“La felicidad trasciende al

dinero, pero sin duda es

parte de nuestras vidas,
nos ayuda a cubrir
necesidades, a llevar a
cabo aspiraciones a
cumplir nuestro sueños”

Alberto Tovar
 Principios Rectores

 Rentabilidad
 Debe de generar un beneficio
 Mejores decisiones
 Mejores inversiones
 Mejor manejo del gasto
 Mejor planeación
 Sentido de régimen
 “Tan malo es gastar compulsivamente, como ahorrar compulsivamente”
 “Aprender a gastar con responsabilidad a largo plazo”
 Sentido de abundancia
 Ahorrar e invertir para disfrutar lo que se tiene
 Alcanzar metas
 Trazar mapas que nos permitan alcanzar nuestros objetivos
¿Cómo empezamos?
─ “¿Podrías decirme, por favor, qué camino he de
tomar para salir de aquí?”
─ “Depende mucho del punto a donde quieras ir “
─ “Me da casi igual adonde”
─ “Entonces, no importa qué camino sigas”

Diálogo de Alicia en el país de las maravillas

¿Adónde queremos ir?

 ¿Cuál es el mejor camino para llegar?

 Primero: definir un destino

 Trazar un mapa

 Hay muchos mapas, ¿cuál es el mejor para ti?

 El mapa no es un territorio: ¡Cambio de planes!

 Mapa conceptual

Instrumentos
Diagnóstico Metas
Finanzas y
Personales Escollos Objetivos

Comprensión
y
Aplicación Definición
 Búsqueda del balance permanente

Ingresos Gastos

Consumo presente Consumo futuro

Ahorro Deuda

Inversión Riesgo
Aseguramiento Incertidumbre
Metodología toma de decisiones

Presupuesto
Ingreso vs. Gasto

Ahorro

Inversión Crédito Seguros

Retiro
 ¿El Dinero es la felicidad?
 Felicidad = Satisfacción
 Espiritual
 Corporal
 Económica
 Familiar
 Profesional

 Satisfacción = Posesiones – Deseos insatisfechos

 ¿Cómo podemos elevar la satisfacción?

 Aumentando las posesiones
 Reduciendo los deseos
 ¿El dinero es la felicidad?

 Bajo una perspectiva financiera:

 Elevar los ingresos y la riqueza
 Tener menos aspiraciones

 Diferencia entre conformismo y satisfacción

 Aumentar las posesiones: riqueza material

 Reducir los deseos: riqueza espiritual

 Riqueza vs. Disfrute

 ¿Cuánto se requiere para ser rico?...

del latín “rich” = poderoso

 ¡Hay que disfrutar!...

del latín, dis (separar), fructus (fruto)

“Sacar la fruta” o “gozar del producto de algo”

 Toma de
Decisiones

“La mejor decisión es evitar una mala decisión”

 ¿Por qué es difícil tomar una decisión?
 ¿Qué es una decisión?
 Proceso mental para elegir una alternativa de acción o inacción de
un evento en particular

 Elementos en la toma de decisión

 Deseos = Emociones = Cálido
 Necesidades = Reales y Cuantificables = Tibio
 Posibilidades = económicas = Frío

 ¿Existe un balance? ¿Cuál es la ponderación

adecuada?
¿Cómo decidimos?
I.- Los que saben II.- Los que saben
que saben que no saben

Los Sabios Los Prudentes

III.- Los que no IV.- Los que no

saben que saben saben que no saben

Los Intuitivos ¡De Cuidado!

 ¿Hay Tiempo de Planear?
No Importante Importante Urgente No Urgente
Crisis Preparación
Problemas Prevención
Dead lines Clarificación
Planeación

Interrupciones Trivialidades
Llamadas telefónicas Pérdida de tiempo
Correos Electrónicos Mail irrelevante
Juntas TV Excesiva
intempestivas
 ¿Hay tiempo de planear?
No Importante Importante Urgente No urgente

25 - 30 % 15%

20 - 25 % 65 - 80%

50 - 60% 2 - 3%

15% Menos de 1%
Ejercicio de planeación
Hacia dónde vas
Visión Propósito de Vida

Específicas y
Metas Cuantificables

Aterrizados
Objetivos Plazos Específicos

Estrategia
Planeación ¿Cómo los vas a lograr?

Acción
Programación Cuándo, Dónde, Cómo

Calibrar con
Presupuesto recursos

Cambio del Entorno

 Metas por etapas
Establecer mínimos alcanzados
76 y más
Vejez
Metas:
61 - 75
Posesiones
Diversión Jubilación
Casa 46 - 60
Autos Hijos Rango
Estudios universitarios de
Ahorro 36 - 45 Edades
Jubilación digna Hijos
adolecentes
Necesidades
26 - 35
Casado Diferentes
Hijos
18 - 25 pequeños
Soltero
 ¡¿En qué se fue el dinero?!

Administración del Presupuesto

 ¿En qué se va el dinero?

¿Gastar menos o saber gastar?

