COMANDO EN JEFE DE LAS FF.

AA DE LA NACION
ESCUELA MILITAR DE INGENIERIA
MCAL. ANTONIO JOSE DE SUCRE
BOLIVIA

ESTUDIANTES: ARNEZ ARGOTE SHIRLEY BRENDA

GUEVARA ARISPE BRENDA
TORREZ BILBAO CINTHIA

MATERIA: COMERCIALIZACIN DE HIDROCARBUROS

DOCENTE: ING. ANA CLAUDIA SAAVEDRA

CARRERA: INGENIERA PETROLERA

SEMESTRE: NOVENO

COCHABAMBA BOLIVIA
Contenido
1. INTRODUCCIN ............................................................................................................................... 3
2. OBJETIVO ........................................................................................................................................... 4
3. MARCO TERICO ............................................................................................................................ 4
3.1. LOS DUEOS DEL GAS .......................................................................................................... 4
3.2. LOS PRODUCTORES .............................................................................................................. 7
3.3. REDES DE GAS....................................................................................................................... 10
3.4. LOS CONSUMIDORES .......................................................................................................... 12
3.5. LOS PRECIOS ......................................................................................................................... 13
3.6. LAS ALIANZAS......................................................................................................................... 14
3.7. LOS CONFLICTOS .................................................................................................................. 14
3.8. PROSPECTIVA ........................................................................................................................ 15
4. CASO DE ESTUDIO ........................................................................................................................ 17
5. CONCLUSIONES............................................................................................................................. 29
6. CUESTIONARIO .............................................................................................................................. 29
7. BIBLIOGRAFA ................................................................................................................................. 31
 COYUNTURA POLITICA Y SITUACIONAL EN LA
INDUSTRIA HIDROCARBURFERA

1. INTRODUCCIN
La creciente demanda de gas natural, juega un papel importante en la estructuracin
de las relaciones entre los pases productores y consumidores. Alianzas estratgicas y
conflictos por el gas natural compondrn el mapa de la geopoltica del futuro ya que
cuando en las prximas dcadas comience a decaer la produccin global de petrleo,
todos dependeremos cada vez ms del gas natural.
Generacin de energa
En los ltimos 15 aos la demanda de gas natural para reemplazar fuentes de energa
ms costosas ha crecido notablemente. La cantidad de electricidad producida a partir
del gas, se ha triplicado en los ltimos 15 aos. Adems, la construccin de varias
plantas de ciclo combinado ha hecho que los productores de electricidad dependan
cada vez ms del gas.
El precio del carbn es el principal competidor del gas en trminos de generacin de
energa, cuando se hace una inversin, las empresas generadoras basan sus
decisiones en los precios relativos proyectados entre el carbn y el gas. Este
crecimiento requerir una estrategia de gestin energtica, as como nuevas maneras
de transportar el gas.
Los diez principales productores de gas poseen un 76% de las reservas mundiales
conocidas, mientras que los cinco principales: Rusia, Irn, Qatar, Arabia Saudita y los
Emiratos rabes Unidos) controlan cerca del 60%. Esto supone que estos pases estn
en una posicin ventajosa en cualquier negociacin. El gas natural alcanzar una
participacin del 23% sobre una demanda energtica total estimada en 16.961 millones
de toneladas equivalentes de petrleo.
 2. OBJETIVO
Describir la coyuntura poltica y situacional en la industria hidrocarburfera

3. MARCO TERICO

3.1. LOS DUEOS DEL GAS

De acuerdo con el BP Statistical Review of World Energy 2015, (Revisin Estadstica

de la Energa Mundial) las reservas probadas de gas natural totalizaron 186.9 tmc.
DISTRIBUCIN MUNDIAL DE LAS RESERVAS 2015

Europa y Eurasia

Norte Amrica Reserva probada: 56.8 tmc

Reserva probada: 12.8 tmc Participacin mundial: 30.4 %

Participacin mundial: 6.8 % R/P: 57.4 aos

R/P: 13 aos Asia pacifico

Reserva probada: 15.6 tmc

Centro Amrica
Participacin mundial: 8.4 %
Reserva probada: 7.6 tmc
Africa Medio Oriente R/P: 28.1 aos
Participacin mundial: 4.1 %
Reserva probada: 14.1 tmc Reserva probada: 80 tmc
R/P: 42.5 aos
Participacin mundial: 7.5 % Participacin mundial: 42.8 %

R/P: 66.4 aos R/P: 129.5 aos

De acuerdo al mapa anterior, las reservas probadas de gas natural de Medio Oriente
ascendieron a 80 tmc; es decir, 42.8% de las reservas globales. Las reservas de
Europa y Eurasia fueron equivalentes a 30.4% del total mundial. Norteamrica
concentr ms de 6.8% de las reservas totales. La regin de Centro y Sudamrica
aport 4.1%, frica 7.5% y la regin Asia Pacfico 8.4%.
Estados Unidos registr un incremento en su volumen de reservas debido a la
incorporacin de las reservas de shale gas.
NATURAL GAS Total proved reserves 2015

Trillion
Pas cubic Share R/P
metres of total ratio
1. Iran 34.0 18.2% 176.8
2. Russian Federation 32.3 17.3% 56.3
3. Qatar 24.5 13.1% 135.2
4. Turkmenistan 17.5 9.4% 241.4
5. US 10.4 5.6% 13.6
6. Saudi Arabia 8.3 4.5% 78.2
7.United Arab Emirates 6.1 3.3% 109.2
8. Venezuela 5.6 3.0% 173.2
9. Nigeria 5.1 2.7% 102.1
10. Algeria 4.5 2.4% 54.3
 11. China 3.8 2.1% 27.8
12. Iraq 3.7 2.0% *
13. Australia 3.5 1.9% 51.8
14. Indonesia 2.8 1.5% 37.8
15. Norway 1.9 1.0% 15.9
16. Kuwait 1.8 1.0% 119.1
17. Egypt 1.8 1.0% 40.5
18. Libya 1.5 0.8% 118.0
19. Malaysia 1.2 0.6% 17.1

