Sunteți pe pagina 1din 20

Universitatea Transilvania din Braşov

Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial


Programul de studii: Inginerie Economică Industrială

PROIECT LA ANALIZA ECONOMICO-FINANCIARĂ

Student: Nichita Diana

Braşov, 2018
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

1. Prezentare Societate Comercială


S.C. CONSTRUCȚII BIHOR S.A. Oradea a fost înființată în baza HG 513/1990 și a
prefecturii Județului Bihor nr.46/12.02.1991 prin transformarea fostului Trust de Antrepriză
Generală de Construcții Montaj și este înmatriculată la Registrul Comerțului sub nr. J5/275/1991,
având codul fiscal RO 73126 și sediul social în Oradea, str. Berzei nr.4.
Obiectul principal de activitate al societății îl constituie: Lucrări de construcții a clădirilor
rezidențiale și nerezdențiale.
Capitalul social subscris și vărsat la 31 decembrie 2016 este de 3.144.561 lei,
reprezentând 1.048.187 acțiuni cu o valoare nominală de 3 lei.

Denumirea CONSTRUCȚII BIHOR S.A.


ROMANIA-Mun. Oradea, str. Berzei, Nr. 4, Jud
Sediul Bihor
Numărul de înregistrare în Registrul
Comerțului J5/275/1991
CUI RO 73126
Lucrări de construcții a clădirilor rezidențiale și
Domeniu activitate nerezidențiale
Cod CAEN 4120

Obiectul de activitate al societății cuprinde activități de extracție a pietrișului, nisipului,


de producție industrială în domeniul construcțiilor (betoane și mortare, elemente de tâmplărie),
executări de lucrări de construcții- montaj și servicii în sectorul construcțiilor, comerț cu
materiale de construcții. Obiectul de bază al activității conform clasificării CAEN consta în
lucrări de construcții a clădirilor rezidențiale și nerezidențiale.
SC Construcții Bihor SA dispune de personal tehnic bine prehătit și închegat, personal
muncitor calificat, precum și de logistică necesară pentru:
– Construcții civile și industriale;
– Canalizări și rețele de apă;
– Blocuri de locuințe;
– Modernizări și amenajare de drumuri, poduri și infrastructuri rutiere.

2
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

Stabilirea indicatorilor de performanță permite analiza cantitativă și calitativă a activității


operaționale, ceea ce ușurează zonele unde se poate îmbunătăți performanța.

Tipuri de produse Pondere în total CA


Lucrări de construcții montaj 93,32%
Producerea de mortare și betoane 4,16%
Alte servicii specifice sectorului 2,52%

Indicatori operaționali
4% 3%

Lucrări de construcții montaj


Producerea de mortare și betoane
Alte servicii specifice sectorului
93%

Fig. 1.1 Indicatorii de performanță ai firmei

Beneficiarii serviciilor prestate de societate sunt clienții tradiționali. Principalii clienți


sunt: Municipiul Oradea, Administrația Domeniului Public.
Ponderea celor mai importanți clienți în cifra de afaceri este reprezentată mai jos.

Client Pondere în total CA


Municipiul Oradea 42,52%
Anvis Romania SRL Satu Mare 16,12%
Alți clienți 41,36%

3
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

Fig. 1.2 Ponderea clienților în cifra de afaceri


Cifra de afaceri pe anul 2016, comparativ cu anul 2015 prezintă o depreciere cu 18,12%,
depreciere în valoare netă de 9.547.467 lei. Această scădere se explică prin faptul că ”venituri
aferente cifrei de afaceri, în valoare de 14.958.648 lei, au fost transmise prin decont asociatului în
participațiune pe contract.”
Activele imobilizate marchează o creștere de 0,28%, atingând o valoare netă, în 2016, de
16.565.703 lei. Profitul net a crescut cu 9,94 %. Capitalurile proprii marchează o creștere, în
2016, cu 531.913 lei.

