Andra Corina DUMITRU Marinela TANASCOVICI

OPERAIUNILE INSTITUIILOR DE CREDIT

MANUAL UNIVERSITAR pentru nvmntul Frecven Redus

Editura Universitii din Piteti 2009 Cursul de OPERAIUNILE INSTITUIILOR DE CREDIT este destinat studenilor Facultii de tiine Economice a Universitii din Piteti, forma de nvmnt frecven redus, specializrile Finane i Bnci. - Numrul de credite 5 - Numrul total de ore de studiu individual 22 - Numrul de ore de pregtire tutoriale 22

- Forma de finalizare (E,V,C) E semestrul II Ponderea notei la E,V,C. Structura notei Ponderea notei la temele de control 60% 40%

Obiectivele cursului: nelegerea sistemului financiar bancar prin analiza factorilor instituionali i legislativi care contribuie la definirea, structurarea i organizarea sistemelor bancare moderne, dar i operaiunile i organizarea bncilor specializate i a celor cu activitate internaional, formarea unor imagini teoretice concrete privind sistemul financiar bancar; constituirea i familiarizarea cu un vocabular financiar bancar; facilitarea aprofundrii cunotinelor financiar bancare n cadrul celorlalte discipline de specialitate. Refereni tiinifici: Prof. univ. dr. .. Prof. univ. dr. ..

CUPRINS

PREFA Prezenta lucrare se adreseaz n special studenilor din facultile cu profil economic, forma de nvmnt Frecven redus, dar i specialitilor din alte domenii interesai de cunoaterea i nelegerea nelegerea sistemului financiar bancar prin analiza factorilor instituionali i legislativi care contribuie la definirea, structurarea i organizarea sistemelor bancare moderne, dar i operaiunile i organizarea bncilor specializate i a celor cu activitate internaional. Studiul bncilor i activitii bancare a constituit, pentru cecettori, unul dintre cele mai interesante domenii de explorare, fiindu-i dedicate numeroase lucrri cu caracter fundamental sau aplicativ. Intenia de a putea aduce o contribuie la elucidarea unora dintre aspectele care caracterizeaz banca i sistemele bancare ne- a condus la elaborarea acestei lucrri, iar evoluiile recente din lumea bancar internaional ne-au ncurajat n acest sens. Mutaiile intervenite n structurile bancare naionale, funcionarea contului bancar i codificarea contului bancar, operaiunile de Trezorerie, rolul creditrii sunt alte subiecte puse n discuie n lucrare. La acestea adugm i dorina de a surprinde principalele tendine i perspective n evoluia activitii bancare. Cartea de fa se adreseaz celor interesai de bnci i activitatea bancar i i propune s asigure un pachet de informaii absolut necesare n procesul de formare a specialitilor cu un nalt grad de calificare n domeniul bancar

Autorii

TEMA 1 - ROLUL I STRUCTURA SISTEMULUI BANCAR

Cuprinsul: 1.1. Bncile intermediari financiari 1.2. Funciile bncilor 1.3. Structura sistemului bancar 1.3.1. Banca central 1.3.2. Bncile comerciale instituii de credit 1.3.3. Alte instituii financiare 1.4. Mutaii intervenite n structurile bancare naionale Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei Bancile intermediari financiari Funciile bncilor Structura sistemului bancar Banca central; Bncile comerciale Alte instituii financiare Mutaii intervenite n structurile sistemelor bancare naionale Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: 1. Basno C, Dardac N, Produse, costuri si performente bancare, Editura Economic, Bucureti, 2000 2. Basno C, Dardac N, Riscuri bancare. Cerine prudeniale, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2000 3. Dedu V, Gestiune i audit bancar, Editura pentru tiine Naionale, Bucureti, 2001 4. Olteanu V, Marketing financiar bancar, Editura Ecomar Bucureti 2000 5. Prof. Univ. Dr. NICOLAE DANILA;PRODUSE SI SERVICII BANCARE;Bucuresti 2007

1.1. Bncile intermediari financiari Bncile joac rolul de intermediari financiari principali n relaiile economisire investire, relaie decisiv pentru creterea economic. n aceast calitate bncile pun n circulaie creane asupra lor nsele, sporind astfel volumul de mijloace de plat, respectiv mas monetar. n aceast calitate de intermediari, bncile: Faciliteaz formarea de capitaluri disponibile n economie; Permit coordonarea proceselor de economisire - investire n scopul sporirii volumului total de resurse alocate economiei Bncile au dublu rol: Emit propriile lor titluri, negociabile prin care atrag capitalurile din economie (mobilizeaz activele monetare disponibile n economie); Acioneaz pe piaa titlurilor emise de alte instituii financiare sau de agenii nebancari, plasnd astfel o parte mai mare sau mai mic din resursele mobilizate. n multe situaii, agenii nebancari emit propriile lor titluri, de regul dup ce i-au dovedit solvabilitatea n relaiile lor cu bncile. Concluzie: n aceast dubl calitate, bncile ofer deponenilor garanii asiguratorii, ei i pot retrage fondurile oricnd doresc i le plaseaz spre fructificare pe cele de care acetia nu au nevoie imediat. n acest proces de intermediere ncrederea este un element esenial. Pentru fundamentarea ncrederii, bncile trebuie s adopte un comportament prudenial i de maxim riguare n luarea deciziei de plasare a fondurilor, s-i deruleze afacerile ntr-o manier care s nu submineze ncrederea deponenilor. Exemple rezolvate 1. n cadrul cror relaii, bncile joac rolul de intermediari financiari principali?

Bncile joac rolul de intermediari financiari principali n relaiile economisire investire, relaie decisiv pentru creterea economic. 2. Ce determin punerea n circulaie a creanelor de ctre bncile intermediari financiari? n aceast calitate bncile pun n circulaie creane asupra lor nsele, sporind astfel volumul de mijloace de plat, respectiv mas monetar. De rezolvat 1.Care sunt funciile bancilor in calitatea lor de intermediari financiari?

2.Care sunt cele 2 roluri ale bncilor?

1.2. Funciile bncilor Pornind de la acest dublu rol i de la calitatea lor de intermediar, bncile ndeplinesc 2 funcii importante care le confer o poziie privilegiat i prin care se diferenieaz de celelalte instituii: Constituirea de resurse prin atragerea disponibilitilor temporare ale clienilor i plasarea acestora spre fructificare (n principal prin acordarea de credite pe diferite perioade de timp); Asigurarea mecanismului de funcionare a plilor prin efectuarea de viramente i pli n numerar. Bncile sunt centre de decontare, adic de efectuare a plilor ntre titularii de cont, persoane fizice i juridice. De rezolvat 1.Cte funcii ndeplinesc bncile pornind de la dublul rol i de la calitatea lor de intermediar?

1.3. Structura sistemului bancar Sistemul bancar este reprezentat de ansamblul coerent al diferitelor categorii de instituii financiar-bancare, care funcioneaz ntr-o ar, rspunznd necesitilor unei etape a dezvoltrii social-economice. n general, sistemul bancar dintr-o ar cuprinde: - cadrul instituional, format din banca central cu rol de coordonare i supraveghere, bnci comerciale i alte instituii financiare asimilate acestora; - cadrul juridic, format din ansamblul reglementrilor care guverneaz activitatea bancar. n evoluia sa, sistemul bancar parcurge faze de specializare i sectorizare. Specializarea bancar reprezint orientarea activitii diferitelor bnci doar spre anumite servicii, operaiuni, produse bancare. Noiunea de sectorizare poate fi definit ca fiind un tip aparte de specializare ce const n orientarea activitii bancare spre anumite domenii de activitate economic. ntr-o economie de pia, sistemul bancar ndeplinete funcia de atragere i concentrare a economiilor societii i de canalizare a acestora, printr-un proces obiectiv i imparial de alocare a creditului, ctre cele mai eficiente investiii. n ndeplinirea acestei funcii, bncile, ca verigi de baz ale sistemului, urmresc modul n care debitorii utilizeaz resursele mprumutate. Bncile asigur i faciliteaz efectuarea plilor, ofer servicii de gestionare a riscului i reprezint principalul canal de transmisie n implementarea politicii monetare. Prin activitatea de colectare de resurse financiare, concomitent cu plasarea lor pe pia prin intermediul creditelor, a operaiunilor de scont i a altor operaiuni pe piaa financiar, bncile ndeplinesc rolul de intermediari ntre deintorii de capitaluri i utilizatorii acestora. n cadrul oricrui sistem monetar naional sunt desemnate expres instituiile bancare cu atribuii att n domeniul relaiilor monetare i financiare interne, ct i n cel al relaiilor cu strintatea. n literatura de specialitate i practica bancar internaional se ntlnesc, n principal, urmtoarele tipuri de bnci: banc central instituie bancar aflat n fruntea aparatului bancar, cu rol de supraveghere i organizare a relaiilor monetar-financiare ale unui stat, att pe plan intern ct i n relaiile cu alte sisteme monetare;

bnci comerciale denumire generic dat celorlalte bnci, altele dect banca central, care i desfoar activitatea att pe plan intern, ct i internaional. Exemple rezolvate 1.De cine este reprezentat sistemul bancar? Sistemul bancar este reprezentat de ansamblul coerent al diferitelor categorii de instituii financiar-bancare, care funcioneaz ntr-o ar, rspunznd necesitilor unei etape a dezvoltrii social-economice. 2. Ce cuprinde sistemul bancar dintr-o ar, in general? n general, sistemul bancar dintr-o ar cuprinde: - cadrul instituional - cadrul juridic De rezolvat 1.Ce reprezint specializarea bancar?

2.Care este definiia noiunii de sectorizare?

3.Enumerai tipurile de bnci ntlnite n literatura de specialitate i practica bancar internaional.

1.3.1. Banca central Rolul i funciile bncii centrale Rolul de supraveghere i organizare a relaiilor valutar-financiare ale unui stat, att pe plan intern ct i n relaiile cu alte sisteme monetare revine, de regul, bncii centrale. Toate sistemele bancare, cu excepia celui din Hong Kong, au o banc central. Apariia i dezvoltarea sistemului bancar (n secolele XIV i XV) a precedat apariia bncilor centrale (n secolul XVII). Banca suedez, Riksbank, fondat n 1668, este considerat prima banc central, dei istoricii susin c prima banc central, n accepiunea de astzi, a fost Banca Angliei, fondat n 1694. Banca Angliei a fost fondat, iniial, pentru a se strnge banii necesari rzboiului contra Franei. A urmat apoi o diversificare a funciilor sale, iar banca a primit, mai trziu, n 1844, dreptul de monopol asupra emisiunii monetare, pentru Anglia i ara Galilor. n alte ri, crearea bncilor centrale a evoluat mai lent. Banca Franei a fost fondat n 1800. n Germania i Italia, banca central a aprut dup unificarea statelor i principatelor independente, n ultima parte a secolului al XIX-lea. Banca Angliei a fost o banc privat pn n 1946, cnd a fost naionalizat. Banca Naional a Romniei a fost fondat n 1880, cnd doar o treime din capital aparinea statului, iar n 1929, doar 10% din capital mai aparinea statului romn. Dup cel de-al doilea rzboi mondial, Banca Naional a Romniei a fost preluat de stat i a fcut parte din sistemul bancar al unei economii centralizate. Aceast situaie a continuat s existe pn la restructurarea sistemului bancar, dup 1989, cnd a fost reorganizat ca banc central. Exist cel puin trei argumente n favoarea necesitii existenei unei bnci centrale, cu privire la reglementarea masei monetare i a creditelor acordate n numele guvernului: Banii ca bun public Bunul public este supus principiului non-excluziunii i de el se pot bucura toi, spre deosebire de un bun privat al crui consum de ctre o persoan exclude consumul de ctre o alta, prevalnd principiul excluziunii. Se susine c rolul banilor n promovarea comerului, a schimburilor valutare i a existenei unor piee eficiente confer banilor caracteristicile unui bun public, al crui nivel trebuie reglementat de ctre stat. Argumentul supraofertei de mas monetar Bncile pot crea bani pur i simplu creditnd conturile clienilor lor. Virtual, este o aciune care nu cost nimic i, fr reglementri, masa monetar se poate extinde fr limite, determinnd o inflaie masiv. De aceea este necesar o instituie guvernamental care s reglementeze nivelul creditelor acordate de bnci n cadrul unei economii.

10

Argumentul industriei tinere Banii i sistemul bancar sunt eseniale pentru creterea economic deoarece ntreprinderile au nevoie de credite pentru a-i finana investiiile. Un sistem bancar dezvoltat poate sprijini creterea economic prin credite care finaneaz investiiile, ndeosebi n noi ramuri industriale sau ntreprinderi private la nceputul activitii lor. n etapa actual, banca central a devenit principala instituie prin intermediul creia guvernele procedeaz la realizarea politicii monetare, valutare, de credit i de pli, n contextul i subordonat politicii generale economice a rii respective. Banca central are un rol deosebit n meninerea stabilitii monedei naionale i a ncrederii publicului n bnci. Funciile bncii centrale Bncile centrale au, n general, urmtoarele funcii (dei uneori, aceste responsabiliti sunt mprite cu alte organisme guvernamentale): Stabilirea i implementarea politicii monetare i de credit Banca central controleaz nivelul masei monetare i ratele dobnzii n economie, ca parte a politicii generale, macroeconomice a guvernului. Aceast situaie a condus la dezbateri aprinse, referitoare la independena bncii centrale. De regul, banca central colaboreaz cu Ministerul Finanelor pentru rezolvarea principalelor probleme ale politicii monetare i financiare. Gradul adecvat de independen sau autonomie decizional al bncii centrale a constituit o disput secular: tentative de subordonare direct fa de autoritatea guvernului au alternat cu perioade de independen considerat excesiv. La nivelul Uniunii Europene, Tratatul de la Maastricht (1992) prevede un nivel ridicat de independen pentru bncile centrale ale statelor membre i pentru Banca Central European, care mpreun formeaz Sistemul European al Bncilor Centrale. n Romnia, banca central este organ al statului, iar membrii Consiliului de Administraie al BNR sunt numii de Parlament. n numele Consiliului de Administraie, guvernatorul BNR prezint anual Parlamentului Romniei raportul BNR care cuprinde: principalele evoluii economice, financiare, monetare i valutare; politica monetar n anul precedent i orientrile pentru anul urmtor ; reglementarea i supravegherea prudenial bancar ; activitile BNR; bilanul anual i contul de profit i pierderi. n cadrul politicii monetare pe care o promoveaz, BNR utilizeaz proceduri i instrumente specifice pentru urmtoarele operaiuni: - de pia monetar banca central poate sconta, dobndi, lua n gaj sau vinde creane, titluri sau alte valori asupra statului, bncilor sau altor personae juridice i poate atrage depozite de la bnci; - de creditare a bncilor banca central poate acorda credite n condiii de rambursare, garantare i dobnd stabilite prin reglementri proprii ; - de control al lichiditii prin rezerve minime obligatorii banca central stabilete regimul rezervelor minime obligatorii pe care bncile trebuie s le menin n conturi deschise la aceasta.

11

Emisiunea de moned Banca central deine monopolul emisiunii monetare. n principiu, moneda se emite n concordan cu creterea economic. Emisiunea de moned peste necesitile economice reale supraemisiunea de moned poate duce la inflaie ; mpiedicarea guvernelor de a determina un proces inflaionist, prin emisiune suplimentar de moned, poate fi nc un argument n favoarea asigurrii independenei bncii centrale. Banca central asigur tiprirea bancnotelor i baterea monedelor metalice i ia msuri pentru pstrarea n siguran a celor care nu sunt puse n circulaie, precum i pentru custodia i distrugerea, cnd aceasta este necesar, a matrielor, cernelurilor i a bancnotelor i monedelor metalice retrase din circulaie. Pentru a nu putea fi falsificai, banii ncorporeaz o serie de caracteristici specifice ; de exemplu, hrtia este realizat printr-o tehnic special sau are ncorporat un fir metalic. Monitorizarea cursurilor valutare Banca central elaboreaz i aplic politica privind cursul de schimb, stabilete i urmrete aplicarea regimului valutar pe teritoriul rii. BNR elaboreaz reglmentri privind monitorizarea i controlul tranzaciilor valutare i emite autorizaii pentru transferuri n strintate, tranzacii pe pieele valutare i pentru alte operaiuni specifice. Pentru monitorizarea tranzaciilor valutare, persoanele juridice autorizate s desfoare operaiuni valutare sunt obligate s raporteze BNR asupra tranzaciilor efectuate, prin documente a cror form i coninut se stabilesc de aceasta. Administrarea sistemului de pli Banca central emite reglementri generale privind instrumentele de plat, coordoneaz i supravegheaz sistemele de pli de interes naional. Administrarea rezervelor valutare Banca central stabilete i menine rezerve internaionale la un anumit nivel pe care l apreciaz ca fiind adecvat tranzaciilor externe ale statului, rezerve formate din urmtoarele elemente: aur deinut n tezaur n ar sau depozitat n strintate; active externe, sub form de bancnote i monede metalice sau disponibil n conturi la bnci sau la alte instituii financiare n strintate, exprimate n acele monede i deinute n acele ri pe care le stabilete BNR; alte active de rezerv recunoscute pe plan internaional. Ea utilizeaz aceste rezerve atunci cnd intervine pe pieele valutare pentru a controla evoluia cursului de schimb al monedei naionale. Rezervele de valut sunt folosite i pentru a asigura convertibilitatea monedei naionale pe piaa valutar. Supravegherea instituiilor financiar-bancare Banca central decide care entiti pot opera ca bnci i stabilete regulile de emitere a autorizaiilor de funcionare a bncilor. BNR are competena exclusiv de autorizare a funcionrii

12

bncilor i rspunde de supravegherea prudenial a bncilor pe care le-a autorizat s opereze. Ea monitorizeaz activitatea bncilor comerciale, pe de o parte, cerndu-le periodic rapoarte financiare i statistice, iar pe de alt parte, prin efectuarea de controale la sediul acestora. Bncile care au probleme financiare intr n supravegherea i apoi administrarea special a bncii centrale. Dac mprejurrile o cer, ea va asigura un portofoliu de salvare, pentru ca publicul s nu-i piard ncrederea n sistemul bancar. Acioneaz ca banc a celorlalte bnci (banc a bncilor) Un alt rol al bncii centrale este acela de banc a bncilor, acionnd ca bancher al altor bnci. Bncile centrale solicit celorlalte bnci s-i pstreze la banca central, o parte a depozitelor, sub form de rezerve minime obligatorii, ca depozite nepurttoare de dobnd (sau cu o dobnd mic). Acesta este un aspect al procesului general de control monetar; ridicnd sau cobornd nivelul cerut al rezervelor, banca central poate mri sau micora capacitatea bncilor de a acorda credite. De asemenea, banca central deschide cte un cont curent pentru fiecare banc i pentru fiecare sucursal a unei bnci, persoan juridic strin autorizat s funcioneze. Conform Legii nr. 58/1998 privind activitatea bancar, fiecare banc este obligat, n termen de 30 de zile de la data obinerii autorizaiei de funcionare, s-i deschid cont curent la Banca Naional a Romniei. mprumuttor de ultim instan Acionnd n calitate de mprumuttor de ultim instan, banca central acord mprumuturi bncilor comerciale, pentru a sprijini acele bnci care temporar, nu au suficiente fonduri lichide pentru a plti sumele cerute de deponeni. Conform Legii nr. 101/1998 privind Statutul BNR, Banca Naional a Romniei poate acorda bncilor credite pe termene ce nu pot depi 90 de zile, garantate, n anumite condiii de creditare, stabilind nivelul minim al ratei dobnzii la creditele ce se acord i criteriile ce trebuie ndeplinite de bnci. Pentru toate operaiunile efectuate, BNR stabilete i ncaseaz dobnzi, comisioane i alte forme de acoperire a riscurilor i costurilor de funcionare. Acioneaz ca agent al statului i ine n evidenele sale contul curent general al Trezoreriei Statului Banca central poate aciona ca agent al statului n stabilirea bncilor eligibile pentru a primi depozite ale Trezoreriei Statului, n condiiile stabilite mpreun cu Ministerul finanelor. Banca central acioneaz ca trezorier al statului, innd n evidenele sale contul curent general al Trezoreriei Statului, deschis pe numele Ministerului Finanelor. n acest cont se reflect impozitele percepute i alte pli efectuate n numele Trezoreriei Statului. nregistrarea operaiunilor n acest cont se stabilete prin convenie ntre BNR i Ministerul Finanelor. BNR nu percepe comisioane la decontarea operaiunilor prin contul curent al Trezoreriei deschis n evidenele sale i pltete dobnzi la disponibilitile din acest cont. Asigurarea de fonduri pentru stat Atunci cnd guvernul mprumut bani din economie, banca central acioneaz ca agent i consultant al acestuia. Guvernul mprumut de pe piaa naional, oferind spre vnzare titluri de

13

valoare (obligaiuni, bonuri de tezaur). Banca central, ca agent al statului, poate aciona direct sau prin intermediul altor bnci, n procesul de emisiune a obligaiunilor sau a altor nscrisuri, vnzarea i rscumprarea acestora i plata dobnzilor i comisioanelor aferente. De asemenea, ea acord consultan privind cel mai potrivit titlu de valoare care s fie oferit spre vnzare, nivelul dobnzii ce trebuie pltit n condiiile creditului i momentul cnd trebuie fcut oferta de vnzare pe pia. Banca central gestioneaz datoria public, rambursnd valoarea obligaiunilor i a celorlalte titluri de valoare cnd acestea ajung la scaden i nlocuindu-le cu noi emisiuni de valori mobiliare (dac este cazul). Reducerea general a nivelului datoriei publice se realizeaz, de ctre banca central, prin cumprarea de titluri de valoare guvernamentale de la deintorii acestora (dar din sumele puse la dispoziie de guvern). Asigurarea legturii cu organizaii financiar-bancare internaionale Banca central joac un rol important n cooperarea economic i financiar internaional; ea gestioneaz i ine evidena operaiunilor financiare ale rii cu organismele internaionale, cum sunt Fondul Monetar Internaional sau Banca Mondial. BNR particip, n numele statului, la tratative i negocieri externe n probleme financiare, monetare, valutare, de credit i de pli. Banca central poate negocia i ncheia acorduri i convenii privind mprumuturi pe termen scurt i alte operaiuni financiar-bancare cu instituii financiare internaionale, bnci centrale, societi bancare i nebancare, cu condiia rambursrii acestora n termen de un an. O instituie financiar internaional de importan deosebit este Banca Reglementelor Internaionale (BRI) din Basel (Elveia). Fondat, iniial (n anul 1930) pentru a se ocupa de transferurile legate de datoriile internaionale, BRI a ajuns s fie considerat banca central a bncilor centrale. Alturi de reglementarea plilor ntre bncile centrale, BRI se ocup de probleme privind cooperarea bancar, de acordurile privind regulile ce trebuie s guverneze tranzaciile financiare internaionale etc. Reuniunile Grupului celor apte G 7 (SUA, Frana, Germania, Italia, Anglia, Canada i Japonia) sunt considerate deosebit de importante n cooperarea financiar internaional. Un forum mai larg, pentru discutarea problematicii financiare internaionale, este Grupul celor zece G 10, care este constituit din G7 + Suedia, Belgia, Olanda i Elveia. La aceste ntlniri particip, de regul, minitrii de finane, dar, ntotdeauna, bncile centrale au un rol important n problematica discutat. Analist al condiiilor monetare i economice n plus, Banca Naional a Romniei are atribuii speciale, legate i de perioada de tranziie de la o economie centralizat la economia de pia. Acestea sunt: . asigurarea unei concurene loiale ntre bnci; . ncurajarea dezvoltrii unei practici bancare corecte, care s sprijine dezvoltarea unui sector privat sntos. Bncile centrale nu exercit funciile unei bnci comerciale i deci nu concureaz celelalte bnci ale sistemului.

14

Reglementarea de ctre banca central a sistemului bancar mprumuttor de ultim instan Conform Legii nr. 101/1998 privind statutul BNR, Banca Naional a Romniei poate acorda bncilor credite n condiii de rambursare, garantare i dobnd, care se stabilesc prin reglementri proprii. Bncile cu probleme de lichiditate temporar pot apela la mprumuturi de la banca central dar numai dup ce au epuizat posibilitile de a mprumuta fonduri de la alte bnci sau instituii financiare sau de pe pieele financiare. Rata dobnzii la care banca central acord aceste mprumuturi de ultim instan are nivel ridicat cu scopul de a determina bncile s apeleze mai nti la alte surse de mprumut. Banca n dificultate, nainte de a apela la aceast soluie, trebuie s fi ncercat s obin credit pe toate cile prevzute de lege iar aciunea mprumuttorului de ultim instan trebuie s previn, pe lng apariia riscului de sistem i pierderea ncrederii publice n sistemul bancar. n rile n care datoria public este materializat n titluri financiare (obligaiuni, bonuri de tezaur) acestea se pot comercializa activ la Bursa de Valori. n acest mod, banca central poate oferi lichiditate sectorului bancar, cumprnd datoria guvernamental. Astfel de operaiuni se fac, de obicei, prin vnzare i apoi rscumprare; banca central cumpr titlurile de valoare, iar bncile sunt de acord s le rscumpere, la un pre mai mare, cteva zile mai trziu. Rapoarte cerute Conform Legii nr. 58/1998 privind activitatea bancar, BNR supravegheaz activitatea bncilor autorizate s funcioneze, pe baza raportrilor de pruden bancar, precum i prin inspecii la sediul bncilor, sucursalelor i al altor sedii din ar i strintate. Ca parte a atribuiilor de control, banca central solicit bncilor, n mod regulat, anumite rapoarte statistice financiare, care privesc: indicatorii financiari principali; creditele foarte mari; probleme de contabilitate, contul de profit i pierderi i bilanul. Analiznd aceste rapoarte, autoritile de supraveghere pot determina dac o banc acioneaz cu pruden i opereaz de aa manier nct s-i poat plti depuntorii oricnd. Necesitatea raportrii creditelor de valori mari, acordate unui client, are ca scop evitarea situaiei n care incapacitatea clientului de a-i rambursa datoriile, rezultate din acordarea unui credit mare, poate s duc la falimentul bncii care, astfel, nu va mai fi capabil s-i plteasc deponenii. Se mai pot impune i alte reglementri referitoare la creditele mari: n Anglia, de exemplu, bncile trebuie s prezinte un raport special Bncii Angliei, dac acord, unui singur client, un credit care depete 10% din capitalul ei; Banca Angliei va trebui s acorde un aviz special, dac linia de credit acordat unui client depete 25% din capitalul bncii respective. n Romnia, mprumuturile acordate de o banc unui singur debitor nu pot depi 20% din capitalul i rezervele bncii respective.

15

La acordarea creditelor, bncile urmresc ca solicitanii s prezinte credibilitate pentru rambursarea acestora la scaden, motiv pentru care cer garantarea creditelor n condiiile stabilite prin normele de creditare ale fiecrei bnci. Reglementri referitoare la sistemul bancar Bncile centrale pot emite reglementri pentru bnci, n scopul de a controla nivelul i structura creditelor acordate de acestea. Reglementrile emise de BNR, n funcie de importana i sfera de cuprindere, pot fi sub form de regulamente, ordine, norme i circulare, avnd caracter obligatoriu pentru persoanele juridice publice i private, precum i pentru persoanele fizice. Reglementrile cantitative limiteaz nivelul creditelor pe care bncile comerciale le pot acorda. De exemplu, bncilor li se poate cere s-i restrng nivelul creditelor acordate, pn la un anume procent din totalul disponibilului de creditare, pentru o anumit perioad de timp. Reglementrile calitative ncurajeaz creditarea pentru anumite scopuri, descurajnd alte tipuri de credite. De exemplu, ntr-o ar cu o balan de pli deficitar, banca central poate cere bncilor s acorde, prioritar, credite pentru exporturi. Acordarea autorizaiilor (licenelor) de funcionare a bncilor Banca central decide ce instituii pot funciona ca bnci i acord acestora autorizaii (licene) de funcionare, n anumite condiii care se refer la: . pregtirea profesional i profilul conductorilor bncii; . nivelul minim al capitalului social subscris, care trebuie vrsat, n form bneasc, n totalitate, la momentul constituirii; . tipurile de activiti pe care le va efectua societatea bancar; . studiul de fezabilitate al bncii; . acionarii semnificativi i fondatorii bncii; . structura acionariatului; . sediul bncii. n Romnia, autorizarea implic dou etape: autorizarea de principiu necesar constituirii bncii; licena pentru funcionarea propriu-zis. Autorizaiile de funcionare pot fi retrase, dac banca central decide c o banc nu acioneaz prudent, ncalc condiiile stipulate n autorizaia de funcionare sau este n pericol de a nu-i putea plti depuntorii. BNR poate retrage autorizaia de funcionare unei bnci la cererea bncii sau n una din urmtoarele situaii: banca nu a nceput operaiunile pentru care a fost autorizat n termen de un an de la primirea autorizaiei sau nu i-a exercitat, de mai mult de 6 luni, activitatea de acceptare de depozite; autorizaia a fost obinut pe baza unor declaraii false sau prin orice alt mijloc ilegal; acionarii au decis s dizolve i s lichideze banca; a avut loc o fuziune sau o divizare a bncii;

16

autoritatea competent din ara n care are sediul banca strin ce a nfiinat o sucursal n Romnia i-a retras acesteia autorizaia de a desfura activiti bancare. Rolul jucat de Banca Naional a Romniei n sprijinirea tranziiei de la o economie centralizat la o economie de pia, prin dezvoltarea sistemului bancar, include: introducerea unor noi metode de plat prin transferuri bancare, incluznd cecul, cambia, biletul la ordin i ordinul de plat (aceste instrumente de plat ofer mai mult siguran, n comparaie cu plile n numerar, mai ales n cazul sumelor mari); autorizarea de noi bnci, pentru a sprijini creterea numrului bncilor n scopul diversificrii i creterii calitii produselor i serviciilor bancare; impunerea unor reguli care s asigure concurena loial ntre bnci, inclusiv a celor privind confidenialitatea tuturor tranzaciilor i serviciilor pe care o banc le ofer, precum i a identitii titularilor de cont. Odat autorizaia acordat, banca comercial trebuie s se conformeze i altor cerine prudeniale legate de: nivelul minim de solvabilitate (indicatorul de adecvare a capitalului); indicatorul de lichiditate i rata rezervelor minime obligatorii; expunerea maxim fa de un singur debitor, exprimat procentual, ca raport ntre valoarea total a acesteia i nivelul fondurilor proprii ale bncii; clasificarea creditelor acordate i a dobnzilor nencasate aferente acestora i constituirea provizioanelor specifice de risc (regulile creditelor mari); controlul schimburilor valutare; administrarea resurselor i plasamentelor bncii; raportarea datelor cerute pentru supraveghere i control.

Indicatorul de adecvare a capitalului Ca autoritate de supraveghere, banca central, pentru stabilirea capitalului adecvat, impune un indicator financiar de adecvare a capitalului, cu scopul de a limita expunerea total de credit a unei bnci. Bncile au nevoie de o marj de siguran pentru ca, n cazul n care civa clieni nu-i pot rambursa creditele, banca s fie totui capabil s-i plteasc deponenii. Aceast marj de siguran este capitalul bncii. n acest sens, indicatorul de adecvare a capitalului este format dintr-o anumit parte a fondurilor investite de acionari (capital social) i profiturile nerepartizate, care trebuie pstrate permanent de banc. Indicatorul de adecvare a capitalului se exprim sub form de procent i se calculeaz ca raport ntre capitalul bncii i activele bncii (ajustate n funcie de risc), plus activele n afara bilanului. Reglementrile internaionale privind indicatorul de adecvare a capitalului s-au stabilit n 1987 de ctre Comitetul de la Basel, sub auspiciile Bncii Reglementelor Internaionale.

17

Convenia de la Basel se aplic bncilor cu activitate internaional i prevede un indicator de adecvare a capitalului de minim 8%, ncepnd cu 1 ianuarie 1993. Autoritile de supraveghere din foarte multe ri au preluat prevederile acestei convenii n legislaia naional. Banca Naional a Romniei a stabilit c societile bancare sunt obligate s asigure, n permanen, un nivel de solvabilitate de minim 8%, determinat ca raport ntre fondurile proprii i totalitatea activelor i elementelor n afara bilanului, ponderate n funcie de gradul de risc de credit. Dac indicatorul de adecvare a capitalului, pentru o banc, scade sub nivelul cerut, el trebuie corectat, fie crescnd capitalul bncii (prin emisiune de aciuni), fie reducndu-i activele cu grad mare de risc, prin substituire cu active cu grad de risc redus. Riscul de credit al unei bnci se poate reduce prin vnzarea creditelor sale unei alte bnci sau printr-un proces financiar complex, denumit conversia mprumutului n titluri de valoare. Aceast situaie apare atunci cnd creditele (care fac parte din activele bncii) sunt convertite n alte instrumente financiare, care nu sunt considerate ca active n bilan i, deci, nu sunt luate n calcul n cazul indicatorului de adecvare a capitalului. n anumite condiii, totui, unele active convertite n hrtii de valoare trebuie s fie evideniate n bilan. Rata rezervelor minime obligatorii Banca central poate cere bncilor s menin rezerve n conturi speciale deschise la aceasta, de regul, nepurttoare de dobnd. Aceast cerin se exprim, de obicei, printr-un indicator financiar regsit n practica bancar sub denumirea de rata rezervelor minime obligatorii fa de totalul pasivelor unei bnci (dintre care o mare parte o vor constitui depozitele). Rezervele minime obligatorii constituie un instrument al politicii monetare, prin modificarea ratei rezervelor minime obligatorii banca central putnd influena capacitatea bncilor de a acorda credite, reglementnd astfel creterea masei monetare. n cazul Romniei, rezervele obligatorii sunt purttoare de dobnd, nivelul dobnzilor bonificate de BNR neputnd fi mai mic dect nivelul ratei dobnzii medii la depunerile la vedere practicate de bncile comerciale iar pentru depozitele n valut, rezervele minime obligatorii se constituie numai n valut. Indicatorul de lichiditate Banca central poate stabili nivelul minim de lichiditate (indicatorul de lichiditate), respectiv procentul depozitelor bancare i al altor pasive ce trebuie s fie pstrate n numerar sau n alte active care se pot transforma, repede i uor, n numerar. n acest mod, banca central se asigur c bncile vor putea satisface cerinele clienilor atunci cnd acetia doresc s-i retrag fondurile i, astfel, nu se va pierde ncrederea publicului, fenomen care apare atunci cnd banca nu poate oferi fondurile solicitate. Bncile care nu au suficiente active lichide trebuie s asigure indicatorul de lichiditate, fie mprumutnd de la alte bnci, fie apelnd la banca central, n calitatea sa de mprumuttor de ultim instan.

18

Definiiile tehnice exacte ale indicatorilor financiari ai capitalului sunt, uneori, complexe i ele variaz de la o ar la alta, dar, n termeni generali, aceti indicatori se pot defini dup cum urmeaz:

Indicatorul de

Capital social + profituri nerepartizate

adecvare a capitalului = -(minim 8 %) Activele bncii (ajustate n funcie de risc) + activele n afara bilanului Rata rezervelor Depozitele bncii comerciale constituite la banca central minime obligatorii = ------------------------------------------------------------Pasivele bncii (depozitele clienilor) Numerarul i alte active lichide ale bncii Indicatorul de lichiditate = Pasivele bncii (depozite)

Exemple rezolvate 1.n ce an a aprut i s-a dezvoltat prima banc central? Banca suedez, Riksbank, fondat n 1668, este considerat prima banc central, dei istoricii susin c prima banc central, n accepiunea de astzi, a fost Banca Angliei, fondat n 1694. 2.Care sunt cele trei argumente necesare n favoarea existenei unei bnci centrale? - Banii ca bun public - Argumentul supraofertei de mas monetar - Argumentul industriei tinere

19

De rezolvat 1.Enumerai funciile bncii centrale.

2. Care sunt situaiile n care BNR poate retrage autorizaia de funcionare a unei bnci?

3.Din ce este format indicatorul de adecvare a capitalului, impus de banca central ca autoritate de supraveghere? Care este formula de calcul?

4.Definii indicatorul de lichiditate.

1.3.2. Bncile comerciale -instituii de credit Bncile comerciale i desfoar activitatea att pe plan intern ct i internaional, axndu-se n principal pe: - acordarea de credite marilor ntreprinderi; - acceptarea de depuneri de la alte bnci sau firme;

20

- operaiuni valutare; - administrarea averilor; - plasamentul mprumuturilor; - finanarea schimburilor comerciale ale rii unde sunt amplasate; - acordarea de credite pe termen mijlociu i lung pentru export, mobiliznd n acest scop fonduri prin emiterea de obligaiuni. De asemenea, aceste bnci acord credite filialelor bancare sau comerciale ale rii n strintate, deruleaz operaiuni de schimb valutar, mobilizeaz mprumuturi pentru diferii solicitatori strini. Bncile comerciale sunt foarte diversificate, ele putnd fi difereniate dup tipul operaiunilor sau sfera teritorial de cuprindere. De aceea, adesea, denumirea de banc comercial este asociat unui termen care i definete specificul. Astfel sunt: Bnci universale - sunt denumite acele bnci care efectueaz toate operaiunile bancare i care nu i limiteaz activitatea la anumite sectoare. Bnci specializate - este denumirea generic pentru a desemna bncile comerciale sau instituiile de tip bancar care, de regul, alturi de operaiuni bancare de baz, dezvolt preponderent operaiuni bancare de un anumit tip sau ntr-un anumit domeniu. Principalele tipuri de bnci specializate sunt: Banc agricol - acord credite i alte faciliti financiare i de plat unitilor agricole, pentru cumprarea de terenuri i utilaje agricole, ngrminte etc. Banc de investiii - acord credite pe termen mediu i lung ntreprinderilor industriale i din alte ramuri economice pentru investiii, procurndu-i fondurile pe baza unor forme de economisire pe durate mai ndelungate dect cele obinuite. Banc ipotecar - acord mprumuturi pe termen lung garantate cu o ipotec asupra imobilelor deinute de debitori. Bnci specializate n finanarea comerului exterior - crediteaz, pe diferite termene, productorii/exportatorii autohtoni, pentru a-i sprijini n activitatea de promovare a produselor rii respective pe pieele externe; garanteaz creditele externe; efectueaz operaiuni de cas n favoarea importatorilor i exportatorilor. n unele ri (Elveia, Belgia), finanarea activitii de comer exterior este realizat de bncile comerciale i ntr-o proporie redus de bncile de depozite, fr a exista o banc anume specializat n acest scop. n alte state, au fost create instituii bancare guvernamentale cu o activitate strict profilat n acest sens, care, singure sau n colaborare cu

21

bncile comerciale, sprijin promovarea exporturilor rii respective. Astfel sunt: Eximbank n SUA; Banca de import-export a Japoniei; Banca pentru Comer Exterior a Franei etc. Bnci de depozit realizeaz cea mai mare parte a activitii lor pe plan intern, prin atragere de depozite i acordare de credite pe termen scurt i mediu, persoanelor fizice sau juridice. n Frana, bncile comerciale se numesc bnci de depozit. n SUA i Germania aceste bnci se ocup i de emisiunea i plasarea hrtiilor de valoare, acordarea de credite pe gaj de hrtii de valoare societilor financiare etc. Dup anii 60, bncile de depozit au nceput s acorde o atenie deosebit creditrii activitii de comer exterior i operaiunilor valutare, nfiinnd n acest scop, sucursale i agenii n strintate. Bnci de accept sau case de accept sunt instituii bancare care susin, prin semntura lor, titluri de credit (cambii, bilete la ordin) trase de exportatorii autohtoni asupra importatorilor strini, iar titlul de credit astfel acceptat, devine negociabil. Case de emisiune - sunt instituii bancare care asigur plasarea pe pia a unor emisiuni de hrtii de valoare (aciuni, obligaiuni etc); n Anglia aceste instituii sunt considerate "merchant banks", n timp ce n SUA sunt calificate drept "bnci de investiii" (investment banks). Bnci internaionale (private) sunt bnci comerciale cu numeroase sucursale n alte ri i pentru care operaiunile externe joac un rol important, dac nu chiar preponderent. Acest termen este utilizat i pentru instituii financiar-bancare interguvernamentale al cror capital provine din dou sau mai multe ri i a cror activitate specific, desfurndu-se la nivel internaional, depete graniele unei ri (Banca Reglementelor Internaionale; Banca European pentru Reconstrucie i Dezvoltare; Banca Mondial etc.) Bnci locale au ca principal activitate deservirea clientelei locale, persoane fizice sau juridice. Activitatea lor cuprinde atragere de depozite, acordare de credite, administrarea averilor, ele opernd numai pe plan intern. Astfel sunt bncile cantonale din Elveia, bncile locale i regionale din Japonia, unele din bncile statelor din SUA, bncile landurilor din Germania. Alturi de aceste bnci, care ocup un loc principal n sistemele bancare din rile dezvoltate, mai figureaz i alte tipuri, cum ar fi: - bncile particulare specializate n administrarea averilor; - bncile de finanare a vnzrilor ctre populaie la preuri moderate; - bnci cooperatiste. Standarde bancare internaionale Bncile din Romnia sunt preocupate de atingerea standardelor bancare internaionale, n scopul recunoaterii lor de ctre comunitatea bancar internaional i de ctre clieni, ca bnci cu un bun renume.

22

Exist dou documente deosebit de importante n care sunt precizate standardele privind desfurarea activitilor bancare: Convenia de la Basel, care abordeaz problema capitalului bncilor i Directivele de Coordonare Bancar ale Uniunii Europene, care se refer la acordarea de licene bncilor. a). Convenia de la Basel Comitetul de la Basel (Basle) a fost creat n 1974 de ctre bncile centrale din statele membre ale "Grupului celor 10". Cu timpul, acest comitet a devenit un forum pentru cooperarea dintre bncile centrale privind supravegherea bancar. Guvernatorii bncilor centrale din rile "Grupului celor 10" s-au ntlnit n decembrie 1987 la Basel (Elveia) i au semnat un acord privind criteriile ce trebuie avute n vedere n stabilirea dimensiunii optime a capitalului unei bnci, acord cunoscut sub denumirea de Convenia de la Basel. n Convenie a fost definit capitalul unei bnci, s-a stabilit nivelul minim de capital pe care trebuie s-l aib o banc (n funcie de dimensiunea i mrimea riscului aferent activelor sale) i modul de stabilire a indicatorului de adecvare a capitalului. Formula stabilit prin Convenia de la Basel ofer criterii precise pentru adecvarea capitalului. Este important ca o banc s aib o baz financiar solid, pentru a o proteja de insolvabilitate. Dac o banc are un portofoliu de credite cu grad mare de risc, trebuie s se asigure c dispune de resurse financiare suficiente pentru a o proteja n situaia unor credite neperformante, respectiv n cazul n care unii dintre clieni nu pot s-i ramburseze creditele. De asemenea, un capital de baz mare protejeaz deponenii i le pstreaz ncrederea n banc, ei fiind siguri c nu-i vor pierde banii dac banca nregistreaz pierderi din alte activiti. Metoda cu cea mai larg utilizare are la baz indicatorul de adecvare a capitalului. Urmare a Conveniei de la Basel, bncile din majoritatea rilor lumii respect reglementrile privind capitalul adecvat - standard minim, fapt care elimin, n parte, un tip de concuren, ntruct, respectnd aceast cerin, se restrnge posibilitatea bncilor de a atrage clieni noi prin simpla mrire a volumului creditelor acordate. Bncile trebuie, deci, s gseasc alte soluii n lupta de concuren. O banc ale crei mprumuturi sunt limitate de mrimea capitalului su de baz trebuie s gseasc alte metode de cretere a acestui capital, pentru a putea acorda mai multe mprumuturi. Aceste metode pot include sporirea profitabilitii activitii bncii sau a rezervelor sale, convingnd acionarii s investeasc fonduri mai mari i s vnd investitorilor mai multe aciuni. b). Standardele bancare i Uniunea European Standardele bancare stabilite de Uniunea European se aplic numai pentru rile membre. Aceste standarde au devenit cunoscute pe plan internaional, n special de ctre rile europene care aspir s devin membre ale UE. Uniunea European este cea mai mare pia bancar din lume. La nceputul anilor '90, totalul activelor tuturor bncilor din UE a fost de aproximativ 10 trilioane USD, comparativ cu 8,3 trilioane USD n cazul bncilor din Japonia i 6,5 trilioane USD pentru cele din SUA. Europa are cea mai dens reea de sucursale bancare, comparativ cu celelalte continente, raportul fiind de o sucursal la aproximativ 2000 de persoane, n timp ce acelai raport,

23

n Statele Unite ale Americii i Japonia este de 2300, respectiv 2700 de persoane. Cu toate acestea, crearea unei piee bancare unice a necesitat timp. Primul pas a fost fcut n 1977, prin adoptarea Primei Directive de Coordonare Bancar, care a definit conceptul de "instituie de credit" i a precizat condiiile necesare pentru acordarea autorizaiei n domeniul bancar. Directiva a luat n considerare aplicarea reglementrilor rii gazd pentru sucursalele bncilor din alte ri membre ale UE. A Doua Directiv de Coordonare Bancar a fost adoptat n 1988-1989 i a devenit pe deplin operaional n 1993, odat cu intrarea n funciune a "pieei unice". A Doua Directiv de Coordonare Bancar a UE cuprinde 23 de articole, care se refer n principal la: capitalul minim pentru o banc este stabilit la suma de 5 milioane ECU (art. 3); acionarii importani trebuie s fie verificai din punct de vedere al credibilitii i acceptai de ctre autoritile de control (art. 4); instituiile de credit pot s-i constituie sucursale sau s ofere serviciile lor n cadrul UE, fr autorizarea rii gazd, beneficiind de licen unic bancar acordat n ara de origine (art. 16, 17, 18). Aceste prevederi acoper principalele activiti bancare legate de: constituirea depozitelor; acordarea creditelor; transferul banilor; ncasri; managementul portofoliului; pstrarea n custodie; tranzacionarea hrtiilor de valoare; consultan financiar; cecurile de cltorie. Toate aceste activiti sunt reglementate de banca central din ara de origine a fiecrei bnci. Licena Unic Bancar ofer bncilor posibilitatea de a-i extinde activitatea n orice ar din UE. Presiunile concurenei vor determina o pia comun de servicii bancare pe ntreg teritoriul Uniunii Europene. Obiectivul principal al pieei bancare europene unice este s ofere avantaje suplimentare clienilor bncilor, avantaje ce vor rezulta din dou considerente interdependente:

24

Clientul va beneficia de creterea libertii de alegere, prin reorientarea activitii ctre instituii care ofer preuri mai mici sau prin obinerea unor servicii care nu erau disponibile anterior. Preurile (tarife, comisioane) celor mai multe servicii financiare ar trebui s scad, ca rezultat al unei piee interne mai mari. Concurena va fi factorul principal de reducere a preurilor, dei poate fi avut n vedere i reducerea marjei de profit a bncii. Reglementri privind activitatea bancar din Romnia Activitatea bncilor romneti este reglementat de legislaia specific domeniului, respectiv Legea privind activitatea societilor comerciale, nr. 31/1990 i Legea privind activitatea bancar, nr. 58/1998, care nlocuiete Legea nr. 33/1991. n acelai timp, activitatea bncilor comerciale este sub autorizarea i supravegherea bncii centrale. n alte privine, bncile au autonomie considerabil. Legea nr. 58/1998 privind activitatea bancar stabilete activitile ce se pot desfura de bncile persoane juridice romne sau de sucursalele bncilor strine deschise n Romnia, n limita autorizaiei acordate, astfel: acceptare de depozite; contractare de credite, operaiuni de factoring i scontare a efectelor de comer, inclusiv forfetare; emiterea i gestiunea instrumentelor de plat i credit; pli i decontri; leasing financiar (prin societi distincte, constituite de bnci n acest scop); transferuri de fonduri; emiterea de garanii i asumarea de angajamente; tranzacii n cont propriu sau n contul clienilor cu: instrumente monetare negociabile (cecuri, cambii, certificate de depozit); valut; instrumente financiare derivate; metale preioase, valori mobiliare; intermedierea n plasamentul de valori mobiliare i oferirea de servicii legate de acesta; administrarea de portofolii ale clienilor, n numele i pe riscul acestora; custodia i administrarea de valori mobiliare;

25

depozitar pentru organismele de plasament colectiv de valori mobiliare; nchirierea de casete de siguran; consultan financiar-bancar; operaiuni de mandat. Una dintre principalele activiti ale bncilor comerciale este aceea de acordare a creditelor. Bncile pot oferi o gam variat de credite, n condiii diferite i cu scadene diferite, decizia de acordare sau neacordare de credite solicitanilor avnd la baz bonitatea persoanelor mprumutate. Bncile pot s cumpere, s vnd, s administreze active monetare sau s le pstreze n custodie sigur, s efectueze transferuri, pli sau operaiuni de compensare. De asemenea, ele pot s dein titluri asupra activelor monetare fie sub forma garaniilor pentru credit, fie n numele clienilor. Bncile comerciale au o autonomie considerabila n ceea ce privete modul n care i utilizeaz profiturile, cu condiia s menin un nivel minim de rezerve obligatorii. Bncile pot s realizeze provizioane pentru riscuri i credite neperformante, s constituie fonduri de rezerv, fonduri pentru dezvoltare sau s distribuie profitul sub forma dividendelor. Exemple rezolvate 1.Unde i desfoar activitatea bncile comerciale si care sunt principalele atribuii ace acestora? Bncile comerciale i desfoar activitatea att pe plan intern ct i internaional, axndu-se n principal pe: - acordarea de credite marilor ntreprinderi; - acceptarea de depuneri de la alte bnci sau firme; - operaiuni valutare; - administrarea averilor; - plasamentul mprumuturilor; - finanarea schimburilor comerciale ale rii unde sunt amplasate; - acordarea de credite pe termen mijlociu i lung pentru export, mobiliznd n acest scop fonduri prin emiterea de obligaiuni.

26

2.Care sunt criteriile dup care pot fi difereniate bncile comerciale? Bncile comerciale sunt foarte diversificate, ele putnd fi difereniate dup tipul operaiunilor sau sfera teritorial de cuprindere. De aceea, adesea, denumirea de banc comercial este asociat unui termen care i definete specificul.

27

De rezolvat 1.Enumerai tipurile principale de bnci comerciale.

2.Care sunt principalele tipuri de bnci specializate?

3.Care sunt cele mai importante documente n care sunt precizate standardele privind desfurarea activitilor bancare?

4.Enumerai cteva din activitile desfurate de bncile persoane juridice romne sau de sucursalele bncilor strine deschise n Romnia, potrivit Legii nr. 58/1998?

1.3.3. Alte instituii financiare Bncile nu sunt singurele companii care ofer intermediere financiar, existnd i alte instituii financiare care asigur operaiuni de mediere ntre unitile cu excedent i cele cu deficit de fonduri. Acestea includ societile de asigurri, casele de ajutor reciproc (uniuni de credit), instituiile de investiii i fondurile mutuale. Dintre toate instituiile financiare, ns, numai bncile efectueaz toate cele trei funcii de baz. Societile de asigurare ofer posibilitatea de realizare a economiilor pe termen lung, sub forma polielor de asigurare pe via. Prin contractul de asigurare, societatea se angajeaz s plteasc o sum de bani, la o dat specificat sau n cazul decesului deintorului poliei. Societile de asigurri colecteaz sumele, la intervale regulate, sub forma primelor de asigurare, pe care le investesc n diferite moduri.

28

Casele de ajutor reciproc ofer membrilor credite, de obicei de valori mici. Membrii sunt de acord s plteasc o contribuie lunar i au dreptul s solicite un credit care se ncadreaz ntr-o anumit limit. Fondurile mutuale (Fonduri de plasament) sunt instituii care colecteaz economiile de la diferite persoane, n scopul realizrii de plasamente colective de capitaluri. Dei contribuiile individuale au un potenial investiional redus, aceste fonduri pot deveni importante dac sunt colectate sume suficient de mari. Fondul mutual, ca instituie, nu poate s investeasc direct, el nsui, fondurile sale, deoarece nu este autorizat n acest sens. De aceea, fondurile sunt plasate n aciunile unor firme, prin intermediul unor instituii specializate de investiii sau al unor instituii financiare care administreaz fondurile. Deponenii individuali primesc certificate de participare (certificate de investitor), care le dau dreptul la ncasarea unor venituri, n funcie de performanele firmelor n ale cror aciuni au fost plasate fondurile. De rezolvat 1.Enumerai alte instituii financiare care asigur operaiuni de mediere ntre unitile cu excedent i cele cu deficit de fonduri.

2.Definii Fondurile mutuale (Fonduri de plasament).

1.4. Mutaii intervenite n structurile bancare naionale Avnd n vedere sistemul de organizare i rolul diferitelor instituii bancare n rile capitaliste dezvoltate, n rile n curs de dezvoltare i n cele cu economie centralizat, pot fi scoase n eviden att diferenele ce exist ntre dimensiunile i structurile bancare din diferite ri, ct i locul precumpnitor pe care l dein bncile aparinnd rilor capitaliste dezvoltate n desfurarea relaiilor valutar-financiare internaionale. Totodat, dintre toate tipurile de instituii antrenate n derularea relaiilor valutar-financiare, sistemele bancare naionale, att prin amploarea operaiunilor, ct i prin diversitatea lor, ocup locul predominant.

