I.

BNCILE I INSTITUIILE FINANCIARE

1.1 Bncile. Sistemul Bancar Contemporan
Bncile , instituiile financiare private, publice, mixte reprezint acel agent economic agregat care ndeplinete rolul de intermediar specializat ntre ceilali ageni economici, gestioneaz instrumentele monetare i prghiile financiare ale rii.1 Activitatea lor iniial se limita la pstrarea valorilor ce le erau ncredinate de particulari i la efectuarea de pli la ordinul clienilor.2 Ca urmare a unui proces amplu de perfecionare i diversificare a activitilor, bncile s-au impus in ultimele decenii ca un agent economic agregat foarte dinamic i complex, avnd impact major asupra ntregii economii i societi. Acestea au ncetat de a mai fi doar intermediari pasivi ntre participanii la activitile economice. Activitatea bancar reprezint o afacere ca oricare alta. Banca ofer clienilor si deponeni i mprumuttori servicii diverse, n schimbul crora primete o plat (o sum de bani). Ea ncearc s obin profit pentru proprietarii si. Bilanul oricrei bnci evideniaz c aceasta dispune de importante active, de un nsemnat capital propriu, de numeroase i voluminoase obligaii. Trstura caracteristic esenial a bilanului unei uniti bancare (comparativ cu cel al unei ntreprinderi productoare) este aceea c o mare parte a pasivului bncilor const din depozitele clienilor lor (soldurile conturilor curente ale acestora). Ele lucreaz, deci, ntr-o foarte mare msur cu mijloacele atrase.

1.2 Funciile Bncilor

Serviciile bancar- financiare, indiferent de forma de proprietate a prestatorilor, se desfaoar pe baze comerciale, lucrative. ntr-o economie de pia, unitile bancare au un rol dublu. n primul rnd, bncile garanteaz depozitele celor care doresc s economiseasc. n al doilea rnd, ele acord mprumuturile celor care vor s investesc. Deci, bncile au ndeplinit si ndeplinesc dou categorii de funcii: active i pasive. Funcia Activ Principala funcie activ a bncilor i a celorlalte instituii de credit const n acordarea de mprumuturi solicitanilor care ntrunesc condiiile de bonitate financiar. mprumuturile se acord fie pe seama capitalurilor proprii ale bncilor, fie pe seama soldului lor activ, rezultat din diferena dintre depunerile clienilor i solicitrile de restituire din partea acestora. O alt funcie activ a bncilor const n pstrarea elasticitii mijloacelor de plat; ea revine bncii de emisiune, care adapteaz cantitatea de bilete de banc la fluctuaiile nevoilor de mijloace de plat ale vieii economice (aceste nevoi oscileaz n funcie de sezon, de ciclicitatea dezvoltrii economice etc.).

C.Anghelescu, D.Ciucur, N. Dobrota, I.Gavrila, P.T.Ghita, C.Popescu, C.Trhoac, ECONOMIE, Ediia a V-a, Editura Economica, Bucureti, 2000 2 C. Enache, C. Mecu, Economie Politic, Ediia a V-a, Editura Fundaiei ROMNIA DE MINE,Bucureti 2007

Funcia Pasiv Funciile pasive ale bncilor se concretizeaz n primirea depunerilor pe care le fac clienii: depuneri spre fructificare i depuneri pentru executarea de pli din ordinul acestora. Bncile i alte instituii specializate actuale ofer clienilor lor o foarte mare varietate de servicii. Ele gestioneaz conturile deponenilor, transmit ordine bursei, propun programe de economii, pentru construcii de locuine, deschid librete de economii, gestioneaz i susin conturile de economii n aciuni, plasamente variate n societi comerciale naionale i multinaionale. Bncile schimb devize, stabilesc instruciuni pentru diferite case specializate, dispun de case de pstrare a banilor. n perioada contemporan, bncile au dobndit alte dou funcii economice fundamentale: gestiunea plilor i selecionarea i susinerea proiectelor de dezvoltare. Reuind s concentreze o parte considerabil a economiilor din ar, avnd la dispoziie mecanisme i tehnici prin care suplimenteaz instrumentele monetare, cunoscnd foarte bine situaia economic a ntreprinderilor i a Guvernului, bncile exercit, n prezent, un mare rol n orientarea dezvoltrii de ansamblu a economiei naionale. 3

