OPERACIONES DE CRÉDITO

Stephanie Bahena
Daniel Cámara
Israel Dorantes
Raúl González
Alejandra Moreno
Mónica Olmedo
Minerva Rivero
 OPERACIONES DE CRÉDITO
Un contrato en virtud del cual, una de las
personas, llamada acreditante, se obliga a poner
una suma de dinero a disposición de la otra,
denominada acreditado, o a contraer por cuenta
de este una obligación, para que el mismo haga
uso del crédito concedido en la forma y
términos pactados, quedando obligado, a su vez,
a restituir al acredítate las sumas de lo que
disponga, o a cubrirlo oportunamente por el
importe de las obligaciones que contrajo, y en
todo caso, a pagar los intereses, comisiones y
gastos y otras prestaciones que se estipulen.
GENERALIDADES
Se laman operaciones de crédito en sentido
amplio a todas las operaciones reguladas
por la Ley General de Títulos y
Operaciones de Crédito, mientras que en
sentido estricto son solo aquellas que
implican una apertura de crédito. Una
operación de crédito es bancaria, cuando
en la operación interviene una institución
de crédito, es decir, un banco.
 OPERACIONES DE CRÉDITO

Las operaciones de crédito son transacciones financieras efectuadas por las

entidades que consisten en recibir o prestar dinero de o a los clientes.
Se trata de una de las operaciones más comunes que se hacen en las entidades
financieras, debido a que prestan recursos a sus clientes mediante productos
financieros como los créditos, las tarjetas de crédito, los préstamos, entre otros.
Estos préstamos se hacen con el compromiso por parte de los clientes de pagar
una suma adicional a manera de interés.

Pasiva: En este tipo de
operaciones de crédito el cliente
es quien presta el dinero a la
entidad financiera recibiendo un
interés a cambio.
Algunos productos financieros que
pertenecen a este tipo de
operaciones de crédito son: los
depósitos de ahorro, las cuentas
remuneradas, los fondos de
inversión, plazo de fijo y las
cuentas de ahorro entre otros.
MODALIDADES
Activa: En este tipo de operaciones de
crédito, la entidad financiera presta los
recursos a los clientes y obtiene un Neutra: El banco en este caso,
interés a cambio de este préstamo. Estos presta un servicio cuando actúa
préstamos se hacen estableciendo un como fiduciario, servicio de
plazo determinado para que el cliente caja de seguridad, servicio de
devuelva el dinero a la entidad. cobranza, entre otros.
Entre ellas encontramos el crédito,
préstamo hipotecario, tarjetas de crédito,
entre otras.
INTERVINIENTES
Acreditante. Es la persona que
pone una suma de dinero a
disposición de otra, o contraer por
cuenta de ésta una obligación
para que haga uso del crédito
concedido en la forma y términos
pactados.
Acreditado. Es la persona que hace
uso del crédito concedido por el
acreditante en la forma y términos
pactados, por lo que queda obligado,
a su vez, a restituir al acreditante las
sumas de que disponga, o a cubrirlo
oportunamente por el importe de la
obligación que contrajo, y en todo
caso a pagar los intereses,
comisiones, gastos y otras
prestaciones estipuladas.
 EL REPORTO
Artículo 259 a 266 LGTOC
 EL REPORTO
LAS PARTES:

Reportador: Es la persona física o moral que contra la entrega de los títulos, proporciona el
dinero al reportado.

Reportado: Puede ser cualquier persona física o moral que sea el legitimo titular y poseedor
de los títulos de crédito o valores objeto del reporto, quien por lo general requiere de
recursos económicos, de liquidez o pretende especular con sus títulos, por lo que lo transfiere
a un tercero por un plazo determinado, con la condición de adquirir otros tantos nuevamente
del reportador por el mismo precio preestablecido, mas una cantidad adicional denominada
premio.
 El reporto es un contrato formal, debe constar
por escrito, donde deben figurar los siguientes
datos:
oEl nombre completo del reportador y del
reportado.
oLa clase de los títulos dados en reporto y los
datos necesarios para su identificación,
oEl término fijado para el vencimiento de la
operación, (- En ningún caso el plazo del
reporto se extenderá a más de cuarenta y cinco
días)
oEl precio y el premio pactados o la manera de
calcularlos.
 GENERALIDADES
Bilateral: Surgen obligaciones para ambas
partes.
Se perfecciona con la entrega de los títulos y
por su endoso cuando sean nominativos.
Oneroso: El reportador deberá cancelar una
determinada suma de dinero y finalizado el
contrato deberá reintegrar los títulos a su
dueño original, recibiendo a cambio una
suma de dinero más un premio.
Nominado: Se encuentra regulado en la Ley
Del plazo: El reportador no recibirá los
títulos si no cuenta con un plazo para
devolverlos, y el reportado no entregará los
títulos si no es porque transcurrido ese plazo,
volverá a recibirlos.
Si el primer día hábil siguiente a la expiración del
plazo en que el reporto debe liquidarse, el
reportado no liquida la operación ni ésta es
prorrogada, se tendrá por abandonada y el
reportador podrá exigir desde luego al reportado el
pago de las diferencias que resulten a su cargo.
A falta de plazo señalado expresamente, el reporto
se entenderá pactado para liquidarse el último día
hábil del mismo mes en que la operación se
celebre, a menos que la fecha de celebración sea
posterior al día 20 del mes, en cuyo caso se
entenderá pactado para liquidarse el último día
hábil del mes siguiente
Bursátil o bancario: Puede ser realizado por una
entidad bursátil o por una bancaria, inclusive por
un particular.
El mercado bursátil es el conjunto de todas
las instituciones, empresas o individuos que
realizan transacciones de productos financieros.
DESVENTAJAS POR LAS CUALES HA DISMINUIDO
SU APLICACIÓN ACTUAL
Falta de entidades financieras dispuestas a asumir mayores
riesgos de colocación de títulos.
Para el reportador, podría tener una finalidad de inversión, ya
que adquiere en propiedad títulos de crédito, sin embargo es
algo inseguro y generalmente ocasiona mas pérdidas que
ganancias.
El pago de un premio adicional al precio de los títulos suele ser
bastante elevado.
El reportado puede perder la propiedad sobre los títulos de
crédito o valores objeto del reporto.
GENERALIDADES
 DEFINICIÓN

