Cl/\steio vC\~ivel

OBJETIVO
() ob}etvo deste captulo descrever o mtodo de custeio varivel, por rrteiq do qual se obtm a margem de contribuio, informao relevante para o processo decisrio. Alm disso, so discutidos: margem de contribuio e ponto de equilbrio; margem de limitantes;

Introduo
No Captulo 2 abordamos a apurao de custos dos produtos empregando o mtodo de custeio por absoro, por meio do qual os produtos absorvem os custos totais de um perodo de maneira direta ou indireta, independentemente de esses custos terem comportamento fixo ou varivel em relao ao volume fabricado. Neste captulo veremos que muitas vezes, para fins gerenciais, os custos obtidos por meio do custeio por absoro no so eficientes para a tomada de deciso no tocante ao tratamento dado aos custos fixos, ou seja, sua absoro pela produo. De acordo com o custeio varivel, os custos fixos no so apropriados aos produtos. Vrios motivos contribuem para isso, entre eles o fato de os custos fixos serem mais necessrios para manter a estrutura da produo do que os custos decorrentes dos produtos em fabricao. Um exemplo simples que ilustra o que estamos dizendo o aluguel das

Captulo 3 - Custeiovarivel . 111 instalaes da fbrica. Tanto far se a empresa fabricar 100 ou 120 unidades do produto X: o custo do aluguel ser o mesmo, pois no est relacionado produo, e sim manuteno da estrutura da produo. Ainda que a empresa resolva diversificar sua linha de produtos e passe a fabricar Y e Z no mesmo local, essa situao no se altera. Com os custos variveis o processo diferente, pois eles so decorrentes da produo. Assim, se a empresa fabricar 100 unidades do produto X, incorrer no custo referente ao consumo de matrias-primas para essa quantidade; se fabricar mais unidades, incorrer em mais custos. Se passar a fabricar Y e Z, outras matrias-primas, alm das consumidas em X, podero ser consumidas. Esse raciocnio vlido para os demais custos variveis. Por esse mtodo de custeio, os produtos recebero somente os custos decorrentes da produo, isto , os custos variveis. Os custos fixos, por no serem absorvidos pela produo, so tratados como custos do perodo, indo diretamente para o resultado do exerccio.

Alguns problemas relacionados aos custos fixos

A absoro dos custos fixos produo pode dificultar o conhecimento dos custos dos produtos e, por conseqncia, seu uso na tomada de decises. Isso ocorre principalmente por causa da maneira como esses custos so apropriados aos produtos. Por serem classificados como custos indiretos, essa apropriao ocorre por rateio, cujas bases so sempre fonte de controvrsia por envolver aspectos subjetivos e arbitrrios. O comportamento desses custos pode ser observado neste exemplo. Admitamos que uma empresa fabrique um produto que tenha demanda instvel, oscilando entre 8.000 quilos e 12.000 quilos mensais.
Custo Custo fixo

$ aO.OOO,OO/ms $ 12,OO/kg

varivel

Assim, para trs volumes diferentes de produo, teramos:

Fixo Varivel $$80.000,00 $12,00 6,67 $18,67 80.000,00 $12,00 $ $144.000,00 $120.000,00 22,00 20,00 176.000,00 $10,00 200.000,00 224.000,00 96.000,00 $ 8,00

Comparando os resultados obtidos nos trs volumes de produo, podemos observar: a. Custo total: somente a parcela varivel se modificou, pois conseqncia do volume fabricado, ao passo que o custo fixo permaneceu o mesmo. b. Custo fixo unitrio: modificou-se, pois conseqncia da diviso de um valor fixo (parcela fixa do custo total) pelo volume produzido; quanto maior a produo, menor ser o custo fixo unitrio, e vice-versa. c. Custo varivel unitrio: no se modificou, pois cada unidade fabricada recebeu o mesmo montante desse custo.

112

i!I>

Custos

d. Custo total unitrio: a soma das parcelas de custo fixo e varivel unitrios;

quanto maior a produo, menor o total unitrio. Para efeito de tomada de decises pelo gestor, como, por exemplo, estabelecer o preo de venda de um produto, h um complicador relativo ao custo a ser utilizado. Para cada volume de produo, existe um custo diferente, em razo da incluso dos custos fixos, que, como dissemos, podem ser entendidos como sendo encargos necessrios operao de uma empresa, e no encargos gerados pela produo. Para fins de avaliao de estoques, a absoro dos custos fixos pela produo obedece aos princpios de contabilidade. Porm, para a tomada de decises, a incluso desses custos no custo dos produtos mais atrapalha do que ajuda. Basta uma mudana no volume de produo para modificar os custos dos produtos, o que pode torn-los mais ou menos lucrativos. Alm disso, as contas que compem o grupo de custos fixos so classificadas como custos indiretos e, portanto, rateadas aos produtos. O rateio, por ser arbitrrio, pode afetar o custo de maneira indevida.

Separao dos custos semivariveis em parcelas de custos fixos e variveis

Para utilizar o custeio varivel, discriminam-se os custos de uma empresa em fixos e variveis, pois eles recebem tratamentos diferentes. No entanto, essa tarefa nem sempre fcil, pois algumas contas apresentam parcelas de ambos os custos. So os custos semivariveis. Vamos considerar o seguinte exemplo de custo semivarivel e sua separao nas parcelas fixa e varivel. Em uma empresa h um forno de tratamento trmico que utiliza leo combustvel. Mesmo com a fbrica parada, ele precisa ser mantido a uma temperatura constante - para que certos componentes no se danifiquem - e, desse modo, consome leo. Quando a produo tem incio, o consumo de leo aumenta ou diminui, conforme o volume de produo. Para identificar a parcela do custo fixo e a do custo varivel desse elemento de custo, precisamos recorrer a modelos estatsticos ou fazer projees baseadas em dados histricos. Embora existam alguns mtodos que permitam fazer a separao dos custos, neste livro abordaremos apenas um, denominado mtodo dos pontos mximos e mnimos ou pontos altos e baixos. Esse mtodo bastante simples: consiste em observar o comportamento tanto da produo de determinado perodo de tempo como dos custos semivariveis correspondentes. Assim, como a parcela dos custos fixos constante, a diferena de custo de um perodo para outro ser o custo varivel da diferena da quantidade. Tomando-se um perodo de tempo, identificamos os extremos de custos e produo, ou seja, os mais altos e os mais baixos, que correspondero, respectivamente, aos pontos mximos e mnimos. Ento, calcula-se a diferena dos custos e a diferena da produo. Dividindo-se a diferena dos custos pela diferena da produo, obtm-se a taxa do custo varivel unitrio. Para determinar o custo varivel, multiplica-se a taxa encontrada pela produo de cada ms. A diferena para o custo total corresponde parcela de custo fixo. Retomando o exemplo anterior, vamos supor que a produo e os custos do leo combustvel no segundo semestre de 19X8 tenham sido os seguintes:

Captulo 3 - Custeio varivel

111II

113

Julho

$100.000 kg 237.500,00 $150.000 262.500,00 250.000,00 287.500,00 mximos 225.000,00 275.000,00 140.000 120.000 110.000 130.000 pontos mnmos

o bro bro

Nesse perodo, a produo e o custo do ms de outubro correspondero mximos, e os do ms de dezembro, aos pontos mnimos.

aos pontos

Outubro Dezembro Variao

150.000 kg 100.000 kg 50.000 kg

$ 287.500,00 $ 225.000,00 $ 62.500,00

A diferena de custos, de $ 62.500,00, corresponde diferena de 50.000 kg de produo. Esse valor o custo varivel. Portanto, o custo varivel unitrio ser de:
$ 62.500,00
50.000 kg

=$

1,25/kg

Multiplicando-se esse custo varivel unitrio pela produo, em quilos, de qualquer ms desse semestre, obtm-se o custo varivel. A diferena para o custo total ser a parcela do custo fixo.

o aue O
o mtodo de custeio que consiste em apropriar aos produtos somente os custos variveis, sejam diretos ou indiretos. A diferena entre esse mtodo e o custeio por absoro reside no tratamento dado aos custos fixos. Enquanto no custeio por absoro os custos fixos so rateados aos produtos, no custeio varivel so tratados como custos do perodo, indo diretamente para o resultado do exerccio. O modo de apropriao dos custos variveis de matria-prima, mo-de-obra direta e custos indiretos variveis obedece aos critrios descritos no Captulo 2. O custeio por absoro estruturado para atender s disposies legais quanto apurao de resultados e avaliao patrimonial, ao passo que o custeio varivel estrutura do para atender administrao da empresa. Pelo mtodo de custeio varivel, obtm-se a margem de contribuio de cada produto, linha de produtos, clientes etc., o que possibilita aos gestores utiliz-Ia como ferramenta auxiliar no processo decisrio, que inclui aes como: ~ identificar os produtos que contribuem mais para a lucratividade da empresa; ~ determinar os produtos que podem ter suas vendas incentivadas ou reduzidas e aqueles que podem ser excludos da linha de produo;

114 ~

Custos

~ identificar os produtos que proporcionam maior rentabilidade quando existem fatores que limitam a produo (gargalos), permitindo o uso mais racional desses fatores; ~ definir o preo dos produtos em condies especiais, por exemplo, para ocupar eventual capacidade ociosa; ~ decidir entre comprar e fabricar; ~ determinar o nvel mnimo de atividades para que o negcio passe a ser rentvel; ~ definir, em uma negociao com o cliente, o limite de desconto permitido.

Os produtos, ao serem fabricados, geram custos variveis. Depois, ao serem comercializados, geram certas despesas, tambm variveis, como comisses, fretes, seguros etc. Assim, h custos e despesas que ocorrem em virtude da produo e da venda: so os custos e as despesas variveis. Enquanto no custeio por absoro podemos falar em lucro por produto, ou seja, da obteno de lucro aps a deduo dos custos de produo do preo de venda, no custeio varivel isso no ocorre. Nele, os produtos geram uma margem denominada margem de contribuio. A margem de contribuio o montante que resta do preo de venda de um produto depois da deduo de seus custos e despesas variveis. Representa a parcela excedente dos custos e das despesas gerados pelos produtos.1 A empresa s comea a ter lucro quando a margem de contribuio dos produtos vendidos supera os custos e despesas fixos do exerccio. Assim, essa margem pode ser entendida como a contribuio dos produtos cobertura dos custos e despesas fixos e ao lucro. A margem de contribuio resulta do seguinte clculo:
MC onde: MC PV CV DV

Margem de contribuio

PV - (CV

DV)

= margem de contribuio = preo de venda = custos variveis =

despesas variveis

Vejamos um exemplo: uma empresa fabrica os produtos X, Y e Z. Em outubro de 19X2 esses produtos foram fabricados e vendidos com os preos e custos da tabela abaixo:
1.000 404,00350,00 1.500 $u238,00 800 382,00 $ $183,00 $ 367,00 unitrios Preos devendl

Caso o preo de venda de um produto seja inferior a seus custos e despesas variveis, temos uma situao de margem de contribuio negativa, que deve ser revista ou, por condies comerciais, suportada.

Captulo 3 - Custeio varivel

'l1IlI

115

As despesas variveis de vendas (comisses) representam 5% do preo. Os custos e despesas fixos totalizam $ 55.000,00 no ms. O resultado dessa empresa seria obtido da seguinte maneira: 1. Clculo da margem de contribuio de cada produto:
Ptodutos nitrios de venda b$11,90 unitrios Custos variveis 404,0020,20 238,00 19,10 $16,80 $367,00 43,10 387,20 I $ 382,00183,00 $$$350,00 194,90 $12,90 $369,10 Preos

2. Clculo da margem de contribuio

total:
Margens de contribuio unitrias $ 43.100,00 $13.440,00 $ 19.350,00 $ 75.890,00

X Y Z Total

1.000 u 800 u 1.500 u

$ 43,10 $16,80 $12,90

3. Clculo do resultado:
Margem de contribuio total $ 20.890,00 55.000,00 75.890,00

)) Lucro operacional fixos Custos e despesas

Outra maneira de demonstrar o resultado seria:

i+;; ;rr c;;' ri+r$800 u ;;;;J 1.500 ii, i;;$19.350,00 382,00 13.440,00 309.760,00 $ 367,00 525.000,00 293600,00 1.001.600,00 $16.160,00 404,00 $1.134.200,00 573.000,00 350,00 75.890,00 $1.058310,00 553.650,00 28.650,00 $ 56.710,00 323200,00 ri;;;W;r;;~~f~l~ i;;;

"

$ 43.100,00 11.900,00 $183.000,00 $194.900,00 $ft_ 1.000 u 238.000,00 $ 238,00 183,00

$ 20.890,00 55.000,00

116

II!I>'

Custos

Margem de contribuio, custos fixos identificados e despesas fixas identificadas

Em algumas situaes, um produto, uma linha de produtos, um segmento da empresa etc. podem exigir custos fixos prprios para produo ou despesas fixas prprias para comercializao. So os custos fixos identificados e as despesas fixas identificadas. Vamos supor, por exemplo, que a fabricao de determinado produto demande uma mquina especfica. No caso, a depreciao dessa mquina deve ser identificada apenas com esse produto. Nessas circunstncias, tanto os custos fixos como as despesas fixas devem ser deduzidos, juntamente com os custos e despesas variveis, das receitas do produto, linha de produto etc. que suportam tais custos e despesas, para obteno de sua rentabilidade. Desse modo, haveria diferentes nveis de margem de contribuio, como apresentado no quadro abaixo:
x,XX X,xx O B E C TOTAL X,xx x,XX X,xx x,xxx,XX A x,xxx,xx x,XX x,xxx,xxx,xx x,xx x,xx

(-) Custos fixos no identificados (-) Custos fixos identificados

Margem de contribuio e fatores limitantes de produo

Uma empresa pode operar no limite de sua capacidade instalada ou abaixo dela, bem como trabalhar com outros fatores que limitem sua produo, chamados de gargalos, como quotas de aquisio de matria-prima impostas pelo fornecedor, baixos nveis temporrios de estoque de determinada matria-prima e horas de trabalho reduzidas em virtude de quebra de equipamento. Em cada caso, deve-se conhecer a margem de contribuio pelo fator que representa o gargalo da produo, objetivando otimizar o recurso escasso e, assim, maximizar o resultado da empresa.

Captulo 3 - Custeiovarivel

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117

Quando a empresa opera abaixo do limite da capacidade instalada ou no existem fatores limitantes da produo

Sempre que possvel, a empresa buscar incentivar as vendas dos produtos que proporcionarem as melhores margens de contribuio, pois, assim, absorver mais rapidamente os custos e despesas fixos e, conseqentemente, passar a gerar lucro. Vejamos como isso ocorre, retomando o exemplo anterior:
Preosd venda unitrios

x y
Z

$ 238,00 $ 404,00 $ 382,00

$ 194,90 $ 387,20 $ 369,10

$ 43,10 $16,80 $12,90

Na seqncia, os produtos que proporcionam as melhores margens de contribuio so: 1 lugar: produto X . 2 lugar: produto Y. 3 lugar: produto Z. Cada unidade de X proporciona $ 43,10 de margem de contribuio, enquanto Y proporciona $ 16,80. Nesse caso, seriam necessrias mais de 2 unidades de Y para se obter a mesma margem de contribuio de uma unidade de X. Se comparado com Z, seriam necessrias mais de 3 unidades. No havendo fatores que limitem a produo ou as vendas, a seqncia acima costuma ser obedecida para otimizar o resultado da empresa.

Quando a empresa opera no instalada ou existem fatores

da capacidade ital!1te~s a d

Como dissemos, quando no existirem fatores limitantes da produo, a empresa buscar fabricar e vender os produtos que proporcionarem as melhores margens de contribuio. No entanto, se houver fatores que limitem a produo (os gargalos de produo), haver necessidade de fazer um estudo da margem de contribuio pelo fator limitante para a tomada de deciso correta. Vamos admitir que os produtos X, Y e Z do exerccio anterior utilizem a mesma matria-prima e que, por imposio do fornecedor, sejam entregues apenas 90 toneladas mensais. Supondo que o mercado esteja disposto a consumir as quantidades do quadro abaixo, sero necessrias 95,8 toneladas dessa matria-prima.
2.000 1210 kg/u 20 t t Consumo 1.300 u50 kg/u65 900 kg/u 10,8 de 95,8 t

118

11>

Custos

Caso a empresa venha a tomar decises com base nas margens de contribuio dos produtos, como vimos na Seo 3.6.1, buscar priorizar a produo e a venda dos produtos de maiores margens. Assim, limitados demanda e ao fornecimento mensal de 90 toneladas de matria-prima, seu mix de produtos seria:

'f..

900 10 65\ .300u u50\<-g 10,8 1.420 12 kgkg 14,2 t

90 t

Observao: O mix de produo e vendas foi obtido da seguinte maneira: prioridade ao produto X, por possuir a maior margem de contribuio. Como sua demanda de 1.300 u mensais, consumiria 65 t de matria-prima. Ainda h um saldo de 25 t de matria-prima, que permite fabricar Y ou Z. Como Y tem melhor margem de contribuio que Z, procura-se atender sua demanda, exigindo 10,8 t de matria-prima. Para o produto Z, sobram 14,2 t de matria-prima, que permitem uma produo de 1.420 unidades.

Com esse mix, o resultado

alcanado

seria:

1. Quantidade vendida $ 56.030,00 $ 253370,00 15.470,00 $ 183,00 $ 238,00 2. 309.400,00 venda unitrios Preos de $ 237.900,00 3. Receita de vendas (1

1.300 u $ 55.000,00 $ 34.468,00

1.420 u $15.120,00 18.318,00 89.468,00 348.480,00 497.000,00 542.440,00 524.122,00 $900 $18.180,00 404,00 367,00 363.600,00 382,00 $ 60.772,00 27.122,00 330.300,00 350,00 1.215.440,00 1.065.200,00 1.125.972,00

x x
x

2)

4. Custos variveis unitrios 5. Custo varivel total (1 6. Despesas variveis (3 7. Total varivel (5 + 6) 8. Margem de contribuio (3 - 7) 9. Custos e despesas fixos 10. Lucro operacional (8 - 9) 4) 5%)

Esse lucro operacional de $ 34.468,00 foi obtido a partir do mix de produtos calculado com base em suas margens de contribuio. No entanto, essa performance poderia ser melhorada se fosse considerada a margem de contribuio calculada pelo fator limitante - nesse caso, a quantidade de matria-prima -, respeitando a quantidade demandada de cada produto. Veja a seguir o clculo da margem de contribuio por quilo de matria-prima:
Consumo de matriaprima por unipade fabricada X Y Z $ 43,10 $16,80 $12,90 50 kg 12 kg 10 kg Margens de contribuio por quilo de matriaprima consumida $ 0,862/kg $ 1,40/kg $ 1,29/kg

Captulo 3 - Custeio varivel

119

Sem considerar a existncia de fator limitante, o produto X aquele que proporciona a melhor margem de contribuio. No entanto, como h restries no fornecimento de matria-prima, para otimizar o uso desse recurso e assim maximizar o resultado, a empresa deve buscar um mix de produtos a partir da margem de contribuio calculada pelo fator limitante. Assim, cada quilo de matria-prima utilizada proporciona as seguintes margens de contribuio: Em X: $ 0,862 . Em Y: $ 1,40 . Em Z: $ 1,29. Observa-se uma alterao na ordem dos produtos mais rentveis. Respeitando o limite imposto pela quantidade de matria-prima disponibilizada para a produo, o produto Y proporciona a melhor margem de contribuio, seguido dos produtos Z e X. Vamos fazer uma comparao. Se a empresa deixasse de fabricar uma unidade de X, que consome 50 kg de matria-prima, seria possvel fabricar 4,167 unidades de Y ou 5 unidades de Z. Assim, com a mesma quantidade de matria-prima, seriam obtidas as seguintes margens de contribuio: Produto X: 50 kg x $ 0,862/kg = $ 43,10 (ou 1 u x $ 43,10 = $ 43,10) . Produto Y: 50 kg x $ 1,40/kg = $ 70,00 (ou 4,167 u x $ 16,80 = $ 70,00) . Produto Z: 50 kg x $ 1,29/kg = $ 64,50 (ou 5 u x $ 12,90 = $ 64,50). Isso demonstra que, com a mesma quantidade de matria-prima (50 kg), pode-se obter margem de contribuio de $ 43,10, se aplicada em X; $ 70,00, se aplicada em Y; ou $ 64,50, se aplicada em Z. Dessa forma, com as 90 toneladas de matria-prima, respeitando a demanda, poderia ser obtido o seguinte mix de produo e vendas, que maximizaria o resultado da empresa:
2.000 1210 kg59,2 t 900 1.184 u50 10,8 kg 20 t Pesos

Com esse mix, o resultado alcanado seria:

$15.120,00 404,00 25.800,00 348.480,00 363.600,00 382,00 738.200,00 $ $18.180,00 $$700.000,00 38.200,00 330.300,00 350,00 367,00 1.246.972,00 $900 91.950,40 764.000,00 $1.317.441,60 $ u ProdutoY I 2.000 70.469,60 $ 1.409.392,00

14.089,60 $$216.672,00 1,184 $ 238,00 51,030,40 Produto u,60 $$281.792,00 230.761 X 183,00

(continua)

120

Custos

(continuao)

9. Custos e despesas fixos 10. Lucro operacional (8 - 9)

$ 55.000,00 $ 36.950,40

Dessa forma, o lucro operacional passa de $ 34.468,00 para $ 36.950,40 quando se considera a margem de contribuio pelo fator limitante - nesse caso, a disponibilidade de matria-prima.