1.3 Tipuri de Bnci

Amploarea rolului bncilor, cai diversificarea funciilor nde- plinite de ele au impus, nc din timpuri ndeprtate, specializarea activitii bancarei constituirea diferitelor forme de bnci. Cea mai general grupare a bncilor const n bnci de emisiunei bnci comerciale. Bncile de emisiune au rolul de a emite moneda i de a asigura controlul asupra masei monetare, de a acorda credite altor bnci prin operaiuni de rescont,i de a coordona ntreaga politic monetar a statului. n general, ele sunt organizaii de stat cu participare important a statului la capitalul lor social. Bncile comerciale de depozit i procur mijloacele financiare de care au nevoie de pe pia prin strngerea de depozite, care sunt capitaluri depuse de bnci pe termen scurt. Aceste bnci se mpart, la rndul lor, n bnci de depozit propriu zise, care primesc depuneri la vederei pe termeni care, drept urmare, nu fac mprumuturi dect pe termen scurt,i bnci de afaceri, care dispun de capitaluri proprii nsemnatei, n plus, i pot procura mijloacele necesare pentru finanarea ntreprinderilor prin emisiunea de obligaiunii de aciuni. Bncile specializate sau instituiile financiare care acord credite speciale anumitor genuri de activitate cuprind: case de credit agricol, bnci de credit financiar, bnci de credit naional, bnci de comer exterior etc. Tipurile de bnci, diversitatea formelor acestora, cai relaiile dintre ele se afl ntr-o legtur strns cu condiiile economice i social-politice din fiecare ar. n ansamblul lor, ele ndeplinesc, n primul rnd, funcii naional economice; fiecare tip de banc acoper cu o reea adecvat, mai nti, economia naional pe temeiul creia a aprut. Exist, ns, i bnci specializate n operaiuni internaionale, cum sunt: Banca Internaional pentru Reconstrucie i Dezvoltare (B.I.R.D.) , Banca European de Reconstrucie i Dezvoltare (B.E.R.D.), Banca Reglementrilor Internaionale (B.R.I.) etc.

C. Enache, C. Mecu, Economie Politic, Ediia a V-a, Editura Fundaiei ROMNIA DE MINE,Bucureti 2007

II. CADRUL CONCEPTUAL GENERAL PRIVIND SISTEMELE DE PLI I DECONTRI

Un sistem de pli reprezint un ansamblu de instrumente, proceduri bancare i reguli care asigur transferul de fonduri ntre participanii la sistem (instituii de credit sau instituii financiare). Sistemul se bazeaz pe un acord ntre participanii la sistem i operatorul de sistem, iar transferul de fonduri este realizat prin intermediul unei infrastructuri tehnice agreate. Sistemul de pli este o parte eseniala a infrastructurii financiare a economiei de pia in care organizarea i activitatea sectorului bancar sunt pe larg determinate de necesitile pieelor n contextul preocuprii organismelor oficiale pentru asigurarea stabilitii i siguranei acestuia. Studiul sistemelor de pli este pe fond studiul mecanismelor prin care diferite forme de bani sunt transferate ntre agenii economici cnd i deconteaz propriile obligaii de plat sau cnd acioneaz ca intermediari pentru tere pri n furnizarea de servicii de pli. 4 Date fiind diferenele istorice dintre structurile bancare i prevederile legale , sistemele de pli difer considerabil de la o ar la alta. Structura general a unui sistem de pli poate fi ns simbolizat sub forma unei piramide inversate, ea putnd fi luat ca baz a analizei sistemelor de pli din orice ar.

2.1 Sisteme de Pli

n Romnia exist dou sisteme de pli interbancare, unul pentru pli de valoare mare (ReGIS) i unul pentru pli de valoare mic i volum mare (SENT). Toate sistemele menionate deconteaz prin conturi ale instituiilor de credit deschise la BNR.

Sistemul ReGIS
ReGIS este sistemul RTGS naional pentru pli n lei oferit de BNR. Sistemul este folosit pentru decontarea operaiunilor bncii centrale, a transferurilor interbancare, precum i a plilor n lei de valoare mare (peste 50.000 lei) sau urgente. Sistemul asigur procesarea n timp real (respectiv pe o baz continu) i decontarea n banii bncii centrale, cu finalitate imediat. Sistemul ndeplinete condiiile pentru a fi sistem de pli de importan sistemic i, n consecin, este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr. 34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr. 253/2004 privind caracterul definitiv al
4

Termenii plat i transfer de fonduri nu sunt sinonimi. De regul,sensul termenului plat este restrns la noiunea de transfer de fonduri ntre cei doi parteneri iniiali (pri) la un schimb, transfer care l descarc pe pltitor de obligaia sa.Lund n considerare aceast noiune, numeroase transferuri de fonduri nu sunt ele nsele pli : de ee. Acelea dintre intermediarii unui schimb, cele corelate cu simple cadouri care, practic, nu l descarc pe pltitor de vreo obligaie. Prin decontare se nelege finalizarea transferurilor de fonduri implicate de descrcarea, prin plat, a pltitorului de obligaia bneasc pe care aceasta o are fa de partenerul su la tranzacia iniiala.Adesea ns, n lucrrile de specialitate aceti termeni sunt folosii unul cu sensul celuilalt, rezultnd din contextul noiunea de fond la care fac referire.

decontrii n sistemele de pli i n sistemele de decontare a operaiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare). Sistemul ReGIS este administrat de BNR. n aceast calitate, BNR gestioneaz i controleaz funcionarea sistemului, autorizeaz participarea la sistem, stabilete i modific regulile de sistem, urmrete respectarea acestora de ctre participani i aplic sanciuni n cazul nclcrii lor.