Es un contrato mediante el cual una

parte, el depositario, se obliga a
custodiar una cosa, mueble o inmueble
que otra parte, el depositante le confía y
a restituirla cuando este se la pida.
 CARACTERÍSTICAS
• ONEROSO POR NATURALEZA
Hay provechos y gravámenes
recíprocos. La retribución a la que tiene
derecho el depositario es aquella que se
hubiere convenido, y a falta de
convenio, según los usos del lugar en
que se constituya el deposito.
• GRATUITO
Cuando de modo expreso se conviene
que no se pagara ninguna retribución al
depositario.
• PRINCIPAL
Tiene este carácter porque existe y
subsiste por si mismo, es decir, no
depende de ningún otro contrato.
• BILATERAL
Debido a que en este contrato se
establecen derechos y obligaciones
para ambas partes.
 CARACTERÍSTICAS
• DE TRACTO SUCESIVO
Esta característica se manifiesta en tanto
que sus efectos se prolongan a través del
tiempo.
• INTUITU PERSONAE -En atención a la
persona-
El contrato adquiere este carácter por que
se toman en consideración las cualidades
de la persona (depositario) para su
celebración.
• CONSENSUAL EN OPOSICION A REAL
Este tipo de contrato se perfecciona por el solo
consentimiento. (SIN EMBARGO… El deposito
mercantil sigue considerándose,
tradicionalmente, como un contrato real, que se
perfecciona con la entrega de las cosas al
depositario)
• CONSENSUAL EN OPOSICION A FORMAL
No se necesita que el consentimiento se
manifieste por algún medio determinado para
su validez si no que se da libertad a las partes
para que lo manifiesten por el medio que lo
deseen.
OBLIGACIONES DE LAS PARTES

DEL DEPOSITARIO DEL DEPOSITANTE

• Recibir la cosa objeto del deposito
• Guardar y conservar la cosa
depositada
• Restituir la cosa depositada
• Entregar la cosa
• Pagar la retribución salvo pacto en
contrario
• Indemnizar al depositario
• Pagar los gastos de la entrega de la
cosa depositada
TERMINACIÓN DEL CONTRATO DE DEPOSITO

• Vencimiento del termino.

• Cumplimiento de la condición resolutoria, cuando se hubiere
convenido expresamente esta modalidad.
Por mencionar • Pérdida de la cosa depositada.
algunas causas de • Por confusión.
vencimiento del • Por denuncia unilateral.
contrato podemos
• Devolución de la cosa depositada siguiendo las reglas de acuerdo
mencionar las a lo pactado.
siguientes:
• Por convenio expreso de las partes,
• Por nulidad
• Por resolución derivada del incumplimiento de las obligaciones
de cualquiera de las partes.
 DEPÓSITO DE LAS MERCANCÍAS EN
ALMACENES GENERALES

Entidades dedicadas al almacenamiento de bienes o mercancías bajo su custodia,

amparados por certificados de depósito. Además, otorgan financiamiento
tomando como garantía los bienes bajo su custodia.

Los Almacenes Generales están obligados a restituir los mismos bienes o mercancías
depositados, en el estado en que los hayan recibido, respondiendo sólo de su conservación
aparente y de los daños que se deriven de su culpa.
L o s almacenes sólo están obligados a
co n ser var una exist e n cia ig u a l, e n ca lid a d y
e n cantidad, a la q ue hu b ier e sid o m at er ia
d e l depósito, y ser án d e su cu ent a t o da s la s
pér didas que ocurr an p o r alteración o
d e scomposición d e lo s b ie n e s y m er ca n cí a s,
sa lvo las mer ma s n atu r a le s cu yo m ont o
q u e d e expresamen te de t erm in ad o e n el
ce r t ificado de d e p ó sit o r e lat ivo .
L o s almacenes po dr á n, d ispo n er d e lo s
b ie n es o mer cancí a s qu e ha ya n r e cibid o, a
co n dición d e co n ser va r siemp r e una
exist encia igual e n cantidad y en calidad, a
la que esté ampar a da p o r lo s ce rt if ica do s de
d e p ósito cor r espon d ie n t es .
La duración del depósito de
mercancías o bienes, serán
establecidas libremente entre los
Almacenes y el depositante, a menos
que se trate de mercancías o bienes
sujetos al pago de impuestos o
pensiones fiscales de cualquier clase,
en cuyo caso la duración del depósito
no excederá del término que al efecto
señale la Secretaría de Hacienda y
Crédito Público, o del plazo de dos
años, cuando no haya término
especialmente señalado.
Los bienes o mercancías objeto del depósito en los Almacenes,
y el producto de su venta o el valor de la indemnización en caso
de siniestro, no podrán ser reivindicados, embargados ni sujetos
a cualquier otro vínculo, cuando se hayan expedido a su
respecto certificados de depósito.