29

n primul rnd, a avut loc un puternic proces de concentrare a activitii bancare. Amploarea operaiunilor derulate, fondurile tot mai mari care sunt solicitate de clieni, riscurile de insolvabilitate ale debitorilor, ct i dorina de a-i mri ctigurile i puterea de penetrare pe alte piee, au determinat accentuarea procesului de unificare a bncilor n monopoluri, consorii sau sindicate bancare. n fiecare ar se regsesc cteva grupuri bancare care domin i controleaz ntreaga activitate n domeniu. Astfel, n Elveia, grupul marilor bnci cuprinde: Societe de Banque Suisse, Banque Populaire Suisse, BanqueXeu SA, L'Union de Banque Suisse i Credit Suisse, care unite n cartelul bncilor elveiene, domin viaa bancar, att pe plan intern, ct i internaional. n Anglia, bncile de depozit sunt concentrate n ase mari grupuri bancare: National, Westminster Bank, Barklays Bank, Loyds Bank, Midland Bank, Coutts and Co i Williams and Glyn's. A doua tendin este puternicul proces de internaionalizare a sistemelor bancare din rile capitaliste dezvoltate. Practicnd o politic agresiv de implantare n noi puncte financiare de pe glob, aceste bnci consider extinderea lor pe alte piee ca parte integrant a politicii lor de dezvoltare. Aceast atitudine este determinat de o serie de factori cum ar fi: restriciile impuse pe plan naional privind beneficiile sau dezvoltarea activitii lor; posibilitatea, prin amplasarea n alte ri, de a-i diversifica sursele active i de mprumut; atitudinea defensiv sau, dup caz, ca rspuns la interesele clienilor sau concurena bncilor strine etc. Dorina de a-i asigura venituri certe i sporite a determinat o a treia tendin, i anume dispariia treptat a deosebirilor dintre operaiunile diferitelor instituii bancare de tip clasic i a celor nebancare, toate fiind preocupate de diversificarea serviciilor oferite clienilor lor i evolund, astfel, spre bnci globale, multifuncionale. Marile grupuri bancare care s-au constituit ofer clienilor, indiferent de proveniena acestora, rezideni sau nerezideni, ntreaga gam de servicii bancare, de la simple convertiri valutare, pn la montarea unor mprumuturi uriae. Procesul globalizrii se manifest nu numai la nivelul bncilor comerciale care opereaz la nivel internaional, ci i la celelalte bnci. Modificrile n legislaia bancar din diferite ri au condus la dispariia treptat a deosebirilor clare ce existau ntre bncile de depozite i cele comerciale, ntre cele de emisiune de hrtii de valoare i cele ce acordau mprumuturi pe gaj de efecte publice etc. Dei modelele de constituire a sistemelor bancare au diferit de la ar la ar, procesul n sine a cunoscut anumite caracteristici comune: abolirea privilegiilor de emisiune acordate bncilor strine; crearea de bnci centrale n vederea emiterii monedei; reglementarea exercitrii profesiunii bancare i constituirea unor organisme de supraveghere i control a activitii bancare; crearea de instituii de credit specializate;

30

n unele cazuri, crearea de camere de compensaie (dup modelul englez) sau/i a unor instituii de garantare a depunerilor, n vederea ncurajrii populaiei s apeleze la serviciile noilor bnci naionale. Privite n ansamblu, structurile bancare din rile n curs de dezvoltare cuprind trei grupe de bnci: bnci centrale, bnci comerciale care deservesc nevoile interne i de comer exterior i bnci de dezvoltare destinate finanrii pe termen lung a unor ramuri ale economiilor lor naionale. Din punct de vedere al implicrii statului n activitatea bancar i al legislaiei n materie, sistemele bancare ale rilor n curs de dezvoltare se pot grupa n trei categorii: ri cu sistem bancar naionalizat Naionalizarea, fie c a avut loc imediat dup cucerirea independenei, fie c s-a procedat mai trziu la acest act, s-a caracterizat prin preluarea de ctre stat a tuturor instituiilor bancare existente. De regul, actul naionalizrii a fost nsoit de unificarea bncilor de acelai tip, n scopul asigurrii unei coordonri unitare i reducerii cheltuielilor administrative i de conducere. Printre rile care au un sector bancar integral naionalizat pot fi amintite: Egipt, Iraq, Siria, Libia, Sudan, Algeria, RDP Yemen etc. n aceste ri, politica monetar i financiar este asigurat de Banca Central sau de anumite departamente specializate aparinnd de Ministerul Economiei Naionale sau Ministerul Finanelor. n perspectiva celor 30-40 de ani de existen a acestor bnci, se observ reducerea rolului bncilor centrale n activitatea de coordonare i supraveghere i creterea importanei Ministerelor de Finane. Ca o trstur comun a rilor cu sistem bancar naionalizat este specializarea bancar limitat la una, dou bnci care deservesc un sector de activitate. De regul, se ntlnesc urmtoarele tipuri de bnci specializate: bnci comerciale pentru finanarea comerului interior i a comerului exterior, bnci de credit agricol, bnci industriale, bnci imobiliare, bnci de credit pentru populaie. ri cu sistem bancar parial controlat de stat Autoritile naionale din aceste ri au preluat o parte din bncile strine, constituind bnci naionale n totalitate sau cu participaie de capital strin, alturi de care au rmas i funcioneaz att bnci naionale private, ct i bnci strine. Intervenia statului, n principal, este exercitat prin diferite reglementri mai aspre sau mai puin severe impuse bncilor ce opereaz pe teritoriul rii respective. n Kuwait, noile bnci kuwaitiene s-au dezvoltat pe structurile vechilor bnci strine. Conducerea acestor bnci este asigurat integral de cetenii kuwaitieni asistai de tehnicieni strini, de regul, de originea vechii bnci (englezi, francezi). n unele cazuri, bncile strine au pstrat o participaie la capitalul noilor bnci create (sub 49%), acestea funcionnd ca bnci private. Participarea statului la activitatea bancar a fost orientat prioritar spre institutele financiare

31

destinate s contribuie la realizarea de investiii directe i de portofoliu, att n interiorul rii, ct i n afar. Astfel, n cazul Kuwait Investment Company care este foarte activ pe pieele financiare internaionale, prin plasamentele de obligaiuni i n formarea sindicatelor de emisiuni pentru mobilizarea de fonduri, participarea guvernamental este de 50%. Structuri bancare mai dezvoltate se ntlnesc n rile Americii Latine, constituite din bnci naionale specializate pentru activitatea de finanare a comerului exterior, creditarea pe termen lung a unor sectoare ale economiei, bnci naionale cu participaie de capital strin i bnci strine, n special, nord-americane. n unele ri n curs de dezvoltare, pentru a sprijini dezvoltarea sectorului agricol, statul, prin bncile de credit agricol, procedeaz la acordarea de credite fr dobnd sau cu dobnzi inferioare celor practicate pentru alte tipuri de credite, mai mult chiar, acord att credite n bani lichizi, ct i n maini agricole, semine, ngrminte, cum se ntmpl n Arabia Saudit. Fenomenele ce au avut loc n economia mondial, mai ales dup anii 70, au determinat la nivelul rilor n curs de dezvoltare o cretere, n general, a controlului exercitat de stat asupra activitii bancare. n cazul rilor exportatoare de petrol, care au nregistrat ncasri valutare imense, statele respective, printr-o suit de reglementri, au procedat la sprijinirea dezvoltrii bncilor naionale specializate i la luarea unor msuri de natur s duc la creterea ncrederii derulrii operaiunilor prin ele. La cealalt extrem se situeaz rile care au nregistrat deficite ale balanelor de pli, datorii externe impresionante, n care caz, statele au intervenit prin reglementri restrictive i coercitive asupra activitii bancare. ri cu reglementri bancare permisive sau fr reglementri n domeniu rile n curs de dezvoltare insulare i foarte mici, cu o activitate economic intern modest, cu puine contacte comerciale internaionale, n urma cuceririi independenei politice au continuat s fie deservite de bnci aparinnd vechilor metropole, drept urmare nu au procedat la elaborarea unor legislaii bancare destinate s constituie sau s protejeze bncile naionale. Pot fi amintite astfel: Dubai, Qatar, Bahrein, Bahamas, Insulele Cayman, Antilele Olandeze etc. Absena unei legislaii sau caracterul ei permisiv au determinat tot mai multe bnci comerciale specializate n tranzacii internaionale aparinnd rilor capitaliste, s-i dezvolte agenii i sucursale n unele din aceste ri. Astfel, dei legate prin afacerile derulate de banca a crei filial sau agenie erau, nu au fost supuse acelorai reglementri ca aceasta, i n acest mod scpau de sub incidena controlului guvernului statului unde era amplasat banca "mam". Aceste centre denumite "off shore" ntr-o etap iniial s-au dezvoltat n astfel de ri. Bncile "off shore" care au luat natere n aceste zone, n general sunt scutite de taxe, de obligaia de a menine un anumit nivel al rezervelor fa de banca central, de a respecta o anumit proporie a lichiditii, fiind obligate, de regul, s plteasc anual o tax de licen. Criteriile de alegere a locului de dezvoltare a unor astfel de centre este, n general, legat de apropierea sau deprtarea de o anumit zon. Astfel, dezvoltarea Bahreinului ca centru financiar important pentru zona Golfului Persic, a nceput n octombrie 1975, cnd au fost acordate licene bncilor strine s-i creeze aici uniti bancare ("off shore banking units"). Motivul alegerii acestui loc a fost acumularea de sume

32

importante de ctre bncile din zon (principalele ri exportatoare de petrol), ca urmare a creterii preului la iei i dorinei posesorilor lor de a le fructifica ct mai avantajos. La aceste motive se mai pot aduga fusul orar care face ca ziua de lucru bancar s se suprapun cu cea a principalelor centre financiare, sistemul de comunicaii prin satelit ce permite derularea operaiunilor n "timp real" etc. Dezvoltarea operaiunilor cu eurovalute dup anii 70 a fost un alt factor care a condus la amplificarea operaiunilor bancare derulate n aceste zone. Cele mai importante centre "off shore", n etapa actual, sunt amplasate n Bahrein, Bahamas, Antilele Olandeze, Insulele Cayman, Caraibe etc. Noile condiii au determinat crearea n aceste ri a unor autoriti monetare destinate s coordoneze activitatea bancar, de emisiuni de hrtii de valoare, politica de creditare, operaiunile specifice pieei financiare, bineneles, n acelai context permisiv. n rile cu economie planificat, sistemul bancar i desfura activitatea n contextul monopolului de stat asupra comerului exterior i a monopolului valutar, fiind integral naionalizat. Structurile bancare, cu diferene nesemnificative de la ar la ar, cuprindeau o banc central i mai multe bnci specializate, profilate pe diferite domenii - comer exterior; agricultur; investiii; industrie, comer, case de economii. Coordonarea activitii era realizat de Ministerul Comerului Exterior sau de Ministerul Finanelor. n ultimii douzeci de ani s-a manifestat preocuparea rilor socialiste de a deschide bnci, sucursale sau filiale n principalele centre financiare (URSS, China, Polonia, Iugoslavia) sau de a constitui bnci mixte (China, Romnia, Iugoslavia) n participaie cu bnci strine. n majoritatea rilor socialiste exist deschise reprezentane ale unor bnci strine (excepie fcnd Albania i Mongolia). n Romnia, sistemul bancar cuprindea Banca Naional a Romniei (BNR), Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar (BAIA), Banca de Investiii (Bl), Casa de Economii i Consemnaiuni (CEC) i Banca Romn de Comer Exterior (BRCE). Autoritatea care exercita coordonarea i controlul activitii valutar-financiare i bancare era Ministerul Finanelor. BNR n calitate de banc central, coordoneaz i urmrete realizarea politicii monetare i de credit, pstreaz i administreaz rezerva de stat de metale preioase, organizeaz schimbul valutar, stabilete cursul valutelor strine n lei etc. Anumite pli i ncasri cu strintatea pot fi derulate i de BNR.

33

Ca o particularitate a sistemului bancar n ara noastr este faptul c Banca Naional funcioneaz i ca o banca specializat cuprinznd n sfera ei de activitate decontarea i creditarea unitilor economice din industrie. n anii 1990 n ara noastr s-a elaborat un proiect de lege privind activitatea bancar i reorganizarea acesteia pe baze noi. Exemple rezolvate 1.Din punctul de vedere al diversitii, care sunt instituii antrenate n derularea relaiilor valutar-financiare? Dintre toate tipurile de instituii antrenate n derularea relaiilor valutar-financiare, sistemele bancare naionale, att prin amploarea operaiunilor, ct i prin diversitatea lor, ocup locul predominant. 2.Din ce este alctuit, grupul marilor bnci din Elveia? n Elveia, grupul marilor bnci cuprinde: Societe de Banque Suisse, Banque Populaire Suisse, BanqueXeu SA, L'Union de Banque Suisse i Credit Suisse, care unite n cartelul bncilor elveiene, domin viaa bancar, att pe plan intern, ct i internaional. De rezolvat 1.Care sunt cele trei tendine intervenite n structurile bancare naionale?

2.Care sunt cele trei grupe de bnci cuprinse de ctre structurile bancare din rile n curs de dezvoltare?

3.n cte categorii se pot grupa sistemele bancare ale rilor n curs de dezvoltare i care sunt acestea?

34

4. Enumerai componentele, sistemul bancar din Romnia.

Definiia: Ce sunt bncile intermediari financiari Care sunt funciile bncilor Structura sistemului bancar Banca central - funcii Bncile comerciale definiii, tipuri Alte instituii financiare Teste de evaluare Ce sunt bncile intermediari financiari Care sunt funciile bncilor Structura sistemului bancar Banca central - funcii Bncile comerciale definiii, tipuri Alte instituii financiare Rezumat Bncile intermediari financiari Bncile joac rolul de intermediari financiari principali n relaiile economisire investire, relaie decisiv pentru creterea economic. n aceast calitate bncile pun n circulaie creane asupra lor nsele, sporind astfel volumul de mijloace de plat, respectiv mas monetar. n aceast calitate de intermediari, bncile: Faciliteaz formarea de capitaluri disponibile n economie; Permit coordonarea proceselor de economisire - investire n scopul sporirii volumului total de resurse alocate economiei Bncile ofer deponenilor garanii asiguratorii, ei i pot retrage fondurile oricnd doresc i le plaseaz spre fructificare pe cele de care acetia nu au nevoie imediat. Funciile bncilor Pornind de la acest dublu rol, i de la calitatea lor de intermediar, bncile ndeplinesc 2 funcii importante care le confer o poziie privilegiat i prin care se diferenieaz de celelalte instituii: - Constituirea de resurse prin atragerea disponibilitilor temporare ale clienilor i plasarea acestora spre fructificare (n principal prin acordarea de credite pe diferite perioade de timp);

35

- Asigurarea mecanismului de funcionare a plilor prin efectuarea de viramente i pli n numerar. Bncile sunt centre de decontare, adic de efectuare a plilor ntre titularii de cont, persoane fizice i juridice. Structura sistemului bancar Sistemul bancar este reprezentat de ansamblul coerent al diferitelor categorii de instituii financiar-bancare, care funcioneaz ntr-o ar, rspunznd necesitilor unei etape a dezvoltrii social-economice. n general, sistemul bancar dintr-o ar cuprinde: - cadrul instituional, format din banca central cu rol de coordonare i supraveghere, bnci comerciale i alte instituii financiare asimilate acestora; - cadrul juridic, format din ansamblul reglementrilor care guverneaz activitatea bancar. n evoluia sa, sistemul bancar parcurge faze de specializare i sectorizare. Specializarea bancar reprezint orientarea activitii diferitelor bnci doar spre anumite servicii, operaiuni, produse bancare. Noiunea de sectorizare poate fi definit ca fiind un tip aparte de specializare ce const n orientarea activitii bancare spre anumite domenii de activitate economic. n literatura de specialitate i practica bancar internaional se ntlnesc, n principal, urmtoarele tipuri de bnci: banc central instituie bancar aflat n fruntea aparatului bancar, cu rol de supraveghere i organizare a relaiilor monetar-financiare ale unui stat, att pe plan intern ct i n relaiile cu alte sisteme monetare; bnci comerciale denumire generic dat celorlalte bnci, altele dect banca central, care i desfoar activitatea att pe plan intern, ct i internaional. Banca central Rolul i funciile bncii centrale Rolul de supraveghere i organizare a relaiilor valutar-financiare ale unui stat, att pe plan intern ct i n relaiile cu alte sisteme monetare revine, de regul, bncii centrale. Toate sistemele bancare, cu excepia celui din Hong Kong, au o banc central. Apariia i dezvoltarea sistemului bancar (n secolele XIV i XV) a precedat apariia bncilor centrale (n secolul XVII). Banca suedez, Riksbank, fondat n 1668, este considerat prima banc central, dei istoricii susin c prima banc central, n accepiunea de astzi, a fost Banca Angliei, fondat n 1694. Banca Angliei a fost fondat, iniial, pentru a se strnge banii necesari rzboiului contra Franei. A urmat apoi o diversificare a funciilor sale, iar banca a primit, mai trziu, n 1844, dreptul de monopol asupra emisiunii monetare, pentru Anglia i ara Galilor. n alte ri, crearea bncilor centrale a evoluat mai lent. Banca Franei a fost fondat n 1800. n Germania i Italia, banca central a aprut dup unificarea statelor i principatelor independente, n ultima parte a secolului al XIX-lea.

36

Banca Angliei a fost o banc privat pn n 1946, cnd a fost naionalizat. Banca Naional a Romniei a fost fondat n 1880, cnd doar o treime din capital aparinea statului, iar n 1929, doar 10% din capital mai aparinea statului romn. Dup cel de-al doilea rzboi mondial, Banca Naional a Romniei a fost preluat de stat i a fcut parte din sistemul bancar al unei economii centralizate. Aceast situaie a continuat s existe pn la restructurarea sistemului bancar, dup 1989, cnd a fost reorganizat ca banc central. Exist cel puin trei argumente n favoarea necesitii existenei unei bnci centrale, cu privire la reglementarea masei monetare i a creditelor acordate n numele guvernului: Banii ca bun public Argumentul supraofertei de mas monetar Argumentul industriei tinere Funciile bncii centrale Bncile centrale au, n general, urmtoarele funcii (dei uneori, aceste responsabiliti sunt mprite cu alte organisme guvernamentale): Stabilirea i implementarea politicii monetare i de credit Banca central controleaz nivelul masei monetare i ratele dobnzii n economie, ca parte a politicii generale, macroeconomice a guvernului. Aceast situaie a condus la dezbateri aprinse, referitoare la independena bncii centrale. De regul, banca central colaboreaz cu Ministerul Finanelor pentru rezolvarea principalelor probleme ale politicii monetare i financiare. n cadrul politicii monetare pe care o promoveaz, BNR utilizeaz proceduri i instrumente specifice pentru urmtoarele operaiuni: - de pia monetar banca central poate sconta, dobndi, lua n gaj sau vinde creane, titluri sau alte valori asupra statului, bncilor sau altor personae juridice i poate atrage depozite de la bnci; - de creditare a bncilor banca central poate acorda credite n condiii de rambursare, garantare i dobnd stabilite prin reglementri proprii; - de control al lichiditii prin rezerve minime obligatorii banca central stabilete regimul rezervelor minime obligatorii pe care bncile trebuie s le menin n conturi deschise la aceasta. Emisiunea de moned Banca central deine monopolul emisiunii monetare. n principiu, moneda se emite n concordan cu creterea economic. Emisiunea de moned peste necesitile economice reale supraemisiunea de moned poate duce la inflaie; mpiedicarea guvernelor de a determina un proces inflaionist, prin emisiune suplimentar de moned, poate fi nc un argument n favoarea asigurrii independenei bncii centrale. Monitorizarea cursurilor valutare Banca central elaboreaz i aplic politica privind cursul de schimb, stabilete i urmrete aplicarea regimului valutar pe teritoriul rii. BNR elaboreaz reglementri privind monitorizarea i controlul tranzaciilor valutare i emite autorizaii pentru transferuri n strintate, tranzacii pe

37

pieele valutare i pentru alte operaiuni specifice. Pentru monitorizarea tranzaciilor valutare, persoanele juridice autorizate s desfoare operaiuni valutare sunt obligate s raporteze BNR asupra tranzaciilor efectuate, prin documente a cror form i coninut se stabilesc de aceasta. Administrarea sistemului de pli Banca central emite reglementri generale privind instrumentele de plat, coordoneaz i supravegheaz sistemele de pli de interes naional. Administrarea rezervelor valutare Banca central stabilete i menine rezerve internaionale la un anumit nivel pe care l apreciaz ca fiind adecvat tranzaciilor externe ale statului, rezerve formate din urmtoarele elemente: aur deinut n tezaur n ar sau depozitat n strintate; active externe, sub form de bancnote i monede metalice sau disponibil n conturi la bnci sau la alte instituii financiare n strintate, exprimate n acele monede i deinute n acele ri pe care le stabilete BNR; alte active de rezerv recunoscute pe plan internaional. Supravegherea instituiilor financiar-bancare Banca central decide care entiti pot opera ca bnci i stabilete regulile de emitere a autorizaiilor de funcionare a bncilor. BNR are competena exclusiv de autorizare a funcionrii bncilor i rspunde de supravegherea prudenial a bncilor pe care le-a autorizat s opereze. Ea monitorizeaz activitatea bncilor comerciale, pe de o parte, cerndu-le periodic rapoarte financiare i statistice, iar pe de alt parte, prin efectuarea de controale la sediul acestora. Acioneaz ca banc a celorlalte bnci (banc a bncilor) Un alt rol al bncii centrale este acela de banc a bncilor, acionnd ca bancher al altor bnci. Bncile centrale solicit celorlalte bnci s-i pstreze la banca central, o parte a depozitelor, sub form de rezerve minime obligatorii, ca depozite nepurttoare de dobnd (sau cu o dobnd mic). Acesta este un aspect al procesului general de control monetar; ridicnd sau cobornd nivelul cerut al rezervelor, banca central poate mri sau micora capacitatea bncilor de a acorda credite. mprumuttor de ultim instan Acionnd n calitate de mprumuttor de ultim instan, banca central acord mprumuturi bncilor comerciale, pentru a sprijini acele bnci care temporar, nu au suficiente fonduri lichide pentru a plti sumele cerute de deponeni. Acioneaz ca agent al statului i ine n evidenele sale contul curent general al Trezoreriei Statului Banca central poate aciona ca agent al statului n stabilirea bncilor eligibile pentru a primi depozite ale Trezoreriei Statului, n condiiile stabilite mpreun cu Ministerul finanelor. Banca central acioneaz ca trezorier al statului, innd n evidenele sale contul curent general al Trezoreriei Statului, deschis pe numele Ministerului Finanelor. n acest cont se reflect impozitele percepute i alte pli efectuate n numele Trezoreriei Statului. Asigurarea de fonduri pentru stat Atunci cnd guvernul mprumut bani din economie, banca central acioneaz ca agent i consultant al acestuia. Guvernul mprumut de pe piaa naional, oferind spre vnzare titluri de valoare (obligaiuni, bonuri de tezaur). Banca central, ca agent al statului, poate aciona direct sau

38

prin intermediul altor bnci, n procesul de emisiune a obligaiunilor sau a altor nscrisuri vnzarea i rscumprarea acestora i plata dobnzilor i comisioanelor aferente. De asemenea, ea acord consultan privind cel mai potrivit titlu de valoare care s fie oferit spre vnzare, nivelul dobnzii ce trebuie pltit n condiiile creditului i momentul cnd trebuie fcut oferta de vnzare pe pia. Asigurarea legturii cu organizaii financiar-bancare internaionale Banca central joac un rol important n cooperarea economic i financiar internaional; ea gestioneaz i ine evidena operaiunilor financiare ale rii cu organismele internaionale, cum sunt Fondul Monetar Internaional sau Banca Mondial. BNR particip, n numele statului, la tratative i negocieri externe n probleme financiare, monetare, valutare, de credit i de pli. Banca central poate negocia i ncheia acorduri i convenii privind mprumuturi pe termen scurt i alte operaiuni financiar-bancare cu instituii financiare internaionale, bnci centrale, societi bancare i nebancare, cu condiia rambursrii acestora n termen de un an. Analist al condiiilor monetare i economice n plus, Banca Naional a Romniei are atribuii speciale, legate i de perioada de tranziie de la o economie centralizat la economia de pia. Acestea sunt: . asigurarea unei concurene loiale ntre bnci; . ncurajarea dezvoltrii unei practici bancare corecte, care s sprijine dezvoltarea unui sector privat sntos. Reglementarea de ctre banca central a sistemului bancar mprumuttor de ultim instan Conform Legii nr. 101/1998 privind statutul BNR, Banca Naional a Romniei poate acorda bncilor credite n condiii de rambursare, garantare i dobnd, care se stabilesc prin reglementri proprii. Bncile cu probleme de lichiditate temporar pot apela la mprumuturi de la banca central dar numai dup ce au epuizat posibilitile de a mprumuta fonduri de la alte bnci sau instituii financiare sau de pe pieele financiare. n acest mod, banca central poate oferi lichiditate sectorului bancar, cumprnd datoria guvernamental. Astfel de operaiuni se fac, de obicei, prin vnzare i apoi rscumprare; banca central cumpr titlurile de valoare, iar bncile sunt de acord s le rscumpere, la un pre mai mare, cteva zile mai trziu. Rapoarte cerute Conform Legii nr. 58/1998 privind activitatea bancar, BNR supravegheaz activitatea bncilor autorizate s funcioneze, pe baza raportrilor de pruden bancar, precum i prin inspecii la sediul bncilor, sucursalelor i al altor sedii din ar i strintate. Ca parte a atribuiilor de control, banca central solicit bncilor, n mod regulat, anumite rapoarte statistice financiare, care privesc: indicatorii financiari principali; creditele foarte mari; probleme de contabilitate, contul de profit i pierderi i bilanul. Reglementri referitoare la sistemul bancar Bncile centrale pot emite reglementri pentru bnci, n scopul de a controla nivelul i structura creditelor acordate de acestea. Reglementrile emise de BNR, n funcie de importana i

39

sfera de cuprindere, pot fi sub form de regulamente, ordine, norme i circulare, avnd caracter obligatoriu pentru persoanele juridice publice i private, precum i pentru persoanele fizice. Acordarea autorizaiilor (licenelor) de funcionare a bncilor Banca central decide ce instituii pot funciona ca bnci i acord acestora autorizaii (licene) de funcionare, n anumite condiii care se refer la: . pregtirea profesional i profilul conductorilor bncii; . nivelul minim al capitalului social subscris, care trebuie vrsat, n form bneasc, n totalitate, la momentul constituirii; . tipurile de activiti pe care le va efectua societatea bancar; . studiul de fezabilitate al bncii; . acionarii semnificativi i fondatorii bncii; . structura acionariatului; . sediul bncii. n Romnia, autorizarea implic dou etape: - autorizarea de principiu necesar constituirii bncii; - licena pentru funcionarea propriu-zis. Autorizaiile de funcionare pot fi retrase, dac banca central decide c o banc nu acioneaz prudent, ncalc condiiile stipulate n autorizaia de funcionare sau este n pericol de a nu-i putea plti depuntorii. BNR poate retrage autorizaia de funcionare unei bnci la cererea bncii sau n una din urmtoarele situaii: banca nu a nceput operaiunile pentru care a fost autorizat n termen de un an de la primirea autorizaiei sau nu i-a exercitat, de mai mult de 6 luni, activitatea de acceptare de depozite; autorizaia a fost obinut pe baza unor declaraii false sau prin orice alt mijloc ilegal; acionarii au decis s dizolve i s lichideze banca; a avut loc o fuziune sau o divizare a bncii; autoritatea competent din ara n care are sediul banca strin ce a nfiinat o sucursal n Romnia i-a retras acesteia autorizaia de a desfura activiti bancare. Indicatorul de adecvare a capitalului Ca autoritate de supraveghere, banca central, pentru stabilirea capitalului adecvat, impune un indicator financiar de adecvare a capitalului, cu scopul de a limita expunerea total de credit a unei bnci. Bncile au nevoie de o marj de siguran pentru ca, n cazul n care civa clieni nu-i pot rambursa creditele, banca s fie totui capabil s-i plteasc deponenii. Aceast marj de siguran este capitalul bncii. n acest sens, indicatorul de adecvare a capitalului este format dintr-o anumit parte a fondurilor investite de acionari (capital social) i profiturile nerepartizate, care trebuie pstrate permanent de banc. Indicatorul de adecvare a capitalului se exprim sub form de procent i se calculeaz ca raport ntre capitalul bncii i activele bncii (ajustate n funcie de risc), plus activele n afara bilanului. Rata rezervelor minime obligatorii

40

Banca central poate cere bncilor s menin rezerve n conturi speciale deschise la aceasta, de regul, nepurttoare de dobnd. Indicatorul de lichiditate Banca central poate stabili nivelul minim de lichiditate (indicatorul de lichiditate), respectiv procentul depozitelor bancare i al altor pasive ce trebuie s fie pstrate n numerar sau n alte active care se pot transforma, repede i uor, n numerar. n acest mod, banca central se asigur c bncile vor putea satisface cerinele clienilor atunci cnd acetia doresc s-i retrag fondurile i, astfel, nu se va pierde ncrederea publicului, fenomen care apare atunci cnd banca nu poate oferi fondurile solicitate. Bncile comerciale - instituii de credit Bncile comerciale i desfoar activitatea att pe plan intern ct i internaional, axndu-se n principal pe: - acordarea de credite marilor ntreprinderi; - acceptarea de depuneri de la alte bnci sau firme; - operaiuni valutare; - administrarea averilor; - plasamentul mprumuturilor; - finanarea schimburilor comerciale ale rii unde sunt amplasate; - acordarea de credite pe termen mijlociu i lung pentru export, mobiliznd n acest scop fonduri prin emiterea de obligaiuni. Astfel sunt: Bnci universale - sunt denumite acele bnci care efectueaz toate operaiunile bancare i care nu i limiteaz activitatea la anumite sectoare. Bnci specializate - este denumirea generic pentru a desemna bncile comerciale sau instituiile de tip bancar care, de regul, alturi de operaiuni bancare de baz, dezvolt preponderent operaiuni bancare de un anumit tip sau ntr-un anumit domeniu. Principalele tipuri de bnci specializate sunt: Banc agricol Banc de investiii Banc ipotecar Bnci specializate n finanarea comerului exterior; Bnci de depozit. Bnci de accept sau case de accept Case de emisiune Bnci internaionale (private) Bnci locale Alturi de acestea bnci, care ocup un loc principal n sistemele bancare din rile dezvoltate, mai figureaz i alte tipuri, cum ar fi: - bncile particulare specializate n administrarea averilor;

41

- bncile de finanare a vnzrilor ctre populaie la preuri moderate; - bnci cooperatiste. Standarde bancare internaionale Bncile din Romnia sunt preocupate de atjngerea standardelor bancare internaionale, n scopul recunoaterii lor de ctre comunitatea bancar internaional i de ctre clieni, ca bnci cu un bun renume. a). Convenia de la Basel Comitetul de la Basel (Basle) a fost creat n 1974 de ctre bncile centrale din statele membre ale "Grupului celor 10". Cu timpul, acest comitet a devenit un forum pentru cooperarea dintre bncile centrale privind supravegherea bancar. b). Standardele bancare i Uniunea European Standardele bancare stabilite de Uniunea European se aplic numai pentru rile membre. Aceste standarde au devenit cunoscute pe plan internaional, n special de ctre rile europene care aspir s devin membre ale UE. Uniunea European este cea mai mare pia bancar din lume. La nceputul anilor '90, totalul activelor tuturor bncilor din UE a fost de aproximativ 10 trilioane USD, comparativ cu 8,3 trilioane USD n cazul bncilor din Japonia i 6,5 trilioane USD pentru cele din SUA. Europa are cea mai dens reea de sucursale bancare, comparativ cu celelalte continente, raportul fiind de o sucursal la aproximativ 2000 de persoane, n timp ce. acelai raport, n Statele Unite ale Americii i Japonia este de 2300, respectiv 2700 de persoane. Cu toate acestea, crearea unei piee bancare unice a necesitat timp. Reglementri privind activitatea bancar din Romnia Activitatea bncilor romneti este reglementat de legislaia specific domeniului, respectiv Legea privind activitatea societilor comerciale, nr. 31/1990 i Legea privind activitatea bancar, nr. 58/1998, care nlocuiete Legea nr. 33/1991. n acelai timp, activitatea bncilor comerciale este sub autorizarea i supravegherea bncii centrale. Una dintre principalele activiti ale bncilor comerciale este aceea de acordare a creditelor. Bncile pot oferi o gam variat de credite, n condiii diferite i cu scadene diferite, decizia de acordare sau neacordare de credite solicitanilor avnd la baz bonitatea persoanelor mprumutate. Alte instituii financiare Bncile nu sunt singurele companii care ofer intermediere financiar, existnd i alte instituii financiare care asigur operaiuni de mediere ntre unitile cu excedent i cele cu deficit de fonduri. Acestea includ societile de asigurri, casele de ajutor reciproc (uniuni de credit), instituiile de investiii i fondurile mutuale. Dintre toate instituiile financiare, ns, numai bncile efectueaz toate cele trei funcii de baz. Societile de asigurare Casele de ajutor reciproc Fondurile mutuale (Fonduri de plasament). Mutaii intervenite n structurile bancare naionale - Avnd n vedere sistemul de organizare i rolul diferitelor instituii bancare n rile capitaliste dezvoltate, n rile n curs de dezvoltare i n cele cu economie centralizat, pot fi scoase n eviden att diferenele ce exist ntre dimensiunile i structurile bancare din diferite ri, ct i locul precumpnitor pe care l dein bncile aparinnd

42

rilor capitaliste dezvoltate n desfurarea relaiilor valutar-financiare internaionale. Totodat, dintre toate tipurile de instituii antrenate n derularea relaiilor valutar-financiare, sistemele bancare naionale, att prin amploarea operaiunilor, ct i prin diversitatea lor, ocup locul predominant. n primul rnd, a avut loc un puternic proces de concentrare a activitii bancare. A doua tendin este puternicul proces de internaionalizare a sistemelor bancare din rile capitaliste dezvoltate. Dorina de a-i asigura venituri certe i sporite a determinat o a treia tendin, i anume dispariia treptat a deosebirilor dintre operaiunile diferitelor instituii bancare de tip clasic i a celor nebancare, toate fiind preocupate de diversificarea serviciilor oferite clienilor lor i evolund, astfel, spre bnci globale, multifuncionale. Dei modelele de constituire a sistemelor bancare au diferit de la ar la ar, procesul n sine a cunoscut anumite caracteristici comune: abolirea privilegiilor de emisiune acordate bncilor strine; crearea de bnci centrale n vederea emiterii monedei; reglementarea exercitrii profesiunii bancare i constituirea unor organisme de supraveghere i control a activitii bancare; crearea de instituii de credit specializate; n unele cazuri, crearea de camere de compensaie (dup modelul englez) sau/i a unor instituii de garantare a depunerilor, n vederea ncurajrii populaiei s apeleze la serviciile noilor bnci naionale. Privite n ansamblu, structurile bancare din rile n curs de dezvoltare cuprind trei grupe de bnci: bnci centrale, bnci comerciale care deservesc nevoile interne i de comer exterior i bnci de dezvoltare destinate finanrii pe termen lung a unor ramuri ale economiilor lor naionale. Din punct de vedere al implicrii statului n activitatea bancar i al legislaiei n materie, sistemele bancare ale rilor n curs de dezvoltare se pot grupa n trei categorii: ri cu sistem bancar naionalizat ri cu sistem bancar parial controlat de stat ri cu reglementri bancare permisive sau fr reglementri n domeniu n Romnia, sistemul bancar cuprindea Banca Naional a Romniei (BNR), Banca pentru Agricultur i Industrie Alimentar (BAIA), Banca de Investiii (Bl), Casa de Economii i Consemnaiuni (CEC) i Banca Romn de Comer Exterior (BRCE).

43

TEMA 2 - INSTITUIILE DE CREDIT VERIG DE BAZ A SISTEMULUI BANCAR Cuprinsul: 2.1. Rolul i funciile instituiilor de credit 2.2. Operaiunile instituiilor de credit 2.2.1. Operaiuni bilaniere 2.2.2. Operaiuni extrabilaniere 2.3. Sistemele de pli i decontre 2.4. Operaiunile de pli i decontre 2.5. Circuite monetare Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: De a nelege rolul i funciile instituiilor de credit; Care sunt i ce nseamn operaiunile instituiilor de credit; Care sunt operaiunile bilaniere; Care sunt operaiunile extrabilaniere; Sistemele de plti i decontre; Operaiunile de plati i decontre; Circuite monetare. Timpul alocat temei: 4 ore Bibliografie recomandat: Cetina Iuliana Marketing financiar bancar, Editura Economica, Bucureti, 2005. Odobescu Emanuel Marketing bancar intern i internaional, Editura Sigma Primex, Bucureti, 1999. Lazr Dumitru Marketing financiar-bancar, Editura Universitii Dimitrie Cantemir Trgu-Mure, 2001. Olteanu Valeric Marketing financiar-bancar, Editura Ecomar, Bucureti, 2005. Vorzsak Almos (coordonator) Marketingul serviciilor, Editura Presa Universitar Clujean, Cluj-Napoca, 2004 2.1. Rolul i funciile instituiilor de credit

44

Activitatea bancar din Italia Evului Mediu a fost deosebit de dezvoltat, att n ceea ce privete acordarea de credite comercianilor, ct i prin activitile de schimbare a banilor. De aceea, muli termeni bancari, utilizai i astzi, i au originea n acest spaiu. Funciile principale ale unei instituii de credit sunt: s atrag depozitele bneti ale clienilor, persoane fizice i juridice (atragerea fondurilor); O banc atrage bani de la clienii si, persoane fizice i/sau juridice, prin conturi bancare, pltindu-le, n schimb, dobnd pentru depozitele constituite. Plata acestor dobnzi reprezint o cheltuial pentru banc. s permit clienilor s-i retrag banii sau s-i transfere n alte conturi (transferul fondurilor); Bncile furnizeaz i servicii privind plile prin transferul fondurilor (att electronic ct i prin instrumente de plat), n numele i la cererea clenilor lor. Banca percepe un comision pentru acest serviciu, comision a crui mrime variaz n funcie de valoarea sumei i tehnica de transfer a banilor. s acorde mprumuturi clienilor care solicit credite, folosind depozitele atrase (plasarea fondurilor). Bncile mprumut clienilor lor sume de bani pentru finanarea afacerilor acestora. Unele bnci ofer mprumuturi att persoanelor fizice ct i persoanelor juridice. Clientul trebuie s plteasc un tarif pentru analizarea de ctre banc a oportunitii acordrii creditului i o dobnd pentru creditul primit. Aceste tarife i dobnzi reprezint un venit pentru banc. Sintetiznd, se poate spune c o banc este o companie care este autorizat de banca central s desfoare cele trei activiti menionate. Realizarea acestor funcii este mult uurat dac banca ndeplinete urmtoarele condiii referitoare la activitatea sa: menine ncrederea clienilor; nregistreaz toate tranzaciile (menine evidena riguroas a operaiunilor);

asigur confidenialitatea bancar, dovedind discreie fa de afacerile clienilor. Aceste condiii sunt derivate, pe de o parte, din dou acorduri internaionale importante iar pe de alt parte, se regsesc n cerinele stipulate de banca central, prin acordarea de autorizaii n ara respectiv.

45

n afar de cele trei tipuri de operaiuni menionate, persoanele juridice i, ntr-o proporie mai mic cele fizice, pot avea i alte solicitri dect cele privind activitatea de baz a bncilor. De rezolvat 1.Care sunt funciile principale ale unei instituii de credit?

2.Enumerai cteva din condiiile pe care o banca le ndeplinete referitor la activitatea sa.

2.2. Operaiunile instituiilor de credit 2.2.1. Operaiuni bilaniere: Constituie n activitatea instituiilor de credit ponderea cea mai important n totalitatea activitilor lor. Se mpart n: - operaiuni pasive; - operaiuni active. Operatiunile pasive ale instituiilor de credit sunt operaiuni de atragere a activelor monetare existente n economie. n structura operaiunilor pasive sunt: atrageri de depuneri la vedere sau la termen, operaiune pentru care instituiile de credit bncile elibereaz certificate de depozit; Depozitele la vedere sumele staionate n contul curent deschis la instituia de credit, ele caracterizndu-se prin grad nalt de lichiditate. Se pot face pli, oricnd la cererea clientului fr ca bncile s solicite un preaviz de retragere a banilor din cont.

46

Sunt purttoare de dobnzi la vedere (care sunt foarte mici) instituiile de credit nu pot conta pe aceast surs pe plasamente pe termen lung, ele nefiind sigure (c sumele vor staiona n aceste conturi curente). Depozitele la termen ponderea cea mai mare i este cea mai important resurs n totalul pasivelor instituiilor de credit. Au o scaden determinat, au un grad de maturitate diferit, eventualele sume care sunt retrase nainte de scaden, instituia de credit face penalizri (nu mai acord dobnd la termen, ci doar dobnd la vedere, penaliznd n acest mod clientul). Tot n structura depozitelor la termen regsim i certificatele de economii instrumente negociabile n care se specific dobnda i scadena n funcie de opiunea clientului. - obinerea de credite de la alte instituii de credit - mprumuturi contractate de instituiile de credit de la banca central de emisune sau aa numitele mprumuturi de refinanare de la Banca Central; instituiile de credit fac apel la resursele bncii naionale, se refinaneaz n cazul n care se confrunt cu lips de lichiditate. Banca Central are calitatea de mprumuttor de ultim instan. Apelul la refinanare se face de instituiile de credit pentru a-i asigura lichiditatea i pentru a optimiza structura portofoliului de titluri pe care l dein. mprumuturi de pe piaa monetar (contractate la alte instituii financiare); atragerea de resurse financiare prin emisiune de titluri proprii de credit (obligaiuni, n general) au o pondere mic n ansamblul operaiunilor pasive ale instituiilor de credit. capitalul propriu al instituiilor de credit. Au o pondere sczut n totalul pasivelor instituiilor de credit; n prezent o tendin de scdere; apare un risc de insolvabilitate i crete riscul de faliment (capital propriu relativ sczut). Pentru a se evita acest fenomen legislaia prevede anumite plafoane minime care trebuie respectate pentru asigurarea unui grad normal de capitalizare a oricrei instituii de credit. n structura capitalului propriu includem dou elemente: capitalul social, fondul de rezerve. Capital social = capitalul pe care-l investesc acionarii, att la nfiinarea instituiei de credit ct i ulterior dac au loc majorri de capital prin emisiuni suplimentare de valori mobiliare. Fondul de rezerv = constituit din profitul net al instituiei de credit, n scopul asigurrii lichiditii i solvabilitii acesteia, n special pentru o eventuala acoperire a pierderilor extraordinare. n funcie de politica instituiei de credit se pot face majorri de capital social prin ncorporarea de rezerve atribuindu-se acionarilor acele aciuni gratuite. Operaiunile active

47

operaiuni de credit (operaiuni cambiale, mprumut pe gaj de mrfuri, de aciuni sau de obligaiuni); aceste produse oferite clienilor dein ponderea cea mai mare n totalul activului bilanier. Sunt moduri principale de plasament a resurselor i partea cea mai riscant, motiv pentru care i veniturile din dobnzi sunt mai mari. Creditul este principalul mod de plasament deoarece: sursa cea mai profitabil pentru sporirea performanelor instituiilor de credit; sprijin agenii economici atunci cnd au nevoie de resurse temporare; realizeaz o legtur direct ntre bnci i clieni, ntre fenomenul monetar bancar i cel al economiei reale. operaiuni de scont; plasamente de capital n diferite valori mobiliare fie n scopul revnzrii lor ulterioare, fie pentru investirea capitalului n diverse ntreprinderi; operaiuni comerciale, care constau n tranzacii de vnzare-cumprare de diferite valori, devize sau titluri de mrfuri, precum i n operaiuni cu metale preioase; - operaiuni de comision, care constau n executarea dispoziiilor primite de la clieni n care nu sunt angajate direct fondurile bncii (remiterea unor sume ctre teri, operaiuni cu acreditive, operaiuni de incasso, operaiuni de mandat). Plasamentul de resurse n titluri cunoate n prezent o cretere a ponderii n totalul plasamentelor instituiilor de credit. Plasamentul n titluri e important pentru profitul instituiilor de credit, achiziia de titluri aducnd venituri (sub form de dobnzi i dividende). n structura portofoliului avem: - valori mobiliare cu venit variabil: aciuni (titluri de proprietate); - valori cu venituri fixe: obligaiuni, bonuri de tezaur, rente, cambii, titluri de crean. Achiziionarea acestor titluri este important att pentru: - maximizarea profitului; - asigurarea lichiditii (ele includ n structura portofoliului titluri n termen scurt cu grad ridicat de lichiditate i anume bonurile de tezaur). Aceste titluri sunt: publice i private, ele pot fi: Titluri pe termen scurt: Bonuri de tezaur;

48

Cambii; Rente; Titluri pe termen lung: Aciuni; Obligaiuni. Mrimea unui portofoliu la nivelul unei instituii de credit depinde de trei factori: mrimea resurselor totale; mrimea resurselor disponibile rmase dup distribuirea de credite i dup acoperirea nevoilor de lichiditate; gradul de rentabilitate pe care-l are plasamentul ntr-un titlu sau altul. Practica are mai multe tehnici de formare a portofoliului: cumprarea direct a titlurilor: subscrierea ; licitaia (ofert public); prin bursa de valori; scontarea titlurilor de credit (n spe a titlurilor de credit comercial); luarea titlurilor n pensiune cu contract de rscumprare; lombardarea (acordarea de mprumuturi pe gaj de efecte publice, emise i garantate de stat).

49

2.2.2. Operaiuni extrabilaniere: - nu au ca efect o majorare a resurselor i implicit nu au ca efect o majorare a plasamentelor; - ele sunt generatoare de ctiguri, dar i de riscuri pentru managementul instituiilor de credit; - au o tendin de cretere la nivelul instituiilor de credit. Instituiile de credit (bncile) ofer o gam larg de servicii care aduc venituri din comisioanele, spezele i tarifele percepute pentru efectuarea lor. Structur: Operaiuni de comision au ponderea cea mai mare. Bncile n calitatea de intermediar acioneaz n numele i pentru contul clienilor; Operaiuni de mandat se face n numele bncilor i pentru contul clienilor. Ele vizeaz n principal administrarea portofoliului de titluri. Operaiuni de vnzare cumprare pentru clieni; Operaiuni de gestionare a trezoreriei firmei; Sevicii de informaii financiare i preluarea datelor financiare; Servicii de consultan pune la dispoziia clienilor documente i studii financiare; Servicii de comercializare de softuri bancare i gestiune financiarcontabil; Efectuare a plilor i ncasare a creanelor; ncasarea taxelor i amenzilor Asigurarea de servicii bancare la domiciliu pondere n cretere. Valuta; Cecurile de cltorie; Cli privind derularea cheltuielilor guvernamentale; Servicii de executor testamentar; Casete pentru pstrarea valorilor; seifurile; depunerile pentru o noapte; Eurocecurile; asigurarea de cltorie; Exemple rezolvate 1.De cte tipuri sunt operaiunile bilaniere? Constituie n activitatea instituiilor de credit ponderea cea mai important n totalitatea activitilor lor. Se mpart n: - operaiuni pasive; - operaiuni active.

50

2.Care sunt caracteristicile operaiunilor extrabilaniere? Operaiuni extrabilaniere: - nu au ca efect o majorare a resurselor i implicit nu au ca efect o majorare a plasamentelor; - ele sunt generatoare de ctiguri, dar i de riscuri pentru managementul instituiilor de credit; - au o tendin de cretere la nivelul instituiilor de credit.

De rezolvat 1.Din ce este alctuit structura operaiunilor pasive?

2.De cte feluri pot fi titlurile? Dati exemple de titluri n parte.

3.Care sunt cei trei factori care influeneaz mrimea unui portofoliu la nivelul unei instituii de credit?

4.Enumerai elemetele ce formez structura operaiunilor extrabilaniere.

51

Sistemele de pli si decontare Implicarea direct a bncilor n derularea plilor n economie este strns legat de calitatea lor de intermediar financiari, respectiv de mobilizare a activelor monetare disponibile i de fructificare a lor, ndeosebi sub forme distribuirii de credite. Exist de fapt o legtur direct, nemijlocit ntre cele mai importante 3 operaiuni bancare: Operaiuni de constituire a depozitelor; Operaiuni de creditare; Operaiuni de pli. Calitatea deciziei de creditare i capacitatea bncilor de a furniza economiei lichiditile de care au nevoie i de care depinde mrimea resurselor (implicit a depozitelor) sunt elemente, factori importani de care depinde luna de derulare a plilor. Funcionarea sistemului de pli are la baz un ansamblu de reglementri n care sunt implicate: Bncile comerciale; Banca Central; Casele de Compensaie; Agenii economici (nebancari); Alte instituii financiare (de asigurare a depozitelor); Moneda i instrumentele de plat i de credit. La nivel mondial, sistemele de pli i sistemele de decontare au dobndit o importan deosebit n special n ultimele decenii, datorit creterii volumului i a valorii tranzaciilor comerciale i a celor financiare (pe pieele monetare i valutare), n contextul globalizrii i a liberei circulaii a capitalurilor. i la nivel naional, odat cu aderarea Romniei la Uniunea European i cu dezvoltarea economiei, s-a manifestat o cretere important a volumului tranzaciilor de plat, precum i a interesului operatorilor economici pentru existena unor sisteme de pli eficiente i sigure. BNR, ca orice alt banc central, este interesat ca sistemele de pli i de decontare n moned naional s fie proiectate i administrate de o manier prudent. Astfel, BNR acord o atenie deosebit funcionrii fr perturbri a acestor sisteme, precum i reducerii potenialelor riscuri asociate funcionrii acestora. Funcionarea fr perturbri a sistemelor de pli i de decontare este vital pentru asigurarea unei monede naionale puternice i pentru implementarea cu succes a politicii monetare a bncii centrale, pentru buna funcionare a pieelor financiare i pentru meninerea stabilitii ntregului sistem financiar-bancar. BNR are ca atribuie statutar promovarea bunei funcionri a sistemelor de pli att n:

52

- calitate de banc central a Romniei (Legea nr. 312 din 28 iunie 2004 privind Statutul Bncii Naionale a Romniei), ct i n - calitate de membru al Sistemului European al Bncilor Centrale (art. 105 alin. (2) din Tratatul de instituire a Comunitii Europene i art. 3 din Statutul Sistemului European al Bncilor Centrale i al Bncii Centrale Europene), prin: furnizarea de mijloace de decontare pentru pli i instrumente financiare; n acest sens BNR opereaz un sistem pentru pli de mare valoare n lei (ReGIS), un sistem de depozitare i decontare pentru instrumente financiare (SaFIR), precum i un sistem de compensare a plilor cu instrumente de debit tip cecuri, cambii i bilete la ordin (PCH); supravegherea sistemelor de pli i a celor de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare; n acest sens BNR stabilete standarde n vederea asigurrii siguranei i eficienei sistemelor care proceseaz tranzacii n lei i evalueaz conformitatea sistemelor cu aceste standarde; cooperarea cu autoritile naionale, Sistemul European al Bncilor Centrale, Banca Central European, precum i cu orice alte organisme internaionale relevante, n vederea asigurrii unui cadru de reglementare i supraveghere a sistemelor de pli i de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare armonizat cu standardele internaionale; promovarea eficienei n sistemele de pli i adaptarea infrastructurilor la cerinele unei zone unice de pli n euro (SEPA). Mijloacele de plat fr numerar Mijloacele de plat fr numerar, respectiv instrumentele de plat (transfer credit, debitare direct, card de plat, cec, cambie i bilet la ordin), permit transferul fondurilor deinute n conturi deschise la instituii de credit sau la Trezoreria Statului, n baza primirii unei instruciuni de plat. Efectuarea unei pli fr numerar prin transfer de fonduri de la pltitor la beneficiar implic o serie de operaiuni bancare care, n prezent, sunt permise doar instituiilor autorizate i supravegheate prudenial (respectiv instituiilor de credit) i Trezoreriei Statului. Principalele etape ale unei pli fr numerar sunt urmtoarele:

53

Faza tranzacional cuprinde: - iniierea, - validarea i - transmiterea unei instruciuni de plat. n funcie de tipul de instrument, instruciunea de plat poate fi iniiat de debitor (spre exemplu, n cazul transferului credit), sau de beneficiar (spre exemplu, n cazul debitrii directe). n aceasta faz au loc o serie de operaiuni, care vizeaz n principal verificarea identitii prilor implicate n tranzacie, a autenticitii instrumentului de plat utilizat i a integritii datelor aferente tranzaciei. n faza de compensare i decontare, instituiile (instituiile de credit i Trezoreria Statului) schimb ntre ele creanele rezultate din plile fr numerar, prin intermediul sistemului de pli pentru pli de mic valoare i volum mare, i deconteaz soldurile nete ale acestor creane prin intermediul sistemului ReGIS. Mecanisme de decontare Un sistem de pli reprezint un ansamblu de instrumente, proceduri bancare i reguli care asigur transferul de fonduri ntre participanii la sistem (instituii de credit sau instituii financiare). Sistemul se bazeaz pe un acord ntre participanii la sistem i operatorul de sistem, iar transferul de fonduri este realizat prin intermediul unei infrastructuri tehnice agreate. (Sursa:

54

raportul CPSS intitulat "Core Principles for Systemically Important Payment Systems", Banca Reglementelor Internaionale, ianuarie 2001) Un depozitar central pentru instrumente financiare ("central securities depository", sau CSD) reprezint un sistem (sau o instituie) pentru depozitarea instrumentelor financiare, care realizeaz procesarea tranzaciilor cu instrumente financiare pe baz de nregistrare n conturi. Instrumentele financiare pe suport fizic pot fi imobilizate de ctre depozitar sau pot fi dematerializate (astfel nct acestea exist doar sub form de nregistrri electronice). n afar de pstrarea n custodie a instrumentelor financiare, un depozitar central pentru instrumente financiare poate asigura i funciuni de mperechere a ordinelor de transfer, de compensare i decontare a acestora. Un sistem de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare ("securities settlement system" sau SSS) reprezint un sistem care permite transferul de instrumente financiare fr plat ("free of payment", "free delivery", sau FoP), spre exemplu n cazul executrii garaniilor, sau contraplat ("delivery versus payment", sau DvP). Decontarea instrumentelor financiare se realizeaz n conturile de depozit pentru instrumente deschise n evidenele unui CSD (care poate fi entitate privat, sau o banc central naional care acioneaz n calitate de CSD), sau ale bncii centrale (n conturi operaionale de custodie). n cazul din urm, banca central acioneaz n calitate de intermediar custode al instrumentelor financiare. Custodele final este, de regula, un CSD. Decontarea fondurilor aferente tranzaciilor cu instrumente financiare are loc n cadrul unui sistem interbancar de transfer de fonduri ("interbank funds transfer system", sau IFTS), prin intermediul unui agent de decontare. (Sursa: "Glosar de termeni utilizai n sistemele de pli i de decontare", elaborat de Comitetul pentru Sisteme de Pli i de Decontare (CPSS) al bncilor centrale ale statelor membre ale grupului G-10, Banca Reglementelor Internaionale, Basel, martie 2003, www.bis.org). n Romnia exist dou sisteme de pli interbancare, unul pentru pli de valoare mare (ReGIS) i unul pentru pli de valoare mic i volum mare (SENT). De asemenea, exist un sistem de depozitare i decontare pentru titluri de stat i certificate de depozit emise de banca central (SaFIR) i un sistem de compensare/decontare a valorilor mobiliare tranzacionate pe piaa bursier (RoClear). Toate sistemele menionate deconteaz prin conturi ale instituiilor de credit deschise la BNR.