Irn controla ms del 18.2% de las reservas conocidas de gas a nivel mundial (frente a
los 5.6 % de EEUU), esto hace que tenga un papel dominante en el terreno energtico.
La Unin Europea muestra preocupacin por el creciente papel de Gazprom en el
suministro de gas natural al continente europeo. En la actualidad, Gazprom suministra
cerca del 40% del gas natural consumido en Europa, y es ms que probable que esta
cuota aumente al agotarse los campos de gas del Mar del Norte.
Uno de los contratos ms importante es la firma, en octubre de 2004, de un contrato
por 25 aos, y por 100.000 millones de dlares con la China National Petrochemical
Corporation (CNPC) para la produccin y exportacin conjunta de gas natural licuado
(GNL), que en su mayor parte ser encaminado hacia China.
Qatar ha utilizado sus enormes reservas de gas para establecer lazos cada vez ms
estrechos con Washington, y para situarse bajo el manto del paraguas de seguridad de
EEUU.
Sin duda, en los ltimos aos la combinacin de tcnicas de perforacin horizontal y el
fracturamiento hidrulico han incrementado las capacidades de los productores de gas
natural. El avance tecnolgico ha permitido explotar recursos de baja permeabilidad
como las formaciones de shale gas; lo que se ha traducido en la incorporacin de
recursos prospectivos a las reservas probadas.
DISTRIBUCIN DE LAS RESERVAS DE SHALE GAS 2014

Se estima que los recursos mundiales tcnicamente recuperables de shale gas

ascienden a 164 tmc. De estos recursos China tiene 36.1 tmc, La segunda regin ms
importante 54.7 tmc es Norteamrica, de los cuales Estados Unidos pos 24.4 tmc y
Mxico 19.3 tmc..

3.2. LOS PRODUCTORES

Los principales productores de gas natural siguen siendo Estados Unidos y Rusia, con
una participacin de 38.1%.

PRODUCCIN MUNDIAL DE GAS bmc

Numero Pais 2015 of total

1 US 767.3 22.0%
2 Russian Federation 573.3 16.1%
3 Iran 192.5 5.4%
4 Qatar 181.4 5.1%
 5 Canada 163.5 4.6%
6 China 138.0 3.9%
7 Norway 117.2 3.3%
8 Saudi Arabia 106.4 3.0%
9 Algeria 83.0 2.3%
10 Indonesia 75.0 2.1%
11 Turkmenistan 72.4 2.0%
12 Malaysia 68.2 1.9%
13 Australia 67.1 1.9%
14 Uzbekistan 57.7 1.6%
15 United Arab Emirates 55.8 1.6%
16 Mexico 53.2 1.5%
17 Nigeria 50.1 1.4%
18 Egypt 45.6 1.3%
19 Netherlands 43.0 1.2%
20 Pakistan 41.9 1.2%

En Estados Unidos la produccin aument 16.6%, impulsada por la mayor extraccin

de shale gas, que compens la disminucin de la produccin offshore. Es importante
mencionar que la explotacin del gas no convencional es de gran inters por su alto
contenido de lquidos condensados, ya que sus precios estn vinculados al crudo.
Las principales empresas petroleras privadas (majors) que incrementaron su
produccin de gas natural fueron ExxonMobil y Total, mientras que British Petroleum,
Royal Dutch/Shell y Chevron redujeron su oferta. Varias de ellas han diversificado las
oportunidades de negocios en el desarrollo de oferta de gas natural a partir de
yacimientos no convencionales y GNL. Inclusive, han hecho mejoras para disminuir la
cantidad de gas enviado a la atmosfera, y as incrementar su produccin.
En cuanto a empresas productoras de gas nacionales, Royal Dutch/Shell subi una
posicin, desplazando a British Petroleum del cuarto lugar. Saudi Aramco se coloc en
la sexta posicin, donde un ao antes se encontraba Sonatrach. China National
Petroleum Corporation (CNPC) se coloc en la sptima posicin.
 3.3. REDES DE GAS
Los mayores depsitos de gas natural estn situados lejos de las zonas de demanda.
La forma ms eficiente y econmica para transportarlo a mercados lejanos es mediante
gasoductos.
De ah que grandes redes de gasoductos se hayan construido en Amrica del Norte, en
Europa, en gran parte del mundo. Estas redes son ms fciles de construir en tierra, o
en zonas de agua cercada y de poca profundidad, como el Mediterrneo y el Mar
Negro, ambos recubiertos en la actualidad por el trazado de gasoductos.
A diferencia del petrleo crudo, que puede ser bombeado directamente del subsuelo a
los barcos, el gas primero debe ser transformado en un elemento lquido (a -160
Celsius) y transportado en metaneros refrigerados, para luego ser retransformado en
gas, elevando la temperatura del mismo, en plantas de regasificacin en el pas de
destino
Rusia represent 21.6% del total de exportaciones a nivel mundial en 2011, el segundo
pas con mayor volumen de exportaciones fue Qatar, el tercer exportador ms
importante fue Noruega.
Por otro lado, Japn, Estados Unidos y Alemania son los tres importadores ms
importantes.
Del total de gas comercializado internacionalmente, 67.7% se realiz a travs de
gasoductos. Por su parte, el comercio de gas natural licuado (GNL) represent 32.3%
del total a nivel mundial.
El importador ms importante de gas natural por ductos en los ltimos aos fue
Estados Unidos.
En cuanto a la flota mundial de buques para transportar GNL, sta estuvo integrada por
360 metaneros. Los pedidos de estas embarcaciones comenzaron a disminuir, despus
de varios aos de una rpida expansin. Con la flota de buques existentes, se
completaron 3,951 viajes con cargamentos de GNL, 537 ms que los realizados en
2011.
Los principales pases a los que realiz sus exportaciones fueron Reino Unido, Japn,
India y Corea del Sur. Malasia se coloc como el segundo mayor exportador; en tanto
que Indonesia ocup el tercer lugar. A partir de 2011, Espaa se incorpor como un
nuevo exportador de GNL, Italia y Argentina fueron los principales destinos. Es
importante mencionar que en 2011 las exportaciones de GNL de Estados Unidos se
realizaron principalmente a Japn, India, Brasil, Corea del Sur, China, Espaa, Reino
Unido y Chile.