Sólo podrán ser retenidos los bienes o mercancías depositados

en los Almacenes y respecto a los cuales se hayan expedido
certificados de depósito, por orden judicial dictada en los casos
de quiebra, de sucesión y de robo, extravío, destrucción total,
mutilación o grave deterioro del certificado o del bono
correspondientes.
DEPÓSITO BANCARIO
 Se denomina así aquella operación bancaria
que proporciona a los bancos los fondos
necesarios para desarrollar su actividad en el
mercado del crédito y de capitales en
general.
 Los llamados bancos de depósito emplean los Es como un pequeño
fondos depositados por préstamo que hace la persona
la clientela en préstamos o anticipos a corto física o moral al banco. Por
plazo, y los capitales así dados a crédito, tras ello, el banco paga una
un ciclo circulatorio más o menos amplio, rentabilidad a la persona.
revierten otra vez al banco en forma de
nuevos depósitos.
 Los Depósitos Bancarios son productos
financieros que se caracterizan por tratarse de
un contrato en el cuál una de las partes, ya Es decir, la entidad financiera
sea una persona física o moral, pone a custodia el dinero de un
disposición de una entidad financiera (banco, cliente, para que a cambio
caja o cooperativa de crédito) dinero para remunere según el plazo y
que ésta lo custodie y se lo reintegre con cantidad al cliente por tener
intereses, pasado el periodo de tiempo inmovilizado su dinero.
previamente pactado.
 Los depósitos bancarios pueden ser de capital
numerario (DEPOSITO BANCARIO DE DINERO) o de
títulos de crédito (DEPÓSITO BANCARIO DE TÍTULOS).

DEPÓSITO BANCARIO DE DINERO DEPÓSITO BANCARIO DE TÍTULOS

El depósito bancario de dinero es un contrato por el

cual el depositante entrega una suma de dinero a
El depósito bancario de títulos es un contrato
una institución de crédito para su guarda y custodia,
por el cual el depositante entrega una
o transmitiéndole la propiedad con Obligación del
institución de crédito uno o varios títulos de
depositario de restituir la suma depositada en la
crédito en custodia, en administración o con
misma especie. Sólo los depósitos recibidos por
transmisión de la propiedad.
instituciones de crédito tienen el carácter de
depósitos bancarios de dinero.
 DEPÓSITO BANCARIO DE DINERO

• Marco Legal del artículo 267 al 275 de la Ley General de Títulos y

Operaciones de Crédito.
• Contrato bancario real, unilateral y de naturaleza pasiva por el que un cliente
entrega a la entidad bancaria una suma monetaria facultándole para utilizarla
en provecho propio y con la obligación de custodiarla y devolverle
otra cantidad de la misma especie y calidad.

INSTITUCIÓN
DEPOSITANTE
BANCARIA
POR SU FORMA DE RETIRO:
Este grupo podemos subdividirlo en dos: retiro en cuanto al tiempo y retiro en cuanto al
El de
número Depósito de una suma determinada de dinero moneda
depositantes.
nacional o en divisas o monedas extranjeras transfiere la Para que el depositante
propiedad
EN CUANTOal AL depositario
TIEMPO y lo obliga a restituir la suma pueda hacer remesas en
→ A la
depositada
vista: Cuandoen la misma
la institución especie.
depositaria se obliga a restituir la suma depositada en el títulos de crédito, se
Art. 271 Los depósitos bancarios podrán ser retirables a la requerirá autorización del
momento en que lo pide el depositante.
(Art. 269 LGTOC, En losExcepción:
depósitos
vista,a alalos
vista,
plazo enprevio
o
depósitoscuentaaviso.
de cheques,
que Cuando
se elaldepositante
constituyan en tiene
constituirse el
caja, depositario. Los abonos se
derecho a hacer libremente remesas
depósito en efectivo para
previo avisono abono de su
notransfieren cuenta
se señale plazo, y a disponer,
se entenderá que entenderán hechos “salvo
saco o
total o parcialmente, de la suma
sobre cerrados, la propiedad al
eldepositada,
➢Art. 270
depósito Los mediante
depósitos
esretiro
retirable cheques girados
alrecibidos
día hábil en a cargo colectivas
cuentas
siguiente adel en
aquél en que
depositario. Los depósitos en dinero, constituidos a la vista en instituciones de crédito, sey
depositario, y su quedará sujeto a los términos buen cobro”.
nombre
se dé elque de dos
aviso. oel
enSiel más personas,
deposito podrán
seenconstituye sersin
devueltos
mencióna
entenderán entregados condiciones
en cuenta de cheques, contrato
salvo conveniomismo se señalen.
contrario.
→ A plazo: Son aquellos en que cualquiera
especial
se estipuladede ellas
plazo,
que o por
el se su orden,
entenderá
depositante a menos
noretirable
podrá a laque
retirar se hubiere
vista.
la suma
pactado loplazo
depositada sino transcurrido determinado contrario.
o hasta una fecha determinada.