Consumo presente vs. Consumo futuro

Ahorro o deuda Gasto vs. Ingreso

 Propuesta

 Gasto responsable:
 En función de metas y propósitos

 En función de presupuesto

 Tres pasos para armar el presupuesto

 Determinación de ingresos

 Radiografía de los gastos

 Evaluación y corrección
 Radiografía de los gastos

 Registro de gastos por destino

 Definir conceptos presupuestales
 Gastos casa
 Mantenimiento casa
 Gastos en víveres
 Educación/cuotas
 Diversión
 Seguros
Archivos de Excel:
www.finanzasparami.com
 Deudas varias
 Gastos auto Necesario registrarse
 Ropa Entrar al apartado de herramientas.
 Regalos y donaciones
 Otros
 Disponerlos en el tiempo / apoyo con Excel
 Presupuesto

Presupuesto

Concepto Enero Febrero ……. Diciembre Total

Gastos Casa
Mantenimiento Casa
Gasto en Víveres
Educación/ cuotas
Diversión
Seguros
Deudas Varias
Gastos Auto
Ropa
Regalos y donaciones
Otros

Total por Mes $ -

Promedio Mensual

Ingresos

Ahorro
 Tercer paso:
Evaluación y Corrección
 Resultado 1: Gastos mayores que Ingresos
 Urgencia de solución, bajar gastos y evaluar trabajo

 Resultado 2: Gastos iguales que los Ingresos

 Precaución: evaluar gastos

 Resultado 3: Gasto menores que los Ingresos

 Preguntarnos si es la cantidad que deseo ahorrar (no es un
sobrante)
 Ahorro, ¿objetivo o sobrante?

 Fijar una meta de ahorro: % o monto

 Definir motivos y prioridades

 Liquidez/ situaciones de muy corto plazo (caja chica)

 Contingencia/ desempleo, enfermedad, etc.

 Compra futura/ viajes, enseres, compromisos, etc.

 Patrimonio/ seguridad, vejez, herencia, etc.

 Evaluar tendencia de ingresos y gastos

 Ingresos y gastos: típicos

I
N
G
R
E
S C
O Ingresos
D
S
B Gastos

A E

AÑOS 18 - 21 40-50 55 - 70 65 - 75

A: Desahorro/ Financiamiento padres D: Ahorro/ patrimonio y jubilación

B: Ahorro/ consumismo E: Desahorro/ Jubilación y Patrimonio
C: Desahorro/ financiamiento bancos
 Ingresos y gastos óptimos

I Resultado:
N
G • Tranquilidad
R • Metas alcanzadas
E • Vejez digna
S
O B
B
S
B Ingresos
C
A
Gastos
AÑOS 18 - 21 40-50 55 - 70 65 - 75

A: Desahorro/ Financiamiento padres

B: Ahorro
C: Jubilación Holgada
¿Qué porcentaje de mi ingreso debo ahorrar?

Ahorro
 Ahorro o Desahorro

Impuestos

Ingreso
Ahorro

Deudas
Consumo Des Ahorro
 Objetivos y Liquidez

 Ahorro como objetivo y no como remanente

 ¿Cuáles son los objetivos del Ahorro?
 Contingencia

 Compra futura

 Fondo patrimonial/ vejez, desempleo o enfermedad

 Liquidez en función de objetivos

 Contingencia = Inmediata

 Compra futura = Mediano Plazo

 Fondo patrimonial = Largo Plazo

 Niveles de Tasas de Interés Pasivas
 Monto a Depositar: Saldo Alto = Ti Mayor

 Liquidez/ Plazo: Liquidez Baja = Ti Mayor

 Riesgo: Riesgo Alto = Ti Mayor

 Servicios: Menos servicios = Ti Mayor

Rendimiento, Riesgo y Liquidez
+ Liquidez - Liquidez

- Tasa + Tasa
- Riesgo - Tasa
- Tasa
Muy Bajo Bajo

-Tasa + Tasa
+ Riesgo + Tasa + Tasa
Intermedio Muy Alto
Tasa, Riesgo y Liquidez
+ Liquidez - Liquidez

Chequera Pagares
Liquidables al
- Riesgo Cuenta de Vencimiento
Ahorro
Muy Bajo Bajo
Fondos de Bolsa Mexicana
Inversión de Valores
+ Riesgo
Mercado de Mercado de
deuda deuda
Intermedio Muy Alto
 Inversión
¿Hay inversiones sin riesgo?
 Elementos de la Inversión

 Ahorro/ Conservar Poder Adquisitivo

 Inversión/ Rentabilidad
 Mayor rentabilidad = Mayor riesgo
 ¿Cuál es el nivel óptimo de riesgo?
 ¿Cuál es mi percepción de riesgo?
 Te regalo$100

 Pero si tiras una moneda al aire y ganas, te doy $200 si

pierdes no te doy nada y quedas igual que como estabas.
Relación Financiamiento - Mercados
Reinversión de
Utilidades

Aportación de
Capital

Requerimientos
Financieros de Ahorro
Deuda Bancaria Bancario
Empresas o
Gobierno
Emisión de Mercado
Deuda de Deuda

Fondos de
Inversión Colocación en Mercado
Bolsa Accionario
 ¿Qué son los Fondos de Inversión?
 Cuando se invierte en un fondo de inversión se compran acciones
de una sociedad que posee una determinada cartera de valores

Inversionista 1
Cetes
Bondes Inversionista 2
Papel
Comercial Inversionista 3
Acciones
Inversionista n
etc.

