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SISTEMA FINANCIERO
Este Reglamento tiene por objeto cuantificar el riesgo de crdito de los deudores y
constituir las estimaciones correspondientes con el fin de salvaguardar la estabilidad y
solvencia de las entidades y conglomerados financieros.
Artculo 2. Alcance
Artculo 3. Definiciones
a) Capacidad de pago: Situacin financiera y capacidad del deudor para generar flujos de
efectivo en el giro normal de su negocio o de la remuneracin de su trabajo y retribucin
de su capital, que le permitan atender sus obligaciones financieras en las condiciones
pactadas.
c) Crdito revolutivo: Operacin crediticia que faculta al deudor el uso de fondos hasta un
lmite preautorizado, en la cual cada pago aumenta la disponibilidad de fondos, tales
como lneas de crdito, tarjetas de crdito, sobregiros, y otras operaciones crediticias
similares.
g) Operacin back to back: Operacin crediticia cuyo saldo total adeudado se encuentra
totalmente cubierto mediante un contrato entre la entidad acreedora y el deudor, en el
que ambos acuerdan expresamente que en caso de incumplimiento de las condiciones
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pactadas, la entidad acreedora de manera incondicional, inmediata e irrevocable
realizar la compensacin del saldo total adeudado de la operacin crediticia contra las
sumas de dinero en efectivo que le han sido entregadas o contra instrumentos de deuda
emitidos por ella misma que se encuentran en su poder y traspasados a favor de la
entidad al amparo de dicho contrato, producindose con tal compensacin la extincin
de las deudas compensadas y liberndose tanto al deudor como a la entidad de cualquier
obligacin producto de dicha operacin.
1. la operacin crediticia comprada excepto aqulla comprada a una entidad supervisada por
la SUGEF y excepto aqulla con menos de 30 das naturales de haber sido desembolsada
al deudor;
2. la operacin crediticia modificada ms de una vez en un periodo de 24 meses mediante
readecuacin, prrroga, refinanciamiento o una combinacin de estas modificaciones;
3. el crdito revolutivo excepto aqul cuyo saldo total desembolsado sea reducido a cero
durante un periodo no menor de dos semanas por lo menos una vez cada doce meses y
excepto las operaciones de tarjeta de crdito;
4. la operacin de pago nico de principal a la fecha de vencimiento con un plazo mayor a
180 das y la operacin de pago nico de principal e intereses a la fecha de vencimiento
con un plazo mayor a 90 das;
5. la operacin que a juicio de la entidad califique como operacin crediticia especial; y
6. la operacin crediticia que a juicio de la SUGEF est siendo utilizada para evitar la mora
o, por las modificaciones que ha sufrido, est ocultando la mora de la operacin.
m) Riesgo de crdito: Posibilidad a que est expuesta la entidad de que el deudor incumpla
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con sus obligaciones en los trminos pactados en el contrato de crdito.
n) Saldo total adeudado: Suma de saldo de principal directo o contingente, intereses, otros
productos y cuentas por cobrar asociados a una operacin crediticia.
o) Valor ajustado de la garanta: Valor que se obtiene al multiplicar el valor (del avalo, de
mercado o facial, segn corresponda) de la garanta por el porcentaje de aceptacin,
todo segn el Artculo 14 de este Reglamento y los respectivos Lineamientos Generales.
a) Grupo 1: Deudores cuya suma de los saldos totales adeudados a la entidad es mayor al
lmite que fije el Superintendente General de Entidades Financieras (en adelante el
Superintendente) mediante resolucin razonada.
b) Grupo 2: Deudores cuya suma de los saldos totales adeudados a la entidad es menor o
igual al lmite que fije el Superintendente mediante resolucin razonada.
Para efectos de clasificacin del deudor, en el clculo de la suma de los saldos totales
adeudados a la entidad, debe considerarse lo siguiente:
a) se excluyen los saldos de las operaciones back to back y la parte cubierta con depsito
previo de las siguientes operaciones: garantas, avales y cartas de crdito; y
b) el saldo de principal contingente debe considerarse por su equivalente de crdito segn el
Artculo 13.
La entidad debe calificar individualmente a los deudores en una de las ocho categoras
de riesgo, las cuales se identifican con A1, A2, B1, B2, C1, C2, D y E,
correspondiendo la categora de riesgo A1 a la de menor riesgo de crdito y la
categora E a la de mayor riesgo de crdito.
CAPTULO II
CALIFICACIN DE LOS DEUDORES
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la calidad y oportunidad de la informacin.
c) Entorno empresarial: Anlisis de las principales variables del sector que afectan la
capacidad de pago del deudor.
e) Otros factores: Anlisis de otros factores que incidan sobre la capacidad de pago del
deudor. En el caso de personas jurdicas, los aspectos que pueden evaluarse, pero no
limitados a stos, son los ambientales, tecnolgicos, patentes y permisos de explotacin,
representacin de productos o casas extranjeras, relacin con clientes y proveedores
significativos, contratos de venta, riesgos legales y riesgo pas (este ltimo en el caso de
deudores domiciliados en el extranjero). En el caso de personas fsicas, pueden
considerarse las siguientes caractersticas del deudor: estado civil, edad, escolaridad,
profesin y gnero, entre otros.
Cuando el deudor cuente con una calificacin de riesgo de una agencia calificadora,
sta debe considerarse como un elemento adicional en la evaluacin de la capacidad
de pago del deudor. Para el uso de las calificaciones rige lo dispuesto al respecto en el
Artculo 15.
Para el deudor cuya suma de los saldos totales adeudados en la entidad es mayor al
lmite que fije el Superintendente, la presentacin de estados financieros auditados
individuales es un requisito indispensable para calificar su capacidad de pago en el
Nivel 1.
En los Lineamientos Generales se definen los aspectos mnimos que debe analizar la
entidad en sus evaluaciones de la capacidad de pago.
La entidad debe determinar el comportamiento de pago histrico del deudor con base
en el nivel de comportamiento de pago histrico asignado al deudor por el Centro de
Informacin Crediticia de la SUGEF. La entidad puede complementar lo anterior con
referencias crediticias, comerciales o ambas. Estas referencias pueden ser generadas
por la misma entidad, su grupo o conglomerado financiero o suministradas por otras
entidades financieras, centrales de crdito u otros proveedores de informacin
crediticia y comercial costarricenses o extranjeros.
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nivel de comportamiento de pago histrico asignado al deudor por el Centro de
Informacin Crediticia de la SUGEF.
El deudor clasificado en el Grupo 1 debe ser calificado por la entidad de acuerdo con
los parmetros de evaluacin de morosidad, comportamiento de pago histrico y
capacidad de pago; el deudor clasificado en el Grupo 2 debe ser calificado de acuerdo
con los parmetros de morosidad y comportamiento de pago histrico, todo segn el
siguiente cuadro:
El deudor puede ser calificado por la entidad en la categora de menor riesgo para la
cual ste cumpla con las condiciones de todos los parmetros de evaluacin
correspondientes a su Grupo o en cualquier otra categora de mayor riesgo.
Para todos los efectos, el deudor que no mantenga una autorizacin vigente para que
se consulte su informacin crediticia en el Centro de Informacin Crediticia de la
SUGEF, no puede ser calificado en las categoras de riesgo de la A1 hasta la B2. Esta
restriccin debe aplicarse nicamente a los deudores que a partir de la entrada en
vigencia de este Reglamento constituyan una operacin crediticia nueva en el sistema
financiero, renueven o modifiquen una lnea de crdito existente o, en el caso de
tarjetas de crdito, cuando se d el cambio fsico de la tarjeta, pero en este ltimo
caso, la restriccin debe aplicarse a ms tardar 2 aos despus de la entrada en
vigencia de este Reglamento.
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calificacin asignada por la entidad vendedora y la asignada por la entidad
compradora al momento de la compra.
