TRABAJO COLABORATIVO CONTABILIDAD IV

Presentación de los estados financieros de la empresa cueros y cueros SAS

Fundación universitaria arandina

Programa contaduría pública a distancia.
Contabilidad IV

Estudiantes

Mirian Cecilia Correa Sánchez

Teléfono de contacto 3227125111
Correo: mcorrea54@estudiantes.areandian.edu.co

Karoll Dayana Gallego

Teléfono de contacto 3195149934
Correo: kgallego5@estudiantes.areandina.edu.co

Johana Ramos Perez

Teléfono de contacto 3124994942
Correo: jramos54@estudiantes.areandina.edu.co

Diana Marcela Velásquez Sánchez

Teléfono de contacto 3164141056
Correo: dvelasquez42@estudiantes.areandina.edu.co
 ii
TABLA DE CONTENIDO

PRESENTACIÓN DEL MANUAL DE POLÍTICAS CONTABLES X

DEFINICIÓN DE POLÍTICAS CONTABLES X

OBJETIVO DEL MANUAL X

INFORMACIÓN GENERAL XI

POLÍTICAS CONTABLES XI

EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO XII

PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO. XVI

DEUDORES COMERCIALES (CLIENTES) XX

OTRAS CUENTAS POR COBRAR. XXI

PASIVOS FINANCIEROS. XXII

ACREEDORES COMERCIALES XXIII

OTRAS CUENTAS POR PAGAR XXV

OBLIGACIONES POR BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS XXVI

CAPITAL SOCIAL XXVII

UTILIDADES DEL EJERCICIO XXVIII

RESERVAS XXIX

INGRESOS XXXI

COSTOS Y GASTOS XXXII

APROBACIÓN iii
XXXIV

VIGENCIA XXXIV

DEFINICIONES XXXV
 iv

1. RESUMEN

El siguiente trabajo se compone de varios temas, todos relacionados con la presentación de los

estados financieros de la empresa tales como:

Políticas contables, representación grafica estados fincieros, notas de estados fiancieros, análisis

de los estados financieros, ciclos, indicadores o ratios financieros y conclusiones y opiniones de

los estudiantes que se encuentran relacionados en la portada del prsente trabajo, asi como la

muestra del esfuerzo y compresión que se tuvo frente al tema, para llegar al objetivo principal, el

cual era realizar un trabajo colaborativo con el fin de aplicar todo lo aprendido en clases.
 v

2. PALABRAS CLAVES.

 POLITICAS:

 ESTADOS FINANCIEROS:

 ANALISIS:

 NOTAS:

 INDICADORES:
 vi
3. ABSTRACT

The financial statements of the company Leathers and Leathers SAS are basic principles, rules

and procedures adopted in the organization from its begining until the end of its operations, the

company's situation is analyzed through contables politics and application to internationals

standards therefore is posible to obtain contable information exposed to the reality and an

appropiate analysis about the differents financial statements to take rigth decisions.
 4. KEY WORDS vii

 POLITICS.

 FINANCIAL STATEMENTS.

 ANALYSIS.

 NOTES.

 INDICATORS.
 5. INTRODUCCION. viii

El presente trabajo se refiere a los estados financieros de la empresa cueros y cueros S.A.S con

análisis crítico, en la cual los usuarios perciben la situación real de la empresa dichos informes

constituye el producto final para la aplicación de las políticas contables de nuestra organización

para hacer cumplimiento con las prescripciones relacionadas a la implementación de las normas

internaciones de la información financiera NIFF aplicadas en Colombia.

Como su característica principal su presentación, la cual permite que los accionistas y/o socios

conozcan detalladamente la posición de la empresa y así determinando las actividades que hemos

venido realizando brindando decisiones según la necesidad de la organización.

Los datos de la empresa se pueden presentar en cuatro estados financieros básicos que son,

Estado de la situación financiera comparativo, el estado de resultados, el estado de flujo de

efectivo y estado de cambios en el patrimonio estos se complementan para obtener en conjunto

datos que permite al administrador analizar para la correcta toma de decisiones.

 6. OBJETIVO GENERAL ix

Realizar un trabajo colaborativo, en grupos donde se muestren la presentación de los análisis

financieros, las políticas contables, las notas a los estados financieros y la presentación de los

estados financieros de la empresa Cueros y cueros SAS.

7. OBJETIVOS ESPECIFICOS

 Elaborar las políticas contables de la empresa cueros y cueros SAS

 Realizar los estados financieros de la empresa cueros y cueros SAS.

 Elaborar las notas a los estados financieros de cueros y cueros SAS

 Presentar el análisis de la situación financiara de la empresa cueros y cueros SAS

 8. POLITICAS CONTABLES. x

PRESENTACIÓN DEL MANUAL DE POLÍTICAS CONTABLES

El presente Manual de Políticas Contables se realizó con el fin de cumplir las prescripciones

relacionadas con la implementación de Normas Internacionales de Información Financiera.

DEFINICIÓN DE POLÍTICAS CONTABLES

Las políticas contables son los principios, bases, reglas y procedimientos específicos adoptados

por CUEROS Y CUEROS S.A.S, para el reconocimiento y medición de transacciones, sucesos o

condiciones para la elaboración y presentación de los estados financieros utilizando la NIIF.

OBJETIVO DEL MANUAL

El objetivo del presente manual es prescribir el tratamiento contable de cada una de las cuentas

de importancia relativa que integran los estados financieros; así como la estructura de estos,

garantizando el cumplimiento con los requerimientos establecidos por la Normas Internacionales

de Información Financiera – NIIF (IFRS siglas en inglés) para CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Este Manual de Políticas Contables contiene el conjunto de principios, bases, reglas y

procedimientos específicos que se encuentran basados en la Norma Internacional de Información

Financiera para las Pymes, derivada de las Normas Internacionales de Información Financiera

(NIIF, o IFRS) emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad.

 xi

Así mismo, este Manual de Políticas Contables también permitirá que CUEROS Y CUEROS

S.A.S., aplique políticas contables con criterios de reconocimiento, medición, presentación y

exigencias de revelación, basadas en NIIF, haciendo más confiable y útil la información

contable.

INFORMACIÓN GENERAL

CUEROS Y CUEROS S.A.S, es una sociedad de responsabilidad por acciones simplificada, con

ánimo de lucro de derecho privado radicada en Colombia. El domicilio de su sede social y

principal centro del negocio es en la Calle 80 No. 10 - 20, de la ciudad de Bogota Cundinamarca,

CUEROS Y CUEROS S.A.S., fue constituida el 1 de Enero de 2017 e inscrita a la cámara de

comercio el 05 de agosto de 2017 bajo el número 013171328 del libro IX. La duración de la

sociedad CUEROS Y CUEROS S.A.S., es indefinido, pero podrá disolverse en cualquier

momento, en los casos, en la forma y términos previstos por la ley y los estatutos. La sociedad

CUEROS Y CUEROS S.A.S., tiene como objeto social la comercialización, compra, venta y

distribución materia prima para realizar trabajos en cuero y la venta de productos terminados en

cuero entre otros.

POLÍTICAS CONTABLES

Los estados financieros se preparan de acuerdo con Normas Internacionales de Información

Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES) emitidas por el

International Accounting Standards Board (IASB), acorde con la Ley 1314 de 2009.
La Norma Internacional de Información Financiera para PYMES (NIIF para PYMES), ha sido xii

adoptada en Colombia y representa la adopción integral, explicita y sin reservas de la referida

norma internacional. En la preparación de estados financieros se utilizan determinadas

estimaciones contables, para cuantificar los activos, pasivos, ingresos y gastos.

EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO

En CUEROS Y CUEROS S.A.S., la partida del efectivo está conformada por los saldos en caja,

cuentas corrientes en bancos, depósitos de ahorro en entidades financieras y fondos de cambio.

La partida de equivalente al efectivo se compone de las inversiones en depósitos de ahorro a la

vista (del fondo de liquidez), Certificados de Depósito a Término (CDT) y depósitos fiduciarios,

entre otros.

En este sentido, se deberán clasificar los títulos valores o instrumentos financieros que tengan

esta connotación, para que sean registrados en este grupo contable. Los derechos fiduciarios

mantenidos en patrimonios autónomos y otras partidas monetarias que cumplan la definición de

efectivo se clasificarán Como “Inversiones a corto plazo.

Los sobregiros bancarios, de existir, se clasifican y se presentan como Pasivos Financieros,

dentro del pasivo corriente en el estado de situación financiera.

El estado de flujos de efectivo informará acerca de los cambios del efectivo y sus xiii

equivalentes de una entidad durante el periodo que se informa, clasificándolos por actividades:

de operación, de inversión y de financiación.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., ha decidido adoptar el método Indirecto en la presentación de los

flujos de efectivo debido a que suministra información que puede ser útil en la estimación de los

flujos de efectivo futuros.

 Las partidas de efectivo se miden al costo de la transacción.

 Las partidas de equivalentes al efectivo se miden al costo de la transacción más los gastos

incurridos en su adquisición.

 Las partidas de equivalentes al efectivo son las que no superen los noventa (90) días de

vencimiento.

 Las transacciones se registran en la moneda funcional que es el peso colombiano (COP).

 Las transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional utilizando

los tipos de cambio vigentes (Tasa representativa del mercado) en la fecha de las

transacciones.

Las partidas de efectivo y equivalentes al efectivo se presentan dentro del estado de situación

financiera en el grupo de activos corrientes.

Intereses
La empresa ha definido como política contable que los intereses financieros cobrados a los xiv

empleados, por préstamos de créditos, se presenten como una actividad de operación.