3.4. LOS CONSUMIDORES

La evolucin sostenida del mercado en la mayora de las regiones fue impulsada por el
crecimiento de la demanda mundial.

La regin con el mayor consumo de gas natural fue Europa y Eurasia, con una
participacin de 28.8% sobre el total mundial. A esta regin, le sigui Norteamrica,
con 28.1 % y Asia Pacfico, con 20.1%. Norteamrica y Medio Oriente tambin
presentaron incrementos.

CONSUMO REGIONAL DE GAS NATURAL 2015 bmc

NORTE AMERICA 963.6 bmc

CENTRO AMERICA 174.8 bmc

EUROPA Y EURASIA 1003.5 bmc

ORIENTE MEDIO 450.2 bmc

AFRICA 135.5 bmc

ASIA PACIFICO 701.1 bmc

Rusia, el mayor consumidor de gas natural de la regin Europa y Eurasia, tuvo una
participacin de 11.2%.
CONSUMO MUNDIAL DE GAS NATURAL bmc 2015
Numero Pas 2015 of total

1 US 778.0 22.8%
2 Russian Federation 391.5 11.2%
3 China 197.3 5.7%
4 Iran 191.2 5.5%
5 Japan 113.4 3.3%
6 Canada 102.5 2.9%
7 Saudi Arabia 106.4 3.1%
8 Mexico 83.2 2.4%
9 Germany 74.6 2.1%
10 United Kingdom 68.3 2.0%
11 Italy 61.4 1.8%
12 United Arab Emirates 69.1 2.0%
13 Thailand 52.9 1.5%
14 Other Middle East 50.5 1.4%
15 India 50.6 1.5%

3.5. LOS PRECIOS

El aumento de la demanda global y la variabilidad en la oferta han provocado aumentos

en los precios de las materias primas, sobre todo los del petrleo. El precio del crudo
West Texas Intermediate (WTI) 50.55 dlares por barril. Por su parte, el precio del
carbn con referencia en Australia esta en 99.82 dlares por tonelada mtrica desde
octubre del 2016.

PRECIOS INTERNACIONAL DEL GAS NATURAL (US$/MMBTU) 2015

LNG Natural gas Crude oil

Japan Average UK US Canada OECD
ao German
import (Heren NBP Henry (Alberta) countries
cif Price Index)* Hub cif
2012 16.75 10.93 9.46 2.76 2.27 18.82
2013 16.17 10.72 10.64 3.71 2.93 18.25
2014 16.33 9.11 8.25 4.35 3.87 16.80
2015 10.31 6.61 6.53 2.60 2.01 8.77
* Source: 1984-1990 German Federal Statistical
Office 1991-2015 German Federal Office of
Economics and Export Control (BAFA).
Source: ICIS Heren Energy Ltd.
Source: Energy Intelligence Group, Natural Gas
Week.
Note: Btu = British thermal units; cif =
cost+insurance+freight (average prices).

3.6. LAS ALIANZAS

Ya sea transportado en gasoductos o en barcos, es seguro que el comercio creciente
del gas natural lleve a la gestacin de nuevas formas de cooperacin internacional,
casos como India y Pakistn o Bolivia Chile (rivales histricos), quizs reconsideren sus
posiciones preocupadas por sostener sus respectivos crecimientos econmicos. La
India tambin est mirando hacia el Este para encontrar fuentes adicionales de gas
natural. Una mayor cooperacin en el transporte del gas natural tambin se est
desarrollando entre Rusia, China, Japn y las dos Coreas. Para transportar gas a los
mercados internacionales, empresas energticas gigantes, como ExxonMobil y Royal
Dutch/Shell, construirn una gran instalacin de GNL en la punta sur de Sakhalin.

3.7. LOS CONFLICTOS

Aunque la demanda por gas natural ha llevado a la cooperacin entre naciones
antiguamente enemigas, las reivindicaciones sobre la propiedad de campos de gas y
petrolferos han generado fricciones, e incluso a menudo conflictos armados. Ejemplos
son los conflictos del mar del Sureste chino y el Estrecho de Corea, el conflicto del mar
Caspio, etc. En todas estas zonas se supone que existen importantes reservas de
hidrocarburos, de un tipo u otro (petrleo y gas, slo gas) o como en el Estrecho de
Corea, hidratos (una sustancia cristalina compuesta de metano y hielo que puede
convertirse en gas natural) y todas han sido escenarios de confrontaciones violentas o
amenazadoras entre las fuerzas de aquellos que rivalizan por su control. No obstante,
en cada uno de los casos, EEUU ha estado aliado con una o ms de las partes en la
contienda.
 3.8. PROSPECTIVA
Destaca en hecho que en Norteamrica, especialmente en Estados Unidos, ha habido
un cambio estructural en el mercado de gas natural derivado de la explotacin del gas
no convencional, el cual incluye shale gas, tight gas y coalbed methane gas. Esto est
incrementando la oferta y en consecuencia, los precios del energtico han disminuido.
Se estima que en el largo plazo, el gas natural proveniente de fuentes no
convencionales ocupar una posicin clave en la canasta energtica mundial. A su vez,
la explotacin de shale gas ha afectado el mercado del gas natural licuado (GNL). En la
dcada pasada, se desarroll una capacidad de regasificacin importante, anticipando
la eventual importacin de gas por parte de Estados Unidos. Sin embargo, el aumento
en la produccin de dicho pas dej subutilizadas dichas instalaciones, liberando una
gran cantidad de GNL para otros mercados, como Asia y Europa.