Comparao entre o mtodo de custeio por absoro e o mtodo de custeio varivel

Tanto o mtodo de custeio por absoro como o mtodo de custeio varivel utilizam os mesmos dados referentes produo e aos custos. Eles se diferenciam apenas no tratamento dado aos custos fixos. Como dissemos anteriormente, o custeio por absoro apropria os custos fixos aos produtos, enquanto o custeio varivel considera-os como sendo do perodo. Tambm deve ter ficado claro ao leitor que, alm dos custos variveis envolvidos na fabricao, ao serem comercializados, os produtos geram despesas variveis, como comisso, fretes e seguros. Esses tratamentos dados aos custos fixos podem levar a resultados diferentes em um exerccio social, como observado, a seguir, no exemplo comparativo entre os dois mtodos de custeio. Uma empresa, que iniciou suas atividades em 1/1/19X2, teve a seguinte movimentao durante esse exerccio:
Compra de matrias-primas Mo-de-obra direta fixos variveis

Custos indiretos de fabricao Custos indiretos de fabricao Despesas administrativas Despesas administrativas Receita de vendas

e de vendas fixas e de vendas variveis

$ 30.000,00 $ 10.000,00 $ 30.000,00 $ 5.000,00 $ 19.000,00 $ 6.000,00 $ 120.000,00

Os estoques finais foram:

Matrias-primas Produo em andamento Produtos acabados

$ 1.000,00 $ 0,00 $ 0,00

Captulo 3 - Custeio varivel

. 121

1. Movimento do estoque de matria-prima:

Custeio por absoro Estoque inicial Entradas Consumo Estoque final $ 0,00 $ 30.000,00 $ 29.000,00 $ 1.000,00 Estoque inicial Entradas Consumo Estoque final Custeio varivel $ 0,00 $ 30.000,00 $ 29.000,00 $1.000,00

Estoque de matria-prima $ 0,00 $ 30.000,00 I $ 29.000,00 $ 1.000,00

Estoque de matria-prima $ 0,00 $ 30.000,00 $1.000,00 $ 29.000,00

2. Movimento da produo em andamento:

Custeio por absoro Matria-prima Mo-de-obra direta CIFs fixos CIFs variveis Total $ 29.000,00 $ 10.000,00 $ 30.000,00 $ 5.000,00 $ 74.000,00 Produo em andamento $ 0,00 $ 74.000,00 I $ 74.000,00 $ 0,00 CIFs variveis Total $ 5.000,00 $ 44.000,00 Produo em andamento $ 0,00 $ 44.000,00 $ 0,00 $ 44.000,00 Matria-prima Mo-de-obra direta Custeio varivel $ 29.000,00 $ 10.000,00

3. Movimento do estoque de produtos acabados:

Custeio por absoro Estoque inicial Produo acabada Custo dos produtos vendidos Estoque final $ 0,00 $ 74.000,00 $ 74.000,00 Estoque inicial Produo acabada Custo dos produtos vendidos Estoque final Custeio varivel $ 0,00 $ 44.000,00 $ 44.000,00

$ 0,00

$ 0,00

Estoque de produtos acabados $ 0,00 $ 74.000,00 $ 0,00 $ 74.000,00

Estoque de produtos acabados $ 0,00 $ 44.000,00 $ 44.000,00

$ 0,00

122

Custos

4. Demonstrativos

de resultados:
Custeio varivel Receita de vendas (-) Custos e despesas dos produtos vendidos MP MOD CIFs variveis Despesas variveis $ 29.000,00 $ 10.000,00

Custeio por absoro Receita de vendas (-) Custo dos produtos vendidos MP

$ 120.000,00

$ 120.000,00

$$10.000,00 29.000,00 30.000,00 $ 74.000,005.000,00

variveis fixos

$ 5.000,00

$ 44.000,00
$ 6.000,00 $ 50.000,00

25.000,00$operacional $ $ 21.000,00 30.000,00 19,000,00 49.000,00 6.000,00 (-) CIFs $19.000,00 Margem de (-) Despesas fixas (=) Lucro bruto $$(=) Lucro fixos contribuio46.000,00

$ 21.000,00 70.000,00

Os resultados obtidos pelos dois mtodos de custeio foram os mesmos, em virtude da inexistncia de estoques iniciais ou finais de produtos acabados, bem como de produo em andamento. Observe, agora, como ficam os resultados quando existem estoques finais, na continuao deste exemplo. No segundo ano ocorrem:
Compras Mo-de-obra Custos Custos Despesas Despesas Receita de matrias-primas direta de fabricao de fabricao fixos variveis fixas variveis

$ 28.000,00 $ 10.000,00 $ 30.000,00 $ 5.000,00 $ 19.000,00 $ 4.800,00 $ 96.000,00

indiretos indiretos

administrativas administrativas de vendas

e de vendas e de vendas

Os estoques finais foram:

Matrias-primas Produo Produtos em andamento acabados

$ 0,00 $ 0,00
20% da produo

Captulo 3 - Custeio varivel

1IiI

123

1. Movimento do estoque de matria-prima:

Custeio por absoro Estoque inicial Entradas Consumo Estoque final Custeio varivel Estoque inicial Entradas Consumo Estoque final $ 1.000,00

$ 1.000,00 $ 28.000,00 $ 29.000,00 $ 0,00

$ 28.000,00 $ 29.000,00 $ 0,00

Estoque de matria-prima

Estoque de matria-prima

$ 1.000,00 $ 28.000,00 $ 0,00 $ 29.000,00

$ 1000,00 $ 28.000,00 $ 0,00 $ 29.000,00

2. Movimento da produo em andamento:

Custeio por absoro Matria-prima Mo-de-obra direta CIFs fixos CIFs variveis Total Custeio varivel Matria-prima Mo-de-obra direta

$ 29.000,00 $ 10 .000 ,00 $ 30.000,00 $ 5.000,00 $ 74.000,00

$ 29.000,00 $ 10.000,00

CIFs variveis Total

$ 5.000,00 $ 44.000,00

Produo em andamento

Produo em andamento

$ 0,00 $ 74.000,00
$ 0,00

$ 0,00 $ 74.000,00 $ 44.000,00 $ 0,00 $ 44.000,00

3. Movimento do estoque de produtos acabados:

Custeio por absoro Estoque inicial Produo acabada Custo dos produtos vendidos Estoque final Custeio varivel Estoque inicial Produo acabada Custo dos produtos vendidos Estoque final

$ 0,00 $ 74.000,00 $ 59.200,00 $ 14.800,00

$ 0,00 $ 44.000,00 $ 35.200,00 $ 8.800,00

Estoque de produtos acabados

Estoque de produtos acabados

$ 0,00 $ 74.000,00 $ 14.800,00 $ 59.200,00

$ 0,00 $ 44.000,00 $ 8.800,00 $ 35.200,00

124 ~

Custos

4. Demonstrativos

de resultados:
Custeio varivel

Custeio por absoro Receita de vendas (-) Custo dos produtos vendidos MP

$ 96.000,00

Receita de vendas (-) Custos e despesas dos produtos vendidos MP MOD CIFs variveis Despesas variveis $ 23.200,00 $ 8.000,00

$ 96.000,00

$$ 8.000,00 23.200,00 24.000,00 $ 59.200,004.000,00

sfixos D variveis

$ 4.000,00

$ 35200,00 $ 4.800,00 $ 40.000,00

19000,00 49.000,00$ 4.800,00 30.000,00 23.800,00$19.000,00 Despesas fixas (-) Lucro operacional $ $ 13.000,00 (=) Lucro bruto $$(=) CIFs fixos contribuio 36.800,00 Margem de (-)

$ $ 7.000,00 56.000,00

Observa-se, nesse segundo ano, uma diferena de $ 6.000,00 no lucro operacional. Essa diferena a mesma encontrada no estoque final de produtos acabados e resulta do tratamento dado aos custos fixos. Enquanto pelo custeio varivel ele levado totalmente ao resultado do exerccio, aps a margem de contribuio, no custeio por absoro somente a parcela correspondente quantidade vendida levada ao resultado (essa parcela est inclusa no custo dos produtos vendidos). No ano seguinte, caso a quantidade vendida seja superior fabrica da, utilizando-se para isso o estoque inicial de produtos acabados, o resultado se inverter. Assim, a longo prazo, os resultados acumulados tendem a ser iguais pelos dois mtodos de custeio. A diferena observada em um perodo de tempo mais curto, quando h formao de estoques. Contudo, o emprego do custeio varivel como sendo gerencial no se restringe apenas apurao do resultado, a curto ou a longo prazo, mas tambm til para a tomada de decises, conforme j foi explicado.

Vantagens e dE~s"'arltiglens e do custeio varivel

absoro

O custeio por absoro concentra esforos para apropriar todos os custos diretos e indiretos, sejam fixos ou variveis, aos produtos fabricados em determinado perodo. Sua aplicao visa basicamente atender aos requisitos legais e societrios, estando de acordo com os princpios fundamentais de contabilidade. nesse ponto que est a sua principal vantagem. No entanto, ele apresenta algumas desvantagens, que esto associadas a seu uso para fins gerenciais, principalmente em razo da apropriao dos custos fixos aos produtos. Os dois principais problemas desse mtodo de custeio esto relacionados: 1. aos rateios desses custos, cujos critrios podem ser considerados subjetivos e arbitrrios;

Captulo 3 - Custeio varivel 2. aos custos dos produtos,

125

que variam inversamente ao volume de produo, po-

dendo, em conseqncia: . induzir os gestores a aumentar o volume de produo com o objetivo de reduzir os custos unitrios dos produtos; . levar formao de estoques; . avaliar que o nvel de lucratividade dos produtos depende do volume de produo. O custeio varivel elimina as desvantagens do custeio por absoro pelo fato de considerar os custos fixos como custos do perodo em vez de apropri-Ios aos produtos, estabilizando, desse modo, o custo dos produtos, j que estes recebem apenas os custos variveis. O custeio varivel auxilia: 1. na definio do preo de venda baseado em custos, em relao ao valor mnimo a ser praticado; 2. na deciso de como empregar recursos limitados de maneira mais vantajosa; 3. na identificao dos produtos mais rentveis; 4. na deciso de produzir ou comprar um item. As principais desvantagens do custeio varivel esto relacionadas ao crescimento da proporo dos custos fixos na estrutura de custos das empresas, em decorrncia de contnuos investimentos em capacitao tecnolgica e produtiva, bem como correta identificao dos custos variveis, em especial quando a mesma conta contempla custos fixos e variveis.