Nr.
Indicatori U.M. 2012 2013 2014 2015 2016
Crt
1 Cifra de afaceri lei 51.961.040 36.461.183 64.919.047 52.675.915 43.128.448
2 Cheltuieli din exploatare lei 61.801.980 39.658.389 67.349.661 59.049.209 48.919.124
3 Active Imobilizate lei 14.683.863 13.076.574 12.608.924 16.520.158 16.565.703
4 Capitaluri proprii lei 26.383.188 26.876.105 27.407.762 27.891.565 28.423.478

4
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

Cifra de afaceri (lei)

70,000,000
60,000,000
50,000,000
40,000,000
30,000,000
20,000,000
10,000,000
0
2012 2013 2014 2015 2016

Fig.1.4 Tendința cifrei de afaceri în ultimii 5 ani

5
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

2. Analiza cifrei de afaceri

∆= 𝐶𝐴1 − 𝐶𝐴0 = −9.547.427 𝑙𝑒𝑖;


𝑄 𝐶𝐴 𝐴 𝐶𝐴
Modelul de analiza folosit este: 𝐶𝐴 = 𝑁𝑠 ∙ 𝑁𝑓 ∙ 𝑄 = 𝑁𝑠 ∙ 𝑁𝑖 ∙ 𝑄 ;
𝑠 𝑓 𝑠 𝑓

Nr. Crt Indicatori (lei) 2015 2016

1 Cifra de afaceri 52.675.915 43.128.448


2 Nr mediu de salariati 195 200
3 Productia fabricata 51.356.531 41.928.829
4 Valoarea medie a mijloacelor fixe 16.421.849 16.467.956

Nr.
Indicatori (lei) Simbol U.M. 2015 2016 Diferența
Crt.
1 Cifra de afaceri CA lei 52.675.915 43.128.448 -9.547.467
2 Nr mediu salariati 𝑁𝑠 _ 195 200 5
3 Productia fabricata 𝑄𝑓 lei 51.356.531 41.928.829 -9.427.702
Valoarea medie a
4 mijloacelor fixe 𝑀𝑓 lei 16.421.849 16.467.956 46.107
Productivitatea 𝑄𝑓
5 muncii 𝑁𝑠 lei/sal 263.366,8256 209.644,1450 -53.722,6806
Gradul de
inzestrare al 𝑀𝑓
6 muncii 𝑁𝑠 lei/sal 84.214,6103 82.339,7800 -1.874,8303
Randamentul 𝑄𝑓
7 mijloacelor fixe 𝑀𝑓 lei 3,1273 2,5461 -0,5812
Gradul de
valorificare al 𝐶𝐴
∙ 100
8 productiei 𝑄𝑓 % 102,5691 102,8611 0,2920

6
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

1. Influența numărului de salariați


Q CA
∆CA f
Ns = (Ns1 − Ns0 ) ∙ (N ) ∙ ( Q ) = 5 ∙ 263.366,8256 ∙ 1,0257 = 1.350.676,7651 lei;
s 0 f 0

2. Influența productivitatii muncii


Q Q CA
∆CA
Qf = Ns1 ∙ [(
f
) − (N f ) ] ∙ ( Q ) = 200 ∙ (−53.722,6802) ∙ 1,0257 =
N s 1 s 0 f 0
Ns

−11.020.670,6162 lei;
2.1.Influența gradului de inzestrare
M M M Q CA
∆ N f = Ns1 ∙ [(N f ) − (N f ) ] ∙ (Mf ) ∙ ( Q ) = 200 ∙ (−1.874,8303) ∙ 3,1273 ∙ 1,0257 =
s s 1 s 0 f 0 f 0

−1.202.767,9854 lei/sal;
2.2.Influența randamentului mijloacelor fixe
Qf Mf Qf Qf CA
∆ = Ns1 ∙ ( ) ∙ [( ) − ( ) ] ∙ ( ) = 200 ∙ 82.339,7800 ∙ (−0,5812) ∙ 1,0257
Mf Ns 1 Mf 1 Mf 0 Qf 0
= −9.817.155,2511 lei
3. Influența gradului de valorificare a productiei
Q CA CA
∆CA
Qf = Ns1 ∙ (
f
) ∙ [( Q ) − ( Q ) ] = 200 ∙ 209.644,1450 ∙ 0,0029 = 121.593,6041 lei;
N s 1 f 1 f 0
CA

În urma calculelor se remarca o scădere a Cifrei de Afaceri cu 9.547.427 lei (18,12%).


