Documente Academic
Documente Profesional
Documente Cultură
ANALIZA ECONOMICO-FINANCIARA
S.C. AGORA IMPORT-EXPORT S.R.L.
In mai 2012, producatorul CELSIUS 2000 SRL isi inceteaza activitatea de productie.
De atunci, AGORA asigura piesele de schimb la toata gama de centrale Keston produse de
CELSIUS 2000 SRL. In iulie 2013, AGORA readuce centralele Keston in Romania, prin
importul direct de la producatorul britanic al al noii generatii Keston Combi, Keston System si
Keston Heat.
1.2. Strategia
S.C AGORA IMPOT-EXPORT S.R.L. este focalizarea asupra Clientilor astfel fel incat
sa satisfaca orice cerinta a acestora. In acest scop firma are un portofoliu larg de servicii printre
acestea se numara:
1
-proiectarea de sisteme termice;
-instalatii termice si sanitare;
-montaj si punere in functiune;
-service/garantie;
-mentenanta.
1.3. Calitate
Centralele termice sunt fabricate in Marea Britanie si beneficiaza de tehnologia TWIN FLUE:
admisia aerului si evacuarea gazelor arse se fac prin 2 tevi din muPVC, a caror lungime poate sa
ajunga la 27m.
Principiul Condensarii
Principiul centralelor cu functionare in condensare consta in utilizarea unui schimbator in
doua trepte prin care se valorifica aproape in totalitate caldura dezvoltata prin arderea
2
combustibilului. in treapta a doua predomina transferul de caldura convectiv, peste care se
suprapune si caldura latenta de condensare a vaporilor de apa din gazele de ardere. - intr-o
centrala standard moderna aproximativ 20-25% din caldura dezvoltata se pierde pe cos prin
gazele de evacuare care au o temperatura de 150-250°C. Centralele cu condensare recupereaza o
parte a acestei calduri in primul rând prin reducerea temperaturii gazelor de evacuare. Aportul
major in cresterea randamentului este datorat faptului ca scaderea temperaturii gazelor in jurul
valorii de 50°C permite vaporilor de apa sa condenseze, cedând agentului termic caldura latenta
de condensare. in figura anexata este reprezentata comparativ diagrama de bilant energetic
pentru o centrala standard moderna si o centrala in condensare.
3
10% din caldura latenta de condensare. Aceasta este si explicatia declararii unor eficiente care
depasesc 100% la centralele cu functionare in condensare, când se raporteaza la puterea calorica
inferioara a combustibilului. in plus, datorita consumului mic si arderii controlate, nivelul
emisiilor poluante este foarte redus in comparatie cu centralele standard moderne. Produsii
rezultati in urma proceselor care au loc in schimbatorul de caldura sunt usor acizi, fapt ce
determina executia acestuia din materiale r ezistente la coroziune (aliaje de aluminiu sau oteluri
inalt aliate). Astfel se explica si costul mai ridicat al acestor centrale in comparatie cu cele
standard moderne, costuri care sunt mult diminuate datorita eficientei termice superioare.
4
2. Analiza activităţii de producţie şi comercializare
b) Rata de evoluţie a CA
Analiza factorială a CA
𝐴𝑖 𝐶𝐴
CA = Ns× 𝑁𝑠 × 𝐴𝑖
unde:
Qf - producţia fabricată;
𝐴𝑖
- productia medie a muncii;
𝑁𝑠
𝐶𝐴
- grad de valorificare a producţieiobţinuta si destinată vânzării.
𝐴𝑖
5
Nr. Indicatori Simbol U.M. 2015 2016 ∆
Crt.
1 Cifra de afaceri CA lei 1.294.878 1.751.329 456.451
o Influența productivităţii:
CA Ai Ai CA
Ai Ns1
Ns Ns 1 Ns 0 Ai 0
=13*3493,153*-16446,77*4,638/100 = -2106,161
𝐴𝑖 𝐶𝐴
∆𝑁𝑠 + ∆ +∆ = ∆𝐶𝐴
𝑁𝑠 𝐴𝑖
-924,813 -2106,161 +15407,040 = 456451
6
Evolutie cifra da afaceri
2000000
1800000
1600000
1400000
1200000
1000000
800000
600000
400000
200000
0
2014 2015 2016
𝑪𝑨𝟐𝟎𝟏𝟓 1294878
𝑊𝑎𝑠 2015 = = =92491.28
𝑵𝒔𝟐𝟎𝟏𝟓 14
𝑪𝑨𝟐𝟎𝟏𝟔 1751329
𝑊𝑎𝑠 2016 = = =134717.61
𝑵𝒔𝟐𝟎𝟏𝟔 13
7
Pe lângă datele de intrare în tabelul 3.1 au fost calculaţi indicatorii necesari aplicării
modelului factorial impus.