-- Ponto de equilbrio /3.8'~

Quando uma empresa inicia suas atividades, em geral passa por um perodo em que as receitas geradas pelas vendas so insuficientes para cobrir os custos e as despesas. Assim, a empresa opera com prejuzo. medida que a produo aumenta e a eficincia melhora, contudo, a tendncia haver uma reduo do prejuzo at que ele desaparea, e a empresa passe a gerar lucro. Vemos muitas empresas 'quebrarem' por falta de lucro ou mesmo em decorrncia de lucro insuficiente para recuperar os investimentos realizados. Nesses casos, talvez o empreendedor detenha a tecnologia necessria para fabricar determinado produto e o faa com qualidade, mas o volume de vendas se revela insuficiente. Isso pode ser conseqncia da falta de viso de mercado, incluindo a fornecedores, concorrncia e consumidores. Ao descobrir que necessitaria de um volume maior de vendas, o empreendedor em geral declara algo como: "Se eu soubesse, no teria iniciado o negcio". A determinao do volume a ser fabricado e vendido teria ajudado esse empreendedor a tomar uma deciso acertada sobre a implantao da empresa ou a busca de alternativas. Essa informao seria o ponto de equilbrio. Conhecer a tcnica de clculo do ponto de equilbrio permite simular os efeitos das decises a serem tomadas sobre a reduo ou o aumento de atividades, preos, custos etc. E o que o ponto de equilbrio? Nada mais do que uma situao em que a empresa no apresenta lucro nem prejuzo. Essa situao obtida quando se atinge um nvel de vendas no qual as receitas geradas so suficientes apenas para cobrir os custos e as

126 ~

Custos

despesas. O lucro comea a ocorrer com as vendas adicionais, aps ter sido atingido o ponto de equilbrio. Na Seo 3.5, viu-se que a margem de contribuio representa a contribuio dos produtos para cobrir os custos e despesas fixos. Quando o montante de margem de contribuio iguala-se ao montante de custos e despesas fixos, temos o ponto de equilbrio. Assim, qualquer produto cujo preo de venda seja superior a seus custos e despesas variveis contribui primeiramente para a cobertura dos custos e despesas fixos e, depois, para a obteno de lucro. Certamente, em uma empresa existem produtos capazes de proporcionar melhores margens de contribuio que outros. No entanto, o fato de haver margem de contribuio j uma condio para chegar ao ponto de equilbrio. Veja o exemplo a seguir. Considere uma empresa que fabrica e vende 10 unidades mensais do produto X, com os seguintes dados:
Preo de venda unitrio Custos e despesas variveis unitrios Custos e despesas fixos mensais

$ 8.000,00 $ 4.000,00 $ 20.000,00

Seu resultado seria:

Receita de vendas (-) Custos e despesas variveis Margem de contribuio Custos e despesas fixos Lucro operacional

$ 80.000,00 $ 40.000,00 $ 40.000,00 $ 20.000,00 $ 20.000,00

(=)
(-)

(=)

PE

No exemplo, a margem de contribuio de cada unidade $ 4.000,00. Como so vendidas 10 unidades, temos um total de $ 40.000,00 ($ 4.000,00 x 10 unidades) de margem de contribuio, valor que supera os custos e despesas fixos em $ 20.000,00. Nesse caso, so necessrias 5 margens de contribuio para cobrir os custos e despesas fixos (5 x $ 4.000,00 = $ 20.000,00), ou seja, para atingir o ponto de equilbrio. As margens de contribuio das 5 unidades adicionais so o lucro.

Frmulas para o clculo do ponto de equilbrio

O ponto de equilbrio ocorre quando a soma das margens de contribuio dos produtos vendidos se iguala aos custos e despesas fixos do perodo. Quando se tem um nico produto, deve-se determinar quantas margens de contribuio so necessrias para igualar o montante de custos e despesas fixos. possvel determinar a quantidade de produtos (ou de margens de contribuio) capaz de proporcionar essa condio aplicando a seguinte frmula:
Custos e despesas fixos PV unitrio (-) Custos e despesas variveis unitrios Custos e despesas fixos Margem de contribuio unitria

Captulo 3 - Custeio varivel 127 Utilizando os dados do exemplo anterior, temos:

$ 20.000,00 $ 8.000,00
(-)

$ 4.000,00

, $ 20.000,00 ,,"'" $ 4.000,00

IllIIi-

5 unidades

valor do ponto de equilbrio pode ser calculado mediante a aplicao da seguinte frmula:
PE

=
1 _ (custos

Custos e despesas fixos Preo de venda unitrio e despesas variveis unitrios J

Com os dados do exemplo anterior, temos:

PE

=
1-

$ 20.000,00
"11I'

$ 40.000,00

($ 4.000,00 $ 8.000,00

Representao grfica do ponto de equilbrio

Para facilitar a representao grfica, construmos, com os dados do exemplo anterior, uma tabela dos custos e das receitas:

$ 20.000,00 $ $20.000,00 $ 0,00 $ 20.000,00 40.000,00 24.000,00 44.000,00 36.000,00 32.000,00 12.000,00 $ $40.000,00 8.000,00 20.000,00 56.000,00 52.000,00 28.000,00 48.000,00 24.000,00 $12.000,00) 4.000,00 20.000,00 80.000,00 64.000,00 72.000,00 16.000,00 4.000,00) ($60.000,00 8.000,00) ($16.000,00) ($ $28.000,00 ($ 20.000,00)

Observa-se que, ao nvel de 5 unidades, o resultado nulo, ou seja, tem-se o ponto de equilbrio. Para representar graficamente o ponto de equilbrio, traamos as retas representativas do total de custos e despesas e da receita total (veja o Grfico 3.1). Note que exatamente na quantidade de 5 unidades ocorrer o cruzamento das retas.

128 . Custos
GRFICO 3.1
Valor $ 80.000,00 $ 70.000,00 $ 60.000,00 $ 50.000,00 $ 40.000,00 $ 30.000,00 $ 20.000,00 $10.000,00 o 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 Receita

Custos e despesas

Quantidade

Pontos de equilbrio contbil, econmico e financeiro

Dependendo da anlise a ser realizada e das decises a serem tomadas, podemos determinar pelo menos trs situaes de equilbrio, como vemos a seguir:

3.8.3.1 Ponto de equilbrio contbil

aquele em que a margem de contribuio capaz de cobrir todos os custos e despesas fixos de um perodo. No se levam em considerao o custo de oportunidade do capital investido na empresa nem os juros pagos por emprstimos efetuados, e nos custos e despesas fixos se inclui a depreciao, que no representa desembolso.

3.8.3.2 Ponto de equilbrio econmico

Diferencia-se do ponto de equilbrio contbil por considerar que, alm de suportar os custos e despesas fixos, a margem de contribuio deve cobrir o custo de oportunidade do capital investido na empresa (veja a Seo 7.4). Basicamente, a idia a seguinte: normalmente, o empreendedor tem sua disposio mais de uma alternativa de investimento e se decide por aquela que promete a melhor remunerao. O custo de oportunidade corresponde remunerao da alternativa descartada. E esse o valor mnimo que se espera do investimento realizado; do contrrio, no seria escolhida essa alternativa.

3.8.3.3 Ponto de equilbrio financeiro

Para obter esse ponto de equilbrio, consideram-se como custos e despesas somente os gastos que geram desembolso no perodo, desconsiderando, portanto, a depreciao

Captulo 3 - Custeio varivel

1lIIII

129

contida nos custos e despesas fixos. Consideram-se tambm outros desembolsos, que no esto necessariamente inclusos nos custos e despesas, como, por exemplo, a amortizao de emprstimos. Assim, a margem de contribuio dever suportar os custos e despesas fixos sem a depreciao, porm, mais as amortizaes de emprstimos. Veja a seguir um exemplo de aplicao desses pontos de equilbrio. Vamos supor que uma empresa fabrique e venda o produto Y. Encontram-se disponveis os seguintes dados:
Preo de venda unitrio 22.260,00 $ 927,50 556,50 $$155.820,00 267.120,00
11I11$>

Remunerao esperada pelos proprietrios (custo de oportunidade), 10% a.a. do PL

$ 267.120,00 x 10% = $ 26.712,00

1. Ponto de equilbrio contbil (PEC):

PEPV unitrio Custos e despesas fixos variveis unitrios

H Custos

e despesas

PE-

$ 155.820,00
"11lt

420 unidades

$ 927,50 - $ 556,50

2. Ponto de equilbrio econmico (PEE):

PE __c_u_s_to_s_e_d_e_s_p_e_sa_s_f_ix_o_s_(_+_)_C_us_t_o_d_e_o_p_o_rt_un_i_d_a_d_e PV unitrio

H Custos

e despesas

variveis

unitrios

PE

$155.820,00 (+) $ 26.712,00 $ 927,50 - $ 556,50

11,,0}

492 unidades

3. Ponto de equilbrio financeiro (PEF):

PE
Custos PV unitrio e despesas fixos - Depreciao variveis unitrios

H Custos

e despesas

PE

$ 155.820,00 - $ 22.260,00w!j> $ 927,50 - $ 556,50

360 unidades

A ~ ~ ~

Ponto de equilbrio: aplicao para mltiplos produtos

aplicao do ponto de equilbrio mais facilmente entendida quando se trata de: um nico produto; mais de um produto, desde que todos tenham a mesma margem de contribuio; uma linha de produo em que se possa estabelecer o ponto de equilbrio por unidade de produo (horas, toneladas, litros etc.).

130

Custos

No entanto, quando se tem produtos com margens de contribuio diferentes, torna-se difcil determinar o mix de produo e vendas no ponto de equilbrio. Nesse caso, esse ponto de equilbrio proporcionado por qualquer combinao que resulte em margem de contribuio igual aos custos e despesas fixos. Se a quantidade de um dos produtos que compem esse mix for aumentada, deve-se reduzir o equivalente em margem de contribuio de outros produtos para manter o ponto de equilbrio. Observe este exemplo, em que h produtos com margens de contribuio iguais:

Supondo-se custos e despesas fixos mensais de $ 30.000,00, o ponto de equilbrio ocorrer em 75 unidades:
PE

Custos e despesas fixos Margem de contribuio unitria

PE

$ 30.000,00 $ 400,00

i~

75 unidades

Essa quantidade corresponde a 75 margens de contribuio de $ 400,00, o que equivale a 75 unidades de produto A ou do produto B, independentemente das quantidades de cada um. Quando se tem produtos diferentes com margens de contribuio diferentes, a determinao do ponto de equilbrio torna-se mais complexa. Considere o seguinte exemplo:

A B C

50 u 30 u 120 u

$ 655,00 $ 800,00 $1.100,00

$ 495,00 $ 550,00 $ 600,00

$160,00 $ 250,00 $ 500,00

Supondo-se custos e despesas fixos mensais de $ 45.300,00, o ponto de equilbrio pode ser obtido das seguintes maneiras: 1. Mix de produtos ~ Participao nas vendas ou anlise vertical da quantidade vendida: !

'.

u 120 u 200 60% 30 100% 50 25% 15%

B tal C

Captulo 3 - Custeio varivel

131

!li>'

Margem de contribuio unitria mdia ponderada:

15% x 60% 500,00 25% 250,00 $160,00 $

$ 40,00 $ 37,50 $ 300,00

!li>'

Ponto de equilbrio:
PE=
Custos e despesas fixos Margem de contribuio $ 45.300,00 $377,50 mdia ponderada 120 unidades

111I1$-

PE=

lIit

Mix de produtos em que ocorre o ponto de equilbrio:

Produto A: 120 u Produto B: 120 u Produto C: 120 u

x x x

25% 15% 60%

= 30 = 18 = 72

u u u

120 u

Alm dessa combinao, podem ser obtidas outras por tentativa e erro, que tambm acabam proporcionando o ponto de equilbrio. 2. Ponto de equilbrio em valor de receita Neste caso, considera-se a relao entre os custos variveis mais as despesas variveis de um mix de produtos e as receitas correspondentes. Tomemos uma demonstrao de resultados para exemplificar:

Receita de vendas

500.000,00 300.000,00 50.000,00 150.000,00 100.000,00 30.000,00 20.000,00

100 60 10
30

H Custos variveis
H Despesas

dos produtos vendidos

variveis de vendas

(=) Margem de contribuio

H Custos fixos H Despesas fixas

(=) Lucro operacional

Conforme os ndices da anlise vertical, os custos e despesas variveis correspondem a 70% da receita. Assim, a cada $ 1,00 de receita correspondem custos e despesas variveis de $ 0,70, e os $ 0,30 restantes constituem a margem de contribuio. Desse modo, podemos formular a equao do ponto de equilbrio:

132 ~

Custos
PEm'" Receita (R) = Custos e despesas variveis (+) Custos e despesas fixos PE
!li!'" 1m'"

0,70 R (+) $130.000,00 R

PE

R-0,70 0,30 R

$130.000,00

PE PE

li"'"

$ 130.000,00
'm'"

=$

130.000,00 0,30

$ 433.333,33

~V

/~

Intervalo de variao relevante

Entender o comportamento dos custos, das despesas e da receita em decorrncia de alteraes no volume de produo e de vendas permite utilizar o potencial informativo do ponto de equilbrio de maneira eficaz. Conforme visto na Seo 1.6.2, os custos classificados como variveis oscilam de acordo com mudanas no volume, enquanto os custos fixos permanecem constantes quando os nveis de produo aumentam ou diminuem. O mesmo raciocnio pode ser aplicado na classificao das despesas: ao verificarmos o modo como uma despesa reage s alteraes no volume de vendas, conclumos que, se o volume se alterar e a despesa tambm, ela ser varivel; do contrrio, ser fixa. Esse comportamento dos custos e das despesas, bem como da receita, apropriado dentro de uma certa capacidade instalada denominada intervalo de variao relevante, conforme apresentado no Grfico 3.2, abaixo. Nesse intervalo, pode-se admitir um comportamento linear desses elementos, ou seja, os custos variveis, as despesas variveis e a receita aumentam ou diminuem proporcionalmente em relao s oscilaes nas quantidades produzidas e vendidas, e os custos e despesas fixos permanecem constantes dentro desse intervalo.
GRFICO 3.2

Intervalo de variao relevante 7 Receita Custos e despesas totais

_ Custos e despesas variveis

..
~- - - - - - - -- - - - - -- - - - - - - - -, Custos e despesas fixos

Quantidade

Fora desse intervalo, o comportamento se apresentar como:2

2

dos custos, das despesas e da receita pode

No Captulo 1, a Seo 1.6.2 apresenta as definies de custos fixos e variveis, e no Captulo 7, a Seo 7.14.1 discute a variabilidade do custo varivei em decises de precificao.

Captulo 3 - Custeio varivel

1il1l

133

1. Comportamento dos custos e despesas fixos. Como regra, os custos fixos so considerados constantes independente da quantidade que venha a ser fabricada dentro do limite da capacidade instalada. O mesmo raciocnio vlido para as despesas fixas em relao ao volume de vendas. No entanto, quando uma empresa decide ultrapassar o limite dessa capacidade, ela precisa contratar mais funcionrios ou comprar mquinas e equipamentos, incorrendo em um custo adicional de depreciao, ou, ento, ampliar a fbrica ou optar pelo aluguel de um novo galpo de fbrica ou escritrio de vendas etc. Essa nova estrutura de custos e despesas fixos permanece adequada at que o novo limite seja ultrapassado. (Veja a definio de custos fixos e custos semifixos no Captulo 1, Seo 1.6.2). Situao contrria ocorre se a empresa resolver reduzir a capacidade instalada. Esse comportamento pode ser representado graficamente em forma de degraus, como vemos abaixo no Grfico 3.3.
GRFICO 3.3 Custos e despesas fixos

Quantidade

2. Comportamento dos custos e despesas variveis. As contas assim classificadas oscilam conforme o volume de produo e de vendas. No entanto, essas oscilaes podem no ocorrer de forma proporcional s variaes no volume, em decorrncia do comportamento dos elementos que integram os custos e despesas variveis: ~ H elementos que podem ter os custos reduzidos quando o volume de produo aumenta, como o caso do custo da matria-prima, quando a empresa pode negociar preos menores com seus fornecedores. O mesmo raciocnio vlido na ocorrncia de situao oposta. ~ H elementos que podem ter os custos constantes no curto prazo mesmo que haja variao de volume, como o caso do custo da mo-de-obra direta. ~ H elementos que podem ter os custos aumentados quando o volume de produo aumenta, como o caso de horas-extras e adicional noturno da mo-de-obra. ~ H elementos que podem crescer menos que o aumento da quantidade vendida, como o caso de despesas com transporte. Esse comportamento pode ser representado graficamente, como vemos no Grfico 3.4. Nele podemos observar o custo varivel ou a despesa varivel com crescimento

134 ~

Custos

mais acentuado quando a empresa opera em baixo volume de produo, depois um crescimento proporcional e, por fim, um crescimento mais acentuado quando o volume de produo e vendas atinge uma quantidade maior.
GRFICO 3.4

Custos e despesas variveis

Quantidade

3. Comportamento do preo de venda e da receita. Em nveis baixos de oferta, os preos tendem a ser mais elevados, estabilizando-se em seguida. A partir de certo volume, para aumentar a oferta, a empresa pode ser obrigada a rever sua poltica de preos, reduzindo-os para atingir seu objetivo. Isso resulta em receitas com crescimento acentuado quando a empresa tem baixa quantidade para ofertar, depois em um crescimento proporcional em certa faixa de vendas e, por fim, em um declnio na receita. Esses comportamentos esto representados no Grfico 3.5:
GRFICO 3.5 Receita

Quantidade

4. Representao do ponto de equilbrio. Como conseqncia desses comportamentos, a seguinte representao grfica:

o ponto de equilbrio poderia assumir

Captulo 3 - Custeio varivel

GRFICO 3.6

111II

135

Quantidade

Deficincias e limitaes do ponto de equilbrio

Alm das situaes apresentadas na seo anterior, outras poderiam ser objeto de reflexo quanto ao ponto de equilbrio, tais como: Considerar a mo-de-obra direta como custo fixo, e no como custo varivel, pois, independentemente do volume de produo, a curto prazo esse custo pode ter de ser mantido. lIilt A prpria maneira de classificar os custos em fixos e variveis pode resultar em divergncia, pois, em alguns casos, difcil segregar a parcela fixa da varivel de um custo semivarivel. lIilt As despesas que ocorrem em um perodo, como o caso dos gastos com propaganda e promoes, pesquisas e desenvolvimento de novos produtos, tm efeitos que sero sentidos em perodos seguintes . Com relao s economias e deseconomias de escala, as empresas, ao aumentarem a produo, podem conseguir um aumento de volume maior que o custo de produo; por exemplo, aumenta-se a produo em 20% e o custo total de produo cresce 10%. Nessa situao ocorre economia de escala, e o custo mdio por unidade decresce. Na situao oposta, ocorrem as deseconomias de escalas, ou seja, o aumento de custos maior que o aumento de produo, e o custo mdio por unidade aumenta. A falta de sincronismo entre receitas e despesas etc.
lI!Ir

Margem de segurana operacional

A margem de segurana operacional corresponde quantidade de produtos ou de receitas operadas acima do ponto de equilbrio. Pode ser representada pela seguinte equao:
MSO

= Volume

de unidades vendidas

(-) Quantidade

no ponto de equilbrio

Quanto maior for a MSO, maior ser a capacidade de gerao de lucro e tambm maior a segurana de que a empresa no incorrer em prejuzos. Veja o exemplo a seguir:

136

I!I>

Custos
Quantidade vendida do produto Z " 1O unidades por ms $ 2.000,00 por unidade " , $12.000,00 $ 4.000,00 - $ 2.000,00 MSO MSO $ 12.000,00 por ms $ 4.000,00 por unidade

Custos e despesas variveis Custos e despesas fixos Preo de venda

PE (q)

,,'. 6 unidades

= =

10 u (-) 6 u 4 unidades

Nesse caso, as vendas podero ser reduzidas em at 4 unidades ou em 40% sem que a empresa fique em rea de prejuzo. Em uma situao em que o ponto de equilbrio fique bem prximo das vendas totais, teremos uma margem de segurana muito frgil, pois qualquer reduo das atividades colocar a empresa em situao de lucro nulo ou em rea de prejuzo.

Alavancagem operacional

Para descrever o que alavancagem operacional, vamos recorrer a um demonstrativo de resultados:

Receita de vendas (-) Custos variveis Despesas variveis

H H
(-)

(=) Margem de contribuio

Custos fixos Despesas fixas

(=) Lucro operaconal

Esse lucro chamado de operacional porque resulta das atividades normais de produo e vendas de uma empresa, no sendo afetado por outras receitas e despesas que venham a ocorrer. O que aconteceria com o lucro operacional de uma empresa caso suas vendas passassem, por exemplo, de 200 para 220 unidades, admitindo-se que a estrutura da empresa (geradora de custos e despesa fixos) suportasse tal aumento? A resposta que o lucro aumentaria mais que proporcionalmente ao aumento dos custos e das despesas - nesse caso, custos e despesas variveis -, j que os fixos no se modificariam. A reduo das vendas causaria o mesmo impacto, s que em sentido contrrio. A alavancagem operacional exatamente isso, ou seja, alavanca-se o lucro com a mesma estrutura de custos e despesas fixos. Observe o exemplo a seguir. Vamos supor que uma empresa fabrique e venda 200 unidades mensais do produto X, considerando os dados que seguem.
Preo de venda Custos e despesas variveis Custos e despesas fixos " $ 2.700,00 por unidade $ 1.700,00 por unidade $ 150.000,00 por ms

Captulo 3 - Custeio varivel

137

Simulando uma mudana na quantidade de 20 unidades para mais e para menos, teramos os seguintes resultados:

Receita de vendas (-) Custos e despesas variveis (=) Margem de contribuio (-) Custos e despesas fixos (=) Lucro operacional Variao percentual da quantidade ou receita Variao percentual do lucro

$ 486.000,00 $ 306.000,00 $ 180.000,00 $ 150.000,00 $ 30.000,00

(-) 10% (-) 40%

$ 540.000,00 $ 340.000,00 $ 200.000,00 $ 150.000,00 $ 50.000,00

$ 594.000,00 $ 374.000,00 $ 220.000,00 $ 150.000,00 $ 70.000,00

(+) 10% (+) 40%

Note que o aumento ou a reduo de 10% nas vendas provoca uma variao de 40% no lucro operacional. Essa diferena gerada pela presena dos custos e despesas fixos.

Grau de alavancagem operacional

O grau de alavancagem operacional (GAO) a medida dos efeitos provocados nos lucros pelas alteraes ocorridas nas vendas. A frmula para calcul-Ia :
GAO

=Variao

percentual do lucro operacional Variao percentual da receita

No exemplo anterior, ao passar de 200 para 220 unidades, temos:

40% GAO _ 10% ,," . 4

Nesse caso, o grau de alavancagem operacional 4, ou seja, o lucro operacional aumentou quatro vezes mais que o aumento na quantidade ou na receita. O mesmo ocorre quando as vendas caem de 200 unidades para 180 unidades.

~.

Alguns problemas relacionados aos custos fixos

1. Por que os custos fixos podem ser considerados 2. Por que os custos variveis custos de estrutura? custos de atividades? podem ser considerados

138

lIIr

Custos

Separao dos custos semivariveis em parcelas de custos fixos e variveis

3. Qual a finalidade de separar as parcelas fixas e variveis dos custos semivariveis? dos pontos mximos e mnimos. na produo durante o primeiro semestre 4. Explique o mtodo

5. Os custos semivariveis de 19X2 foram:

e as horas apontadas

Janeiro

2.700 2.900 3.200 3.000 3.100 2.800 380.000,00 400.000,00 390.000,00 410.000,00 $ 430.000,00 420.000,00

Abril Maio Junho Fevereiro Maro

Determine

o custo fixo e o custo varivel de cada ms. dos meses de outubro e novembro foram:

6. Os custos semivariveis

a. Calcule a parcela de custo fixo e de custo varivel de cada ms. b. Caso a produo total do ms? de dezembro venha a ser de 17 unidades, totais qual dever ser o custo novembro e

c. Calcule e compare os custos unitrios dezembro, justificando as diferenas.

dos meses de outubro,

"3A"

O que

o custeio

varivel?
pode ser considerado potencialmente

7. Em que consiste

o custeio varivel?

8. Por que o custeio varivel para fins gerenciais melhor que o custeio por absoro?

9. Se uma empresa formou seus preos de venda a partir dos custos obtidos pelo mtodo de custeio por absoro, poder analisar seus resultados a partir da margem de contribuio dos produtos, obtida pelo mtodo de custeio varivel? 10. Uma empresa fabrica os produtos foram: P1, P2 e P3. No ms de maro/X2 seus custos diretos

P1 P2

1.100 u 3.500 u 780 u

$ 150,00/u

$ 190,00/u
$ 120,00/u $ 110,00/u

$ 70,00/u
$ 270,00/u

P3

Os custos indiretos de fabricao dessa empresa totalizaram sendo que 30% desse valor corresponde a custos fixos. Determine o custo varivel dos produtos, rateados com base no custo direto. considerando

$ 600.930,00

nesse ms, indiretos so

que os custos

Captulo 3 - Custeio varivel

139

11. Os custos dos produtos fabricados em junho/)(2 pela empresa pelo mtodo de custeio por absoro, foram: Produto X =

J. Salgado

SA,

apurados

Produto Y = Produto Z

$ 795,00/u. $ 810,00/u. = $ 1.230,00/u.

Considerando que os custos indiretos de fabricao representam 20% do custo direto e que 50% deles se referem a custos fixos, determine o custo varivel de cada produto.

r3:5'

Margem de contribuio
12. Margem de contribuio tem o mesmo significado de lucro? os custos fixos? 13. Por que no clculo da margem de contribuio 14. Por que no clculo da margem de contribuio as despesas variveis de vendas? no se consideram se consideram,

alm dos custos variveis, minima

15. Uma empresa pode praticar um preo de venda com uma margem de contribuio de $ 1,00? Explique. 16. A margem de contribuio modifica? unitria varia quando o volume de produo

ou de vendas se

17. Se voc fosse o gerente de uma loja, procuraria estimular as vendas das mercadorias que tm maior preo unitrio ou das que tm maior margem de contribuio unitria? Explique sua deciso. 18. Considere uma venda 'casada', em que o cliente compre o produto A. Se o produto A tiver margem de contribuio fornecido? 19. Podemos dizer que a margem de contribuio os custos diretos de um produto? 20. Utilizando o custeio varivel, pede-se: a. Elabore a DRE. b. Calcule a margem de contribuio dos produtos. o produto negativa, B juntamente com deve deixar de ser

a diferena

entre o preo de venda e

Alfa Bela Gama

1.200 u 750 u 5.200 u Para tanto, considere que:

1.100 u 500 u 5.200 u

$ 21,00 $ 55,00 $ 8,00

$ 40,00 $ 70,00 $13,00

Os custos foram calculados

pelo mtodo

de custeio

por absoro. no periodo e foram

Os custos indiretos de fabricao fixos totalizaram $ 21.610,00 rateados aos produtos com base em seus custos variveis. As despesas As despesas perodo. variveis de vendas representam fixas (administrativas 5% dos preos.

e de vendas)

representaram

6.300,00

no

21. Uma empresa fabrica e vende as quantidades do quadro a seguir com os custos e as receitas nele indicados. A partir dos dados desse quadro, calcule a margem de contribuio unitria dos produtos.

140

l\iIIV

Custos

1.5001.450 CIFfixou450 500 CIF MOD544,00 $16.566,90 $700 690 $$2.240,00 9535,50 20.981,50 $1.055,00 $1.690,00 2.990,00 3.200,00 910,00 4.800,00 2.510,00 3.800,00 5.200,00 ProdutosI I $$1.260,00 u Total Quantidade MP I

,
I

22. Considere que uma empresa fabrique dois produtos, X e Y. Em certo ms foram fabricadas 800 u de X e 1.100 u de Y. Os custos incorridos no ms foram: Fixos =

$ 20.000,00.
aX=

Variveis apropriados

$ 200,00/u
foram: X =

e aY =

$ 300,00/u.
eY =

Os preos de venda praticados

220,00/u

$ 350,00/u.

Determine a margem de contribuio e o lucro da empresa, supondo que toda a produo tenha sido vendida e que as despesas, todas fixas, tenham sido de $ 10.000,00 no ms.

Margem de contribuio e fatores limitantes de produo

23. Em quaisquer circunstncias, o valor da margem de contribuio considerao nas tomadas de decises? 24. Produtos com margens de contribuio reduzidas e suas vendas interrompidas? Por qu? pode ser levado em ou negativas devem ter sua produo

25. No havendo fatores limitativos de produo, como voc tomaria decises sobre o incremento de vendas dos diversos produtos que compem a carteira de uma empresa? 26. Havendo fatores limitativos de produo, como voc tomaria decises sobre o incremento de vendas dos diversos produtos que compem a carteira de uma empresa? 27. A Cia. Alfabeto S.A. fabrica os produtos Alfa, Seta e Gama. Em seu primeiro ano de atividades, a produo e os custos, a quantidade vendida e o faturamento foram os seguintes:

2.500 1.195 1.300 1.000 1.195 1.870 36.050,00 72.000,00 $CIFMOD u 260.584,50 208.527,50 118.750,00 $$(F+V) $15.750,00 39.000,00 $28.000,00 21.000,00 48.750,00 65.000,00 52.000,00

Total MP

Considere

os seguintes

dados complementares: 50% dos custos indiretos. a 4% do faturamento.

Os custos fixos representaram As despesas As despesas variveis

de vendas corresponderam

fixas representaram

$ 230.000,00

no ano.

Caso a Cia. Alfabeto S.A. no tenha problemas de limitaes na produo, ordene os produtos que proporcionam maior lucratividade para a empresa. Justifique a ordem escolhida. 28. O inverno do ltimo ano foi excelente para as lojas que comercializam roupas masculinas de poca. Na loja de roupas finas S.R. & Egas Ltda., o gerente decidiu comprar estoques extras de casacos de couro, pelo fato de seu preo de venda unitrio ser mais alto que

Captulo 3 - Custeio varivel

'lI1II

141

o dos demais artigos. A seguir esto discriminados os principais por essa loja, seus preos de venda e custos de aquisio.

artigos comercializados

Casaco de couro

290,00 $ $195,00 $ $ 77,00 136,00 96,00 232,00 135,00 40,00

Considere que qualquer um desses artigos teria demanda para unidades adicionais. O gerente acertou na escolha do artigo, em sua tentativa de maximizar o lucro da empresa? Efetue os clculos e responda. 29. Uma loja vende apenas duas mercadorias: sapatos e bolsas. Seus gastos fixos mensais $ 6.000,00. se resumem ao aluguel, $ 5.000,00, e mo-de-obra, Os sapatos so adquiridos por $ 35,00 o par e vendidos quirida por $ 60,00 e vendida por $ 90,00. O gerente tem estimulado certo ms foram vendidos faria o mesmo? por

$ 70,00.

Cada bolsa ad-

as vendas de bolsas pelo fato de terem o preo maior. Em 180 pares de sapatos e 250 bolsas. Se voc fosse o gerente,

30. A empresa J.R. Pequeno S.A. fabrica dois produtos: Alfa e Seta. Em maio/X3 fabricou 600 Alfas e 100 Setas. Seus custos nesse ms foram: Fixos =

Variveis =

$ 52.500,00. $ 500,00

por unidade de Alfa e

Os preos unitrios

foram: Alfa =

782,50 e Seta =

$ 600,00 por unidade $ 1.000,00.

de Seta.

Considere que a J.R. Pequeno no utiliza o custeio varivel, e sim o custeio por absoro, e que seus custos fixos so rateados em funo das horas de fabricao. O gerente acha que melhor conhecer o lucro de cada produto para decidir qual deve ter as vendas incentivadas. Os tempos gastos nessa produo para fabricar Seta. Determine condies foram de 600 horas para fabricar Alfa e 240 horas

o lucro de cada produto e as recomendaes de aumentar as vendas da empresa. ms, a empresa

que voc daria caso houvesse

31. Em determinado duas propostas:

Soa Vista Ltda. est com 400 horas ociosas e recebe

A primeira para o fornecimento de 110 unidades do produto X. Cada unidade consome 3 horas de fabricao. O preo ofertado foi de $ 50,00/u. O custo varivel desse produto $ 25,00/u . A segunda para o fornecimento de 120 unidades do produto Y. Cada unidade consome 1 hora de fabricao. O preo ofertado de $ 200,00/u. O custo varivel desse produto $ 180,00/u.

Considere que, para o pedido de X, o custo do transporte at o cliente ser por conta da Boa Vista, correspondendo a 5% da respectiva receita. Para o pedido de Y, o cliente ser o responsvel pelo frete. Qual dos dois pedidos a empresa deve aceitar, considerando ociosas, se houver, no ser utilizado? que o restante das horas

32. A fbrica de vassouras Bruxa Linda Ltda. tem capacidade de produo mensal de 10.000 dzias da vassoura modelo superluxo. No entanto, dada a retrao de mercado de vassouras, est fabricando e vendendo apenas 8.000 dzias mensais, a $ 100,00 cada. Seus custos so os seguintes:

142

!IiIt

Custos

Matria-prima Mo-de-obradireta Custo indiretode fabricaofixo Custoindiretode fabricaovarivel

$ $ S,OO/dzia $ SO.OOO,OO/ms 32,00/dzia 24,00/dzia

As despesas Fixas

administrativas 120.000,00/ms.

e de vendas so:

=$

Variveis = 3% da receita.

A Bruxa Linda recebeu uma proposta da Associao de Bruxas do Sul para o fornecimento de 1.200 dzias mensais pelos prximos trs meses, ao preo de $ 70,00/dzia. A empresa deve aceitar a proposta, mesmo que as despesas esse pedido correspondam a 5% da respectiva receita? variveis de vendas para

33. O sr. Jos, diretor da empresa XPTO Ltda., est diante da seguinte situao: pode vender o produto XT embalado ou sem embalagem. O custo desse produto sem embalagem de $ 350,00 por unidade, e cada embalagem custa $ 45,00. O preo de venda unitrio do produto embalado de $ 515,00, e sem embalagem de $ 475,00. A empresa tem maior ganho vendendo os clculos e ajude o sr. Jos. o produto embalado ou sem embalagem? Efetue

34. A Pinheirinho Ltda. fabrica mesas, estantes e armrios. A demanda anual desses produtos a seguinte: mesas = 5.000 u; estantes = 18.000 u; armrios = 7.000 u. A Pinheirinho est trabalhando no limite de sua capacidade produo, que foi a seguinte no ano de 19X6: e vendendo toda a sua

Mesas Estantes Armrios

4.500 u 14.000u 5.000 u

5,0 h/u 4,0 h/u

$ 135.000,00 $ 1S9.000,00 $ 535.000,00 no ano.