Această scădere se justifică și prin faptul că venituri aferente CA au fost transmise, prin decont,
asociatului.
S-a constatat și o scădere a productivitatii muncii cu 56.451,87 lei. Soluții pentru creșterea
productivitatii vor fi identificate în capitolul următor. Gradul de inzestrare al muncii a scăzut cu
2.768,16 lei/salariat. O cauza a scăderii este crearea noilor locuri de muncă, în anul 2016. Pentru
creșterea productivității se recomandă instruirea productivă a salariaților, evitarea creării altor
locuri de muncă, valorificarea mijloacelor fixe vechi, cât și a celor nou achiziționate.
Pentru anul 2017, se recomandă o creștere a Cifrei de Afaceri, cel puțin până la nivelul
atins în anul 2015- 52.675.915 lei, prin extinderea pieței și în alte regiuni ale țării, precum Brașov
sau București.

7
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

Factorii de influență a CA

60,000,000

40,000,000

20,000,000 2016
2015

0
CIFRA DE NR MEDIU DE PRODUCTIA VALOAREA
AFACERI SALARIATI FABRICATA MEDIE A
MIJLOACELOR
FIXE

2015 2016

Fig. 2.1. Factorii de influență ai Cifrei de Afaceri


Verificare:
CA CA
1. ∆CA = ∆CA
Ns + ∆ Qf + ∆ Qf ;
Ns CA

1.350.676,7651 − 11.020.670,6162 + 121.593,6041 = −9.547.652,8673 lei;


Mf Qf
2. ∆CA
Qf = ∆ +∆ ;
Ns Mf
Ns

−1.202.767,9854 − 9.817.155,25511 = −11.019.923,2365 lei.

8
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

3. Analiza productivității muncii


Nr.
Indicatori U.M. 2015 2016
Crt.
1 Cifra de afaceri lei 52.675.915 43.128.448
2 Numărul mediu de salariați sal 195 200
3 Active imobilizate lei 16.520.158 16.565.703
4 Profit net lei 483.803 531.912

Se consideră următorul model de analiză:


Pn Ai CA Pn
= ∙ ∙ ;
Ns Ns Ai CA

Nr. Diferență
Indicatori Simbol U.M. 2015 2016
Crt.
1 Cifra de afaceri CA lei 52.675.915 43.128.448 -9.547.467
2 Nr mediu de salariați Ns sal 195 200 5
3 Active imobilizate Ai lei 16.520.158 16.565.703 45.545
4 Profit net Pn lei 483.803 531.912 48.109
𝑃𝑛
5 Productivitate medie anuală 𝑁𝑠 lei/sal 2.481,0410 2.659,5600 178,5190
𝐴𝑖
6 Grad de înzestrare tehnică 𝑁𝑠 lei/sal 84.718,7590 82.828,5150 -1.890,2440
Randamentul activelor 𝐶𝐴
7 imobilizate 𝐴𝑖 lei 3,1886 2,6035 -0,5851
Rata rentabilității
𝑃𝑛
8 comerciale ∙ 100 % 0,9185 1,2333 0,3149
𝐶𝐴

Pe lângă datele de intrare, au fost calculați indicatorii necesari aplicării modelului


factorial impus.