55

A, B - instituii de credit Sistemul ReGIS ReGIS este sistemul RTGS naional pentru pli n lei oferit de BNR. Sistemul este folosit pentru decontarea operaiunilor bncii centrale, a transferurilor interbancare, precum i a plilor n lei de valoare mare (peste 50.000 lei) sau urgente. Sistemul asigur procesarea n timp real (respectiv pe o baz continu) i decontarea n banii bncii centrale, cu finalitate imediat. Sistemul ndeplinete condiiile pentru a fi sistem de pli de importan sistemic i, n consecin, este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr. 34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr. 253/2004 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i n sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare). Ce este un sistem RTGS? Un sistem cu decontare pe baz brut n timp real (RTGS) este un sistem de pli n care procesarea i decontarea au loc n mod continuu (n timp real) i nu pe pachete de instruciuni.

56

Astfel, tranzaciile pot fi decontate cu finalitate imediat. Decontarea pe baz brut nseamn c fiecare transfer este decontat individual i nu pe baz net. Scurt istoric Sistemul a fost dezvoltat i implementat n cadrul proiectului Phare RO 0005.02 Interbank Payment System derulat de BNR i TRANSFOND S.A. i a intrat n funciune la 8 aprilie 2005. De la implementare, ReGIS a furnizat un serviciu de procesare a plilor n lei n timp real i cu finalitate n cursul zilei pentru toate instituiile de credit care opereaz n Romnia. Mai mult, operaiunile de politic monetar ale BNR sunt decontate prin intermediul acestuia i contribuie la reducerea riscului sistemic. Managementul sistemului Sistemul ReGIS este administrat de BNR. n aceast calitate, BNR gestioneaz i controleaz funcionarea sistemului, autorizeaz participarea la sistem, stabilete i modific regulile de sistem, urmrete respectarea acestora de ctre participani i aplic sanciuni n cazul nclcrii lor. Operarea tehnic a sistemului este externalizat ctre TRANSFOND S.A., societate comercial constituit n anul 2000 de ctre BNR (care deine 33,33% din capitalul social al acesteia) i un numr de instituii de credit (care dein 66,67% din capitalul social al societii). n anul 2008, au fost nregistrai ca acionari ai acestei societi, n afar de BNR, un numr de 23 instituii de credit. Participarea la sistemul ReGIS Sunt eligibile pentru a participa la sistemul ReGIS urmtoarele categorii de instituii: instituii de credit din Spaiul Economic European, inclusiv cnd acestea acioneaz printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European; instituii de credit din afara Spaiului Economic European, cu condiia ca acestea s acioneze printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European; Banca Naional a Romniei; Trezoreria Statului; organizaii din Spaiul Economic European care presteaz servicii de compensare sau decontare i sunt supravegheate de o autoritate competent. Pentru a participa la ReGIS, o instituie solicitant trebuie: s ndeplineasc cerinele de eligibilitate de mai sus; s dovedeasc c au capacitate operaional corespunztoare; n cazul instituiilor de credit guvernate de o legislaie strin, s pun la dispoziie o opinie juridic privind capacitatea (cu excepia cazului n care informaiile i declaraiile ce urmeaz s fie furnizate printr-o astfel de opinie juridic au fost deja obinute de ctre BNR n alt context); n cazul instituiilor de credit din afara Spaiului Economic European, dar care acioneaz printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European, s pun la dispoziie o opinie juridic privind ara (cu excepia cazului n care informaiile i declaraiile ce urmeaz s fie furnizate printr-o astfel de opinie juridic au fost deja obinute de ctre BNR n alt context). La sfritul anului 2008, sistemul ReGIS a avut nregistrai ca participani: 42 de instituii de credit, Trezoreria Statului, BNR i 6 sisteme auxiliare.

57

Tipuri de tranzacii ReGIS proceseaz transferuri credit n lei, la nivel naional. Categoriile de tranzacii de plat procesate n ReGIS sunt urmtoarele: pli aferente operaiunilor bncii centrale (operaiuni de politic monetar, de pia valutar i de creditare, operaiuni cu numerar etc.); operaiuni de decontare a poziiilor nete calculate n cadrul sistemelor auxiliare care proceseaz pli n lei (SENT, RoClear, VISA, MasterCard, PCH); pli interbancare i ale clienilor de valori mari (peste 50 000 lei) sau urgente; pli pentru decontarea fondurilor aferente operaiunilor cu instrumente financiare; debitarea direct a comisioanelor aferente participrii la cele trei componente ale sistemului electronic de pli (ReGIS, SaFIR i SENT). Transferurile credit se iniiaz n sistem de ctre participani prin mesaje SWIFT, folosind serviciul SWIFT FIN Y-Copy (MT202, MT102 i MT103). Programul de operare ReGIS funcioneaz de luni pn vineri, ntre orele 8:00 a.m. i 6:00 p.m. (ora local), cu un cut-off pentru plile clienilor prevzut pentru ora 4:00 p.m i un cut-off pentru plile interbancare prevzut pentru ora 5:00 p.m, conform programului de operare ReGIS. Sistemul nu funcioneaz n zilele de srbtori legale sau religioase (cnd acestea sunt srbtorite n alte zile dect smbt i duminic), respectiv 1 i 2 ianuarie, a doua zi de Pati, 1 mai, a doua zi de Rusalii, Adormirea Maicii Domnului, 1 decembrie, 25 i 26 decembrie. Disponibilitatea sistemului n anul 2008, disponibilitatea general a sistemului a fost de 99,98% (fa de 99,99% n anul 2007). Disponibilitatea ReGIS este un indicator obinut prin raportarea perioadei reale de funcionare la durata programat de funcionare. Asigurarea continuitii activitii Pentru cazurile n care ar putea aprea situaii de urgen, sistemul are prevzut posibilitatea transferrii procesrii de la sediul principal la un sediu secundar. Totodat, n cazul apariiei unor evenimente neprevzute la nivelul participanilor, BNR poate iniia pli n numele i pe contul acestora, n baza Procedurii privind asigurarea de ctre Banca Naional a Romniei a continuitii activitii operaionale pentru participanii la sistemul ReGIS. De asemenea, n conformitate cu Cerinele pentru certificarea tehnic a participanilor la sistemul electronic de pli, fiecare participant la sistem are obligaia de a-i asigura propria continuitate operaional, prin implementarea unor proceduri specifice i a unui centru secundar pentru recuperare n caz de dezastru sau, dup caz, a unor aranjamente (convenii, contracte, diverse tipuri de nelegeri cu tere pri etc.) care s permit continuarea activitii n cazul unui incident la sediul principal. Procedurile trebuie s asigure continuitatea operaional a participantului astfel nct s nu fie provocate incidente de natur s conduc la blocarea, ntreruperea funcionrii sistemului sau la inducerea unui risc sistemic.

58

Managementul lichiditii n ReGIS, lichiditatea poate fi gestionat ntr-un mod foarte flexibil. Rezervele minime, pe care instituiile de credit sunt obligate s le menin la banca central, reprezint fonduri depozitate n contul de decontare din sistemul ReGIS i pot fi utilizate pentru decontare pe parcursul zilei. n plus, BNR acord participanilor la ReGIS credite pe parcursul zilei fr dobnd (facilitatea de lichiditate pe parcursul zilei - intraday credit), colateralizate cu aceleai tipuri de active care sunt eligibile i pentru operaiunile de politic monetar ale BNR. Principalele instrumente de management al lichiditii n sistemul ReGIS puse la dispoziia participanilor sunt: prioritizarea plilor; managementul activ al cozii de ateptare; controlul activ (on-line) al informaiilor aferente lichiditilor proprii; stabilirea de rezerve pe contul propriu. Comisioane Sistemul ReGIS are o politic de comisionare transparent. Sistemul de comisionare aferent sistemului ReGIS este format din: comision fix pe tranzacie procesat i decontat indiferent de valoarea plii, perceput participantului pltitor; comision fix pe tranzacie aferent decontrii fiecrei poziii nete, perceput participanilor la sistemele auxiliare; comision fix pe decontare pentru decontarea poziiilor nete, perceput sistemelor auxiliare. De asemenea, sistemul mai are prevzute o serie de comisioane pentru administrarea profilelor i detaliilor participanilor i utilizatorilor, precum i un comision pentru ieirea din sistem i comisioane pentru elaborarea de rapoarte la cerere i pentru organizarea de sesiuni de instruire i atestare a utilizatorilor. Sistemul SaFIR Sistemul SaFIR este un sistem de depozitare i decontare a instrumentelor financiare administrat de BNR. Sistemul realizeaz depozitarea titlurilor de stat i a certificatelor de depozit emise de BNR, precum i decontarea operaiunilor cu astfel de instrumente financiare. Sistemul asigur o procesare n timp real a ordinelor de transfer (respectiv, pe o baz continu), precum i o decontare cu finalitate imediat. n plus, sistemul SaFIR gestioneaz garaniile constituite de participanii la sistemele de pli, precum i garaniile constituite n cadrul operaiunilor desfurate cu banca central. Sistemul este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr.34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr.253 din 16 iunie 2004 privind caracterul definitiv al decontarii n sistemele de plai i n sistemele de decontare a operatiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a

59

Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare).

60

Scurt istoric Sistemul SaFIR a fost de asemenea dezvoltat i implementat n cadrul proiectului Phare RO0005 "Interbank Payment System", derulat de BNR i TRANSFOND S.A. i a intrat n funciune la 3 octombrie 2005. De la implementare i pn n prezent, sistemul SaFIR a cunoscut numeroase dezvoltri, ntre care: adoptarea sistemului deinerilor indirecte (2006); depozitarea i decontarea emisiunilor de titluri de stat de tip benchmark (2006); depozitarea i decontarea emisiunilor de certificate de depozit emise de BNR (2006); interconectarea SaFIR cu sistemul RoClear (sistem de depozitare i decontare pentru valorile mobiliare tranzacionate pe piaa bursier, administrat de S.C. Depozitarul Central S.A.), n scopul crerii condiiilor pentru tranzacionarea titlurilor de stat i pe piaa bursier (2008). Managementul sistemului Sistemul SaFIR este administrat de BNR. n aceast calitate, BNR gestioneaz i controleaz funcionarea sistemului, autorizeaz participarea la sistem, stabilete i modific regulile de sistem, urmrete respectarea acestora de ctre participani i aplic sanciuni n cazul nclcrii lor. Operarea tehnic a sistemului este externalizat ctre TRANSFOND S.A., societate comercial constituit n anul 2001 de ctre BNR (care deine 33,33% din capitalul social al acesteia) i un numr de bnci (care dein 66,67% din capitalul social al societii). Participarea n sistemul SaFIR Sunt eligibile pentru a participa la sistemul SaFIR urmtoarele categorii de instituii: instituii de credit din Spaiul Economic European, inclusiv cnd acestea acioneaz printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European; instituii de credit din afara Spaiului Economic European, cu condiia ca acestea s acioneze printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European; Banca Naional a Romniei; Ministerul Economiei i Finanelor; societi de servicii de investiii financiare admise pe piaa primar i/sau secundar administrat de Banca Naional a Romniei. Administratorul de sistem poate accepta, de la caz la caz, participarea la sistemul SaFIR i a urmtoarelor categorii de instituii: depozitari centrali pentru instrumente financiare din Spaiul Economic European, care presteaz servicii de compensare i/sau decontare i sunt supravegheai de o autoritate competent; contrapri centrale din Spaiul Economic European, care presteaz servicii n cadrul unor sisteme de compensare pentru tranzacii cu instrumente financiare i care sunt supravegheate de o autoritate competent; organizaii din Spaiul Economic European care presteaz servicii de compensare i/sau decontare i sunt supravegheate de o autoritate competent.

61

Pentru a participa la sistemul SaFIR, o instituie eligibil, din categoriile mai sus menionate, trebuie: n cazul instituiilor de credit guvernate de o legislaie strin, s dovedeasc c are capacitate operaional corespunztoare; s pun la dispoziie o opinie juridic privind capacitatea (cu excepia cazului n care informaiile i declaraiile ce urmeaz a fi furnizate printr-o astfel de opinie juridic au fost deja obinute de ctre BNR n alt context); n cazul instituiilor de credit din afara Spaiului Economic European dar care acioneaz printr-o sucursal nfiinat n Spaiul Economic European, s pun la dispoziie o opinie juridic privind ara (cu excepia cazului n care informaiile i declaraiile ce urmeaz a fi furnizate printr-o astfel de opinie juridic au fost deja obinute de ctre BNR n alt context). La sfritul anului 2008, n sistemul SaFIR au fost nregistrai un numr de 35 participani. Funcii specifice sistemului SaFIR: 1. Evidena instrumentelor financiare Se refer, n principal, la organizarea i gestionarea registrului principal (evidena emisiunilor, a participanilor, a operaiunilor cu instrumente financiare, reconcilierea cu registrele secundare i cu ali depozitari conectai cu SaFIR, precum i reconcilierea cu emitenii instrumentelor depozitate n SaFIR). Toate evenimentele de plat, pn la scadena unei emisiuni, sunt procesate automat: preluarea rezultatelor licitaiei/subscripiei, preluarea rezultatelor plasamentelor private, pli de cupon/dobnd, rscumprare parial/opional/total. Decontarea se poate face pe baz net sau brut. 2. Decontarea operaiunilor cu instrumente financiare Sistemul SaFIR proceseaz operaiuni derulate de participani pe piaa secundar (tranzacii de vnzare/cumprare, nregistrarea, radierea i executarea contractelor de garanie financiar, operaiuni repo i reverse repo, transferuri de portofoliu). Participanii iniiaz instruciuni n sistem prin mesaje SWIFT. 3. Funcii complementare: Evaluarea zilnic a emisiunilor; Managementul colateralului; Gestionarea cozilor de ateptare; Mecanism de deblocare a decontrii; Monitorizarea funcionalitii sistemului; Arhivarea datelor; Calculul automat al comisioanelor; Rapoarte ctre autoritile competente; Rapoarte statistice. Programul de operare

62

Sistemul SaFIR funcioneaz zilnic, de luni pn vineri, ntre orele 8:30 a.m. i 5:40 p.m. (ora local), cu excepia zilelor de srbtori legale sau religioase (cnd acestea sunt srbtorite n alte zile dect smbt sau duminic), respectiv 1 i 2 ianuarie, a doua zi de Pati, 1 mai, a doua zi de Rusalii, Adormirea Maicii Domnului, 1 decembrie, 25 i 26 decembrie, conform programului de operare SaFIR.

63

Disponibilitatea sistemului n anul 2007, disponibilitatea general a sistemului a fost de 99,99%, valoarea acestui indicator fiind obinut prin raportarea duratei reale de funcionare la durata programat de funcionare. Asigurarea continuitii activitii Pentru cazurile n care ar putea aprea situaii de urgen, sistemul are prevzut posibilitatea transferrii procesrii de la sediul principal la un sediu secundar. Managementul riscurilor Managementul riscurilor este stabilit prin regulile sistemului SaFIR i este gestionat cu ajutorul cozilor de ateptare, plafonului de decontare, mecanismul de gridlock, modulul de validare, acceptare i mperechere a mesajelor. Comisioane Sistemul SaFIR are o politic de comisionare transparent. Sisteme pentru pli de valoare mic i volum mare - sistemul SENT SENT este un sistem electronic de compensare multilateral a plilor interbancare n lei, de valoare mic i volum mare transmise ntre participani, pe parcursul mai multor sesiuni zilnice. Sistemul a intrat n funciune n anul 2005, fiind dezvoltat i implementat n cadrul proiectului Phare RO-0005.02 - "Interbank Payment System". Sistemul este operat de Societatea de Transfer de Fonduri i Decontri - TRANSFOND S.A., societate comercial constituit n anul 2000 de ctre BNR (care deine 33,33% din capitalul social al acesteia) i un numr de bnci (care dein 66,67% din capitalul social al societii). n prezent, societatea are ca acionari, n afar de BNR, un numr de 23 instituii de credit. Sistemul proceseaz att transferuri credit i debitri directe interbancare de valoare mic ct i instrumente de debit de tipul cecuri, cambii, bilete la ordin, asigurnd: schimbul de instruciuni de plat ntre participani, desfurat n mod continuu pe parcursul sesiunii de compensare; compensarea multilateral a instruciunilor de plat ale participanilor, desfurat n mod continuu pe parcursul sesiunii de compensare; iniierea automat a decontrii finale n sistemul ReGIS a poziiilor nete la sfritul fiecrei sesiuni de compensare; gestionarea automat a garaniilor pentru decontare (prin intermediul interfeelor automate cu sistemele ReGIS i SaFIR). La sfritul anului 2008, sistemul SENT a nregistrat un numr de 42 de participani (instituii de credit i Trezoreria Statului). n cursul anului 2007, sistemul a procesat un numr de circa 55 milioane tranzacii de plat, n valoare total de 167 miliarde lei. Sistemul ndeplinete condiiile pentru a fi sistem de pli de importan sistemic i, n consecin, este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr.34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr.253 din 16 iunie 2004 privind caracterul definitiv

64

al decontarii n sistemele de plati si n sistemele de decontare a operatiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare). Zona unic de pli n euro (SEPA) Implementarea zonei unice de pli n euro (n engl. Single Euro Payments Area - SEPA) urmrete extinderea procesului de integrare european i n domeniul plilor de mic valoare n euro, prin crearea unei piee unice la nivel european pentru instrumentele de plat n euro. SEPA acoper un spaiu geografic format din cele 27 de state membre ale Uniunii Europene plus Islanda, Liechtenstein, Norvegia i Elveia, reprezentnd o zon a monedei euro n care toate plile, inclusiv cele transfrontaliere, sunt tratate ca pli naionale (fr actuala difereniere ntre plile naionale i cele transfrontaliere). Prin implementarea SEPA se urmrete asigurarea unui nivel corespunztor de eficien i concuren pe pia, care s stimuleze importante economii de scar i s asigure economiei europene un nivel nalt de competitivitate. n scopul asigurrii transparenei pe parcursul procesului de migrare a furnizorilor de infrastructuri de plat ctre noile standarde SEPA, Eurosistemul a publicat un set de criterii de compatibilitate, sub forma unor termeni de referin. SEPA se realizeaz prin: adoptarea unui singur set de instrumente de plat pentru pli n euro (transfer credit, debitare direct i pli prin card); implementarea unor infrastructuri de procesare eficiente pentru plile n euro (denumite generic mecanisme de compensare i decontare); adoptarea unor standarde tehnice comune; adoptarea unor practici comerciale comune; crearea unui cadru legal armonizat pentru serviciile de plat (inclusiv prin transpunerea la nivel naional a noii directive privind serviciile de plat n piaa intern); dezvoltarea continu de noi servicii orientate spre client. Proiectul SEPA este derulat de sectorul bancar european sub conducerea Consiliului European al Plilor i este sprijinit i promovat de Banca Central European i Comisia European. Banca Central European i Comisia European mprtesc o viziune comun asupra SEPA, monitoriznd i susinnd n mod continuu procesul de implementare a acestui proiect. Pentru detalii suplimentare putei consulta declaraia de pres comun emis n data de 4 mai 2006. Consiliul European al Plilor (European Payments Council - EPC) a fost nfiinat n iunie 2002, ca organism de luare a deciziilor i de coordonare a sectorului bancar european n domeniul plilor, n scopul susinerii i promovrii crerii SEPA. Calendarul proiectului este construit n jurul a dou date importante, respectiv: 28 ianuarie 2008 - data lansrii instrumentului de plat tip transfer credit SEPA, instrument care se urmrete a fi utilizat pentru majoritatea plilor n euro pn la sfritul anului 2010;

65

sfritul lunii decembrie 2010 - data pn la care infrastructurile de plat trebuie s asigure adresabilitatea (engl. reachability) tuturor instituiilor de credit din zona euro. La nivel naional, proiectul de implementare a SEPA este coordonat de Asociaia Romn a Bncilor organism care reprezint comunitatea bancar naional n cadrul Consiliului European al Plilor. Structura de guvernan a proiectului SEPA la nivel naional este urmtoarea: Comitetul Naional SEPA, organism decizional cu atribuii n stabilirea strategiei i coordonarea procesului de implementare a SEPA la nivelul ntregii comuniti naionale, constituit n luna martie 2008 cu participarea Asociaiei Romne a Bncilor, a Ministerului Finanelor Publice i TRANSFOND S.A. Acest comitet rspunde, ntre altele, pentru aprobarea Planului naional de implementare i migrare la SEPA. Planul naional de implementare i migrare la SEPA cuprinde strategia formulat i adoptat de comunitatea naional pentru implementarea SEPA i migrarea ctre utilizarea noilor instrumente de plat (respectiv modul de organizare la nivel naional a proiectului SEPA, elementele legate de planificare, organizare i conducere a proiectului, precum i angajamentele i termenele asumate de toate prile implicate n vederea definitivrii procesului de migrare). Comisia SEPA, constituit la nivelul Asociaiei Romne a Bncilor n luna martie 2007, cu atribuii pe linia dezbaterii problematicii modului de implementare a SEPA la nivel naional; Echipa de proiect SEPA, constituit sub auspiciile Asociaiei Romne a Bncilor i avnd o structur similar celei a Consiliului European al Plilor, cu atribuii privind derularea proiectului SEPA la nivel naional i, n special, privind elaborarea Planului naional de implementare i migrare la SEPA Asociaia Romn a Bncilor a iniiat totodat constituirea unui Forum Naional SEPA, organism cu rol consultativ, format din asociaiile reprezentative ale tuturor categoriilor de beneficiari ai SEPA (corporaii, ntreprinderi mici i mijlocii, mari comerciani, furnizori de utiliti, consumatori etc.). BNR, n baza rolului su de catalizator pentru activitile sectorului privat n domeniul sistemelor de pli de mic valoare, sprijin implementarea SEPA n Romnia, participnd n calitate de observator la activitile Comisiei SEPA i ale Comitetului Naional SEPA. n privina SEPA, BNR i-a asumat urmtoarele atribuii: ndrumarea i cultivarea ateptrilor beneficiarilor din Romnia cu privire la SEPA; conlucrarea cu administraia public pentru ca aceasta s se regseasc printre primii utilizatori ai produselor SEPA n Romnia; colaborarea cu utilizatorii, n general, pentru ca ateptrile acestora s fie aduse la cunotina Comitetului Naional SEPA; coordonarea eforturilor de comunicare la nivel naional; monitorizarea progreselor realizate la nivel naional n implementarea SEPA. Monitorizarea sistemelor de pli Monitorizarea sistemelor de pli este o funcie fundamental nou a unei bnci centrale moderne.

66

Aceast funcie presupune supravegherea funcionrii sigure i eficiente a sistemelor de pli i a sistemelor de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare pentru asigurarea i meninerea stabilitii financiare. Atingerea acestor scopuri poate fi realizat prin utilizarea unor proceduri actualizate de detectare, identificare i control n scopul minimizrii riscurilor care se pot manifesta n cadrul sistemelor i n special a riscului sistemic. Riscul juridic: riscul nregistrrii unei pierderi din cauza neaplicrii sau aplicrii defectuoase a prevederilor legale i/sau contractuale i/sau din cauza cadrului contractual necorespunztor sau insuficienta reglementare. Riscul operaional: riscul manifestat ca urmare a erorii umane i/sau a unei nefuncionri a unei componente hardware, software sau a sistemului de comunicaie, care este crucial n procesul de decontare. Riscul de decontare (riscul financiar): riscul manifestat ca urmare a faptului c decontarea n cadrul unui sistem nu se desfoar aa cum s-a anticipat. Acest risc poate cuprinde riscul de credit i riscul de lichiditate. Riscul de credit: riscul manifestat ca urmare a incapacitii contraprii, respectiv a unui participant, de a i ndeplini obligaiile integral, nici la scaden i nici la un alt moment viitor. Riscul de credit cuprinde riscul costului de nlocuire i riscul principal. Riscul costului de nlocuire: riscul manifestat ca urmare a incapacitii contraprii de a finaliza o tranzacie la maturitate. Expunerea rezultat reprezint costul de nlocuire a tranzaciei iniiale la preul curent al pieei. Aceast incapacitate poate lsa partea solvabil cu o poziie neasigurat, sau cu o poziie deschis, sau poate duce la nerealizarea profiturilor estimate aferente poziiei respective. Riscul principal: riscul manifestat ca urmarea a pierderii integrale a valorii aferente unei tranzacii (risc de credit). n procesul de decontare acest risc este asociat tranzaciilor cu active care prezint o diferen de timp ntre finalizarea decontrii fondurilor i finalizarea decontrii activului tranzacionat (de exemplu absena mecanismului "livrare contra plat"). Riscul principal care se manifest n decontarea tranzaciilor de schimb valutar (riscul de schimb valutar) este uneori denumit ca riscul Herstatt. Riscul de lichiditate: riscul manifestat ca urmare a incapacitii unei contrapri, respectiv a unui participant, de a i ndeplini obligaiile integral la scaden, dar aceasta/acesta va fi capabil() totui s i ndeplineasc obligaiile integral ntr-un moment ulterior. Riscul sistemic: riscul ca nendeplinirea obligaiilor care revin unui participant din participarea sa la un sistem, sau n piaa financiar, s conduc la nendeplinirea la termen a obligaiilor asumate de ctre ali participani. Acest eec n ndeplinirea obligaiilor poate cauza probleme semnificative de lichiditate sau de credit i, n consecin, poate periclita stabilitatea respectivului sistem, sau a respectivei piee financiare. Obiectivele principale ale Bncii Naionale a Romniei n domeniul monitorizrii sistemelor sunt: meninerea stabilitii financiare Bncile centrale sunt interesate n funcionarea i operarea sigur i eficient a sistemelor de pli care afecteaz stabilitatea sectorului financiar. Participanii au ncredere n funcionarea i operarea eficient a sistemelor i, atunci cnd sunt parte a unei

67

tranzacii, anticipeaz fluxurile de fonduri. Orice defeciune aprut n cadrul fluxurilor de fonduri cauzat de ineficiena sistemelor de pli naionale poate conduce la apariia i creterea efectelor negative asupra participanilor la sistem(e). asigurarea unui canal adecvat de transmitere a politicii monetare Bncile centrale utilizeaz o gam larg de operaiuni de pia monetar pentru implementarea propriilor politicii monetare. De exemplu, finalizarea swap-urilor sau a tranzaciilor de vnzare/cumprare de instrumente financiare depinde de funcionarea i operarea sigur i eficient a sistemelor de pli care asigur decontarea fondurilor. asigurarea eficienei sistemelor de pli Bncile centrale depun eforturi pentru a preveni apariia oricrei defeciuni tehnice a infrastructurilor utilizate de ctre sisteme, i/sau disfuncionaliti organizaionale la nivelul operatorului de sistem, i/sau la nivelul participanilor, i solicit principii i proceduri eficace i transparente de conducere a sistemului. respectarea de ctre operatorii de sistemele de pli a cadrului legal Asigurarea i respectarea unui cadru legal bine fundamentat n toate sistemele de drept relevante pentru sistem reprezint o parte important a operrii sistemelor. meninerea ncrederii publicului n sistemele de pli, n instrumentele de plat i n moneda naional Sistemele de pli permit clienilor instituiilor de credit s transfere fonduri i/sau s efectueze pli. Creterea siguranei i eficienei acestor sisteme de pli contribuie la creterea ncrederii publicului n efectuarea plilor dispuse, n instrumentele de plat folosite, n sistemele de pli i implicit n moneda naional, RON. Activitatea de monitorizare acoper: sistemele de pli i sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare; instrumentele de plat; operatorii de sisteme i participanii la sisteme; furnizorii de servicii de infrastructur utilizate de sistemele de pli. Banca Naional a Romniei monitorizeaz sistemele de pli care funcioneaz n Romnia, indiferent dac acestea sunt operate sau nu de ctre banca central. Banca Naional a Romniei monitorizeaz sistemul SaFIR de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare care este operat de ctre banca central i monitorizeaz mpreun cu Comisia Naional a Valorilor Mobiliare sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare care nu sunt operate de ctre banca central. Pentru a elimina orice conflict de interese, Banca Naional a Romniei (fiind simultan operator de sistem i autoritate de monitorizare a sistemelor pentru ReGIS i SaFIR), a decis ca activitatea de monitorizare a sistemelor i activitatea de operare a sistemelor s fie strict separate. Principalele instrumente utilizate n activitatea de monitorizare sunt: colectarea de date privind operatorii de sisteme, sistemele operate de acetia i furnizorii de servicii de infrastructur; inspecii on-site; cooperarea/colaborarea cu autoriti naionale de reglementare i/sau supraveghere; cooperarea/colaborarea cu autoriti de monitorizare a sistemelor; evaluarea sesizrilor formulate de consumatori;

68

evaluarea respectrii standardelor naionale/europene/internaionale de ctre operatorii de sisteme; inducerea de schimbri (de exemplu prin recomandri, impunerea de ctre Banca Naional a Romniei a unor msuri de remediere i termene de realizare a acestora); aplicarea de sanciuni dintr-o plaj larg ncepnd cu publicarea (concluziilor) raportului de monitorizare i terminnd cu retragerea autorizaiei acordate de ctre Banca Naional a Romniei respectivului operator de sistem. Standarde internaionale aplicabile sistemelor de pli Core principles for systemically important payment systems, Banca Reglementelor Internaionale, ianuarie 2001 Banca Central European a adoptat principiile de mai sus, care constituie baza evalurii sistemelor de pli de ctre bncile centrale din Uniunea European. Oversight standards for euro retail payment systems, Banca Central European, iunie 2003; Terms of reference for the oversight assessment of euro systemically and prominently important payment systems against the Core Principles , Banca Central European, noiembrie 2007; Business Continuity Oversight Expectations for Systemically Important Payment Systems (SIPS), Banca Central European, iunie 2006; Guide for the assessment against the Business Continuity Oversight Expectation for SIPS, Banca Central European, mai 2007; Central bank oversight of payment and settlement systems (Committee on Payment and Settlement Systems), Banca Reglementelor Internaionale, mai 2005. Standarde internaionale aplicabile sistemelor de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare Recommendations for securities settlement systems, CPSS-IOSCO, noiembrie 2001 i Assessment methodology, noiembrie 2001 Standards for securities clearing and settlement in the European Union, Sistemul European al Bncilor Centrale - Comitetul european al reglementatorilor n domeniul valorilor mobiliare, septembrie 2004 Recommendations for central counterparties, CPSS-IOSCO, noiembrie 2004 Standarde internaionale aplicabile instrumentelor de plat Electronic money system security objectives, Banca Central European, mai 2003 Oversight framework for card payment schemes - Standards, Banca Central European, ianuarie 2008 Rolul bncii centrale n domeniul monitorizrii sistemelor: Banca central trebuie s defineasc clar obiectivele n domeniul sistemelor de pli i trebuie s publice rolul su i politicile eseniale privind sistemele de importan sistemic Banca central trebuie s asigure c sistemele operate de ctre aceasta respect Principiile fundamentale Banca central trebuie s monitorizeze respectarea principiilor fundamentale de ctre sistemele pe care nu le opereaz i trebuie s aib capacitatea de a realiza aceast monitorizare Banca central trebuie s coopereze cu alte bnci centrale i alte autoriti relevante naionale i/sau strine pentru promovarea siguranei i eficienei sistemelor de pli.

69

n cadrul activitii de monitorizare a sistemelor Banca Naional a Romniei coopereaz cu: Banca Central European; bncile centrale ale statelor membre ale Uniunii Europene; Comisia Naional a Valorilor Mobiliare; Comisia de Supraveghere a Asigurrilor. Urmtoarele sisteme sunt desemnate prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr.34/17.01.2008 ca sisteme care intr sub incidena Legii nr. 253/2004 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i n sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare care implementeaz Directiva nr. 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare: ReGIS operat de ctre Banca Naional a Romniei; SENT operat de ctre Societatea de Transfer de Fonduri i Decontri - TRANSFOND S.A.; SaFIR operat de ctre Banca Naional a Romniei; RoClear operat de ctre Depozitarul Central S.A.; Eltrans operat de ctre Casa Romn de Compensaie; Sistemul de Compensare-Decontare i Contraparte Central operat de ctre Casa de compensare Bucureti. Banca Naional a Romniei este autoritatea desemnat s fie notificat i s notifice alte autoriti desemnate despre nceperea procedurilor de insolven mpotriva unui participant la un sistem desemnat conform directivei. Exemple rezolvate 1.n cadrul sistemelor de pli i decontare, care sunt cele mai importante trei operaiuni bancare? Exista de fapt o legtur direct, nemijlocit ntre cele mai importante trei operaiuni bancare: - Operaiuni de constituire a depozitelor; - Operaiuni de creditare; - Operaiuni de pli. 2.Ce reprezint un sistem de pli i care sunt cele dou sisteme de pli interbancare din Romnia? Un sistem de pli reprezint un ansamblu de instrumente, proceduri bancare i reguli care asigur transferul de fonduri ntre participanii la sistem (instituii de credit sau instituii financiare). n Romnia exist dou sisteme de pli interbancare, unul pentru pli de valoare mare (ReGIS) i unul pentru pli de valoare mic i volum mare (SENT). De rezolvat

70

1. Ce este un sistem ReGIS?

2. Ce este un sistem RTGS?

3. Ce este Sistemul SaFIR? Enumerai funciile specifice sistemului SaFIR.

4. Ce este un sistem SENT?

5.Care sunt obiectivele principale ale Bncii Naionale a Romniei n domeniul monitorizrii sistemelor de pli?

2.3. Operatiunile de plati si decontare Iniial n mecanismul plilor mijlocul de plat universal era moneda de aur. Locul a fost luat de moneda de credit care va permite o accelerare a plilor. n prezent derularea plilor are la baz tehnica compensrii n care scop au fost create CASELE DE COMPENSARE. Funcionarea lor se bazeaz: - pe existena unor acorduri ntre participani; - pe existena unor reglementri riguroase n msur s permit buna derulare a plilor. Aceste reglementri se refer n principal la:

71

1. constituirea unor depozite de garanii; 2. pstrarea i gestionarea de casele de compensare; 3. determinarea poziiei nete (D/C a fiecrui participant); 4. finalitatea plii; 5. dezvoltarea pieei interbancare. Prin toate aceste reglementri se urmrete ca aceste case de compensare s protejeze bncile (n caz de panic), motiv pentru care funcioneaz n paralel un mecanism de asigurare a depozitelor. Se constituie astfel un fond de asigurare alimentat din primele pltite de ctre bnci. El este destinat s garanteze deponenilor c i pot recupera sumele depuse la bncile aflate n incapacitate de plat. Circuitul monedei i efectuarea propriu-zis a compensarii implic prestarea de servicii de ctre participanii la sistemul de pli. Aceste servicii sunt asigurate: fie exclusiv de Banca Central (ca servicii publice); fie n sistem mixt (ca sisteme publice i private). Exist n sistemul de pli riscuri: Mecanismul plii se fundamenteaz pe ncrederea c activul financiar care funcioneaz ca mijloc sau instrument de plata, va putea fi transferat n proprietatea beneficiarului de sum, la aceeai valoare i la o form acceptat de acesta. Utilizarea unui mijloc de plat pentru stingerea obligaiilor ntre prile implicate ntr-o tranzacie nu este o operaiune lipsit de riscuri (riscuri care n prezent sunt din ce n ce mai mari). Exemplu: n perioada utilizrii monedei de aur exista riscul uzurii i/sau falsificrii, ca valoarea nominal sa fie diferit de cea a materialului monetar; n cazul bancnotelor, riscul este cel al falsificrii i al deprecierii, deci al neacceptrii ulterioare la plat; n cazul cecului, alturi de riscul falsificrii, exist i riscul de nelichiditate; n cazul crilor de plat, riscul este accentuat de faptul c emiterea lor (n cazul crilor de credit) echivaleaz practic cu deschiderea unei linii de credit care nu presupune garanii suficiente din partea deintorului crii. Reducerea riscului (se poate face respectnd criterii eseniale): - finalitatea plii;

72

- transparena plilor. Finalitatea plii: este criteriul esenial i implic structura a dou condiii: onorarea rapid a obligaiilor reciproce. Intervalul dintre momentul ncheierii tranzaciei financiare i cel al plii respective (stingerea obligaiilor) difer n funcie de: - tipul instrumentului de plat utilizat; - obligaia pe care i-o asum prile contractante, inclusiv casele de compensare. lichiditatea i soliditatea financiar a instituiilor intermediare. Transparena plilor: presupune ca plile s fie astfel structurate nct prile s fie de acord cu momentul n care tranzacia se finalizeaz. ncrederea clienilor n capacitatea bncilor de a oferi servicii de plat sigure i rapide presupune un flux continuu de informaii: dezvoltarea procedurilor de securitate pentru depistarea erorilor, fraudelor, oridinelor de plat neautorizate; reducerea la minim a sumelor aflate n tranzit care genereaz nesiguran n efectuarea la timp a plilor; prelucrarea electronic a instrumentelor de plat; disponibilitate capacitate mare de prelucrare i transfer; siguran n funcionarea sistemului da pli. Respectarea celor dou criterii minimizeaz riscurile i asigur implicit eficiena sistemului de pli. n acest context incertitudinea sau suspendarea plilor de o banc poate antrena o reacie n lan n ntregul sistem bancar. Ca urmare Bncii Centrale i revine sarcina s dezvolte anumite politici n msur s reglementeze astfel de situaii. n practica bancar exist cteva alternative: garantarea finalizrii plii de Banca Central; aplicarea unor norme viznd expunerea individual a fiecrei bnci, situaii n care sunt stabilite limite asupra poziiei lor pentru care se cer anumite garanii; situaia mixt care nu implic obligaii Bncii Centrale drept garant pentru finalitatea plilor. Ea trebuie s stabileasc, cel puin la nivelul su care sunt condiiile de asigurare a lichiditii bncilor n contextul participrii lor la derularea plilor. O pia interbancar activ i eficient reprezint o condiie necesar pentru mbuntirea nivelului gestiunii lichiditii, la nivelul bncilor.

73

Un management activ al lichiditii presupune, ns, un mecanism eficient de transfer al fondurilor, astfel nct bncile s-i poat plasa rapid excedentul i acoperi la fel de rapid deficitul de fonduri lichide. Toate sistemele mari de plti finalizeaz plata prin Banca Central pentru depozitele bancare pstrate la ea. Derularea i finalizarea plilor prin transferul unor creane asupra Bncii Centrale, reprezint o modalitate de verificare a solvabilitii bncilor participante. ncheierea plii n aceeai zi dezvolt piaa monetar, a crei lichiditate depinde n mod decisiv de viteza transferurilor interbancare. Exemple rezolvate 1. Pe ce se bazeaz funcionarea Operaiunile de pli i decontare? Funcionarea lor se bazeaz: - pe existena unor acorduri ntre participani; - pe existena unor reglementri riguroase n msur s permit buna derulare a plilor.

74

De rezolvat 1.La ce se refer reglementrile ce permit buna derulare a plilor?

2.Care sunt condiiile pe care le implic criteriul esenial privind Finalitatea plii?

2.5. Circuite monetare Iniierea viramentelor, funcie de circuitul oricror instrumente de plat ntre bnci, este doar nceputul procesului de decontare. n prezent pe fondul expansiunii masei monetare efectuarea plilor devine un proces complex, care prin cooperarea tuturor bncilor trebuie s fie structurat, organizat, corelat, ncheiat zilnic. Efectuarea plilor de ctre bnci potrivit dorinelor exprimate de titularii de cont prezint pentru ele grade de dificultate diferite, funcie de sferele pe care le angajeaz, respectiv circuitele monetare n care se ncadreaz. n economia fiecrei ri exist mai multe circuite monetare, pentru c, n fapt, n economie sunt mai multe instituii care emit moned i fiecare din aceste spee de monede au o sfer de utilizare diferit. Sunt trei principale circuite monetare: a) circuite monetare realizate de Banca Central (de emisiune), aceasta avnd calitatea de emitent de moned efectiv (de bancnote); b) realizate de trezorerie; c) realizate de bncile comerciale care creeaz moned scriptural. Fiecare dintre aceste trei circuite i implicit din cele trei fenomene ale creaiei monetare sunt bine definite n circuitul de ansamblu al masei monetare, n funcie de trei criterii: instrumente de plat utilizate specifice fiecrui circuit n parte; ansamblul de utilizatori; modul de corelare, de intrare a fiecrui circuit cu celelalte circuite monetare prin existena unui organism central de compensare care asigur corelarea n cadrul circuitului i integrarea cu celelalte circuite. Circuitul monetar realizat de Banca Centrala emite bancnote i moned care alctuiesc oferta de moned a Bncii Naionale sau baza monetar.

75

Principalele circuite ale bancnotelor (principalele deintoare de moned central) sunt: bancnote aflate n casieriile agenilor economici sau la populaie; bancnote aflate n casieriile bncilor; depozitele bncilor comerciale pstrate la bncile de emisiune. Circuitul realizat de trezorerie si de bncile comerciale care creeaz moned scriptural Moneda scriptural rezult din nsumarea soldurilor conturilor titularilor (persoane fizice i juridice), reprezentnd deci totalitatea depozitelor bancare care sunt alimentate din: depunerile de moned efectiv (persoane fizice i juridice); din viramente din alte conturi; din credite acordate de bnci prin intermediul conturilor de credite (nregistrarea creditului n contul beneficiarului). Moneda scriptural funcioneaz fr restricii n cazul aceleiai bnci, ea fiind acceptat n mod necondiionat. n acest caz banca i creeaz un circuit monetar propriu-zis, bazndu-se pe un ansamblu de utilizatori proprii i instrumente specifice (ordine de virament, CEC-uri). n cadrul acestui circuit banca: poate acorda unele faciliti unor clieni n efectuarea plilor (prin acordare de credite n condiii avantajoase); poate face aranjamente favorabile ambelor pri n legtur cu efectuarea plilor; banca are unele liberti n propriul su circuit monetar, de a opera n mecanismul derulrii circuitelor interne, dar care le poate aplica numai cu acordul prilor. Situaia este alta atunci cnd beneficiarii sau ordonatorii de pli au conturi deschise la alte bnci asistm la operaiunea de transfer. Prin cumularea plilor reciproce ntre dou bnci n cursul aceleiai zile rezult obligaia expres a unei bnci fa de alta de a plti o anumit sum. Operaiunile de plat ordonate de clieni creeaz obligaii reciproce ntre bncile lor. Pentru stingerea acestor pli are loc un transfer n circuitele monetare, utilizarea monedei centrale. Concomitent cu operaiunea de transfer are loc i un fenomen de conversie (transformare) a unei forme de existen a monedei n alta.

76

Exemplu: depunerea de numerar (moned efectiv moned de cont); eliberare de numerar (moned de cont moned efectiv). Aceste dou tipuri de operaiuni (ncasare i plat) se echilibreaz zilnic sau periodic la nivelul fiecrei bnci comerciale. Pot aprea ns i dezechilibre, i anume: pli > ncasri => n aceasta etapa banca trebuie s se asigure, fie prin credite, fie prin alte modaliti s dispun de cantitatea de moned necesar. Concluzii: efectuarea de pli ntre titularii de cont angajeaz bncile n diferitele circuite monetare n care ele acioneaz; pentru a asigura efectuarea i finalizarea circuitelor de plat trebuie s se in cont de operaiunile de transfer i conversie prin care circuitele monetare se pot corela; pentru finalizarea operaiunilor de pli este necesar la nivelul economiei s se organizeze fluxul de pli, s se stabileasc soldurile reciproce. Stingerea acestor solduri reciproce, ca operaiune final trebuie s duc zilnic la nchiderea de pli. Exemple rezolvate 1.Care sunt cele trei principale circuite monetare? Sunt trei principale circuite monetare: 1.circuite monetare realizate de Banca Central (de emisiune), aceasta avnd calitatea de emitent de moned efectiv (de bancnote); 2.realizate de trezorerie; 3. realizate de bncile comerciale care creeaz moned scriptural. 2. Enumerai cele trei criterii care definesc circuitele monetare. Fiecare dintre aceste trei circuite i implicit din cele trei fenomene ale creaiei monetare sunt bine definite n circuitul de ansamblu al masei monetare, n funcie de trei criterii: instrumente de plat utilizate specifice fiecrui circuit n parte; ansamblul de utilizatori; modul de corelare, de intrare a fiecrui circuit cu celelalte circuite monetare prin existena unui organism central de compensare care asigur corelarea n cadrul circuitului i integrarea cu celelalte circuite. De rezolvat

77

1.Enumerai principalele circuite ale bancnotelor (principalele deintoare de moned central).

Care este definiia monedei scripurale si cum funcioneaz aceasta?

Definiia: Rolul instituiilor de credit Funciile bncilor Operaiunile instituiilor de credit Operaiunile bilaniere Operaiunile extrabilaniere Sistemele de pli i decontre Operatiunile de plti i decontre Circuite monetare Teste de evaluare Care este rolul instituiilor de credit Care sunt i ce nseamn operaiunile instituiilor de credit Care sunt operaiunile bilaniere Care sunt operaiunile extrabilaniere Sistemele de plti i decontre Operaiunile de pli i decontre Circuite monetare

78

Rezumat Rolul i funciile instituiilor de credit Activitatea bancar din Italia Evului Mediu a fost deosebit de dezvoltat, att n ceea ce privete acordarea de credite comercianilor, ct i prin activitile de schimbare a banilor. De aceea, muli termeni bancari, utilizai i astzi, i au originea n acest spaiu. Funciile principale ale unei instituii de credit sunt: s atrag depozitele bneti ale clienilor, persoane fizice i juridic (atragerea fondurilor); s permit clienilor s-i retrag banii sau s-i transfere n alte conturi (transferul fondurilor); s acorde mprumuturi clienilor care solicit credite, folosind depozitele atrase (plasarea fondurilor). Realizarea acestor funcii este mult uurat dac banca ndeplinete urmtoarele condiii referitoare la activitatea sa: menine ncrederea clienilor; nregistreaz toate tranzaciile (menine evidena riguroas a operaiunilor); asigur confidenialitatea bancar, dovedind discreie fa de afacerile clienilor. Aceste condiii sunt derivate, pe de o parte, din dou acorduri internaionale importante iar pe de alt parte, se regsesc n cerinele stipulate de banca central, prin acordarea de autorizaii n ara respectiv. Operaiunile institutiilor de credit Operaiuni bilaniere: Constituie n activitatea instituiilor de credit ponderea cea mai important n totalitatea activitilor lor. Se mpart n: - operaiuni pasive; - operaiuni active. Operaiunile pasive ale instituiilor de credit sunt operaiuni de atragere a activelor monetare existente n economie. n structura operaiunilor pasive sunt: atrageri de depuneri la vedere sau la termen, operaiune pentru care instituiile de credit bncile elibereaz certificate de depozit; - obinerea de credite de la alte instituii de credit - mprumuturi contractate de instituiile de credit de la banca central de emisune sau aa numitele mprumuturi de refinanare de la Banca Centrala; instituiile de credit fac apel la resursele bncii naionale, se refinaneaz n cazul n care

79

se confrunt cu lips de lichiditate. Banca Central are calitatea de mprumuttor de ultim instan. mprumuturi de pe piaa monetar (contractate la alte instituii financiare); atragerea de resurse financiare prin emisiune de titluri proprii de credit (obligaiuni, n general) au o pondere mic n ansamblul operaiunilor pasive ale instituiilor de credit. capitalul propriu al instituiilor de credit. Au o pondere sczut n totalul pasivelor instituiilor de credit; in prezent o tendin de scdere; apare un risc de insolvabilitate i crete riscul de faliment (capital propriu relativ sczut). Operaiunile active operaiuni de credit (operaiuni cambiale, mprumut pe gaj de mrfuri, de aciuni sau de obligaiuni); aceste produse oferite clienilor dein ponderea cea mai mare n totalul activului bilanier. operaiuni de scont; plasamente de capital n diferite valori mobiliare, fie n scopul revnzrii lor ulterioare, fie pentru investirea capitalului n diverse ntreprinderi; operaiuni comerciale, care constau n tranzacii de vnzare-cumprare de diferite valori, devize sau titluri de mrfuri, precum i n operaiuni cu metale preioase; operaiuni de comision, care constau n executarea dispoziiilor primite de la clieni n care nu sunt angajate direct fondurile bncii (remiterea unor sume ctre teri, operaiuni cu acreditive, operaiuni de incasso, operaiuni de mandat). Mrimea unui portofoliu la nivelul unei instituii de credit depinde de trei factori: mrimea resurselor totale; mrimea resurselor disponibile rmase dup distribuirea de credite i dup acoperirea nevoilor de lichiditate; gradul de rentabilitate pe care-l are plasamentul ntr-un titlu sau altul. Operaiuni extrabilaniere: - nu au ca efect o majorare a resurselor i implicit nu au ca efect o majorare a plasamentelor; - ele sunt generatoare de ctiguri, dar i de riscuri pentru managementul instituiilor de credit; - au o tendin de cretere la nivelul instituiilor de credit. Instituiile de credit (bncile) ofer o gam larg de servicii care aduc venituri din comisioanele, spezele i tarifele percepute pentru efectuarea lor.

80

Structur: Operaiuni de comision au ponderea cea mai mare. Bncile n calitatea de intermediar acioneaz n numele i pentru contul clienilor; Operaiuni de mandat se face n numele bncilor i pentru contul clienilor. Ele vizeaz n principal administrarea portofoliului de titluri. Operaiuni de vnzare cumprare pentru clieni; Operaiuni de gestionare a trezoreriei firmei; Servicii de informaii financiare i preluarea datelor financiare; Servicii de consultan pune la dispoziia clienilor documente i studii financiare; Servicii de comercializare de softuri bancare i gestiune financiarcontabil; Efectuare a plilor i ncasare a creanelor; ncasarea taxelor i amenzilor Asigurarea de servicii bancare la domiciliu pondere n cretere. Valuta; Cecurile de cltorie; Pli privind derularea cheltuielilor guvernamentale; Servicii de executor testamentar; Casete pentru pstrarea valorilor; Seifurile; Depunerile pentru o noapte; Eurocecurile; Asigurarea de cltorie; Sistemele de pli i decontare Exist de fapt o legtur direct, nemijlocit ntre cele mai importante 3 operaiuni bancare: Operaiuni de constituire a depozitelor; Operaiuni de creditare; Operaiuni de pli. Funcionarea sistemului de pli are la baz un ansamblu de reglementri n care sunt implicate: Bncile comerciale; Banca Central; Casele de Compensaie; Agenii economici (nebancari); Alte instituii financiare (de asigurare a depozitelor); Moneda i instrumentele de plat i de credit La nivel mondial, sistemele de pli i sistemele de decontare au dobndit o importan deosebit n special n ultimele decenii, datorit creterii volumului i a valorii tranzaciilor comerciale i a celor financiare (pe pieele monetare i valutare), n contextul

81

globalizrii i a liberei circulaii a capitalurilor. i la nivel naional, odat cu aderarea Romniei la Uniunea European i cu dezvoltarea economiei, s-a manifestat o cretere important a volumului tranzaciilor de plat, precum i a interesului operatorilor economici pentru existena unor sisteme de pli eficiente i sigure. Mijloacele de plat fr numerar - principalele etape ale unei pli fr numerar sunt urmtoarele:

Mecanisme de decontare. Un sistem de pli reprezint un ansamblu de instrumente, proceduri bancare i reguli care asigur transferul de fonduri ntre participanii la sistem (instituii de credit sau instituii financiare). n Romnia exist dou sisteme de pli interbancare, unul pentru pli de valoare mare (ReGIS) i unul pentru pli de valoare mic i volum mare (SENT). Sistemul ReGIS ReGIS este sistemul RTGS naional pentru pli n lei oferit de BNR. Sistemul este folosit pentru decontarea operaiunilor bncii centrale, a transferurilor interbancare, precum i a plilor n lei de valoare mare (peste 50.000 lei) sau urgente. Sistemul asigur procesarea n timp real (respectiv pe o baz continu) i decontarea n banii bncii centrale, cu finalitate imediat. Ce este un sistem RTGS? Un sistem cu decontare pe baz brut n timp real (RTGS) este un sistem de pli n care procesarea i decontarea au loc n mod continuu (n timp real) i nu pe pachete de instruciuni. Astfel, tranzaciile pot fi decontate cu finalitate imediat. Decontarea pe baz brut nseamn c fiecare transfer este decontat individual i nu pe baz net. Tipuri de tranzacii

82

ReGIS proceseaz transferuri credit n lei, la nivel naional. Programul de operare ReGIS funcioneaz de luni pn vineri, ntre orele 8:00 a.m. i 6:00 p.m. (ora local), cu un cut-off pentru plile clienilor prevzut pentru ora 4:00 p.m. i un cut-off pentru plile interbancare prevzut pentru ora 5:00 p.m., conform programului de operare ReGIS. Asigurarea continuitii activitii Managementul lichiditii Comisioane Sistemul SaFIR Sistemul SaFIR este un sistem de depozitare i decontare a instrumentelor financiare administrat de BNR. Sistemul realizeaz depozitarea titlurilor de stat i a certificatelor de depozit emise de BNR, precum i decontarea operaiunilor cu astfel de instrumente financiare. Sistemul asigur o procesare n timp real a ordinelor de transfer (respectiv, pe o baz continu), precum i o decontare cu finalitate imediat. n plus, sistemul SaFIR gestioneaz garaniile constituite de participanii la sistemele de pli, precum i garaniile constituite n cadrul operaiunilor desfurate cu banca central. Sistemul este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr.34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr. 253 din 16 iunie 2004 privind caracterul definitiv al decontarii n sistemele de plai i n sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare). Managementul sistemului Sistemul SaFIR este administrat de BNR. Funcii specifice sistemului SaFIR: 1. Evidena instrumentelor financiare 2. Decontarea operaiunilor cu instrumente financiare 3. Funcii complementare Programul de operare Sistemul SaFIR funcioneaz zilnic, de luni pn vineri, ntre orele 8:30 a.m. i 5:40 p.m. (ora local), cu excepia zilelor de srbtori legale sau religioase (cnd acestea sunt srbtorite n alte zile dect smbt sau duminic), respectiv 1 i 2 ianuarie, a doua zi de Pati, 1 mai, a doua zi de Rusalii, Adormirea Maicii Domnului, 1 decembrie, 25 i 26 decembrie, conform programului de operare SaFIR. Disponibilitatea sistemului Asigurarea continuitii activitii

83

Managementul riscurilor Comisioane Sisteme pentru pli de valoare mic i volum mare - sistemul SENT SENT este un sistem electronic de compensare multilateral a plilor interbancare n lei, de valoare mic i volum mare transmise ntre participani, pe parcursul mai multor sesiuni zilnice. Sistemul a intrat n funciune n anul 2005, fiind dezvoltat i implementat n cadrul proiectului Phare RO-0005.02 - "Interbank Payment System". La nivel naional, proiectul de implementare a SEPA este coordonat de Asociaia Romn a Bncilor organism care reprezint comunitatea bancar naional n cadrul Consiliului European al Plilor. Monitorizarea sistemelor de pli Monitorizarea sistemelor de pli este o funcie fundamental nou a unei bnci centrale moderne. Aceast funcie presupune supravegherea funcionrii sigure i eficiente a sistemelor de pli i a sistemelor de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare pentru asigurarea i meninerea stabilitii financiare. Obiectivele principale ale Bncii Naionale a Romniei n domeniul monitorizrii sistemelor sunt: meninerea stabilitii financiare asigurarea unui canal adecvat de transmitere a politicii monetare asigurarea eficienei sistemelor de pli respectarea de ctre operatorii de sistemele de pli a cadrului legal meninerea ncrederii publicului n sistemele de pli, n instrumentele de plat Activitatea de monitorizare acoper: sistemele de pli i sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare; instrumentele de plat; operatorii de sisteme i participanii la sisteme; furnizorii de servicii de infrastructur utilizate de sistemele de pli.

84

Rolul bncii centrale n domeniul monitorizrii sistemelor Banca central trebuie s defineasc clar obiectivele n domeniul sistemelor de pli i trebuie s publice rolul su i politicile eseniale privind sistemele de importan sistemic Banca central trebuie s asigure c sistemele operate de ctre aceasta respect Principiile fundamentale Banca central trebuie s monitorizeze respectarea principiilor fundamentale de ctre sistemele pe care nu le opereaz i trebuie s aib capacitatea de a realiza aceast monitorizare Banca central trebuie s coopereze cu alte bnci centrale i alte autoriti relevante naionale i/sau strine pentru promovarea siguranei i eficienei sistemelor de pli. n cadrul activitii de monitorizare a sistemelor Banca Naional a Romniei coopereaz cu: Banca Central European; bncile centrale ale statelor membre ale Uniunii Europene; Comisia Naional a Valorilor Mobiliare; Comisia de Supraveghere a Asigurrilor. Operaiunile de pli i decontare Funcionarea lor se bazeaz: - pe existena unor acorduri ntre participani; - pe existena unor reglementri riguroase n msur s permit buna derulare a plilor. Aceste reglementri se refer n principal la: 1. constituirea unor depozite de garanii; 2. pstrarea i gestionarea de casele de compensare; 3. determinarea poziiei nete (D/C a fiecrui participant); 4. finalitatea plii; 5. dezvoltarea pieei interbancare. Exist n sistemul de pli riscuri: Mecanismul plii se fundamenteaz pe ncrederea c activul financiar care funcioneaz ca mijloc sau instrument de plata, va putea fi transferat n proprietatea beneficiarului de sum, la aceeai valoare i la o form acceptat de acesta. Utilizarea unui mijloc de plat pentru stingerea obligaiilor ntre prile implicate ntr-o tranzacie nu este o operaiune lipsit de riscuri (riscuri care n prezent sunt din ce n ce mai mari). Reducerea riscului (se poate face respectnd criterii eseniale): - finalitatea plii; - transprena plilor. Circuite monetare Iniierea viramentelor, funcie de circuitul oricror instrumente de plat ntre bnci, este doar nceputul procesului de decontare.

85

n prezent, pe fondul expansiunii masei monetare efectuarea plilor devine un proces complex, care prin cooperarea tuturor bncilor trebuie s fie structurat, organizat, corelat, ncheiat zilnic. Sunt trei principale circuite monetare: a) circuite monetare realizate de Banca Central (de emisiune), aceasta avnd calitatea de emitent de moned efectiv (de bancnote); b) realizate de trezorerie; c) realizate de bncile comerciale care creeaz moned scriptural. Concluzii: - efectuarea de pli ntre titularii de cont angajeaz bncile n diferitele circuite monetare n care ele acioneaz; - pentru a asigura efectuarea i finalizarea circuitelor de plat trebuie s se in cont de operaiunile de transfer i conversie prin care circuitele monetare se pot corela; - pentru finalizarea operaiunilor de pli este necesar la nivelul economiei s se organizeze fluxul de pli, s se stabileasc soldurile reciproce. Stingerea acestor solduri reciproce, ca operaiune final trebuie s duc zilnic la nchiderea de pli.

86

TEMA 3 - CONTURILE BANCARE Cuprinsul: 3.1 Noiunea de cont bancar 3.2 Deschiderea contului bancar 3.3 nchiderea contului bancar 3.4 Funcionarea contului bancar i codificarea contului bancar Rolul i structura sistemului bancar Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: Noiunea de cont bancar Deschiderea contului bancar nchiderea contului bancar Funcionarea contului bancar i codificarea contului bancar. Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: Basno C, Dardac N, Management bancar, Editura Economic, Bucureti, 2002 Basno C, Dardac N, Produse, costuri si performente bancare, Editura Economic, Bucureti, 2000 Basno C, Dardac N, Riscuri bancare. Cerine prudeniale, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2000 Dedu V, Gestiune i audit bancar, Editura pentru tiine Naionale, Bucureti, 2001 Olteanu V, Marketing financiar bancar, Editura Ecomar Bucureti 2000

87

Marea majoritate a operaiunilor bancare, desfurate pentru clienii bncii, se reflect n conturi bancare care reprezint un sistem de referin pentru reprezentarea raporturilor bncilor cu persoanele pentru care banca efectueaz servicii. Clienii bncii, pentru marea majoritate a operaiunilor, se afirm i acioneaz ca titulari de cont. 3.1. Noiunea de cont bancar Contul bancar, ca expresie a raporturilor dintre banc i client se definete prin mai multe ipostaze: este un document contabil este o convenie este un document al comerului de banc Ca document contabil - este un tabel al creanelor i datoriilor reciproce, o reflecie a operaiunilor efectuate. Dar pentru efectuarea operaiunilor ambele pri trebuie s accepte prin convenie un regim operaional reciproc avantajos. Astfel contul este preponderent o convenie asupra modului de acoperire i stingere a creanelor i datoriilor ntre cele dou pri corespondente. Regimul dobnzilor practicate este o alt latur a conveniei. De asemenea operarea n cont impune pentru banc prestarea unor servicii implicite, efectuarea operaiunilor de cas ale clienilor n condiii prealabil convenite i acceptate. Semnificaia contului ca instrument al comerului de banc este mai ampl. Soldul contului titularului reprezint o expresie a relaiilor de credit ntre banc i titular. Astfel soldul creditor pentru poziia iniial arat calitatea de creditor al titularului fa de banc. Operaiunile care se succed n cont fa de banc duc la continua micare a soldului. Fiecare nou sold este o poziie provizorie pn la viitoarea operaiune. Fiecare micare n cont constat o operaiune i marcheaz un rezultat, stabilind o nou poziie ntre banc i titular. Prile pot conveni dac operaiunile se desfoar n limita disponibilului din cont sau dac sunt permise i solduri debitoare, situaie n care titularul beneficiaz de credite acordate de banc. Contul bancar este un instrument de exprimare a plii n condiiile n care creanele sunt pltite prin nscrierea n cont. Dup cum se tie: debitarea contului nseamn efectuarea de pli n favoarea celor fa de care era datorat creditarea contului titularului nseamn ncasarea creanelor de la datornicii si Operaiunile vor avea efect specific: diminuarea disponibilului la debitor creterea disponibilului la creditor

88

Contul titularului poate reprezenta un instrument de garantare pentru banc. Contul cu sold creditor al unui titular poate reprezenta , prin soldul su, garania pentru creditele acordate i exprimate n alte conturi cu sold debitor. Principalele conturi deschise clienilor sunt: conturi curente; conturi americane: NOW i SUPERNOW; conturi de economii; conturi monetare; conturi corespondente; .Conturi escrow. 1. Conturile curente - deschise agenilor economici i persoanelor fizice; titularii pot face retrageri sau pli ctre teri ( fie numerar, fie utiliznd diferite instrumente cum ar fi: cec, bilet la ordin, ordin de plat ); asigurarea acestor servicii reprezint o funcie tradiional a bncilor comerciale; disponibilitile din aceste conturi sunt purttoare de dobnd la vedere. 2. Conturile NOW i SUPERNOW: conturi purttoare de dobnzi; fr scaden ( conturi la vedere ). Ordinele de retragere sunt purttoare de dobnd i sunt emise pentru: particulari; societi nelucrative; agenii guvernamentale; administraii centrale i locale. Diferena dintre contul NOW i contul SUPERNOW const n faptul c cele din urm sunt purttoare de dobnzi mai mari, dar au i plafoane minime, inclusiv restricii mai severe n ce privete retragerile de lichiditate din aceste conturi. Din acest motiv, unii apreciaz c aceste conturi SUPERNOW pot fi asimilate conturilor la termen. 3. Conturile de economii: purttoare de dobnzi; se caracterizeaz prin faptul c asupra lor nu pot fi trase ordine de plat; sumele pot fi retrase oricnd i transferate n conturile clienilor. 4. Conturile monetare: sunt conturi de economii, dar se deosebesc de acestea prin dobnd (la acestea se practic o dobnd variabil), n plus aceast dobnd este legat de rata medie a dobnzii aferent unui instrument monetar pe termen scurt (cambii, certificat de depozit, bon de trezorerie).

89

5. Conturile corespondente: acestea pot fi asimilate conturilor curente; bncile i deschid reciproc asemenea conturi, ele reprezint o surs important de fonduri ndeosebi pentru bncile mari (totodat bncile mici titulare de astfel de conturi beneficiaz de servicii gratuite oferite de bncile mari). Ex: viramente, tranzacii internaionale, participarea la credite. 6.Conturile escrow sunt conturi ce pot fi deschise agenilor economici i care s poat fi utilizate numai pentru anumite operaiuni stabilite n momentul deschiderii unui astfel de cont. Exemple rezolvate 1.Care este definiia contul bancar? Contul bancar, ca expresie a raporturilor dintre banc i client se definete prin mai multe ipostaze: este un document contabil este o convenie este un document al comerului de banc 2.Ce reprezint contul bancar ca document contabil? Ca document contabil - este un tabel al creanelor i datoriilor reciproce, o reflecie a operaiunilor efectuate. De rezolvat 1.Ce nelegei prin debitarea i creditarea contului bancar?

2.Enumerai principalele conturi deschise clienilor. Explicai fiecare cont n parte.

90

3.2. Deschiderea contului bancar Deschiderea contului bancar are o dubl semnificaie: ncheierea conveniei ntre prile corespondente (banc, client) efectuarea primei operaiuni Deschiderea contului implic, n prealabil ncheierea, respectiv semnarea conveniei ntre pri, convenie care are calitatea unui contract consensual. Semnarea conveniei are unele consecine practice n raportul ntre pri dup cum urmeaz: ambele pri accept condiiile de funcionare ale contului; bancherul se oblig s efectueze unele operaiuni n favoarea clientului titularul de cont capt calitatea de client al bncii i beneficieaz de servicii potrivit prevederilor contractuale Deschiderea contului presupune verificarea i acceptarea prealabil a clientului de ctre banc. Se pornete de la ideea c banca nu este un serviciu public ci o societate comercial liber n deciziile sale i are posibilitatea n a alege cile de activitate i de prosperitate, implicit prin selectarea clientului. Cererile de deschidere de cont trebuie tratate cu cea mai mare atenie i profesionalitate. Este extrem de important prezentarea de ctre client a tuturor documentelor stipulate de legislaia n vigoare. Eventualele nenelegeri ulterioare ntre acionarii unei societi pot conduce la conflicte sau la solicitri ale autoritilor i pot atrage rspunderea bancar. De aceea, toate conturile trebuie deschise n stricta concordan cu normele legale n vigoare privind nmatricularea societilor, administrarea societilor i reprezentarea, precum i cu politica bncii. Elementele care sunt supuse la modificri periodice precum suma minim necesar pentru deschiderea de cont, comisioane, etc vor fi aduse la cunotin personalului n mod regulat, n cazul modificrilor. Banca deschide conturi numai n favoarea clienilor cu o reputaie bun, care respect legile i n conformitate cu Standardele de Cunoatere a Clientelei. Documente necesare pentru deschiderea de cont: REZIDENI PERSOANE JURIDICE Societi de stat Regulamentul de organizare si funcionare Certificatul de nregistrare cu cod unic emis de Oficiul Registrului Comerului Certificat de nregistrare fiscal Certificat de nmatriculare la Oficiul Registrului Comerului Certificatul eliberat de Direcia General a Finanelor Publice i Controlului Financiar de Stat (DGFPCFS)

91

H.G. privind nfiinarea regiei autonome Acte doveditoare privind modificrile survenite n cadrul Regiei Autonome i meniunile corespunztoare nsoite de extras de la Oficiul Registrului Comerului Declaraie de grup conform Normelor BNR nr.1/09.04.2001 privind lichiditatea bncilor Hotrrea Organului Colectiv de Conducere (Consiliului de Administraie) prin care se numesc persoanele mputernicite s dispun de conturile deschise la Banca noastr sau procur autentic, dup caz Acte de identitate pentru persoanele mputernicite s dispun de cont Societi comerciale Act constitutiv Certificatului de nregistrare cu cod unic emis de Oficiul Registrului Comerului Certificat de nregistrare fiscal (dac mai este cazul) Certificat de nmatriculare la Oficiul Registrului Comerului(dac mai este cazul) Certificatul eliberat de Direcia General a Finanelor Publice i Controlului Financiar de Stat (DGFPCFS) (dac mai este cazul) Ultimul extras de la Registrul Comerului Toate actele adiionale la actul constitutiv Toate nscrierile de meniuni la Registrul Comerului Decizia Consiliului de Administraie/Administratorului unic de a deschide conturi la Banca noastr (dac este cazul) Declaraie de grup conform Normelor BNR nr.1/09.04.2001 privind lichiditatea bncilor Hotrrea Adunrii Generale a Acionarilor sau a Consiliului de Administraie prin care se numesc persoanele mputernicite s reprezinte societatea n relaia cu Banca noastr, procura autentic sau mputernicire, dup caz Acte de identitate pentru persoanele mputernicite s dispun de cont Reprezentana Autorizaia emis de Departamentul pt. Comer Exterior din cadrul Guvernului Romniei nregistrarea autorizaiei la Camera de Comer i Industrie nregistrarea fiscal la Administraia Financiar Actul constitutiv al societii mam (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Hotrrea Adunrii Generale a Acionarilor sau a Consiliului de Administraie prin care se numesc persoanele mputernicite s dispun de conturile deschise la Banca noastr (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Constituirea de societi/deschidere de cont de capital Actul Constitutiv al societii care se nfiineaz Documentul de identitate al persoanei autorizate s depun capitalul social Documentele vor fi prezentate n original i copie la Banc

92

Acest cont va ramne blocat pn la definitivarea actelor de nmatriculare a societii conform Legii 31/1991 completat prin Ordonana de Urgen nr.32/1997 n situaia renunrii la nfiinarea societii, retragerea capitalului depus se face numai pe baza urmtoarelor documente: - adresa de la Registrul Comerului care atest c societatea nu a fost nfiinat (original); - declaraie autentificat de Biroul Notarului Public privind renunarea acionarilor la nfiinarea societii.

REZIDENI PERSOANE FIZICE Acte de identitate pentru titular i mputernicit, dup caz Procura ntocmit care reprezint i Fia specimenului de semnturi, prin care titularul de cont numete persoanele mputernicite s dispun de conturile deschise la banc. Fiei specimenului de semnturi pentru persoane fizice Toate documentele vor fi prezentate n original i copie la Banc Formularele care trebuie completate de ctre solicitant Cerere de deschidere de cont Condiiile Generale de Afaceri Fia specimenelor de semnturi pentru persoane juridice / fizice Cerere de parolare a contului Convenie General pentru transmiterea instruciunilor prin fax Contract de Internet Banking (opional)

93

NEREZIDENI PERSOANE JURIDICE Pentru toate documentele care nu sunt redactate iniial n limba romn trebuie prezentate traduceri legalizate n limba romn (excepiile sunt prezentate explicit). Societi comerciale Act Constitutiv (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Certificat de nmatriculare al societii n ara de origine (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Certificat fiscal al societii emis de autoritatea fiscal din ara de origine (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) n cazul n care companiile sunt constituite n ri n care un asemenea document nu poate fi obinut de la autoritile competente din ara de reziden, Certificatul fiscal va fi nlocuit cu o declaraie dat n acest sens de reprezentantul legal al companiei, Hotrrea organului de conducere colectiv al societii privind deschiderea contului de ctre societate la banca noastr (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Procura autentic prin care se numesc de ctre societate persoanele mputernicite s dispun de conturile deschise la banca noastr (act original + traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) Scrisoare de bonitate pentru societatea nerezident, ntocmit de o alt banc original Acte de identitate pentru persoanele mputernicite s dispun de cont original Formularele care trebuie completate de ctre solicitant Cerere de deschidere de cont Condiiile Generale de Afaceri Fia specimenelor de semnturi a societii Cerere de parolare a contului Convenie General pentru transmiterea instruciunilor prin fax Contract de Internet Banking (opional) NEREZIDENI PERSOANE FIZICE Acte de identitate pentru titular i mputernicit, dup caz (original + copii) Procura (original sau traducere n limba romn legalizat de Biroul Notarului Public) care reprezint i Fia specimenului de semnturi, prin care titularul de cont numete persoanele mputernicite s dispun de conturile deschise la banc. Dac procura autentificat nu conine specimenul de semnatur al persoanei mputernicite este obligatorie completarea Fiei specimenului de semnturi pentru persoane fizice

94

Formularele care trebuie completate de ctre solicitant Cerere de deschidere de cont Condiiile Generale de Afaceri Fia specimenelor de semnturi pentru persoane fizice Cerere de parolare a contului Convenie General pentru transmiterea instruciunilor prin fax (opional) Contract de Internet Banking (opional) DESCHIDEREA CONTULUI Toate solicitrile privind deschiderea de cont la banc trebuie prezentate Departamentului Marketing din sucursal. n urma analizrii i verificrii informaiilor prezentate de solicitant i dup verificarea faptului c solicitantul nu se afl n listele deinute de banc primite de la BNR sau alte autoriti, Consilierul clientel va decide dac se va deschide contul. Consilierul clientel va aproba deschiderea de cont prin semnarea formularului de deschidere de cont i Directorul de sucursala va aproba prin semnarea Condiiilor Generale de afaceri. Banca are dreptul de a refuza deschiderea de cont n cazul persoanelor fizice sau juridice, dac nu dorete s stabileasc relaii bancare cu acetia. Decizia de a nu deschide cont se va lua de la caz la caz, n urma analizei aferente. Consilierul clientel va referi asemenea cazuri Directorului sucursalei. Decizia de a refuza deschiderea de cont va fi luat de Directorul Sucursalei i, dac este cazul, de ctre Conducerea Bncii. Elementele ce trebuie luate n considerare la deschiderea de cont precum i situaiile neagreate de banca noastr pot fi gsite i n politica privind Standardele de Cunoatere a Clientelei, obligatoriu a fi cunoscut de toi angajaii Bncii. Deschiderea de conturi n favoarea nerezidenilor care provin din jurisdicii n care nu exist reglementri adecvate privind prevenirea splrii banilor se va efectua n conformitate cu Politica privind Standardele de cunoatere a clientelei. Procedurile de identificare n vederea deschiderii unui cont ct i verificarea informaiilor furnizate de solicitani precum i pstrarea evidenelor se vor efectua n conformitate cu Politica privind Standardele de cunoatere a clientelei.

95

n cazul n care exist modificri n situaia clienilor, acestea vor fi pstrate la dosarul de deschidere de cont. n cazurile n care se consider necesar, se va informa Conducerea asupra modificrilor intervenite. La primirea cererii de deschidere de cont (semnat de Consilierul clientel) angajatul din departamentul Servicii Clientel face urmtoarele operaiuni: Verific toat documentaia prezentat. Toate documentele trebuie prezentate n original sau copii autentificate. Personalul bncii va face copii ale documentelor prezentate i le va tampila cu tampila conform cu originalul. Nu se accept nici un fel de documente transmise prin fax. Nu se accept dosare incomplete. Verific cererea de deschidere de cont Verific specimenele de semnatur din punctul de vedere al legalitii reprezentrii companiei n relaiile cu teri de ctre persoanele mputernicite. nregistreaz clientul n registrul de deschideri de conturi/n dosar. Stipuleaz numrul contului pe cererea de deschidere de cont. La primirea cererii de deschidere de cont pentru persoane fizice, departamentul Servicii Clientel trebuie s ndeplineasc urmtoarele operaiuni: Verific cererea de deschidere de cont. Identific solicitantul(pe baza buletinului de identitate, paaportului etc); Verific procura mputernicitului, dac este cazul; Verific fiele specimenelor de semnatur Dac solicitantul este o persoan pus sub interdicie conform legilor din Romnia: - se verific dac cererea este facut de tutore n numele persoanei puse sub interdicie; - se verific i se pstreaz o copie a deciziei emise de autoritatea tutelar. Se nscrie numrul de cont, tipul contului i codul clientului pe cererea de deschidere de cont. eful departamentului va verifica de asemenea documentele prezentate i, n final, verific deschiderea contului. n cazuri speciale aferente deschiderii de cont, care nu sunt cuprinse n aceste proceduri, acestea vor fi aprobate de Departamentul Juridic i Directorul Sucursalei. PSTRAREA DOCUMENTELOR AFERENTE DESCHIDERII DE CONT Documentele necesare deschiderii de cont (cerere, documente justificative, fia specimenelor de semnatur etc) sunt pstrate de ctre Departamentul Servicii Clientel n dosarul deschidere de cont. Fia specimenelor de semntur este completat n 3 exemplare:

96

- o copie a fiei specimenelor de semnatur este remis casieriei pentru utilizare curent, - o copie este remis Departamentului Servicii Clientel i - o copie este pstrat n dosarul clientului. Dac anumite documente din dosarul titularului de cont sunt nlocuite cu altele sau modificate, noile documente vor fi nregistrate cu data primirii de ctre banc. Fiele specimenelor de semnturi care se nlocuiesc (i care nu vor fi eliminate din dosar) vor fi marcate ca anulate/nlocuite i pstrate la dosarul de deschidere de cont. Noile fie de specimene de semnturi vor conine data la care au fost nlocuite precum i data fielor de specimene care au fost nlocuite. Fiecare dosar va conine un opis cu lista tuturor documentelor cuprinse n dosar. Departamentul Servicii Clientel va pstra dosarele titularilor de cont n ordinea numrului de cont ntr-o zon protejat mpotriva incendiilor. DESCHIDEREA DE SUB-CONTURI Sub-conturile pot fi deschise n favoarea clienilor care dein cont la Banc. Solicitarea n scris a clientului pentru deschidere de sub-cont trebuie s fie aprobat de Directorul Sucursalei i Consilierul clientel. Cererea scris a clientului trebuie s stipuleze motivul deschiderii contului precum i persoanele autorizate s lucreze n sub-contul respectiv. Dac este necesar, clientul trebuie s completeze o fi de specimene de semnturi suplimentar pentru sub-contul respectiv. Toate documentele aferente deschiderii de sub-cont trebuie pstrate n dosarul deschiderii contului. Exemple rezolvate 1. Prezentai dubl semnificaie a deschiderii contului bancar. Deschiderea contului bancar are o dubl semnificaie: ncheierea conveniei ntre prile corespondente (banc, client) efectuarea primei operaiuni 2.Care sunt consecinele semnrii conveniei la deschiderea unui cont bancar?

97

Deschiderea contului implic, n prealabil ncheierea, respectiv semnarea conveniei ntre pri, convenie care are calitatea unui contract consensual. Semnarea conveniei are unele consecine practice n raportul ntre pri dup cum urmeaz: ambele pri accept condiiile de funcionare ale contului; bancherul se oblig s efectueze unele operaiuni n favoarea clientului titularul de cont capt calitatea de client al bncii i beneficieaz de servicii potrivit prevederilor contractuale 3.Ce presupune deschiderea contului? Deschiderea contului presupune verificarea i acceptarea prealabil a clientului de ctre banc. Se pornete de la ideea c banca nu este un serviciu public ci o societate comercial liber n deciziile sale i are posibilitatea n a alege cile de activitate i de prosperitate, implicit prin selectarea clientului. Cererile de deschidere de cont trebuie tratate cu cea mai mare atenie i profesionalitate. Este extrem de important prezentarea de ctre client a tuturor documentelor stipulate de legislaia n vigoare. De rezolvat 1.Enumerai documentele nesare deschiderii unui cont de ctre rezidenii persoane juridice.

2. Prezentai formularele care trebuie completate de ctre nerezidenii persoane fizice.

3.Cui i revine decizia de a aproba deschiderea de cont? Dar decizia de a refuza deschiderea de cont?

98

4.Care sunt operaiunile efectuate de ctre angajatul din departamentul Servicii Clientel la primirea cererii de deschidere de cont pentru persoane fizice?

5.Ce nelegei prin deschiderea de sub-conturi?

3.3. nchiderea contului bancar NCHIDEREA CONTURILOR PERSOANELOR JURIDICE Un cont se poate nchide n urmtoarele circumstane: 1.La cererea direct a titularului de cont efectuat printr-o cerere semnat de reprezentantul autorizat. Fondurile existente se vor transfera ntr-un alt cont menionat de ctre client sau vor fi retrase cash la solicitarea clientului i conform prevederilor legale; 2.n cazul lichidrii unei societi, se vor prezenta bncii urmtoarele documente: cererea de nchidere a contului semnat de reprezentantul autorizat al societii decizia adunrii generale a acionarilor (AGA), decizia comitetului de direcie/consiliului de administraie i/sau alte documente menionate n contractul de societate sau statutul societii confirmarea radierii societii de la Registrul Comerului ; certificat de la administraia financiar prin care se confirm c societatea nu are datorii nepltite ctre bugetul de stat. Dac sucursala descoper implicarea clientului n frauda sau dac clientul nu corespunde standardelor bncii, contul poate fi nchis.

99

Directorul sucursalei trebuie s informeze i s explice situaia Departamentului de Audit Intern, Departamentului Juridic, Departamentului Operaiuni Centrale, Vice-Preedinte de resort i Preedinte. La recomandarea Departamentului Audit Intern, contul poate fi nchis. Soldul contului va fi transferat n contul tranzitoriu. Suma poate fi retras de client pe baza semnturilor n vigoare. Sucursala va informa n scris clientul asupra nchiderii contului i va solicita prezentarea acestuia la Banc pentru retragerea soldului din cont. 3.n cazul nchiderii contului datorit problemelor aprute n afacerile derulate cu banca, situaia va fi discutat de Directorul Sucursalei cu Conducerea Bncii. 4.Nu au mai fost efectuate operaiuni pe conturile clientului timp de 6 luni altele dect cele provenite din perceperea automat lunar de ctre sistem a comisioanelor; 5.Nu are depozite la termen; 6.Nu are credite/card de credit sau alte datorii aferente acestora i nu datoreaz Bncii nici o alt sum, rezultat din alte raporturi; 7.Banca nu s-a angajat n nici un fel la ordinul clientului sau pentru contul acestuia; 8.Nu exist instrumente de debit n care titularul de cont s fie beneficiar/ultim giratar, remise la ncasare de ctre Banc, aflate n circuit, asa dup cum reiese din evidenele Bncii; 9.Nu exist o instruciune primit n Banc de poprire, sechestru sau alt form de indisponibilizare a sumelor aflate n cont, nfiinat de ctre organele abilitate n drept; 10.Banca nu are n posesie, ca garanie la un credit acordat altui client, Bo semnat de reprezentanii persoanei juridice, n calitate de emitent, avalist; 11.Nu are calitate de girant n nici o tranzacie efectuat de banc, sau n curs de efectuare; 12.Nu are n posesie carnete de cecuri barate sau cecuri numerar. n cazul nchiderii unui cont, Departamentului Servicii Clientel va verifica urmtoarele:

100

Societatea care solicit nchiderea de cont s nu aib obligaii ctre banc sau ctre stat. Toate conturile trebuie nchise, toate dobnzile i comisioanele pltite, clientul nu trebuie s aib credite rmase n derulare. Societatea trebuie s returneze carnetele de cec cu file neutilizate. O not trebuie obtinut de la toate departamentele care intr n relaie cu clientul, prin care se certific faptul c societatea nu are datorii. Directorul sucursalei aprob nchiderea contului.. NCHIDEREA CONTURILOR PERSOANELOR FIZICE Contul va fi nchis n urmtoarele circumstane: la cererea scris a titularului de cont; n cazul decesului titularului, la cererea scris i cu prezentarea de documente de ctre succesori conform procedurilor legale i cu aprobarea departamentului juridic; n termen de 30 de zile de la data deschiderii contului n care nu exist micri sau dac nici o suma nu a fost depus; dac sucursala descoper c clientul este implicat n fraud sau nu corespunde standardelor bncii nu are depozite la termen; nu are credite/card de credit sau alte datorii aferente acestora i nu datoreaz Bncii nici o alt sum, rezultat din alte raporturi; banca nu s-a angajat n nici un fel la ordinul clientului sau pentru contul acestuia; nu exist instrumente de debit n care titularul de cont s fie beneficiar/ultim giratar, remise la ncasare de ctre Banc, aflate n circuit, asa dup cum reiese din evidenele Bncii; nu exist o instruciune primit n Banca de poprire, sechestru sau alt form de indisponibilizare a sumelor aflate n cont, nfiinat de ctre organele abilitate n drept. Banca nu are n posesie un BO semnat de persoana fizic, n calitate de emitent, avalist, ca garanie la un credit acordat altui client; nu are calitate de girant n nici o tranzacie efectuat de banc, sau n curs de efectuare; nu are calitate de staff. n cazul nchiderii unui cont, departamentul Servicii Clientel va verifica urmtoarele: Verific dac persoanele fizice care solicit nchiderea contului nu au datorii ctre banc sau ctre stat (nchiderea conturilor short, dobnzi nepltite, comisioane, acreditive neajunse la maturitate) Obinerea unei note de la toate departamentele bncii care intr n relaie cu clientul, prin care s se confirme c nu exist datorii ale acestuia Directorul sucursalei aprob nchiderea de cont. Exemple rezolvate

101

1.Enumerai circumstanele nchiderii conturilor persoanelor juridice. Un cont se poate nchide n urmtoarele circumstane: - La cererea direct a titularului de cont efectuat printr-o cerere semnat de reprezentantul autorizat. Fondurile existente se vor transfera ntr-un alt cont menionat de ctre client sau vor fi retrase cash la solicitarea clientului i conform prevederilor legale; - n cazul lichidrii unei societi, - dac sucursala descoper implicarea clientului n fraud sau dac clientul nu corespunde standardelor bncii, contul poate fi nchis. 2. Care sunt atribuiile Departamentului Servicii Clientel n cazul nchiderii conturilor persoanelor juridice ? n cazul nchiderii unui cont, Departamentului Servicii Clientel va verifica urmtoarele: Societatea care solicit nchiderea de cont s nu aib obligaii ctre banc sau ctre stat. Toate conturile trebuie nchise, toate dobnzile i comisioanele pltite, clientul nu trebuie s aib credite rmase n derulare. Societatea trebuie s returneze carnetele de cec cu file neutilizate. O not trebuie obtinut de la toate departamentele care intr n relaie cu clientul, prin care se certific faptul c societatea nu are datorii. Directorul sucursalei aprob nchiderea contului.. De rezolvat 1.Care sunt criteriile necesare nchiderii conturilor persoanelor fizice?

2.Ce sarcini i revin departamentului Servicii Clientel n cazul nchiderii unui cont-persoana fizic?

3.4. Funcionarea i codificarea contului bancar Contul funcioneaz atta timp ct este alimentat.

102

Deci funcional este un cont cu sold creditor. inerea contului de ctre banc presupune urmtoarele operaiuni: - nregistrarea prin formule contabile n care contul titularului poate avea o postur creditoare sau debitoare - stabilirea soldului dup fiecare operaiune sau periodic din care s poat rezulta poziia sa (creditoare sau debitoare). Periodic titularul de cont primete extrasul de cont privind operaiunile efectuate (de la ultimul extras primit). De obicei emiterea extraselor se face zilnic pentru persoane juridice i lunar pentru persoane fizice; dac se dorete altfel se face solicitare bncii pentru perioada la care se dorete s se genereze aceste extrase. Pentru unele conturi curente, nu se beneficiaz de dobnd la soldurile creditoare, considerndu-se de ctre bnci i acceptndu-se de ctre titulari, c aceasta este o form de a recompensa banca pentru operaiunile de trezorerie ce le efectueaz n beneficiul titularului. Este evident c n asemenea condiii o serie de titulari nu prefer ramnerea n sold, pentru perioade mari, a unor sume substaniale. n interes propriu, titularii vor retrage din conturi aceste solduri, dndu-le o utilizare prin plasamente aductoare de profit. Pentru a preveni aceste fenomene bncile au introdus sistemul conturilor paralele cu transfer automat, clienii putnd beneficia de dobnzi semnificative la sumele lsate n bnci o perioad mai mare. Fluxurile de ncasri i pli se desfoar normal prin contul curent iar la finalul zilei soldul ce rmne n cont se transfer automat ntr-un cont de depozit mai bine remunerat. Conturile deschise la bnci au i cheltuial i anume bncile percep comisioane pentru acestea astfel: comision de rulaj comision de administrare cont ce este o sum fix pentru fiecare client n parte comision de descoperire calculat asupra soldului debitor cel mai ridicat din cursul lunii; comisionul exprim mrimea maxim a angajrii bancare fa de cel creditat. Pe parcursul funcionrii contului se poate aplica sechestrul asupra sumelor din cont. Aceast operaiune devine posibil potrivit legislaiei n vigoare avnd n vedere c soldul creditor al contului constituie o crean sigur, lichid i disponibil. Sechestru pe cont se poate pune doar dac: se primete de la Administraia Finanelor Publice un titlu de sechestru se primete de la Primrie adresa blocare conturi se primete o executare de la BEJ etc Codificarea contului bancar Globalizarea relaiilor economice i financiare a condus la reglementri speciale sub forma ISO 13616 IBAN Internaional Bank Account Number.

103

Sistemul de formare a numerelor de cont IBAN este foarte clasic; ceea ce permite prelucrarea i ncadrarea tuturor sistemelor de codificare national existente. Schema structural a contului IBAN este: - codul rii dou litere - cifra de control dou poziii - codul de baz BBAN pn la 30 de caractere alfanumeric de la 0 la 9 i de la A la Z. Codificarea corect a conturilor bancare i respectarea sever a procedurilor necesare pentru asigurarea securitii informaiilor coninute n mesajele de pli privind conturile bancare reprezint condiia fundamental a respectivei discipline de pli, a intereselor clienilor, pe ansamblu a comunitii implicate, pe care bncile trebuie s o promoveze i s acioneze pentru sigurana ei. Exemple rezolvate 1.Care sunt operaiile necesare administrrii contului de ctre banc? inerea contului de ctre banc presupune urmtoarele operaiuni: - nregistrarea prin formule contabile n care contul titularului poate avea o postur creditoare sau debitoare - stabilirea soldului dup fiecare operaiune sau periodic din care s poat rezulta poziia sa (creditoare sau debitoare). 2.Ce presupune funcionarea contului? Funcionarea contului presupune aplicarea unui regim de dobnzi i comisioane. Pentru unele conturi curente, nu se beneficiaz de dobnd la soldurile creditoare, considerndu-se de ctre bnci i acceptndu-se de ctre titulari, c aceasta este o form de a recompensa banca pentru operaiunile de trezorerie ce le efectueaz n beneficiul titularului.

De rezolvat 1.Dai exemple de comisioane, practicate de bnci, legate de operaiunile de cas derulate prin conturi.

104

2.Dati exemple de situaii n care se poate aplica sechestrul asupra sumelor din cont.

3.Cum se realizeaz codificarea conturilor bancare?

4.Care sunt elementele de baz ale sistemului de codificare?

Definiia Ce reprezint un cont bancar Deschiderea contului bancar nchiderea contului bancar Funcionarea contului bancar i codificarea contului bancar Teste de evaluare Noiunea de cont bancar Deschiderea contului bancar - procedur nchiderea contului bancar - procedur Funcionarea contului bancar i codificarea contului bancar Rezumat Marea majoritate a operaiunilor bancare, desfurate pentru clienii bncii, se reflect n conturi bancare care reprezint un sistem de referin pentru reprezentarea raporturilor bncilor cu persoanele pentru care banca efectueaz servicii. Clienii bncii, pentru marea majoritate a operaiunilor, se afirm i acioneaz ca titulari de cont. Noiunea de cont bancar Contul bancar, ca expresie a raporturilor dintre banc i client se definete prin mai multe ipostaze: este un document contabil este o convenie este un document al comerului de banc

105

Contul bancar este un instrument de exprimare a plii n condiiile n care creanele sunt pltite prin nscrierea n cont. Dup cum se tie: debitarea contului nseamn efectuarea de pli n favoarea celor fa de care era datorat creditarea contului titularului nseamn ncasarea creanelor de la datornicii si Operaiunile vor avea efect specific: diminuarea disponibilului la debitor creterea disponibilului la creditor Principalele conturi deschise clienilor sunt: conturi curente; conturi americane: NOW i SUPERNOW; conturi de economii; conturi monetare; conturi corespondente; conturi escrow. Deschiderea contului bancar Deschiderea contului bancar are o dubl semnificaie: ncheierea conveniei ntre prile corespondente (banc, client) efectuarea primei operaiuni Deschiderea contului implic, n prealabil ncheierea, respectiv semnarea conveniei ntre pri, convenie care are calitatea unui contract consensual. Semnarea conveniei are unele consecine practice n raportul ntre pri dup cum urmeaz: ambele pri accept condiiile de funcionare ale contului; bancherul se oblig s efectueze unele operaiuni n favoarea clientului titularul de cont capat calitatea de client al bncii i beneficieaz de servicii potrivit prevederilor contractuale. Documente necesare pentru deschiderea de cont: DESCHIDEREA CONTULUI Toate solicitrile privind deschiderea de cont la banc trebuie prezentate Departamentului Marketing din sucursal. n urma analizrii i verificrii informaiilor prezentate de solicitant i dup verificarea faptului c solicitantul nu se afl n listele deinute de banc, primite de la BNR sau alte autoriti, Consilierul clientel va decide dac se va deschide contul. PSTRAREA DOCUMENTELOR AFERENTE DESCHIDERII DE CONT Documentele necesare deschiderii de cont (cerere, documente justificative, fia specimenelor de semnatur etc) sunt pstrate de ctre Departamentul Servicii Clientel n dosarul deschidere de cont. DESCHIDEREA DE SUB-CONTURI Sub-conturile pot fi deschise n favoarea clienilor care dein cont la Banc.

106

Solicitarea n scris a clientului pentru deschidere de sub-cont trebuie s fie aprobat de Directorul Sucursalei i Consilierul clientel. nchiderea contului bancar NCHIDEREA CONTURILOR PERSOANELOR JURIDICE Un cont se poate nchide n urmtoarele circumstane: - La cererea direct a titularului de cont efectuat printr-o cerere semnat de reprezentantul autorizat. Fondurile existente se vor transfera ntr-un alt cont menionat de ctre client sau vor fi retrase cash la solicitarea clientului i conform prevederilor legale; - n cazul lichidrii unei societi, - dac sucursala descoper implicarea clientului n fraud sau dac clientul nu corespunde standardelor bncii, contul poate fi nchis. NCHIDEREA CONTURILOR PERSOANELOR FIZICE Contul va fi nchis n urmtoarele circumstane. la cererea scris a titularului de cont; n cazul decesului titularului, la cererea scris i cu prezentarea de documente de ctre succesori conform procedurilor legale i cu aprobarea departamentului juridic; n termen de 30 de zile de la data deschiderii contului n care nu exist micri sau dac nici o suma nu a fost depus; dac sucursala descoper c clientul este implicat n fraud sau nu corespunde standardelor bncii nu are depozite la termen; nu are credite/card de credit sau alte datorii aferente acestora i nu datoreaz Bncii nici o alt sum, rezultat din alte raporturi; etc Funcionarea i codificarea contului bancar Contul funcioneaz atta timp ct este alimentat. Deci funciona este un cont cu sold creditor. inerea contului de ctre banc presupeune urmtoarele operaiuni: - nregistrarea prin formule contabile n care contul titularului poate avea o postur creditoare sau debitoare - stabilirea soldului dup fiecare operaiune sau periodic din care s poat rezulta poziia sa (creditoare sau debitare). Codificarea contului bancar Globalizarea relaiilor economice i financiare a condus la reglementri speciale sub forma ISO 13616 IBAN International Bank Account Number. Sistemul de formare a numerelor de cont IBAN este foarte clasic; ceea ce permite prelucrarea i ncadrarea tuturor sistemelor de codificare national existente. Schema structural a contului IBAN este: - codul rii dou litere - cifra de control dou poziii

107

- codul de baza BBAN pn la 30 de caractere alfanumeric de la 0 la 9 si de la A la Z

108

TEMA 4 - OPERAIUNILE BNCILOR COMERCIALE Cuprinsul: 4.1. Operaiuni de Trezorerie 4.2. Operaiuni Documentare 4.3. Operaiuni curente Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: De a nelege ce sunt: Operaiunile de Trezorerie Operaiunile de Documentare Operaiunile curente Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: Cetina Iuliana Marketing financiar bancar, Editura Economica, Bucureti, 2005. Odobescu Emanuel Marketing bancar intern i internaional, Editura Sigma Primex, Bucureti, 1999. Lazr Dumitru Marketing financiar-bancar, Editura Universitii Dimitrie Cantemir Trgu-Mure, 2001. Olteanu Valeric Marketing financiar-bancar, Editura Ecomar, Bucureti, 2005. Vorzsak Almos (coordonator) Marketingul serviciilor, Editura Presa Universitar Clujean, Cluj-Napoca, 2004

109

Operaiuni de Trezorerie Operaiuni de schimb valutar (FOREX) Operaiunile la termen (forward) cu livrare Operaiuni cu titluri de stat Depozite negociate Operaiuni de schimb valutar (FOREX) Bncile realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni de tip forex - operaiuni de schimb valutar - cumprare/vnzare - att din valut n moneda naionala, ct i dintr-o valut n alt valut (conversii valutare). Cerine necesare desfurrii operaiunilor: - ratele de schimb se pot negocia, n funcie de suma tranzacionat - valutele ce pot fi tranzacionate sunt EUR, USD, GBP, CHF, DKK, CAD, AUD, HUF, SEK, JPY, PLN, CZK, NOKA - aceste operaiuni se pot efectua zilnic ntre orele 9.00-17.00, de luni pn vineri. - cursurile de schimb sunt stabilite zilnic de ctre trezoreria bncii, ele putnd fi modificate ori de cte ori fluctuaiile pieei o impun - clientul trebuie s dein n cont contravaloarea valutei (leilor) tranzacionai la data iniierii operaiunii - existena unui ordin de tranzacionare semnat de ctre client i acceptat de banc Operaiunile la termen (forward) cu livrare Bncile, prin Direcia Trezorerie, va pune la dispoziie servicii personalizate asigurnd accesul facil la piaa monetar, valutar sau de capital. Cu o echipa dedicat i rapid de Dealers, banca realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni, de la forward pn la derivative. O parte nsemnat din succesul acestor operaiuni depinde de informaia prompta pus la dispoziia clienilor, de asistenta de specialitate i de viteza de tranzacionare. Banca realizeaz n numele clienilor operaiuni la termen cu livrare ce presupun vnzarea/cumprarea de valut la o data viitoare (scadena/data de decontare/data valut), mai mare de 2 zile bancare; n momentul ncheierii ei fiind stabilite prin negociere ntre parteneri (banca si client), suma, cursul (rata de schimb) i data de decontare. Acest tip de operaiune se adreseaz n special acelor clienilor care desfoar activitate de import/export. Expuse riscului valutar sunt i firmele ale cror produse dei comercializate pe piaa intern au preurile exprimate n valut.

110

Operaiunile la termen se iniiaz n 2 scopuri: - n scopul acoperirii, protejrii n faa riscului valutar atunci cnd evoluia cursului valutar este nefavorabil; - n scopul obinerii unui profit dac evoluia cursului corespunde prognozelor. Aceste operaiuni presupun respectarea anumitor cerine: - existena unui contract semnat de client i banc, contract care stabilete cadrul general de desfurare a acestui tip de operaiune; existena unui colateral - n % din valoarea tranzaciei, conform politicii bncii suma minim pentru fiecare operaiune se stabilete de ctre banc; existenta ordinului de vnzare/cumprare - semnat de ctre client pentru fiecare operaiune; existenta n cont a sumei tranzacionate, pn cel mai trziu la ora 13.00 a zilei de decontare; daca la scadena contractului clientul nu-i respect obligaiile asumate, banca nchide automat operaiunea (printr-o operaiune de sens contrar) i i recupereaz eventualele pierderi din colateral. Operaiuni cu titluri de stat Bncile sunt dealeri primari pe piaa titlurilor de stat - obligaiuni, certificate de trezorerie, bonuri de tezaur emise n form dematerializat de Ministerul de Finane n numele Guvernului Romnie. Bncile acioneaz pe: piaa primar - achiziii de titluri de stat la prima emisiune; piaa secundara - 4 tipuri de operaiuni: - Vnzare/Cumprare de titluri; - Acorduri REPO si REVERSE REPO; - Operaiuni de transfer fr plat; - Gajuri. Condiii de participare: un cont pentru titluri de stat, deschis la banc pentru nregistrarea acestor instrumente; un cont de numerar, n vederea efecturii plailor i ncasrilor aferente operaiunilor. Depozite negociate Bncile, prin Direcia Trezorerie, pun la dispoziie servicii personalizate asigurnd accesul facil la piaa monetar, valutar sau de capital. Bncile realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni, de la depozite negociate pn la derivative. Depozitele negociate sunt depozite a cror parametrii dobnda i perioada se negociaz ntre banc i client.

111

Sumele minime pentru care se constituie depozite negociate se stabilesc de ctre banc, lund n calcul caracteristicile pieei financiare sau alte oportuniti. Valutele n care bncile constituie depozite negociate sunt EUR, USD, GBP, CHF, DKK, CAD, AUD , HUF, SEK, JPY, PLN, CZK, NOK. Perioadele de constituire se adapteaz perfect cash flow - ului i sunt de regul scurte (o/n , 7ZILE , 21ZILE etc.). Dobnda este corelata cu evoluia dobnzilor pieei monetare interbancare naionale i internaionale. Depozitele se negociaz direct cu un membru al echipei de Dealers, rata dobnzii fiind stabilita n funcie de evoluia dobnzilor pe piaa interbancara. Cadru legal: contract de depozit pentru fiecare operaiune n cazul n care depozitele sunt constituite sporadic; convenie n cazul n care depozitele se constituie cu o frecven mai mare, de obicei zilnic. Exemple rezolvate 1.Enumerai principalele operaiuni de Trezorerie. Operaiuni de Trezorerie Operaiuni de schimb valutar (FOREX) Operaiunile la termen (forward) cu livrare Operaiuni cu titluri de stat Depozite negociate 2.Care sunt cerinele necesare desfurrii operaiunilor de schimb valutar (FOREX)? Cerine necesare desfurrii operaiunilor: - ratele de schimb se pot negocia, n funcie de suma tranzacionat - valutele ce pot fi tranzacionate sunt EUR, USD, GBP, CHF, DKK, CAD, AUD, HUF, SEK, JPY, PLN, CZK, NOKA - aceste operaiuni se pot efectua zilnic ntre orele 9.00-17.00, de luni pn vineri. - cursurile de schimb sunt stabilite zilnic de ctre trezoreria bncii, ele putnd fi modificate ori de cte ori fluctuaiile pieei o impun - clientul trebuie s dein n cont contravaloarea valutei (leilor) tranzacionai la data iniierii operaiunii - existena unui ordin de tranzacionare semnat de ctre client i acceptat de banc De rezolvat

112

1.Cum se realizeaz efectuarea operaiunile la termen (forward) cu livrare de ctre banc i care sunt cerinele impuse de acestea?

2.Ce nelegei prin depozite negociate? Dati exemple de valute n care bncile constituie depozite negociate.

4.2. Operaiuni Documentare Bncile sunt alturi de clienii lor care efectueaz tranzacii de comer exterior i n funcie de specificul activitii companiei ofer: soluii pentru structurarea tranzaciilor internaionale complexe; consultanta pentru minimizarea riscurilor comerciale i de ara/ banca partenerului extern; rapiditate prin transmiterea/ primirea directa a mesajelor swift datorit reelei de bnci corespondente, reea care poate fi extins conform necesitailor tale. Produse destinate importatorilor Acreditivul documentar: - cea mai sigur modalitate de plat; - const n angajamentul bncii comparatorului de a plti la vedere sau la termen contravaloarea mrfurilor vndute, dac vnztorul ndeplinete condiiile menionate n acreditiv. - exista sigurana c pltii doar n cazul n care mrfurile v-au fost livrate la locul i n perioada stabilit; - condiiile de calitate i cantitate pot fi demonstrate solicitnd printre documentele contra crora se pltete certificate de calitate/ cantitate emise de firme constatatoare; - se poate beneficia de credit furnizor.

113

Scrisori de Garanie: reduce riscurile legate de tranzaciile internaionale i asigur protecia mpotriva riscului de pierdere a avansului; Garanii de participare la licitaie Garanii de returnare a avansului Garanii de plat Acreditivul stand-by: instrument de protecie contra riscurilor comerciale internaionale; - mbin condiiile unei scrisori de garanie bancar cu cele ale unui acreditiv documentar Incasso-ul documentar: modalitate de plata prin care documentele comerciale/ financiare aferente exportului sunt remise pe canal bancar de exportator bncii importatorului i eliberate importatorului doar contra plii sau acceptului plii la scaden. - recomandam utilizarea incasso-ului n locul ordinului de plat dup livrare, dar nu recomandm utilizarea incasso-ului n locul acreditivului documentar dect n cazul n care exist o relaie de durat cu partenerul extern i nu e necesar o modalitate de securizare mai eficienta a tranzaciilor comerciale. Produse destinate exportatorilor Acreditivul documentar: avei sigurana c primii integral i exact la termenul stabilit contravaloarea mrfurilor vndute; - este cea mai sigur modalitate de plat - const n angajamentul bncii cumprtorului de a plti la vedere sau la termen contravaloarea mrfurilor vndute, dac vnztorul ndeplinete condiiile menionate n acreditiv. - avei sigurana c primii integral i exact la termenul stabilit contravaloarea mrfurilor vndute; - n cazul acreditivului confirmat suntei acoperit contra riscului de ar i banc a importatorului; - putei acorda credit furnizor; - putei sconta documentele prezentate sub acreditiv: - ncasarea exporturilor se face imediat dup efectuarea livrrii, fr a atepta scadena plaii; - fr garanii materiale; - n cazul acreditivului confirmat scontarea se efectueaz fr mrimea gradului de ndatorare al companiei; Scrisori de Garanie: reduce riscul legat de nencasarea exportului; - garanii de participare la licitaie - garanii de returnare a avansului - garanii de buna execuie Beneficii: - reduce riscul legat de nencasarea exportului;

114

- se poate obine o plat n avans - faciliteaz contractarea unui credit Acreditivul stand-by: mbina condiiile unei scrisori de garanie bancar cu cele ale unui acreditiv documentar; instrument de protecie contra riscurilor comerciale internaionale Incasso-ul documentar: modalitate de plat prin care documentele comerciale/ financiare aferente exportului sunt remise pe canal bancar de exportator bncii importatorului i eliberate importatorului doar contra pltii sau acceptului pltii la scadenta. - se recomand utilizarea incasso-ului n locul ordinului de plat dup livrare, dar nu se recomanda utilizarea incasso-ului n locul acreditivului documentar dect n cazul n care exista o relaie de durat cu partenerul extern i nu e necesar o modalitate de securizare mai eficienta a tranzaciilor comerciale. Ordinul de plat documentar (condiionat) Este instrumentul de plat prin care banca beneficiarului crediteaz contul acestuia doar contra prezentrii documentelor cerute de banca emitent; Beneficii pentru cumprtor: avei sigurana c vei plti contravaloarea bunului vndut, doar dup ndeplinirea condiiilor solicitate n ordinul de plat documentar; Beneficii pentru vnztor: avei sigurana c odat ndeplinite condiiile cerute n ordinul de plat condiionat, vei ncasa imediat contravaloarea bunului vndut. Exemple rezolvate 1.Dintre produsele destinate importatorilor, prezentai Acreditivul documentar. Acreditivul documentar: - cea mai sigur modalitate de plat; - const n angajamentul bncii comparatorului de a plti la vedere sau la termen contravaloarea mrfurilor vndute, dac vnztorul ndeplinete condiiile menionate n acreditiv. - exista sigurana c pltii doar n cazul n care mrfurile v-au fost livrate la locul i n perioada stabilit; - condiiile de calitate i cantitate pot fi demonstrate solicitnd printre documentele contra crora se pltete certificate de calitate/ cantitate emise de firme constatatoare; - se poate beneficia de credit furnizor. 2.Enumerai produsele destinate exportatorilor.