$1S0.000,00 $ 245.000,00 $ 750.000,00

25,0 h/u fixos totalizaram

Os custos e despesas

$ 300.000,00

a. Caso a Pinheirinho decida aumentar sua capacidade produtiva, passando para 220.000 horas-ano, qual mix de produo e vendas proporcionaria melhor resultado, supondo-se que a demanda no se modificasse? b. Se a empresa no ampliar sua capacidade produtiva e a demanda no se modificar, qual mix de produo e vendas proporcionar melhor resultado? Demonstre. c. Compare o mix encontrado nos itens a e b e faa um comentrio. Alfa e Seta. As horas de fabricao e o consumo de

35. Uma empresa fabrica os produtos matria-prima so:

Mquina 2

MPX

MPY 7 kg/u

Alfa Beta

2 h/u

3 h/u 6 h/u

2 kg/u

4 kg/u

Os custos dessa empresa Mo-de-obra mquina 1 = direta:

so os seguintes:

100,00/h;

Captulo

3 - Custeio varivel

143

mquina 2 = $ 150,00/h. Matria-prima: matria-prima X = $ 80,00/kg; matria-prima Y = $ 120,00/kg. Custos indiretos de fabricao: fixos = $ 300.000,00/ms; variveis = $ 70,00/h. Despesas: administrativas, fixas = $ 400.000,00/ms; vendas, fixas = $ 250.000,00/ms; vendas, variveis = 5% do preo de venda. Preo de venda: produto Alfa = $ 3.000,00/u; produto Seta = $ 3.500,00/u. Disponibilidade de horas-mquina: mquina 1 = 3.000 h/ms; mquina 2 = 6.450 h/ms . Quantidade fabricada e vendida: produto Alfa = 1.400 u/ms; produto Seta = 300 u/ms. Se houvesse capacidade ociosa de mquinas e a empresa resolvesse ocup-Ia, qual seria o acrscimo de quantidades dos produtos? 36. Um barzinho comercializa mensalmente 4.000 latas e 5.000 garrafas de cerveja. Os valores pagos ao distribuidor so: $ 0,45 a lata, e $ 0,60 a garrafa. So vendidas a $ 1,00 a lata e $ 1,50 a garrafa. Ambas so acondicionadas na mesma geladeira, sendo que uma garrafa ocupa o espao de duas latas. O proprietrio do bar percebeu a possibilidade de aumentar as vendas; no entanto, est disposto a oferecer quantidades adicionais de apenas uma das duas. O espao ocioso suficiente para acomodar o correspondente a 400 latas. Qual das duas possibilidades voc escolheria? 37. Tem-se observado a expanso de lojas que vendem gua em garrafes de 10 e 20 litros. Um empreendedor resolveu montar uma loja dessas. Suas despesas mensais fixas so: Aluguel do ponto = $ 2.000,00 . Honorrios do contador = $ 200,00. Impostos municipais = $ 350,00. Mo-de-obra = $ 600,00.

So comercializados mensalmente 2.500 garrafes de 10 litros e 3.200 garrafes de 20 litros. Os garrafes de 10 litros so adquiridos a $ 1,30 cada e vendidos a $ 2,00, e os de 20 litros so adquiridos a $ 2,00 cada e vendidos a $ 3,00. Como as vendas esto crescendo, surgiu a oportunidade de aumentar os estoques. No entanto, o proprietrio resolveu adquirir quantidades adicionais de apenas um item, pois a loja apresenta uma caracterstica que restringe a quantidade em estoque: o espao fsico disponvel. Ainda h espao disponvel no estoque para armazenar 150 garrafes de 20 litros. Um estudo apontou que no mesmo espao ocupado por 3 garrafes de 20 litros daria para armazenar 5 garrafes de 10 litros. Considere que a oferta atual no seja modificada. Por qual dos garrafes o empreendedor deve optar para aumentar as vendas? Em quanto aumentaria o lucro da loja?

144

Custos

38. O departamento quadro:

de contabilidade

da fbrica de doces Bom Bom S.A. montou o seguinte

Paoca

$ 0,40 0,15 0,25 0,30

$ 0,25 0,20 0,15 0,10

A Bom Bom quer melhorar seus resultados e, por isso, est convidando voc para assessor-Ia. O chefe de produo informou que os fornecedores de acar tm reduzido sisternaticamente a entrega desse insumo. O consumo de acar o seguinte, por unidade fabricada:

Consumo (gramas) Paoca Pipoca doce Maria-mole Pirulito 20 25

5 10 cuja produo e cujas vendas

Indique ao presidente da Bom Bom a ordem dos produtos voc priorizaria para tornar o lucro o mais alto possvel.

39. Uma empresa est trabalhando no limite de sua capacidade produtiva instalada, que de 120.000 h/ms. Dessas horas, em outubro, 50% foram gastas na produo de X, que consome 40 h/u; 30% na produo de Y, que consome 30 h/u; e o restante do tempo na produo de Z, que consome 6 h/u. Os custos e despesas variveis com os respectivos preos dos produtos so:

x y
Z

$ 55,OGlu $ 44,00/u $ a,OO/u

$ aO,OGlu $ 57,aO/u $ 14,00/u

A empresa verificou que a demanda poderia ser de 2.000 u de X, 1.500 u de Y e 5.000 u de Z. Se aumentar sua capacidade de produo para 146.000 h/ms, qual o melhor mix de produo e vendas que voc sugeriria para essa empresa, considerando tal expectativa de demanda? 40. Uma empresa fabrica e vende os produtos X e Y com os custos e preos a seguir:

Os dois produtos so elaborados na mesma mquina, sendo que cada unidade de X utiliza 2 horas, e de Y, 1,5 hora. Havendo ociosidade de 600 horas nessa mquina, qual produto deveria ser priorizado, quantas unidades poderiam ser fabricadas nessas horas e qual seria a margem de contribuio mxima obtida?

Captulo

3 - Custeio varivel

145

r?:i'

Comparao entre o mtodo de custeio por absoro e o mtodo de custeio varivel

41. Explique a diferena 42. Qual desses mtodos 43. Esses dois mtodos custos? entre os mtodos de custeio por absoro e varivel. contbeis? de produo e de custeio est de acordo com os princpios de custeio se valem das mesmas provocado

informaes

44. Qual o efeito no lucro operacional a quantidade a quantidade a quantidade

por esses mtodos fabricada fabricada

quando:

vendida se iguala quantidade vendida vendida supera a quantidade

em um periodo; em um perodo; em um perodo;

menor que a quantidade o volume produzido

fabricada

45. No custeio por absoro,

interfere no custo unitrio dos produtos? no custo unitrio dos produtos?

46. No custeio varivel, o volume produzido

interfere

47. Admita estoques iniciais nulos. Caso no haja estoques finais, o lucro operacional apurado pelo custeio varivel ser igual ao apurado pelo custeio por absoro ou diferente dele? Justifique. 48. Admita estoques iniciais nulos. Caso haja estoques finais, o lucro operacional apurado pelo custeio varivel ser igual ao apurado pelo custeio por absoro ou diferente dele? Justifique. 49. Considere que uma empresa tenha iniciado suas atividades no ano de 19X8, nesse ano tenha fabricado 1.000 unidades de seu nico produto, e as vendas tenham sido de 800 unidades. Seu lucro operacional apurado pelo custeio varivel seria o mesmo se apurado pelo custeio por absoro? 50. Cite e explique soro. as principais vantagens vantagens e desvantagens e desvantagens do mtodo de custeio por ab-

51. Cite e explique as principais

do mtodo de custeio varivel. e suas

52. Uma empresa fabrica e vende o produto X. Nos trs ltimos anos, sua produo vendas foram:

19X2 19X3 19X4

50.000 u 60.000 u 62.500 u

40.000 u 65.000 u 65.000 u fixos =

Seus custos foram: variveis = Seu preo de venda foi de

$ 50,00/unidade; $ 250,00/unidade.
acabados

1.500.000,00/ano.

Estoque inicial dos produtos

O; mtodo

de avaliao

de estoque:

PEPS.

Apure o lucro bruto e a margem de contribuio

de cada ano.

53. A empresa Alpha S.A. iniciou suas atividades em 19X7. Nesse ano fabricou 1.000 unidades do produto X e vendeu 900 unidades. Os custos e as despesas foram: Custos fixos =

100.000,00

no ano.

Custos variveis Despesas Despesas

= $ 120,00 por unidade.

fixas = $ 40.000,00 no ano.

administrativas

de vendas fixas =

$ 30.000,00

no ano. e a empresa pagou aos seus represen-

O preo de venda foi de $ 400,00 por unidade, tantes 5% de comisso sobre as vendas.

Determine o lucro operacional dessa empresa utilizando os mtodos de custeio por absoro e custeio varivel. Faa um comentrio sobre os resultados obtidos por um e por outro mtodo.

146 Custos

54. A Indstria Brasileira de Malas S.A. operou, no ano de 19X7, abaixo de sua capacidade de produo, fabricando 1.200 unidades de luxo e vendendo apenas 900 delas. No incio desse ano no havia estoque de malas acabadas. Os custos e as despesas relativos produo e s vendas desse modelo, bem como os custos e despesas fixos da empresa, so: Variveis: Matria-prima Mo-de-obra =

150,00/u.

direta =

100,00/u.

Custos indiretos Despesas Fixos: Depreciao Mo-de-obra =

de fabricao

= $ 50,00/u.

de vendas =

10,00/u .

$ 50.000,00. $ 25.600,00. $ 480,00

por unidade. e pelo custeio

= $ 60.000,00.

Outros custos = Despesas

= $ 30.000,00.
dessa empresa pelo custeio por absoro sobre os resultados encontrados.

O preo de venda das malas de Determine o lucro operacional varivel. Faa um comentrio

55. A Tapetes P Sujo Ltda. fabricou 500 unidades de seu nico tipo de tapete no ms de abril. No havia estoque inicial e, no final do ms, ficaram 50 unidades no vendidas. Os custos desse ms foram: Matria-prima Mo-de-obra

= $ 25.000,00.
direta =

$ 29.000,00.
variveis fixos = =

Custos indiretos Custos indiretos

de fabricao de fabricao

12.800,00.

15.000,00. por absoro e pelo custeio varivel.

Determine

o custo do estoque final pelo custeio

56. Uma empresa apresentou lucro operacional de $ 4.000,00 no ano de 19X4, considerando os custos apurados pelo custeio varivel e os estoques valorizados pelo UEPS. Nesse ano, o estoque inicial de produtos acabados era de 500 unidades, e o estoque final, de 600 unidades O custo fixo, considerando o custeio por absoro, foi de $ 10,00 por unidade fabricada. Que lucro operacional a empresa apresentaria pelo custeio por absoro?