Se estima que la mayor parte del crecimiento provendr de los pases con economas
emergentes en donde el desarrollo econmico estar vinculado con un incremento en
la demanda de energa. La regin de Asia, liderada por China e India, presentar el
mayor incremento en el consumo de energa, con un aumento de 91% entre 2012 y
2035. A esta regin le seguir la regin de Centro y Sudamrica, cuya demanda se
estima aumentar 69% en el mismo periodo.

En cuanto a la demanda mundial de gas natural por sector, la mayor parte

corresponder a la generacin de electricidad, en el sector transporte, se proyecta que
la demanda de gas crezca a una tasa promedio anual de 5.3%. Cabe destacar que,
aun cuando el uso de este combustible conlleva ahorros por eficiencia y menores
emisiones, el desarrollo de este mercado ha sido limitado por la falta de infraestructura.
Tan slo 5 pases (Paquistn, Argentina, Irn, Brasil e India) concentran 70% de la flota
mundial de este tipo de vehculos.

En lo que respecta a la produccin necesaria para satisfacer los requerimientos futuros,

se estima que la mayor parte de la produccin provendr de recursos convencionales.
Sin embargo, la participacin de los recursos no convencionales se incrementar de
13% en 2011 a 22% en 2035. La mayor parte de la produccin de los recursos no
convencionales provendr de shale gas y de metano en lechos de carbn (coalbed
methane). La produccin de ambos alcanzar una participacin de 9% del total en
2035. Asimismo, China se convertir en uno de los principales productores de gas, a
pesar de que seguir dependiendo fuertemente de las importaciones. La mayor parte
de este comportamiento estar asociado al desarrollo de reservas de gas en arenas
compactas (tight gas) y shale gas (China realiz la primera licitacin para el desarrollo
de shale gas).

En Medio Oriente se espera que la produccin se incremente 2.5% promedio anual. El

detonador inicial de este aumento est ligado con la nueva planta de licuefaccin en
Qatar y la entrada en operacin del proyecto Pearl de Gas a Lquidos (GTL).
Posteriormente, se espera un incremento ms moderado debido a la moratoria de
nuevos proyectos en el yacimiento ms grande del mundo (North Field). En lo que
respecta a Irn, otro de los principales productores en la regin, los pronsticos de
crecimiento en la produccin para el corto plazo son limitados, debido a las sanciones
internacionales que restringen la inversin extranjera y transferencia tecnolgica.

En el Norte de frica, los productores han sido afectados por los conflictos polticos en
la regin. En Libia las estimaciones estn a la baja. En Argelia se espera que la
produccin incremente a ritmo moderado. En Amrica del Sur, la produccin de gas
natural de campos convencionales seguir predominando. Brasil ser el pas de la
regin que presente los mayores incrementos, aumentando en casi nueve veces su
produccin. Con ello, desplazar a Argentina como el principal productor de la regin y
se convertir en un exportador neto. En Norteamrica, se estima que la proporcin de
gas natural proveniente de campos no convencionales ascender a 64% en 2035.

Se prev un incremento en el volumen comercializado de gas natural, tanto por

gasoductos como por medio de gas natural licuado (GNL). El mayor incremento en el
comercio de gas por ductos ser en Eurasia, con la expansin de la capacidad de
Rusia y de los pases del Caspio. El principal destino de dicho gas sern los mercados
Europeos y China a travs del Nord Stream. Asimismo, con la entrada en operacin de
este gasoducto, se espera un aumento en las exportaciones de Turkmenistn hacia
China. En lo que respecta al comercio de GNL, se espera un aumento de ms de 60%
en la capacidad de licuefaccin hacia 2035. En Australia, derivado de los
acontecimientos en Fukushima, se ha impulsado el desarrollo de proyectos de
licuefaccin. De hecho, este pas se convertir en el segundo exportador de GNL
despus de Qatar.

Aun cuando el consumo en la regin de Medio Oriente se incrementar, su produccin

continuar siendo superior a la demanda, por lo que seguir siendo un suministrador
importante a nivel mundial. De igual forma, las exportaciones de frica crecern de
forma importante. Estas exportaciones se llevarn a cabo tanto a travs de gasoductos
(principalmente en el Norte de frica) como por medio de GNL. Por otro lado, se estima
que 35% del incremento total en el comercio mundial estar asociado a los
requerimientos de importacin de China, convirtindose en el segundo mercado de
importacin ms importante del mundo, slo despus de Europa. En Europa, los
requerimientos de importaciones se incrementarn en comparacin con las
proyecciones del ao pasado, asociado al mayor consumo esperado de gas.

A continuacin se presenta a manera de complemento el anlisis de diferentes

regiones y estudio de caso.

4. CASO DE ESTUDIO

EL GAS NATURAL EN AMRICA

La explotacin del gas no convencional es de gran inters por su alto contenido de

lquidos condensados, ya que sus precios estn vinculados al crudo.

Un gran nmero de productores en Estados Unidos se encuentran investigando

aquellas reservas econmicamente recuperables de esquisto bituminoso que contienen
la mayor cantidad de lquidos condensados (shale oil), con la finalidad de vincular los
costos de produccin del petrleo con los del gas hmedo.
El importador ms importante de gas natural por ductos en los ltimos aos fue
Estados Unidos. Sin embargo, su participacin en el total de importaciones a nivel
mundial disminuy.

RESERVAS DE GAS NATURAL EN EL CONTINENTE AMERICANO

DISTRIBUCIN DE RESERVAS PROBADAS EN 1995, 2005 Y 2015

Fuente : BP Statistical Review of World Energy 2016

TABLA A: INFORMACIN RESERVAS PROBADAS AMRICA TCF

Natural gas

Total de at end at end at end at end

reservas 1995 2005 2014 2015
Trillion
 probadas Trillion Trillion Trillion cubic Trillion Participaci R/P
n mundial
cubic cubic cubic metres cubic Relacin

metres metres metres feet (aos)

US 4,7 5,8 10,4 10,4 368,7 5,6% 13,6

Canada 1,9 1,6 2,0 2,0 70,2 1,1% 12,2

Mexico 1,9 0,4 0,3 0,3 11,4 0,2% 6,1

Total North 8,5 7,8 12,8 12,8 450,3 6,8% 13,0

America

Argentina 0,6 0,4 0,3 0,3 11,7 0,2% 9,1

Bolivia 0,1 0,8 0,3 0,3 9,9 0,2% 13,5

Brazil 0,2 0,3 0,5 0,4 15,0 0,2% 18,5

Colombia 0,2 0,1 0,1 0,1 4,8 0,1% 12,2

Peru 0,2 0,3 0,4 0,4 14,6 0,2% 33,1

Trinidad & 0,3 0,5 0,3 0,3 11,5 0,2% 8,2

Tobago

Venezuela 4,1 4,3 5,6 5,6 198,4 3,0% 173,2

Other S. & Cent. 0,2 0,1 0,1 0,1 2,2 24,0

America

Total S. & Cent. 5,9 6,9 7,6 7,6 268,1 4,1% 42,5
America

Fuente : BP Statistical Review of World Energy 2016

En el Cono Sur, las reservas de gas natural se encuentran en Venezuela, Peru,

Trinidad y Tobago, Argentina, Brasil y Bolivia y en menor medida Colombia. En un
futuro prximo Brasil podra convertirse en productor relevante debido a los
descubrimientos en los yacimientos de la Baha de Santos.

Per cuenta con una reserva de 14.6 TCF de gas probadas, ocupando en la actualidad
el tercer lugar en el Cono Sur, despus de Brasil con 15 TCF y Venezuela, que tiene
198.4 TCF. Le sigue Argentina, con 11.7 TCF, Trinidad y Tobago, con 11.5 TCF;
Bolivia, con 9.9 TCF (extraoficial) y Colombia, con 4,8 TFC, segn la revista de la
CBHE.

PRODUCCIN DE GAS NATURAL

En cuanto a la produccin comparando con Norteamrica la produccin sigue la

siguiente relacin: Estados Unidos, Canad, Mxico, Trinidad y Tobago, Argentina,
Venezuela, Brasil, Bolivia, Per, Colombia.

TABLA B: NATURAL GAS PRODUCCIN

Cambio Participacin

Billion cubic metres 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2015-2014 mundial

US 603,6 648,5 680,5 685,4 728,5 767,3 5,4% 22,0%

Canada 159,9 159,7 155,7 156,1 162,0 163,5 0,9% 4,6%

Mexico 57,6 58,3 57,2 58,2 57,1 53,2 -6,8% 1,5%

Total North America 821,1 866,5 893,5 899,7 947,7 984,0 3,9% 28,1%

Argentina 40,1 38,8 37,7 35,5 35,5 36,5 2,9% 1,0%

Bolivia 14,2 15,6 17,8 20,3 21,0 20,9 -0,7% 0,6%

Brazil 14,6 16,7 19,3 21,3 22,6 22,9 1,3% 0,6%

Colombia 11,3 11,0 12,0 12,6 11,8 11,0 -6,5% 0,3%

Peru 7,2 11,3 11,9 12,2 12,9 12,5 -3,3% 0,4%

Trinidad & Tobago 44,8 43,1 42,7 42,8 42,1 39,6 -5,8% 1,1%
Venezuela 30,6 27,6 29,5 28,4 28,6 32,4 13,2% 0,9%

Other S. & Cent. Amrica 3,4 3,0 2,8 2,6 2,6 2,6 0,2% 0,1%

Total S. & Cent. Amrica 166,2 167,0 173,6 175,9 177,1 178,5 0,7% 5,0%

Fuente : BP Statistical Review of World Energy 2016

CONSUMO DE GAS NATURAL

Evidentemente el mayor consumidor es USA con 778 BMC (ntese que consume ms
de lo que produce). Le siguen Canad, Mxico. En el resto de Amrica se tiene a
Argentina, seguido por Venezuela y Brasil.

El consumo de gas natural se concentra en los grandes centros urbanos, si hablamos

de sud amrica nos referimos a Buenos Aires, So Paulo, Ro de Janeiro y Santiago y
en ncleos industriales que hacen uso intensivo de la energa (la minera en el norte de
Chile, entre otros).

TABLA C: CONSUMO DE GAS NATURAL

Cambio Participaci
Billion cubic feet per n
2015-
day
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2014 mundial

682, 693, 723, 740, 756,

US 1 1 2 6 0 778,0 3,0% 22,8%

100, 100, 103, 104,

Canada 95,0 9 2 9 2 102,5 -1,7% 2,9%

Mexico 72,5 76,6 79,9 83,3 86,8 83,2 -4,2% 2,4%

849, 870, 903, 927, 947,

Total North America 6 6 3 8 1 963,6 1,9% 28,1%

Argentina 43,2 45,2 46,8 46,5 47,1 47,5 0,8% 1,4%

Brazil 26,8 26,7 31,7 37,3 39,4 40,9 3,8% 1,2%

Chile 4,9 5,0 4,6 4,6 3,8 3,9 2,9% 0,1%

Colombia 9,1 8,8 9,8 10,0 10,9 10,5 -3,2% 0,3%

Ecuador 0,5 0,4 0,6 0,6 0,7 0,6 -3,5%

Peru 5,6 6,2 6,8 6,6 7,2 7,5 4,2% 0,2%

Trinidad & Tobago 23,2 23,3 22,2 22,4 22,0 21,5 -2,0% 0,6%

Venezuela 32,2 29,7 31,4 30,5 30,7 34,5 12,4% 1,0%

Other S. & Cent.

America 5,4 6,1 6,7 7,3 7,7 7,7 0,2%

Total S. & Cent. 150, 151, 160, 165, 169,

America 8 5 6 8 5 174,8 3,1% 5,0%

Fuente : BP Statistical Review of World Energy 2016

Bolivia ha sido el gran exportador de gas en la regin, especialmente durante la ltima

dcada. Venezuela, increblemente a pesar de ser potencialmente un pas altamente
excedentario en gas, no exporta gas y ms bien ha importado recientemente pequeas
cantidades de Colombia, un pas con escasos recursos gasferos.