9
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

P P P
∆= Nn = (Nn ) − (Nn ) = 2.659,56 − 2.481,04 = 178,52 lei/sal;
s s 1 s 0

Se constată faptul că, față de perioada precedent, productivitatea medie anuală a crescut
cu 178,52 lei/salariat.
Acest lucru este rezultatul influenței factorilor calculați, din tabelul de mai sus, după cum
urmează:
1. Influența gradului de înzestrare tehnică
𝑃𝑛
𝑁 𝐴𝑖 𝐴𝑖 𝐶𝐴 𝑃𝑛 𝑙𝑒𝑖
∆ 𝐴𝑠𝑖 = [( ) − ( ) ] ∙ ( ) ∙ ( ) = (−1890,24) ∙ 3,19 ∙ 0,0092 = −55,47 ;
𝑁𝑠
𝑁𝑠 1 𝑁𝑠 0 𝐴𝑖 0 𝐶𝐴 0 𝑠𝑎𝑙

2. Influența randamentului activelor imobilizate:


Pn
Ns A CA CA P 𝑙𝑒𝑖
∆ = (N i ) ∙ [( A ) − ( A ) ] ∙ (CAn ) = 82.828,52 ∙ (−0,59) ∙ 0,0092 = −449,59
CA ;
s 1 i 1 i 0 0 𝑠𝑎𝑙
Ai

3. Influența ratei de rentabilitate comercială:


A CA P P lei
∆= (N i ) ∙ ( A ) ∙ [(CAn ) − (CAn ) ] = 82.828,52 ∙ 2,6 ∙ 0,31 = 66.759,78 sal;
s 1 i 1 1 0

Verificare:
Pn Pn Pn
Pn Ns Ns Ns
∆N = ∆ Ai +∆ CA +∆ ; CA
s
Ns Ai Ai

(−55,4505) − 445,8593 + 668,4965 = 167,1867 lei;

Sistemul de acțiune al factorilor:


Pn
N lei
∆ Asi = −55,4505 ;
Ns
sal
Pn
Pn N
∆ = 178,52 lei → ∆CAs = −445,8593 lei;
Ns Ai
Pn
N
∆CAs = 668,4965 lei;
{ Ai

10
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

Factorii de influență a productivității


muncii
60,000,000
50,000,000
40,000,000
30,000,000
20,000,000 2016
2015
10,000,000
0
LEI SAL LEI LEI
CIFRA DE AFACERI NUMĂRUL MEDIU MIJLOACE FIXE PROFIT NET
DE SALARIAȚI

2015 2016

Fig. 3.1. Factorii de influență a productivității muncii

90,000.0000
80,000.0000
70,000.0000
60,000.0000
50,000.0000
40,000.0000
30,000.0000 2016
20,000.0000 2015
10,000.0000
0.0000
LEI/SAL LEI/SAL LEI %
PN/NS AI/NS CA/AI (PN/CA)*100
PRODUCTIVITATE GRAD DE RANDAMENTUL RATA
MEDIE ANUALĂ ÎNZESTRARE ACTIVELOR RENTABILITĂȚII
TEHNICĂ IMOBILIZATE COMERCIALE

2015 2016

Fig. 3.2. Indicatorii productivității muncii

11
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

În anul 2016, indicatorul analizat a cunoscut o creștere nesemnificativă, de 178,52 lei,


aspect care nu poate fi considerat pozitiv. Pentru anul current, se recomandă adoptarea unor
soluții care vor favoriza creșterea productivității, precum:
– Creșterea Cifrei de Afaceri, extinderea pieței, atragerea noilor clienți, creșterea vânzărilor;
– Valorificarea forței de muncă și capacității de productie de care dispune întreprinderea;
– Utilizarea productivă și rațională a mijloacelor fixe existente, cât și a celor achiziționate în
urma investițiilor.

12
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

4. Creșterea randamentului mijloacelor fixe. Soluții

Nr. 𝐏𝟏
Indicatori (lei) 2015 2016 P1- P0 ∙ 𝟏𝟎𝟎
crt 𝐏𝟎
1 Rezultat din exploatare 1.093.635 1.402.820 309.185 128,2713
2 Valoare medie anuală a mijloacelor fixe 16.421.849 16.467.956 46.107 100,2808
3 Producția exercițiului 51.356.531 41.928.829 -9.427.702 81,6426
4 Venituri din exploatare 60.142.844 50.321.944 -9.820.900 83,6707