La entidad debe calificar en categora de riesgo E al deudor que no cumple con las
condiciones para poder ser calificado en alguna de las categoras de riesgo definidas
en el Artculo anterior, se encuentre en estado de quiebra, en concurso de acreedores,
en administracin por intervencin judicial, est intervenido administrativamente o
que la entidad juzgue que debe calificarse en esta categora de riesgo.
CAPTULO III
ESTIMACIONES
El valor ajustado de las garantas debe ser ponderado con un 100% cuando el deudor
est calificado en las categoras de riesgo C2 u otra de menor riesgo, con un 80%
cuando est calificado en la categora de riesgo D y con un 60% si el deudor est
calificado en la categora de riesgo E. Las ponderaciones menores a un 100% aplican
para todas las garantas excepto para aqullas enunciadas en los incisos del e) hasta el
k) del Artculo 14. En todo caso, cuando un deudor est calificado en categora de
riesgo E durante ms de 24 meses, el valor ajustado de las garantas de todas sus
operaciones crediticias debe ser ponderado al 0%.
Los porcentajes de estimacin segn la categora de riesgo del deudor son los
siguientes:
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La suma de las estimaciones para cada operacin crediticia constituye la estimacin
estructural.
a) Hipoteca sobre terrenos y edificaciones: El 80% del valor del avalo menos el saldo de
los gravmenes de mayor prelacin.
b) Cdula hipotecaria constituida sobre bienes inmuebles: El menor valor que resulte entre
i) el valor facial del total de la serie en poder de la entidad y ii) el 80% del valor de avalo
del bien menos el valor facial de las series de mayor prelacin.
c) Prenda o pignoracin sobre bienes muebles, excepto instrumentos financieros, e
hipoteca sobre maquinaria fijada permanentemente al terreno: El 65% del valor del
avalo menos el saldo de los gravmenes de mayor prelacin.
d) Bono de prenda emitido por un almacn general de depsito: El menor valor que resulte
entre i) el valor facial de los bonos en poder de la entidad y ii) el 65% del valor del avalo
del bien menos el saldo de cualquier gravamen de mayor prelacin.
e) Depsitos o instrumentos financieros que respaldan operaciones back to back: 100%
de su valor contable.
f) Instrumento de deuda debidamente inscrito en una bolsa de valores autorizada o
emitido por el Banco Central de Costa Rica o el Gobierno de Costa Rica: 85% del
precio de mercado cuando la categora de riesgo es 3 o mejor, 80% del precio de mercado
cuando la categora de riesgo es 4 y el 75% del precio de mercado cuando la categora de
riesgo es 5, todo segn el Anexo 3.
g) Instrumento de deuda emitido por una entidad supervisada por la SUGEF sin
calificacin pblica otorgada por una agencia calificadora: El 70% del valor facial o el
precio de mercado, el que sea menor.
h) Instrumento de capital debidamente inscrito en una bolsa de valores autorizada: 70%
del precio de mercado cuando la categora de riesgo es 3 o mejor, 60% del precio de
mercado cuando la categora de riesgo es 4 y el 50% del precio de mercado cuando la
categora de riesgo es 5, todo segn el Anexo 3. No se incluye el instrumento de capital
de ninguna de las empresas que integran el grupo o conglomerado financiero de la entidad
acreedora.
i) Participacin en un fondo de inversin abierto debidamente inscrito en la plaza
correspondiente: 70% del valor de la participacin cuando la categora de riesgo del
fondo es 3 o mejor, 60% del valor de la participacin cuando la categora de riesgo es 4 y
el 50% del valor de la participacin cuando la categora de riesgo es 5, todo segn el
Anexo 3.
j) Participacin en un fondo de inversin cerrado debidamente inscrito en una bolsa de
valores autorizada: 70% del precio de mercado cuando la categora de riesgo del fondo
es 3 o mejor, 60% del precio de mercado cuando la categora de riesgo es 4 y el 50% del
precio de mercado cuando la categora de riesgo es 5, todo segn el Anexo 3.