Por su naturaleza:
Por el depositante:
El depósito bancario de dinero a.Regular Art. 268 LGTOC. En
Según que el depositante sea
EN CUANTO
puede AL NÚMERO DEdesde
clasificarse DEPOSITANTES
los la práctica se da a este
una persona del Derecho
→ Depósitos individuales
siguientes puntosSondeaquellos
vista: en que el depositante esnombre
contrato el una soladepersona y no ofrecen
Depósito ningún problema especial.
Público o Privado, así que los
→ Depósitos colectivos Son los que se constituyen por varias personas simultáneamente.depósitos
confidencial. Estos depósitos pueden
se clasifican en
-Por su naturaleza,
celebrarse en tres formas: b.Irregular Art. 267
PÚBLICOS Y PRIVADOS.
Depósitos mancomunados en los cuales cada uno de los depositantes solo puede retirar de la suma depositada, la parte
-Por el depositante y
convenida y, en su defecto, la parte alícuota correspondiente;
Depósitos
-Por solidarios,
su formaendelosretiro
que cualquiera de los depositantes puede retirar totalmente la suma depositada;
Depósitos conjuntos que solo pueden ser retirados, en todo o en parte, con la concurrencia de todos los depositante.
→ Cuando el depósito es regular, el depositante recibe un servicio de la
institución depositaria que debe custodiar y cuidar de la caja, saco o sobre
cerrados; por este servicio la institución depositaria exige una compensación
llamada derechos de guarda cuya cuantía depende de la duración del
depósito
→ En los depósitos irregulares el principal interesado sigue siendo el
depositante puesto que es el quien solicita los servicios de la institución,
pero ésta, por su parte, también obtiene un provecho ya que, como adquiere
la propiedad de las sumas depositadas, puede invertirlas en operaciones de
crédito productivas; de aquí que en estos depósitos sea la institución
depositaria la que abona un corto interés a sus depositantes.
 Art. 272 Salvo estipulación en contrario, los depósitos serán pagaderos en
la misma oficina en que hayan sido constituidos.
 Art. 273 Salvo convenio en contrario, en los depósitos con interés, éste se
causará desde el primer día hábil posterior a la fecha de la remesa y
hasta el último día hábil anterior a aquél en que se haga el pago.
 Art. 274 Los depósitos en cuenta de cheques se comprobarán únicamente
con recibos del depositario o con anotaciones hechas por él en las
libretas que al efecto deberá entregar a los depositantes.
 Art. 275 Las entregas y los reembolsos hechos en las cuentas de depósito
a plazo o previo aviso, se comprobarán únicamente mediante
constancias por escrito, precisamente normativas y no negociables.
DEPÓSITO BANCARIO DE TÍTULOS
 Marco Legal del artículo 276 al 279 de la Ley General de Títulos y Operaciones
de Crédito.

El depósito bancario de títulos es un contrato por el cual el depositante entrega

a una institución de crédito uno o varios títulos de crédito en custodia, en
administración o con transmisión de la propiedad

Desde la punta de vista del depositante y de la forma de

retiro, el depósito de títulos puede clasificarse en los mismos
términos que el depósito de dinero.
En consecuencia, puede ser público o privado; a la vista,
a plazo o previo aviso; individual o colectivo.
CRÉDITO
 CRÉDITO
• Un crédito es una operación de financiación donde una persona llamada ‘acreedor’
(normalmente una entidad financiera), presta una cierta cifra monetaria a otro,
llamado ‘deudor’, quién a partir de ese momento, garantiza al acreedor que
retornará esta cantidad solicitada en el tiempo previamente estipulado más una
cantidad adicional, llamada ‘intereses’.

• Llegado el caso de que el deudor no pudiera hacer frente al crédito que le fue
concedido, el acreedor se encuentra en su derecho de comenzar acciones legales.
 APERTURA DE CRÉDITO
La apertura de crédito es un contrato
por el cual el acreditante se obliga a
poner a disposición del acreditado una Si las partes fijaron límite al importe
suma de dinero determinada, por un del crédito, se entenderá, salvo pacto
período de tiempo determinado o en contrario, que en él quedan
indeterminado, que el acreditado comprendidos los intereses,
puede utilizar según le convenga, y el comisiones y gastos que deba cubrir el
este se obliga a la devolución del acreditado.
dinero del cual dispusiere, así como al
pago de una comisión más los
intereses que se devengaren por la
utilización del crédito.
Cuando no se estipule término, se entenderá que cualquiera de las partes
puede dar por concluido el contrato en todo tiempo, notificándolo así a la
otra como queda dicho respecto del aviso a que se refiere el párrafo
anterior.
Salvo convenio en contrario, el acreditado puede disponer a la vista de la
suma objeto del contrato
La apertura de crédito simple o en cuenta corriente, puede ser pactada
con garantía personal o real. La garantía se entenderá extendida, salvo
pacto en contrario, a las cantidades de que el acreditado haga uso dentro
de los límites del crédito.
 El crédito se extinguirá:
• Por haber dispuesto el acreditado de la
totalidad de su importe, a menos que el
crédito se haya abierto en cuenta
corriente.
• Por la expiración del término convenido,
o por la notificación de haberse dado por
concluido el contrato.
• Por la denuncia que del contrato se haga
en los términos que establece la ley.
• Por hallarse cualquiera de las partes en
estado de suspensión de pagos, de
liquidación judicial o de quiebra.
• Por la falta o disminución de las garantías
pactadas a cargo del acreditado,
ocurridas con posterioridad al contrato, a
menos que el acreditado suplemente o
substituya debidamente la garantía en el
término convenido al efecto.
• Por la muerte, interdicción, inhabilitación
o ausencia del acreditado, o por
disolución de la sociedad a cuyo favor se
hubiere concedido el crédito
CUENTA CORRIENTE
¿Qué es?
• Es un contrato que celebra un particular y una institución financiera
(BANCO) en la cual el particular (cuentacorrentista) deposita su dinero al
banco y su naturaleza consiste, en que el dinero que tú (particular)ingresas
a esa cuenta, la destinas ciertos gastos que tienes presupuestados, mes a
mes por ejemplo, pagos de servicios, colegiaturas, comidas, etc. Entonces
ese dinero depositado así como es depositado, va retirándose por cada uno
de esos gastos.