LOS DIFERENTES MARCOS INSTITUCIONALES

Los pases Latinoamericanos difieren en las variables que determinan los incentivos de
los gobiernos, consecuentemente, los sectores petroleros y gasferos de los pases han
seguido diferentes trayectorias. Sin embargo, la evolucin del sector petrolero en la
regin tiene algunos elementos comunes. En particular, el marco institucional del sector
del gas ha experimentado cambios significativos en la regin en las ltimas dos
dcadas y todos enfrentaron los ciclos del mercado internacional, de precios bajos en
los noventa y de precios altos en la ltima dcada.

Por un lado, se encuentra Mxico que tiene una tradicin de ms de 50 dcadas de

monopolio estatal de la produccin y donde solo recientemente ha habido una limitada
apertura al sector privado principalmente en gas.

Luego le siguen Ecuador y Venezuela pases caracterizados por la presencia de una

compaa 100% estatal dominante.
Adems, estos pases nunca avanzaron en la privatizacin de la empresa estatal como
en los casos de Brasil y Colombia, pases cuyas compaas petroleras estatales han
incursionado en el mercado burstil. Colombia ha colocado parte de las acciones de la
compaa estatal Ecopetrol en manos privadas, mientras que Brasil parcialmente
privatiz a Petrobras transfiriendo la mayora de sus acciones a manos privadas aun
cuando mantuvo el control de la empresa a travs de acciones con derechos
especiales aumentando el estado su participacin accionaria. En Colombia y en menor
medida en Brasil, tambin existe una relevante participacin de empresas privadas
operadoras.

Por ltimo, al otro extremo, encontramos casos de privatizacin plena en los aos
noventa, como fue el caso de Argentina, Bolivia (a travs de la capitalizacin popular) y
del Per.

Argentina, Bolivia, Ecuador y Venezuela han renegado de los compromisos suscritos

en contratos petroleros y han aumentado la participacin del estado sobre la
produccin. Se podra decir que estos pases fueron vctimas de su propio xito.

Por el contrario, pases como Brasil, Colombia y Per han fortalecido la credibilidad de
su marco regulatorio en los ltimos aos con miras a hacerse ms atractivos a la
inversin privada cuya participacin han buscado promover dentro del sector.

Las regulaciones de gas y petrleo se encuentran enmarcadas dentro de las

instituciones polticas de cada pas.

A continuacin dedicaremos un breve anlisis a algunos pases de la regin.

Venezuela

Venezuela tiene mucha experiencia en cuanto a la comercializacin de hidrocarburos e

ilustra la dinmica de que los ciclos de expropiacin suceden a los ciclos de inversin.
Los periodos de renegociacin de contratos han coincidido con el fin de ciclos de
inversin exitoso, y las nacionalizaciones han ocurrido durante periodos de auge de los
precios.
Asimismo, el caso venezolano demuestra los conflictos que se generan entre
gobiernos, compaas y otros actores cuando los sistemas impositivos poco flexibles no
permiten a los gobiernos apropiarse de las mayores rentas que resultan de los
incrementos de precio.

Venezuela es el nico miembro fundador de la Organizacin de Pases Exportadores

de Petrleo (OPEP) en Latinoamrica. El petrleo es la fuente principal de ingresos
fiscales, representando alrededor del 50% de los ingresos en el presupuesto y
alrededor del 90% de las exportaciones. En la historia petrolera venezolana hay dos
periodos de ciclos de inversin seguidos de ciclos de expropiacin muy distintivos. El
petrleo representa la primera fuente de exportaciones del pas desde el ao 1928. En
el primer ciclo, vemos que despus de dcadas de inversin por parte
fundamentalmente de compaas internacionales, los impuestos a estas compaas
fueron aumentando significativamente en los sesenta y setenta, y las concesiones
petroleras no fueron renovadas. La inversin petrolera, como consecuencia, declin
desde 1958 hasta 1976. Por otro lado, la capacidad de produccin continu
aumentando hasta los primeros aos de los setenta, punto en el cual cay
abruptamente. En ese entonces, la produccin colaps pero mucho despus que la
inversin declin como suele suceder en este tipo de industrias con altos costos
hundidos. Luego, en 1976, se nacionaliz la industria petrolera. Petrleos de
Venezuela, S.A. (PDVSA), la recin creada compaa petrolera nacional, increment la
inversin de manera significativa, apuntalada en el viento favorable de los altos precios
petroleros. PDVSA fue diseada con un sistema de gobernabilidad que minimizaba la
interferencia poltica y la extraccin de rentas por parte del gobierno, garantizando su
autonoma financiera y operacional.

El segundo ciclo de inversin comienza a principios de los noventa, cuando se

necesitaban cuantiosas nuevas inversiones para incrementar la produccin. El gobierno
abri entonces de nuevo el sector a la inversin privada utilizando un marco contractual
especial que provea importantes garantas contra un eventual abandono de los
compromisos adquiridos por el gobierno, que consista en utilizar a PDVSA y sus
activos en el extranjero como garanta. Como consecuencia de estos contratos, la
inversin privada aument sustancialmente hacia finales de los noventa, aumentando
la produccin en 1.2 millones de barriles diarios para el 2005.

Luego de 1998, con el ascenso al poder del presidente Chvez, el gobierno comenz a
extraer ms recursos de PDVSA. A finales del ao 2001 se decreta una nueva Ley
Orgnica de Hidrocarburos que sera utilizada eventualmente como herramienta para la
expropiacin. Sin embargo, no es hasta el 2005 que el gobierno toma acciones para
cambiar los contratos y condiciones impositivas, as como nacionalizar parcialmente el
capital de las empresas.

