger, leer y volver a liberar.
Veamos con ms detalle como funciona
el bookcrossing. Hay una red internacional
organizada en la que participan ms de
320.000 personas (15.000 en Espaa) y hay
ms de un milln y medio de libros en
circulacin.Adems de posibilitar la circu-
lacin de libros entre personas que nunca
se vern y a travs de lugares cualesquiera,
tambin facilita el acceso a libros propie-
dad de alguien que est dispuesto a prestarlos
durante un tiempo.

HOLA! HELLO! BONJOUR! GUTEN TAG!

Soy un libro muy especial. Mira, estoy viajan-

PARA MS INFORMACIN:
Sieteleguas Ediciones: 91 857 27 45,
www.sieteleguas.es
www.bookcrossing-spain.com
www.bookcrossing.com (en ingls)
do alrededor del mundo haciendo nuevos amigos.
Espero haber encontrado otro amigo contigo.
Por favor, visita www.bookcrossing-spain.com
e introduce mi nm. BCID (lo encontrars ms
abajo).
Descubrirs donde he estado y quien me ha
ledo, y podrs hacer saber que estoy a salvo
aqu, en tus manos. Y despus, LEME y PONME EN LIBERTAD!
BCID: 637-35983

26 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005


BOOKCROSSING
QU HACE FALTA
Ganas de participar.
Acceso ocasional a internet.
Se recomienda un mnimo cono-
cimiento de ingls, pero no es
imprescindible.
CMO FUNCIONA
Se puede acceder a la red de book-
crossing a travs de la web www.book-
crossing.com (en ingls) o de www.
bookcrossing-spain.com (esta tiene
partes en espaol pero en algunos
apartados salta a la versin inglesa).
Cualquier persona puede consultar
la informacin que los participantes
van poniendo.
SI ENCUENTRAS UN LIBRO
LIBERADO
En un bar, un parque,
junto a un rbol, en una
cabina de telfonos,
un cajero automtico, un
taxi... puedes encontrar
un libro con una etiqueta en la porta-
da que diga ms o menos esto:
Pasa este libro a alguien o djalo libre
en su aventura!
No me he perdido, soy parte de un club
de libros global. Ms detalles en el interior.
Es un libro que alguien ha libera-
do. Dentro encontrars otra etiqueta
parecida a la de la pgina 26. Como
vers, se te pide que cuando encuen-
tres (caces) un libro vayas a la web
y participes haciendo esto:
Anotar en el diario del libro
(www.bookcrossing-spain.com/jour-
nalentry) que lo has cogido y qu
hars: te lo quedas un tiempo para
leerlo, lo guardas en tu biblioteca
pero quien quiera te lo puede pedir,
lo vuelves a liberar,se lo das a alguien
en mano...En este ltimo caso,quien
lo reciba tendra que anotar una
nueva entrada en el diario.
Cuando quieras liberarlo de nuevo:
ir a www.bookcrossing-spain.com/
release,rellenar los datos que se piden
y dejarlo donde hayas indicado.
Se puede encontrar un libro libe-
rado en cualquier lugar, pero lo ms
habitual es encontrarlo en las zonas
oficiales de cruce. Son lugares que
los participantes suelen usar para dejar
y coger libros. En groups.msn.com/
bookcrossing-spain/zonasoficia-
les.msnw se pueden consultar todas
las zonas oficiales que hay en Espaa.
Cualquiera puede montar una, slo
hace falta notificarlo en la web.
SI QUIERES LIBERAR LIBROS
TUYOS
Regstrate como miem-
bro de la red, en www
bookcrossing-spain.com.
Es totalmente privado
y gratuito.
Registra el libro, en www book-
crossing.com/register. El programa
te dar un cdigo BCID para el libro.
Hacer una nota de liberacin
(release note) para indicar donde lo
dejars.
Etiquetarlo: enganchar la frase de
alerta en la portada y la etiqueta
interior con el cdigo BCID. En
www.bookcrossing-spain.com/labels
encontrars muestras de etiquetas,
pero tambin las puedes confec-
cionar a tu gusto. Es conveniente
poner el smbolo del libro andan-
do, que es universal.
Liberarlo donde hayas indicado.
SI QUIERES LOCALIZAR
UN LIBRO
En www bookcrossing-
spain.com/books hay el
catlogo de libros libera-
dos. Puedes buscar un
libro por autor, ttulo,
ISBN o temtica,el programa te indi-
car donde est. Si est en la bibliote-
ca particular de alguien,le podrs enviar
un correo-e para pedrselo. Si est en
un lugar pblico puedes ir y cogerlo...
si todava est; la informacin de la
web se actualiza cada veinte minutos.
Tambin puedes consultar qu
libros hay en una zona de cruce
determinada, en www.bookcrossing-
spain.com/hunt.
CUNTO CUESTA?
Es gratuito, tanto apuntarte
como participar.
Las indicaciones del portal
www.bookcrossing-spain.com
son muy claras. Algunos apar-
tados de la web estn slo en
ingls; en www geocities.com/
mipaginaprsonal hay un
manual en espaol que te gua
paso a paso y una direccin
electrnica donde puedes
pedir ayuda.
En www bookcrossing-
spain.com/hunt estn todos
los lugares donde puedes ir a
buscar libros.
QU GANAMOS?
Puede participar todo el
mundo, tambin los peque@s.
Literatura, aventura, altruismo,
compartir, experimentar el
desapego de objetos materia-
les... todo en uno!
Podemos conocer incluso
libros de otras partes del
mundo, y con mucha historia.
Incrementamos el nmero de
personas que leen un libro.
Si queremos, podemos formar
parte de un grupo. Adems
de estar en contacto a travs de
internet o del telfono, los
miembros de la red de cada
localidad se renen dos veces
al mes.
Reutilizamos recursos (papel,
tinta, transporte...).
Convertimos un objeto que no
usamos en un objeto til.
Algo ms de espacio en casa.
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 27
 p as
m Malas noticias: langostinos
Tra
baratos
Lo q
ue
no se ve
Greenpeace/Novis Greenpeace/Shirley
El ritmo actual de pesca y Hoy se consumen muchos ms langosti-
nos que hace diez aos, todos lo podemos
cra de langostinos es una constatar. Cmo as? Hombre, sobre todo
aberracin muy evidente. porque estn baratos y hemos perdido la
costumbre de reservarlos para las ocasiones
Como consumidores especiales.Y por qu ha bajado el precio?
vemos que, al fin, el Pues porque hay ms oferta. Sin embargo,
no es que los langostinos de nuestros mares
progreso ha puesto al se hayan puesto a reproducirse ms que
alcance de todos un bien nunca;lo que pasa es que importamos cada
que era extremadamente vez ms de otras partes del mundo.
En los aos 70 se empez a criar langos-
caro. La realidad que no tinos en piscifactoras, que permiten obte-
vemos es que se est ner mucha cantidad por un coste muy
inferior al de la pesca. Hoy un tercio de
destruyendo de manera la produccin mundial de langostinos es
irreversible un bien de acuicultura y dos tercios de pesca. El
ritmo actual de pesca y cra de langosti-
extremadamente valioso, nos es un despropsito descomunal,
los manglares, y total para por muchas y variopintas razones.
hacer un negocio que LANGOSTINOS CULTIVADOS
durar pocos aos. Tpicamente, las zonas costeras pantano-
sas de pases tropicales son manglares:bosques
Hoy, consumir menos de mangle, un rbol que vive en agua sala-
da. La mayora de granjas de langostinos
langostinos y comprar slo se instalan en estas zonas: los manglares
de pesca local es son arrasados completamente y se convier-
ten en piscinas.
imperativo. Los manglares son uno de los ecosiste-
mas ms ricos del mundo. La gente
que vive en los alrededores obtiene
muchos pescados, reptiles, mamferos,
PARA MS INFORMACIN: moluscos, crustceos, aves, plantas medi-
Greenpeace: 91 444 14 00, www.greenpeace.es cinales, hierbas, venenos, sustancias para
Red Manglar Internacional: curtir, especies, madera, etc. Cuando se
www.redmanglar.org
Mangrove Action Project: destruye un manglar desaparece la fuen-
www.earthisland.org/map (en ingls) te de todos estos recursos, adems del
entorno natural de esta gente y parte de
Este artculo est basado principalmente en el
estudio de Greenpeace La huella del consumo
su identidad cultural.
espaol de langostinos de cultivo, publicado en Los manglares filtran los sedimentos
diciembre del 2003. que van de tierra hacia el mar, de forma
28 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
Greenpeace/Shirley
que al talarlos los arrecifes de coral que hay
delante de las costas quedan sepultados.