• Se llama corriente, porque el dinero va circulando, se deposita y también se

va restando constantemente.
Generalidades
• Es un contrato bilateral: intervienen 2 partes, El cuentacorrentista que deposita y el banco es
deudor de lo que se consigna.

• Es Típico: por estar reconocido por la LGTOP del art. 302-310

• Consensual: en cuanto a que cada parte conviene las disposiciones por las que se va a regir.

• Oneroso: cada parte cumple tiene obligaciones propias para con la otra.

• Tracto Sucesivo: debido a que depende del cumplimiento de las obligaciones del
cuentacorrentista.
Se llama corriente, porque el
dinero va circulando, se deposita
y también se va restando
constantemente.
Pues el cuentacorrentista está
obligado a mantener con fondos a la
institución bancaria para poder
disponer de ellos.

No obstante, la institución por ese mismo contrato el banco podrá

cobrar una comisión al cuentacorrentista por las gestiones que se le
delega que realice.

Toda esta operación que entre cuentacorrentistas determina el

nacimiento de un crédito se llama remesa.
El cuentacorrentista que incluya en
la cuenta un crédito garantizado con
prenda o hipoteca, tiene derecho a
hacerla efectiva por el importe del
crédito garantizado, cuando resulte
acreedor del saldo.
La clausura de la cuenta para la
liquidación del saldo se opera cada
seis meses.
A falta de pacto expreso, la remesa de crédito
se entiende siempre hecha salvo buen cobro.
Y si un crédito no es pagado en la fecha de su
vencimiento el que recibió el crédito podrá
asentar en la cuenta la contrapartida
correspondiente.
El crédito por ese saldo es liquido y puede ser
destinado a otra cuenta, si eso pasa se tiene
que pagar interés convencional o en su caso
el legal.
El contrato de cuenta corriente termina
en el vencimiento del plazo convenido.
De no pactar plazo, cualquiera de los
cuentacorrentistas podrá denunciar el
contrato, por lo menos a los 10 días
antes de la clausura.

La muerte de uno de los

cuentacorrentistas, no importa la
terminación del contrato sino cuando su
representante o herederos opten su
terminación.
 CRÉDITOS DE HABILITACIÓN O AVÍO Y
REFACCIONARIO

CRÉDITOS DE HABILITACIÓN O AVÍO:

Es el contrato en virtud del cual una persona llamada acreditada se obliga a
invertir el importe del crédito otorgado por el acreditante, en la adquisición de
materias primas y materiales, así como en el pago de jornales, salarios y gastos
directos de explotación indispensables para los fines de la empresa.

Estarán garantizados con las materias primas y materiales adquiridos, y con los
frutos, productos o artefactos que se obtengan con el crédito, aunque éstos sean
futuros o pendientes.
 L OS CONT R ATOS DE CR É DI TO
R E FAC C I ONA R IO O D E
H AB I L I TAC IÓN O AV Í O:
Expresarán el objeto de la operación, la duración y la
forma en que el beneficiario podrá disponer del crédito
materia del contrato.
Fijarán, con toda precisión, los bienes que se afecten
en garantía, y señalarán los demás términos y
condiciones del contrato.
Se consignarán en contrato privado que se firmará por
triplicado ante dos testigos conocidos y se ratificara
ante el Encargado del Registro de que habla la
fracción.
Serán inscritos en la Sección Única del Registro Único
de Garantías Mobiliarias del Registro Público de
Comercio.
Si en la garantía se incluyen bienes inmuebles, deberá
inscribirse, adicionalmente, en el Registro Público de la
Propiedad que corresponda, según la ubicación de los
bienes inmuebles afectos en garantía.
CONTRATO DE CRÉDITO
REFACCIONARIO:
Es el contrato en el que el acreditado se
obliga a invertir el importe del crédito en
la adquisición de aperos, instrumentos
útiles de labranza, abonos, ganado o
animales de cría; en la realización de
plantaciones o cultivos cíclicos o
permanentes; en la apertura de tierras
para cultivo, en la compra o instalación
de maquinaria y en la construcción de
obras materiales necesarias para el
fomento de la empresa del acreditado,
así como en pago de pasivos derivados
de créditos utilizados en el año anterior y
que se hubieren invertido en la forma
indicada o bien en el pago de adeudos
fiscales.
 Es un derecho real constituido sobre un bien
PRENDA mueble enajenable para garantizar el
cumplimiento de una obligación y su preferencia
en el pago.