Las consignaciones que aparecen en los extractos bancarios, que no hayan sido registrados en la

cuenta de bancos, sin considerar su antigüedad, tendrán el siguiente tratamiento:

Cuando sea impracticable identificar la causal de la consignación, se reconocerá como un pasivo

en la partida “Acreedores Comerciales y Otras Cuentas por Pagar”, clasificada como activo

corriente en la subpartida “consignaciones sin identificar” y se revelará en las notas que los

pasivos por consignaciones recibidas sin identificar pueden no representar obligaciones para

CUEROS Y CUEROS S.A.S., y que, en realidad, pueden ser menores valores de las cuentas por

cobrar o ingresos por ventas del periodo.

Las notas débito en el extracto bancario, originadas por cheques devueltos, y que no hayan sido

contabilizadas, se deberán reconocer como menor valor del saldo contable en bancos. La

contrapartida débito se reconocerá en la partida “Deudores Comerciales y Otras Cuentas por

Cobrar”, clasificada como activo corriente, en la subpartida “cheques devueltos”. Estas cuentas

por cobrar deberán ser conciliadas por lo menos mensualmente con el objeto de reconocer los

deterioros de valor si ha ello hubiere lugar.

No se cancelarán o disminuirán las cuentas por cobrar cuando se reciban cheques posfechados,

sean estos confirmados o no.

 xv

Solo se podrá contabilizar como mayor valor de la caja, valores consistentes en monedas, billetes

y cheques de gerencia. Los cheques posfechados y otros medios de pago recibidos se

reconocerán como mayor valor del efectivo en caja, hasta tanto sea recibido el efectivo o

equivalentes.

No se cancelarán o disminuirán los deudores comerciales y otras cuentas por cobrar cuando se

reciban consignaciones con el sello del banco, salvo que se haya confirmado que los valores han

sido efectivamente abonados, según sea reportado en un extracto bancario físico o electrónico.

Los cheques girados y no cobrados al 31 de diciembre de cada año, se deberán reconocer como

mayor valor del saldo contable de bancos (mediante la anulación de los mismos), en el caso que

estos no hayan sido reclamados por sus beneficiarios.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., realizará los acuerdos que considere pertinentes con las entidades

financieras, con el fin de lograr que todos los pagos recibidos a nombre o a favor de CUEROS Y

CUEROS S.A.S., se identifique el tercero del cual se reciben los depósitos.

La gestión de tesorería hará seguimiento a los saldos pendientes de abonar a favor de CUEROS

Y CUEROS S.A.S.
Otras diferencias originadas en las conciliaciones bancarias se reconocerán de conformidad xvi

con los anteriores criterios, procurando en todo caso el cumplimiento del objetivo de esta política

contable consistente en mantener el saldo reflejado en los extractos de bancos.

PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., tiene como objetivo reconocer todos los bienes que van a ser

usados en el proceso productivo normal de la empresa; Las NIIF cambian esta visión y clasifica

los elementos de Propiedad, planta y equipo atendiendo no ya a sus características, sino a su

destino dentro de la organización de la empresa y, más que a su destino, a la forma en que van a

generar los flujos de caja.

Las propiedades, planta y equipo de CUEROS Y CUEROS S.A.S., son activos tangibles que: (a)

se mantienen para su uso en la producción o suministro de bienes o servicios, para arrendarlos a

terceros o con propósitos administrativos, y (b) se esperan usar durante más de un periodo.

En CUEROS Y CUEROS S.A.S., las propiedades, planta y equipo están conformados por:

 Construcciones y edificaciones,

 Muebles y equipo de oficina,

 Equipo de computación y comunicación.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., reconocerá el costo de un elemento de propiedades, planta y xvii

equipo como un activo sí, y solo si:

(a) Es probable que la Entidad obtenga los beneficios económicos futuros derivados del mismo,

por lo tanto, sólo se podrán reconocer en esta categoría aquellos bienes tangibles que la

Entidad controle en periodos superiores a un año.

(b) El costo del elemento puede medirse con fiabilidad.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., medirá un elemento de propiedades, planta y equipo por su costo.

La Entidad reconocerá los costos del mantenimiento diario de un elemento de propiedad, planta

y equipo en los resultados del periodo en el que incurra en dichos costos.

Depreciación

Los activos se depreciarán a lo largo de sus vidas útiles como activos individuales. Los terrenos

tienen una vida ilimitada y por tanto no se deprecian.

Si los principales componentes de un elemento de propiedades, planta y equipo tienen patrones

significativamente diferentes de consumo de beneficios económicos, CUEROS Y CUEROS

S.A.S., distribuirá el costo inicial del activo entre sus componentes principales y depreciará cada

uno de estos componentes por separado a lo largo de su vida útil.

El valor residual, el método de depreciación o la vida útil pueden modificarse cuando haya

cambios en el uso de un activo, un desgaste significativo inesperado, avances tecnológicos y

cambios en los precios de mercado desde la fecha sobre la que se informa más reciente. Estos

cambios se tratarán como una estimación contable.

 xviii

La depreciación de un activo comenzará cuando esté disponible para su uso.

La depreciación de un activo cesa cuando se dé de baja en cuentas.

La depreciación no cesará cuando el activo esté sin utilizar o se haya retirado del uso activo a

menos que se encuentre depreciado por completo.

Importe depreciable: La cantidad depreciable del activo se asigna durante la vida útil. Importe

depreciable = Costo menos valor residual.

Valor residual: El importe estimado que una entidad podría obtener en el momento presente por

la disposición de un activo, después de deducir los costos de disposición estimados, si el activo

hubiera alcanzado ya la antigüedad y las demás condiciones esperadas al término de su vida útil.

Método de depreciación: para efectuar la depreciación de todos los elementos de las

propiedades, planta y equipo CUEROS Y CUEROS S.A.S., utiliza el método lineal.

Cuenta Método de Depreciación Vida Útil

De 50 a 80 años (según
Edificaciones Línea recta
concepto de peritos).
Maquinaria y Equipo Línea recta De 5 a 10 años.
Vehículos Línea recta De 5 a 10 años.
Muebles y Enseres Línea recta De 3 a 5 años xix
Equipo de cómputo y
Línea recta De 1 a 3 años
comunicación
DEUDORES COMERCIALES (clientes) xx

Los deudores Comerciales están conformados por la Clientes. Los Clientes son activos

financieros de CUEROS Y CUEROS S.A.S., y están compuestos por las operaciones de crédito

otorgadas y desembolsadas a sus clientes bajo diferentes modalidades y aprobada de acuerdo con

los reglamentos internos de la Entidad y expuestas a un riesgo crediticio que debe ser evaluado

de manera permanente.

Los Deudores Comerciales (Clientes) son Instrumentos financieros porque se convierten en

contratos (pagarés) que dan lugar a activos financieros de CUEROS Y CUEROS S.A.S., y a

pasivos financieros de los clientes que adeudan los préstamos.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., efectuará un análisis en forma mensual.

DETERIORO DEL VALOR DE LOS DEUDORES COMERCIALES (CLIENTES) MEDIDOS

AL COSTO AMORTIZADO

Mensualmente CUEROS Y CUEROS S.A.S., evaluará si existe evidencia objetiva del deterioro

del valor de los Deudores Comerciales que se midan al costo amortizado. Cuando exista

evidencia objetiva de deterioro del valor, CUEROS Y CUEROS S.A.S., reconocerá

inmediatamente una pérdida por deterioro del valor en resultados.

OTRAS CUENTAS POR COBRAR. xxi

Las Otras Cuentas por Cobrar se originan por los intereses causados por cobrar sobre los

Deudores Comerciales (Clientes), por ventas de servicios y por otras transacciones distintas a las

del objeto social de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Estas políticas se deben aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de las Otras

Cuentas por Cobrar por anticipos de contratos y proveedores, convenios por cobrar, adelantos al

personal, créditos a empleados, deudores patronales y empresas, intereses por cobrar por

préstamos otorgados a los clientes, ingresos por cobrar por otros servicios, anticipo de impuestos,

y otras cuentas por cobrar por transacciones distintas a las del objeto social.

Los préstamos a empleados se descuentan por nómina y no generan intereses a favor de

CUEROS Y CUEROS S.A.S., al considerar que no son transacciones comerciales.

Las Otras cuentas por cobrar se clasificarán en el Estado de Situación Financiera como activo

corriente para todos los saldos a cargo de los diferentes deudores que se recauden dentro de los

doce meses siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa. Los demás saldos se

clasificarán como activos no corrientes.

DETERIORO DEL VALOR

Se debe evaluar al final de cada período sobre el que se informa si existe evidencia objetiva de

que un activo financiero o grupo de ellos del tipo de Otras cuentas por cobrar estén deteriorados.
Si tal evidencia existiese, CUEROS Y CUEROS S.A.S., determinará el importe de cualquier xxii

pérdida por deterioro del valor aplicando el siguiente proceso.

Cuando exista evidencia objetiva de que se ha incurrido en una pérdida por deterioro del valor de

las Otras cuentas por cobrar que se contabilizan al costo amortizado, el importe de la pérdida se

medirá como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor presente de los flujos de

efectivo futuros estimados, descontados con la tasa de interés efectiva original (de

reconocimiento inicial) del activo financiero. El importe en libros del activo se reducirá mediante

la cuenta de valuación -Deterioro acumulado. El importe de la pérdida se reconocerá en el

resultado del periodo.

PASIVOS FINANCIEROS.

El objetivo de esta sección es establecer los principios para presentar los pasivos financieros,

como instrumento financiero emitido, incurrido o asumido, siempre que de acuerdo con su

realidad económica, supongan para la empresa una obligación contractual, directa o indirecta, de

entregar efectivo u otro activo financiero, o intercambiar activos o pasivos financieros con

terceros.

Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de los pasivos

financieros. Debe entenderse que los pasivos financieros representan obligaciones por

operaciones que contraen CUEROS Y CUEROS S.A.S., con los clientes y con instituciones

financieras.
Se clasificará un instrumento financiero en su totalidad o en cada una de sus partes xxiii

integrantes, en el momento de su reconocimiento inicial, como un pasivo financiero, de

conformidad con la esencia económica del acuerdo contractual y con las definiciones de pasivo

financiero.

Los Pasivos financieros se clasificarán en el Estado de Situación Financiera como pasivo

corriente para todos los saldos a cargo que tengan que pagarse dentro de los doce meses

siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa. Los demás saldos se clasificarán como

pasivos no corrientes.

Se revelará las siguientes partidas ya sea en el estado del resultado o en las notas:

a) Ganancias o pérdidas netas por pasivos financieros al valor razonable con cambios en

resultados.

b) El importe de los gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés

efectiva) producidos por los pasivos financieros que no se midan al valor razonable con cambios

en resultados.

ACREEDORES COMERCIALES

Corresponde a lo adeudado por de CUEROS Y CUEROS S.A.S., a sus proveedores. El objetivo

de la misma es comprobar que la deuda contabilizada si corresponde con operaciones

perfectamente identificables y determinar su alcance, medición inicial y posterior con sus

respectivas revelaciones.

La política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de los Acreedores

Comerciales. Comprende el valor de las obligaciones a cargo de CUEROS Y CUEROS S.A.S.,

derivadas de la compra de bienes y servicios en operaciones objeto del negocio. Los xxiv

Acreedores Comerciales se formalizan a través de facturas, y otros documentos por pagar que

son obligaciones por concepto de bienes o servicios adquiridos. También abarca el efectivo o sus

equivalentes, entregado a proveedores a cuenta de compras posteriores y en caso de obligaciones

con personas naturales, proveedores de servicios prestados en relación de independencia.

RECONOCIMIENTO.

a) Al reconocer inicialmente un Acreedor Comercial, CUEROS Y CUEROS S.A.S., lo medirá

al precio de la transacción (incluyendo los costos de transacción, excepto en la medición

inicial de los pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados),

excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación.

b) Si el acuerdo constituye una transacción de financiación, la Entidad medirá el pasivo

financiero al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de

mercado para un instrumento de deuda similar. Una transacción de financiación puede

tener lugar en relación a la compra de bienes o servicios, por ejemplo, si el pago se aplaza

más allá de los términos comerciales normales o se financia a una tasa de interés que no

es una tasa de mercado.

Los Acreedores Comerciales se clasificarán en el Estado de Situación Financiera como pasivo

corriente para todos los saldos a cargo que tengan que pagarse dentro de los doce meses

siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa. Los demás saldos se clasificarán como

pasivos no corrientes.
 xxv

OTRAS CUENTAS POR PAGAR

El objetivo de esta política es determinar los principios que CUEROS Y CUEROS S.A.S.,

aplicara bajo la normatividad internacional para las otras cuentas por pagar, las cuales

representan obligaciones provenientes de las operaciones de transacciones diferentes a las

incluidas en acreedores comerciales.

Esta política incluye como Otras Cuentas por Pagar a las provenientes de: intereses por

préstamos recibidos, contratistas, costos y gastos por pagar, contribuciones y afiliaciones,

retenciones en la fuente, retenciones y aportes de nómina, remanentes por pagar, impuestos

gravámenes, tasas, y otras cuentas por pagar diversas.

Las Otras Cuentas por Pagar se clasificarán en el Estado de Situación Financiera como pasivo

corriente para todos los saldos a cargo que tengan que pagarse dentro de los doce meses

siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa. Los demás saldos se clasificarán como

pasivos no corrientes.

Las Otras Cuentas por Pagar se originan por operaciones diferentes a las incluidas en el capítulo

Acreedores Comerciales y a las demás obligaciones no incluidas en otros capítulos del presente

Manual.
 xxvi

OBLIGACIONES POR BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS

Prescribir el tratamiento contable y la revelación de información financiera respecto de los

beneficios de los empleados. En el Pronunciamiento se obliga a las entidades a reconocer:

(a) un pasivo cuando el empleado ha prestado los servicios a cambio de los cuales se le crea el

derecho de recibir pagos en el futuro, y

(b) un gasto cuando la entidad ha consumido el beneficio económico procedente del servicio

prestado por el empleado a cambio de los beneficios en cuestión.

Esta Política Contable se debe aplicar en el reconocimiento, medición y revelación de los

beneficios a los empleados. Incluye las obligaciones con los empleados por concepto de salarios,

auxilio de transporte, aportes a la seguridad social, vacaciones, prima legal, prima extralegal,

cesantías e intereses sobre cesantías.

Los beneficios a corto plazo se reconocen en el ejercicio en que el trabajador prestó sus

servicios, su importe es el correspondiente al total (sin descontar) a pagar por los servicios

recibidos, dichos beneficios se clasifican en el estado de situación financiera como pasivo

corriente.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., define los beneficios a los empleados como todos los tipos de

retribuciones proporcionadas a los trabajadores a cambio de los servicios prestados.

Salarios, auxilio de transporte, y aportaciones a la seguridad social

Las obligaciones por remuneraciones y aportaciones a la seguridad social se reconocen en xxvii

los resultados del período por el método del devengo, al costo que normalmente es su valor

nominal. En el caso de sueldos y salarios adicionalmente el importe total de los beneficios que se

devengarán y liquidarán será descontado de cualquier importe ya pagado.

Vacaciones, prima legal, prima extralegal, cesantías e intereses sobre las cesantías.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., reconoce el gasto en el estado de resultados por las obligaciones

laborales por concepto de vacaciones, prima legal, prima extralegal, cesantías e intereses sobre

las cesantías, estipuladas en las normas legales y estatutarias, mediante el método del devengo.

Estos beneficios son registrados a su valor nominal, generándose el pasivo correspondiente por

beneficios al personal presentados en el estado de situación financiera.

CAPITAL SOCIAL

CUEROS Y CUEROS S.A.S., Pretende medir, reconocer y presentar el importe del capital social

con sus respectivas revelaciones, delimitadas por las normas internacionales de información

financiera.

Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los aportes sociales pagados por

los socios, de acuerdo con las cuantías establecidas en los estatutos de CUEROS Y CUEROS

S.A.S.
El importe del capital se registra por el monto nominal de los aportes sociales xxviii

efectivamente pagados por los socios. En el caso de aportes en especie, el importe del capital

relacionado corresponde a la medición del activo a su valor razonable.

Para el reconocimiento del aumento o disminución del capital se debe contar con la modificación

de los estatutos aprobada por la Junta de Socios de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

De acuerdo con lo anterior CUEROS Y CUEROS S.A.S., establece como política contable que

se reconocerá como pasivo la totalidad de los aportes sociales, en el estado de situación

financiera.

El capital social comprende el valor total de los aportes sociales, los cuales se clasifican como

patrimonio en el estado de situación financiera. Los aportes sociales son los pagos efectuados por

los socios de CUEROS Y CUEROS S.A.S., en dinero o en especie con el fin de proveer capital

de trabajo para el desarrollo de su objeto social y que además sirven de garantía para los

préstamos efectuados y demás obligaciones contraídas por los socios.

El capital social está conformado por los aportes sociales pagados por los socios: ordinarios,

extraordinarios, más los aportes amortizados.

UTILIDADES DEL EJERCICIO

Reconocer, medir y presentar las utilidades del ejercicio de CUEROS Y CUEROS S.A.S.,xxix

que representan el resultado de un periodo determinado, con el fin de establecer el desarrollo de

las operaciones de la empresa, bajo los parámetros internacionales.

Comprende las utilidades obtenidos anualmente por CUEROS Y CUEROS S.A.S., Para

CUEROS Y CUEROS S.A.S., las utilidades obtenidas al final del periodo sobre el que se

informa y su respectiva distribución.

Las utilidades deben ser reconocidas en la fecha en que son aprobados por la Junta de Socios.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., prestará preferencialmente sus servicios a los socios.

RESERVAS

Las reservas buscan proteger el capital de la sociedad ante eventuales pérdidas; por esta razón es

importante determinar las políticas bajo las cuales se van a reconocer, presentar y medir, el único

uso que se le puede dar a las reservas, para respaldar las pérdidas que sufra CUEROS Y

CUEROS S.A.S.

Existe la reserva legal equivalente al 10% de la utilidad del ejercicio y es de carácter obligatorio;

Las reservas estatutarias y ocasionales están sometidas a lo que han pactado los socios y una vez

aprobadas por el órgano social, son de obligatorio cumplimiento mientras no se reformen o

eliminen en los estatutos. Éste no puede disponer de ellas para un fin diferente de modo tal que

no se pueden distribuir ni capitalizar, etc.

 xxx

Las reservas deben ser reconocidas por su valor nominal en la fecha en que son aprobadas por la

asamblea de clientes.

Utilización de la reserva legal

Cuando la reserva legal se hubiere empleado para compensar pérdidas, la primera aplicación de

la utilidad será la de establecer la reserva al importe correspondiente al 10% de la utilidad del

ejercicio.

Creación de reservas

CUEROS Y CUEROS S.A.S., podrá crear por decisión de la Junta de Socios otras reservas y

fondos con fines determinados.

Las reservas de la CUEROS Y CUEROS S.A.S., se presenta en el estado de la situación

financiera en la sección del patrimonio.

Las reservas son las partidas conformadas por los recursos retenidos por CUEROS Y CUEROS

S.A.S., para su beneficio tomado de las utilidades.