k) Operacin crediticia otorgada por una entidad supervisada por SUGEF: 90% del saldo
de principal neto de la estimacin registrada en la entidad cedente, todo con corte al mes
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anterior. El deudor de la operacin crediticia debe haber estado calificado el mes anterior
en la categora de riesgo A1 o B1 segn este Reglamento y la garanta de dicha operacin
debe estar debidamente inscrita en el Registro Pblico cuando corresponda.
l) Aval o fianza solidaria emitidos por una institucin del sector pblico costarricense: El
menor valor que resulte entre i) el 80% del monto avalado o afianzado y ii) el 80% del
saldo total adeudado de la operacin crediticia. Debe cumplir las condiciones que impone
el marco legal del ente pblico y la capacidad efectiva de pago debe estar debidamente
comprobada.
m) Aval o fianza solidaria emitidos por una persona jurdica del sector privado calificada
en categora de riesgo 4 o mejor segn el Anexo 3 o no calificada con un patrimonio
igual o mayor a 10 millones de dlares, cuyo anlisis como deudor del Grupo 1 resulta
en una calificacin de categora de riesgo A1 segn este Reglamento: El menor valor
que resulte entre i) el 80% del monto avalado o afianzado y ii) el 80% del saldo total
adeudado de la operacin crediticia.
n) Aval o fianza solidaria emitida por una persona fsica asalariada que haya autorizado a
la entidad a hacer la deduccin de los pagos mediante el sistema de deduccin de
planilla: El menor valor que resulte entre i) el 40% del monto avalado o afianzado y ii) el
40% del saldo total adeudado de la operacin crediticia cuando este saldo sea igual o
menor al monto que fije el Superintendente mediante resolucin razonada. La condicin
de asalariado del fiador o avalista debe estar vigente y el servicio de la deuda debe ser
igual o menor al 30% del salario del fiador, neto de cargas sociales.
o) Factura con su respectiva cesin con recurso a favor de la entidad: 80% del valor facial
de la factura si el obligado (pagador de la factura) est calificado en categora de riesgo 4
o mejor, 70% del valor facial de la factura si el obligado est calificado en categora de
riesgo 5, todo segn el Anexo 3, o se califica en categora de riesgo A1 segn este
Reglamento, 60% si el obligado se califica en categora de riesgo A2 segn este
Reglamento y el 50% del valor facial de la factura si el obligado se encuentra calificado
en Nivel 1 de comportamiento de pago histrico en el Centro de Informacin Crediticia
de la SUGEF.
p) Documentos que amparan una carta de crdito de importacin confirmada e
irrevocable debidamente consignados a favor de la entidad (por ejemplo, conocimiento
de embarque): 60% del valor facial del documento.
q) Carta de crdito de exportacin emitida por un intermediario financiero del extranjero:
90% del valor facial del documento si la entidad est calificada en categora de riesgo 3 o
mejor y el 80% si la entidad est calificada en categora de riesgo 4, todo segn el Anexo
3. La carta de crdito de exportacin debe ser confirmada, irrevocable, incondicional, de
pago a la vista y no puede haber sido emitida por una entidad integrante del grupo
vinculado a la entidad que concede el crdito.
r) Cartas de crdito stand-by emitida por una intermediario financiero: 100% del valor
facial del documento si la entidad est calificada en categora de riesgo 3 o mejor, el 90%
si la entidad est calificada en categora de riesgo 4 y 80% si la entidad est calificada en
categora de riesgo 5, todo segn el Anexo 3, y 60% si la entidad es supervisada por
SUGEF. La carta de crdito stand-by debe ser irrevocable, incondicional, de pago
inmediato y no puede haber sido emitida por una entidad integrante del grupo vinculado a
la entidad que concede el crdito.
s) Fideicomiso de garanta: De acuerdo con la naturaleza del bien segn los incisos
anteriores, menos los gravmenes de mayor prelacin que no estn a favor del
fideicomiso.