Tipuri de tranzacii
ReGIS proceseaz transferuri credit n lei, la nivel naional. Categoriile de tranzacii de plat procesate n ReGIS sunt urmtoarele:

pli aferente operaiunilor bncii centrale (operaiuni de politic monetar, de pia valutar i de creditare, operaiuni cu numerar etc.); operaiuni de decontare a poziiilor nete calculate n cadrul sistemelor auxiliare care proceseaz pli n lei (SENT, RoClear, VISA, MasterCard, DSClear); pli interbancare i ale clienilor de valori mari (peste 50 000 lei) sau urgente; pli pentru decontarea fondurilor aferente operaiunilor cu instrumente financiare; debitarea direct a comisioanelor aferente participrii la cele trei componente ale sistemului electronic de pli (ReGIS, SaFIR i SENT).

Managementul lichiditii
n ReGIS, lichiditatea poate fi gestionat ntr-un mod foarte flexibil. Rezervele minime, pe care instituiile de credit sunt obligate s le menin la banca central, reprezint fonduri depozitate n contul de decontare din sistemul ReGIS i pot fi utilizate pentru decontare pe parcursul zilei. n plus, BNR acord participanilor la ReGIS credite pe parcursul zilei fr dobnd (facilitatea de lichiditate pe parcursul zilei - intraday credit), colateralizate cu aceleai tipuri de active care sunt eligibile i pentru operaiunile de politic monetar ale BNR. Principalele instrumente de management al lichiditii n sistemul ReGIS puse la dispoziia participanilor sunt:

prioritizarea plilor; managementul activ al cozii de ateptare; controlul activ (on-line) al informaiilor aferente lichiditilor proprii; stabilirea de rezerve pe contul propriu.

Sistemul SENT
SENT este un sistem electronic de compensare multilateral a plilor interbancare n lei, de valoare mic i volum mare transmise ntre participani, pe parcursul mai multor sesiuni zilnice.

Sistemul a intrat n funciune n anul 2005, fiind dezvoltat i implementat n cadrul proiectului Phare - "Interbank Payment System". Sistemul este operat de Societatea de Transfer de Fonduri i Decontri - societate comercial constituit n anul 2000 de ctre BNR (care deine 33,33% din capitalul social al acesteia) i un numr de bnci (care dein 66,67% din capitalul social al societii). n prezent, societatea are ca acionari, n afar de BNR, un numr de 23 instituii de credit. Sistemul proceseaz att transferuri credit i debitri directe interbancare de valoare mic ct i instrumente de debit de tipul cecuri, cambii, bilete la ordin, asigurnd:

schimbul de instruciuni de plat ntre participani, desfurat n mod continuu pe parcursul sesiunii de compensare; compensarea multilateral a instruciunilor de plat ale participanilor, desfurat n mod continuu pe parcursul sesiunii de compensare; iniierea automat a decontrii finale n sistemul ReGIS a poziiilor nete la sfritul fiecrei sesiuni de compensare; gestionarea automat a garaniilor pentru decontare (prin intermediul interfeelor automate cu sistemele ReGIS i SaFIR).

La sfritul anului 2008, sistemul SENT a nregistrat un numr de 42 de participani (instituii de credit i Trezoreria Statului). n cursul anului 2007, sistemul a procesat un numr de circa 55 milioane tranzacii de plat, n valoare total de 167 miliarde lei. Sistemul ndeplinete condiiile pentru a fi sistem de pli de importan sistemic i, n consecin, este desemnat prin Ordinul Guvernatorului Bncii Naionale a Romniei nr.34/17.01.2008 ca intrnd sub incidena Legii nr.253 din 16 iunie 2004 privind caracterul definitiv al decontarii n sistemele de plati si n sistemele de decontare a operatiunilor cu instrumente financiare (care transpune n legislaia romn Directiva 98/26/CE a Parlamentului European i a Consiliului din 19 mai 1998 privind caracterul definitiv al decontrii n sistemele de pli i de decontare a titlurilor de valoare).

2.2 Instrumente de plat

Din punct de vedere al caracteristicilor legale, orice instruciune de transfer de fonduri face parte dintr-una din urmtoarele doua categorii : ordin de transfer credit sau ordin de transfer debit. 2.2.1 Ordinul de plat Ordinele de transfer credit sunt ordine de plat prin care banca pltitorului este instructat s pun la dispoziia beneficiarului, fondurile bneti cu o anumit valoare. De regul, aceste instrumente de plat implic dou bnci : banca iniiatorului plii i banca la care beneficiarul menine cont. Ordinele de transfer credit pot fi utilizate pentru toate categoriile de pli. n aceast situaie general denumirea instrumentului este ordinul de plat. (Anexa Nr.1 )