Las reservas constituidas con finalidades específicas podrán afectarse para proteger o cubrir los

fines para los cuales fueron creadas. Estas reservas sirven a la vez de apalancamiento y

fortalecimiento del patrimonio de CUEROS Y CUEROS S.A.S., Las reservas no se pueden

repartir. Algunas reservas son creadas por disposición expresa de la Junta de Socios de
CUEROS Y CUEROS S.A.S., conforme a un mandato legal, por una sana política de xxxi

provisión para asegurar la estabilidad de la Entidad en periodos de dificultades económicas, o

para prever sucesos extraordinarios que pueden quebrantar seriamente la estructura económica y

financiera de la entidad. Las reservas creadas por Ley no podrán cambiarse su destinación.

INGRESOS

CUEROS Y CUEROS S.A.S., busca reconocer el dinero o los derechos de cobro a su favor

obtenido a cambio del servicio, que hará efectivo en las fechas estipuladas y serán objeto de

revelación. Se produce un ingreso cuando aumenta el patrimonio empresarial y este incremento

no se debe a nuevas aportaciones de los socios. Las aportaciones de los propietarios en ningún

caso suponen un ingreso, aunque sí un incremento patrimonial.

Esta política debe ser aplicada al contabilizar los ingresos de actividades ordinarias procedentes

de las siguientes transacciones y sucesos:

a. Ingresos por intereses provenientes de los préstamos efectuados a los clientes;

b. Intereses y rendimientos financieros de las inversiones;

b. Arrendamientos de bienes raíces;

d. Los dividendos, participaciones y utilidades recibidos por los activos financieros.

Esta política también aplica a las ganancias, entendidas como otras partidas que satisfacen xxxii

la definición de ingresos sin que sean ingresos de actividades ordinarias.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., medirá los ingresos de actividades ordinarias al valor razonable

de la contraprestación recibida o por recibir, descontado los descuentos otorgados. En los

ingresos de actividades ordinarias no se incluye el impuesto sobre las ventas que debe pagarse al

Estado.

Intereses, dividendos y participaciones

Los intereses serán reconocidos como ingresos de actividades ordinarias cuando se devengan,

utilizando el método del interés efectivo.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., presentara el estado de resultados de forma integral (en un solo

estado), relacionando INGRESOS con costos y gastos en un periodo determinado, los cuales son

objeto de revelación.

COSTOS Y GASTOS

CUEROS Y CUEROS S.A.S., debe determinar los decrementos en los beneficios económicos

producidos a lo largo del periodo sobre el que se informa, en forma de salidas o de

disminuciones del valor de los activos, o bien por la generación o aumento de los pasivos, que
dan como resultados decrementos en el patrimonio, distintos de los relacionados con las xxxiii

distribuciones realizadas a los inversores de patrimonio.

Se debe aplicar en el reconocimiento de los siguientes gastos:

Costos por los desembolsos incurridos durante el periodo para la realización de las actividades de

prestación de servicios.

Gastos operacionales (de administración y de ventas).

Costos incurridos por CUEROS Y CUEROS S.A.S., en la obtención de capital (intereses y otros

costos relacionados).

Pérdidas por deterioro de activos.

Pérdidas por variaciones en los valores razonables.

Impuesto a la renta del periodo.

Otros gastos que CUEROS Y CUEROS S.A.S., realiza en cumplimiento de su objeto social.

Se reconocerán los gastos de ventas y de administración que estén relacionados con la gestión

operacional de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Estos gastos se registran cuando ocurre la transacción, según el postulado del devengado, con

independencia de ser al contado o a crédito.

Los costos en que se incurre por los intereses sobre los depósitos de ahorro se causan

mensualmente independientemente de la fecha de su pago.

Las provisiones incurridas bajo los alcances de la Sección 21 Provisiones y Contingencias xxxiv

se reconocerán cuando existe una obligación presente, originado por hecho pasado, es probable

la salida de recursos y se puede estimar confiablemente, se reconoce en los resultados del

período.

Las provisiones de beneficios a los empleados se efectúan de acuerdo a leyes laborales, y se

afectan a los resultados del período.

El gasto por impuesto a la renta, relacionado con el resultado de las actividades ordinarias,

deberá reconocerse y presentarse en el estado de resultado integral.

CUEROS Y CUEROS S.A.S., presentara el estado de resultados de forma integral (en un solo

estado), relacionando ingresos con COSTOS Y GASTOS en un periodo determinado, los cuales

son objeto de revelación.

APROBACIÓN

Este manual fue aprobado por el Administración de CUEROS Y CUEROS S.A.S., en su sesión

del día 01 de enero 2017.

VIGENCIA

Estas políticas contables será aplicables a partir del 1 de enero de 2017, y tendrán una vigencia

de dos años, o sea hasta el 31 de diciembre de 2018.

 xxxv

DEFINICIONES

Acreedores Comerciales: Representan obligaciones que contrae CUEROS Y CUEROS S.A.S.,

derivadas de la compra de bienes y servicios en operaciones objeto del negocio. Estos pasivos

financieros no derivados presentan pagos de tipos fijos o determinables, no se negocian en un

mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables

como pasivos financieros.

Actividades de Financiación: son las actividades que producen cambios en el tamaño y

composición de los capitales propios como los depósitos de los clientes, los aportes sociales y los

préstamos concedidos por las entidades financieras a la CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Actividades de Inversión: son las actividades de adquisición y disposición de activos a largo

plazo, así como de otras inversiones no incluidas en el efectivo y los equivalentes al efectivo.

Actividades de Operación: son las actividades que constituyen la principal fuente de ingresos

de actividades ordinarias de CUEROS Y CUEROS S.A.S., así como otras actividades que no

puedan ser calificadas como de inversión o financiación.

Activo Contingente: Un activo de naturaleza posible, surgido a raíz de sucesos pasados, cuya

existencia ha de ser confirmada sólo porque ocurra, o en su caso porque deje de ocurrir, uno o
más eventos inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de la CUEROS xxxvi

Y CUEROS S.A.S.

Activo intangible: es un activo identificable, de carácter no monetario y sin apariencia física.

Adelantos al personal: Registra el valor de los adelantos efectuados por la Entidad al personal

por concepto de sueldos y demás gastos laborales, viáticos, compensaciones y otros pequeños

anticipos, mientras se efectúa el descuento de la respectiva remuneración del empleado o

legalización de cuentas.

Amortización: es la distribución sistemática del importe amortizable de un activo intangible

durante su vida útil.

Anticipo de impuestos: Registra los valores cancelados por CUEROS Y CUEROS S.A.S., como

anticipo de algún impuesto nacional o distrital.

Anticipos a Proveedores: es el Efectivo o sus equivalentes, entregado a proveedores a cuenta de

compras posteriores.

Anticipos de contratos y proveedores: Registra los valores entregados por CUEROS Y

CUEROS S.A.S., a manera de anticipo para la realización de un contrato o a sus proveedores en

la adquisición de bienes.
Aplicación Prospectiva: la aplicación prospectiva de un cambio en una política contable yxxxvii

del reconocimiento del efecto de un cambio en una estimación contable consiste respectivamente

en:

(a) la aplicación de la nueva política contable a las transacciones, otros sucesos y condiciones

ocurridos tras la fecha en que se cambió la política; y

(b) el reconocimiento del efecto del cambio en la estimación contable para el periodo corriente y

los periodos futuros afectados por dicho cambio.

Aportes Extraordinarios: La Junta de Accionistas, podrá decretar la emisión de acciones

cuando se requiera, excepcionalmente incrementar el patrimonio de CUEROS Y CUEROS

S.A.S.

Aportes Sociales Ordinarios: Son las acciones que personas naturales y jurídicas poseen en

CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Clientes: Son los propietarios de la CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Beneficios por terminación: son las remuneraciones a pagar a los empleados como

consecuencia de la decisión de CUEROS Y CUEROS S.A.S., de resolver el contrato del

empleado antes de la fecha de vencimiento (o si se trata de un contrato a término indefinido); o la

decisión del empleado de aceptar voluntariamente la conclusión de la relación de trabajo a

cambio de tales beneficios.

Capital social: Aportes accionarios pagados por los clientes. xxxviii

Certificados de Depósito de Ahorro a Término (CDAT): Registra el valor de los depósitos de

ahorro por sumas fijas, recibidas por CUEROS Y CUEROS S.A.S., de conformidad con un

contrato celebrado con sus depositantes de ahorros para pagar en tiempo convenido la suma

depositada más las acumulaciones acordadas y por las cuales se expide un Certificado de

Depósito de Ahorro a Término en prueba del contrato. Los intereses reconocidos en estas cuentas

se registrarán en gastos (costo de ventas). Los recursos prevenientes de los clientes con fines de

ahorros, registrados en esta cuenta de Certificados de Depósitos de Ahorro a Término no podrán

ser destinados por la Entidad, para la adquisición de activos improductivos.

Contratistas: Registra los valores adeudados por CUEROS Y CUEROS S.A.S., a terceros por la

realización de obras de acuerdo con los contratos respectivos.

Contrato de carácter oneroso: Un contrato en el cual los costos inevitables de cumplir con las

obligaciones que conlleva exceden a los beneficios económicos que se esperan recibir del

mismo.

Convenios por cobrar: Registra los importes pendientes de cobro por concepto de las sumas

entregadas a los proveedores, por los planes de servicios prestados a los clientes y sus familiares,

de acuerdo a la celebración de un contrato. Para todos los efectos, los importes por cobrar a los

clientes originados por estos convenios se ceñirán, en lo pertinente, a lo dispuesto en las normas

vigentes. Así mismo, cuando un asociado o empleado deje de pertenecer a la Entidad por
cualquier motivo, los créditos por este concepto a cargo del mismo se continuarán xxxix

registrando en esta cuenta, hasta su cancelación

Costo amortizado de un activo financiero: es la medida inicial de dicho activo o pasivo según

el caso menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada

con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el

valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o

incobrabilidad.

Costo amortizado: El costo amortizado de un activo financiero en cada fecha sobre la que se

informa es el neto de los siguientes importes (valores):

(a) el importe al que se mide en el reconocimiento inicial el activo financiero.

(b) menos los reembolsos del principal (abonos a capital).

(c) más o menos la amortización acumulada, utilizando el método del interés efectivo, de

cualquier diferencia existente entre el importe en el reconocimiento inicial y el importe al

vencimiento,

(d) menos, cualquier reducción (reconocida directamente o mediante el uso de una cuenta

correctora) por deterioro del valor o incobrabilidad.

Los activos financieros que no tengan establecida una tasa de interés y se clasifiquen como

activos corrientes se medirán inicialmente a un importe no descontado de acuerdo con el párrafo

11.14(a). Por lo tanto, el apartado (c) anterior no se aplica ha estos. (Párrafo 11.15).
 xl

Costo: es el importe de efectivo y equivalentes al efectivo pagados, o el valor razonable de la

contraprestación entregada para adquirir un activo, en el momento de su adquisición o

construcción, o, cuando sea aplicable, el importe atribuido a ese activo cuando sea inicialmente

reconocido de acuerdo con los requerimientos específicos de otras Normas Internacionales de

Información Financiera.

Costos financieros: Los costos de intereses que se incurren sobre los depósitos de ahorro de los

clientes y en la financiación del capital de trabajo de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Costos y gastos por pagar: Registra aquellos importes pendientes de pago o pasivos de la

Entidad originados por la prestación de servicios comunes, sociales y personales, tales como

honorarios y servicios públicos, entre otros.

Créditos a empleados: Registra el valor de los créditos otorgados a sus empleados, en virtud de

la relación laboral existente. Las operaciones de crédito otorgadas en desarrollo del giro

especializado de la Entidad, se registrarán de acuerdo con la modalidad autorizada en la cuenta

correspondiente de la partida Deudores Comerciales (Clientes).

Depósitos de ahorro contractual: Registra el valor de las sumas recibidas por CUEROS Y

CUEROS S.A.S., y adeudadas por concepto de depósitos recibidos de los clientes, con una

finalidad específica mediante un compromiso, por medio del cual el asociado se compromete

ahorrar periódicamente para obtener un servicio posterior o con el objeto de financiar planes o
proyectos, en los cuales cada cuenta-ahorrista se le asigna una determinada solución. Los xli

intereses reconocidos en estas cuentas se registrarán en gastos (costo de ventas). Los recursos

prevenientes de los clientes con fines de ahorros, registrado en esta cuenta de Depósito de

Ahorro Contractual, no podrán ser destinados por la Entidad, para la adquisición de activos

improductivos.

Depósitos de ahorro permanente: Registra los recursos recibidos por CUEROS Y CUEROS

S.A.S., de sus clientes, de carácter permanente, dado que sólo se devolverán al asociado cuando

éste se retire de la Entidad, por exclusión, por muerte o se liquide la misma; por dicha condición

se consideran depósitos a término. Los intereses devengados por estos depósitos, se registrarán

en gastos (costo de ventas) y estarán plasmados previamente en un contrato y el respectivo

reglamento debidamente aprobado. Los recursos prevenientes de los clientes con fines de

ahorros, registrado en esta cuenta de Depósito de Ahorro Permanente, no podrán ser destinados

por la Entidad, para la adquisición de activos improductivos.

Depósitos de ahorro: Registra el valor de los depósitos de ahorros recibidos por CUEROS Y

CUEROS S.A.S., de conformidad con un contrato y el respectivo reglamento de ahorros

debidamente aprobado por el órgano competente. No están sujetos a condiciones especiales y son

exigibles en cualquier tiempo. Los intereses reconocidos en estas cuentas se registrarán en gastos

(costo de ventas).

Deudores patronales y empresas: Este registro se sucede cuando al corte contable de un mes,

no se haya recibido el pago institucional por aportes o descuentos de nómina etc., quincenal o
mensualmente, reconociéndose los hechos económicos dentro del principio de realización o xlii

causación. Este procedimiento se efectuará mediante acuerdo o contrato entre las partes,

comprometiéndose las instituciones en el pago de estos descuentos a la Entidad. Este rubro debe

provisionarse atendiendo los parámetros establecidos de acuerdo con la contingencia de pérdida,

y con las normas legales vigentes.

Diferencia de cambio: es la que surge al convertir un determinado número de unidades de una

moneda a otra moneda, utilizando tasas de cambio diferentes.

Efectivo: comprende tanto el saldo en caja como los depósitos bancarios a la vista.

El concepto de ingreso comprende tanto los ingresos de actividades ordinarias en sí como las

ganancias. Los ingresos de actividades ordinarias propiamente dichos surgen en el curso de las

actividades ordinarias de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Equivalentes al Efectivo: son inversiones a corto plazo de gran liquidez, que son fácilmente

convertibles en importes determinados de efectivo, estando sujetos a un riesgo poco significativo

de cambios en su valor.

Estado de situación financiera de apertura bajo NIIF para las PYMES: CUEROS Y

CUEROS S.A.S., preparará y presentará un estado de situación financiera de apertura con

arreglo a esta NIIF en la fecha de inicio de transición a la NIIF para las PYMES. Este es el punto

de partida para su contabilidad de acuerdo con esta NIIF. CUEROS Y CUEROS S.A.S., deberá,

en su estado de situación financiera de apertura conforme a la NIIF para las PYMES:

 xliii

(a) Reconocer todos los activos y pasivos cuyo reconocimiento es requerido por esta NIIF

(b) b) No reconocer como activos o pasivos partidas que la NIIF para las PYMES no reconozcan

como tales;

(c) c) Reclasificar los activos, pasivos y componentes del patrimonio, reconocidos según los

Principios de contabilidad Generalmente Aceptados (PCGA) anteriores, con arreglo a las

categorías de activos, pasivos y patrimonio que corresponda según la NIIF para las PYMES;

d) Aplicar la NIIF para las PYMES al medir todos los activos y pasivos reconocidos.

Estados financieros: los estados financieros de propósito general son aquéllos que pretenden

cubrir las necesidades de usuarios que no están en condiciones de exigir informes a la medida de

sus necesidades específicas de información.

Estimación: es la valoración de activos y pasivos que se produce tras la evaluación de la

situación actual del elemento del activo y el pasivo, así como de los beneficios futuros esperados

y de las obligaciones asociadas con los activos y pasivos correspondientes.

Explicación de la transición a la NIIF para las PYMES: CUEROS Y CUEROS S.A.S.,

explicará cómo la transición, desde los PCGA anteriores a la NIIF para las PYMES, ha afectado

a lo reportado anteriormente como situación financiera, resultados y flujos de efectivo.

Flujos de Efectivo: son las entradas y salidas de efectivo y equivalentes al efectivo

Ganancias: Son otras partidas que satisfacen la definición de ingresos pero que no son xliv

ingresos de actividades ordinarias. Cuando las ganancias se reconocen en el estado de resultado

integral, es usual presentarlas por separado, puesto que el reconocimiento de las mismas es útil

para la toma de decisiones económicas.

Gastos operacionales: Incluye los gastos de administración y de ventas relacionados con la

gestión administrativa y comercial de CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Importe amortizable: es el costo de un activo, u otro importe que lo haya sustituido, menos su

valor residual.

Importe en libros: es el importe por el que un activo se reconoce en el estado de situación

financiera.

Impuestos, gravámenes y tasas: Incluye los impuestos a cargo de CUEROS Y CUEROS

S.A.S., diferentes al impuesto de renta y complementarios, que representan ingresos para el

Gobierno Nacional, el departamental y el municipal. Dentro de los impuestos para el gobierno

nacional se incluyen: impuesto sobre las ventas e impuesto al patrimonio; los impuestos

municipales comprenden: impuesto de industria y comercio e impuesto a los vehículos.

Información comparativa: para cumplir con la Sección 4 de la NIIF para las PYMES -

Presentación de los Estados Financieros, los primeros estados financieros conforme a la NIIF

para PYMES de una entidad incluirán al menos dos estados de situación financiera, dos estados
del resultado del ejercicio, dos estados de cambios en el patrimonio, dos estados de flujos de xlv

efectivo y notas relacionadas, incluyendo información comparativa.

Ingreso de actividades ordinarias: Es la entrada bruta de beneficios económicos CUEROS Y

CUEROS S.A.S., durante el periodo, surgidos en el curso de las actividades ordinarias de,

siempre que tal entrada de lugar a un aumento en el patrimonio, que no esté relacionado con los

aportes sociales de los clientes.

Ingresos por cobrar: Registra los valores devengados por la Entidad y que se encuentran

pendiente de cobro originados en el desarrollo de las operaciones cualquiera que sea su

denominación.

Ingresos: Son incrementos en los beneficios económicos, producidos a lo largo del periodo

contable, en forma de entradas o incrementos de valor de los activos, o bien como disminuciones

de los pasivos, que dan como resultado aumentos del patrimonio y no están relacionados con los

aportes sociales de los clientes.

Instrumento Financiero: es cualquier contrato que dé lugar, simultáneamente, a un activo

financiero en una empresa y a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio en otra

empresa.
Intereses por cobrar clientes: Registra el valor de los intereses devengados por CUEROS Y xlvi

CUEROS S.A.S., sobre sus capitales colocados que aún no hayan completado su período de

exigibilidad, o que de haberse producido se encuentran en proceso de cobro.