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Artculo 15. Uso de calificaciones
Debe utilizarse la calificacin de largo plazo para todas las operaciones crediticias.
Cuando el garante solo cuente con una calificacin de corto plazo, sta solo puede
utilizarse para las operaciones crediticias cuya fecha de vencimiento est dentro del
plazo que abarca la calificacin de corto plazo. Cuando existan dos calificaciones de
dos agencias calificadoras, se aplicar la de mayor riesgo. Cuando existan ms de dos
calificaciones de diferentes agencias calificadoras, se considerar la segunda de
mayor riesgo. En caso de que la emisin tenga una calificacin de riesgo propia, debe
usarse esta calificacin y no la del emisor.
a) El valor del avalo de las garantas debe ser igual a su valor de mercado estimado
(precio estimado de venta). Cuando a juicio de la SUGEF, debidamente fundamentado, y
como resultado de una supervisin in situ el valor del avalo sobrepasa en ms de un
10% el valor de mercado de la garanta, el valor de la garanta tiene un valor de cero
para efectos del clculo de la estimacin segn el Artculo 12 hasta tanto la entidad no
realice un segundo avalo por otro valuador o empresa valuadora. Si en una misma
supervisin in situ se determina que en 5 o ms casos en la misma entidad el valor del
avalo realizado por un mismo valuador (persona fsica) sobrepasa en ms de un 10% el
valor de mercado de las garantas, todas las garantas valuadas por ese valuador y su
empresa valuadora tienen un valor de cero para efectos del clculo de la estimacin
segn el Artculo 12 hasta tanto la entidad no realice un segundo avalo por otro
valuador o empresa valuadora. En todo caso la SUGEF debe tomar en cuenta en la
aplicacin de este inciso la posibilidad de que el valor de mercado haya disminuido a
causa de factores que se hayan dado en el intervalo de tiempo entre el avalo o la visita
de seguimiento y la supervisin in situ y que sean de difcil deteccin por parte de la
entidad en forma oportuna. Asimismo se consideran los avalos de bienes con idnticas
caractersticas y realizados en una misma fecha, como un nico avalo para efectos de
determinar los casos en los que el valor del avalo sobrepasa el valor de mercado de la
garanta.
La entidad debe contar con un registro de todos los avalos que haya realizado cada
valuador, indicando el nombre completo del valuador, su nmero de identificacin y el
nombre de la empresa valuadora, as como los nmeros de las operaciones crediticias
para las cuales se hayan efectuado avalos y el nmero de identificacin de las garantas
valoradas.
b) El valor del avalo debe expresarse en colones costarricenses. El valor de los avalos de
terrenos y edificaciones pueden revaluarse, como mximo, segn el porcentaje de
inflacin calculado con el ndice de Precios al Consumidor o el porcentaje de
devaluacin del coln costarricense con respecto al dlar estadounidense, el que resulte
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menor en cada periodo. El valor de todos los avalos debe depreciarse con el porcentaje
indicado en los Lineamientos Generales. La periodicidad de la revaluacin y de la
depreciacin del valor del avalo es semestral contado a partir de la fecha del ltimo
avalo. La periodicidad de los avalos, los porcentajes de depreciacin y la metodologa
de actualizacin del valor del avalo se definen en los Lineamientos Generales.
c) La condicin de asalariado que debe ostentar el fiador o avalista segn el Artculo 14,
inciso n) y su salario neto de cargas sociales debe ser verificado por la entidad al menos
cada doce meses. Cuando como resultado de una supervisin in situ en 10 o ms
operaciones de crdito de una muestra aleatoria de 40 operaciones con ms de doce
meses de haber sido formalizadas se determine que la condicin de asalariado y el
salario neto de cargas sociales del fiador o avalista no fue verificado por la entidad en
los ltimos doce meses, no se considera la garanta segn el Artculo 14, inciso n) en
ninguna operacin crediticia de la entidad por un periodo de doce meses contados a
partir de la comunicacin del resultado de esta verificacin.