Resulta que un 10% de la pesca marina
mundial se obtiene en estos arrecifes.
Los manglares protegen la costa de
tormentas y huracanes y frenan la erosin.
Las zonas que el tsunami ha afectado de
forma menos virulenta son las protegi-
das por arrecifes de coral y manglares
en buen estado de conservacin.
La FAO estima que desde 1980 se ha
perdido un 25 % de la superficie de
manglares, la mayora debido a la insta-
lacin de granjas langostineras.
Para aportar nuevos langostinos a las
granjas se tienen que capturar larvas
o hembras que lleven huevos (aunque
se est empezando a conseguir que se
reproduzcan en las piscinas), lo cual hace
disminuir la cantidad de langostinos que
estarn disponibles en el mar para los
pescadores locales. Se ha calculado que
por cada larva capturada se matan un
centenar de peces.
Las granjas generan como residuo una
gran cantidad de materia orgnica que
desequilibra el rea marina donde se
desagua. Las piscinas se tienen que llenar
regularmente con agua nueva.
Quin sabe qu hay en el pienso con
que se alimentan los langostinos? Quizs
ni quienes lo fabrican. Lo que s se sabe
es que contiene harina de pescado, que
no es precisamente la dieta natural de los
langostinos. Hacen falta tres toneladas
de pescado convertido en harina para
producir una tonelada de langostino.
La cra de langostinos es uno de los
cultivos donde se usan ms pesticidas,
antibiticos, immunoestimulantes,
etc. En los langostinos pueden quedar
residuos de todos estos productos, nada
 saludables. El cloranfenicol es un anti-
bitico que est prohibido porque puede
provocar una variedad mortal de anemia
en los humanos pero que se usa habi-
tualmente porque no se ha encontrado
ninguna otra forma de combatir algu-
nas epidemias en las piscinas.
Los pescadores tienen que incrementar
la cantidad que pescan para poder
competir en precio con los langostinos
de granja, y esto empuja hacia la sobre-
explotacin del mar.
Las granjas de langostinos eliminan
los peces de los manglares,con lo cual los
habitantes de la zona se quedan sin su
principal fuente de protenas anima-
les.Adems no tienen acceso a los langos-
tinos criados en las piscinas porque la
mayor parte va hacia pases del Norte.
Para instalar granjas de langostinos se
han robado tierras utilizando violen-
cia y asesinatos; ha habido muertes
en al menos 11 pases.
Estas piscinas tienen una vida de 3 a 10
aos (porque los restos de antibiticos,
comida, sal, etc., las hacen inhabitables);
en Ecuador el 90% de las que se cons-
truyeron ya estn cerradas.
La aparicin de la acuicultura en los aos
70 prometa un salario a los pobres pesca-
dores de las zonas costeras.Treinta aos
despus, esta gente se encuentra que con
el dinero que gana puede comprar menos
pescado de lo que antes pescaba, y enci-
ma ahora no puede ir a pescar al manglar
porque ya no existe. Adems, el sueldo
depende de factores lejanos como que en
Occidente se pase la moda de los langos-
tinos, que haya una epidemia incontro-
lable (en el 99 en Ecuador hubo un ataque
de un virus que hizo bajar las ventas a
menos de la mitad) o sencillamente que
la piscina se agote.
LANGOSTINOS PESCADOS
Cuando se obtienen directamente del
mar, los langostinos se pescan usando la
tcnica del arrastre: se hace llegar la red
hasta el fondo y se va arrastrando, con
lo cual adems de los langostinos se
captura toda clase de fauna mari-
na,cras incluidas.Se calcula que con cada
kilo de langostinos la red captura tambin
entre 5 y 10 kilos de otras especies.Todos
estos pesces extra mueren y se tiran
por la borda; se calcula que la pesca de
langostinos es responsable de un tercio
de todo el pescado que se tira por la
borda en la pesca mundial.