2.2.2 Debitul direct Un debit direct este mai curnd o modalitate de plat dect un instrument de plat i funcioneaz n urmtorul mod : un pltitor i autorizeaz n scris banca s i debiteze contul dup prezentarea unui ordin de transfer debit de ctre un anumit beneficiar. Dat ce aceast autorizaie a fost dat, nu mai este necesar ca pltitorul s efectueze o alt operaiune pentru ca plata s fie onorat. Iniierea plii se face de ctre beneficiar prin prezentarea unui ordin de transfer debit la banca pltitorului. 2.2.3 Cecul Cecul este principalul instrument de plat din categoria ordinelor de transfer debit pe suport hrtie5). Prin acest instrument de plat, trgtorul (pltitorul) d ordin bncii sale (banca tras) s plteasc o anumita sum la cerere atunci cnd i se prezint cecul. (Anexa Nr.2) Purttorul cecului, de regul, nu prezint ceculla banca tras, ci i solicit bncii unde i are deschis contul s o fac n locul su. Iniiativa colectrii plii aprine beneficiarului, prin prezentarea cecului. 2.2.4 Cardul de plat Pn de curnd, cardurile de plat conineau o band magnetic cuprinznd toate informaiile eseniale legate de deintorul de card. n ultima perioada a aprut o nou generaie de carduri care conin ncorporate un microprocesor i o component de memorie (chip). Cardurile de plat se pot clasifica n funcie de momentul n care are loc decontarea efectiv a plilor6 privit ca termen diferit de momentul n care se efectueaz tranzacia. Din acest punct de vedere, cardurile de plat se clasific dup cum urmeaz : (1) cu plata nainte: carduri prealimentate; (2) cu plata acum : carduri de debit; (3) cu plata mai tarziu: cardul de credit, carduri de comerciant (retailer card), carduri de cheltuieli (charge card). a. Cardul Prealimentat = sunt carduri care au o real putere de cumprare, deoarece pentru ele utilizatorul a pltit n avans. b. Carduri de debit = conine o band magnetic i necesit introducerea unui numr personal de identificare (PIN) n terminalul electronic, nainte de accesarea serviciului. Plile efectuate cu cardul de debit i acceptate de ctre sistem prin operaiunea de autorizare on-line, pentru comerciantul care este pltit prin aceast modalitate , sunt pli garantate. c. Carduri de cheltuieli = adesea cunoscute sub denumirea de card de cltorie i de petrecere a timpului liber, sunt emise de ctre persoane nonbancare i presupun existena unor linii de credit deschise pentru deintori. Cardurile de cheltuieli extind practic pentru deintori, credite pentru perioade de timp limitate, pentru care nu se percepe doband. Cele mai cunoscute exemple din aceast categorie sunt cardurile emise de American Express i Diners Club.
5

Alte instrumente de plat din categoria ordinelor de transfer debit sunt cambia si biletul la ordin ajunse la scaden, pltibile la vedere sau la un anumit termen de la vedere. 6 Prin decontarea efectiv se nelege, n acest paragraf, nscrierea operaiunilor de pli n conturile deintorului de carduri.

d. Cardul de credit = conine aceleai elemente prezentate la cardul de debit, dar principala sa caracteristic o constituie faptul c deintoruului i-a fost deschis n prealabil o linie de credit.Acest tip de card permite deintorului s achiziioneze bunuri i servicii i s retrag numerar n limita unui plafon prestabilit. e. Cardul de comerciant = sau cardul emis de comerciant pot fi utilizate cu funcia de carduri de debit, situaie n care comerciantul iniiaz un debit direct ctre banca unde deintorul de card are deschis contul, dar cea mai mare parte a acestora poate fi utilizat cu funciunea de card de credit, situaie care semnific extinderea unei linii de credit. 2.2.5 Cecul de cltorie Cecurile de cltorie sunt cecuri prealimentate (achitate n avans) disponibile n marea majoritate a monedelor de circulaie internaional, ntr-un numr limitat de denominri. Deintorului cecului i se solicit s i aplice semntura pe cec, la primire i s semneze a doua oar n prezena vnztorului, la achiziionarea bunurilor sau serviciilor.

Cecuri n USD emise din 1996 pn n 2006

Cecuri n USD emise din 2006 pn n prezent

Cecuri n EUR emise din 1999 pn n prezent

2.2.6 Instrumente de plat externe Plile externe, de regul, implic aceleai categorii de intermediari de pli, fonduri, forme legale ale instruciunilor de transfer i canale de comunicaie ca i plile interne (n interiorul granielor unei ri). 7 n principiu , agenii economici li se poate permite s utilizeze conturi de decontare n valut deschise la o banc din exteriorul rii lor de origine, pentru a efectua pli n ara n care aceasta este localizat. n mod normal ns, aceste operaiuni sunt efectuate prin intermediul serviciilor de pli externe prestate de ctre bncile din strinatate pentru a executa transferurile externe de fonduri. a. b. c. d. Numerarul Ordinul de plat Cecul Cardul de plat

2.3 Sisteme de decontare

Transferurile interbancare de fonduri pot fi decontare individuale pe baza brut. n scopul reducerii necesarului de fonduri i al simplificrii mesajelor de schimb de pli, bncile, n mod tradiional, s-au sprijinit pe angajamente de compensare i decontare pe baz net. 2.3.1 Sistemul de compensare n cazul unui sistem de compensare bncile schimb mesajele de pli ntr-o singur locaie denumit, de regul, cas de compensaie. La origine, casa de compensaie a fost doar un loc central de adunare al mesagerilor bancari care i schimbau cecurile trase asupra altor bnci. 2.3.2 Sistemul de decontare pe baz brut n sistemele de decontare pe baz brut mesajele de pli sunt schimbate ntre fiecare pereche de bnci, multiplicndu-se de aceea numrul de canale de comunicaie.Totodat, bncile deconteaz independent fondurile bneti pe care le pltesc i fondurile bneti pe care le ncaseaz. 2.3.3 Sisteme de decontare pe baz net n cazul decontrii pe baz net multilaterala se poate observa c modificrile privind numrul total de canale de comunicaie potenial necesare este foarte puin modificat fa de numrul total de canale de comunicaie din cazul decontrii pe baz brut.

Mariana Diaconescu, BNCI.SISTEME DE PLAI.RISCURI , Editura Economic, Bucureti, 1999

III. RISCURILE N SISTEMELE DE PLI

3.1 Tipuri de riscuri
Primele tipuri de riscuri crora trebuie s le fac fa, n mod uzual, cei doi parteneri care au ncheiat o tranzacie sunt riscul de credit si riscul de lichiditate. Riscul de credit const n pericolul ca, pe parcursul derulrii unei tranzacii , una dintre pri s sufere o pierdere n legtur cu realizarea creanelor pe care le are asupra celorlali participani. Riscul de lichiditate este constituit de pericolul ca partenerul care datoareaz fondurile bneti ntr-o tranzacie s fie n imposibilitatea de a se achita la timp de obligaia de plat. Acest fapt, n primul rnd, afecteaz negativ poziia de lichiditate a primitorului banilor, pe care aceasta mizeaz c o va avea la un anumit moment. Sursele Riscurilor Riscurile pot fi ncadrate ntr-un anumit tip n funcie de sursa care le determin apariia i manifestarea. ntrzierea n executare, prima dintre cele trei surse principale de riscuri, creeaz posibilitatea riscant ca o tranzacie s nu mai poat fi executat chiar nainte ca cele dou pri s se achite de obligaiile ce le revin, cum ar fi, de exemplu, situaiile n care o tranzacie este anulat nainte de scaden sau unul dintre parteneri intr n ncetarea de pli ori d faliment. n aceste cazuri, una dintre pri sufer o pierdere dac condiiile de pia n care ar putea nlocui tranzacia anulat prin incheierea unei tranzacii similare au avut, n ceea ce o privete, o evoluie defavorabil. Riscul care apare n aceast situaie este o form de risc de credit i este cunoscut sub denumirea de riscul costului de nlocuire. Nesimultaneitatea n derularea i executarea celor dou componente ale unei tranzacii constituie cea de-a doua surs de riscuri i determin manifestarea unei alte forme a riscului de credit, cunoscut sub denumirea de riscul principalului. Astfel, n cazul n care finalizarea tranzaciei nu se realizeaz simultan prin schimbul de echivalente n cadrul celor dou componente, partea la tranzacie care i achit prima obligaiile este cea dinti care i asum riscul de a suferi o pierdere n cazul n care cellalt partener nu i acoper obligaiile integral sau parial. n cazul n care nu exist nici ntrziere n executarea, nici nesimultaneitate, schimbul de echivalente producndu-se n condiii de livrare contra plat, se menine totui cea de-a treia surs de riscuri, respectiv probabilitatea ca tranzacia s nu fie finalizat din cauza mediului de decontare. Riscul datorat mediului de decontare, cunoscut sub denumirea de riscul nendeplinirii obligaiilor financiare, se asociaz obligaiilor tuturor intermediarilor de pli sau tuturor mediilor de decontare cu excepia celor ale bncii centrale si , respectiv, a numerarului.

