8. Dinero y sistema financiero.

8.1 Orígenes y funciones del dinero.

El dinero es cualquier cosa que sea generalmente aceptada en los intercambios como
contrapartida, como medio de pago. Utilizándolo se evita el trueque, un sistema de
intercambio en el que se cambian mercancías por mercancías y en el que hay que
encontrar a quien tenga las mercancías que nosotros deseamos y desee, al mismo
tiempo, las que nosotros tenemos. Sólo superando la etapa primitiva del trueque,
gracias al dinero, fue posible multiplicar los intercambios, ampliar la especialización y
desarrollar el comercio.

Ahora bien, el desarrollo del comercio y de los intercambios demandó medios de

cambio cada vez más adecuados para ello. Era preciso que lo que se utilizara como
dinero fuese transportable, divisible y con un alto valor en relación a su peso. Así,
además de ser un medio de cambio aceptado, el dinero debía cumplir las siguientes
funciones:

1) Unidad de cuenta: Se expresan en él los valores de todos los intercambios;

2) Depósito de valor: Quien dispone de dinero dispone de riqueza, de capacidad de
cambio.

Las monedas y billetes adquieren valor como dinero gracias a que éstas están
respaldadas por instituciones en las que se deposita la confianza general y a que su
emisión está controlada. En estos casos se habla de dinero fiduciario, que lo es por la
confianza (Fiducia) que se tiene en quien lo emite. Hoy en día los intercambios se
llevan a cabo, prácticamente en su totalidad, en dinero de ésta naturaleza: en
monedas o billetes o mediante cheques que permiten movilizar los depósitos de las
cuentas corrientes.

8.2 Sistema bancario y la creación de dinero.

El conjunto de instituciones capaces de crear dinero (Dinero legal y dinero bancario)
conforman el sistema bancario. En él se incluyen los bancos comerciales (Entre los que
genéricamente se encuentran las instituciones que generan depósito a la vista y que
en el caso español son todos los bancos, cajas de ahorro y las entidades cooperativas
de crédito) y al Banco Central:

1) Bancos comerciales: Son instituciones cuya característica principal es que aceptan

dinero de sus clientes generando de esta forma unos pasivos (Depósitos) que
pueden ser reembolsados por sus titulares en diferentes condiciones y que les
proporcionan recursos que ofrecen a otros agentes en diversas modalidades:
Créditos, descuentos comerciales, etc. La consecuencia más importante de esta
actividad es que los bancos crean medios de pago, es decir, dinero bancario.
2) Banco Central: Es la institución principal del sistema bancario. En todos los países,
la legislación le encomienda una serie de actividades que le permiten jugar un pale
básico y determinante sobre la oferta de dinero existente en la economía. Sus
principales funciones son:
a) Emisión de los billetes de curso legal y puesta en circulación de las monedas;
b) Centralización y control de las operaciones económicas con el exterior;
c) Banco de bancos: Custodia las reservas de los demás bancos, les concede
créditos y recibe sus depósitos;
d) Supervisión del sistema bancario y de las entidades financieras;
e) Ejecución de la política monetaria.