Intereses por pagar: Comprenden los saldos causados por este concepto provenientes de los

pasivos financieros por depósitos de clientes, con bancos y otras entidades.

Los beneficios a los empleados: comprenden todos los tipos de retribuciones que CUEROS Y

CUEROS S.A.S., proporciona a los trabajadores a cambio de sus servicios.

Materialidad (o importancia relativa): las omisiones o inexactitudes de partidas son materiales

o tienen importancia relativa si pueden, individualmente o en su conjunto, influir en las

decisiones económicas tomadas por los usuarios sobre la base de los estados financieros. La

materialidad (o importancia relativa) depende de la magnitud y la naturaleza de la omisión o

inexactitud, enjuiciada en función de las circunstancias particulares en que se hayan producido.

La magnitud o la naturaleza de la partida, o una combinación de ambas, podría ser el factor

determinante.

Método de la Tasa de Interés Efectiva: es un método de cálculo del costo amortizado de un

pasivo financiero y de imputación del gasto financiero a lo largo del periodo sobre el que se

informa. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por pagar

estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros
del pasivo financiero, acreedores comerciales, de la cuenta por cobrar o de la cuenta por xlvii

pagar dependiendo del caso.

Método del interés efectivo: El método del interés efectivo es un método de cálculo del costo

amortizado de un activo financiero (o de un grupo de activos financieros) y de distribución del

ingreso por intereses a lo largo del periodo correspondiente. La tasa de interés efectiva es la tasa

de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la

vida esperada del instrumento financiero o cuando sea adecuado, en un periodo más corto, con el

importe en libros del activo financiero. La tasa de interés efectiva se determina sobre la base del

importe en libros del activo financiero en el momento del reconocimiento inicial. Según el

método del interés efectivo:

Moneda de presentación: es la moneda en que se presentan los estados financieros.

Moneda extranjera (o divisa): es cualquier otra distinta de la moneda funcional utilizada por

CUEROS Y CUEROS S.A.S.

Moneda funcional: es la moneda del entorno económico principal en el que opera CUEROS Y

CUEROS S.A.S.

Notas a los estados financieros: las notas contienen información adicional a la presentada en el

estado de situación financiera, estado del resultado del ejercicio, estado de cambios en el

patrimonio y estado de flujos de efectivo. Las notas suministran descripciones narrativas o

desagregaciones de partidas presentadas en esos estados e información sobre partidas que xlviii

no cumplen las condiciones para ser reconocidas en ellos.

Obligación implícita: La que se deriva de las actuaciones de CUEROS Y CUEROS S.A.S., en

las que: (a) debido a un patrón establecido de comportamiento en el pasado, a políticas de la

Entidad que son de dominio público o a una declaración actual suficientemente específica,

CUEROS Y CUEROS S.A.S., haya puesto de manifiesto ante terceros que está dispuesta a

aceptar cierto tipo de responsabilidades; y (b) como consecuencia de lo anterior, la Entidad haya

creado una expectativa válida, ante aquellos terceros con los que debe cumplir sus compromisos

o responsabilidades.

Obligación legal: Es aquélla que se deriva de un contrato o de una norma legal.

Otras cuentas por pagar diversas: Comprende cualquier cuenta por pagar a terceros no

considerada en clasificaciones contables anteriores del tipo cuentas por pagar.

Otras reservas: Representan las demás reservas apropiadas de las utilidades de cada ejercicio

que se crean con una finalidad específica.

Partidas monetarias: son unidades monetarias mantenidas en efectivo, así como activos y

pasivos que se van a recibir o pagar, mediante una cantidad fija o determinable de unidades

monetarias.
 xlix

Pasivo Contingente: (a) Una obligación posible, surgida a raíz de sucesos pasados, cuya

existencia ha de ser confirmada sólo porque ocurra, o deje de ocurrir, uno o más eventos

inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de CUEROS Y CUEROS S.A.S.,

(b) una obligación presente, surgida a raíz de sucesos pasados, que no se ha reconocido

contablemente porque: (i) no es probable que para liquidarla se vaya a requerir una salida de

recursos que incorporen beneficios económicos, o (ii) el importe de la obligación no puede ser

medido con la suficiente fiabilidad.

Pasivo Financiero: es cualquier pasivo que presente la forma de una obligación contractual o un

contrato que será liquidado o podrá serlo utilizando los instrumentos de patrimonio propios de la

empresa, y que es un instrumento no derivado.

Pasivo: es una obligación presente de CUEROS Y CUEROS S.A.S., surgida a raíz de sucesos

pasados, al vencimiento de la cual, y para cancelarla, CUEROS Y CUEROS S.A.S., espera

desprenderse de recursos que incorporan beneficios económicos. El suceso que da origen a la

obligación es todo aquel suceso del que nace una obligación de pago, de tipo legal o implícita

para la Entidad, de forma que CUEROS Y CUEROS S.A.S., no le queda otra alternativa más

realista que satisfacer el importe correspondiente.

Pérdidas: Son los gastos distintos de los relacionados con el giro del negocio de la Entidad. Esta

referido a los gastos distintos de los gastos de gastos operacionales (de administración y de

ventas) y de los costos financieros.

 l

Políticas contables: CUEROS Y CUEROS S.A.S. Usará las mismas políticas contables en su

estado de situación financiera de apertura con arreglo a la NIIF para las PYMES y a lo largo de

todos los periodos presentados en sus primeros estados financieros con arreglo a esta NIIF.

Provisión: Pasivos de cuantía o vencimiento inciertos.

Retenciones en la fuente: Registra los importes recaudados por CUEROS Y CUEROS S.A.S., a

los contribuyentes o sujetos pasivos del tributo a título de retención en la fuente a favor de la

Administración de Impuestos Nacionales y otros entes, en virtud al carácter de recaudador que

las disposiciones legales vigentes le han impuesto a los entes económicos, como consecuencia

del desenvolvimiento del giro normal del negocio, cuyas actividades y operaciones son objeto de

gravamen.

Retenciones y aportes de nómina: Registra las obligaciones de CUEROS Y CUEROS S.A.S., a

favor de entidades oficiales y privadas por concepto de aportes patronales y descuentos a

trabajadores de conformidad con la regulación laboral. Igualmente registra otras acreencias de

carácter legal y descuentos especiales debidamente autorizados, a excepción de lo

correspondiente a préstamos y retención en la fuente.

Tasa de cambio de cierre: es la tasa de cambio de contado existente al final del periodo sobre el

que se informa.
Tasa de cambio de contado: es la tasa de cambio utilizado en las transacciones con entrega li

inmediata.

Valor específico: es el valor presente de los flujos de efectivo que se espera obtener del uso

continuado de un activo y de su disposición al término de su vida útil, o bien de los desembolsos

que espera realizar para cancelar un pasivo.

Valor Razonable: el importe por el cual puede intercambiarse un activo, cancelarse un pasivo o

intercambiarse un instrumento de patrimonio concedido, entre partes interesadas y debidamente

informadas que realizan una transacción en condiciones de independencia mutua.

Valor residual: es el importe estimado que se podría obtener de un activo por su disposición,

después de haber deducido los costos estimados para su disposición, si el activo tuviera ya la

edad y condición esperadas al término de su vida útil.

Vida útil: es el periodo durante el cual se espera utilizar el activo por parte de la Entidad.
 lii

9. POLITICAS NOTA A LOS ESTADOS FINANCIEROS

Presentará normalmente las notas a los estados financieros bajo el siguiente orden:

a. Declaración de que los estados financieros se elaboraron cumpliendo con la NIIF para las

PYMES.

b. Elaborará un resumen de las políticas contables significativas que se hayan aplicado.

c. Información adicional que sirva de apoyo para las partidas presentadas en los estados

financieros en el mismo orden que se presente cada estado y cada partida;

d. y cualquier otra información a revelar que se estime conveniente.

Para asegurar que la nota está completa, deberá repasar el estado de situación financiera y el

estado de resultado para cada rubro de presentación importante, y verificar la revelación de la

política contable.

Los cambios en políticas, métodos y prácticas contables deben ser revelados y debe exponerse el

efecto en los estados financieros, su tratamiento se rige por la sección 10, de la NIIF para las

PYMES.
 liii
10. ESTADO DE SITUACION FINANCIERA ANOS 2018 Y 2017.
11. ESTADO DE RESULTADOS AÑO 2018. liv
 lv
12. VARIACIONES ESTADO SITUACION FINANCIERA AÑO 2018
CON RESPECTO AL AÑO 2017.
13. ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO DIRECTO. lvi
 lvii

CUEROS Y CUEROS SAS

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO DIRECTO
POR EL AÑO TERMINADO AL 31 DE DICIEMBRE 2018

FLUJO DE EFECTIVO POR LAS

ACTIVIDADES DE OPERACIÓN
COBROS PROCEDENTES DE VENTAS DE $
BIENES 21.120,00
$
INGRESOS NO OPERACIONALES 80,00
PAGO A PROVEEDORES POR LA COMPRA DE -$
BIENES 15.234,80
-$
PAGOS DE SUELDOS A EMPLEADOS 725,20
-$
PAGO DE SERVICIOS BASICOS 80,00
-$
PAGO ARRIENDO 300,00
EFECTIVO NETO GENERADO POR ACT DE $
OPERACIÓN 4.860,00
FLUJO DE EFECTIVO POR LAS
ACTIVIDADES DE INVERSION
-$
ADQUISION DE PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO 1.000
EFECTIVO NETO UTILIZADO EN ACT DE -$
INVERSION 1.000
FLUJO DE EFECTIVO POR LAS ACTIVIDADES DE
FINANCIACION
$
AUMENTO DEL PATRIMONIO 10.000
EFECTIVO NETO UTILIZADO EN ACT DE $
INVERSION 10.000
AUMENTO NETO DE EFECTIVO Y $
EQUIVALENTE DE EFECTIVO 13.860,00
EECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO AL $
INICIO DEL AÑO 18.000,00
EECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO AL $
FINAL DEL AÑO 31.860,00
 lviii