3.2 Riscurile principale n sistemul de pli

Riscurile cu care se confrunt intermediarii de pli , inclusiv banca central, n decontarea unei tranzacii, sunt , n linii generale, similarea celor pe care le suport prile n ceea de privete o tranzacie obinuit. Descrierea tipurilor de riscuri pe care le suport participanii ntr-un sistem de decontri depinde n cea mai mare msur de definirea i clasificarea noiunii de ntrziere n transferul echivalentelor care fac obiectul schimbului. n acest demers, timpul este o dimensiune fundamental pentru analiza riscurilor care se pot manifesta ntr-un sistem de pli. Principalele tipuri de riscuri implicate n executarea transferurilor interbancare de fonduri sunt aceleai cu cele descrise pn aici privind tranzaciile obinuite, respectiv, riscul de credit i riscul de lichiditate. ntr-o economie de pia modern, sistemele de pli i decontri reprezint reelele care fac legtura ntre toate activitile care se desfoar n sectorul financiar i n economia real. De aceea funcionarea lor continu i eficient, fr manifestarea unor evenimente negative, depinde n cea mai mare msur att de capacitile participanilor de a-i aprecia corect posibilitile pe care le au pentru derularea i finalizarea n bune condiii a tranzaciilor convenite de comun acord, ct i de ncrederea reciproc ntre parteneri. Tipul de risc caracteristic sistemelor de pli i decontri care se manifest n astfel de situaii i care poate degenera n risc sistemic este cunoscut sub denumirea de risc n decontare. Riscul n decontare se poate produce, apriori riscului de credit, din multiple alte cauze dect numai din lipsa temporar de lichiditate a unei bnci i poate induce o criz de lichiditate i pentru ceilali participani n sistem. Caracteristicile privind momentul apariiei i manifestarea riscului n decontare sunt determinate, n mare msur, de modul n care un anumit sistem interbancar de transfer de fonduri deconteaz tranzaciile, fie pe baz multilateral net, fie pe baz continu brut, dar depind i de ali factori, cum ar fi , de exemplu, infrasctructura tehnic. O plat este final cnd fondurile transferate in mod irevocabil i necondiionat sunt decontate n contul curent al intermediarilor deschis la autoritatea monetar a monedei de tranzacie. O plat final este singura care pune la dispoziia persoanei primitoare , in mod irevocabil, foduri asupra crora se tie cu certitudine c pot fi folosite pentru pli urmtoare, drepturi de proprietate avnd premise temeinice s poat fi exercitate. 8

Vasile Svoiu, Banca Central i Sistemele de pli de interes naional, Editura Enciclopedic, Bucureti, 1998

10

3.3 Centrala Incidentelor de Pli (CIP)

Centrala Incidentelor de Pli (CIP) este un centru de intermediere care gestioneaz informaia specific incidentelor de pli att din punct de vedere bancar (tragerea n descoperit de cont) ct i din punct de vedere social (pierdere/furt/distrugere). Transmiterea informaiei la CIP se face pe cale electronic, prin utilizarea Reelei de Comunicaii Interbancare ce leag centrala BNR cu centralele tuturor bncilor. naintea ncheierii unei afaceri cu un partener, o firm poate consulta, prin intermediul unei bnci, baza de date a CIP, pentru a vedea dac pe numele potenialului partener sunt nregistrate incidente de pli cu cecuri, cambii sau bilete la ordin. n funcie de rspunsul primit de la CIP, respectiva firm este n msur s aprecieze dac mai d curs sau nu colaborrii cu acel partener. Consultarea bazei de date se poate face de ctre un comerciant, prin intermediul unei bnci, nainte de a primi un cec de la clientul su n schimbul mrfurilor vndute. n acest caz, comerciantul poate afla dac seria i numrul cecului pe care ar urma s-l primeasc face parte dintr-un set de instrumente de plat avizate de B.N.R. sau dac nu cumva respectivul cec a fost declarat anterior la CIP ca pierdut/furat/distrus sau retras din circulaie. La emiterea unei cambii beneficiarul poate consulta baza de date a CIP pentru a solicita informaii privind obligatul cambial principal, respectiv trasul. Beneficiarul poate accepta s acorde un credit comercial trgtorului dac pn la data emiterii cambiei trasul (persoana desemnat n titlu a plti pentru trgtor) nu a generat incidente la plata cu alte titluri de credit. Aceeai atitudine prevztoare o poate avea beneficiarul unui bilet la ordin fa de subscriitor sau beneficiarul unui cec fa de trgtor. Informaiile nscrise n FNPR pe numele unei persoane fizice sau juridice, alturi de analizele specifice efectuate de bnci, pot contribui la fundamentarea deciziei de acordare a unui credit sau de deschidere de cont curent pentru un nou client.

3.4 Centrala Riscurilor Bancare (CRB)

Centrala Riscurilor Bancare (CRB) reprezint o structur specializat n colectarea, stocarea i centralizarea informaiilor privind expunerea fiecrei persoane declarante (instituie de credit sau instituie financiar nebancar nscris n Registrul special) din Romnia fa de acei debitori care au beneficiat de credite i/sau angajamente al cror nivel cumulat depete suma limit de raportare (20.000 RON), precum i a informaiilor referitoare la fraudele cu carduri produse de ctre posesori. Baza de date a Centralei Riscurilor Bancare este organizat n patru registre: 1. Registrul central al creditelor (RCC) conine informaii de risc bancar raportate de persoanele declarante i este actualizat lunar; 2. Registrul creditelor restante (RCR) conine informaii de risc bancar referitoare la abaterile de la graficele de rambursare din cel mult ultimii apte ani i este alimentat lunar de Registrul central al creditelor;