115

Produse destinate exportatorilor: Acreditivul documentar Scrisori de Garanie Acreditivul stand-by Incasso-ul documentar Ordinul de plat documentar (condiionat) De rezolvat 1.Definii Acreditivul stand-by i Incasso-ul documentar din cadrul produselor destinate importatorilor.

2.Care sunt beneficiile Scrisorii de Garanie din cadrul produselor destinate exportatorilor?

3.Definii Ordinul de plat documentar (condiionat) din cadrul produselor destinate exportatorilor i dai exemple de beneficii att pentru cumprtor ct i pentru vnztor.

4.3.Operatiuni curente Plai i ncasri n lei Plai i ncasri valutare Schimburi valutare Plata salariilor pe conturi de card Ridicri i depuneri de numerar Cecuri bancare i bilete la ordin Pli i ncasri n lei

116

Plti i ncasri interbancare: Transferurile cu ordine de plat ntre dou conturi deschise la aceeai banc au loc n timp real. Clienii beneficiaz astfel de un avantaj deosebit dispunnd rapid de sumele transferate att tu ct i partenerii ti, implicnd n acelai timp un flux de numerar transparent i eficient prin plata imediata a debitelor, respectiv prin ncasarea imediata a creanelor. Plti i ncasri interbancare: Sistemul transparent de procesare permite urmrirea unei plti efectuate: n ce stare este, ora la care a fost transmis i procesata la Transfond, refuzului pltii de ctre banca beneficiarului,etc. Decontare azi cu azi : Plile de mare valoare: plile ordonate pana la ora 15 se deconteaz n aceeai zi, banca beneficiara le va recepiona on-line; plile ordonate dup ora 15 se deconteaz a doua zi ncepnd cu ora 9, banca beneficiara le va recepiona on-line, Plile de mic valoare: plile ordonate pn la ora 14: plile din intervalul 9-11 se deconteaz la ora 11.50, banca beneficiar va primi ncasrile n intervalul 13-13.45; plile din intervalul 11-14 se deconteaz la ora 14.40, banca beneficiara va primi ncasrile n intervalul 15.40-16.25; plile ordonate dup ora 14: se ncaseaz a doua zi ncepnd cu ora 9, banca beneficiara va primi ncasrile n intervalul 10.20-11.05 plile urgente: se deconteaz pe sistemul plilor de mare valoare Urmrirea plilor: sistemul transparent de procesare permite urmrirea unei pli efectuate: n ce stare este, ora la care a fost transmis i procesat la Transfond, refuzului plii de ctre banca beneficiarului,etc. Consolidarea rapid a ncasrilor n conturile beneficiarilor: bncile n general asigura confirmarea ncasrilor interbancare n conturile beneficiarilor n cel mult 50 min de la momentul n care acestea au fost primite prin Transfond Pli i ncasri valutare Bncile efectueaz plile valutare cu data de valuta T+1, a doua zi lucrtoare datei efecturii plii, fr a percepe taxa de urgenta;

117

Pentru c sunt aproape 600 de bnci corespondente din peste 70 de ri, plile se pot efectua direct la bncile beneficiarilor, nsemnnd comisioane reduse i rapiditate. Special pentru tranzaciile clienilor, banca poate iniia relaii de corespondenta cu bncile partenerilor externi. Schimburi valutare Bncile realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni de tip forex - operaiuni de schimb valutar - cumprare/vnzare - att din valut n moneda naional, ct i dintr-o valut n alt valut (conversii valutare). Plata salariilor pe conturi de card Dac clienii doresc pentru angajaii lor carduri de salarii acest produs este disponibil la toate bncile comerciale - astfel avea acces la salariile virate n conturile lor prin intermediul cardurilor de salarii emise la banc. n momentul emiterii cardului fiecrui angajat i se va deschide un cont curent la banca de unde poate efectua orice operaiuni. Pe baza unei convenii de plata a salariilor ctre angajaii compania are posibilitatea s vireze salariile n conturile curente ale acestora. Pe baza unui ordin de plat interbancar, se va debita contul companiei i se va vira ntreaga sum ntr-un cont colector. In aceeai zi, se prezint bncii pe suport fizic (borderou) sau electronic (discheta) lista angajailor i salariile acestora. Banii vor fi transferai n conturile salariailor n termen de maxim 4 ore de la depunerea fiierului. Sumele sunt la dispoziia angajailor, imediat dup virarea banilor n conturile acestor.

Ridicri i depuneri de numerar Clienii pot efectua ridicri sau depuneri de numerar la orice locaie a bncii, indiferent de sucursala sau agenia la care contul a fost deschis. Depunerile de numerar efectuate ntr-o zi bancara pana la ora 18:00, se vor consolida n contul curent n momentul efecturii operaiunii permindu-va utilizarea imediata a disponibilului pentru orice tranzacie dorii: pli, depozite, schimb valutar.. Cecuri bancare i bilete la ordin Emitere cecuri bancare se realizeaz n baza completrii de ctre client a unei simple Cereri de EMITERE FILE CEC, purtnd semntura i stampila persoanei/lor autorizate din firma i cu drept de semntura n banc. Banca ia decizia de emitere n baza istoricului relaiei cu solicitantul i a analizei bonitii acestuia.

118

Remitere cecuri bancare spre ncasare Accesibilitate: cecurile i biletele la ordin pot fi depuse spre ncasare la cea mai apropiata locaie a bncii, n orice ora, indiferent de sucursala la care e deschis contul; Transparena: ncasarea acestor instrumente se va face n contul curent indicat de tine pe borderou.

119

Exemple rezolvate 1. Enumerai minim 4 operatiuni curente. Operatiuni curente: Plai i ncasri n lei Plai i ncasri valutare Schimburi valutare Plata salariilor pe conturi de card 2.Care sunt etapele necesare efecturii plile de mic valoare din cadrul operaiunilor ,,Pli i ncasri n lei? Plile de mic valoare: plile ordonate pn la ora 14: plile din intervalul 9-11 se deconteaz la ora 11.50, banca beneficiar va primi ncasrile n intervalul 13-13.45; plile din intervalul 11-14 se deconteaz la ora 14.40, banca beneficiara va primi ncasrile n intervalul 15.40-16.25; plile ordonate dup ora 14: se ncaseaz a doua zi ncepnd cu ora 9, banca beneficiara va primi ncasrile n intervalul 10.20-11.05 plile urgente: se deconteaz pe sistemul plilor de mare valoare De rezolvat 1.Prezentai procedeul prin care banca efectueaz plata salariilor pe conturi de card.

2.Care sunt etapele prin care clienii pot efectua ridicri sau depuneri de numerar?

3. Prezentai modul de emitere i de ncasare a cecurilor bancare.

120

Definiia Operaiunile de Trezorerie Operaiunile de Documentare Operaiunile curente Teste de evaluare Ce sunt: Operaiunile de Trezorerie; Operaiunile de Documentare; Operaiunile curente Care sunt? Enumerare. Rezumat Operaiuni de Trezorerie Operaiuni de schimb valutar (FOREX) Bncile realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni de tip forex - operaiuni de schimb valutar - cumprare/vnzare - att din valut n moneda naional, ct i dintr-o valut n alt valut (conversii valutare). Operaiunile la termen (forward) cu livrare Bncile, prin Direcia Trezorerie, va pune la dispoziie servicii personalizate asigurnd accesul facil la piaa monetar, valutar sau de capital. Operaiunile la termen se iniiaz n 2 scopuri: - n scopul acoperirii, protejrii n faa riscului valutar atunci cnd evoluia cursului valutar este nefavorabil; - n scopul obinerii unui profit dac evoluia cursului corespunde prognozelor Operaiuni cu titluri de stat Bncile sunt dealeri primari pe piaa titlurilor de stat - obligaiuni, certificate de trezorerie, bonuri de tezaur emise n form dematerializata de Ministerul de Finane n numele Guvernului Romnie Depozite negociate Bncile, prin Direcia Trezorerie, pun la dispoziie servicii personalizate asigurnd accesul facil la piaa monetar, valutar sau de capital. Bncile realizeaz pentru portofoliul sau de clieni companii multiple tipuri de operaiuni, de la depozite negociate pn la derivative. Operaiuni Documentare Bncile sunt alturi de clienii lor care efectueaz tranzacii de comer exterior i n funcie de specificul activitii companiei ofer: soluii pentru structurarea tranzaciilor internaionale complexe; consultant pentru minimizarea riscurilor comerciale i de ara/ banca a partenerului extern; rapiditate prin transmiterea/ primirea directa a mesajelor swift datorit reelei de bnci corespondente, reea care poate fi extinsa conform necesitailor tale. Produse destinate importatorilor Acreditivul documentar: - cea mai sigur modalitate de plat;

121

- const n angajamentul bncii cumparatorului de a plti la vedere sau la termen contravaloarea mrfurilor vndute, dac vnztorul ndeplinete condiiile menionate n acreditiv. - exist sigurana c pltii doar n cazul n care mrfurile v-au fost livrate la locul i n perioada stabilit; - condiiile de calitate i cantitate pot fi demonstrate solicitnd printre documentele contra crora se pltete certificate de calitate/ cantitate emite de firme constatatoare; - se poate beneficia de credit furnizor. Scrisori de Garanie: reduce riscurile legate de tranzaciile internaionale i asigur protecia mpotriva riscului de pierdere a avansului; Garanii de participare la licitaie Garanii de returnare a avansului Garanii de plat Acreditivul stand-by: instrument de protecie contra riscurilor comerciale internaionale; mbina condiiile unei scrisori de garanie bancar cu cele ale unui acreditiv documentar Incasso-ul documentar: modalitate de plat prin care documentele comerciale/ financiare aferente exportului sunt remise pe canal bancar de exportator bncii importatorului i eliberate importatorului doar contra pltii sau acceptului pltii la scaden. Produse destinate exportatorilor Acreditivul documentar: avei sigurana c primii integral i exact la termenul stabilit contravaloarea mrfurilor vndute; Scrisori de Garanie: reduce riscul legat de nencasarea exportului; Acreditivul stand-by: mbina condiiile unei scrisori de garanie bancar cu cele ale unui acreditiv documentar; instrument de protecie contra riscurilor comerciale internaionale Incasso-ul documentar: modalitate de plat prin care documentele comerciale/ financiare aferente exportului sunt remise pe canal bancar de exportator bncii importatorului i eliberate importatorului doar contra plaii sau acceptului pltii la scadenta. Ordinul de plat documentar (condiionat) Este instrumentul de plat prin care banca beneficiarului crediteaz contul acestuia doar contra prezentrii documentelor cerute de banca emitenta; Beneficii pentru cumprtor: avei sigurana c vei plti contravaloarea bunului vndut, doar dup ndeplinirea condiiilor solicitate n ordinul de plat documentar; Beneficii pentru vnztor: avei sigurana c odat ndeplinite condiiile cerute n ordinul de plat condiionat, vei ncasa imediat contravaloarea bunului vndut.

122

Operaiuni curente Pli i ncasri n lei Transferurile cu ordine de plat ntre dou conturi deschise la aceeai banc au loc n timp real. Clienii beneficiaz astfel de un avantaj deosebit dispunnd rapid de sumele transferate att tu ct i partenerii ti, implicnd n acelai timp un flux de numerar transparent i eficient prin plata imediata a debitelor, respectiv prin ncasarea imediata a creanelor. Pli i ncasri valutare Bncile efectueaz plile valutare cu data de valuta T+1, a doua zi lucrtoare datei efecturii plii, fr a percepe taxa de urgen; Pentru c sunt aproape 600 de bnci corespondente din peste 70 de ri, plile se pot efectua direct la bncile beneficiarilor, nsemnnd comisioane reduse i rapiditate. Special pentru tranzaciile clienilor, banca poate iniia relaii de corespondenta cu bncile partenerilor externi. Schimburi valutare Bncile realizeaz pentru portofoliul su de clieni companii multiple tipuri de operaiuni de tip forex - operaiuni de schimb valutar - cumprare/vnzare - att din valut n moneda naionala, ct i dintr-o valut n alt valut (conversii valutare). Plata salariilor pe conturi de card Dac clienii doresc pentru angajaii lor carduri de salarii acest produs este disponibil la toate bncile comerciale - astfel va avea acces la salariile virate n conturile lor prin intermediul cardurilor de salarii emise la banca. n momentul emiterii cardului fiecrui angajat i se va deschide un cont curent la banca de unde poate efectua orice operaiune. Ridicri i depuneri de numerar Clienii pot efectua ridicri sau depuneri de numerar la orice locaie a bncii, indiferent de sucursala sau agenia la care contul a fost deschis. Depunerile de numerar efectuate ntr-o zi bancar pn la ora 18:00, se vor consolida n contul curent n momentul efecturii operaiunii permindu-va utilizarea imediata a disponibilului pentru orice tranzacie dorii: plti, depozite, schimb valutar.. Cecuri bancare si bilete la ordin Emitere cecuri bancare se realizeaz n baza completrii de ctre client a unei simple Cereri de EMITERE FILE CEC, purtnd semntura i stampila persoanei/lor autorizate din firma i cu drept de semntura n banc. Remitere cecuri bancare spre ncasare Accesibilitate: cecurile i biletele la ordin pot fi depuse spre ncasare la cea mai apropiata locaie a bncii, n orice ora, indiferent de sucursala la care e deschis contul; Transparena: ncasarea acestor instrumente se va face n contul curent indicat de tine pe borderou.

123

TEMA 5 - INSTRUMENTE BANCARE

Cuprinsul: 5.1. Numerarul, viramentul i ordinul de plat 5.2. Acreditivul docmentar 5.3. Incassoul documentar Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat la sfritul temei Obiectivele temei: A nelegea aceste notiuni de : Numerar, virament i ordinul de plat Acreditivul docmentar Incassoul documentar Timpul alocat temei:2 ore Bibliografie recomandat: Cetina Iuliana Marketing financiar bancar, Editura Economica, Bucureti, 2005. Odobescu Emanuel Marketing bancar intern i internaional, Editura Sigma Primex, Bucureti, 1999. Lazr Dumitru Marketing financiar-bancar, Editura Universitii Dimitrie Cantemir Trgu-Mure, 2001. Olteanu Valeric Marketing financiar-bancar, Editura Ecomar, Bucureti, 2005. Vorzsak Almos (coordonator) Marketingul serviciilor, Editura Presa Universitar Clujean, Cluj-Napoca, 2004 5.1. Numerarul, viramentul i ordinul de plat Structura i caracteristicile numerarului. Numerarul n circulaie este constituit din bancnotele i monedele metalice aflate la agenii economici i persoanele fizice aa ziii deinatori nonbancari. n practica bancar se evalueaz i raporteaz separate numerarul aflat n caseriile bncilor. Iat deci c formele de existen a numerarului sunt bancnotele i monedele metalice.

124

Bancnotele sunt titluri de credit emise de bncile centrale prin care acestea se oblig s restituie la prezentare valoarea nominal a acestora. Bancnotele au avut o evoluie istoric bogat n cursul creia, la nceput, restituirea se fcea sub forma convertibilitaii n aur sau devize. Astzi, n fapt bancnota este o moned de hrtie fiduciar care circul i deci ndeplinete funcia de moned bazndu-se pe ncrederea pe care ntreaga comunitate de plat o are n Banca de Emisiune i implicit n ntregul sistem social-economic n care se deruleaz procesele economice respective. Bancnota a rmas un titlu de credit, dar n fapt nimeni nu recurge la restituire. Fiecare folosete bancnota ca un echivalent valoric n oricare din funciile monetare posibile. Bancnota trece din mn n mn, ca un titlu de credit, fiecare participant la circuitele valorice fiind deplin ncredinat c va realiza valoarea bancnotei respective prin cumprarea unei mrfi, plata unei datorii, depunerea la banc. Monedele sunt piese de metal de form circular, mai precis discuri plate tanate cu modele n relief specifice, ce se utilizeaz din cele mai vechi timpuri ca echivalent al valorii. n trecut piesele monetare erau confecionate din metale preioase, aur i argint, formnd aazisa moned cu valoare intrinsec. Azi monedele sunt confecionate din aliaje comune, de regul neferoase i servesc, n majoritatea cazurilor ca moned divizionar asigurnd expresia monedei pentru valorile fracionare ale unitilor monetare sau ca reprezentante ale speelor monetare de valori mici. Iniial moneda ca noiune implic o similitudine ntre forma de existen, moned, i expresia abstract de purttor de valoare. Ulterior noiunile prin amplificarea i sofisticarea celei din urm, sau difereniat sensibil. Noiunile similare au rmas i noi trebuie s deosebim sensul din contextul n care acestea sunt folosite. Numerarul sub form de bancnote sau monede reprezint instrumentul de plat iniial, de origine, care are i astzi un rol important n economia rilor dezvoltate. Dincolo de datele recenzate statistic numerarul joac, de fapt, un rol major, prin faptul c este folosit pe scar larg n calitate de instrument de plat pentru reglarea (plat) numeroaselor acte economice desfurate pentru satisfacerea unor mase largi ale populaiei. Numerarul are anumite caracteristici care l situeaz pe un plan superior fa de alte instrumente de plat: 1.Numerarul este un mijloc de plat nedeterminat, respectiv efectuarea plii nu e condiionat de nimic. Suma ce revine beneficiarului i este remis fr a fi grevat de nici o alt obligaie. 2.Numerarul este un mijloc de plat general, valabil pentru ntreaga comunitate de pli i deci accesibil i acceptabil pentru oricare membrii comunitii Posibilitatea de a fi acceptat de oricare din membrii comunitii i acceptarea, ca atare, determin ca la rndul su primitorul s beneficieze de receptivitatea celui n raport de care se folosete mijlocul de plat respectiv. Acceptarea de ctre fiecare creeaz premiza acceptrii generale a acestui mijloc de plat i, prin aceast, condiia functionalitii lui generale. 3.Numerarul este un mijloc de plat cu efecte imediate

125

Remiterea numerarului ctre beneficiar are drept urmare, momentan, stingerea definitiv a obligaiei care a determinat plata. Circulaia numerarului este n majoritatea rilor reglementat prin lege. Astfel legea autoriznd i garantnd desfurarea circulaiei numerarului atribuie bancnotelor i monedelor calitatea de a avea curs legal i respectiv asigur valabilitatea tuturor caracteristicilor examinate anterior. De asemenea, prin lege se stabilete difereniat puterea liberatorie pentru diferitele forme monetare, pentru a se ngrdi astfel eventuale abuzuri ale plilor fa de beneficiarii plilor. Viramentul Definiie n ultimele decenii a avut loc o cretere spectaculoas a activitii bancare, implicit a numrului de clieni care i recicleaz fondurile prin bnci. Acest fenomen a avut ca efect generalizarea viramentelor ca tehnici de efectuare a plilor ntr-o economie. Viramentul este deci o tehnic, procedeu special de plat. El const n transferul de sume dintr-un cont n alt cont. Are loc fie debitarea contului pltitor, fie creditarea contului beneficiarului. Viramentul altfel spus este o simpl operaiune scriptic de micare a sumelor dintr-un cont n alt cont. A. Viramentul procedeu tehnic bancar Tipuri de viramente Ca procedeu de nfptuire a plilor, viramentul poate fi diferit n funcie din sensul din care se dispune i se efectueaz plile. Exist dou tipuri predominante: virament de credit; virament de debit. Viramentul de credit (operaiunile se desfoar n urmtoarea ordine) : pltitorul ordon bncii sale (banca pltitoare) s promoveze ordinul de plat ctre beneficiarul dat; banca pltitoare preia suma din contul pltitorului i efectueaz plata ctre banca creditorului; banca creditorului nscrie suma n contul beneficiarului. Ex: procedeul respectiv se folosete pentru realizarea efectiv a plilor instrumente cum ar fi CEC-ul, cambia, ordinul de plat; titularul de cont consimte i ordon efectuarea plii;

126

capacitatea de a plti n orice moment este de asemenea o expresie a vitalitii firmei, cine nu pltete, nu triete. Viramentul de debit folosirea acestei forme nu contrazice deloc dreptul pltitorului de a dispune de resursele sale. Dimpotriv, consimmntul este dat, n prealabil, pe baza unei dispoziii generale pe care pltitorul o adreseaz bncii sale de a satisface cu regularitate toate preteniile de plat exprimate de creditor. Ex: gaze, electricitate, ap, telefon livrri i servicii de care pltitorul deja a beneficiat. n acest caz fluxul operaiunilor este: 1. pltitorul mputernicete pe beneficiar s efectueze operaiunea; 2. beneficiarul creditor remite documentele la banca care administreaz contul; 3. banca debitoare trece la plat suma respectiv la termenele stabilite; 4. dup efectuarea plii, suma revine pe fluxul bancar n contul beneficiarului. B. Viramentul ca instrument de plat Viramentul este o modalitate ct i un instrument de plat, respectiv de dispoziie pe care titularul unui cont l adreseaz bncii sale. Acest ordin de virament este practic un titlu prin care se materializeaz dispoziia dat de client bncii sale, de a prelua o sum din contul su i de a o vira n contul unei tere persoane. Prin acest ordin ntre banc i client au loc raporturi specifice: - banca respectiv are calitatea de banc depozitar (ea are obligaia s pstreze depozitul constituit pn la expirarea ordinelor depuse de titulari); - banca are calitate de mandatar atunci cnd i se solicit acesteia un transfer de sume n contul unei tere persoane. Ordinul de virament, spre deosebire de alt instrument de plat (CEC, cambie) are anumite limite i prezint anumite restricii: nu confer prin el nsui nici un drept beneficiarului, iar dup executarea acestui ordin, beneficiarul are certitudinea c plata s-a efectuat n favoarea sa; exist o ordine de preferin n efectuarea plilor cu anumite instrumente; (ex: dac se execut pretenii de plat asupra unui cont (CEC, ordin de virament), dar disponibilul din cont nu este suficient, atunci se va da prioritate plii CEC-ului i nu ordinului de virament);

127

are un caracter renegociabil titularul unui cont poate s dea dreptul cu prioritate la efectuarea unor pli n detrimentul altor pli. O asemenea prioritate devine posibil prin simpla revocare a unor dispoziii date anterior. Revocarea devine operabil numai dac operaiunea nu s-a efectuat pn n acel moment.

Ordinul de plat n practica bancar transferul de credit a fost consacrat sub forma ordinului de plat. Ordinul de plat este : -un instrument de plat i de decontare utilizat pentru stingerea unor obligaii exigibile ; -o dispoziie dat de un client bncii sale n scopul efecturii unei pli n favoarea unei tere persoane. Ordinul de plat este dispoziia dat de o persoan (denumit ordonator) unei bnci, de a plti o sum determinat n favoarea altei persoane (denumit beneficiar) n vederea stingerii unei obligaii bneti provenind dintr-o relaie direct existent ntre ordonator i beneficiar. Prin natura sa ordinul de plat este revocabil, adic el poate fi anulat nainte de a fi ncasat de ctre beneficiar, din acest motiv se apreciaz c ordinul de plat prezint anumite riscuri legate de bonitatea de buna intenie a ordonatorului. Pn la data plii, suma se afla deci la dispoziia ordonatorului, respectiv a emitentului. Fiind un instrument de credit, ordinul de plat prezint o dispoziie necondiionat dat de emitent unei bnci de a pune la dispozitia unui beneficiar o anumit sum. Aceast dispoziie se transform n ordin de plat numai dac banca dispune de fondurile reprezentate prin suma specificat, fie ncasnd suma de la acesta. n calitatea sa de instrument de transfer de credit, banca antreneaz anumite operaiuni. Aceste operaii ncep prin dispoziia dat de pltitor unei bnci, de a pune la dispoziia unui beneficiar o sum de bani i se finalizeaz prin acceptarea respectivului ordin de plat de ctre banca destinatar. Pe circuitul parcurs de ordinul de plat de la pltitor la beneficiar, se interpun mai multe bnci. Acestea efectueaz succesiv operaiuni de : recepie a ordinului de plat ; autentificare a ordinului de plat ; acceptare a ordinului de plat ; executare a ordinului de plat.

128

Toate acestea operaiuni poart denumirea de transfer-credit. Ordinele de plat se emit pe suport hrtie, magnetic sau electronic. Ordinul de plat se caracterizeaz prin: relaia de plat este declanat ca urmare a unei obligaii asumate sau a unei datorii preexistente, ce urmeaz a se stinge odat cu onorarea ordinului; operaiunea este pornit la iniiativa pltitorului (ordonatorului). El este cel care stabilete regulile dup care operaiunea urmeaz s se deruleze. Din acest motiv, n materie de ordin de plat, diversitatea tehnic este deosebit de larg; revocabilitatea este o trstur fundamental a ordinului de plat. Aceasta const n faptul c ordonatorul i poate retrage sau modifica instruciunile de plat date bncii, cu condiia ca ordinul su iniial s nu fi fost executat prin plata n favoarea beneficiarului. Revocarea ordinului de plat nu atrage dup sine nici un fel de consecine, drepturi sau obligaii pentru prile implicate; provizionul (depozitul) bancar este absolut obligatoriu n cazul ordinului de plat. Acesta presupune obligaia ordonatorului ca odat cu emiterea lui s creeze banii i sursa de fonduri necesare, fie prin blocarea sumei respective din contul su bancar, fie prin depunerea ei n vederea executrii plii sau prin credit bancar acordat de banc n acest scop n contul ordonatorului. Pe filier bancar, nu este obligatoriu transferul anticipat al fondurilor, momentul acestui transfer depinznd de nelegerea dintre cele dou bnci ce intervin n operaiune. Pentru nelegerea mecanismului de derulare a operaiilor pe care le implic utilizarea acestui instrument n efectuarea transferului de fonduri de la debitor (pltitor) la creditor (beneficiar) se impune s explicm coninutul pe care l au ordinele de plat i anume : emitent este persoana care emite pe cont propriu un ordin de plat i poate fi un agent economic sau o banc, platitor persoana care emite n nume i pe cont propriu un ordin de plat (n aceast calitate se pot gsi clienii sau chiar o banc), beneficiar este persoana desemnat de platitor prin ordin de plata de a plti o sum de bani i poate fi un client al bncii destinatare sau chiar banca, banca iniiatoare i / sau emitent este cea care emite ordinul de plat n cadrul unui transfer de credit, banca destinatar este cea care primete i accept ordinul de plat fie n numele sau fie pentru a pune la dispoziia unui beneficiar, client al sau, o anumit suma de bani. banca receptoare este orice banc care primete spre executare un ordin de plat, i deci banca destinatar

129

banca intermediar orice banc emitent sau receptoare alta dect cea iniiatoare sau destinatar, care funcioneaza ca banc intermediar recepia este procedura prin care banca recunoate c a primit spre autentificare, acceptare i executare uni ordin de plat, autentificarea este procedura prin care banca stabilete dac ordinul de plat a fost emis de persoana specificat pe el i care are calitatea de emitent, acceptarea banca recunoate valabilitatea ordinului de plat recepionat n vederea executrii, angajndu-se totodat s execute serviciul de a transfera fondurile la termenele i n condiiile stipulate de emitent refuzul procedura prin care o banc receptatoare decide c nu este posibil s execute un ordin de plat dat de un client sau ca executarea ar determina costuri excesive ori ntrzieri n finalizarea transferului. executarea const n emiterea de ctre o banc a unui ordin de plat n scopul de a pune n aplicare un ordin de plat acceptat anterior n concluzie ordinul de plat trebuie s conin urmtoarele elemente obligatorii : numele i adresa ordonatorului; denumirea i adresa bncii ordonatoare; data emiterii ordinului de plat; ordinul de a plti (,,V rog s pltii, ,,Vei plti); suma n cifre i litere, cu indicarea valutei n care se va face, plata motivul plii; documentele ce trebuiesc prezentate de beneficiarul plii (n cazul ordinului de plat documentar); modul de plat: letric, telegrafic, SWIFT (pentru plti n cont sau cecuri); semnturile autorizate ale bncii ordonatoare sau ale persoanei autorizate de firma ordonatoare. Din punct de vedere al modalitilor de ncasare, ordinul de plat poate fi: simplu, ncasarea sa nefiind condiionat de prezena vreunui document sau explicaie cu privire la scopul plii (se aseamn cu cecul); documentar, ncasarea sa fiind determinat de obligaia beneficiarului de a prezenta anumite documente indicate de ordonator n ordinul de plat. n relaiile de schimburi economice externe ale rii noastre, ordinul de plat este folosit, att n relaii comerciale, ct i n relaii necomerciale. n relaiile comerciale, utilizarea ordinului de plat ca modalitate de plat a unor exporturi este foarte rar ntlnit, fiind de regul evitat, ca urmare a riscului de revocare pe care l prezint.

130

n relaiile de export sau de import cel mai adesea este folosit combinat cu alte modaliti de plat, cnd revocarea lui nu poate aduce prejudicii prii romne. Astfel, n cadrul schemelor de plat care prevd pli n avans pentru livrri de maini i utilaje de valori mari, plata avansului poate fi efectuat prin ordin de plat, pentru restul sumei utilizndu-se, dup cum s-a convenit, incasso-ul sau acreditivul. Cel mai larg domeniu de utilizare ns a ordinului de plat l constituie plile necomerciale. El este folosit n mod frecvent pentru: prestaiile de servicii, plata navlurilor, operaiile de control ale mrfurilor fcute n favoarea unor importatori strini, cheltuieli de asigurare, ntreinerea reprezentanelor i ambasadelor.

131

Exemple rezolvate 1.Ce reprezint numerarul sub form de bancnote sau monede? Numerarul sub form de bancnote sau monede reprezint instrumentul de plat iniial, de origine, care are i astzi un rol important n economia rilor dezvoltate. Dincolo de datele recenzate statistic numerarul joac, de fapt, un rol major, prin faptul c este folosit pe scar larg n calitate de instrument de plat pentru reglarea (plat) numeroaselor acte economice desfurate pentru satisfacerea unor mase largi ale populaiei. 2.Exemplificai viramentul de credit. Ex: procedeul respectiv se folosete pentru realizarea efectiv a plilor instrumente cum ar fi CEC-ul, cambia, ordinul de plat; titularul de cont consimte i ordon efectuarea plii; capacitatea de a plti n orice moment este de asemenea o expresie a vitalitii firmei, cine nu pltete, nu triete. 3. Care sunt restriciile ordinului de virament? Ordinul de virament, spre deosebire de alt instrument de plat (CEC, cambie) are anumite limite i prezint anumite restricii: nu confer prin el nsui nici un drept beneficiarului, iar dup executarea acestui ordin, beneficiarul are certitudinea c plata s-a efectuat n favoarea sa; exist o ordine de preferin n efectuarea plilor cu anumite instrumente; (ex: dac se execut pretenii de plat asupra unui cont (CEC, ordin de virament), dar disponibilul din cont nu este suficient, atunci se va da prioritate plii CEC-ului i nu ordinului de virament); are un caracter renegociabil titularul unui cont poate s dea dreptul cu prioritate la efectuarea unor pli n detrimentul altor pli. 4.Cum poate fi ordinul de plat din punctul de vedere al modalitilor de ncasare? Din punct de vedere al modalitilor de ncasare, ordinul de plat poate fi: simplu, ncasarea sa nefiind condiionat de prezena vreunui document sau explicaie cu privire la scopul plii (se aseamn cu cecul); documentar, ncasarea sa fiind determinat de obligaia beneficiarului de a prezenta anumite documente indicate de ordonator n ordinul de plat.

132

De rezolvat 1.Definii viramentul ca instrument de plat.

2. Enumerai ordinea operaiunilor n cazul viramentului de debit.

3.Ce este ordinul de plat?

4.Care sunt operaiunile efectuate de bnci n baza circuitul parcurs de ordinul de plat de la pltitor la beneficiar?

5.Care sunt caracteristicile ordinului de plat?

6.Explicai coninutul pe care l au ordinele de plat.

133

7.Care sunt elementele obligatorii pe care trebuie s le conin ordinul de plat?

5.2. Acreditivul documentar Acreditivul documentar (engl. Letter of Credit, L/C) reprezint angajamentul ferm asumat de catre o banc la ordinul i n contul clientului sau (exportatotrul) de a plti o anumit sum de bani (reprezentnd contravaloarea exportului) contra documentelor atestnd efectuarea obligaiei (livrarea marfii) pe care exportatorul se oblig s le emit i s le prezinte n condiiile i termenele stabilite de ordonatorul acreditivului. n derularea unui acreditiv documentar sunt implicate patru pri, i anume: - ordonatorul (de regul, importatorul), este partea care instructeaz banca s n sensul ca aceasta s l plteasc pe beneficiar. Instructarea se realizeaz n baza unui ordin de deschidere a acreditivului, n care sunt stabilite condiiile, termenele i documentele n conformitate cu care banca urmeaz s efectueze plat; - banca emitent (banca importatorului), cea care la solicitarea importatorului i asuma angajamentul de plat; - beneficiarul (de regul, exportatorul), este partea n favoarea creia banca emitent se angajeaz la plat. Fa de exportator, banca emitent nu se oblig s fac plat prin creditul acordat, ci doar promite c va face plat ctre acesta, din dispoziia ordonatorului, dar numai dac sunt ndeplinite anumite condiii. ntre banca emitent i exportator nu exist nici un fel de mprumut, de garanie, ori necesitate de rambursare, ci doar simpla promisiune de plat, condiionat de ndeplinirea unor condiii; - banca exportatorului (banc avizatoare / notificatoare / pltitoare/ negociatoare), cea care l deservete pe beneficiarul acreditivului.

134

Derularea plii prin acreditiv documentar implica parcurgerea mai multor etape: (1) ncheierea contractului internaional de vnzare-cumprare i includerea modalitii de plat prin acreditiv documentar. (2) Importatorul ordonator d ordin bncii sale n privina deschiderii acreditivului, pe baz disponibilului pe care l are deja n contul, sau pe baz unui credit pe care banca l acord n acest scop. (3) Deschiderea acreditivului i nstiinarea bncii exportatorului. (4) Avizarea exportatorului cu privire la deschiderea acreditivului. (5) Confirmarea de ctre firma exportatoare a concordanei datelor din acreditiv cu clauzele din contractul ncheiat, precum i alte clauze indicate de importatorul-ordonator, dar care nu contravin spiritului contractului. (6) Livrarea marfurilor, conform condiiilor contractului de vnzare-cumprare ncheiat i a clauzelor convenite n acreditiv. (7) Remiterea de ctre exportator la banc a documentelor care dovedesc expedierea mrfurilor, documente ce au fost indicate n mod expres n acreditiv, n numrul de exemplare solicitat. (8) Plata contravalorii marfurilor pe baza documentelor (n cazul n care acreditivul este domiciliat n ara vnztorului-exportator). (9) Banca firmei exportatoare remite documentele bncii firmei importatoare-ordonatoare, debitndo n valut prevzut n acreditiv. (10) Banca importatorului, pe baza documentelor primite i verificate drept corespunztoare. (11) Banca firmei importatoare transmite documentele ctre aceasta, care, pe baza lor, va intra n posesia mrfurilor. Operaiunea de derulare a acreditivului documentar se desfaoar sub incidena unui document elaborat de Camera de Comer Internaional de la Paris, intitulat Reguli i uzane uniforme referitoare la acreditivele documentare, cunoscut i sub denumirea Publicaia 500. Acest document a fost revizuit n repetate rnduri, ultima revizuire din 1993 se aplic de la 1 ianuarie 1994. Aceste reguli i uzane se aplic dac prile contractante fac referire expres la Publicaia 500.

135

Ca tehnic de plat internaional acreditivul prezint cteva caracteristici, i anume: Formalismul sau caracterul documentar, n sensul ca exportatorul nu poate pretinde plata dect pe baza documentelor care atest ndeplinirea condiiilor impuse de acreditiv. Pe de alta parte, bancile vor decide plata exclusiv pe baza documentelor, ele neavnd sarcina s controleze mrfurile; banca trebuie s verifice numai existena documentelor i coninutul acestora, respectiv conformitatea lor cu coninutul acreditivului. Independena fa de relaia contractual de baz, n sensul c obligaiile asumate de pri, chiar dac au ca temei un contract comercial, sunt autonome fa de acesta, iar intinderea lor este cea precizat n acreditiv. n acest sens, n Publicaia 500 se specific faptul c acreditivul este o tranzacie distinct de cea de vnzare. Fermitatea angajamentului bancar, n sensul c banca se angajeaz s efectueze plata, n conformitate cu instruciunile acreditivului; iar angajamentul sau rmne ferm, pn cnd, eventual, primete alte instruciuni dect cele iniiale. Adaptabilitatea, n sensul c, prin tipurile sale, acreditivul poate fi adecvat diferitelor operaiuni de comer exterior. Sigurana, prin aceea c asigura protejarea intereselor tuturor prilor implicate. Astfel, exportatorul are sigurana c, n condiiile respectrii obligaiilor nscrise n acreditiv, va ncasa contravaloarea mrfii; importatorul este asigurat c plata mrfii nu se va face dect dup ce documentele precizate n acreditiv (care atest expedierea mrfii) vor fi depuse la banca pltitoare; banca emitent este protejat prin gajul asupra documentelor de livrare. Documentele ce pot fi solicitate n mod uzual n cazul utilizarii acreditivului documentar sunt urmtoarele: - documentele comerciale de identificare cantitativ, calitativ i valoric a mrfurilor livrate; factura extern, emis de exportator, pe baza creia se efectueaz plata; funcii diferite au factura consular (vizat sau legalizat de reprezentana diplomatic a rii importatorului din ara exportatorului) i factura proforma (de informare sau provizorie, care este transmis de exportator importatorului nainte de expedierea mrfurilor); - documentele de transport: conosamentul maritim sau fluvial, duplicatul scrisorii de trsura internaional pentru transportul feroviar, scrisoare de trsur internaional pentru traficul rutier, scrisoarea de transport aerian, dovada sau adeverina unei case de expediii internaionale, n situaia n care mrfurile livrate nu au greutatea sau volumul necesar ocuprii unui vagon ntreg; - documentele de asigurare (n cazul n care condiia de livrare din contract prevede ca obligaie a

136

exportatorului de a asigura mrfurile pe parcurs internaional): polia sau certificatul de asigurare sau notele de acoperire (certificate de asigurare provizorii); - documentele care atest calitatea, cantitatea i originea mrfurilor, procesul verbal de recepie calitativ i cantitativ a mrfurilor, buletinul de analiz, certificatul fitosanitar, certificatul sanitarveterinar, certificatul de garanie, certificatul de origine. Refuzul de plat al bncilor se explic prin prezentarea unor documente incomplete sau incorecte, expirarea acreditivului, prezentarea documentelor cu ntrziere, expedierea cu ntrziere a mrfii. Funcionarea corespunztoare a acreditivului documentar este condiionat de cunoaterea unor elemente specifice, i anume: Domicilierea, adic locul unde urmeaz s aib loc plata acreditivului. Partenerii pot conveni n contractul de baz ca acreditivul este domiciliat la o banc din ar exportatorului (ceea ce avantajeaz pe exportator, acesta nefiind nevoit s atepte timpul de curier ntre bnci), la o banc din ara importatorului, sau ntr-o ar ter. n instruciunile pe care le d ordonatorul bncii sale menioneaz valoarea acreditivului, adic suma n valut care urmeaz a fi pltit contra documentelor exportatorului. Conform prevederilor art.39 din Publicaia 500, valoarea acreditivului se poate exprima astfel: prin indicarea cu aproximaie a sumei folosind expresiile n jur de, aproximativ, circa; prin indicarea unei sume superioare, pn la concurena sumei; prin indicarea unei sume fixe. Valabilitatea acreditivului reprezint termenul limit pn la care exportatorul trebuie s prezinte documentele la ghieele bncii unde este domiciliat acreditivul. Dac n acreditiv nu este precizat termenul de predare a documentelor la banc, acesta este considerat 21 zile de la data emiterii documentului de transport. Este de precizat faptul c data respectiv se refer la documentele prezentate, nu expediate. Dup aceast dat, banca refuz plata, iar prelungirea valabilitii acreditivului nu se face dect din ordinul ordonatorului. Termenul de livrare stabilit n contract trebuie s se regseasc n documentul de transport, care atest expedierea mrfii. Depirea acestui termen nseamn nendeplinirea obligaiilor contractuale i, deci, ncetarea obligaiei de plat n cadrul acreditivului. Natura angajamentului bancar, acesta putnd fi revocabil, irevocabil i irevocabil confirmat. Acreditivul revocabil poate fi modificat sau anulat de banca emitent, fr nici un aviz prealabil ctre beneficiar.

137

Acreditivul documentar irevocabil presupune un angajament ferm al bncii emitente de a executa plata, accepta sau negocia documentele, care nu poate fi modificat sau anulat dect cu acordul tuturor prilor. Acreditivul irevocabil reprezint pentru beneficiar o certitudine absolut privind plata, cu condiia prezentrii tuturor documentelor prevzute i confirmrii tuturor celorlalte condiii. Acreditivul documentar irevocabil confirmat este acreditivul n care la angajamentul irevocabil al bncii emitente se adaug un angajament egal ca valoare i condiii al bncii confirmatoare (din ara exportatorului). Modul de stingere a obligaiei de plat asumate prin acreditivul documentar poate fi: plata la vedere, prin acceptare i plata diferat. La acreditivul cu plata la vedere, n momentul prezentrii documentelor la banc de ctre exportator, acesta este pltit imediat. n cazul plii prin acceptare se folosete un instrument de credit, banca pltitoare acceptnd cambia prezentat de exportator odat cu documentele. Acreditivul cu plat diferat permite amnarea plii la un anumit termen de la prezentarea documentelor. Dei larg utilizat pentru rigurozitatea mecanismului i sigurana pe care o ofer, acreditivul documentar este uneori criticat pentru limitele sale, cum ar fi: Durata de operare. Un interval de timp se scurge ntre acordul privind plata prin acreditiv i momentul n care exportatorul primete notificarea deschiderii acreditivului, acesta putnd fi prelungit datorit unor situaii ca: dificulti ntmpinate de importator n gsirea unei bnci care s accepte operaiunea, lipsa de valut convertibil n ara importatoare. Apoi, pentru efectuarea plii, banca dispune de un termen rezonabil de examinare a documentelor, care poate fi de o sptmn n cazul acreditivelor confirmate, dar care se poate prelungi. Complexitatea. Partenerii cu cea mai redus experien n tranzacii internaionale pot gsi prea complicate regulile i procedurile impuse de utilizarea acreditivului. Publicaia 500, de exemplu, are 49 de articole, cuprinse n 7 capitole i cuprinde 40 de pagini. Costul. Acreditivul este cea mai scump modalitate de plat. Comisioanele percepute de bnci se aplic la valoarea acreditivului i, chiar dac procentul este redus, valoarea absolut poate s devin foarte ridicat. Dac prile nu stipuleaz altfel, costul acreditivului este n sarcina importatorului. Acreditivul induce costuri i pentru bncile implicate. Expresie a diversificarii operaiunilor de comer exterior i a caracterului adaptabil al acreditivului, in practica internaional s-au consacrat mai multe tipuri de acreditive. Astfel: 1. din punct de vedere al fermitii angajamentului bancar:

revocabile.

138

Acreditivul revocabil este o simpl promisiune de plat, neangajnd banca emitent. El poate fi modificat ori anulat de banca emitent oricnd i fr obligaia de notificare prealabil a beneficiarului. Motivul pentru care se recurge la o astfel de modalitate, const n dorina importatorului de a i se da posibilitatea de gndire, i de revocare a deciziilor sale, n cazul n care exista motive care l determin s-i schimbe hotrrea. Banca emitent va proceda corespunztor cu instruciunile date de ordonator. Condiia este ns ca revocarea sa fie fcut nainte de expedierea mrfii de ctre exportator. irevocabile. Acreditivul irevocabil presupune angajamentul ferm al bncii emitente de a efectua plata n favoarea beneficiarului, cu condiia ca documentele prezentate de acesta s fie strict conforme cu termenii i condiiile din acreditiv. Acreditivul irevocabil are o larg utilizare, avnd n vedere sigurana pe care o ofer prilor, care nu pot modifica acreditivul n mod unilateral , i nici nu-l pot anula. Acest acreditiv presupune angajamentul ferm al bncii emitente de a plti ctre beneficiar, ns este necesar ca documentele prezentate de acesta din urma s fie n perfect concordan cu termenii i condiiile stipulate n acreditiv. Acreditivele irevocabile pot fi confirmate sau neconfirmate. 2. din punct de vedere al confirmrii acreditivelor irevocabile:

confirmate. Acreditivul irevocabil confirmat este acela n care, la angajamentul ferm al bncii emitente, se adaug un angajament de plata independent i ferm al unei tere bnci banca confirmatoare. De reinut c, n caz de modificare a acreditivului, banca confirmatoare poate s accepte sau nu extinderea confirmrii i asupra modificrii acreditvului. neconfirmate. Banca emitent este singura angajat ferm la plat, celelalte bnci care intervin n relaia de acreditiv acioneaz ca mandatar, n numele bncii emitente i potrivit instruciunilor acesteia, fr s-i asume vreun angajament ferm de plat. 3. din punct de vedere al momentului efecturii plii:

cu plata la vedere. Sunt acele acreditive care, n momentul prezentrii documentelor de exportator la banca pltitoare, acesta este pltit imediat. Bncile nu pltesc documente neconforme cu termenele i condiiile din acreditiv. cu plata la termen. cu plata diferat (amnat).

139

Plata documentelor nu se face n momentul prezentrii acestora la banc, ci la o dat ulterioar, menionat expres n textul acreditivului. De regul, plata diferat se efectueaz la 30 60 zile fa de momentul prezentrii documentelor. de negociere. n vederea evitrii anumitor dezavantaje pentru exportator, banca emitent, n baza instruciunilor ordonatorului, poate autoriza o alt banc s negocieze documentele. Pentru acesta, banca negociatoare percepe un comision de negociere, suportat, de regul, de beneficiarul acreditivului. de acceptare. Se utilizeaz n cazul exporturilor pe credit. O dat cu documentele, exportatorul prezint bncii i o cambie sau un set de cambii trase asupra bncii indicate n textul acreditivului (care pot fi banca emitent, banca acceptant, banca tras expres desemnat) cu anumite scadene. Banca accept cambiile, devenind debitor cambial principal, le restituie exportatorului, iar documentele le remite importatorului. La scaden, exportatorul prezint bncii acceptante cambiile, iar aceasta le achit. 4. din punct de vedere al domicilierii:

n ara exportatorului. n ara importatorului. ntr-o ar ter.

Domicilierea acreditivului, adic stabilirea bncii pltitoare, este important din punct de vedere al operativitii, al ncasrii comisionului i al spezelor bancare. n mod normal, acreditivul trebuie domiciliat n ara exportatorului. n ceea ce privete comisioanele i spezele bancare n cazul unui acreditiv domiciliat n strintate, acestea sunt n sarcina beneficiarului, cu excepia comisionului pentru avizare i confirmare, care sunt suportate de importator. 5. din punct de vedere al clauzelor pe care le conine:

transferabil. inserarea acestei clauze n textul acreditivului d dreptul beneficiarului s solicite bncii transferatoare s fac acreditivul utilizabil (pltibil) n totalitate sau parial pentru unul sau mai muli beneficiari secunzi. Un astfel de acreditiv este utilizat n operaiunile de intermediere, beneficiarul acreditivului este un intermediar, iar beneficiarul secund este exportatorul real. cu clauza rosie (red clause).

140

Prin inserarea acestei clauze n textul acreditivului, banca pltitoare este autorizat s fac o plat n favoarea beneficiarului, nainte ca acesta s prezinte documentele privitoare la expedierea mrfii. Plata poate fi sub forma unui avans sau poate fi egal cu valoarea acreditivului. Suma astfel obinut permite exportatorului s procure marfa sau unele componente. La termenul de expediie precizat n acreditiv beneficiarul livreaza marfa i prezint documentele la banc, ncasnd diferena. rennoibil (revolving). Se caracterizeaz prin faptul c valoarea acreditivului se rentregete automat, pe msura efecturii plilor pn la un anumit plafon, n funcie de fiecare livrare. Este utilizat pentru contracte de valori mari, cu livrri ealonate n timp. Valoarea acreditivului este la nivelul unei livrri i, n consecin, comisioanele, taxele bancare sunt mai reduse. 6. din punct de vedere al utilizrii combinate:

subsidiare/spate n spate (back-to-back). Dei denumirea este unic, n esen, este vorba despre dou acreditive: unul de import i unul de export, corelate valoric i n timp de un intermediar. Exist dou tipuri de acreditiv back-to-back: acreditiv concordant, cnd deschiderea acreditivului subsidiar necesit aceleai documente ca i acreditivul original. acreditivul neconcordant, cnd acreditivul original dup schimbarea facturii i, dac este cazul, a cambiei nu poate fi utilizat cu documentele necesare la acreditivul subsidiar. reciproce (de compensaie). Se caracterizeaz prin inserarea n textul acreditivului documentar a unei clauze care nu permite utilizarea acreditivului de export dect n corelaie cu acreditivul de import. Prin combinarea a dou acreditive cu astfel de clauze, partenerii care dezvolt operaiuni prin contrapartid, compensaie, se asigur c dac unul dintre ei nu va livra marfa n compensaie, va fi pltit de banca emitent, respectiv va primi echivalentul mrfurilor nelivrate n compensaie. cesionate. Beneficiarul unui acreditiv are dreptul ca o parte sau ntreaga valoare a acreditivului deschis n favoarea sa, s o cesioneze unui ter beneficiarul cesiunii, cel mai adesea exportatorul real. Din punctul de vedere al exportatorului, cel mai avantajos este acreditivul documentar irevocabil i confirmat, domiciliat la o banc din ara sa i cu plata la vedere, deoarece: este asigurat c nu va fi retras sau modificat de ctre ordonator n termenul de valabilitate (este irevocabil);

141

beneficiaz de garania unei bnci tere (alta dect cea emitent) c plata va fi efectuat (este confirmat); plata se va efectua fr ntrziere, economisindu-se timpul necesar pentru transmiterea documentelor ntre bncile din cele dou ri (este domiciliat n ara exportatorului); va ncasa contravaloarea mrfii de ndat ce se depun documentele la banca pltitoare (este cu plata la vedere). Caracterul flexibil al mecanismului plii prin acreditiv permite ns adaptarea acestei modaliti de plata n raport cu modul de realizare a operaiunii comerciale (export direct, indirect sau prin intermediar), cu termenul de plat (vnzare cu plata imediat sau pe credit), cu facilitile de finanare oferite importatorului sau exportatorului, cu modul de efectuare a livrrii (integral sau prin trane). Totodat, pentru operaiunile combinate de comer exterior, de tipul reexportului sau contrapartidei s-au elaborat scheme specifice de plat prin acreditiv. Creditul documentar este o modalitate de plat perfecionat, i larg utilizat n practic datorit avantajelor sale. Astfel, pentru exportator, avantajele constau n urmtoarele: un risc foarte redus de neplat a mrfurilor livrate, avnd n vedere angajamentul de plat al unei bnci; cu excepia cazului cnd acreditivul este revocabil, cumprtorul nu are posibilitatea de a revoca plata; riscul pierderii documentelor transmise prin intermediul bncilor, este minim; derularea plilor este supus unor reguli scrise recunoscute pe plan internaional, neexistnd riscul unor nentelegeri izvorate din dispozitii echivoce ori contradictorii. n ceea ce privete dezavantajele, acestea l privesc mai ales pe importator (ordonator), n sarcina acestuia cznd plata comisioanelor i a spezelor bancare ocazionate de derularea acreditivului. Exemple rezolvate 1. Ce reprezint Acreditivul documentar (engl. Letter of Credit, L/C)? Acreditivul documentar (engl. Letter of Credit, L/C) reprezint angajamentul ferm asumat de catre o banc la ordinul i n contul clientului sau (exportatotrul) de a plti o anumit sum de bani (reprezentnd contravaloarea exportului) contra documentelor atestnd efectuarea obligaiei (livrarea marfii) pe care exportatorul se oblig s le emit i s le prezinte n condiiile i termenele stabilite de ordonatorul acreditivului. 2.Care sunt prile implicate n derularea unui acreditiv documentar? Cine este beneficiarul?

142

n derularea unui acreditiv documentar sunt implicate patru pri, i anume: ordonatorul (de regul, importatorul), banca emitent (banca importatorului) beneficiarul (de regul, exportatorul) banca exportatorului (banc avizatoare/notificatoare/pltitoare/negociatoare) Beneficiarul (de regul, exportatorul), este partea n favoarea creia banca emitent se angajeaz la plat. Fa de exportator, banca emitent nu se oblig s fac plat prin creditul acordat, ci doar promite c va face plat ctre acesta, din dispoziia ordonatorului, dar numai dac sunt ndeplinite anumite condiii. ntre banca emitent i exportator nu exist nici un fel de mprumut, de garanie, ori necesitate de rambursare, ci doar simpla promisiune de plat, condiionat de ndeplinirea unor condiii; 3. Care sunt documentele ce pot fi solicitate n mod uzual n cazul utilizrii acreditivului documentar? Documentele ce pot fi solicitate n mod uzual n cazul utilizrii acreditivului documentar sunt urmtoarele: documentele comerciale documentele de transport: documentele de asigurare documentele care atest calitatea De rezolvat 1. Prezentai caracteristicile pe care le prezint acreditivul ca tehnic de plat internaional.

2.Care sunt elementele specifice necesare funcionrii corespunztoare a acreditivului documentar? Ce reprezint ,,Domicilierea?

3.De cte feluri poate fi acreditivul documentar n funcie de natura angajamentului bancar? Care sunt acelea?

143

4.Enumerai limitele acreditivului documentar.