El deudor con al menos una operacin crediticia especial debe ser calificado
inmediatamente por la entidad de la siguiente forma: el deudor que antes de tener una
operacin crediticia especial estaba calificado en las categoras de riesgo de la A1
hasta la C1 o no estaba calificado segn este Reglamento, debe ser calificado en
categora de riesgo C1 u otra de mayor riesgo de crdito durante por lo menos 90 das.
Si el deudor se encontraba antes de tener una operacin crediticia especial en una
categora de riesgo C2 o D, ste debe ser calificado en categora de riesgo C2 o D,
respectivamente, u otra de mayor riesgo de crdito durante por lo menos 120 das. Si
el deudor se encontraba antes de tener una operacin crediticia especial en una
categora de riesgo E, ste mantiene su calificacin por lo menos durante 180 das.
Para efectos de la aplicacin del prrafo anterior, debe considerarse que a) el perodo
durante el cual no se podr mejorar la categora de riesgo del deudor debe contarse a
partir de que venza el periodo de gracia del principal otorgado en la operacin
crediticia especial, b) este periodo es nicamente vlido para el caso en el cual la
operacin crediticia especial estipule pagos mensuales o de menor periodicidad
(quincenales, semanales, etc.). En el caso que la operacin crediticia especial estipule
pagos con una periodicidad mayor a un mes, el perodo durante el cual no se podr
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mejorar la categora de riesgo del deudor se ampliar hasta por un periodo equivalente
a tres pagos consecutivos de principal de acuerdo con la periodicidad pactada y c) el
deudor con al menos una operacin crediticia especial segn los incisos i3) y i4) del
Artculo 3 de este Reglamento o cualquier otra operacin crediticia que por sus
caractersticas pueda ser utilizada para evitar la mora debe permanecer en la categora
de riesgo segn el prrafo anterior mientras tenga al menos una de estas operaciones
crediticias especiales.
La entidad no puede calificar en una categora de menor riesgo a los deudores del
Grupo 1 que hayan sido recalificados por la SUGEF. Sin embargo, la entidad puede
solicitar a la SUGEF la calificacin del deudor en una categora de menor riesgo,
debidamente justificada y documentada, a partir de los tres meses despus de la fecha
en que qued en firme la recalificacin de la SUGEF o a partir de la fecha resolucin
de la ltima solicitud. La SUGEF dispone de treinta das hbiles para resolver sobre la
solicitud. Solo en el caso de que la SUGEF apruebe la calificacin solicitada por la
entidad, sta puede calificar al deudor en la calificacin solicitada una vez recibida la
comunicacin de aprobacin por parte de la SUGEF. Una vez transcurridos seis
meses contados a partir de la fecha en que la SUGEF comunic la aprobacin de la
calificacin solicitada por la entidad, el deudor puede ser calificado segn las
valoraciones de la entidad en el marco de este Reglamento sin necesidad de
autorizacin por parte de la SUGEF.
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En el Anexo 2 se detallan las principales cuentas contables en que por su naturaleza se
registran los activos sujetos a estimacin segn los incisos a) y b) anteriores.
CAPTULO IV
DISPOSICIONES FINALES
La informacin sobre los deudores que la SUGEF enva o pone a disposicin de las
entidades bajo ninguna circunstancia implica calificacin alguna sobre la solvencia y
liquidez del deudor, por lo que la SUGEF no asume ninguna responsabilidad por
operaciones crediticias otorgadas por las entidades con base en esta informacin.
El coordinador del equipo puede requerir por escrito los expedientes de crdito de
otros deudores no incluidos en la lista inicial en cualquier momento durante la
supervisin in situ, para cuya entrega la entidad dispone como mximo de tres das
hbiles.