11

3. Registrul grupurilor de debitori (RGD) conine informaii despre grupurile de persoane fizice si/sau juridice care reprezint un grup de debitori si este alimentat lunar de Registrul central al creditelor; 4. Registrul fraudelor cu carduri (RFC) conine informaii despre fraudele cu carduri produse de ctre posesori raportate de persoanele declarante i este actualizat on-line. Utilizatorii informaiilor existente n baza de date a CRB sunt persoanele declarante i Banca Naional a Romniei. Schimbul de informaii de risc bancar se realizeaz electronic prin Reeaua de Comunicaii Interbancar. Raportrile efectuate de persoanele declarante conin urmtoarele informaii:

datele de identificare a debitorilor fa de care persoana declarant nregistreaz o expunere mai mare sau egal cu limita de raportare (20.000 RON); informaii privind fiecare din creditele i angajamentele de care debitorul beneficiaz: tipul creditului, termenul de acordare, tipul garaniei, serviciul datoriei, data acordrii i data scadenei, valuta n care s-a acordat creditul, comportamentul creditului, suma acordat, suma datorat utilizata si suma datorata neutilizat la momentul raportrii, suma restant; informaii privind grupurile de persoane fizice i/sau juridice care reprezint un grup de debitori: denumire grup, cod grup, componena grup; informaii privind fraudele cu carduri produse de posesori: date identificare posesor card, tip card, valuta, data constatrii fraudei, suma fraudat.

Trebuie precizat c pentru debitorii raportai de persoanele declarante, informaiile sunt furnizate necondiionat, n timp ce, pentru clienii - debitori poteniali, accesul persoanelor declarante este condiionat de obinerea prealabil a acordului clienilor respectivi. Sisteme similare de gestiune a informaiilor de credit funcioneaz cu succes n ri din Uniunea European cu un grad ridicat de intermediere financiar, cum sunt: Austria, Belgia, Frana, Germania, Italia, Portugalia, Spania. 9

www.seap.usv.ro

12

13

Raiffeisen BANK SA10

Raiffeisen Bank SA este rezultatul fuziunii dintre Banca AgricolRaiffeisen SA i Raiffeisenbank (Romnia). Fuziunea s-a realizat prin absorbia celei de-a doua entiti de ctre prima i a fost aprobat prin hotrrea AGA din 18 mai 2002, nregistrat la Oficiul Registrului Comerului pe data de 28 iunie 2002. Piaa reglementat pe care se tranzacioneaz valorile mobiliare emise: Bursa de Valori Bucureti . Principalele caracteristici ale valorilor mobiliare emise: 276.000 obligaiuni nominative, n form dematerializat, neconvertibile n aciuni, evideniate prin nscriere n cont, cu o valoare nominal de 500 RON. Conform actului constitutiv, principalul domeniu de activitate al Bncii l constituie activitatea de intermediere monetar i activitile de creditare. n acord cu legea bancar, obiectul de activitate al Bncii include: - atragere de depozite i de alte fonduri rambursabile; - contractare de credite, incluznd printre altele: credite de consum, credite ipotecare, finanarea tranzaciilor comerciale, operaiuni de factoring, scontare, forfetare; - servicii de transfer monetar; - emitere i administrare de mijloace de plat, cum ar fi: cri de credit, cecuri de cltorie i alte asemenea, inclusiv emitere de moned electronic; - emitere de garanii i asumare de angajamente; - tranzacionare n cont propriu sau in contul clientilor; - intermediere, n condiiile legii, n oferta de valori mobiliare i alte instrumente financiare, prin subscrierea i plasamentul acestora ori prin plasament i prestarea de servicii aferente; - acordare de consultan cu privire la structura capitalului, strategia de afaceri i alte aspecte legate de aceasta, consultana i prestare de servicii cu privire la fuziuni i achiziii de societi comerciale; - intermediere pe piaa interbancar; - administrare de portofolii ale clienilor i consultan legat de aceasta; - pastrare n custodie i administrare de valori mobiliare i alte instrumente financiare; - prestare de servicii privind furnizarea de date i referine n domeniul creditrii; - nchiriere de casete de siguran; - depozitarea activelor fondurilor de investiii i societilor de investiii; - distribuirea de titluri de participare la fonduri de investiii i aciuni ale societilor de investiii; - acionarea ca operator al arhivei electronice de garanii reale mobiliare; - operaiuni cu metale i pietre preioase i obiecte confectionate din acestea; - operaiuni n mandat; - servicii de procesare de date, administrare de baze de date ori alte asemenea servicii pentru teri;
10

Raiffeisen Bank S.A. Administraia Central Piaa Charles de Gaulle nr.15,sector 1 Bucureti Cod 011857 Telefon 021.306.1000 Fax 021.230.0700 E-mail: centrala@raiffeisen.ro www.raiffeisen.ro Cod unic de nregistrare 361820 nregistrat la Registrul Comerului Nr. J40/44/1991 nregistrat la Registrul Bancar Nr. RB-PJR-40-009/1999 Capital Social 11.962,59 miliarde ROL/1.196,25 milioane RON Raiffeisen Direct: 0800.802.02.02apel gratuit