14. FLUJO DE EFECTIVO METODO INDIRECTO.

CUEROS Y CUEROS SAS

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO INDIRECTO
POR EL AÑO TERMINADO AL 31 DE DICIEMBRE 2018

FLUJO DE EFECTIVO POR LAS

ACTIVIDADES DE OPERACIÓN
UTILIDAD NETA 11596,4862
AJUSTES POR PARTIDAS DISTINTAS AL $
EFECTIVO 6.403,51
$
DEPRECIACION 509,07
$
INDEMNIZACIONES 2.623,64
$
PROVISION DE IMPUESTO A AL RENTA 3.270,80
-$
CAMBIOS EN ACTIVOS Y PASIVOS 13.140,00
-$
AUMENTO DE DOCUMENTOS POR COBRAR 1.300,00
-$
AUMENTO DE INVENTARIOS 4.000,00
-$
DISMINUCION DE DOCUMENTOS POR PAGAR 7.914,80
$
AUMENTO DE SUELDOS POR PAGAR 74,80
EFECTIVO NETO GENERADO POR $
ACTIVIDADES DE OPER. 4.860
FLUJO DE EFECTIVO POR LAS
ACTIVIDADES DE INVERSION
-$
ADQUISICION DE PPYE 1.000,00
EFECTIVO NETO UTILIZADO EN ACT DE -$
INVERSION 1.000,00
FLUJO DE EFECTIVO POR LAS ACTIVIDADES DE
FINANCIACION
$
AUMENTO DEL PATRIMONIO 10.000,00
EFECTIVO NETO UTILIZADO EN ACT DE $ lix
FINANCIACION 10.000,00
AUMENTO NETO DE EFECTIVO Y EQUI DE $
FINANCIACION 13.860,00
EFECTIVO Y EQUI EFECTIVO AL INICIO DEL $
AÑO 18.000,00
EFECTIVO Y EQUI EFECTIVO AL FINAL DEL $
AÑO 31.860,00
15. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS. lx
 16. ANALISIS HORIZONTAL DEL ESTADO DE SITUACION lxi

FINANCIERA AÑO 2018 Y 2017.

1. CAJA: Como podemos notar la caja no presenta ningún movimiento debido a que por
políticas contables todo el dinero ingresa directamente a los bancos.

2. BANCOS: Los bancos tienen un porcentaje tan alto debido a que hubo aumento de
capital social y por recaudo de cartera.

3. DEUDORES COMERCIALES: Se evidencia un aumento del 65% en las ventas a

crédito, esto se da porque hubo una ampliación en los créditos a los clientes por parte del
departamento de mercadeo, lo que puede generar un riesgo al momento de cumplir con
las obligaciones de la empresa, adicional a esto se carece de una política para la rotación
de cartera.

4. MERCANCIA PARA LA VENTA: El inventario en el año 2017 fue de $ 0 y en el año

2018 su procedencia fue $ 4.000 en este periodo se realizaron compras de materia prima
adquirida para la comercialización, razón por lo cual no existe variación alguna.

5. MUEBLES DE OFICINA: En la cuenta de muebles de oficina hubo un aumento del

25%, que corresponde a la adquisición de nuevos bienes para la oficina del nuevo punto
de venta ubicado en la calle 80 # 10-20.

6. EQUIPO DE OFICINA, DE CÓMPUTO Y VEHICULO: En estas cuentas se puede

visualizar que no hubo ningún tipo de variación, pues no se realizaron compras en este
periodo.

7. TERRENO: No se muestra variación en cuanto al terreno ya que en el momento de

presentar los estados financieros no se tuvo en cuenta la valorización, porque aun no se
había solicitado el avaluó técnico que como mínimo se debe realizar cada 3 años y aun no
se había cumplido con este periodo.

8. DEPRECIACION: La variación en esta cuenta es 0, puesto que se evidencia que no se

cumplió con la política contable de depreciación y por tal razón no se genero
depreciación para el año 2017.
9. HIPOTECA POR 2 AÑOS: No podemos determinar variación en esta cuenta, ya lxii
que se le dio a conocer el estado de liquidez de la empresa al banco y se llego a un
acuerdo con la entidad, en el cual genera un periodo de gracia de dos años para el pago. Y
solo se pagaban intereses.

10. PROVEEDORES: Esta variación muestra que las cuentas por pagar eran más altos en el
año 2017 que en el año 2018, porque con la inyección de capital que realizaron los
accionistas y las ventas del periodo se logro hacer el pago a los proveedores y por esta
razón disminuyo la deuda.

11. IMPUESTOS POR PAGAR: En esta cuenta no hay variación porque como se muestra
en 2017 no hubo lugar a impuestos, es decir, los costos y gastos deducibles fueron más
altos que el ingreso.

12. SUELDOS POR PAGAR: El valor de los sueldos por pagar pasa con saldo al año
siguiente, porque hubo problemas de plataforma y solo se realizo pago de nomina hasta el
día de enero 2019.

13. INDENMIZACIONES: No se evidencia variaciones, debido a que en el año 2017 no

hubieron saldos a 31 de diciembre, por el contrario en el año 2018 si hay saldo, por error
de digitación en la cuenta contable, se nombro como indemnizaciones cuando en realidad
son cesantías por pagar, las cuales se deben consignar hasta el 14 de febrero de 2019.

14. CAPITAL SOCIAL: Entre 2017 y 2018 hay una variación del 38%, puesto que los
accionistas realizaron inyección de capital.
 lxiii

17. ANALISIS VERTICAL DEL ESTADO DE SITUACION

FINANCIERA AÑO 2018 Y 2017.

1. Los bancos tienen un porcentaje de participación del 33,66% respecto al valor total del
activo.

2. Los clientes tienen un porcentaje de participación del 3,49% con respecto al activo total.

3. Las mercancías para la venta tienen un porcentaje de participación del 4,23%, con
respecto al activo total.

4. Muebles de de oficina tienen un porcentaje de participación del 5,28%, con respecto al

activo total.

5. Muebles de de oficina tienen un porcentaje de participación del 6,34%, con respecto al

activo total.

6. Muebles de computación tienen un porcentaje de participación del 8,45%, con respecto al

activo total.

7. Los vehículos tienen un porcentaje de participación del 15,85% con respecto al activo
total.

8. Los terrenos tienen un porcentaje de participación del 23,24% con respecto al activo
total.

9. La cuenta de la depreciación acumulada tiene una representación del -0,54% con respecto
patrimonio total.

10. La cuenta de hipotecas 2 años tienen un porcentaje de participación del 85,01%, con
respecto al pasivo total.

11. Los proveedores tienen un porcentaje de participación del 2,31% con respecto al pasivo
total.

12. Los impuestos de renta por pagar tienen un porcentaje de participación del 6,95%, con
respecto al pasivo total.
13. La cuenta de sueldos pagar tienen un porcentaje de participación del 0,16%, conlxiv
respecto al pasivo total.

14. Las indemnizaciones tienen un porcentaje de participación del 5,58% con respecto al
pasivo total.

15. La cuenta del capital social tiene una representación del 75,64% con respecto al
patrimonio total.

16. Las utilidades netas tienen un porcentaje de participación del 24,36%, con respecto al
patrimonio total.
 lxv

17. ANALISIS A LOS ESTADOS POR MEDIO DE RATIOS FINANCIEROS.

1. INDICADORES DE LIQUIDEZ.

INDICADORES DE LIQUIDEZ.

RAZON SOCIAL

$
ACTIVOS CORRIENTES 39.160 (=) 1,4
$
PASIVOS CORRIENTES 27.054

PRUEBA ACIDA

ACTIVOS CORRIENTES - $
INVENTARIOS 35.160 (=) 1,3
$
PASIVOS CORRIENTES 27.054

CAPITAL DE TRABAJO

ACTIVOS CORRIENTES - PASIVOS $

CORRIENTES (=) 12.106
 lxvi

RAZON SOCIAL:

Por cada peso que debo de mi pasivo corriente tengo $1,44 de mi activo corriente para responder.

PRUEBA ACIDA:

Con el dinero en bancos mas las cuentas por cobrar la entidad posee $1,3 para responder por el

pasivo corriente.

CAPITAL DE TRABAJO:

El capital de trabajo corresponde a 12,11% y representa el recurso con el que la empresa puede

trabajar de manera inmediata, es decir, que es lo que tiene disponible para continuar con sus

operaciones normales.
 lxvii
2. INDICADORES DE EFICIENCIA.