5. Din punctul de vedere al utilizrii combinate, cte tipuri de acreditive ntlnim? Spunei cteva cuvinte despre fiecare.

5.3. Incassoul documentar Incasso-ul este reglementat prin documentul intitulat ,,Reguli uniforme privind incasso-urile, cunoscut i sub denumirea Publicaia 522, (elaborat de Camera Internaional de Comer de la Paris), revizuit n 1995, cu aplicabilitate de la 1 ianuarie 1996. Prin incasso se nelege tratarea de ctre bnci, potrivit instruciunilor primite, a documentelor comerciale i/sau financiare n scopul: de a obine acceptarea i/sau plata; de a remite documentele comerciale contra acceptrii i/sau, dup caz, contra plat; de a remite documente n alte condiii. Elementele eseniale specifice mecanismului incasso-ului sunt urmtoarele: operaiunea este o simpl vehiculare de documente, ca atare obligaia bncilor ce intervin se rezum la prestarea unui serviciu n anumite condiii impuse de instruciunile primite de la exportator i de regulile Publicaiei 522; documentele vehiculate de bnci pot fi de dou feluri: comerciale (factura, documente de transport, de proprietate, etc.); financiare (cambii, bilet de ordin, cec, chitane, etc.) utilizate pentru a obine sume de bani). n funcie de documentele vehiculate, se disting dou tipuri de incasso-uri:

144

simplu este un incasso de documente financiare nensoite de documente comerciale; documentar este un incasso de documente comerciale nsoite sau nu de documente financiare. scopul operaiunii este transmiterea documentelor comerciale sau financiare, de la beneficiarul plii la pltitor, contra plat, acceptare sau n alte condiii.

Principalele etape n derularea plii prin incasso documentar sunt:

contractul comercial internaional; livrarea mrfii; setul de documente nsoit de ordinul de plat la incasso este prezentat la banca exportatorului banca emitent. n ordinul de plat la incasso, exportatorul solicit n mod expres plata la incasso i prezint clar i precis condiiile n care vor fi nmnate documentele importatorului (contra plat/acceptare/alte condiii) i denumirea documentelor i a numrului de exemplare ce vor fi remise acestuia. banca remitent, acionnd la ordinul clientului ei, emite propriul ei document incasso documentar n cadrul cruia preia (i traduce) ntocmai instruciunile primite de la ordonator, pe care l remite bncii importatorului nsoit de setul de documente depus de exportator atestnd livrarea mrfii. notificarea importatorului. Banca prezentatoare, la sosirea documentelor, avizeaz importatorul de sosirea acestora. 6/7. documentele contra plat sau contra acceptare. n funcie de instruciunile primite n incasso documentar, banca prezentatoare elibereaz importatorului documentele fie contra plat, fie contra acceptrii unei cambii. 8. n posesia documentelor importatorul ridic marfa. dup ncasarea contravalorii documentelor de la exportator, banca importatorului remite banii (cambia) bncii remitente.

145

la primirea banilor, banca remitent notific exportatorul de ncasarea exportului. n Romnia, incasso-ul documentar se deruleaz dup urmtorul scenariu: Dup ce exportatorul trimite marfa importatorului romn, banca exportatorului completeaz formularul i l expediaz bncii remitente odat cu documentele care atest livrarea mrfii. Exportatorul va da instruciuni bncii sale dac dorete ca documentele s fie remise spre acceptare sau pentru negociere. Exportatorul trebuie s completeze toate datele referitoare la cambii, cte exemplare, la vedere sau la termen, numele trasului i adresa sa , suma, numrul documentelor remise cu prima i a doua pot, data conosamentului, numele vaporului etc. Completarea ordinului de ncasare este foarte important pentru derularea n bune condiii a incasso-ului. Documentele nsoite de ordinul de ncasare sunt depuse de ctre exportator la banca lui n vederea trimiterii acestora la banca importatorului. Dup verificarea documentelor, banca exportatorului remite documentele bncii importatorului. Dup primirea i verificarea concordanei dintre documentele trimise i cele declarate n scrisoarea de nsoire, banca va ntiina importatorul n scris despre sosirea documentelor. Importatorul completeaz rubricile corespunztoare din formularul dispoziiei de pli valutare externe (DPVE). Datele solicitate n DPVE pentru incasso documentar sunt: numele bncii ordonatorului; numele, adresa i codul fiscal al ordonatorului; modalitatea de plat ,,incasso; suma de plat, n cifre i litere; felul valutei; numele complet, adresa exact i numrul contului beneficiarului; numele complet, adresa exact a bncii beneficiarului, numrul contractului extern; lista documentelor; speze i comisioane; plata prin telex SWIFT; import marf; ara vnztorului; numrul buletinului vamal de import; felul mrfii; instruciuni suplimentare pentru banc. Dup completare importatorul se va prezenta la banc i o va instructa s efectueze plata la extern. Banca completeaz rubrica din DPVE privind data valutei.

146

Banca va efectua plata conform instruciunilor clientului su i i va elibera acestuia documentele (factura i documentele de transport) semnate i tampilate. Dup efectuarea acestor operaiuni, lucrtorul de banc va completa datele solicitate de urmtoarele rubrici din DPVE: numrul i data nregistrrii; referina bncii; suma transferat, n cifre i litere; numele persoanei care verific. Exemplarul rou al formularului DPVE va fi eliberat clientului odat cu celelalte documente. Exemplarul albastru se va remite cu adresa de nsoire la Banca Naional a Romniei, iar cel negru se va reine mpreun cu copia extrasului de cont care dovedete efectuarea plii. Apoi dosarul se claseaz. Derularea plii prin incasso documentar implic i anumite riscuri. acestea sunt urmtoarele: Riscul ntrzierii la plat, care decurge din faptul c circuitul documentelor este imprecis ca durat, dnd astfel posibilitatea importatorului de a ntrzia el nsui s se prezinte pentru preluarea documentelor contra plat. Acest risc este considerabil amplificat n cazurile n care modul de executare a contractului (n special calitatea mrfii), conjunctura pieii (evoluia preurilor, cursurilor valutare, etc.) sau situaia financiar a importatorului prezint variaii semnificative care pot determina importatorul la o tergiversare deliberat a momentului plii, n ateptarea fie a unor rabaturi de pre, a momentelor de conjunctur mai favorabile sau a propriei redresri financiare. Riscul de neplat din partea importatorului n cazul n care aceleai elemente de insecuritate apar cu o amploare sporit, importatorul gsind cile de ntrerupere a raporturilor contractuale sau asumndu-i riscurile neexecutrii contractului (plii) n schimbul altor avantaje. Neplata poate deci surveni ca urmare a unor fenomene sau evenimente care pot pune pe importator n dezavantaj absolut sau relativ, i anume: calitatea discutabil a mrfii; conjunctura slab a mrfii pe pia; evoluia situaiei valutare n sensul n care afecteaz competitivitatea importului; apariia unor oferte mai avantajoase de marf similar; situaia financiar precar a cumprtorului. Neplata aduce dup sine arbitrarea litigiului n instana comercial sau civil, recuperarea integral a contravalorii mrfii fiind teoretic asigurat, dar practic extrem de dificil datorit complexitii motivelor posibile de neplat invocate i procedurilor juridice corespunztoare foarte anevoioase. Chiar n cazul unei asemenea soluii, ntrzierea recuperrii contravalorii mrfii este extrem de pgubitoare pentru exportator. Riscul diminurii ncasrii apare ca o consecin direct a primelor dou categorii de riscuri semnalate (ntrziere sau neplat), putndu-se concretiza n trei forme, i anume: scderea valorii i implicit a preului mrfii, fie ca urmare a deprecierii acesteia n perioada de ntrziere, fie ca urmare a acceptrii de ctre exportator a diminurii preului n vederea lichidrii tranzaciilor ct mai repede i cu pierderi minime,

147

efectuarea unor cheltuieli suplimentare n sarcina exportatorului pentru manipularea, depozitarea i protecia mrfii, staionarea mrfii pe mijlocul de transport sau n antrepozitele cruilor pn la preluarea ei, redirijarea mrfii ctre o alt destinaie, etc.; plata de ctre exportator a unor dobnzi neluate n calcul de eficien a exportului n cazul n care operaiunea comercial este finanat de un ter (de regul, banc) pn n momentul ncasrii exportatorului. Riscul pierderii mrfii, care poate surveni n dou situaii, i anume. n cazul n care marfa este expediat direct pe adresa unui cumprtor de rea-credin care i-o nsuete, o nstrineaz i refuz plata; desigur, un asemenea caz este destul de rar, teoretic existnd suficiente remedii de natur civil i penal mpotriva acestei situaii; practica totui consemneaz asemenea dispariii de marf care de obicei sunt urmate de dizolvarea firmei comerciale partenere sau de falimentul acestea; - n cazul n care n perioada de staionare a mrfii n antrepozite sau pe mijlocul de transport se prelungete peste limita legal impus de reglementrile vamale sau dac costurile de stocare i de protecie depesc valoarea mrfurilor, consecina fiind confiscarea mrfii de autoriti sau de creditorii respectivi. Tot aici se pot include i cazurile de degradare a mrfii datorit stocrii ndelungate. Exemple rezolvate 1.Ce se nelege prin incasso-u? Care este scopul incasso-ului documentar? Prin incasso se nelege tratarea de ctre bnci, potrivit instruciunilor primite, a documentelor comerciale i/sau financiare n scopul: de a obine acceptarea i/sau plata; de a remite documentele comerciale contra acceptrii i/sau, dup caz, contra plat; de a remite documente n alte condiii. 2. Care sunt elementele eseniale specifice mecanismului incasso-ului? Elementele eseniale specifice mecanismului incasso-ului sunt urmtoarele: operaiunea este o simpl vehiculare de documente, ca atare obligaia bncilor ce intervin se rezum la prestarea unui serviciu n anumite condiii impuse de instruciunile primite de la exportator i de regulile Publicaiei 522; documentele vehiculate de bnci pot fi de dou feluri: comerciale (factura, documente de transport, de proprietate, etc.); financiare (cambii, bilet de ordin, cec, chitane, etc.) utilizate pentru a obine sume de bani). De rezolvat

148

1.n funcie de documentele vehiculate, cte tipuri de incasso-uri ntlnim? Spuneti cteva cuvinte despre fiecare.

2.Enumerai principalele etape n derularea plii prin incasso documentar.

3. Prezentai scenariul derulrii incasso-ului documentar n Romnia.

4.Care sunt riscurile derularii plii prin incasso documentar? Spuneti cteva cuvinte despre fiecare.

Definiia Numerarul, Viramentul Ordinul de plat Acreditivul docmentar

149

Incassoul documentar Teste de evaluare Numerarul, Viramentul Ordinul de plat Acreditivul docmentar Incassoul documentar Rezumat Numerarul, viramentul i ordinul de plat Structura i caracteristicile numerarului. Numerarul n circulaie este constituit din bancnotele i monedele metalice aflate la agenii economici i persoanele fizice aa ziii deintori nonbancari. n practica bancar se evalueaz i raporteaz separate numerarul aflat n caseriile bncilor. Iat deci c formele de existen a numerarului sunt bancnotele i monedele metalice, plata unei datorii, depunerea la banc. Numerarul are anumite caracteristici care l situeaz pe un plan superior fa de alte instrumente de plat: 1.Numerarul este un mijloc de plat nedeterminat, 2.Numerarul este un mijloc de plat general, 3.Numerarul este un mijloc de plat cu efecte imediate Viramentul Definiie n ultimele decenii a avut loc o cretere spectaculoas a activitii bancare, implicit a numrului de clieni care i recicleaz fondurile prin bnci. Acest fenomen a avut ca efect generalizarea viramentelor ca tehnici de efectuare a plilor ntr-o economie. Viramentul este deci o tehnic, procedeu special de plat. El const n transferul de sume dintr-un cont n alt cont. Are loc fie debitarea contului pltitor, fie creditarea contului beneficiarului. Viramentul altfel spus este o simpl operaiune scriptic de micare a sumelor dintr-un cont n alt cont. Viramentul procedeu tehnic bancar Exist dou tipuri predominante: virament de credit; virament de debit. Viramentul ca instrument de plat

150

Viramentul este o modalitate ct i un instrument de plat, respectiv de dispoziie pe care titularul unui cont l adreseaz bncii sale. Ordinul de virament, spre deosebire de alt instrument de plat (CEC, cambie) are anumite limite i prezint anumite restricii: - nu confer prin el nsui nici un drept beneficiarului, iar dup executarea acestui ordin, beneficiarul are certitudinea c plata s-a efectuat n favoarea sa; - exist o ordine de preferin n efectuarea plilor cu anumite instrumente; (ex: dac se execut pretenii de plat asupra unui cont (CEC, ordin de virament), dar disponibilul din cont nu este suficient, atunci se va da prioritate plii CEC-ului i nu ordinului de virament); - are un caracter renegociabil titularul unui cont poate s dea dreptul cu prioritate la efectuarea unor pli n detrimentul altor pli. Ordinul de plat -un instrument de plat i de decontare utilizat pentru stingerea unor obligaii exigibile ; -o dispoziie dat de un client bncii sale n scopul efecturii unei pli n favoarea unei tere persoane. Ordinul de plat este dispoziia dat de o persoan (denumit ordonator) unei bnci, de a plti o sum determinat n favoarea altei persoane (denumit beneficiar) n vederea stingerii unei obligaii bneti provenind dintr-o relaie direct existent ntre ordonator i beneficiar. Bncile efectueaz succesiv operaiuni de : recepie a ordinului de plat ; autentificare a ordinului de plat ; acceptare a ordinului de plat ; executare a ordinului de plat. Toate acestea operaiuni poart denumirea de transfer-credit. Ordinele de plat se emit pe suport hrtie, manetic sau electronic. Ordinul de plat se caracterizeaz prin: relaia de plat este declanat ca urmare a unei obligaii asumate sau a unei datorii preexistente, ce urmeaz a se stinge odat cu onorarea ordinului; operaiunea este pornit la iniiativa pltitorului (ordonatorului). El este cel care stabilete regulile dup care operaiunea urmeaz s se deruleze. Din acest motiv, n materie de ordin de plat, diversitatea tehnic este deosebit de larg; revocabilitatea este o trstur fundamental a ordinului de plat. Aceasta const n faptul c ordonatorul i poate retrage sau modifica instruciunile de plat date bncii, cu condiia ca ordinul su iniial s nu fi fost executat prin plata n favoarea beneficiarului. Revocarea ordinului de plat nu atrage dup sine nici un fel de consecine, drepturi sau obligaii pentru prile implicate; provizionul (depozitul) bancar este absolut obligatoriu n cazul ordinului de plat. Acesta presupune obligaia ordonatorului ca odat cu emiterea lui s creeze banii i sursa de fonduri necesare, fie prin blocarea sumei respective din contul su bancar, fie prin depunerea ei n vederea executrii plii sau prin credit bancar acordat de banc n acest scop n contul ordonatorului. Pe

151

filier bancar, nu este obligatoriu transferul anticipat al fondurilor, momentul acestui transfer depinznd de nelegerea dintre cele dou bnci ce intervin n operaiune. n concluzie ordinul de plat trebuie s conin urmtoarele elemente obligatorii : numele i adresa ordonatorului; denumirea i adresa bncii ordonatoare; data emiterii ordinului de plat; ordinul de a plti (,,V rog s pltii, ,,Vei plti); suma n cifre i litere; cu indicarea valutei n care se va face plata motivul plii; documentele ce trebuiesc prezentate de beneficiarul plii (n cazul ordinului de plat documentar); modul de plat: letric, telegrafic, SWIFT (pentru pli n cont sau cecuri); semnturile autorizate ale bncii ordonatoare sau ale persoanei autorizate de firma ordonatoare. Acreditivul documentar Acreditivul documentar (engl. Letter of Credit, L/C) reprezinta angajamentul ferm asumat de ctre o banc la ordinul i n contul clientului su (exportatotrul) de a plti o anumit sum de bani (reprezentnd contravaloarea exportului) contra documentelor atestnd efectuarea obligaiei (livrarea mrfii) pe care exportatorul se oblig s le emit i s le prezinte n condiiile i termenele stabilite de ordonatorul acreditivului. n derularea unui acreditiv documentar sunt implicate patru pri, i anume: - ordonatorul (de regul, importatorul), banca emitent (banca importatorului), - beneficiarul (de regul, exportatorul), - banca exportatorului (banca avizatoare/notificatoare/pltitoare/ negociatoare) Documentele ce pot fi solicitate n mod uzual n cazul utilizrii acreditivului documentar sunt urmtoarele: documentele comerciale documentele de transport: documentele de asigurare documentele care atest calitatea Funcionarea corespunztoare a acreditivului documentar este condiionat de cunoaterea unor elemente specifice, i anume: Domicilierea, adic locul unde urmeaz s aib loc plat acreditivului. n instruciunile pe care le da ordonatorul bncii sale menioneaz valoarea acreditivului, adic suma n valut care urmeaz a fi platit contra documentelor exportatorului. Valabilitatea acreditivului reprezint termenul limit pn la care exportatorul trebuie s prezinte documentele la ghieele bncii unde este domiciliat acreditivul. Natura angajamentului bancar, acesta putnd fi revocabil,

152

irevocabil i irevocabil confirmat. Acreditivul revocabil poate fi modificat sau anulat de banca emitent, fr nici un aviz prealabil ctre beneficiar. Acreditivul documentar irevocabil presupune un angajament ferm al bncii emitente de a executa plata, accepta sau negocia documentele, care nu poate fi modificat sau anulat dect cu acordul tuturor prilor. Acreditivul irevocabil reprezint pentru beneficiar o certitudine absolut privind plata, cu condiia prezentrii tuturor documentelor prevzute i confirmrii tuturor celorlalte condiii. Acreditivul documentar irevocabil confirmat este acreditivul n care la angajamentul irevocabil al bncii emitente se adaug un angajament egal ca valoare i condiii al bncii confirmatoare (din ara exportatorului). Dei larg utilizat pentru rigurozitatea mecanismului i siguranta pe care o ofer, acreditivul documentar este uneori criticat pentru limitele sale, cum ar fi: Durata de operare, complexitatea, costul. Incassoul documentar Incasso-ul este reglementat prin documentul intitulat ,,Reguli uniforme privind incasso-urile, cunoscut i sub denumirea Publicaia 522, (elaborat de Camera Internaional de Comer de la Paris), revizuit n 1995, cu aplicabilitate de la 1 ianuarie 1996. Prin incasso se nelege tratarea de ctre bnci, potrivit instruciunilor primite, a documentelor comerciale i/sau financiare n scopul: de a obine acceptarea i/sau plata; de a remite documentele comerciale contra acceptrii i/sau, dup caz, contra plat; de a remite documente n alte condiii. Elementele eseniale specifice mecanismului incasso-ului sunt urmtoarele: - operaiunea este o simpl vehiculare de documente, ca atare obligaia bncilor ce intervin se rezum la prestarea unui serviciu n anumite condiii impuse de instruciunile primite de la exportator i de regulile Publicaiei 522; - documentele vehiculate de bnci pot fi de dou feluri: comerciale (factura, documente de transport, de proprietate, etc.); financiare (cambii, bilet de ordin, cec, chitane, etc.) utilizate pentru a obine sume de bani). n funcie de documentele vehiculate, se disting dou tipuri de incasso-uri: simplu este un incasso de documente financiare nensoite de documente comerciale; documentar este un incasso de documente comerciale nsoite sau nu de documente financiare. -scopul operaiunii este transmiterea documentelor comerciale sau financiare, de la beneficiarul plii la pltitor, contra plat, acceptare sau n alte condiii. Datele solicitate n DPVE pentru incasso documentar sunt: numele bncii ordonatorului; numele, adresa i codul fiscal al ordonatorului;

153

modalitatea de plat ,,incasso; suma de plat, n cifre i litere; felul valutei; numele complet, adresa exact i numrul contului beneficiarului; numele complet, adresa exact a bncii beneficiarului, numrul contractului extern; lista documentelor; speze i comisioane; plata prin telex SWIFT; import marf; ara vnztorului; numrul buletinului vamal de import; felul mrfii; instruciuni suplimentare pentru banc. Derularea plii prin incasso documentar implic i anumite riscuri. acestea sunt urmtoarele: Riscul ntrzierii la plat, Riscul de neplat din partea importatorului Riscul diminurii ncasrii Riscul pierderii mrfii, care poate surveni n dou situaii, i anume. n cazul n care marfa este expediat direct pe adresa unui cumprtor de rea-credin n cazul n care n perioada de staionare a mrfii n antrepozite sau pe mijlocul de transport se prelungete peste limita legal

154

TEMA 6 - CAMBIA - INSTRUMENT DE PLAT I DE CREDITARE

Cuprinsul: 6.1. Cambia noiuni generale 6.2. Obligaiile cambiale 6.3. Cambia internaional 6.4. Biletul la ordin Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat la sfritul temei Obiectivele temei: Cambia noiuni generale Obligaiile cambiale Cambia internaional Biletul la ordin Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: Basno C, Dardac N - Management bancar, Editura Economic, Bucureti, 2002 Basno C, Dardac N - Produse, costuri i performane bancare, Editura Economic, Bucureti, 2000 Basno C, Dardac N - Riscuri bancare. Cerine prudeniale, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2000 Dedu V - Gestiune i audit bancar, Editura pentru tiine Naionale, Bucureti, 2001 Olteanu V - Marketing financiar bancar, Editura Ecomar Bucureti 2000

155

6.1. Cambia noiuni generale a) definiie i trsturi; b) rolul cambiei; c) trata, elemente, operaiuni, biletul la ordin. a) Definitie i trsturi. Cambia = un instrument de plat care exprim obligaia asumat de un debitor de a plti la scaden o sum determinat n favoarea unu beneficiar. Trsturile cambiei: transferabilitatea = ea poate fi transmis de la o persoan la alta ceea ce nseamn c obligaia pltitorului rmne valabil n timp ce creditorul se schimb pe msur ce cambia trece din diferite motive de la un posesor la altul; Transferul de creane de la o persoan la alta, de la un creditor la altul (are caracter oneros) se realizeaz pe baza interesului nemijlocit al fiecrei pri implicate n contract. negociabilitatea = noul creditor accept cambia pltind sau rambursnd o anumit valoare a acesteia la data consimmntului; Deci pentru cambia negociat se practic un anumit pre acceptat de cei doi contractani. cesiunea creanelor = reprezint actul prin care un creditor transfer altei persoane drepturile de crean, fie n mod gratuit, fie cu titlu oneros; rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial = persoanele implicate n calitate de beneficiari, rspund solidar privind plata la scaden a datoriilor pe care le genereaz circuitul cambial. b) Rolul cambiei. Lipsa de lichiditate impune utilizarea acestui instrument de plat pentru nlocuirea monedei efective din circuitul monetar. Utiliznd i acceptnd cambia ca mijloc de plat, agenii economici pot pe baza propriilor lor nscrisuri s nlocuiasc ntr-un moment al schimbului lipsa de lichiditi. Transferabilitatea cambiei, posibilitatea utilizrii sale ca mijloc de plat pe termenul transferului, acest instrument conduce la utilizarea aceleiai cambii ca mijloc de plat n mai multe cazuri succesive. Acest caracter are ca efect sporit eficiena utilizrii sale ca mijloc de plat. Prin aceasta, cambia reprezint un instrument de promovare a comerului intern i internaional.

156

rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial ea exprim o relaie de credit (o relaie ntre debitor i un creditor). Pltitorul desemnat n cambie se oblig s plteasc suma nscris la un anumit termen (scaden). Acest fapt reprezint o amnare a plii. n unele situaii procesul cambial se nchide odat cu plata cambiei la scaden. n alte cazuri el poate continua avnd loc numeroase transferuri ale cambiei de la un creditor la altul, ca urmare a utilizrii sale succesive ca mijloc de plat. Trecerea creanelor la un nou creditor reprezint de fapt plasarea capitalului disponibil al acestuia. Concluzie: Transferurile succesive sunt determinate de interesele participanilor la circuitul cambial, respectiv la valorificarea capitalurilor monetare dispuse n economie, operaiune n care un rol important revine intermediarilor financiari. c)Forma cambiei: Trata = forma predominant a cambiei i utilizat cu prioritate ca instrument de plat i credit pentru operaiunile comerciale. Participanii iniiali la circuitul plii sunt: trgtorul = are semnificaia celui ce se oblig (el d ordin s se plteasc); trasul = este obligat s plteasc (prin aceast dispoziie dat de trgtor) o sum de bani n favoarea unei tere persoane beneficiar; beneficiarul = sunt situaii n care poate fi chiar trgtorul. Elementele cambiei (obligatorii): denumirea de cambie = lipsa denumirii duce la nulitatea ei; ordinul necondiionat de a plti la scaden = o sum determinat; Obligaia cuprins n cambie nu poate fi afectat nici n condiii de suspendare a obligaiilor, nici de cea de anulare. numele trasului (pltitorului); scadena = stabilirea termenului de plat la emiterea cambiei este obligatoriu. Dac nu este prevzut scadena se consider la vedere, adic se pltete la cererea beneficiarului, i la termenul convenit ntre pri. - locul unde se face plata = dac nu este prezentat un anumit loc atunci este domiciliul trasului;

157

- numele beneficiarului; - data i locul emiterii cambiei = se concretizeaz data la care se calculeaza dobnda ce se datoreaz de prile implicate; Asigur de asemenea constatarea capacitii legale a semnturilor i permite determinarea valabilitii drepturilor care decurg din acest instrument. - semntura trgtorului; - alte elemente obligatorii n funcie de natura cambiei: financiar, comercial, cu garanii nesuficiente, bancabile, nebancabile, etc. Elementele facultative: 1) - n anumite situaii se poate trece pe cambie i rata dobnzii. Acest element este necesar i valabil numai cambiei cu scaden la vedere; 2) - domicilierea cambiei trgtorul poate stabili domicilierea cambiei n momentul n care o ntocmete, iar trasul poate aciona n acest sens n momentul acceptrii; 3) - n cambie se poate nscrie i participarea unui mandatar care s efectueze ncasarea cambiei n calitate de mputernicit al beneficiarului de drepturi; 4) - cambiile n alb cuprind numai semntura trgtorului i numai o parte din meniunile obligatorii. Exemple rezolvate 1.Prezentai trsturile cambiei. Trsturile cambiei: transferabilitatea negociabilitatea cesiunea creanelor rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial 2.Ce exprim cambia prin rolul su privind rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial?

158

Prin rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial cambia exprim o relaie de credit (o relaie ntre debitor i un creditor). Pltitorul desemnat n cambie se oblig s plteasc suma nscris la un anumit termen (scaden). Acest fapt reprezint o amnare a plii. n unele situaii procesul cambial se nchide odat cu plata cambiei la scaden. n alte cazuri el poate continua avnd loc numeroase transferuri ale cambiei de la un creditor la altul, ca urmare a utilizrii sale succesive ca mijloc de plat. Trecerea creanelor la un nou creditor reprezint de fapt plasarea capitalului disponibil al acestuia. De rezolvat 1.Ce reprezint trata?

2.Prezentai elementele obligatorii ale cambiei. Spunei cteva cuvinte despre fiecare.

3. Spunei cteva cuvinte despre elementele facultative ale cambiei.

159

6.2. Operaiunile cambiale 1. Operaiunea de gir este operaiunea prin care posesorul titlului numit girant transfer unei alte persoane numit giratar toate drepturile pe care le genereaz acest instrument. El presupune 3 elemente - semntura girantului; - numele giratarului; - data girrii.

Are urmtoarele caracteristici: girul este necondiionat; transferul prin gir privete ntreaga sum ncasat pe cambie. Girul parial se consider nul. Efectele operaiunii de gir asupra procesului cambial prin gir se transfer toate drepturile ce decurg din cambie. El ns nu implic i raporturile materiale care au dat natere iniial cambiei. Deci ceea ce se transmite este doar dreptul de a ncasa o sum de bani la o anumit dat. Cambia devine autonom de condiiile economice care au generat-o; se manifest ca un instrument independent, acceptat ca atare de ctre toi cei care sunt i vor fi implicai n circuitul ei. Girantul rmne obligat fa de giratar sau fa de posesorul cambiei la momentul plii, de a da suma prevzut dac debitorul iniial, respectiv trasul nu poate face plata respectiva. Se nate deci o rspundere solidar care sporete credibilitatea cambiei i implicit sfera ei de atracie. Fiecare nou semnatar va aduce prin implicarea sa direct n circuitul cambial o nou garanie. Aceast garanie este reprezentat de mrimea resurselor sale financiare, respectiv de capacitatea sa de plat. Cu ct transferul cambiei prin gir este mai intens cu att posibilitatea de a recupera sumele nscrise n cambie sunt mai mari. 2. Operaiunea de scontare scontarea este operaiunea prin care cambia este vndut bncii. Beneficiarul cambiei nevoit s obin mijloc de plat iniiaz aceast operaiune, respectiv vinde cambia bncii sau o poate gaja pentru a obine de la o banc credit. n cazul n care banca o accept nseamn c o preia la valoarea ei actual. Valoarea actual = Valoarea nominal a cambiei scontul. Scontul = reprezint dobnda bncii pe o perioad de la o scaden la alta. Caracteristici ale scontului: scontarea este operaiunea de credit pe termen scurt prin care bncile comerciale (n calitatea lor de intermediar financiar) plaseaz resursele pe care le mobilizeaz, respectiv capitalurile monetare disponibile n economie;

160

la nivelul lor bncile comerciale i pot procura resursele pe baza cambiilor deinute avnd de data aceasta, calitatea de beneficiar. Pentru aceasta ele se adreseaz altor bnci (de scont) sau direct Bncii Centrale. Concret banca comercial revinde o parte (n totalitate) din cambiile lor aflate n portofoliu Bncii Centrale. Prin aceast operaiune numit operaiune de rescontare ele primesc mprumuturi de la Banca Central, i sporesc resursele i deci capacitatea de a distribui credite clienilor si. Cambiile care nu prezint suficiente garanii nu sunt admise la rescontare. 3. Operaiunea de acceptare a cambiei este actul prin care trasul se oblig n scris s plteasc la scaden suma artat n cambie. Acceptarea intervine ca un moment n care, pe de o parte, trasul accept plata n principiu i consimte s o efectueze la termenul stabilit (aa cum este scris n cambie), iar pe de alt parte, d asigurare beneficiarului cambiei cu privire la cunoaterea i consimmntul acestei obligaii de ctre tras. Semnatarii cambiei, trgtorul i giranii stabilesc de fapt regimul acceptrii. Astfel, trgtorul sau giranii stabilesc n cambie termenul de acceptare i obligativitatea acestei aciuni. Acceptarea devine astfel obligatorie. Dar trgtorul i giranii pot interzice prezentarea la acceptare. Acceptarea este hotrtoare n cazurile n care cambia are stabilit scadena la un anumit timp de la vedere. Prin acceptare se precizeaz astfel momentul vederii i se d posibilitatea celor implicai n cambie s se orienteze cu privire la condiia real a cambiei. Termenul stabilit de lege pentru prezentarea la acceptare este de maxim 1 an. n cazul n care beneficiarul nu face aceast operaiune timp de 1 an, trasul este eliberat de rspundere. Se poate spune c aceast reprezentare, n termen, la acceptare este un mijloc de a-l ierta pe tras de datoria respectiv. Formularea meniunii de acceptare trebuie scris pe cambie fie pe fa, fie pe verso. Cnd meniunea se face pe fa, este suficient semntura trasului. Cnd meniunea se face pe verso trebuie s se exprime obligaia cert a trasului prin una din formulele (acceptat, voi plti, voi onora) urmat de semntur. Datarea acceptrii este necesar pentru a se dovedi nscrierea n cadrul termenului de acceptare.

161

Datarea acceptrii este deosebit de necesar, atunci cnd cambia are scadena la un anumit timp de la vedere. Prin data acceptrii se stabilete indirect scadena. Acceptarea are ca efect consolidarea poziiei trasului ca obligat principal n cambie. 4. Operaiunea de aval. Garania bancar Avalul este garania personal prin care o persoan denumit avalist garanteaz efectuarea plii de persoanele obligate n cambie. n principiu raporturile dintre avalist (cel care garanteaz) i avalizat (cel care este garantat) nu decurg din cambie, ci sunt raporturi personale, i prin urmare toat lumea este interesat s pstreze discreie. De cele mai multe ori avalurile se acord de ctre bnci pe cale oneroasa, prin plata unui comision. Avalul poate fi dat i de alte persoane implicate n cambie, cu sublinierea ca nu pot da aval nici trgtorul, nici acceptantul cambiei, trasul. Prin natura sa, avalul are un caracter strict personal, fiind legat numai de persoana avalizat. n mod real, dispariia persoanei avalizate, determin ncetarea valabilitii avalului. De aceea avalistul trebuie s nominalizeze cu precizie persoana pe care o garanteaz. n lipsa acestei meniuni se consider c aceast garanie este valabil pentru trgtor. Avalul poate fi integral sau parial, situaie n care se delimiteaz cu precizie obligaia asumat de avalist. Avalistul poate fi la rndul su garantat prin aval. Apare astfel situaia de coavalist ceea ce nseamn co-debitor angajat n rspunderea cambial. La rndul sau, avalistul se poate adresa prin aciune de regres ctre toi participanii la cambie, sau numai la unul din ei, pentru a-i recupera sumele angajate. Prin natura sa, avalul a dat o larg posibilitate de includere a bncilor n procesul cambial, care au nceput s aib un rol tot mai puternic n derularea comerului intern i internaional. Vnzarea mrfurilor pe credit ntre partenerii aflai la distane mari creeaz dificulti n legtur cu informaiile exacte privind potenialul economic i capacitatea de plat a prilor, n special a cumprtorului. n asemenea cazuri s-a simit nevoia unui mijlocitor garant. Un asemenea rol l-au asumat bncile care acord pe scar larg garanie bancar, n principal sub forma avalului. Acordnd avalul bncile percep sume considerate de unii relativ ridicate. De fapt lucrurile nu stau chiar aa. Alturi de comision, care nseamn remunerarea bncii pentru serviciul efectuat, bncile ncaseaz o prim de acoperire a riscului neplii. 5. Operaiuni de scadena i plata cambiei. Scadena trebuie s fie cert, s rezulte cu precizie din text, unic, posibil.

162

Practica cunoate multiple feluri de formulare a scadenei: la vedere are semnificaia la ntlnirea celor dou pri, iar pentru beneficiar, are nelesul de prezentare (termenul stabilit de lege pentru ncasarea cambiei este de 1 an); la un anumit timp de la vedere este stabilit de trgtor, dar giranii ulteriori au calitatea de a modifica perioada de timp, fie n sensul deprtrii scadenei, fie n sensul apropierii sale; la termen (la un anumit timp de la emitere) poate fi precizat printr-un numr de zile, sptmni, luni sau chiar ani; la o dat fix se prevd elementele componente: ziua / luna / anul. Plata cambiei este exigibil la scaden. Dac trasul pltete cu anticipaie, el o pltete pe contul su. Plata se face fie prin compensare, fie prin vrsarea sumelor n contul beneficiarului. n vederea efecturii plii trasul are dreptul s verifice identitatea posesorului cambiei i s verifice succesiunea giranilor. Trasul care pltete cambia la scaden este eliberat de obligaia din cambie. Momentul legal de plat este una din urmtoarele dou zile lucrtoare, ulterioare scadenei. Confirmarea plii are loc obligatoriu prin meniunea de achitat pe care o face posesorul cambiei i o semneaz. Cambia este restituit trasului (suma de plat poate fi exprimat i n valut). Recuperarea prin excepie a cambiei Circuitul cambial firesc pe care l-am descris pn n prezent poate fi ncheiat forat dac intervine opoziia trasului prin neacceptare sau prin neplat. n aceste cazuri posesorul cambiei pentru a validiza recuperarea valorilor angajate trebuie s parcurg anumite etape: s obin contestarea neplii prin protest; s se adreseze prin aciune direct asupra obligailor principali din cambie; s se adreseze prin aciune de regres celorlali obligai din cambie; s procedeze la executare silit. Protestul este constatarea printr-un act autentic al rezultatului negativ al prezentrii cambiei la acceptare sau plat. Actul de protest cuprinde urmtoarele meniuni: data (ziua, luna, anul, ora); numele persoanei care a cerut protestul; numele persoanei mpotriva creia s-a ntocmit protestul; locul unde se ntocmete protestul; transcrierea cambiei (dac protestul nu se ntocmete pe cambie);

163

modul de ntmpinare a somaiei de plat; semntura executorului judectoresc. Actul de protest se nregistreaz n registrul special de la judectorie. Judectoria sptmnal remite tabele informative Camerelor de Comer. Aciunea cambial de regres este declanat de purttorul cambiei mpotriva celor obligai sau avalitilor (cei care au avalizat). Aciunea de regres este condiionat de: depunerile n termen de oportunitate; constatarea refuzului de plat sau a situaiilor de ndreptire. Termenele de deschidere a aciunii de regres depind de faptele care le genereaz: refuzul de acceptare; refuzul sau incapacitatea de plat; falimentul trasului; falimentul trgtorului unei cambii care nu a fost acceptat. n condiiile regresului, obligatului i revine sarcina de plat pentru: suma prevzut n cambie; dobnda cuvenit de la scaden pn la ncasare; cheltuielile de protest. Executarea silit cambial alternativ a nfptuirii recuperrii valorii cambiei alta dect aciunile n justiie studiate pn acum. Cambia prin lege, are valoare de titlu executoriu i aceast calitate se refer la: suma prevzut n cambie; dobnzile i cheltuielile de protest aferente executarea silit cambial este preferat de bnci. Exemple rezolvate 1.Care sunt caracteristicile operaiunii de gir? Are urmtoarele caracteristici: girul este necondiionat; transferul prin gir privete ntreaga sum ncasat pe cambie. Girul parial se consider nul. 2.Care sunt meniunile cuprinse n Actul de protest? Actul de protest cuprinde urmtoarele meniuni:

164

data (ziua, luna, anul, ora); numele persoanei care a cerut protestul; numele persoanei mpotriva creia s-a ntocmit protestul; locul unde se ntocmete protestul; transcrierea cambiei (dac protestul nu se ntocmete pe cambie); modul de ntmpinare a somaiei de plat; semntura executorului judectoresc. 3. De cine este condiionat Aciunea de regres? Aciunea de regres este condiionat de: depunerile n termen de oportunitate; constatarea refuzului de plat sau a situaiilor de ndreptire.

165

De rezolvat 1.Ce nelegei prin operaiunea de gir?

2.Prezentai caracteristicile scontului.

3.Ce este operaiunea de acceptare a cambiei?

4.Spunei cteva cuvinte despre aval.

5. Practica cunoate multiple feluri de formulare a scadenei.Care sunt acestea?

6.Ce sarcina de plat i revine obligatului n condiiile regresului?

166

6.3 Cambia internaional Cambia internaional cuprinde ordinul necondiionat prin care trgtorul cere trasului s plteasc o sum de bani beneficiarului la ordinul acestuia; este pltibil la cerere sau la un moment definit, este datat i semnat de trgtor. Cambia internaional se individualizeaz prin urmtoarele: are caracter internaional deoarece specific cel puin dou din locurile prevzute i indic faptul c oricare din dou astfel de locuri se afl situate n state diferite: fie locul n care este tras cambia, fie locul indicat lng semntura trgtorului, fie locul indicat lng numele trasului, fie locul indicat lng numele beneficiarului plii, fie locul plii; respect buna credin n tranzaciile internaionale; este situat ntr-un stat contractat. Clauzele generale pe care trebuie s le conin cambia internaional sunt: denumirea de cambie, ordinul necondiionat de a plti o sum determinat n valut, numele i adresa trasului, numele i adresa beneficiarului, scadena, locul plii, data i locul emiterii, semntura trgtorului i clauze facultative: clauza fr protest, interzicerea de a trage contracambiei, excluderea duplicatelor de cambie, clauza documentar, etc. Cambia poate fi pltibil dac menioneaz c este pltibil la vedere, la cerere sau la prezentare sau nu este exprimat nici un moment de plat, sau la un moment definit dac prevede c este pltibil la o scaden specificat, sau la o perioad fix dup o dat specificat, sau la o perioad fix dup vedere, n trane la date succesive cu meniunea c n caz de neplat soldul rmas devine restant. Cambia poate fi transferat prin gir i nseamn livrarea instrumentului de ctre girant giratorului sau prin simpla livrare a instrumentului. Girul este nscris pe instrument sau pe un adaos ataat la acesta i poate fi n alb, cnd se exprim prin semntura singur sau printr-o semntur nsoit de o declaraie n sensul c instrumentul este pltibil persoanei care se afl n posesia lui i

167

special (plin) cnd conine o semntur nsoit de indicarea persoanei creia i este pltibil instrumentul. Obligaiile prilor: Trgtorul la dezonorarea cambiei prin neacceptare sau prin neplata i la orice protest se angajeaz s plteasc instrumentul deintorului, oricrui girant sau garant al girantului care preia cambia. Printr-o meniune expres pe cambie, trgtorul poate exclude sau limita propria sa obligaie. Trasul devine obligat al cambiei n cazul n care o accept, situaie n care se angajeaz s plteasc conform termenilor acceptrii deintorului sau pri care preia i pltete cambia. Girantul la dezonorarea cambiei prin neacceptare sau neplat se oblig s plteasc instrumentul deintorului, oricrui girant sau garant al girantului. Garantul garanteaz plata unui instrument, chiar dac a fost acceptat sau nu pentru ntreaga sum sau numai pentru o parte a ei pentru contul unei pri sau al trasului. Dac instrumentul este dezonorat prin neacceptare sau neplat, deintorul poate exercita dreptul de recurs numai dup ce cambia a fost protestat pentru dezonoare. Protestul este declaraia de dezonoare ntocmit la locul unde a fost dezonorat cambia, datat i semnat de o persoan autorizat i cuprinde: persoana la cererea creia este protestat instrumentul; locul protestului; cererea fcut; rspunsul dat.

168

Exemple rezolvate 1. Care sunt clauzele generale pe care trebuie s le conin cambia internaional? Clauzele generale pe care trebuie s le conin cambia internaional sunt: denumirea de cambie, ordinul necondiionat de a plti o sum determinat n valut, numele i adresa trasului, numele i adresa beneficiarului, scadena, locul plii, data i locul emiterii, semntura trgtorului i clauze facultative: clauza fr protest, interzicerea de a trage contracambiei, excluderea duplicatelor de cambie, clauza documentar, etc. De rezolvat 1.Prezentai cuprinsul cambiei internaionale.

2.Care sunt elementele prin care se individualizeaz cambia internaional?

3.n ce const obligaiile prilor?

169

6.4.Biletul la ordin reprezint instrumentul prin care emitentul se angajeaz s plteasc la un anumit termen o sum determinat de bani n favoarea beneficiarului sau celui care-l deine. Spre deosebire de o trat, care presupune existena a cel puin trei persoane, biletul la ordin, n calitate de instrument de credit comercial, pune n legtur doar dou persoane: emitentul (debitorul) i beneficiarul ( creditorul). Biletul la ordin este emis la cererea creditorului ca o recunoatere a datoriei debitorului. n calitate de beneficiar, creditorul are mai multe posibiliti de a-i exercita drepturile ce decurg din coninutul biletului la ordin i anume: dac scadena este la un anumit timp de la vedere, prezint biletul la ordin emitentului pentru avizare deoarece dup aceast procedur decurge termenul de scaden; prezint trasului biletul la ordin; gireaz biletul la ordin n favoarea unei alte persoane nscriind pe verso-ul biletului la ordin urmtoarele date: numele girantului, numele giratarului, data girrii, semntura girantului; sconteaz la banc biletul al ordin nainte de scaden i primete suma nscris, mai puin comisionul bncii pentru astfel de operaiuni. Principalele elemente obligatorii pe care trebuie s le conin biletul la ordin sunt: data i locul emiterii; numele emitentului; denumirea bncii i numrul de cont al emitentului; scadena i locul de plat; suma de plat; numele beneficiarului; numele i semntura avalistului; felul biletului la ordin. Biletul la ordin reprezint o promisiune de plat: voi plti n schimbul acestui bilet la ordin suma de . Exemple rezolvate

170

1. Ce reprezint biletul la ordin? Biletul la ordin reprezint instrumentul prin care emitentul se angajeaz s plteasc la un anumit termen o sum determinat de bani n favoarea beneficiarului sau celui care-l deine. 2.De cine este emis biletul la ordin? Biletul la ordin este emis la cererea creditorului ca o recunoatere a datoriei debitorului. De rezolvat 1.Enumerai drepturile, ce decurg din coninutul biletului la ordin, ale creditorului n calitate de beneficiar.

2.Care sunt principalele elemente obligatorii pe care trebuie s le conin biletul la ordin?

Definiia Cambia noiuni generale Obligaiile cambiale Cambia internaional Biletul la ordin

171

Teste de evaluare Cambia noiuni generale Obligaiile cambiale Cambia internaional Biletul la ordin Rezumat Cambia noiuni generale Definiie Cambia = un instrument de plat care exprim obligaia asumat de un debitor de a plti la scaden o sum determinat n favoarea unu beneficiar. Trsturile cambiei: transferabilitatea = ea poate fi transmis de la o persoan la alta ceea ce nseamn c obligaia pltitorului rmne valabil n timp ce creditorul se schimb pe msur ce cambia trece din diferite motive de la un posesor la altul; Transferul de creane de la o persoan la alta, de la un creditor la altul (are caracter oneros) se realizeaz pe baza interesului nemijlocit al fiecrei pri implicate n contract. negociabilitatea = noul creditor accept cambia pltind sau rambursnd o anumit valoare a acesteia la data consimmntului; Deci pentru cambia negociat se practic un anumit pre acceptat de cei doi contractani. cesiunea creanelor = reprezint actul prin care un creditor transfer altei persoane drepturile de crean, fie n mod gratuit, fie cu titlu oneros; rspunderea solidar a persoanelor implicate n circuitul cambial = persoanele implicate n calitate de beneficiari, rspund solidar privind plata la scaden a datoriilor pe care le genereaz circuitul cambial. Rolul cambiei. Lipsa de lichiditate impune utilizarea acestui instrument de plat pentru nlocuirea monedei efective din circuitul monetar. Utiliznd i acceptnd cambia ca mijloc de plat, agenii economici pot pe baza propriilor lor nscrisuri s nlocuiasc ntr-un moment al schimbului lipsa de lichiditi. Transferabilitatea cambiei, posibilitatea utilizrii sale ca mijloc de plat pe termenul transferului, acest instrument conduce la utilizarea aceleiai cambii ca mijloc de plat n mai multe cazuri succesive. Acest caracter are ca efect sporit eficiena utilizrii sale ca mijloc de plat. Prin aceasta, cambia reprezint un instrument de promovare a comerului intern i internaional. Cambia are rol i de instrument de credit ea exprim o relaie de credit (o relaie ntre debitor i un creditor). Concluzie: Transferurile succesive sunt determinate de interesele participanilor la circuitul cambial, respectiv la valorificarea capitalurilor monetare dispuse n economie, operaiune n care un rol important revine intermediarilor financiari. Forma cambiei:

172

Trata = forma predominant a cambiei i utilizat cu prioritate ca instrument de plat i credit pentru operaiunile comerciale. Participanii iniiali la circuitul plii sunt: trgtorul = are semnificaia celui ce se oblig (el d ordin s se plteasc); trasul = este obligat s plteasc (prin aceast dispoziie dat de trgtor) o sum de bani n favoarea unei tere persoane beneficiar; beneficiarul = sunt situaii n care poate fi chiar trgtorul. Elementele cambiei (obligatorii): denumirea de cambie = lipsa denumirii duce la nulitatea ei; ordinul necondiionat de a plti la scaden = o sum determinat; numele trasului (pltitorului); scadena = stabilirea termenului de plat la emiterea cambiei este obligatoriu. - locul unde se face plata = dac nu este prezentat un anumit loc atunci este domiciliul trasului; - numele beneficiarului; - data i locul emiterii cambiei = se concretizeaz data la care se calculeaza dobnda ce se datoreaz de prile implicate; - semntura trgtorului; - alte elemente obligatorii n funcie de natura cambiei: financiar, comercial, cu garanii nesuficiente, bancabile, nebancabile, etc. Operaiunile cambiale 1. Operaiunea de gir este operaiunea prin care posesorul titlului numit girant transfer unei alte persoane numit giratar toate drepturile pe care le genereaz acest instrument. 2. Operaiunea de scontare scontarea este operaiunea prin care cambia este vndut bncii. 3. Operaiunea de acceptare a cambiei este actul prin care trasul se oblig n scris s plteasc la scaden suma artat n cambie. 4. Operaiunea de aval. Garania bancar Avalul este garania personal prin care o persoan denumit avalist garanteaz efectuarea plii de persoanele obligate n cambie. 5. Operaiuni de scadena i plata cambiei. Scadena trebuie s fie cert, s rezulte cu precizie din text, unic, posibil. Cambia internaional Cambia internaional cuprinde ordinul necondiionat prin care trgtorul cere trasului s plteasc o sum de bani beneficiarului la ordinul acestuia; este pltibil la cerere sau la un moment definit, este datat i semnat de trgtor. Cambia internaional se individualizeaz prin urmtoarele: are caracter internaional deoarece specific cel puin dou din locurile prevzute i indic faptul c oricare din dou astfel de locuri se afl situate n state diferite: fie locul n care este tras cambia, fie locul indicat lng semntura trgtorului, fie locul indicat lng numele trasului, fie locul indicat lng numele beneficiarului plii, fie locul plii; respect buna credin n tranzaciile internaionale;

173

este situat ntr-un stat contractat. Biletul la ordin reprezint instrumentul prin care emitentul se angajeaz s plteasc la un anumit termen o sum determinat de bani n favoarea beneficiarului sau celui care-l deine. Spre deosebire de o trat, care presupune existena a cel puin trei persoane, biletul la ordin, n calitate de instrument de credit comercial, pune n legtur doar dou persoane: emitentul (debitorul) i beneficiarul ( creditorul). Principalele elemente obligatorii pe care trebuie s le conin biletul la ordin sunt: data i locul emiterii; numele emitentului; denumirea bncii i numrul de cont al emitentului; scadena i locul de plat; suma de plat; numele beneficiarului; numele i semntura avalistului; felul biletului la ordin. Biletul la ordin reprezint o promisiune de plat: voi plti n schimbul acestui bilet la ordin suma de .

174

TEMA 7 - CECUL Cuprinsul 7.1. Concept i utilizare 7.2. Elementele cecului 7.3. Principalele operaiuni 7.4. Tipuri de cecuri Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: Concept i utilizare Elementele cecului Principalele operaiuni Tipuri de cecuri Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: Cetina Iuliana Marketing financiar bancar, Editura Economica, Bucureti, 2005. Odobescu Emanuel Marketing bancar intern i internaional, Editura Sigma Primex, Bucureti, 1999. Lazr Dumitru Marketing financiar-bancar, Editura Universitii Dimitrie Cantemir Trgu-Mure, 2001. Olteanu Valeric Marketing financiar-bancar, Editura Ecomar, Bucureti, 2005. Vorzsak Almos (coordonator) Marketingul serviciilor, Editura Presa Universitar Clujean, Cluj-Napoca, 2004

175

7.1. Concept i utilizare Cecul este un titlu de credit prin care titularul de cont d ordin bncii depozitare s plteasc din contul su suma nscris pe cec. Plata se face: la ordinul titularului; la ordinul purttorului ; la ordinul unei tere persoane. Deci, ca i cambia (trata), cecul pune n relaie direct trei persoane : trgtorul; trasul; beneficiarul; Trgtorul este cel care emite cecul. Acesta pe baza unui disponibil pe care l constituie anticipat la banca sa, poate da un ordin necondiionat de a plti la prezentarea cecului suma nscris. Banca care primete ordinul e n poziia de tras. Persoana care ncaseaz cecul (care poate fi chiar trgtorul) se situeaz pe poziia de beneficiar. Trgtorul persoana care dispune plata i poate fi: un debitor; un cumprtor; un beneficiar (consumator) a unor servicii. Acestea emit cecurile, le prezint la banc, i achit astfel obligaiile care le au fa de furnizor, creditor, prestatorul de servicii. Trasul persoana care efectueaz plata din dispoziia trgtorului, de regul este o banc. Acestea n baza depozitului creat de debitor elibereaz acestora carnete de cecuri. Depozitul constituit anticipat se alimenteaz din: depunerile normale ale titularului contului sau virrile de sume de la un debitor de-al su sau intrrile de sume acordate de banc. Beneficiarul persoan fizic sau juridic, persoana care beneficiaz de suma scris pe cec. El poate fi un vnzator, creditor sau un prestator de servicii. Cecul se trage asupra bncii, n limita fondurilor constituite drept depozit. Banca are posibilitatea s verifice existena acoperirii cecului emis cu depozitele utiliznd anumite posibiliti : sa certifice cecul banca blocheaz pentru un nr. de zile suma certificat ; vizarea cecului situaie n care banca certific existena depozitului, dar ea nu se oblig s blocheze suma respectiv.

176

Desi la circuitul cecului apar trei persoane (ca la trata) totui uilizarea lui se deosebete esenial de cea a cambiei : 1. Trasul n cazul cecului e banca la care trgtorul are contul deschis ; 2. Emiterea cecului are la baz o convenie, nelegere ntre emitent i banc (trgtor i tras) privind depozitul din care urmeaz s fac plata sumelor nscrise ; 3. Banca pe baza depunerii, i la cererea clientului (titularului de cont) elibereaz acestuia un carnet de cecuri ; 4. Spre deosebire de cambie, unde acceptarea este obligatorie; pentru a putea fi pltit, aceast operaiune nu este necesar. Cecul se pltete la vedere, cu un termen de prezentare foarte scurt ; 5. Principalul obligat la plata sumelor nscrise pe acest titlu este trgtorul care n anumite situaii poate fi chiar i beneficiarul acesteia. Principalele etape n circuitul cercului sunt : firma X achiziioneaz bunuri de la firma Y. Prima are cont deschis la Banca A, iar cea de-a doua la Banca B. n baza disponibil din cont Banca A elibereaz un carnet de cecuri firmei X. La achiziionarea bunurilor firma X completeaz fila din carnetul de cec cu datele necesare i cu suma reprezentand valoarea mrfii. Semneaz fila i o remite firmei Y. Din acest moment firma X este pe poziia de trgtor, iar firma Y pe poziia de beneficiar. Y prezint cecul la banca sa care l transmite la Banca A pentru ncasare. Prin aceste operaiuni se stinge datoria lui X fa de Y. Exemple rezolvate 1.Prezentai principalele etape n circuitul cercului. Principalele etape n circuitul cercului sunt : firma X achiziioneaz bunuri de la firma Y. Prima are cont deschis la Banca A, iar cea de-a doua la Banca B. n baza disponibil din cont Banca A elibereaz un carnet de cecuri firmei X. La achiziionarea bunurilor firma X completeaz fila din carnetul de cec cu datele necesare i cu suma reprezentand valoarea mrfii. Semneaz fila i o remite firmei Y. Din acest moment firma X este pe poziia de trgtor, iar firma Y pe poziia de beneficiar.