SE CONSTITUYE:
• Por la entrega al acreedor, de los bienes o títulos de crédito, si éstos son al portador.
• Por el endoso de los títulos de crédito en favor del acreedor, si se trata de títulos
nominativos, y por este mismo endoso y la correspondiente anotación en el registro,
si los títulos son de los mencionados en el artículo 24.
• Por la entrega, al acreedor, del título o del documento en que el crédito conste,
cuando el título o crédito materia de la prenda no sean negociables, con inscripción
del gravamen en el registro de emisión del título o con notificación hecha al deudor,
según que se trate de títulos o créditos respecto de los cuales se exija o no tal
registro.
• Por el depósito de los bienes o • Por la entrega o endoso del título
títulos, si éstos son al portador, en representativo de los bienes
poder de un tercero que las partes objeto del contrato, o por la
hayan designado, y a disposición emisión o el endoso del bono de
del acreedor. prenda relativo.
• Por la inscripción del contrato de
crédito refaccionario o de
• Por el depósito de los bienes, a habilitación o avío, en los términos
disposición del acreedor, en del artículo 326.
locales cuyas llaves queden en
• Por el cumplimiento de los
poder de éste, aun cuando tales requisitos que señala la Ley
locales sean de la propiedad o se General de Instituciones de
encuentren dentro del Crédito, si se trata de créditos en
establecimiento del deudor. libros.
DE LA PRENDA SIN TRANSMISIÓN DE
POSESIÓN
ART 346 LGTOC

La prenda sin transmisión de propiedad es un derecho

real sobre bienes muebles o derechos del deudor.

La posesión y uso de los bienes la conserva el deudor.

(Salvo art 363 de esta ley)

Los documentos mediante los cuales se constituyan las

garantías de prenda sin transmisión, serán mercantiles.
 El importe de la obligación
garantizada podrá ser una cantidad
determinada o determinable al
momento de la constitución de la
garantía, siempre que, al momento
de la ejecución de esta última, dicha
cantidad pueda ser determinada.
Salvo pacto en contrario, cuando el deudor esté
facultado para hacer pagos parciales, la garantía se
reducirá desde luego y de manera proporcional con
respecto de los pagos realizados, si ésta recae sobre
varios objetos o éstos son cómodamente divisibles en
razón de su naturaleza jurídica, sin reducir su valor, y
siempre que los derechos del acreedor queden
debidamente garantizados.

Salvo pacto en contrario, la obligación

garantizada incluirá los intereses ordinarios
y moratorios estipulados en el contrato
respectivo o en su defecto los previstos en la
ley, así como los gastos incurridos en el
proceso de ejecución de la garantía.
En caso de que el deudor se encuentre sujeto a un proceso concursal, los créditos a
su cargo garantizados mediante prenda sin transmisión de posesión, serán exigibles
desde la fecha de la declaración y seguirán devengando los intereses ordinarios
estipulados, hasta donde alcance la respectiva garantía.

En caso de concurso del deudor, los bienes objeto de prenda sin transmisión de
posesión que existan en la masa, podrán ser ejecutados por el acreedor prendario,
mediante la acción que corresponda conforme a la ley de la materia, ante el juez
de concurso mercantil, el cual deberá decretar, sin más trámite, la ejecución
solicitada. Si hubiera oposición, el litigio se resolverá por la vía incidental.
 PODRÁN DARSE EN PRENDA SIN TRANSMISIÓN DE POSESIÓN LOS
BIENES MUEBLES SIGUIENTES:

• Aquellos bienes y derechos que obren en el patrimonio del deudor al momento de otorgar
la prenda sin transmisión de posesión.
• Los de naturaleza igual o semejante a los señalados en la fracción anterior, que adquiera
el deudor en fecha posterior a la constitución de la prenda sin transmisión de posesión.
• Los bienes que se deriven como frutos o productos futuros, pendientes o ya obtenidos.
• Los bienes que resulten de procesos de transformación de los bienes antes señalados.
• Los bienes o derechos que el deudor reciba o tenga derecho a recibir, en pago por la
enajenación a terceros de los bienes pignorados a que se refiere este artículo o como
indemnización en caso de daños o destrucción de dichos bienes.
Tratándose de bienes referidos en las fracciones III a V, los mismos quedarán comprendidos de
manera automática como bienes pignorados, salvo pacto en contrario.
 EL DEUDOR PRENDARIO, SALVO PACTO EN CONTRARIO, TENDRÁ
DERECHO A:

o Hacer uso de los bienes pignorados, así como combinarlos con otros y emplearlos
en la fabricación de otros bienes, siempre y cuando en estos dos últimos supuestos su
valor no disminuya y los bienes producidos pasen a formar parte de la garantía en
cuestión;
o Percibir y utilizar los frutos y productos de los bienes pignorados, y
o Enajenar los bienes pignorados, en el curso normal de su actividad preponderante,
en cuyo caso cesarán los efectos de la garantía prendaria y los derechos de
persecución con relación a los adquirentes de buena fe, quedando en prenda los
bienes o derechos que el deudor reciba o tenga derecho a recibir en pago por la
enajenación de los referidos bienes.
DEL FIDEICOMISO
► En virtud del fideicomiso, el fideicomitente transmite a una institución fiduciaria la
propiedad o la titularidad de uno o más bienes o derechos, según sea el caso,
para ser destinados a fines lícitos y determinados, encomendando la realización de
dichos fines a la propia institución fiduciaria.

► Pueden ser fideicomisarios las personas que tengan la capacidad necesaria para
recibir el provecho que el fideicomiso implica.

► El fideicomisario podrá ser designado por el fideicomitente en el acto constitutivo

del fideicomiso o en un acto posterior.

► El fideicomiso será válido aunque se constituya sin señalar fideicomisario, siempre

que su fin sea lícito y determinado, y conste la aceptación del encargo por parte
del fiduciario.
 Cuando sean dos o más fideicomisarios y deba
El fideicomitente puede
consultarse su voluntad, en cuanto no esté
designar varios fideicomisarios
previsto en el fideicomiso, las decisiones se
para que reciban simultánea o
tomarán por mayoría de votos computados por
sucesivamente el provecho del
representaciones y no por personas. En caso de
fideicomiso, salvo el caso de la
empate, decidirá el juez de primera instancia del
fracción II del artículo 394.
lugar del domicilio del fiduciario.