14

Evaluarea activitii societii comerciale privind managementul riscului Banca a adoptat politici pentru administrarea riscurilor semnificative, respectiv pentru riscul de credit, riscul de pia, riscul operaional i riscul de lichiditate. Politicile bncii privind administrarea riscurilor sunt elaborate avnd n vedere strategia general, nivelul fondurilor proprii, experiena bncii n administrarea riscurilor i apetitul de risc al bncii. Implementarea politicilor de administrare a riscurilor se realizeaz prin intermediul unui sistem de proceduri privind autorizarea operaiunilor afectate de riscurile semnificative, limitarea expunerilor la risc, monitorizarea i raportarea acestora, etc. n prezent banca implementeaz prevederile acordului Basel II. Pentru gestionarea adecvata a lichiditii, Banca i definete i implementeaza propria strategie de lichiditate, revizuit anual sau ori de cate ori schimbarile in mediul intern sau extern impun acest lucru. n vederea supravegherii riscului de lichiditate, Banca evalueaz poziia de lichiditate periodic i realizeaz o administrare corespunzatoare a acesteia, dublat de un control intern adecvat. Administrarea i controlul intern al lichiditii Bncii sunt realizate n conformitate cu Normele BNR nr. 1/2001 privind lichiditatea Bncilor i modificarile ulterioare (Normele BNR nr. 1/2002, nr.7/2003 si nr.17/2003) i cu procedurile interne in vigoare. Prin intermediul raportului de lichiditate statutar sunt realizate msurarea i limitarea riscului de lichiditate pe termen mediu. Indicatorii de lichiditate se determin ca raport ntre lichiditatea efectiv i lichiditatea necesar, pe fiecare band de scaden. Aceti indicatori de lichiditate sunt monitorizai saptmnal, astfel nct Banca s poat lua msuri de restructurare a bilanului i extrabilanului n aa fel nct s fie respectate cerinele prudeniale de lichiditate. Poziia de lichiditate a Bncii s-a mbuntit considerabil n ultimul an. Aceast situaie a fost determinat de managementul corespunzator al activelor i pasivelor. Astfel, activele lichide au crescut permanent, n timp ce au fost atrase surse pe termen mediu i lung. Situaia financiar-contabila Prezentarea unei analize a situaiei economico financiare actuale comparativ cu ultimii 3 ani, cu referire cel puin la: a) elemente de bilan: active care reprezint cel putin 10% din total active; numerar i alte disponibiliti lichide; profituri reinvestite; total active curente; total pasive curente; Activele reprezentnd cel putin 10% din total active sunt prezentate mai jos: % Casa, disponibiliti la banci centrale Efecte publice i alte titluri acceptate pentru refinanare la bncile centrale 2003 21,5% * 2004 20,9% * 2005 25,7% 16,9%

15

Creane asupra clientelei

64,7%

56,3%

46,1%

* Element de bilan ce nu atinge nivelul de 10% din total active n plus: Milioane RON Numerar si alte disponibilitati lichide Total active/pasive Rezultat financiar 2003 916,4 4.215,8 3,3 2004 1.721, 9 8.116,2 91,3 2005 3.009,9 11.042,4 160

Situaiile financiare ale unei instituii de credit nu evideniaz poziiile Active curente, respective Pasive curente. b) contul de profit i pierderi: vnzri nete; venituri brute; elemente de costuri i cheltuieli cu o pondere de cel puin 20% n vnzrile nete sau in veniturile brute; provizioanele de risc i pentru diverse cheltuieli; referire la orice vnzare sau oprire a unui segment de activitate, efectuat n ultimul an sau care urmeaz a se efectua n urmatorul an; dividendele declarate i pltite; Elementele de costuri i cheltuieli cu o pondere de cel puin 20% din total venituri sunt reprezentate n tabelul de mai jos: % 2003 2004 2005 37,9% *

Cheltuieli de exploatare bancara 51,9% 38,8% Cheltuieli cu provizioanele pentru * 24,5% creante din operatiuni cu clientela * Element de bilan ce nu atinge nivelul de 20% din total active n plus: Milioane RON Cheltuieli cu provizioane de risc i pentru diverse cheltuieli Venituri brute 2003 140,3 1.094,6 2004 357,2 1.607,7

2005 362,4 2.052,2

16

BIBLIOGRAFIE: I. C. Enache , C. Mecu , Economie Politic , Ediia a V-a , Editura Fundaiei ROMNIA DE MINE, Bucureti 2007 II. C. Anghelescu, D. Ciucur, N. Dobrota, I. Gavrila, P.T. Ghita, C. Popescu, C.Trhoac, Economie, Editia a V-a, Editura Economica, Bucureti, 2000 III. Mariana Diaconescu, BNCI.SISTEME DE PLAI.RISCURI , Editura Economic, Bucureti, 1999 IV. Vasile Svoiu, Banca Central i Sistemele de pli de interes naional, Editura Enciclopedic, Bucureti, 1998 V. www.bnr.ro VI. www.seap.usv.ro

17