177

Y prezint cecul la banca sa care l transmite la Banca A pentru ncasare. Prin aceste operaiuni se stinge datoria lui X fa de Y. De rezolvat 1.Ce este cecul?

2.Cum se realizeaz plata ?

3.De cine este emis cecul? Dai exemple de persoane care pot avea aceast calitate.

7.2. Elementele cecului - elemente obligatorii: denumirea - pe cec trebuie s apar n mod expres n textul ordinului de plat dat de trgtor bncii sale. ordinul de plat trebuie s fie necondiionat. Formula consacrat, pltii cu schimbul acestui cec, suma . Numele trasului, denumirea bncii pltitoare. Locul de plat important ca beneficiarul s tie unde s se prezinte pentru ncasarea sumei nscris pe cec. Locul emiterii, data. 6. Semntura trgtorului cel ce emite cecul. De rezolvat 1.Prezentai elementele obligatorii ale cecului.

178

7.3. Operaiuni cu cec: de gir ; de aval ; de plat a cecului ; alte operaiuni : - regres ; - protest etc. De gir toate cecurile emise i utilizate ca instrument de plat i credit i ndeplinesc funcia prin gir. Girul - operaiunea prin care posesorul cecului numit girant, transfer toate drepturile ce rezult din coninutul acestui instrument n favoarea unei alte persoane numit giratar. Operaiunea se difereniaz pe verso cecului i se mai numete i operaiune de andosare. Poate fi : cu titlu de proprietate ; cu titlu de procur ; cu titlu de gaj. Girul mbrac mai multe forme : gir n plin ; gir n alb ; gir la purttor. Girul n plin trebuie s conin cel puin 3 condiii : semntura girantului ; data girrii ; numele giratarului. Gir n alb i la purttor au o singur meniune semntura girantului (la girul n alb) i plii purttorului (la girul la purttor). De aval garanie personal prin care o anumit persoan avalist, garanteaz obligaiile asumate de una din persoanele obligate n cec pentru toate sumele prevzute sau numai pentru o parte din acestea. Persoana specificat = avalizat. Avalul se menioneaz tot pe spatele cecului utiliznd formula bun pentru aval sau bun pentru garanie. Aceast precizare este nsoit de semntura avalistului sau a unui mputernicit al su. Operaiuni de plat a cecului pltit la vedere. Banca este obligat s-l achite n momentul prezentrii acestuia (cazurile cele mai frecvente) sau la un interval foarte scurt de la prezentare (mai rar). Din aceast operaiune rezult funcia cecului ca instrument de plat, reduce la compensarea i lichidarea obligaiilor de pli ce decurg din tranzacii comerciale.

179

Sunt situaii cnd ntre trgtor, emitent i banc (tras) se stabilesc nelegeri pe baza crora onorarea sau plata cecurilor se face numai dac acestea sunt avizate de trgtor (emitent), n acest caz pe cec se nscrie formula pli numai dup aviz . De regul plata cecurilor se face la banca asupra cruia sunt trase cecurile. n acest caz, banca verific valabilitatea semnturilor i respecterea condiiilor de form. n situaiile n care cecurile sunt prezentate direct de ctre beneficiari, exist obligaia din partea bncii de a verifica identitatea acestora. Este cazul cecurilor nebarate. Concret prezentarea cecurilor la banc echivaleaz practic cu o prezentare la plat. Cecurile se exprim i se pltesc fie n moned local (lei) pentru cecurile pltite n Romnia, cu anumite excepii : trgtorul evideniaz suma de plat ntr-o alt moned naional (n valut), caz n care plata se va face n valuta respectiv ; trgtorul evideniaz suma de plat ntr-o alt valut, urmnd ca plata s se fac n moned local, la cursul de schimb al zilei dintre cele dou monede. Oricare cec trebuie pltit fie la vedere, fie ntr-un anumit termen. Ex. n Romnia, plata cecului trebuie fcut n 8 zile, cu condiia ca onorarea (plata) lui s aib loc chiar la banca la care a fost emis, i de maxim 15 zile dac plata se face la alte bnci dect cea de la care s-a emis. Cecurile emise n Europa, n valut, dar care se pltesc n Romnia au un termen maxim de plat de 30 zile. Pentru cecurile emise n alte ri neeuropene pltibile la noi, termenul maxim este de 3 luni. Pentru cecurile emise n Romnia, dar care se pltesc la bncile europene sau din alte zone, termenele de plat difer n funcie de reglementrile emise de autoritile monetare din fiecare ar. n cazul cecurilor intervin aciuni de regres i protest. Plata cecului poate fi refuzat de trgtorul emitent numai n caz de pierdere sau furt. Banca poate s refuze la plat cecurile fr acoperire (fr disponibil n cont) sau numai cu acoperire parial (n acest caz, banca va plti doar parial suma nscris pe cec, pn la concurena disponibilului n cont). Neplata cecului la termen, i confer beneficiarului posibiliti s recurg la operatiunea de protest. Pentru aceasta, el are dreptul s cear persoanelor angajate n circuitul cecului suma datorat la care se adaug dobnda calculat din momentul prezentrii cecului i pn la data protestului, inclusiv eventualele cheltuieli legate de iniierea acestei operaiuni de protest. Dac n termenul prevzut prin actul notarial ncheiat n urma aciunii acestui protest, trasul nu onoreaz plata cecului, atunci beneficiarul are dreptul de a solicita efectuarea plii de ctre ceilali participani i anume avalitii, giranii etc. Exemple rezolvate 1.Care sunt cele 3 condiii pe care trebuie s le conin Girul n plin? Girul n plin trebuie s conin cel puin 3 condiii :

180

semntura girantului ; data girrii ; numele giratarului. 2.Care sunt principalele operaiuni cu cec? Operaiuni cu cec : de gir ; de aval ; de plat a cecului ; alte operaiuni : regres ; protest etc. De rezolvat 1. Ce reprezint girul?

2.Enumerai formele girului.

3.Exemplificai operaiunea de plat a cecului.

7.4. Tipuri de cecuri n practica bancar exist criterii n raport de care grupm cecurile : Criteriul beneficiarului : a) cec nominativ ; b) cec la purttor. Criteriul modului de ncasare a cecului : cec nebarat ; cec barat ; cec de virament ; cec certificat ;

181

cec circular ; cec de cltorie. 1.a).Cecul nominativ = cecul girabil. El se pltete unei anumite persoane cu/fr clauza la ordin . Dac nu se precizeaz aceast clauz, cecul nu poate fi transmis prin gir (andosare) ci numai pe calea cesiunii simple, ordinare. 1.b).Cecul la purttor = se pltete fie unei persoane nominalizate de beneficiar, fie purttorului acestuia. Acest tip de cec se transmite prin simpla remitere de la un purttor la altul. 2.a) Cecul nebarat = se numete creditul de cas sau cecul n alb. Se pltete n numerar sau prin remiteri, n nume n contul beneficiarului fr restricii, la dorina acestuia. 2.b) Cecul barat = denumirea lui este dat de cele 2 linii paralele fie verticale, fie oblice pe suprafaa cecului. Exist 2 tipuri de cecuri barate : cecul cu barare general (cnd n spaiul delimitat nu e nscris numele bncii). Acest tip de cec circul prin gir i este valabil numai n posesia ultimului deintor ; cecul cu barare special (cnd n spaiul delimitat este nscris numele bncii). Spre deosebire de cecul cu barare general care se pltete numai unei bnci sau a unui client al acesteia aflat n poziia de tras, cecul cu barare special se pltete numai bncii care este inclus n acel spaiu. Precizare. Dac banca nominalizat n cec este chiar banca aflat pe poziia de tras, atunci plata cecului se face de ctre un client al acesteia. 2.c) Cecul de virament = este prevzut cu clauz special i acesta poate fi pltibil n cont sau numai pentru virament . Din aceast cauz rezult c, cecul, plata cecului se face numai n moned de cont, creditndu-se contul beneficiarului. Creditarea contului echivaleaz cu plata cecului. Clauzele menionate nu pot fi revocate de ctre posesorii ulteriori ai cecului. Trasul care nu respect condiiile impuse de aceast clauz rspunde pentru eventualele prejudicii pn la o sum egal cu cea nscris pe cec. 2.d) Cecul certificat este instrumentul prin care o banc aflat n poziie de tras trebuie s confirme, naintea remiterii cecului ctre beneficiar, evidena sumelor necesare efecturii plii onorate. Certificarea cecului este cerut bncii de ctre emitentul trgtor nainte de al remite la plat. Certificarea poate fi cerut i de unul din posesorii ulteriori ai cecului i beneficiari ai sumelor nscrise. Prin aceast operaiune de certificare, trgtorul nu mai poate s retrag din contul su sume destinate plii cecului respectiv, nainte de expirarea termenului de prezentare al acestuia.

182

Prin aceast operaiune, banca (trasul) nu se angajeaz direct, dar are obligaia s-l despgubeasc pe beneficiar n caz de neplat. 2.e) Cecul circular = un titlu de credit la ordin, emis de o banc fie asupra subunitilor sale (sucursale, filiale), fie asupra unei altei bnci. Caracteristici mai importante : este pltibil la vedere n termen de 30 zile de la emitere n oricare din locurile indicate pe cec de ctre emitentul trgtor ; de regul, emitentul trgtor are i calitatea de transmitere ; dac, ns, trgtor i trasul nu sunt una i aceai banc, atunci este obligatoriu ca ntre ei s intervin o nelegere bilateral. emitentul se oblig definitiv s efectueze plata cecului n favoarea beneficiarului care este i clientul su. Plata cecului se face prin disponibilul constituit n prealabil ntre beneficiar clientului su. Beneficiarului i se poate efectua plata la oricare din locurile indicate pe cec de ctre banca emitent. Pentru emiterea lor se cer anumite condiii : existena la banca emitent a sumelor disponibile de la beneficiarii acestor cecuri ; existenta unei autorizaii speciale din partea Bncii Centrale ; depunerea la Banca Central a unor garanii (aciuni) constnd din titluri emise sau garantate de stat. Cauiunea aproximativ 50% din totalul sumelor nscrise pe cecurile de emisie. Cauiunea, deci = o garanie pentru posesorii acestui cec, restituirea cauiunii ctre banca emitent are loc n schimbul prezentrii cecului cu meniunea achitat . Utilizarea cecului circular ca instrument de plat i credit presupune existena unor elemente obligatorii : denumirea expres de cec circular ; promisiunea necondiionat a bncii de a plti la vedere o anumit sum de bani ; numele pltitorului (clientul bncii emitente) ; data i locul emiterii cecului ; semntura bncii emitente.

183

2 .f) Cecul de cltorie caracteristici : ele se emit ca i biletele de banc (bacnotele) n sum fix (valoarea nominal) i se exprim fie n moned proprie, fie n valut, fie n euro valute (ECU) ; aceste cecuri se pun n circulaie fie pe perioade limitate, fie pe perioade nelimitate ; n momentul emiterii, trgtorul poate s condiioneze plata cecului de identitatea dintre semntura persoanei care l-a primit i cea a persoanei care l ncaseaz la prezentare ; trgtorul poate fi una i aceai persoan cu trasul. Succesiunea etapelor : trgtorul emitent vinde cecul de cltorie unei tere persoane care devine posesor al acestuia ; posesorul n momentul cumprrii semneaz pe fiecare cec n prezena emitentului trgtor ; posesorul emite cecul unei alte persoane (care devine beneficiar) n schimbul dobndirii de bunuri i servicii sau chiar de numerar. n momentul emiterii de ctre beneficiar, posesorul semneaz din nou pe fiecare cec, identitatea dintre cele dou semnturi confirmnd egalitatea cecului. Beneficiarul cecului ncaseaz suma nscris pe cec de la banca unde i are deschis contul trgtorul emitent. Banca are i n acest caz calitatea de tras. Exemple rezolvate 1.Care sunt criteriile n raport de care grupm cecurile? n practica bancar exist criterii n raport de care grupm cecurile : Criteriul beneficiarului Criteriul modului de ncasare a cecului 2.Prezentai caracteristicile cecului de cltorie. Cecul de cltorie caracteristici : ele se emit ca i biletele de banc (bacnotele) n sum fix (valoarea nominal) i se exprim fie n moned proprie, fie n valut, fie n euro valute (ECU) ; aceste cecuri se pun n circulaie fie pe perioade limitate, fie pe perioade nelimitate ; n momentul emiterii, trgtorul poate s condiioneze plata cecului de identitatea dintre semntura persoanei care l-a primit i cea a persoanei care l ncaseaz la prezentare ; trgtorul poate fi una i aceai persoan cu trasul.

184

De rezolvat 1. Prezentai tipurile de cecuri, n funcie de criteriul privind modul de ncasare a cecului.

2.Definii urmtoarele tipuri de cecuri: cec nominativ ; cec la purttor.

3. Ce este cecul circular? Care sunt cele mai importante caracteristici ale acestuia?

Definiia Concept i utilizare Elementele cecului Principalele operaiuni Tipuri de cecuri Teste de evaluare Concept i utilizare Elementele cecului Principalele operaiuni Tipuri de cecuri Rezumat

185

Concept i utilizare Cecul este un titlu de credit prin care titularul de cont d ordin bncii depozitare s plteasc din contul su suma nscris pe cec. Plata se face: la ordinul titularului; la ordinul purttorului ; la ordinul unei tere persoane. Deci, ca i cambia (trata), cecul pune n relaie direct trei persoane: trgtorul; trasul; beneficiarul; Dei la circuitul cecului apar trei persoane (ca la trata) totui uilizarea lui se deosebete esenial de cea a cambiei : 1. Trasul n cazul cecului e banca la care trgtorul are contul deschis ; 2. Emiterea cecului are la baz o convenie, nelegere ntre emitent i banc (trgtor i tras) privind depozitul din care urmeaz s fac plata sumelor nscrise ; 3. Banca pe baza depunerii, i la cererea clientului (titularului de cont) elibereaz acestuia un carnet de cecuri ; 4. Spre deosebire de cambie, unde acceptarea este obligatorie pentru a putea fi pltit, aceast operaiune nu este necesar. Cecul se pltete la vedere, cu un termen de prezentare foarte scurt ; 5. Principalul obligat la plata sumelor nscrise pe acest titlu este trgtorul care n anumite situaii poate fi chiar i beneficiarul acesteia. Elementele cecului (obligatorii) - denumirea - pe cec trebuie s apar n mod expres n textul ordinului de plat dat de trgtor bncii sale. - ordinul de plat trebuie s fie necondiionat. Formula consacrat, pltii cu schimbul acestui cec, suma . - Numele trasului, denumirea bncii pltitoare. - Locul de plat important ca beneficiarul s tie unde s se prezinte pentru ncasarea sumei nscris pe cec. - Locul emiterii, data. - Semntura trgtorului cel ce emite cecul. Operaiuni cu cec : de gir ; de aval ; de plat a cecului ; alte operaiuni : regres ; protest etc. Tipuri de cecuri n practica bancar exist criterii n raport de care grupm cecurile : Criteriul beneficiarului: cec nominativ ;cec la purttor. Criteriul modului de ncasare a cecului : cec nebarat ;

186

cec barat ; cec de virament ; cec certificat ; cec circular ; cec de cltorie.

187

TEMA 8 - CRILE DE PLAT

Cuprinsul 8.1. Tipuri de cri de plat 8.2. Operaiuni cu cri de plat 8.3. Reele de cri de plat Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: Tipuri de cri de plat Operatiuni cu cri de plat Reele de cri de plat Timpul alocat temei: 2 ore Bibliografie recomandat: Cetina Iuliana Marketing financiar bancar, Editura Economica, Bucureti, 2005. Odobescu Emanuel Marketing bancar intern i internaional, Editura Sigma Primex, Bucureti, 1999. Lazr Dumitru Marketing financiar-bancar, Editura Universitii Dimitrie Cantemir Trgu-Mure, 2001. Olteanu Valeric Marketing financiar-bancar, Editura Ecomar, Bucureti, 2005. Vorzsak Almos (coordonator) Marketingul serviciilor, Editura Presa Universitar Clujean, Cluj-Napoca, 2004 8.1. Tipuri de cri de plat Crile de plat reprezint n istoria activitii bancare produsul cu cea mai rapid dezvoltare. Primele crti de plat sunt emise n 1936 i erau constituite sub numele de cri elitiste sau selective, ele fiind strict utilizate n transporturile aeriene. n 1947 sunt emise n SUA primele crti de credit de ctre companiile de vnzare cu amnntul i de ctre societiile petroliere. n 1951

188

sunt emise primele cri pentru turism, crile numite Diner Club. n 1959 apare Cartea - alb. n 1958 se emite de America Bank crile de credit devenite apoi VISA. Perioada actual cunoate o mare varietate de cri de plat emise de bnci, instituii financiare, comerciani, prestatori de servicii. Crile de plat ofer multiple avantaje, cel mai important fiind substituirea plilor tradiionale n numerar sau prin cecuri. Fenomenul crilor de plat a cptat azi o dimensiune mondial. Aceste cri implic i un cost reprezentat de taxa pltit de deintori, acestea fiind contrapartida avantajelor oferite acestora att prin utilizare ct i prin acceptabilitate. De altfel exist o proporie direct ntre nivelul taxei i importana utilizrilor posibile. Ex. : Crile bancare ofer diferite niveluri de utilizare la costuri distincte : de la cri de retragere a numeralului (nu exist costuri) la cri naionale (costuri relativ mici) la cri de plat internaionale i la cele internaionale de prestigiu, la care costurile sunt mai mari. n afar de utilizare i acceptabilitate are rol n justificarea costului i este strns legat de calitatea emitentului, de capacitatea sa de a pune la punct o reea important de comerciani afiliai. De ex : dac emitentul este o banc, atunci acceptabilitatea este cu att mai mare cu ct crile sunt mai diversificate. Dac emitentul este un comerciant sau un grup, atunci acceptabilitatea se limiteaz la nivelul acestuia, respectiv la punctele sale de vnzare. n concluzie, cartea de plat este un instrument prin intermediul cruia, se efectueaz plata unui produs sau a unui serviciu avnd la baz un sistem organizat i avnd ca suport contracte ncheiate ntre emitent, deintor i comerciant. Prin crile de plat deintorul beneficiaz de multiple servicii, crile fiind instrument de plat fr numerar. 1. Un prim criteriu de clasificare sunt funciie specifice pe care le ndeplinesc ; 2. D.p.de.v. al calitii emitentului ; 3. D.p.de.v. al nscrierii informaiei pe suportul fizic al acestei cri. D.p.de.v. al funciei avem : cri de credit; cri de debit; cri de retragere a numrului; cri de garantare a creditelor; cri multifuncionale (derivate); cri pentru transferul electronic la punctele de vnzare. D.p.de.v. al emitentului avem : cri bancare (emise de banc) ; cri private (emise de concureni) ; cri emise de alte instituii. D.p.de.v. al nscrierii informaiei pe suportul fizic avem : cri magnetice ;

189

cri electronice. Crile de credit = instrument de plat care confirm faptul c posesorului su i-a fost deschis o linie de credit pentru o anumit perioad pe baza creia se pot face pli sau retragere de numerar pn la plafonul stabilit. Creditul se ntinde de la un termen relativ scurt (pt. cteva sptmni) la un termen mai mare (civa ani). n acest caz el este nsoit de o dobnd al crui nivel este apropiat de cel practicat pentru creditele de consum. Cile de debit = instrument de plat care permite deintorului s achiziioneze bunuri sau servicii prin debitarea direct a contului. Cri de retragere a numerarului = instrument cu ajutorul cruia posesorul poate depune sau retrage numerar prin DAB-uri (distribuitoare automate de bilete). Cri de garantare a creditelor = instrument care garanteaz faptul c suma de plat nscris pe cec are acoperire n contul personal al debitorului. Cri multifuncionale = au funcii mixte i faciliti sporite i ele decurg din cellalte tipuri de cri. Cri pentru transferul de fonduri la punctele de vnzare = cri obinuite de debit sau de credit cu deosebirea c transferul din contul personal al deintorului n contul beneficiar se face electronic printr-un sistem special. Cri bancare = prezint o atracie particular pentru consumatori, acetia apreciindu-le pentru avantajele pe care le ofer. Aceste avantaje sunt : securitate (pentru crile cu microprocesoare) ; faciliti de retragere a numerarului n afara programului oficial al ageniilor bancare. n funcie de posibilitatea de utilizare exist n practica bancar 4 niveluri distincte de utilizare : cri pentru retrageri de numerar ; cri naionale ; cri internaionale ; cri internaionale de prestigiu. Crile de retragere au 2 niveluri de utilizare : nivelul zero = care d dreptul deintorului numai la servicii oferite de banca emitent, ele nefiind reglementate prin acorduri interbancare. Emiterea lor este gratuit. nivelul unu = a crei folosire permite accesul la reeaua interbancar a DAB urilor i GAB urilor (gliee automate bancare). Se emit contra cost i se folosesc att pentru retrageri de numerar n limitele unui plafon variabil de la banc la banc, ct i pentru oferirea de informaii privind soldul costului deintorului i ultimele operaiuni efectuate. Crile bancare naionale : sunt denumite cri de nivel doi. Sunt administrate prin acorduri interbancare i sunt supuse unor dispoziii comune. Cu ajutorul lor se fac retrageri de numerar, numai n graniele naionale. Totodat el permite reglarea plilor n caz de achiziii de bunuri i servicii de la comerciani aflai la reea.

190

Crile internaionale se definesc prin nivelul trei al acordurilor interbancare i prezint aceleai utilizri ca i cele de nivel doi cu deosebirea c utilizarea lor este extins la utilizarea de pli n strintate. Aceste tipuri de cri sunt grupate azi n 2 mari reele : VISA ; EUROCARD MASTER CARD. Aceste cri ofer servicii i garanii deosebite fiind d.p.de.v. mai mult avantajoase dect crile naionale. Ofer garanii mpotriva furtului sau pierderii, n caz de accident, de cstorie, asisten medical gratuit. Crile internaionale de prestigiu = cri de gam nalt definite prin nivelul 4 al acordurilor interbancare oferind posesorilor servicii multiple : retrageri de numerar n ar i strintate, asigurarea automat a cltoriilor, obinerea de linii de credit cu dobnzii prefereniale etc. Fiecare din cele 2 reele (VISA ; EUROCARD MASTERCARD) ofer cartea sa de prestigiu. Pentru VISA avem PREMIER i pentru EUROCARD MASTERCARD avem GOLD. Crile emise de comerciani. Emitenii lor sunt marile magazine i liderii vnzrilor prin coresponden, cunoscui de clientela i care dein un segment important al pieei. Emiterea acestor cri de comerciani a fost nsoit de crearea unor reele financiare paralele, administrate de instituiile specializate de credit. Spre deosebire de crile bancare acceptate de toate lanurile de magazine cele private sunt acceptate de un comerciant sau grup. Pentru a-i nvinge concurenii, emitenii ataeaz acestor cri private, tot mai multe servicii : produse finite, asigurri prin care urmresc : stabilirea unor relaii curente cu clienii ; dinamizarea vnzrii de bunuri de valori mari i care justific apelul la credite ; stimularea cumprrilor prin promovri de mrfuri deosebite. Spre deosebire de crile bancare care beneficiaz de atributul de produs prevndut prin notorietatea i acceptabilitatea lor, cele private trebuie s fac obiectul unei promovri agresive din partea firmei emitente. Avantajele crilor private : pli cash ; credit ; retrageri de numerar ; servicii anexe multiple ;

191

Crile emise de alte instituii. Aceste instituii sunt : instituiile internaionale specializate ; institutiile de credit ; companiile de transporturi i telecomunicaii ; companiile petroliere ; societile de asigurri ; ageniile de turism ; cluburile i prestatorii de servicii profesioniti. n cadrul acestei mari familii identificm 4 mari categorii de tipuri de cri de plat: cri de plat sau de credit cu larg acceptabilitate i utilizabile pentru toate tipurile de comer ; cri de plat selective acceptabilitate redus ; cri care se substituie plii = cri abonament ; cri de identificare care nu pot fi folosite ca instrumente de plat. Cele mai importante dintre acestea sunt primele care pot fi asimilate att d.p.de.v. al utilizrii ct i al acceptabilitii cu crile bancare. n structura lor cele mai importante sunt crile acreditate internaionale. Exemple rezolvate 1.Ce avantaje au crile private? Avantajele crilor private sunt : pli cash ; credit ; retrageri de numerar ; servicii anexe multiple ; 2. Care sunt cele 2 niveluri de utilizare ale crilor pentru retrageri de numerar? Explicai fiecare nivel n parte. Crile de retragere au 2 niveluri de utilizare : nivelul zero = care d dreptul deintorului numai la servicii oferite de banca emitent, ele nefiind reglementate prin acorduri interbancare. Emiterea lor este gratuit. nivelul unu = a crei folosire permite accesul la reeaua interbancar a DAB urilor i GAB urilor (gliee automate bancare). Se emit contra cost i se folosesc att pentru retrageri de numerar n limitele unui plafon variabil de la banc la banc, ct i pentru oferirea de informaii privind soldul costului deintorului i ultimele operaiuni efectuate.

192

De rezolvat 1. Ce reprezint crile de plat? Clasificai-le d.p.de.v. al emitentului.

2.Care sunt avantajele crilor bancare?

3. Care sunt obiectivele pe care le urmresc emitenii crilor private?

193

8.2. Operaiuni cu cri de plat 1. Operaiuni cu cri de plat emise de bnci. 2. Operaiuni cu cri de plat emise de comerciani. 3. Operaiuni cu cri de plat emise de ali emiteni. nfiinarea crilor presupune n cel mai simplu caz prezena a doi parteneri : deintorul, posesorul, utilizatorul ; emitentul. n general intervine un al treilea (comerciant, beneficiar al plii chiar emitentul). Emitentul poate fi : banc ; un comerciant ; alt persoan ; Deintorul crii poate intra n relaii (n funcie de cartea care o deine) cu trei interlocutori sau participani, ce joac fiecare 1 din 3 roluri eseniale n folosina crii : gestionarul contului ; beneficiarul plii ; emitentul (gestionarul) crii. Gestionarul contului - dac el este n acelai timp i emitent avem de-a face cu o carte bancar, caz n care utilizarea acestui instrument permite efectiv intrarea n relaii directe cu contul utilizatorului. Beneficiarul plii - dac el este i emitent al crii avem de-a face cu o carte privat. Emitentul crii - acest rol poate fi ndeplinit de bnci, de comerciani sau de ctre instituii internaionale de credit, companii de asigurri. n acest caz (din urm) emitentul crii poate s nu fie nici gestionarului codului i nici beneficiarului. El este deci o instituie independent (AMERICAN EXPRES, VISA ; MASTERCARD, EUROCARD) ale cror cri sunt cele mai fracvent dotate n funcie de creditare. 1.Operaiuni cu cri emise de bnci. Banca emitent efectueaz ncasri - pli prin conturi deschise titularilor n mod special pentru operaiuni cu cri de plat. Titularii de cont sunt : persoane fizice pentru activitatea de emitere ; persoane juridice pentru cea de acceptare a crilor.

194

Avem operaiuni : emitere i acceptare. Banca asigur acestor titulari extrase de cont lunare n care se specific : sumele aferente operaiunilor efectuate cu cri bancare; sume reprezentnd comisioanele bncii; dobnzi bonificate la depozitele colaterale ; dobnzi percepute de bnci pentru creditele acordate. Dechiderea conturilor persoanelor fizice are loc dup semnarea contractului de emitere a crilor de plat. Titularii de cont n calitate de utilizatori ai acestor tipuri (crilor) trebuie s efectueze cu regularitate depuneri n cont la termenele stabilite de comun acord cu banca, astfel nct s poat fi asigurate cu anticipaie disponibilitile necesare efecturii operaiunilor. De altfel de comun acord se stabilete un plafon minim a crui mrime este n funcie de veniturile lunare nete ale persoanei (titularului). Deschiderea conturilor persoanelor juridice care sunt comerciani i prestatori de servicii, se face la cererea lor, dup ce au semnat contractul de acceptare al crilor de plat. Toate operaiunile care au loc n contul lor, se fac numai cu consimmntul acestora. n mod concret bncile crediteaz contul comercianilor cu sume reprezentnd echivalentul tuturor documentelor emise bncii spre ncasare dup deducerea comisioanelor aferente bncii. Comercianii pot face pli din contul lor n limita disponibilului existent i pot apela la mprumuturi de la bnci rezultnd astfel creterea disponibilului. 2.Operaiuni cu cri private. Utilizarea crilor private sunt multiple, ele ndeplinind anumite funcii: funcia de identificare, funcia de preplat, funcia propriu-zis i funcia de creditare. Funcia de identificare dac ele au o simpl funcie de identificare rezult c utilizarea lor pune n relaie doi parteneri i nu are ca obiect un cont al pltitorului, este o tranzacie comercial. n cazul funciei de preplat, aceste cri private concretizeaz un avans de trezorerie n favoarea comercianilor. Pentru emisiunea crilor dotate cu funcia de plat beneficiarul poate cere sau nu un aviz de prelevare a acestora (a sumelor ce vor fi utilizate). n primul caz cu aviz, comerciantul poate n mod direct s preleveze din contul clientului su suma stabilit prin cartea privat. Aceast autorizare are puterea de a transforma simpla recunoatere a datoriei stabilit prin cartea privat ntr-un veritabil ordin de plat. n al doilea caz cartea nu este generat de ordin de plat, ci numai pentru recunoaterea datoriei deintorului ei fa de comerciant. n acest caz cartea este un instrument de plat indirect, plata avnd loc la scaden printr-un alt instrument de plat i credit i anume cecul. 3.Operaiuni cu alte tipuri de cri.

195

n derularea operaiunilor cu aceste cri (cri emise de instituii internaionale, societi de asigurri) intervine un partener suplimentar care genereaz o puternic concuren pentru emiterea de cri (bnci, comerciani). Din categoria acestor cri cele mai importante sunt cri acreditive internaionale emise de AMERICAN EXPRES, VISA. De rezolvat 1.Enumerai operaiunile cu cri de plat. Spunei cteva cuvinte despre fiecare.

2.Care sunt funciile pe care le ndeplinesc crile private?

196

8.3. Reele de cri de plat Cea mai important reea de cri de plat este VISA INTERNAIONAL. VISA organizaie internaional nonprofit, n structura creia sunt incluse bncile comerciale, alte instituii financiare. Reunete peste 27.000 de astfel de instituii financiare. Produsele VISA cuprind urmtoarele informaii : numele bncii emitente ; codul Visa al bncii emitente ; numrul contului ; perioada de valabilitate a crilor ; numele clienilor ; semntura clienilor ; holograma Visa i elementele de securitate. Produse : Clasic card cel mai cunoscut i consumat produs oferit. Are dou avantaje : grad ridicat al plilor i numr mare de comerciani care le accept. Pot fi folosite ca o carte de debit sau credit ; Gold card destinat clientelei care cheltuiete mai mult dect cei de Clasic card ; Affinity card produse n baza unor contracte ncheiate ntre un membru VISA i grupuri interesate (reele hoteliere, agenii de turism) i care nu pot fi membre ale acestor organizaii ; Business card ofer servicii celor care efectueaz afaceri, folosite pentru plata tuturor cheltuielilor; Electron card destinate clienilor cu grad mare de risc. Folosirea lor presupune o autorizare prealabil din partea emitentului care decide dac tranzacia poate fi efectuat sau nu; Visa plus carte cu riscuri foarte sczute pentru deintor pentru retrageri de numerar. n utilizarea crilor VISA n tranzacii i n decontarea acestora, presupune implicarea urmatoarelor persoane : deintorul crii; comerciantul; banca emitent;

197

banca acceptant a crii de plat ; VISA INTERNATIONAL Exemple rezolvate 1. Care este cea mai important reea de cri de plat? Ce reprezint aceasta? Cea mai important reea de cri de plat este VISA INTERNAIONAL. VISA organizaie internaional nonprofit, n structura creia sunt incluse bncile comerciale, alte instituii financiare. Reunete peste 27.000 de astfel de instituii financiare. De rezolvat 1.Enumerai informaiile cuprinse de produsele VISA.

2.Din cadrul produselor VISA, spunei cteva cuvinte despre: Clasic card Affinity card Electron card

3.Ce este Visa plus?

4.Enumerai persoanele implicate n utilizarea crilor VISA n tranzacii i n decontarea acestora.

198

Definiia Tipuri de cri de plat Operaiuni cu cri de plat Reele de cri de plat Teste de evaluare Tipuri de cri de plat Operaiuni cu cri de plat Reele de cri de plat Rezumat Tipuri de cri de plat Crile de plat reprezint n istoria activitii bancare produsul cu cea mai rapid dezvoltare. Primele crti de plat sunt emise n 1936 i erau constituite sub numele de cri elitiste sau selective, ele fiind strict utilizate n transporturile aeriene. n 1947 sunt emise n SUA primele crti de credit de ctre companiile de vnzare cu amnntul si de ctre societiile petroliere. n 1951 sunt emise primele cri pentru turism, crile numite Diner Club. n 1959 apare Cartea - alb. n 1958 se emite de America Bank crile de credit devenite apoi VISA. Prin crile de plat deintorul beneficiaz de multiple servicii, crile fiind instrument de plat fr numerar. 1. Un prim criteriu de clasificare sunt funciie specifice pe care le ndeplinesc ; 2. D.p.de.v. al calitii emitentului ; 3. D.p.de.v. al nscrierii informaiei pe suportul fizic al acestei cri. D.p.de.v. al funciei avem : cri de credit; cri de debit; cri de retragere a numrului; cri de garantare a creditelor; cri multifuncionale (derivate); cri pentru transferul electronic la punctele de vnzare. D.p.de.v. al emitentului avem : cri bancare (emise de banc) ; cri private (emise de concureni) ; cri emise de alte instituii. D.p.de.v. al nscrierii informaiei pe suportul fizic avem : cri magnetice ;

199

cri electronice. Crile de credit = instrument de plat care confirm faptul c posesorului su i-a fost deschis o linie de credit pentru o anumit perioad pe baza creia se pot face pli sau retragere de numerar pn la plafonul stabilit. Cile de debit = instrument de plat care permite deintorului s achiziioneze bunuri sau servicii prin debitarea direct a contului. Cri de retragere a numerarului = instrument cu ajutorul cruia posesorul poate depune sau retrage numerar prin DAB-uri (distribuitoare automate de bilete). Cri de garantare a creditelor = instrument care garanteaz faptul c suma de plat nscris pe cec are acoperire n contul personal al debitorului. Cri multifuncionale = au funcii mixte i faciliti sporite i ele decurg din cellalte tipuri de cri. Cri pentru transferul de fonduri la punctele de vnzare = cri obinuite de debit sau de credit cu deosebirea c transferul din contul personal al deintorului n contul beneficiar se face electronic printr-un sistem special. Cri bancare = prezint o atracie particular pentru consumatori, acetia apreciindu-le pentru avantajele pe care le ofer. Crile de retragere au 2 niveluri de utilizare : nivelul zero = care d dreptul deintorului numai la servicii oferite de banca emitent, ele nefiind reglementate prin acorduri interbancare. Emiterea lor este gratuit. nivelul unu = a crei folosire permite accesul la reeaua interbancar a DAB urilor i GAB urilor Crile bancare naionale : sunt denumite cri de nivel doi. Sunt administrate prin acorduri interbancare i sunt supuse unor dispoziii comune. Cu ajutorul lor se fac retrageri de numerar, numai n graniele naionale. Totodat el permite reglarea plilor n caz de achiziii de bunuri i servicii de la comerciani aflai la reea. Crile internaionale se definesc prin nivelul trei al acordurilor interbancare i prezint aceleai utilizri ca i cele de nivel doi cu deosebirea c utilizarea lor este extins la utilizarea de pli n strintate Crile internaionale de prestigiu = cri de gam nalt definite prin nivelul 4 al acordurilor interbancare ofernd posesorilor servicii multiple : retrageri de numerar n ar i strintate, asigurarea automat a cltoriilor, obinerea de linii de credit cu dobnzii prefereniale etc. Crile emise de comerciani. Emitenii lor sunt marile magazine i liderii vnzrilor prin coresponden, cunoscui de clientela i care dein un segment important al pieei. Emiterea acestor cri de comerciani a fost nsoit de crearea unor reele financiare paralele, administrate de instituiile specializate de credit. Crile emise de alte instituii. - n cadrul acestei mari familii identificm 4 mari categorii de tipuri de cri de plat: cri de plat sau de credit cu larg acceptabilitate i utilizabile pentru toate tipurile de comer ; cri de plat selective acceptabilitate redus ;

200

cri care se substituie plii = cri abonament ; cri de identificare care nu pot fi folosite ca instrumente de plat. Operaiuni cu cri de plat 1. Operaiuni cu cri de plat emise de bnci. 2. Operaiuni cu cri de plat emise de comerciani. 3. Operaiuni cu cri de plat emise de ali emiteni. Reele de cri de plat Cea mai important reea de cri de plat este VISA INTERNAIONAL. VISA organizaie internaional nonprofit, n structura creia sunt incluse bncile comerciale, alte instituiilor financiare. Reunete peste 27.000 de astfel de instituii financiare. Produsele VISA cuprind urmtoarele informaii : numele bncii emitente ; codul Visa al bncii emitente ; numrul contului ; perioada de valabilitate a crilor ; numele clienilor ; semntura clienilor ; holograma Visa i elementele de securitate. n utilizarea crilor VISA n tranzacii i n decontarea acestora, presupune implicarea urmtoarelor persoane : -deintorul crii; -comerciantul; -banca emitent; -banca acceptant a crii de plat ; -VISA INTERNATIONAL

201

TEMA 9 - CREDITAREA I EVALUAREA RISCULUI

Cuprinsul 9.1. Rolul creditrii 9.2. Principii de creditare 9.3.Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii 9.4. Evaluarea creditului prin punctaj Obiective Timpul alocat temei Bibliografie recomandat Definiia Teste de evaluare Rezumat Obiectivele temei: Rolul creditrii Principii de creditare Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii Evaluarea creditului prin punctaj Timpul alocat temei: 4 ore Bibliografie recomandat: Basno C, Dardac N, Management bancar, Editura Economic, Bucureti, 2002 Basno C, Dardac N, Produse, costuri si performente bancare, Editura Economic, Bucureti, 2000 Basno C, Dardac N, Riscuri bancare. Cerine prudeniale, Editura Didactic i Pedagogic, Bucureti, 2000 Dedu V, Gestiune i audit bancar, Editura pentru tiine Naionale, Bucureti, 2001 Olteanu V, Marketing financiar bancar, Editura Ecomar Bucureti 2000 Creditarea este o activitate de baz ntr-o banc, putnd genera profituri importante dac este practicat corect, dar i pierderi. Prin urmare, ea trebuie abordat ntr-o manier structurat i logic.

202

9.1. Rolul creditrii Bncile primesc bani sub form de depozite de la clieni, crora le pltesc dobnd pentru sumele depuse. Banca trebuie s genereze venit pentru a plti dobnd deponenilor, pentru a realiza profit n beneficiul acionarilor si, precum i pentru propria dezvoltare. O modalitate prin care bncile realizeaz venituri este de a da cu mprumut (sau a plasa) banii depozitai. Bncii i se pltete dobnd pentru sumele date cu mprumut; rata dobnzii perceput pentru mprumuturi va fi mai mare dect rata dobnzii pltite la depozite. Diferena dintre aceste dou rate ale dobnzii se numete marj i constituie o surs important de venit pentru banc. O parte din fondurile avansate n procesul de creditare provin din capitalul propriu al bncii. Nivelul capitalului este reglementat de Banca Naional a Romniei, corespunztor Conveniei de la Basel. O alt parte din fonduri poate fi mprumutat de la alte bnci. Prin urmare, bncile trebuie s realizeze un venit suficient de mare pentru a restitui mprumuturile astfel atrase i dobnda aferent, pentru a-i acoperi costurile i pentru a obine profit. O activitate bancar sigur i profitabil presupune, pe de o parte, protecia disponibilitilor din conturile deponenilor i a investiiilor acionarilor bncii prin reducerea riscului, dar i permanenta fructificare a posibilitilor oferite de pia. Acest lucru nu se realizeaz refuznd acordarea unui credit sau stabilind termeni i condiii de creditare care s descurajeze clienii s mai apeleze la credite. De rezolvat 1.Ce reprezint creditarea?

2.Care este rolul creditrii?

203

9.2. Principii de creditare Creditarea nu este o tiin exact; nu este posibil ca prin utilizarea unei formule sau aplicarea unei teorii s se garanteze c suma acordat unui client va fi rambursat cu dobnda aferent. Exist, totui, principii generale de creditare care, dac sunt aplicate consecvent, permit reducerea gradului de incertitudine i, prin urmare, a riscului implicat n creditare. Aceste principii se refer la: solicitantul creditului (debitorul); Acceptul unei bnci de a acorda un credit reflect punctul ei de vedere privind capacitatea de rambursare, prezent i viitoare, a clientului. Prin urmare, este esenial ca banca s obin ct de multe informaii n legtur cu situaia financiar a potenialului client i s fie sigur c se poate baza pe toate informaiile oferite de acesta. n aceast analiz, banca trebuie s ia n considerare msura n care l cunoate pe client; analiza se face difereniat pentru un client nou i pentru un client tradiional. Dac solicitantul este deja un client al bncii, banca va lua n considerare evidenele sale referitoare la acesta; de exemplu, referitor la creditele anterioare: a fost respectat graficul de rambursare a ratelor i a dobnzilor? Orice solicitare de rennoire a unui credit se bazeaz pe relaiile anterioare cu clientul. Solicitrile noilor clieni trebuie tratate diferit. Dac cel care solicit un credit nu este clientul bncii, ca un prim pas, trebuie s se obin referine satisfctoare despre integritatea i situaia financiar a persoanelor care conduc afacerea. Trebuie s se obin informaiile financiare relevante de care are nevoie banca. Problemele cheie asupra crora se insist atunci cnd se analizeaz situaia unui client care a solicitat un credit se pot mpri n patru grupe (pentru o persoan juridic): domeniul de activitate al firmei; situaia financiar a firmei; calitatea managementului firmei; performanele viitoare ale firmei. n practica romneasc, analiza mprumutatului din punct de vedere al problemelor prezentate este cunoscut i sub denumirea de caracterul i capacitatea de rambursare a clientului.

204

cererea de creditare (obiectivele urmrite); Aspectele i ntrebrile determinante care vor fi luate n considerare atunci cnd se analizeaz cererea de creditare sunt: Competena legal a solicitantului (de exemplu, dac are vrsta permis de lege pentru a ncheia un contract legal sau dac este autorizat/mputernicit de firm s angajeze fonduri n numele ei). Destinaia creditului, denumit i obiectul creditului (pentru ce va folosi clientul banii care-i va mprumuta?) Ce sum se estimeaz a fi necesar clientului (valoarea creditului)?. Comparai aceast sum cu valoarea creditului solicitat de el. Pentru ct timp este solicitat creditul (durata creditrii)? Cum propune clientul s ramburseze creditul i dac propunerea este realist pentru perioada de timp solicitat (ealonarea ratelor scadente)? Cum dorete clientul s garanteze creditul solicitat? Marja de profit pe care o va ncasa banca din credit (dobnda perceput pentru creditul acordat, n corelaie cu politica dobnzilor la depozite, practicat de banc). De asemenea, banca trebuie s ia n considerare dac mprumutul solicitat se nscrie n politica de ansamblu de creditare a bncii. De exemplu, o banc poate limita sumele pe care le va mprumuta unui anumit sector industrial sau comercial sau poate exista o reglementare a Bncii Naionale n ceea ce privete creditarea unui anumit sector. Riscul asumat prin acordarea unui mprumut trebuie reflectat n recompensa pe care o primete banca. Este normal ca o banc s perceap o rat mai mare a dobnzii, dac ea consider c un anumit credit incumb un risc mai mare. n mod similar, este posibil ca o banc s perceap o rat mai mic a dobnzii, pentru mprumuturile garantate prin forme asiguratorii certe, neriscante sau cu risc minim. Cu toate acestea, banca trebuie s-i permit clientului s dispun de suficient numerar pentru a putea s-i desfoare activitatea nestingherit; n caz contrar, stabilirea unei rate de dobnd prea mare poate determina un risc de credit sporit.

205

rambursare (rate i termene); Prognoza fluxului de fonduri disponibile (cash flow) indic durata realist a rambursrii creditului. Pentru ca o afacere s aib succes, ea trebuie s aib suficiente lichiditi. Dac persoana juridic ncearc s ramburseze creditul prea repede, s-ar putea s rmn fr lichiditi i s nu poat s-i desfoare corespunztor activitatea n continuare sau chiar s dea faliment. Este preferabil ca rambursarea creditului s se realizeze n rate mai mici, valoric, ealonate pe o perioad mai mare, dar pe care afacerea le poate acoperi ntr-un mod realist, dect s fie efectuat ntr-o perioad mai scurt, n rate mari. nsi banca va constata c este dificil s ctige suficient din alte activiti bancare nct s acopere costul unui credit neperformant, fiind preferabil rambursarea n rate mai mici, dect forarea rambursrii rapide, cu riscul de a nu se mai putea rambursa creditul. dobnzi i comisioane bancare (remunerarea creditului); Remunerarea creditului este foarte important, deoarece constituie una dintre modalitile principale prin care banca realizeaz profit. Banca atrage bani de la diferii clieni cu o rat a dobnzii mai mic i mprumut ali clieni, cu o rat a dobnzii mai mare. Ca banca s rmn n activitate, este esenial ca marja dintre cele dou rate s fie suficient de mare pentru a permite realizarea profitului. Acesta nu este, totui, singurul factor care trebuie luat n considerare. Destinaia creditului sau obiectul creditului trebuie clar definit i neleas, att de client ct i de banc. Obiectul creditrii este legal? Dac se acord un credit unei persoane juridice pentru o afacere ilegal, documentaia creditului i orice garanie n sprijinul ei sunt lovite de nulitate. Corespunde destinaia creditului cu activitile curente ale clientului (trecute n statutul firmei)? Dac nu, un astfel de mprumut incumb un risc de creditare important. garantarea (modaliti de asigurare i recuperare). Datorit mediului competitiv n care opereaz, bncile nu pot stabili ntotdeauna rate ale dobnzii care s reflecte, realist, riscul inerent unei situaii date. Dac o banc solicit o rat de dobnd prea mare, clientul se poate adresa concurenei i, prin urmare, banca pierde un client. Pentru a putea stabili o rat de dobnd mai mic, o banc poate solicita drept garanie active de o anumit valoare, cu dreptul de a le vinde n cazul n care clientul nu reuete s ramburseze creditul (n concordan cu termenii convenii). Orice decizie privind creditarea unui client trebuie s ia n considerare capacitatea prezent i viitoare a clientului de a rambursa creditul din resurse proprii. Cu alte cuvinte, decizia de creditare trebuie s fie luat nainte de a se aduce n discuie garania. De rezolvat 1.Enumerai minim 3 principii generale de creditare i spunei cteva cuvinte despre fiecare.

206

9.3. Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii Multe bnci romneti au evaluat dimensiunea pieei creditelor acordate persoanelor fizice i profiturile pe care le pot realiza printr-o creditare bine direcionat i gestionat. n creditarea persoanelor fizice, este util ca banca s-i alctuiasc o imagine complet asupra veniturilor i cheltuielilor clientului. Creditarea mbrac multe forme. Analiza se refer la dou tipuri de credite, care pot fi puse att la dispoziia persoanelor juridice, ct i a celor fizice. Unele dintre elementele ce le difereniaz dispar, pe msur ce activitatea bancar devine mai competitiv. Faciliti de credite pentru persoanele fizice Credite n descoperit de cont/ Overdraft Creditele n descoperit de cont sunt disponibile numai prin conturile curente ale clientului i implic posibilitatea retragerii de ctre client (pe baz de cec sau alte mijloace) a unei sume mai mari dect cea de care dispune. Desigur, aceasta nseamn c, n loc de a rambursa soldul la scaden, clientul va datora bani bncii. Dobnda se percepe la soldul debitor rmas de plat i, n mod normal, se calculeaz zilnic. Creditele n descoperit de cont sunt una dintre cele mai obinuite forme de credit n rile dezvoltate, datorit nivelului ridicat de flexibilitate pe care-l ofer clienilor i faptului c dobnda se calculeaz numai atunci cnd din cont s-a retras o sum mai mare dect cea existent. Pentru persoanele fizice, creditele n descoperit de cont pot fi acordate, de exemplu, pentru a asigura fonduri clientului pn la primirea salariului. Credite la termen

207

Prin acordarea unui credit la termen, banca avanseaz o sum fix de bani (creditul) care urmeaz a fi rambursat n rate, pe o perioad de timp convenit (termenul). Un credit pe termen ealoneaz costul activului pe o perioad adecvat, de obicei ce nu depete durata de folosin a activului n cauz. Rambursrile se pot face lunar, trimestrial, semestrial sau anual. Dobnda la credit variaz n funcie de taxa oficial a scontului: banca adaug un anumit procent, negociat cu clientul n momentul ncheierii contractului de credit. Dobnda este debitat trimestrial din contul curent al clientului sau este adunat la credit. Ca rezultat al concurenei crescnde, creditele la termen sunt oferite din ce n ce mai mult la o rat fix a dobnzii, n special n cazul persoanelor fizice. Conturi de buget (Budget Account) Un cont de buget este un tip specializat de credit n descoperit de cont/ overdraft, care este util n special clienilor care doresc s ealoneze unele pli periodice de valori mari, pe durata unui an. Un client poate constata c anumite facturi, cum sunt cele privind plile pentru electricitate, telefon i gaze, sunt scadente la anumite date din an. Aceast situaie ar putea produce clientului probleme cu plile n luna n care primete facturi de valori mari, iar veniturile sale n acel moment sunt mai mici dect valoarea facturilor de achitat. Plata integral a facturilor se realizeaz din creditul n descoperit de cont i, n acest mod, clientul este ajutat s distribuie costurile facturilor scadente dintr-o lun pe o perioad de timp mai ndelungat. Credite ipotecare (House Purchase Loans - Mortgages) Un credit pentru achiziionarea de case sau ipotecar este o form specific de credit la termen, care permite unei persoane fizice s cumpere o cas. De regul, valoarea creditului acordat reprezint numai o parte din suma necesar. ns, bncile sau alte instituii financiare pot acorda credite pentru ntreaga valoare a casei, dac la un moment dat concurena n acest domeniu este puternic. Deoarece aceste credite se acord, de obicei, pe perioade foarte lungi (n unele ri, pn la 25 sau 30 ani, n funcie de costul relativ al casei), garantarea lor se realizeaz prin ipoteca instituit asupra casei cumprate i o asigurare pe via a clientului creditat, cesionat n favoarea bncii. n acest mod, banca este protejat dac clientul moare sau nceteaz plata ipotecii. Credite acordate pe baza unei a doua ipoteci asupra aceleiai proprieti Aceste credite sunt oferite cu scopul de a permite persoanelor fizice proprietari de case ca, n baza proprietii pe care o dein, s mai ia cu mprumut o sum, n funcie de valoarea proprietii lor. Astfel, alturi de creditul obinut pentru cumprarea proprietii, n funcie de valoarea acesteia, clientul poate solicita bncii sau altei companii un credit, garantat cu ipoteca instituit asupra aceleiai proprieti. n practica bancar de garantare a unor astfel de credite se precizeaz suma limit a creditelor, n totalitatea lor, ce pot fi garantate cu acelai bun ipotecat. Astfel, noul credit (plus oricare alte credite i ipoteci anterioare) nu trebuie s depeasc un anumit procent din valoarea proprietii. Creditele pot fi utilizate n diferite scopuri (de exemplu, construirea unui nou corp de cldire). Metodele de rambursare variaz dar sunt, de obicei, similare celor ipotecare.

208

Credite punte (Bridging Loans) Un credit punte este un credit pe termen scurt, acordat unui client care i cumpr o cas nou, vnznd vechea proprietate. ntruct cumprarea i vnzarea celor dou proprieti au loc, de regul, n momente diferite, bncile ofer credite punte pentru a permite clienilor s procedeze la cumprarea noii proprieti nainte de a o vinde pe cea existent. Creditul se ramburseaz din banii obinui prin vnzarea vechii proprieti. Exist dou tipuri de credite punte: credite punte nchise i credite punte deschise. Un credit punte nchis se utilizeaz n cazul n care vnzarea i cumprarea ambelor case s-a fcut prin schimb de contracte i exist o diferen de sincronizare, n timp, ntre datele de ncheiere a actelor. Un credit punte deschis este acela acordat unui client care dorete s cumpere o cas nou nainte de a fi gsit un cumprtor pentru proprietatea actual. Credite de consum Sunt destinate persoanelor fizice care lucreaz pe baza unui contract de munca si a cror principala sursa de venit o reprezint salariul, fiind de asemenea acceptate alte tipuri de venituri : dividende, chirii, etc. Bncile acorda mai multe tipuri de credite de consum, cele mai des ntlnite fiind: credite pentru nevoi personale - cu i fr ipoteca credite pentru achiziionarea de bunuri de folosina ndelungat credite auto credite de vacan credite pentru studii credite pentru efectuarea unor tratamente medicale Creditele fr nici un fel de garanii sunt nsoite de obicei de comisioane de acordare foarte mari, necesare bncii/creditorului pentru acoperirea asigurrii de risc financiar Credite imobiliare au ipotecare Creditele imobiliare/ipotecare destinate persoanelor fizice pot fi folosite pentru: cumprarea sau construcia unei locuine (incluznd creditele tip-punte) modernizarea sau extinderea unui imobil achiziie de teren(uri) refinanarea unor mprumuturi similare Fiind un credit acordat pe termen lung, trebuie s luai n considerare foarte atent moneda n care se acord creditul: LEI, EUR sau USD (mai nou, au aprut pe piaa creditele n franci elveieni sau yeni japonezi). Fluctuaiile cursurilor de schimb EUR/RON, USD/RON, etc. pot provoca creteri/ scderi semnificative ale ratelor i datoriei totale la creditele n valut, prin raportare la moneda naional RON. De aceea, e important de vzut ce tipuri de venituri avei pentru rambursarea ratelor, la ce moneda se raporteaz ele, pentru a evita/controla asumarea acestui risc suplimentar. Deoarece, n cazul creditelor n valut, unde rambursarea se face n RON, un cost adiional este cel de schimb valutar, interesai-v la ce curs se calculeaz schimbul valutar aferent fiecrei rate!