Modelul de analiză:
RE Qe VE RE
∙ 1000 = ∙ ∙ ∙ 1000;
Mf Mf Qe VE

Nr. 𝑷𝟏
Indicatori Simbol U.M. 2015 2016 P1-P0 ∙ 𝟏𝟎𝟎
crt 𝑷𝟎
1 Rezultat din exploatare RE lei 1.093.635 1.402.820 309.185 128,27
2 Valoarea mijloacelor fixe Mf lei 16.421.849 16.467.956 46.107 100,28
3 Producția exercițiului Qe lei 51.356.531 41.928.829 9.427.702 81,64
4 Venituri din exploatare VE lei 60.142.844 50.321.944 9.820.900 83,67
RE
5 Rez. din exploatare la 1000 lei Mf ∙ 1000 lei 66,60 85,18 18,59 127,91
Mf
Qe
6 Randamentul mijloacelor fixe Mf lei 3,13 2,55 -0,58 81,41
VE
∙ 100
7 Grad de valorificare a Qe Qe % 117,11 120,02 2,91 102,48
RE
8 RE la 1000 lei VE ∙ 1000 lei 18,18 27,88 9,69 153,30
VE

13
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

RE RE RE
∆ (M ∙ 1000) = ( M ∙ 1000) − (M ∙ 1000) = 18.59 lei;
f f 1 f 0

1. Influența eficienței mijloacelor fixe:


RE
∙1000 Q Q VE RE
∆ Mf
Qe = [(Me ) − (Me ) ] ∙ (Q ) ∙ (VE) ∙ 1000 = (−0,5812) ∙ 1,1210 ∙ 18,184 =
Mf
f 1 f 0 e 0 0

−12,37 lei;
2. Influența gradului de valorificare a producției exercițiului:
RE
∙1000 Q VE VE RE
Mf
∆ VE = (Me ) ∙ [(Q ) − (Q ) ] ∙ (VE) ∙ 1000 = 2,5461 ∙ 0,0290 ∙ 18,1840 = 1,34 lei;
Qe
f 1 e 1 e 0 0

3. Influența rezultatului din exploatare obținut la 1000 lei venituri din


exploatare:
RE
∙1000 Q VE RE RE
Mf
∆ RE = (Me ) ∙ (Q ) ∙ [(VE ∙ 1000) − (VE ∙ 1000) ] = 2,5461 ∙ 1,2001 ∙ 9,6929 =
∙1000 f 1 e 1 1 0
VE

29,62 lei;

Verificare:
RE RE RE
RE ∙1000 M
∙1000
M
∙1000
∆ ( ∙ 1000) = ∆QMfe + ∆VEf + ∆REf = (−12,37) + 1,34 + 29,62 = 18,59 lei;
Mf M Q VE
∙1000
f e

Sistemul de acțiune al factorilor este următorul:


RE
∙1000
∆QMfe = −12,37 lei;
Mf
RE
RE M
∙1000
∆( ∙ 1000) = 18,59 lei → ∆VEf = 1,34 lei;
Mf Qe
RE
∙1000
M
∆REf = 29,62 lei;
{ VE
∙1000

