Indicatori calculați de firmă:

Denumirea indicatorului Nr. Suma

rd.
1. Indicatori de lichiditate 0 0.00
a) Indicatorul lichidității curente 1 0.88
b) Indicatorul lichidității imediate 2 0.87
2. Indicatorii de risc: 0 0.00
a) Indicatorul gradului de îndatorare 3 54,91%
b) Indicatorul privind acoperirea dobânzilor 4 1.49
3. Indicatorii de activitate (indicatori de gestiune) 0 0.00
a) Viteza de rotație a stocurilor( rulajul stocurilor) 5 0.00
b) Viteza de rotație a stocurilor (număr de zile de stocare) 6 0.00
c) Viteza de rotație a debitelor-clienți 7 35.72
d) Viteza de rotație a creditelor-furnizor 8 27.19
e) Viteza de rotație a activelor imobilizate 9 0.70
f) Viteza de rotație a activelor totale 10 0.52
4. Indicatori de profitabilitate 0 0.00
a) Rentabilitatea capitalului angajat 11 0.07
b) Marja brută din vânzări 12 0.00
Figura.4: Tabel cu indicatorii economico-financiari
Sursa: Intepretare proprie, 2021

Indicatorii de lichiditate
Indicatorii de lichiditate se definesc prin capacitatea pe care o are persoana juridică pentru a
face față obligațiilor pe termen scurt. Pentru calculul acestora se folosesc activele circulante,
fiind cele mai lichide și datoriile a căror scadență este sub un an. Datele necesare sunt extrase
din bilanțul contabil.

a) Lichiditatea generală (lichiditatea curentă) = Active circulante / Datorii curente (< 1

an)

Indicatorul lichidității curente a firmei este de 0.88. Deși valoarea optimă a acestui indicator
este considerată 1, firma activează într-un sector de activitate care presupune un număr mare
de active fixe, care au nevoie de o perioadă mai lungă pentru valorificare.
Așadar, valoarea indicatorului ne asigură că societatea poate să își îndeplinească obligațiile
pe termen scurt cu ajutorul activelor curente.

b) Lichiditatea imediată ( Testul Acid) = Active circulante - Stocuri / Datorii curente (< 1
an)

Indicatorul lichidității imediate este de 0,87. Valoarea optimă a acestui indicator este 1, atunci
când activele au lichiditate mare, în acest fel numerarul, creanțele și investițiile pe termen
scurt fiind suficiente pentru a acoperii datoriile pe termen scurt. Valoarea firmei este ușor
scăzută, ceea ce înseamnă că are câteva dificultăți în ceea ce privește achitarea datoriilor la
scadență, se recomandă scăderea timpului de încasare a creanțelor.

Indicatorii de risc
Indicatorii de risc se definesc prin capacitatea firmei de a-și onora obligațiile de finanțare și
investițiile, prin utilizarea capitalurilor proprii.

a) Indicatorul gradului de îndatorare = Datorii totale / Pasivul total

Indicatorul gradului de îndatorare este de 54,91%. Valoarea ne arată că întreprinderea
întâmpină dificultăți privind posibilitatea de a-și plăti împrumuturile pe termen lung. Deci
există un risc de incertitudine în obținerea rezultatelor stabilite de conducerea entității.

b) Indicatorul privind acoperirea dobânzilor = Profitul înainte de plata dobânzilor și a

impozitului pe profit / Cheltuieli cu dobânda

Indicatorul privind acoperirea dobânzilor este de 1,49. Valoarea scăzută a acestui indicator ne
arată că poziția societății este riscantă, în ceea ce privește cheltuielile cu dobânzile.

Indicatorii de activitate
Indicatorii de activitate oferă informații cu privire la modul în care firma își gestionează
resursele.

a) Viteza de rotație a debitelor-clienți = Sold mediu clienți / Cifra de afaceri * 365

Indicatorul privind viteza de rotație a debitelor-clienți este de 35,72. Valoarea indicatorului ne

arată că societatea încasează creanțele de la clienți în maximum 36 de zile, ceea ce înseamnă
că este o situație favorabilă pentru societate.

b) Viteza de rotație a
creditelor-furnizori =
Sold mediu furnizori /
Achiziții de * 365
bunuri, fără servicii

Indicatorul privind viteza de rotație a creditelor-furnizori este de 27,19. Valoarea indicatorului

ne arată că societatea poate să își plătească în 27 de zile furnizorii pe termen scurt, deci este o
situație favorabilă pentru firmă.

c) Viteza de rotație a activelor imobilizate = Cifra de afaceri / Active imobilizate

Indicatorul privind viteza de rotație a activelor imobilizate este de 0,70. Societatea are
capacitatea de a obține cifră de afaceri favorabilă cu ajutorul activelor imobilizate de bună
calitate și de valoare mare.

d) Viteza de rotație a activelor totale = Cifra de afaceri / Active totale

Indicatorul privind viteza de rotație a activelor totale este de 0,52. Această valoare ne indică o
situație favorabilă pentru societate.

Indicatorii de profitabilitate
Indicatorii de profitabilitate arată cât de eficient își utilizează firma resursele pentru a genera
profit. Acești indicatori sunt importanți, deoarece obținerea unui profit cât mai mare este vital
pentru firmă, cât și pentru asociații acesteia.

a) Rentabilitatea capitalului angajat = Profit înaintea plății dobânzii și a impozitului pe

profit / Capitalul angajat
Indicatorul de rentabilitate al capitalului angajat este de 0,07
b) Marja brută din vânzări = Profitul brut din vânzări / Cifra de afaceri * 100

Indicatorul marja brută din vânzări este de 11,41%.

Rezolvări proprii în excel:

Rata lichiditatii curente

Nr.crt. Descriere An 2
1 Active circulante 2.786.788
2 Datorii pe termen scurt 2.849.910
3 Rata lichiditatii curente 0,98

Rata lichiditatii imediate

Nr.crt. Descriere An 2
1 Active circulante-Stocuri 2.726.146
3 Datorii pe termen scurt 2.849.910
5 Rata lichiditatii imediate 0,96

Indicatorul privind acoperirea dobânzilor

Nr.crt. Descriere An2
1 Profit înaintea plății dobânzii și a impozitului pe profit 512.929
2 Cheltuieli cu dobânda 128.812
3 Indicatorul privind acoperirea dobânzilor 3,98

Viteza de rotație a activelor imobilizate

Nr.crt. Descriere An 2
1 Cifra de afaceri 3.355.736
2 Active imobilizate 11.538.196
3 Viteza de rotație a activelor imobilizate 0,29
 Viteza de rotație a activelor totale
Nr. crt. Descriere An2
1 Cifra de afaceri 3.355.736
2 Active totale 14324984
3 Viteza de rotație a activelor totale 0,23

Indicatorul gradului de îndatorare

Nr.crt. Denumire An 2
1 Datorii totale 11048973
2 Pasiv total 14532136
3 Indicatorul gradului de îndatorare 76,03%

Rentabilitatea capitalului angajat

Nr.crt Denumirea An 2
1 Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit 512.929
2 Capital angajat 11256125
3 Rentabilitatea capitalului angajat 0,05

Marja brută din vânzări

Nr.crt Denumirea An 2
1 Profit brut din vânzări 512.929
2 Cifra de afaceri 3.355.736
3 Marja brută din vânzări 15%

Viteza de rotație a debitelor-clienti

Nr.crt Denumirea An 2
1 Sold mediu clienti 328402,438
2 Cifra de afaceri 3.355.736
3 Viteza de rotație a debitelor-clienti 35,72
 Viteza de rotație a creditelor-furnizori
Nr.crt Denumirea An 2
1 Sold mediu furnizori 249979,348
2 Cifra de afaceri 3.355.736
3 Viteza de rotație a creditelor-furnizori 27,19