Sólo pueden ser fideicomitentes las personas con capacidad

para transmitir la propiedad o la titularidad de los bienes o
derechos objeto del fideicomiso, según sea el caso, así como
las autoridades judiciales o administrativas competentes para
ello.

Sólo pueden ser instituciones fiduciarias las expresamente

autorizadas para ello conforme a la ley
→ Por la realización del fin para el cual fue constituido.
→ Por hacerse éste imposible.
→ Por hacerse imposible el cumplimiento de la condición
suspensiva de que dependa o no haberse verificado dentro del
término señalado al constituirse el fideicomiso o, en su defecto, El fideicomiso
dentro del plazo de 20 años siguientes a su constitución. se extingue:
→ Por haberse cumplido la condición resolutoria a que haya
quedado sujeto;
→ Por convenio escrito entre fideicomitente, fiduciario y
fideicomisario.
→ Por revocación hecha por el fideicomitente, cuando éste se
haya reservado expresamente ese derecho al constituir el
fideicomiso.
 QUEDAN PROHIBIDOS:

◦ Los fideicomisos secretos.

◦ Aquellos en los cuales el beneficio se conceda a diversas personas sucesivamente

que deban substituirse por muerte de la anterior, salvo el caso de que la substitución
se realice en favor de personas que estén vivas o concebidas ya, a la muerte del
fideicomitente.

◦ Aquéllos cuya duración sea mayor de cincuenta años, cuando se designe como
beneficiario a una persona moral que no sea de derecho público o institución de
beneficencia. Sin embargo, pueden constituirse con duración mayor de cincuenta
años cuando el fin del fideicomiso sea el mantenimiento de museos de carácter
científico o artístico que no tengan fines de lucro.
FIDEICOMISO EN GARANTÍA
FIDEICOMISO EN GARANTÍA
Es el contrato en virtud del cual el constituyente, que generalmente es el
deudor, transfiere la propiedad de uno o varios bienes a título del
fideicomiso mercantil al patrimonio autónomo, para garantizar con ellos
y/o con su producto, el cumplimiento de una o varias obligaciones
claramente determinadas en el contrato.

Las ventajas que brinda un fideicomiso de garantía son:

► Inembargabilidad del patrimonio aportado al fideicomiso.

► Posibilidad de garantizar a varios acreedores con la misma garantía
hasta por el monto de su patrimonio.
► El procedimiento de enajenación extrajudicial (en caso de
incumplimiento por parte del deudor) puede ser más eficiente en costos
y tiempo que un procedimiento judicial.
 EL FIDEICOMISO DE GARANTÍA, SEÑALA LUIS MANUEL C.
MÉJAN:

o Tiene su origen remoto en una institución de Derecho romano denominada Fiducia

cum creditore.
o Mediante esta figura una persona (el fiduciante) entregaba en propiedad un bien,
transmitiéndola a través de una manicipatio o injure cessio.
o El acreedor recibía el bien fiduciario y se obligaba a restituirlo una vez pagado el
crédito que se garantizaba.
o EL FIN PERSEGUIDO POR LAS PARTES EN ESTA CLASE DE FIDEICOMISO REUNE LOS
REQUISITOS ESTABLECIDOS POR EL ARTICULO 346 DE LA LEY GENERAL DE TITULOS
Y OPERACIONES DE CREDITO, PUES DICHO FIN ES LICITO Y DETERMINADO.
Sólo podrán actuar como fiduciarias de los fideicomisos que tengan como fin
garantizar al fideicomisario el cumplimiento de una obligación y su preferencia en el
pago, las instituciones y sociedades siguientes:

→ Instituciones de crédito;
→ Instituciones de seguros;
→ Instituciones de fianzas;
→ Casas de bolsa;
→ Sociedades Financieras de Objeto Múltiple que cuenten con un registro vigente
ante la Comisión Nacional para la Protección y Defensa de los Usuarios de
Servicios Financieros;
→ Almacenes generales de depósito;
→ Uniones de crédito,
→ Sociedades operadoras de fondos de inversión que cumplan con los requisitos
previstos por la Ley de Fondos de Inversión.
 Tratándose de fideicomisos de garantía sobre bienes muebles, las partes
podrán convenir que el o los fideicomitentes tendrán derecho a:

ꟷ Hacer uso de los bienes fideicomitidos, los combinen o empleen en la fabricación de

otros bienes, siempre y cuando en estos dos últimos supuestos su valor no disminuya y
los bienes producidos pasen a formar parte del fideicomiso de garantía en cuestión.

ꟷ Percibir y utilizar los frutos y productos de los bienes fideicomitidos.

ꟷ Instruir al fiduciario la enajenación de los bienes fideicomitidos, sin responsabilidad

para éste, siempre y cuando dicha enajenación sea acorde con el contrato de
fideicomiso y el curso normal de las actividades del fideicomitente. En estos casos
cesarán los efectos de la garantía fiduciaria y los derechos de persecución con relación
a los adquirentes de buena fe, quedando afectos al fideicomiso los bienes o derechos
que el fiduciario reciba o tenga derecho a recibir en pago por la enajenación de los
referidos bienes.
 ▪ La información que el fideicomitente
▪ Los lugares en que deberán
encontrarse los bienes fideicomitidos.
▪ Las contraprestaciones mínimas que
deberá recibir el fiduciario por la
venta o transferencia de los bienes
muebles fideicomitidos.
▪ Los términos en los que se acordará la
▪ La persona o personas a las que el
fiduciario, por instrucciones del
fideicomitente, podrá vender o
transferir dichos bienes, pudiendo, en
su caso, señalar las características o
categorías que permitan
identificarlas, así como el destino que
el fiduciario deberá dar al dinero,
bienes o derechos que reciba en
pago.
deberá entregar al fideicomisario sobre la
transformación, venta o transferencia de
los mencionados bienes; V. La forma de
valuar los bienes fideicomitidos.
revisión del aforo pactado, en el caso de
que el bien o bienes dados en garantía
incrementen su valor. En caso de
incumplimiento a los convenios celebrados
con base en este artículo, el crédito
garantizado por el fideicomiso se podrá
declarar vencido anticipadamente por el
acreedor garantizado.
Salvo pacto en contrario, los riesgos de
pérdida, daño o deterioro del valor de los
bienes fideicomitidos corren por cuenta de
la parte que este en posesión de los
mismos, debiendo permitir a las otras partes
inspeccionarlos a efecto de verificar, según
corresponda, su peso, cantidad y estado de
conservación general.

En caso de incumplimiento de la obligación

garantizada, si el depositario se niega a
devolver al fiduciario los bienes depositados,
su restitución se tramitará de conformidad
con lo establecido en el Libro Quinto Título
Tercero Bis del Código de Comercio.
El fideicomiso de garantía debe constar por escrito.
Tratándose de fideicomisos cuyo objeto recaiga sobre
bienes inmuebles deberá constar en escritura pública
e inscribirse en el registro público de la propiedad
correspondiente.

Cuando el patrimonio del

Las acciones de los acreedores garantizados con
fideicomiso de garantía prescriben en tres años
contados desde la fecha en que se haya dado
por vencida la obligación garantizada. En este
caso se extinguirá el derecho a pedir su
cumplimiento y se revertirá la propiedad de los
bienes objeto de la garantía al patrimonio del
fideicomitente.
fideicomiso de garantía recaiga
sobre bienes muebles y su monto
sea igual o superior al equivalente
en moneda nacional a doscientas
cincuenta mil Unidades de
Inversión, las partes deberán
ratificar sus firmas ante fedatario
público.
Arrendamiento
financiero:

■ Es un contrato mediante el cual, el arrendador traspasa el derecho a usar un bien a

un arrendatario, a cambio del pago de rentas de arrendamiento durante un plazo
determinado, al término del cual el arrendatario tiene la opción de comprar el bien
arrendado pagando un precio determinado, devolverlo o renovar el contrato.
■ Vencido el término del contrato, el arrendatario tiene la facultad de adquirir el bien
a un precio determinado, que se denomina «residual», pues su cálculo viene dado
por la diferencia entre el precio originario pagado por el arrendador (más los
intereses y gastos) y las cantidades abonadas por el arrendatario al arrendador. Si
el arrendatario no ejerce la opción de adquirir el bien, deberá devolverlo al
arrendador.
➢ En las operaciones de arrendamiento financiero, el contrato
respectivo debe celebrarse por escrito y consignar expresamente el
valor del bien objeto de la operación y la tasa de interés pactada o la
mecánica para determinarla.
➢ El financiamiento del bien puede llegar a ser hasta por el 100% de su
valor.
➢ El financiamiento puede ser a largo plazo.
➢ Preserva el capital del arrendatario para otros proyectos de inversión.
➢ El arrendatario es quien selecciona el bien, y negocia el precio y las
condiciones de la entrega directamente con el proveedor del bien.
➢ El arrendatario es quien figura como propietario del bien para efectos
fiscales, lo que le permite hacer la deducción de la inversión.
Factoraje Financiero:
■ El Factoraje Financiero consiste en la adquisición por parte de la empresa de
factoraje de derechos de crédito provenientes de ventas de bienes inmuebles, de
prestación de servicios o de realización de obras que el cliente o empresa tenga a
su favor por un precio determinado.

■ se puede utilizar como un medio para obtener capital de trabajo, inclusive este
puede ser de manera recurrente. Se agiliza la recuperación de las cuentas por
cobrar, reduciendo el apalancamiento financiero, recortando el ciclo operativo de la
empresa e impulsando y haciendo más eficiente las áreas de crédito y cobranza de
las empresas.
El Factoraje Financiero permite al cliente convertir las cuentas por cobrar en
efectivo inmediato. Está orientado a satisfacer las necesidades de capital de
trabajo de las empresas, proporcionándoles mayor liquidez y apoyándolas en
su flujo de efectivo y su ciclo productivo.
La empresa de Factoraje:

■ Asumir el riesgo crediticio

■ Asumir el riesgo de cambio (si la factura es en moneda extranjera)
■ Realizar la gestión de cobranza
■ Realizar el cobro efectivo del crédito y asesorar a su propia compañía aseguradora.
■ Asesorar al cliente sobre la salud financiera de los deudores (morosos).
■ La operación del factoraje comienza cuando el cliente, persona física o moral que
mantiene a su favor derechos de crédito vigentes, derivados de operaciones
comerciales, acude a la empresa de factoraje, la que adquiere estos derechos de
crédito y paga por ellos un precio que las partes convienen.
PARTICIPANTES EN EL FACTORAJE
FINANCIERO

■ En el factoraje suelen participar tres partes:

■ Vendedor, cliente o cedente
■ Empresa de factoraje, factor o cesionario
■ Deudor o cedido