MA55&Fractals system

Sistemul ofera semnale de cumparare si vanzare urmarind actiunea pretului. Strategia

functioneaza in special pe perechile valutare ce au o volatilitate ridicata, precum eur/usd, gbp/usd, dar
de asemenea se poate testa pe orice pereche cu randamente destul de bune.
Intervalul de tranzactionare cel mai adecvat acestei strategii il reprezinta sesiunea europeana si
cea americana. De asemenea trebuie acordata o atentie sporita in perioada stirilor, evenimentelor
macroeconomice, a zilelor libere si a sarbatorilor.

Construirea strategiei
1. Strategia se bazeaza pe o analiza top->down, urmarind intervalele de 4 ore, o ora si respectiv
5 minute.
2. Deschidem 3 grafice pe o pereche valutara ( de preferat eur/usd sau gbp/usd) pe 3 intervale
orare: H4, H1 si 5 minute.
3. Setam pe graficul de 4 ore o medie mobila simpla de 55 de perioade.
4. Continuam operatiunea de la pasul 3 si pentru celelalte doua grafice.
5. Pe graficul de 5 minute pe langa media mobila simpla adaugam indicatorul “Fractals” din
meniul Indicators -> Bill Williams -> Fractals. Acest indicator ne va da atat semanlul de
initiere a tranzactiilor cat si de inchidere a acestora.

Pentru o usoara vizualizare a graficelor se poate folosi urmatoarea impartire a ferestrelor:

 Prezentarea indicatorilor utilizati
1. Media mobila simpla (SMA)
Indicatorul reprezinta media aritmetica a cotatiilor unui instrument pe o anumita perioada
de timp. Media mobila simpla se poate calcula ca medie aritmetica a cursurilor de inchidere,
deschidere, cu valorile maxime sau minime sau la alte valori ale pretului, pe o perioada determinata.
Fiecare perioada are aceeasi pondere in calculul mediei.
Exemplu: Pentru calcului mediei pe o perioada de 55 zile, adunam valorile pretului de
inchidere a ultimelor 55 de lumanari de pe graficul daily si impartim la 55.
Interpretarea indicatorului SMA
Semnalele principale ale acestui indicator sunt date de intersectia cotatiei titlului cu media
mobila. In functie de amplitudinea care se doreste a fi speculata se folosesc medii mobile pe termen
foarte scurt, 5-13 perioade si scurt 13-21 de perioade. Nu sunt recomandate pentru speculatii medii
mobile cu termen lung 50 -200 de perioade deoarece semnalele sunt putine si date cu o foarte mare
intarziere.
Media mobila simpla pe o durata de 13 perioade poate fi utilizata pentru speculatii pe termen
scurt. Astfel daca cotatia titlului trece sub valoarea mediei mobile atunci semnalul dat de acest indicator
este unul de vanzare. Daca cotatia trece deasupra mediei mobile pe 13 perioade atunci semnalul este de
cumparare.
Media mobila pe 100 de perioade poate fi folosita pentru investitii pe termen mediu – lung. O
alta modalitate de interpretare a mediilor mobile si cea mai folosita de numerosi traderi si investitori
este interesectia acesteia cu o alta medie mobila.

2. Fractalii
Fractalul este unul din cei cinci indicatori ai sistemului de tranzactionare a lui Bill Williams, ce
permite identificarea punctelor minime si maxime. Fractalii sunt alcatuiti din cinci bare de pret sau mai
multe. Regula pentru identificarea fractalilor este urmatoarea:
- Un punct de intoarcere descendent apare atunci cand avem un maxim in crestere in mijloc si
doua maxime in scadere de-o parte si de alta a acestuia.
- Un punct de intoarcere ascendent apare atunci cand avem un minim in scadere in mijloc si doua
minime in crestere de-o parte si de alta a acestuia.

Modalitati de tranzactionare utilizand Fractalii pe piata Forex

Fractalii prezinta sfarsitul trendurilor mari intr-o formatiune simpla si predictibila. Acest lucru se
poate folosi in variate moduri.

1. Identificarea trendului
Intr-un trend ascendent, o serie de fractali in crestere depasesc fractalii in scadere. Cu cat sunt
depasiti mai multi fractali in scadere, cu atat trendul ascendent este mai puternic. Intr-un trend
descendent, o serie de fractali in scadere depasesc fractalii in crestere. Cu cat sunt depasiti mai multi
fractali in crestere, cu atat trendul descendent este mai puternic.