ALGUNOS PROBLEMAS DE FONDO
No es que seamos especialmente torpes con los langostinos; se trata de rasgos
genricos de nuestra cultura:
CUANTO MS BARATO MEJOR Es quizs nuestra ley ms universal. Por eso es
ms prioritario producir masivamente (para minimizar el coste por unidad) que
adecuar el ritmo de produccin al de los ecosistemas, y se prescinde de cosas
que tienen un coste econmico como aplicar medidas de reduccin de impacto ambien-
tal o remunerar correctamente la mano de obra.
POR ARTE DE MAGIA Valoramos como positivo que los consumidores no tengamos
que preocuparnos de qu ha pasado antes de que los productos aparezcan en la
tienda sino nicamente de tener dinero para comprarlos. Esto nos hace olvidar que
para obtener cualquier recurso dependemos inexorablemente de los ecosistemas,
favorece el uso de formas de produccin que en caso de ser conocidas pblicamen-
te seran rechazadas, y dificulta detectar seales de agotamiento de los ecosistemas
con antelacin suficiente como para evitar llegar a situaciones irreversibles.
DESARROLLO El contacto directo con la naturaleza se desprecia porque se
cree que va en contra del desarrollo (por ejemplo, est mejor visto tener dinero
para comprar langostinos que pescarlos directamente). Es un dogma que se apli-
ca de manera automtica; no es habitual tener en cuenta que cada situacin
concreta se puede valorar de manera diferente.
QU PODEMOS HACER COMO CONSUMIDORES
Los consumidores de langostinos cultivados que viven en Europa, EE.UU. o Japn
tienen una responsabilidad moral por esta destruccin de ecosistemas y de subsis-
tencia humana.1 Ciertamente, todas estas situaciones son a la vez efecto y causa
de la gran cantidad de langostinos que consumimos, y los espaoles tenemos
mucho que decir: somos el tercer pas del mundo en volumen de importaciones,
despus de Estados Unidos y Japn.
Volvamos a hacer de los langostinos un artculo para disfrutar slo en las ocasio-
nes especiales; as de paso reforzamos que sean realmente especiales.
Compremos slo langostinos pescados en nuestros mares (que no son ni una
cuarta parte de los que encontramos en el mercado). La ley obliga a las pesca-
deras a indicar el origen de todos los productos marinos y si son pescados o cria-
dos; reclammoslo si no nos lo indican (esta ley es muy reciente).
Preguntmonos tambin por la forma de produccin de las gambas (muchas se
pescan industrialmente en Argentina) y en general de cualquier producto.
Apliquemos todo esto tanto en casa como en los restaurantes.
1
Joan Martnez Alier, catedrtico de economa ecolgica en la Universitat Autnoma de
Barcelona, en el prlogo del estudio de Eva Hernndez Financiacin del Banco Mundial a la
camaronicultura en Amrica Latina: estudio de casos, Greenpeace noviembre 2002.
Segn la FAO, muchos langostinos se un cdigo de conducta para controlar los
pescan incumpliendo alguna ley. impactos ecosociales de la pesca y el culti-
La pesca masiva de langostinos tambin vo de langostinos. La convencin interna-
arrebata a los pescadores locales su prin- cional Ramsar exige una moratoria a la
cipal fuente de protenas animales. apertura de nuevas granjas hasta que no se
Por otro lado, el transporte de langos- hayan evaluado sus impactos ms en profun-
tinos en fro a lo largo y ancho del mundo, didad.Todo es papel mojado:la industria
ya sean pescados o criados, implica un langostinera se contina expandiendo, en
consumo energtico reseable. buena parte gracias a las subvenciones que
Todas estas problemticas son reconoci- recibe del Banco Mundial o a la financia-
das por la FAO, que ha elaborado varios cin que le llega a travs de los project
informes sobre la situacin y ha redactado finance (ver el recuadro de la p. 9).