𝑷 𝑷 𝑷
∆( ) = ( )𝟏 -( )𝟎 = 134717.61 – 92461.28 = 42256.33 lei
𝑵𝒔 𝑵𝒔 𝑵𝒔
Se constată faptul că faţă de perioada precedentă, valoarea indicatorului a rescut cu
42256.33lei. Această variaţie se poate explica, cu ajutorul influenţelor exercitate de factorii
consideraţi prin model astfel:
1. Influenţa gradului de înzestrare tehnică:
Pn
Ns Ai Ai CA Pn
∆ Ai =[( ) - ( ) ] ×( ) ×( ) = (-16446,77) × 4,638× 0,010 =
Ns 1 Ns 0 Ai 0 CA 0
Ns
= -762,801 lei/sal
4,638)×0,010=
= 1194,169 lei/sal
140000
120000
100000
80000
60000
40000
20000
0
2015 2016
8
3. Influenţa ratei de rentabilitate comercială:
𝑷𝒏
𝑵𝒔 𝑨𝒊 𝑪𝑨 𝑷𝒏 𝑷𝒏
∆ 𝑷𝒏 = ( )𝟏 × ( ) ×[(( )𝟏 − ( )𝟎 ] = 3493,153 × 38,566 ×
𝑵𝒔 𝑨𝒊 𝑪𝑨 𝑪𝑨
𝑪𝑨
2 Numar mediu de Ns - 14 13 -1
salariati
3 Active imobilizate Ai Lei 279.159 45.411 233748
Concluzii
Din datele analizate putem gasi urmatoarele solutii:
9
o Pregătirea şi perfecţionarea resurselor umane – Specializarea personalului prin
organizarea unor cursuri de performanță. De aceasta depinde receptivitatea şi
viteza de adaptare la nou, reintegarea rapidă a resurselor umane în alte activităţi
utile societăţii. Tot el condiţionează ritmul, proporţiile şi eficienţa creativităţii
tehnico-ştiinţifice.
13.2
13
12.8
12.6
12.4
12.2
12
2014 2015 2016
10
Pentru analiza datelor disponibile în tabelul 4.1 se calculează indicatori cu un anumit
conţinut informaţional, prezentaţi în tabelul 4.2:
Calculul nivelului cheltuielilor totale pe elemente de cheltuieli la 1000 ron totale se face după
formula:
CT1000VT=(CT/VT)x1000, unde:
CT=cheltuieli totale
VT=Venituri totale
11
Anul 2015 2016
Cheltuieli Totale 1317334 1932137
Venituri Totale 1331497 2130318
CT1000VT 989,36 906,97
Tabelul 5.1
Analiza cheltuielilor
1000
980
960
940
920
900
880
860
2015 2016
Din informaţiile de mai sus reiese faptul că nivelul cheltuielilor totale pe elemente de cheltuieli
la 1000 ron veniturilor totale are un trend aproximativ descendent, însă veniturile totale au avut
un trend ascendentt.
𝐶𝑇 1317334
𝑅𝐶𝑇 = × 1000 = × 1000 = 989,36
𝑉𝑇 1331497
∆RCT =RCT1 -RCT0 =1317334-1331497= -14163
12
R R
∆RCT =∆VTCT +∆CTCT =544,13-461,73=82,40
Se poate observa din informaţiile de mai sus ca în anii analizaţi, că profitul companiei ce
face obiectul studiului de caz au fost fluctuante. La fel ca şi în celelalte cazuri, se pot calcula
evoluţii ale valorilor absolute pornind de la anul de bază 2012 dar şi cu bază în lanţ, precum şi
13
evoluţii ale valorilor relative la fel, cu bază fixă sau cu bază în lanţ. De asemenea, pe baza
profitului se poate calcula randamentul societăţii, adică profitabilitatea, prin raportarea profitului
la cifra de afaceri, capitalurile proprii sau cheltuieli, așa cum reiese și din reprezentarea grafică
de mai jos:
14
Verificare:
𝑹 𝑹
∆𝑹𝒃 = ∆𝑽𝑻𝒃 + ∆𝑷𝒃𝒉
EVOLUTIA PROFITULUI
200000
150000
100000
50000
0
2012 2013 2014 2015 2016
-50000
-100000
15
propus si fluctuatiile pe care le-au suferit acestea, cand sunt puse in practica.