209

Cardurile de credit Sunt carduri bancare prin intermediul crora deintorul cardului dispune de fondurile bncii emitente, oferite sub forma unei linii de credit, care i permit efectuarea de operaiuni (pli la comerciani i retrageri de numerar) n limita unui plafon stabilit n prealabil mpreuna cu banca emitent. Ce trebuie s cunoatei n plus despre cardurile de credit: dac pot fi utilizate doar n Romnia sau i internaional taxa lunar/taxa anual de administrare ce parte din limita de credit poate fi folosita n numerar (pentru cardurile de credit) taxele percepute la retragerea de la ATM - uri n ar i n strintate. Ce trebuie s cunoatei n momentul n care accesai un credit. Ce documente solicit banca? Care este preul creditului? Pentru anumite credite, bncile vor afia Dobnda Anuala Efectiva care reflect cea mai mare parte a costului unui credit. Pentru celelalte tipuri de produse unde DAE nu este publicata sau unde costuri importante sunt prezente n oferta bncii fr a intra n calculul DAE, trebuie s identificai toate elementele descrise mai jos. Pentru compararea a doua oferte de la bnci diferite, cel mai simplu este s verificai costul total pentru credite de aceeai sum i cu acelai termen de acordare. Rata dobnzii este costul principal al creditului. Ea se aplic la soldul creditului (partea nerambursata din capitalul mprumutat iniial), fiind calculat la perioade de timp clar stipulate n contractul de credit. Din pcate, nc exista instituii financiar nebancare (firme de leasing, credite de consum n magazin) care anun o anumita rat a dobnzii, dar o aplica la suma iniial mprumutat, nu la soldul creditului. Acest calcul mrete artificial dobnda de plata, rata real a dobnzii fiind mult mai mare dect cea comunicat clienilor. Comisionul de analiz este destul de des ntlnit. Atenie la pragurile minime stabilite n valoare absoluta (de exemplu: comisionul este de 0,3% din suma creditului, dar minim 50 EUR)! Acest comision minim, raportat la valoarea unui credit foarte mic, poate reprezenta un procent semnificativ. Comisionul de acordare este un procent din suma acordat care variaz de la banc la banc. Atenie i n cazul stabilirii de ctre banc a unor valori minime ale comisionului!

210

Comisioane percepute anual sau lunar de o varietate foarte mare (de exemplu: comision de administrare credit, de gestiune, de risc valutar, rezerv minim obligatorie), dar care constituie o parte semnificativ a dobnzii, camuflat sub aceasta forma! Primele de plata aferente asigurrilor solicitate de banc pot fi asigurri de via, asigurarea imobilului ipotecat, asigurarea autovehiculului gajat, a echipamentelor sau a stocului, n cazul persoanelor juridice. Comisionul de rambursare anticipat - n cazul n care se dorete achitarea creditului n avans fa de perioada din contractul de credit. Costurile de schimb valutar n cazul creditelor n valuta care sunt folosite/rambursate n moneda naionala (vedei comentariu la creditele imobiliare). Comision de retragere a dosarului sau de renunare la creditul aprobat. Evaluare garanii, n special n cazul garaniilor imobiliare. Onorarii notar pentru nregistrarea ipotecii. Costul nregistrrii gajurilor n Arhiva Electronica Mobiliar. Costul radierii garaniilor dup terminarea creditului. Comisioane pentru renegocierea/modificarea condiiilor creditului. Cat timp va fi necesar pentru finalizarea documentelor? Cat timp sunt valabile documentele din momentul emiterii? Care sunt "pericolele", ascunse de cele mai multe ori, n creditarea persoanelor juridice i a ntreprinztorilor? Lipsa oricror obligaii de transparenta n creditarea i informarea clientelei (spre deosebire de exemplu de creditele de consum, vezi DAE) a creat pe pia mediul propice apariiei unor comisioane noi, lipsite de vizibilitate, menite a uura vnzarea produselor cu o dobnda aparent sczut, chiar cu dobnd 0! In cazul liniilor de credit, atenie la comisioanele de tragere din linie sau de transferuri n linia de credit, costuri care pot schimba semnificativ preul total al produsului! Creditele cu dobnda 0, care prin luarea n calcul a comisioanelor de administrare/acordare, calculate de multe ori la limita aprobat i nu la soldul creditelor, ajung la un cost total ridicat comparativ cu produse similare ca funcionalitate. Cum putei compara ratele dobnzilor de tipuri diferite?

211

Rata dobnzii fix - nivelul procentual al dobnzii i rata lunara vor rmne aceleai pe toata durata derulrii creditului i putei s avei o estimare clara a costurilor creditului dumneavoastr. Rata dobnzii variabil - rata lunar a dobnzii este calculata n funcie de o dobnd de referina (ex. BUBOR sau EURIBOR) la care se adaug o marja fixa stipulat clar n contracte. Acest tip de dobnda ofer posibilitatea ca n momentul n care dobnzile pe piaa interbancara scad, rata lunar s se ajusteze. De asemenea, trebuie avut n vedere c, n cazul n care dobnzile cresc, atunci rata lunar va crete i ea. Aceasta este o modalitate transparent de calcul a dobnzii, factorii care conduc la modificarea dobnzii fiind uor de identificat. Rata dobnzii revizuibil - rata lunar a dobnzii poate fi modificat de ctre banc n funcie de o serie de factori care nu sunt uor de verificat (de exemplu, se declar n contract a fi influenat de evoluia costurilor de refinanare, politica BNR, nivelul dobnzilor pe pia sau efectiv este stipulat: "conform normelor interne"), iar banca nu este obligat s fac aceste modificri. Banca are obligaia s notifice clientul privitor la noua dobnda, uneori doar prin intermediul avizierelor din sediile proprii. Varianta combinat - atunci cnd rata dobnzii este fixa pentru 1, 3, 5 ani, iar dup aceasta perioada este variabil. Acest tip de abordare este din ce n ce mai frecvent n ultima vreme, n special la creditele imobiliare/ipotecare. De multe ori clientul ia decizia pe baza dobnzii comunicate, valabil n primul an de derulare a creditului, fr s se tie nivelul dobnzii n urmtorii 14 sau 19 ani sau chiar mai mult (n funcie de durata totala a creditului), ramai pn la terminarea creditului. Atenie la acest tip de dobnda mai ales n cazurile n care modul de stabilire a valorii dobnzii n perioada n care este variabil nu este transparent! Ofertele promoionale cu dobnzi foarte mici pe o perioada limitata presupun de obicei o dobnda variabila mult mai mare dect cea fixa. Atunci cnd dobnda variabila nu este strict legat de un indicator care poate fi foarte uor determinat de ctre client, cu siguran, ulterior perioadei n care este fixat, aceasta va crete. Este bine s v interesai exact care sunt criteriile pe baza crora vor fi fcute modificrile ulterioare. Ce alte costuri/ condiii suplimentare mai apar in momentul n care folosii un credit? taxa care se pltete o singur dat la deschiderea contului curent comisionul lunar / anual pentru administrarea contului curent comisioanele de retragere numerar i pli prin virament soldul minim al contului permanent necesar comisionul de depunere numerar/ ncasare prin virament (rambursare credit) comisionul de eliberare extras de cont Studiai n detaliu termenii i condiiile, pe care angajaii bncii ar trebui s vi le pun la dispoziie! Solicitai bncii s v informeze n avans despre toate cheltuielile privind creditul! Diveri termeni produse de creditare

212

Dobnda - preul care trebuie pltit pentru mprumutarea (utilizarea) unei sume de bani pentru o anumita perioad Rata dobnzii - nivelul procentual aplicat capitalului mprumutat pe perioada derulrii creditului Rata dobnzii anuale efective DAE - arat care este costul real al unui credit lund n calcul nu numai cheltuielile cu rata dobanzii, dar i celelalte taxe, comisioane i unele asigurri care trebuie pltite de ctre client. Cnd se calculeaz aceast rata a dobnzii este luat n considerare i perioada n care sunt efectuate aceste cheltuieli, precum i valoarea banilor n timp! n Romnia, instituiile de credit sunt obligate s comunice DAE doar pentru anumite tipuri de credite pentru persoane fizice, fiind excluse de la aceasta obligativitate o serie de produse pentru persoanele fizice (incluznd orice credit garantat cu ipoteca) i creditele pentru persoane juridice. De asemenea, o serie de costuri nu sunt incluse n formula de calcul DAE menionata n lege, de exemplu comisioanele legate de contul curent, costul transferului de fonduri, asigurarea garaniilor, etc. BUBOR - nivelul mediu de referin al ratelor dobnzii pentru depozitele n lei la diferite termene oferite pe piaa interbancara din Romnia, aa cum este afiat la data de referina, valabil pentru ziua respectiv, n pagina corespunztoare a serviciului Reuters, precum i n presa de specialitate. EURIBOR - nivelul mediu de referin al ratelor dobnzii pentru depozitele n euro la diferite termene oferite pe piaa interbancar din Zona Euro, aa cum este afiat cu doua zile nainte de data de referin, n pagina corespunztoare a serviciului Reuters, precum i n presa de specialitate. LIBOR - nivelul mediu de referin al ratelor dobnzii la care bncile internaionale ofer plasarea de depozite n USD pentru diferite termene, pe piaa monetara londoneza, aa cum este afiat cu doua zile nainte de data de referina, n pagina corespunztoare a serviciului Reuters, precum i n presa de specialitate ATM - automat bancar utilizat pentru eliberare de numerar i ndeplinirea altor funcii pentru care a fost programat, cunoscut i ca "bancomat". Modalitile de returnare a unui credit sunt urmtoarele: In fiecare luna, clientul ramburseaz o parte egala din capitalul mprumutat ("principal") i dobnda aferenta respectivei perioade. In acest caz, rata unui credit este diferita n fiecare luna din moment ce rata dobnzii este aplicata sumei ramase de pltit din credit, a crei valoare scade lunar. Plan de rambursare cu rate lunare (anuale) egale, care include parte diferita din principal n fiecare luna i dobnda scadenta pentru perioada respectiva. Plan de rambursare flexibil / iregular (sezonier) - cnd clientul are un venit sezonier, un plan de plai poate fi acceptat cu rate mai mari n lunile "bune" i mai mici n perioadele mai slabe. Principalul creditului - Principalul creditului reprezint suma iniial a creditului acordat, capitalul mprumutat iniial. Rata lunara a creditului - Aceasta este sum pe care clientul trebuie s o depun n contul curent propriu, lunar, pentru plata regulat a creditului. Rata lunar include o parte din principal i dobnda scadent pentru luna respectiva

213

Plan de rambursare (scadenar de plata) - Planul de pli conine descrierea datelor (zilelor) i sumelor tuturor ratelor pe care clientul trebuie s le plteasc cnd returneaz un credit. Scadena (maturitatea) ratei - acesta este termenul n care rata scadent pentru fiecare lun trebuie pltit. Scadenta fiecrei rate este coninut n planul de plai sau n contractul de credit Scadena creditului - Aceasta este data la care creditul a fost achitat n ntregime Perioada de graie - este perioada (n luni de obicei) de la nceputul creditului, n care debitorul va plti doar dobnda aferenta capitalului mprumutat. n anumite cazuri i aceast dobnda se poate acumula devenind scaden dup perioada de gratie. Procedeul este de obicei folosit n cazul creditelor pentru investiii, pentru a acorda un rgaz debitorului de a da n folosina obiectul investiiei respective. Produse de credit pentru personale juridice Tipuri de credite: - cash - non cash Credite cash: - linia de credit n lei i valut pentru cheltuieli de aprovizionare, producie, desfacere; - se acord pentru completarea necesarului de capital circulant, asigurnd mpreun cu celelalte fonduri proprii i atrase, acoperirea tuturor cheltuielilor pe care le face clientul pentru aprovizionarea, producerea i transformarea acesteia n mijloace bneti prin ncasarea mrfurilor livrate, lucrrilor executate, serviciilor prestate i derularea continu a activitii - sunt credite de tip revolving, destinat finanrii activitii curente; - banca ofer clientului fonduri utilizabile n mod fracionat, n funcie de nevoile acestuia, n limita unui plafon global de credit; - se pot efectua trageri i rambursri pe toata perioada de valabilitate a liniei de credit, cu condiia ca soldul zilnic s nu depeasc volumul liniei de credit aprobat; dobnda este calculata la suma efectiv tras n fiecare zi. - durata creditrii: maxim 12 luni; la expirarea perioadei de creditare, linia se ramburseaz sau se reealoneaz. - credite n lei i valut destinate nevoilor sezoniere i temporare; - se acord pentru efectuarea cheltuielilor care intervin, n scopul crerii de stocuri pentru funcionarea nentrerupt a activitii clientului n condiii sezoniere de aprovizionare, producie, transport i desfacere. - durata creditrii: maxim 12 luni. - valoarea creditului: se stabilete la nivelul valoric al stocurilor de aprovizionat, innd cont de stocurile existente pentru realizarea activitii pe perioada creditrii, funcie de tipul de activitate, posibilitile concrete de valorificare a stocurilor, ncasarea contravalorii mrfurilor livrate, lucrrilor executate sau serviciilor prestate.

214

- credite n lei pentru descoperire de cont; - se acord pentru acoperirea decalajului intervenit n execuia fluxului de ncasri i pli datorate ntrzierilor n ncasarea mrfurilor livrate, lucrrilor executate sau serviciilor prestate i pentru ordinele de vnzare n valut. - durata creditrii: maximum 30 de zile pentru ordinele de vnzare n valut. - valoarea creditului: volumul creditului se dimensioneaz pe baza analizei ncasrilor lunare din ultimele 3 luni; n cazul ordinelor de vnzare n valut, volumul creditului va putea fi pn la nivelul echivalentului n lei al valutei la cursul zilei operaiunii. - credite n lei pentru cumprare de aciuni; - se acord n completarea surselor proprii pentru cumprare de aciuni, de la societile comerciale cu capital de stat care se privatizeaz sau de la Societile de Investiii Financiare (SIF), pe baz de contract de vnzare-cumprare ncheiat cu Fondul Proprietii de Stat sau cu una dintre Societile de Investiii Financiare. - durata creditrii: se acord pe o perioad de maximum 3 ani. - valoarea creditului: maxim 75% din valoarea prevzut n contractul de vnzare-cumprare ncheiat cu vnztorul sau din avansul prevzut n contract. - credite n lei i valut pentru investiii. - se acord pentru realizarea investiiilor, n completarea surselor proprii, a surselor din bugetul de stat i/sau bugetele locale i din fondurile speciale, necesare acoperirii cheltuielilor prevzute n proiectele de investiii. - durata creditrii: se acord pe termen mediu (pn la 5 ani) i lung (peste 5 ani). - valoarea creditului: 60% din valoarea proiectului de investiii pentru regiile autonome, societile comerciale cu capital de stat, unitile administrativ-teritoriale; 75% din valoarea proiectului de investiii pentru societile comerciale cu capital privat. - credite n lei i valut pentru export; - se acord pentru stimularea produciei la export i ncasarea produciei livrate; asigur mpreun cu celelalte fonduri, acoperirea cheltuielilor de aprovizionare, producie i desfacere aferente produselor destinate exportului, precum i ncasarea contravalorii produselor exportate i a cheltuielilor ocazionate de export. - durata creditrii: se acord pe o perioad de maximum 12 luni n funcie de durata ciclului de producie sau perioada de livrare a mrfurilor i data scadenei prevzut n contractul de export. - valoarea creditului: n limita a 70% din valoarea costurilor de producie pentru produsele de export sau valoarea produselor livrate la export i cheltuielile ocazionate de transport i desfacere. - credite revolving; - se acorda n lei sau n valut; sunt destinate finanrii activitii curente de aprovizionare, producie, desfacere, prestri servicii, import-export, completrii surselor proprii pentru efectuarea de investiii sau achiziionarea de noi utilaje;

215

- durata creditrii: se acord pe o perioad de maximum 12 luni - rambursrile din credit nu diminueaz limita iniial aprobata dnd dreptul la trageri suplimentare fr depirea plafonului iniial aprobat, n termenul de validitate al acestuia. - credite non revolving; - se acorda n lei sau n valut; sunt destinate n principal finanrii proiectelor de investiii, schema de rambursare putnd include o perioada de gratie; - durata creditrii: se acord pe o perioad de maximum 12 luni - fiecare rambursare diminueaz plafonul iniial aprobat (nu mai d dreptul la trageri suplimentare din plafonul iniial aprobat) - credite de scontare receivables financing (finanare creane) - se acorda n lei sau n valut; se acorda n baza unor efecte comerciale, de genul biletelor la ordin, cecurilor, cambiilor girate sau facturilor cesionate n favoarea Bncii sau in baza ordinelor de plata confirmate de bnci; - ofer posibilitatea ncasrii creanelor nainte de scadenta efectelor comerciale - spre deosebire de credit, n cazul unui overdraft sursa de rambursare este reprezentat chiar de documentele depuse spre ncasare, scadenta creditului fiind corelate cu cea a documentelor aduse n garanie; - durata creditrii: se acord pe o perioad de maximum 12 luni - rambursrile din credit nu diminueaz limita iniial aprobata dnd dreptul la trageri suplimentare fr depirea plafonului iniial aprobat, in termenul de validitate al acestuia - factoring - se acorda n lei sau n valut; este destinat furnizorilor interni i exportatorilor - se acorda n baza unor facturi cesionate n favoarea bncii - ofer posibilitatea ncasrii creanelor nainte de scadenta - se ofer asigurarea plaii n caz de faliment al debitorului - ncasarea facturilor nu diminueaz limita iniial aprobata, dnd dreptul la trageri suplimentare fr depirea plafonului iniial aprobat. - finanare pe termen scurt prin plata nainte de scaden a facturilor emise de exportatori, n 24 de ore de la prezentarea acestora la banc; - garania ncasrii facturilor prin cumprarea creanelor exportatorilor, fr drept de regres mpotriva acestora; - consultan privind ncheierea contractelor externe, evaluarea partenerilor, derularea operaiunii; - evidena, urmrirea i ncasarea facturilor. - scontarea efectelor de comer: finanare fr drept de regres mpotriva exportatorilor; tranzacia poate fi finanat n proporie de 100%; nu se solicit garanii reale.

216

- forfetarea: finanare fr drept de regres mpotriva exportatorului; transform exportul pe baz de credit n tranzacie cash, eliminnd astfel riscul de credit; mbuntete lichiditatea societii comerciale; elimin riscul fluctuaiei dobnzii; nu se solicit garanii reale, documentaia este simpl; consultana de specialitate este gratuit din partea bncii; tranzacia poate fi finanat 100%. - credit pentru (pre)finanarea exporturilor -se acord clienilor din categoria corporate, productori sau intermediari de produse/prestatori de servicii destinate exportului, n vederea finanrii ciclului de aprovizionare producie desfacere - ncasare sau a desfurrii corespunztoare a activitii de exploatare pe perioada de la livrarea produselor i pn la ncasarea contravalorii lor de la partenerii externi - este destinat pentru aprovizionarea de la intern i/sau din import cu materii prime i materiale, semifabricate, subansamble, combustibili, energie, cheltuieli cu manopera i alte cheltuieli. - plafonul maxim al creditului este 90% din: costurile antecalculate din contractul comercial, n cazul finanrii ciclului aprovizionare producie desfacere - ncasare, inclusiv activitile de intermediere a vnzrii produselor/prestrii serviciilor destinate exportului; valoarea produselor livrate/serviciilor prestate, n cazul finanrii activitii de exploatare pe perioada de la livrarea produselor/prestarea serviciilor i pn la ncasarea contravalorii lor de la export; - modalitile de ncasare a produselor exportate sunt: Acreditiv sau alta modalitate garantata bancar; Incasso-ul documentar, dac ntre parteneri exist relaii tradiionale de afaceri; Ordinele de plata, nsoite de asigurarea de risc comercial i de ara emisa de EXIMBANK sau de o societate de factoring internaionala agreata de BCR; Cesiunea de acreditiv emisa n baza reglementarilor internaionale care guverneaz acreditivele, al crei beneficiar este exportatorul care solicit creditul; Volumul creditului se determina pe baza contractelor de export sau comenzilor ferme ncheiate i din analiza cash flow - ului. Este disponibil n lei i/sau valut; Perioada de creditare este de maxim 12 luni. - avantaje: Consultan specializat privind alegerea soluiei de creditare, adaptat necesitailor clientului Flexibilitate prin negocierea dobnzilor Continuitate n desfurarea activitii curente Fluidizarea plilor Consultanta gratuit la ntocmirea documentaiei de creditare

217

Volumul creditului se stabileste n funcie de necesitile de finanare i posibilitile de rambursare Garanii solicitate n vederea acordrii creditelor si acceptate de banca Garanii reale imobiliare privilegiul ipoteca Garanii reale mobiliare depozit bancar (cash colateral), certificate de depozit soldul creditor al conturilor curente/subconturilor titlurile la ordin si titlurile nominative aciunile cesiunea de crean echipamente, instalaii etc. planul de afaceri fondul de comer Garanii personale scrisori de garanie bancar avalizarea titlurilor de credit n favoarea bncii garanii de companie/firma garanii emise de fonduri de garantare fidejusiunea/cauiunea garanii emise de statul roman i de autoritile administraiei publice locale asigurare de risc financiar de neplat Alte garanii Garanii specifice Acordarea creditelor este condiionata, atunci cnd banca considera necesar, de asigurarea acestora mpotriva riscului comercial de neplata i asigurarea mpotriva riscului de ar pentru contractele de export ncheiate cu partenerii externi, cu excepia rilor nominalizate de BNR in categoria A Banca poate solicita clienilor exportatori, n funcie de riscul specific fiecrei tranzacii, polia de asigurare a riscului de nelivrare emisa de Eximbank, care va fi cesionat n favoarea bncii Documentaia necesar obinerii creditului Cererea de credite, semnat de persoanele autorizate s reprezinte societatea Documente care atest situaia economico-financiara a societii (bilan, contul de profit i pierdere, balane de verificare) Fluxul de lichiditi (cash flow) i bugetul de venituri i cheltuieli aferent perioadei pentru care se solicit creditul

218

Descrierea modalitilor de garantare a creditului Acte de proprietate ale bunurilor aduse n garanie Acordul de consultare la Centrala Riscurilor Bancare Certificat de atestare fiscala (la prima solicitare de credit i de cte ori se consider necesar) Dovada existentei contractelor de export sau comenzilor ferme ncheiate direct cu partenerii externi sau prin intermediul unor comisionari Orice alte documente necesare solicitate de banc Documentaia specific n cazul creditelor acordate pentru realizarea unor produse care necesit importuri de completare, se vor prezenta i copii dup contractele (comenzile ferme confirmate) de import care fac obiectul creditului de finanare a activitii de export n cazul creditelor acordate pentru ciclul circulaiei (desfacere - ncasare) se vor prezenta bncii contractele de export i/sau documentele ce atest livrarea mrfurilor la export Credite non cash: Scrisori de garanie bancar n lei: de bun execuie; pentru participarea la licitaie privind adjudecarea proiectrii investiiei publice; pentru efectuarea de pli ctre furnizori, aferente livrrilor de mrfuri primite sau serviciilor prestate; pentru participarea la licitaii privind adjudecarea executrii lucrrilor de construcii; pentru aplicabilitatea proiectului; de bun execuie a licenelor de export la produse supuse regimului de contingentare; pentru participarea la licitaie privind adjudecarea ofertei pentru achiziii publice de bunuri i servicii; privind instituirea licenei de turism; pentru asigurarea echivalentului n lei a sumelor n valut pentru importuri sau prestaii internaionale pltite din credite n valut obinute de la alte bnci; de restituire a avansului; pentru plata taxelor vamale i TVA aferente importurilor temporare sau n tranzit; pentru procurarea carnetului de trecere prin vam sau carnete tir. Scrisori de garanie n valut: de returnare a creditului; stand by letter of credit; de restituire a sumelor reinute (Retention Money Guarantee); de plat a ratelor de leasing; de participare la licitaie (Bid Bond); de returnare a avansului (Advance Payment Guarantee); de bun plat (Letter of Idemnity);

219

de bun execuie (Performance Bond). Garanii solicitate: depozite bancare, totale sau pariale ale solicitantului sau ale unui girant; scrisori de garanie sau contra-garanie bancar, emise de alte bnci; gaj asupra unor bunuri mobile; ipotec asupra unor bunuri imobile ale clientului sau ale unor girani; scrisori de garanie din partea unor fonduri de garantare; titluri de valoare; cesionarea drepturilor din ncasri n favoarea instituiei de credit. Principalele documente necesare pentru eliberarea unei scrisori de garanie sunt urmtoarele: dosarul juridic al clientului; situaiile financiare; planul de afaceri al societii; contractele ncheiate. Pentru contractarea unui credit solicitatorul (firma productoare, intermediarul de comer exterior, importatorul, prestatorul de servicii) se adreseaz bncii comerciale, cu care procedeaz la fundamentarea unei decizii de creditare. Procesul decizional n materie de credite n lei sau valut cuprinde urmtoarele etape principale: analiza managerial i economico-financiar a firmei solicitatoare de credit; Bncile comerciale care acord credite n lei / valut impun solicitatorilor de astfel de credite furnizarea unor informaii diverse din care s rezulte modul n care este condus firma i performanele sale economice i financiare. Aceste informaii sunt cuprinse n documentele economice, juridice, financiare i contabile ale firmei: cerere de credit; documentele de constituire a societii comerciale; bilanul contabil; planul de trezorerie; situaia creanelor i obligaiilor (n special, creanele de ncasat n valut i obligaiile fa de parteneri externi); bugetul de venituri i cheltuieli; situaia contractelor ferme de export/import; lista garaniilor. analiza efectiv a creditului solicitat;

220

n cererea de credit scopul solicitrii trebuie s fie foarte precis, pentru a putea fi identificat n instruciunile de creditare ale bncii, precum i n documentaia economic i financiar naintat de firme. Comitetul de fundamentare a deciziei de creditare din banc urmrete dimensiunile valorice ale solicitrii de credite pe baza Planului de trezorerie i Bugetului de ncasri i pli n lei/valut, documente prezentate de firm pentru perioadele viitoare (trimestru, an), precum i pe baza situaiilor privind contractele comerciale interne si/sau de export/import. Odat cu fundamentarea dimensiunii creditului i a monedei de exprimare, Comitetul de credite identific i sursele de rambursare a creditului solicitat. n acest scop, se studiaz Bugetul de venituri i cheltuieli, Planul de trezorerie, Bugetul de ncasri i pli n lei/valut, Situaia creanelor i obligaiilor n lei/valut etc. Banca trebuie s se edifice dac firma n cauz nu este grevat de datorii n lei/valut pentru perioada de angajare a creditului i dac, pe parcurs, firma are fonduri n le/valut pentru plata dobnzilor, i la scaden, pentru rambursarea ratelor. O atenie deosebit se acord identificrii garaniilor creditului solicitat. Banca comercial solicit documente din care s rezulte tipul de garanie propus de firmele care cer credite, dreptul lor de proprietate asupra bunurilor cuprinse n garanie, valoarea real a acestor bunuri. Pentru majoritatea tipurilor de garanii, banca creditoare ncheie cu solicitantul de credite contracte de gaj, de depozite bancare, de cesiune, de garanie imobiliar, specificndu-se baza legal i obligaiile firmelor creditate de a pstra n bune condiii bunurile gajate i de a le folosi, n caz de producere a riscului la rambursarea creditului ce va fi primit. Contractele respective nsoesc Contractul de credit final, ncheiat dup adoptarea definitiv a deciziei de creditare. analiza resurselor de creditare ale bncii i adoptarea deciziei de creditare; nainte de a se pronuna n favoarea solicitrii de credite analizate pn n prezent, Comitetul de credit al bncii procedeaz i la verificarea disponibilitilor n lei/valut, prezente i viitoare, disponibiliti care vor forma baza de tragere a creditului. n cazul bncilor comerciale din Romnia, resursele de creditare n valut sunt consemnate n pasivul bilanului, sub forma Pasivelor externe. Ele provin din depunerile n valut ale rezidenilor i nerezidenilor, din cumprrile de valut fcute de banc de pe piaa valutar, din credite externe primite direct de banc sau numai gestionate de aceasta etc. Disponibilitile previzionate pentru data acordrii creditului sunt corelate cu plasamentele totale de credite deja aprobate pentru data respectiv, determinndu-se volumul de credite ce mai

221

poate fi angajat pentru solicitarea aflat n curs de definitivare. Dac valoarea rmas neangajat este suficient, se trece la adoptarea deciziei de creditare. analiza periodic a calitii portofoliului de credite n funcie de utilizarea i rambursarea la timp a creditelor. Pe parcursul utilizrii creditelor n lei/valut banca comercial analizeaz evoluia economic i financiar a debitorului, preciznd nivelul riscului de nerambursare a creditelor angajate. Aceast analiz este efectuat de ctre Serviciul datoriei, folosindu-se o serie de indicatori, cum ar fi: Creditele restante, Plata la timp a dobnzilor i ratelor scadente, Plile restante fa de furnizori etc. Pe baza acestor indicatori, serviciul datoriei caracterizeaz starea portofoliului de credite ca bun, dac firma debitoare pltete dobnda i ratele la scaden sau cu o ntrziere de cel mult 7 zile sau ca slab, dac ntrzierea este pn la 30 de zile, i necorespunztoare, dac ntrzierile depesc 30 de zile. n funcie de aceste calificative, portofoliul de credite poate fi caracterizat ca fiind: credit standard (cel mai bun), credit n observaie, credit sub-standard, credit incert, pierdere. Pentru aceste situaii, banca comercial i va calcula i forma provizioane, pentru acoperirea parial sau total a eventualelor pierderi. Nivelul provizioanelor difer de la o categorie la alta a portofoliului de credite, mergnd de la 5%, n cazul creditelor n observaie i de 20% pentru cele sub standard, la 50% pentru creditele incerte i 100% pentru cele cu risc major. Pe lng constituirea de provizioane, banca poate recurge i la msuri sub forma refuzului la creditare pentru noi solicitri sau chiar la ntreruperea utilizrii n continuare a creditului aprobat. Exemple rezolvate 1.Ce este un credit ipotecar?

222

Un credit pentru achiziionarea de case sau ipotecar este o form specific de credit la termen, care permite unei persoane fizice s cumpere o cas. De regul, valoarea creditului acordat reprezint numai o parte din suma necesar. ns, bncile sau alte instituii financiare pot acorda credite pentru ntreaga valoare a casei, dac la un moment dat concurena n acest domeniu este puternic. Deoarece aceste credite se acord, de obicei, pe perioade foarte lungi (n unele ri, pn la 25 sau 30 ani, n funcie de costul relativ al casei), garantarea lor se realizeaz prin ipoteca instituit asupra casei cumprate i o asigurare pe via a clientului creditat, cesionat n favoarea bncii. n acest mod, banca este protejat dac clientul moare sau nceteaz plata ipotecii. 2. Ce este factoringul? Factoring - se acorda n lei sau n valut; este destinat furnizorilor interni i exportatorilor - se acorda n baza unor facturi cesionate n favoarea bncii - ofer posibilitatea ncasrii creanelor nainte de scadenta - se ofer asigurarea plaii n caz de faliment al debitorului - ncasarea facturilor nu diminueaz limita iniial aprobata, dnd dreptul la trageri suplimentare fr depirea plafonului iniial aprobat. - finanare pe termen scurt prin plata nainte de scaden a facturilor emise de exportatori, n 24 de ore de la prezentarea acestora la banc; - garania ncasrii facturilor prin cumprarea creanelor exportatorilor, fr drept de regres mpotriva acestora; - consultan privind ncheierea contractelor externe, evaluarea partenerilor, derularea operaiunii; - evidena, urmrirea i ncasarea facturilor. 3.Enumerai etapele principalele cuprinse n procesul decizional n materie de credite n lei sau valut. Procesul decizional n materie de credite n lei sau valut cuprinde urmtoarele etape principale: analiza managerial i economico-financiar a firmei solicitatoare de credit analiza efectiv a creditului solicitat analiza resurselor de creditare ale bncii i adoptarea deciziei de creditare; analiza periodic a calitii portofoliului de credite n funcie de utilizarea i rambursarea la timp a creditelor. 4. Spunei cteva cuvinte despre analiza periodic a calitii portofoliului de credite n funcie de utilizarea i rambursarea la timp a creditelor. Pe parcursul utilizrii creditelor n lei/valut banca comercial analizeaz evoluia economic i financiar a debitorului, preciznd nivelul riscului de nerambursare a creditelor angajate.

223

Aceast analiz este efectuat de ctre Serviciul datoriei, folosindu-se o serie de indicatori, cum ar fi: Creditele restante, Plata la timp a dobnzilor i ratelor scadente, Plile restante fa de furnizori etc. Pe baza acestor indicatori, serviciul datoriei caracterizeaz starea portofoliului de credite ca bun, dac firma debitoare pltete dobnda i ratele la scaden sau cu o ntrziere de cel mult 7 zile sau ca slab, dac ntrzierea este pn la 30 de zile, i necorespunztoare, dac ntrzierile depesc 30 de zile. n funcie de aceste calificative, portofoliul de credite poate fi caracterizat ca fiind: credit standard (cel mai bun), credit n observaie, credit sub-standard, credit incert, pierdere. De rezolvat 1.Din categoria tipurilor de credite cash, ce ne putei spune despre creditele n lei pentru descoperire de cont?

2.Ce reprezint rata dobnzii i la ce se aplic?

3.Ce avantaje prezint creditul pentru (pre)finanarea exporturilor?

224

4. Ce alte costuri/ condiii suplimentare mai apar in momentul n care folosii un credit?

5.Ce trebuie s cunoatei n momentul n care accesai un credit?

6. Care sunt principalele documente necesare pentru eliberarea unei scrisori de garanie?

7.Ce trebuie s cuprind documentaia necesar obinerii creditului?

9.4. Evaluarea creditului prin punctaj Evaluarea creditului prin punctaj este un mijloc statistic de evaluare a clienilor, n ncercarea de a adopta un demers standardizat pentru determinarea bonitii lor. Pentru a dezvolta un sistem eficient de evaluare a creditului prin punctaj sunt necesare mai multe informaii semnificative despre clieni. Atribuirea punctajului are la baz examinarea cazuisticii clienilor i a anumitor informaii cheie, pentru a stabili care sunt categoriile de clieni care, cel mai adesea, nu-i pltesc creditele. De exemplu, punctele atribuite n funcie de tipul de locuin a clientului: clienii care au case n proprietate personal primesc un punctaj superior, comparativ cu cei care locuiesc cu chirie. schimbare.

225

Sistemul bancar din Romnia i-a format un mecanism evoluat de urmrire a bonitii firmelor cuprinse n fundamentarea deciziilor de creditare. Astfel, bncile determin performanele financiare i economice ale clienilor si n funcie de opt indicatori principali: gradul de ndatorare, lichiditatea curent, solvabilitatea patrimonial, rentabilitatea capitalurilor proprii, viteza de rotaie a activelor, acoperirea dobnzii, dependena de pieele de aprovizionare, garanii. Pe baza nivelului acestor indicatori, bancile stabilesc cinci clase de performan, fiecare clas primind un numr de puncte: Nr. crt.Indicatori Lichiditatea imediat Nivelul indicatorului 80% 80% - 100% 100% - 120% 120% - 150% 150% - 170% >170% 80% 80% - 100% 100% - 120% 120% - 140% 140% - 160% 160% - 180% >180% >100 80 - 100 60 - 80 40 - 60 40 5 - 10 >10 0% - 10% Punctaj

Solvabilitatea

Gradul de ndatorare

Viteza de rotaie a activelor circulante

226

Rentabilitatea financiar

10% - 30% 30% - 50% >50% 0 - 20 20 - 40 Acoperirea 40 - 60 dobnzii 60 - 80 >80 At > 50,1% i De > 50,1% Dependena de Ai > 50,1% i De > 50,1% pieele de aprovizionare At > 50,1% i Dt > 50,1% i desfacere Ai > 50,1% i Dt > 50,1% Garanii garanii necondiionate primite de la Guvernul Romniei garanii bancare irevocabile primite de la bnci romneti i strine de prim rang depozitul bancar ipoteca gajul cu deposedare gajul fr deposedare cesiunea de crean fidejusiunea gajul general n baza analizei acestor indicatori, grupnd societile n cele cinci categorii (de la A la E), punctajul aferent va fi: Categorii mprumutai Total punctaj> 25 intermediar 17 - 25 11 - 16 6 -10

n cazul n care solicitantul de credite se ncadreaz n categoriile B, C, D (n situaia categoriei E, analiza se ntrerupe, firma fiind, n mod normal, exclus de la creditare), banca i ia msuri de siguran suplimentare determinate de prudena bancar, realiznd o analiz a bonitii firmei pentru o perioad anterioar de cel puin trei ani. Sunt determinai indicatorii privind lichiditatea, solvabilitatea, rentabilitatea, gradul de ndatorare etc. Numai dup interpretarea acestor indicatori se trece la etapa urmtoare a procesului decizional.

227

Pe baza rezultatelor stabilite n etapele anterioare ale procesului decizional, structurile ierarhice ale bncii (n funcie de competenele stabilite de centrala bncii n privina tipurilor i dimensiunii valorice ale creditelor) trec la adoptarea deciziei de creditare. n urmtoarea etap se negociaz cu clientul modalitatea de acordare, moneda de exprimare, dobnda i comisioanele, ratele de rambursare etc. Dac clientul accept aceste condiii, atunci i se comunic decizia de creditare i se trece la ncheierea contractului de credit. Contractul de credit precizeaz: suma; obiectul creditat; modalitatea de efectuare a plilor din credit; ealonarea acordrii sumei totale; dobnda (i eventualele indexri pe parcurs); comisioanele; termenele i ratele de rambursare; garaniile; alte drepturi i obligaii; sanciuni. Pe baza prevederilor din contractul de credit are loc realizarea efectiv a deciziei de creditare. Exemple rezolvate 1.Ce reprezint evaluarea creditului prin punctaj? Evaluarea creditului prin punctaj este un mijloc statistic de evaluare a clienilor, n ncercarea de a adopta un demers standardizat pentru determinarea bonitii lor.

De rezolvat 1. Ce precizeaz contractul de credit?

228

2.Enumerai indicatorii principali n funcie de care bncile determin performanele financiare i economice ale clienilor si.

Definiia Rolul creditrii Principii de creditare Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii Evaluarea creditului prin punctaj Teste de evaluare Rolul creditrii Principii de creditare Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii Evaluarea creditului prin punctaj Rezumat Creditarea este o activitate de baz ntr-o banc, putnd genera profituri importante dac este practicat corect, dar i pierderi. Prin urmare, ea trebuie abordat ntr-o manier structurat i logic. Rolul creditrii Bncile primesc bani sub form de depozite de la clieni, crora le pltesc dobnd pentru sumele depuse. Banca trebuie s genereze venit pentru a plti dobnd deponenilor, pentru a realiza profit n beneficiul acionarilor si, precum i pentru propria dezvoltare. O modalitate prin care bncile realizeaz venituri este de a da cu mprumut (sau a plasa) banii depozitai. Bncii i se pltete dobnd pentru sumele date cu mprumut; rata dobnzii perceput pentru mprumuturi va fi mai mare dect rata dobnzii pltite la depozite. Diferena dintre aceste dou rate ale dobnzii se numete marj i constituie o surs important de venit pentru banc. Principii de creditare Creditarea nu este o tiin exact; nu este posibil ca prin utilizarea unei formule sau aplicarea unei teorii s se garanteze c suma acordat unui client va fi rambursat cu dobnda aferent. Exist, totui, principii generale de creditare care, dac sunt aplicate consecvent, permit reducerea gradului de incertitudine i, prin urmare, a riscului implicat n creditare. Aceste principii se refer la:

229

solicitantul creditului (debitorul); Acceptul unei bnci de a acorda un credit reflect punctul ei de vedere privind capacitatea de rambursare, prezent i viitoare, a clientului. Prin urmare, este esenial ca banca s obin ct de multe informaii n legtur cu situaia financiar a potenialului client i s fie sigur c se poate baza pe toate informaiile oferite de acesta. n aceast analiz, banca trebuie s ia n considerare msura n care l cunoate pe client; analiza se face difereniat pentru un client nou i pentru un client tradiional. cererea de creditare (obiectivele urmrite); Aspectele i ntrebrile determinante care vor fi luate n considerare atunci cnd se analizeaz cererea de creditare sunt: Competena legal a solicitantului (de exemplu, dac are vrsta permis de lege pentru a ncheia un contract legal sau dac este autorizat/mputernicit de firm s angajeze fonduri n numele ei). Destinaia creditului, denumit i obiectul creditului (pentru ce va folosi clientul banii care-i va mprumuta?) Ce sum se estimeaz a fi necesar clientului (valoarea creditului)?. Comparai aceast sum cu valoarea creditului solicitat de el. Pentru ct timp este solicitat creditul (durata creditrii)? Cum propune clientul s ramburseze creditul i dac propunerea este realist pentru perioada de timp solicitat (ealonarea ratelor scadente)? Cum dorete clientul s garanteze creditul solicitat? Marja de profit pe care o va ncasa banca din credit (dobnda perceput pentru creditul acordat, n corelaie cu politica dobnzilor la depozite, practicat de banc). rambursare (rate i termene); Prognoza fluxului de fonduri disponibile (cash flow) indic durata realist a rambursrii creditului. Pentru ca o afacere s aib succes, ea trebuie s aib suficiente lichiditi. Dac persoana juridic ncearc s ramburseze creditul prea repede, s-ar putea s rmn fr lichiditi i s nu poat s-i desfoare corespunztor activitatea n continuare sau chiar s dea faliment. dobnzi i comisioane bancare (remunerarea creditului); Remunerarea creditului este foarte important, deoarece constituie una dintre modalitile principale prin care banca realizeaz profit. Banca atrage bani de la diferii clieni cu o rat a dobnzii mai mic i mprumut ali clieni, cu o rat a dobnzii mai mare. Ca banca s rmn n activitate, este esenial ca marja dintre cele dou rate s fie suficient de mare pentru a permite realizarea profitului. Acesta nu este, totui, singurul factor care trebuie luat n considerare. garantarea (modaliti de asigurare i recuperare). Datorit mediului competitiv n care opereaz, bncile nu pot stabili ntotdeauna rate ale dobnzii care s reflecte, realist, riscul inerent unei situaii date. Dac o banc solicit o rat de dobnd prea mare, clientul se poate adresa concurenei i, prin urmare, banca pierde un client.

230

Pentru a putea stabili o rat de dobnd mai mic, o banc poate solicita drept garanie active de o anumit valoare, cu dreptul de a le vinde n cazul n care clientul nu reuete s ramburseze creditul (n concordan cu termenii convenii). Tipuri de produse bancare n domeniul creditrii Faciliti de credite pentru persoanele fizice Credite n descoperit de cont/ Overdraft Creditele n descoperit de cont sunt disponibile numai prin conturile curente ale clientului i implic posibilitatea retragerii de ctre client (pe baz de cec sau alte mijloace) a unei sume mai mari dect cea de care dispune. Desigur, aceasta nseamn c, n loc de a rambursa soldul la scaden, clientul va datora bani bncii. Dobnda se percepe la soldul debitor rmas de plat i, n mod normal, se calculeaz zilnic. Credite la termen Prin acordarea unui credit la termen, banca avanseaz o sum fix de bani (creditul) care urmeaz a fi rambursat n rate, pe o perioad de timp convenit (termenul). Un credit pe termen ealoneaz costul activului pe o perioad adecvat, de obicei ce nu depete durata de folosin a activului n cauz. Rambursrile se pot face lunar, trimestrial, semestrial sau anual. Conturi de buget (Budget Account) Un cont de buget este un tip specializat de credit n descoperit de cont/ overdraft, care este util n special clienilor care doresc s ealoneze unele pli periodice de valori mari, pe durata unui an. Credite ipotecare (House Purchase Loans - Mortgages) Un credit pentru achiziionarea de case sau ipotecar este o form specific de credit la termen, care permite unei persoane fizice s cumpere o cas. De regul, valoarea creditului acordat reprezint numai o parte din suma necesar. ns, bncile sau alte instituii financiare pot acorda credite pentru ntreaga valoare a casei, dac la un moment dat concurena n acest domeniu este puternic. Credite acordate pe baza unei a doua ipoteci asupra aceleiai proprieti Aceste credite sunt oferite cu scopul de a permite persoanelor fizice proprietari de case ca, n baza proprietii pe care o dein, s mai ia cu mprumut o sum, n funcie de valoarea proprietii lor. Astfel, alturi de creditul obinut pentru cumprarea proprietii, n funcie de valoarea acesteia, clientul poate solicita bncii sau altei companii un credit, garantat cu ipoteca instituit asupra aceleiai proprieti. Credite punte (Bridging Loans) Un credit punte este un credit pe termen scurt, acordat unui client care i cumpr o cas nou, vnznd vechea proprietate. ntruct cumprarea i vnzarea celor dou proprieti au loc, de regul, n momente diferite, bncile ofer credite punte pentru a permite clienilor s procedeze la cumprarea noii proprieti nainte de a o vinde pe cea existent. Creditul se ramburseaz din banii obinui prin vnzarea vechii proprieti.

231

Credite de consum Sunt destinate persoanelor fizice care lucreaz pe baza unui contract de munc i a cror principala sursa de venit o reprezint salariul, fiind de asemenea acceptate alte tipuri de venituri : dividende, chirii, etc. Bncile acorda mai multe tipuri de credite de consum, cele mai des ntlnite fiind: credite pentru nevoi personale - cu i fr ipoteca; credite pentru achiziionarea de bunuri de folosina ndelungata; credite auto; credite de vacanta; credite pentru studii; credite pentru efectuarea unor tratamente medical. Creditele fr nici un fel de garanii sunt nsoite de obicei de comisioane de acordare foarte mari, necesare bncii/creditorului pentru acoperirea asigurrii de risc financiar Credite imobiliare au ipotecare Creditele imobiliare/ipotecare destinate persoanelor fizice pot fi folosite pentru: cumprarea sau construcia unei locuine (incluznd creditele tip-punte) modernizarea sau extinderea unui imobil achiziie de teren(uri) refinanarea unor mprumuturi similare Cardurile de credit Sunt carduri bancare prin intermediul crora destinatorul cardului dispune de fondurile bncii emitente, oferite sub forma unei linii de credit, care i permit efectuarea de operaiuni (pli la comerciani i retrageri de numerar) n limita unui plafon stabilit n prealabil mpreuna cu banca emitenta. Ce trebuie s cunoatei n momentul n care accesai un credit. Ce documente solicita banca? Care este preul creditului? Rata dobanzii este costul principal al creditului. Ea se aplica la soldul creditului (partea nerambursata din capitalul mprumutat iniial), fiind calculata la perioade de timp clar stipulate n contractul de credit. Comisionul de analiza este destul de des ntlnit. Atenie la pragurile minime stabilite n valoare absoluta (de exemplu: comisionul este de 0,3% din suma creditului, dar minim 50 EUR)! Acest comision minim, raportat la valoarea unui credit foarte mic, poate reprezenta un procent semnificativ. Comisionul de acordare este un procent din suma acordata care variaz de la banca la banca. Atenie i n cazul stabilirii de ctre banc a unor valori minime ale comisionului! Comisioane percepute anual sau lunar de o varietate foarte mare (de exemplu: comision de administrare credit, de gestiune, de risc valutar, rezerva minima obligatorie), dar care constituie o parte semnificativa a dobnzii, camuflat sub aceasta forma! Primele de plata aferente asigurrilor solicitate de banc pot fi asigurri de via, asigurarea imobilului ipotecat, asigurarea autovehiculului gajat, a echipamentelor sau a stocului, n cazul persoanelor juridice. Comisionul de rambursare anticipata - n cazul n care se dorete achitarea creditului n avans fa de perioada din contractul de credit.

232

Costurile de schimb valutar n cazul creditelor n valut care sunt folosite/rambursate n moned naionala (vedei comentariu la creditele imobiliare). Comision de retragere a dosarului sau de renunare la creditul aprobat. Evaluare garanii, n special n cazul garaniilor imobiliare. Onorarii notar pentru nregistrarea ipotecii. Costul nregistrrii gajurilor n Arhiva Electronica Mobiliara. Costul radierii garaniilor dup terminarea creditului. Comisioane pentru renegocierea/modificarea condiiilor creditului. Cat timp va fi necesar pentru finalizarea documentelor? Cat timp sunt valabile documentele din momentul emiterii? Care sunt "pericolele", ascunse de cele mai multe ori, in creditarea persoanelor juridice si a ntreprinztorilor? n cazul liniilor de credit, atenie la comisioanele de tragere din linie sau de transferuri n linia de credit, costuri care pot schimba semnificativ preul total al produsului! Creditele cu dobnda 0, care prin luarea n calcul a comisioanelor de administrare/acordare, calculate de multe ori la limita aprobata i nu la soldul creditelor, ajung la un cost total ridicat comparativ cu produse similare ca funcionalitate. Cum putei compara ratele dobnzilor de tipuri diferite? Rata dobnzii fix Rata dobnzii variabil Rata dobnzii revizuibil Varianta combinat Ofertele promoionale cu dobnzi foarte mici pe o perioada limitata presupun de obicei o dobnda variabila mult mai mare dect cea fixa. Atunci cnd dobnda variabila nu este strict legata de un indicator care poate fi foarte uor determinat de ctre client, cu sigurana, ulterior perioadei n care este fixat, aceasta va creste. Este bine s v interesai exact care sunt criteriile pe baza crora vor fi fcute modificrile ulterioare. Ce alte costuri/ condiii suplimentare mai apar in momentul n care folosii un credit? taxa care se pltete o singura dat la deschiderea contului curent comisionul lunar / anual pentru administrarea contului curent comisioanele de retragere numerar i pli prin virament soldul minim al contului permanent necesar comisionul de depunere numerar/ ncasare prin virament (rambursare credit) comisionul de eliberare extras de cont Produse de credit pentru personale juridice Tipuri de credite: - cash - non cash Credite cash: - linia de credit n lei i valut pentru cheltuieli de aprovizionare, producie, desfacere;

233

- credite n lei i valut destinate nevoilor sezoniere i temporare; - credite n lei pentru descoperire de cont; - credite n lei pentru cumprare de aciuni; - credite n lei i valut pentru investiii. - credite n lei i valut pentru export; - credite revolving; - credite non revolving; - credite de scontare receivables financing (finanare creane) - factoring - scontarea efectelor de comer: - forfetarea: - credit pentru (pre)finanarea exporturilor Garanii solicitate n vederea acordrii creditelor si acceptate de banca Garanii reale imobiliare privilegiul ipoteca Garanii reale mobiliare depozit bancar (cash colateral), certificate de depozit soldul creditor al conturilor curente/subconturilor titlurile la ordin si titlurile nominative aciunile cesiunea de crean echipamente, instalaii etc. planul de afaceri fondul de comer Garanii personale scrisori de garanie bancara avalizarea titlurilor de credit n favoarea bncii garanii de companie/firma garanii emise de fonduri de garantare fidejusiunea/cauiunea garanii emise de statul roman i de autoritile administraiei publice locale asigurare de risc financiar de neplata Alte garanii Garanii specifice Acordarea creditelor este condiionat, atunci cnd banca considera necesar, de asigurarea acestora mpotriva riscului comercial de neplat i asigurarea mpotriva riscului de ar pentru contractele de export ncheiate cu partenerii externi, cu excepia rilor nominalizate de BNR in categoria A Banca poate solicita clienilor exportatori, n funcie de riscul specific fiecrei tranzacii, polia de asigurare a riscului de nelivrare emisa de Eximbank, care va fi cesionata n favoarea bncii Credite non cash:

234

Scrisori de garanie bancar n lei: Scrisori de garanie n valut: Garanii solicitate: depozite bancare, totale sau pariale ale solicitantului sau ale unui girant; scrisori de garanie sau contra-garanie bancar, emise de alte bnci; gaj asupra unor bunuri mobile; ipotec asupra unor bunuri imobile ale clientului sau ale unor girani; scrisori de garanie din partea unor fonduri de garantare; titluri de valoare; cesionarea drepturilor din ncasri n favoarea instituiei de credit. Evaluarea creditului prin punctaj Evaluarea creditului prin punctaj este un mijloc statistic de evaluare a clienilor, n ncercarea de a adopta un demers standardizat pentru determinarea bonitii lor. Pentru a dezvolta un sistem eficient de evaluare a creditului prin punctaj sunt necesare mai multe informaii semnificative despre clieni. Atribuirea punctajului are la baz examinarea cazuisticii clienilor i a anumitor informaii cheie, pentru a stabili care sunt categoriile de clieni care, cel mai adesea, nu-i pltesc creditele. De exemplu, punctele atribuite n funcie de tipul de locuin a clientului: clienii care au case n proprietate personal primesc un punctaj superior, comparativ cu cei care locuiesc cu chirie. schimbare. Sistemul bancar din Romnia i-a format un mecanism evoluat de urmrire a bonitii firmelor cuprinse n fundamentarea deciziilor de creditare. Astfel, bncile determin performanele financiare i economice ale clienilor si n funcie de opt indicatori principali: gradul de ndatorare, lichiditatea curent, solvabilitatea patrimonial, rentabilitatea capitalurilor proprii, viteza de rotaie a activelor, acoperirea dobnzii, dependena de pieele de aprovizionare, garanii.

235