La supervisin in situ finaliza con la reunin de salida. Con al menos dos das de
anticipacin, el coordinador del equipo debe convocar por escrito a la reunin para
explicar y entregar al gerente general de la entidad los resultados preliminares de la
supervisin in situ de la cartera crediticia, los cuales incluyen al menos un listado de
los deudores recalificados, las garantas cuyo valor ajustado fue modificado y las
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estimaciones recalculadas, con su debida justificacin, todo en forma abreviada.
El informe final debe indicar los motivos por los cuales la SUGEF considera que
deben ajustarse las categoras de riesgo a los deudores, el valor de las garantas y el
clculo de las estimaciones. El Superintendente puede delegar en el correspondiente
Director General de Supervisin la comunicacin oficial del informe final. Contra
dicha resolucin pueden interponerse los recursos ordinarios de revocatoria y
apelacin, segn lo dispuesto en la Ley General de la Administracin Pblica, dentro
del plazo de ocho das hbiles contados a partir de la notificacin del acto. El recurso
de revocatoria lo resuelve el Superintendente y el de apelacin el Consejo Nacional de
Supervisin del Sistema Financiero.
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d) en el Plan de Cuentas para Entidades Financieras el ltimo prrafo del Concepto del
Grupo Cartera de Crditos, Cuenta Cdigo 139, Nombre Estimacin por deterioro e
incobrabilidad para cartera de crdito;
e) en el Plan de Cuentas para Entidades Financieras el ltimo prrafo del Concepto del
Grupo Cuentas y Productos por cobrar, Cuenta Cdigo 147, Nombre Otras Cuentas
por cobrar diversas y
Las inversiones en valores y depsitos a plazo que no estn inscritos en una bolsa de
valores autorizada y que no estn calificados por una agencia calificadora deben
registrarse en la Clase Activo, Grupo Cdigo 130, Nombre Cartera de Crditos.
DISPOSICIONES TRANSITORIAS
Transitorio I
Transitorio II
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Transitorio III
Transitorio IV
Transitorio V
Transitorio VI
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Anexo 1
Operaciones crediticias sujetas a estimacin
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ANEXO 2
Otros activos sujetos a estimacin
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ANEXO 3
Equivalencias de las calificaciones de las agencias calificadoras
de riesgo internacionales
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ACUERDO DEL SUPERINTENDENTE
Considerando:
3. Que para este efecto los Lineamientos Generales deben definir los
aspectos necesarios para la aplicacin del Reglamento 1-05 segn lo
establecido en esa normativa.
20
I. ANLISIS DE LA CAPACIDAD DE PAGO (deudores del Grupo 1)
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Asimismo, debe realizarse un anlisis del estado de cambio con base en
efectivo.
Liquidez
Rentabilidad
Apalancamiento
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C. Anlisis de estrs de una persona jurdica
ii. Asalariado: variables crticas del servicio de la deuda (tipo de cambio con
variaciones de 1,5, 2,5 y 3,5 veces la devaluacin anual esperada1 y tasa de
inters).
1
Se debe considerar la devaluacin anual esperada por el BCCR para el coln costarricense con respecto al dlar
estadounidense en el caso de todas las monedas extranjeras excepto la Unidad de Desarrollo (UDES). En este ltimo
caso se debe considerar la variacin anual esperada por el BCCR del ndice de Precios al Consumidor.
23
E. Anlisis de la capacidad de pago de un intermediario financiero
supervisado por la SUGEF
G. Calificacin
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II. ANLISIS DEL COMPORTAMIENTO DE PAGO HISTRICO
25
NIVEL RANGO DE INDICADOR NUMRICO
1 Igual o menor a 2,33
2 Mayor a 2,33 e igual o menor a 3,66
3 Mayor a 3,66
A. Valor de mercado
Terrenos y edificaciones
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Bien mueble, maquinaria fijada permanentemente al terreno, excepto
instrumento financiero
1) A los seis meses de realizado el ltimo avalo, ste debe ser depreciado
con el porcentaje establecido en este capitulo segn corresponda al tipo
de bien. En el caso de terrenos y edificaciones, este valor depreciado
puede ser revaluado con el porcentaje determinado segn el inciso b)
del Artculo 16 del Reglamento.
