RESUMEN TÉCNICO EJECUTIVO

NIC 21 EFECTOS DE LAS VARIACIONES EN LAS TASAS DE CAMBIO DE LA

MONEDA EXTRANJERA
INTRODUCCION

Las normas aplicables para la conversión de moneda funcional a moneda extranjera son cubiertas
por las siguientes normas e interpretaciones:

 NIC 21: Efectos de Variaciones en las Tasas de Cambio de la Moneda Extranjera.

 NIC 7: Estado de Flujos de Efectivo, específicamente párrafos 25 al 28 sobre flujos de
efectivo en moneda extranjera.
 SIC 7: Introducción al Euro.

La NIC 21 establece las normas relacionadas con los siguientes tres grandes temas:

a) Reconocimiento, medición y revelación de transacciones en moneda extranjera a moneda

funcional, excepto para los contratos de derivados que se encuentren en el alcance de NIC
39 de Instrumentos Financieros.

b) El reconocimiento, medición y revelación de la conversión de los resultados y situación

financiera de los negocios en el extranjero en los estados financieros de la inversionista.

c) La conversión de los estados financieros de una entidad desde su moneda funcional a

moneda de presentación.

TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS "3M"

Como se señala la entidad puede presentar tres monedas ("3M"): Moneda de la transacción,
Moneda funcional y Moneda de presentación. El proceso de conversión desde la primera a la
moneda funcional y de esta ultima a la moneda de presentación (si fuera distinta a la moneda
funcional).
Definiciones relevantes

El párrafo 8 de NIC 21 entrega las siguientes definiciones relevantes para la aplicación de esta
normativa.

Termino Definición
Moneda extranjera ( o divisa) Cualquier moneda distinta a la moneda
funcional de una entidad.
Negocio Extranjero Toda entidad subsidiaria, asociada, negocio
conjunto o sucursal de la entidad que informa,
cuyas actividades están basadas o se llevan a
cabo en un país o moneda distintos a los de la
entidad que informa.
Inversión neta en un negocio en el extranjero Monto que corresponde a la participación de la
entidad que presenta sus estados financieros,
en los activos netos del citado negocio.
Tasa de cambio Relación de cambio entre dos monedas.
Tasa de cambio de contado Tasa de cambio utilizado en las transacciones
con entrega inmediata.
Tasa de cambio de cierre La tasa de cambio de contado existente a la
fecha del balance.
Partidas Monetarias Unidades monetarias mantenidas en efectivo,
así como activos y pasivos que se van a recibir o
pagar, mediante una cantidad fija o
determinable de unidades monetarias.
Valor Razonable Es el precio que sería percibido por vender un
activo o pagado por transferir un pasivo en una
transacción no forzada entre participantes del
mercado en la fecha de medición ( NIIF 13
Medición del Valor Razonable).
Moneda Funcional Moneda del entorno económico principal en el
que opera la entidad.
Moneda de presentación Moneda en que se presentan los estados
financieros.
Diferencia de Cambio Monto que surge al convertir un determinado
número de unidades de una moneda a otra
moneda, utilizando tasas de cambio diferentes.
Visión general de la interacción de las definiciones

La interacción de los principales termino definidos anteriormente se puede ilustrar en la siguiente

figura, la que muestra la metodología planteada por NIC 21 para conversión desde las tres
monedas que puede presentar una entidad, a saber: Moneda de la transacción, Moneda funcional
y Moneda de presentación.

La tasa de cambio de contado a la fecha de la transacción corresponde a la tasa de cambio

utilizada en las transacciones con entrega inmediata, y a la fecha de su transacción es la fecha en
la cual una operación cumple con los criterios para su reconocimiento, esto es, el momento en que
la entidad registra, por primera vez, una partida en sus estados financieros, de acuerdo con las
normas que apliquen para cada rubro. la tasa de cambio histórica equivale a la tasa de cambio en
la fecha de la transacción.
Hay un paso crucial que tiene que llevar a cabo la entidad es identificar y distinguir entre activos y
pasivos monetarios y activos y pasivos no monetarios, ya que como se observa esto incide en la
medición posterior de las partidas, utilizando un tipo de cambio distinto.

La definición de partidas monetarias se refiere a una cantidad fija o determinable en unidades

monetarias, esto es con independencia de cuál es la unidad monetaria; en otras palabras, la
clasificación se debiera realizar considerando la unidad monetaria de origen.

Cuando se encuentre en el proceso de identificar y clasificar los activos y pasivos entre monetarios
y no monetarios, la respuesta a la pregunta es "¿el activo o pasivo será realizable ene efectivo o
equivalentes al efectivo? podría servir de guía para realizar esta distinción.

Moneda Funcional (MF) Moneda de Presentación (MP)

Moneda de la Conversión de Reconocimiento Conversión de Reconocimiento
Transacción (MT) MT a MF del efecto de la MF a MP del efecto de la
conversión conversión
Partidas Tipo de cambio Resultados del
Monetarias de cierre periodo en los
estados
financieros
consolidados, Activos y Pasivos Patrimonio,
con excepción de del balance a como diferencia
las partidas tipo de cambio de conversión
monetarias que de cierre de (otros resultados
formen parte de fecha de cada integrales).
un negocio en el balance.
extranjero
Partidas no Tipo de cambio Gastos e ingresos
Monetarias al de la fecha de - a tipo de cambio
costo transacción de fecha de
Partidas no Tipo de cambio transacción.
Monetarias al de la fecha en
valor Razonable que se determine -
el valor
razonable