Aceasta activitate poate avansa printr-o renegociere cu furnizorii, in scoaterea din
catalog/protofoliu a produselor care nu au avut impact/succes la public.
Verificarea sistemelor contabile cu o acuratete cat mai mare si, nu in ultimul rand,
de luat in considerare externalizarea functiilor care nu sunt principale, pentru a
putea focusa atentia asupra unor activitati cu o mai mare valoare productiva.
a) Rata imobilizărilor :
b) Rata stocurilor :
Stocuri 103490
(Total activ ∗ 100) = ∙ 100 = 14,926%
2015 693338
Stocuri 132464
(Total activ ∗ 100) = ∙ 100 = 30,004%
2016 441475
16
c) Rata creanțelor:
Creanțe 86006
(Total activ ∗ 100) = ∙ 100 = 12,404%
2015 693338
Creanțe 70722
(Total activ ∗ 100) = ∙ 100 = 16,019%
2016 441475
d) Rata disponibilitaților:
Disponibilități 224683
( ∗ 100) = ∙ 100 = 32,405%
Total activ 2015 693338
Disponibilități 192878
( ∗ 100) = ∙ 100 = 43,687%
Total activ 2016 441475
153.786
160
121.243
140
120
100
80
60 40.263 43.687 2015
30.004 32.405
40 2016
14.926 12.404 16.019
20
10.286
0
17
Concluzii:
Se constata faptul ca ponderea cea mai mare in total pasive o au datoriile atat in anul 2015 cat
si in anul 2016 cu un procent de 153,786 % respectiv 121,243 %. Ponderea cea mai mare in total
active o au casa si conturile la banci in anul 2016 cu un procent de 43,687%,iar pentru anul 2015
ponderea cea mai mare in cadrul total active a fost cea a activelor imobilizate 40,263%.
o Un element esential pentru dezvoltarea oricarei firme este evolutia pietei în care
îsi desfasoara activitatea. În sectorul distributiei si furnizarii de
echipamente/sisteme/instalatii termice, o caracteristica importanta a pietei
specifice este cresterea vanzarilor centralelor termice..
o Situatia vânzarii de centrale termice este o piaţă care urcă spre 100 de milioane
de euro anual, sunt susţinute în acest an atât de construcţiile de noi locuinţe, care
dispun de o centrală termică pe gaz, cât şi de înlocuiri, în condiţiile în care
primele centrale termice s-au montat în România în anii 1990, iar de la finalul
anilor ‘90 companiile de termoficare din ţară au început să se închidă, lăsând ca
singură alternativă montarea de astfel de soluţii de încălzit.
18
o folosirea uni program de tip Buy Back, in ultimii ani este o tendinţa de creştere
naturală a pieţei de înlocuiri, clienţii având astfel posibilitatea de a înlocui un
produs vechi, uzat şi care consumă mult cu unul de ultimă generaţie, mult mai
economic, mai performant şi care ofera un confort sporit clientului.
o cresterea capacitatii retelelor de distributie existente în zonele cu dezvoltare
economico-sociala( ex piata imbiliara din Brasov).
o asigurarea de consultanta consumatorilor pentru alegerea solutiilor optime de
incalzire;
Motivele pentru care o firma poate avea probleme sunt divese. Iata cateva dintre ele:
19
o introducerea unui sistem adecvat de monitorizare si control si previzionarea a
activitatii,
o imbunătățirea strategiei de marketing printr-o promovare mai bună în instituțiile
de profil;
o investiție în promovarea mass-media;
o specializarea personalului pentru a face performanță si motivarea acestuia spre a
face performanță;
20
10. BIBLIOGRAFIE
1.) www.listafirme.ro
2.) www.keston.ro
3.) www.mfinante.ro
4.) http://www.ensight.ro/newsletter/no32/articol2.html
5.) https://www.seniorerp.ro/optimizarea-stocurilor/
6.) http://www.stiucum.com/finante/finantele-intreprinderilor/Viteza-de-rotatie-si-
folosirea22176.php
7.) www.scritub.com/management/marketing/Productivitatea-muncii
8.) https://cuttingcost.wordpress.com/2010/12/01/cresterea-productivitatii-muncii/
9.) www.ligaweb.ro/blog/10-idei-pentru-a-ti-creste-profiturile
10.) https://ponturifierbinti.com/strategii-pentru-cresterea-profiturilor
11.) Suport curs și seminar A.E.F. 2017-2018, Dr. Ing. Ec. Gheorghe Cătălin
12.) Notițe curs și seminar A.E.F.
21