27
3) Vehculos automotores: se deprecia a una tasa semestral del 10% a
partir del ao de fabricacin y no se aceptan nuevos avalos.
5) Todos los dems bienes: se deprecia a una tasa semestral del 10%; la
entidad puede realizar un nuevo avalo segn su poltica de crdito.
C. Porcentaje de aceptacin
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5) Cuando la pliza de seguro no se encuentra vigente; no cubre por lo
menos el 100% del valor de mercado del bien dado en garanta o el
saldo total de la operacin crediticia, el que sea menor; no presenta
todas las coberturas de acuerdo a su naturaleza para asegurar su
recuperacin en caso de algn siniestro o el beneficiario no sea la
entidad acreedora, el porcentaje mximo de aceptacin se reduce a la
mitad del mximo establecido en el Reglamento.
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a. Se determina la calificacin de riesgo pas de Costa Rica en la escala
principal tomando en cuenta el artculo sobre usos de calificaciones
del Reglamento.
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V. DOCUMENTACIN MNIMA QUE DEBE MANTENER LA ENTIDAD
SOBRE CADA DEUDOR
Consideraciones generales:
1. Personas fsicas
a) Nombre completo, direccin, fotocopia de la cdula (pasaporte cuando
la persona no tenga cdula), fecha y pas de nacimiento, gnero.
e) Cuando corresponda:
2. Personas jurdicas
a) Persona jurdica: nombre o razn social, direccin, fotocopia de la
cdula y personera jurdica, pas de domicilio legal y el estudio de la
sociedad en el registro mercantil.
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definiciones establecidas en el captulo VI de estos Lineamientos
Generales.
g) Cuando corresponda:
a) nmero de operacin,
b) monto aprobado, con indicacin del tipo de moneda
c) plazos y condiciones de pago,
d) tipo de crdito (p.e. lnea de crdito, tarjeta de crdito, garanta de
cumplimiento, carta de crdito),
e) plan de inversin o destino del crdito,
f) requisitos que debe cumplir el deudor durante el plazo de la operacin,
g) descripcin breve de las garantas, con indicacin de restricciones o
gravmenes y
h) nombre y firma de los aprobadores del crdito.
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C. Informacin financiera del deudor y fiadores avalistas (si existen)
1. Personas fsicas
2. Personas jurdicas
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c) En el caso de financiamiento de proyectos, el estudio de factibilidad u
otros relacionados con el proyecto deben ser elaborados por un
profesional idneo. Dichos estudios deben tener el alcance y la
profundidad que sea acorde con la magnitud y tipo de proyecto de que
se trate (ampliacin de proyecto o nuevo proyecto).
D. Anlisis financiero
2. El anlisis financiero debe actualizarse por lo menos una vez al ao, como
parte del seguimiento que la entidad debe realizar a sus deudores.
Asimismo el anlisis debe actualizarse para justificar cambios al contrato
de crdito que conlleve a calificar el crdito como operacin especial.
34
a) Clasificacin de la garanta segn el Artculo 14 y la informacin
necesaria que justifique el porcentaje de aceptacin utilizado.
35
b) Para el caso de personas fsicas fiadoras y avalistas, la autorizacin
dada por el fiador para hacer la deduccin de los pagos mediante el
sistema de deduccin de planilla.
4. Fideicomisos de garanta:
A. Definiciones
36
No generador de moneda extranjera: deudor que mantiene con la entidad al
menos una operacin crediticia denominada en moneda extranjera y que no
cumple con la definicin de generador de moneda extranjera.
B. Aclaraciones adicionales
37
VII. CULTIVOS PARA LOS CUALES UNA OPERACIN CREDITICIA CON
PLAZO MENOR A 360 DAS CON PAGO NICO DE PRINCIPAL A LA
FECHA DE VENCIMIENTO NO SE CONSIDERA OPERACIN
ESPECIAL
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