En los aos 2002-2003, las iniciativas del gobierno para eliminar la autonoma de
PDVSA resultaron en una huelga masiva que disminuy dramticamente la inversin y
la produccin. El gobierno despidi a la mitad de la fuerza laboral y a la mayora de la
gerencia, tomando el completo control poltico de la compaa. Para el ao 2004, el
ciclo de inversin privada haba concluido, y los altos precios internacionales
aseguraban buenos beneficios a corto plazo para el gobierno si ste renegaba de sus
compromisos estipulados en los contratos petroleros. En los dos aos siguientes, el
marco contractual petrolero cambi significativamente, aumentando el porcentaje de
participacin del Estado sobre las ganancias y el control sobre la inversin privada.
Para el ao 2007, el gobierno nacionaliz la industria petrolera, tomando control
mayoritario en todos los proyectos operados por privados sin ofrecer compensacin de
mercado. El debilitamiento de las instituciones locales result en un nuevo ciclo de
expropiacin.

Interesantemente, a partir de 2009 la declinacin de produccin en Venezuela y la

ruptura del ciclo de incremento de precios ha llevado a que una vez ms el gobierno
venezolano quiera atraer inversionistas para iniciar un nuevo ciclo de inversin en la
Faja del Orinoco y en la extraccin de gas natural costa afuera. Una vez ms se repite
la historia, la interrogante es si a pesar de los riesgos regulatorios y polticos ests
inversiones se lograrn concretar.

Por ahora, tanto multinacionales como Chevron, ENI, Repsol, Gazprom como
empresas estatales chinas e indias han firmado contratos para desarrollar nuevos
proyectos, el tiempo dir cuntas de estas inversiones se concretan, el atractivo
geolgico es innegable, el riesgo es institucional.

Para concluir, se puede afirmar que Venezuela ha renegociado contratos y ha incurrido

en ciclos de expropiacin ms de una vez en su historia petrolera. La evidencia sugiere
que estas negociaciones han ocurrido en periodos donde han existido altas rentas y
luego de culminado un ciclo de inversiones. Asimismo, en periodos de precios bajos y
necesidad de capital, el pas se ha abierto a la inversin privada.

Mxico

El caso de Mxico es representativo del uso de la compaa petrolera nacional como

herramienta fiscal, financiera y poltica tpica de un pas exportador neto. Si el marco
regulatorio no es reformado, el pas probablemente enfrente en el futuro cercano la
posibilidad de transformarse en importador.

La compaa petrolera estatal mexicana, PEMEX, no tiene autonoma financiera del

gobierno, y ha sido tradicionalmente utilizada por el partido de gobierno que hasta el
2000 fue uno solo, el Partido Revolucionario Institucional (PRI)- con fines clientelares.

Tambin ha sido utilizada de forma sistemtica como vehculo para garantizar deuda
del gobierno. El presupuesto de PEMEX forma parte del presupuesto del Gobierno
aprobado por el Congreso, por lo tanto consideraciones de carcter macroeconmico
han prevalecido al momento de su diseo y elaboracin. La excesiva dependencia
fiscal del gobierno de PEMEX ha hecho que el gobierno tome ms del 60% de las
ganancias petroleras en la ltima dcada, porcentaje que es mayor al equivalente de
PDVSA y PetroEcuador.

La ausencia de autonoma fiscal ha limitado la capacidad propia de PEMEX para

invertir, convirtindole en una compaa altamente endeudada y que debe recurrir a
mecanismos de pagos diferidos de proyectos, conocidos como Proyectos de Impacto
Diferido en el Gasto, para financiar la expansin de la produccin.

El sector petrolero y gasfero de Mxico necesita urgentemente un aumento de las

inversiones para mantener el volumen de exportaciones.
PEMEX es considerada una de las compaas petroleras estatales ms ineficientes del
mundo.

Sin embargo, aun en esas circunstancias y debido simplemente al hecho de poseer

cuantiosas reservas, PEMEX ha podido proveer al Estado de rentas significativas,
logrando que Mxico haya sido un exportador neto hasta ahora con menos dificultades
fiscales que Argentina, Ecuador o Venezuela.

Como consecuencia de lo anterior, Mxico ha podido posponer la privatizacin o

apertura a la inversin privada, lo cual es consistente con la teora que sostiene que
mientras los pases no tengan dificultades fiscales y tengan altas reservas no tienen
incentivos para abrirse a la inversin privada. Pero desde hace una dcada es evidente
la necesidad de reformar a PEMEX para darle ms autonoma operacional y financiera
y atraer operadores internacionales para la exploracin y operacin de yacimientos
costa afuera.

Para concluir, tenemos que el marco institucional basado en un monopolio estatal con
poca autonoma ha permitido que el gobierno capture las rentas crecientes, pero con la
desventaja de que la expropiacin de las ganancias ha dejado a la compaa petrolera
nacional con una alta deuda y poca capacidad de inversin.

Ecuador

Petroecuador, al igual que PEMEX, ha tenido una autonoma financiera y operacional

muy limitada. El gobierno, no la compaa, recauda los ingresos petroleros y le
devuelve a Petroecuador muy pocos recursos para destinar a la reinversin. Por lo
tanto, la compaa ha tenido dificultades persistentes para cumplir sus planes de
inversin. Fue debido a las dificultades financieras de la compaa, que se le ofrecieron
condiciones atractivas a los privados en los noventa. En 1993, se establecieron
contratos de produccin compartida, y en 1999 se establecieron empresas mixtas.

Las reformas de los noventa fueron muy exitosas en la atraccin de inversin. En los
ltimos aos, Ecuador aprob reformas legales aumentando la participacin del Estado
en las ganancias y tambin reneg de los compromisos establecidos en los contratos
con la compaa privada Occidental Petroleum.

Como en el caso venezolano, el xito que tuvo Ecuador atrayendo inversin privada en
los noventa junto con el aumento del precio del petrleo a partir del ao 2000, provey
al gobierno de incentivos y oportunidades para renegar de sus compromisos originales.
Asimismo, como en el caso de Mxico, la estructura de gobernabilidad de la compaa
estatal petrolera ha favorecido la expropiacin excesiva de las ganancias por parte del
gobierno y ha facilitado la cada o el estancamiento de la inversin en el sector.