14
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

80,000,000

60,000,000

40,000,000
2016
20,000,000 2015

0
REZULTAT DIN VALOARE MEDIE PRODUCȚIA VENITURI DIN
EXPLOATARE ANUALĂ A EXERCIȚIULUI EXPLOATARE
MIJLOACELOR
FIXE

2015 2016

Fig. 4.1. Coeficienții randamentului mijloacelor fixe

În urma calculelor efectuate se constată faptul că randamentul mijloacelor fixe, obținut la 1000 lei
rezultat al activitatii de baza, a crescut cu 18,59, fiind considerată o creștere nesemnificativă.
Unul din factorii de influență, adică eficiența mijloacelor fixe a cunoscut o scădere de 12,37 lei,
fiind determinată de randamentul mijloacelor exprimat prin intermediul productiei exercițiului.
Veniturile din exploatare, obținute, în principal, din vânzarea productiei au favorizat creșterea
indicatorului cu 1,34 lei. Gradul de valorificare a productiei a atins cote mai mari în 2016,
comparative cu anul precedent, respectiv 120,02 comparativ cu 117,11 %. Depășirea pragului de
100%, se datorează vânzărilor producției realizate în anii precendenți.
În perioada următoare se urmărește creșterea randamentului mijloacelor fixe prin:
- Punerea în funcțiune a mijloacelor fixe achiziționate și utilizarea rațională a celor
existente;
- Instruirea personalului;
- Organizarea ergonomică a locurilor de muncă nou create.

15
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

5. Analiza cheltuielilor din exploatare


Modelul de analiza pentru rezultatul din exploatare:
1000𝑉𝐸 1000𝑉𝐸 ) 1000𝑉𝐸 )
∆𝐶𝑚 = (𝐶𝑚 1 − (𝐶𝑚 0 = 132,47;

Nr.crt Indicatori Simbol U.M. 2015 2016 Diferența


1 Venituri din exploatare VE lei 60.142.844 50.321.944 -9.820.900
2 Cheltuieli cu materii prime și materiale 𝐶𝑚1 lei 13.483.862 16.559.503 3.075.641
3 Cheltuieli cu energie și apă 𝐶𝑚2 lei 246.040 251.275 5.235
4 Cheltuieli cu amortizarea 𝐶𝑚3 lei 1.126.896 1.678.924 552.028
5 Alte cheltuieli materiale 𝐶𝑚4 lei/sal 156.468 738.395 581.927
6 Total cheltuieli materiale 𝐶𝑚 lei/sal 15.013.266 19.228.097 4.214.831
𝐶𝑚
7 Cheltuieli materiale la 1000 venit din expl. ∙ 1000 lei 249,63 382,10 132,47
𝑉𝐸

1. Influența veniturilor din exploatare:

𝐶 1000𝑉𝐸
𝑚 𝐶𝑚0 𝑚0𝐶 15.013.266
∆𝑉𝐸 = ∙ 1000 − 𝑉𝐸 ∙ 1000 = 50.321.944 − 249,63 = 48,71 𝑙𝑒𝑖;
𝑉𝐸1 0

2. Influența cheltuielilor materiale:

𝐶 1000𝑉𝐸 𝐶𝑚1 𝑚0𝐶


∆𝐶𝑚 = ∙ 1000 − 𝑉𝐸 ∙ 1000 = 382,10 − 298,34 = 83,76 𝑙𝑒𝑖;
𝑚 𝑉𝐸1 1

2.1. Influența cheltuielilor cu materiile prime și materiale:


𝐶 +𝐶 +𝐶 +𝐶 𝐶 +𝐶 +𝐶 +𝐶
∆𝐶𝑚1 = 𝑚11 𝑚20𝑉𝐸 𝑚30 𝑚40 ∙ 1000 − 𝑚10 𝑚20𝑉𝐸 𝑚30 𝑚40 ∙ 1000 = 359,46 −
1 1
298,34 = 61,12 𝑙𝑒𝑖;

2.2. Influența cheltuielilor cu energia și apa:


𝐶𝑚11 +𝐶𝑚21 +𝐶𝑚30 +𝐶𝑚40 𝐶𝑚11 +𝐶𝑚20 +𝐶𝑚30 +𝐶𝑚40
∆𝐶𝑚2 = ∙ 1000 − ∙ 1000 = 359,57 −
𝑉𝐸1 𝑉𝐸1
359,46 = 0,11 𝑙𝑒𝑖;

2.3. Influența cheltuielilor cu amortizarea:


𝐶𝑚11 +𝐶𝑚21 +𝐶𝑚31 +𝐶𝑚40 𝐶𝑚11 +𝐶𝑚21 +𝐶𝑚30 +𝐶𝑚40
∆𝐶𝑚3 = ∙ 1000 − ∙ 1000 = 370,57 −
𝑉𝐸1 𝑉𝐸1
359,57 = 10,97 𝑙𝑒𝑖;