2. Consolidarea
Un alt semnal pe care ni-l ofera fractalii este identificarea zonelor de consolidare. Daca pretul
creste si descreste intre fractali in crestere si descrestere si nu sunt semnale de depasire a nivelurilor
fractalilor (nivelul superior si inferior) atunci piata este intr-o perioada de consolidare.
3. Punctele de iesire
Unul din importantele semnale ce ne ofera acest indicator este cel de iesire dintr-o tranzactie.
Acest semnal functioneaza in special pe graficele daily, 4 ore si o ora. Pentru a identifica un astfel de
semnal trebuie sa asteptam ca pretul sa deschida peste fractali si sa tranzactionam in acea directie. Acest
lucru poate fi folosit foarte eficient impreuna cu alti indicatori.

4. Indicatori care functioneaza foarte bine corelati cu fractalii

Unul din principalii indicatori reprezinta liniile de trend, care odata depasite impreuna cu
semnalul dat de fractali poate oferi un bun punct de intrare in tranzactie. Alti indicatori care pot fi folositi
cu succes impreuna cu fracatlii sunt:
- Mediile mobile
- Bill Williams Awesome Indicator
- Bollinger Bands

Modul de utilizare a strategiei

Pasul 1 – Se analizeaza graficul de 4 ore. Se observa nivelul la care se situeaza pretul fata de
media de 55 de perioade.
Pasul 2 – Se trece la analiza graficului de o ora. Daca pretul se situeaza de aceeasi partea a
mediei mobile simple ca in graficul de 4 ore atunci se trece la pasul urmator. Daca pretul se afla in zona
opusa atunci se asteapta ca acesta sa fie in concordanta pe ambele grafice.
Important: Daca pretul nu se afla pe ambele grafice sub sau deasupra mediei de 55 de perioade
simultan, nu se trece la pasul urmator!
Pasul 3 – Graficul pe care se iau deciziile de intrare intr-o tranzactiei este cel de 5 minute. Se
asteapta ca pretul sa treaca sub/peste media de 55 de perioade in directia indicata de graficele pe 4
respectiv o ora. Se va initia o tranzactie in directia spargerii, la inchiderii lumanarii peste media de 55 de
perioade pe graficul de 5 minute.
Pentru confirmarea suplimentara a tranzactiei vom utiliza fractalii. Asadar vom astepta ca pretul
sa depaseasca ultimul fractal ( maximul sau minimul ultimei perioade de pe unda respectiva). In exemlul
urmator sunt prezentate semnale atat de vanzare cat si de cumparare ce iau in considerare fractalii ca si
confirmare a semnalului de intrare.
Fig. 1
 Observam ca pretul se afla deasupra mediei mobile simple de 55 de perioade pe toate cele trei
intervale orare. Semnalul de cumparare ar fi putut sa vina la nivelul 1.5495 insa am preferat sa asteptam
confirmarea din partea depasirii ultimului maxim local. In concluzie am initiat un ordin de cumparare la
nivelul 1.5505. Modul de inchidere a tranzactiilor va fi aborda in paginile ce urmeaza.

Fig. 2

Pretul a trecut trecut sub media mobila de 55 de perioade in jurul nivelului 1.6025 pe graficul de
4 ore, 1.6005 pe graficul de o ora si respectiv 1.6047 pe graficul de 5 minute. Semnalul de intrare l-am
avut la nivelul 1.6005, insa confirmarea fractalului pe graficul de 5 minute vine la nivelul 1.6003, nefiind o
diferenta foarte mare.
Important: Analiza graficelor se face intotdeauna de la intervalul cel mai mare catre cel mai mic!

Ideea principala a acestei strategii este faptul ca pretul trebuie sa aiba aceeasi directie pe toate
cele trei grafice.