.. Ponto de equilbrio
57. Explique o que representa o ponto de equilbrio e tambm as diferenas entre o ponto de equilbrio contbil, o ponto de equilbrio econmico e o ponto de equilbrio financeiro. 58. Qual a classificao lbrio? dos custos que necessita no ponto de equilbrio ser feita para calcular o ponto de equise classificarmos um custo fixo como

59. Qual o efeito provocado varivel:

a. quando toda a produo b. quando somente

do perodo for vendida; do perodo for vendida.

parte da produo

60. Vamos supor que uma empresa esteja vendendo 10 unidades mensais de seu nico produto. Observando o grfico do ponto de equilbrio da empresa, vemos que ele ocorre na nona unidade. Que anlise voc faria dessa empresa? 61. Caso uma empresa aumente o preo de venda de seu produto e mantenha o mesmo volume vendido, que efeito isso provoca no ponto de equilbrio (supondo-se que no haja alteraes nos custos e nas despesas)? 62. Explique o intervalo 63. Cite e explique de variao relevante. e limitaes do uso do ponto de equilbrio.

algumas deficincias

Captulo

3 - Custeio varivel

'<11IIII

147

64. Se o produto X tem margem de contribuio de $ 10,00 por unidade e os custos mais despesas fixos totalizam $ 1.000,00 no perodo, quantas unidades seriam necessrias para proporcionar um lucro de $ 100,00? 65. Considere que uma empresa tenha uma linha diversificada de produtos e que estes tenham margens de contribuio diferentes. Como determinar o ponto de equilbrio dessa empresa? 66. Os dados de uma empresa Preo de venda = Custos e despesas Custos e despesas Depreciao Patrimnio que est viabilizando a fabricao do produto T so:

$ 400,00/u.
variveis = fixos =

$ 300,00/u.
fixos) = $ 20.000,00/ms.

160.000,00/ms.

(inclusa nos custos e despesas lquido =

16.000.000,00.

Lucro operacional

desejado

= 6% ao ano do patrimnio

lquido.

Determine: a. o PEC; b. o PEE;

c. o

PEF.

67. Um empreendedor est estudando a implantao de urna fbrica de bexigas. Planeja investir $ 30.000,00 no negcio e deseja um lucro operacional correspondente a 5% ao ms desse investimento. Ele estimou Preo = os seguintes valores:

$ 5,00

a dzia.

Custo varivel = Despesas

$ 3,00

a dzia.

variveis = 10% do preo. fixos =

Custos e despesas o PEE.

$ 3.000,00

por ms.

Determine 68. A Indstria

Pau Brasil S.A. est interessada

em avaliar um novo projeto.

O custo fixo anual foi previsto em $ 1.200.000,00, o custo varivel do produto a ser fabricado, em $ 120,00 por unidade, e o preo de venda, em $ 200,00 por unidade. Determine: a. O ponto de equilbrio em quantidade e em valor do projeto.

b. O ponto de equilbrio, caso o produto fosse vendido por varivel fosse de $ 140,00 a unidade. 69. Uma empresa fabrica e vende o produto apresentando o seguinte resultado: Receitade vendas

$ 215,00

a unidade e o custo 4.850 u,

XIX. No ano de 19X2 foram vendidas

$ 85.263.000,00 11.363.712,00 51.157.800,00 22.741.488,00 $ 34.105.200,00

s produtosvendidos

a. Calcule o PEC da empresa. b. Calcule qual seria o PEE caso o lucro operacional Demonstre. c. Supondo que se desejasse um lucro operacional seria o PEE necessrio para a empresa operar? d. Considerando que essa empresa fosse de 25% sobre os custos. de 30% do preo de venda, qual

tenha uma divida de

12.657.600

para ser paga

148 ~

Custos

em seis parcelas fixas anuais, vencendo a primeira neste primeiro preciao representa 25% dos custos fixos, qual o seu PEF? 70. A Xi & Xi Ltda. fabrica fraldas foram: Custo varivel = Custo fixo = descartveis de tamanho

ano, e que a de-

nico. Seus custos e receitas

$ 50,00

por caixa de 50 pacotes. por ms. por caixa de 50 pacotes. o PEE seria obtido mais rapidamente:

120.000,00

Preo de venda =

$ 200,00

Demonstre

em qual dessas situaes um lucro operacional um lucro operacional

a. Considerando b. Considerando

de 50% sobre o preo de venda. de 50% sobre seus custos totais.

71. Uma empresa est fabricando e vendendo 5.000 unidades mensais de seu produto XPTO. Seus custos e despesas mensais so: Fixos = Variveis =

$ 50.000,00. $ 125.000,00.

Determine o preo de venda unitrio que a empresa deveria praticar, mantendo a mesma quantidade fabricada e vendida, bem como os custos atuais, para obter lucro operacional: a. De

$ 25.000,00

mensais.

b. De 20% do preo de venda. c. De 30% do custo varivel e despesa varivel. 72. Dados de uma empresa que est analisando produto Jota: Custos e despesas Custos e despesas variveis = fixos = a viabilidade de fabricar e comercializar o

$ 7,50/u. $ 3.000,00/ms.
mensais. contbil ocorra

A capacidade

de produo

dever ser de 1.000 unidades

a. Determine o preo de venda unitrio para que o ponto de equilbrio em cada uma das quantidades abaixo: 250 u . 500 u . 750 u. 1.000 u. para cada quantidade.

b. Elabore o grfico do ponto de equilbrio 73. A J. N. Osasco S.A. fabrica seguintes dados: os produtos

P1, P2 e P3. No ms de abril/X9

obteve

os

$ Preos 700,OO/u 500,OO/u 300,OO/u P1

$ 400,OO/u 200,OO/u 300,OO/u

Os custos e despesas

fixos foram

$ 30.000,00.
e elabore a DRE: de cada um dos trs produtos; a seguinte proporo: P1 seja 50% de

Calcule o ponto de equilbrio a. quando forem vendidas

contbil

as mesmas quantidades apresentarem

b. quando as quantidades vendidas de P2, e P2 seja 40% de P3.

74. A H. Bela Vista Ltda. fabrica uma linha diversificada resultados referente ao exerccio de 2XX3 foi:

de produtos.

Sua demonstrao

Captulo 3 - Custeio varivel

'lIlIII

149

Receita de vendas (-) Custos e despesas variveis

$ 286.000,00 $ 180.180,00 $ 105.820,00 $ 43.000,00 $62.820,00

(=) Margem de contribuio

H Custos
Determine

e despesas fixos

(=) Lucro operacional.

o ponto de equilbrio.

~"

Margem de segurana operacional

75. A margem de segurana operacional lucro operacional da empresa? representa a quantidade de produtos que geram o mantida a e vende o 76. Se uma empresa aumenta ou diminui os preos de venda de seus produtos, demanda, que impacto essa deciso provoca na MSO? 77. Calcule a margem de segurana operacional de uma empresa produto Q. Os seguintes dados esto disponveis: Quantidade vendida que fabrica

= 20

u.

Custos e despesas Custos e despesas

variveis =

$ 4.800,00/u.

fixos = $ 32.000,00Ims.

Preo de venda = $ 8.000,00/u.

Em uma deciso do diretor comercial, com base no comportamento de mercado, optou-se por reduzir o preo de venda em 20%. Qual ser a nova margem de segurana operacional, mantendo-se a mesma quantidade de produtos vendidos? 78. A Mundo da Lua S.A. fabrica bijuterias finas para mulheres jovens. Em novembro/X3, cada pea era vendida por $ 100,00. Seu ponto de equilbrio contbil foi de 1.100 unidades, e a margem de segurana operacional foi de 220 peas, proporcionando um lucro operacional de $ 13.200,00. Qual foi o custo fixo da Mundo da Lua? 79. A J.D. Luz Ltda. fabrica e vende o produto Quantidade vendida = 20 u. variveis R. Os seguintes dados esto disponiveis:

Custos e despesas Custos e despesas

= $ 4.800,00.

fixos = $ 32.000,00Ims.

Preo de venda = $ 8.000,00/u.

Caso a empresa conceda um aumento salarial a seus funcionrios, haver um acrscimo de 5% nos custos e despesas variveis, e de 20,25% nos custos e despesas fixos. Em funo disso, qual seria a nova margem de segurana operacional? Compare com a MSO anterior e analise o efeito dessa deciso.

Alavancagem operacional
80. O que alavancagem operacional? 81. Por que o aumento do lucro operacional mais que proporcional ao aumento dos custos quando h incremento nas vendas, considerando os preos unitrios constantes? (Suponha que o mix de produtos vendidos no se modifique.) 82. O que significa o grau de alavancagem operacional?

83. Uma empresa que possua custos fixos elevados pode ter grandes lucros ou grandes prejuzos, dependendo da quantidade vendida. Voc concorda? Justifique. 84. A empresa P. dos Prncipes S.A. apresentou os seguintes dados: Quantidade vendida = 100 u.

Preo de venda = $ 45.000,00/u. Custos e despesas Custos e despesas variveis = $ 31.000,00/u. fixos = $ 966.000,00/ano.

150

Custos

a. Calcule o grau de alavancagem em 20% a quantidade vendida,

operacional dessa empresa, caso consiga aumentar mantendo o mesmo preo de venda unitrio.

b. Calcule o grau de alavancagem operacional dessa empresa, caso consiga aumentar em 100% seu lucro operacional, mantendo o mesmo preo de venda unitrio. Compare com o resultado anterior e faa um comentrio. 85. Uma empresa est fabricando seguintes custos e despesas: Os custos e despesas Aluguel = e vendendo 3.500 u mensais de seu produto W, com os

fixos so:

$ 500.000,00. = $ 800.000,00. Mo-de-obra Depreciao = $ 200.000,00. Outros = $ 300.000,00.

variveis so: =

Os custos e despesas Matria-prima

$ 400,00/u. Mo-de-obra direta = $ 300,00/u. Custos indiretos variveis = $ 200,00/u.

de vendas variveis de

Despesas

= 10% do preo de venda.

O preo de venda praticado

$ 2.000,00

por unidade. operacional, qual

Caso ocorra um aumento de 500 unidades na margem de segurana ser o grau de alavancagem operacional dessa empresa? 86. A Cia. P. Lgo Ltda. fabrica estantes de ao, que so vendidas por

$ 7.000,00

cada. um lucro variveis

Em maro/X1, a produo e as vendas foram de 500 unidades, proporcionando operacional de 20% sobre a receita total. Nesse ms, os custos e despesas representaram 50% da receita total. Calcule o grau de alavancagem aumente em 50 unidades. operacional caso a margem de segurana

operacional

87. A B. Paschoal Ltda., ao aumentar sua produo e vendas em 30%, passando para 5.200 unidades mensais do produto Alfa, teve o custo total (fixo + varivel) aumentado de $ 470.000,00 para $ 560.000,00. Considerando que o preo de venda unitrio de cagem operacional.

$ 200,00,

determine

o grau de alavan-

88. A empresa Beleza Pura Ltda. fabrica creme hidratante para os ps. Atualmente produz e vende, mensalmente, 15.800 potes de 500 g. O preo de venda de $ 3,50 cada pote, proporcionando um lucro operacional de 15% sobre a receita total. Sua produo anterior era 20% inferior, tambm vendida a um lucro operacional de 10% sobre a receita total. Qual foi o grau de alavancagem operacional

$ 3,50

o pote, e proporcionava

dessa empresa?

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I Evandir Hall, 2007.

Megliorini.

-- 2. ed.

Bibliograia.

ISBN 85-7605-086-2

1. Contabilidade

de custos

I. Ttulo.

06-4760

CDD-657.42

ndices para catlogo sistemtico:

1. Contabilidade de custos 657.42

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