INVENTARIO PROMEDIO = 2000

CXC PROMEDIO = 2650

COSTO M/CIAS
ROTACION DE INVENTARIOS VENDIDAS = 3320,00 1,66
INVENTARIO PROMEDIO 2000,00

INVENTARIOS EN INVENTARIO
EXISTENCIAS PROMEDIO*360 720000,00 216,87
=
COSTOS M/CIAS
VENDIDAS 3320,00

ROTACION DE CARTERA VENTAS A CREDITO 3300,00 1,25

=
CXC PROMEDIO 2650,00

PERIODOS DE COBRO CXC PROMEDIO*360 954000,00 289,09

=
VENTAS A CREDITO 3300,00

ROTACION ACTIVOS VENTAS NETAS 19100,00 0,20

=
ACTIVO TOTAL 94650,93

MARGEN BRUTO DE
UTILIDAD UTILIDAD BRUTA = 19100,00 0,01
VENTAS NETAS *100 2242000,00

RENTABILIDAD SOBRE
VENTAS UTILIDAD NETA = 11596,49 0,01
VENTAS*100 2242000,00
 lxviii

RENTABILIDAD SOBRE
ACTIVOS UTILIDAD BRUTA = 19100,00 0,20
ACTIVO TOTAL 94650,93

RENTABILIDAD SOBRE
PATRIMONIO UTILIDAD NETA = 11596,49 0,24
PATRIMONIO 47596,49

ROTACION DE INVENTARIO:

La rotacion promedio de inventario indica que 1,66 es las veces que se ha renovado el inventario

en el periodo

INVENTARIO EN EXISTENCIA:

El numero de dias de inventario disponible para la venta es de 216.87, que indica que el

producto dura mucho tiempo almacenado para ser vendido y se requiere identificar las causas, ya

que puede presentarse que se compre mercancia que no tiene demanda y sea necesario evaluar en

el mercado nuevas referencias que roten mas rapidamente y no tener a futuro un inventario dado

de baja por obsolencia o vendido a menor precio por deterioro.

 lxix

ROTACION DE CARTERA Y PERIODO DE COBRO:

La rotacion de cartera tiene un promedio de 1,25 que calculandola en el año indica que cada 288

dias la empresa tarda en recupera su cartera; la empresa tiene en ventas a credito recursos

inmovilizados con los que financia a sus clientes pero esta comprometiendo su capital de trabajo

ROTACION DE ACTIVOS:

La rotacion de activos que se obtiene es del 0,20, este indicador es bastante preocupante pues

refleja rotaciones muy bajas que de seguir manteniento este comportamiento pone es riesgo la

rentabiliad de la empresa.

MARGEN BRUTO DE UTILIDAD:

Margen bruto de utilidad de 0,1 es el el beneficio de la compañía después de asumir los costos

básicos de la producción. Aunque aún no hace referencia a la utilidad neta, sí sirve para evaluar

la administracion de los costos basicos de ventas y la fijacion de precios teniendo mmkuy en

cuenta los precios promedio de la competencia. lxx

RENTABILIDAD SOBRE VENTAS:

La rentabilidad sobre ventas del 0,1 muestra la eficiencia de la operación de la empresa , y

motiva a evaluar los costos y gastos en los que se incurren para generar las ventas que estan

afectando los ingresos operativos de la empresa.

RENTABILIDAD SOBRE ACTIVOS:

La rentabiliad sobre activos indica un rendimiento del 0,20, es decir muestra un rendimiento bajo

con respecto a la inversion realizada en activos.

RENTABILIDAD SOBRE PATRIMONIO:

La utilidad sobre el patrimonio es del 0,24, y muestra el rendimiento de la inversion de los lxxi

accionistas.
 3. INDICADORES DE ENDEUDMIENTO. lxxii

indicadores de endeudamiento

1. ENDEUDAMIENTO TOTAL.

pasivo total 47054,44 0,5

activo total 94650,93

2. CONCENTRACION DE ENDEUDAMIENTO A CORTO PLAZO

PASIVO CORRIENTE 27054,44 0,6

PASIVO TOTAL CON TERCEROS 47054,44

3.RAZON DE PROTECCION AL PASIVO TOTAL

CAPITAL CONTABLE 47596,49 1,0

PASIVO TOTAL 47054,44

5. ESTRUCTURA FINANCIERA.

PASIVO/ACTIVO 0,50
PATRIMONIO/ACTIVO 0,50 99%

KTNO

CXC + INVENTARIO - CXP PROVEEDORES 6214,80

$
6.214,80
 lxxiii

6.CARGA FINANCIERA (AUTONOMIA)

8.PASIVO CON TERCEROS 47054,44

PATRIMONIO 47596,49 99%

ENDEUDAMIENTO TOTAL:

El endeudamiento total indica que por cada $100 definanciacion propia hay 55 pesos de

financiacion ajena.

CONCENTRACION DE ENDEUDAMIENTO A CORTO PLAZO:

Indica que el 0,6% de las deudas tienen vencimiento menor a un año.

RAZON DE PROTECCION AL PASIVO TOTAL:

La razon de protección al pasivo es la proteccion que ofrecen los propietarios a sus acreedores.

Esta la razón es a 1 puede pensarse que la empresa tiene la condicion muy limitada para
responder y que hay capital propio insuficiente. lxxiv

CARGA FINANCIERA (AUTONOMIA):

La carga financiera mide la intensidad de la deuda comparada con los fondos de financiación

propios, y de ella se deducir que ell 99% es el grado de influencia de los terceros en el

funcionamiento y equilibrio financiero permanente de la empresa.

4. INDICADORES DE RENTABILIDAD. lxxv
RENTABILIDAD NETA DEL ACTIVO: lxxvi

La rentabilidad neta del activo evidencia que los activos de la empresa durante un año obtuvieron

una rentabilidad del 12%

MARGEN BRUTO:

El margen bruto del 0,85 indica que los precios no se han ajustado comno es debido.

MARGEN OPERACIONAL:

El margen operacional evidencia que por cada peso de venta tenemos una ganancia del 0,78

antes de intereses e impuestos, hay que realizar seguimientos a los costos

RENTABILIDAD NETA DE VENTAS:

Rentabilidad neta de ventas indica que un 48% corresponde al costo de las ventas netas

RENTABILIDAD OPERACIONAL DEL PATRIMONIO:

La rentabilidad operacional del patrimonio muestra al accionista que incremento del 24% lxxvii

en el capital invertido, pero sintener en cuenta los gastos financieros y la participacion de los

trabajadores.
 lxxviii

18. CICLO OPERACIONAL.

ROTACION DE INVENTARIO.

ROTACION CUENTAS POR COBRAR.

 lxxix

OPINION:

Con respecto al ciclo operacional, podemos decir que la rotación del inventario es de 1.7 veces y

la rotación del cuentas por cobrar es de 8.5 veces, para un total de 259.4 en el ciclo operacional,

de lo cual podemos deducir que el ciclo esta tardando 259.4 dias frente a su proceso, resultado

que nos hace pensar que la operación de la empresa es un proceso lento y por esa razón

probablemente no se este obteniendo la utilidad realmente esperaba.

Este resultado es perjudicial para la compañía ya que si analizamos los procesos se están

tardando más y genera más costos y gastos, lo que reduce la utilidad al final del periodo.
 lxxx

19. CICLO DE EFECTIVO

OPINION:

El siguiente ciclo de efectivo es perjudicial, porque como vemos en el anterior grafico son 94,61

dias que se esta tardando el dinero en ingresar a la empresa, por tal motivo tenemos obligaciones

financieras que se están dejando de pagar, es decir no se están cumpliendo los acuerdos de pago

que tenemos con nuestros proveedores y cuentas por pagar, adicional a esto también se están
atrasando los pagos de los gasto que tenemos con respecto al personal y a la producción lxxxi

perjudicando el progreso el en ciclo operacional.

 lxxxii
20. OPINION DESDE CADA ROL.

OPINION DEL REPRESENTANTE LEGAL

De acuerdo a lo que se logro evidenciar una vez realizado un análisis desde la fecha de incio de

actividades de la empresa podemos decir que para el año 2017 la producción de la empersa no

fue la esperada. esto lo podemos atribuir a que ese año era en donde las empresa se estaba

empezando a posicionar como fabricante de cueros y por ende para ese momento no se

generaron las utilidades esperadas, existiendo esta preocupación y en aras que la empresa

generara rentabilidada y el equilibiro deseado, se reunio el equipo de trabajo se concretaron

estrategias de mercadeo y estas empezaron a generar resultados posivitos , puesto que el año

2018 se dio a la apertura de una nueva sucursal , se logro la ampliación de cartera , aumentaro

los inventarios asi como las cuentas por cobrar, generando una solides econimica notale que era

la pretensión primordial al momento de la cracion de la emprea, por ende y dada la evolución

que ha tenido nuestro proyecto. La expectativa es posicionarnos en el país, que la marca se de a

conocer en todo el territorio nacional en un principo y una vez seamos renonocidos convertirnos

en una multinacional ser exportadores y lo mas importante generar empleo.

GERENTE ADMINISTRATIVO lxxxiii

De acuerdo al capital presupuestado para el 2018 en el estado de situación financiera se

evidencio que entre el año 2017 y el 2018 el capital de la empresa hubo un incremento ya que se
logra recaudar la cartera según las metas propuestas para la empresa Cueros Y cueros SAS,
Tambien se mantuvo estable la empresa.

Según el estudio de nuestros clientes por parte del departamento comercial se presencio que se
puede tener un riesgo al momento de cumplir con las obligaciones adquiridas con la empresa y
los deudores ya que se carecio la política del recaudo de cartera.

Para nuestro inventario en el año 2017 no se obtuvo como tal un inventario ya que se
presupuesto solamente por ordenes de pedido conrespecto al año 2018 se realizan compras de
materia prima para la venta según vaya pidiendo los clientes.

Con respecto al propiedad planta y equipo se evidencia que hay hipotecas para la adquisición de
la empresa ya quesolo se cancelaba los intereses del crédito.

En los sueldos se evidencia que para el año 2017 se evidencia un saldo pendiente porque se
cancelo en el mes de enero 2018 no debería suceder y sucedió que tuvimos problemas con la
plataforma y por eso no se hizo el pago oportuno.

Las idemnizaciones se evidencio un problema de digitación con respecto que era para la cuenta
de sueldos.

Según para nuestros gastos presupuestados para el año 2018 no se tuvo mucha revelancia porque
para nuestros ingresos se logro gastar menos para la estabilidad de la empresa.

Esperamos que para el año siguiente sigamos creciendo como empresa y poder cumplir con
nuestras metas como hasta ahora .