Brasil

Brasil es un ejemplo de un pas importador neto que se ha convertido progresivamente

en autosuficiente. El marco institucional ha proyectado credibilidad a los inversionistas
y ha prevenido la expropiacin de la compaa petrolera estatal. A pesar de ser el
tercer productor ms grande de la regin y tener las segundas mayores reservas,
recientemente superando a Mxico, Brasil ha sido hasta hace pocos aos un
significativo importador neto.

Ha logrado reducir exitosamente su dependencia de las importaciones en la ltima

dcada con una combinacin de polticas de incrementos de produccin y sustitucin
de consumo interno de gas por etanol.

El sector petrolero se abri a la inversin privada en 1995-1997, eliminando el

monopolio establecido constitucionalmente de la compaa petrolera estatal, Petrobras.
Para otorgarle mayor credibilidad al marco regulatorio frente a inversionistas privados,
el gobierno cre una agencia regulatoria independiente para supervisar el sector
petrolero. Adems de esta accin tan importante, Petrobras ha sido parcialmente
privatizada. Aun cuando el Estado mantiene el control de la mayora de las acciones
con derecho a voto, la mayora del capital de la compaa se encuentra en manos
privadas.

Como resultado, Brasil ha reducido su dependencia de las importaciones de petrleo y

gas, y ha casi alcanzado la autosuficiencia energtica. El hecho de que Brasil haya sido
hasta recientemente un importador neto ha generado los incentivos para atraer
inversin en petrleo reduciendo as la dependencia de las importaciones y
permitindole al gobierno mantener los precios al mercado interno cerca de los
internacionales a diferencia de los exportadores netos de la regin.

Los recientes descubrimientos de reservas de petrleo costa afuera prometen hacer de

Brasil un relevante exportador neto en el futuro, posiblemente con consecuencias muy
significativas para los incentivos que tienen los actores y la economa poltica del
sector. Es importante entender que se puede crear un marco fiscal y regulatorio que
permita al estado capturar las rentas petroleras sin reducir los incentivos para el
desarrollo del potencial energtico del pas y esto no requiere un rol preferencial para la
empresa estatal. Finalmente, es importante que el acceso preferencial de Petrobras no
elimine los necesarios estmulos a la eficiencia generados por la sana competencia con
empresas multinacionales.

5. CONCLUSIONES

La demanda por gas natural ha llevado a la cooperacin entre naciones antiguamente

enemigas, las demandas sobre la propiedad de campos de gas y petrolferos han
generado fricciones, e incluso a menudo conflictos armados, la explotacin de gas no
convencional ha afectado de manera significativa los precios del petrleo en los ltimos
aos, sin embargo ya se puede notar gracias a que EEUU freno la explotacion de shale
gas, que el precio del petrleo se encuentra otra vez en ascenso.

6. CUESTIONARIO

1. cules son los primeros 10 pases con ms reservas probadas de gas

natural?

1. Iran
2. Russian Federation
3. Qatar
4. Turkmenistan
 5. US
6. Saudi Arabia
7.United Arab Emirates
8. Venezuela
9. Nigeria
10. Algeria

2. CUALES SON LAS PRINCIPALES EMPRESA PETROLERAS DEL MUNDO?

1. GAZPROM
2. NIOC
3. EXXON MOBIL
4. ROYAL DUTCH/SHELL
5. BP
6. SAUDI ARAMCO
7. CNPC
8. SON ATRACH
9. PEMEX
3. CUAL ES EL PRECIO DEL PETROLEO EN WTI Y DEL CARBN?

El precio del crudo West Texas Intermediate (WTI) 50.55 dlares por barril. Por su
parte, el precio del carbn con referencia en Australia es 99.82 dlares por tonelada
mtrica desde octubre del 2016.

4. CULES SON LAS ZONAS DONDE EXISTEN CONFLICTOS Y QUE TIPO

DE RESERVAS DE HIDROCARBUROS CONTIENEN?

Son los conflictos del mar del Sureste chino y el Estrecho de Corea, el conflicto del
mar Caspio. En todas estas zonas se supone que existen importantes reservas de
hidrocarburos, de un tipo u otro (petrleo y gas, slo gas) o como en el Estrecho de
Corea, hidratos (una sustancia cristalina compuesta de metano y hielo que puede
convertirse en gas natural) y todas han sido escenarios de confrontaciones violentas o
amenazadoras entre las fuerzas de aquellos que rivalizan por su control.

5. CULES SON LAS CONSECUENCIAS DE LA EXPLOTACIN DE GAS NO

CONVENCIONAL?

En Norteamrica, especialmente en Estados Unidos, ha habido un cambio estructural

en el mercado de gas natural derivado de la explotacin del gas no convencional, el
cual incluye shale gas, tight gas y coalbed methane gas. Esto est incrementando la
oferta y en consecuencia, los precios del energtico han disminuido sin embargo
actualmente por el costo que conlleva la explotacin de este tipo de gas se ha frenado
la produccin del mismo por un tiempo. Se estima que en el largo plazo, el gas natural
proveniente de fuentes no convencionales ocupar una posicin clave en la canasta
energtica mundial. A su vez, la explotacin de shale gas ha afectado el mercado del
gas natural licuado (GNL).

6. CUAL ES LA RELACION DE PRODUCCION DE GAS NATURAL EN

AMERICA?

En cuanto a la produccin comparando con Norteamrica la produccin sigue la

siguiente relacin: Estados Unidos, Canad, Mxico, Trinidad y Tobago, Argentina,
Venezuela, Brasil, Bolivia, Per, Colombia y otros pases de centro Amrica.

7.

8.

9.

7. BIBLIOGRAFA
http://www.bp.com/content/dam/bp/pdf/energy-economics/statistical-review-
2016/bp-statistical-review-of-world-energy-2016-full-report.pdf
http://www.bp.com/en/global/corporate/energy-economics/statistical-review-of-
world-energy.html
https://www.oroyfinanzas.com/2014/03/china-redobla-apuesta-gas-pizarra-
mientras-aumenta-febrero-importaciones-oro/
http://www.indexmundi.com/es/precios-de-mercado/?mercancia=carbon-
australiano