Sociedad de Inversión
 Se compra un determinado número de acciones a un precio
determinado y la ganancia o pérdida se determina por la
diferencia de precios de compra y venta
 Riesgo vs. Rentabilidad
Menor Rendimiento
Contingencia
- Riesgo - Riesgo

Corto Plazo

Mediano Plazo

Largo Plazo

Recurso Alto Riesgo

+ Riesgo Mayor Rendimiento + Riesgo

 Elementos básicos para invertir

 Tener claras las metas establecidas de ahorro

 Invertir sobre mediano y largo plazo

 Mayor riesgo: recursos que no se requieren

 Teoría de Portafolio
 Inversiones con diferentes niveles de riesgo

 Evaluar la inversión de portafolio como un todo

 Compensar la volatilidad de las diferentes opciones

 Invertir en los mercados implica análisis

 ¿Tengo tiempo y conocimiento para hacerlo?
 Crédito

¡El Crédito no es una forma de vida!

Pero es parte de nuestras vidas

 ¿Por qué endeudarme?

• Se carece del dinero para llevar a cabo un gasto

La tasa de interés por el crédito siempre será más alta

Ahorros Créditos

Pasivas Activas
Margen
Sistema
Ahorrador Particulares
Financiero
 ¿En qué me endeudo?

 Adelantar el consumo futuro

• ¿vale la pena el costo?
• ¿podría ahorrar para adquirirlo?
 Regla Básica:
• No endeudarse para gasto corriente
• Endeudarse para gastos de inversión
 Gastos de Inversión
• Vivienda
• Educación
• Negocio
• Automóvil (utilitarista)
 Emergencia coyuntural
• El fondo de contingencia fue insuficiente
• Falló el presupuesto
 ¿Conviene endeudarme?

Beneficio o
Costo del
Crédito VS. Rentabilidad
del Crédito
 Seguros

“Si me aseguro por todo, ¿con qué

como?”

“Es regalarle el dinero a las

aseguradoras”

“Murió mi esposo, tengo que sacar a

mis hijos de la universidad”

“¿No se qué hacer? Mi hijo necesita una

operación y no tengo suficiente dinero”
 ¿Para qué me aseguro?
 ¿Qué es un seguro?
 Contrato donde una compañía de seguros se compromete a pagar una
determinada cantidad en caso de que un evento ocurra, mediante el
pago de una prima.

 La compañía . “Apuesta a que No Sucede”

 Calcula la probabilidad de ocurrencia de un evento en particular y
define un costo para el seguro

 El cliente “Apuesta a que Sucede”

 Compra cobertura financiera contra actos catastróficos.
 Similar a un derivado
 El cliente desea fallar

 Compra de tranquilidad: cubierto contra catástrofes

¿Cuándo y en Cuánto me aseguro?

 ¿A partir de cuándo debo asegurarme?

 Seguro de gastos médicos (o cobertura social): siempre
 Seguro de vida: ¿Cuántos dependientes? ¿Cuánto patrimonio?
 Seguro escolar: al momento de nacer (si se quiere educación privada)

 No asegurar eventos que pueden ser soportados financieramente sin

problema.

 Asegura tu vida, tu salud, tu negocio, la educación de tus hijos.

 Autos al menos contra terceros.

 Mantener el valor adquisitivo: ¿cobertura de inflación o dólares?

 Retiro
¿Cuándo conviene
iniciar el ahorro
para el retiro?

¡¿No has iniciado?!

¿Por qué es importante pensar en el retiro?
¿Por qué es importante pensar en el retiro?

¿Qué edad tendrán en el 2050 quienes hoy tienen entre 20 y 25 años?

 El Gran Reto de la Jubilación

 No tener la “necesidad” de trabajar

 Ser autosuficiente financieramente

 Tener una vida digna en la cobertura de las necesidades

básicas

 Cobertura de salud en instituciones privadas

 Llevar a cabo los hobbies que nos interesan

 Viajar y visitar a la familia en forma holgada

 Meta: Jubilación Digna
Metas por Etapas
76 y más
Vejez
61 - 75
Jubilación
46 - 60
Hijos Rango
Universitarios de
36 - 45 Edades
Hijos
Adolecentes
Necesidades
26 - 35
Casado Diferentes
Hijos
18 - 25 Pequeños
Soltero
 Propuesta

Pensión + Ahorro + Trabajo Parcial = Vejez Digna y

Productiva

 Permite mantener más tiempo el patrimonio

 Podría ser factible un ahorro mayor
 Mayor colchón para contingencias
 Vida productiva = más y mejor vida
 “La felicidad trasciende al
dinero, pero sin duda es
parte de nuestras vidas,
nos ayuda a cubrir
necesidades, a llevar a
cabo aspiraciones a
cumplir nuestro sueños”

Alberto Tovar
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