2.4. Influența altor cheltuieli materiale:

16
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

𝐶𝑚11 +𝐶𝑚21 +𝐶𝑚31 +𝐶𝑚41 𝐶𝑚11 +𝐶𝑚21 +𝐶𝑚31 +𝐶𝑚40


∆𝐶𝑚4 = ∙ 1000 − ∙ 1000 = 382,10 −
𝑉𝐸1 𝑉𝐸1
370,54 = 11,56 𝑙𝑒𝑖/𝑠𝑎𝑙;

Verificare:

1000𝑉𝐸 𝑚 𝐶 1000𝑉𝐸 𝐶 1000𝑉𝐸


𝐶𝑚 = ∆𝑉𝐸 + ∆𝐶𝑚
𝑚
= 48,71 + 83,76 = 132,47 𝑙𝑒𝑖;

𝐶 1000𝑉𝐸
∆𝐶𝑚
𝑚
= ∆𝐶𝑚1 + ∆𝐶𝑚2 + ∆𝐶𝑚3 + ∆𝐶𝑚4 = 83,76 𝑙𝑒𝑖;

70,000,000
60,000,000
50,000,000
40,000,000
30,000,000
20,000,000
2016
10,000,000 2015
0
LEI LEI LEI LEI LEI/SAL LEI/SAL LEI
VE CM1 CM2 CM3 CM4 CM CM/VE*1000
VENITURI DIN CHELTUIELI CU CHELTUIELI CU CHELTUIELI CU ALTE TOTAL CHELTUIELI
EXPLOATARE MATERII ENERGIE ȘI AMORTIZAREA CHELTUIELI CHELTUIELI MATERIALE LA
PRIME ȘI APĂ MATERIALE MATERIALE 1000 VENIT
MATERIALE DIN EXPL.

2015 2016

Fig. 5.1. Analiza cheltuielilor din exploatare

Prin stabilirea influențelor factorilor direcți și indirecți asupra ratei de eficiențp a


cheltuielilor se constată faptul că, scăderea veniturilor din exploatare cu 9.820.900 lei are un
impact negative asupra indicatorului considerat, întrucât determină creșterea acestuia cu 48,71
lei. Creșterea cheltuielilor materiale, cu 4.214.831 lei a determinat o sporire a indicatorului
considerat cu 83,76 lei.
Pentru scăderea acestor indicatori se recomandă micșorarea consumurilor specific
materiilor prime și materialelor ecologice cu un impact mai redus asupra mediului asupra
mediului natural în timpul utilizării.

17
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

6. Analiza rezultatului din exploatare


Nr. crt. Indicatori (lei) 2015 2016
1 Rezultat din exploatare 1.093.635 1.402.820
2 Cifra de afaceri 52.675.915 43.128.448
3 Active imobilizate 16.520.158 16.565.703

Modelul de analiza pentru rezultatul din exploatare:


𝐶𝐴 𝑅𝐸
𝑅𝐸 = 𝐴𝑖 ∙ ∙ 𝐶𝐴;
𝐴𝑖

Nr. crt. Indicatori Simbol U.M. 2015 2016 P1- P0


1 Rezultat din exploatare RE lei 1.093.635 1.402.820 309.185
2 Cifra de afaceri CA lei 52.675.915 43.128.448 -9.547.467
3 Active imobilizate 𝐴𝑖 lei 16.520.158 16.565.703 45.545
𝐶𝐴
4 Rata de eficiență a Ai 𝐴𝑖 - 3,1886 2,6035 -0,5851
𝑅𝐸
5 Rata de rentabilitate comercială ∙ 100 % 2,0762 3,2527 1,1765
𝐶𝐴

∆𝑅𝐸 = 𝑅𝐸1 − 𝑅𝐸0 = 309.185 𝑙𝑒𝑖;

1. Influența activelor imobilizate:


𝐶𝐴 𝑅𝐸
∆𝐴𝑅𝐸
𝑖
= (𝐴𝑖1 − 𝐴𝑖0 ) ∙ ( 𝐴 ) ∙ (𝐶𝐴) = 45.545 ∙ 3,886 ∙ 0,0208 = 3015,08049 𝑙𝑒𝑖;
𝑖 0 0

2. Influența ratei de eficiență a activului imobilizat:

𝐶𝐴 𝐶𝐴 𝑅𝐸
∆𝑅𝐸
𝐶𝐴 = 𝐴𝑖1 ∙ [( ) − ( 𝐴 ) ] ∙ (𝐶𝐴) = 16.565.703 ∙ (−0,5851) ∙ 0,0208 = −201.235,5399 𝑙𝑒𝑖;
𝐴 𝑖 1 𝑖 0 0
𝐴𝑖

3. Influența ratei de rentabilitate comercială:

𝐶𝐴 𝑅𝐸 𝑅𝐸
∆𝑅𝐸
𝑅𝐸 = 𝐴𝑖1 ∙ ( ) ∙ [(𝐶𝐴) − (𝐶𝐴) ] = 16.565.703 ∙ 2,6035 ∙ 0,0176 = 507.405,4594 𝑙𝑒𝑖;
𝐴 𝑖 1 1 0
𝐶𝐴

Verificare: ∆𝑅𝐸 = ∆∆𝐴𝑅𝐸


𝑖
+ ∆𝑅𝐸 𝑅𝐸
𝐶𝐴 + ∆𝑅𝐸 ;
𝐴𝑖 𝐶𝐴
3015,08049 − 201.235,5399 + 507.405,4594 = 309.185,00 𝑙𝑒𝑖;

18
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

∆𝐴𝑅𝐸
𝑖
= 3015,08049 𝑙𝑒𝑖;
∆𝑅𝐸
𝐶𝐴 = −201.235,5399 𝑙𝑒𝑖;
∆𝑅𝐸 = 309.185 𝑙𝑒𝑖 → 𝐴𝑖
𝑅𝐸
∆𝑅𝐸 = 507.405,4594 𝑙𝑒𝑖;
{ 𝐶𝐴

3.5000

3.0000

2.5000

2.0000

1.5000
2016
1.0000
2015
0.5000

0.0000
RATA DE EFICIENȚĂ A AI RATA DE RENTABILITATE COMERCIALĂ

2015 2016

Fig. 6.1. Rata de rentabilitate comercială

19
Universitatea Transilvania din Braşov
Facultatea de Inginerie Tehnologică şi Management Industrial
Departamentul de Inginerie şi Management Industrial
Programul de studii Inginerie Economică Industrială

60,000,000
50,000,000
40,000,000
30,000,000
20,000,000
2016
10,000,000 2015

0
LEI LEI LEI LEI %
RE CA AI CA/AI (RE/CA)*100
REZULTAT DIN CIFRA DE AFACERI ACTIVE RATA DE RATA DE
EXPLOATARE IMOBILIZATE EFICIENȚĂ A AI RENTABILITATE
COMERCIALĂ

2015 2016

Fig. 6.2. Indicatorii de analiza a rezultatului din exploatare

În urma analizei, se observă o creștere a RE cu 309.185 lei. O influență asupra acestei cresterii au
avut-o următorii factori:
- Creșterea activelor imobilizate a determinat creșterea RE cu 3015,08 𝑙𝑒𝑖 ;
- Rata de eficiență scade cu de la 3,19 la 2,60 , ceea ce duce la scăderea RE cu
201.235,5399 𝑙𝑒𝑖;
- Rata de rentabilitate comercială crește cu 1,18% ceea ce duce la o majorare a RE cu
507.405,4594 𝑙𝑒𝑖;
Soluții: se recomandă creșterea rezultatului din exploatare, prin majorarea Cifrei de Afaceri,
majorarea producției prin valorificarea noilor mijloace fixe în care s-a investit, diminuarea
cheltuielilor în ceea ce privește materiile prime și materialele, prin păstrarea nivelului calității.

20

S-ar putea să vă placă și