14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005 29
 d as
a Sobre la importancia
Mir
de lo invisible
La mirada de Jorge Riechmann
D e ge n
, so
te
bre cosas
En nuestro mundo se da Lo importante de la tecnologa gentica como
de cualquier tecnologaes el producto final,
mucha importancia a las es decir la planta, en el caso de los organismos
apariencias o los modificados genticamente, opina el investi-
gador norteamericano G.S. Prakash, profe-
resultados finales de un sor de la Universidad de Tuskegee (Ala-
proceso. Los ciudadanos bama) y entusiasta presidente de la
organizacin de propaganda Agbioworld
crticos son conscientes Foundation. Pues bien, hay que contestar
de que a menudo importa con un rotundo no: precisamente esa forma
ms lo que no se ve, y lo tan miope de ver las cosas es la que, en
buena medida, ha conducido a un siglo
rastrean para evaluarlo de desastres ecolgicos y sociales.
e intentar mejorarlo. Lo importante no es slo el producto
final: importan tambin el proceso de
produccin, el ecosistema industrial
donde se realiza la produccin, las condi-
ciones de trabajo, el contexto cultural de
la produccin, las relaciones laborales, las
estructuras de propiedad y control sobre
los medios de produccin, la distribucin
de los bienes (productos tiles) y males
de la produccin (costes externos, daos
para terceros), los efectos de la produc-
cin sobre el entorno natural y sobre las
generaciones futuras... Bien puede suce-
der que los efectos ms preocupantes, o
directamente dainos, del monocultivo
masivo de una planta transgnica tengan
lugar muy lejos en el tiempo y en el espa-
cio de donde se consume el producto
final. Aparte de las propiedades y la cali-
JORGE RIECHMANN
dirige el Observatorio de la Sostenibilidad en
dad del producto, nos interesan mucho las
Espaa, con sede en la Universidad de Alcal; propiedades y la calidad del proceso.
adems es profesor titular de filosofa moral en De hecho sucede que, cuando tratamos
la Universidad de Barcelona, y responsable de los asuntos humanos, tanto a nivel indivi-
biotecnologas y agroalimentacin en el
Departamento Confederal de Medio Ambiente dual como colectivo, a menudo importa
de Comisiones Obreras. Poeta, ensayista ms lo que no se ve que lo que fcilmente
y traductor literario. se ve.Y lo mismo pasa con las cuestiones
Este artculo es un extracto del prlogo del
ecolgicas (o ecolgico-sociales, por hablar
libro Sustentabilidad y Globalizacin, con ms propiedad). Como cuando calcu-
Ed. Germania 2003. lamos la mochila ecolgica de los bien-
30 14 DICIEMBRE 2004 / FEBRERO 2005
es y servicios que consumimos cotidiana-
mente. Para un producto determinado,
se trata de la cantidad de materiales que se
suma durante todo el ciclo de vida de ese
producto (desde la cuna hasta la tumba,
como se dice a veces).
As, por ejemplo, una bandeja de made-
ra de kilo y medio de peso tiene una mochi-
la ecolgica que pesa ms de dos kilos (esto
es, los movimientos de materiales necesa-
rios para su fabricacin superan los dos
kilos).Pero una bandeja de cobre que pres-
te los mismos servicios puede tener una
mochila de media tonelada (contabilizando
el mineral explotado, el agua consumida y
contaminada, los movimientos de mate-
riales en la cadena de transporte...): como
se puede ver, las opciones de produccin y
consumo que desembocarn en cada una
de las bandejas tienen impactos ambienta-
les espectacularmente diferentes.
La mochila ecolgica de un automvil
pesa ms de 15 toneladas (es decir,ms de diez
veces el peso del propio coche). Es fcil
apreciar que,en casos como ste,lo que no
se ve cuenta mucho ms que lo que se ve.
Convencionalmente se empleara la
imagen del iceberg para ejemplificar esta
situacin: la enorme masa de hielo que
permanece bajo el agua,y no se ve,es mucho
ms importante que la parte visible.
El alcance de la idea de rastreabilidad,
introducida a raz de escndalos como las
vacas locas o los pollos a la dioxina, debe
desbordar ampliamente el marco de la segu-
ridad alimentaria. Rastrear los orgenes
ocultos de los procesos y sus consecuen-
cias lejanas se torna un imperativo tico y
cvico en las opacas y enmaraadas socie-
dades industriales que hemos construido.
La ciudadana, el ciudadano crtico del siglo
XXI sern primordialmente rastreadores.
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Acabados con productos ecolgicos.
Gestin ambiental ISO 14001.

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