Managementul riscului si inchiderea pozitiilor

Exista mai multe metode de reducere a riscului si de gestionare a pozitiilor deschise.
Pentru traderii intraday nivelul de stop-loss se poate seta sub/peste fractalii cei mai mici/mari.
Acest lucru depinde foarte mult de nivelul acestora in comparatie cu nivelul de intrare. Daca riscul
asumat este prea mare atunci se poate lua in considerare un nivel de stop loss la o diferenta de 10-15
pips sub/peste media mobila sau proportional unui raport de risk-reward de 1:1.5. De asemenea puteti
considera un nivel de 30-40 de pips fata de nivelul de intrare. Pentru traderii pozitionali cel mai indicat
pentru setarea nivelului de stop loss este luarea in calcul a unor niveluri de suport respectiv rezistenta de
pe graficul de 4 ore sau o zi.
Un aspect important in cazul in care pretul se intoarce impotriva noastra, depasind media mobila
pe graficul de 5 minute, putem sa reducem din riscul asumat prin inchiderea pozitiilor la 10-15 pips
diferenta fata de medie.
 In imaginile urmatoare sunt prezentate posibile niveluri de stop loss pentru exemplele
anterioare.
Fig. 3

Fig. 4
 In ceea ce privesc modalitatile de marcare a profitului acestea sunt diverse si depind de natura
fiecarui trader:
1. Marcarea profitului la depasirea mediei mobile de 55 de perioade pe graficul de 5 minute.
2. Inchiderea pozitiilor la formarea a trei fractali in crestere pentru o tranzactie de vanzare
respectiv a trei fractali in scadere pentru o tranzactie de cumparare, fie in puncte minime fie
in puncte maxime. Pentru cei mai conservatori se pot lua in considerare si doi fractali .
3. Tinand cont de raportul risk-reward de 1:1.5 si de nivelul riscului asumat.
4. Tinand cont de niveluri de suport sau rezistenta importante, in special pe graficul de o ora
pentru traderii intraday si respectiv pe graficul de 4 ore, o zi, pentru traderii pozitionali.

In cazul exemplului de vanzare vom prezenta in continuare graficele cele 4 modalitati de marcare
a profitului.
Fig. 5

Cazul 1. Inchiderea pozitiei la trecerea peste nivelul mediei mobile, la nivelul 1.5935, obtinandu-se astfel
un profit de 68 de pips
Fig 6.
Cazul 2. Inchiderea pozitiei la formarea a trei fractali in crestere (in imaginea de mai sus avem atat in
partea in minime cat si in maxime). La al treilea fractal maxim format marcam profitul. Astfel inchidem
tranzactia la nivelul 1.5975 obtinand un profit de 28 de pips. Tranzactia ar fi fost rentabila din punct de
vedere al riscului asumat daca se considera un SL mai conservator la nivelul 1.6025.

Fig. 7

Cazul 3. Inchiderea tranzactiei considerand de la inceput un risk-reward de 1:1.5. Aceasta metoda de

setare a targetului pentru marcarea profitului ar trebui sa nu se foloseasca in mod singular ci sa ia in
considerare una din celelalte metode, pentru a evita eventualele turbulente si pentru a lua in
considerare evolutia curenta a pretului.

Fig. 8
Cazul 4. Inchiderea tranzactiei la valorile unor niveluri de suport (rezistenta in cazul unei tranzactii de
cumparare) importante, de pe graficul de o ora respectiv 4 ore. Pentru traderii intraday un nivel
important ar fi putut fi la valoarea 1.5935, marcandu-se astfel un profit de 68 de puncte. Pentru traderii
pozitionali, un nivel important de suport ar fi fost la valoarea 1.5835, marcandu-se astfel un profit de 168
de puncte.

Concluzie
Aceasta strategie incearca sa urmareasca indeaproape actiunea pretului, luand in considerare
tendintele principale de pe intervalele orare mai mari.
Setarea nivelurilor de Sl si TP ramane in general la latitudinea fiecarui trader in functie de
specificul acestuia si a riscului pe care si-l asuma pentru fiecare tranzactie. Metodele prezentate in acest
material au rolul de a informa trader-ul la diferite variante cu privire la limitarea pierderilor si incasarea
profitului ce se potrivesc acestei strategii.

DISCLAIMER
Informatiile din aceasta analiza FX sunt culese din surse diferite si trebuie sa serveasca doar in scopuri
informative. Bulbrokers nu va fi considerat responsabil pentru validitatea informatiilor prezentate. Nici o
parte a acestei analize nu recomanda cumpararea sau vanzarea unei valute sau a oricarui alt instrument
financiar.
Tel: +40 21 307 76 32
e-mail: romania@bulbrokers.com
URL: www.bulbrokers.com