CÉDULA HIPOTECARIA

Definición:
“Son obligaciones emitidas por una institución de crédito con la garantía de una
hipoteca directa constituida por el acreditado”36 “Es un título de crédito que
representa todo o una parte alícuota de un crédito garantizado con un derecho real
hipotecario.”
La cédula hipotecaria es un título de crédito que se encuentra regulado en los
Artículos 605 y 606 del Código de Comercio, sin embargo antes de la
promulgación del mismo ya existía regulación legal en el Código Civil.

La creación de las cédulas hipotecarias se hará constar en escritura pública,

preparar el testimonio para inscribirlo en el Registro de la Propiedad
correspondiente, para posteriormente emitir las cédulas hipotecarias, las cuales
deberán emitirse por un valor de cien quetzales o múltiplos de cien. Nuestra
legislación contempla que si el crédito otorgado devenga intereses y éstos no se
han descontado, se agregará a cada cédula tantos cupones que sirvan de título al
portador para la cobranza de los intereses, debiendo redactar las cédulas y los
cupones en español. La cédula hipotecaria es de gran uso para promover
desarrollos habitacionales en los cuales el beneficiario regularmente será una
institución bancaria, la cual asegura el derecho contenido en la cédula a través de
un seguro de hipotecas por el sistema del FHA a través del Instituto de Fomento
de Hipotecas Aseguradas. Esta institución fue creada por el Congreso de la
República con el objeto de fomentar la construcción de casas a través de la
denominada “Ley del Instituto de Fomento de Hipotecas Aseguradas”.
Elementos personales:
• Librador-librado: Es la persona jurídica, que puede ser una institución bancaria
o la persona individual, que emite la cédula hipotecaria. También recibe el nombre
de emisor o agente financiero si fuere una institución crediticia la encargada del
servicio de la deuda, pago de intereses, comisiones y amortizaciones.
• Tenedor o beneficiario: Es la persona que acredite ser legítimo poseedor del
título.
Elementos reales:
En esta clase de títulos, el elemento real es la cantidad de dinero que representa
la cédula y los cupones si devenga intereses.
Requisitos:
1.º.Los establecidos en el Artículo 386 del Código de Comercio y los
especiales establecidos en el Artículo 868 del Código Civil siguientes:
Número de orden e indicación de la serie a que pertenecen;
2.º.Un resumen de las disposiciones pertinentes de la escritura en que se
constituya la hipoteca;
 3.º.El número de cupones y sus respectivos vencimientos;
4.º.Lugar y fecha de la emisión de las cédulas;
5.º.Firma del agente financiero;
6.º.Firma del otorgante de la hipoteca; y
7.º.Firma y sello del registrador de la Propiedad Inmueble. Las cédulas
emitidas por una institución bancaria, serán firmadas por el representante
legal de la misma, sin los requisitos enunciados en los incisos 6o. y 7o.
En caso de emitirse cupones, estos deberán contener los requisitos establecidos
en el Artículo 870 del Código Civil que se consignan a continuación:
1.º.La denominación de cupón hipotecario;
2.º.El número, serie, lugar y fecha de la cédula;
3.º.El valor y especie en que debe pagarse;
4.º.Lugar y fecha de su pago;
5.º.La firma del otorgante de la hipoteca; y
6.º.El sello del registro de la Propiedad.
Forma de emisión:
Las cédulas hipotecarias pueden emitirse al portador, o de manera nominativa.
Cancelación de las cédulas hipotecarias:
Esta clase de títulos de crédito contiene varias formas de cancelación pues como
el mismo entraña un crédito el cual se encuentra inscrito en el Registro de la
Propiedad por afectar bienes inmuebles, debe realizarse la cancelación de la
inscripción hipotecaria, pudiendo realizarlo como lo estipula el Artículo 606 del
Código de Comercio y 878 del Código Civil de las siguientes formas: • Por
escritura pública otorgada por el emisor o por el intermediario si lo hubiere,
debiendo acompañar al testimonio de la escritura la cédula hipotecaria a la cual se
refiera la cancelación o la constancia de la consignación por las cédulas y los
cupones no presentados. • Por solicitud escrita al Registro de la Propiedad
acompañando las cédulas o constancia de depósito en su caso. • Por sentencia
firme.
La segunda forma estipulada, no aplica en caso de ser una institución bancaria la
beneficiaria de las cédulas hipotecarias, pues en este caso la cancelación la
deberá otorgar dicha institución a través de su representante legal en escritura
pública.
Modelo de Cedula Hipotecaria:
EL VALE
Definición:
El Artículo 607 del Código de Comercio lo define de la siguiente manera: “Es un
título de crédito, por el cual la persona que lo firma se reconoce deudora de
otra, por el valor de bienes entregados o servicios prestados y se obliga a
pagarlos.” Es a través del vale que una persona concede un crédito menor a
otra quien se obliga al pago del mismo, expresándose en el título el negocio
subyacente, el cual puede ser por el valor de un bien entregado o un servicio
prestado.
Elementos personales:
• Librador-librado: Es la persona que adquiere el bien o servicio y se obliga a
través del vale al pago del mismo.
• Beneficiario: Es el vendedor del bien o el que presta el servicio y a la vez quien
obtiene el derecho consignado en el título.
Elementos reales:
Constituido por la suma de dinero que se consigna en el título y el bien o servicio
prestado.
Requisitos:
a) Constituidos por los requisitos generales para todos los títulos de crédito
indicados anteriormente y los especiales siguientes: Consignación del bien
entregado o el servicio prestado;
b) valor del bien entregado o servicio prestado;
c) Firma de la persona que se reconoce deudora de otra.
Modelo de vale por bienes recibidos:
Modelo de vale por servicios prestados: