Sunteți pe pagina 1din 135

UNIVERSITATEA OVIDIUS CONSTANA FACULTATEA DE DREPT SI TIINE ADMINISTRATIVE SPECIALIZAREA : ADMINISTRAIE PUBLIC

CREDITUL BANCAR

COORDONATOR LECT.UNIV.CLAUDIU DECA


ABSOLVENT

CONSTANA 2007

CUPRINS

-2-

INTRODUCERE........................................................................................................................4

CAPITOLUL I CREDITUL.................................................................................................................5 1.1. Noiunea de credit......................................................................................5 1.2. Clasificarea creditului...............................................................................8 1.3. Funciile i rolul creditului .....................................................................17 1.4. Condiiile creditului................................................................................20 CAPITOLUL II CREDITUL BANCAR............................................................................23 2.1.Concept general. Trsturi........................................................................23 2.2.Resursele de creditare...............................................................................40 2.3.Angajarea resurselor bancare....................................................................47 CAPITOLUL III CREDITAREA PERSOANELOR FIZICE I JURIDICE.................52 3.1. Noiuni generale......................................................................................52 3.2.Creditarea persoanelor juridice................................................................53 3.3. Creditarea persoanelor fizice..................................................................60 3.4.Instrumentele prin care BNR influenteaza politica de creditare a bancilor de creditare............................................................................................61 3.4.1.Manevrarea taxei rescontului ca politic monetar de credit........62 3.4.2.Politica operaiunilor la piaa liber (open-market).......................64 3.4.3.Sistemul rezervelor minime obligatorii.........................................66 3.5.Reforma bancar.......................................................................................68 CAPITOLUL IV ROLUL CREDITELOR N REFORMAREA ECONOMIEI NAIONALE...........................................................................................71 4.1.Consideraii generale..............................................................................71 4.2.Privatizarea i capitalul strin.................................................................73 CAPITOLUL V
-3-

FINANSBANK ( ROMNIA ) S.A. .....................................................77

INTRODUCERE

Prezenta lucrare reprezint o sintez a elementelor fundamentale ce caracterizeaz creditul bancar, care a cunoscut o ampl evoluie att n occident ct i n ara noastr, ceea ce m-a determinat s-mi aleg ca tem a lucrrii de licen creditul bancar. Lucrarea se cuprinde n patru capitole, n care sunt prezentate elementele determinante ale creditului, astfel: Capitolul I, intitulat Creditul, analizeaz noiunea de credit n ansamblul su, pornind de la etimologia cuvntului, precizand apoi funciile, rolul creditului ct i condiiile unui credit. Cel de-al doilea capitol: Creditul bancar, nuaneaz conceptul general i trsturile creditului bancar, resursele bancare pe care o banc le angajeaz n vederea unui credit bancar. n cel de-al treilea capitol este prezentat creditarea persoanelor fizice i juridice, politica de creditare promovat de B.N.R. i reforma bancar. Rolul creditelor n reformarea economiei naionale, reprezint cel de-al patrulea capitol al lucrrii de licen, urmrind prin punctele sale s arate importana deosebit pe care o are n economia naional creditul, privatizarea i capitalul strin. O importan deodebit o deine studiului de caz, care const ntr-o analiz aprofundat a operaiunilor efectuate de Finansbank, produselor i serviciilor bancare oferite de Finansbank, precum i a procesului de creditare specific Finansbank. Lucrarea de licen se ncheie cu concluziile, pe care mi le-am exprimat n urma analizei pe care am realizat-o prin studiul unor lucrri de specialitate i a legislaiilor n vigoare existente n Romnia.

-4-

CAPITOLUL I CREDITUL

I.1. NOIUNEA DE CREDIT


Creditul, ca i moneda este o categorie economico-financiar creat pentru a servi la rezolvarea unor probleme economice, sociale sau legate de procesul de schimb1. Printre primele operaiuni, cu caracter economic nfptuite de indivizi care au trecut de la viaa izolat, individual, la o form de via social a fost schimbul n natur i ca o consecin imediat a lui a aprut creditul care este tot un schimb, cu singura particularitate c n momentele schimbului se intercaleaz factorul timp. n orice tranzacie de schimb, n mod obinuit, fiecare din pri ofer celeilalte un echivalent. Atunci cnd una din pri convine s primeasc echivalentul la care are dreptul la o dat viitoare, se spune c este vorba de un schimb pe credit2. Indiferent de modul n care s-a nscut i a evoluat activitatea economic a omenirii, creditul a aprut naintea oricrui sistem si instrument de schimb. Etimologic, creditul i are originea n cuvntul latin creditum - credere, care nseamn a crede, a se ncrede sau a avea ncredere. Aceast origine a noiunii de credit scoate n eviden un element psihologic absolut necesar existena unei operaiuni de mprumut ncredere. Creditul, fiind o categorie de natur economico-financiar a format obiectul unor ample cercetri n literatura de specialitate. Analiznd unele definiii cu

1 2

Basno, Cezar: Moned i credit, Bucureti, 1991, pg. 7. Petrescu, Raul: Subiecii de drept commercial, Bucureti, 1993, pg. 202. -5-

privire la credit, vom constata o diversitate de opinii, diferena dintre ele fiind determinat de punctul de vedere din care este privit creditul. Astfel, prof. W. Sombrat, ofer o definiie sintetic, dar expresiv, cnd spune: creditul este puterea de cumprare, fr a deine numerar. ntr-o manier asemntoare, prof. C. Gide definete creditul ca fiind schimbul unei bogii prezente, contra unei bogii viitoare. Prof. F. Leitner definete creditul ca un act economic care face s nasc n favoarea unui individ un drept de a dispune n mod permanent de bunurile sau serviciile puse la dispoziia lui, de un alt individ, n cadrul termenului pentru care a fost acordat. La rndul su prof. V. Slvescu arat c este vorba de o operaiune de credit sau ne gsim n faa unui fapt economic, numit credit, ori de cte ori este vorba de cedarea unei sume de bani, efectuat ntr-un moment dat, din partea unui subiect economic, cu obligaia pentru acesta din urm de a restitui mai trziu, la un termen fixat, suma primit, plus o sum de bani care se chem interes sau dobnd. Adept al definiiilor succinte, prof. A. Page definete creditul ca fiind schimbul unei valori monetare prezente contra unei valori monetare viitoare3. Potrivit unei alte opinii creditul const n acte si operaiuni de concentrare a disponibilitilor bneti din economia naional i de repartizare si utilizare a acestor disponibiliti pentru satisfacerea trebuinelor bneti temporare ale unitilor economice si ale cetenilor. Punctele de vedere dup care creditul este considerat drept un scop n activitatea economic, nu vor reui s ofere o imagine clar a acestuia. Noiunea de credit nu poate fi conceput ca un instrument de care s se dispun oricum i oricnd. Creditul nu este un mprumut n forma sa pur. Obiect al mprumutului l formeaz ntotdeauna un bun, care va fi restituit n forma sau n substana sa. De pild, o persoan mprumut alteia o carte, urmnd ca la restituire s primeasc acelai exemplar sau un altul dar cu acelai titlu. Creditul, ns, este un mprumut n moned. Dup cum se tie, moneda este o marf, dar nu orice fel de
3

Radu, Vasile: Moneda i politica fiscal, Ed, Uranus, Bucureti, 1994, pg. 165. -6-

marf, o marf cu caliti deosebite aceea de marf a mrfurilor, cu rol de echivalent general. Creditul este un schimb de moned condiionat si desprit de un interval de timp, de un termen. Cu alte cuvinte, a acorda cuiva un credit, nseamn a-i pune la dispoziie o sum de bani, cu condiia de a o rambursa n viitor, la o anumit dat. Un element esenial al creditului l reprezint schimbul n timp, adic separarea printr-un interval de timp a momentului cedrii unei sume de bani de cel al rambursrii acesteia. Pentru timpul care va trece ntre primirea sumei de bani i rambursarea sa, beneficiarul operaiunii va plti o dobnd. Prin urmare, schimb separat de timp, folosirea banilor, plata unei dobnzi sunt elemente constitutive ale oricrei operaiuni de credit. O variant a creditului n forma sa pur i simpl este creditul comercial. ntr-unul din cele dou momente, al acordrii sau rambursrii, n loc de o sum de bani poate s apar o cantitate de mrfuri, executri de lucrri sau prestri de servicii. n orice operaiune de credit, de principiu, intervin dou subiecte: cel care acord creditul, numit creditor i cel care primete creditul, numit debitor. Alte elemente ale creditului sunt: scadena (momentul sau momentele stabilite pentru rambursarea creditului), ratele pariale care se ramburseaz ealonat, la anumite termene, conform nelegerii stipulate n contractul de credit, termenul de graie (perioada ntre momentul angajrii creditului si nceperea rambursrii lor), garantarea creditului (sau gajul, format din bunuri care se constituie la dispoziia creditorului sau al unui ter, pentru asigurarea ndeplinirii de ctre debitor a unor obligaiuni de o valoare, n general, mai redus) si dobnda (reprezentat de o sum de bani pltit de ctre debitor, creditorului su, pentru mprumutul acordat pe un termen determinat). Aprut odat cu schimbul n natur i cunoscnd n evoluia sa numeroase forme, creditul ndeplinete un rol esenial n economia modern. De altfel,

-7-

apreciindu-se rolul deosebit al monedei i creditului n dezvoltarea socialeconomic a omenirii, au fost conturate trei trepte de evoluie:

treapta economiei naturale, n care indivizii produceau bunurile

necesare traiului propriu sau cel mult al familiei. n aceast etap se disting dou subdiviziuni: economia familial autarhic, n care toate celelalte celule economice erau nchise i economia de schimb n natur;

treapta economiei naturale, n care schimburile de bunuri se fac prin treapta economiei de credit, n care se pun bunuri n circulaie contra

intermediul monedei;

promisiunii de a restitui n viitor aceeai valoare. Este ultima i cea mai evoluat treapt de dezvoltare economic si financiar a omenirii, unde, n procesul schimbului, rolul esenial l au operaiunile de credit.

I.2. CLASIFICAREA CREDITULUI


Creditul, la apariia sa, era realizat sub forma unui credit natural, n care un individ acorda altuia un bun sau un serviciu, form ce se mai practic i astzi n comunitile mai puin evoluate. n societatea modern formele creditului au evoluat cu mare rapiditate, n strns corelaie cu gradul i nivelul societii de astzi4. Cu privire la formele creditului, n literatura de specialitate, au fost exprimate opinii diferite. Astfel, unii autori susin existena a dou forme de exprimare a creditului: creditul public i creditul bancar; dup o alt opinie formele creditului sunt: credit bancar, credit cooperatist i credit public; dup o alt opinie, sunt reinute urmtoarele forme: credit de producie, de consumaie, privat si public; n fine, ntr-o alt opinie sunt reinute ca forme ale creditului: creditul bancar direct, creditul de stat i creditul prilejuit de vnzarea, n rate, a unor mrfuri.
4

Cerna, Silviu: Banii i creditul n economia contemporan, Ed. Enciclopedic, Bucureti, 1994, pg. 121. -8-

Formele principale sub care se prezint creditul n economia de pia sunt: creditul bancar si creditul comercial. Creditul comercial este o form de mprumut practicat ntre vnztor i cumprtor, atunci cnd vnzarea mrfurilor este fcut pe credit, adic nmnarea acesteia este separat n timp de plata preului ei. Creditul comercial contribuie la accelerarea circulaiei mrfurilor i prin aceasta, la dezvoltarea economiei naionale. Mecanismul creditului comercial se desfoar astfel: un agent economic dispune de stoc de marf destinat vnzrii n timp ce un alt agent are nevoie de marf, dar nu dispune pe moment de fonduri bneti pentru cumprarea mrfurilor. Primul agent, pe baza unui contract de vnzarecumprare pe credit, pentru a accelera valorificarea produciei prin desfacere, va livra marfa celui de-al doilea, urmnd ca dup un anumit termen, acesta din urm s achite contravaloarea mrfurilor la preul stipulat n contract. Preul stipulat n contractul de vnzare-cumprare pe credit cuprinde, preul mrfii la care se adaug un procent ce reprezint preul creditului (dobnda). De regul, creditul comercial se acord pe termen scurt pe baza cambiei. Pe aceast cale creditul comercial nlesnete i accelereaz circulaia capitalului5. n economia de pia, creditul comercial constituie baza sistemului de credit. n statele cu economie planificat a fost desfiinat. Creditul bancar este creditul care se acord agenilor economici sub form bneasc de ctre instituii specializate n aa numitul comer cu bani, numite instituii bancare. Aceast form de credit este foarte larg rspndit, avnd ca obiect acea parte disponibil a capitalului numit capital de mprumut. Creditul bancar este principala surs pentru asigurarea fondurilor bneti necesare diferitelor sectoare de activitate ale economiei naionale. Acordarea creditului bancar formeaz fundamentul activitii bancare. n calitatea lor de intermediare bncile mprumut pentru a da apoi cu mprumut sumele ce se afl n cutarea unui plasament. Modalitile creditului bancar sunt: credit bancar de scont, credit bancar n cont curent, credit bancar pe gaj cu efecte publice (creditul lombard), credit bancar pe gaj de efecte comerciale.
5

Vivante, Cesar: Principii de drept commercial, Ed. Cartea Romneasc, Bucureti, 1928, pg. 224. -9-

Avnd n vedere c agenii economici care acord partenerilor de afaceri credite comerciale apeleaz, la rndul lor, la bnci pentru a-i reconstitui capitalul, exist o strns interdependen ntre creditul comercial i creditul bancar. Primul nu mai poate fi conceput astzi fr cel de al doilea, iar acesta din urm are posibilitatea s-i sporeasc dimensiunile pe seama celui dinti. a) Dup destinaie, creditul poate fi: credit de producie i credit de consumaie. Creditul de producie este destinat activitilor avnd un scop activ n economie, n timp ce al doilea este destinat consumului social. Precizm c aprecierea utilitii creditului dup destinaia lui poate duce la judeci de valoare care nu sunt ntotdeauna conforme cu realitatea. Astfel, este posibil ca un credit cu destinaie productiv s se soldeze cu mari pierderi pentru economie, atunci cnd se realizeaz investiii insuficient fundamentale sau cnd sumele de bani sunt folosite pentru realizarea unor produse care nu sunt cerute de beneficiar. De asemenea, nici creditul de consumaie nu este ntotdeauna neproductiv, de pild creditele contractate pentru sntate, nvmnt, cultur etc. Aprecierea creditului trebuie s se fac n funcie de rezultatele finale ale utilizrii sale i numai dup destinaia sa iniial. b) n funcie de subiectul de drept care angajeaz creditul, acesta poate fi: credit public i credit privat. Creditul public este contractat de ctre stat, pentru completarea resurselor sale n cazul cnd veniturile ordinare nu sunt suficiente. Creditul poate fi productiv, atunci cnd este destinat nfiinrii de ntreprinderi cu capital de stat sau modernizrii celor existente i neproductiv, destinat unor sarcini de aprare, educaie, administraie etc6. Creditul privat este contractat de o persoan particular sau de o ntreprindere privat. c) Dup modul de garantare, acesta se prezint sub forma creditului real, garantat cu valori materiale certe, si creditul personal, acordat pe baza ncrederii, a prestigiului de care se bucur cel mprumutat. n general, prestigiul persoanei mprumutate se bazeaz pe capacitatea sa economic, pe valorile
6

Floricel, Constantin: Moned, credit. Bnci, Ed. Didactic i Pedagogic, R.A., Bucureti, 1997, pg. 211. - 10 -

materiale cunoscute de care dispune, astfel c sub acest aspect distincia dintre creditul real i creditul personal are doar caracter formal. Creditul personal poate fi acoperit atunci cnd persoana mprumutat nu este suficient de bine cunoscut sau nu prezint suficiente garanii morale, prin garanie personal sau solidar a altor persoane care, angajndu-i rspunderea pentru debitor, diminueaz riscul eventualei insolvabiliti. innd cont de aceast situaie, creditele personale pot fi credite acoperite i credite descoperite. d) n funcie de perioada de timp pentru care s-a acordat mprumutul, creditele se pot clasifica n: credite pe termen scurt (de pn la 1 an), credite pe termen mijlociu (de 1 pn la 5 ani) i credite pe termen lung (de peste 5 ani, contractate, de regul pentru investiii). n practic se cunosc i credite fr termen, cum sunt operaiunile de credit n cont curent, practicate atunci cnd raporturile ntre creditori i debitor se caracterizeaz prin continuitate i mare frecven. e) Dup locul de desfurare a operaiunilor de credit, n ar sau n strintate, vom ntlni: credit intern i credit extern. f) n funcie de posibilitatea pe care o are la dispoziie creditorul pentru a avea sau nu dreptul de a solicita debitorului rambursarea anticipat a sumei mprumutate, creditul poate fi: denunabil, atunci cnd se cere rambursarea nainte de expirarea termenelor de scaden, prin notificare unui aviz prealabil, i nedenunabil, cnd nu se mai stipuleaz o asemenea clauz n nelegerea dintre cele dou pri. n cazul formei creditului denunabil, creditorul se asigur pentru cazul n care afacerile debitorului nu sunt profitabile, putnd cere rambursarea sumei de bani mprumutate, naintea falimentului celui mprumutat. g) n fine, n practic mai este cunoscut forma creditului guvernamental, care apare atunci cnd n calitate de creditor apare guvernul unui stat. Aceast form de credit, poate fi la rndul su, intern sau extern.

- 11 -

Avnd n vedere importana deosebit, n economia de pia, a mecanismului creditelor pe termen lung, mijlociu i pe termen scurt, ne vom opri mai pe larg asupra acestora. Credite pe termen lung (peste 5 ani), rambursabile la termen, sunt acordate de bncile comerciale, precum i de companiile de asigurare sau alte organizaii financiar specializate n administrarea fondurilor bneti. Astfel de mprumuturi se negociaz direct ntre creditori si debitori (i, de obicei, sunt nepublicate, spre deosebire de alte tranzacii de pe piaa banilor, care sunt publice), documentul final al tratativelor fiind polia. Aceste mprumuturi se clasific dup trei categorii: natura garaniei, sensul obligaiei i gradul de participare.
h) Dup natura garaniei, mprumuturile sunt directe, garantate fie cu

unele bunuri (ipotec), fie numai pe baza creditului general al organizaiei interesate (girul). n aceste dou situaii un rol deosebit l au bilanul societii precum i perspectivele pe care le are de a obine i n viitor numerar pe seama activitilor pe care le desfoar, acestea exprimndu-se, de fapt, prin previziunile asupra veniturilor ei.
i) Dup sensul obligaiei, mprumuturile sunt directe, realizate printr-o

varietate de metode, cum ar fi nchirierile pe termen lung, plata prin bonuri sau acorduri privind desfacerea produciei. Aceste forme de mprumut ale cror implicaii depesc n parte sfera de cuprindere a bilanului, prezint diferite avantaje, ntruct ele pot fi adaptate la nevoile societii interesate n ceea ce privete att sumele, ct i ealonarea mprumuturilor, pot fi negociate n particular i pot s nu fie cuprinse n bilanul contabil. n schimb, costul pe care l implic atragerea unor asemenea surse este, de regul, ceva mai mare dect nivelul mediu al dobnzilor.
j) Dup

gradul de participare, unele mprumutului au caracterul

obligaiilor directe, att a creanelor convertibile, ct i a creanelor pe venituri. n primul caz, creditorul poate opta pentru convertirea creanei n aciuni curente la un pre prestabilit, n timp ce n al doilea caz, plata dobnzilor pentru astfel de

- 12 -

creane este obligatorie numai dac veniturile brute (inclusiv impozitele) sunt la un astfel de nivel nct le poate acoperi. Creditele pe termen mijlociu sunt caracterizate att prin durat (5 ani), ct i prin tehnicile de mobilizare a efectelor financiare care permit apelarea la piaa monetar tradiional. n acest cadru, se nscriu biletele la ordin, care sunt de dou categorii:

bilet la ordin comercial, care se refer la un act de comer; bilet la ordin financiar, prin care bncile acord credite clienilor si,

inclusiv societilor comerciale de persoane sau de capital. Aceste efecte de comer conin elemente de certitudine (obligaia necondiionat de plat i avalul) sunt negociabile i se pot transmite prin girare, scontare i reescontare, deci creeaz posibilitatea deintorului-beneficiar de a-i procura resurse financiare nainte de scaden. n plus, biletelor la ordin le sunt conferite o serie de faciliti n favoarea securitii drepturilor beneficiarilor, prin dreptul comercial, conveniile internaionale, codurile comerciale i alte reglementri n materie. n baza acestor reglementri, biletul la ordin a devenit un nscris - un titlu de credit - prin care o persoan, numit emitent, se oblig s plteasc altei persoane, numit beneficiar, sau la ordinul acesteia, o sum de bani la scaden. Aceste efect de comer poart trei semnturi: emitent, banc i o instituie de emisiune (financiar), care prin intervenia sa contribuie i la diminuarea caracterului inflaionist al acestei forme de credit. Creditele pe termen scurt se realizeaz n diverse forme de mobilizare a creanelor, cum ar fi: scontarea efectelor comerciale (lescompte commercial), creditele de antrenare (les effets de chane) i creditele de mobilizare a creanelor comerciale (la crdit mobilsibale de crances commerciales). Prima form de credit (scontarea comercial) reprezint sistemul cel mai frecvent practicat n Frana i n alte economii de pia de tip occidental. Acest sistem permite societilor comerciale s mobilizeze efectele de comer (trate, bilete la ordin, warante) pe baz de scontare nainte de scaden. Prin aceast operaiune, beneficiarul tratei sau biletului la ordin ncaseaz suma nscris n

- 13 -

aceste documente, diminuate cu taxa scontului (dobnda creditului acordat la banc pn la scaden) i comisionul perceput de banc pentru acoperirea cheltuielilor sale i realizarea unui beneficiu. Calculul taxei reescontului (dobnzii creditului) are n vedere valoarea nominal, valoarea actual i diferena, reprezentnd scontarea propriu-zis, innd seama de taxa scontului n procente, de faptul c plata se face n zile i c un an se consider n relaiile bancare, la media de 360 zile pentru 100 de uniti monetare. Creditele pe termen scurt se obin i prin scontarea warantelor, care reprezint documente de depozitare a mrfurilor n depozite, antrepozite, docuri sau magazii generale administrate de stat. n aceste depozite, antrepozite, comercianii, industriaii etc. i depoziteaz materiile prime, mrfurile i produsele importante fr a plti taxe vamale pe durata depozitrii lor i atta timp ct ele rmn n incinta antrepozitului. Pe perioada depozitrii se pltesc ns anumite taxe, prime de asigurare, cheltuieli de recondiionare etc. Recipsawarant pentru obiectele depozitate este detaat dintr-un registru de cotor (talon) i se divide n dou pri: recipisa i warantul. Aceste pri sunt la ordin, recipisa dnd dreptul de proprietate asupra mrfurilor, iar warantul comercial (prescurtat warantul) este un act de gaj pe care firma care a depozitat mrfurile poate s-l transmit prin andosare, de regul unei bnci sau unei firme care i acord un mprumut, warantul andosat garantnd restituirea mprumutului. Dac deintorul recipisei nu va rambursa creditul la scaden, banca se va prezenta la antrepozit, va vinde mrfurile respective, va efectua rambursarea mprumutului i va vrsa diferena n contul deintorului recipisei. A doua form de trate (creditele de antrenare) reprezint bilete sub form de trate, pltibile la date fixe care antreneaz un mare numr de efecte de valori sczute, care nu se pot reescompta, dar sunt cu scadene scurte, de maxim trei luni. Pe baza acestor bilete scadente, dup trei luni, bncile acord credite, interpunndu-se ntre deintorul biletelor i clientul su.

- 14 -

A treia form de credit (creditele de mobilizare a creanelor comerciale) se deruleaz dup urmtoarele criterii: dup ce se face facturarea la clieni, societatea care dorete credit grupeaz facturile cu aceeai scaden de plat, innd seama de termenul de plat stabilit cu clienii i emite un bilet la ordin de o valoare egal cu valoarea acestor facturi. Acest bilet este scontat de banc, dar sistemul este dificil, fiind contestat de clieni, care pot protesta pe motiv c, n conformitate cu prevederile din contract, acetia sunt debitorii furnizorilor i nu ai bncilor. Creditele menionate (pe termen lung, scurt i mijlociu) sunt acordate direct sau indirect pe piaa financiar. Dar un mare numr de societi comerciale, mici i mijlocii, nu pot apela la piaa financiar, fie din cauza formei lor (societile de persoane sau cele cu rspundere limitat), fie din cauza mrimii lor: ele nu dispun ntotdeauna de un dosar suficient de important pentru a se adresa unui organism financiar. Aceste firme acoper necesitile lor de finanare graie creditului acordat direct de particulari, respectiv de asociaii sau de tere societi strine. Astfel de metode de finanare mbrac forme diverse. Din acest punct de vedere, se disting, n practica francez trei forme de credit: avansurile asociailor, bonurile de cas i alte categorii de mprumuturi.

Avansurile

asociailor.

Capitalurile

societilor

comerciale

de

persoane sau cu rspundere limitat este, de regul, insuficient pentru desfurarea unei activiti deosebite. n plus, au dezavantajul c titlurile lor de societate (pri sociale) nu sunt cotate la burs. n aceast situaie, asociaii fac apel la avansurile n cont curent, prevzute n statutul de funcionare. Contul curent este un cont de avansuri n cont curent, prevzute n statutul de funcionare. Contul curent este un cont deschis n contabilitatea societilor care funcioneaz pe sistemul de compensare, pe baz de aviz pe o perioad de 3 luni n temeiul unui contract de mprumut sau convenie de blocaj fr a depi volumul capitalului social. Astfel de convenie prevede durata pn cnd asociaii se angajeaz s lase sumele alocate n contul curent i procentual de dobnd de pltit, care este limitat. Aceste reguli funcioneaz i n societile

- 15 -

pe aciuni (anonime i n comandit), ns cu caracter restrns fr a depi ca volum jumtate din capitalul social i, n plus, capitalul social subscris la constituirea societii trebuie s fie integral vrsat.

Bonurile de cas. Aceste bonuri reprezint hrtii de valoare,

cuprinznd angajamentul emitentului de a plti o anumit sum n vederea rambursrii unui mprumut pe termen scurt purttor de dobnd. Hrtiile de valoare respective sunt la ordin sau la purttor i sunt asimilate efectelor de comer (cambie, bilet la ordin). n Frana, astfel de hrtii de valoare sunt utilizate de toate societile i organizaiile financiare, putnd fi emise n mod progresiv, n funcie de necesitile de capital. Ele pot fi emise n mod public, ns numai de societile cu rspundere limitat i pe aciuni, care au ncheiate bilanurile pe trei exerciii i au n ntregime capitalul dedus. De asemenea, forma lor este, conform legislaiei franceze, foarte clar reglementat, cuprinznd numeroase informaii pentru identificarea situaiei societilor comerciale care le-a emis.

Diverse categorii de mprumutai. n aceast categorie se nscriu

contractele de mprumut ntre particulari i societi. Forma acestor mprumuturi depinde de relaiile dintre teri i societi i de gradul de ncredere existent ntre prile contractante. n afara relaiilor personale i garaniile posibile date de valorile patrimoniale ale societii respective, se practic n mod curent i ipoteca. Aceast garanie ofer cea mai sigur securitate i n practica francez i are o mare audien la public. Contractele de mprumut, pe lng suma mprumutat, termenul de rambursare, nivelul de dobnd, obiectul ipotecat etc., sunt autentificate de notari, care sunt direct menionai n calitate de intermediari. Creditele acordate de bnci rilor cu economie de pia pentru desfurarea activitii de producie sau a celei comerciale pot avea i un caracter sezonier, cum ar fi:

creditul pentru stocurile sezoniere; creditul impus de fluctuaii sezoniere ale activitii firmei (care nu

depesc 9 luni);

- 16 -

creditul de trezorerie, care se numete n mod curent credit de fond de creditul de schimb, n cazul efecturii unor operaiuni financiare speciale

rulment;

(emisiuni de obligaiuni) care necesit unele finanri pe termen scurt. n sistemul economiilor de pia dezvoltate, exist i o alt form de credit, denumit le lease back. Prin acest sistem de lease back, proprietarul unei societi comerciale care se afl n urgen de nevoie de fonduri bneti i vinde ntreprinderea unei societi de leasing i apoi o nchiriaz printr-un contract obinuit. n acest mod, i transform fondurile imobilizate n fonduri disponibile, iar dup realizarea scopului i rscumpr ntreprinderea la un pre dinainte stabilit, n general la un nivel destul de sczut. Rscumprarea se poate face i prin rambursare progresiv, dnd posibilitatea astfel la reducerea cheltuielilor de lease back7.

I.3. FUNCIILE I ROLUL CREDITULUI


Locul i importana creditului n relaiile social economice sunt evideniate prin funciile sale i anume:

funcia distributiv, const n mobilizarea resurselor bneti

disponibile la un moment dat n economie i redistribuirea lor prin acordarea de mprumuturi spre anumite ramuri, sectoare de activitate care au nevoie de fonduri de finanare. Disponibilitile bneti se refer la surplusurile de capital de circulaie aflate temporar sub form inactiv n conturile bancare ale societilor comerciale, la rezervele de cas sub form inactiv n conturile bancare ale societilor comerciale, la rezervele de cas ale firmelor pstrate n conturi bancare, economiile populaiei depuse la casele de economii ori la bncile comerciale. Oferind agenilor astfel de disponibiliti, creditul sporete puterea de aciune productiv a capitalului punnd astfel n micare forele
7

Vcrel, Iulian: Finane publice, Ed. Didactic i Pedagogic, Bucureti, 1992, pg. 332. - 17 -

economice latente i contribuind la creterea avuiei reale a societii. De asemenea, operativitatea dat procurrii de noi capitaluri d mai mult elasticitate economiei n ansamblul ei, favoriznd orientarea mai rapid a investiiilor spre sectoarele sau activitile inerente i externe i contribuind pe aceast baz la creterea eficacitii marginale a capitalului. Tot prin funcia distributiv, creditul particip la concentrarea capitalului i dirijarea acestuia spre aciuni de mare anvergur, profitabile ntregii societi.

funcia de transformare a economiilor n investiii, prin care se

concretizeaz una din legile obiective ale economiei de pia, i anume realizarea echilibrului macroeconomic conform ecuaiei E = I, n care E reprezint economiile iar I investiiile; orice individ poate economisi o anumit sum de bani, mai mare sau mai mic, n funcie de venitul i comportamentul su economic. Economisirea care nu este urmat de investire constituie o tezaurizare i reprezint un factor de dezechilibru pentru viaa economic. n acelai timp, nu orice individ poate fi ntreprinztor, nu oricine i poate asuma riscurile unei investiii, iar dac le au, este posibil s nu le poat valorifica din cauza lipsei de capital. Creditul este cel care pune la dispoziia ntreprinztorului capitalul necesar, asigurnd transformarea economiilor, altfel inactive n investiii. Sub acest aspect, creditul este un important factor al creterii economice. Oferind posibilitatea accesului la credite al oricrui individ care, prin inteniile sale realiste, riguros fundamentate garanteaz rambursarea sumelor primite, creditul contribuie la proliferarea firmelor de mici dimensiuni, promotoare ale noului, ceea ce favorizeaz concurena, cu efectele sale pozitive asupra echilibrului economic.

funcia de emisiune monetar. Urmare a consolidrii ideii de credit

bazat pe ncrederea ntre participanii la actul economic, a fost creat moneda fiduciar (cu valoare fictiv ntemeiat pe ncredere), adic la biletele de banc, iar pe lng acestea determinate de nevoile schimbului, au aprut o multitudine de alte instrumente de tehnici de plat. Astfel de instrumente i tehnici, ca

- 18 -

viramentul cecul, compensaia, trata, cambia etc., au dus la diminuarea numerarului din circulaie i la creterea n mari proporii a monedei scripturale. Prin aceasta s-a realizat i o important reducere a cheltuielilor cu circulaia monetar, noile tehnici i instrumente de plat determinate de aciunea creditului, asigurnd i o cretere a volumului i valorii tranzaciilor economice.

funcia de asigurare a stabilitii preurilor, se realizeaz prin

reglementarea dimensiunilor cererii i ofertei de mrfuri i servicii, creditnduse consumul, pe de o parte i stocurile, pe de alt parte. Astfel, dac anumite mrfuri a cror producere are, n mod obiectiv, un caracter sezonier (ulei, zahr, produse din fructe etc.) ar fi aduse toate pe pia n momentul realizrii lor, oferta ar deveni disproporionat de mare n raport cu cererea i am asista la o cdere catastrofal a preurilor, care va fi urmat, dup un anumit timp, cnd se va ajunge la o penurie a mrfurilor respective de o urcare exagerat a preurilor. Pentru prevenirea unor asemenea situaii care ar perturba echilibrul economic (risip urmat de penurie), se folosete un instrument al creditului, i anume warantul, care ofer pentru proprietarii mrfurilor posibilitatea depozitrii lor i obinerii cu anticipaie, ntr-o proporie mai mare sau mai mic, a contravalorii acestora. Prin finanarea produciei i consumului, precum i prin crearea unor instrumente i tehnici deosebit de flexibile, creditul a devenit o prezen sine qua non n viaa social i economic din orice ar civilizat. De asemenea, prezena sistemului de credit i a formelor sale n societile avansate, ofer numeroase faciliti, inclusiv protecia participanilor la actul economic8. Creditul are un rol deosebit i n promovarea relaiilor economice internaionale, stimulnd exporturile i importurile, asigurnd o desfurare normal, rapid i n deplin siguran a operaiunilor de export-import. n fine, trebuie avute n vedere rolul pe care l are creditul n acoperirea deficitului bugetar al statului, sub forma creditului public.

Bran, Paul: Relaiile financiar-bancare ale societii comerciale, Ed. Tribuna Economic, Bucureti, 1985, pg. 112. - 19 -

Trebuie subliniat ns c, pe ct util i avantajos este creditul, pe att de primejdios devine atunci cnd nu este utilizat n conformitate cu principiile sale i cu cerinele echilibrului economico-financiar. Cel mai mare pericol l constituie folosirea abuziv, determinat de ideea utopic, c prin sine nsui, creditul reprezint avuie. O astfel de concepie va avea consecine extrem de grave att asupra debitorului ct i a creditorului: debitorul va fi tentat s foloseasc sumele provenite din mprumut ca pe propria-i avere, fr discernmnt, ier creditorul se va vedea srcit, n imposibilitatea de a-i recupera banii mprumutai. Un alt pericol l reprezint aa numita supracreditare, care duce la mari dezechilibre economice, financiare i monetare, genernd, atunci cnd ia proporii, inflaia. De asemenea, utilizarea creditului pentru finanarea unor activiti economice insuficient fundamentate poate duce la dezechilibru structural n economia naional, la disproporii ntre ramurile i sectoarele ei de activitate. O folosire arbitral a creditului poate stimula i o intensificare a operaiunilor speculative, o cretere a capitalului fictiv, care poate genera crahuri financiare. n fine, nu trebuie omis nici problema riscurilor rezultate din utilizarea creditului, n special pentru instituiile bancare, care, dac nu sunt luate n considerare, pot provoca prbuirea n lan a sistemului bancar, cu consecine extrem de dureroase pe plan economic, social i politic.

I.4. CONDIIILE CREDITULUI


n ndeplinirea funciilor i rolului creditului la economia de pia, pentru valorificarea la maximum a avantajelor i diminuarea la minimum a dezavantajelor, este necesar s fie ntrunite urmtoarele condiii9:

Condor, Ioan: Drept financiar i fiscal, Ed. Tribuna Economic, Bucureti, 1996, pg. 287. - 20 -

existena unui sistem juridic prin care s se reglementeze cadrul

general la operaiunile de credit, msurile asiguratorii i de protecie pentru participanii la contractul de credit, drepturile i obligaiile creditorilor i debitorilor, procedura de soluionare a litigiilor dintre pri i organele competente. Cadrul juridic trebuie s fie suficient de flexibil pentru a lsa spaiul de afirmare liberei iniiative dar i categoric, astfel nct s creasc ncrederea agenilor economici i s limiteze riscurile;

existena unui sistem instituional, constnd ntr-un ansamblu de

instituii i organisme specializate, cu o vast reea dispus n teritoriu, dar i cu relaii de coresponden cu instituii similare din strintate. De asemenea, este necesar ca aceste instituii s dispun de personal (bancheri) calificat i de mijloace tehnice moderne pentru efectuarea operaiunii de credit;

existena unui cadru economic favorabil, legat de situaia de

ansamblu a economiei naionale, de perspectiva ei, de gradul de dotare profesional i tehnic a sectoarelor din economie, precum i de conjunctura economic pe plan intern i extern. De asemenea, o importan deosebit o are i situaia resurselor existente n economie i aflate la dispoziia agenilor economici, accesul la acestea, structura economiei naionale, situaia pieei de mrfuri, a pieei financiare etc.;

forma relaiilor social-politice n sensul existenei cadrului general de

ordine i consens social-politic, de stabilitate i continuitate a operaiunilor generale referitoare la deciziile macro-economice, precum i atitudinea regimului politic fa de economie, fa de libera iniiativ i fa de pia. Este evident c un mediu social caracterizat prin convulsii ntre diferitele categorii sociale, un regim politic instabil, contestat, o politic economic oscilant sau opiuni i atitudini nesigure, fr perspective clare, vor influena elementul esenial al creditului, adic ncrederea, descurajnd att tendinele de economisire prin intermediul instituiilor specializate, ct i cererea de credite sau acordarea lor;

- 21 -

factorii de natur psihologic i de tradiie, care se refer nu numai la

elementul definitoriu al creditului, ncrederea, ci i la comportamentul agenilor economici, a ntreprinztorilor, dar i a populaiei n ansamblul su. Nu se poate face abstracie de aptitudinea diferitelor grupuri sociale spre economisire, consum sau investiii sau spre tezaurizare, de poziia populaiei n raport cu libera iniiativ etc., care ine de cutum, de religie, de nivel de cultur i de educaie sau de profesiunea i poziia social a indivizilor. Luarea n considerare a acestor condiii, cunoaterea i constituirea lor au o deosebit importan pentru etapa de tranziie la economia de pia. La o analiz sumar a condiiilor creditului, se constat c, n cea mai mare parte, acestea se gsesc ntr-o foarte mic msur n ara noastr. De la vechiul regim mai persist obiceiurile i mentalitile antieconomice, contrare principiilor de baz ale economiei de pia, care nc nu permit funcionarea unui sistem de credit, care s poat deveni un factor de favorizare a acestora. n acest sens, statul va trebui, ntr-o prim etap, s nfptuiasc condiiile necesare de funcionare ale unui sistem de credit, fr, ns, a folosi metode administrative, care ar avea efecte contrare scopului urmrit. Astfel, va trebui s promoveze, alturi de politica financiar, monetar, bugetar, valutar, i o adecvat politic de credit. Politica de credit, nfptuit prin banca central (n unele state i prin guverne), cu ajutorul unor instrumente i tehnici specifice, urmrete s asigure, prin promovarea funciilor creditul echilibrul general economic al societii. Politica de credit se realizeaz printr-o serie de instrumente specifice, i anume: manevrarea taxei scontului, operaiunile pe piaa liber (open market), politica rezervelor obligatorii ale bncii centrale, politica de ncadrare a creditului (care const n impunerea unor cote maxime de cretere a creditului) etc10. Cunoaterea acestor instrumente i aplicarea lor adecvat, n funcie de evoluia de durat conjunctural a economiei, va permite creditului exercitarea rolului su de factor mobilizator dar i de reglare a vieii economice.
10

Gliga, Ion: Drept financiar public, Ed. All, Bucureti, 1994, pg. 255. - 22 -

CAPITOLUL II CREDITUL BANCAR

II.1. CONCEPT GENERAL. TRSTURI


Creditul este operaiunea prin care se iau n stpnire imediat resurse, n schimbul unei promisiuni de rambursare viitoare, n mod normal nsoite de plata unei dobnzi ce remunereaz pe mprumuttor. Operaiunea privete dou pri. O parte care d creditul, cealalt parte l primete, altfel spus se ndatoreaz1. Relaiile de credit au existat i n economiile premonetare. Deci creditul poate exista i n economiile fr moned. Evident c, n ansamblul lor, relaiile de credit, astzi, nu se pot emancipa pe haina monetar. Operaiunile de credit pot interveni ntr-o gam ampl de la relaiile ntre indivizi sub forma unor acorduri personale simple, pn la tranzaciile formalizate ce se efectueaz pe pieele monetare sau financiare foarte dezvoltate i formulate n cadrul unor contracte complexe. O parte important a relaiilor de credit privete mobilizarea capitalurilor disponibile i a economiilor. Prile implicate, tipul de instrumente utilizate i condiiile n care creditul este consimit, sunt extrem de diverse i n continu evoluie. Dispozitivul instituional variaz de asemenea, de la ar la ar. Esenial rmne acelai peste tot: o valoare actual se transmite de un creditor (investitor sau mprumuttor) unui debitor (mprumutat) care se angajeaz s-l ramburseze, dup un timp, n condiiile specificate de acordul de credit, n cadrul cruia debitorul promite, de asemenea de a plti dobnda pentru a remunera pe creditor.
1

Condor, Ion: op. cit., pg. 212. - 23 -

n amplitudinea sa, esena raportului de credit se dezvluie prin analiza trsturilor caracteristice. a) Subiectele raportului de credit, creditorul i debitorul prezint o mare diversitate n ceea ce privete apartenena la structurile social-economice, motivele angajrii n raport de credit i durata angajrii sale, astfel ca ierarhizarea acestor laturi, n amnunt, este dificil. O apreciere general asupra naturii participanilor la procesul de creditare: creditori i debitori, contureaz trei categorii principale i de ampl cuprindere: ntreprinderile, statul i populaia. Raportul de credit implic, primordial, redistribuirea unor capitaluri aflate n stare de disponibilitate ceea ce presupune preexistena unor procese de economisire sau acumulri monetare. Se afirm, preponderent, n calitate de creditori, ntreprinderile, care, pe de o parte, manevreaz importante disponibiliti monetare, din circuitul crora au loc considerabile degajri cu caracter temporar ce pot fi angrenate n procesul de creditare2. Pe de alt parte, ntreprinderile, prin realizarea profitului, constituie fonduri i rezerve, remunereaz acionarii, fapt major n desfurarea raportului de credit, n primul rnd, ia postura de creditor. n rile dezvoltate aportul populaiei n formarea resurselor de creditare tinde s-l ajung pe cel al ntreprinderilor. Astfel n anul 1991, n Japonia, fa de 143.788 miliarde yeni, ct reprezenta acumulrile ntreprinderilor, populaia nregistra un volum de economii de 128.243 miliarde yeni. Aceste tendine de cretere absolut i relativ a economiilor populaiei, caracteristic evoluiei raporturilor de credit n toate rile dezvoltate, pun noi probleme optimizrii procesului de mobilizare i utilizare a acestor economii. Pe acest fundal se desfoar modificri calitative printre care transformarea economiilor de disponibiliti monetare n economii financiare, fapt ce influeneaz radical activitatea intermediarilor, bncile.
2

Georgescu, I. L.: Drept comercial roman, vol. I, Bucureti, 1999, pg. 321. - 24 -

n calitate de debitor alturi de ntreprinderi i populaie se afirm amplu, n toate rile dezvoltate, statul. n Statele Unite angajarea n calitate de debitor n procesul de creditare are dimensiuni apropiate, volumul total al ndatoririi fiind n 1990: pentru ntreprinderi 2.951 miliarde de dolari, pentru populaie 2.837 miliarde de dolari i pentru administraia de stat 2.798 miliarde de dolari. Desigur c aceste date reflect anumite particulariti proprii ale S.U.A.:

un grad mai mare de auto finanare a ntreprinderilor care diminueaz o dezvoltare mai ampl a creditului acordat populaiei, ca expresie a unei o amplitudine specific a cheltuielilor bugetare axate ndeosebi pe

relativ necesitile de credit;

economii de consum dezvoltate generos;

destinaii militare, care exagereaz nevoile de credit ale statului. Dac pentru celelalte ri dezvoltate, participaiile cantitative pot diferi, factorii care le genereaz i tendinele lor prezint grade mai mari sau mai mici de similitudine. b) Promisiunea de rambursare, element esenial al raportului de credit, presupune riscuri i necesiti, n consecin, adesea, angajarea unei garanii. n raporturile de credit riscurile probabile sunt:

riscul de nerambursare; riscul de imobilizare.

Riscul de nerambursare const n probabilitatea ntrzierii plii sau a incapacitii de plat datorit conjuncturii, dificultilor sectoriale sau deficienelor mprumutului. Pentru prevederea riscului trebuie s se analizeze temeinic mprumutul prin prisma cerinelor respectrii raportului de credit cu diferite aspecte: umane (competena, moralitatea), economice (situaia internaional, naional, cadru profesional), financiare (situaia financiar,

- 25 -

ndatorarea existent, capacitatea de rambursare), juridice (forma juridic, legturile juridice cu alte ntreprinderi). Se poate aciona pentru diviziunea riscului prin colaborri cu alte instituii de credit. Evident, prevenirea riscului este strict legat de procedurile de garantare a mprumutului. Riscul de imobilizare survine la banca, sau la deintorul de depozite, care nu este n msur s satisfac cererile titularilor de depozit, din cauza unei gestiuni nereuite a creditelor acordate. Efectele negative ale unei asemenea situaii care afecteaz major pe deponent pot fi prevenite prin administrarea judicioas a depozitelor i creditelor de ctre bnci; angajarea de credite pe baza hrtiilor de valoare; mobilizarea efectelor (la piaa monetar), prin reescont i alte operaiuni. Creditele care se acord, de regul, prin bnci, angajeaz fonduri ce nu aparin bncii. De aici necesitatea, n scopul unei ferme gestiuni a fondurilor ce-i sunt ncredinate bancherului s-i ntreasc poziia sa de creditor prin garanii personale sau reale. Garania personal este angajamentul luat de o ter persoan de a plti, n cazul n care debitorul este n incapacitate. n cazul garaniei simple, garantul are dreptul de a discuta asupra ndeplinirii obligaiei sale, de a cere executarea patrimonial a debitorului i, n cazul n care exist mai muli garani, s rspund numai pentru partea sa5. n cazul garaniei solidare, garantul poate fi tras la rspundere pentru a plti, concomitent, sau chiar naintea debitorului, dac aparent prezint condiii preferabile de solvabilitate. Garaniile reale cuprind reinerea, gajul, ipoteca i privilegiu. Dreptul de reinere asigur creditorului posibilitatea de a reine un bun corporal, proprietate a debitorului, atta timp ct el n-a fost achitat integral.

Popa, Ioan: Tranzacii comerciale internaionale, Ed. Economic, Bucureti, 1997, pg. 211-241.

- 26 -

Pentru aceasta trebuie ndeplinite anumite condiii: bunul corporal deinut s aib o legtur cu creana iar creana trebuie s fie cert i exigibil. Gajarea este actul prin care debitorul remite creditorului un bun n garania creditului, gajul. Gajarea poate avea loc cu sau fr deposedare. Dac gajarea are loc fr deposedare, creditorul primete un titlu de recunoatere a gajului care face obiectul publicrii (de pild gajarea fondurilor de comer). Creditorul titular al gajului are, n virtutea gajrii, anumite drepturi:

de preferin (de a plti naintea altora, n cazul vnzrii bunului ce face de urmrire (dac se schimb proprietarul); de reinere (pstrarea obiectului gajului); de vnzare (vnzarea n justiie a bunului gajat).

obiectul gajului);

Ipoteca este actul prin care debitorul acord clientului dreptul asupra unui imobil, fr deposedare i cu publicitate. Ipoteca confer creditorului dreptul de preferin i dreptul de urmrire. Ipoteca poate fi legal (prevzut de lege), convenit (consimit prin contract) sau judiciar (acordat de organele judectoreti). Privilegiul este dreptul conferit prin lege unor creditori de a avea prioritate n a fi pltii atunci cnd dispun de o garanie asupra unei pri, sau asupra totalitii patrimoniului debitorului. Creditorul privilegiat dispune de dreptul de preferin i de dreptul de urmrire. Privilegiile pot fi generale i speciale, respectiv mobiliare i imobiliare. Oricare ar fi garaniile oferite, creditorul nu poate s piard din vedere c o bun garanie nu trebuie s fie dect o precauiune suplimentar, i nu un suport al unui risc mai mult dect este probabil.

- 27 -

Decizia creditorului trebuie s se ntemeieze pe totalitatea nsuirilor calitative ale debitorului, ale patrimoniului su, i a modului de administrare i nu numai pe cele ce se desprind din aprecierea garaniilor. Trebuie subliniat c, n caz de necesitate, transformarea garaniilor n bani presupune pentru creditor eforturi i cheltuieli suplimentare i implic imobilizri ndelungate ale fondurilor. Toate acestea deturneaz creditorul, respectiv pe bancher, din preocuprile sale obinuite, i-i aduce prejudicii, ce nu ntotdeauna pot fi comensurate valoric i, pe aceast cale, recuperate. Creditorul, respectiv bancherul, este interesat n primul rnd de derularea normal a procesului de creditare i mai puin de anomaliile acestuia, chiar dac acestea i aduc unele recompense. c) Termenul de rambursare ca trstur specific a creditului are o mare varietate. De la termene foarte scurte (24 de ore, termen practicat ntre bnci pe pieele monetare) i ncheindu-se cu termene de la 30 la 50 de ani i chiar 100 (n situaiile recente pentru mprumuturi privind construcia de locuine). Pentru creditele pe termen scurt, credite acordate ntreprinderilor, sau credite de consum, este caracteristic rambursarea integral la scaden. Creditele pe termen mijlociu i lung implic adesea rambursarea ealonat, fapt ce nseamn c, pe parcurs, la termenele stabilite, lunare, trimestriale, etc., odat cu plile cuvenite pentru dobnzi se ramburseaz o parte din mprumuturi. Experiena a artat c atunci cnd creditele, prin natura lor pe termen lung, s-au acordat n condiiile n care se plteau periodic numai dobnzile, rambursarea principalului credit urmnd a fi fcut integral la termenul stabilit, s-au creat premise pentru lipsa de rspundere n domeniul creditului, ceea ce a contribuit la apariia fenomenului de incapacitate de plat a debitorilor i falimentul instituiilor de credit, pe scar larg6.

Bran, Paul: Relaiile financiar-bancare ale societii comerciale, Ed. Tribuna Economic, Bucureti, 1994, pg. 237. - 28 -

d) Dobnda este o caracteristic a creditului. n acordurile de credit s-a ncetenit clauza dobnzii fixe. Respectiv dobnda cuvenit n cadrul acordului de credit este acceptabil pentru ambele pri, pentru ntregul mprumut i pe toat durata creditului. n condiiile presiunii inflaioniste accentuate din anii 70, s-a instituit regimul dobnzilor variabile (sensibile) situaie n care dobnzile se modific periodic (de regul semestrial) n funcie de nivelul dobnzii pe pia (naional sau internaional). Acordurile de credit pot prevedea adiionarea dobnzii cuvenite i plata integral la ncheierea contractului (situaie practicat mai ales pentru hrtiile de valoare, obligaiuni ale ntreprinderilor, statului sau bncilor i instituiilor financiare). e) Tranzacia. Acordarea creditului. Creditul poate fi consimit n cadrul unei tranzacii unice: acordarea unui mprumut, vnzarea unei obligaiuni, angajarea unui depozit. n ultimul timp s-a dezvoltat sistemul de credit deschis, n cadrul cruia mprumuturile efective intervin la intervale liber alese de debitor. Crile de credit sunt modalitile cele mai rspndite pentru aceast form. Consimirea tranzaciei, respectiv acordarea creditului, este un act de mare importan, n vederea cruia creditorul trebuie s-i asigure o bun informare i documentare pentru evitarea riscului7. n acest sens bncile i creeaz un cadru propriu de informare i documentare, sau apeleaz la ageni de specialitate care studiaz capacitatea de plat i respectiv potenialul economic al firmelor. O atenie deosebit se acord n economia unor ri, documentri privind riscul n investirea n hrtii de valoare, obligaiuni, de o mare audien public, sfera n care acioneaz agenii specializai, care au pus la punct un sistem de notaie complex, reunit ntr-o formul literar sau numeric destinat a releva
7

Vivante, Cesar: op. cit., pg. 119. - 29 -

gradul de risc decurgnd din caracteristicile creditorului i mai ales, ale debitorului. f) Consemnarea i transferabilitatea sunt de asemenea caracteristici ale creditului. Acordurile de credit sunt consemnate, n marea lor majoritate, prin nscrisuri, instrumentele de credit, a cror form de prezentare implic aspecte multiple i difereniate8. Esenial n aceste instrumente este obligaia ferm a debitorului privind rambursarea mprumutului, respectiv dreptul creditorului de a i se plti suma angajat. Implicit, prin intermediul transferului instrumentului de credit se realizeaz cesiunea creanei, respectiv a dreptului de a ncasa suma nscris n instrumentul de credit, precum i veniturile accesorii. Negocierea instrumentelor de plat i a creanelor ce sunt reprezentate pot avea loc:

direct ntre investitori; n cadrul pieelor de capital i financiare.

De regul, transferul direct se desfoar n cadrul raporturilor directe al creditelor sau ntre bnci privind circulaia cambiei (contrare sau reescontare), a cecului etc., n timp ce obiect al pieelor financiare sunt obligaiunile statului (bonuri de tezaur n principal) sau ale ntreprinderilor precum i alte hrtii de valoare similare. Transferabilitatea instrumentelor de credit i deci transferul acordurilor de credit de la un beneficiar la altul este n primul rnd, o expresie a lichiditii portofoliului de creane, posibilitatea pentru fiecare creditor de a transforma creana n bani, potrivit unei necesiti sau unei noi opiuni. n practica bancar, transferabilitatea are un loc important deoarece permite a asigura utilizarea fluxurilor fireti de constituire i utilizare a capitalurilor temporar disponibile9.
8 9

Angheni, Smaranda: Drept commercial, Ed. Oscar Print, Bucureti, 1997, pg. 125. Floricel, Constantin: Moned, credit,bnci, Ed. Didactic i Pedagogic, Bucureti, 1997, pg. 136. - 30 -

Prin creditare, bncile folosesc, ntr-o prim etap, capitalurile temporar disponibile mobilizate ntre ele, urmnd ca, ntr-o etap urmtoare, s recurg la concursul altor fluxuri de capital existente sau create de banca de emisiune i de alte bnci, prin operaiunile de recreditare. n economia de pia raporturile de credit sunt considerabile, n dimensiunile lor, i multiple, n varietatea lor. n aceste condiii, orice categorie a acestor raporturi poate fi considerat discutabil prin criteriile utilizate sau prin gradul de cuprindere. Fcnd o analiz a raporturilor de credit folosim o ampl palet de criterii, care s le caracterizeze, s le afirme independenele i prin aceasta s le diferenieze. Criteriile care determin delimitarea principalelor tipuri de credite sunt:

persoana creditorului; modalitatea specific de formare i utilizare a capitalurilor disponibile; persoana debitorului; dimensiunile i dinamica necesitilor debitorului i modul de folosire a obiectul creditului i sfera de utilizare; duratele de constituire a capitalului disponibil i de utilizare de ctre

capitalurilor mprumutului;

mprumutai. Privite din acest punct de vedere, raporturile de credit s-au cristalizat, de-a lungul vremii, n cinci sfere principale: creditul comercial, creditul bancar, creditul ipotecar, creditul obligatar i creditul de consum. Creditul bancar cuprinde o serie larg de raporturi angajnd modaliti diferite, pe termen scurt i pe termen mijlociu i lung, privind operaiunile bazate pe nscrisuri sau fr, garantate sau negarantate, n fiecare caz n parte sau n cadrul unui acord general. n rapoartele de credit cu banca se pot angaja i persoane care n acest cadru nu au calitatea de ageni economici. Ne vom referi n continuare la raporturile de credit n care sunt angajate ntreprinderile.

- 31 -

Raporturile de credit ale ntreprinderilor cu bncile sunt de regul reciproce. Pe de alt parte, ntreprinderile avnd conturi deschise la bnci formeaz depozite care pot fi folosite de ctre acestea, ca resurse. Pe de alt parte, bncile acord credite ntreprinderilor pentru nevoile lor de producie curent sau cu recuperare ulterioar, pentru investiii. Esenial n aceste raporturi este faptul c unul din parteneri este banca, iar relaiile ntre banc i partener se desfoar pe terenul valorificrii capitalurilor disponibile i realizarea de profituri, n principal sub forma de dobnzi. Operaiile de credit bancar vor fi examinate n sensul raportului bancntreprindere, respectiv principalele credite acordate de bnci. Avansurile n cont curent sau creditele de cas (sau trezorerie), reprezint raporturile de credite ntemeiate pe o deplin cunoatere a activitii ntreprinderii, fr a fi consemnate prin nscrisuri relative la fiecare angajament. n fapt, aceste credite nu sunt garantate formal. Ele sunt menite s satisfac necesitile curente privind acoperirea cheltuielilor de producie cu caracter imprevizibil i greu de localizat, n obiecte care s reprezinte o garanie veredic. Aceste credite nu au stabilite termene de rambursare. De regul, acordarea de astfel de credite este ntemeiat pe depozite compensatorii. Funcia acestor depozite decurge ntr-un sens din faptul c ntreprinderile i pstreaz toate disponibilitile n conturile de la banc, ceea ce permite bncii s acopere necesitile unor ntreprinderi prin nsi redistribuirea depozitelor n cont curent constituite de alte ntreprinderi. Pe de alt parte, existena permanent a depozitelor compensatorii nseamn pentru o banc reducerea resurselor utilizate, iar pentru o ntreprindere o pstrare a solvabilitii. O alt caracteristic a acestor credite este i faptul c acestea, neavnd la baz nscrisuri, nu au posibilitatea de recreditare, bazndu-se pe principalele resurse ale bncii. De aici nivelul dobnzii mai ridicat, dar stabilit de regula, n corelaie cu dobnda de pia i, n mod obinuit utilizarea suplimentar pentru remunerarea bncii, a unui comision.

- 32 -

Sistemul de acordare general este linia de credit, n condiiile creia se stabilete limita maxim a creditului acordat n acest cadru. ntr-o form primar, aceast linie de credit confer ntreprinderii un credit provizoriu, ntru-ct banca poate cere oricnd acoperirea debitului. O form mai favorabil pentru ntreprinderi este linia de credit confirmat, pe baza unui acord scris, n care posibilitatea de acordare a creditului se menine pe o perioad stabilit n contract. Linia de credit revolving implic utilizarea curent a acestui mod de obinere de fonduri de ctre ntreprinderi, ntru-ct rambursrile efectuate, reducnd nivelul creditului, permit n etape ulterioare, obinerea unor credite, n limitele stabilite, deoarece, potrivit condiiilor acestui acord, posibilitatea de creditare se rennoiete. Creditele exemplificate pn aici, strns legate i de necesitatea de activitatea de producie, asigur ntreprinderii un aflux de capital circulant, care este folosit de aceasta potrivit necesitilor sale i liberului su arbitru, fr a se motiva utilizarea lui, putnd fi caracterizate, prin aspectul lor general implicite. O serie de alte credite bancare, de care pot beneficia ntreprinderile necesit, vis-a-vis de bnci, o motivare clar i condiionarea utilizrii lor i adesea garantarea. Astfel dup modul lor de angajare i folosin, ele pot fi caracterizate ca explicite. Creditele explicite pot fi n ansamblul lor considerate drept credite pentru stocuri. n acestea, creditele de producie sezonier sunt cunoscute sub numele de credite de campanie. Acestea sunt menite s asigure resursele necesare n cazul iregularitii ciclului aprovizionare-producie-vnzri, de pild, producia de conserve, blnuri, jucrii, etc. Aceste credite sunt garantate cu mrfurile aflate n procesul de producie sau de circulaie. Majoritare n activitile bncilor, n special a celor comerciale, sunt creditele pe termen scurt.

- 33 -

n mod practic, soluiile optime pentru acoperirea necesitilor de investiii, de constituire de noi fabrici sau capaciti de producie i alte majorri de capital fix prin preluri i achiziii, se realizeaz pe alte ci, i dac se apeleaz la credit, acesta acioneaz n sfera creditului obligatar. g) Dobnda n formularea, dezvoltarea i perpetuarea conceptelor cu privire la credit i dobnzi, gnditorii, colile i curentele s-au angajat primordial n explicarea, justificarea i utilizarea dobnzii, de fapt ea nsi latura specific i esenial a manifestrilor relaiilor de credit. Astfel c, n mod necesar, tratarea teoriilor asupra creditului i dobnzii nseamn efectiv, referiri, uneori exclusive, asupra dobnzii. Teoria dobnzii a constituit una din problemele cele mai discutate de filozofi, sociologi i economiti. n general se consider, n cadrul dat, dobnda ca ceva contrar eticii, n ciuda faptului c realitatea relaiilor economice afirm permanent prezena acestui accident economic n cadrul procesului de creditare. Aceast opoziie a filozofilor, teologilor i profeilor s-a manifestat din timpurile cele mai vechi i a durat secole. Abia la Calvin se ntlnete o adevrat justificare a dobnzii i o superficial analiz a acestui fenomen. Cnd tiina economic a nceput a lua form, de a se structura, liberat de diatribele filozofilor i dogmatismului teologilor, ntre problemele analizate n primul rnd de economitii care se afirmau, a fost acest fenomen pe care relaiile capitalismului modern l relevau constant. Din acest moment, legat de studiile naturii i formrii capitalului, multe coli au intenionat s construiasc o teorie a dobnzii. Se poate spune c fiecare coal a ncercat s dea dobnzii o caracteristic determinant i distinct, n conformitate cu propriile lor puncte de vedere. Dac ne propunem, mai nti o definiie, este foarte dificil de a reflecta n ea toate aceste puncte de vedere.

- 34 -

Dobnda este, n mod firesc, comun cu conceptul de capital i cu elementele timp i risc. Aceste concepte i elemente se regsesc n cele mai succinte formulri ale dobnzii. Astfel, ntr-un sens, dobnda poate fi considerat ca o remunerare pe care capitalistul o primete pentru folosirea capitalului propriu (dobnda original a capitalismului) sau pentru capitalul ncredinat spre utilizare pentru alte persoane (dobnda mprumutului) pe o durat, pentru o folosire oarecare. ntr-un fel restrns, sau ca formul mai mult utilizat, dobnda este suma ce revine proprietarului la rambursarea sumei sau preul folosirii capitalului i totodat remunerarea riscului pe care l implic mprumutul respectiv. n aceste formulri regsim unele caracteristici, unele elemente descriptive, ns lipsesc precizrile cu privire la originea dobnzii, la legile de formare i la justificarea sa. n aceasta, o contribuie pe deplin recunoscut este cea a lui Bohm Bawerk, unul din cei mai importani analiti ai dobnzii. Acesta, n cercetrile sale, pornete de la unele constatri empirice, cu care sunt de acord economitii din vremea sa:

dobnda unui capital se produce indiferent de activitatea personal a parte care este o calitate fireasc a capitalistului; se formeaz fr ca acesta (capitalul) s se epuizeze i are astfel o durat

capitalistului;

etern de constituire. Ca element al contractului de credit, nivelul dobnzii este acceptat, n fiecare caz n parte, de creditor i debitor ca urmare a unei negocieri de durat sau mai operative. Fiecare din pri dorete s aib, n contextul acceptrii soluiei, anumite orientri care s motiveze i s justifice soluia adoptat. Deci se pune problema de a discerne i considera factorii cu audien i acceptabilitate general.

- 35 -

Un prim asemenea factor este productivitatea capitalismului, o anumit productivitate a capitalismului, adic o anumit rat a profitului, aflate ntr-o dinamic determinat de evoluii i conjuncturi. ntreprinztorul atunci cnd i propune s mobilizeze un capital suplimentar, trebuie s evalueze realist posibilitile de rentabilitate, respectiv dimensiunile profitului, ntruct el va trebui s remunereze corespunztor pe deintorul de capital. Contractul de credit care include ca un element semnificativ nivelul dobnzii, este de fapt un acord, ntre cele dou pri interesate, cu privire la nivelul dobnzii, sau altfel exprimat un compromis ntre cele dou pri. Evident c aceste poziii nu se manifest ca atitudini personale, ci ca sum a lor, n relaiile pe care cele dou pri le ntreine pe pieele creditului. Iat deci contextul n care, n fiecare moment dat, nivelul dobnzii reflect i exprim nivelul de productivitate a capitalului de care este intim legat. Un al doilea factor general care determin nivelul dobnzii este lichiditatea. Independent de orice alte condiii, creditorii vor prefera acea form de mprumut care s le asigure lichiditatea. Deci se prefer termene scurte. Orice angajare mai ndelungat a resurselor creditului, orice diminuare a lichiditii sale este nsoit de o sporire a sumelor pltite ca dobnzi, implic deci o cretere a nivelului dobnzii. Deci stabilirea nivelului dat al dobnzii n cadrul contractului de credit este i o expresie a compromisului ntre creditorii care doresc o ct mai ridicat lichiditate i debitorii interesai n a plti mai puin pentru aceasta. h) Riscul rambursrii este un alt factor general al nivelului dobnzii. Rambursarea la termen este o condiie a perpeturii raporturilor de credit i a sistemului de credit. Rambursarea este o cerin general care poate fi asigurat dac n cazurile particulare se iau msurile necesare de evitare i acoperire a acestui risc.

- 36 -

Aceste cerine, n general acceptate, conduc la separarea elementelor de structur a dobnzii n:


dobnda pur care este costul utilizrii capitalului; plata necesar pentru recuperarea riscului nerambursrii, respectiv

pentru acoperirea pagubelor suferite pe aceast cale. O asemenea considerare a riscului i a soluiilor de acoperire motiveaz politica personal a bncilor n domeniul dobnzilor, orientat dup gradul de risc pe care l presupune fiecare credit acordat, n funcie de condiiile reale pe care le are fiecare debitor. De asemenea, la rndul lor, deponenii care asigur partea preponderent a resurselor bncilor sunt, n mai toate rile, asigurai prin instituii speciale cu privire la redobndirea integral a sumelor. Evident, plile pentru asigurarea depozitelor prezint un cost pentru bnci, un element de cost al creditului. i) Raportul dintre oferta i cererea de credite este evident un factor esenial n determinarea nivelului dobnzii. Oferta de credite este determinat primordial de nivelul economisirii n ara respectiv, de opiunile tradiionale ale populaiei pentru economii. Evoluia nivelului de economisire poate fi stimulat de nivelul dobnzii, dar oricare ar fi nivelul dobnzii, exist un nivel dat al economisirii. Determinat de preferinele familiilor de a economisii este nivelul individual al venitului i implicit nivelul de preferine pentru consum. Stabilitatea economic i politic are i ea un rol deosebit n ncurajarea formrii capitalului. Orice fenomen de instabilitate politic i dezechilibru economic, n special inflaia, diminueaz nivelul economisirii i influeneaz negativ dimensiunile resurselor de creditare. Cererea de credite este intercondiionat de cei trei mari debitori: guvernul, agenii economici i familiile, deopotriv influenai de evoluia activitii economice i tendinele de dezvoltare a investiiilor.

- 37 -

Aa cum am precizat anterior, nivelul dobnzii, astfel determinat este dobnda de baz la care se adiioneaz n mod firesc factorul de risc, care majoreaz astfel difereniat, nivelul dobnzii pentru fiecare din solicitanii de credit. Starea economiei n dezvoltarea sa liber sau n ncercrile de orientare prin politici economice i ndeosebi prin politici monetare i de credit influeneaz asupra nivelului dobnzilor, dar totodat trebuie s remarcm c nivelul dobnzilor, n dimensiunile sale din fiecare etap, are o influen major asupra economiei afectnd dezvoltarea i expansiunea economic, cheltuielile de consum i investiiile. Nivelul dobnzii se exprim n diferitele segmente ale pieelor creditului i n diferitele raporturi ntre debitori i creditori, n special ntre bnci i clienii lor, n variate tipuri i variate mrimi. Diferitele rate ale dobnzi existente, specifice n diverse relaii sunt structurate n cadrul unor legturi reciproce semnificative i putem spune c acioneaz n cadrul unui mecanism. n interiorul fiecrei bnci se instituie, de fapt, o scar a dobnzilor creditoare i debitoare care reflect implicit raportul dintre cheltuielile i veniturile bncii i posibilitile sale de a obine profit. Pe de o parte, banca procur resurse prin depozitele ce le constituie n relaiile cu clienii i de la furnizorii de resurse, alte bnci sau banca de emisiune, pe care trebuie s le remunereze la nivelul dat, de regul de nivelul pieei. Pe de alt parte, fa de debitorii si, fiecare banc aplic un anumit nivel de dobnzi n msur s-i acopere cheltuielile (cu dobnzile i de funcionare) i implicit un anumit nivel al profitului. n corelare, ntre nivelul dobnzilor ncasate i pltite, banca trebuie s-i asigure competitivitatea urmrind atragerea clienilor, i printr-un cuantum avantajos, pentru ei, a dobnzilor.

- 38 -

Astfel ntre dobnzile interne practicate de bnci rata dobnzilor de depozit este de o importan major pentru nivelul general al dobnzilor interne. Aceast rat este de un nivel foarte sczut ntruct se aplic pentru depozitele la vedere i asigur un grad nalt de lichiditate deponenilor, care, urmrind n general acest aspect, accept un asemenea regim al dobnzilor. Rata de baz a dobnzii reprezint pentru fiecare banc nivelul fundamental n raport cu care se constituie o serie de rate ale dobnzilor practicate de banc n relaie cu clienii. n continuare, pe prima treapt aflm ratele de dobnd normal sau comercial (n Anglia se numete blue chip rate). Blue chip este o expresie mprumutat de la bursa de valori care este folosit pentru a reprezenta activitatea unei firme care funcioneaz fr repro i are bune relaii cu colaboratorii. Aceast rat se construiete adugnd dou puncte la rata dobnzii de baz. Funcie de gradul de risc, alte firme pot fi creditate cu dobnzi sporite prin adugarea la dobnda de baz a nc 4,5 sau 7 puncte. Rata dobnzilor pentru mprumuturile personale este la nivel real, foarte ridicat, deoarece, cum este de neles, vizeaz operaiuni ce implic o multitudine de debitori i multiple riscuri. Iat c privite n ansamblul lor, dobnzile practicate de bnci fa de clienii lor se afl n corelaia necesar de conexiune a unui mecanism. Examinarea ratelor interne ale dobnzilor subliniaz posibilitatea bncii de a avea o politic proprie fa de clienii si, n general, i n deosebi vis-a-vis de fiecare dintre ei, n special. n acelai timp este evident c n opiunile sale privind politica dobnzilor banca este obligat s se alinieze la evoluiile pieei care determin propria atitudine prin multiple i diverse influene. Importana dobnzii, oricare ar fi teoria monetar care ncearc s o explice, se manifest particular n unele funcii economice caracteristice economiei de pia contemporan.

- 39 -

Dobnda stabilete numai un oarecare echilibru ntre cererea i oferta de capitaluri monetare (fonduri de mprumut sau fonduri lichide). Fr acest factor, nu ar fi posibil o asigurare monetar a pieei10.Dobnda este un instrument fundamental al politicii monetare. Prin intermediul modificrii dobnzii, banca central influeneaz asupra expansiunii creditului i monedei scripturale (bancare). De asemenea, dobnda este asigurat n unele limite n influenarea inflaiei i deflaiei, n imobilizarea economiilor latente i determinarea nivelului investiiilor. Diferitele tipuri de dobnzi ce se utilizeaz pe pia potrivit destinaiei economice productive sau de consum, servesc pentru repartizarea masei monetare disponibile ntre diferitele utilizri. Cnd, aa cum se ntmpl n general, o economie este n stadiul de expansiune, tipurile de dobnd depind de intensitatea cererii din fiecare ramur a produciei, sau sfer a activitii de consum n dezvoltare. Evoluia dobnzii, decurgnd din cerinele spontane ale dezvoltrii economice, sau derivat din politicile monetare i de credit, are un rol deosebit n orientarea i uneori dirijarea tendinelor economice n ansamblu i n diferitele sale sfere. Optimizarea ei n funcie de potenialul ei i de cerinele reale ale economiei reprezint o chestiune major n economia de pia contemporan.

II.2. RESURSELE DE CREDITARE


Operaiile pasive reprezint pentru bnci operaiile de constituire a resurselor. n activitatea bncilor comerciale au fost preponderente vreme ndelungat, ca operaiuni pasive: depozitele, reescontul i operaiunile similare i capitalul propriu. Constituirea i utilizarea depozitelor bancare reprezint una din principalele funcii ale bncilor, n general i a celor de depozit n special.
10

Bran, Paul: op. cit., pg. 157. - 40 -

Depozitele bancare au un dublu caracter. Pe de o parte, depozitele bancare care constituie obligaia unor bnci fa de depuntori, rezultate din mobilizarea capitalurilor temporar disponibile, reprezint ci importante de constituire a resurselor de creditare ale bncii. Pe de alt parte, depozitele bancare reprezint, pentru depuntori, creane creditoare fa de banc, mijloace de plat pe care acetia le pot utiliza n orice moment, cu precdere pentru efectuarea plilor ctre teri, pentru operarea n cont. Depozitele bancare reprezint astfel o form de existen a banilor, respectiv a banilor n cont, sau scripturali. Pe de alt parte, depozitele bancare reprezint o form principal de mobilizare a capitalurilor i economiilor temporar disponibile. De natura i termenul acestor depozite depinde i modul n care banca va valorifica aceste resurse de creditare. Astfel, depozitele la vedere, sunt caracterizate de elasticitate, avnd n vedere c depuntorii pot dispune n orice moment utilizarea lor pentru plile n cont sau retrageri din cont, potrivit intereselor lor, ceea ce poate aciona spre eventuala lor diminuare abrupt. Evoluia disponibilitilor din depozitele la vedere se caracterizeaz n mod necesar printr-o anumit variaie a sumei soldurilor, n care se delimiteaz un anumit sold mediu permanent care exprim posibilitile de fructificare a depozitelor de ctre banc prin folosirea lor ca resurse de creditare. Utilizarea sumelor provenite din depozitele la vedere necesit ns pruden, ntruct angrenarea resurselor din depozite n proporii exagerate ar putea crea dificulti bncilor, n cazul n care deponenii ar solicita, n ritmuri i volume neprevzute, disponibilitile din conturi. Depozitele la vedere reprezint cea mai stabil resurs a bncilor comerciale. A. Conturile curente reprezint o form special de servire bancar a titularilor de cont. Sunt conturi prin care agenii economici ca i persoanele

- 41 -

particulare nregistreaz intrri de sume prin: cecuri, viramente, ordine de plat, etc. Aceast funcie principal a contului curent este efectuarea operaiunilor de casierie ale titularului de cont, deci prestarea unor servicii numeroase i laborioase care solicit efort deosebit din partea bncii i reprezint pentru beneficiar o degrevare substanial a propriilor atribuii antreprenoriale. Aa se face c marea majoritate a bncilor aplic un regim special soldurilor ce se creeaz n aceste conturi, pentru care, fie c nu se acord dobnzi, fie c se bonific o dobnd redus. Dei apreciaz nsemntatea operaiunilor de care beneficiaz i recunoate public faptul c gestionarea plilor implic cheltuieli mult mai mari dect veniturile obinute de la titularii de cont n acest scop, totui acetia nu se sfiesc n a retrage i fructifica, pe alte ci, soldurile mai mari care s-ar forma pentru o perioad mai ndelungat n aceste conturi. B. Conturile de depozit sunt, prin natura lor, menite s asigure fructificarea unor economii (fie ale firmelor, fie ale persoanelor) pe un termen mai ndelungat. De aici posibilitile mai restrnse acordate titularilor privind micarea din cont prin ncasri sau efecturi de pli. Unele bnci aplic restricii i cu privire la retrageri. Astfel bncile engleze cer s fie anunate cu 7 (apte) zile anticipat pentru retragerile mai importante, dei n fapt nu aplic aceste prevederi. Normele de operare n aceste conturi orienteaz deci spre o dinamic stabil ntruct aceste tipuri de conturi asigur pentru bncile comerciale marea majoritate a resurselor dimensionale, i un grad de stabilitate n timp. C. Depozitele la termen. Potrivit conveniei ntre deponent i banc privind termenele sau celelalte condiii de depunere (dobnzi, etc.) creeaz o baz sigur de fructificare n procesul de creditare, pe termene corelate cu natura i durata acestor resurse.

- 42 -

Pentru bncile comerciale, forma principal de atragere o reprezint conturile de depozit de investiii. De asemenea, bncile comerciale deschid clienilor conturi de economii simple sau n anumite sisteme (scheme, programe) care s asigure regularitatea procesului de economisire. D. Reescontul reprezint o modalitate de cutare de resurse noi, prin cedarea portofoliului de efecte comerciale, provenite din scontare, unei alte bnci, bncilor de scont, sau de regul, bncilor de emisiune. Banca de depozit recurge la reescontare n funcie de interesele sale de a obine disponibiliti (adesea n scopul unei valorificri mai bune). Esenial este c, dac se recurge la reescontare, chiar n aceeai zi n care s-a efectuat scontarea, banca de depozit are un profit, rezultat din diferena dintre dobnda la care se sconteaz (mai mare) i taxa scontului, dobnda practicat de banca de emisiune. Similar reescontului sunt operaiunile de lombardare, operaiuni de mprumut de garanii de efecte publice: obligaiuni i bonuri de tezaur, operaiuni prin care banca de depozit obine de la banca de emisiune resurse pe termen scurt, valorificndu-i astfel deinerile n hrtii de valoare. Reescontul i lombardarea sunt operaiuni concrete prin care are loc recreditarea, un proces de ampl extindere i n continu evoluie n economia modern. Aceste operaiuni sunt utilizate cu necesitate pentru echilibrarea bancar, pentru asigurarea operativ a acoperirii necesitilor de credite prin atragerea surselor dispersate din economie. Trebuie subliniat c procesul de recreditare este condiionat de garaniile pe care le ofer creanele, n spe, i de caracteristicile lor. Astfel unele creane sunt negociabile deci se pot vinde, respectiv pot fi acceptate, la cumprarea de ctre bnci sau ali creditori, n timp ce alte creane nu pot deveni obiect de vnzare-cumprare.

- 43 -

Deci numai o mic parte din creane pot fi recreditabile, respectiv acceptate de bnci i n special de banca de emisiune, i considerate astfel agreate la scontare. Acceptarea ca negociabile sau recreditabile a creanelor se face pe baza aprecierii temeiurilor obiective care au determinat acordarea creditului i a garaniilor materiale i morale pe care le implic persoanele obligate i participanii la raportul de credit. Creanele care nu sunt negociabile sau recreditabile nu nseamn c sunt justificate sau lipsite de garanii i bune perspective, nseamn doar faptul c raportul de credit are un pronunat accent personal prin motivaie, direct, sau modul de garantare i deci creditul iniial rmne cel final, iar creanele nu pot trece n mna altui creditor. Banca, cea care a acordat creditul, i asum pn la capt rspunderea i efectul, urmnd s atepte rambursarea la termenul stabilit. Dar asemenea creane nu permit bncii s-i rennoiasc resursele prin creditare i s-i majoreze astfel cifra de afaceri, suplimentar. n efectuarea operaiunilor de recreditare bncile mbin sistemul angajrii resurselor la preuri fixe (prin recreditare) cu sistemul angajrii lor la preuri libere (pe piaa monetar open market). Conjugarea cu miestrie a acestor operaiuni prin care banca i optimizeaz costurile, este implicit i o cale de cretere a profitului bancar. E. Capitalul propriu i fondul de rezerv constituie din profitul brut un aport relativ redus n formarea resurselor de creditare a bncilor, prin definiie, intermediarii n reciclarea i valorificarea capitalurilor. n marea lor majoritate, societi pe aciuni, bncile i formeaz capitalul propriu prin emisiunea i subscrierea de aciuni. Dar n formarea resurselor proprii, fondurile de rezerv constituite treptat, prin repartizarea profiturilor anuale, au o pondere adesea relativ egal cu capitalul. Legislaiile multor ri ngduie asemenea proporii. Aceste dimensiuni

- 44 -

ale rezervelor sunt ndreptite prin varietatea i periculozitatea riscurilor ce apar n operaiunile bancare. n considerarea structurii pasivelor bancare i n orientrile cu privire la managementul acestora trebuie s se in seama de realitile de pe pieele naionale ale creditului reflectnd evoluii i tendine specifice. Reglementarea depozitelor (n nelesul unor norme bancare speciale) avnd drept obiect principal un regim de dobnzi sczut, au avut un rol esenial n reorientarea deponenilor ctre alte modaliti de fructificare, n principal transformarea disponibilitilor destinate depunerii n capitalurile angajate n relaiile de credit obligatar, n economii financiare. i n acest domeniu s-a generalizat experienele S.U.A., inovaiile fiind preluate i de alte piee naionale. Astfel, pentru atragerea deponenilor individuali, a economiilor familiilor, ncepnd din 1981 s-au generalizat n S.U.A. conturile NOW (negociable orders of withdrawal) i apoi, n 1983, conturile SUPER NOW, a cror trstur comun este tocmai nivelul nalt al dobnzii acordat pentru soldul disponibilitilor, n timp ce contul, respectiv soldul su, poate fi utilizat i pentru plile curente. Asemenea conturi terg astfel diferena ntre depunerile la vedere i depunerile la termen sau pentru economii, din punct de vedere operator, iar din punct de vedere al dobnzii bonificate creeaz avantaje asigurnd un nivel ridicat, similar depunerilor la termen. Conturile A.T.S. (automatic transfer system) sunt o variant a conturilor NOW, care presupune meninerea n cont a unui depozit minim neremunerat destinat plilor curente, n timp ce sumele ncasate ce depesc acest plafon sunt livrate automat la regimul de dobnzi din economii, avantajos pentru titularul de cont. n scopul mobilizrii deinerii de fonduri firmelor, bncile comerciale au dezvoltat, de asemenea, modaliti specifice.

- 45 -

F. Fondurile comune de creane (mutuale) - (Money Market Mutual Fonds) constituie n prezent o modalitate n continu i ampl cretere a atragerii resurselor de ctre bnci prin titularizare, prin automatizarea administrrii unor creane, n cadrul unui sistem specific. Esenial pentru problema pus n discuie este c bncile pot nstrina anumite creane, n condiii de pia, recupernd resursele investite, n scopul desfurrii altor operaiuni de credit. Se creeaz astfel condiii de amplificare a raporturilor de credit pe baza atragerii ample a resurselor, n condiiile stimulative de remunerare, convenabile, la nivelul pieei, pentru deintorii de capital. n sfrit o modalitate menit s pun n valoare deinerile de bonuri de tezaur aflate n posesia bncilor este reprezentat de conveniile de rscumprare (Repurchase Agrements sau Rps). Aceast modalitate const n vnzarea bonurilor de tezaur aflate n portofoliul, cuplat cu convenia de rscumprare, la un pre care include i dobnzile cumulate eferente termenului operaiei. Trecerea n revist a pasivelor bancare scoate pregnant n eviden evoluiile i tendinele din ultimul sfert de veac care au creat, n mod necesar, ci noi ale managementului bancar; au impus diversificri i inovaii a cror implementare pe pieele naionale a trebuit s in seama de condiiile specifice n care se formau disponibilitile i de preferinele deintorilor de capital pentru valorificare; astfel c proporiile n care aceste modaliti, de regul general adoptate, au ptruns fiecare n parte pe pieele naionale, au fost determinate de condiiile specifice i de gradul de penetrabilitate i competitivitate a bncilor. n managementul pasivelor s-a manifestat ca o necesitate tipic, determinat de ngustarea gradului de lichiditate a activelor bancare, cerina ca bncile s se sprijine mai mult pe pasive, pe elasticitatea i oportunitatea utilizrii lor n asigurarea lichiditii.

- 46 -

II.3. ANGAJAREA RESURSELOR BANCARE


A. Operaiunile de creditare a firmelor Bncile Comerciale i-au diversificat tehnicile de creditare pentru a rspunde solicitrilor ntreprinderilor i pentru a face fa cerinelor dezvoltrii acestora, funcie de profilul lor i posibilitile lor de creditare. Aa cum se va vedea, bncile comerciale au renunat la o serie de operaiuni specifice pe care le-au cedat unor instituii specializate. B. Creditarea necesitilor de capital fix Prin natura lor nevoile principale de capital fix ale ntreprinderilor se satisfac de ctre acestea prin recurgerea la piaa de capital: emisiuni de obligaiuni i aciuni. ntreprinderile se adreseaz uneori bncilor pentru creditarea echipamentelor, operaiune practicat mai puin de bncile comerciale i n mai mare msur de ctre bncile de creditare pe termen mijlociu i lung, bncile de ramur. Astfel n Frana, bncile comerciale acord credite pe termene de pn la doi ani firmelor industriale, comerciale sau meteugreti pentru procurarea de echipament sau pentru lucrri de construcii sau de amenajare a localurilor profesionale. Mai mult de 2/3 din aceste credite nu sunt recreditabile, ceea ce nseamn c banca i asum pn la sfrit acoperirea cu resurse, riscul. Creditele bancare pe termen mijlociu recreditabile se acord, de regul prin girul unor instituii de credit specializate, menite s promoveze anumite activiti, care examinnd utilitatea creditului din punct de vedere economic general, preia, n prim instan, creana urmnd s o transfere bncii de emisiune. n general distribuirea creditelor n economie se face n rile dezvoltate n poziii relativ egale ntre firm i familii.
- 47 -

Prezint de asemenea interes deosebit structura creditelor pe tipuri principale i pe ramuri. Un asemenea sistem funcioneaz n Frana unde instituiile interesate ca bnci de ramur sunt: Credit Naional, Credit Foncier, Caisse National de Credit Agricole, Credit dEquipament de Petites et Moyens Enteprises. Dac n acest domeniu bncile comerciale au intervenii mai restrnse, bncile de credit pe termen mijlociu i lung, bncile de ramur, societile financiare, cele de leasing n principal, sunt pe larg implicate n creditarea cerinelor de capital fix ale firmelor. C. Creditarea cheltuielilor de exploatare a ntreprinderilor Nevoile ntreprinderilor privind acoperirea cheltuielilor de exploatare se satisfac de bnci pe dou ci: a) prin creditarea creanelor comerciale; b) prin acordarea de credite din trezorerie. a) Creditarea creanelor comerciale Creditarea creanelor comerciale nseamn pentru bnci a prelua, contra moned, creanele comerciale pe care ntreprinderile furnizoare le au asupra clienilor lor. Cea mai veche tehnic cunoscut i folosit ca atare este operaiunea de scontare. Scontarea ca form de baz a operaiunilor cambiale reprezint concesiunea cambiei ctre un alt beneficiar n schimbul valorii actuale a cambiei. Necesitatea scontrii cambiei se creeaz n condiiile n care beneficiarul cambiei, care (n perspectiv, la scaden, urmeaz s ncaseze valoarea integral a creanei), avnd nevoie urgent de bani cedeaz acest drept, de regul bncii Scontarea este o operaiune caracterizat prin urmtoarele trsturi:

- 48 -

cedarea cambiei, prin scontare are caracterul de act de vnzare-

cumprare, n sensul c se cedeaz i se preia dreptul de a beneficia de suma prevzut n cambie;

scontarea cambiei este o vnzare special, n sensul c fiecare din

beneficiari care au recurs la scontare i deci au cedat proprietatea cambiei rmne obligat la plata sumei din cambie n condiiile n care trasul sau ali participani la procesul cambiei nu au putut plti. Se manifest astfel o caracteristic specific, rspunderea solidar a tuturor semnatarilor cambiei la plata sumei respective;

scontarea cambiei este o operaiune de creditare, att prin faptul c se

refer la transferul unui instrument de credit, ct i prin aceea c determin plasarea resurselor de creditare a unei bnci pe un anumit termen, cu asigurarea ncasrii dobnzii aferente. Scontarea este actul prin care creditul comercial, consacrat n cambie, se transform n credit bancar. Prin scontare, beneficiarul iese (n limitele precizate mai sus) din raportul de credit anterior, obligaia trasului de a pltii fiind nlocuit prin bani efectivi, pe care bancherul i avanseaz. Pe de alt parte, trasul, angajat iniial ntr-o operaiune comercial, de vnzare a mrfurilor de credit, devine, ca urmare a scontrii, debitor al bncii comerciale. Scontarea angajeaz banca n raporturi cambiale specifice. Devenind beneficiar a cambiei, fie n mod definitiv, fie ca intermediar, n cazul n care decurge de la reescontare, banca i asum, n caz de consemnatar a cambiei, obligaia de a plti n caz de necesitate, respectiv riscul de a participa la acoperirea sumei de plat. De aici necesitatea ca banca s selecioneze cu atenie cambiile pe care le sconteaz potenialul economic i solvabilitatea fiecruia dintre semnatarii cambiei.

- 49 -

b) Creditele de trezorerie - sunt credite pe termen scurt, n general pn la un an, avnd drept scop acoperirea necesitilor monetare legate de ciclul de fabricaie i de comercializare. Ele au dou forme principale: avansul n cont curent; creditele specializate. 1. Avansurile n cont curent reprezint forma predominant a creditelor n Anglia i S.U.A., avnd ponderi importante i n alte ri. Avansurile n cont curent se acord de ctre banc prin plata cecurilor emise de titularii de cont i n cazul n care acetia nu au disponibiliti n cadrul unei limite convenite, confirmate (overdraft). 2. Creditele specializate. Creditele specializate sunt destinate a acoperi o serie de necesiti legate de desfurarea produciei cum ar fi:

creditele de campanie care au drept scop s acopere cheltuielile de

fabricaie i de stocare pentru uniti cu activitate sezonier din agricultur i activiti anexe (industria alimentar ndeosebi) din industria de confecii i nclminte, lucrri, etc.;

creditele pentru stocuri (garantate prin warant) pentru acoperirea

mrfurilor susceptibile de a fi gajate i n general depozitate n docuri sau aflate n curs de transport. Dup cum se tie, warantul este documentul care atest existena mrfurilor ntr-un depozit general (n porturi, vmi, etc.). Acest document permite transmiterea proprietii prin meniuni fcute pe o parte a documentului respectiv, pe recipisa warant. Warantul n sine este documentul utilizat pentru obinerea i garantarea creditului i poate fi utilizat ca un efect de comer. Deci prin meniunea fcut pe warant se transmite creana constituit prin gajare i dreptul extrem, de a dispune ca atare asupra mrfurilor gajate. Warantul asigur creditorului garania asupra mrfurilor i posibilitatea recuperrii creditului acordat.

- 50 -

Avnd n vedere posibilitatea scderii preurilor, nivelul creditului este diminuat n raport cu valoarea garaniei, asigurndu-se o marj n favoarea bncii. Warantul permite recursul cambial, fiind din acest punct de vedere, asimilat cambiei i de asemenea, fapt esenial, permite mobilizarea lui. Deci d posibilitatea bncii s recurg la recreditare. n practica francez, warantul este utilizat pe larg i a luat forme diversificate care se abat, formal, de la litera noiunii: warantul agricol, warantul hotelier, warantul petrolier, warantul industrial. Creditele specializate sunt mobilizate, lrgind astfel prin recreditare posibilitatea de acoperire a nevoilor de finanare a mijloacelor de rulment i prin aceasta necesitile de creditare a produciei i a circulaiei mrfurilor.

- 51 -

CAPITOLUL III CREDITAREA PERSOANELOR FIZICE I PERSOANELOR JURIDICE

III.1. NOIUNI GENERALE


Stabilirea i actualizarea politicii de creditare este un proces continuu i dinamic, de aceea fiecare banc trebuie s i revad periodic i ori de ctre ori este necesar, propria politic dac anumite circumstane o solicit. Analiza i decizia acordrii unei faciliti de credit au la baz principiile generale decurgnd din prevederile Legii nr. 33/1991, privind activitatea bancar, normele emise de Banca Naional a Romniei i din statutele proprii fiecrei bnci. Obiectivele principale ale activitii de creditare sunt sigurana capitalului bncii i atragerea de noi operaii i clieni. n acest sens, personalul din activitatea de creditare are responsabilitatea s educe clientul asupra procedurilor de creditare ale bncii. Creditele aprobate pe baza analizei clientului trebuie s asigure rambursarea datoriei ctre banc, cu specificaia c determinarea capacitii de plat a clientului nu se va face innd cont de rambursarea prin mprumuturi obinute de la alte bnci sau instituii financiare. Angajamentele luate de banc pentru i n numele clientului prin acordarea de credite trebuie s aib la baz contracte ferme, prin care clientul s cunoasc i s accepte toate condiiile, s aib date exacte i s fie garantate corespunztor. Banca poate s acorde orice form de credit cu excepia situaiilor cnd:

integritatea moral a clientului este dubioas; obiectul creditului nu este clar justificat;

- 52 -

proiectul sau activitatea clientului nu se ncadreaz n cerinele interne i

internaionale de protecie a mediului.

III.2. CREDITAREA PERSOANELOR JURIDICE


Studiul cererilor de credit. Prin cererea de credit, solicitantul aduce la cunotina creditorului, oferta de a contracta un mprumut, specificnd explicit suma, obiectul creditului i modul n care consider c va putea rambursa datoria. n sprijinirea acestora, de regul, anexeaz i un studiu de fezabilitate care va susine oportunitatea i eficiena afacerii, care va fi dezvoltat cu ajutorul creditului. La prezentarea clienilor care solicit diverse faciliti de credit, funcionarii bancari vor verifica, n primul rnd, dac societatea comercial este legal constituit (dac are capacitate juridic), deci, dac este nscris la Registrul Comerului n condiiile legii. n al doilea rnd, vor verifica dac pot ndeplini formalitile pentru a demonstra bonitatea lor n condiiile prevzute de politica fiecrei bnci i anume: solvabilitatea, lichiditatea, rentabilitatea. Ofierii de credit vor verifica dac clientul poate prezenta garanii materiale, personale, precum i documente i acte din care s rezulte c desfoar o activitate n condiiile legii i n conformitate cu actul de nfiinare i statutul de funcionare. De asemenea, trebuie verificat dac clientul accept clauzele nscrise n contracte, referitoare la destinaie, obiect, garanii, termene de rambursare, dobnd etc., i c poate justifica rentabilitatea i, n principal, posibilitile de producere a resurselor de rambursare. n cazul n care clientul dovedete receptivitate i operaia prezentat n cerere i detaliat n studiul de fezabilitate, prezint interes pentru banc i se

- 53 -

ncadreaz n strategia acesteia, atunci cnd se aduc la cunotin clientului urmtoarele condiii generale:

lista complet a documentelor pe care trebuie s le prezinte bncii pentru

efectuarea analizei i fundamentarea deciziei pe care banca o va lua n legtur cu cererea sa;

elementele de cost i mrimea orientativ a acestora, formele de garanii

i prevederile contractelor tip care urmeaz a se ncheia dup aprobarea cererii n privina angajamentelor i obligaiilor pe care clienii i le asum prin prezentarea lor. Aceast informare este necesar pentru a evita confuziile i pentru ca solicitantul s-i dea consimmntul de a contracta n cunotin de cauz. De asemenea, ofierii de credit vor informa clientul asupra obligativitii depunerii trimestriale a situaiilor financiare pe baza crora banca analizeaz dac se menin permanent condiiile iniiale de bonitate avute n vedere la acordarea creditului. n cadrul acestor discuii funcionarul, pe lng aspectul de iniiere a clientului, trebuie s urmreasc o cunoatere ct mai bun a acestora, n principal asupra aspectelor care nu reies din situaiile i rapoartele financiare (ex. capacitatea de management, modernizarea i existena unei strategii clare n materie, viabilitatea proiectelor de dezvoltare, capacitatea de gestionare a creditului acordat de banc etc.). Totodat clientul trebuie avizat c nerespectarea obligaiilor contractuale, d posibilitatea bncii, conform Legii bancare, s sisteze utilizarea creditului aprobat i s declare toate sumele datorate (rate de capital, dobnzi, comisioane) scadente. n termen (de regul) de zece zile de la data ntocmirii dosarului clientului cu documentaia complet, funcionarul va analiza situaia economico financiar a clientului i a contractelor care stau la baza derulrii afacerii propuse. Analiza se face n scopul previzionrii realizrilor pentru toat perioada anterioar, ct i pentru cea viitoare.

- 54 -

n cazul n care firma nu are istoric, fiind o form nou, dar prezint un proiect interesant, analiza se va canaliza asupra riscului operaiei, a garaniilor propuse dar i asupra acionarilor, mrimii capitalului, calitii managementului i a experienei acestora n domeniu. Pasul urmtor, n etapa de analiz, este verificarea reputaiei pe care o are firma pe piaa respectiv, prin discuii i deplasri la sediul ntreprinderii. Analiza clientului const i n cunoaterea situaiei averilor personale i a surselor acestor averi, n special ale managerilor. Aceasta este o situaie delicat, deoarece presupune intrarea n viaa particular a clientului (mai ales c dreptul la viaa particular este un drept aprat de Constituie), dar cu mult abilitate psihologic din partea funcionarului bancar, poate atrage anumite concluzii care pot pleda n favoarea sau n defavoarea solicitantului de credit (ex.: analiza relaiilor interpresonale n familie, n cadrul echipei de conducere, raporturile cu salariaii etc.). Urmtoarea etap de analiz se refer la verificarea scriptic sau faptic, evaluarea garaniilor pe care le ofer clientul pentru facilitatea de credit solicitat. Alegerea garaniilor se face n funcie de politica fiecrei bnci n aceast materie. De asemenea, cuantumul acestora, ca s se asigure marja de siguran peste valoarea creditului, n eventualitatea situaiei incapacitii de plat a clientului i pentru valorificarea garaniilor recuperrii debitelor, ine tot de strategia fiecrei bnci. n baza rezultatelor de mai sus, se procedeaz la corelarea lor cu prevederile Normei nr. 3 a Bncii Naionale a Romniei, de clasificare a creditelor i constituirea provizioanelor de risc. Conform acestor norme, societile bancare sunt obligate ca, n scopul protejrii depozitelor persoanelor fizice i persoanelor juridice, s limiteze riscul de credit i s depun toate eforturile pentru a i ncasa creanele de la debitorii lor. Pentru determinarea i limitarea riscului de credit, societile bancare trebuie s i clasifice creditele acordate n funcie de performanele financiare

- 55 -

ale clientului, evaluate dup criteriile stabilite de banc i de capacitatea acestuia de rambursare a creditului la scaden, n una din urmtoarele cinci categorii:

Categoria A (standard). Dac performanele financiare sunt bune i

permit achitarea la scaden a ratelor plus dobnda i dac se prefigureaz meninerea i n continuare, a performanelor financiare la un nivel ridicat;

Categoria B (n observaie). Dac performanele financiare sunt bune, Categoria C (standard). Dac performanele financiare sunt Categoria D (ndoielnic). Dac performana financiar este sczut i Categoria E (pierdere). Dac situaiile financiare arat pierderi i

dar nu permit meninerea la acelai nivel n perspectiv mai ndelungat;

satisfctoare, dar au o tendin evident de nrutire;

cu o evident calitate la intervale scurte de timp;

exist perspective clare c nu pot fi ncasate la scaden, nici ratele i nici dobnzile aferente. n raport de punctualitatea rambursrilor (serviciul datoriei), debitorul va fi notat cu unul din urmtoarele calificative:

bun, dac ratele i dobnzile sunt pltite la scaden sau cu o ntrziere slab, dac plile sunt efectuate cu o ntrziere de pn la 30 de zile; necorespunztor, dac ntrzierea este mai mare de 30 de zile.

maxim de 7 zile;

Combinndu-se cele dou criterii, performana financiar i punctualitatea plilor i garaniilor propuse, creditul va fi clasificat conform matricei date de Banca Naional a Romniei. n raport de clasificarea creditelor, societile bancare sunt obligate s-i constituie urmtoarele provizioane specifice:

standard 0%; n observaie 5%; standard 20%; ndoielnic 50%; pierdere 100%.

- 56 -

Sumele aferente acestor provizioane specifice de risc vor fi incluse pe cheltuieli. La determinarea acestor provizioane, riscul de credit poate fi diminuat doar cu valoarea urmtoarelor garanii:

garanii necondiionate, oferite de Guvernul Romniei sau de Banca garanii necondiionate, care eman de la bnci cu renume internaional; garanii necondiionate emise de la alte societi bancare din Romnia; depozite (de fonduri i titluri), constituite la societatea bancar i alte gradaii acceptate de conducerea bncii.

Naional a Romniei;

creditoare i ca gaj pentru garantarea plilor ratelor i dobnzii;

O dat stabilit clasa creditului, n funcie de aceasta, se poate proceda astfel: n cazul n care ofierul de credite constat c riscul pe client sau operaie este foarte mare, garaniile sunt neacoperite sau necorespunztoare politicii bncii, aceasta va ntocmi o not de prezentare cu propunerea de respingere a solicitrii clientului, pe care o va supune la nivelul de competene de aprobare la care se ncadreaz suma solicitat, la care anexeaz toate situaiile ntocmite i clasificarea creditului. Dup aprobarea propunerii sale, va comunica n scris clientului, respingerea solicitrii creditului i motivarea acestei respingeri. n cazul n care ofierul de credite consider, pe baza analizei, c solicitarea clientului este interesant i se ncadreaz din toate punctele de vedere n politica i procedurile bncii, acesta va ntocmi o not de propunere de aprobare, nsoit de analizele i clasificarea ntocmit. La ntocmirea notei, ofierul de credite trebuie s aib n vedere urmtoarele principii: cunoaterea deplin a clientului, fapt pentru care trebuie s analizeze cu mare atenie toate informaiile i pe ct posibil, s fac verificri independente;

s aib n vedere principala surs de rambursare a creditului, de plat a

dobnzilor i comisioanelor, abilitatea clientului de a crea venituri n activitatea curent;


- 57 -

a doua surs, ca alternativ, n cazul n care prima devine imposibil, o

reprezint garaniile pe care banca le poate pretinde de la clientul n cauz. Rolul garaniilor, n principal, este acela de a determina clientul s se simt rspunztor fa de banc. Executantul garaniilor pentru recuperarea sumelor datorate de client, trebuie s fie unul dintre ultimele obiective ale bncii. Aceasta se va face numai atunci cnd toate celelalte modaliti de recuperare a creditelor neperformante s-au epuizat;

s coreleze rezultatele obinute prin aplicarea indicatorilor de evaluare

cu toate informaiile despre client din documente, cu concluziile reieite din mass-media, pentru a stabili n ce condiii se propune aprobarea creditului solicitat de client; informaiile vor fi prezentate sintetiznd aspectele cele mai importante i relevante pentru ca decizia de aprobare s se ia n cunotin de cauz. Treapta urmtoare n activitatea de creditare o reprezint aprobarea notelor prezentate i semnate de ofierii de credit. Aprobarea de ctre Comitetul de Direcie sau Consiliul de Administraie se va comunica n scris cu eventualele modificri de condiii i recomandri. La primirea aprobrilor, ofierii de credit vor comunica n scris clientului hotrrea luat i, n cazul aprobrii, l va invita la banc pentru a i se face cunoscute condiiile finale i de a stabili modalitile i etapele de ncheiere a documentaiei i utilizarea creditului. Dup obinerea aprobrii, se va ntocmi forma final a contractului de credit i de garantare, dup care se va lua viza Departamentului juridic i apoi ele vor fi semnate de client. La semnarea se va avea grij: a) din partea clientului:

s fie persoana mputernicit a angaja firma; s se verifice specimenele de semnturi; s se semneze pe fiecare pagin n colul din dreapta-jos, exceptnd

ultima pagin unde sunt deja semnturi (aceasta este msura n plus de precauie, ca s nu se nlocuiasc nici o pagin din contract);

- 58 -

s se aplice semntura i tampila firmei. s nu semneze naintea clientului; dac se trimite contractul la sediul clientului, ofierul de credite va

b) din partea bncii:


semna pe fiecare col al paginii, iar la primirea lor napoi, va verifica dac nu sau schimbat pagini sau pri din text;

contractele de credit i de garantare vor fi semnate din partea bncii

numai de ctre persoanele ce au drept la semntur, aplicndu-se tampila bncii;


fiecare parte primete un original al contractelor ncheiate; contractele de credit vor purta obligatoriu un numr format din

simbolul tipului de credit (scurt, mediu, lung) i numrul curent, n ordinea ncheierii tuturor contractelor de credit. Dup ce s-au ntocmit toate condiiile aferente creditului, se va verifica din nou de ctre Departamentul Juridic, legalitatea acestora, dndu-se viza de utilizare a creditului. Departamentul contabilitate deschide conturile necesare pentru nregistrarea i derularea n viitor a tuturor operaiunilor implicate de creditul acordat. Ofierul de credite are responsabilitatea pstrrii dosarului fiecrui debitor cu documentaia financiar a acestuia care va fi completat semestrial i anual. Dosarul va cuprinde, de asemenea, contractul de credit, garaniile constituite n original, extrasele de cont cu operaiunile efectuate, corespondena i toate celelalte documente aferente creditului. Arhivarea i pstrarea dosarelor se face astfel:

dosarul juridic al clientului dup ce i-a nchis toate conturile, la banc; documentele din dosarul de credit, originalul contractului de credit se va

pstra, de regul, trei ani de la rambursarea integral a creditului i a achitrii tuturor conturilor aferente acestuia;

contractele de garanii, constituite n original, se vor pstra dou

sptmni de la rambursarea integral a creditului i se va da o dovad scris

- 59 -

clientului, prin care se recunoate eliberarea de obligaii a creditorului, dndu-i astfel posibilitatea s-i efectueze radierea ipotecii, gajului;

originalele documentelor se vor pstra de ctre creditor (banc) timp de

un an. n ceea ce privete extrasele de cont i celelalte documente aferente, se arhiveaz de regul, doi ani dup ncheierea operaiunii. Dup expirarea acestor date, documentele se vor distruge. ntocmirea de situaii privind aspecte ale activitii de creditare sunt necesare pentru o bun urmrire a expunerii bncii, pentru stabilirea politicilor i strategiilor de creditare ale bncii pe perioade scurte i de perspectiv, precum i pentru efectuarea diferitelor raportri la Banca Naional a Romniei. Semestrial, bncile au obligaia s raporteze la Banca Naional a Romniei, conform Normelor nr. 3 din 1994, situaia privind clasificarea creditelor n derulare i constituirea provizioanelor specifice de risc.

III.3. CREDITAREA PERSOANELOR FIZICE


n general, bncile comerciale acord credite de consum persoanelor fizice. Treptele n activitatea de creditare sunt aproximativ aceleai ca la acordarea creditelor pentru persoanele juridice, dar criteriile pe baza crora se poate aproba mprumutul difer din mai multe puncte de vedere. Unele bnci din Romnia au acceptat i adoptat sistemul scoring practicat n S.U.A. pentru creditarea persoanelor fizice, aceasta propunnd exprimarea ca o notaie de apreciere, sau de evaluare a atributelor solicitantului, n vederea acordrii mprumutului. Acest sistem de evaluare i propune s stabileasc un mod de ierarhizare a solicitanilor de credit (virtuali debitori) printr-o not medie sau punctaj. n acest scop s-a stabilit un numr de variabile, cum ar fi: starea material, nivel de venituri, stabilirea locului de munc i de domiciliu, vrsta, sarcinile familiale, comportamentul n relaiile cu banca, n calitate de debitor etc.

- 60 -

Aplicarea sistemului credit-scoring ar nsemna adunarea punctajelor obinute de solicitant, rezultate care se compar cu numrul stabilit ca limit ntre acordarea sau respingerea cererii de credit. Nota rezultat din agregarea acestor caracteristici poate duce ns la pierderea identitii unor caracteristici specifice subiectului. Acestea pot pune n umbr laturi eseniale ale clientului, fiind acoperite prin aprecierea pozitiv a altor caracteristici nesemnificative. n scopul diminurii acestui dezavantaj, o mare influen asupra punctajului final o are discuia cu clientul n scopul descoperirii caracterului lui psihologic, al corectitudinii, onorabilitii, modului su de a privi drepturile i obligaiile ce decurg din contractul de credite i nu n ultimul rnd, garaniile pe care le propune. Condiia de fond n procesul acordrii creditului, este capacitatea juridic a subiectului n sensul c, de regul, bncile acord credite numai persoanelor fizice cu capacitate de folosin i cu exerciiu deplin, adic subiecilor care au drepturi depline i i pot asuma obligaii.

III.4. INSTRUMENTELE PRIN CARE BNR INFLUENTEAZA POLITICA DE CREDITARE A BANCILOR COMERCIALE

Politica de credit nfptuit prin banca central, n unele state i prin guvern, cu ajutorul unor instrumente i tehnici specifice, urmrete s asigure prin promovarea funciilor creditului, echilibrului general economic al societii. Politica de credit se realizeaz printr-o serie de instrumente specifice i anume: manevrarea taxei rescontului, operaiunile pe piaa liber (open-market), politica rezervelor obligatorii ale Bncii Naionale, politica de ncadrare a creditului (care const n impunerea unor cote maxime de cretere a creditului), rata dobnzii, transferul de titluri de valoare.3
3

Cerna, S.: Banii i creditul n economia contemporan, Ed. Enciclopedic, Bucureti, 1994, pg. 221. - 61 -

Cunoaterea acestor instrumente i aplicarea lor adecvat, n funcie de evoluia de durat i conjunctur a economiei, va permite creditului exercitat rolului su de factor mobilizator, dar i de reglare a vieii economice. n rile n curs de dezvoltare, printre care i ara noastr, ca o consecin a absenei unei piee financiare dezvoltate exist un volum ridicat al creditelor acordate de banca central celorlalte bnci. O alt consecin a slabei dezvoltri a pieei financiare este volumul relativ mare al creditelor acordate statului. Acest lucru este determinat i de faptul c autoritile trebuie s se angajeze puternic n finanarea investiiilor datorit lipsei de iniiativ a sectorului privat. Volumul relativ redus al hrtiilor de valoare existente n portofoliul bncii centrale este tot o urmare a slabei dezvoltri a pieei financiare. Exist o pondere relativ ridicat a datoriilor i creanelor externe, de unde tendina bncii centrale de a angaja credit n strintate i de a deine rezerve valutare sub forma monedei altor state. n aceste condiii, principalul rol revine instituiilor monetare (banca central i bncilor comerciale) i mai ales Bncii Naionale care acioneaz nu numai n domeniul conceperii i aplicrii politicii monetare i valutare, ci intervine direct n orientarea selectiv a politicii de creditare a celorlalte bnci. Rolul msurilor de politic financiar, n primul rnd al instrumentelor politicii monetare i de credit i al politicii valutare, s fie sensibil mai mare ca n trecut, deoarece msurile respective trebuie s asigure evoluiile financiare care permit realizarea obiectivelor politicii economice generale. III.4.1. Manevrarea taxei rescontului ca politic monetar i de credit Taxa rescontului este dobnda uzual pentru creditele acordate de ctre banca de emisiune n cadrul operaiunilor de rescontare.4 Denumirea specific este dat de faptul c o perioad ndelungat principala form de acordare a creditului de ctre banca de emisiune era rescontarea bazat pe operaiunile de scont. Astzi operaiunile de creditare ale bncii de emisiune
4

Basno, C.; Dardac, N.; Floricel, C.: Moned. Credit. Bnci, Bucureti, 1995, pg. 325. - 62 -

s-au diversificat i au alte structuri, dar banca de emisiune continu s ndeplineasc n economie rolul de izvor al creditului. Poziia taxei scontului n cadrul eafodului de dobnzi ale pieii determin i utilizarea ei ca instrument al politicii monetare de credit. n porincpal, aciunea taxei scontului influeneaz piaa capitalurilor, sfera creditului i respectiv ritmul desfurrii vieii economice n ansamblul ei. Astfel, scderea taxei scontului determin diminuarea general a dobnzilor, sporete eficiena utilizrii creditelor pentru ntreprinztori i-i orienteaz n sensul dezvoltrii activitii lor pe baza angrenrii de capitaluri suplimentare. Dimpotriv, creterea taxei scontului, avnd ca urmare sporirea general a dobnzilor, care are ca efect nrutirea condiiilor de obinere a creditelor i duce la scderea profitului pentru cei ce utilizeaz capitaluri suplimentare. n consecin, ntreprinztorii vor manifesta pruden n dezvoltarea activitii lor, vor renuna la o parte a creditelor. Manevrarea taxei scontului acioneaz, de asemenea, asupra capitalurilor strine. Scderea taxei scontului duce la emigrarea capitalurilor strine i chiar a unor capitaluri indigene, lsnd sarcina nviorrii numai pe seama capitalurilor rmase. Dimpotriv, creterea taxei scontului i a nivelului general al dobnzii, atrage n ar capitaluri strine. Se creeaz abunden de capitaluri care influeneaz, n sensul scderii, nivelul general al dobnzilor. Efectele manevrrii taxei scontului asupra afluxului i refluxului capitalurilor strine implic recurgerea la aceast metod n scopul echilibrrii balanei de pli. De pild, creterea taxei scontului atrage invazie a capitalurilor strine i are, momentan, un efect binefctor n echilibrarea balanei de pli. Afluxul capitalului determinat astfel poate veni n contradicie cu conjunctura dezvoltrii economiei la aceeai dat i, ndeosebi, cu obiectivele politicii economice i de credit de influenare a acestor conjuncturi.

- 63 -

Prin restrngerea operaiunilor de scont, n general, aria influenei directe a creditului bncii centrale asupra celorlalte bnci dar, implicit, i influena asupra nivelului de dobnd s-a diminuat simitor. Abundena capitalurilor, caracteristic epocii contemporane, conduce la aceea c marile ntreprinderi s-au desprins din sfera creditului propriu-zis, fie c dispun de capitaluri proprii suficiente, fie c sunt finanate de societi financiare sau bnci cointeresate, astfel c pentru ele nu are importan variaia modern a dobnzii. nfptuirea investiiilor, implicnd angrenarea capitalului pe termen lung, este orientat de alte criterii, de perspectiv, pe care le au n vedere investitorii, acetia fiind mai puin influenai de conjunctura modern pe care taxa scontului o poate determina. Chiar pe piaa capitalurilor, aflate sub aciunea taxei scontului, influena ateptat prin manevrarea taxei scontului se exercit cu ntrziere, partenerii continund s practice niveluri de dobnzi anterioare, n condiiile n care acetia au angajamente sau previziuni proprii asupra evoluiei conjuncturii. Cu toate aceste aspecte contradictorii, limitative i care ntrzie exercitarea influenei sale, manevrarea taxei scontului constituie unul din instrumentele politicii monetare i de credit cu largi aplicaii n lumea contemporan. III.4.2. Politica operaiunilor la piaa liber (open market) Politica open-market i are originea n economia unde se folosea pentru asigurarea sensului dorit de evoluia lichiditii creditului i dobnzii. Trsturile specifice operaiilor la piaa liber sunt:5

nivelul dobnzii practicate variaz n funcie de evoluia pieei i, n desfurarea operaiunilor banca central are un rol activ. Aceasta

ndeosebi, sunt determinate de orientarea pe care banca dorete s o impun;

iniiaz alimentarea pieei monetare cu lichiditi, n special prin oferte proprii;

Basno, Cezar; Dardac, Nicolae; Floricel, C.: Moned. Credit. Bnci, Bucureti, 1995, pg. 327. - 64 -

operaiile la piaa liber au un dublu sens. Ele permit bncilor de

emisiune deopotriv s acorde credite, dar i s mprumute pe aceast pia, ridicnd astfel lichiditile bncilor i, prin aceasta, ale economiei naionale. Astfel, politica open-market este astzi intervenia bncii centrale pe piaa monetar zis pia liber sau deschis, fa de alte piee ale creditului din economie care sunt toate, mai mult sau mai puin controlate pentru a crete sau diminua lichiditile agenilor ce opereaz pe aceast pia, deci posibilitile lor de acordare a creditului. Creanele ce fac obiectul tranzaciilor la piaa liber sunt diferite: efecte de comer, warante, bonuri de tezaur, efecte de mobilizare a creditelor ipotecare i de consum, etc. n multe ri, cele mai frecvente creane ce fac obiectul operaiilor la piaa liber sunt bonurile de tezaur. Titlurile mprumuturilor de stat, n special cele pe termen scurt, ce se negociaz pe piaa liber, n condiiile abundenei lor, se bucur de un nivel de dobnd competitiv, astfel c inspir preferina pentru plasament. Statul este cel mai sigur debitor care pltete cu regularitate dobnzile, iar, transformarea n bani la nevoia acestor titluri este uoar i imediat. n aceste condiii bncile (ca deintori ai capitalurilor disponibile) i disput n condiiile de pia pe baza cererii i ofertei, posibilitatea de a realiza plasamente n aceste hrtii de valoare. Desfurarea operaiunilor cu aceste titluri de mprumut ntre bnci are ca efect redistribuirea acestora ntre ele. Intervenia bncii de emisiune la piaa liber conduce la o redistribuire, diferit prin efectele sale, ntre banca de emisiune i celelalte bnci. Aceast redistribuire are un rol important n influenarea plasamentelor de credit n economie. Cumprarea titlurilor de ctre banca de emisiune ocazioneaz creterea emisiunii (sau a creanelor bncii de emisiune fa de celelalte bnci) i creeaz o eliberare egal a plasamentelor bncii, ceea ce conduce la sporirea creditelor acordate economiei. Vnzarea titlurilor de ctre banca de emisiune implic retragerea din circulaie a banilor (sau creterea datoriilor celorlalte bnci ctre banca de

- 65 -

emisiune) i determin restrngerea posibilitilor bncilor de a acorda credite economiei prin faptul c au crescut plasamentele n hrtii de valoare. Dat fiind amplitudinea emisiunii de hrtii de valoare, statul este interesat n asigurarea unei piee stabile, sigure, a hrtiilor de valoare care s impun ncrederea tuturor deintorilor hrtiilor de valoare. Ca atare, este necesar ca statul s intervin pe piaa hrtiilor de valoare pentru meninerea unor cursuri stabile. Astfel, acelai mijloc, achiziia i vnzarea hrtiilor de valoare, practicate de banca de emisiune pe pia, slujete dou scopuri care nu ntotdeauna se concentreaz armonios. Se poate ntmpla, de pild, ca, reducnd creditele acordate economiei, prin vnzarea rapid de titluri, s se influeneze cursurile n sensul scderii acestora. Interesele statului, urmrind meninerea cursurilor hrtiilor de valoare, acioneaz ca o frn n acest caz, astfel c, de fapt, aciunea de influenare a vieii economice se aplic parial sau nceteaz reducndu-i substanial eficiena. Dimensiunile considerabile ale datoriei publice, perpetuarea bugetelor deficitare, acionnd n sensul unic al creterii volumului pieei efectelor publice, sunt factori care diminueaz rolul regulator al operaiilor la piaa liber asupra capacitii de creditare a bncilor i masei monetare n circulaie. III.4.3. Sistemul rezervelor minime obligatorii Sistemul rezervelor minime obligatorii, instituit din grija de a asigura o lichiditate minimal, const n obligaia bncii s consemneze n conturile sale deschise la banca de emisiune o sum dimensionat, de regul, prin cote procentuale. Acest sistem ndeplinete o funcie important n cadrul economiei contemporane ca instrument al politicii monetare i de credit. Sistemul rezervelor obligatorii, potrivit dimensiunilor sale, determin un anumit raport ntre volumul depozitelor i volumul creditului ce se poate acorda n baza acestor resurse de creditare. Modificarea cuantumului rezervei minime obligatorii are ca efect modificarea acestui raport. Astfel, creterea rezervei minime conduce la

- 66 -

restrngerea posibilitilor de acordare de credit de ctre bnci, n timp ce reducerea rezervei minime are ca efect creterea posibilitilor de creditare. Sistemul rezervelor minime constituie una din msurile guvernamentale care, n raport cu interesele conjuncturale, pot fi utilizate fie pentru creterea volumului creditului acordat n economie determinnd intensificarea activitii economice (prin reducerea rezervei minimale), fie prin scderea creditelor acordate economiei i atenuarea dezvoltrii activitii economice (prin creterea rezervei minime obligatorii). n aceast prezentare schematic, rezervele minime obligatorii reprezint unul din instrumentele prin care se impune bncilor o utilizare predeterminat a activelor i prin aceasta se influeneaz hotrtor comportamentul n politica lor de credite. n unele ri se stabilesc rezerve minime i pentru creditele acordate. acolo unde exist, ele au dimensiuni minime. n Frana, fa de rezervele asupra depozitelor, care sunt de 2,5% (pentru depozite la vedere) i 0,25% (pentru quasimoned) pentru angajamentele de credit, rezerva este de numai 0,10%. Politica rezervelor obligatorii are n anii 60-70 o perioad de apogeu. Utilizat anterior n Anglia, S.U.A., Canada i R.F.G., ia o extindere larg n aceti ani n Japonia (59), Elveia (61), Norvegia (66), Frana (67), Spania (71), Suedia (74), Italia (75). ntr-o etap ulterioar, autoritile monetare au fost ns nevoite s reduc substanial dimensiunile rezervelor (n Australia, n 1988) i chiar s renune la ele ca atare (Canada). Aceast radical schimbare de atitudine contemporan este expresia faptului c s-a contientizat c rezervele obligatorii, influennd substanial costurile bancare, nu acioneaz numai asupra ofertei de credite, ci i printr-un efect de pre asupra cererii de creditare. Aa se explic de ce, n cele din urm, bncile prefer msuri mai puin directe, dar mai globale, cum este open-market.

- 67 -

III.5. REFORMA BANCAR


Reforma bancar a nceput n anul 1990, prin nfiinarea unor noi bnci, cum au fost, spre exemplu Banca pentru Credit Cooperatist (Bankcoop); organizarea bncilor specializate de stat ca societi comerciale, sub form de societate pe aciuni cu un singur acionar, statul; deschiderea n ara noastr a unor filiale sau sucursale ale unor bnci strine i bnci mixte, cum a fost spre exemplu, cea a Bncii franco-romne; lrgirea i diversificarea obiectului de activitate al bncilor comerciale cu capital de stat. Reforma bancar a fost efectiv realizat prin Legea nr. 33/1991 privind activitatea bancar i Legea nr. 34/1991 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei, urmate de regulamente i norme de aplicare emise de Banca Naional a Romniei. n conformitate cu aceste legi, regulamente i norme, aparatul bancar a fost organizat pe dou nivele i anume:
a) Banca Naional a Romniei, cu un rol de banc central a statului

romn, fiind organul unic de emisiune monetar, stabilete reglementrile n domeniul monetar, de credit, valutar i de pli. Totodat, Banca Naional a Romniei refinaneaz societile bancare i asigur lichiditi aparatului bancar. n acelai timp, Banca Naional exercit supravegherea activitii tuturor societilor bancare i promoveaz, reglementeaz i supravegheaz activitile de intermediere bancar. Membrii Consiliului de administraie sunt numii i revocai de Parlament. n ce privete statutul juridic al B.N.R., nu suntem de acord cu opinia conform creia Banca Naional este subordonat Parlamentului. Aceasta deoarece att din Legea privind activitatea bancar, ct i din Legea privind Statutul Bncii Naionale a Romniei rezult, n mod indubitabil, c: este un organ al statului, care stabilete reglementri, n domeniile monetar, de credit, valutar i de pli; particip, n numele statului, la tratative i negocieri externe n probleme financiare, monetare i de pli, putnd ncheia unele acorduri de mprumut. Totodat, Consiliul de administraie are competen foarte larg,
- 68 -

stabilind reglementri n domeniul politicii monetare, valutare, de credit i de pli, hotrte asupra organizrii interne i asupra salariilor personalului acesteia. n toate aceste competene deosebit de importante i de largi, B.N.R. acioneaz fr a avea obligaia de a solicita aprobarea altui organ al autoritii publice. Mai mult, membrii Consiliului de administraie nu pot fi membri ai Parlamentului i nu pot face parte din justiie sau din administraia de stat. Se poate conchide, dup prerea noastr, c B.N.R. are un statut juridic special, acionnd n mod independent n domeniul monetar, valutar, de credit i de pli, cu largi atribuii de reglementare a operaiunilor respective i n relaiile externe n sfera sa de activitate . de altfel, chiar numirea i revocarea membrilor Consiliului de administraie, dei se face de Parlament, aceasta are loc la propunerea primului-ministru. B.N.R. are o singur obligaie direct fa de Parlament i anume prezentarea, anual, a drii de seam cu privire la situaia monetar i a creditului, ceea ce nu echivaleaz cu o subordonare, ci prezint un drept al legislativului de a fi informat despre situaia din aceste dou domenii. O problem juridic important, n ce privete atribuiile B.N.R., credem c o reprezint ntinderea competenei de a stabili i conduce politica monetar, valutar, de credit i pli. n acest sens, suntem de prere c Legile nr. 33 i 34/1991 instituie o prea larg delegare legislativ pentru Banca Naional a Romniei. Astfel, se prevede c Banca Naional a Romniei stabilete i conduce politica monetar, valutar, de credit i de pli i hotrte asupra msurilor n domeniile respective.6 Prin aceast delegare legislativ se ajunge, practic, la situaia c Banca Naional, organ al puterii executive, s se substituie puterii legislative. Suntem, deci, n faa unei nclcri flagrante a unui principiu suprem al statului de drept: separaia puterilor n stat. Avem n vedere c, potrivit art. 38 (1) din Constituia Romniei, Parlamentul este unica autoritate legiuitoare a rii. Semnificaia suprem a acestei dispoziii constituionale rezid din aceea c nici o alt autoritate public din Romnia nu are dreptul de a reglementa, stabilind norme juridice primare n vreun domeniu al relaiilor sociale. Singura putere care are dreptul deci de a
6

Condor, Ioan: Drept fiscal i financiar, Tribuna Economic, Bucureti, 1996, pg. 522. - 69 -

institui norme juridice pe teritoriul Romniei, este Parlamentul, n mod excepional, n art. 114, delegarea legislativ, n anumite condiii, poate fi acordat Guvernului, dar nu i pentru alt organ de stat. Stabilirea i conducerea politicii monetare, valutare, de credit i de pli este de atribut exclusiv al Parlamentului. n raport de dispoziiile constituionale citate, delegarea legislativ se poate acorda numai Guvernului nu i Bncii Naionale. Exercitarea practic a delegrii legislative de ctre B.N.R., demonstreaz i faptul c ea nu este oportun. Criticile frecvente, uneori virulente, aduse politicii monetare, valutare, de credit i de pli duse de ctre Banc i cadrul legislativ greoi i prea frecvent modificat, deci instabil, demonstreaz c operaiunea Parlamentului la instituirea acestei delegri legislative nu a fost cea mai fericit. Pentru aceste considerente sumare, suntem de prere c, de lege ferenda, se impune reglementarea prin lege a direciilor principale ale politicii monetare, valutare, de credit i de pli, urmnd ca Banca Naional s emit norme de aplicare a legilor respective. b) Bncile comerciale i alte instituii de depozit, al cror obiect principal de activitate este atragerea de fonduri de la persoanele fizice i juridice, sub form de depozite sau instrumente negociabile, pltibile la vedere sau la termen, precum i acordarea de credite i efectuarea unor servicii cu specific bancar. Structura organizatoric, conducerea i administrarea societilor bancare se stabilesc prin statutele proprii. Societile bancare se constituie potrivit Legii nr. 31/1990, republicat, privind societile comerciale, pe baza autorizaiei eliberat de Banca Naional a Romniei. Este interzis prin lege constituirea de societi bancare sub form de societi cu rspundere limitat.

CAPITOLUL IV
- 70 -

ROLUL CREDITELOR N REFORMAREA ECONOMIEI NAIONALE

IV.1. CONSIDERAII GENERALE


Analiza impactului creditelor externe asupra economiei naionale se poate face numai n raport cu modul de utilizare a acestora. Astfel, structura economiei se modific n condiiile n care sunt utilizate n procesele productive, n timp ce folosirea creditelor pentru rambursarea datoriei externe sau n vederea satisfacerii necesitilor de consum imediate determin alte tipuri de efecte. Folosirea de credite pentru finanarea unor importuri care vizeaz ameliorarea condiiilor de via, dei este dureros s o spunem, nu reprezint, n opinia noastr, o investiie rentabil deoarece nu se reflect n perspectiv n rezultatele celor care beneficiaz de ele. De altfel, bunurile importate pentru mbuntirea calitii vieii se consum repede, reprezentnd, n fapt, o pictur de ap n oceanul de nevoi. Ele sunt uitate apoi neavnd rezonana dorit n mbuntirea efectiv a calitii activitii prestate. n literatura de specialitate se consider c cea mai important lecie n ceea ce privete creditele externe o constituie modul de folosire a acestora. Dac acestea sunt destinate satisfacerii nevoilor de consum imediate sau sprijinirii unei rate de schimb supraevaluate, atunci efectul pe termen lung va fi doar de a crea o cerere n avans asupra unor venituri externe viitoare. Datoria extern trebuie, n timp, s creeze capacitatea de a plti datoria i singura cale este de a investi n activiti ce asigur un profit suficient pentru acoperirea serviciului datoriei. nfptuirea unui sistem economic de pia presupune o multitudine de aciuni pentru a cror finalizare sunt necesare resurse financiare importante, n cadrul crora creditele externe ocup un loc aparte.

- 71 -

Din experiena practic de pn acum a rezultat c s-au redus substanial termenele de acordare a creditelor datorit ceterii instabilitii pieelor de capital i a solicitrilor de credite externe, ceea ce a sporit concurena i a generat un puternic serviciu de public relations, creterea preocuprilor pentru nfrumusearea imaginii debitorilor, asigurarea unei stabiliti politice i economice convingtoare. Prezentul studiu are ca obiectiv identificarea unor posibiliti de utilizare a creditelor externe, a limitelor ntre care acestea sunt eficiente, a domeniilor spre care trebuie ndreptate, a consecinelor ce decurg din utilizarea lor. Tratarea problemelor este direct legat de contextul est-european deoarece drumul de urmat i soluiile preconizate prezint multe similitudini i constituie o experien util pentru Romnia. Recurgerea la creditele externe poate fi att un factor de progres n cadrul realizrii unor restructurri aductoare de profituri, prin creterea competitiviti produselor romneti pe piaa extern ct i o frn - atunci cnd se acumuleaz o datorie nsemnat i n contul creia trebuie alocat o mare parte a ncasrilor n valut convertibil pentru plata serviciului datoriei, ceea ce are ca principal consecin diminuarea considerabil a investiiilor. Din punct de vedere economic, creditele externe ar trebui s fie destinate ramurilor economice bogate n resurse interne (agricultur, turism, industrie uoar i alimentar), dezvoltrii sferei serviciilor, infuziei tehnologiilor de vrf i pentru reducerea activitii unor ramuri energio i material intensive (sau chiar dezafectarea unor uniti). Din punct de vedere social, creditele externe ar trebui s amne costul tranziiei pentru o perioad viitoare, n care va fi mai uor de suportat achitarea acestor costuri, s contribuie la meninerea sau la limitarea diminurii nivelului de via, pentru a permite populaiei s accepte sacrificii inerente de tranziie. O prim etap n realizarea unei creditri externe eficiente o constituie identificarea resurselor financiare disponibile, cunoaterea condiiilor necesare accesului la acestea i atragerea lor, n paralel cu adoptarea msurilor solicitate

- 72 -

de furnizorii de credite externe. De cea mai mare nsemntate din perspectiva rilor solicitatoare de credite se bucur instituiile financiare i bancare internaionale, deoarece acestea dispun de resurse financiare foarte mari, acord importante faciliti i o asisten competent i cu o experien bogat n reuita aciunilor ntreprinse. n ultima perioad s-au redus tot mai mult termenele de acordare a creditelor externe, datorit creterii instabilitii pieei mondiale i a solicitrilor tot mai mari de capitaluri, ceea ce nsprete concurena ntre debitori. Se poate considera c cererea de credite externe depete, n prezent, cu mult oferta disponibil pe plan mondial. Aceasta face ca ocuparea pentru creterea activitii debitorilor, prin promovarea unei reclame favorabile, a unui puternic sector de public relations, asigurarea unei stabiliti economice i politice convingtoare, s se dovedeasc de multe ori hotrtoare n obinerea mprumuturilor externe dorite. De o deosebit atenie ar trebui s se bucure formele cele mai avantajoase de creditare extern din punctul de vedere al debitorilor innd seama de faptul c acordarea creditelor cuprinde o gam larg de metode. Un rol important n integrarea Romniei n Europa i n reconversia economiei sale urmeaz s-l aib Banca European pentru Reconstrucie i Dezvoltare. De aceste credite se va putea beneficia numai dac vor fi ndeplinite condiiile impuse de B.E.R.D (respectarea drepturilor omului, stat de drept i democraie veritabil bazat pe pluripartitism) i vizeaz sectoare precum cel bancar, telecomunicaiile, drumurile, transporturile, energia, serviciile publice.

IV.2. PRIVATIZAREA I CAPITALUL STRIN


n ceea ce privete privatizarea, cea mai mare parte a rilor n curs de dezvoltare au adoptat reglementri ferme de impulsionare a acestui proces, urmrind scopuri precise: eficientizarea unor ntreprinderi proprietate de stat deja create; atragerea capitalurilor particulare, inclusiv strine, spre unele activiti periferice, permindu-se astfel guvernelor s-i concentreze
- 73 -

resursele

spre

domenii

prioritare; de inovaii

perfecionarea i invenii,

managementului inclusiv la

impulsionarea proceselor

nivelul

ntreprinderilor mici i mijlocii; reducerea presiunii fiscale i de credit, ca urmare a degrevrii guvernului de o serie de ntreprinderi subvenionate anterior, obinerea de efecte sociale pozitive pe termen mediu i lung (n pofida unor efecte imediate negative pe care privatizarea le are asupra ocuprii forei de munc). Paralel, rile n curs de dezvoltare au legiferat noi acte normative sau au efectuat modificri importante n cele deja existente privind influxurile de capitaluri strine, n sensul unei largi deschideri spre exterior, de ncurajare a investiiilor de capital strin, pe de o parte, iar pe de alt parte, de implementare a unor variate prghii de exercitare a controlului asupra activitii desfurate de aceste capitaluri strine pe propriile teritorii. Este semnificativ de artat c n deceniile anterioare i n special n anii 70, rile n curs de dezvoltare respective adoptaser acte normative mult mai restrictive fa de investiiile de capitaluri strine, temtoare fiind de impactul nefavorabil asupra balanelor lor de pli externe, de rolul posibil al acestora n denaionalizarea economiilor lor i mai ales de incertitudinea unui transfer de tehnologie adecvat. Din multitudinea instrumentelor de stimulare a interesului partenerului strin se remarc, printr-o frecven mai mare i prin importana lor economic, urmtoarele: micorarea cotelor de impozitare a beneficiilor, reducerea riscurilor necomerciale, scutiri de taxe i impozite, acordarea de subvenii variate etc. n reglementrile recente s-au introdus garanii mpotriva exproprierii, clauze de ngheare a taxelor, modaliti clare de rezolvare a strilor conflictuale - toate menite s fac mai atractive condiiile oferite de rile gazd. Se remarc, totodat, modul selectiv, n funcie de anumite criterii specifice, de tratare a investiiilor de capital strin, n timp ce unele stimulente n principal forme variate de garantare a investiiilor sunt acordate tuturor partenerilor, alte

- 74 -

instrumente, n special cele referitoare la tratamentul preferenial, sunt oferite numai acelor investitori care ndeplinesc anumite condiii prestabilite. De asemenea, se pune accentul pe acordarea de stimulente progresive n funcie de performanele obinute pe parcursul funcionrii obiectivului economic respectiv i mult mai puin pe caracteristicile iniiale ale investiiilor de capital respective - prin aceasta revenind responsabiliti mai mari negociatorilor din ara-gazd n adoptarea unei atitudini difereniate i mai sofisticate fa de stimulentele acordate partenerilor strini. Selectivitatea rezult i din modul ferm n care sunt precizate anumite domenii de activitate rezervate exclusiv investiiilor strine directe. Drept criterii fundamentale n departajarea acestor domenii se nscriu: importana lor strategic; gradul de dezvoltare deja atins, existena resurselor naionale i, cu o importan crescnd, cota de export de producie realizat. Acest din urm criteriu este direct corelat cu deficitele cronice ale balanelor de pli curente ale rilor n curs de dezvoltare, urmrindu-se ameliorarea acestei situaii prin ncasrile obinute la exporturile realizate de ntreprinderile cu capital strin 100% sau majoritar. Ca urmare, n unele cazuri se prevede, n mod restrictiv, ca producia realizat n aceste din urm ntreprinderi s fie exportat n proporie de 100% sau 80% sau 60% etc., corespunztor i nevoilor pieei interne. Mai mult, nsi cotele de impozitare a profiturilor sunt micorate pe msur ce ponderea exporturilor n total producie crete. Analiza, chiar i succint, a experienelor rilor n curs de dezvoltare n domeniile prezentate, conduce spre urmtoarea concluzie: politica statelor fa de investiiile de capitaluri strine nu este considerat n mod izolat, ci ca parte integrant a strategiilor lor naionale de dezvoltare economico-social. Pe etape, acest proces se desfoar astfel: dup identificarea sectoarelor prioritare, n conformitate cu obiectivele de dezvoltare naional, se stabilete utilitatea crerii obiectivelor economice respective i, ulterior, se determin dac sunt necesare investiii de capitaluri strine.

- 75 -

n momentul de fa, n ara noastr, nc se manifest teama de influxul masiv de capital strin, care, se spune, ar putea periclita independena noastr economic i ar permite exploatarea forei de munc n favoarea partenerilor strini, n virtutea mecanismului de transfer peste grani a unei pri nsemnate din valoarea nou creat n unitile economice cu sediul n ara noastr.

- 76 -

CAPITOLUL V FINANSBANK (ROMANIA) S.A


V.1. PREZENTARE GENERAL
n jurisdicia actual a rii cu privire la desfurarea activitii bancare se menioneaz expres c B.N.R. supravegheaz activitatea tuturor societilor bancare. n Romnia, cadrul legislativ este constituit din Legea nr. 33/1991 privind activitatea societilor bancare i Legea nr. 34/1991 privind statutul Bncii Naionale a Romniei. Societile bancare, persoane juridice, sunt organizate i funcioneaz n regimul societilor comerciale. n acest sens, Banca Central elibereaz autorizaii cu privire la modul de funcionare, la drepturile i obligaiile statutare ale bncii comerciale. n sfera acestui cadru juridic a fost nfiinat Banca de Credit Industrial i Comercial S.A. la data de 10 decembrie 1993, ca o societate bancar 100% privat, cu capital mixt romno-american. Din punct de vedere bancar a devenit operaional n ianuarie 1994. Numele de B.C.I.C. s-a schimbat n Finansbank(Romnia) S.A. n iulie 2000 cu aprobarea B.N.R. . n februarie 2000, Finansbank Istanbul Turcia a devenit acionar principal prin achiziionarea a peste 66% din totalul de aciuni. Aciunile bncii sunt deinute de un numr de persoane fizice i juridice romne i strine. Astfel, structura acionariatului se prezint ca n tabelul 1: NUMELE ACIONARULUI Finansbank A.S. Turcia S.C. Romanexport S.A. Finans Leasing S.A. Ali acionari Total PROCENT DE PARTICIPARE 31 decembrie 2001 31 decembrie 2002 63,58% 10,52% 3,30% 22,60% 100%
- 77 -

63,58% 10,52% 4,32% 21,58% 100%

1.Finansbank(Romnia) S.A. (denumit anterior BCIC) - domeniul bancar - achiziionarea pachetului majoritar de aciuni de ctre Finansbank A.S. Turcia a avut loc n februarie 2000. Sfera de activitate a acestei bnci circumscrie atragerea i formarea de depozite bneti n lei i n valut, acordarea de credite, efectuarea de servicii bancare, operaiuni pentru activitatea de comer exterior i alte operaiuni bancare. Banca funcioneaz ca persoan juridic, conform legilor n vigoare, potrivit Statutului de organizare i funcionare a Finansbank(Romnia) S.A.
2. Finans Leasing S.A. - activitate de leasing - nfiinat n 1998 n

Bucureti de ctre FINANS LEASING A.S., una din marile companii din Turcia.
3. Bayindir FIBA S.A. - activitate de proiectare i executare construcii

nfiinat n 1998 ca o societate mixt 50%-50% cu Bayindir Group; a construit cldirea Centrului Bucureti Mall.
4. Gimrom holding S.A. - comer cu amnuntul - i-a nceput activitatea n

Bucureti n septembrie 1999 prin deschiderea magazinelor GIMA.


5. Marks&Spencer - comer cu amnuntul - primul magazin a fost deschis

n Romnia n martie 2000, ca o societate mixt Turcia - Grecia. n prezent, Finansbank (Romnia) SA are oportuniti multiple n dezvoltarea i diversificarea activitii pe piaa financiar-bancar din Romnia, dar i pe piaa internaional:
1.

Accesul i implicarea direct cu prudena de rigoare n

economia romneasc rspunznd interesului pieei i al clienilor bncii i acionarilor si. 2. Accesul pe piaa financiar-bancar internaional avnd n vedere c Finansbank AS Istanbul este prezent deja n ri dezvoltate economic i financiar-bancar ca Elveia, Germania, Turcia, Frana, Irlanda, Rusia i Malta.

- 78 -

3. Accesul i implicarea n operaiuni pe piaa bursier n Romnia, Turcia i alte ri din Comunitatea European ; n ceea ce privete domeniul afacerilor, Finansbank (Romnia) SA este n msur s sprijine orice domeniu de activitate, cu condiia ca obiectivele de afaceri s fie fezabile, rentabile i s asigure garania rambursrii creditelor acordate agentului economic ; n acest sens, Finansbank (Romnia) SA a creat un compartiment de marketing care are menirea s studieze piaa, s analizeze i s cunoasc cerinele acesteia i implicit nevoile diverselor societi de profil, acordndu-le asisten tehnic i economic necesar dezvoltrii unor afaceri rentabile.
4. Finansbank (Romnia) SA intenioneaz s mbunteasc gama i

calitatea serviciilor oferite i s lrgeasc segmentul de pia prin atragerea unei pri mai mari din volumul comerului exterior i de clieni persoane fizice. 5. Finansbank (Romnia) SA intenioneaz s dezvolte reeaua de sucursale din Romnia i s-i dezvolte relaiile cu bncile corespondente. n prezent are relaii de coresponden cu 170 de bnci. 6. inta final a Finansbank (Romnia) SA este s devin un furnizor de servicii financiare bine cunoscut, n beneficiul clienilor i acionarilor si. mbinarea eficient a calitilor manageriale cu profesionalismul lucrtorilor i cu sinergia Grupului FIBA vor reprezenta factori determinani n atingerea acestui obiectiv.

V.2. OPERAIUNI EFECTUATE DE FINANSBANK (ROMNIA) S.A.


Finansbank (Romnia) SA efectueaz operaiuni bancare i financiare n ar i strintate, pentru contul su propriu, al clienilor bncii persoane fizice sau juridice n numele unor instituii sau n colaborare cu acestea, precum i orice alte activiti permise de reglementrile n vigoare. Finansbank (Romnia)

- 79 -

SA i desfoar activitatea prin sucursale, filiale i dou agenii. n acest scop Banca: a) atrage fonduri bneti, n lei i n valut, din ar i din strintate, n depozite la vedere sau la termen; b) pstreaz disponibilitile bneti ale clienilor i efectueaz operaiuni de ncasri i pli, n lei i n valut, n numerar sau fr numerar, prin conturile deschise de clieni la aceast banc; c) contracteaz credite, n lei i n valut, n ar i n strintate;
d) acord, n condiiile stabilite de lege, credite pe termen scurt, n lei i n

valut, pe baz de garanii, cu rambursare de pn la 12 luni pentru activiti de aprovizionare, producie, desfacere, prestri de servicii, sprijinirea temporar a agenilor economici. Pentru realizarea de investiii, banca acord, n condiiile stabilite de lege, pe baz de garanii, credite pe termen mediu, cu rambursare de pn la 5 ani i pe termen lung, cu rambursare de pn la 25 ani; asigur servicii bancare de expertiz a proiectelor i de analiz a ofertelor depuse de executani; e) operaiuni cu cecuri, n i din conturile deschise persoanelor fizice i operaiuni cu cecuri internaionale; f) cumpr i vinde valut strin, efectueaz operaiuni de schimb valutar; g) emite i confirm scrisori de garanie, avaluri, cauiuni i efectueaz operaiuni cu acestea, n ar i n strintate; h) efectueaz operaiuni cu acreditive, incasso-uri, ordine de plat i alte instrumente de ncasri i pli; i) emite efecte de comer, n lei i n valut, accept efecte de comer emise asupra sa i gireaz efecte de comer emise de teri, emite cecuri bancare proprii; j) efectueaz operaiuni de scontare i rescontare a efectelor de comer, n lei i n valut;

- 80 -

k) efectueaz operaiuni de vnzare-cumprare i alte operaii cu titluri emise de stat, precum i aciuni, obligaiuni i hrtii de valoare, pe cont propriu sau pentru teri, n ar i n strintate, potrivit legii; l) ncheie angajamente de coresponden cu bnci i instituii financiare strine i convenii privind activiti financiar-bancare, efectueaz i alte operaiuni legate de afacerile bancare i financiare n ar i strintate; m) particip cu capital la agenii economici din ar i din strintate; n) particip ca membru, n organisme financiar-bancare internaionale la operaiuni financiare i bancare n cadrul unor acorduri, convenii i nelegeri ncheiate de autoritile romne pe plan intern i internaional, particip la reuniuni internaionale cu caracter financiar, bancar sau monetar; o) cumpr imobile i alte bunuri imobiliare pentru uzul propriu sau al personalului bncii i poate dobndi imobile prin executarea creanelor bncii, care vor fi vndute la prima ocazie favorabil; p) efectueaz orice alte activiti bancare i financiare permise de reglementrile legale n vigoare. Principala funcie a Finansbank(Romnia) S.A. o constituie promovarea creditului bancar, menit s satisfac cererea de resurse a clienilor si, posibilitile acestora de finanare nefiind n msur s asigure nevoile la un moment dat sau pentru o anumit perioad de timp. Creditele bancare reprezint elementul cel mai important din activul bilanului oricrei bnci, att ca pondere, ct i din punct de vedere al valorificrii resurselor, deoarece dobnzile ncasate la aceste credite constituie, n general, principala surs de venituri, deci de obinere a profitului. Banca acord credite prin negocieri cu solicitantul, n funcie de bonitatea acestuia i de obiectul creditului. Ea este n drept s solicite, la acordarea creditelor, garanii asigurtorii cum sunt: bunurile ce se procur din creditul acordat, nscrisuri de valoare i alte efecte de comer, ipoteca constituit asupra bunurilor imobile n proprietatea debitorului i garanilor, scrisori de garanie bancar, cesiuni i alte active.

- 81 -

Banca stabilete, potrivit dispoziiilor legale, modul de gajare, condiiile n care bunurile care constituie garania creditului rmn n pstrarea clientului beneficiar de credite, precum i modalitatea n care se poate dispune de acestea. Creditele se acord de banc pe baza contractului de credit care se ncheie cu beneficiarul acestuia i n care se consemneaz clauze referitoare la volum, obiect, garanie, termen de rambursare, dobnd. Actele de mprumut ncheiate de banc constituie titluri executorii, n caz de neplat pentru ntreg soldul creanei de plat. Banca este ndreptit, fa de clientul care nu-i ndeplinete angajamentele sau nu respect clauza din contractele de credite, s dispun urmtoarele msuri:
a)

recuperarea creditului nainte de termen atunci cnd: se constat

nstrinarea garaniilor prezentate; utilizarea creditelor n alte scopuri dect acelea pentru care au fost acordate; pstrarea n condiii necorespunztoare a valorilor materiale aduse n garanie; sustragerea de la ndeplinirea obligaiilor din contract. Finansbank(Romnia) S.A. recupereaz din sumele rezultate din valorificarea nscrisurilor, creditele acordate, dobnzile i orice cheltuieli efectuate n legtur cu valorificarea, eventual surplus. b) declanarea, potrivit legii, a procedurii juridice de punere n faliment i Depozitele constituite sau creditele acordate sunt purttoare de dobnzi din momentul constituirii, respectiv al acordrii lor. Dobnda este negociabil. Pentru titlurile sau efectele de comer primite n pstrare sau gaj, banca este obligat s elibereze clientului o dovad din care s reias toate elementele distinctive, valoarea nominal, numerele i seriile ce le poart, precum i semnele ce le deosebesc de alte titluri purtnd aceeai denumire. Banca nu poate ncredina altei persoane nscrisurile primite n gaj dect cu ncuviinarea expres a deponentului sau constituitorului gajului, cu excepia situaiei de recuperare a creditelor nainte de termen. lichidare.

- 82 -

Banca are dreptul s verifice situaia economic i financiar a clientului, n legtur cu creditul acordat, pn la rambursarea integral a acestuia. Aceste multiple funcii i operaiuni se desfoar difereniat, n funcie de situaia real a clienilor, de starea de solvabilitate a acestora, potrivit intereselor pe care le reclam acut activitatea bncilor ct i a diferiilor ageni economici. Dup cum se poate observa, o bun parte din activitatea acestei bnci se ncadreaz n preceptele generale ale activitii bncilor comerciale. Ea contribuie la aplicarea politicii monetare i financiare a statului nostru i, respectiv, a asigurrii unor corelaii cerute de efortul ntreprins n instaurarea echilibrului monetar, a formrii unei mase monetare echilibrate i nu n ultimul rnd, la prentmpinarea acelor factori generatori de distorsiuni inflaioniste.

V.3. PRODUSE I SERVICII BANCARE OFERITE DE FINANSBANK (ROMNIA) S.A.

Pentru a-i stimula clienii, att persoane fizice ct i juridice, s-i pstreze economiile n depozite la banc, Finansbank(Romnia) S.A.acord o serie de produse i servicii deosebit de atractive:
1.

deschiderea de conturi curente: conturi de disponibiliti la vedere n lei i

n valut; conturi de investiii ale societilor mixte; conturi ale agenilor economici care au uniti subordonate n ar; conturi tranzitorii ale ordinelor de plat; conturi de cec cu limit de sum; conturi de acoperire financiar (scrisoare de garanii i acreditare).
2.

deschiderea de conturi de economii: conturi de depozit la termen, n lei i

n valut (overnight, 1 sptmn, 1 lun, 3 luni, 6 luni, 12 luni); depozite guvernamentale la termen; conturi de acreditiv n valut. 3. mprumuturi i credite acordate societilor (n lei i n valut):

- 83 -

pe termen scurt i mediu cu destinaia: activiti curente: producie, comer, prestare de servicii; import; credite pentru investiii n activiti de export; alte activiti comerciale susinute de un plan de afaceri. pe termen lung. 4. servicii valutare: pli i ncasri: deschiderea de conturi curente i de depozit; operaiuni Spot i Forward; ordine de plat pentru strintate din ordinul persoanelor fizice i juridice, romne i strine; asigurarea operativitii n derularea operaiunilor de ncasri i pli n valut utiliznd sistemul SWIFT; operaiuni de finanare a comerului internaional: utilizeaz toate mijloacele i instrumentele de plat: ordine de plat, incasso-uri, acreditive documentare, cecuri; primete i emite scrisori de garanie bancar n valut; sconteaz efectele de comer; acord credite din fonduri proprii. 5. garantarea creditelor: depozit colateral- constituit ntr-un cont cu destinaie special de garantare a creditului i blocat pentru toat perioada de derulare a contractului; scrisoarea de garanie bancar eliberata de o banca agreata de Finansbank (Romnia) SA. 6.gestionarea titlurilor de valoare (obligaiuni de stat, certificate de trezorerie) prin intermediul societii Finans Securities SA, care asigur participarea bncii pe piaa primar i secundar a capitalului. 7. sistemul crilor de plat VISA; 8. operaiuni de schimb valutar: operaiuni cu cecuri n lei i n valut; 9.operaiuni de custodie; 10.operaiuni de vnzare i decontare a cecurilor de cltorie Thomas Cook Travellers Cheques.

- 84 -

V.4.PROCESUL DE CREDITARE SPECIFIC FINANSBANK (ROMNIA) S.A.


V.4.1.Principii generale de creditare bancar Bncile comerciale i-au diversificat tehnicile de creditare pentru a rspunde solicitrilor ntreprinderilor i pentru a face fa cerinelor dezvoltrii acestora, n funcie de profilul lor i de posibilitatea de creditare a lor. Operaiunile de creditare au la baz prudena bancar, criteriul fundamental de politic bancar ce caracterizeaz ntreaga activitate i principiile generale de creditare. Dei exist mai multe abordri ale principiilor de creditare, toate pot fi reprezentate pe scurt astfel: credibilitatea; forma contractual; destinaia creditului; garantarea creditului; rambursabilitatea creditului; dobnda; garaniile creditului. 1) Credibilitatea. Este suportul moral, elementul psihologic, esenial, fr de care creditul nu poate exista. Dobndirea ncrederii presupune cunoaterea clientului, iar aceasta se realizeaz printr-o permanent activitate de informare i documentare pentru formarea convingerilor privind: calitile morale i profesionale ale managerilor societii i a principalilor colaboratori i asociai; reputaia, privit prin prisma calitii produselor i serviciilor, n relaiile cu partenerii; situaia patrimonial i financiar. 2) Forma contractual. Conform prevederilor art. 21 din Legea 33/1991 privind activitatea bancar din Romnia, toate operaiunile de credit i garanii ale societilor bancare vor trebui consemnate n documente contractuale din care s rezulte clar toi termenii i toate condiiile respectivelor tranzacii. 3) Destinaia creditului reprezint principiul ce oblig mprumutatul de a utiliza creditul n concordan cu scopul pentru care a fost acordat i totodat, d dreptul bncii de a urmri respectarea modului de utilizare. Utilizarea creditului aprobat pentru o alt destinaie dect cea stabilit, d dreptul bncii s rezilieze contractul de credit i s retrag mprumutul.
- 85 -

4) Garantarea creditului. Orice credit trebuie garantat cu bunuri mobile i imobile sau titluri de valoare existente n patrimoniul societii. Garaniile asiguratorii reprezint principalul mijloc preventiv prin care se diminueaz riscul insolvabilitii. 5) Rambursabilitatea la termen a creditului confer echilibru ntregului proces de creditare i asigur condiiile pentru reluarea continu a acestui proces. Determinarea capacitii reale a mprumutatului de a realiza venituri, alegerea i convenirea garaniilor asiguratorii, precum i supravegherea permanent a modului de utilizare a creditului, sunt principalele msuri care asigur nfptuirea acestui principiu. Nerambursarea la termen a ratelor prevzute n contract atrage dup sine plata de dobnzi penalizatoare precum i declanarea procedurii de executare silit. 6) Dobnda reprezint interesul care st la baza oricrei operaiuni de creditare i constituie preul creditului utilizat. Dobnda perceput pentru creditele acordate se negociaz de bncile comerciale avnd n vedere dobnda pieei, raportul ntre cererea i oferta de capital, ea neputnd fi sub nivelul taxei oficiale a scontului. Rata dobnzii la acordarea de credite trebuie s fie mai mare dect rata dobnzii la depozite, asigurndu-se astfel profit. Totui, pe lng rata dobnzii, bncile mai adaug i alte taxe. Una dintre acestea n rile dezvoltate o reprezint un comision de negociere pentru acoperirea costurilor de instrumentare a creditului care n Romnia, de regul, nu se pltete, ci se include n costul creditului. 7) Garaniile creditului admise de bncile comerciale sunt: a) Gajul propriu-zis, constituit n favoarea bncii sub cele dou forme: - gajul cu deposedare asupra depozitelor de valut aflate n conturile personale ale membrilor asociai sau ale giranilor societii: obiecte sau metale preioase, titluri de valoare; - gajul fr deposedare asupra bunurilor aflate n proprietatea societii, de natura materiilor prime, materialelor semifabricate, produse finite, mrfuri, dac pe toat perioada creditrii se vor putea regsi sub aceeai form, vor putea fi

- 86 -

numrate sau msurate i depozitate separat ntr-un loc bine determinat, bunuri de natura mijloacelor fixe aflate n proprietatea societii, bunuri ce urmeaz a se procura, de natura materiilor prime, materialelor, semifabricate i mrfuri de natura mijloacelor fixe. Se va urmri ca bunurile gajate s nu fie afectate de alte creane i s fie asigurate la o societate de asigurri prin solicitarea cesionrii drepturilor de despgubire ori contractele de asigurare ncheiate. b) Ipoteca convenional de rangul I asupra: - bunurilor imobile prin destinaie n stare de funcionare aflate n proprietatea societii; - bunurilor imobile prin natura lor aflate n proprietatea societii sau a membrilor asociai; - bunurile imobile ce urmeaz a fi cumprate sau realizate prin credite, admise n calculul garaniilor, dac asupra lor se va constitui ipoteca odat cu ncheierea actelor de vnzare-cumprare sau n cel mult 30 zile de la data realizrii construciilor. Se va urmri ca bunurile ipotecate s nu fie afectate de alte creane i s fie asigurate la o societate de asigurri. c) Cesiunea de crean admis drept garanie dac privete drepturile de ncasat, rezultate din contracte ferme pentru mrfurile livrate, serviciilor prestate, lucrrilor executate, ctre parteneri cunoscui ca solvabili de ctre bncile comerciale. Cesiunea de crean este acceptat sub forma transmiterii nscrisului (contract) dac: - plata este prevzut a se face n cadrul termenului de creditare; - beneficiarul mrfurilor livrate, serviciilor prestate i d acordul, conform unei note de accept pentru schimbarea creditorului iniial, prin achitarea acestora n contul bncii creditoare. d) Scrisoarea de garanie bancar emis de o banc sau o instituie financiar din ar (exprimat n lei) sau strintate (exprimat n valut convertibil) agreat de bncile comerciale, prin care se angajeaz irevocabil ca, n cazul n care o anumit persoan juridic debitor principal nu va plti la un anumit termen o sum determinat i indicat n scrisoare expres, s plteasc ea

- 87 -

nsi suma neachitat n favoarea unei alte persoane fizice sau juridice beneficiar (banca comercial). e) Stocurile de materii prime, materiale, mrfuri destinate consumului sau vnzrii imediate, asupra crora nu se poate constitui gajul propriu-zis aprovizionate sau n curs de aprovizionare, vor fi admise n garanie la cel mult 60% din valoarea de achiziie dac: - agentul economic a mai beneficiat, n ultimele 12 luni, de credite pe termen scurt, pe care le-a rambursat conform scadenelor stabilite; - produsele finite rezultate din prelucrarea materiilor prime i materialelor achiziionate din credite au desfacerea asigurat prin contracte ferme cu termene de ncasare de cel mult 12 luni de la data angajrii creditului, iar mrfurile achiziionate din credite n vederea vnzrii pot fi valorificate uor de ctre populaie datorit naturii i preului lor de desfacere. f) Dreptul de gaj general constituit asupra tuturor bunurilor mobile i imobile, prezente i viitoare, n universalitatea lor, inclusiv a celor ce se procur sau se realizeaz din credite i care pune astfel toi creditorii n poziie de egalitate. V.4.2. Politica de creditare a bncii Finansbank(Romnia) S.A. Politica de creditare a Bncii Finansbank(Romnia) S.A. susine o atitudine de promovare a creditului ctre clienii considerai a avea capacitate real de rambursare i de ndeplinire a obligaiilor la termen. Activitatea de creditare, principala surs de venituri a bncii, se desfoar potrivit obiectivelor strategice aprobate, prin care se stabilesc principiile generale i limitele n cadrul crora se vor evalua toate oportunitile de creditare. Obiectivul politicii de creditare este de a asigura o profitabilitate ridicat i pe termen lung, att prin creterea portofoliului de credite, ct i prin meninerea unui nivel bun sau foarte bun al calitii creditelor. Principiile generale pe baza crora este conceput politica de creditare sunt:

- 88 -

- Acordarea de credite numai n condiiile n care este asigurat rambursarea ratelor i plata dobnzilor aferente, corelat cu un risc de creditare ct mai redus. Acest lucru va proteja profiturile viitoare ale bncii mpotriva deteriorrii cauzate de anumite pierderi din credite sau de alte costuri legate de urmrirea mai dificil a unor clieni. - Alocarea fondurilor bncii n active de bun calitate n scopul protejrii depozitelor clienilor i al creterii profitabilitii capitalului acionarilor. - Deservirea nevoilor de credite ale segmentelor de pia i categoriilor de clieni convenabili pentru banc, utiliznd proceduri i metode moderne de marketing. - Urmrirea permanent i atent a situaiilor clienilor, n mod deosebit a acelora care indic o deteriorare a activitii. - Limitarea expunerii n creditare de ramuri, sectoare i clieni, reducnd tot mai mult creditarea n condiii de profitabilitate redus pentru banc. - Asigurarea unei creditri n concordan cu strategia general a bncii. Banca va angaja relaii de creditare cu clienii a cror bonitate a fost dovedit fie prin evoluia relaiilor anterioare, fie prin alte surse acceptabile care s asigure condiiile de evaluare a riscului. Pentru a asigura o profitabilitate optim a capitalului i a celorlalte surse proprii ale bncii n condiiile unui nivel acceptabil de risc, banca va urmri s dein un portofoliu de credite echilibrat, structurat armonios pe diferite sectoare de pia, pe tipuri de produse de creditare i pe termene variate de acordare, corelat cu o politic prudent n materie de lichiditate, bazat pe natura i termenele resurselor atrase de banc. n conformitate cu prevederile din statutul bncii, Finansbank(Romnia) S.A. acord agenilor economici credite, n completarea fondurilor proprii pentru desfurarea activitii economice. Activitatea de creditare se desfoar de ctre banc pe baz de resurse proprii i atrase i are n vedere strategia pe care aceasta o urmeaz n scopul de a realiza o creditare eficient, att pentru banc, ct i pentru clienii si. Creditele au destinaie precis, sunt garantate cu valori imobiliare (de baz) i mobiliare (suplimentar), sunt rambursabile i purttoare de dobnd. La

- 89 -

creditele acordate, banca va percepe dobnzi i comisioane negociate, n funcie de destinaia i durata de rambursare a acestora. Pentru creditele restante, agenii economici pltesc dobnzi majorate. Creditele se acord pe durate diferite de timp, n funcie de natura lor, de situaia financiar a clientului i de specificul activitii sale privind aprovizionarea, producia i desfacerea mrfurilor, construcii, transport etc. Durata de creditare se stabilete prin contract. Ea ncepe de la data stabilit pentru punerea la dispoziie a creditului n contul mprumutatului i se ncheie la data stabilit prin contract pentru rambursarea ultimei rate de credit. n cadrul duratei de creditare se cuprind:
1.

perioada de timp n care creditul se utilizeaz (se consum),

respectiv de la data stabilit pentru punerea la dispoziie a creditului n contul mprumutatului i pn la folosirea integral a creditului;
2.

perioada de graie, respectiv perioada n care banca este de acord i

convine cu mprumutatul prin contract ca acesta s nu nceap rambursarea creditului imediat dup utilizarea lui: - perioada de graie este cuprins ntre data prevzut prin contract pentru utilizarea integral a creditului i data prevzut pentru rambursarea primei rate a creditului; - n perioada de graie mprumutatul pltete dobnda sau cu acordul bncii dobnda se calculeaz, nu se pltete i se capitalizeaz; - perioada de graie se acord n special pentru creditele pentru dezvoltare (de investiii) i numai n situaiile n care se constat c mprumutatul nu dispune de sumele necesare rambursrii creditului ncepnd imediat dup utilizarea integral a acestuia. Este cazul investiiilor la care potrivit documentaiei tehnice s-a prevzut o perioad de atingere a parametrilor proiectai; - nu se va acorda perioada de graie mai mult de 12 luni de la termenul de punere n funciune a investiiilor. n cazul investiiilor ce produc imediat dup punerea n funciune (exemplu: utilaje, maini i instalaii) se acord perioada de graie pn la intrarea lor n funciune;

- 90 -

- perioada de graie se poate acorda i n cazul creditelor reealonate (proceduri tranzitorii) cnd capacitatea clientului de rambursare a mprumutului a sczut datorit unor conjuncturi neanticipate sau imprevizibile la acordarea creditului i numai n situaia n care clientul dovedete capacitate de redresare prin schimbarea politicii comerciale, schimbarea unor factori de decizie n societate i/sau valorificarea unor active; - la cererea justificat a clientului i cu acordul bncii se pot acorda perioade de graie i la alte tipuri de credite.
3.

perioada de timp n care creditul se ramburseaz (se restituie),

respectiv de la data prevzut n contract pentru rambursarea primei rate a creditului pn la data stabilit prin contract pentru rambursarea ultimei rate. Pentru agenii economici, Finansbank(Romnia) S.A. acord credite ce pot avea urmtoarele destinaii: a) credite pentru cheltuieli de aprovizionare, producie i desfacere; b) credite pentru scopuri, destinaii precise i perioade limitate (credite de trezorerie) - pentru procurri de materii prime, materiale i produse finite a cror aprovizionare, producie i transport sau desfacere sunt sezoniere; - pentru acoperirea unor nevoi temporare de fonduri, pe perioade limitate privind aprovizionarea unor materii prime, materiale i mrfuri; c) credite pentru export i producie de export; d) credite pentru descoperire de cont (scontri) pe perioade de pn la 30 zile sau perioade pn la ncasarea documentelor n decontare; e) credite pentru dezvoltare (de investiii) n completarea surselor proprii; f) credite n valut- condiii specifice creditrii n valut; g) credite pentru proceduri tranzitorii- clieni cu situaie financiar slab i foarte slab; h) scontarea efectelor de comer i/sau hrtiilor de valoare, documentelor de comer internaionale etc, avalizate sau confirmate dup caz, n condiiile prevederilor legilor i practicilor interne i internaionale.

- 91 -

Pentru persoanele fizice Banca Finansbank(Romnia) S.A. acord: a) credite pentru locuine i case de vacan: - construirea de locuine i/sau case de vacan, inclusiv utilitile aferente; - modernizarea, extinderea sau terminarea locuinelor i/sau caselor de vacan; - cumprarea de locuine noi, terminate sau neterminate, de la unitile specializate sau alte persoane fizice; - terminarea lucrrilor la imobilele preluate n diverse stadii de execuie; - cumprarea de terenuri pentru construirea de locuine i/sau case de odihn, inclusiv de la persoanele fizice. b) credite pentru nevoi gospodreti; c) credite pentru cumprri de autoturisme; d) credite pentru cumprarea de bunuri imobile i alte cheltuieli. Plasamentele pe termen scurt au continuat s dein o pondere important n totalul portofoliului de credite, corespunztor strategiei adoptate n vederea diminurii riscului. ntreg procesul creditrii se realizeaz sub supravegherea i controlul bncii care are n vedere respectarea urmtoarelor condiii:
a) Aprobarea creditului se d de ctre banc numai dac acesta este solicitat

n scris i n mod documentat de ctre agenii economici i numai dup ce banca analizeaz cererile agenilor economici, negociaz i stabilete cu acetia condiiile de creditare i, ca urmare, ncheie Contractul de Credit, n care sunt cuprinse valoarea i obiectul contractului, utilizarea i rambursarea creditului, dobnda, garantarea creditului, obligaiile mprumutatului, drepturile bncii. b) Acordarea efectiv a creditelor aprobate agenilor economici se face numai dup realizarea de ctre acetia a tuturor condiiilor prealabile, angajate prin contractul de credit ncheiat n ceea ce privete asigurarea garantrii rambursrii creditelor. c) Derularea creditului i meninerea strii de creditare se realizeaz sub controlul bncii n ceea ce privete meninerea permanent a strii de garantare a acestuia i asigurarea rambursrii lui la scadenele stabilite prin contractul de credit.

- 92 -

d) Rambursarea efectiv a creditelor i achitarea dobnzilor datorate pentru creditele angajate se face, de regul, din iniiativa agenilor economici mprumutai, anticipat sau la expirarea scadenelor stabilite prin contractele de credit i, n mod excepional, prin intervenia bncii, inclusiv pe calea executrii silite a valorilor sau bunurilor prin care s-a garantat rambursarea creditelor. n ceea ce privete administrarea creditelor avem n vedere a) Condiiile de aprobare-acordare a creditelor Banca aprob-acord creditele agenilor economici, cu condiia ca acetia: - s aib deschise conturi n lei sau valut la banc sau s-i deschid astfel de conturi la banc, cu respectarea ntocmai a prevederilor cuprinse n Normele de lucru privind deschiderea de conturi pentru persoane fizice i juridice ale bncii; - s posede capitalul social i fonduri proprii pentru desfurarea activitii economice, al cror cuantum total se afl ntr-un raport optim fa de volumul creditelor pe care le solicit; - s dispun de garanii materiale proprietatea sa, garanii care s le pun la dispoziia bncii; - s accepte, prin contractul de credit pe care l semneaz, condiiile privind: nivelul dobnzilor i comisioanelor pe care banca le percepe; termenele (scadenele) ce se stabilesc pentru rambursarea creditelor, obligaia ce le revine de a depune n mod regulat la banc, un exemplar din documentele financiarcontabile sintetice pe care le ntocmesc periodic (bilanul contabil, balana de verificare contabil, contul de profit i pierderi, bugetul de venituri i cheltuieli etc.); efectuarea operaiilor de ncasri i pli generate de activitatea economic pe care o desfoar i prin contul deschis la banc; punerea la dispoziia organelor bncii pe tot parcursul perioadei ct dureaz creditarea a evidenelor, datelor tehnico-operative i financiar-contabile ce sunt necesare pentru efectuarea de analize i verificri privind respectarea destinaiei creditului, garantarea creditului, asigurarea rambursrii creditelor, pstrarea strii de solvabilitate etc. - s aib un bun serviciu al datoriei;

- 93 -

- s nu fie nregistrai la CRB cu datorii restante n Registrul Credite Restante; - s nu fie nregistrai la CIP pentru emiterea de cecuri fr acoperire; - s nu fie implicai n litigii nsemnate cunoscute de banc. Aprobarea creditelor are n vedere parcurgerea urmtoarelor etape: o se primete i se nregistreaz cererea de credit pe care agentul economic o depune la banc mpreun cu documentaia anexat la aceasta; o se analizeaz i se verific cererea de credit de ctre organul de specialitate al bncii. Analiza i verificarea se efectueaz pe baza documentelor i documentaiilor existente n banc, a coninutului cererii de credite, a datelor evideniate, ntocmite i prezentate bncii odat cu cererea de credit i a constatrilor pe care le face la sediul unde acesta i desfoar activitatea. Contestaiile, concluziile i propunerea organului de inspecie al bncii se nscrie de acesta, sub semntur proprie, ntr-o fi de analiz i propuneri. se aprob creditul dup ce organul de conducere competent din sucursal (director sau comitet de direcie) analizeaz i se pronun asupra documentaiei prezentate (cererea societii comerciale i Fia de analiz i propuneri a serviciului de credite). Aprobarea creditului se d de ctre organele de conducere din sucursale sau din Centrala Finansbank(Romnia) S.A., n limita competenelor stabilite din ordinul Preedintelui Finansbank(Romnia) S.A.
o se ncheie contractul de credit ntre banc i societatea comercial n care

se stipuleaz condiiile n care s-a aprobat creditul, precum i clauzele privind obligaiile i drepturile prilor contractante. Contractul de credit se ntocmete n dou exemplare originale, avnd urmtoarea destinaie: un exemplar rmne la banc; un exemplar se pred agentului economic mprumutat. Creditul se pune la dispoziia clientului potrivit contractului de credite i a graficului de ealonare, dar ntr-un cont separat de mprumut, prin debitarea acestuia pe msura efecturii plilor. Pe tot parcursul perioadei de creditare la cererea agentului economic, banca poate suplimenta creditul aprobat iniial.
- 94 -

b)

Urmrirea derulrii creditelor

Urmrirea creditului este esenial n meninerea i asigurarea unei bune caliti portofoliului de credite i n evitarea unor pierderi ce pot aprea din deteriorarea acestuia. Urmrirea efectiv a creditului este asigurat prin:

controale periodice care s depisteze unele schimbri nefavorabile n situaia


financiar a clientului

atribuirea unei categorii pentru fiecare credit, care s reflecte nivelul de risc
implicat

analiz periodic a tuturor creditelor, n conformitate cu prevederile


Normelor de Creditare

aciuni corective imediate acolo unde apar deteriorri ale calitii creditului.
n managementul portofoliului de credite ale bncii este esenial existena unor proceduri operaionale de control eficiente i efective. Acestea protejeaz banca mpotriva unor acordri de credite neautorizate i evideniaz alte credite care nu sunt acceptabile. Trimestrial, sucursalele bncii vor efectua analize la agenii economici care nregistreaz credite n sold, urmrind: a) folosirea creditului numai n scopul pentru care a fost aprobat; b) existena permanent i integral a garaniilor materiale (gajuri, ipoteci), integritatea fizic i funcional a acestora, pstrarea i conservarea lor n bune condiiuni;
c)

rennoirea contractelor de asigurare pentru bunurile aduse n

garanie, n cazul n care durata de rambursare este mai mare dect cea de asigurare; d) reflectarea corect i la zi n evidena contabil a operaiunilor legate de utilizarea i rambursarea creditului, a dobnzilor i comisioanelor aferente; e) f) pstrarea n contul deschis la banc a disponibilitilor bneti rezultate depunerea la banc a bilanului contabil i a contului de profit i din activitatea desfurat; pierdere, nsoite de anexe, a situaiilor trimestriale privind rezultatele financiare

- 95 -

i obligaiile fiscale, situaia patrimoniului, precum i a balanei de verificare lunar, ntocmite conform metodologiilor elaborate de Ministerul Finanelor; g) examinarea situaiei economico-financiare a mprumutatului, urmrindu-se asigurarea condiiilor pentru rambursarea integral i la termenele stabilite prin contract a creditelor acordate i plata dobnzilor. Msurile care pot fi luate n urma controlului efectuat, cu aprobarea conducerii sucursalei Finansbank: 1. Anularea sau reducerea creditului neutilizat, n cazul n care se constat c mprumutatul a prezentat bncii date nereale pentru determinarea cuantumului creditului. Aceast msur se ia dup expirarea unui termen de preaviz scris de minimum 5 zile; 2. ntreruperea imediat, fr preaviz, a punerii la dispoziia mprumutatului de noi trane de credit aprobat n cazul n care s-a constat c a fost utilizat creditul n alte scopuri dect cel pentru care a fost solicitat i aprobat. Creditul utilizat n alte scopuri i dobnzile nencasate, se retrag imediat din contul de disponibiliti al mprumutatului, iar atunci cnd nu este posibil se trece n restan; 3. ntreruperea, fr preaviz, a creditrii n cazul n care situaia economic i financiar a mprumutatului nregistreaz nivele sub cele avute n vedere la aprobarea creditului i care nu mai asigur condiii de rambursare. Banca poate reveni la aceast msur dup ce se constat redresarea situaiei clientului; 4. n cazul n care se constat c agentul economic nregistreaz rate la credit i/sau dobnzi neachitate de peste 90 de zile, iar din analiza efectuat de banc rezult c nu sunt condiii de redresare economic i financiar a unitii, Finansbank trece la retragerea imediat a creditului i la ncasarea dobnzilor datorate din contul de disponibiliti al mprumutatului, iar cnd acest lucru nu este posibil, se va trece la recuperarea creditului i a dobnzilor prin executare silit.

- 96 -

c)

Rambursarea creditelor

La expirarea scadenelor stabilite prin contractul de credit, rambursarea creditului se realizeaz astfel: 1. Pentru mprumuturile puse la dispoziia mprumutatului sub form de credit, rambursarea ratelor scadente se face din disponibilitile existente n contul su curent; 2. Pentru creditele puse la dispoziia mprumutatului, sub forma liniei de credit, rambursarea ratelor scadente se face prin reducerea plafonului de credit aprobat pentru soldul debitor al contului curent, cu valoarea ratei scadente, caz n care la finele zilei scadente soldul debitor al contului curent trebuie s nu depeasc plafonul de credit redus; 3. n ambele situaii de mai sus, atunci cnd, n primul caz, nu exist disponibiliti n contul agentului mprumutat pentru a se rambursa integral rata scadent sau cnd, n al doilea caz, soldul debitor al contului curent depete plafonul de creditare redus, banca procedeaz n prima zi urmtoare scadenei, astfel: - sisteaz orice plat din contul de disponibiliti sau din contul curent; - preia cu not contabil, din contul de disponibiliti sumele ce s-au format n acest cont i ramburseaz rata scadent (restant). n toate cazurile, rambursarea anticipat a creditului opereaz asupra ultimelor rate scadente. V.4.3.Beneficiarii creditelor acordate de Finansbank(Romnia) S.A. Clienii bncii Finansbank(Romnia) S.A. sunt persoane fizice i juridice, indiferent de forma de organizare i natura capitalului social, romne i strine rezidente n Romnia, care au conturi deschise la banc i i deruleaz operaiunile prin aceste conturi.

- 97 -

Conform Normelor de Creditare Finansbank(Romnia) S.A. pot beneficia de credite urmtoarele categorii de clieni (vezi i figura 2): 1. Regii autonome i societi comerciale cu capital de stat, cu capital privat sau cu capital mixt constituite conform prevederilor Legii 15/1990, Legii 31/1990, O.G. 32/1997. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. Societi comerciale cu participare strin de capital constituite conform Fermierii agricoli individuali i cei organizai n diferite forme de asociere Asociaii familiale i persoane fizice autorizate s desfoare activiti Instituii publice. Organizaii cooperatiste constituite conform prevederilor Legii 106/1995. Organizaii obteti. Organizaii i organisme internaionale ce funcioneaz potrivit legii pe Societi civile (Fonduri de Investiii) organizate conform prevederii O.G. Legii 35/1991 modificat prin O.G. 92/1997. simple fr personalitate juridic potrivit Legii 36/1991. individuale potrivit Decretului-lege 54/1990.

teritoriul Romniei. 24/1993. 10. Cabinete de avocatur constituite potrivit Legii 51/1995. 11. Cabinete notariale constituite potrivit Legii 36/1995 a notarilor publici. 12. Reprezentanele strine ce funcioneaz potrivit Decret-Lege. 122/1990. 13. Cabinetele medicale organizate n conformitate cu prevederile O.G. 124/1998. 14. Experii contabili ce funcioneaz conform prevederii O.G. 65/1994. 15. Persoane juridice strine autorizate de organele abilitate s desfoare activitatea n Romnia. 16. Persoane fizice. 17. Asociaii cu personalitate juridic. 18. Fundaii constituite conform Legii 21/1924.

- 98 -

Fig. 2. Portofoliul de clieni ai FINANSBANK Cunoaterea clientului constituie o premis i o bun posibilitate de satisfacere corect a cererilor de credite formulate. Relaia bncii cu clienii si se va baza pe o bun cunoatere a afacerii desfurate de acetia. Astfel, la prima ntlnire cu agentul economic, reprezentantul bncii va solicita acestuia o prezentare general a activitii desfurate i a obiectivelor viitoare, urmrind: data la care agentul economic i-a nceput activitatea, obiectul de activitate a acestuia, volumul i perspectiva activitii desfurate, alte credite angajate la alte bnci, necesarul de credite pentru desfurarea activitii i alte elemente legate de creditul solicitat (data angajrii lui, termenul de rambursare, destinaia creditului, furnizorii i clienii cu care a fcut i face afaceri). Rezult c relaia banc-client este o relaie biunivoc. Ea trebuie privit att din punctul de vedere al bncii ct i pe poziia clientului. Pentru cunoaterea i evaluarea situaiei economico-financiare prezent i de perspectiv a clienilor, precum i pentru aprecierea riscului bancar n activitatea de creditare, Finansbank(Romnia) S.A. trebuie s-i asigure o baz de informaii asupra fiecrui client, pe care trebuie s o actualizeze periodic. Principalele surse de informaii sunt:
a)

informaii obinute de la clieni: din cererea de deschidere a contului;

din contractul de societate i statutul societii; din bilanurile contabile, din

- 99 -

contul de profit i pierdere, din raporturile trimestriale, din balanele de verificare lunare i din alte situaii financiare;
b)

informaii din evidenele bncii privind: volumul total de credite aprobat

i acordat, pe naturi de credite i durate de rambursare; volumul de ncasri i pli lunare; incidene aprute n derularea operaiilor de pli i rambursri de credite, precum i volumul i frecvena acestora;
c)

informaii din surse exterioare, care pot fi obinute de la: B.N.R.;

Registrul Comerului; alte bnci i organisme care au relaii cu clientul; camerele de comer, judectoriile, notariatele i primriile locale; mijloacele mass-media; comisiile judeene de statistic; agenii economici ce au relaii contractuale cu clientul. n vederea acordrii de credite, banca trebuie s fac investigaii pentru cunoaterea clienilor si, urmrind n principal urmtoarele elemente: 1) capacitatea managerial; 2) relaiile i reputaia pe pia; 3) rezultatele financiare; 4) fia clientului. 1. Capacitatea managerial. Se urmrete: experiena n domeniul de activitate n afacerile prezentate bncii sau activitile propuse spre realizare; existena n echipa de conducere cel puin a unei persoane calificate pe probleme financiarcontabile, de marketing, de producie i de personal care s asigure organizarea i desfurarea corespunztoare a acestor activiti; caracterul, integritatea i comportamentul conducerii. 2. Relaiile i reputaia pe pia. Se stabilete reputaia clientului n cadrul ramurii, subramurii i a localitii n care-i desfoar activitatea mprumutatul. Se va urmri cum va influena creterea sau descreterea segmentului de pia controlat de mprumutat asupra necesitilor sale de credite i asupra credibilitii i reputaiei sale viitoare. Segmentul de pia al mprumutatului este de fapt procentul reprezentat de clienii lui din totalul numrului clienilor pieei produsului (serviciului) respectiv.

- 100 -

Se verific modul n care clientul i onoreaz obligaiile fa de teri, analizndu-se situaia plilor; se discut cu clientul cutndu-se rspuns la urmtoarele ntrebri: - care sunt condiiile normale de aprovizionare ale firmei; - dac are acces la condiiile i programele speciale de aprovizionare (date fixe, reduceri de preuri la aprovizionare n cantiti mari); - dac aprovizionarea se face necondiionat i furnizorii ofer garanii; - care este modalitatea de plat pe care o solicit clientului furnizorii (dispoziie de plat, acreditiv, cec cu limit de sum); - dac sunt pli ntrziate fa de furnizori, frecvena lor i pe ce perioade. Se ia contact cu principalii furnizori la care plile au fost ntrziate, dup caz, pentru a se obine aprecierea acestora despre client. Aceast verificare furnizeaz o imagine clar a nivelului obligaiilor ctre furnizori i dorina acestora de a continua s vnd clientului respectiv. Dac exist informaie privind urmrirea n justiie a clientului de ctre unul sau mai muli creditori se vor face investigaiile necesare pentru a se proceda n consecin. Se face evaluarea prezenei pe piaa produselor i a serviciilor prestate, dup caz, cutndu-se rspunsul la urmtoarele ntrebri: - de ct timp clientul desface pe pia produsele sale, respectiv presteaz servicii i dac sunt bine primite de cumprtori; - care este gradul de acoperire cu contracte i comenzi ferme o ofertei clientului; - produsele, respectiv serviciile, pot fi vndute, prestate separat sau depind de alte produse sau servicii; - produsele noi au o pia pregtit, sau care ar putea fi valoarea lor de pia; - care este ponderea valoric a produselor i serviciilor noi n totalul veniturilor clientului pe ultimul an de activitate. 3. Rezultatele financiare. Analiza bilanului contabil: se vor examina bilanurile contabile pe ultimii 3 ani i situaiile financiare cumulate de la nceputul anului n curs, comparativ cu perioada corespunztoare din anul anterior. Bilanurile
- 101 -

contabile trebuie s fie certificate de Comisia de cenzori i de organele abilitate ale Ministerului Finanelor; se vor analiza stocurile, cheltuielile i veniturile, precum i decontrile, prelevrile, vrsmintele, datoriile i obligaiile fa de teri pe baza ultimelor 3 balane de verificare; se vor analiza costurile. Analiza conturilor de profit i pierdere: se vor analiza pe ultimii 3 ani i pe anul n curs rezultatele activitii i profiturile obinute; se vor analiza pierderile nregistrate i perspectiva eliminrii lor; se va analiza repartiia profitului net. Analiza fluxului de ncasri i pli: fluxul de ncasri i pli trebuie s furnizeze informaii din perioada respectiv, att pentru activitatea de producie ct i pentru cea de investiii. Alturi de celelalte analize financiare, analiza fluxului de ncasri i pli permite evaluarea: posibilitilor de a genera n viitor disponibiliti; capacitatea clientului de a-i respecta obligaiile de plat.
4.

Fia clientului. Pe baza datelor i informaiilor obinute, personalul

compartimentului de creditare va ntocmi o fi a clientului care trebuie analizat pe msura schimbrilor ce intervin n situaia clientului. V.4.4 Analiza portofoliului de credite al Finansbank(Romnia) S.A. Calitatea creditelor din portofoliu poate fi apreciat n funcie de structura creditelor. Din acest punct de vedere, categoriile de credite sunt: - Creditele standard (cu risc redus) acele credite care nu implic deficiene i riscuri, rambursarea lor fcndu-se la timpul i termenele prevzute, iar banca nu are nici un motiv de a pune la ndoial capacitatea de rambursare a debitorului. Pentru ele nu se constituie rezerve - Creditele n observaie acele credite acordate unor clieni cu rezultate economico financiare foarte bune, dar care, n anumite perioade scurte de timp, ntmpin greuti n rambursarea ratelor scadente i dobnzilor aferente. Pentru aceti clieni, banca estimeaz o scdere a profiturilor lor n viitor, ca urmare a unor posibile probleme de natura aprovizionrii tehnico-materiale, a reducerii cererii de produse pe pia, a altor probleme de natur tehnic, organizatoric, de personal. Pentru aceste credite, banca alimenteaz fondul de rezerve cu cel puin

- 102 -

5% din valoarea lor. n aceast categorie se includ i acele credite neajunse la scaden sau cu scadene din mprumuturi i dobnzi aferente, nerambursate la termen. - Creditele substandard sunt creditele care prezint deficiene i riscuri care pericliteaz rambursarea datoriei; ele neputnd fi recuperate integral n cazul n care deficienele creditului nu sunt corectate pe parcurs. Pentru aceste credite rezerva trebuie s fie cel puin egal cu 20% din valoarea lor. - Creditele ndoielnice sunt creditele care nu pot fi rambursate, iar garaniile lor sunt incerte. Pentru aceste credite, banca reduce valoarea angajamentului, n urma unor renegocieri, deoarece nu crede c va putea recupera dect o parte din valoarea creanei. Provizionul constituit pentru aceste credite este de 50% din valoarea renegociat. - Creditele pierdere sunt creditele care nu pot fi restituite bncii, ceea ce face ca nregistrarea lor n continuare ca active bancare s nu fie garantat (100%). Analiza i clasificarea portofoliului de credite se face avnd n vedere performanele financiare ale mprumutailor i serviciul datoriei acestora (capacitatea de a-i onora datoriile la scaden). Analiza portofoliului de credite al unei bnci se realizeaz cu ajutorul tehnicilor denumite generic credit scoring, tehnici care se difereniaz n funcie de natura clientelei astfel:
1.

Credit scoring pentru persoanele juridice, evalueaz activitatea

agenilor economici avnd la baz urmtoarele criterii : forma de organizare a agentului economic; sectorul n care i desfoar activitate; poziia agentului economic n ramura sa de activitate; lichiditatea patrimonial; solvabilitatea patrimonial; situaia economico-financiar: profit brut, rentabilitate financiar, grad de ndatorare; sezonalitatea activitii desfurate; dependena de pieele de aprovizionare i desfacere; nivelul sprijinului guvernamental; calitatea conducerii; perspectiva unitii.

- 103 -

Fiecare criteriu este caracterizat de un numr de puncte i un anumit coeficient de importan. Pentru fiecare criteriu, se pondereaz numrul de puncte cu coeficientul de importan corespunztor criteriului respectiv. Prin nsumarea punctelor astfel obinute, se stabilete un punctaj n funcie de care agenii economici sunt calificai dup bonitate.
2.

Credit scoring pentru persoane fizice evalueaz bonitatea clientului

dup criterii subiective: condiiile de locuit ale clientului, profesia, durata activitii la aceeai unitate, situaia familial, numrul persoanelor aflate n ntreinere, venitul. Pe baza punctajelor obinute prin credit scoring, bncile clasific clienii n 5 categorii, dup cum urmeaz: o categoria A - n cazul n care performanele financiare sunt foarte bune i permit achitarea la scaden a dobnzii i a ratei. Totodat se prefigureaz meninerea i n perspectiv a performanelor financiare la un nivel ridicat; o categoria B - n cazul n care performanele financiare sunt bune sau foarte bune, dar nu pot menine acest nivel ntr-o perspectiv mai ndelungat; o categoria C - n cazul n care performanele financiare sunt satisfctoare, dar au o evident tendin de nrutire; o categoria D - n cazul n care performanele financiare sunt sczute i cu evident ciclicitate la intervale scurte de timp; o categoria E - n cazul n care performanele financiare arat pierderi i exist perspective clare c nu pot fi pltite nici ratele, nici dobnzile. Cuantificarea performanelor financiare a fiecrui client, pentru ncadrarea portofoliului de credite al acestuia ntr-una din cele 5 categorii de credite, se efectueaz n funcie de limitele procentuale prevzute, pe fiecare indicator de performan financiar n parte. Pentru fiecare indicator de performan financiar a clientului, n funcie de ncadrarea acestuia n limitele stabilite, se acord urmtoarele punctaje: 10 puncte (pentru indicatorii care se ncadreaz n categoria A); 8 puncte (pentru indicatorii care se ncadreaz n categoria B); 5puncte (pentru indicatorii care se ncadreaz n categoria C); 2 puncte (pentru
- 104 -

indicatorii care se ncadreaz n categoria D); 0 puncte (pentru indicatorii care se ncadreaz n categoria E). Prin nsumarea punctajelor obinute de clieni pentru fiecare indicator, se obine punctajul total pe baza cruia se face ncadrarea ntregului portofoliu de credite, ntr-una din cele 5 categorii, astfel: categoria A- punctaj total ntre 41-50 puncte; categoria B- punctaj total ntre 26-40 puncte; categoria C- punctaj total ntre 11-25 puncte; categoria D- punctaj total ntre 1-10 puncte; categoria Epunctaj total 0 puncte. n situaia n care punctajul obinut de un client se apropie de limita superioar sau inferioar, punctajul aferent fiecrei categorii de credite se poate majora sau diminua cu 1-3 puncte, n funcie de aprecierea general a activitii clientului astfel nct creditul respectiv s fie trecut la categoria de credite superioar sau inferioar. n situaii n care clientul nregistreaz pierderi, portofoliul de credite al acestuia se ncadreaz la categoria E, fr a se mai calcula indicatorii de performan. Serviciul datoriei poate fi apreciat ca: - bun n situaia n care ratele i dobnzile sunt pltite la scaden i cu o ntrziere maxim de 7 zile; - slab n situaia n care ratele i dobnzile sunt pltite cu o ntrziere de pn la 30 de zile fa de scaden; - necorespunztor n situaia n care ratele i dobnzile sunt pltite cu o ntrziere de peste 30 de zile fa de scaden. Prin corelarea datelor referitoare la performanele financiare cu cele privind serviciul datoriei, potrivit tabelului matriceal de mai jos se va stabili clasificare creditelor dup cum urmeaz: PERFORMANELE SERVICIUL DATORIEI FINANCIARE A B C Bun Slab Necorespunztor Substandard ndoielnic Pierdere Standard n observaie n observaie Substandard Substandard ndoielnic
- 105 -

D ndoielnic E Pierdere Tab. 3. Clasificarea creditelor

Pierdere Pierdere

Pierdere Pierdere

Periodic (trimestrial) se determin performana financiar a clienilor i mprumuturile acestora sunt ncadrate ntr-una din cele cinci categorii, utilizndu-se pentru aceasta soldul creditelor, precum i situaia achitrii dobnzilor aferente. Avnd n vedere dificultile din economie manifestate prin tendine de scdere a produciei industriale i a PIB, devansarea exporturilor de ctre importuri, meninerea i agravarea blocajului financiar i devalorizarea cursului de schimb al leului n raport cu alte valute, politica de creditare a urmrit i va urmri n continuare, n principal : - creterea gradului de exigen n procesul de acordare a creditelor i, n acest fel, a prudenei bancare, prin restricionarea pn la anulare a accesului la credite a unitilor cu situaie economico-financiar necorespunztoare, generatoare de pierderi ctre parteneri; - alocarea cu precdere a creditelor noi n sectorul privat i, ndeosebi, ctre ntreprinderile mici i mijlocii; - acordarea creditelor cu dobnd difereniat pentru producia de export i exportul de produse; - constituirea de provizioane asiguratorii mpotriva declanrii riscului. V.4.5.Forme de garanii acceptate de Finansbank(Romnia) S.A. Pentru a i se acorda un mprumut, orice agent economic sau persoan fizic trebuie s prezinte anumite garanii. Aceste garanii sunt o msur de protecie a creditorului, n cazul n care debitorul nu ar mai avea capacitatea de rambursare a creditului. Se poate afirma c garaniile reprezint acoperirea material a datoriilor legate de creditele solicitate sau acordate. Garaniile pot fi garanii personale, constituite n funcie de persoana debitorului i garanii reale, constituite n funcie de coexistena bunurilor debitorului.

- 106 -

Garania real reprezint un activ acordat de ctre un debitor unui creditor (n cazul nostru, banca ce a acordat mprumutul) astfel nct datoria s fie nsoit de o anumit siguran. Garania real const n rezerva unor bunuri individualizate n scopul garantrii creditului. Garaniile reale cuprind ipotecile i gajurile. Garaniile personale reprezint angajamente ale agenilor economici i persoane fizice sau juridice prin care acetia se oblig s suporte datoriile debitorilor ctre banc pentru creditele acordate. Acest tip de garanie mai poart denumirea de cauiune sau fidejusiune i este valabil dac sunt ndeplinite urmtoarele condiii: - s existe un contract separat prin care o persoan fizic sau juridic se oblig s garanteze obligaiile agentului economic mprumutat cu ntregul su patrimoniu; - cel ce garanteaz s aib deplin capacitate (s aib 18 de ani dac este persoan fizic, sau s fie legal constituit n cazul persoanei juridice); - garantul s fie solvabil; - garantul s domicilieze sau s aib sediul n judeul unde funcioneaz banca ce acord creditul; - patrimoniul ce se constituie garanie s nu fie afectat de alte datorii sau obligaii. Cauiunea sau garania personal poate fi materializat i prin scrisoarea de garanie bancar. Aceasta este garania dat de o banc n favoarea unui agent economic sau persoane fizice care contracteaz un credit bancar. Alte garanii: gajul general - reprezint un gaj comun la dispoziia tuturor creditorilor, acetia avnd o poziie egal fa de bunurile debitorului, mpotriva cruia se deruleaz executarea silit. Deci, acest gaj nu confer bncii privilegiul de a-i recupera singur datoriile (ca n cazul garaniilor reale), ceea ce nseamn c riscurile ei sunt mult mai mari.

- 107 -

Gajul general cuprinde ntregul patrimoniu al debitorului, deci att bunurile mobile, ct i cele imobile. El reprezint o garanie prin efectul legii (chiar dac nu s-a ncheiat un nscris separat). Depozitele n lei i valut - este vorba numai de disponibilitile bneti constituite n depozite distincte, create special n scopul garaniei creditelor. Aceste depozite se constituie pe baza unor contracte de gaj cu deposedare. Asigurarea activelor mprumutailor constituie garanie a creditelor. Bunurile constituite garanie sunt asigurate pe toat durata creditrii. Asigurarea se face la valorile cu care bunurile respective sunt luate n calcul la fixarea garaniei. Toate documentele cu titlul de despgubiri din asigurarea bunurilor sunt acceptate de banc drept garanie a creditelor acordate. mprumutaii sunt obligai s predea bncii poliele de asigurare, care se pstreaz la aceasta pn la rambursarea tuturor creditelor i dobnzilor. n practica Finansbank pot constitui drept garanie a creditului:
a)

Garania bancar reprezint un nscris prin care alt banc (garant) se

angajeaz necondiionat i irevocabil ca, n cazul n care un debitor (mprumutat) nu va executa obligaia de a plti la o dat bine stabilit o sum de bani determinat, s plteasc suma neachitat, n favoarea bncii beneficiarului (mprumuttor).
b)

Depozitul bancar reprezint o garanie material sub forma unei sume ctre debitor. Debitorul poate constitui

de bani depus de debitor la banc n favoarea beneficiarului n anumite condiii stabilite i comunicate bncii de depozitul bancar la societatea bancar care acord creditul sau la o alt societate bancar, ncheindu-se un contract de depozit.
c)

Gajul fr deposedare reprezint un contract consensual, n cazul

cruia bunul care constituie obiectivul gajului rmne n continuare n posesia debitorului. Gajul fr deposedare se constituie, n conformitate cu Codul Comercial (art.479-480) asupra urmtoarelor bunuri mobile :

- 108 -

- Bunuri mobile existente n patrimoniul mprumutatului, de natura materiilor prime, materialelor, semifabricatelor, produselor finite i altor mrfuri, dac pe toat perioada creditrii se vor putea regsi sub aceeai form, vor putea fi numrate sau msurate, aflate n unitile de producie sau depozite ; valoarea la care aceste bunuri se admit n garanie este stabilit pe baza preului de achiziie rezultat din factur sau alte documente, din care se deduce o marj de risc de 10%. - Bunuri mobile de natura mijloacelor fixe existente n patrimoniul mprumutatului i care vor putea fi admise n garanie numai dac sunt n stare de funcionare i gradul de uzur nu depete 50% ; valoarea la care acestea se admit n garanie este valoarea rmas din care se deduce o marj de risc de 10%. Contractul de gaj este unilateral deoarece el d natere unei singure obligaii n sarcina debitorului, i anume aceea de a pstra bunul, de a-l conserva i de a-l ine la dispoziia creditorului, ca garanie. Contractul de gaj este un contract accesoriu al contractului de mprumut (contract principal), ca urmare stingerea contractului de mprumut determin stingerea automat a contractului de gaj.
d)

Ipoteca este o garanie imobiliar, real ce se constituie n baza

art.1746-1815 din Codul Civil, care nu implic deposedarea celui ce o include. Ipoteca are urmtoarele caracteristici juridice: - este un drept real accesoriu, n sensul c ipoteca acord titularului su un drept de urmrire al bunului imobil ipotecat n minile oricui s-ar gsi i un drept de preferin n satisfacerea creanei sale naintea celorlali creditori ; ipoteca, fiind un drept accesoriu, urmeaz obligaia pe care debitorul o are fa de un creditor prin contractul de mprumut; - este obligaia imobiliar putnd fi ipotecate numai bunurile imobile, nu i cele mobile; - ipoteca nu se poate constitui dect n cazurile i cu respectarea formelor prevzute de lege;

- 109 -

- ipoteca este supus regimului specializrii ( trebuie bine determinat asupra imobilului afectat ct i asupra valorii creanei garantate); - ipoteca este indivizibil, ea continund s existe asupra ntregului imobil ipotecat, chiar dac, ntre timp, s-a achitat o parte din datoria iniial. Acceptarea de ctre banc a ipotecii impune ndeplinirea urmtoarelor condiii: ipoteca s fie de rangul I, ntruct n caz de faliment cel ce deine o astfel valoarea imobilului ipotecat s fie de cel puin cu 10% mai mare dect de ipotec se ndestuleaz primul la masa credal n raport cu ceilali creditori; creditul solicitat plus dobnzile i comisioanele aferente i s-i conserve valoarea n timp; durata existenei n timp a imobilului ipotecat s fie cert pn n imobilul ipotecat s fie asigurat mpotriva tuturor riscurilor, iar polia de Ipoteca trebuie nscris n registrul special de transcripiuni i inscripiuni sau n cartea funciar de la judectorii. Stingerea ipotecii are loc, n general, odat cu plata ultimei rate scadente la creditul garantat prin ea.
e)

momentul stingerii integrale a obligaiei ce a generat ipoteca; asigurare s fie cesionat n favoarea bncii.

Cesiunea de crean - este o convenie scris prin care un creditor Prile cesiunii sunt: cedentul- creditorul care transmite creana sa;

transmite o crean a sa unei alte persoane. cesionarul- persoana ctre care se transmite creana; debitorul cedat- debitorul creanei transmise. Efectul cesiunii const n aceea c din momentul realizrii acordului de voin, creana trece n patrimoniul cesionarului cu toate drepturile pe care le confer cedentului. Pot fi cesionate creanele din livrri de mrfuri, executri de lucrri i prestri de servicii, att la export ct i la intern. Modalitatea de garantare a creditelor acordate are la baz urmtoarele norme i criterii:
- 110 -

a) Garaniile acceptate de banc de la data acordrii creditului trebuie s acopere n proporie de cel puin 120% valoarea creditului. Bunurile imobiliare aduse n garanie vor fi acceptate de banc pentru: - imobile de orice tip (cldiri)- n procent de 50-70% din evaluarea fcut de specialistul bncii; - terenurile- n procent de 50-60% din valoarea real a lor sau din valoarea nregistrat la Administraia Financiar; - investiiile n curs de realizare- n procent de 50% din valoarea documentaiei ce atest stadiul fizic realizat. Bunurile mobiliare aduse n garanie i inclusiv cele procurate din credit vor fi acceptate de banc n urmtoarele condiii: 50% din valoarea bunurilor mobiliare, stabilit n funcie de uzura lor; 50% din valoarea stocurilor de materiale, produse, mrfuri existente sau depozite bancare i scrisori de garanie bancar se accept la valoarea obiecte de art, bijuterii, metale i pietre preioase- 100% din valoarea creane certe, lichide i exigibile aduse n garanie real mobiliar- 50titluri de valoare (bilete la ordin, cambii sau trate) n care avalistul,

procurate pe credit; integral de 100%; expertizat de instituia abilitat; 70% din valoarea lor; acceptantul sau emitentul sunt bnci (instituii financiare) acceptate de Centrala Finansbank S.A.- 100% din valoarea lor; alte active din patrimoniu- 40% din valoarea rezultat sau determinat pe b) Dreptul de garanie real mobiliar asupra materiilor prime i materialelor supuse prelucrrii se menine pe ntreaga perioad de creditare i se extinde i asupra produciei neterminate, semifabricatelor i produselor finite rezultate. baz de documente reevaluate de specialitii bncii.

- 111 -

Dreptul de garanie real mobiliar se extinde i asupra drepturilor bneti Bunurile mobiliare care se consum, inclusiv cele procurate din credit,

de ncasat sau disponibilitilor din contul mprumutatului. gajate vor fi nlocuite de debitori prin altele de aceeai natur, calitate, cantitate i valoare. Bunurile ce vor nlocui pe cele existente se vor socoti gajate de drept pe baza procesului verbal ncheiat ntre societate i banc i a meniunii exprese n acest sens, prevzut anticipat n contractul iniial de garanie real mobiliar. c) Pentru creditele pe termen mediu i lung valoarea garaniilor constituite va acoperi n proporie de cel puin 120% valoarea creditului i dobnda aferent primului an de creditare, cu condiia includerii n mod obligatoriu n contractul de credit a urmtoarelor clauze: n cazul n care banca constat c dup expirarea fiecrui an de creditare bunurile aduse n garanie asupra crora s-a constituit ipoteca i gajul, au pierdut din valoare i nu acoper 120% din creditul nerambursat plus dobnda aferent anului urmtor, banca va cere consolidarea garaniilor sau va trece la rambursarea creditului nainte de scadena prevzut n contract, situaie ce se va aduce imediat la cunotina debitorului; Neplata la termen n primul an de derulare a creditului pe termen mediu i lung, a dobnzilor i ratelor scadente ale creditului acordat dau dreptul bncii s treac la sistarea imediat a creditrii i declanarea procedurii de recuperare a creditului cu dobnzile aferente, inclusiv pe calea executrii silite. d) Bunurile materiale obinute din credit se iau n calculul garaniei creditului n toate cazurile, chiar dac suma garaniilor prezentate de client acoper n procent de 120% creditul i dobnda aferent i se consider constituite drept garanie prin consemnarea fcut n contractul de credite i ncheierea unui contract de ipotec sau de garanie real mobiliar nscris la tribunal respectiv la AEGRM. Dac banca constat c bunul asupra cruia s-a instituit dreptul de garanie real mobiliar e ameninat s dispar sau s piard din valoare, este n drept s cear luarea de msuri pentru conservare sau s
- 112 -

treac la rambursarea creditului nainte de scadena prevzut n contract, situaie ce se aduce imediat la cunotina debitorului. e) Scrisori de garanie bancar emise de o banc recunoscut pe plan intern i/sau internaional acceptate de Finansbank(Romnia) S.A. f) Scrisori de garanie acordate clientului solicitant de credit de o societate comercial solid, cu un nalt prestigiu intern i/sau internaional agreat de banc. n acest caz garania este valabil numai cu acceptul prealabil al Conducerii Executive al Finansbank(Romnia) S.A. g) Toate bunurile aduse n garanie se vor asigura la o societate de asigurri agreat de Finansbank(Romnia) S.A. cu meniunea expres de cesionare a drepturilor de despgubire pentru bunurile asigurate n favoarea bncii Finansbank(Romnia) S.A. Prin aceast cesiune, creana cu privire la despgubiri se substituie bunului ipotecat sau constituit n garanie real mobiliar, astfel nct banca n calitate de creditor i menine dreptul su de preferin dac bunul a disprut. Aceast cesiune de crean rezultat din asigurarea bunurilor ipotecate sau gajate n favoarea bncii nu constituie o form independent de garanie.

V.5. SPECIFICITATEA UNOR OPERAIUNI CURENTE SI STRATEGICE LA FINANSBANK ( ROMNIA ) S.A.


V.5.1. Acordarea unei limite de creditare Creditul reprezint un act bilateral de ordin juridic, care se bazeaz pe un set de reguli bine stabilite. n practica acordrii creditelor exist cinci etape obligatorii ce trebuie parcurse pentru un credit, etape sintetizate astfel:
a. b.

Cererea de finanare: solicitantul; suma solicitat; scopul creditului Evaluarea preliminar (verificarea cererii): modaliti de rambursare

- 113 -

a creditului; tipul investiiei; domeniul economic n care va aciona; performana curent a societii; propunerea garaniilor; componena echipei manageriale a societii
c.

Evaluarea detaliat: studiul de fezabilitate a afacerii; bugetul de venituri

i cheltuieli al societii pe perioada derulrii creditului; fluxul de ncasri i pli din care s reias c societatea poate rambursa creditul i dobnda lunar; documentele contabile (bilanul activitii societii, balana de verificare, raportul semestrial, etc.)
d.

Negocierea termenilor creditului: stabilirea mrimii creditului; durata Aprobarea i derularea creditului: alimentarea contului de credit al

derulrii creditului; rata dobnzii; volumul garaniilor


e.

societii; realizarea plilor pe baz de documente justificative; respectarea obligaiilor asumate prin contractul de credit; monitorizarea derulrii creditului. n cele ce urmeaz voi prezenta aprobarea unei limite de creditare, n valoare de 99.767 USD, ce urmeaz a fi acordat sub form de linie de credit (95.000 USD) pe o perioad de 12 luni, precum i sub form de overdraft (162.000.000 lei echivalentul a 4.767 USD la cursul ROL/USD: 33.986) pe o perioad de 1 lun de ctre Finansbank(Romnia) S.A., sucursala Constana n favoarea societii S.C. COMPUTERS S.R.L., Constana. Societatea comercial COMPUTERS S.R.L. funcioneaz sub forma juridic de societate cu rspundere limitat, cu capital integral privat. Sediul societii este n Constana, Bulevardul Tomis nr.238 nregistrat la Registrul Comerului din Constana cu numrul J 13/1853/1994, Cod Fiscal R5716591. S.C. COMPUTERS S.R.L., nfiinat n 1994 are ca obiect de activitate comercializarea cu amnuntul n magazine specializate n tehnic de calcul a calculatoarelor i accesoriilor. Activitatea desfurat este continu, firma avnd ca strategie de dezvoltare acoperirea unei piee tot mai mari. Finansbank(Romnia) S.A. acord mprumutatului un credit pe termen scurt compus dintr-o linie de credit n valoare de 95.000 USD , ce se

- 114 -

ramburseaz ntr-o rat unic la sfritul perioadei cu o dobnd de 8% pe an pe o perioad de un an i un overdraft n valoare de 162.000.000 ROL, cu o dobnd de 30% pe an pe o perioad de o lun. Dobnda se calculeaz la soldul zilnic al contului sumelor utilizate i va fi pltit de mprumutat la sfritul fiecrei luni. Creditul este garantat cu ipoteca de rang I, II asupra unui apartament de trei camere, unui spaiu comercial i unei vile cu teren, evaluate de ctre banc la suma de 140.000 USD, cu cesiunea unui contract n valoare de 72.000 EUR (exclusiv TVA) i totodat cu bilete la ordin i cecuri cu o valoare contabil de 203.218.750 ROL ce acoper integral creditul i dobnda aferent pe ntreaga perioad de creditare. mprumutul acordat va fi garantat i cu bilete la ordin date n alb, cu autorizarea bncii de a le completa, emise de firma debitoare n favoarea bncii i avalizate de factorul de decizie n firm, George MARIN. Astfel, pentru acordarea propriu-zis a limitei de creditare ofierul bncii din cadrul Departamentului de Marketing al Sucursalei poart cu solicitantul creditului, societatea COMPUTERS S.R.L., o discuie cu caracter de informare documentare, axat n principal pe activitile prevzute n statut sau autorizate, sursele de aprovizionare i posibilitile de desfacere, cheltuielile i veniturile, capitalul social de care dispune, creditele necesare i alte elemente pentru primele concluzii. n aceast etap ofierul bancar i face o imagine global asupra solicitantului, a necesitii reale a acestuia de disponibiliti iar n cazul n care consider c sunt ndeplinite condiiile pentru acordarea creditului, solicit acestuia completarea unei Cereri de acordare limit de creditare .Ca urmare, ntocmete Fia informaii preliminare client (sau Call Memo vezi Anexa 1.b.) i o trimite Directorului de Sucursal i Direciei Credite i Marketing Centrala spre o prim aprobare privind continuarea analizei posibilitii de acordare a creditului aprobare dat de ctre organul de conducere din sucursal sau din Centrala Finansbank(Romnia) S.A., n limita competenelor stabilite din ordinul Preedintelui Finansbank(Romnia) S.A..

- 115 -

Departamentul Marketing Sucursala primind un rspuns pozitiv n ceea ce privete continuarea analizei posibilitii de acordare a creditului, clientul trebuie s prezinte bncii documentele necesare aprobrii creditului: documentele legale privind nregistrarea i funcionarea societii, acordul scris pentru consultarea fiierelor CRB. Dup ce verific dac solicitantul este n grup cu ali debitori i dup ce analizeaz rspunsurile privind nscrierea clientului n CIP i CRB, asigurnduse c solicitantul poate beneficia de limita de creditare, ofierul de marketing primete de la client urmtoarele documente cu care completeaz Dosarul de Limit de Creditare: bilanul contabil, rezultatele economico-financiare i situaia patrimoniului pe ultimii 2 ani ncheiai i ultima balan de verificare; fluxul de numerar. Pe baza documentelor prezentate de ctre client, banca evalueaz activitatea i afacerile solicitantului, sursele i capacitatea de rambursare i ntocmete Analiza Financiar, pregtind documentaia n vederea acordrii creditului solicitat (compus dintr-o linie de credit i un overdraft). n continuare, ofierul de credite constituie i verific dosarul juridic al clientului sub aspectul legitii, constituirea agentului economic , persoanele legal autorizate s angajeze agentul economic fa de banc i teri i analizeaz datele din bilan ale clientului. Pentru determinarea bonitii clientului, se vor calcula automat o serie de indicatori pe baza situaiilor financiare introduse n calculator, a cror funcie principal const n redarea dinamicii evoluiei unei firme de-a lungul timpului. Exist indicatori ce pot fi considerai statici- ntlnii la compararea indicatorilor din bilan i indicatori dinamici- n cazul comparrii valorilor din situaia veniturilor; exist n acelai timp i indicatori compui o combinaie ntre indicatorii statici i cei dinamici. Toi aceti indicatori se ncadreaz n trei categorii principale:
1. indicatori financiari msoar structura financiar i lichiditatea unei firme;

indic modul de desfurare a activitii financiare;

- 116 -

2. indicatorii activitii curente reflect modul n care firma i vinde

produsele i arat modul de finanare;


3. indicatori de investiii redau numrul activitilor comune i preul lor de

pia, profiturile, dividendele i activele firmei. Investigarea activitii clientului n vederea cunoaterii acestuia este continuat i completat cu analiza bonitii care permite conturarea imaginii asupra clientului i luarea hotrrii de continuare a analizei situaiei clientului. Bonitatea clientului se stabilete cu ajutorul indicatorilor ce o definesc i exprim capacitatea acestuia de a-i achita obligaiile pe care urmeaz s i le asume prin semnarea contractului de credite. Elementele de baz utilizate n determinarea i cuantificarea indicatorilor bonitii se regsesc n principalele situaii financiar- contabile ntocmite periodic de agenii economici: Bilanul, Contul de Profit i Pierdere, Balana de verificare, Situaia patrimoniului, Rezultate financiare, ncasri i pli n valut. Cnd analiza se efectueaz n trimestrul I, n calculul indicatorilor se vor utiliza elemente din bilanul anual, Contul de Profit i Pierdere i ultima balan de verificare, iar pentru analizele efectuate n cursul celorlalte trimestre se vor utiliza elemente din balana de verificare, situaia patrimoniului i din rezultate financiare. V.5.2. Metodologia de calcul a riscului de credit Activitatea de acordare implic un risc, prin nsi elementele de

anticipare pe care se bazeaz decizia de creditare, pentru banc fiind de maxim importan cunoaterea acestui risc, evaluarea sa ct mai aproape de realitate i acceptarea lui n cunotin de cauz. Riscul de cauz este unul dintre cele mai mari riscuri cu care se confrunt o instituie financiar. Riscul de credit reprezint n esen, riscul pierderii datorate unui client (debitor), care nu este n msur s-i onoreze obligaiile contractuale i s

- 117 -

ramburseze creditul luat de la banc. Pentru mprumutat, riscul de credit exprim ntr-o form mai larg, degradarea situaiei financiare a acestuia. O mare varietate de motive legate, fie de situaia general a economiei, fie de condiiile activitii mprumutatului, dintre care multe sunt imprevizibile i afecteaz situaia financiar a acestuia, pot contribui la riscul de credit. Un client poate beneficia de diferite tipuri de credit, fiecare implicnd un risc diferit n funcie de tranzacie, structur, surs de rambursare i garaniile luate de banc. Astfel, fiecare element de analiz a creditului poate genera un risc ce poate fi dimensionat, cuantificat i controlat. Pentru a evalua n mod corect riscul n activitatea de creditare, creditorul trebuie s analizeze n mod critic cererile de credit, lund n calcul att riscurile financiare, ct i cele nefinanciare la care este expus respectiva activitate de afaceri. n cadrul aspectelor nefinanciare, ofierul de credite va urmri obinerea ct mai multor informaii n vederea cunoaterii clientului i a activitii desfurate de acesta. O importan deosebit o au antecedentele cu banca. Riscul de credit trebuie urmrit sub doua aspecte ( nivele): riscul de credit pe client; riscul de portofoliu pe total banc. n luarea deciziei de asumare a unui risc acceptabil precum i a unei datorii acceptabile, este foarte important s se neleag modul n care acest risc poate fi micorat la maxim. Acest lucru necesit utilizarea unui sistem de investigare a tuturor componentelor de risc, a riscului de credit global, care pot fi mprite n 3 categorii: riscul tranzaciei- risc care se refer la aspecte funcionale i operaionale ale riscului afacerii; riscul clientului- se refer la capacitatea clientului de a-i achita datoriile fa de banc; riscul garaniei- se refer la posibilitatea bncii de a recupera creanele sale din ultima surs, pe care o are la dispoziie. 1. Riscul tranzaciei Acest risc necesit identificarea, nelegerea i acceptarea tuturor aspectelor funcionale i operaionale ale riscului implicat.

- 118 -

Riscul tranzaciei cuprinde: natura i structura afacerii, implicaiile juridice, politice, economice i practice vis--vis de mprumutat, orice alte circumstane care pot afecta sau schimba riscul n sine. Foarte important n riscul tranzaciei este cunoaterea naturii i structurii afacerii propuse de client, i anume: tipul de produs de credit; scopul pentru care este solicitat produsul de credit; termenul pentru care se acord; sursa de rambursare a creditului (identificat sau neidentificat); mecanismul prin care se face plata din sursa de rambursare; calitatea sursei de rambursare. Indiferent de tranzacia pe care dorete s o desfoare banca i care implic risc de credit, trebuie identificate n prealabil, folosindu-se metoda investigativ, toate componentele care determin riscul. Astfel trebuie investigate, analizate i cunoscute sursele i modalitatea de rambursare a drepturilor i obligaiile contractuale ale clientului i debitelor acestuia, natura, valoarea i gradul de lichiditate a fiecrei garanii oferite de client. Calitatea sursei de rambursare este o component de mare importan n cunoaterea i consemnarea riscului. Este preferabil ca banca s ncheie tranzacii n care sursa de rambursare s fie identificabil, deoarece poate fi analizat calitatea acestuia i urmrit mecanismul prin care debitorii clientului efectueaz plile. Structurile tranzaciei n cazul unui credit documentar are corespondente certe necesare a fi identificate. n cazul acesta, sursa de rambursare est clar. Banca poate analiza calitatea sursei de rambursare, respectiv calitatea pltitorilor i modalitatea de plat, riscul de credit putnd fi astfel determinat. n cazul unui credit pentru capital de lucru sursa de rambursare este neidentificabil, ea regsindu-se n rezultatele activitii globale a clientului, fiecare crean avnd un alt grad de lichiditate i alt mecanism de plat. Msurarea riscului la fiecare tranzacie este deosebit de important pentru banc n controlul expunerii fiecrui client i a ntregului portofoliu de credite.

- 119 -

2. Riscul clientului (riscul de firm) Acest risc presupune asumarea de ctre banc a riscului ca la data scadenei clientul s nu poat s-i achite obligaiile pe care le are fa de banc. Decizia fundamental de credit va fi bazat pe analiza clientului, lund n considerare aspectele financiare i nefinanciare despre acesta, despre performanele trecute, prezente, precum i cele viitoare. Prioritar, la stabilirea punctului de vedere va fi capacitatea clientului de a-i achita datoriile la scaden (n special obligaiile ctre banc). Analiza riscului de credit pe client trebuie efectuat la aprobarea creditului pe baza datelor consemnate de ctre inspectorul de credit n note de aprobare a creditului. Aceast analiz de risc vine n completarea analizei creditului din punct de vedere al necesitii i oportunitii sale. Pentru adoptarea deciziei de creditare se are n vedere rezultatul analizei aprofundate a clientului (agentul economic solicitator de credite) i a activitii desfurate. Aceasta presupune c analistul s neleag fiecare factor care afecteaz clientul i activitatea pe care o desfoar, produsele, piaa, clienii, furnizorii, politica de personal, organizarea, performanele viitoare i structura creditului. Se va porni de la situaia financiar istoric i tendinele care rezult din trecut; apoi se va lua n considerare situaia curent i condiiile n care i desfoar activitatea n prezent, ceea ce conduce la formarea unei opinii profesionale despre viabilitatea afacerii n viitor. n vederea determinrii riscului de credit aferent clientului, banca realizeaz o analiz managerial i economico-financiar a firmei solicitatoare de credit i analiza solicitrii de credit. Pentru a ncepe analiza, ntreprinderea este solicitat s depun o documentaie economic i financiar i complex: cererea de credite semnat de persoanele autorizate din ntreprindere; situaia stocurilor i cheltuielilor pentru care se solicit creditarea (cantiti, valori, cauze, termene de valorificare); ultimul bilan contabil; balana de verificare;

- 120 -

contul de profit i pierdere; lista bunurilor materiale i a valorilor ce constituie garanii asigurtorii pentru creditul solicitat. Pentru acceptarea cererii de creditare, rolul hotrtor l au performanele economice i financiare realizate de ntreprinderea solicitatoare pentru perioada precedent i cele estimate pentru perioada de angajare a creditului. Analiza managerial, dei pare nesemnificativ, completeaz analiza performanelor economico-financiare. Analiza performanelor economico-financiare presupune o analiz complet a bonitii agentului economic pe baza indicatorilor de lichiditate, solvabilitate, rentabilitate i de echilibru. Elementele de baz utilizate n determinarea i cuantificarea indicatorilor de bonitate se regsesc n principalele situaii financiar - contabile ntocmite periodic de agenii economici: bilanul, contul de profit i pierdere, balana de verificare, situaia patrimoniului, rezultatele financiare, ncasri i pli n valut. Cnd analiza se efectueaz n cursul trimestrului I, n calculul indicatorilor se vor utiliza elemente din bilanul anual, contul de profit i pierdere i ultima balan de verificare, iar pentru analizele efectuate n cursul celorlalte trimestre se vor utiliza elemente din balana de verificare, situaia patrimoniului i din rezultate financiare. Odat cu acceptarea solicitantului printre clienii bncii, se acord firmei respective o recunoatere oficial a performanelor sale, exigena analizei bancare fiind de prim rang. n aceast etap a analizei efective a solicitrii de credit se numete identificarea scopului i a nivelului creditului acordat, identificarea surselor de rambursare a creditului i identificarea garaniilor creditului. Scopul solicitrii trebuie specificat foarte clar sub forma deficitului pe care l va suplini creditul cerut. De asemenea cererea de credit trebuie s se ncadreze n prevederile legislaiei bancare i n Normele Metodologice ale bncii.

- 121 -

Dup precizarea i acceptarea scopului solicitrii de credit, echipa de decizie trece la analiza nivelului cantitativ al cererii. n acest sens, firma analizat ntocmete Fluxul de ncasri i pli cu deblocare pe luni. n ceea ce privete sursele de rambursare a creditului banca solicit o singur surs de achitare pentru creditele cu risc redus, iar pentru creditele cu risc ridicat banca solicit i o a doua surs de rambursare. Prima surs este reprezentat de lichiditatea ce rezult din circuitul economic normal al firmei. Sursa colateral reprezentat de regul de garania depus de firm, trebuie identificat clar i corect de ctre inspectori i echipa de decizie. Un moment important n procesul de adoptare a deciziei de creditare este reprezentat de identificarea i verificarea atent a garaniilor pe care firma solicitatoare de credit le prezint. Banca n acest sens va solicita mprumutanilor garanii asiguratorii, care pot fi oferite att de debitori, ct i de tere persoane fizice sau juridice denumite garanii. 3. Riscul garaniei Riscul garaniei rezult din incertitudinea bncii asupra posibilitii de a-i recupera creanele din ultima surs pe care o are la dispoziie dup epuizarea tuturor celorlalte ci. Chestionarea riscului garaniei presupune dou nivele de analiz: - primul nivel, cel al cuantificrii valorii garaniei nainte de acordarea creditului, n procesul de elaborare a deciziei de creditare. n prezent n banc exist o metod proprie de evaluare a garaniei prin care se identific tipuri, condiii, localizarea, valoarea potenial a garaniei. Modul n care se constituie garania, direct de la client sau indirect de altul care l garanteaz pe acesta, implic forme diferite de identificare i cunoatere a riscului. Pentru banc, calitatea girantului este la fel de important ca i calitatea clientului garantat, banca asumndu-i n felul acesta un risc egal cu acela fa de clientul care beneficiaz direct de credit.

- 122 -

- al doilea nivel de analiz a riscului apariiei se refer la momentul lichidrii garaniei, n cazul n care banca va trebui s procedeze la executarea acesteia. Procesul de preluare a controlului asupra garaniei necesit timp, iar la sfritul acestui proces, dac nu va fi posibil ca aceast garanie s fie vndut la un pre care s acopere datoria, banca va obine foarte puin sau chiar nimic din executarea ei. Acordarea de credit n orice form este un proces care necesit formarea unui punct de vedere fa de posibilitatea clientului de a rambursa la scaden ratele i dobnzile. Pentru realizarea unui punct de vedere obiectiv, realist i prudent, trebuie s se foloseasc ct mai multe metode obiective de cuantificare pentru a minimiza subiectivitatea deciziei de creditare. Experiena n creditare ne-a demonstrat c riscul s-a diminuat atunci cnd, dup analiza documentelor depuse la documentaia de credit, a fost influenat clientul n a solicita o sum mai mic dect cea propus iniial, cu posibiliti reale de rambursare la termenele scadente. V.5.3Msuri de prevenire a riscului de credit n practica bncii Finansbank (Romnia) S.A. 1. Reglementri privind limitarea riscului de credit Creditarea este o activitate de baz ntr-o banc i principalul mod prin care bncile obin venituri i, deci, profit. ns, n cazul n care o banc acord un credit unui client, iar acesta din anumite motive, nu va putea s i achite obligaia fa de banc (restituirea creditului plus dobnda aferent), banca va nregistra pierderi pe care va trebui s le suporte din credite neperformante i a proteja n acest fel depozitele persoanelor fizice i juridice, lucrtorii bancari implicai n activitatea de creditare trebuie s procedeze cu responsabilitate la evaluarea riscurilor pe care le presupune acordarea mprumuturilor i s depun toate eforturile pentru a-i ncasa debitorii.

- 123 -

Iat de ce se impun n aceast direcie cteva msuri prudeniale, unele stabilite de fiecare banc i altele de ctre Banca Central. Conform normelor bancare privind limitarea riscului de credit al bncilor, bncile sunt obligate: a) S dispun de proceduri administrative i de control intern adecvate, care s permit supravegherea i gestionarea riscului de credit, precum i ncadrarea permanent a indicatorilor de solvabilitate, a expunerilor mari i a mprumuturilor acordate persoanelor aflate n relaii speciale cu banca, personalului propriu, precum i familiilor acestuia n limitele prevzute de norme. n ceea ce privete mprumuturile acordate persoanelor aflate n relaii speciale cu banca i personalului propriu, suma total a mprumuturilor nete acordate persoanelor aflate n relaii speciale cu banca nu poate depi 20 % din fondurile proprii iar suma total a mprumuturilor nete acordate de banc personalului propriu, inclusiv familiilor acestuia nu poate depi 5% fondurile proprii ale bncii. b) S asigure o eviden extracontabil corespunztoare, care s stea la baza ntocmirii raporturilor de pruden bancar. Unitile bancare teritoriale vor ntocmi lunar pentru fiecare credit angajat, o Fi de clasificare a creditului respectiv i a creanelor aferente pe categorii de risc de credit i determinare a expunerii nete din bilan i din afara bilanului (aferent plafonului de credit neangajat), pe care o vor anexa la contractul de credit. c) S codifice i s in evidena, extracontabil, pentru fiecare grup de persoane fizice sau juridice care reprezint un singur debitor sau care intr n componena unui grup de persoane fizice sau juridice i/sau n componena grupului persoanelor aflate n relaii special bancare i/sau n componena grupului format din personalul propriu i familiile acestuia. d) S ncheie tranzacii care conduc la expuneri mari numai pe baza bncii unei decizii luate de consiliul de administraie; decizia consiliului de

- 124 -

administraie se va baza pe un raport al comitetului de risc, care va cuprinde cel puin analiza tranzaciei, a situaiei financiare i a bonitii persoanelor fizice sau juridice reprezentnd un singur debitor, precum i analiza structurii grupului de persoane fizice i/sau juridice, n cazul n care acesta reprezint un singur debitor. n practica bancar exist trei tipuri de msuri de prevenire a riscului de credit (bancar) i anume: msuri preventive; msuri operative; msuri curative. 1.Msuri preventive Orice operaiune de credit comport n sine, chiar prin natura sa, luarea n calcul a unui risc cert. Ca un prim element ce trebuie luat n calcul este posibilitatea bncii de a se angaja n acordarea unor credite, fie din resurse proprii, fie din resurse atrase, sau va fi necesar o refinanare din partea Bncii Naionale. Riscul, legat de credit, const n riscul insolvabilitii clientului care poate conduce la pierderea sumei mprumutate i riscul imobilizrii, atunci cnd clientul din diferite motive nu respect angajamentul achitrii la scaden a sumei convenite. Riscurile ce rezult din insolvabilitatea debitorului pot fi prevenite prin constituirea de garanii n favoarea bncii, garanii care trebuie s acopere creditul contractat n proporie de 120% din valoarea lui. Principiul general ce trebuie avut n vedere in estimarea oportunitii fiecrei operaiuni de credit, este acela c banca nu trebuie s acorde credit pn ce nu se estimeaz posibilitatea recuperrii la scaden sau n cadrul acestei estimri. Condiia prim i fundamental este capacitatea potenialului credit de a produce venituri. Aceast capacitate are o mai mare importan dect furnizarea de garanii, n msura n care executarea silit este un mijloc extern pe care banca l are n vedere pentru acoperirea (recuperarea) creditului acordat. Capacitatea de a produce venituri se verific prin diverse mijloace de observare i evaluare i se mbin cu posibilitatea de restrngere a volumului de operaiuni

- 125 -

n curs, fr perturbarea echilibrului economic al gestiunii, n detrimentul capacitii de ndatorare a unui agent economic. Estimarea riscului, prudena i intuiia lucrtorului bancar au rolul principal, deoarece, de exactitatea datelor culese depinde rezultatul favorabil al operaiunilor de credit. n afara capacitii de a produce venituri, se mai verific: originile i angajamentele legale ale ntreprinztorului; organizarea tehnic i administrativ a ntreprinderii respective; raportul dintre consistena patrimoniului propriu, a acelui strin (atras, mprumutat) n legtur cu posibilitatea modificrii acestui raport n favoarea celui propriu; raporturile ntreprinztorului cu clienii i funcionarii si; situaia economic general a sectorului n care acioneaz debitorul posibil; motivele solicitrii mprumutului i destinaia sa imediat; perspectivele gestiunii ntreprinztorului; posibilitatea reducerii preurilor ce-i revin pentru producia sa; criteriile adoptate pentru distribuirea profitului; contractele debitorului; garaniile reale ale debitorului: imobiliare, mobiliare (situaia patrimoniului). Certitudinea cu care aceste estimri sunt efectuate nu mpiedic banca si ia garanii reale i personale n raport cu creditul cerut. Condiiile economice ale diferiilor ntreprinztori sunt susceptibile de schimbri rapide i imprevizibile datorit unor evenimente interioare sau a unor situaii impuse de plat, n prevederea crora banca trebuie s-i ia garanii prin care s existe posibilitatea recuperrii creanei sale prin executare silit. Un alt element important n estimarea i prevenirea riscului este oportunitatea repartizrii creditului ntre diferii ntreprinztori ce opereaz n diferite sectoare economice, pe diferite termene, pentru funcionarea riscului ce decurge din schimbarea condiiilor pieei.

- 126 -

n stadiul de estimare a riscului, forma tehnic de acordare a creditului nu are o importan foarte mare, dei concluziile privind acordarea creditului i, n consecin, riscurile asumate de banc depind pe lng condiiile de echilibru ale ntreprinztorului n cauz i de stingerea altor operaiuni, de resursele de creditare de care dispune banca. Tot n aceast etap banca trebuie s stabileasc o rat a dobnzii care s acopere rata inflaiei i rata dobnzii perceput la B.N.R. n cazul recurgerii la refinanare pentru asigurarea profitului. Pentru operaiunile de scontare, banca trebuie s-i asigure o tax a scontului suficient de mare pentru acoperirea taxei rescontului perceput de B.N.R. 2.Msuri operative ncheierea n condiii avantajoase pentru banc a contractului de creditare este una dintre primele msuri operative. Alte msuri operative ntreprinse de banc sunt: Verificarea operaiunilor din contul special de disponibil de credite, perceperea comisionului de neutilizare n cazul n care debitorul nu utilizeaz banii conform contractului de creditare; Perceperea unui comision de gestiune; Verificarea zilnic a extraselor de cont ale clienilor, att pentru contul de disponibil ct i pentru contul de disponibil din credite; Oprirea unei marje de siguran a bncii (3-5% din credit); Verificarea regularitii ncasrilor i plilor din cont; Derularea contractelor prezentate n prima faz de client; Urmrirea respectrii stricte a obiectului creditului prevzut n contractul de creditare; Verificarea periodic a documentelor contabile ale agentului debitor: balan de verificare, bilanul contabil, contul de profit i pierdere att la bnci, ct i la reedina clientului: n cazul unui credit acordat pentru investiii, se va verifica evoluia obiectivului pe toate etapele realizrii lui prin deplasarea la faa locului;
- 127 -

Urmrirea felului n care clientul i achit obligaiile contractuale, respectiv plata dobnzii lunare i a tranei de rambursare a creditului prevzut n contract. n cazul n care debitorul nu achit aceste rate de bunvoie conform contractului de creditare, banca are dreptul s opreasc automat sumele respective din contul de disponibil al clientului; Colectarea veniturilor din dobnzi n contul venituri din dobnzi i a comisioanelor corespunztoare fiecrei operaiuni venituri din comisioane; Urmrirea pe ntreaga perioad de derulare a creditului a garaniilor mobiliare i imobiliare depuse de client ; n cazul constatrii deficienelor stoparea contractului de credite; Efectuarea de controale inopinate- se urmrete n general verificarea periodic a strii materiale a bunurilor gajate, ipotecate, a bilanurilor trimestriale ale agenilor creditai (a indicatorilor de bonitate), a ndeplinirii scopului creditului (nscris n contractul de creditare). n cazul nerambursrii la scaden sumele rmase restante se vor trece ntrun cont special de credite nerambursate la scaden i pentru aceast sum se va percepe o dobnd majorat; Urmrirea permanent a poziiei debitorului pe pia, prin calcularea indicatorilor: cifra de afaceri, profit net, numr de contracte. De asemenea, se urmresc posibilitile de extindere ale debitorului, solicitarea pe pia a produselor respectivului agent economic. Evoluia n organizarea i gestionarea activitii ; Efectuarea de analize periodice a situaiei patrimoniului; Situaia material a giranilor; n cazul cambiilor se va urmri i situaia pltitorului i a avalistului; n cazul n care, n momentul perceperii ratei lunare a dobnzii, debitorul nu are bani n contul de disponibiliti se vor analiza cauzele, iar sumele se vor colecta n contul de venituri de realizat din dobnzi i corespunztor contul analitic al clientului decontri privind ncasrile din dobnzi ale. n

- 128 -

momentul n care clientul va avea bani n cont, sumele se vor opri din contul de disponibil al clientului i se vor colecta n contul venituri din dobnzi bancare. Pentru desfurarea normal a activitii operative este necesar existena unui sistem informaional adecvat, a unei discipline riguroase i funcionarea calculatorului. n condiiile nerambursrii, dup avizarea clientului de ctre banc, se trece la msuri coercitive. 3. Msuri curative n cazul n care, n cadrul msurilor operative, banca constat nendeplinirea obligaiilor contractuale (utilizarea creditului n alte scopuri dect cele prevzute n contract, nederularea contractelor, nerespectarea fazelor obiectivului de investiie, neplata ratelor scadente, deteriorarea garaniilor mobile i imobile), banca are dreptul s ntrerup contractul de credit. ntreruperea contractului de credit se poate face fie din momentul acordrii lui, fie n cazul creditului acordat pe trane n momentul nerespectrii de ctre client a clauzei nscrise n contractul de credit. De asemenea, banca poate ntrerupe acest contract n cazul n care activitatea agentului economic prosper, ci dimpotriv. n cazul n care, i dup avizarea de ctre banc, debitorul nu-i onoreaz datoriile (la scaden), banca recurge la msuri externe: execuia garaniilor reale (prin scoaterea lor la licitaie i ncasarea contravalorii creditului), reclamarea clientului la un tribunal de comer, recuperarea sumelor de la girani (bnci, persoane fizice sau juridice). O alt msur curativ este evitarea riscurilor prin constituirea unui fond de rezerv (marja de siguran a bncii, sume repartizate din profitul bncii). Banca Naional a Romniei a emis norme conform crora fiecare banc trebuie s aib o rezerv minim obligatorie de 28% calculat n fiecare lun asupra disponibilitilor clienilor, aflate n cont la banc (media zilnic a acestor disponibiliti). Toate aceste msuri de prevenire a riscului se iau n scopul obinerii profitului, a gestionrii corecte i eficiente a portofoliului de creditor.

- 129 -

CONCLUZII
n urma analizei efectuate pe parcursul acestei lucrri am evideniat o multitudine de elemente privind creditul bancar i prezena acestuia n relaiile economice ale persoanelor fizice i n special al celor juridice, ct i n economia de tranziie a rii noastre. Creditul bancar este operaiunea prin care se iau n stpnire imediat resurse, n schimbul unei promisiuni de rambursare viitoare, n mod normal nsoite de plata unei dobnzi ce remunereaz pe mprumuttor. Operaiile de credit pot interveni ntr-o gam ampl, de la relaiile ntre indivizi sub forma unor acorduri personale simple, pn la tranzaciile formalizate ce se efectueaz pe pieele monetare sau financiare foarte dezvoltate i formulate n cadrul unor contracte complexe, o parte important a relaiilor de credit privind mobilizarea capitalurilor disponibile i a economiilor. Specificul creditului este indiferent de forma sa, acelai: o valoare actual se transmite de un creditor (investitor sau mprumuttor) unui debitor (mprumutat) care se angajeaz s-l ramburseze, dup un timp, n condiiile specificate de acordul de credit, n cadrul cruia debitorul promite, de asemenea de a plti o dobnd pentru a remunera pe creditor. Raportul de credit implic, primordial, redistribuirea unor capitaluri aflate n stare de disponibilitate ceea ce presupune preexistena unor procese de economisire sau acumulri monetare. Consider c o atenie deosebit trebuie ndreptat asupra prioritii acordrii creditelor ctre ntreprinderi private, ceea ce duce la ntrirea rolului acestora n economie, la folosirea mai eficient a creditelor n sensul orientrii spre investiii ce rspund cerinelor pieei naionale ct i a celei mondiale.

- 130 -

Avnd n vedere faptul c economia de pia presupune, n mod implicit, existena economiei bneti, un rol important trebuie acordat sistemului bnesc i de credit, n mod special creditului comercial. Reforma creditului n ara noastr trebuie s conduc la o elasticitate i o operativitate mai mare n creditare, realizate prin caracteristicile tehnicii de creditare i promptitudinea cu care bncile satisfac cerinele clienilor privind acoperirea prin credite a unor necesiti imediate. Este necesar trecerea la negocierea pe baze comerciale a creditelor i diversificarea modalitilor de creditare. Una din preocuprile primordiale n procesul de tranziie la economia de pia trebuie s fie, pe lng realizarea unui cadru legislativ, nsi crearea unor instrumente specifice noilor forme ale raportului de credit n economia romneasc.

- 131 -

Bibliografie

A. LEGISLAIE:
1.

***Constituia Romniei din 2003, publicat n M.O. nr. 767 din 31 ***Codul civil romn ***Codul comercial romn din 1887, publicat n M.O. din 10 mai ***Legea nr. 101/1998 privind statutul Bncii Naionale a Romniei, *** Legea bancara nr. 58/05.03.1998 publicata in Monitorul Oficial

octombrie 2003;
2. 3.

1887;
4.

publicat n M. Of. nr. 203 din 1 iunie 1998;


5.

nr. 121/23.03.1998, modificata prin O.U.G. nr. 137/18.10.2001, aprobata, modificata si completata prin Legea 357/06.06.2002 publicata in M. Of. Nr. 627/24.10.2001 si, respectiv, Legea 446/25.06.2002 ***Ordonana Guvernului nr. 39/1996 privind nfiinarea i funcionarea

6.

Fondului de garantare a depozitelor n sistemul bancar publicat n M. Of. nr. 206 din 30 august 1996, modificat i aprobat prin Legea nr. 88/1997, publicat n M. Of. nr. 107 din 30 mai 1997;
7.

***Ordonanta Guvernului nr. 51/1997 aprobata si modificata prin ***Ordinul nr. 1 din 21 ianuarie 1990 privind obiectul de activitate

Legea nr. 90/1998 si Legea nr. 99/1999


8.

autorizat al bncilor, emis de Banca Naional a Romniei, publicat n M. Of. nr. 57 din 9 februarie 1999;

- 132 -

9.

***Normele nr. 2 din 24 ianuarie 1996 privind procedura decderii din

calitatea de fondator, administrator, director i cenzor al societilor bancare, emise de Banca Naional a Romniei, publicate n M. Of. nr. 42 din 28 februarie 1996;
10.

***Normele nr. 1 din 7 ianuarie 1999 privind registrul bancar, emise de ***Normele nr. 2 din 22 ianuarie 1999 privind autorizarea bncilor,

Banca Naional a Romniei, publicate n M. Of. nr. 12 din 19 ianuarie 1999;


11.

emise de Banca Naional a Romniei, publicate n M. Of. nr. 58 din 10 februarie 1999, cu modificrile i completrile ulterioare;
12.

***Normele 3 din 22 ianuarie 1999 privind modificrile n situaia

bncilor, emise de Banca Naional a Romniei, publicate n M. Of. nr. 58 din 10 februarie 1999;
13.

***Normele nr. 7 din 16 aprilie 1999 privind fondurile proprii ale

bncilor, emise de Banca Naional a Romniei, publicate n M. Of. nr. 206 din 12 mai 1999;
14.

***Regulamentul nr. 4 din 16 iulie 1998 privind regimul rezervelor

minime obligatorii, emis de Banca Naional a Romniei, republicat cu renumerotarea textelor n M. Of. nr. 121 din 24 martie 1999;

- 133 -

B. TRATATE I PUBLICAII DE SPECIALITATE:


Smaranda, Angheni, Drept comercial, Ed. Oscar Print, Bucureti, 1997; Smaranda, Angheni; Magda,Volonciu; Camelia, Stoica,; M.G., Lstun, Drept comercial, Ed. Oscar Print, Bucureti, 2000;
17. 18.

15. 16.

Cezar, Basno, Moned, credit,banci, Ed. Economic, Bucureti, 1997; Cezar, Basno; Dardac, Nicolae, Operaiuni bancare, Editura Didactic i Pedagogic, R.A., Bucureti, 1999; Paul, Bran, Finanele ntreprinderii, Ed. Economic, Bucureti, 1997; Paul, Bran, Relaiile financiar-bancare ale societii comerciale, Ed. Tribuna Economic, Bucureti, 1994; Octavian, Cpn,; Brndua, tefnescu, Dreptul comerului

19. 20.

21.

internaional, Ed. Academiei, Bucureti, 1985;


22.

Silviu, Cerna, Banii i creditul n economia contemporan, Ed. Enciclopedic, Bucureti, 1994; Ioan, Condor, Drept financiar i fiscal, Ed. Tribuna Economic, Bucureti, 1996; Floricel, Constantin, Moned, credit, bnci, Ed. Didactic i Pedagogic, R.A., Bucureti, 1997; I.L., Georgescu., Drept comercial romn, vol. I, Bucureti, 1999; Ion, Gliga: Drept financiar i fiscal, Ed. All, Bucureti, 1999; Raul, Petrescu: Subiecii de drept comercial, Bucureti, 1993;
- 134 -

23.

24.

25. 26. 27.

28.

Ioan, Popa: Tranzacii comerciale internaionale, Ed. Economic, Bucureti, 1997; Vasile, Radu: Moneda i politica fiscal, Ed. Uranus, Bucureti, 1994; I., Vida: Puterea executiv i administraia public, Bucureti, 1994; Iulian, Vcrel: Finane publice, Ed. Didactic i Pedagogic, R.A., Bucureti, 1992;

29.

30. Vasile Turliuc, Vasile Cocris, Moneda si credit, Ed. Akarom, Iasi, 1998
31. 32.

- 135 -